Professional Documents
Culture Documents
Carrières en Finance
Banque, assurance, comptabilité, audit et systèmes d’information
2007-08
Pour Calyon, la Banque de Financement et d’Investissement du Groupe Crédit Agricole, ambition rime avec innovation et
technologie. Fort de 13 000 collaborateurs répartis dans plus de 55 pays, Calyon offre à ses clients corporate et
institutions financières, le niveau d’accompagnement le plus élevé et la plus haute expertise sur les marchés financiers.
En partageant notre vision de l’excellence, vous prendrez plaisir à dépasser les frontières technologiques, géographiques
et culturelles. Redessinez la finance avec Calyon, l’innovation fera toujours partie de l’aventure.
MARCHÉS DE CAPITAUX
Pour nous rejoindre, rendez-vous sur www.calyon.com
BANQUE DE FINANCEMENT
Le groupe Crédit Agricole cultive la différence de ses 157 000 collaborateurs dans plus de 70 pays. BANQUE D’INVESTISSEMENT
credit-agricole.fr
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
Table des
matières Comment utiliser ce guide ?
Julia Lemarchand
Responsable éditoriale
eFinancialCareers.fr
Aperçu
Travailler en finance................................................................................. 02
Gravir les échelons .................................................................................. 06 Le Guide des Carrières en Finance vous aidera à vous frayer votre chemin
Comment sortir du lot ?....................................................................... 08 dans le monde particulièrement compétitif de la finance. Vous y trouverez une
Vos trois premiers mois....................................................................... 12 description approfondie des différents métiers, des compétences requises et
des étapes à suivre pour réussir en banque/assurance mais aussi en finance
d’entreprise, audit/conseil, sans oublier les systèmes d’information.
Banque et assurance En complément du guide, vous pouvez consulter l’Espace Jeunes Diplômés
du site eFinancialCareers.fr : toute l’actualité emploi, des conseils d’experts
Fusions & acquisitions ......................................................................... 14
et des témoignages. Un lieu où vous pouvez également débattre.
DCM & ECM ..................................................................................................... 18
Ce guide et le site vous permettront ainsi de figurer parmi les candidats les
Vente, trading et recherche ............................................................. 20 mieux avisés. Ce qui, dans la bataille pour décrocher un emploi, vous fera
Banque de financement ...................................................................... 24 incontestablement prendre une avance sur les autres prétendants.
Gestion d’actifs............................................................................................. 26
Gestion alternative .................................................................................... 30 Bonne chance dans vos recherches !
Private equity .................................................................................................. 34
Banque privée................................................................................................ 35
Droit des affaires et compliance ................................................ 36
Julia Lemarchand
Middle et back-office .............................................................................. 38
Gestion des risques................................................................................. 39
Banque de détail ......................................................................................... 40
Assurance .......................................................................................................... 42
Les nouveaux métiers de la finance....................................... 44
FAQs : Carrières en finance............................................................ 45 Espace
Comptabilité et audit Jeunes
Comptabilité..................................................................................................... 46
Conseil................................................................................................................... 50
Diplômés
Trésorerie d’entreprise ......................................................................... 51
Direction administrative et financière ................................... 52 Après la lecture de ce
Contrôle de gestion ................................................................................. 53 guide, continuez vos
Audit ......................................................................................................................... 54 recherches sur notre site
FAQs : Comptabilité ................................................................................ 56 Internet et accédez à l’Espace
Jeunes Diplômés, dédié Tout savoir sur le marché
aux candidats qui veulent Descriptif des secteurs
Systèmes d’information débuter leur carrière en finance. financiers : Cette section
Systèmes d’information (SI) ........................................................... 58 Vous pourrez ainsi consulter complète le guide, avec plus
Carrières en informatique ................................................................. 62 régulièrement nos offres d’emploi de secteurs analysés.
Langages informatiques ..................................................................... 64 et de stages et nos articles Carrières : Plus d’infos sur les
FAQs: Systèmes d’Information.................................................... 66 actualisés sur métiers avec des témoignages
www.efinancialcareers.fr/ de professionnels.
jeunes_diplomes Glossaire financier : Des milliers
Les employeurs de définitions pour connaître les
Profils entreprises...................................................................................... 68 À la Une termes de la finance sur le bout
Profils partenaires...................................................................................... 76 Les dernières infos pour les des doigts.
étudiants et les jeunes diplômés. Les petits +
Stages De précieux conseils formulés
Le Guide des Carrières en Finance
Ils sont le passage obligatoire par les professionnels du secteur.
édité par eFinancialCareers.fr – www.efinancialcareers.fr
Chef de projet : Janice Chalmers Responsable éditoriale : Julia Lemarchand pour amorcer votre carrière. Tests de raisonnement
Secrétaire de rédaction : Anne-Claire Bouzanne Journalistes : Baptiste Julien Vous trouverez dans cette section numérique
Blandet, Thierry Iochem, Corinne Zerbib, Jean-Christophe Buchot, Catherine Motol,
Mark Wilmann Directeur artistique : Valerio Italiano Maquette : Jane Roberts
conseils, articles et témoignages. La plupart des banques y ont
Responsable Marketing : Emmanuelle Lacroix Publicité : Nicolas Pras, Jeunes Diplômés recours. Alors n’attendez pas,
Olivier Bertogal, David Serra, Abel Ekpitini Les conseils et étapes pour entraînez-vous dès maintenant
Exemplaires supplémentaires : info@efinancialcareers.fr 0810 600 238 décrocher votre premier emploi. avec nos tests psycho-techniques.
©2007 eFinancialCareers Ltd
Tous droits réservés.
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
En bref
La finance recrute dans
fonction du parcours, de la motivation recrute le plus, car la moitié de son personnel sera à
la retraite d’ici à trois ans. C’est aussi la branche où
et de la volonté de s’ouvrir » la concurrence est la plus âpre. Les nouvelles recrues
Catherine Dropsy, Société Générale doivent avoir un tempérament de commercial hors pair
pour faire la différence, même s’il ne s’agit pas tant
Cela dit, il y a aussi des entreprises qui n’embauchent de vendre que de détecter les besoins des clients et
pas, pour cause de restructuration de leur activité. C’est de leur proposer des solutions adaptées. Bon à savoir :
le cas, par exemple, du réseau LCL, où les postes laissés les fonctions sont de plus en plus encadrées,
vacants par les récents départs à la retraite et départs notamment par des directives européennes.
volontaires (plus de 3 000) ne seront pas pourvus.
Ces dernières années, les institutions financières ont dû Assurance
s’adapter à de nouvelles réglementations qui ont modifié Les nouvelles réglementations touchent aussi
leur organisation en profondeur. Par ailleurs, la finance l’assurance, qui par ailleurs s’internationalise. L’essor
dépend bien sûr des caprices de l’économie, notamment de l’assurance se fait en lien avec celui de la banque de
en banque d’investissement et en gestion d’actifs. détail. La plupart des réseaux bancaires développent des
contrats d’assurance et les compagnies d’assurance
Banque et assurance créent des filiales bancaires, le plus souvent en ligne.
Finance de marché La frontière entre banque et assurance est de plus en
Oublié le début des années 2000, marqué par des plus floue, comme en témoigne le rachat, en juin 2007,
Guide des Carrières en Finance 2007-08
réductions d’effectifs. Les marchés financiers étant des AGF par le Crédit Agricole.
au plus haut, traders, analystes, structureurs et
syndicateurs sont les bienvenus. Middle et back-office
Pour améliorer le suivi de la clientèle, maîtriser les
Banque de financement opérations financières et s’adapter aux nouvelles
eFinancialCareers.fr
Les activités de financement, particulièrement le règlementations, tous les acteurs du secteur ont investi
private equity, bénéficient d’un fort afflux de liquidités. dans le middle et le back-office. Ici, la finance montre
Les leverage buyouts (LBOs) permettent la cession qu’elle est bel et bien une industrie de pointe, avec ses
de PME à fort potentiel sans passer par les marchés salles de serveurs informatiques dotées de mécanismes
actions. Viennent s’y ajouter les fusions & acquisitions. de stabilisation de la température, ses processus
Les besoins en financement croissent chaque année : sophistiqués de sauvegarde des données, ses coffres-
2 en France, une PME sur deux sera à vendre d’ici à 2012. forts numériques hypersécurisés… >
oui
à votre soif d’entreprendre
oui
à vos projets d’avenir
oui
à l’expression de vos talents
Réseaux de Détail & Services Financiers ■ Gestions d’Actifs & Services aux Investisseurs ■ Banque de Financement & d’Investissement
notre vision
En plus d’une approche de spécialiste, nous veillons à construire avec nos clients et candidats une
relation partenariale pérenne. Pour ce faire, nous nous entourons des meilleurs consultants :
opérationnels confirmés, spécialisés par fonction et régulièrement formés. Ce savoir faire accumulé
garantit chaque jour la qualité et la rapidité de nos résultats.
Robert Walters France, 130 personnes, est spécialisé dans le conseil en recrutement de cadres
expérimentés en Finance (Entreprise, Banque, Asset Management, Gestion de fonds…), Ressources
Humaines, Juridique et Fiscal, Conseil et Systèmes d’Information, Assurance et Immobilier.
Suite de l’article p. 2
divisions et des filiales. Le directeur administratif et financier, outils. A nouveau, ce sont le plus souvent des consultants
à la fois polyvalent et spécialisé, est souvent en première qui effectuent ce travail, parfois depuis l’étranger, dans un
ligne pour répondre aux demandes de transparence pays où ils sont tout aussi compétents mais moins chers.
exprimées par des régulateurs comme l’AMF (Autorité des
marchés financiers). Conclusion
eFinancialCareers.fr
En bref
Comptez trois ans avant de
Dans la plupart des grandes banques d’investissement Mais à ce stade, grimper les échelons devient plus
européennes et anglo-saxonnes, les déroulements de difficile car les critères d’évaluation – capacité à
carrière sont les mêmes et les appellations et les profils créer de la valeur, à gérer les équipes, à satisfaire les
de poste diffèrent peu. Au début, la progression est attentes des clients – sont plus flous. S’il n’obtient pas
souvent rapide et les salaires généreux, mais la plupart de promotion interne, le vice-president tentera de
des postes exigent un investissement considérable. décrocher un poste ailleurs.
d’investissement. Un vice-president est plus souvent Alors que si l’on est en mesure de défricher de nouveaux
en contact avec les clients et gère systématiquement marchés, il est possible de gravir très rapidement les
des équipes. En corporate finance, il se voit confier la échelons. » Ainsi, un trader talentueux peut parfaitement,
gestion des affaires courantes et des équipes d’associés à un poste de vice-president, gagner plus qu’un directeur
et d’analystes. Dans les ventes et le trading, il gère général. Cela dit, votre salaire dépendra toujours de vos
son propre portefeuille de clients. Ici encore, la durée performances. Et plus vous grimperez dans la hiérarchie,
6 moyenne d’occupation du poste est de trois ans. plus la part variable de votre rémunération sera grande.
!T !". !-2/ WE LOOK FOR
PEOPLE WHO CAN THINK LATERALLY
AND ACT DECISIVELY TO DEVELOP
EFFECTIVE SOLUTIONS FOR OUR
CLIENTS 4HIS BRAINTEASER
WILL GET YOU THINKING
4WO !MERICAN RACING DRIVERS
WERE RIVALS TO BECOME #%/
OF A MAJOR CAR lRM OWNED BY
A BUSINESSMAN IN #HICAGO
4HE BUSINESSMAN DIDNT LIKE
EITHER MAN SO CAME UP WITH
A PLAN n A RACE TO DECIDE
WHOD TAKE OVER THE lRM
"OTH MEN HAD TO DRIVE FROM
.EW 9ORK TO #HICAGO AND THE
ONE WHOSE CAR ARRIVED LAST IN
#HICAGO WOULD BECOME #%/
4HE RACERS REALISED THIS COULD
TAKE A LONG TIME SO THEY WENT
TO A WISE MAN AND EXPLAINED
THE SITUATION 4HE WISE MAN
SPOKE FOUR WORDS AND THE TWO
DRIVERS LEFT HIS OFlCE PREPARED
TO RACE 7HAT DID THE WISE
MAN SAY
).$)6)$5!, ). /52 4().+).'
',/"!, ). /52 /54,//+
'LOBAL GRADUATE OPPORTUNITIES IN CORPORATE AND INVESTMENT BANKING
/UR GRADUATE DEVELOPMENT PROGRAMME OFFERS OPPORTUNITIES ACROSS %UROPE .ORTH !MERICA AND !SIA 0ACIlC
7HEREVER YOU JOIN US YOULL APPRECIATE A CULTURE THAT VALUES YOUR WORKLIFE BALANCE AS MUCH AS YOUR SKILLS
! PLACE WHERE YOULL ENJOY THE SCOPE TO THINK INNOVATIVELY TAKE EARLY RESPONSIBILITY AND TACKLE A VARIETY OF
COMPLEX CHALLENGES
En bref
Faites un portait-robot du poste
La très grande majorité des recherches d’emploi se recrutement chez LCL. Notre objectif pour 2007
font désormais par le biais d’Internet. Mais quand on est d’intensifier notre recrutement à bac+5 pour
cherche du travail, l’univers de la Toile peut faire peur compenser les départs à la retraite de nos cadres. »
tellement il semble sans limite. Comment ne pas se De bons résultats universitaires ne garantissent pas pour
noyer ? La première étape pour s’y frayer un chemin autant un entretien. Pour faire le tri parmi les meilleurs
consiste à définir un plan d’action, et la méthode postulants, les formulaires de candidature en ligne,
éprouvée du plan marketing est parfaitement adaptée. particulièrement ceux des banques anglo-saxonnes,
Car il s’agit bien de vendre un produit : vous-même ! comportent des séries de questions précises. Il s’agit
Après le bilan de compétences (qui suis-je, qu’est-ce là du premier contact avec votre employeur potentiel :
que je sais faire), il vous faut définir votre cible (qu’est- soyez concis et précis, utilisez les mots clés et les
ce que je veux), concevoir le message qui va véhiculer expressions favorites des recruteurs. Mais attention :
les caractéristiques de votre produit puis choisir les ne mentez pas ! Si votre candidature passe ce premier
canaux de communication. barrage à la faveur d’un subterfuge, le recruteur ne s’y
trompera pas : il vous écartera définitivement de sa liste.
« D’un candidat, nous attendons Par ailleurs, les recruteurs conseillent souvent de limiter
le nombre de candidatures afin de mieux préparer
clarté, précision, efficacité, bon sens, chacune d’entre elles.
dynamisme et envie de partager »
Corinne Dalodière, Barclays
Le truc en plus
Vous avez franchi la première étape grâce à votre
D’abord la cible : que cherchez-vous exactement ? e-CV et à votre lettre de motivation : bravo ! Vous allez
Afin de le déterminer, il vous faut commencer par être convié à passer un entretien. C’est souvent le
examiner les critères généraux que l’on retrouve sur premier d’une série d’entretiens au cours desquels vous
tous les job boards : intitulé du poste, secteur d’activité, rencontrerez des professionnels du métier et du groupe
localisation géographique. Mais cela ne suffit pas. (RH, opérationnels). À ce stade, les questions ont surtout
Une recherche bien ciblée exige que vous définissiez pour objectif de vérifier que vous correspondez bien
de façon plus détaillée le poste de vos rêves. Taille de au profil recherché. Vos interlocuteurs veulent être sûrs
la société, culture d’entreprise, salaire, contenu de la que vous avez les compétences requises et que vous
mission, possibilité de pratiquer des langues étrangères… vous intéressez au secteur. Vous devrez démontrer votre
il vous faut dresser une sorte de portrait-robot passion pour le monde de la banque, ce qui passe par
qui déterminera votre choix des annonces. une bonne connaissance de l’actualité financière et par
Le message se compose bien entendu de votre CV votre capacité à l’analyser.
et de votre lettre de motivation. Avant tout, il doit mettre Pour Pascal Quiry et Yann Le Fur, banquiers d’affaires
en avant les points forts de vos compétences et de votre et professeurs au groupe HEC, « il est essentiel de
Guide des Carrières en Finance 2007-08
personnalité. Tout l’enjeu de recherche d’emploi est là : comprendre l’environnement dans lequel évoluent
comment se faire remarquer pour être sélectionné. les banques d’affaires pour pouvoir, lors d’un entretien,
en parler dans les termes qui correspondent à la réalité
Formation et stages de ces métiers. »
Parmi les candidats qui postulent en ligne sur les sites N’hésitez pas à mentionner les expériences et « trucs
eFinancialCareers.fr
des banques d’affaires, plus de la moitié sont éliminés en plus » que vous pourrez apporter (langues étrangères,
d’office. Le premier critère de sélection est la formation. spécialisations, bon suivi de l’actualité…). Les recruteurs
Pour les postes haut placés, les recruteurs demeurent attendent des candidats qu’ils puissent justifier pourquoi
extrêmement sélectifs sur la formation universitaire et ils ont choisi tel ou tel domaine (fusions & acquisitions,
les stages. « Il ne s’agit plus seulement d’attendre les DCM/ECM, etc.) et pourquoi ils ont postulé pour leur
candidats mais d’utiliser les stages pour sélectionner banque en particulier. La responsable du recrutement
8 nos futurs cadres, explique Anne Rayon, responsable du chez Barclays, Corinne Dalodière, rappelle les qualités >
collectif individuel
collectif individuel
2 500 nouveaux commerciaux viendront renforcer le Groupe Caisse d’Epargne. Pourquoi pas vous ?
Vous recherchez des missions intéressantes ? Vous voulez rejoindre une entreprise qui vous offre de réelles perspectives
professionnelles ? Partout en France, le Groupe Caisse d’Epargne vous ouvre ses portes.Variété des métiers, parcours d’intégration,
formations personnalisées, opportunités d’évolution ; pour être à la hauteur de vos ambitions, nous vous offrons le meilleur de notre
politique de Ressources Humaines.
www.groupe.caisse-epargne.com/recrute
RUTE
RGNE REC
U P E C A ISSE D’EPA C IAU X
LE GRO OMMER ses...)
2 5 0 0 C fessionnels, Entrepri
lie rs , P ro
(Par ticu
Profil
Marceline Try
Vendeuse en salle des marchés
ABN Amro
Suite de l’article p. 8
Titulaire d’un DESS techniques financières et bancaires
et d’un magistère banque-finance de l’Université Panthéon-
Assas Paris II, Marceline Try a rejoint ABN Amro à Londres
en juillet 2004.
Quel poste occupez-vous chez ABM Amro ?
fondamentales d’une bonne candidature : « D’un Je suis vendeuse en salle des marchés au sein du département
candidat, nous attendons clarté, précision, efficacité, dérivés actions, matières premières et taux d’intérêt. Je
m’occupe de la vente de tous types de produits, des produits
bon sens, dynamisme et envie de partager. »
standardisés aux produits sur mesure.
Baudouin Capelle, directeur des ressources humaines
Comment se sont déroulés les entretiens ?
chez Banque Patrimoine et Immobilier, conseille :
Les entretiens sont différents en France et en Angleterre.
« Il faut travailler son accroche afin de donner le ton Dans les banques françaises, les entretiens sont plutôt
pour la suite ; aller droit à l’essentiel et mettre en avant techniques tandis qu’en Grande-Bretagne, les recruteurs
ce qui vous différencie des autres candidats ; prouver cherchent davantage à connaître votre personnalité et à
tester votre comportement en vous confrontant à différentes
votre motivation, votre détermination et l’adéquation problématiques et mises en situation. Pour entrer chez ABN
de votre profil au poste proposé. » Amro, j’ai passé quatre entretiens avec les membres de
Vous serez amené à répondre à des questions l’équipe et le responsable du département.
personnelles mais aussi à des questions dites techniques, Pourquoi avez-vous choisi cette voie ?
destinées à évaluer vos connaissances, votre capacité Apres un bac scientifique, je me suis orientée vers des
études économiques qui m’ont passionnée. Puis j’ai voulu
à réfléchir et votre résistance au stress. Le contenu de
mieux comprendre les marchés financiers, d’où mon choix
ces tests dépend du secteur dans lequel vous postulez. du magistère banque-finance à Assas. Ce secteur étant en
En fusions & acquisitions, on vous questionnera ébullition constante, j’actualise sans arrêt mes connaissances.
surtout sur les méthodes de valorisation. En ECM, les Un vrai régal intellectuel !
questions porteront davantage sur la rédaction d’une Si c’était à refaire, opteriez-vous pour un autre parcours ?
note d’information. Dans le trading, les questions de Non ! La fac m’a permis de me spécialiser dans mes domaines
de prédilection. J’ai pleinement bénéficié de toute la liberté et
personnalité seront plus fréquentes et les questions de toute l’autonomie nécessaires pour étudier à mon rythme,
techniques plus précises. Pour vous entraîner, des tests sans contrainte. J’ai choisi mes stages, qui sont une excellente
de raisonnement numérique sont disponibles sur le site occasion de découvrir différents secteurs d’activités, dans
eFinancialCareers.fr à la rubrique « Jeunes diplômés ». plusieurs domaines qui m’intéressaient.
Vous venez de décrocher votre premier poste, peut-être Il faut un peu de temps pour s’intégrer dans une
dans la prestigieuse société que vous rêviez d’intégrer. équipe. Difficile de ne pas se sentir exclu si une
Cette période d’adaptation est décisive. Voici quelques partie des collaborateurs part déjeuner en oubliant
conseils pour faire vos premiers pas dans les meilleures de vous inviter. Pour accélérer votre intégration,
conditions. Préparez votre premier jour comme une il vous faudra comprendre rapidement la culture
rentrée scolaire. Rassemblez le maximum d’informations d’entreprise : comment fonctionne la hiérarchie,
sur l’entreprise et sur le département où vous allez quel est le mode de communication privilégié,
travailler. Si possible, étudiez l’organigramme pour quels sont les horaires adoptés par chacun...
éviter les bourdes. C’est aussi le moment de renouveler Au quotidien, l’effort d’intégration passe aussi par les
votre garde-robe, car votre nouvel emploi risque de relations informelles avec vos collègues. Essayez de
vous laisser peu de temps pour faire des emplettes repérer les petits rituels des collaborateurs, soyez attentif
(attention, une fois dans l’entreprise, adoptez les codes aux codes (par exemple la manière de se saluer) et
vestimentaires en vigueur). respectez-les. Ne négligez pas les discussions autour
de la machine à café, elles ont leur importance !
« Un débutant est là pour « Au début, l’essentiel est de créer un climat de confiance,
ce qui incitera les responsables de l’équipe à vous
apprendre. L’important est qu’il confier progressivement des tâches nécessitant plus
montre sa bonne volonté et qu’il d’autonomie et à vous donner plus de responsabilités »,
ses tâches. « Il faut savoir demander de l’aide, confirme de s’investir. « La pertinence des questions posées,
Dominique de Lastelle, responsable de la gestion des la capacité à restituer ce qu’on vous a expliqué, la
carrières chez LCL. Même si vos collègues semblent réactivité et la capacité à s’intégrer rapidement dans
débordés, il leur paraîtra normal de devoir guider vos l’équipe sont les critères privilégiés pour évaluer le
premiers pas. En revanche, il ne faudra pas poser les potentiel d’un nouvel arrivant », résume Dominique
questions trop tard, quand l’équipe estimera qu’à ce de Lastelle. Patience, écoute, observation, curiosité
12 stade, vous devriez commencer à maîtriser votre poste. » et proactivité seront vos meilleurs alliés.
Some think
steel and glass.
We think
meeting
of minds.
Mention global finance and people will often think of big buildings of glass
and steel, marble halls and swift lifts. But offices are only offices and we
have to work somewhere. It’s what we do inside those offices that matters.
Banking adds value, creates wealth and makes things happen in the world.
The people at Credit Suisse do important, exhilarating, rewarding work,
but they are still just people. So if you’re thinking that the high-rise world
of global finance is not for you, give us the benefit of the doubt and visit
the website. You might feel right at home.
www.credit-suisse.com/careers
En bref
Les M&A recrutent à nouveau
Le banquier M&A (mergers and acquisitions) a pour pour 45 milliards de dollars. Le rattrapage est largement
mission de conseiller les entreprises en matière d’achats, amorcé mais il y a encore de nombreuses opportunités.
de ventes et de fusions. Le métier figure parmi les plus En matière d’embauche, selon Denis Marcadet, président
prestigieux de la banque mais il nécessite d’assimiler du cabinet de recrutement Vendôme & Associés, « les
En sans cesse de nouvelles informations et de résister à la besoins se concrétiseront d’abord à un niveau senior
Sala vogue pression de clients exigeants. Il exigera aussi de vous car la capacité à originer des transactions est prioritaire »
Pre ires
Opp stige que vous sacrifiez une partie de votre vie privée. aux yeux des banques, soucieuses de remonter dans
ortu
nité les league tables (classements des conseils en M&A).
s
Tendances
En 2006, le secteur a battu de nouveaux records grâce Principaux acteurs
à des marchés de taux très soutenus et une croissance Les banques anglo-saxonnes (Goldman Sachs, Morgan
ininterrompue du volume des fonds levés en private Stanley…) offrent un environnement professionnel très
equity. « Tout laisse à penser que cette dynamique se enrichissant. Attendez-vous à partager votre bureau
poursuivra en 2007, un tiers des entreprises européennes avec des collègues du monde entier et à travailler sur
anticipant une accélération du rythme de leurs des cross-border deals (opérations transnationales).
acquisitions au cours des deux prochaines années », Ces banques ont la réputation de mieux payer que
indique l’étude européenne 2007 sur les M&A, réalisée les autres, même si des établissements comme BNP
par le cabinet d’avocats international DLA Piper. Paribas, Rothschild ou Lazard tiennent le haut du pavé
dans les classements. Les « boutiques » M&A (cabinets
« Il convient d’avoir un bon niveau conseils indépendants) comme Aurel Conseil, Aforge
ou Bucéphale, sont de plus en plus présentes.
d’anglais et une excellente formation Source : Fusions & Acquisitions Magazine (janvier 2007)
générale dans une grande école de Palmarès 2006 des M&A en France
En millions d’euros Deals
commerce voire d’ingénieurs » BNP Paribas 108,2 63
Guy de Brabois, cabinet Robert Walters France Goldman Sachs 98,3 24
Merrill Lynch 93,6 23
Morgan Stanley 87,4 28
En France, les revenus nets annuels des dix premières
Citigroup 77,1 23
banques d’affaires ont augmenté de 34 % entre 2000 et
JPMorgan 76,2 36
2007, passant de 2,45 à 3,28 milliards de dollars, selon Société Générale 69 25
le cabinet Dealogic. Entre 2001 et 2004, les acteurs Rothschild 67,7 81
avaient réduit leurs équipes pour faire face à la crise.
Depuis 2005, parallèlement à la forte augmentation du
volume des M&A, les recrutements sont de nouveau Carrières
Guide des Carrières en Finance 2007-08
à la hausse. Une tendance qui se confirme à l’échelle Que fait précisement un banquier M&A ? « Nous
mondiale : début mai 2007, les opérations annoncées originons et exécutons des transactions impliquant
totalisaient 1 235 milliards de dollars, soit une des sociétés françaises et assistons les autres métiers
augmentation de 63 % par rapport à l’année précédente. de la banque pour générer d’autres transactions »,
Plusieurs explications à cette embellie. D’abord, après décrit Hubert Vannier, responsable des M&A France
eFinancialCareers.fr
des années de restructuration, les groupes assainis sont chez Deutsche Bank.
prêts à s’endetter pour grandir. Ensuite, l’endettement Pendant la phase d’origination, la banque n’est pas liée
est facilité par des taux d’intérêt très faibles au Japon contractuellement au client mais lui fournit des conseils
et relativement bas en Europe, si bien que certains sur les opérations qu’il est susceptible d’entreprendre
fonds d’investissement n’hésitent plus à racheter des (les banques sont alors en compétition pour décrocher
géants à coup de milliards. Exemple récent : les fonds les fameux mandats de conseil). Cette responsabilité
14 d’investissement KKR et TPG ont racheté l’Américain TXU échoit souvent à un managing director, qui a au >
PARIS DISPLAY AD A4 06-07:Lazard Poster A4 6/7/07 16:27 Page 1
Lazard is a global firm, with a team of over 2,000 individuals operating across 16
countries. We solve complex financial challenges for a client base that includes
corporations, partnerships, institutions, governments and high-net-worth individuals.
We are an independent firm, free of the conflicts that can arise at other financial
institutions, and we maintain long-standing relationships with business leaders and
decision makers around the world.
Our intellectual capital is our strongest asset. The superior intellect, enterprise, and
commitment to excellence of our team guide everything we do.
We are recruiting summer interns and full-time analysts to start in 2008. You will
possess a passion for business and a genuine interest in investment banking, along
with well-developed interpersonal skills and a sense of individualism and identity.
A strong academic track record is a must. Most importantly, we want individuals with
the commitment and flair to succeed within our organisation. Apply online today at
www.lazard.com/apply
"U.PSHBO4UBOMFZZPVDBOXPSLXJUIQFPQMFXIPBSFUIFCFTUJOUIFCVTJOFTT
BOEFOKPZXIBUUIFZEP
7*4*5"/%"11-:0/-*/&"5888.03("/45"/-&:$0.$"3&&343&$36*5*/(
.PSHBO4UBOMFZJTBOFRVBMPQQPSUVOJUZBGmSNBUJWFBDUJPOFNQMPZFSDPNNJUUFEUPXPSLGPSDFEJWFSTJUZ .'%7
Ï.PSHBO4UBOMFZ
Retrouvez en ligne les ouvrages essentiels pour votre carrière
www.efinancialcareers.fr/jeunes_diplomes
Profil
Judith Charpentier
Analyste
Morgan Stanley
Suite de l’article p. 14
Diplômée de l’ESSEC, titulaire d’une maîtrise de sciences
politiques de la Sorbonne, Judith Charpentier travaille comme
analyste chez Morgan Stanley à Paris.
En quoi consiste votre poste actuel ?
Je suis analyste en investment banking et mon métier consiste
moins huit ans d’expérience et un solide carnet à conseiller les entreprises sur leurs opérations stratégiques, ce
d’adresses. La phase d’origination comprend une qui inclut les acquisitions, fusions et cessions mais aussi les
opérations de marché telles que les introductions en Bourse.
étape d’évalution financière, « cruciale car elle permet
Les projets sont donc très variés et mes tâches aussi : évaluation
d’apprendre le B.A.BA du métier », selon les mots d’une de sociétés, élaboration de business plans, analyse des impacts
analyste au sein d’une grande banque anglo-saxonne. financiers d’une opération, coordination du travail des différents
La phase d’exécution est plus technique : il s’agit conseils impliqués dans une transaction, etc.
d’analyser en détail la société cible afin d’estimer le Quelles sont les qualités requises ?
juste prix de l’opération envisagée, de définir sa structure C’est un métier très exigeant, qui implique beaucoup de
travail, de motivation et de détermination. Pour réussir en tant
optimale (financement inclus) et d’approcher la cible ou qu’analyste, il faut être rigoureux et… analytique ! Il me semble
les acquéreurs potentiels. L’une des étapes de la phase également indispensable d’aimer le travail en équipe et d’avoir
d’exécution consiste à valoriser une entreprise cible ou une bonne capacité d’adaptation, compte tenu de la variété des
à modéliser une opération. interlocuteurs et du temps que l’on passe avec ses collègues.
L’analyste junior partage son temps entre l’origination Pourquoi avez-vous choisi ce métier ?
L’un de ses aspects les plus intéressants est que l’on participe
et l’exécution, cette dernière étant prioritaire dès lors
aux décisions stratégiques de nos clients. On a un réel impact
que la banque est mandatée. Il n’est pas impliqué dans car on intervient sur des opérations qui transforment les
la relation avec le client mais participe au marketing entreprises. Nos interlocuteurs sont les directeurs financiers,
en préparant les présentations (pitches) pour les les PDG et leurs équipes, ce qui est très gratifiant.
Ce qui m’attirait également, c’est l’environnement, très
prospects qui doivent refléter les arguments de la banque
international. J’ai fait tous mes stages à Londres, j’ai passé
(pourquoi le client doit-il racheter telle entreprise plutôt deux ans à Paris et je pars à New York bientôt pour un an.
que telle autre, comment financer le deal...). Morgan Stanley est une structure flexible et a mis en place
Les M&A ouvrent les portes de nombreux autres secteurs : un système de rotation, qui permet aux analystes le souhaitant
de changer d’équipe ou de pays à la fin de chacune de leurs
par la suite vous pourrez rejoindre un fonds spécialisé
trois premières années au sein de la société.
dans les LBO (leverage buy-out), le département M&A Enfin, c’est un environnement où on prend rapidement beaucoup
d’une grande entreprise ou encore un hedge fund. de responsabilités, où on acquiert vite beaucoup d’autonomie et
où on apprend énormément, compte tenu du niveau d’exigence
très élevé et de la qualité des gens avec qui l’on travaille.
Salaires
Les M&A offrent des salaires élevés, surtout à Londres
où ils atteignent parfois le double des salaires parisiens.
En France, le salaire de base d’un banquier se situe entre
140 et 170 k€ au bout de cinq ans. Par la suite, il peut
grimper jusqu’à 200 k€, accompagné d’une part variable
Les conseils de Judith :
allant de 200 à 400 k€ pour un managing director voire
pour un VP. Les rémunérations de certains managing Pour vous faire une idée plus concrète du
directors peuvent atteindre 1 à 1,5 million d’euros par an. métier, allez aux forums organisés par les
écoles sur les métiers de la finance.
Guide des Carrières en Finance 2007-08
Compétences
Pour faire un bon banquier M&A, il convient d’avoir « un Quand les banques organisent des
bon niveau d’anglais et une excellente formation générale événements, profitez-en pour rencontrer
dans une grande école de commerce voire d’ingénieurs », des professionnels.
eFinancialCareers.fr
En bref
Les banques recrutent
Les départements DCM (debt capital market) et ECM la structuration qui est à l’honneur. » Pourquoi ? Parce
(equity capital market) des banques d’investissement que la tendance est à l’élaboration de solutions
aident les entreprises à trouver de l’argent frais via personnalisées, de plus en plus complexes.
l’émission d’obligations et de prêts, les augmentations
En de capital, l’émission de capital hybride, etc. S’ils sont Principaux acteurs
Sala vogue moins connus du grand public, les marchés de capitaux Les opérations menées sur les marchés DCM et
Pre ires
Opp stige de la dette (DCM) devancent néanmoins les marchés ECM exigent une certaine taille. Parmi les acteurs,
ortu
nité actions (ECM), tant par leur poids économique que on trouve donc les grandes banques anglo-saxonnes
s
par les volumes traités. (Citigroup, JPMorgan, Goldman Sachs, CSFB, Lehman
Brothers, Barclays Capital), qui cohabitent avec des
Tendances établissements français (Société Générale, BNP Paribas,
L’année 2006 a été marquée par la reprise des Natixis, Calyon, Axa IM) et, au-delà, européens (UBS,
introductions en Bourse (IPOs, initial public offerings), Deutsche Bank, Royal Bank of Scotland, Dexia).
qui se faisaient rares depuis 2001. Parallèlement, de
nombreuses opérations ont été menées sur les sociétés Carrières
cotées. Dans les banques, les départements concernés Le travail de l’originateur est d’identifier les deals en
sont en sous-effectifs et recrutent à tour de bras. amont. Il analyse les besoins de financement et les
contraintes puis met en place la transaction pour
« Les métiers de l’origination son client, qui doit avoir une stature et une notoriété
une pause début 2006, est reparti à la hausse en cours sous-jacents (actions, obligations, changes, taux,
d’année pour atteindre un volume global d’émissions matières premières…). Le structureur se transforme
de 6 380 milliards de dollars (+7 % par rapport à 2005). alors en chef cuisinier concoctant les mets les plus
En 2007, la tendance se confirme, avec un volume exotiques à partir de centaines d’ingrédients.
d’émissions de 1 820 milliards au premier trimestre. Après l’origination et la structuration vient la syndication,
eFinancialCareers.fr
De quoi être optimiste pour le recrutement, qui bat qui consiste à vendre le produit financier. Le syndicateur
son plein depuis quelques années, surtout dans les détermine la meilleure fourchette de prix, évalue
métiers de l’origination et de la structuration. « Ils sont le nombre d’acheteurs potentiels et vérifie que les
devenus incontournables, indique Denis Marcadet, documents nécessaires à la vente sont prêts.
directeur du cabinet indépendant de chasseurs de têtes Dans ces métiers, les places sont rares pour les jeunes
Vendôme Associés. Dans les années 1990, le trading était diplômés. S’il est possible d’accéder en tant que
18 l’un des métiers phares ; dans les années 2000, c’est junior à un poste de structureur, les banques exigent
Profil
Frédéric Gabizon
Originateur
HSBC
l’opérationnel. « Être structureur nécessite quatre à cinq Quel a été votre parcours ?
Je suis entré chez HSBC (à l’époque le CCF) début 1986.
ans d’expérience », précise Denis Marcadet. Par ailleurs,
J’ai fait l’ensemble de ma carrière au sein de la banque
« il ne faut pas avoir peur de bosser 12 heures par jour ! », d’investissement, à différents postes. C’est en 2000, lors du
prévient Tanguy Hespel, structureur junior chez Calyon. rachat du CCF par HSBC, que j’ai accédé à mon poste actuel.
Originateur, structureur, syndicateur : trois métiers distincts Quelles sont les qualités d’un bon originateur ?
mais qui requièrent une formation commune, car ils sont L’origination demande une très bonne réactivité, car il faut
complémentaires. L’entreprise ne veut pas, par exemple, sans arrêt être à l’affût des besoins de ses clients en fonction
des opportunités du marché, par définition volatiles. Un bon
d’un originateur qui s’intéresse uniquement à son aspect originateur doit faire preuve d’une grande persévérance,
de la problématique. De plus, les compétences multiples voire de mordant, sachant que le secteur est particulièrement
sont utiles pour la banque, mais aussi pour les clients. concurrentiel et que certaines opérations ne se concrétisent
qu’après de longs mois de négociations.
C’est par ailleurs un des seuls métiers dans l’univers de la
Salaires banque d’investissement où l’on existe à la fois par les opérations
Les spécialistes DCM/ECM sont très bien payés, surtout financières que l’on réussit et par celles que l’on rate, puisque
lorsqu’ils possèdent des compétences transversales. toutes les transactions sont publiques. Il faut donc avoir une
bonne résistance au stress.
Un structureur de produits dérivés peut gagner entre
Enfin, il faut avoir de grandes qualités commerciales face à
130 et 300 k€ euros par an. « La base fixe des ses clients – dans mon cas les émetteurs du secteur public,
rémunérations tend à s’homogénéiser, que ce soit à la fois prestigieux et exigeants, que sont les Trésors des
à Paris ou à Londres. En revanche, la partie variable est États, les agences, les entreprises publiques et les collectivités
locales de la zone euro.
de plus en plus individualisée et importante, selon le
profil et la seniorité », indique Denis Marcadet. Quelle a été votre plus grande satisfaction ?
Un originateur cherche à réaliser une transaction phare, un
Jusqu’à présent, les recruteurs estimaient que les
deal emblématique qui lui vaudra la reconnaissance du marché.
spécialistes ECM gagnaient moins que leurs homologues L’un de mes grands moments a été l’émission de l’OAT 2055
DCM mais c’est de moins en moins le cas ; d’autant par la France, qui constitue encore aujourd’hui une référence sur
que certaines banques comme Morgan Stanley, Merrill le marché de l’euro. Autre grande satisfaction : l’introduction
sur ce même marché d’un nouvel émetteur, l’Espagne.
Lynch et Lehman Brothers ont décidé de réunir leurs
départements actions et dette.
2 ans 50-60
5 ans 70-90
Responsable d’un pôle structuration 120-130
Réactivité et persévérance sont les qualités
essentielles pour réussir dans ces métiers.
Guide des Carrières en Finance 2007-08
Compétences
« Seniorité, technicité et approche commerciale sont les Il faut aussi maîtriser les langues étrangères,
trois piliers de ces métiers », explique Guy de Brabois, au moins l’anglais, et aimer les voyages.
consultant du pôle banque chez Robert Walters France.
Ils exigent beaucoup de rigueur, alliée à un bon esprit Enfin, il faut avoir le goût du travail en
eFinancialCareers.fr
En bref
Les recrutements dépendent de
Traders, brokers, vendeurs (sales) : les métiers en relation groupes anglo-saxons sont en tête, loin devant les
directe avec les salles de marché en font rêver plus d’un. grandes banques françaises, si bien que ces dernières
Mais brasser des millions en quelques minutes n’est pas s’associent pour mieux résister. Ainsi, début 2007, la
de tout repos. Certains préféreront l’analyse financière, Société Générale et Calyon sont entrées en négociation
En où le calme et la concentration sont des vertus premières. pour fusionner leurs activités de courtage de dérivés aux
Sala vogue États-Unis, respectivement nichées au sein de Fimat et
Pre ires
Opp stige Tendances Calyon Financial. Si elle aboutit, cette fusion permettra
ortu
nité Le recrutement dans les métiers de la vente et du trading de créer le numéro trois de ce secteur outre-Atlantique.
s
est lié à la croissance. En 2001-2003, les banques
Classement des bureaux d’analyse selon la qualité de
avaient réduit leurs effectifs. Depuis, la forte progression leurs recommandations (small et mid caps), France 2006
des Bourses et des marchés de matières premières Rang Bureaux Nb de recommandations
a entraîné une vague d’embauches qui se poursuit.
1 Kepler Equities 103
Signe des temps, l’analyse ISR (investissement développés par la banque est une partie importante de
socialement responsable), encore méconnue, pourrait sa mission. Si, à un moment donné, le client est intéressé,
se développer ces prochaines années : au moins deux le vendeur appelle le trader pour actualiser le prix en
tiers des banques et des sociétés de gestion françaises fonction de l’état du marché et réaliser l’opération. Même
ont mis en place des équipes dédiées. si des exceptions peuvent contredire la règle, il n’y a pas
eFinancialCareers.fr
- Investment Banking
- Corporate Banking
- Capital Markets
- Sales & Trading
- Global Transaction Services
- Technology
- Human Resources
- Operations
Gaselys est une société de trading d’énergie, filiale des groupes Gaz de France et Société Générale.
Gaselys intervient sur les marchés physiques et dérivés de l’énergie en Europe : gaz, électricité, pétrole et produits raffinés,
quotas de CO2, charbon. En s’appuyant sur son activité de trading, Gaselys propose aux grands comptes industriels,
aux distributeurs d’énergie et aux producteurs indépendants de gaz ou d’électricité un accès aux marchés de gros, des produits
de gestion des risques liés aux prix de l’énergie, ainsi que des solutions d’optimisation d’actifs (actifs physiques, contrats
d’achat ou de vente...). Gaselys se situe parmi les premiers intervenants sur les hubs gaziers européens (NBP, Zeebrugge,
TTF, BEB, PEGs) et a développé de solides positions sur l’électricité en France et au Royaume-Uni.
gaselys-recrutement@gaselys.com
Colisée IV - 14, rue Fructidor
F-75818 Paris Cedex 17
www.gaselys.com
Profil
Stéphanie Lefebvre
Analyste
Gilbert Dupont
Suite de l’article p. 20
Titulaire d’une maîtrise des sciences de gestion (filière finance)
de l’Université Paris Dauphine, Stéphanie Lefebvre est
responsable de l’analyse financière au sein de la société
de bourse Gilbert Dupont, filiale du Crédit du Nord spécialisée
dans les les small et mid caps françaises.
De son côté, l’analyste financier produit des rapports En quoi consiste votre travail ?
sur les tendances des marchés financiers, sur l’évolution Je manage une équipe de dix analystes financiers, chacun
des perspectives sectorielles ou encore sur l’actualité ayant en charge le suivi de quinze à vingt valeurs pour lesquelles
financière des sociétés cotées ou émettrices de dette ils doivent se forger une « opinion » boursière selon l’une des
quatre grandes lignes suivantes : acheter, accumuler, alléger ou
de marché (analyse crédit). Ces rapports sont ensuite
vendre. Ils se font cette opinion à partir de plusieurs éléments :
transmis aux clients et doivent les aider à prendre leurs l’analyse des comptes historiques et prévisionnels de la société,
décisions d’investissement. Les principaux interlocuteurs une évaluation destinée à déterminer un objectif de cours, leurs
de l’analyste financier sont les traders, mais ils sont contacts avec le management de la société en question, etc.
également sollicités par les vendeurs, qui cherchent Parallèlement, j’ai choisi de suivre moi-même quelques valeurs
du secteur média afin de pouvoir rester au cœur du métier
à suggérer à leurs clients de nouvelles stratégies
d’analyste financier.
d’investissement. Les analystes sont aussi amenés à
Quelles sont les qualités requises pour ce métier ?
communiquer avec les clients, notamment avec les hedge
Il faut avant tout être curieux, mais aussi et surtout avoir un esprit
funds, particulièrement exigeants et qui tendent à occuper synthétique et critique, aimer jongler avec les chiffres (pour
une part croissante de leur temps de travail. l’étude des comptes) et rédiger (car l’analyste doit régulièrement
produire des études, des notes, etc.). En outre, un analyste
Salaires financier doit avoir des qualités commerciales pour vendre ses
idées d’achat ou de vente, dans un premier temps aux vendeurs
Pour ces trois métiers, les rémunérations de base
de sa société de Bourse (dans mon cas il s’agit de Gilbert
sont relativement homogènes. La partie variable pèse Dupont) et dans un second temps aux clients institutionnels.
souvent beaucoup plus que le salaire de base, qui oscille
Pourquoi avez-vous choisi cette voie ?
généralement entre 80 k€ et 120 k€ euros par an pour des C’est un métier formidablement riche ! À la fin de ma maîtrise
profils déjà expérimentés. des sciences de gestion à Dauphine, l’analyse financière, que
Les traders touchent les plus gros bonus, en fonction j’avais étudiée, me semblait être la matière la plus concrète. Je
suis entrée en contrat à durée déterminée dans une société de
de leurs performances et de la complexité du produit.
Bourse il y a dix-sept ans. Par la suite, j’ai eu l’occasion d’exercer
Un bonus peut dépasser le million d’euros. Il n’est pas
mon métier dans une société de Bourse plus importante, où j’ai
rare que certains traders vedettes gagnent plus d’argent pu accéder à des responsabilités de management.
que les dirigeants des établissements où ils opèrent.
Les banques anglo-saxonnes sont réputées verser les
plus gros salaires, Goldman Sachs en tête. Si certaines
adoptent des logiques purement méritocratiques, d’autres
se réfèrent aux objectifs des équipes, à la fois globaux et
par produit. ll est donc difficile de donner des moyennes.
Les conseils de Stéphanie :
Compétences Apprendre à parler anglais est
De niveau bac+5, diplômé de l’enseignement supérieur absolument indispensable !
Guide des Carrières en Finance 2007-08
En bref
Le leverage finance a été boosté
« Les opérations sont de plus en plus grosses. Au niveau à 40 k€ annuels. Le salaire d’un analyste crédit débutant
européen, les fonds disposent de 25 à 35 milliards d’euros va de 28 à 42 k€, celui d’un senior jusqu’à 70 k€.
pour les acquisitions, soit près de 100 milliards d’euros
si l’on tient compte de l’effet de levier. Un potentiel Compétences
considérable ! », indique Jacques Pochon, responsable Mieux vaut avoir de bonnes compétences en
eFinancialCareers.fr
du leverage finance France chez Calyon. Enfin, le poste mathématiques financières et être parfaitement au
d’analyste de crédit est également en plein boom. courant des techniques de calcul de ratios et des
normes IFRS (international financial reporting standards),
Principaux acteurs pour pouvoir dégager des indices fiables et significatifs.
BNP Paribas, SG CIB, Calyon et la dernière-née, Natixis, En plus de solides connaissances générales (en fiscalité
créée fin 2006 : les banques françaises universelles des entreprises, en analyse comptable, etc.), il faut
24 dominent. Mais depuis quelques années, les banques également posséder d’excellentes qualités relationnelles.
Natixis
45, rue Saint-Dominique
75007 Paris France
T : 01 58 32 30 00
www.natixis.com
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
En bref
La France est leader
Devenir gestionnaire de fonds, c’est choisir la tortue supérieure à la demande, une tendance confirmée par
plutôt que le lièvre. Il faut penser à long terme, car les le cabinet de recrutement Michael Page. Les profils les
sommes collectées proviennent des fonds de pension plus recherchés sont les ingénieurs. Mais la fonction
et des compagnies d’assurances. La question brûlante commerciale prend de l’importance au sein des sociétés
En du financement des retraites explique le développement de gestion, obligées d’améliorer leur offre face au grand
Sala vogue des sociétés de gestion, qui traitent deux types de fonds : enjeu actuel, celui de la réglementation. « La dimension
Pre ires
Opp stige les fonds passifs et les fonds actifs. La gestion de fonds de conformité devient fondamentale, souligne Daniel
ortu
nité passifs consiste à acheter des titres sélectionnés pour Pion, associé au cabinet Deloitte. La gestion d’actifs
s
être conservés sur une longue période. En gestion de est de plus en plus sophistiquée et les institutionnels
fonds actifs, il s’agit d’arbitrer entre les titres en fonction de plus en plus exigeants. »
des avantages que l’on peut en tirer.
Principaux acteurs
« La gestion d’actifs est de plus en La liste est longue. La plupart des grands établissements
disposent d’une structure d’asset management. Parmi
plus sophistiquée et les institutionnels les acteurs à forte croissance, citons UBS, Allianz, Axa,
de plus en plus exigeants » Crédit Agricole, Crédit Suisse, Deutsche Bank, Fidelity
International, Goldman Sachs, Merrill Lynch, Société
Daniel Pion, Deloitte
Générale, HSBC, Neuflize et Groupama.
La gestion d’actifs touche de nombreux supports
(actions, obligations, immobilier, matières premières…) Carrière
et se rapproche, dans ses techniques, de la gestion La gestion de fonds reste le métier emblématique
alternative. Les sociétés de gestion se développent du secteur. Hier, elle consistait à identifier et analyser
autour de plusieurs fonds. La croissance de leur activité les produits, à rassurer les clients existants et à en
s’explique souvent par une forte prise de risque, convaincre de nouveaux. Aujourd’hui, le gérant de fonds
mais aussi par la présence de nombreuses liquidités. s’est spécialisé dans un secteur, une région ou un type
d’actifs. Il ne s’occupe plus de l’analyse des valeurs ni
Tendances de la relation clients. Son rôle est d’arbitrer entre des
La France occupe une position de leader en Europe valeurs à partir des recommandations des analystes.
avec près de 22 % des parts de marché, devant La fonction d’analyste reste centrale, malgré les
le Royaume-Uni (18 %) et l’Allemagne (17 %). Le reproches essuyés par la profession au début des
Luxembourg ne pèse que 3 % mais un quart des fonds années 2000, quand certaines études ont été critiquées
y sont domiciliés. Selon l’Association française de la pour leur manque d’objectivité. Depuis, des codes de
gestion financière (AFG), en 2006, « le marché français bonne conduite ont été introduits. L’analyste, qui doit
de la gestion pour compte de tiers a progressé d’environ aider le gérant de fonds à prendre les bonnes décisions,
Guide des Carrières en Finance 2007-08
15 % ». L’année s’est soldée par une collecte record s’est lui aussi spécialisé. Et il n’est pas rare qu’une
de 123 milliards d’euros, contre 59 milliards en 2005. société de gestion ayant ses propres analystes fasse
Toujours selon l’AFG, « les fonds de retraite par également appel à l’expertise d’une ou de plusieurs
capitalisation, véritable carburant des fonds banques d’affaires.
d’investissement dans les pays anglo-saxons, devraient La conquête de nouveaux clients échoit désormais
eFinancialCareers.fr
permettre à la gestion institutionnelle de poursuivre à des départements ad hoc. Des fonctions commerciales
son développement en France. En croissance depuis et marketing se sont dévelopées, surtout depuis la
une dizaine d’années, le ratio OPCVM / PIB est l’un mise en place de la stratégie dite d’architecture ouverte.
des plus élevés parmi les pays où la gestion collective Celle-ci consiste à ne pas limiter l’accès à un fonds aux
joue un grand rôle. » Ce qui fait des acteurs du secteur seuls clients de l’établissement. « À côté de notre propre
le premier investisseur de l’Hexagone. Côté emploi, réseau, l’équipe commerciale tisse des liens avec les
26 des tensions se font jour. En 2007, l’offre semble assureurs, les banques, les entreprises, les conseillers >
caam.com
© Photo : Getty Images - * Sincérité, empathie, passion. Bien plus que des chiffres.
Sincerity, Empathy, Passion.
More than figures.*
Bienvenue dans le pôle de gestion d’actifs du Crédit Agricole : Crédit Agricole Asset Management.
Bienvenue dans un monde performant et exigeant où la diversité des métiers, des projets, des clients comme des talents
sera synonyme pour vous de savoir-faire et d'ambition.
A vous de vous dépasser et d'innover dans un univers professionnel à votre mesure qui privilégie la transparence,
le respect et la confiance. Bienvenue dans un monde d'émotions vraies qui donnera toute sa place à votre talent.
Données chiffrées au 31/03/2007. Sources : (1) Europerformance - (2) IPE - Top 400 players de décembre 2006. Gestion de portefeuilles
Commercial et Marketing
Analyse financière
Le groupe Crédit Agricole cultive la différence de ses 150 000 collaborateurs dans plus
Risques et Compliance
de 70 pays.
credit-agricole.fr
7/2$3 4/ 4(% 7)3%
&IDELITY SAY
#HOOSE A JOB YOU
LOVE AND YOU WILL
NEVER HAVE TO WORK
A DAY IN YOUR LIFE
)NVESTMENT -ANAGEMENT 'RADUATE AND )NTERN #AREERS
ÌÊ`iÌÞIÊÜiÊÊ>vÌiÀÊÛiÀÊfÓnä°ÇÊLÊÊ>>}i`ÊvÕ`ÃÊÜÀ`Ü`i]Ê>}ÊÕÃÊÌ
iÊ1½ÃÊ>À}iÃÌÊÕÌÕ>ÊvÕ`Ê>>}iÀ°Ê
̽ÃÊÌÊÃÕÀ«ÀÃ}ÊÌ
i]ÊÌ
>ÌÊÜ
iÊÜiÊ>iÊ`iVÃÃÊÌ
iÞÊ>ÀiÊV>ÀivÕÞÊÀiÃi>ÀV
i`Ê>`ÊVÃ`iÀi`°ÊÊv>VÌ]ÊÜiÊ
>ÛiÊÌ
iÊ>À}iÃÌÊ
,iÃi>ÀV
Ê>`ÊiÛi«iÌÊÌi>ÊÊÌ
iÊ`ÕÃÌÀÞ°Ê̽ÃÊÌ
ÃÊÌiiVÌÕ>ÞÊÀ}ÀÕÃÊ>««À>V
ÊÌÊw>ViÊÌ
>ÌÊ
>ÃÊ
i«i`ÊÕÃÊLiViÊÊ
>Ê>VÜi`}i`Êi>`iÀÊÊÕÀÊwi`°
/
>ÌÊi>ÃÊÜiÊV>ÊÜÊvviÀÊ}À>`Õ>ÌiÃÊÃiÊvÊÌ
iÊÃÌÊiÝVÌ}Ê>`ÊV
>i}}Êw>V>ÊV>ÀiiÀÃÊ>ÀÕ`°ÊvÊÞÕÊ«>ViÊ>Ê
«ÀiÕÊÊÌi}iViÊ>`ÊVÃ`iÀi`ÊÕ`}iiÌÊÌ]ÊÜi½Ê}ÛiÊÞÕÊiÛiÀÞÌ
}ÊÞÕÊii`ÊÌÊLiViÊ>ÊÀiV}Ãi`ÊiÝ«iÀÌÊÊ
ÊÞÕÀÊwi`°Ê/Ê
i«ÊÞÕÊ>iÊ>ÊÜÃiÊV
ViÊÜ
ÞÊÌÊw`ÊÕÌÊÀiÊ>LÕÌÊÕöÊ6ÃÌÊÜÜÜ°w`iÌÞÀiVÀÕÌiÌ°V
`iÌÞÊÃÊ>ÊiµÕ>Ê««ÀÌÕÌiÃÊi«ÞiÀÊ>`ÊÃÊVÌÌi`ÊÌÊ>Ê«VÞÊvÊÌÀi>Ì}Ê>ÊÌÃÊi«ÞiiÃÊ>`ÊLÊ>««V>ÌÃÊiµÕ>Þ°
I `iÌÞÊi>ÃÊ`iÌÞÊÌiÀ>Ì>ÊÌi`Ê®]ÊiÃÌ>LÃ
i`ÊÊ iÀÕ`>]Ê>`ÊÌÃÊÃÕLÃ`>ÀÞÊV«>iðÊÃÃiÌÃÊ>`ÊÀiÃÕÀViÃÊ>ÃÊ>ÌÊÎä°äΰäÇÊ>ÀiÊÌ
ÃiÊvÊ°Ê
-ÕÀViÊÊL>Ãi`ÊÊÃÌÌÕÌ>Ê>`ÊÀiÌ>ÊvÕ`ÃÊÕ`iÀÊ>>}iiÌÊ>ÃÊ>ÌÊ«ÀÊÓääÇ°
Rendez-vous sur notre site pour débuter votre carrière en finance
www.efinancialcareers.fr/jeunes_diplomes
Profil
Nathalie Batt
Adjointe au directeur du développement
La Banque Postale Asset Management
Suite de l’article p. 26
Diplômée de l’ENSAE et de Sciences Po Paris, Nathalie Batt
est en charge de l’ingénierie produits à La Banque Postale
Asset Management. Depuis fin 2005, elle est directrice adjointe
au directeur du développement.
Qu’est-ce qui a présidé au choix de vos études ?
en gestion de patrimoine indépendants, les autres J’avais un goût prononcé pour les maths mais je ne voulais
sociétés de gestion et les banques privées », explique pas m’enfermer dans un domaine trop spécialisé. L’ENSAE m’a
semblé le bon choix. Puis j’ai eu envie d’aborder l’économie
Jean-Marie Feron, directeur du développement de
sous un angle plus littéraire et j’ai intégré Sciences Po
Barclays Asset Management. Les commerciaux parallèlement à ma dernière année à l’ENSAE.
participent activement au développement de nouveaux
Comment vous est venu le goût de l’ingénierie financière ?
produits en relayant auprès du marketing les besoins Après des stages aux AGF, au CCF (aujourd’hui Sinopia
exprimés par leur contacts. Asset Management) et à la Banque du Phénix, j’ai choisi un
« La gestion d’actifs offre des possibilités d’évolution et premier poste qui me permettait d’observer les métiers de la
finance : je suis devenue chargée d’études front-office au sein
sait reconnaître les talents, estime pour sa part Françoise de la compagnie d’assurance-vie Cardif, filiale de la Compagnie
Toussaint, responsable des ressources humaines chez Bancaire. Les différents postes que j’y ai occupé ont répondu
Groupama Asset Management. Nous facilitons la mobilité à mon goût de la polyvalence. En 1999, lors du rapprochement
entre les métiers afin de permettre aux personnes de se avec la BNP, j’ai rejoint Sogéposte (devenu depuis La Banque
Postale Asset Management) en tant que responsable de
construire un parcours au sein de l’entreprise. » l’offre produits.
En quoi consiste votre fonction d’adjointe au
Salaires directeur du développement ?
Comparée à la banque d’investissement, la gestion La direction du développement, qui emploie dix-huit personnes,
d’actifs n’est guère généreuse, surtout au regard de englobe l’activité d’ingénierie produits et de sélection de fonds,
mais également l’activité commerciale auprès de la clientèle
la disponibilité et de l’engagement requis. En banque
des institutionnels et des corporates ainsi que l’ingénierie
d’investissement, la part variable représente parfois commerciale auprès des équipes commerciales du réseau.
300 % de la part stable du revenu, mais en gestion Je participe au développement de l’ensemble de ses activités,
d’actifs, elle ne dépasse pas 50 % du fixe. Cela dit, tout en demeurant plus particulièrement en charge de la définition
et de la création de l’offre de produits financiers, tant pour les
les salaires progressent.
particuliers que pour les institutionnels. Ils peuvent prendre la
Salaires de base des principaux métiers en gestion d’actifs
forme de produits de gestion collective ou de fonds dédiés,
étude rémunérations 2007
Compétences
La gestion d’actifs exige de développer un bon réseau
Les conseils de Nathalie :
de relations, d’aimer l’investigation, d’être à l’écoute et
d’apprécier le travail en équipe. Attention, le nombre de Optez pour un premier poste généraliste
gérants reste limité ! Il y a beaucoup de candidats et et spécialisez-vous ensuite dans un
domaine choisi en connaissance de cause.
Guide des Carrières en Finance 2007-08
En bref
La gestion alternative ne se
La gestion alternative suscite toujours autant d’intérêt. La gestion alternative se démocratise. Auparavant
Son succès n’est pas dû à un simple effet de mode. réservée à quelques initiés fortunés, elle propose
L’AMF (Autorité des marchés financiers) la définit comme aujourd’hui des produits aux institutionnels, aux
une gestion déconnectée des marchés financiers, banques et aux particuliers. En France, la législation
En dépendant uniquement de la stratégie mise en œuvre en s’est assouplie, accordant plus d’indépendance au
Sala vogue vue de réaliser une performance dite absolue. « Durant secteur. Mais d’importants blocages demeurent du côté
Pre ires
Opp stige la crise de début 2000, la gestion alternative a offert des de la demande : la gestion alternative ne représente que
ortu
nité performances décorrélées des marchés actions, aux 10 % de la gestion d’actifs, contre 30 % aux États-Unis.
s
alentours de +10 % pour les meilleurs fonds, en utilisant
les techniques d’effet levier ou de vente à découvert », Principaux acteurs
analyse Aurélien Lafaye, directeur du développement Difficile d’établir une liste fiable : les premiers aujourd’hui
de Multiratings, société d’informations financières sur seront peut-être les derniers demain ! En 2007, le top 5
la gestion d’actifs. établi par Alpha Magazine n’a rien à voir avec celui de
2006 (voir tableau). Un secteur extrêmement divers, donc
« Dans une petite structure, il y a plus un vivier d’emplois. Les grands établissements bancaires
ne sont pas en reste et recrutent eux aussi.
de réactivité. Une personne polyvalente
Le top 5 des hedge funds établi par Alpha Magazine
peut toucher à différents métiers » En 2006 En 2007
Benjamin Louvet, Prim Alternative
1. Caxton Associates 1. JPMorgan Asset Mgmt
plus importante de la gestion alternative et aussi celle gestion alternative, ses risques et ce qu’elle implique pour
qui fait le plus peur. Au premier trimestre 2007, ces les portefeuilles. »
fonds spéculatifs brassaient quelque 1 568 milliards de La grande diversité des fonds signifie qu’il y a de
dollars à travers le monde, dont 60 milliards d’argent nombreuses possibilités d’évolution, qui dépendent
frais levés en moins de trois mois. Les banques centrales de la taille des sociétés. Pour Benjamin Louvet, directeur
eFinancialCareers.fr
suivent de près les comportements des hedge funds. général de la société de gestion Prim Alternative, « dans
Les régulateurs estiment que leurs stratégies sont trop les grands groupes, les personnes sont forcément
similaires d’un fond à l’autre, ce qui augmente les spécialisées et travaillent sur des produits de masse.
risques. La presse économique se fait régulièrement Dans une petite structure, il y a plus de réactivité. Chacun
l’écho des échecs, comme celui d’UBS avec sa a sa spécialité mais participe aussi au développement
filiale Dillon Read Capital Management, qui a perdu global. Il y a plus de passerelles. Une personne
30 150 millions de dollars au premier trimestre 2007. polyvalente peut ainsi toucher à différents métiers ». >
GESTION ALTERNATIVE
© DIRECTION DE LA COMMUNICATION ADI • JUIN 2007 • ADI 24-32, RUE JEAN GOUJON 75008 PARIS - FRANCE • TÉL 33 1 56 88 84 00 • FAX 33 1 56 88 84 05 • WWW.ADI-G E S T I O N . C O M
GROUPE ADI
La gestion alternative
au cœur de nos métiers
( )
*
Multimanagement
745 MEUR
CHIFFRES AU 31/03/07
+ Retrouvez toutes les offres de 1er + Des tests de raisonnement + Des descriptifs de métiers, et des
emploi et de stage en finance numérique spécifiques aux métiers profils pour chaque secteur
de la finance
+ Tous les conseils et toutes les infos + Un glossaire complet des termes
pour débuter votre carrière en finance + L'actualité et les tendances du financiers les plus utilisés
recrutement des jeunes diplômés en
+ Des informations sur les entreprises finance + Une question ? Ecrivez directement
qui recrutent des profils juniors à nos experts !
Suite de l’article p. 30
Alexandre Rampa est diplômé d’HEC Lausanne mention
management finance et CAIA. Depuis janvier 2006, il est analyste
gérant au sein de 3A, société de gestion basée à Genève,
spécialisée dans les hedge funds et membre du Groupe Syz&Co.
Qu’est-ce qui vous à amené à la finance ?
Alors, grand groupe ou petite structure ? À vous de choisir J’ai procédé par élimination. Je ne voulais pas faire lettres
selon votre caractère et vos envies. Sachez, par ailleurs, ou médecine ! L’aspect dynamique des métiers financiers
semblait mieux correspondre à ma personnalité.
que la plupart des gérants de fonds alternatifs sont des
anciens gérants de fonds classiques qui ont pris leur Pourquoi avez-vous choisi les hedge fund?
En 1997, j’ai fait un premier stage à la Banque Privée Edmond
indépendance. Enfin, à garder en tête, il y a plus d’offres
de Rothschild, à Genève, dans le département des fonds
d’emploi que de candidats. de placement. À l’époque on parlait encore peu de gestion
alternative et j’ai eu la chance d’écrire un mémoire sur le sujet.
Salaires J’ai enchaîné avec un second stage à Paris, chez ABN Amro,
en gestion privée. J’hésitais entre les deux domaines, mais
La rémunération repose avant tout sur la performance des la gestion privée demandait plus d’expérience et un carnet
fonds. Selon Alpha Magazine, les directeurs des vingt-cinq d’adresses. Je me suis donc dirigé vers les hedge funds.
meilleurs hedge funds ont perçu, en 2006, l’équivalent Quel est le quotidien d’un analyste gérant ?
du PIB de la Jordanie, soit 11 milliards d’euros. Certains Je rencontre régulièrement des gérants pour me faire une idée
auraient même empoché plus de 800 millions d’euros de leurs comportements, de leurs stratégies et des risques
qu’ils prennent. Puis je détermine si leurs fonds va créer de la
en un an ! Mais ne rêvez pas. En tant que junior, votre
valeur supplémentaire par rapport à ceux que j’ai déjà retenus.
salaire sera moins flamboyant. Il avoisinera 60 k€ pour un Pour construire un portefeuille équilibré et respectant le mandat
structureur, par exemple. Comme le marché de l’emploi de gestion, il faut sélectionner de bons gérants et trouver le
est tendu, la rémunération grimpe rapidement après meilleur mix de stratégies. Je suis amené à me déplacer très
souvent, notamment à New York, La Mecque des hedge funds.
quelques mois d’expérience.
Qu’est-ce qui vous plait dans votre métier ?
Il nécessite de se remettre en cause en permanence et de se
Compétences mobiliser intellectuellement. Il faut être capable d’assembler
« Le background des ingénieurs en fait les mieux outillés », de nombreux éléments, qualitatifs et quantitatifs, pour juger de
estime Peter Dolan, car il faut maîtriser à la perfection les la valeur d’un produit. La décision finale tient souvent au bon
mathématiques appliquées à la finance. Si vous excellez jugement de l’analyste, qui ne s’acquiert qu’avec l’expérience.
Et derrière les chiffres se trouvent des personnes. L’aspect
en économétrie et que vous pouvez vous targuer du titre relationnel est très important. Les hedge funds sont un monde
d’analyste certifié en investissement alternatif (CAIA), en constante évolution, qui se réinvente sans cesse afin
proposé notamment par l’EDHEC, votre voie est toute d’exploiter de nouvelles opportunités.
tracée. Si vous êtes moins technique mais compétent en
finance, vous avez également votre place. Et les fonctions
commerciales sont de plus en plus demandées. « Les
équipes sont diversifiées pour pouvoir répondre à tous les
problèmes, notamment juridiques », témoigne Françoise
Les conseils d’Alexandre :
Toussaint, responsable des ressources humaines chez
Groupama Asset Management. Pour réussir en gestion alternative,
La gestion alternative évolue constamment et il n’existe il faut être technique et savoir se
remettre en question.
Guide des Carrières en Finance 2007-08
En bref
En France, l’environnement est
Le terme de private equity désigne les investissements soient mis à contribution lors de la phase d’exécution. Au
dans les sociétés non cotées en Bourse. S’il s’agit de niveau senior, on trouve les directeurs d’investissement,
financer la croissance accélérée d’une société à un qui génèrent les transactions et négocient les contrats.
stade de développement précoce, on parle de capital- Souvent associés du fonds, ils perçoivent une part de la
En risque. Si cet investissement entraîne un changement de plus-value réalisée entre l’investissement et la revente.
Sala vogue propriétaires et touche une société ayant une certaine Les fonds levés sont investis au maximum dix ans.
Pre ires
Opp stige maturité, on est en présence d’un LBO (leverage buyout). A terme, le fonds doit solder ses positions pour reverser
ortu
nité le rendement attendu aux investisseurs institutionnels.
s
Tendances
Dans les dix années à venir, près d’un demi-million l’étude, sont, par ordre d’importance : UBS, Citigroup,
de PME seront vendues : autant de fortunes à gérer. Merrill Lynch, Credit Suisse, JPMorgan, Morgan Stanley,
Tous les établissements bancaires, universels comme HSBC, Deutsche Bank, Wachovia et Pictet.
haut de gamme, se sont réorganisés pour saisir ces
En opportunités. La mission d’un banquier privé consiste Carrières
Sala vogue à accompagner ses clients – célébrités, patrons Pour un jeune diplômé, entrer dans la banque privée
Pre ires
Opp stige d’entreprise, héritiers – dans la gestion de leur argent, relève du parcours du combattant. Peter Dolan,
ortu
nité et ce dans la plus grande confidentialité. consultant associé au cabinet Alexander Hugues,
s
Ces clients, très exigeants, attendent des services conseille « une première expérience en banque
adaptés à leurs besoins dans les domaines de la de réseau comme gestionnaire de patrimoine, qui
gestion de compte au quotidien, de la fiscalité, de la permet de comprendre les produits et les attentes
transmission de biens et de l’évaluation des risques des clients » et de prendre de la bouteille.
liés aux placements. En retour, ils sont fidèles, du moins Il y a trois métiers en banque privée : le banquier qui
vis-à-vis de leur banquier (pas forcément de leur banque). investit directement pour ses clients ou les aide à
choisir le bon placement ; le chargé de clientèle qui
« Une première expérience en banque gère la relation avec les clients et s’occupe parfois
vingt pôles « banque privée » en France en plus des exige discrétion et professionnalisme. »
dix-huit déjà existants. Il faut y ajouter un savoir-être exemplaire, une bonne
présentation, un talent de communicateur, une grande
Principaux acteurs capacité d’analyse et de proposition.
Selon le classement 2007 établi par le consultant Scorpio Enfin, bon à savoir : il existe une certification proposée
Partnership, les dix premières banques privées, parmi par l’association CGPC (Conseils en gestion de
cent quatre-vingt établissements pris en compte par patrimoine certifiés). 35
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
d’expérience, le marché est également bien orienté. pratiquées dans les pays anglo-saxons. « L’écart a même
Cependant, « le net accroissement des candidatures tendance à se creuser, car la hausse des salaires s’est
aux postes traitant purement du contentieux peut faire accélérée à Londres », note Martin Dixon. Les débutants
craindre un rétrécissement du marché », souligne peuvent espérer gagner entre 35 et 55 k€ dans un
Nicolas Laurent. Par ailleurs, depuis quelques années, la cabinet français, entre 45 et 70 k€ dans un cabinet
tendance est à la spécialisation car il faut répondre à des anglo-saxon (hors bonus). Si vous travaillez dans un
36 demandes toujours plus pointues de la part des clients. cabinet qui salarie ses avocats, vous toucherez moins.
Demandez conseil à nos experts sur notre site
www.efinancialcareers.fr/jeunes_diplomes
Profil
Patricia Georgiou
Avocate
Cleary Gottlieb Steen & Hamilton
Responsable conformité et contrôle interne (en k€) Qu’est-ce qui vous plait dans le métier d’avocat d’affaires ?
& Assurance, juin 2007
Expérience Salaire fixe brut Bonus (% RFA) Il allie rigueur intellectuelle – à travers le raisonnement et la
nécessité de respecter la loi – et créativité – puisqu’il s’agit de
3-5 ans 50-65 20 à 40 % trouver des solutions adaptées à chaque situation.
5-7 ans 65-90 20 à 40 % L’élément relationnel est très important à mes yeux. J’aime être
7 ans et + 90-130 20 à 40 % en contact permanent avec les clients, les confrères, le cas
échéant les magistrats ; j’aime rencontrer de nouvelles personnes
et découvrir de nouveaux types d’activités au fil des dossiers.
Compétences Un autre aspect de ce métier auquel je suis très attachée est
la relation privilégiée qu’entretient l’avocat avec son client.
Avocats d’affaires
Les cabinets demandent fréquemment une double, Quelles sont les compétences requises ?
À mon sens, l’avocat d’affaires doit posséder un esprit d’analyse
voire une triple formation : des études de droit, un
et de synthèse, pour garder une vision globale et stratégique de
diplôme d’école de commerce plus un LL.M (magister son dossier dont il doit aussi gérer, avec beaucoup de précision,
legum, troisième cycle de droit), si possible d’une l’exécution dans ses aspects purement techniques.
université anglo-saxonne. Il est indispensable de maîtriser L’avocat d’affaires doit conseiller son client, qui a souvent besoin
d’être rassuré. L’éloquence et l’aisance relationnelle sont donc
l’anglais et de posséder d’excellentes connaissances
également importantes. Et il est indispensable d’avoir des
juridiques et financières. « Idéalement, il faut avoir une connaissances de base en matière de comptabilité et de finance.
formation universitaire juridique sanctionnée par des
mentions chaque année et complétée par des stages
fréquents en cabinets, être passé par une école de
commerce et avoir fait des études ou des stages dans des
pays où la langue de travail est l’anglais », décrit Nicolas
Les conseils de Patricia :
Laurent. Les avocats d’affaires sont amenés à travailler
avec des interlocuteurs haut placés. Mieux vaut donc avoir Soyez ouvert aux opportunités à l’étranger.
des qualités relationnelles… et une bonne endurance, En termes de formation, le mieux est de
car la pression est forte et les journées sont longues. faire un LL.M aux États-Unis ou en
Compliance officer Grande-Bretagne.
Pour cette fonction complexe requérant des
Pratiquez dès que possible ! Commencez
Guide des Carrières en Finance 2007-08
En bref
Moins prestigieux que le
Tendances
En dix ans, le quotidien du middle et du back-office Compétences
a radicalement changé. « L’aspect commercial prend « Les fonctions de middle et de back-office exigent
plus d’importance, estime Daniel Pion, associé des non seulement de fortes compétences techniques liées
activités consulting de Deloitte. De simples exécutants, à la complexité grandissante des instruments et des
Guide des Carrières en Finance 2007-08
le middle et le back-office deviennent de plus en plus produits financiers, mais aussi de grandes qualités
des partenaires à part entière du front-office. » Les de management pour encadrer les équipes, gérer les
tâches sont gratifiantes, notamment grâce à des projets, etc. », explique Daniel Pion.
logiciels qui permettent de conserver les titres sous La technicité et la spécialisation des fonctions
forme informatique et de les transférer d’un propriétaire poussent à un recrutement à bac+5, les diplômes
eFinancialCareers.fr
à un autre. « Les métiers se spécialisent, ils réclament permettant d’acquérir une solide culture financière,
plus d’expertise face à une réglementation qui des connaissances juridiques et des compétences
change souvent », souligne Charles Morane, DRH de de maîtrise d’ouvrage. « Il est nécessaire de maîtriser
Boursorama. La forte croissance de la gestion d’actifs l’anglais, rappelle Charles Morane. Il faut aussi faire
et de la gestion alternative, la création de sociétés preuve d’ouverture d’esprit, car il n’est plus possible
de gestion et de fonds entraînent mécaniquement de faire tout, tout seul. Chacun a besoin des
38 la création de postes de back et middle-office. compétences des autres. »
En bref
Le risque est au cœur
Tout le monde garde en mémoire la retentissante faillite, des risques, pourquoi pas ? Mais attention, la gestion
en 1995, de la banque Barings, dont les facéties d’un du risque ne représente que 2 à 3 % des effectifs
trader ont eu raison. Le risque est au cœur du métier et le pourcentage est du même ordre pour ce qui
de banquier. L’enjeu est de savoir le mesurer pour se est du recrutement. »
couvrir en conséquence. L’informatique a permis de
En
Sala Vogue mettre en place des outils sophistiqués de contrôle des Carrières
Pre ires risques. Et l’Union européenne comme les États-Unis ont Le rôle du gestionnaire de risques (risk manager)
Opp stige
ortu développé tout un arsenal réglementaire. consiste à évaluer le montant que la banque ou la
nitie
s Outre les aléas financiers, la gestion des risques doit tenir société de gestion pourrait perdre en cas de pépin,
compte de tout ce qui est susceptible de perturber le bon financier ou autre. Dans les salles de marché, il collabore
déroulement des opérations : une coupure d’électricité, avec les traders afin de déterminer le risque lié à leurs
un tremblement de terre, une grève, un fournisseur transactions. « Les équipes sont en mouvement, souligne
défaillant, la mauvaise réputation héritée d’une crise… Didier Hauguel. Nous ne sommes pas enfermés dans
et bien sûr aussi la possibilité qu’un client ne rembourse notre tour d’ivoire. » Un gestionnaire de risques doit
pas sa créance. être en mesure de comprendre et d’analyser les métiers
qu’il contrôle. La fonction est par conséquent, « une
« Il y a pénurie de compétences excellente opportunité pour découvrir les mécanismes
bancaires », ajoute Didier Hauguel, et la gestion des
et la gestion des risques est une risques peut être un tremplin vers d’autres fonctions.
excellente opportunité de découvrir En début de carrière, les postes sont ceux de
entreprises auxquelles les banques prêtent de l’argent. à gérer des projets et l’aptitude à dialoguer, à expliquer
Les besoins en recrutement n’ont jamais été aussi et à convaincre. Didier Hauguel poursuit : « La direction
grands. « Il y a une pénurie de personnes compétentes », des risques développe des systèmes d’information très
note Peter Dolan, consultant associé au cabinet lourds, qui nécessitent de comprendre et de traiter de
Alexander Hugues. Mais Didier Hauguel, directeur des très nombreuses données – jusqu’à cent cinquante pour
risques au sein du Groupe Société Générale, nuance une seule transaction ! Et nous faisons cela pour des
le propos : « Entrer dans une banque par le département dizaines de milliers d’opérations ! » 39
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
En bref
La banque de détail
Le saviez-vous ? La banque de détail ne résume pas au Les établissements innovent aussi dans leur façon
seul métier de chargé de clientèle. Elle offre de multiples de recruter. BNP Paribas organise en Île-de-France
métiers et de bonnes perspectives de carrière. C’est des opérations « entretien immédiat » qui lui permettent
autour de ces métiers que s’organisent les structures d’entrer en contact avec des profils différents, parfois
internes des banques commerciales et mutualistes. atypiques, voire avec des personnes qui ne connaissent
En
Sala Vogue pas bien la banque. « Ce qui compte, c’est d’avoir
Pre ires Tendances une tête bien faite et de comprendre vite », estime un
Opp stige
ortu Depuis le milieu des années 1990, la banque de détail conseiller clientèle d’une banque mutualiste. Lors de
nitie
s s’est fortement concentrée. Ce sont les mutualistes qui ces opérations, les candidats peuvent arriver avec leur
ont connu le plus de changements. La Caisse d’Epargne CV et, au culot, décrocher un poste.
opère sans cesse des rapprochements entre ses caisses
régionales, qui ne seront bientôt plus qu’une vingtaine, Principaux acteurs
contre une trentaine actuellement. Les principaux établissements sont ceux dont les
Cela ne diminue pas pour autant les perspectives enseignes sont familières au grand public : Crédit
d’emploi. Au contraire, de nouveaux besoins se font Agricole, Crédit Mutuel, CIC, Caisse d’Epargne,
jour. La banque de détail recrute à tour de bras, pour Banque Populaire, Société Générale, LCL, BNP Paribas,
des raisons démographiques (en 2010, la moitié de La Banque Postale, Crédit du Nord, HSBC.
ses effectifs aura atteint l’âge de la retraite) et parce
que les réorganisations et les nouvelles réglementations Carrières
créent des besoins en personnel très divers. Si vous La banque de détail offre un large éventail de métiers.
êtes bon commercial, vous avez toutes vos chances et Le conseiller clientèle gère les comptes des particuliers,
vous êtes mieux placé qu’un candidat calé en finance des artisans, des professions libérales, des PME et
mais incapable de vendre un produit. des grandes entreprises. Il développe un portefeuille
de clients et de prospects qu’il doit faire fructifier en
« Ce qui compte, c’est d’avoir une tête proposant à chacun des produits et des services
bien faite et de comprendre vite » adaptés, en fonction des objectifs fixés par sa direction.
Attention, il ne s’agit pas de vendre n’importe quoi à
Un conseiller clientèle d’une banque mutualiste
n’importe qui ! Et à partir de novembre 2007, la directive
européenne MIF (ou MIFID) sur les instruments financiers
La concurrence s’est accentuée, notamment avec impose des procédures administratives pour cadrer
l’arrivée, début 2006, de La Banque Postale. Chaque les échanges avec les clients.
réseau élargit sa présence géographique en ouvrant Les conseillers clientèle sont chapeautés par le
des agences. Ce sont généralement des unités de trois directeur d’agence, qui définit la politique commerciale
personnes qui rendent compte à une agence de secteur, de son agence, met en œuvre la stratégie fixée par le
Guide des Carrières en Finance 2007-08
où des spécialistes les aident à renseigner les clients. siège, détermine les objectifs de ses collaborateurs et
Mais l’heure est aussi au multicanal : banque par supervise les relations avec les clients. Il peut aussi gérer
téléphone, banque par Internet, etc. L’intérêt pour un portefeuille de clients, professionnels ou entreprises.
l’établissement : les clients se chargent eux-mêmes Au-dessus, il y a le directeur de groupe, qui couvre
des opérations à faible valeur ajoutée. entre quinze et vingt-cinq agences. Sa mission, lourde
eFinancialCareers.fr
« Le client doit avoir la possibilité de tout faire lui-même, de responsabilités, est avant tout basée sur la stratégie.
affirme Charles Morane, directeur des ressources « C’est un poste très politique, analyse un directeur de
humaines de Boursorama, une banque présente groupe d’une banque méridionale, qui demande des
uniquement sur Internet. Mais cela nécessite un sacrifices car il faut beaucoup se déplacer. »
service client différent de celui d’un réseau classique : Il existe d’autres fonctions, par exemple celle de
il faut rassurer le client et lui expliquer comment conseiller en gestion de patrimoine, dont le portefeuille
40 marchent les outils. » se compose de clients aisés, voire fortunés, et dont
Commencez votre recherche d’emploi le plus tôt possible
www.efinancialcareers.fr/jeunes_diplomes
Profil
Laurence Nigro
Directrice de secteur
Caisse d’Épargne Basse-Normandie
En bref
De gros besoins en recrutement
multiformes et ouvertes
L’assurance regroupe trois types de produits : informaticiens, déontologues et experts en normes IFRS.
les assurances vie (décès, épargne, retraite) ; les Sans oublier des commerciaux. Selon Gérard Guerrier,
assurances non-vie (santé, maladie, accident, invalidité, responsable du recrutement des agents généraux chez
dommages aux biens et responsabilité) et la réassurance, Aviva France, les métiers de demain sont la vente et le
En « l’assurance des assureurs ». Ils sont distribués par conseil sur la retraite, la prévoyance et la dépendance.
Sala vogue les réseaux de commerciaux salariés, par les agents
Pre ires
Opp stige généraux mandatés et par les cabinets de courtage. Principaux acteurs
ortu
nité En 2005, la France figurait au quatrième rang mondial
s
Tendances avec 6 % des cotisations collectées dans le monde.
En prise directe avec les évolutions sociologiques Le chiffre d’affaires, sur le marché français, des sociétés
et économiques, le monde de l’assurance connaît de établies sur le territoire atteignait 176,1 milliards d’euros
profondes mutations. L’assurance des risques industriels (+11,3 % par rapport à 2004). Les cotisations recueillies
et commerciaux se fait désormais à l’échelle mondiale. à l’étranger par les filiales de sociétés françaises
Les assureurs doivent faire face aux conséquences des s’élevaient à 68,1 milliards d’euros. Par ailleurs, les
catastrophes naturelles, des accidents industriels et des banques sont de plus en plus actives dans l’assurance,
notamment dans l’assurance-vie.
« Nouvelles règles de solvabilité, Les dix premiers groupes d’assurances
institutions de prévoyance). « Nous avons mis en place regroupent notamment les actuaires et les chargés
une fonction risques, que nous avons enrichie d’un d’études statistiques ou actuarielles, qui réalisent
département de contrôle interne, puis d’un département les études techniques relatives à la prise de risque
de déontologie et d’une cellule pour la lutte contre le dans les nouveaux contrats. Ils collaborent étroitement
blanchiment des capitaux, explique Corinne Gouthière, avec le chef de produit ou le chargé d’études
eFinancialCareers.fr
responsable de la nouvelle direction conformité et marketing, qui coordonnent les études de marché
risques chez CNP Assurances. Par ailleurs, en tant et la commercialisation des produits. Enfin, le
que groupe coté, nous avons anticipé l’application des souscripteur donne son feu vert à une garantie et
normes IFRS et suivons de près le projet Solvency II. » en fixe les conditions.
Assureurs, réassureurs, institutions de prévoyance et Dans les métiers commerciaux, les principales missions
mutuelles cherchent donc activement à embaucher des sont le conseil et la vente. Le conseiller en assurance-
42 actuaires, statisticiens, auditeurs internes, fiscalistes, finance aide à fixer les objectifs commerciaux de son
Profil
Sylvain Thomas d’Hoste
Chargé d’affaires assurances
Groupe Total
Depuis quelques années, les nouveaux métiers de la La seconde évolution concerne les métiers du
finance fleurissent au rythme des besoins des marchés contrôle, désormais encadrés par des réglementations
et d’une réglementation de plus en plus complexe. très contraignantes. Depuis dix ans, le renforcement
Compliance officer, product manager… rien d’étonnant du contrôle interne a entraîné le recrutement de
à ce que vous soyez désemparé à la lecture des offres nombreux compliance officers ou déontologues,
d’emploi ! La plupart du temps, pourtant, il ne s’agit pas dont la mission consiste à s’assurer que les
réellement de nouveaux métiers mais plutôt de postes établissements opèrent conformément à la loi.
de plus en plus spécialisés. La nouvelle réglementation sur le contrôle, entrée en
vigueur en septembre 2006, et la transposition de la
Évolutions parallèles directive MIF, qui s’appliquera à partir du 1er novembre
« L’hyperspécialisation, venue du monde anglo-saxon, 2007, accélèrent la restructuration du secteur.
est une tendance lourde », affirme Guillaume Befve, « Aux postes d’inspecteurs et de déontologues,
président du Club des jeunes financiers. La volonté de qui ne sont plus obligatoires, se substituent désormais
maîtriser les coûts se traduit par un compartimentage ceux de RCSI (responsable de la conformité des services
des services et des postes, censé accroître l’efficacité d’investissement) pour les banques et les intermédiaires
du contrôle interne. « Il existe aujourd’hui cinquante financiers et de RCCI (responsable de la conformité
manières de travailler en middle-office, remarque et du contrôle interne) pour les sociétés de gestion »,
Guillaume Befve. Les collaborateurs deviennent les précise Patrice Daudier de Cassini, président du
minuscules maillons d’une chaîne très organisée. Ce Club des déontologues.
compartimentage ne facilite pas la gestion des carrières. »
Priorité aux seniors
« L’hyperspécialistion,
venue du De nouveaux postes sont également créés en
monde de la finance anglo-saxon, gestion des risques, car les sociétés d’investissement
et de gestion traitant des produits dérivés complexes
est une tendance lourde » sont désormais obligés de créer un poste de
Guillaume Befve, Club des jeunes financiers responsable des risques.
La plupart de ces nouveaux métiers demandent de
Les nouveaux métiers sont le fruit de deux évolutions l’expérience – c’est le cas de celui de product manager.
parallèles. La première concerne la gestion d’actifs Mais ceux liés à la modélisation et au contrôle des
et la gestion des marchés financiers. « L’importance risques sont accessibles aux jeunes. « Ils demandent
croissante des dérivés accroît les besoins en ingénierie : une solide formation d’ingénieur généraliste, passés
modélisation, structuration, trading, gestion des de préférence par les plus grandes écoles. Cette
risques… », explique Pierre Bernardin, responsable formation doit être complétée par des compétences
du recrutement juniors chez Exane. financières, qu’un candidat motivé pourra acquérir au
Guide des Carrières en Finance 2007-08
Compte tenu de la créativité des marchés, les institutions sein de l’entreprise », assure Pierre Bernardin.
financières doivent trouver des personnes en mesure Les métiers liés à la réglementation exigent une
de créer de nouveaux produits et de structurer l’offre. triple culture : equity, dette et réglementaire. « Pour le
Il leur faut également des vendeurs capables de poste de déontologue, les banques cherchaient des
vulgariser ces produits. D’où le développement des candidats ayant plus de vingt ans d’expérience. Le
eFinancialCareers.fr
postes de product manager, dont le rôle est d’élaborer, poste de compliance officer, lui, demande cinq à dix
de promouvoir et de gérer des produits financiers pour ans d’expérience en contrôle ou en audit », précise
une clientèle institutionnelle. Patrice Daudier de Cassini.
Les activités de recherche entraînent également le Le salaire dépend de la rareté des compétences et
recrutement de vendeurs et d’opérationnels aux du degré de spécialisation. Les compliance officers
profils pointus, dont l’activité se concentrera sur une peuvent espérer des rémunérations confortables,
44 zone géographique ou un type de clientèle. mais le nombre de postes à pourvoir est limité.
FAQs : carrières en finance
Premier emploi, expérience à l’étranger, reconversion…
Les réponses à vos questions les plus fréquentes
Mon premier emploi est-il déterminant pour ma carrière ? Laurent Aymard, directeur financier d’Yves Saint Laurent et
C’était vrai par le passé, ça l’est moins aujourd’hui, car les titulaire d’un MBA de l’Insead. Un MBA garantit un meilleur
changements de parcours sont de plus en plus souvent compris, salaire et permet de viser des postes comportant plus de
voire encouragés. Mais le premier emploi marque forcément responsabilités ou plus ouverts sur l’étranger.
la suite de la carrière. Mieux vaut donc le choisir le plus ouvert Cependant, n’oubliez pas qu’il représente un investissement
possible et bien se renseigner sur les métiers que vous envisagez. important, en termes de travail et d’argent. Il vous coûtera
Il y a des compartiments étanches, par exemple entre la banque entre 10 000 et 60 000 euros par an, sans compter la perte
d’investissement et la banque de détail. de revenus provoquée par l’arrêt de votre activité. Mieux vaut
le faire avant 40 ans. Attention, il n’aura de valeur que s’il est
« Il est plus facile d’acquérir des reconnu. Les MBA de Harvard et Stanford aux États-Unis, de
Multipliez les stages, rencontrez les professionnels, lisez la presse Une expérience à l’étranger est-elle indispensable ?
financière, familiarisez-vous avec les sites spécialisés et suivez La réponse est oui, sans un soupçon d’hésitation. Tous les
vos envies. « Il est souhaitable qu’une première expérience dure recruteurs et professionnels ayant acquis une expérience
entre trois et quatre ans – ou qu’elle ne dure pas si elle ne vous à l’étranger vous le diront. C’est un moyen d’améliorer vos
convient pas dès le départ, conseille Thierry Carlier-Lacour, compétences, de découvrir une culture différente et de
directeur associé du cabinet de recrutement Humblot-Grant perfectionner vos langues étrangères. Reste à trouver la bonne
Alexander. Trois ou quatre ans, c’est une preuve de stabilité opportunité. Si vous êtes en poste au sein d’une entreprise,
et c’est la bonne durée pour développer des compétences, évaluez les possibilités de mobilité interne. Si vous cherchez un
se forger une opinion sur le métier et se faire connaître. » premier emploi, n’hésitez pas à orienter d’emblée vos recherches
vers l’étranger. Londres est très prisée mais New York, Tokyo,
Quel secteur choisir ? Francfort voire Moscou sont envisageables. Attention, après plus
Tout dépend de votre formation et de vos envies ! Un bac+3 de dix ans à l’étranger, il peut être difficile de retrouver un poste en
offre davantage de débouchés en banque de détail, dans France. Deux solutions : continuer une carrière internationale ou
certaines fonctions du back-office, de l’audit et de la comptabilité, vous reconvertir. Si l’étranger ne vous attire pas, peaufinez tout de
tandis qu’un bac+5 facilitera l’accès à la banque de financement, même vos langues, cela vous permettra de faire la différence.
à la gestion d’actifs et à la banque privée. Aux jeunes diplômés
qui ne trouvent pas l’emploi de leur rêve, Martin Dixon, directeur Que faire si je ne m’épanouis pas dans mon travail ?
au sein du cabinet de recrutement Hays, conseille de privilégier N’hésitez pas à changer mais attendez-vous à ce que votre
les secteurs où il y a pénurie de candidats. « Les institutions réorientation soit difficile. Amorcez le virage de manière tactique,
financières veulent souvent des candidats ayant entre quatre et quitte à vous faire aider par un coach. Aujourd’hui, de plus en
Guide des Carrières en Finance 2007-08
sept ans d’expérience mais quand elles ne les trouvent pas, plus d’employeurs acceptent de reconnaître qu’une carrière se
elles se replient sur les jeunes diplômés », commente-t-il. L’audit construit au fil de métiers parfois différents. La motivation est
peut être considéré à cet égard. De plus, « il permet aux jeunes donc considéré comme un élément clé.
diplômés de se confronter à la réalité de l’entreprise, de la banque « L’être est plus important que le faire, ajoute Nicolas du Penhoat,
ou de la compagnie d’assurances et de mieux appréhender ces directeur d’Hewitt Investment Consulting, le département de
eFinancialCareers.fr
structures et leurs métiers », estime cette ancienne DRH d’un conseil en gestion d’actifs d’Hewitt France. Il est plus facile
groupe coté au CAC 40, aujourd’hui coach indépendante. d’acquérir des techniques qu’un potentiel. Récemment, j’ai recruté
une jeune personne inscrite à l’ANPE, non pas en raison de son
Quels sont les avantages d’un MBA ? diplôme mais parce que son CV mentionnait un solide parcours de
« Un MBA reste un atout si vous souhaitez changer de secteur, gymnaste, donc a priori des qualités d’endurance, de rigueur et de
accéder à plus de responsabilités ou donner une dimension plus dynamisme – autant de qualités appréciables au moment où mon
internationale à votre CV. C’est un accélérateur de carrière », estime pôle est engagé dans une stratégie de développement. » 45
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
En bref
Le secteur connaît
Plus de la moitié d’entre eux travaillent dans les visualisation et d’analyse, ouvre de belles opportunités
entreprises. Viennent ensuite les cabinets d’expertise dans les grands groupes.
comptable et de commissariat aux comptes, dont les Rattaché au directeur financier, le directeur comptable
besoins augmentent constamment. « La demande est est notamment responsable de la qualité et de la fiabilité
dopée par l’accroissement du nombre de PME », explique des informations comptables et fiscales de l’entreprise.
eFinancialCareers.fr
Patrick Betini, dirigeant de Betini Associés. Quant Il produit les états financiers de la société et s’assure
aux cabinets d’audit, ils embauchent régulièrement du respect des obligations légales.
des jeunes diplômés titulaires d’un DCG (diplôme de Dans les cabinets d’expertise, le travail du comptable est
comptabilité et de gestion, ex-DECF, diplôme d’études davantage tourné vers la comptabilité générale. Depuis
comptables et financières), d’un DSCG (diplôme deux ans, les besoins en recrutement ont augmenté.
supérieur de comptabilité et de gestion, ex-DESCF, Un étudiant qui fait son stage de fin d’études dans un
46 diplôme d’études supérieures comptables et financières) cabinet se verra facilement proposer un poste. >
HIRAM F
INANCE
société de co
nseil
RECR UTE !
recherche
candidat...
LIER,
PARTICUU !
CURIE X
:
o u r p a rtager ce
p xpérien
is e e t e
expert
dans la passio
n
de la finance
...
postulez
dès maintenant !!!
suite page : 71
117
www.hiram-finance.com
Guillaume, comptable général,
change facilement de patron...
www.roberthalf.fr
Plus d’infos en ligne
www.efinancialcareers.fr/jeunes_diplomes
Profil
Alice Escaffre
Experte-comptable et fondatrice
Cabinet Alice Conseil
Suite de l’article p. 46
Baccalauréat en poche, Alice Escaffre a passé les différents
diplômes qui mènent à l’expertise comptable. Dix ans plus
tard, elle a créé sa propre structure, Cabinet Alice Conseil.
Pourquoi l’expertise-comptable ? Et comment en êtes-vous
venue à créer votre propre cabinet ?
Salaires Le choix de l’expertise comptable et la création de mon
Les comptables des cabinets d’expertise perçoivent
cabinet découlent tout simplement d’heureux concours
un salaire plus élevé que leurs homologues dans les de circonstances. Au cours de mes différents stages dans
entreprises, exception faite des consolideurs. des cabinets, je me suis rendue compte que l’expertise
Une étude récente de Robert Half Finance & Comptabilité comptable me convenait mieux, à cause des techniques
montre qu’un comptable junior débute entre 35 et 40 k€, financières et fiscales qu’elle met en jeu, que le commissariat
dépasse 60 k€ à compter de cinq années d’expérience aux comptes, plus formel et juridique. Une fois obtenu le
et atteint un maximum de 140 k€ à partir de la dixième DEC, j’ai décidé d’approfondir cette voie en préparant un
année d’expérience. À ces salaires de base s’ajoute DESS de fiscalité appliquée dans le cadre de la formation
un variable qui peut aller jusqu’à 12 % du fixe. continue. Après une dizaine d’années d’expérience, le besoin
s’est fait sentir de voler de mes propres ailes. C’est à ce
Salaires des comptables uniques en PME (en k€) moment-là que mon ancien maître de stage m’a permis de
Expérience Fixe annuel brut* démarrer ma propre activité en me sous-traitant des dossiers.
1 à 5 ans 24,6-30 Avez-vous parfois envisagé de rejoindre une entreprise ?
6 ans et + 30-33
À vrai dire non. Exercer en cabinet me permet de découvrir
Source : Scorpio Partnership
En bref
Les cabinets de conseil sont
Si vous vous lassez vite des tâches répétitives et Enfin, en conseil en investissement, retenons Mercer
n’aimez pas rester enfermé, le conseil est fait pour vous. Investment Consulting, Watson Wyatt, Deloitte, Hewitt,
Le champ est vaste, puisqu’il s’agit de conseiller des PricewaterhouseCoopers, KPMG et Ernst & Young.
clients (banques, entreprises, assurances, secteur public)
En sur une large gamme de sujets : systèmes d’information, Carrières
Sala vogue gestion de trésorerie, optimisation des processus, Consultant dans un cabinet de conseil en stratégie,
Pre ires
Opp stige organisation, techniques de management, etc. Vous vous travaillerez avec des clients prestigieux que vous
ortu
nité pourrez vous spécialiser en conseil en investissement accompagnerez sur leurs dossiers décisifs (fusions
s
ou en gestion d’actifs. & acquisitions, développement et diversification…).
Nicolas du Penhoat, directeur d’Hewitt Investment Dans un cabinet de conseil en organisation, vous
Consulting, le département de conseil en gestion apporterez des réponses concrètes pour mettre en
d’actifs d’Hewitt France, témoigne : « Nos consultants œuvre les solutions et serez impliqué dans la gestion
interviennent autant sur l’analyse des passifs sociaux de projets, les opérations de communication et
que sur la gestion d’actifs, pour aider les entreprises l’élaboration de plans de réduction des coûts.
à faire face aux versements des retraites et des Enfin, dans un cabinet spécialisé en finance d’entreprise,
indemnités de fin de carrière. » vous procéderez au contrôle interne, à la gestion des
risques financiers, à l’allocation d’actifs, etc. Dans tous
« Les cabinets se battent pour recruter les cas, pour progresser, sachez vous imposer ! Au
bout de cinq ans, il vous faudra avoir acquis une stature
jeunes diplômés, stagiaires, voire de stratège. Sauf à créer votre propre cabinet, vous
profils plus seniors » attendrez encore un bout de temps avant de pouvoir
devenir associé.
Thierry Carlier-Lacour, cabinet Humblot-Grant Alexander
financiers figurent parmi leurs premiers clients, mais de commerce ou d’ingénieurs ou un MBA de l’INSEAD
les entreprises ne sont pas en reste. « La pénurie de ou d’HEC. Pour conseiller des institutions financières
candidats est énorme. Les cabinets se battent pour ou des assureurs, une première expérience ou un stage
recruter jeunes diplômés, stagiaires, voire profils plus en finance de marché s’impose.
seniors », affirme Thierry Carlier-Lacour, directeur associé « Un consultant en finance doit disposer d’une
eFinancialCareers.fr
« Dans un monde de spécialistes, le trésorier est un De plus en plus, le trésorier travaille avec le directeur
hyperspécialiste. » C’est ainsi que François Masquelier, administratif et financier (DAF), auquel il est rattaché
directeur de la trésorerie et des financements chez RTL dans 68 % des cas (étude AFTE).
Group, décrit cette fonction en pleine mutation. Au-delà
En de l’optimisation du cash et de la dette – son cœur de Carrières
Sala vogue métier –, le trésorier participe de plus en plus à des Pas facile de changer de métier ! Principale perspective
Pre ires
Opp stige tâches transversales. « Principales fonctions exercées d’évolution : accéder à un poste de trésorier dans une
ortu
nité par les trésoriers en marge de leur métier d’origine : le autre structure, en France ou à l’étranger. Les trésoriers
s
credit management, la comptabilité, la communication d’entreprise changent de poste tous les trois ans en
financière et l’optimisation des systèmes d’information », moyenne. Les passerelles vers les postes de DAF
indique l’AFTE (Association française des trésoriers sont rares, de même que les postes proposés par les
d’entreprise). À l’occasion de son 30e anniversaire, fonds d’investissement. Pour y prétendre, mieux vaut
l’AFTE a réalisé, en partenariat avec Robert Half s’intéresser à l’optimisation des besoins en fonds de
International, une étude sur la fonction de trésorier. roulement, à l’élaboration de cash flows prévisionnels,
à la comptabilité internationale et à la législation.
« Indispensables : des qualités de
négociateur, un bon niveau d’anglais, Salaires
L’étude de l’AFTE montre que la gamme des
une grande réactivité et une bonne rémunérations est très large. Le métier a connu une
Tendances Compétences
On compte aujourd’hui 2 000 à 2 500 trésoriers dont Une formation supérieure spécialisée en gestion ou en
Guide des Carrières en Finance 2007-08
les deux tiers en région parisienne. Les besoins finance (école supérieure de commerce, diplôme de
en trésoriers, jeunes diplômés comme cadres plus comptabilité, DESS finance ou trésorerie) et une bonne
expérimentés, augmentent régulièrement. Le métier connaissance de l’univers financier sont requis.
prend du galon à mesure que son champ d’action « Près de 90 % des professionnels sont issus d’universités
s’élargit. Les exigences des marchés, les besoins ou d’écoles de commerce, cursus qui connaît un
eFinancialCareers.fr
financiers liés aux fusions & acquisitions, l’émergence certain regain. Seuls quelques trésoriers affichent une
de la notion de « cash » et la maîtrise des ratios formation d’ingénieurs, sont autodidactes ou simplement
d’endettement y sont pour beaucoup. Le trésorier bacheliers », indique l’AFTE. La maîtrise des logiciels
intervient dans des domaines autrefois réservés à de gestion de la trésorerie est appréciée. « Enfin, des
ses supérieurs, y compris les relations avec les qualités de négociateur, un bon niveau d’anglais, une
banques. Dans ce contexte, « les qualités commerciales grande réactivité et une bonne résistance au stress
constituent un précieux atout », indique Olivier Bouillaud. sont indispensables », conclut Olivier Bouillaud. 51
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
et financière un généraliste
Il est le bras droit de la
direction générale
Un poste clé qui, de plus en plus, ouvre Son poste est de plus en plus
responsabilisant et exposé
les portes de la direction générale
« Un bon directeur financier sait faire chanter les chiffres », et les relations avec les commissaires aux comptes
a dit un jour Franck Riboud, PDG de Danone. Il doit et l’administration. S’ajoutent à cela, en proportion
être capable d’interpréter les résultats pour éclairer la croissante, la communication financière, les relations
direction générale sur la meilleure stratégie. avec les investisseurs, la supervision du contrôle
En interne et, parfois, la gestion des ressources humaines.
Sala vogue Tendances Résultat : le DAF tend à devenir un généraliste plutôt
Pre ires
Opp stige La fonction de directeur administratif et financier (DAF) qu’un spécialiste.
ortu
nité s’est profondément transformée depuis 2005. Le Pour accéder à cette fonction, l’idéal est de commencer
s
DAF est devenu un personnage clé, de plus en plus par acquérir une expertise technique dans un cabinet
impliqué dans les jeux de pouvoir entre la direction et d’audit ou une banque. Les consultants spécialisés
les actionnaires. « Au point de devenir le bras droit de la dans les opérations du haut de bilan et en finance
direction générale », souligne Laurent Aymard, directeur de marché sont très courtisés. Mais, même si le
recrutement externe augmente, deux directeurs financiers
« Le directeur financier est un sur trois sont nommés en interne. Les perspectives
d’avenir sont excellentes : les DAF commencent à
acteur à part entière dans la accéder aux fonctions de direction.
définition des orientations
stratégiques de l’entreprise » Salaires
Les salaires des DAF sont en hausse pour cause de
Henri Proglio, Veolia
responsabilités croissantes. La part variable oscille
financier d’Yves Saint Laurent. « Plus qu’une entre 20 à 50 % de la rémunération.
expertise technique pointue, on attend d’un DAF qu’il
Salaire brut annuel (fixe + variable*) d’un DAF en 2007
Source : Robert Half,
de ses orientations stratégiques ». comptabilité. Il peut avoir fait aussi une école d’ingénieurs,
un troisième cycle en gestion ou un MBA », rapporte
Carrières Dominique Roux, maître de conférences en comptabilité
Dans les grandes entreprises, le DAF supervise souvent à Paris XII Val-de-Marne. « Parmi les DAF des entreprises
plusieurs fonctions support. Outre la formation et le du CAC 40, près d’un sur deux est issu d’une école de
eFinancialCareers.fr
développement des équipes, il coordonne la production commerce, HEC s’imposant comme la filière suprême
financière et comptable. À ce titre, il intervient dans la avec huit représentants », note Vanessa Lorens, coach
mise en place des normes comptables internationales, indépendante. Les profils mixtes, école d’ingénieurs plus
les systèmes d’information et de gestion, et travaille en troisième cycle de gestion, sont aussi appréciés. Enfin,
relation étroite avec la DRH et le contrôle de gestion. une expérience à l’étranger, un anglais parfait et une
Lui échoient également l’optimisation de la politique connaissance actualisée des outils informatiques et
52 fiscale de l’entreprise, la gestion des flux financiers des normes comptables figurent parmi les prérequis.
En bref
Le contrôleur de gestion
Sans lui, la direction aurait du mal à savoir où elle va ! « Dans les grands groupes, le contrôleur de gestion junior
Le contrôleur de gestion est un acteur clé parmi les pourra passer d’un poste à l’autre puisqu’il y en a autant
responsables de l’entreprise. Sa mission : établir les que de business units », indique Gaël Guigot, contrôleur
budgets et analyser l’activité afin de vérifier la cohérence de gestion au sein d’un grand groupe coté. Par la suite,
En entre la stratégie de l’entreprise et sa mise en œuvre. il pourra endosser les fonctions de responsable du
Sala vogue contrôle de gestion, de DAF ou de contrôleur financier.
Pre ires
Opp stige Tendances Ce dernier, apparu récemment dans les entreprises
ortu
nité « Le contrôle de gestion a encore de belles années françaises, couvre un champ d’intervention plus large
s
devant lui », estime Chantal Deschamps, consultante que le contrôleur de gestion classique : outre le contrôle
senior au sein du cabinet de recrutement Vendôme de gestion (processus budgétaire et reporting), il prend
Associés. C’est d’autant plus vrai que certains secteurs en charge le contrôle interne et parfois la consolidation
comme la banque n’ont pas suffisamment développé de gestion statutaire.
cette fonction et que le contrôle de gestion doit s’adapter Dans les banques, le poste de contrôleur de gestion est
sans cesse à de nouvelles réglementations. tout aussi stratégique et c’est un sésame qui peut, quatre
à cinq ans plus tard, ouvrir les portes d’autres domaines
« Le contrôleur de gestion doit être (analyse, audit...). Les contrats d’apprentissage et les
pragmatique, rigoureux, sensible stages constituent des portes d’entrée à ne pas négliger.
contrôleur de gestion en filiale a un rôle plus opérationnel, titulaires d’un diplôme d’expert-comptable », assure la
précise le cabinet de recrutement Robert Half Finance DRH d’un grand groupe coté du CAC 40. Le bon diplôme
& Comptabilité. Il participe directement au pilotage du ne suffit pas, loin de là. « Le contrôleur de gestion doit
processus de production, intervient dans les décisions être pragmatique, rigoureux, très sensible à la rentabilité
d’investissement… » Quant au contrôleur de gestion d’une activité et doté d’un bon relationnel, relève Jean-
commercial, il élabore les tarifs et les marges, analyse Pierre Bille, du cabinet de recrutement Hudson. Et il doit
la rentabilité et contrôle les coûts de distribution. maîtriser l’anglais ainsi que les outils de reporting. » 53
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
En bref
L’auditeur sait faire parler
L’audit est un excellent tremplin pour ceux qui aspirent leurs armes dans un cabinet pendant trois à cinq ans
à une carrière en finance. Que ce soit en entreprise avant de rejoindre une entreprise (audit interne, contrôle
(audit interne) ou en cabinet (audit externe), l’auditeur de gestion ou direction financière). Mais la profession
doit vérifier que les documents comptables et financiers est en train de changer. « De nouveaux métiers émergent :
En sont conformes à la réglementation. Il participe aussi à consolidation et reporting, organisation de la fonction
Sala vogue des missions de corporate finance, et l’auditeur interne comptable et financière, contrôle interne et maîtrise des
Pre ires
Opp stige intervient également sur les aspects organisationnels. risques, évaluation d’entreprise… Ils offrent aux jeunes
ortu
nité la possibilité de faire carrière dans les cabinets d’audit
s
Tendances ou de créer leur propre structure », relève Jean-Louis
Les recrutements connaissent une hausse spectaculaire, Mullenbach, associé chez Bellot Mullenbach & Associés.
aussi bien dans les cabinets que dans les entreprises. Si vous rêvez d’être associé, sachez que, dans les
La profession a été chamboulée par le scandale grands cabinets, « il faut avoir travaillé au moins douze
Enron en 2001 et de nouvelles lois et règles ont été ans et les places sont chères », indique Thierry Carlier-
introduites : loi de sécurité financière (LSF), qui sépare Lacour, directeur associé du cabinet de recrutement
les missions d’audit et de conseil, loi Sarbanes-Oxley, Humblot-Grant Alexander. Néanmoins, ces cabinets
nouvelles normes comptables internationales (IFRS). multidisciplinaires offrent de belles opportunités.
Les entreprises cherchent souvent des auditeurs Vous pourrez vous spécialiser (en évaluation, en
expérimentés, notamment pour appliquer la LSF. développement durable, etc.) ou rejoindre la direction
des ressources humaines, comme Sylvie Bernard-Curie,
« En cabinet, dès la troisième année, ancienne auditrice devenue DRH de KPMG Audit.
l’association ADACEIP fédère neuf cabinets d’audit et et l’amour des chiffres. « Je veille à ce que mes auditeurs
d’expertise comptable. Enfin, il existe des petits cabinets soient à l’aise avec les chiffres et avec les logiques
comme Cabinet Escaffre ou Paper Audit & Conseil. financières qui président aux choix des entreprises »,
indique Lionel Escaffre, associé fondateur du Cabinet
Carrières Escaffre. Sont également requis : capacité à travailler en
eFinancialCareers.fr
La profession est organisée en grades : junior 1, junior 2, équipe, ouverture d’esprit, sens de la communication et
senior 1, senior 2, chargé de mission, manager, directeur maîtrise de l’anglais. Les formations conseillées sont les
et associé. L’ascension peut être rapide, surtout dans grandes écoles de commerce, les écoles d’ingénieurs,
les cabinets de taille moyenne. « Dès la troisième les formations universitaires de type Dauphine et les
année, vous serez amené à encadrer des équipes et à formations d’actuaires. Les cabinets n’exigent pas une
planifier des missions », observe Olivier Salustro, associé formation en comptabilité, mais ils veulent une solide
54 fondateur d’Advolis. Beaucoup de jeunes diplômés font culture économique et une bonne aisance rédactionnelle.
La Dynamique Deloitte
assemble toutes les
dimensions du conseil
Deloitte mobilise des compétences diversifiées
pour répondre à l’éventail des services attendus
par ses clients, de toutes tailles et de tous
secteurs. Dans cette dynamique d’excellence, son
offre conseil s’enrichit au quotidien au travers
d’expertises reconnues dans chacun de ses
métiers, Audit, Tax, Consulting, Corporate
Finance, dans le respect d’une démarche éthique
partagée par tous.
Découvrez la
Dynamique Deloitte sur
www.deloitte-recrutement.fr
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
FAQs : comptabilité
Diplômes, formations, carrières…
Les réponses à vos questions les plus fréquentes
La comptabilité est-elle faite pour moi ? facile de passer d’un cabinet à une entreprise que l’inverse. »
« Bien sûr, du moment que vous n’avez pas d’a priori, estime Dans un cabinet, vous débuterez souvent par des opérations
Jean-Luc Decornoy, président de KPMG Audit. La comptabilité de saisie avant de progresser vers des tâches à valeur ajoutée.
est un outil de plus en plus essentiel. L’important n’est pas Au bout de quelques années, vous pourrez accéder à un poste
tant de tenir les comptes que de les interpréter afin de prendre d’associé. Ou encore vous installer à votre compte.
les bonnes décisions. » Mieux vaut quand même être à l’aise En entreprise, les débutants se voient confier des missions
avec les chiffres. Et la saisie d’écritures constitue un passage de comptabilité générale, progressivement complétées par
obligé. Les comptables qualifiés possèdent de solides bases des activités de gestion. Vous pourrez devenir contrôleur de
en mathématiques et en économie. Autres atouts : la maîtrise gestion, chef comptable, ou encore, si vous exercez au sein
de l’anglais, une pratique courante des logiciels informatiques d’un grand groupe, responsable de consolidation dans un
et une bonne connaissance des nouvelles normes comptables centre de services partagés. Pour les plus ambitieux, ces
internationales (IFRS). Sans oublier des talents de communicateur. métiers représentent un bon moyen d’accéder à des postes
de direction opérationnelle (directeur comptable, DAF).
Quels sont les diplômes requis ?
Les BTS et les DUT en comptabilité sont toujours appréciés. Puis-je travailler comme comptable dans une banque ?
Mais le DCG (diplôme de comptabilité et de gestion) et le De manière générale, les comptables recrutés par les banques
DSCG (diplôme supérieur de comptabilité et de gestion), sont plus souvent des cadres expérimentés que des jeunes
qui ont remplacé trois anciens diplômes (DPECF, DECF et diplômés. Mais certains postes sont accessibles aux jeunes
DESCF), constituent d’excellents tremplins pour les postes via une mission en intérim. « Comptez tout de même deux à
à responsabilités au sein des entreprises. cinq ans d’expérience pour que votre candidature soit prise
en compte », précise-t-on à l’agence de recrutement Adia.
« En comptabilité, il est plus La comptabilité bancaire nécessite une formation spécifique.
facile de passer d’un cabinet L’un de ses avantages est qu’elle permet d’accéder à « d’autres
métiers de la banque qui requièrent une formation comptable,
à une entreprise que l’inverse » par exemple ceux de responsable crédit ou d’analyste financier »,
Jean-Luc Decornoy, KPMG Audit précise Jean-Luc Decornoy.
Jusqu’à présent, pour devenir expert-comptable, il fallait compter Aide-comptable, comptable général, responsable comptable,
en moyenne cinq ans d’études après une MSTCF (maîtrise de comptable clients, consolideur… comment choisir ?
sciences et techniques comptables et financières) ou une école Au sein des PME, il n’y a bien souvent qu’un seul comptable,
de commerce. « Avec la réforme, l’accès au diplôme d’expert- aidé parfois d’un aide-comptable. L’aide-comptable est chargé
comptable / commissaire aux comptes se démocratise, remarque de collecter, de saisir et d’imputer les pièces comptables, ainsi
Jean-Luc Decornoy. À partir de bac+5, on peut obtenir cette que de classer les factures et les justificatifs. Le comptable unique
qualification dans un délai raisonnable. » est responsable de la gestion administrative (relations avec les
Guide des Carrières en Finance 2007-08
plus généralistes mais également appréciées des recruteurs. beaucoup plus variés. La fonction de consolideur est la plus
prestigieuse mais le responsable comptable est la pièce maîtresse
Entreprise ou cabinet ? du dispositif, qui s’appuie sur des auxiliaires tels que le comptable
« C’est une question de personnalité, estime Jean-Luc Decornoy. fournisseur et le comptable client. Le comptable fournisseur est
Exercer en cabinet permet de voir différents métiers et entreprises, chargé de la gestion des factures, ce qui inclut leur règlement
de travailler avec différentes équipes. De plus, un cabinet apporte et le traitement des litiges éventuels. Le comptable client est
56 une formation complémentaire plus importante. Enfin, il est plus responsable de la facturation et de la relance des retardataires.
Je veux
un métier qui cadre
avec mes envies*.
Je peux ?
Je veux
Je veux
me consacrer autant
apporter un regard*
à ce que j’aime
neuf.
qu’à ceux que j’aime*.
Je peux ?
Je peux ?
On veut
faire la différence*
avec nos différences.
On peut ?
Je veux
m'épanouir dans Je veux…
une entreprise
responsable*. … Je peux ?
Je peux ?
JEPEUX
sur pwcrecrute.com
connexions, implanté dans 149 pays, vous serez stimulé par des missions passionnantes, des
clients prestigieux et de réelles responsabilités. C’est le moment de voir loin et d’associer
votre avenir à celui d’une société où riment performance et convivialité. Pour nous rejoindre,
connectez-vous sur pwcrecrute.com et postulez en ligne sous réf. Guide FC/2007.
*connectedthinking
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
En bref
En finance, les informaticiens
Les technologies de l’information apportent une pour remplacer les départs à la retraite. Autre enjeu
bouffée d’air frais au secteur financier. Transactions de taille : les établissements financiers ont besoin de
en ligne, signature électronique, portails bancaires, moderniser leurs systèmes d’information pour améliorer
automatisation des salles de marché… les banques leurs performances, ce qui explique la multiplication des
En et compagnies d’assurance ont énormément recours interventions. Les directions des services d’information
Sala vogue à l’informatique. Dans ces lieux stratégiques où la (DSI) ont de plus en plus recours à la sous-traitance.
Pre ires
Opp stige pression est intense, s’alignent d’interminables rangées Et les grands projets sont loin d’être achevés. En
ortu
nité d’écrans. Les informaticiens opérationnels garantissent témoigne la refonte du « programme vie individuelle »
s
la fluidité des opérations et la sécurité des systèmes. lancée par Axa France, qui y consacre 130 000 jours
Dans la mesure où ils ont pour mission de trouver des homme et 90 millions d’euros sur trois ans.
solutions informatiques adaptées aux produits financiers, Le défi pour les recruteurs n’est pas tant la quantité de
ils jouent un rôle tout aussi fondamental que les traders candidats que la qualité des profils. Confrontées à un
et les gérants de portefeuille. manque d’informaticiens expérimentés et à une cruelle
pénurie de compétences pointues, les SSII tentent de
Tendances réajuster leur politique de recrutement. Certaines grandes
Tous les secteurs de l’informatique recrutent ! L’année banques n’hésitent plus à se tourner vers d’autres
2006 a vu se confirmer la forte reprise entamée en prestataires, car les SSII avec lesquelles elles travaillent
2005. Les sociétés de services en ingénierie informatique peinent à leur trouver les bons profils. Une aubaine pour
(SSII) se portent bien. Avec une croissance de 6,5 % les petits cabinets de conseil et les petites SSII, qui du
par rapport à 2005, elles devraient recruter 40 000 coup ont leurs chances auprès des grands comptes.
personnes en 2007, dont environ 10 000 créations de
postes (soit des chiffres équivalents à ceux de 2006). Principaux acteurs
Le marché français est structuré de la façon suivante :
« Nous sommes revenus à la • Les SSII offrent des services de conseil et des
Quelles sont les raisons d’une telle croissance ? Depuis Sopra Group 573 610 +6 %
58 Steria 483 533 +10 %
deux ans, les banques ont recommencé à embaucher
S Y S T È M E S D ' I N F O R M AT I O N S F I N A N C I E R S
Jump in ! *
PARIS
NEW YORK
TOKYO
BEYROUTH
SINGAPOUR
DUBLIN
SYDNEY
PEKIN
Rejoignez un univers où l’innovation constante est au cœur de tous les projets. Fort de 20 ans de présence
sur les plus grandes places financières mondiales, Murex a développé une compétence inégalée dans la
conception et la mise en œuvre de solutions intégrées couvrant l’intégralité des domaines de risques
financiers et répondant aux besoins des plus prestigieuses institutions financières ainsi que
d'asset managers, de hedge funds et de trésoreries de grands groupes dans plus de 40 pays.
Illustration : Patrick Collandre
Rejoignez un univers qui stimule les talents et les potentiels individuels indispensables à la
réussite collective, où performance, innovation et expertise côtoient convivialité, émulation et
entraide. Murex offre à ses collaborateurs des parcours d'intégration personnalisés, des projets
d’envergure, des responsabilités de haut niveau et des perspectives internationales dans un
cadre multiculturel.
*Venez partager votre excellence ! …www.murex.com/careers
Vous avez lu le guide ? A vous de jouer !
www.efinancialcareers.fr/jeunes_diplomes
Profil
Virginie Lépée
Consultante en organisation
3S Consulting
Suite de l’article p. 58
Virginie Lépée est consultante en organisation dans le domaine
de la banque et de l’assurance depuis six ans.
En quoi consiste votre travail ?
Ma mission actuelle à la Société Générale Asset Management,
commencée il y a trois ans, s’inscrit dans le cadre du projet de
• Les éditeurs de logiciels créent leurs propres mise en place d’un outil de gestion back-office, KTP Reuters, et
solutions puis les adaptent et les intègrent chez leurs de la délégation du back-office par le middle/back-office actuel à
une autre entité du groupe. Le projet est scindé en lots, chacun
clients. En France, les principaux éditeurs de solutions
correspondant à la migration d’un instrument financier dans KTP.
financières sont Murex, Summit-Misys, Reuters Mon rôle est de spécifier la gestion des instruments financiers à
Financial Software, Sophis et Calypso. la maîtrise d’ouvrage afin qu’elle mette en place les paramétrages
• Les grandes banques et sociétés d’assurances adaptés dans l’outil de gestion. A la livraison des lots, je valide
leur fonctionnement, j’accompagne les utilisateurs, je rédige
sont également entrées dans la partie, depuis qu’elles
les procédures de gestion opérationnelles.
ont décidé de recruter du personnel chargé de Dans le cadre de la délégation du back-office, j’aide le middle-
développer leurs fonctions informatiques en interne. office à recentrer son activité en mettant en place des outils
et des procédures visant à fiabiliser les données utilisées
pour l’élaboration des résultats fin de mois.
Compétences
Tous ces acteurs se livrent une concurrence acharnée Quels sont vos interlocuteurs ?
Les gérants du middle et du back-office ; les équipes maîtrise
pour séduire les jeunes diplômés. « Nous sommes d’ouvrage projet et les directions de projets.
revenus à la frénésie des années 1999-2000, explique
Quel a été votre parcours professionnel ?
Alain Rochard, PDG et fondateur de ITGS HR, cabinet J’ai obtenu une maîtrise en ingénierie de la banque et de la
de recrutement spécialisé en informatique. C’est la foire finance internationales, le titre d’Ingénieure maître ainsi qu’un
d’empoigne ! » Et ce autant pour les SSII que pour leurs bachelor of arts in Economics and Finance (Université de
Manchester) dans le cadre de l’IUP Banque-Assurance de
clients, les établissements financiers. « Depuis deux ans
Caen. Sur recommandation de ma maître de stage de fin
environ, les grandes entreprises du secteur financier ont d’études, j’ai participé à la mise en place du contrôle de gestion
lancé des campagnes de recrutement directement à la des ventes chez Federal Express. J’ai ensuite souhaité exercer
sortie des écoles alors qu’auparavant elles préféraient dans la finance en tant que consultante en gestion de trésorerie
puis analyste au bureau d’études chez Concept, éditeur de
passer par les SSII », constate Laurent Trébulle, chargé
progiciels de gestion de trésorerie.
des relations avec les entreprises à l’Épita (École pour J’ai ensuite intégré 3S Consulting, pour qui j’ai réalisé
l’informatique et les techniques avancées). trois missions : Pechiney (reporting financier dans le nouvel
Dans l’idéal, les SSII, les cabinets de conseil et les outil de gestion Quantum de Sungard), Caisse des Dépôts
et Consignations (mise en place d’un système comptable
établissements financiers cherchent des candidats et réglementaire unique à toutes les directions) et
avec une double compétence, en informatique et en actuellement SGAM.
finance. Un objectif difficile à atteindre compte tenu de
la rareté des compétences sur ces profils. Le Syntec
Informatique déplore la diminution constante des effectifs
dans les filières scientifiques, liée, semble-t-il, à la
Les conseils de Virginie :
complexité croissante des métiers. Certains mettent en
cause le système éducatif français qui, certes, produit Développez votre capacité à prendre
des informaticiens, mais pas assez d’informaticiens des initiatives et votre esprit de synthèse,
essentiels pour réussir dans ce métier.
Guide des Carrières en Finance 2007-08
En bref
Porte d’entrée : la fonction
Occuper un poste d’informaticien en finance implique processus de trading. Souvent chef de projet, il juge de
de se plonger dans les réseaux sophistiqués des la nécessité de renouveler le matériel et de modifier
grands établissements. La gamme des métiers est les programmes informatiques.
riche, mais vous devrez démontrer votre intérêt pour un De leur côté, les ingénieurs spécialisés dans le support
univers concurrentiel, où l’excellence est de rigueur. Du technique doivent assister les utilisateurs au quotidien,
développement au conseil en passant par l’exploitation, sans perdre leur sang-froid. Un problème technique
les projets s’articulent autour de la maîtrise d’oeuvre de quelques minutes en salle de marché peut faire
(MOE) et de la maîtrise d’ouvrage (MOA). On débute perdre des millions à la banque !
généralement par l’une avant de s’orienter vers l’autre. Enfin, le maître d’oeuvre (directeur des études s’il
travaille en interne, directeur de projet dans une SSII)
Carrières : de la MOE… est responsable des choix techniques inhérents à la
En maîtrise d’oeuvre, les compétences techniques des réalisation des projets. Il nomme le chef de projet (qui
ingénieurs et des consultants sont mises au service des encadre l’équipe des développeurs) et s’assure que les
établissements financiers. De plus en plus, les projets délais, la qualité et les coûts prévus dans le contrat
sont sous-traités. En France, ils sont confiés aux cabinets avec la maîtrise d’ouvrage sont respectés.
de conseil et aux SSII (sociétés de services en ingénierie
informatique). Mais l’offshore augmente inéluctablement … à la MOA
et les projets sont délocalisés en Inde, en Afrique du En amont de la maîtrise d’oeuvre, le maître d’ouvrage
Nord, en Europe de l’Est… doit traduire les besoins en termes fonctionnels.
Représentant l’établissement financier à qui l’ouvrage
« Pour vous démarquer des autres est destiné, il rédige le cahier des charges et, tout au
candidats, mettez en avant un projet long du projet, vérifie qu’il est respecté.
Deux types de profils se côtoient : les ingénieurs qui,
professionnel clair et structuré » après avoir fait leurs armes en MOE, s’orientent vers
Guillaume Balency, Cadextan les métiers de conseil, notamment celui d’assistant à la
maîtrise d’ouvrage (AMOA) ; et les spécialistes de
Néanmoins, les missions d’ingénieur développeur restent la finance qui, après avoir participé à des projets en
la voie la plus empruntée. Elles consistent à concevoir et tant qu’utilisateurs, se consacrent un temps à la MOA.
créer des systèmes d’information adaptés aux produits Dotés d’une double compétence, technique et financière,
financiers et des programmes permettant à la banque de les AMOA font le lien entre le maître d’ouvrage et le
réaliser ses opérations de trading : pricing, remplissage maître d’oeuvre. Ils aident le maître d’ouvrage à définir
du carnet d’ordres, calcul des risques en temps réel, les besoins et vérifient auprès du maître d’oeuvre que
automatisation des opérations, etc. Les développeurs l’objectif est techniquement réalisable.
juniors peuvent facilement prendre des responsabilités, Son évolution vers des fonctions transversales permet
Guide des Carrières en Finance 2007-08
par exemple en devenant chef de projet. Ce dernier gère à l’AMOA de s’ouvrir à des métiers diversifiés. En salle
un chantier de développement de systèmes de A à Z. de marché, « ces opérationnels interviennent en maîtrise
Les passionnés de technique, eux, préféreront le poste d’oeuvre et maîtrise d’ouvrage ou font l’interface avec les
d’architecte des systèmes d’information. Fin connaisseur éditeurs de logiciels. Ils sont capables de comprendre au
des fonctions bancaires et des produits financiers, mieux le besoin des opérationnels », explique Stéphane
eFinancialCareers.fr
ce professionnel occupe une position stratégique. Mansaud, spécialisé dans la finance de marché au sein
Attention, pour exercer cette fonction, il faut bien dix ans du cabinet de recrutement Kovadis.
d’expérience. Et les postes sont rares.
Autre voie de spécialisation : le métier d’analyste Salaires
fonctionnel (business analyst). Ce dernier étudie les Tout dépend du profil et de la formation du candidat.
potentialités des technologies afin d’en tirer le meilleur Les ingénieurs développeurs qui sortent d’un troisième
62 parti. En salle de marché, il améliore l’efficacité des cycle peuvent aspirer à un minimum de 30 à 35 k€
Profil
Julien Potel
Chef de projet
Nexeo
En bref
C++, Java, C# et .Net sont les
Les établissements financiers marient des « dinosaures » Mathurin, directeur général de la société de services
(anciennes technologies) avec de nouveaux systèmes, Astek Finance. La technologie .Net se trouve aussi
plus efficaces mais plus complexes. Rénover les bien dans les back-office que dans les front voire en
systèmes d’information : cet objectif est au cœur des remplacement des macros excel pour industrialiser les
efforts pour améliorer l’efficacité des banques. développements des outils des sales et des traders. »
transactions et déployer les systèmes d’information. conseille Jean-Luc Biache. Il faut aussi prouver ses
capacités d’analyse. Enfin, « une culture générale en
C# et .NET finance est souhaitable, mais nous cherchons surtout
En passe de devenir incontournables en finance, ces des personnes flexibles, curieuses d’apprendre et qui
langages allient rapidité de développement, puissance ne rechignent pas à effectuer des tâches de support
de conception et facilité d’utilisation. « Ils sont de plus afin d’approfondir leur connaissance des métiers de
64 en plus utilisés depuis deux ans, confirme Gildas la finance », conclut Jean-Luc Biache.
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
Pour entrer dans une banque, vaut-il mieux passer par raison d’un manque d’organisation, des différences culturelles
une SSII ou par un éditeur de logiciels ? et de la distance géographique. Aujourd’hui, ces erreurs de
Le meilleur tremplin pour intégrer une banque reste les SSII jeunesse ont été corrigées.
(sociétés de services en ingénierie informatique), car la plupart Pour remédier aux problèmes d’organisation, de nouveaux
des établissements bancaires sous-traitent une grande partie métiers ont émergé : ils consistent à piloter et à coordonner
de leurs projets informatiques à ces sociétés. Le chemin est les développements réalisés à l’étranger.
simple : l’ingénieur effectue une mission au sein de la DSI « La gestion de projets distants exige de bonnes capacités
(direction des systèmes d’information) de la banque, qui le recrute de communication ainsi que la maîtrise des méthodes de type
au bout de quelques mois – parfois de quelques années. Les SSII Itil, CMMi, etc. Ce sont des métiers d’avenir », estime Chafik
constituent ainsi un vivier de compétences pour les banques. Sabiry, directeur de l’offre offshore du fournisseur de systèmes
d’information EDS en France.
« Les banques recrutent des
spécialistes, elles vont les Une expérience dans un autre domaine est-elle un
avantage pour intégrer l’univers de la finance ?
chercher dans d’autres secteurs Le cloisonnement des expériences professionnelles s’est
et n’hésitent pas à les surpayer » nettement accentué ces derniers temps : si l’on veut travailler
dans la finance, mieux vaut commencer tout de suite par là.
Marc Van Lul, Observatoire des salaires
Cela dit, la connaissance de Java et de C#, technologies que
Mais travailler chez un créateur de logiciels financiers peut l’on retrouve dans l’industrie et les télécommunications, peut
également ouvrir la voie à un poste dans une banque. Chez jouer en votre faveur. Après l’avoir acquise dans un autre
un éditeur de logiciels, l’ingénieur va pouvoir se spécialiser sur secteur, il ne vous restera plus qu’à démontrer votre intérêt
un programme et surtout acquérir une expertise fonctionnelle, pour la finance ! Par ailleurs, la double compétence requise
trop rare actuellement. En outre, « les ingénieurs qui travaillent pour de la part des consultants en informatique implique un fort
les éditeurs de logiciels sont plus stables et moins exigeants en investissement personnel (pour acquérir la formation adéquate)
termes de salaires que ceux des SSII classiques », note et un excellent sens du relationnel.
Noël Feunteun, responsable du recrutement au sein du groupe
GFI Informatique. Reste que les établissements financiers recrutent Les salaires sont-ils supérieurs à ceux des autres secteurs ?
aussi une bonne partie de leurs nouvelles recrues directement, Marché porteur, la finance offre à ses informaticiens des packages
surtout parmi les jeunes diplômés. très attractifs comparés à ceux des autres secteurs, tant pour
les revenus fixes que pour les primes. La surenchère des salaires
Puis-je devenir trader ou gérant de portefeuille ? due à la pénurie des compétences donne d’ailleurs du fil à
Évoluer vers ces métiers propres à la finance est possible retordre aux recruteurs.
pour les plus talentueux. Informaticien au départ, l’ingénieur « Le secteur financier – banques et assurances – paye mieux que
se forme progressivement sur les aspects fonctionnels des les autres : 5 % de plus que le salaire moyen d’un informaticien
Guide des Carrières en Finance 2007-08
programmes qu’il conçoit et développe. Il acquiert ainsi une et jusqu’à 8 % de plus pour un consultant en stratégie e-business.
connaissance détaillée des processus et intègre les règles Les banques recrutent des spécialistes, elles vont les chercher
élémentaires du métier… qu’il est ensuite capable d’exercer. dans d’autres secteurs et n’hésitent pas à les surpayer », indique
Nombre de traders sont des ingénieurs qui ont souvent suivi, Marc Van Lul, directeur de l’Observatoire des salaires.
outre leur formation technique, un master en finance. Dans certaines salles de marché, le salaire des ingénieurs de
eFinancialCareers.fr
Intérim - CDI
68
Groupe Caisse d’Epargne Calyon Citi
Pour postuler :
www.calyon.com
eFinancialCareers.fr
69
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
70
Fidelity International GASELYS Hiram Finance
71
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
72
Morgan Stanley Murex Natixis
l’année.
Pour postuler :
stages@natixis.fr
73
Banque et Assurance Comptabilité et Audit Systèmes d'Information Les Employeurs
74
Robert Walters Société Générale Sogeti Application Services
75
Quotidien économique et financier, La L’AGEFI hebdo se veut l’animateur de L’Agefi ACTIFS est le seul hebdomadaire
Tribune informe, analyse et décrypte les toutes les communautés de la finance à destiné aux professionnels du conseil
tendances économiques des entreprises et travers une approche transversale et par en gestion de patrimoine, à travers
des marchés. métiers de la finance. une approche très opérationnelle des
Chiffres (par mois) : Plus de 2 400 000 Chiffres (par semaine) : Diffusion à sujets abordés.
visites et 1 000 000 visiteurs uniques. 25 000 exemplaires. Chiffres (par semaine) : Diffusion à
Lecteurs : Cadres en entreprises, Lecteurs : Toute la communauté de la 11 000 exemplaires.
financiers, étudiants, services. finance en France. Lecteurs : Conseiller en gestion de
Rubriques principales : Entreprises & Rubriques principales : Economie & patrimoine (réseau ou indépendant),
secteurs, bourse, politique, economie, marchés, finance & entreprise, gestion, notaires, expert-comptable, avocat …
sport, emploi & carrières, finances perso, nominations… Rubriques principales : Hommes &
culture et loisirs... Secteurs : Asset management, métiers, cadre légal, jurisprudence,
Secteurs : Banque, industrie financière, private equity, banque privée, banque finances, OPCVM...
aéronautique & défense, énergie & de détail, CIB. Secteurs : Gestion de patrimoine,
environnement, télécom & Internet, Célèbre pour : L’édition de 7h en assurance, juridique.
informatique, publicité & médias ... version PDF. Célèbre pour : Le grand prix du patrimoine
Célèbre pour : L’accès gratuit à toute Infos utiles pour les étudiants/jeunes jeunes diplômés.
l’actualité du business en temps réel. diplômés : Rubrique emploi avec accès aux Infos utiles pour les étudiants/jeunes
Infos utiles pour les étudiants/jeunes offres de stage et premiers emplois. diplômés : Rubrique emploi avec accès aux
diplômés : Sous-rubrique dédiée dans la offres de stage et premiers emplois.
rubrique emploi & carrières.
.
com
Filiale de la Fédération Bancaire Française, Chaque mois, l’Expansion propose une Magazine de la place financière suisse,
le site web appartient au groupe de presse information complète et synthétique de Banque & Finance s’est donné pour mission
et d’édition Revue Banque, groupe leader l’actualité économique et sociale au travers d’identifier et d’analyser avec sérieux et
sur le secteur bancaire. de dossiers, enquêtes, reportages, objectivité les évènements et les défis liés
Chiffres (par mois) : 295 000 pages vues ; récits et portraits. au fonctionnement des marchés financiers.
18 700 visites ; 7 800 visiteurs uniques. Chiffres (par mois) : 712 200 visites et 461 Chiffres (bimestriels): 9 500 exemplaires.
Lecteurs: Directions des établissements 500 visiteurs uniques (internet) ; 163 344 Lecteurs : Les professionnels de la banque
Guide des Carrières en Finance 2007-08
& Marchés) ; évenements du groupe Revue Secteurs : Economie, recrutement, réglementation, l’art de vivre.
Banque ; e-librairie. entreprise, technologie, politique. Secteurs : Toutes les activités bancaires.
Secteurs : Banque, assurance et Célèbre pour : Ses classements des Célèbre pour : Son expertise sur les
marchés financiers. Grandes Ecoles et études salaires. fonds de placement et les nouvelles
Célèbre pour : Sa e-librairie finance : Infos utiles pour les étudiants/jeunes tendances d’investissement.
www.revuebanquelibrairie.com diplômés : Espace dédié avec infos et Infos utiles pour les étudiants/jeunes
Infos utiles pour les étudiants/jeunes conseils pour bien démarrer sa carrière. diplômés : Outil indispensable pour
diplômés : Espace dédié avec offres de comprendre la place financière suisse.
76
stage et d’emploi ainsi que des conseils.
On va plus loin
avec le n°1
© Getty Images / N. Kowalski
credit-agricole.fr
get the job 2005 FR.eps 25/8/06 16:33:47
Vous avez
lu le guide ?
Après la théorie, la pratique !