TALLER DE FLUJO DE CAJA

EVALUACIN PRIVADA DE PROYECTOS

La informacin brindada por el seor Velsquez es la siguiente:

VELSQUEZ FOTOCOPIAS
ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
del 01 de enero al 31 de diciembre de 1997
(En nuevos soles)
VENTAS 105,300
I sem 42,300
II sem 63,000
COSTO DE VENTAS
Compras (-) 15,075 15,075
UTILIDAD BRUTA 90,225

GASTOS DE OPERACIN 43,350

Alquiler de oficinas 18,000
Sueldos 21,600
Depreciacin de maquinaria 3,500
Amortizacin de gastos preoperativos (-) 250 43,350

UTILIDAD OPERATIVA 46,875

PARTIDAS FINANCIERAS
Gastos por intereses 1,620
UTILIDAD ANTES DEL IMPUESTO DE LA RENTA 45,255
IMPUESTO A LA RENTA 13,577

UTILIDAD NETA 31,678.50

VELSQUEZ FOTOCOPIAS
ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO
del 01 de enero al 31 de diciembre de 1997
(En nuevos soles)

Capital Reserva Utilidades Total

social Legal retenidas
Saldo al 01-01-1997 0 0 0 0
Aporte de capital en efectivo 50,000 50,000
Reserva legal del periodo 10,000 -10,000 0
Utilidad del ejercicio 31,679 31,679
Saldo al 31-12-1997 50,000 10,000 21,679 81,679
 VELSQUEZ FOTOCOPIAS
BALANCE GENERAL
AL 31 DE DICIEMBRE DE 1997
(Expresado en Nuevos Soles)

Activo Pasivo
Activo Corriente Pasivo Corriente
Caja - bancos 95,385 Tributos por pagas 14,526
Cuentas por cobrar 6,195 Prestamos 4,050
Materias primas 1,525
Total activo corriente 103,105 Total pasivo corriente 18,576

Activo no corriente Pasivo no corriente

Maquinaria y equipo 8,000 Prestamos 8,100
Depreciacin acumulada (-) 3,500
Gastos preoperativos 750 Total pasivo 26,676
Total activo no corriente 5,250
Patrimonio neto
Total Activo 108,355 Capital social 50,000
Reserva legal 10,000
Utilidades retenidas 21,679
Total Patrimonio Neto 81,679

Total Pasivo + Patrimonio 108,354.50

Primer
A. Ventas trimestre Segundo trimestre
Paginas 7000 10000
Hojas 20000 30000

B. Salarios Mes (S/.)

Empleados (2) 400 c/u
Administrador S/. 1,000

C. Financiamiento
Capital propio S/. 26,000
Principal S/. 10,000
Periodo de repago1/ 4 aos
Tasa de interes 2/ 20%
1/ no hay periodo de gracia
2/ sobre el remanente de la deuda

D. Insumos
Hojas (millar) S/. 25
Cartuchos de tinta S/. 75
S/. 4000 cada
Fotocopiadoras (2) uno
Vida util 2 aos
Valor de Rescate S/. 500
E. Compras Primer trimestre Segundo trimestre
Hojas (millares) 12 240
Cartuchos de tinta* 27 40
* cada cartucho de tinta rinde 6000 fotocopias

F. Otros gastos
Gastos de acondicionamiento S/. 1,000
Alquiler S/. 1,500
Maquinaria S/. 4,000
Impuesto a la renta 30%

Precio de fotocopias
Pagina 0.15
Hoja 0.3

Primer Segundo
Ventas semestre semestre Resto de aos
Cantidad mensual Paginas 7000 10000 10000
Hojas 20000 30000 30000
Valor mensual Ventas paginas 1050 1500 1500
Ventas hojas 6000 9000 9000