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ROYAUME DU MAROC

PROJET DE LOI N RELATIVE


AUX ETABLISSEMENTS DE CREDIT ET
ORGANISMES ASSIMILES

Juillet 2012

TITRE PREMIER
CHAMP DAPPLICATION ET CADRE
INSTITUTIONNEL
Chapitre Premier
Champ dapplication
Article premier
Sont considrs comme tablissements de crdit les personnes
morales qui exercent leur activit au Maroc, quels que soient le lieu de leur
sige social, la nationalit des apporteurs de leur capital social ou de leur
dotation ou celle de leurs dirigeants et qui effectuent, titre de profession
habituelle, une ou plusieurs des activits suivantes :
- la rception de fonds du public ;
- les oprations de crdit ;
- la mise la disposition de la clientle de tous moyens de
paiement, ou leur gestion.
Article 2
Sont considrs comme fonds reus du public les fonds quune
personne recueille de tiers sous forme de dpt ou autrement, avec le droit
den disposer pour son propre compte, charge pour elle de les restituer.
Sont assimils aux fonds reus du public :
- les fonds dposs en compte vue, avec ou sans pravis, mme si
le solde du compte peut devenir dbiteur ;
- les fonds dposs avec un terme ou devant tre restitus aprs un
pravis ;
- les fonds verss par un dposant avec stipulation dune
affectation spciale, si lentreprise qui a reu le dpt ne le conserve pas en
ltat, lexception des fonds verss auprs des socits lgalement
habilites constituer et grer un portefeuille de valeurs mobilires ;
- les fonds dont la rception donne lieu la dlivrance, par le
dpositaire, dun bon de caisse ou de tout billet portant intrt ou non.
Toutefois, ne sont pas considrs comme fonds reus du public :
- les sommes laisses en compte, dans une socit, par les associs
en nom, les commanditaires et les commandits, les associs, les grants,
les administrateurs, les membres du directoire ou du conseil de surveillance
et les actionnaires, dtenant 5 % au moins du capital social ;
2

- les dpts du personnel dune entreprise lorsquils ne dpassent


pas 10 % de ses capitaux propres ;
- les fonds provenant de concours dtablissements de crdit et des
organismes assimils prvus larticle 11 ci-dessous ;
- les fonds inscrits dans les comptes de paiement viss
larticle 16 ci-dessous.
Article 3
Constitue une opration de crdit tout acte, titre onreux, par
lequel une personne :
- met ou soblige mettre des fonds la disposition dune autre
personne, charge pour celle-ci de les rembourser ;
- ou prend, dans lintrt dune autre personne, un engagement par
signature sous forme daval, de cautionnement ou de toute autre garantie.
Sont assimiles des oprations de crdit :
- les oprations de crdit-bail et de location avec option dachat et
assimiles;
- les oprations daffacturage ;
- les oprations de vente rmr deffets et de valeurs mobilires
et les oprations de pension telles que prvues par la lgislation en vigueur.
Article 4
Les oprations de crdit-bail et de location avec option dachat
vises larticle 3 ci-dessus concernent :
- les oprations de location de biens meubles qui, quelle que soit
leur qualification, donnent au locataire la possibilit dacqurir une date
fixe avec le propritaire, tout ou partie des biens pris en location,
moyennant un prix convenu tenant compte, au moins pour partie, des
versements effectus titre de loyers ;
- les oprations par lesquelles une entreprise donne en location des
biens immeubles, achets par elle ou construits pour son compte, lorsque
ces oprations, quelle que soit leur qualification, permettent au locataire de
devenir propritaire de tout ou partie des biens pris en location, au plus tard
lexpiration du bail ;
- les oprations de location de fonds de commerce ou de lun de ses
lments incorporels qui, quelle que soit leur qualification, donnent au
locataire la possibilit dacqurir, une date fixe avec le propritaire, le
fonds de commerce ou lun de ses lments incorporels, moyennant un prix
convenu tenant compte, au moins pour partie, des versements effectus
titre de loyers, lexclusion de toute opration de cession bail, lancien
propritaire, dudit fonds ou de lun de ses lments.
La cession bail est lacte par lequel une entreprise utilisatrice vend
un bien une personne qui le lui donne aussitt en crdit-bail.
3

Article 5
Laffacturage, vis larticle 3 ci-dessus, est la convention par
laquelle un tablissement de crdit sengage recouvrer et mobiliser des
crances commerciales, soit en acqurant lesdites crances, soit en se
portant mandataire du crancier avec, dans ce dernier cas, une garantie de
bonne fin.
Article 6
Sont considrs comme moyens de paiement, la monnaie
lectronique ainsi que tous les instruments qui, quel que soit le support
ou le procd technique utilis, permettent toute personne de
transfrer des fonds.
La monnaie lectronique est dfinie comme tant toute valeur
montaire reprsentant une crance sur l'metteur, qui est:
i) stocke sur un support lectronique;
ii) mise contre la remise de fonds d'un montant dont la valeur
n'est pas infrieure la valeur montaire mise ;
iii) accepte comme moyen de paiement par des tiers autres que
l'metteur de la monnaie lectronique.
Article 7
Les tablissements de crdit peuvent aussi effectuer, sous
rserve du respect des dispositions lgislatives et rglementaires
applicables en la matire, les oprations ci-aprs :
1) les services dinvestissement viss larticle 8 ci-dessous ;
2) les oprations de change manuel ;
3) les oprations sur or, mtaux prcieux et pices de
monnaie ;
4) la prsentation au public des oprations dassurance de
personnes, dassistance et dassurance- crdit ;
5) les oprations de location simple de biens mobiliers ou
immobiliers, pour les tablissements qui effectuent, titre habituel, des
oprations de crdit-bail.
Article 8
1) Sont considrs comme services dinvestissement :
- la gestion dinstruments financiers ;

- la ngociation pour compte propre ou pour compte de tiers


dinstruments financiers ;
- la rception et la transmission dordres pour le compte de
tiers ;
- le
patrimoine ;

conseil

et

lassistance

en

matire

de

gestion

de

- le conseil et lassistance en matire de gestion financire ;


- lingnierie financire ;
- le placement sous toutes ses formes ;
- le service de notation de crdit.
2) Sont considres comme oprations connexes aux services
dinvestissement numrs ci-dessus :
- les oprations doctroi de crdits un investisseur pour lui
permettre deffectuer une transaction qui porte sur des instruments
financiers tels que dfinis par la rglementation en vigueur;
- la fourniture de conseil et de services aux entreprises
notamment en matire de structure de capital, de stratgie, de fusions
et de rachat dentreprises.
3) la dfinition des services dinvestissement et les modalits
de leur fourniture sont fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib
aprs avis du Comit des tablissements de crdit, vis larticle 23 cidessous.

Article 9
Les
tablissements
de
crdit
peuvent
prendre
des
participations directement ou indirectement dans des entreprises
existantes ou en cration, sous rserve du respect des limites fixes,
par rapport leurs fonds propres et au capital social ou aux droits de
votes de la socit mettrice, par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib,
aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Nonobstant les dispositions de lalina ci-dessus, Bank AlMaghrib peut sopposer toute acquisition ou participation de nature
entraver le contrle prudentiel de ltablissement de crdit concern ou
lui faire courir un risque excessif, ou altrer sa situation sur le plan
de la solvabilit, de la liquidit et de la rentabilit.
Article 10
Les tablissements de crdit comprennent deux catgories, les
banques et les socits de financement.

Les banques et les socits de financement peuvent tre classes


par Bank Al-Maghrib en sous-catgories, en fonction notamment des
oprations quelles sont autorises effectuer et de leur taille.
Les modalits dapplication des dispositions de la prsente loi
peuvent tre fixes pour chaque catgorie ou sous-catgorie dtablissements
de crdit.

Article 11
Sont
considrs
comme
organismes
assimils
aux
tablissements de crdit au sens de la prsente loi, les tablissements
de paiement, les associations de micro crdit, les banques offshore, les
conglomrats financiers, la Caisse de Dpt et de Gestion et la Caisse
Centrale de Garantie.
Article 12
Les banques peuvent tre agres en vue dexercer toute ou
partie des activits vises aux articles 1, 7 et 16 et sont seules
pouvoir tre habilites recevoir du public des fonds vue ou dun
terme gal ou infrieur deux ans.
Article 13
Les socits de financement ne peuvent pratiquer, parmi les
activits vises larticle premier et aux alinas 2 5 de larticle 7 cidessus, que celles prcises dans les dcisions dagrment qui les
concernent ou, ventuellement, dans les dispositions lgislatives ou
rglementaires qui leur sont propres.
Article 14
Par drogation aux dispositions de larticle 12 ci-dessus, les
socits de financement peuvent tre agres, dans les formes et les
conditions prvues larticle 32 ci-dessous, recevoir du public des fonds
dun terme suprieur un an.
Article 15
Les tablissements de paiement sont ceux qui offrent un ou
plusieurs services de paiement viss larticle 16 ci-dessous.
Ils peuvent galement, dans le respect des dispositions
lgislatives et rglementaires en vigueur, exercer les oprations de
change manuel.

Article 16
Sont considres comme services de paiement :
-

les oprations de transfert de fonds ;

les dpts et les retraits en espces sur un compte de paiement ;

lexcution doprations de paiement par tout moyen de


communication distance, condition que loprateur agisse
uniquement en qualit dintermdiaire entre le payeur et le
fournisseur de biens et services ;

lexcution
de
prlvements
permanents
ou
unitaires,
doprations de paiement par carte et lexcution de virements,
lorsque ceuxci portent sur des fonds placs sur un compte de
paiement.

On entend par compte de paiement tout compte dtenu au


nom dun utilisateur de services de paiement et qui est exclusivement
utilis aux fins doprations de paiement.
Ne sont pas considrs comme services de paiement, les
oprations de paiement effectues par :
- un chque tel que rgi par le chapitre premier du titre III du Code
de commerce ;
- un effet de commerce tel que rgi par les dispositions du titre
premier du livre III du Code de commerce ;
- un mandat postal mis et/ou pay en espces ;
- tout autre titre similaire sur support papier.
Les modalits dexercice des services de paiement sont
arrtes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit
des tablissements de crdit.
Article 17
Sans prjudice des dispositions lgislatives rgissant les
organismes assimils viss larticle 11 ci-dessus, il est interdit toute
personne non agre en qualit dtablissement de crdit ou
dtablissement de paiement deffectuer, titre de profession habituelle,
les oprations vises aux articles 1 et 16 ci-dessus.
Toutefois, toute personne peut pratiquer les oprations suivantes :
- consentir ses contractants, dans lexercice de son activit
professionnelle, des dlais ou des avances de paiement, notamment sous
forme de crdit commercial ;
- conclure des contrats de location de logements assortis dune
option dachat ;
- procder des oprations de trsorerie avec des socits ayant
avec elle, directement ou indirectement, des liens de capital confrant lune
delles un pouvoir de contrle effectif sur les autres ;

- mettre des valeurs mobilires ainsi que des titres de crances


ngociables sur un march rglement ;
- consentir des avances sur salaires ou des prts ses salaris
pour des motifs dordre social ;
- mettre des bons et des cartes dlivres pour lachat, auprs
delle, de biens ou de services dtermins dans les conditions et suivant
les modalits fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit ;
- prendre ou mettre en pension des valeurs mobilires inscrites
la cote de la bourse des valeurs, des titres de crances ngociables ou
des valeurs mises par le Trsor ;
- remettre des espces en garantie dune opration de prt de
titres rgie par les dispositions de la loi n45-12 relative au prt de
titres.
Article 18
Nonobstant les dispositions lgislatives qui leur sont applicables et
sous rserve des conditions spcifiques qui seront dictes cet effet par
circulaires du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit :
- les associations de micro-crdit rgies par la loi n 18-97 sont
soumises aux prescriptions des titres II, IV, V, VI, VII et VIII de la
prsente loi ;
- les banques offshore, rgies par la loi n 58-90 relative aux
places financires offshore, sont soumises aux prescriptions des titres
II, IV, V, VI, VII et VIII de la prsente loi ;
- la Caisse de Dpt et de Gestion et la Caisse Centrale de
Garantie sont soumises aux prescriptions de larticle 45 et celles des
titres IV, V et VIII de la prsente loi.
Article 19
Constitue un conglomrat financier, au sens de la prsente loi,
tout groupe remplissant les conditions suivantes :
1 Une entit rglemente est la tte du groupe ou l'une des
filiales du groupe au moins est une entit rglemente :
- dans le cas o une entit rglemente est la tte du
groupe, il s'agit soit de l'entreprise mre d'une entit du secteur
financier, soit d'une entit qui dtient une participation dans une
entit du secteur financier;
- dans le cas o il n'y a pas d'entit rglemente la tte du
groupe, les activits de ce dernier s'exercent principalement dans le
secteur financier.
8

2 L'une au moins des entits du groupe appartient au secteur


financier ;
3 Les activits consolides ou agrges des entits du groupe
dans le secteur financier et les activits consolides ou agrges des
entits dans ce secteur sont importantes.
Au sens du prsent article, on entend par entit rglemente
les tablissements de crdit, les entreprises d'assurances, les mutuelles,
les institutions de prvoyance et les socits de bourse.
Les modalits dapplication des dispositions des 1er, 2me et
3me alinas ci-dessus sont fixes par circulaire du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit de coordination et de surveillance des
risques systmiques vis larticle 112 ci-dessous et du Comit des
tablissements de crdit.
Sans prjudice des dispositions applicables aux entits
rglementes appartenant au secteur de lassurance et des marchs de
capitaux, lorsque celles-ci remplissent les critres dfinissant un
conglomrat financier prvu au premier tiret du premier alina du
prsent article, les dispositions des articles 76, 78, 79, 80, 81, 83, 85 et
87 ainsi que celles du chapitre II du titre V de la prsente loi leur sont
applicables, dans les conditions fixes par circulaire du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.

Article 20
Les tablissements de paiement viss larticle 15 ci-dessus
sont soumis aux dispositions des titres II, IV, V, VI, VII et VIII de la
prsente loi, sous rserve des conditions spcifiques qui seront dictes cet
effet par circulaires du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit.
Article 21
Ne sont pas soumis aux dispositions de la prsente loi :
1) Bank Al-Maghrib;
2) la Trsorerie gnrale ;
3) le Service de Mandats Postaux ;
4) les entreprises dassurances et de rassurance rgies par la loi n
17-99 portant code des assurances et les organismes de prvoyance et de
retraite ;
5) les organismes but non lucratif qui, dans le cadre de leur
mission et pour des raisons dordre social, accordent sur leurs ressources

propres des prts des conditions prfrentielles aux personnes qui peuvent
en bnficier en vertu des statuts de ces organismes ;
6) le Fonds Hassan II pour le dveloppement conomique et social
rgi par la loi n 36-01 ;
7) les institutions financires internationales et les organismes
publics de coopration trangers autoriss par une convention conclue avec
le Gouvernement du Royaume du Maroc exercer une ou plusieurs
oprations vises larticle 1er ci-dessus.
Chapitre II
Cadre institutionnel
Article 22
Les circulaires du wali de Bank Al-Maghrib prises en
application de la prsente loi et des dispositions lgislatives et
rglementaires en vigueur sont soumises, pour homologation par
arrts, au ministre charg des finances et publies au Bulletin Officiel.
Article 23
Il est institu un comit dnomm Comit des tablissements de
crdit dont lavis est requis par le wali de Bank Al-Maghrib sur toute
question, caractre gnral ou individuel, ayant trait lactivit des
tablissements de crdit et des autres organismes assimils viss larticle
11 ci-dessus.
Le Comit mne galement toutes tudes portant sur lactivit des
tablissements de crdit et notamment sur leurs rapports avec la clientle et
sur linformation du public.
Ces tudes peuvent donner lieu
recommandations du wali de Bank Al-Maghrib.

des

circulaires

ou

Le Comit des tablissements de crdit est prsid par le wali de


Bank Al-Maghrib.
Il comprend en outre :
- un reprsentant de Bank Al-Maghrib ;
- deux reprsentants du ministre charg des finances, dont le
Directeur du Trsor et des Finances Extrieures ;
- deux reprsentants du Groupement professionnel des banques du
Maroc, dont le prsident ;
- le prsident de lAssociation professionnelle des socits de
financement et des tablissements de paiement;
- le prsident de la Fdration nationale des associations de
micro-crdit.

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Lorsquil est saisi de questions caractre individuel, telles que


dfinies au paragraphe 2 de larticle 24 ci-aprs, sa composition est
restreinte aux seuls reprsentants de Bank Al-Maghrib et du ministre
charg des finances.
Les modalits de fonctionnement du Comit des tablissements de
crdit sont fixes par dcret.
Le secrtariat du Comit est assur par Bank Al-Maghrib.

Article 24
Sont soumises, pour avis, au Comit des tablissements de crdit
vis larticle 23 ci-dessus notamment :
1- les questions suivantes intressant lactivit des tablissements
de crdit et revtant un caractre gnral :
- la dfinition des services dinvestissement viss larticle 8
ci-dessus et les modalits de leur fourniture ;
- les modalits dapplication des dispositions de larticle 9 ci-dessus
relatives aux conditions de prises de participations, par les tablissements
de crdit, dans des entreprises existantes ou en cration ;
- les modalits dexercice des services de paiement viss larticle
16 ci-dessus ;
- les modalits dmission des bons et des cartes dlivres par une
personne, pour lachat auprs delle, de biens ou de services
dtermins viss larticle 17 ci-dessus;
- les mesures prises par le wali de Bank Al-Maghrib en
application des dispositions de larticle 18 ci-dessus ;
- Les modalits dapplication des dispositions de larticle 19 cidessus relatives aux conglomrats financiers ;
- les modalits dapplication des dispositions de larticle 20 cidessus relatives aux tablissements de paiement;
- les statuts des associations professionnelles et les modifications
susceptibles de leur tre apportes, viss larticle 30 ci-dessous ;
- Les conditions et modalits de nomination, par les
tablissements de crdit, dadministrateurs indpendants viss
larticle 33 ci-dessous ;
- le montant du capital, ou de la dotation minimum, exigible des
tablissements de crdit, prvu par larticle 34 ci-dessous ;
- les modalits dapplication des dispositions de larticle 35 cidessous relatives aux fonds propres minimums des tablissements de
crdit ;
- les conditions et modalits douverture au Maroc, par les
tablissements de crdit ayant leur sige social ltranger, de bureaux

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dinformation, de liaison ou de reprsentation ; prvues larticle 39 cidessous ;


- les mesures dapplication des dispositions des articles 45 et 161
ci-dessous relatives respectivement la communication Bank Al-Maghrib
des documents et informations ncessaires au fonctionnement des services
dintrt commun et aux conditions et modalits daccs, du public, ces
informations ;
- les conditions de collecte de fonds du public et de distribution
de crdits, vises larticle 49 ci-dessous ;
- les conditions et modalits de collecte et demploi des dpts
dinvestissement prvus larticle 54 ci-dessous ;
- les caractristiques techniques des produits prvus aux
articles 56 et 57 ci-dessous ainsi que les modalits de leur prsentation
la clientle ;
- les conditions et les modalits de fonctionnement du comit
daudit prvu larticle 67 ci-dessous ;
- les conditions et modalits de fonctionnement du fonds
collectif de garantie des dpts prvu larticle 72 ci-dessous ;
- les conditions et modalits dexercice, par les tablissements
de crdit, des oprations prvues par le chapitre premier du titre III ;
- les conditions spcifiques prises par le wali de Bank AlMaghrib en application des dispositions de larticle 73 ci-dessous ;
- les mesures dapplication des dispositions de larticle 74 cidessous relatives aux obligations comptables des tablissements de crdit ;
- les conditions selon lesquelles les tablissements de crdit doivent
publier leurs tats de synthse et leurs tats financiers, viss larticle
78 ci-dessous;
- les mesures dapplication des prescriptions des articles 79 et 80
ci-dessous relatives aux dispositions prudentielles;
- les conditions et modalits de fonctionnement des comits
daudit, prvus larticle 81 ci-dessous ;
- les modalits dans lesquelles les entreprises vises larticle 84
ci-dessous doivent communiquer Bank A-Maghrib leurs tats de synthse;
- les mesures dapplication des dispositions de larticle 95 ci-dessous
relatives aux modalits selon lesquelles les tablissements de crdit doivent
soumettre Bank Al-Maghrib les changements affectant la composition de
leurs instances dirigeantes ;
- les modalits dapplication des dispositions de larticle 101 cidessous relatives au devoir de vigilance ;
- les mesures dapplication des dispositions de larticle 103 cidessous relatives aux modalits dapprobation des commissaires aux
comptes ;

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- Les termes de rfrence relatifs lexercice de la mission des


commissaires aux comptes prvue larticle 104 ci-dessous ;
- les conventions de coopration et dchange dinformations avec
les autorits de contrle des tablissements de crdit trangres vises
larticle 115 ci-dessous ;
- les conditions de versement des cotisations au fonds collectif
de garantie des dpts vises larticle 133 ci-dessous ;
- les modalits de gestion du fonds collectif de garantie des dpts
par la socit gestionnaire et ses interventions vises larticle 145 cidessous ;
- les clauses minimales relatives la convention de compte prvue
larticle 154 ci-dessous ;
- les modalits dapplication des dispositions de larticle 157 cidessous relatives la publication des conditions appliques par les
tablissements de crdit leurs oprations avec la clientle ;
- les modalits dapplication des dispositions de larticle 159
relatives llaboration des relevs de comptes ;
- les conditions dans lesquelles peuvent tre autoriss par Bank
Al-Maghrib, les intermdiaires mandats par les banques viss larticle
168 ci-dessous, pour recevoir des fonds du public.
Le wali recueille lavis du Comit des tablissements de crdit, dans
sa composition largie, sur les questions vises aux articles 139 et 140 cidessous.
2- Les questions suivantes intressant lactivit des tablissements
de crdit et organismes assimils et revtant un caractre individuel :
- loctroi dagrments pour lexercice de lactivit dtablissement de
crdit, dtablissement de paiement, dassociation de micro-crdit et de
banque offshore ;
- la fusion de deux ou de plusieurs tablissements de crdit ou
organismes assimils;
- labsorption dun ou plusieurs tablissements de crdit par un
autre tablissement de crdit ;
- la cration de filiales ou louverture de succursales, ou de bureaux
de reprsentation ltranger, ainsi que toute prise de participation
dbouchant sur un contrle dun tablissement de crdit install
ltranger, par les tablissements de crdit ayant leur sige social au
Maroc ;
- les changements qui affectent la nationalit, le contrle dun
tablissement de crdit ou organisme assimil ou la nature des oprations
quil effectue titre de profession habituelle.

13

Article 25
Il est institu un conseil dnomm Conseil national du crdit et de
lpargne compos de reprsentants de ladministration, de reprsentants
des organismes caractre financier, de reprsentants des chambres
professionnelles, de reprsentants des associations professionnelles et de
personnes dsignes par le premier ministre en raison de leur comptence
dans le domaine conomique et financier.
La composition et les modalits de fonctionnement dudit Conseil
sont fixes par dcret.
Le Conseil national du crdit et de lpargne dbat de toute
question intressant le dveloppement de lpargne ainsi que de lvolution
de lactivit des tablissements de crdit et des organismes assimils. Il
formule des propositions au gouvernement dans les domaines qui entrent
dans sa comptence.
Il peut constituer en son sein des groupes de travail pour mener
toutes tudes quil juge utiles ou qui peuvent lui tre confies par le ministre
charg des finances ou le wali de Bank Al-Maghrib.
Il peut demander Bank Al-Maghrib et aux administrations
comptentes de lui fournir toute information utile laccomplissement de sa
mission.
Le Conseil national du crdit et de lpargne est prsid par le
ministre charg des finances.
Le secrtariat du Conseil est assur par Bank Al-Maghrib.
Article 26
Il est institu une commission, dnomme Commission de
discipline des tablissements de crdit, charge dinstruire les dossiers
disciplinaires dont elle est saisie et de proposer, au wali de Bank AlMaghrib, les sanctions disciplinaires prononcer en application des
dispositions de larticle 179 ci-dessous.
Article 27
La Commission de discipline
comprend les membres suivants :

des

tablissements

de

crdit,

- un reprsentant de Bank Al-Maghrib ;


- deux reprsentants du ministre charg des finances ;
- deux magistrats, nomms par le ministre charg des finances, sur
proposition du ministre charg de la justice.
Le prsident de la Commission peut faire appel toute personne
dont la collaboration est juge utile pour donner la Commission un avis
propos de laffaire dont elle est saisie. Cette personne ne prend pas part aux
dlibrations de la Commission.
Le secrtariat de la Commission est assur par Bank Al-Maghrib.
14

Article 28
La Commission labore et adopte son rglement intrieur.
Elle se runit sur convocation de son prsident et dlibre
valablement lorsque quatre au moins de ses membres sont prsents.
Ses avis sont pris la majorit des membres prsents et, en cas de
partage gal des voix, celle du prsident est prpondrante.
Article 29
La Commission convoque, afin de lentendre, le reprsentant lgal
de ltablissement concern, qui peut se faire assister dun dfenseur de son
choix, et ce aprs lui avoir signifi les griefs relevs son encontre et
communiqu tous les lments du dossier.
La Commission peut convoquer, son initiative ou la demande de
lintress, le reprsentant de lassociation professionnelle concerne afin de
lentendre.
Article 30
Les tablissements de crdit agrs en tant que banques et les
banques offshore sont tenus dadhrer lassociation professionnelle
dnomme Groupement professionnel des banques du Maroc rgie par les
dispositions du dahir du 3 joumada I 1378 (15 novembre 1958)
rglementant le droit dassociation, tel quil a t modifi et complt.
Les tablissements de crdit agrs en tant que socits de
financement et les tablissements de paiement agrs sont tenus
dadhrer

lassociation
professionnelle
dnomme
Association
professionnelle des socits de financement et des tablissements de
paiement rgie par les dispositions du dahir du 3 joumada I 1378 (15
novembre 1958) rglementant le droit dassociation, tel quil a t modifi et
complt.
Les statuts des deux associations prcites ainsi que toutes
modifications y relatives sont approuvs par le ministre charg des
finances, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.

Article 31
Les associations professionnelles des tablissements de crdit
tudient les questions intressant lexercice de la profession, notamment
lamlioration des techniques de banque et de crdit, lintroduction de
nouvelles technologies, la cration de services communs, la formation du
personnel et les relations avec les reprsentants des employs.
Elles peuvent tre consultes par le ministre charg des finances ou
le wali de Bank Al-Maghrib sur toute question intressant la profession. De
mme, elles peuvent leur soumettre des propositions dans ce domaine.

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Les associations professionnelles des tablissements de crdit


servent dintermdiaire, pour les questions concernant la profession, entre
leurs membres, dune part, et les pouvoirs publics ou tout autre organisme
national ou tranger, dautre part.
Elles doivent informer le ministre charg des finances et le wali de
Bank Al-Maghrib de tout manquement, dont elles ont eu connaissance, dans
lapplication, par leurs membres, des dispositions de la prsente loi et des
textes pris pour leur application.
Elles sont habilites ester en justice lorsquelles estiment que les
intrts de la profession sont en jeu et notamment lorsquun ou plusieurs de
leurs membres sont en cause.

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TITRE DEUXIEME
OCTROI DE LAGREMENT, CONDITIONS DEXERCICE ET RETRAIT DE
LAGREMENT
Chapitre Premier
Agrment et conditions dexercice
Article 32
1- Avant dexercer son activit au Maroc, toute personne morale
considre comme :
- tablissement de crdit au sens de larticle 1er ci-dessus ;
- ou comme association de micro crdit au sens de larticle 1er de la
loi n18-97 relative au micro-crdit ;
- ou comme banque offshore au sens de larticle 2 de la loi n 58-90
relative aux places financires offshore ;
- ou comme tablissement de paiement au sens de larticle 15 cidessus.
doit avoir t pralablement agre par le wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit.
2- Les demandes dagrment
pour
exercer
en
tant
qutablissement de crdit, soit en qualit de banque, soit en qualit de
socit de financement, soit en tant qutablissement de paiement
doivent tre adresses Bank Al-Maghrib qui sassure :
- du respect par la personne morale postulante des dispositions des
articles 33, 34, 35, 36 et 42 ci-aprs ;
- de ladquation des moyens humains, techniques et financiers de
la personne morale postulante, compte tenu notamment de limplantation
projete et du programme dactivit quelle envisage de mettre en uvre ;
- de lexprience professionnelle et de lhonorabilit des fondateurs,
des apporteurs du capital, des membres des organes dadministration, de
direction et de gestion ;
- de la capacit du postulant respecter les dispositions de la
prsente loi et des textes pris pour son application ;
- que les liens de capital pouvant exister entre la personne morale
postulante et dautres personnes morales ne sont pas de nature en
entraver le contrle prudentiel.
3- Les demandes dagrment pour exercer en qualit
dassociation de micro-crdit ou de banque offshore doivent tre
adresses Bank Al-Maghrib qui sassure du respect, par le postulant,

17

des conditions prvues respectivement par les lois n 18-97 et 58-90


susvises.
4- Dans le cadre de linstruction de la demande, Bank Al-Maghrib
est habilite rclamer tous documents et renseignements quelle juge
ncessaires.
5- La dcision portant agrment ou, le cas chant, refus dment
motiv, est notifie par le wali de Bank Al-Maghrib lentreprise postulante,
dans un dlai maximum de quatre mois compter de la date de rception de
lensemble des documents et renseignements requis.
Lagrment peut tre limit lexercice de certaines oprations
seulement lorsquil apparat que les moyens humains, techniques ou
financiers du postulant sont insuffisants au regard des oprations quil
envisage deffectuer.
Il peut galement tre subordonn au respect dengagements
financiers souscrits par le postulant.
6- La dcision portant agrment est publie au Bulletin Officiel.
Ampliation en est communique au ministre charg des finances et
lassociation professionnelle concerne.
Article 33
1- Les tablissements de crdit ayant leur sige social au Maroc
ne peuvent tre constitus que sous la forme de socit anonyme
capital fixe ou de cooprative capital variable.
Ils doivent dsigner au sein de leurs conseils dadministration ou
conseils de surveillance, des administrateurs ou membres indpendants
dans les conditions et suivant les modalits fixes par circulaire du wali
de Bank Al-Maghrib aprs avis du comit des tablissements de crdit.
Par drogation aux dispositions de larticle 44 de la loi n 17-95
relative aux socits anonymes telle que modifie et complte, les
administrateurs indpendants ne doivent pas tre propritaires
d'actions avec ou sans droit de vote de ltablissement.
2- Les tablissements de paiement sont constitus sous forme de
socit anonyme ou de socit responsabilit limite.

Article 34
Tout tablissement de crdit ayant son sige social au Maroc doit
justifier son bilan dun capital intgralement libr ou, lorsquil sagit dun
tablissement public, dune dotation totalement verse, dont le montant doit
tre gal au moins au capital minimum, tel que fix, pour la catgorie ou la
sous-catgorie dont il relve, par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib,
aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
18

Tout tablissement de crdit ayant son sige social ltranger et


autoris ouvrir une succursale au Maroc doit affecter lensemble de ses
oprations une dotation, effectivement employe au Maroc, dun montant au
moins gal au capital minimum vis ci-dessus.
Article 35
Lactif de tout tablissement de crdit doit, tout moment, excder
effectivement, dun montant au moins gal au capital minimum ou la
dotation minimum, le passif exigible, sans que les versements des
actionnaires ou la dotation, selon le cas, puissent tre compenss,
directement ou indirectement, notamment par des prts, avances ou
souscription de titres de crance ou de capital, ayant pour objet la reprise du
capital ou de la dotation.
Les modalits dapplication des dispositions du prsent article sont
fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit.
Article 36
Nul ne peut, un titre quelconque, fonder, diriger, administrer,
grer ou liquider un tablissement de crdit :
1) sil a t condamn irrvocablement pour crime ou pour lun des
dlits prvus et rprims par les articles 334 391 et 505 574 du code
pnal ;
2) sil a t
lgislation des changes ;

condamn irrvocablement pour infraction la

3) sil a t condamn irrvocablement en vertu de la lgislation


relative la lutte contre le terrorisme ;
4) sil a t frapp dune dchance commerciale en vertu des
dispositions des articles 711 720 de la loi n 15-95 formant code de
commerce et quil na pas t rhabilit ;
5) sil a t condamn irrvocablement pour lune des infractions
prvues aux articles 721 724 de la loi n 15-95 formant code de commerce;
6) sil a fait lobjet dune condamnation irrvocable en vertu des
dispositions des articles 183 194 de la prsente loi ;
7) sil a fait lobjet de radiation, pour cause disciplinaire, dune
profession rglemente ;
8) sil a fait lobjet dune condamnation irrvocable en vertu de
la lgislation relative la lutte contre le blanchiment de capitaux ;
9) sil a fait lobjet dune condamnation prononce par une
juridiction trangre et passe en force de chose juge pour lun des crimes
ou dlits ci-dessus numrs.

19

Article 37
Lorsque la demande dagrment mane dun tablissement de
crdit ayant son sige social ltranger, soit pour la cration dune filiale,
soit pour louverture dune succursale au Maroc, cette demande doit tre
accompagne de lavis de lautorit du pays dorigine habilite dlivrer un
tel avis.
Bank Al-Maghrib sassure, galement, que les dispositions
lgislatives et rglementaires qui sont applicables aux tablissements de
crdit du pays dorigine ne sont pas de nature entraver la surveillance de
la filiale ou de la succursale dont la cration est envisage au Maroc.
Article 38
La cration de filiales ou louverture de succursales ou de
bureaux de reprsentation ltranger ainsi que toute prise de
participation dbouchant sur un contrle dun tablissement de crdit
install ltranger, par les tablissements de crdit ayant leur sige
social au Maroc sont subordonnes laccord pralable du wali de Bank
Al-Maghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Les prises de participation dans le capital des tablissements
de crdit installs ltranger par les tablissements de crdit ayant
leur sige social au Maroc, sont soumises laccord pralable du wali de
Bank Al-Maghrib.
Article 39
Les tablissements de crdit ayant leur sige social ltranger
peuvent, dans les conditions et modalits fixes par circulaire du wali de
Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit, ouvrir
au Maroc des bureaux ayant une activit dinformation, de liaison ou de
reprsentation.
Article 40
Est subordonne loctroi dun nouvel agrment dans les formes et
les conditions prvues larticle 32 ci-dessus, toute opration portant sur :
- la fusion de deux ou de plusieurs tablissements de crdit ;
- labsorption dun ou plusieurs tablissements de crdit par un
autre tablissement de crdit.
Article 41
Les changements qui affectent la nationalit, le contrle dun
tablissement de crdit ou la nature des oprations quil effectue
habituellement, sont subordonns loctroi dun nouvel agrment demand
et dlivr dans les formes et conditions prvues larticle 32 ci-dessus.
20

Au sens du prsent article, le contrle dun tablissement de crdit


rsulte :
- de la dtention, directe ou indirecte, dune fraction du capital
confrant la majorit des droits de vote dans les assembles gnrales ;
- ou du pouvoir de disposer de la majorit des droits de vote en
vertu dun accord conclu avec dautres associs ou actionnaires ;
- ou de lexercice, conjointement avec un nombre limit dassocis
ou dactionnaires, du pouvoir dadministration, de direction ou de
surveillance ;
- ou de lexercice en vertu de dispositions lgislatives, statutaires ou
contractuelles du pouvoir dadministration, de direction ou de surveillance ;
- ou du pouvoir de dterminer en fait, par les droits de vote, les
dcisions dans les assembles gnrales.
Article 42
Le prsident directeur gnral, le directeur gnral, le directeur
gnral dlgu, les membres du directoire ainsi que toute personne ayant
reu dlgation de pouvoir de direction, du prsident-directeur gnral, du
conseil dadministration ou de surveillance dun tablissement de crdit
recevant des fonds du public, ne peut cumuler ces fonctions avec des
fonctions similaires dans toute autre entreprise, lexception :
- des socits de financement ne recevant pas des fonds du public ;
- des socits contrles par ltablissement de crdit considr
dont lactivit aurait pu tre exerce par ce dernier dans le cadre normal de
sa gestion, sous rserve du respect des dispositions lgislatives particulires
applicables cette activit.
Article 43
Les tablissements de crdit doivent notifier Bank Al-Maghrib,
selon les modalits fixes par elle :
- toute modification affectant leurs statuts ;
- le programme annuel dextension de leur rseau au Maroc ou
ltranger ;
- toute ouverture effective, fermeture ou transfert, au Maroc ou
ltranger, dagences, de guichets, ou de bureaux de reprsentation.
Bank Al-Maghrib peut limiter ou interdire aux tablissements de
crdit lextension de leur rseau au Maroc ou ltranger en cas de non
respect des dispositions des articles 79 et 80 ci-dessous.

21

Article 44
Les tablissements de crdit doivent faire tat, dans leurs actes,
documents et publications, quel quen soit le support :
- de leur dnomination sociale telle quelle figure dans la liste vise
larticle 46 ci-dessous ;
- de leur forme juridique ;
- du montant de leur capital social ou de leur dotation ;
- de ladresse de leur sige social ou de leur principal tablissement
au Maroc ;
- du numro de leur immatriculation au registre du commerce ;
- de la catgorie ou sous-catgorie laquelle ils appartiennent ;
- et des rfrences de la dcision portant leur agrment.
Article 45
Les tablissements de crdit sont tenus de communiquer Bank
Al-Maghrib tous documents et informations ncessaires au bon
fonctionnement des services dintrt commun viss larticle 161 cidessous, dans les conditions fixes par circulaire du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 46
Bank Al-Maghrib tablit et tient jour la liste des
tablissements de crdit, des associations de micro-crdit, des banques
offshore et des tablissements de paiement, agrs. A sa diligence, la
liste initiale et les modifications dont elle fait lobjet sont publies au Bulletin
Officiel.
Bank Al-Maghrib tablit et tient jour la liste des succursales,
agences, guichets et bureaux de reprsentation des tablissements de crdit
exerant leur activit au Maroc ainsi que celle des succursales, agences,
guichets et bureaux de reprsentation ouverts ltranger par des
tablissements de crdit ayant leur sige social au Maroc.
Article 47
Lorsque les autorits de la concurrence sont saisies, en
application des dispositions des articles 6, 7 et 10 de la loi n 06-99 sur
la libert des prix et de la concurrence, de litiges concernant,
directement ou indirectement, un tablissement de crdit ou organisme
assimil, elles recueillent, au pralable, l'avis de Bank Al-Maghrib.
Lavis de Bank Al-Maghrib est transmis ces autorits dans un
dlai dun mois compter de la date de rception de la demande davis.

22

Article 48
Lorsque Bank Al-Maghrib, loccasion de lexamen dune
demande dagrment ou dune demande de fusion-absorption entre deux
ou plusieurs tablissements de crdit ou organismes assimils, estime
que lopration envisage peut ou est susceptible de constituer une
violation des dispositions de larticle 10 de la loi n 06-99 prcite, elle
sursoit statuer sur la demande et requiert lavis de lautorit de la
concurrence comptente pour connatre des pratiques contraires la
loi sur la libert des prix et de la concurrence.
Cette autorit transmet son avis Bank Al-Maghrib dans un
dlai d'un mois maximum compter de la date de rception de la
demande.
Article 49
En vue dassurer le dveloppement de lconomie, la dfense de la
monnaie, la protection des dposants et des emprunteurs, le ministre charg
des finances peut fixer par arrts, pour lensemble des tablissements de
crdit ou pour chaque catgorie ou sous-catgorie de ces tablissements, les
conditions de collecte de fonds du public et de distribution de crdits, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit.

Chapitre II
Retrait dagrment
Article 50
Le retrait de lagrment un tablissement de crdit est prononc
par le wali de Bank Al-Maghrib :
1- soit la demande de ltablissement de crdit lui-mme ;
2 soit lorsque ltablissement de crdit :
* na pas fait usage de son agrment dans un dlai de douze
mois, compter de la date de notification de la dcision portant agrment ;
* nexerce plus son activit depuis au moins six mois ;
* ne remplit plus les conditions au vu desquelles il a t agr.
3- soit lorsque la situation de ltablissement de crdit est
considre comme irrmdiablement compromise ;
4- soit titre de sanction disciplinaire en application des
dispositions de larticle 179 ci-dessous.
Lavis de la Commission de discipline des tablissements de crdit
est requis dans les cas prvus aux 2me, 3me et 4me paragraphes ci-dessus.

23

Article 51
La dcision de retrait dagrment est notifie ltablissement de
crdit concern et publie au Bulletin Officiel. Elle entrane la radiation de
ltablissement concern de la liste vise larticle 46 ci-dessus.
Ampliation en est communique au ministre charg des
finances et lassociation professionnelle concerne.

24

TITRE TROISIEME : Banques Participatives


Chapitre Premier
Champ dapplication
Article 52
Sont considres comme banques participatives, les personnes
morales rgies par les dispositions du prsent titre, habilites exercer
titre de profession habituelle en conformit avec les prceptes de la
Charia, les activits vises larticle 1er ci-dessus ainsi que les
oprations commerciales, financires et dinvestissement, lexclusion
de toute opration impliquant la perception et le versement dintrt.
Article 53
Les banques participatives sont habilites recevoir du public
des dpts dinvestissement dont la rmunration est lie aux rsultats
des investissements convenus avec la clientle.
Article 54
On entend par dpts dinvestissement tout contrat liant le
dposant en tant que bailleur de fonds la banque en tant que
gestionnaire, en vue de la participation aux profits issus de ces
investissements selon un prorata prdtermin ou en contrepartie
dune commission verse par le dposant. Les pertes sont supportes
par le dposant, sauf faute grave commise par la banque.
Les conditions et modalits de collecte et demploi de ces
dpts sont fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis
du Comit charia pour la finance vis larticle 61 ci-dessous et du
Comit des tablissements de crdit.
Article 55
Les banques participatives peuvent exercer, sous rserve du
respect des dispositions lgislatives et rglementaires applicables en la
matire et conformment aux prceptes de la Charia, les oprations
connexes leurs activits prvues larticle 7 ci-dessus.
Article 56
Les banques participatives peuvent procder au financement
de la clientle travers notamment les produits ci-aprs :
- Mourabaha, dfinie comme tant tout contrat par lequel une banque
participative acquiert un bien meuble ou immeuble en vue de le
revendre son client son cot dacquisition plus une marge
bnficiaire convenue davance.

25

Le rglement par le client est effectu selon les modalits convenues


entre les parties.
- Ijara , dfinie comme tant tout contrat selon lequel une banque

participative met, titre locatif, un bien meuble ou immeuble


dtermin, identifi et proprit de cette banque, la disposition dun
client pour un usage autoris par la loi.
LIjara peut revtir lune des deux formes suivantes :
- Ijara tachghilia qui consiste en une location simple ;
- Ijara wa iqtinaa qui consiste en une location assortie de
lengagement ferme du locataire dacqurir le bien lou lissue
dune priode convenue davance.
- Moucharaka, dfinie comme tant tout contrat ayant pour objet la

participation, par une banque participative, dans un projet, en vue de


raliser un profit.
Les deux parties participent aux pertes hauteur de leur participation
et aux profits selon un prorata prdtermin.
La Moucharaka peut revtir lune des deux formes suivantes :
- la Moucharaka Tabita : les deux parties demeurent partenaires
jusqu lexpiration du contrat les liant ;
- la Moucharaka Moutanakissa : la banque se retire
progressivement du projet conformment aux stipulations du
contrat.
- Moudaraba, dfinie comme tant tout contrat mettant en relation une

banque participative (Rab el Mal) qui fournit des fonds et un


entrepreneur (Moudarib) qui fournit son travail en vue de raliser un
projet. La responsabilit de la gestion du projet repose entirement sur
lentrepreneur. Les bnfices raliss sont partags selon une
rpartition convenue entre les deux parties et les pertes sont assumes
exclusivement par Rab el Mal sauf en cas de fraude commise par le
Moudarib.

Les caractristiques techniques de ces produits ainsi que les


modalits de leur prsentation la clientle sont fixes par circulaire
du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit charia pour la finance
et du Comit des tablissements de crdit.

26

Article 57
Les banques participatives peuvent financer leur clientle
travers tout autre produit conforme aux prceptes de la Charia dont les
caractristiques techniques ainsi que les modalits de leur prsentation
la clientle sont fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib aprs
avis du Comit charia pour la finance et du Comit des tablissements
de crdit.
Article 58
Outre les rgles rgissant les produits de financement prvus
par le prsent titre, il y a lieu de se rfrer aux prescriptions de la
Charia et ce, nonobstant toute disposition lgislative contraire.

Article 59
Les banques participatives sont agres conformment aux
dispositions de larticle 32 ci-dessus.
Article 60
Les tablissements de crdit viss larticle 10 ci-dessus
peuvent, sous rserve de lagrment du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit, exercer en partie ou en
totalit, les oprations prvues par le prsent titre.
Les conditions et modalits de leur exercice sont fixes par
circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit.
CHAPITRE II
Instances de conformit
Article 61
Conformment aux dispositions du dahir n1-03-300 du 2 rabii
I 1425 (22 avril 2004) portant rorganisation des conseils des oulma,
notamment ses articles 7 et 8, il est institu un comit dnomm
Comit charia pour la finance.
La composition et les modalits de fonctionnement de ce
Comit sont fixes par dcret.
Article 62
Le Comit charia pour la finance a notamment pour missions
de :
27

se prononcer sur la conformit la Charia des oprations et


produits offerts au public ;
rpondre aux consultations des banques ;
donner un avis pralable sur le contenu des campagnes de
communication des tablissements de crdit exerant
lactivit prvue par le prsent titre ;
proposer toute mesure de nature contribuer au
dveloppement de tout produit ou service financier
conformes la Charia.
Article 63

Les avis prononcs par le Comit charia pour la finance sont


opposables aux banques participatives et toute autre institution
financire offrant des produits ou des services conformes la Charia.
Ils prvalent sur toute interprtation contraire.
Article 64
Le secrtariat du Comit charia pour la finance est assur par
Bank Al-Maghrib.
Article 65
Les banques participatives adressent, la fin de chaque
exercice, au Comit charia pour la finance, un rapport dvaluation sur
leur conformit aux prceptes de la Charia.
Article 66
Le Comit charia pour la finance publie un rapport annuel
faisant ressortir les avis prononcs au cours de lexercice coul ainsi
que son apprciation/valuation quant la conformit des banques
participatives aux prceptes de la Charia.

Article 67
Les banques participatives sont tenues de mettre en place un
Comit daudit, charg :
-

didentifier et de prvenir les risques de non-conformit la


Charia ;
dassurer le suivi de lapplication des avis du Comit charia
pour la finance et den contrler le respect ;
de mettre en place les procdures et les manuels affrents
aux prceptes de la Charia respecter ;

28

dadopter les mesures requises en cas de non respect avr


des conditions imposes dans la mise en application dun
produit au sujet duquel un avis Charia a t mis.

Les conditions et les modalits de fonctionnement de ce


comit sont arrtes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 68
Les banques participatives sont tenues de communiquer
Bank Al-Maghrib, dans les conditions quelle fixe, un rapport sur la
conformit la Charia.

CHAPITRE III
Dispositions diverses
Article 69
Les banques participatives exerant les activits prvues par le
prsent titre sont tenues dadhrer lassociation professionnelle
dnomme Groupement professionnel des banques du Maroc rgie par
les dispositions du dahir du 3 Joumada I 1378 (15 Novembre 1958)
rglementant le droit dassociation, tel quil a t modifi et complt.

Article 70
Il est institu un fonds de garantie des dpts, destin
indemniser les dposants des banques agres effectuer les oprations
objet du prsent titre, en cas dindisponibilit de leurs dpts et de tous
autres fonds remboursables.
Ce fonds peut galement, titre prventif et exceptionnel,
accorder une banque participative en difficult et dans la limite de ses
disponibilits, des concours remboursables ou prendre une participation
dans son capital.

Article 71
La garantie du fonds couvre tous les dpts et autres fonds
remboursables collects lexclusion des fonds dinvestissements

29

prvus par les dispositions de larticle 53 ci-dessus et des fonds


numrs aux alinas 1 5 de larticle 134 ci-dessous.
Article 72
La gestion de ce fonds est concde la socit gestionnaire
du Fonds collectif de garantie des dpts prvue larticle 135 cidessous.
Les conditions et les modalits de fonctionnement de ce fonds
sont arrtes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du
Comit des tablissements de crdit et du Comit charia pour la
finance.
Article 73
Les dispositions de la prsente loi sont applicables aux banques
participatives, sous rserve des conditions spcifiques qui seront
dictes cet effet, par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit.

30

TITRE QUATRIEME
DISPOSITIONS COMPTABLES ET PRUDENTIELLES
Chapitre Premier
Dispositions comptables
Article 74
Par drogation aux dispositions de la loi n 9-88 relative aux
obligations comptables des commerants, les tablissements de crdit sont
astreints tenir leur comptabilit dans les conditions fixes par circulaire du
wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis, respectivement du Comit des
tablissements de crdit et du Conseil national de la comptabilit.
Les avis du Conseil national de la comptabilit sont formuls dans
un dlai nexcdant pas deux mois compter de la date de sa saisine.
Article 75
Les tablissements de crdit ayant leur sige social ltranger et
agrs pour exercer leur activit au Maroc doivent tenir, au sige de leur
principal tablissement implant au Maroc, une comptabilit des oprations
traites, conformment aux dispositions du prsent chapitre.
Article 76
Les tablissements de crdit doivent, la clture de chaque
exercice social, tablir sur une base individuelle et consolide ou sousconsolide, les tats de synthse relatifs cet exercice.
Les tablissements de crdit sont tenus galement de dresser ces
documents la fin du premier semestre de chaque exercice social.
Les tats de synthse sont transmis Bank Al-Maghrib dans les
conditions fixes par elle.
Article 77
Les tablissements de crdit sont astreints la tenue de situations
comptables et dtats annexes ainsi que de tout autre document permettant
Bank Al-Maghrib deffectuer le contrle qui lui est dvolu par la prsente
loi ou par toute autre lgislation en vigueur.
Ces documents sont tablis et communiqus Bank Al-Maghrib
dans les conditions fixes par elle.

31

Article 78
Les tablissements de crdit doivent publier les tats de synthse
cits larticle 76 ci-dessus dans les conditions fixes par circulaire du wali
de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Bank Al-Maghrib sassure que les publications susvises sont
rgulirement effectues. Elle ordonne aux tablissements concerns de
procder des publications rectificatives dans le cas o des inexactitudes ou
des omissions auraient t releves dans les documents publis.
Elle peut, son initiative, publier les tats de synthse de ces
tablissements, aprs avis de la Commission de discipline des
tablissements de crdit.
Chapitre II
Dispositions prudentielles
Article 79
Afin de prserver leur liquidit et leur solvabilit ainsi que
lquilibre de leur situation financire, les tablissements de crdit sont
tenus de respecter, sur une base individuelle et/ou consolide ou sousconsolide, des rgles prudentielles fixes par circulaires du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit, consistant
maintenir des proportions, notamment :
- entre lensemble ou certains des lments de lactif et des
engagements par signature reus et lensemble ou certains des lments du
passif et des engagements par signature donns ;
- entre les fonds propres et lensemble ou certains des risques
encourus ;
- entre les fonds propres et lensemble ou certaines catgories de
crances, de dettes et dengagements par signature en devises ;
- entre les fonds propres et le total des risques encourus sur un
mme bnficiaire ou un ensemble de bnficiaires ayant entre eux des liens
juridiques ou financiers qui en font un mme groupe dintrt ;
- entre les fonds propres et lensemble ou certains des lments
de lactif et les engagements par signature donns.
Article 80
Les tablissements de crdit sont tenus, dans les conditions fixes
par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit, de se doter dun systme de contrle interne
appropri visant identifier, mesurer et surveiller lensemble des risques
quils encourent et de mettre en place des dispositifs qui leur permettent de
mesurer la rentabilit de leurs oprations.

32

Article 81
Les tablissements de crdit sont tenus dinstituer un comit
daudit charg dassurer la surveillance et lvaluation de la mise en
uvre des dispositifs du contrle interne ainsi quun Comit charg du
suivi du processus didentification et de gestion des risques.
Les conditions et les modalits de fonctionnement de ces
comits sont arrtes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 82
Le wali de Bank Al-Maghrib peut exiger dun tablissement de
crdit prsentant un profil de risque particulier de respecter des rgles
prudentielles plus contraignantes que celles prises en application des
dispositions de larticle 79 ci-dessus.

33

TITRE CINQUIEME
CONTROLE DES ETABLISEMENTS DE CREDIT
Chapitre Premier
Contrle par Bank Al-Maghrib
Article 83
Bank Al-Maghrib est charge de contrler le respect, par les
tablissements de crdit des dispositions de la prsente loi et des textes pris
pour son application.
Elle vrifie ladquation de lorganisation administrative et
comptable et du systme de contrle interne de ces tablissements et veille
la qualit de leur situation financire.
Dans ce cadre, Bank Al-Maghrib est habilite effectuer, par ses
agents ou par toute autre personne commissionne cet effet par le wali, les
contrles sur place et sur documents des tablissements susviss.
Pour sassurer de lobservation des rgles prudentielles par ces
tablissements, les contrles sur place peuvent tre tendus leurs filiales
et aux personnes morales qui les contrlent, au sens des dispositions de
larticle 41 ci-dessus.
Les personnes vises lalina 3 ci-dessus ne peuvent voir leur
responsabilit civile personnelle engage raison de lexercice de leur
mission.
Article 84
Les entreprises ayant leur sige social au Maroc, autres que les
tablissements de crdit et les conglomrats financiers, qui contrlent un
tablissement de crdit, sont tenues de communiquer Bank Al-Maghrib,
selon les modalits fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit, leurs tats de synthse tablis
sur base individuelle, consolide ou sous-consolide accompagns du
rapport de leurs commissaires aux comptes.
Article 85
Bank Al-Maghrib peut demander aux organismes soumis son
contrle la communication de tous documents et renseignements
ncessaires laccomplissement de sa mission. Elle en dtermine la liste, le
modle et les dlais de transmission.

34

Article 86
Bank Al-Maghrib communique les rsultats des contrles ainsi que
ses recommandations aux dirigeants de ltablissement concern et son
organe dadministration ou de surveillance.
Bank Al-Maghrib peut transmettre les rsultats des contrles aux
commissaires aux comptes.
Article 87
Le prsident directeur gnral, le directeur gnral dlgu, le
directeur gnral, les membres du directoire et toute personne occupant une
fonction quivalente dans un tablissement de crdit ou dans tout autre
organisme soumis au contrle de Bank Al-Maghrib par la prsente loi, sont
tenus dinformer les membres du conseil dadministration ou du conseil de
surveillance de leur tablissement, ainsi que le ministre charg des finances
et le wali de Bank Al-Maghrib, de toute anomalie ou vnement grave
survenu dans lactivit ou la gestion dudit tablissement et qui sont
susceptibles den compromettre la situation ou de porter atteinte au renom
de la profession.
Article 88
Lorsquun tablissement de crdit a manqu aux usages de la
profession, Bank Al-Maghrib, aprs avoir mis ses dirigeants en demeure de
prsenter leurs explications, peut leur adresser une mise en garde.
Article 89
Lorsque la gestion ou la situation financire dun tablissement de
crdit noffrent pas de garanties suffisantes sur le plan de la solvabilit, de la
liquidit ou de la rentabilit, ou que son systme de contrle interne
prsente des lacunes graves, Bank Al-Maghrib lui adresse une injonction
leffet dy remdier dans un dlai quelle fixe.
Bank Al-Maghrib peut, dans ce cas, exiger communication dun
plan de redressement, appuy, si elle lestime ncessaire, par un rapport
tabli par un expert indpendant, prcisant notamment les dispositions
prises, les mesures envisages ainsi que le calendrier de leur mise en uvre.
Article 90
Dans le cas o elle estime que les moyens de financement prvus
dans le plan de redressement vis larticle 89 ci-dessus sont insuffisants,
le wali de Bank Al-Maghrib peut faire appel aux actionnaires ou aux
socitaires dtenant, directement ou indirectement, une participation gale
ou suprieure 5% du capital et faisant partie des organes dadministration,
de direction ou de gestion de ltablissement en cause, pour fournir celui-ci
le soutien financier qui lui est ncessaire.

35

Article 91
Bank Al-Maghrib peut, sans faire application de linjonction prvue
larticle 89 ci-dessus et de lappel aux actionnaires ou socitaires vis
larticle 90 ci-dessus, adresser directement un avertissement
ltablissement de crdit concern leffet de se conformer, dans un dlai
quelle dtermine, aux prescriptions de la prsente loi et des textes pris pour
leur application, damliorer ses mthodes de gestion, de renforcer sa
situation financire ou redresser les anomalies constates au niveau du
systme de contrle interne.
Article 92
Le wali de Bank Al-Maghrib dsigne, aprs avis de la Commission
de discipline des tablissements de crdit, un administrateur provisoire :
- lorsquil apparat que le fonctionnement des organes de
dlibration ou de surveillance ou la gestion de ltablissement ne peuvent
plus tre assurs normalement ;
- lorsque les mesures envisages dans le plan de redressement vis
larticle 89 ci-dessus sont juges insuffisantes pour assurer la viabilit de
ltablissement, que les actionnaires ou socitaires aient rpondu ou non
lappel du wali de Bank Al-Maghrib prvu larticle 90 ci-dessus ;
- dans le cas prvu larticle 179 ci-dessous.
Article 93
A titre exceptionnel et temporaire, Bank Al-Maghrib peut accorder
aux tablissements de crdit des drogations individuelles, dont elle
dtermine les conditions, aux rgles qui sont fixes en application des
dispositions de larticle 79 ci-dessus.
Article 94
En cas dinobservation des dispositions des articles 74, 79 et 80
ci-dessus et des textes pris pour leur application, Bank Al-Maghrib peut, soit
la place, soit en sus des sanctions disciplinaires prvues par la prsente
loi, interdire ou limiter la distribution, par un tablissement de crdit, de
dividendes aux actionnaires ou la rmunration des parts sociales aux
socitaires.
Article 95
Bank Al-Maghrib peut, par dcision dment motive, sopposer la
nomination dune personne au sein des organes dadministration, de
direction ou de gestion dun tablissement de crdit, notamment lorsquelle
estime que cette personne ne possde pas lhonorabilit et lexprience
ncessaire pour lexercice de ses fonctions.

36

Bank Al-Maghrib peut galement sopposer cette nomination


lorsquelle estime que les mandats exercs dans dautres institutions
peuvent entraver laccomplissement normal de ses fonctions et ce,
nonobstant les dispositions de larticle 36 ci-dessus.
Les modalits dapplication des dispositions du prsent article
sont fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du
Comit des tablissements de crdit.
Article 96
Toute personne dtenant, directement ou indirectement, une
participation gale ou suprieure 5% du capital social ou des droits de vote
dun tablissement de crdit doit dclarer Bank Al-Maghrib et
ltablissement concern la part du capital ou des droits de vote quelle
dtient.
Cette dclaration doit tre effectue par lettre recommande avec
accus de rception dans les 30 jours qui suivent la date laquelle ce niveau
de participation est atteint.
Article 97
Sans prjudice des dispositions de larticle 41 ci-dessus, laccord de
Bank Al-Maghrib est requis lorsquune personne physique ou plusieurs
personnes physiques ayant entre elles des liens, ou une personne morale
envisage de dtenir ou de cder, directement ou indirectement, une
participation dans le capital dun tablissement de crdit confrant au moins
10 %, 20 % ou 30 % du capital social ou des droits de vote dans les
assembles gnrales.
Article 98
Les personnes vises aux articles 96 et 97 ci-dessus sont tenues de
communiquer Bank Al-Maghrib toutes les informations que celle-ci peut
leur demander dans le cadre de lexercice de sa mission.
Article 99
Bank Al-Maghrib est charge de veiller au respect, par les
organismes soumis son contrle, des dispositions lgislatives
applicables la lutte contre le blanchiment de capitaux et le
financement du terrorisme et des textes pris pour leur application.
Article 100
Les tablissements de crdit et les autres organismes soumis
au contrle de Bank Al-Maghrib sont tenus, dans le cadre de la lutte
contre le blanchiment de capitaux et le financement du terrorisme, de
mettre en place un dispositif de vigilance et de veille interne

37

conformment aux dispositions de la loi n 43-05 relative lutte contre


le blanchiment de capitaux telle que modifie et complte et des
textes pris pour son application.
Dans ce cadre, Bank Al-Maghrib peut fixer des rgles
spcifiques chaque catgorie dtablissements soumis son contrle
en fonction de la nature de ses activits et des risques quil encourt.
Article 101
Les modalits dapplication des dispositions de larticle 100 cidessus sont fixes par voie de circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs
avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 102
Bank Al-Maghrib publie un rapport annuel sur le contrle des
tablissements de crdit et des organismes assimils ainsi que sur lactivit
et les rsultats de ces tablissements.
CHAPITRE II
Contrle par les commissaires aux comptes
Article 103
Les tablissements de crdit sont tenus de dsigner deux
commissaires aux comptes aprs approbation du wali de Bank AlMaghrib.
Par drogation aux dispositions de lalina ci-dessus et celles
de larticle 159 de la loi n17-95 relative aux socits anonymes, les
tablissements de crdit dsignent un seul commissaire aux comptes
lorsque leur total bilan est infrieur un seuil fix par Bank Al-Maghrib.
Les modalits dapprobation des commissaires aux comptes
sont fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du
Comit des tablissements de crdit.
Article 104
Les commissaires aux comptes ont pour mission :
- de contrler les comptes conformment aux dispositions du titre
VI de la loi n 17-95 relative aux socits anonymes;
- de sassurer du respect des mesures prises en application des
dispositions des articles 74, 79 et 80 ci-dessus;
- de vrifier la sincrit des informations destines au public et leur
concordance avec les comptes.

38

Les termes de rfrence relatifs lexercice de la mission des


commissaires aux comptes sont fixs par circulaire du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 105
Par drogation aux dispositions de larticle 163 de la loi n 17-95
relative aux socits anonymes, le renouvellement du mandat des
commissaires aux comptes ayant effectu leur mission auprs dun mme
tablissement, durant deux mandats conscutifs de trois ans, ne peut
intervenir qu lexpiration dun dlai de trois ans aprs le terme du dernier
mandat et sous rserve de lapprobation de Bank Al-Maghrib.
Article 106
Outre les dispositions relatives aux rgles dincompatibilit prvues
par la loi n 17-95 prcite et par la loi n 15-89 rglementant la profession
dexpert comptable et instituant un ordre des experts comptables, les
commissaires aux comptes doivent prsenter toutes les garanties
dindpendance lgard de ltablissement contrl.
Lorsquil y a dsignation de deux commissaires aux comptes, ceuxci ne peuvent reprsenter ou appartenir des cabinets ayant des liens entre
eux.
Article 107
Les commissaires aux comptes tablissent des rapports dans
lesquels ils rendent compte de leur mission telle que dfinie larticle 104
ci-dessus.
Ces rapports sont communiqus Bank Al-Maghrib.
Article 108
Les commissaires aux comptes sont tenus de signaler
immdiatement Bank Al-Maghrib, tout fait ou dcision dont ils ont
connaissance au cours de lexercice de leur mission auprs dun
tablissement de crdit qui constitue une violation des dispositions
lgislatives ou rglementaires qui leur sont applicables et qui sont de nature
notamment :
- affecter la situation financire de ltablissement contrl ;
- mettre en danger la continuit de lexploitation ;
- entraner lmission de rserves ou le refus de certification des
comptes.

39

Article 109
Bank Al-Maghrib peut demander aux commissaires aux comptes de
lui fournir tous claircissements et explications propos des conclusions et
opinions exprimes dans leurs rapports et, le cas chant, de mettre sa
disposition les documents de travail sur la base desquels ils ont formul ces
conclusions et opinions.
Bank Al-Maghrib peut mettre la disposition des commissaires aux
comptes les informations estimes ncessaires laccomplissement de leur
mission.
Article 110
Bank Al-Maghrib saisit les organes dlibrants des tablissements
soumis son contrle leffet de mettre fin au mandat dun commissaire
aux comptes et procder son remplacement, lorsque ce dernier :
- ne respecte pas les dispositions du prsent chapitre et celles des
textes pris pour leur application ;
- a fait lobjet de mesures disciplinaires de la part de lordre des
experts comptables ou de sanctions pnales en application des dispositions
de la loi n 17-95 prcite.
Article 111
Les informations et documents changs entre Bank Al-Maghrib et
les commissaires aux comptes sont couverts par la rgle du secret
professionnel.
La responsabilit des commissaires aux comptes ne peut tre
engage du fait de la communication dinformations Bank Al-Maghrib.

40

TITRE SIXIEME
Surveillance macro prudentielle, rsolution des difficults des
tablissements de crdit et systme de garantie des dpts
Chapitre Premier
Surveillance macro prudentielle
Article 112
Il est institu un Comit dnomm Comit de coordination et
de surveillance des risques systmiques, ci-aprs le Comit, charg
dassurer la surveillance macro prudentielle du secteur financier.
A ce titre, il a notamment pour missions :
1- de coordonner les actions de ses membres en matire de
supervision des tablissements soumis leurs contrles et de
surveillance complmentaire des conglomrats financiers tels que
dfinis larticle 19 ci-dessus;
2- de coordonner la rglementation commune applicable ces
tablissements ;
3- danalyser la situation du secteur financier et dvaluer les
risques systmiques ;
4- de proposer toutes mesures pour prvenir les risques
systmiques et en attnuer les effets ;
5- et de coordonner la coopration et lchange dinformations
avec les instances charges de missions similaires ltranger.
Le Comit peut tre saisi par le ministre charg des finances de
toute question dintrt commun.
Article 113
Le Comit est prsid par le wali de Bank Al-Maghrib.
Il est compos de reprsentants de Bank Al-Maghrib, de
lautorit charge du contrle des entreprises dassurances et de
rassurance et de lautorit charge du contrle des marchs de
capitaux.
Sa composition est largie aux reprsentants du ministre
charg des finances lorsquil traite des questions vises aux
paragraphes 2, 3, 4 et 5 de larticle 112 ci-dessus.
La composition du Comit ainsi que les modalits de son
fonctionnement sont fixes par dcret.
Le secrtariat du Comit est assur par Bank al-Maghrib.

41

Article 114
Les membres du comit peuvent se communiquer toute
information et documents ncessaires laccomplissement de leurs
missions et pour la surveillance macro prudentielle.
Le Comit peut inviter ses travaux toute personne dont la
collaboration est juge utile.
Article 115
Bank Al-Maghrib est habilite conclure, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit, avec les instances charges, dans des Etats
trangers, dune mission similaire celle qui lui est confie par la prsente
loi en matire de contrle des tablissements de crdit, des conventions
bilatrales ayant pour objet :
- la dfinition des conditions dans lesquelles chacune des parties
peut transmettre et recevoir les informations utiles lexercice de sa
mission ;
- la ralisation des contrles sur place des filiales bancaires ou des
succursales des tablissements de crdit implantes sur le territoire de
chacune des parties.
Les contrles sur place susviss portent sur lobservation des
rgles prudentielles ainsi que sur la qualit des risques afin de permettre un
contrle consolid de la situation financire des groupes bancaires et
financiers.
Toutefois ces contrles ne peuvent :
- avoir lieu lorsquune action pnale est engage lencontre de la
filiale ou de la succursale installe au Maroc ;
- aboutir, le cas chant, qu lapplication, lencontre de la filiale
ou de la succursale installe au Maroc, des sanctions prvues par la
prsente loi et des textes pris pour son application.
Bank Al-Maghrib tient inform le ministre charg des finances de la
conclusion de toute convention avec une instance trangre de supervision
des tablissements de crdit.
La conclusion des conventions susvises ne peut intervenir :
- si elle est de nature porter atteinte la souverainet nationale,
la scurit, aux intrts essentiels du Royaume ou lordre public
marocain ;
- si linstance trangre de surveillance des tablissements de crdit
nest pas soumise des conditions similaires celles prvues par la
lgislation marocaine en matire de respect du secret professionnel.

42

CHAPITRE II
Administration provisoire des tablissements de crdit
Article 116
Les tablissements de crdit ne sont pas soumis aux procdures de
prvention et de traitement des difficults de lentreprise prvues
respectivement par les dispositions des Titres premier et II du livre V de la loi
n 15-95 formant Code de commerce.
Article 117
Ladministrateur provisoire est nomm par le wali de Bank AlMaghrib, dans les cas prvus larticle 92 ci-dessus.
La dcision de nomination de ladministrateur provisoire fixe la
dure de son mandat ainsi que les conditions de sa rmunration, qui est
la charge de ltablissement de crdit considr.
Cette dcision est notifie aux membres du conseil dadministration
ou de surveillance de ltablissement de crdit concern ainsi quau ministre
charg des finances.
Elle est publie au Bulletin Officiel.
Article 118
Ladministrateur provisoire doit, dans le dlai fix par Bank AlMaghrib, tablir lattention de celle-ci un rapport dans lequel il prcise la
nature, lorigine et limportance des difficults de ltablissement ainsi que
les mesures susceptibles dassurer son redressement.
Il peut proposer :
- la liquidation de ltablissement lorsque
considre comme irrmdiablement compromise ;

sa

situation

est

- sa cession totale ou partielle un autre tablissement;


- la cession, une structure ad hoc agre de plein droit en
qualit dtablissement de crdit, des actifs de ltablissement,
considrs comme compromis. Cette cession se fait par drogation aux
dispositions des articles 190, 192 et 195 du dahir formant code des
obligations et des contrats ;
- la scission de ltablissement conformment aux dispositions
de la loi n 17-95 relative aux socits anonymes.
Article 119
Lorsque Bank Al-Maghrib estime, au vu du rapport de
ladministrateur provisoire, que ltablissement de crdit dispose de
43

srieuses possibilits de redressement, elle dcide de la continuation de


lexploitation dudit tablissement.
Elle en informe, par crit, ladministrateur provisoire.
Article 120
A compter de la date de nomination de ladministrateur provisoire,
le fonctionnement des organes dadministration, de surveillance et de
direction de ltablissement est suspendu et lensemble de leurs pouvoirs est
transfr ladministrateur provisoire.
Ladministrateur provisoire est tenu, durant toute la dure de son
mandat, au respect des obligations lgales et conventionnelles incombant
aux dirigeants de ltablissement.
Les actions, les parts sociales et les certificats dinvestissement ou
de droit de vote dtenus par les membres des organes dadministration, de
surveillance et de direction de ltablissement concern ne peuvent,
compter de la date susvise, tre cds peine de nullit.
Les valeurs prcites sont vires un compte spcial bloqu, ouvert
par ladministrateur provisoire et tenu par ltablissement de crdit ou par
un intermdiaire habilit, selon le cas.
Ladministrateur provisoire fait mention de leur incessibilit sur les
registres de ltablissement de crdit.
Lincessibilit des titres ci-dessus prend fin de plein droit compter
de la cessation de ladministration provisoire.
Article 121
Ladministrateur provisoire dlivre aux membres des organes
dadministration, de surveillance et de direction de ltablissement concern
dtenant des actions, des parts sociales, des certificats dinvestissement ou
de droit de vote, un certificat leur permettant de participer aux assembles
gnrales de ltablissement de crdit.
Toutefois, lorsque les circonstances lexigent, notamment en cas de
dfaillance ou de blocage au niveau des assembles gnrales, Bank AlMaghrib, sur proposition de ladministrateur provisoire, saisit le prsident
du tribunal comptent pour quil dsigne un mandataire de justice qui sera
charg, pour une dure quil fixe, de lexercice des droits de vote attachs
aux titres mentionns au premier alina ci-dessus.
Article 122
Ladministrateur provisoire peut saisir le prsident du tribunal
comptent leffet de prononcer la nullit de tout paiement ou transfert
dactif, constitution de garanties ou de srets, effectus dans les six mois
prcdant sa dsignation au profit de toute personne physique ou morale,
lorsquil est tabli quune telle opration ntait pas lie la conduite des

44

oprations courantes de ltablissement ou quelle avait pour objet de


soustraire un ou plusieurs lments de son actif.
Article 123
Lorsquelle estime que lintrt des dposants le justifie, Bank AlMaghrib peut saisir le tribunal comptent, afin que soit ordonne la cession
des titres viss larticle 120 ci-dessus.
Le prix de cession est fix sur la base dune valuation effectue par
un expert choisi sur le tableau des experts comptables prvu par les
dispositions de la loi n 15-89 prcite rglementant la profession dexpert
comptable et instituant un ordre des experts comptables.
Article 124
Ladministrateur provisoire ne peut procder lacquisition ou
lalination de biens immeubles ou de titres de participation et emplois
assimils que sur autorisation pralable de Bank Al-Maghrib.
Article 125
Nonobstant toute disposition lgale ou toute clause contractuelle,
aucune rsiliation ou rsolution des contrats en cours, conclus avec la
clientle ou avec des tiers, ne peut rsulter du seul fait de la mise de
ltablissement de crdit sous administration provisoire.
Article 126
Ladministrateur provisoire est tenu dtablir un rapport trimestriel
lattention de Bank Al-Maghrib dans lequel il rend compte de lvolution de
la situation financire de ltablissement et de lexcution des mesures de
redressement telles que prvues dans le rapport vis larticle 118 ci-dessus
ainsi que les difficults rencontres et, le cas chant, les nouvelles mesures
prendre cet effet.
Article 127
Lorsque la situation financire de ltablissement est redresse,
lassemble gnrale des actionnaires ou des socitaires est convoque,
linitiative de ladministrateur provisoire aprs accord de Bank Al-Maghrib,
leffet de procder la dsignation de nouveaux organes dadministration, de
surveillance ou de direction.
Article 128
La mission de ladministrateur provisoire prend fin lexpiration de
son mandat ou lorsque :
- les organes viss larticle 127 ci-dessus sont dsigns ;
45

- la situation de ltablissement de crdit est irrmdiablement


compromise ;
- il ne peut, pour quelque raison que ce soit, assurer normalement
lexercice de ses fonctions ;
- il faillit ses obligations telles que prvues par le prsent
chapitre.
Dans ces deux derniers cas, il est pourvu au remplacement de
ladministrateur provisoire dans les formes prvues larticle 117 ci-dessus.
Article 129
Lorsque des circonstances menaant la stabilit du systme
bancaire lexigent, le wali de Bank Al-Maghrib, peut nommer
ladministrateur provisoire sans quil soit fait application des
dispositions de larticle 92 ci-dessus.
A compter de la date de nomination de cet administrateur provisoire, le
fonctionnement des organes dadministration, de surveillance et de
direction de ltablissement ainsi que les runions des assembles
gnrales sont suspendus et lensemble de leurs pouvoirs et
prrogatives sont transfrs ladministrateur provisoire.
Article 130
Dans les mmes circonstances vises larticle 129 ci-dessus, le
wali de Bank Al-Maghrib peut dcider de la mise en uvre dune ou de
plusieurs des mesures prvues larticle 118 ci-dessus.
Chapitre III
Systme de Garantie des Dpts
Article 131
Il est institu un Fonds collectif de garantie des dpts en vue
de protger les dposants, dsign ci-aprs le Fonds.
Article 132
Le Fonds est destin indemniser les dposants en cas
dindisponibilit de leurs dpts ou de tous autres fonds remboursables.
Le Fonds peut galement, titre prventif et exceptionnel,
accorder un tablissement de crdit en difficult des concours
remboursables ou prendre une participation dans son capital.

46

Article 133
Les tablissements de crdit agres pour recevoir des fonds du
public sont tenus dadhrer au Fonds collectif de garantie des dpts et
de contribuer rgulirement son financement par le versement de
cotisations dans les conditions fixes par circulaire du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 134
La garantie du Fonds couvre tous les dpts et autres fonds
remboursables collects par ltablissement de crdit lexclusion de
ceux reus de la part :
- des autres tablissements de crdit ;
- de ses filiales, des membres de ses organes dadministration,
de surveillance et de direction, de ses actionnaires disposant dau
moins 5% des droits de vote ;
- des organismes qui fournissent les services viss aux articles
7 et 16 ci-dessus ;
- des entits vises au 2me et 3me tirets de larticle 18 cidessus ;
- des organismes viss aux 1), 2), 3), 4), 6) et 7) de larticle 21
ci-dessus.
Article 135
Il est cr une socit anonyme conseil dadministration
laquelle sera concde la gestion du Fonds collectif de garantie des
dpts, dnomme ci-aprs socit gestionnaire, en application dun
cahier des charges approuv par Bank Al-Maghrib.
Ce cahier des charges dfinit notamment :
-

les obligations affrentes au fonctionnement de la socit


gestionnaire;

les rgles dontologiques devant tre respectes par le conseil


dadministration et par le personnel de la socit gestionnaire;

les modalits dchange dinformations entre Bank Al-Maghrib et


la socit gestionnaire.
Article 136

La socit gestionnaire est rgie par les dispositions du prsent


chapitre, par la loi n 17-95 relative aux socits anonymes ainsi que
par ses propres statuts.
Elle nest pas soumise aux autres dispositions de la prsente
loi.

47

Article 137
Les statuts de la socit gestionnaire ainsi que toutes les
modifications qui leur seront apportes sont, au pralable, approuvs
par Bank Al-Maghrib.
Article 138
Le capital social de la socit gestionnaire est dtenu par Bank
Al-Maghrib et par les tablissements de crdit adhrents au Fonds.
Son conseil dadministration est prsid par le wali de Bank AlMaghrib ou par toute autre personne dlgue par lui cet effet.
Article 139
Lorsquun tablissement de crdit adhrent au Fonds prouve
des difficults susceptibles dengendrer, terme, une indisponibilit
des dpts, la socit gestionnaire, peut, aprs avis de Bank Al-Maghrib
et sous rserve de la prsentation par ltablissement concern de
mesures de redressement juges acceptables, octroyer cet
tablissement, titre prventif et exceptionnel, des concours
remboursables dont elle dtermine le montant, le taux dintrt
applicable et les modalits de remboursement ou prendre des
participations dans son capital.
Le montant de cette participation et les conditions de sa
cession sont dtermins par le conseil dadministration de la socit
gestionnaire.
Article 140
Lorsque le wali de Bank Al-Maghrib constate quun
tablissement de crdit adhrent au Fonds, pour des raisons lies sa
situation financire, nest plus en mesure de restituer les dpts ou
autres fonds remboursables et que rien ne laisse prvoir que cette
restitution puisse avoir lieu dans des dlais proches, elle en informe les
membres du conseil dadministration de la socit gestionnaire, leffet
dindemniser les dposants.
En cas dinsuffisance des ressources du fonds en vue
dindemniser les dposants, la socit gestionnaire peut, dans les
conditions fixes par le wali de Bank Al-Maghrib, faire appel des
cotisations supplmentaires de la part des tablissements de crdit
adhrents.
Elle peut galement procder toute mission obligataire,
nonobstant les dlais prvus par les dispositions de larticle 293 de la
loi n 17-95 relative aux socits anonymes.

48

Article 141
Lindemnisation des dposants a lieu concurrence dun
montant maximum par dposant, personne physique ou morale et selon
les dlais fixs par Bank Al-Maghrib.
La socit gestionnaire du Fonds est subroge dans les droits
des dposants indemniss, concurrence des sommes quelle leur a
verses.
Article 142
En cas de liquidation dun tablissement de crdit ayant
bnfici de concours remboursables du Fonds collectif de garantie des
dpts, la socit gestionnaire du Fonds jouit dun privilge sur le
produit de la liquidation pour le recouvrement de sa crance qui prend
rang immdiatement aprs le privilge du Trsor prvu larticle 109
de la loi n 15-97 formant code de recouvrement des crances
publiques.
Article 143
La socit gestionnaire du fonds doit rgulirement, dans les
conditions fixes par Bank AL-Maghrib, porter la connaissance du
public les informations relatives laccomplissement de sa mission.

Article 144
La socit gestionnaire du fonds peut entretenir toute relation
de coopration et dchange dinformations avec des associations ou
organismes trangers chargs dassurer une mission similaire la
sienne.
Article 145
Les modalits de gestion du Fonds par la socit gestionnaire
et ses interventions sont fixes par circulaire du wali de Bank AlMaghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.

49

CHAPITRE IV
Liquidation des tablissements de crdit
Article 146
Toute action en justice lencontre dun tablissement de crdit
de nature entraner le prononc dun jugement douverture de liquidation
judiciaire, doit tre porte par le prsident du tribunal saisi la
connaissance de Bank Al-Maghrib.
Article 147
Entre en liquidation tout tablissement de crdit dont lagrment a
t retir :
1- soit la demande de ltablissement de crdit lui-mme ;
2 soit lorsque ltablissement de crdit :
- na pas fait usage de son agrment dans un dlai de douze
mois, compter de la date de notification de la dcision portant agrment ;
- nexerce plus son activit depuis au moins six mois ;
- ne remplit plus les conditions au vu desquelles il a t agr.
Dans ce cas, le ou les liquidateurs sont nomms par le wali de
Bank Al-Maghrib.
Pendant le dlai de liquidation, ltablissement en question
demeure soumis au contrle de Bank Al-Maghrib prvu par les dispositions
des articles 83 et 85 ci-dessus et ne peut effectuer que les oprations
strictement ncessaires sa liquidation.
Il ne peut faire tat de sa qualit dtablissement de crdit quen
prcisant quil est en liquidation.
Article 148
Lorsque le retrait dagrment est prononc suite la situation
irrmdiablement compromise de ltablissement de crdit ou titre de
sanction disciplinaire en application des dispositions de larticle 179 cidessous, le wali de Bank Al-Maghrib saisit le prsident du tribunal
comptent leffet de prononcer un jugement de liquidation judiciaire.
Toutefois et par drogation aux dispositions de larticle 568 du
Code de commerce, le ou les liquidateurs sont nomms par le wali de Bank
Al-Maghrib.
Le liquidateur procde aux oprations de liquidation conformment
aux dispositions du titre III du livre V de la loi n 15-95 formant Code de
commerce.

50

Article 149
La dcision du wali de nomination du ou des liquidateurs fixe la
dure de leur mandat, qui peut tre renouvel, ainsi que les conditions de
leur rmunration, qui est la charge de ltablissement de crdit concern.
Elle est publie au Bulletin Officiel.
Le ou les liquidateurs soumettent Bank Al-Maghrib un rapport
trimestriel sur les oprations de liquidation.
Article 150
Par drogation aux dispositions de larticle 686 de la loi n15-95
prcite, les dposants des tablissements de crdit en liquidation sont
dispenss des dclarations de crances prvues audit article.
Les modalits dapplication des dispositions ci-dessus sont fixes
par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib.
Article 151
A compter de la date de sa nomination, le liquidateur peut saisir le
tribunal comptent leffet de prononcer la nullit de tout paiement ou
transfert dactif, constitution de garanties ou de srets effectus dans les
six mois prcdant sa dsignation, au profit de toute personne physique ou
morale, lorsquil est tabli quune telle opration ntait pas lie la conduite
des oprations courantes de ltablissement ou quelle avait pour objet de
soustraire un ou plusieurs lments de son actif.
Article 152
Nonobstant toutes dispositions lgislatives contraires, ne peuvent,
en aucun cas, tre annuls les paiements et les livraisons de valeurs
effectus dans le cadre de systmes de rglements interbancaires ou dans le
cadre de systmes de rglement et de livraison dinstruments financiers,
jusqu lexpiration du jour o est publie la dcision de retrait dagrment
lencontre dun tablissement participant, directement ou indirectement,
de tels systmes.

51

TITRE SEPTIEME
Relations entre les tablissements de crdit et leur clientle et
intermdiaires en oprations effectues par les tablissements de crdit
Chapitre Premier
Relations entre les tablissements
de crdit et leur clientle
Article 153
Toute personne ne disposant pas dun compte vue et qui sest vu
refuser, par une ou plusieurs banques, louverture dun tel compte aprs
lavoir demand par lettre recommande avec accus de rception, peut
demander Bank Al-Maghrib de dsigner un tablissement de crdit auprs
duquel elle pourra se faire ouvrir un tel compte.
Lorsquelle estime que le refus nest pas fond, Bank Al-Maghrib
dsigne ltablissement de crdit auprs duquel le compte sera ouvert. Ce
dernier peut limiter les services lis louverture du compte aux oprations
de caisse.
Article 154
Toute ouverture dun compte vue ou terme ou dun compte
titres doit faire lobjet dune convention crite entre le client et son
tablissement de crdit. Cette convention, dont copie est remise au
client, doit notamment prciser les conditions de fonctionnement et de
clture dudit compte.
Les clauses minimales relatives la convention de compte sont
fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des
tablissements de crdit.
Article 155
Les tablissements de crdit dpositaires de fonds et valeurs
clturent les comptes quils tiennent lorsque les fonds et valeurs nont fait
lobjet, de la part de leurs titulaires ou ayants droit, daucune opration ou
rclamation depuis 10 ans.
Les tablissements de crdit sont tenus dadresser, dans un dlai
de six mois avant lexpiration de la priode prcite, un avis recommand au
titulaire de tout compte, ou ses ayants droit, susceptible dtre atteint par
la prescription et dont lavoir en capital et intrts est suprieur ou gal
une somme dtermine par arrt du ministre charg des finances.
Ces fonds et valeurs sont verss ou dposs, par les tablissements
de crdit, la Caisse de dpt et de gestion qui les dtiendra pour le compte
de leurs titulaires ou ayants droit jusqu lexpiration dun nouveau dlai de
5 ans.
52

Pass ce dlai, ces fonds et valeurs sont prescrits lgard de


leurs titulaires ou ayants droit et acquis de droit et verss au profit du
Trsor.
Article 156
Les dispositions du dahir du 8 Kaada 1331 (9 octobre 1913) fixant,
en matire civile et commerciale, le taux lgal des intrts et le maximum
des intrts conventionnels, tel quil a t modifi, ne sont pas applicables
aux oprations de dpts et de crdits effectues par les tablissements de
crdit.
Article 157
Les conditions appliques par les tablissements de crdit leurs
oprations, notamment en matire de taux dintrt dbiteurs et crditeurs,
de commission et de rgime de dates de valeur, doivent tre portes la
connaissance du public dans les conditions fixes par circulaire du wali de
Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit.
Article 158
Toute fermeture, par un tablissement de crdit, dune agence doit
tre porte la connaissance de la clientle par tout moyen appropri, deux
mois au moins avant la date de fermeture effective.
Ltablissement de crdit concern doit porter la connaissance de
la clientle les rfrences de lagence laquelle ses comptes seront
transfrs.
Il doit donner aux clients qui le souhaitent la possibilit de clturer
leurs comptes ou de transfrer leurs fonds, sans frais, soit auprs de toute
autre agence de son rseau, soit auprs dun autre tablissement de crdit.
Article 159
En matire judiciaire, les relevs de comptes, tablis par les
tablissements de crdit selon les modalits fixes par circulaire du wali de
Bank Al-Maghrib, aprs avis du Comit des tablissements de crdit, sont
admis comme moyens de preuve entre eux et leurs clients, dans les
contentieux les opposant, jusqu preuve du contraire.
Article 160
Toute personne sestimant lse, du fait dun manquement par un
tablissement de crdit aux prescriptions de la prsente loi et des textes pris
pour leur application, peut saisir Bank Al-Maghrib qui rservera la
demande la suite quelle juge approprie.

53

A cette fin, Bank Al-Maghrib peut procder des contrles sur


place ou demander ltablissement concern de lui fournir, dans les dlais
fixs par ses soins, tous les documents et renseignements quelle estime
ncessaires pour lexamen de ces demandes.
Article 161
Bank Al-Maghrib peut, son initiative ou la demande des
organisations professionnelles, crer et grer les services dintrt
commun suivants au profit des organismes assujettis la prsente loi,
des entreprises ou des administrations :
1- le service de centralisation des incidents de paiement de
chques dont la finalit est de sassurer de la crdibilit du chque en
tant que moyen de paiement.
Ce service est cr pour la centralisation des incidents de
paiement de chques dclars par les tablissements bancaires teneurs
de comptes sur lesquels des chques peuvent tre tirs aux fins de
diffusion auprs des mmes tablissements. Il centralise, en outre, les
injonctions de ne plus mettre de chques et les interdictions
judiciaires dmettre des chques et assure leur diffusion auprs des
tablissements bancaires. Il centralise, galement, les infractions
auxdites injonctions et interdictions judiciaires et les communique au
procureur du roi.
La dure de conservation des donnes de ce service est de:
- dix ans pour les interdictions bancaires non rgularises ;
- un an cinq ans maximum selon la dure de linterdiction
prononce par le Tribunal.
Les incidents de paiement rgulariss ou annuls ne sont plus
conservs ds dclaration par ltablissement bancaire concern de leur
rgularisation ou annulation.
Les infractions aux injonctions de ne plus mettre de chques
ainsi que des interdictions judiciaires ne sont plus conserves cinq ans
aprs leur dclaration au service.
Bank
Al-Maghrib
peut
conserver,
conformment
aux
dispositions lgislatives en vigueur, pour des besoins statistiques et de
surveillance de ce moyen de paiement, les donnes du service une
anne aprs lexpiration des dures fixes ci-dessus.
2- le service de centralisation des chques irrguliers dont la
finalit est de protger les entreprises contre la fraude dans les
paiements par chques.
Ce service centralise, aux fins de diffusion aux entreprises, les
dclarations des tablissements bancaires relatives aux oppositions
pour perte ou vol de chques ou de formules de chques, pour
utilisation frauduleuse ou falsification de chques, pour redressement

54

ou liquidation judiciaires de porteurs de chques. Il centralise


galement aux mmes fins les dclarations des tablissements
bancaires de chques mis sur comptes clturs ou frapps
dindisponibilit.
La dure de conservation des donnes de ce service est :
-

celle de la prescription du recours du porteur du chque contre le


tir prvue par la rglementation en vigueur pour les chques
perdus, vols, objet de falsification ou dutilisation frauduleuse ;

celle de la leve dindisponibilit pour les chques tirs sur


comptes frapps dindisponibilit ;

au terme du plan de continuit dactivit ou de lopration de


liquidation pour les chques dont le porteur est soumis une
procdure de redressement ou de liquidation judiciaires ;

sans limitation pour les formules de chques voles, perdues,


objet de falsification ou dutilisation frauduleuse et pour les
chques mis sur comptes clturs.

3- le service de centralisation des effets de commerce impays


dont la finalit est de veiller la crdibilit des lettres de change et des
billets ordre.
Ce service est cr pour la centralisation des dclarations des
tablissements bancaires domiciliataires relatives aux effets de
commerce impays aux fins de diffusion auprs des mmes
tablissements.
Les donnes de ce service sont conserves jusquau paiement
de leffet de commerce.
4- le service de centralisation des avis de prlvement impays
dont la finalit est de veiller la crdibilit desdits avis.
Ce service est cr pour la centralisation des dclarations des
tablissements bancaires relatives aux avis de prlvement impays aux
fins de diffusion auprs des mmes tablissements.
Les donnes de ce service sont conserves jusquau paiement
de lavis.
5- le service de centralisation des risques du crdit dont la
finalit est de permettre aux tablissements de crdit de disposer
dinformations financires pour mieux grer leur risque de crdit.
Ce service est cr pour la centralisation des concours par
dcaissement ou par signature accords par les organismes assujettis
la loi bancaire leur clientle, ainsi que les impays et habitudes de
remboursement de ladite clientle, aux fins de diffusion auprs de ces
organismes.

55

Les donnes de ce service sont conserves pendant une dure


de cinq ans compter du remboursement du concours.
6- le service de centralisation des comptes bancaires qui
recense lensemble des comptes vue et terme ouverts sur les livres
des tablissements de crdit et organismes assimils en vue de
rpondre aux besoins de la mission de supervision bancaire telle que
confre par la loi Bank Al-Maghrib.
Bank Al-Maghrib peut interconnecter les fichiers de ces
services en vue de qualifier les donnes, den fiabiliser la teneur et de
consolider le niveau du risque encouru par client.
Bank Al-Maghrib peut utiliser, pour la tenue des fichiers des
services susviss, le numro de la carte nationale didentit pour les
personnes physiques et pour les mandataires des personnes morales.
Bank Al-Maghrib peut dlguer la gestion de ces services dans
les conditions dfinies par elle.
Le wali de Bank Al-Maghrib dtermine, par voie de circulaire,
aprs avis du Comit des tablissements de crdit, les conditions et
modalits daccs aux informations dtenues par chacun de ces services
dintrt commun.
Chapitre II
Intermdiaires en oprations effectues
par les tablissements de crdit
Article 162
Est intermdiaire en oprations effectues par les tablissements de
crdit toute personne qui, titre de profession habituelle, met en rapport les
parties intresses la conclusion de lune des oprations prvues larticle
1er ci-dessus, sans se porter ducroire.
Lactivit dintermdiaire ne peut sexercer quentre deux personnes
dont lune au moins est un tablissement de crdit.
Article 163
Les dispositions du prsent chapitre ne visent pas le conseil et
lassistance en matire de gestion financire.
Article 164
Les intermdiaires en oprations effectues par les tablissements de
crdit exercent leur activit en vertu dun mandat dlivr par un
tablissement de crdit. Ce mandat mentionne la nature et les conditions
des oprations que lintermdiaire est habilit accomplir.
56

Article 165
Lexercice de la profession dintermdiaire en oprations effectues
par les tablissements de crdit est interdit toute personne qui tombe sous
le coup des dispositions de larticle 36 de la prsente loi.
Article 166
Les
intermdiaires
en
oprations
effectues
par
les
tablissements de crdit doivent tre constitus sous forme de
personne morale.
Article 167
Tout intermdiaire en oprations effectues par les tablissements de
crdit qui, mme titre occasionnel, se voit confier des fonds en tant que
mandataire des parties, est tenu, tout moment, de justifier dune garantie
financire spcialement affecte la restitution de ces fonds.
Cette garantie ne peut rsulter que dun cautionnement donn par
un tablissement de crdit habilit cet effet ou une entreprise dassurances
ou de rassurance, dment agre, conformment la lgislation en vigueur.
Article 168
Les intermdiaires mandats par les banques pour recevoir des
fonds du public doivent tre autoriss par Bank Al-Maghrib, dans les
conditions fixes par circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis
du Comit des tablissements de crdit.
Article 169
Les dispositions de larticle 167 ci-dessus, ne sappliquent pas
lorsque lintermdiaire mandat a la qualit dtablissement de crdit.
Article 170
Les dispositions de larticle 83 ci-dessus sont applicables aux
intermdiaires autoriss recevoir des fonds du public.
Article 171
Les intermdiaires autoriss recevoir des fonds du public sont
tenus, sous la responsabilit de la banque mandante, de respecter les
dispositions de larticle 100 ci-dessus, rgissant le devoir de vigilance.

57

Article 172
Les tablissements de crdit sont tenus de communiquer Bank
Al-Maghrib, dans les conditions quelle fixe, la liste des intermdiaires
quils ont mandats en vue deffectuer lactivit, objet du prsent
chapitre, ainsi que toutes informations les concernant.

58

TITRE HUITIEME
SANCTIONS DISCIPLINAIRES ET PENALES
Chapitre Premier
Sanctions disciplinaires
Article 173
Sont passibles des sanctions disciplinaires prvues aux articles ciaprs, les tablissements de crdit et les autres organismes soumis au
contrle de Bank Al-Maghrib qui contreviennent aux dispositions de la
prsente loi et aux textes pris pour leur application, sans prjudice, le cas
chant, des sanctions pnales dictes par la prsente loi ou des sanctions
prvues par les lgislations particulires.
Article 174
En cas de non respect des dispositions des articles 9, 43, 45, 49,
74, 75, 77, 78, 79, 80, 85, 133, 157, 158 et 160 ci-dessus et des textes
pris pour leur application, Bank Al-Maghrib est habilite appliquer
ltablissement concern une sanction pcuniaire gale au plus au
cinquime du capital minimum auquel il est assujetti, indpendamment de
la mise en garde ou de lavertissement prvus respectivement aux articles 88
et 91 ci-dessus.
Les dispositions qui prcdent sont galement applicables en cas de
non respect, par les tablissements de crdit, de la constitution de rserves
obligatoires auprs de Bank Al-Maghrib, telle que prvue par la loi rgissant
cette institution.
Article 175
Bank Al-Maghrib notifie ltablissement de crdit la sanction
pcuniaire qui lui est applique, les motifs qui la justifient et le dlai dans
lequel il sera fait application des dispositions de larticle 174 ci-dessus, dlai
qui ne peut tre infrieur huit jours courant compter de la date denvoi
de la notification ltablissement.
Article 176
Les sommes correspondant aux sanctions pcuniaires sont
prleves directement sur les comptes des tablissements de crdit
disposant dun compte auprs de Bank Al-Maghrib.
Les tablissements de crdit qui ne disposent pas dun tel compte
sacquittent desdites sommes aux guichets de Bank Al-Maghrib.
Dans le cas o le rglement des sommes prcites na pas t
effectu dans le dlai prvu larticle 175 ci-dessus par les tablissements

59

de crdit ne disposant pas de compte auprs de Bank Al-Maghrib, le


recouvrement en est assur par la Trsorerie Gnrale sur la base dun ordre
de recette mis par le ministre charg des finances ou toute personne
dlgue par lui cet effet et ce, dans les conditions prvues par la loi n 1597 formant code de recouvrement des crances publiques.
Par drogation aux dispositions des articles 36 et 41 de la loi n 1597 prcite, les poursuites en recouvrement dbutent immdiatement par la
notification du commandement.
Article 177
Les sommes vises larticle 176 ci-dessus sont verses par Bank
Al-Maghrib la fin de chaque exercice social au Trsor.
Article 178
La liste dtaille des infractions vises larticle 174 ci-dessus
ainsi que les sanctions pcuniaires correspondantes sont fixes par
circulaire du wali de Bank Al-Maghrib, aprs avis de la Commission de
discipline des tablissements de crdit.
Article 179
Lorsque la mise en garde ou lavertissement prvus respectivement
aux articles 88 et 91 ci-dessus sont demeurs sans effet, le wali de Bank AlMaghrib peut, aprs avis de la Commission de discipline des tablissements
de crdit :
- suspendre un ou plusieurs dirigeants ;
- interdire ou restreindre lexercice de certaines oprations par
ltablissement de crdit ;
- dcider la nomination dun administrateur provisoire ;
- prononcer le retrait dagrment.
Article 180
Bank Al-Maghrib peut publier, par tous moyens quelle juge
appropris, les sanctions disciplinaires prononces lencontre des
tablissements de crdit.

60

CHAPITRE II
Sanctions pnales
Article 181
Toutes les personnes qui, un titre quelconque, participent
ladministration, la direction ou la gestion dun tablissement de crdit,
dun organisme assimil ou qui sont employes par ceux-ci, les membres
du Conseil national du crdit et de lpargne, du Comit des
tablissements de crdit, de la Commission de discipline des tablissements
de crdit, du Comit charia pour la finance, du Comit de coordination et
de surveillance des risques systmiques, du conseil dadministration et
le personnel de la socit gestionnaire du Fonds collectif de garantie
des dpts, les personnes charges, mme exceptionnellement, de travaux
se rapportant au contrle des tablissements soumis la surveillance de
Bank Al-Maghrib en vertu de la prsente loi et, plus gnralement, toute
personne appele, un titre quelconque, connatre ou exploiter des
informations se rapportant ces tablissements ou instances, sont
strictement tenus au secret professionnel pour toutes les affaires dont ils ont
connatre, quelque titre que ce soit, dans les termes et sous peine des
sanctions prvues larticle 446 du code pnal.
Article 182
Outre les cas prvus par la loi, le secret professionnel ne peut tre
oppos Bank Al-Maghrib et lautorit judiciaire agissant dans le cadre
dune procdure pnale.
Article 183
Est punie dun emprisonnement de trois mois un an et dune
amende de 5.000 100.000 dirhams, ou de lune de ces deux peines
seulement, toute personne qui, agissant pour son compte ou pour le compte
dune personne morale :
- utilise indment une dnomination commerciale, une raison
sociale, une publicit et, de manire gnrale, toute expression faisant croire
quelle est agre en tant qutablissement de crdit ou entretient sciemment
dans lesprit du public une confusion sur la rgularit de lexercice de son
activit ;
- utilise tous procds ayant pour objet de crer un doute dans
lesprit du public quant la catgorie dtablissement de crdit au titre de
laquelle elle a t agre.

61

Article 184
Est punie dun emprisonnement de six mois trois ans et dune
amende de 10.000 1.000.000 de dirhams ou de lune de ces deux peines
seulement, toute personne qui :
- effectue, titre de profession habituelle, les oprations vises
aux articles 1 et 16 ci-dessus sans avoir t dment agre en tant
qutablissement de crdit ;
- effectue des oprations pour lesquelles cet tablissement na
pas t agr.
Article 185
Dans les cas prvus aux articles 183 et 184 ci-dessus, le tribunal
peut ordonner la fermeture de ltablissement o a t commise linfraction
et la publication du jugement dans les journaux quil dsigne, aux frais du
condamn.
Article 186
Quiconque contrevient aux interdictions prvues larticle 36 cidessus est passible dun emprisonnement de six mois trois ans et dune
amende de 10.000 500.000 dirhams ou de lune de ces deux peines
seulement.
Article 187
Quiconque enfreint les dispositions de larticle 42 ci-dessus est
passible dune amende de 10.000 500.000 dirhams.
Cette peine est galement applicable :
- tout actionnaire, personne physique ou morale, qui mconnat
les dispositions des articles 96, 97 et 98 ci-dessus.
- aux dirigeants des personnes morales vises larticle 84 cidessus qui refusent de communiquer Bank Al-Maghrib leurs tats de
synthse ;
- aux dirigeants dun tablissement de crdit qui mconnaissent les
dispositions de larticle 87 ci-dessus.
En cas de rcidive, le contrevenant est passible dune amende de
20.000 1.000.000 de dirhams.
Article 188
Sont passibles des peines dictes larticle 187 ci-dessus, les
dirigeants des conglomrats financiers qui ne procdent pas
ltablissement ou la publication des tats de synthse et des tats
financiers ou qui ne transmettent pas Bank Al-Maghrib, les informations
demandes en vertu des dispositions de larticle 85 ci-dessus.
62

Article 189
Toute personne qui enfreint les dispositions dictes par larticle
162 ci-dessus est passible dune amende de 10.000 500.000 dirhams.
En cas de rcidive, le contrevenant est passible dune amende de
20.000 1.000.000 de dirhams.
Article 190
Toute personne qui, en tant que dirigeant dune entreprise exerant
des activits dintermdiaire en oprations effectues par les tablissements
de crdit, enfreint les dispositions de larticle 165 ci-dessus est passible dun
emprisonnement de trois mois un an et dune amende de 20.000
100.000 dirhams ou de lune de ces deux peines seulement.
Article 191
Toute personne qui, en tant que dirigeant dune entreprise exerant
des activits dintermdiaire en oprations effectues par les tablissements
de crdit, enfreint les dispositions de larticle 167 ci-dessus est passible dun
emprisonnement de trois mois un an et dune amende de 10.000
500.000 dirhams ou de lune de ces deux peines seulement.
Article 192
Tout reprsentant dun tablissement tenu, en vertu de la prsente
loi, de communiquer des documents ou renseignements Bank Al-Maghrib,
qui donne celle-ci sciemment des informations inexactes, est passible
dune amende de 10.000 500.000 dirhams.
En cas de rcidive, le contrevenant est puni dune amende de
20.000 1.000.000 de dirhams et dun emprisonnement de trois mois un
an ou de lune de ces deux peines seulement.
Article 193
Est en tat de rcidive, pour lapplication des articles 188, 191 et
192 ci-dessus et 195 ci-aprs , toute personne qui, aprs avoir fait lobjet
dune condamnation irrvocable pour une infraction antrieure, en commet
une autre de mme nature dans les douze mois qui suivent la date laquelle
la dcision de condamnation est devenue irrvocable.
Article 194
Les auteurs des infractions dfinies aux articles 183 193 cidessus, leurs co-auteurs ou complices peuvent tre poursuivis sur plainte

63

pralable ou constitution de partie civile de Bank Al-Maghrib, ou de


lassociation professionnelle concerne.

Article 195
Les dispositions des articles 404 et 405 de la loi n 17-95 relative
aux socits anonymes sappliquent aux commissaires aux comptes pour
leur mission vise au chapitre II du titre quatrime de la prsente loi.
TITRE NEUVIEME
DISPOSITIONS DIVERSES ET TRANSITOIRES
Article 196
Les tablissements de crdit et organismes assimils soumis
agrment qui, la date de publication de la prsente loi, exercent leur
activit en vertu d'un agrment dlivr par arrt du ministre charg des
finances ou par dcision du wali de Bank Al-Maghrib, sont agrs de plein
droit.
Article 197
Sont abroges :
- les dispositions de la loi n 34-03 relative aux tablissements de
crdit et organismes assimils promulgue par le dahir n1-05-178 du
15 moharrem 1427 (14 fvrier 2006);
- les dispositions des articles 5, 3me alina de larticle 6, 11, 22,
23, 24 et 25 de la loi n58-90 relative aux places financires offshore,
promulgue par le dahir n 1-91-131 du 21 chaabane 1412 (26 fvrier 1992);
- les dispositions des articles 4, 5, 8, 9, 16, 19, 20, 21, 25 et le
2me alina de larticle 26 de la loi n18-97 relative au micro-crdit,
promulgue par le dahir n 1-99-16 du 18 chaoual 1419 (5 fvrier 1999).
Demeurent en vigueur tous les textes rglementaires pris en
application du dahir n1-05-178 du 15 moharrem 1427 (14 fvrier 2006)
portant promulgation de la loi n 34-03 pour toutes les dispositions non
contraires la prsente loi jusqu leur remplacement conformment aux
dispositions de ladite loi.
Les rfrences aux dispositions du dahir n1-05-178 du 15
moharrem 1427 (14 fvrier 2006) portant promulgation de la loi n 34-03
prcite sont remplaces par les rfrences aux dispositions correspondantes
de la prsente loi.

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