Socialismo por John E. Roemer (Universidad de Yale.

El artculo fue escrito para

el New Palgrave Dictionary of Economics January 5, 2005.)
Traduccin, vnculos y notas de Enrique A. Bour

En la teora marxista del materialismo histrico, la clase dirigente de cada modo de

produccin tiene su mtodo especial de extraer el excedente econmico de los
productores directos; ese mtodo se sigue de las relaciones de propiedad
caractersticas de ese modo. Bajo el modo esclavista, el excedente producido por los 1
esclavos es apropiado por el propietario mediante la fuerza; bajo el feudalismo, el
seor extrae el trabajo excedente mediante la corve (una forma de trabajo no
pagado por el cual el trabajador no era compensado. No se trata tcnicamente
hablando de un impuesto, ya que no exista obligacin real de pagar en dinero, ni
tampoco de un tributo dado que no exista una obligacin real de entregar un bien
fsico, por ejemplo trigo, pero como opcin conmutativa operaba en forma muy
parecida a un impuesto a todos los efectos y propsitos) y otros tipos de tributos.
Marx argument que el capitalismo fue el primer modo de produccin en el que la
extraccin de excedente no era obviamente coactiva: ningn capitalista posee a sus
trabajadores o les toma por la fuerza su producto. En efecto, bajo el capitalismo, los
trabajadores y los capitalistas suscriben contratos mediante los cuales la fuerza de
trabajo es intercambiada por un salario. El capitalista se queda con el producto del
trabajo del empleado. En realidad, Marx deseaba explicar la extraccin del excedente
capitalista como un proceso que tendra lugar bajo condiciones de contratos
competitivos, en las que trabajadores y capitalistas negocian y, al trmino de las
cuales, los mercados competitivos fijan los trminos de intercambio del trabajo.
(Como expresan Makowski and Ostroy1, los precios son lo que queda despus de que
el polvo de la reyerta competitiva se disipa. Observen que es incorrecto decir que los
precios dirigen el intercambio; ms bien se trata de que la negociacin entre muchos
pares de individuos alcanza un equilibrio resumido
en un precio.)

John E. Roemer es un economista y cientfico poltico

norteamericano. Actualmente es Elizabeth S. and A. Varick
Stout Professor of Political Science and Economics en la
Universidad de Yale. Antes de Yale, estuvo en la facultad de
economa de la Universidad de California, Davis, y antes de
entrar al profesorado trabaj varios aos como sindicalista.
Vive actualmente en la ciudad de New York. Recibi su A.B. en
matemtica summa cum laude en Harvard en 1966. Fue
entonces que se inscribi como estudiante de matemticas en
la Universidad de California, Berkeley, de la cual fue expulsado
por su activismo poltico durante la guerra de Vietnam.
Eventualmente obtuvo su Ph. D. en economa en Berkeley en
1974. Roemer es famoso por sus trabajos en filosofa
econmica y justicia distributiva. En aos recientes se ha
dedicado a cuestiones de igualacin de oportunidades. En su
libro Equality of Opportunity sostiene que la sociedad debe
hacer lo necesario para asegurar que las perspectivas
econmicas (o bienestar) de un individuo sean independientes de atributos tales como la raza, el
gnero y la clase econmica dentro de la cual naci. En lugar de ello, el nivel alcanzado de bienestar
debera depender exclusivamente de los esfuerzos que uno hace en la vida. En otra monografa
reciente, Democracy, Education and Equality, Roemer sostiene que la democracia como mecanismo

1Ostroy, J. and L. Makowski, 1993. General equilibrium and market socialism: Clarifying the logic of
competitive markets, in P. Bardhan and J. Roemer, eds., Market Socialism: The current debate, New
York: Oxford University Press
poltico no puede garantizar an a largo plazo que las expectativas individuales sean
independientes de la riqueza o educacin de sus padres, y que por consiguiente no es posible confiar
solamente en ella para implementar conceptos de justicia basados en la igualdad de oportunidades.

Previamente, Roemer form parte de la escuela de pensamiento del marxismo analtico, siendo uno
de sus fundadores en forma conjunta con G.A. Cohen, Jon Elster, y otros miembros del grupo de
Septiembre. Su inters en la filosofa econmica izquierdista se refleja en sus primeros libros,
Analytical Foundations of Marxian Economic Theory, A General Theory of Exploitation and Class,
Value Exploitation and Class, y Free to Lose: An Introduction to Marxian Economic Philosophy, as 2
como su nfasis de que es importante proveer un sustento de teora de los juegos y microeconmico a
la teora marxista. Roemer tambin desarroll nuevas ideas en economa poltica. En su libro Political
Competition sostiene que el modelo tradicional de competencia poltica de Downs en un espacio de
una sola dimensin no es satisfactorio porque deja muchas cuestiones sin responder, tales como por
qu los pobres no confiscan a los ricos en una democracia. Sin embargo, en mltiples dimensiones los
equilibrios de Nash son ms bien la excepcin que la regla, y por lo tanto sin nuevos instrumentos es
imposible predecir lo que propondrn los partidos polticos. Roemer ofrece su propia solucin,
mediante el concepto de ENUP (Equilibrio de Nash con Unanimidad de Partidos), en el cual las
distintas facciones de los partidos polticos militantes, oportunistas y reformistas deben coincidir
en forma unnime para que los desvos de una poltica dada sean tales que esa poltica no forme parte
del equilibrio. Cabe notar que este tipo de unanimidad es muy infrecuente y que hay una tendencia a
que existan mltiples ENUP an cuando no existan equilibrios regulares de Nash, lo cual da lugar al
problema opuesto de equilibrios mltiples. Con todo, Roemer y sus co-autores han hecho uso de este
concepto para estudiar problemas como el voto racista y la xenofobia.

Por qu los capitalistas terminan quedndose con la mejor tajada esto es, se
quedan con el excedente, y el trabajador termina con su salario, que segn Marx era
slo un salario de subsistencia?

La respuesta no es que el capitalista sea ms inteligente o que cuente con la polica a

su lado: es que el capital es escaso con respecto a la oferta disponible de trabajo, y
que los trabajadores deben pujar por el derecho de utilizar ese recurso capital, que
les facilita un salario. Si lo escaso fuera la fuerza de trabajo, el capital tendra
entonces que pujar por el trabajo, y los beneficios seran llevados a un mnimo, al que
los capitalistas resultaran indiferentes entre ser los poseedores de su propio capital o
transformarse en trabajadores. El por qu de que el capitalismo se haya
caracterizado, a lo largo de su historia, como una situacin de escasez de capital no se
entiende plenamente. Marx sostuvo que los capitalistas como clase, tal vez
representados por el estado, llevaron a cabo estrategias para garantizarse un ejrcito
de reserva de desocupados a fin de mantener el desequilibrio. En efecto, la
proletarizacin de la agricultura perifrica fue un proceso importante por medio del
cual se mantuvo la abundancia de trabajo hasta nuestros das2. Keynes y Schumpeter
imaginaron un momento en el que el capital dejara de ser escaso, ocasionando la
eutanasia de la clase capitalista. Luego, la fuente fundamental de acumulacin en
manos de una clase reducida, mediante beneficios creados en la produccin, es que
muchos trabajadores deben pujar por el privilegio de usar su fuerza de trabajo en
activos productivos de propiedad privada que aumentan en forma inmensa su
productividad. Ello les permite tener un salario mayor que el que hubieran ganado
en el sector no capitalista (digamos, volviendo a la granja familiar, o vendiendo
manzanas en un carro en la calle), y tambin produce un monto adicional que, segn
la negociacin entre el trabajador y el capitalista, le pertenece a este ltimo. Los
capitalistas consumen parte de este producto excedente, e invierten el resto en
actividades en bsqueda de beneficios.

2 V. Luxemburg, R. 1972 [1913]. The accumulation of capital , New York: Monthly Review Press.
Algunos escritores sostienen que el capitalismo es un sistema que extrae el excedente
de los trabajadores en forma coercitiva; con ello sealan las luchas entre empleados
y jefes en el punto de produccin. Roemer cree que es importante sealar que la
acumulacin capitalista, en principio, podra tener lugar si los capitalistas fueran
competitivos y no existiese coercin del trabajador por el capitalista y sus agentes en
el lugar de produccin. Esa coercin, a la que se han dedicado varias pginas como si
fuera la maldad central del capitalismo, slo existe porque los contratos laborales son
incompletos y no son ejecutables sin incurrir en costos. Imaginen una situacin en 3
que el trabajador y el capitalista pudieran contratar acerca de cualquier eventualidad
que ocurriera durante la produccin. Si, adems, los contratos fueran ejecutados sin
costo (por ejemplo, imaginen a un arbitrajista omnipotente que estuviera a mano
para resolver cualquier desacuerdo), en tal caso no habra la ms mnima coercin en
el lugar de trabajo: los capitalistas no trataran de acelerar las lneas de ensamblaje,
obligar a los trabajadores a trabajar horas extra, estafarlos con sus salarios, imponer
disciplina en forma degradante, etc. Marx pens que la esencia del capitalismo era
acumular capital an bajo tales condiciones. Que el capitalismo real no sea
perfectamente competitivo, que los contratos sean incompletos, y que capitalistas y
trabajadores regateen sobre quin debe hacer qu en una situacin no descripta en
los contratos, hacen que el capitalismo sea ms desagradable que lo que podra ser en
su tipo ideal, pero no hace a su esencia.

Marx crea que las relaciones de propiedad de cada modo de produccin duraran
siempre que tuvieran xito en inducir produccin de manera eficiente. El molino de
agua nos dio al seor feudal, la mquina a vapor, al industrial capitalista. Crea que,
eventualmente, las fuerzas productivas se desarrollaran a tal punto que el modo
capitalista de extraer el excedente ya no sera efectivo. Segn conjetur, la prxima
etapa de la historia econmica sera el socialismo, un perodo en el que los medios de
produccin seran de propiedad colectiva y el excedente econmico propiedad de los
trabajadores.

Debemos definir lo que es explotacin en sentido marxista. Simplemente, los

trabajadores seran explotados porque el trabajo requerido para producir los bienes
que pueden adquirir con su salario ms el trabajo necesario para reproducir el stock
de capital usado en la produccin es inferior en cantidad al trabajo realizado por esos
mismos trabajadores para producir esos bienes salariales. El trabajo excedente la
diferencia entre ambas cantidades termina incorporado en bienes que, de acuerdo
con el contrato, son propiedad del capitalista y que los vende para beneficio propio.
Por qu el trabajador se coloca en esta situacin? Porque no tiene acceso a los
medios de produccin; el trabajo excedente que ofrece, es, por as decirlo, la renta
que paga al capitalista para poder acceder a esos bienes. Por consiguiente, la
explotacin se define como una situacin en que los trabajadores trabajan por ms
horas que las incorporadas en los bienes que reciben como pago salarial real. Noten
que, aunque Marx insisti en que el salario percibido por los trabajadores era de
subsistencia, ello es completamente innecesario para el argumento. Para que exista
explotacin, lo necesario es que las horas de trabajo incorporadas en los bienes
comprados con los salarios sean, en cantidad, inferiores a las horas trabajadas por los
trabajadores.

Marx consider que el sistema que pondra fin a la explotacin capitalista sera el
socialismo. Pero la propiedad colectiva de los medios de produccin no es la nica
manera de terminar con la explotacin. Otra es el sindicalismo, sistema en el cual
grupos de trabajadores poseen fbricas en forma colectiva; otra es el capitalismo
popular, sistema en que las empresas son de propiedad privada de los ciudadanos,
donde cada uno tiene una pequea participacin (accin) en todas las empresas. El
sindicalismo generara rpidamente un sistema con una distribucin de propietarios
de los activos productivos muy desigual, en el que algunos grupos explotaran a
otros va comercio o contratacin de empleados. En abstracto, el diseo del
capitalismo popular para eliminar la explotacin es posible, pero de difcil
implementacin. La distribucin de acciones de las empresas que permitiera la 4
abolicin de la explotacin no podra ser igualitaria. Si, por ejemplo, una persona no
trabaja por eleccin propia (un surfista) pero recoge dividendos, estara explotando
a los dems en sentido marxista, porque el trabajo incorporado en los bienes que
puede adquirir con su ingreso es mayor que el trabajo que utiliza. Para abolir la
explotacin (en el sentido de que las cuentas de balance estn en trabajo) los que
eligen no trabajar deberan recibir una participacin cero en el stock de cpita3.

El socialismo qued entonces identificado con la colectivizacin de los medios de

produccin. Los trabajadores produciran ms bienes que los consumidos (ya que la
inversin no sera nula bajo un sistema socialista), pero la existencia de un producto
excedentario no constituira explotacin porque no sera propiedad de nadie. Esto
significa presumiblemente que el estado, representando a la clase trabajadora,
decidira acerca de su utilizacin. La cuestin de si los trabajadores tienen sufragio y
pueden votar al partido que los represente, o si hay un partido que se autoproclama
como representante de la clase trabajadora y accede al poder por medios no
democrticos, Roemer la deja a un lado porque es otra discusin.

Una cuestin terminolgica. Algunos partidarios del socialismo lo definen como un

sistema donde todos alcanzan su plenitud potencial, desaparecen el racismo y el
sexismo, y los ciudadanos se consideran entre s como hermanos. Esto es errneo.
Como teora del materialismo histrico, el socialismo debe ser definido como un
nexo entre las relaciones de propiedad que elimina la explotacin capitalista. Si
posee otras propiedades agradables es una pregunta cientfica que no puede ser
resuelta mediante definicin. Una palabra sobre la igualdad. Si los trabajadores
tienen habilidades muy heterogneas, la eliminacin de la explotacin capitalista no
elimina la desigualdad de ingresos. Empero, ha existido una tradicin de considerar
al socialismo como un sistema de igualacin de ingresos, lo que se debe en parte al
nivel de abstraccin del pensamiento de Marx, que caracterizaba a menudo al
capitalismo como una masa de trabajadores homogneos en lucha contra una
pequea elite de capitalistas homogneos. Tambin se debe a la creencia de que las
desigualdades de habilidad de los trabajadores provienen de oportunidades
desiguales promovidas por el capitalismo, y de que si ste fuera eliminado, los
trabajadores terminaran ms iguales en sus habilidades. Esta apreciacin de lo que

3 Es posible disear un sistema de participaciones accionarias tal que, cuando los individuos eligen su
cantidad de trabajo ofrecida a fin de maximizar sus preferencias con respecto al trabajo y al consumo,
reciben ingreso de sus salarios y dividendos que les permiten adquirir bienes por una cantidad
equivalente de trabajo a la que invirtieron, y adems la asignacin de trabajo y bienes es eficiente en
sentido Pareto. Esta solucin llamada solucin proporcional resuelve un problema intelectual
interesante pero tiene escasa importancia para resolver el problema de explotacin capitalista, por la
dificultad de computar cuntas acciones de las firmas deberan recibir los ciudadanos si las
preferencias son asimtricas. Pero podra ser utilizada en comunidades pequeas por ejemplo de
pescadores que tienen la propiedad colectiva de un recurso (un lago) y desean explotarlo de manera
eficiente.
lograra la transformacin socialista, en el sentido de Marx, es demasiado optimista,
como se apreciar luego.

El mundo experiment dos tipos maysculos de experimentos socialistas: uno,

iniciado por la revolucin bolchevique, se dio gracias a un partido comunista que
gobern en forma antidemocrtica, rechaz el uso de los mercados, que tema que
trajeran con ellos la vieja mentalidad capitalista, donde los productores trataban de
acumular capital, explotando a los dems. El otro fue la social-democracia, donde 5
quienes representaban a los trabajadores llegaron al poder por medios democrticos,
y trataron de gravar los beneficios con el fin de aumentar la inversin y el consumo
de los trabajadores (el llamado salario social). El partido social demcrata no
aboli en un principio la propiedad privada de los activos de capital, aunque algunas
empresas fueron nacionalizadas.

En principio, ambas tcnicas podran eliminar el tipo de explotacin asociada con el

capitalismo. Si los partidos comunistas fueran agentes perfectos de su principal
colectivo, las masas trabajadoras, podran fijar la tasa de inversin al nivel deseado
por los trabajadores (aqu surge un problema de cmo agregar preferencias dispares
acerca de esa tasa), y luego invertir el excedente de la forma que mejor satisfaga a los
intereses de dichos trabajadores (aqu surge otro problema de agregacin de
preferencias). Y bajo un sistema social-demcrata, el capital privado podra ser
gravado a una tasa suficientemente elevada de modo que, aunque las tasas de
explotacin no llegaran a ser nulas, seran pequeas. Para evitar que el capital
emigrara hacia otros horizontes ms rentables, los trabajadores deberan ser lo
suficientemente hbiles como para lograr que an bajo ese rgimen, los beneficios de
los capitalistas fueran suficientemente elevados. Luego, que haya trabajadores
suficientemente aptos y hbiles en su cometido parece ser parte de la frmula social-
demcrata si el capital puede moverse con libertad.

Con respecto al tema de la igualacin de ingresos, tanto las economas de tipo

sovitico (la URSS y Europa Oriental) y las social-democracias de Europa del Norte
hicieron tareas excelentes. (En particular, al menos en la Unin Sovitica, se puede
sostener que los trabajadores mejor dotados contribuyeron con ms trabajo, en
unidades de eficiencia, que lo que recibieron en bienes.) La principal diferencia es
que las economas de tipo sovitico ecualizaron a bajo nivel, mientras que las social-
democracias lo hicieron a nivel elevado. Fue ste el motivo del fracaso de las
economas de la rbita sovitica? An se carece de una explicacin totalmente
satisfactoria, pero est la sensacin de que la eliminacin de los
mercados fue un factor importante. Aunque las economas del
bloque sovitico usaron mercados de tanto en tanto, empezando
con la introduccin de la NEP por Lenin en los 1920s, nunca les
fue permitido operar con el tipo de libertad que promueve la
innovacin tecnolgica, y hacia la dcada de los 1960s sta era
ampliamente responsable del bajo estndar de vida de la
poblacin. (Por supuesto, cuando el estado concentr recursos y
talento en un sector como la industria espacial, fue capaz de lograr resultados
impresionantes, pero la economa sovitica jams fue capaz de impulsar la
innovacin a lo ancho de toda la economa.) Estos problemas haban sido vistos
mucho antes, empero, en el debate sobre el socialismo de mercado que tuvo lugar en
los 1930s, con el argumento de Oscar Lange de que los mercados podran reemplazar
en gran medida a la planificacin central de una economa socialista4. Lange5
propona que los planificadores centrales anunciaran a los gerentes de las distintas
industrias los precios de sus insumos y productos, y requera que los gerentes
informaran las cantidades de insumos que demandaran, y de productos que
produciran a dichos precios, igualando sus precios con los costos marginales
(condicin necesaria de eficiencia de Pareto). En ese caso, los planificadores
sumaran demandas y ofertas, observaran las discrepancias entre oferta y demanda
de cada bien o servicio, anunciaran un segundo conjunto de precios aumentando 6
aquellos que se hallaban en exceso de demanda y reduciendo los que estaban en
exceso de oferta, y continuaran as con todo el ejercicio, esperando eliminar todos
los desbalances. Lange crea que este proceso convergera rpidamente a un
equilibrio; en tal caso, los planificadores anunciaran los precios de equilibrio y
requeriran a las empresas que produjeran con arreglo a los mismos.

Lange no trat en forma apropiada a los consumidores, sugiriendo que cada familia
recibira una fraccin de los beneficios de las empresas, asignados tal vez con arreglo
al tamao del hogar. Suponiendo que esto funciona, surge la pregunta: por qu este
mtodo sera superior al mercado? Para Lange, hay dos ventajas. La primera es que
el ingreso puede ser distribuido ms igualitariamente. Como no hay ingresos del
capital, a la gente se le paga de acuerdo con su insumo laboral. (Gente talentosa
recibira un ingreso adicional como renta sobre su capacidad individual.) Segundo,
el socialismo permitira una mejor planificacin de las inversiones de largo plazo. La
inversin no estara condicionada por las fluctuaciones de corto plazo de las
opiniones sobre las oportunidades futuras, y por tanto sera menos dispendiosa y
ms racional. Lo mismo que John Maynard Keynes y, ms adelante, Paul Samuelson,
Lange pensaba que aunque los mercados libres pueden proporcionar seales
apropiadas referidas a las decisiones de produccin de corto plazo, es en el largo
plazo donde no dan seales correctas. Pero la
cuestin de corto plazo tambin es problemtica;
dados algunos resultados de la teora econmica, es
tambin probable que no haya convergencia de
corto plazo.

Friedrich Hayek, sin embargo, hizo una crtica de

otro tipo6. Escribi que era una ilusin creer que los
gerentes respondieran mediante sus demandas de
insumos, al enfrentar precios anunciados por los
planificadores, porque no conocan sus propias
funciones de produccin y, por consiguiente, no
podran computar los costos marginales. Dijo que
los gerentes de empresas capitalistas aprenden
cunto producir con insumos dados por el efecto
disciplinante de la competencia. Es la disputa
competitiva la que ensea a los gerentes cmo recortar sus costos y producir
eficientemente, y que era incorrecto suponer que los gerentes podran hacerlo en la
situacin esterilizada contemplada por Lange. En efecto, cmo se manejara la

4 Ver Enrique A. Bour, Tratado de Microeconoma (2009), Captulo XXIII, Socialismo.

5 Lange, O. 1956 [1936]. On the economic theory of socialism, in B. Lippincott, ed., On the economic
theory of socialism, Minneapolis: University of Minnesota Press.
6 Hayek, F.A. 1940. Socialist calculation: the competitive solution, Economica 7, 125-149.
Oficina Central de Planificacin (OCP) con la innovacin, con los nuevos bienes?
Hayek sostuvo que el secreto de los mercados reales es que facilitan incentivos y un
mecanismo para que la gente (empresarios) con informacin local sobre necesidades
y posibilidades de produccin logre concretar sus ideas. Dejar fijo al conjunto de
gerentes ex ante ya es condenar fatalmente al sistema al conservadurismo y a la
ineficiencia.

Es interesante notar que Hayek jams mencion que los directivos socialistas fueran 7
oportunistas o auto-complacientes, o que mintieran a la OCP a fin de influir sobre su
asignacin de insumos. Hayek postul que los directivos eran leales y capaces, en
abierto contraste con las crticas a los directivos socialistas que emanaron luego de
1970 de economistas capitalistas occidentales, cuando se formul el problema del
principal-agente, y la holgazanera y el oportunismo se transformaron en cuestiones
centrales. Hayek pens que Lange haba cometido varios errores. En la versin de
Lange era necesario un ejrcito de auditores para verificar los clculos de los jefes de
empresa. Qu motivara a estos jefes de empresa y ramas industriales? Todava
ms: los resultados de estos clculos deberan compararse con clculos adicionales,
contrafcticos a efectos de apreciar si los jefes de las empresas haban elegido la
mejor combinacin posible de factores. Todo lo cual acarreara un estado burocrtico
enorme.

De hecho, esto plantea una pregunta crucial sobre el fracaso del socialismo de
planificacin centralizada: fue debido a la falta de incentivos o a la falta de
coordinacin? Los mercados cumplen dos funciones: proporcionan incentivos a los
trabajadores y los empresarios para mejorar sus habilidades y descubrir nuevos
productos para incrementar sus ingresos, pero tambin coordinan la actividad
econmica. Puede que no resulte simple desde el punto de vista terico distinguir
precisamente entre estas dos funciones, pero son claramente diferentes. La
coincidencia de los trabajadores con las empresas, por ejemplo, ocurre en gran parte
por la observacin de las ofertas salariales; las empresas buscan insumos mediante la
observacin de las ofertas de precios. Por supuesto, el sistema no funciona
perfectamente, pero hay sin duda un fuerte elemento de coordinacin generado por
un sistema de precios competitivos. (Los sistemas de precios no coordinan bien
algunas cosas, como el control de las externalidades y los suministros de bienes
pblicos, y ah radica la principal justificacin liberal de intervencin del Estado.)

La historia de la economa sovitica est llena de historias de falta de incentivos y de

fracasos de coordinacin: no tenemos una explicacin completa de la importancia
relativa de estos dos fracasos en el desempeo mediocre de las economas de
planificacin centralizada en su perodo tardo. Tambin se dice, sin embargo, de los
trabajadores soviticos lo duro que trabajaban, y cmo se ingeniaban para hacer
frente a insumos pobres7.

Creo que es importante responder a la pregunta anterior, ya que sobre la respuesta

descansa sobre la posibilidad de un futuro para el socialismo. Supongamos que los
mercados son necesarios sobre todo para generar los incentivos para trabajar duro,

7 Ver por ejemplo Burawoy, M. and J. Lukacs, 1985. Mythologies of work: A comparison of firms in
state socialism and advanced capitalism, American Sociological Review 50, 723-737. Ver tambin
Dante Avaro, Evacuando entre las ruinas: cuatro lecciones propositivas sobre el socialismo de
mercado, Julio 2006.
para formar habilidades, para inventar, y as sucesivamente. Esto implica que ser
difcil de utilizar los mercados y redistribuir ingresos de una manera relativamente
igualitaria, por medio de impuestos. Despus de todo, si los trabajadores forman su
capacidad para aumentar sus ingresos, pero luego sus ingresos son gravados por
qu adquiriran mayor capacidad? Por otra parte, supongamos que los mercados son
necesarios sobre todo para coordinar la actividad econmica: a continuacin, en
principio, los ingresos salariales (que se ajustan competitivamente para reflejar el
valor del producto marginal) podran ser gravados para producir una distribucin de 8
ingresos hacia la igualdad sin perjudicar la produccin. En el segundo caso, los
trabajadores podran formar capacidades e innovar porque les gustara hacerlo, o se
sienten valorados por sus contribuciones sociales.

Sospecho que el problema de la coordinacin fue relativamente ms importante en el

fracaso de las economas de planificacin centralizada, y el problema de incentivos
relativamente menos importante, que lo que cree la mayora en la actualidad.
Muchos economistas, sobre todo, suponen que el tipo de comportamiento
oportunista, tan frecuente en la teora del homo oeconomicus es un aspecto profundo
de la naturaleza humana, y por lo tanto que debe haber estado muy extendido en la
Unin Sovitica.

Los mercados son esenciales en cualquier economa compleja, al menos para la

coordinacin, y quizs para los incentivos. Pero, como se ha visto en los pases
nrdicos, grandes logros con respecto a la distribucin de ingresos se pueden
alcanzar mediante impuestos y la solidaridad salarial". Se podra decir que el futuro
del socialismo est en emular a las democracias sociales nrdicas. Empero, puede
que no sean fciles de imitar, ya que la solidaridad de sus ciudadanas puede ser
debida a su homogeneidad - lingstica, religiosa y tnica.

Tal vez estados de bienestar de esa magnitud no puedan ser logrados en sociedades
muy heterogneas. Un futuro para el socialismo an puede, por tanto, requerir una
alternativa a la propiedad privada convencional de las empresas con una
redistribucin importante a travs de impuestos, porque la solidaridad necesaria
para la aprobacin democrtica de ese grado de redistribucin no puede evolucionar
en grandes sociedades heterogneas.

Si las empresas no van a ser de propiedad privada, como lo son en el modelo nrdico,
luego una cuestin primordial afecta la forma en que se logra la rendicin de cuentas
de la gestin de la empresa. Hay un problema de principal-agente entre el
administrador de la empresa (el agente) y el accionista-ciudadanos (principal).
Cmo evita el principal que el primero (el gerente) se escape con los beneficios e
incluso con los activos de la empresa?

La solucin clsica es que la propiedad de la empresa est muy concentrada, de modo

que haya un pequeo nmero de accionistas que ganan enormes sumas mediante un
seguimiento cuidadoso de la gestin. Bajo esta perspectiva, la distribucin de
acciones de las empresas a todos los ciudadanos por igual destruira la rendicin de
cuentas de gestin, dando lugar a corrupcin desenfrenada e ineficiencia.

Recientemente, ha sido propuesta una segunda teora: que el garante de la rendicin

de cuentas sea el accionista mayoritario (controlante corporativo) de la empresa.
Cuando el accionista mayoritario vea que cae el precio de las acciones de una
empresa, porque la empresa no est obteniendo buenos resultados (tal vez debido a
corrupcin de la gestin o a falta de imaginacin), comprar una mayora de acciones
y reorganizar a la empresa para que sea eficiente, aumentando as el precio de las
acciones, obteniendo una ganancia de capital. Aqu, tambin, si los mercados de
crdito son imperfectos, necesitamos a personas ricas para que las empresas
funcionen bien. Si estos dos mecanismos de rendicin de cuentas agotan las
posibilidades, entonces economas de mercado en donde los beneficios de las
empresas se distribuyen de una manera relativamente igualitaria son imposibles. 9
Empero existe una alternativa aparente en Alemania y Japn, donde las empresas
son monitoreadas por consejos de administracin compuestos en gran parte por
funcionarios de los bancos que tienen una relacin con la empresa. Est fuera de mi
alcance describir este mecanismo aqu: basta con decir que proporciona una
alternativa a confiar en personas inmensamente ricas para garantizar la rendicin de
cuentas de la empresa. Si el socialismo de mercado tiene un futuro, bien puede ser
con este tipo de acuerdo: las empresas sern objeto de seguimiento por los bancos
del sector pblico, cuya reputacin y carrera profesional depender de hacer un buen
trabajo, o que pueden ser controlados por otras partes interesadas de la empresa.
Otra alternativa (propuesta por Roemer8), sin presentar ejemplos en el mundo, es un
sistema en el que la propiedad de la empresa se distribuye a los ciudadanos de una
manera inicialmente similar, pero los derechos de propiedad estn circunscritos. El
propietario cobrar los dividendos de las empresas en su cartera, e incluso el
comercio de acciones de capital en un mercado de valores, pero no podr liquidar sus
participaciones de capital en efectivo. Esto se lograra expresando las acciones de la
empresa en una unidad especial de cuenta. Los valores de las acciones, en esa
unidad, oscilaran segn la oferta y la demanda, lo que reflejara los puntos de vista
de los operadores acerca de la rentabilidad futura de las empresas, como en un
mercado de valores estndar. Al fallecer, la cartera de un ciudadano sera devuelta al
Tesoro y a los adultos jvenes, a la edad de 21 aos, que recibirn cada uno su
dotacin de acciones. Habra alguna desigualdad en los valores de la posesin de
acciones que surgira como consecuencia de la diferencia de suerte y habilidad en el
mercado de valores a lo largo de la vida, pero la igualdad no se transmitira a los
descendientes. En otras palabras, este sistema es un mtodo por el cual los ingresos
de beneficios de la nacin podran distribuirse a los ciudadanos de manera
relativamente igual, manteniendo las virtudes de un mercado de valores, con
respecto a la valoracin de las acciones y la disciplina de gestin.

Seguramente hay posibilidades de socavar las intenciones de este sistema. Si tambin

hay personas (como los extranjeros) que estn autorizados a invertir en estas
empresas, entonces surgen posibilidades de que los ciudadanos capitalicen sus
tenencias, y hagan dinero en efectivo con sus acciones. Los viejos ciudadanos
desearn que las empresas en las que tienen acciones vendan sus activos y paguen el
valor total de la empresa en forma de dividendos. Que la regulacin pueda lograr que
el sistema sea viable es una cuestin no resuelta.

Por ltimo, existe la posibilidad de la propiedad estatal de las empresas. An no se

dispone de un experimento definitivo para comprobar si la propiedad estatal puede
funcionar, pues los experimentos de tipo sovitico tambin carecieron de falta de
democracia; lgicamente es posible que la responsabilidad democrtica pueda

8Roemer, J.E. 1994. A future for socialism, Cambrige, Mass.: Harvard University Press. Ver tambin
artculo de Roemer, A Future for Socialism.
mantener a las empresas estatales funcionando de manera eficiente. Sin embargo,
tambin aqu hay problemas: los polticos, a quienes los gerentes de las empresas
deben dar parte en ltima instancia, tienen sus propios intereses que no siempre
coinciden con los del pblico. El mecanismo electoral es probablemente demasiado
crudo como herramienta para obligar a los polticos a que controlen a las empresas
en pro del inters pblico. (De hecho, las empresas estatales a menudo pagan
demasiado a sus trabajadores, para conseguir su apoyo poltico.) Supongo que la
propiedad no- estatal de las empresas ser importante en cualquier experimento 10
socialista.

Volvemos por fin a la relacin del socialismo con la igualdad. Creen los socialistas
que una economa en la que se aplica "de cada cual segn su capacidad, a cada cual
segn su trabajo", que, por definicin elimina la explotacin marxista, sea deseable?
La mayora de los socialistas, probablemente deseen ms igualdad que esto, al menos
en las sociedades con trabajadores de habilidades muy heterogneas. As, los
socialistas han llegado a ser, y tal vez siempre fueron, ms igualitaristas que lo
implicado por la definicin de Marx. El uso popular sugiere que el socialismo debe
ser definido como un rgimen de igualdad de ingresos, lo que es una desviacin de la
tradicin marxista. Las propuestas que hemos discutido estn relacionadas con la
asignacin de los ingresos provenientes del lucro. Pero la asignacin de los beneficios
es tan importante con respecto a igualar la distribucin de la renta? En las
economas avanzadas contemporneas, los beneficios (incluidos intereses y rentas)
constituyen a lo sumo una cuarta parte de los ingresos nacionales; incluso si sta se
distribuyera de forma igualitaria entre todos los hogares, y siguiera siendo del mismo
tamao, la distribucin del ingreso todava sera, en la mayora de los pases
avanzados, bastante desigual. Debera encontrarse, pues, la diferencia entre el
socialismo, como es concebido a nivel popular, y el capitalismo, principalmente en la
distribucin de los ingresos salariales o en la funcin redistributiva de los impuestos
a la renta del trabajo?

En lugar de tratar de definir para qu nivel del coeficiente de Gini una sociedad se
convierte en socialista, uno se puede conformar ordenando a los regmenes del
mundo con respecto a su grado de socialismo. Los instrumentos centrales del
socialismo son entonces, as como la redistribucin del ingreso proveniente de los
beneficios, la inversin intensiva en educacin, con un sesgo hacia la rectificacin de
las desventajas que sufren los nios debido a que son criados por padres con escasa
educacin, a fin de igualar los ingresos determinados en el mercado laboral, y la
redistribucin de la renta laboral mediante impuestos. El canal de una fuerte
inversin en educacin de los desfavorecidos es importante porque la oferta de
capacidades tiene valor para las personas por razones adicionales a la fundamental
de proporcionar ingreso: la educacin hace que la vida sea ms significativa y
fructfera. Pero si la conducta educativa por s sola resulta demasiado costosa o
demasiado ineficaz para generar los cambios deseables en la distribucin del ingreso,
tambin debern ser utilizados otros mtodos. La cuestin del socialismo factible,
por lo tanto, depende del paquete de reformas que sean eficaces, y que puedan
realizarse por medios democrticos.

Polticamente hablando cun factible es el socialismo? en qu medida se puede

esperar que las democracias implementen reformas que trasladen a las sociedades en
la escala socialista? Aqu, la evidencia histrica ms esperanzadora proviene de los
pases nrdicos y nor-europeos. Dos problemas parecen ser fundamentales para que
contine la trayectoria socialista en estas economas: la inmigracin y el desempleo.
Como se mencion anteriormente, los estados de bienestar de los pases nor-
europeos se desarrollaron en el perodo en que sus poblaciones eran muy
homogneas, siguiendo dimensiones tnicas, lingsticas y religiosas. La
homogeneidad puede ser condicin necesaria para la aplicacin democrtica de una
redistribucin significativa, si el estado de bienestar est motivado ya sea por
funciones puramente redistributivas o una funcin de seguro. Porque, con respecto a
la funcin de seguro, no estar en el inters de los nativos con una elevada educacin 11
superior y altos niveles salariales en, p.ej., Dinamarca, hacer un pool de sus riesgos
con inmigrantes de poca educacin y de bajos salarios. Y con respecto a la funcin
puramente redistributiva, la heterogeneidad tnica, lingstica y religiosa reduce la
solidaridad, por decirlo suavemente, que debe ser la motivacin de los impuestos
redistributivos. El desempleo es un problema no slo por los efectos nocivos de
bienestar que sufren sus vctimas, sino porque es una forma grave de ineficiencia
econmica. Si los pases "socialistas" tienen elevados niveles de desempleo, y los
pases capitalistas" niveles bajos, con el tiempo la ineficiencia de los primeros puede
reducir la renta per cpita muy por debajo de la de los ltimos, y las poblaciones de
los pases socialistas comenzarn a encontrar que los mayores ingresos que ofrecen,
en promedio, los regmenes capitalistas, son una alternativa atractiva.

Si suponemos que, en el prximo siglo, los Estados Unidos (y, digamos, China)
contina ofreciendo bajas tasas de desempleo, bajos impuestos, regmenes de alto
crecimiento, pero con una redistribucin relativamente escasa, luego los cuerpos
polticos democrticos de Europa y del resto del mundo pueden ser reacios a avanzar
un pice en el espectro socialista. Esto, por supuesto, supone que hay un sacrificio de
crecimiento econmico involucrado por las instituciones de redistribucin, un punto
que no he defendido aqu, pero que han dado por sentado, y que puede ser
incorrecto. De hecho, una literatura en constante crecimiento afirma que la igualdad
conduce a aumentos de productividad9.

Es perfectamente natural que las tasas de fecundidad caigan cuando el seguro social
reemplaza a la familia como fuente de ingresos en la vejez: familias ms pequeas,
probablemente ms que cualquier otra cosa, implican la liberacin de la mujer.
(Tambin son, por supuesto, un efecto de esa liberacin.) Sin embargo, las tasas de
fertilidad europeas ahora exigen sea un flujo significativo de inmigrantes de pases
ms pobres, o una fuerte disminucin de los ingresos per cpita en Europa de los
jubilados, o un aumento de la la duracin de la vida laboral (que a su vez agravara el
problema del desempleo). Luego una menor fecundidad hace que el progreso hacia el
socialismo sea ms complejo, al menos, si no irrealizable.

En consecuencia, la cuestin del multiculturalismo se convierte en un problema

intelectual clave para los socialistas. Qu grado de integracin o de asimilacin de
los inmigrantes es necesario para que los sistemas polticos democrticos europeos
estn dispuestos e interesados en continuar y tal vez ampliar sus estados de
bienestar? (Recurdese que nos referimos aqu no slo a los motivos de
redistribucin, sino de asuncin de riesgos, de los nativos que deseen asumir riesgos
con los inmigrantes.) An no conocemos la respuesta. Y este grado de asimilacin,

9 Bardhan, P. and S. Bowles, 2000. Wealth inequality, wealth constraints and economic
performance, in A. Atkinson and F. Bourguignon, eds., Handbook of Income Distribution,
Amsterdam: Elsevier Science Press.
sea cual fuere, ser aceptable para los sureos pobres u orientales que estn
pensando en la migracin hacia el norte o el oeste? El socialismo, en el sentido de
igualdad de ingresos, con una aplicacin democrtica requiere ya sea un motivo de
seguro auto-interesado o bien un motivo solidario desinteresado en la mayora de los
votantes-ciudadanos. Podemos esperar que a medida que las poblaciones nacionales
experimenten ms igualdad, se profundice la preferencia por ella: los socialistas, al
menos, creen que las preferencias solidarias pueden intensificarse experimentando
igualdad, porque la igualdad es un bien pblico, un hecho que se aprecia cuando se 12
vive. (De hecho, en este artculo, no hemos discutido las externalidades negativas
que los socialistas creen que acompaan a un rgimen con propiedad altamente
concentrada de las empresas privadas, en el que las empresas e incluso la poltica
estatal se establecen para promover slo los intereses de las franjas ms ricas de la
sociedad.) Pero la transicin inicial a lo largo de este camino, tomado por los
votantes relativamente de centro-izquierda, debe provenir del motivo de seguro.
Aqu hay, entonces, un problema importante para el avance hacia el socialismo en
nuestra poca.