You are on page 1of 4

Αγαπητή Ολυμπία

«Φίλοι» και εχθροί συνεχίζουν τα σχόλιά τους ότι η Ελλάδα είναι αποκλεισμένη από τις λεγόμενες αγορές,
μιλώντας για απαγορευτικά επιτόκια δανεισμού. Όμως, κατάντησαν γελοίες οι προσπάθειες να καλύψουν το
αμαρτωλό τους παρελθόν με τα συνεχόμενα ψέματα.

Και αυτό αποδεικνύεται πάρα πολύ εύκολα με μια απλή ανάγνωση του ιστορικού των επιτοκίων των Τίτλων του
Ελληνικού Δημοσίου από έγγραφα της ΤτΕ, του ΟΔΔΗΧ και της ΕΚΤ.

Στους συγκριτικούς πίνακες που ακολουθούν, φαίνεται πεντακάθαρα πότε ήταν τα επιτόκια απαγορευτικά, τα
οποία έπαιξαν καθοριστικό ρόλο στη χρεοκοπία της χώρας μαζί με τον αλόγιστο υπερδανεισμό, προφανώς εξ
αιτίας κυρίως των υπερκοστολογήσεων διαφόρων έργων και αγορών εκ μέρους του δημοσίου, έχοντας επί
πλέον κατά νου ότι μεγάλη μερίδα των χρημάτων κατέληγε με τη μορφή μιζών σε διάφορες Ελβετίες, offshore,
βίλες και μεγάλη ζωή.

Από τους ζώντες πρωθυπουργούς, έχουμε τον «διαφθορά –κοινωνικό- φαινόμενο»- Σημίτη, να κουνάει το
δάκτυλο και να μας δίνει συμβουλές, τρομάρα του, όταν επί θητείας του με την τρομερή «ικανότητα» που τον
διακατείχε και τις «υπεράνθρωπες προσπάθειες» που κατέβαλε, κατάφερε (!;) να εκδόσει Έντοκα Γραμμάτια
με επιτόκια 13,90/3μηνα, 13,80/6-12μηνα και Ομόλογα με επιτόκια 14,30/3ετή, 14,80/5ετή, 15,30/7ετή και
8,80/10ετή. Οικονομία για Διδακτορικό !!!

Από την άλλη πάλι υπάρχει ο «μακεδονομάχος –όποτε– συμφέρει»- Σαμαράς, ο οποίος σε συνεργασία με τον
«απολύτως»- Βενιζέλο/ΠΑΣΟΚ έκδωσε Έντοκα Γραμμάτια 3/6μηνα με επιτόκια σε 3πλάσια (!) τιμή από τα
σημερινά, ενώ στα Ομόλογα οι μέσες τιμές απόδοσης στη δευτερογενή αγορά ήταν περίπου 2πλάσιες (!) από
ότι στις μέρες μας.

Τέλος, είναι και ο υποψήφιος πρωθυπουργός «η-Ελλάδα-ανήκει-στην- οικογένεια»- Μητσοτάκης, ο οποίος στη
πρόσφατη συζήτηση στη βουλή για ψήφο εμπιστοσύνης (15–16 Ιαν 2019), προφανώς κρίνοντας εξ ιδίων τα
αλλότρια, είπε το φοβερό και τρομερό ότι η τελευταία συγκυβέρνηση κουρέλιασε την οικονομία και επανέλαβε
τον μονότονο ισχυρισμό ότι η χώρα βρίσκεται εκτός αγορών και δεν μπορεί να δανειστεί με ευνοϊκούς όρους.
Προφανώς, σαν γίγαντας επί των οικονομικών (!), θεωρεί αμελητέο το γεγονός ότι όλοι οι δείκτες της
οικονομίας έχουν ξεπεράσει κάθε προσδοκία, με καλύτερες τιμές και από εκείνες προ μνημονίων, και θα είναι
υπερήφανος που ο πατέρας Μητσοτάκης, ο οποίος ακολούθησε τα αχνάρια του προκατόχου του
πρωθυπουργού Παπανδρέου/ΠΑΣΟΚ, έκδωσε Έντοκα Γραμμάτια με επιτόκια 19,25/3μηνα, 22,00/6μηνα,
24,00/12μηνα και Ομόλογα με επιτόκια 24,50/3ετή, 25,00/5ετή και 24,50/7ετή. Πάρε κόσμε – Τσάμπα πράγμα !!!
Είναι ολοφάνερο ότι ο υιός θα θέλει να επαναλάβει το μέγα θαύμα (!) του πατριάρχη. Δοξάστε τον !!!

Όπως δείχνουν τα νούμερα, μόνο επί θητείας Καραμανλή μπορεί να πει κανείς ότι έγινε προσπάθεια για ένα
συμμάζεμα. Ίσως να είναι και μια από τις αιτίες που τον έχουν βάλει στο μάτι οι «δικοί» του και όχι μόνο.

Στην τελευταία διακυβέρνηση αν και οι υψηλότερες τιμές επιτοκίων των τίτλων που έχουν εκδοθεί είναι
χαμηλότερες όλων των εποχών, οι «40-χρόνια-Ελβετίες-βίλες-offshore» τολμούν και αραδιάζουν τρελούς
ισχυρισμούς ανερυθρίαστα στην προσπάθειά τους να κάνουν το άσπρο-μαύρο, ελπίζοντας ότι θα γίνουν
πιστευτοί με τη γκεμπελική μέθοδο «πες-πες κάτι θα μείνει».

Καλού-κακού ας προετοιμαστούμε, γιατί το συνονθύλευμα «40-χρόνια-σωτήρες»
• που αντί να ενισχύσουν την πρωτογενή παραγωγή, φρόντισαν να την υποβαθμίσουν στο έπακρο και με
ηλίθιες επιδοτήσεις ξερίζωσαν καλλιέργειες, κτηνοτροφίες και αλιεία,
• που αντί να ενισχύσουν τις βιοτεχνίες – βιομηχανίες, έκαναν ότι μπορούσαν για να μπαίνουν λουκέτα με
τη δαιδαλώδη και αντιαναπτυξιακή φορολογική πολιτική,
• που αντί να υπερασπιστούν την εγχώρια παραγωγή και τις εξαγωγές, βοήθησαν στην εισαγωγή όλο και
περισσοτέρων ξένων προϊόντων,
• που αντί να έχουν δημιουργήσει υγιείς προϋποθέσεις για την ανάπτυξη της χώρας, καταντήσαμε να
παρακαλάμε για επενδύσεις,
• που αντί να τιμωρούν τη διαφθορά, μερίμνησαν για την ατιμωρησία των ενόχων με νόμους περί
ανευθυνότητας (!!!) υπουργών «βλέποντας τις μίζες να περνούν»,
• που αντί να καταστήσουν την Ελλάδα όσο γίνεται οικονομικά αυτάρκη, την εξανάγκασαν να χρειάζεται
δανεικά για να επιζήσει,
• που αντί να αποφύγουν τη διεθνή οικονομική κατοχή της χώρας με συνέπεια την απώλεια της εθνικής
κυριαρχίας, την άφησαν έρμαιο στους εκβιασμούς του ΔΝΤ, της γερμανοκρατούμενης Ευρώπης και
όποιου άλλου,
• που αντί να απολογούνται για την ανυπολόγιστη καταστροφή που προκάλεσαν στη χώρα, και ενώ έχουν
καταστρέψει οικονομικά τα ίδια τους τα κόμματα, θέλουν να επιστρέψουν για να μας ξανασώσουν !!!

Δημήτρης Μ.
Περί Επιτοκίων Εντόκων Γραμματίων και Ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου

Τα Έντοκα Γραμμάτια του ΕΔ κυκλοφορούν από το 1985 έως σήμερα, κυρίως σε εκδόσεις 3/6/12 μηνών.
1) ΣΕ ΦΥΣΙΚΗ ΜΟΡΦΗ: Έκδοση από 31/07/1985 μέχρι και 17/05/1995
2) ΣΕ ΦΥΣΙΚΗ ΚΑΙ ΑΫΛΗ ΜΟΡΦΗ: Έκδοση από 31/05/1995 μέχρι και 01/04/1997
3) ΜΟΝΟ ΣΕ ΑΫΛΗ ΜΟΡΦΗ: Έκδοση από 2/6/1997
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Έντοκων_Γραμματίων_του_ΕΔ.xls

Τα Ομόλογα του ΕΔ κυκλοφορούν από το 1986 έως σήμερα, κυρίως σε εκδόσεις 3/5/7/10 ετών.
1) ΣΕ ΦΥΣΙΚΗ ΜΟΡΦΗ: Έκδοση από 19/10/1986 μέχρι και 17/05/1995
2) ΣΕ ΦΥΣΙΚΗ ΚΑΙ ΑΫΛΗ ΜΟΡΦΗ: Έκδοση από 31/05/1995 μέχρι και 31/12/1996
3) ΣΕ ΑΫΛΗ ΜΟΡΦΗ ΜΟΝΟ: Έκδοση από 2/1/1997
Από το 2001 τα Ομόλογα του Ελληνικού Δημοσίου κυκλοφορούν σε ΕΥΡΩ
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Ομολόγων_του_ΕΔ.xls

Πίνακας 1
Επιτόκια Εντόκων Γραμματίων και Ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου που Εκδόθηκαν 1985 – 2018

1
Αναφέρεται μόνο από την ΤτΕ. (https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Ομολόγων_του_ΕΔ.xls)
2
Όπως αναφέρει ο ΟΔΔΗΧ, το 2017 εκτός από το 5ετές ομόλογο που εκδόθηκε με επιτόκιο 4,375% και απόδοση 4,625%, εκδόθηκαν και
ομόλογα 5/10/15/20/25 ετών για την εθελοντική αντικατάσταση ομολόγων που είχαν εκδοθεί στα πλαίσια του PSI το 2012. Η επιτυχής
έκβαση έριξε τη μεσοσταθμική τους απόδοση από το 5,60% στο 3,87%. (http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-13-
50) και (http://www.pdma.gr/attachments/article/1550/Annual_Debt_Report_2017_Greek.pdf) [σσ. 3–4(4–5)]

ΤτΕ – Επιτόκια Εντόκων Γραμματίων του Ελληνικού Δημοσίου (1985–2018)
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Έντοκων_Γραμματίων_του_ΕΔ.xls

ΤτΕ – Επιτόκια Ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου (1986–2018)
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Ομολόγων_του_ΕΔ.xls

ΟΔΔΗΧ – Ανακοινώσεις για Έντοκα Γραμμάτια (2012–2018)
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/announcements-gr

ΟΔΔΗΧ – Πρόγραμμα Δανεισμού και Αποτελέσματα Δημοπρασιών και Κοινοπρακτικών Εκδόσεων
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-12-01

ΟΔΔΗΧ – Ομόλογα Αναφοράς σε Κυκλοφορία (2014–2018)
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-13-50
Πίνακας 2
Επιτοκίων Εκδοθέντων Ομολόγων και Επιτοκίων Απόδοσης στη Δευτερογενή Αγορά 1988 – 2018

1
Χωρίς στοιχεία για όλους τους μήνες.
2
Με τιμές Ιαν – Φεβ από την ΕΚΤ, επειδή οι τιμές γι αυτούς τους μήνες δεν υπάρχουν στον πίνακα της ΤτΕ.
3
Με τιμές Μαρ – Δεκ από την ΕΚΤ, επειδή οι τιμές γι αυτούς τους μήνες δεν υπάρχουν στον πίνακα της ΤτΕ.
4
Το ομόλογο αναφέρεται μόνο από την ΤτΕ. (https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Ομολόγων_του_ΕΔ.xls)
5
Με τιμή Ιουλ από το investing, επειδή η τιμή γι αυτόν τον μήνα δεν υπάρχει στον πίνακα της ΤτΕ/ΕΚΤ.
6
Όπως αναφέρει ο ΟΔΔΗΧ, το 2017 εκτός από το 5ετές ομόλογο που εκδόθηκε με επιτόκιο 4,375% και απόδοση 4,625%, εκδόθηκαν και
ομόλογα 5/10/15/20/25 ετών για την εθελοντική αντικατάσταση ομολόγων που είχαν εκδοθεί στα πλαίσια του PSI το 2012. Η επιτυχής
έκβαση έριξε τη μεσοσταθμική τους απόδοση από 5,60% στο 3,87%. (http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-13-50)
και (http://www.pdma.gr/attachments/article/1550/Annual_Debt_Report_2017_Greek.pdf) [σσ. 3–4(4–5)]

ΤτΕ – Επιτόκια Ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου (1986–2018)
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Ομολόγων_του_ΕΔ.xls

ΤτΕ – Τιμές και Αποδόσεις Τίτλων Αναφοράς του Ελληνικού Δημοσίου (1999 – 2018)
https://www.bankofgreece.gr/Pages/el/Statistics/rates_markets/titloieldimosiou/titloieldimosiou.aspx

ΟΔΔΗΧ – Πρόγραμμα Δανεισμού και Αποτελέσματα Δημοπρασιών και Κοινοπρακτικών Εκδόσεων
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-12-01

ΟΔΔΗΧ – Ομόλογα Αναφοράς σε Κυκλοφορία (2014–2018)
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-13-50

ΕΚΤ – Επιτόκια 10ετών Ελληνικών Ομολόγων (δευτερογενής αγορά – μηνιαίος μ.ο.) (1993–2018)
https://sdw.ecb.europa.eu/quickview.do?SERIES_KEY=229.IRS.M.GR.L.L40.CI.0000.EUR.N.Z

Investing – Επιτόκια 5ετών Ελληνικών Ομολόγων (δευτερογενής αγορά) (2000-2018)
https://www.investing.com/rates-bonds/greece-5-year-bond-yield-historical-data

Investing – Επιτόκια 10ετών Ελληνικών Ομολόγων (δευτερογενής αγορά) (1999-2018)
https://www.investing.com/rates-bonds/greece-10-year-bond-yield-historical-data
Πίνακας 3
Επιτόκια Εντόκων Γραμματίων με Χαμηλότερες – Υψηλότερες Τιμές που
Εκδόθηκαν στις Θητείες των Πρωθυπουργών 1985 – 2018

ΤτΕ – Επιτόκια Εντόκων Γραμματίων του Ελληνικού Δημοσίου (1985–2018)
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Έντοκων_Γραμματίων_του_ΕΔ.xls

ΟΔΔΗΧ – Ανακοινώσεις για Έντοκα Γραμμάτια (2012–2018)
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/announcements-gr

ΟΔΔΗΧ – Πρόγραμμα Δανεισμού και Αποτελέσματα Δημοπρασιών και Κοινοπρακτικών Εκδόσεων
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-12-01

Πίνακας 4
Επιτόκια Ομολόγων με τις Χαμηλότερες – Υψηλότερες Τιμές που
Εκδόθηκαν στις Θητείες των Πρωθυπουργών 1986 – 2018

ΤτΕ – Επιτόκια Ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου (1986–2018)
https://www.bankofgreece.gr/BoGDocuments/Επιτόκια_Ομολόγων_του_ΕΔ.xls

ΟΔΔΗΧ – Πρόγραμμα Δανεισμού και Αποτελέσματα Δημοπρασιών και Κοινοπρακτικών Εκδόσεων
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-12-01

ΟΔΔΗΧ – Ομόλογα Αναφοράς σε Κυκλοφορία (2014–2018)
http://www.pdma.gr/el/debt-instruments-gr/2012-02-24-17-13-50