Facultad de ciencias Económicas Escuela de Contaduría Pública Contabilidad Bancaria Grupo 04 T Grupo de Claces 10

Tema:

“Antecedentes del Sistema Bancario”

Catedrático: Msc. José Gustavo Benitez

INTEGRANTES: García Córdova, Gabriel de Jesús Montano Aparicio, Giovanni Daniel Orellana Menjivar, Tania Magaly

CARNET GC09105 MA08013 OM08007

FIRMA

Ciudad Universitaria, 24 de Septiembre del 2012

INDICE

Contenido
INTRODUCCIÓN .................................................................................................................................... i OBJETIVOS ........................................................................................................................................... ii

1.

ASPECTOS HISTORICOS DE LA BANCA A NIVEL MUNDIAL ...................................................... 3 1.1. 1.2. a. b. c. d. e. 1.3. Origen de los Bancos ........................................................................................................... 3 Periodos Importantes de la Historia de los Bancos............................................................. 3 Período Asirio-Babilónico: ................................................................................................... 3 Ciudad de Grecia: ................................................................................................................ 4 Egipto: ................................................................................................................................. 4 Edad Media (Los Cambistas): .............................................................................................. 5 Epoca Moderna: .................................................................................................................. 5 Aparición de los Bancos ...................................................................................................... 6

2.

LA BANCA INTERNACIONAL ....................................................................................................... 7 2.1. a. b. c. d. e. 2.2. Evolución ............................................................................................................................. 7 Escocia (1750-1845) ............................................................................................................ 7 Francia (1800-1875) ............................................................................................................ 8 Bélgica (1800-1875)............................................................................................................. 8 Alemania (1815-1870) ......................................................................................................... 8 Japón (1868-1914)............................................................................................................... 9 Desarrollo ............................................................................................................................ 9

3.

LA BANCA SALVADOREÑA ....................................................................................................... 10 3.1. 3.2. Origen y Desarrollo del Sistema Financiero ..................................................................... 10 Aspectos Generales ........................................................................................................... 12

3.2.1. Aspecto Económico ......................................................................................................... 12 3.2.2. Aspectos sociales ............................................................................................................ 13 3.3. 3.4. 3.5. 3.6. 3.7. 3.8. Los Primeros Bancos en Nuestro Pais ............................................................................... 13 Creación del Banco Central de Reserva de El Salvador. .................................................... 16 Creación del Banco Hipotecario de El Salvador ................................................................ 19 Nacionalizacion del Sistema Bancario ............................................................................... 21 Reprivatizacion del Sistema Bancario ............................................................................... 24 Incidencias de la Nacionalizacion en la Economia Nacional ............................................. 26

4.

ESTRUCTURA DEL SISTEMA FINANCIERO SALVADOREÑO ..................................................... 29 4.1. 4.2. 4.3. Marco Legal del Sistema Financiero.................................................................................. 29 Regimen Legal de la SSF .................................................................................................... 32 Funsiones y Atribuciones de la Superintendencia del Sistema Financiero ..................... 33 Competencias de la Superintendencia:..................................................................... 33 Facultades de la Superintendencia: .......................................................................... 35

4.3.1. 4.3.2.

4.3.3. Con respecto al Sistema de Ahorro para Pensiones y al Sistema de Pensiones Público y otros sistemas previsionales, adicionalmente a lo ya indicado, le compete a la Superintendencia: ..................................................................................................................... 38 4.4. 4.5. Marco Legal del Sistema Financiero .................................................................................. 41 Supervición y Regulación del Sistema Financiero.......................................................... 42

CONCLUSIÓN ..................................................................................................................................... 47 BIBLIOGRAFIA .................................................................................................................................... 48

INTRODUCCIÓN

La evolución de la banca fue paulatinamente detenida debido a diversos movimientos como las cruzada, la caída del imperio romano entre otros. En el siglo XIX los bancos reconocen una época de crecimiento y estabilidad, la creación de los grandes bancos comerciales cuyo capital estaba distribuido en el público. El principal papel de un banco consiste en guardar fondos ajenos en forma de depósitos, así como el de proporcionar cajas de seguridad, operaciones denominadas de pasivo. Por la salvaguarda de estos fondos, los bancos cobran una serie de comisiones, que también se aplican a los distintos servicios que los bancos modernos ofrecen a sus clientes en un marco cada vez más competitivo: tarjetas de crédito, posibilidad de descubierto, banco telefónico, entre otros. Sin embargo, puesto que el banco puede disponer del ahorro del depositante, remunera a este último mediante el pago de un interés. Podemos distinguir varios tipos de depósitos. En El Salvador se ha protagonizado la creación de los primeros bancos dentro de estos cabe destacar al Banco Central De Reserva que fue en 1834, y el Banco Hipotecario en 1835.Conocer del proceso de la Nacionalización del Sistema Financiero de El Salvador, se hace de vital importancia.

i

OBJETIVOS

OBJETIVO GENERAL

Conocer la evolución del sistema bancario a nivel mundial y en El Salvador.

ESPECIFICOS

Determinar los orígenes de la banca a nivel mundial y su incidencia en la economía.

Estudiar las repercusiones que genero la banca mundial en el sistema bancario de El Salvador.

Analizar la importancia del sistema bancario en la economía nacional.

Observar el desarrollo que ha tenido el Banco Central De Reserva y el Banco Hipotecario.

ii

Contabilidad Bancaria 3 . pues en otros lugares estaban expuestos al robo. Origen de los Bancos En la Edad Antigua. Periodos Importantes de la Historia de los Bancos El origen de los bancos se puede analizar revisando cinco periodos importantes del quehacer histórico.1.El control Interno en los Bancos Salvadoreños. Los bienes y los depósitos son llevados al palacio y al templo. Estas instituciones eran diferentes en los distintos países. no existían bancos en el sentido moderno de la palabra. José Rafael Martell. Julio Alberto Lazo Villatoro.2. UES. constituida por el rey y por la divinidad. a. 2004.1. lugares donde el súbdito aportaba sus tributos. sino que instituciones que se parecían en sus funciones y que tenían por objeto el dinero o sus equivalentes. ASPECTOS HISTORICOS DE LA BANCA A NIVEL MUNDIAL1 1. UES . al saqueo y a su pérdida total mientras que en el palacio y en los templos 1 . y civilizaciones según las características de las economías.Actualización de Guia de Estudios de la Asignatura de Contabilidad Bancaria en la Carrera de Contaduria Pública de la Universidad de El Salvador. 1982. 1. Período Asirio-Babilónico: La economía se encuentra alrededor del eje central.

llegó la dinastía de los Tolomeos. El trigo era el medio de cambio invisible. b. de C. solamente conservaron la función de acuñar moneda para no abusar en el peso y en el contenido del meta1 precioso. Ciudad de Grecia: De los Griegos. seguidos por los trapecistas (personas que trabajaban con oro y plata). sobre bases poco amplias. c. cretense-micénica. Los Tolomeos para resolver su problema establecen una "Cámara de Compensación". el comerciante confiaba también para hacer largos viajes.de C. Egipto: Alrededor del año 300 a. todos los cambistas de esa época tenían nombres griegos. los datos precisos con que se cuenta a partir del siglo IV a. los sacerdotes recibían depósitos sin intereses y realizaban operaciones de crédito agrario. tomando como base el trigo. Contabilidad Bancaria 4 . la cual operaba así: el granero del Estado operaba los cambios de cuentas. entre los clientes de uno a otro. Gradualmente las autoridades centrales abandonaron las funciones bancarias monopolistas. se regresa al cálculo. la población a pesar de todas esas medidas perdió la fe en la moneda. se sabe muy poco de sus bancos. el campesino depositaba en ellos sus cosechas. o moneda de cálculo. atribuidos a Demóstenes e Isócrates. consideraban la cultura bancaria.estaban protegidos por gente armada. Anteriormente..

En esta época aparecen Los Montes de Piedad. Francia. prohibía prestar dinero con interés. La Iglesia en ese tiempo. agrupados en verdaderas asociaciones. que estaban reguladas por estatutos. los cuales funcionaban como bancos. Contabilidad Bancaria 5 . La mayoría de Los Montes de Piedad operaban como instituciones públicas. Fue una profesión respetada la de los cambistas. acuñadas con un título siempre decreciente. España. También recurrían a los cambistas los príncipes para colocar sus propias monedas. detuvieron todo un progreso de la vida económica y por consiguiente. el desenvolvimiento de los métodos bancarios. El comercio del dinero en una forma rudimentaria. Portugal. Bélgica. los Estados Unidos de América. Holanda. e. Edad Media (Los Cambistas): La transmigración de los pueblos y el retiro del Imperio Romano a Constantinopla. estaba confiado a los cambistas locales. Austria. que se desarrollaban como empresas particulares. Gran Bretaña. así como su respectivo peso. Epoca Moderna: Siglos XVI y XVII. con la excepción de Gran Bretaña y los Estados Unidos de América. Suiza.d. ya que eran operaciones consideradas como despreciables. Los Montes de Piedad se ocupaban en dar créditos sobre prendas y se desarrollaron en Italia. eran los único que poseían una competencia específica para reconocer las monedas acuñadas en las diversas ciudades y en los numerosos pequeños estados. Hungría y Alemania. para reconocer las monedas falsas y establecer con precisión el contenido del metal precioso.

pagarés emitidos en moneda de feria o de cuenta. A pesar de estas alteraciones de la moneda y del creciente empleo demedios de pago artificiales. derribando las barreras.la política de los fraudes monetarios.1. es una palabra italiana dada a lamesa donde exhibían su dinero y practicaban sus operaciones losprimeros cambistas denominados banchieri. Aparición de los Bancos Los Bancos propiamente establecidos aparecieron en la epóca de los grandes descubrimientos. representados por documentos. se desarrolló el movimiento deldinero y de la actividad crediticia. perohistóricamente se dice que BANCO.En el siglo XVI se inició.En los últimos siglos de la Edad Media.103 gr.donde todavía hay una onza de 31. los que debían proveer nuevasarmas de fuego a sus ejércitos mercenarios. determinaron un desplazamiento de los tráficos mundiales delMediterráneo al Atlántico. lainstitución de los sustitutos del dinero. Se intensificó. la necesidad de capitales en préstamos eraviva y constante. Contabilidad Bancaria 6 . de peso llamada Ounce Troy(sirve para pesar los metales preciosos). al que sele dio el nombre de Mercantilismo.letras de cambio. Se deduce que los bancos se manifestaron en distintas formas. no sólo a causa de los nuevos descubrimientos y delos tráficos que de ellos se derivaban. banqueros. la palabra bancarrota. fue un gran movimiento económico. esto sucedía cuando fracasaban en sus negocios. sino también por las demandasde dinero que hacían los príncipes. por la costumbre judáica de romper agarrotazos en la plaza pública las mesas o bancos donde contaban eldinero.(invención puramente italiana que se remonta a la época de lasCruzadas). derivándose deaquí. por parte de los estados y los príncipes.especialmente las religiosas que habían reprimido la expansióneconómica en la Edad Media.De esta moneda de feria existe actualmente en Inglaterra un recuerdo. la moneda de oro fue el mediode cambio entre los mercaderes de diversos Estados.3.

LA BANCA INTERNACIONAL2 2. son comerciantes cuya mercancía es el dinero.Desde los banqueros primitivos. Los bancos establecidos por la Ley trataron de imitar hasta cierto punto al Banco de Inglaterra y se vieron influidos también por la práctica Holandesa.rincondelvago. Evolución a. hastalos actuales. La historia de los bancos va estrechamente unida a la del comerciodesde la Edad Media y cada banco que se funda señala una nueva etapa enel desarrollo comercial de un país. percibiendo por sus servicios un margen de ganancia ocomisión. se les hacía muy difícila los mercaderes efectuar sus operaciones mercantiles y fue así comoaparecieron entre ellos comerciantes que se dedicaron exclusivamente aefectuar operaciones de cambio entre las distintas monedas queexistían. además de loscomerciantes de los países mediterráneos. 2 http://html.html Contabilidad Bancaria 7 . cuando ésta sustituyó las primeras operaciones de simple cambioo permuta. Estos países tenían distintos tipos de moneda.1. Italia era un centro comercial de mucha importanciadonde convergían comerciantes de Africa y Asia Menor. Escocia (1750-1845) El sistema bancario escoses aunque precoz se desarrollo ampliamente en respuesta a las necesidades de cambio y a las circunstancia de la economía Escocesa.com/banca-o-sistema-bancario.Geográficamente. 2. Podemos decir que la banca tuvo su origen con la evolución de lamoneda. simplemente llamados Cambistas.

Bélgica (1800-1875) El sistema bancario presento ciertos aspectos peculiares y a sus banqueros obedece cierto número de innovaciones financieras de suma importancia. Contabilidad Bancaria 8 . Alemania (1815-1870) Los cimientos del desarrollo industrial alemán se establecieron en la Edad del Ferrocarril.Pero el ambiente económico de Escocia difería enormemente del de Londres u Holanda los banqueros escoceses no dudaron de partir del sistema tradicional cuando no siguieron las necesidades de la creciente economía esto dio como resultado cierto numero de innovaciones importantes en la política y la practica bancaria las cuales tuvieron mucho que ver con la eficiencia poco común del sistema para promover y facilitar el crecimiento económico. b. d. La Sociate Genérale de Belgique fuer el primer banco den forma de sociedad anónima. El capital mínimo necesario en las industrias características del crecimiento de la época excedía a los recursos financieros de las empresas individuales. c. Francia (1800-1875) La rapidez de la transformación industrial Francesa se debió únicamente a las reformas financieras que se efectuaron como fue la creación de los bancos como una Sociedad Anónima el establecimiento de sucursales y el permitir al Estado la emisión de valores.

e. El Banco de Japón es el banco central que controla todo el sistema bancario. etc. Los bancos son una necesidad mundial por cuanto prestan una función internacional ya que brindando servicios internacionales a sus clientes por medio de operaciones de giros bancarios. además históricamente se sabe que el desarrollo de de los bancos va estrechamente unido al del comercio desde la Edad Media y cada banco que se funda señala una nueva etapa en el desarrollo comercial e industrial de un país. Por otra parte las exigencias de capital de la industria moderna exceden grandemente a los recursos de las personas responsables de la administración inmediata de las actividades productivas de un país. el sistema bancario japonés ejerce gran influencia sobre la economía mundial. 2.. Desarrollo Los bancos se han convertido en una necesidad mundial por cuanto han ayudado a impulsar la economía de un país. cartas de crédito. Japón (1868-1914) Al ser uno de los países más ricos del mundo. refuerzan sus relaciones con ellos. Los bancos han contribuido a que el dinero ocioso que tiene las personas lleguen a en forma de deposito a los banco y luego ese dinero es prestado a las persona que lo necesitan.2. Contabilidad Bancaria 9 . aunque tiene una menor autonomía del gobierno japonés que la mayoría de los bancos centrales de los países industrializados.

Los primeros intentos de la creación de un banco en El Salvador dio comienzo con la concesión otorgada por el Gobierno de El Salvador. Varias veces se empezó la organización de bancos. jamás llegó a operar. 9. fueestablecer la casa de la moneda para acuñar su propia moneda. Este banco no obstante de haber organizado su cuerpo de directores en Inglaterra y en el país. Banco Anglo-Salvadoreño. El 19 de marzo de 1874. no obstante que eran muchas las personas que conocían el mecanismo del billete fiduciario.3.O. utilizando los metales extraídos de las mismas y reacuñar las piezas monetarias de baja Ley. fue autorizada la creación del BANCO HIPOTECARIO AGRICOLA. al que se le llamó “BANCO DEL SALVADOR”. apareció en el país el Banco Internacional de El Salvador. 199 tomo No.shtml Contabilidad Bancaria 10 . pero tal proyecto también fracasó. LA BANCA SALVADOREÑA3 3. pero muchas veces fallaron los diferentes intentos.com/trabajos34/banca-el-salvador/banca-el-salvador. importante información se relata en publicación del 27 de agosto del mismo año.monografias. Bastante tarde se conocieron en El Salvador las ventajas del Crédito Bancario. hasta fines del siglo XIX. siendo su principal gestor Don Manuel Trigueros. William Francis Kelly. El 30 de marzo de 1878. se pensó establecer un BANCO DE EMISION en El Salvador que se llamaría "BANCO DEL SALVADOR". se firmó contrata para establecer un BANCOHIPOTECARIO AGRICOLA.Con fecha 5 de abril de 1880. el 18 de septiembre de 1867.Después de varios intentos de fundar instituciones bancarias y de haber dado los gobiernos de aquel tiempo muchas 3 http://www. Origen y Desarrollo del Sistema Financiero La aspiración de los gobiernos. llamándose por ello. D. pero éste nunca funcionó. éste también no prestó servicios al público porque sus intentos fracasaron. y f irmando la contrata Mr.El 24 de octubre de 1872.1.

divididos en acciones. publicado en diario oficial No. abrir depósitos. debiendo tener en metálico el 40%del valor de los billetes puestos en circulación. El capital del banco en esa fecha fue de 5 millones de pesos plata. comprar y vender letras y las demás acostumbradas por esta clase de establecimiento. descontar documentos de crédito. Con fecha 8 de diciembre de 1889. función que dejó de ejecutar a raíz de la creación del BancoCentral de Reserva de El Salvador.124 del 29 de mayo del mismo año. pudiéndose aumentar por acuerdos de la Junta. fue de Quinientos mil pesos. hacer adelantos. Es importante hacer notar que el Banco Occidental fue uno de los bancos particulares que estaban autorizados para emitir billetes. Fue autorizado para las operaciones siguientes: Descontar documentos. El 6 de enero de 1885 fue fundado el Banco Particular de El Salvador por medio de una contrata celebrada entre el Ministerio de Fomento y los señores: Mauricio Duke y Francisco Camacho. Banco Particular de El Salvador(1885). La contrata fue firmada por el señor Pedro Meléndez por parte del Gobierno y por el señor Francisco Medina por el Banco. Banco Occidental(1889). fue autorizado para realizar las siguientes operaciones: emitir billetes a la vista y al portador igual al capital suscrito. girar cheques. Fue fundado por los señores: Don León Dreyfusy Emilio Alvarez.facilidades para que las llamadas casas bancarias funcionaran en el país. dividido en cien acciones de cinco mil pesos cada una. la cual fue otra de las instituciones de crédito que dio valor positivo para la economía de El Salvador. Autorizando a José González y Rodolfo Duke como los propietarios. fue la primera en prestar servicio al público. convertido luego en Banco Salvadoreño (1891). El capital social del Banco Internacional del Salvador. llevar cuentas corrientes y demás operaciones usuales del banco. El Banco Agrícola Comercial. El Banco quedó autorizado para funcionar hasta que se suscribieran cincuenta acciones. Los únicos bancos que efectivamente operaron en el país fueron el Banco Internacional de El Salvador(1880). se fundó el Banco Occidental. fue fundado según decreto Legislativo defecha 18 de mayo de 1895. Banco de Contabilidad Bancaria 11 . emitir vales al portador.

Contabilidad Bancaria 12 . la función del crédito de las divisas y la emisión de billetes. Durante el gobierno del General Hernández Martínez. causando perjuiciosa nuestra economía. expresada en el decreto Legislativo No. El propósito del gobierno era que la Banca en el país presentara dos fases esenciales: Modernización.2.199 del 9 del mismo mes y año.Nicaragua (1893). Parece que se manejaban arbitrariamente. Aspectos Generales 3. habiendo verificado la compra-venta de dichas acciones con autorización de la Honorable Asamblea Nacional. Aspecto Económico El Salvador es un país que apoya la libre empresa comprometido con la apertura económica y con el fortalecimiento de las relaciones comerciales con el exterior. como bancos de emisión de carácter privado. las diversas actividades de los institutos de crédito. publicado en diario oficial No. pues antes que rigieran las normas de una perfecta técnica bancaria. En nuestro país pasó un largo período de tiempo para que se sintiera la influencia de la banca. garantía y las posibilidades de un Banco Central. el gobierno de la nación salvadoreña anhelaba dotar al país de instituciones de crédito que respondieran a las exigencias de su época en el movimiento evolutivo de la economía nacional.2. Es por ello que en el país no hay restricciones para la apertura y operación de los bancos extranjeros. 3.1. no obedecían a las necesidades de la potencialidad económica del país. se aprovechó la oportunidad de adquirir la mayoría de las acciones del Banco Agrícola Comercial. tales como el control del medio circulante. convertido en London Bank Of Central América (1896) y el Banco Agrícola Comercial en (1895).188 de fecha 8 de septiembre de 1933. en sus plenas manifestaciones. Según la historia de la banca en El Salvador se nota que desde el año 1880.

 Jornada de limpieza en los lagos del país en beneficio del deporte  Apoyo al deporte del país. Tales como:  Plan auxilio (S. agropecuarios y otros.2.2. mediana y grandes empresas a nivel comercial. Aspectos sociales El Sistema Bancario es generador de muchas plazas de empleo. comercio.3. 3. industria construcción y vivienda.S) en donde la cruz roja salvadoreña y los bancos brindan servicio de asistencia médica.  Campaña de reforestación. 3.El sistema bancario ha crecido vertiginosamente desde su privatización lo que de vital importancia para la economía nacional.  Convenio de cooperación con el comité de olimpiadas especiales de el salvador. grupos de personas con las cuales desarrollan actividades de beneficio común para el salvador. según la asociación bancaria salvadoreña (ABANSA) de la población económicamente activa a la vez contribuye al otorgamiento de crédito de los diversos sectores económicos del país. Los Primeros Bancos en Nuestro Pais Contabilidad Bancaria 13 .O.  Patrocinios a escuelas e institutos (nacionales y privados). También trabaja conjuntamente con la instituciones organizaciones. ya que este otorga los recursos necesarios para la inversión tanto a la micro.  Promoción de apoyo a la página web.

don Pedro Meléndez y don J. fundado por don León Dreyfus y don Emilio Álvarez y funcionaba en Santa Ana. pero muchas veces fallaron los diferentes intentos. al igual que a los otros bancos fundados anteriormente. depósito y descuento cuyo intento de fundación realizó el Señor William Francis Kelly con el apoyo del Gobierno de EL Salvador el intento fue fallido. El Banco tenía la facultad de emitir billetes pagadores a la vista y al portador que tenían curso legal.Varias veces se empezó la organización de bancos en El Salvador. un banco de emisión. Medina. el Banco Salvadoreño. por una concesión del Ministerio de Fomento a los señores Mauricio Duke y Francisco Camacho. No fue sino hasta en 1880 que empezó a funcionar el Banco Internacional de El Salvador como banco privado emisor de billetes. el Banco Occidental. que se intentó fundar bancos de circulación o emisión e hipotecarios en El Salvador. El banco fue fundado mediante un contrato entre el Ministro de Hacienda. Para 1898 funcionaban en el país cinco bancos: el Banco Internacional. el Banco Industrial y el Banco Agrícola Comercial. la situación económica del país no daba señales de mejoramiento. El Banco Salvadoreño había nacido en 1885 con el nombre de Banco Particular de El Salvador. entre ellos el Banco del Salvador. por los señores José González Asturias y Rodolfo Duke. En 1895 fue fundado el Banco Agrícola Comercial. el 5 de abril de 1880. entre otras cosas. La facultad de emisión exclusiva se le concedió por 25 años. En 1898. Fue en 1867. Al Banco Agrícola Comercial se le facultó para emitir billetes al portador. F. En 1891. establecía que los billetes en circulación de los bancos emisores serían recibidos a la par de la moneda nacional de plata en pago de las rentas internas del Estado y Contabilidad Bancaria 14 . cambió su nombre a Banco Salvadoreño El Banco Occidental nació en noviembre de 1889. También se le dio la facultad de emitir billetes pagaderos a la vista al portador y se le autorizó para negociar con el Banco Internacional para obtener su permiso para que sus billetes tuvieran curso legal. También obtuvo la facultad de emitir billetes pagaderos a la vista y al portador. por lo que la Asamblea Nacional decretó una Ley Moratoria que.

los bancos que operaban entonces eran: Banco Agrícola Comercial. Contabilidad Bancaria 15 . el Banco Industrial de El Salvador que había nacido en junio de 1895. El Gobierno continuó haciendo esfuerzos para superar la crisis que hacía peligrar las actividades de los bancos establecidos. Banco Mercantil. A principios de los años 30 funcionaban tres bancos locales con privilegio oficial de emisión de billetes al portador. Banco de Desarrollo. Banco Salvadoreño. Banco de Crédito Popular. que eran los Bancos Salvadoreño.se establecía la inconvertibilidad de los billetes. Banco Capitalizado. que fue reformada en 1899. la Federación de las Cajas de Crédito (FEDECREDITO) y el Fondo de Financiamiento y Garantía para la Pequeña Empresa (FIGAPE). En la década de las sesenta se crearon instituciones oficiales que proveían de crédito para el fomento de los sectores como El Instituto de Fomento Industrial (INSAFI) para financiar al sector Industria. Banco de Comercio. Banco Hipotecario de El Salvador y Banco de Fomento Agropecuario. Banco Internacional. En 1898 se promulga la primera Ley de Bancos de Emisión. instituciones oficiales de crédito. Occidental y Agrícola Comercial y una sucursal del Banco de Londres y América del Sud Limitado. En la década de las sesenta el sistema financiero estaba constituido por: bancos asociaciones de ahorro y préstamos. El 19 de junio de 1934 Los bancos privados existentes a la fecha. se puso en liquidación. El Banco de Fomento Agropecuario (BFA) con el fin de proveer al sector agropecuario. y organizaciones auxiliares de crédito. por acuerdo de su junta general. Pero en abril de 1898. renuncian a su derecho de emisión y el Banco Agrícola Comercial se convierte en Banco Central de Reserva de El Salvador.

ya sea por fusión con otros existentes o por liquidación. el Banco Central de Reserva de El Salvador. Los bancos privados existentes a la fecha. en las denominaciones de uno. para protegerlas de toda inherencia para el buen desempeño de sus funciones. y el de cincuenta colones. fueron creados el Banco Central y el Banco Hipotecario. Dentro de estas reformas y con el fin de organizar mejor y más sólidamente la economía pública y privada. Dentro de las funciones que adquirió el Banco Central al ser creado. aparecieron y desaparecieron algunos bancos que no pudieron mantenerse en el mercado. estuvo la de ser el Banco de Bancos. la Asociación Cafetalera de El Salvador y accionistas particulares. no oficial. puso en circulación la primera familia de billetes en la historia de El Salvador.4. en el ínterin. Entre éstos Contabilidad Bancaria 16 . renuncian a su derecho de emisión y el Banco Agrícola Comercial se convierte en Banco Central de Reserva de El Salvador. mediante estabilización de la moneda y la regulación del crédito. veinticinco y cien colones. como reserva en el Banco Central. El 31 de agosto de 1934. pero de carácter particular. Ambos bancos fueron creados como instituciones mercantiles concesionarias del Estado. Los bancos estaban obligados por la Ley del Banco Central. cinco. la banca privada siguió evolucionando en El Salvador y. en 1979. Creación del Banco Central de Reserva de El Salvador. el 19 de junio de 1934.3. diez. A esta familia se le añadió el billete de dos colones. en la que participaron los bancos que dejaron de ser de emisión. a mantener un 10% de sus depósitos en efectivo. En las razones que dio el Gobierno para su creación se explicaba que el colapso mundial de 1929 hizo necesaria la revisión del sistema crediticio y dio origen a un plan de reforma por parte del Gobierno. en 1955. En 1934 se centraliza la emisión de billetes y se crea el Banco Central de Reserva de El Salvador como una sociedad anónima de economía mixta. Al mismo tiempo.

a través de la Superintendencia del Sistema Financiero. en diciembre. el Banco Nacional de El Salvador. tomo 191 de la misma fecha. publicado en el Diario Oficial del día 26 del mismo mes y año. se promulgó la Ley Orgánica del Banco Central de Reserva de El Salvador.publicado en el diario oficial Nº 71. definido como “un proceso de inversiones. Su actual organización y actividad están reguladas por los ordenamientos legales siguientes: a) Ley de Reordenamiento de la Banca Central. del día 15 de diciembre de 1961. de 20de abril de 1961. del Instituto Salvadoreño de Fomento Industrial. fundado en 1906 y liquidado en 1913 y el Banco Anglo Sud Americano fundado en 1926. En ésta Ley se creó también el Fondo de Desarrollo Económico. S. contenida en el decreto Nº 496 del mismo Directorio Cívico Militar. Federación de Cajas de Crédito y del Banco de Fomento Agropecuario. Ese mismo año. creada por decreto Nº 116 del Directorio Cívico Militar de el Salvador. se le faculta para que realice las funciones reguladoras y fiscalizadoras de las instituciones bancarias. Los recursos del Fondo de Desarrollo Económico eran otorgados al usuario final por medio de todos los bancos del sistema. En 1961 se decretó la Ley de Reorganización de la Banca de la Nación. que nace adscrita al Banco Central. sostenido y persistente que hace posible aplicar la tecnología intensiva y extensivamente en la producción”. que convertía al Banco Central de Reserva de sociedad anónima en entidad del Estado. Contabilidad Bancaria 17 .. Ya indicando que es una organización autónoma y de carácter público.bancos de existencia fugaz se encuentran el Crédito Territorial de El Salvador. financiar el desarrollo económico. Financiera de Desarrollo e Inversión. En ella. fundado en 1886. A. b) Ley Orgánica del Banco Central de Reserva de El Salvador.

Contabilidad Bancaria 18 . del 30 de mayo de 1961 y publicado en el Diario Oficial Nº 147. f) Reglamento de la Ley de Control de Transferencias Internacionales. El Banco Central de Reserva emitió en 1997 la segunda familia de billetes en la historia de El Salvador. Con el objetivo de incorporar efectivamente a El Salvador en el proceso de integración económica mundial y con el fin de preservar la estabilidad económica que propiciara las condiciones óptimas y transparentes que facilitaran la inversión. la Asamblea Legislativa aprobó el proyecto de Ley de Integración Monetaria. d) Reglamento para la elección de los Miembros del Consejo Asesor del Banco Central de Reserva de el Salvador. dictada mediante decreto Nº 501 del Directorio Cívico Militar. e) Ley De Control de Transferencias Internacionales. tomo 191 de la misma fecha. Consideramos que estas son las regulaciones legales que actualmente rigen la organización y actividad del Banco Central De Reserva. creada mediante decreto Nº 146 del Directorio Cívico Militar. contenido en el decreto Nº 147 dictado por el referido Directorio Cívico Militar y publicado en el Diario Oficial en la misma fecha de la ley. Con esta nueva familia se introdujo el billete de doscientos colones. La Ley fue aprobada en sesión plenaria del 30 de noviembre de 2000 entrando en vigencia a partir del 1 de enero de 2001. del día 11 de diciembre de 1961 y publicado en el Diario Oficial del 26 del mismo mes y año. que fue presentada a iniciativa del Presidente de la República. dictado mediante Decreto ejecutivo Nº 1 de 30 de Enero de 1962. y garantizaran el acceso directo a los mercados internacionales. Licenciado Francisco Flores.c) Ley Monetaria De el Salvador. publicado en el Diario Oficial Nº 19 tomo 194 de la misma fecha.

la concesión de préstamos con garantía de sus propias cédulas o certificados. Contabilidad Bancaria 19 . la Asociación de Ganaderos de El Salvador y accionistas particulares. definiéndole como objetivos: efectuar préstamos con garantía hipotecaria de bienes inmuebles y emitir sus propias obligaciones en forma de cédulas. entre otras. certificados u otros títulos emitidos por él. Tal como hemos indicado el Banco se estructuro bajo la forma de sociedad anónima. b) Escritura de Constitución otorgada en esta ciudad. Creación del Banco Hipotecario de El Salvador En enero de 1935. c) Ley Orgánica del Banco Central de Reserva de El Salvador. el día 29 de enero del año de 1935. Entre sus funciones principales estaban la concesión de préstamos hipotecarios de largo plazo. En diciembre de 1934. la adquisición y conservación de bienes raíces para el desarrollo de sus funciones. como sociedad anónima que por definición legal desempeñaría un servicio de utilidad pública.5. contenidos en el decreto Legislativo Nº 5 de fecha 18 de diciembre de 1934 y publicado en el diario oficial del día 8 de enero de 1935. d) Ley de Garantía y Defensa de las Entidades de Utilidad Pública. se emitió un Decreto Legislativo que contiene la Ley del Banco Hipotecario de El Salvador. Su capital social fue integrado por el aporte de la Asociación Cafetalera de El Salvador. a) El Banco se rige a la fecha por su ley de Creación y estatutos. la emisión de cédulas y certificados hipotecarios u otros títulos compatibles con su naturaleza.3. las negociaciones por cuenta propia o ajena de cédulas. Al comenzar la estructura y actividad de esta Institución establecimos que era de carácter estatal dirigida por sectores agrícolas organizados. el comercio de café y otros productos agrícolas o industriales en condiciones especiales. certificados u otros títulos. publicada en el diario Oficial Nº 249 del 16 de agosto de 1961. fue firmada la escritura de constitución del Banco Hipotecario de El Salvador.

principalmente al sector Agro exportador. una caída del 77%. donde el conocimiento de la actividad económica. f) Ley de Ahorro Voluntario. se ha trabajado en el enfoque de negocios del Banco. contenida en el Decreto Legislativo Nº 111 del 11 de noviembre de 1938 y publicado en el Diario Oficial del mismo mes y año. creada mediante Decreto Legislativo del 2 de mayo de 1928 publicado en el día 6 de junio del mismo año. para que en el mes de agosto de 1957 se aprobaran los planos de construcción de las que fueran las oficinas centrales del Banco. Sin embargo a pesar de estar duramente golpeado en su fuente primaria de fondeo. como resultado de nuestro plan estratégico 2001 . filosofía que se basa en la relación con el cliente. los depósitos se desplomaron de 14 millones a 3 y medio millones de colones. Durante décadas se mantuvo fiel a su misión. se enfrentó a su primera crisis financiera. Es así como desde el año 2001. Estas disposiciones regulan. dándole una misión específica. hasta recobrar más tarde su fortaleza y mantener su apoyo a la actividad económica. El Banco Hipotecario. que tocó fondo en julio de 1945. con innovadores servicios de autobanco y cajas de seguridad.e) Ley de Almacenes Generales de Depósito. de tal modo que su activo total se redujo de 36 millones de colones en abril de 1944 a 25 millones de colones en julio de 1945. el Banco inició con dificultades una lenta recuperación. de las necesidades de clientes y las alianzas estratégicas son factores imprescindibles para su ejecución Contabilidad Bancaria 20 . del entorno.2004.5%. la actividad y organización del Banco Hipotecario de El Salvador. que orienta esfuerzos al desarrollo de la Banca PYME. de la cadena productiva. los esfuerzos eran meritorios. el crédito otorgado mostró una leve disminución de apenas el 4. Después de este periodo de crisis.

Siendo estas medidas más de carácter político que económico. La concentración del ingreso: Esto se debía a que en la privatización de la banca.6% sus depósitos. B. platean que dichas reformas tenían un claro propósito de ser un mecanismo para contener los movimientos insurgentes ascendentes de la época.2% su patrimonio.En 2005. se argumentaron las siguientes causas: A. 11. y por ende concentrándose en ellos el ingreso. ya que por una parte proporciona oportunidades de inversión al destinar los fondos de emisión CIBH1 al financiamiento y fortalecimiento de las PYMES. 16. En diciembre 2007 y junio 2008. 3. Nacionalizacion del Sistema Bancario Las condiciones socio-políticas que El Salvador estaba viviendo a finales de la década de los 70´s condujeron a los representantes del Gobierno de esa época.5% sus activos y 10. el Banco ha tenido un crecimiento importante y sostenido. Genera un dinamismo necesario para la sostenibilidad del crecimiento de tan importante sector empresarial. marginando a los demás sectores de la economía. esencialmente de la década de los 70 la mayor parte de los recursos crediticios se destinaron hacia los sectores relacionados al comercio y a los de exportación tradicional fundamentalmente. aunque también intentaban afrontar la situación de tendencia a la recesión de la economía que se evidenciaba a finales de la década del 70. La concentración del crédito: Esto significa que lo criterios aplicados por los bancos y demás instituciones financieras privadas ocasiona la concentración de Contabilidad Bancaria 21 . a adoptar medidas como las nacionalizaciones de varios de los diferentes sectores de la vida económica del país. el banco incremento en 13. Muchos de los documentos y estudios consultados referentes a este fenómeno de medidas aplicadas a principios de la década de los 80´s.6. A través de su emisión el Banco Hipotecario contribuirá al desarrollo del Mercado de Valores de El Salvador y al crecimiento económico del país. En el caso de la nacionalización de la banca.0% sus créditos e inversiones. por lo tanto fueron estos sectores lo que producían mayores bienes.

Esta causa que hiciera que se nacionalizara a la banca que no existe ningún documento escrito que de fe de ello. Esto se observa en el otorgamiento de los créditos. pero si permanece oculto según opiniones de profesionales versado en materia bancaria. los préstamos contraídos por los bancos no eran reembolsados y de esta manera caían en mora. el cual enuncia lo siguiente:  Que en la proclama de la fuerza armada del 15 de octubre de 1979 se establece el compromiso de proporcionar mayores oportunidades económicas y sociales a la población mediante la ejecución de la reformas incluye la de la S. El financiamiento de la reforma agraria. ya que no pagaban capital ni intereses. Declaraciones a los medios de comunicación. desvirtuando con estas medidas la políticas financieras del estado con tendencias al bienestar general y no particular. Se deduce que había que nacionalizar la banca para que fuera posible efectuar eficazmente la reforma agraria. D. C) Morosidad: esto generalmente se dio debido a que la beneficiada de los prestamos por los bancos era la gran empresa y sus garantías eran mínimas.los créditos en reducido grupo de usuarios. ya que se le exigía hipoteca o prenda.S. ya que la única beneficiada con los préstamos por parte de los bancos fue la gran empresa en tanto que absorbió la mayor parte de los créditos durante esta década.F. al pequeño y mediano empresario sus garantías fueron estrictas. bastando solo su firma para el otorgamiento del crédito en cambio a los nacientes empresarios. Contabilidad Bancaria 22 . marginando a aquellos que no han pertenecido a dicho grupo. de funcionarios públicos encargados de llevar a cabo estas reformas evidenciaba este objetivo Otras causas fueron expresamente emitidas por la Junta Revolucionar de Gobierno en el considerando del decreto No.158 del 7 de marzo de 1980 de la ley de Nacionalización de las Instituciones de Crédito y de las Asociaciones de Ahorro y préstamo. pero cuando había perdidas en las actividades desarrolladas por estos beneficiarios.

Contabilidad Bancaria 23 .  Que los criterios hasta ahora aplicados por los bancos y demás instituciones privadas ha ocasionado la concentración de los créditos en un pequeño grupo de usuarios discriminando aquellos que no han pertenecido a dicho grupo distorsionado así las políticas financieras del estado con proyección social.  Que la canalización de ahorros deben de orientarse a promover el bienestar general de la nación y a ese efecto es imprescindible que el estado reestructure el sistema financiero para volverlo capaz de contribuir a los esfuerzos que en adelante deberá realizar el gobierno para acelerar el proceso de desarrollo económico y social del país. Objetivos de la nacionalización del sistema financiero: Los objetivos que se perseguía alcanzar con el desarrollo de la banca nacionalizada fueron los siguientes: A) Proporcionar mayores oportunidades económicas y sociales a la población. B) Que la relación entre el capital propio de los bancos y demás instituciones y los recursos ajenos captados por ellos. Que la función de intermediación que afectan los bancos y demás instituciones financieras a través de la captación de recursos y de su colocación en forma de operaciones de crédito es vital para la vida económica y social del país. deje de representar un porcentaje mínimo.  Que el capital propio de los bancos y demás instituciones financieras representa un porcentaje mínimo en relación a los recursos ajenos captados por ellos provenientes fundamentalmente de los ahorros de los salvadoreños.

se ha retornado al sistema financiero de bajo riesgo. la reprivatización se sostuvo en planteamientos vinculados a la despolitización del sistema financiero. a través de un cambio de los criterios aplicador por los bancos y demás instituciones financieras para el otorgamiento del préstamo. D) Que con la reestructuración del sistema financiero este se vuelva capaz de contribuir a los esfuerzos del gobierno para acelerar el proceso de desarrollo económico y social del país. concentración oligopólica. se impulsó el retorno y más bien el reforzamiento de características de alta concentración del sistema financiero salvadoreño.Esto significa que deberá incrementarse el patrimonio de los bancos a través de un incremento de capital social pagado. reservas o superávit para formar una estructura patrimonial mayor con relación a los depósitos obtenidos por éstos. Reprivatizacion del Sistema Bancario La reprivatización de la década del 90 precisamente se apoyó en las debilidades del sistema financiero nacionalizado contrainsurgentemente. en el 2003. Contabilidad Bancaria 24 . aunque se atenuaron. C) Evitar la concentración del crédito. privilegios políticos y administrativos por parte del Estado. Con este objetivo se pretende además que los depositantes tengan más confianza en cuanto a los recursos que se colocan. distribución de la tenencia de acción y apoyo a las reformas reestructúrales. Con la reprivatización del sistema financiero a principios de la década del 90 del siglo XX. especialmente la reforma agraria. Bajo el argumento de la despolitización del sistema financiero. Loa anterior podría resumirse en tres grandes objetivos: redistribución del crédito. 3. y que se mantiene hasta hoy. que permita una democratización del mismo.7. que nunca se perdieron. de corto plazo. durante el período de aplicación del modelo de reforma contrainsurgente. eliminar la discriminación en este campo.

en lo internacional. estructuralmente. Se conocieron noticias de una gran cantidad de "prestanombres". Este fue el marco en el que se inició en 1991 el proceso de reprivatización del sistema financiero salvadoreño. gran parte del problema de convulsión socio-política-económica con que se desenvuelve el desarrollo nacional a pesar de y gracias a los Acuerdos de Paz. La banca salvadoreña medida en términos de banca de desarrollo y de inversión no solamente en su aspecto comercial (en donde los márgenes de Contabilidad Bancaria 25 . el padre de la Economía Política. demanda una banca que orgánicamente. reafirma los planteamientos de Adam Smith. en lo vinculado al libre juego de las fuerzas del mercado y la reducción del papel del Estado. Una diferencia sustancial entre el sistema financiero nacionalizado contrainsurgentemente y el reprivatizado provino del otorgamiento de créditos bajo criterios financieros oligopolizados y no político contrainsurgentes. En lo que al sistema financiero se refiere.El modelo neoliberal. Y. Después del período recesivo de la década del 80 se presencia uno expansivo en la del 90 del siglo XX. El sistema financiero salvadoreño. Se afirma que el proceso de reprivatización con la venta de acciones no fué procesado conforme a lo legalmente establecido. reprivatizado tiene debilidades importantes: i. Las acciones quedaron concentradas nuevamente en círculos financiero-familiares. debido que los criterios de política contrainsurgente ya no se necesitaron a partir del proceso de solución política del conflicto bélico en El Salvador. se debe a que la Banca es estructuralmente comercial y funcionalmente de desarrollo cuando la potencialidad del país. la causa fundamental de reprivatización del sistema financiero obedece a que la economía inició un nuevo proceso de expansión del ciclo económico. cuantitativa y cualitativa. ii. regional y nacional. nos parece. que culminó con la firma de los Acuerdos de Paz en 1992. incorpore el funcionamiento como Banca de Desarrollo . dominante desde finales del siglo XX hasta la fecha.

El funcionamiento de normas del sistema financiero es manipulada a través del tráfico de influencias con funcionarios. 3. Incidencias de la Nacionalizacion en la Economia Nacional La nacionalización de la banca se dio en un momento eminentemente político ya que con esta medida lo que los representantes del estado querían era separar a la oligarquía del poder económico como elemento fundamental para reformar los patrones estructurales de la economía puesto que el mantener el dominio en la economía era lo que le permitía a la oligarquía el dominio en el campo político y jurídico lo que en consecuencia le aseguraba mantener el orden y la posesión de la propiedad en la mayor parte de los bienes. que conllevan a la transgresión en el cumplimiento de requisitos legales e institucionales. mediante el cual se decretara. La concentración del ingreso. No existe por parte de los sectores usuarios una confianza en el funcionamiento impersonal del sistema. iii. la concentración de créditos morosidad y el financiamiento de la reforma agraria dieron lugar a la junta revolucionaria de gobierno emitiera el decreto No. sancionara y promulgara la ley de la nacionalización de las instituciones de crédito y de las asociaciones de ahorro y préstamos y de este modo el estado adquirió por expropiación las acciones de los bancos comerciales y asociaciones de ahorro y préstamos. 158. Contabilidad Bancaria 26 .rentabilidad son obtenidos debido a un comportamiento imperfecto de la competencia en el mercado oligopólico y políticamente protegido) es una banca atrasada de poco riesgo.8. por lo tanto se atribuyo la dirección de los mismos y asumió la responsabilidad de evitar un desastre financiero al absorber la cartera morosa de loa años setenta ya que la banca se encontraba en excesiva morosidad con lo cual se genero una ineficiencia en el sistema financiero lo cual se4 comprobó por la iliquidez e insolencia.

lo cual tuvo desastrosas consecuencias recesivas para la economía nacional. aumentó la dependencia del país de la ayuda externa. La consecuencia inmediata se tradujo en un rápido crecimiento de los créditos otorgados por el BCR a las instituciones estatales. Así. La enorme contracción del crédito al sector privado registrada en los años ochenta se profundizó debido a las necesidades de financiamiento del sector público. Para 1980 estos créditos llegaron a la astronómica suma de480 millones de dólares.  Se promulgo la ley nº 158 para que la canalización de los ahorros se orientara a promover el bienestar general de la población Contabilidad Bancaria 27 . en 1979 los créditos para el sector público sumaron21 millones de dólares. esto directamente relacionado con el desplome de la producción y a la restricción crediticia imperante dada la evolución poco favorable de los depósitos. al comercio y la industria manufacturera y en base a períodos de concesión fundamentalmente cortoplacistas y con el predominio de garantías hipotecarias  fue creado el Fondo de Saneamiento y Fortalecimiento Financiero. En tal sentido se dejó insatisfecha buena parte de la demanda de financiamiento del sector privado. Debido a que los recursos internos eran insuficientes para satisfacer la demanda de un crédito barato producto de las tasas de interés subsidiadas. Aspecto positivo de la Nacionalización  La banca nacionalizada continuó canalizando sus recursos mayoritariamente a las grandes empresas de exportación tradicionales.Crédito El crédito también experimentó una gradual caída en este mismo período de tiempo principalmente en el sector privado. el quedada la crisis económica registraba un tremendo déficit fiscal.

ya que trasladaban el excedente de la agro exportación a otros sectores más protegidos como la industria y el comercio Aspectos negativos de la Nacionalización  Los intereses del conflicto político militar determinan la dirección de esa nacionalización bancaria. pasando de 245.2 millones en 1980 a 786.  las políticas aplicadas por el Gobierno reformista tampoco beneficiaron al sector.7 millones en 1988.  incrementa la desconfianza al sistema bancario salvadoreño y se produce una fuga permanente de capitales hacia el exterior. para acelerar el proceso de desarrollo económico y social del país".  El monto de la mora se triplicó en un período de 10 años. se "reestructuró el sistema financiero para volverlo capaz de contribuir a los esfuerzos que en adelante debería realizar el Gobierno.  El nacionalizar los bancos no disminuyo el descontento del pueblo  A manera de ley este banco debía de contar con "los depósitos del Gobierno y el 10% del dinero de los bancos debe de estar a disposición del BCR […]" Lo cual no produjo un mayor beneficio al pueblo ya que este dinero posteriormente fue robado  A manera de ley este banco debía de contar con "los depósitos del Gobierno y el 10% del dinero de los bancos debe de estar a disposición del BCR […]" Lo cual no produjo un mayor beneficio al pueblo ya q ue este dinero posteriormente fue robado Contabilidad Bancaria 28 .

de las Bolsas de Valores y Mercancías (en esa época). de la Financiera Nacional de la Vivienda. ESTRUCTURA DEL SISTEMA FINANCIERO SALVADOREÑO 4. de las asociaciones de Ahorro y Préstamo. Como parte del proceso de transformación del sistema financiero se realizan dos importantes modificaciones que repercutirán en el desenvolvimiento del sistema: se crea la Superintendencia del Sistema Financiero y se modifican las funciones y competencias del Banco Central de Reserva. aprobada en Noviembre de 1990. del Fondo Social para la Vivienda.1. del Instituto de Previsión Social de la Fuerza Contabilidad Bancaria 29 . de las instituciones de seguro. del Instituto Nacional de Pensiones de los Empleados Públicos.4. se pretende garantizar un sistema financiero ágil y solvente. Marco Legal del Sistema Financiero Durante el primer quinquenio de la década de los noventa se producen importantes transformaciones en el marco regulatorio del sistema financiero. dado que las leyes que regulaban su funcionamiento no respondían a la nueva lógica que el proceso global exigía en el comportamiento financiero. Con la Ley Orgánica de la Superintendencia del Sistema Financiero. su finalidad principal era vigilar el cumplimiento de las disposiciones aplicables a las instituciones sujetas a su control. El saneamiento de la cartera morosa de los bancos era una condición requerida para avanzar en la privatización de los mismos. En el marco del funcionamiento del FOSAFFI le fue el Banco Central de Reserva de El Salvador (BCR) quien llevó a cabo la selección de los bancos comerciales y asociaciones de ahorro y préstamo que serían objeto de saneamiento y fortalecimiento. de los Bancos Comerciales. incluyendo la fiscalización del Banco Central.

del FOGAPI. en 1994. sus transacciones. entre otras. con la cual se prepara el funcionamiento del sistema financiero privado a partir de la privatización de la banca nacional. Art. 3 6 Ley de Creación del Banco Multisectorial de Inversiones. de abril de 1991. tendiente a la estabilidad. de la Federación de Cajas de Crédito. propiciar el desarrollo de la micro y pequeña empresa. como institución financiera de segundo piso. Otra de las modificaciones llevadas a cabo durante este quinquenio es la redifinición del papel que jugaba la banca de fomento y la creación. aduciendo que se persigue la constitución de un sistema financiero solvente. del Banco Multisectorial de Inversiones (BMI).6 También se aprobaron otras leyes en el proceso de liberalización del sistema financiero. el desarrollo y competitividad de las empresas. del Banco de Fomento Agropecuario. con una organización adecuada y eficiente. con la finalidad de promover el desarrollo eficiente de dichos mercados 4 5 Ley Orgánica de la Superintendencia del Sistema Financiero. la Ley del Mercado de Valores --siendo su objeto “regular la oferta de valores. del ISSS y de otras instituciones”4 Paralelamente se modificaron varias atribuciones y funciones del BCR a través de la Ley Orgánica del Banco Central de Reserva de El Salvador. Art.Armada. la autonomía institucional del BCR y las limitaciones de crédito del BCR al estado para financiamiento del déficit fiscal. en donde se establecen como objetivos principales la orientación de la política monetaria. Art. cuya misión sería la promoción del crecimiento y desarrollo de todos los sectores productivos. del Banco Nacional de Fomento Industrial. 2 Ley Orgánica del Banco Central de Reserva de El Salvador.5 En ese mismo período (abril de 1991) se aprueba la Ley de Bancos y Financieras. sus respectivos mercados e intermediarios y a los emisores. del Banco Hipotecario de El Salvador. con estabilidad y crecimiento de la economía. la generación de empleo y el mejoramiento en los servicios de educación y salud. el estimulo del ahorro interno. éstas son: la Ley de Casas de Cambio de Moneda Extranjera (abril 1990). 2 Contabilidad Bancaria 30 .

La Superintendencia de Valores fiscalizaría el mercado de valores y de sus participantes. vigilar y controlar el cumplimiento de las disposiciones legales aplicables al funcionamiento del Sistema de Ahorro de Pensiones y del Sistema de Pensiones Público (Instituto Salvadoreno de 7 8 Ley del Mercado de Valores. dividido en acciones nominativas con no menos de diez accionistas. así como su disolución y liquidación. el traspaso y las cotizaciones. domiciliadas en El Salvador y obligadas a mantener a lo menos una agencia u oficina nacional destinada a la atención al público”. rompiendo la lógica del sistema anterior basado en la solidaridad intergeneracional por la lógica de la capitalización individual. creando para ello un intermediario privado denominado Administradora de Fondos de Pensión (AFP). Así. Se constituirán como sociedades anónimas de capital fijo. Las AFP se definen como “instituciones previsionales de carácter financiero que tendrán por objeto exclusivo administrar un fondo denominado Fondo de Pensiones. Casas de Corredores de Bolsa. y la Ley Orgánica de la Superintendencia de Valores (septiembre 1996).y velar por los intereses del público inversionista”7 --. 1 Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones.8 El sistema es fiscalizado por la Superintendencia de Pensiones. en el marco de las reformas al sistema financiero se aprueba en diciembre de 1996 una Ley para la creación de un sistema de ahorro para pensiones. entre los que destacaban: las Bolsas de Valores. las instituciones administradoras de fondos de pensiones. Con la aprobación de esta Ley esta Superintendencia asume la finalidad principal de fiscalizar. las Sociedades Clasificadoras de Riesgo y otras instituciones relacionadas con el mercado bursátil. la administración de las mismas. las Sociedades especializadas en Depósito y Custodia de Valores. la cual normar la afiliación. Algunas de las operaciones manejadas por instituciones públicas son transferidas a empresas privadas. los Almacenes Generales de Depósito. de plazo indeterminado. gestionar y otorgar las prestaciones o beneficios que establece la ley. Art. Contabilidad Bancaria 31 .

excepto la captación de depósitos en cuenta corriente. 278. norma la constitución. Igualmente norma la regulación.2. Instituto Nacional de Pensiones de los Empleados Públicos y AFP). contenida en el decreto legislativo No.0 millones. intervención y liquidación de estas sociedades. Casas Corredoras de Bolsa y las Casas de Cambio.10 Instituciones oficiales. Almacenes Generales de Depósito.0 millones. Oficinas de Información Extranjeras. Tomo 309 del 10 de Diciembre de 1990 y sus Reformas. los intermediarios financieros: los Bancos Privados.Seguridad Social. se aprueba la Ley de Sociedades de Seguros en octubre de 1996. 628 publicado en el diario oficial No. Necesitan autorización previa de la Superintendencia del Sistema Financiero para iniciar sus operaciones. organización y administración de estas sociedades. para fiscalizar y vigilar el funcionamiento de las sociedades de seguros. 9 Se constituyen como sociedades anónimas. de Valores y de Pensiones. Contabilidad Bancaria 32 . 4. pueden efectuar todas las operaciones de un banco. así como sus operaciones. Sociedades de Seguros y Fianzas. responsabilidad de la Superintendencia del Sistema Financiero. El marco normativo e institucional que requería el sistema financiero para consolidar el proceso de liberalización queda completado con esta última Ley. con ello se buscaba regular la constitución y el funcionamiento de las sociedades de seguros y la participación de los intermediarios de seguros.9 Financieras Privadas. 10 Se constituyen como sociedades anónimas con capital mínimo de ¢ 25. con capital mínimo de ¢ 50. Regimen Legal de la SSF La Superintendencia del Sistema Financiero está regida por su propia Ley Orgánica. Por otro lado. Después de este proceso la autoridad monetaria la representa el Banco Central de Reserva de El Salvador. Casas Corredoras. Instituciones Oficiales de Crédito. los entes supervisores: las Superintendencias del Sistema Financiero.

Asimismo. En el caso del cierre.gob.ssf. en el ámbito de su competencia. emitir y hacer cumplir las instrucciones necesarias para la aplicación de las leyes y normas que rigen a los mismos. reglamentos. Competencias de la Superintendencia: a) Cumplir y hacer cumplir. b) Autorizar la constitución. de conformidad a las disposiciones legales. velando por el prudente mantenimiento de su solvencia y liquidez. modificación. 4. cierre y otros actos de los integrantes del sistema financiero.3. funcionamiento. las leyes. c) Monitorear preventivamente los riesgos de los integrantes del sistema financiero y la forma en que éstos los gestionan.Además de regirse por su propia Ley Orgánica.1. suspensión de operaciones.php?option=com_content&view=article&id=558&Itemid=304 Contabilidad Bancaria 33 . coordinará las acciones que establezcan las leyes con otras instituciones involucradas.3. Funsiones y Atribuciones de la Superintendencia del Sistema Financiero11 4. reglamentarias o normativas técnicas establecidas al respecto. normas técnicas y demás disposiciones aplicables a los supervisados. 11 http://www. revocatoria de autorización. esta Superintendencia también se rige por las demás leyes aplicables a las entidades del sistema financiero que fiscaliza. inicio de operaciones.sv/index.

Contabilidad Bancaria 34 . de conformidad con las leyes de la materia. para evitar el uso indebido de información privilegiada y la manipulación del mercado. los asientos registrales. así como con las instituciones encargadas de garantizar los depósitos del público y la prevención de delitos financieros.d) Propiciar el funcionamiento eficiente. h) Autorizar las inscripciones. i) Requerir que las entidades e instituciones supervisadas sean gestionadas y controladas de acuerdo a las mejores prácticas internacionales referidas a la gestión de riesgos y de buen gobierno corporativo. actos y operaciones de acuerdo a las mejores prácticas financieras. f) Cooperar con las instituciones responsables de la protección de los derechos del consumidor y de la competencia. g) Acordar la intervención de algún integrante del sistema financiero en cuyas leyes aplicables estuviere contemplada tal medida. de las personas. e) Vigilar que los integrantes del sistema financiero y supervisados realicen. instituciones y operaciones que estuvieren sujetos a dicho requisito. sus negocios. de conformidad a lo que prescriban las leyes. salvo en el caso de las entidades del mercado de valores para las cuales la intervención se regula en el artículo 75 de esta Ley. transparente y ordenado del sistema financiero. según corresponda. las modificaciones y cancelaciones a los mismos. según las normas técnicas que se emitan.

inspeccionar y controlar.j) Requerir la colaboración de otras Instituciones del Estado para la realización de sus atribuciones. el término “supervisar” incluye: vigilar. en tanto que dentro del término "operaciones". hechos u omisiones que dieren lugar a las mismas. Facultades de la Superintendencia: a) Emitir las resoluciones pertinentes para los supervisados. las peticiones que estas últimas le realicen en el marco de sus respectivas competencias. fiscalizar. impondrá las sanciones que legalmente correspondan a los supervisados que resultaren responsables en los actos. atender dentro de su capacidad técnica y atribuciones legales. Fondos de Pensiones y otros que señalen las leyes. Asimismo. como es el caso de los Fondos de Titularización. a efecto de apoyar el desarrollo de sus correspondientes labores. evaluar. Contabilidad Bancaria 35 . dentro de las facultades que le confieren las leyes. 4. cuando hubiere lugar.2. Para efectos de esta Ley. se entenderán comprendidos todos aquellos patrimonios adscritos a un fin determinado.3. y k) Ejercer las demás funciones que le corresponden de acuerdo a las leyes. asimismo. La Superintendencia podrá aplicar y exigir el cumplimiento de medidas preventivas y correctivas.

funcionamiento e inicio de operaciones. o bien colocar fondos en el país en créditos o inversiones. mediante resolución fundada y razonada. para establecer oficinas o para servir como centros de información de sus clientes. g) Requerir a los supervisados. para establecer sucursales y. f) Conocer las políticas internas de los integrantes del sistema financiero. en atención a las mejores prácticas internacionales. así como la supervisión de los demás sujetos regulados por esta Ley d) Autorizar la promoción pública. e) Autorizar a las instituciones o entidades constituidas con arreglo a leyes extranjeras que se propongan operar como bancos o sociedades de seguros. c) Efectuar la supervisión individual y consolidada de los integrantes del sistema financiero. los referidos en los literales c) y d) del artículo 35 de esta Ley. tratándose de bancos. pudiendo solicitar explicaciones y ampliaciones cuando lo considere pertinente. sin realizar operaciones pasivas y autorizar el cierre de las mismas. en particular. códigos de conducta y otro tipo de requisitos que les son exigidos. en materia de gestión de riesgos. consideradas en esta Ley o en Contabilidad Bancaria 36 . modificación de los pactos sociales y de los estatutos en su caso y fusión de los integrantes del sistema financiero de conformidad a lo dispuesto en las leyes especiales de la materia.b) Definir las políticas y criterios bajo los cuales se efectuará la supervisión. la aplicación de medidas preventivas y correctivas. constitución.

según el caso de que se trate. coordinará las acciones que establecen las leyes con otras instituciones involucradas. así como también. cuando legalmente corresponda.las leyes específicas que les rigen. k) Vigilar la liquidación de los integrantes del sistema financiero de conformidad a lo que las leyes específicas determinen. certificará los Estados Financieros cuando se estime que razonablemente representen la situación financiera del Banco Central. j) Informar a la Fiscalía General de la República de cualquier hecho que presuntamente sea constitutivo de delito. En este último caso. sobre el cual tenga conocimiento en el ejercicio de sus funciones. Contabilidad Bancaria 37 . o una combinación de estas medidas. h) Autorizar la suspensión de operaciones. i) Imponer las sanciones correspondientes de conformidad a las leyes. l) Supervisar las operaciones bancarias del Banco Central de Reserva de El Salvador realizadas en el sistema financiero. la administración de las reservas de liquidez y sus propias reservas. revocatoria de autorización para operar y el cierre de los integrantes del sistema financiero. además auditará los procesos de administración y custodia de especies monetarias que realiza el Banco Central. y.

p) Ejercer todas las demás actividades de supervisión y otras facultades que le corresponden a la Superintendencia. adicionalmente a lo ya indicado. pudiendo al efecto celebrar convenios de cooperación e intercambio de información con dichos organismos. y q) Establecer las tarifas de los registros que lleve la Superintendencia. con el objeto de facilitar el cumplimiento de las funciones encomendadas de acuerdo a las leyes y reglamentos aplicables. realicen actividades propias de los integrantes del sistema financiero o que requieran una autorización específica para ser efectuadas. Con respecto al Sistema de Ahorro para Pensiones y al Sistema de Pensiones Público y otros sistemas previsionales. n) Cooperar.m) Ordenar la suspensión de operaciones a personas naturales o jurídicas que sin la autorización correspondiente.3. le compete a la Superintendencia: Contabilidad Bancaria 38 . coordinar e intercambiar información con otros organismos de supervisión que cumplan funciones de similar naturaleza en otras jurisdicciones. 4.3. en lo que no contradigan a la presente Ley. de conformidad a las leyes específicas aplicables a los supervisados. o) Publicar información sobre los integrantes del sistema financiero y de los diferentes mercados financieros.

particularmente del Instituto Salvadoreño del Seguro Social. en adelante denominado "ISSS". referente a las operaciones efectuadas con recursos del fondo de pensiones. en adelante denominado “IPSFA” y el régimen de riesgos profesionales del ISSS. d) Designar y remover a los miembros de la Comisión Calificadora de Invalidez. de conformidad con la ley. asimismo supervisará al Instituto de Previsión Social de la Fuerza Armada. c) Acceder en tiempo real a la información de las Instituciones administradoras de fondos de pensiones. f) Establecer. b) Supervisar las inversiones efectuadas con los recursos de los fondos de pensiones y la estructura de la cartera de inversiones. del Instituto Nacional de Pensiones de los Empleados Públicos.a) Supervisar el cumplimiento de las disposiciones aplicables y el funcionamiento del Sistema de Ahorro para Pensiones y del Sistema de Pensiones Público. capital social y patrimonio establecido en la ley correspondiente para las Instituciones Administradoras de Fondos de Pensiones. reserva de fluctuación de rentabilidad. aporte especial de garantía. en adelante referido como "INPEP". regulada en la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones. de las instituciones administradoras de fondos de pensiones. las cláusulas de los contratos de afiliación y de traspaso entre las instituciones administradoras de fondos de pensiones y sus Contabilidad Bancaria 39 . e) Supervisar la constitución. mantenimiento. operación y aplicación de las garantías de rentabilidad mínima.

y l) Coordinar y supervisar los mecanismos de tratamiento a la cartera de préstamos personales e hipotecarios del INPEP. supervisando su operación y cumplimiento. del IPSFA y en sus reglamentos. en las leyes del ISSS. en lo relativo al Sistema de Pensiones Público así como los del IPSFA .afiliados y determinar los requisitos mínimos de los contratos de seguros relacionados al Sistema de Ahorro para Pensiones. k) Supervisar la adquisición y enajenación de aquellos bienes muebles e inmuebles del ISSS y del INPEP. así como los mecanismos de licitación para contratarlos. h) Supervisar el proceso de otorgamiento de las prestaciones establecidas en la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones. definido así en la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones. j) Supervisar los procesos de gestión de recursos financieros por parte de las instituciones correspondientes del Sistema de Pensiones Público. g) Efectuar estudios técnicos que favorezcan el desarrollo y el fortalecimiento del Sistema de Ahorro para Pensiones. del INPEP. i) Supervisar los procesos de estimación y gestión de los títulos previsionales. ante la institución o entidad legalmente responsable. Contabilidad Bancaria 40 . de acuerdo a lo establecido en la Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones.

Rural y Urbana 16 17 18 19 20 21 Ley del Sistema de Tarjetas de Crédito Ley de Supervisión y Regulación del Sistema Financiero Ley de Sociedades de Seguros Ley de Titularización de Activos Ley del Sistema Financiero para Fomento al Desarrollo Ley Orgánica del Banco Central de Reserva Contabilidad Bancaria 41 .4. 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 Marco Legal del Sistema Financiero Nombre de Ley Ley de Anotaciones Electrónicas de Valores en Cuenta Ley de Arrendamiento Financiero Ley de Bancos Ley de Bancos Cooperativos y Sociedades de Ahorro y Crédito Ley de Bolsas de Productos y Servicios Ley de Casas de Cambio de Moneda Extranjera Ley General Asociaciones Cooperativas Ley de Instituciones de Crédito y Organizaciones Auxiliares Ley del Instituto Nacional de Pensiones de los Empleados Públicos Ley del Mercado de Valores Ley de Privatización de los Bancos Comerciales y de las Asociaciones de Ahorro y Préstamo 12 Ley de Regulación de los servicios de información sobre el historial de crédito de las personas 13 Ley de Saneamiento y Fortalecimiento de los Bancos Comerciales y Asociaciones de Ahorro y Préstamo 14 15 Ley del Sistema de Ahorro para Pensiones Ley del Sistema de Garantías Recíprocas para la Pequeña y Mediana Empresa.4. No.

justos y eficientes. la exposición a riesgos que tienen sus negocios y la estrategia de administración de los mismos. La Ley de Supervisión y Regulación del Sistema Financiero. que refleje. las políticas de gobierno corporativo. a partir del 2 de agosto de 2011. debe propiciar el establecimiento de mercados financieros íntegros. en su rol promotor del desarrollo económico del país. fácil de acceder y comprensible.gob. La supervisión de los integrantes del sistema financiero y demás supervisados. la situación financiera de la entidad y su desempeño. veraz. Contabilidad Bancaria 42 . el cual está constituido por la Superintendencia del Sistema Financiero y por el Banco Central de Reserva de El Salvador. supervisión y control de la entidad. mediante la prestación conjunta de una amplia gama de servicios en sus distintas modalidades de intermediación de fondos del público. velando por la existencia de entidades sólidas. entre otros.4. es responsabilidad de la http://www. a través de entidades que prestan tales servicios en varias plazas o conformando conglomerados financieros integrados por distintos tipos de entidades. Para el logro de tales objetivos.5. de conformidad 12 con dicha Ley.13 una adecuada disciplina de mercado14 y la existencia y observancia de conductas deseables de los negocios financieros. ordenados. transparentes. oportuna. Supervición y Regulación del Sistema Financiero12 El sector financiero atiende la demanda de financiamiento del sector real y contribuye a la canalización del ahorro hacia actividades productivas. que cumplan con regulaciones prudenciales y buenas prácticas de gestión de riesgo y gobierno corporativo. El Estado. Esta información debe ser revelada en forma íntegra. conforme al cual se estableces las atribuciones y obligaciones de los que participan en la administración.ssf.sv/images/stories/Marco%20general%20de%20supervisi%C3%B3n/marco_general_su pervision_2012. 14 La disciplina del mercado está relacionada a la revelación de información a los inversionistas y al mercado en general. ha creado el “Sistema de Supervisión y Regulación Financiera”. etc. se cuenta con un nuevo marco legal institucional de supervisión y regulación que está en armonía con esa realidad y que propicia el cumplimiento de los más altos estándares en materia de servicios financieros.pdf 13 El gobierno corporativo es el sistema por el cual las sociedades son administradas y controladas.

la Corporación Salvadoreña de Inversiones. le corresponde al Banco Central. las sociedades especializadas en el depósito y custodia de valores. las casas corredoras de bolsa. las bolsas de productos y servicios. las instituciones que presten servicios de carácter auxiliar al mercado bursátil. el Instituto de Previsión Social de la Fuerza Armada. el INPEP y el ISSS. En ese sentido. las titularizadoras. los bancos. las sociedades de ahorro y crédito.Superintendencia. El sistema financiero está integrado por el Banco Central de Reserva de El Salvador. el Instituto de Garantía de Depósitos y el Fondo de Saneamiento y Fortalecimiento Financiero en todo lo concerniente a sus leyes y reglamentos. las clasificadoras de riesgo. las sociedades de garantía recíproca. las sociedades que ofrecen servicios complementarios a los servicios financieros. 15 Fondos de pensiones y fondos de titularización Contabilidad Bancaria 43 . el Fondo Social para la Vivienda y el Fondo Nacional de Vivienda Popular. La siguiente tabla muestra la cantidad de entidades y operaciones15 fiscalizadas por la Superintendencia del Sistema Financiero. las bolsas de valores. la ejecución y aplicación de la Ley se realiza por la Superintendencia y el Banco Central dentro de sus respectivos ámbitos de competencia. las sociedades de seguros. la aprobación del marco normativo macro prudencial necesario para la adecuada aplicación de esta Ley y de las leyes que regulan a los integrantes del sistema financiero y demás supervisados. las administradoras de fondos de pensiones. los bancos cooperativos. en general. las entidades a que se refiere el artículo 7 de la Ley de Supervisión y Regulación del Sistema Financiero. las sociedades que conforman conglomerados financieros. las sociedades administradoras u operadoras de sistemas de pagos y de liquidación de valores. las casas de cambio de moneda extranjera. los agentes especializados en valuación de valores y los almacenes generales de depósito.

Tabla 1. Entidades y operaciones supervisadas o registradas al 31 de diciembre de 2011 a) Integrantes del sistema finaciero Entidad Bancos Privados Sucursales de Bancos Extranjeros Sociedades Controladoras de Finalidad Exclusiva Sociedades de Servicio de Transferencia de Fondos Sociedades Emisoras de Tarjetas de Crédito Sociedades de Factoraje y Arrendamiento Financiero Sociedades de Servicios Complementarios Oficinas de Información de Entidades Extranjeras no Cantidad 10 1 6 4 5 5 4 3 Autorizadas para Captar Depósitos del Público Administradoras de Fondos de Pensiones Sociedades de Seguros y Fianzas Bolsa de Valores Casas de Corredores de Bolsa (Intermediación de Valores y Administración de Cartera) Casas de Corredores de Bolsa (Intermediación de Valores) Sociedades Especializadas en Depósito y Custodia de Valores Sociedades Clasificadoras de Riesgo Almacenes Generales de Depósito Bancos Cooperativos Autorizados para Captar Depósitos del Público Bancos Cooperativos no Autorizados para Captar Depósitos del Público Sociedades de Ahorro y Crédito Autorizadas para Captar Depósitos del Público 2 1 5 1 4 6 5 2 20 1 7 Contabilidad Bancaria 44 .

Federaciones de Cooperativas de Ahorro y Crédito Sociedades de Garantía Recíproca Sociedades Administradoras u Operadoras de Sistemas de Pagos y de Liquidación de Valores Instituciones Estatales de Carácter Financiero Bancos Estatales Entidades Previsionales del Estado (INPEP. Unidad de Pensiones y el área del régimen de riesgos profesionales del ISSS) Casas de Cambio Sociedades de Titularización de Activos Bolsa de Productos 1 1 1 8 2 3 4 2 1 b) Otros supervisados Auditores Externos Sociedades Especializadas en la Prestación de Servicios de Información de Créditos Intermediarios de Seguros Otros Emisores Nacionales de Valores Peritos Valuadores Agentes previsionales Sociedades en Proceso de Disolución y Liquidación 1065 11 184 168 3 50 4 c) Operaciones supervisadas Fondos de Pensiones Fondos de Titularización 2 4 Contabilidad Bancaria 45 . IPFSA.

d) Entidades registradas Bancos e Instituciones Financieras Extranjeros de Primera Línea Sociedades Reaseguradoras Comercializadores Masivos de Seguros Corredores de Reaseguro Extranjeros Emisiones de Valores Extranjeros Sociedades y Personas que Prestan Servicios Relacionados con el Sistema de Ahorro para Pensiones 79 68 48 20 117 85 Contabilidad Bancaria 46 .

CONCLUSIÓN La implementación de las leyes ha sido de muchos beneficios para el sistema bancario ya que han ayudado a la regulación de los bancos. Los cambios en cuanto a que la banca fuese nacionalizada beneficio a la población en general ya que el crédito fue democratizado. (FOSAFFI) quien absorbió a los bancos con altos índices de mora. Contabilidad Bancaria 47 . La privatización dela banca fue una medida de saneamiento en el sistema financiero y esta dio origen a la creación Fondo de Saneamiento y Fortalecimiento Financiero.

bcr.shtml Contabilidad Bancaria 48 . Internet:  http://www. UES. 1º Edición Trabajos de Graduación:  El control Interno en los Bancos Salvadoreños José Rafael Martell. UES  Actualización de Guia de Estudios de la Asignatura de Contabilidad Bancaria en la Carrera de Contaduria Pública de la Universidad de El Salvador Julio Alberto Lazo Villatoro.com.sv/Iframes/sobre_nosotros/sn_historia.elsalvador.gob.monografias. 1982.html  http://www.com/trabajos15/sis-financ-elsalvador/sisfinanc.bancohipotecario.sv/?cat=1177&lang=e  http://www.BIBLIOGRAFIA Libros:  Contabilidad Bancaria Manuel de Jesús Fornos. 2004.