IV TRIMESTRE 2014 - ENERO 2015

NIVELES SOCIOECONMICOS EN AREQUIPA

La distribucin de niveles socioeconmicos de la Asociacin Peruana de Empresas de Investigacin de Mercados es calculada en base
a la Encuesta Nacional de Hogares (ENAHO) que ejecuta el Instituto Nacional de Estadstica e Informtica (INEI) para elaborar los
indicadores de pobreza del Per. Es importante mencionar que el nivel socioeconmico de un hogar no se define solamente a partir de
sus ingresos sino en funcin a un grupo de variables como el tipo de propiedad de la vivienda que ocupan (alquilada, propia, cedida,
etc.); forma de abastecimiento de agua, tipo de alumbrado pblico; combustible que usan para cocinar, acceso a telfono, celular,
internet, radio, televisor (a color o blanco y negro), equipo de sonido, DVD, refrigeradora, auto, etc.
En relacin a Arequipa, en el 2014, los niveles socioeconmicos A y B se incrementaron a 19.2% en relacin a 2013, cuando ambos
sectores representaban el 17% de la totalidad de hogares de nuestra regin. Ello se debi al dinamismo (que no fue el mismo de aos
anteriores) que an presenta nuestra economa, lo cual se refleja en la mejora de la calidad de vida de algunos hogares de nuestra
regin. El nivel socioeconmico C disminuy, explicado por la migracin de algunas familias al sector B, debido principalmente a una
mejora de sus ingresos, lo cual se reflej en la adquisicin de nuevos y mejores activos, lo que se traduce en la mejora de su bienestar.
Por el contrario, lo preocupante se observa en los sectores ms pobres de la poblacin. El nivel socioeconmico E aument en relacin
a 2013, pues la economa ya no crece a tasas de aos anteriores, afectando a este grupo de personas, cuyo ingreso es muy sensible
a los cambios cclicos de la economa. El aumento de este sector se debi a la migracin de las familias que pertenecieron al sector D,
las cuales no pudieron mantener la mejora de calidad de vida que obtuvieron, pues la economa peruana dej de crecer a las tasas que
lo vena haciendo, lo cual repercuti en alguna medida al comportamiento de la economa arequipea.

Niveles Socioeconmicos por Hogares - Arequipa

En porcentaje

2013

2014

NSE A

4.3

NSE B

12.7

NSE C

34.2

NSE D

38.2

NSE E

10.6

NSE A

4.8

NSE B

14.4

NSE C

32.5

NSE D

34.4

NSE E

13.9

Fuente: Asociacin Peruana de Empresas de Investigacin de Mercados APEIM

Fuente: CCIA Dpto. de Estudios Econmicos

51.2%

51.7%

INFLACIN ANUAL

Ao 2013

Ao 2014

5.96
5.00
4.03
3.36
2.61

3.24

3.21
2.57

3.65

3.94
3.09

2.94

2.86

3.22

1.94

0.35

Fuente: Instituto Nacional de Estadstica e Informtica - INEI

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos
En el ao 2014, la inflacin en Arequipa fue 3.21%, 0.01 punto porcentual menor a la inflacin nacional, la cual fue 3.22%. Ambas superaron el rango meta
establecido por el Banco Central de Reserva del Per (entre 1% y 3%).
La inflacin en nuestra ciudad fue la undcima ms alta a nivel nacional, la cual se desaceler en relacin a la presentada en 2013, alcanzando el 5%, ubicando a Arequipa en aquel momento como la segunda ciudad con la inflacin ms alta a nivel nacional. Este cambio de coyuntura se debi al menor dinamismo
de la economa regional, lo cual se tradujo en una menor capacidad de demanda por parte de la poblacin, generando que los precios de algunos productos
crezcan a menores tasas o en su defecto se reduzcan.

Inflacin por Grupo de Productos en Arequipa

5.00

INFLACIN GLOBAL
Alimentos y Bebidas

3.21

5.39
4.59

-0.68

Vestido y Calzado -1.44

8.52

Muebles y Enseres

5.26
5.17
4.72

Alquiler de Vivienda, Combustible y Electricidad

Cuidados y Conservacin de la Salud

2.32

3.42
5.74

Transporte y Comunicaciones -1.42

4.49

Esparcimiento, Diversin, Cultura y Enseanza

Otros Bienes y Servicios
Fuente: Instituto Nacional de Estadstica e Informtica - INEI
Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

2.28

5.32

4.29

0.0

Por grupo de productos, la inflacin en Arequipa durante el ao 2014 se comport de la siguiente manera:
El grupo de productos de esparcimiento, diversin, cultura y enseanza fue el nico que mostr una aceleracin de precios, alcanzando el 5.32%, superior
4.49% de 2013.
El grupo de productos de Transporte y Comunicaciones se desaceler fuertemente, de 5.74% en 2013 a -1.42% en el 2014, ello debido a la disminucin del
precio de los combustibles, desde la gasolina hasta el petrleo diesel y el GLP vehicular. Este componente tiene la segunda ponderacin ms elevada del
ndice de precios al consumidor, tan slo por detrs de alimentos y bebidas, lo que implica que cualquier cambio brusco en el precio de algn producto afecta
con relativa importancia al resultado agregado. Ello se ha suscitado con los combustibles, de otra forma la inflacin hubiese sido ms alta de lo que fue en
nuestra ciudad.
Los dems grupos de productos, componentes del ndice general, mostraron una desaceleracin relativa en sus precios, debido a la menor capacidad de
demanda de la poblacin, explicado por la desaceleracin de la economa, como se menciono anteriormente.

Gasto
Capital

EJECUCIN DEL GASTO PBLICO

Gasto
Corriente

Ejecucin del Gasto en las Provincias de Arequipa

86.1

85.5

80.9
74.1

66.1

83.3
74.7

67.9

91.6

87.5
70.6

74.1

80.1

81.7

84.2

36.0

Fuente: Consulta Amigable - Transparencia Econmica - MEF

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos
Fecha de Consulta: 7 de enero 2015

La ejecucin del gasto pblico en las provincias de la regin Arequipa mantuvo dos tendencias muy marcadas. En lo que concierne a la ejecucin del
gasto corriente, sta se mantuvo por encima del 80% a excepcin de la provincia de Castilla, la cual ejecut el 68%.
En el caso del gasto de capital, la ejecucin del mismo fue menor a lo esperado con un promedio del 70% donde Arequipa (66.1%) y Camana (36.0%)
fueron las provincias con los menores avances de ejecucin del presupuesto de capital. Ello es preocupante, debido a que el gasto de capital es un
importante dinamizador de la economa, ms an en momentos de desaceleracin como el actual.

Ejecucin del Gasto del Gobierno Regional de Arequipa

93.5

90.9
El Gobierno Regional de Arequipa ejecut el 90.9% del presupuesto
asignado para gastos de capital o infraestructura, ubicndose en la
quinta posicin a nivel nacional, lo cual es positivo; sin embargo, siempre
se debe tener en cuenta la calidad del gasto, es decir que genere bienestar a la poblacin.
En lo que concierne al gasto corriente, el Gobierno Regional de Arequipa
ejecut el 93.5% del presupuesto asignado. La ejecucin del mismo se
cumple casi estrictamente y no se produce ningn retraso porque en su
gran mayora corresponde a remuneraciones y servicios. Es preocupante que aumente permanentemente, lo cual reflejara que la burocracia
estara aumentando a todo nivel.
En conclusin, se puede afirmar que el gasto en remuneraciones aumenta, mientras que el gasto de capital no se ejecuta o se hace medianamente, y sumado a ello el Estado tiene una burocracia poco eficiente, lo
cual genera grandes obstculos para la inversin pblica y la privada
tambin.

Gasto Corriente

Gasto de Capital

Fuente: Consulta Amigable - Transparencia Econmica - MEF

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos
Fecha de Consulta: 7 de enero 2015

INVERSIN Y EMPLEO MINERO

(Participacin por regin)

Empleo Directo Promedio por Regin. Noviembre 2014

Inversin Minera por Regin. Enero - Noviembre 2014

Otras regiones
17.9%
Pasco
4.3%
Ancash
5.4%
La Libertad
6.2%
Junn
8.0%

Arequipa
24.1%

Otras regiones
28.3%

Arequipa
16.3%
Junn
11.6%

Ayacucho

Apurmac
19.1%

5.0%
Lima
6.7%

Cusco
15.1%

La Libertad
9.2%
Apurmac
Pasco
Cajamarca 7.8%
7.3%
7.7%

Fuente: Ministerio de Energa y Minas - MINEM

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

Fuente: Ministerio de Energa y Minas - MINEM

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

A noviembre 2014, a nivel nacional el empleo directo minero alcanz los

198 929 puestos de trabajo, lo que signific una disminucin de 4.2% en
relacin al mismo mes de 2013, donde los puestos de trabajo mineros
directos fueron 207 750.
En Arequipa, los puestos de trabajo directos generados por la minera
fueron 32 471, lo que represent un crecimiento de 18.2% frente a los
puestos creados a noviembre 2013. Bajo este escenario, Arequipa es la
regin con el mayor nmero de puestos creados por la actividad minera,
lo cual repercute en el incremento del empleo en otros sectores de la
economa, como el comercio, construccin o servicios.

Entre enero y noviembre de 2014, la inversin minera alcanz los

US$ 7 716 millones, lo que signific una cada de 9.6% con respecto al
mismo perodo del ao anterior, donde la inversin alcanz los
US$ 8 538 millones.
Por otro lado, la inversin en Arequipa ascendio a US$ 1 857 millones,
lo que represent un incremento de 51.8% en relacin al perodo enero
noviembre 2013, ubicando a nuestra regin como la que recibi la
mayor inversin por parte de la actividad minera a nivel nacional. Este
significativo incremento se debe en gran medida a la ampliacin de
Cerro Verde.

Variacin Anual del Empleo a Noviembre 2014. ltimos doce meses

En porcentaje
Arequipa

10.5

Per Urbano
5.4

4.5

5.3
3.4 3.7

3,5
1.5

1.5 1.5

0.9 0.6

0,0
-1.0

-1.3 -1.4

0.2

1.2 1.6

Lima Metropolitana
A noviembre 2014, el empleo en las empresas de
10 a ms trabajadores en Arequipa present una
tasa de crecimiento anualizada (con respecto a
noviembre 2013) de 4.5%, superior a la presentada en Lima Metropolitana y el promedio nacional.
Esta diferencia se debe en gran medida al
importante crecimiento del empleo en el sector
extractivo, donde el sector minero es el principal
responsable de esta significativa tasa (10.5%),
muy superior a lo que se da en casi todas las
regiones del pas, donde el empleo minero viene
disminuyendo durante el ltimo por la reduccin de
la inversin minera (ello se observ en el apartado
de inversin y empleo minero).
A noviembre 2014, el empleo del sector comercio
ha crecido tan slo 1%, cifra realmente baja en
relacin a los dems sectores de la economa
arequipea; sin embargo la situacin es muy
similar en las dems regiones del pas, lo que
reflejara que el sector comercio no est creciendo
a tasas de aos pasados.

Fuente: Ministerio de Trabajo y Promocin del Empleo - MTPE

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos
1/Incluye agricultura, pesca y minera
2/ Incluye servicios prestados a empresas, restaurantes y hoteles, establecimientos nancieros, enseanza, servicios sociales y comunales, y
electrcidad, gas y agua
* Empresas de 10 a ms trabajadores

A noviembre
2013

SISTEMA FINANCIERO
Evolucin del crdito por tipo de institucin financiera

A noviembre
2014

(En millones de S/.)

5,392
4,921

1,444 1,532

1,091 1,195
56

Banca Mltiple

Cajas
Municipales

Empresas
Financieras

59

14

Cajas Rurales

20

EDPYMES

Fuente: Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

Evolucin de las captaciones por tipo de institucin financiera

Al cierre de noviembre 2014, el crdito en Arequipa alcanz los S/. 8 199 millones, lo que
represent un incremento de 9% en relacin a
noviembre 2013. Esta tasa de crecimiento es la
mitad de la que se present durante el mismo
mes del ao anterior, la cual fue 19%. Es evidente la desaceleracin del crdito en nuestra
regin, la cual no se recupera todava, a pesar de
las medidas monetarias que viene ejecutando el
BCR durante los ltimos meses. Se espera una
recuperacin de las colocaciones para el ao
2015, de la mano del crecimiento de la economa, debido a la repercusin de las medidas que
anunci el gobierno que deberan sentirse ya
durante el presente ao, y por el efecto que
comenzara a mostrarse los proximos meses
debido a la disminucin de la tasa de inters de
referencia por parte del Banco Central.

(En millones de S/.)

3,986
3,672

A noviembre 2014, las captaciones de la regin

Arequipa alcanzaron los S/. 5 953 millones,
representando una disminucin de 2.5% frente al
mismo mes de 2013. Ello se debi a la cada de
los depsitos en las instituciones pertenecientes
a la Banca Mltiple, pues se redujeron en 7.9%.
Durante el primer semestre 2014, las captaciones venan creciendo a una tasa promedio del
28%, la cual ha venido disminuyendo en los
ltimos meses hasta 13%, lo cual refleja que la
desaceleracin de la economa ha golpeado la
capacidad de ahorro de los agentes econmicos.

1,795 1,860

377

287

Banca Mltiple

Cajas Municipales

Fuente: Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

3.13

2.63

3.02

2.60

3.01

2.55

3.14

2.71

3.31

2.76

3.53

2.79

3.72

2.84

Fuente: Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

40

Empresas
Financieras

3.83

2.93

44

Cajas Rurales

3.73

2.84

3.90

2.94

3.88

2.96

3.79

3.74

2.91

2.95

Arequipa

Per

Al cierre de octubre 2014, el ndice de morosidad en Arequipa fue 3.74%, lo que represent un crecimiento de 0.61 puntos con respecto a octubre 2013. A
nivel nacional, el ndice de morosidad fue 2.95%, lo que signific un crecimiento 0.32 puntos con respecto al mismo mes de 2013. Es decir en el lapso de un
ao, la morosidad creci ms velozmente en nuestra regin, en comparacin al promedio nacional.
Es importante mencionar tambin como factor positivo, que la morosidad en Arequipa ha comenzado a disminuir de manera continua desde julio cuando este
ratio alcanz el 3.90%, lo cual reflejara que las instituciones financieras estn tomando ms precauciones en la entrega del crdito, y en la cobranza del
mismo.

Ene- Oct
2013

RECAUDACIN TRIBUTARIA

Ene- Oct
2014

1,559
1,627

Tributos Internos
799
765

Impuesto a la Renta
568
570

Impuesto General a las Ventas

173

Otros Ingresos

274

19
18

Impuesto Selectivo al Consumo

Fuente: Superintendencia Nacional de Aduanas y Administracin Tributaria - SUNAT

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

Entre enero y octubre de 2014, la recaudacin de tributos internos alcanz los S/. 1 627 millones, lo que signific un crecimiento de 4.3% en relacin
a los diez primeros meses de 2013. Esta coyuntura se debi al incremento de la recaudacin de otros ingresos tributarios, siendo el ms importante
el Impuesto Temporal a los Activos Netos.
Durante el mismo perodo, la recaudacin de IGV se increment en 0.4%, reflejando que la demanda interna en Arequipa se ha debilitado de manera
significativa. Por otro lado, la recaudacin de Impuesto a la Renta se redujo en 4.3%, lo que sugiere que las empresas arequipeas an no recuperan
el dinamismo de aos anteriores, pues sus ventas no alcanzan niveles de aos pasados.

980

Tributos Aduaneros

1,220

Impuesto General a las

Ventas

726
979

Impuesto Selectivo al
Consumo

222
209
31
31

A la Importacin
Otros

1
2

Fuente: Superintendencia Nacional de Aduanas y Administracin Tributaria - SUNAT

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

Entre enero y octubre de 2014, la recaudacin de tributos aduaneros en Arequipa alcanz los S/. 1 220 millones, lo que signific un crecimiento de
24.5% con respecto al mismo perodo de 2013. Ello se debe al incremento que an viene presentando las importaciones realizadas por nuestra
regin.

Ene - Sept
2013

COMERCIO EXTERIOR

(En millones de US$ )

Ene - Sept
2014

Exportaciones
3,002

Total Exportaciones

2,293

2,531

Tradicionales

1,905

471

No Tradicionales

387

Fuente: Banco Central de Reserva del Per. Sucursal Arequipa

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos

Entre enero y septiembre 2014, las exportaciones de la regin Arequipa alcanzaron los US$ 2 293 millones, lo que signific una disminucin de 23.6%,
con respecto al mismo perodo del ao anterior. Esta coyuntura se debi a la reduccin que an viene presentado los envos tradicionales, los cuales
cayeron en 24.7%. Las exportaciones de productos mineros disminuyeron en 17.7%; mientras los agrcolas y pesqueros se incrementaron en 44.9%
y 212.4%, respectivamente.
En lo que concierne a los productos no tradicionales, estos disminuyeron en 4.5%, explicado principalmente por la reduccin de envos de productos
siderometalrgicos en 44.4%.

Importaciones

1,262

Total Importaciones

1,626

395

Bienes de Capital

718

858

Insumos

Bienes de Consumo

893

9
15

Fuente: Banco Central de Reserva del Per. Sucursal Arequipa

Elaboracin: CCIA - Dpto. de Estudios Econmicos
Las importaciones de la regin Arequipa durante los primeros tres trimestres del ao 2014, alcanzaron los US$ 1 626 millones, lo que signific un
crecimiento de 28.8%, siendo los bienes de capital los que presentaron el mayor incremento (81.9%) frente los insumos y bienes de consumo, lo
que reflejara buenas perspectivas de inversin para la regin durante los prximos meses.