UNIVERSIT DU QUBEC MONTRAL (UQAM)

COLE DES SCIENCES DE LA GESTION DPARTEMENT DES SCIENCES COMPTABLES

SCO-3411 STRATGIE FINANCIRE PERSONNELLE La pyramide de la retraite et laprs Reer

COURS NO 7

RSUM PAR M. ROBERT MCLAUGHLIN, LL.L., M. FISC., CPA, CA, PL. FIN.

AUTOMNE 2012

ANNEXE I RGIME DE PENSION AGR PRESTATIONS DTERMINES (RPAPD) Fonctionnement : voir Figure 10.2) A) Les rentes recevoir la retraite Formules : Formule : 1,5 % * Salaire final * Nombre dannes de services Formule maximale : 2 % * Salaire final * Nombre dannes de services Si 30 ans : 45 %

B) Dtermination de la rente maximale la retraite Le moindre de : 2 % * Salaire final * Nombre dannes de services Ou 2 222 * Nombre dannes de services C) Lintgration dun RPAPD au RRQ partir de 65 ans. D) Le Rgime de Retraite des Employs du Gouvernement et des Organismes Publics (RREGOP) et le Rgime de Retraite du Personnel dEncadrement (RRPE) : deux RPAPD gouvernementaux

E) Les rgimes flexibles ou RPAPD avec prestations accessoires Garantie de rente au dcs Indexation de la rente Lors dune retraite anticipe : rduction actuarielle moins grande ou compltement limine Formule plus avantageuse pour le calcul du salaire final Rentes temporaires entre lge de retraite anticipe : prestations ou raccordement

F) Lavenir des RPAPD

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ANNEXE IV OPTIONS DES REVENUS DE RETRAITE PARTIR DUN CAPITAL NON ENREGISTR 1) Principales options Placement traditionnel Rente certaine Rente viagre Rente viagre dos--dos Hypothque inverse Le placement traditionnel Rente certaine non enregistre a) Rentes certaines prescrites Nivellation du revenu dintrts Valeur escompte aux hritiers Fixation du terme par le contribuable Fin 71 ans Imposition que pour les intrts Banques, fiducies ou socits dassurances

2) 3)

b) Rentes certaines non prescrites Arrirages constants avec portion dintrts qui diminuent Dernire prestation : que du capital 4) Rente viagre non enregistre

5)

Rente viagre dos--dos Fonctionnement Rente viagre prescrite prive Sans garantie minimale au dcs Combine avec une T-100

6)

Rsidence et hypothque inverse a) Principales caractristiques Linverse de lhypothque traditionnelle Frais douverture et de clture trs levs Principales faons de procder : Assumation des intrts mais pas du capital Montant forfaitaire ou rente hypothcaire inverse

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ANNEXE V ASPECTS STRATGIQUES LA RETRAITE 1) Principales tapes Analyse Objectifs Stratgies Suivi Planification des rentres et des sorties de fonds

2) Principaux facteurs qui influent sur le choix dun rgime enregistr de revenu de retraite Actifs du contribuable Revenus des RPA du client Actifs ralisables Besoins financiers dans le temps Profil du client Sant du client Composer avec son conjoint Tolrance au risque du client Impacts fiscaux de chaque option Contexte conomique Intentions au dcs : la succession Ses dcisions majeures

3) Une dcision stratgique : la rente viagre diffre ou le montant forfaitaire

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ANNEXE V ASPECTS STRATGIQUES LA RETRAITE (suite) 4) Une dcision stratgique : la rente viagre ou le FEER Principaux facteurs Dure de la retraite Capacit de grer le portefeuille Rer Intention de laisser du capital son dcs 5) Une dcision stratgique : quels actifs utiliss en premier lieu 5.1) Principales stratgies Principe : Optimiser le dcaissement des capitaux non enregistrs Report des alternatives du Rer TRV hors Rer et TRF dans le Rer 5.2) Facteurs considrer Objectifs du client Alimentation de sa qualit de vie

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