FINANZAS EN LAS MYPES

NDICE
INTRODUCCIN
. 1
CAPTULO
I:
MANEJO
DE
LAS
MYPES.

FINANZAS

EN

LAS

1
1. Principales
Errores
en
MYPES
1
2. Consecuencias
de
los
Errores
MYPES

las

en

las

3
3. La
Contabilidad
en
las
MYPES
3
3.1.

3.2.

Los Principales Libro Contables: El Libro

Mayor..
4
El catlogo de las cuentas
empresa..

su

Diario

utilizacin

y el

en

la

4
4. El
ABC
de
la
Administracin
MYPE.
4
4.1.

Financiera

de

la

Interpretando
el
Balance
General..

5
5. Analizando
la
Informacin
Financiera.
6
5.1.

Estado
de
Resultados
.

FINANZAS EN LAS MYPES

5.2.

5.3.

5.4.

6
El
Balance
General
..
6
El
Flujo
de
Efectivo
..
6
Polticas
a
seguir
para
Financiera..

una

Buena

Gestin

7
5.4.1. Costo
de
Ventas
en
Funcin
Ventas..

7
5.4.2. Gastos
de
Administracin
Ventas.

en

Funcin

7
5.4.3. Gastos
de
Ventas
en
Funcin
Ventas.

7
5.4.4. Rotacin
de
Cuentas
Cobrar..

las

por

7
5.4.5. Inventarios
.
7
5.4.6. Rotacin
de
Cuentas
Pagar..

por

8
CAPTULO
II:
FINANCIAMIENTO
MYPES..
9

PARA

LAS

FINANZAS EN LAS MYPES

1. Etapas
del
Financiamiento
de
Mypes..

las

9
1.1.
D
eterminacin
de
la
Necesidad
Financiera.
9
1.2.
B
squeda
de
la
Informacin
..
10
1.3.
El
eccin
del
Proveedor
Financiero.
10
1.4.
S
olicitud
de
Crdito
y
Entrega
de
Informacin.
10
1.5.
E
valuacin
de
la
Solicitud
.
12
1.6.
A
probacin,
Implementacin
y
Desembolso..
13
1.7.
Pa
go
de
Crdito

13
2. Siete Principios Bsicos para la Salud Financiera de la
Empresa
14
CONCLUSIONES

15
BIBLIOGRAFA
..
15
2

FINANZAS EN LAS MYPES

INTRODUCCIN

Todos los negocios son financieros, sin importar el giro, la actividad que
realicen o la industria donde se desarrollen. Y la razn es sencilla: un
empresario debe tener claro si

est generando ingresos, saber cmo

incrementar su margen de utilidad y cmo utilizar instrumentos financieros

para mitigar ciertos riesgos. De esto depende, en gran medida, que su negocio
sobreviva, crezca o muera.
El problema es que la mayora de las micro y pequeas empresas (MYPES),
los dueos se concentran ms en lo operativo y no reconocen la importancia de
la parte financiera. Para ellos, mientras haya dinero para cubrir necesidades
bsicas de la organizacin, todo va bien. Incluso, los estados financieros slo
sirven en el momento de preparar los impuestos o expediente para un crdito.
Adems de este desinters por los nmeros, existe un desconocimiento sobre
cmo utilizar e interpretar la informacin financiera para tomar decisiones clave
que hagan crecer la empresa.
Hay que comprender a fondo ciertos indicadores financieros para saber lo que
pasa dentro del negocio. De entrada, se debe estar consciente de que no es lo
mismo vender o generar utilidades, que tener flujo de efectivo.

La informacin financiera es una radiologa de su empresa, le dice que le duele

y cul es el antdoto.

FINANZAS EN LAS MYPES

CAPTULO I

MANEJO DE LAS FINANZAS EN LAS MYPES

Todos estamos de acuerdo en que uno de los requisitos indispensables para el xito
de un negocio es, por supuesto, el correcto manejo del dinero, y eso en realidad no es
simplemente llevar bien las cuentas, sino qu tipo de decisiones estamos tomando con
respecto al dinero de la empresa.
El principal error financiero que enfrentan las pymes es la falta de conocimiento
debido, si bien es cierto que los emprendedores no tienen una carrera financiera o son
pocos los que cuentan con una base financiera; si es muy importante formarse en
estos menesteres. El error consiste en no preocuparse por este tema cuando es la
base de la toma de decisiones. Esta si es una afirmacin categrica, el dueo de la
empresa debe saber finanzas operativas al menos, que le permitan tomar
decisiones sobre la rentabilidad, sobre el flujo, sobre adquisicin de deuda.
1. Principales errores en las MYPES

Confundir el dinero propio con el dinero de la empresa, es tan comn

tristemente este error que merece el primer lugar de nuestro anlisis.
Manifestaciones de estos manejos son la compra de automviles e inmuebles a
nombre de la empresa para uso exclusivo del dueo y de su familia.

Asumir que el dinero que hay en la caja es el dinero disponible en la empresa,

con ello quiero decir que solo se opera con el dinero de caja, teniendo una
administracin de muy corto plazo, pensando en que el dinero que cobro esta
semana me sirve para pagar la nmina y el que cobro la que sigue es para
pago a proveedores y lo que sobra es para la cuenta personal del socio.

Tener doble contabilidad, es decir una contabilidad donde supuestamente tengo

la realidad (claro una realidad desde el punto de vista de caja, de la que ya
platicamos) y otra la contabilidad que se le presenta a HACIENDA, donde
siempre se tienen prdidas, o bien se genera una utilidad muy pequea para no
pagar muchos impuestos.

O si bien no tengo doble contabilidad solo me encargo de tener un contador

que me prepare la contabilidad para fines fiscales exclusivamente, con un
catlogo de cuentas totalmente simple y si lo hay con un proceso de revisin
espordico, solo por excepcin cuando hay problemas.

2. Consecuencias de los Errores en las MYPES

4

FINANZAS EN LAS MYPES

Los errores se pagan cuando la MYPE quiere crecer, cuando quiere conseguir
un crdito, o cuando quiere de verdad tomar una decisin basada en su
informacin, o peor an, cuando se le escapa un contrato o un cliente valioso
por no tener informacin decente.
Las consecuencias de tener una doble contabilidad son la negacin de los
crditos o ampliaciones de crdito, y es muy simple, si siempre se declara con
un prdida y tenemos muy ralas utilidades, entonces el mensaje que
mandamos es soy poco rentable y no tengo dinero para pagarte a ti, banco o a
ti inversionista o peor an, no soy una buena opcin de inversin, porque mis
prcticas contables no son CONFIABLES, y por lo tanto, yo como socio,
tampoco soy de fiar, probablemente esta postura es a la luz de algunos
extremista, pero en un mundo donde el valor ms escaso es la confianza, el
tener una contabilidad clara y confiable es un valor agregado que no solo habla
bien de las cifras, sino de los responsables de la empresa y estas
caractersticas son muy apreciadas por los inversionistas de largo plazo.
Las consecuencias de manejarse nicamente observando el flujo de efectivo,
son a la larga una descapitalizacin de la empresa, pues dejamos de hacer las
inversiones de mediano y largo plazo necesarias, y no es otra cosa ms que el
reflejo de una mente cortoplacista, misma que nos lleva a ver el hoy y ahora y
dejar de ver el rumbo y la estrategia, tomando lo que hay hoy para repartir, sin
importar las consecuencias maana, seguro les viene a la mente ms de un
ejemplo. Aqu radica la diferencia entre un empresario y un negociante, el
empresario puede generar largo plazo, el negociante solo ve ganancias aqu y
ahora.
3. La Contabilidad en las MYPEs
Llevar la contabilidad es una obligacin legal:
Es comn que ao con ao las disposiciones legales cambien para adaptarse a
la realidad econmica, poltica y social de las naciones. Es recomendable que
usted siempre est enterado de las ltimas disposiciones contables o fiscales y
entienda cmo stas afectan a su negocio.
El empresario de llevar o mantener un sistema de contabilidad adecuado, de
acuerdo con sus propias necesidades, el cual debe satisfacer ciertos requisitos
mnimos:
a. El sistema debe permitir identificar claramente todas y cada una de las
operaciones que se realizan en el negocio y debe poderse ligar con sus
documentos probatorios (comprobantes fiscales).
b. Permitir ver con claridad cmo se llega a los clculos finales.
c. Deber poderse construir un estado financiero de la empresa con base en
la informacin recopilada.
d. El sistema no deber permitir ninguna omisin para asegurar que el registro
contable sea lo ms verdico posible.

FINANZAS EN LAS MYPES

Se deber contar con informacin impresa, foliada y encuadernada de los principales

libros contables:

3.1.

Los principales libros contables: El libro Diario y el Mayor

La base de la contabilidad la constituyen los documentos financieros y
fiscales: las facturas o recibos expedidos, las facturas pagadas a proveedores
por compras y gastos, los cheques emitidos, entre otros. La informacin
contenida en dichos documentos se aplica a los principales registros
contables.
En el libro Diario se contabilizan diariamente las transacciones financieras
efectuadas por la empresa, identificando cada operacin, acto, actividad y sus
caractersticas. Respecto al libro Mayor, se registran las operaciones que
afectan las distintas cuentas contables: caja, bancos, clientes, proveedores,
capital, entre otras.

3.2.

El catlogo de cuentas y su utilizacin en las empresas

El catlogo de cuentas consiste en establecer las cuentas contables que
manejar la empresa para generar su informacin financiera en cuanto
activos (lo que se tiene), pasivos (lo que se adeuda), capital (patrimonio) y
resultados.
Esta

informacin

permitir

responder

preguntas

como:

Cunto nos deben los clientes? y cul es su antigedad?

Cunto se le debe a proveedores u otros acreedores?
Cunto vendemos por semana o por mes? y a qu tipo de clientes?
Qu productos o lneas de productos vendemos ms? y cul es el
costo de realizar estas ventas?
Cunto gastamos en promocin, publicidad y administracin?

4. El ABC de la Administracin Financiera de la MYPE: El Balance General

El balance general es un estado contable que presenta la situacin financiera
de un negocio a una fecha determinada, es decir, un reporte que nos indica con
qu recursos cuenta la empresa (activos), cunto dinero debemos (pasivos) y
con qu capital contamos a una fecha especfica.
Por ejemplo, observemos a dos empresas, cuyos balances totales se
encuentran a continuacin. Ambas tienen un milln de soles en activos, pero
basados en sus pasivos, qu podemos decir sobre ellas?

FINANZAS EN LAS MYPES

La empresa Peligro S.A., tiene activos que valen un milln de soles

(posiblemente inventarios, terrenos, mobiliario, etctera), pero los ha financiado
con slo cien mil soles de su propio capital y el resto con deuda. De esta forma,
si Peligro S.A. quisiera liquidar sus deudas, debe vender parte de sus activos
para poder pagar lo cual podra hacerla inoperante. Por esta razn, Peligro
S.A. se encuentra seriamente endeudada y es muy probable que de seguir as,
y s no se toman las decisiones adecuadas, quiebre en el corto plazo.
En cambio Creciendo S.A. es una empresa en la que sus socios se han sabido
administrar mejor, por lo que han constituido un capital de setecientos cuarenta
mil soles (mismo que pudieron hacerse a travs de aportaciones de sus socios
y reinvirtiendo sus utilidades) y slo tienen deudas por doscientos sesenta mil
soles. Por esta razn, Creciendo S.A. tiene mayores oportunidades de seguir
desarrollndose en el corto y mediano plazo.

4.1.

Interpretando el Balance General

La gran ventaja de saber interpretar el balance general reside en poder
entender cmo se encuentra la situacin financiera de nuestra empresa en
todo momento para poder tomar decisiones acertadas sobre cmo invertir
nuestros
recursos.
Lo primero que debemos aprender a calcular es el capital de trabajo con el
que cuenta la empresa, que no es otra cosa ms que el dinero que tiene el
negocio para seguir operando, es decir, dinero para pagar la nmina, la renta,
la luz, los telfonos y para comprar materias primas en la que no nos dan
crdito y que necesitamos para producir nuestros productos. Se calcula como
la diferencia entre el activo circulante y el pasivo circulante.
Cunto sera necesario tener ahorrado como capital de trabajo?
En realidad depende de tus costos fijos y de la frecuencia con la que recibes
ingresos, pero para la mayora de las MYPES, basta decir que sera
recomendable contar con ahorros suficientes como para operar la empresa 2
o 3 meses sin considerar ingreso alguno. Ahora, tener ahorrado un monto
superior a esto sera un desperdicio, ya que el dinero ocioso tambin cuesta
(costo de oportunidad). Pero hablaremos ms sobre esto en el futuro.
Cundo deberamos comprar maquinaria, una nueva computadora o
invertir en equipo de transporte?

FINANZAS EN LAS MYPES

Preferiblemente, cuando tengamos excedentes, es decir, dinero suficiente
como para comprar los activos sin gastarnos el capital de trabajo. De esta
manera, no estaremos poniendo en riesgo nuestra negocio en el caso de un
mala temporada, situacin a la que todos estamos expuestos.
5. Analizando la Informacin Financiera
Una primera recomendacin es que los empresarios tomen cursos de finanzas
para no financieros. El objetivo es no quedarse en un nivel de anlisis
superficial y realmente llegar al fondo de los problemas o identificar nuevas
reas de oportunidad que muchas veces pasan desapercibidas.
Estado de Resultados

5.1.

Es un estado financiero dinmico, dnde le muestra el acumulado por un

periodo de tiempo de cmo se dio la operacin de la empresa a nivel ventas,
costos, gastos, etc.
Balance General

5.2.

Es una fotografa de la empresa en un momento determinado.

Bsicamente, le dice cuntos recursos est manejando (activos) y, de esa
cantidad cunto debe (pasivos) y cunto es propio.
Estado de Flujo de Efectivo

5.3.

Le permite saber cunto dinero realmente est entrando a su empresa. No es

lo mismo generar utilidades a generar dinero, aqu es dnde debes evaluar
los movimientos que se estn haciendo a nivel flujo:

Si tus clientes aumentan de un ao a otro, tendr menos dinero; si

disminuyen, entonces se incrementar su flujo de efectivo, porque
sers ms efectivo en la cobranza.

Si los inventarios crecen habr menos efectivo, pero si disminuyen,

tendr ms flujo porque ya los vendiste.

Si incrementas sus crditos y cuentas por pagar habr ms efectivo

porque te estarn prestando dinero, si esa cantidad disminuye y pagas
los crditos, entonces tendr menos efectivo.

Polticas a Seguir para una buena Gestin Financiera

5.4.

5.4.1.

Costo de ventas en funcin a ventas: conocer esta relacin es clave

porque te estar indicando la rentabilidad de tu negocio. De entrada, se
conocer si se est arriba o debajo de la poltica que hallamos establecido
cuando se confronte con la situacin real.

FINANZAS EN LAS MYPES

5.4.2.

Gastos de Administracin en funcin a Ventas: Estos tienden a ser

fijos. Por lo que mientras ms se venda, sus gastos de administracin en
proporcin a ventas debern reducirse. De este modo, se puede
determinar lo siguiente: con el staff con que cuenta, cual es la capacidad
real de ventas.

5.4.3.

Gastos de Ventas en funcin a las Ventas: Aqu la correlacin es directa,

es decir, entre ms se invierta en gastos de venta mayores ventas debes
obtener. Por lo tanto, la poltica es clara: no gastar ms en comisiones y
publicidad si no hay incremento proporcional en las ventas.

5.4.4.

Rotacin de cuentas por cobrar: Cuando les preguntas a los

empresarios cul es su poltica de cuentas por cobrar, la respuesta comn
es de 30 das; pero en algunos casos sucede que en la prctica traen
hasta 120 das. La primera reaccin es de sorpresa.
Despus, al entrar en el anlisis, te das cuenta de que no se depura la
contabilidad; incluso, hay clientes inexistentes en tu base de datos. De ah
que es una buena oportunidad para depurar la informacin contable.
Hay 3 indicadores que te ayudan a determinar el ciclo operativo de tu
empresa: clientes, proveedores e inventarios (cuentas por cobrar ms
inventarios menos cuentas por pagar).
Con base en ste clculo puedes saber quin est financiando la
operacin de tu negocio, ya seas t, (recursos propios) o los proveedores.
Es decir, si tienes un ciclo positivo estas financiando la operacin de la
empresa con tus propios recursos; si es negativo, este papel lo asumen los
proveedores y acreedores.

5.4.5.

Inventarios: La tendencia global es que no tengas inventarios porque te

cuesta y adems seras ms eficiente. Cul es tu poltica de inventario?
Si tu respuesta es, por ejemplo 40, cuando en realidad son 80, a qu se
debe? Tal vez porque tienes varios productos que no rotan tambin como
otros.
Supn que en total cuentas con un catlogo de 500 artculos; haciendo un
anlisis de Pareto, te das cuenta de que 20 productos generan el 80% de
tus ventas.
Entonces, Por qu tienes los otros 480? Piensa que si te deshaces de
ellos de forma automtica bajars tu rotacin de cuentas por cobrar,
tendrs ms flujo de efectivo, sers ms eficiente, mejorars tus mrgenes
y esto, al final, lo puedes traducir en precios ms atractivos para tus
clientes.

FINANZAS EN LAS MYPES

Un tip. para determinar qu productos que vender, recomendable ver que
tan rpido rota cada uno y qu tanto margen te deja. Y de esa combinacin
puedes tomar decisiones.
5.4.6.

Rotacin de cuentas por pagar (proveedores): El 33% de las empresas

del pas tiene como su principal fuente de financiamiento a sus
proveedores. Pero muchas veces ellos sufren cuando te dan 60 das y les
pagas en 120. Ojo: en algn momento se van a hartar o encontrarn algn
mejor cliente y te cerraran tu lnea de crdito.
Una solucin efectiva: supn que tu proveedor te da un 10% de descuento
por pronto pago. Por otro lado, una lnea de crdito bancario para una
firma mediana no rebasa el 1% de inters mensual. Entonces, si tomas el
financiamiento del banco para pagarle a tu proveedor de contado, te
cuesta con el banco un 2% (considerando los 60 das que originalmente
tardabas en liquidar el monto) y a cambio obtienes el descuento del 10%.
As ganars un 8% en esta transaccin. Esto se ver reflejado en tu
rentabilidad. Si eres una empresa que vende $10 millones al ao,
multiplica esa cifra por el 8%. En efecto, obtendrs $800,000 mil
adicionales por hacer esa sola operacin financiera. Por lo tanto, una
empresa que tenga crdito siempre va a ganar ms que una que no cuenta
con lneas de financiamiento, pues el dueo de este negocio utiliza
recursos que no son de l para hacer crecer a su compaa.
Pero adems observe este mito: el financiamiento bancario es el ms caro
que el de los proveedores, cuando en realidad, siempre ser el ms barato
que el crdito de los socios.

CAPTULO II
FINANCIAMIENTO PARA LAS MYPES
1. Etapas del Proceso de Financiamiento de las MYPES

10

FINANZAS EN LAS MYPES

1.1.

Determinacin de la Necesidad Financiera

Las adquisiciones de activos deben ser financiadas por recursos de largo plazo
y las necesidades de capital de trabajo con recursos de corto plazo.
El plazo de pago que debe solicitar a la institucin financiera, debe ser como
mnimo igual al nmero de das en los que la empresa recibir el pago de las
ventas financiadas, en el caso de la adquisicin de activos el plazo lo
determinar el flujo de caja de la empresa.
Por ltimo, el monto a financiar debe ser el absolutamente necesario para
cubrir las necesidades especficas que se quieren cubrir.

1.2.

Bsqueda de Informacin
Visitar las oficinas de las instituciones financieras: Si bien se tiene contacto
personal, la principal desventaja es el tiempo y los recursos que consume
este tipo de actividades; sin contar que es imposible que se pueda
contactar con todas las instituciones financieras del medio.
11

FINANZAS EN LAS MYPES

Acceder va Internet a las pginas web de las instituciones financieras: Con

esta modalidad usted puede, desde la comodidad de su escritorio, tener un
panorama completo de lo que ofrecen bancos, instituciones micro
financieras, etc.
1.3.

Eleccin del Proveedor Financiero

Si usted no es cliente de ninguna institucin del sistema financiero, entonces
contacte con la que le cobra menos por el apoyo financiero que requiere. Por
otro lado, si usted ya es cliente y se siente muy cmodo trabajando con ellos,
entonces su primera alternativa ser solicitar el prstamo en esa institucin; sin
embargo, como ya mencionamos en el paso anterior, no deje de estar enterado
de lo que cobran las otras empresas financieras en productos similares, porque
manejar ese tipo de informacin le permitir conseguir, probablemente, mejores
condiciones en la empresa de la cual usted ya es cliente.
Pero, si la diferencia entre tasas es muy pronunciada, entonces vale la pena
que considere la posibilidad de solicitar el prstamo en la otra institucin
financiera; claro, que al no ser su cliente la evaluacin que le aplicar ser ms
exhaustiva y durar ms tiempo. Nuevamente, hacemos hincapi que usted es
el que debe elegir, poniendo en un platillo de la balanza el costo del crdito y
en el otro, la rapidez del servicio; el lado al que se incline la balanza tiene que
ver exclusivamente con sus preferencias personales.

1.4.

Solicitud de Crdito y Entrega de Informacin

Informacin Mnima: Crdito Capital de Trabajo

Si se observa con atencin, la institucin financiera necesita informacin para:

1) Saber quin es el que le pide el financiamiento. 2) Conocer cunto genera
de ingresos. 3) Entender para qu necesita el dinero. 4) Saber con cunto

12

FINANZAS EN LAS MYPES

cuenta para respaldar la operacin solicitada. 5) Conocer si tiene experiencia
previa en el sistema financiero.
Informacin Mnima: Financiamiento de Activos

Cuando se solicita apoyo financiero para capital de trabajo que, como ya se

sabe, es un apoyo financiero de corto plazo, lo que ms le importa a la entidad
financiera es identificar el medio de pago y en ese sentido, contar con pedidos
u rdenes de compra que respalden la solicitud y la existencia de activos de
corto plazo (caja, cuentas por cobrar e inventarios) cobran mayor importancia.
De otro lado, el financiamiento de activos fijos por definicin, es un apoyo
financiero de largo plazo y por lo tanto, la institucin financiera querr saber
con cunto efectivo contar a futuro el solicitante, para hacer frente a las
cuotas del prstamo que eventualmente se le otorgue.
El flujo de caja proyectado al plazo solicitado, por lo tanto, toma un papel
protagnico en el proceso de toma de decisiones. Adicionalmente, ser
necesario contar con una cotizacin del bien que se quiere comprar o un
presupuesto de las obras que se quieren ejecutar, para que de esta manera la
entidad pueda conocer con exactitud cunto es el monto a financiar.

1.5.

Evaluacin de Solicitud:
Una parte de la informacin que necesita el banco es de responsabilidad del
solicitante del crdito. Sin embargo, informacin adicional ser obtenida a
travs de las visitas que harn los representantes de la entidad al negocio,
consultas a las Centrales de Riesgo y, en caso de ser necesario, consultas
13

FINANZAS EN LAS MYPES

puntuales a travs de llamadas telefnicas a los clientes, proveedores e
instituciones financieras del solicitante.

Para contestar la primera pregunta: Querr pagar?, la entidad

financiera buscar informacin de carcter cualitativo (no numrico) que
le permita conocer antecedentes de cumplimiento (o incumplimiento)
con proveedores e instituciones financieras, experiencia de los dueos
del negocio, cartera de clientes y aos de permanencia en el negocio.

Para contestar a la pregunta: Podr pagar? En este caso, el trabajo

de investigacin del banco se enfoca en los estados financieros del
negocio, bsicamente el Balance General y el Estado de Prdidas y
Ganancias, as como en su capacidad de generacin de efectivo, la que
se mide a travs del Flujo de Caja proyectado. Un punto en el que se
pone especial cuidado es en determinar con exactitud el monto de
ventas, para lo cual se cruzar la informacin proporcionada con el
comprobante de pago del IGV.

Parte importante del peso de la evaluacin recae en la visita que los

representantes de la institucin financiera efecten al negocio. El propsito de
la visita es doble, por un lado, se busca aclarar cualquier duda que se haya
originado luego del anlisis de la informacin entregada y por otro, observar las
instalaciones de la empresa y el proceso productivo.
Posteriormente, y con toda la informacin recabada se preparar un informe de
evaluacin que ser presentada ante el funcionario que cuenta con la
autonoma para aprobar esos montos, o, en su defecto, al Comit de Crdito de
la institucin financiera.
Llegado a este punto, vale la pena destacar lo que un buen nmero de
personas y empresas que solicitan apoyo financiero mencionan como uno de
los mayores problemas que enfrentan: el tiempo que demora la entidad en
evaluar y aprobar (o eventualmente, en denegar) el prstamo.
Lamentablemente, para el solicitante el tiempo que se puede tomar el banco es
su prerrogativa.
Sin embargo, hay algunas acciones que puede emprender si desea acortar ese
plazo:
1) Tener y sobretodo presentar de manera oportuna toda la informacin que se le
solicita, 2) Asistir a todas las reuniones que la entidad le solicite, as como estar
presente en la visita que se efecte a las instalaciones del negocio y 3) Estar seguro
que se cuenta con el apoyo del funcionario de crditos de la entidad financiera.
1.6.

Aprobacin, Implementacin y Desembolso

14

FINANZAS EN LAS MYPES

La etapa de formalizacin, es decir la suscripcin de los documentos que

posibilitan el desembolso del crdito puede durar mucho o poco. El lapso que
tome, depende sobretodo de las caractersticas de la operacin y el tiempo de
respuesta que la empresa solicitante tome para afrontar este paso.
1.7.

Pago de Crdito
Si paga el dinero recibido en forma oportuna y sin retrasos le permitir tener
buen un record crediticio que a su vez le posibilitar acceder a crditos cada
vez mayores y en mejores condiciones financieras (menor tasa de inters y
mayores plazos).
Es por lo tanto primordial que siga estos principios:
Utilizar el dinero recibido para el fin solicitado: Si una empresa recibe
fondos para financiar capital de trabajo y los utiliza en comprar activos, se
estar quebrando el principio de temporalidad y le aseguramos que tendr
problemas en pagar el crdito, pues los vencimientos se producirn antes de
que la mquina empiece a contribuir al incremento de las ventas o la
disminucin de los costos. Peor an, si los fondos que recibi los distrajo para
fines personales, le aseguramos que el negocio no estar en condiciones de
pagar la deuda y malograr su historial crediticio en la institucin financiera
que le otorg el financiamiento. Pues al hecho que no pudo pagar su deuda,
se agrega el uso de los fondos recibidos para un fin no autorizado por la
entidad financiera.
No atrasarse en el pago de las cuotas. Dos razones fundamentan este
consejo: 1) Los atrasos generan sobrecostos que incrementan
significativamente el costo efectivo del crdito recibido.
Los atrasos constantes deterioran su historial crediticio ante los ojos de la
entidad acreedora y el sistema financiero en general.
Para terminar, tenga presente un consejo ms: Trabaje con mnimo dos y
mximo tres instituciones financieras.

2. Siete Principios Bsicos para la Salud Financiera de la Empresa

15

FINANZAS EN LAS MYPES

2.1.

La Buena Administracin: El dueo de la empresa debe verse a s mismo

solamente como el administrador o de la empresa, o sea, alguien a quien se
le encarg su cuidado y que deber entregar cuentas al verdadero dueo.
Cmo lograr que esta relacin sea justa? Asignndosele un salario que se
considere justo por su trabajo, que la empresa est en posicin de pagar.

2.2.

Debe existir Equilibrio entre las Entradas y Salidas de la Empresa: Es

primordial respetar esta jerarqua en cuanto a las salidas de dinero, si
tomamos utilidades y quedamos a deber costos o gastos de operacin, solo
nos estamos haciendo tontos, pues en realidad no hay tales utilidades.
Podemos resumirlo de la siguiente manera: no puede salir nada que no haya
entrado primero.

2.3.

La Ley de la Siembra y la Cosecha: siembre al contratar un empleado ms,

si la actividad as lo demanda, en vez de negrear ms al que ya tiene;
siembre en uno o dos cursos de capacitacin al ao; siembre en materias
primas de buena calidad y en proveedores confiable, siembre en darle un
pequeo extra al cliente, siembre en contratar al menos un poco de
publicidad. Siembre en asesorarse por profesionales para tomar decisiones
de negocio importantes o mejorar su negocio.

2.4.

No Adquiera nada que no sepa en qu lo va vender o utilizar: Hay

quienes primero rentan una oficina bien ubicada, se compran un bonito
escritorio y una computadora muy potente para llevar la administracin del
negocio, contratan Internet de banda ancha y dos lneas telefnicas y tienen
un bonito modelo financiero del negocio proyectado a 5 aos, pero an no
han tenido ingresos por ventas que signifiquen ms de unos cuantos pesos.

2.5.

O Bien Vendido o Bien Podrido: significa que nunca debe malbaratar los
productos o servicios de su empresa, slo por vender aunque sea algo. Si
usted no cree en el valor de lo que ofrece, sus clientes tampoco lo harn.
Recuerde que de su margen de ganancia es de donde sale para pagar los
gastos de operacin, para las inversiones en el negocio, utilidades.

2.6.

Nunca Fiar: Una cosa es dar crdito, y otra muy diferente es fiar. Si tenemos
la intencin de dar crdito a nuestros clientes, antes debemos ver qu tantas
posibilidades hay de que nos paguen y adems debemos contar con alguien
que se encargue de la cobranza, dndole armas para hacer su trabajo,
como pagars firmados, acuses de recibo, contratos, etctera.

2.7.

Tenga Siempre una Reserva de Efectivo: siempre ocurren imprevistos, por

lo cual se procure tener como mnimo el equivalente a 3 meses de gastos de
operacin como reserva de efectivo (de preferencia en algn banco que nos
pague algo de inters y no bajo el colchn de nuestra cama).

CONCLUSIONES

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FINANZAS EN LAS MYPES

Un empresario debe tener claro si est generando ingresos, saber cmo

incrementar su margen de utilidad y cmo utilizar instrumentos financieros
para mitigar ciertos riesgos.

El principal problema es que en la mayora de las micro y pequeas empresas

(Mypes), los dueos se concentran ms en lo operativo y no reconocen la
importancia de la parte financiera. Para ellos, mientras haya dinero para cubrir
las necesidades bsicas de la organizacin, todo va bien. Incluso, los estados
financieros slo los toman en cuenta al momento de tener que pagar los
impuestos.

Existe un desconocimiento sobre cmo utilizar e interpretar la informacin

financiera para tomar decisiones clave que hagan crecer la empresa. Por lo
tanto, hay que comprender de fondo ciertos indicadores financieros para
saber lo que pasa dentro del negocio. De entrada, estar consciente de que no
es lo mismo vender o generar utilidades que tener flujo de efectivo.

La mejor recomendacin es que los empresarios tomen un curso de finanzas

para no financieros. El objetivo es no quedarse en un nivel de anlisis
superficial y realmente llegar al fondo de los problemas o identificar nuevas
reas de oportunidad que muchas veces pasan inadvertidas.

BIBLIOGRAFA
LIRA BRICEO, Paul. Finanzas y Financiamiento: las herramientas de
gestin que toda pequea empresa debe conocer. Per 2009.
ASESORA Y SERVICIOS CONSULTORES, S. C. Finanzas para
Pymes: El ABC de las Finanzas para tu Pyme. Mxico 2011.
http://www.ideasparapymes.com/pymes_conta.dbsp
http://www.pymesfuturo.com/Finanzas.htm

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