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EMPRESA DE SERVICIO: "PRENDAS VESTIR(ejemplo educativo, con aplicación de los formatos oficiales

)

Una ludoteca ambientada en una mini ciudad donde bebés y niños hasta los 5 años, puedan jugar libremente y sin riesgos ,
donde se ofrezca un ambiente seguro para los niños.
• Ser la empresa peruana líder en entretenimiento infantil brindando “diversión segura” a los pequeñitos y a sus padres.
• Se ofrecerán varios ambientes de juego, pensando en cada edad y también juegos para niñas y niños.
El niño se beneficie aprendiendo a través del juego libre y la interacción de padre-hijo.
• Desarrollar una línea de productos (Brindar otros servicios en el local, para visitas del nido, estimulación temprana,
talleres especiales para niños en este rango de edades, fiestas temáticas, celebración de cumpleaños, etc.).

Las estimaciones y evaluaciones, de Ingresos y Egresos, consideran precios sin el impuesto a la venta.

DETERMINACION DEL COK (Costo del Capital o Tasa Minima Aceptable de Rendimiento TMAR, para el negocio).
Hay varios metodos, para definir la tasa con que se aplicara la ecuacion de valor del VAN, para determinar la viabilidad del proyecto.
Aplicamos este metodo que considera:
Inflación prom. Anual (se mantiene estable) (f) 3.5% lo primero que debe recuperar el inversionista es la inflacion (para mantener los rendimientos reales)
Tasa de rendimiento del mercado prom. Anual 10% rendimiento de la industria o sector
Tasa de Riesgo del Inversionista (i) 15% es subjetivo, cada inversionista tiene diferente adversion al riesgo.

Entonces i = 10%+15% = 25%

Costo de Oportunidad del Capital (COK) = 29.4% COK = TMAR = f + i + (f x i) f:inflacion promedio
o Tasa Minima Aceptable de Rendim. (TMAR) i:premio al riesgo del sector o mercado + riesgo adicional
considerado por el empresario
Considera periodo de evaluacion 3 años, para Inversion Inicial igual o inferior a S/. 30,000.
La inversion inicial, es cubierta por el empresario (no hay financiamiento).
Las proyecciones de ventas, considera los estudios previos de mercado.
Se considera un incremento de las ventas del 10% respecto del año anterior, en los siguientes años.

DETERMINACION DEL WACC (Costo Promedio Ponderado del Capital CPPC; para aplicarse cuando hay financiamiento de terceros).
La evaluacion del proyecto se realizará previo calculo del Costo del Capital (COK), así como el Costo Promedio Ponderado del Capital (WACC),
en el año cero.

ESTIMACION DE LA TASA DE DESCUENTO : WACC
AÑO : 0

Total
Tipos de Fuentes Valor $ Valor $
Inversión S/.

Tipos de Fuentes APORTE PROPIO PERSTAMO TOTAL %v
Inversiones
Activos Fijos 4,150.00 0.00 4,150.00 37%
Intangibles 2,600.00 0.00 2,600.00 23%
Capital de Trabajo 0.00 4,471.67 4,471.67 40%

Peso 60% 40% 100% 100%
TOTAL INVERSION 6,750.00 4,471.67 11,221.67

COSTO 29.4% 25.79% 27.94%
COK WACC

DETERMINAR:
Las proyecciones de Ingresos, cuadro de Inversion Inicial, Depreciacion, Costos, Costo Unitario, Precio de Venta, Punto de
Equilibrio, Flujo de Caja Economico y Evaluacion Economica del proyecto y el Analisis Financiero (Plan Financiero, analisis de Rentabilidad).
Tasa Crecimiento

Instrucciones:
PROYECCION DE VENTAS DEL PLAN DE NEGOCIO Ingrese el nombre del producto, y la proyección de ventas en las celdas
(segùn el estudio de mercado) amarillas (1er año), la tabla se calculará automáticamente.

Proyección Mensual (Primer Año)

En unidades Precio de Venta
Visitas mensuales 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Total (Nuevos Soles)
Fundas para sillas 200 200 200 200 200 200 200 200 200 200 200 200 2,400 Producto PV
0 Fundas para sillas 25.00
0 0.00
0.00
En Soles
Producto 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Total 1/ Estimacion según el estudio de mercado
Fundas para sillas 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 60,000 En los sgtes. años se considera incremento

SYSA Cultura EmprendedoraProyección de Ventas - Plan de Negociowww.culturaemprendedora.com
INVERSIONES DEL PLAN DE NEGOCIO
ESTRUCTURA DE LA INVERSION INICIAL
Inversiones (soles)
CONCEPTO U.M. CANT. P.UNIT TOTAL
S/. S/.
1. ACTIVOS FIJOS 4,150.00
I. Maquinaria y equipo
computadoras Unid. 1 1,500.00 1,500.00
botiquin completo Unid. 1 100.00 100.00
equipo de sonido Unid. 1 250.00 250.00

Sub total S/. 1,850.00
II. Muebles y enseres
Caballetes Unid. 6 19.00 114.00
Ganchos y colgadores Unid. 24 1.50 36.00
Escritorio, silla, mesa Unid. 1 630.00 630.00
Rack Unid. 4 120.00 480.00
Maniquies Unid. 6 95.00 570.00
Repisas Unid. 6 18.00 108.00
Cascadas Unid. 6 12.00 72.00
Paleta Unid. 6 15.00 90.00
Espejos Unid. 1 150.00 150.00
Probador Unid. 1 50.00 50.00
Sub total S/. 2,300.00
2. CAPITAL DE TRABAJO
Costos variables mes 1 2,620.00 2,620.00
Costos y gastos fijos mes 1 1,851.67 1,851.67
Sub total S/. 4,471.67
3. GASTOS PREOPERATIVOS
Plan de negocio, estudios ud 1 1,000.00 1,000.00
Licencias y constitucion de empresa ud 1 1,000.00 1,000.00
Decoración de instalación m2 4 150.00 600.00
Sub total S/. 2,600.00
Total Inversiones 11,221.67

Inversiones - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com
ESTRUCTURA DE COSTOS DEL PLAN DE NEGOCIO
COSTOS FIJOS MENSUALES
Valor
Descripción U.M. Cantidad Unitario Monto
sueldo 1 1300 1,300.00
luz, agua, telefono 1 80 80.00
utiles de oficina 1 20 20.00
alquiler local 1 350 350.00
Publicidad 2.5 20 50.00
Depreciacion mes 1 30 30.00
Amortizacion de intangibles mes 1 22 21.67
TOTAL COSTOS FIJOS MENSUAL 1,851.67

COSTOS VARIABLES (1 ) MENSUAL

Valor
Descripción U.M. Cantidad Monto
Unitario

Tela polar cm 5000 0.5 2500
esponja ud 200 1.6 320
hilos m 50 0.5 25
Esponja laminada ud 200 0.91 182
Encajes m2 200 0.6 120

2,620.00
TOTAL COSTOS VARIABLES 2,620.00

Nota: La determinacion de los Costos Fijos y Variables, dependera de cada negocio. Algunos requieren consi
gastos de distribucion, etc. Según como hayan definido atender la produccion, maquila, los canales de
consideraciones que dependeran de cada proyecto, lo importante es considerar todo.
NEGOCIO

Instrucciones:
Ingresar los costos incurridos cada mes en
las celdas amarillas, la tabla se calculará
automáticamente.
Si lo necesita inserte filas y copie las
1,800.00 fórmulas donde corresponda.

COSTO
VARIABLE Servicio a
UNIT. X realizar
Servicio

Cojines Escriba el nombre del Producto a
13.10 costear

o. Algunos requieren considerar mas o menos publicidad,
on, maquila, los canales de venta, tercerizaciones y otras
COSTOS UNITARIOS DEL PLAN DE
NEGOCIO

COSTO VARIABLE UNITARIO (CVU)

Obtenido en la estructura de costos

CVU 0.00

COSTO FIJO UNITARIO (CFU)

CF: Costo Fijo Mensual
Q : Producción Estimada Mensual (Cercana al punto de equilibrio)

CF : 1,851.67
Q: 200

9.26
CFU

COSTO TOTAL UNITARIO (CTU)

CTU = CVU + CFU

Donde:
CVU Costo Variable Unitario
CFU Costo Fijo Unitario

CTU 9.26

Costo Unitario - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com
Donde:

Costo Unitario - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com
Instrucciones:
PROYECCION DE EGRESOS DEL PLAN DE NEGOCIO Ingrese el nombre del producto, y la proyección de ventas en las celdas
(segùn el estudio de mercado) amarillas (1er año), la tabla se calculará automáticamente.

Proyección Mensual (Primer Año)

En unidades Precio de Venta
Visitas mensuales 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Total (Nuevos Soles)
Fundas para sillas 200 200 200 200 200 200 200 200 200 200 200 200 2,400 Producto CTU
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Fundas para sillas 9.26
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0.00
0.00
Egresos En Soles
Producto 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Total 1/ Estimacion según el estudio de mercado
Costos

SYSA Cultura EmprendedoraProyección de Ventas - Plan de Negociowww.culturaemprendedora.com
DETERMINACION DEL PRECIO DE VENTA

PRODUCTO 1 : Fundas para sillas

PV = CTU + G

Donde:
PVC = 30.00 Ingrese el precio de venta de la competencia (Referencial)
CTU = 9.26 (cálculo automático)
G = 20.50% ingrese la ganancia esperada como % del precio de venta

Precio de Venta 12 (cálculo automático)

SERVICIO 2 : INGRESO DE PADRES

Determinación de Precio de Venta - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com
DETERMINACION DEL PUNTO DE EQUILIBRIO
VARIOS SERVICIOS

ROPA DE INGRESO DE
CONCEPTO CUMPLEAÑOS
DAMAS PADRES

Precio de Venta 11.65
Costo Variable Unitario 0.00
Margen de Contribucion 11.65
Proporcion de Ventas 100%
Costos Fijos 1,851.67 1,851.67
PUNTO DE EQUILIBRIO UNIDADES 159 Instrucciones:
Todos los cálculos son automáticos
PUNTO DE EQUILIBRIO SOLES (es el PE en Unds. X Precio) 1,852

Fundas para
sillas

Punto de Equilibrio = Total de costos fijos PE = 1,851.67
Precio - Costo variable unitario 11.65

MARGEN DE CONTRIBUCION
PE = 159

Punto de Equilibrio - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com
Instrucciones:
Todos los cálculos para el Flujo Operativo, del primero al
FLUJO DE CAJA OPERATIVO DEL PLAN DE NEGOCIO quinto año, son automáticos

PRIMER AÑO
(Expresado en Soles)

CONCEPTO 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Total
INGRESOS (A) 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 60,000
Ventas 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000 5,000
EGRESOS (B) 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 21,380

Costos 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782
Costos Fijos 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852 1,852
Depreciacion -48 -48 -48 -48 -48 -48 -48 -48 -48 -48 -48 -48
Amortizacion de Intangibles -22 -22 -22 -22 -22 -22 -22 -22 -22 -22 -22 -22
Costos Fijos Netos 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782 1,782
Costos Variables 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

FLUJO NETO (A-B) 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 3,218.33 38,620.00

Flujo de Caja Económico - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com
Tasa de Prestamo Bancario = 34.0%
Comision = 0.05%

CRONOGRAMA DE PAGOS

Monto a financiar (o préstamo) S/. 4,471.67
Tasa de interés mensual % 2.5%
Periodo de financiamiento meses 36
Periodo de gracia meses 3
Cuota Fija S/. 200

Amort Interes Cuota Comision Portes Total Pago Saldo
4,472
1 0 110 110 2 4 117 4,472
2 0 110 110 2 4 117 4,472
3 0 110 110 2 4 117 4,472
4 89 110 200 2 4 206 4,382
5 92 108 200 2 4 206 4,291
6 94 106 200 2 4 206 4,197
7 96 104 200 2 4 206 4,101
8 98 101 200 2 4 206 4,003
9 101 99 200 2 4 206 3,902
10 103 96 200 2 4 206 3,798
11 106 94 200 2 4 206 3,692
12 109 91 200 2 4 206 3,584
13 111 88 200 2 4 205 3,473
14 114 86 200 2 4 205 3,359
15 117 83 200 2 4 205 3,242
16 120 80 200 2 4 205 3,122
17 123 77 200 2 4 205 3,000
18 126 74 200 1 4 205 2,874
19 129 71 200 1 4 205 2,745
20 132 68 200 1 4 205 2,613
21 135 65 200 1 4 205 2,478
22 139 61 200 1 4 205 2,340
23 142 58 200 1 4 205 2,198
24 145 54 200 1 4 205 2,052
25 149 51 200 1 4 205 1,903
26 153 47 200 1 4 205 1,751
27 156 43 200 1 4 205 1,594
28 160 39 200 1 4 204 1,434
29 164 35 200 1 4 204 1,269
30 168 31 200 1 4 204 1,101
31 173 27 200 1 4 204 929
32 177 23 200 0 4 204 752
33 181 19 200 0 4 204 571
34 186 14 200 0 4 204 385
35 190 10 200 0 4 204 195
36 195 5 200 0 4 204 0

4,472 2,450 50 144 7,115 CEM =
CEA =
Elaboración propia
0.055213
1.23634187 FRC

Instrucciones:
Ingrese la tasa de interés(en % anual), % de comision, periodo total a financiar
periodo de gracia en celdas amarillas. De acuerdo a la modalidad de
financiamiento, se debe adecuar esta tabla. Este cuadro es la base para
determinar el Flujo de Financiamiento Neto (ver sgte. pestaña).

Fn Comision y Portes
-4,472
117 6
117 6
117 6
206 6
206 6
206 6
206 6
206 6
206 6
206 6
206 6
206 6
205 6
205 6
205 6
205 6
205 6
205 5
205 5
205 5
205 5
205 5
205 5
205 5
205 5
205 5
205 5
204 5
204 5
204 5
204 5
204 4
204 4
204 4
204 4
204 4

2.65% 194
36.84%
CEM : El Costo Efectivo Mensual realmente.
CEA : El Costo Efectivo Anual realmente.
ion, periodo total a financiar y
o a la modalidad de
uadro es la base para
gte. pestaña).
PLAN FINANCIERO DEL PLAN DE NEGOCIO
Instrucciones:
Todos los cálculos son

Monto a financiar (o préstamo) S/. 4,471.67
Tasa de interés mensual % 2.5%
Periodo de financiamiento meses 36
Periodo de gracia meses 3

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12
CONCEPTO Mes 0 Mes 1 Mes 2 Mes 3 Mes 4 Mes 5 Mes 6 Mes 7 Mes 8 Mes 9 Mes 10 Mes 11 Mes 12
Préstamo 4,472
Amortización 0 0 0 89 92 94 96 98 101 103 106 109
Saldo de deuda 4,472 4,472 4,472 4,382 4,291 4,197 4,101 4,003 3,902 3,798 3,692 3,584
Interés 110 110 110 110 108 106 104 101 99 96 94 91
Gastos (comision y portes) 6 6 6 6 6 6 6 6 6 6 6 6
Escudo Fiscal -35 -35 -35 -35 -34 -34 -33 -32 -31 -31 -30 -29

Flujo de
4,472 -82 -82 -82 -171 -172 -172 -173 -174 -174 -175 -176 -176
Financiamiento Neto

Plan Financiero - Plan de NegocioSYSA Cultura Emprendedorawww.culturaemprendedora.com