‫)‪Life Cycle Cost (LCC‬‬

‫ﺗﻌﯿﯿﻦ ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎی ﻃﻮل ﻋﻤﺮ‬

‫راﻫﮑﺎری ﺑﺮای ارزﯾﺎﺑﯽ و ﻣﻘﺎﯾﺴﻪ ﮔﺰﯾﻨﻪﻫﺎ‬

‫دوره آﻣﻮزش ﭘﯿﺸﺮﻓﺘﻪ ﻣﻬﻨﺪﺳﯽ ارزش‬

‫ﻣﺪرس‪ :‬ﻣﺤﺴﻦ ﻋﻤﺎدی ﺗﻔﺘﯽ‬
‫آذر ‪۱۳۹۸‬‬

‫ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎي ﻃﻮل ﻋﻤﺮ؟‬

‫ﺷﺮوع‬ ‫اﺗﻤﺎم‬
‫اﺟﺮا‬ ‫ﺳﺎﺧﺖ‬

‫اﺑﺘﺪای ﭘﺮوژه‬ ‫زﻣﺎن اﺟﺮا‬ ‫دوره ﺑﻬﺮهﺑﺮداری‬

‫ﻃﻮل ﻋﻤﺮ ﯾﮏ ﭘﺮوژه‬
‫ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎی‬ ‫ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎی‬ ‫ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎی‬
‫اوﻟﯿﻪ‬ ‫ﺳﺎﺧﺖ‬ ‫ﺑﻬﺮهﺑﺮداری‬
‫• ﻧﮕﻬﺪاری‬
‫• ﺑﺎزدﯾﺪ و ﺗﻌﻤﯿﺮات‬
‫• ﺟﺎﯾﮕﺰﯾﻨﯽ‬
‫•‬
‫•‬
‫•‬
‫•‬

‫•‬
‫•‬
‫•‬
‫•‬
‫ﻣﻄﺎﻟﻌﺎت اوﻟﯿﻪ‬
‫ﺗﻬﯿﻪی ﺟﻮازﻫﺎ و ﭘﺮواﻧﻪﻫﺎ‬

‫ﺧﺮﯾﺪ اﺑﺰار و ﺗﺠﻬﯿﺰ‬

‫ﺧﺮﯾﺪ زﻣﯿﻦ‬

‫ﺗﻬﯿﻪ ﻣﺼﺎﻟﺢ‬

‫ﺑﯿﻤﻪ‬
‫ﻃﺮاﺣﯽ‬

‫ﮐﺎرﮔﺮان‬

‫‪2‬‬

‫‪Only for Education | Mohsen Emadi | moh.emadi@gmail.com‬‬ ‫‪1‬‬

‫)‪Life Cycle Cost (LCC‬‬

‫دﯾﺎﮔﺮام ﺟﺮﯾﺎن ﻧﻘﺪي‬

‫اﯾﻦ دﯾﺎﮔﺮام ﻧﻤﺎﯾﺶدﻫﻨﺪهی وﺿﻌﯿﺖ زﻣﺎﻧﯽ وﻗﻮع ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎ )و ﺳﻮدﻫﺎ( اﺳﺖ‪،‬‬

‫ﺑﻪ ﻋﺒﺎرت دﯾﮕﺮ‪ ،‬در اﯾﻦ دﯾﺎﮔﺮام ﻧﺸﺎن داده ﻣﯽﺷﻮد ﻛﻪ ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎ )و ﺳﻮدﻫﺎ( در ﭼﻪ زﻣﺎﻧﯽ روی ﻣﯽدﻫﻨﺪ‪.‬‬

‫ﺳﻮد‬ ‫ﻫﺰﯾﻨﻪ‬

‫ﻓﺮض اﺳﺎﺳﯽ‬
‫ﻣﺠﻤﻮع ﺳﻮدﻫﺎ و ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎی ﻫﺮ ﺳﺎل در اﻧﺘﻬﺎی آن ﺳﺎل اﺗﻔﺎق ﻣﯽاﻓﺘﺪ‪،‬‬
‫ﺑﻪ ﺟﺰ ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎی اوﻟﯿﻪ ﻛﻪ در زﻣﺎن ﺻﻔﺮ اﺗﻔﺎق ﻣﯽاﻓﺘﺪ‪.‬‬

‫‪3‬‬

‫دﯾﺎﮔﺮام ﺟﺮﯾﺎن ﻧﻘﺪي‬

‫ﻣﺜﺎل‪ :‬ﭘﺮوژهای ﺳﺎﺧﺘﻤﺎﻧﯽ ﺑﺎ ﻃﻮل ﻋﻤﺮ ‪ ۱۰‬ﺳﺎل ﻣﻔﺮوض اﺳﺖ‪ .‬ﺑﺮای ﺗﻬﯿﻪی اﯾﻦ ﺑﻨﺎ‪،‬‬
‫ﻫﺰﯾﻨﻪی اوﻟﯿﻪای ﺑﺮاﺑﺮ ﺑﺎ ‪ ۱۰‬ﻣﯿﻠﯿﺎرد رﯾﺎل ﺑﺮای ﺗﻬﯿﻪ زﻣﯿﻦ و ﻣﺠﻮزﻫﺎی ﺳﺎﺧﺖ‬
‫ﻫﺰﯾﻨﻪ ﻣﯽﺷﻮد‪ .‬ﺑﺮای ﺳﺎﺧﺖ آن ﻧﯿﺰ در ﺳﺎل اول ﻫﺰﯾﻨﻪای ﺑﺮاﺑﺮ ‪ ۲‬ﻣﯿﻠﯿﺎرد رﯾﺎل و‬
‫رﯾﺎل ﺗﺤﻤﯿﻞ ﻣﯽﺷﻮد‪ .‬اﻧﺘﻈﺎر ﻣﯽرود‬ ‫در ﺳﺎل دوم‬
‫دوم ﻫﺰﯾﻨﻪای ﺑﺮاﺑﺮ ‪ ۳/۵‬ﻣﯿﻠﯿﺎرد رﯾﺎل‬
‫ﭘﺲ از اﺗﻤﺎم دورهی دو ﺳﺎﻟﻪی ﺳﺎﺧﺖ‪ ،‬اﯾﻦ ﭘﺮوژه ﺳﺎﻻﻧﻪ ﺳﻮدی ﺑﺮاﺑﺮ‬
‫‪ ۲/۵‬ﻣﯿﻠﯿﺎرد رﯾﺎل اﯾﺠﺎد ﻛﻨﺪ‪.‬‬

‫‪۲/ ۵‬‬

‫‪۰‬‬ ‫‪۱‬‬ ‫‪۲‬‬ ‫‪۳‬‬ ‫‪۴‬‬ ‫‪۵‬‬ ‫‪۶‬‬ ‫‪۷‬‬ ‫‪۸‬‬ ‫‪۹‬‬ ‫‪۱۰‬‬

‫‪۲‬‬
‫‪۳/۵‬‬

‫‪4‬‬ ‫‪۱۰‬‬

‫‪Only for Education | Mohsen Emadi | moh.emadi@gmail.com‬‬ ‫‪2‬‬

‫)‪Life Cycle Cost (LCC‬‬

‫ارزش زﻣﺎﻧﯽ ﭘﻮل‬

‫ﻣﯿﺰان اﻓﺰوده ﺷﺪه ﺑﺮ ﻣﺒﻠﻎ ﺳﺮﻣﺎﯾﻪﮔﺬاری اوﻟﯿﻪ در ﻣﺪت زﻣﺎن ﺧﺎص ﺑﻪ ﻋﻨﻮان ﺑﻬـﺮه‬
‫در آن ﻣﺪت ﻣﻄﺮح ﻣﯽﺷﻮد‪.‬‬

‫ﻣﻘﺪار اﻓﺰاﯾﺶ ﺳﺮﻣﺎﯾﻪ در ﻣﺪت ﯾﮑﺴﺎل‬

‫‪۱۰۰‬‬ ‫ﻧﺮخ ﺑﻬﺮه ﺳﺎﻟﯿﺎﻧﻪ )‪(٪‬‬
‫ﻣﻘﺪار ﺳﺮﻣﺎﯾﻪ اوﻟﯿﻪ‬

‫در ﻣﺤﺎﺳﺒﺎت اﻗﺘﺼﺎدی ﺟﻤﻊ ﮐﺮدن ﭘﻮل ﺑﺎ زﻣﺎنﻫﺎی وﻗﻮع ﻣﺨﺘﻠﻒ‪ ،‬ﻏﯿﺮﻣﻤﮑﻦ ﻣﯽﺑﺎﺷـﺪ‪،‬‬
‫ﭼﻮن ارزش آنﻫﺎ ﺑﺎ ﯾﮑﺪﯾﮕﺮ ﻣﺘﻔﺎوت اﺳﺖ‪.‬‬

‫‪5‬‬

‫ﻧﺮخ ﺗﻮرم‬
‫ﺗﻮرم دﻻﻟﺖ ﺑﺮ وﺿﻌﯿﺘﯽ دارد ﮐﻪ در آن ﺗﻘﺎﺿﺎی ﭘﻮﻟﯽ ﺑﺮای ﻣﺤﺼﻮل ﻧﺴﺒﺖ ﺑﻪ ﺗﻮﻟﯿﺪ رﺷﺪ ﻣﯽﮐﻨﺪ‪،‬‬
‫وﺿﻌﯿﺘﯽ ﮐﻪ‪ ،‬در ﻏﯿﺎب ﮐﻨﺘﺮﻟﯽ ﻣﻮﺛﺮ‪ ،‬ﺑﻪ ﺻﻮرت اﻓﺰاﯾﺶ ﻗﯿﻤﺖ ﯾﮏ واﺣﺪ از ﮐﺎﻻی ﺗﻮﻟﯿﺪ ﺷﺪه آﺷﮑﺎر‬
‫ﻣﯽﺷﻮد‪.‬‬

‫ﻧﺮخ ﺑﻬﺮه واﻗﻌﯽ‬

‫‪if - f‬‬ ‫ﺑﺎ ﮔﺬﺷﺖ زﻣﺎن‪ ،‬ارزش ﭘﻮل اﻓﺰاﯾﺶ‬
‫‪ir‬‬ ‫‪≈ if - f‬‬ ‫ﻣﯽﯾﺎﺑﺪ‪ ،‬اﻣﺎ در ﻣﻘﺎﺑﻞ آن ارزش ﮐﺎﻻﻫﺎ‬
‫‪1+ f‬‬ ‫ﻧﯿﺰ اﻓﺰاﯾﺶ ﭘﯿﺪا ﻣﯽﮐﻨﺪ‪.‬‬
‫در ﺗﺤﻠﯿﻞﻫﺎی اﻗﺘﺼﺎدی‪ ،‬ﺑﺮای از ﺑﯿﻦ‬
‫‪ : ir‬ﻧﺮخ ﺑﻬﺮه واﻗﻌﯽ )ﻓﺎﻗﺪ ﺗﻮرم(‬ ‫ﺑﺮدن اﺛﺮ ﺗﻮرم‪ ،‬ﻗﯿﻤﺖ ﮐﺎﻻﻫﺎ را ﺛﺎﺑﺖ‬
‫‪ : if‬ﻧﺮخ ﺑﻬﺮه ﺟﺎری در ﺑﺎزار )ﻫﻤﺮاه ﺑﺎ ﺗﻮرم(‬ ‫ﻓﺮض ﮐﺮده و ارزش زﻣﺎﻧﯽ ﭘﻮل را ﺑﺎ‬
‫‪ :‬ﻧﺮخ ﺗﻮرم‬ ‫‪f‬‬ ‫ﻧﺮخ ﺑﻬﺮه ﻣﺆﺛﺮ )واﻗﻌﯽ( ﻣﺤﺎﺳﺒﻪ‬
‫‪6‬‬ ‫ﻣﯽﮐﻨﻨﺪ‪.‬‬

‫‪Only for Education | Mohsen Emadi | moh.emadi@gmail.com‬‬ ‫‪3‬‬

‫)‪Life Cycle Cost (LCC‬‬

‫ﺿﺮاﯾﺐ ﺗﻨﺰﯾﻠﯽ‬
‫ﭼﻪ راﺑﻄﻪای ﺑﯿﻦ ارزش ﭘﻮل در زﻣﺎن ﮐﻨﻮﻧﯽ و آﯾﻨﺪه وﺟﻮد دارد؟‬

‫‪F‬‬ ‫‪P‬‬
‫‪P‬‬
‫‪A‬‬

‫‪n‬‬ ‫‪0‬‬ ‫‪1‬‬ ‫‪2‬‬ ‫‪3‬‬ ‫‪...‬‬ ‫‪n-1‬‬ ‫‪n‬‬

‫‪0‬‬ ‫‪1‬‬ ‫‪2‬‬ ‫‪3‬‬ ‫‪...‬‬ ‫‪n-1‬‬

‫‪n‬‬
‫‪n‬‬ ‫‪i 1  i ‬‬
‫‪F  P 1  i ‬‬ ‫‪A P‬‬ ‫‪n‬‬
‫‪1  i ‬‬ ‫‪1‬‬

‫‪n‬‬

‫‪P‬‬
‫‪F‬‬
‫‪PA‬‬
‫‪1  i   1‬‬
‫‪n‬‬ ‫‪n‬‬
‫‪1  i ‬‬ ‫‪i 1  i ‬‬
‫‪7‬‬

‫روشﻫﺎي ارزﯾﺎﺑﯽ اﻗﺘﺼﺎدي ﮔﺰﯾﻨﻪﻫﺎي ﻣﺨﺘﻠﻒ‬

‫‪Present Worth (PW) Method‬‬ ‫روش ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ‬

‫)‪Equivalent Uniform Annual (EUA‬‬ ‫روش ﻣﻌﺎدل ﯾﮑﻨﻮاﺧﺖ ﺳﺎﻟﯿﺎﻧﻪ‬
‫‪Benefit over Cost Ratio (B/C) Method‬‬ ‫روش ﺳﻮد ﺑﻪ ﻫﺰﯾﻨﻪ‬
‫‪Internal Rate of Return (IRR) Method‬‬ ‫روش ﻧﺮخ ﺑﺎزﮔﺸﺖ داﺧﻠﯽ‬

‫در ﻣﻬﻨﺪﺳﯽ ارزش ﻣﻌﻤﻮ ًﻻ از روش ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ ﺑﺮای ﻣﻘﺎﯾﺴﻪی ﮔﺰﯾﻨﻪﻫﺎی ﻣﺨﺘﻠﻒ‬
‫ﺑﺎ ﯾﮑﺪﯾﮕﺮ و ﺑﺎ ﻃﺮح ﻣﺒﻨﺎ اﺳﺘﻔﺎده ﻣﯽﺷﻮد‪.‬‬

‫‪8‬‬

‫‪Only for Education | Mohsen Emadi | moh.emadi@gmail.com‬‬ ‫‪4‬‬

‫)‪Life Cycle Cost (LCC‬‬

‫روش ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ‬

‫در اﯾﻦ روش ﺗﻤﺎم ﺟﺮﯾﺎن ﻣﺎﻟﯽ ﻫﺮ ﮔﺰﯾﻨﻪ ﺑﻪ ﮐﻤﮏ ﺿﺮاﯾﺐ ﺗﻨﺰﯾﻠـﯽ ﺑـﻪ زﻣـﺎن ﺻـﻔﺮ ﻣﻨﺘﻘـﻞ ﺷـﺪه و‬
‫ﺳﭙﺲ ﺑﺎ ﺗﻌﯿﯿﻦ ﻣﺠﻤﻮع ﺟﺒﺮی آن ﺟﺮﯾﺎن‪ ،‬ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ ﺧﺎﻟﺺ ﻫﺮ ﮔﺰﯾﻨﻪ‪ ،‬ﺗﻌﯿﯿﻦ ﻣﯽﺷﻮد‪.‬‬

‫‪NPW = NPB – NPC‬‬

‫‪ : NPW‬ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ ﺧﺎﻟﺺ‬

‫‪ : NPB‬ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ ﻣﻨﺎﻓﻊ‬
‫‪ : NPC‬ارزش ﮐﻨﻮﻧﯽ ﻫﺰﯾﻨﻪﻫﺎ‬

‫‪9‬‬

‫‪Only for Education | Mohsen Emadi | moh.emadi@gmail.com‬‬ ‫‪5‬‬