QU ES UNA MONEDA?

Cualquier tipo de dinero que est en circulacin en una economa.

Factura usando la moneda que desees

con la funcin multidivisa de Debitoor.

Comnmente, la palabra moneda hace

referencia a cualquier forma de dinero
utilizado por todo el pblico y que se
encuentra en circulacin.

Actualmente, la moneda contiene

generalmente dos monedas: el dinero duro (las monedas propiamente dichas) y el dinero
blando (el papel, los billetes).

Otras caractersticas
Adems de referirse a cualquier tipo de dinero que est en circulacin dentro de una
economa, la moneda tambin puede referirse a:

El dinero que se utiliza oficialmente en un pas determinado: por ejemplo, la

moneda de los Estados Unidos es el dlar.
Cualquier cosa que se utiliza como una forma de intercambio, es decir, notas
bancarias, cheques, pagars, etc.
La cantidad de tiempo que debe transcurrir antes de que una letra de cambio llegue
a su madurez.

El trueque
Se define al trueque (o permuta) como un intercambio de bienes o servicios sin la
intervencin de dinero.

Cada una de las partes que participan del trueque entregan un objeto (normalmente un
excedente) o prestan un servicio y a cambio reciben otro objeto o servicio que en principio
es de valor similar.
El trueque es una actividad muy antigua ya que era posible ejercerlo antes de que se
inventara la moneda, haciendo intercambio de excedentes producidos por los primeros
agricultores del neoltico.

El trueque es el intercambio de bienes o servicios entre dos o ms personas a cambio de

otros bienes o servicios sin necesidad de que exista ningn tipo de dinero por medio. Para
que se produzca un trueque, ambas partes deben aceptar un contrato de intercambio,
conocido como permuta.

Histricamente se seala el inicio del trueque con el Neoltico, cuando el hombre logr
producir un excedente o exceso de bienes a consumir, despus de dominar la agricultura y
la ganadera. Con estos bienes sobrantes, se dio la situacin por primera vez, de que un
grupo de hombres no necesit trabajar la tierra, por lo que pudieron asignarse a hacer otras
labores, como producir cermica u otros objetos que luego intercambiaban con el agricultor
por una porcin de ese excedente.

Caractersticas del trueque

Una de las principales ventajas del trueque es su simplicidad, ya que no interviene el dinero
y tampoco suelen participar intermediarios de la operacin.

Sin embargo su principal desventaja es que en la mayora de los casos no se conoce de

forma exacta el valor de las mercancas o servicios permutados y adems es muy difcil que
coincida el valor de los objetos o servicios que las partes intercambian.

El trueque ha tenido especial protagonismo en pases que han tenido crisis econmicas.

De hecho en la actualidad existen diferentes asociaciones o clubes de trueque que fomentan

esta actividad, ya sea en forma presencial o a travs de Internet.

El Origen y Evolucin de la Moneda

El hombre siempre ha hecho lo posible por cubrir sus necesidades. Una forma de conseguir
cosas de las que careca era el trueque, que consiste en cambiar una mercanca por otra.
Esta prctica es posible porque alguien tiene un excedente de un bien y puede
intercambiarlo por otro producto que posea otro individuo o grupo. As, se cambiaba lana
por un tipo de arma, o pescados por trigo. Sin embargo, si alguien deseaba vender una
mercanca, pero en ese momento no necesitaba ninguna otra a cambio, el trueque resultaba
un sistema poco prctico que siempre hacia dudar del valor de los productos a intercambiar.
Se busc entonces un elemento que fuera generalmente aceptado en los procesos de
intercambio. Era importante que fuera divisible, para permitir intercambios pequeos, y que
resultara fcil de almacenar y trasladar.

Si aceptamos la versin del historiador Herodoto, podemos decir que las primeras monedas
surgen en el Asia Menor sobre el siglo VII a.C. Se mandaron hacer para facilitar la
recaudacin de los impuestos, aunque es muy probable que aparecieran mucho antes en
cualquier otro lugar. El Len de Lidia es la moneda oficial acuada ms antigua que se
conserva; se encontr en Turqua sobre el ao 650 a.C. Se fabricaron por orden del rey
Alyattes como medio legal de intercambio, y estaban hechas de oro y plata. Hubo otras para
las que se usaron metales como el cobre, el bronce y el hierro, pero se preferan las
primeras por su escasez y su incorruptibilidad, ya que no se estropeaban aunque se
almacenaran mucho tiempo. En el actual Pakistan se han encontrado monedas que datan del
2900 a.C., pero quizs las ms antiguas provengan de China y sean anteriores al 5000 a.C.

El uso de las monedas se fue extendiendo e incluso el gran Alejandro Magno aparece ya en
ellas. Se hizo frecuente estamparlas con el rostro de un soberano, la figura de un dios o
algn otro smbolo. Estos sellos garantizaban su pureza y el peso del material con que se
haba acuado la moneda.

El mayor problema de las monedas era su transporte y almacenamiento. Por eso, ya en el

ao 845 a.C. los monarcas de la dinasta Tang emitieron un papel estatal, con un valor
material muy inferior al que representaba. Sin embargo, su valor equivala, por decreto, a
una determinada cantidad de oro o plata. Sin embargo, la plata an continu teniendo
protagonismo en las transacciones. En Espaa, Jaime de Aragn emitira papel moneda en
el ao 1.250 Jaime de Aragn, pero su valor dependa de los tesoros de oro que tuviera el
pas. El papel moneda se ira haciendo popular en el siglo XVIII, y los bancos privados
fueron reemplazados para la emisin de papel moneda por los bancos centrales, hasta que a
finales del siglo XIX se establece un patrn internacional de paridad con el oro. En la
actualidad, tanto las monedas como el papel moneda (billetes) carecen de un valor
intrnseco. Su aceptacin existe por la confianza que tiene la gente en que otros lo aceptarn
a cambio de bienes y servicios.

EL ORIGEN DEL DINERO

La prctica de la agricultura y la domesticacin de animales marcaron un cambio
fundamental en la vida del ser humano, ya que se dio inicio al comercio de productos,
mediante el intercambio.

Al haber una produccin de alimentos y otros materiales para satisfacer sus necesidades
surgen los excedentes con los cuales se hacan intercambios. A esta forma de actividad
comercial se le llam TRUEQUE, siendo este el mtodo ms primitivo de comercio.

Con el transcurrir del tiempo y la aparicin de nuevas clases sociales, como los
comerciantes, el trueque no ofrece una solucin muy efectiva, pues el comercio creci y no
dio abasto.

Con las cruzadas los comerciantes van creando el inters por los objetos de otras regiones y
poco a poco el comercio aumenta dando origen as al DINERO MERCANCIA, este
consista en un bien que representaba el dinero, el cual tena un valor intrnseco y tambin
se poda utilizar para el consumo, es decir, tena un valor de uso. Con la creacin de esta
forma de comercializar los productos se da fin al trueque.

Algunos bienes utilizados como dinero fueron: la sal, el tabaco y el cacao (usados por los
indgenas); el ganado (utilizado por los romanos); el arroz (en china), entre otros.

Con lo anterior se puede deducir que las personas que produjeran ms cantidad de bienes
seran las que ms dinero tenan.

Luego apareci el DINERO METLICO, se empezaron a acuar monedas con una

aleacin de oro y plata. Aparecen por primera vez en el siglo VI a.C. en el distrito de Lidia
en Asia menor, que era en aquella poca un importante pas industrial y comercial. Este
dinero era legtimo, cuyo valor vena determinado en su contenido en metales preciosos. El
uso de las monedas llego rpidamente a los pases desarrollados del mundo.
Sin embargo, las monedas se limaban o se recortaban para sacar el metal precioso que
contenan, esto se haca en el momento de la acuacin, por lo tanto perda su valor
intrnseco, sufriendo una devaluacin. Esto llevo a crear el DINERO FIDUCIARIO, es
decir, a acuar monedas de aleaciones con cantidades escasas de metal precioso, La
moneda mala sustituye la buena (Ley de Gresham).

As las monedas de baja calidad, de bronce o de cobre, eran de hecho, DINERO

FIDUCIARIO, cuyo valor dependa principalmente del nmero de monedas de oro o cobre
por las que se podan intercambiar.

Funciones del dinero

Las funciones del dinero son principalmente tres, acta como:
medio de pago o de cambio, (
depsito de valor y
(unidad de cuenta o de cambio, esto segn autores como Krugman y Wells o
Mankiw; otros, como Ramrez o LeRoy y Vanhoose, le atribuyen una funcin
adicional
como patrn de pagos diferidos. A travs de dichas funciones se diferencia al dinero
de otros activos econmicos como las acciones y los bonos. A continuacin se
evidencian su importancia y concepto.

Medio de pago o de cambio.

Cuando usted va a una tienda y compra un par de zapatos, el empleado de la tienda le
entrega los zapatos que usted ha escogido y usted le entrega el dinero que cuestan. Esta es
la funcin primordial del dinero, facilitar el intercambio por tratarse de un bien
convencional de aceptacin general y garantizado por el estado.

Depsito de valor.
El intercambio se divide en dos partes: por un lado, los individuos efectan operaciones de
venta (cambian bienes y servicios por dinero), por el otro, efectan operaciones de compra
(dinero por servicios o mercancas). Esto implica una desagregacin del cambio no slo
material, sino tambin temporal. Es decir, el individuo que ha obtenido dinero, posee un
poder adquisitivo que podr materializar en el momento que estime oportuno en el futuro.
Unidad de cuenta o de cambio.
El dinero expresa en determinadas unidades los valores (precios) que ya poseen las cosas,
as se facilita hacer los clculos econmicos.

Patrn de pagos diferidos.

Cuando las personas celebran contratos que requieren pagos futuros, especifican que los
mismos se realizarn en trminos monetarios. Las deudas se expresan en trminos de
dinero.

Aunque se afirma que el dinero tiene las funciones bsicas ya descritas, desde un punto de
vista tanto emprico como terico, una o incluso dos de estas funciones se han considerado
ms importantes, y lo que se considera dinero rara vez cumple las tres funciones.

Por ejemplo, tomando como base las medidas estadsticas del dinero, un agregado
monetario restringido como M1 cumple ampliamente la funcin de medio de cambio (y de
medio de pago) pero constituye una mediocre reserva de riqueza (puesto que reporta un
pequeo o nulo inters). Un agregado ms amplio, tal como M2 menos M1, puede
constituir una buena reserva de riqueza pero no es en s mismo un medio de cambio (o un
medio de pago. El agregado ms amplo M2 es un conjunto de diferentes formas de
depsitos, algunos de los cuales cumplen la funcin de medio de cambio mientras otros
cumplen la de reserva de riqueza.

La incapacidad global del dinero para cumplir las tres funciones aparece asimismo en los
modelos tericos en los que a una variable llamada dinero se le suponen ciertas
propiedades. Por ejemplo, el modelo de demanda de dinero para transacciones trata el
dinero como medio de cambio y no como reserva de riqueza. Alternativamente, la demanda
de dinero en el enfoque de cartera pone el acento en el dinero como reserva de riqueza
caracterizada por un precio nominal fijo.

Tcnicas monetarias
1. Braceaje: operaciones relativas a la fabricacin de la moneda metlica.
 2. Titulo o ley: Cantidad de metal fino que encierra la moneda, as se dice ley de
Q.900 milsimas para indicar que contiene 900 milsimos de metal fino
3. Modulo o dimetro: es la extensin de la moneda cualquiera que sea su forma, se
aprecia en milmetros
4. Poder liberatorio: es la facultad que tiene la moneda por medio de la cual un deudor
puede obligar a su acreedor a recibirla en pago de su adeudo, cualquiera que sea el
monto de la deuda.
5. Moneda de curso legal limitado: es aquella cuyo poder liberatorio esta obligados a
aceptarlo como medio de pago sin limite
6. Curso legal: se dice que un billete tiene curso legal, cuando todos estn obligados a
aceptarlo como medio de pago sin limitacin
7. Curso forzoso: cuando un billete adems de ser medio legal de pago es
inconvertible

Sistema monetario
Un sistema monetario es la forma en que se organiza el funcionamiento de la moneda en un
pas y los mecanismos que emplea para llevar a cabo la creacin del dinero. Contempla
adems una estructura legalmente establecida
bajo un conjunto de normas, reglas e
instituciones relativas a la creacin, regulacin
y circulacin de dinero en un pas y momento
determinado.

Los sistemas monetarios del mundo estn

formados por:

1. Un instrumento que expresa el precio de los bienes y servicios: Normalmente uno

de los medios de pago como el peso en Colombia, el dlar en los Estados Unidos, la
Libra en Inglaterra o el Euro, definen el instrumento para expresar los valores
econmicos.
2. Varios medios de pago aceptado por todos: Los distintos medios de pago
comprenden los medios que son sustitutivos del papel moneda y monedas oficiales
como por ejemplo los cheques, cuentas corrientes, transferencias electrnicas y
tarjetas de crdito.
Ejemplo de un sistema monetario
Teniendo en cuenta lo anterior, en la mayora de los sistemas monetarios del mundo se
designa un instrumento como medio de pago que es aceptado por todos. Antiguamente era
el trueque, un metal precioso, el oro o la plata. Al servir estos como medios de pago, era
normal que los comerciantes fijaran los precios de su mercanca en unidades de metales
preciosos, por ejemplo era natural que la venta de un bien o servicio se expresara en
nmero de piezas de oro. Por lo tanto estos metales se convirtieron en un instrumento y un
medio de pago aceptado por todos. Imagnese en la actualidad pagando en un restaurante
con piezas de oro, o pagando los impuestos a cambio de pintar las paredes de la casa
presidencial, o recibiendo su salario en nmero de metales preciosos. An conservan su
poder y valor econmico, pero no dinamizan la economa. Debido a esto los pases
adoptaron un sistema monetario que permitiera facilitar el comercio y la produccin, que
cada persona se especializara en lo que mejor haca, que permitiera elevar el nivel de vida
de todo el mundo, que permitiera establecer un medio de cambio aceptado por todos y
sobre todo de suficiente resistencia, durabilidad y portabilidad. Es por esto que el papel
billete, las monedas oficiales, y los diferentes medios de pago hacen parte de todo un
sistema monetario de un pas.

Quin o qu regula el sistema monetario de un pas?

En casi todo el mundo esta funcin es ejercida por el Banco central o Banco de la
Repblica, el cual establece las normas, y reglas relativas a la creacin, regulacin y
circulacin de dinero. Es decir que tiene el derecho no solo de crear e imprimir el papel
moneda y las monedas oficiales, sino que tambin cumple las siguientes funciones:

1. Regular la cantidad de dinero que circula en una economa.

2. Generar una credibilidad, confianza y aceptabilidad del dinero que est en
circulacin utilizado como medio de pago por todas las personas.
3. Preservar el valor de la moneda.
4. La disponibilidad y el costo del crdito.
5. Regular la tasa de cambio de la moneda.
6. La disponibilidad y el costo del crdito.
 LEY DE GRESHAM
La ley de Gresham establece que la moneda mala reemplaza a la moneda buena. Este
fenmeno fue descrito por Thomas Gresham alrededor del ao 1558, pero slo se postul
como ley en el siglo XIX.

sta originalmente se refera a monedas con contenido de metal precioso, de manera que la
moneda buena era aquella que tena un metal ms preciado, por ejemplo oro o plata,
mientras la moneda mala era aquella que tena metales menos preciados, como nquel o
cobre.

Segn esta ley, las personas tienden a

utilizar la moneda mala en los pagos
internos, mientras que guardan la buena,
la funden o la usan en pagos
internacionales. Esto sucede por ejemplo
si tienes una moneda de oro y otra
moneda de nquel. Segn la ley de
Gresham, vas a preferir hacer tus pagos
con la moneda de nquel para deshacerte de ella y vas a guardar la moneda de oro en tu casa
porque sabes que tiene un gran valor. Cuando todos hacen lo mismo, las monedas de nquel
se vuelven el medio de cambio predominante, mientras las monedas de oro se quedan
guardadas y salen de circulacin.

Inicialmente esta ley fue formulada para monedas con contenido de metal precioso, pero
an hoy tiene validez. La ley funciona cuando hablamos de monedas de diferentes
naciones, unas con mayor valor que otras: por ejemplo, si una moneda nacional pierde parte
de su valor, por ejemplo por una alta inflacin, y existe una moneda extranjera que tiene
mayor credibilidad, las personas preferirn guardar la moneda extranjera o utilizarla para
transacciones internacionales.

Mientras tanto la moneda nacional, que tiene un valor mucho menor, va a ser el principal
circulante en la economa domstica.
Un ejemplo histrico

Mucho antes de la postulacin de la ley de Gresham, en las sociedades antiguas ya

tenamos ejemplos de este fenmeno. Por ejemplo, en el ao 407 a. C. los espartanos se
apoderaron de las minas de plata pertenecientes a Atenas y capturaron alrededor de 20.000
esclavos; como resultado de esto, los atenienses debieron dejar de producir monedas de
plata y empezaron a producir monedas de cobre de una calidad mucho menor. As, las
pocas monedas de plata que quedaban eran altamente apetecidas y nadie quera deshacerse
de ellas; entre tanto, las monedas de cobre eran menos valoradas y la gente buscaba
deshacerse de ellas. Esto finalmente condujo a que las monedas de plata salieran de
circulacin porque nadie quera deshacerse de ellas y las transacciones empezaron a
realizarse casi exclusivamente con monedas de cobre.

Segn esta ley, si existen dos tipos diferentes de Moneda en circulacin, la "moneda mala"
(la ms dbil) finalmente expulsar de la circulacin a la buena. Esta ley fue formulada por
el ingls Thomas Gresham (1519-1579), quien, como resultado de un estudio que realiz
sobre los patrones y sistemas monetarios, lleg a la conclusin de que tiene validez
histrica.

El mecanismo se aplic durante el periodo del bimetalismo en el siglo XIX. El oro se

convirti en el principal medio internacional de pago slo a partir de finales de siglo.
Anteriormente, la plata y el oro compitieron entre s: el bimetalismo consista en el
establecimiento de una paridad fija entre el oro y la plata, y las monedas de ambos metales,
y eran medios aceptados tanto a nivel nacional como internacional.

La ley de Gresham se cumple en las siguientes situaciones:

Circulacin de monedas del mismo metal. Las monedas ms deterioradas

desplazan a las mejor conservadas.
Circulacin de monedas de diferentes metales. La moneda cuyo valor comercial
es inferior a su valor monetario desplaza a aquella cuyo valor comercial es
mayor que el valor monetario.
 Circulacin de monedas y billetes. Tradicionalmente el billete cumpla la
funcin de moneda mala frente a las monedas.

Un ejemplo de esta ley se puso de manifiesto en Espaa, durante los aos sesenta del siglo
XX, cuando se acuaron monedas de plata de 100 pesetas, que desaparecieron de la
circulacin al subir el precio de la plata en el mercado internacional.

En ciencia se hace referencia a la ley de Gresham cuando se cree que la mala ciencia
produce resultados. Esto es que las malas prcticas pueden llevar a nuevos descubrimientos
cientficos, como si la posibilidad de un accidente diese ms frutos que la aplicacin
correcta del mtodo cientfico; o en un caso ms amplio la rpida y popular proliferacin de
los ilusorios resultados de la pseudociencia o las ciencias ocultas sobre los datos cientficos

Poder adquisitivo de la moneda

Cantidad de bienes y servicios que pueden comprarse con cantidades fijas de una moneda.
En el mbito nacional, el poder adquisitivo se ver afectado por la inflacin y, en el mbito
internacional, por el tipo de cambio en la moneda nacional respecto del resto de monedas
de otros pases.

Clases de dinero
El dinero hoy en da tiene diferentes formas, y se puede clasificar de acuerdo a ella. Una de
las principales formas en las que se puede clasificar ste es en 3 categoras: Dinero
Material, Dinero Crediticio, y finalmente el Dinero Fiduciario. Las 3 formas de dinero
poseen valor y de hecho son equivalentes, su nica diferencia es el modo en que se manejan
y por ende el propsito de los mismos.

El dinero material es aquel que existe de forma fsica, y puede bien ser objetos de valor
como son los metales (oro, plata y cobre) o bien monedas y billetes los cuales estn
aprobados y respaldados por algn gobierno. Cabe sealar que hoy en da el dinero material
se centra ms en las monedas y billetes que en los metales preciosos, aunque se suele
recurrir a estos ltimos como recurso de inversin en tiempos de incertidumbre.
El dinero crediticio por su parte es un dinero el cual fsicamente no vemos y se emplea
para hacer pagos diferidos. Usualmente el dinero crediticio es ofertado por bancos o
tiendas, y nos permiten adquirir productos que van ms all del dinero material que
disponemos en ese momento. Acto seguido el comprador adquiere una deuda (crdito) que
deber estar pagando de forma diferida durante los prximos meses o incluso aos.

Dinero de piedra.
En algunas culturas antiguas del ocano pacfico, se utilizaban monedas hechas de piedra,
para simbolizar la riqueza poseda y para comerciar, teniendo diversos tamaos, desde muy
pequeas, hasta piedras de gran tamao.

Dinero metlico.
Es el que ms ha sido usado por varios pueblos, hacindose monedas de metales como el
cobre, oro, plata, hierro, e incluso aluminio. Si bien su uso decay con el invento de los
billetes de papel, los cheques y recientemente con el dinero electrnico, sigue siendo usado,
en especial en transacciones (monetarias), locales o de cuanta menor.

El dinero metlico o monedas, siguen utilizndose hasta la actualidad.

Se destaca que el uso de monedas como dinero corriente, es slo de aquellas monedas que
cumplan con haber sido emitidas legalmente y sean de uso corriente, es decir, monedas
(viejas o antiguas, aun si cuentan con metales preciosos), no pueden circular como dinero
legal dentro de un pas, para la realizacin de transacciones econmicas.

Papel moneda o dinero de papel.

El dinero de papel o papel moneda es el dinero impreso en papel. Los primeros billetes
fueron hechos en china en el siglo VII de nuestra era, y de ah se extendi a Europa y el
resto del mundo, siendo actualmente una de las formas de dinero ms usadas.

Se destaca que originalmente el dinero en papel, representaba una cantidad determinada,

pagadera (por el banco o la entidad que lo expeda), por una cantidad en oro o plata, que
era el respaldo de dicho billete, pero actualmente el papel moneda o billete, no cuentan con
un respaldo como tal, sino que se basa en la confianza o fe, de la colectividad en la que
circula, perteneciendo al denominado dinero fiduciario, de circulacin legal dentro de los
pases, y que es emitido por una entidad (generalmente el banco central del pas, o como en
el caso de EUA, por la reserva federal, que es una entidad bancaria privada).

Dinero electrnico.
Se entiende como dinero electrnico, al dinero que se utiliza para realizar transacciones
(pagos, compras, etc.), de manera electrnica. Es dinero que bien puede estar depositado en
efectivo en un banco y posteriormente usado de manera electrnica, mediante el uso de
tarjetas, o servicios de internet, tomando la forma de datos de cantidades, para poder ser
usados en la red, para transacciones como pagos de servicios y compra de productos,
encontrndose de manera virtual en la red (mediante los servicios que prestan empresas
especializadas en ese tipo de transacciones electrnicas, como PayPal, Payza y otras, as
como las transferencias electrnicas que brindan los propios bancos.

Otra forma en que se utiliza el as llamado dinero electrnico, es mediante el uso de medios
como tarjetas de dbito, crdito o tarjetas prepagadas (de internet, telefona, etc.), que son
ledas, mediante escneres electrnicos, que registran las rdenes de transferencia del
dinero electrnico, de una cuenta a otra.

Dinero mercanca:
es un bien que, adems de tener un valor por s mismo, es utilizado como medio de cambio
por los miembros en una sociedad.

Dinero papel:
certificado emitido por una entidad bancaria, para dar constancia de que una persona ha
realizado un depsito de oro y que puede ser cambiado por oro cuando su propietario lo
exija.

Dinero fiduciario:
dinero que basa su valor en el crdito y la confianza que merece quien lo emite.
Dinero de curso legal.
Se refiere al dinero (billetes, monedas), que tienen un curso legal dentro de un pas, y es
expedido por el banco central del pas, (y usado para la compra y pago de productos y
servicios dentro de las fronteras del pas.

El dinero de curso legal, es el que tiene un curso legal dentro de las fronteras de un pas. En
la imagen, billetes de cien y doscientos pesos, actualmente de curso legal en Mxico.

Dinero bancario.
Se entiende por dinero bancario, a los crditos, depsitos y ahorros, as como a los
movimientos de dinero, que se realizan mediante los mecanismos internos de los bancos,
por ejemplo los denominados depsitos de ahorro, depsitos a la vista o los depsitos de
plazo.

Dinero fiduciario.
Es aquel que es puesto en circulacin por la entidad gobernante, y que su base es la
confianza que se encuentra depositada por la colectividad, en la entidad remitente del
mismo dinero.

Dinero en divisas.
El dinero en divisas son las distintas monedas de otros pases, que se toman como una
especie de base o respaldo de la propia moneda (por parte de los gobiernos y entidades
financieras nacionales), y son comerciadas por entidades financieras o bancarias, pues los
precios fluctan en cuanto a la oferta y demanda de algunas de ellas. Este dinero tambin
puede ser utilizado (por ejemplo, para inversiones), por parte de particulares, comprando
con dinero nacional (de curso legal), o en su caso cambindolas por metales preciosos, por
ejemplo a entidades bancarias.
 QU ES UN BANCO?
Son entidades que se dedican a trabajar con el dinero: lo reciben y lo prestan al pblico
obteniendo una ganancia por las operaciones realizadas.

Los bancos son entidades que se organizan de acuerdo a leyes especiales y que se dedican a
trabajar con el dinero, para lo cual reciben y tienen a su custodia depsitos hechos por las
personas y las empresas, y otorgan prstamos usando esos mismos recursos, actividad que
se denomina intermediacin financiera.

Para realizar la actividad de recibir dinero y luego darlo en prstamo, los bancos le cobran a
quienes lo necesitan y piden prstamos; asimismo, a quienes les entregan dinero en
depsito, les pagan por la confianza depositada. La diferencia entre lo que se les paga y lo
que ellos

Tipos de bancos
En el sector bancario operan multitud de
entidades diferentes, cada una de ellas
atendiendo a unos intereses particulares.
Cada banco tiene un fin determinado y
opera con unos productos aunque necesitan cumplir unas condiciones especficas para
poder desarrollar su actividad dentro de la banca.

La Banca Nacional o de la Repblica y los organismos supranacionales son los que se

encargan de controlar la relacin de las entidades financieras que operan en cada pas, y es
el Gobierno quien dicta la normas y requisitos que debe cumplir cada tipo de banco,
siguiendo las leyes al respecto. Hay diferentes tipos de bancos que se clasifican segn el
tipo de propiedad o segn el tipo de actividad que desarrollan.

Tipos de bancos en funcin de la propiedad

Una clasificacin muy habitual que se suele hacer de los distintos tipos de banco es la se
hace en funcin de los diferentes tipos de propietarios de la entidad. Atendiendo a este
criterio encontramos:
Bancos Pblicos:
Son los bancos cuyo capital es aportado por el Estado de cada pas, y por lo tanto, es quien
controla el accionariado. Ejemplos de este tipo de bancos son el Banco de Espaa y el
Banco Central Europeo.

Bancos Privados:
Son aquellas entidades que trabajan con autonoma propia, el capital lo aportan accionistas
particulares de capital nacional o extranjero.

Bancos Mixtos:
Son de economa mixta, estas entidades se constituyen con aportaciones estatales y de
capital privado. Estas sociedades de economa mixta se rigen por las reglas del derecho
privado y las de jurisdiccin ordinaria, salvo una disposicin legal que dictamine lo
contrario. Ejemplos de estas entidades en Espaa son los bancos en los que el Gobierno
espaol participa a travs de inyecciones de capital mediante el FROB.

Tipos de bancos en funcin de su actividad

Los bancos tambin se pueden clasificar en funcin del tipo de operaciones que realizan, es
decir, atendiendo a su misin y objetivo. Segn su cartera y su oferta comercial podemos
clasificar las entidades de la siguiente forma:

Banco Central o Emisor:

En este caso popularmente se le suele llamar banco de bancos, porque son las entidades
que se encargan de dirigir y supervisar el funcionamiento del sistema financiero de un pas.
Se les llama tambin emisor porque entre sus tareas se encuentra la de emitir los billetes y
monedas que estn en circulacin en cada pas; tambin se encargan de fijar la poltica
monetaria y mantener las reservas de un pas. En Espaa, es el Banco de Espaa el que se
encarga de supervisar el sistema financiero espaol, pero siempre bajo la supervisin y el
control del Banco Central Europeo, que tiene el control de todo el sistema financiero de la
Unin Europea.
Banco Comercial:
Se trata del tipo de banco ms habitual dentro del panorama actual, se trata de las entidades
que ofrecen todas las operaciones que solicitan los clientes de un banco, es decir, captar
depsitos, prestar dinero, mantener las cuentas corrientes y financiar operaciones ya sea
dentro o fuera del pas de origen.

Banco de Inversin:
Son los bancos que se dedican a ofrecer productos de inversin tanto a particulares como a
empresas. Entre sus principales funciones se se encuentran las de participar en operaciones
de fusin y adquisicin de empresas, captacin de capital, compra-venta de valores en
diferentes mercados y elaborar informes tanto de gestin de tesorera como de
asesoramiento y control de operaciones. Este tipo de banca recibe depsitos a plazo, emite
bonos, concede crditos a medio y largo plazo, otorga avales, realiza inversiones en valores
mobiliarios y acta como fideicomiso entre otras. Su actuacin ayuda a la consolidacin y
expansin de las empresas y su capitalizacin.

Banca Corporativa:
Se trata de entidades que dirigen su negocio a las empresas, este tipo de bancos ofrece
productos especficos a este tipo de clientes para que puedan desarrollar su actividad. Sus
principales productos son las lneas de crdito, el descuento de pagars o letras de cambio,
la operativa de pagos e ingresos mediante cheques y la emisin de recibos para el cobro de
servicios.

Banco de Consumo o Retail:

Se denomina de esta manera a los bancos que se enfocan slo a las personas, por ello sus
productos se refieren a cuentas corrientes, tarjetas de crdito y crditos de consumo.
Normalmente cuentan con gran nmero de sucursales ubicadas principalmente en centros
comerciales.

Cajas de Ahorro:
Se trata de entidades sin nimo de lucro un con un marcado carcter social, estn orientadas
a apoyar el ahorro generalmente de pequeos inversores. Dedican un importante esfuerzo a
la obra social.
Bancos Hipotecarios:
Son bancos cuya actividad se centra en la concesin de prstamos para la compra o reforma
de viviendas e inmuebles con garanta hipotecaria, se trata de un tipo de entidad muy
frecuente sobre todo en Estados Unidos.

Bancos de Tesorera:
Su misin es dar soporte a operaciones entre empresas que requieren una importante
aportacin de capital. No suelen tener clientes que sean personas fsicas ni tienen oficinas
abiertas al pblico.

Sistema Bancario
El sistema bancario o financiero de un pas es un conjunto de instituciones, entidades
financieras, cajas de ahorro y entidades de crdito que pretenden canalizar el ahorro de los
prestamistas y dar seguridad a los movimientos de dinero y a los propios sistemas de pago.

El sistema bancario comprende tambin los activos financieros que se compran y venden y
los mercados financieros en los que se llevan a cabo esas operaciones.

Su principal finalidad es la de captar recursos monetarios de personas que no gastan todo lo

que tienen (ahorradores) y dirigirlos a personas que gastan ms de lo que tienen
(prestatarios), tanto del sector pblico como privado.

Qu funciones tiene el sistema bancario?

A parte de su finalidad principal, comentada anteriormente, los sistemas bancarios tienen

una serie de funciones que marcan su labor:

Garantizar que la asignacin de recursos financieros sea totalmente eficaz.

Contribuir al desarrollo y estabilidad monetaria del pas.
Fomentar el ahorro y la inversin.

Estructura del sistema bancario

El sistema bancario cuenta con diferentes elementos que componen su estructura
Activos y pasivos financieros.
Los activos financieros son instrumentos emitidos por los diferentes agentes econmicos y
pueden ser: dinero en efectivo, depsitos bancarios, prstamos y crditos, acciones,
obligaciones y bonos, etc. Las principales caractersticas de estos activos y pasivos
financieros son el riesgo, la rentabilidad y la liquidez.

Instituciones financieras.
Las instituciones financieras pueden actuar como mediadoras o intermediarias entre los
distintos agentes econmicos con el objetivo de satisfacer las necesidades que puedan tener.
Algunas de las instituciones financieras ms importantes dentro del sistema bancario
espaol son El Banco de Espaa y la Comisin Nacional de Mercados y Valores (CNMV).

Mercados financieros.
Los mercados financieros son los lugares donde se llevan a cabo los intercambios de
productos financieros (activos y pasivos) entre los distintos agentes econmicos. Estos
mercados no tienen por qu ser lugares fsicos y ms hoy en da con los avances
tecnolgicos que se producen todos los das.

Funciones de los bancos

Las funciones de los bancos son aquellas responsabilidades que tienen stos para canalizar
el ahorro y la inversin entre los oferentes y demandantes de capital.

Han cambiado considerablemente con el paso de los aos, pasando de ser bancos de
depsito de dinero y de emisin de certificados de depsito y papel comercial hasta
funciones de control monetario, emisin de prstamos y crditos, depsito de capitales,
emisin y comercializacin de productos financieros simples como una cuenta remunerada
o productos financieros complejos como son los derivados financieros.

Con la finalidad de equilibrar la balanza entre la emisin de prestamos y el dinero en

cuentas de sus clientes, han diversificado su negocio a travs de actividades de factoring,
leasing o renting debido, principalmente, a los riesgos financieros de estar apalancados en
sus balances ya que su negocio principal se centra en la captacin de dinero o pasivo y el
prstamo de ese dinero a clientes a un tipo de inters mayor.

Hoy en da las funciones ms importantes de los Bancos son las siguientes:

1. Canalizacin del ahorro a travs de la demanda de una rentabilidad por la

confianza del cliente de su depsito de capital en el Banco.
2. Seguridad en el depsito de capital. Los Bancos guardan el dinero de las
personas y tienen sistemas de seguridad muy potentes que permiten
garantizar el dinero de sus clientes.
3. Emisin de prstamos y crdito. Por ejemplo, un prstamo personal para
montar un negocio o un prstamo para la compra de una vivienda.
4. Emisin de productos financieros que ofrecen una rentabilidad garantizada o
no.
5. Control de la masa monetaria en circulacin siguiendo las directrices de los
Bancos Centrales.
6. Cumplimiento de los ratios mnimos de reservas para garantizar la liquidez
de la masa de capital de sus clientes y de esta forma, evitar riesgos de
impagos y de contagio a otros sectores de la economa.
7. Equilibrar el cociente entre expansin del crdito y volumen de depsitos en
manos del pblico.
8. Ofrece servicios de asesoramiento financiero y patrimonial en materia de
seguros, domiciliacin de la nmina, optimizacin de la rentabilidad de los
ahorros.
9. Permite aplazar pagos y uso de tarjetas de crdito y de dbito para la
disposicin de dinero en efectivo.

Como conclusin, podemos decir que los Bancos cumplen tareas muy importantes de la
economa, al fin y al cabo las personas depositan su capital en stos adems de su
confianza.

BANCA Y CREDITOS
crditos existen?

Los ms importantes son los Crditos de Consumo, Crditos Comerciales y Crditos

Hipotecarios.
Dentro de los tipos de crditos ms comunes encontramos los siguientes:

Crditos de Consumo: monto de dinero que otorga el Banco a personas para la adquisicin
de bienes o pago de servicios, y que normalmente es pactado para ser pagado en el corto o
mediano plazo (1 a 4 aos).

Crditos Comerciales: monto de dinero que otorga el Banco a empresas de diverso tamao
para satisfacer necesidades de Capital de Trabajo, adquisicin de bienes, pago de servicios
orientados a la operacin de la misma o para refinanciar pasivos con otras instituciones y
proveedores de corto plazo y que
normalmente es pactado para ser pagado
en el corto o mediano plazo (1 a 4 aos).

Crditos Hipotecarios: Crdito que otorga

el Banco para la adquisicin de una
propiedad ya construida, un terreno, como
tambin para la construccin de viviendas,
oficinas y otros bienes races, con la
garanta de la hipoteca sobre el bien
adquirido o construido; normalmente es pactado para ser pagado en el mediano o largo
plazo (8 a 40 aos, aunque lo habitual son 20 aos).

Tipos de crdito
El financiamiento puede ser til en muchas etapas de la vida. Lo principal es entender que
el crdito forma parte de un sistema financiero saludable y que si aprendes a manejarlo,
podr acercarte a conseguir tus objetivos. Antes de solicitar un crdito, debes analizar
diversos factores de tu situacin financiera, por ejemplo: cuntas deudas tienes, cules son
tus gastos fijos y con qu activos cuentas.

A continuacin te presentamos algunos tipos de financiamiento que existen en el mercado:

Tarjetas de crdito.
Son tiles para adquisiciones a corto plazo. La principal ventaja de una tarjeta de crdito es
la temporalidad, ya que te permite disponer de dinero que no tienes al momento pero que
vas a recibir en un futuro inmediato. Por ejemplo, si haces una compra a mitad de quincena,
sabiendo que podrs liquidarla una vez que recibas tu sueldo. Si usas la tarjeta con esta idea
en mente, podrs convertirte en un cliente que paga el total de su deuda cada mes sin
permitir que se generen intereses.

Las tarjetas departamentales son otra variante de la tarjeta de crdito, con la diferencia de
que son ofrecidas por almacenes o tiendas y slo pueden ser utilizadas para compras en sus
establecimientos. Estas tarjetas pueden funcionarte para compras de bienes duraderos,
como electrodomsticos o equipos electrnicos con promociones o beneficios exclusivos de
esa tienda. En ambas puedes aprovechar promociones a meses sin intereses y otros
beneficios adicionales; consulta y compara cul tarjeta es la que se acomoda mejor a tus
necesidades. Te recomendamos que antes de solicitar alguna tarjeta, siempre revises el
Costo Anual Total, anualidad, comisiones, promociones y beneficios, as como todos los
trminos y condiciones.

Prstamos personales.
Se caracterizan por ser crditos abiertos que no estn anclados a un fin especfico. Esto
significa que al solicitarlo no debes explicar en qu lo utilizars y adems puedes
fragmentarlo en distintos objetivos. Por ejemplo, podras utilizar una parte para
remodelaciones y otra ms para un viaje. Son ofrecidos por los bancos, instituciones
financieras e incluso existen empresas que se dedican exclusivamente a otorgarlos. Puedes
utilizarlos para irte de viaje, remodelar tu casa o abrir una cuenta de inversiones.
Bsicamente, para lo que desees, ya que regularmente no se solicita que declares para qu
usars el dinero. Como precaucin, asegrate de que sea una empresa seria y revisa las
estipulaciones de tu contrato antes de firmar. Al igual que con las tarjetas de crdito
consulta, compara y revisa el costo anual total, anualidad, comisiones, as como todos los
trminos y condiciones. Tambin elabora tu presupuesto y verifica tu capacidad de pago.

Crditos especficos.
Muchas instituciones ofrecen financiamientos especializados, por ejemplo, hipotecarios,
educativos y automotrices, entre otros. Esto significa que la cantidad que te ofrezcan podr
ser utilizada nicamente en un objetivo y debers poder comprobar que lo destinaste a ese
fin. La ventaja de estos crditos es precisamente su especializacin, ya que los montos y los
planes de pago estn diseados de acuerdo al objetivo. Revisa muy bien las diferentes
alternativas antes de contratar y calcula el porcentaje de inters que te vayan a cobrar.

Crditos de nmina.
Son muy similares a los personales, slo que en este caso es indispensable que recibas el
pago de tu salario a travs de una cuenta de nmina en un banco. As, la institucin puede
otorgarte una cantidad basada en el sueldo que recibes cada mes y descontar el pago
directamente de tu cuenta.

Prstamo ABCD (Adquisicin de Bienes de Consumo Duradero)

La utilidad de este crdito est relacionado a la adquisicin de bienes que tienen un valor
comercial y una vida til determinada, como son los automviles, equipo de cmputo,
electrodomsticos, mobiliario y equipo. Se otorgan para complementar el faltante para
adquirirlos, es decir, el acreditado deber aportar un porcentaje del costo total y el banco le
presta el restante. Estos bienes en ocasiones pueden servir como garanta del prstamo.

Crdito hipotecario
Sin lugar a dudas es uno de los crditos ms importantes en nuestra vida. Para la
adquisicin de una casa o departamento, debers observar todos los aspectos que
mencionamos en esta seccin y posteriormente analizar tus necesidades sobre el bien
inmueble, tu capacidad de endeudamiento y las condiciones que cada institucin otorga.

Hoy en da podemos encontrar gran variedad de productos hipotecarios, de acuerdo a

nuestras necesidades particulares. Considera que casi todas las instituciones te solicitarn
un porcentaje del valor del inmueble, lo que se denomina como anticipo, que puede ser a
partir del 10% en adelante y vara segn la institucin financiera con la que se est
negociando el crdito. Tambin existen en el mercado crditos en preventa, con la ventaja
de que no se requiere anticipo.
Tu propia cuenta de inversin.
Si tienes alguna inversin, tus rendimientos pueden funcionar como una especie de
financiamiento, con la ventaja de que no quedars endeudado. Sera como prestarte dinero a
ti mismo. Puedes utilizar slo lo que has ganado y mantener tu inversin. Si planeas con
antelacin, esta puede ser una muy buena opcin para financiar tu proyecto.

TIP

Sigue la regla del 20-10

El crdito es un prstamo; evita pedir ms del 20 por ciento de tu ingreso anual

neto
Los pagos que hagas no debern exceder el 10 por ciento de tu ingreso neto
mensual

Crdito avo
El crdito de habilitacin, conocido como avo, debe ser utilizado para la compra de
materias primas, materiales, salarios, as como gastos directamente relacionados con el
ejercicio de la empresa. Este crdito est directamente vinculado con la produccin
inmediata.

Existen dos tipos de crdito de avo: el agrcola e industrial.

En el avo agrcola, el aviado (persona que solicita el crdito) invierte en semillas,

fumigantes, etctera.
En el avo industrial, el aviado destina el crdito a las materias primas o insumos
que sean necesarios para la produccin de los productos que fabrica.

Crdito refaccionario
El crdito refaccionario est enfocado a la adquisicin de maquinaria, inmuebles o a la
reparacin de instalaciones relacionadas con la empresa. Es decir, este tipo de crdito se
otorga para adquirir bienes de activo fijo o bienes de capital.

La garanta en este caso est en los bienes adquiridos que son permanentes a diferencia del
caso de crdito avo.

El crdito refaccionario tambin podr solicitarse en caso de tener adeudos y/o

responsabilidades fiscales relacionadas directamente con la empresa del acreditado. Es
decir, en algunos casos, se podr obtener este crdito destinando parte del importe para
cubrir responsabilidades fiscales correspondientes al ao de solicitud del crdito. Tambin
podr utilizarse para pagar adeudos por concepto de gastos de explotacin, compra de
bienes inmuebles y maquinaria, con la condicin de que estos gastos no tengan ms de un
ao de antigedad.