You are on page 1of 13

Proiect realizat de:

Damian Valeriu
Kovacs Otilia
Maier Raluca
Szekely Andrea
Universitatea "Petru Maior", Trgu Mure, 2011

Argumente:
Bncile reprezint sursa primar de finanare a

economiei reale (Raport BCE, 2010).


Bncile joac un rol important n realocarea optim a

resurselor financiare, mai ales n cazul n care celelalte


elemente ale sectorului financiar sunt subdezvoltate.
Evaluarea performanei sistemului bancar romnesc

ofer o imagine de ansamblu a comportamentului


populaiei, agenilor economici i managerilor bncilor
nainte i dup declanarea crizei financiare globale.

Obiectivele studiului
Observarea evoluiei indicatorilor componeni ai

CAAMPL, pe o dimensiune temporal deosebit (20052009).


Realizarea unei analize a performanelor financiare a

unui eantion reprezentativ de bnci comerciale din


Romnia (peste 85% din total activ net bilanier).
Cercetarea unor ipoteze (home field advantage vs.

global advantage hypothesis, ipoteza eficienei


bncilor de ni vs. a bancilor universale) pe mediul
bancar din Romnia.

CAAMPL:
Implementat n 1980 n SUA de catre Federal Reserve

System, ntlnit sub acronimul iniial de CAMEL.


Preluat, adaptat i utilizat de ctre BNR la sistemul

bancar romnesc.
Instrument de identificare timpurie a instituiilor de

credit a cror performan se deterioreaz, utilizat i n


evaluarea riscului sistemic.
Cuprinde indicatori cantitativi i calitativi de eficien,

performan bancar i indicatori de risc.

Adecvarea
Capitalului
Componente
cantitative

Rating:
1 - cel mai performant nivel

Calitatea
Activelor

5 - cel mai sczut nivel


Profitabilitatea

Lichiditatea

Componente
calitative

Calitatea
Acionariatului

Se acord:
-un rating pentru fiecare
dintre componentele
CAAMPL
-un rating compus anual

Managementul

- un rating compus mediu


aferent perioadei analizate

Metoda de lucru
Informaii preluate din bilanul contabil i contul de profit i

pierdere, completate de notele explicative ataate.


Eantion format dintr-un numr de 14 bnci comerciale din

sistemul bancar romnesc (peste 85% din total activ net


bilanier).
Perioada supus cercetrii: 2005-2009.

Dificulti ntmpinate:
- lipsa transparenei unor bnci importante din sistem;
- utilizarea de ctre bnci a unor sisteme de raportare diferite;

Ipoteze
H1: Bncile cu capital majoritar domestic obin n

medie o perfoman mai bun.(home field advantage).


H2: Bncile cu capital majoritar strin obin n medie o

performan mai bun. (global advantage hypothesis).


H3: Performana instituiilor bancare este influienat

de mrime: bncile mari (universale) dezvolt eficien


superioar fa de celelalte bnci din sistem.
H4: Ipoteza pieei de ni. Bncile mici, specializate,

dezvolt scoruri de eficien ridicate.

H1: Home field advantage


Banca

Scor compus
mediu

Banca
Transilvania

2,306667

Exim Bank

2,38125

Banca
Carpatica

2,426667

Din punctul de vedere al scorului mediu


compus, bncile cu capital majoritar autohton
au avut o performan relativ apropiat de cele
cu capital strin.
Cea mai bun performan a bncilor analizate
a fost nregistrat de Exim Bank n anul 2009.
Astfel putem constata c n acest an se
confirm ipoteza home field advantage.
Cel mai bun scor mediu, avnd n vedere
bncile cu capital majoritar naional, a fost
realizat de Banca Transilvania, avnd cea mai
bun performan n perioada 2005-2009.
Limit: lipsesc CEC Bank, Libra Bank

H2: Global advantage hypothesis


Banca

Scor compus mediu

Citibank

1,88125

Raiffeisen Bank

2,3

BRD

2,3

BCR
Alpha Bank

2,304167
2,404167

UniCredit Tiriac

2,45625

Marfin Bank

2,526042

Banca Romaneasca

2,546667

Piraeus

2,586667

VolksBank

2,644167

Credit Europe Bank

3,115

Din efectivul de bnci ales, ipoteza


se verific n anul 2005 prin banca
BCR, iar n anii 2006-2008 prin banca
CitiBank. Excepie face anul 2009
cand banca EximBank, cu capital
romanesc este cea mai avantajoas.
In urma scorului compus mediu al
bncilor cu capital strin, se poate
deduce c CitiBank este cea mai
performant din totalul de bnci cu
capital strin pe perioada 2005-2009,
iar Credit Europe Bank este cea mai
puin performant.

H3: Ipoteza bncilor universale


Banca
Raiffeisen Bank
BRD Groupe
Societe Generale
BCR
Banca Transilvania
Alpha Bank

Scor compus
mediu
2,3
2,3
2,304167
2,306667
2,404167

Banca Carpatica

2,426667

UniCredit Tiriac

2,45625

Marfin Bank
Banca
Romaneasca
Piraeus
VolksBank
Credit Europe
Bank

2,526042
2,546667
2,586667
2,644167
3,115

Instituii de credit relativ stabile.


Practici ale administrrii riscurilor
satisfctoare.

Cel mai mic scor obinut de Credit


Europe Bank sugereaz un declin al
performanei financiare (volum al
veniturilor deficitar, nregistrri de
pierderi, vulnerabilitate crescut la
influenele externe).
Ipoteza este confirmat n 2005 de
BCR i BRD , n 2006 de Banca
Carpatica i n anul 2007 de Alpha
Bank prin scorurile finale obinute.

H4: Ipoteza pieei de ni. Bncile mici*,


specializate, dezvolt scoruri de eficien ridicate
Banca

Scor compus
mediu

Citibank

1,88125

Exim Bank

2,38125

Credit Europe
Bank

3,115

* Banc mic este considerat n acest


studiu, banca a crei valoare a activului
net bilanier este sub 2%

Citibank este cea mai performant dintre


toate bncile analizate - la nivelul perioadei
2006-2008 - cnd oferta bncii era axat
exclusiv pe clieni corporate. Nivelul ridicat
de performan face ca scorul mediu
compus s fie cel mai mare pentru bncile
ni i dup diversificarea ofertei.
Ipoteza se mai verific n 2009 cnd Exim
Bank obine cel mai bun scor anual, un
scor mai bun decat bncile universale.
n anumite situaii bncile mici pot fi mai
performante dect bncile mari/universale.

Concluzii finale
Fiecare ipotez analizat este validat ntr-o anumit perioad de

timp.
La nivel agregat se constat lipsa unui model universal valabil pe

deplin consistent cu ipotezele puse n discuie - care s orienteze


managerii bncilor nspre un tipar specific de afacere (efectul
crizei financiare).
Bancile mici, n mod neateptat, prezint date suficiente pentru

realizarea studiului i realizeaz performane surprinztoare.


Limitele studiului sunt date de lipsa unor date i de metodologia

utilizat. Ne propunem studiul impactului corporativ asupra


performanei utiliznd alte metode capabile s nuaneze mai clar
calitile i slbiciunile unui model de afacere care pot fi
transformate n oportuniti i ameninri (model SFA, DEA, etc).

V mulumim pentru
atenia acordat!