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UNIVERSIDADE CATLICA PORTUGUESA

FACULDADE DE DIREITO
ESCOLA DE LISBOA
MESTRADO FORENSE VERTENTE CIVIL E EMPRESARIAL

A SUPERVISO DO BANCO NACIONAL DE


ANGOLA

MARIA ROSA LEMBE MANGOVO

ORIENTADOR DA DISSERTAO DE MESTRADO:


MESTRE PAULO CMARA

LISBOA, 31 DE OUTUBRO DE 2012

UNIVERSIDADE CATLICA PORTUGUESA


FACULDADE DE DIREITO
ESCOLA DE LISBOA

MESTRADO FORENSE VERTENTE CIVIL E EMPRESARIAL

A SUPERVISO DO BANCO NACIONAL DE


ANGOLA

MARIA ROSA LEMBE MANGOVO

ORIENTADOR DA DISSERTAO DE MESTRADO:


MESTRE PAULO CMARA

A SUPERVISO DO BANCO NACIONAL DE ANGOLA


ABREVIATURAS. 2
INTRODUO. 4
CAPTULO I - O BANCO NACIONAL DE ANGOLA 7
1. ATRIBUIES... 7
2. COMPOSIO DOS RGOS. 9
3. NATUREZA JURDICA 12
CAPTULO II A SUPERVISO PRUDENCIAL. 16
1. OBJETIVOS DA SUPERVISO PRUDENCIAL 18
1.1.CONTROLO DA SOLVABILIDADE E LIQUIDEZ DAS INSTITUIES DE
CRDITO. 18
1.2.PREVENO E GESTO DO RISCO SISTMICO 24
2. INTERVENO CORRETIVA 29
CAPTULO III - A SUPERVISO COMPORTAMENTAL 30
1. ALGUNS INSTRUMENTOS DE SUPERVISO COMPORTAMENTAL.. 32
1.1.DEVER DE INFORMAR DAS INSTUIES FINANCEIRAS BANCRIAS
NAS RELAES COM OS CLIENTES... 32
2. TUTELA LEGAL DO CLIENTE/CONSUMIDOR BANCRIO.... 38
2.1 MEIOS DE TUTELA LEGAIS. 40
2.2 RECLAMAO JUNTO DAS INSTITUIES DE CRDITO.... 40
2.3 RECURSO ADMINISTRATIVO PARA O BNA 42
2.4 RECURSO JURISDICIONAL.. 43

CONCLUSO 44
BIBLIOGRAFIA. 46

ABREVIATURAS
Art.(s) Artigo (s)
Al. Alnea
BNA Banco Nacional de Angola
BC Banco Central
BCE Banco Central Europeu
BdP Banco de Portugal
CA Conselho de Administrao
CRA - Constituio da Repblica de Angola
CRP Constituio da Repblica Portuguesa
C.C. Cdigo Civil
C.P.C. Cdigo de Processo Civil
CIRC Central de Informao do Risco de Crdito
DP Decreto Presidencial
DR Dirio da Repblica
DSI Departamento de Superviso das Instituies Financeiras
DSC Departamento de Superviso Comportamental
Cfr. Conferir
EOMF Estatuto Orgnico do Ministrio das Finanas
EOME Estatuto Orgnico do Ministrio da Economia
FPR Fundos Prprios Regulamentares
FPB Fundos Prprios de Base
FPC Fundos Prprios Complementares
2

FGD Fundo de Garantia de Depsitos


IC Instituies de Crdito
LBNA Lei do Banco Nacional de Angola
LOBP Lei Orgnica do Banco de Portugal
LIF Lei das Instituies Financeiras
LOBCV Lei Orgnica do Banco de Cabo Verde
LEP Lei das Empresas Pblicas
LSC Lei das Sociedades Comerciais
LDC Lei da Defesa do Consumidor
P(P.) Pgina(s)
PR Presidente da Repblica
RGICSF Regime Geral das Instituies de Crdito e Sociedades Financeiras
RSR Rcio de Solvabilidade Regulamentar
Vol. Volume
V.G Por Exemplo

INTRODUO
A atividade bancria considerada a atividade basilar de todas as demais atividades
econmicas. E por ser essencial, absolutamente indispensvel para o desenvolvimento
econmico e social, que o poder poltico lhe tem reservado a maior ateno, impondo-lhe
regulamentao especfica, cuidada e permanente1. imperiosa a necessidade de salvaguardar
a confiana no sistema financeiro perante os agentes econmicos, sem a qual no possvel o
funcionamento da economia de modo proficiente2. Neste sentido, o objeto deste estudo a
superviso do mercado bancrio angolano, na dupla vertente: a superviso prudencial e
comportamental. necessrio que a regulao assegure no apenas a solvabilidade e a
liquidez das instituies financeiras, mas tambm que estas operem de acordo com regras e
procedimentos justos, transparentes e livres de conflitos de interesses3. O desenvolvimento do
sistema bancrio em Angola tem sido assinalvel nos ltimos anos4, pelo que este afigura-se
um tema atual e pertinente, no sentido de percebermos quais so as condies e as regras
jurdicas impostas ao Banco Nacional de Angola (BNA) s instituies financeiras bancrias
que exercem atividade em Angola.
Sendo o BNA a autoridade de superviso competente para autorizar, fiscalizar e criar
as normas que regulam a atividade financeira bancria em Angola, assim como sancionar as
referidas instituies, faremos uma anlise dos instrumentos legais criados pelo referido
Banco para proteger e desenvolver o mercado bancrio angolano, tendo em vista assegurar a
j aludida estabilidade e a solidez do sistema financeiro e proteger os interesses dos
depositantes.
Da que comeamos por fazer um breve enquadramento, no Captulo I, sobre as
atribuies do BNA, a composio dos seus rgos e a sua natureza jurdica. De entre as
vrias funes legalmente consagradas do Banco Central (BC), consta o dever de
supervisionar as instituies financeiras que esto, nos termos legais, habilitadas a exercerem
a sua atividade em Angola, mediante elaborao de normas que regulam a atividade das
mesmas. Refira-se que a atividade de superviso do BC no se esgota no momento da
concesso da autorizao para a constituio dos bancos em Angola, mas prolonga-se ao
1

MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito bancrio, Coimbra Editora, (1998), p. 17.

Relatrio do BdP, sobre a Superviso Comportamental (2011), p. 21, disponvel em www.bportugal.pt.

MATIAS, ARMINDO SARAIVA, ob. cit., (1998), p. 17.

Relatrio da KPMG, sobre o Setor Bancrio angolano, publicado em Outubro de 2011, p. 24.

longo de toda atividade destas. Quanto estrutura orgnica do BNA, veremos que a mesma
composta por Governador, o Conselho de Administrao (CA), o Conselho de Auditoria e o
Conselho Consultivo. Em relao natureza jurdica do BNA, a Lei n. 6/97, de 11 de Julho
Lei do Banco Nacional de Angola qualifica expressamente o BNA como pessoa coletiva de
direito pblico, dotada de autonomia administrativa e financeira com natureza de empresa
pblica, enquanto a atual LBNA5, no o qualifica expressamente como tal. Da que
analisaremos se ou no legtimo luz da nova LBNA, considerar que o BC tem ou no
natureza de empresa pblica. Para responder a esta questo comearemos por fazer uma breve
comparao do regime jurdico consagrado na Lei das Empresas Pblicas6 e na LBNA.
De seguida cuidaremos da superviso prudencial (Captulo II), neste mbito ser
realizada uma anlise das normas e regulamentos emanados pela autoridade competente, para
acautelar, preservar, corrigir e garantir os nveis adequados de liquidez e solvabilidade das
instituies de crdito autorizadas a exercerem atividade em Angola, tendo em ateno os
parmetros internacionalmente consagrados, no sentido de se garantir a estabilidade do
sistema bancrio angolano, a proteo dos depositantes e a credibilidade a nvel internacional.
Ainda no mbito da proteo dos depositantes, com o crescimento e a dinmica do mercado
bancrio, falaremos da necessidade da criao de um Fundo de Garantias de Depsitos
(FGD).
Faremos tambm uma anlise do Aviso do BNA7, que fixa o limite mximo de
exposio ao risco de crdito por cliente no mercado bancrio e procuraremos compreender
como tem sido feito o controlo dos limites de crdito no mbito das sociedades coligadas e a
gesto dos riscos pelos bancos, com a finalidade de prevenir situaes que possam afetar a
solvabilidade dos mesmos. Por isso MENEZES CORDEIRO afirma O direito bancrio visa
proteger o crdito: a base ontolgica sem a qual no h banca.8
Em relao questo do risco sistmico, de referir que o risco sistmico no constitui
um risco novo, mas uma caraterstica inerente ao sistema financeiro, embora tenha ganho uma
maior proximidade com a conjuntura de crise iniciada em 20079. Falaremos, no contexto
5

Lei n. 16/10, de 15 de Julho.

Lei n. 9/95, de 15 de Setembro.

Aviso n. 8/07, de 26 de Setembro.

CORDEIRO, ANTNIO MENEZES, Manual de Direito bancrio, 4. edio, Almedina, (2010), p. 286.

CMARA, PAULO, Renovao do Direito Bancrio no Incio do Novo Milnio, In O Novo Direito Bancrio,

Almedina, (2012), p. 33.

angolano, da criao de alguns departamentos juntos do BNA que tm como funo


acompanhar regularmente a atividade das instituies de crdito, inspecionando e avaliando o
cumprimento por parte dos bancos comerciais das normas e regulamentos emanados pelo
BNA.
Sendo Angola um pas cuja economia est fortemente dependente da moeda
estrangeira ser, igualmente, falado sobre o risco cambial, uma vez que a dolarizao do
mercado angolano faz com que o risco cambial seja um dos riscos do referido mercado mais
importante.
Com o decurso da atividade das Instituies de crdito inevitvel que em certos
momentos haja falhas, o que provocar a necessidade de interveno da autoridade de
superviso. Tratar-se- ainda, no mbito do Captulo II, da interveno corretiva do BNA, na
atividade exercida pelas instituies de crdito no mercado angolano.
Em relao a superviso comportamental, abordada no Captulo III, de referir que a
mesma s foi consagrada na Lei das Instituies Financeiras (LIF) de 2005. Neste mbito
faremos uma anlise dos deveres de informar e assistncia que as instituies bancrias esto
adstritas perante os seus clientes. Veremos as polticas criadas pelo BNA para a educao dos
cidados (clientes), com a finalidade de contribuir para a reduo da massa monetria fora do
circuito bancrio e dar uma maior eficincia ao mercado bancrio, tendo em conta a existncia
de elevados recursos no mercado informal. Mas tal s ser possvel se os consumidores
confiarem nas instituies de crdito e consequentemente no sistema financeiro.
Para concluirmos falaremos dos meios de tutela que o cliente/consumidor bancrio
tem ao seu alcance, em caso de violao dos seus direitos.

CAPTULO I
BANCO NACIONAL DE ANGOLA

1. ATRIBUIES
A principal funo principal do BNA, como Banco Central e emissor10, a
de assegurar a preservao do valor da moeda nacional e participar na definio das
polticas monetria, financeira e cambial11. Enquanto instrumento do Estado para a
definio e execuo da poltica monetria e financeira, o BNA exerce poderes de
grande importncia, que se traduzem em autnticos poderes normativos12, sobre todo
o sistema financeiro, e nomeadamente, dotado de poderes de superviso sobre as
instituies financeiras. Para alm da conduo, execuo, acompanhamento e
controlo das polticas monetria, financeira, cambial e de crdito no mbito da
poltica econmica do poder executivo, compete ainda ao BNA: atuar como
banqueiro nico do Estado; aconselhar o Executivo nos domnios monetrios,
financeiro e cambial; participar com o poder executivo na definio, conduo,
execuo acompanhamento e controlo a poltica cambial e respectivo mercado; agir,
como intermedirio, nas relaes monetrias internacionais do Estado; velar pela
estabilidade do sistema financeiro nacional, assegurando a funo de financiador de
ltima instncia; gerir as disponibilidades externas do pas que lhe estejam
cometidas; participar na programao financeira anual de executivo, de modo a
compatibilizar a gesto das reservas cambiais com o crdito a conceder pelo BNA
10

O BNA detm o direito exclusivo de emisso de notas e moedas metlicas, as quais tm curso legal e poder

liberatrio. O poder liberatrio das notas ilimitado. Detm ainda o direito exclusivo da emisso de moedas
comemorativas, (art. 6 da LBNA). O Banco de Portugal (BdP), ao contrrio do BNA, no detm o direito
exclusivo de emisso de notas com curso legal no pas. A reviso constitucional portuguesa de 1992 veio afastar
a referncia s funes de emisso, tendo em conta a criao da moeda nica europeia, prevista no Tratado de
Maastricht (Unio Europeia) de 1992, da competncia do Banco Central Europeu (BCE), nos termos do seu art.
105-A. O direito exclusivo de autorizar a emisso de notas de banco na comunidade do BCE, podendo as
notas ser emitidas por esse BC e pelos Bancos Centrais nacionais. Estes continuaro a emitir moeda metlica,
mas sob a aprovao do BCE quanto ao seu montante, nos termos dos art. 102 da CRP, 6. da LOBP e 106 do
Tratado da Comunidade Europeia. Para mais desenvolvimento, vide CANOTILHO, J.J. GOMES / VITAL
MOREIRA, CRP Anotada, 3. edio, Coimbra, (1993), p. 455.
11

Art. 100/ 1, da CRA e 3 da LBNA.

12

Atravs de avisos, diretivas, instrues e circulares (art. 93 da LBNA).

com as necessidades de estabilizao e desenvolvimento da economia; garantir e assegurar


um sistema de informao, compilao e tratamento das estatsticas monetrias, financeiras e
cambiais e demais documentao, nos domnios da sua atividade por forma servir como
instrumento eficiente de coordenao, gesto e controlo; elaborar e manter actualizado o
registo completo da dvida externa do pas, assim como efectuar a sua gesto; elaborar a
balana de pagamentos externos do Pas13. Compete ainda ao BNA supervisionar as
instituies de crdito domiciliadas em Angola, zelar pela solvabilidade e liquidez das
mesmas, abrir contas e aceitar depsitos segundos os termos e condies que o CA venha a
fixar. Para assegurar a superviso das instituies financeiras14, compete ao BNA, em
especial, apreciar os pedidos de constituio das referidas instituies, bem como a fuso,
ciso ou modificao de objecto das mesmas; apreciar a idoneidade e aptido dos
Administradores e Diretores das instituies financeiras; emitir instrues que as instituies
instituies abrangidas devem obedecer; fiscalizar o cumprimento de todas as relaes
prudenciais que as instituies financeiras devem observar com o fim de garantir a respetiva
liquidez e solvabilidade; dispensar temporariamente o cumprimento de determinadas
obrigaes, designadamente s instituies em que se verifique uma situao que possa afetar
o seu regular funcionamento ou os dos sistemas monetrios e financeiro; realizar inspees s
instituies de crdito sujeitas a sua superviso e aos respetivos estabelecimentos; consultar
todos os ficheiros, livros e registos, e obter comprovativos das operaes, registos
contabilsticos, contratos, acordos e demais documentos que entenda necessrios ao exerccio
da sua funo de superviso15. O BNA tem ainda a incumbncia de regular e orientar os
mercados monetrio e cambial16.
O BNA a autoridade de superviso das instituies financeiras bancrias 17 em
Angola. Importa referir que em Portugal, ao contrrio da realidade angolana, a
13

Art.16 da LBNA.

14

So instituies financeiras bancrias os bancos, as empresas cuja actividade principal consiste em receber do

pblico depsitos ou outros fundos reembolsveis, a fim de os aplicar por conta prpria, mediante a concesso de
crdito (art. 4. da LIF). Para mais desenvolvimento sobre a actividade principal dos bancos, vide NUNES,
FERNANDO CONCEIO, Recepo de Depsitos e outros Fundos Reembolsveis, In Direito Bancrio: Atas
do Congresso Comemorativo do 150. Aniversrio do Banco de Portugal de 22-25 de Outubro de 1996.
15

Arts. 20 e 21 da LBNA.

16

Art. 70 da LIF.

17

Atualmente o mercado angolano tem um total de 23 instituies financeiras bancrias autorizadas a funcionar.

Ao longo do trabalho ser feita uma anlise crtica e valorativa das polticas de superviso adotadas pelo BNA,

superintendncia do mercado monetrio, financeiro e cambial compete ao Ministrio


das Finanas. Quando nos mercados monetrio, financeiro e cambial se verifique
perturbao que ponha em grave perigo a economia nacional, poder o Governo, por
Portaria conjunta do Primeiro-Ministro e do Ministro das Finanas, e ouvido o BdP,
ordenar o encerramento temporrio de Instituies de Crdito (IC)18. Em Angola
entre o BNA e o Ministrio das Finanas existe apenas o dever de colaborao na
preparao do Oramento Geral do Estado.

O BNA a autoridade competente que superintende e exerce a superviso, a


fiscalizao e o controlo das IC que atuam no referido sistema.

2. COMPOSIO DOS RGOS

A estrutura orgnica do BNA composta pelo Governador, o Conselho de


Administrao, o Conselho de Auditoria e o Conselho Consultivo, (art. 48 da LBNA)19.
O Governador um rgo unipessoal que representa e responde pelo BNA perante o
Presidente da Repblica (PR), titular do Poder Executivo20 e perante a Assembleia nos termos
da Constituio e da LBNA21. De referir ainda que o governador do BNA integra a Comisso
Econmica da Comisso Permanente do Conselho de Ministros22
no sentido de assegurar a estabilidade e solidez do sistema financeiro, a prestao de informao aos clientes
bancrios, assim como a proteo dos interesses dos depositantes. Conforme escreve Jacques de Larosire the
prime objective of supervision is to ensure that the rules applicable to the financial sector are adequately
implemented, in order to preserve financial stability and thereby to ensure confidence in the financial system as
a whole and sufficient protection for the customers of financial services. One function of supervisors is to detect
problems at an early stage to prevent crises from accurring. LAROSIRE, JACQUES DE, The high-level
group on financial supervision in the EU, Report, Brussels, February (2009), pp. 39-40.
18
19

Art. 91 do RGICSF.
Diferentemente, no Banco de Espanha, o Vice-Governador um dos rgos que compe a estrutura orgnica

do Banco Central (art. 17 da Ley 13/1994, de 1 de Junio).


20

Compete ao titula do Poder Executivo superintender a administrao indireta (do art. 120 da CRA, DP n.

7/10, de 5 de Maro, no seu art. 3, n. 2). A superintendncia, consiste no poder de definir a orientao da
actividade a desenvolver pelas pessoas coletivas pblicas que exeram formas de administrao indireta, vide
AMARAL, DIOGO FREITAS, Curso de direito administrativo, vol. I, 2. ed., 4. Reimpresso, Almedina,
(2000), p. 719.
21

Art. 49.

22

Art. 19, al. d), do DP n. 8/10, de 5 de Maro.

O Governador nomeado pelo PR23 e exerce as suas funes por um perodo de


cinco anos renovvel por iguais perodos, (art. 50 da LBNA). Compete ao Governador
representar o BNA, em juzo ou fora dele; atuar, em nome do BNA, junto das instituies
nacionais, estrangeiras ou internacionais; convocar e presidir s reunies do CA; atuar como
representante mximo do BNA, e, responder perante o CA, encarregar-se da implementao
da poltica e da gesto diria do BNA; praticar tudo o mais que, legalmente, lhe for
incumbido. O Governador, pode delegar nos Vice-Governadores24 ou em Administradores
parte da sua competncia25. O Governador tem voto de qualidade nas reunies que preside e
pode suspender a executoriedade das deliberaes do CA ou de Comisses Executivas que,
em seu parecer, sejam contrrias lei, aos interesses do BNA ou aos interesses do Pas. O
Governador, no exerccio das suas funes, coadjuvado pelos Vice-Governadores que
asseguraro parte de funes que lhes forem delegados pelo Governador. Em caso de
ausncia, impedimento ou vaga do cargo de Governador, exercer os seus poderes e funes o
Vice-Governador mais antigo ou, em igualdade de circunstncias, o mais velho26. Em caso de
falta, impedimento ou vacatura do cargo tanto do Governador, como dos Vice-Governadores,
exercer os poderes e funes do Governador o Administrador mais antigo ou, em igualdade
23

Em Portugal o Governador e os demais membros do CA do BdP so escolhidos de entre pessoas com

comprovada idoneidade, capacidade e experincia de gesto, bem como domnio de conhecimento nas reas
bancria e monetria, e so nomeados por Resoluo do Conselho de Ministros, sob proposta do Ministro das
Finanas, (art. 27, n. 1, da LOBP). A LBNA omissa em relao questo da idoneidade e da experincia
profissional em matria financeira e econmica do Governador e demais Administradores. A LIF, nos seus arts.
26 e 27, trata da questo da idoneidade e experincia profissional dos rgos de administrao e fiscalizao de
uma instituio bancria, pelo que somos de opinio que as referidas normas so extensivas ao Governador e os
demais rgos que compe o BNA.
24

Nos temos da LIF anterior, o Conselho de Administrao era composto apenas por um Vice-Governador, o

que podemos constatar na leitura dos art. 52, n. 1 e 2, 53, 56, al. a), 59, 62 e 63. De referir que o Banco
Central de Cabo Verde no tem um Vice-Governador. A substituio do Governador nas suas faltas e
impedimentos, ser feita pelo administrador mais antigo ou, em igualdade de circunstncias, pelo mais velho,
(art. 37 da LOBCV). J em Portugal os membros do CA so inamovveis, s podendo ser exonerados dos seus
cargos caso se verifique algumas das circunstncias previstas no art. 14/2 dos Estatutos do Sistema Europeu dos
Bancos Centrais/Banco Central Europeu. A referida exonerao realizada por Resoluo do Conselho de
Ministros, sob proposta do Ministro das Finanas. O exerccio de funes dos membros do CA cessa ainda por
termo do mandato, por incapacidade permanente, por renncia ou por incompatibilidade, (art. 33 da LOBP).
25

Art. 51 e 63 da LBNA.

26

Art. 52 da LBNA.

10

de circunstncias, o mais velho. Nos termos do art. 55 da LBNA, o Governador e os ViceGovernadores dedicam tempo integral ao servio do BNA e, durante os seus mandatos, no
podem exercer qualquer outra atividade, remunerada ou no, exceto se atuarem como
membros de qualquer conselho ou comisso nomeada pelo Estado27, forem Governadores
substitutos, Administradores ou membros de qualquer rgo de organizao financeira
intergovernamental criada por acordo ou conveno a que o Estado tenha aderido ou dado o
seu apoio ou aprovao.
Os membros do CA so nomeados pelo PR, sob proposta do Governador28. O CA
composto pelo Governador, que preside, por dois Vice-Governadores e por quatro a seis
Administradores29. Os administradores do BNA e os Vice-Governadores so nomeados pelo
PR, sob proposta do Governador, e exercem as suas funes por um perodo de cinco anos,
renovvel por iguais perodos. Os Administradores exercem as suas funes por um perodo
de cinco anos, renovvel por uma s vez, por igual perodo. Em Portugal os membros do CA
exercem os respetivos cargos tambm por um prazo de cinco anos, renovvel por uma vez,
mas, diferentemente do legislador angolano, a renovao feita mediante Resoluo do
Conselho de Ministros. Constatamos que o legislador angolano no limita o nmero de
mandatos para as funes de Governador e de Vice-Governador, mas j o faz relativamente
aos Administradores, cujos mandatos no podem exceder dez anos.

O CA o rgo responsvel pelas polticas e administrao do BNA, decide a


orgnica de funcionamento dos servios e aprova os regulamentos internos necessrios30. O
CA rene ordinariamente uma vez por ms e extraordinariamente sempre que convocado pelo
Governador ou a pedido da maioria dos seus membros. Para o CA deliberar validamente
indispensvel a presena da maioria absoluta dos membros em exerccio. No se consideram
em exerccio os membros do Conselho impedidos por motivo de servio fora da sede ou por
motivos de doena31. O CA pode criar comisses executivas permanentes ou eventuais

27

Art. 19, al. d), do DP n. 8/10, de 5 de Maro.

28

Art. 57 da LBNA.

29

Art. 58 da LBNA.

30

Art. 59 da LBNA.

31

Art. 61 da LBNA.

11

consideradas necessrias para a descentralizao e bom andamento dos servios e pode


delegar nas comisses executivas parte dos poderes que lhe so conferidos32.
No Conselho de Auditoria do BNA, trs dos cinco membros que compe o referido
Conselho so designados pelo Ministro das Finanas (arts. 37./1 e 66. da LBNA e a al. c do
art. 2. do EOMF), sendo os restantes designados pelos trabalhadores do BNA.

Finalmente o Conselho Consultivo um rgo alargado de consulta do CA e


constitudo pelo Governador do BNA, que preside, e pelos Vice-Governadores e
Administradores, um representante do Ministrio da Coordenao Econmica do Executivo,
Diretores do BNA; um representante das instituies financeiras bancrias e no bancrias
supervisionadas pelo BNA, Delegados do BNA nas Provncias e o Presidente do Conselho de
Auditoria33.
A competncia para a nomeao do Governador, Vice-Governadores

Administradores que compem a estrutura orgnica do BNA , nos termos legais, do PR na


qualidade de titular do Poder Executivo. Apesar de o BC angolano ser um rgo autnomo
em termos administrativos e financeiros, no est de todo afastado do Estado, uma vez que se
enquadra no mbito da administrao indirecta, da que nos leva a reiterar a nossa ideia
defendida anteriormente que a partir do BC que o Estado intervm no sistema financeiro34.

3. NATUREZA JURDICA
O BNA35 uma pessoa colectiva de direito pblico, dotada de autonomia
administrativa, financeira e patrimonial, (art. 1 da Lei n. 16/10, de 15 de Julho)36. A Lei n.
32

Art. 62 da LBNA.

33

Art. 74 da LBNA.

34

Cfr. o ponto 3., a propsito da natureza jurdica do BNA.

35

BC angolano foi criado aps independncia da Repblica de Angola, atravs da Lei n. 69/76, de 11 de

Novembro, publicado no DR n. 266 1 Srie. importante de referir que a Lei 69/76, de 11 de Novembro,
alterou consideravelmente o sistema bancrio angolano, houve uma separao institucional das funes do BC
das do banco comercial, o BNA foi institudo como o Banco dos bancos, foi colocado na condio de orientador
e supervisor de todo o sistema, uma vez que, funcionava igualmente como banco comercial, o que permitiu um
maior reforo e autonomia do BC, na definio e execuo dos seus objectivos e conferiu uma maior
competitividade aos bancos comerciais.
36

Revoga a Lei n. 6/97, de 11 de Julho, que revogou a Lei n. 4/97, de 20 de Abril, que por sua vez revogara a

Lei n. 69/76, de 11 de Novembro.

12

6/97, de 11 de Julho37, j revogada, qualificava o BNA como pessoa colectiva de direito


pblico dotada de autonomia administrativa e financeira, com natureza de empresa pblica,
enquanto na atual LBNA, no seu art. 1 sob a epgrafe natureza, o legislador, ao invs do de
1997, no qualifica expressamente o BNA como sendo empresa pblica. Assim sendo,
importa questionar se o BNA, ainda, mantm a natureza de empresa pblica.

Com o intuito de responder a esta questo, para uma devida contextualizao dos
poderes, do BNA, importa por proceder a uma anlise comparada do regime jurdico
consagrado na actual LBNA e na Lei n. 9/95, de 15 de Setembro - Lei das Empresas Pblicas
(LEP), alterada pela Lei n. 10/10, de 30 de Junho. De acordo com a LEP so empresas
pblicas as unidades econmicas criadas pelo Estado, atravs dos mecanismos estabelecidos
na presente lei, com capitais prprios ou fornecidos por outras entidades pblicas, destinadas
produo e distribuio de bens e prestao de servios, tendo em vista a prossecuo de
interesses pblicos e o desenvolvimento da economia nacional38. O art. 4. do mesmo
diploma, sob a epgrafe direito aplicvel estipula que a empresa pblica rege-se pela
presente lei, pelos respetivos estatutos e no que no estiver especialmente regulado pelas
normas do direito privado. J o BNA rege-se pelas disposies da sua prpria lei
estatutria39 e dos regulamentos que venham a ser adotados em sua execuo, bem como pelas
normas da legislao reguladora da atividade das Instituies Financeiras, quando aplicveis,
e pelas normas e princpios do direito privado. No exerccio de poderes pblicos de
autoridade so aplicveis as normas e princpios respeitantes aos atos administrativos do
Estado40. De referir ainda que os trabalhadores do BNA esto sujeitos LBNA, ao regime
jurdico do contrato de trabalho e ao regulamento interno do BNA, no lhes sendo aplicvel o
regime jurdico dos trabalhadores da funo pblica41.
Quanto ao processo de criao de empresas pblicas, consagra o art. 3742 que as
empresas pblicas de grande dimenso so criadas por DP, ao contrrio do que sucedia
anteriormente em que as mesmas eram criadas por Decreto do Conselho de Ministros, as
37

Anterior LBNA.

38

Vide art. 1.

39

Lei n. 16/10, de 15 de Julho.

40

Art. 94/ 1 e 2, da LBNA.

41

Art. 80 da LBNA.

42

Parcialmente alterado pela Lei n. 10/10, de 30 de Junho.

13

empresas de pequena e mdia dimenso so criadas por Decreto Executivo conjunto do


Ministro da Economia e Finanas e do Ministro que tutela o ramo da atividade; j o BNA est
sujeito a registo comercial nos termos gerais (art. 101. da LBNA). As empresas pblicas tm
obrigatoriamente os dois rgos: o CA e o Conselho Fiscal43. Diferentemente, como vimos
atrs, a estrutura orgnica do BNA composta pelos seguintes rgos: o Governador, o CA, o
Conselho de Auditoria e o Conselho Consultivo44. Os membros do CA so nomeados pelo
PR45, sob proposta do Governador46.

Nas empresas pblicas de grande dimenso, os membros do CA so nomeados e


exonerados pelo PR, aps apreciao em Conselho de Ministros47. Na redaco anterior, a
competncia para nomear e exonerar os membros do CA das empresas pblicas de grande
dimenso era do Conselho de Ministros, sob proposta conjunta dos Ministros de Tutela e da
Economia e Finanas48.

Quanto durao do mandato dos membros do CA do BNA, a lei consagra que os


Administradores exercero as suas funes por um perodo de cinco anos49. No que respeita
durao do mandato dos membros do CA das empresas pblicas50, a lei estabelece um prazo
de trs anos. Quanto nomeao e exonerao dos membros do CA, o legislador estabeleceu
que nas empresas pblicas de grande dimenso aquelas competncias pertencem ao PR, aps
apreciao em Conselho de Ministros, e nas demais empresas pblicas as mesmas competem
aos Ministros de Tutela e da Economia e Finanas conjuntamente.

Pronunciando-se quanto natureza jurdica do BNA, Valter Filipe de opinio que


com a LIF, ao reformular a natureza jurdica do BC, o BNA deixou de ter a natureza objetiva
43

Art. 44 da LEP.

44

Art. 48 da LBNA, cfr. Supra o ponto 2.

45

Art. 108/ 1, da CRA.

46

Art. 57 da LBNA.

47

Art. 45., esta norma uma inovao introduzida pela lei n. 10/10, de 30 de Junho.

48

De referir que, atualmente, o Ministrio da Economia e o Ministrio das Finanas so rgos autnomos. Cfr.

a natureza Ministrio das Finanas, (art. 1. do EOMF), disponvel em www.minfin.gv.ao.

Natureza e

atribuies do Ministrio da Economia (art. 1. do EOME, aprovado pelo DP n. 1/11, de 3 Janeiro). Assim
sendo, em ateno a realidade atual de Angola, julgamos que algumas normas da LEP, devero ser alteradas.
49

Art. 50 e 58/2 e 3, da LBNA.

50

Art. 5. da LEP e os arts. 3. e 4. do Decreto n. 8/02, de 12 de Abril (regulamento da LEP).

14

de empresa pblica. Defende igualmente que para se adequar ao novo modelo de governao,
fez-se, por iniciativa do Executivo angolano, uma alterao natureza jurdica do BNA e s
suas competncias, atribuindo-lhe assim uma nova natureza institucional, consentnea com a
nova constituio econmica e a nova estrutura da organizao do sistema das finanas
pblicas. Ao no estabelecer, expressamente, a natureza jurdica de empresa pblica, e ao
condicionar a constituio do BNA ao registo comercial51, o legislador pretendeu manter o
BNA num posicionamento institucional societrio, com implicaes ao nvel da sua eficcia
jurdica e da sua estrutura orgnico-funcional52. Somos de entendimento que o BNA no
poder qualificar-se como uma sociedade comercial, apesar da sujeio legal da referida
instituio ao registo comercial, as sociedades comerciais, ao abrigo da autonomia privada,
so constitudas por contrato e tm finalidade lucrativa; j o BNA criado por lei, os seus
rgos so nomeados pelos membros do Estado e visa a prossecuo do interesse pblico.

Somos de opinio que, apesar do legislador de 2010 no referir expressamente a


natureza jurdica do BNA53, no plausvel afirmar que o BC angolano, entidade de
superviso bancria, no tem a natureza de empresa pblica. O BC angolano tal como as
empresas pblicas criado por lei, da competncia do rgo de soberania, nomeadamente o
PR na qualidade de chefe de Estado e Titular do Poder Executivo e o Ministro das Finanas
na qualidade de auxiliar do Presidente da Repblica, nomear e exonerar os membros que
compe a sua estrutura orgnica. Assim sendo, consideramos que tem natureza de empresa
pblica e que se insere na administrao indireta do Estado. um organismo autnomo
criado e est sujeito superintendncia do Estado. Tem como finalidade prosseguir os fins
deste, ou seja, a sua atividade desenvolvida no interesse do Estado. Este dispe, em regra,
do poder de nomear e destituir os dirigentes desse organismo, do poder de lhe dar instrues e
diretivas acerca do modo de exercer a atividade e do poder de fiscalizar e controlar a forma
como a atividade desempenhada54.
Do exposto conclumos que, o BNA uma autoridade administrativa independente55,
com natureza de empresa pblica, tendo em ateno o modo de criao, a nomeao e a
51

Art. 101 da LBNA.

52

Vide Filipe, Valter, O Banco Nacional de Angola no novo sistema do governo em Angola, disponvel em

http://jornaldeangola.sapo.ao/19/0/o_bna_no_novo_sistema_de_governo_em_angola
53

Art. 1. da LBNA.

54

AMARAL, DIOGO FREITAS DO, ob. cit, pp.332-338.

55

Vide MIRANDA, JORGE / RUI MEDEIROS, CRP Anotada, Tomo II, Coimbra Editora, (2006), p. 211.

15

exonerao dos seus rgos e ainda a finalidade que o mesmo visa alcanar, com um regime
jurdico prprio, est no topo da hierarquia do sistema financeiro. atravs do BNA que o
Estado intervm no sistema financeiro. uma autoridade administrativa independente, devido
aos poderes que lhe so conferidos por lei, nomeadamente o poder regulamentar, de dar
instrues, de autorizar, de inspecionar e de sancionar.

CAPTULO II
A SUPERVISO PRUDENCIAL

A superviso prudencial, a que se traduz na criao e aplicao de normas que


visam a gesto s e prudente, com vista a garantir a liquidez e a solvabilidade das instituies
de crdito56. A par da superviso comportamental, superviso prudencial constitui o ncleo
forte e indeclinvel da superviso57. A liberalizao do sistema financeiro interno e a abertura
do mercado mundial de capitais devem ser acompanhadas de medidas que reforcem a
regulao e a superviso58. Um dos caminhos reconhecidos para minimizar algumas
deficincias do sistema bancrio o aperfeioamento da superviso prudencial e da qualidade
das bases da atividade bancria e financeira, o qual, face ao ritmo mais acelerado, crescente
comunicao instantnea e informtica dos servios bancrios e financeiros, dever implicar
uma mudana de mtodos, baseada mais nas foras do mercado, como meio de regular os
bancos e as sociedades financeiras59. A superviso prudencial exerce-se por referncia a
regras de natureza no estritamente jurdica, funcionalmente dirigidas a preservar, quer a
liquidez, quer a solvabilidade das instituies, com vista a criar uma situao de estabilidade
individual e sistmica60. Por razes de poltica monetria, financeira e cambial, exige-se que a
atividade bancria obedea as regras61 claras de atuao, tendo como primeiro objetivo a
56

o conceito de superviso em sentido estrito, vide MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Superviso Bancria

Situao atual e Perspetiva de Evoluo, In Estudos em Homenagem ao Prof. Doutor Inocncio Galvo Telles,
Coimbra, Almedina, Vol. II, (2002), p. 571.
57
58

Idem, p. 572.
BARBOSA, ANTNIO MANUEL PINTO, Regulao Bancria e Superviso Prudencial, in Estudos

Jurdicos e Econmicos em Homenagem ao Professor Joo Lumbrales, Coimbra Editora, (2000), p. 27.
59

Idem, p. 40.

60

PINA, CARLOS COSTA, Instituies e Mercados Financeiros, Almedina, Coimbra, (2005), p. 142.

61

So regras de preveno, acautelamento e de correo. So as chamadas regras ou normas prudenciais cuja

criao est a cargo dos Governos e dos Bancos Centrais. No caso de Angola essa competncia exercida pelo
BNA.

16

salvaguarda dos interesses do pas designadamente o seu desenvolvimento e relacionamento


externo. Assim que em todos os ordenamentos jurdicos so definidos padres exigentes e
criadas regras de execuo, de gesto e de comportamento no mbito da atividade bancria.
So regras impostas s instituies, tendo em vista a manuteno de nveis adequados de
solvabilidade e liquidez da instituio e do sistema62.

Com o crescimento do setor bancrio angolano, o BNA tem vindo a desenvolver um


conjunto de iniciativas de superviso prudencial63. No desempenho das funes de
superviso, cabe ao BC, acompanhar a atividade das instituies financeiras bancrias sob a
sua superviso64 e promover a avaliao dos riscos e seu controle, bem como da suficincia
dos fundos prprios para suportar estes riscos65. A preocupao do BC angolano em relao
aos fundos prprios das instituies financeiras bancrias tida em conta desde o momento da
constituio das mesmas, conforme dispe o Aviso n. 4/07, de 26 de Setembro66 do BNA67.

62

MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito., (1998), p. 65.

63

Relatrio econmico da KPMG, sobre o sector bancrio angolano, publicado em Outubro de 2011, p. 20.

64

A superviso das IC, da competncia do BNA, bem como a superviso das sucursais e escritrios de

representao em Angola de Instituies Financeiras com sede no estrangeiro, compete ao BNA, (art. 71 da LIF
e 21 da LBNA). J em Portugal a superviso das IC, e em especial a sua superviso prudencial, incluindo a da
atividade que exeram no estrangeiro, incumbe ao BdP, (art. 93, n. 1, do RGISF). De referir que o legislador
angolano, na redao do art. 71 da LIF, prev igualmente a superviso das IC com sede no estrangeiro e no faz
meno se a superviso das referidas Instituies cingir-se- na superviso comportamental ou prudencial.
65

Art. 81, alnea a), da LIF.

66

O art. 14 da LIF, consagra que da competncia do BNA estabelecer por Aviso o capital social mnimo das

instituies financeiras bancrias. O Aviso n. 4/07, de 12 de Setembro, no seu art. 1., alnea a), prev como
capital social para a constituio dos bancos em Angola, o montante de AKZ 600.000.000,00 (seiscentos
milhes de kwanzas). diferente o regime regra consagrado para as sociedades annimas. A Lei n. 1/04, de 13
de Fevereiro - Lei das Sociedades Comerciais, consagra que o montante mnimo do capital social para as
sociedades annimas no pode ser inferior a USD 20.000,00 (vinte mil dlares americanos), equivalente em
moeda nacional AKZ 200.000,00 (duzentos mil kwanzas), (do art. 305, n. 3, da LSC). De referir que a
excepo estabelecida pelo BNA, justifica-se tendo em ateno os riscos inerentes s operaes realizadas pelas
Instituies Financeiras Bancrias. As exigncias de capital feitas pelo BC tm em conta os riscos de crdito e
de cmbio. J em Portugal da competncia do Ministro das Finanas, ouvido o BdP ou sob sua proposta, fixar,
por Portaria, o capital mnimo das Instituies de Crdito, (art. 95, n.1, do RGICSF e a Portaria n. 95/94, de 9
de Fevereiro). De referir ainda, que o Comit da Basileia reconhece que a adequao de capital em relao ao
risco econmico uma condio necessria para a solidez de longo prazo das Instituies Bancrias. Para mais
desenvolvimentos vide A New Capital Adequacy Framework, Consultive Paper Issued by Basel Committe on by

17

Os Bancos Centrais criam e editam fundamentalmente normas prudenciais cuja funo a de


assegurar a solvabilidade das instituies e do sistema financeiro. A norma prudencial
caraterizada pelo seu objeto ou finalidade, que consiste em introduzir critrios de prudncia
na gesto das instituies. Assim, estabelece por exemplo os limites para o risco e cria
mecanismos de controlo68.
importante referir que h por parte do BNA um esforo no sentido de acompanhar
de forma regular os atos praticados pelas instituies financeiras bancrias, no sentido de
garantir e salvaguardar a liquidez e a solvabilidade do sistema financeiro bancrio e
consequentemente a proteo do interesse dos depositantes.

1. OBJECTIVOS DA SUPERVISO PRUDENCIAL


1.1. CONTROLO DA SOLVABILIDADE E LIQUIDEZ DAS INSTITUIES DE
CRDITO
A solvabilidade consiste na susceptibilidade de certa IC fazer face aos compromissos
assumidos com total segurana dos seus credores, clientes e depositantes 69. Por liquidez deve
entender-se a completa disponibilidade das IC para em determinado momento solverem os
seus compromissos, designadamente, dando satisfao aos seus depositantes que desejem
proceder ao levantamento de depsitos efetuados, nos termos convencionados70. A garantia da
Basel Committe on Banking Supervision, Issued for Comment by, 31st March (2000), disponvel em
www.bis.og.
67

A observncia do nvel mnimo de capital social e FPR, assim como o Instrutivo n. 3/2011, de 08 de Junho,

sobre o Rcio de Solvabilidade Regulamentar (RSR) das Instituies Financeiras, condio indispensvel para
o funcionamento das Instituies Financeiras Bancrias em Angola. O RSR legalmente estipulado para as IC
igual ou superior a 10% (art. 1 e 2 do Aviso n. 5/07, de 26 de Setembro e o Aviso n. 5/03, de 28 de
Fevereiro). O RSR exigido pelo BC s Instituies Bancrias superior ao rcio de solvabilidade recomendado
pelo Comit da Basileia, que 8%. Essa poltica do BNA tem como objectivo dar maior estabilidade ao mercado
bancrio tendo em conta as caractersticas do pas.
68

MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito, (1998), p. 12.

69

Para que tal condicionamento exista e se mantenha, procuram as autoridades que superintendem atividade

bancria criar normas de funcionamento que asseguram a estabilidade das Instituies. Vide MATIAS,
ARMINDO SARAIVA, Direito, (1998), p. 75.
70

Idem, p. 75. Importa referir que a liquidez no tem a ver com a solvabilidade, pois, a instituio pode ter bens

para solver compromissos, mas no dispor de meios para pagar, em certo momento, como tambm se pode

18

solvabilidade e liquidez das IC s ser possvel mediante elaborao de regras especficas que
contribuiro para uma superviso regular ou constante por parte do BC. Como escreve
CARNEIRO DA FRADA no devem esquecer-se mecanismos especiais, incluindo normas
de direito pblico ou pelo menos de interesse e ordem pblica para garantir a liquidez dos
bancos, para assegurar a sua solvabilidade e regras da atividade bancria que pretendem
salvaguardar os clientes, os seus depsitos das contingncias prprias da atividade de crdito
a que se dedicam os bancos71. da competncia do BNA zelar pela solvabilidade e liquidez
das IC, estabelecendo limites prudenciais realizao de operaes que estas estejam
autorizadas a praticar. O BC angolano, com objetivo de garantir que as instituies
financeiras bancrias apresentem nveis adequados de solvabilidade, emite normas que
impem por parte das mesmas propores mnimas entre os fundos prprios e os valores de
risco em que se encontram em cada momento72. Trata-se do rcio de solvabilidade73 ou de
adequao de fundos prprios74, a que os ingleses chamam capital adequacy75. A solidez e a
verificar o inverso, isto , dispor a Instituio em certo perodo de liquidez, mas ser a mdio e longo prazo,
irremediavelmente insolvente. Idem, pp. 75-76.
71

FRADA, MANUEL CARNEIRO, Crise Mundial e Alterao das Circunstncias: Contratos de Depsito vs

Contratos de Gesto de Carteiras, In Estudos em Homenagem ao Prof. Doutor Srvulo Correia, Coimbra,
(2010), p. 464.
72

Os bancos devem aplicar os fundos de que dispem de modo a assegurar a todo o tempo nveis adequados de

liquidez e solvabilidade art. 74 da LIF.


73

Tendo em conta os riscos a que o sistema bancrio est exposto, o BNA, no mbito das suas competncias,

atravs do Instrutivo n. 03/2011, de 08 de Junho, determinou novos fatores de ponderao de risco para o
patrimnio das instituies bancrias autorizadas a funcionar em Angola.
74

Sobre os Fundos Prprios dos bancos e o limite de endividamento dos mesmos, cfr. (os art. 1, 2 e 3 do

Aviso n. 05/03, de 7 de Fevereiro).


75

Em Julho e Agosto de 2010, quatro bancos angolanos apresentavam RSR abaixo dos 10%. J em Setembro do

mesmo ano, de acordo com o relatrio do BNA do terceiro trimestre de 2010, disponvel em www.bna.ao, houve
uma melhoria porque apenas dois bancos angolanos apresentavam RSR inferior ao limite mnimo. De frisar que
apesar do relatrio no referir quais foram as medidas e polticas adoptadas pelo BC perante as IC que
apresentavam os referidos rcios, importa afirmar que num mercado onde existem vinte e trs Instituies
Bancrias, sendo que apenas vinte e duas exercem efectivamente as suas atividades (a vigsima terceira
instituio embora j tenha autorizao de constituio do BNA ainda no iniciou as suas atividades), com os
referidos ndices, a solvncia do sistema bancrio angolano satisfatria, porque no relatrio de avaliao de
desempenho do sistema financeiro angolano do segundo trimestre de 2011, disponvel no referido site, consta
que apenas um banco apresentou RSR abaixo dos 10%. Para que o mesmo banco apresente um RSR em
conformidade com o limite legalmente estabelecido, est em curso um processo de autorizao para aumento de
capital social e emisso de obrigaes de caixa. Neste relatrio, ao contrrio do anterior, j consta as polticas

19

solvabilidade das instituies bancrias e bem assim a segurana dos seus clientes sero tanto
maiores quanto mais elevados forem os valores dos fundos prprios envolvidos. A
manuteno dos fundos prprios, por outro lado, constitui garantia de boa gesto e do
interesse dos acionistas a quem pertencem. Por isso preocupao constante das autoridades a
definio dos padres ideais e limites mnimos para os fundos prprios que garantam a
indispensvel e desejada solvabilidade76.
Havendo por parte do BNA a necessidade de melhorar as regras relativas
manuteno em nveis adequados de solvabilidade das instituies financeiras e considerando
igualmente a necessidade de harmonizao das normas vigentes no sistema financeiro
angolano com os critrios internacionais, a LIF no seu art. 75 prev que o BNA a entidade
competente para fixar os elementos que podem integrar os Fundos Prprios dos bancos e
respetivas caractersticas, cuja regulamentao feita pelo Aviso n. 05/03, de 7 de Fevereiro.
Os Fundos Prprios em momento algum podem ser inferiores ao montante mnimo do capital
social exigido s instituies de crdito77. Quando tal acontece, o BNA pode, sempre que as
circunstncias o justifiquem, conceder um prazo para a IC regularizar a situao78. A
solvabilidade das instituies e a segurana dos seus clientes prosseguida atravs da
definio e do cumprimento de regras sobre o controlo dos riscos79 e a garantia de depsitos.
Em Angola, ao contrrio de Portugal, ainda no foi constitudo um FGD, apesar de a LIF
prever no seu art. 73, sob epgrafe garantias de depsitos, que compete ao Governo criar
um Fundo com o objectivo de garantir o reembolso de depsitos constitudos nas instituies
participantes e fixar as normas para o seu funcionamento. Pois, em caso de falncia de uma
IC, e, o mesmo se veja impossibilitado de restituir os depsitos aos clientes, o FGD tem como
finalidade nessas situaes, assegurar aos depositantes bancrios o reembolso de, pelo menos,

acionadas pelo BNA, com o objectivo de melhorar a solvabilidade da referida IC. J os trs outros bancos, que se
encontravam igualmente em situao de alerta melhoraram os RS. Os bancos com menor RS revelam maior
exposio ao risco, ao contrrio dos bancos que apresentam rcios de solvabilidade maiores, com margens
considerveis de aplicao dos recursos que poderiam ser melhor rentabilizados em operaes de crdito ou
ttulos de dvida pblica.
76

Vide MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito.., (1998), p. 73.

77

Art. 75/ 2, da LIF.

78

Art. 75./3, da LIF e art. 2 do Aviso n. 4/07, de 12 de Setembro, art. 5 do Aviso n. 05/03, de 7 de Fevereiro

e o Instrutivo n. 15/2003, de 17 de Outubro.


79

Vide MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito., 1998, p. 77.

20

parte dos depsitos80. Da que, somos de opinio que urgente e imperioso a criao de um
FGD, tendo em ateno a atual realidade financeira de Angola, nomeadamente, a dinmica e o
crescimento do mercado bancrio angolano. Conforme escreve ARMINDO SARAIVA
MATIAS O grande objetivo das normas relativas atividade bancria acaba por ser, a
proteo e a segurana dos credores, dos bancos e dos depositantes, como ainda,
reflexamente, mas com igual ou maior importncia, do sistema financeiro. E aquela segurana
tem de ser prosseguida atravs de todos os esforos e instrumentos. Justamente um dos
instrumentos a que se recorre o designado controlo dos riscos de crdito; outro, a
constituio de garantia de depsitos. A segurana e a solvabilidade das instituies de
crdito e dos seus clientes so prosseguidas, alm do mais, atravs da definio e do
cumprimento de regras sobre o controlo dos riscos e a garantia dos depsitos81.
Os Bancos Centrais no exerccio de superviso devem: avaliar a capacidade das
instituies bancrias para controlar e assegurar o cumprimento dos rcios de capital; deter
poderes para exigir aos bancos a deteno de capitais acima do mnimo exigido; e intervir
preventivamente para evitar nveis de capital inferiores aos legalmente exigidos, bem como
adotar medidas reparadoras caso estes no sejam mantidos ou restaurados82.
As Instituies de Crdito esto obrigadas a fixar uma fraco no inferior a 10% dos
lucros lquidos apurados em cada exerccio destinada a reserva legal83 e, alm disso, devem
construir reservas especiais, destinadas a reforar a situao lquida ou cobrir prejuzos que a
conta de lucros e perdas no possa suportar84. So reservas obrigatrias as que derivam

80

Sobre o FGD, vide LOPES, J.M. GAMEIRO, Direito Bancrio Institucional, o Sistema Financeiro Portugus:

Regime Geral e Superviso, Cadernos de Direito Bancrio, Vislis Editores, Vol. II (2001), pp. 179-186,
CORDEIRO; ANTNIO MENEZES, Manual de Direito Bancrio, Almedina, 4 edio, Vol. I, (2010), pp.
961-967; CUESTA RUTE, JOS MARIA DE LA, Repercusin de la Crisis de las Empresas Bancarias en sus
Operaciones, en Particcular, los Fondos de Garantia de Depsitos, Contratos Bancrios, Madrid, Civitas,
(1992), pp. 969-992; GARCIA VILLAVERDE, RAFAEL, Contratos Bancrios, Coodinacin Bonardell
Lenzano, Madrid, (1992), CMARA, PAULO, Crise Financeira e Regulao, In Revista da Ordem dos
Advogados, Ano 69, n 3-4, Lisboa (Jul-Dez 2009), pp. 697-728.
81

Vide MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito., (1998), pp. 77-78.

82

Vide PINA, CARLOS COSTA, ob. cit., p. 188.

83

Art. 76./ 1, da LIF.

84

Cfr. o art. 76/2, da LIF, art. 25 da LBNA e Instrutivo do BNA n. 3/2010, de 4 de Junho, alterado

parcialmente pelo Instrutivo n. 2/2011, de 28 de Abril). O estabelecimento de limites de crdito e de reservas

21

diretamente da lei ou so impostas pela entidade de superviso85. A atividade da concesso de


crdito est tambm sujeita a normas prudenciais, que estabelecem limites s instituies na
concesso de crdito, com vista a evitar riscos de crdito. fixado em 25% dos Fundos
Prprios Regulamentares (FPR) o limite mximo de exposio por cliente a ser observado
pelas instituies financeiras na concesso de crdito e prestao de garantias 86. A concesso
de crdito deve ser diversificada, a fim de no colocar o banqueiro sob o risco excessivo das
flutuaes de alguns clientes87 88.
De acordo com o art. 3 do Aviso n. 8/07, de 26 de Setembro, considera-se cliente
qualquer pessoa, singular ou colectiva, pblica ou privada, que aja isoladamente por interesse
prprio, ou o grupo de pessoas, singulares ou coletivas, pblicas ou privadas, coligadas ou
no, que atuem em conjunto que representem um interesse econmico comum. No setor
administrativo ser cliente todo o conjunto de entidades diretamente vinculadas ao Estado89
De referir que, nos termos do referido Aviso, fixado o limite de 25% dos FPR como limite
mximo de exposio ao risco de crdito90 por cliente no mercado financeiro bancrio. A
concentrao econmica apresenta vrios graus de ligao e diversas formas jurdicas de
atuao91.
Existem em Angola vrias formas de sociedades coligadas 92 e ao abrigo do Aviso
acima identificado, as referidas sociedades so consideradas clientes para efeito do controlo
dos limites de crdito a conceder pelos bancos e dos grandes riscos.

obrigatrias so instrumentos de poltica monetria que esto sujeitos a superviso em virtude de serem modos
de conteno da inflao.
85

MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Superviso.., (2002), p. 579.

86

Art. 2/ 1, do Aviso n. 8/07, de 26 de Setembro.

87

Vide CORDEIRO, ANTNIO MENEZES, Manual de Direito Bancrio, Almedina, 4 edio, (2012), p. 906.

88

O art. 1 do Aviso n. 8/07, de 26 de Setembro, sob epgrafe Concesso de Crdito, estabelece os requisitos

para a concesso de crdito por parte dos bancos. Complementarmente o Aviso n. 4/2011, de 8 de Junho, dispe
sobre a classificao das operaes de crdito.
89

Governo central e local e as unidades oramentais.

90

A exposio ao risco de crdito, cfr. (art. 1 do Instrutivo n. 03/2011, de 08 de Junho, o art. 3/5, do Aviso n.

02/2010, de 20 de Outubro, Aviso n. 8/07, de 12 de Setembro, e o Aviso n. 3/2012, de 28 de Maio).


91

ALMEIDA, ANTNIO PEREIRA, Direito Angolano das Sociedades Comerciais, 1. edio, Coimbra

Editora, (2010), p. 405.


92

Para mais desenvolvimentos sobre as sociedades coligadas, vide os art. 464, 465, 467, 464, n. 3, 469,

337. e 346 LSC, ALMEIDA, ANTNIO PEREIRA, Direito Angolano das sociedades Comerciais, 1. edio,

22

Tendo em ateno a fragilidade do sistema angolano no mbito do controlo das


aces e dos legtimos titulares, o BNA exige no mbito da superviso prudencial que os
bancos devem proceder a uma adequada gesto dos riscos que assumem no desenvolvimento
da sua atividade a fim de prevenirem situaes que possam afetar a solvabilidade dos
mesmos. Da que gostaramos de entender como tem sido feito o controlo das sociedades
coligadas para efeito de se evitar a exposio ao risco de crdito, de acordo com os limites
fixados pelo BC.
fato assente que algumas entidades, aproveitando-se dos problemas do mercado em
relao ao controlo das referidas aes e aos seus reais titulares, preferem o tipo de ao ao
portador93, com objetivo de ocultar os verdadeiros titulares das mesmas, como tambm tem
sido prtica o uso em certas sociedades com o objetivo acima identificado os chamados
testas de ferro. Com essas prticas sociais numa realidade como a angolana, apesar de os
bancos terem obrigao de identificar as interdependncias e ligaes dos seus clientes,
julgamos ser difcil apurar, em sociedades coligadas, nos termos das exigncias do BNA, o
limite mximo de exposio por cliente em caso de concesso de crditos pelas instituies
bancrias.
O que realmente poder ocorrer haver concesso de crdito para sociedades
coligadas e consequentemente uma violao dos limites concentrao de riscos de crdito
numa mesma entidade ou grupos de sociedades sem um controlo por parte da entidade de
superviso.
Da concluirmos que atendendo condio econmica e social do nosso mercado,
designadamente as fragilidades e as dificuldades do controlo e gesto dos ttulos das
Coimbra Editora, (2010), pp. 403-435, ANTUNES, JOS A. ENGRCIA, O mbito de Aplicao do Sistema
das Sociedades Coligadas, in Estudos em Homenagem Professora Doutora Isabel Magalhes Collao, Vol. II,
Almedina, Coimbra, (2002), pp. 95ss, SILVA, MARTA ABECASIS PINTO DA, O Cmputo da Participao
Directa e Participao Indirecta, Relatrio de Mestrado da Faculdade de Direito da Universidade de Lisboa,
(2006), VENTURA, RAL, Participaes Recprocas de Sociedades em Sociedades, Coleco Scientia
Ivridica, Livraria Cruz, Braga, (1978), pp. 1-64; BRANCO, MARIA JOS CASTELLO, Sociedades Coligadas
no Direito Portugus (Reflexes sobre a Direco Unitria, o Domnio e a Proteco de Interesses), Tese de
Mestrado, Universidade Catlica Portuguesa, Abril (1993).
93

Distino entre as aces nominativas e ao portador, vide o art. 331 da LSC, art. 52 do Cdigo dos Valores

Mobilirios portugus, LABAREDA, JOO, Das Aces das Sociedades Annimas, Associao Acadmica da
Faculdade de Direito de Lisboa, (1988), p. 39, Cdigo das Sociedades Comerciais Anotado, Coord. Antnio
Menezes Cordeiro, Almedina, 2009, pp. 772-775.

23

sociedades annimas, como tambm a dificuldade em identificar a possvel relao de grupo


entre as mesmas, os bancos em muitas situaes no tm como controlar e prevenir a possvel
concentrao dos limites de crdito, num nico cliente, nos termos exigidos pelo BNA. Pelo
que concordamos com a opinio da KPMG, ao publicarem que as polticas de aprovao e
concesso de crdito devero caminhar para uma anlise cada vez mais criteriosa e objectiva,
incorporando elementos que possibilitem avaliar o risco potencial associado a um cliente e
operao, atribuindo notaes internas que reflitam essa mesma avaliao e sejam
incorporaes no processo de aprovao e definio de pricing das mesmas94.
importante que o processo de concesso de crdito seja cada vez mais rigoroso e
completo, em que as reas comerciais das instituies bancrias devero desempenhar um
papel chave no sentido de recolher o mximo de informao relevante sobre o cliente
(particular ou empresa), que permita sustentar o processo de aprovao95 e assim prevenir
eventuais riscos de incumprimento e a possvel concentrao dos riscos de crdito num nico
grupo social.
Existe por parte do BNA, enquanto entidade supervisora e elemento decisivo de
atuao no sistema bancrio angolano, um esforo salutar contnuo, comeando pela anlise
da capacidade e da viabilidade de uma instituio bancria entrar no sistema financeiro, no
processo de autorizao, assim como a necessidade de aperfeioamento, reestruturao e
modernizao dos mecanismos de avaliao, controlo e acompanhamento do estado
operacional dos bancos que operam no sistema angolano, tendo em vista igualmente as
prticas bancrias internacionalmente recomendveis, no que tange as regras prudenciais.

1.2 - PREVENO E GESTO DO RISCO SISTMICO


Ao liberalismo so apontadas diversas fraquezas entre as quais podemos destacar a
irracionalidade dos agentes econmicos. No setor financeiro, essa irracionalidade conduz aos
chamados riscos sistmicos. Se consta no mercado que um determinado banqueiro est em
dificuldades, pode haver uma corrida geral ao levantamento dos depsitos, e com isso

94

Relatrio Econmico da KPMG Angola, Sobre o Sector Bancrio Angolano, publicado em Outubro de 2011,

p. 22.
95

Idem, p. 22.

24

provocar uma crise de confiana e, no limite, o colapso de todo o sistema financeiro 96. O risco
sistmico um risco especfico e intrnseco ao sistema financeiro que decorre de um eventual
abalo da estabilidade do sistema financeiro em geral causado quer pela falta de garantias de
solvabilidade e liquidez de certa entidade, quer, v. g., pela falta de confiana dos depositantes
em certa instituio, ainda que esta oferea garantias adequadas 97. misso do BNA, como
supervisor do sistema bancrio, a monitorizao contnua das instituies financeiras sob sua
jurisdio, ou seja, velar pela estabilidade e confiana do sistema financeiro angolano. Em
relao s medidas de exposio de riscos exigidos pelos bancos, temos trs grandes
categorias: o risco de crdito, principalmente de emprstimos na carteira bancria; o risco de
mercados e outros riscos, incluindo os da taxa de juro da carteira bancria e de liquidez98.
Com a finalidade de garantir a estabilidade e a confiana no sistema financeiro
bancrio, o BC angolano criou o Departamento de Superviso das Instituies de Financeiras
(DSI), com vrias divises, que o principal executor das funes de supervisor do sistema
financeiro angolano. da competncia do referido Departamento acompanhar in loco e
distncia (on-site e off-site) a situao patrimonial, a liquidez, a rentabilidade, a adequao de
capital e a solvncia, bem como efetuar a inspeo e avaliar o cumprimento das normas e
regulamentos por parte dos bancos. A misso intrnseca do DSI velar pela estabilidade e
confiana do sistema financeiro bancrio nacional99.
Para alm do DSI, havendo necessidade por parte do BNA de se centralizar os
elementos informativos respeitantes ao risco da concesso e aplicao de crdito, criou-se a
Central de Informao e Risco de Crdito - CIRC ( uma base de dados gerida pelo BNA,
com informao prestada pelas Instituies bancrias potenciais e os seus riscos, sob qualquer
modalidade, de que sejam beneficirias pessoas singulares ou colectivas, residentes ou no
residentes)100. A CIRC tem como objeto: a) centralizar a informao referente s operaes de
crdito, responsabilidades potenciais e aos seus riscos sob qualquer forma ou modalidade
concedida pelos bancos; b) prestar a informao que auxilie a avalizao dos riscos na
96

Para mais desenvolvimentos vide CORDEIRO, ANTNIO MENEZES, Regulao Econmica e Superviso

Bancria, in O Direito, ano 138, Almedina, (2006), II, p. 248.


97

PINA, CARLOS COSTA, ob. cit., pp. 144-145.

98

A New Capital Adequacy Framework, Basel June, 1999, pp. 12-13, disponvel em www.bis.org.

99

Para mais desenvolvimentos vide o Relatrio de sntese do sistema financeiro angolano, de 22 de Dezembro

de 2011, disponvel em www.bna.ao.


100

Art. 3/1, do Aviso n. 2/2010, de 20 de Outubro.

25

concesso de crdito pelas instituies bancrias101. O referido departamento, criado pelo


BNA, permite maior centralizao de informao, um maior controlo das operaes
praticadas pelos bancos (nomeadamente a concesso de crdito, bem como a probabilidade
dos bancos poderem sofrer perdas em caso de incumprimento das obrigaes assumidas pelos
seus clientes, originadas pela concesso de crdito). Importa referir que a constituio da
CIRC tem em vista conferir maior segurana e fiabilidade na informao, como tambm
incentivar a sua utilizao pelas instituies.
salutar a criao das referidas reas, uma vez que o DSI uma das reas do BNA
que chamada para uma adaptao rpida s transformaes dos mercados para assegurar que
as transaes se possam realizar num clima de estabilidade, em que os bancos tenham
liquidez e solidez necessrias e os depositantes tenham confiana no sistema, mediante a
criao de normas que estabelecem limites prudenciais realizao de operaes por parte das
instituies de crdito. So participantes da CIRC todas as instituies bancrias que operam
no sistema financeiro angolano, que exercem funes de crdito. A CIRC vem possibilitar aos
bancos que dela participam uma viso sobre o endividamento dos seus clientes no sistema
financeiro angolano e consequentemente mitigar o risco do crdito dos mesmos, assim como
identificar os riscos presentes e perspetivas inerentes atividade das mesmas.
Pese embora a criao da referida central ser recente e o nvel de concorrncia entre
os nossos bancos ainda ser tmida, a CIRC permitir, de um modo geral, um maior controlo
dos crditos e dos devedores do sistema bancrio angolano e consequentemente a preveno
do risco sistmico.
A atividade principal dos bancos assenta na transformao das captaes em crdito.
Associada a esta atividade est o risco que as instituies correm de no reaver os fundos
cedidos. Tendo em conta as ligaes financeiras que o banco tenha com outras instituies
financeiras ou no financeiras, verificamos que a crise ao nvel do setor financeiro suscetvel
de se alastrar, a outros setores da economia. Assim, a existncia de empresas fortemente
dependentes de um determinado banco, no qual concentram os seus depsitos, faz com que a
falncia desse banco, seja suscetvel de gerar a falncia destas, ou doutras num movimento em
cadeia102. Da que se afirme que a gesto de riscos de liquidez103 de grande importncia,
101

Art. 1, do Aviso n. 2/2010, de 20 de Outubro.

102

PINA, CARLOS COSTA, ob. cit., p 146.

103

Sobre o risco de liquidez, (art. 2./1, do Aviso 04/06, de 10 de Maro).

26

devido possibilidade de contgio entre instituies no sistema bancrio em caso de falta de


liquidez, podendo mesmo afetar negativamente a solidez do sistema financeiro. A gesto
eficaz do risco de liquidez permite que a instituio seja capaz de honrar com as suas
obrigaes104.
Ainda no que tange preveno e gesto do risco sistmico importa falar do risco do
mercado105. A dolarizao do sistema financeiro angolano faz com que o risco cambial 106 seja
um dos riscos de mercado mais importante do sistema bancrio. O risco de cmbio deriva da
exposio cambial dos bancos. Tendo em vista a finalidade do BNA, que consiste na
estabilidade do sistema financeiro bancrio e a proteco dos depositantes, importante
referir que, apesar da forte dependncia do mercado angolano face moeda estrangeira,
sobretudo ao dlar, nos ltimos anos o BNA tem implementado polticas no sentido de
valorizar a moeda nacional, (o kwanza) e limitar a dependncia do mercado angolano moeda
estrangeira. A Lei Cambial107 visa regular os atos e as operaes comerciais e financeiras de
repercusso efetiva ou potencial na balana de pagamentos108.
O BNA, na qualidade de autoridade cambial109, tem implementado polticas internas
referentes s entradas e sadas de moedas estrangeiras, que julgamos contrrios a alguns
princpios constitucionalmente consagrados na CRA, fundamentalmente o princpio da
igualdade110. Temos o Aviso n. 1/2012, de 16 de Janeiro, referente aos procedimentos de
controlo de entradas e sadas de moedas estrangeiras, que prev no caso das pessoas
singulares residentes cambiais111 com idade igual ou superior a 18 anos, podem, sada ou
entrada do territrio nacional, transportar consigo o montante em moeda estrangeira que no

104

Relatrio de superviso do BNA, de 31/10/2009, disponvel em www.bna.ao.

105

Este risco advm da possibilidade de ocorrerem perdas mediante movimentos desfavorveis no mercado.

106

Vide o Relatrio da DSI do BNA, disponvel em www.bna.ao.

107

A Lei n. 5/97, de 27 de Junho. Com objectivo de regulamentar a Lei Cambial, relativamente s operaes de

invisveis correntes, temos o Decreto n. 21/98, de 24 de Julho. Ainda, sobre a poltica cambial, cfr. os Avisos
n.s 10/03, de 22 de Agosto e 19/2012, de 19 de Abril, os Instrutivos n.s 1/11, de 12 de Novembro e 07/2011, de
18 de Agosto, as Diretivas n.s 02/DMA/11 de 31 de Maro, 02/DMA/11, de 26 Agosto, 03/DMA/11, de 26 de
Agosto, 03/DSI/11, de 01 de Abril, 01/DCC/12, de 19 de Maro e o DP n. 253/11, de 26 de Setembro.
108

Lei n. 5/2005, de 29 de Julho - Lei do Sistema de Pagamentos.

109

Art. 40. da LBNA.

110

Art. 23 da CRA.

111

Art. 2/ 18 da LIF e o art. 3 do Aviso n. 1/2012, de 16 de Janeiro.

27

ultrapasse o equivalente a USD 15.000,00 (quinze mil dlares americanos)112. J para as


pessoas singulares no residentes cambiais113, esto autorizadas a sair ou entrar do Pas, com
o montante em moeda estrangeira que no ultrapasse o equivalente a USD 10.000,00 (dez mil
dlares americanos)114.
Com vista ao controlo mais eficaz, da liquidez do mercado e garantir a estabilidade
da economia nacional no que concerne a moeda estrangeira, julgamos ser aceitvel que o
BNA, na qualidade de autoridade cambial, imponha limites115 em relao sada dos
referidos montantes do territrio nacional, uma vez que lhe compete definir os princpios
reguladores que regem as operaes sobre divisas116, mas em relao ao tratamento
diferenciado quanto ao montante concedido aos residentes cambiais em relao aos no
residentes cambias, ao nosso ver, viola o princpio da igualdade constitucionalmente
consagrado.
No seguimento da adoo das boas prticas internacionais, de forma gradual mas
firme, a banca angolana comea a convergir para os princpios emanados pelo Comit de
Basileia, particularmente, no que se refere identificao, monitorizao e controlo dos riscos
que enfrente na sua atividade, bem como numa anlise mais abrangente dos riscos e capital
interno (Pilar II) e uma maior uniformizao da informao e reportes para o mercado neste
mbito (Pilar III)117.
Ainda para a preveno eficaz do risco sistmico, tendo em ateno que uma
perturbao grave no sistema financeiro bancrio, susceptvel de gerar graves consequncias
na economia e no mercado interno, julgamos que o BNA dever igualmente criar um
Departamento especfico para o controlo, gesto e preveno do risco sistmico, com objetivo
de identificar os eventuais riscos que possam afetar o sistema bancrio, assim como emitir

112

Art. 5 e 7 do Aviso n. 1/2012, de 16 de Janeiro.

113

Art. 2/19 da LIF e o art. 3 do Aviso n. 1/2012, de 16 de Janeiro.

114

Art. 6 e 8 do Aviso n. 1/2012, de 16 de Janeiro.

115

O art. 57 da CRA, admite que em certos casos a lei possa restringir dos direitos, liberdades e garantias, para

salvaguardar outros direitos e interesses constitucionalmente protegidos, que no caso concreto a estabilidade do
sistema financeiro angolano.
116

Art. 40/, al. b), da LBNA.

117

Relatrio Econmico da KPMG Angola, Sector bancrio angolano, publicado em Outubro de 2011, p. 21.

Disponvel tambm em www.coface.pt.

28

recomendaes e solues para adoo de medidas de correo caso ocorra perturbao no


sistema bancrio.
O BNA tem implementado polticas que permitem a avaliao, a inspeo e a gesto
de riscos, bem como, a observncia s leis e regulamentos pelas instituies financeiras
bancrias, com a finalidade de proteger o sistema bancrio no geral e os depositantes em
particular, mas necessrio ainda um reforo aos meios de controlo dos riscos, com vista
alcanar a referida finalidade.

2. INTERVENO CORRETIVA
No decurso da atividade de uma instituio financeira bancria poder haver a
necessidade da interveno da autoridade de superviso por razes de vria ordem, como a m
gesto, circunstncias inerentes ao mercado e fora do controlo dos rgos de gesto da IC em
causa118. No mbito dos procedimentos de superviso compete ao BNA enquanto entidade de
superviso emitir recomendaes para que sejam sanadas as irregularidades, deficincias de
controlo e gesto e insuficincia de capital detetada119.
O art. 82 da LIF prev que, se nas condies em que decorre a atividade de uma
instituio bancria no respeitarem as regras de uma gesto s e prudente, o BNA poder
notific-la para, no prazo que fixar, tomar as providncias necessrias para restabelecer ou
reforar o equilbrio financeiro, ou corrigir os mtodos de gesto.
Quando uma instituio financeira se encontre em situao de desequilbrio,
traduzido designadamente, na reduo dos fundos prprios a um nvel inferior ao mnimo
legal ou na inobservncia dos rcios de solvabilidade ou de liquidez120, o BNA, na qualidade
de autoridade de superviso, pode determinar a aplicao de algumas providncias de
recuperao, nomeadamente a apresentao pela Instituio em causa de um plano de
recuperao e saneamento. O BNA pode estabelecer condies para a aceitao do plano de
recuperao e saneamento, designadamente o aumento do capital social, alienao de
participaes socais e outros activos. A autoridade de superviso poder igualmente convidar
118

Como afirma JACQUES DE LAROSIRE inevitvel que haja falhas de vez em quando, e as modalidades

de superviso tem que ser visto com isso em mente, in LAROSIRE, JACQUES DE, ob. cit, p. 39.
119

Art. 81, al. c), da LIF. Cfr. a nota n. 75.

120

Aviso n. 5/03, de 26 de Fevereiro.

29

outras instituies financeiras com sede no Pas a cooperar no saneamento, com o intuito de
viabilizar adequado apoio monetrio e financeiro, cabendo-lhe orientar essa cooperao121. O
BC poder ainda determinar: a dispensa temporria da observncia de normas sobre controlo
prudencial ou de poltica monetria; a dispensa temporria do cumprimento pontual de
obrigaes anteriormente contradas, porm, no obsta a conservao de todos os direitos dos
credores contra os co-obrigados ou garantes; encerramento temporrio de balces e outras
instalaes em que tenham lugar transaces com o pblico. De referir que as referidas
providncias tm a durao de um ano, prorrogvel uma s vez por igual perodo de tempo122.
Assim, atravs da verificao do (in)cumprimento dos objectivos da superviso
prudencial, nomeadamente a manuteno dos nveis adequados de solvabilidade e liquidez
pelas instituies financeiras bancrias e a preveno e gesto do risco sistmico, que ser
possvel intervir para corrigir as situaes desadequadas e que constituam um risco grave para
a estabilidade do sistema financeiro bancrio, e assegurar ao mesmo tempo a recuperao dos
agentes financeiros no sistema.
CAPTULO III
A SUPERVISO COMPORTAMENTAL

A superviso comportamental a atividade administrativa de vigilncia sobre o


conjunto de normas que visa regular o comportamento das Instituies internamente e o
comportamento destas para com os seus clientes situando-se neste mbito as normas de
proteo dos consumidores123. Na sua verso originria, a LIF124 consagrava apenas a
superviso prudencial, sendo a superviso comportamental uma inovao da LIF em vigor125.
fato assente, como nota um relatrio recente, que o BNA tem vindo a desenvolver um
conjunto de iniciativas de superviso prudencial, mas espera-se que comece a ganhar especial
relevncia a superviso comportamental, fruto do aumento do nmero de reclamaes
121

Art. 110 e 111 da LIF.

122

Art. 117 da LIF.

123

MARQUES, ALEXANDRA GONLALVES, Superviso Comportamental Bancria: da Superviso a

Proteo do Cliente Bancrio, In Revista da Banca, n. 70, Julho/Dezembro, (2010), P. 48. O BNA, com o
objetivo de assegurar melhor a proteo do consumidor de produtos e servios financeiros, estabeleceu um
conjunto de regras e procedimentos a serem observados pelas instituies financeiras na prestao de produtos e
servios financeiros mediante o Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.
124

Lei n. 1/99, de 23 de Agosto.

125

Lei n. 13/05, de 30 de Setembro.

30

recebidas, a maior proteco ao consumidor de servios e produtos financeiros e o reforo das


campanhas de educao financeira junto da populao angolana. Estas iniciativas implicam,
quer por parte do BNA, quer por parte das instituies financeiras, continuar a reforar a
qualidade de servio prestado, objetividade na comercializao de produtos e servios
financeiros e uma cada vez maior otimizao do processo de gesto e tratamento de
reclamaes, sob pena de competitividade ao nvel da eficincia e reteno de clientes 126. O
papel da regulao comportamental o de sustentar a confiana dos consumidores, elemento
necessrio para que o sistema financeiro prossiga adequadamente a sua funo de
intermediao financeira e apoie o desenvolvimento econmico127.

A criao, no mbito do BNA, de um Departamento de Superviso Comportamental


(DSC) recente, assim, ainda no constam do site do BNA os relatrios sobre a superviso
comportamental, nomeadamente as principais atividades, inspees realizadas e reclamaes
recebidas. A superviso comportamental contribui decisivamente para a confiana dos
clientes nos bancos e no sistema financeiro, atravs da fiscalizao da atuao destas,
assegurando o cumprimento das normas e a adoo de prticas comerciais responsveis 128. A
tomada de decises informadas, desde o planeamento de despesas e a gesto do oramento
familiar at escolha de produtos bancrios da poupana e utilizao de crdito, depende do
grau de formao financeira129. Atendendo situao sociocultural angolana, o BC tem vindo
a promover programas de formao financeira, com a finalidade de reduzir a massa monetria
fora do circuito bancrio130 e de dar maior eficincia ao sistema assegurando o funcionamento
da poltica monetria, tendo em conta que a existncia de elevados recursos no mercado
informal cria alguma fragilidade nos bancos131. Ainda que de forma mitigada, o programa
financeiro denominado Bankita132, alm de garantir a segurana do dinheiro, serve igualmente
126

Relatrio Econmico da KPMG Angola, sobre o Sector Bancrio Angolano, publicado em Outubro de 2011.

127

Relatrio do BdP, sobre a Superviso Comportamental, (2011), p. 27, disponvel em www.bportugal.pt.

128

Idem, p. 15.

129

Idem, p. 16.

130

Apenas 11% da populao tem conta bancria e o volume de moeda nacional fora do sistema financeiro

estima-se que seja cerca de kwanzas 200 mil milhes. Fonte: www.bna.ao.
131

Fonte: www.jornalangola.co.ao.

132

A campanha de educao financeira bankita teve como objetivo assegurar o aumento da literacia financeira

entre a populao, potenciando-se os nveis de incluso social, por um lado, e o aumento da eficcia da poltica
monetria, por outro. Visou igualmente incentivar os cidados, sobretudo os vendedores do mercado informal, a
aderirem ao processo, atravs da abertura de contas bancrias, tendo em conta as mltiplas vantagens que as

31

para criar empatia entre as instituies bancrias e os cidados (clientes), cimentando-se desde
modo cada vez mais a confiana no mercado financeiro. O BNA, tem igualmente incentivado
as empresas a efetuarem o pagamento dos salrios dos trabalhadores por intermdio dos
bancos, o que tem vindo a contribuir para o desenvolvimento do mercado bancrio angolano e
a solidez e estabilidade do sistema financeiro. E s assim poder-se- contribuir para a reduo
de assimetrias de informao aos produtos e aos servios bancrios, mas sobretudo para a
eficcia do sistema financeiro e para a reduo de circulao de moeda no mercado informal.

A superviso comportamental promove a adoo de prticas comerciais responsveis


pelas instituies e a tomada de decises informadas pelos clientes, contribuindo
decisivamente para a minimizao dos riscos no sistema bancrio e para a confiana dos
clientes nas instituies de Crdito133.

1. ALGUNS INSTRUMENTOS DE SUPERVISO COMPORTAMENTAL

1.1.DEVER DE INFORMAR E DE ASSISTNCIA DAS INSTITUIOES


FINANCEIRAS NAS RELAES COM OS CLIENTES

Ao BNA compete estabelecer os requisitos mnimos que as instituies financeiras


devem satisfazer na divulgao ao pblico das condies em que prestam os seus servios. As
instituies bancrias devem informar, de forma clara e inequvoca, sobre a remunerao que
oferecem pelos fundos recebidos, sobre as taxas de juro e condies de concesso de crdito
assim como sobre o preo dos servios prestados e outros suportados por aqueles 134. Se
afirmamos a existncia, ab origine, de uma vinculao contratual entre o banco e cliente a
partir da abertura de conta, ento isso significa, em termos jurdicos, que o banco promete ao
cliente acautelar os seus interesses, ao longo da relao negocial, num quadro de razovel
compatibilidade com os seus prprios interesses empresariais. Por isso se pode dizer que o

mesmas representam na vida das comunidades, uma das quais o acesso ao microcrdito. Fontes: www.bna.ao,
www.portalangop.co.ao e www.jornalangola.sapo.ao
133

Relatrio do BdP, sobre a Superviso Comportamental, (2011), p. 16 disponvel em www.bportugal.pt.

134

Art. 57 da LIF.

32

contrato bancrio constitui um tpico contrato de salvaguarda de interesses135. Iniciando uma


relao contratual, os deveres gerais de conduta e de proteo resultam diretamente dessa
relao, e no de uma invocada relao de confiana de base legal, e dos mencionados
deveres fazem parte deveres gerais de informao, no seu sentido amplo, a incluindo deveres
de esclarecimento, de aviso e de conselho136.
Conforme sabemos, na prtica no possvel estabelecer uma vinculao de
negcios com determinado banco sem que nisso se interponha o problema das clusulas
contratuais gerais137. O perigo decorre da circunstncia de os bancos se aproveitarem destas
clusulas para transferir riscos, de forma sistemtica, para a contraparte138. Da que antes da
celebrao de um contrato ou da aquisio de um produto ou servio bancrio, o cliente deve
avaliar previamente as condies que lhe so apresentadas pelas instituies financeiras,
analisando os respetivos custos, remunerao e eventuais riscos139. As instituies financeiras
devem prestar ao pblico informao sobre os servios e produtos que comercializam de
forma completa, verdadeira, atual, a qual deve ser expressa em linguagem clara e objetiva.
Com a finalidade de garantir a transparncia e a comparabilidade dos produtos oferecidos, a
referida informao deve ser prestada ao pblico antes da celebrao do contrato, durante a
sua vigncia e contemplar a especificao correta das caratersticas, qualidade, composio,
taxas, comisses e despesas140.

Nas relaes com os clientes, os administradores e os empregados dos bancos devem


proceder com diligncia, lealdade, discrio e respeito conscienciosos dos interesses que lhe
esto confiados141. A conduta adequada das instituies no relacionamento com os seus
clientes um elemento essencial para assegurar o justo funcionamento do mercado bancrio e
135

ANDRADE, JOS CARLOS VIEIRA DE, Os Direitos dos Consumidores como Direitos Fundamentais na

CP de 1976, Boletim da Faculdade de direito da Universidade de Coimbra, Vol. LXXVIII, Coimbra, (2002), P.
304.
136

Idem, p. 304.

137

Art. 19/1 da LDC (contratos de adeso) e a Lei n. 04/03, de 18 de Fevereiro - Lei sobre as Clusulas Gerais

dos Contratos.
138

ANDRADE, JOS CARLOS VIEIRA DE, ob. cit., p.308.

139

O projeto de norma em curso no BNA define os requisitos mnimos de informao a serem disponibilizados

ao pblico pelas instituies financeiras. Mais informao disponvel em www.consumidorbancario.bna.ao.


140

Fonte: www.consumidorbancario.bna.ao.

141

Art. 56 e 68/1 al. c) da LIF.

33

a confiana dos cidados no sistema financeiro, visto que a estabilidade financeira depende,
de forma crucial, de preservao da confiana dos cidados na IC142. Porque quando a
confiana do mercado e a proteo dos consumidores no so acautelados, a perda de
confiana no sistema impede que este desenvolva eficientemente a sua funo 143. De frisar
que, a perda de confiana no mercado bancrio far com que haja mais dinheiro no mercado
informal e menos dinheiro nos bancos.
Em caso de publicidade144 das instituies financeiras contrrias lei ou suscetveis
de induzir o pblico em erro145, o BNA pode ordenar a suspenso imediata ou determinar as
adequadas modificaes ou retificaes de aes publicitrias146. Conforme afirma CARLOS
CAMPOS, os fornecedores ou prestadores de servios no s so mais fortes que os
consumidores, como tambm se encontram melhor organizados e informados que os
ltimos147, sendo fato assente, que tem mais informao e se submete a um risco mais
reduzido. O que nos leva a concordar com LUS CATARINO, a informao uma realidade,
mas a simetria informativa uma utopia148. Da a necessidade de o Estado intervir na criao
das condies e na imposio das restries s liberdades e direitos econmicos, que
garantam a defesa de legtimos interesses pblicos ou privados: que facultem,
designadamente, um acesso geral e equitativo aos meios de comunicao e s fontes da
informao necessrios realizao dos direitos das pessoas nas esferas poltica,
sociocultural, econmica e pessoal, e que defendam o interesse do consumidor dos novos

142

Vide o Relatrio do BdP, sobre a Superviso Comportamental (2011), p. 26 disponvel em www.bportugal.pt.

143

Idem, p. 6.

144

Art. 78/3, da CRA, art. 21 da LDC e art. 18 do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro). A publicidade tem uma

grande relevncia constitucional porque abrange os direitos que no so seno manifestaes de direitos
fundamentais, nomeadamente o direito informao. Vide MIRANDA, JORGE/RUI MEDEIROS, CRP
Anotada, tomo I, Coimbra Editora, (2005), pp. 617-618.
145

As publicidades esto sujeitas ao princpio da veracidade, sendo proibida a publicidade enganosa (que induza

ou possa induzir em erro os seus destinatrios). vide CANOTILHO, J. J. GOMES/VITAL MOREIRA, CRP
Anotada, Vol. I, 4. edio, Coimbra Editora, (2007), p. 783.
146

Art. 69 da LIF. De reforar ainda, que a sano em caso de violao das normas sobre a publicidade esta

consagrada no art. 131 al. h) da LIF.


147

CAMPOS, CARLOS DA SILVA, Contratos de Adeso e Defesa do Consumidor, Instituto Nacional da

Defesa do Consumidor, (1990), p. 3.


148

CATARINO, LUIS GUILHERME, Informao: Utopia, Realidade e Interveno Pblica, In Direito dos

Valores Mobilirios, Instituto dos Valores Mobilirios, Separata do Vol. X, Coimbra Editora, (2009), p. 112.

34

produtos e servios de informao e de comunicao149. Servem-se os bancos por vezes de


mtodos de propaganda duvidosa e de condies comerciais unilaterais150. A publicidade de
bens e servios, para alm de ser protegida, embora com restries, enquanto componente da
liberdade econmica e da concorrncia numa economia de mercado, que abrange
necessariamente a liberdade de publicidade, constitui tambm um mecanismo de informao
dos consumidores e de promoo da sua liberdade de escolha151. O dever de informar nasce
da natureza fundamental especfica da atividade bancria e da necessidade de uma especial
proteo dos interesses dos clientes bancrios152. Uma das traves mestras das regras de
conduta constitui o dever de informar adequadamente os clientes153. O banco est vinculado a
um princpio de igual tratamento de todos os parceiros contratuais. As diferenciaes entre
eles tm de ser proporcionados diversidade dos tipos contratuais e das situaes concretas
dos clientes envolvidos. No pode haver discriminao de pessoas e de interesses 154. Todos os
investidores que intervm no mercado devero ter a possibilidade de ter acesso mesma
informao, de modo a que todos possam decidir sobre os seus investimentos em condies
de igualdade. Os consumidores confiantes e dotados de direitos e de capacidade para tomarem
decises informadas e adequadas s suas necessidades e objetivos promovem a inovao e a
eficincia dos mercados, favorecem a concorrncia e contribuem para o crescimento
econmico sustentado155.

A instituio financeira, nas suas relaes com os clientes, deve: agir com
competncia, diligncia, prudncia, boa f, de modo a no defraudar o cliente de forma
deliberada, negligente, imprudente, abusiva, coerciva ou por propaganda enganosa nos termos
da lei; respeitar o direito do cliente escolher e mudar de produtos ou servios, bem como de
instituio financeira; obter do cliente informaes relevantes e necessrias para aferir da
capacidade de cumprimento das suas obrigaes relativas aos produtos e servios solicitados;
informar por escrito, de forma clara e compreensvel, as taxas, comisses e outras despesas

149

GONALVES, MARIA EDUARDA, Direito da Informao, Almedina, Coimbra, (1994), p. 22.

150

CAMPOS, CARLOS DA SILVA, ob. cit., p. 3.

151

CANOTILHO, J. J. GOMES/VITAL MOREIRA, ob. cit., (2007), p. 184.

152

ATHAYDE, AUGUSTO DE, Augusto Albuquerque de Athayde e Duarte de Athayde, Curso de Direito

Bancrio, Coimbra Editora, 2. edio, vol I, (2009), p. 493.


153

MATIAS, ARMINDO SARAIVA, Direito., (1998) p. 84.

154

FRADA, MANUEL A. CARNEIRO DA, A crise, (2010), p. 502.

155

Relatrio do BdP, sobre a Superviso Comportamental (2011), p. 27, disponvel em www.bportugal.pt.

35

cobradas nas operaes; garantir que os dados pessoais dos clientes bem como das suas
operaes no sejam usados para outros fins, exceto para o cumprimento de instrues do
cliente e das normas emanadas pelo BNA ou quando exista outra disposio legal que
expressamente limite o dever de segredo156; possibilitar ao cliente o acesso a mecanismos
adequados e funcionais de reclamao para a resoluo de problemas de maneira diligente;
utilizar recursos, procedimentos, sistemas e controlos necessrios para garantir a
conformidade com estas e outras normas vigentes e dispor de um livro de reclamaes nas
suas instalaes157.

Ainda no mbito das relaes com os clientes, a IC no deve fazer diferenciao na


oferta dos seus produtos e servios, tendo em conta as caratersticas fsicas, gnero, origem,
estado civil, convices religiosas e polticas entre as pessoas que se encontram no mesmo
nvel de seletividade definido pela instituio em causa158. No podem as instituies
colocarem no mercado qualquer servio em desacordo com as normas expedidas pelos rgos
competentes; prevalecer-se da fraqueza ou ignorncia do consumidor, tendo em vista o seu
conhecimento ou condio social, para lhe impor os seus servios; e fornecer qualquer servio
ao consumidor sem solicitao prvia159.

Em relao ao deveres de assistncia a que as instituies financeiras esto adstritas,


de referir que o cliente bancrio adquire um conjunto de direitos e deveres quando obtm
produtos ou servios financeiros prestados pelas instituies financeiras, pois estes tm o
dever de esclarecer de forma adequada para que o cliente esteja em condies de avaliar se o
contrato de crdito proposto se adapta s suas necessidades e sua situao financeira.

Na fase pr-contratual, as instituies de crdito devem entregar ao cliente uma ficha


de informao normalizada contendo a informao necessria para uma completa
caraterizao da proposta do crdito. Com a comunicao da aprovao do emprstimo as
instituies financeiras devem entregar aos clientes uma nova ficha de informao
normalizada que incorpore as condies de emprstimo aprovadas160, bem como a minuta do
156

Art. 59 e ss da LIF e os art. 9 e 10 do Aviso n. 2/2011, de 1 de Junho.

157

Cfr. o art. 3 do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro, (normas de conduta).

158

O art. 5 do Aviso n 05/2012, de 29 de Maro, probe a discriminao entre os clientes por parte dos bancos.

159

Art. 22 da LDC.

160

Fonte: www.consumidorbancario.bna.ao.

36

contrato a celebrar a qual dever refletir as condies acordadas. Durante a vigncia do


contrato as instituies financeiras devem disponibilizar aos seus clientes um extrato
mensal161 que inclua os seguintes elementos: montante do capital em dvida data da emisso
do extrato; escalo e montante de bonificao do juro, se aplicvel, da prxima prestao;
comisses e despesas a pagar pelo cliente na prestao seguinte.

De referir ainda que, adicionalmente, sempre que ocorra alterao da taxa de juro
prevista no contrato, as instituies financeiras devem comunicar ao cliente com uma
antecedncia mnima de quinze dias; se ocorrer alguma alterao das condies contratuais
com reflexo no valor da prestao, as instituies financeiras devem informar os seus clientes
com uma antecedncia mnima de trinta dias; em caso de incumprimento de obrigaes
contratuais por parte do cliente, v.g. o atraso de pagamento de prestao mensal, as
instituies financeiras devem inform-lo sobre as prestaes ou outros valores em dvida
data da emisso do extrato162.

De frisar que sobre o cliente tambm impendem alguns deveres, nomeadamente de


prestar instituio financeira informaes verdadeiras e completas sobre a sua situao
econmica para que a instituio possa calcular de forma correta o risco do emprstimo que
concede; de comunicar prontamente instituio financeira as alteraes de morada, estado
civil, regime de casamento e outras circunstncias e ainda o dever de pagar pontualmente as
prestaes e comisses bancrias acordadas, guardar a cpia da escritura e da documentao
relativas ao pagamento das prestaes163.
Consagra igualmente a lei164 que no fornecimento de bens e servios que envolva a
concesso de financiamento ao consumidor, o fornecedor deve, entre outros requisitos,
inform-lo prvia e adequadamente sobre: o preo do bem ou servio em moeda corrente
nacional; o montante dos juros de mora e da taxa efetiva anual de juros; os acrscimos
legalmente previstos; o nmero e a periodicidade das prestaes e o valor total a pagar.
161

O extrato mensal deve permitir ao ciente bancrio acompanhar a evoluo do seu emprstimo e conhecer

antecipadamente todas as alteraes que possam ocorrer no valor da prestao e de outros encargos associados.
Disponvel em www.consumidorbancario.bna.ao.
162

Fonte: www.consumidorbancario.bna.ao.

163

Fonte: www.consumidorbancario.bna.ao.

164

Art. 17 da LDC.

37

importante referir que, as instituies financeiras so responsveis pelos prejuzos


causados aos consumidores dos seus produtos e servios, assim como, pelos danos que
possam ocorrer na execuo de uma operao165.

2. TUTELA LEGAL DO CLIENTE / CONSUMIDOR BANCRIO

Consumidor toda pessoa fsica ou jurdica a quem sejam fornecidos bens e servios
ou transmitidos quaisquer direitos e que os utiliza como destinatrio final, por quem exerce
uma atividade econmica que vise a obteno do lucro166. A defesa do consumidor apresentase, hoje, como uma tarefa do Estado167. O consumidor tem direito qualidade dos bens e
servios, informao e esclarecimento, garantia dos seus produtos e proteco na relao
do consumo168. A necessidade de proteger as pessoas enquanto consumidores de bens e
servios justifica-se, no contexto atual das relaes econmicas, tendo em conta as condies
de distribuio e o consumo em massa tpicas das sociedades atuais169.
O direito informao do consumidor implicar a adoo de medidas, pblicas ou
privadas, tendentes a assegurar a formao permanente do consumidor, bem como uma
informao completa e leal sobre os bens e produtos oferecidos, capaz de possibilitar uma
deciso liberal, consciente e responsvel. O direito dos consumidores informao, com o
correspetivo dever de informar por parte dos fornecedores, crucial nas situaes
caracterizadas pela profunda assimetria de informao entre uns e outros, como sucede, por
exemplo, nos servios financeiros170. Conforme escreve JOS CARLOS VIEIRA DE
ANDRADE, a liberdade contratual no suficiente para proteger os consumidores, na
medida em que estes no determinam efetivamente o contedo dos contratos que so
obrigados a celebrar, seja porque no esto em condies de avaliar de forma esclarecida a
qualidade dos bens e servios, pela sua complexidade tcnica, seja porque o contrato no

165

Arts. 10/ 2 e 26 da LDC e o art. 19 do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

166

Art. 3/1, da LDC.

167

CORDEIRO, ANTNIO MENEZES, Da Natureza Civil do Direito do Consumo, In Revista o Direito, ano

136., Almedina, (2004), IV, p. 605.


168

Art. 78. e 89./1, alnea h), da CRA.

169

ANDRADE, JOS CARLOS VIEIRA DE, ob. cit., p. 46.

170

CANOTILHO, J. J. GOMES/VITAL MOREIRA, ob. cit., (2007), p. 781.

38

negociado individualmente, mas pr-formulado pela contraparte que fornece o bem ou presta
o servio171.
No sentido de dar cada vez mais proteo e ateno ao consumidor bancrio, o BNA
criou o DSC com o propsito de melhor assegurar os direitos dos consumidores de servios
financeiros. Foi alm disso, criado um portal do consumidor de produtos e servios
financeiros, no site da internet do BNA.
ponto assente que o BNA tem vindo a demonstrar, cada vez mais, o interesse e a
necessidade da proteo dos consumidores bancrios com a criao de normas. Encontramos
igualmente no C.C. alguns imperativos legais que limitam em geral a liberdade contratual,
com vista proteo da parte mais fraca172.
De referir que, para alm dos preceitos constitucionalmente consagrados sobre o
consumidor, ainda com o objetivo de proteger os consumidores dos servios pblicos, foi
publicada a LDC173, que consagra os princpios gerais da poltica de defesa do consumidor.

A regulao do setor financeiro obedece a padres especficos, visando-se a


promoo do respectivo mercado e a tutela dos investidores e consumidores dos respectivos
servios174. As medidas jurdicas tomadas com vista a fazer face a crise financeira mundial
visaram defender o consumidor final de produtos financeiros, ou pelo menos, todas elas se
reclamaram dessa finalidade175. Pelo prisma dos consumidores dos produtos financeiros as
medidas relativas a fundos prprios e a recapitalizao das instituies de crdito s teriam
uma eficcia mediata. Mesmo quando contraproducentes elas sempre melhorariam o nvel
geral da confiana176.
necessrio que o BNA crie condies para reforar a confiana dos clientes ou
consumidores nas Instituies de Crdito, mediante a realizao de mais aes de fiscalizao
e inspeo das mesmas, a divulgao de informaes no sentido de haver uma maior
171

ANDRADE, JOS CARLOS VIEIRA DE, ob. cit., pp. 46-47.

172

Cfr. os art. 280, n. 1, 762, n. 2, 334, 227, n.1 todos do C.C.

173

Lei n. 15/03, de 22 de Junho.

174

ALBUQUERQUE, PEDRO DE, MARIA DE LURDES PEREIRA, A Responsabilidade Civil das

Autoridades Reguladoras e de Superviso por Danos Causados aos Agentes Econmicos e Investidores no
Exerccio de Atividades de Fiscalizao ou Investigao, In O Direito, Lisboa, (2004), pp. 206-207.
175

CORDEIRO, ANTNIO MENEZES, A Tutela do Consumidor dos Produtos Financeiros e a Crise Mundial

de 2007/2010, In Estudos em Homenagem ao Prof. Doutor Srvulo Correia, Coimbra Editora, vol III, (2010) p.
578.
176

Idem, p. 597.

39

transparncia e em relao ao cumprimento das normas e regulamentos emanados pelo BC,


contribuindo assim para a promoo da estabilidade do sistema financeiro.

2.1.MEIOS DE TUTELA LEGAL

2.2.RELAMAO JUNTO DAS INSTITUIES DE CRDITO

O consumidor bancrio tem o direito de reclamar sobre os servios e produtos


oferecidos pelas instituies financeiras, quando julgar que a conduta das mesmas no
adequada ou lesa os seus interesses ou direitos fundamentais177. A instituio financeira deve
criar na sua estrutura organizacional uma rea especializada de atendimento ao cliente, com o
objetivo de assegurar: o atendimento permanente das reclamaes; a soluo das reclamaes
de forma clere; a informao dos clientes sobre o andamento e resultados das suas
reclamaes178. Em relao s polticas e procedimentos da rea especializada sero fixados
por cada instituio, tendo em conta os seguintes aspetos: garantir a adequao dos recursos
humanos, materiais, tecnolgicos e organizacionais, a realizao dos objetivos acima referidos
e outros especficos, que as instituies financeiras venham a determinar; garantir, tambm,
que as informaes estatsticas sobre as reclamaes sejam reportadas periodicamente ao CA
da instituio financeira em causa; informar e formar os trabalhadores sobre as normas de
transparncia e de proteo do consumidor e demais legislao aplicvel, emanadas pelo BC;
as instituies de crdito devero, aceitar, investigar e resolver todas as reclamaes dos
clientes trazidas sua considerao dentro dos prazos estabelecidos, pelo BNA, e manter um
sistema de controlo das reclamaes e a respetiva estatstica179. Ainda em relao aos
procedimentos de reclamaes, consagrado no art. 14 do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro,
o seu ponto 3 consagra que a instituio financeira no deve recusar qualquer reclamao, h
por parte do legislador uma proteo evidente do consumidor como a parte mais fraca da
relao contratual, de reforar que a reclamao deve ser relacionada com a atividade da
instituies financeira, a forma de atuao da mesma, seja na celebrao do contrato ou na
prestao de servio.

177

Art. 73 da CRA.

178

Art. 12/1, do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

179

Art. 12 do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

40

Para atender s reclamaes a IC deve estabelecer os seguintes procedimentos:


receo da reclamao apresentada pelo cliente, seu representante ou qualquer consumidor
dos seus servios e produtos, por escrito, por via eletrnica, telefnica ou apostas no livro de
reclamaes da instituio; a reclamao deve conter a data, o motivo, o perodo a qual se
reporta e outros elementos considerados relevantes; a instituio financeira deve atribuir um
nmero de referncia reclamao para rastreamento futuro e dar conhecimento do mesmo ao
cliente; sempre que tenha lugar uma investigao, a instituio deve notificar o reclamante
por escrito sobre as normas aplicveis e a sua poltica de resoluo de reclamaes, incluindo
o prazo de resoluo, bem como a possibilidade de recurso ao BNA para as questes no
resolvidas180.
Tratando-se de reclamaes que envolvem apenas uma instituio financeira, dever
no prazo mximo de trinta dias dar soluo as mesmas, a contar da data da reclamao; no
caso de reclamaes que envolvam duas ou mais instituies financeiras com sede em
Angola, a instituio que esteja a investigar deve no prazo mximo de quarenta e cinco dias
apresentar a soluo a reclamao; nas reclamaes que envolvam uma ou mais instituies
financeiras com sede no estrangeiro, a instituio que esteja a investigar deve no prazo
mximo de sessenta dias apresentar a resposta s reclamaes. De referir ainda que, a
instituio financeira deve no prazo mximo de dez dias atender solicitao de outras
instituies financeiras e investigar ou fornecer informaes relacionadas com as transaes
ou servios especficos. Fica igualmente vedada s instituies financeiras cobrarem taxas,
comisses e outras despesas relacionadas com apresentao de reclamaes, investigao ou
resoluo das mesmas181.
Deve a instituio financeira dar resposta ao cliente, por escrito182, sobre o resultado
da investigao, devendo obrigatoriamente conter na notificao do resultado os seguintes
elementos: o nmero de referncia da reclamao; a data em que a reclamao foi
apresentada; o contedo da reclamao de forma resumida e o resultado da investigao e
respetiva fundamentao183.
180

Art. 14. do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

181

Art. 15 do Aviso n 05/2012, de 29 de Maro. Quanto aos prazos estipulados no referido artigo constatamos

a preocupao do legislador no que tange ao princpio da celeridade (art. 72 da CRA e o art. 137. C.P.C).
182

obrigatoriedade da resposta ao cliente por escrito, por parte da IC, est subjacente a certeza e a segurana

jurdica e a mesma resposta servir igualmente de suporte no caso de recurso ao BNA ( art. 17 do Aviso n.
05/2012, de 29 de Maro).
183

Art. 16 do Aviso n 05/2012, de 29 de Maro.

41

importante referir que a reclamao contribui para aumentar a confiana dos


clientes no mercado e nos padres de qualidade dos produtos e servios financeiros, pois, a
possibilidade de os consumidores bancrios apresentarem reclamaes permite que o BNA
identifique eventuais necessidades de interveno, bem como a resoluo de conflitos entre as
instituies financeiras e os seus clientes184.

2.3.RECURSO ADMINISTRATIVO PARA O BNA

Caso a reclamao no seja resolvida dentro dos prazos legalmente estabelecidos ou


o resultado da reclamao no seja satisfatria, o reclamante pode apresentar recurso ao
BNA185. O recurso junto do BNA deve ser precedido186 de reclamao junto da instituio
financeira187. J em Portugal os clientes podem apresentar diretamente ao BdP as reclamaes
fundadas no incumprimento das normas que regem a atividade das instituies bancrias188.

De referir que o regime das reclamaes consagrado pelo Aviso do BNA, parece ser
o mesmo previsto na Lei n. 2/94, de 14 de Janeiro189, ao consagrar-se que a impugnao dos
atos administrativos pode ser feita por meio de: reclamao dirigida ao rgo de que dimana o
ato; recurso hierrquico dirigido ao rgo hierarquicamente superior ao que proferiu o ato ou
de tutela, recurso contencioso, interposto junto do tribunal competente190.

184

Fonte: www.consumidorbancrio.bna.ao.

185

Art. 17 do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

186

O dever legal dos clientes bancrios previamente reclamarem junto da IC e s no caso da mesma no resolver

ou no caso do resultado da reclamao no satisfaa ao cliente que o mesmo poder recorrer ao BC. Julgamos
que a inteno do legislador libertar o BNA de reclamaes dos clientes que a priori poderiam ter sido
resolvidas pela IC envolvida.
187

Art. 17. do Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

188

Art. 77.-A / 1, do RGICSF.

189

Lei Sobre a Impugnao dos Atos Administrativos.

190

Diferente do regime consagrado no Aviso do BNA, o regime de reclamao consagrado na Lei sobre a

Impugnao dos Atos Administrativos julgamos ns tratar-se de uma faculdade, uma vez que o art. 9 da referida
lei, estipula que a impugnao do ato administrativo pode.ser feita, o que pressupe que o cidado poder
recorrer diretamente ao recurso hierrquico ou, se preferir, ao recurso contencioso. J, no Aviso do BNA, est
claramente estabelecido a obrigatoriedade de a reclamao junto do BNA ser precedida do resultado da
reclamao junto da IC.

42

De referir que, antes da entrada em vigor do Aviso191 que estabelece as regras de


proteo ao consumidor dos produtos financeiros, a atividade de superviso comportamental
era exercida pelo DSI e tinha como pressuposto a poltica traada pelo BNA, nos termos da
sua organizao interna para o cumprimento da LIF. Atualmente, tendo em conta a demanda
dos consumidores, bem como o alinhamento da poltica do BNA, as funes de superviso
comportamental e a anlise das reclamaes dos clientes junto do referido Banco so
exercidas pelo DSC, o qual compete assegurar o rigor e a transparncia das instituies
financeiras sujeitas superviso do BNA no relacionamento com os seus clientes.

De reforar ainda que a Lei da Impugnao dos Atos Administrativos,


diferentemente do Aviso do BNA, consagra expressamente o recurso contencioso junto do
tribunal competente192.

2.4.RECURSO JURISDICIONAL

Atendendo a que o Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro, omisso em relao ao


recurso do consumidor ou cliente bancrio aos Tribunais Comuns por violao do seu direito,
nos termos gerais de direito, deve entender-se que no caso do referido cliente ter recorrido aos
meios estipulados no referido Aviso, e ainda assim, no se sentir satisfeito, poder recorrer ao
Tribunal Comum. Conforme afirma o Professor GOMES CANOTLHO193, ningum pode ser
privado de levar a sua causa (relacionada com a defesa de um direito ou interesse legtimo e
no apenas de direitos fundamentais) apreciao do Tribunal, pelo menos como ltimo
recurso194. A todos assegurado o acesso ao direito e aos Tribunais para defesa dos seus
direitos e interesses legalmente protegidos195. Consagra igualmente que para defesa dos
direitos, liberdades e garantias pessoais, a lei assegura aos cidados procedimentos judiciais

191

Aviso n. 05/2012, de 29 de Maro.

192

Art. 9, al. c), e art. 18.

193

Vide CANOTILHO, J.J. GOMES/VITAL MOREIRA, ob. cit., (2007), pp. 408-409.

194

O direito de acesso ao direito e tutela jurisdicional efectiva um direito fundamental constituindo uma

garantia imprescindvel da proteco de direitos fundamentais, sendo inerente ideia de Estado de direito. Para
mais desenvolvimentos Idem, p. 408.
195

Art. n. 29 /1, da CRA.

43

caracterizados pela celeridade e prioridade, de modo a obter tutela efectiva e em tempo til
contra ameaas ou violaes desses direitos196.
A LIF estabelece que o tribunal competente, para a impugnao, reviso e execuo
das decises da Entidade de Superviso (.), a Sala do Cvel e Administrativo do Tribunal
Provincial da Comarca de Luanda197. Apesar do Aviso que consagra as regras de proteo ao
consumidor de produtos financeiros no fazer meno possibilidade do cliente insatisfeito
com a deciso do BNA, recorrer aos tribunais, nos termos estabelecidos pela LIF e nos termos
gerais de direito o cliente pode recorrer.

De referir que a ausncia de casos jurisprudenciais em que haja reclamao de


violao de dever de informar por partes das instituies de crdito para com os clientes no
reflete a realidade social, pois, apesar de pouco visvel, o referido problema presente no
quotidiano da prtica bancria.
CONCLUSO
Aps uma anlise sobre a realidade normativa e regulamentar da superviso do BNA,
constatamos que existe uma forte dependncia da autoridade de superviso angolana em
relao ao Estado, sobretudo no que concerne nomeao e exonerao dos rgos que
compe a estrutura orgnica do mesmo. Tal colhe explicao na atual evoluo do sistema
financeiro em Angola. Outros modelos, porm, so admissveis198.
Quanto questo da natureza jurdica do BNA, conclumos que o BC uma
autoridade administrativa independente, criado e sujeito superintendncia do Estado.
Dado seu poder regulamentar no setor bancrio, bem como o de superviso, o BNA
surge como a entidade mxima nessa rea do setor financeiro em que a confiana dos
cidados, clientes e consumidores, estruturante. Daqui decorre a sua relevncia a nvel
normartivo, bem como de superviso.
No mbito da superviso prudencial, constatamos que o BNA tem feito um estudo
consentneo no sentido de regular mediante a criao de normas, atendendo sempre aos
196

Art. n. 29./5, da CRA.

197

Art. 149 da LIF.

198

Cfr. CMARA PAULO/GRETCHEN LOWERY, The Internal Governance Struture of Financial Regulatory
Authorities: Main Models and Current Trends, Executive Summary pp. 151-152.

44

parmetros internacionalmente recomendados, no sentido de garantir a salvaguarda dos nveis


adequados de liquidez e de solvabilidade das instituies de crdito que exercem a sua
atividade no mercado angolano e, consequentemente, garantir a proteo dos depositantes e a
estabilidade do sistema financeiro. Ainda assim, somos de opinio que o BNA dever reforar
as normas referentes ao controlo e anlise da condio econmica/financeira dos clientes na
concesso de crdito por parte dos bancos com a finalidade de prevenir cada vez mais os
eventuais riscos de incumprimento e a possvel concentrao dos riscos de crdito num nico
grupo societrio. O BC dever igualmente intensificar as recomendaes para adoo de
medidas de correo em caso de perturbao no sistema financeiro bancrio e garantir
igualmente a criao de um Departamento especfico para reforar o controlo e a preveno
do risco sistmico.
No que compete ao crescimento e dinmica do mercado bancrio angolano, tendo
sempre presente os riscos inerentes atividade bancria, dever providenciar-se a criao de
um FGD em Angola, no sentido de ampliar ainda mais a proteo dos interesses dos
depositantes, caso ocorra a falncia de uma determinada instituio bancria.
Quanto superviso comportamental, uma rea recentemente criada junto do BNA
comparada com a superviso prudencial, somos de opinio que o BC dever investir mais nas
campanhas de educao financeira junto dos cidados, criar instrumentos normativos que
reforcem a qualidade dos servios prestados pelos bancos e, ainda, para alcanar uma maior
proteo dos consumidores, dever reforar-se os deveres de informao, incentivando-se
cada vez mais as instituies de crdito a adotar prticas comerciais responsveis. S assim
ser possvel criar um mercado financeiro bancrio eficiente e estvel, garantindo desse modo
a proteo dos consumidores de produtos financeiros bancrios. Assim, permitir-se- uma
maior concorrncia entre os bancos comerciais e, consequentemente, uma maior abertura s
relaes econmicas e bancrias internacionais, o que por sua vez facilitar o investimento
estrangeiro.
Finalmente, podemos afirmar que o poder normativo, a atividade de superviso
(prudencial e a comportamental, a garantia da confiana dos clientes bancrios e a
estabilidade do sistema financeiro constituem a base de qualquer sistema financeiro, tal como
o conhecemos, em Angola, estes elementos so assegurados por uma nica e mesma entidade
que o BNA. Da que afirmarmos que sem atividade de superviso no haveria controlo e,
sem ele, no existiria sistema financeiro.
45

Certo que, com o contnuo crescimento do setor bancrio em Angola e a sua


importncia para o desenvolvimento econmico do Pas, ser exigida cada vez mais uma
maior intensidade regulamentar e um reforo das prticas de superviso por parte do BNA199.

BIBLIOGRAFIA
AMARAL, DIOGO FREITAS, Curso de Direito Administrativo, vol. I, 2. edio, 4.
Reimpresso, Almedina, (2000).

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