Professional Documents
Culture Documents
Lízingszövetség KKV Fejlesztési Javaslat - 2010 Május
Lízingszövetség KKV Fejlesztési Javaslat - 2010 Május
2010.05.27
KIS ÉS KÖZÉPVÁLLALKOZÁSOK FEJLESZTÉSE
Vezető szerep a kkv‐k beruházás‐finanszírozásában
A Magyar Lízing és Finanszírozó Társaságok Szövetsége (Lízingszövetség) tagvállalatai finanszírozzák a hazai kkv‐
k gép‐berendezés beruházásainak több, mint 30%‐át, egyes szegmensekben ez az arány eléri a 60‐70%‐ot is. A
finanszírozás döntően pénzügyi és operatív lízing formájában valósul meg, kivéve az EU támogatott gép‐
beruházásokat, ahol a hazai szabályozás diszkriminálja a lízing finanszírozást, így ezek a beruházások magasabb
kockázat mellett hitel formájában kerülnek finanszírozásra.
A válság hatása
2007‐ben és 2008‐ban a hazai lízingcégek 500 Mrd, míg 2009‐ben már csak 220 Mrd Ft értékben finanszírozták
a hazai kkv‐k gépberuházásait.
Ennek oka: a válság hatására nagyon jelentősen visszaesett a vállalkozások beruházási hajlandósága. A
lízingcégek ugyan a bankoknál jóval nagyobb mértékben biztosítanak továbbra is forrást a kkv‐k
beruházásaihoz, de ez nem képes ellensúlyozni a csökkenő forgalom és bizonytalan kilátások miatti beruházás
visszaesést, illetve a kiszáradt banki forráspiacot.
A Lízingszövetség által 2009 és 2010 januárjában készített reprezentatív KKV kutatás alapján a kis és közepes
vállalkozások 2009‐ben még közel azonos arányban vettek igénybe beruházási hitelt és eszközlízinget (38 és
34%), 2010‐ben már – a visszaesés ellenére is – másfélszer annyi vállalkozás használt eszközlízinget (26%), mint
beruházási hitelt (17%).
Koncepció
A kkv‐k versenyképességének és forráshiányos helyzetének javítását egyszerre leginkább a beruházási források
elérhetővé tétele hozhatja meg, ez pedig nehezen képzelhető el valamilyen Uniós, vagy hazai támogatás nélkül.
A jelentősen megnövekedett csődveszély (a fizetésképtelenségi eljárások száma 2008‐ban 16%, 2009‐ben
további 29%‐kal nőtt1) miatt ez azonban egyre inkább csak a finanszírozók számára biztonságosabb lízing
formájában valósulhat meg. Jól alátámasztja ezt, hogy csak a 2009‐es évben több, mint 10%‐kal emelkedett a
lízing szerződések aránya a Lízingszövetség tagvállalatai új kihelyezései közt és számos, az adott bankcsoporton
belül banki szinten elutasított finanszírozási igény került átirányításra a lízing leányvállalathoz.
Lengyelország példája2 jól mutatja, hogy az EU egyenrangúnak tekinti a lízing finanszírozási formát a
támogatott beruházások esetében is.
Javaslatunk az alábbiakban összefoglalt EU támogatási rendszerek hazai szabályozásának kiegészítése, a lízing,
mint finanszírozási forma elérhetővé tétele, és ezáltal a kkv‐k számára a növekedéshez nélkülözhetetlen
pótlólagos források biztosítása.
1
Forrás: Creditreform Kft. ‐ „Végelszámolások, csődeljárások, felszámolások számának alakulása Magyarországon 1996‐2009”
2
Lengyelországban 2009 óta ugyanolyan feltételek mellett folyósítják az EU támogatásokat lízinggel, mint hitellel, vagy készpénzben
finanszírozott beruházások esetében
Oldal: 1 / 4
KKV fejlesztés
2010.05.27
KKV beruházások hatása a gazdaságra
A célzott, a kkv‐k számára finanszírozási forrásbevonást lehetővé tevő beruházás‐ösztönzés (akár a
pénzintézeteknek nyújtott kedvező refinanszírozás, akár direkt kamattámogatás, akár az eszköz értékének egy
részét kitevő vissza nem térítendő támogatás) véleményünk szerint már az első évben 60‐80 Mrd forint új
beruházást generálna. Ez a GDP‐t éves szinten 40‐45 Mrd forinttal, az exportot 5‐7 Mrd forinttal emelné. A GDP
növekedése a belső fogyasztásra és a munkanélküliségre gyakorolt jótékony hatása mellett az állam számára 8‐
10 Mrd pótlólagos adóbevételt is eredményezne.
A támogatások költsége 3‐5 éves távlatban még akkor is jóval alatta maradna a pozitív hatásoknak, ha az állam
teljes egészében hazai költségvetési forrásból fedezné ezeket.
Javaslatok
Az elmúlt 4 évben a Lízingszövetség a következő területeken dolgozott ki konkrét javaslatokat a kis és
középvállalkozások finanszírozási helyzetének erősítésére.
Gazdasági Operatív Program
Az Európai Unió a hitellel egyenértékű finanszírozási formának fogadja el a zártvégű pénzügyi lízing
konstrukciót. Bár a gyakorlatban az Unió által társfinanszírozott projekteknél kevés EU tagállamban alkalmazott
finanszírozási formáról beszélünk, Lengyelország megfelelő példaként állhat hazánk előtt.
Az elmúlt 4 évben a GOP támogatások terén a következő kedvező változásokat értük el a hazai szabályozói
környezetben:
‐ az Európai Regionális Fejlesztési Alapból, az Európai Szociális Alapból és a Kohéziós Alapból származó
támogatások kapcsán megszűnt az a kényszer, hogy a támogatónak elidegenítési és terhelési tilalmat
kellett bejegyeznie lízing konstrukciók használatakor is
‐ 2009 év végétől az újonnan meghirdetésre kerülő pályázatokban már 5 év a pénzügyi lízing
szerződések engedélyezett futamideje
Továbbra is gondot jelent azonban, hogy a pénzügyi lízing finanszírozás esetében a támogatás összege nem
hívható le egyösszegben a futamidő elején, így még a speciálisan erre a célra kialakított „fejnehéz”, a
tőketörlesztéseket a futamidő elején megnövelő konstrukcióban is csak a teljes támogatási összeg mintegy
50%‐a hívható le.
Javaslatunk
A lízingcég által a lízingbevevő felé kiállított számla szállítói számlaként való elfogadása, ezáltal a futamidő eleji
egyösszegű támogatás‐lehívás lehetővé tétele.
Oldal: 2 / 4
KKV fejlesztés
2010.05.27
EMVA
Az új mezőgazdasági beruházások 75‐80%‐át jelenleg is a Lízingszövetség tagvállalatai finanszírozzák, mivel
ezeknél a vállalatoknál van meg az a speciális szakértelem, amely a mezőgazdasági gépek másodlagos piaci
likviditásának biztosításával lehetővé teszi az alapvetően eszköz alapú finanszírozás megvalósítását, így
egyszerűbb és olcsóbb forrást nyújt a mezőgazdasági beruházásokhoz.
Az MVH egy 2009 év végi rendelet‐módosítása alapján már a támogatás folyósításának alapját képező szállítói
bizonylatnak fogadja el a lízingcég által az ügyfél felé kiállított számlát, így a jövőben lehetővé válik ezen számla
alapján a támogatás egyösszegű folyósítása, így a hitellel azonos feltételekkel lehet pénzügyi lízing
finanszírozással megvalósítani a mezőgazdasági beruházásokat.
Javaslat:
Az összes futó, vagy kiírni tervezett agrártámogatási programba beleemelni a lízinget, mint korlátozás nélkül
használható finanszírozási formát.
KEOP
A Lízingszövetség 2009 év elejétől kezdett egyeztetéseket a Környezet és Energia Operatív Program kapcsán a
pályáztatást lebonyolító Energiaközpont Kht‐val, illetve a KEOP Irányító Hatóságának szakértőivel. Az
egyeztetések során megállapítottuk, hogy számos környezetvédelmi, épület‐energiafelhasználást csökkentő
beruházás hatékonyan lenne megvalósítható pénzügyi lízing konstrukció segítségével, amihez a Gazdasági
Operatív Programhoz hasonló változtatásokat kell csak átvezetni az újonnan kiírandó pályázatoknál. (minta
dokumentáció mellékelve)
MFB – Új Magyarországért Lízingprogram
A Magyar Fejlesztési Bank vezetőivel 2009 során megállapodtunk abban, hogy a bank 40 Mrd Ft refinanszírozási
forrást biztosít az Új Magyarországért Hitelprogramhoz hasonló kedvező kamatozású, forint alapú
lízingtermékhez, azonban ez a mai napig nem valósult meg. Szakértőink már 2007‐ben (!) teljes mértékben
elkészítették a termék bevezetéséhez szükséges valamennyi saját és MFB‐s eljárásrendet, dokumentációt, így
ez a program nagyon gyorsan elindítható, és a KKV–k eszköz és ingatlan alapú beruházásait forrás biztosításával
lehet előbbre hozni, ami versenyképesebbé teszi őket. Ennek a programnak a pótlólagos hatásaként a hazai
tulajdonú kis lízingcégek is versenyképes refinanszírozáshoz juthatnának, ami pótolná a válság kapcsán
megszűnt forrásaikat, és biztosítaná a túlélésüket.
Javaslat
Oldal: 3 / 4
KKV fejlesztés
2010.05.27
MFB – Jeremie program
A Lízingszövetség által készített KKV kutatás eredményei egyértelműen visszaigazolták, hogy míg a hazai kis és
közepes vállalkozások körében 37‐38% a hitelt felvenni nem kívánók aránya, ez a mikrovállalkozások körében
63%! Véleményünk szerint ez az egyik oka a hazai mikrohitel program alacsony kihelyezési hatékonyságának, és
annak, hogy hazánk több 10 Mrd Ft uniós forrást nem tud lehívni ennek a programnak a keretében.
Javaslat
Ezeket a pénzeket át kell csoportosítani azokhoz a vállalkozásokhoz, akik képesek, és hajlandóak külső forrás
bevonására, és olyan finanszírozók termékeire, akik képesek és hajlandóak ezeket a forrásokat biztosítani, és
hangsúlyozottan olyan struktúrákba, amelyek rugalmasan, gyorsan elérhetőek, és transzparensen javítják a
versenyképességet.
Központi Szolgáltatási Főigazgatóság – központosított közbeszerzések
A gépjármű flotta, illetve informatikai, irodai berendezések esetében Nyugat‐Európában bevett szokás a tartós
bérlet, operatív lízing használata nem csak a vállalati, hanem az állami szféra szereplői között is. A
központosított közbeszerzések között ilyen szolgáltatások igénybevételének lehetővé tétele forrás‐
felszabadítást eredményezne az önkormányzati és állami fenntartású intézmények számára is. A mostani
áttételes, a beszállítón keresztüli kapcsolat helyett a finanszírozók és ezen intézmények direkt szerződéskötése
csökkentené a finanszírozási költségeket is.
Hordós Zoltán Lévai Gábor
Elnök Főtitkár
Magyar Lízingszövetség
1051 Budapest, József Nádor tér 5‐6.
www.lizingszovetseg.hu
Oldal: 4 / 4