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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS

CONHECIMENTOS
ESPECFICOS
SERVIOS BANCRIOS
ABERTURA E MOVIMENTAO
DE CONTAS: DOCUMENTOS
BSICOS
Conhea os tipos de contas existentes:
Conta Individua: conta para um nico titular,
que permite movimentao a crdito e a dbito.
Conta Con!unta"
Conta Con!unta Si#$%& 'E(: conta para mais
de um titular cuja movimentao a dbito somente
poder ser feita com as assinaturas, sempre em
conjunto, dos titulares.
Conta Con!unta Soid)*ia 'E+OU(: conta para
mais de um titular cuja movimentao a crdito ou a
dbito poder ser feita por qualquer um dos titulares
isoladamente.
Conta& $a*a #%no*%&:
Menores de 18 e maiores de 16 anos: conta
em nome do menor, cuja movimentao ser livre,
desde que autorizada pelo responsvel legal. A
abertura e movimentao de conta de menor poder
ser efetuada sem a necessidade de autorizao por
seu representante legal, desde que o menor seja
legalmente emancipado e faa prova de sua
emancipao.
Menores de 16 anos: conta em nome do
menor, cuja movimentao somente poder ser feita
pelo responsvel indicado na abertura da conta.
Do,u#%nto& N%,%&&)*io&
Para abertura de Conta de Depsito (conta-
poupana e conta-corrente) para maiores de 18
anos, necessria a cpia e o original dos
seguintes documentos:
RG;
CPF;
Comprovante de Residncia;
Comprovante de renda*
(Ex.: holerite, contracheque etc.).
Situa-.%& %&$%,iai& $a*a o& #%no*%& d% /0
ano& t*a1ida& $%o novo C2di3o Civi:
1) Para abertura de conta de depsito (conta-
poupana e conta-corrente) cujo titular seja menor
com 16 anos de idade completos, no
emancipados, obrigatria comprovao da
existncia de relao de emprego, do qual tenha
economia prpria, mediante exibio da Carteira de
Trabalho e portar cpia e original dos documentos
RG e CPF e do comprovante de endereo.
2) Para abertura de conta de depsito (conta-
poupana e conta-corrente) para titulares menores
emancipados, deve-se apresentar, alm de cpia e
original dos documentos RG e CPF e do
comprovante de endereo, registro de nascimento
com a Averbao da Emancipao conferida pelos
pais.
PESSOA FSICA E 4URDICA
PESSOA FSICA
o ser humano nascido da mulher. Sua
existncia comea do nascimento com vida (a
respirao a melhor prova do nascimento com
vida) e termina com a morte.
O homem, pessoa natural, sujeito e titular da
relao jurdica.
PESSOA 4URDICA
Pessoas jurdicas so entidades a que a lei
empresta personalidade, isto e, so seres que
atuam na vida jurdica, com personalidade diversa
da dos indivduos que os compem, capazes de
serem sujeitos de direitos e obrigaes na ordem
civil.
1) De acordo com a sua estrutura: a) as que tm
como elemento adjacente o homem, isto , as que
se compem pela reunio de pessoas, tais como as
associaes e as sociedades; b) as que se
constituem em torno de um patrimnio destinado a
um fim, isto , as fundaes.
2) De acordo com sua rbita de atuao: as
pessoas podem ser de direito externo (as vrias
Naes, a Santa S, a Organizao das Naes
Unidas) ou interno (a Unio, os Estados, o Distrito
Federal e cada um dos Municpios legalmente
constitudos); e de direito privado (as sociedades
civis, religiosas, pias, morais, cientficas ou
literrias, as associaes de utilidade publica, as
fundaes e, ainda, as sociedades mercantis).
Dentre as pessoas jurdicas de Direito privado,
podemos distinguir as associaes, isto e,
agrupamentos de indivduos sem fim lucrativo, como
os clubes desportivos, os centros culturais, as
entidades pias, etc.; e, de outro, as sociedades, isto
, os agrupamentos individuais com escopo de
lucro.
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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
R%5ui&ito& $a*a a %6i&t7n,ia %3a da&
$%&&oa& !u*8di,a&"
A existncia, perante a lei, das pessoas jurdicas
de direito privado comea com a inscrio dos seus
contrates, atos constitutivos, estudos ou
compromissos em seu registro publico peculiar.
Antes da inscrio, a pessoa jurdica pode existir
no plano dos acontecimentos, mas o direito
despreza sua existncia, nega-lhe personalidade
civil, ou seja, nega-lhe a capacidade para ser titular
de direitos (pois, para que a pessoa moral ingresse
na orbita jurdica, necessrio o elemento formal,
ou seja, a inscrio no registro prprio).
Cumpre ressaltar, porm, que o ordenamento
jurdico no pode ignorar a existncia de fato da
pessoa moral, antes de seu registro. Assim,
embora no prestigie a existncia, atribui alguma
conseqncia a tal organismo.
Para se proceder ao registro de uma pessoa
jurdica de direito privado de natureza civil,
apresentam-se dois exemplares do jornal oficial em
que houverem sido publicados os estatutos,
contratos ou outros documentos constitutivos ao
cartrio competente. No documento deve figurar,
para que seja declarado peio Oficial, no livro
competente:
- a denominao fundo social (quando houver),
os fins e a sede da associao, ou fundao, bem
como o tempo de sua durao;
- o modo por que se administra e representa a
sociedade, ativa e passivamente, judicial e
extrajudicialmente;
- se os estatutos, contrato ou o compromisso
so reformveis no tocante a administrao, e de
que modo;
V - se os membros respondem ou no,
subsidiariamente, uns pelos outros, pelas
obrigaes sociais;
V - as condies de extino das pessoas
jurdicas, e o destino de seu patrimnio, nesse caso;
V - os nomes dos fundadores, ou instituidores, e
dos membros da diretoria provisria ou definitiva,
com indicao da nacionalidade, estado civil ou
profisso de cada um, bem como o nome e
residncia do apresentante dos exemplares.
Ca$a,idad% % R%$*%&%nta-9o da& P%&&oa&
4u*8di,a&"
No momento em que a pessoa jurdica registra
seu contrato constitutivo, adquire personalidade, isto
e, capacidade para ser titular de direito.
Naturalmente ela s pode ser titular daqueles
direitos compatveis com a sua condio de pessoa
fictcia, ou seja, os patrimnios. No se lhe
admitem os direitos personalsticos.
Para exercer tais direitos, a pessoa jurdica
recorre a pessoas fsicas que a representam, ou
seja, por quem os respectivos estatutos designarem
ou, no os designando, pelos seus diretores.
R%&$on&a:iidad% da& P%&&oa& 4u*8di,a&
As pessoas jurdicas so responsveis na orbita
civil, contratual e extracontratual.
As pessoas jurdicas com fim lucrativo s sero
responsveis pelos atos ilcitos, praticados por seus
representantes, provando-se que concorreram com
culpa para o evento danoso.
Tal culpa poder se configurar quer na eleio
de seus administradores, quer na vigilncia de sua
atividade. Mas, atualmente, houve uma evoluo
nesta interpretao atravs de uma farta
jurisprudncia de nossos Tribunais.
Assim, quando a pessoa jurdica de finalidade
lucrativa causar dano a outrem atravs de ato de
seu representante, surge a presuno que precisa
ser destruda pela prpria pessoa jurdica, sob pena
de ser condenada solidariamente a reparao do
prejuzo.
Quanto a responsabilidade das associaes que
no tem lucro, nada se encontra na lei. A
responsabilidade pela reparao do prejuzo ser do
agente causador. Apenas, neste caso, deve a
vitima demonstrar a culpa da associao.
E6tin-9o da& P%&&oa& 4u*8di,a&"
- pela sua dissoluo, deliberada entre os seus
membros, salvo o direito da minoria e de terceiros;
pela sua dissoluo, quando a lei determine;
pela sua dissoluo em virtude de ato do
Governo que lhe casse a autorizao para
funcionar, quando a pessoa jurdica incorra em atos
opostos aos seus fins ou nocivos ao bem pblico.
Quando se trata de pessoa jurdica com
finalidade lucrativa, nenhum problema surge quanto
ao destino dos bens. Eles sero repartidos entre os
scios, pois o lucro constitui o prprio objeto que os
reuniu.
Nas associaes sem fim lucrativo que se
dissolvem, o patrimnio seguira a destinao dada
pelos Estatutos; em no havendo tal, a deliberao
eficaz dada pelos scios sobre a matria. Se os -
mesmos nada resolveram, ou se a deliberao for -
ineficaz, devolver-se- o patrimnio a um
estabelecimento publico congnere ou de fins
semelhantes. Se, no Municpio, Estado ou no
Distrito-Federal, inexistirem estabelecimentos nas
condies indicadas, o patrimnio passara a
Fazenda Publica.
Funda-.%&"
Fundao e uma organizao que gira em torno
de um patrimnio, que se destina a uma
determinada finalidade. Deve ser ultimada por
escritura publica ou testamento.
Aquele a quem o instituidor cometer a aplicao
do patrimnio elaborara o Estatuto da fundao
projetada, submetendo-o a autoridade competente,
isto e, ao rgo do Ministrio Publico. Aprovado por
este, o Estatuto devera ser registrado e, neste
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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
momento, a Fundao adquire personalidade
jurdica.
A lei s permite que se altere o Estatuto da
Fundao consoante trs condies: 1) deliberao
da maioria dos administradores e representantes da
Fundao; 2) respeito a sua finalidade original; 3)
aprovao da autoridade competente.
A Fundao se extingue quando vencido o prazo
de sua existncia. Tal hiptese raramente se
apresenta, porque, em geral , a Fundao e criada
por prazo indeterminado; alm disso, extingue-se
quando se torna nociva ao interesse publico; e,
finalmente, quando seu objeto se torna impossvel.
Nas trs hipteses acima, o patrimnio da
Fundao extinta vai se incorporar ao de outras de
fins idnticos ou semelhantes.
CAPACIDADE E INCAPACIDADE
Se toda relao jurdica tem por titular um
homem, verdade e, tambm, que todo homem pode
ser titular de uma relao jurdica. sto , todo ser
humano tem capacidade para ser titular de direitos.
Antigamente, nos regimes onde florescia a
escravido, o escravo em vez de sujeito era objeto
de direito. No mundo moderno, a mera
circunstancia de existir confere ao homem a
possibilidade de ser titular de direitos. A isso se
chama personalidade.
Afirmar que o homem tem personalidade e o
mesmo que dizer que ele tem capacidade para ser
titular de direitos. Tal personalidade se adquire com
o nascimento com vida.
Parece que melhor se conceituaria
personalidade dizendo ser a aptido para adquirir
direitos e assumir obrigaes na ordem civil. Como
se vera, a aptido para adquirir direitos no se
identifica com a aptido para exercer direitos, da
qual se excluem as pessoas mencionadas
(incapazes), que pessoalmente no os podem
exercer.
Voltando a analise, se deve ressaltar a
relevncia, na pratica, de tal dispositivo, conforme
se demonstre que o indivduo nasceu morto, ou
morreu logo aps o nascimento. Por exemplo:
suponha que um indivduo morreu, deixando esposa
gravida; se a criana nascer morta, o patrimnio do
"de cujus" passara aos herdeiros deste, que podem
ser seus pais, se ele os tiver; se a criana nascer
viva, morrendo no segundo subseqente, o
patrimnio de seu pai pr-morto (que foi a seu filho
no momento em que ele nasceu com vida) passara
aos do infante, no caso, a me.
A lei brasileira protege os direitos do nascituro
desde a sua concepo (nascituro o ser j
concebido, mas que se encontra no ventre
materno), embora s lhe conceda a personalidade
se nascer com vida.
A personalidade que o indivduo adquire, ao
nascer com vida, termina com a morte. No instante
em que expira, cessa sua aptido para ser titular de
direitos, e seus bens se transmitem, incontinenti, a
seus herdeiros.
J foi dito que todo ser humano, desde seu
nascimento ate sua morte, tem capacidade para ser
titular de direitos e obrigaes, na ordem civil. Mas
isso no significa que todas as pessoas possam
exercer, pessoalmente, tais direitos. A lei, tendo em
vista a idade, a sade ou o desenvolvimento
intelectual de determinadas pessoas, com o intuito
de protege-las, no lhes permite o exerccio pessoal
de direitos, e denomina tais pessoas de incapazes.
Portanto, incapacidade o reconhecimento da
inexistncia, numa pessoa, daqueles requisitos que
a lei acha indispensveis para que ela exera os
seus direitos.
Existe, assim, uma distino entre incapacidade
absoluta e relativa.
So absolutamente incapazes aqueles que no
podem, por si mesmos, praticar quaisquer atos
jurdicos e, se o fizerem, tais atos so nulos. Por
exemplo: se um menor impubere vende uma
propriedade, ou faz um contrato de seguro, tal ato e
absolutamente ineficaz, porque a manifestao de
vontade provinda dele, desprezada que pelo
ordenamento jurdico, no produz efeitos na orbita
do direito, e nulo o ato e no gera efeitos.
Diferente e a incapacidade relativa, porque a
inaptido fsico-psquica e menos intensa. Trata-se
de pessoas que, sem terem um julgamento
,adequado das coisas, apresentam um grau de
perfeio intelectual no-desprezvel. A lei, ento,
lhes permite a pratica de atos jurdicos,
condicionando a validade destes ao fato de eles se
aconselharem com pessoa plenamente capaz(seu
pai, tutor ou curador)que os devem assistir-nos atos
jurdicos.
Enquanto o absolutamente incapaz e
representado, o relativamente incapaz e apenas
assistido.
O ato praticado pelo relativamente incapaz no e
nulo, mas anulvel.
Entende-se por prdigo aquele que,
desordenadamente, gasta e destri o seu
patrimnio. Como a sua deficincia s se mostra no
trato de seus prprios bens, sua incapacidade e
limitada aos atos que o podem conduzir a um
empobrecimento.
Os silvcolas, por viverem afastados da
civilizao, no contam, habitualmente, com um
grau de experincia suficiente para defender sua
pessoa e seus bens, em contato com o branco. No
entanto, deixam de ser considerados relativamente
incapazes se adaptarem e se integrarem a
civilizao do pais.
REPRESENTAO E DOMICI;IO
Domiclio-civil da pessoa natural o lugar onde
ela estabelece sua residncia com animo definitivo.
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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
A idia de animo definitivo vai decorrer das
circunstancias externas reveladoras da inteno do
indivduo, isto , do seu propsito de fazer daquele
local o centro de suas atividades.
O conceito de domiclio se distingue do de
residncia. Este representa uma relao de fato
entre uma pessoa e um lugar, envolvendo a idia de
habitao, enquanto o de domiclio compreende o
de residncia, acrescido do animo de ai fazer o
centro de sua atividade jurdica.
E&$<,i%& d% do#i,8io"
- domiclio voluntrio e o estabelecido
voluntariamente pelo indivduo, sem sofrer outra
influncia que no a de sua vontade ou
convenincia.
- domiclio legal ou necessrio aquele que a lei
impe a determinadas pessoas, que se encontram
em dadas circunstncias. Assim, os incapazes tem
necessariamente por domiclio o dos seus
representantes. O domicilio da mulher casada e o
do marido (exceo: a) quando estiver separada; b)
- quando lhe couber a administrao dos bens do
casal).Os funcionrios pblicos reputam-se
domiciliados onde exercerem, em carter
permanente, suas funes. O domiclio do militar
em servio ativo e o lugar onde servir. O domiclio
dos oficiais e tripulantes da marinha mercante e o
lugar onde estiver matriculado o navio. O preso ou
desterrado tem o domiclio no lugar onde cumpre a
sentena ou o desterro. O ministro ou o agente
diplomtico do Brasil que, citado no estrangeiro,
alegar extraterritorialidade, sem designar onde tem,
no pais, o seu domiclio, poder ser demandado no
Distrito Federal ou no ultimo ponto do territrio
brasileiro onde o teve.
- domiclio de eleio ou convencional o
escolhido pelos contratantes, nos contratos escritos,
para fim de exerccio dos direitos e cumprimento
das obrigaes que dos mesmos decorram.
Se, porem, a pessoa natural tiver diversas
residncias onde alternadamente viva, ou vrios
centros de ocupaes habituais, considerar-se-
domiclio seu qualquer destes ou daquelas. Caso
de pluralidade de domiclios.
Domiclio ocasional ou aparente. Ter-se- por
domiclio da pessoa natural, que no tenha
residncia habitual, ou empregue a vida em
viagens, sem ponto central de negcios, o lugar
onde for encontrada.
A mudana de domiclio ocorre quando a pessoa
natural altera a sua residncia, com a inteno de
transferir o seu centro habitual de atividade. A
prova da inteno resultara do que declarar a
pessoa mudada s municipalidades dos lugares,
que deixa, e para onde vai, ou, se tais declaraes
no fizer, da prpria mudana, com as
circunstancial que a acompanharem.
Do#i,8io da $%&&oa !u*8di,a d% Di*%ito P=:i,o"
O domiclio da Unio e o Distrito Federal; dos
Estados, as respectivas Capitais; e dos Municpios,
o lugar onde funciona a Administrao Municipal.
Das demais pessoas jurdicas, o lugar onde
funcionarem as respectivas diretorias e
administraes, ou onde elegeram domiclio
especial, nos seus estatutos ou atos constitutivos.
Quando o direito pleiteado se originar de um fato
ocorrido onde um ato praticado, ou que deva
produzir os seus efeitos, fora do Distrito Federal, a
Unio ser demandada na seo judicial em que o
fato ocorreu, ou onde tiver sua sede a autoridade de
que o ato emanou, ou onde este tenha de ser
executado.
Do#i,8io da $%&&oa !u*8di,a d% Di*%ito P*ivado"
o lugar onde funcionarem as respectivas
diretorias e administraes, isto quando nos seus
estatutos no constar eleio de domiclio especial.
Tendo a pessoa jurdica de direito privado
diversos estabelecimentos, em lugares diferentes,
cada um ser considerado domiclio, para os atos
nele praticados.
Do#i,8io da $%&&oa !u*8di,a %&t*an3%i*a"
Se a administrao e diretoria tiver sede no
estrangeiro, haver-se- por domiclio da pessoa-
jurdica, no tocante as obrigaes contradas por
cada uma das suas agencias, o lugar do
estabelecimento, sito no Brasil, a que ela responder.
DOCUMENTOS COMERCIAIS E
TTU;OS DE CR>DITO
NOTA PROMISS?RIA
Promessa de pagamento de uma quantia em
dinheiro, em dia e local determinado.
DUP;ICATA
Documento emitido pelas empresas, em que o
comprador se declara conhecedor do dbito atravs
de sua assinatura.
FATURA
uma sntese da nota fiscal, que relata as
mercadorias fornecidas ao comprador pelo
vendedor. Numa fatura podem ser includas vrias
notas fiscais, globalizando o valer da venda de um
determinado perodo.
NOTA FISCA;
Documento emitido pelos comerciantes
industriais, produtores para acompanhar mercadoria
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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
do vendedor ao comprador. exigido pela
Legislao tributria e fiscal.
CHE@UE: RE@UISITOS
ESSENCIAISA CIRCU;AOA
ENDOSSOA CRUBAMENTOA
COMPENSAO
cheque uma ordem de pagamento a vista
(considera-se no escrita qualquer meno em
contrrio);
deve ser a apresentado para pagamento no
prazo 30 dias da emisso (quando emitido no lugar
onde deve ser pago), caso contrrio em 60 dias;
o portador do cheque tem o prazo de 6
meses para promover a execuo (ao de
cobrana judicial do cheque) contra seu emitente ou
avalista sob pena de prescrio (perder o direito a
esta ao judicial);
o cheque pr-datado no juridicamente
vlido, mas na prtica tem sido utilizado e, assim,
assume caractersticas de uma promissria;
Sa5u%& &o:*% vao*
valores depositados em cheque (que
somente entram para as reservas ao banco aps
sua compensao) somente podem ser
movimentados, no mesmo dia, via cheque (ainda
assim caso sejam da mesma praa - cidade) pois do
contrrio do origem aos chamados "saques sobre
valor" onde o banco perde reservas pois estaria, na
verdade, emprestando um recurso antes de
realmente dispor dele;
os cheques administrativos, visados ou
DOC de emisso do prprio correntista so
movimentados como se dinheiro fossem, embora
sempre compensados.
CC%5u%& ,*u1ado&
os cheques cruzados no podem ser
descontados, apenas depositados.
Recusa de pagamentos de cheques
os bancos podem recusar o pagamento de
cheques nos seguintes casos:
insuficincia de fundos (cheques sem
fundo),
divergncia ou insuficincia na assinatura
do emitente;
irregularidade formal (erro no preen-
chimento);
contra-ordem escrita do emitente (bloqueio);
encerramento de contas.
CC%5u%& no#inativo& 6 ao $o*tado*
Aps o plano Collor, todos os cheques so
obrigatoriamente nominativos, quer para saque,
depsito ou pagamento
os cheques acima de R$ 100,00 se no
forem nominativos sero devolvidos (sem que o
nome do emitente v para o cadastro de emitentes
de cheques sem fundos).
ORDEM DE PADAMENTO:
DEFINIOA TIPOSA EMISSO E
;I@UIDAO
Qualquer documento escritural em que uma
pessoa autoriza outra a receber pagamento de uma
terceira (em geral um banco). Nesse contexto, as
ordens de pagamento mais comum so o prprio
papel-moeda e o cheque. Num contexto mais
restrito, um documento bancrio com a mesma
finalidade.
A o*d%# d% $a3a#%nto OP utilizada para
pagamentos ou depsitos dentro do mesmo banco,
para agencias em praas diferentes.
DOCUMENTO DE CREDITO
'DOC(: NOEES DERAIS
O documento de crdito (DOC) utilizado para
pagamentos ou depsitos entre bancos, mesmo
estando em praas diferentes.
DIREITOS DE DARANTIA:
NOEES DERAIS
Compromisso adicional que se estabelece numa
transao, como forma de assegurar sua realizao
e/ou lisura. Geralmente, envolve a posse de um
bem de valor, que dado em garantia. Uma forma
muito comum a hipoteca de um imvel como
garantia de pagamento de uma dvida. Outras so o
penhor e a fiana. Na rea comercial, a garantia
estabelecida em documento para assegurar a
qualidade do produto. Assim, durante certo perodo
de tempo e em determinadas condies, o
fabricante obriga-se repor ou restaurar o
equipamento. No Sistema Financeiro da Habitao,
por exemplo, institui-se a garantia na construo do
imvel: o construtor obriga-se, durante cinco anos, a
reparar qualquer dano devido a problemas de
construo.
DIREITOS DE DARANTIA: REAIS
HIPOTECA
Garantia de pagamento de uma dvida dada sob
a forma de um bem imvel (com exceo de navios
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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
e avies, que tambm podem ser (hipotecados).
Embora conserve a posse do bem, o devedor s
readquire sua propriedade aps o pagamento
integral da dvida. Se a dvida no for paga, ou se
s for paga uma parte dela, ao fim do prazo
contratado, o credor pode executar a hipoteca,
assumindo a propriedade total do bem.
PENHOR
Entrega de bem mvel ao credor como garantia
de pagamento da dvida. Seja dvida no paga no
prazo acertado, o credor entra em posse definitiva
do bem penhorado.
CAUO
Contrato pelo qual uma pessoa se obriga a
satisfazer e cumprir as obrigaes contradas por
um terceiro, se este no as cumprir. "Prestar
cauo", significa fazer depsito em valores, ttulos
da dvida pblica, papis de crdito ou hipoteca de
bens de raiz, para responder pelos desfalques que
se possam dar na administrao, gerncia ou
tesouraria de que se encarregado. Tambm
cauo o depsito em ttulos da dvida pblica como
garantia da seriedade de uma licitao ou do
cumprimento de um contrato.
A;IENAO FIDUCIRIA
Transferncia ao credor do domnio e posse de
um bem, em garantia ao pagamento de uma
obrigao que lhe devida por algum. O bem
devolvido a seu antigo proprietrio depois que ele
resgatar a dvida.
PESSOAIS: FIANA E AVA;
FIANA
um contrato em que o banco (que atua neste
caso como fiador) garante o cumprimento da
obrigao de seu cliente (neste caso o afianado).
Por tratar-se de garantia, e no de emprstimo,
no est sujeita ao OF.
A fiana normalmente baixada:
quando do trmino do prazo de validade da
Carta de Fiana, desde que assegurado o
cumprimento das obrigaes assumidas pelas
partes contratantes;
mediante devoluo da Carta de Fiana;
mediante a entrega, ao banco, da de-
clarao do credor (beneficirio), liberando a
garantia prestada.
As cartas de fiana concedidas devem ser
sempre por prazo determinado, no podendo
exceder a 12 meses (nas concorrncias pblicas, o
prazo de 6 meses).
O Banco Central autoriza a outorga de carta de
fiana nas seguintes situaes"
participaes em concorrncias pblicas ou
particulares, licitaes, tomadas de preos;
contratos de construo civil;
contratos de execuo de obras;
contrato de execuo de obras adjudicadas
por meio de concorrncias pblicas ou particulares;
contratos de integralizao de capitais
(pessoas jurdicas);
contratos de prestao de servios em
empreitadas;
contratos de prestao de servios em
geral;
contratos de fornecimento de mercadorias,
mquinas, materiais, matria-prima, etc ... ;
adiantamentos relativos a contratos de
prestao de servios, ou simplesmente
adiantamentos ou sinais (importncias entregues
antecipadamente por conta de servios ou outros),
conforme condies expressas, em ordens de
compra, pedidos de mercadoria ou assemelhados;
aquisio ou compra de mercadorias,
produtos, matrias-primas, no Pas, at
determinado valor, garantindo praticamente um
limite de crdito para compras, em um determinado
valor e num determinado perodo;
compra especfica de mercadorias,
produtos, mquinas, equipamentos, matrias-primas
(no Pas ou no exterior), comprovada atravs de
cpias de pedidos, ordens de compra, contratos,
faturas prforma, guia de importao;
liberao de veculos e outros bens mveis,
vinculados a contratos por alienao fiduciria,
convnio, cauo, penhor mercantil ou hipoteca;
iseno de tributos junto alfndega, para
permanncia temporria de mquinas,
equipamentos, etc (prazo indeterminado, sujeito a
multa, juros e correo monetria);
liberao de mquinas, equipamentos e
mercadorias retidos nas alfndegas e outros rgos
pblicos (prazo indeterminado sujeito a multa, juros
e correo monetria);
obteno de liminar resultante de mandado
Z segurana destinado a sustar cobrana de
impostos, taxas (prazo indeterminado sujeito a
multa, juros e correo monetria;
interposio de recursos em processos
administrativos judiciais (prazo indeterminado,
sujeito a correo monetria);
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CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
pagamentos de dbitos fiscais,
previdencirios, trabalhistas ou seu parcelamento
(prazo indeterminado, sujeito a correo monetria);
operaes ligadas ao comrcio exterior;
outras formas de cumprimento de
obrigaes no vedadas pelo Banco Central.
O Banco Central veda a outorga de carta de
fiana nas seguintes situaes:
que possam, direta ou indiretamente,
ensejar aos favorecidos a obteno de emprstimos
em geral, ou o levantamento de recursos junto ao
pblico, ou que assegurem o pagamento e
obrigaes decorrentes da aquisio de bens e
servios
que no tenham perfeita caracterizao ao
valor em moeda nacional e vencimento definido,
exceto para garantir interposio de recursos fiscais
ou que sejam garantias prestadas para produzir
efeitos perante rgos fiscais ou entidades por elas
controladas, cuja delimitao de prazo seja
impraticvel;
em moeda estrangeira ou que envolva risco
de variao de taxas de cmbio, exceto quando se
tratar de operaes ligadas ao comrcio exterior;
vinculadas, por qualquer forma, aquisio
de terrenos que no se destinem ao uso prprio ou
que se destinem execuo de empreendimentos
ou unidades haitacionais
a diretoria do banco e membros dos
conselhos consultivos ou administrativos, fiscais e
semelhantes, bem como aos respectivos cnjuges;
aos parentes at o segundo grau das
pessoas a que se refere a alinea anterior;
as pessoas fsicas ou jurdicas que
participem do capital do banco, com mais e 10%,
salvo autorizao especfica do BC, em cada caso,
quando se tratar de operaes lastreadas por
efeitos comerciais resultantes de transaes de
compra e venda ou penhor de mercadorias, em limi-
tes que forem fixados pelo Conselho Monetrio
Nacional, em carter geral; e
as pessoas jurdicas, de cujo capital
participem com mais de 10%, quaisquer os diretores
ou administradores da prpria instituio financeira,
bem como seus cnjuges e respectivos parentes at
o segundo grau.
Se a afianada no cumprir com as obrigaes e
o banco louvar a fiana concedida, o dbito da
resultante passa a ser uma operao de crdito
sujeita ao OF.
AVA;
uma obrigao, assumida por um banco, a fim
de garantir o pagamento de um ttulo de um cliente
preferencial.
Tipos:
o aval completo / pleno / em reto - traz o nome
da pessoa em favor quem dado;
o aval em branco - no traz o nome da pessoa
sendo mera assinatura do avalista.
O aval pode ser completo (quando o banco
garante toda a divida) ou parcial '5uando o :an,o
3a*ant% $a*t% da d8vida("
TIPOS DE SOCIEDADE:
EM NOME CO;ETIVO
uma sociedade em que seus membros so
responsveis por todas as operaes e pelas
obrigaes contradas. A razo social ou firma pode
aparecer em nome de um, de alguns, ou de todos
os scios.
NOVO C?DIDO CIVI;
CAPTU;O II
Da So,i%dad% %# No#% Co%tivo
A*t" 1.039. Somente pessoas fsicas podem
tomar parte na sociedade em nome coletivo,
respondendo todos os scios, solidria e
ilimitadamente, pelas obrigaes sociais.
Pargrafo nico. Sem prejuzo da
responsabilidade perante terceiros, podem os
scios, no ato constitutivo, ou por unnime
conveno posterior, limitar entre si a
responsabilidade de cada um.
A*t" 1.040. A sociedade em nome coletivo se
rege pelas normas deste Captulo e, no que seja
omisso, pelas do Captulo antecedente.
A*t" 1.041. O contrato deve mencionar, alm das
indicaes referidas no A*t" 997, a firma social.
A*t" 1.042. A administrao da sociedade
compete exclusivamente a scios, sendo o uso da
firma, nos limites do contrato, privativo dos que
tenham os necessrios poderes.
A*t" 1.043. O credor particular de scio no
pode, antes de dissolver-se a sociedade, pretender
a liquidao da quota do devedor.
9
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Pargrafo nico. Poder faz-lo quando:
- a sociedade houver sido prorrogada
tacitamente;
- tendo ocorrido prorrogao contratual, for
acolhida judicialmente oposio do credor,
levantada no prazo de noventa dias, contado da
publicao do ato dilatrio.
A*t" 1.044. A sociedade se dissolve de pleno
direito por qualquer das causas enumeradas no A*t"
1.033 e, se empresria, tambm pela declarao da
falncia.
POR @UOTAS DE
RESPONSABI;IDADE ;IMITADA
Sociedade comercial por cotas de
responsabilidade limitada: cada scio responde
apenas na medida de sua cota. Deve adotar uma
razo social que explique quanto possvel, o objeto
da sociedade e seja sempre seguida pela palavra
"limitada".
NOVO C?DIDO CIVI;
CAPTU;O IV
Da So,i%dad% ;i#itada
S%-9o I
Di&$o&i-.%& P*%i#ina*%&
A*t" 1.052. Na sociedade limitada, a
responsabilidade de cada scio restrita ao valor
de suas quotas, mas todos respondem
solidariamente pela integralizao do capital social.
A*t" 1.053. A sociedade limitada rege-se, nas
omisses deste Captulo, pelas normas da
sociedade simples.
Pargrafo nico. O contrato social poder prever
a regncia supletiva da sociedade limitada pelas
normas da sociedade annima.
A*t" 1.054. O contrato mencionar, no que
couber, as indicaes do A*t" 997, e, se for o caso,
a firma social.
S%-9o II
Da& @uota&
A*t" 1.055. O capital social divide-se em quotas,
iguais ou desiguais, cabendo uma ou diversas a
cada scio.
1
o
Pela exata estimao de bens conferidos ao
capital social respondem solidariamente todos os
scios, at o prazo de cinco anos da data do
registro da sociedade.
2
o
vedada contribuio que consista em
prestao de servios.
A*t" 1.056. A quota indivisvel em relao
sociedade, salvo para efeito de transferncia, caso
em que se observar o disposto no artigo seguinte.
1
o
No caso de condomnio de quota, os direitos
a ela inerentes somente podem ser exercidos pelo
condmino representante, ou pelo inventariante do
esplio de scio falecido.
2
o
Sem prejuzo do disposto no A*t" 1.052, os
condminos de quota indivisa respondem
solidariamente pelas prestaes necessrias sua
integralizao.
A*t" 1.057. Na omisso do contrato, o scio pode
ceder sua quota, total ou parcialmente, a quem seja
scio, independentemente de audincia dos outros,
ou a estranho, se no houver oposio de titulares
de mais de um quarto do capital social.
Pargrafo nico. A cesso ter eficcia quanto
sociedade e terceiros, inclusive para os fins do
pargrafo nico do A*t" 1.003, a partir da averbao
do respectivo instrumento, subscrito pelos scios
anuentes.
A*t" 1.058. No integralizada a quota de scio
remisso, os outros scios podem, sem prejuzo do
disposto no A*t" 1.004 e seu pargrafo nico, tom-
la para si ou transferi-la a terceiros, excluindo o
primitivo titular e devolvendo-lhe o que houver pago,
deduzidos os juros da mora, as prestaes
estabelecidas no contrato mais as despesas.
A*t" 1.059. Os scios sero obrigados
reposio dos lucros e das quantias retiradas, a
qualquer ttulo, ainda que autorizados pelo contrato,
quando tais lucros ou quantia se distriburem com
prejuzo do capital.
10
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
S%-9o III
Da Ad#ini&t*a-9o
A*t" 1.060. A sociedade limitada administrada
por uma ou mais pessoas designadas no contrato
social ou em ato separado.
Pargrafo nico. A administrao atribuda no
contrato a todos os scios no se estende de pleno
direito aos que posteriormente adquiram essa
qualidade.
A*t" 1.061. Se o contrato permitir
administradores no scios, a designao deles
depender de aprovao da unanimidade dos
scios, enquanto o capital no estiver integralizado,
e de dois teros, no mnimo, aps a integralizao.
A*t" 1.062. O administrador designado em ato
separado investir-se- no cargo mediante termo de
posse no livro de atas da administrao.
1
o
Se o termo no for assinado nos trinta dias
seguintes designao, esta se tornar sem efeito.
2
o
Nos dez dias seguintes ao da investidura,
deve o administrador requerer seja averbada sua
nomeao no registro competente, mencionando o
seu nome, nacionalidade, estado civil, residncia,
com exibio de documento de identidade, o ato e a
data da nomeao e o prazo de gesto.
A*t" 1.063. O exerccio do cargo de
administrador cessa pela destituio, em qualquer
tempo, do titular, ou pelo trmino do prazo se, fixado
no contrato ou em ato separado, no houver
reconduo.
1
o
Tratando-se de scio nomeado
administrador no contrato, sua destituio somente
se opera pela aprovao de titulares de quotas
correspondentes, no mnimo, a dois teros do
capital social, salvo disposio contratual diversa.
2
o
A cessao do exerccio do cargo de
administrador deve ser averbada no registro
competente, mediante requerimento apresentado
nos dez dias seguintes ao da ocorrncia.
3
o
A renncia de administrador torna-se eficaz,
em relao sociedade, desde o momento em que
esta toma conhecimento da comunicao escrita do
renunciante; e, em relao a terceiros, aps a
averbao e publicao.
A*t" 1.064. O uso da firma ou denominao
social privativo dos administradores que tenham
os necessrios poderes.
A*t" 1.065. Ao trmino de cada exerccio social,
proceder-se- elaborao do inventrio, do
balano patrimonial e do balano de resultado
econmico.
S%-9o IV
Do Con&%Co Fi&,a
A*t" 1.066. Sem prejuzo dos poderes da
assemblia dos scios, pode o contrato instituir
conselho fiscal composto de trs ou mais membros
e respectivos suplentes, scios ou no, residentes
no Pas, eleitos na assemblia anual prevista no
A*t" 1.078.
1
o
No podem fazer parte do conselho fiscal,
alm dos inelegveis enumerados no 1
o
do A*t"
1.011, os membros dos demais rgos da
sociedade ou de outra por ela controlada, os
empregados de quaisquer delas ou dos respectivos
administradores, o cnjuge ou parente destes at o
terceiro grau.
2
o
assegurado aos scios minoritrios, que
representarem pelo menos um quinto do capital
social, o direito de eleger, separadamente, um dos
membros do conselho fiscal e o respectivo suplente.
A*t" 1.067. O membro ou suplente eleito,
assinando termo de posse lavrado no livro de atas e
pareceres do conselho fiscal, em que se mencione o
seu nome, nacionalidade, estado civil, residncia e
a data da escolha, ficar investido nas suas
funes, que exercer, salvo cessao anterior, at
a subseqente assemblia anual.
Pargrafo nico. Se o termo no for assinado
nos trinta dias seguintes ao da eleio, esta se
tornar sem efeito.
A*t" 1.068. A remunerao dos membros do
conselho fiscal ser fixada, anualmente, pela
assemblia dos scios que os eleger.
A*t" 1.069. Alm de outras atribuies
determinadas na lei ou no contrato social, aos
membros do conselho fiscal incumbem, individual
ou conjuntamente, os deveres seguintes:
- examinar, pelo menos trimestralmente, os
livros e papis da sociedade e o estado da caixa e
da carteira, devendo os administradores ou
liquidantes prestar-lhes as informaes solicitadas;
- lavrar no livro de atas e pareceres do
conselho fiscal o resultado dos exames referidos no
inciso deste artigo;
- exarar no mesmo livro e apresentar
assemblia anual dos scios parecer sobre os
negcios e as operaes sociais do exerccio em
que servirem, tomando por base o balano
patrimonial e o de resultado econmico;
11
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
V - denunciar os erros, fraudes ou crimes que
descobrirem, sugerindo providncias teis
sociedade;
V - convocar a assemblia dos scios se a
diretoria retardar por mais de trinta dias a sua
convocao anual, ou sempre que ocorram motivos
graves e urgentes;
V - praticar, durante o perodo da liquidao da
sociedade, os atos a que se refere este artigo, tendo
em vista as disposies especiais reguladoras da
liquidao.
A*t" 1.070. As atribuies e poderes conferidos
pela lei ao conselho fiscal no podem ser
outorgados a outro rgo da sociedade, e a
responsabilidade de seus membros obedece regra
que define a dos administradores (A*t" 1.016).
Pargrafo nico. O conselho fiscal poder
escolher para assisti-lo no exame dos livros, dos
balanos e das contas, contabilista legalmente
habilitado, mediante remunerao aprovada pela
assemblia dos scios.
S%-9o V
Da& D%i:%*a-.%& do& S2,io&
A*t" 1.071. Dependem da deliberao dos
scios, alm de outras matrias indicadas na lei ou
no contrato:
- a aprovao das contas da administrao;
- a designao dos administradores, quando
feita em ato separado;
- a destituio dos administradores;
V - o modo de sua remunerao, quando no
estabelecido no contrato;
V - a modificao do contrato social;
V - a incorporao, a fuso e a dissoluo da
sociedade, ou a cessao do estado de liquidao;
V - a nomeao e destituio dos liquidantes e
o julgamento das suas contas;
V - o pedido de concordata.
A*t" 1.072. As deliberaes dos scios,
obedecido o disposto no A*t" 1.010, sero tomadas
em reunio ou em assemblia, conforme previsto no
contrato social, devendo ser convocadas pelos
administradores nos casos previstos em lei ou no
contrato.
1
o
A deliberao em assemblia ser
obrigatria se o nmero dos scios for superior a
dez.
2
o
Dispensam-se as formalidades de
convocao previstas no 3
o
do A*t" 1.152, quando
todos os scios comparecerem ou se declararem,
por escrito, cientes do local, data, hora e ordem do
dia.
3
o
A reunio ou a assemblia tornam-se
dispensveis quando todos os scios decidirem, por
escrito, sobre a matria que seria objeto delas.
4
o
No caso do inciso V do artigo antecedente,
os administradores, se houver urgncia e com
autorizao de titulares de mais da metade do
capital social, podem requerer concordata
preventiva.
5
o
As deliberaes tomadas de conformidade
com a lei e o contrato vinculam todos os scios,
ainda que ausentes ou dissidentes.
6
o
Aplica-se s reunies dos scios, nos casos
omissos no contrato, o disposto na presente
Seo sobre a assemblia.
A*t" 1.073. A reunio ou a assemblia podem
tambm ser convocadas:
- por scio, quando os administradores
retardarem a convocao, por mais de sessenta
dias, nos casos previstos em lei ou no contrato, ou
por titulares de mais de um quinto do capital,
quando no atendido, no prazo de oito dias, pedido
de convocao fundamentado, com indicao das
matrias a serem tratadas;
- pelo conselho fiscal, se houver, nos casos a
que se refere o inciso V do A*t" 1.069.
A*t" 1.074. A assemblia dos scios instala-se
com a presena, em primeira convocao, de
titulares de no mnimo trs quartos do capital social,
e, em segunda, com qualquer nmero.
1
o
O scio pode ser representado na
assemblia por outro scio, ou por advogado,
mediante outorga de mandato com especificao
dos atos autorizados, devendo o instrumento ser
levado a registro, juntamente com a ata.
2
o
Nenhum scio, por si ou na condio de
mandatrio, pode votar matria que lhe diga
respeito diretamente.
A*t" 1.075. A assemblia ser presidida e
secretariada por scios escolhidos entre os
presentes.
1
o
Dos trabalhos e deliberaes ser lavrada,
no livro de atas da assemblia, ata assinada pelos
membros da mesa e por scios participantes da
reunio, quantos bastem validade das
deliberaes, mas sem prejuzo dos que queiram
assin-la.
2
o
Cpia da ata autenticada pelos
administradores, ou pela mesa, ser, nos vinte dias
subseqentes reunio, apresentada ao Registro
Pblico de Empresas Mercantis para arquivamento
e averbao.
12
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
3
o
Ao scio, que a solicitar, ser entregue cpia
autenticada da ata.
A*t" 1.076. Ressalvado o disposto no A*t" 1.061
e no 1
o
do A*t" 1.063, as deliberaes dos scios
sero tomadas:
- pelos votos correspondentes, no mnimo, a
trs quartos do capital social, nos casos previstos
nos incisos V e V do A*t" 1.071;
- pelos votos correspondentes a mais de
metade do capital social, nos casos previstos nos
incisos , , V e V do A*t" 1.071;
- pela maioria de votos dos presentes, nos
demais casos previstos na lei ou no contrato, se
este no exigir maioria mais elevada.
A*t" 1.077. Quando houver modificao do
contrato, fuso da sociedade, incorporao de
outra, ou dela por outra, ter o scio que dissentiu o
direito de retirar-se da sociedade, nos trinta dias
subseqentes reunio, aplicando-se, no silncio
do contrato social antes vigente, o disposto no A*t"
1.031.
A*t" 1.078. A assemblia dos scios deve
realizar-se ao menos uma vez por ano, nos quatro
meses seguintes ao trmino do exerccio social,
com o objetivo de:
- tomar as contas dos administradores e
deliberar sobre o balano patrimonial e o de
resultado econmico;
- designar administradores, quando for o caso;
- tratar de qualquer outro assunto constante da
ordem do dia.
1
o
At trinta dias antes da data marcada para a
assemblia, os documentos referidos no inciso
deste artigo devem ser postos, por escrito, e com a
prova do respectivo recebimento, disposio dos
scios que no exeram a administrao.
2
o
nstalada a assemblia, proceder-se-
leitura dos documentos referidos no pargrafo
antecedente, os quais sero submetidos, pelo
presidente, a discusso e votao, nesta no
podendo tomar parte os membros da administrao
e, se houver, os do conselho fiscal.
3
o
A aprovao, sem reserva, do balano
patrimonial e do de resultado econmico, salvo erro,
dolo ou simulao, exonera de responsabilidade os
membros da administrao e, se houver, os do
conselho fiscal.
4
o
Extingue-se em dois anos o direito de anular
a aprovao a que se refere o pargrafo
antecedente.
A*t" 1.079. Aplica-se s reunies dos scios, nos
casos omissos no contrato, o estabelecido nesta
Seo sobre a assemblia, obedecido o disposto no
1
o
do A*t" 1.072.
A*t" 1.080. As deliberaes infringentes do
contrato ou da lei tornam ilimitada a
responsabilidade dos que expressamente as
aprovaram.
S%-9o VI
Do Au#%nto % da R%du-9o do Ca$ita
A*t" 1.081. Ressalvado o disposto em lei
especial, integralizadas as quotas, pode ser o
capital aumentado, com a correspondente
modificao do contrato.
1
o
At trinta dias aps a deliberao, tero os
scios preferncia para participar do aumento, na
proporo das quotas de que sejam titulares.
2
o
cesso do direito de preferncia, aplica-se
o disposto no caput do A*t" 1.057.
3
o
Decorrido o prazo da preferncia, e
assumida pelos scios, ou por terceiros, a totalidade
do aumento, haver reunio ou assemblia dos
scios, para que seja aprovada a modificao do
contrato.
A*t" 1.082. Pode a sociedade reduzir o capital,
mediante a correspondente modificao do contrato:
- depois de integralizado, se houver perdas
irreparveis;
- se excessivo em relao ao objeto da
sociedade.
A*t" 1.083. No caso do inciso do artigo
antecedente, a reduo do capital ser realizada
com a diminuio proporcional do valor nominal das
quotas, tornando-se efetiva a partir da averbao,
no Registro Pblico de Empresas Mercantis, da ata
da assemblia que a tenha aprovado.
A*t" 1.084. No caso do inciso do A*t" 1.082, a
reduo do capital ser feita restituindo-se parte do
valor das quotas aos scios, ou dispensando-se as
prestaes ainda devidas, com diminuio
proporcional, em ambos os casos, do valor nominal
das quotas.
1
o
No prazo de noventa dias, contado da data
da publicao da ata da assemblia que aprovar a
reduo, o credor quirografrio, por ttulo lquido
anterior a essa data, poder opor-se ao deliberado.
2
o
A reduo somente se tornar eficaz se, no
prazo estabelecido no pargrafo antecedente, no
13
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
for impugnada, ou se provado o pagamento da
dvida ou o depsito judicial do respectivo valor.
3
o
Satisfeitas as condies estabelecidas no
pargrafo antecedente, proceder-se- averbao,
no Registro Pblico de Empresas Mercantis, da ata
que tenha aprovado a reduo.
S%-9o VII
Da R%&ou-9o da So,i%dad% %# R%a-9o a
S2,io& Mino*it)*io&
A*t" 1.085. Ressalvado o disposto no A*t" 1.030,
quando a maioria dos scios, representativa de
mais da metade do capital social, entender que um
ou mais scios esto pondo em risco a continuidade
da empresa, em virtude de atos de inegvel
gravidade, poder exclu-los da sociedade,
mediante alterao do contrato social, desde que
prevista neste a excluso por justa causa.
Pargrafo nico. A excluso somente poder ser
determinada em reunio ou assemblia
especialmente convocada para esse fim, ciente o
acusado em tempo hbil para permitir seu
comparecimento e o exerccio do direito de defesa.
A*t" 1.086. Efetuado o registro da alterao
contratual, aplicar-se- o disposto nos arts. 1.031 e
1.032.
S%-9o VIII
Da Di&&ou-9o
A*t" 1.087. A sociedade dissolve-se, de pleno
direito, por qualquer das causas previstas no A*t"
1.044.
ANFNIMAS
Sociedade comercial forma por, no mnimo, sete
scios, sendo o capital de cada um representado
pelo nmero proporcional de aes e sua
responsabilidade limitada ao capital investido.
Podem exercer qualquer tipo de atividade comercial,
industrial, agrcola ou de prestao de servios.
Apenas as sociedade annimas constitudas para
atividades bancrias, seguradoras, montepios e
afins devem receber autorizao especial para
funcionamento.
NOVO C?DIDO CIVI;
CAPTU;O V
Da So,i%dad% AnGni#a
S%-9o Hni,a
Da Ca*a,t%*i1a-9o
A*t" 1.088. Na sociedade annima ou
companhia, o capital divide-se em aes,
obrigando-se cada scio ou acionista somente pelo
preo de emisso das aes que subscrever ou
adquirir.
A*t" 1.089. A sociedade annima rege-se por lei
especial, aplicando-se-lhe, nos casos omissos, as
disposies deste Cdigo.
FIRMAS INDIVIDUAIS
O comrcio pode ser exercido assim por uma
pessoa isoladamente como por uma sociedade
comercial. Desta trataremos em outra oportunidade,
pois o que no interessa presentemente o exame
de aspectos jurdicos relacionadas com a pessoa
natural do comerciante.
Antes de faz-lo, porm, cumpre-nos observar
que o uso da palavra comerciante relativamente
recente. O seu emprego generalizou-se aps a
promulgao do Cdigo Comercial francs de 1807.
Utilizava-se at ento o vocbulo mercador.
Mas comerciante ou mercador, no importa, o
que o caracterizava era prtica profissional de atos
de comrcio. Em outros termos, qualquer que seja a
forma do exerccio da atividade comercial - em
sociedade ou isoladamente - sua caracterizao
indispensvel a prtica profissional de atos de
comrcio.
Entretanto, para o comerciante individual, alm
do exerccio profissional de atos de comrcio, que
requisito comum a toda sorte de atividade mercantil,
uma outra exigncia concorre para a sua
qualificao e sem a qual a prtica desenvolvida
ser irregular. Referimo-nos ao requisito da
capacidade - pressuposto do exerccio do comrcio
individual.
PRODUTOS E SERVIOS
FINANCEIROS
Depsitos a Vista e demais Produtos
Vinculados a Prestao de Se Bancrios
Entende-se por produtos de servios os,
relacionados prestao de servios aos clientes,
cuja remunerao ao banco obtida atravs do
float (permanncia de recursos transitrios dos
clientes no banco) ou pela cobrana de tarifa de
prestao de servio.
14
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
DEP?SITO I VISTA
A captao de depsitos a vista, livremente
movimentveis:
atividade tpica e distintiva dos bancos
comerciais;
configura os bancos comerciais como
entidades financeiras monetrias;
chamada de captao a custo zero
(dinheiro gratuito)
Existe entretanto um custo implcito na abertura
e movimentao da conta (custo operacional da
conta) para fazer frente a este custo, os bancos
podem estabelecer valores mnimos para a abertura
e manuteno de saldo mdio.
A conta o produto bsico de relao entre o
cliente e o banco, atravs dela so movimentados
os recursos do cliente, utilizando:
depsitos
cheques
ordens de pagamento;
etc...
Cheques
cheque uma ordem de pagamento a vista
(considera-se no escrita qualquer meno em
contrrio);
deve ser a apresentado para pagamento no
prazo 30 dias da emisso (quando emitido no lugar
onde deve ser pago), caso contrrio em 60 dias;
o portador do cheque tem o prazo de 6
meses para promover a execuo (ao de
cobrana judicial do cheque) contra seu emitente ou
avalista sob pena de prescrio (perder o direito a
esta ao judicial);
o cheque pr-datado no juridicamente
vlido, mas na prtica tem sido utilizado e, assim,
assume caractersticas de uma promissria;
Saques sobre valor
valores depositados em cheque (que
somente entram para as reservas ao banco aps
sua compensao) somente podem ser
movimentados, no mesmo dia, via cheque (ainda
assim caso sejam da mesma praa - cidade) pois do
contrrio do origem aos chamados "saques sobre
valor" onde o banco perde reservas pois estaria, na
verdade, emprestando um recurso antes de
realmente dispor dele;
os cheques administrativos, visados ou
DOC de emisso do prprio correntista so
movimentados como se dinheiro fossem, embora
sempre compensados.
Cheques cruzados
os cheques cruzados no podem ser
descontados, apenas depositados.
Recusa de pagamentos de cheques
os bancos podem recusar o pagamento de
cheques nos seguintes casos:
insuficincia de fundos (cheques sem
fundo),
divergncia ou insuficincia na assinatura
do emitente;
irregularidade formal (erro no preen-
chimento);
contra-ordem escrita do emitente (bloqueio);
encerramento de contas.
Cheques nominativos x ao portador
Aps o plano Collor, todos os cheques so
obrigatoriamente nominativos, que para saque,
depsito ou pagamento
os cheques acima de R$ 100,00 se no
forem nominativos sero devolvidos (sem que o
nome do emitente v para o cadastro de emitentes
de cheques sem fundos).
DEP?SITOS A PRABO 'CDB %
RDB(
D%$2&ito a P*a1o % d%#ai& $*oduto& d%
Ca$ta-9o
A captao de recursos uma das funes das
mesas de operaes das instituies financeiras
desempenhada pela chamada mesa de captao".
As mesas de operaes centralizam as
operaes com o mercado, ou seja, operaes que
envolvam a definio de taxa de juros e, por
conseguinte, o spread que a diferena do custo do
dinheiro tomado captado) e o custo do dinheiro
vendido (na norma de emprstimo).
A funo da mesa de captao formar uma
taxa para captao atravs de CDB/RDB que seja
baixa o bastante para garantir o lucro nas
operaes de emprstimo (dos recursos captados
atravs dos CDB/RDB) alta o bastante para ser
atrativa para os investidores.
CDB 'P*<+P2&(
CDB - Certificado de depsito bancrio e o RDB
- Recibo de depsito bancrio, so os mais antigos
ttulos de captao de recursos utilizados pelos
bancos comerciais, bancos de investimentos e
bancos mltiplos com pelo menos uma dessas
carteiras.
15
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
O prazo mnimo de 30 dias para ttulos
prefixados, que embutem uma expectativa
inflacionria na taxa nominal, j que o ganho real
(nominal - inflao) somente ser conhecido no dia
do resgate.
Para ttulos ps fixados em TR, o prazo mnimo
de 4 meses.
Desde que respeitados os prazos mnimos, o
CDB transfervel antes do vencimento por
endosso em preto (nominativo).
No podem ser prorrogados, mas podem ser
renovados.
Para os CDB -ps, o. pr-trateamento da TR nas
operaes cujo prazo no seja mltiplo de 30 dias
ser sempre feito nos primeiros dias de vigncia do
contrato at a data base.
CDB Ru*a
So ttulos cuja captao especfica dos
bancos comerciais e mltiplos com carteira
comercial. Seus prazos so idnticos aos do CDB.
A diferena fundamental que os recursos
captados por este ttulos devem ser
obrigatoriamente utilizados para o financiamento da
comercializao de produtos agropecurios e/ou
mquinas e equipamentos agrcolas. a
comprovao desta utilizao se d atravs de
mapas enviados ao BC.
CDB ,o# ta6a Jutuant%
Nas aplicaes com prazo mnimo de 30 dias,
existe a possibilidade, para o investidor, de
repactuar a cada 30 dias a taxa de remunerao do
CDB, dentro de critrios j estabelecidos no prprio
contrato.
RDB K R%,i:o d% D%$2&ito
Ban,)*io
nvestimento que garante ao cliente o resgate do
valor aplicado, acrescido do rendimento obtido por
taxa de juro negociada, ao final do prazo
estabelecido, deduzidas as despesas de imposto de
renda. Este recibo intransfervel.
um ttulo de renda fixa com prazo
predeterminado, cuja rentabilidade definida no ato
da negociao podendo ser pr-fixada ou ps-
fixada. um ttulo intransfervel que se destina s
aplicaes de pessoas fsicas e jurdicas com conta
corrente no banco.
COBRANA E PADAMENTO DE
TTU;OS E CARNLS
A cobrana de ttulos foi o produto mais
importante envolvido pelas instituies nos ltimos
10 anos.
Servem para aumentar o relacionamento
instituio financeira x empresa, aumentam a
quantidade de recursos transitrios e permitem
maiores aplicaes destes recursos em ttulos
pblicos.
A cobrana feita atravs de bloquetes que
podem circular pela cmara de compensao
(cmara de integrao regional) o que permite que
os bancos cobrem ttulos de clientes em qualquer
praa (desde que pagos at o vencimento - aps o
vencimento, o pagamento somente poder ser feito
na agencia emissora do bloquete).
Os valores resultantes da operao de cobrana
so automaticamente creditados na conta corrente
da empresa cliente no prazo estipulado entre o
banco e o cliente.
Vantagens da cobrana de ttulos:
Para o Banco:
1. aumento dos depsitos vista, pelos crditos
das liquidaes
2. aumento das receitas pela cobrana de tarifas
sobre servios
3. consolidao do relacionamento com o cliente
4. inexistncia do risco de crdito.
Para o Cliente:
1. capilaridade da rede bancria
2. crdito imediato dos ttulos cobrados
3. consolidao do relacionamento com o banco
4. garantia do processo de cobrana (quando
necessrio o protesto)
Processo de cobrana bancria:
1. Os ttulos a serem cobrados (ou mo-
dernamente apenas seus dados, via computador)
so passados ao banco;
2. o banco emite os bloquetes aos sacados
(aquele que dever pagar o valor do bloquete);
3. o sacado paga;
4. o banco credita o valor na conta do cliente
(cedente).
Diferentes tipos de cobrana (criados devido a
concorrncia):
cobrana imediata: sem registro de ttulos;
cobrana seriada: para pagamento de
parcelas
cobrana de consrcios: para pagamento de
consrcios;
16
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
cobrana de cheques pr-datados: cobrana
remunerada: remunerao dos valores cobrados;
cobrana indexada: em qualquer ndice ou
moeda;
cobrana casada: cedente sensibiliza
sacado e vice-versa;
cobrana programada: garantia do fluxo de
caixa do cedente;
cobrana antecipada: eliminao de tributos
de vendas a prazo;
cobrana caucionada: cobrana das
garantias de contratos de emprstimos
cobrana de ttulos descontados: desconto
de ttulos.
OBS.: nota fiscal x fatura x duplicata
nota fiscal um documento fiscal,
comprovante obrigatrio da sada de mercadoria de
um estabelecimento comercial ou industrial;
fatura uma relao de notas fiscais que
correspondem a uma venda a prazo;
duplicata um ttulo de crdito formal e
nominativo emitido pelo vendedor com a mesma
data, valor global e vencimento da fatura que lhe
deu origem e representa um direito de crdito do
sacador (vendedor) contra o sacado (comprador). A
propriedade da duplicata pode ser tranSTerida por
endosso.
PADAMENTOS DE TTU;OS E
CARNLS
Os ttulos a pagar de um cliente tm o mesmo
tratamento de seus ttulos a receber (cobrana).
O cliente informa ao banco, via computador, os
dados sobre seus fornecedores, com datas e
valores a serem pagos e, se for o caso, entrega de
comprovantes necessrios ao pagamento.
De posse desses dados, o banco organiza e
executa todo o fluxo de pagamento do cliente, via
dbito em conta DOC ou ordem de pagamento,
informando ao cliente todos os passos executados.
O documento de crdito (DOC) utilizado para
pagamentos ou depsitos entre bancos, mesmo
estando em praas diferentes.
A ordem de pagamento OP utilizada para
pagamentos ou depsitos dentro do mesmo banco,
para agencias em praas diferentes.
TRANSFERLNCIA AUTOMTICA
DE FUNDOS
Este servio prestado a clientes que, por
diversas razoes, necessitam manter diferentes
contas correntes em diferentes agncias de um
banco.
cliente determina o nvel de saldo que
deseja manter em cada uma dessas contas
correntes;
banco, ao final de cada dia, transfere saldo
de uma conta para outra de modo a manter os
nveis desejados em cada uma delas.
ARRECADAO DE TRIBUTOS
E TARIFAS PHB;ICAS
So servios prestados instituies pblicas,
atravs de acordos e convnios especficos, que
estabelecem as condies de arrecadaes e
repasses desses tributos/tarifas.
OBS.: os bancos, quando desempenham este
papel, esto substituindo as antigas coletorias de
impostos que tradicionalmente faziam a cobrana e
recebimento dos mesmos.
Ultimamente esta tarefa tambm tem sido
atribuda a agncias de correio.
Por outro lado, os bancos podem tambm ficar
incumbidos de pagar ao pblico, como por exemplo
restituio do mposto de Renda;
PS
FGTS
ETC...
A circular do BC 1.850/90 estabeleceu que os
tributos arrecadados tero o mesmo tratamento dos
depsitos a vista para efeitos do depsito
compulsrio (no geram float). As tarifas ficam de
fora e, portanto, continuam gerando float bancrio.
INTERNET BANMIND
'HOME+OFFICE BANMINDA
REMOTE BANMIND K BANCO
VIRTUA;(
A evoluo das tecnologias de informtica e
telecomunicaes permitiu a troca eletrnica de
informaes entre banco e cliente, criando a
possibilidade de novos produtos de servios como,
por exemplo,
Home banking
ED.
17
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
HOME BANMIND
Conceito
ligao entre o computador (ou fax) do
cliente e o computador do banco
caractersticas
a ligao feita atravs da linha telefnica
podendo ser pblica ou privada e utilizando os mais
diferentes meios como:
cabo;
fibra tica;
satlite.
os computadores do banco e cliente no
necessitam ser os mesmos, deve haver, porm
compatibilidade entre eles
necessria uma segurana na conexo e
na transmisso dos dados, o que possvel devido
utilizao de:
senha para que o computador do banco
possa reconhecer quem e o cliente que esta se
comunicando com ele.
criptografia (codificao) dos dados que
estiverem trafegando na linha telefnica, impedindo
que os mesmo sejam interceptados por terceiros.
Servios prestados atravs do homebanking
Consulta de saldos em conta corrente e
caderneta de poupana;
consulta de movimentaes em conta
corrente;
consultas de saldo e movimentao de
cobrana, contas a pagar,
consultas sobre posio de aplicaes e
resgate de fundos;
cotaes de moedas, ndices e bolsa de
valores"
solicitao de alteraes dos seus ttulos em
cobrana;
solicitao de tales de cheques;
movimentao de conta;
considerando o home banking a troca eletrnica
de informaes entre o banco e o cliente podemos
classificar as duas pontas da comunicao, bem
como o seu meio, da seguinte forma:
Base de difuso de informao pelo banco
central de atendimento
unidade de resposta audvel (talker)
talker com fax
telex
micro
mainframe (servidor de redes de
computador)
Canal utilizado para envio da informao:
modem (modelador / demodulador)
-aparelho que transforma as informaes do formato
gerado pelo computador. para o formato aceito pela
linha de comunicao e vice-versa.
linha telefnica (todas com a mesma funo
- transferncia de informaes - diferindo na
velocidade, qualidade e quantidade de informao
transferida)
discada
dedicada
transdata da embratel
Renpac
FM (receptor especial)
Veculo do cliente
telefone
fax
telex
monitor de videotexto
microcomputador
terminal ponto de venda
pager
REMOTE BANMIND
O conceito de remote banking. o de
atendimento ao cliente fora das agencias.
O atendimento dentro de agncias, alm de ser,
em muitas situaes, um incmodo ara os clientes
(trnsito e filas), um fator e despesas para os
bancos (investimentos em instalaes). Portanto o
remote banking foi uma soluo encontrada pelos
bancos.
Servios oferecidos
Saques em dinheiro
pontos de atendimento externo tipo rede
banco 24 horas
pontos de atendimento interno tipo balco
eletrnico
pontos de atendimento externo em postos
de gasolina e redes de lojas
Depsitos fora do caixa dos bancos
depsitos nas redes tipo banco 24 horas
depsitos expressos em caixas coletoras
depsitos em cheque pego em casa de
clientes
Entrega em domiclio de tales de cheque
em mos
via correio
Pagamento de contas fora do caixa dos
bancos
terminais de auto-pagamento
coletas de contas em casa para posterior
pagamento e devoluo de recibo pelo correio
envio das contas a pagar atravs dos
correios
18
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Dbito automtico em conta corrente de
concessionrias de servios pblicos e outras
empresas
Troca de informaes constante com os
bancos via home banking para obter extrato, aplicar
e etc...
Remessa de numerrio ao cliente.
O DINHEIRO DE P;STICO
Trata-se de uma srie de alternativas ao papel
moeda que tem como objetivo facilitar o dia a dia
das pessoas e, por outro lado, representam um
incentivo ao consumo.
FUNDOS MHTUOS DE
INVESTIMENTO
Fundo M=tuo d% Inv%&ti#%nto
%# D%:7ntu*%& % Nota&
P*o#i&&2*ia& 'Co##%*,ia Pa$%*&(
Semelhante aos fundos de renda fixa.
A diferena essencial que:
os fundos de renda fixa carregam ttulos de
emisso de instituies financeiras;
os Fundos Mtuos de nvestimento em
Debntures e Notas Promissrias carregam ttulos
de emisso de empresas.
Permitem que pequenos e mdios investidores
tenham, indiretamente, acesso s Debntures (hoje
inacessveis pelos seus altos valores de face).
Fundo M=tuo d% Inv%&ti#%nto
%# a-.%& 'FMIA(
um fundo destinado a investidores atrados
pelo mercado de aes que no tenham tempo ou
conhecimento para investir.
Formado por cotas com variao diria de valor.
Aplicaes e restantes feitos por telefone (Com
crditos e dbitos automticos na conta corrente).
Resgate - converso das cotas feita no dia
seguinte.
Carteira de aplicaes:
51% em aes de companhias abertas;
outros valores mobilirios emitidos por
companhias abertas;
cotas de FF e ttulos de renda fixa;
Pode manter posies em mercados org-
anizados de liquidao futura - mximo 9% do PL.
O resgate pode ser efetuado a qualquer tempo,
embora os estatutos prevejam a possibilidade de
carncia.
nstituies no financeiras podem administrar
estes fundos.
Fundo M=tuo d% Inv%&ti#%nto
%# a-.%& K ,a*t%i*a iv*% 'FMIAKC;(
um fundo de aes que tem a alternativa de
concentrar suas aplicaes em operaes de maior
risco e, portanto, com a possibilidade de alcanar
maiores ganhos ou perdas.
Sua composio consiste, no mnimo, de 51% de
suas aplicaes em:
aes, bnus de subscrio e debntures
conversveis em aes das companhias abertas
de depsito de aes, negociveis no pais,
de empresas do Mercosul;
posies em mercados organizados de
liquidao futura, envolvendo contratos
referenciados em aes ou ndices de aes desde
que no caracterize operaes de hedge ou
rendimentos pr-fixados;
O saldo de recursos (at 49%) poder ser
aplicado em
outros valores mobilirios de emisso de
companhias abertas, adquiridos em bolsas de
valores, mercados de balco organizados, ou
durante o perodo de distribuio pblica;
cotas de FF e ttulos de renda fixa;
cotas de FMA e FMA-CL.
Fundo d% Inv%&ti#%nto %# CoK
ta& d% Fundo M=tuo d%
Inv%&ti#%nto %# a-.%&
Fundos cuja carteira composta de aplicaes
em cotas de FMA, FMA-CL no limite mnimo de
95%. Os saldos dos recursos podem ser aplicados
em cotas de FF ou ttulos de renda fixa.
As demais caractersticas so idnticas s dos
FMA / FMA-CL.
Estes fundos foram uma alternativa para
pequenas instituies que no possuem uma
infra-estrutura para adequada anlise do mercado
de aes.
HOT MONEN
19
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
o emprstimo de curtssimo prazo
normalmente de 1 dia e no mximo de 10 dias.
comum criar-se um contrato fixo de hot money
para cada cliente, com todas as regras e permitindo
que cada liberao de recursos seja feita por fax,
telefone ou telex eliminando fluxo de papis.
A formao da taxa do Hot Money baseada na
taxa do CD do dia da operao mais o PS mais um
spread.
Exemplo:
Taxa do CD = 17%;
taxa do Hot = 119%;
margem da operao = 2%
PS = O,75% sobre 19% = O,1425%
Receita bruta do banco = margem da
operao = 2%
Receita lquida do banco = receita bruta -
PS = 2% - O,1425 = 1,8575%
CONTAS DARANTIDAS +
CHE@UES ESPECIAIS
um tipo de emprstimo em que so utilizadas
em conjunto duas contas:
a conta corrente de livre movimentao
a conta garantida
A conta garantida uma conta de crdito com
um valor limite, Normalmente movimentada pelo
cliente atravs de seus cheques, desde que no
haja saldo disponveis em sua conta corrente de
movimentao. A medida que entram recursos na
conta corrente do cliente, eles so usados para
cobrir o saldo devedor da conta garantida.
Para o cliente garante uma fluidez de recursos.
Para o Banco um poderoso recursos
mercadolgico.
Para as reservas do banco pode ser um
problema pois implica. em manuteno de reservas
e livre movimentao em stand by e, portanto, sem
aplicao.
CR>DITO ROTATIVO 'CABCR(
So linhas de crdito abertas com determinado
limite que as empresas utilizam a medida de suas
necessidades. Os encargos so cobrados de acordo
com sua utilizao, na mesma forma das contas ga-
rantidas
DESCONTOS DE TTU;OS
'NOTAS PROMISS?RIAS +
DUP;ICATAS(
o adiantamento de recursos aos clientes, feito
pelo banco, sobre valores referenciados em
duplicatas de cobrana ou notas promissrias, de
forma a antecipar o fluxo de caixa do cliente.
Normalmente, o desconto de duplicatas feito
sobre ttulos com prazo mximo de 60 dias e prazo
mdio de 30 dias.
A operao de desconto d direito de regresso,
ou seja, no vencimento, caso o ttulo no seja pago
pelo sacado, o cedente assume a responsabilidade
do pagamento, incluindo multa e/ou juros de mora
pelo atraso.
FINANCIAMENTO DE CAPITA;
DE DIRO
So as operaes tradicionais de emprstimos
vinculadas a um contrato especfico que estabelea
prazo, taxas, valores e garantias necessrias e que
atendam as necessidades do capital de giro das
empresas.
Os emprstimos normalmente so garantidos por
duplicatas numa relao de 120 a 150% do principal
emprestado.
;EASIND 'TIPOSA
FUNCIONAMENTOA BENS(
A& t*an&a-.%& d% O%a&in3O &% d%&%nvov%*a#
em #uito& $a8&%& do #undo ocidental e tm a sua
origem tcnica no sistema financeiro
norte-americano.
O sistema "leasing" no ainda muito bem
divulgado em muitos pases do Terceiro Mundo por
falta de iniciativa da Comunidade Financeira, ou por
falta de legislao em muitos desses pases.
No Brasil, a sistemtica de "leasing" interno foi
bastante explorada e muitos bancos possuem
departamentos especficos para tais operaes. O
Banco BCN do Grupo Conde, opera plenamente
com operaes de "leasing", desenvolvidas pelo
economista Dr. Mario Squassoni Filho para este
banco.
Um modo vivel para introduzir e promover este
sistema financeiro no Terceiro Mundo seria a
formao Oe "joint ventures" entre instituies
financeiras internacionais e bancos governamentais
do Terceiro Mundo, ou at operaes entre bancos
centrais e o World Bank" de Washington.
Na Colmbia, existe um "joint venture" entre o
"World Bank" e o "Banco de L Nacin de
20
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Colmbia" para oferecer operaes de "leasing"
importao de equipamentos industriais pesados.
Na China Comunista, recentemente, foi formado
um "joint venture" entre bancos alemes, japoneses
e o "China Bank" para oferecer estas operaes de
easing' internacional.
Conceitos
A PA;AVRA O;EASINDO" A matria de que
vamos tratar conhecida simplesmente como
easing" e, por ser aceita em todos os pases sob
esta denominao, us-la-emos sem aspas.
Leasing vem do verbo "to lease" (arrendar) e
pode significar o processo de arrendamento
(operao de leasing), ou ter o sentido substantivo
de arrendamento enquanto tal (contrato de leasing).
O legislador brasileiro preferiu deixar de lado o
termo ingls e empregou, em seu lugar,
"arrendamento mercantil", devido, sem dvida, s
peculiaridades do instituto no direito ptrio.
Outras legislaes, tambm, preferem usar
expresses tpicas. Assim, a Frana apelidou o
leasing de "prt-bail" e de "crdit-bail" e a Blgica
empregou a expresso "location-financement". Os
italianos chamam o leasing de ocazione finan-
ziaria", "prestito locativo" e "finanziamento di
locazione". Na Alemanha, os autores usam o termo
ingls e, raramente, o correspondente "Miet".
Nos Estados Unidos, duas so as palavras
empregadas na operao de locao de bens:
"renting", ou seja, qualquer operao de aluguei de
coisas Teito pelo proprietrio das mesmas e
easing", ou seja, o aluguei feito por quem no o
fabricante, mas que financia, para o locatrio, a utili-
zao da coisa, sendo que as contraprestaes
pagas a ttulo de aluguei podero reverter, ao final
do contrato, em prestaes de um contrato de
compra e venda, caso o locatrio queira tornar-se
proprietrio da coisa.
COLLOT critica o termo "crdit-bail"
(crdito-arrendamento) e prope que seja
substitudo por "equipement-bail"
(equipamento-arrendamento).
Afirma COLLOT: "Em primeiro lugar ex-
pliquemos as palavras empregadas:
a) a palavra "arrendamento"
Pelas razes precedentes, deixamos margem
promessa unilateral de venda. Com efeito, para
definir as relaes da empresa de leasing e o
arrendatrio-usuario com terceiros diversos do fabri-
,ant%A o t%*#o a**%nda#%nto < o #ai& ,onK
veniente ' Explica perfeitamente as intenes das
partes que se negam a toda transferncia de
propriedade com suas conseqncias prejudiciais
em caso de falncia. As obrigaes de manuteno,
de bom uso, de assegurar, de pagar aluguis, de
resciso em caso de falta de pagamento ou de
inobservncia de qualquer das clusulas do
contrato, esto na essncia mesma do aluguel, que
permite o desfrute e o uso pleno e total do material.
As facetas contbil e fiscal, na origem do contrato
de leasing, so respeitadas igualmente. nclusive,
acrescentamos que a supresso da promessa
unilateral de venda, em comparao com os altos
aluguis cobrados, consolidaria a posio da em-
presa de leasing em caso de falncia, quando,
ento, a jurisprudncia poderia assimilar o leasing
venda a prazo.
b) O termo "equipamento":
Este termo nos foi sugerido pelas sociedades
francesas de leasing, que utilizam com mais
freqncia os termos "aluguel" e "equipamento' sem
nenhum respaldo. O termo equipamento significa,
por um lado, o domnio de atividade do contrato que
est especialmente reservado para o equipamento
industrial, comercial e profissional. Assinala,
ademais, o aspecto financeiro da inverso: a
operao de crdito a mdio prazo. Citemos, ainda,
uma instituio bastante nova que apresenta
algumas analogias com a nossa: a tomada de pro-
priedade e dos bens de equipamento (cf. as placas
de propriedade). gualmente somos tentados a
adotar o termo equipamento, por uma segunda
razo. Queremos falar da estreita colaborao entre
a sociedade de leasing e o fabricante. Aqui h por
parte da sociedade de leasing e do usurio, atuando
conjuntamente, um ato econmico de equipamento."
A respeito do termo "crdit-bail", CALAS-AULOY
professor na Faculdade de Direito de Montpellier,
em conferncia pronunciada em 1970, nas
"journes d'tude" por aquela Faculdade, afirmou:
Portanto, o nome "leasing" no quer dizer grande
coisa. Seu equivalente francs mais exato seria sem
dvida a palavra "bail". O legislador francs
escolheu uma expresso que denota melhor a
complexidade da operao: entre ns o leasing
tornou-se o "crdit-bail", e, sob esta denominao
que ns o empregamos constantemente.
Por que "crdit-bail"? Porque tal contrato, como
muitos outros, uma tcnica jurdica ao servio de
uma necessidade econmica, tcnica e jurdica que
se apresenta no arrendamento, necessidade eco-
nmica que uma necessidade de crdito, e mais
precisamente uma necessidade de ,*<dito a on3o
ou mdio $*a1oA $o*5u% o ,*<ditoKa**%nda#%nto
ir permitir s empresas obter bens de produo
graas a um financiamento exterior. A operao
relaciona, pois, trs tipos de pessoas:
- aquela que fornece o bem e que ns
chamamos de "vendedor"-,
21
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
- aquela que fornece o numerrio e que ns
chamamos de "credor";
- aquela que obtm a coisa sem que tenha de
fornecer numerrio, e que ns chamamos de
"usurio".
Por conseqncia, em direito, o "crdit-bail" a
operao pela qual um estabelecimento credor,
aps ter comprado um bem, o loca a uma empresa
usuria, que, no fim do arrendamento poder
adquirir a propriedade do bem. pagamento dos
aluguis ' e depois o do preo eventual residual,
permite ao credor recuperar os fundos que
despendeu."
DEFINIEES DE ;EASIND" Muitas so as
definies encontradas nos, tratados e nas
legislaes dos vrios pases. A lei brasileira o
definiu do seguinte modo. Considera-se
arrendamento mercantil a operao realizada entre
pessoas jurdicas, que tenha por objeto o
arrendamento de bens adquiridos a terceiros pela
arrendadora, para fins de uso prprio da
arrendatria e que atendam s especificaes
desta."
JOS W. N. QUEROZ, que estudou a matria
em profundidade, assim se expressa:
"Conseqentemente, poder-se-ia definir o %a&in3A
em sentido lato, como um, acordo mediante o qual
uma empresa, necessitando utilizar determinado
equipamento, veculo ou imvel (terreno ou edifi-
cao), ao, invs de comprar, consegue que uma
empresa, chamada de %a&in3 'o,ado*a(A
adquira-o e loque-o empresa interessada, por
prazo determinado, findo o qual poder a locatria
optar entre a devoluo do objeto do contrato, a
renovao da locao ou a sua aquisio por
compra e venda, pelo valor residual avenado no
instrumento contratual."
SERGE ROLN alinha outras definies, que
passamos a transcrever:
- "O leasing uma operao de financiamento a
mdio e longo prazo, praticada por uma sociedade
financeira, e que tem como suporte jurdico um
contrato de aluguei de coisas;
- "O leasing e uma operao financeira efetuada
por sociedades especializadas, que, a pedido de
seus clientes, compram bens de equipamento e os
colocam disposio das firmas requerentes em
forma e arrendamento ligado a condies espe-
ciais".
O prprio SERGE ROLN definiu o leasing, nos
seguintes termos: "Para ns, o leasing um
financiamento destinado a oferecer aos industriais e
aos comerciantes um meio flexvel e novo de dispor
de um bem de equipamento, alugando-o em vez de
compra-lo Esta operao realizada por
sociedades especializadas que compram o material,
seguindo as especificaes do futuro usurio,
alugando-o durante. o prazo convencionado e
mediante a percepo de contra prestaes fixadas
em contrato e que deve reservar ao arrendatrio
uma opo de compra do bem ao trmino do
perodo inicial."
RCHARD VANCL oferece a seguinte definio:
"Trata-se de um contrato pelo qual o arrendatrio
aceita efetuar uma srie de pagamentos ao
arrendador, pagamentos que, no todo, excedem o
prego de compra do bem adquirido. De um modo
geral os pagamentos so escalonados em perodo
equivalente maior parte da vida til do bem.
Durante esse perodo, chamado perodo inicial do
aluguel, o contrato e irrevogvel pelas partes, e o
arrendatrio est obrigado a continuar pagando os
aluguis."
Na Frana, como dissemos, o leasing chamado
de "crdit-bail" e a definio desse instituto
encontra-se na Lei 661455 (art. 10) nos seguintes
termos: "As operaoes de crdito-arrendamento
("'crdit-bail") a que se refere a presente lei so
operaes e locao de bens de equipamento,
material de trabalho ou de bens imveis de uso
profissional, especialmente adquiridos com vistas a
essa locao por empresas que permanecem
proprietrias destes bens, quando essas operaes,
qualquer que seja sua denominao, do ao
locatrio a, faculdade de obter total ou parcialmente
os bens locados, mediante um preo conven-
cionado, levando-se em conta, pelo menos em
parte, os pagamentos efetuados a ttulo de aluguel"
A Blgica, por sua vez, tratou da matria
referente ao. Leasing em seu Decreto Real n. 55, de
10.11.67. a exposio de motivos ficou esclarecido
que: "As empresas especializadas adquirem bens
de equipamento segundo as especificaes de seus
clientes %A *%&%*vandoK&% a $*o$*i%dad% do&
#%&#o&A d9oKno& %# a**%nda#%nto $o* u#
$%*8odo ,o**%&$ond%nt% durao resumida da
utilizao econmica os ens, mediante pagamento
de alugueres calculados de modo que se amortize o
valor dos bens, no perodo de utilizao previsto no
contrato. De maneira acessoria, os contratos de
arrendamento concedem ao usurio uma opo de
compra dos bens arrendados, opo que o usurio
poder exercer ao final do arrendamento, mediante
o pagamento de uma quantia que comparada ao
valor residual estimado dos bens."
Na Espanha, o projeto de regulamentao do
leasing fixou o entendimento que devem ser
includas neste instituto as operaes de
arrendamento de bens de equipamento,
entendendo-se como bens de equipamento os
destinados s atividades prprias de uma empresa.
Ao analisarmos o art. 10 da Lei n. 6.099/74,
voltaremos ao assunto, especificamente no tocante
ao conceito que o instituto recebeu em nossa
22
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
legislao. No momento, o cotejo com as definies
oferecidas pela Doutrina e pela Legislao serviro
para dar ao leitor um conceito aproximativo do que
seja leasing.
ipos
RENTNG E LEASNG. A cesso do uso poder
ser compensada por um simples aluguel, ou
operar-se atravs de uma atividade financeira. No
primeiro caso, h locao no sentido tradicional, ou,
de acordo com a expresso americana, o "renting",
no segundo, ter-se- o arrendamento uni-
versalmente apelidado de "leasing". Estas so as
duas formas bsicas que a locao assume e que
sero analisadas a seguir.
O "RENTNG" E O "OPERACONAL LEASNG".
A locao pura e simples de bens foi a primitiva
forma, visto que o leasing, por envolver
financiamento, exige certa sofisticao. O "renting"
apareceu sob a espcie de aluguei de aparelhos ou
mquinas por parte dos fabricantes ou produtores.
Consiste esse instituto no arrendamento de
bens, a curto prazo de tempo, no qual no
prevista a possibilidade de o arrendatrio adquirir o
= ao final do contrato, embora isto possa acontecer.
O locador fica obrigado a arcar com certos nus da
locao, tais como a manuteno e a assistncia
tcnica.
Alguns autores fazem distino entre renting" e
"operational leasing". O primeiro, seria considerado
como o arrendamento de bens mveis, pelo
fabricante, por curto espao de tempo, enquanto, o
segundo envolveria, tambm, a idia de in-
vestimento do locador, embora visando um certo fim
ou um determinado servio.
Na prtica, porm, o tratamento fiscal o
mesmo, tanto para o "renting", quanto para o
"operational leasing". Alm do mais, possuindo o
Brasil tratamento uniforme para a locao de bens,
no haveria razo para nos determos em anlises
de conceitos aliengenas.
O Cdigo Comercial define a "locao mercantil"
seguinte modo: "A locao mercantil o contrato
pelo qual uma cls partes se obriga a dar outra,
por determinado tempo e preo certo, o uso de
alguma coisa, ou do seu trabalho".
No anteprojeto do Cdigo Civil a locao foi
prevista nos arts. 552 e seguintes, mas os seus
autores evitaram tratar especificamente do leasing.
Assim sendo, a locao continuar, ao que
parece, sujeita s regras gerais que vem regendo
esse tipo de operao, as quais poderiam ser assim
resumidas:
a) o locador fica obrigado a entregar a coisa
alugada e a mant-la na posse do locatrio durante
todo o tempo do contrato;
b) o locatrio, por sua vez, fica obrigado a
servir-se do uso da coisa na forma convencionada
em contrato e a pagar pontualmente o aluguel, bem
como a levar ao conhecimento do locador as
turbaes de terceiros e a restituir a coisa, finda a
locao, no estado em que a recebeu, salvo as
deterioraes ocorridas pela ao da natureza e
pelo uso regular da coisa;
c) quanto ao contrato propriamente, dito, e feito
porque o locatrio prefere usar coisa alheia, ao
invs de adquiri-la. No revista, portanto, a
compra do bem locado, nem h previso de valor
residual, pois as prestaes no contm,
necessariamente, a faculdade de compra pelo
locatrio, ao final do contrato. O prazo do contrato ,
em geral, de curta durao e sempre determinado.
A tendncia da empresa que opera com o
"renting" de se tornar especializada na locao de
determinados bens. E uma espcie de sociedade de
prestao de servios, sendo que, ao invs de
executar a prestao, cede seus bens locatria,
para que ela, com seus prprios meios, taa uso
deles. E o que acontece, por exemplo, com o
aluguei de carros e vages.
A sociedade que opera com "renting" se v
coartada pelos meios que fazem sua prpria oferta,
sendo que, por isso mesmo, seu campo de ao e
menor que o de uma pessoa jurdica que opere com
leasing. Seus bens ficam, com o tempo, standarti-
zados, de acordo com o setor da economia que
deseja servir, embora tenha. possibilidade de
fornecer assistncia tcnica e manuteno,
diminuindo, assim, o custo da operao. Em razo
dessa tcnica prpria, o "renting" usado, de
preferncia, para Computadores eletrnicos,
mquinas xerogrficas e automveis.
Em concluso, o renting oferece as seguintes
caractersticas
a) arrendamento, sem haver opo de compra;
b) contrato rescindvel pelo arrendatrio, sem
que o prazo determinado em contrato tenha a
mesma rigidez do contrato de leasing
c) manuteno e assistncia tcnica, em geral,
previstas como encargo do locador,
d) a operao poder ser contratada diretamente
com o fabricante.
Na legislao do imposto de renda, o "renting"
previsto no art. 71 da Lei n. 45.061/64 (RR, art.
174). possvel a deduo de despesas com
aluguis, quando necessrias para que a empresa
mantenha a posse, uso ou fruio do bem que
produz o rendimento e desde que o aluguei no
constitua aplicao de capital na aquisio do bem,
nem distribuio disfarada de lucros.
23
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
;EASIND FINANCEIRO 'FINANCIA;
;EASIND(" RUOZ definiu o leasing financeiro como
sendo uma operao de financiamento a mdio e
longo prazo, baseada num contrato de locao de
bens mveis ou imveis. O financiamento conse-
guido por um intermedirio financeiro, que intervm
entre o estabelecimento produtor do bem objeto do
contrato e o estabelecimento que solicita uso do
mesmo, adquirindo do primeiro o bem mencionado
e cedendo-o em locao ao segundo, o qual se
compromete, de modo irrevogvel, a cumprir para
com o intermedirio financeiro com certas
exigncias peridicas, atravs de uma quantia
global superior ao custo do bem, cuja propriedade,
no trmino do contrato, poder ser transferida, a
ttulo oneroso, do intermedirio financeiro ao
estabelecimento locatrio, pela iniciativa deste lti-
mo,
FOSSATIA analisando esta definio, enumera
os seguintes pontos caractersticos do leasing
financeiro:
- operao tpica de financiamento! o escopo
principal, no caso; o de financiar o locatrio, o
qual, na maioria das vezes, visa adquirir o bem
arrendado;
- celebrado para durao a mdio e longo
prazos. A durao efetiva de um contrato de leasing
financeiro cautelosamente calculada em relao
durao econmica do bem cedido em arrenda-
mento;
- o o:!%to do contrato est no arrendamento de
bens mveis e imveis. Enquanto no leasing
operacional "renting" so objeto de locao apenas
bens standartizados, no leasing financeiro so
objeto de contrato bens diversificados, desde que
possam ter grande utilizao para a arrendatria;
- no tocante ao ntermedirio financeiro, as
empresas que alugam seus bens no os fabricam
porque no so industriais. So, na verdade,
sociedades financeiras, constitudas com a
participao de institutos de crdito, de companhias
de seguros ou investidores organizados
- o contrato tem carter irrevo"vel, A retratao
pelo arrendatrio permitida quando desembolsado
em favor do arrendador o valor das prestaes a
pagar (com desconto geralmente muito pequeno) e
da multa contratual, se for o caso. Na opinio de
RUOZ, um contrato de leasing e um contrato "sui
generis", no qual coexistem as caractersticas de
contrato de mtuo, de locao e de compra e
venda, de locao e eventual compra e venda,
compra e venda entre estabelecimento produtor e
locatrio, locao entre empresa locatria e
empresa locadora, eventual compra e venda, no
trmino do contrato, entre ambas;
# as contrapresta$es so peridicas. Fixa-se
uma prestao determinada, mensal, semestral ou
anual, podendo, em alguns pases, ficar acertado
que as contraprestaes sero progressivas ou.
regressivas, tendo-se em conta a depreciao, os
juros do capital empatado, as despesas de
administrao e os encargos que pesam sobre o
locador;
- a respeito das op$es, ao final do contrato, so
apontadas as seguintes: (a) o arrendatrio poder
renovar o contrato, com nova fixao de contra
prestaes peridicas, inferiores s do primeiro
contrato; (b) poder, por outro lado, restituir o bem
arrendado, ou (c) tornar-se proprietrio do bem
objeto do contrato, pagando, neste caso, uma soma
estipulada de antemo.
Em suma, o leasing financeiro mais rentvel
que o operacional, mas no oferece ao arrendatrio
a assistncia que o leasing operacional proporciona,
Alm do mais o leasing financeiro exige do
arrendador maior cuidado no clculo de sua
rentabilidade, j que os bens esto sujeitos ao
fenmeno da 'obsolescncia".
A respeito do leasing financeiro RUOZ, afirma:
Quando a sociedade financeira de leasing no
concede ao locatrio o complexo de servios
colaterais examinados no pargrafo precedente, o
leasing praticado por e a perde as caractersticas
operativas e torna-se exclusivamente instrumento
de financiamento da "azienda" locatria. Por isto, tal
tipo de leasing chamado de financeiro."
B. MRA, em conferncia pronunciada em
30.09.65 (B. Mra Diretor Geral da Unio
Francesa de Bancos e Presidente Diretor Geral da
"Cie. pour a Location d'Equipements
Professioneis-CLEP), afirmava "Todos sabem que
se trata de uma frmula na qual um industrial, ao
invs de adquirir um bem mvel de que necessita e
aps ter conseguido saber quais as suas caracte-
rsticas e seu preo, junto ao vendedor, solicita a
uma sociedade financeira especializada que o
compre em seu lugar e o alugue por um perodo
convencionado, varivel em cada caso, mas sempre
suficiente para permitir a amortizao integral do in-
vestimento realizado pela sociedade financeira. No
final desse perodo, a empresa locatria pode
escolher entre restituir simplesmente o bem locado,
alug-lo novamente para um perodo varivel
mediante uma renda reduzida ou, enfim, adquiri-lo
por um preo menor."
ESP>CIES DE ;EASIND" A diviso exata das
vrias espcies de leasing, ou a sua classificao
em "tipos", tarefa difcil, uma vez que o instituto
est, ainda, em fase de formao e no recebeu
tratamento definitivo em nossa legislao.
Deixamos bem claro que j se pode achar uma
diviso fixada nos dois tipos bsicos de. locao,
acima apontados, ou seja, leasing operacional e
leasing financeiro. Fora desses limites, os autores
fazem conjecturas e seria exaustivo enumerarmos
as espcies por eles apontadas. A ttulo de
exemplo, transcrevemos um trecho do artigo escrito
pelo Prof. MAURO BRANDARLOPES no "O Estado
24
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
de So Paulo" (edi de 25.12.74), mas, como ele
mesmo 2;o no uma diviso exaustiva. Assim,
esclarece ele:
"So trs as espcies bsicas do "leasing"-.
a) Na primeira espcie, o agente do 'leasing", o
"lessor" do direito americano (a seguir denominado
"arrendador", por convenincia de exposio),
compra do produtor ou intermedirio determinada
coisa, sob especificaes ou no do tomador do
"leasing" o "lessee" do direito americano (a seguir
denominado "arrendatrio", por convenincia de
exposio) e d a este em "locao", mediante um
"aluguel", pagvel em parcelas, que na sua
integridade igual aos custos totais relativos
coisa, os quais ter de suportar durante todo o
prazo do contrato , sejam de que natureza forem,
acrescidos e seu lucro. A "locao" se liga uma
opo do arrendatrio para compra da coisa, no
trmino do prazo, por preo residual
preestabelecido. O contrato no denuncivel pon
vontade unilateral de qualquer das partes. E esta a
forma bsica e original do negcio, que se
denominou inicialmente de "financial leasing" ou "full
payout lease".
Desta espcie h uma segunda modalidade,
geralmente escolhida para coisa mais facilmente
colocvel no mercado. Nesta segunda modalidade
da primeira espcie, modificam-se os termos do
contrato escrito, de modo que o arrendatrio tenha a
faculdade unilateral de rescindi-lo a qualquer tempo,
sem que com isso se lhe tire necessariamente a
opo de compra. Permanece o elemento bsico de
que o "aluguel", na sua integridade, ou at o
momento, seja ele qual for, escolha do
arrendatrio, em que por este denunciado o
contrato, cobrir sempre os custos totais do
arrendador, acrescidos de seu lucro, ou seja, a
opera ao conserva o seu carter de "full payout
lease". A opo de compra, que pode ter o
arrendatrio, ser ento, no por preo residual
predeterminado, mas pelo preo de mercado da
coisa rio momento em que for exercida a opo. E
esta a modalidade denominada de "operating
lease".
A primeira espcie do negcio tem ainda uma
terceira modalidade, na qual se tem o mesmo
contrato inicialmente descrito, e conhecido por
"financiar leasing", ou seja, uma "locao" mediante
"aluguel" correspondente aos custos totais do
arrendador, acrescidos de seu lucro (operao que
tem portanto o mesmo carter de "full payout
lease"), e no cancelvel unilateralmente, mas sem
opo de compra, ou com opo ao preo de
mercado no momento de seu exerccio. Esta
terceira modalidade da spcie bsica no mais
do que simples modificao de traos no
essenciais das duas outras.
b) Na segunda espcie de "leasing", o
arrendatrio simplesmente assume a funo. que
nas modalidades da primeira espcie tem o produtor
da coisa ou intermedirio na sua venda; o
arrendatrio vende coisa sua ao arrendador, para
em seguida dele torn-la em "locao", com as
mes#a& ,)u&ua& Junda#%ntai& do& ,ont*ato&
ant%*io*#%nt% d%&,*ito&A ou &%!aA #%diant% o
mesmo Oau3u%O ,o#$*%%n&ivo d% ,u&to& %
u,*o&A ou &%!aA dando ) o$%*a-9o o ,a*)t%* d%
OJu $aPout %a&% , inclusive tambm com a
possvel opo de' compra por valor residual
predeterminado ou por valor de mercado no
momento de seu exerccio. Esta espcie, que
tambm pode tomar a forma de contrato
denuncivel pelo arrendatrio a qualquer tempo,
como no "operating lease", a forma denominada
de "ease back".
C) A terceira espcie de "leasing", conhecida por
"self leasing", apresenta duas modalidades. Na
primeira, sociedades de um mesmo grupo
econmico, ou seja, sociedades coligadas ou
interdependentes, assumem as posies do
arrendador, do arrendatrio e do vendedor da coisa,
respectivamente, ou somente os dois primeiros.
Assim, uma delas, na qualidade de arrendador,
adquire a coisa de sociedade, que pode ou no
pertencer ao grupo, na qualidade de arrendatria. O
"leasing" tem aqui a mesma caracterstica bsica
das modalidades j descritas nas espcies an-
teriores, ou seja, o carter de "payout lease". No
importam as razes da operao, bastando que,
embora entre sociedades do mesmo grupo, o
contrato exiba o mesmo trao fundamental do
"leasing" entre pessoas economicamente estranhas
umas s outras..
Na segunda modalidade desta terceira espcie,
o fabricante ou produtor da coisa assume a posio
de arrendador, e d diretamente ao arrendatrio, em
"locao", a coisa que fabricou, mediante contrato
com a mesma caracterstica bsica dos demais
contratos descritos, ou seja, o "aluguel"
compreensivo de custos totais e lucro ("full payout
lease"), com a possvel opo de compra e os
diversos mecanismos para o seu exerccio.
Na descrio feita - (no nmero anterior) das
diversas espcies de "leasing", percebe-se
claramente qual a sua caracterstica essencial,
devidamente acentuada que foi em cada
modalidade o carter do "aluguel" pactuado. Este
"aluguel", na sua integridade, ou seja, no total de
suas parcelas, compreende' a totalidade dos custos
suportados pelo operador, acrescidos de seu lucro,
o que torna impossvel considerar o contrato como
sendo de simples locao. Nesta, o uso da coisa
dado ao locatrio mediante equivalente
contraprestao, nisto consistindo a comutatividade
do contrato no "leasing", o "aluguel" no se pode
dizer equivalente ao valor de uso da coisa antes
25
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
est em flagrante desproporo com ele,
excedendo-o de muito, para alcanar e mesmo
ultrapassar o valor ela, o que tira inteiramente ao
contrato de locao o elemento de comutatividade.
Na verdade, o "aluguel" total pago pelo
arrendatrio eqivale a importncia muito superior
ao valor da prpria coisa, acrescida de todos os
custos acessrios e do lucro que tem o arrendador.
Analisada friamente a operao nas suas
implicaes econmicas, o arrendador funciona
manifestamente como autntico financiador, e o
arrendatrio como financiado; a importncia do
arrendamento, aplicada pelo arrendador na compra
da coisa, ou por esta representada, se j de sua
propriedade, simplesmente paga parceladamente
sob a forma de "aluguel", com todos os custos
acessrios, e acrescida do lucro do financiador.
Admitida esta realidade econmica, e no parece
possvel negar a evidncia dos fatos, v-se desde
logo que em todas as trs aludidas espcies de
"leasing", nas suas diferentes modalidades, existe
real financiamento, com a tpica conseqncia,
diretamente visada, a de permitir ao financiado, para
seu "capital de giro", o uso de quantias que de outra
forma permaneceriam imobilizadas. este o fim de
todo o financiamento no campo industrial, a alter-
nativa seria dispndio direto na aquisio da coisa
pelo interessado ou o uso de numerrio prprio para
capital de giro.
Assim, nas trs modalidades da primeira espcie
de "leasing", arrendador que usando numerrio
prprio ou financiado por outrem, desembolsa o
valor da coisa, na sua aquisio, ou a produz ele
mesmo, e o recobra do arrendatrio, em parcelas
equivalentes no seu total ao valor de aquisio, ou
ao valor da coisa produzida, mais custos e mais
lucros.
No "lease back", o arrendatrio obtm o seu
capital de giro mediante venda da coisa ao
arrendador, que lhe paga o seu valor, a em seguida
recuper-lo na operao de leasing com todos os
seus custos e mais lucro. No "self leasing",
verdade, o motivo da operao pode ser diferente, e
mesmo de carter no econmico, mas o "leasing"
propriamente assume as mesmas caractersticas
econmicas."
Quisemos transcrever. estas linhas do Prof.
Mauro, no porque julguemos sua diviso perfeita,
pois o prprio autor assevera no ser exaustiva a
definio que apontou. Foi nossa inteno poupar
ao leitor a busca, em seus arquivos, do artigo citado
e, sobretudo ' por considerarmos. de grande valia as
idias ai expressas por um professor adjunto da
Faculdade de Direito a USP, uma vez que aquela
casa celeiro de grandes valores no mundo
jurdico. J que estamos nas pginas iniciais de
nossa histria do leasing, vale meditarmos sobre o
que disse o professor que, embora colocando-se em
aberta contradio, em muitos lugares do citado
artigo, com as normas expressas pela Lei 6.099/74,
pode colaborar no campo de ."lege referenda", para
uma elaborao mais acurada do aspecto comercial
do leasing.
FINANCIAMENTO DE CAPITA;
FIQO
Em termos da contabilidade de uma empresa,
aquele representado por imveis, mquinas e
equipamentos. tambm chamado de ativo fixo. De
acordo com a concepo marxista, a parte no
circulante do capital constante, isto , a parte do
capital utilizada em mquinas, equipamentos,
instalaes etc. Veja tambm Ativo; Capital
Constante.
CDC K CR>DITO DIRETO AO
CONSUMIDOR
o financiamento concedido por uma Financeira
para aquisio de bens e servios por seus clientes.
Sua maior utilizao na aquisio de veculos e
eletrodomsticos.
O bem adquirido serve de garantia da opera ao,
ficando a ela vinculado pela figura da alienao
fiduciria (a propriedade do bem adquirido fica com
a financeira at a quitao do emprstimo).
CADERNETAS DE POUPANA
Contas sobre cujos depsitos so creditados
mensalmente (lei de agosto de 1983) juros e
correo monetria, uma vez observada a condio
de que saques e depsitos sejam feitos em pocas
predeterminadas. O funcionamento das
Associaes de Poupana e Emprstimo foi
decretado em 1966 com o objetivo de propiciar a
aquisio de casa prpria a seus associados,
desenvolvendo o hbito da poupana. Sua atuao
efetiva data de junho de 1968, e, em 1974, os
depsitos em caderneta de poupana j
representavam 17,4% do total de depsitos feitos
em todo o pas. A partir de 1980, medidas
econmicas adotadas pelo governo federal, como a
limitao das taxas de juros e a correo monetria,
provocaram uma reduo temporria da poupana
privada interna, mas uma grande campanha de
recuperao do prestgio da poupana e a liberao
dessas taxas acarretaram o enorme crescimento da
poupana privada, que se verificou a partir de ento.
Com a extino do BNH, decretada pelo Plano Cru-
zado 2, em novembro de 1986, a caderneta de
poupana foi perdendo sua finalidade de
instrumento de financiamento da casa prpria para
transformar-se em mecanismo de financiamento da
dvida pblica. Mesmo assim, estimulados pelos
26
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
altos juros nominativos, nos perodos de alta
inflao de 1988 e 1989, os depsitos em caderneta
de poupana continuaram a crescer. Em fevereiro
de 1990, um ms antes da instituio do Plano
Collor, os depsitos em caderneta de poupana
chegaram a representar 25% dos ativos financeiros
do pas. Com o desestmulo provocado pelo Plano
de Estabilizao Financeira aplicada em maro de,
1990, quando grande parte de seus valores foram
"bloqueados" pelo governo, os depsitos em
caderneta de poupana comearam naturalmente a
decrescer. Em maio do mesmo ano, eles
representavam apenas 20% dos ativos financeiros.
Enquanto isso, sua finalidade como instrumento do
mercado imobilirio para a construo de moradias
praticamente deixou de existir. A partir de julho de
1994, com o advento do Plano Real e a es-
tabilizao de preos, a caderneta de poupana
voltou a ser uma opo de investimento financeiro,
apesar da "desiluso monetria" (confuso entre
taxas de juros reais e nominais), embora no
recuperasse sua funo de instrumento para o
financiamento da construo de moradias.
CARTEES DE CR>DITO
um indutor ao crescimento das vendas.
Possibilita ao cliente um financiamento e a
adequao de suas despesas a seu fluxo de caixa.
Funciona como um crdito automtico e a moeda
do futuro.
Tipos de cartes
quanto ao usurio;
pessoa fsica;
empresarial;
quanto utilizao;
exclusivo no mercado brasileiro;
de uso internacional.
TTU;OS DE CAPITA;IBAO
Conceitos e Caracter!sticas
So um investimento com caractersticas de um
jogo onde se pode recuperar parte do valor gasto na
aposta. Sem a ajuda da sorte, o rendimento ser
inferior ao de um fundo ou de uma caderneta de
poupana.
O valor aplicado pelo investidor dividido em
trs partes, a saber
para a poupana
para o sorteio;
para cobrir as despesas do fundo.
A liquidez limitada, existindo carncia para a
retirada das parcelas depositadas.
So regulamentados pela SUSEP
(Superintendncia de Seguros Privados).
Caractersticas:
Capital Nominal - valor a ser resgatado
corrigido e com juros;
Sorteios;
Prmio;
Prazo (no pode ser inferior a um ano);
Proviso Rara sorteio -. parcela da
prestao que ira compor o premio;
Carregamento - taxa de administrao.
Proviso matemtica - parcela do in-
vestimento que vai compor a poupana do
investidor;
carncia para resgate (no pode ser
superior a 24 meses e se o prazo de pagamento for
inferior a 48 meses, a carncia no pode ser
superior a 12 meses).
P;ANOS DE APOSENTADORIA
E PENSO PRIVADOS K P;ANOS
DE SEDUROS
Espcie de peclio ou poupana formada por um
conjunto de pequenos investidores e poupadores,
com o intuito de garantirem para si uma penso
mensal, depois de um prazo determinado. Em geral,
os fundos de penso (assim como peclios e outros
sistemas da previdncia privada) so organizados
por empresas financeiras que fazem aplicaes com
a soma do dinheiro dos pequenos poupadores.
Depois de um prazo (em geral, sempre superior a
dez anos), o indivduo passa a receber seu dinheiro
de volta, acrescido de juros e correo, como uma
espcie de complementao de aposentadoria. A
Constituio de 1988 veda qualquer subveno ou
auxilio do poder pblico s entidades de previdncia
privada com fins lucrativos.
T>CNICAS DE VENDAS
O processo de vendas pode ser dividido em trs
grandes fases, as quais veremos agora com
detalhe: pr-venda, a venda propriamente dita e o
ps-venda.
PREKVENDA
Na fase de $*<Kv%nda desenvolvem-se o
planejamento e a concretizao de uma srie de
27
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
atividades que iro auxiliar a seqncia do processo
da venda. A empresa deve primeiro identificar o que
o seu mercado quer para depois sair em busca de
clientes. No adianta nada produzir 100 mil
unidades do produto e adotar a postura de que o
mercado ter de comprar todas essas unidades.
Sem a pr-venda, os resultados de vendas da
empresa ficariam por obra do acaso.
A pr-venda inclui diversas etapas, dentre as
quais as principais so a prospeco do mercado, a
anlise da potencialidade do cliente, o agendamento
de entrevistas e visitam elaborao de uma
proposta comercial, a realizao de visitas e da
abordagem, o acompanhamento da proposta, a
emisso do pedido e a elaborao de relatrios
comerciais.
PROSPECTANDO O MERCADO
A $*o&$%,-9o do #%*,ado a identificao da
clientela sobre a qual compensa mais dirigir os
esforos e recursos de vendas. Podem-se identificar
novos clientes de diversas formas: indicao dos
atuais clientes, aquisio de listagens e de
cadastros de clientes (maffing), visita porta-a-porta,
feiras, exposies, anncios classificados,
entidades de classe. Alm de procurar vender mais
para quem j vende, o vendedor tem de vender para
quem ele ainda no vende, encontrando e conquis-
tando novos e antigos clientes.
% proibido vender
A Lexus, marca de luxo da Toyota, destinou em
um determinado ano mais de 10 milhes de dlares
para serem gastas em festas com seus principais
clientes - certa de 25 mil, o que representava algo
em torno de 400 dlares por pessoa. S, que com
um detalhe: para que os potenciais compradores
no se sentissem pressionados a fechar negcios,
no local, os vendedores no s foram proibidos de
abordar os convidados como tambm de participar
da festa. J tendo patrocinado tambm shows como
um com o guitarrista Eric Clapton - e torneios de
golfe entre celebridades com direito a participaes
de astros como o joga dor de basquete Michael
Jordan -,o nico objetivo destas festas trabalhar a
imagem da :empresa, construindo um futuro
relacionamento positivo.
Prospectar clientes escolher com quem a
empresa pretende gastar "seu cartucho", para no
sair desperdiando "balas" por a. Como o custo
mdio dos recursos envolvidos numa venda foi
estimado como sendo superior a 200 dlares 11,
de se esperar que as empresas se concentrem em
quem tem maior probabilidade e melhores
condies de realmente adquirir o produto.
Antes de se iniciar todo o processo de
prospeco, importante que se faam alguns
questionamentos para melhor definir o que de fato
se deseja e o que se est buscando em relao aos
novos clientes. Perguntas, como a do Quadro 8. 1,
podem ajudar a descobrir mais detalhes sobre o
cliente.
QUESTES QUE DEVEM SER FETAS ANTES
DA PROSPECO DO MERCADO
Quem so os clientes de, maior potencial?
Quais so as suas necessidade?
que o motiva a comprar?
Como o seu comportamento de compra?
que de fato ele deseja?
Qual e a melhor forma de abord-lo?
Existe algum concorrente atuando nele?
@uad*o 0"/ K Preparando-se para a prospeco
de mercado
A empresa deve saber quem seu cliente,
atentando sempre para as mudanas no mercado.
Nos Estados Unidos, por exemplo, a Merck ganhou
vantagem competitiva sobre seus concorrentes no
mercado farmacutico ao perceber que a compra
dos remdios prescritos no estava mais sendo feita
pelos mdicos, e, sim, pelos hospitais. Ela formou,
ento, uma equipe de vendedores especializada no
atendimento aos hospitais, os quais nunca haviam
sido considerados como clientes antes.
Alm disso, um cliente satisfeito, alm de
provavelmente querer comprar novamente da
empresa, poder indicar novos clientes e divulgar a
empresa. Um comentrio sincero sobre um produto
ou uma recomendao espontnea de uma pessoa
ou empresa para outra valem mais do que muita
propaganda, alm de, muitas vezes, trazerem o
cliente at a empresa e facilitarem o trabalho do
profissional de vendas.
Ao pedir indicaes de potenciais clientes, o
profissional de vendas deve saber lidar com uma
certa relutncia da pessoa por no querer que um
conhecido seu seja incomodado pelo vendedor.
Alm disso, muitos preferem que seu nome no seja
citado como tendo dado a indicao.
Para se entrar em contato com o prospect, seja
via telemarketing, mala direta, ligao telefnica
com um convite para uma visita, almoo ou evento
deve-se obedecer a uma certa "etiqueta" na
prospeco de clientes, como mostrado no Quadro
8.2.
ETQUETA NA PROSPECO DE CLENTES
No aparecer "de surpresa" para uma
apresentao numa empresa, sem ter tido
nenhum contato anterior;
No fazer presso para ser atendido devido
ao fato de conhecer algum diretor da
empresa ou algum importante no mercado;
28
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
No relutar em dizer o propsito da ligao
ou visita; e
No ser insistente demais, persistindo em
conseguir uma visita quando o prospect j
demonstrou que no est interessado
@uad*o 0"R K Cuidados a serem tomados na
prospeco de mercado
ANA;ISANDO A POTENCIA;IDADE DO
C;IENTE
Aps definir claramente o que se est buscando
e coletar uma srie de informaes sobre os
clientes, pode-se, ento, iniciar o processo de
an)i&% da $ot%n,iaidad% do ,i%nt%A no qual,
conforme mostra o Quadro 8.3, procura-se do
cliente compreender e organizar os dados obtidos.
ADENDANDO ENTREVISTAS E VISITAS
O processo de a3%nda#%nto d% vi&ita& deve
ser cercado de alguns cuidados que podem facilitar
o trabalho de aprovao pelo qual o profissional de
vendas passa para ser atendido. Para isso, ele deve
considerar alguns fatores, como estabelecer quando
o melhor momento para a abordagem do cliente,
definir o argumento da entrevista ou visita, levantar
possveis objees e preparar contra-argumentos
para, por fim, marcar a entrevista ou visita.
E;ABORANDO PROPOSTAS COMERCIAIS
Na %a:o*a-9o d% u#a $*o$o&ta ,o#%*,iaA o
vendedor deve ser claro e objetivo, para que o
cliente tambm possa se sentir da mesma forma. O
profissional de vendas no pode, de forma alguma,
gerar no cliente desconfiana ou a sensao de que
est tentando tirar vantagem da situao.
Propostas documentadas e que possuam dados
reais e informaes estatsticas tendem a ser mais
confiveis, transmitindo a sensao de que o
vendedor de fato analisou a situao e possui
conhecimento das reais' necessidades do cliente. O
Quadro 8.4 mostra alguns dos passos para a
elaborao de propostas comerciais.
REA;IBANDO VISITAS K A ABORDADEM
Todo o planejamento pode resultar em nada no
momento da visita. muito importante que todos os
cuidados que foram tomados na elaborao da
proposta realizao tambm sejam tomados na
*%ai1a-9o da vi&ita % da a:o*da3%#" A&&i#A
causar visita e uma boa impresso fundamental -
devendo, por exemplo, ser pontual, vestir-se
abordagem adequadamente, ter uma conversa
29
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
introdutria, apresentar tanto voc como a empresa
e o propsito da visita de forma clara e objetiva,
entregar o carto de visita, criar um ambiente que
facilite a exposio da proposta, alm de ouvir o
cliente. Ser honesto com o cliente e consigo mesmo
d maior segurana e confiabilidade para a
apresentao.
ACOMPANHANDO A PROPOSTA
Ao apresentar uma proposta, deve-se estimular a
participao do cliente, avaliar o seu grau de
compreenso, verificar se h dvidas e fazer uma
"leitura gestual" do cliente, reparando, por exemplo,
na sua postura fsica, expresso facial e movi-
mentao das mos, pois, s vezes, o vendedor
pode no estar agradando e, dependendo do
momento, ainda d tempo para mudar de ttica.
Dois momentos costumam ser decisivos para a
concretizao da venda no a,o#$anCa#%nto da
$*o$o&ta: o tratamento que se deve dar s
objees e o momento oportuno de se efetuar o
fechamento da vendo.
Nem sempre os vendedores se preparam de
forma adequada para fazer uma proposta.
possvel que em algumas situaes venham a ser
pegos de surpresa por alguma objeo que no
havia sido considerada. Deve-se tentar avaliar o que
de fato existe, por trs da objeo; pode ser que ela
prpria j traga consigo a resposta que o cliente
espera ouvir do vendedor.
O momento do fechamento da venda encarado
por alguns vendedores como sendo de extremo
sacrifcio e desgaste. Pode ser exatamente o
contrrio, se a negociao for conduzida com
clareza e envolvimento das partes. Se vendedor e
cliente puderem ouvir e falar e se as dvidas forem
esclarecidas, o momento da venda ser,
provavelmente, encarado com satisfao e
naturalidade por ambos.
Assim, alguns dados importantes para o
acompanhamento da proposta so: efetuar um
breve resumo do que foi exposto; enfatizar os ponto
mais importantes da proposta; levantar as objees;
contra-argumentar as objees; verificar se algum
ponto no ficou claro; propor o fechamento da
venda para, por fim, fech-la.
RE;AEES COM C;IENTES
As empresas esto buscando a todo momento
estreitar o seu contato com o mercado. Na
nglaterra, por exemplo, a rede de supermercados
Tesco tem uma cpia autorizada da chave do carro
de alguns de seus clientes para, depois de cumprir
a lista de compras pela nternet, colocar as sacolas
diretamente no porta-malas dos veculos de seus
clientes, na garagem da empresa na qual trabalham
ou em qualquer outro lugar no qual o carro fique
estacionado.
Esta abordagem tem como grande objetivo
deixar o cliente prximo da empresa e
no-vulnervel s aes dos concorrentes. As
formas atuais utilizadas pelas empresas
demonstram uma preocupao constante em no
perder seus clientes fiis e em oferecer fatos novos
a cada momento. por meio da criao de uma
ampla gama de novidades que as empresas
buscam cativar o seu pblico, evitando, assim, uma
possvel vulnerabilidade quanto s aes de seus
concorrentes diretos ou indiretos.
A proteo do seu nicho de consumidores faz
com que os custos operacionais das organizaes
tambm se elevem a patamares que em muitas
ocasies suplantam as margens preestabelecidas
pela cpula da organizao. Neste caso, o fator
financeiro acaba se tornando um limitador para a
aprovao de aes que visam a cativar o
consumidor. Existem casos em que planos de aes
de fidelizao do consumidor superam os custos
incorridos, porm os projetos so levados adiante
para firmar uma imagem institucional mais slida.
Assim, as metas esperadas pela organizao
podem ser definidas como de longo prazo, o que
torna a ao possvel de ser executada mesmo com
um quadro no favorvel ou considerado deficitrio
quando analisado isoladamente.
As organizaes que possuem flexibilidade para
trabalhar com seu composto de produtos sabem
que a recuperao deste investimento ocorre no
conjunto da comercializao de todos os produtos
da linha, que eles podem estar envolvidos em uma
poltica mais ampla, conhecida tambm como
estratgia de guarda-chuva. Portanto, os custos de
implantao so absorvidos pelo conjunto total de
itens comercializados.
As constantes atitudes identificadas como de
relacionamento acabam sendo vistas pelo mercado
consumidor como vantagens que so oferecidas em
troca de uma maior concentrao de compras. Esta
ao muitas vezes considerada exclusivamente
de carter promocional, porm o consumidor a
percebe como algo que se incorpora ao produto. Se
esta ao no for bem planejada e refletida, a
empresa poder estar se complicando no mdio
prazo, pois o mercado ir sentir a falta do
complemento incorporado anteriormente ao produto
na condio de ao promocional.
No mercado brasileiro, encontramos diversos
casos em que os planos de afinidade so
atualmente entendidos como parte integrante do
produto ou servio que est sendo oferecido: planos
de afinidade de cartes de crdito (como o da
30
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
American Express Membership Rewards e do
Diners Club Rewards), os planos de acmulo de
milhagem das companhias areas, a troca de 10
tquetes de pizzas por uma gratuita, cartes de
relacionamento e duchas externas nos veculos
aps abastecimento de combustvel. O problema
com que atualmente algumas destas empresas
convivem tentar separar as vantagens, que podem
ser temporrias, dos produtos. Portanto, salutar
que exista uma proposta clara dos objetivos que se
buscam quando se adota um plano que envolva
relacionamento e fidelizao dos consumidores.
P;ANE4AMENTO DE VENDAS
Vrios so os meios de se planejar as vendas,
seu crescimento, tendncias e mudanas
importantes. Conhecer os principais mtodos de
previso de vendas, suas vantagens e
desvantagens, possibilita diminuir a chance de uma
escolha errada. Aliados a um bom planejamento de
vendas e de marketing, permitem vislumbrar melhor
o caminho que a empresa estar seguindo nos
prximos perodos e preparar-se para eles.
PREVIS"O DE VEND#S
E#P#S E $%ODOS DE PREVIS"O
$&todo no'cient!(ico
$&todo cient!(ico
OR)#$ENO DE VEND#S
P*#NE+#$ENO D#S VEND#S
RE*#,RIOS CO$ERCI#IS
# ECNO*O-I# # .#VOR D#
#D$INISR#)"O DE VEND#S
PREVISO DE VENDAS
Antigamente, para estabelecer as metas de
vendas, as empresas consideravam o que tinham
vendido no perodo anterior e, perguntando aos
clientes quais seriam suas compras futuras,
estabeleciam as novas quantidades a serem
produzidas. Outras vezes, determinavam o novo
patamar utilizando a taxa de crescimento das
vendas do ano anterior.
Posteriormente a essa fase, que poderamos
chamar de emprica, passaram a utilizar mtodos
estatsticos, como ajustamentos lineares,
parablicos e equaes de mltiplas variveis,
construdos a partir dos histricos de vendas.
No entanto, para que esse processo, conhecido
como extrapolao, desse certo, era preciso que as
condies ocorridas no perodo considerado como
base continuassem a se verificar, o que nem
sempre ocorre.
As empresas brasileiras passaram, ento, a se
basear em dados de pases mais desenvolvidos
para determinar como seria a demanda no futuro.
No entanto, alm de s poder ser utilizado por
pases que se encontram em defasagem em relao
aos outros, este mtodo tambm era prejudicado
pelos hbitos culturais, que variam enormemente de
um pas para outro, e pelos saltos tecnolgicos, que
evitam a passagem de todas as etapas ocorridas no
pas de origem.
A correlao, tanto simples como mltipla,
tambm foi largamente utilizada. O #<todo da
,o**%a-9o consiste em considerar duas variveis
que esto interligadas de forma que, ao se alterar
uma delas, a outra variar numa proporo determi-
nada. Por exemplo, quando o poder aquisitivo da
populao cai, o mercado de usados e de
manuteno - mecnicos, funileiros e pintores de
automveis - aumenta, pois as pessoas deixam de
adquirir automveis novos e passam a dar um maior
cuidado aos usados. O Quadro 4.1 traz alguns
exemplos de variveis correlacionadas.
31
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Com a quebra da Bolsa de Valores de NovaYork
em 1929 e a crise do petrleo de /STUA todos os
pases e empresas do mundo foram atingidos de
uma forma e intensidade que nenhum mtodo de
previso pde antecipar As empresas perceberam,
ento, que qualquer um dos mtodos, por mais
preciso que fosse. Jamais poderia ter detectado
com exatido os efeitos causados por essas crises.
Ficou claro que existem situaes diferenciadas que
podem influenciar uma empresa e que podem no
ter acontecido no passado e, portanto, no podem
ser consideradas numa anlise que tenha por base
o perodo anterior. o que acontece tambm com a
estagflao, situao caracterizada pela paralisao
das atividades econmicas e da produo em
paralelo com a inflao ou, de outra maneira, a
coexistncia da inflao com a estagnao
econmica.
Os estudiosos resolveram, ento, buscar outras
maneiras que pudessem ser empregadas pelos
executivos para determinarem com uma certa
preciso como seria o mercado de amanh.
Perceberam que, embora se fale muito em
turbulncia, ela no ocorre repentinamente.
Notaram que, se o histrico econmico de um pas
ou de um mercado fosse acompanhado
continuamente, por meio do estudo de uma srie de
variveis que o representem, poderia ser possvel
detectar uma mudana com a antecedncia
necessria para a empresa se preparar para enfren-
tar a situao anmala, seja ela uma oportunidade
ou ameaa mercadolgica.
ETAPAS E M>TODOS DE PREVISO
Deve haver um grande entrelaamento entre a
previso e o oramento de vendas para que o
controle operacional de uma atividade comercial
possa ser atingido em toda a sua plenitude
inicialmente programada. Para se elaborar uma
previso de vendas formal so necessrios os
passos mostrados no Quadro 4.2.
PREVSO DE VENDAS
Determinar os objetivos para os quais sero
usadas as previses
Dividir os produtos a serem estudados em
grupos homogneos.
Determinar, com maior exatido possvel,
quais os fatores que influenciam as vendas
de cada produto, ou grupo de produtos, e
procurar estabelecer a importncia relativa
de cada um deles.
Escolher um mtodo de previso de vendas
mais adequado para cada caso.
Reunir todas as informaes disponveis
Analisar as informaes.
Verificar os resultados da anlise e compar-
los entre si ou com outros fatores
disponveis.
Estabelecer premissas sobre os efeitos dos
fatores que no podem ser calculados
numericamente.
Converter as dedues e as premissas em
previses especficas para o mercado em
geral e para regies particulares.
Analisar o desempenho das vendas e rever
periodicamente as previses.
@uad*o V"R K Etapas de uma previso de vendas
Assim, o mecanismo de previso de vendas
sempre elaborado mediante as perspectivas de
ocorrncias futuras. As expectativas destas
ocorrncias so trabalhadas com base no momento
atualmente conhecido. Diante do quadro hoje
32
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
identificado pelas organizaes, seus executivos e
coordenadores de equipes comerciais agregam as
possibilidades de certas ocorrncias do
macroambiente, que so conhecidas pelo mercado -
como mudanas cambiais, eleies, surgimento de
novos mercados ou setores especficos de
consumo. A juno destes fatos conhecidos
(histricos e atuais) com as expectativas de
transformaes futuras possibilitam ao profissional
responsvel pela elaborao da previso de vendas
idealizar um objetivo para ser contemplado,
compreendido e atingido pelo grupo comercial da
organizao.
Sendo assim, a $*%vi&9o d% v%nda& a
projeo numrica das expectativas da organizao
retratada num determinado momento pelas opinies
e anlises de seus profissionais e do que poder
ocorrer no futuro dentro do mercado-alvo de
atuao. O sucesso em se atingir esta previso
dependente de fatores externos organizao, ou
seja, dependente da ao de pessoas que no
esto sob o controle da organizao. Esse fator de
vulnerabilidade faz com que os executores da
previso de vendas utilizem margens de segurana
e rotas de ajustes na elaborao do processo, a fim
de que esta maior flexibilidade possa garantir,
mesmo que as variveis mudem, o objetivo global
da organizao definido no incio do processo de
previso.
Existem alguns fatores que podem definir os
rumos de uma organizao e, principalmente, o
volume de vendas de um determinado perodo. Na
previso de vendas, deve-se avaliar quais so as
conseqncias positivas ou negativas de fatores
como crescimento do P 13, inflao, demanda por
produtos complementares ou substitutos e entrada
de novos concorrentes. Estas anlises
correspondem principalmente ao exame das
condies internas responsveis pela rapidez de
respostas aos anseios do mercado e das condies
do setor de atividade da empresa (anlise
microarribiental) e das condies gerais dos
negcios e da economia em geral (anlise
macroambiental).
Para a anlise microambiental necessrio
examinar criteriosamente as reais perspectivas que
existem no setor de atuao, ramo ou mercado e
que possam gerar possibilidades otimistas ou
pessimistas sobre a continuidade do negcio em si.
Ao analisar se ela, o mercado e os clientes
possuem condies favorveis no momento, a
organizao poder se deparar com um quadro que
defina com maior segurana o rumo de seus
negcios.
Com relao anlise macroambiental, ao
observar as condies gerais dos negcios e da
economia em geral, ela traz a possibilidade de se
avaliar e controlar melhor os nmeros que sero
afixados na previso de vendas. Deve-se ter a preo-
cupao em avaliar sempre no s o negcio em
que se est envolvido, mas tambm as perspectivas
que envolvem setores direta ou indiretamente
relacionados, pois, assim, pode-se ter uma viso
mais ampla dos rumos globais e, conseqente-
mente, maior segurana na elaborao da previso
de vendas.
Existem vrios mtodos de previso de vendas.
Alguns mais antigos, outros mais modernos, mas
todos com algumas vantagens e desvantagens,
como veremos a seguir. Alguns deles so baseados
em processos cientficos apurados, refletindo a
preocupao das organizaes em possuir
segurana para a previso futura: so os mtodos
cientficos. No outro extremo, esto os mtodos
pouco conceituados cientificamente, mas que so
usados em funo dos recursos disponveis: so os
mtodos no-cientficos.
MOTIVAO PARA VENDAS
Uma das tarefas mais difceis do gestor da rea
comercial, seja ele gerente ou supervisor de
vendas, conseguir manter motivada a sua equipe
de trabalho. Motiva-9o pode ser definida como a
disposio de exercitar um nvel persistente e
elevado de esforo na direo de metas
organizacionais, condicionada pela capacidade do
esforo de satisfazer certa necessidade individual.
Para qualquer rea da organizao, a motivao
da equipe fundamental para o bom andamento do
trabalho, integrao das pessoas, execuo das
tarefas, produtividade e at mesmo para
manuteno do ambiente organizacional. Porm,
para os vendedores os aspectos motivacionais so
imprescindveis para mant-los atuantes no
mercado.
O profissional de vendas necessita ser
constantemente estimulado para poder manter ou
aumentar seu ritmo e rendimento no trabalho,
principalmente, pelo fato de seu dia-a-dia ser
altamente dinmico e incerto pois, dentre os
contatos que ele realiza, grande parte no gera um
resultado positivo. sso equivale a dizer que o
vendedor est exposto constantemente frustrao,
como, perder uma venda ou, at mesmo, o cliente
para a concorrncia, de uma visita no poder mais
ser realizada, uma prospeco frustrada por no ter
sido recebido pelo comprador, uma negociao que
no chegou ao resultado esperado ou que corroeu a
sua comisso.
Assim, mais resumidamente, motivao pode ser
entendida como a energia que flui de dentro das
pessoas, direcionando a ao. E, como toda
33
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
energia, se no for constantemente alimentada,
acaba.
Cada indivduo tem uma forma de perceber e de
reagir aos estmulos externos, que na verdade
servem como canais energizadores dos
componentes da motivao. Assim sendo, a nica
maneira de motivar as pessoas conhecer de fato
quais so estes estmulos e de que maneira eles
afetam cada uma das pessoas que compem a
equipe de trabalho.
Algumas organizaes ainda acreditam que as
pessoas, principalmente os vendedores, so
motivadas apenas pelo dinheiro que recebem. A
remunerao do vendedor considerada como o
principal elemento motivacional e, portanto, quando
a equipe ou o vendedor esto desmotivados
porque so mal-remunerados ou a comisso est
muito baixa.
Entretanto, o que se tem observado que o
descontentamento com a organizao ou a
desmotivao da equipe de vendas esto ligados a
fatores como falta de parmetros para a promoo
dos vendedores; iniqidade na forma de
remunerao entre os componentes da equipe e na
distribuio de responsabilidade e carga de
trabalho, resultantes, por exemplo da regio de
atuao ou do porte dos clientes; protecionismo;
no-objetividade e falta de clareza na definio das
metas a serem atingidas e dos prmios a serem
distribudos; pouca preocupao com o profissional
com relao s suas necessidades e dificuldades; a
ausncia de novos desafios; condies precrias de
trabalho; falta de reconhecimento pelo esforo ou
pelo resultado alcanado e, at mesmo falta de
confiana na gesto ou administrao do supervisor
ou gerente de vendas.
sso no significa que se essas questes no
estiverem resolvidas os vendedores estaro
eternamente insatisfeitos e, conseqentemente,
desmotivados. Existe, porm, um mnimo que deve
ser realizado para manter a equipe coesa e
motivada.
Um dos principais aspectos que possibilitam a
motivao da equipe de vendas est ligado ao
prprio ambiente organizacional. importante que
os vendedores saibam qual a misso e quais os
desafios que a empresa deseja alcanar e o que
valorizado como atitude e postura profissionais.
Alm disso, deve ser deixado claro quais so as
polticas e os procedimentos adotados que daro
suporte misso da organizao. No existe nada
mais temerrio do que as pessoas no saberem por
onde esto caminhando ou de que maneira devem
se comportar em diferentes situaes.
As informaes da empresa devem ser
divulgadas de maneira clara e aberta, em todos os
nveis, evitando assim dvidas ou boatos que
acabam permeando no s os diferentes nveis da
empresa, mas chegam at o cliente, podendo gerar
descontentamentos desnecessrios.
Ainda dentro do contexto do ambiente, os
vendedores se sentiro reconhecidos e motivados
se forem disponibilizados os recursos necessrios
para que possam desempenhar o seu papel,
incluindo aqui o treinamento.
Outro aspecto com que o supervisor ou gestor da
equipe comercial deve se preocupar so as
questes que envolvem o conte&do da funo do
vendedor.
O profissional de vendas tem como caracterstica
ser movido por desafios constantes e necessita que
o seu trabalho seja reconhecido como importante.
Para ele fundamental ter grande responsabilidade
e autoridade dentro do exerccio de sua funo. sso
pode ser feito por meio da atribuio de um cliente
de maior importncia para a empresa ou mais difcil
de se atender, dando ao vendedor maior margem
para negociao, ou ainda pela solicitao de que
ele assuma outras atividades, como o suporte a um
colega que est com dificuldades na conquista de
um cliente.
Cada profissional tem caractersticas prprias,
portanto, dentro das possibilidades e das
caractersticas do negcio, importante tentar
conciliara atividade profissional com o perfil pessoal,
adaptando as funes aos estilos, considerando as
habilidades e as motivaes individuais. O Quadro
12.6 traz exemplos de atitudes consideradas
motivacionais que podem ser usadas pelo lder de
uma equipe de vendas.
34
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
@uad*o /R"W K Atitudes que provem motivao
REMUNERAO DA FORA DE
VENDAS
Quando falamos em remunerao, estamos
enfocando todos os aspectos que compem o
salrio de um profissional de vendas, como valores
fixos, comisses e prmios. Alm disso, os
benefcios diretos e indiretos, inerentes ao cargo ou
organizao, tambm so considerados como
parte da remunerao da fora de vendas.
Alguns autores consideram que a remunerao
de um profissional deve ser vista pela organizao
como fator motivacional. A maioria, entretanto,
considera-o como fator de higiene, ou seja, gerador
de satisfao ou insatisfao apenas e no de
motivao.
A recompensa pela realizao de um trabalho
pode ser tanto financeira como no-financeira.
A *%,o#$%n&a Jinan,%i*a di*%ta pode ser
composta, por exemplo, de salrio, o mais usual,
prmios, comisso de vendas, a cada dia mais
utilizada, e participao nos resultados.
J a *%,o#$%n&a Jinan,%i*a indi*%ta $od%
incluir frias, gratificaes, horas extras, 13 salrio
e benefcios sociais, tais como assistncia mdica e
odontolgica, salrio-educao, vale-refeio ou
restaurante no local, convnios com farmcias, su-
permercados, clubes, entre outros. No caso de
vendedores externos, o carro da empresa, o
reembolso da quilometragem rodada, noteboo' e
aparelho celular tambm podem ser considerados
como uma compensao financeira indireta.
Outra forma de compensao pelo trabalho
realizado a *%,o#$%n&a n9o Jinan,%i*aA 5u%
envolve as questes motivacionais, tais como o
reconhecimento, a auto-estima, a segurana no
emprego e o orgulho de pertencer organizao.
Apesar dessas definies, usualmente a
*%#un%*a-9o nada mais , dentro de uma
sociedade capitalista, do que a atribuio monetria
ou o pagamento pelas tarefas ou servios
executados por um profissional, para uma pessoa
ou organizao. Portanto, seu valor est
diretamente ligado ao grau de dificuldade na
execuo da tarefa, ao nmero de pessoas
existentes no mercado que esto aptas para
desenvolv-la, a responsabilidade inerente tarefa
e ao resultado que a execuo gera para a
organizao.
Neste sentido, necessrio considerar esses
fatores, que devem ser parametrizados pela poltica
salarial da empresa baseado no que se est
praticando no mercado de trabalho, para a definio
da remunerao de um profissional.
Ao elencar as atribuies aos diferentes cargos
existentes na rea comercial, pode-se estabelecer
35
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
uma anlise comparativa entre eles, considerando a
responsabilidade e a complexidade de cada fator.
Com a pontuao obtida por atribuio a cada
um dos cargos, somam-se todas elas, determinando
quantos pontos cada cargo alcanou. Os pontos
devem ser divididos em faixas, e para cada faixa de
pontos so atribudos um valor monetrio e quais
deveriam ser as faixas salariais mnima e mxima
para este valor.
Vejamos um exemplo. Considere a pontuao na
anlise de diferentes cargos da rea comercial
mostrada no Quadro 13.2.
Auxiliar de vendas 150 pontos
Vendedor tcnico 400 pontos
Supervisor de vendas 600 pontos
Gerente de vendas 1.800 pontos
@uad*o /T"R K Pontuao de alguns cargos: um
exemplo
Se para cada ponto o valor a ser pago for de trs
unidades monetrias, teramos os valores
mostrados no Quadro 13.3.
Auxiliar de vendas 150 pontos x 3 = $ 450,00
Vendedor tcnico 400 pontos x 3 = $ 1.200,00
Supervisor de vendas 600 pontos x 3 = $ 1.800,00
Gerente de vendas 1.800 pontos x 3 = $ 5.400,00
@uad*o /T"T K Pontuao versus salrios
A utilizao desta forma de atribuio de
remunerao garante uma equivalncia entre os
diferentes cargos, que ser considerada lgica,
justa e, portanto, aceitvel para os seus ocupantes.
Entretanto, na medida em que a experincia do
profissional interfere diretamente na sua capacidade
de realizao de tarefas e na qualidade e
quantidade de atividades que podem ser realizadas,
pode-se, como vimos anteriormente, escalonar
esses valores em faixas inferiores e superiores.Com
isso, como mostrado no Quadro 13.4, pode-se
determinar uma variao de, por exemplo, 40%
entre aquele que est iniciando na funo e aquele
com uma experincia anterior muito, grande.
Auxiliar de vendas $ 360,00
Auxiliar de vendas $ 450,00
Auxiliar de vendas $ 540,00
Vendedor tcnico $ 960,00
Vendedor tcnico $ 1.200,00
Vendedor tcnico $ 1.440,00
Supervisor de vendas $ 1.800,00
Supervisor de vendas $ 2.160,00
Gerente de vendas $ 5.400,00
@uad*o /T"V K Cargos e salrios
Resta apenas saber como o mercado de trabalho
est remunerando os profissionais de vendas, tendo
em mente que este parmetro importante para
reduzir o turnover da empresa, obtendo, assim, o
equilbrio interno dos salrios e competitividade com
relao concorrncia.
Para tanto, pode-se utilizar, por exemplo,
pesquisas salariais publicadas pelos diferentes
veculos de comunicao, tais como os cadernos de
emprego com circulao semanal; tabelas do
sindicato; pesquisas realizadas por empresas
especializadas ou, ento, promover a sua prpria
pesquisa salarial entrando em contato com
empresas que atuam no mesmo segmento de
mercado ou em mercados sinrgicos. O importante
que a pesquisa salarial deve levar em conta os
diferentes cargos a serem pesquisados,
lembrando-se de que, por vezes, so utilizados os
mesmos cargos com responsabilidades diferentes.
As empresas participantes devem ter um porte
parecido, assim como a data de realizao da
pesquisa.
Como em toda pesquisa de mercado, deve-se
utilizar um questionrio estruturado, e as entrevistas
podem ser realizadas por telefone, nternet ou
pessoalmente. Deve-se preferir, nas entrevistas,
pessoas ligadas rea comercial ou de recursos
humanos. Com isso, a empresa poder desenvolver
uma poltica salarial dinmica e ajustada ao
contexto do mercado.
O Quadro 13.5 traz uma idia dos salrios
mdios praticados no Brasil, enquanto o Quadro
13.6 mostra, para o mesmo perodo, como essa
realidade nos Estados Unidos' - ao analisar estas
tabelas no se esquea de que, sendo mdias, h
salrios muitssimo maiores ou menores que os
apresentados. Utilizando-se de palavras-chave
como salrio, mdia salarial e piso salarial em sites
de busca na nternet, voc pode atualizar os dados
destas tabelas e ainda descobrir mais informaes
sobre o assunto.
36
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
37
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Os salrios em vendas tambm variam conforme
o setor ou indstria que o profissional atua e o porte
da empresa, conforme mostrado respectivamente
nos Quadros 13.7 e 13.8. Veja que no h um setor
que sempre paga os maiores salrios e que a
crena de que empresas de grande porte so as
responsveis pelas maiores remuneraes nem
sempre verdadeira. A remunerao depender
tambm, como vimos, da poltica de cada empresa,
da concorrncia - e de no querer perder
profissionais para ela ou querer trazer os melhores
profissionais dela -, do desempenho do mercado e,
principalmente, do prprio profissional.
38
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
A poltica salarial, portanto, deve levar em
considerao a estrutura de cargos e salrios e o
mercado em que a empresa atua, prevendo sempre
um salrio inicial, chamado de salrio de admisso,
que oferea possibilidades de aumentos ou reajus-
tes, que podem ser individuais ou coletivos.
Os reajustes individuais esto vinculados
promoo, mrito ou enquadramento, sendo que
este ltimo deve ser balizado pela pesquisa salarial
feita periodicamente. Os reajustes coletivos podem
ser resultantes, por exemplo, de negociaes com o
sindicato, reposio da inflao ou acordo com os
funcionrios. Desta maneira, o departamento de
vendas da organizao tem sua poltica de cargos e
salrios estruturada, o que no significa que toda a
remunerao deve ser fixa, podendo a partir desses
pressupostos criar uma estrutura de remunerao
varivel.
A definio da forma de remunerao da fora
de vendas est ligada diretamente ao tipo de
produto ou negcio da empresa, ao tempo de
existncia no mercado, ao porte da empresa,
carteira de clientes que ela possui, margem de
contribuio de cada produto, maneira de atuao
do mercado onde ela est inserida e, finalmente, ao
custo da venda.
39
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
A remunerao pode ser totalmente varivel,
varivel com ajuda de custo, fixa mais varivel, fixa
com atribuio de prmios, fixa com participao
nos resultados e somente fixa.
Tota#%nt% va*i)v%
O vendedor recebe comisso somente em
funo do volume de vendas ou a margem de
contribuio realizada em um perodo
predeterminado. normalmente utilizada quando a
fora de vendas composta por vendedores
autnomos ou representantes comerciais. O valor
da comisso deve ser estabelecido em funo do
valor do produto, da margem de comercializao e
contribuio de cada produto, do tempo de
maturao do negcio e da dificuldade ou esforo
necessrio para realizao do negcio.
Va*i)v% ,o# a!uda d% ,u&to
nclui-se na remunerao uma pequena parcela
mensal, que tem como objetivo auxiliar o vendedor
nos gastos realizados na visitao, durante o ms.
Algumas empresas abatem este valor da comisso
a ser recebida, o que chamado de adiantamento
de despesa. As empresas utilizam esta forma de
remunerao quando optam por trabalhar com
autnomos ou quando esto, por exemplo,
formando uma carteira de clientes ou abrindo uma
nova regio de atuao.
Fi6o #ai& va*i)v%
O vendedor recebe mensalmente um salrio fixo,
abaixo daquele praticado no mercado, que ser
acrescido por uma comisso sobre as vendas
realizadas ou sobre a margem de contribuio. O
percentual do salrio fixo sobre o varivel pode ser
combinado de vrias maneiras, dependendo dos
objetivos e estratgias comerciais definidas pela
empresa. Esta tem sido a maneira mais usual de
remunerao. Sua maior vantagem diminuir os
custos fixos da venda e, ao mesmo tempo, permitir
ao vendedor a possibilidade de ter uma
remunerao maior do que a praticada no mercado.
Fi6o ,o# at*i:ui-9o d% $*7#io&
Apesar de levar a empresa a ter maior custo de
venda, aumentando, assim, o seu risco, permite
maior lucratividade. A funo do prmio estimular
e motivar a equipe comercial a alcanar ou superar
as metas estipuladas mensalmente. Neste sentido,
ela pode ser atribuda ao vendedor que superou a
meta ou, ento, estar vinculada ao desempenho da
equipe como um todo, aumentando a integrao e o
esprito de equipe no departamento comercial. O
prmio pode ser dado em dinheiro ou em viagens,
utenslios para o lar, livros, entre outros. Existem
hoje inmeras empresas especializadas nesta
questo.
Fi6o ,o# $a*ti,i$a-9o no& *%&utado&
Da mesma forma que a remunerao baseada
num fixo com atribuio de prmios, na
remunerao do tipo fixo com participao nos
resultados atribui-se ao vendedor um percentual
sobre o resultado financeiro que a empresa obteve
num determinado perodo, por exemplo, no
semestre ou ano fiscal. Esta forma leva em
considerao o desempenho da empresa como um
todo e no somente os resultados da rea
comercial. Deve ser utilizada quando se pretende
um maior envolvimento dos profissionais em todas
as reas da organizao, fazendo com que haja
maior integrao dos departamentos, busca
contnua da qualidade de produtos e processos,
otimizao dos recursos utilizados e possibilidade
de se compartilhar as dificuldades e soluo dos
problemas.
So#%nt% Ji6o
A atribuio de apenas um salrio fixo para o
vendedor ocorre em empresas cujo produto de
alto valor agregado e o tempo de maturao do
negcio de mdio a longo prazo, sendo mais
comum no setor organizacional (business to
business), em segmentos como o de usinas de
beneficiamento, equipamento para fbrica de papel
e celulose, usina de acar e lcool e turbinas.
Algumas empresas esto adotando como
estratgia para determinao da remunerao da
equipe de vendas a qualidade da venda, que leva
em considerao o atendimento que o vendedor d
empresa; o implemento dos volumes comer-
cializados; a margem de contribuio; os valores de
desconto praticados e a fidelizao do cliente. A
importncia desta estratgia permitir que o
vendedor tenha uma dedicao maior ao cliente,
entendendo de fato quais so suas necessidades e
buscando a melhor maneira de comercializar o
produto, de modo a otimizar os resultados de ambas
as partes. Tal ao tem como efeito o resultado da
venda, e no somente o volume, modificando
inclusive a curva 20/80 dos clientes, segundo a qual
20% dos clientes so responsveis por 80% das
vendas.
Da mesma forma, tambm vem sendo bastante
utilizado o sistema de cota em grupo, que possibilita
aos vendedores mais experientes atender aos
clientes cuja negociao delicada, assim como
fazer prospeco de mercado, ampliando a carteira
de clientes e, conseqentemente, o resultado em
vendas. A definio da distribuio dos clientes
entre os vendedores deliberada de maneira
conjunta com a participao e balizamento do
supervisor de vendas.
Estes critrios de remunerao para o vendedor
tambm podem ser adotados para o restante da
40
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
equipe de vendas (suporte ou apoio), supervisores
de venda, chefes e gerente, lembrando apenas que,
neste caso, a parcela varivel ou a comisso de
vendas deve incidir sobre o resultado do e(uipe,
sendo somada a uma parcela fixa.
MARMETIND DE
RE;ACIONAMENTO
Certa vez, em visita a um escritrio da General
Eletric, chamou minha ateno uma frase afixada
parede da sala de espera: "Ns temos somente
duas fontes de vantagem competitiva: a capacidade
de aprender mais sobre nossos clientes e mais r-
pido que nossos concorrentes; e a capacidade de
transformar esse conhecimento em aes, mais
rpido que nossos concorrentes". Essa frase de
Jack Welch, na poca o principal executivo da
empresa.
A correta utilizao dos recursos, com a
finalidade de conhecer cada vez mais os clientes e
praticar o marketing em seu benefcio, o que
chamamos de Gerenciamento do Relacionamento
com o Cliente (GRC) ou, em ingls, Customer
Relationship Management (CRM).
DE UM A UM MI;HO
Vamos imaginar um profissional autnomo que
trabalhe sozinho e atenda diretamente a seus
clientes - um alfaiate, por exemplo. Nesse caso, fica
fcil imaginar que esse profissional conhece
profundamente cada um deles, seu tipo e tamanho
de roupa, cores e modelos preferidos, hbitos de
compra (como a freqncia com que vem comprar e
o tempo gasto para decidir e provar os tecidos).
Tambm fcil perceber que no preciso
computador nem mesmo um caderno de anotaes
para que o alfaiate tenha acesso s informaes,
que podem estar na sua memria, pois o nmero de
clientes reduzido.
Se o profissional utilizar todo o conhecimento de
que dispe para atender cada vez melhor, estar
realizando o que chamamos de mar'etin" de
relacionamento, ou seja, a prtica do marketing por
meio do relacionamento com o cliente. Uma coisa
leva a outra: a proximidade com o cliente permite
obter informaes e esse conhecimento possibilita
aumentar e melhorar o relacionamento, criando um
crculo vicioso altamente positivo. Ainda nesse caso,
notamos que nosso amigo alfaiate no est fazendo
o que chamamos h pouco de CRM, ou melhor, no
est propriamente "gerenciando" o relacionamento
de forma planejada, mas apenas fazendo tudo
intuitivamente - o que podemos chamar de
mar'etin" artesanal.
Agora vamos imaginar uma grande rede de lojas
de roupas com milhares de clientes. No se pode
esperar que um vendedor atenda sempre ao mesmo
grupo de pessoas e que conhea cada uma
profundamente, como acontecia no caso do alfaiate.
Mas pode-se presumir que um sistema
informatizado (atualizado a cada compra ou a cada
contato e com grande capacidade de
armazenamento) seja suficiente para atender a
qualquer cliente da melhor forma possvel.
claro que os vendedores dessa rede devem
ser treinados para que o uso das informaes
disponveis lhes possibilite realizar um bom
atendimento. Agora, sim, estamos praticando o
CRM, conseguindo manter um alto padro de
atendimento e de relacionamento,
independentemente do nmero de consumidores,
seja um ou um milho. O esquema 17 mostra essa
idia.
Quando a quantidade de clientes aumenta
consideravelmente, o marketing convencional perde
a sua eficcia, e o relacionamento com os clientes
fica prejudicado. S com o uso do CRM o
relacionamento pode ser mantido em nvel alto,
independentemente da quantidade de clientes.
INTERADINDO E CUSTOMIBANDO
Vamos analisar essa questo de outra forma,
recorrendo ao modelo do consultor Don Peppers,
um dos maiores especialistas em marketing de
relacionamentos, que fala em "customizao de
produtos e servios" e na interao com os clientes,
para conhec-los e obter informaes a seu
respeito.
Customizar significa criar itens novos, destinados
aos diferentes segmentos ou nichos do mercado, ou
seja, a cada grupo especfico de pessoas. nteragir
com o cliente significa estar prximo dele e obter
informaes, criando um banco de dados cada vez
mais completo.
Analisando o esquema 18, vemos que ele tem no
eixo horizontal o ato de customizar (sim ou no) e
no eixo vertical o ato de interagir (sim ou no).
41
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
As empresas que no fazem nenhuma das duas
coisas, ou seja, no se aproximam dos clientes e
no criam itens diversificados, esto fazendo o que
chamamos de mar'etin" de massa ())! tudo igual
para todos.
J as que lanam constantemente novos itens e
diversificam sua linha, mas sem muita informao
sobre os clientes, com base mais no que a
concorrncia faz e no que a empresa "acha" que os
clientes querem, esto praticando o mar'etin" de
nichos (*). E que nmero grande de empresas deve
fazer isso, voc no acha? Lembra quando no
captulo 1 falamos em "arremessar" produtos? Pois
justamente isso.
Por outro lado, existem organizaes que tm
muitos dados sobre o cliente, at por razes legais
e fiscais, mas acabam no utilizando isso. Um
supermercado, por exemplo, tem o registro de todas
as compras, pois obrigado a emitir o cupom fiscal
e a manter os dados armazenados por um bom
tempo, mas acaba no usando essa informao.
Chamamos isso de database mar'etin" (3), ou
marketing de dados.
Para fazer o +,- (.), que tambm pode ser
chamado de marketing um-para-um, pois cada
cliente tratado quase individualmente, as
empresas devem interagir, relacionar-se com o
cliente, ter informaes sobre ele e, claro,
customizar, transformar o que sabe em produtos e
servios.
Uma rede europia de supermercados
aproveitou os dados de que dispunha e realizou
anlises estatsticas verificando relaes entre itens
comprados. Para surpresa de seus profissionais,
percebeu que havia uma coincidncia nas compras
de fralda descartvel e cerveja! Analisando melhor,
descobriu a lgica, claro. Ao ser requisitado pela
esposa a buscar fraldas para o beb, o pai de
famlia aproveitava e levava algumas cervejas para
o seu consumo. A partir da, bastou deixar um
produto perto do outro para que as vendas de
ambos aumentassem.
Vamos lembrar do que disse Jack Welch:
'Aprender mais sobre nossos clientes e transformar
esse conhecimento em aes". Exatamente isso o
que foi feito!
CRM E C#** CENER
Como pudemos ver, somente o CRM permite
que se atenda a qualquer nmero de clientes sem
perder o relacionamento com eles, o que pode
tambm ser chamado de "micromarketing",
"marketing individualizado" ou "marketing
um-para-um". Aparece at mesmo a expresso
"Marketing em tempo real", uma vez que os
sistemas podem ser atualizados imediatamente, no
momento em que se atende.
Com essa tendncia, um setor que passa a ter
extrema importncia nas empresas a central de
atendimento telefnico, ou cal/center, grande ponto
de apoio prtica do CRM e tambm excelente
recurso para obteno de informaes.
Quando interligamos nosso sistema internet,
possibilitando o atendimento, coleta de informaes,
reclamaes, sugestes e respostas por e#mail e
site, podemos utilizar os termos e#+,- e e#call
center. Entretanto, no recomendamos o seu uso,
pois j to normal a interligao de outros
recursos, alm do telefone, que os termos originais,
CRM e cal/center, j so suficientes para esse
entendimento.
SUTI;EBAS
Uma definio possvel para o marketing
"perceber sutilezas", ou seja, perceber pequenos
detalhes que revelem necessidades e que faam a
diferena para o consurnidor.
0 1al'man (toca-fitas porttil), depois
canibalizado pelo diskman (toca-CD porttil), foi
criado a partir do momento em que um empresrio
"percebeu" que um de seus funcionrios ouvia
msica enquanto andava pela fbrica, carregando
um rdio sobre o ombro.
Ao exportar seus veculos para os Estados
Unidos, certa empresa tambm "percebeu" a
necessidade de criar um baixo-relevo no painel, ao
redor dos botes, pois as americanas, potenciais
consumidoras desse produto, tinham unhas
compridas.
esse o caminho. A prtica do relacionamento
com os clientes nos possibilita, alm de todos os
benefcios j mencionados, descobrir sutilezas,
identificar e criar novas necessidades! Apenas
lembrando (e reforando) essa idia, vimos no
42
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
captulo 3, "Produtos e servios", que devemos
sempre pensar em novos conceitos e "destruir"
nossos prprios produtos, ao chamada de
canibalismo. A identificao de sutilezas por meio
do conhecimento e do relacionamento com os
clientes , ento, uma das maneiras.
COMPOSTO DE RE;ACIONAMENTO
O composto de relacionamento nada mais do
que sua subdiviso em elementos como: polticas
de relacionamento, Servio de Atendimento ao
Cliente (SAC), central de vendas, banco de dados,
callcenter e sistema de informaes, como mostra o
esquema 19.
SEDMENTAO DE MERCADO
J dizia um antigo ditado popular "quem quer
agradar a todos acaba por no agradar a ningum".
Assim, as empresas foram abandonando o
marketing voltado para as massas e escolhendo
segmentos especficos para atuarem, nos quais os
consumidores diferem entre si em um ou mais
aspectos.
S%3#%nta-9o o processo de dividir um grupo
heterogneo de clientes em grupos homogneos
entre si, formando segmentos com as mesmas
caractersticas, comportamentos e necessidades'.
sso pode ser realizado de vrias maneiras:
intuitivamente ou por meio de processos
extremamente sofisticados, que se utilizam dos
mais modernos softwares e de especialistas com
conhecimentos avanados de estatstica,
matemtica ou psicologia para agrupar os
consumidores.
VENDAS EM AO
/m se0mento 1ue & uma me
Cinqenta engenheiras das quais, 30 eram
males de crianas, pequenas, e dez estavam
grvidas, foram contratadas, pela Ford para projetar
a verso 1999 da perua Windstar de forma que
ficasse adequada s grvidas e mes. O resultado?
Um carro com, iluminao interna indireta, para a
luz no acordar os bebs quando porta aberta;
cuidado com a segurana interna e com cantos para
que o beb no se machuque; evitaram-se fendas
nas quais chaves, batons, canetas e alfinetes
podem ser perdidos e criaram-se locais prprios
para guardar CDs e fraldas. Todo o material
promocional do carro foi feito em cima de
depoimentos verdicos de mes. Muitas pessoa no
acreditavam que um carro feito para atender nicho
to especfico pudesse ser bem-sucedido.
Entretanto, no primeiro ms de 1999, 26.586
Windstar j haviam sido vendidos nos Estados
Unidos, mais de 2,5 vezes o nmero alcanado em
janeiro do ano anterior.
Fonte: Carrinho de Me, Grandes dias,
http://vendamais.zaz.com.br/
Quanto maior o conhecimento adquirido sobre os
clientes, melhores sero os resultados do processo
de segmentao. Assim, todos os dados sobre os
clientes so importantes, sejam internos -
conhecimento adquirido pelos profissionais de
vendas - ou externos - resultantes de pesquisas de
marketing. Todos os dados coletados dos clientes
podem ser reunidos em grandes bases de dados
que centralizam todas as informaes: a& :a&%& d%
dado& d% #a*X%tin3 ou data base marketing.
Aps a empresa definir os seus segmentos de
mercado, precisa escolher os mais atrativos para
atuar. Assim, comum a avaliao da atratividade
de cada segmento atravs da #at*i1 d%
43
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
&%3#%nto& d% #%*,ado v%*&u& $*oduto&" Co#o
mostrado no Quadro 2.18, as colunas da matriz
representam os segmentos existentes para um
determinado mercado, e as linhas, os produtos ou o
conjunto de produtos existentes ou necessrios. A
interseo entre os produtos e os mercados indica
segmentos de consumidores mais especficos para
um determinado produto. A partir da matriz, podem
ser escolhidos um ou mais segmentos para atuar,
dependendo das vantagens e da quantidade de
consumidores existentes em cada um.
Como qualquer outro processo, antes de iniciar a
segmentao preciso entender os objetivos
desejados pela empresa, determinando claramente
quais os resultados esperados com a segmentao.
Sem esses parmetros, corre-se o risco de se
encontrarem concluses muito brilhantes, mas que
podem no ser importantes para o negcio naquele
momento. Realizar uma segmentao eficaz exige
dos profissionais de marketing conhecimento sobre
os consumidores-alvo, perspiccia na anlise dos
dados e deciso sobre os melhores segmentos para
atuar.
O Quadro 2.20 traz as etapas e procedimentos
para se realizar uma segmentao bem-sucedida.
44
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
ADMINISTRAO DO TEMPO
Co#o Oti#i1a* &%u& R%&utado& d% V%nda&
O trabalho dirio de um profissional de vendas
inclui uma srie de atividades relacionadas venda
propriamente dita, alm de outras que auxiliam e
complementam o ato de vender. Dos vendedores
so exigidos relatrios, visitas de cortesia,
participao em eventos especiais, sociais e
profissionais, alm de outras obrigaes. Todas so
importantes e devem ser executadas. Como
execut-las de modo eficiente?
A administrao de tempo a tcnica necessria
e utilizada, pois permite que todas as funes sejam
desempenhadas. Com a devida racionalizao de
atividades e colocao em ordem de prioridades, o
indivduo que sabe administrar consegue alocar
tempo para o desempenho de todas as suas
tarefas, obtendo com esse procedimento melhores
condies para ser um profissional bem-sucedido.
comum encontrarmos indivduos que alegam
falta de tempo para justificar suas deficincias. Por
esse motivo, admitem no ter condies para o
desenvolvimento profissional, tampouco dedicao
leitura para ampliao de conhecimentos.
Entretanto, o que falta para essas pessoas boa
administrao, pois muitas so vtimas dos famosos
ladres do tempo, que so aquelas atividades s
quais, por um motivo qualquer, dedica-se mais
tempo do que o necessrio, o que impede,
conseqentemente, a execuo de outras tarefas
igualmente importantes.
OS ;ADREES DE TEMPO
Entre os principais ladres de tempo, podemos
citar: relatrios muito longos, perda de tempo no
escritrio do cliente, visitas improdutivas e
desempenho de tarefas que podem ser feitas em
outras oportunidades.
Relatrios muito lon0os
comum a administrao exigir de seus
vendedores relatrios de vendas, com o objetivo de
manter o controle do desempenho. No entanto,
alguns vendedores exageram. Em vez de serem
objetivos, gastam muito tempo com essa atividade.
Os vendedores devem demonstrar eficcia no
preenchimento de relatrios, e isso pode ser obtido
por meio da prtica e da observao.
45
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
O relatrio deve incluir somente informaes
necessrias ou conforme exigncia da
administrao, ou mesmo a obteno de dados que
proporcionem condies para anlise do trabalho do
vendedor. Deve existir constante esforo para que
se alcance objetividade e racionalidade.
empo demais no escritrio do cliente
H vendedores que gastam muito tempo no
escritrio de seus clientes, desnecessariamente;
so vtimas de outro ladro de tempo.
Uma das causas dessa falha a falta de preparo
do indivduo, que no tem condies de dominar a
entrevista e permite que a conversa prolongue-se
demasiadamente. O desperdcio de tempo pode
acontecer tambm porque o vendedor sente prazer
com a companhia do comprador, e por isso
prolonga o tempo da entrevista. Em qualquer
circunstncia, o tempo deve ser valorizado, bem
como eliminada a causa do desvirtuamento do
objetivo de venda.
Visitar clientes 1ue no ten2am condi3es de
comprar
Muitas vezes, por falta de pesquisa ou
planejamento de visita, os vendedores no fazem
sua apresentao para as pessoas certas. Por isso,
todo o esforo maldirecionado, resultando em
grande perda de tempo.
Certa ocasio, um corretor de imveis fez uma
apresentao de vendas durante uma hora e meia
para um assistente de gerncia da empresa. Como
o assistente no tinha autoridade para comprar,
pediu um folheto para apresent-lo ao pessoal da
gerncia. Aps o vendedor ter-se retirado, o
assistente mostrou o folheto ao gerente, que, sem
demonstrar a mnima considerao para
examin-lo, jogou-o no lixo. Evidentemente, essa
situao, que poderia ter sido contornada com a
presena do vendedor, ilustra o tpico caso de
desperdcio de tempo em conseqncia de um
esforo maldirecionado.
O comprador certo no apenas aquele que tem
autoridade para comprar. tambm aquele que tem
poder aquisitivo e propenso para comprar o
produto. Portanto, os produtos devem ser vendidos
queles de real potencial, e o vendedor, como
assessor de seus clientes, deve alert-los de sua
necessidade. Todo esforo junto a clientes que no
satisfaa as trs condies - autoridade para
comprar, poder aquisitivo e propenso para a
compra - ser mera perda de tempo.
Perder tempo com tare(as 1ue podem ser
desempen2adas em outras oportunidades
O vendedor deve saber tambm qual a ordem
de importncia de suas tarefas. Despender tempo
com tarefas que podem ser feitas futuramente um
fato que ocorre com freqncia. Por exemplo: um
vendedor necessita escrever uma carta para um
cliente, que deve receb-la em dois ou trs dias. No
mesmo dia em que percebeu a necessidade de
enviar a carta, ainda deve visitar mais dois clientes,
conforme consta em seu planejamento dirio. Um
vendedor vtima do ladro do tempo, nesse caso,
deixaria de fazer as visitas e escreveria a carta.
Ocorre que, ao termin-la, pode restar pouco tempo
para as visitas, e talvez at mesmo ocorrer a
impossibilidade de realiz-las. Parece bvio que o
mais recomendado seria fazer as duas visitas que
restavam e, se necessrio, mesmo depois do
expediente normal, escrever a carta, uma vez que
havia tempo para isso, por se tratar de um servio
que poder ser feito sem problemas a qualquer
hora. No entanto, muitos indivduos deixam-se levar
por esse freqente ladro de tempo, e as tarefas
no so executadas em sua devida ordem de
prioridade.
Esses so apenas alguns dos adres" que
afetam a vida do profissional de vendas. Existem
muitos outros. Vejam, por exemplo, a rotina de um
indivduo que reclamava muito de falta de tempo:
acordava todo dia s 9 horas da manh, tomava
caf demoradamente, vestia-se com toda a calma e
saa de casa s 10h30. s 11 horas, chegava ao
escritrio. Lia a correspondncia e s interrompia a
leitura porque se lembrava que deveria ir ao banco
da esquina para fazer o pagamento de uma de suas
contas. Voltava s 11h30 e, como faltava pouco
tempo para o almoo, lia o jornal. Ao meio-dia,
chegava um colega seu, que o convidava para
almoar. Dirigiam-se a um restaurante, onde
ficavam conversando demoradamente; bebiam
vrios chopes e da saam s 14h30, at um pouco
aturdidos pelo efeito da bebida. Aps mais um
tempinho em sua escrivaninha, saa para visitar um
cliente. Chegando ao cliente, comeava a conversar
sobre poltica, futebol e, ao final, falava sobre o
produto que queria vender. E pronto. Concretizava
apenas uma entrevista. Tinha terminado o dia ... 1
O leitor percebe quantos ladres de tempo
interferiram no dia do profissional mencionado,
reduzindo suas atividades ao mnimo possvel.
46
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Sabe-se que no desempenho de atividades de
vendas impossvel dedicar-se inteiramente
apresentao direta. Estima-se que o tempo de um
vendedor dividido basicamente em trs atividades
principais: 1/3 em espera de clientes, 1/3 em
viagens e 1/3 em apresentao de vendas.
Entretanto, com esforo, pode-se mudar essas
propores consideravelmente, com o objetivo de
alocar tempo maior para contatos diretos com os
clientes.
O tempo de espera, por exemplo, pode ser
reduzido pela marcao antecipada de entrevistas,
ou mesmo por maior racionalizao da rota
estabelecida. Um planejamento meticuloso poder
reduzir o tempo de espera. Do mesmo modo, o
tempo gasto em viagens pode ser minimizado, por
meio de um roteiro consistente. Finalmente, a
prpria apresentao pode ser melhorada com
treino e prtica, buscando maior objetividade. O
conhecimento prvio do cliente e o preparo da
entrevista de forma adequada podero concentrar a
apresentao nos reais problemas, economizando
assim o tempo necessrio em cada entrevista para
esta determinao, e permitindo melhor
comunicao.
No obstante essas observaes, muitos
vendedores optam por aumentar horas de trabalho
em vez de administrar seu tempo. A capacidade
humana, porm, limitada, e a concentrao rios
melhores clientes resulta em melhores negcios,
pois dessa forma obtm-se um retorno satisfatrio
do tempo disponvel. Mesmo com essas alternativas
de administrao do tempo, existem esforos
adicionais que podem ser aplicados de forma til
por meio de um esquema de prioridades de
funes, por exemplo.
MARCAR OU NO A ENTREVISTAY
consenso da maioria dos vendedores que o
ideal sempre marear a entrevista dos clientes
visados. sso porque, marcando-se a entrevista, h
reduo do tempo de espera dos vendedores no
escritrio do cliente, apesar de nem sempre ser este
o caso. Alm disso, a entrevista marcada reveste a
apresentao de maior importncia. Muitos
vendedores concordam com esse aspecto e afir-
mam que o nvel de ateno bem maior por parte
dos clientes que marearam entrevista, quando
comparado com o de entrevista de surpresa.
No entanto, ser sempre possvel marcar visitas
antes de ir ao escritrio de algum cliente? Sabemos
que isso nem sempre acontece. Vendedores que
trabalham com produtos dirigidos ao mercado
varejista, por exemplo, fazem suas visitas sem
marcar horrio. Muitas vezes, isso impossvel,
pois os compradores devem gozar de
disponibilidade de tempo para atender os variados
desafios que enfrentam durante o dia.
s vezes, o vendedor aproveita a proximidade de
algum cliente quando, tendo cumprido seu roteiro
normal, resolve fazer uma visita de surpresa. sso
perfeitamente vivel, mas a ficha do cliente deve ser
consultada para se ter certeza de sua receptividade
nessas condies. Se se tratar de um tipo de
comprador que no atende sem hora marcada, ou
ento que obriga o vendedor a longas esperas, no
compensa uma parada sem prvio aviso. Por esse
motivo, as fichas de clientes devem fornecer esse
tipo de informao.
USO DO TE;EFONE E DA MA;A DIRETA
Usar o telefone e a mala direta como formas de
administrao de tempo um procedimento que
tem sido muito comentado nos ltimos tempos. Com
o congestionamento do trnsito nas cidades, a
locomoo de um lugar para outro fica dificultada, e
o telefone e a mala direta so meios prticos e
rpidos de contato. Tanto o telemar'etin" como a
mala direta sero comentados mais adiante em
captulos especficos, devido importncia de sua
utilizao para o trabalho de vendas.
MATERIA; DE APRESENTAO
Para visitar um cliente preciso que o vendedor
disponha de todo o material de apresentao e se
lembre: E necessrio levar algum mostrurio
especial? O talo de pedidos deve ir preenchido
parcialmente? H alguma solicitao especial?
Todas essas informaes devem estar includas
na ficha do cliente, e sua leitura antes de realizar
uma visita indispensvel. O vendedor deve
preocupar-se com todos os detalhes, pois j
47
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
aconteceu de se fazerem excelentes apresenta-
es, convincentes, e, na hora de fechamento do
negcio, constatar-se que o talo de pedidos foi
deixado no escritrio. Para que isso no acontea, o
vendedor deve sempre verificar sua pasta antes de
visitar um cliente, e o material deve ser revisado e
ordenado.
H casos tambm em que vendedores misturam
o material com assuntos particulares; podem
tambm ter problemas na hora de apresentao,
retirando da pasta o que no deveriam. Deve-se ter
cuidado para que essas situaes embaraosas no
ocorram.
Dessa forma, voc percebe a importncia do
planejamento para o contato de venda e a
necessidade de manuteno de fichrios
atualizados.
A CHAVE PARA A ADMINISTRAO DO
TEMPO
A chave para a administrao do tempo,
portanto, compreende os seguintes passos: em
primeiro lugar o vendedor deve estabelecer uma
ordem de prioridades. De todas as tarefas a serem
executadas, quais so as principais? Qual sua
ordem de importncia? Para estabelecer essas
prioridades, h necessidade de determinar
objetivos. Deve-se determinar inicialmente onde se
quer chegar para, posteriormente, classificar as
prioridades.
Posteriormente, os compromissos devem ser
assumidos de modo que possa existir perfeito
aproveitamento do tempo. Aspectos de
racionalizao e at mesmo de improvisao fazem
parte dessa seqncia. Por exemplo: um vendedor
usa o tempo de espera no escritrio do cliente para
elaborar relatrios, escrever cartas etc. Esse
aproveitamento total do tempo permite-lhe melhor
desempenho geral.
A programao do tempo deve ser realizada de
modo que seja possvel assumir compromissos
posteriores necessrios sem comprometer as visitas
previamente estabelecidas. Portanto, uma previso
de acontecimentos ajudar a enfrentar as possveis
adversidades.
Finalmente, faz parte da administrao do tempo
concentrar as atividades no& indiv8duo&
auto*i1ado& a realizar compras. Alguns vendedores
perdem muito tempo para vender pouco, em razo
do baixo potencial do cliente. Como o tempo do
vendedor limitado e seu resultado ser o que ele
vai tirar de cada visita, seu esforo deve ser
concentrado naqueles clientes que possam dar-lhe
melhores retornos. A anlise antecipada,
novamente, ajudar na eficincia dos vendedores.
Pelo uso tambm das ferramentas recomendadas
neste captulo, os resultados de vendas podem
melhorar consideravelmente. necessrio, porm,
outro requisito fundamental, ainda no mencionado.
Para que o vendedor queira ou deseje fazer melhor
aproveitamento do tempo, ele deve ter iniciativa e
comear rapidamente sem postergar visitas ou outra
atividade qualquer. No deixar para amanh o que
pode ser feito hoje. Muitas vezes, o vendedor no
sabe se ou no um procrastinador. Para isso,
recomendamos que faa um teste. Com o objetivo
de ajudar o vendedor nessa determinao,
inclumos o "teste do protelador".
ESTRUTURA E FUNEES DO
SISTEMA FINANCEIRO NACIONA;
Estrutura
O Sistema Financeiro pode ser conceituado
como um conjunto de instituies (instituies
financeiras) com o objetivo de propiciar condies
satisfatrias para a manuteno de um fluxo de
recursos entre poupadores e investidores.
exatamente o Sistema financeiro que permite
que um agente econmico qualquer (seja ele
indivduo ou empresa) sem perspectivas de
aplicao, em algum empreendimento prprio, da
poupana que capaz de gerar, seja colocado em
contato com outro, cujas perspectivas de
investimento superam as respectivas
disponibilidades de poupana.
Caracterizao legal do Sistema Financeiro
Nacional Lei de Reforma Bancria 4.564/64 Art. 17):
2+onsideram#se /nstitui$es 3inanceiras, para
efeitos da le"islao em vi"or, as pessoas 4urdicas
publicas e privadas, (ue tenham como atividade
principal ou acess5ria a coleta, a intermediao ou
a aplicao de recursos financeiros pr5prios ou de
terceiros, em moeda nacional ou estran"eira, e a
cust5dia de valor de propriedade de terceiros. 2
6ar"rafo &nico # 26ara os efeitos desta lei e da
le"islao em vi"or, e(uiparam#se 7s institui$es
financeiras as pessoas fsicas (ue exeram
(ual(uer das atividades refendas neste arti"o, de
forma permanente ou eventual.
Classificao das instituies financeiras:
ntermedirios Financeiros x nstituies
Auxiliares:
1. Os ntermedirios Financeiros so nstituies
Financeiras que %#it%# &%u& $*2$*io& $a&&ivo&A
ou seja, captam poupana diretamente do pblico,
por sua prpria iniciativa e responsabilidade, para
aplicao destes recursos junto s empresas,
atravs de emprstimos e financiamentos. Como
48
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
exemplos dessa classe de instituies temos os
Bancos Comerciais, as Caixas Econmicas e os
Bancos de nvestimentos, entre outros.
2. nstituies Auxiliares so nstituies
Financeiras que no emitem seus prprios passivos,
mas apenas ,oo,a# %# ,ontato o& $ou$ado*%&
% o& inv%&tido*%&" Como exemplo desta classe de
instituies temos a Bolsa de Valores.
Caracterizao das nstituies Financeiras
quanto capacidade de criar ou no moeda
escritural:
A nstituio Financeira que possui a capacidade
de criar moeda escritural faz parte do chamado
sistema monetrio, que representado pelos
bancos comerciais (oficiais e privados) e pelos
bancos mltiplos com carteira comercial.
089. a moeda escritural um ttulo
representativo da moeda, emitido sem (ue, no
entanto, exista um respectivo lastro em papel
moeda (como por exemplo o che(ue)
?*39o& d% R%3ua-9o % Fi&,ai1a-9o
In&titui-.%& Finan,%i*a&
Ca$tado*a& d% D%$2&ito&
Z Vi&ta
Bancos Mltiplos com Carteira Comercial

C M N
Con&%Co
Mon%t)*io
Na,iona
Ban,o C%nt*a do B*a&i
Co#i&&9o
d% Vao*%& Mo:ii)*io&
Su$%*int%nd7n,ia
d% S%3u*o& P*ivado&
S%,*%ta*ia d%
P*%vid7n,ia Co#$%#%nta*
Bancos Comerciais
Caixas Econmicas
Cooperativas de Crdito
D%#ai&
In&titui-.%& Finan,%i*a&
Bancos Mltiplos sem Carteira Comercial
Bancos de nvestimento
Bancos de Desenvolvimento
Sociedades de Crdito, Financiamento e
nvestimento
Sociedades de Crdito mobilirio
Companhias Hipotecrias
Associaes de Poupana e Emprstimo
Sociedades de Crdito ao
Microempreendedor
Out*o& int%*#%di)*io&
ou Au6iia*%& Finan,%i*o&
Bolsas de Mercadorias e de Futuros
Bolsas de Valores
Agncias de Fomento ou de
Desenvolvimento
Sociedades Corretoras de Ttulos e Valores
Mobilirios
Sociedades Distribuidoras de Ttulos e
Valores Mobilirios
Sociedades de Arrendamento Mercantil
Sociedades Corretoras de Cmbio
Representaes de nstituies Financeiras
Estrangeiras
Agentes Autnomos de nvestimento
Entidad%& ;i3ada& ao&
Si&t%#a& d% P*%vid7n,ia
% S%3u*o&
Entidades Fechadas de Previdncia Privada
Entidades Abertas de Previdncia Privada
Sociedades Seguradoras
Sociedades de Capitalizao
Sociedades Administradoras de Seguro-
Sade
Entidad%&
Ad#ini&t*ado*a&
d% R%,u*&o& d% T%*,%i*o&
Fundos Mtuos
Clubes de nvestimentos
Carteiras de nvestidores Estrangeiros
Administradoras de Consrcio
Si&t%#a& d% ;i5uida-9o
% Cu&t2dia
Sistema Especial de Liquidao e de
Custdia - SELC
Central de Custdia e de Liquidao
Financeira de Ttulos - CETP
Caixas de Liquidao e Custdia
MERCADO PRIMRIO E
SECUNDRIO
MERCADO PRIMRIO" A expresso tem pelo
menos trs significados distintos: 1) mercado no
qual um emprstimo feito diretamente a um
devedor, que se distingue do mercado secundrio,
49
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
onde so vendidos ttulos (securities) cuja origem
o emprstimo feito no mercado de primrio. Um
banco ou instituio de crdito que mantm seus
emprstimos at a data do vencimento, isto , no
vende esses crditos no mercado secundrio,
denominado portfolio lender; 2) mercado onde so
transacionados em primeira-mo os ttlos emitidos
pelo governo (de sua dvida pblica) mediante
leiles. Os operadores deste mercado revendem
ento tais ttulos no mercado secundrio aos
investidores em geral; 3) mercado no qual novas
emisses de ttulos, de contratos futuros e de
opes so oferecidas.
MERCADO SECUNDRIO" Fase do mercado de
aes e ttulos que vem logo em seguida ao
mercado primrio e se caracteriza pela
obrigatoriedade de se fazer as transaes nas
Bolsas de Valores.
MERCADO DE CR>DITO
CR>DITO" Transao comercial em que um
comprador recebe imediatamente um bem ou
servio adquirido, mas s far o pagamento depois
de algum tempo determinado. Essa transao pode
tambm envolver apenas dinheiro. 0 crdito inclui
duas noes fundamentais: confiana, expressa na
promessa de pagamento, e tempo entre a aquisio
e a liquidao da dvida. : crdito direto ao
consumidor financia a compra de qualquer produto
de consumo e at viagens. 0 comprador passa a
usufruir imediatamente de um bem que ser pago
com sua renda pessoal. Em muitos casos, as
prprias vendedoras financiam o cliente, mas, em
escala cada vez maior, financeiras especializadas
pagam o vendedor e "compram" a dvida e tambm
o risco de no-pagamento. 0 lucro da financeira
formado pelos juros cobrados do comprador. Os
cart$es de crdito, extremamente difundidos nos
Estados Unidos e alcanando boa receptividade no
Brasil, so tambm unia forma de crdito direto ao
consumidor. 0 financiamento de casas e
apartamentos constitui o chamado crdito
imobilirio. Envolve pouco risco, pois em geral o
prprio imvel garantia do emprstimo, sob forma
de hipoteca. As facilidades de crdito levam os
consumidores tentao de uma melhoria imediata
do padro de vida, dado o imediatismo do consumo
a crdito. Nos casos de recesso prolongada ou de
depresso econmica, no entanto, a tendncia de
inadimplemento (ou falta de pagamento)
generalizado, o que acaba por agravar a crise. 0
crdito ao "overno baseia-se na expectativa de que
os impostos futuros sero capazes de cobrir o valor
do emprstimo e seus juros. Em geral, o governo
obtm crdito por meio da emisso de ttulos de
dvida pblica negociveis (como as ORTNs). J o
financiamento de obras de infra-estrutura, como
estradas e usinas, conseguido junto a rgos
internacionais (como o Bird) e consrcios de bancos
de grande porte. Finalmente, o crdito 7 produo
baseia-se na suposio de que ser pago por si
mesmo, isto , o investimento gerar meios
necessrios para o pagamento da dvida, seus
encargos e ainda sobrar algo para o lucro. Os
crditos produo podem ser a curto prazo
(crdito comercial) ou a longo prazo (crdito de
investimento). : crdito comercial, para pagamento
no prazo de trinta a 129 dias, serve, na maioria dos
casos, para a formao do capital de giro da
empresa. 0 crdito de investimento, a longo prazo,
com vencimentos previstos para alguns anos, tem o
papel de desenvolver determinadas reas, inclusive
proporcionando recursos para a pesquisa
tecnolgica. 0 crdito a"rcola feito a mdio prazo
(vencimento em um ano ou mais) e empregado na
compra de insumos e implementos. 0 governo tem
criado carteiras agrcolas, tanto nos bancos
particulares como nos estatais, a juros subsidiados,
com a inteno de desenvolver o setor.
CREDITO CONTINDENTE 'ou C*<dito StandK
:P(" Linha de crdito oferecida pelo Fundo Mo-
netrio nternacional aos pases-membros, at o
limite de suas respectivas cotas. um emprstimo
de curto prazo (geralmente um ano) e requer, para
ser liberado, uma carta de intenes do pas que
solicita o crdito.
CR>DITOKPRLMIO" Linha de crdito criada pelo
governo federal para incentivar principalmente os
setores ligados exportao. Consiste num
emprstimo feito pelo Banco Central e que
corresponde a uma porcentagem dos aumentos de
faturamento das empresas exportadoras num dado
perodo. Em 29/12/1982, por exemplo, o governo
baixou um decreto-lei criando um crdito-prmio de
10% para as empresas que conseguissem converter
seus emprstimos em moeda estrangeira em
investimentos. no pas (por exemplo, na compra de
suas aes), diminuindo assim a dvida externa. 0
pagamento do crdito-prmio feito pelo sistema de
desconto da receita tributria: os bancos descontam
o pagamento do emprstimo do volume de impostos
que arrecadam das empresas para o Tesouro Na-
cional.
CR>DITO SUBSIDIADO" Tipo de emprstimo
feito pelo governo a uma taxa de juros menor que a
vigente no mercado. Pode ser implcito ou explcito.
0 implcito, destinado principalmente aos
financiamentos agropecurios e s exportaes,
corresponde diferena entre as taxas de juros
normais desses emprstimos e o custo real pago
pelo governo para a captao desse dinheiro.
Crdito subsidiado explcito so os fundos aplicados
em programas especiais como o Proagro, o Proterra
e o Fundag, criados para incentivar certas regies
ou atividades econmicas por meio de emprstimos
a taxas de juros extremamente baixas, variando
entre 12 e 25%. Atualmente, o crdito subsidiado
(implcito e explcito) corresponde a 60% de todo o
50
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
crdito concedido (2,5 trilhes; de cruzeiros, em
1982, contra 4,2 trilhes do total de crditos
aprovados). Todavia, com o programa de
estabilizao financeira proposto pelo Plano Collor,
lanado em 15/3/1990, foram cortadas todas as
formas de crdito subsidiado, principalmente os que
eram dados agricultura e s exportaes, em con-
formidade com a medida provisria n' 161, aprovada
pelo Congresso.
CR>DITO SUP;EMENTAR" Crdito destinado a
reforar as dotaes consignadas no Oramento em
vigor. A abertura de crdito suplementar depende
de prvia autorizao legislativa.
MERCADO DE CAPITAIS
Toda a rede de Bolsas de Valores e instituies
financeiras (bancos, companhias de investimento e
de seguro) que opera com compra e venda de
papis (aes, ttulos de dvida em geral) a longo
prazo. Tem a funo de canalizar as poupanas da
sociedade para o comrcio, a indstria e outras
atividades econmicas e para o prprio governo.
Distingue-se do mercado monetrio, que movimenta
recursos a curto prazo, embora ambos tenham
muitas instituies em comum. Os pases capi-
talistas mais desenvolvidos possuem mercados de
capitais fortes e dinmicos. A fraqueza desse
mercado nos pases subdesenvolvidos dificulta a
formao de poupana, constitui um srio obstculo
ao desenvolvimento e obriga esses pases a
recorrer aos mercados de capitais internacionais,
sediados nas potncias centrais.
MERCADO CAMBIA;
E&t*utu*a Ca*a,t%*8&ti,a
'%%#%nto&A ,on,%ito& %
o$%*a-.%&(
C[MBIO" Operao financeira que consiste em
vender, trocar ou comprar valores em moedas de
outros pases ou papis que representem moedas
de outros pases. Para essas operaes so
utilizados cheques, moedas propriamente ditas ou
notas bancrias, letras de cmbio, ordens de pa-
gamento etc. At o sculo passado, a maioria das
moedas tinha seu valor determinado por certa
quantia de ouro e prata que representavam.
Atualmente no h mais o lastro metlico para servir
de relao no cmbio entre as moedas, e as taxas
cambiais so determinadas por uma conjuno de
fatores intrnsecos ao pas, principalmente a poltica
econmica vigente.
O cmbio no possui apenas o valor terico de
determinar preos comparativos entre moedas, mas
a funo bsica de exprimir a relao efetiva de
troca entre diferentes pases. A troca de moedas
conseqncia das transaes comerciais entre
pases. No Brasil, a rede bancria, liderada pelo
Banco do Brasil, a intermediria nas transaes
cambiais. Os exportadores, ao receberem moeda
estrangeira, vendem-na aos bancos e os bancos
revendem essa moeda aos importadores para que
paguem as mercadorias compradas. Essas transa-
es so sempre reguladas pelo governo, que fixa
os preos de compra e venda das moedas
estrangeiras.
CAMBIO ;IVRE" Regime de operaes do
mercado de divisas sem interferncia das
autoridades monetrias. A liberao da taxa cambial
faz com que o valor das moedas estrangeiras flutue
de acordo com o interesse que despertam no
mercado segundo a interao da oferta e da
procura. U cmbio livre tambm chamado de flu#
tuante ou errtico. As flutuaes da taxa cambial
apresentam uma srie de riscos, pois o mercado de
divisas passa a sofrer variaes determinadas
tambm por fatores polticos, sociais e at
psicolgicos. Quando um pas sofre uma crise de
liquidez, por exemplo, o regime de cmbio livre
estimula a especulao com moeda estrangeira, o
que eleva excessivamente sua cotao e agrava
sua escassez. Da mesma forma, os importadores
passam a utilizar maior quantidade de divisas
(moeda estrangeira) para suas compras, querendo
evitar pag-las mais caras com o avano da crise, o
que agrava a crise de liquidez.
C[MBIO MANUA;" A simples troca fsica da
moeda de um pais pela de outro. As operaes
manuais de cmbio s se fazem em dinheiro efetivo
e restringem-se aos viajantes e turistas. Nas
transaes de comrcio exterior ou de pais a pais,
utilizam-se divisas sob a forma de letras de cmbio,
cheques, ordens de pagamento ou ttulos de crdito.
C[MBIO MH;TIP;O" Sistema de cmbio em
que as taxas variam conforme a destinao do uso
da moeda estrangeira. Acaba funcionando como um
tipo de subsdio para a compra de alguns produtos
ou como taxao na compra de outros. E adotado
tanto para a importao quanto para a exportao, e
alguns pases o adotam oficialmente.
O Brasil no possui cmbio mltiplo, mas certas
regulamentaes de natureza cambial criam efeito
semelhante. O dlar para a compra de petrleo, por
exemplo, possui valor inferior ao do cambio oficial,
m contrapartida, durante algum tempo a taxao de
25% de OF (imposto sobre Operaes Financeiras)
na compra. de dlares por turistas brasileiros que
viajavam ao exterior criou um dlar mais caro. Esto
no mesmo caso a taxao varivel dos produtos de
importao (com alquotas maiores para os
chamados suprfluos e o confisco cambial incidente
sobre produtos de exportao (como o caf).
C[MBIO MODA;IDADES
51
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Neste captulo, apresentaremos vrios exemplos
prticos de operaes cambiais.
Consideraremos que essas operaes se
realizem em um mercado cambial totalmente livre,
isto , onde inexistam quaisquer tipos de controles
de cmbio. ()) ;dvertimos o leitor (ue al"umas das
opera$es tratadas neste captulo podero no ser
permitidas no 8rasil, em virtude de dispositivos
cambiais vi"entes.
Os negcios cambiais realizados pelos bancos
podem ser efetuados com seus clientes
no-bancrios (empresas, particulares etc.) como
tambm com outros bancos (operaes
interbancrias).
Tais operaes podero referir-se a operaes
"prontas", operaes "futuras", operaes de
s1aps, hed"in" etc.
As transaes "interbancrias" normalmente so
efetuadas por telex ou telefone, diretamente entre
os bancos ou, conforme a legislao cambial do
pas, com a interveno de corretores.
A rapidez fator primordial na conduo dessas
operaes os negcios so consumados dizendo-se
simplesmente "feito" a uma proposta.. Uma proposta
de operao devera ser imediatamente respondida
ela outra parte, aceitando-a ou recusando-a. Uma
demora na resposta poder fazer que a outra parte
se recuse a fechar o negocio nas condies
estabelecidas inicialmente. Este aspecto de
particular importncia no caso de cotaes
cambiais, as quais, em um mercado livre de cmbio,
podero modificar-se rapidamente, de acordo com
as condies de mercado.
TIPOS DE TAQAS CAMBIAIS
Ao examinarmos o funcionamento do mercado
cambial, fizemos meno a dois tipos de taxas de
compra e de venda. Todavia, outros tipos de taxas
existem, conforme verificaremos a seguir.
Ta6a d% R%$a&&% % Ta6a d%
Co:%*tu*a
Taxa de repasse aquela pela qual o Banco
Central do Brasil adquire a moeda estrangeira dos
bancos comerciais.
Taxa de cobertura aquela pela qual o Banco
Central do Brasil vende moeda estrangeira aos
bancos comerciais.
Ta6a& C*u1ada& 4Cross'Rates5
Taxas cruzadas vm a ser as taxas tericas
resultantes da comparao das respectivas
cotaes de duas moedas, cotaes essas
expressas em uma terceira moeda (o dlar
americano, por exemplo).
Digamos que, no mercado cambial nor-
te-americano, o franco suo esteja cotado a US$
0,231, enquanto o marco alemo est cotado a US$
0,275. Dividindo-se esses valores, um pelo outro,
vamos obter as seguintes taxas cruzadas.-
franco suo/marco: 91. Fr. 1,00 = DM 0,84
marco/franco suo: DM ),:: < 91. Fr. 1,19
Quando as transaes cambiais so livres, essas
taxas cruzadas no devero diferir sensivelmente
da cotao do franco suo em Frankfurt ou da
cotao do marco alemo em Zurich.
Ta6a& ;iv*%& % Ta6a& OJi,iai&
Taxas livres so aquelas provenientes das
condies de oferta e procura de divisas em um
mercado livre de cmbio, admitindo-se, contudo, a
possibilidade de uma interveno das autoridades
monetrias, mediante operaes de compra e
venda de divisas, com o objetivo de evitar variaes
excessivas das taxas.
Taxas oficiais so as determinadas pelas
autoridades monetrias, no resultando, assim, do
livre entrechoque das condies de oferta e procura,
embora estas possam, em grande parte, influenciar
o pensamento das autoridades monetrias na
determinao do nvel das taxas oficiais.
Ta6a& P*onta& % Ta6a& Futu*a&
Taxas prontas so aquelas aplicadas em
operaes de compra e venda de moeda
estrangeira, onde ela entregue dentro do razo de
at dois dias teis, contados da ata da negociao.
Taxas futuras referem-se a transaes de
compra e venda de moeda estrangeira, onde a
entrega dessa moeda e o seu pagamento somente
ocorrero aps o perodo de tempo concordado
entre as partes.
Ta6a& Fi6a& % Ta6a& Va*i)v%i&
Taxas fixas so aquelas mantidas invariveis em
um determinado nvel, seja por determinao
governamental (congelamento da taxa), seja por
operaes de compra e venda de divisas por parte
das autoridades governamentais sempre que as
cotaes de mercado se desviarem das taxas
determinadas pelo governo. A taxa fixa poder
coincidir ou no com o par metlico. Uma pequena
variante das taxas fixas seria a ta6a %&t)v%A onde
permitida s taxas de cmbio uma certa variao,
dentro de pequenos limites.
52
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
As autoridades monetrias no intervm no
mercado, a no ser quando atingido o limite
mnimo ou mximo.
As taxas variveis, como o prprio nome est
dizendo, so aquelas que variam. Podem ser
J%68v%i&A quando as paridades monetrias so
reajustadas gradualmente, dentro de pequenos
intervalos de tempo. E o sistema denominado
cra1lin"pe". Existe, tambm, uma outra taxa
varivel, que conhecida por ta6a Jutuant%" Neste
caso, no existem paridades monetrias e as taxas
cambiais flutuam livremente, embora possam estar
sujeitas a sofrer intervenes a parte das
autoridades monetrias, em caso de autuaes
exageradas.
No possvel dizer-se qual dos dois sistemas
taxas fixas ou taxas variveis) apresenta maiores
vantagens ou desvantagens. Os economistas que
se tm dedicado matria divergem bastante nesse
ponto, no havendo, pois, um consenso geral. A
verdade que ambos os sistemas apresentam
mritos e deficincias, devendo ser aplicados
conforme a situao econmica de cada pas.
N8v%i& d% P*%-o& % Ta6a& Ca#:iai&
O desaparecimento do padro-ouro e as
distores provocadas pela inflao na maioria dos
pases aps a 1 Guerra Mundial, destruram
completamente o sistema de paridades estveis
entre as vrias moedas, sistema que vinha
funcionando at ento.
Uma vez terminado o conflito, surgiu a
preocupao , entre os diversos pases, do
estabelecimento de novos tipos de cmbio, uma vez
que os anteriores haviam perdido o seu significado.
Em 1919, um economista sueco, Gustav Cassel,
procura determinar os nveis em que se deveriam
fixar as novas paridades, desenvolvendo uma nova
teoria, que recebeu o nome de Teoria da Paridade
do Poder de Compra. Com essa Teoria, procurou
ele demonstrar que a poltica comercial e monetria
internas exercem influncia sobre a taxa cambial,
pensamento esse contrrio ao que vigorava na
poca, de que os fenmenos cambiais eram
diversos cios fenmenos monetrios e creditcios
internos.
Sendo o valor da moeda representado pelo seu
poder aquisitivo (Captulo 1, item 1.5), a compra de
moeda estrangeira nada mais seria, ento, do que a
troca de poder aquisitivo nacional por poder
aquisitivo estrangeiro.
Desse modo, o novo tipo de cmbio deve refletir
as modificaes relativas dos preos em dois pases
considerados.
A F2*#ua d% Co**%-9o da Ta6a Ca#:ia
Diz Cassel que, "quando duas moedas so
submetidas a um processo de inflao, o tipo de
cmbio normal igual ao tipo antigo, multiplicado
pelo quociente do grau de inflao em cada pas".
Essa afirmativa pode ser consubstanciada na
frmula seguinte:
Ta,b = t0 Pn .
Pn
onde:
T0 = = taxa cambial em um perodo de base;
a = unidade monetria do pas (pas que d o
certo);
b = unidade monetria do pas (pas que d o
incerto);
P = nvel geral de preos do pas ;
P = nvel geral de preos do pas ;
Ta,b = valor da moeda "a" em termos da moeda
"b".
E6%#$o&:
1) consideremos dois pases, digamos, Estados
Unidos e nglaterra. Em uma poca qualquer, que
ser tomada como o perodo de base, o nvel geral
dos preos nos dois pases ser igual a 100; a taxa
cambial no mercado americano seria, digamos, a
seguinte:
= US$ 2,00. Suponhamos, agora, que em um
perodo seguinte, o nvel geral de de preos"os
Estados Unidos eleve-se para enquanto na
nglaterra continua fixado em 100. Qual deveria ser
o novo valor da libra esterlina no mercado
americano, segundo as idias de Cassel?
Aplicando-se a frmula, teremos:
T, US$ = US$ 2,00 x 200 = US$ 4,00
100
Portanto, o novo valor da libra esterlina no
mercado americano seria igual a US$ 4,00;
2) suponhamos agora que o nvel geral de
preos nos Estados Unidos seja igual a 200,
enquanto na nglaterra diminua para 50.
Considerando-se a mesma taxa cambial do perodo
de base e aplicando a frmula, teremos:
T, US$ = US$ 2,00 x 200 = US$ 8,00
50
Portanto, o novo valor da seria igual a US$
8,00.
A&$%,to& N%3ativo& da T%o*ia
53
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
A& crticas sofridas pela Teoria da Paridade do
Poder de Compra podem ser agrupadas em dois
itens:
a) crticas quanto possibilidade de aplicao da
formula de correo;
b) crticas quanto validade cientfica da teoria.
No tocante possibilidade de aplicao da
frmula, vrios autores referem-se s dificuldades
na escolha do ndice que deveria representar o nvel
geral de preos, porquanto vrios so os ndices
existentes (preos no atacado, varejo, custo de vida,
de mercadorias destinadas ao comrcio exterior
etc.). O clculo desses ndices, por &ua v%1A no
obstante os progressos da E&tat8&ti,a Econmica,
ainda est sujeito a falhas e critrios de ponderao
diversos.
sso significa dizer que no se possui uma
medida segura do poder aquisitivo de uma moeda
no prprio pas, fato que poder provocar serias
distores quando quisermos proceder a
comparaes entre ndices de pases diferentes.
No que se refere validade cientfica da teoria,
uma das principais crticas a de que ela considera
apenas os nveis gerais e preos, desprezando
outros elementos que afetam o volume da procura,
tais como: rendimentos, motivos psicolgicos etc.
H possibilidade de variaes do volume de
produo em um e outro pais sem que ocorram
alteraes de preos. Por exemplo: se no perodo
considerado, a expanso da atividade econmica
em um dos pases for sensivelmente maior do que
em outro, em relao ao ano de base o incremento
de importao no primeiro pas e de exportao no
segundo pas pode afetar a taxa cambial entre as
duas moedas, sem afetar o nvel de preos no pas
cujo volume de produo e de emprego crescem.
Motivos psicolgicos, tais como instabilidade
poltica, ameaa de revoltas, maior ou menor
confiana na poltica econmico-financeira do
governo podem provocar aumento na procura de
moeda estrangeira, o que implicar aumento na
taxa cambial, sem necessidade obrigatria de
influncia sobre o nvel geral de preos.
Outra crtica a de que a teoria de Cassel est
baseada na idia, excessivamente simplificada, de
que o comrcio internacional e a nica fonte de
pagamentos internacionais. sso significaria
reduzir-se a balana de pagamentos a uma balana
comercial, sem levar-se em considerao os
movimentos de capitais, os quais influem sobre a
taxa cambial. Uma entrada de capitais, por exemplo,
aumenta a oferta de divisas estrangeiras e contribui
para diminuir a taxa cambial.
Finalmente, a ltima crtica a de que a Teoria
revela-se completamente intil em situaes onde
ocorram controles de cmbio.
A&$%,to& Po&itivo& da T%o*ia
Todavia, deve ser levado em conta que a Teoria
da Paridade do Poder de Compra foi desenvolvida
logo aps a 1 Grande Guerra, quando as altas de
preos foram considerveis e as principais
responsveis pela instabilidade monetria
internacional.
Alis, interessante mencionar que, no
obstante as crticas apontadas, inmeros
economistas so concordes em afirmar que as
variaes dos nveis de preos constituem o fator
mais importante na determinao da taxa cambial.
Em casos de inflao generailizada, pode-se
comprovar a v idade das idias de Cassel. Assim,
se os preos internos elevarem-se em virtude da
inflao e se a taxa cambial permanecer congelada,
chegar um momento em que as exportaes no
mais podero realizar-se, em virtude dos preos
insuficientes em moeda nacional, e as indstrias
nacionais no podero sobreviver, face concorrn-
cia do produto estrangeiro.
Um exemplo tpico da validade das idias de
Cassel nos dado pela situao brasileira. Por
ocasio da entrada do Brasil para o Fundo
Monetrio nternacional, em 1948, a paridade do
cruzeiro em relao ao dlar era de Cr$ 18,50
(cruzeiros antigos) por dlar. Ora, sendo o grau de
inflao no Brasil infinitamente maior do que nos
Estados Unidos, fcil perceber-se que o preo do
dlar teria, forosamente, de acompanhar a
elevao dos preos em geral em nosso pas, muito
embora as autoridades monetrias procurassem, no
passado, sem resultado, conter essa elevao,
mediante congelamento das taxas.
Pelo exposto, podemos concluir que a Teoria de
Cassel vlida, dentro de certas limitaes,
evidentemente, devendo, porm, a sua frmula de
correo ser considerada apenas como guia para a
determinao dos tipos de cmbio, porquanto,
embora no caso de inflao constante a tendncia
da taxa cambial seja de elevao, ela no ocorre de
maneira contnua, estando sujeita a variaes
sazonais, ou seja, a altos e baixos, de acordo com o
esquema seguinte:
54
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
D%&vao*i1a-.%& Ca#:iai& % Baan-a Co#%*,ia
As desvalorizaes cambiais tm sido utilizadas
por vrios pases, em pocas diversas, como uma
tentativa de corrigir dficits em suas balanas
comerciais
Consideremos que o valor do dlar nor-
te-americano seja de CR$ 1.000,00. Chamemos de
"A" ao conjunto de mercadorias que so importadas
pelo Brasil do restante o mundo e "B" ao conjunto
de mercadorias que exportamos para os diversos
pases.
Admitamos que todas essas transaes sejam
conduzidas unicamente em dlares
norte-americanos (que o que praticamente ocorre
na realidade).
Finalmente, suponhamos, ainda, que o rego,
tanto de uma unidade de "A" como "B", seja igual a
US$ 1,00
Teramos, ento:
US$ CR$
preo de A.........................1,00 1.000,00
preo de B ........................1,00 1.000,00
Vamos supor agora, que o governo ceda a uma
desvalorizao cambial (ou seja, desvalorize o
cruzeiro real em relao ao dlar). Com isso o valor
do dlar se elevar em, digamos, 50%.
A nova situao ser a seguinte:
US$ CR$
preo de A.........................1,00 1.500,00
preo de B ........................1,00 1.500,00
Observa-se que as importaes custaro mais
cruzeiros reais para o importador brasileiro e que,
por outro lado, os exportadores brasileiros
recebero mais cruzeiros reais pelas suas
exportaes. sto poder levar os exportadores a
diminuir o preo de seus produtos em dlares, com
o objetivo de exportar maiores quantidades.
Em princpio, tal situao poder provocar uma
diminuio das importaes e um aumento das
exportaes, contribuindo para a melhora da
balana comercial.
Na realidade, porm, esse resultado depender
de como as procuras de exportveis e importveis
reagiro s variaes de preos. Poder ocorrer
que uma desvalorizao agrave ainda mais o dficit
da balana comercial, conforme veremos.
Suponhamos que os preos (em dlares) dos
exportveis diminuam. Como j dissemos, as
quantidades exportadas podero aumentar. Porm,
a menos que a variao da receita cambial
resultante do aumento das quantidades exportadas
seja igual ou maior do que a variao negativa
representada pela diminuio dos preos dos
exportveis, a receita cambial decrescer. este
caso, os dispndios com divisas na importao
tero de diminuir substancialmente para compensar
a diminuio da receita de divisas provenientes da
exportao.
A Ea&ti,idad%KP*%-o
As variaes nas quantidades exportadas e
importadas dependem de uma srie de fatores. Um
deles, talvez o mais importante, vem a ser a
chamada %a&t8,idad%K$*%-o da procura de
exportveis ou importveis. Em poucas palavras,
vem a ser a resposta da procura a uma variao no
preo dos produtos.
H vrias maneiras, algumas mais sofisticadas,
outras menos, de se calcular a elasticidade-preo. O
que importa, porm, para o leitor, entender o seu
funcionamento.
Consideremos que o preo de um produto
aumente (ou diminua), digamos, 10%. Se as
quantidades procuradas diminurem (ou
aumentarem) em 10%, diremos que a procura
possui %a&ti,idad% unit)*ia" Se as quantidades
procuradas diminurem (ou aumentarem) em mais
de 10%, diz-se que a procura %)&ti,a" Se, porm,
as quantidades procuradas diminurem (ou au-
mentarem) em menos de 10%, a procura diz-se
in%)&ti,a"
Vejamos como as elasticidades influem sobre as
importaes. Se a procura de importveis for
%)&ti,aA ento as quantidades importadas se
reduziro em proporo maior do que o aumento nos
preos e cruzeiros), o que significar que o dis-
pndio total em dlares diminuir.
Examinemos agora o que ocorre com as
exportaes. Uma desvalorizao cambial permitira
55
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
ao exportador brasileiro, como j vimos, receber
mais cruzeiros-reais por suas exportaes. sto
permitira aos nossos exportadores reduzir os preos
em dlares, sem sacrificar suas receitas em termos
de cruzeiros reais. Se a procura estrangeira por
nossos produtos for %)&ti,aA o aumento da
quantidade procurada mais do que compensar o
menor preo em dlares por unidade exportada, de
modo que a receita em dlares aumentar.
Combinando-se o novo dispndio em divisas
destinadas importao com o aumento da receita
de divisas provenientes do aumento da exportao,
o resultado ser um saldo favorvel.
Porm, o que acontecer se as elasticidade-
preo para a procura de exportveis e importveis
forem baixas, isto e, se as procuras forem
inelsticas?
Na importao, a quantidade poder diminuir,
porem, em proporo bem menor do que o aumento
ocorrido nos preos (em cruzeiros reais) desses
produtos. Para complicar mais a situao, poder
ocorrer, no caso de produtos essenciais, que a pro-
cura nem diminua, apesar do aumento de preos.
No lado das exportaes, a situao ser pior
ainda. A procura de nossos produtos poder
aumentar, porm, numa proporo menor do que a
queda ocorrida nos preos: Resultado a receita de
exportao diminuir.
Um pequeno exemplo numrico permitira melhor
compreenso do assunto.
Suponhamos que, ao preo de US$ 1.000, uma
empresa exporte 1.000 unidades de uma
mercadoria. Sua receita cambial ser, portanto, de
US$ 1 milho. Consideremos, agora, que tenha
havido uma maxidesvalorizao cambial. A empresa
receber mais cruzeiros reais por seus dlares de
exportao. Ela resolve, ento, diminuir o preo em
dlares, com o objetivo de vender maiores
quantidades. Admitamos que o preo seja reduzido
para US$ 700 e, com isso, a empresa consiga colo-
car 1.200 unidades. Sua receita cambial ser de
US$ 840 mil, inferior, portanto, quela percebida
quando o preo de seu produto era mais elevado. O
mesmo podero ocorrer com os produtos das
demais empresas exportadoras, provocando redu-
o da receita cambial do pas.
Como resultado desse efeito combinado, iremos
ter um agravamento da balana comercial.
Vrias outras situaes podero ser
consideradas, combinando-se diferentes tipos de
elasticidade para as exportaes e para as
importaes.
Na prtica, seria muito difcil para os governantes
calcular as elasticidades-preo da procura de todos
os produtos exportveis e importveis,
especialmente em pases COM deficincia de
estatsticas, como o caso do Brasil. Alm do mais,
as elasticidades podem variar com o tempo, devido
a circunstncias diversas (Mudanas de hbitos,
alteraes nos rendimentos dos indivduos,
surgimento de produtos substitutos etc.).
Assim sendo, os governantes partem do
pressuposto de que tanto a procura de exportveis
como de importveis so bastante elsticas e que
uma desvalorizao cambial, aumentando os preos
dos artigos importveis e permitindo uma reduo
nos preos dos produtos exportveis, proporcionara
uma reduo nas despesas totais com a importao
e um aumento nas receitas totais da exportao.
Nada, porm, poder garantir a priori que isto
ocorrer.
Contrato de C6m7io e .inanci'
amentos 8 E9portao e 8
Importao
DEFINIO
Define-se o Contrato de Cmbio como
instrumento especial firmado entre o vendedor e o
comprador de moedas estrangeiras, no qual se
mencionam as caractersticas completas das
operaes de cmbio e as condies sob as quais
se realizam.
Na tcnica bancria, o ajuste que se firma para a
aquisio de dinheiro estrangeiro ou para a venda
dele, diz-se mais propriamente 06E,;=>0 ?E
+;-8/0, alis, o objetivo que se efetiva pelo
contrato.
Podemos dizer, pois, que o Contrato de Cmbio
um instrumento especial atravs do qual se
formalizam as transaes em moedas estrangeiras.
PREENCHIMENTO
Existe um "Manual de Preenchimento e
Utilizao de Formulrios de Contratos de Cmbio
(ENOC) ", mas, conforme Previsto na letra "f", do
item 2, do referido Manual, em se apresentando
dvidas dever o preenchimento do contrato de
cmbio ser feito sob a orientao do Setor de
Controle Cambial da Praa. (C. Circ. GECAM 312,
do BC).
56
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Apesar da obrigao normal do corretor em
auxiliar no preenchimento do Contrato, oportuno
que o exportador disponha de um roteiro, a fim de
minimizar a perda de tempo.
Embora, na prtica, no se d a importncia
devida, o preenchimento incorreto dos formulrios
poder ocasionar seja determinada a excluso do
contrato da posio cambial do estabelecimento,
sem prejuzo das sanes legais eventualmente
cabveis.
Face ao disposto no art. 23, da Lei 4.131, de
3.9.62, de se ressaltar a absoluta importncia da
colaborao da rede bancria autorizada a operar
em cmbio e das sociedades corretores de cmbio,
no sentido do adequado emprego dos formulrios
de contrato e do completo e correto preenchimento
de todos os seus campos.
Alis, os formulrios de contrato de cmbio
adotados em obedincia nstruo n 260, de
23.12.63, da extinta SUMOC, contm declarao de
que os contratantes tm pleno conhecimento do
artigo 23, da Lei 4.131, de 03.09.62, declarao
assinada pelo cliente do banco e visada por este.
A formalizao das operaes de cmbio, a
partir de 10 de janeiro de 1977 (contratao,
alterao, cancelamento ou baixa) passou a ser
promovida com utilizao, exclusivamente, dos
formulrios de contratos correspondentes aos
modelos BC 0203408 (TPO 01), BC 0203416 (TPO
02), BC 0203424 (TPO 03), BC 02032 (TPO 04),
BC 0203440 (TPO 05), BC 203459 (TPO 06), BC
0203467 (TPO 07) BC 0203475 (TPO 08), BC
0263483 (TPO 09) e BC 0203491 (TPO 10), insti -
tudos pelo Comunicado GECAM n 333, de 1.11.76
(V. Circular GECAM 312).
De grande importncia para a espcie, o
conhecimento do texto integral da Lei 4.131, de
03.09.62, supra citada, que "Disciplina a aplicao
do capital estrangeiro e as remessas de valores
para o exterior, especialmente no que trata das
"Disposies Cambiais", donde destacamos o
disposto no art. 23 e seus pargrafos.
CONTRATAO DE CAMBIO DE EQK
PORTAO
Em nosso Pas no permitido o manuseio das
divisas resultantes das. operaes comerciais com
o exterior. Assim, sempre que se realiza uma
exportao, deve-se ter, com antecedncia,
contratada a venda das moedas estrangeiras. sso
se faz obrigatoriamente atravs de um corretor devi-
damente autorizado, que, intervindo na operao, a
confirmara e responder, perante o Banco
negociador, pela legitimidade do cliente e abonar a
sua firma.
Assim, o cmbio de exportao dever ser, em
regra, contratado previamente emisso, pela
Carteira de Comrcio Exterior do Banco do Brasil
S.A. ou pelo Banco Central, da respectiva guia que
ampare o embarque da mercadoria.
Excetuam-se, porm:
a) a exportao de bens de capital e de consumo
durvel, bem como a venda de estudos e projetos
tcnico-econmicos e de engenharia destinados a
empreendimentos no exterior, contratadas para pa-
gamento a prazo superior a 180 dias;
b) as exportaes em consignao;
c) outros casos especiais de exportao sujeitos
a normas cambiais prprias.
A contratao do cmbio de exportao poder
ser efetuada com antecedncia de at 180 dias em
relao ao embarque da mercadoria, ressalvados os
casos de produtos sujeitos a caractersticas
especiais de comercializao em que o Banco Cen-
tral estabelea prazo diferente do referido limite e as
operaes concernentes a pagamento antecipado
de exportao.
Entretanto, somente dever vender cmbio para
liquidao futura o exportador que tenha a real
possibilidade de entregar ao banco comprador a
moeda estrangeira, ou os documentos relativos
exportao, at a data aprazada para esse fim, no
respectivo contrato de cambio.
Os contratos de cmbio relativos exportao
de produtos sujeitos a prvio exame de preos e
controle de quantidade pela CACEX, devero conter
anotao do registro de venda naquela Carteira de
Comercio Exterior e a validade do registro como
seque: "Registro de Venda n ........ da CACEX
(praa), vlido at (data)."
Cumprir ao Banco comprador do cmbio
averbar no verso do original do Registro de Venda o
nmero, a data, valor em moeda estrangeira e
vencimento do contrato de cmbio aplicado.
Observadas as cautelas pr rias para cada
negcio, com especial cujo para as operaes
financiadas, consideram os bancos contratantes os
seguintes elementos na contratao: o cliente. a
moeda, a taxa, o prazo, a entrega do cmbio, o fi-
nanciamento, as garantias e as condies de
compra e venda.
Do os bancos maior nfase s COM6,;9
6,0@A;9 ou com ,E?BC/?0 6,;C0 ?E
E@A,ED; e s vendas a prazo - respeitados os
limites para estas - com vista obteno de
disponibilidades externas em nveis adequados s
suas necessidades.
57
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Observao: Prescindem de nstrumento
individual de contrato de cmbio as seguintes
operaes:
/ # ?E +;-8/0 -;@B;E As operaes:
a) de compras de moeda em espcie ou
"traveller's checks",
b) de vendas de moedas em espcie ou
"traveller's checks".
// # 3/@;@+E/,;9!
a) de compras de ordens de pagamento do
exterior, desde que o valor de cada uma delas no
seja superior a US$ 1.000 ou equivalente;
b) vendas relativas a remessas pessoais de at
US$ 300 ou equivalente;
c) vendas referentes a transferncias de at US$
1.000, ou equivalente, destinadas a despesas de
viagem.
Subordina-se a visto ou autorizao prvia do
8anco +entral do 8rasil a contratao de cmbio
referente, entre outras, a:
- compra e venda de moeda em espcie ou
"traveller's checks" e operaes financeiras (h
algumas isenes);
- compras de exportao de caf, cujas
respectivas declaraes de vendas contenham essa
determinao;
- alteraes, prorrogaes, baixas e
cancelamentos de compras de exportao (inclusive
caf);
- com -r de livros, jornais, revistas e publicaes
similares, de valor superior a US$ 300 efetuada por
particulares ou entidades jurdicas, no ligadas ao
comrcio livreiro.
PRABOS
Da& ;%t*a& %+ou Do,u#%nto& d% E6$o*ta-9o:
O prazo das letras e/ou documentos de
exportao no deve exceder a 180 dias, contados
da data do embarque da mercadoria, exceto se
previamente autorizado prazo maior pelo Banco
Central do Brasil ou no caso de exportaes
pagveis a prazo superior e objeto de normas
cambiais especificas.
D% Ent*%3a do& Do,u#%nto& R%J%*%nt%& Z
E6$o*ta-9o:
Os documentos referentes exportao devem
ser entregues pelo exportador a banco com o qual
tenha negociado cmbio correspondente
transao, at a data estipulada para esse fim no
respectivo contrato de cmbio e, respeitada esta,
at o 10o. dia til seguinte ao do embarque da
mercadoria.
O prazo previsto para entrega dos documentos
referentes exportao com cmbio contratado no
dever exceder a 180 dias da data do fechamento
do cmbio, exceto em se tratando de exportao
com pagamento antecipado e nos casos de
produo sujeitos a caractersticas especiais de
comercializao em que o Banco Central estabelea
prazo diferente.
Nas operaes de cmbio referentes a
exportaes e caf, o prazo revisto para entrega
dos documentos no dever exceder a 10 dias teis
aps o trmino da poca estabelecida para
embarque na respectiva declarao de venda.
Esgotado o prazo pactuado no contrato de
cmbio para a entrega dos documentos, sem que
esta se efetive e sem que ocorra a correspondente
prorrogao, dever ser o contrato cancelado ou
baixado, no mximo, nos 20 dias seguintes ao
vencimento do referido prazo.
REMESSAS
D% R%#%&&a ao E6t%*io* do& Do,u#%nto&
R%J%*%nt%& Z E6$o*ta-9o:
A remessa ao exterior, de documentos de
exportao, ser processada, em regra, atravs de
banco que tenha contratado cmbio correspondente
exportao, observado que os documentos
devero ser encaminhados ao exterior no menor
prazo possvel, depois de devidamente examinados
e conferidos pelo banco remetente, atentando-se
sempre para a convenincia da sua recepo, pelo
banqueiro no exterior, antes da cada da mercadoria.
A remessa ao exterior dos documentos
referentes exportao poder, tambm, ser
efetuada diretamente pelo exportador, nos casos
em que - inexistindo de tal procedimento qualquer
inconveniente para o normal pagamento da
exportao no exterior - seja essa forma
convencionada entre as partes. Ser indispensvel,
porm, que de tal fato se faa constar clusula
expressa no contrato de cmbio.
D% ;i5uida-9o do Cont*ato d% C\#:io d%
E6$o*ta-9o:
Os prazos dos contratos de cmbio, celebrados
entre os bancos e seus clientes, obedecero ao
seguinte regime geral:
COMPRAS EM MOEDAS CONVERSVEIS:
a) Exportao:
1. Liquidao pronta: o prazo se estende at o
segundo dia til aps a data da contratao do
cmbio.
58
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
2. Ei(uidao futura: a fixao do prazo deve ser
feita tendo-se em conta a data prevista para a
entrega da moeda estrangeira, como segue:
- nos casos em que a liquidao de cmbio
deva processar-se contra a entrega da moeda
estrangeira, mediante crdito em conta no exterior
(item da Res. N 391), o prazo de liquidaro do
contrato ser determinado adicionando-se ao prazo
de entrega, dos documentos o prazo das letras ou
dos documentou de exportao e o perodo de
trnsito, de at 30 dias corridos, relativo a remessa
dos documentos, e/ou recepo do aviso de
pagamento ou de crdito o valor da exportao, no
exterior;
- nas operaes lastreadas em cartas de
crdito (exportaes vista ou a prazo), o
vencimento do prazo para a liquidao do contrato
de cmbio no poder exceder de 5 dias teis o
vencimento do prazo previsto para a entrega dos
documentos de embarque;
- nos contratos de cmbio celebrados para
liquidao futura, relativos a exportaes em que o
ingresso da moeda estrangeira deva ocorrer
antecipadamente ao embarque da mercadoria o
prazo para liquidao do contrato de cmbio ser de
at - dias, contados da data da sua celebrao.
Decorrido esse prazo sem que se verifique a
liquidao do contrato, dever ser este cancelado
ou baixado, no mximo at o 5o. dia til
subseqente ao vencimento do prazo de liquidao
(Com. GECAM 331, do BC).
b) Financeiras: Somente para entre"a pronta:
- liquidao em 2 (dois) dias teis (Rs. 120, z
BC)
- operaes enquadradas na Rs. 63 e
Comunicado
Firce 10: liquidao em F dias &teis, contados a
partir da data em que as divisas tenham sido
creditadas conta do banco brasileiro autorizado a
operar em cmbio (C. Circ. GECAM 151 do BC).
No ocorrendo a liquidao do contrato de
cmbio no prazo avenado para tal fim, dever ser
prorrogado, cancelado ou baixado o contrato, no
mximo, nos 30 dias seguintes ao vencimento do
prazo de liquidao, exceo dos casos de
prorroga cancelamento ou baixa que dependam
prvia autorizao do banco Central do Brasil
hiptese em que o prazo de 30 dias, indicado,
prevalecer para apresentao do correspondente
pedido ao Banco Central.
A;TERAO DO CONTRATO DE CAMBIO DE
EQPORTAO
Dos elementos constantes dos contratos de
cmbio de exportao, no so suscetveis de
alterao as partes intervenientes como comprador
e vendedor, bem como os relativos ao valor em
moeda estran"eira, valor em moeda nacional, a taxa
cambial aplicada e outras mercadorias para caf.
A alterao dos demais elementos integrantes
dos contratos de cmbio de exportao poder ser
efetuada, por mtuo consenso das partes e desde
que com anterioridade ao respectivo embarque da
mercadoria, independentemente de prvia
autorizao do Banco Central do Brasil, cumprindo
notar, todavia, em relao ao item MERCADORA,
que:
- ser indispensvel a observncia, na alterao,
quando for o caso, da exigncia referente
exportao de produtos sujeitos a prvio exame de
preos e controle de quantidade pela CACEX;
- vedada a alterao de outras mercadorias
para caf.
Assim, podero, por mtuo consenso entre as
partes, durante. a vigncia da operao de cmbio,
ser introduzidas alteraes nos elementos que a
compem, admitindo modificaes, entre outras:
- a moeda;
- o vencimento, o prazo de entrega e o prazo das
letras;
- a modalidade de pagamento;
- a mercadoria;
- a natureza da operao;
- as parcelas que compem o preo (F.O.B.,
FRETE E SEGURO), sem alterao do valor;
- o porto de embarque, o preo de registro e as
cotas de contribuio, etc.
As alteraes admitidas nos contratos de compra
de exportao podero ser efetuadas, por mtuo
consenso das partes e desde que com anterioridade
ao respectivo embarque da mercadoria, indepen-
dentemente de prvia autorizao do Banco Central
do Brasil.
Eventuais modificaes do valor da operao
sero formalizadas por novo instrumento, a saber:
- alterao para maior: mediante complemento
de compra e venda, conforme o caso;
- alteraes para menor: mediante cancelamento
parcial da operao.
Concretizam-se as alteraes mediante
preenchimento de instrumentos apropriados, que
devem ser assinados pelo cliente e pelo Banco,
cabendo, tambm, nos casos de operaes
processadas em praa sede de Bolsas de Valores
em funcionamento, a intervenincia e assinatura da
firma ou sociedade corretora, que tenha ou no
participado da operao original.
Quanto s prorrogaes dos prazos para entrega
de cambiais e/ou documentos de embarque e para
liquidao de contratos, quando esta dilao,
somada ao prazo inicial, ultrapassar os limites
59
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
mximos admitidos livremente (v. item PRAZOS,
acima), dependem de prvia autorizao do Banco
Central do Brasil.
Se respeitados os limites do Banco Central,
independem de autorizao prvia.
Porm, quando o embarque da mercadoria, por
razes comprovadamente alheias vontade do
exportador, no puder se efetuar dentro do prazo
mximo admitido, possvel , por mtuo consenso,
ser promovida a prorrogao do prazo pelo estri-
tamente necessrio efetivao do embarque e
entrega dos documentos, independentemente de
autorizao do Banco Central (tolerncia) desde
que essa prorrogao no exceda 30 (trinta) dias.
O vencimento de compras de exportao poder
ser prorrogado nos seguintes casos:
# antes da entre"a das letras e/ou documentos
(desde que haja dilao do prazo da entrega, ou do
prazo das letras, ou de ambos simultaneamente);
# ap5s a entre"a das letras eGou documentos
(desde que haja dilao do prazo para pagamento
das cambiais)
As prorrogaes de compras de exportao se
faro mediante preenchimento e instrumento
prprio, o qual dever ser assinado pelo cliente,
pelo banco negociador do cmbio e, nos casos de
operaes processadas em praa-sede de Bolsas
de valores em funcionamento, por firma ou
sociedade corretora.
Correlativamente. PRORROGAO ' tem-se
que, em princpio, devem os, contratos de cmbio
de exportao ser cumpridos dentro dos prazos
originalmente pactuados. Deve-se considerar que
as prorrogaes, embora admitidas, podem
ocasionar problemas vinculados posio de
cmbio dos bancos no exterior. sso porque os
bancos, com a finalidade de evitar saldo a
descoberto, em contas mantidas com seus
correspondentes no exterior, ao contratarem
operaes de cmbio procuram conjugar os prazos
de suas compras futuras com os (as vendas a pra-
zo.
claro que havendo prorrogao da +0-6,;,
sem a correspondente prorrogao da HE@?;,
disto resultar um desequilbrio em sua posio
original, sendo forado o Banco a desembolsar a
moeda vendida antes do recebimento da comprada
e que, em havendo saldo a descoberto, obrigar-se-
a pagar juros sobre os saldos devedores at a Nata
da regularizao.
Remetendo, aqui, o leitor, ao item "Posio de
Cmbio dos Bancos", acima, exemplificamos:
Se um banco com r para entrega em 90 dias
US$ 800.000% e no vende essa posio no
mesmo dia, obriga-se a repassar para o Banco
Central o excesso, digamos, US$ 300.000,00
repasse que poder ser feito para entrega no
mesmo prazo, para tanto, firmando com aquela
Autarquia um contrato de compra e venda e assu-
mindo o compromisso de, naquele prazo, entregar a
moeda estrangeira.
D%,o**ido o $*a1oA &% o vendedor da moeda
estrangeira ao Banco no tiver realizado a entrega
da mesma, ainda que o banco mantenha
internamente uma posio comprada no limite
superior permitido, na realidade sua conta de
depsito, junto ao banqueiro no exterior, estar a
descoberto e sobre o saldo a descoberto de US$
300.000,00 pagar juros ao banqueiro e ter mais o
prejuzo da no aplicao no mercado da diferena
de US$ 500.000,00 ' no devendo ser esquecido
que, alm dos juros, experimenta, ainda, o banco, o
nus do imposto de renda, num percentual que
atinge a 33,34,, sobre o valor dos juros pagos.
Por tal razo que a Lei n 1.807, de 7.01.53,
artigo 2o., 2o., "obriga o vendedor a indenizar o
comprador dos nus advindos do atraso na entrega
das cambiais. A essa justssima indenizao que
se denomina de 80@/3/+;=>0, que nada mais
do que os juros devidos pelo vendedor em razo do
atraso na entrega das cambiais.
;I@UIDAO DO CONTRATO DE CAMBIO DE
EQPORTAO
A liquidao, do contrato de cmbio de
exportao ser, em regra, efetuada contra o
recebimento, pelo banco comprador do cmbio, do
aviso de pagamento da exportao ou, se recebido
antes, do respectivo aviso de crdito do valor em
moeda estrangeira em conta pelo mesmo mantida
no exterior.
Nas exportaes, vista ou a prazo, amparadas
em cartas de crdito, acolhidas para negociao
(pelo banco comprador do cmbio), o contrato de
cmbio dever ser liquidado quando do
recebimento, pelo banco comprador do cmbio, dos
documentos comprobatrios da exportao, desde
que no apresentem qualquer discrepIncia (uanto
7s condi$es estabelecidas na carta de crdito, Em
se verificando qualquer discrepIncia. nos
documentos, no regularizada previamente sua
remessa para o exterior, a liquidao do contrato de
cmbio somente poder ser efetuada mediante o
recebimento, pelo banco comprador de cmbio, do
aviso do banqueiro instituidor do crdito, dando
conformidade aos documentos ou informando o
pagamento da exportao.
Em se verificando o desconto no exterior, sem
direito de regresso, de cambial de exportao,
dever ser o correspondente contrato de cmbio
imediatamente liquidado.
60
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
O contrato de cmbio de exportao poder ser
tambm liquidado mediante a ent*%3aA ao :an,o
,o#$*ado* d% ,\#:ioA d% %t*a& d% %6$o*ta-9o
avai1ada& ou 3a*antida& $o* :an5u%i*o d% 1
ordem, no exterior.
A liquidao do contrato de cmbio de
exportao ainda, verificar-se contra o recebimento
pelo banco comprador do cmbio, da moeda
estrangeira, entre gue em espcie ou em "traveller's
checks", nos casos especiais, objeto de regula-
mentao especifica do Banco Central do Brasil, em
que tal procedimento sei a admitido.
Portanto, em sntese, so de liquidao imediata
(dentro de 2 dias teis de seu fechamento) as
compras e vendas de cmbio financeiras, sendo
que as compras de exportao de mercadorias
(inclusive parcela de frete e seguro ligadas s
mesmas) sero liquidadas, como norma geral, nas
seguintes ocasies:
- quando do pagamento antecipado;
- quando do recebimento da moeda estrangeira
em espcie, inclusive "travellers chec's2 (casos
especiais definidos em regulamentao especifica);
- quando do recebimento/remessa dos
documentos (cambiais vista, baseadas em cartas
de crdito sem discrepncia, ao amparo de linhas
de crdito concedidas a agencias e banqueiros no
exterior, bem como cursados dentro dos Convnios
de Crditos Recprocos e Convnios Bilaterais de
Pagamentos);
- quando do vencimento da cambial (cambiais a
prazo, com aval bancrio, dentro dos Convnios de
Crditos Recprocos ;
- quando do recebimento do aviso ~e crdito de
banqueiro de 1' ordem (smbolo 13) - (nas
exportaes refinanciadas pela CACE );
- quando do recebimento do aviso de li(uidao
da respectiva documentao no exterior (nos
demais casos).
MERCADO MONETRIO
Designa o setor do mercado financeiro que opera
a curto prazo. Compe-se da rede de entidades ou
rgos financeiros que negociam ttulos e valores,
concedendo emprstimos a empresas ou particula-
res, a curto ou curtssimo prazo, contra o paga-
mento de juros. Alm dos bancos comerciais e das
empresas financeiras de crdito, o mercado
monetrio compreende tambm o mercado paralelo
e o mercado de divisas. 0 movimento financeiro a
longo prazo caracteriza outro segmento, o do
mercado de capitais.
NOEES DE PO;TICA
ECONFMICA
Conjunto de medidas tomadas pelo governo de
um pas com o objetivo de atuar e influir sobre os
mecanismos de produo, distribuio e consumo
de bens e servios. Embora dirigidas ao campo da
economia, essas medidas obedecem tambm a
critrios de ordem poltica e social - na medida em
que determinam, por exemplo, quais, segmentos da
sociedade se beneficiaro com as diretrizes
econmicas emanadas do Estado. 0 alcance e o
contedo de uma poltica econmica variam de um
pas para outro, dependendo do grau de
diversificao de sua economia, da natureza do
regime social, do nvel de atuao dos grupos de
presso (partidos, sindicatos, associaes de classe
e movimentos de opinio pblica). Finalmente, a
poltica econmica depende da prpria viso que os
governantes tm do papel do Estado no conjunto da
sociedade. De maneira geral, podem-se classificar
as polticas econmicas em trs tipos, segundo os
objetivos governamentais: estruturais, de
estabilizao con4untural e de expanso. ; poltica
estrutural est voltada para a modificao da
estrutura econmica do pas (podendo chegar at
mesmo a alterar a forma de propriedade vigente),
regulando o funcionamento do mercado (proibio
de monoplios e trustes) ou criando empresas
pblicas, regulamentando os conflitos trabalhistas,
alterando a distribuio de renda ou nacionalizando
empresas estrangeiras. A poltica de estabilizao
conjuntural visa superao de desequilbrios
ocasionais. Pode envolver tanto uma luta contra a
depresso como o combate inflao ou
escassez de determinados produtos. A poltica de
expanso tem por objetivo a manuteno ou a
acelerao do desenvolvimento econmico. Nesse
caso, podem ocorrer reformulaes estruturais e
medidas de combate inflao, proteo
alfandegria e maior rigor na poltica cambial contra
a concorrncia estrangeira. Cada uma dessas
modalidades apia-se numa corrente ou mais de
pensamento econmico e liga-se a critrios polticos
e ideolgicos. Essa subordinao das decises
governamentais a posies tericas acompanhou
todo o desenvolvimento do capitalismo, desde o
mercantilismo, passando pelo liberalismo
econmico - laissez#faire # e intensificando-se aps
a crise econmica de 1929, quando o Estado
passou a intervir diretamente na economia para
controlar as crises cclicas do sistema e promover e
orientar o desenvolvimento.
NOEES DE PO;TICA
MONETRIA
Conjunto de medidas adotadas pelo governo
visando a adequar os meios de pagamento
disponveis s necessidades da economia do pas.
Essa adequao geralmente ocorre por meio de
uma ao reguladora exercida pelas autoridades
sobre os recursos monetrios existentes, de tal
61
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
maneira que estes sejam plenamente utilizados e
tenham um emprego to eficiente quanto possvel.
Na maior parte dos pases, o principal rgo
executor da poltica monetria o Banco Central,
entidade do Estado ou dele dependente,
encarregada da emisso de moeda, da regulao
do crdito, da manuteno do padro monetrio e
do controle de cmbio. De maneira geral, esse
rgo pe ao alcance dos bancos os mesmos
servios que eles prestam a seus clientes. A poltica
monetria pode recorrer a diversas tcnicas de
interveno, controlando a taxa de juros por meio da
fixao das taxas de redesconto 'cobradas dos
ttulos apresentados pelos bancos, regulando as
operaes de open mar'et ou impondo aos bancos
o sistema de reservas obrigatrias (depsitos com-
pulsrios) para garantir a liquidez do sistema
bancrio. Em relao ao crdito, podem ser ado-
tadas medidas restritivas ou prticas seletivas. As
primeiras geralmente ocorrem em perodos de
elevada inflao ou crise no balano de pagamentos
e consistem na fixao dos limites de crdito
bancrio e na reduo dos prazos de pagamento
dos emprstimos. As prticas seletivas, por sua vez,
visam sobretudo a direcionar o crdito para as
atividades mais rentveis e produtivas da economia.
No Brasil e em outros pases, a poltica monetria
constitui atualmente um instrumento de combate
aos surtos inflacionrios. Sua maior eficcia em
relao s outras polticas econmicas se deve
flexibilidade com que pode ser aplicada e ao
conjunto de medidas prticas que pe ao alcance
das autoridades, desobrigando-as de submeter suas
decises ao legislativo. Convm ressalvar, no
entanto, que essa "autonomia monetarista", se
levada ao extremo, pode ocasionar graves
distores e resultados muitas vezes desastrosos.
o que afirmam, num plo do pensamento
econmico, os defensores das reformas estruturais,
para agilizar a economia; e, no outro plo, os
partidrios da escola de Chicago, para quem a
regulao da atividade econmica deve ser exercida
pelo rgido controle do crescimento da massa mone-
tria, que deveria aumentar em conformidade com
uma taxa previamente determinada ou limitada a
uma estreita faixa de variao.
FORMAO DA TAQA DE 4URO
4URO" Remunerao que o tomador de um
emprstimo deve pagar ao proprietrio do capital
emprestado. Quando o juro calculado sobre o
montante do capital, chamado de juro simples.
Para o clculo do juro composto, o juro vencido e
no pago somado ao capital emprestado, for-
mando um montante sobre o qual calculado o juro
seguinte. Suponhamos um emprstimo de R$
1000,00 a 5% ao ano, por um perodo de trs anos.
Se o contrato estabelecer juros simples, o resultado
ser: juros simples = 3 X 5% de R$ 1000,00 = R$
150,00
Se o juro for composto, o resultado ser:
juros do 1 ano = 5% de R$ 1000,00 = R$ 50,00
juros do 2 ano = 5% de R$ 1050,00 = R$ 52,50
juros do 3 ano = 5% de R$ 1102,50 = R$ 55,125
R$ 157,625
0 juro composto (R$ 157,625) maior do que o
juro simples (R$ 150,00). Na medida em que o juro
composto calculado sobre um montante cada vez
maior, seu resultado ser sempre maior do que o
juro simples. 0 clculo do juro composto pode ser
simplificado mediante a frmula j = c(1+i)
n
- c, onde j
o juro a ser calculado; c o capital emprestado; i
a taxa de juro; n o nmero de perodos (um ano,
uma semana etc.) ou intervalos nos quais o juro
composto. No exemplo anterior, o clculo do juro
composto seria o seguinte: j = R$ 1000 (1+0,05) -
R$ 1000 = 157,625. Do ponto de vista terico, os
economistas clssicos como Adam, Smith, Ricardo
e Marx associam de alguma forma a taxa de juro
taxa de lucro. Marx, por exemplo, considera o juro a
participao financeira no lucro (forma de expresso
da mais-valia) do capitalista produtivo, e afirma que
a taxa de juro deve ser inferior taxa mdia de
lucro, resultante da produo capitalista. Os
economistas clssicos atribuam a cobrana de
juros produtividade do capital, ou seja, ao lucro
que o capital proporciona a quem o possui. A
cobrana tambm foi considerada o pagamento de
um servio, isto , da possibilidade de dispor de um
capital. Outros viram na cobrana de juros uma
compensao pela "espera", ou seja, uma
compensao pelo fato de o dono do capital deixar
de dispor desse dinheiro. Keynes explicou a
cobrana de juros pela escassez de capital (fator
objetivo) e por um elemento subjetivo, a "renncia"
do dono do capital liquidez. As vrias correntes
econmicas tambm se posicionam sobre as varia-
es da taxa de juros. Para os economistas cls-
sicos, essas variaes so decorrncia das varia-
es na taxa de lucro, cujo movimento acompa-
nham. Na teoria marginalista, a taxa de juros vem
associada taxa de lucro marginal e no taxa de
lucro mdio. A contribuio decisiva para a teoria do
juro foi oferecida por John M. Keynes, para quem a
quantidade de moeda, aliada preferncia pela
liquidez, que determina a taxa de juros. Esta seria
determinada pela oferta e procura da moeda, que
tanto pode ser utilizada em investimentos quanto
em consumo ou especulao. A conseqncia
prtica da teoria keynesiana do juro foi possibilitar a
manipulao da oferta monetria disponvel e,
conseqentemente, alterar a taxa de juros,
transformada em instrumento de uma poltica de
desenvolvimento econmico ou de combate
inflao. Alguns keynesianos propuseram a
instituio de uma taxa de juros alta, atuando como
fator de desestmulo ao gasto de recursos escassos
e de incentivo poupana. A essa posio contra-
ps-se o prprio Keynes, quando considerou que a
62
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
extenso da poupana determinada pelo fluxo de
investimento e este, por sua vez, cresce com uma
taxa de juros baixa. A poltica econmica ideal seria
a de baixar a taxa de juros at o ponto em que, em
relao curva de lucro, alcanasse o mais alto
nvel de atividade econmica, com pleno emprego.
Deve-se dizer, porm, que a determinao da taxa
de juros como instrumento de poltica econmica
tem sido considerada pouco eficaz, uma vez que o
peso do juro no custo da produo no
significativo. Antes da expanso comercial e do
desenvolvimento do capitalismo, a cobrana de
juros constitua, um problema tico. Chamada de
usura, era terminantemente proibida pela greja na
dade Mdia. Mas, com a expanso do comrcio, as
novas exigncias de capitais mais vultosos
estimularam a cobrana de juros. A reboque dos
fatos, a greja teve de fazer concesses e passou a
proibir somente a cobrana de juros em em-
prstimos destinados ao consumo pessoal. No
sculo XV, a reforma calvinista aceitou e justificou
"teologicamente" a cobrana de juros, mas foi
somente no sculo XV que os estudiosos
comearam a buscar uma justificativa econmica
para a cobrana de juros sobre os emprstimos
monetrios. Embora ainda existam limites para a
cobrana de juros, esses limites, atualmente,
possuem finalidade econmica e so estabelecidos
pelas autoridades monetrias de cada pas. No
Brasil, a Constituio de 1988 estabeleceu que o
juro real mximo a ser cobrado pelo sistema
financeiro de 12% ao ano. Esse dispositivo
constitucional necessita de lei complementar para
ser regulamentado, uma vez que a Constituio no
esclarece o que significa juro real nem estabelece
as sanes para aqueles que infringirem a norma.
Veja tambm Keynes, John Maynard; Marx, Karl
Heinfich; Renda; Tabela Price.
4URO BANCRIO" A taxa de juros cobrada pe-
los bancos nas operaes efetuadas junto aos
clientes varia com o tipo de operao realizada:
cheque especial, emprstimo pessoal, desconto de
duplicata, capital de giro etc. Os valores so, em
geral, fixados pelos movimentos do mercado, isto ,
giram em torno de taxas comuns a todos os bancos,
com pequenas variaes conforme a poltica de
cada estabelecimento.
4URO NOMINA;" o juro correspondente a um
emprstimo ou financiamento, incluindo a correo
monetria do montante emprestado. Quando a
inflao zero, inexistindo correo monetria, o
juro nominal equivalente ao juro real.
4URO REA;" o juro cobrado ou pago sobre
um emprstimo ou financiamento, sem contar a
correo monetria do montante emprestado.
4UROS DE MORA" juros decorrentes da mora,
isto , do atraso no pagamento de algo, em con-
seqncia de ato do devedor.
4UROS EQATOS" So aqueles incidentes to-
mando-se por base um ano de 365 dias.
4UROS F;UTUANTES" Vigentes no mercado no
momento do pagamento dos juros das dvidas
contradas. Ao contrrio dos juros fixos, pagos
durante todo o perodo do emprstimo, de acordo
com uma taxa preestabelecida em contrato, os juros
flutuantes trazem surpresas muito desagradveis
para os devedores, pois podem elevar-se
acentuadamente antes do trmino do pagamento de
um emprstimo, onerando extraordinariamente o
servio da dvida, como aconteceu com o Brasil no
final dos anos 70 e incio dos anos 80.
SISTEMA DE PADAMENTOS
BRASI;EIRO
COBRANA E PADAMENTO DE TTU;OS E
CARNLS
A cobrana de ttulos foi o produto mais
importante envolvido pelas instituies nos ltimos
10 anos.
Servem para aumentar o relacionamento
instituio financeira x empresa, aumentam a
quantidade de recursos transitrios e permitem
maiores aplicaes destes recursos em ttulos
pblicos.
A cobrana feita atravs de bloquetes que
podem circular pela cmara de compensao
(cmara de integrao regional) o que permite que
os bancos cobrem ttulos de clientes em qualquer
praa (desde que pagos at o vencimento - aps o
vencimento, o pagamento somente poder ser feito
na agencia emissora do bloquete).
Os valores resultantes da operao de cobrana
so automaticamente creditados na conta corrente
da empresa cliente no prazo estipulado entre o
banco e o cliente.
Vantagens da cobrana de ttulos:
Para o Banco:
1. aumento dos depsitos vista, pelos crditos
das liquidaes
2. aumento das receitas pela cobrana de tarifas
sobre servios
3. consolidao do relacionamento com o cliente
4. inexistncia do risco de crdito.
Para o Cliente:
1. capilaridade da rede bancria
2. crdito imediato dos ttulos cobrados
3. consolidao do relacionamento com o banco
4. garantia do processo de cobrana (quando
necessrio o protesto)
63
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Processo de cobrana bancria:
1. Os ttulos a serem cobrados (ou mo-
dernamente apenas seus dados, via computador)
so passados ao banco;
2. o banco emite os bloquetes aos sacados
(aquele que dever pagar o valor do bloquete);
3. o sacado paga;
4. o banco credita o valor na conta do cliente
(cedente).
Diferentes tipos de cobrana (criados devido a
concorrncia):
cobrana imediata: sem registro de ttulos;
cobrana seriada: para pagamento de
parcelas
cobrana de consrcios: para pagamento de
consrcios;
cobrana de cheques pr-datados: cobrana
remunerada: remunerao dos valores
cobrados;
cobrana indexada: em qualquer ndice ou
moeda;
cobrana casada: cedente sensibiliza sacado
e vice-versa;
cobrana programada: garantia do fluxo de
caixa do cedente;
cobrana antecipada: eliminao de tributos
de vendas a prazo;
cobrana caucionada: cobrana das
garantias de contratos de emprstimos
cobrana de ttulos descontados: desconto
de ttulos.
OBS.: nota fiscal x fatura x duplicata
nota fiscal um documento fiscal,
comprovante obrigatrio da sada de mer-
cadoria de um estabelecimento comercial ou
industrial;
fatura uma relao de notas fiscais que
correspondem a uma venda a prazo;
duplicata um ttulo de crdito formal e
nominativo emitido pelo vendedor com a
mesma data, valor global e vencimento da
fatura que lhe deu origem e representa um
direito de crdito do sacador (vendedor)
contra o sacado (comprador). A propriedade
da duplicata pode ser tranSTerida por
endosso.
PADAMENTOS DE TTU;OS E CARNLS
Os ttulos a pagar de um cliente tm o mesmo
tratamento de seus ttulos a receber (cobrana).
O cliente informa ao banco, via computador, os
dados sobre seus fornecedores, com datas e
valores a serem pagos e, se for o caso, entrega de
comprovantes necessrios ao pagamento.
De posse desses dados, o banco organiza e
executa todo o fluxo de pagamento do cliente, via
dbito em conta DOC ou ordem de pagamento,
informando ao cliente todos os passos executados.
O documento de crdito (DOC) utilizado para
pagamentos ou depsitos entre bancos, mesmo
estando em praas diferentes.
A ordem de pagamento OP utilizada para
pagamentos ou depsitos dentro do mesmo banco,
para agencias em praas diferentes.
C?DIDO BRASI;EIRO DE
DEFESA DO CONSUMIDOR
;EI N] 0"U^0A DE // DE
SETEMBRO DE /SSU"
Dispe sobre a proteo do consumidor e d
outras providncias.
O PRESIDENTE DA REPHB;ICAA fao saber
que o Congresso Nacional decreta e eu sanciono a
seguinte lei:
TTU;O I
Do& Di*%ito& do Con&u#ido*
CAPTU;O I
Di&$o&i-.%& D%*ai&
A*t" 1 O presente cdigo estabelece normas de
proteo e defesa do consumidor, de ordem pblica
e interesse social, nos termos dos arts. 5, inciso
XXX, 170, inciso V, da Constituio Federal e art.
48 de suas Disposies Transitrias.
A*t" 2 Consumidor toda pessoa fsica ou
jurdica que adquire ou utiliza produto ou servio
como destinatrio final.
Pargrafo nico. Equipara-se a consumidor a
coletividade de pessoas, ainda que indeterminveis,
que haja intervindo nas relaes de consumo.
A*t" 3 Fornecedor toda pessoa fsica ou
jurdica, pblica ou privada, nacional ou estrangeira,
bem como os entes despersonalizados, que
desenvolvem atividade de produo, montagem,
criao, construo, transformao, importao,
exportao, distribuio ou comercializao de
produtos ou prestao de servios.
1 Produto qualquer bem, mvel ou imvel,
material ou imaterial.
2 Servio qualquer atividade fornecida no
mercado de consumo, mediante remunerao,
inclusive as de natureza bancria, financeira, de
crdito e securitria, salvo as decorrentes das
relaes de carter trabalhista.
64
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
CAPTU;O II
Da Po8ti,a Na,iona d% R%a-.%& d%
Con&u#o
A*t" V] A Poltica Nacional das Relaes de
Consumo tem por objetivo o atendimento das
necessidades dos consumidores, o respeito sua
dignidade, sade e segurana, a proteo de seus
interesses econmicos, a melhoria da sua qualidade
de vida, bem como a transparncia e harmonia das
relaes de consumo, atendidos os seguintes
princpios: (Redao dada pela Lei n 9.008, de
21.3.1995)
- reconhecimento da vulnerabilidade do
consumidor no mercado de consumo;
- ao governamental no sentido de proteger
efetivamente o consumidor:
a) por iniciativa direta;
b) por incentivos criao e desenvolvimento de
associaes representativas;
c) pela presena do Estado no mercado de
consumo;
d) pela garantia dos produtos e servios com
padres adequados de qualidade, segurana,
durabilidade e desempenho.
- harmonizao dos interesses dos
participantes das relaes de consumo e
compatibilizao da proteo do consumidor com a
necessidade de desenvolvimento econmico e
tecnolgico, de modo a viabilizar os princpios nos
quais se funda a ordem econmica (art. 170, da
Constituio Federal), sempre com base na boa-f e
equilbrio nas relaes entre consumidores e
fornecedores;
V - educao e informao de fornecedores e
consumidores, quanto aos seus direitos e deveres,
com vistas melhoria do mercado de consumo;
V - incentivo criao pelos fornecedores de
meios eficientes de controle de qualidade e
segurana de produtos e servios, assim como de
mecanismos alternativos de soluo de conflitos de
consumo;
V - coibio e represso eficientes de todos os
abusos praticados no mercado de consumo,
inclusive a concorrncia desleal e utilizao
indevida de inventos e criaes industriais das
marcas e nomes comerciais e signos distintivos, que
possam causar prejuzos aos consumidores;
V - racionalizao e melhoria dos servios
pblicos;
V - estudo constante das modificaes do
mercado de consumo.
A*t" 5 Para a execuo da Poltica Nacional das
Relaes de Consumo, contar o poder pblico com
os seguintes instrumentos, entre outros:
- manuteno de assistncia jurdica, integral e
gratuita para o consumidor carente;
- instituio de Promotorias de Justia de
Defesa do Consumidor, no mbito do Ministrio
Pblico;
- criao de delegacias de polcia
especializadas no atendimento de consumidores
vtimas de infraes penais de consumo;
V - criao de Juizados Especiais de Pequenas
Causas e Varas Especializadas para a soluo de
litgios de consumo;
V - concesso de estmulos criao e
desenvolvimento das Associaes de Defesa do
Consumidor.
1 (Vetado).
2 (Vetado).
CAPTU;O III
Do& Di*%ito& B)&i,o& do Con&u#ido*
A*t" 6 So direitos bsicos do consumidor:
- a proteo da vida, sade e segurana contra
os riscos provocados por prticas no fornecimento
de produtos e servios considerados perigosos ou
nocivos;
- a educao e divulgao sobre o consumo
adequado dos produtos e servios, asseguradas a
liberdade de escolha e a igualdade nas
contrataes;
- a informao adequada e clara sobre os
diferentes produtos e servios, com especificao
correta de quantidade, caractersticas, composio,
qualidade e preo, bem como sobre os riscos que
apresentem;
V - a proteo contra a publicidade enganosa e
abusiva, mtodos comerciais coercitivos ou
desleais, bem como contra prticas e clusulas
abusivas ou impostas no fornecimento de produtos
e servios;
V - a modificao das clusulas contratuais que
estabeleam prestaes desproporcionais ou sua
reviso em razo de fatos supervenientes que as
tornem excessivamente onerosas;
V - a efetiva preveno e reparao de danos
patrimoniais e morais, individuais, coletivos e
difusos;
V - o acesso aos rgos judicirios e
administrativos com vistas preveno ou
reparao de danos patrimoniais e morais,
individuais, coletivos ou difusos, assegurada a
proteo Jurdica, administrativa e tcnica aos
necessitados;
V - a facilitao da defesa de seus direitos,
inclusive com a inverso do nus da prova, a seu
favor, no processo civil, quando, a critrio do juiz, for
verossmil a alegao ou quando for ele
hipossuficiente, segundo as regras ordinrias de
experincias;
X - (Vetado);
X - a adequada e eficaz prestao dos servios
pblicos em geral.
A*t" 7 Os direitos previstos neste cdigo no
excluem outros decorrentes de tratados ou
convenes internacionais de que o Brasil seja
signatrio, da legislao interna ordinria, de
regulamentos expedidos pelas autoridades
65
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
administrativas competentes, bem como dos que
derivem dos princpios gerais do direito, analogia,
costumes e eqidade.
Pargrafo nico. Tendo mais de um autor a
ofensa, todos respondero solidariamente pela
reparao dos danos previstos nas normas de
consumo.
CAPTU;O IV
Da @uaidad% d% P*oduto& % S%*vi-o&A da
P*%v%n-9o % da R%$a*a-9o do& Dano&
SEO I
Da P*ot%-9o Z Sa=d% % S%3u*an-a
A*t" 8 Os produtos e servios colocados no
mercado de consumo no acarretaro riscos
sade ou segurana dos consumidores, exceto os
considerados normais e previsveis em decorrncia
de sua natureza e fruio, obrigando-se os
fornecedores, em qualquer hiptese, a dar as
informaes necessrias e adequadas a seu
respeito.
Pargrafo nico. Em se tratando de produto
industrial, ao fabricante cabe prestar as informaes
a que se refere este artigo, atravs de impressos
apropriados que devam acompanhar o produto.
A*t" 9 O fornecedor de produtos e servios
potencialmente nocivos ou perigosos sade ou
segurana dever informar, de maneira ostensiva e
adequada, a respeito da sua nocividade ou
periculosidade, sem prejuzo da adoo de outras
medidas cabveis em cada caso concreto.
A*t" 10. O fornecedor no poder colocar no
mercado de consumo produto ou servio que sabe
ou deveria saber apresentar alto grau de nocividade
ou periculosidade sade ou segurana.
1 O fornecedor de produtos e servios que,
posteriormente sua introduo no mercado de
consumo, tiver conhecimento da periculosidade que
apresentem, dever comunicar o fato
imediatamente s autoridades competentes e aos
consumidores, mediante anncios publicitrios.
2 Os anncios publicitrios a que se refere o
pargrafo anterior sero veiculados na imprensa,
rdio e televiso, s expensas do fornecedor do
produto ou servio.
3 Sempre que tiverem conhecimento de
periculosidade de produtos ou servios sade ou
segurana dos consumidores, a Unio, os Estados,
o Distrito Federal e os Municpios devero inform-
los a respeito.
A*t" 11. (Vetado).
SEO II
Da R%&$on&a:iidad% $%o Fato do P*oduto %
do S%*vi-o
A*t" 12. O fabricante, o produtor, o construtor,
nacional ou estrangeiro, e o importador respondem,
independentemente da existncia de culpa, pela
reparao dos danos causados aos consumidores
por defeitos decorrentes de projeto, fabricao,
construo, montagem, frmulas, manipulao,
apresentao ou acondicionamento de seus
produtos, bem como por informaes insuficientes
ou inadequadas sobre sua utilizao e riscos.
1 O produto defeituoso quando no oferece
a segurana que dele legitimamente se espera,
levando-se em considerao as circunstncias
relevantes, entre as quais:
- sua apresentao;
- o uso e os riscos que razoavelmente dele se
esperam;
- a poca em que foi colocado em circulao.
2 O produto no considerado defeituoso
pelo fato de outro de melhor qualidade ter sido
colocado no mercado.
3 O fabricante, o construtor, o produtor ou
importador s no ser responsabilizado quando
provar:
- que no colocou o produto no mercado;
- que, embora haja colocado o produto no
mercado, o defeito inexiste;
- a culpa exclusiva do consumidor ou de
terceiro.
A*t" 13. O comerciante igualmente
responsvel, nos termos do artigo anterior, quando:
- o fabricante, o construtor, o produtor ou o
importador no puderem ser identificados;
- o produto for fornecido sem identificao clara
do seu fabricante, produtor, construtor ou
importador;
- no conservar adequadamente os produtos
perecveis.
Pargrafo nico. Aquele que efetivar o
pagamento ao prejudicado poder exercer o direito
de regresso contra os demais responsveis,
segundo sua participao na causao do evento
danoso.
A*t" 14. O fornecedor de servios responde,
independentemente da existncia de culpa, pela
reparao dos danos causados aos consumidores
por defeitos relativos prestao dos servios, bem
como por informaes insuficientes ou inadequadas
sobre sua fruio e riscos.
1 O servio defeituoso quando no fornece
a segurana que o consumidor dele pode esperar,
levando-se em considerao as circunstncias
relevantes, entre as quais:
- o modo de seu fornecimento;
- o resultado e os riscos que razoavelmente
dele se esperam;
- a poca em que foi fornecido.
2 O servio no considerado defeituoso pela
adoo de novas tcnicas.
3 O fornecedor de servios s no ser
responsabilizado quando provar:
- que, tendo prestado o servio, o defeito
66
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
inexiste;
- a culpa exclusiva do consumidor ou de
terceiro.
4 A responsabilidade pessoal dos
profissionais liberais ser apurada mediante a
verificao de culpa.
A*t" 15. (Vetado).
A*t" 16. (Vetado).
A*t" 17. Para os efeitos desta Seo, equiparam-
se aos consumidores todas as vtimas do evento.
SEO III
Da R%&$on&a:iidad% $o* V8,io do P*oduto %
do S%*vi-o
A*t" 18. Os fornecedores de produtos de
consumo durveis ou no durveis respondem
solidariamente pelos vcios de qualidade ou
quantidade que os tornem imprprios ou
inadequados ao consumo a que se destinam ou
lhes diminuam o valor, assim como por aqueles
decorrentes da disparidade, com a indicaes
constantes do recipiente, da embalagem, rotulagem
ou mensagem publicitria, respeitadas as variaes
decorrentes de sua natureza, podendo o
consumidor exigir a substituio das partes viciadas.
1 No sendo o vcio sanado no prazo mximo
de trinta dias, pode o consumidor exigir,
alternativamente e sua escolha:
- a substituio do produto por outro da mesma
espcie, em perfeitas condies de uso;
- a restituio imediata da quantia paga,
monetariamente atualizada, sem prejuzo de
eventuais perdas e danos;
- o abatimento proporcional do preo.
2 Podero as partes convencionar a reduo
ou ampliao do prazo previsto no pargrafo
anterior, no podendo ser inferior a sete nem
superior a cento e oitenta dias. Nos contratos de
adeso, a clusula de prazo dever ser
convencionada em separado, por meio de
manifestao expressa do consumidor.
3 O consumidor poder fazer uso imediato
das alternativas do 1 deste artigo sempre que,
em razo da extenso do vcio, a substituio das
partes viciadas puder comprometer a qualidade ou
caractersticas do produto, diminuir-lhe o valor ou se
tratar de produto essencial.
4 Tendo o consumidor optado pela alternativa
do inciso do 1 deste artigo, e no sendo
possvel a substituio do bem, poder haver
substituio por outro de espcie, marca ou modelo
diversos, mediante complementao ou restituio
de eventual diferena de preo, sem prejuzo do
disposto nos incisos e do 1 deste artigo.
5 No caso de fornecimento de produtos in
natura, ser responsvel perante o consumidor o
fornecedor imediato, exceto quando identificado
claramente seu produtor.
6 So imprprios ao uso e consumo:
- os produtos cujos prazos de validade estejam
vencidos;
- os produtos deteriorados, alterados,
adulterados, avariados, falsificados, corrompidos,
fraudados, nocivos vida ou sade, perigosos ou,
ainda, aqueles em desacordo com as normas
regulamentares de fabricao, distribuio ou
apresentao;
- os produtos que, por qualquer motivo, se
revelem inadequados ao fim a que se destinam.
A*t" 19. Os fornecedores respondem
solidariamente pelos vcios de quantidade do
produto sempre que, respeitadas as variaes
decorrentes de sua natureza, seu contedo lquido
for inferior s indicaes constantes do recipiente,
da embalagem, rotulagem ou de mensagem
publicitria, podendo o consumidor exigir,
alternativamente e sua escolha:
- o abatimento proporcional do preo;
- complementao do peso ou medida;
- a substituio do produto por outro da
mesma espcie, marca ou modelo, sem os aludidos
vcios;
V - a restituio imediata da quantia paga,
monetariamente atualizada, sem prejuzo de
eventuais perdas e danos.
1 Aplica-se a este artigo o disposto no 4 do
artigo anterior.
2 O fornecedor imediato ser responsvel
quando fizer a pesagem ou a medio e o
instrumento utilizado no estiver aferido segundo os
padres oficiais.
A*t" 20. O fornecedor de servios responde pelos
vcios de qualidade que os tornem imprprios ao
consumo ou lhes diminuam o valor, assim como por
aqueles decorrentes da disparidade com as
indicaes constantes da oferta ou mensagem
publicitria, podendo o consumidor exigir,
alternativamente e sua escolha:
- a reexecuo dos servios, sem custo
adicional e quando cabvel;
- a restituio imediata da quantia paga,
monetariamente atualizada, sem prejuzo de
eventuais perdas e danos;
- o abatimento proporcional do preo.
1 A reexecuo dos servios poder ser
confiada a terceiros devidamente capacitados, por
conta e risco do fornecedor.
2 So imprprios os servios que se mostrem
inadequados para os fins que razoavelmente deles
se esperam, bem como aqueles que no atendam
as normas regulamentares de prestabilidade.
A*t" 21. No fornecimento de servios que tenham
por objetivo a reparao de qualquer produto
considerar-se- implcita a obrigao do fornecedor
de empregar componentes de reposio originais
adequados e novos, ou que mantenham as
especificaes tcnicas do fabricante, salvo, quanto
67
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
a estes ltimos, autorizao em contrrio do
consumidor.
A*t" 22. Os rgos pblicos, por si ou suas
empresas, concessionrias, permissionrias ou sob
qualquer outra forma de empreendimento, so
obrigados a fornecer servios adequados,
eficientes, seguros e, quanto aos essenciais,
contnuos.
Pargrafo nico. Nos casos de descumprimento,
total ou parcial, das obrigaes referidas neste
artigo, sero as pessoas jurdicas compelidas a
cumpri-las e a reparar os danos causados, na forma
prevista neste cdigo.
A*t" 23. A ignorncia do fornecedor sobre os
vcios de qualidade por inadequao dos produtos e
servios no o exime de responsabilidade.
A*t" 24. A garantia legal de adequao do
produto ou servio independe de termo expresso,
vedada a exonerao contratual do fornecedor.
A*t" 25. vedada a estipulao contratual de
clusula que impossibilite, exonere ou atenue a
obrigao de indenizar prevista nesta e nas sees
anteriores.
1 Havendo mais de um responsvel pela
causao do dano, todos respondero
solidariamente pela reparao prevista nesta e nas
sees anteriores.
2 Sendo o dano causado por componente ou
pea incorporada ao produto ou servio, so
responsveis solidrios seu fabricante, construtor ou
importador e o que realizou a incorporao.
SEO IV
Da D%,ad7n,ia % da P*%&,*i-9o
A*t" 26. O direito de reclamar pelos vcios
aparentes ou de fcil constatao caduca em:
- trinta dias, tratando-se de fornecimento de
servio e de produtos no durveis;
- noventa dias, tratando-se de fornecimento de
servio e de produtos durveis.
1 nicia-se a contagem do prazo decadencial a
partir da entrega efetiva do produto ou do trmino
da execuo dos servios.
2 Obstam a decadncia:
- a reclamao comprovadamente formulada
pelo consumidor perante o fornecedor de produtos e
servios at a resposta negativa correspondente,
que deve ser transmitida de forma inequvoca;
- (Vetado).
- a instaurao de inqurito civil, at seu
encerramento.
3 Tratando-se de vcio oculto, o prazo
decadencial inicia-se no momento em que ficar
evidenciado o defeito.
A*t" 27. Prescreve em cinco anos a pretenso
reparao pelos danos causados por fato do
produto ou do servio prevista na Seo deste
Captulo, iniciando-se a contagem do prazo a partir
do conhecimento do dano e de sua autoria.
Pargrafo nico. (Vetado).
SEO V
Da D%&,on&id%*a-9o da P%*&onaidad%
4u*8di,a
A*t" 28. O juiz poder desconsiderar a
personalidade jurdica da sociedade quando, em
detrimento do consumidor, houver abuso de direito,
excesso de poder, infrao da lei, fato ou ato ilcito
ou violao dos estatutos ou contrato social. A
desconsiderao tambm ser efetivada quando
houver falncia, estado de insolvncia,
encerramento ou inatividade da pessoa jurdica
provocados por m administrao.
1 (Vetado).
2 As sociedades integrantes dos grupos
societrios e as sociedades controladas, so
subsidiariamente responsveis pelas obrigaes
decorrentes deste cdigo.
3 As sociedades consorciadas so
solidariamente responsveis pelas obrigaes
decorrentes deste cdigo.
4 As sociedades coligadas s respondero
por culpa.
5 Tambm poder ser desconsiderada a
pessoa jurdica sempre que sua personalidade for,
de alguma forma, obstculo ao ressarcimento de
prejuzos causados aos consumidores.
CAPTU;O V
Da& P*)ti,a& Co#%*,iai&
SEO I
Da& Di&$o&i-.%& D%*ai&
A*t" 29. Para os fins deste Captulo e do
seguinte, equiparam-se aos consumidores todas as
pessoas determinveis ou no, expostas s prticas
nele previstas.
SEO II
Da OJ%*ta
A*t" 30. Toda informao ou publicidade,
suficientemente precisa, veiculada por qualquer
forma ou meio de comunicao com relao a
produtos e servios oferecidos ou apresentados,
obriga o fornecedor que a fizer veicular ou dela se
utilizar e integra o contrato que vier a ser celebrado.
A*t" 31. A oferta e apresentao de produtos ou
servios devem assegurar informaes corretas,
claras, precisas, ostensivas e em lngua portuguesa
sobre suas caractersticas, qualidades, quantidade,
composio, preo, garantia, prazos de validade e
origem, entre outros dados, bem como sobre os
riscos que apresentam sade e segurana dos
consumidores.
68
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
A*t" 32. Os fabricantes e importadores devero
assegurar a oferta de componentes e peas de
reposio enquanto no cessar a fabricao ou
importao do produto.
Pargrafo nico. Cessadas a produo ou
importao, a oferta dever ser mantida por perodo
razovel de tempo, na forma da lei.
A*t" 33. Em caso de oferta ou venda por telefone
ou reembolso postal, deve constar o nome do
fabricante e endereo na embalagem, publicidade e
em todos os impressos utilizados na transao
comercial.
A*t" 34. O fornecedor do produto ou servio
solidariamente responsvel pelos atos de seus
prepostos ou representantes autnomos.
A*t" 35. Se o fornecedor de produtos ou servios
recusar cumprimento oferta, apresentao ou
publicidade, o consumidor poder, alternativamente
e sua livre escolha:
- exigir o cumprimento forado da obrigao,
nos termos da oferta, apresentao ou publicidade;
- aceitar outro produto ou prestao de servio
equivalente;
- rescindir o contrato, com direito restituio
de quantia eventualmente antecipada,
monetariamente atualizada, e a perdas e danos.
SEO III
Da Pu:i,idad%
A*t" 36. A publicidade deve ser veiculada de tal
forma que o consumidor, fcil e imediatamente, a
identifique como tal.
Pargrafo nico. O fornecedor, na publicidade de
seus produtos ou servios, manter, em seu poder,
para informao dos legtimos interessados, os
dados fticos, tcnicos e cientficos que do
sustentao mensagem.
A*t" 37. proibida toda publicidade enganosa ou
abusiva.
1 enganosa qualquer modalidade de
informao ou comunicao de carter publicitrio,
inteira ou parcialmente falsa, ou, por qualquer outro
modo, mesmo por omisso, capaz de induzir em
erro o consumidor a respeito da natureza,
caractersticas, qualidade, quantidade,
propriedades, origem, preo e quaisquer outros
dados sobre produtos e servios.
2 abusiva, dentre outras a publicidade
discriminatria de qualquer natureza, a que incite
violncia, explore o medo ou a superstio, se
aproveite da deficincia de julgamento e experincia
da criana, desrespeita valores ambientais, ou que
seja capaz de induzir o consumidor a se comportar
de forma prejudicial ou perigosa sua sade ou
segurana.
3 Para os efeitos deste cdigo, a publicidade
enganosa por omisso quando deixar de informar
sobre dado essencial do produto ou servio.
4 (Vetado).
A*t" 38. O nus da prova da veracidade e
correo da informao ou comunicao publicitria
cabe a quem as patrocina.
SEO IV
Da& P*)ti,a& A:u&iva&
A*t" TS" vedado ao fornecedor de produtos ou
servios, dentre outras prticas abusivas: (Redao
dada pela Lei n 8.884, de 11.6.1994)
- condicionar o fornecimento de produto ou de
servio ao fornecimento de outro produto ou servio,
bem como, sem justa causa, a limites quantitativos;
- recusar atendimento s demandas dos
consumidores, na exata medida de suas
disponibilidades de estoque, e, ainda, de
conformidade com os usos e costumes;
- enviar ou entregar ao consumidor, sem
solicitao prvia, qualquer produto, ou fornecer
qualquer servio;
V - prevalecer-se da fraqueza ou ignorncia do
consumidor, tendo em vista sua idade, sade,
conhecimento ou condio social, para impingir-lhe
seus produtos ou servios;
V - exigir do consumidor vantagem
manifestamente excessiva;
V - executar servios sem a prvia elaborao
de oramento e autorizao expressa do
consumidor, ressalvadas as decorrentes de prticas
anteriores entre as partes;
V - repassar informao depreciativa, referente
a ato praticado pelo consumidor no exerccio de
seus direitos;
V - colocar, no mercado de consumo, qualquer
produto ou servio em desacordo com as normas
expedidas pelos rgos oficiais competentes ou, se
normas especficas no existirem, pela Associao
Brasileira de Normas Tcnicas ou outra entidade
credenciada pelo Conselho Nacional de Metrologia,
Normalizao e Qualidade ndustrial (Conmetro);
IQ - recusar a venda de bens ou a prestao de
servios, diretamente a quem se disponha a adquiri-
los mediante pronto pagamento, ressalvados os
casos de intermediao regulados em leis
especiais; (Redao dada pela Lei n 8.884, de
11.6.1994)
Q - elevar sem justa causa o preo de produtos
ou servios. (nciso acrescentado pela Lei n 8.884,
de 11.6.1994)
QI - Di&$o&itivo in,o*$o*ado $%a MPV n]
/"0SUKW^A d% RR"/U"/SSSA t*an&Jo*#ado %# in,i&o
QIIIA 5uando da ,onv%*9o na ;%i n] S"0^UA d%
RT"//"/SSS
QII - deixar de estipular prazo para o
cumprimento de sua obrigao ou deixar a fixao
de seu termo inicial a seu exclusivo critrio.(nciso
acrescentado pela Lei n 9.008, de 21.3.1995)
69
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
QIII - aplicar frmula ou ndice de reajuste
diverso do legal ou contratualmente estabelecido.
(nciso acrescentado pela Lei n 9.870, de
23.11.1999)
Pargrafo nico. Os servios prestados e os
produtos remetidos ou entregues ao consumidor, na
hiptese prevista no inciso , equiparam-se s
amostras grtis, inexistindo obrigao de
pagamento.
A*t" 40. O fornecedor de servio ser obrigado a
entregar ao consumidor oramento prvio
discriminando o valor da mo-de-obra, dos materiais
e equipamentos a serem empregados, as condies
de pagamento, bem como as datas de incio e
trmino dos servios.
1 Salvo estipulao em contrrio, o valor
orado ter validade pelo prazo de dez dias,
contado de seu recebimento pelo consumidor.
2 Uma vez aprovado pelo consumidor, o
oramento obriga os contraentes e somente pode
ser alterado mediante livre negociao das partes.
3 O consumidor no responde por quaisquer
nus ou acrscimos decorrentes da contratao de
servios de terceiros no previstos no oramento
prvio.
A*t" 41. No caso de fornecimento de produtos ou
de servios sujeitos ao regime de controle ou de
tabelamento de preos, os fornecedores devero
respeitar os limites oficiais sob pena de no o
fazendo, responderem pela restituio da quantia
recebida em excesso, monetariamente atualizada,
podendo o consumidor exigir sua escolha, o
desfazimento do negcio, sem prejuzo de outras
sanes cabveis.
SEO V
Da Co:*an-a d% D8vida&
A*t" 42. Na cobrana de dbitos, o consumidor
inadimplente no ser exposto a ridculo, nem ser
submetido a qualquer tipo de constrangimento ou
ameaa.
Pargrafo nico. O consumidor cobrado em
quantia indevida tem direito repetio do indbito,
por valor igual ao dobro do que pagou em excesso,
acrescido de correo monetria e juros legais,
salvo hiptese de engano justificvel.
SEO VI
Do& Ban,o& d% Dado& % Cada&t*o& d%
Con&u#ido*%&
A*t" 43. O consumidor, sem prejuzo do disposto
no art. 86, ter acesso s informaes existentes
em cadastros, fichas, registros e dados pessoais e
de consumo arquivados sobre ele, bem como sobre
as suas respectivas fontes.
1 Os cadastros e dados de consumidores
devem ser objetivos, claros, verdadeiros e em
linguagem de fcil compreenso, no podendo
conter informaes negativas referentes a perodo
superior a cinco anos.
2 A abertura de cadastro, ficha, registro e
dados pessoais e de consumo dever ser
comunicada por escrito ao consumidor, quando no
solicitada por ele.
3 O consumidor, sempre que encontrar
inexatido nos seus dados e cadastros, poder
exigir sua imediata correo, devendo o arquivista,
no prazo de cinco dias teis, comunicar a alterao
aos eventuais destinatrios das informaes
incorretas.
4 Os bancos de dados e cadastros relativos a
consumidores, os servios de proteo ao crdito e
congneres so considerados entidades de carter
pblico.
5 Consumada a prescrio relativa cobrana
de dbitos do consumidor, no sero fornecidas,
pelos respectivos Sistemas de Proteo ao Crdito,
quaisquer informaes que possam impedir ou
dificultar novo acesso ao crdito junto aos
fornecedores.
A*t" 44. Os rgos pblicos de defesa do
consumidor mantero cadastros atualizados de
reclamaes fundamentadas contra fornecedores
de produtos e servios, devendo divulg-lo pblica e
anualmente. A divulgao indicar se a reclamao
foi atendida ou no pelo fornecedor.
1 facultado o acesso s informaes l
constantes para orientao e consulta por qualquer
interessado.
2 Aplicam-se a este artigo, no que couber, as
mesmas regras enunciadas no artigo anterior e as
do pargrafo nico do art. 22 deste cdigo.
A*t" 45. (Vetado).
CAPTU;O VI
Da P*ot%-9o Cont*atua
SEO I
Di&$o&i-.%& D%*ai&
A*t" 46. Os contratos que regulam as relaes de
consumo no obrigaro os consumidores, se no
lhes for dada a oportunidade de tomar
conhecimento prvio de seu contedo, ou se os
respectivos instrumentos forem redigidos de modo a
dificultar a compreenso de seu sentido e alcance.
A*t" 47. As clusulas contratuais sero
interpretadas de maneira mais favorvel ao
consumidor.
A*t" 48. As declaraes de vontade constantes
de escritos particulares, recibos e pr-contratos
relativos s relaes de consumo vinculam o
fornecedor, ensejando inclusive execuo
especfica, nos termos do art. 84 e pargrafos.
A*t" 49. O consumidor pode desistir do contrato,
no prazo de 7 dias a contar de sua assinatura ou do
ato de recebimento do produto ou servio, sempre
70
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
que a contratao de fornecimento de produtos e
servios ocorrer fora do estabelecimento comercial,
especialmente por telefone ou a domiclio.
Pargrafo nico. Se o consumidor exercitar o
direito de arrependimento previsto neste artigo, os
valores eventualmente pagos, a qualquer ttulo,
durante o prazo de reflexo, sero devolvidos, de
imediato, monetariamente atualizados.
A*t" 50. A garantia contratual complementar
legal e ser conferida mediante termo escrito.
Pargrafo nico. O termo de garantia ou
equivalente deve ser padronizado e esclarecer, de
maneira adequada em que consiste a mesma
garantia, bem como a forma, o prazo e o lugar em
que pode ser exercitada e os nus a cargo do
consumidor, devendo ser-lhe entregue,
devidamente preenchido pelo fornecedor, no ato do
fornecimento, acompanhado de manual de
instruo, de instalao e uso do produto em
linguagem didtica, com ilustraes.
SEO II
Da& C)u&ua& A:u&iva&
A*t" 51. So nulas de pleno direito, entre outras,
as clusulas contratuais relativas ao fornecimento
de produtos e servios que:
- impossibilitem, exonerem ou atenuem a
responsabilidade do fornecedor por vcios de
qualquer natureza dos produtos e servios ou
impliquem renncia ou disposio de direitos. Nas
relaes de consumo entre o fornecedor e o
consumidor pessoa jurdica, a indenizao poder
ser limitada, em situaes justificveis;
- subtraiam ao consumidor a opo de
reembolso da quantia j paga, nos casos previstos
neste cdigo;
- transfiram responsabilidades a terceiros;
V - estabeleam obrigaes consideradas
inquas, abusivas, que coloquem o consumidor em
desvantagem exagerada, ou sejam incompatveis
com a boa-f ou a eqidade;
V - (Vetado);
V - estabeleam inverso do nus da prova em
prejuzo do consumidor;
V - determinem a utilizao compulsria de
arbitragem;
V - imponham representante para concluir ou
realizar outro negcio jurdico pelo consumidor;
X - deixem ao fornecedor a opo de concluir ou
no o contrato, embora obrigando o consumidor;
X - permitam ao fornecedor, direta ou
indiretamente, variao do preo de maneira
unilateral;
X - autorizem o fornecedor a cancelar o contrato
unilateralmente, sem que igual direito seja conferido
ao consumidor;
X - obriguem o consumidor a ressarcir os
custos de cobrana de sua obrigao, sem que
igual direito lhe seja conferido contra o fornecedor;
X - autorizem o fornecedor a modificar
unilateralmente o contedo ou a qualidade do
contrato, aps sua celebrao;
XV - infrinjam ou possibilitem a violao de
normas ambientais;
XV - estejam em desacordo com o sistema de
proteo ao consumidor;
XV - possibilitem a renncia do direito de
indenizao por benfeitorias necessrias.
1 Presume-se exagerada, entre outros casos,
a vontade que:
- ofende os princpios fundamentais do sistema
jurdico a que pertence;
- restringe direitos ou obrigaes fundamentais
inerentes natureza do contrato, de tal modo a
ameaar seu objeto ou equilbrio contratual;
- se mostra excessivamente onerosa para o
consumidor, considerando-se a natureza e contedo
do contrato, o interesse das partes e outras
circunstncias peculiares ao caso.
2 A nulidade de uma clusula contratual
abusiva no invalida o contrato, exceto quando de
sua ausncia, apesar dos esforos de integrao,
decorrer nus excessivo a qualquer das partes.
3 (Vetado).
4 facultado a qualquer consumidor ou
entidade que o represente requerer ao Ministrio
Pblico que ajuze a competente ao para ser
declarada a nulidade de clusula contratual que
contrarie o disposto neste cdigo ou de qualquer
forma no assegure o justo equilbrio entre direitos e
obrigaes das partes.
A*t" 52. No fornecimento de produtos ou servios
que envolva outorga de crdito ou concesso de
financiamento ao consumidor, o fornecedor dever,
entre outros requisitos, inform-lo prvia e
adequadamente sobre:
- preo do produto ou servio em moeda
corrente nacional;
- montante dos juros de mora e da taxa efetiva
anual de juros;
- acrscimos legalmente previstos;
V - nmero e periodicidade das prestaes;
V - soma total a pagar, com e sem
financiamento.
_ /` As multas de mora decorrentes do
inadimplemento de obrigaes no seu termo no
podero ser superiores a dois por cento do valor da
prestao.(Redao dada pela Lei n 9.298, de
1.8.1996)
2 assegurado ao consumidor a liquidao
antecipada do dbito, total ou parcialmente,
mediante reduo proporcional dos juros e demais
acrscimos.
3 (Vetado).
A*t" 53. Nos contratos de compra e venda de
mveis ou imveis mediante pagamento em
prestaes, bem como nas alienaes fiducirias
em garantia, consideram-se nulas de pleno direito
as clusulas que estabeleam a perda total das
prestaes pagas em benefcio do credor que, em
71
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
razo do inadimplemento, pleitear a resoluo do
contrato e a retomada do produto alienado.
1 (Vetado).
2 Nos contratos do sistema de consrcio de
produtos durveis, a compensao ou a restituio
das parcelas quitadas, na forma deste artigo, ter
descontada, alm da vantagem econmica auferida
com a fruio, os prejuzos que o desistente ou
inadimplente causar ao grupo.
3 Os contratos de que trata o caput deste
artigo sero expressos em moeda corrente nacional.
SEO III
Do& Cont*ato& d% Ad%&9o
A*t" 54. Contrato de adeso aquele cujas
clusulas tenham sido aprovadas pela autoridade
competente ou estabelecidas unilateralmente pelo
fornecedor de produtos ou servios, sem que o
consumidor possa discutir ou modificar
substancialmente seu contedo.
1 A insero de clusula no formulrio no
desfigura a natureza de adeso do contrato.
2 Nos contratos de adeso admite-se clusula
resolutria, desde que a alternativa, cabendo a
escolha ao consumidor, ressalvando-se o disposto
no 2 do artigo anterior.
3 Os contratos de adeso escritos sero
redigidos em termos claros e com caracteres
ostensivos e legveis, de modo a facilitar sua
compreenso pelo consumidor.
4 As clusulas que implicarem limitao de
direito do consumidor devero ser redigidas com
destaque, permitindo sua imediata e fcil
compreenso.
5 (Vetado).
CAPTU;O VII
Da& San-.%& Ad#ini&t*ativa&
A*t" 55. A Unio, os Estados e o Distrito Federal,
em carter concorrente e nas suas respectivas
reas de atuao administrativa, baixaro normas
relativas produo, industrializao, distribuio e
consumo de produtos e servios.
1 A Unio, os Estados, o Distrito Federal e os
Municpios fiscalizaro e controlaro a produo,
industrializao, distribuio, a publicidade de
produtos e servios e o mercado de consumo, no
interesse da preservao da vida, da sade, da
segurana, da informao e do bem-estar do
consumidor, baixando as normas que se fizerem
necessrias.
2 (Vetado).
3 Os rgos federais, estaduais, do Distrito
Federal e municipais com atribuies para fiscalizar
e controlar o mercado de consumo mantero
comisses permanentes para elaborao, reviso e
atualizao das normas referidas no 1, sendo
obrigatria a participao dos consumidores e
fornecedores.
4 Os rgos oficiais podero expedir
notificaes aos fornecedores para que, sob pena
de desobedincia, prestem informaes sobre
questes de interesse do consumidor, resguardado
o segredo industrial.
A*t" 56. As infraes das normas de defesa do
consumidor ficam sujeitas, conforme o caso, s
seguintes sanes administrativas, sem prejuzo
das de natureza civil, penal e das definidas em
normas especficas:
- multa;
- apreenso do produto;
- inutilizao do produto;
V - cassao do registro do produto junto ao
rgo competente;
V - proibio de fabricao do produto;
V - suspenso de fornecimento de produtos ou
servio;
V - suspenso temporria de atividade;
V - revogao de concesso ou permisso de
uso;
X - cassao de licena do estabelecimento ou
de atividade;
X - interdio, total ou parcial, de
estabelecimento, de obra ou de atividade;
X - interveno administrativa;
X - imposio de contrapropaganda.
Pargrafo nico. As sanes previstas neste
artigo sero aplicadas pela autoridade
administrativa, no mbito de sua atribuio,
podendo ser aplicadas cumulativamente, inclusive
por medida cautelar, antecedente ou incidente de
procedimento administrativo.
A*t" a^" A pena de multa, graduada de acordo
com a gravidade da infrao, a vantagem auferida e
a condio econmica do fornecedor, ser aplicada
mediante procedimento administrativo, revertendo
para o Fundo de que trata a Lei n 7.347, de 24 de
julho de 1985, os valores cabveis Unio, ou para
os Fundos estaduais ou municipais de proteo ao
consumidor nos demais casos. (Redao dada pela
Lei n 8.656, de 21.5.1993)
Pa*)3*aJo =ni,o" A multa ser em montante no
inferior a duzentas e no superior a trs milhes de
vezes o valor da Unidade Fiscal de Referncia
(Ufir), ou ndice equivalente que venha a substitu-
lo. (Pargrafo acrescentado pela Lei n 8.703, de
6.9.1993)
A*t" 58. As penas de apreenso, de inutilizao
de produtos, de proibio de fabricao de
produtos, de suspenso do fornecimento de produto
ou servio, de cassao do registro do produto e
revogao da concesso ou permisso de uso
sero aplicadas pela administrao, mediante
procedimento administrativo, assegurada ampla
defesa, quando forem constatados vcios de
quantidade ou de qualidade por inadequao ou
insegurana do produto ou servio.
A*t" 59. As penas de cassao de alvar de
72
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
licena, de interdio e de suspenso temporria da
atividade, bem como a de interveno
administrativa, sero aplicadas mediante
procedimento administrativo, assegurada ampla
defesa, quando o fornecedor reincidir na prtica das
infraes de maior gravidade previstas neste cdigo
e na legislao de consumo.
1 A pena de cassao da concesso ser
aplicada concessionria de servio pblico,
quando violar obrigao legal ou contratual.
2 A pena de interveno administrativa ser
aplicada sempre que as circunstncias de fato
desaconselharem a cassao de licena, a
interdio ou suspenso da atividade.
3 Pendendo ao judicial na qual se discuta a
imposio de penalidade administrativa, no haver
reincidncia at o trnsito em julgado da sentena.
A*t" 60. A imposio de contrapropaganda ser
cominada quando o fornecedor incorrer na prtica
de publicidade enganosa ou abusiva, nos termos do
art. 36 e seus pargrafos, sempre s expensas do
infrator.
1 A contrapropaganda ser divulgada pelo
responsvel da mesma forma, freqncia e
dimenso e, preferencialmente no mesmo veculo,
local, espao e horrio, de forma capaz de desfazer
o malefcio da publicidade enganosa ou abusiva.
2 (Vetado).
3 (Vetado).
TTU;O II
Da& InJ*a-.%& P%nai&
A*t" 61. Constituem crimes contra as relaes de
consumo previstas neste cdigo, sem prejuzo do
disposto no Cdigo Penal e leis especiais, as
condutas tipificadas nos artigos seguintes.
A*t" 62. (Vetado).
A*t" 63. Omitir dizeres ou sinais ostensivos sobre
a nocividade ou periculosidade de produtos, nas
embalagens, nos invlucros, recipientes ou
publicidade:
Pena - Deteno de seis meses a dois anos e
multa.
1 ncorrer nas mesmas penas quem deixar
de alertar, mediante recomendaes escritas
ostensivas, sobre a periculosidade do servio a ser
prestado.
2 Se o crime culposo:
Pena Deteno de um a seis meses ou multa.
A*t" 64. Deixar de comunicar autoridade
competente e aos consumidores a nocividade ou
periculosidade de produtos cujo conhecimento seja
posterior sua colocao no mercado:
Pena - Deteno de seis meses a dois anos e
multa.
Pargrafo nico. ncorrer nas mesmas penas
quem deixar de retirar do mercado, imediatamente
quando determinado pela autoridade competente,
os produtos nocivos ou perigosos, na forma deste
artigo.
A*t" 65. Executar servio de alto grau de
periculosidade, contrariando determinao de
autoridade competente:
Pena Deteno de seis meses a dois anos e
multa.
Pargrafo nico. As penas deste artigo so
aplicveis sem prejuzo das correspondentes
leso corporal e morte.
A*t" 66. Fazer afirmao falsa ou enganosa, ou
omitir informao relevante sobre a natureza,
caracterstica, qualidade, quantidade, segurana,
desempenho, durabilidade, preo ou garantia de
produtos ou servios:
Pena - Deteno de trs meses a um ano e
multa.
1 ncorrer nas mesmas penas quem
patrocinar a oferta.
2 Se o crime culposo;
Pena Deteno de um a seis meses ou multa.
A*t" 67. Fazer ou promover publicidade que sabe
ou deveria saber ser enganosa ou abusiva:
Pena Deteno de trs meses a um ano e multa.
Pargrafo nico. (Vetado).
A*t" 68. Fazer ou promover publicidade que sabe
ou deveria saber ser capaz de induzir o consumidor
a se comportar de forma prejudicial ou perigosa a
sua sade ou segurana:
Pena - Deteno de seis meses a dois anos e
multa:
Pargrafo nico. (Vetado).
A*t" 69. Deixar de organizar dados fticos,
tcnicos e cientficos que do base publicidade:
Pena Deteno de um a seis meses ou multa.
A*t" 70. Empregar na reparao de produtos,
pea ou componentes de reposio usados, sem
autorizao do consumidor:
Pena Deteno de trs meses a um ano e multa.
A*t" 71. Utilizar, na cobrana de dvidas, de
ameaa, coao, constrangimento fsico ou moral,
afirmaes falsas incorretas ou enganosas ou de
qualquer outro procedimento que exponha o
consumidor, injustificadamente, a ridculo ou interfira
com seu trabalho, descanso ou lazer:
Pena Deteno de trs meses a um ano e multa.
A*t" 72. mpedir ou dificultar o acesso do
consumidor s informaes que sobre ele constem
em cadastros, banco de dados, fichas e registros:
Pena Deteno de seis meses a um ano ou
multa.
A*t" 73. Deixar de corrigir imediatamente
73
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
informao sobre consumidor constante de
cadastro, banco de dados, fichas ou registros que
sabe ou deveria saber ser inexata:
Pena Deteno de um a seis meses ou multa.
A*t" 74. Deixar de entregar ao consumidor o
termo de garantia adequadamente preenchido e
com especificao clara de seu contedo;
Pena Deteno de um a seis meses ou multa.
A*t" 75. Quem, de qualquer forma, concorrer
para os crimes referidos neste cdigo, incide as
penas a esses cominadas na medida de sua
culpabilidade, bem como o diretor, administrador ou
gerente da pessoa jurdica que promover, permitir
ou por qualquer modo aprovar o fornecimento,
oferta, exposio venda ou manuteno em
depsito de produtos ou a oferta e prestao de
servios nas condies por ele proibidas.
A*t" 76. So circunstncias agravantes dos
crimes tipificados neste cdigo:
- serem cometidos em poca de grave crise
econmica ou por ocasio de calamidade;
- ocasionarem grave dano individual ou
coletivo;
- dissimular-se a natureza ilcita do
procedimento;
V - quando cometidos:
a) por servidor pblico, ou por pessoa cuja
condio econmico-social seja manifestamente
superior da vtima;
b) em detrimento de operrio ou rurcola; de
menor de dezoito ou maior de sessenta anos ou de
pessoas portadoras de deficincia mental
interditadas ou no;
V - serem praticados em operaes que
envolvam alimentos, medicamentos ou quaisquer
outros produtos ou servios essenciais .
A*t" 77. A pena pecuniria prevista nesta Seo
ser fixada em dias-multa, correspondente ao
mnimo e ao mximo de dias de durao da pena
privativa da liberdade cominada ao crime. Na
individualizao desta multa, o juiz observar o
disposto no art. 60, 1 do Cdigo Penal.
A*t" 78. Alm das penas privativas de liberdade e
de multa, podem ser impostas, cumulativa ou
alternadamente, observado odisposto nos arts. 44 a
47, do Cdigo Penal:
- a interdio temporria de direitos;
- a publicao em rgos de comunicao de
grande circulao ou audincia, s expensas do
condenado, de notcia sobre os fatos e a
condenao;
- a prestao de servios comunidade.
A*t" 79. O valor da fiana, nas infraes de que
trata este cdigo, ser fixado pelo juiz, ou pela
autoridade que presidir o inqurito, entre cem e
duzentas mil vezes o valor do Bnus do Tesouro
Nacional (BTN), ou ndice equivalente que venha a
substitu-lo.
Pargrafo nico. Se assim recomendar a
situao econmica do indiciado ou ru, a fiana
poder ser:
a) reduzida at a metade do seu valor mnimo;
b) aumentada pelo juiz at vinte vezes.
A*t" 80. No processo penal atinente aos crimes
previstos neste cdigo, bem como a outros crimes e
contravenes que envolvam relaes de consumo,
podero intervir, como assistentes do Ministrio
Pblico, os legitimados indicados no art. 82, inciso
e V, aos quais tambm facultado propor ao
penal subsidiria, se a denncia no for oferecida
no prazo legal.
TTU;O III
Da D%J%&a do Con&u#ido* %# 4u81o
CAPTU;O I
Di&$o&i-.%& D%*ai&
A*t" 81. A defesa dos interesses e direitos dos
consumidores e das vtimas poder ser exercida em
juzo individualmente, ou a ttulo coletivo.
Pargrafo nico. A defesa coletiva ser exercida
quando se tratar de:
- interesses ou direitos difusos, assim
entendidos, para efeitos deste cdigo, os
transindividuais, de natureza indivisvel, de que
sejam titulares pessoas indeterminadas e ligadas
por circunstncias de fato;
- interesses ou direitos coletivos, assim
entendidos, para efeitos deste cdigo, os
transindividuais, de natureza indivisvel de que seja
titular grupo, categoria ou classe de pessoas ligadas
entre si ou com a parte contrria por uma relao
jurdica base;
- interesses ou direitos individuais
homogneos, assim entendidos os decorrentes de
origem comum.
A*t" 0R" Para os fins do art. 81, pargrafo nico,
so legitimados concorrentemente: (Redao dada
pela Lei n 9.008, de 21.3.1995)
- o Ministrio Pblico,
- a Unio, os Estados, os Municpios e o
Distrito Federal;
- as entidades e rgos da Administrao
Pblica, direta ou indireta, ainda que sem
personalidade jurdica, especificamente
destinados defesa dos interesses e direitos
protegidos por este cdigo;
V - as associaes legalmente constitudas h
pelo menos um ano e que incluam entre seus fins
institucionais a defesa dos interesses e direitos
protegidos por este cdigo, dispensada a
autorizao assemblear.
1 O requisito da pr-constituio pode ser
dispensado pelo juiz, nas aes previstas nos arts.
74
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
91 e seguintes, quando haja manifesto interesse
social evidenciado pela dimenso ou caracterstica
do dano, ou pela relevncia do bem jurdico a ser
protegido.
2 (Vetado).
3 (Vetado).
A*t" 83. Para a defesa dos direitos e interesses
protegidos por este cdigo so admissveis todas as
espcies de aes capazes de propiciar sua
adequada e efetiva tutela.
Pargrafo nico. (Vetado).
A*t" 84. Na ao que tenha por objeto o
cumprimento da obrigao de fazer ou no fazer, o
juiz conceder a tutela especfica da obrigao ou
determinar providncias que assegurem o
resultado prtico equivalente ao do adimplemento.
1 A converso da obrigao em perdas e
danos somente ser admissvel se por elas optar o
autor ou se impossvel a tutela especfica ou a
obteno do resultado prtico correspondente.
2 A indenizao por perdas e danos se far
sem prejuzo da multa (art. 287, do Cdigo de
Processo Civil).
3 Sendo relevante o fundamento da demanda
e havendo justificado receio de ineficcia do
provimento final, lcito ao juiz conceder a tutela
liminarmente ou aps justificao prvia, citado o
ru.
4 O juiz poder, na hiptese do 3 ou na
sentena, impor multa diria ao ru,
independentemente de pedido do autor, se for
suficiente ou compatvel com a obrigao, fixando
prazo razovel para o cumprimento do preceito.
5 Para a tutela especfica ou para a obteno
do resultado prtico equivalente, poder o juiz
determinar as medidas necessrias, tais como
busca e apreenso, remoo de coisas e pessoas,
desfazimento de obra, impedimento de atividade
nociva, alm de requisio de fora policial.
A*t" 85. (Vetado).
A*t" 86. (Vetado).
A*t" 87. Nas aes coletivas de que trata este
cdigo no haver adiantamento de custas,
emolumentos, honorrios periciais e quaisquer
outras despesas, nem condenao da associao
autora, salvo comprovada m-f, em honorrios de
advogados, custas e despesas processuais.
Pargrafo nico. Em caso de litigncia de m-f,
a associao autora e os diretores responsveis
pela propositura da ao sero solidariamente
condenados em honorrios advocatcios e ao
dcuplo das custas, sem prejuzo da
responsabilidade por perdas e danos.
A*t" 88. Na hiptese do art. 13, pargrafo nico
deste cdigo, a ao de regresso poder ser
ajuizada em processo autnomo, facultada a
possibilidade de prosseguir-se nos mesmos autos,
vedada a denunciao da lide.
A*t" 89. (Vetado).
A*t" 90. Aplicam-se s aes previstas neste
ttulo as normas do Cdigo de Processo Civil e da
Lei n 7.347, de 24 de julho de 1985, inclusive no
que respeita ao inqurito civil, naquilo que no
contrariar suas disposies. civil, naquilo que no
contrariar suas disposies.
CAPTU;O II
Da& A-.%& Co%tiva& Pa*a a D%J%&a d%
Int%*%&&%& Individuai& Ho#o37n%o&
A*t" S/. Os legitimados de que trata o art. 82
podero propor, em nome prprio e no interesse
das vtimas ou seus sucessores, ao civil coletiva
de responsabilidade pelos danos individualmente
sofridos, de acordo com o disposto nos artigos
seguintes. (Redao dada pela Lei n 9.008, de
21.3.1995)
A*t" 92. O Ministrio Pblico, se no ajuizar a
ao, atuar sempre como fiscal da lei.
Pargrafo nico. (Vetado).
A*t" 93. Ressalvada a competncia da Justia
Federal, competente para a causa a justia local:
- no foro do lugar onde ocorreu ou deva ocorrer
o dano, quando de mbito local;
- no foro da Capital do Estado ou no do Distrito
Federal, para os danos de mbito nacional ou
regional, aplicando-se as regras do Cdigo de
Processo Civil aos casos de competncia
concorrente.
A*t" 94. Proposta a ao, ser publicado edital
no rgo oficial, a fim de que os interessados
possam intervir no processo como litisconsortes,
sem prejuzo de ampla divulgao pelos meios de
comunicao social por parte dos rgos de defesa
do consumidor.
A*t" 95. Em caso de procedncia do pedido, a
condenao ser genrica, fixando a
responsabilidade do ru pelos danos causados.
A*t" 96. (Vetado).
A*t" 97. A liquidao e a execuo de sentena
podero ser promovidas pela vtima e seus
sucessores, assim como pelos legitimados de que
trata o art. 82.
Pargrafo nico. (Vetado).
A*t" S0" A execuo poder ser coletiva, sendo
promovida pelos legitimados de que trata o art. 82,
abrangendo as vtimas cujas indenizaes j
tiveram sido fixadas em sentena de liquidao,
75
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
sem prejuzo do ajuizamento de outras execues.
(Redao dada pela Lei n 9.008, de 21.3.1995)
1 A execuo coletiva far-se- com base em
certido das sentenas de liquidao, da qual
dever constar a ocorrncia ou no do trnsito em
julgado.
2 competente para a execuo o juzo:
- da liquidao da sentena ou da ao
condenatria, no caso de execuo individual;
- da ao condenatria, quando coletiva a
execuo.
A*t" 99. Em caso de concurso de crditos
decorrentes de condenao prevista na Lei n.
7.347, de 24 de julho de 1985 e de indenizaes
pelos prejuzos individuais resultantes do mesmo
evento danoso, estas tero preferncia no
pagamento.
Pargrafo nico. Para efeito do disposto neste
artigo, a destinao da importncia recolhida ao
fundo criado pela Lei n7.347 de 24 de julho de
1985, ficar sustada enquanto pendentes de
deciso de segundo grau as aes de indenizao
pelos danos individuais, salvo na hiptese de o
patrimnio do devedor ser manifestamente
suficiente para responder pela integralidade das
dvidas.
A*t" 100. Decorrido o prazo de um ano sem
habilitao de interessados em nmero compatvel
com a gravidade do dano, podero os legitimados
do art. 82 promover a liquidao e execuo da
indenizao devida.
Pargrafo nico. O produto da indenizao
devida reverter para o fundo criado pela Lei n.
7.347, de 24 de julho de 1985.
CAPTU;O III
Da& A-.%& d% R%&$on&a:iidad% do
Fo*n%,%do* d% P*oduto& % S%*vi-o&
A*t" 101. Na ao de responsabilidade civil do
fornecedor de produtos e servios, sem prejuzo do
disposto nos Captulos e deste ttulo, sero
observadas as seguintes normas:
- a ao pode ser proposta no domiclio do
autor;
- o ru que houver contratado seguro de
responsabilidade poder chamar ao processo o
segurador, vedada a integrao do contraditrio
pelo nstituto de Resseguros do Brasil. Nesta
hiptese, a sentena que julgar procedente o pedido
condenar o ru nos termos do art. 80 do Cdigo de
Processo Civil. Se o ru houver sido declarado
falido, o sndico ser intimado a informar a
existncia de seguro de responsabilidade,
facultando-se, em caso afirmativo, o ajuizamento de
ao de indenizao diretamente contra o
segurador, vedada a denunciao da lide ao
nstituto de Resseguros do Brasil e dispensado o
litisconsrcio obrigatrio com este.
A*t" 102. Os legitimados a agir na forma deste
cdigo podero propor ao visando compelir o
Poder Pblico competente a proibir, em todo o
territrio nacional, a produo, divulgao
distribuio ou venda, ou a determinar a alterao
na composio, estrutura, frmula ou
acondicionamento de produto, cujo uso ou consumo
regular se revele nocivo ou perigoso sade
pblica e incolumidade pessoal.
1 (Vetado).
2 (Vetado).
CAPTU;O IV
Da Coi&a 4u3ada
A*t" 103. Nas aes coletivas de que trata este
cdigo, a sentena far coisa julgada:
- erga omnes, exceto se o pedido for julgado
improcedente por insuficincia de provas, hiptese
em que qualquer legitimado poder intentar outra
ao, com idntico fundamento valendo-se de nova
prova, na hiptese do inciso do pargrafo nico do
art. 81;
- ultra partes, mas limitadamente ao grupo,
categoria ou classe, salvo improcedncia por
insuficincia de provas, nos termos do inciso
anterior, quando se tratar da hiptese prevista no
inciso do pargrafo nico do art. 81;
- erga omnes, apenas no caso de procedncia
do pedido, para beneficiar todas as vtimas e seus
sucessores, na hiptese do inciso do pargrafo
nico do art. 81.
1 Os efeitos da coisa julgada previstos nos
incisos e no prejudicaro interesses e direitos
individuais dos integrantes da coletividade, do
grupo, categoria ou classe.
2 Na hiptese prevista no inciso , em caso
de improcedncia do pedido, os interessados que
no tiverem intervindo no processo como
litisconsortes podero propor ao de indenizao a
ttulo individual.
3 Os efeitos da coisa julgada de que cuida o
art. 16, combinado com o art. 13 da Lei n 7.347, de
24 de julho de 1985, no prejudicaro as aes de
indenizao por danos pessoalmente sofridos,
propostas individualmente ou na forma prevista
neste cdigo, mas, se procedente o pedido,
beneficiaro as vtimas e seus sucessores, que
podero proceder liquidao e execuo, nos
termos dos arts. 96 a 99.
4 Aplica-se o disposto no pargrafo anterior
sentena penal condenatria.
A*t" 104. As aes coletivas, previstas nos
incisos e e do pargrafo nico do art. 81, no
induzem litispendncia para as aes individuais,
mas os efeitos da coisa julgada erga omnes ou ultra
partes a que aludem os incisos e do artigo
anterior no beneficiaro os autores das aes
individuais, se no for requerida sua suspenso no
prazo de trinta dias, a contar da cincia nos autos
do ajuizamento da ao coletiva.
76
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
TTU;O IV
Do Si&t%#a Na,iona d% D%J%&a do
Con&u#ido*
A*t" 105. ntegram o Sistema Nacional de Defesa
do Consumidor (SNDC), os rgos federais,
estaduais, do Distrito Federal e municipais e as
entidades privadas de defesa do consumidor.
A*t" 106. O Departamento Nacional de Defesa
do Consumidor, da Secretaria Nacional de Direito
Econmico (MJ), ou rgo federal que venha
substitu-lo, organismo de coordenao da poltica
do Sistema Nacional de Defesa do Consumidor,
cabendo-lhe:
- planejar, elaborar, propor, coordenar e
executar a poltica nacional de proteo ao
consumidor;
- receber, analisar, avaliar e encaminhar
consultas, denncias ou sugestes apresentadas
por entidades representativas ou pessoas jurdicas
de direito pblico ou privado;
- prestar aos consumidores orientao
permanente sobre seus direitos e garantias;
V - informar, conscientizar e motivar o
consumidor atravs dos diferentes meios de
comunicao;
V - solicitar polcia judiciria a instaurao de
inqurito policial para a apreciao de delito contra
os consumidores, nos termos da legislao vigente;
V - representar ao Ministrio Pblico competente
para fins de adoo de medidas processuais no
mbito de suas atribuies;
V - levar ao conhecimento dos rgos
competentes as infraes de ordem administrativa
que violarem os interesses difusos, coletivos, ou
individuais dos consumidores;
V - solicitar o concurso de rgos e entidades
da Unio, Estados, do Distrito Federal e Municpios,
bem como auxiliar a fiscalizao de preos,
abastecimento, quantidade e segurana de bens e
servios;
X - incentivar, inclusive com recursos financeiros
e outros programas especiais, a formao de
entidades de defesa do consumidor pela populao
e pelos rgos pblicos estaduais e municipais;
X - (Vetado).
X - (Vetado).
X - (Vetado).
X - desenvolver outras atividades compatveis
com suas finalidades.
Pargrafo nico. Para a consecuo de seus
objetivos, o Departamento Nacional de Defesa do
Consumidor poder solicitar o concurso de rgos e
entidades de notria especializao tcnico-
cientfica.
TTU;O V
Da Conv%n-9o Co%tiva d% Con&u#o
A*t" 107. As entidades civis de consumidores e
as associaes de fornecedores ou sindicatos de
categoria econmica podem regular, por conveno
escrita, relaes de consumo que tenham por objeto
estabelecer condies relativas ao preo,
qualidade, quantidade, garantia e caractersticas
de produtos e servios, bem como reclamao e
composio do conflito de consumo.
1 A conveno tornar-se- obrigatria a partir
do registro do instrumento no cartrio de ttulos e
documentos.
2 A conveno somente obrigar os filiados s
entidades signatrias.
3 No se exime de cumprir a conveno o
fornecedor que se desligar da entidade em data
posterior ao registro do instrumento.
A*t" 108. (Vetado).
TTU;O VI
Di&$o&i-.%& Finai&
A*t" 109. (Vetado).
A*t" 110. Acrescente-se o seguinte inciso V ao
art. 1 da Lei n 7.347, de 24 de julho de 1985:
"V - a qualquer outro interesse difuso ou
coletivo".
A*t" 111. O inciso do art. 5 da Lei n 7.347, de
24 de julho de 1985, passa a ter a seguinte redao:
" - inclua, entre suas finalidades institucionais, a
proteo ao meio ambiente, ao consumidor, ao
patrimnio artstico, esttico, histrico, turstico e
paisagstico, ou a qualquer outro interesse difuso ou
coletivo".
A*t" 112. O 3 do art. 5 da Lei n 7.347, de 24
de julho de 1985, passa a ter a seguinte redao:
" 3 Em caso de desistncia infundada ou
abandono da ao por associao legitimada, o
Ministrio Pblico ou outro legitimado assumir a
titularidade ativa".
A*t" 113. Acrescente-se os seguintes 4, 5 e
6 ao art. 5. da Lei n. 7.347, de 24 de julho de
1985:
" 4. O requisito da pr-constituio poder ser
dispensado pelo juiz, quando haja manifesto
interesse social evidenciado pela dimenso ou
caracterstica do dano, ou pela relevncia do bem
jurdico a ser protegido.
5. Admitir-se- o litisconsrcio facultativo entre
os Ministrios Pblicos da Unio, do Distrito Federal
e dos Estados na defesa dos interesses e direitos
de que cuida esta lei.
6 Os rgos pblicos legitimados podero
tomar dos interessados compromisso de
ajustamento de sua conduta s exigncias legais,
mediante combinaes, que ter eficcia de ttulo
executivo extrajudicial".
A*t" 114. O art. 15 da Lei n 7.347, de 24 de julho
de 1985, passa a ter a seguinte redao:
77
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
"A*t" 15. Decorridos sessenta dias do trnsito em
julgado da sentena condenatria, sem que a
associao autora lhe promova a execuo, dever
faz-lo o Ministrio Pblico, facultada igual iniciativa
aos demais legitimados".
A*t" 115. Suprima-se o caput do art. 17 da Lei n
7.347, de 24 de julho de 1985, passando o
pargrafo nico a constituir o caput, com a seguinte
redao:
"A*t" 17. Em caso de litigncia de m-f, a
danos".
A*t" 116. D-se a seguinte redao ao art. 18 da
Lei n 7.347, de 24 de julho de 1985:
"A*t" 18. Nas aes de que trata esta lei, no
haver adiantamento de custas, emolumentos,
honorrios periciais e quaisquer outras despesas,
nem condenao da associao autora, salvo
comprovada m-f, em honorrios de advogado,
custas e despesas processuais".
A*t" 117. Acrescente-se Lei n 7.347, de 24 de
julho de 1985, o seguinte dispositivo, renumerando-
se os seguintes:
"A*t" 21. Aplicam-se defesa dos direitos e
interesses difusos, coletivos e individuais, no que for
cabvel, os dispositivos do Ttulo da lei que
instituiu o Cdigo de Defesa do Consumidor".
A*t" 118. Este cdigo entrar em vigor dentro de
cento e oitenta dias a contar de sua publicao.
A*t" 119. Revogam-se as disposies em
contrrio.
Braslia, 11 de setembro de 1990; 169 da
ndependncia e 102 da Repblica.
FERNANDO COLLOR
8ernardo +abral
Clia -. +ardoso de -ello
0zires 9ilva
TESTES
1. Assinale, dentre as abaixo, a opo incorreta.
a) O Sistema Financeiro um conjunto de
instituies com objetivo de propiciar fluxo de
recursos entre poupadores e investidores.
b) Os intermedirios financeiros so instituies
que emitem seus prprios passivos.
c) nstituies auxiliares apenas colocam em
contato poupadores e investidores.
d) A nstituio financeira que possui capacidade
de criar moeda escritural faz parte do sistema
monetrio.
e) As bolsas de valores so exemplos de
intermedirios financeiros.
2. Assinale dentre as abaixo a opo incorreta.
a) As autoridades so classificadas como
Autoridades Monetrias e Autoridades de Apoio
b) O Banco Central do Brasil um exemplo de
autoridade de apoio.
c) O Conselho Monetrio Nacional exemplo de
Autoridade Monetria.
d) A Comisso de Valores Mobilirios um
exemplo de Autoridade de Apoio.
e) O BNDES um exemplo de autoridade de
apoio.
3. Analise as sentenas abaixo e marque a
alternativa correta:
- Regular o valor interno da moeda, prevenindo
ou corrigindo surtos inflacionrios ou deflacionrios
competncia do Conselho Monetrio Nacional.
- Autorizar a emisso de papel-moeda
competncia do Banco Central do Brasil.
- No Brasil, o Banco Central independente,
como na Alemanha, Japo e Estados Unidos.
a) Todas as sentenas acima so verdadeiras.
b) Apenas e so verdadeiras.
c) Apenas e so verdadeiras.
d) Somente verdadeira.
e) Todas as sentenas acima so falsas.
4. Assinale dentre as abaixo a opo incorreta.
a) A CVM um rgo normativo.
b) A CVM uma entidade auxiliar (que emite o
prprio passivo).
c) A CVM uma entidade autrquica.
d) A CVM uma entidade descentralizada
e) A CVM tem como objetivo estimular a
poupana no mercado acionrio.
5. Assinale a alternativa correta
a) O Banco do Brasil tem funo tpica de
Autoridade Monetria.
b) O BNDES a instituio responsvel pela
poltica de investimentos de curto e mdio prazo do
Governo Federal.
c) A Caixa Econmica Federal a instituio
financeira responsvel pela operacionalizao das
polticas para habitao popular e saneamento b-
sico.
d) Aps o Plano Collor, o Banco do Brasil ficou
responsvel por gerir todo o processo de
privatizao.
e) A CVM classificada como intermedirio
financeiro.
6. Assinale a alternativa incorreta :
78
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
So exemplos de instituies financeiras"
a) Bancos Comerciais, Caixas Econmicas e
Cooperativas de Crdito.
b) Bancos Comerciais, Banco Central e Caixas
Econmicas.
c) Bancos de nvestimento, Bancos Cooperativos
e Bancos Mltiplos.
d) Companhias Hipotecrias, Agncias de
Fomento e Sociedades de Crdito mobilirio.
e) Sociedades Distribuidoras, Sociedades de
Arrendamento Mercantil e Sociedades Corretoras.
7. Analise as sentenas abaixo e marque a
alternativa correta :
- A captao de depsitos vista operao
passiva tpica de Banco Comercial.
- Descontar ttulos operao passiva tpica de
Banco Comercial.
- Um dos objetivos dos Bancos Comerciais
proporcionar suprimento oportuno e adequado para
financiar a indstria a curto e mdio prazos.
a) Todas as sentenas acima so verdadeiras.
b) Apenas e so verdadeiras.
c) Apenas e so verdadeiras.
d) Somente verdadeira.
e) Todas as sentenas acima so falsas.
8. Assinale a alternativa incorreta :
a) As Caixas Econmicas no integram o
Sistema Brasileiro de Poupana e Emprstimo.
b) As SCF (financeiras) no podem manter
contas correntes.
c) So operaes ativas de Banco de
nvestimento os emprstimos para financiamento de
capital fixo.
d) operaes passiva das SCR a colocao de
letras de cmbio.
e) As Sociedades Corretoras fazem in-
termediao nas Bolsas de Valores e de
Mercadorias.
9. Assinale a alternativa incorreta :
a) As sociedades distribuidoras possuem acesso
s Bolsas de Valores e de Mercadorias.
b) As Associaes de Poupana e Emprstimo
so sociedades civis.
c) A colocao de Letras mobilirias operao
passiva das Sociedades de Crdito mobilirio
(SC).
d) s Companhias Hipotecrias no se aplicam
as normas do SFH (Sistema Financeiro da
Habitao)
e) As agncias de fomento foram uma das
alternativas criadas para o saneamento dos bancos
estaduais.
10. Analise as sentenas abaixo e marque a
alternativa correta -
- As carteiras de um Banco Mltiplo envolvem
pelo menos duas carteiras.
- A carteira de "leasing" pode fazer parte da
carteira de um Banco Mltiplo.
- Os Bancos de nvestimento no podem
manter contas correntes.
a) Todas as sentenas acima so verdadeiras.
b) Apenas e so verdadeiras.
c) Apenas e so verdadeiras.
d) Somente verdadeira.
e) Todas as sentenas acima so falsas.
11. Assinale a alternativa correta :
a) So raros os pases em que a poltica
monetria executada pelo Banco Central.
b) A poltica monetria visa adequar os meios de
pagamento disponveis s necessidades polticas do
governo.
c) A poltica cambial instrumento de poltica de
relaes comerciais e financeiras entre um pas e
conjunto dos demais pases.
d) A poltica monetria envolve a carga tributria
exercida sobre os agentes econmicos.
e) A poltica cambial envolve a definio dos
gastos do governo.
12. Analise as sentenas abaixo e marque a
alternativa correta :
- O dficit primrio inclui o cmputo da correo
monetria.
- O dficit operacional no inclui o cmputo das
despesas financeiras.
- O dficit nominal no inclui o cmputo da
correo monetria e nem o cmputo das despesas
financeiras.
a) Todas as sentenas acima so verdadeiras.
b) Apenas e so verdadeiras.
c) Apenas e so verdadeiras.
d) Somente verdadeira.
e) Todas as sentenas acima so falsas.
13. Assinale a alternativa incorreta :
So (foram) Ttulos do Tesouro Nacional.-
a) ORTN e LTN.
b) OTN.
c) BTN e LFT.
d) UFR.
e) NTN.
14. Assinale a alternativa correta :
a) A NTN-D um ttulo que serve como proteo
para investidores que possuem passivos vnculados
a TR.
b) A NTN-H um ttulo que serve como proteo
para investidores que possuem passivos vinculados
a dlar.
c) Cabe aos Bancos Comerciais controlar a
expanso dos meios de pagamento.
d) A cobrana de ttulos operao que diminui
as reservas bancrias
79
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
e) O depsito compulsrio um instrumento,
utilizado pelo Banco Central, para fins de poltica
monetria.
15. Assinale a alternativa incorreta.
a) Os leilo informais de ttulo realizados pelo
Banco Central so denominados de "Go-around".
b) Diz-se que o BC est undersold quando o
montante em valor de ttulos pblicos em poder das
instituies financeiras maior que o estoque de
reservas bancrias destinado a seu financiamento.
c) O controle feito pelo BC via compra e venda
de moeda uma forma de controle gil e rpido
sobre o volume de recursos em reservas bancrias.
d) O controle via "zeragem automtica" se baseia
na suposio que todas as nstituies Financeiras
devem terminar o dia com as contas equilibradas.
e) O open-market um mercado secundrio de
ttulos pblicos.
16. Assinale a alternativa incorreta:
a) o mercado interbancrio um mercado ode os
bancos trocam reservas entre si;
b) o mercado interbancrio assemelhase ao
Open Market mas lastreado em ttulos privados;
c) o Banco Central no tem acesso ao Mercado
interbancrio;
d) o mercado interbancrio est imune s
influncias sazonais do fluxo de recursos mantido
entre o Sistema Bancrio e o Governo;
e) O custo do dinheiro de um dia negociado no
mercado interbancrio muito prximo do custo da
troca das reservas bancrias lastreadas em ttulos
federais.
17. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- Houve uma crise de liquidez dos Bancos
Estaduais em 1990.
- At 1996, nove estados j haviam
reestruturado suas dvidas passando a ter como
nico credor a Unio.
- O SELC - Sistema Especial de Liquidao e
Custdia foi criado em 1980.
a) todas as assertivas esto corretas;
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas"
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
18. Assinale a alternativa verdadeira:
a) CETP um sistema computadorizado on-line
e real time;
b) Selic o local onde se custodiam, registram e
liquidam financeiramente as operaes feitas com
todos os papis privados;
c) o ndice DEESE arma os sindicatos para
negociaes salariais em todo o Pas;
d) o PC - FPE mede a inflao das famlias
paulistanas entre 1 e 2 salrios mnimos;
e) o GP-m calculado entre os dias 1 e 30 de
cada ms.
19. Assinale a alternativa incorreta:
a) o PCA- corrige o saldo devedor dos impostos
atravs da correo da UFR;
b) a TR define os rendimentos das cadernetas de
poupana;
c) a TR foi criada pelo plano Collor ,
d) a TR foi criada para ser uma taxa bsica
referencial dos juros a serem praticados no ms e
no como um ndice que refletisse a inflao do ms
anterior;
e) a TJLP foi criada em novembro de 1984 para
estimular o consumo.
20. Assinale a alternativa incorreta:
a) depsitos vista em conta-corrente
atividade tpica dos Bancos Comerciais;
b) cheque uma ordem de pagamento vista;
c) cheques cruzados no podem ser
descontados, apenas depositados;
d) os bancos no podem recusar o pagamento
de cheques por insuficincia na assinatura do
emitente;
e) os cheques acima de R$ 100,00 se no forem
nominativos sero devolvidos.
21. Assinale a alternativa correta com relao
cobrana de ttulos:
a) a cobrana de ttulos um produto de pouca
importncia para os bancos;
b) uma vantagem para o Banco o aumento de
depsitos vista pelos crditos das liquidaes
c) os bloquetos de cobrana bancria no podem
circular pela cmara de compensao.
d) os valores resultantes de operao de
cobrana so automaticamente debitados da
conta-corrente da empresa cliente,-
e) a capilaridade da rede bancria uma
desvantagem para o cliente.
22. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- A nota fiscal um documento fiscal
obrigatrio.
- Fatura uma relao de notas fiscais
correspondente a uma venda a prazo.
- Duplicata um ttulo de crdito formal.
a) todas as assertivas esto corretas;
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
23. Assinale a alternativa incorreta:
a) home banking a ligao entre o computador
do cliente e do banco;
b) a ligao pode ser feita atravs de linha
telefnica;
80
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
c) os computadores do cliente e do banco, para
que seja possvel a comunicao, devem ser
idnticos;
d) um dos servios tpicos de homebanking a
sonsulta de saldos.
e) o pager tambm pode ser utilizado como
veculo do cliente.
24. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- ED consiste na troca de documentos
eletrnicos em padro prestabelecido de forma
que todo um processo de negcios seja feito.
- Remote banking o atendimento ao cliente
fora das agncias bancrias.
- O saque de dinheiro em caixas eletrnicos
so um servio tpico de home banking.
a) todas as assertivas esto corretas;
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
25. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- Desde que respeitados os prazos mnimos, o
CDB transfervel antes de seu vencimento.
- A transferncia pode ser feita atravs de
endosso em branco.
- O RDB tambm transfervel.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
26. Assinale a alternativa incorreta
a) as LC so instrumento de captao especfico
das SCF-
b) as LH so ttulos emitidos pelas instituies
financeiras autorizadas a conceder crditos
hipotecrios;
c) as Li so emitidas por bancos mltiplos com
carteira comercial;
d) os TDE so emitidos por Bancos de
nvestimento;
e) a Cdula Hipotecria pode ser integral ou
fracionria
27. Assinale a alternativa correta:
a) as operaes compromissadas de 30 dias
devem ser lastreadas por ttulos privados;
b) a formao da taxa do hot money baseada
na taxa do CD, mais o PS e mais um spread;
c) a operao de desconto no d direito de
regresso;
d) o financiamento de tributos e tarifas pblicas
se d entre o banco comercial e o Governo;
e) a maior utilizao do CDC na aquisio de
bens imveis.
28. Assinale a alternativa incorreta
a) o Fundo de Aval formado por recursos
prprios do SEBRAE;
b) os cartes magnticos representam um
estmulo ao consumo, os saques so efetuados
mesmo sem saldo na conta corrente;
c) os cartes de cbito tambm so conhecidos
como "private labels";
d) os cartes inteligentes so dotados de
processador e memria;
e) os cartes de valor agregado representam um
montante pr-pago e aceito em estabelecimentos
devidamente equipados.
29. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- O Crdito Rural o suprimento de recursos
financeiros para aplicao exclusiva nas atividades
agropecurias;
- No mnimo 50% da exigibilidade deve ser
satisfeito com crdito a mini ou pequeno produtor;
- O emprstimo do Governo Federal (EGF)
viabilizado nas modalidades COV e SOV.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
30. Assinale a alternativa correta:
a) atravs do FNAME, o BB financia a compra
de mquinas e equipamentos para o setor
agropecurio;
b) o PRONAF formado por recursos do
recolhimento de impostos;
c) o Aval Bancrio Completo tambm chamado
de Aval em Branco;
d) a fiana bancria est sujeita ao OF
e) se o afianado no cumprir as obrigaes
relativas fiana bancria, a operao fica isenta do
OF.
31. Assinale a alternativa incorreta:
a) o BD Bond uma fiana emitida por um
banco, a pedido de um cliente, a fim de habilit-lo a
participar de uma concorrncia pblica no exterior;
b) o performance bond uma fiana prestada
por um banco a um cliente que tenha assumido um
contrato de execuo longa,
c) o Banco Central permite a outorga de carta de
fiana diretoria do banco;
d) o Banco Central permite a outorga de carta de
fiana para obteno de liminar em mandado de
segurana destinado a sustar a cobrana de
tributos;
e) o Banco Central veda a outorga de carta de
fiana em moeda estrangeira, exceto quando se
tratar de operaes ligadas ao comrcio exterior.
81
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
32. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- A classificao tradicional dos fundos de
investimentos em fundo de renda fixa e fundo de
renda varivel.
- Os fundos de curto prazo possuem mdia
volatilidade.
- Chinese wall a separao feita entre a
administrao de recursos do fundo e a tesouraria
da instituio financeira.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
33. Assinale a alternativa correta:
a) os FF no sofrem tributao de R
b) os FF sofrem tributao de OF;
c) o BC foi extremamente rigoroso na definio
das regras de aplicao do patrimmio do FF
d) as aplicaes do Fundo em ttulos de um
mesmo grupo financeiro no pode exceder a 20%
de seu PL ajustado;
e) Aes de companhias abertas somente
podem fazer parte do Fundo at 10% de seu
patrimnio.
34. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- FF de curto prazo - compulsrio de 50%
- FF 30 dias - compulsrio de 5%
- FF 60 dias - livres de compulsrio
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
35. Assinale a alternativa incorreta:
a) o Fundo (FAF) tinha uma carteira altamente
amarrada aplicaes compulsrias
b) os FAF- foram incorporados aos FAC;
c) o Money Market Fund foi criado com cota em
URV;
d) o depsito especial remunerado foi criado
para receber cruzados liberados pelo governo;
e) as carteiras dos FMS so compostas, pelo
menos em 51 %, de aes de companhias
fechadas.
36. Assinale a alternativa incorreta :
a) Os ttulos de capitalizao so regu-
lamentados pela Superintendncia de Seguros
Privados (SUSEP)
b) Sociedades Annimas financeiras no podem
emitir debntures.
c) A responsabilidade de assegurar que o
emitente cumpra as clusulas pactuadas na
escritura compete ao prprio comprador da
debnture.
d) A Securitizao consiste na converso de
emprstimos bancrios e outros ativos em ttulos
para venda a investidores.
e) Existem 3 tipos bsicos de contrato de
"Underwriting" , que podem ser realizados, a saber -
"straight", "standby" e "best efforts".
37. Assinale a alternativa correta :
a) O contrato de seguro caracteriza-se por, na
maioria das vezes no ser oneroso.
b) A aplice de seguros costuma ser,
normalmente, emitida em trs vias.
c) O contrato de seguro, uma vez realizado, no
pode ter quaisquer de seus elementos alterados.
d) Franquia o valor do prejuzo que fica a cargo
do segurado, s respondendo a Seguradora por
danos que ultra passem este valor.
e) O Cosseguro pode ser conceituado como o
seguro do segurador.
38. Assinale a alternativa incorreta :
a) O conceito de Engenharia Financeira abrange,
por exemplo, a interveno de uma nstituio
Financeira para o reescalonamento de dvida junto a
credores de uma empresa em dificuldades
financeiras.
b) As operaes inclusas no conceito de
Corporate Finance envolvem a intermediao de
fuses, cises e incorporaes de empresas.
c) "Takeover Bid" a aquisio do controle
acionrio de uma empresa atravs do mercado de
aes.
d) O "Takeover Bid" pode ser hostil ou amigvel.
e) A operao de "Tender Offer" consiste em
uma oferta de compra da empresa a valor de
mercado, no envolvendo qualquer prmio sobre tal
valor.
39. Analise as afirmativas abaixo e marque a
opo correta.
- O termo bnus usado tradicionalmente, no
exterior, para ttulos com mais de 10 anos de prazo.
- Eurobnus e Euronotes so termos que
caracterizam a emisso de ttulos denominados em
dlar no prprio mercado americano.
- Nos bnus conversveis, a empresa emissora
oferece ao investidor a possibilidade de trocar os
ttulos por aes de sua prpria emisso.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
40. Assinale a alternativa correta :
a) "Commercial Papers" so ttulos similares aos
bnus, assemelhando-se, queles principalmente
no que diz respeito ao prazo.
82
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
b) Certificados de depsito so ttulos
nominativos emitidos no exterior, com prazo
variando entre 90 e 360 dias.
c) O emprstimo pela 4.131 ocorre quando um
banco estrangeiro empresta diretamente recursos
para uma empresa brasileira.
d) No h qualquer restrio de prazo nas
contrataes de emprstimo para repasse ao
amparo da Resoluo 63.
e) No h qualquer repasse para o tomador
alm, obviamente, da variao cambial do montante
emprestado.
41. Assinale a alternativa incorreta :
a) Os "Par bonds" tm prazo de 30 anos e foram
oferecidos em troca da dvida antiga na proporo
de 1:1.
b) Os "Discount Bonds" foram emitidos
proporo de 65% da divida antiga, tendo sido
depositados pelo Brasil, a ttulo de garantia, os juros
de 12 meses, em dinheiro.
c) Os FLRBs foram oferecidos em troca da
dvida antiga na proporo de 1:1.
d) Nos Bnus de Reduo de Juros com
Capitalizao Parcial (FLRB-C) no h previso de
prazo de carncia.
e) Os chamados Bnus de Reestruturao
consistem, na verdade, na recontratao da dvida
velha por novos contratos de emprstimo ao par.
42. Assinale a alternativa incorreta, com relao
s operaes de "factoring"
a) A pessoa que vende seus ativos
denominada de "sacador".
b) A casa compradora representa a empresa que
fornecer o dinheiro ao sacador pelo ativo.
c) Existe, nas operaes de "factoring", um
desgio em relao ao valor de face dos ttulos
negociados.
d) No Brasil, todas as modalidades de "factoring"
conhecidas esto sendo atualmente utilizadas.
e) As principais fontes de captao utilizadas
pelas empresas de "factoring" so a emisso de
debntures e "Commercial Papers".
43. Assinale a alternativa correta :
a) Os ADRs (American Depositary Receipts)
nada mais so do que ttulos, emitidos e passveis
de negociao no exterior, representativos de aes
de empresas brasileiras negociadas em bolsa,
ficando tais aes aqui custodiadas.
b) O mercado de "commodities" tm como
caracterstica bsica a predominncia de seus
negcios no mercado vista (Spot).
c) O "open-market" ( Mercado Aberto pode ser
conceituado como o mercado no qual atua o Banco
Central de cada pas, comprando e vendendo
ttulos, no se caracterizando, no entanto, como
instrumento ativo de poltica monetria.
d) O mercado acionrio de balco consegue
oferecer as mesmas garantias proporcionadas ao
investidor pelas Bolsas de Valores.
e) O mercado fracionrio de aes caracteriza-se
pela possibilidade de negociao limitada a lotes de
100 ou 1.000 aes.
44. Assinale a alternativa incorreta :
a) No mercado internacional de ouro, as
principais praas de negociao so Londres e
Zurique (Mercado de Balco) e Nova York (Bolsa de
Mercadorias de Nova York)
b) A cotao do ouro, no Brasil, feita em
dlares por "ona-troy" de ouro puro, de forma a se
coadunar com os padres internacionais.
c) O mercado "spot" de ouro abrange as
operaes com entrega, em geral, 24 horas depois
da compra/venda, ao preo do dia.
d) O sistema SNO o utilizado pela CETP para
centralizar as negociaes com ouro ocorridas no
mbito deste mercado de balco. A cotao do ouro
nas principais praas internacionais utiliza a
"ona-troy" como unidade de medida, sendo que 1
"ona troy" equivale a 31,10 gramas.
45. Assinale a alternativa incorreta:
a) no Brasil, as negociaes do mercado de
derivativos concentram-se na Bolsa de Mercadorias
e Futuros (BM&F) de So Paulo e na Bolsa
Brasileira de Futuros (BBF) do Rio de Janeiro;
b) o especulador caracteriza-se por ser um
agente que, necessariamente, possui algum tipo de
vnculo com a mercadoria objeto da operao;
c) os mercados futuros so uma forma eficaz de
eliminar o risco do investidor que detenha
determinada posio fsica em um ativo;
d) os contratos futuros diferem dos contratos a
termo por terem especificaes padronizadas pelas
bolsas onde so negociados;
e) ao estar comprada em um contrato futuro de
dlar, a instituio financeira tem expectativa de alta
da taxa de cmbio at o vencimento do contrato.
46. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente
- Nos mercados futuros, h realizao diria de
lucros ou prejuzos atravs do mecanismo de
"ajustes dirios".
- Existe um mercado secundrio ativo para os
contratos futuros.
-O raciocnio do mercado futuro de taxa mdia
de depsitos interfinanceiros de um dia (futuro de
D) deve ser inverso quele utilizado no mercado
futuro de dlar.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
47. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
83
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
- As opes podem dar ao comprador o direito
de comprar ou vender o ativo objeto at a (ou na)
data do vencimento.
- Nas opes americanas, o exerccio deve
ocorrer necessariamente na data de vencimento.
- A expectativa do lanador de uma opo de
venda de baixa do preo do ativo objeto.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
48. Assinale a alternativa incorreta
a) SWAP so derivativos que permitem a troca
de indexao de montantes ativos e passivos;
b) uma empresa possuidora de um passivo em
dlar pode se proteger do risco de uma eventual
desvalorizao cambial entrando na ponta vendida
de um SWAP pr x dlar;
c) a liquidao dos contratos de SWAP d-se
pela diferena entre os montante indexados
apurados na data do vencimento;
d) o mercado de SWAP tem como caracterstica
a grande participao de pessoas fsicas no papel
de "hedger"
e) dentre os indicadores principais utilizados nas
operaes de SWAP podemos citar CD (taxa ps),
dlar (variao cambial) e GP-M.
49. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- O Acordo da Basilia relaciona-se ao controle
dos padres de solvncia e liquidez das instituies
componentes do Sistema Financeiro;
- O valor do patrimnio lquido exigido das
instituies financeiras obtido atravs da aplicao
do percentual de 8% sobre o ativo ponderado pelo
percentual de risco;
- Pode-se ainda, pelo acordo da Basilia,
continuar a calcular o limite de enquadramento das
instituies a partir da estrutura de seus passivos.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
50. Analise as assertivas abaixo e assinale a
opo correspondente:
- O PROER instrumento hbil para resguardar
os interesses dos depositantes e investidores.
- No mbito do PROER, as chamadas moedas
podres so reconhecidas em sua totalidade pelo
Banco Central, no havendo qualquer tipo de
desgio.
- O FGC garante o total de crditos de cada
pessoa contra determinada instituio (ou
conglomerado financeiro) at o valor mximo de R$
20.000,00.
a) todas as assertivas esto corretas
b) somente as assertivas e esto corretas;
c) somente as assertivas e esto corretas;
d) somente a assertiva est correta;
e) nenhuma assertiva est correta.
DABARITO
1. E 2. B 3. D 4. B 5. C
6. B 7. C 8. A 9. A 10. A
11. C 12. E 13. D 14. E 15. B
16. D 17. A 18. C 19. E 20. D
21. B 22. A 23. C 24. B 25. D
26. C 27. B 28. B 29. A 30. B
31. C 32. C 33. D 34. A 35. E
36. C 37. D 38. E 39. C 40. C
41. D 42. D 43. A 44. B 45. B
46. A 47. D 48. D 49. B 50 - A
PROVA CEF K RUUU
PORTUDULS
Ateno: As cinco questes abaixo referem-se
ao texto que segue.
Vrias famlias percorrem dez ou mais
quilmetros com destino Serra da Cantareira,
mais precisamente Chcara do Frade, com seus
dezessete hectares tomados por alface, rcula,
pepino, cenoura e dezenas de outras hortalias. As
pessoas caminham entre os canteiros, trocam
informaes sobre o plantio, escolhem o que
comprar e levam produtos fresquinhos, jamais
"batizados" por agrotxicos.
Cada vez mais hortas instaladas perto da capital
esto abrindo suas portas aos visitantes. O
proprietrio, Jos Frade, lucra com a venda direta.
O consumidor, por sua vez, garante a qualidade do
que est comendo.
Na Europa, isso muito comum. Desde a dade
Mdia, durante a poca da colheita, as plantaes
dos vilarejos vizinhos s cidades se transformam
em verdadeiras feiras livres. Por aqui, a onda est
apenas comeando. Num raio de cem quilmetros
da capital j existem pelo menos nove stios e
chcaras que trabalham nesse sistema.
84
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
Considere as seguintes afirmaes:
. Muitos consumidores das cercanias de So
Paulo passaram a cultivar hortas domsticas, em
que podem colher verduras no contaminadas.
. Um hbito da dade Mdia inspirou vrias
famlias que, morando nas cercanias da Serra da
Cantareira, resolveram fazer das hortas
comunitrias autnticas feiras livres.
. A venda de hortalias diretamente do produtor
para o consumidor traz, para aquele, vantagens
financeiras e, para este, a garantia de produtos mais
saudveis.
1. Em relao ao texto, est correto
SOMENTE o que se afirma em
a) .
b) .
c) .
d) e .
e) e .
So grandes as vantagens que ...... da compra
direta de hortalias (ou dos ...... , em geral); sabem
disso aqueles que j se ...... e pensaram nos males
dos agrotxicos.

2. Completam corretamente as lacunas do
perodo acima:
a) adviriam - hortifrutigranjeiros - detiveram
b) adveriam - hortifrutigranjeiros - detiveram
c) adviriam - hortisfrutisgranjeiros - deteram
d) adveriam - hortisfrutisgranjeiros - deteram
e) adviriam - hortifrutigranjeiros - deteram
3. A frase corretamente construda :
a) Alface, rcula, pepino e outros legumes
espalham-se aos dezessete hectares na Chcara
do Frade.
b) As pessoas preferem os legumes de cujo
risco de agrotxicos seja evitado.
c) Foi na dade Mdia onde comeou a surgir a
venda direta do plantio ao consumidor.
d) Os agrotxicos, com que esto
contaminados os legumes nos supermercados, so
evitados pelo produtor Jos Frade.
e) Comprar hortalias do prprio produtor
uma providncia de que muitas pessoas j
comearam a se habituar.
4. Transpondo para a voz passiva a frase
"Esto abrindo suas portas aos visitantes", a forma
verbal resultante ser ...... .
a) sero abertas
b) so abertas
c) tm sido abertas
d) tm aberto
e) esto sendo abertas
Na Chcara do Frade, as pessoas olham os
canteiros e percorrem os canteiros informando-se
sobre o que est plantado nos canteiros.
5. Eliminam-se as repeties viciosas da frase
acima substituindo-se corretamente os termos
sublinhados por:
a) percorrem eles - lhes est plantado
b) os percorrem - neles est plantado
c) percorrem-lhes - neles est plantado
d) os percorrem - est plantado-lhes
e) percorrem-lhes - lhes est plantado
Ateno: As duas questes abaixo referem-se ao
texto que segue.
grave o quadro atual do ensino superior. A
greve de professores paralisa boa parte das
universidades federais. As universidades pblicas
esto amargando uma espcie de xodo de seus
melhores profissionais. Tm cada vez menos
condies de competir com os salrios pagos pelas
instituies privadas.
6. ndique o perodo que resume, de forma
clara e exata, as informaes do texto, e que no
apresenta incorreo gramatical alguma.
a) Devido a pagarem mal os professores,
esto havendo greves nas universidades federais,
em que os melhores profissionais procuram as
instituies privadas.
b) Os professores do ensino superior oficial
esto fazendo greve, ou mesmo xodo para as
particulares, j que seus salrios no so
competitivos.
c) Como os salrios que pagam esto cada
vez mais baixos, as universidades pblicas esto
sofrendo greves e o xodo de seus melhores
professores.
d) As universidades particulares atraem os
professores das oficiais, em virtude dos salrios que
pagam, e que chegam a provocarem greves.
e) H xodo ou greve dos professores das
universidades federais para as particulares, onde os
salrios as tornam muito mais competitivas.
7. ndique o perodo cuja pontuao est
inteiramente correta.
a) H muito, vm caindo os salrios dos
professores das universidades pblicas, estes
desanimados fazem greve ou, as trocam pelas
instituies privadas.
b) H muito vm caindo os salrios, dos
professores das universidades pblicas: estes
desanimados, fazem greve ou as trocam, pelas
instituies privadas.
c) H muito, vm caindo, os salrios dos
professores das universidades pblicas; estes
desanimados fazem greve, ou as trocam pelas
instituies privadas.
d) H muito vm caindo os salrios dos
professores das universidades pblicas; estes,
desanimados, fazem greve ou as trocam pelas
instituies privadas.
e) H muito vm caindo, os salrios dos
professores, das universidades pblicas; estes,
85
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
desanimados, fazem greve, ou: as trocam pelas
instituies privadas.
Ateno: As cinco questes abaixo referem-se
ao texto que segue.
Os velhos das cidadezinhas do interior parecem
muito mais plenamente velhos que os das
metrpoles. No se trata da idade real de uns e
outros, que pode at ser a mesma, mas dos tempos
distintos que eles parecem habitar. Na agitao dos
grandes centros, at mesmo a velhice parece ainda
estar integrada na correria; os velhos guardam
alguma ansiedade no olhar, nos modos, na lentido
aflita de quem se sente fora do compasso. Na
calmaria das cidades pequeninas, como se a
velhice de cada um reafirmasse a que vem das
montanhas e dos horizontes, velhice quase eterna,
pousada no tempo.
Vejam-se as roupas dos velhinhos interioranos:
aquele chapu de feltro manchado, aquelas largas
calas de brim cqui, incontavelmente lavadas,
aquele pudo dos punhos de camisas j sem cor -
tudo combina admiravelmente com a enorme
jaqueira do quintal, com a generosa figueira da
praa, com as teias no campanrio da igreja. E os
hbitos? Pica-se o fumo de corda, lentamente, com
um canivete herdado do sculo passado, enquanto
a conversa mole se desenrola sem pressa e sem
destino.
Na cidade grande, h um quadro que se repete
mil vezes ao dia, e que talvez j diga tudo: o
velhinho, no cruzamento perigoso, decide-se, enfim,
a atravessar a avenida, e o faz com aflio, um
brao estendido em sinal de pare aos motoristas
apressados, enquanto amida o que pode o prprio
passo. Parece suplicar ao tempo que diminua seu
ritmo, que lhe d a oportunidade de contemplar
mais demoradamente os ponteiros invisveis dos
dias passados, e de sondar com calma, nas nuvens
mais altas, o sentido de sua prpria histria.
H, pois, velhices e velhices - at que chegue o
dia em que ningum mais tenha tempo para de fato
envelhecer.
Celso de Oliveira
8. A frase "Os velhos das cidadezinhas do
interior parecem muito mais plenamente velhos que
os das metrpoles" constitui uma:
a) impresso que o autor sustenta ao longo do
texto, por meio de comparaes.
b) impresso passageira, que o autor relativiza
ao longo do texto.
c) falsa hiptese, que a argumentao do autor
demolir.
d) previso feita pelo autor, a partir de
observaes feitas nas grandes e nas pequenas
cidades.
e) opinio do autor, para quem a velhice
mais opressiva nas cidadezinhas que nas
metrpoles.
Considere as seguintes afirmaes:
. Tambm nas roupas dos velhinhos interioranos
as marcas do tempo parecem mais antigas.
. Na cidade grande, a velhice parece indiferente
agitao geral.
. O autor interpreta de modo simblico o gesto
que fazem os velhinhos nos cruzamentos.
9. Em relao ao texto, est correto o que se
afirma SOMENTE em:
a) .
b) .
c) .
d) e .
e) e .
10. ndique a afirmao NCORRETA em
relao ao texto:
a) Roupas, canivetes, rvores e campanrio
so aqui utilizados como marcas da velhice.
b) autor julga que, nas cidadezinhas
interioranas, a vida bem mais longa que nos
grandes centros.
c) Hbitos como o de picar fumo de corda
denotam relaes com o tempo que j no existem
nas metrpoles.
d) que um velhinho da cidade grande parece
suplicar que lhe seja concedido um ritmo de vida
compatvel com sua idade.
e) autor sugere que, nas cidadezinhas
interioranas, a velhice parece harmonizar-se com a
prpria natureza.
11. O sentido do ltimo pargrafo do texto deve
ser assim entendido:
a) Do jeito que as coisas esto, os velhos
parecem no ter qualquer importncia.
b) Tudo leva a crer que os velhos sero cada
vez mais escassos, dado o atropelo da vida
moderna.
c) prestgio do que novo to grande que j
ningum repara na existncia dos velhos.
d) A velhice nas cidadezinhas do interior to
harmoniosa que um dia ningum mais sentir o
prprio envelhecimento.
e) No ritmo em que as coisas vo, a prpria
velhice talvez no venha a ter tempo para tomar
conscincia de si mesma.
12. ndique a alternativa em que se traduz
corretamente o sentido de uma expresso do texto,
considerado o contexto.
a) "parecem muito mais plenamente velhos" =
do a impresso de se ressentirem mais dos males
da velhice.
b) "guardam alguma ansiedade no olhar" =
seus olhos revelam poucas expectativas.
c) "fora do compasso" = num distinto
86
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
andamento.
d) "a conversa mole se desenrola" = a
explanao detalhada.
e) "amida o que pode o prprio passo" = deve
desacelerar suas passadas.
Ateno: As treze questes abaixo referem-se ao
texto que segue:

No incio do sculo XX, a afeio pelo campo era
uma caracterstica comum a muitos ingleses. J no
final do sculo XV, dera origem ao sentimento de
saudade de casa to caracterstico dos viajantes
ingleses no exterior, como William Beckford, no leito
de seu quarto de hotel portugus, em 1787,
"assediado a noite toda por idias rurais da
nglaterra." medida que as fbricas se
multiplicavam, a nostalgia do morador da cidade
refletia-se em seu pequeno jardim, nos animais de
estimao, nas frias passadas na Esccia, ou no
Distrito dos Lagos, no gosto pelas flores silvestres e
a observao de pssaros, e no sonho com um
chal de fim de semana no campo. Hoje em dia, ela
pode ser observada na popularidade que se
conserva daqueles autores conscientemente "rurais"
que, do sculo XV ao XX, sustentaram o mito de
uma arcdia campestre.
Em alguns ingleses, no historiador G.M.
Trevelyan, por exemplo, o amor pela natureza
selvagem foi muito alm desses anseios vagamente
rurais. Lamentava, em um dos seus textos mais
eloqentes, de 1931, a destruio da nglaterra rural
e proclamava a importncia do cenrio da natureza
para a vida espiritual do homem. Sustentava que
at o final do sculo XV as obras do homem
apenas se somavam s belezas da natureza;
depois, dizia, tinha sido rpida a deteriorao. A
beleza no mais era produzida pelas circunstncias
econmicas comuns e s restava, como esperana,
a conservao do que ainda no fora destrudo.
Defendia que as terras adquiridas pelo Patrimnio
Nacional, a maioria completamente inculta,
deveriam ser mantidas assim.
H apenas poucos sculos, a mera idia de
resistir agricultura, ao invs de estimul-la,
pareceria ininteligvel. Como teria progredido a
civilizao sem a limpeza das florestas, o cultivo do
solo e a converso da paisagem agreste em terra
colonizada pelo homem? A tarefa do homem, nas
palavras do Gnesis, era "encher a terra e submet-
la". A agricultura estava para a terra como o
cozimento para a carne crua. Convertia natureza em
cultura. Terra no cultivada significava homens
incultos. E quando os ingleses seiscentistas
mudaram-se para Massachusetts, parte de sua
argumentao em defesa da ocupao dos
territrios indgenas foi que aqueles que por si
mesmos no submetiam e cultivavam a terra no
tinham direito de impedir que outros o fizessem.
13. Ao mencionar, no primeiro pargrafo do
texto, a inclinao dos ingleses pelo espao rural, o
autor
a) busca enfatizar o que ocorre no sculo XX,
em que a afeio pelo campo lhe parece ser
realmente mais genuna.
b) a caracteriza em diferentes momentos
histricos, tomando como referncia distintas
situaes em que ela se manifesta.
c) cita costumes do povo ingls destrudos
pela acelerao do crescimento das fbricas, causa
de sua impossibilidade de volta peridica ao
campo.
d) refere autores que procuraram
conscientemente manter sua popularidade
explorando temas "rurais" para mostrar como se
criou o mito de um paraso campestre.
e) particulariza o espao estrangeiro visitado
pelos ingleses - Portugal - para esclarecer o que os
indivduos buscavam e no podia ser encontrado na
sua ptria.
Leia com ateno as afirmaes abaixo sobre o
segundo pargrafo do texto.
. Em confronto com o primeiro pargrafo, o autor
apresenta um outro matiz da relao do esprito
ingls com o espao rural.
. O autor assinala os pontos mais relevantes
referidos por G.M Trevelyan para comprovar a idia
universalmente aceita de que o contato com a
natureza importante para o esprito.
. O historiador ingls revela pessimismo, a
cujos fundamentos ele no faz nenhuma referncia
no texto.

14. So corretas:
a) , somente.
b) , somente.
c) e , somente.
d) e , somente.
e) , e .
15. As indagaes presentes no terceiro
pargrafo representam, no texto,
a) pontos relevantes sobre os quais a
humanidade ainda no refletiu.
b) perguntas que historiadores faziam s
pessoas para convenc-las da importncia do culto
natureza.
c) os pontos mais discutidos quando se falava
do progresso na nglaterra, terra da afeio pelo
campo.
d) questes possivelmente levantadas pelos
que procurassem entender a razo de muitas
pessoas no considerarem a agricultura um bem em
si.
e) aspectos importantes sobre a relao entre
a natureza e o homem, teis como argumentos a
favor da idia defendida por Trevelyan.
16. No ltimo pargrafo do texto, o comentrio
sobre os ingleses seiscentistas foi feito como:
87
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
a) denncia dos falsos argumentos utilizados
por aqueles que ocupam territrios indgenas.
b) exemplo do carter pioneiro dos ingleses na
tarefa de colonizao do territrio americano.
c) maneira de evidenciar a rdua tarefa dos
que acreditavam na fora da agricultura para o
progresso da civilizao.
d) confirmao de que terras incultas so
entraves que, h sculos, subtraem ao homem o
direito de progredir.
e) comprovao de que, h poucos sculos, o
cultivo da terra era entendido como sinnimo de
civilizao.
17. Assinale a afirmao NCORRETA.
a) nfere-se do texto que as palavras do
Gnesis foram entendidas por muitos como
estmulo a derrubar matas, lavrar o solo, eliminar
predadores, matar insetos nocivos, arrancar
parasitas, drenar pntanos.
b) paralelo estabelecido entre o cultivo da terra
e o cozimento dos alimentos feito para se pr em
evidncia a ao do homem sobre a natureza.
c) texto mostra que o amor pela natureza
selvagem est na base da relao que se
estabelece entre cultivo da terra e civilizao.
d) texto mostra que o amor natureza
selvagem, considerado como barbrie, permitiu que
certos povos se dessem o direito de apoderar-se
dela.
e) Gnesis foi citado no texto porque o crdito
dado s palavras bblicas explicaria o desejo
humano de transformar a natureza selvagem
pensando no bem-estar do homem.
18. Assinale a alternativa que apresenta ERRO
de concordncia.
a) No que os esteja considerando invlido,
mas o professor gostaria de conhecer os estudos de
que se retirou os dados mencionados no texto.
b) Segundo alguns tericos, deve ser evitada,
o mais possvel, a agricultura em regies de
floresta; so reas tidas como adequadas
preservao de espcies em vias de extino.
c) Existem com certeza, ainda hoje, pessoas
que defendem o cultivo incondicional da terra, assim
como deve haver muitos que condenam qualquer
alterao da paisagem natural, por menor que seja.
d) Nem sempre so suficientes dados
estatisticamente comprovados para que as pessoas
se convenam da necessidade de repensarem suas
convices, trate-se de assuntos polmicos ou no.
e) Faz sculos que filsofos discutem as
relaes ideais entre os homens e a natureza,
questo que nem sempre lhes parece passvel de
consenso.
19. Assinale a alternativa que NO apresenta
erro algum de concordncia.
a) J h muito tempo tinha sido feito por
importante estudioso previses pessimistas quanto
ao destino das reas rurais na nglaterra, mas
muitos no as consideraram.
b) s vezes no basta alguns comentrios
sobre a importncia do cenrio da natureza para a
vida espiritual do homem no sentido de que se
tentem evitar mais prejuzos ao meio ambiente.
c) Certos argumentos de G.M. Trevelyan
tornaram vulnervel certas vises acerca do modo
como deveriam ser tratadas terras incultas.
d) Segundo o que se diz no texto, os ingleses
havia de terem se preocupado com a legitimao de
sua tarefa de ocupao dos territrios indgenas.
e) Quaisquer que sejam os rumos das cidades
contemporneas, sempre haver os que lamentaro
a perda da vida em contato direto com a natureza.
20. Assinale a alternativa em que h regncia
NCORRETA.
a) O empenho com que G.M. Trevelyan
dedicou-se sua causa foi reconhecido por outros,
principalmente pelo autor do texto.
b) A crise em que passa a civilizao
contempornea visvel em muitos aspectos,
inclusive na relao do homem com a natureza
selvagem.
c) O homem sempre esteve disposto a
dialogar com a natureza, mas esse dilogo nem
sempre se deu segundo os mesmos interesses ao
longo dos sculos.
d) Muitos consideram ofensivo natureza
consider-la como algo disposio das
necessidades humanas.
e) Acompanhar a relao do ser humano com
o campo atravs dos sculos propicia ao estudioso
observar situaes de que o homem nem sempre
pode orgulhar-se.
21. Assinale a alternativa em que h ERRO de
flexo verbal e/ou nominal.
a) Receemos pelo futuro, dizem alguns
especialistas, pois, afirmam eles, se os cidados
no detiverem a deteriorao ambiental, a
humanidade corre srios riscos.
b) Crem certos estudiosos que convm
estudar profunda e seriamente o progresso da
civilizao quando ele implica destruir o que a
natureza levou milhes de anos para sedimentar.
c) Quando, na dcada de 30, o historiador
ingls interviu na discusso sobre o tratamento
dispensado s terras adquiridas pelo Patrimnio
Nacional, muitos no contiveram seu desagrado.
d) Dizem alguns observadores que, quando as
pessoas virem o que resta da natureza sem as
marcas predatrias do homem, elas prprias
buscaro frear as atividades consideradas negativas
para o meio ambiente.
e) Elementos da natureza so verdadeiros
artesos de obras-primas; se os homens as
desfizerem, estaro cometendo crime contra a
humanidade.
22. No segundo perodo do primeiro pargrafo,
a forma verbal "dera" pode ser substituda pela
88
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
forma correspondente:
a) haveria dado.
b) havia dado.
c) teria dado.
d) havia sido dado.
e) tinha sido dado.
Do sculo XV ao XX circulou na Europa, com
bastante intensidade, o mito de uma arcdia
campestre. Muitos escritores ingleses sustentaram
tambm esse mito durante sculos; os textos
desses autores ingleses so at hoje bastante
populares.
23. Reescrevendo-se o segundo perodo e
substituindo-se os termos grifados acima por
pronomes correspondentes, obtm-se corretamente:
a) Muitos escritores ingleses, os quais textos
so at hoje bastante populares, o sustentaram
tambm durante sculos.
b) Muitos escritores ingleses, cujos textos so
at hoje bastante populares, sustentaram-lhe
tambm durante sculos.
c) Muitos escritores ingleses, cujos os textos
so at hoje bastante populares, sustentaram-no
tambm durante sculos.
d) Muitos escritores ingleses, cujos textos so
at hoje bastante populares, sustentaram-no
tambm durante sculos.
e) Muitos escritores ingleses, que os textos
deles so at hoje bastante populares, sustentaram-
lhe tambm durante sculos.
Leia com ateno as frases que se seguem.
. niciou-se a luta pela conservao da natureza
ainda no deteriorada pelo homem.
. Durante sculos a atividade humana
complementou as belezas naturais.
. Chegou o tempo em que a atividade humana
comeou a degradar as belezas naturais.
24. Assinale a alternativa em que as frases
acima esto em correta relao lgica, de acordo
com o texto.
a) Chegou o tempo em que a atividade
humana comeou a degradar as belezas naturais,
mesmo tendo acontecido de, antes, complement-
las, logo que se iniciou a luta pela conservao da
natureza ainda no deteriorada pelo homem.
b) niciou-se a luta pela conservao da
natureza ainda no deteriorada pelo homem,
quando ocorreu o tempo de a atividade humana
comear a degradar as belezas naturais, visto que,
durante sculos, a atividade humana complementou
as belezas naturais.
c) Assim que chegou o tempo de a atividade
humana comear a degradar as belezas naturais,
iniciou-se a luta pela conservao da natureza ainda
no deteriorada pelo homem, proporo que,
durante sculos, a atividade humana complementou
as belezas naturais.
d) niciou-se a luta pela conservao da
natureza ainda no deteriorada pelo homem,
embora a atividade humana tivesse, durante
sculos, complementado as belezas naturais,
quando chegou o tempo de degrad-las.
e) Apesar de, durante sculos, a atividade
humana ter complementado as belezas naturais,
chegou o tempo em que ela comeou a degrad-
las, por isso iniciou-se a luta pela conservao da
natureza ainda no deteriorada pelo homem.
25. As frases abaixo, tiradas do texto,
apresentam alteraes em sua pontuao original.
Assinale a alternativa em que a alterao acarretou
frase pontuada de maneira NCORRETA.
a) Hoje em dia ela pode ser observada na
popularidade, que se conserva daqueles autores
conscientemente "rurais" que do sculo XV ao XX,
sustentaram o mito de uma arcdia campestre.
b) Em alguns ingleses - no historiador G.M.
Trevelyan, por exemplo - , o amor pela natureza
selvagem foi muito alm desses anseios vagamente
rurais.
c) Sustentava que, at o final do sculo XV,
as obras do homem apenas se somavam s
belezas da natureza; depois, dizia, tinha sido rpida
a deteriorao.
d) A beleza no mais era produzida pelas
circunstncias econmicas comuns e s restava
como esperana a conservao do que ainda no
fora destrudo.
e) E quando os ingleses seiscentistas
mudaram-se para Massachusetts, parte de sua
argumentao em defesa da ocupao dos
territrios indgenas foi que aqueles que, por si
mesmos, no submetiam e cultivavam a terra no
tinham direito de impedir que outros o fizessem.
MATEMTICA
26. Para todo nmero real x, tal que 0 < x < 1, pode-
se considerar 2 - x como uma boa aproximao para o
valor de: Nessas condies, a razo positiva
entre o erro cometido ao se fazer essa
aproximao e o valor correto da expresso,
nessa ordem, :
A)
B)
c) x
2
D)
89
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
E)

27. Uma pessoa x pode realizar uma certa
tarefa em 12 horas. Outra pessoa, y, 50% mais
eficiente que x. Nessas condies, o nmero de
horas necessrias para que y realize essa tarefa
a) 4
b) 5
c) 6
d) 7
e) 8
28. Em uma agncia bancria trabalham 40
homens e 25 mulheres. Se, do total de homens,
80% no so fumantes e, do total de mulheres, 12%
so fumantes, ento o nmero de funcionrios
dessa agncia que so homens ou fumantes
a) 42
b) 43
c) 45
d) 48
e) 49
29. Ao receber moedas como parte de um
pagamento, um caixa de uma agncia bancria
contou t moedas de 1 real, y de 50 centavos, z de
10 centavos e w de 5 centavos. Ao conferir o total,
percebeu que havia cometido um engano: contara 3
das moedas de 5 centavos como sendo de 50
centavos e 3 das moedas de 1 real como sendo de
10 centavos. Nessas condies, a quantia correta
igual inicial
a) acrescida de R$ 1,35
b) diminuda de R$ 1,35
c) acrescida de R$ 1,65
d) diminuda de R$ 1,75
e) acrescida de R$ 1,75
30. Seja f a funo do 2o grau representada no
grfico abaixo.

Essa funo dada por:
A)
B)
C)
D)
E)
31. Calculando-se o valor de,
obtm-se:
a) log 3 1/5
b) 1/3
c) 1/5
d) -1/3
e) -1
32. Um capital foi aplicado a juro simples e, ao
completar um perodo de 1 ano e 4 meses, produziu
um montante equivalente a 7/5 de seu valor. A taxa
mensal dessa aplicao foi de
a) 2%
b) 2,2%
c) 2,5%
d) 2,6%
e) 2,8%
33. Um capital de R$ 15 000,00 foi aplicado a
juro simples taxa bimestral de 3%. Para que seja
obtido um montante de R$ 19050,00, o prazo dessa
aplicao dever ser de
a) 1 ano e 10 meses.
b) 1 ano e 9 meses.
c) 1 ano e 8 meses.
d) 1 ano e 6 meses.
e) 1 ano e 4 meses.
34. Um capital de R$ 2 500,00 esteve aplicado
taxa mensal de 2%, num regime de capitalizao
composta. Aps um perodo de 2 meses, os juros
resultantes dessa aplicao sero
a) R$ 98,00
b) R$ 101,00
c) R$ 110,00
d) R$ 114,00
e) R$ 121,00
35. Pretendendo guardar uma certa quantia
para as festas de fim de ano, uma pessoa
depositou R$ 2 000,00 em 05/06/97 e R$ 3
000,00 em 05/09/97. Se o banco pagou juros
compostos taxa de 10% ao trimestre, em 05/12/97
essa pessoa tinha um total de
a) R$ 5 320,00
b) R$ 5 480,00
c) R$ 5 620,00
d) R$ 5 680,00
e) R$ 5 720,00
36. Um trator pode ser comprado vista por um
preo v, ou pago em 3 parcelas anuais de R$
36000,00, a primeira dada no ato da compra. Nesse
caso, incidem juros compostos de 20% a.a. sobre o
90
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
saldo devedor. Nessas condies o preo v
a) R$ 75 000,00
b) R$ 88 000,00
c) R$ 91 000,00
d) R$ 95 000,00
e) R$ 97 000,00
nstrues: Para responder s duas questes
seguintes considere o enunciado abaixo.

Um industrial, pretendendo ampliar as
instalaes de sua empresa, solicita R$ 200 000,00
emprestados a um banco, que entrega a quantia no
ato. Sabe-se que os juros sero pagos anualmente,
taxa de 10% a.a., e que o capital ser amortizado
em 4 parcelas anuais, pelo Sistema de Amortizao
Constante (SAC).

37. O valor da terceira prestao dever ser
a) R$ 60 000,00
b) R$ 65 000,00
c) R$ 68 000,00
d) R$ 70 000,00
e) R$ 75 000,00
38. Os juros pagos por esse emprstimo
devero totalizar a quantia de
a) R$ 40 000,00
b) R$ 45 000,00
c) R$ 50 000,00
d) R$ 55 000,00
e) R$ 60 000,00
39. Numa pista circular de autorama, um
carrinho vermelho d uma volta a cada 72 segundos
e um carrinho azul d uma volta a cada 80
segundos. Se os dois carrinhos partiram juntos,
quantas voltas ter dado o mais lento at o
momento em que ambos voltaro a estar lado a
lado no ponto de partida?
a) 6
b) 7
c) 8
d) 9
e) 10
Na figura abaixo tem-se um cubo formado por 64
cubinhos iguais.
40. Se o cubo pintado em todas as suas seis
faces, alguns dos cubinhos internos no recebero
tinta alguma. Quantos so esses cubinhos?
a) 8
b) 12
c) 16
d) 20
e) 27
41. Se A um nmero compreendido entre 0 e
1, ento FALSO que
a) 1
b) A2 > A
c) 0,9 . A < A
d) A > - 1
e) A / 2A = 0,5
42. Em 3 dias, 72 000 bombons so embalados,
usando-se 2 mquinas embaladoras funcionando 8
horas por dia. Se a fbrica usar 3 mquinas
iguais s primeiras, funcionando 6 horas por dia, em
quantos dias sero embalados 108 000 bombons?
a) 3
b) 3,5
c) 4
d) 4,5
e) 5
43. Joo e Maria acertaram seus relgios s 14
horas do dia 7 de maro. O relgio de Joo adianta
20 s por dia e o de Maria atrasa 16 s por dia. Dias
91
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
depois, Joo e Maria se encontraram e notaram
uma diferena de 4 minutos e 30 segundos entre
os horrios que seus relgios marcavam. Em que
dia e hora eles se encontraram?
a) Em 12/03 meia noite.
b) Em 13/03 ao meio dia.
c) Em 14/03 s 14 h.
d) Em 14/03 s 22 h.
e) Em 15/03 s 2 h.
44. faxineiro A limpa certo salo em 4 horas. O
faxineiro B faz o mesmo servio em 3 horas. Se A e
B trabalharem juntos, em quanto tempo,
aproximadamente, espera-se que o servio seja
feito?
a) 2 horas e 7 minutos.
b) 2 horas e 5 minutos.
c) 1 hora e 57 minutos.
d) 1 hora e 43 minutos.
e) 1 hora e 36 minutos.
Na volta toda de um prdio, em cada andar, h
um friso de ladrilhos, como mostra a figura abaixo:
45. prdio tem a forma de um prisma reto com
base quadrada de 144 m
2
de rea. Alm disso, tem
16 andares, incluindo o trreo. Se cada friso tem 20
cm de altura, qual a rea total da superfcie
desses frisos?
a) 76,8 m2
b) 144 m2
c) 153,6 m2
d) 164,2 m2
e) 168,4 m2
46. Qual o menor nmero pelo qual se deve
multiplicar 84 para se obter um quadrado perfeito?
a) 18
b) 21
c) 27
d) 35
e) 42
47. Antonio tem 270 reais, Bento tem 450 reais
e Carlos nada tem. Antonio e Bento do parte de
seu dinheiro a Carlos, de tal maneira que todos
acabam ficando com a mesma quantia. O dinheiro
dado por Antonio representa, aproximadamente,
quanto por cento do que ele possua?
a) 11,1
b) 13,2
c) 15,2
d) 33,3
e) 35,5
A figura seguinte formada por 4 tringulos de
mesmo tamanho, alguns dos quais esto
subdivididos em 9 triangulozinhos de mesmo
tamanho.

48. A que frao do total corresponde a parte
sombreada na figura?
a) 11/12
b) 1/2
c) 7/9
d) 4/9
e) 2/3
magine os nmeros inteiros de 1 a 6 000,
escritos na disposio que se v abaixo:
1 linha: 1 2 3 4 5 6
7 8 9 10 11 12
: : : : : :
49. Qual o nmero escrito na 5a coluna da
243a linha?
a) 961
b) 1 059
c) 1 451
d) 1 457
e) 3 151
50. Desejando limpar uma prateleira, a
arrumadeira retirou de l uma coleo de livros
numerados de 1 a 9. Depois, ela recolocou
aleatoriamente os livros na prateleira. claro que
92
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
ela pode t-los colocado na ordem normal, ou seja,
1, 2, 3 etc. No entanto, a chance de isso ocorrer
apenas 1 em:
a) 16 660
b) 40 320
c) 362 880
d) 368 040
e) 406 036
CONHECIMENTO DE
SERVIOS BANCRIOS
51. Quando concorrerem para a abertura de
conta ou movimentao de recursos sob nome
falso, respondem como co-autores por crime de
falsidade, o
a) beneficirio da conta, que irregularmente a
abriu.
b) gerente e o administrador.
c) gerente que irregularmente identificou o
correntista.
d) funcionrio que irregularmente identificou o
correntista.
e) funcionrio que irregularmente identificou o
correntista, o gerente e o administrador.
52. A personalidade civil do homem, comea
a) do nascimento com vida.
b) aos 14 anos.
c) aos 16 anos.
d) aos 21 anos.
e) aos 24 anos, quando universitrio ou
cursando escola de 2o grau.
53. Os ausentes, para serem considerados
absolutamente incapazes de exercer pessoalmente
os atos da vida civil, devem
a) encontrar-se em lugar incerto e no sabido.
b) encontrar-se nessa situao por mais de 12
meses.
c) ser declarados como tais por ato do juiz.
d) ser declarados como tais por autoridade
policial da jurisdio de seu domiclio.
e) encontrar-se nessa situao por mais de 24
meses.
54. Quando os estatutos das pessoas jurdicas
no o designarem, estas sero representadas, ativa
e passivamente nos atos judiciais e extra-judiciais,
pelos seus
a) executivos.
b) diretores.
c) executivos categorizados.
d) administradores comerciais.
e) gerentes administrativos.
55. Quando os estatutos de uma pessoa jurdica
de direito privado no elegerem domiclio especial,
elo cdigo civil, ser considerado como sendo o do
local onde funcionarem as respectivas
a) atividades fins.
b) atividades industriais, se este for seu objeto.
c) atividades mercantis, se este for seu objeto.
d) diretorias e administraes.
e) atividades de prestao de servios, se este
for seu objeto.
56. Constitui ttulo de crdito, a
a) nota fiscal de venda.
b) fatura.
c) duplicata.
d) nota fiscal de simples remessa.
e) nota fiscal de servios.
57. ordem de pagamento
a) a ao ordinria.
b) a fatura.
c) a nota promissria.
d) warrant.
e) a letra de cmbio.
58. Se o aval de um cheque no indicar o
avalizado, considera-se como tal o
a) emitente.
b) sacado.
c) endossante ou os endossantes.
d) primeiro endossante.
e) ltimo endossante.
59. A "chave" utilizada para as "ordens de
pagamento", constitui medida de segurana
a) da existncia de fundos suficientes.
b) na identificao do destinatrio.
c) da autenticidade da ordem de pagamento.
d) na identificao do remetente.
e) da destinao da ordem de pagamento.
60. O modelo confeccionado e em uma nica
via e a cor da impresso em papel branco, do
Documento de Crdito - DOC",
a) A, spia.
b) B, spia.
c) C, verde escuro.
d) A, verde escuro.
e) C, spia.
61. garantia real que pode ser transcrita ou
averbada no registro de imveis,
a) a hipoteca, somente.
b) penhor, somente.
c) a cauo, somente.
d) a alienao fiduciria, somente.
e) a hipoteca, o penhor e a alienao
fiduciria.
62. A fiana diferencia-se do aval, por ser uma
a) obrigao acessria.
b) garantia cambial plena.
c) garantia cambial autnoma.
d) garantia cambial a obrigado.
e) garantia cambial a coobrigado.
93
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
63. A sociedade comercial em que a
responsabilidade de todos os scios ilimitada a
a) em comandita simples.
b) annima.
c) em comandita por aes.
d) em nome coletivo.
e) de capital e indstria.
INFORMTICA
64. A imagem de uma pgina criada, por uma
luz brilhante refletida, medida e quantificada, de
cada ponto de uma pgina original, caracteriza o
princpio de funcionamento de
a) um plotter, somente.
b) um scanner, somente.
c) uma impressora laser, somente.
d) um plotter ou uma impressora laser.
e) um scanner ou uma impressora laser.
65. A criao de cpias de segurana para
restaurar ou recuperar arquivos perdidos, em casos
de defeito no disco rgido do computador, pode ser
realizada por programas
a) fontes.
b) aplicativos.
c) compiladores.
d) de editar, copiar e colar.
e) de backup.
66. Acessrio do Windows 95 utilizado para
desenhar o
a) Paint.
b) WordPad.
c) ScanDisk.
d) Midia Player.
e) Microsoft Exposition.
67. Os comandos comuns que podem ser
usados em qualquer item do Windows 95, clicando-
se o boto direito do mouse sobre o item desejado,
esto contidos
a) na barra de tarefas.
b) na barra de propriedades.
c) no menu niciar.
d) no menu de atalho.
e) no Windows Explorer.
68. Ao inserir, na tela do Word 7.0, os campos
para digitar cabealhos e rodaps, o texto passar a
ser exibido no modo
a) Normal.
b) Tpicos.
c) Layout da Pgina.
d) Documento Mestre.
e) Tela nteira.
69. A criao de um arquivo, a partir de um
documento digitado no Word 7.0, realizado
atravs da caixa de dilogo denominada
a) Novo.
b) Editar.
c) Arquivo.
d) Salvar tudo.
e) Salvar como.
70. Uma pasta de trabalho no Excel 7.0
a) a planilha que contm um grfico.
b) a planilha em que se est trabalhando num
determinado momento.
c) arquivo em que se trabalha e armazena
dados.
d) documento usado para armazenar e
manipular dados.
e) documento que contm um conjunto de
macros para realizar tarefas especficas.
71. O valor lgico Verdadeiro ou Falso gerado
por funes, do Excel 7.0, que utilizam operadores
a) aritmticos.
b) matemticos.
c) de texto.
d) de comparao.
e) de referncia.
ATUA;IDADES
72. As reformas bsicas - reforma
constitucional, investimentos em infra-estrutura
fsica e social, desregulamentao da economia etc.
- para eliminar o chamado custo Brasil, segundo
dados da FPE, tm como um de seus objetivos
prioritrios, no momento,
a) aumentar o custo do trabalho na indstria
em cerca de 20%.
b) fazer com que o gasto de consumo do
governo seja 15% menor.
c) impedir que o dficit comercial seja cerca de
US$ 6 bilhes menor.
d) criar condies para aumentar, em mdia, o
custo dos produtos em 10%.
e) levar o consumo domstico a diminuir o seu
percentual de 9 para 7%.
73. A Fundao Oswaldo Cruz, na atualidade,
est se transformando em um grande parque
temtico de cincia, tecnologia e sade, mas ao ser
criada (1904) era um centro voltado para
a) a pesquisa da evoluo de grandes achados
fsseis, como os pterodontes.
b) desenvolvimento de estudos de Biologia
Molecular ligados ao vrus da ADS.
c) controle de doenas pulmonares, face o alto
ndice de tuberculose.
d) a industrializao do soro destinado a
combater os efeitos da mordida de ofdios.
e) a fabricao de soros e vacinas contra as
94
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
pestes que assolavam o Brasil.
74. O filme brasileiro Central do Brasil,
premiado na Europa em 1998 e sucesso nacional,
tem a sua temtica ligada
a) saga da vida de uma professora
aposentada, que reflete um Brasil real e de iluses.
b) luta de uma jovem universitria do
Nordeste em defesa dos Sem-Terra no Brasil.
c) atuao de grupos folclricos que
traduzem as insatisfaes do povo do Brasil.
d) ao processo de desenvolvimento no Brasil
do movimento de reforma agrria liderado por
Francisco Julio.
e) ao confronto no Brasil dos coronis
latifundirios com as lideranas polticas da zona
rural.
75. A Zona Franca de Manaus, a partir dos anos
70, tinha objetivos especficos, visando ao mercado
interno; agora, no final dos anos 90, as suas
indstrias querem ser tambm exportadoras, como
resultado
a) da dramtica queda da produo da
indstria coreana, chinesa e japonesa.
b) da crescente influncia das montadoras da
Argentina, Colmbia e Costa Rica no mercado
mundial.
c) da introduo do mposto sobre Produtos
ndustrializados na Zona Franca.
d) da globalizao da economia e a
possibilidade de maior concorrncia da ALCA.
e) do desaquecimento das vendas internas
provocado pela baixa dos juros no Brasil.
76. Cachoeira, Santo Amaro, Nazar das
Farinhas e So Flix, na Regio do Recncavo
Baiano, comeam a sofrer grandes transformaes
sociais e econmicas no momento atual
(1997/8),graas, sobretudo,
a) ao crescimento de correntes migratrias de
povos europeus da regio mediterrnea.
b) criao da Companhia de Navegao
Baiana ligando Salvador a Santo Amaro da
Purificao.
c) aos investimentos pblicos estaduais e
privados para desenvolver a indstria de turismo.
d) ao interesse de capitais estrangeiros que
fizeram grandes investimentos na regio de
taparica.
e) ao surgimento na rea de novos campos de
explorao petrolfera por empresas privadas.
77. Roraima, objeto de preocupao mundial
quando do grande incndio de sua floresta (1998),
tem dificuldade de implantar um parque industrial
moderno em Boa Vista, em decorrncia
a) da falta de energia eltrica, que fornecida
por uma termeltrica de geradores ultrapassados.
b) da ausncia de uma estrada de rodagem
que permita ligar a sua capital a Manaus.
c) da oposio das madeireiras asiticas que
no desejam uma concorrncia aos produtos
Asiticos
d) da concentrao da economia na agricultura
e no extrativismo na regio dos cerrados produtivos.
e) da ameaa dos ianommis, que rejeitam a
aproximao com elementos brancos para
manterem sua cultura.
78. Rio de Janeiro, antecipando-se aos demais
Estados na soluo da deficincia de sua malha de
transportes, promover, por deciso governamental,
a
a) transferncia da rede ferroviria de
transportes para o Poder Federal.
b) troca de composies sucateadas por trens
importados.
c) substituio dos trens urbanos por
corredores de nibus.
d) recuperao do maquinrio e dos trilhos da
sua rede ferroviria.
e) privatizao do sistema de trens
suburbanos.
79. Pontal do Paranapanema no extremo
sudoeste de So Paulo, situado na fronteira de
Mato Grosso e do Paran, ganhou projeo
nacional por ser regio
a) de intensa explorao de minrios
importantes para a indstria nuclear.
b) de conflitos sociais relacionados aos
problemas gerados por grandes latifndios.
c) da falta de integrao de diferentes grupos
tnicos provenientes do Oriente.
d) de agricultura altamente mecanizada
segundo padres modernos.
e) de populao economicamente ativa com
mais de 12 anos de escolaridade.
80. A atual instabilidade poltica do Paraguai,
resultado do fracionamento do Partido Colorado,
que detm o poder, acompanhada com
preocupao no Brasil devido ao fato de
a) ser o Paraguai o maior comprador latino-
americano de produtos brasileiros.
b) haver um prspero intercmbio comercial
entre Ciudad del Este (Paraguai) e o governo
brasileiro.
c) a poltica externa do Brasil procurar atrair o
Paraguai para o Mercosul.
d) cerca de 12% do consumo brasileiro de
energia vir do Paraguai (taipu).
e) Brasil no desejar que surjam condies
para uma dependncia econmica do Paraguai.
95
CONHECIMENTOS ESPECFICOS - SERVIOS BANCRIOS
DABARITO
1 - c 21 - c 41 - b 61 - e
2 - a 22 - b 42 - c 62 - a
3 - d 23 - d 43 - e 63 - d
4 - e 24 - e 44 - d 64 - b
5 - b 25 - a 45 - c 65 - e
6 - c 26 - a 46 - b 66 - a
7 - d 27 - e 47 - a 67 - d
8 - a 28 - b 48 - e 68 - c
9 - d 29 - a 49 - d 69 - e
10 - b 30 - d 50 - c 70 - c
11 - e 31 - e 51 - b 71 - d
12 - c 32 - c 52 - a 72 - b
13 - b 33 - d 53 - c 73 - e
14 - a 34 - b 54 - b 74 - a
15 - d 35 - e 55 - d 75 - d
16 - e 36 - c 56 - c 76 - c
17 - c 37 - a 57 - e 77 - a
18 - a 38 - c 58 - a 78 - e
19 - e 39 - d 59 - c 79 - b
20 - b 40 - a 60 - b 80 - d
96