Professional Documents
Culture Documents
5series Gran Turismo Catalogue PDF
5series Gran Turismo Catalogue PDF
8 4FSJFT
(SBO5VSJTNP
4IFFS
XXXCNXDPN %SJWJOH1MFBTVSF
5)&#.8 4&3*&4(3"/563*4.0
5)&'*3450'*54,*/%
#.8&GGJDJFOU%ZOBNJDT
-FTTFNJTTJPOT.PSFESJWJOHQMFBTVSF
International version. Please contact your local dealer for country specifi c information.
8)&/8"45)&-"455*.&:06
&91&3*&/$&%40.&5)*/('03
5)&'*3455*.&
$POUFOUT
&-&("/5
(&/&3064
"/%7&34"5*-&ѭ3&7&-*/
5IF#.84FSJFT(SBO5VSJTNP
] &YUFSJPS]*OUFSJPS
5)&5)3&&#&455)*/(4"/"650.0#*-&$"/#&
5FDIOPMPHZ
] #.8&GGJDJFOU%ZOBNJDT #.8IBTDPOTUBOUMZUIPVHIUCFZPOEUIFDPOWFOUJPOBMDBUFHPSJFTJOPSEFSUPEFMJWFSDVTUPNJTFE
] &OHJOFT BOTXFSTUPBVUPNPUJWFEFNBOET
EFTJSFTBOEESFBNT5IF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPJT
] #.8Y%SJWF]$IBTTJT BQSPEVDUPGUIJTFUIPT*UVOJUFTFMFHBODF
SPPNJOFTTBOE FYJCJMJUZJOBOFXBOEVOJRVFWFIJDMF
] #.8$POOFDUFE%SJWF DPODFQU*OUSJHVJOHMZWFSTBUJMFBOEMVYVSJPVTBUUIFTBNFUJNF
JUSFEF OFTMVYVSZDMBTTѭBOE
SFJOUFSQSFUTUSBWFMBTXIBUJUBDUVBMMZJTTPNFUIJOHWFSZTQFDJBM
&RVJQNFOU
] $PMPVST
] $PNCJOBUJPOFYBNQMFT
] 4UBOEBSE]0QUJPOBMFRVJQNFOU
0SJHJOBM#.8"DDFTTPSJFT
] 4UBOEBSE]0QUJPOBMFRVJQNFOU
] 5FDIOJDBMEBUB
] #.84FSWJDF]#.8'JOBODJBM4FSWJDFT
$PNGPSUBCMFGJSTUDMBTTTFBUJOHPGGFSTNPSFSPPNGPSUIPVHIUT
*OUFMMJHFOUUXPQJFDFUBJMHBUFEFMJWFSTGMFYJCMFTPMVUJPOTGPSMPBEJOH
&RVJQNFOUPGNPEFMTIPXO
&OHJOF #.85XJO1PXFS5VSCP
FJHIUDZMJOEFSQFUSPMFOHJOF
.BYPVUQVU L8 IQ
8IFFMT MJHIUBMMPZXIFFMT
EPVCMFTQPLF
&YUFSJPSDPMPVS /FQUVOF#MVFNFUBMMJD
#.8 J 6QIPMTUFSZ %BLPUBMFBUIFS*WPSZ8IJUF -$&8
*OUFSJPSUSJN 'JOFXPPEUSJN'JOFMJOFOBUVSBM
"VUPNPCJMFTBSFNVMUJGBDFUFE"MVYVSJPVTBOEQSFTUJHJPVTTBMPPOSBEJBUFTTUZMJTIOFTT$PVQ©TPOUIFPUIFSIBOETUBOEGPSEZOBNJTNBOEBUIMFUJD
6/646"-'03"/"650.0#*-&6/.*45","#-:#.8 FMFHBODFXJUIUIFJSDIBSBDUFSJTUJDSPP JOFBOEGSBNFMFTTEPPST"OEBNPEFSO467ѳTTMJHIUMZFMFWBUFETFBUTNBLFZPVMPSEPGBMMZPVTVSWFZ
5IF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPSFQSFTFOUTUIFGVTJPOPGBMMUIFTFBTQFDUTJOUPBWFIJDMFXJUIBOJOEFQFOEFOUBOEVONJTUBLBCMFDIBSBDUFS
"OEZPVѳMMJOTUBOUMZSFDPHOJTFJUBTB#.8ѭFWFOJGZPVѳWFOFWFSTFFOBOZUIJOHMJLFJUCFGPSF*UTTUSFUDIFECPOOFU
TIPSUPWFSIBOHTBOEUIFDVMU
)PGNFJTUFSLJOLJOUIF$QJMMBSBSFKVTUTPNFPGJUTVOJRVFMZ#.8EFTJHOGFBUVSFT
&YUFSJPS ]
#&)*/%5)&8)&&-
03*/5)&#"$,ѭ
8)&/8"45)&-"455*.&:06
&91&3*&/$&%46$)"$0.'035"#-&
*/5&3*03
NN
5IFSBJTFETFBUJOHQPTJUJPONBLFTGPSFBTZ
FOUSZBOEFYJU*UOPUJDFBCMZJNQSPWFTWJTJCJMJUZ
BOEHJWFTZPVBGFFMJOHPGTVQFSJPSESJWJOH
DPO EFODF
*OUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPZPVDBO
FYQFDUUSVFMVYVSZDMBTTGSPNUIFNPNFOUZPV
TUFQJOTJEF5IFEBTICPBSEJTTMJHIUMZUJMUFE
UPXBSETUIFESJWFSGPSPQUJNVNFSHPOPNJDT
4NPPUIMZ PXJOHTVSGBDFTBTXFMMBTB
HFOFSPVTTFOTFPGTQBDFDPNCJOFUPDSFBUFBO
BUNPTQIFSFPGNPEFSOJUZBOEXFMMCFJOH1MVT
ZPVѳMMEJTDPWFSDBSFGVMMZEFTJHOFEEFUBJMT
XIFSFWFSZPVMPPLѭMJLFUIFIJHIHMPTT
HBMWBOJTFEE©DPSFMFNFOUT5IFCMBDLQBOFM
UFDIOPMPHZJTBGVSUIFSBFTUIFUJDEFMJHIU
4FWFSBMEJTQMBZTBOEUIFDPOUSPMQBOFMTJOUIF
DFOUSFDPOTPMFBQQFBSTUZMJTIMZBSSBOHFE
CFIJOEBOFMFHBOUNBUUCMBDLTVSGBDF
*OUFSJPS ]
4&$0/%308'*345$-"44
&YQFSJFODFUSBWFMBUJUTNPTUQMFBTBOUJOUIFSFBSPGUIF#.8 4FSJFT
(SBO5VSJTNP5IFJOUFSJPSXFMDPNFTQBTTFOHFSTXJUIJUT OFMZDSBGUFEBOE
TUZMJTIMZTFMFDUFENBUFSJBMT8IBUѳTNPSF
UIFGSPOUBOESFBSPGUIFJOUFSJPS
IBWFCFFOEFTJHOFETPUIBUUIFZIBSNPOJPVTMZNFSHFUPGPSNPOFBFTUIFUJD
XIPMF(JWJOHUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPBXIPMMZFYDFQUJPOBMTFOTFPG
TQBDF
5PSPVOEPGGUIJTMVYVSJPVTBNCJBODF
UIFSFBSDBOCFBEBQUFEUPQFSGFDUMZ
"UUIFNBYJNVNDPNGPSUTFUUJOH
SFBSQBTTFOHFST *GUIFTFQBSBUJOHQBOFMJTVOMPDLFE
JUTQPTJUJPO
TVJUZPVSJOEJWJEVBMOFFET
BOEBOZJNBHJOBCMFSFRVJSFNFOU5IFCBDLSFTUT
FOKPZHFOFSPVTMFHSPPNUZQJDBMPGBMVYVSZ JTBEKVTUFEJOMJOFXJUIUIFQPTJUJPOPGUIFTFBUT
DBOCFSFDMJOFEBTNVDIBT EFHSFFTѭBTGBSBT EFHSFFTJGZPVPQU
TBMPPO5IFMVHHBHFDPNQBSUNFOUWPMVNFJT BOEJODSFBTFTUIFMVHHBHFDPNQBSUNFOU
GPSDPNGPSUTFBUTѭBOEUIFTFBUTUIFNTFMWFTDBOCFNPWFECBDLBOEGPSUI
MJUSFT"TFQBSBUJOHQBOFMCFIJOEUIFTFBUT WPMVNF5IFTFBUTDBOCFNPWFEGPSXBSEVQ
CZVQUPUFODFOUJNFUSFT4PUIFDIPJDFJTZPVSTFOKPZUIFBNB[JOHBNPVOU
JOTVMBUFTQBTTFOHFSTUIFSNBMMZBOEBDPVTUJDBMMZ UPBNBYJNVNPG NN
XIJDIJODSFBTFT
PGMFHSPPNPSCFOF UGSPNBQBSUJDVMBSMZMBSHFTUPSBHFTQBDF5IFGPSNFSXJMM
GSPNUIFMVHHBHFDPNQBSUNFOU
OPNBUUFSIPX UIFMVHHBHFDPNQBSUNFOUWPMVNFXIFOUIF
QSPWJEFZPVXJUIQMFOUZPGSPPNUPSFMBYBOEFOKPZGPSFYBNQMFUIF
UIFTFBUTBSFBEKVTUFE TFQBSBUJOHQBOFMJTVQSJHIUUP MJUSFT
JNQSFTTJWFSFBSFOUFSUBJONFOU
BOPQUJPOXIJDIFODPNQBTTFTUXPIJHI
SFTPMVUJPOTDSFFOTPGVQUP JOUFHSBUFEJOUPUIFGSPOUTFBUCBDLSFTUT"MTP
BWBJMBCMFBTBOPQUJPO
PSBTTUBOEBSEGPSUIF#.8 JBOE E
JTUIF
[POFBVUPNBUJDBJSDPOEJUJPOJOH
XIJDIQFSGFDUTSFBSQBTTFOHFSDPNGPSU
XJUIBJSWFOUTJOUIF#QJMMBSBOETFQBSBUFDPOUSPMT
.BZOPUCFBWBJMBCMFJOBMMDPVOUSJFT
"NBYJNVNMVHHBHFDPNQBSUNFOUWPMVNF 0GDPVSTFZPVDBODIPPTFBOZOVNCFSPG
PG
MJUSFTJTBDIJFWFEXIFOUIFTFBUTBSF EJGGFSFOUDPO HVSBUJPOTUPQSFDJTFMZTVJUZPVS
*OEJWJEVBMDPNGPSUTFBUTBSFPQUJPOBMMZ
FOUJSFMZGPMEFEEPXO QFSTPOBMSFRVJSFNFOUT5IFTFQBSBUJOHQBOFM
BWBJMBCMFJOUIFSFBS"EKVTUBCMFJOBNZSJBE
CBDLSFTUTBOEUIFTFBUTUIFNTFMWFTDBOBMM
PGEJGGFSFOUXBZT
UIFTFTFBUTQSPWJEFBO
CFTFQBSBUFMZBEKVTUFEѭBOEUIFJOEJWJEVBM
FWFONPSFSFMBYJOHSJEFGPSSFBSQBTTFOHFSTѭ
DPNGPSUTFBUTDBOBMTPCFFMFDUSJDBMMZDPOUSPMMFE
UIFCBDLSFTUTDBOCFSFDMJOFEBTNVDIBT
EFHSFFT
:06/&7&3'03(&5:063'*345'-*()5
&YUFSJPS ]
5)&#.8 4&3*&4(3"/563*4.0.",&4
7&34"5*-*5:"8":0'-*'&
*OUFSJPS ]
8JUINBYJNVNMFHSPPNBOEMPDLFETFQBSBUJOH 8IFOUIFSFBSTFBUTBSFNPWFEGPSXBSETBOE
QBOFMUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPPGGFSTB UIFTFQBSBUJOHQBOFMJTVOMPDLFE
UIFDBQBDJUZ
TUPSBHFDBQBDJUZPG MJUSFT JODSFBTFTUPVQUP MJUSFT
*OUFSJPS ]
5IFTUSJLJOHDPOUPVSTPGUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPBSFNBUDIFEPOMZCZJUTJNQSFTTJWF
DBQBDJUZ6OEFSJUTFMFHBOUTJMIPVFUUFUIFSFMJFTBNBTTJWFTUPSBHFTQBDFPGVQUP
MJUSFT
1MFOUZPGSPPNGPSUIFCBHTGSPNUIF#.8-JGFTUZMF$PMMFDUJPOTIPXOIFSFѭBOETPNVDINPSF
5IBOLTUPUIFWBSJPVTMZBEKVTUBCMFSFBSTFBUTBOECBDLSFTUT
WBSJBCMFTFQBSBUJOHQBOFMCFUXFFOUIF
MVHHBHFDPNQBSUNFOUBOESFBSTFBUT
BTXFMMBTOVNFSPVTGBTUFOJOHBOETUPSBHFPQUJPOT
ZPVѳMM
FOKPZBWFSZTQFDJBMMFWFMPGDPNGPSUBMXBZTFYBDUMZUIFSJHIULJOEPGJOUFSJPSGPSBOZPDDBTJPO
5)*4)"4(0/&*/ "/%5)*4*48)"5$0.&4065
5IFQMFBTVSFZPVHFUGSPNESJWJOHB#.8JTUIFSFTVMUPG OFFOHJOFFSJOHѭBMXBZTTFUUJOHUIFCFODINBSLCFDBVTFJUJTCBTFEPONVDINPSFUIBOFOHJOFQPXFS5IJTJTUIFUSBEJUJPOCFIJOE#.8
&G DJFOU%ZOBNJDT*UJODMVEFTUIFWJTJPOBSZ)ZESPHFOFOHJOF
BMSFBEZVTFEJODPNQMFUFMZFNJTTJPOGSFF#.8)ZESPHFO WFIJDMFT
BOE#.8"DUJWF)ZCSJEUFDIOPMPHZѭUIFJOUFMMJHFOU
EFNBOE
PSJFOUFEDPNCJOBUJPOPGJOUFSOBMDPNCVTUJPOFOHJOFBOEFMFDUSJDNPUPS"OEFWFSZ#.8BMSFBEZJODMVEFTUIFNVMUJBXBSEXJOOJOH#.8&G DJFOU%ZOBNJDTUFDIOPMPHZQBDLBHFBTTUBOEBSEUIBU
CPPTUTEZOBNJDTFWFOGVSUIFSXIJMFTJNVMUBOFPVTMZSFEVDJOHGVFMDPOTVNQUJPOBOE$0 FNJTTJPOT
-JHIUXFJHIUDPOTUSVDUJPO
0VSFOHJOFFSTVTFBMVNJOJVNXIFSFMJHIUFS
NBUFSJBMTBSFNPSFFYQFEJFOU
GPSJOTUBODFJO
UIFGSPOUTFDUJPOBOEGPSUIFTVTQFOTJPO
"EEJUJPOBMMZ
UIFSPPGJTFOUJSFMZBMVNJOJVNBOE
UIBOLTUPBOBMVNJOJVNDSBOLDBTF
UIFTJY
DZMJOEFSEJFTFMFOHJOFJTBNPOHUIFMJHIUFTUJO
JUTDMBTT5IFXFJHIUTBWJOHTSFEVDFGVFM
DPOTVNQUJPOBOEBUUIFTBNFUJNFPQUJNJTF
UIFBYMFMPBEEJTUSJCVUJPOGPSJNQSPWFE
EZOBNJDT
5IBOLTUPUIFJOOPWBUJWFGFBUVSFTPG#.8&G DJFOU%ZOBNJDT
#.8IBTCFFOBCMFUPTJHOJ DBOUMZSFEVDF$0 FNJTTJPOTJO
NBOZNPEFMT#VUUIBUѳTKVTUGPSTUBSUFST8FѳSFDBSSZJOHPOPVS
SFTFBSDIXJUI#.8&G DJFOU%ZOBNJDTJOUIFRVFTUUPCSJOH
"JSWFOUDPOUSPM 5ZSFTXJUISFEVDFESPMMJOHSFTJTUBODF #SBLF&OFSHZ3FHFOFSBUJPO ZPVNPSFESJWJOHQMFBTVSFBOEMPXFSGVFMDPOTVNQUJPO
&OHJOFNBOBHFNFOUEFUFSNJOFTUIFFOHJOFѳT 8IJMFESJWJOH
UZSFTBSFDPOTUBOUMZDIBOHJOHTIBQF5IJT 5PTVQQMZUIFCBUUFSZXJUIFMFDUSJDBMFOFSHZ
UIFHFOFSBUPS
DPPMJOHSFRVJSFNFOUTDPOTUBOUMZXIJMFESJWJOH
VTFTFOFSHZBOEUIVTGVFM5ZSFTXJUISFEVDFESPMMJOH JTQFSNBOFOUMZESJWFOVTJOHFOHJOFQPXFS
XIJDIEFNBOET www.bmw.com/EfficientDynamics
NBLJOHBQFSNBOFOUBJSTUSFBNUISPVHIUIFSBEJBUPS SFTJTUBODFIBWFBOJNQSPWFEEFTJHOBOEVTFTQFDJBM BEEJUJPOBMGVFMDPOTVNQUJPO#SBLF&OFSHZ3FHFOFSBUJPO
VOOFDFTTBSZ5IFBJSWFOUTJOGSPOUPGUIFSBEJBUPS NBUFSJBMTGPSUIFJSUSFBETBOETJEFXBMMT
XIJDISFEVDFT NFBOTUIFHFOFSBUPSQSPEVDFTFMFDUSJDJUZXIFOUIFESJWFS
PQFOPSDMPTFEFQFOEJOHPOUIFPVUTJEF EFGPSNBUJPO FJUIFSUBLFTIJTGPPUPGGUIFBDDFMFSBUPSPSCSBLFTѭXIJMF #.8&G DJFOU%ZOBNJDT
UFNQFSBUVSFBOESPBETQFFE8IFOTIVU
UIFZ DPBTUJOH
QSFWJPVTMZVOVTFELJOFUJDFOFSHZJTUSBOTGPSNFE -FTTFNJTTJPOT.PSFESJWJOHQMFBTVSF
JNQSPWFBFSPEZOBNJDT
TIPSUFOUIFFOHJOFѳTXBSN JOUPFMFDUSJDBMFOFSHZCFGPSFCFJOHGFEJOUPUIFCBUUFSZ5IJT
VQUJNFBOETPSFEVDFGVFMDPOTVNQUJPO GVFMGSFFDIBSHJOHQSPDFTTJTJOEJDBUFECZBTZNCPMPOUIF
SFWDPVOUFS QBHF
5PSRVF /N
0VUQVU L8
5PSRVF /N
0VUQVU L8
&OHJOFTQFFE SQN
8JUIFJHIUDZMJOEFSTBOEUXPUVSCPDIBSHFST
UIFFOHJOFJOUIF
#.8 JEFWFMPQTCSFBUIUBLJOHUPSRVFBOEQPXFS"MPOHXJUI
063%3*7*/('03$& TNPPUIBOERVJFUSVOOJOHJOBOZSFWSBOHF
JUHVBSBOUFFTBCTPMVUF
50#6*-%5)&1&3'&$5&/(*/&
DPNGPSUBOEDPOUSPM
/PUIJOHTIPSUPGUIFXPSMEѳTCFTUFOHJOFTJTHPPEFOPVHIGPSB#.8ѭUIBUѳTUIFTUBOEBSEPVS 5IFUXPQFUSPMFOHJOFTBWBJMBCMFCPUIIBWFUIFMBUFTU#.85XJO1PXFS5VSCPUFDIOPMPHZ5IF
FOHJOFFSTTFUUIFNTFMWFT#VUIPXDBOUIFTFTUBOEBSETCFNFBTVSFE 5IFFOHJOFTѳPVUQVU OFXMZEFWFMPQFETJYDZMJOEFSJOMJOFFOHJOFJOUIF#.8 JDPNCJOFTB5XJO4DSPMMUVSCPDIBSHFS
HVSFTBSFJNQSFTTJWF&WFONPSFTPJTUIFQPJTFXJUIXIJDIUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNP XJUI7BMWFUSPOJDBOEEJSFDUGVFMJOKFDUJPO5IJTQBDLBHFPGJOOPWBUJPOTFOBCMFTBTJHOJ DBOUSFEVDUJPO
BMMPXTZPVUPBDDFMFSBUFBDSPTTUIFFOUJSFTQFFESBOHFIPXTJMLFOTNPPUIJUTFOPSNPVTQPXFS JOGVFMDPOTVNQUJPOBTXFMMBTJNQSFTTJWFQFSGPSNBODF HVSFT L8 IQ
BNBYJNVN
JTSFMFBTFE"EEUPUIBUJODSFEJCMFFG DJFODZ
BDIJFWFECZUIFNVMUJBXBSEXJOOJOHUFDIOPMPHZ UPSRVFPG /NBUUIFFYUSFNFMZMPXFOHJOFTQFFEPGKVTU
SQN
BOEQPXFSGVMBDDFMFSBUJPO
QBDLBHF#.8&G DJFOU%ZOBNJDT8IBUZPVHFUJTBNBTUFSQJFDFPG OFFOHJOFFSJOH GSPN UP LNIJOKVTU TFDPOET5IFEFFQ
SJDITPVOEPGUIJTUPQPGUIFSBOHFUFDIOPMPHZ
JTJOTUBOUMZSFDPHOJTBCMFUIF#.8 JUPHFUIFSXJUIB7 FOHJOF#.85XJO1PXFS5VSCP
4QPSUZQFSGPSNBODFBOEPVUTUBOEJOHFG DJFODZBSFUIFIBMMNBSLTPGUIF#.8 E5IJT UFDIOPMPHZQSPEVDFTBNBYJNVNUPSRVFPG /NXJUIJOBSBOHFPG
UP
SQN
JNQSFTTJWFBNBMHBNJTCBTFEPO#.85XJO1PXFS5VSCPUFDIOPMPHZUIFJOUFMMJHFOUDPNCJOBUJPO FOTVSJOHDPNNBOEJOHQPXFSSFTFSWFTJOBOZESJWJOHTJUVBUJPO8FJHIJOHJOBU L8 IQ
PGUXPEJGGFSFOUMZTJ[FEUVSCPDIBSHFST5IFTNBMMFSUVSCPDIBSHFSFOTVSFTQPXFSGVMUPSRVFBUMPX UIFWFIJDMFBDDFMFSBUFTGSPN UP LNIJOKVTU TFDPOET'VFMFG DJFODZJTBMTPJODSFBTFE
FOHJOFTQFFETѭ /NGSPNCFUXFFO
BOE
SQNѭTPZPVѳMMBMXBZTIBWFQMFOUZPG UIBOLTUP)JHI1SFDJTJPO*OKFDUJPO
XIJDIEFMJWFSTQSFDJTFMZDBMJCSBUFEBNPVOUTPGGVFMXJUI
5XPQBSBMMFMUVSCPDIBSHFSTJOUIF J UISVTUXIFOZPVOFFEJU5IFTNPPUISVOOJOHBOEFYUSFNFMZSFTQPOTJWFTJYDZMJOEFSJOMJOF VUNPTUQSFDJTJPOUPUIFDPNCVTUJPODIBNCFST
FOTVSFSFNBSLBCMZJOTUBOUBOFPVT FOHJOFTVNNPOTVQ L8 IQ
XIJDIQSPWJEFTQIFOPNFOBMUPSRVFBUIJHIFOHJOF
QPXFSEFMJWFSZ TQFFETUIBOLTUPUIFMBSHFSUVSCPDIBSHFS4PZPVѳMMCFBCMFUPTVSHFGSPN UP LNIJOKVTU 8IFOJUDPNFTUPGVFMFG DJFODZ
ESJWJOHQFSGPSNBODFBOETNPPUISVOOJOH
UIJTPVUTUBOEJOH
TFDPOET1JPOFFSJOHEJFTFMUFDIOPMPHZJTQPXFSFECZUIF#.8 E5IFBWFSBHFGVFM QPXFSUSBOTNJTTJPOEFMJWFSTUIFXJOOJOHOVNCFST5IFOFXMZEFWFMPQFEFJHIUTQFFE
DPOTVNQUJPOPGKVTU MJUSFTQFS LNBOEBOPVUQVUPG L8 IQ
JTUFTUBNFOUUP BVUPNBUJDUSBOTNJTTJPO4UFQUSPOJDDPNFTBTTUBOEBSEBOEFOTVSFTBOPQUJNBMFOHJOFTQFFEBU
UIFTJYDZMJOEFSJOMJOFFOHJOFTPVUTUBOEJOHFG DJFODZ8JUIBNBYUPSRVFPG /N
UIF BMMUJNFT+VTUUIFUIJOHGPSTQPSUZBDDFMFSBUJPOPSFG DJFOUBOEDPNGPSUBCMFMPXTQFFEDSVJTJOHѭBOE
#.8BDDFMFSBUFTGSPN UP LNIJOBNFSF TFDPOET FWFSZUIJOHJOCFUXFFO1MVTTNPPUITQFFEUSBOTJUJPOTFOTVSFBMNPTUVOOPUJDFBCMFHFBSTIJGUT
XIJDIBMTPTJHOJ DBOUMZJNQSPWFESJWJOHDPNGPSUJOUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNP
#.8&G DJFOU%ZOBNJDT
-FTTFNJTTJPOT.PSFESJWJOHQMFBTVSF 'PSJOGPSNBUJPOPOGVFMDPOTVNQUJPOBOE$0 FNJTTJPOTQMFBTFSFGFSUPQBHFT ]
#.8Y%SJWF]$IBTTJT ]
*OUFHSBM"DUJWF4UFFSJOH*OUFHSBM"DUJWF
4UFFSJOH JTBWBJMBCMFBTBOPQUJPOBOEDPNCJOFT
BDUJWFTUFFSJOHSFBSXIFFMTXJUIWBSJBCMF
TUFFSJOHUSBOTNJTTJPOPOUIFGSPOUBYMF"U
TQFFETPGVQUP LNI
UIFSFBSXIFFMTTUFFS
BHBJOTUUIFGSPOUBYMF5IFFGGFDUJWFMZTIPSUFOFE
XIFFMCBTFJNQSPWFTIBOEMJOHBOEBHJMJUZ"U
LNI
TQFFETPG LNIBOEPWFS
UIFSFBSXIFFMT
8IJMFZPVѳSFESJWJOH
Y%SJWFDPOTUBOUMZBTTFTTFT TUFFSJOUIFTBNFEJSFDUJPOBTUIFGSPOUXIFFMT
UIFEBUBQSPWJEFECZUIFWFIJDMFTFOTPSTѭTVDI 5IFXIFFMCBTFJTUIVTѶWJSUVBMMZFYUFOEFEѷѭ
BTXIFFMSPUBUJPOTQFFE
TUFFSJOHBOHMF
ZBX UIJTJODSFBTFTESJWJOHTUBCJMJUZBOEHJWFTUIFSFBS
SBUFBOEFOHJOFUPSRVF4PUIFTZTUFNBMXBZT QBTTFOHFSTJOQBSUJDVMBSBOFWFOFBTJFSSJEF
LOPXTXIFOUPJOUFSWFOFBOEDBOJOTUBOUMZBEKVTU 1PXFSEJTUSJCVUJPOCFUXFFOUIFSFBSBYMF GSPOUBYMF
UIFEJTUSJCVUJPOPGESJWFQPXFSUPUIFGSPOUBOE LNI
SFBSBYMFTUPCFTUTVJUUIFDVSSFOUESJWJOHTJUVBUJPO
"EBQUJWF%SJWF5IF"EBQUJWF%SJWFQBDLBHF
JTBMTPBWBJMBCMFBTBOPQUJPOBOEDPNCJOFT
CPUIBDUJWFTVTQFOTJPODPOUSPMTZTUFNT
%ZOBNJD%SJWFBOE%ZOBNJD%BNQFS$POUSPM
5)&0/-:4&/4"5*0/:06ѳ--
5IJTTZTUFNBMMPXTZPVUPTFMFDUBOJOEJWJEVBMMZ
.",&)&"%8":8*5)5)& BEKVTUBCMFTIPDLBCTPSCFSMFWFMѭ%ZOBNJD
Y%3*7&'0638)&&-%3*7& (&5'30.5)&30"%%3*7*/(
%SJWFFOTVSFTUIBUBDUJWFTUBCJMJTFSTPOUIF
GSPOUBOESFBSBYMFTNJOJNJTFCPEZSPMM
NBLJOH
4:45&.ѭ*/"--$0/%*5*0/4 1-&"463&
JUBMNPTUVOOPUJDFBCMF3FBSQBTTFOHFSTXJMM
FOKPZBQBSUJDVMBSMZTNPPUISJEFѭGPSJODSFBTFE
SFMBYBUJPOPSUIFPQQPSUVOJUZUPHFUTPNFXPSL
4VEEFOTIPXFST
SPBETDPWFSFEJOXFUMFBWFTPSTOPXDPOEJUJPOTUIBUVTVBMMZNBLFESJWJOHEJG DVMU *OUIFEFWFMPQNFOUPGTVTQFOTJPOBOETUFFSJOH
#.8FOHJOFFSTQVSTVFUXPTFFNJOHMZDPOUSBEJDUPSZ EPOFJOQFBDF
BSFNBTUFSGVMMZPWFSDPNFCZUIF 4FSJFT(SBO5VSJTNPNPEFMTXJUIY%SJWF5IFJOUFMMJHFOUGPVSXIFFM HPBMTPOPOFIBOE
QBTTFOHFSTTIPVMECFQSPUFDUFEGSPNVOFWFOSPBETVSGBDFT
CVUPOUIFPUIFS
ESJWFTZTUFNDPNCJOFTUIFCFOF UTPGBMJHIUOJOHGBTU 8%BOEUIFHSPVOECSFBLJOHEZOBNJTNPG IBOE
UIFESJWFSNVTUCFBCMFUPGFFMEJSFDUDPOUBDUXJUIUIFSPBE*UѳTUIJTEFMJDBUFCBMBODFUIBU
UIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNP*UOPUJDFBCMZJODSFBTFTUIFWFIJDMFѳTBMSFBEZJNQSFTTJWFUSBDUJPO QSPEVDFTUIFVOQBSBMMFMFE#.8ESJWJOHTFOTBUJPO$PNGPSUBOEEZOBNJDTTIPVMEOFWFSCFNVUVBMMZ
BOESPBEIPMEJOHѭFWFOJOJODMFNFOUXFBUIFSPSPODIBMMFOHJOHSPBETVSGBDFT5IFJOUFMMJHFOUY%SJWF FYDMVTJWF8IJDIJTXIZXFѳWFCFFOVTJOHUIFTBNFQSPWFOEFTJHODPOWFOUJPOTGPSEFDBEFT
TVDI
GPVSXIFFMESJWFDPOTUBOUMZFWBMVBUFTUIFWFIJDMFѳTFMFDUSPOJDEBUBѭTVDIBTXIFFMSPUBUJPOTQFFE
BTUIFSFBSXIFFMESJWFBOEXFJHIUEJTUSJCVUJPOPGBMNPTU *OUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNP
TUFFSJOHBOHMF
ZBXSBUFBOEFOHJOFUPSRVFѭBOETFBNMFTTMZEJWJEFTESJWFQPXFSCFUXFFOUIFGSPOU UIFTFUZQJDBM#.8QSJODJQMFTBSFDPNCJOFEXJUIDVUUJOHFEHFDPOUSPMTZTUFNTBOETPQIJTUJDBUFE %SJWJOH%ZOBNJD$POUSPM"UUIFQVTIPG
BOESFBSBYMFT&MFDUSPOJDTEBUBBMMPXTUIFTZTUFNUPEFUFSNJOFXIFUIFSUIFWFIJDMFJTBDDVSBUFMZ TVTQFOTJPOUIFEPVCMFKPJOUTQSJOHTUSVUUFDIOPMPHZSFEVDFTMPOHJUVEJOBMBOEMBUFSBMGPSDFTPOUIF BCVUUPO
UIJTTUBOEBSEGFBUVSFBMMPXTZPVUP
SFQSPEVDJOHUIFEJSFDUJPOTQSPWJEFECZUIFTUFFSJOHXIFFM
PSXIFUIFSJUJTUFOEJOHUPPWFSTUFFSPS GSPOUBYMFBOETJNVMUBOFPVTMZPQUJNJTFDPOUBDUXJUIUIFSPBE*OBEEJUJPOUIFSFBSBYMFJT UUFEXJUI DIBOHFUIFDIBSBDUFSJTUJDTPGUIF#.8 4FSJFT
VOEFSTUFFS8IFODPSOFSJOH
JGUIFGSPOUXIFFMTTMJEFUPXBSETUIFPVUTJEFPGUIFCFOEѭJFJGUIF QOFVNBUJDTVTQFOTJPOBTTUBOEBSE5IJTBVUPNBUJDBMMZSFHVMBUFTUIFHSPVOEDMFBSBODFBOETVTQFOTJPO (SBO5VSJTNPUPTVJUZPVSOFFET5IFTFUUJOHT
WFIJDMFUISFBUFOTUPVOEFSTUFFSѭUIFFMFDUSPOJDBMMZDPOUSPMMFENVMUJQMBUFDMVUDIUSBOTGFSTUIFESJWF TFUUJOHT
UIFSFCZHVBSBOUFFJOHQBTTFOHFSDPNGPSU
TBGFUZBOEBHJMJUZѭXIBUFWFSUIFMPBE JO VFODFFMFNFOUTTVDIBTUIFSFTQPOTJWFOFTT
QPXFSGSPNUIFGSPOUUPUIFSFBSXIFFMTJOUIFCMJOLPGBOFZF
UIVTQSFWFOUJOHVOEFSTUFFSJOHCFGPSF PGUIFBDDFMFSBUPSBOEUIFQPXFSTUFFSJOH
TP
JUFWFOIBQQFOT4PZPVDBOFOKPZUIFEZOBNJDQFSGPSNBODFPGUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPUP y
/PUBWBJMBCMFJODPOKVODUJPOXJUIY%SJWFNPEFMT ZPVDBOCPPTUUIFEZOBNJTNTPUZQJDBMPG#.8
UIFGVMMFTU
JOBOZTJUVBUJPO "OEXJUIUIFPQUJPOBMDIBTTJTBEKVTUNFOU
TZTUFN"EBQUJWF%SJWF
UIFEBNQFSTFUUJOHTDBO
BMTPCFJOEJWJEVBMMZTFMFDUFE
GPSBOVOTVSQBTTFE
MFWFMPGDPNGPSUPOMPOHFSKPVSOFZT
#.8$POOFDUFE%SJWF ]
"DUJWF$SVJTF$POUSPMXJUI4UPQ(PGVODUJPO5IJTESJWJOHBTTJTUBODFTZTUFNQSPWJEFTJODSFBTFEDPNGPSUBOEBDUJWFTBGFUZ
XIFOESJWJOHJOTMPXNPWJOHUSBG D*UDPNCJOFT$SVJTF$POUSPMXJUIBGVODUJPOUIBUBDUJWFMZNBJOUBJOTBTBGFEJTUBODFGSPNUIFDBSJO
GSPOUBOEXJMMCSBLFUPBTUBOETUJMMJGSFRVJSFEJOCVNQFSUPCVNQFSESJWJOH5IFWFIJDMFUIFOBVUPNBUJDBMMZSFTUBSUTXIFOUIFUSBG D
BIFBENPWFT
4QFFE-JNJU*OGP5IJTPQUJPOBMMZBWBJMBCMFTZTUFNJOGPSNTUIFESJWFSPGUIFDVSSFOUTQFFEMJNJUPOFJUIFSUIFJOTUSVNFOUQBOFMPS
UIFPQUJPOBM)FBE6Q%JTQMBZCZNFBOTPGBTQFDJBMDBNFSBUIBUEFUFDUTUIFSFMFWBOUUSBG DTJHOT"DPOUSPMDFOUSFUIFOQSPDFTTFT
UIJTJOGPSNBUJPOUPHFUIFSXJUIEBUBGSPNUIFOBWJHBUJPOTZTUFN"OE
BTEBUBGSPNGVSUIFSDPNQPOFOUTTVDIBTUIFWFIJDMFѳTSBJO
TFOTPSDBOBMTPCFJODPSQPSBUFE
UIFTZTUFNDBOFWFOJOEJDBUFWBSJBCMFTQFFEMJNJUTѭTVDIBTBEEJUJPOBMMJNJUTBQQMZJOHXIFOUIF
SPBEJTXFU
4VSSPVOE7JFX
TJEFWJFXBOESFBSWJFXDBNFSB5IFTFPQUJPOBMTZTUFNTFOIBODFWJTJCJMJUZPGUIFBSFBBSPVOEUIFWFIJDMFXIFO
NBOPFVWSJOH4VSSPVOE7JFXQSFTFOUTBOJNBHFPGUIF#.8BTTFFOGSPNBCPWFJOUIF$POUSPM%JTQMBZ4JEF7JFXFOTVSFTCFUUFS
WJTJCJMJUZXIFOKPJOJOHBNBJOSPBEGSPNBTJEFTUSFFUPSFYJU5IFSFBSWJFXDBNFSBFOIBODFTWJTJCJMJUZXIFOSFWFSTJOHBUTQFFETCFMPX
LNI
GPSFYBNQMFXIFOQBSLJOH
.BZOPUCFBWBJMBCMFJOBMMDPVOUSJFT
#.8$POOFDUFE%SJWF ]
*OGPUBJONFOU 4BGFUZ
Ѷ*PGUFOVTFEUPBSSJWFMBUFBUUIFPG DF
5PEBZ
*KVTUUBLFJUBMPOHXJUINF6TJOHUIF
#.8$POOFDUFE%SJWF0G DFGVODUJPOѷ
Ѷ*LOPXXIBUJUѳTMJLFXIFOZPVѳSF
TVEEFOMZGBDFUPGBDFXJUIBEFFSPOUIFSPBE
8JUI#.8/JHIU7JTJPO
*BNQSFQBSFEѷ
6TFSTPGTFMFDUFE#MBDL#FSSZn4NBSUQIPOFT DBOBMTPIBWFUIFJSFNBJMTEJTQMBZFEPOUIF$POUSPM%JTQMBZPGUIFJS#.8#.8JT
UIF STUBVUPNPCJMFNBOVGBDUVSFSJOUIFXPSMEUPFOBCMFTZODISPOJTFEEJTQMBZPGTVDIEBUBMPDBUFEPOB#MVFUPPUITNBSUQIPOF #.8/JHIU7JTJPOXJUIQFEFTUSJBOSFDPHOJUJPO"OPQUJPOBMJOGSBSFEDBNFSBJOUIFLJEOFZHSJMMFEFUFDUTQFPQMFBOEBOJNBMTVQ
*OBEEJUJPO
ZPVDBOIBWFUIFDPOUFOUPGEJTQMBZFEFNBJMTSFBEPVUUPZPV
BMMPXJOHZPVUPSFNBJOGVMMZGPDVTFEPOUIFSPBE UPBEJTUBODFPG NFUSFT5IFDBNFSBJNBHFTBSFTIPXOJOUIF$POUSPM%JTQMBZ0ODFUIFEJTUBODFESPQTCFMPX NFUSFT
QFEFTUSJBOSFDPHOJUJPOHJWFTBOBEEJUJPOBMWJTVBMXBSOJOHUPJOEJDBUFBOZQFPQMFNPWJOHDMPTFUPUIFSPBE5IJTFOBCMFTUIFESJWFS
'PSJOGPSNBUJPOPODPNQBUJCMFEFWJDFTTFFXXXCNXDPNCMVFUPPUI UPSFDPHOJTFEBOHFSPVTTJUVBUJPOTTPPOFSBOEUBLFNPSFUJNFMZBDUJPO
64#BVEJPJOUFSGBDFXJUIFYUFOEFEGVODUJPOT*ODPOKVODUJPOXJUIUIFPQUJPOBMMZBWBJMBCMF64#BVEJPJOUFSGBDFBOEBOPSJHJOBM
J1PE64#DBCMF
UIFBMCVNDPWFSGPSUIFUSBDLCFJOHQMBZFEDBOCFTIPXOPOUIF$POUSPM%JTQMBZJOUIFDBS UIFDPWFSBSUEJTQMBZ -BOF%FQBSUVSF8BSOJOH4ZTUFNBOE-BOF$IBOHF8BSOJOH4ZTUFN CPUIPQUJPOBM
"UTQFFETBCPWFBSPVOE LNI
UIF
GVODUJPOJTBMTPBWBJMBCMFGPSPUIFSEFWJDFT
5IF64#BVEJPJOUFSGBDFBMTPBMMPXTUIFTPGUXBSFJOZPVS#.8UPCFFBTJMZVQEBUFE
-BOF%FQBSUVSF8BSOJOH4ZTUFNSFHJTUFSTMBOFNBSLJOHT*GUIFWFIJDMFUISFBUFOTUPTXFSWFPVUPGJUTMBOF
UIFTZTUFNXBSOTUIF
TPOFXNPCJMFQIPOFTBOENVTJDQMBZFSTCFDPNFGVMMZPQFSBUJPOBMBGUFSVQEBUJOHXJUIB64#TUJDL ESJWFSUISPVHIBTMJHIUWJCSBUJPOPGUIFTUFFSJOHXIFFM*GUIFESJWFSIBTBDUJWBUFEUIFJOEJDBUPSѭNFBOJOHUIBUUIFMBOFDIBOHFJT
JOUFOUJPOBMѭUIFXBSOJOHJTTVQQSFTTFE#ZNFBOTPGBWJTJCMFBMFSUJOUIFFYUFSJPSNJSSPS
UIF-BOF$IBOHF8BSOJOH4ZTUFNXBSOT
'PSJOGPSNBUJPOPOVQEBUJOHTPGUXBSFTFFXXXCNXDPNVQEBUF UIFESJWFSPGBWFIJDMFJOUIFCMJOETQPUPSBQQSPBDIJOHBUTQFFE
)JHICFBNBTTJTUBOU/PVOJOUFOUJPOBMEB[[MFѭUIFPQUJPOBM)JHICFBNBTTJTUBOUSFDPHOJTFTMJHIUTPVSDFTJOUIFDBSѳTFOWJSPONFOU
BOETXJUDIFTUIFIJHICFBNPOBOEPGG
BDDPSEJOHUPUIFUSBG DTJUVBUJPO8IFOUIFTZTUFNJTBDUJWF
BTFOTPSBUUIFCBDLPGUIFSFBS
WJFXNJSSPSNPOJUPSTUIFUSBG DBOEMJHIUJOHDPOEJUJPOT#BTFEPOUIFTFTFOTPSJNBHFT
UIFBTTJTUBOUEFDJEFTXIFUIFSPSOPUUIFIJHI
CFBNTIPVMECFTXJUDIFEPO8IFOJUEFUFDUTWFIJDMFTBIFBE
PS OETUIBUBNCJFOUMJHIUJTTVG DJFOU
UIFIJHICFBNJTTXJUDIFEPGG
BHBJO
4UBOEBSEFRVJQNFOU 0QUJPOBMFRVJQNFOU
5IFGPMMPXJOHQBHFTTIPXUIFDPMPVSTBOENBUFSJBMTBWBJMBCMFGPSUIF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNP6TFUIFNUPJEFOUJGZZPVSGBWPVSJUF
DPMPVST
PSDPNQBSFWBSJPVTDPNCJOBUJPOT5IFTFDPMPVSTBNQMFTBSFJOUFOEFEBTBOJOJUJBMHVJEF
IPXFWFSFYQFSJFODFIBTTIPXOUIBU
QSJOUFEWFSTJPOTPGQBJOUBOEVQIPMTUFSZDPMPVSTDBOOPUJOBMMDBTFTGBJUIGVMMZSFQSPEVDFUIFDPMPVSBQQFBSBODFPGUIFPSJHJOBMT8F
UIFSFGPSFSFDPNNFOEUIBUZPVDPOTVMUZPVS#.8QBSUOFSPOZPVSQSFGFSSFEDPMPVSDIPJDFT
XIPXJMMCFIBQQZUPTIPXZPVPSJHJOBM
TBNQMFTBOEBTTJTUZPVXJUITQFDJBMSFRVFTUT
&YUFSJPSDPMPVST
6QIPMTUFSZDPMPVST
%JBHPOBMDMPUI"8"5"OUISBDJUF
1MFBTFOPUFUIBUFWFOOPSNBMMPOHPSTIPSUUFSNVTFDBOMFBEUPVOSFDPWFSBCMFVQIPMTUFSZEBNBHF
5IJTDBOCFDBVTFEJOQBSUJDVMBSCZOPODPMPVSGBTUDMPUIJOH
-
BZFSDMPUIMFBUIFSVQIPMTUFSZ
-
BZFSDMPUIMFBUIFSVQIPMTUFSZ'/"5"OUISBDJUF '/&8*WPSZ8IJUFXJUIJOUFSJPSDPMPVS#MBDL
%
BLPUBMFBUIFS-$&9*WPSZ8IJUFXJUIJOUFSJPSDPMPVS*WPSZ8IJUF
%BLPUBMFBUIFS-$&8*WPSZ8IJUFXJUIJOUFSJPSDPMPVS#MBDL XJUIEBTICPBSEBOEEPPSTJO0ZTUFS
EBSL %BLPUBMFBUIFS-$&;$JOOBNPO#SPXOXJUIJOUFSJPSDPMPVS#MBDL
&
YDMVTJWF/BQQBMFBUIFS
FYUFOEFE/"&8*WPSZ8IJUF &
YDMVTJWF/BQQBMFBUIFS
FYUFOEFE/"&;$JOOBNPO#SPXO
XJUIJOUFSJPSDPMPVS#MBDL XJUIJOUFSJPSDPMPVS#MBDL &
YDMVTJWF/BQQBMFBUIFS
FYUFOEFE/"48#MBDL
4UBOEBSEFRVJQNFOU 0QUJPOBMFRVJQNFOU
*OUFSJPSDPMPVST
*WPSZ8IJUF
*OUFSJPSUSJNT
4UBOEBSEPO JBOE JY%SJWF
%BLPUBMFBUIFSJODMVEFTTFBUTVSGBDFT
BSNSFTUTJODFOUSFDPOTPMFBOEEPPST
IFBESFTUTGPSGSPOUTFBUTBOEPVUTJEFSFBSTFBUT
$PMPVST ]
$PNCJOBUJPOT
4UBOEBSETFBUT
4QPSUTFBUT
$PNGPSUTFBUT
"OUISBDJUF "OUISBDJUF *WPSZ8IJUF #MBDL &WFSFTU(SFZ 7FOFUP#FJHF *WPSZ8IJUF *WPSZ8IJUF $JOOBNPO#SPXO *WPSZ8IJUF $JOOBNPO#SPXO #MBDL
6QIPMTUFSZDPMPVST
*OUFSJPSDPMPVST
#MBDL #MBDL #MBDL #MBDL &WFSFTU(SFZ 7FOFUP#FJHF #MBDL *WPSZ8IJUF #MBDL #MBDL #MBDL #MBDL
&YUFSJPSDPMPVST
/PONFUBMMJD
"MQJOF8IJUF
/PONFUBMMJD
#MBDL
.FUBMMJD
#MBDL4BQQIJSF
.FUBMMJD
5JUBOJVN4JMWFS
.FUBMMJD
" 4QBDF(SFZ
.FUBMMJD
" 0SJPO4JMWFS
.FUBMMJD
" %FFQ4FB#MVF
.FUBMMJD
" /FQUVOF#MVF
.FUBMMJD
# %BNBTL3FE
.FUBMMJD
" .JMBOP#FJHF
.FUBMMJD
" *NQFSJBM#MVFCSJMMJBOUFGGFDU
.FUBMMJD
" 4PQIJTUP(SFZCSJMMJBOUFGGFDU
*OUFSJPSUSJNT
$( 4BUJO4JMWFS
NBUU
# 'JOFXPPEUSJN"TI(SBJO
IJHIHMPTT
MJHIU
#/ 'JOFXPPEUSJN"TI(SBJO
IJHIHMPTT
EBSL
$" 'JOFXPPEUSJN"TI(SBJO
"OUISBDJUF
IJHIHMPTT
$# 'JOFXPPEUSJN'JOFMJOFOBUVSBM
41035*/(
&-&("/$&
5IF#MBDL4BQQIJSFNFUBMMJDGJOJTIFNQIBTJTFT
UIFFYDMVTJWFFMFHBODFPGUIF#.8 4FSJFT
(SBO5VSJTNPBOEJTQPXFSGVMMZDPNQMJNFOUFE
CZ MJHIUBMMPZXIFFMTJOB:TQPLFEFTJHO
XJUINJYFEUZSFT*OTJEF
$JOOBNPO#SPXO
%BLPUBMFBUIFSVQIPMTUFSZJTJOQFSGFDUIBSNPOZ
XJUIUIFDMBTTJDCMBDLDPMPVSDPEFBOEUIF
OVNFSPVT'JOFXPPEUSJNTJOIJHIHMPTT"TI
(SBJO
"OUISBDJUF
5IF#.8 4FSJFT(SBO5VSJTNPJTEFGUBOE
BHJMFJOJUTEJTDSFFUMZTUZMJTI0SJPOTJMWFSNFUBMMJD
GJOJTIѭTFUPGGCZ MJHIUBMMPZXIFFMTJOB
NVMUJTQPLF EFTJHOXJUINJYFEUZSFT5IJT
TFOTFPGMJHIUOFTTDPOUJOVFTTFBNMFTTMZJOUPUIF
JOUFSJPS5IF*WPSZ8IJUF%BLPUBMFBUIFSVQIPMTUFSZ
UPHFUIFSXJUIUIFFYDMVTJWFIJHIHMPTT
EBSL
"TI(SBJOJOUFSJPSUSJN
DSFBUFTBOBUNPTQIFSF
PGVOQBSBMMFMFEMVYVSZ
&''035-&44-:
45:-*4)
4UBOEBSEFRVJQNFOU 0QUJPOBMFRVJQNFOU
9FOPO)FBEMJHIUTGPSIJHIBOEMPXCFBN
JODMBVUPNBUJDIFBEMJHIUSBOHFDPOUSPMBOE
IFBEMJHIUXBTIJOHTZTUFN
QSPWJEFTJHOJGJDBOUMZ
JNQSPWFEJMMVNJOBUJPOPGUIFSPBEBIFBEBU
OJHIU
JOCBEXFBUIFSBOEXIFOWJTJCJMJUZJTQPPS
5IFGPVSMJHIUSJOHTXJUIEBZUJNFESJWJOHMJHIU
GVODUJPODBOBMTPCFVTFEBTQBSLJOHMJHIUT
"EBQUJWF)FBEMJHIUTXJUIWBSJBCMFMJHIU
EJTUSJCVUJPO5IFJOUFHSBUFEUVSOJOHMJHIUTBSF
BDUJWBUFEXIFOFWFSUIFJOEJDBUPSJTTXJUDIFE
PO
PSBVUPNBUJDBMMZBDDPSEJOHUPUIFTUFFSJOH 1BOPSBNBHMBTTSPPGXJUIHFOFSPVT
BOHMF EJNFOTJPOTGPSBTUVOOJOHWJFX
BTXFMMBTB
)JHICFBNBTTJTUBOUIFMQTUIFESJWFSBU XJOEEF FDUPS5IFGSPOUHMBTTTFDUJPODBOCF
OJHIUCZBVUPNBUJDBMMZTXJUDIJOHCFUXFFOIJHI SBJTFEBOETMJESJHIUPQFOPSTIVUFMFDUSJDBMMZBU
PSMPXCFBNBDDPSEJOHUPUIFPODPNJOHUSBGGJD
UIFQVTIPGBCVUUPOBOEJODMVEFTBOFMFDUSJD
WFIJDMFTESJWJOHJOGSPOUBOEUIFRVBMJUZPGSPBE TVOCMJOE
BTXFMMBTUIFDPNGPSUPQFOJOHDMPTJOH
MJHIUJOH BOEBOUJUSBQGVODUJPOT
4IBEPX-JOF
IJHIHMPTTJODMVEFTXJOEPX $PNGPSU"DDFTTTZTUFNUPPQFOBOEDMPTF 5BJMQJQFTUIF J JY%SJWFNPEFMTGFBUVSF 5BJMQJQFTUIF J JY%SJWF TIPXOIFSF
BOE
SFDFTTGJOJTIFSTBOEXJOEPXGSBNFUSJNJO#MBDL
UIFDBSXJUIPVUOFFEJOHUPIBWFUIFSFNPUF UXPEVBMUBJMQJQFTUPUIFMFGUBOESJHIU
FBDI E EY%SJWFNPEFMTGFBUVSFUXPTJOHMF
IJHIHMPTT DPOUSPMJOZPVSIBOE FODBTFEJOBUSBQF[FTIBQFEDISPNFGSBNF UBJMQJQFT
MFGUBOESJHIU5IF E EY%SJWF
4PGU$MPTFGVODUJPOGPSEPPSTVTFTTNBMM GFBUVSFTBEJTUJODUEVBMUBJMQJQF
GJUUFEPOUIFMFGU
FMFDUSJDNPUPSTUPHFOUMZQVMMBMMGPVSEPPSTTIVU
GPSUIFMBTU NN
5IFPQUJPOBM"NCJFOUMJHIUJODMVEFTWJDJOJUZ
MJHIUJOHJOUFHSBUFEJOUIFEPPSIBOEMFT
4UBOEBSE]0QUJPOBMFRVJQNFOU ]
3FBSDPNGPSUTFBUT
TFQBSBUFTFBUT
FMFDUSJDBMMZBEKVTUBCMF-FOHUIXJTFTFBU
QPTJUJPO VQUP DN
CBDLSFTUBOHMF
GSPNGPMEFEUPBDPNGPSUQPTJUJPOXJUIBO
JODMJOBUJPOPGVQUP EFHSFFT
BOEIFBESFTUT
BMMBEKVTUBCMF BWBJMBCMFJODPOKVODUJPOXJUI
FJUIFSGSPOUDPNGPSUTFBUTPSFMFDUSJDBMTFBU
BEKVTUNFOUBOEMFBUIFSVQIPMTUFSZ
&26*11&%8*5)"--5)&#&45*%&"4
03*(*/"-#.8"$$&4403*&4
"#.8BMXBZTEFMJWFSTBTQFDJBMESJWF"OE0SJHJOBM#.8"DDFTTPSJFTNBLFUIFFYQFSJFODFCFUUFS BOEUSBOTQPSUMVHHBHFDPNQBSUNFOU:PVS#.84FSWJDFQBSUOFSXJMMCFIBQQZUPBEWJTFZPVBOE
TUJMM$PNCJOJOHFYUSBPSEJOBSZJEFBTXJUITIFFSQSBDUJDBMJUZBOEJNNBDVMBUFEFTJHO%JTDPWFSUIFBMM QSPWJEFZPVXJUIBTQFDJBMDBUBMPHVFEFUBJMJOHUIFFOUJSFSBOHFPG0SJHJOBM#.8"DDFTTPSJFT'PS
SPVOEJOOPWBUJWFTPMVUJPOTPOPGGFSJONBOZDBUFHPSJFTFYUFSJPS
JOUFSJPS
DPNNVOJDBUJPOJOGPSNBUJPO NPSFJOGPSNBUJPOWJTJU
XXXCNXDPNBDDFTTPSJFT
.BZOPUCFBWBJMBCMFJOBMMDPVOUSJFT
J J E E
4BGFUZ
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
"DUJWFIFBESFTUT
GSPOU
"JSCBHT
ѭ"JSCBHTGPSESJWFSBOEGSPOUQBTTFOHFS
TFBUPDDVQBODZEFUFDUPSBOEEFBDUJWBUJPOGPSGSPOUQBTTFOHFSBJSCBH
ѭ)FBEBJSCBHT
GSPOUBOESFBS DVSUBJO
ѭ4JEFBJSCBHT
GSPOU
#.84FSWJDF*ODMVTJWFFODPNQBTTFTBMMLJOETPGTFSWJDFBOENBJOUFOBODFXPSLDBSSJFEPVUBUQBSUJDJQBUJOH#.8QBSUOFSTXPSMEXJEF
*OEJWJEVBMDPOUSBDUMFOHUIBOETFSWJDFMFWFMDBOCFTFMFDUFE
#SBLFT
ѭ%JTDCSBLFTGSPOUBOESFBS
JOOFSWFOUFE
$FOUSBMMPDLJOHXJUIFMFDUSPOJDJNNPCJMJTFS
DSBTITFOTPS
GVFMGJMMFSDBQJOUFHSBUFEJODFOUSBMMPDLJOH
%ZOBNJD#SBLJOH-JHIUTXJUIGMBTIJOHGVODUJPO
%ZOBNJD4UBCJMJUZ$POUSPM %4$
JODM%ZOBNJD5SBDUJPO$POUSPM %5$
"OUJMPDL#SBLJOH4ZTUFN "#4
$#$BOE#SBLF"TTJTUBOU
*40'*9DIJMETFBUBUUBDINFOUJOUIFSFBS
3VOGMBUJOEJDBUPS
4FBUCFMUT
ѭ*OFSUJBSFFMTFBUCFMUTJOUIFGSPOUXJUIQZSPUFDIOJDBMCFMUMBUDIUFOTJPOFSBOEBEBQUJWFCFMUGPSDFMJNJUFS
ѭ3FBSTFBUCFMUTZTUFNXJUIUISFFQPJOUJOFSUJBSFFMTFBUCFMUT
4BGFUZCPEZTIFMM
ѭ4JEFJNQBDUQSPUFDUJPO
ѭ$SVNQMF[POFTGSPOUBOESFBS
CVNQFSTSFHFOFSBUJOHJOJNQBDUTVQUP LNI
J J E E
&YUFSJPSEFTJHO
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
.FUBMMJDQBJOUXPSL
0SOBNFOUBMGSPOUHSJMMFDISPNFTVSSPVOE
LJEOFZHSJMMFTMBUTJODISPNFBUGSPOU
CMBDLBUTJEFT
0SOBNFOUBMGSPOUHSJMMF
DISPNFTVSSPVOE
LJEOFZHSJMMFTMBUTJODISPNF
4IBEPX-JOF
IJHIHMPTT
5PXCBSXJUIFMFDUSJDBMMZBEKVTUBCMFCBMMIFBE
J J E E
&RVJQNFOUQBDLBHF
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
/BWJHBUJPOTZTUFN1SPGFTTJPOBMXJUIJOUFHSBUFE#MVFUPPUINPCJMFQIPOFQSFQBSBUJPO
UFMFNBUJDTDPNQBUJCMF JODMWPJDFDPOUSPM
#.8"TTJTU
#.80OMJOF
FNFSHFODZDBMM
J J E E
8IFFMT
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
8IFFMT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMTEPVCMFTQPLF
+Y
3 :UZSFT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMTUVSCJOFTUZMJOH
+Y
3 :UZSFT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMTTUBSTQPLF XJUINJYFEUZSFT
GSPOU +Y XJUI 3 :UZSFT
SFBS +Y XJUI 3 :UZSFT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMTNVMUJTQPLF XJUINJYFEUZSFT
GSPOU +Y XJUI 3 :UZSFT
SFBS +Y XJUI 3 :UZSFT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMT:TQPLF XJUINJYFEUZSFT
GSPOU +Y XJUI 3 :UZSFT
SFBS +Y XJUI 3 :UZSFT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMTEPVCMFTQPLF XJUINJYFEUZSFT
GSPOU +Y XJUI 3 :UZSFT
SFBS +Y XJUI 3 :UZSFT
ѭ MJHIUBMMPZXIFFMTEPVCMFTQPLF XJUINJYFEUZSFT
GSPOU +Y XJUI 3 :UZSFT
SFBS +Y XJUI 3 :UZSFT
8IFFMTXJUISVOGMBUUZSFT
.BZOPUCFBWBJMBCMFJOBMMDPVOUSJFT1MFBTFDPOTVMUZPVS#.8QBSUOFS
4UBOEBSE]0QUJPOBMFRVJQNFOU ]
J J E E
*OUFSJPSEFTJHO
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
%PPSTJMMGJOJTIFSTJODISPNF
*OUFSJPSUSJNT
ѭ4BUJO4JMWFS
NBUU
ѭ'JOFXPPEUSJN"TI(SBJO
IJHIHMPTT
MJHIU
ѭ'JOFXPPEUSJN"TI(SBJO
IJHIHMPTT
EBSL
ѭ'JOFXPPEUSJN"TI(SBJO"OUISBDJUF
IJHIHMPTT
ѭ'JOFXPPEUSJN'JOFMJOFOBUVSBM
6QIPMTUFSZ
ѭ%JBHPOBMDMPUI
ѭ-BZFSDMPUIMFBUIFSVQIPMTUFSZ
ѭ%BLPUBMFBUIFS
ѭ&YDMVTJWF/BQQBMFBUIFS
FYUFOEFE
J J E E
5SBOTNJTTJPOBOEUFDIOPMPHZ
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
TQFFEBVUPNBUJDUSBOTNJTTJPO4UFQUSPOJD
FMFDUSJDHFBSTFMFDUPSTXJUDI
"EBQUJWF5SBOTNJTTJPO.BOBHFNFOU
"DUJWF$SVJTF$POUSPMXJUI4UPQ(PGVODUJPO
"EBQUJWF%SJWF %ZOBNJD%BNQJOH$POUSPMBOE%ZOBNJD%SJWF
"MVNJOJVNJOUFHSBMSFBSBYMF
#.8TJYDZMJOEFSJOMJOFEJFTFMFOHJOFXJUIFYIBVTUUVSCPDIBSHFSBOEWBSJBCMFUVSCJOFHFPNFUSZ
#.85XJO1PXFS5VSCPFJHIUDZMJOEFSQFUSPMFOHJOF
#.85XJO1PXFS5VSCPTJYDZMJOEFSJOMJOFEJFTFMFOHJOFXJUIWBSJBCMF5XJO5VSCPBOEWBSJBCMFUVSCJOFHFPNFUSZ
#.85XJO1PXFS5VSCPTJYDZMJOEFSJOMJOFQFUSPMFOHJOF
#SBLF&OFSHZ3FHFOFSBUJPO
%JFTFMQBSUJDMFGJMUFS
%PVCMFXJTICPOFGSPOUTVTQFOTJPO
%PVCMF7"/04
%SJWJOH%ZOBNJD$POUSPM
*OUFHSBM"DUJWF4UFFSJOH OPUJODPOKVODUJPOXJUIY%SJWF
1BSLJOHCSBLFXJUIBVUPIPMEGVODUJPO
FMFDUSPNFDIBOJDBM
1FUSPMEJSFDUJOKFDUJPO
4FSWPUSPOJD
7BMWFUSPOJD
J J E E
#.8$POOFDUFE%SJWFѭESJWFSBTTJTUBODFTZTUFNT
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
#.8/JHIU7JTJPOXJUIQFEFTUSJBOSFDPHOJUJPO
$SVJTF$POUSPMXJUICSBLJOHGVODUJPO
)JHICFBNBTTJTUBOU
)FBE6Q%JTQMBZ
-BOF$IBOHF8BSOJOH4ZTUFN
-BOF%FQBSUVSF8BSOJOH4ZTUFN
1BSL%JTUBODF$POUSPM 1%$
SFBSXJUIWJTVBMBOEBDPVTUJDGFFECBDL
1BSL%JTUBODF$POUSPM 1%$
GSPOUBOESFBSXJUIWJTVBMBOEBDPVTUJDGFFECBDL
3FBSWJFXDBNFSB BWBJMBCMFJODPOKVODUJPOXJUI1%$
GSPOUBOESFBS
4QFFE-JNJU*OGP
4VSSPVOE7JFX BWBJMBCMFJODPOKVODUJPOXJUISFBSWJFXDBNFSBBOE1%$
4UBOEBSEFRVJQNFOU 0QUJPOBMFRVJQNFOU /PUBWBJMBCMF
J J E E
-JHIUBOETJHIU
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
"EBQUJWF)FBEMJHIUTXJUIWBSJBCMFMJHIUEJTUSJCVUJPOBOEUVSOJOHMJHIUT
"NCJFOUMJHIUJODMWJDJOJUZMJHIUJOH
&YUFSJPSNJSSPST
BTQIFSJD
FMFDUSJDBMMZBEKVTUBCMF
XJUIBDUJWFIFBUJOH EFUFSNJOFECZPVUTJEFUFNQFSBUVSF
'PHMJHIUTJOFMMJQTPJEGSFFGPSNUFDIOPMPHZ
)FBEMJHIUXBTIJOHTZTUFN
*OUFSJPSBOEFYUFSJPSNJSSPST
XJUIBVUPNBUJDBOUJHMBSFGVODUJPO
JODMGPMEJOGVODUJPOGPSFYUFSJPSNJSSPST
-&%MJHIUSJOHT
-JHIUTQBDLBHFDPOUBJOTSFBEJOHMJHIUTBUSFBS
GPPUXFMMMJHIUTBTXFMMBTGSPOUBOESFBSBNCJFOUMJHIU
MVHHBHFDPNQBSUNFOUMJHIUJOH
GSPOUFYJUMJHIUT
3BJOTFOTPS
JODMESJWJOHMJHIUTBOEXJOETDSFFOXJQFSDPOUSPMXJUIGPHHJOHTFOTPS
4VOQSPUFDUJPOHMB[JOH
#.8*OEJWJEVBM
9FOPO)FBEMJHIUTGPSIJHIBOEMPXCFBN
JODMBVUPNBUJDIFBEMJHIUSBOHFDPOUSPM
J J E E
*OUFSJPS
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
"VYJMJBSZIFBUJOHXJUISFNPUFDPOUSPM
#.8*OEJWJEVBMSPPGMJOFS"OUISBDJUF
$FSBNJDBQQMJDBUJPOTGPSDPOUSPMT
0OCPBSEDPNQVUFS
JODM$IFDL$POUSPMBOEFYUFSOBMUFNQFSBUVSFJOUIF*OGP%JTQMBZ
1BOPSBNBHMBTTSPPG
4FQBSBUJOHQBOFM
SBUJP
4FSWJDFJOUFSWBMJOEJDBUPSJOUIF*OGP%JTQMBZ
4FBUTTFBUDPNGPSU
ѭ"DUJWFTFBUWFOUJMBUJPOJOGSPOU
ѭ"DUJWFTFBUWFOUJMBUJPOJOUIFSFBS
ѭ"DUJWFTFBUTGPSESJWFSBOEGSPOUQBTTFOHFS
FMFDUSJD
ѭ$PNGPSUTFBUTGPSESJWFSBOEGSPOUQBTTFOHFS
FMFDUSJD
ѭ$PNGPSUTFBUTJOUIFSFBS
FMFDUSJD
JODMDPOUSPMJOMVHHBHFDPNQBSUNFOU
ѭ-VNCBSTVQQPSUGPSESJWFSBOEGSPOUQBTTFOHFSTFBUT
FMFDUSJDBMMZBEKVTUBCMF
ѭ3FBSTFBUT
MFOHUIXJTFNBOVBMMZBEKVTUBCMF
ѭ3FBSCBDLSFTUT
GPMEBCMF
NBOVBMMZJODMJOBCMF
ѭ4FBUBEKVTUNFOU
FMFDUSJD
XJUINFNPSZGVODUJPOGPSESJWFSTFBU
JODMFMFDUSJDBMTUFFSJOHDPMVNOBEKVTUNFOU
ѭ4FBUIFBUJOHGPSESJWFSBOEGSPOUQBTTFOHFSTFBUT
ѭ4FBUIFBUJOHJOUIFSFBS
ѭ4QPSUTFBUTGPSESJWFSBOEGSPOUQBTTFOHFS
ѭ4UBOEBSETFBUTXJUIQBSUJBMMZFMFDUSJDTFBUBEKVTUNFOU
CBDLSFTUQPDLFU
4UFFSJOHXIFFMT
ѭ-FBUIFSTUFFSJOHXIFFMXJUINVMUJGVODUJPOCVUUPOTJODMSBEJPBOEUFMFQIPOFDPOUSPMBOENBOVBMTUFFSJOHDPMVNOBEKVTUNFOU
ѭ.MFBUIFSTUFFSJOHXIFFMXJUINVMUJGVODUJPOCVUUPOT
ѭ4QPSUTMFBUIFSTUFFSJOHXIFFMXJUINVMUJGVODUJPOCVUUPOT
ѭ4UFFSJOHXIFFMIFBUJOH
4LJBOETOPXCPBSECBH
4VOCMJOET
ѭ3FBSTJEFXJOEPXT
FMFDUSJD
4VOQSPUFDUJPOHMB[JOHBMMSPVOE
4UBOEBSE]0QUJPOBMFRVJQNFOU ]
J J E E
$PNGPSUBOEJOUFSJPSFRVJQNFOU
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
"MBSNTZTUFNXJUISFNPUFDPOUSPM
"SNSFTUJOUIFGSPOUXJUITUPSBHFDPNQBSUNFOU
MPDLBCMF
"VUPNBUJDBJSDPOEJUJPOJOHXJUI [POFDPOUSPM
"VUPNBUJDBJSDPOEJUJPOJOHXJUI [POFDPOUSPM
FYUFOEFE
"VUPNBUJDBJSDPOEJUJPOJOHXJUI [POFDPOUSPM
"VUPNBUJDPQFSBUJPOGPSUBJMHBUF
$PNGPSU"DDFTTTZTUFN
$VQIPMEFSTGSPOUSFBS
4PGU$MPTF"VUPNBUJDTZTUFNGPSUBJMHBUF
4PGU$MPTF"VUPNBUJDTZTUFNGPSEPPST
J J E E
&OUFSUBJONFOU
DPNNVOJDBUJPOBOEJOGPSNBUJPO
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
#.8$POOFDUFE%SJWFѭ5FMFNBUJDT4FSWJDFT
ѭ#.8"TTJTU
ѭ#.80OMJOF
$POUSPM%JTQMBZ
ѭ
ѭ POMZJODPOKVODUJPOXJUI/BWJHBUJPOTZTUFN1SPGFTTJPOBMPS57GVODUJPO
$POUSPMMFSPODFOUSFDPOTPMF
JODMEJSFDUNFOVDPOUSPMCVUUPOT
)J'JMPVETQFBLFSTZTUFN
)J'JTZTUFN1SPGFTTJPOBM
*OUFHSBUFEPXOFSѳTIBOECPPL
.PCJMFQIPOFQSFQBSBUJPOXJUI#MVFUPPUIJOUFSGBDF
/BWJHBUJPOTZTUFN#VTJOFTTXJUI $POUSPM%JTQMBZ
/BWJHBUJPOTZTUFN1SPGFTTJPOBMXJUI $POUSPM%JTQMBZ
IBSEEJTDTVQQPSUFETZTUFNJODM (#TUPSBHFGBDJMJUZFHGPSBVEJPGJMFT
3BEJPBVEJP
ѭ"69*/DPOOFDUJPOJOUIFDFOUSFDPOTPMF
ѭ%"#%.#UVOFSGPSBEEJUJPOBMSFDFQUJPOPGEJHJUBMBVEJPQSPHSBNNFT
ѭ%7%DIBOHFSGPSTJY$%T
ѭ&YUFOEFEDPOOFDUJPOPGNPCJMFQIPOFNVTJDQMBZFS
ѭ3BEJP#.81SPGFTTJPOBMXJUI$%ESJWF
ѭ64#BVEJPJOUFSGBDF
BMCVNDPWFSBSUDBOBMTPCFEJTQMBZFE
3FBSTFBUFOUFSUBJONFOUTZTUFN1SPGFTTJPOBM
JODMUXPJODMJOBCMFNPOJUPST
3FBSTFBUFOUFSUBJONFOUTZTUFN
JODMUXPJODMJOBCMFNPOJUPST
5FMFQIPOF
ѭ.PCJMFQIPOFQSFQBSBUJPO#VTJOFTTXJUI#MVFUPPUIJOUFSGBDF
57GVODUJPOGPSBOBMPHVFBOEEJHJUBMSFDFQUJPO %7#5
7PJDFDPOUSPMTZTUFN
y'PSJOGPSNBUJPOPOTVQQPSUFE#MVFUPPUIEFWJDFTTFFXXXCNXDPNCMVFUPPUI
.BZOPUCFBWBJMBCMFJOBMMDPVOUSJFT1MFBTFDPOTVMUZPVS#.8QBSUOFS
J J E E
8FJHIU
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
6OMBEFO&6 LH
6OMBEFO&6 Y%SJWF
LH
.BYQFSNJTTJCMF LH
.BYQFSNJTTJCMF Y%SJWF
LH
1FSNJUUFEMPBE LH
1FSNJUUFEMPBE Y%SJWF
LH
1FSNJUUFEBYMFMPBEGSPOUSFBS LH
1FSNJUUFEBYMFMPBEGSPOUSFBS Y%SJWF
LH
1FSNJUUFESPPGMPBE LH
1FSNJUUFEUSBJMFSMPBE
VOCSBLFE LH
1FSNJUUFEUSBJMFSMPBE
CSBLFE
NBY HSBEJFOU LH
1FSNJUUFEUSBJMFSMPBE
CSBLFE
NBY HSBEJFOU LH
1FSNJUUFEUPXCBSEPXOMPBE LH
J J E E
&OHJOF
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
$ZMJOEFSTWBMWFT
$BQBDJUZ DD
4USPLFCPSF NN
0VUQVUFOHJOFTQFFE L8SQN ѭ
IQSQN
ѭ
J J E E
5SBOTNJTTJPO
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
4UBOEBSEUSBOTNJTTJPOSBUJPT ******
*777*
7**7***3
J J E E
1FSGPSNBODF
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
5PQTQFFE LNI
5PQTQFFE Y%SJWF
LNI
J J E E
'VFMDPOTVNQUJPO
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
6SCBO M LN
&YUSBVSCBO M LN
$PNCJOFE M LN
6SCBOFYUSBVSCBO$PNCJOFE Y%SJWF
M LN
$0 FNJTTJPOT HLN
$0 FNJTTJPOT Y%SJWF
HLN
5BOLDBQBDJUZ
BQQSPY M
5FDIOJDBMEBUB ]
J J E E
8IFFMT
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
3:
5ZSFEJNFOTJPOT 3: 3: 3:
3:
8IFFMEJNFOTJPOT +Y +Y +Y +Y
.BUFSJBM MJHIUBMMPZ MJHIUBMMPZ MJHIUBMMPZ MJHIUBMMPZ
J J E E
&MFDUSJDBMTZTUFN
JY%SJWF JY%SJWF EY%SJWF EY%SJWF
#BUUFSZDBQBDJUZ "I
"MUFSOBUPSPVUQVU "
8
J
.BYJNVNIFBESPPN
J
"MMEJNFOTJPOTJOUIFUFDIOJDBMESBXJOHTBSFHJWFOJONJMMJNFUSFT
-VHHBHFDPNQBSUNFOUWPMVNFT
3FBSTFBUTBMMUIFXBZCBDLTFQBSBUJOHQBOFMMPDLFEJO MJUSFTSFBSTFBUTBMMUIFXBZGPSXBSETFQBSBUJOHQBOFMWFSUJDBM MJUSFTSFBSTFBUTBOETFQBSBUJOHQBOFMGPMEFEEPXO
MJUSFT
'JHVSFTBSFCBTFEPOB UBOLGJMMJOH
ESJWFSѳTXFJHIUPG LHBOE LHPGMVHHBHF6OMBEFOXFJHIUBQQMJFTUPWFIJDMFT $0 FNJTTJPOTBSFNFBTVSFEJOBEEJUJPOUPGVFMDPOTVNQUJPO$POTVNQUJPOGJHVSFTBQQMZUPDBSTXJUITUBOEBSEFRVJQNFOU
XJUITUBOEBSEFRVJQNFOU0QUJPOBMFYUSBTNBZJODSFBTFUIFTFGJHVSFT
0QUJPOBMFYUSBT FHXJEFSUZSFT
NBZBGGFDUDPOTVNQUJPOTJHOJGJDBOUMZ
#.8SFDPNNFOETUIFVTFPG30/ TVQFSVOMFBEFEQFUSPM6OMFBEFE30/ BOEIJHIFSXJUIBNBYJNVNFUIBOPM
&MFDUSPOJDBMMZMJNJUFE
DPOUFOUPG &
NBZBMTPCFVTFE0VUQVUBOEDPOTVNQUJPOGJHVSFTBQQMZUP30/ GVFM
"MMFOHJOFTDPOGPSNUPUIF&6 FNJTTJPOTTUBOEBSE'VFMDPOTVNQUJPOJTEFUFSNJOFEBDDPSEJOHUPUIF&$&DPNCJOFE
DZDMF &$
JOXIJDIBQQSPYPOFUIJSEPGUIFEJTUBODFDPWFSFEJTJOVSCBOUSBGGJDBOEUXPUIJSETJTFYUSBVSCBO
] #.84FSWJDF]#.8'JOBODJBM4FSWJDFT
+0:*45)&'&&-*/(0'#&*/(-00,&%"'5&3#:5)&#&45
#.84&37*$&'03:063#.8
1MFBTFHFUJODPOUBDUXJUIZPVSMPDBM#.8'JOBODJBM
.BZOPUCFBWBJMBCMFJOBMMDPVOUSJFT 4FSWJDFTTVCTJEJBSZUP OEPVUXIJDITQFDJ DPGGFSTBSF
1MFBTFDPOTVMUZPVS#.8QBSUOFS BQQMJDBCMFUPZPVSDPVOUSZ
+0:$0.&4*/."/:'03.4
.PSFBCPVU#.8
4IFFS
XXXCNXDPN %SJWJOH1MFBTVSF
4VTUBJOBCJMJUZBOESFDZDMJOHBUUIF#.8(SPVQ
5IF#.8(SPVQIBTCFFOSBOLFEBTUIFJOEVTUSZMFBEFSJOUIF%PX+POFT4VTUBJOBCJMJUZ*OEFYGPSUIFGJGUI
DPOTFDVUJWFUJNF
NBLJOHJUUIFNPTUTVTUBJOBCMFBVUPNPUJWFDPNQBOZXPSMEXJEF4VTUBJOBCJMJUZJTBOJOUFHSBM
QBSUPGPVSWBMVFDIBJO
FODPNQBTTJOHFWFSZTUBHFGSPNUIFEFWFMPQNFOUPGGVFMTBWJOHBOEBMUFSOBUJWFWFIJDMF
DPODFQUTUPFOWJSPONFOUBMMZGSJFOEMZQSPEVDUJPOQSPDFTTFTBOESFDZDMJOH0VSSFTFBSDIBOEEFWFMPQNFOU
QIJMPTPQIZ
#.8&GGJDJFOU%ZOBNJDT
EFMJWFSTUBOHJCMFCFOFGJUTUPDVTUPNFST
UIFDMJNBUFBOEUIFFOWJSPONFOU
7#1SJOUFEJO(FSNBOZ
5IJTJTSFGMFDUFEJOUIFSFEVDUJPOPG$0ҵFNJTTJPOTCZOFBSMZCFUXFFOBOEXJUIJOPVS&VSPQFBO
GMFFUPGOFXDBST1MVTXFѳSFBJNJOHUPSFEVDFUIFBNPVOUPGSFTPVSDFTTVDIBTXBUFSBOEFOFSHZDPOTVNFECZ
PVSWFIJDMFQSPEVDUJPOCZCFUXFFOBOE:PVS#.8JTBMTPUIFQSPEVDUPGBDPNQSFIFOTJWF
SFDZDMJOHDPODFQU"UUIFFOEPGJUTMPOHTFSWJDFMJGF
FWFSZTJOHMFWFIJDMFDBOCFFBTJMZBOEFDPOPNJDBMMZSFDZDMFE
1MFBTFDPOUBDUZPVS#.8QBSUOFSPOBMMNBUUFSTSFHBSEJOHUIFSFUVSOPGZPVSFOEPGMJGFWFIJDMF'PSGVSUIFS
JOGPSNBUJPOQMFBTFWJTJUPVSXFCTJUF
5IJTNPEFMTJMMVTUSBUFEJOUIJTCSPDIVSFTIPXUIFTQFDJGJDBUJPOTPGWFIJDMFTQSPEVDFECZ#.8"(GPSUIF(FSNBO
NBSLFU*OQBSU
UIFZJODMVEFPQUJPOBMFRVJQNFOUBOEBDDFTTPSJFTOPUGJUUFEBTTUBOEBSE"DDPSEJOHUPUIFTQFDJGJD
SFRVJSFNFOUTPGUIFNBSLFUTPGPUIFS&VSPQFBO6OJPONFNCFSTUBUFT
BMUFSBUJPOTJONPEFMT
TUBOEBSEBOEPQUJPOBM
FRVJQNFOU
BTEFTDSJCFEJOUIJTCSPDIVSF
NBZPDDVS'PSNPSFQSFDJTFJOGPSNBUJPOBCPVUDPVOUSZTQFDJGJDWFIJDMF
WFSTJPOT
QMFBTFDPOUBDUZPVSMPDBM#.8QBSUOFS4VCKFDUUPDIBOHFJOEFTJHOBOEFRVJQNFOU
#.8SFDPNNFOET