Watts and Zimmerman (1978) dan Pertanggung jawaban sosial Pandangan dari Watts dan Zimmerman dalam makalah

teori akuntansi mereka (1986) sebuah ulasan pada teori akuntansi positif yang mengungkapkan referensi untuk tanggung jawab sosial pada makalah di tahun 1978. Selain itu pada satu makala (Blaccoinere & Pattern, 1994) dengan mengacu kepada tanggung jawab sosial atau lingkungan, pengungkapannya juga diulas dalam Journal of Accounting and Economics sebuah jurnal yang di asosiasikan dengan Teori akuntansi positif dan seperti yang diungkapan oleh Watts dan Zimmerman di tahu 1979. Pengungkapan laporan tanggung jawab sosial rupanya menjadi permasalahan yang cukup menarik perhatian bagi Watts dan Zimmerman serta penelitian mereka mengenai teori akuntansi positif. Sehingga mereka dengan lebih seksama memperhatikan lebih mendalam terhadap referensi-referensi mengenai pelaporan pertanggung jawaban sosial.