Directiva a VII a UE Adoptarea reglementrii europene nr.

1606/2002 face obligatorie aplicarea IAS, ncepnd cu exerciiul 2005, de ctre toate entitile europene care apeleaz public pentru economisire1. n acest sens, Comisia European a ntreprins un program de compatibilizare a directivelor europene cu standardele internaionale de contabilitate. Directiva a VII-a a UE are drept scop principal reglementarea uniform pe spaiul comunitar a regulilor i practicilor de ntocmire i prezentare a conturilor consolidate. n Romnia, reglementrile conforme cu Directiva a VII-a a UE, asimileaz n mare parte prevederile acesteia aplicabile grupurilor de societi care-i desfoar afacerile pe teritoriul Romniei. Generic, grupul, n viziunea reglemetrilor naionale i europene, reprezint ansamblul de societi format din compania mam i filialele sale. De principiu, grupul prezint situaii financiare consolidate, avnd drept principal obiectiv informarea cu fidelitate a utilizatorilor cu privire la poziia financiar i rezultatele obinute de entitile membre ale grupului, considerate ca un tot unitar. Principalele prevederi ale reglementrilor naionale conforme cu Directiva a VII-a a UE2 pot fi grupate n trei capitole majore: 1. Perimetrul de consolidare 2. Aspecte privind operaiile de consolidare 3. Situaii financiare consolidate n cele ce urmeaz vom trata pe larg principalele aspecte care decurg n cadrul fiecrui capitol indicat mai sus. 1. Perimetrul de consolidare. Perimetrul de consolidare este format din societatea mam i societile consolidate, adic acele societi asupra crora societatea mam exercit un control exclusiv, concomitent sau o influen notabil. RN rein cteva cazuri pentru indicarea tipului de control exercitat de soicetatea mam asupra filialelor sale i anume: a) SM deine majoritatea drepturilor de vot ntr-o alt entitate denumit filial

L. Malciu, N. Feleag Reglementare i practici de consolidare a conturilor, editura CECCAR, 2004, pag. 15. 2 Reglementri naionale conforme cu Directiva a VII-a a UE denumite n continuare RN

b) SM este acionar/asociat al unei filiale deinnd singur controlul asupra majoritii drepturilor de vot din filial c) SM exercit o influen dominant asupra filialei d) SM are capacitatea de a numi sau revoca majoritatea membrilor de administraie, conducere i supraveghere ale unei filiale e) SM conduce pe o baz unificat politicile sale i ale filialei. Excepii de la publicarea situaiilor financiare consolidate: a) o societate mam nu va ntocmi i publica situaii financiare consolidate dac, la data bilanului su, filialele nu depesc, pe baza celor mai recente situaii financiare anuale, limitele a dou dintre criteriile de mai jos: Total active: 17.520.000 Euro Cifra de afaceri net: 35.040.000 Euro Numr mediu de salariai: 250 persoane.

b) o societate mam nu va ntocmi i publica situaii financiare consolidate dac ea nsi este o filial deinut n proporie de minim 90% din aciunile societii mam a grupului superior iar acionarii minoritari au aprobat exceptarea. Excepiile de mai sus nu se aplic: Societilor cotate pe o pia reglementat Dac o instituie a statului solicit consolidarea

Excluderi din perimetrul de consolidare: Potrivit RN, urmtoarele cazuri sunt considerate eligibile pentru excludere: a) dac includerea n consolidare a unei filiale este nesemnificativ pentru imaginea fidel; excluderea nu opereaz pentru situaiiile n care, dei considerate individual, dou sau mai multe filiale sunt nesemnificative, dar considerate mpreun, devin semnificative pentru imaginea fidel; b) dac societatea mam ntmpin restricii severe pe termen lung n ceea ce privete exercitarea drepturilor sale asupra activelor sau conducerii filialei; c) dac informaiile necesare pentru consolidare sunt excesiv de costisitoare sau se obin cu ntrzieri mari de timp; d) aciunile sunt deinute cu scopul revnzrii. 2

2. Aspecte privind operaiile de consolidare Activele i datoriile entitilor incluse n consolidare se ncorporeaz n totalitate n bilanul consolidat, prin insumarea elementelor similare. Stocurile pot fi prezentate ca un singur element n situatiile financiare anuale consolidate, dac exist circumstane speciale care ar putea determina cheltuieli nejustificate. Valorile contabile ale aciunilor n capitalul entitilor incluse n consolidare se compenseaz cu proporia pe care o reprezint n capitalul i rezervele acestor entiti, astfel: a) compensrile se efectueaz pe baza valorilor activelor i datoriilor identificabile la data achiziiei aciunilor sau, n cazul n care achiziia are loc n dou sau mai multe etape, la data la care entitatea a devenit o filial. In intelesul RN, data achizitiei reprezinta data la care controlul asupra activelor nete sau operatiunilor entitii achizitionate este transferat efectiv catre dobanditor. b) n conditiile in care nu se pot stabili valorile prevazute la litera a), compensarea se efectueaz pe baza valorilor contabile existente la data la care entitile n cauz sunt incluse n consolidare pentru prima dat. Diferenele rezultate din asemenea compensri se nregistreaz, n msura in care este posibil, direct la acele elemente din bilanul consolidat care au valori superioare sau inferioare valorilor lor contabile. Orice diferen rezultat ca urmare a aplicrii lit. a) sau rmas dup aplicarea lit. b) se prezint ca un element separat n bilanul consolidat, astfel: pozitiv; negativ. Aceste elemente, metodele utilizate i orice modificri semnificative fa de exerciiul financiar precedent trebuie explicate n notele explicative la situaiile financiare consolidate. Suma atribuibil aciunilor n filialele incluse n consolidare, deinute de alte persoane diferena negativ se prezint la elementul Fond comercial diferena pozitiv se prezint la elementul Fond comercial

dect entitile incluse n consolidare, se prezint separat n bilanul consolidat, la elementul Interese minoritare. Interesele minoritare trebuie prezentate in bilantul consolidat in capitalurile proprii, separat de capitalurile proprii ale societatii mama. Veniturile i cheltuielile entitilor incluse n consolidare se ncorporeaz n totalitate n contul de profit i pierdere consolidat, prin insumarea elementelor similare. Suma oricrui profit sau pierderi atribuibila aciunilor n filialele incluse n consolidare, deinute de alte persoane dect entitile incluse n consolidare, se prezint separat in contul de profit i pierdere consolidat, la elementul Interese minoritare. Metodele de consolidare trebuie aplicate n mod consecvent de la un exerciiu financiar la altul. Situaiile financiare anuale consolidate prezint activele, datoriile, poziia financiar i profiturile sau pierderile entitilor incluse n consolidare, ca i cum acestea ar fi o singur entitate. n special: a) datoriile i creanele dintre entitile incluse n consolidare se elimin din situaiile financiare anuale consolidate; b) veniturile i cheltuielile aferente tranzaciilor dintre entitile incluse n consolidare se elimin din situaiile financiare anuale consolidate; c) dac profiturile i pierderile rezultate din tranzaciile efectuate ntre entitile incluse n consolidare sunt luate n calcul la determinarea valorii contabile a activelor, acestea se elimin din situaiile financiare anuale consolidate. De asemenea, dividendele interne sunt eliminate in totalitate. Dac activele i datoriile care urmeaz s fie cuprinse n situaiile financiare anuale consolidate au fost evaluate de entitile incluse n consolidare prin metode diferite de cele utilizate pentru consolidare, acestea trebuie evaluate din nou conform metodelor utilizate pentru consolidare, cu excepia cazului n care rezultatele acestei noi evaluri nu sunt semnificative. Un element recunoscut ca fond comercial pozitiv, se trateaz conform regulilor prevzute n Reglementrile contabile conforme cu Directiva a patra a Comunitilor Economice Europene, aplicabile pentru elementul fond comercial. O valoare corespunztoare unui fond comercial negativ, poate fi transferat n contul de profit i pierdere consolidat numai: a) dac aceast diferen corespunde previziunii, la data achiziiei, a unor rezultate viitoare nefavorabile ale entitii n cauz, sau previziunii unor costuri pe care entitatea respectiv urmeaz s le efectueze, n msura n care o asemenea previziune se

materializeaz; sau b) n msura n care diferena corespunde unui ctig realizat. Dac o entitate inclus n consolidare conduce o alt entitate mpreun cu una sau mai multe entiti neincluse n consolidare, entitatea respectiva trebuie inclusa n situatiile financiare anuale consolidate, consolidarea efectuandu-se proporional cu drepturile n capitalul acesteia, deinute de entitatea inclus n consolidare. O asemenea consolidare este denumita in continuare consolidare proportionala. Entitatea care exercita controlul comun este numita in continuare asociat. Aplicarea consolidrii proporionale presupune urmtoarele: - bilanul asociatului include partea lui din activele pe care le controleaz n comun i partea lui din datoriile pentru care rspunde solidar; - contul de profit i pierdere al unui asociat include partea lui din veniturile i cheltuielile entitii controlate n comun; - asociatul combina partea lui din fiecare dintre activele, datoriile, veniturile sau cheltuielile entitii controlate n comun cu elementele similare din propriile situaii financiare anuale, rnd cu rnd. De exemplu, poate combina partea lui din stocurile entitii controlate n comun, cu stocurile sale i partea lui din imobilizrile corporale ale entitii controlate n comun, cu imobilizrile sale. Un asociat al unei entiti controlate in comun ntrerupe folosirea consolidrii proporionale de la data la care nceteaz s detina acel control. Dac o entitate inclus n consolidare exercit o influen semnificativ asupra politicii operaionale i financiare ale unei entiti neincluse n consolidare (ntreprindere asociat), n care deine un interes de participare, acel interes de participare se prezint n bilanul consolidat la elementul Titluri puse in echivalenta. Se presupune c o entitate exercit o influen semnificativ asupra altei entiti, dac deine 20% sau mai mult din drepturile de vot ale acionarilor sau asociailor n acea entitate. In acest caz, entitatea care exercita influenta semnificativa este numita investitor. In intelesul RN, prin interese de participare se intelege dreptul in capitalul altor entiti, reprezentat sau nu prin certificate, care prin crearea unei legturi durabile cu aceste entiti, sunt destinate s contribuie la activitile entitii. Deinerea unei pri din capitalul unei alte entiti se presupune c reprezint un interes de participare, atunci cnd depete un procentaj de 20%. O entitate la care un investitor exercita o influenta semnificativa asupra politicii sale 5

operationale si financiare este o intreprindere asociata. Atunci cnd este recunoscut pentru prima dat, interesul de participare se prezint n bilanul consolidat la valoarea corespunztoare proporiei de capital i rezerve a ntreprinderii asociate, reprezentate de acel interes de participare. Diferena dintre aceast sum i valoarea contabil calculat conform regulilor de evaluare prevzute n Reglementrile contabile conforme cu Directiva a patra a Comunitilor Economice Europene se reflecta ca rezerva consolidata si se prezint distinct n notele explicative la situaiile financiare anuale consolidate. Aceast diferen se calculeaz la data la care metoda se aplic pentru prima oar. Diferenta mentionata mai sus se calculeaza la data achizitiei actiunilor care asigura influenta semnificativa sau, dac acestea au fost achiziionate n mai multe etape, la data la care entitatea a devenit o ntreprindere asociat. Suma corespunztoare proporiei de capital i rezerve a ntreprinderii asociate, se majoreaz sau se reduce cu valoarea oricrei variaii care a avut loc n cursul exerciiului financiar, n proporia de capital i rezerve a ntreprinderii asociate, reprezentat de acel interes de participare; aceasta se reduce, de asemenea, cu suma dividendelor aferente acelui interes de participare. Partea investitorului din profitul sau pierderea ntreprinderii asociate, nregistrat dup achiziie, este ajustat pentru a lua n calcul, de exemplu, amortizarea activelor amortizabile pe baza valorii juste la data achiziiei. Similar, ajustri corespunztoare se aduc prii investitorului din profitul sau pierderea ntreprinderii asociate, nregistrat dup achiziie, pentru pierderile din depreciere recunoscute de ntreprinderea asociat. Proporia de profit sau pierdere a ntreprinderilor asociate, atribuibil unor asemenea interese de participare, se prezint n contul de profit i pierdere consolidat la elementul Profitul sau pierderea exercitiului financiar aferenta intreprinderilor asociate. Partea grupului din ntreprinderea asociat reprezint suma participaiilor la acea ntreprindere asociat, aparinnd societii - mam i filialelor. n acest scop sunt ignorate participaiile celorlalte entiti n ntreprinderea asociata. Dac o ntreprindere asociat are filiale, ntreprinderi asociate sau controleaza in comun o alta entitate, profitul sau pierderea i activul net luate n calcul la aplicarea metodei punerii n echivalen sunt cele recunoscute n situaiile financiare ale ntreprinderii asociate (inclusiv partea ntreprinderii asociate din profitul sau pierderea i activul net ale ntreprinderilor asociate i entitilor controlate in comun), dup ajustrile necesare

pentru a se asigura uniformitatea politicilor contabile. Profiturile i pierderile care rezult din tranzaciile n amonte i n aval dintre investitor (inclusiv filialele sale consolidate) i o ntreprindere asociat sunt recunoscute n situaiile financiare ale investitorului doar corespunzator participaiilor n ntreprinderea asociat, apartinand unor detinatori terti investitorului. Tranzaciile n amonte sunt, de exemplu, vnzrile de active de la o ntreprindere asociat la un investitor. Tranzaciile n aval sunt, de exemplu, vnzrile de active de la un investitor ctre o ntreprindere asociat. Partea investitorului din profitul sau pierderea ntreprinderii asociate rezultnd din aceste tranzacii este eliminat. Investiia ntr-o ntreprindere asociat este contabilizat utiliznd metoda punerii n echivalen de la data la care devine ntreprindere asociat. Cele mai recente situaii financiare anuale disponibile ale ntreprinderii asociate sunt utilizate de investitor la aplicarea metodei punerii n echivalen. Dac datele de raportare ale investitorului i ntreprinderii asociate sunt diferite, intreprinderea asociata ntocmete, pentru uzul investitorului, situaii financiare la aceeai dat ca situaiile financiare ale investitorului, cu excepia cazului n care acest lucru este imposibil. Dac situaiile financiare anuale ale unei ntreprinderi asociate utilizate la aplicarea metodei punerii n echivalen sunt ntocmite la o dat de raportare diferit de cea a investitorului, se vor face ajustri aferente efectelor tranzaciilor sau evenimentelor semnificative care au loc ntre acea dat i data situaiilor financiare ale investitorului. n orice caz, diferena dintre data de raportare a ntreprinderii asociate i cea a investitorului nu va putea fi mai mare de 3 luni. Durata perioadelor de raportare i diferenele dintre datele de raportare vor fi aceleai de la o perioad la alta. 3. Situaii financiare consolidate. Situaiile financiare consolidate cuprind: Bilan consolidat Cont de profit i pierdere consolidat Notele explicative la situaiile financiare consolidate

Obiectivul situaiilor financiare consolidate: de a reda o imagine fidel asupra activelor, datoriilor, poziiei financiare i a rezultatelor grupului. Potrivit RN, structura situaiilor financiare consolidate sunt:

Bilan consolidat Formatul bilantului consolidat este urmatorul: A. ACTIVE IMOBILIZATE I. IMOBILIZARI NECORPORALE 1. Cheltuieli de constituire 2. Cheltuieli de dezvoltare 3. Concesiuni, brevete, licente, marci comerciale si active similare, daca acestea au fost achizitionate cu titlu oneros 4. Fond comercial pozitiv 5. Avansuri si imobilizari necorporale in curs de executie II. IMOBILIZARI CORPORALE Terenuri si constructii Instalatii tehnice si masini Alte instalatii, utilaje si mobilier 4. Avansuri si imobilizari corporale in curs de executie III. IMOBILIZARI FINANCIARE 1. Actiuni detinute la entiti afiliate neincluse in consolidare 2. Imprumuturi acordate entitilor afiliate neincluse in consolidare 3. Interese de participare detinute la entiti neincluse in consolidare 4. Imprumuturi acordate entitilor legate prin interese de participare 5. Alte investitii detinute ca imobilizari 6. Alte imprumuturi IV. TITLURI PUSE IN ECHIVALENTA B. ACTIVE CIRCULANTE I. Stocuri 1. Materii prime si materiale consumabile 2. Productia in curs de executie 3. Produse finite si marfuri 4. Avansuri pentru cumparari de stocuri II. Creante (Sumele care urmeaza a fi incasate dupa o perioada mai mare de un an trebuie prezentate separat pentru fiecare element) 1. Creante comerciale 2. Sume de incasat de la entitile afiliate neincluse in consolidare 3. Sume de incasat de la entitile de care compania este legata in virtutea intereselor

de participare 4. Alte creante 5. Capital subscris si nevarsat III. Investitii pe termen scurt 1. Actiuni detinute la entiti afiliate neincluse in consolidare 2. Alte investitii pe termen scurt IV. Casa si conturi la banci C. CHELTUIELI IN AVANS D. DATORII: sumele care trebuie platite intr-o perioada de pana la un an 1. Imprumuturi din emisiunea de obligatiuni, prezentandu-se separat imprumuturile din emisiunea de obligatiuni convertibile 2. Sume datorate instituiilor de credit 3. Avansuri ncasate n contul comenzilor 4. Datorii comerciale furnizori 5. Efecte de comer de pltit 6. Sume datorate entitilor afiliate neincluse in consolidare 7. Sume datorate entitilor de care compania este legat n virtutea intereselor de participare 8. Alte datorii, inclusiv datoriile fiscale i datoriile privind asigurrile sociale E. ACTIVE CIRCULANTE NETE/DATORII CURENTE NETE F. TOTAL ACTIVE MINUS DATORII CURENTE G. DATORII: SUMELE CARE TREBUIE PLTITE NTR-O PERIOAD MAI MARE DE UN AN 1. mprumuturi din emisiunea de obligaiuni, prezentndu-se separat mprumuturile din emisiunea de obligaiuni convertibile 2. Sume datorate instituiilor de credit 3. Avansuri ncasate n contul comenzilor 4. Datorii comerciale furnizori 5. Efecte de comer de pltit 6. Sume datorate entitilor afiliate neincluse in consolidare 7. Sume datorate entitilor de care compania este legat n virtutea intereselor de participare 8. Alte datorii, inclusiv datoriile fiscale i datoriile privind asigurrile sociale H. PROVIZIOANE 1. Provizioane pentru pensii i obligaii similare 2. Provizioane pentru impozite 3. Alte provizioane I. Venituri n avans 1. Subventii pentru investitii 2. Venituri inregistrate in avans 3. Fond comercial negativ J. Capital i rezerve I. Capital subscris 9

1. Capital subscris vrsat 2. Capital subscris nevrsat II. Prime de capital III. Rezerve din reevaluare IV. Rezerve 1. Rezerve legale 2. Rezerve statutare sau contractuale 3. Alte rezerve Aciuni proprii V. PROFITUL SAU PIERDEREA REPORTAT() VI. PROFITUL SAU PIERDEREA EXERCIIULUI FINANCIAR Repartizarea profitului VII. INTERESUL MINORITAR

Contul de profit i pierdere consolidat Forma contului de profit si pierdere consolidat este urmatoarea: 1. Cifra de afaceri net 2. Variaia stocurilor de produse finite i a produciei n curs de execuie 3. Producia realizat pentru scopuri proprii i capitalizat 4. Alte venituri din exploatare 5. a) Cheltuieli cu materiile prime i materialele consumabile b) Alte cheltuieli externe 6. Cheltuieli cu personalul: a) Salarii i indemnizaii b) Cheltuieli cu asigurrile sociale, cu indicarea distinct a celor referitoare la pensii 7. a) Ajustri de valoare privind imobilizrile corporale i imobilizrile necorporale b) Ajustri de valoare privind activele circulante, n cazul care acestea depesc suma ajustrilor de valoare care sunt normale 8. Alte cheltuieli de exploatare 9. Venituri din interese de participare 10. Venituri din alte investiii i mprumuturi care fac parte din activele imobilizate 11. Alte dobnzi de ncasat i venituri similare 12. Ajustri de valoare privind imobilizrile financiare i investiiile deinute ca active circulante 13. Dobnzi de pltit i cheltuieli similare 14. Profitul sau pierderea din activitatea curent 15. Venituri extraordinare 10

16. Cheltuieli extraordinare 17. Profitul sau pierderea din activitatea extraordinar 18. Impozitul pe profit 19. Alte impozite neprezentate la elementele de mai sus 20. Profitul sau pierderea exerciiului financiar aferent(a) entitilor integrate 21. Profitul sau pierderea exerciiului financiar aferent(a) ntreprinderilor asociate 22. Profitul sau pierderea exerciiului financiar aferent(a) grupului 23. Profitul sau pierderea exerciiului financiar aferent(a) intereselor minoritare Principalele aspecte cuprinse n notele explicative se refer la: (1) informatii privind metodele de evaluare aplicate diferitelor elemente din situatiile financiare anuale consolidate, precum i metodele utilizate pentru calcularea ajustrilor de valoare. (2) Pentru elementele incluse n situatiile financiare anuale consolidate care sunt sau au fost iniial exprimate n moned strin, trebuie furnizate bazele de conversie utilizate pentru exprimarea acestora n moneda n care se ntocmesc situatiile financiare anuale consolidate. (3) denumirile i sediile sociale ale entitilor incluse n consolidare; (4) proporia de capital deinut n entitile incluse n consolidare, altele dect societatea - mam, de ctre entitile incluse n consolidare sau de ctre persoanele care acioneaz n nume propriu, dar n contul acestor entiti; (5) condiiile care au determinat consolidarea; (6) explicaii referitoare la excluderea entitilor din perimetrul de consolidare. n plus notele explicative trebuie s conin: (a) Denumirile i sediile sociale ale ntreprinderilor asociate cu entitatea inclus n consolidare i proporia de capital a acestora, deinut de entitatea inclus n consolidare sau de persoane care acioneaz n nume propriu, dar n contul acestor entiti. (b) Denumirea i sediul social ale entitilor consolidate proporional, factorii pe care se bazeaz conducerea comun i proporia capitalului acestora, deinut de entitile incluse n consolidare sau de persoanele care acioneaz n nume propriu, dar n contul acestor entiti.

11

(c) Denumirea i sediul social ale fiecreia dintre entitile, n care entitile incluse n consolidare dein direct sau prin intermediul unor persoane care acioneaz n nume propriu, dar n contul acestor entiti, un procentaj de capital de cel putin 20%, menionnd proporia de capital deinut, suma de capital i rezerve i profitul sau pierderea ultimului exerciiu financiar al entitii n cauz, pentru care au fost aprobate conturile. Aceste informaii pot fi omise dac, nu sunt semnificative. (d) Numrul i valoarea nominal a tuturor aciunilor societii - mam deinute de entitatea nsi, de filialele entitii n cauz sau de o persoan care acioneaz n nume propriu, dar n contul acelor entiti. (e) Valoarea avansurilor i creditelor acordate potrivit legii membrilor organelor de administraie, conducere i de supraveghere ale societii - mam de ctre acea entitate sau de ctre una dintre filialele sale, indicnd ratele dobnzii, principalele condiii i orice sume restituite, precum i a angajamentelor asumate n contul lor sub forma garaniilor de orice fel, indicnd totalul pe fiecare categorie. (f) Trebuie sa se mentioneze, totodata, daca situatiile financiare anuale consolidate au fost intocmite in conformitate cu prezentele reglementari. Urmatoarele informatii trebuie prezentate cu claritate si repetate ori de cate ori este necesar, pentru buna lor intelegere: a) denumirea si sediul social al societatii - mama care face raportarea; b) data la care s-au incheiat situatiile financiare anuale consolidate sau perioada la care se refera; c) moneda in care sunt intocmite situatiile financiare anuale consolidate; d) unitatea de masura in care sunt exprimate cifrele incluse in raportare.

12