Tekad Sukihanjani - F1310085

perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.
id
ANALISIS PENGARUH UKURAN BANK, NET WORKING CAPITAL,
ROA, ROE, CAR, NPL, SUKU BUNGA DEPOSITO DAN SUKU BUNGA
KREDIT TERHADAP LIKUIDITAS PERBANKAN
DI INDONESIA
Skripsi
Diajukan untuk Melengkapi Tugas-Tugas dan Memenuhi
Syarat-Syarat untuk Mencapai Gelar Sarjana Ekonomi Jurusan Akuntansi
Fakultas Ekonomi Universitas Sebelas Maret Surakarta
Oleh:
TEKAD SUKIHANJANI
F1310085
FAKULTAS EKONOMI
UNIVERSITAS SEBELAS MARET
SURAKARTA
commit to user
2012
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
commit to user
ii
commit to user
iii
HALAMAN PERSEMBAHAN
Tugas Akhir ini penulis persembahkan kepada:
« Bapak dan Ibu tercinta,
« Orang tua Bapak dan Ibu
« Adikku
« Kakak-kakakku
« Sahabatku, dan
« Almamater.
commit to user
iv
HALAMAN MOTO
Hai orang-orang yang beriman, jadikanlah sabar dan shalat sebagai penolongmu,
sesungguhnya Allah beserta orang-orang yang sabar.
(QS: Al Baqarah: 153)
Tidak bagus jika kulit lebih bagus daripada isinya.
(Albert Einstein)
Tuhan melihat bukan dari apa yang dilakukan hamba, tapi Tuhan melihat dari
hakikat apa yang telah ia lakukan.
(Penulis)
commit to user
v
KATA PENGANTAR
Puji syukur penulis panjatkan atas nikmat dan rahmat yang telah diberikan
oleh Allah SWT sehingga penulis dapat menyelesaikan Tugas Akhir ini. Tugas
Akhir ini disusun oleh penulis sebagai wujud tanggung jawab dan untuk
memenuhi sebagian syarat mencapai derajat Ahli Madya Program Studi Diploma
III Akuntansi.
Penulis menyadari bahwa telah selesainya Tugas Akhir ini tidak lepas dari
bantuan dari berbagai pihak. Oleh karena itu, pada kesempatan ini penulis
mengucapkan terima kasih kepada pihak-pihak berikut ini:
1. Prof. Dr. Ravik Karsidi, M.S., selaku Rektor Universitas Sebelas Maret.
2. Dr. Wisnu Untoro, M.S., selaku Dekan Fakultas Ekonomi Universitas Sebelas
Maret.
3. Drs. Santoso Tri Hananto, M.Si, Ak., selaku Ketua Jurusan Akuntansi
Fakultas Ekonomi Ekonomi Universitas Sebelas Maret.
4. M. Syafiqurrahman, S.E., Msi. Ak, selaku Pembimbing Akademik.
5. Arif Lukman Santoso, S.E., MM., Master.,Ak selaku pembimbing skripsi.
6. Taufiq Arifin, S.E., M.Sc., Ak, dan Halim Dedy Perdana, S.E., MSM.,
M.Rech.,Ak. selaku penguji skripsi.
7. Seluruh dosen pengajar Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas
Sebelas Maret.
8. Seluruh staf Fakultas Ekonomi Universitas Sebelas Maret.

commit
9. Bapak dan Ibu tercinta yang selalu to userdukungan, semangat, dan doa.
memberi
vi
10. Saudara lelaki ku, Shindu Suki Anggoro.
11. Rekan satu tim penelitian Herman dan Indra, terima kasih atas semangat dan
kerelaannya membantu dari awal sampai akhir pengerjaan skripsi ini.
12. Teman-teman angkatan 2010 Akuntansi Transfer.
13. Dan pihak-pihak lainnya yang telah membantu penulis.
Penulis menyadari bahwa masih banyak kekurangan dalam penyusunan
Skripsi ini. Oleh karena itu, saran dan kritik yang bersifat membangun sangat
penulis harapkan. Penulis berharap semoga Skripsi ini dapat memberikan manfaat
bagi pembaca.
Surakarta, September 2012
Penulis
commit to user
vii
DAFTAR ISI
HALAMAN JUDUL ...................................................................................... i
HALAMAN PERSETUJUAN....................................................................... ii
HALAMAN PENGESAHAN ......................................................................iii
HALAMAN PERSEMBAHAN ................................................................... iv
HALAMAN MOTO ...................................................................................... v
KATA PENGANTAR .................................................................................. vi
DAFTAR ISI...............................................................................................viii
DAFTAR TABEL......................................................................................... ix
DAFTAR GAMBAR ..................................................................................... x
DAFTAR LAMPIRAN................................................................................. xi
ABSTRAK ................................................................................................... xii
BAB I PENDAHULUAN
A. Latar Belakang .................................................................................. 1
B. Rumusan Masalah ............................................................................. 2
C. Tujuan Penelitian............................................................................... 2
D. Manfaat Penelitian ............................................................................ 9
E. Sistematika Penulisan ....................................................................... 9
BAB II LANDASAN TEORI

A. Definisi Bank ................................................................................. 10
B. Fungsi Bank Umum ....................................................................... 11
C. Pengelompokan Bank Umum ........................................................ 12
D. Risiko Bank.................................................................................... 15
E. Likuiditas dan Risiko Likuiditas....................................................
commit to user 17
viii
F. Penelitian Terdahulu dan Pembentukan Hipotesis ........................ 18

G. Kerangka Pemikiran ...................................................................... 30
BAB III METODE PENELITIAN
A. Jenis dan Sumber Data .................................................................... 31

B. Populasi, Sampel, dan Teknik Pengambilan Sampel ...................... 31
C. Variabel Penelitian dan Pengukurannya ......................................... 33
D. Metode Analisis Data ...................................................................... 37
BAB IV ANALISIS DAN PEMBAHASAN............................................... 41
A. Analisis Deskriptif............................................................................ 41
B. Uji Asumsi Klasik ............................................................................ 43
C. Uji Hipotesis..................................................................................... 47
BAB V KESIMPULAN DAN SARAN....................................................... 56
A. Kesimpulan ...................................................................................... 56
B. Keterbatasan Penelitian .................................................................... 57
C. Saran ................................................................................................ 58
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
commit to user
ix
DAFTAR GAMBAR
Gambar 2.1.........Hubungan antara Variabel Ukuran Bank, Net Working Capital,
ROA, ROE, CAR, NPL, Suku Bunga Deposito, dan Suku Bunga
Kredit dengan Variabel Likuiditas Bank
Gambar 4.1.........Normal P-P Plot of Regression Standardized Residual
Gambar 4.2.........Grafik Scatterplot
commit to user
x
DAFTAR TABEL
Tabel 2.1. .......................Rangkuman Penelitian Terdahulu
Tabel 3.1.........................Daftar Sampel Penelitian
Tabel 4.1.........................Statistik Deskriptif
Tabel 4.2.........................One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Tabel 4.3.........................Tabel Analisis Collinearity Statistics
Tabel 4.4.........................Hasil Runs Test
Tabel 4.5.........................Hasil Regresi Linier Uji t
Tabel 4.6.........................Hasil Uji F ANOVA
Tabel 4.7.........................Tabel Koefisien Determinasi
commit to user
xi
commit to user
xii
ABSTRACT

DI INDONESIA
Tekad Sukihanjani
F1310085
The purpose of this study was to determine the effect of Bank Size, Net
Working Capital, Return on Assets (ROA), Return on Equity (ROE), Adequacy
Capital Ratio (CAR), Non-Performing Loans (NPL), Deposit Interest Rate, and
Credit Interest Rate to Banking Liquidity variables. The samples used in this study
were 30 commercial banks listed on the Bank Indonesia that issued financial
statements for 2007-2011. The method used to analyze the relationship between
the independent variables with the dependent variable is the multiple regression
method.
The results of the analysis states that the partial with T test Net Working
Capital, ROA, ROE, CAR, and Deposit Rate variables has a significant impact on
banking liquidity variables with a significance value of less than 5%. Interest Rate
has significant effect with significantly less than 10%. Size Bank Variable and
NPL has no influence on Banking liquidity variable because the value of
significance more than 5% or 10%. Size Bank, Net Working Capital, Return on
Assets (ROA), Return on Equity (ROE), Capital Adequacy Ratio (CAR), Non-
Performing Loans (NPL), Deposit Interest Rate and Credit Interest Rate have
significant impact to Banking liquidity with the F value 68.370. Adjust R Square
value of 0.789 indicates that liquidity can be explained by the study variables at
78.9% while the rest is explained by other factors.
Keywords: Size of Bank, Net Working Capital, ROA, ROE, CAR, NPL, Deposit
Interest Rates, Credit Interest Rate, Banking Liquidity.
commit to user
ABSTRAKSI

DI INDONESIA
Tekad Sukihanjani
F1310085
Tujuan dari penelitian ini adalah untuk mengetahui pengaruh dari variabel
Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets (ROA), Return on Equity
(ROE), Capital Adequecy Ratio (CAR), Non-Performing Loans (NPL), Suku
Bunga Deposito, dan Suku Bunga Kredit terhadap variabel Likuiditas Perbankan.
Sampel yang digunakan dalam penelitian ini adalah 30 Bank Umum yang
terdaftar di Bank Indonesia yang menerbitkan laporan keuangan tahun 2006-2011.
Metode yang digunakan untuk menganalisis hubungan antara variabel independen
dengan variabel dependen adalah metode regresi berganda.
Hasil analisis menyebutkan bahwa secara parsial dengan uji T variabel Net
Working Capital, ROA, ROE, CAR, dan Suku Bunga Deposito memiliki
pengaruh yang signifikan terhadap variabel Likuiditas Perbankan dengan nilai
signifikansi kurang dari 5%. Variabel Suku Bunga Kredit berpengaruh signifikan
dengan signifikansi kurang dari 10%. Variabel Ukuran Bank dan NPL tidak
memiliki pengaruh terhadap variabel Likuiditas Perbankan karena nilai sinifikansi
lebih dari 5% atau 10%. Variabel Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on
Assets (ROA), Return on Equity (ROE), Capital Adequecy Ratio (CAR), Non-
Performing Loans (NPL), Suku Bunga Deposito, dan Suku Bunga Kredit secara
bersama-sama berpengaruh signifikan terhadap variabel Likuiditas Perbankan
dengan nilai F sebesar 68,370. Nilai Adjust R Square sebesar 0,789 menunjukkan
bahwa Likuiditas dapat dijelaskan oleh variabel-variabel penelitian sebesar 78,9%
sedangkan sisanya dijelaskan oleh faktor-faktor lain.
Kata kunci: Ukuran Bank, Net Working Capital, ROA, ROE, CAR, NPL, Suku
Bunga Deposito, Suku Bunga Kredit, Likuiditas Perbankan.
commit to user
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar Belakang
Pengaruh sektor perbankan di dalam perekonomian suatu negara sangat besar.
Kegagalan suatu perbankan dapat menimbulkan akibat yang sistemik terhadap
perekonomian suatu negara. Krisis global 2008 yang berpengaruh terhadap
perekonomian dunia adalah sebagai akibat gagalnya bank sentral di Amerika
Serikat karena macetnya kredit perumahan. Akibat dari peristiwa ini dapat
memicu kegagalan bank di seluruh dunia karena menurunnya tingkat kepercayaan
masyarakat pada sektor perbankan.
Krisis tahun 1997, merupakan periode yang penting karena terjadi peristiwa
krisis perekonomian Indonesia. Krisis tersebut mengakibatkan nilai rupiah jatuh,
nilai saham jatuh, dan mempunyai implikasi yang serius yang masih terlihat
sampai saat ini, termasuk untuk sektor perbankan (Yahya, 2011). Kurs Rupiah
terhadap Dollar pada saat itu mencapai hingga US$1=Rp12.000,00. Hal ini
berdampak pada industri perbankan dengan tutupnya beberapa bank. Penutupan
tersebut mengakibatkan konsekuensi negatif pada masyarakat, seperti banyak
orang yang menjadi rugi karena tidak ada jaminan untuk deposito dan tabungan
pada bank yang ditutup tersebut. Kemudian mengakibatkan ketidakpercayaan
masyarakat kepada bank sehingga masyarakat memiliki keinginan untuk menarik
simpanan pada saat bersamaan.
commit to user
1
perpustakaan.uns.ac.id 2
digilib.uns.ac.id
Bank merupakan industri yang kegiatan usahanya mengandalkan kepercayaan
dari masyarakat. Untuk itu bank perlu menjaga kinerja agar tetap pada kondisi
baik atau sehat karena penurunan kinerja bank dapat menurunkan tingkat
kepercayaan masyarakat. Kepercayaan masyarakat juga diperlukan karena bank
tidak memiliki uang tunai yang cukup untuk membayar kewajiban segeranya
kepada seluruh nasabah sekaligus. Salah satu pemeliharaan kesehatan bank adalah
dengan tetap menjaga likuiditasnya.
Bank menurut Undang-Undang RI No. 10 Tahun 1998 adalah badan usaha
yang menghimpun dana dari masyarakat dalam bentuk simpanan dan
menyalurkannya kepada masyarakat dalam bentuk kredit dan atau bentuk-bentuk
lainnya dalam rangka meningkatkan taraf hidup rakyat banyak. Berdasarkan Pasal
1 ayat (3) UU No. 10 Tahun 1998, bank umum adalah bank yang melaksanakan
kegiatan usaha secara konvensional dan/atau berdasarkan prinsip syariah yang
dalam kegiatannya memberikan jasa dalam lalu lintas pembayaran. Pasal 3 dan
pasal 4 Undang-Undang Perbankan Nomor 10 tahun 1998 menyebutkan fungsi
dan tujuan Perbankan Indonesia, yaitu:
1. Fungsi utama perbankan Indonesia adalah sebagai penghimpun dan penyalur
dana masyarakat,
2. Perbankan Indonesia bertujuan menunjang pelaksanaan pembangunan
nasional dalam rangka meningkatkan pemerataan, pertumbuhan ekonomi, dan
stabilitas nasional ke arah peningkatan kesejahteraan rakyat banyak.

commit to user
digilib.uns.ac.id
Usaha bank selalu berkaitan dengan masalah keuangan, yaitu: menghimpun
dana, menyalurkan dana, dan memberikan jasa bank lainnya. Dengan demikian
bank sebagai suatu badan berfungsi sebagai perantara keuangan (financial
intermediary) dari dua pihak, yaitu pihak yang kelebihan dana/surplus unit dan
pihak yang kekurangan dana/ defisit unit (Yahya, 2010). Hal ini juga yang
menyebabkan lembaga bank disebut sebagai lembaga kepercayaan, artinya pihak
yang kelebihan dana mempercayakan sepenuhnya kepada bank untuk mengelola
dananya termasuk menyalurkannya kepada pihak yang kekurangan atau
memerlukan dana berupa kredit. Sebagai lembaga keuangan, maka dana
merupakan persoalan bank yang paling utama. Dana bank adalah uang tunai yang
dimiliki bank ataupun aktiva lancar yang dikuasai bank dan setiap waktu dapat
diuangkan.
Industri perbankan merupakan industri yang sarat dengan risiko, karena
melibatkan pengelolaan uang masyarakat yang sifatnya sewaktu-waktu dapat
ditarik kembali untuk diputar dalam bentuk berbagai investasi, seperti pemberian
kredit, pembelian surat-surat berharga dan penanaman dana lainnya (Isnaisyah,
2011). Salah satu risiko bank adalah risiko likuiditas di mana risiko ini disebabkan
karena buruknya tingkat likuiditas bank. Risiko likuiditas (liquidity risk) adalah
risiko yang timbul karena bank tidak dapat memenuhi kewajiban jangka pendek
pada masyarakat saat dibutuhkan, yang disebabkan oleh karena bank kekurangan
likuiditas (Latumaerissa, 2011: 143). Karena hal tersebut, bank perlu
mempertahankan kinerja yang positif dengan memiliki likuiditas yang stabil.

commit to user
digilib.uns.ac.id
Likuiditas merupakan salah satu indikator pengukuran tingkat kesehatan
bank. Hal ini sesuai dengan Surat Keputusan Direktur Bank Indonesia Tahun
1999 yang memuat lima aspek penilaian kinerja keuangan perbankan, yaitu
CAMEL (Capital, Assets, Management, Earning, Liquidity). Likuiditas dapat
diartikan sebagai kemampuan bank untuk memenuhi kemungkinan ditariknya
deposito atau simpanan oleh deposan atau penitip dana ataupun memenuhi
kebutuhan masyarakat berupa kredit (Taswan, 2011). Dengan kata lain, suatu
bank dapat dikatakan likuid apabila bank yang bersangkutan tersebut dapat
membayar semua hutang-hutangnya terutama simpanan giro, tabungan dan
deposito pada saat ditagih oleh para nasabah penyimpan dana serta dapat pula
memenuhi semua permohonan kredit dari calon debitur yang layak untuk dibiayai.
Penelitian ini mengacu pada penelitian yang dilakukan Akhtar et al. (2011)
tentang manajemen resiko likuiditas antara bank syariah dan bank konvensional di
Pakistan. Penelitian tersebut meneliti beberapa variabel yang berpengaruh
terhadap manajemen resiko likuiditas perbankan syariah dan perbankan
konvensional di Pakistan. Dengan meneliti dua model tersebut (Model I: bank
konvensional dan Model II: bank syariah) variabel yang diteliti adalah Size of the
firm, Networking capital , Return on Equity, Capital Adequacy dan Return On
asset. Sedangkan sebagai variabel dependen adalah likuiditas.
Hasil penelitian yang telah dilakukan Akhtar et al. (2011) menunjukkan
bahwa variabel Size of the Firm pada kedua model memiliki hubungan positif
tetapi tidak signifikaan. Variabel Net Working Capital masing-masing model

commit to user
digilib.uns.ac.id
memiliki hubungan positif dan sangat signifikan. Variabel Return on Asset
memiliki hubungan positif tetapi tidak signifikan pada Model I dan signifikan
pada Model II. Variabel Capital Adequacy memiliki hubungan positif dan
signifikan pada Model I tetapi tidak signifikan pada Model II. Variabel Return on
Equity memiliki hubungan negatif tetapi tidak signifikan pada Model I dan
signifikan pada Model II.
Ahmed, Naveed et al. (2011) melakukan penelitian tentang praktik
manajemen risiko bank Islam di Pakistan. Peneitian ini menggunakan kredit,
risiko likuiditas, dan risiko operasional sebagai variabel dependen, sementara size
of the firm, assets management, dept to equity ratio, NPL ratio, dan CAR sebagai
variabel independen. Hasil dari penelitian ini diketahui bahwa variabel size of the
firm memiliki korelasi positif dan signifikan terhadap variabel likuiditas, variabel
assets management berkorelasi positif terhadap variabel likuiditas, variabel NPL
dan dept to equity ratio berkorelasi negatif dan signifikan terhadap variabel
likuiditas, sedangkan variabel CAR berkorelasi positif dan signifikan terhadap
variabel likuiditas.
Iqbal, Anjum (2012) meneliti tentang manajemen risiko likuiditas yang
membandingkan antara bank konvensional dan bank syariah di Pakistan dengan
variabel independen size of bank, NPL, ROE, ROA, dan CAR. Sampel penelitian
adalah lima bank konvensional dan lima bank syariah. Hasil penelitian
menunjukkan banwa variabel size of bank, ROE, ROA, dan CAR memiliki
hubungan positif dan signifikan terhadap likuiditas. Sedangkan variabel NPL

commit to user
digilib.uns.ac.id
memiliki hubungan negatif signifikan terhadap likuiditas. Prayudi (2011) telah
melakukan penelitian tentang pengaruh CAR, NPL, BOPO, ROA, dan NIM
terhadap likuiditas yang diukur dengan LDR di perbankan Indonesia. Penelitian
tersebut menggunakan sampel 10 bank dengan aset terbesar di Indonesia. Hasil
dari penelitian menyebutkan bahwa dengan uji t variabel CAR, NPL, dan BOPO
tidak berpengaruh terhadap likuiditas sedangkan variabel ROA dan NIM
berpengaruh terhadap likuiditas.
Penelitian Nasiruddin (2005) tentang faktor-faktor yang mempengaruhi LDR
di BPR wilayah kerja Kantor Bank Indonesia Semarang menyebutkan bahwa
dengan uji-t variabel CAR memiliki pengaruh positif, sedangkan variabel NPL
dan suku bunga kredit memiliki pengaruh negatif terhadap LDR. Sedangkan
dengan uji-F statistik menunjukkan CAR, NPL, dan suku bunga kredit
berpengaruh positif dan signifikan terhadap LDR. Islam at al. (2009) meneliti
tentang manajemen likuiditas bank syariah dan konvensional di Bangladesh. Hasil
penelitian menunjukkan bahwa variabel Price-Earning ratio, Earning per Share,
ROE, dan ROA memliki hubungan yang tinggi terhadap Total liquidity gap pada
kedua model yang diteliti, tetapi CAR memiliki hubungan yang sangat rendah.
Penelitian ini akan menguji pengaruh faktor-faktor yang menentukan risiko
likiditas perbankan di Indonesia. Variabel independen yang akan diuji adalah
Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets, Return on Equity, Capital
Adequecy, Non-Performing Loans, Suku Bunga Deposito, dan Suku Bunga
Kredit. Sedangkan variabel dependen yang digunakan adalah Likuiditas

commit to user
digilib.uns.ac.id
perbankan. Likuiditas diukur dengan menggunakan rasio modal terhadap total aset
seperti pada penelitian Ahmed et al. karena modal dianggap sebagai sumber
utama pembiayaan terhadap kegiatan operasinya juga berperan sebagai penyangga
terhadap kemungkinan terjadinya kerugian (Syafitri, 2011). Bank harus memiliki
dana yang tersedia untuk memenuhi kewajiban segeranya jika pelanggan sewaktu-
waktu menarik simpanannya. Bank juga harus dapat memenuhi kredit yang
diajukan masyarakat.
Penambahan variabel Non-Performing Loans di dalam penelitian ini adalah
untuk mendukung penelitian-penelitian sebelumnya yang menyebutkan bahwa
NPL memiliki pengaruh yang signifikan terhadap likuiditas. Selain itu NPL
merupakan rasio yang penting dalam perbankan yaitu untuk menilai besarnya
kredit yang bermasalah yang dimiliki bank sehingga besarnya NPL akan
mempengaruhi likuiditas bank. Suku Bunga Deposito dan Suku Bunga Kredit
merupakan refleksi dari permintaan dan penawaran. Kenaikan ataupun penurunan
suku bunga selain dipengaruhi oleh kondisi eksternal juga dipengaruhi oleh
kondisi internal suatu perusahaan. Jika perusahaan dalam kondisi keuangan buruk
maka akan menaikkan suku bunga deposito untuk memperoleh pendanaan dari
masyarakat. Sedangkan kenaikan suku bunga kredit dapat menjadi strategi bagi
bank untuk dapat meningkatkan pendapatan operasionalnya dari pendapatan
bunga tersebut. Objek yang diteliti adalah bank umum konvensional di Indonesia
yang terdaftar di Bank Indonesia. Peneliti menggunakan regresi berganda untuk
menganalisis data.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Berdasarkan uraian tersebut di atas, peneliti akan melakukan penelitian
dengan judul “Analisis Pengaruh Ukuran Bank, Net Working Capital, ROA,
ROE, CAR, NPL, Suku Bunga Deposito dan Suku Bunga Kredit terhadap
Likuiditas Perbankan Di Indonesia”.
B. Rumusan Masalah
Berdasarkan latar belakang masalah yang telah diuraikan di atas, maka
rumusan masalah yang dapat penulis ambil dalam penelitian ini adalah: Apakah
variabel Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets, Return on Equity,
Capital Adequecy Ratio, Non-Performing Loans, Suku Bunga Deposito, dan Suku
Bunga Kredit berpengaruh terhadap likuiditas perbankan di Indonesia?
C. Tujuan Penelitian
Berdasarkan latar belakang dan rumusan masalah yang telah diuraikan
sebelumnya, maka tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui pengaruh
variabel Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets, Return on Equity,
Capital Adequecy Ratio, Non-Performing Loans, Suku Bunga Deposito, dan Suku
Bunga Kredit terhadap likuiditas perbankan di Indonesia.
D. Manfaat Penelitian
Manfaat yang diharapkan dapat diambil dari penelitian ini adalah sebagai
berikut:
1. Bagi praktisi
Penelitian ini diharapkan dapat dijadikan sebagai bahan pertimbangan
dalam mengambil suatu keputusan bisnis.
2. Bagi perusahaan commit to user

digilib.uns.ac.id
Penelitian ini diharapkan dapat memberikan informasi mengenai gambaran
tentang likuiditas bank sehingga perusahaan perbankan dapat mengetahui
bagaimana cara menjaga likuiditas dan mengelola resiko likuiditas bank
agar tetap dapat memenuhi kewajiban likuiditasnya.
3. Bagi akademisi
Penelitian ini diharapkan dapat memberikan informasi dan pengetahuan
yang dibutuhkan dan dapat dijadikan sebagai referensi dalam penelitian-
penelitian selanjutnya.
E. Sistematika Penulisan
Sistematika penulisan penelitian ini sebagai berikut:
1. Bab I, berisi tentang pendahuluan yang terdiri dari latar belakang masalah,
rumusan masalah, tujuan penelitian, manfaat penelitian, dan sistematika
penulisan penelitian ini.
2. Bab II, merupakan landasan teori yang berisi tinjauan pustaka, literatur
terdahulu, penarikan hipotesis, dan kerangka pemikiran.
3. Bab III, merupakan metode penelitian yang berisi objek penelitian, sumber
data, teknik pengumpulan data, variabel penelitian dan pengukurannya, dan
metode analisis data.
4. Bab IV, merupakan hasil analisis data yang merupakan jawaban dari
rumusan masalah yang telah dipaparkan sebelumnya.
5. Bab V, berisi kesimpulan dari hasil penelitian yang telah dilakukan,
keterbatasan penelelitian, dan saran untuk penelitian lebih lanjut.
commit to user
digilib.uns.ac.id
BAB II
LANDASAN TEORI
A. Definisi Bank
Pengertian bank dalam Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang
Perbankan sebagaimana telah diubah dengan Undang-Undang Nomor 10 Tahun
1998 adalah badan usaha yang menghimpun dana dari masyarakat dalam bentuk
simpanan dan menyalurkannya kepada masyarakat dalam bentuk kredit dan atau
bentuk-bentuk lainnya dalam rangka meningkatkan taraf hidup rakyat banyak.
Sedangkan pengertian bank menurut Kasmir (2005: 8-9) diartikan sebagai
lembaga keuangan yang kegiatan usahanya adalah menghimpun dana dari
masyarakat dan menyalurkan kembali dana tersebut ke masyarakat serta
memberikan jasa-jasa bank lainnya.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Berdasarkan Pasal 5 dari Undang-Undang Nomor 10 Tahun 1998 tentang
perubahan Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 Tentang Perbankan terdapat
dua jenis bank, yaitu:
1. Bank umum
Bank umum merupakan bank yang melaksanakan kegiatan usahanya secara
konvensional dan atau berdasarkan prinsip syariah yang dalam kegiatannya
memberikan jasa dalam lalu lintas pembayaran.
2. Bank Perkreditan Rakyat (BPR)
BPR merupakan bank yang melaksanakan kegiatan usaha secara
konvensional dan berdasarkan prinsip syariah yang dalam kegiatannya tidak
memberikan jasa dalam lalu lintas pembayaran.
Adapun objek dari penelitian ini adalah bank umum konvensional. Menurut
Sitanggang (2011) bank umum adalah salah satu lembaga keuangan yang
berorientasi pada laba dengan melaksanakan fungsi intermediasi. Dikatakan
melakukan fungsi mediasi karena bank umum sebagai lembaga keuangan bertugas
untuk menghimpun dana dari masyarakat dalam hal ini nasabah dalam bentuk
giro, tabungan, deposito, dan menyalurkan dana tersebut kembali kepada
masyarakat dalam bentuk kredit.
B. Fungsi Bank Umum
Berdasarkan difinisi dari bank umum yang telah dikemukakan di atas, ada
beberapa fungsi lain selain fungsi pokok bank umum sebagai lembaga
intermediasi. Fungsi-fungsi bank umum yang disebutkan oleh Latumaerissa
(2011: 135) tersebut antara lain:

commit to user
digilib.uns.ac.id
1. Agent of Trust
Fungsi ini menunjukkan bahwa aktivitas intermediasi yang dilakukan
oleh dunia perbankan dilakukan berdasarkan atas kepercayaan, dalam
pengertian bahwa kegiatan pengumpulan dana yang dilakukan oleh bank
tentu harus didasari rasa percaya dari masyarakat atau nasabah terhadap
kredibilitas dan eksistensi dari masing-masing pihak bank.
2. Agent of Development
Fungsi ini sangat berkaitan dengan tanggung jawab bank dalam
menunjang kelancaran transaksi ekonomi yang dilakukan oleh setiap pelaku
ekonomi.
3. Agent of Service
Industri perbankan adalah lembaga yang bergerak d bidang jasa
keuangan maupun jasa nonkeuangan. Sebagai bank, di samping memberikan
pelayanan jasa keuangan sebagaimana kegiatan intermediasi yang selalu
dilakukan, maka bank harus turut serta dalam memberikan jasa pelayanan
yang lain seperti jasa transfer (payment order), jasa kotak pengaman (safety
box), jasa penagihan, atau inkaso (collection).
C. Pengelompokan Bank Umum
Latumaerissa (2011: 136) menyebutkan bahwa bank umum sebagai salah satu
bagian dari sistem perbankan Indonesia dapat dikelompokkan dari berbagai aspek
sebagai berikut:
1. Aspek Fungsi
commit to user
digilib.uns.ac.id
a. Bank sentral, adalah bank yang merupakan badan hukum milik negara
yang tugas pokoknya membantu pemerintah, sebagai contoh: Bank
Indonesia, Bank of China, Bank of Japan, The Reserve Bank of India, dan
Bank of Seoul.
b. Bank umum, adalah bank yang sumber utama dananya berasal dari
simpanan pihak ketiga, serta pemberian kredit jangka pendek dalam
penyaluran dana, sebagai contoh: BNI, BRI, Bank Mandiri, Bank Bukopin,
BTN, BCA, Bank Mega, Bank Danamon, Bank Swadesi, Bank Permata,
dan Bank Panin.
c. Bank pembangunan, adalah bank yang dalam pengumpulan dananya
berasal dari penerimaan simpanan deposito serta commercial paper,
sebagai contoh: Bank Jatim, Bank Maluku, Bank DKI, Bank Jabar, Bank
Papua, dan Bank NTT.
d. Bank desa, adalah kantor bank di suatu yang tugas utamanya adalah
melaksanakan fungsi perkreditan dan penghimpunan dana dalam rangka
program pemerintah memajukan pembangunan desa.
e. BPR, adalah kantor bank di kota kecamatan yang merupakan unsur
penghimpunan dana masyarakat maupun menyalurkan dananya di sektor
pertanian dan pedesaan.
2. Status Kepemilikan
a. Bank Milik Negara, adalah bank yang seluruh modalnya berasal dari
kekayaan negara yang dipisahkan dan pendiriannya di bawah UU
commit to user
digilib.uns.ac.id
tersendiri, sebagai contoh: BNI, BRI, Bank Mandiri, Bank Bukopin, dan
BTN.
b. Bank Milik Swasta Nasional, adalah bank milik swasta yang didirikan
dalam bentuk hukum perseroan terbatas, di mana seluruh sahamnya
dimiliki oleh WNI dan/atau badan-badan hukum di Indonesia, sebagai
contoh: BCA, Bank Mega, Bank Danamon, Bank Swadesi, Bank Permata,
Bank Panin, dan lain sebagainya.
c. Bank Swasta Asing, adalah bank yang didirikan dalam bentuk cabang
bank yang sudah ada di luar negeri atau dalam bentuk campuran antara
bank asing dengan bank nasional yang ada di Indonesia. Bank asing ini
hanya diperkenankan menjalankan operasinya di lima kota besar di
Indonesia, sebgai contoh: Citibank, HSBC, ABN Amro, Rabobank,
Commonwealth, dan Bank ANZ.
d. Bank Pembangunan Daerah, adalah bank yang pendiriannya berdasarkan
peraturan daerah propinsi dan sebagian besar sahamnya dimiliki oleh
pemerintah kota dan pemerintah kabupaten, di wilayah yang bersangkutan,
dan modalnya merupakan harta kekayaan pemerintah daerah yang
dipisahkan, sebagai contoh: Bank Jatim, Bank Jateng, Bank DKI, dan
sebagainya.
e. Bank Campuran, adalah bank yang sebagian sahamnya dimiliki oleh pihak
asing dan pihak swasta nasional, sebagai contoh: Bank UOB Buana, Bank
Hanvit Indonesia, ANZ Panin Bank, Bank Daiwa Perdania, Bank
commit to user
digilib.uns.ac.id
Multicolor, Bank OCBC NISP, Bank Merincorp, Fuji International Bank,
Tokay Lippo Bank, dan Bank DSB Indonesia.
3. Kegiatan Operasional
a. Bank Devisa, adalah bank yang mempunyai hak dan wewenang yang
diberikan oleh Bank Indonesia untuk melakukan transaksi valuta asing dan
lalu lintas devisa serta hubungan koresponden dengan bank asing di luar
negeri, sebagai contoh: BCA, Bank Mega, Bank Danamon, Bank Swadesi,
Bank Permata, Bank Panin, BNI, BRI, Bank Mandiri, Bank Bukopin, dan
BTN.
b. Bank Nondevisa, adalah bank yang dalam operasionalnya hanya
melakukan transaksi di dalam negeri, tidak melakukan transaksi valuta
asing, dan tidak melakukan hubungan dengan bank asing di luar negeri.
4. Penciptaan Uang Giral
a. Bank Primer, adalah bank yang dalam kegiatan operasionalnya tidak
sekedar menghimpun dan menyalurkan dananya, tetapi juga melaksanakan
semua transaksi yang berhubungan langsung dengan kas.
b. Bank Sekunder, adalah bank yang kegiatan operasionalnya hanya sekedar
melaksanakan transaksi kas secara langsung.
5. Sistem Organisasi
a. Unit Banking System, adalah bank yang kegiatan operasionalnya hanya
mempunyai satu kantor saja dan melayani masyarakat di sekitar wilayah
itu. Sebagai contoh untuk kasus Indonesia yang ada saat ini adalah Bank
Perkreditan Rakyat (BPR) baik konvensional maupun BPR Syariah.

commit to user
digilib.uns.ac.id
b. Branch Banking System, adalah bank yang kegiatan operasionalnya di
beberapa wilayah dan memiliki beberapa kantor cabang, di mana sistem
organisasi, keuangan, dan sumber daya manusia terkait dengan kantor
pusat.
D. Risiko Bank
Latumaerissa (2011: 143-144) menyebutkan bahwa terdapat sepuluh risiko
dalam menyediakan layanan perbankan, yaitu risiko likuiditas, risiko tingkat
bunga, risiko kredit, risiko manajemen, risiko investasi, risiko operasi, risiko
fidusia, risiko keamanan, risiko pendapatan dan risiko pasar.
1. Risiko likuiditas
Risiko likuiditas (liquidity risk) adalah risiko yang timbul karena bank
tidak dapat memenuhi kewajiban jangka pendek pada masyarakat saat
dibutuhkan, yang disebabkan oleh karena bank kekurangan likuiditas.
2. Risiko tingkat bunga
Risiko tingkat bunga (interest rate risk) adalah risiko yang timbul akibat
perubahan tingkat bunga, sehingga akibat dari mismatch position yang
dilakukan bank. Disamping itu juga bisa disebabkan oleh perbedaan bunga
antara resource of fund dan uses of funds.
3. Risiko Kredit
commit to user
digilib.uns.ac.id
Risiko kredit (credit risk) adalah risiko yang timbul karena debitur tidak
dapat mengembalikan dana yang dipinjam dan bunga harus dibayar kepada
bank.
4. Risiko manajemen
Risiko manajemen (management risk) adalah risiko yang ditimbulkan oleh
internal bank yang bersangkutan, yang disebabkan oleh mismanagement dan
faktor mentalitas pegawai bank.
5. Risiko investasi
Risiko investasi (investment risk) adalah risiko yang timbul karena bank
mengalami kerugian berupa penurunan nilai surat berharga yang dimiliki
seperti saham dan obligasi.
6. Risiko Operasi
Risiko operasi (operating risk) yang dihadapi oleh bank berkaitan dengan
masalah penghimpunan dan penggunaan dana, seperti perubahan dalam
komposisi biaya operasional dan lain sebagainya.
7. Risiko fidusia
Risiko fidusia (fiduciary risk) yang timbul karena bank memberikan jasa
perwalimatan sehingga menimbulkan kerugian bagi nasabah karena
ketidakjujuran atau adanya unsur penipuan.
8. Risiko keamanan
commit to user
digilib.uns.ac.id
Risiko keamanan (solvency risk) yang timbul akibat ketidakstabilan politik
dan keamanan.
9. Risiko pendapatan
Risiko pendapatan adalah resiko yang timbul akibat gagalnya penyaluran
kredit bank.
10. Risiko pasar
Risiko pasar (market risk) adalah risiko yang timbul akibat perubahan
tingkat bunga pasar, tingkat kurs valuta asing, tingkat inflasi dan sebagainya.
E. Likuiditas dan Risiko Likuiditas
Likuiditas dapat diartikan sebagai kemampuan bank untuk memenuhi
kemungkinan ditariknya deposito atau simpanan oleh deposan atau penitip dana
ataupun memenuhi kebutuhan masyarakat berupa kredit (Taswan, 2011).
Sedangkan menurut Kasmir (2005 : 50), suatu bank dapat dikatakan likuid apabila
bank yang bersangkutan dapat membayar semua hutang-hutangnya terutama
simpanan tabungan, giro dan deposito pada saat ditagih dan dapat pula memenuhi
semua permohonan kredit yang memang layak untuk dibiayai.
Taswan (2011: 96-97) mengatakan bank akan memenuhi sebagai bank yang
likuid apabila memenuhi kategori sebagai berikut:
1. Memegang sejumlah alat likuid, cash assets, yang terdiri dari uang kas,
rekening pada bank sentral dan rekening pada bank-bank lainnya sama
dengan jumlah kebutuhan likuiditas yang diperkirakan.
commit to user
digilib.uns.ac.id
2. Memegang kurang dari jumlah alat-alat likuid sebagaimana disebutkan pada
poin pertama di atas akan tetapi bank tersebut memiliki surat-surat berharga
berkualitas tinggi yang dapat segera ditukar atau dialihkan menjadi uang
tanpa mengalami kerugian baik sebelum jatuh tempo maupun pada waktu
setelah jatuh tempo.
3. Memiliki kemampuan untuk memperoleh alat-alat likuid melalui penciptaan
fasilitas diskonto, call money, penjualan surat-surat berharga dengan
repurchase agreement.
Bank for International Settlement mendefinisikan likuiditas sebagai
kemampuan bank untuk mendanai kenaikan aktiva dan memenuhi kewajiban saat
mereka datang tanpa menimbulkan kerugian yang tidak dapat diterima. Bank
dikatakan likuid apabila suatu bank memenuhi ketentuan likuiditas wajib (cash
ratio), memiliki saldo rekening minimum pada bank koresponden, mampu
mengantisipasi penarikan simpanan operasional bank sehari-hari serta mampu
memenuhi permintaan kredit dari nasabah tanpa adanya penundaan (Sitanggang,
2011). Risiko likuiditas muncul dari pesan fundamental bank dalam transformasi
jatuh tempo deposito jangka pendek menjadi pinjaman jangka panjang. Risiko
likuiditas mencakup dua jenis risiko, yaitu: risiko likuiditas pendanaan dan risiko
likuiditas pasar.
1. Risiko likuiditas pendanaan adalah risiko bahwa bank tidak akan mampu
memenuhi efisien baik arus kas yang diharapkan dan tak terduga saat ini
dan masa depan dan kebutuhan jaminan tanpa mempengaruhi baik operasi
sehari-hari atau kondisi keuangan perusahaan.

commit to user
digilib.uns.ac.id
2. Risiko likuiditas pasar adalah risiko bahwa bank tidak dapat dengan mudah
mengimbangi atau menghilangkan posisi dengan harga pasar karena
kedalaman pasar yang tidak memadai atau gangguan pasar.
Ada interaksi yang kuat antara risiko likuiditas pendanaan dan risiko
likuiditas pasar, terutama di masa-masa krisis. Terdapat fakta yang menunjukkan
bahwa likuditas pendanaan dapat menyebabkan penjualan aset dan dapat
menyebabkan menyebabkan penurunan harga aset.
F. Penelitian Terdahulu dan Pembentukan Hipotesis
1. Hubungan Ukuran Bank dengan Likuiditas
Ukuran Bank atau ukuran perusahaan di dalam penelitian ini dilihat dari
total aset yang dimiliki oleh perusahaan. Aset merupakan aktiva yang
digunakan untuk aktivitas operasional perusahaan. Semakin besar aset yang
dimiliki maka diharapkan akan semakin besar hasil operasional perusahaan
(Syafitri, 2011). Peningkatan hasil operasional ini akan meningkatkan
kepercayaan bagi pihak eksternal. Dengan kepercayaan yang tinggi pihak
eksternal bank akan merasa nyaman dalam memberikan dananya untuk bank.
Dengan memiliki dana yang cukup, bank akan mudah untuk memenuhi setiap
permintaan kredit dan setiap kewajiban segeranya. Ukuran Bank dalam
penelitian ini diukur dengan logaritma natural (Ln) dari total aset. Hal ini
dikarenakan besarnya total aset masing-masing perusahaan berbeda bahkan
mempunyai selisih yang besar.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Penelitian yang pernah dilakukan Akhtar et al. (2011) tentang
manajemen risiko likuiditas antara bank syariah dan bank konvensional di
Pakistan menghasilkan temuan bahwa Size of the firm memiliki hubungan
positif tetapi tidak signifikan terhadap variabel likuiditas pada bank
konvensional maupun bank syariah. Penelitian Ahmed, Naveed et al. (2011)
memperoleh hasil bahwa Bank’s Size berhubungan positif dan signifikan
terhadap likuiditas. Hasil dari penelitian Iqbal (2012) Size of the Bank
berpengaruh positif dan signifikan terhadap likuiditas pada bank konvensional
maupun bank syariah. Berdasarkan hasil dari penelitian-penelitian sebelumnya
tersebut maka dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
H1: Variabel Ukuran Bank berpengaruh positif terhadap Likuiditas.
2. Hubungan Net Working Capital dengan Likuiditas
Modal kerja bersih (net working capital) merupakan selisih aktiva lancar
dengan utang lancar. Modal kerja bersih harus cukup membiayai operasi
perusahaan sehari-hari, karena biaya yang dikeluarkan itu diharapkan akan
dapat kembali masuk perusahaan dalam jangka waktu yang relatif pendek
melalui hasil aktivitas perusahaan. Jumlah modal kerja bersih (net working
capital) yang semakin besar menunjukkan tingkat likuiditas atau rasio lancar
(current ratio) yang semakin tinggi pula (Suryati, 2006).
Penelitian yang telah dilakukan Akhtar et al. (2011) menghasilkan
kesimpulan bahwa Net Working Capital memiliki hubungan positif dan sangat
signifikan terhadap likuiditas pada Model I (Bank Konvensional) dan Model II
(Bank Syariah). Dari uraian di commit to user

atas dapat dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
digilib.uns.ac.id
H2: Net Working Capital berpengaruh positif terhadap Likuiditas.
3. Hubungan Return on Assets (ROA) dengan Likuiditas
ROA menunjukkan efektivitas perusahaan dalam menghasilkan
keuntungan dengan mengoptimalkan aset yang dimiliki. Semakin tinggi laba
yang dihasilkan, maka semakin tinggi pula ROA, yang berarti bahwa
perusahaan semakin efektif dalam penggunaan aktiva untuk menghasilkan
keuntungan (Hesti, 2010). Semakin besar ROA suatu bank, semakin besar pula
tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan semakin baik pula posisi
bank tersebut dari segi penggunaan aset (Utari, 2011).
Hasil dari penelitian yang telah dilakukan oleh Akhtar et al. (2011) ROA
memiliki hubungan positif tapi tidak signifikan terhadap likuiditas pada Model
I (Bank Konvensional) dan signifikan pada Model II (Bank Syariah). Penelitian
serupa juga telah dilakukan oleh Iqbal (2012). Hasil dari penelitian tersebut
menyatakan bahwa ROA berpengaruh positif dan signifikan terhadap likuiditas
pada Bank Konvensional dan Bank Islam. Prayudi (2011) meneliti tentang
pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL),
BOPO, Return On Asset (ROA) dan Net Interest Margin (NIM) terhadap Loan
to Deposit Ratio (LDR). Hasil dari penelitian tersebut menyatakan bahwa ROA
berpengaruh negatif terhadap LDR. Dari hasil beberapa penelitian terdahulu
tersebut dapat disimpulkan hipotesis sebagai berikut:
H3: ROA berpengaruh positif terhadap Likuiditas
4. Hubungan Return on Equity (ROE) dengan Likuiditas
commit to user
digilib.uns.ac.id
Rentabilitas usaha (Return on Equity) menunjukkan perbandingan antara
laba bersih sesudah pajak yang tersedia bagi pemegang saham dengan jumlah
modal pada perusahaan (Hamonangan, 2010). ROE diperlakukan sedemikian
penting karena merupakan ukuran efisiensi yang dicapai perusahaan dalam
menggunakan modal para pemiliknya.
Penelitian Akhtar et al. (2011) yang meneliti faktor-faktor yang
mempengaruhi likuiditas Bank Konvensional dan Bank Syariah di Pakistan
menemukan bahwa Return On Equity (ROE) berpengaruh negatif dan tidak
signifikan terhadap likuiditas di Bank Konvensional namun signifikan di Bank
Syariah. Sedangkan dalam penelitian Iqbal (2012) ROE berpengaruh positif
dan signifikan terhadap Likuiditas. Dari uraian ini dapat dirumuskan hipotesis
sebagai berikut:
H4: ROE berpengaruh negatif terhadap Likuiditas.
5. Hubungan Capital Adequacy Ratio (CAR) dengan Likuiditas
Capital Adequacy Ratio merupakan rasio yang menunjukkan besarnya
kecukupan modal yang dimiliki bank. Semakin efisien modal bank yang
digunakan untuk aktivitas operasional mengakibatkan bank mampu
meningkatkan pemberian kredit sehingga akan mengurangi tingkat risiko bank
(Syafitri, 2011). Berdasarkan ketentuan Bank Indonesia, modal bank terdiri
atas modal inti dan modal pelengkap sedangkan ATMR dihitung berdasarkan
nilai masingmasing pos aktiva pada neraca dikalikan bobot risikonya masing-
masing. Semakin tinggi CAR semakin baik kondisi sebuah bank.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Penelitian Akhtar et al. (2011) yang meneliti faktor-faktor yang
mempengaruhi likuiditas Bank Konvensional dan Bank Syariah di Pakistan
menemukan bahwa Capital Adequacy Ratio (CAR) memiliki hubungan positif
signifikan pada Bank Konvensional dan tidak signifikan pada Bank Syariah.
Penelitian serupa dilakukan oleh Iqbal (2012) dengan temuan CAR
berpengaruh positif dan signifikan terhadap likuiditas pada Bank Konvensional
dan Bank Islam. Penelitian Ahmed, Naveed at al. (2011) menghasilkan temuan
bahwa Capital Adequacy memiliki hubungan positif dan signifikan terhadap
likuiditas. Begitu juga dengan penelitian yang pernah dilakukan oleh
Nasiruddin (2005) dan Prayudi (2011) menyatakan bahwa CAR memiliki
pengaruh positif dan signifikan terhadap likuiditas yang diukur dengan LDR.
Berbeda dengan penelitian Nandadipa (2010), CAR memiliki pengaruh negatif
dan signifikan terhadap likuiditas. Dari beberapa penelitian terdahulu tersebut
dapat dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
H5: CAR berpengaruh positif terhadap Likuiditas
6. Hubungan Non-Performing Loans (NPL) dengan Likuiditas
Irmayanto (2001) dalam Nasirudidn (2005) mengatakan semakin banyak
dana/uang terkumpul dari masyarakat pada suatu bank, maka bank tersebut
mempunyai kemampuan yang cukup tinggi untuk menyalurkan kembali kepada
masyarakat dana tersebut. Bentuk penyaluran tersebut adalah dengan
pemberian kredit. Setiap bank pasti memiliki kredit yang bermasalah dan
jumlah tersebut harus ditekan serendah mungkin. NPL merupakan rasio dari
commit to user
digilib.uns.ac.id
kredit yang bermasalah dibandingkan dengan total kredit yang diberikan.
Semakin kecil NPL maka semakin baik kinerja bank tersebut.
Hasil dari penelitian Ahmed, Naveed (2011) menyatakan bahwa NPL
memiliki hubungan negatif dan signifikan terhadap likuiditas. Di dalam
penelitian Iqbal (2012) diperoleh hasil NPL berpengaruh negatif dan signifikan
terhadap likuiditas pada Bank Konvensional dan Bank Islam. Penelitian
Nasiruddin (2005) menyimpulkan bahwa NPL berpengaruh negatif dan
signifikan terhadap likuiditas. Pengaruh NPL terhadap likuiditas juga telah
diteliti oleh Prayudi (2011) dimana likuiditas diukur dengan LDR. Dari hasil
penelitian tersebut diperoleh bahwa NPL memiliki pengaruh negatif terhadap
likuiditas. Dari beberapa penelitian tersebut dapat dirumuskan hipotesis
sebagai berikut:
H6: NPL berpengaruh negatif terhadap likuiditas.
7. Hubungan Suku Bunga Deposito dengan Likuiditas
Zulkifli (Investor Daily, 2012) menyatakan penentuan tingkat suku bunga
deposito di sejumlah bank tergantung kepada keadaan likuiditas masing-
masing bank. Tingkat suku bunga pada dasarnya merupakan refleksi dan
kekuatan permintaan dan penawaran dana. Ketika bank dalam kondisi likuditas
yang rendah, biasanya akan menawarkan suku bunga simpanan yang tinggi
untuk menarik minat masyarakat untuk menyimpan dananya ke bank. Dengan
adanya tambahan dana yang disetor masyarakat, bank dapat memutar dana
tersebut untuk kegiatan operasionalnya dan mengatasi masalah likuiditasnya.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Dengan demikian, suku bunga yang ditentukan oleh bank akan berdampak atau
berpengaruh terhadap likuiditas bank.
Penelitian yang telah dilakukan Andriyani (2007) tentang pengaruh
pemberian kredit, suku bunga tabungan dan suku bunga deposito terhadap
likuiditas menghasilkan temuan bahwa variabel suku bunga deposito
mempunyai hubungan negatif dan signifikan terhadap likuiditas. Sudirman
(2003) yang meneliti tentang faktor-faktor penghambat peningkatan LDR
perbankan menemukan hasil bahwa suku bunga deposito BPR di Bali
berpengaruh secara signifikan meningkatkan LDR perbankan. Sedangkan suku
bunga deposito bank umum berpengaruh menurunkan secara signifikan LDR
perbankan. Dari uraian ini dapat dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
H7: Suku Bunga Deposito berpengaruh negatif terhadap Likuditas.
8. Hubungan Suku Bunga Kredit dengan Likuiditas
Semakin tinggi tingkat suku bunga kredit maka semakin rendah likuditas
karena bank mempunyai kesulitan untuk membayar dana pada pihak ketiga
(Nasiruddin, 2005). Tingginya suku bunga kredit menyebabkan keengganan
masyarakat untuk mengambil pinjaman di bank, hal ini akan menyebabkan
pemasukan dari penghasilan bunga kredit berkurang.
Dari hasil penelitian yang telah dilakukan Nasiruddin (2005) tentang
faktor-faktor yang mempengaruhi LDR di BPR wilayah BI Semarang
menghasilkan temuan bahwa variabel Suku Bunga Kredit berpengaruh negatif
terhadap likuiditas yang diukur dengan LDR. Penelitian yang dilakukan
Sudirman (2003) menghasilkan temuan bahwa suku bunga kredit BPR tidak
commit to user
digilib.uns.ac.id
berpengaruh terhadap peningkatan LDR Perbankan, sedangkan suku bunga
kredit bank umum berpengaruh menurunkan secara signifikan tingkat LDR
perbankan. Dari uraian ini dapat dibuat rumusan hipotesis sebagai berikut:
H8: Suku Bunga Kredit berpengaruh negatif terhadap Likuditas.
Tabel 2.1
Rangkuman Penelitian Terdahulu
Judul Variabel
No. Peneliti Hasil
Penelitian Independen Dependen
1 Akhtar M. Liquidity Risk Size of the Likuiditas ·Size of the Firm
Farhan et al. Management: A Firm memiliki hubungan
(2011) Comparative positif tetapi tidak
Study between Net Working signifikan pada Bank
Convnetional Capital Konvensional maupun
and Islamic Bank Syariah.
Banks of ROA ·Net Working Capital
Pakistan memiliki hubungan
CAR positif dan sangat
signifikan pada Bank
ROE Konvensional maupun
Bank Syariah.
·ROA memiliki
hubungan positif tapi
tidak signifikan pada
Bank Konvensional
dan signifikan pada
Bank Syariah.
·CAR memiliki
hubungan positif
Konvensional dan
tidak signifikan pada
Bank Syariah.
·ROE memiliki
hubungan negatif
tetapi tidak signifikan
pada Bank
Variabel
No Peneliti Judul Hasil
Independen Dependen
Konvensional dan
Syariah.
commit to user
2 Ahmed, Risk Bank’s Size Credit Risk, · Bank’s Size memiliki
digilib.uns.ac.id
Naveed et al. Management Liquidity hubungan positif dan

(2011) Practices and NPL Ratio Risk, signifikan terhadap
Islamic Banks: Operational liquidity risk.
An Empirical Capital Risk · Asset Management
Investigation Adequacy memiliki hubungan
from Pakistan positif dan signifikan
Debt to Equity terhadap liquidity
Ratio risk.
· NPL memiliki
Asset hubungan negatif dan
Management signifikan terhadap
liquidity risk.
· Debt to Equity Ratio
memiliki hubungan
negatif dan signifikan
terhadap liquidity
risk.
· Capital Adequacy
memiliki hubungan
positif dan signifikan
terhadap liquidity
risk.
3 Iqbal, Anjum Liquidity Risk Size of the Likuiditas · Size of the Bank
(2012) Management: A Bank berpengaruh positif
Comparative dan signifikan
Study between NPL terhadap likuiditas
Convnetional pada Bank
and Islamic ROE Konvensional dan
Banks of Bank Islam.
Pakistan CAR · NPL berpengaruh
ROA terhadap likuiditas
pada Bank
Konvensional dan
Bank Islam.
· ROE berpengaruh
terhadap likuiditas
pada Bank
Konvensional dan
Bank Islam.
Variabel
Independen Dependen
· ROA berpengaruh
terhadap likuiditas
pada Bank
commit to user Konvensional dan
digilib.uns.ac.id
Bank Islam.
· CAR berpengaruh
terhadap likuiditas
pada Bank
Konvensional dan
Bank Islam.
4 Nasiruddin Faktor-Faktor CAR LDR · CAR berpengaruh

(2005) yang positif dan signifikan
Mempengaruhi NPL terhadap LDR.
LDR di BPR · Suku Bunga Kredit
Wilayah Kerja Suku bunga berpengaruh negatif
Kantor Bank kredit dan signifikan
Indonesia terhadap LDR.
Semarang · NPL berpengaruh
terhadap LDR.
5 Prayudi Pengaruh CAR LDR ·CAR dan NIM

(2011) Capital berpengaruh positif
Adequacy Ratio NPL terhadap LDR.
(CAR), Non ·ROA, NPL dan BOPO
Performing BOPO berpengaruh negatif
Loan (NPL), terhadap LDR.
BOPO, Return ROA
On Asset (ROA)
dan Net Interest NIM
Margin (NIM)
terhadap Loan to
Deposit Ratio
(LDR)
6 Nandadipa, Analisis CAR LDR ·Variabel CAR

Seandy Pengaruh CAR, NPL berpengaruh negatif
(2010) NPL, Inflasi, Pertumbuhan signifikan terhadap
Pertumbuhan DPK LDR
DPK, dan Inflasi ·Variabel NPL
Exchange Rate Exchange Rate berpengaruh negatif
terhadap LDR signifikan.
·Variabel Inflasi
berpengaruh negatif
Variabel
Independen Dependen
signifikan terhadap
LDR.
·Variabel DPK
berpengaruh positif
commit to user tidak signifikan
digilib.uns.ac.id
terhadap LDR.
·Variabel Exchange Rate
berpengaruh negatif
signifikan terhadap
LDR.
7 Andriyani, Analisis Total kredit LDR ·Variabel pemberian

Nina Pengaruh kredit memiliki
(2007) Pemberian Suku Bunga hubungan positif dan
Kredit, Suku Tabungan tidak signifikan
Bunga terhadap LDR.
Tabungan dan Suku Bunga ·Suku bunga tabungan
Suku Bunga Deposito memiliki hubungan
Deposito negatif dan tidak
terhadap Loan signifikan terhadap
to Deposit Ratio LDR.
·Variabel suku bunga
deposito mempunyai
hubungan negatif dan
signifikan terhadap
LDR.
8 Sudirman, I Faktor-Faktor Kas di bank LDR ·Variabel modal

Wayan Penghambat lain (X1), Suku pelengkap, suku
(2003) Peningkatan bunga giro bunga deposito, baki
Loan to Deposit (X2), debet triwulan
Ratio Perbankan Tabungan di sebelumnya, rasio
Di Propinsi Bali bank lain (X3), PPAP terhadap
Suku bunga PPAPWD, dan cover
tabungan (X4), agunan terhadap kredit
Deposito di memiliki pengaruh
Bank lain (X5), meningkatkan LDR
Suku Bunga pada BPR.
Deposito (X6), ·Variabel suku bunga
SBI (X7), tabungan dan deposito
Suku bunga di bank lain
SBI (X8), berpengaruh
Dana Pihak menurunkan tingkat
ketiga triwulan LDR pada BPR.
sebelumnya ·Variabel suku bunga
(X9), SBI, baki debet
triwulan sebelumnya,
Variabel
Independen Dependen
Penanam dana rasio PPAP terhadap
bank (X10), PPAPWD, dan cover
Baki debet agunan terhadap kredit
triwulan berpengaruh
commit to user
sebelumnya meningkatkan LDR
digilib.uns.ac.id
(X11), Suku pada bank umum.

bunga kredit ·Variabel suku bunga
(X12), giro, tabungan di bank
Rasio PPAP lain, suku bunga
terhadap deposito, pananam
PPAPWD dana bank, dan suku
(X13), bunga kredit
Cover agunan berpengaruh
terhadap kredit menurunkan LDR
(X14) pada bank umum.
G. Kerangka Pemikiran
Kerangka konseptual merupakan sintesis dari tinjauan teori dan tinjauan
penelitian terdahulu serta alasan-alasan logis. Adapun kerangka konseptual dari
penelitian ini ditampilkan pada Gambar 2.1.
+ Capital Adequecy
Ukuran Bank +
(X1) (X5)
- Non-Performing
Net Working +
Loans (X6)
Capital (X2)
Likuiditas Bank
-
(Y) Suku Bunga
Return on Assets + Deposito
(X3) (X7)
- - Suku Bunga Kredit

Return on Equity
(X8)
(X4)
Gambar 2.1
Hubungan antara Variabel Ukuran Bank, Net Working Capital, ROA, ROE,
CAR, NPL, Suku Bunga Deposito, dan Suku Bunga Kredit dengan Variabel
Likuiditas Bank
BAB III
METODE PENELITIAN
commit to user
A. Jenis Dan Sumber Data
digilib.uns.ac.id
Jenis data yang digunakan pada penelitian ini adalah data sekunder. Data
sekunder merupakan data primer yang telah diolah lebih lanjut dan disajikan baik
pihak pengumpul data primer maupun oleh pihak lain. Data yang diperoleh adalah
data time series yaitu data dari suatu fenomena tertentu yang didapat dari
beberapa interval waktu tertentu misalnya dalam waktu mingguan, bulanan, dan
tahunan. Sumber data dalam penelitian ini diperoleh dengan cara melihat dari
situs www.bi.go.id dan dengan cara mengunduh Annual Report yang dipublikasi
di website masing-masing bank.
B. Populasi, Sampel dan Teknik Pengambilan Sampel
Populasi merupakan keseluruhan objek yang diteliti dan terdiri atas sejumlah
individu, baik yang terbatas (finite) maupun tidak terbatas (infinite) (Sumarni,
2006: 69). Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan industri perbankan
nasional yang terdaftar di Bank Indonesia.
Sampel adalah bagian populasi yang digunakan untuk memperkirakan
karakteristik populasi (Sumarni, 2006: 70). Bila populasi besar, peneliti tidak
mungkin mempelajari semua yang ada pada populasi. Apa yang dipelajari dari
sampel itu, kesimpulannya akan diberlakukan untuk populasi. Teknik
pengambilan sampel dalam penelitian ini adalah dengan purposive sampling, yaitu
pengambilan sampel dengan berdasarkan kriteria tertentu. Kriteria sampel yang
diambil untuk penelitian ini sebagai berikut:
1. Perusahaan industri perbankan nasional yang terdaftar di Bank Indonesia
dalam periode tahun 2007 s/d 2011.
commit to user
digilib.uns.ac.id
2. Perusahaan perbankan nasional yang menyampaikan datanya secara lengkap
sesuai informasi yang diperlukan untuk penelitian, yaitu annual report
tahun 2007 s/d 2011.
Berdasarkan kriteria tersebut, diperoleh 30 perusahaan perbankan yang akan
menjadi sampel pada penelitian ini. Berikut adalah tabel nama perusahaan
perbankan yang akan menjadi sampel tersebut.
Tabel 3.1
Daftar Sampel Penelitian
No. Nama Bank No. Nama Bank

1 PT Bank Antardaerah 16 PT Bank Bukopin, Tbk.
2 PT Bank Ganesha 17 PT Bank negara indonesia, Tbk.
PT Bank Nusantara Parahyangan,
3 PT Bank Hana 18
Tbk.
4 PT Bank SBI Indonesia 19 PT Bank Rakyat Indonesia, Tbk.
5 PT Bank UOB Indonesia 20 PT Bank Danamon, Tbk.
6 PT Bank Harda Internasional 21 PT Bank Mandiri, Tbk
7 PT Bank Ina Perdana 22 PT Bank Bumi Arta, Tbk.
PT Bank International Indonesia,
8 PT Bank Jasa Jakarta 23
Tbk.
PT Bank Tabungan Pensiunan
9 24 PT Bank Permata, Tbk.
Nasional
10 PT Bank Commonwealth 25 PT Bank Swadesi, Tbk.
PT Bank Victoria International,
11 PT OCBC - Indonesia 26
Tbk.
PT Rabobank International
12 27 PT Bank Mayapada, Tbk.
Indonesia
13 PT Resona Perdania 28 PT Bank Mega, Tbk.
PT Bank Bumiputera PT Bank Pan Indonesia (Panin
14 29
Indonesia, Tbk. Bank), Tbk.
15 PT Bank Central Asia, Tbk. 30 PT Bank Himpunan Saudara, Tbk.
C. Variabel Penelitian Dan Pengukurannya
Yang dimaksud dengan variabel penelitian adalah konsep yang mempunyai
variasi dalam nilai (variabel laten), oleh karena itu variabel-variabel yang akan
commit to user yang relevan (Supardi, 2005).

diukur melalui dimensi dan indikator-indikator
digilib.uns.ac.id
Variabel independen yang akan diteliti adalah Ukuran Bank, Net Working Capital,
Return on Equity, Capital Adequecy Ratio, Return on Assets, Non Performing
Loan. Sedangkan variabel dependen yang akan diteliti adalah likuiditas bank.
1. Variabel Dependen
Variabel dependen yang digunakan dalam penelitian ini adalah likuiditas
bank. Likuiditas perbankan adalah suatu kemampuan suatu lembaga dalam
hal ini adalah lembaga perbankan khususnya bank umum dalam memenuhi
segala kewajiban-kewajiban yang segera jatuh tempo dan mampu memenuhi
permintaan kredit para nasabah bank tanpa adanya penundaan. Salah satu cara
untuk menghitung tingkat likuiditas perbankan adalah dengan mengetahui
risiko likuiditasnya. Cara menghitung risiko likuiditas seperti yang digunakan
dalam penelitian Ahmed, Naveed et al. (2011) adalah:
Modal merupakan salah satu faktor yang penting bagi bank dalam
mengembangkan usahanya dan menampung risiko kerugian (Taswan, 2011).
Permodalan bagi bank sebagaimana perusahaan pada umumnya, selain
berfungsi sebagai sumber utama pembiayaan terhadap kegiatan operasinya
juga berperan sebagai penyangga terhadap kemungkinan terjadinya kerugian
(Syafitri, 2011).
2. Variabel Independen
Variabel independen dalam penelitian ini terdiri dari Ukuran Bank (X1),
Net Working Capital (X2), Return on Assets (X3), Return on Equity (X4),
commit to user
digilib.uns.ac.id
Capital Adequecy Ratio (X5), Non-Performing Loans (X6), Suku bunga kredit
(X7), dan Suku bunga deposito (X8).
a. Ukuran Bank (X1)
Ukuran Bank diukur dari total aset yang dimiliki bank, namun
dikarenakan besarnya total aset masing-masing perusahaan berbeda
bahkan mempunyai selisih yang besar, maka ukuran bank dihitung
dengan logaritma natural dari total aset seperti pada penelitian Iqbal
(2012), Akhtar et al. (2011), dan Ahmed et al. (2011).
b. Net Working Capital (X2)
Modal kerja bersih (net working capital) merupakan selisih aktiva
lancar dengan utang lancar. Net Working Capital diukur dengan rasio
dari selisih aset lancar dengan utang lancar dibagi total aset. Cara
menghitung Net Working Capital seperti yang digunakan dalam
penelitian Akhtar et al. (2011) adalah sebagai berikut:
c. Return on Assets (X3)
Rasio ini digunakan untuk mengukur manajemen bank dalam
memperoleh keuntungan (laba) secara keseluruhan. Semakin besar ROA
semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai bank tersebut dan
semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan aset. ROA
menurut Surat Edaran Bank Indonesia Nomor 3/30/DPNP tanggal 14
Desember 2001 dan menurut penelitian-penelitian sebelumnya dapat

commit to user
dirumuskan sebagai berikut:
digilib.uns.ac.id
d. Return on Equity (X4)
Rentabilitas usaha (Return on Equity) menunjukkan perbandingan
antara laba bersih sesudah pajak yang tersedia bagi pemegang saham
dengan jumlah modal pada perusahaan (Hamonangan, 2010). ROE
e. Capital Adequecy Ratio (X5)
Capital Adequency Ratio (CAR) menunjukkan kemampuan dari
modal untuk menutup kemungkinan kerugian atas kredit yang diberikan
beserta kerugian pada investasi surat-surat berharga. CAR menurut Surat
Edaran Bank Indonesia Nomor 3/30/DPNP tanggal 14 Desember 2001
dan menurut penelitian-penelitian sebelumnya dapat dirumuskan sebagai
berikut:
f. Non-Performing Loans (X6)
Non-Performing Loans (NPL) merupakan rasio dari jumlah kredit

commit to user
bermasalah (dengan kriteria kurang lancar, diragukan dan macet)
digilib.uns.ac.id
terhadap total kredit yang diberikan. NPL mencerminkan resiko kredit,
semakin kecil NPL semakin kecil pula resiko kredit yang ditanggung
pihak bank. Untuk itu NPL harus ditekan serendah mungkin. NPL
g. Suku Bunga Kredit (X7)
Dalam menentukan tingkat suku bunga ada beberapa hal yang perlu
dipertimbangkan, yaitu dana yang harus dikeluarkan bank berupa bunga
tabungan atau deposito serta faktor kemungkinan bahwa debitur tidak
dapat membayar kreditnya tepat waktu atau bahkan tidak dapat
membayar sama sekali. Selain itu, kreditur juga mempertimbangkan
biaya kerugian akibat penurunan nilai uang yang terjadi selama periode
peminjaman. Dengan demikian tingkat suku bunga mempunyai
keterkaitan dengan tingkat likuiditas bank. Tingkat suku bunga kredit
diperoleh dari rata-rata tingkat suku bunga kredit yang disalurkan dalam
1 tahun.
h. Suku Bunga Deposito (X8)
Penentuan suku bunga deposito tidak jauh beda dengan penentuan

commit to user
suku bunga kredit yang telah dijelaskan di atas. Tingkat suku bunga
digilib.uns.ac.id
deposito ini diperoleh dari rata-rata tingkat suku bunga deposito bank
dalam 1 tahun.
D. Metode Analisis Data
Metode analisis data dalam penelitian ini adalah metode analisis statistik,
dengan menggunakan software SPSS 17. Adapun metode analisis data yang
digunakan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut :
1. Analisis Deskriptif
Statistik deskriptif memberikan gambaran atau deskripsi suatu data yang
dilihat dari nilai rata-rata (mean), standar deviasi, maksimum, minimum, sum,
range, kurtosis dan skewness (Ghozali, 2006:19).
2. Uji Asumsi Klasik
a. Uji Normalitas
Uji normalitas bertujuan untuk menguji apakah dalam model
regresi, variabel pengganggu atau residual memiliki distribusi normal
(Ghozali, 2006:110). Model regresi yang baik adalah distribusi data
normal atau mendekati normal. Untuk mendeteksi normalitas dapat
menggunakan grafik normal probability plot. Selain itu juga dapat
melalui One-Sample Kolmogorov Smirnov Test. Data yang berdistribusi
normal akan ditandai dengan Asymp. Sig (2-tailed) > 0,05.
b. Uji Multikolinearitas
Ghozali (2006:91) mengatakan bahwa apabila pada model regresi
ditemukan adanya korelasi antara variabel independen maka hal tersebut

commit to user
digilib.uns.ac.id
dinamakan terdapat masalah mutikolinearitas. Model regresi yang baik
seharusnya tidak terjadi korelasi di antara variabel independen. Deteksi
multikolinieritas menggunakan besaran VIF (Variance Inflation Factor)
dan Tolerance (nilai toleransi). Jika nilai VIF < 10 atau angka tolerance
> 0,1 maka variabel independen bebas dari multikolinearitas.
c. Uji Heteroskedastisitas
Ghozali (2006:105) mengatakan apabila suatu model regresi terdapat
kesamaan varian dari residual dari satu pengamatan ke pengamatan yang
lain, maka disebut homoskedastisitas, dan jika varian berbeda disebut
heterokedastisitas. Model regeresi yang baik adalah yang
homoskedastisitas atau tidak terjadi heteroskedastisitas. Deteksi adanya
heterokedastisitas dengan melihat ada tidaknya pola tertentu pada grafik,
dimana sumbu X adalah Y yang telah diprediksi, dan sumbu X adalah
residual (Y prediksi – Y sesungguhnya) yang telah di-studentized. Jika
tidak terdapat pola tertentu pada grafik atau titik-titik menyebar secara
acak, maka model regresi tidak ada heterokedastisitas.
d. Uji Autokorelasi
Ghozali (2006:95) mengatakan apabila suatu model regresi linier ada
korelasi antara kesalahan pengganggu pada periode t dengan kesalahan
pengganggu pada periode t-1 (sebelumnya), maka terjadi autokorelasi.
Model regresi yang baik adalah bebas dari autokorelasi. Salah satu cara
untuk menguji autokorelasi adalah dengan menggunakan Run Test. Run
test sebagai bagain dari statistik non-parametrik dapat pula digunakan

commit to user
digilib.uns.ac.id
untuk menguji apakah antar residual terdapat korelasi yang tinggi. Jika
antar residual tidak terdapat hubungan korelasi maka dikatakan bahwa
residual adalah acak atau random (Ghozali, 2006:103).
3. Pengujian Hipotesis
Dalam uji asumsi klasik dapat dilakukan analisis hasil regresi atau uji
hipotesis. Uji hipotesis yang digunakan meliputi; uji parsial (t-test), uji
pengaruh simultan (F-test), dan uji koefisien determinasi (R²).
a. Uji Secara Parsial (Uji t – Statistik)
Uji t digunakan untuk menguji pengaruh masing-masing variabel
indepeden yang digunakan dalam penelitian ini terhadap variabel
dependen secara parsial (Ghozali, 2006). Menurut Gozali (2006),
langkah-langkah yang dilakukan adalah sebagai berikut :
1) Merumuskan hipotesis, artinya ada pengaruh yang signifikan dari
variabel independen terhadap variabel dependen secara parsial.
2) Menentukan tingkat signifikansi, taraf signifikansi adalah 95%, atau
3) Membandingkan t hitung dan table t- table = t / 2 (n-k-1), ditolak
apabila t hitung < t tabel atau diterima apabila t hitung > t tabel.
4) Berdasarkan Probabilitas ditolak apabila P > 0,05 atau diterima
apabila P < 0,05.
5) Melihat pengaruh hubugan antara variabel indipenden dengan
variabel dependen, apakah bertanda positif atau negatif.
b. Uji Signifikan Simultan (Uji F – Statistik)
commit to user
digilib.uns.ac.id
Uji pengaruh simultan digunakan untuk mempengaruhi apakah
variabel independen secara bersama-sama atau simultan mempengaruhi
variabel dependen. Untuk menguji hipotesis ini digunakan statistik
dengan kriteria pengambilan keputusan sebagai berikut:
1) Bila nilai F lebih besar dari pada 3 maka H0 dapat ditolak, pada
derajat 5%. Dengan kata lain kita menerima hipotesis alternatif yang
menyatakan bahwa semua variabel independen dan signifikan
mempengaruhi variabel dependen.
2) Membandingkan nilai F hasil perhitungan dengan nilai F menurut
tabel. Bila nilai F hitung lebih besar dari pada nilai F tabel, maka H0
ditolak dan menerima Ha.
c. Koefisien Determinasi R2
Koefisien determinasi R2 pada intinya mengukur seberapa jauh
kemampuan model dalam menerangkan variasi dependen atau dengan
kata lain untuk menguji goodness-fit dari model regresi. Nilai R2
koefisien determinasi adalah antara 0 dan 1.
BAB IV
ANALISIS DAN PEMBAHASAN

commit to user
digilib.uns.ac.id
Pada bab ini, akan diberikan gambaran menganai hasil dari pengolahan data
dengan menggunakan software SPSS versi 17.0 dan disertai dengan analisis dari
angka-angka yang diperoleh dari pengolahan data tersebut. Pengujian hipotesis
dilakukan dengan menggunakan teknik regresi yang sebelumnya dilakukan
pengujian terhadap asumsi klasik meliputi multikolinearitas, normalitas,
autokorelasi, dan heteroskedastisitas.
A. Analisis Deskriptif
Analisis deskriptif digunakan untuk menggambarkan suatu data secara
statistik yang dilihat dari nilai rata-rata (mean), standar deviasi, maksimum, dan
minimum. Deskripsi variabel-variabel Ukuran Bank, Net Working Capital, Return
on Asset (ROA), Return On Equity (ROE), Capital Adequacy Ratio (CAR), Non
Performing Loan (NPL), Suku Bunga Deposito, Suku Bunga Kredit dan
Likuiditas ditampillan pada Tabel 4.1 berikut:
Tabel 4.1
Statistik Deskriptif
Variabel Minimum Maksimum Rata-Rata Std. Deviation
SF 630.964 551.891.704 64.047.231 111.650.478
NWC -0,2530 0,3800 0,1527 0,07598
ROA -0,0164 0,0614 0,0195 0,01257
ROE -0,1896 0,4383 0,1372 0,09616
CAR 0,1047 0,4377 0,1835 0,06040
NPL 0,0014 0,0820 0,0219 0,01588
SBD 0,0534 0,1250 0,0815 0,01375
SBK 0,0532 0,2668 0,1419 0,03220
LIKUIDITAS 0,0535 0,2909 0,1195 0,04297
Sumber: Data Sekunder yang Diolah
Pada Tabel 4.1 dijelaskan bahwa variabel Ukuran Bank yang diukur
berdasarkan total aset perusahaan menunjukkan total aset terkecil adalah Rp

commit to user
digilib.uns.ac.id
630.964.000.000 yaitu total aset pada PT Bank Ina Perdana pada tahun 2007.
Total aset terbesar adalah Rp 551.891.704.000.000 yaitu total aset pada PT Bank
Mandiri Tbk. Rata-rata total aset bank adalah Rp 64.047.231.000.000 dengan
standar deviasi Rp 111.650.478.000.000. Variabel Net Working Capital
mempunyai nilai minimum -0,2530 pada PT Bank UOB Indonesia pada tahun
2011 dan nilai maksimum 0,3800 pada PT Bank Danamon Tbk. pada tahun 2011.
Nilai rata-rata Net Working Capital sebesar 0,1527 dengan standar deviasi
0,07598. Variabel ROA mempunyai nilai minimum -0,0164 pada PT Bank
Bumiputera Indonesia Tbk. pada tahun 2011 dan nilai maksimum 0,0614 pada PT
Bank BTPN pada tahun 2007. Rata-rata ROA sebesar 0,0195 dengan standar
deviasi 0,0126.
ROE mempunyai nilai minimum -0,1896 pada PT Bank Bumiputera
Indonesia Tbk. pada tahun 2011 dan nilai maksimum 0,4383 pada PT Bank
Rakyat Indonesia Tbk. pada tahun 2010. Rata-rata ROE adalah sebesar 0,1372
dengan standar deviasi 0,0962. CAR mempunyai nilai minimum 0,1047 pada PT
Bank Bumiputera Tbk. pada tahun 2011, nilai maksimum 0,4377 pada PT Bank
Hana pada tahun 2011. Rata-rata ROE adalah sebesar 0,1835 dengan standar
deviasi 0,0604. NPL mempunyai nilai minimum sebesar 0,0014 pada PT Bank
Mayapada Tbk. pada tahun 2007 dan nilai maksimum 0,0820 pada PT Bank
Negara Indonesia Tbk. pada tahun 2007. Rata-rata NPL adalah sebesar 0,0219
dengan standar deviasi 0,0159.
Variabel Suku Bunga Deposito mempunyai nilai minimum 0,0534 pada PT
Bank Central Asia Tbk. dan nilai maksimum 0,1250 pada PT Bank Negara
commit to user
digilib.uns.ac.id
Indonesia Tbk. pada tahun 2009. Rata-rata Suku Bunga Deposito adalah sebesar
0,0815 dengan standar deviasi 0,0137. Variabel Suku Bunga Kredit mempunyai
nilai minimum 0,0532 pada PT Bank Negara Indonesia pada tahun 2011 dan nilai
maksimum 0,2668 pada PT Bank BTPN pada tahun 2010. Rata-rata Suku Bunga
Deposito yaitu sebesar 0,1419 dengan standar deviasi 0,3220. Variabel Likuiditas
memiliki nilai minimum sebesar 0,0534 pada PT Bank Bukopin Tbk. pada tahun
2010 dan nilai maksimum 0,2909 pada PT Bank Hana pada tahun 2008. Rata-rata
nilai Likuiditas yaitu sebesar 0,1195 dengan standar deviasi 0,0430.
B. Uji Asumsi Klasik
1. Uji Normalitas
Uji normalitas bertujuan untuk menguji apakah dalam model regresi,
variabel pengganggu atau residual memiliki distribusi normal. Model regresi
yang baik adalah distribusi data normal atau mendekati normal. Identifikasi
normal atau tidaknya distribusi data yang digunakan dalam penelitian dapat
dilakukan dengan cara melihat grafik normal probability plot. Jika data
terdistribusi normal maka data tersebut akan mengikuti garis diagonal
(Ghozali, 2006). Gambar berikut adalah hasil pengujian normalitas data:
commit to user
digilib.uns.ac.id
Gambar 4.1
Normal P-P Plot of Regression Standardized Residual
Disamping menggunakan normal probability plot, untuk
mengidentifikasi apakah data yang digunakan berdistribusi normal atau tidak
dapat juga melalui One-Sample Kolmogorov Smirnov Test. Data yang
berdistribusi normal akan ditandai dengan Asymp. Sig (2-tailed) > 0,05. Tabel
4.2 berikut adalah tabel hasil output dari pengolahan data:
Tabel 4.2
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized
Residual
N 145
Normal Parametersa,,b Mean 0,0000000
Std. Deviation 0,01912094
Most Extreme Differences Absolute 0,044
Positive 0,032
Negative -0,044
Kolmogorov-Smirnov Z 0,526
Asymp. Sig. (2-tailed) commit to user 0,945
digilib.uns.ac.id
Gambar 4.1 menunjukkan bahwa plot mengikuti garis diagonal dan dari Tabel
4.2 tersebut dapat diketahui bahwa nilai Asymp. Sig. adalah 0,945. Nilai
tersebut lebih dari 0,05. Dari kedua analisis tersebut dapat diartikan bahwa
data terdistribusi normal.
2. Uji Multikolinearitas
Uji multikolinearitas digunakan untuk mengetahui apakah dalam suatu
persamaan regresi terdapat multikolinearitas. Model regresi yang baik
seharusnya tidak terjadi korelasi di antara variabel independen. Deteksi
multikolinieritas menggunakan besaran VIF (Variance Inflation Factor) dan
Tolerance (nilai toleransi). Dari hasil analisis data disajikan dalam Tabel 4.3.
Tabel 4.3
Tabel Analisis Collinearity Statistics
Variabel Tolerance VIF
SF 0,526 1,902
NWC 0,768 1,301
ROA 0,188 5,307
ROE 0,159 6,282
CAR 0,557 1,796
NPL 0,718 1,393
SBD 0,765 1,307
SBK 0,723 1,382
Dari tabel di atas dapat dilihat bahwa nilai VIF < 10 atau angka tolerance >
0,1. Sehingga dapat disimpulkan bahwa data tidak terdapat
multikolinearitas.
commit to user
digilib.uns.ac.id
3. Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas dilakukan untuk menguji apakah variabel dalam
model regresi yang dibentuk semua variabel mempunyai variasi yang sama.
Pengujian ini umumnya menggunakan analisis grafik, yaitu dengan melihat
ada tidaknya pola tertentu pada grafik scatterplot. Gambar berikut adalah
hasil analisis:
Gambar 4.2
Grafik Scatterplot
Dari Gambar 4.2 dapat dilihat bahwa titik-titik pada grafik Scatterplot
menyebar secara acak, sehingga dapat disimpulkan bahwa persamaan regresi
tidak terjadi masalah heterokedastisitas.
4. Uji Autokorelasi
commit to user
digilib.uns.ac.id
Salah satu cara untuk menguji autokorelasi adalah dengan
menggunakan Run Test. Run test sebagai bagain dari statistik non-parametrik
dapat pula digunakan untuk menguji apakah antar residual terdapat korelasi
yang tinggi. Jika antar residual tidak terdapat hubungan korelasi maka
dikatakan bahwa residual adalah acak atau random (Ghozali, 2006). Model
regresi yang baik adalah bebas dari autokorelasi. Tabel berikut adalah hasil
dari analisis Run Test untuk menguji autokorelasi:
Tabel 4.4
Hasil Runs Test
Unstandardized
Residual
Test Valuea 0,00002
Cases < Test Value 72
Cases >= Test Value 73
Total Cases 145
Number of Runs 72
Z -0,249
Asymp. Sig. (2-tailed) 0,803
Dari tabel tersebut nilai Asymp. Sig. lebih dari 0,05 yaitu 0,803 sehingga dapat
diartikan bahwa residual bersifat random atau tidak terjadi autokorelasi.
C. Uji Hipotesis
1. Uji Secara Parsial (Uji t – Statistik)
Uji t digunakan untuk menganalisis besarnya pengaruh variabel bebas
commit to
secara parsial atau sendiri-sendiri. user probabilitas tingkat kesalahan
Apabila
digilib.uns.ac.id
thitung lebih kecil dari 0,05 (thitung<0,05) maka terdapat pengaruh yang
signifikan dari variabel bebas terhadap variabel terikat, sebaliknya apabila
probabiltas tingkat kesalahan thitung lebih besar dari nilai signifikansi 0,05
(thitung>0,05) maka tidak terdapat pengaruh yang signifikan variabel bebas
terhadap variabel terikat. Hasil dari pengolahan data menggunakan software
SPSS 17.0 dapat dilihat pada tabel berikut:
Tabel 4.5
Hasil Regresi Linier Uji t
Variabel Beta t hitung Sig.
(Constant) 0,094 3,545 0,001

LnSF -0,001 -0,984 0,327
NWC 0,072 2,777 0,006
ROA 1,523 5,050 0,000
ROE -0,195 -4,541 0,000
CAR 0,483 12,740 0,000
NPL 0,122 0,988 0,325
SBD -0,538 -3,926 0,000
SBK -0,101 -1,740 0,084
Dari tabel di atas penulis dapat membuat model persamaan sebagai berikut:
LIKUIDITAS = 0,094 – 0,001 LnSF + 0,072 NWC + 1,523 ROA – 0,195
ROE + 0,483 CAR + 0,122 NPL – 0,538 SBD – 0,101
SBK
Hasil analisis tersebut dapat disimpulkan sebagai berikut:
a. H1: Ukuran Bank berpengaruh positif terhadap Likuiditas
commit to user
digilib.uns.ac.id
Nilai thitung sebesar -0,984 dengan signifikansi sebesar 0,327.
Karena nilai signifikansi lebih besar dari 0,05 maka dapat dikatakan
Ukuran Bank berpengaruh negatif terhadap Likuditas bank tetapi tidak
signifikan. Hipotesis pertama mengenai variabel Ukuran Bank yang
diukur dengan logaritma natural dari Total Aset. Pada Tabel 4.5
diketahui bahwa nilai Beta Unstandardized Coefficients adalah -0,001.
Hasil tersebut menunjukkan bahwa setiap kenaikan total aset sebesar 1%
akan menurunkan likuiditas sebesar 0,001. Hasil ini tidak mendukung
penelitian yang dilakukan oleh Ahmed et al. (2011) dan Iqbal (2012).
Dari hasil analisis ini berarti H1 tidak didukung.
Struktur aset sangat berpengaruh terhadap besarnya laba yang
dihasilkan. Apabila porsi terbesar aset adalah piutang dari penyaluran
kredit, maka piutang dari penyaluran kredit (kategori lancar atau
performing loans) akan meningkatkan pendapatan yang diterima karena
performing loans ini merupakan income-generating asset dalam bentuk
pendapatan bunga (Wild, Subramanyam, dan Halsey: 2010). Apabila
ternyata porsi kredit tidak lancarnya besar, maka akan berpengaruh
terhadap pendapatan bank sehingga menyebabkan penurunan modal.
Likuiditas di dalam penelitian ini dirumuskan dengan modal dibagi total
aset sehingga setiap ada kenaikan aset atau total aset akan menyebabkan
penurunan likuiditas.
b. H2: Net Working Capital berpengaruh positif terhadap Likuiditas
commit to user
digilib.uns.ac.id
Nilai thitung NWC sebesar 2,777 dengan nilai signifikansi 0,006.
Karena nilai signifikansi kurang dari 0,05 maka dapat dikatakan variabel
Net Working Capital memiliki pengaruh positif dan signifikan terhadap
likuiditas bank. Nilai Beta Unstandardized Coefficients dari variabel Net
Working Capital (NWC) adalah 0,072. Hal ini menunjukkan bahwa
setiap kenaikan 1% NWC akan meningkatkan likuiditas bank sebesar
0,072. Dari hasil analisis ini berarti H2 didukung. Temuan ini mendukung
penelitian yang telah dilakukan oleh Akhtar et al. (2011).
Semakin tinggi nilai NWC maka semakin tinggi pula likuditas
perbankan. NWC atau Modal Kerja Bersih adalah modal bersih
perusahaan yang merupakan selisih dari aset lancar dengan hutang
lancar. Ketersediaan modal kerja bersih harus cukup jumlahnya agar
mampu membiayai pengeluaran-pengeluaran atau operasi perusahaan
sehari-hari. Ketika NWC tinggi maka dana yang dimiliki perusahaan/
bank untuk kegiatan operasionalnya tinggi sehingga bank mampu
membayar kewajiban segeranya dan mampu memenuhi kredit pelanggan
(likuiditas bank menjadi baik).
c. H3: ROA berpengaruh positif terhadap Likuiditas
Nilai thitung ROA adalah sebesar 5,050 dengan signifikansi sebesar
0,000 sehingga dapat dikatakan bahwa variabel ROA memiliki hubungan
positif dan signifikan terhadap variabel Likuditas Bank. Nilai Beta
Unstandardized Coefficients dari variabel ROA adalah 1,523. Ini berarti
bahwa setiap kenaikan 1% ROA akan meningkatkan tingkat likuditas

commit to user
digilib.uns.ac.id
bank sebesar 1,523. Berdasarkan hasil ini berarti H3 didukung. Temuan
ini mendukung penelitian yang telah dilakukan oleh Akhtar et al. (2011)
dan Iqbal (2012).
Semakin tinggi nilai ROA suatu bank maka semakin baik tingkat
likuditasnya. Hal ini karena ROA merupakan refleksi tingkat
profitabilitas suatu bank. Jika ROA semakin besar maka semakin besar
pula tingkat keuntungan yang diperoleh bank, dengan laba yang besar
akan meningkatkan modal sehingga bank dapat menyalurkan kredit lebih
banyak dan dapat memenuhi kewajiban jangka pendeknya.
d. H4: ROE berpengaruh negatif terhadap Likuiditas
Nilai thitung ROE adalah sebesar -0,541 dengan nilai signifikansi
0,000. Untuk itu dapat dikatakan bahwa variabel ROE berpengaruh
negatif dan signifikan terhadap Likuiditas Bank. Nilai Beta
Unstandardized Coefficients dari variabel ROE adalah -0,195. Ini berarti
bahwa setiap kenaikan 1% ROE akan menurunkan tingkat likuditas bank
sebesar 0,195. Dari hasil ini dapat disimpulkan bahwa H4 didukung.
Temuan ini mendukung penelitian dari Akhtar et al. (2011).
Semakin besar nilai ROE maka semakin rendah tingat likuiditas
bank. Hal ini dikarenakan Likuiditas dirumuskan sesuai dengan
penelitian Ahmed et al. (2011), yaitu Modal dibagi dengan Total Aset
sehingga jika ROE semakin tinggi maka maka Likuiditas akan semakin
rendah dan sebaliknya.
commit
e. H5: CAR berpengaruh positif to user
terhadap Likuiditas
digilib.uns.ac.id
Nilai thitung variabel CAR adalah 12,740 dengan signifikansi
0,000. Untuk itu dapat dikatakan bahwa variabel CAR berpengaruh
positif dan signifikan terhadap variabel Likuiditas bank. Nilai Beta
Unstandardized Coefficients dari CAR adalah 0,483. Ini berarti bahwa
setiap kenaikan 1% CAR akan meningkatkan tingkat likuditas bank
sebesar 0,483. Berdasarkan hasil ini berarti H5 didukung. Temuan ini
mendukung penelitian yang telah dilakukan oleh Akhtar et al. (2011),
Ahmed et al. (2011), Iqbal (2012), Nasiruddin (2005), dan Prayudi
(2011).
CAR merupakan indikator terhadap kemampuan bank untuk
menutupi penurunan aktivanya sebagai akibat dari kerugian bank yang
disebabkan oleh aktiva yang berisiko (Syafitri, 2011). Hal ini berarti
semakin tinggi nilai CAR suatu bank maka semakin tinggi pula tingkat
likuiditas bank tersebut. Dengan thitung yang positif menunjukkan bahwa
bank memiliki kemampuan dalam mempertahankan modalnya dan dapat
mengontrol resiko-resiko yang dapat mempengaruhi besarnya modal
bank dan likuiditas bank.
f. H6: NPL berpengaruh negatif terhadap Likuditas
Nilai thitung sebesar 0,988 dengan signifikansi 0,325. Karena nilai
signifikansi lebih dari 0,05 maka dapat dikatakan bahwa variabel NPL
berpengaruh positif tetapi tidak signifikan terhadap variabel Likuiditas
bank. Nilai Beta Unstandardized Coefficients dari NPL adalah 0,122. Ini
berarti bahwa setiap kenaikan 1% NPL akan meningkatkan tingkat

commit to user
digilib.uns.ac.id
likuditas bank sebesar 0,122. Hal ini bertolak belakang dengan hipotesis
yang telah dirumuskan sebelumnya bahwa semakin besar NPL
seharusnya semakin kecil likuditas bank. Berdasarkan hasil ini berarti H6
tidak didukung.
Di dalam penelitian Prasnanugraha (2007) tentang pengaruh
rasio-rasio keuangan terhadap kinerja bank umum di Indonesia
mengatakan bahwa besarnya NPL perusahaan perbankan dapat diartikan
bahwa perusahaan memiliki risiko kredit macet yang besar dari pencairan
kreditnya, diharapkan dengan adanya pencairan kredit yang besar dapat
menghasilkan laba yang besar pula bagi perusahaan. Besarnya laba akan
mempengaruhi besarnya modal sehingga akan memperngaruhi tingkat
likuiditas perbankan karena likuiditas pada penelitian ini diukur dengan
modal dibagi total aset. NPL tidak mengakibatkan penurunan likuiditas
karena rata-rata NPL perbankan di Indonesia sebesar 2,19% masih di
bawah batas maksimal yang disyaratkan Bank Indonesia yaitu 5%.
g. H7: Suku Bunga Deposito berpengaruh negatif terhadap Likuditas
Nilai thitung variabel Suku Bunga Deposito adalah -3,926 dengan
signifikansi 0,000 sehingga dapat dikatakan bahwa variabel Suku Bunga
Deposito berpengaruh negatif dan signifikan terhadap variabel Likuiditas
Bank. Nilai Beta Unstandardized Coefficients dari variabel Suku Bunga
Deposito adalah -0,538. Ini berarti bahwa setiap kenaikan 1% Suku
Bunga Deposito akan menurunkan tingkat likuditas bank sebesar 0,538.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Berdasarkan hasil ini berarti H7 didukung. Temuan ini mendukung
penelitian dari Andriyani (2007) dan Sudirman (2003).
Seperti yang telah dijelaskan sebelumnya bahwa kenaikan suku
bunga deposito mengindikasikan bahwa bank sedang dalam keadaan
likuiditas yang rendah. Zulkifli (Investor Daily, 2012) menyatakan
penentuan tingkat suku bunga deposito di sejumlah bank tergantung
kepada keadaan likuiditas masing-masing bank. Karena hal itu bank
dengan kondisi likuiditas yang rendah akan menaikan suku bunga
deposito untuk menarik minat deposan untuk menyetor dananya ke bank.
Dengan cara tersebut diharapkan akan menambah dana bank sehingga
bank dapat memenuhi setiap kewajibannya dan memenuhi permintaan
kredit sehingga menaikkan tingkat likuiditas bank.
h. H8: Suku Bunga Kredit berpengaruh negatif terhadap Likuditas
Nilai thitung variabel Suku Bunga Kredit adalah -1,740 dengan
signifikansi 0,084. Hal ini dapat diartikan bahwa variabel Suku Bunga
Kredit memiliki pengaruh negatif tetapi tidak signifikan terhadap
variabel Likuiditas Bank. Nilai Beta Unstandardized Coefficients dari
variabel Suku Bunga Kredit adalah -0,101. Ini berarti bahwa setiap
kenaikan 1% Suku Bunga Kredit akan menurunkan tingkat likuditas bank
sebesar 0,101.
Semakin tinggi tingkat suku bunga kredit maka semakin rendah
tingkat likuiditas bank (Nasiruddin, 2005). Suku bunga kredit yang tinggi
menyebabkan keengganan masyarakat untuk mengambil pinjaman di

commit to user
digilib.uns.ac.id
bank, hal ini akan menyebabkan pendapatan dari bunga kredit berkurang
dan modal menjadi rendah. Modal yang rendah akan menyebabkan bank
akan mengalami kesulitan dalam membayar kewajiban kepada pihak
ketiga dan kesulitan untuk memenuhi permintaan kredit yang merupakan
kegiatan operasional utama bank. Dari hasil ini dapat dikatakan H8
didukung pada tingkat signifikansi 10% dan hasil penelitian ini dapat
mendukung penelitian Nasiruddin (2005) serta Sudirman (2003).
2. Uji Signifikan Simultan (Uji F – Statistik)
Uji F – Statistik digunakan untuk mempengaruhi apakah variabel
independen secara bersama-sama atau simultan mempengaruhi variabel
dependen. Tabel 4.6 berikut adalah tabel hasil uji F-Statistik:
Tabel 4.6
Hasil Uji F ANOVA
Sum of Mean
Model df F Sig.
Squares Square
1 Regression 0,213 8 0,027 68,370 0,000a
Residual 0,053 136 0,000
Total 0,266 144
Hasil perhitungan menunjukkan bahwa nilai F untuk regresi sebesar
68,370. Nilai tersebut lebih besar dari rule of thumb, yaitu 3. Probabilitas
signifikansi untuk model yang dirumuskan dalam penelitian ini sebesar 0,000.
Nilai ini lebih kecil dari 0,05 sehingga dapat disimpulkan bahwa variabel
Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets, Return on Equity,
Capital Adequacy Ratio, Non-Performing Loans, Suku Bunga Deposito, dan
commit to user
digilib.uns.ac.id
Suku Bunga Kredit secara simultan atau secara bersama-sama berpengaruh
terhadap Likuiditas bank.
3. Koefisien Determinasi R2
Untuk mengetahui besarnya variasi variabel dependen yang dapat
dijelaskan oleh variasi variabel independennya maka digunakan adjusted R2.
Berikut merupakan tabel yang menunjukkan nilai adjusted R square:
Tabel 4.7
Tabel Koefisien Determinasi
Adjusted R Std. Error of Durbin-

Model R R Square Square the Estimate Watson
1 0,895a 0,801 0,789 0,0197310 2,225
Tampilan pada Tabel 4.7 tersebut di atas menunjukkan nilai adjusted R
square sebesar 0,789. Ini berarti variasi variabel Likuiditas bank sebagai
variabel dependen dapat dijelaskan oleh variasi variabel independennya yaitu
Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets, Return on Equity,
Capital Adequacy Ratio, Non-Performing Loans, Suku Bunga Deposito, dan
Suku Bunga Kredit sebesar 78,9% sedangkan sisanya yaitu sebesar 21,1%
dipengaruhi oleh variabel lain di luar penelitian ini.
commit to user
digilib.uns.ac.id
BAB V
KESIMPULAN DAN SARAN
A. Kesimpulan
Berdasarkan hasil penelitian yang telah dilakukan tentang pengaruh Net
Working Capital, Return on Asset (ROA), Return On Equity (ROE), Capital
Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Suku Bunga Deposito, dan
Suku Bunga Kredit terhadap Likuiditas perbankan di Indonesia dapat diambil
beberapa kesimpulan sebagai berikut:
1. Variabel Ukuran Bank memiliki pengaruh negatif terhadap Likuiditas
perbankan, tetapi tidak signifikan. Hal ini dapat dibuktikan dari hasil uji
statistik diperoleh nilai thitung sebesar -0,984 dengan signifikansi sebesar
0,327.
2. Variabel Net Working Capital memiliki pengaruh positif dan signifikan
terhadap Likuiditas perbankan. Hal ini dapat dilihat dari hasil uji statsitik
telah diperoleh nilai thitung NWC sebesar 2,777 dengan nilai signifikansi
0,006.
3. Variabel ROA memiliki pengaruh positif dan signifikan terhadap variabel
Likuiditas bank. Hal ini dibuktikan dari hasil analisis diperoleh nilai thitung
sebesar 5,050 dengan signifikansi sebesar 0,000.

commit to user
digilib.uns.ac.id
4. Variabel ROE memiliki pengaruh negatif dan signifikan terhadap variabel
Likuiditas bank. Hal ini diketahui dari hasil uji statistik yang telah diperoleh
nilai thitung sebesar -0,541 dengan nilai signifikansi sebesar 0,000.
5. Variabel CAR memiliki pengaruh positif dan signifikan terhadap variabel
Likuiditas bank. Hal ini dibuktikan dari hasil uji statistik yang diperoleh nilai
thitung sebesar 12,740 dengan nilai signifikansi sebesar 0,000.
6. Variabel NPL memiliki pengaruh positif tetapi tidak signifikan terhadap
variabel Likuiditas bank. Hal ini dapat diketahui dari hasil uji statistik yang
menghasilkan nilai thitung sebesar 0,988 dengan signifikansi sebesar 0,325.
7. Variabel Suku Bunga Deposito memiliki pengaruh negatif dan signifikan
terhadap variabel Likuiditas bank. Hal ini dapat diketahui dari hasil uji
statistik yang menghasilkan nilai thitung sebesar -3,926 dengan signifikansi
0,000.
8. Variabel Suku Bunga Kredit memiliki pengaruh negatif dengan signifikansi
pada tingkat 10% terhadap variabel Likuiditas bank. Hal ini dapat dilihat dari
hasil uji statistik yang diperoleh hasil nilai thitung sebesar -1,740 dengan
signifikansi 0,084.
9. Uji F menunjukkan bahwa variabel Ukuran Bank, Net Working Capital,
Return on Assets, Return on Equity, Capital Adequacy Ratio, Non-Performing
Loans, Suku Bunga Deposito, dan Suku Bunga Kredit secara bersama-sama
berpengaruh terhadap Likuiditas bank. Ini ditunjukkan dari nilai F untuk
regresi sebesar 68,370 dan probabilitas signifikansi untuk model yang
dirumuskan dalam penelitian ini sebesar 0,000.

commit to user
digilib.uns.ac.id
10. Dari nilai adjusted R square diketahui variasi variabel Likuiditas bank
sebagai variabel dependen dapat dijelaskan oleh variasi variabel
independennya yaitu Ukuran Bank, Net Working Capital, Return on Assets,
Return on Equity, Capital Adequacy Ratio, Non-Performing Loans, Suku
Bunga Deposito, dan Suku Bunga Kredit sebesar 78,9% sedangkan sisanya
yaitu sebesar 21,1% dipengaruhi oleh variabel lain di luar penelitian ini.
B. Keterbatasan Penelitian
Penelitian ini masih terdapat beberapa kendala dan keterbatasan, yaitu:
1. Sampel yang digunakan dalam penelitian ini masih terbatas pada bank umum
nasional yang terdaftar di Bank Indonesia. Akan lebih baik jika jenis bank
lain seperti BPR dan BPD dapat diteliti.
2. Penelitian ini hanya meneliti faktor-faktor intern bank yang berpengaruh
terhadap likuiditas
C. Saran
Berdasarkan hasil penelitian dan beberapa keterbatasan penelitian di atas, maka
penulis memberikan saran untuk penelitian lebih lanjut sebagai berikut:
1. Likuiditas perbankan dalam penelitian ini diukur dengan menggunakan rasio
modal dibagi dengan total asset sesuai dengan penelitian Ahmed (2011).
Untuk penelitian selanjutnya diharapkan peneliti dapat menggunakan proksi
lain dalam mengukur likuiditas perbankan karena setiap pengukuran yang
digunakan akan menghasilkan temuan yang berbeda.

commit to user
digilib.uns.ac.id
2. Variabel yang digunakan dalam penelitian ini terbatas pada delapan variabel
internal bank. Untuk penelitian selanjutnya disarankan untuk meneliti
variabel-variabel lain yang berpengaruh terhadap likuiditas bank baik variabel
internal maupun variabel eksternal bank, contohnya tingkat inflasi, PDB,
tingkat pengangguran, suku bunga Bank Indonesia, dan lain-lain.
3. Penelitian selanjutnya diharapkan dapat meneliti jenis bank lain, misalnya
BPR, BPD, dan bank syariah.
commit to user
digilib.uns.ac.id
DAFTAR PUSTAKA
Ahmed, Neveed., Muhammad Farhan Akhtar., Muhammad Usman. 2011. Risk

Management Practices and Islamic Banks: An Empirical Investigation from
Pakistan. Interdisciplinary Journal of Research in Business, 1(6), 50-57.
Akhtar, Muhammad Farhan., Khizer Ali., dan Shama Sadaqat. 2011. Liquidity
Risk Management: A Comparative Study Between Conventional and
Islamic Bank of Pakistan. Interdisciplinary Journal of Research in Business,
1 (1), 35-44.
Andriyani, Nina. 2007. Analisis Pengaruh Pemberian Kredit, Suku Bunga

Tabungan, dan Suku Bunga Deposito terhadap Loan to Deposit Ratio.
Skripsi Universitas Muhammadiah Surakarta.
Fitri, Isnaisyah. 2011. Pengaruh Risiko Kredit yang Diberikan dan Tingkat
Likuiditas terhadap Profitabilitas Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di
Bursa Efek Indonesia. Skripsi Universitas Sumatera Utara.
http://respository.usu.ac.id. Diakses tanggal 28 Maret 2012.
Ghozali, Imam. 2006. Aplikasi Analisis Multivariate dengan Program SPSS.

Badan Penerbit Universitas Diponegoro: Semarang.
Hamonangan, Reynaldo. 2009. Pengaruh Capital Adequacy Ration, Debt to

Equity Ratio, Non Performing Loan, Operating Ration, Loan to Deposit
Ratio terhadap Return on Equity (ROE) Perusahaan Perbankan yang
terdaftar Di Bursa Efek Indonesia. Skripsi Universitas Sumatera Utara.
http://respository.usu.ac.id. Diakses tanggal 29 Juli 2012.
Hesti, Diah Aristya. 2010. Analisis Pengaruh Ukuran Perusahaan, Kecukupan

Modal, Kualitas Aktiva Produktif (KAP) Dan Likuiditas terhadap Kinerja
Keuangan. Skripsi Universitas Diponegoro. http://scribd.com/. Diakses
tanggal 29 Juli 2012.
commit to user
digilib.uns.ac.id
Iqbal, Anjum. 2012. Liquidity Risk Management: A Comparative Study Between

Conventional and Islamic Bank of Pakistan. Global Journal of Management
and Business Research, 12 (5), 54-64.
Islam, M. Muzahidul dan Hasibul Alam Chowdhury. 2009. A Comparative Study

of Liquidity Management of An Islamic Bank and A Conventional Bank:
The Evidence from Bangladesh. Journal of Islamic Economic, Banking and
Finance, 5 (1), 89-108.
Kasmir. 2005. Pemasaran Bank. Prenada Media: Jakarta.
Latumaerissa, Julius R,. 2011. Bank dan Lembaga Keuangan Lain. Salemba
Empat: Jakarta.
Nandadipa, Seandy. 2010. Analisis Pengaruh CAR, NPL, Inflasi, Pertumbuhan

DPK, dan Exchange Rate terhadap LDR. Skripsi Universitas Diponegoro.
http://eprints.undip.ac.id/ Diakses tanggal 28 Juli 2012.
Nasirudin. 2005. Faktor-faktor yang Mempengaruhi Loan to Deposit Ratio (LDR)

di BPR Wilayah Kerja Kantor Bank Indonesia Semarang. Tesis Universitas
Diponegoro Semarang. http://eprints.undip.ac.id/. Diakses tanggal 8 April
2012.
Prasnanugraha, Ponttie. 2007. Analisis Pengaruh Rasio-Rasio Keuangan terhadap

Kinerja Bank Umum di Indonesia. Tesis Universitas Diponegoro.
http://eprints.undip.ac.id/. Diakses tanggal 18 September 2012.
Prayudi, Arditya. 2011. Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Non

Performing Loan (NPL), BOPO, Return On Asset (ROA) dan Net Interest
Margin (NIM) terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR). Gunadarma
University E-Paper. http://papers.gunadarma.ac.id/. Diakses tanggal 7 April
2012.
Sitanggang, Eliza Evelyn. 2011. Pengaruh Likuiditas Perbankan terhadap

Tingkat Diskonto dan Dampaknya pada Tingkat Suku Bunga Deposito
Berjangka. Skripsi Universitas Sumatera Utara. http://repository.usu.ac.id/.
Diakses tanggal 28 Maret 2012.
Sitorus, Toga Tarana Cosman. 2010. Analisis Determinan Tingkat Suku Bunga
Pinjaman Di Indonesia Pendekatan Vector Autoregression. Tesis
Universitas Sumatera Utara. http://repository.usu.ac.id/. Diakses tanggal 27
Maret 2012. commit to user
digilib.uns.ac.id
Sumarni, Murti dan Salamah Wahyuni. 2006. Metodologi Penelitian Bisnis. CV

Andi Offset: Yogyakarta.
Suryati, Weti. 2006. Pengaruh Modal Kerja Bersih (Net Working Capital)
terhadap Rasio Lancar (Current Ratio) pada PT Pos Indonesia (Persero)
Bandung. Skripsi Unikom. http://elib.unikom.ac.id. Diakses tanggal 28 Juli
2012.
Syafitri, Erlina Dwi. 2011. Pengaruh CAR, NPL, LDR, NIM, dan Size terhadap
Risiko Bisnis Bank. Skripsi Universitas Diponegoro.
http://eprints.undip.ac.id/. Diakses tanggal 15 Juli 2012.
Ulfa, Maria dan Aliasuddin. 2010. Suku Bunga Bank Indonesia dan Inflasi:
Hubungan Kausalitas. Jurnal Ekonomi dan Bisnis, 9 (1), 53-70.
Undang-undang Republik Indonesia Nomor 10 Tahun 1998. Tentang Perubahan
Undang-undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Perbankan.
Utari, Mita Puji. 2011. Analisis Pengaruh CAR, NPL, ROA, dan BOPO terhadap
LDR. Skripsi Universitas Diponegoro. http://papers.gunadarma.ac.id/
Diakses tanggal 15 Juli 2012.
Widoatmodjo, Sawidji. 2010. Mencari Kebenaran Objektif “Dampak Sistemik
Bank Century”: Kajian Teoritis dan Empiris. PT Elekmedia Komputindo:
Jakarta.
Wild, J.J., Subramanyam, K.R., dan Halsey, R.F,. 2010. Analisis Laporan
Keuangan. Edisi 10. Salemba Empat: Jakarta.
Yahya, Muhammad. 2010. Analisis Variabel-Variabel yang Mempengaruhi
Likuiditas Perbankan Periode 2004-2008. Skripsi Universitas Islam Negeri
Maulana Malik Ibrahim. http://lib.uin-malang.ac.id/. Diakses tanggal 25 April
2012.
Zulkifli, Z. 2012. Suku Bunga Deposito Tergantung Keadaan Likuiditas, Investor

Daily. http://www.investor.co.id/ Diakses tanggal 20 September 2012.
commit to user

Tekad Sukihanjani - F1310085

Uploaded by

Document Information

Original Title

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Tekad Sukihanjani - F1310085

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.

ANALISIS PENGARUH UKURAN BANK, NET WORKING CAPITAL,

KREDIT TERHADAP LIKUIDITAS PERBANKAN

UNIVERSITAS SEBELAS MARET

Tugas Akhir ini penulis persembahkan kepada:

« Bapak dan Ibu tercinta,

« Orang tua Bapak dan Ibu

sesungguhnya Allah beserta orang-orang yang sabar.

(QS: Al Baqarah: 153)

Tidak bagus jika kulit lebih bagus daripada isinya.

hakikat apa yang telah ia lakukan.

mengucapkan terima kasih kepada pihak-pihak berikut ini:

Fakultas Ekonomi Ekonomi Universitas Sebelas Maret.

4. M. Syafiqurrahman, S.E., Msi. Ak, selaku Pembimbing Akademik.

5. Arif Lukman Santoso, S.E., MM., Master.,Ak selaku pembimbing skripsi.

M.Rech.,Ak. selaku penguji skripsi.

7. Seluruh dosen pengajar Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas

8. Seluruh staf Fakultas Ekonomi Universitas Sebelas Maret.

10. Saudara lelaki ku, Shindu Suki Anggoro.

kerelaannya membantu dari awal sampai akhir pengerjaan skripsi ini.

12. Teman-teman angkatan 2010 Akuntansi Transfer.

13. Dan pihak-pihak lainnya yang telah membantu penulis.

Penulis menyadari bahwa masih banyak kekurangan dalam penyusunan

Surakarta, September 2012

HALAMAN JUDUL ...................................................................................... i

HALAMAN PENGESAHAN ......................................................................iii

HALAMAN PERSEMBAHAN ................................................................... iv

HALAMAN MOTO ...................................................................................... v

KATA PENGANTAR .................................................................................. vi

DAFTAR GAMBAR ..................................................................................... x

ABSTRAK ................................................................................................... xii

BAB II LANDASAN TEORI

F. Penelitian Terdahulu dan Pembentukan Hipotesis ........................ 18

BAB III METODE PENELITIAN

A. Jenis dan Sumber Data .................................................................... 31

BAB IV ANALISIS DAN PEMBAHASAN............................................... 41

BAB V KESIMPULAN DAN SARAN....................................................... 56

Gambar 2.1.........Hubungan antara Variabel Ukuran Bank, Net Working Capital,

Kredit dengan Variabel Likuiditas Bank

Gambar 4.1.........Normal P-P Plot of Regression Standardized Residual

Gambar 4.2.........Grafik Scatterplot

Tabel 2.1. .......................Rangkuman Penelitian Terdahulu

Tabel 3.1.........................Daftar Sampel Penelitian

Tabel 4.1.........................Statistik Deskriptif

Tabel 4.2.........................One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Tabel 4.3.........................Tabel Analisis Collinearity Statistics

Tabel 4.4.........................Hasil Runs Test

Tabel 4.5.........................Hasil Regresi Linier Uji t

Tabel 4.6.........................Hasil Uji F ANOVA

Tabel 4.7.........................Tabel Koefisien Determinasi

ANALISIS PENGARUH UKURAN BANK, NET WORKING CAPITAL,

ANALISIS PENGARUH UKURAN BANK, NET WORKING CAPITAL,

Pengaruh sektor perbankan di dalam perekonomian suatu negara sangat besar.

Kegagalan suatu perbankan dapat menimbulkan akibat yang sistemik terhadap

perekonomian suatu negara. Krisis global 2008 yang berpengaruh terhadap

perekonomian dunia adalah sebagai akibat gagalnya bank sentral di Amerika

memicu kegagalan bank di seluruh dunia karena menurunnya tingkat kepercayaan

masyarakat pada sektor perbankan.

krisis perekonomian Indonesia. Krisis tersebut mengakibatkan nilai rupiah jatuh,

berdampak pada industri perbankan dengan tutupnya beberapa bank. Penutupan

tersebut mengakibatkan konsekuensi negatif pada masyarakat, seperti banyak

pada bank yang ditutup tersebut. Kemudian mengakibatkan ketidakpercayaan

masyarakat kepada bank sehingga masyarakat memiliki keinginan untuk menarik