You are on page 1of 17

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg

INSTRUO CVM N 247, DE 27 DE MARO DE 1996. Dispe sobre a avaliao de investimentos em sociedades coligadas e controladas e sobre os procedimentos para elaborao e divulgao das demonstraes contbeis consolidadas, para o pleno atendimento aos Princpios Fundamentais de Contabilidade, altera e consolida as Instrues CVM n 01, de 27 de abril de 1978, n 15, de 03 de novembro de 1980, n 30, de 17 de janeiro de 1984, e o artigo 2 da Instruo CVM n 170, de 03 de janeiro de 1992, e d outras providncias. O Presidente da Comisso de Valores Mobilirios - CVM torna pblico que o Colegiado, em sesso realizada em 22.03.96, com fundamento no disposto na alnea "c" do inciso III do artigo 248, no pargrafo nico do artigo 249 e no pargrafo nico do artigo 291 da Lei n 6.404, de 15 de dezembro de 1976, e nos incisos I, II e IV do pargrafo nico do artigo 22 da Lei n 6.385, de 07 de dezembro de 1976, resolveu: DO MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL Art. 1 - O investimento permanente de companhia aberta em coligadas, suas equiparadas e em controladas, localizadas no pas e no exterior, deve ser avaliado pelo mtodo da equivalncia patrimonial, observadas as disposies desta Instruo. Pargrafo nico. Equivalncia patrimonial corresponde ao valor do investimento determinado mediante a aplicao da percentagem de participao no capital social sobre o patrimnio lquido de cada coligada, sua equiparada e controlada. DAS COLIGADAS E CONTROLADAS Art. 2 - Consideram-se coligadas as sociedades quando uma participa com 10% (dez por cento) ou mais do capital social da outra, sem control-la. Pargrafo nico. Equiparam-se s coligadas, para os fins desta Instruo: a. as sociedades quando uma participa indiretamente com 10% (dez por cento) ou mais do capital votante da outra, sem control-la; b. as sociedades quando uma participa diretamente com 10% (dez por cento) ou mais do capital votante da outra, sem control-la, independentemente do percentual da participao no capital total. Art. 3 - Considera-se controlada, para os fins desta Instruo: I. sociedade na qual a investidora, diretamente ou indiretamente, seja titular de direitos de scio que lhe assegurem, de modo permanente: a. preponderncia nas deliberaes sociais; e b. o poder de eleger ou destituir a maioria dos administradores. filial, agncia, sucursal, dependncia ou escritrio de representao no exterior, sempre que os respectivos ativos e passivos no estejam includos na contabilidade da investidora, por fora de normatizao especfica; e

II.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


III. sociedade na qual os direitos permanentes de scio, previstos nas alneas "a" e "b" do inciso I deste artigo estejam sob controle comum ou sejam exercidos mediante a existncia de acordo de votos, independentemente do seu percentual de participao no capital votante.

Pargrafo nico. Considera-se, ainda, controlada a subsidiria integral, tendo a investidora como nica acionista. DA DETERMINAO DA RELEVNCIA DO INVESTIMENTO Art. 4 - Considera-se relevante o investimento: I. II. quando o valor contbil do investimento em cada coligada for igual ou superior a 10% (dez por cento) do patrimnio lquido da investidora; ou quando o valor contbil dos investimentos em controladas e coligadas, considerados em seu conjunto, for igual ou superior a 15% (quinze por cento) do patrimnio lquido da investidora.

1 O valor contbil do investimento em coligada e controlada abrange o custo de aquisio mais a equivalncia patrimonial e o gio no amortizado, deduzido do desgio no amortizado e da proviso para perdas. 2 Para determinao dos percentuais referidos nos incisos I e II deste artigo, ao valor contbil do investimento dever ser adicionado o montante dos crditos da investidora contra suas coligadas e controladas. DOS INVESTIMENTOS A SEREM AVALIADOS PELO MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL Art. 5 - Devero ser avaliados pelo mtodo da equivalncia patrimonial: I. II. o investimento em cada controlada; e o investimento relevante em cada coligada e/ou em sua equiparada, quando a investidora tenha influncia na administrao ou quando a porcentagem de participao, direta ou indireta da investidora, representar 20% (vinte por cento) ou mais do capital social da coligada.

Pargrafo nico. Sero considerados exemplos de evidncias de influncia na administrao da coligada: a. participao nas suas deliberaes sociais, inclusive com a existncia de administradores comuns; b. poder de eleger ou destituir um ou mais de seus administradores; c. volume relevante de transaes, inclusive com o fornecimento de assistncia tcnica ou informaes tcnicas essenciais para as atividades da investidora; d. significativa dependncia tecnolgica e/ou econmico-financeira; e. recebimento permanente de informaes contbeis detalhadas, bem como de planos de investimento; ou f. uso comum de recursos materiais, tecnolgicos ou humanos. Art. 6 - Dever deixar de ser avaliado pelo mtodo da equivalncia patrimonial, sem prejuzo do disposto no artigo 12, o investimento em sociedades coligadas e controladas com efetiva e clara evidncia de perda de continuidade de suas operaes ou no caso em que estas estejam operando sob severas restries a

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


longo prazo que prejudiquem significativamente a sua capacidade de transferir recursos para a investidora. Art. 7 - O investimento em sociedade coligada e controlada cuja venda por parte da investidora, em futuro prximo, tenha efetiva e clara evidncia de realizao, continuar sendo avaliado pelo mtodo da equivalncia patrimonial at a data-base considerada para a venda. Art. 8 - O investimento em coligada que, por reduo do valor contbil do investimento, deixar de ser relevante, continuar sendo avaliado pela equivalncia patrimonial, caso essa reduo no seja considerada de carter permanente, devendo todos os seus reflexos ser evidenciados, segregadamente, em nota explicativa. Pargrafo nico. Na hiptese de descontinuidade do investimento, principalmente aquelas previstas nos artigos 6 e 7, os saldos das reservas de reavaliao constitudas pela investidora devero ser revertidos em contrapartida ao respectivo valor contbil do investimento. DOS PROCEDIMENTOS DE AVALIAO DE INVESTIMENTOS PELO MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL Art. 9 - O valor do investimento, pelo mtodo da equivalncia patrimonial, ser obtido mediante o seguinte clculo: I. II. aplicando-se a percentagem de participao no capital social sobre o valor do patrimnio lquido da coligada e da controlada; e subtraindo-se, do montante referido no inciso I, os lucros no realizados, conforme definido no pargrafo 1 deste artigo, lquidos dos efeitos fiscais.

1 Para os efeitos do inciso II deste artigo, sero considerados lucros no realizados aqueles decorrentes de negcios com a investidora ou com outras coligadas e controladas, quando: a. o lucro estiver includo no resultado de uma coligada e controlada e correspondido por incluso no custo de aquisio de ativos de qualquer natureza no balano patrimonial da investidora; ou b. o lucro estiver includo no resultado de uma coligada e controlada e correspondido por incluso no custo de aquisio de ativos de qualquer natureza no balano patrimonial de outras coligadas e controladas. 2 Os prejuzos decorrentes de transaes com a investidora, coligadas e controladas no devem ser eliminados no clculo da equivalncia patrimonial. 3 Os lucros e os prejuzos, assim como as receitas e as despesas decorrentes de negcios que tenham gerado, simultnea e integralmente, efeitos opostos nas contas de resultado das coligadas e controladas, no sero excludos para fins de clculo do valor do investimento. Art. 10 - Para os efeitos do disposto no artigo 9, o patrimnio lquido da coligada e controlada dever ser determinado com base nas demonstraes contbeis levantadas na mesma data das demonstraes contbeis da investidora. 1 Na impossibilidade de cumprimento ao disposto no "caput" deste artigo, admite-se a utilizao de demonstraes contbeis da coligada e controlada em um

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


perodo mximo de defasagem de at 60 (sessenta) dias antes da data das demonstraes contbeis da investidora. 2 O perodo de abrangncia das demonstraes contbeis da coligada e controlada dever ser idntico ao da investidora, independentemente das respectivas datas de encerramento. 3 Admite-se a utilizao de perodos no idnticos, nos casos em que este fato representar melhoria na qualidade da informao produzida, sendo a mudana evidenciada em nota explicativa. Art. 11 - Para a determinao do valor da equivalncia patrimonial, a investidora dever: I. II. III. eliminar os efeitos decorrentes da diversidade de critrios contbeis, em especial, referindo-se a investimentos no exterior; excluir o montante correspondente s participaes recprocas; reconhecer os efeitos decorrentes de eventos relevantes ocorridos no perodo intermedirio, no caso de demonstraes contbeis levantadas em datas diversas; e reconhecer os efeitos decorrentes de classes de aes com direito preferencial de dividendo fixo, dividendo cumulativo e com diferenciao na participao de lucros.

IV.

DAS PERDAS PERMANENTES EM INVESTIMENTOS AVALIADOS PELO MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL Art. 12 - A investidora dever constituir proviso para cobertura de: I. perdas efetivas, em virtude de: a. - eventos que resultarem em perdas no provisionadas pelas coligadas e controladas em suas demonstraes contbeis; ou b. responsabilidade formal ou operacional para cobertura de passivo a descoberto. perdas potenciais, estimadas em virtude de: a. tendncia de perecimento do investimento; b. elevado risco de paralisao de operaes de coligadas e controladas; c. eventos que possam prever perda parcial ou total do valor contbil do investimento ou do montante de crditos contra as coligadas e controladas; ou d. cobertura de garantias, avais, fianas, hipotecas ou penhor concedidos, em favor de coligadas e controladas, referentes a obrigaes vencidas ou vincendas quando caracterizada a incapacidade de pagamentos pela controlada ou coligada.

II.

1 Independentemente do disposto na letra "b" do inciso I, deve ser constituda ainda proviso para perdas, quando existir passivo a descoberto e houver inteno manifesta da investidora em manter o seu apoio financeiro investida. 2 A proviso para perdas dever ser apresentada no ativo permanente por deduo e at o limite do valor contbil do investimento a que se referir, sendo o excedente apresentado em conta especfica no passivo. DO GIO OU DESGIO NA AQUISIO DE INVESTIMENTO AVALIADO PELO MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


Art. 13 - Para efeito de contabilizao, o custo de aquisio de investimento em coligada e controlada dever ser desdobrado e os valores resultantes desse desdobramento contabilizados em sub-contas separadas: I. II. equivalncia patrimonial baseada em demonstraes contbeis elaboradas nos termos do artigo 10; e gio ou desgio na aquisio ou na subscrio, representado pela diferena para mais ou para menos, respectivamente, entre o custo de aquisio do investimento e a equivalncia patrimonial.

Art. 14 - O gio ou desgio computado na ocasio da aquisio ou subscrio do investimento dever ser contabilizado com indicao do fundamento econmico que o determinou. 1 O gio ou desgio decorrente da diferena entre o valor de mercado de parte ou de todos os bens do ativo da coligada e controlada e o respectivo valor contbil, dever ser amortizado na proporo em que o ativo for sendo realizado na coligada e controlada, por depreciao, amortizao, exausto ou baixa em decorrncia de alienao ou perecimento desses bens ou do investimento. 2 O gio ou desgio decorrente de expectativa de resultado futuro, dever ser amortizado no prazo e na extenso das projees que o determinaram ou pela baixa por alienao ou perecimento do investimento. 3 No caso do gio referido no pargrafo anterior, o prazo mximo para amortizao no poder exceder a 10 (dez) anos. 4 Quando houver desgio no justificado pelos fundamentos econmicos previstos nos pargrafos 1 e 2, a sua amortizao somente poder ser contabilizada em caso de baixa por alienao ou perecimento do investimento. 5 O gio no justificado pelos fundamentos econmicos, previstos nos pargrafos 1 e 2, deve ser reconhecido imediatamente como perda, no resultado do exerccio, esclarecendo-se em nota explicativa as razes da sua existncia. Art. 15 - Na elaborao do balano patrimonial da investidora, o saldo no amortizado do gio ou desgio deve ser apresentado no ativo permanente, adicionado ou reduzido, respectivamente, equivalncia patrimonial do investimento a que se referir. DA DIFERENA RESULTANTE DA AVALIAO BASEADA NO MTODO DA EQUIVALNCIA PATRIMONIAL Art. 16 - A diferena verificada, ao final de cada perodo, no valor do investimento avaliado pelo mtodo da equivalncia patrimonial, dever ser apropriada pela investidora como: I. receita ou despesa operacional, quando corresponder: a. a aumento ou diminuio do patrimnio lquido da coligada e controlada, em decorrncia da apurao de lucro lquido ou prejuzo no perodo ou que corresponder a ganhos ou perdas efetivos em decorrncia da existncia de reservas de capital ou de ajustes de exerccios anteriores; e b. a variao cambial de investimento em coligada e controlada no exterior.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


II. receita ou despesa no operacional, quando corresponder a eventos que resultem na variao da porcentagem de participao no capital social da coligada e controlada; aplicao na amortizao do gio em decorrncia do aumento ocorrido no patrimnio lquido por reavaliao dos ativos que lhe deram origem; e reserva de reavaliao quando corresponder a aumento ocorrido no patrimnio lquido por reavaliao de ativos na coligada e controlada, ressalvado o disposto no inciso anterior.

III. IV.

Pargrafo nico. No obstante o disposto no artigo 12, o resultado negativo da equivalncia patrimonial ter como limite o valor contbil do investimento, conforme definido no pargrafo 1 do artigo 4 desta Instruo. DA RESERVA DE LUCROS A REALIZAR E DOS DIVIDENDOS E BONIFICAES EM AES RECEBIDOS PELA INVESTIDORA Art. 17 - Para fins de constituio da reserva de lucros a realizar, somente poder ser considerado como lucro a realizar o resultado lquido positivo da equivalncia patrimonial sobre o conjunto dos investimentos, apurado nos termos dos incisos I e II, do artigo 16. Art. 18 - As bonificaes recebidas sem custo pela investidora, quer sejam por emisso de novas aes, quer sejam por aumento do valor nominal das aes, no devem ser objeto de contabilizao na conta do investimento na coligada e controlada. Pargrafo nico. Em decorrncia do previsto no "caput" deste artigo, dever ser revertida para a conta de lucros ou prejuzos acumulados a correspondente parcela que tiver sido destinada para reserva de lucros a realizar, a que se refere o artigo 17. Art. 19 - A parcela revertida da reserva de lucros a realizar para a conta de lucros ou prejuzos acumulados, se no absorvida por prejuzos, dever ser considerada no clculo, em separado, do dividendo obrigatrio no exerccio em que for feita a reverso. O excedente poder ser destinado para : I. II. III. aumento de capital; distribuio de dividendo; e constituio de outras reservas de lucros, inclusive reteno justificada em lucros acumulados, ou absoro do prejuzo do exerccio, atendidas as exigncias legais.

DAS NOTAS EXPLICATIVAS Art. 20 - As notas explicativas que acompanham as demonstraes contbeis devem conter informaes precisas das coligadas e das controladas, indicando, no mnimo: I. denominao da coligada e controlada, o nmero, espcie e classe de aes ou de cotas de capital possudas pela investidora, o percentual de participao no capital social e no capital votante e o preo de negociao em bolsa de valores, se houver; patrimnio lquido, lucro lquido ou prejuzo do exerccio, assim como o montante dos dividendos propostos ou pagos, relativos ao mesmo perodo;

II.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


III. IV. V. VI. crditos e obrigaes entre a investidora e as coligadas e controladas especificando prazos, encargos financeiros e garantias; avais, garantias, fianas, hipotecas ou penhor concedidos em favor de coligadas ou controladas; receitas e despesas em operaces entre a investidora e as coligadas e controladas; montante individualizado do ajuste, no resultado e patrimnio lquido, decorrente da avaliao do valor contbil do investimento pelo mtodo da equivalncia patrimonial, bem como o saldo contbil de cada investimento no final do perodo; memria de clculo do montante individualizado do ajuste, quando este no decorrer somente da aplicao do percentual de participao no capital social sobre os resultados da investida, se relevante; base e fundamento adotados para constituio e amortizao do gio ou desgio e montantes no amortizados, bem como critrios, taxa de desconto e prazos utilizados na projeo de resultados; condies estabelecidas em acordo de acionistas com respeito a influncia na administrao e distribuio de lucros, evidenciando os nmeros relativos aos casos em que a proporo do poder de voto for diferente da proporo de participao no capital social votante, direta ou indiretamente; participaes recprocas existentes; e efeitos no ativo, passivo, patrimnio lquido e resultado decorrentes de investimentos descontinuados (artigos 6 e 7).

VII.

VIII.

IX.

X. XI.

DAS DEMONSTRAES CONTBEIS CONSOLIDADAS DO DEVER DE ELABORAR E DIVULGAR DEMONSTRAES CONTBEIS CONSOLIDADAS Art. 21 - Ao fim de cada exerccio social, demonstraes contbeis consolidadas devem ser elaboradas por: I. companhia aberta que possuir investimento em sociedades controladas, incluindo as sociedades controladas em conjunto referidas no artigo 32 desta Instruo; e sociedade de comando de grupo de sociedades que inclua companhia aberta.

II.

Art. 22 - Demonstraes contbeis consolidadas compreendem o balano patrimonial consolidado, a demonstrao consolidada do resultado do exerccio e a demonstrao consolidada das origens e aplicaes de recursos, complementadas por notas explicativas e outros quadros analticos necessrios para esclarecimento da situao patrimonial e dos resultados consolidados. DAS CONTROLADAS EXCLUDAS NAS DEMONSTRAES CONTBEIS CONSOLIDADAS Art. 23 - Podero ser excludas das demonstraes contbeis consolidadas, sem prvia autorizao da CVM, as sociedades controladas que se encontrem nas seguintes condies: I. II. com efetivas e claras evidncias de perda de continuidade e cujo patrimnio seja avaliado, ou no, a valores de liquidao; ou cuja venda por parte da investidora, em futuro prximo, tenha efetiva e clara evidncia de realizao devidamente formalizada.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


1 Em casos especiais justificados, podero ser ainda excludas da consolidao, mediante prvia autorizao da Comisso de Valores Mobilirios, as sociedades controladas cuja incluso, a critrio da CVM, no represente alterao relevante na unidade econmica consolidada ou que venha distorcer essa unidade econmica. 2 No balano patrimonial consolidado, o valor contbil do investimento na sociedade controlada excluda da consolidao dever ser avaliado pelo mtodo da equivalncia patrimonial. 3 No ser considerada justificvel a excluso, nas demonstraes contbeis consolidadas, de sociedade controlada cujas operaes sejam de natureza diversa das operaes da investidora ou das demais controladas. DA ELABORAO DAS DEMONSTRAES CONTBEIS CONSOLIDADAS Art. 24 - Para a elaborao das demonstraes contbeis consolidadas, a investidora dever observar, alm do disposto no artigo 10, os seguintes procedimentos: I. II. excluir os saldos de quaisquer contas ativas e passivas, decorrentes de transaes entre as sociedades includas na consolidao; eliminar o lucro no realizado que esteja includo no resultado ou no patrimnio lquido da controladora e correspondido por incluso no balano patrimonial da controlada. eliminar do resultado os encargos de tributos correspondentes ao lucro no realizado, apresentando-os no ativo circulante/realizvel a longo prazo tributos diferidos, no balano patrimonial consolidado.

III.

Pargrafo nico. No processo de consolidao das demonstraes contbeis, no poder ser efetuada a compensao de quaisquer ativos ou passivos pela deduo de outros passivos ou ativos, a no ser que exista um direito de compensao e a compensao represente a expectativa quanto realizao do ativo e liquidao do passivo. Art. 25 - A participao dos acionistas no controladores, no patrimnio lquido das sociedades controladas, dever ser destacada em grupo isolado, no balano patrimonial consolidado, imediatamente antes do patrimnio lquido. Art. 26 - O montante correspondente ao gio ou desgio proveniente da aquisio/subscrio de sociedade controlada, no excludo nos termos do inciso I do artigo 24, dever: I. quando decorrente da diferena prevista no pargrafo 1 do artigo 14, ser divulgado como adio ou retificao da conta utilizada pela sociedade controlada para registro do ativo especificado; e quando decorrente da diferena prevista no pargrafo 2 do artigo 14: a. ser divulgado em item destacado no ativo permanente,quando representar gio; e ser divulgado em conta apropriada de resultados de exerccios b. futuros, quando representar desgio.

II.

Art. 27 - A parcela correspondente proviso para perdas constituda na investidora deve ser deduzida do saldo da conta da controlada que tenha dado origem constituio da proviso, ou apresentada como passvo exigvel, quando representar expectativa de converso em exigibilidade.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


Art. 28 - Para a elaborao da demonstrao consolidada do resultado do exerccio a investidora dever: I. incluir os resultados de sociedade controlada, adquirida ou vendida no transcorrer do exerccio social, tomando por base a data do respectivo registro ou baixa nos seus investimentos permanentes; e excluir todas as receitas e despesas decorrentes de negcios entre a investidora e as sociedades controladas, bem como entre estas.

II.

Art. 29 - A participao dos acionistas no controladores no lucro lquido ou prejuzo do exerccio das controladas dever ser destacada e apresentada, respectivamente, como deduo ou adio ao lucro lquido ou prejuzo consolidado. Art. 30 - A demonstrao consolidada das origens e aplicaes dos recursos dever ser elaborada de maneira consistente com o contido nesta Instruo. DAS NOTAS EXPLICATIVAS S DEMONSTRAES CONTBEIS CONSOLIDADAS Art. 31 - As notas explicativas que acompanham as demonstraes contbeis consolidadas devem conter informaes precisas das controladas, indicando: I. II. critrios adotados na consolidao e as razes pelas quais foi realizada a excluso de determinada controlada; eventos subseqentes data de encerramento do exerccio social que tenham, ou possam vir a ter, efeito relevante sobre a situao financeira e os resultados futuros consolidados; efeitos, nos elementos do patrimnio e resultado consolidados, da aquisio ou venda de sociedade controlada, no transcorrer do exerccio social, assim como da insero de controlada no processo de consolidao, para fins de comparabilidade das demonstraes contbeis; e eventos que ocasionaram diferena entre os montantes do patrimnio lquido e lucro lquido ou prejuzo da investidora, em confronto com os correspondentes montantes do patrimnio lquido e do lucro lquido ou prejuzo consolidados.

III.

IV.

DA CONSOLIDAO DAS DEMONSTRAES CONTBEIS DE SOCIEDADES CONTROLADAS EM CONJUNTO Art. 32 - Os componentes do ativo e passivo, as receitas e as despesas das sociedades controladas em conjunto devero ser agregados s demonstraes contbeis consolidadas de cada investidora, na proporo da participao destas no seu capital social. 1 Considera-se controlada em conjunto aquela em que nenhum acionista exerce, individualmente, os poderes previstos no artigo 3 desta Instruo. 2 No caso de uma das sociedades investidoras passar a exercer direta ou indiretamente o controle isolado sobre a sociedade controlada em conjunto, a controladora final dever passar a consolidar integralmente os elementos do seu patrimnio. Art. 33 - Em nota explicativa s demonstraes contbeis consolidadas, referidas no artigo anterior, devero ser divulgados ainda o montante dos principais grupos

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


do ativo, passivo e resultado das sociedades controladas em conjunto, bem como o percentual de participao em cada uma delas. Art. 34 - Aplica-se o disposto nos artigos 23 a 31 elaborao das demonstraes contbeis consolidadas de sociedades controladas em conjunto, no que no colidir com as normas previstas nos artigos 32 e 33. DAS DISPOSIES FINAIS Art. 35 - As demonstraes contbeis consolidadas e respectivas notas explicativas sero objeto de exame e de parecer de auditores independentes. Pargrafo nico. A auditoria referida no "caput" deste artigo dever incluir o exame das demonstraes contbeis de todas as controladas, abertas ou fechadas, includas na consolidao, realizado por auditor registrado nesta Comisso. Art. 36 - As demonstraes contbeis consolidadas, assim como as notas explicativas e quadros analticos, referidos nesta Instruo, integram, em cada exerccio social, as demonstraes contbeis da companhia aberta investidora ou da sociedade de comando de grupo de sociedades que inclua companhia aberta. Art. 37 - A companhia aberta filiada de grupo de sociedades deve indicar, em nota explicativa s suas demonstraes contbeis, o rgo e, se possvel, a data de publicao das demonstraes contbeis consolidadas da sociedade de comando de grupo de sociedades a que estiver filiada. Art. 38 - Os ajustes iniciais, decorrentes das alteraes introduzidas por esta Instruo, devero ser registrados como receita ou despesa de equivalncia patrimonial, no resultado no operacional, com divulgao do fato e os valores envolvidos em nota explicativa. 1 Aplica-se, ainda, o disposto no "caput" deste artigo aos investimentos que, por se tornarem relevantes, passarem a ser avaliados pelo mtodo da equivalncia patrimonial. 2 O disposto neste artigo no implicar reelaborao das demonstraes contbeis individuais ou consolidadas relativas ao exerccio social anterior. Art. 39 - As companhias abertas devero manter em boa ordem, pelo prazo de 3 (trs) anos e por quaisquer meios adequados, a guarda dos papis de trabalho e memrias de clculo relativos elaborao de suas demonstraes contbeis consolidadas. Pargrafo nico. O descumprimento ao disposto aos artigos 1, 21, 32 e 35 desta Instruo ser considerado falta grave, para fins do artigo 11 da Lei n 6.385, de 07 de dezembro de 1976, ensejando a aplicao das penalidades previstas na legislao pertinente. Art. 40 - Todas as disposies relativas s sociedades coligadas, contidas nesta Instruo, aplicam-se ainda s sociedades equiparadas conforme definio contida no pargrafo nico do artigo 2. Art. 41 - Esta Instruo entra em vigor na data de sua publicao, aplicando-se s demonstraes contbeis relativas aos exerccios sociais a se encerrarem a partir de 1 de dezembro de 1996, quando ficaro revogadas as Instrues CVM n 01,

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg


de 27 de abril de 1978, n 15, de 03 de novembro de 1980, n 30, de 17 de janeiro de 1984, o artigo 2 da Instruo CVM n 170, de 03 de janeiro de 1992, e as demais disposies em contrrio. Pargrafo nico. Adaptam-se presente Instruo as demais normas da CVM que tratam dessa matria. Original assinado por FRANCISCO AUGUSTO DA COSTA E SILVA PRESIDENTE

Disponvel em: http://www.cvm.gov.br/asp/cvmwww/atos/exiato.asp?Tipo=I&File=/inst/inst247.htm Acesso em 17/08/2010. ALGUMAS MUDANAS DA LEI SOCIETRIA DA 6.404/76 PARA 11.638/2007 Caros alunos essa lei com explicamos ela est da forma tcnica da contabilizao em todas as sociedades e forma que devemos apresentar as demonstraes contbeis como: Balano Patrimonial; Demonstrao do Resultado do Exerccio; Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido Demonstrao dos Lucros e Prejuzos Acumulados Demonstrao do Valor Adicionado; Balano Social Quando as regras no esto de acordo com atividade econmica, o CPC Comit de Pronunciamentos contbeis e rgos reguladores como: CVM, ANS, ANATEL, SESEP, tambm poder emitir normas que melhorem o entendimento da lei. Este material elaborado pelo CFC tem por objetivo orientar a elaborao das demonstraes contbeis, a partir da adoo das novas prticas contbeis adotadas no Brasil, em atendimento Lei n 11.638/07, Medida Provisria n 449/08, aos Pronunciamentos Tcnicos emitidos pelo Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) e s Normas Brasileiras de Contabilidade editadas pelo Conselho Federal de Contabilidade (CFC), relativas a um perodo ou a um exerccio social iniciado a partir de 1 de janeiro de 2008. As definies da Lei n 11.638/07 e da MP n 449/08 devem ser observadas por todas as empresas obrigadas a obedecer Lei das S/A, compreendendo no s as sociedades por aes, mas tambm as demais empresas, inclusive as constitudas sob a forma de limitadas, independentemente da sistemtica de tributao por elas adotada. As empresas de grande porte, de acordo com a definio da Lei n 11.638/07 (pargrafo nico do art. 3), devem, adicionalmente, observar as regras da Comisso de Valores Mobilirios (CVM).

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg As principais alteraes promovidas pela Lei n 11.638/07 e MP n 449/08, que trouxeram impacto nos procedimentos e prticas contbeis, podem ser assim resumidas: (a) Classificao do Ativo e do Passivo em "Circulante" e "No Circulante"; (b) Extino do grupo Ativo Permanente; (c) Restrio ao longo do exerccio de 2008 e extino, na data de 5/12/08, do subgrupo "Ativo Diferido"; (d) Criao do subgrupo "Intangvel" no grupo do Ativo No Circulante; (e) Proibio da prtica da reavaliao espontnea de ativos; (f) Aplicao, ao final de cada exerccio social, do teste de recuperabilidade dos ativos (teste de impairment); (g) Registro, em contas de ativo e passivo, dos contratos de arrendamento mercantil financeiro (leasing); (h) Extino do grupo Resultados de Exerccios Futuros; (i) Criao, no Patrimnio Lquido, da conta de "Ajustes de Avaliao Patrimonial"; (j) Destinao do saldo de Lucros Acumulados; (k) Alterao da sistemtica de contabilizao das doaes e subvenes fiscais, anteriormente contabilizadas em conta de Reserva de Capital; (l) Alterao da sistemtica de contabilizao dos prmios nas emisses de debntures, anteriormente contabilizados em conta de Reserva de Capital; (m) Extino da classificao das Receitas e Despesas em Operacionais e No Operacionais; (n) Substituio da Demonstrao das Origens e Aplicaes de Recursos (DOAR) pela Demonstrao dos Fluxos de Caixa (DFC) no conjunto das Demonstraes Contbeis obrigatrias; (o) Obrigatoriedade da elaborao da Demonstrao do Valor Adicionado (DVA) pelas Companhias Abertas; (p) Criao do Regime Tributrio de Transio (RTT); (q) Implantao da apurao do Ajuste a Valor Presente de elementos do ativo e do passivo. As empresas devem elaborar na data de 1 de janeiro de 2008 (denominada "data de transio"), estabelecida na NBC T 19.18, um Balano

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg Patrimonial inicial para refletir as novas prticas contbeis adotadas no Brasil, como ponto de partida para sua contabilizao de acordo com a Lei n 11.638/07. Naquela data devem ser registrados todos os ajustes decorrentes da aplicao, pela primeira vez, da Lei n 11.638/07, a partir dos saldos do Balano Patrimonial de 31/12/2007, antes de quaisquer outros registros de operaes e/ou transaes relativas ao exerccio de 2008. A nova classificao das contas de Ativo e Passivo, prevista na MP n 449/08, que alterou o art. 178 da Lei n 6.404/76, anteriormente alterado pela Lei n 11.638/07, deve ser observada quando da elaborao das demonstraes contbeis do exerccio social findo em 31/12/08. vlido ressaltar que a nova estrutura de classificao aplicar-se- aos saldos de 31 de dezembro de 2007, nos casos em que a entidade optar por apresentar as demonstraes contbeis daquela data de forma comparativa com as de 31 de dezembro de 2008. O subgrupo do ativo diferido foi extinto com a edio da MP n 449/08, que acrescentou o art. 299-A Lei n 6.404/76 (Lei das S/A). As entidades em fase properacional que continuaram contabilizando os gastos pr-operacionais ao longo do exerccio de 2008, em conformidade com a Lei n 11.638/07, devem, a partir de 5/12/08, realizar os registros contbeis dos referidos gastos, em contas de resultado. O Grupo Resultados de Exerccios Futuros foi extinto com a edio da MP n 449/08 que acrescentou Lei das S/A (Lei n 6.404/76) o art. 299-B. Os saldos de Resultados de Exerccios Futuros existentes at a data de 4/12/08 devem ser reclassificados na data de 5/12/08 para o grupo do passivo no circulante, em contas representativas de receitas e despesas diferidas. A nova redao dada pela MP n 449/08 ao art. 178 da Lei das S/A (Lei n 6.404/76) estabelece a seguinte classificao do Ativo e do Passivo: (a) ativo circulante; (b) ativo no-circulante, composto por ativo realizvel a longo prazo, investimentos, imobilizado e intangvel; (c) passivo circulante; e (d) passivo no-circulante. Dessa forma, o grupo Ativo Permanente foi extinto e foi criado o grupo Ativo No Circulante, que passou a ser composto pelo ativo realizvel a longo prazo, investimentos, imobilizado e intangvel. vlido esclarecer que a Lei n 11.638/07 promoveu alterao no 1 (alnea c) do art. 178 da Lei n 6.404/76, onde ainda se manteve o grupo Ativo Permanente, dividido em Investimentos, Intangvel e Diferido. Esse artigo, entretanto, foi novamente alterado pela MP n 449/08, cuja nova redao trouxe a extino do grupo Ativo Permanente e do subgrupo Ativo Diferido. Dessa forma, as demonstraes contbeis elaboradas na data de 31/12/08 devem observar a ltima redao dada ao referido art. 178 da Lei n 6.404/76. A nova redao dada pela MP n 449/08, ao 2 do

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg art. 178 da Lei n 6.404/76 trouxe uma nova denominao ao grupo Passivo Exigvel a Longo Prazo, passando este grupo a ser definido como Passivo No Circulante. Em conformidade com o mesmo art. 178 da Lei n 6.404/76, com a nova redao dada pela MP n 449/08, o Patrimnio Lquido dividido em (i) capital social, (ii) reservas de capital, (iii) ajustes de avaliao patrimonial, (iv) reservas de lucros, (v) aes em tesouraria e (vi) prejuzos acumulados. A Lei n 11.638/07 estabeleceu que as depreciaes e amortizaes do imobilizado devem ser efetuadas com base na vida til econmica dos bens; todavia, a adoo desse critrio deve ser exigida s a partir do exerccio iniciado em 1/01/09. Dessa forma, podem ser utilizadas para o exerccio de 2008 as taxas de depreciaes e amortizaes dos bens do ativo imobilizado que a entidade vinha anteriormente adotando (em geral so as taxas fiscais definidas e permitidas pela legislao fiscal). A Lei n 11.638/07 restringiu o conceito do Ativo Diferido. A MP n 449/08, por sua vez, extinguiu esse subgrupo. Dessa forma, na data de transio (1/01/08), as entidades devem analisar o saldo existente nesse subgrupo na data de 31/12/07 e, se for o caso, reclassificar: (a) para o ativo imobilizado aqueles gastos vinculados ao processo de preparao e colocao em operao de mquinas e equipamentos. Tais gastos incluem todos os custos vinculados sua aquisio ou construo e todos os demais necessrios a coloclos em condies de funcionamento (transporte, seguro, tributos no recuperveis, montagem, testes, etc.); (b) para o intangvel aqueles gastos que se enquadrarem nesse conceito, em conformidade com a NBC T 19.8 - Adoo Inicial da Lei n 11.638/07 e da Medida Provisria n 449/08; e (c) para o resultado do perodo os demais gastos pr-operacionais de treinamento de pessoal administrativo ou de pessoal de vendas ou outros que no se qualifiquem nas alneas (a) e (b). Aps as reclassificaes tratadas nas alneas (a) e (b), as entidades tm a opo de manter os saldos contabilizados at 31/12/2007 dos gastos pr-operacionais (que se enquadrarem na alnea (c) acima) como ativo diferido, at a sua total amortizao, ou de ajustar o referido saldo conta Lucros ou Prejuzos Acumulados. Se a entidade optar pela manuteno do diferido como ativo, deve manter o subgrupo Ativo Diferido no grupo Ativo No Circulante e dar seguimento ao processo de amortizao. Em situao de pr-operacionalidade, a entidade deve registrar no subgrupo do ativo diferido os gastos pr-operacionais de treinamento de pessoal, administrativo ou de pessoal de vendas ou assemelhados e as despesas com pesquisa, ou qualquer outro gasto no classificvel no imobilizado ou intangvel, ocorridos antes da edio da MP n 449/08, ou seja, no perodo compreendido entre 1/01/08 e 4/12/08. A partir de 5/12/08 (data da publicao da MP n 449/08), aqueles tipos de gastos devem, nas entidades em fase pr-operacional, ser registrados no resultado como despesa do perodo.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg De forma anloga ao procedimento adotado na data de transio (1/01/08) para o saldo existente em 31/12/07, as entidades em situao pr-operacional devem novamente analisar o saldo dos gastos pr-operacionais existentes em 4/12/08, podendo optar em manter o referido saldo como ativo diferido, at a sua total amortizao, ou optar em ajust-lo para o resultado do perodo. Nesse contexto, deve ser observada a uniformidade na adoo do referido procedimento, considerando a opo feita quanto data de transio. A Lei n 11.638/07 introduziu o subgrupo Intangvel no grupo do Ativo No Circulante, conforme a nova redao dada ao art. 178 da Lei n 6.404/76. Nesse subgrupo devem ser classificados os valores que estavam em outras contas do Ativo Permanente, em conformidade com a legislao anterior, bem como as novas transaes que representem bens incorpreos, como marcas, patentes, direitos de concesso, direitos de explorao, direitos de franquia, direitos autorais, gastos com desenvolvimento de novos produtos, gio pago por expectativa de resultado futuro (fundo de comrcio, ou goodwill). A Lei n 11.638/07 vedou a realizao de qualquer tipo de reavaliao espontnea de bens. Os saldos existentes nas reservas de reavaliao devem ser mantidos at a sua efetiva realizao ou estornados at a data de 31/12/08. Com a edio da Lei n 11.638/07, as entidades devem registrar no ativo imobilizado os bens objeto de contratos de arrendamento mercantil financeiro (leasing). Nas operaes de arrendamento mercantil, deve prevalecer a essncia sobre a forma. Assim, os contratos de leasing financeiro, que na sua essncia um efetivo financiamento de ativos, devem ser contabilizados como imobilizado na entidade arrendatria, independentemente da propriedade jurdica do bem, alm do passivo respectivo. Da mesma forma, na entidade arrendadora o referido bem (objeto de contrato de arrendamento mercantil) deve ser tratado como um bem vendido de forma financiada, com o reconhecimento contbil do recebvel correspondente. vlido ressaltar que o leasing operacional continua sendo contabilizado como despesa. O Grupo Resultados de Exerccios Futuros foi extinto com a edio da MP n 449/08. Dessa forma, os saldos existentes at a data de 4/12/08 devem ser reclassificados na data de 5/12/08 para o grupo do Passivo No Circulante, em contas representativas de receitas e despesas diferidas. A nova redao dada pela Lei n 11.638/07 ao art. 178 (alnea d) da Lei n 6.404/76 criou a conta Ajustes de Avaliao Patrimonial, classificada no Patrimnio Lquido. O art. 182 ( 3) da Lei n 6.404/76, alterada pela Lei n 11.638/07, define que devem ser classificadas como Ajustes de Avaliao Patrimonial, enquanto no computadas no resultado do exerccio em obedincia ao regime de competncia, as contrapartidas de aumentos ou diminuies de valor atribudo a elementos do ativo e do passivo, em decorrncia da sua avaliao a preos de mercado. Este grupo faz parte do Patrimnio Lquido, todavia no deve ser entendido como uma conta de Reservas de Lucros, haja vista que os referidos valores ali contabilizados ainda no transitaram pelo resultado, sendo caracterizado como um grupo especial do Patrimnio Lquido, pela Lei n 11.638/07.

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg Com a nova redao dada pela Lei n 11.638/07 ao art. 178 (alnea d) da Lei n 6.404/76, no h mais a previso da conta "Lucros ou Prejuzos Acumulados" como conta componente do Patrimnio Liquido, tendo em vista que o referido artigo previu apenas, como uma das contas componente do Patrimnio Lquido, a conta de "Prejuzos Acumulados". vlido ressaltar, todavia, que a no-manuteno de saldo positivo nessa conta s pode ser exigida para as sociedades por aes, e no s demais sociedades e entidades de forma geral. Dessa forma, a nova legislao societria vedou s sociedades por aes apresentarem saldo de lucros sem destinao, no sendo mais permitido, para esse tipo de sociedade, apresentar nas suas demonstraes contbeis, a partir da data de 31/12/08, saldo positivo na conta de Lucros ou Prejuzos Acumulados. vlido ressaltar ainda que a conta Lucros ou Prejuzos Acumulados deve permanecer no Plano de Contas de todas as entidades, haja vista que o seu uso continuar sendo feito para receber o registro do resultado do exerccio, bem com as suas vrias formas de destinaes (constituio de reservas, distribuio de lucros ou dividendos, etc.). Extino de contas de Reservas de Capital e nova forma de registro dos prmios na emisso de debntures, dos incentivos e subvenes fiscais e das doaes em contas de resultado. A Lei n 11.638/07 extinguiu a conta "Reserva de Prmios na Emisso de Debntures". Dessa forma, os prmios recebidos na emisso de debntures devem ser apropriados como receita financeira, ou melhor, como reduo da despesa financeira na captao das referidas debntures. A Lei n 11.638/07 tambm proibiu o registro direto em contas de reservas do Patrimnio Lquido das subvenes para investimentos, inclusive mediante iseno ou reduo de impostos, concedidas como estmulo implantao ou expanso de empreendimentos econmicos, e das doaes recebidas do Poder Pblico. Tais benefcios devem ser reconhecidos em contas de resultado pelo regime da competncia, quando cumpridas todas as exigncias para sua obteno. Dessa forma, o saldo de incentivos fiscais existente na data de 31/12/07 deve ser mantido na referida conta, devendo tais incentivos, a partir de 1/01/08, serem contabilizados em contas de resultado. Para que sejam preservados os direitos ao benefcio fiscal, os lucros relativos aos incentivos fiscais que, por fora de lei no so passveis de distribuio aos acionistas/cotistas, devem ser registrados e mantidos na conta "Reserva de lucros de Incentivos Fiscais". vlido ressaltar que o procedimento de registrar contabilmente os prmios recebidos na emisso de debntures, as doaes recebidas e os incentivos fiscais como "receitas" no trar qualquer nus tributrio entidade, conforme previsto no Regime Tributrio de Transio (RTT) estabelecido na MP n 449/08. Em conformidade com a MP n 449/08 as receitas e as despesas no devem ser mais segregadas como operacionais e no operacionais. As receitas e despesas que estavam sendo classificadas como no operacionais, em conformidade

Contabilidade Societria (3 ano 2012) Apostila 2 2011 1 bimestre Nbia Mosg com a lei anterior, devem ser denominadas de Outras Receitas e Outras Despesas, observado o disposto nos itens 136 e 137 do Comunicado Tcnico n 03 (Resoluo CFC n 1.157/09). O tratamento fiscal dos resultados operacionais e no-operacionais, para fins de apurao e compensao de prejuzos fiscais, permanece o mesmo, em conformidade com o art. 58 da MP n 449/08. A Demonstrao das Origens e Aplicaes de Recursos (DOAR) foi substituda pela Demonstrao dos Fluxos de Caixa (DFC). A DFC deve ser elaborada pelas sociedades por aes de capital fechado com Patrimnio Lquido superior a R$ 2.000.000,00, sociedades de capital aberto e sociedades de grande porte. As sociedades por aes e limitadas, bem como as demais entidades devem elaborar a DFC em conformidade com a NBC T 3.8 - Demonstrao dos Fluxos de Caixa, exceto aquelas referidas na NBC T 19.13 - Escriturao Contbil Simplificada para Microempresa e Empresa de Pequeno Porte. A Demonstrao do Valor Adicionado obrigatria apenas para as companhias abertas e est regulamentada pela NBC T 3.7 - Demonstrao do Valor Adicionado. O art. 15 da MP n 449/08 instituiu o Regime Tributrio de Transio (RTT), que trata dos ajustes tributrios decorrentes dos novos mtodos e critrios contbeis introduzidos pela Lei n 11.638/07 e pelos arts. 36 e 37 da MP n 449/08. O Regime Tributrio de Transio (RTT) viger at a entrada em vigor de lei que discipline os efeitos tributrios dos novos mtodos e critrios contbeis buscando a neutralidade tributria. O RTT ser opcional nos anos-calendrio de 2008 e 2009, cuja opo deve ser feita quando da entrega da DIPJ do ano-base 2008, exerccio financeiro 2009. Os adiantamentos para futuros aumentos de capital realizados, sem que haja a possibilidade de sua devoluo, devem ser registrados no Patrimnio Lquido, aps a conta de capital social. Caso haja qualquer possibilidade de sua devoluo, devem ser registrados no Passivo No Circulante. Foi determinada pela lei 11.638 a necessidade de ajustar a valor presente os ativos e passivos de longo prazo, bem como os valores relevante de curto prazo. Este procedimento tem por objetivo apresentar as contas recebveis e exigveis o mais prximo do real possvel, e tambm reconhecer a despesa e a receita de juros em compras e vendas a longo prazo no perodo em que efetivamente ocorrerem.