PRESUPUESTO A LARGO PLAZO

EMPRESA SERVIMAX LTDA 2020 -

 INVERSION

INVERSIONES ANUALES
AÑO 0 AÑO 1
Maquinaria-equipos 20,000,000.00 20,000,000.00
Muebles 80,000,000.00 80,000,000.00
Equipos informáticos 50,000,000.00 50,000,000.00
Software 10,000,000.00 10,000,000.00
Existencias iniciales 182,880,000.00 182,880,000.00
Otros 0.00
TOTAL 342,880,000.00 342,880,000.00

INMOVILIZADO ACUMULADO
AÑO 0 AÑO 1
Maquinaria 20,000,000.00 40,000,000.00
Mobiliario 80,000,000.00 160,000,000.00
Equipos informáticos 50,000,000.00 100,000,000.00
Software 10,000,000.00 20,000,000.00
Existencias Iniciales 182,880,000.00 182,880,000.00
Otros 0.00 0.00
TOTAL 342,880,000.00 502,880,000.00

AMORTIZACIÓN ANUAL
AÑO 0 AÑO 1
Maquinaria 0.00 4,000,000.00
Mobiliario 0.00 32,000,000.00
Equipos informáticos 0.00 33,333,333.33
Software 0.00 4,000,000.00
Existencias Iniciales 0.00 36,576,000.00
Otros 0.00 0.00
TOTAL 0.00 109,909,333.33

DEPRECIACIÓN ACUMULADA
AÑO O AÑO 1
Maquinaria 0.00 4,000,000.00
Mobiliario 0.00 32,000,000.00
Equipos informáticos 0.00 33,333,333.33
Software 0.00 4,000,000.00
Existencias Iniciales 0.00 36,576,000.00
Otros 0.00 0.00
TOTAL 0.00 109,909,333.33
INVERSIONES

AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5 Vida útil

20,000,000.00 20,000,000.00 20,000,000.00 20,000,000.00 10
80,000,000.00 80,000,000.00 80,000,000.00 90,000,000.00 5
50,000,000.00 50,000,000.00 50,000,000.00 70,000,000.00 3
10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 12,000,000.00 5
190,000,000.00 190,000,000.00 190,000,000.00 200,000,000.00 10
3,000,000.00 0
350,000,000.00 350,000,000.00 350,000,000.00 395,000,000.00

AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

60,000,000.00 80,000,000.00 100,000,000.00 120,000,000.00
240,000,000.00 320,000,000.00 400,000,000.00 490,000,000.00
150,000,000.00 200,000,000.00 250,000,000.00 320,000,000.00
30,000,000.00 40,000,000.00 50,000,000.00 62,000,000.00
182,880,000.00 182,880,000.00 182,880,000.00 182,880,000.00
0.00 0.00 0.00 3,000,000.00
662,880,000.00 822,880,000.00 982,880,000.00 1,177,880,000.00

AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

6,000,000.00 8,000,000.00 10,000,000.00 12,000,000.00
48,000,000.00 64,000,000.00 80,000,000.00 98,000,000.00
50,000,000.00 66,666,666.67 83,333,333.33 106,666,666.67
6,000,000.00 8,000,000.00 10,000,000.00 12,400,000.00
36,576,000.00 36,576,000.00 36,576,000.00 36,576,000.00
0.00 0.00 0.00 0.00
146,576,000.00 183,242,666.67 219,909,333.33 265,642,666.67

AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

10,000,000.00 18,000,000.00 28,000,000.00 40,000,000.00
 80,000,000.00 144,000,000.00 224,000,000.00 322,000,000.00
83,333,333.33 150,000,000.00 233,333,333.33 340,000,000.00
10,000,000.00 18,000,000.00 28,000,000.00 40,400,000.00
73,152,000.00 109,728,000.00 146,304,000.00 182,880,000.00
0.00 0.00 0.00 0.00
256,485,333.33 439,728,000.00 659,637,333.33 925,280,000.00
Amortización (%)
10%
20%
33%
20%
10%
0%
 FINANCIACION
FINANCIACIÓN PROPIA:
Capital Social
AÑO O AÑO 1 AÑO 2
Aportaciones al Capital 342,880,000.00 0.00 0.00

FINANCIACIÓN AJENA:

Préstamos
AÑO O AÑO 1 AÑO 2
Nuevos préstamos constituidos 0.00 0.00 0.00

Condiciones Préstamos:
Tipo de interés 0%
Años 0

Capital vivo
AÑO O AÑO 1 AÑO 2
Préstamos año0 0.00 0.00 0.00
Préstamos año1 0.00 0.00
Préstamos año2 0.00
Préstamos año3
Préstamos año4
Préstamos año5
TOTAL Préstamos 0.00 0.00 0.00

Gastos financieros
AÑO O AÑO 1 AÑO 2
Préstamos año0 0.00 0.00
Préstamos año1 0.00
Préstamos año2
Préstamos año3
Préstamos año4
TOTAL Préstamos 0.00 0.00 0.00

Devoluciones préstamos
 AÑO O AÑO 1 AÑO 2
Préstamos año0 0.00 0.00
Préstamos año1 0.00
Préstamos año2
Préstamos año3
Préstamos año4
TOTAL Préstamos 0.00 0.00 0.00
NANCIACION

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

0.00 350,000,000.00 395,000,000.00

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

0.00 0.00 0.00

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00
0.00
0.00 0.00 0.00

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00
0.00
0.00 0.00 0.00
AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00
0.00
0.00 0.00 0.00
 PRODUCTOS Y

VENTAS

Nombre del producto o servicio Servicio 1 -

Ventas estimadas año 1 (unidades) 1,000

Incremento anual ventas 15.0%
Precio de venta año 1 35,800.00
Incremento anual del precio (Según IPC) 3.5%

Periodo medio de cobro (días) 30

MiPc:
Están incluidos los costos
COMPRAS Y/O COSTE DE VENTAS variables: análisis
subcontratados

Nombre del producto o servicio

Servicio 1 -
Coste del producto año 1 13,000.00

Incremento anual del precio de suministros 3.50%

Periodo medio pago a proveedores (días) 30

Servicio 1 -
MARGEN BRUTO 22,800.00

Ingresos por ventas:

AÑO 1
Servicio 1 - 35,800,000.00
Servicio 2 - 22,881,150.00
Servicio 3 8,239,100.00
Servicio 4 - 57,153,600.00
Servicio 5 197,600,824.00
TOTAL 321,674,674.00
Gastos por suministros:
AÑO 1
Servicio 1 - 13,000,000.00
Servicio 2 - 10,242,653.00
Servicio 3 1,645,000.00
Servicio 4 - 19,191,726.40
Servicio 5 85,937,000.00
TOTAL 130,016,379.40
PRODUCTOS Y SERVICIOS

Servicio 2 - Servicio 3 Servicio 4 -

Servicio 5

850 235 1,120 4,523

15.0% 15.0% 15.0% 15.00%

26,919.00 35,060.00 51,030.00 43,688.00

3.5% 3.5% 3.5% 3.5%

MiPc: MiPc:
Están incluidos los costos Están incluidos los costos
variables: análisis MiPc: variables: análisis
subcontratados incluye análisis subcontratados - analista
subcontratados, logistica, ops
ops

Servicio 2 - Servicio 3 Servicio 4 - Servicio 5

12,050.18 7,000.00 17,135.47 19,000.00

3.50% 3.50% 3.50% 3.50%

Servicio 2 - Servicio 3 Servicio 4 - Servicio 5

14,868.82 28,060.00 33,894.53 24,688.00

AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

42,610,950.00 50,717,683.24 60,366,722.47 71,851,491.42
27,234,288.79 32,415,612.23 38,582,682.46 45,923,037.79
9,806,588.78 11,672,292.29 13,892,945.90 16,536,078.85
68,027,072.40 80,969,222.92 96,373,617.59 114,708,698.33
235,194,380.77 279,940,111.71 333,198,717.96 396,589,774.05
382,873,280.73 455,714,922.39 542,414,686.37 645,609,080.45
AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
15,473,250.00 18,417,035.81 21,920,876.88 26,091,323.70
12,191,317.73 14,510,715.93 17,271,379.64 20,557,259.61
1,957,961.25 2,330,463.38 2,773,834.04 3,301,555.96
22,842,952.35 27,188,824.03 32,361,497.80 38,518,272.76
102,286,514.25 121,746,523.59 144,908,799.70 172,477,698.84
154,751,995.58 184,193,562.74 219,236,388.05 260,946,110.88
 Anotación

48,124.25

la hoja está parmetriazada para registrar UNIDADES.

El cálculo del Incremento anual de ventas se hace igual solo que con unidades por ejemplo,
supongamos la proyección de ventas en unidades del servicio 1:
Año1 100 und
Año 2 120 und el incremento del año 2 = (120 und - 100 und) / 100 und = 20%
Año 3 145 und el incremento del año 2 = (145 und - 120 und) / 100 und = 20,83%
Año 4 160 und el incremento del año 2 = (160 und - 145 und) / 100 und = 10,34%
Año 5 175 und el incremento del año 2 = (175 und - 160 und) / 100 und = 9,38

En promedio el crecimiento anual es de 15,13% (20%+20,83%+10,34%+9,38%) / 4

mplo,
 GASTOS FIJOS

TOTAL GASTOS FIJOS

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Gastos de personal 25,084,000.00 25,961,940.00 26,870,607.90
Gastos de mercadeo 1,105,000.00 1,105,000.00 1,105,000.00
Mantenimiento 3,260,000.00 3,374,100.00 3,492,193.50
Otros gastos 1,005,000.00 1,040,175.00 1,076,581.13
Cafetería 500,000.00 517,500.00 535,612.50
Gastos 200,000.00 207,000.00 214,245.00
Pruebas y capacitaciones 4,000,000.00 4,140,000.00 4,284,900.00
TOTAL GASTOS FIJOS 35,154,000.00 36,345,715.00 37,579,140.03

Costo fijo unitario 4,549

STOS FIJOS

AÑO 4 AÑO 5
27,811,079.18 28,784,466.95
1,105,000.00 1,105,000.00
3,614,420.27 3,740,924.98
1,114,261.46 1,153,260.62
554,358.94 573,761.50
221,743.58
4,434,871.50 4,590,092.00
38,855,734.93 39,947,506.05
 OTROS DATOS

NOTA

Impuesto sobre Beneficios 0%

Inflación interanual prevista 3.5%

Remanente anual para la Universidad 33% 33% 33% 33%

OS

33%
 BALANCE PROYECTADO

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2

ACTIVO FIJO
Activo fijo 342,880,000.00 502,880,000.00 662,880,000.00
Depreciación acumulada 0.00 -109,909,333.33 -256,485,333.33
ACTIVO FIJO 342,880,000.00 392,970,666.67 406,394,666.67
Clientes 0.00 2,942,465.75 3,502,269.86
Caja 0.00 -234,931,095.22 -453,533,184.11
ACTIVO CORRIENTE 0.00 -231,988,629.47 -450,030,914.25
Otros activos 0.00 339,470,750.55 684,421,469.08
TOTAL ACTIVO 342,880,000.00 500,452,787.75 640,785,221.50
PASIVO Y PATRIMONIO
Capital 342,880,000.00 342,880,000.00 342,880,000.00
Reservas 0.00 0.00 104,857,877.38
Resultado ejercicio 0.00 156,504,294.60 191,775,570.15
FONDOS PROPIOS 342,880,000.00 499,384,294.60 639,513,447.53
Préstamos a largo plazo 0.00 0.00 0.00
PASIVO A LARGO PLAZO 0.00 0.00 0.00
Proveedores 0.00 1,068,493.15 1,271,773.97
PASIVO A CORTO PLAZO 0.00 1,068,493.15 1,271,773.97
Cuentas con socios acreedoras 0.00 0.00 0.00
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 342,880,000.00 500,452,787.75 640,785,221.50
ROYECTADO

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

822,880,000.00 982,880,000.00 1,177,880,000.00

-439,728,000.00 -659,637,333.33 -925,280,000.00
383,152,000.00 323,242,666.67 252,600,000.00
4,168,576.70 4,961,648.42 5,905,602.03
-644,128,112.57 -451,287,143.37 -218,620,945.38
-639,959,535.87 -446,325,494.94 -212,715,343.35
1,068,490,993.84 1,492,175,904.11 1,975,440,213.23
811,683,457.97 1,369,093,075.83 2,015,324,869.89

342,880,000.00 692,880,000.00 1,087,880,000.00

233,347,509.38 390,088,796.53 580,584,914.00
233,942,219.62 284,322,563.39 344,715,463.53
810,169,729.00 1,367,291,359.92 2,013,180,377.53
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
1,513,728.97 1,801,715.91 2,144,492.36
1,513,728.97 1,801,715.91 2,144,492.36
0.00 0.00 0.00
811,683,457.97 1,369,093,075.83 2,015,324,869.89
 ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADO

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Ventas 321,674,674.00 382,873,280.73 455,714,922.39
Ingresos de Explotación 321,674,674.00 382,873,280.73 455,714,922.39
Compras 130,016,379.40 154,751,995.58 184,193,562.74
Variación de existencias 0.00 0.00 0.00
Gastos de personal 25,084,000.00 25,961,940.00 26,870,607.90
Gastos de mercadeo 1,105,000.00 1,105,000.00 1,105,000.00
Mantenimiento y calibración 3,260,000.00 3,374,100.00 3,492,193.50
Elementos de Sy ST 1,005,000.00 1,040,175.00 1,076,581.13
Cafetería 500,000.00 517,500.00 535,612.50
Gastos Diferidos 200,000.00 207,000.00 214,245.00
Pruebas de desempeño 4,000,000.00 4,140,000.00 4,284,900.00
Resultado de Explotación 156,504,294.60 191,775,570.15 233,942,219.62
Gastos financieros 0.00 0.00 0.00
Resultado antes de Impuestos 156,504,294.60 191,775,570.15 233,942,219.62
Impuesto sobre beneficios 0.00 0.00 0.00
RESULTADO DEL EJERCICIO 156,504,294.60 191,775,570.15 233,942,219.62
Remanente 51,646,417.22 63,285,938.15 77,200,932.48
Reservas 78,252,147.30 95,887,785.07 116,971,109.81

Distribución de Resultados
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Reservas 0.00 104,857,877.38 233,347,509.38
Remanente 51,646,417.22 63,285,938.15 77,200,932.48

RESULTADO DEL EJERCICIO

400,000,000.00

350,000,000.00

300,000,000.00 284,322,56

250,000,000.00 233,942,219.62

200,000,000.00 191,775,570.15
156,504,294.60
150,000,000.00

100,000,000.00

50,000,000.00

0.00
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4
200,000,000.00 191,775,570.15
156,504,294.60
150,000,000.00

100,000,000.00

50,000,000.00

0.00
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4
PROYECTADO

AÑO 4 AÑO 5
542,414,686.37 645,609,080.45
542,414,686.37 645,609,080.45
219,236,388.05 260,946,110.88 COSTES Y PUNTO DE EQUILIBRIO
0.00 0.00
27,811,079.18 28,784,466.95 COSTE VARIABLE UNITARIO
1,105,000.00 1,105,000.00 COSTE FIJO UNITARIO
3,614,420.27 3,740,924.98 COSTE TOTAL UNITARIO
1,114,261.46 1,153,260.62 PUNTO DE EQUILIBRIO EN VALORES
554,358.94 573,761.50 PUNTO DE EQUILIBRIO EN UNIDADES
221,743.58
4,434,871.50 4,590,092.00
284,322,563.39 344,715,463.53
0.00 0.00
284,322,563.39 344,715,463.53
0.00 0.00
284,322,563.39 344,715,463.53
93,826,445.92 113,756,102.96
142,161,281.70 172,357,731.76

AÑO 4 AÑO 5
390,088,796.53 580,584,914.00
93,826,445.92 113,756,102.96

CIO

344,715,463.53

284,322,563.39

219.62

3 AÑO 4 AÑO 5
3 AÑO 4 AÑO 5
NTO DE EQUILIBRIO

13,637.13
4,549
18,186
59,001,628
1,019
 PRESUPUESTO DE CAJA PROYECTA

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2

TESORERÍA INICIAL 0.00 0.00 -234,931,095.22
COBROS
Cobros de ventas 0.00 318,732,208.25 379,371,010.87
Capital 342,880,000.00 0.00 0.00
Préstamos 0.00 0.00 0.00

TOTAL COBROS Y TESORERÍA INICIAL 342,880,000.00 318,732,208.25 144,439,915.64

PAGOS
Inmovilizado 342,880,000.00 342,880,000.00 350,000,000.00
Suministros 0.00 128,947,886.25 153,480,221.61
Gastos de personal 0.00 25,084,000.00 25,961,940.00
Alquileres 0.00 1,105,000.00 1,105,000.00
Gastos financieros 0.00 0.00 0.00
Devoluciones de préstamos 0.00 0.00 0.00
Otros gastos 0.00 4,000,000.00 4,140,000.00
Pago Impuesto Beneficios 0.00 0.00 0.00
Pago dividendos 0.00 51,646,417.22 63,285,938.15
TOTAL PAGOS 342,880,000.00 553,663,303.47 597,973,099.76
SALDO TESORERÍA 0.00 -234,931,095.22 -453,533,184.11

SALDOS DE TESORERÍA

0.00
AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
-100,000,000.00

-200,000,000.00

-300,000,000.00

-400,000,000.00

-500,000,000.00
-100,000,000.00

-200,000,000.00

-300,000,000.00

-400,000,000.00

-500,000,000.00

-600,000,000.00

-700,000,000.00
A PROYECTADO

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

-453,533,184.11 -644,128,112.57 -451,287,143.37

451,546,345.68 537,453,037.95 639,703,478.42

0.00 350,000,000.00 395,000,000.00
0.00 0.00 0.00

-1,986,838.43 243,324,925.37 583,416,335.05

350,000,000.00 350,000,000.00 395,000,000.00

182,679,833.77 217,434,672.14 258,801,618.52
26,870,607.90 27,811,079.18 28,784,466.95
1,105,000.00 1,105,000.00 1,105,000.00
0.00 0.00 0.00
0.00 0.00 0.00
4,284,900.00 4,434,871.50 4,590,092.00
0.00 0.00 0.00
77,200,932.48 93,826,445.92 113,756,102.96
642,141,274.14 694,612,068.74 802,037,280.43
-644,128,112.57 -451,287,143.37 -218,620,945.38

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

 ANÁLISIS ECONÓMICO-F
LIQUIDEZ FÓRMULA
1. Fondo de Maniobra Activo Corriente - Pasivo Corriente
2. Liquidez Total Activo Corriente / Pasivo Corriente
3. Prueba Ácida Activo Corriente - Exist./Pasivo Coriente
4. Tesoreria Tesoreria / Pasivo Corriente
SOLVENCIA
5. Endeudamiento Fondos Ajenos / Fondos Propios
7. Solvencia Activo Realizable / Fondos Ajenos
RENTABILIDAD
8. Rentabilidad económica (ROI) BAIT/ Activo Neto = Margen * Rotacion
9. Rentabilidad financiera (ROE) BN/Fondos Propios=[ROI+e*(ROI-Kd)*](1-t)
10. Crecimiento interno (ICI) Beneficio Retenido / Fondos Propios
SIS ECONÓMICO-FINANCIERO
Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
-233,057,123 -451,302,688 -641,473,265 -448,127,211
-217.1 -353.9 -422.8 -247.7
-217.1 -353.9 -422.8 -247.7
-219.9 -356.6 -425.5 -250.5
Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
0.0 0.0 0.0 0.0
468.4 503.9 536.2 759.9
Año 1 Año 2 Año 3 Año 4
31.27% 29.93% 28.82% 20.77%
31.34% 29.99% 28.88% 20.79%
15.67% 14.99% 14.44% 10.40%
 Año 5
-214,859,836
-99.2
-99.2
-101.9
Año 5
0.0
939.8
Año 5
17.10%
17.12%
8.56%