‫المحاضرة الرابعة ‪:‬‬

‫القوائم المالية االساسية(قائمة التدفقات النقدية)‬

‫أهداف المحاضرة‪:‬‬
‫في هذه المحاضرة يتم القاء الضوء عمى قائمة التدفقات النقدية وهي احد القوائم‬
‫المالية االساسية التي ويوفرها نظام المعمومات المحاسبي‪ ,‬فضال عن ذلك تعرض هذه‬
‫المحاضرة الخصائص النوعية لممعمومات المحاسبية‪ ,‬والتي تستخدم كمعيار لمحكم عمى‬
‫جودة المعمومات المحاسبية‪ ,‬وينبغي بعد االنتهاء من هذه المحاضرة أن يكون الطالب قد‬
‫تفهم االتي‪:‬‬
‫‪ -‬المقصود بقائمة التدفقات النقدية‪.‬‬
‫‪ -‬تبويب قائمة التدفقات النقدية‪.‬‬
‫‪ -‬المقصود بالتدفقات النقدية من انشطة التشغيل‪.‬‬
‫‪ -‬المقصود بالتدفقات النقدية من انشطة االستثمار‪.‬‬
‫‪ -‬المقصود بالتدفقات النقدية من انشطة التمويل‪.‬‬
‫‪ -‬الصفات النوعية لممعمومات المحاسبية‪.‬‬

‫قائمة التدفقات النقدية‪:‬‬

‫وىي قائمة تضم المقبوضات والمدفوعات النقدية الخاصة بالمنشأة خالل فترة معينة‪ ,‬ىذه‬
‫المقبوضات والمدفوعات النقدية تأتي من مزاولة المنشأة لنشاطيا في صورة عمميات بيع وشراء‬
‫لمبضاعة‪ ,‬وشراء وبيع اصول ثابتة‪ ,‬واقتراض وسداد ديون وغيرىا‪ ,‬ومن ثم فإن ىذه القائمة‬
‫توضح كيفية إدارة المنشأة لمنقدية التي امكنيا الحصول عمييا خالل الفترة المالية‪ ,‬ويتطمب اعداد‬
‫ىذه الق ائمة وجود ميزانيتين عموميتين أحدىما لمسنة المطموب اعداد قائمة التدفقات النقدية عنيا‬
‫والثانية لمسنة السابقة ليا مباشرة‪ ,‬كذلك قائمة دخل الفترة المطموب اعداد قائمة التدفقات النقدية‬
‫عنيا‪ ,‬باإلضافة لذلك ينبغي توافر بعض المعمومات االضافية االخرى التي حدثت خالل الفترة‬
‫المالية‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫من ناحية اخرى تفسر ىذه القائمة عمى نحو تفصيمي التغير الذي ط أر عمى رصيد النقدية‬
‫خالل فترتين ماليتين متتاليتين‪ ,‬حيث يفسر التغير في رصيد النقدية تحت ثالثة أقسام االساسية‬
‫ىي‪:‬‬

‫التدفقات النقدية من انشطة التشغيل‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫التدفقات النقدية من انشطة االستثمار‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫التدفقات النقدية من انشطة التمويل‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫وفيما يمي نعرض بشكل اكثر تفصيال لمتضمنات كل قسم من االقسام الثالثة لقائمة التدفقات‬
‫النقدية‪:‬‬

‫القسم االول ‪ :‬التدفقات النقدية من أنشطة التشغيل‪:‬‬

‫وىي التدفقات النقدية الناجمة عن نشاط الشركة االساسي أو التشغيمي‪ ,‬وبالتالي فيي تشمل‬
‫المتحصالت النقدية من الحسابات المدينة كالعمالء واوراق القبض والمدفوعات النقدية لمحسابات‬
‫الدائنة كالدائنين واوراق الدفع والتي تمت خالل الفترة المالية‪ ,‬وذلك بغض النظر عن كون ىذه‬
‫المقبوضات والمدفوعات النقدية تخص الفترة الحالية أم ال‪ .‬إن ما يعنينا بشان ىذه التدفقات أنيا‬
‫حصمت أو دفعت نقدا خالل الفترة الحالية أي أننا نتبع االساس النقدي وليس أساس االستحقاق‬
‫في تحديد التدفقات النقدية التي تخص الفترة‪.‬‬

‫ىذا وينبغي التنويو الى أنو يمكن تحديد التدفقات النقدية من انشطة التشغيل بطريقتين ىما‪:‬‬

‫‪ -‬الطريقة المباشرة‪.‬‬
‫‪ -‬الطريقة غير المباشرة‪.‬‬

‫وفيما يمي توضيح مختصر لمتضمنات كل من ىاتين الطريقتين‪:‬‬

‫‪2‬‬
 ‫‪- 1‬الطريقة المباشرة‪:‬‬
‫وفييا يتم تحديد التدفقات النقدية من انشطة التشغيل من خالل حصر المتحصالت النقدية من‬
‫االنشطة التشغيمية خالل الفترة ومقابمتيا بالمدفوعات النقدية لألنشطة التشغيمية خالل نفس‬
‫الفترة‪ ,‬وتسمى ىذه الطريقة بطريقة قائمة الدخل حيث يتم تعديل كافة البنود التشغيمية (‬
‫المبيعات‪ ,‬تكمفة المبيعات‪ ,‬المصاريف التشغيمية) من اساس االستحقاق الى االساس النقدي‪,‬‬
‫ونوضح فيما يمي العالقات الرياضية المستخدمة في تحويل البنود التشغيمية من اساس‬
‫االستحقاق الى االساس النقدي‪:‬‬

‫‪ ‬المتحصالت النقدية من العمالء = صافي المبيعات ‪ +‬النقص في الزمم المدينة‬

‫المتحصالت النقدية من العمالء = صافي المبيعات– الزيادة في الزمم المدينة‪.‬‬ ‫أو‬

‫‪ ‬المدفوعات النقدية لمموردين =‬

‫تكمفة المبيعات ‪ +‬الزيادة في المخزون ‪ +‬النقص في الدائنين‬

‫المدفوعات النقدية لمموردين =‬ ‫أو‬

‫تكمفة المبيعات ‪ -‬النقص في المخزون‪ -‬الزيادة في الدائنين‬

‫‪ ‬النقدية المدفوعة لمصروفات التشغيل = مصروفات التشغيل ‪ +‬الزيادة في المصروفات‬

‫المقدمة ‪ +‬النقص في المصروفات المستحقة – مصروفات االىالك واالطفاء‬

‫النقدية المدفوعة لمصروفات التشغيل = مصروفات التشغيل ‪ -‬النقص في المصروفات‬ ‫أو‬

‫المقدمة ‪ -‬الزيادة في المصروفات المستحقة – مصروفات االىالك واالطفاء‪.‬‬

‫وبعد تعديل ىذه البنود يتم المقارنة بين التدفقات النقدية الداخمة والتدفقات النقدية الخارجة‪,‬‬
‫حيث تضم التدفقات النقدية الداخمة باإلضافة الى المتحصالت من العمالء االيرادات النقدية‬

‫‪3‬‬
‫االخرى كالفوائد الدائنة وارباح االسيم‪ ,‬بينما تضم التدفقات النقدية الخارجة باإلضافة لممدفوعات‬
‫لمموردين ولمصروفات التشغيل المصاريف النقدية االخرى كالفوائد والضرائب‪.‬‬

‫‪- 2‬الطريقة غير المباشرة‪:‬‬

‫وىي الطريقة الثانية المستخدمة في تحديد صافي التدفقات النقدية من انشطة التشغيل‪ ,‬وتسمي‬
‫ايضا طريقة التسوية‪ ,‬حيث وفقا ليا يتم اجراء تعديالت وتسويات عمى رقم الربح المحاسبي الى‬
‫ان نصل الى صافي التدفقات النقدية من انشطة التشغيل‪ ,‬في ىذه الطريقة يتم البدء برقم الربح‬
‫المحاسبي المستخرج من قائمة الدخل(المحدد بإتباع اساس االستحقاق في قياس االيرادات‬
‫والمصروفات) حيث يتم تعديمو بإضافة البنود التي تخفض رقم الربح المحاسبي خالل الفترة ولم‬
‫يترتب عمييا تدفق نقدي خارج( كمصروفات االىالك‪ ,‬الزيادة في المصروفات المستحقة‪ ,‬النقص‬
‫في المخزون‪ ,‬النقص في الذمم المدينة‪ ,‬الزيادة في الذمم الدائنة‪ ,‬النقص في المدفوعات المقدمة‪,‬‬
‫الخ)‪ ,‬كذلك يتم تعديمو بخصم البنود التي تزيد من رقم الربح المحاسبي خالل الفترة دون ان‬
‫يترتب عمييا تدفق نقدي داخل( الزيادة في الذمم المدينة‪ ,‬النقص في الذمم الدائنة‪ ,‬الزيادة في‬
‫المخزون‪ ,‬الزيادة في المصروفات المقدمة‪ ,‬النقص في المصروفات المستحقة‪ ,‬الخ)‪.‬‬

‫القسم الثاني‪ :‬التدفقات النقدية من انشطة االستثمار‪:‬‬

‫وتشمل المقبوضات والمدفوعات النقدية التي تمت خالل الفترة المالية وتتعمق باالستثمار وفيما‬
‫يمي نعرض ألىم البنود التي يشمميا ىذا القسم‪:‬‬

‫‪ -‬المدفوعات النقدية الناجمة عن شراء االصول الثابتة‪.‬‬

‫‪ -‬المدفوعات النقدية عمى شكل سمف واستثمارات‪.‬‬

‫‪ -‬المقبوضات النقدية الناشئة عن بيع االصول الثابتة‪.‬‬

‫‪ -‬المقبوضات النقدية الناشئة عن بيع االستثمارات وتحصيل السمف‪.‬‬

‫‪4‬‬
 ‫القسم الثالث‪ :‬التدفقات النقدية من أنشطة التمويل‪:‬‬

‫وتشمل المقبوضات والمدفوعات النقدية التي تمت خالل الفترة المالية وتتعمق بالتمويل مثل تمك‬
‫التدفقات النقدية الناجمة عن االقتراض الجديد أو سداد القروض أو توزيع ارباح أو اصدار اسيم‪,‬‬
‫الخ‪ .‬وفيما يمي ألىم البنود التي يشمميا ىذا القسم‪:‬‬

‫‪-‬المقبوضات النقدية من اصدار اسيم جديدة أو سندات جديدة‪.‬‬

‫‪-‬المقبوضات النقدية الناشئة عن الحصول عمى قروض مالية قصيرة أو طويمة االجل‪.‬‬

‫‪-‬المدفوعات النقدية لسداد القروض أو السندات‪.‬‬

‫‪-‬التوزيعات النقدية ألرباح االسيم عمى المساىمين‪.‬‬

‫ونعرض في ما يمي لشكمين توضيحين يبينان قائمة التدفقات النقدية بأحد الشركات وقد تم‬
‫اعدادىا بالطريقة المباشرة وايضا باستخدام الطريقة غير المباشرة‪.‬‬

‫( أ ) قائمة التدفق النقدي وفقا لمطريقة المباشرة‪:‬‬

‫شركة اليدى والنور‬

‫قائمة التدفقات النقدية عن السنة المالية المنتيية في ‪2009/12/31‬‬
‫كمي‬ ‫جزئي‬
‫البيان‬
‫بآالف الرياالت‬ ‫بآالف الرياالت‬
‫التدفقات النقدية الداخمة من انشطة التشغيل‪:‬‬
‫‪1470‬‬ ‫النقدية المقبوضة من العمالء‬
‫التدفقات النقدية الخارجة من انشطة التشغيل‪:‬‬
‫‪650‬‬ ‫النقدية المدفوعة لمموردين‬
‫‪170‬‬ ‫النقدية المدفوعة لمصاريف التشغيل‬
‫‪30‬‬ ‫الفوائد والضرائب النقدية‬

‫‪5‬‬
 ‫كمي‬ ‫جزئي‬
‫البيان‬
‫بآالف الرياالت‬ ‫بآالف الرياالت‬
‫(‪)850‬‬ ‫ــــــــــــــــــــــ‬
‫ـــــــــــــــــــــــ‬
‫‪026‬‬ ‫(‪ )1‬مجموع التدفقات النقدية من أنشطة التشغيل‬

‫التدفقات النقدية من أنشطة االستثمار‪:‬‬

‫(‪)70‬‬ ‫شراء معدات‬

‫‪100‬‬ ‫بيع اراضي‬

‫‪36‬‬ ‫ـــــــــــــــــ‬
‫(‪ )2‬مجموع التدفقات النقدية من انشطة االستثمار‬

‫التدفقات النقدية من انشطة التمويل‪:‬‬

‫‪150‬‬ ‫الزيادة في القروض طويمة االجل‬

‫(‪)60‬‬ ‫اقساط قروض‬

‫(‪)40‬‬ ‫توزيعات أرباح‬

‫‪06‬‬ ‫ـــــــــــــــــــ‬ ‫(‪ )3‬مجموع التدفقات النقدية من انشطة التمويل‬

‫‪700‬‬ ‫صافي الزيادة في النقدية خالل الفترة (‪)3+2+1‬‬

‫‪200‬‬ ‫رصيد النقدية أول المدة( رصيد السنة السابقة)‬

‫‪900‬‬ ‫رصيد النقدية نياية المدة( رصيد السنة الحالية)‬

‫(ب) قائمة التدفق النقدي وفقا لمطريقة غير المباشرة‪:‬‬

‫‪6‬‬
 ‫شركة اليدى والنور‬
‫قائمة التدفقات النقدية عن السنة المالية المنتيية في ‪2009/12/31‬‬
‫كمي‬ ‫جزئي‬
‫البيان‬
‫بآالف الرياالت‬ ‫بآالف الرياالت‬
‫التدفقات النقدية من انشطة التشغيل‪:‬‬
‫‪500‬‬ ‫صافي الربح المحاسبي‬
‫‪200‬‬ ‫االستيالك‬
‫(‪)100‬‬ ‫الزيادة في المخزون‬
‫‪70‬‬ ‫النقص في الذمم المدينة‬
‫(‪)50‬‬ ‫النقص في الذمم الدائنة‬
‫‪026‬‬ ‫ــــــــــــــــــــــ‬ ‫(‪ )1‬مجموع التدفقات النقدية من أنشطة التشغيل‬

‫التدفقات النقدية من أنشطة االستثمار‪:‬‬

‫شراء معدات‬
‫(‪)70‬‬
‫بيع اراضي‬
‫‪100‬‬
‫‪36‬‬ ‫ـــــــــــــــــ‬ ‫(‪ )2‬مجموع التدفقات النقدية من انشطة االستثمار‬

‫التدفقات النقدية من انشطة التمويل‪:‬‬

‫‪150‬‬ ‫الزيادة في القروض طويمة االجل‬
‫(‪)60‬‬ ‫اقساط قروض‬
‫(‪)40‬‬ ‫توزيعات أرباح‬
‫‪06‬‬ ‫ـــــــــــــــــــ‬ ‫(‪ )3‬مجموع التدفقات النقدية من انشطة التمويل‬
‫‪700‬‬ ‫صافي الزيادة في النقدية خالل الفترة (‪)3+2+1‬‬
‫‪200‬‬ ‫رصيد النقدية أول المدة( رصيد السنة السابقة)‬
‫‪900‬‬ ‫رصيد النقدية نياية المدة( رصيد السنة الحالية)‬

‫‪7‬‬
 ‫الصفات الرئيسة لممعمومات المحاسبية‪:‬‬

‫قبل أن ننيي ىذا الفصل يتعين االشارة الى معايير الحكم عمى جودة التقارير والقوائم المالية التي‬
‫يوفرىا نظام المعمومات المحاسبي‪ ,‬بعبارة اخرى يتعين االشارة الى الصفات الرئيسية الواجب‬
‫توافرىا في المعمومات المحاسبية والتي في حال توافرىا تكون المعمومات المحاسبية اكثر فائدة‬
‫لمتخذ القرار‪ ,‬وبالتالي يعتمد عمييا في إجراء التحميالت المختمفة وفي اتخاذ الق اررات‪ .‬إن ىذه‬
‫الصفات تمثل خصائص نوعية لممعمومات المحاسبية‪ ,‬أي الخصائص التي تتعمق بجودة‬
‫المعمومات المحاسبية التي تتضمنيا القوائم المالية‪.‬‬

‫ىذا والخصائص النوعية لممعمومات المحاسبية يمكن ترتيبيا في شكل ىرمي حيث تتربع‬
‫عمى قمة اليرم خاصية فائدة المعمومات في اتخاذ الق اررات ىذه الخاصية الرئيسية تمثل المعيار‬
‫العام لمحكم عمى جودة المعمومات المحاسبية‪ ,‬بعد ذلك يتم تحميل ىذه الخاصية في وسط اليرم‬
‫إلى أربع خصائص أساسية أخرى ىي المالءمة ‪ Relevance‬والقابمية لمفيم‬
‫‪ Understandability‬وقابمية المعمومات لممقارنة ‪( Comparability‬بما تشممو ذلك من‬
‫ثبات عمى استخدام الطريقة المحاسبية ‪ )Consistency‬وامكانية االعتماد أو الموثوقية‬
‫‪.Reliability‬‬

‫في قاع اليرم تحمل خاصية المالئمة إلى ثالث خصائص فرعية ىي إنتاج المعمومات في‬
‫التوقيت المناسب ‪ Timeliness‬وتوافر القدرة التنبؤية في المعمومات المحاسبية ‪Predictive‬‬
‫‪ Value‬والقدرة عمى التقييم االرتدادي ‪ Feedback Value‬أو تقييم صحة التوقعات فيما يتعمق‬
‫بالق اررات السابقة‪ ,‬وكذلك تحمل خاصية إمكانية االعتماد إلى ثالث خصائص فرعية ىي القابمية‬
‫لمتحقق ‪ Verifiability‬والحياد أو عدم التحيز ‪ Neutrality‬وصدق التمثيل أو صدق التعبير‬
‫عن الظواىر واالحداث ‪ ,Representational Faithfulness‬مع وجود قيدين عمى عممية‬
‫التقييم االول ىو قيد التكمفة والعائد بما يضمن أن يكون انتاج المعمومات المحاسبية مبرر‬

‫‪8‬‬
‫اقتصاديا‪ ,‬والقيد الثاني ىو األىمية النسبية لممعمومة المحاسبية المنتجة ‪ Materiality‬وذلك عمى‬
‫النحو الذي يوضحو الشكل التوضيحي التالي‪:1‬‬

‫شكل رقم (‪)1‬‬

‫هرمية الخصائص النوعية للمعلومات المحاسبية‬

‫فائدة المعلومات‬
‫فً اتخاذ القرارات‬

‫الموثوقٌة‬
‫القابلٌة للمقارنة‬ ‫القابلٌة للفهم‬ ‫المالءمة‬
‫( االعتمادٌة)‬

‫القدرة على التقٌٌم‬

‫صدق التمثٌل‬ ‫الحٌاد‬ ‫القابلٌة للتحقق‬ ‫القدرة التنبؤٌة‬ ‫التزامن‬
‫االرتدادي‬

‫ىذا وينبغي االشارة الى أن مستوى جودة المعمومات ال يعتمد فقط عمى الخصائص الذاتية‬
‫ليذه المعمومات كالمالءمة والموثوقية‪ ,‬وانما يعتمد أيضا عمى عوامل عديدة أخرى يتعمق بعضيا‬
‫بمجال استخدام المعمومات مثل طبيعة الموقف القراري الذي يواجيو متخذ القرار‪ ,‬طبيعة النموذج‬
‫القراري المستخدم‪ ,‬طبيعة ومصادر المعمومات التي يحتاجيا المستخدم لصنع القرار‪ ,‬مقدار‬
‫ونوعية المعمومات السابقة المتوفرة من مختمف المصادر‪ ,‬ويتعمق بعضيا اآلخر بالصفات أو‬
‫اإلمكانيات الذاتية لمتخذ القرار مثل مقدرة متخذ القرار عمى تحميل وتشغيل المعمومات(سواء‬
‫بمفرده أو باالستعانة بمساعدات قرار‪ ,)Decision Aides‬مستوى الفيم واإلدراك المتوفر لدى‬
‫متخذ القرار‪ ,‬وىكذا‪.‬‬

‫اسئمة المحاضرة الرابعة‪:‬‬

‫السؤال االول‪ :‬بين اي من العبارات التالية صحيح أي منيا خطأ مع التعميل في الحالتين‪:‬‬

‫تم إغفال قٌدي التكلفة والعائد واألهمٌة النسبٌة عن عمد من الشكل التوضٌحً رقم ( ) وذلك بغرض تركٌز‬
‫الضوء على الطبٌعة الهرمٌة للخصائص النوعٌة للمعلومات المحاسبٌة‪.‬‬
‫‪9‬‬
 ‫‪ -‬ترتكز قائمة التدفقات النقدية عمى اساس االستحقاق في قياس االيرادات والمصروفات‪.‬‬

‫‪ -‬تتضمن قائمة التدفقات النقدية كافة المقبوضات والمدفوعات النقدية خالل الفترة المالية‪.‬‬

‫‪ -‬تفسر قائمة التدفقات النقدية الفروق بين ارصدة النقدية خالل فترتين متتاليتين‪.‬‬

‫‪ -‬ىناك طري قة واحدة لقياس التدفقات النقدية من االنشطة التشغيمية بينما تتعدد طرق قياس‬
‫التدفقات من االنشطة االستثمارية والتمويمية‪.‬‬

‫‪ -‬المتحصالت النقدية من العمالء تعد من التدفقات النقدية التمويمية‪.‬‬

‫السؤال الثاني‪ :‬وضح المقصود بالخصائص النوعية لممعمومات المحاسبية؟‬

‫السؤال الثالث‪ :‬وضح بالرسوم واالشكال التوضيحية ىرمية الخصائص النوعية لممعمومات‬
‫المحاسبية‪.‬‬

‫السؤال الرابع‪ :‬أختر االجابة الصحيحة من بين االجابات المتاحة التالية‪:‬‬

‫‪ ‬المتحصالت النقدية من العمالء أحد بنود ‪:‬‬

‫‪ - 1‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التشغيمية‪.‬‬
‫‪ - 2‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة االستثمارية‪.‬‬
‫‪ - 3‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التمويمية‪.‬‬

‫‪ ‬الفوائد النقدية المدفوعة أحد بنود ‪:‬‬

‫‪- 1‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التشغيمية‪.‬‬

‫‪ - 2‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة االستثمارية‪.‬‬
‫‪ - 3‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التمويمية‪.‬‬

‫‪11‬‬
 ‫‪ ‬الضرائب النقدية المدفوعة أحد بنود ‪:‬‬

‫‪- 1‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التشغيمية‪.‬‬

‫‪- 2‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة االستثمارية‪.‬‬
‫‪- 3‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التمويمية‪.‬‬

‫‪ ‬بيع االصول الثابتة أحد بنود ‪:‬‬

‫‪- 1‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التشغيمية‪.‬‬
‫‪- 2‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة االستثمارية‪.‬‬
‫‪- 3‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التمويمية‪.‬‬

‫توزيعات االرباح أحد بنود ‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫‪- 1‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التشغيمية‪.‬‬
‫‪- 2‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة االستثمارية‪.‬‬
‫‪- 3‬صافي التدفقات النقدية من االنشطة التمويمية‪.‬‬

‫‪ ‬معيار الحكم االساسي عمى جودة المعمومات المحاسبية ىو‪:‬‬

‫‪- 1‬المالئمة من حيث التوقيت‪.‬‬
‫‪ - 2‬فائدة المعمومات في اتخاذ الق اررات‪.‬‬
‫‪ - 3‬الموثوقية أو امكانية االعتماد‪.‬‬

‫المالئمة تتطمب في جانب منيا‪:‬‬ ‫‪‬‬

‫‪- 1‬انتاج المعمومات في الوقت المناسب‪.‬‬
‫‪- 2‬انتاج معمومات موثوق فييا‪.‬‬
‫‪- 3‬حيادية المعمومات‪.‬‬

‫‪11‬‬