PASIVO

Son todas las deudas y obligaciones que tiene una empresa. Representa la parte de los activos que
han sido financiados por terceros e implica obligaciones provenientes de operaciones o
transacciones pasadas; tales como: la adquisición de mercaderías, materias primas, materiales,
servicios o por la obtención de préstamos para el financiamiento de los bienes que constituyen el
activo.
En los estados financieros, se presentan distintas clases de pasivos en atención a aspectos
particulares con relación a la personalidad del acreedor (productor de materias primas, empleados
de la empresa, autoridades oficiales, etc.) y al plazo estipulado para su pago (definido, indefinido,
corto o largo plazo).

Tipos de pasivo
 Pasivo a Favor de Tercero
Obligación con otra persona que no sea un propietario, excepto cualquiera cantidad nominal que
se deba a un propietario o a un accionista, por servicios, suministros o por cualquiera otra
transacción común corriente, la cual se contabiliza y se da a conocer como pasivo ordinario.
En el caso de un grupo afiliado, una obligación que permanece como partida del balance general
consolidado, después de haberse hecho las eliminaciones procedentes entre las compañías
afiliadas.
 Pasivo Asumido
Obligación de un tercero cuya responsabilidad de pago se acepta; como, por ejemplo, en lo que se
refiere a la adquisición de una empresa en marcha.
 Pasivo Circulante
Deuda a corto plazo, cualquiera que sea su origen, incluyendo el pasivo acumulado, así como los
ingresos diferidos o no devengados que deberán pegarse con el activo corriente o circulante, o
transferirse a ingresos dentro de un período relativamente corto, por lo general de un año o
menos, o un período mayor de un año, pero dentro del ciclo comercial de la empresa. La parte de
una emisión de bonos que vence dentro del ejercicio social se clasifica también de esta manera, a
menos que deba pagarse un “fondo de amortización” o con un activo no circulante de otra fuente.
 Pasivo Comercial
Cuenta corriente, documento o aceptación a pagar, por mercancías adquiridas y servicios
recibidos en el curso ordinario de los negocios; ordinariamente, cualquier obligación actual,
excluyendo los jornales e impuestos por pagar.
 Pasivo Contingente
Un pasivo contingente es: a) una obligación posible, surgida a raíz de sucesos pasados, cuya
existencia ha de ser contraída sólo por la ocurrencia, o en su caso por la no ocurrencia, de uno o
más eventos inciertos en el futuro, que no están enteramente bajo el control de la empresa, o
bien b) una obligación presente, surgida a raíz de sucesos pasados, que no se ha reconocido
porque: (i) no es probable que la empresa tenga que satisfacerla, desprendiéndose de recursos
que incorporen beneficios económicos, o bien (ii) el importe de la obligación no pueda ser medido
con la suficiente fiabilidad.
 Pasivo Declarado
Pasivo en la forma como aparece en los libros de contabilidad o en un estado financiero. El
término se emplea cuando no existe prueba de exactitud, como en el caso de un estado no
sometido a auditoria, preparado con los datos de los libros y registros de contabilidad, que pueden
ser incompletos y podrán proporcionar pruebas, o no proporcionarlas, de errores; o cuando el
importe del pasivo aceptado de los participantes en una fusión o en la compra del capital contable
de una compañía se encuentra sujeto a ajustes subsecuentes.
 Pasivo Devengado
Importe de intereses, jornales u otros gastos reconocidos o incurridos; pero no pagados; gasto
devengado.
 Pasivo Diferido o Crédito Diferido
Comprende cobros que el comerciante ha hecho por anticipos sobre servicios que aún no ha
prestado. Conforme los servicios se vayan prestando, la cantidad que corresponde al periodo del
servicio prestado, se traslada a una cuenta de producto. Constituye un pasivo para el comerciante
porque él tiene en su poder dinero por servicios que todavía no ha prestado, y que si no los llega a
prestar tiene la obligación de devolverlo a la persona que se lo entregó anticipadamente. Las
principales cuentas que lo integran son:
 Alquileres Cobrados por Anticipado o Alquileres Percibidos no Devengados
 Comisiones Cobradas por Anticipado o Comisiones Percibidas no Devengadas
 Intereses Cobrados por Anticipado o Intereses Percibidos no Devengados
NOTA: De acuerdo con las normas internacionales de contabilidad (NIC) este pasivo quedo
devengado, y sus cuentas se trasladaron al pasivo corriente.
 Pasivo Directo
Obligación de un deudor, derivada de dinero, mercancías o servicios recibidos por dicho deudor de
otra persona; se excluyen en este caso las responsabilidades asumidas o pasivos contingentes.
 Pasivo Garantizado
Obligación en garantía de la cual se han pignorado partidas específicas de activo o se han otorgado
garantías.
 Pasivo Indirecto
Obligación no incurrida todavía, pero por la cual posiblemente tenga que asumirse una
responsabilidad futura; por ejemplo: el pasivo probable ocasionado por la liquidación anticipada
de un contrato a largo plazo.
La deuda de un tercero, de la cual puede ocasionarse una obligación de pago; un pasivo
contingente.
 Pasivo No Garantizado
Obligación por la cual el acreedor no tiene garantía expresa alguna.
 Pasivo Vencido
Obligación vencida o atrasada en su pago. El término se aplica principalmente al importe del
principal de una emisión de bonos o a un documento emitido.
 Pasivo No Exigible
Son formados por el Capital Social y Las Reservas, son pasivos, porque pertenecen a los
accionistas, pero no es exigible a la empresa su devolución.
 Pasivos Laborales
Son las obligaciones que la empresa debe pagar a los trabajadores por concepto de prestaciones
laborales.
Clasificación de los pasivos
El pasivo puede clasificarse de la siguiente manera:
1. Pasivo Corriente (Corto Plazo)
2. Pasivo No Corriente (Largo Plazo)


Pasivo a Corto Plazo
El término Pasivo Corriente (corto plazo) se una principalmente para designar las obligaciones
cuya liquidación (cuentas con vencimiento o exigible a menos de un año) como:
a) Proveedores y anticipos sobre ventas
Proveedores:
Cuentas identificadas por deudas originadas por compra de los artículos que forman el
tráfico normal de operaciones del negocio.

Anticipos sobre ventas:
Como su nombre lo indica, registra anticipos recibidos, aplicables a ventas futuras. Pueden
encontrarse en ésta, cuentas de clientes que esporádicamente tengan saldo acreedor.

b) Cuentas y documentos por pagar (comerciales – no comerciales)
Incluye las deudas a cargo de la empres, identificables y de importe determinado, a favor
de otras personas físicas y morales; en vista de esta característica, las cuentas y
documentos por pagar son de las que se llaman personales o colectivas, ya que su saldo en
el balance será frecuentemente la suma de los saldos en las cuentas individuales. Su
origen puede ser variado; compras a crédito, préstamos individuales o colectivos,
compromisos, et. Su clasificación en el pasivo corriente y No corriente, depende
exclusivamente de la fecha o época en que se debe liquidar y de la fecha del balance en
que se está dando a conocer ese pasivo.

c) Préstamos bancarios corriente
Está integrada por la porción de los préstamos bancarios pagaderos en un año
(reclasificación de los préstamos No corriente) y los sobregiros bancarios.

d) Gastos acumulados por pagar
Son los pasivos comúnmente acumulados, ya sean precisos (tales como salarios y
comisiones devengados, regalías, impuestos, pagaderos a empresas y organismos
determinados y cuyo monto puede establecerse con precisión), o estimados, tales como
los correspondientes a servicios de garantía de productos vendidos en que el beneficiario
no es conocido y su importe no es absolutamente predecible. En muchos casos, este tipo
de pasivos no es conocido por los beneficiarios no es conocido y su importe no es
absolutamente predecible. En muchos casos, este tipo de pasivos no es conocido por los
beneficiarios en cuanto a su monto; entre ellos se encuentran: Comisiones devengadas,
intereses causados no vencidos, estimación de servicios profesionales, estimaciones de
primas sobre pólizas de seguro abiertas, etc.

e) Impuesto sobre la renta por pagar
Corresponde al Impuesto sobre la Renta, registrado contablemente al final de ejercicio
(31%). Pendiente de pagar 90 días hábiles después del cierre contable.

f) Dividendos por pagar
Son los dividendos decretados en Asamblea de Accionistas pendiente de cancelar a sus
socios.


Auditoria de Pasivos
Cuando el auditor se prepara a la revisión de las cuentas del pasivo deberá tener presente que una
subestimación del pasivo, puede iniciar un fraude. De allí su cuidado al revisar los documentos por
pagar, atendiendo a las razones que se tuvieron para la emisión de los mismos.
Al verificar las cuentas por pagar, su examen deberá perseguir los siguientes objetivos:
1. Comprobar el valor presentado en el balance está de acuerdo con los registros contables.
2. Si todos los pasivos que existe a la fecha del balance, figuran en el mismo.
3. Verificar los pagos hechos a los proveedores.
A cualquier otro pasivo deberá dársele igual importancia en la auditoria.
Procedimientos más recomendables para auditar los pasivos de una empresa

 Solicite detalle de los gastos acumulados por pagar verificando la exactitud
aritmética y que cuadre con el mayor.

 Verifique la razonabilidad del saldo de otras cuentas presentadas en el rubro por
prueba de pagos posteriores y comparación con saldos del año anterior, indague
acerca de la naturaleza de las mismas.

 Examine las partidas de acuerdo a la materialidad asignada y solicite
documentación soporte, evaluando su razonabilidad y deje evidencia en los P/T

 Realice una prueba de pasivos no registrados

 Revise la adecuada clasificación de los asuntos registrados


Ventajas que ofrece al Auditor la elaboración de un listado de “Cuentas y Efectos por
Pagar”

Conocer lo siguiente acerca de los clientes de la empresa:

o Saber de todos los proveedores y acreedores EXISTENTES
o Si los saldos de los proveedores y acreedores son razonables y el importe
de las compras es acorde con las necesidades de la empresa.
o Comprobar que los saldos no están infravalorados y que están
adecuadamente descritos y clasificados en los estados financieros.
o Efectuar un análisis de la antigüedad de los saldos.

Planificación de la auditoria del pasivo circulante:
En cualquier encargo es importante que el auditor planifique su trabaja de auditoría
cuidadosamente para poder abarcar todos los detalles de su programa de trabajo tan
eficazmente como le sea posible y con el mínimo de inconvenientes para el mismo y para
su cliente.
Programas de Auditoria para Pasivos
Los pasivos de una empresa están representados por el total de cuentas por pagar, es por
ello que el programa de trabajo de auditoría para pasivos recibe otras veces el nombre de
“Programa de Auditoria para Cuentas por Pagar”

Como sabemos un programa de trabajo de auditoria, es el documento que contiene el
conjunto de instrucciones para el personal que va a participar en la auditoria; es decir que
contiene los procedimientos detallados en forma clara, sencilla, concisa, oportuna y
flexible, y que éste puede ser aplicado de acuerdo a las circunstancias de un examen
general (Programa de trabajo general) o área específicamente a examinar (Programa de
trabajo específico) con el fin de obtener información suficiente y competente para emitir
una opinión de la situación financiera de la entidad objeto de examen.

Cédula de Integración de Pasivos

La cédula de integración de pasivos o cuentas por pagar, es un reporte hecho por los
empleados d la empresa auditada, sin embargo puede ser un miembro del equipo de
auditoria a quien se le encomiende formar tal integración de saldos, y para ellos se valdrá
de los registros auxiliares de cada cuenta acreedora y comparar los resultados con las
cuentas del libro mayor.

Como vemos en el programa de auditoria uno de los primeros procedimientos sustantivos
para iniciar una auditoria de pasivos o cuentas por pagar es solicitar por medio escrito a la
junta directiva de la empresa auditada una integración de pasivos, esto es, un listado
detallado de las cuentas (personas o empresas) que conforman los pasivos o cuentas por
pagar y sus respectivos saldos a la fecha de la auditoria.

Ejemplo de la Solicitud de Información a la Junta Directiva


































Aunque no se haya mencionado con anterioridad, un auditor al solicitar cualquier
información de la empresa auditada, lo debe de hacer por medio escrito, ya que si la
información que él solicita le es negada, las cartas de solicitud de información le ayudarán
a comprobar que realmente si solicito la información, pudiendo entonces emitir un
dictamen con excepciones.

Guatemala, 4 de julio del 2013.

A la Junta Directiva
Productos Nacionales, S.A.
Presente

Estimados Señores:

Por medio de la presente solicitamos a ustedes, nos sea proporcionada la siguiente información.

1. El informe de la auditoría anterior (Si lo hay).
2. Integración de saldos al 30 de junio de:
a) Proveedores
b) Acreedores
c) Préstamos Bancarios
3. Fotocopia de los documentos que amparan los préstamos bancarios
4. El libro de actas de la entidad
5. Las direcciones de los proveedores, y abogados, para enviar las confirmaciones de saldos.



Atentamente,




Erick O. Molina
Auditor
Cartas de Confirmación de Saldos de Cuentas por Pagar

Es un procedimiento universal u obligatorio como lo es la confirmación de cuentas por
cobrar, ya que el auditor cuenta con otros procedimientos para confirmar los saldos de
cuentas por pagar, sin embargo en muchos trabajos es aconsejable la confirmación de
cuando menos algunas cuentas con los acreedores.

Las cartas deben ser redactadas por algún ejecutivo de la empresa auditada, y ser dirigidas
directamente a cada uno de los acreedores de la empresa con el fin de solicitar el saldo
que la empresa les adeuda a la fecha de la auditoría. Las respuestas a dichas cartas deben
ser devueltas directamente a la firma de auditores, esto con el fin de que las cartas no las
reciba ningún empleado de la empresa auditada, evitando así que éstos no las extravíen o
alteren con el fin de ocultar alguna evidencia de fraude o irregularidad.

Cuando a la firma de auditoria se le dificulte confirmar saldos por medio de cartas, ya sea por el
alto número de acreedores de la empresa o por la lejanía de los mismos, los auditores
primeramente deben seleccionar aquellos con saldos grandes, saldos antiguos y otros que
considere necesarios. Los saldos que no son factibles de confirmar por medio de cartas, el auditor
utilizará otros procedimientos de confirmación, tales como: la consulta de los documentos de
soporte contable que amparen tales deudas, revisión de los recibos de caja por abonos extendidos
por los acreedores, llamada telefónica, correo electrónico y otros procedimientos similares.













Modelo de Carta de Confirmación de Saldos

























Productos Nacionales, S.A.
3ª. Calle 15-04 Zona 1
Tel.: 77688915


Guatemala, 6 de julio del 2013.

Señores
Fábrica Olmeca, S.A.
Km. 16.5 Carretera Salvador
Apto. Postal 1030 Casilla No. 17

Estimados señores:

Nuestros auditores externos Molina & Asociados, están llevando a cabo la auditoría de nuestros
pasivos. Al respecto les rogamos que les proporcionen directamente a ellos, tan pronto como sea
posible, la siguiente información:

a) Un estado de nuestras cuentas con ustedes al 30 de junio del presente año.

b) Compromisos de compra que tengamos con ustedes al 30 de junio del presente año.

Se envía sobre rotulado con la dirección de nuestros auditores y con porte pagado para su
conveniencia en contestar.



Atentamente,



Pedro morales
Contador General
Productos Nacionales, S.A












Fábrica Olmeca, S.A.
Km. 16.5 Carretera Salvador
Apto Postal 1030 Casilla No. 17

Guatemala, 10 de julio del 2013

Molina & Asociados
Contadores Públicos y Auditores
3ª. Av. 10-48 Zona 10, Torre I Of. 501
Guatemala, C.A.

Señores Auditores:

La empresa Productos Nacionales, S.A. nos adeuda al 30 de junio del presente año, según
nuestros registros contables la suma de Q.12,450.00 de mercadería entregada el 3 de mayo del
2013; según nota de envió No.289 y factura No. 890.

Sin otro asunto en particular me suscribo de usted.

Atentamente,

Mario solares
Contador




Fabrica Lone Star
Av. Petapa 24-85 Zona 12
Guatemala

Guatemala, 15 de julio del 2013

Molina & Asociados
Contadores Públicos y Auditores
3ª. Av. 10-48 Zona 10, Torre I Of. 501
Guatemala, C.A.

Señores Auditores:

Nos complace informarles que la empresa Productos Nacionales, S.A. nos adeuda al 30 de
junio del presente año, según nuestros registros contables la suma de Q.10,000.00 habiendo
efectuado un último abono de Q.4,500.00 el día 25 de junio del 2013. Con cheque No. 786590 del
Banco Industrial.

Sin otro asunto en particular me suscribo de usted.


Atentamente,


Jorge Morales
Contador

Cedulas de Ajustes y Reclasificación de Pasivos
Después de verificar los registros contables, de confirmar los saldos con terceros, y de determinar
la confiabilidad de la información obtenida, el auditor se encuentra con alunas cuentas que deben
ser ajustadas por medio de partidas de diario que se anotan en un papel de trabajo llamado
Cédula de Ajustes y Reclasificaciones.
Por Ejemplo:
Cédula de Ajustes y Reclasificaciones de Pasivos
Productos Naciones, S.A.
Auditoria al 30/06/13
Auditor responsable: Cuenterío Cabal
Pda. 1 30-06-13 Ced. Ref.
Proveedores Q4,500.00
H.2.2
a Banco Industrial Q4,500.00

Explic. Para registral el abono que se les hizo a la
Fábrica Lones Star, el día

25/06/2013 con cheque del Banco Industrial No.

786590.

Pda. 2 30-06-13

Intereses Gasto Q453.00

a Proveedores Q453.00
H.2.3
Explic. Para registrar Q453.00 de intereses que
cargó Nutrimentos de Guatemala el día 30/06/2013

Cédulas Analíticas
Una vez terminada la cédula de ajustes y reclasificaciones de pasivos, se procede a elaborar las
respectivas cédulas analíticas, elaborando una cédula para cada parte del pasivo.
Estos papeles son elaborados por el auditor y contiene los saldos corregidos o auditados de cada
pasivo.
Cédula Analítica de Proveedores
Productos Nacionales, S.A.
al 30/06/13
No. Proveedor Saldo Ced. Ajuste y Reclasificación Saldo
Contabilidad Ref. Debe Haber Auditoria
1 Fabrica Lones Star Q14,500.00 H.2 Q4,500.00 Q10,000,00
2 Nutrimentos de
Guatemala Q15,100.00 H.2 Q453.00 Q15,553.00
3 Fabrica Olmeca Q12,450.00 H.2 Q12,450.00
Totales Q42,050.00 Q4,500.00 Q453.00 Q38,003.00

Observaciones: Los resultados de la confirmación de saldos y otras pruebas descritas en el
programa Pta-H, proporcionan evidencia suficiente de lo real de los proveedores por una
cantidad total de Q38,003.00

Cuenterio Cabal
Auditor


Cédula Sumaria de Pasivos
Luego de haber realizado las cédulas analíticas, el auditor procede a hacer la Cédula Sumaria de
Pasivos, la cual contiene el resumen de las cédulas analíticas.
Cédula Sumaria de Pasivos
Productos Nacionales, S.A.
al 30/06/13
No. Cuentas Saldo Ced. Ajuste y Reclasificación Saldo
Contabilidad Ref. Debe Haber Auditoria
1 Proveedores Q42,050.00 H.1.1 Q4,500.00 Q453.00 Q38,003.00
2 Acreedores Q32,927.00 H.1.2 Q5,209.00 Q 0.00 Q27,718.00
3 Cuentas por Pagar Q23,283.00 H.1.3 Q 0.00 Q5,542.47 Q28,825.47
4 Préstamos Bancarios Q50,833.00 H.1.4 Q 0.00 Q 0.00 Q50,833.00
Totales Q149,093.00 Q9,709.00 Q5,995.47 Q145,379.47

Conclusión:
Se verificaron los registros contables que amparan el pasivo, así como la razonabilidad de las
cifras y consistencia en la aplicación de las Normas Internacionales de Contabilidad. El examen se
efectuó conforme a Normas Internacionales de Auditoria, siendo el total del pasivo actualmente
de Q145,379.47

Marcas de Auditoria:
Cifras cotejadas con el libro mayor
Cálculos verificados
Sumada correctamente

Cuenterio Cabal
Auditor

Pasivo a Largo Plazo
Los pasivos a largo plazo son aquellas obligaciones de una compañía que no vencerán dentro del
siguiente ciclo de operaciones y, consecuentemente, no requerirán ser pagados con base en los
activos circulantes con los que actualmente cuenta la empresa. Los bonos por pagar e hipotecas
por pagar son los principales ejemplos de pasivos a largo plazo. Otros términos que en ocasiones
se utilizan para describir obligaciones de este tipo son “deudas consolidada”, “pasivos finos”, y
“deuda a largo plazo”. Los pasivos a largo plazo son, usualmente, por grandes cantidades de
dinero.
Los préstamos bancarios a corto plazo son más comúnmente utilizados para financiar inventarios y
otros requerimientos a corto plazo, de capital de trabajo. Los bonos pueden ser garantizados por
gravámenes sobre cualquiera de los bienes raíces o personales de la empresa; o pueden ser no
garantizados, sin ninguna garantía colateral. Cuando los acreedores proporcionan capital sobre
una base a largo plazo, con frecuencia insisten en imponer ciertas restricciones a la compañía.
Otro medio para proteger al acreedor a largo plazo consiste en requerir que un fiduciario
mantenga un fondo de amortización redención.
Balance de “Pasivos a largo plazo” “Pasivos fijos” puede incluir bonos por pagar, hipotecas por
pagar, documentos por pagar a largo plazo, anticipos recibidos de compañías afiliadas, certificados
de custodia de fondos y algunos tipos de depósitos. En el examen de pasivos a largo plazo el
auditor debe considerar no solamente estas cuentas de pasivo fundamentales sino también
aquellas que le son relativas, como la porción no amortizada de primas o descuentos sobre bonos,
bonos de tesorería, fondos de amortización o redención y gastos por concepto de intereses sobre
deuda a largo plazo.
Los objetivos del auditor en el examen de pasivos a largo plazo
Son determinar que:
1. Todos los pasivos de la compañía están registrados y que todas las partidas registradas
representan obligaciones de buena fe.
2. Los gastos por concepto de intereses han sido calculados en forma precisa, incluyendo la
amortización de descuentos o primas sobre bonos.
3. La compañía ha cumplido con todos los requerimientos y restricciones que le fueron
impuestos por los contratos de deudas a largo plazo.
4. El sistema de control interno es adecuado. En el caso de que se encontrasen deficiencias
en el control interno el auditor deberá, inmediatamente hacer las recomendaciones
necesarias para mejorarlo.
Estos objetivos le sirven como guías al auditor al seleccionar los procedimientos detallados que
integran un programa de auditoría.
En consecuencia, antes de iniciar l discusión de procedimientos de auditoría, un estudio más
detallado de cada uno de los anteriores objetivos puede constituir una fase preliminar
conveniente.
Todos los pasivos registrados. El auditor debe determinar si todos los pasivos de la compañía
están registrados y si todas las partidas registradas representan obligaciones genuinas.
Los pasivos no registrados en ocasiones son descubiertos como un subproducto del examen, por el
auditor, de las cuentas de planta y equipo por medio del análisis de gastos por concepto de renta e
intereses.
La corrección de las cantidades presentadas por el cliente como pasivos a largo plazo también
debe ser verificada por el auditor. Esta verificación puede incluir:
a) Confirmación directa de bancos, fiduciarios, acreedores, hipotecarios y otros acreedores;
b) Comprobación de la recepción del producto proveniente de la venta de obligaciones a
largo plazo; y
c) Determinación de que las obligaciones reembolsadas o redimidas han sido
adecuadamente canceladas.
Cálculos de gasto por concepto de intereses. El objetivo de verificar los gastos por concepto de
intereses es similar al trabajo efectuado al verificar los gastos por intereses sobre documentos por
pagar a corto plazo, excepto cuando surge como facto de complicación la amortización de primas
o descuentos sobre bonos.
Una función inherente al proceso de verificación de los gastos por concepto de intereses, es la
comprobación del pasivo por acumulaciones de intereses a la fecha del balance.
Cumplimiento de las restricciones impuestas por acreedores.
Este objetivo tiene como finalidad que el auditor determine si la compañía ha cumplido
cabalmente con todos los requerimientos y restricciones contenidos en los contratos que crean
pasivos a largo plazo.
Revisión de los contratos internos. El objetivo final que sujeta a estudio el auditor, es la
evaluación del sistema de control interno, los controles internos se refieren a procedimientos para
la autorización, emisión y redención de bonos y documentos, al pago de intereses sobre estas
obligaciones y a los problemas de cumplimiento con las cláusulas restrictivas.
Control interno de pasivos a largo plazo
En numerosas compañías es altamente satisfactorio debido al importante papel jugado por
agencias independientes. Estas incluyen; el fiduciario, que representa los intereses de los
tenedores de los bonos; el registrador, que tiene un registro de los tenedores de bonos; y un
agente pagador de intereses que asume la responsabilidad de efectuar periódicos pagos de
intereses a los tenedores individuales de bonos. La experta revisión o participación de estos
grupos, reduce grandemente la oportunidad de que se cometan fraudes o errores accidentales sin
que se descubran.
Una vez efectuada la completa evaluación de los controles internos, no necesita ser repetida en
exámenes subsecuentes. Lo que se requiere en exámenes posteriores es una revisión para
determinar si los controles internos continúan operando en las mismas condiciones originalmente
determinadas como adecuadas y si no han ocurrido cambios que alteren las necesidades básicas
de control.
Bonos, hipotecas y documentos
Presentan problemas similares de control, todos están representados por alguna forma de
certificado que evidencia el adeudo y estipula una tasa de interese y en la mayor parte de los
casos proviene de la negociación de un préstamo
Un efectivo control interno sobre bonos, hipotecas y documentos por pagar a largo plazo se inicia
con la autorización para incurrir en el adeudo. Los estatus de una sociedad usualmente requieren
que los préstamos a largo plazo sean aprobados por el consejo de administración o por voto de los
accionistas. El tesorero de una empresa preparará un reporte acerca de cualquier propuesto
financiamiento a largo plazo, explicando las necesidad de fondos, el efecto estimado del préstamo
sobre futuras utilidades, la posición financiera estimada de la compañía, en comparación con otras
en la industria, tanto antes como después del préstamo, y los método alternativos para obtener
los fondos requeridos. La autorización por el consejo de administración incluirá revisión y
aprobación de asuntos tales como tipo de valor, selección de fiduciario, registro en la Comisión de
Valores y Cambio, contratos con bancos inversionistas, cumplimento con los requerimientos de la
escritura constitutiva, e inscripción de los bonos en una bolsa de valores.
El consejo de administración debe recibir un informe mencionando el importe neto recibido y su
aplicación, ya sea para adquirir activos fijos, adicionar el capital de trabajo y otras finalidades.
Aun cuando se empleasen los servicios de un agente fiscal independiente, la empresa emisora,
usualmente, tendrá un registro de bonos o documentos para mostrar el importe de los adeudos
emitidos, cancelados y actualmente en circulación. Si el préstamo a largo plazo se obtiene
directamente de un banco, compañía de seguros u otro acreedor individual, no existe,
naturalmente, la necesidad de tales registros auxiliares; puede ser registrado en una cuenta del
mayor.
Para la redención o cancelación de bonos, si la compañía emplea un agente de transferencia, los
certificados readquiridos pueden ser destruidos por el agente. Si los bonos o documentos son
readquiridos por la empresa emisora, deberán ser cancelados y anexados al talonario del libro de
certificados.
El control interno más efectivo se logra cuando la escritura delega la responsabilidad, así como las
funciones de emisión y cancelación, en un fiduciario. El fiduciario está obligado a proteger los
intereses de los acreedores y deben continuamente, revisar que la compañía cumpla las cláusulas
de la escritura.
Pagos de intereses sobre bonos, documentos e hipotecas.
Numerosas empresas asignan todo el problema del pago de intereses a un banco o institución
fiduciaria. En estas condiciones se logra un control interno altamente efectivo, ya que la compañía
emitirá un solo cheque por el importe total del pago periódico de interese. Al recibir este cheque
el agente hará el pago, los cancelará y archivará numéricamente. En una fecha posterior se
contarán nuevamente los cupones y se entregará a la empresa emisora un certificado de
destrucción.
Cuestionario de control interno
En su evaluación del sistema de control, el auditor con frecuencia hace uso de un cuestionario
como guía respecto a los asuntos que requieren investigación. A continuación se presenta un
cuestionario de control interno relativo a pasivos a largo plazo.
1. Se incurren los pasivos a largo plazo solamente previa autorización del consejo de
administración?
2. Emplea la compañía un registrador independiente y un fiduciario para manejar todas las
emisiones y cancelaciones de certificados?
3. Se emplea un agente pagador de interese que sea independiente?
4. Si la compañía no emplea un registrador, fiduciario o agente pagador:
a) Se encuentran los bonos y documentos no firmados bajo la custodia de un
funcionario?
b) Han sido los bonos y documentos pre numerados por el impresor?
c) Se mantienen los certificados sin firmar hasta el momento de que son emitidos?
d) Son adecuadamente cancelados y preservados los certificados redimidos y los
cupones de intereses?
e) Se encuentran los cheques por intereses bajo adecuado control?
f) Son los cheques por intereses no reclamados debidamente controlados y
mantenidos en custodia segura?
5. Son las cuentas del mayor y registros auxiliares conciliados con estado de cuenta
periódicos presentados por fiduciarios y agentes?
6. Es la cuenta bancaria de intereses periódicamente conciliada?
7. Se encuentran los bonos de tesorería bajo custodia segura?
8. Se encuentran los registros de pasivos a largo plazo bajo el control de un funcionario
responsable e inaccesible a otros empleados?
Programa de auditoria para bonos por pagar
El documento formal que crea el adeudo es llamado escritura de los bonos; ésta usualmente
impone varias restricciones sobre las operaciones de la compañía durante el período del adeudo.
Los siguientes procedimientos de auditoría se sugieren como típicos para el examen de bonos por
pagar:
1. Lea y extracte cláusulas importantes de la escritura de emisión.
2. Verifique la autoridad para la emisión de bonos, por medio de las actas de la sociedad
3. Analice las cuentas del mayor relativas a bonos por pagar, primas o descuentos no
amortizados, y gastos por intereses.
4. Obtenga del fiduciario un estado de las transacciones efectuadas durante el año anterior y
concilie las cuentas
5. Verifique la recepción de fondos provenientes de la emisión de bonos y revise su
aplicación.
6. Verifique el registro de la hipoteca
7. Examine los bonos de tesorería en existencia y concilie con el mayor
8. Verifique los gastos por interese, amortización de descuento o prima sobre bonos e
intereses acumulados por pagar.
9. Revise las operaciones en el fondo de amortización
10. Determine si todas las cláusulas de la escritura de emisión han sido cumplidas.

1. Lea y extracte cláusulas importantes de la escritura
En la primera auditoría de un cliente o cuando se efectúe una nueva emisión de bonos, el
auditor obtendrá una copia de la escritura de emisión y, después de estudiarla
detenidamente, preparará un resumen de todas las cláusulas significativas. Tal extracto
formará parte dl archivo permanente.

2. Verifique la autoridad para la emisión de bonos, por medio de las actas de la sociedad.
La autoridad para emitir bonos generalmente radica en los accionistas y el consejo de
administración. Para determinar si los bonos en circulación han sido debidamente
autorizados, el auditor deberá leer los párrafos correspondientes a la emisión de bonos en
las actas de asamblea de accionistas y consejo de administración. Las actas usualmente
citarán las secciones aplicables de los estatutos de la sociedad que permiten la emisión de
bonos y pueden, también contener la opinión de los asesores de la compañía respecto a la
legalidad de la emisión de bonos. Tal información deberá ser posteriormente comparada,
pro el auditor, con la fuente original.

El auditor no está preparado para estudiar la legalidad de una emisión de bonos; éste es
problema de los abogados de la compañía. El auditor está, sin embargo, capacitado para
determinar si se han seguido procedimientos estándar de la autorización. En casos
dudosos deberá obtener la opinión del asesor legal.
3. Analice las cuentas del mayor relativas a bonos por pagar, prima o descuento no
amortizado y gastos por interese.
En la primera auditoria de un cliente, el contador público preparará un análisis de las
cuentas de “Bonos por pagar” y “Descuentos o primas no amortizados”, por el periodo
completo desde que los bonos fueron emitidos. La información que deberá obtenerse
para los papeles de trabajo de auditoria incluye lo siguiente:
a) El importe y tipo de bonos autorizados (título, fecha, y vencimiento).
b) El importe de bonos emitidos, el precio de la emisión y la prima o descuento.
c) El importe de los bonos readquiridos posteriormente
d) El importe de bonos en circulación y el descuento o prima remanente.
Este papel de trabajo se coloca en el archivo permanente del auditor, de esta forma se evita la
preparación anual de análisis detallados de las cuentas de “Bonos por pagar” y “Primas o
descuentos”. Esta práctica es adecuada en vista de que estas cuentas usualmente cambian muy
poco en el curso de varios años. Por otra parte, la cuenta de “Intereses sobre bonos” es demasiado
activa y debe, en consecuencia, ser analizada separadamente durante cada examen.
4. Obtenga del fiduciario un estado de las transacciones efectuadas durante el año anterior
y concilie las cuenta
Una de las mejores formas de evidencia documental es un estado formal obtenido, directamente
por el auditor, de un fiduciario u otra persona que sea independiente a la compañía sujeta a
auditoria. La información que deberá incluirse en el estado del fiduciario respecto a las
transacciones del año puede ser la siguiente:
a) Descripción exacta de la emisión, fechas de vencimiento y tasas de interés
b) Bonos redimidos o adquiridos para la tesorería durante el año
c) Importe en circulación a la fecha del balance
d) Valores y efectivo mantenidos en un fondo de amortización, en su caso
La información obtenida se utiliza para verificar las cifras mostradas en los análisis de las cuentas













De bonos por pagar y descuentos o primas no amortizados. El importe total en circulación,
mostrado en el balance, debe, naturalmente, concordar con los libros de la compañía. En el caso
de existir una diferencia, ésta pudo haber sido originada por la falta de registro, por el cliente, de
una transacción reportada por el fiduciario.
Ocasionalmente los auditores encuentran que la adquisición de bonos ha sido registrad, pero que
se ha efectuado asiento alguno para reducir proporcionalmente el total de la prima o descuento
aplicable a la emisión.
En el caso de que no hubiese habido cambio alguno en el importe de bonos en circulación durante
el período sujeto a auditoría, la confirmación con el fiduciario en el único procedimiento necesario
para verificar el pasivo correspondiente (suponiendo que no se trate de una auditoría inicial).
Cuando el fiduciario reporta cualesquiera cancelaciones o redenciones durante el período sujeto a
examen, el auditor inspeccionará los certificados cancelados o el certificado de destrucción del
fiduciario, para determinar si existe una adecuada evidencia de la reducción de bonos en
circulación.
Procedimientos alternativos en ausencia de un fiduciario.
Cuando una escritura de emisión no provee la utilización de los servicios de un fiduciario, el
auditor puede dirigir la verificación en los siguientes términos:
FIDUCIARIA NAIONAL, S.A.
México, D.F.
12 DE ENERO DE 2014
López y Gonzáles,
Contadores públicos,
Reforma 3457,
México, D.F.

Estimados señores:

En respuesta a su solicitud del 10 de enero, respecto a los bonos emitidos por la
Compañía Industrial, S.A., al 6% anual y a veinte años, tenemos el agrado de proporcionarles
la siguiente información basada en nuestros registros al 31 de diciembre de 2013.
Emitidas y en circulación al 31 de diciembre de 2013… Q.10, 000,000.00
No existieron adquisiciones o emisiones de bonos de esta emisión durante el año
terminado el 31 de diciembre de 2014.

Atentamente,
De la Barrera
Fiduciario Nacional, S.A.
A. De la Barrera, Contralor
a) Cuente los bonos en existencia, no emitidos, para determinar si todos los números son
controlados.
b) Verifique todas las compras y ventas con base en libros de caja, estados de cuenta del
banco y comprobantes.
c) Concilie el auxiliar de bonos por pagar con la cuenta control del mayor
d) Confirme los bonos registrados, con los tenedores correspondientes.
5. Verifique la recepción de fondos provenientes dela emisión de bonos y revise su
aplicación.
El auditor debe satisfacerse de que el efectivo obtenido por medio de la emisión de bonos fue
realmente recibido, adecuadamente registrado y gastado en los fines mencionados en la escritura
de la emisión. Para determinar estos puntos, el auditor debe comprobar el efectivo (u otros
activos).
6. Verifique el registro de la hipotecas.
El auditor debe cerciorarse de que la hipoteca está registrad con el objeto de obtener evidencia de
la validez de la emisión de bonos. El caso de no inspeccionar registros públicos, el auditor puede
acudir al procedimiento alternativo consistente en obtener una declaración de los asesores legales
del cliente en el sentido de que la hipoteca ha sido registrada.
7. Examine los bonos de tesorería en existencia y concilie con el mayor.
Estos bonos usualmente son registrados en una cuenta de “Bonos en tesorería”. Para verificar esta
partida, el auditor comparará todos los cargos por bonos de tesorería adquiridos (y todos los
créditos por ventas) directamente con las actas que autorizan estas transacciones y con los
registros de caja. El inspeccionará y contará los bonos en tesorería y conciliará el importe toal con
la cuenta del mayor.
Ocasionalmente una empresa puede decir entregar a acreedores bonos de tesorería o bonos no
emitidos, en garantía de otros préstamos.
Un objetivo complementario del arque de bonos de tesorería y bonos no emitidos en es de revelar
la existencia de cualesquiera préstamos que el cliente hubiese obtenido sin haberlos registrado El
auditor puede también plantear preguntas directas en cuanto a si los bonos de tesorería han sido
utilizados como colateral, y si a la fecha del balance había cualesquiera préstamos garantizados en
esa forma.
8. Verifique los gastos por intereses, amortización de descuento o prima sobre bonos e
intereses acumulados por pagar.
Los gastos por concepto de intereses son de especial significación para un auditor ya que indican
el importe de pasivos pendientes.
Si los bonos por pagar fueron emitidos a la par y las fechas de pago de intereses coinciden con el
año fiscal de la compañía, la comprobación de los intereses sobre bonos seria, de hecho, muy
simple. El auditor necesitaría solamente multiplicar las mencionadas tasas de interés por el valor
nominal de los bonos en circulación, esto raramente se encuentra en la práctica.
La amortización de la prima o descuento sobre bonos s e verifica por medio de un cálculo. Al
efectuar estos cálculos el auditor deberá conceder atención a cualesquiera cambios provenientes
del rembolso o la adquisición por la compañía d sus propios bonos.
9. Revise las operaciones en el fondo de amortización
Los fondos de amortización se encuentran usualmente bajo el control de la empresa fiduciaria la
que es requerida de presentar informes periódicos a la compañía. La información contenida en
estos reportes es utilizada por la compañía como base para los asientos en las cuentas del fondo
de amortización. El auditor confirma el importe de bonos en circulación por correspondencia con
el fiduciario. La solicitud de confirmación debe, también, requerir de un sumario de las
operaciones del fondo de amortización en el año. Después de obtener esta información el auditor
puede completar su verificación del fondo de amortización comparando el estado del fiduciario
con los asientos en las cuentas de la compañía respecto a pagos en efectivo, gastos, intereses
ganados, y activos mantenidos como inversiones del fondo de amortización. La importancia de
estos procedimientos aumenta por el hecho de que las transacciones del fondo de amortización
afectan no solamente las cuentas de activo sino también el estado de resultados y el capital
contable.
10. Determine si todas las cláusulas de la escritura de emisión han sido cumplidas.
Las emisiones de bonos generalmente imponen a las empresas deudoras una serie de
restricciones y prohibiciones, todas ellas encaminadas a proteger los intereses de los tenedores de
bonos. Algunos requerimientos típicos se mencionan a continuación:
a) El mantenimiento de índices o razones específicas, especialmente respecto al capital de
trabajo.
b) La restricción de dividendos a una proporción específica de las utilidades
c) El sostenimiento de fondos de amortización
d) La reparación, sostenimiento y seguro de la propiedad gravada
e) La prohibición de préstamos a largo plazo adicionales, excepto en circunstancias
estipuladas.

El auditor deberá incluir comentarios adecuados respecto al cumplimiento por la compañía de las
cláusulas de la escritura de emisión.

Programa de auditoría para hipotecas por pagar
Este término comúnmente utilizado para describir el pasivo a largo plazo proveniente de la
obtención de un préstamo garantizado por un gravamen hipotecario sobre los inmuebles o
propiedad personal de la compañía.

Los préstamos hipotecarios son muy utilizados por pequeñas sociedades y otras organizaciones.
Los siguientes procedimientos de auditoría se sugieren para hipotecas por pagar:

1. Examine las escrituras y documentos de la hipoteca así como las autorizaciones para su
emisión.
2. Analice la cuanta de hipotecas por pagar y otras cuentas que le sean relativas
3. Verifique transacciones por medio de documentación comprobatoria
4. Confirme el pasivo con el acreedor hipotecario.
1. Examine las escrituras y documentos de la hipoteca así como las autorizaciones para su
emisión.
Esta información es también necesaria para que el auditor determine si los fondos provenientes
del préstamo han sido gastados en la forma deseada por accionistas, propietarios y directores.
2. Analice la cuenta de “Hipotecas por pagar” y otras cuentas que le sean relativas.
Deberá prepararse un análisis de la cuenta de “Hipotecas por pagar” para el archivo permanente.
El análisis deberá incluir una descripción detallada de la hipoteca, el importe total inicial, los pagos
parciales y el saldo pendiente.
3. Verifique transacciones por medio de documentación comprobatoria.
Todos los créditos a la cuenta de hipotecas por pagar deben ser comprobados por medio de
registros de caja, avisos de remesa, actas y escrituras, con objeto de verificar la aplicación del
producto de la hipoteca.
Los cargos a la cuenta son, asimismo, verificados por medio de documentación comprobatoria.
Estos cargos usualmente representan pagos parciales, los cuales son comprobados por medio de
registros de caja, cheques cancelados y autorización.
4. Confirme el pasivo con el acreedor hipotecario.
El auditor puede comprobar la existencia y monto de una hipoteca por pagar, por medio de la
confirmación directa con el acreedor hipotecario. L a información recibida deberá ser comparada
con los registros del cliente y los papeles de trabajo de auditoria.
Oportunidad del examen
En el año en que se incurre un adeudo a largo plazo (y también en el primer examen de un nuevo
cliente), el auditor puede aligerar su trabajo de fin del ejercicio llevado a cabo algún trabajo
preliminar con anticipación a la fecha del balance. El estudio de las cláusulas de una hipoteca, un
documento a largo plazo o una emisión de bonos y la comprobación de los fondos obtenidos por
medio de los pasivos contraídos, son ejemplos de los procedimientos de auditoria que pueden
adelantarse. Este trabajo, que será preservado en el archivo permanente del auditor, puede ser
llevado a cabo en cualquier fecha posterior al préstamo.
Presentación en los Estados
El punto esencial respecto a la presentación en el balance de pasivos a largo plazo, es que ellos
deben ser adecuada y cabalmente descritos. Cada categoría de pasivos a largo plazo debe
presentarse bajo un título diferente, el cual debe incluir:
a) El nombre preciso del adeudo
b) El importe total autorizado y emitido
c) La tasa de interés y las fechas de vencimiento
d) Una referencia a cualesquier activos gravados como garantía del pasivo.
e) Cualesquiera derechos de ejecución del adeudo
f) Cualquier subordinación del pasivo a largo plazo, a otros pasivos que sean indispensables
describir.
Adeudo a largo plazo pagadero en el siguiente periodo
Cualesquiera bonos o documentos que venzan en el siguiente ciclo de operaciones, pero que
tengan que ser rembolsados o pagados de fondos especiales, serán clasificados como pasivos al
largo plazo sin importar la fecha de vencimiento. Por otra parte, cualquier adeudo que venza
dentro del siguiente ciclo y pagadero de activos circulantes será un pasivo circulante. Esta
distinción es necesaria para presentar un panorama del capital de trabajo que muestre claramente
el importe de los fondos circulantes y los pasivos pagaderos con base en dichos fondos.
Restricciones impuestas por los contratos de adeudo a largo plazo.
La mayor parte de los contratos de adeudos a largo plazo contienen cláusulas que limitan el
derecho de la compañía deudora a pagar dividendos. Una restricción de tal naturaleza es
vitalmente significativa para los inversionistas en acciones comunes.
Ejemplo:
Los documentos por pagar a largo plazo contienen restricciones sobre el pago de dividendos sobre
acciones comunes. Los documentos establecen que la compañía no puede pagar dividendos
(excepto en acciones comunes de la empresa) en el caso de que, a partir del 31 de julio de 1965, el
importe de los mismos, más los dividendos pagados sobre acciones preferentes y los gastos netos
por la readquisición de acciones comunes, exceda la utilidad neta consolidada desde esa fecha
más Q5, 000,000.00. Aproximadamente Q12, 000,000.00 de las utilidades consolidadas retenidas
en la empresa hasta el 31 de julio de 1969 se encontraban libres de estas restricción.
El fondo de amortización usualmente es mostrado en la sección de activos de balance bajo el
encabezado de “Inversiones”.