Rapport CCSF Loi Lagarde

IMPACT DE LENTRE EN VIGUEUR DE LA LOI DU 1ER JUILLET 2010 PORTANT RFORME DU CRDIT LA CONSOMMATION
Rapport ralis par Athling pour le Comit consultatif du secteur financier (CCSF)
Pierre Blanc
SEPTEMBRE 2012
Les rsultats, les apprciations et les conclusions du rapport nengagent que son auteur.
tude dimpact de lentre en vigueur de la LCC
SOMMAIRE
INTRODUCTION ...................................................................................................... 7
Le contexte de ltude ......................................................................................... 7 Le droulement de ltude ................................................................................... 8
1. LA LOI PORTANT RFORME DU CRDIT LA CONSOMMATION ................ 9

1.1 1.2 La directive europenne lorigine de la LCC ............................................ 9 Les dispositions complmentaires spcifiques la France .......................11 1.2.1 Des ajouts trs consquents ..........................................................11 1.2.2 Un primtre trs large ..................................................................13 1.2.3 Les objectifs de la LCC ..................................................................13 1.3 Une loi toujours en cours de mise en uvre .............................................14 1.3.1 Une priode de transition toujours en cours ...................................14 1.3.2 Un calendrier de mise en uvre trs serr ....................................15 1.4 Les cots dapplication de la LCC .............................................................15
2. LE MARCH DU CRDIT LA CONSOMMATION EN FRANCE.................... 17

2.1 Les caractristiques du march du crdit la consommation en France...17 2.1.1 Lenvironnement conomique en France .......................................17 2.1.2 Le crdit la consommation en France .........................................18 2.2 Les chiffres cls de lactivit de crdit la consommation en France ........20 2.2.1 2.2.2 2.2.3 2.2.4 2.2.5 2.3 Le prt personnel ...........................................................................20 Le crdit renouvelable ...................................................................21 Le crdit affect .............................................................................23 La location avec option dachat (LOA) ...........................................24 Les formules N fois et les oprations de crdit hors LCC ...............24
Les acteurs ...............................................................................................26 2.3.1 Les quatre grandes familles de prteurs ........................................26 2.3.2 Le rle du commerce et de la distribution ......................................27
3. UN PREMIER BILAN DE LA LOI PORTANT RFORME DU CRDIT LA CONSOMMATION .................................................................................... 29

3.1 Objectif n 1 : empcher les utilisateurs de cartes de fidlit dentrer en crdit malgr eux ......................................................................................29 3.1.1 Lobligation dune fonction paiement au comptant pour les cartes de fidlit associes un crdit renouvelable ........29 3.1.2 La publicit pour des avantages commerciaux associs des cartes de fidlit ...................................................................31 3.1.3 Linterdiction de conditionner les avantages commerciaux lutilisation crdit des cartes de fidlit .....................................31
Rapport ralis par Athling pour le Comit consultatif du secteur financier
tude dimpact de lentre en vigueur de la loi portant rforme du crdit la consommation
3.2
Objectif n 2 : donner le choix aux consommateurs entre le crdit classique et le crdit renouvelable (dvelopper le crdit classique)...........31 3.2.1 Loffre alternative partir de 1 000 euros .......................................31 3.2.2 La rmunration des vendeurs ......................................................33 3.2.3 La rforme des taux dusure ..........................................................33
3.3
Objectif n 3 : acclrer le remboursement des crdits renouvelables pour rduire leur cot pour le consommateur ............................................36 3.3.1 Lamortissement minimum .............................................................36 3.3.2 Le relev de compte ......................................................................39 3.3.3 Linformation annuelle de lemprunteur ..........................................40
3.4
Objectif n 4 : prvoir des scurits pour le consommateur lentre en crdit .........................................................................................................40 3.4.1 3.4.2 3.4.3 3.4.4 Les tudes de solvabilit et la consultation du FICP ......................40 La fiche de dialogue.......................................................................41 Les justificatifs pour les crdits plus de 3 000 euros ...................42 La formation des personnels dlivrant la fiche de dialogue ............43 Le relvement de 21 500 75 000 euros .......................................44 Lallongement de 7 14 jours des dlais de rtractation................44 Lencadr sur les offres de contrat de crdit ..................................44 Le renforcement des sanctions ......................................................45 La rduction de 3 2 ans du dlai dinactivit................................45 Le rle de lAutorit de contrle prudentiel (ACP) ..........................45
3.5
Objectif n 5 : renforcer la protection des consommateurs ........................44 3.5.1 3.5.2 3.5.3 3.5.4 3.5.5 3.5.6
3.6 3.7
Objectif n 6 : rduire la dure de remboursement des crdits renouvelables ouverts avant le 1er mai 2011 .............................................45 Autres dispositions tudies......................................................................46 3.7.1 3.7.2 3.7.3 3.7.4 3.7.5 Lexemple reprsentatif..................................................................46 Le pack contractuel .................................................................47 La dure des entretiens commerciaux ...........................................48 La confidentialit des changes .....................................................49 Le remboursement anticip ...........................................................49
3.8
Un bilan conomique et social ..................................................................49 3.8.1 Les impacts financiers ...................................................................49 3.8.2 Lemploi dans les tablissements de crdit spcialiss ..................50
3.9
Le rcapitulatif des zones grises .........................................................50
CONCLUSION ........................................................................................................ 55 4. ANNEXE 1 : REVUE DUNE TUDE DIMPACT RALISE EN AVRIL 2009 . 59
4.1 4.2 4.3 4.4 4.5 Impact sur les encours de crdits ..............................................................59 Impact sur les prteurs ..............................................................................60 Impact sur les commerants .....................................................................60 Effets attendus pour les emprunteurs ........................................................61 Impact pour les finances publiques ...........................................................62
5. ANNEXE 2 : AVERTISSEMENT SUR LES STATISTIQUES ET ACRONYMES 63

5.1 5.2 Les statistiques officielles sur le crdit la consommation en France .......63 Les acronymes utiliss dans le rapport .....................................................63
6. ANNEXE 3 : ENTITS ASSOCIES CETTE TUDE .................................... 65

6.1 6.2 Les vingt-neuf tablissements de crdit ayant rpondu au questionnaire dtaill de ltude ......................................................................................65 Les entits rencontres .............................................................................66 6.2.1 Les tablissements de crdit .........................................................66 6.2.2 Les associations de consommateurs, associations humanitaires et syndicats....................................................................................67 6.2.3 Les entreprises du commerce et de la distribution .........................68 6.2.4 Les organismes reprsentant les pouvoirs publics, des clientles de professionnels et dentreprises des tablissements de crdit, les syndicats des tablissements de crdit, des lus ....................69
7. ANNEXE 4 : ILLUSTRATIONS .......................................................................... 71 8. ANNEXE 5 : AVIS DU CCSF SUR LE BILAN DE LA RFORME DE LASSURANCE EMPRUNTEUR PAR LA LOI LAGARDE DU 1ER JUILLET 2010 ........................................................................................ 85
Introduction
Le contexte de ltude
La loi portant rforme du crdit la consommation 1 (ou LCC), dite loi Lagarde, est entre en vigueur au 1er mai 2011. Dans le cadre de ses travaux sur la mise en uvre de cette loi et de ses textes dapplication, le comit consultatif du secteur financier (CCSF) a demand au cabinet Athling une valuation de limpact de cette loi sur le crdit la consommation. Cette valuation devait tre mene de manire objective et quilibre. Par valuation objective, il sagit de sappuyer sur des donnes de march rcentes et fiables. Ces donnes ont t fournies par les tablissements de crdit et par la Banque de France. La collecte de ces donnes auprs des tablissements de crdit sest effectue partir dun questionnaire. Ces donnes ont t ensuite agrges et moyennes de sorte quil ne soit pas possible didentifier les sources et de garantir leur confidentialit. Par valuation quilibre, nous entendons que lensemble des parties concernes par lentre en vigueur de la LCC a t impliqu dans cette tude dans le but den connatre les avances, les impacts des nouvelles dispositions et les difficults ventuelles rencontres. Le primtre de cette tude couvre le champ dapplication de la LCC. Les chapitres indiqus ci-dessous font rfrence au Titre Ier du texte de loi publi au Journal officiel le 1er juillet 2010 : Linformation prcontractuelle (Articles 5 7). La publicit et linformation de lemprunteur (chapitre II). Le volet sur la publicit est pris en charge par la DGCCRF ou par les quipes internes du CCSF. Toutefois, elle est partiellement traite dans le rapport au travers de lexemple reprsentatif.
Les conditions de formation du contrat (chapitre III). Le contenu et lexcution du contrat de crdit (chapitre IV). Ltude devait aussi permettre dvaluer limpact, dans la mesure du possible, des mesures suivantes : la rforme du mode de fixation des taux dusure et les dispositions transitoires et finales pour le crdit renouvelable (Titre VI Article 61 Alina II). Concernant les taux dusure, il sagit dtudier le repositionnement des types de crdit par tranche de montant et de mesurer limpact de la hausse des taux dusure du prt personnel (ex. ouverture du prt personnel sur des faibles montants ou sur des montants suprieurs 21 500 euros).
Loi n 2010-737 du 1 juillet 2010.
er
Les thmes suivants sont considrs comme tant hors primtre de ltude : Les dcouverts bancaires. Lassurance emprunteur dont le CCSF a fait un premier bilan en mars 2012. Le regroupement de crdits. Le microcrdit. Les procdures de surendettement au sens large. Le registre des crdits. Les rglementations bancaires venir (ex. Ble III). Les intermdiaires en oprations de banque et en services de paiement (IOBSP).
Le droulement de ltude
Lensemble des acteurs concerns a t associ aux travaux. Plus de 190 entretiens ou sessions de travail ont t mens en cinq semaines. 98 entits diffrentes ont t consultes : 31 tablissements de crdit, 11 associations de consommateurs et associations humanitaires, 39 entreprises du commerce et de la distribution, 16 organismes reprsentant les pouvoirs publics, les syndicats des tablissements de crdit, des lus. Les premiers rsultats de cette tude ont t comments le 26 juin 2012 loccasion dune runion de travail du CCSF. Les tudes qualitatives et quantitatives ont t ralises partir dun questionnaire dtaill et des documents rcuprs auprs des prteurs. Ce questionnaire dtaill a permis de collecter lensemble des donnes dactivit des prteurs. Il a t complt par un second questionnaire plus spcifique au crdit renouvelable diffus dbut juillet 2012 suite la runion de travail du CCSF. Dans ce rapport, lorsque lexpression post-LCC est utilise, cela signifie que les informations mentionnes sont postrieures au 1er mai 2011.
1.
La loi portant rforme du crdit la consommation
La loi n 2010-737 du 1er juillet 2010 portant rforme du crdit la consommation rsulte de la transposition de la directive europenne de 2008 sur les contrats de crdit aux consommateurs 2 (DCC). linitiative du Gouvernement, les travaux prparatoires ont abouti une profonde rforme du crdit la consommation et des procdures de surendettement allant bien au-del dune simple transposition de la directive europenne. Les personnes interviewes ont exprim leur satisfaction sur le processus dlaboration du texte de loi et sur leffort constant de concertation dont a fait preuve Madame Christine Lagarde, ministre de lconomie, des Finances et de lIndustrie, en charge de la conduite du projet de loi. Les avis taient plus rservs sur la publication des textes rglementaires qui devaient prciser la loi.
1.1
La directive europenne lorigine de la LCC
Ce chapitre numre les principaux points dharmonisation au niveau europen et ne peut tre considr comme exhaustif. Il sagit dun extrait du rapport Athling sur le crdit renouvelable rdig en 2008 pour le compte du CCSF. La directive europenne sur les contrats de crdit aux consommateurs (DCC) a t adopte par le Parlement europen le 16 janvier 2008 aprs six ans de ngociation. Les enjeux sont de taille puisquelle concerne un march europen du crdit la consommation de 1 140 milliards deuros 3 et touche 500 millions de consommateurs europens. Toutefois, le volume total de crdits la consommation qui seffectue en transfrontire natteint que 1 % de lencours total. Lharmonisation est en partie maximale, cest--dire quelle simpose tous les tats membres, notamment pour permettre la comparabilit des offres dun tat lautre. Il existe toutefois des domaines o chaque tat membre garde la possibilit de fixer des rgles plus contraignantes. La transposition de cette directive est intervenue en mai 2011, un an aprs son entre en vigueur thorique . Les principaux points harmoniss, dont la transposition soulevait un certain nombre de questions sagissant du crdit renouvelable, recouvrent les huit domaines suivants : Les montants des crdits concerns (Article 2) Les montants des crdits concerns sont compris entre 200 euros et 75 000 euros. Les crdits immobiliers, les crdits hypothcaires 4, les dcouverts de moins dun mois et
Directive n 2008-48/CE du Parlement europen et du Conseil du 23 avril 2008 concernant les contrats de crdit aux consommateurs et abrogeant la directive 87/102/CEE du Conseil. Les encours de crdit la consommation tait de 1 071 milliards deuros en Europe fin 2011 (source : tudes Sofinco). Il sagit de crdits garantis par une hypothque.
les crdits gratuits sont exclus de cette directive. La directive ne comporte pas de disposition spcifique au crdit renouvelable. Le crdit li est dfini dans la directive plus largement que le crdit affect en droit franais. La publicit (Article 4) Les informations de base doivent tre claires, concises et visibles laide dun exemple reprsentatif. Elles concernent, entre autres, le taux annuel effectif global (TAEG), le montant total du crdit, la dure du contrat de crdit et le montant total d par le consommateur. Cette directive saccompagne de la cration dune fiche europenne dinformation standardise afin que le consommateur puisse comparer les offres europennes et effectuer son choix en connaissance de cause. Cette fiche est remise en temps utile et avant que le consommateur ne soit li par son contrat. Les mentions obligatoires devant figurer sur cette fiche portent, entre autres, sur les caractristiques du crdit (type, montant total, dure), sur les caractristiques du taux dintrt (type, TAEG, chancier), sur les services associs (souscription ventuelle dune assurance, ouverture obligatoire ou non dun compte), sur lexistence ou non dun dlai de rtractation, sur les consquences dun retard ou dun dfaut de paiement, et sur les conditions de remboursement anticip. Le prteur et, le cas chant, lintermdiaire doivent fournir au consommateur les informations adquates afin que celui-ci soit en mesure de dterminer si le contrat propos est adapt ses besoins et sa situation financire. Les tats membres doivent veiller ce que le prteur value la solvabilit du consommateur partir dun nombre suffisant dinformations, fournies, le cas chant, par ce dernier et, si ncessaire, en consultant la base de donnes approprie . La directive indique, par ailleurs, dans ses considrants, que les prteurs devraient tre autoriss utiliser les informations fournies par le consommateur non seulement pendant la prparation du contrat de crdit en question, mais galement pendant une relation commerciale de longue date . Ces articles sont lorigine des dispositions qui visent une valuation de la solvabilit de lemprunteur en cours dexcution du contrat de crdit renouvelable. Les contrats de crdit sont tablis sur un support papier ou sur un autre support durable. Les mentions obligatoires devant figurer sur les contrats de crdit portent sur les caractristiques du crdit (type, montant total, dure, bien ou service financ dans le cas dun crdit li, le cas chant conditions de tirage), sur les caractristiques du taux dintrt (type, TAEG, index de rfrence si ncessaire, chancier de remboursement, tableau damortissement), sur les services ventuels associs (souscription dune assurance, compte rceptacle des paiements ou des tirages), sur les srets ventuellement requises, sur lexistence dun ventuel dlai de rtractation et conditions dexercice, sur les consquences dun retard ou dun dfaut de paiement, et sur les conditions dexercice dun ventuel remboursement anticip.
Linformation prcontractuelle (Articles 5 7)
Lvaluation de la solvabilit du consommateur (Articles 8 et 9)
Le contrat de crdit (Articles 10 13)
10
Les dlais de rtractation (Articles 14 et 15) Le dlai de rtractation est port quatorze jours calendaires, contre sept jours actuellement. La directive prvoit toutefois une exception en matire de crdit li selon laquelle, si la lgislation nationale au moment de lentre en vigueur de la prsente directive mentionne dj quaucun fonds ne peut tre mis disposition du consommateur avant lexpiration dun dlai spcifique, les tats membres peuvent prvoir, exceptionnellement, que le dlai de (quatorze jours) peut tre rduit ce dlai spcifique, la demande expresse du consommateur . Cette disposition a permis de maintenir le rgime franais en matire de crdits affects, qui permet de rduire le dlai de rtractation de sept jours trois jours minimum, lorsque lemprunteur demande la livraison ou la fourniture immdiate du bien ou de la prestation de service finance par le crdit. Le champ des indemnits de remboursement anticip volue sensiblement avec laugmentation du primtre de la DCC (montant du crdit passant de 21 500 euros 75 000 euros). Une indemnit (soit 0,5 %, soit 1 % du crdit faisant lobjet du remboursement) est introduite. Aucune indemnit nest due si le remboursement anticip intervient dans une priode pour laquelle le taux dbiteur nest pas fixe. Selon les termes de la directive, un intermdiaire de crdit est une personne physique ou morale qui agit titre professionnel et rmunr, et qui prsente, prpare la conclusion ou conclut un contrat de crdit avec un consommateur (dans ce dernier cas au nom du prteur).
Les remboursements anticips (Article 16)
Les intermdiaires de crdit (Article 20)
1.2
Les dispositions complmentaires spcifiques la France
Aux lments de rforme du crdit la consommation lis directement la directive europenne de 2008, se sont ajoutes des dispositions spcifiques la France. Ces dispositions sont issues dinitiatives tant du Gouvernement que du Parlement dans le cadre de travaux auxquels ont particip les associations de consommateurs, des organismes vocation sociale, les organisations professionnelles et les tablissements de crdit. 1.2.1 Des ajouts trs consquents
Le rapport 5 des snatrices Dini et Escoffier du 19 juin 2012 prsentait la LCC ainsi : La loi Lagarde est compose de 63 articles. [] Son champ dintervention a t largi par de nouvelles dispositions sur la rforme des modalits de fixation du taux de lusure, sur le principe de la cration dun fichier positif et sur le microcrdit social. Il a t enrichi, notamment, en matire de protection de lemprunteur (publicit, information de lemprunteur, souscription et excution du contrat de crdit), de crdit sur le lieu de vente, et dencadrement du crdit renouvelable, de fonctionnement de la procdure de surendettement et de modernisation du Fichier national des incidents de remboursement des crdits aux particuliers (FICP) existant.
Rapport n 602 du 19 juin 2012.
11
Au total, la loi constitue indniablement, avec la loi Neiertz de 1989, lune des lois les plus structurantes sur le crdit la consommation. Malgr sa technicit, elle poursuit un objectif global dordre conomique et social, voire culturel : modifier les comportements et les pratiques des prteurs et des emprunteurs pour responsabiliser le crdit la consommation. La LCC est entre en vigueur progressivement du 1er septembre 2010 au 1er mai 2011 6. La rforme de la publicit sur les crdits la consommation qui vise mettre fin aux publicits trompeuses et des mesures pour assurer une plus grande concurrence en matire dassurance emprunteur taient applicables depuis le 1er septembre 2010. La rforme des procdures de traitement du surendettement est en vigueur depuis le 1er novembre 2010. Elle a facilit le rebond des personnes surendettes. De nouvelles mesures sur le traitement du surendettement ont complt ce premier texte. Elles garantissent une personne engage dans une procdure de surendettement la continuit de son compte bancaire. Elles prvoient aussi un rendez-vous du consommateur avec son conseiller bancaire pour discuter notamment de la mise en place des moyens de paiement les plus adapts sa situation. Enfin, le 1er mai 2011, ce sont les mesures qui encadrent les pratiques sur le lieu de vente ou les moyens de vente distance, et le crdit renouvelable qui ont t mises en application. Le dossier de presse du 29 avril 2011 les prsentait en ces termes : La loi portant rforme du crdit la consommation du 1er juillet 2010 voulue par Christine Lagarde vise supprimer les abus et les excs du crdit la consommation. Ce sont aujourdhui 9 millions de mnages cest--dire un tiers des mnages qui ont un crdit la consommation. Le 1er mai 2011, les mesures de la loi qui encadrent le crdit renouvelable entrent en vigueur : elles empchent les dtenteurs de cartes de fidlit dentrer en crdit malgr eux ; elles donnent le choix aux consommateurs entre crdit classique et crdit renouvelable pour financer leurs achats importants ; elles raccourcissent les dures de remboursement des crdits renouvelables, parfois abusivement longues, afin de rduire leur cot pour les consommateurs ; elles prvoient des scurits lentre en crdit pour prvenir le surendettement ; elles renforcent linformation et la protection des consommateurs. La rforme va conduire les prteurs changer leurs pratiques. Dans les cas prvus par la loi, ils proposeront par courrier aux personnes qui dtiennent dj un crdit renouvelable de modifier leur contrat. Des mesures, comme lintroduction dune notion damortissement minimum pour le crdit renouvelable, peuvent tre qualifies dinnovantes au regard des textes en vigueur chez nos voisins europens. Le chapitre 1 du rapport des snatrices Dini et Escoffier (pages 13 29) donne un aperu plus dtaill du contenu de la LCC. Rappelons que cette loi avait fait lobjet, lors de la prsentation du projet de loi, dune tude dimpact conomique communique dans le dossier de presse diffus le 22 avril 2009. Cette tude dimpact est reprise et commente dans les annexes de ce rapport.
Voire au 1 octobre 2012 si lon tient compte des dispositions sur les regroupements de crdits.
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1.2.2
Un primtre trs large
Il est important de souligner lampleur sans prcdent de cette rforme du crdit la consommation. Toutes les dimensions du modle conomique dun prteur sont impactes : la tarification via le changement des conditions dapplication des taux dusure (cf. la rforme des taux dusure), les caractristiques des produits et des modalits de remboursement, la publicit et la distribution, le processus dacceptation et de contractualisation, la gestion des contrats, le traitement du surendettement. Tous les sujets sensibles ont t pris en compte comme, par exemple, le registre national des crdits et ont fait lobjet de dbats. Enfin, le lgislateur a souhait que les mesures qui visent limiter la dure de remboursement des comptes de crdit renouvelable sappliquent sur les contrats souscrits avant le 1er mai 2011. 1.2.3 Les objectifs de la LCC
Lobjectif principal de la LCC est souvent rsum par lexpression suivante : moins dexcs, plus daccs . Il est dclinable en cinq points : recentrer le crdit renouvelable sur sa vocation concernant les petits montants ; rformer lusure ; mettre fin aux excs en matire de publicit ; mieux sassurer de la solvabilit des emprunteurs ; viter que le consommateur-emprunteur ne tombe dans le crdit son insu. Du fait de pratiques diffrentes selon les canaux de distribution, le lgislateur a souhait prendre en compte cette dimension dans des articles de la loi. Il a aussi voulu renforcer la protection du consommateur. La prise en compte de la dimension canal de distribution La lgislation sur le crdit la consommation comportait jusqu maintenant des mesures spcifiques certains produits comme le crdit renouvelable ou le crdit affect. La LCC a ajout une nouvelle dimension, savoir le canal de distribution ou dentre en contact. En effet, des dispositions touchent exclusivement le lieu de vente ou les moyens de vente distance (ex. la fiche de dialogue, loffre alternative partir de 1 000 euros). En voulant prendre comme rfrence lagence bancaire, dont lactivit est pourtant en recul, la LCC a durci les conditions de distribution du crdit sur ces deux canaux et alourdi les dmarches administratives. Elle les pnalise alors quils sont en plein dveloppement parce quils bnficient de la diffusion des nouvelles technologies de linformation et de la communication. Le consommateur qui recherche distance une rapidit de transaction la trouve avec un plus grand formalisme et des documents contractuels nettement plus volumineux. Enfin, la LCC visait notamment le crdit renouvelable distribu en magasin. En nvoquant que le terme de lieu de vente, elle transfre sur les concessions automobiles les mmes contraintes quen magasin mme si ces lieux de vente ne distribuent que du crdit affect amortissable pour lacquisition de vhicules automobiles par leur clientle. Les limites de la volont sans cesse accrue dune certaine forme de protection des consommateurs Le crdit la consommation avait fait lobjet de douze lois en moins de vingt ans. Le lgislateur a clairement exprim, au travers de la LCC, sa volont de protger le consommateur en transfrant de plus en plus de responsabilit aux prteurs (ex. devoir
Rapport ralis par Athling pour le Comit consultatif du secteur financier 13
dexplication, tudes rgulires de solvabilit). La LCC a donc complt un dispositif dj trs dense. Dans le mme temps, les tablissements de crdit ont rcrit entirement leurs contrats de crdit pour tenir compte des ajouts ou des modifications induites par cette nouvelle loi. Le lgislateur a souhait que le rapport de force entre le prteur et le consommateur soit plus quilibr en protgeant ce dernier contre les excs et les abus. Seulement, la loi ayant transfr de nouvelles responsabilits aux prteurs, les consommateurs ne sont pas toujours en mesure dapprhender la porte de leurs engagements une fois le contrat de crdit sign. Tous les acteurs rencontrs conviennent que les consommateurs matrisent rarement les points cls du crdit la consommation, ou le fonctionnement dtaill des produits comme le crdit renouvelable, qui est encore parfois appel crdit revolving. Les principales avances de la LCC sont encore loin dtre bien connues du grand public. Les grands mdias se font lcho frquemment de tmoignages qui pointent du doigt, par exemple, labsence dtudes de solvabilit alors quelles sont obligatoires au regard de la loi. Les consommateurs connaissent-ils lobligation dune offre alternative partir de 1 000 euros sur le lieu de vente pour lachat de biens ou de prestations de services particuliers ? Il serait souhaitable que le consommateur puisse mieux apprhender le fonctionnement du crdit quil souscrit, quel que soit le canal dentre en contact. Il reste identifier les supports de communication les plus efficaces et les moments opportuns pour mener des actions dinformation auprs du consommateur. cet gard, la proposition n11 du prcdent rapport sur le crdit renouvelable suggrait la mise en place dune page rcapitulative des conditions financires et des principes de fonctionnement du crdit.
1.3
Une loi toujours en cours de mise en uvre

1.3.1 Une priode de transition toujours en cours
Deux mesures phares sont dans une phase transitoire et ne sont pas intgralement mises en application. Elles concernent la rforme des taux dusure et la mise en conformit des comptes de crdit renouvelable pour respecter les dures damortissement maximales : La convergence des taux dusure a commenc le 1er juillet 2011. Elle doit sachever le 1er avril 2013 une fois lgalisation des taux dusure par tranche de montant termine. Les dispositions de convergence ont t prcises dans des dcrets publis le 22 mars 2010. Les dures mensuelles maximales damortissement des comptes de crdit renouvelable sappliquent pour les comptes ouverts avant le 1er mai 2011. Les tablissements de crdit ont jusquau 1er mai 2014 pour mettre lensemble de ces comptes en conformit avec cette disposition avec laccord de lemprunteur. Ensuite, la loi prvoyait llaboration dun rapport sur la cration dun registre national du crdit, dit fichier positif, par un comit charg de prfigurer sa cration. Ce rapport a t publi au mois de juillet 2011. Une consultation publique a eu lieu en aot 2011. Des questions quant la suite qui sera donne ce sujet restent ouvertes, dautant que ce sujet fait lobjet de nouvelles initiatives parlementaires. Notons que le dcret sur le regroupement de crdits a t publi le 30 avril 2012. Il entrera en vigueur le 1er octobre 2012.
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1.3.2
Un calendrier de mise en uvre trs serr
Les prteurs ou les distributeurs ont systmatiquement soulev trois points lors des entretiens : Le court dlai entre la publication de la loi et lentre en vigueur des principales dispositions. Les acteurs concerns ont eu dix mois pour se prparer, voire moins pour les mesures intermdiaires, et ce malgr lampleur de cette rforme. Le court dlai entre la publication des textes dapplication et leurs entres en vigueur. Cela a t la source de difficults supplmentaires pour les quipes internes des tablissements de crdit en charge de la mise en uvre de la LCC. Elles ont souvent d revoir les hypothses de travail formules dans lattente des textes dfinitifs. Labsence dinterlocuteur central et clairement identifi lorsque diffrentes interprtations pouvaient tre possibles sur un texte de loi ou dapplication. Les prteurs auraient souhait quun rfrent de Place soit nomm. Ce rfrent aurait pu rpondre au fil de leau aux questions ou mettre une position par rapport aux interprtations de tel ou tel texte. Cela aurait amlior la qualit de lapplication de la loi et aurait homognis les choix retenus par les tablissements de crdit. Une priode dajustements est ncessaire compte tenu de la porte de la LCC. Ils ont t raliss a posteriori au travers des contrles et des recommandations de la DGCCRF ou de lACP. Les personnes interroges ont signal quil restait toujours lheure actuelle des points qui restent prciser. Ces points, appels zones grises , sont relevs au fil de leau dans le rapport et repris dans le chapitre 3.9.
1.4
Les cots dapplication de la LCC
La mise en uvre de la LCC est considre par les prteurs comme un trs gros projet en termes de charge de travail et de cot. Outre les travaux informatiques, la refonte des offres de contrat de crdit et des courriers clients, la refonte des processus internes et la formation ont t des chantiers dampleur. Toutes les directions ou les services des tablissements de crdit ont t associs ce projet en interne. Les budgets globaux allous sont de lordre de 260 millions deuros pour les tablissements de crdit de notre chantillon. Les tablissements de crdit spcialiss supporteraient plus de 85 % de lensemble de ces cots. Cela vient du fait que ces tablissements possdent et maintiennent les usines de gestion des crdits la consommation. Les dpenses informatiques reprsentent 42 % du total. Mme si ces projets ont t raliss dans un dlai trs court et si les prteurs ont souvent t amens travailler partir dhypothses qui ont t revues lors de la sortie des textes officiels, il na pas t signal dincidents majeurs lors du dmarrage du 1er mai 2011, qui, pour mmoire, tait un dimanche. Des projets sont toujours actifs. Ils sont entrs dans une phase doptimisation notamment sur lditique contrat et client. Des travaux informatiques sont en cours pour mettre en uvre au 1er octobre 2012 le contenu du dcret sur le regroupement de crdits. Enfin, les projets de mise uvre de la LCC taient de taille plus rduite pour les partenaires distributeurs ou pour les commerants. Certains ont t amens adapter leurs processus et refondre leurs sites Internet.
15
2.
Le march du crdit la consommation en France
2.1
Les caractristiques du march du crdit la consommation en France

2.1.1 Lenvironnement conomique en France 7
Lconomie franaise a chapp la rcession au dbut de lanne 2012. En effet, la croissance du produit intrieur brut (PIB) a t nulle au premier trimestre, en phase avec laffaiblissement de la demande intrieure. Linvestissement des entreprises a recul tandis que la consommation des mnages a t globalement peu dynamique, freine par le recul du pouvoir dachat (depuis le troisime trimestre 2011). En 2011, le PIB avait progress de 1,7 %. Pour cette anne, la croissance de lconomie ne devrait pas dpasser 0,3 %. Le revenu disponible des mnages est entam par la dgradation sensible de la situation du march du travail. Au premier trimestre, le taux de chmage sest tabli 10 % de la population active (DOM inclus), contre 9,6 % un an plus tt. La nette dgradation des perspectives dactivit dans lindustrie (daprs les dernires enqutes de conjoncture de lINSEE) laissent prsager dimportantes destructions demplois dans les prochains mois. Les rcentes annonces de plans sociaux massifs dans les secteurs de lautomobile (8 000 emplois concerns chez PSA), du transport arien (5 000 chez Air France), des tlcommunications (SFR, Bouygues) ou encore dans lindustrie pharmaceutique (Sanofi) vont dans ce sens. Cette anne, viendront sajouter en outre les mesures de consolidation budgtaire qui se traduiront par une hausse marque des prlvements obligatoires avec, entre autres, la dsindexation du barme de limpt sur le revenu et de limpt de solidarit sur la fortune (ISF), la surtaxe pour les redevables de lISF, mais aussi la suppression ds cet t de la dfiscalisation des heures supplmentaires dans les entreprises de plus de 20 salaris. Un point positif : linflation sest stabilise, en phase avec la baisse des prix du ptrole. En juin, les prix la consommation ont progress de 1,9 % sur un an. Mais la revalorisation des prestations sociales (minimum vieillesse, allocation adulte handicap, allocation de rentre scolaire) ou encore la hausse du SMIC (+2 % depuis le 1er juillet) dcides par le gouvernement Ayrault ne devraient pas suffire compenser la perte de pouvoir dachat. Aprs avoir quasiment stagn (+0,2 %) en 2011, la consommation des mnages ne devrait pas connatre de croissance en 2012. La consommation de certains biens a fortement flchi au dbut de lanne. Cest le cas en particulier des achats automobiles, lesquels ont chut de prs de 10 % sur un an au cours du premier trimestre. Un autre indicateur des difficults du march automobile en France : sur les six premiers mois de lanne, les immatriculations de voitures neuves ont plong de 14 % sur un an. De nombreux
Le chapitre a t rdig par le Cabinet Asters.
17
concessionnaires se retrouvent dsormais avec un stock de vhicules neufs de 4 6 mois, alors que le niveau normal est denviron 2 mois. 2.1.2 Le crdit la consommation en France 8
Dans ce contexte, le march du crdit la consommation en France soriente la baisse. Selon la Banque de France, les encours franais de crdits la consommation slevaient fin mars 2012 147,4 milliards deuros, en baisse de 1,3% sur un an. Ce march est pass en lespace de quatre ans dune phase dexpansion et de dveloppement une phase de repli, voire de trs net recul.
Encours de crdit la consommation en France fin mars 2011 et fin mars 2012 par type de produit
(montants exprims en milliards deuros) Fin mars 2007 Montant TOTAL dont prt personnel dont crdit renouvelable dont crdit affect dont crdit bail et oprations assimiles (donc LOA) NB : Encours bruts, hors titrisation Source : Banque de France 130,2 61,7 31,3 21,8 3,1 Poids 100 % 47,4 % 24,0 % 16,7 % 2,4 % Fin mars 2011 Montant 150,2 73,0 27,3 17,1 4,8 Poids 100 % 48,6 % 18,2 % 11,4 % 3,2 % Fin mars 2012 Montant 147,4 73,8 26,0 15,4 5,1 Poids 100 % 50,1 % 17,6 % 10,4 % 3,4 %
Type de produit
La solvabilit des mnages se dgrade avec la monte du chmage, ce qui a un impact ngatif sur la production, dautant plus que les conditions doctroi de crdit ont eu tendance se durcir. Ainsi, au cours des cinq premiers mois de lanne, la production de nouveaux crdits au titre de la consommation a recul de 9,3 % sur un an, daprs les dernires donnes publies par lAssociation franaise des socits financires (ASF). Dautres facteurs peuvent expliquer ce repli trs net comme lanticipation de nouvelles contraintes rglementaires qui vont peser sur lallocation des fonds propres ou sur les besoins en liquidit, mais aussi la baisse des prix de biens durables ou encore la LCC. Il nest pas possible didentifier le poids de chacun de ces facteurs sur lactivit de crdit la consommation. Certains segments de march sont particulirement affects. Toujours selon lASF, sur la priode allant de janvier mai inclus, la production de nouveaux crdits ddis aux financements dautomobiles neuves a ainsi chut de prs de 19,5 % sur un an. Dans le mme temps, la production de nouveaux crdits pour le financement de biens dquipement du foyer (lectromnager, quipement multimdia, meubles, etc.) na quasiment pas progress (+0,2 % sur un an). Le recours au crdit renouvelable a galement fortement diminu. La production cumule des cinq premiers mois de lanne de crdits renouvelables a chut de 9,7 % sur un an. Laccs ce type de crdit sest par ailleurs transform. Daprs lObservatoire des crdits aux mnages (OCM), davantage de mnages contractent directement auprs des banques et
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Le chapitre a t rdig en collaboration avec le Cabinet Asters.
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des tablissements de crdit spcialiss (20,4 % des mnages en 2011, contre 19,7 % en 2010) tandis que la diffusion via les cartes de magasin a tendance reculer ( peine 6,3 % des mnages en 2011). linstar de ce que lon observe lchelle europenne, le taux de pntration du crdit au titre de la consommation diminue fortement en France depuis 2009. La part des encours de crdits la consommation dans la consommation des mnages est descendue 13,4 % en 2011 (contre 14 % deux ans plus tt), un ratio faible par rapport la moyenne europenne (14,6 % en 2011). Le recul du march franais apparat cependant comme relativement modr. Au Royaume-Uni, le ratio est pass de 25,3 % en 2009 21,1 % en 2011. En Espagne, la chute est encore plus brutale : 12,4 % en 2011 contre plus de 17 % en 2009.
Chiffres-cls sur le crdit la consommation et son environnement conomique
(chiffres fin 2011) Dette des mnages Dette totale des mnages 1 101,1 Md Environnement macroconomique PIB 1 996,6 Md
1 2
Taux dendettement 1 55,1 % Consommation 1 109,3 Md
Encours de crdits la consommation 149,2 Md Population 65 millions
Encours de crdit renouvelable 26,0 Md Taux de chmage 9,3 % 2
Dette totale des mnages / PIB Moyenne annuelle
Sources : INSEE, Banque de France
Lactivit des tablissements de crdit spcialiss recule au profit des rseaux bancaires. fin 2011, ils reprsentaient 45,7 % de lencours total de crdit la consommation en France. Ce chiffre est de 44 % un an aprs lentre en vigueur de la LCC. Selon les donnes de la Banque de France, la part de lencours de crdit renouvelable dans le total du crdit la consommation a perdu 10,9 points entre 1998 et 2011, passant de 28,9 % 18 %. Cette baisse sest acclre depuis deux ans. Elle sest faite en grande partie au profit du prt personnel. Toutefois, nous ne sommes pas en mesure de dmontrer quil y a ou non un transfert dactivit du crdit renouvelable vers le prt personnel ou vers le dcouvert bancaire li la LCC. Mme si les chiffres globaux peuvent interpeller, nous navons pas ce stade des lments probants par tranche de montant emprunt. Cela est encore plus vrai sur le lieu de vente o le crdit affect connat aussi une baisse dactivit et ne semble pas bnficier du recul du crdit renouvelable.
19
Dcomposition de lencours total de crdit la consommation

(en pourcentage de lencours total de crdits la consommation) 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0%
Part des prts personnels
Part des crdits renouvelables
98
99
00
01
02
03
04
05
06
07
08
09
10
11
12
Source : Banque de France
2.2
Les chiffres cls de lactivit de crdit la consommation en France
Les chiffres ci-dessous sappuient sur ceux communiqus par les tablissements de crdit qui ont rpondu au questionnaire dtaill diffus dans le cadre de cette tude. Notre chantillon reprsente 90 % du march du crdit la consommation 9 en France. Afin que les analyses et les comparaisons soient pertinentes, nous avons privilgi le mode de distribution plutt que lappartenance dun tablissement de crdit tel ou tel organisme professionnel (Fdration bancaire franaise (FBF) ou Association franaise des socits financires (ASF)). Ainsi, les donnes de Natixis Financement, de Sogfinancement et de La Banque Postale Financement, trois tablissements adhrents de lASF, ont t agrges celles des banques. Cest aussi pour les mmes raisons que nous avons class la Socram avec les banques, mme si la distribution de ses financements est ralise exclusivement via les Mutuelles actionnaires. 2.2.1 Le prt personnel
Le prt personnel progresse globalement en encours (+1 %) et en production (+6,3 %). Il pse plus de 59,1 % des encours et plus de 48,9 % de la production de nouveaux crdits la consommation. Ce march est domin par les banques qui reprsentent 83 % du march. Celui-ci est notamment port par larrive de La Banque Postale en avril 2011. Plus de 20 % des prts personnels concerne le financement dautomobile pour les particuliers. Ce ratio diffre dun groupe bancaire lautre. Les tablissements spcialiss sont plus concentrs, en matire de crdit amortissable, sur les crdits affects quils distribuent sur le lieu de vente que sur le prt personnel.
Ne sont pris en compte que le prt personnel, le crdit renouvelable, le crdit affect et la location avec option dachat (LOA).
20
Les canaux distance se dveloppent progressivement au dtriment de lagence bancaire. Le montant moyen accord augmente de 14,4 % et dpasse aujourdhui les 9 000 euros.
Tableau de bord du prt personnel de notre chantillon en France
Items Encours
10
2010 64,7 Md Nombre de contrats Montant moyen par contrat Taux dintrt moyen 8,5 millions 7 578 5,63 % 23,5 Md Nombre de nouveaux contrats 2,67 millions 8 809 23,1 % 17,9 % 23,7 %
post-LCC 65,4 Md 8,7 millions 7 497 5,68 % 25 Md 2,68 millions 9 314 23,4 % 22,4 % 22,1 %
Nouvelle production
Montant moyen dun nouveau contrat Nouveaux contrats infrieurs ou gaux 3 000 en nombre Nouveaux contrats souscrits distance en nombre Nouveaux financements automobile en nombre Sources : tablissements de crdit, analyses Athling
11
2.2.2
Le crdit renouvelable
Le crdit renouvelable post-LCC est en pleine volution. Il se diffrencie nettement du crdit renouvelable avant LCC, marquant limpact rapide de la rforme sur ce type de crdit : Le montant moyen douverture dun compte de crdit renouvelable est plus faible quauparavant. Il se recentre progressivement sur des montants plus faibles. Lencours moyen par compte de crdit renouvelable stagne, voire baisse pour des prteurs. Les dures de remboursement se raccourcissent. Les taux louverture et sur lencours sont aussi en baisse. Les augmentations de plafond (montant accord ou montant consenti) sont moins frquentes. Le consommateur est globalement gagnant puisque cette volution a une incidence directe la baisse sur le montant des agios. Le nombre total de comptes de crdit renouvelable ouverts et dclars fin avril 2012 par les prteurs tait de 37,1 millions dunits. Le taux de comptes actifs 12 est de 45,5 %, soit un nombre de comptes de crdit renouvelable actifs de 16,9 millions dunits.
10 11
Il sagit dencours bruts. Ces chiffres sont probablement en-dessous de la ralit parce que des banques ne conservent pas dans leurs bases de donnes la finalit du financement.
21
Plus de 60% des comptes ouverts sont utiliss avec une carte privative (prdominance des distributeurs au sens large), 20,9 % avec une carte bancaire dbit / crdit et 12,5 % sans carte. Le nombre de cartes dbit / crdit est en trs forte augmentation (+36,4 %). Le portefeuille de comptes de crdit renouvelable est globalement ancien. 52,8 % des comptes encore ouverts fin avril 2012 ltaient depuis plus de 5 ans, et plus des deux tiers depuis plus de 3 ans. Un an aprs lentre en vigueur de la LCC, il y a eu 6,8 millions de demandes douverture de comptes de crdit renouvelable et 3,5 millions douvertures effectives. Le taux douverture moyen (ratio entre le nombre douvertures effectives et le nombre de demandes douvertures de compte de crdit renouvelable) est donc de 51,7 % pour notre chantillon.
Tableau de bord du crdit renouvelable de notre chantillon en France
Items Encours Nombre de comptes de crdit renouvelable dont comptes actifs Comptes ouverts il y a plus de 5 ans Encours moyen par compte Taux dintrt annuel moyen Nouvelle production Plafond moyen par compte Demandes douvertures Ouvertures effectives Taux douverture Comptes ouverts avec un plafond infrieur ou gal 3 000 Utilisations infrieures ou gales 250 Utilisations suprieures ou gales 3 000 Fermetures de comptes de crdit renouvelable Part lie la non-reconduction la date anniversaire Part lie une inactivit de plus de 3 ans Part lie une inactivit de plus de 2 ans Ramnagements Augmentation de plafond Rduction de plafond Suspension du droit dutilisation Sources : tablissements de crdit, analyses Athling
2007 32,7 Md
13
2010 27,4 Md 42,4 millions 20,2 millions 50,7 % 1 360 15,41 % 17,2 Md 3 280 7,9 millions 4,1 millions 52,1 % 72,5 % 85,4 % 0,5 % 4,1 millions 9,2 % 62 %
post-LCC 24 Md 37,1 millions 16,9 millions 52,8 % 1 422 14,09 % 16 Md 2 940 6,8 millions 3,5 millions 51,7 % 77,5 % 84,8 % 0,5 % 7,1 millions 10,3 % 57,2 %
43,2 millions 20 millions 53,5 % 1 500 15,69 % 20,1 Md 3 000 10 millions 5,5 millions 55 % 71,7 % 80,6 % 0,9 %
14
15
13
4,2 millions 3,4 % 58,4 % 15 20 2 143
9 28 10 16
4 8 17 85
12
Par comptes actifs, on entend les comptes de crdit renouvelable qui gnrent un remboursement de capital avec ou sans agios. Les chiffres de cette colonne sont extraits du rapport 2008 sur le crdit renouvelable ralis par Athling pour le compte du CCSF. En 2008, la limite suprieure tait fixe 2 999 euros. En 2008, la limite suprieure tait fixe 299 euros.
13
14 15
22
Les montants moyens accords post-LCC sont relativement faibles. 41,5 % (au lieu de 38,2 % en 2010) de ces montants sont infrieurs 1 525 euros, et 22,5 % (au lieu de 27,5 % en 2010) suprieurs ou gaux 3 000 euros. Lanalyse des utilisations distingue les premires utilisations de lintgralit des utilisations. En rgle gnrale, le montant de la premire utilisation est trs nettement suprieur celui des utilisations moyennes. Les montants des utilisations sont relativement faibles en 2012, tout comme en 2007. Notons que 85 % des utilisations un an aprs lentre en vigueur de la LCC sont infrieures 250 euros. Le pourcentage de premires utilisations suprieures ou gales 3 000 euros nest que de 2,1 %, contre 0,5 % pour lensemble des utilisations. Les premires utilisations sont souvent lies des besoins de trsorerie ou un achat consquent lors de louverture du compte de crdit renouvelable. Lencours moyen fin avril 2012 est de 2 362 euros pour les clients dune banque et de 1 249 euros pour les clients dun tablissement de crdit spcialis. Outre les changements profonds lis la LCC, un nouvel acteur devrait faire son entre sur ce march. Aprs une phase de test, La Banque Postale sapprte dployer une offre de crdit renouvelable bancaire sur lensemble du territoire au second semestre 2012. Cette offre vient en complment de sa gamme de crdits la consommation actuellement distribue sa clientle. 2.2.3 Le crdit affect
Le crdit affect est li lachat de biens ou de prestations de services particuliers. Exclusivement distribu par les tablissements de crdit spcialiss, cest un produit qui joue un rle important dans le soutien de lconomie. Il est fortement dpendant de lactivit et de la bonne sant de la distribution et du commerce. tel point que les carts de production dun mois sur lautre peuvent tre imputables la diffrence du nombre de jours ouvrs et du nombre de week-end dans un mois. Lencours crdit affect est en lger repli. Il est important dans les analyses de distinguer lactivit des magasins de celle des concessions automobiles. Les montants moyens dachat et les frquences dachat sont diffrents (cf. chapitre 2.3.2).
Tableau de bord du crdit affect de notre chantillon en France
Items Encours Nombre de contrats Montant moyen par contrat Taux dintrt moyen Nouvelle production Nombre de nouveaux contrats Montant moyen dun nouveau contrat Nouveaux contrats infrieurs ou gaux 3 000 en nombre Nouveaux financements automobile en nombre en montant Part de lamlioration de lhabitat et des biens dquipement du foyer en nombre Sources : tablissements de crdit, analyses Athling 25,6 % 67,5 % 72,9 % 26,7 % 66,7 % 70,4 % 2010 16,5 Md 3,7 millions 4 450 7,51 % 8,5 Md 2,5 millions 3 384 71,5 % post-LCC 16,1 Md 3,5 millions 4 621 7,21 % 8,1 Md 2,2 millions 3 780 69,4 %
23
2.2.4
La location avec option dachat (LOA)
La LOA poursuit son dveloppement. La production est en hausse de manire significative, ainsi que le montant moyen dun dossier.
Tableau de bord de la LOA de notre chantillon en France
Items Encours Nombre de contrats Montant moyen par contrat Nouvelle production Nombre de nouveaux contrats Montant moyen par contrat Nouveaux contrats infrieurs ou gaux 3.000 en nombre Nouveaux financements automobile en nombre Sources : tablissements de crdit, analyses Athling
2010 5,3 Md 0,39 million 13 621 1,8 Md 101 milliers 17 455 0,82 % 96,15 %
post-LCC 5,2 Md 0,38 million 13 696 2,0 Md 110 milliers 18 553 0,58 % 96,13 %
Les socits de crdit captives de constructeurs automobiles lont beaucoup mis en avant dans les publicits, au mme titre que la location longue dure (LLD) du fait de contraintes moins fortes que pour le crdit. La LCC na fait quacclrer sa progression qui tait visible sur des faibles volumes depuis plusieurs annes. 2.2.5 Les formules N fois et les oprations de crdit hors LCC
Les formules N fois et les oprations de crdit hors LCC se dveloppent dans les magasins et sur Internet. La LCC, par transposition de la DCC, introduit deux critres dexclusion de son champ dapplication : le premier porte sur les montants ; sont ainsi exclus du champ de la LCC : c) les contrats de crdit dont le montant total du crdit est infrieur 200 EUR ou suprieur 75 000 EUR ; le second porte sur les dures ; sont exclus du champ de la LCC : f) les contrats de crdit sans intrt et sans autres frais et les contrats de crdit en vertu desquels le crdit doit tre rembours dans un dlai ne dpassant pas trois mois, et pour lesquels ne sont requis que des frais ngligeables ; Ces formules peuvent tre gratuites ou donner lieu des frais ngligeables 16. Dans ce cas, les agios ne sont pas rgls par le consommateur-emprunteur. Elles peuvent aussi tre payantes, cest--dire que le consommateur-emprunteur rembourse, en plus du capital, des agios. Les dures usuelles 17 des formules gratuites sont de 3, 4, 5, 6, 10 et 12 mois. Celles des formules payantes sont du mme ordre et peuvent aller jusqu 18, 20, 24 ou 36 mois.
16 17
La notion de frais ngligeables devrait tre prcise afin que tous les prteurs aient la mme dfinition. Ces informations sont extraites des dpliants et des sites Internet des enseignes visites dans le cadre de cette tude.
24
Lavantage des oprations de crdit hors LCC pour le commerce et pour les tablissements de crdit est dviter une lourdeur administrative (ex. la fiche dinformation pr-contractuelle europenne normalise (FIPEN) ou la fiche de dialogue) et la manipulation de documents contractuels volumineux pour des achats de faibles montants et/ou pour un paiement tal sur une courte dure (3 mois maximum).
Formules N fois et oprations hors LCC souscrites post-LCC selon la dure et le montant de lopration de crdit
(nombres exprims en milliers dunits) Montant Dure de lopration de crdit infrieur 200 515 4 519 (11,6 %) suprieur ou gal 200 1 014 2 938 3 952 (88,4 %) Total
Dure infrieure ou gale trois mois Dure suprieure trois mois TOTAL Sources : tablissements de crdit, analyses Athling (IR = 42%)
1 529 (34,2 %) 2 943 (65,8 %) 4 472
Deux tiers de ces formules en nombre et 80 % en montant entrent dans le champ dapplication de la LCC (cf. cellule grise du tableau ci-dessus). Il nest toutefois pas vident de dterminer la nature juridique du contrat sur les dpliants disponibles. Celle-ci nest pas clairement apparente. Il peut sagir soit dune utilisation spciale loge dans un crdit renouvelable, soit dun crdit affect soit encore dune simple opration de crdit qui nentre pas dans le champ dapplication de la LCC. Il y a souvent une confusion avec les formules N fois gratuites loges dans un crdit renouvelable. Le consommateur peut avoir le sentiment quil a contract un crdit classique alors qu la fin du remboursement de ce crdit celui-ci est toujours actif puisquil a ouvert en fait un crdit renouvelable. Toute nouvelle utilisation se fera des conditions tarifaires souvent diffrentes de celles de la premire utilisation et non gratuites . Le terme de gratuit peut laisser penser que toute utilisation se fera taux zro alors que seule la premire utilisation en bnficie.
Formules N fois et des oprations de crdit hors LCC souscrites par typologies
(nombres exprims en milliers dunits) 2010 Type de formule Formules N fois gratuites (1) Formules N fois payantes (1) Oprations de crdit hors LCC TOTAL Nombre 2 538 958 1 719 5 214 2010 Type de crdit Utilisations de crdit renouvelable Souscriptions de crdit affect Oprations de crdit hors LCC TOTAL Sources : tablissements de crdit, analyses Athling (IR = 42%) Nombre 1 958 1 537 1 719 5 214 Poids 37,6 % 29,5 % 32,9 % 100,0 % Poids 48,7 % 18,4 % 32,9 % 100,0 % post-LCC Nombre 2 314 625 1 534 4 472 Poids 51,7 % 14,0 % 34,3 % 100,0 %
(1) Utilisations de crdit renouvelable ou souscriptions de crdit affect post-LCC Nombre 1 713 1 225 1 534 4 472 Poids 38,3 % 27,4 % 34,3 % 100,0 %
25
Les offres hors LCC ont permis aux distributeurs et aux commerants de maintenir ou dviter la baisse de leur chiffre daffaires. Toutefois, elles sont moins rentables pour le prteur. La question de leur dveloppement et de leur prennit se pose parce quelles remettent en cause le modle conomique des partenariats sous-jacents.
2.3
Les acteurs
2.3.1 Les quatre grandes familles de prteurs
Nous distinguons quatre grandes familles de prteurs : (i) les banques (rseaux mutualistes, banques commerciales), (ii) les tablissements de crdit spcialiss, (iii) ceux qui sont lis des entreprises du commerce et de la distribution, et (iv) ceux qui sont concentrs sur le financement automobile. Les entreprises du commerce et de la distribution qui ont une activit significative ont cr une socit commune avec un tablissement de crdit spcialis. Les autres ont pass des accords commerciaux de distribution avec ces mmes acteurs. Pour ce qui est des tablissements de crdit concentrs sur le financement automobile, nous incluons les captives de constructeurs automobile et les tablissements de crdit ddis cette activit.
Encours et production de crdit la consommation fin avril 2012
(montants exprims en milliards deuros) Encours Type dtablissement de crdit Banques tablissements de crdit spcialiss tablissements de crdit spcialiss lis un distributeur tablissements de crdit spcialiss dans le financement automobile TOTAL Sources : tablissements de crdit, analyses Athling Montant 60,3 24,5 7,0 18,9 110,7 Poids 54,5 % 22,1 % 6,3 % 17,1 % 100,0 % Nouvelle production Montant 23,5 12,2 7,0 8,4 51,1 Poids 46,1 % 23,8 % 13,7 % 16,4 % 100,0 %
Les relations entre les banques et les tablissements de crdit spcialiss Notons que les encours de crdit renouvelable de la Socit gnrale sont ports et grs par un tablissement de crdit spcialis, savoir Sogfinancement. Ceux du crdit renouvelable des Banques populaires et des Caisses dpargne sont ports et grs par Natixis Financement. En dautres termes, les encours sont inscrits dans les bilans des tablissements de crdit spcialiss et la banque assure la distribution des crdits concerns via son rseau commercial. Les autres groupes bancaires portent leurs encours de crdit la consommation dans leur bilan mme sils en ont confi tout ou partie de la gestion un tablissement de crdit spcialis. Il reste une exception, savoir le groupe Crdit mutuel pour lequel les encours sont ports et grs au sein de chaque fdration. Les banques accroissent leur poids Lencours des banques reprsente 56 % de lencours total de notre chantillon fin avril 2012. Il tait de 54,3 % fin 2010. Il progresse pourtant trs faiblement sur cette priode
26 Rapport ralis par Athling pour le Comit consultatif du secteur financier
(+180 millions deuros). Les banques sont trs prsentes sur le prt personnel (83 % de lencours de prt personnel) et beaucoup moins sur le crdit renouvelable (26 % de lencours de crdit renouvelable) mme si elles gagnent des parts de march parce que leur baisse dactivit est moins brutale que celle des tablissements de crdit spcialiss. Ces derniers cdent du terrain malgr un rquilibrage de leur production en faveur du crdit affect et du prt personnel. 2.3.2 Le rle du commerce et de la distribution
Plus dun crdit sur deux en nombre est produit sur le lieu de vente. En montant, le lieu de vente pse prs de 30 % de la production de nouveaux crdits la consommation. Si le crdit renouvelable est majoritaire en nombre, notamment du fait des utilisations de faibles montants, les crdits affects reprsentent prs de la moiti de la production de nouveaux crdits sur le lieu de vente en montant.
Poids du lieu de vente pour notre chantillon
(en pourcentage) Nombre Type de crdit Poids total du lieu de vente sur la production de crdit la consommation de notre chantillon Part du crdit renouvelable Part du crdit affect Part de la LOA Sources : tablissements de crdit, analyses Athling 2010 55,8 % 95,9 % 3,9 % 0,2 % post-LCC 55,2 % 96,0 % 3,8 % 0,2 % 2010 30,1 % 43,9 % 46,1 % 10,0 % Montant post-LCC 28,7 % 42,5 % 47,0 % 10,5 %
Le lieu de vente via les entreprises du commerce et de la distribution est lorigine de 62,8 % des comptes de crdit renouvelable ouverts en 2010 et de 60 % post-LCC. Viennent ensuite lagence bancaire avec 34,2 % des ouvertures post-LCC (31,4 % en 2010), puis Internet avec 2,9 % des ouvertures post-LCC (2,2 % en 2010) et le courrier et le tlphone avec 2,4 % des ouvertures post-LCC (2,7 % en 2010). 57 % des utilisations de crdit renouvelable sont ralises sur le lieu de vente post-LCC, 19,4 % distance et 14,6 % par guichets ou distributeurs bancaires. Le recours ces derniers est en augmentation pour les banques et en baisse pour les tablissements de crdit spcialiss en nombre et en montant. Les distributeurs et les tablissements de crdit partenaires rencontrs ont mis en avant le lien trs troit entre le crdit renouvelable ou le crdit affect et leurs chiffres daffaires. Selon les donnes communiques sur 55 enseignes diffrentes, les taux de recours crdit (TRC) peuvent aller : jusqu 23 % pour lquipement de la maison ou lamlioration de lhabitat. jusqu 30 % pour lquipement de la personne. jusqu 8 % pour les hypermarchs / supermarchs. Des secteurs dactivit comme la vente par correspondance (VPC) ou lameublement sont trs fortement dpendants du crdit la consommation mme si les montants dachat en question ne sont pas du mme ordre de grandeur. Les acteurs de la VPC ont vu leur chiffre
27
daffaires baisser ds le mois de mai 2011 du fait dune plus grande lourdeur administrative dans les processus de traitement distance (tlphone, Internet) des dossiers de crdit. Le tableau ci-dessous met en avant les frquences dachat des clients qui ont recours au crdit la consommation et le montant moyen du panier dachat.
Comportement des clients ayant recours au crdit dans des enseignes de la distribution
Type de distribution quipement de la personne quipement de la maison High-tech e-commerce
Frquence dachat entre 4 et 6 fois par an de 2 jusqu 8 fois par an entre 2 et 4 fois par an environ 2 fois par an
Panier moyen entre 80 et 150 entre 120 et 700 environ 250 entre 200 et 800
Achat annuel entre 300 et 800 entre 500 et 1 200 entre 500 et 1 000 entre 400 et 1 600
Sources : tablissements de crdit, analyses Athling
Ce tableau montre que le crdit renouvelable trouve toute sa place sur le lieu de vente quand il y a une rcurrence dachat sur de petits montants.
28
3.
Un premier bilan de la loi portant rforme du crdit la consommation
Ce chapitre reprend toutes les mesures mises en avant dans le communiqu de presse du 29 avril 2011 18. Chaque mesure fait lobjet dune tude dimpact. Celles qui sont hors primtre de ltude sont prcises au fil de leau.
3.1
Objectif n 1 : empcher les utilisateurs de cartes de fidlit dentrer en crdit malgr eux
3.1.1 Lobligation dune fonction paiement au comptant pour les cartes de fidlit associes un crdit renouvelable
19
Art. L. 311-17.- Lorsque le crdit renouvelable mentionn larticle L. 311-16 est assorti de lusage dune carte ouvrant droit des avantages commerciaux et promotionnels, le bnfice de ces avantages ne peut tre subordonn lutilisation crdit de la carte. Dans ce cas, le prteur ou lintermdiaire de crdit a lobligation de proposer au consommateur la possibilit de payer au comptant avec cette carte. Lutilisation du crdit rsulte de laccord exprs du consommateur exprim lors du paiement avec la carte ou dans un dlai raisonnable, rception de ltat actualis de lexcution du contrat de crdit prvu larticle L. 311-26. Art. L. 311-17-1.- Lorsquune carte de paiement mise par un tablissement de crdit est associe la fois un compte de dpt et un crdit renouvelable, lutilisation du crdit doit rsulter de laccord exprs du consommateur exprim lors du paiement avec la carte ou dans un dlai raisonnable, rception de ltat actualis de lexcution du contrat de crdit prvu larticle L. 311-26. Les prteurs ont lobligation pour les cartes de fidlit auxquelles une fonction crdit est attache de prvoir une fonction paiement au comptant. Par dfaut, la fonction paiement au comptant de la carte de fidlit est active. Lactivation de la fonction crdit de la carte nest plus possible par dfaut , sans laccord exprs du consommateur. De mme, le paiement au comptant par dfaut devient la rgle pour toutes les cartes de paiement qui sont associes un crdit renouvelable. Premier constat : une chute des transactions crdit Le nombre de transactions crdit est en trs fort recul. Sur lensemble des transactions recenses par notre chantillon, le poids des transactions crdit est pass de
18 19
Les parties grises sont des extraits de ce communiqu de presse. Le terme de carte de fidlit est maintenu dans ce chapitre, mme sil peut recouvrir des notions diffrentes dune enseigne lautre.
29
9,4 % en 2010 6,3 % post-LCC, soit une baisse de 33 % de ce taux. Cette baisse est encore plus spectaculaire si lon compare ce taux de 6,3 % celui de 2007 qui tait de 22 %. Le constat est le mme quand on sintresse aux montants des transactions crdit : ils reprsentaient 30,2 % en 2010 des montants totaux dachats et 24,3 % post-LCC. Pour mmoire, ce taux tait de 44,5 % en 2007. Cette baisse sexplique en grande partie par la mise en place de la fonction de paiement au comptant par dfaut sur les cartes des distributeurs. Pour certains distributeurs interrogs dans le cadre de cette tude, la part des paiements crdit a chut en passant, dans un premier temps, de 20 % avant la LCC moins de 5 % aprs lentre en vigueur de la LCC. Notons que les transactions sur le lieu de vente reprsentent 60 % des transactions recenses par notre chantillon. Les montants unitaires des transactions crdit sont entre quatre et cinq fois plus levs que ceux au comptant ou dbit diffr. Ils sont en moyenne de 240 euros contre 62 euros pour les transactions au comptant. Les dpenses moyennes dachat dun client ayant recours au crdit sont nettement plus importantes et plus rcurrentes que celle dun client nayant pas recours au crdit. Les prteurs et les enseignes partenaires ont soulign que ces clients ont un taux de risque infrieur la moyenne de leur portefeuille de comptes de crdit renouvelable. Deuxime constat : une augmentation des achats dbits sur les comptes bancaires La contrepartie de cette baisse du nombre et des montants des transactions crdit est une hausse des achats directement dbits sur les comptes bancaires des clients. Le paiement crdit lisse une charge de remboursement dans le temps tandis que le paiement comptant ou dbit diffr vient imputer cette dpense en une fois sur le compte bancaire du client. Le montant total du surplus des oprations dbites sur les comptes bancaires serait de lordre de 1,2 milliard deuros. Il est impossible de savoir ce stade comment ce montant a t financ par les clients : sommes disponibles sur le compte dpt, prlvement sur lpargne ou recours au dcouvert, etc. Troisime constat : des approches diffrentes dune enseigne de la distribution lautre en matire de politique de fidlisation de la clientle Sur 36 enseignes tudies, 10 ne possdent pas de programme de fidlit. Sur les 26 restantes, la moiti ont une carte de fidlit qui noffre pas de fonction crdit. Rappelons quil existe au sein dune mme enseigne des cartes de fidlit avec crdit et des cartes de fidlit sans crdit. Selon les enseignes, il y a 5 7 fois plus de cartes de fidlit sans crdit que de cartes de fidlit avec crdit. Les questions autour des cartes de fidlit avec une fonction crdit cristallisent les dbats en 2012. Des propositions de mesures complmentaires de la LCC sur ces cartes ont t mises par des parlementaires ou des associations de consommateurs. Pourtant le terme fidlit nest pas utilis dans la LCC o il est question davantages commerciaux et promotionnels. Ce terme est en revanche employ dans les supports de prsentation du contenu de la loi. Il est aussi repris dans les dbats parlementaires qui ont conduit llaboration de la loi, dans les diffrents rapports publis depuis et dans des enqutes ralises dbut 2012 par des associations de consommateurs. Mais, nous avons not que, pour les interlocuteurs rencontrs, le terme de cartes de fidlit pouvait recouvrir des ralits diffrentes sur le contenu de la rcompense accorde au consommateur et par voie de consquence sur le champ dapplication de la LCC. Cette rcompense peut donner lieu un avantage commercial et promotionnel, mais pas toujours. titre dexemple, il arrive que les commerants et les distributeurs offrent des services leurs
clients dans le cadre de leur programme de fidlit comme laccs prioritaire aux caisses (coupe-file), la livraison gratuite domicile, des invitations des avant-premires, etc. Ces services ne devraient pas tre considrs comme des avantages commerciaux ou promotionnels. Dans ce cas de figure, les cartes de crdit avec uniquement ces services seraient donc exclues du champ dapplication de la LCC ? 3.1.2 La publicit pour des avantages commerciaux associs des cartes de fidlit
Hors champ de cette tude. Art. L. 311-17.- [] La publicit portant sur les avantages commerciaux et promotionnels ouverts par la carte mentionne au premier alina du prsent article indique lemprunteur les modalits selon lesquelles cette carte offre la possibilit de payer au comptant ou crdit et linforme des modalits dutilisation du crdit. [] La publicit pour des avantages commerciaux associs des cartes de fidlit doit obligatoirement faire apparatre si un crdit est associ la carte. 3.1.3 Linterdiction de conditionner les avantages commerciaux lutilisation crdit des cartes de fidlit
Hors champ de cette tude Art. L. 311-17.- Lorsque le crdit renouvelable mentionn larticle L. 311-16 est assorti de lusage dune carte ouvrant droit des avantages commerciaux et promotionnels, le bnfice de ces avantages ne peut tre subordonn lutilisation crdit de la carte. [] Les prteurs nont plus le droit de conditionner les avantages commerciaux lutilisation crdit des cartes de fidlit. Un client rglant au comptant ses achats bnficie du programme de fidlit. La bonne application de cette nouvelle rgle a t confirme lors des entretiens.
3.2
Objectif n 2 : donner le choix aux consommateurs entre le crdit classique et le crdit renouvelable (dvelopper le crdit classique)
3.2.1 Loffre alternative partir de 1 000 euros
Art. L. 311-8-1.- Lorsquun prteur ou un intermdiaire de crdit propose au consommateur, sur le lieu de vente ou par un moyen de vente distance, un contrat de crdit pour financer lachat de biens ou de prestations de services particuliers pour un montant suprieur un seuil fix par dcret, le consommateur doit disposer de la possibilit de conclure un contrat de crdit amortissable la place dun contrat de crdit renouvelable. Cette disposition a pour objectif de donner la possibilit aux consommateurs davoir recours au crdit amortissable la place du crdit renouvelable pour financer lachat de biens ou de prestations de services particuliers. Le lgislateur estimait le plus souvent que seul le crdit renouvelable tait propos alors que le consommateur pouvait avoir accs dautres formes de financement. Contrairement un sentiment trs largement rpandu chez les consommateurs et chez les parlementaires, le crdit amortissable est bien distribu sur le lieu de vente. Il lest sous la forme de crdit affect ou de formules hors LCC (ex. paiement en 3 fois gratuit ou payant).
En revanche, le prt personnel nest pas prsent sur le lieu de vente ; les clients des enseignes peuvent en souscrire la suite doprations de marketing direct aprs le premier achat.
Rpartition des financements plus de 1 000 euros sur le lieu de vente entre le crdit renouvelable et le crdit affect
(en nombre post-LCC) Type de lieu de vente Magasin Concession automobile TOTAL 270 000 (21,6 %) Crdit renouvelable (1) 270 000 Crdit affect 170 000 821 000 982 000 (78,4 %) Total 440 000 (35,1 %) 821 000 (64,9 %) 1 252 000
(1) Il sagit des premires utilisations de crdit renouvelable plus de 1 000 euros en magasin. Source : tablissements de crdit, analyses Athling (IR = 79 %)
Le cas des magasins Larbitrage entre crdit renouvelable et crdit affect sopre dans les magasins lors de la contractualisation du financement. Cest pourquoi il nous semble opportun danalyser les premires utilisations et les nouveaux contrats de crdit affect souscrits en magasin. Les donnes dactivit ont pu tre reconstitues partir des donnes des tablissements de crdit dans lesquels un distributeur a une participation capitalistique et partir des donnes dactivit pour compte propre en magasin des tablissements de crdit spcialiss comme BNP Paribas Personal Finance France (marque Cetelem) ou Crdit Agricole Consumer Finance (marques Sofinco ou Finaref). Daprs les chiffres communiqus par les tablissements de crdit de notre chantillon, il y a prs de 20 millions dachats crdit dans les magasins. 440 000 de ces achats sont dun montant suprieur 1 000 euros. 60 % sont financs crdit via une premire utilisation dun compte de crdit renouvelable et 40 % par la souscription dun crdit affect qui est un crdit dit classique . Nous navons pas peru de transfert dun type de crdit vers lautre. Toutefois, les tablissements de crdit partenaires des enseignes du commerce et de la distribution interrogs ont tous confirm que les magasins disposaient dune offre de crdit affect pour des achats suprieurs 1 000 euros. Par ailleurs, nous avons men une tude qualitative sur le mois de juin 2012 afin de mieux percevoir comment loffre alternative tait mise en avant dans les magasins. 38 enseignes ont t contactes. Cette tude a donn lieu 45 visites. Il en ressort que loffre alternative est trs peu aborde. Elle na t voque que dans 9 % des cas et nest visible que dans 17 % des cas. Des associations de consommateurs considrent quune offre alternative doit tre propose sur le lieu de vente. Ce que rfutent les prteurs et les distributeurs qui sen tiennent la lettre de larticle L. 311-8-1 qui indique que le consommateur doit disposer de la possibilit de conclure un contrat de crdit amortissable [] .
32
Disponibilit de loffre alternative partir de 1 000 euros dans les magasins

Q1 : L'offre alternative a-t-elle t voque ?
OUI 9%
Q2 : L'offre alternative est-elle visible ?

OUI 17%
NON 91%
NON 83%
Source : analyses Athling auprs de 30 enseignes
Lautre question qui peut se poser propos de cette mesure est de savoir combien de consommateurs-emprunteurs connaissent lexistence de cette alternative obligatoire, et plus largement combien de consommateurs connaissent les nouvelles dispositions de la LCC. Le cas dInternet Dans bon nombre de cas sur les sites Internet des tablissements de crdit spcialiss, il est demand aux consommateurs lobjet du financement pour effectuer une simulation. Des associations de consommateurs considrent dans ce cas de figure quune offre alternative doit aussi tre propose si le montant est suprieur 1 000 euros. Ce que rfutent les prteurs. Le principal intrt de cette information pour le prteur est de pouvoir proposer un taux adapt. Un claircissement sur la transposition de cette mesure est ncessaire. 3.2.2 La rmunration des vendeurs
Hors champ de cette tude. Art. L. 313-11.- Tout vendeur personne physique, salari ou non dun organisme bancaire ou de crdit, ne peut, en aucun cas, tre rmunr en fonction du taux du crdit ou du type de crdit quil a fait contracter lacheteur dun bien mobilier ou immobilier. Il est dsormais interdit de donner des primes plus leves un vendeur qui place un crdit renouvelable plutt quun crdit classique. 3.2.3 La rforme des taux dusure
Art. L. 313-3. du Code de la consommation Arrt du 22 mars 2011 portant mesures transitoires pour la dtermination des taux de lusure pour les prts nentrant pas dans le champ dapplication des articles L. 312-1 L. 312-3 du codede la consommation. (JORF du 23 mars 2011) Arrt du 22 mars 2011 fixant les montants qui dfinissent les catgories de prts servant de base lapplication du rgime de lusure. (JORF du 23 mars 2011) Les taux maximum autoriss pour les crdits classiques et les crdits renouvelables de mme montant vont sgaliser par tranche de montant.
33
La convergence des taux dusure est en cours et sachvera le 31 mars 2013 Lcart entre les taux dusure du crdit renouvelable et du prt personnel pour les tranches de montant suprieures 1 524 euros est pass de 11,90 points 2,84 points, soit une convergence de 9,06 points. Les volutions les plus significatives concernent (i) la baisse de 5,6 points du taux dusure du crdit renouvelable pour des montants suprieurs 6 000 euros et (ii) la hausse de 8,50 points du taux dusure du prt personnel pour la tranche 1 524 3 000 euros.
Courbe de convergence des taux dusure
21% 19% 17% 15%
19,67%
14,07% CR PP 11,23%
Courbes de convergence pour les montants suprieurs 6 000 euros
13% 11% 9% 7%
T1 2011 T2 2011 T3 2011 T4 2011 T1 2012 T2 2012 T3 2012
7,77%
21% 19%
19,67%
16,88% 17% 15%
Courbes de convergence pour les montants suprieurs 3 000 euros et infrieurs ou gaux 6 000 euros
CR 14,04% PP
13% 11% 9% 7%
T1 2011 T2 2011 T3 2011 T4 2011 T1 2012 T2 2012
7,77%
T3 2012
21% 19% 17% 15%
19,67%
19,24%
16,40% CR PP
Courbes de convergence pour les montants suprieurs 1 524 euros et infrieurs ou gaux 3 000 euros
13% 11% 9% 7%
T1 2011 T2 2011 T3 2011 T4 2011 T1 2012 T2 2012 T3 2012
7,77%
Sources : Banque de France, analyses Athling
Cette rforme a une double incidence pour les prteurs : Elle les force repositionner les financements pour chaque tranche de montant. Elle impacte lourdement la rentabilit du crdit renouvelable, poussant les prteurs repenser leur modle conomique.
34
Le repositionnement des types de crdit la consommation Pour le crdit renouvelable, les chiffres communiqus par les prteurs montrent un poids nettement plus faible en nombre des nouvelles oprations dont le capital consenti est suprieur 3 000 euros : 22,5 % post-LCC contre 27,5 % en 2010 qui correspond un recul de 18,3 %. Ce dplacement est plus marqu pour les spcialiss (-25,9 %). Dans le mme temps le montant moyen consenti passait de 3 290 euros 2 940 euros soit une diminution de 10,4 %. Lobjectif de cantonner les crdits renouvelables sur des montants plus faibles est largement atteint. Les montants moyens consentis devraient continuer de baisser sous leffet des rgles dites de Ble III qui demandent de prendre en compte, pour les crdits renouvelables, le capital consenti et non plus lencours, freinant ainsi les politiques douvertures sur des montants non utiliss et les politiques de dplafonnement. Dans le mme temps, le prt personnel souvre progressivement sur des tranches de montant plus faibles. Si lon reste sur le primtre identique avant LCC (jusqu 21 500 euros), le poids en nombre des oprations infrieures ou gales 3 000 euros passe de 23,9 % en 2010 25,3 %, soit une augmentation de leur part relative de 5,9 %. Lexamen de loffre commerciale propose par les prteurs confirme cette tendance. Les offres, mme si elles sont peu nombreuses, sont proposes pour des montants allant jusqu 75 000 euros alors quavant le cur de loffre tait compris entre 10 000 et 21 500 euros. Le consommateur bnficie maintenant dune protection accrue pour des montants financs levs. Les prteurs ont aujourdhui trs peu profit de la hausse des taux dusure des prts personnels. En effet, en pratique, au moins ce stade et pour des raisons lies une forte concurrence, la baisse des taux du crdit renouvelable ne sest pas accompagne dune hausse des taux des prts amortissables.
Taux facturs aux clients
17,5%
15,41%
15,0%
15,34%
14,96%
14,09%
12,5%
10,0%
8,43% 7,51%
8,19%
8,18%
8,11% 7,21% 5,68%
7,5%
7,28% 5,57% 7,27% 5,55%
5,0%
5,63%
2,5%
0,0%
2010
2011-1er quadrimestre
2011-2me et 3me quadrimestres
CR
PP
CA
LOA
Sources : tablissements de crdit, analyses Athling (IR = CR : 100 % ; PP : 100% ; CA : 100% ; LOA : 84%)
35
La forte baisse de rentabilit des oprations de crdit renouvelable pour les tablissements de crdit La baisse des taux dusure du crdit renouvelable a non seulement un effet sur la rentabilit de la nouvelle production engrange, mais aussi sur celle du portefeuille de comptes actifs, et notamment ceux dont lencours dpasse 6 000 euros. Elle commence inflchir le taux dintrt moyen des encours qui passe de 15,4 % 14,1 % soit -1,3 point. Il tait de 15,6 % en 2007. Les taux moyens pour le prt personnel et pour le crdit affect restent au mme niveau, soit respectivement de 5,7 % et de 7,2 %. Cette rforme des taux dusure pserait sur le produit net bancaire (PNB) des prteurs hauteur au total de plus dun milliard deuros. Cette baisse de revenus stale sur les exercices 2011 2014. Elle reprsente 74 % des impacts financiers de la LCC, soit le plus gros poste. La question est de savoir si les taux dusure seront stables aprs leur galisation par tranche de montant ou si leur volution la hausse ou la baisse va continuer, et quelles pourraient tre les consquences sur le march du crdit la consommation. Dans la mesure o la part de crdit renouvelable ne cesse de se rduire, son influence sur les taux dusure sera moindre. Ce qui pourrait entretenir le phnomne de baisse des taux dusure qui luimme amplifierait leffet dviction du crdit renouvelable jusqu larrt de la distribution de crdit renouvelable. Ce scnario catastrophe aurait des consquences nfastes tant sur lactivit de la distribution et du commerce que sur les effectifs des tablissements de crdit spcialiss et sur laccs au crdit.
3.3
Objectif n 3 : acclrer le remboursement des crdits renouvelables pour rduire leur cot pour le consommateur
3.3.1 Lamortissement minimum
Art. L. 311-16.- [] Dans ce cas, le contrat de crdit prvoit que chaque chance comprend un remboursement minimal du capital emprunt, qui varie selon le montant total du crdit consenti et dont les modalits sont dfinies par dcret. [] Chaque chance de crdit renouvelable comprend dsormais obligatoirement un amortissement minimum du capital restant d. Ceci garantit un rythme de remboursement de 36 mois au maximum si le crdit a un capital consenti dau plus 3 000 euros, et de 60 mois au-del de ce seuil. Cette mesure sapplique galement aux comptes de crdit renouvelable ouverts avant le 1er mai 2011. La loi a prvu une priode de transition jusquau 1er mai 2014, date laquelle tout le portefeuille devrait avoir t converti pour respecter les dures maximales damortissement. Ce point est abord dans le chapitre 3.6 de ce rapport. Une mesure effet immdiat sur les nouvelles ouvertures de comptes de crdit renouvelable Les premires utilisations de comptes de crdit renouvelable nouvellement ouverts contiennent depuis le 1er mai 2011 une part de capital minimum pour respecter la dure de remboursement maximum. Le premier constat est que les dures moyennes des premires utilisations post-LCC sont en trs nette baisse : 24,7 mois (soit -3,3 mois par rapport 2010) pour des utilisations infrieures ou gales 3 000 euros et 42,1 mois (soit -6,7 mois par rapport 2010) pour des utilisations suprieures 3 000 euros.
Dure moyenne de la premire utilisation de crdit renouvelable

(en mois) Dure moyenne de la premire utilisation Tranches de montant en 2010 Pour des montants infrieurs ou gaux 3.000 euros Les banques Les tablissements de crdit spcialiss Pour des montants suprieurs 3.000 euros Les banques Les tablissements de crdit spcialiss Source : analyses Athling (IR = 36 %) 50,3 47,5 50,9 33,3 +0,6 (+1,5 %) -14,2 (-29,7 %) 34,3 21,5 32,0 17,3 -2,3 (-6,2 %) -4,2 (-19,4 %) post-LCC volution
Ce constat est corrobor par la comparaison entre les simulations ralises dans les mmes conditions pour un financement pivot de 3 000 euros. Nous nous appuierons sur les rsultats de lObservatoire de la LCC que nous avons mis en place au mois de juin 2011. Ces simulations ont t actualises tous les trimestres depuis juillet 2011 partir des tarifications extraites des sites Internet de treize prteurs (hors assurance emprunteur). Nous avions volontairement choisi en 2008 un montant de financement lev afin que les simulations mettent en vidence limpact du mode de dgressivit retenu (tranches dencours, taux de dgressivit indiqu en pourcentage dencours) sur la dure totale de remboursement et sur le cot total des agios. Deux consquences majeures sont observes pour le cas dune utilisation dun crdit renouvelable de 3 000 euros : la dure moyenne de remboursement passe de 78 31 mois. On observe galement un resserrement trs net de la dure de remboursement entre les diffrentes offres : le rapport entre la dure de remboursement la plus longue et la plus courte passe ainsi de 5,7 en 2008 1,6 en juillet 2011 ; pour un mme crdit, le cot moyen pour le consommateur (intrts pays) est divis par 2,5 entre 2008 et 2011. Il reprsentait 1 501 euros en moyenne en 2008 contre 601 euros en moyenne en juillet 2011. Outre le raccourcissement de la dure de remboursement, cette conomie pour le consommateur est aussi le rsultat dune baisse de la tarification : les taux pratiqus passent de 18,8 % en moyenne en 2008 15,4 % en moyenne en juillet 2011 (-18 %). Du fait de la combinaison de ces deux facteurs, la nouvelle production gnrera ipso facto moins de revenus pour les prteurs dans des proportions trs significatives. Si lon ajoute cela le ralentissement de la politique globale de dplafonnement qui vise augmenter le montant de capital consenti (cf. tableau de bord du crdit renouvelable du chapitre 2.2.2), cest la politique globale douverture de comptes de crdit renouvelable qui est remise en cause. Cette mesure a conduit aussi resserrer loffre de crdit renouvelable. Les offres des tablissements spcialiss sont dsormais proches de celles des banques. La droite rouge du graphique ci-dessous qui lissait les cots des offres commerciales tudies en 2008 (du plus faible montant au plus lev) sest fortement aplanie en juillet 2011 (cf. droite rouge ). Le ratio entre le cot maximum et le cot minimum est pass de 3,6 2,6. La droite rouge continue de saplanir sous leffet de la baisse progressive des taux dusure pour le crdit renouvelable.
37
Simulations des agios / dures de remboursement de 3 000 euros pour 13 prteurs (juillet 2011)
200
Cot (euros)
pour
un
financement
3 000
180
Dure (mois)
160
2 500
140 2 000 120
100
1 500
80
60 34 40 23 20 331 0
A (TEG = 11,65%) B (TEG = 10,75%) C (TEG = 7,90%) D (TEG = 11,49%) E (TEG = 14,90%) F (TEG = 16,80%) G (TEG = 16,90%) H (TEG = 17,50%) I (TEG = 17,95%) J (TEG = 19,45%)
2
36 36 26 29 28 29 31 31 32 30
1 000
500
356
366
419
531
613
657
686
718
737
831
K (TEG = 19,52%)
845 0
L (TEG = 16,90%)
Lgende : La droite en pointille rouge relie les cots des offres commerciales tudies en 2008 et la droite rouge ceux des offres commerciales tudies en juillet 2011. Source : analyses Athling
Les utilisations successives sont aussi impactes positivement pour lemprunteur La rforme a aussi un effet positif sur le plan conomique pour les emprunteurs lorsquils effectuent plusieurs utilisations. Des prteurs ont communiqu dans le cadre de ce rapport des rsultats de chroniques dachat en magasin sur la base de deux cas concrets qui leur avaient t soumis : cas 1 : une succession de petits achats (cas de la VPC par exemple). cas 2 : une succession dachats plus importants (cas de la distribution spcialise ou des Grands magasins). Pour pouvoir mesurer leffet des nouvelles rgles de remboursement des crdits renouvelables, les dgressivits prises en compte sont celles pratiques avant et aprs lentre en vigueur de la LCC. Les TAEG utiliss par les prteurs sont volontairement les mmes pour les deux priodes afin de neutraliser leffet taux dans les calculs et de faire ressortir les modifications constates suite aux changements de dgressivit. Dans le premier cas dtude, les consquences sont limites mais relles sur le cot des agios pour lemprunteur. La rduction du cot des agios devrait encore se poursuivre si les taux dusure continuent de baisser pour le crdit renouvelable. Dans le deuxime cas dtude, le gain pour le consommateur est plus significatif tant sur le cot des agios que sur la dure de remboursement. Les dures de remboursement sont nettement plus faibles post-LCC. Ces deux cas dtude montrent bien que cette mesure impacte aussi les utilisations successives des comptes de crdit renouvelable.
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tudes de cas pour des utilisations successives de comptes de crdit renouvelable
Avant LCC Cas tudis Dure Cas 1 : succession de petits achats tablissement 1 : 300 puis, 3 mois plus tard, 150 tablissement 2 : 200 puis, 6 mois plus tard, 200 puis, 2 mois plus tard, 200 Cas 2 : succession dachats plus importants tablissement A : 1 200 puis, 3 mois plus tard, 800 tablissement B : 1 500 puis, 6 mois plus tard, 500 puis, 12 mois plus tard, 500 Sources : tablissements de crdit 66 mois 50 mois 786,71 851,75 21 mois 13 mois 64,82 26,08 Cot
Aprs LCC Dure Cot
21 mois 10 mois
64,82 18,40
38 mois 30 mois
578,48 429,19
Enfin, des observateurs avaient prdit une reconstitution plus rapide du disponible et une utilisation plus importante du crdit renouvelable. Il nen est rien aujourdhui. Lemprunteur recourt au crdit selon son projet et les arbitrages quil peut avoir faire. 3.3.2 Le relev de compte
Art. L. 311-26.- [] sont ajouts deux alinas ainsi rdigs : - lestimation du nombre de mensualits restant dues pour parvenir au remboursement intgral du montant effectivement emprunt, tablie en fonction des conditions de remboursement convenues. Ces informations figurent obligatoirement, en caractres lisibles, sur la premire page du document adress lemprunteur. Lemprunteur est inform chaque mois, dans son relev, de la dure estime que prendra le remboursement de son crdit renouvelable. Les deux alinas ajouts par la LCC sont respects dans lensemble. Sur les seize relevs mensuels tudis, quinze (soit 94 %) indiquent le nombre de mensualits restantes, et quatorze le font sur la premire page du relev de compte. La question de la lisibilit de ces relevs se pose toujours. Ils sont globalement denses du fait du nombre dinformations quil est devenu obligatoire dy faire figurer. Ce document devrait indiquer sa dure de conservation. Le recto de ce document obligatoire devrait tre standardis. Il devrait donner les dates cls venir sur les tudes de solvabilit ou sur les dates danniversaire.
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3.3.3
Linformation annuelle de lemprunteur
Hors champ de cette tude. Art. L. 311-25-1.- Pour les oprations de crdit vises au prsent chapitre, lexclusion de la location-vente et de la location avec option dachat, le prteur est tenu, au moins une fois par an, de porter la connaissance de lemprunteur le montant du capital restant rembourser. Cette information figure, en caractres lisibles, sur la premire page du document adress lemprunteur. Lemprunteur est inform au moins une fois par an du montant du capital restant rembourser, pour tous les crdits la consommation.
3.4
Objectif n 4 : prvoir des scurits pour le consommateur lentre en crdit

3.4.1 Les tudes de solvabilit et la consultation du FICP
Art. L. 311-9.- Avant de conclure le contrat de crdit, le prteur vrifie la solvabilit de lemprunteur partir dun nombre suffisant dinformations, y compris des informations fournies par ce dernier la demande du prteur. Le prteur consulte le fichier prvu larticle L. 333-4, dans les conditions prvues par larrt mentionn larticle L. 333-5. [] Art. L. 311-16.- [] Avant de proposer lemprunteur de reconduire le contrat, le prteur consulte tous les ans le fichier prvu larticle L. 333-4, dans les conditions prvues par larrt mentionn larticle L. 333-5, et, tous les trois ans, il vrifie la solvabilit de lemprunteur dans les conditions fixes larticle L. 311-9. [] Les prteurs ont lobligation : de consulter le fichier FICP qui recense les incidents de remboursement sur les crdits aux particuliers avant daccorder un crdit ; de vrifier la solvabilit de lemprunteur louverture dun crdit et de consulter le FICP tous les ans avant de proposer au client la reconduction du contrat de crdit renouvelable ; de vrifier la solvabilit des emprunteurs dont le crdit renouvelable a trois ans ou plus. Sur le premier point, la rforme du fichier national des incidents de remboursement des crdits aux particuliers (FICP) est entre en vigueur le 1er janvier 2011. Elle a fait lobjet dun bilan tay et de propositions dans le rapport du Comit charg de prfigurer la cration dun registre national des crdits aux particuliers publi en juillet 2011. Un an et demi plus tard, le nombre daccs mensuels semble stre stabilis 80 millions dunits alors quil tait de 10 millions dunits en dcembre 2010. Il faut noter quune part importante du cot global dexploitation du FICP provient du droit daccs exerc par les particuliers mme si le nombre de consultations est sans commune mesure avec celui des prteurs. Ce droit daccs des particuliers sexerce auprs de la Banque de France soit en se prsentant physiquement un guichet soit par courrier. Dans les deux cas, ces demandes sont traites manuellement. Sur le deuxime point, les prteurs ont adapt les processus sur le lieu de vente ou distance, notamment pour tenir compte des nouveaux documents produire (fiche de dialogue). Ces adaptations nont conduit qu de lgres rvisions des rgles doctroi des crdits.
En revanche, ces articles ont conduit au doublement du nombre de fermetures de comptes de crdit renouvelable lors de la reconduction annuelle auxquelles il faut ajouter la fermeture supplmentaire de 90 000 comptes suite ltude triennale de solvabilit. Les prteurs soulignent lincomprhension de leurs clients quand ils sont amens clturer ou suspendre le compte de crdit renouvelable alors que les remboursements soprent sans incident. 3.4.2 La fiche de dialogue
Art. L. 311-10.-Lorsque les oprations de crdit sont conclues sur le lieu de vente ou au moyen dune technique de communication distance, une fiche dinformations distincte de la fiche mentionne larticle L. 311-6 est remise par le prteur ou par lintermdiaire de crdit lemprunteur. Cette fiche, tablie par crit ou sur un autre support durable, comporte notamment les lments relatifs aux ressources et charges de lemprunteur ainsi que, le cas chant, aux prts en cours contracts par ce dernier. Ladite fiche est signe ou son contenu confirm par voie lectronique par lemprunteur et contribue lvaluation de sa solvabilit par le prteur. Les informations figurant dans la fiche doivent faire lobjet dune dclaration certifiant sur lhonneur leur exactitude. [] La fiche de dialogue et dinformation doit tre remplie 4 mains par le vendeur et le consommateur-emprunteur. Elle comprend des informations relatives lendettement et aux revenus qui aideront le prteur apprcier la solvabilit de lemprunteur. Elle est remise obligatoirement lemprunteur pour tout crdit sur le lieu de vente ou distance. Elle est prvue pour approfondir les tudes de solvabilit et pour rduire terme le risque de surendettement. Notons que des prteurs comme Cetelem disposaient dj dune fiche de ce type. Lensemble des lments imposs par larticle L. 311-10 sont respects par les tablissements de crdits. Ces fiches de dialogue sont nominatives et signes par lemprunteur qui dclare sur lhonneur la vracit des informations transmises. Les ressources et les charges demandes sont mensuelles ou annuelles. Le nombre de pages de la fiche de dialogue varie entre 1 et 4. Elle a plusieurs appellations. Si le terme de Fiche de dialogue est le plus usit par les tablissements (9 citations sur 20 tablissements de crdit tudis), dautres appellations existent : Fiche dinformations , Fiche budgtaire , Point Budget , Fiche de renseignements , Grille de renseignements ou encore Questionnaire de solvabilit . Un travail dharmonisation des expressions utilises pourrait tre men par ou avec les prteurs pour faciliter la comprhension pour les emprunteurs. La loi nimpose aucun formalisme particulier pour la fiche de dialogue alors que, par exemple, pour la fiche dinformation pr-contractuelle europenne normalise (FIPEN), le dcret n 2011-136 du 1er fvrier 2011 proposait un modle type joint en annexe. De fait, il y a peu de similitudes de prsentation et dhomognit dans les termes employs dune fiche de dialogue lautre. Le mode de collecte des informations, cest--dire par une dclaration certifiant sur lhonneur leur exactitude, est remis en cause par des prteurs, des distributeurs et par des associations de consommateurs ou des organismes vocation sociale. La question de lexactitude des informations sur lesquelles se basent ltude de solvabilit se pose, ainsi que la responsabilit des parties en cas de dfaillance de lemprunteur. De plus, des associations ont indiqu que des consommateurs leur avaient signal que cette fiche ne leur avait pas t remise. Peut-tre faudrait-il que les tablissements de crdit conservent un exemplaire sign de ce document titre de preuve ?
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3.4.3
Les justificatifs pour les crdits plus de 3 000 euros
Art. L. 311-10.- [] Si le montant du crdit accord est suprieur un seuil dfini par dcret, la fiche doit tre corrobore par des pices justificatives dont la liste est dfinie par dcret. Le dcret n 2010-1462 du 30 novembre 2010 fixe 3 000 euros le seuil du montant du crdit accord (article D. 311-10-2 du Code de la consommation). La liste des pices justificatives figure dans le dcret n 2010-1461 (article D. 311-10-3 du Code de la consommation) publi le mme jour que le dcret prcdent. Ces pices justificatives sont au nombre de trois : tout justificatif du domicile de lemprunteur, et tout justificatif du revenu de lemprunteur, et tout justificatif de lidentit de lemprunteur. Il est rappel quelles doivent tre jour au moment de ltablissement de la fiche de dialogue. Ces dispositions ne concernent que les cas o les oprations de crdit sont conclues sur les lieux de vente ou au moyen dune technique de communication distance. Cette mesure fait partie des garde-fous contre les difficults dendettement. Son impact en termes defficacit doit sapprcier dans le temps au regard des niveaux dincidents constats pour les crdits nouvellement contracts. Nous avons list les pices justificatives demandes sur le lieu de vente sans aller jusqu la souscription du crdit. Elles varient dune enseigne lautre et selon le montant du crdit. Les pices justificatives les plus souvent demandes sont les suivantes : pice didentit, relev didentit bancaire (RIB), justificatif de domicile, chque annul, fiche(s) de paie, avis dimposition, carte bancaire, contrat de travail, extrait de compte bancaire. La pice didentit ainsi que le relev didentit bancaire sont demands systmatiquement. Pour des crdits dont le montant est infrieur 1 500 euros, un justificatif de domicile (68,2 % des cas) ou un chque annul (54,5 % des cas) sont les plus souvent demands. Pour des montants suprieurs 1 500 euros, la frquence de demande de ces documents augmente. Par exemple, le justificatif de domicile passe de 68,2 % 73,3 %, le chque annul de 54,5 % 59,1 % et la fiche de paie de 40,9 % 59,1 %.
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3.4.4
La formation des personnels dlivrant la fiche de dialogue
Art. L. 311-8.- [] Les personnes charges de fournir lemprunteur les explications sur le crdit propos et de recueillir les informations ncessaires ltablissement de la fiche prvue larticle L. 311-10 sont formes la distribution du crdit la consommation et la prvention du surendettement. Lemployeur de ces personnes tient disposition, des fins de contrle, lattestation de formation mentionne larticle L. 6353-1 du codedu travail tablie par un des prteurs dont les crdits sont proposs sur le lieu de vente ou par un organisme de formation enregistr. Un dcret dfinit les exigences minimales auxquelles doit rpondre cette formation. Les personnels dlivrant la fiche de dialogue sont obligatoirement forms. Cette mesure est applicable depuis le 1er juillet 2012. Les prteurs dclarent avoir form prs de 75 000 collaborateurs internes. La plupart du temps, les formations se sont droules laide de techniques de tl-formation appeles aussi e-learning. Environ 110 000 collaborateurs des enseignes partenaires ont aussi t forms dans des conditions similaires.
Formation des vendeurs
Populations formes Collaborateurs internes des tablissements de crdit Nombre de collaborateurs Dure moyenne de la formation (heures) Collaborateurs des enseignes partenaires (lieu de vente, distance) Nombre de collaborateurs Dure moyenne de la formation (heures) TOTAL Nombre de collaborateurs Dure moyenne de la formation (heures)
Banques
Spcialiss
Total
Rpondants
74 681 2,4
9 213 2,7
83 894 2,7
22/23 17/23
109 278 3,6
109 278 3,6
18/23 14/23
74 681 2,4
118 491 3,5
193 172 3,2
Source : analyses Athling (IR compris entre 50 % et 92 % selon les items)
Des reprsentants du personnel considrent que, si des actions de formation ont bien t engages par les tablissements de crdit, elles sapparentent plus des runions dinformation. Les dbats sur la qualit de la formation se portent plus sur la formation reue par les personnels des enseignes du commerce et de la distribution. Lutilisation frquente du terme de vendeur est souvent lorigine de cette situation. En effet, le vendeur (en rayon) est souvent inclus, par les associations de consommateurs ou par les parlementaires, dans le personnel former, alors quen pratique il nest pas toujours concern. Dans le cas de magasins qui disposent de personnels ddis pour contractualiser un crdit et distincts des vendeurs, ces derniers ne sont pas soumis cette disposition et ne doivent pas tre obligatoirement forms. Notons que des contrles ont eu lieu alors que le dcret dfinissant les modalits dapplication de la formation ntait pas encore en vigueur.
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3.5
Objectif n 5 : renforcer la protection des consommateurs

3.5.1 Le relvement de 21 500 75 000 euros
Art. L. 311-3.- Sont exclus du champ dapplication du prsent chapitre : [] 2 Les oprations dont le montant total du crdit est infrieur 200 ou suprieur 75 000 , lexception de celles, mentionnes larticle L. 313-15, ayant pour objet le regroupement de crdits ; [] Le montant des prts en dessous duquel les rgles de protection du Code de la consommation en faveur des consommateurs-emprunteurs sappliquent a t relev de 21 500 75 000 euros. Les crdits dun montant suprieur 21 500 euros reprsentent en nombre 7,5 % des oprations de crdit ralises sous forme de prt personnel, et 2,2 % de celles ralises sous forme de crdit affect. Ces taux taient moins levs en 2010 o ils taient respectivement de 2,4 % et 1,7 %. 3.5.2 Lallongement de 7 14 jours des dlais de rtractation
Hors champ de cette tude. Art. L. 311-12.- Lemprunteur peut se rtracter sans motifs dans un dlai de quatorze jours calendaires rvolus compter du jour de lacceptation de loffre de contrat de crdit comprenant les informations prvues larticle L. 311-18. Afin de permettre lexercice de ce droit de rtractation, un formulaire dtachable est joint son exemplaire du contrat de crdit. Lexercice par lemprunteur de son droit de rtractation ne peut donner lieu enregistrement sur un fichier. [] 3.5.3 Lencadr sur les offres de contrat de crdit
Art. L. 311-18.- Le contrat de crdit est tabli par crit ou sur un autre support durable. Il constitue un document distinct de tout support ou document publicitaire, ainsi que de la fiche mentionne larticle L. 311-6. Un encadr, insr au dbut du contrat, informe lemprunteur des caractristiques essentielles du crdit. Un dcret en Conseil dtat fixe la liste des informations figurant dans le contrat et dans lencadr mentionn au premier alina du prsent article. Le lgislateur a souhait que les contrats de crdit commencent par un encadr court qui reprenne les caractristiques du crdit. Cet encadr est plus dense pour les contrats de crdit renouvelable comme le montre le tableau ci-dessous. On ne peut pas parler dencadr court. Ces encadrs figurent sur la premire page des contrats, voire dbordent sur une deuxime page. Ils manquent dhomognit au niveau des termes employs dun prteur lautre. Ces encadrs gagneraient en lisibilit pour le consommateur-emprunteur si la profession utilisait les mmes termes et pouvait sentendre sur le contenu des rubriques telles que celles figurant sur lexemple reprsentatif (cas du crdit renouvelable).
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Encadr des contrats de crdit

(en nombre de signes) Items Nombre de signes minimum Nombre de signes maximum Moyenne de lchantillon Source : analyses Athling (IR = 98 %) Prt personnel 578 1 938 1 063 Crdit affect 1 251 3 841 1 997 Crdit renouvelable 1 918 4 410 3 018
3.5.4
Le renforcement des sanctions
Hors champ de cette tude. 3.5.5 La rduction de 3 2 ans du dlai dinactivit
Art. L. 311-16.- 6 la premire phrase du cinquime alina, les mots : pendant trois annes conscutives sont remplacs par les mots : lors de la deuxime anne et le mot : troisime est remplac par le mot : deuxime ; Le dlai au bout duquel un prteur doit proposer lemprunteur de fermer son crdit renouvelable sil est inactif passe de 3 2 ans. Lemprunteur doit se manifester pour ne pas voir son compte se clturer automatiquement comme limpose la loi. Cette mesure est lorigine de 60 % des fermetures de compte de crdit renouvelable post-LCC. lchelle de notre chantillon, elle est lorigine de la fermeture de 1,6 million de comptes supplmentaires par rapport 2010, portant le nombre de comptes de crdit renouvelable ferms pour cause dinactivit 4 millions sur un total de 7 millions dunits. Ce chiffre est considrable. 3.5.6 Le rle de lAutorit de contrle prudentiel (ACP)
Hors champ de cette tude. Dans le cadre de sa mission de protection des consommateurs de services financiers, lAutorit de contrle prudentiel (ACP) est dsormais comptente pour contrler la commercialisation des crdits et pour sanctionner le non respect des rgles en vigueur.
3.6
Objectif n 6 : rduire la dure de remboursement des crdits renouvelables ouverts avant le 1er mai 2011
Extrait de larticle 61 de la loi N2010-737 du 1er juillet 2010 portant rforme du crdit la consommation. II. - Un dcret en Conseil dtat fixe les conditions dans lesquelles sont applicables progressivement aux contrats de crdit renouvelables en cours la date dentre en vigueur de la prsente loi les rgles prvues aux sections 4 7 du chapitre Ier du titre Ier du livre III du codede la consommation dans leur rdaction issue de la prsente loi. La LCC a introduit la notion de dure maximale de remboursement pour les crdits renouvelables (cf. chapitre 3.3.1). La rduction de la dure de remboursement entrane mcaniquement une hausse des mensualits payes par le client. Le dcret du Conseil dtat
n 2011-457 du 26 avril 2011 prvoit deux traitements diffrencis en fonction de limpact de la hausse de mensualit et de la rponse de lemprunteur au courrier quil recevra pour faire connatre sa rponse : hausses infrieures 10 % ou de moins de 20 euros, ou hausses suprieures 10 % et de plus de 20 euros. Cette nouvelle disposition sapplique aussi aux comptes de crdit renouvelable en cours ouverts avant le 1er mai 2011. La quasi intgralit des tablissements rpondants auront termin cette opration de mise en conformit des portefeuilles de comptes de crdit renouvelable dici la fin de lanne 2012 : 30 % des comptes de crdit renouvelables (soit 12 millions de comptes) sont touchs par une augmentation de la mensualit infrieure 10 % ou 20 euros. Sur cette base, 6 comptes de crdit renouvelable sur 10 ont fait lobjet dune augmentation de la mensualit fin avril 2012, et 2,5 % de ces comptes (soit 300 000 comptes) ont t rsilis par les emprunteurs. 1,4 % des comptes (soit environ 600 000 comptes) sont touchs par une augmentation de la mensualit suprieure 10 % et 20 euros. In fine, 200 000 comptes de crdit renouvelable ont une mensualit en hausse dans ces proportions. Il est prcis dans des supports de prsentation de la LCC quen cas de refus par le consommateur de la proposition daugmentation de la mensualit, le crdit renouvelable est transform en crdit classique. Cela laisse penser quil y a une modification de la nature juridique du contrat.
3.7
Autres dispositions tudies

3.7.1 Lexemple reprsentatif
Art. L. 311-4.- Toute publicit, quel quen soit le support, qui porte sur lune des oprations vises larticle L. 311-2 et indique un taux dintrt ou des informations chiffres lies au cot du crdit mentionne de faon claire, prcise et visible les informations suivantes laide dun exemple reprsentatif []. Plus spcifiquement pour le crdit renouvelable : Art. D. 311-1-I. Pour les crdits mentionns larticle L. 311-16, les informations sur le cot du crdit qui doivent tre indiques dans les publicits en application de larticle L. 311-4 doivent tre fournies laide dun exemple reprsentatif rpondant aux caractristiques suivantes : 1 un montant de 500 euros, 2 un montant de 1 000 euros, 3 un montant de 3 000 euros. Sur la base des dpliants rcuprs dans les magasins, lexemple reprsentatif le plus utilis pour un crdit renouvelable est celui pour un montant de 500 euros (88 % des cas). Vient ensuite celui pour un montant de 1 000 euros. Lexemple reprsentatif pour un montant de 3 000 euros nest pas mis en avant par les enseignes. Dautres montants sont aussi indiqus : 75 euros, 100 euros ou 200 euros. Pour le crdit affect, les montants des exemples reprsentatifs varient entre 600 et 17 000 euros.
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Des questions ont t souleves au cours des entretiens mens pour cette tude sur lobjectif poursuivi au travers de lexemple reprsentatif et sur les montants retenir pour le crdit affect et pour le prt personnel. 3.7.2 Le pack contractuel
20
Une inflation attendue du contenu du pack contractuel Les packs contractuels de 15 tablissements de crdit ont t analyss. Il y a une trs nette augmentation du nombre de pages des contrats de crdit souscrits aprs le 1er mai 2011. Le nombre de pages total est pass en moyenne de 21 33 pages (+54 %), et le nombre de signes de 131 000 162 000 signes (+24 %). titre de comparaison, le nombre de signes dun Que sais-je ? est de lordre de 150 000, et celui de la LCC (n 2010-737) de 156 000. Un contrat de crdit immobilier contient moins de 200 000 signes. Le nombre dendroits sur le pack contractuel o lemprunteur doit apposer sa signature est en moyenne de 18. Cette inflation du nombre de pages dun contrat de crdit la consommation est due la rcriture complte des contrats pour tenir compte des nouvelles dispositions et de lajout de nouveaux documents comme la fiche dinformation pr-contractuelle europenne normalise (FIPEN) ou la fiche de dialogue pour les crdits souscrits sur le lieu de vente ou distance. En rcrivant totalement les contrats de crdit, les juristes ont densifi le contenu de certaines clauses pour protger les intrts de ltablissement de crdit. Des travaux sont en cours chez des prteurs pour allger ces contrats ou pour les rendre accessibles sur des formats autres que le papier afin de fluidifier le processus de contractualisation (par exemple lutilisation de tablettes tactiles chez les enseignes partenaires de Franfinance). Un nouveau document obligatoire : la fiche dinformation pr-contractuelle europenne normalise (FIPEN) La FIPEN est une fiche dinformation qui doit tre remise lemprunteur avant la conclusion dun contrat de crdit la consommation. Il sagit dune obligation lie la transposition de la directive europenne sur les contrats de crdit aux consommateurs. Le dcret n 2011-136 du 1er fvrier 2011 relatif linformation prcontractuelle et aux conditions contractuelles en matire de crdit la consommation propose dans ses annexes un modle type de FIPEN. Les tablissements de crdit ont largement repris ce modle type, ce qui rend la comparaison plus aise dun tablissement lautre pour lemprunteur. Sur la forme, le modle type propos dans les annexes du dcret cit ci-dessus est dcompos en cinq parties distinctes, savoir : (1) lidentit et les coordonnes du prteur/de lintermdiaire de crdit, (2) la description des principales caractristiques du crdit, (3) le cot du crdit, (4) les autres aspects juridiques importants, (5) le cas chant, les informations complmentaires en cas de vente distance de services financiers au sens de larticle L.121-20-8 du Code de la consommation. Dans leur ensemble, les tablissements de crdit respectent les informations qui doivent figurer obligatoirement sur la FIPEN.
20
Par pack contractuel , nous entendons lensemble de documents contractuels remis lemprunteur conformment aux nouvelles dispositions de la LCC.
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Cependant, pour le crdit renouvelable, le point 5 de la section 2 du dcret n 2011-136 nonce que linformation prcontractuelle doit comprendre le montant, le nombre et la priodicit des chances que lemprunteur doit verser et, le cas chant, lordre dans lequel les chances seront affectes aux diffrents soldes dus fixs des taux dbiteurs diffrents aux fins de remboursement . Ces informations sont clairement visibles dans 11 cas sur 13. Des tablissements bancaires renvoient vers loffre de contrat de crdit ou indiquent encore que ces informations dpendent de lutilisation qui sera faite par le client du compte de crdit renouvelable.
Comparaison des fiches dinformation pr-contractuelle europenne normalise
Type de crdit tudies Prt personnel Crdit renouvelable Crdit affect Location avec option dachat TOTAL Sources : tablissements de crdit, analyses Athling 18 13 8 3 42
Nombre de FIPEN nominatives 5 1 4 1 11 signes par lemprunteur 4 1 3 1 9
Nombre de pages min 2 3 1 1 max 4 5 4 2 -
Rappelons que cette fiche a t cre afin que le consommateur puisse comparer les offres europennes et effectuer son choix en connaissance de cause et quelle doit tre remise en temps utile et avant que le consommateur ne soit li par son contrat . Cet objectif de comparaison doffres europennes ne sapplique que trs marginalement, voire pas du tout ce jour. Elle aurait une utilit ventuellement sur le lieu de vente ou distance dans le cas dachats de biens ou de prestations de services particuliers partir de 1 000 euros. Mais la comparaison dun crdit renouvelable avec un crdit affect ne peut pas se limiter la premire utilisation. Il faudrait pour cela prvoir prendre en compte la chronique de dpense dun client dans une mme enseigne. Par ailleurs, il semble que cette fiche soit imprime concomitamment avec loffre de contrat de crdit. Des travaux informatiques sont en cours afin que son impression soit individualise . 3.7.3 La dure des entretiens commerciaux
En ajoutant des documents remplir avec le consommateur-emprunteur, la LCC a alourdi les processus de traitement et allong de fait la dure des entretiens commerciaux sur tous les canaux dentre en relation. Les entretiens dans les concessions automobiles sont les plus pnaliss en temps additionnel (+14 minutes). Ceux raliss sur le lieu de vente le sont en proportion et in fine en productivit. Ce sont les magasins qui connaissent laugmentation de la dure des entretiens la plus importante (+65 %). La dure moyenne des entretiens commerciaux en magasin tait la plus courte avant la LCC. Elle passe de 17 28 minutes. Limpact est limit pour lentretien commercial par tlphone du fait des travaux de refonte des processus et des scripts commerciaux.
48
Dures des entretiens commerciaux

(en minutes) Canal dentre en contact Agence bancaire (9 rpondants) Tlphone (11 rpondants) Magasin (5 rpondants) Concession automobile (5 rpondants) Source : analyses Athling Avant LCC 33,8 19,9 17,0 36,3 Aprs LCC 39,4 23,0 28,0 50,0 Evolution +5,6 (+16,6 %) +3,1 (+15,6 %) +11,0 (+64,7 %) +13,7(+37,9 %)
3.7.4
La confidentialit des changes
Art. L. 311-8.- [] Lorsque le crdit est propos sur un lieu de vente, le prteur veille ce que lemprunteur reoive ces explications de manire complte et approprie sur le lieu mme de la vente, dans des conditions garantissant la confidentialit des changes. [] La notion de confidentialit des changes est relative et subjective. Nous avons considr quil devait y avoir un espace ad hoc ferm. Il ne sagit bien entendu pas dune obligation au sens de la loi, mais dune interprtation de notre part. Sur les 23 enseignes visites, une enseigne sur deux dispose dune telle configuration. Des critres devraient tre prciss pour dfinir ce que sont des conditions garantissant la confidentialit des changes. Il faudra tenir compte de la surface des lieux de vente. 3.7.5 Le remboursement anticip
Art. L. 311-22.- [] Dans les autres cas, lorsque le montant du remboursement anticip est suprieur un seuil fix par dcret, le prteur peut exiger une indemnit qui ne peut dpasser 1 % du montant du crdit faisant lobjet du remboursement anticip si le dlai entre le remboursement anticip et la date de fin du contrat de crdit est suprieur un an. Si le dlai ne dpasse pas un an, lindemnit ne peut pas dpasser 0,5 % du montant du crdit faisant lobjet dun remboursement anticip. En aucun cas lindemnit ventuelle ne peut dpasser le montant des intrts que lemprunteur aurait pays durant la priode comprise entre le remboursement anticip et la date de fin du contrat de crdit convenue initialement. [] Les prteurs interrogs sur cette mesure nous ont indiqu ne pas avoir modifi leur politique en matire de tarification dindemnit de remboursement anticip aprs le 1er mai 2011.
3.8
Un bilan conomique et social

3.8.1 Les impacts financiers
Les tablissements de crdit ont t interrogs sur les impacts financiers sur leur compte de rsultat de la LCC sur une priode couvrant les exercices 2011 2014. Selon leurs estimations, la LCC amputerait de 1,5 milliard deuros leur produit net bancaire (PNB) sur cette priode. Nous navons pas tenu compte de limpact de la rduction de la dure des plans de rtablissement personnel de 10 8 ans, ni de la mesure qui suspend les rglements lors dun dpt de dossier de surendettement.
49
74 % de ce montant sont dus la rforme des taux dusure, 15 % la rduction de la dure de remboursement des comptes de crdit renouvelable et 9 % la mise en place de loption comptant par dfaut. Les deux premiers postes devraient bnficier aux consommateursemprunteurs puisquils correspondent une diminution des montants dagios perus par les prteurs. Les banques sont comparativement peu impactes (moins de 3 % du montant total) alors que les tablissements spcialiss, qui ont bti leur modle conomique sur le crdit renouvelable, supporteraient la quasi-entiret de cette baisse de PNB. Pour mmoire, le PNB des tablissements de crdit serait de lordre de 6,5 milliards deuros en 2011. 3.8.2 Lemploi dans les tablissements de crdit spcialiss
La mise en place de la LCC sest opre dans un contexte conomique dgrad et avec en ligne de mire Ble III. Ces facteurs ont conduit des tablissements de crdit spcialiss (LaSer Cofinoga, Crdit Agricole Consumer Finance, BNP Paribas Personal Finance) supprimer des postes ou reclasser des personnels. Il est probable, si la production de crdit et la rentabilit de cette activit continuent de baisser, que dautres suppressions de poste ou reclassements soient annoncs. Selon nos estimations et sur la base des dclarations des tablissements de crdit spcialiss, les effectifs en France seraient de lordre de 22 000 collaborateurs. Des distributeurs ont aussi li la baisse de leur activit lentre en vigueur de la LCC. Des suppressions de poste sont envisages.
3.9
Le rcapitulatif des zones grises
Ce chapitre reprend toutes les zones grises identifies dans le rapport. Par zones grises , nous entendons des mesures dont les conditions dapplication devraient tre prciss aujourdhui afin dviter les interprtations diffrentes dun prteur lautre ou des incomprhensions entre les prteurs et les reprsentants des clientles de particuliers. Elles sont regroupes en 2 catgories : (i) celles qui ncessitent une clarification et (ii) celles qui ncessitent une harmonisation. Ces zones grises pourraient tre leves partir dun travail de concertation entre toutes les parties prenantes, dans le cadre du Comit consultatif du secteur financier. Cela permettrait damliorer dans des dlais trs courts lapplication de la LCC et les pratiques des prteurs, et ce dans lintrt des consommateurs-emprunteurs. (i) Les zones grises clarifier Les frais ngligeables (p.24) Larticle 311-3 dfinit les oprations de crdit nentrant pas dans le champ de la LCC. Il est question dans lalina f) des contrats de crdit sans intrt et sans autres frais et aux contrats de crdit en vertu desquels le crdit doit tre rembours dans un dlai ne dpassant pas trois mois, et pour lesquels ne sont requis que des frais ngligeables. La notion de frais ngligeables devrait tre prcise afin que tous les prteurs aient la mme dfinition et quil ny ait pas dambigut sur le rgime juridique dans lequel entrent les oprations de crdit de trs petits montants. Les formules N fois et les oprations de crdit hors LCC (p.25) Les formules N fois ou les oprations de crdit hors LCC se dveloppent comme nous
lavons not prcdemment. La nature juridique des offres proposes sur les dpliants disponibles napparat pas clairement. titre dexemple, pour les crdits sans frais ou appels crdits gratuits , il peut sagir soit dune utilisation spciale loge dans un crdit renouvelable, soit dun crdit affect, soit encore dune simple opration de crdit qui nentre pas dans le champ dapplication de la LCC. Les formules N fois gratuites loges dans un crdit renouvelable peuvent aussi entretenir une certaine confusion pour le consommateur. Ce dernier peut avoir le sentiment quil a contract un crdit classique (prt personnel, crdit affect) alors qu la fin du remboursement de ce crdit celui-ci est toujours actif puisquil a ouvert en fait un crdit renouvelable. Toute nouvelle utilisation se fera des conditions tarifaires souvent diffrentes de celles de la premire utilisation et non gratuites . Le terme de gratuit peut laisser penser que toute utilisation se fera taux zro alors que seule la premire utilisation en bnficie. Nous avons aussi not que le terme facilit de paiement est souvent utilis. Derrire ce service financier, il y a gnralement une opration de crdit. Sa nature juridique devrait tre clairement crite ou mentionne parce que le consommateur peut ne pas avoir limpression de contracter un crdit. De manire plus gnrale, les natures juridiques des oprations de crdit devraient apparatre clairement sur les supports destination des clients. Les cartes de fidlit et les cartes de crdit (p.30) Des propositions de mesures complmentaires de la LCC sur les cartes de fidlit ont t mises par des parlementaires ou des associations de consommateurs. Nous avions soulign dans le chapitre 3.1.1 que le terme fidlit nest pas utilis dans la LCC. Il est question davantages commerciaux et promotionnels. Ce terme est en revanche employ dans les supports de prsentation du contenu de la loi, dans les dbats parlementaires ou dans des enqutes rcentes ralises dbut 2012 par des associations de consommateurs. Il peut donc recouvrir des ralits diffrentes. Ensuite, en se focalisant sur les cartes en tant que support matriel , les rflexions actuelles ne prennent pas en compte le phnomne de dmatrialisation en cours via larrive dapplications smartphones ad hoc. Les nouvelles mesures auraient un impact limit, voire seraient inoprantes dans le temps. Avant de trancher sur telle ou telle nouvelle disposition pour complter ou renforcer la LCC, il serait utile de dfinir les notions utilises et de donner une situation objective de ce march en termes quantitatifs et qualitatifs. Cela permettrait ensuite de mettre en vidence les points qui pourraient ncessiter un renforcement (ou non) de la protection du consommateur et les dispositifs les plus appropris pour y contribuer. Loffre alternative 1 000 euros (p.32) Le texte de loi prcise le consommateur doit disposer de la possibilit de conclure un contrat de crdit amortissable pour un montant suprieur 1 000 euros sur le lieu de vente. Les associations de consommateurs considrent quil sagit dune obligation de proposer cette offre alternative. La question est la mme sur Internet. Dans quel contexte, cet article de loi sapplique-t-il ou ne sapplique-t-il pas ? sur les webmarchands ? sur les sites Internet des tablissements de crdit qui demandent la nature du projet financer ? Une lecture commune du texte de loi et des engagements concrets des prteurs pourraient
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rpondre aux demandes des associations de consommateurs trs rapidement. (ii) Les zones grises harmoniser Cette partie concerne essentiellement les documents transmis au consommateur-emprunteur. Le relev de compte de crdit renouvelable (p.38) Lors des entretiens avec des reprsentants des clientles de particuliers, il est ressorti que linformation rgulire de lemprunteur sur sa situation et, donc la matrise de son endettement, pourraient tre amliores : si des informations complmentaires taient portes sa connaissance comme les dates cls venir sur les tudes de solvabilit ou sur les dates danniversaire ou la dure de conservation du document. si le recto de ce document obligatoire tait harmonis.
La fiche de dialogue (p.40) Nous avons relev que cette fiche avait des appellations diffrentes dun tablissement de crdit lautre. Pourquoi ne pas la nommer Fiche de dialogue ? Le mme terme serait utilis par tous les prteurs, ce qui serait bnfique pour le consommateur. La loi nimpose aucun formalisme particulier pour la fiche de dialogue alors que, par exemple, pour la FIPEN, le dcret n 2011-136 proposait un modle type joint en annexe du dcret. De fait, il y a peu dhomognit ou de similitudes de prsentation dans les termes employs dune fiche de dialogue lautre. Des travaux dharmonisation pourraient tre mens au niveau de la Place pour dfinir un modle type pour cette fiche. Enfin, la question de la conservation de cette fiche par le prteur pourrait aussi tre aborde. Cela rsoudrait les cas de perte ou de vol de cette fiche par le consommateur ou les cas de litige o le consommateur signale une faute du prteur du fait de la nonproduction de cette fiche. La formation des vendeurs (p.42) Lutilisation rgulire du terme vendeur est souvent lorigine des dbats sur la porte de la mesure qui rend obligatoire la formation des personnels qui remplissent la fiche de dialogue. Ce terme englobe deux catgories dacteurs diffrents : le vendeur (en rayon) et le conseiller financier dans le magasin. Le premier est souvent point du doigt par les associations de consommateurs ou par les parlementaires du fait dune connaissance rduite de la LCC alors quil nentre pas dans le champ dapplication des formations prvues larticle L. 311-8 du Code de la consommation. Un terme diffrent de vendeur devrait tre employ pour la seconde catgorie dacteurs sur le lieu de vente. Les encadrs (p.43) Les encadrs spcifis larticle L. 311-18 manquent dhomognit au niveau des termes employs dun prteur lautre. Ils gagneraient en lisibilit pour le consommateuremprunteur si la profession utilisait les mmes termes et pouvait sentendre sur le contenu des rubriques telles que celles sur lexemple reprsentatif (cas du crdit renouvelable). Lexemple reprsentatif (p.45) Des questions ont t souleves sur lobjectif poursuivi au travers de lexemple reprsentatif et sur les montants retenir pour le crdit affect et pour le prt personnel.
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Les parties prenantes pourraient faire des propositions dexemples reprsentatifs qui soient ralistes avec la politique de distribution (i.e. mettre en avant des offres et des tarifications qui soient le cur de cible et non une offre marginale) ou qui permettraient de comparer les offres financires sur une mme base dun prteur lautre. Dautres rflexions pourraient tre menes sur la rduction du nombre de pages du pack contractuel et sur les modalits dinformation des consommateurs-emprunteurs des principales dispositions de la LCC.
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Conclusion
La loi portant rforme du crdit la consommation tait ncessaire et est considre comme trs structurante par les acteurs rencontrs. Elle est le rsultat dun long processus de concertation entre toutes les parties prenantes, savoir les associations de consommateurs, les parlementaires, les entreprises de la distribution et du commerce et les tablissements de crdit. Son entre en vigueur sest tale entre le 1er septembre 2010 et le 1er mai 2011 21. Les textes dapplication ont t produits au fil de leau dans cette priode, laissant souvent peu de temps aux tablissements de crdit pour les mettre en uvre. Deux mesures importantes bnficient de conditions dapplication progressives. Il sagit de la rforme des taux dusure et de la mise en conformit du portefeuille de crdits renouvelables ouverts avant le 1er mai 2011 pour tenir compte des nouvelles dures maximales damortissement. Les priodes de transition fixes par le lgislateur sont respectivement de deux et trois ans. La LCC est intervenue dans un contexte conomique de crise o les perspectives de rebond sont incertaines. Ce qui explique pour partie la baisse dactivit sur le march du crdit la consommation. Leffet de la LCC un an aprs son entre en vigueur est visible et quantifiable, notamment sur le crdit renouvelable et sur les pratiques commerciales des tablissements de crdit spcialiss (ex. entretiens, contrats). Les impacts financiers sur leurs comptes de rsultat sont aussi consquents. Il est en revanche trop tt pour apprcier leffet de mesures concernant le renforcement des tudes de solvabilit ou la formation des personnels qui remplissent la fiche de dialogue. Enfin, il reste ce stade des points sujets interprtation ou des questions qui pourraient tre traits rapidement par les parties prenantes pour amliorer lapplication de la LCC. Les conditions dapplication de loffre alternative de 1 000 euros, lhomognisation des nouveaux documents produire ou des exemples reprsentatifs rentrent dans ce cas de figure. La remise sa place progressive du crdit renouvelable Cette catgorie de crdit la consommation tait particulirement cible lors de llaboration de la LCC pour en limiter les excs. Cest lensemble du modle conomique qui est remis en cause du fait de lampleur de la loi Lagarde. En lespace de 18 mois, le nombre de comptes de crdit renouvelable actifs a diminu de 16,5 %, soit une baisse de 3,3 millions dunits. Les ouvertures de comptes de crdit renouvelable ne suffisent pas compenser les fermetures. Sur cette priode, 1,5 million de fermetures supplmentaires de comptes de crdit renouvelable sont imputables la rduction de 3 2 ans du dlai au bout duquel le prteur doit proposer lemprunteur de fermer son compte de crdit renouvelable sil est inactif.
21
Voire le 1 octobre 2012 si lon tient compte des dispositions sur les regroupements de crdits.
er
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Le nombre de transactions crdit est en trs fort recul. Il reprsentait 22 % de lensemble des transactions en 2007, et est pass de 9,4 % en 2010 6,3 % post-LCC (-33 %). La mise en uvre de loption paiement comptant par dfaut pour les cartes de fidlit a permis aux consommateurs-emprunteurs de ne pas rentrer dans le crdit leur insu. La conjugaison de la mesure sur la dure de remboursement maximale et de la rforme des taux dusure fait porter de nouvelles contraintes sur le crdit renouvelable pour les prteurs, mais au bnfice (financier) de lemprunteur. Le cot des agios baisse de manire significative pour une premire utilisation ou pour des utilisations successives. Des pratiques qui voluent Les contrats ont t entirement rcrits par les prteurs. Le pack contractuel sest alourdi. Il passe de 21 pages 33 pages. Outre lajout darticles pour tenir compte des nouvelles dispositions de la LCC, il doit intgrer dornavant la fiche dinformation prcontractuelle europenne normalise (FIPEN) et, pour les lieux de vente ou distance, la fiche de dialogue. Le processus dacceptation a aussi t revu pour tenir compte de ces nouveaux documents, mais aussi des volutions demandes sur les tudes de solvabilit. Par voie de consquence, la dure des entretiens commerciaux sest allonge en moyenne dune dizaine de minutes. Les magasins sont les plus impacts avec une dure dentretien commercial qui a augment de 65 %. Enfin, le repositionnement souhait du crdit renouvelable et du prt personnel est en cours. La convergence progressive des taux dusure fait son effet. Les offres commerciales de crdit renouvelable ont tendance se resserrer et se concentrer sur des montants infrieurs ou gaux 3 000 euros. Dans le mme temps, le prt personnel, dj prsent sur des montants levs, commence tre propos sur les tranches de montant infrieures 6 000 euros. Le crdit affect est quant lui disponible dans les magasins sur des tranches de montant infrieures 1 000 euros et concurrence donc le crdit renouvelable. Si les taux pratiqus sur le crdit renouvelable baissent, ceux sur le prt personnel nont pas fait lobjet de hausse significative depuis un an. Des impacts financiers lourds sur les comptes de rsultat des prteurs Le primtre de la LCC est trs vaste. Elle a touch les caractristiques des produits, les contrats, la publicit, tous les processus de traitement et les taux dusure. Cela explique pourquoi les cots de mise en uvre sont levs pour les tablissements de crdit et se chiffrent prs de 260 millions deuros. Limpact est relativement limit pour les banques, mais trs lourd pour les tablissements de crdit spcialiss qui ont support la quasiintgralit de ces cots. Selon les calculs des tablissements de crdit, limpact sur leur compte de rsultat pour la priode 2011-2014 serait de lordre dun milliard et demi deuros. 90 % de ce montant serait d la rforme des taux dusure et la mise en place de dures de remboursement maximales pour le crdit renouvelable. linverse, le consommateur-emprunteur devrait bnficier de ces sommes au travers de la baisse du cot des agios. Des points surveiller et amliorer court terme Un an aprs leur entre en vigueur, il est trop tt pour valuer lefficacit des mesures qualifies de garde-fous contre les difficults dendettement. Il sagit en particulier des obligations supplmentaires de vrification de la solvabilit de lemprunteur, de lobligation de consultation du FICP et, sur le lieu de vente ou distance, de lobligation de remplissage
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de la fiche de dialogue. Leur effet devra sapprcier dans le temps en analysant la composition des dossiers dposs au surendettement. Le constat est identique pour la formation des personnels suite au dcret N 2011-1871 (cas de la fiche de dialogue prvue sur le lieu de vente ou distance). Celle-ci a t ralise au plus tard le 1er juillet 2012. Il reste ce jour des zones grises , cest--dire des mesures dont les conditions dapplication devraient tre prcises afin dviter les interprtations diffrentes dun prteur lautre ou des tensions entre les prteurs et les reprsentants des clientles de particuliers. Il sagit : de loffre alternative partir de 1 000 euros. de lharmonisation des termes employs dans les documents communiqus aux emprunteurs (encadr du contrat de crdit, fiche de dialogue, exemple reprsentatif). de la clarification de la nature juridique des formules N fois, et notamment des formules gratuites . Ces zones grises devraient pouvoir tre leves rapidement dans le cadre dun travail de concertation entre les parties prenantes. Par ailleurs, le lgislateur a souhait renforcer la protection des consommateurs en imposant de nouvelles contraintes aux prteurs, qui eux-mmes se protgent en densifiant leurs contrats, les rendant ainsi plus complexes. Il ressort des changes avec les reprsentants des clientles de particuliers que les consommateurs-emprunteurs ne connaissent pas la porte de cette rforme, ni ses points-cls. In fine, ces derniers sont encore moins en capacit de mesurer leurs propres engagements en souscrivant un crdit la consommation. Des actions dinformation des fins pdagogiques destination des consommateurs-emprunteurs pourraient tre organises afin de rquilibrer le rapport de force et que ces derniers puissent contracter et grer leur crdit en connaissance de cause. Enfin, si les chiffres globaux montrent un maintien, voire un dveloppement, du prt personnel et un trs net repli du crdit renouvelable, il nest pas possible de conclure que cette volution est exclusivement lie la LCC. Il manque des statistiques cohrentes et dtailles sur le march du crdit la consommation en France pour comprendre les volutions de ce march. Plusieurs organismes en publient par type de produit de crdit la consommation, mais leurs primtres sont diffrents et ne permettent pas de reconstituer lintgralit du march selon plusieurs axes danalyse. Il est impossible de faire des recoupements par produit, par acteur ou par canal de distribution que ce soit en termes dencours ou de production. La mise en place dune base de donnes de rfrence permettrait de donner une meilleure lecture sur les volutions de ce march, voire de mesurer au fil de leau les effets de tel ou tel facteur conomique ou de telle ou telle mesure prise par le lgislateur.
57
4.
Annexe 1 : Revue dune tude dimpact ralise en avril 2009
4.1
Impact sur les encours de crdits
Les mesures visant renforcer lencadrement de la publicit, mieux informer les emprunteurs et responsabiliser la distribution du crdit sur le lieu de vente pourraient, dans un premier temps, restreindre les crdits la consommation. Les diffrentes mesures du projet de loi visant responsabiliser la distribution du crdit la consommation et amliorer la protection et linformation de lemprunteur auront vraisemblablement un effet ngatif la fois sur la demande et sur loffre de crdit, au moins dans un premier temps. Sagissant de la demande, il est probable que le supplment dinformation fourni aux emprunteurs ventuels aura un effet dissuasif sur certains consommateurs, ceux-ci tant mieux informs des cots lis au crdit contract et tant moins sujets aux sollicitations commerciales des prteurs. En outre, ltablissement dune fiche informative remplir sur le lieu de vente et pour les crdits conclus distance pourrait avoir un effet restrictif sur les achats impulsifs financs crdit. Un effet similaire peut tre attendu de la disposition relative aux cartes de fidlit proposant une fonction crdit.
Une baisse de la demande lie au contexte conomique et moins aux contraintes de la LCC. Un parcours Client plus complexe distance.
Sagissant de loffre de crdit, dans un premier temps, les dispositions relatives au crdit responsable (en particulier, lvaluation de la solvabilit) pourraient inciter les prteurs exclure certains profils demprunteur risqus.
Le dveloppement de tarifications diffrencies. Une viction des clients risqus pour maintenir des niveaux de rentabilit. Une tendance similaire pour les partenariats entre distributeurs et prteurs avec la rengociation ou larrt de ces partenariats qui pourrait conduire freiner lactivit de crdit dans des magasins et, par voie de consquence, une baisse de la consommation.
Les mesures visant renforcer la responsabilit des prteurs pourraient, moyen terme, accrotre les crdits la consommation. Les mesures visant renforcer la responsabilit des prteurs pourraient avoir moyen terme un effet positif sur les volumes de prts la consommation. En effet, une meilleure information des prteurs sur la solvabilit des emprunteurs doit leur permettre de tarifer de faon plus adapte le risque. Plus gnralement, les dispositions du projet de loi renforcent le caractre responsable de la distribution du crdit la consommation. Elles devraient
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dans ces conditions permettre une stabilit du dveloppement du crdit la consommation sur le long-terme.
Non observ
Les mesures concernant le surendettement ne devraient pas avoir deffet direct immdiat sur les volumes de crdits la consommation. La modification de la procdure de surendettement na pas deffet direct attendu sur le dveloppement du crdit la consommation. Indirectement, elle sinspire toutefois de lobjectif de dveloppement du crdit responsable. En effet, le rebond des personnes surendettes travers notamment la rduction des dures dinscription au FICP est dautant plus ais envisager quelle sinscrit dans un contexte de renforcement de la vrification de la solvabilit des emprunteurs.
Non tudi
4.2
Impact sur les prteurs
Des procdures plus contraignantes et des cots de gestion supplmentaires. Outre limpact ngatif court terme quaura le projet de loi sur le volume de crdits quils accordent, les prteurs devront vraisemblablement faire face une augmentation de leurs cots de gestion lis aux nouvelles procdures. La consultation obligatoire du FICP, la distribution de la fiche informative et de la fiche dinformation prcontractuelle constituent autant de mesures nouvelles dont la mise en uvre repose sur les prteurs et qui vont augmenter leurs cots de gestion. Ces mesures affecteront galement les services financiers distance, puisque la fiche informative, destine permettre dvaluer les revenus et lendettement de lemprunteur, devra tre remplie galement par lemprunteur qui sollicite un crdit en ligne.
Le cot de mise en uvre de la LCC est consquent. Il est support en grande partie par les tablissements spcialiss (modifications du moteur de calcul, refonte de lditique, refonte des processus dacceptation).
Des contraintes plus fortes au niveau de la rentabilit du crdit renouvelable. Les mesures spcifiques au crdit renouvelable vont peser sur la rentabilit de ce produit. En particulier, lamortissement minimum constitue un changement majeur pour les prteurs dans la mesure o il rapproche le crdit renouvelable dun crdit amortissable, modifiant ainsi profondment le modle conomique sur lequel il est fond. En effet, la rentabilit du crdit renouvelable repose aujourdhui sur des tirages qui sont de faible montant (80 % des tirages en 2007 taient infrieurs 250 euros) mais dont la succession permet de compenser lexistence de frais fixes initiaux levs. Ces effets se feront sans doute plus sentir sur les tablissements spcialiss de taille rduite, et sur ceux dont les produits sadressent aux populations les plus risques.
Les impacts sur le compte de rsultat des tablissements de crdit sont lourds. Des impacts sur les effectifs des tablissements de crdit spcialiss prvoir.
4.3
Impact sur les commerants
Au-del de limpact potentiellement ngatif court terme que le projet de loi pourrait avoir sur la consommation, les commerants sont directement concerns par les mesures visant
le crdit sur le lieu de vente, dans la mesure o plusieurs dentre eux ont des filiales financires distribuant du crdit. ce titre, les dispositions sur le crdit renouvelable, et notamment le dispositif prvu pour les cartes cumulant des fonctions crdit, paiement et fidlit, pourraient peser sur leur activit. Plus des trois quarts des comptes de crdit renouvelable ouverts sont utiliss avec une carte privative (ainsi dnomme car ce type de carte est gnralement mis par un distributeur et accept uniquement par celui-ci), selon le rapport du CCSF sur le crdit renouvelable. Il est vraisemblable que le projet de loi psera, au moins dans un premier temps, sur une partie de cet encours.
Des situations diffrentes selon les distributeurs / commerants qui connaissent soit un maintien, soit une baisse du chiffre daffaires. Une orientation plus forte vers le crdit affect ou les oprations de crdit hors LCC ?
4.4
Effets attendus pour les emprunteurs
Compte tenu de leur sur-reprsentation dans lusage du crdit renouvelable, les dispositions du projet de loi auront un impact plus particulier sur les mnages modestes (dciles 2, 3 et 4 de revenus) et leur relation au crdit, invitant rechercher un quilibre entre prvention et accs. Le nombre des dbiteurs qui pourraient bnficier dun traitement acclr de leur dossier par rapport la situation actuelle peut tre valu entre 40 000 et 50 000 par an dont plus de 16 000 au titre de la possibilit reconnue aux commissions dimposer des mesures sans homologation et prs de 30 000 au titre de la simplification de la procdure de rtablissement personnel sans liquidation judiciaire. Les personnes qui sont inscrites au fichier des incidents de remboursement des crdits aux particuliers (2,408 millions au 31 dcembre 2008) verront leur droit daccs, dinformation et de contestation des inscriptions errones renforc ds la publication de la loi. Linscription des personnes concernes par des incidents mais qui ne font pas lobjet dune procdure de surendettement reste limite une dure maximale de 5 ans. compter de lentre en vigueur des dispositions relatives la rforme de la procdure de surendettement, les personnes inscrites au FICP au titre dune procdure de surendettement ou qui dposeront un dossier compter de lentre en vigueur du nouveau dispositif, bnficieront :
de la radiation anticipe automatique au-del dune priode de 5 ans sans incident de remboursement ; et du plafonnement des inscriptions au titre de la procdure de rtablissement personnel une dure de 5 annes (contre 8 annes actuellement).
La radiation anticipe des personnes engages dans une procdure de surendettement et inscrites depuis 5 ans au moins au FICP sans quun nouvel incident ait t enregistr sur cette priode devrait concerner 110 000 personnes environ lentre en vigueur des dispositions. La radiation du fichier devrait tre pratiquement immdiate pour cette population. Les personnes dj inscrites dans le fichier au titre dune procdure de rtablissement personnel seront concernes progressivement par la radiation du FICP au terme de 5 annes dinscription. Compte tenu du caractre rcent de la procdure instaure en 2003 mais effectivement mise en uvre au cours de lanne 2004, le nombre de personnes inscrites depuis 5 annes ne sera significatif qu compter de lanne 2010. Au total, entre 2004 et 2008, plus de 100 000 dossiers ont t orients vers la procdure de rtablissement personnel mais il est difficile dvaluer prcisment le nombre des
61
procdures cltures pour chacune des annes concernes et qui font courir le nouveau dlai de 5 ans.
4.5
Impact pour les finances publiques
Les charges lies la procdure de surendettement sont assumes par ltat au titre de la compensation la Banque de France des missions dintrt gnral assumes pour le compte de ltat et des charges de fonctionnement de la Justice. Globalement, la charge pour ltat ne devrait pas tre modifie du fait de la rforme.
Non tudi
62
5.
Annexe 2 : Avertissement et acronymes
sur
les
statistiques
5.1
Les statistiques officielles sur le crdit la consommation en France
Pour les besoins de cette tude, les donnes affrentes au crdit la consommation manent de quatre sources diffrentes : des tablissements de crdit qui ont rpondu aux questionnaires qualitatifs dtaills ; de la Banque de France qui publie trimestriellement des donnes sur les encours bruts totaux et par produits (hors titrisation) issues des statistiques montaires relatives la mtropole et aux dpartements doutre-mer (DOM) ; de lAssociation franaise des socits financires (ASF) qui publie des donnes trimestrielles sur les encours et la production totale par produits des tablissements de crdit spcialiss ; de lAutorit de contrle prudentiel (ACP). Il existe ainsi des diffrences lies des carts de primtre gographique ou sectoriel entre les diverses statistiques, et, selon certaines annes, des diffrences relatives un nombre dadhrents diffrent.
5.2
Les acronymes utiliss dans le rapport
Acronymes utiliss
Acronymes ASF ACP BdF CCSF DCC DGCCRF PIB PNB TEG VPC Signification Association franaise des socits financires Autorit de contrle prudentiel Banque de France Comit consultatif du secteur financier Directive europenne sur le crdit aux consommateurs Direction gnrale de la concurrence, de la consommation et de la rpression des fraudes Produit intrieur brut Produit net bancaire Taux effectif global Vente par correspondance
63
6.
Annexe 3 : Entits associes cette tude
6.1
Les vingt-neuf tablissements de crdit ayant rpondu au questionnaire dtaill de ltude

Les vingt-neuf entits suivantes ont fait lobjet dune analyse dtaille :
tablissements de crdit ayant rpondu au questionnaire dtaill

Les 10 tablissements bancaires BNP Paribas Crdit agricole Crdit Municipal de Paris Crdit mutuel CIC Crdit du Nord Groupe BPCE (Banques populaires, Caisses dEpargne) via Natixis Financement La Banque Postale via La Banque Postale Financement LCL Socit gnrale Les 19 tablissements de crdit spcialiss Banque Accord Banque Casino BMW Financial Services France Carrefour Banque Cetelem (rseau France dont Facet, Fidem, Norrsken, Loisirs Finance) CGI Cofidis France hors C2C Camif, Crdifis, Monabanq., Compagnie de Gestion Des Prts Crdipar Crdit Agricole Consumer Finance dont Sofinco (rseau France, Cralfi, Alsolia, Mnafinance, Sedef) et Finaref Crdit Foncier de France DIAC Financo FCE Bank Plc Franfinance La Banque Postale Financement LaSer Cofinoga (Cofinoga, Mdiatis, Netvalor, Soficarte) Mercedez-Benz Financial Services France Natixis Financement Socram Toyota Financial Services France NB : Les tablissements ayant rpondu individuellement aux questionnaires sont indiqus en gras. Source : Athling
Les donnes macrosectorielles de rfrence sont issues de la Banque de France et de la Commission bancaire, mme si la cohrence des chiffres entre ces deux sources nest pas systmatique.
65
Si les taux de compltude des questionnaires sont globalement satisfaisants, certaines rponses ont fait lobjet de retraitement ou ont t cartes du fait danomalies constates ou dincohrences. Pour mesurer la reprsentativit de nos chiffres, nous avons indiqu sur les graphiques majeurs un indice de reprsentativit (IR). Lindice de reprsentativit est gal au ratio entre lencours cumul des socits prises en compte ramen lencours total de notre chantillon qui reprsente 90 % du march du crdit la consommation en France.
6.2
Les entits rencontres
Les tablissements rencontrs dans le cadre de nos travaux sont lists ci-aprs. Les tablissements de crdit ont fait lobjet souvent de plusieurs entretiens. Le nombre total dentretiens est de lordre de 190 (hors visites sur site ou contacts tlphoniques pour analyser le processus de vente). Ce chiffre ne tient pas compte des points intermdiaires avec les membres du Comit de pilotage de cette tude. 6.2.1 Les tablissements de crdit
31 tablissements de crdit rencontrs (entretiens sur site ou par tlphone)

Les 10 tablissements bancaires BNP Paribas Crdit agricole Crdit Municipal de Paris Crdit mutuel CIC Crdit du Nord Groupe BPCE (Banques populaires, Caisses dEpargne) La Banque Postale LCL Socit gnrale Les 21 tablissements de crdit spcialiss Banque Accord Banque Casino BMW Financial Services France Carrefour Banque Cetelem CGI Cofidis France hors C2C Camif, Crdifis, Monabanq., Compagnie de Gestion Des Prts Crdipar Crdit Agricole Consumer Finance Crdit Foncier de France DIAC Financo FCE Bank Plc Franfinance La Banque Postale Financement LaSer Cofinoga (Cofinoga, Mdiatis, Netvalor, Soficarte) Mercedez-Benz Financial Services France Natixis Financement PGA Financement Socram Toyota Financial Services France NB1 : Les tablissements rencontrs dans le cadre de ltude sont indiqus en gras. NB2 : Les tablissements de crdit en italique ont t contacts par tlphone. Source : Athling
66
6.2.2
Les associations de consommateurs, associations humanitaires et syndicats
11 associations de consommateurs, associations humanitaires rencontres et syndicats

Nom des organismes rencontrs Association Force Ouvrire Consommateurs (AFOC) Association franaise des usagers des banques (AFUB) Confdration de la Consommation du Logement et du Cadre de Vie (CLCV) Confdration franaise dmocratique du travail (CFDT) Confdration franaise de lencadrement Confdration gnrale des cadres (CFE CGC) Familles de France Familles rurales Organisation gnrale des consommateurs (ORGECO) Secours Catholique Union fdrale des Consommateurs (UFC) - Que Choisir Union nationale des associations familiales (UNAF) Source : Athling
67
6.2.3
Les entreprises du commerce et de la distribution
39 entreprises du commerce et de la distribution associes cette tude

Les 9 enseignes ou groupements dont un dirigeant a t interview 3 Suisses But Carrefour Darty Groupe Digital Groupe PGA La Redoute Le Mobilier Europen Le Printemps denseignes Les 38 enseignes visites
Distributeurs dominante alimentaire (3) Auchan Carrefour Gant Casino Distributeurs spcialiss (23) Alain Afflelou Atlas Boulanger Bricorama But Castorama Conforama Connexion Crozatier Darty Dcathlon Fly FNAC Gnral dOptique Groupe Digital Hygena Ikea Lapeyre Leroy Merlin Lissac Schmidt Toys R Us Virgin Grands magasins (2) Galeries Lafayette Le Printemps Vente par correspondance (3) 3 Suisses Camif La Redoute Webmarchands (7) Brandalley CDiscount Mistergooddeal Pixmania Priceminister Rue du commerce Free
Source : Athling
68
6.2.4
Les organismes reprsentant les pouvoirs publics, des clientles de professionnels et dentreprises des tablissements de crdit, les syndicats des tablissements de crdit, des lus
16 organismes rencontrs reprsentant les pouvoirs publics, des clientles de professionnels et dentreprises des tablissements de crdit, les syndicats des tablissements de crdit, des lus
Nom des organismes rencontrs Association franaise des socits financires (ASF) Autorit de contrle prudentiel (ACP) Banque de France (Direction des particuliers, Direction gnrale des statistiques) Comit consultatif du secteur financier (CCSF) Conseil du Commerce de France Fdration bancaire franaise (FBF) Fdration du commerce et de la distribution (FCD) Fdration du e-commerce et de la vente distance (FEVAD) Institut national de la consommation (INC) Mdiateur auprs de lAssociation des Socits Financires Mdiatrice auprs de BNP Paribas Mercatel Ministre de lconomie, des Finances et de lEmploi Direction gnrale du Trsor (DGT) Ministre de lconomie, des Finances et de lEmploi Direction gnrale de la concurrence, de la consommation et de la rpression des fraudes (DGCCRF) Universit de Nanterre Source : Athling
69
7.
Annexe 4 : Illustrations
Courbe de convergence des taux dusure

15,0% 12,5% 10,0% 7,5% 5,0% 2,5% 0,0% T1 2011
11,90%
11,50%
8,15% 6,51% 5,17%
3,88%
2,84%
T2 2011
T3 2011
T4 2011
T1 2012
T2 2012
T3 2012
Sources : Banque de France, analyses Athling
Commentaires
La convergence des taux dusure est en cours. Lcart entre le taux dusure du prt personnel et celui du crdit renouvelable (et du crdit affect) est pass de 11,90 % 2,84 %.
71
Dures moyennes de remboursement des premires utilisations

(en mois)
60
50
49
50 42
42
40
30
28
28
24
25
20
10
2010
Premires utilisations dont le montant est infrieur ou gal 3.000 Premires utilisations dont le montant est suprieur 3.000
Source : analyses Athling (IR = 35 %)
Commentaires
Entre lanne 2010 et le 1er quadrimestre 2012, les dures moyennes de remboursement des premires utilisations ont diminu pour les montants infrieurs et suprieurs 3 000 euros. Les tablissements de crdit ont augment la dgressivit, entranant mcaniquement une hausse des mensualits et donc une diminution de la dure moyenne de remboursement. Concernant les premires utilisations dun montant infrieur 3 000 euros, les dures moyennes de remboursement ont diminu de 3 mois, passant de 28 25 mois en moyenne entre lanne 2010 et le 1er quadrimestre de lanne 2012. La diminution de la dure moyenne de remboursement est encore plus nette pour les montants suprieurs 3 000 euros, passant de 49 42 mois, soit une diminution de 7 mois en moyenne.
72
Nombre de comptes de crdit renouvelable ouverts par tranche de montant

(en pourcentage)
100%
0%
0%
0%
12% 15%
11%
9% 13%
8% 13%
0%
17%
75%
34%
50%
34%
38%
33%
16%
25%
15%
23%
23%
23%
0%
2010
24%
17%
22%
200 - 1.000
1.001 - 1.524
1.525 - 3.000
3.001 - 6.000
6.001 - 21.500
21.501 - 75.000
Commentaires
Le nombre de comptes de crdit renouvelable ouverts pour un montant infrieur ou gal 3 000 euros a augment de 6,8 % entre lanne 2010 et le premier quadrimestre de lanne 2012. A contrario, pour un montant suprieur 3 000 euros, le nombre de comptes de crdit renouvelable ouverts a diminu de 22,2 %, passant de 27 % 21 %. Cette volution va dans le sens souhait par le lgislateur.
73
Nombre de contrats de prt personnel produits par tranche de montant

(en pourcentage)
100% 2%
2%
7%
8%
75%
50%
50%
45%
46%
50%
25%
25%
26%
23%
24%
13%
0%
14% 4% 4%
14% 4% 6%
13% 4% 5%
4% 6%
2010
200 - 1.000
1.001 - 1.524
1.525 - 3.000
3.001 - 6.000
6.001 - 21.500
21.501 - 75.000
Commentaires
Lactivit de prt personnel est donc largement concentre sur les montants suprieurs 3 000 euros puisquelle reprsente prs de 80 % des contrats produits. Le relvement de 21 500 75 000 euros du montant des prts en dessous duquel les rgles de protection du Code de la consommation sappliquent semble largement bnficier au prt personnel.
74
Nombre de contrats de crdit affect produits par tranche de montant

(en pourcentage)
100% 2%
2% 18%
2% 17%
2% 18% 11% 13% 7%
16% 11% 75% 11% 7%

50%
13% 11% 7%
11% 12% 7%
54% 25%
50%
51%
50%
0%
2010
200 - 1.000
1.001 - 1.524
1.525 - 3.000
3.001 - 6.000
6.001 - 21.500
21.501 - 75.000
Commentaires
Le nombre de contrats de crdit affect produits pour un montant infrieur ou gal 3 000 euros a diminu de 2,8 % entre lanne 2010 et le premier quadrimestre de lanne 2012, tandis que pour un montant suprieur 3 000 euros, le nombre de contrats produits a augment de 6,9 %, passant de 29 % 31 %. Lactivit de crdit affect est largement concentre sur les petits montants. En effet, les montants compris entre 200 et 1 000 euros reprsentaient 54 % des contrats produits en 2010 contre 50 % au 1er quadrimestre 2012.
75
volution du portefeuille de comptes de crdit renouvelable en nombre et par niveau dactivit

(en millions dunits)
40
30
19,6
20,7
18,7
18,3
20 1,3
1,3
0,9
0,9
10
20,2
18,3
18,3
16,8
2010
actifs, c'est--dire ayant gnr des remboursements
ayant au moins un mouvement comptable
inactifs
Commentaires
Entre lanne 2010 et le premier quadrimestre de lanne 2012, cest--dire en lespace de 16 mois, la composition du portefeuille de comptes de crdit renouvelable sest modifie. La baisse du nombre de comptes est gnrale que se soit pour les comptes actifs, ou pour ceux ayant au moins un mouvement comptable ou encore pour les comptes inactifs. Le nombre de comptes de crdit renouvelable actifs a diminu de 16,8 % (soit une baisse de 3,4 millions de comptes). Le nombre de comptes de crdit renouvelable ayant au moins un mouvement comptable a connu une baisse de 30,8 %, passant de 1,3 0,9 million de comptes. Enfin, le nombre de comptes inactifs a aussi connu une diminution de 6,6 %, passant de 19,6 millions 18,3 millions en 16 mois (soit une baisse de 1,3 million de comptes).
76
volution du portefeuille de comptes de crdit renouvelable en nombre et par type de support

(en millions dunits)
42 37 0,7 32 27 22 17 12 7 2 4,8 -3
2010
0,6
5,3
0,6 0,8
5,7
0,7 0,7
6,4
0,7 0,7
7,2
27,1
26,4
24,2
22,0
4,6
4,7
4,3
sans carte avec une carte bancaire (dbit / crdit) crdit "gratuit"
avec une carte privative adosss un compte bancaire
Commentaires
Les comptes adosss une carte bancaire (dbit / crdit) ont connu une forte progression, passant de 5,3 7,2 millions de comptes, soit une augmentation de 35,8 %. Des prteurs ont bascul des cartes privatives en cartes bancaires. Les autres types de support ont connu une diminution en nombre entre lanne 2010 et le 1er quadrimestre 2012. Tout dabord, le nombre de comptes de crdit renouvelable sans carte a connu une baisse de 10,4 %, passant de 4,8 4,3 millions. Ensuite, les comptes adosss une carte privative ont connu la plus forte diminution, passant de 27,1 22 millions, soit une baisse de 18,8 %.
77
Nombre de comptes de crdit renouvelable ferms par origine de la fermeture

(en pourcentage)
14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 0%
6,64% 6,72% 0,46% 1,66% 1,14% 2,10%

1 A LCC
1,50% 2,60%
2010
remboursement anticip non reconduction du contrat ( date anniversaire) inactivit
augmentation de la mensualit non reconduction du contrat (solvabilit)
Commentaires
Linactivit reste la premire cause de fermeture de comptes de crdit renouvelable. En 2010, elle reprsentait 6,72 % contre 6,64 % suite la mise en application de la LCC. Les fermetures de comptes pour cause dun remboursement anticip constituent la seconde cause de fermeture. En effet, en 2010, les comptes ferms via un remboursement anticip reprsentaient 2,6 % des fermetures contre 2,1 % aprs lapplication de la LCC.
78
Nombre de comptes de crdit renouvelable par anciennet douverture

(en nombre de comptes)
Ouverts il y a au moins 10 ans
8 596 459
7 411 725
Entre 5 ans et moins de 10 ans
7 342 722
4 869 275
5 460 366
3 735 540
3 309 298 2 120 233
Entre un an et moins de 2 ans
3 485 936
2 953 807
Moins d'un an
3 213 640 2 189 696
Commentaires
Le portefeuille de comptes de crdit renouvelable sest rajeuni entre 2010 et 2011. Les fermetures de comptes ont t plus nombreuses pour les gnrations de comptes ayant entre 5 et 10 ans danciennet.
79
Nombre dutilisation de comptes de crdit renouvelable ouverts par canal dentre en contact
(en pourcentage)
100%
8%
8%
8%
7%
75%
58%
50%
57%
57%
59%
25%
20% 1%
20% 1% 14%
19% 1% 15%
19% 1% 14%
0%
14%
2010
Guichets ou distributeurs bancaires (GAB, DAB)
Agence bancaire
A distance (tlphone, Internet)
Lieu de vente
Autres
Commentaires
Le poids des diffrents canaux dentre dutilisation du crdit renouvelable a volu trs sensiblement entre lanne 2010 et le 1er quadrimestre 2012. Le lieu de vente est le plus utilis par les clients (de 58 % en 2010 59 % en 2012).
80
Nombre de comptes de prt personnel souscrits par canal dentre en contact

(en pourcentage)
100%
2% 18%
1% 22%
1% 22%
1% 24%
75%
50%
80%
25%
77%
77%
74%
0%
2010
Agence bancaire
A distance (courrier, tlphone, Internet)
Autres
Commentaires
Le canal agence bancaire est le canal dentre en contact le plus utilis par les clients pour la souscription dun prt personnel. Cependant, le poids de ce canal a diminu entre lanne 2010 et le 1er quadrimestre 2012, passant de 80 % 74 %, soit une diminution de 7,5 %. Le poids du canal distance (courrier, tlphone, Internet) augmente sur la priode, passant de 18 % 24 %, soit une augmentation de 33,3 %.
81
Rpartition des demandes douverture de compte de crdit renouvelable par canal
Distribution
54,8%
Agence bancaire
23,7%
Internet
15,3%
Courrier + Tlphone
5,4%
Partenaires financiers
0,0%
Autres
0,7%
0%
20%
40%
60%
80%
Source : analyses Athling (IR = 94 %
Commentaires
Les demandes douvertures de compte de crdit renouvelable se concentrent sur deux canaux principaux : (i) la distribution qui accapare 54,8 % des demandes douvertures et (ii) lagence bancaire avec 23,7 % des demandes. Ces deux canaux concentrent prs de 80 % (78,5 %) des demandes douvertures. Le canal Internet arrive en troisime position, reprsentant 15,3 % des demandes douvertures de compte de crdit renouvelable. Enfin, les trois derniers canaux (courrier + tlphone, partenaires financiers, autres) reprsentent 6,1 % des demandes douvertures.
82
Rpartition des ouvertures de compte de crdit renouvelable par canal par rapport aux demandes douverture
Distribution
60,0%
Agence bancaire
34,2%
Internet
2,9%
Courrier + Tlphone
2,4%
0,0%
Autres
0,4%
0%
20%
40%
60%
80%
Commentaires
Comme cela a t constat sur les demandes douverture de compte de crdit renouvelable, les ouvertures effectives de compte se concentrent de la mme manire sur deux canaux principaux, savoir la distribution et lagence bancaire. Nanmoins, la concentration est encore plus forte sur les ouvertures effectives que sur les demandes douverture. En effet, la distribution est le canal dentre en relation dans 60 % des ouvertures tandis que lagence bancaire dans 34,2 %. Ces deux canaux reprsentent eux seuls 94,2 % des ouvertures de comptes de crdit renouvelable. Le canal Internet quant lui reprsente 2,9 % des ouvertures alors quil reprsente 15,3 % des demandes douvertures de comptes de crdit renouvelable. Enfin, les trois derniers canaux (courrier + tlphone, partenaires financiers, autres) reprsentent 2,8 % des ouvertures de comptes de crdit renouvelable.
83
Taux douverture de compte de crdit renouvelable par canal
Distribution
56,60%
Agence bancaire
74,41%
Internet
9,81%
Courrier + Tlphone
23,11%
3,36%
Autres
30,41%
0%
20%
40%
60%
80%
Commentaires
Le canal dont le taux douverture est le plus important est lagence bancaire avec un taux douverture de 74,5 %. La distribution arrive en seconde position avec un taux douverture de 56,6 %. Les canaux distance courrier + tlphone et Internet ont des taux douvertures respectivement de 23,1 % et de 9,8 %. Les canaux en face face ont un taux douverture plus lev en moyenne que les canaux distance.
84
8.
Annexe 5 : Avis du CCSF sur le bilan de la rforme de lassurance emprunteur par la loi Lagarde du 1er juillet 2010
lments de contexte Le 8 fvrier 2011, le Ministre de lconomie, des Finances et de lIndustrie a demand au Comit consultatif du secteur financier (CCSF) de raliser un bilan de la rforme de lassurance emprunteur, opre par la loi Lagarde du 1er juillet 2010 portant rforme du crdit la consommation, loccasion du premier anniversaire de son entre en vigueur. Cette rforme, dite de la dliaison, a offert la possibilit immobilier dopter pour lassurance emprunteur de son choix proposes par le contrat dassurance individuelle soient dun contrat de groupe souscrit par ltablissement de crdit. obligations : 1. 2. tout demandeur dun prt sous rserve que les garanties niveau quivalent celles du Elle a pos cinq nouvelles
Loffre de prt doit mentionner la possibilit pour lemprunteur de souscrire une assurance emprunteur auprs de lassureur de son choix ; Le prteur ne peut imposer lemprunteur ladhsion au contrat de groupe de ltablissement et ne peut refuser en garantie un autre contrat dassurance ds lors que ce contrat prsente un niveau de garantie quivalent au contrat dassurance de groupe ; En cas de refus, la dcision doit tre motive ; Le prteur ne peut pas modifier les conditions de taux du prt en contrepartie de lacceptation du contrat dassurance individuelle ; Lassureur est tenu dinformer le prteur du non-paiement par lemprunteur de sa prime dassurance ou de toute modification substantielle du contrat dassurance.
3. 4. 5.
La rforme est entre en vigueur au 1er septembre 2010. Dans le pass, le Comit sest dj impliqu plusieurs reprises dans le traitement de ce sujet. Ainsi, dans son Avis du 6 avril 2006, le CCSF avait relev la ncessit damliorer la transparence et la lisibilit des informations communiques lassur, de renforcer le rle dinformation et de conseil de lintermdiaire en assurance et daccrotre la concurrence sur le march de lassurance emprunteur, sans rduire la scurit apporte lassur et au prteur. Il avait galement soulign lintrt de favoriser la possibilit pour lemprunteur de choisir son assurance tout en appelant ce dernier la vigilance sur ltendue de la couverture apporte, au-del du seul aspect tarifaire. Lors de sa runion du 15 septembre 2011, le CCSF a ralis un premier bilan de la rforme de la dliaison du prt et de lassurance et dress le bilan de la diffusion de la fiche standardise dinformation labore avec son aide. Cette fiche doit, comme les professionnels concerns
(tablissements de crdit, assureurs, intermdiaires de crdit, intermdiaires dassurance) sy sont engags, tre remise chaque demandeur dune assurance emprunteur en garantie de prt immobilier depuis le 1er juillet 2009. Principaux lments du bilan de la rforme de lassurance emprunteur Lobligation de remise lassur de la fiche standardise dinformation, labore avec laide du CCSF, pour aider lassur choisir son assurance emprunteur, semble respecte dans la grande majorit des cas. Toutefois, la remise de cette fiche peut savrer tardive dans le montage du dossier de prt. Or, pour jouer pleinement son rle, elle devrait tre communique lemprunteur le plus en amont possible et rester relativement succincte (une fiche trop longue suprieure 4 ou 5 pages ne permet plus lassur de comparer aisment les diffrentes propositions dassurance). En ce qui concerne la mise en oeuvre de la dliaison, la plupart des tablissements et rseaux bancaires rencontrs ont mis en place un dispositif danalyse du niveau quivalent des garanties. Ce dispositif peut reposer sur un outil daide la dcision mis disposition du conseiller bancaire, sur un rfrencement des principaux contrats du march ou encore sur le recours une structure externe ou interne lentreprise. La pratique des tablissements de crdit en matire de frais de dlgation est htrogne. Certains tablissements ne prennent aucun frais de dlgation, dautres des frais forfaitaires calculs par dossier de financement. Dautres enfin calculent le montant des frais par prt et/ou par assur, aboutissant ainsi multiplier le montant demand par deux ou trois. Quelques cas de frais trs levs ont t signals. Le dlai de traitement des dossiers dassurance emprunteur constitue un point crucial pour le futur emprunteur, en raison des nombreux dlais qui enserrent lopration dacquisition, le montage du crdit et de leurs implications financires pour lui. En gnral, le dlai de traitement dun dossier dassurance dlgue est infrieur 15 jours et souvent 48 heures. La motivation par certains tablissements de crdit des refus dassurance dlgue semble trop succincte et pourrait tre amliore. Enfin, linterdiction daugmenter le taux mentionn dans loffre de prt en contrepartie de lacceptation de lassurance individuelle donne lieu peu de manquements, tant prcis que ces derniers sont complexes constater par la DGCCRF ds lors que la remise de loffre de prt conclut une phase de ngociations essentiellement orale. Ainsi, la loi Lagarde a constitu un facteur de changement important mais non exclusif des pratiques de lassurance emprunteur. Les principaux rseaux bancaires ont adapt avec leurs assureurs les offres dassurance de groupe et, le cas chant, dassurance individuelle. Les assureurs et les courtiers qui interviennent dans le cadre des contrats de groupe ou en dlgation ont amlior le niveau des garanties pour rpondre la nouvelle donne. Les clients portent une plus grande attention que par le pass lassurance emprunteur et son cot. Considrant ce qui prcde, aprs avoir examin de faon approfondie ces lments de bilan et aprs avoir pris connaissance de lenqute de la DGCCRF sur lassurance emprunteur et la protection du consommateur, le CCSF formule lAvis suivant : Considrations gnrales 1. Le Comit rappelle limportance de lassurance emprunteur lie un prt immobilier qui constitue une protection tant pour lemprunteur qui peut ainsi se prmunir des consquences dun sinistre affectant sa capacit de remboursement ou celle de ses ayants droit que pour le prteur qui bnficie dune garantie contre la dfaillance de son client. Il se
86
flicite que le contrat dassurance emprunteur soit ainsi mis en exergue par la rforme de la dliaison comme un contrat dassurance part entire et important pour la scurisation dun prt immobilier. 2. Le Comit raffirme son attachement au principe de mutualisation des risques qui permet aux personnes prsentant de moins bons risques de bnficier de conditions tarifaires et de garanties plus avantageuses pour elles. 3. Le CCSF insiste sur lintrt pour les futurs emprunteurs de comparer les offres dassurance et notamment les garanties avant deffectuer leur choix, en particulier grce la fiche standardise dinformation. 4. Sagissant de lquivalence du niveau de garanties entre le contrat dassurance de groupe propos par le prteur et le contrat dassurance individuelle, le CCSF entend approfondir dans les meilleurs dlais les conditions dapplication de ce principe, en ayant recours aux expertises ncessaires. Voies damlioration 5. Le CCSF insiste sur limportance dune information prcoce des futurs acqureurs sur les modalits de lassurance, de la part des professionnels concerns, afin que le processus danalyse et de comparaison des offres dassurance emprunteur soit lanc le plus tt possible. Les associations de consommateurs et les pouvoirs publics doivent concourir la diffusion de linformation sur la rforme de lassurance emprunteur. Lattention des futurs emprunteurs doit tre notamment attire sur lintrt danticiper la recherche dassurance. 6. Le CCSF convient que la fiche standardise dinformation, dont la remise est obligatoire pour tous les professionnels concerns, tablissements de crdit, assureurs, intermdiaires en crdit ou en assurance, devrait tre remise le plus en amont possible des discussions, par exemple ds que le projet aura pu tre prcis, pour permettre lassur de comparer les diffrentes offres dassurance. 7. Dici la fin 2012, les professionnels concerns sengagent recentrer la fiche standardise dinformation sur les lments prvus par le modle type initial afin den garantir la simplicit et la lisibilit. 8. Le Comit considre que lanalyse du niveau quivalent de garanties devrait reposer sur une procdure choisie et organise par ltablissement de crdit lui permettant lexamen de toute proposition dassurance apporte par le futur emprunteur. 9. Pour les tablissements de crdit qui facturent des frais de dlgation, le Comit recommande que le niveau de ces frais ne conduise pas dissuader lemprunteur de recourir une assurance alternative. 10. Le Comit souligne limportance qui sattache ce que les tablissements de crdit communiquent le refus ou lacceptation de lassurance dlgue dans un dlai le plus rapide possible, ds lors quils disposent de tous les lments ncessaires lanalyse, de faon permettre leurs clients de rechercher, le cas chant, une autre proposition dassurance. 11. Le Comit recommande que les motivations des refus de dlgation dassurance, soient bien explicites et conformes aux meilleures pratiques constates en la matire.
12. Le CCSF rappelle que les professionnels proposant des assurances dlgues doivent communiquer, en temps utile, ltablissement de crdit toutes les informations ncessaires au respect des obligations de ce dernier, telles que les lments ncessaires au calcul du TAEG du prt.
87

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IMPACT DE LENTRE EN VIGUEUR DE LA LOI DU 1ER JUILLET 2010 PORTANT RFORME DU CRDIT LA CONSOMMATION

tude dimpact de lentre en vigueur de la LCC

1. LA LOI PORTANT RFORME DU CRDIT LA CONSOMMATION ................ 9

2. LE MARCH DU CRDIT LA CONSOMMATION EN FRANCE.................... 17

3. UN PREMIER BILAN DE LA LOI PORTANT RFORME DU CRDIT LA CONSOMMATION .................................................................................... 29

Rapport ralis par Athling pour le Comit consultatif du secteur financier

tude dimpact de lentre en vigueur de la loi portant rforme du crdit la consommation

Le rcapitulatif des zones grises .........................................................50

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5. ANNEXE 2 : AVERTISSEMENT SUR LES STATISTIQUES ET ACRONYMES 63

6. ANNEXE 3 : ENTITS ASSOCIES CETTE TUDE .................................... 65

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Loi n 2010-737 du 1 juillet 2010.

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La loi portant rforme du crdit la consommation

La directive europenne lorigine de la LCC

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Linformation prcontractuelle (Articles 5 7)

Lvaluation de la solvabilit du consommateur (Articles 8 et 9)

Le contrat de crdit (Articles 10 13)

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Les remboursements anticips (Article 16)

Les intermdiaires de crdit (Article 20)

Les dispositions complmentaires spcifiques la France

Rapport n 602 du 19 juin 2012.

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Un primtre trs large

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Une loi toujours en cours de mise en uvre

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Un calendrier de mise en uvre trs serr

Les cots dapplication de la LCC

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Le march du crdit la consommation en France

Les caractristiques du march du crdit la consommation en France

Le chapitre a t rdig par le Cabinet Asters.

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Le chapitre a t rdig en collaboration avec le Cabinet Asters.

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Taux dendettement 1 55,1 % Consommation 1 109,3 Md

Encours de crdits la consommation 149,2 Md Population 65 millions

Encours de crdit renouvelable 26,0 Md Taux de chmage 9,3 % 2

Dette totale des mnages / PIB Moyenne annuelle

Sources : INSEE, Banque de France

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Dcomposition de lencours total de crdit la consommation

Part des prts personnels

Part des crdits renouvelables