You are on page 1of 33

Scope of Works Activities

Melakukan perencanaan proyek restrukturisasi PT


Strategic POS Indonesia dengan menganalisis 4 aspek-aspek
pendukung corporate actions.

Strategic Menganalisis Aspek Industri

Strategic Menganalisis Aspek Keuangan

Strategic Menganalisis Aspek Bisnis

Strategic Merencanakan Restrukturisasi Bisnis


Developing Strategy

Strategic Merencanakan Restrukturisasi Keuangan

Strategic Merencanakan Restrukturisasi Organisasi

Strategic Merencanakan Restrukturisasi Manajemen

Strategic Merencanakan Restrukturisasi Kepatuhan Hukum


Strategic Merencanakan Restrukturisasi Kepatuhan Hukum

Strategic Perencanaan Restrukturisasi Akuntansi

Strategic Menentukan visi & misi objektif strategi

Strategic Matching Rencana Startegis dan Blueprint Pos

Technical Uji Tuntas Keuangan

Analisa Aset Anak Perusahaan


Operational

Operational Analisa Potensi Keuangan & Valuasi Harga Saham

Analyze Target (Financial and


Legal Due Diligence)
Operational Analisa Potensi Keuangan & Valuasi Harga Saham

Analyze Target (Financial and


Legal Due Diligence)

Perumusan Rencana Restrukturisasi Perusahaan


Strategic

Strategic Perumusan Roadmap Restrukturisasi Korporasi

Technical Melakukan Inventarisasi Dokumen

Operational Mengidentifikasi Tujuan PT Pos untuk Restructuring

Melengkapi Persyaratan PT Pos untuk corporate


Technical restructuring

Operational Persiapan Internal PT Pos (Internal Restructuring)

Strategic Perencanaan Corporate Restructuring

Operational Koordinasi dengan Konsultan Keuangan

Operational Koordinasi dengan Akuntan Publik

Operational Koordinasi dengan Konsultan Hukum

Operational Koordinasi dengan Notaris


Operational Koordinasi dengan Lembaga Penilai (Appraisal)

Operational Koordinasi dengan Konsultan Public Relations


Operational Koordinasi dengan Konsultan HR

Operational Pemilihan Metode Restrukturisasi Perusahaan

Operational Restructuring plan preparation

Due diligence & documentation


Technical

Structure Deal

Operational Valuation

Operational Structuring

Operational Marketing & research

Operational Syndication & allocation

Technical Effective letter & offering

Technical After market performance


Technical After market performance

Implementasi visi "trusted provider of postal and


Technical government services"

Technical Implementasi visi "agent of financial inclusion"

Mobilize Effort
Technical Implementasi visi "digital innovator"

Technical Peningkatan Network & Infrastructure

Technical Peningkatan Organisasi, Mindset, dan Kapabilitas.

Technical Peningkatkan financing strategy


Strategic Pembentukan Proyek Corporate Restructure

Strategic Penetapan model Value Creation bagi anak”


perusahaan dan SBU PT Pos Indonesia
Seleksi Konsultan Valuation, Finance, Legal, dan
Operational Strategic Communication
Seleksi Strategic Partners bagi anak-anak perusahaan
Operational Pos Indonesia
Finalisasi dan Dokumentasi Aspek Financial
Action Plan Operational Restrukturisasi Korporat
Finalisasi dan Dokumentasi Aspek Legal Restrukturisasi
Operational Korporat
Technical Joint Venture Agreement
Kebijakan Merger dan Acquisition serta Bentuk
Strategic Corporate Restructuring lainnya.
Kebijakan Pendanaan termasuk investasi pada Start-up
Strategic Business dan SBU’s

Technical Melakukan desain proses high level

Perekrutan konsultan, aspek finance, dan konsultan


Operational hukum bagi corporate action subsidiaries.

Operational Membuat layout hubungan mendetail

Operational Desain protokol hubungan induk-anak

Persiapan tenaga kerja tambahan dan kebutuhan


Operational analis
Pakta Inisiatif
Operational Membuat matrix fungsional
Pakta Inisiatif

Perencanaan model valuation baru untuk proses


Strategic merger, acquisition, divestiture, tender offer, dan
strategic alliance.

Strategic Ownership Restructuring (LBO,MBO)

Operational Pilot bagi BWN

Operational Pilot bagi other subsudiaries, POSLOG, dan Propoerty

Prioritas Bisnis Anak Perusahaan dan SBU (BWN, Pos


Strategic Log, Pos Property and SBU)

Operational Value Creation Model bagi Subsidiary


Kemajuan Inisiatif Operational Seleksi Consultant and Strategic Partners
Technical Draft Kontrak
Technical Presentasi ke BOD
Technical Persetujuan BOD dan BOC
Technical New corporate structure implementation
Timeline Aktivitas Corpo
Juli
Sub Activites
1 2
Melakukan analisis aspek kebijakan terkait RUPS, BOC, BOD, McKinsey, RJPP, dan
RKAP.

Melakukan analisis aspek supporting professionals, yaitu konsultan keuangan,


konsultan hukum, lembaga penilai, notaris, akuntan publik, dan public relations.

Melakukan analisis persiapan internal, yaitu proyek restrukturisasi, PPTP, Finance, IT


& Property, Legal& GCG, dan Anak Perusahaan
Menganalisis aspek partnership/investor, yaitu industry players, BUMN, Swasta
Nasional, PMA, Vendors, dan Masyarakat Umum.
Menganalisis peraturan pemerintah dan perpajakan
Menganalisis peraturan terkait lainnya di industri
Melakukan analisis biaya
Melakukan analisis profitabilitas
Melakukan analisis permodalan
Melakukan analisis kebijakan akuntansi
Melakukan pengukuran kinerja usaha

Melakukan analisis posisi di industry dengan analisis SWOT dan porter 5 forces

Menganalisis manajemen investasi dengan melakukan analisis SBU & proyek


investasi

Menganalisis restrukturisasi organisasi terkait akuisisi, merger, dan divestasi.

Menganalisis penyelesaian masalah hukum


Perencanaan penggabungan dan peleburan anak perusahaan
Perencanaan Regrouping & Consolidation
Perencanaan joint operation & management.
Perencanaan aliansi strategis.
Perencanaan discontinues beberapa bisnis / produk / cabang
Perencanaan konversi hutang ke modal
Perencanaan restrukturisasi hutang.
Perencanaan sale non-core asset
Perencanaan sale & leased back asset
Perencanaan penjualan kepada mitra strategis.
Perencanaan penerbitan obligasi.
Perencanaan delayering & Lightsizing
Perencanaan Corporate culture
Perencanaan proses bisnis & re-engineering.
Perencanaan perubahan anggaran dasar sehubungan dengan perubahan status
perusahaan menjadi perusahaan terbuka.
Perencanaan struktur Permodalan (i.e. Kapitalisasi laba ditahan)
Perencanaan Peningkatan Modal dasar
Perencanaan Stock Split
Perencanaan struktur kepemilikan perusahaan dan anak perusahaan atau
perusahaan afiliasi (bila ada)
Perencanaan kontrak-kontrak penting
Perencanaan kelengkapan pembukuan dan dokumentasi akuntansi bagi keperluan
penyusunan laporan audit
Perencanaan dokumentasi atas transaksi dengan pihak yang memiliki hubungan
istimewa
Perencanaan penggunaan modal kerja yang efisien
Perencanaan pertumbuhan pendapatan
Perencanaan profitabilitas operasi
Perencanaan optimalisasi struktur modal.

Penyamaan persepsi tahapan-tahapan proses Restrukturisasi

Penetapan sasaran

Identifikasi kebutuhan dan tantangan kedepan dalam menghadapi Restrukturisasi

Identifikasi titik-titik kritis dalam Blueprint dan strategi, dengan mengacu kepada
kebutuhan Restrukturisasi

Penyelarasan strategi dan RJPP perusahaan

Penjabaran Peraturan-peraturan legal yang terkait dengan Public Private Partnership

Evaluasi kondisi Keuangan anak perusahaan, menitik beratkan pada data-data


keuangan historis

Selain aspek-aspek keuangan, aspek-aspek non keuangan juga dievaluasi dalam


proses ini, untuk melihat dampak keseluruhan
Identifikasi aset-asset anak perusahaan dan sinkronisasinya dalam pelaporan
keuangan perusahaan
Merumuskan temuan-temuan baik terhadap keadaan keuangan maupun terhadap
Aset anak perusahaan
Mencari alternatif metode penilaian aset dengan hubungannya pada Revaluasi asset
atau kuasi reorganisasi

Berdasarkan asumsi dari perumusan McKinsey, merancang proyeksi keuangan Anak


Perusahaan

Menetapkan cakupan harga saham sesuai dengan kondisi perusahaan dan kondisi
pasar
Perancangan langkah-langkah untuk pencapaian harga saham yang ditetapkan

Evaluasi kebutuhan dana perusahaan dalam rangka pengembangan

Merangkum, dan mengeva-luasi hasil temuan untuk melihat kesiapan perusahaan


dalam melaksanakan Restrukturisasi

Rangkuman dari hasil evaluasi di formulasikan kedalam langkah-langkah rencana


penawaran

Perumusan langkah-langkah rencana M&A

Mentransfer langkah-langkah rencana ke dalam Road Map Restrukturisasi


Perusahaan

Melakukan inventarisasi dokumen terkait Profil Anak Perusahaan Subs., Struktur


Organisasi, Legalitas, Lap. Keuangan, Daftar Aset, Daftar Piutang & Hutang, Business
Plan, dll.

Mengidentifikasi Jadwal Waktu Rencana pengembangan Usaha/ Revitalisasi/ PPTP,


Rencana Kebutuhan Dana, Masalah yang ada, Strategi fund raising

Memastikan Kelengkapan Dokumen, serta memperhatikan Opini LK , Laba 2 Thn


terakhir, Performance baik, Prospek Bisnis

Melakukan persiapan dalam berbagai aspek yaitu Aspek Manajemen (Holding


Company, Spin Off), Aspek Legal, Aspek Keuangan (Kuasi Reorganisasi/ Revaluasi
Aset), Aspek Manajemen Aset, Aspek Perpajakan, Aspek Bisnis, Perancangan Tata
Waktu M&A, Porsi Ownership/Right Issue Target Fund Raising, Strategi Branding

Mengundang Profesi Penunjang Restrukturisasi: FA, KAP, KJPP, Law Firm, Notaris,
Konsultan Pajak, Bank/Lambaga Keuangan, Branding, Road Show

Melakukan Koordinasi Seluruh Proses Peningkatan Nilai Perusahaan (Value


enchancement) termasuk restrukturisasi

Menelaah Proyeksi Keuangan / business plan


Menyiapkan dan menerbitkan laporan keuangan 3 tahun kebelakang
Mengkaji kontrak-kontrak pos
Melakukan dokumentasi untuk legal audit
Menotarialkan dokumen hukum, seperti anggaran dasar dll.
Melakukan penilaian terhadap aktiva tetap perusahaan
Image building atas perusahaan dan bisnisnya.
Mensosialisasikan rencana IPO melalui media
Mempersiapkan struktur dan tata cara recruitment management
Membantu sosialisasi Strategic Partnership
Pemilihan Metode Private Placement, Tender Offer, Merger and Acquisition

Penjelasan atas tujuan pemegang saham dan Perusahaan, strategic & business plan
jangka panjang Perusahaan
Persiapan tim Restrukturisasi, aspek umum, keuangan dan proyeksi, dan aspek
hukum Perusahaan
Penunjukan profesi penunjang
Review awal atas alternatif struktur dan dampak keuangan serta implikasi dari sisi
peraturan

Koordinasi dengan para profesi penunjang (konsultan)

Persiapan dokumen Partnership: prospektus, financial audit dan legal audit

Persiapan Pernyataan Pendaftaran ke Notaris dan memenuhi persyaratan legal dan


persyaratan M&A
Persiapan sosialisasi corporate action
Fine tuning proyeksi keuangan

Menerapkan berbagai metodologi valuasi (DCF, multiples, comparable variables, dll)

Menentukan kisaran harga


Struktur Perusahaan pasca corporate restructuring: Bisnis utama dan anak
perusahaan

Mengembangkan alternatif struktur untuk menentukan struktur ownership optimal,


seperti: Jumlah porsi saham yang ditawarkan, Komposisi saham lama vs. saham
baru, Dana hasil penawaran umum yang dibutuhkan Perusahaan dan yang
diharapkan oleh pemegang saham penjual (selling shareholders), Opsi penjatahan
lebih (green shoe option), Struktur sindikasi

Menciptakan compelling company story dengan efektif


Mempersiapkan prospektus, marketing materials dan research reports

Menyelenggarakan public expose dan roadshow (domestik dan internasional)

Menentukan jumlah dan size anggota sindikasi


Menentukan harga penawaran

Mengalokasikan saham kepada para sindikasi dengan basis investor yang seimbang

Memperoleh surat pernyataan Offering dari CEO PT Pos


Masa penawaran
Penetapan patnership
Melaksanakan opsi penjatahan lebih (Green Shoe)
Memberikan dukungan untuk memastikan kinerja anak perusahaan yang stabil

Meningkatkan efisiensi USO outlets.


Memperluas service portofolio di USO Outlets.
Membangun penawaran sharia dan jasa keuangan sharia.
Membangun partnership dengan SOE banks.
Meningkatkan portofolio
Menyediakan jasa logistik untuk market place.
Melakukan digital documentation.
Meningkatkan last mile delivery.

Optimasi corporate structure

Membuat sistem financing yang inovatif.


ktivitas Corporate Restructuring Project
Juli Agustus September
3 4 1 2 3 4 1 2 3 4
Oktober November Desember
1 2 3 4 1 2 3 4 1 2
Desember
3 4
Udah
Pembentukan Proyek Corporate Restructure
Menentukan visi & misi objektif strategi
Matching Rencana Startegis dan Blueprint Pos
Melakukan perencanaan proyek restrukturisasi PT POS Indonesia dengan menganalisis 4 aspek-aspek pendukung corporate ac
Persiapan Internal PT Pos (Internal Restructuring)
Prioritas Bisnis Anak Perusahaan dan SBU (BWN, Pos Log, Pos Property and SBU)
Melengkapi Persyaratan PT Pos untuk corporate restructuring (AD/ART, dsb)
Melakukan desain proses high level (Project Charter)
Persiapan tenaga kerja tambahan dan kebutuhan analis
Membuat matrix fungsional internal
Membuat layout hubungan mendetail
Desain protokol hubungan induk-anak
Menganalisis Aspek Industri
Value Creation Model bagi Subsidiary
Pilot bagi BWN
Pilot bagi other subsidiaries, POSLOG, dan Property
Seleksi Consultant and Strategic Partners
Perekrutan konsultan, aspek finance, dan konsultan hukum bagi corporate action subsidiaries.
Koordinasi dengan Konsultan Keuangan
Menganalisis Aspek Bisnis
Menganalisis Aspek Keuangan
Merencanakan Restrukturisasi Bisnis
Merencanakan Restrukturisasi Keuangan
Merencanakan Restrukturisasi Organisasi
Merencanakan Restrukturisasi Manajemen
Merencanakan Restrukturisasi Kepatuhan Hukum
Merencanakan Restrukturisasi Akuntansi
Koordinasi dengan Akuntan Publik
Koordinasi dengan Konsultan Hukum
Koordinasi dengan Konsultan Public Relations
Koordinasi dengan Konsultan HR
Due diligence & documentation

Analisa Aset Anak Perusahaan


Analisa Potensi Keuangan & Valuasi Harga Saham
Perumusan Rencana Restrukturisasi Perusahaan
Perumusan Roadmap Restrukturisasi Korporasi
Melakukan Inventarisasi Dokumen
Seleksi Strategic Partners bagi anak-anak perusahaan Pos Indonesia
Koordinasi dengan Notaris
Finalisasi dan Dokumentasi Aspek Financial Restrukturisasi Korporat
Finalisasi dan Dokumentasi Aspek Legal Restrukturisasi Korporat

Perencanaan model valuation baru untuk proses merger, acquisition, divestiture, tender offer, dan strategic alliance.
Koordinasi dengan Lembaga Penilai (Appraisal)
Valuation
Joint Venture Agreement
Kebijakan Merger dan Acquisition serta Bentuk Corporate Restricturing lainnya.
Structuring
Ownership Restructuring (LBO,MBO)
Marketing & research
Pemilihan Metode Restrukturisasi Perusahaan
Presentasi ke BOD
Persetujuan BOD dan BOC

Kebijakan Pendanaan termasuk investasi pada Start-up Business dan SBU’s


Draft Kontrak
Syndication & allocation
Effective letter & offering
After market performance
New corporate structure implementation

Pencapaian visi "trusted provider of postal and government services"


Pencapaian visi "agent of financial inclusion"
Pencapaian visi "digital innovator"
Peningkatan Network & Infrastructure
Peningkatan Organisasi, Mindset, dan Kapabilitas.
Peningkatkan financing strategy