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CURSO DE ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

CODIGO 102022_ 51
ESTUDIANTECarmen Yolanda Landazabar CODIGO
30209130
INTEGRANTES DEL EQUIPO DE TRABAJO

GRUPO N°:

ESTUDIANTE (Carmen Yolanda Landazabal) IDENTIFICACIÓN

Carmen Yolanda Landazabal

INICIO
QUIPO DE TRABAJO

102022_52

IDENTIFICACIÓN (C.C. 30209130)

30209130)

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78
INICIO ANTERIOR SIGUIENTE
NIT.315.895.571-9 Información
Financiera Cálculos para análisis Cálculos para análisis
Expresada en millones
ESTADO DE RESULTADOS de pesos vertical horizontal
Año 1 Año 2 Año 1 Año 2 V. Absoluta V. Relativa
(+) OPERACIONALES $ 820 $ 850 100.00% 100.00% $ 30 3.66%
(-) COSTO DE VENTAS Y DE PRESTACION DE SERVICIOS $ 470 $ 490 57.32% 57.65% $ 20 4.26%
(=) ñm $ 350 $ 360 42.68% 42.35% $ 10 2.86%
(-) OPERACIONALES DE ADMINISTRACION $ 145 $ 138 17.68% 16.24% -$ 7 -4.83%
(-) OPERACIONALES DE VENTAS $ 40 $ 43 4.88% 5.06% $ 3 7.50%
(=) EBITDA $ 165 $ 179 20.12% 21.06% $ 14 8.48%
(-) DEPRECIACIONES $ 11 $ 11 1.34% 1.29% $ - 0.00%
(-) AMORTIZACIONES $ - $ - 0.00% 0.00% $ - #DIV/0!
(=) UTILIDAD OPERACIONAL $ 154 $ 168 18.78% 19.76% $ 14 9.09%
(+) GASTOS NO OPERACIONALES $ 54 $ 35 6.61% 4.08% -$ 20 -36.00%
(=) UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 100 $ 133 12.17% 15.68% $ 34 33.58%
(-) IMPUESTO DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS $ 34 $ 38 4.15% 4.47% $ 4 11.76%
(=) UTILIDAD DESPUÉS DE IMPUESTOS $ 66 $ 95 8.02% 11.21% $ 30 44.86%
(-) RESERVAS $ 7 $ 10 0.80% 1.12% $ 3 44.86%

(=) UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 59 $ 86 38.45% 55.70% $ 27 44.86%

78 Información
Financiera Cálculos para análisis Cálculos para análisis
Expresada en millones
NIT.315.895.571-9 de pesos vertical horizontal
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA Año 1 Año 2 Año 1 Año 2 V. Absoluta V. Relativa
ACTIVO CORRIENTE $ 1,351 $ 1,180 71.75% 69.00% -$ 172 -13%
DISPONIBLE $ 118 $ 70 6.25% 4.09% -$ 48 -41%
INVERSIONES CORTO PLAZO $ 100 $ 100 5.31% 5.85% $ - 0%
DEUDORES $ 334 $ 310 17.71% 18.13% -$ 24 -7%
CLIENTES $ 284 $ 280 15.06% 16.38% -$ 4 -1%
v OTROS $ 50 $ 30 2.65% 1.75% -$ 20 -40%
INVENTARIOS $ 800 $ 700 42.48% 40.93% -$ 100 -13%
ACTIVO NO CORRIENTE $ 532 $ 530 28.25% 31.00% -$ 2 0%
INVERSIONES LARGO PLAZO $ 50 $ 50 2.65% 2.92% $ - 0%
PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO $ 450 $ 450 23.89% 26.32% $ - 0%
INTANGIBLES $ 20 $ 20 1.06% 1.17% $ - 0%
DIFERIDOS $ 7 $ 5 0.37% 0.29% -$ 2 -29%
OTROS ACTIVOS $ 5 $ 5 0.27% 0.29% $ - 0%
TOTAL ACTIVO $ 1,883 $ 1,710 100.00% 100.00% -$ 174 -9%
PASIVO CORRIENTE $ 775 $ 709 41.14% 41.45% -$ 66 -9%
OBLIGACIONES FINANCIERAS CORTO PLAZO $ 181 $ 203 9.60% 11.86% $ 22 12%
PROVEEDORES $ 500 $ 413 26.55% 24.15% -$ 87 -17%
CUENTAS POR PAGAR $ 30 $ 25 1.59% 1.46% -$ 5 -17%
IMPUESTOS, GRAVÁMENES Y TASAS $ 34 $ 38 1.81% 2.22% $ 4 12%
BENEFICIOS A EMPLEADOS $ 30 $ 30 1.59% 1.75% $ - 0%
PASIVO NO CORRIENTE $ 203 $ - 10.77% 0.00% -$ 203 -100%
OBLIGACIONES FINANCIERAS LARGO PLAZO $ 203 $ - 10.77% 0.00% -$ 203 -100%
TOTAL PASIVO $ 978 $ 709 51.91% 41.45% -$ 269 -28%
PATRIMONIO $ 906 $ 1,001 48.09% 58.55% $ 95 11%
CAPITAL SOCIAL $ 840 $ 840 44.60% 49.13% $ - 0%
RESERVAS $ 7 $ 16 0.35% 0.94% $ 10 145%
RESULTADOS DEL EJERCICIO $ 59 $ 86 3.14% 5.02% $ 27 45%
RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES $ - $ 59 0.00% 3.46% $ 59 #DIV/0!
TOTAL PATRIMONIO $ 906 $ 1,001 48.09% 58.55% $ 95 11%
TOTAL PASIVO MÁS PATRIMONIO $ 1,883 $ 1,710 100.00% 100.00% -$ 174 -9%
- -
DATOS ADICIONALES
COSTO DE LA DEUDA 12.09% 12.09%
PASIVO FINANCIERO 384 203
PATRIMONIO 906 1,001
TOTAL FUENTES DE FINANCIACIÓN CON COSTO 1,289 1,204

PASIVO FINANCIERO 29.75% 16.84%


PATRIMONIO 70.25% 83.16%
TOTAL FUENTES DE FINANCIACIÓN CON COSTO 100% 100%

COSTO DE LA DEUDA PONDERADO 3.60% 2.04%


COSTO DE LA DEUDA DESPUÉS DE IMPUESTOS (Kdt) 2.41% 1.36%

COSTO DEL PATRIMONIO (Ke)


datos requeridos:
KL Tasa libre de riesgo 6% 6%
KM Tasa del mercado 14.00% 14.00%
Bu Beta operativa 0.50 0.50
BL Beta apalancada 0.6419 0.5678
Ke Costo del patrimonio 11.14% 10.54%
COSTOS Y GASTOS FIJOS 135 134 16.46% 15.76%
COSTOS Y GASTOS VARIABLES 520 537 63.41% 63.18%
MONTO $ 545.00
TASA 12.09% 11.47% 0.96%
PLAZO 36

N° CF I K S
0 $ 545.00
1 $ 17.96 $ 5.21 $ 12.75 $ 532.25
2 $ 17.96 $ 5.09 $ 12.88 $ 519.37
3 $ 17.96 $ 4.96 $ 13.00 $ 506.37
4 $ 17.96 $ 4.84 $ 13.12 $ 493.24
5 $ 17.96 $ 4.71 $ 13.25 $ 480.00
6 $ 17.96 $ 4.59 $ 13.38 $ 466.62
7 $ 17.96 $ 4.46 $ 13.50 $ 453.12
8 $ 17.96 $ 4.33 $ 13.63 $ 439.48
9 $ 17.96 $ 4.20 $ 13.76 $ 425.72
10 $ 17.96 $ 4.07 $ 13.89 $ 411.82
11 $ 17.96 $ 3.94 $ 14.03 $ 397.80
12 $ 17.96 $ 3.80 $ 14.16 $ 383.63
$ 54.20 $ 161.37
13 $ 17.96 $ 3.67 $ 14.30 $ 369.34
14 $ 17.96 $ 3.53 $ 14.43 $ 354.90
15 $ 17.96 $ 3.39 $ 14.57 $ 340.33
16 $ 17.96 $ 3.25 $ 14.71 $ 325.62
17 $ 17.96 $ 3.11 $ 14.85 $ 310.77
18 $ 17.96 $ 2.97 $ 14.99 $ 295.77
19 $ 17.96 $ 2.83 $ 15.14 $ 280.64
20 $ 17.96 $ 2.68 $ 15.28 $ 265.36
21 $ 17.96 $ 2.54 $ 15.43 $ 249.93
22 $ 17.96 $ 2.39 $ 15.58 $ 234.35
23 $ 17.96 $ 2.24 $ 15.72 $ 218.63
24 $ 17.96 $ 2.09 $ 15.87 $ 202.75 $ 180.88
$ 34.69 $ 180.88
25 $ 17.96 $ 1.94 $ 16.03 $ 186.73
26 $ 17.96 $ 1.78 $ 16.18 $ 170.55
27 $ 17.96 $ 1.63 $ 16.33 $ 154.21
28 $ 17.96 $ 1.47 $ 16.49 $ 137.72
29 $ 17.96 $ 1.32 $ 16.65 $ 121.08 $ 383.63
30 $ 17.96 $ 1.16 $ 16.81 $ 104.27
31 $ 17.96 $ 1.00 $ 16.97 $ 87.30
32 $ 17.96 $ 0.83 $ 17.13 $ 70.17
33 $ 17.96 $ 0.67 $ 17.29 $ 52.88
34 $ 17.96 $ 0.51 $ 17.46 $ 35.42
35 $ 17.96 $ 0.34 $ 17.63 $ 17.79
36 $ 17.96 $ 0.17 $ 17.79 $ 0.00 $ 202.75
$ 12.82 $ 202.75
Ke P

Costo del patrimonio : Patrimonio: Recursos


Es lo que gasta un propios de una persona
inversionista para o empresa y que es
invertir en un proyecto suceptible a estimacion
y se expresa en economica
porcentaje

WACC PF CP

Costo promedio
ponderado de capital
Son la forma de Pasivo Financiero de
identificar el costo de corto plazo: Es cualquier
financiemiento de las compromiso de deuda ,
recursos que elige de pago o una obligacion
financiar un proyecto o contractual de entregar
la tasa de descuento efectivo a corto plazo.
que se utiliza para
descontar los flujos de
caja.

PF

Pasivo Financiero: Son


todas las deudas u
obligaciones de pago en
un plazo determinado
ya sea corto o largo de
persona o empresa
aciPasivo Financiero: Son
on todas las deudas u
y
obligaciones de pago en
ha
yun plazo determinado
ya sea corto o largo de
de
inv persona o empresa
ers
ion
,
fin
an PF LP
cia
cio
Kdt ny
util Decisiones financiación
ida
de
s Pasivo Financiero de
Costo de la deuda largo plazo: Es toda
después de impuestos : deuda, obligacion que
Es la tasa de intereses se tiene a largo plazo de
sobre la deuda nueva y tipo financiero ya sea en
se utiliza para calñcular bancos o cooeprativas
el costo promedio
ponderado del costo de
capital.

EVA

Tx

Valor Económico
Agregado: Es el
resultado obtenido una
vez que se han cubierto Impuesto de Renta : Es
todos los gastos y que un impuesto que se
satisfaga una declara y se paga cada
rentabilidad minima año y recae sobre los
esperada de los ingresos de las personas
accionistas. o empresas y para
declararla se necesita
conocer la renta bruta

UODI

Utilidad operativa
después de impuestos :
Termino financiero no
contable y es el valor
que se tiene de restar la
utilidad operacional y
valor de impuestos
operacionales. = utilidad
operacional menos
Impuestos(utilidad
operativa*tasa de
impuestos% igual UODI
después de impuestos :
Termino financiero no
contable y es el valor
que se tiene de restar la
utilidad operacional y
valor de impuestos
operacionales. = utilidad
operacional menos
Impuestos(utilidad
operativa*tasa de
impuestos% igual UODI

RONA PO

Rentabilidad de los
activos operacionales Pasivo operativo o
netos : Es lo mismo que pasivo operacional :
la utilidad operacional Son las deudas que se
neta despues de tienen con proveedores,
impuestos y dividido empleados de
por efectivo mas capital produccion y con el
de trabajo requerido estado todo lo fiscal
mas activos fijos.

AON

KTO
Activos operacionales
netos :Aquellos que
forman parte de las
actividades de Capital de trabajo
operación y se utilizan operativo: son los
para calcular la dineros recursos que la
rentabilidad de los empresa necesita para
activos se calcula poder trabajar para
ACTIVOS OPERATIVOS _ ejercer su actividad y
PASIVOS OPERATIVOS deben ser disponibles a
corto plazo

AO

Activos operacionales :
Primero un activo es un
recuso disponible para
su actividad y se
vinculan con su funcion
Activos operacionales :
Primero un activo es un
recuso disponible para
su actividad y se
vinculan con su funcion
como ventas o
produccion según sea el
objeto

PAO AF

Activos fijos : es un bien


Productividad de los de una empresa y
activos puede ser tanginble o
operacionales : Es lo intangible y que no se
que esta produciendo puede convertir en
liquidez a corto plazo y
una maquina de que se necesitan para el
producion por el funcionamiento de la
funcionamiento empresa y que no son
genera ingresos es destinados para la venta
productiva o no lo es ejemplo bienes
inmuebles y maquinaria

IO Decisiones Inversión

Ingresos operacionales :
Son los ingresos que
recibe la empresa
producto de su
actividad principal
ejemplo
comercializacion de
calzado son los ingresos
por las ventas seran
ingresos operacionales

RO MB

CV

Rentabilidad Margen bruto : Es la


operativa : Es lo que diferencia del precio Costo de ventas : Es el
espera un dueño de venta sin iva de un costo de producir los
accionista por su producto y su costo productos vendidos
Rentabilidad Margen bruto : Es la
operativa : Es lo que diferencia del precio Costo de ventas : Es el
espera un dueño de venta sin iva de un costo de producir los
accionista por su producto y su costo productos vendidos
inversion que realizo. de producirlo tambien durante un periodo
Tambien ayuda a se llama margen de contable y se tiene en
controlar gastos beneficio. cuenta en su precio y
cada producto que se
venda tiene un costo
de ventas
ME

Margen Ebitda : Son


las ganacias antes de
intereses, impuestos ,
depreciacion y
amortizacion y no
forman parte del
estado de resultados

GOA

Gastos operacionales
de administración:
Son los gastos que
incurre la empresa en
dirigir y planear todas
las actividaes
admnistrativas

MO GO

GOV
Margen operacional : Gastos
Es un indicador que operacionales : Son
se define como la los gastos que hace la Gastos operacionales
utilidad de la empresa como parte de ventas :Son los
operación de la de sus actividades gastos que realiza la
empresa sobre las centrales del negocio empresa como parte
ventas netas. Que sin incluir los costos de sus actividades
indica si el negocio es
Margen operacional : Gastos
Es un indicador que operacionales : Son
se define como la los gastos que hace la Gastos operacionales
utilidad de la empresa como parte de ventas :Son los
operación de la de sus actividades gastos que realiza la
empresa sobre las centrales del negocio empresa como parte
ventas netas. Que
sin incluir los costos de sus actividades
indica si el negocio es de ventas operacionales en las
lucrativo rentable
ventas de los bienes o
servicios.

Depreciaciones : Es el
reconocimiento del
desgaste que sufre un
bien por su uso en un
tiempo determinado
y cuando un activo es
utilizado para generar
ingreso
OGO

Otros gastos
operacionales : que
ayudan a mantener la
actividad diaria de la
compañía pero que
no son directos
operacionales

Amortizaciones: Son
reduciones en el valor
de los activos o
pasivos y que se
reflejan en el sistema
contable como
cambios en el precio
Amortizaciones: Son
reduciones en el valor
de los activos o
pasivos y que se
reflejan en el sistema
contable como
cambios en el precio
INICIO ANTERIOR SIGUIENTE
del mercado
INICIO ANTERIOR SIGUIENTE

Kd CP K/I CP

Costo de la deuda a
corto plazo: Es la
obligacion que se tiene Abonos a capital e intereses
de la deuda a corto plazo. Se
tanto persona natural trata de ir pagando y salir
como juridica de pagar rapido de deudas
la deuda que se tiene u
obligacion

K Servicio de la deuda
I
Se

Erogaciones efectivas correspondientes


a los abonos a capital e intereses de las
obligaciones financieras
Erogaciones efectivas correspondientes
a los abonos a capital e intereses de las
obligaciones financieras

K
Kd LP K/I LP I

K
Costo de la deuda a
largo plazo: Son
prestamos a largo plazo
son costos que tiene la
empresa a largo plazo Abonos a capital e intereses
para desarrollar su de la deuda a largo plazo
actividad en un
proyecto de inversion
en una financiacion en
forma de creditos

FCP

Flujo de caja para los


propietarios
Flujo de caja para los
propietarios

PROVEEDORES

Proveedores : Son
personas o empresas
que se dedican a venta
de diferentes articulos
que proveen a otras
personas o empresas
sus bienes o servicios
para su funcionamiento

CXC CCE

Cuentas por cobrar a


clientes : Es el nombre
que se da a la cuenta Ciclo de conversión de
para contabilizar los efectivo. Es el ciclo que
pagos que los clientes transcurre desde que se
tienen pendiente a la compra la materia prima hasta
que se venda el producto
empresa por concepto
de comprar productos o
servicios a la empresa

FCL

INVENTARIOS

Inventario de
mercancías : Es todos Flujo de caja libre : cantidad
los productos , bienes de dinero disponible para
que posee una empresa pagar deudas o pagar
que han sido adquiridos dividendos
Inventario de
mercancías : Es todos Flujo de caja libre : cantidad
los productos , bienes de dinero disponible para
que posee una empresa pagar deudas o pagar
que han sido adquiridos dividendos
para comerciarlos o
trasformarlos y poder
venderlos ya sea los
mismos productos o
trasformados en otro
bien.

FCB KTNO AF
s Inversión PEO

Punto de equilibrio
operativo: es el que
determina y ayuda a
saber cual es el nivel de
ingresos necesarios para Flujo de caja bruto Capital de trabajo neto Inversión en activos fijos
poder cubrir , pagar operativo
costos fijos y variables
de una empresa. Es
decir si es ventas
cuantas unidades se
deben vender para
poder cubrir gastos
INICIO ANTERIOR SIGUIENTE

PET

Punto de equilibrio
total : Donde la
actividad de la
empresa tiene
ganacia de cero no
gana pero tampoco
pierde de mantiene.
INICIO ANTERIOR SIGUIENTE Ke Costo del patrimonio P Patrimonio
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
11.14% 10.54% -0.59% -5.32% 847 915 69 8.1%
94.3 96.5 2.2 2.37% 68.82% 81.87% 13.05% 19.0%

WACC
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
13.55% 11.91% - 0 -12%
175 143 - 31 -18% PF Pasivos financieros
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
384 203 - 181 -47%
31% 18.1% -13.1% -42%
Kdt Costo de la deuda despues de impuestos
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Decisiones financiación
2.41% 1.36% - 0 -43%
EVA 54 35 - 20 -36%
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
- 71.5 - 30.8 40.7 -57% Tx Impuesto de renta
-3.8% -1.8% 2.0% -53% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
34 38 4 12%
4.15% 4.47% 0.32% 7.82%

UODI
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
103 113 9.38 9%
13% 13% 1% 5%

RONA PO
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
8.00% 9.35% 1.35% 17% 594 506 - 88 -15%
103 113 938% 9% 32% 30% -2% -6%

AON
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
1,289 1,204 - 86 -7%
68% 70% 2% 3%

AO
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
1,883 1,710 - 174 -9%
NE 52% 41% -10% -20%
PAO
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
0.44 0.50 0.06 14%
230% 201% - 0.29 -12%

IO
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
820 850 30 4%
RO MB 0% #DIV/0!
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
9% 10% 2% 19% 43% 42% - 0 -1% CV
UE 165 179 14 8% UB 350 360 10 3% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
470 490 20 4%
57% 58% 0% 1%

GOA
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
145 138 - 7 -5%
MO GO 18% 16% -1% -8%
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
0 20% 1% 5% 185 181 - 4 -2% GOV
UO 154 168 14 9% 23% 21% -1% -6% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
40 43 3 8%
4.88% 5.06% 0.18% 4%

D
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
OGO 11 11 - 0%
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL 2% 2% 0% 0%
11 11 - 0%
1% 1% 0% -4% A
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
- - - #DIV/0!

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INICIO ANTERIOR SIGUIENTE
monio
V. REL
8.1%
19.0%

PF CP pasivo financiero corto pla Kd Cpcosto de la deuda a corto p. K/I CP Abonos a capital e intereses de deuda Servicio de la deuda
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
181 203 22 12% 12.09% 12.09% 0.00% 0% K 161.4 180.9 19.5 12% FC 215.6 215.6 - 0%
nancieros 10% 12% 2% 23% 54 35 - 20 - 0 I 54.2 34.7 -1951% -36% 26.3% 25.4% -0.9% -4%
V. REL
-47% PF LP pasivo finnciero largo plazo
-42% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
203 - - 203 -100%
nanciación 11% 0% -11% -100%

de renta
V. REL
12%
7.82%
FCP
Año 1 Año 2 V. ABS
- 1,159 - 28 1,130

PROVEEDORES
V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
-15% 500 413 - 87 -17% DISPONIBLE
-6% 42% 39% -2% -5% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
388 dias 308 dias -81 dias -21% 118 70 - 48 -41%
10% 7% -3% -32%

KTO CXC CCE CICLO DE CONVERTIR EFECTIVO


Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 dias Año 2 V. ABS V. REL
1,201 1,050 - 152 -13% 284 280 - 4 -1% 359 334 - 25 -7%
64% 61% -2% -4% 24% 27% 3% 13% es dias FCL flujo de caja libre
147% 124% -23% -16% 126 dias 120 dias -6 dias -5%
Año 1 Año 2 V. ABS
V. REL INVENTARIOS - 943 187 1,130
-9% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL #NAME? 267% #NAME?
-20% 800 700 - 100 -13%
AF 1 67% 0% 0.00112
Año 1 Año 2 V. ABS V. REL 621 dias 521 dias -100 5%
450 450 - 0%
55% 53% -2% -4%
FCB KTNO
Decisiones Inversión MC margen de contribucion M Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS
V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL 114 124 9 8% 607 - 64 - 671
4% 36.59% 36.82% 0.24% 1% 14% 15% 1% 4% 607 544 - 64
#DIV/0! 300 313 13 4%

V. REL
4% ME PEO
1% Año 1 Año 2 V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
20% 21% 1% 5% 369 364 - 5 -1%
A 165 179 14 8% 45% 43% -2% -5%
V. REL
-5% INICIO
-8%
PET
V Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
V. REL 464 446 - 18 -4%
8% 57% 52% -4% -7%
4%

V. REL
0%
0%

V. REL
#DIV/0!
FCP
V. ABS V. REL
1,130 -98%

FCL flujo de caja libre

V. ABS V. REL
1,130 -120%
#NAME? #NAME?

KTNO AF
=
V. ABS V. REL Año 1 Año 2 V. ABS V. REL
- 671 -110% 450 - - 450 -100%
- 64 -10% 394% 0% -394% -100%

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Indicadores utilizados en el
Hallazgos del Diagnóstico diagnóstico que sustentan el
hallazgo

El estado de resultado nos muestra un


incremento del EBITDA, que quiere decir que
la empresa presenta un buen desempeño a
nivel operativo, en relación del primer año al
segundo año, pues presenta un valor absoluto
1 de $14 y el incremento porcentual EBITDA
corresponde al $8.48%, este indicador nos
presenta un escenario muy favorable para los
socios inversionistas, pues se ve un incremento
en la utilidad del ejercicio que corresponde al
44,86%
2

3
4
5
P L A N D E M E

Acciones a tomar para la


Objetivo Estratégico Propuesto maximización del valor de la
empresa

Desarrollar e implementar un plan de


mercadeo que le permita generar estrategias
para anticiparse a las necesidades del mercado

Mediante la segmentación del mercado definir


nuevos nichos a los cuales dirigir los productos
o servicios
Desarrollar e implementar un plan de
mercadeo que le permita conquistar nuevos
mercado, y mantener los clientes actuales,
mediante estrategias de fidelización Generar estrategias de fidelización con los
clientes actuales para lograr mantenerlos

Realizar una investigación de mercados que


nos permita conocer los gustos y preferencias
de los clientes.

Diseñar mecanismos para conocer las


sugerencias de los clientes actuales y
potenciales
N D E M E J O R A M I E N T O

Indicador del logro de la acción Meta

Lograr un posicionamiento adecuado de la


Aumento de la productividad empresa, que le permita aumentar su
participación en el mercado

Aumentar la rentabilidad de la empresa,


Diversidad de mercados consiguiendo nuevos clientes.

Satisfacer la demanda del mercado meta con


Mantenimiento de clientes
los productos y servicios que tiene la empresa

Tener pleno conocimiento del cliente y adaptar


Conocimiento del cliente nuestros productos y servicios a us
necesidades

Mantenernos bien informados acerca de las


Retroalimentacion de información sugerencias que presentan los clientes con
relación a cualquier circunstancia.
Breve descripción de las acciones de mejoramiento que permita
evidenciar su pertinencia con la maximización del valor de la
empresa

Al aumentar la rentabilidad de la empresa, se vuelve cada dia mas atractiva para los socios
inversionistas, pues van a ver sus utilidades al expandirse la empres a nuevos mercados

La consecusión de nuevos clientes tendra su beneficio para la empresa al aumentar su


productividad y por ende la rentabilidad y las ganacias obtenidas

Al satisfacer las necesidades del mercado meta, se pueden encongtar nuevos mercado
insatisfechos y crear productos y servicios para satisfacerlos.

Diseñar nuevos productos y servicios que los clientes demandan, para lograr encontrar nuevos
mercados potenciales

La empresa debe analizar muy bien las sugerencias de los clientes, para corregir aquellos
errones en los que pudiera incurrir, y maxiizar sus utilidades, por la mejora continúa de sus
procesos.
Observaciones
INICIO ANTERIOR SIGUIENTE
Ke
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
- NA

WACC
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
- NA

Kdt
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
EVA - NA
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
- NA

UODI
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
0% NA

RONA
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
0% NA

AON
Año 2 Año 3 V. ABS V. REL
- NA
0% NA
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INFORME DEL DIAGNÓSTICO FINANCIERO


Analisis Horizontal
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BIBLIOGRAFÍA
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A TRAVES DEL EVA


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CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

ESTUDIANTE: Carmen Yolanda Landazabal

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

ESTUDIANTE:

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CIONES
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