You are on page 1of 23

Gann Master FOREX

Trading Course
­No:1­

www.gannmasterforex.blogspot.com
     We start this course by presenting the
mathematical methods developed by W.D.
Gann. For starters we will say that W.D.
Gann was an exceptional mathematician.
Gann considered that the only exact
science, and universal language is
mathematics. Through out time, Gann
developed a series of mathematical methods
in order to help us determine the:
­fixed support
­resistance levels
­dynamic support
­ retracement
­extension levels
     For these methods to be applied easily to
our charts, Gann developed a series of
instruments that are meant to facilitate the
determining of the evolution space of the
price in time. After his study trip to Egypt (to
the school of Mysteries, the place where
Greek mathematician Pythagoras was also
taught), W.D. Gann developed a series of
market analysis methods that are based on
numerology and sacred geometry.
     As we can see, Gann started from an
exact science of mathematics and
developed his methods by applying esoteric
approaches: sacred geometry and
numerology.We should not be surprised to
hear this thing. Gann was a 33rd degree
mason and had a perfect understanding of
esoteric sciences.
     Another approach of capital markets
developed by W.D. Gann is that of cycles.
But we need to know that the cycle theory
derives from the applying of the capital
markets to the planetary cycles in
astronomy.
     We sill also see this time around that
Gann started from pure science: astronomy,
but also deepened his studies in the
esoteric space when he developed a series
of astrological techniques for determining
the energetic change points of the price in
time. The method developed by Gann is
actually a hybrid between astronomy and
astrology and for this reason, many name
this Gann technique: "astrolonomy" 
     We will not extend this introduction for too
long in order for our future courses to
approach each of these with more details.
     The transforming of prices in degrees.
The fact that W.D. Gann marked his course
materials with a personal seal is probably
less known. This seal is formed out of a
circle, a square and a triangle.
The easiest and clearest way by which
W.D. Gann tells us that in the development
of his analysis techniques are by these
geometric forms:
­the circle
­the square
­the triangle
As little mathematics as we know, we know
that:
­circle = 360*
­square= 90* x 4 = 360*
­triangle= 120* x 3= 360*
     Gann considered that a movement
cycle is equal to 360* or the multiples of
360*.
     The circle is a perfect shape that
includes within itself the beginning and the
ending.
     The most well known cycle is the annual
cycle and it represents a 360* movement of
the earth around the Sun.
     The calendaristic date starts on the first
of January.
     The astrological year starts on the date
of 20­21 march, the date of the spring
equinox.
If we wish to mark in our price chart an
astrological yearly cycle we will mark it thus:
     In the chart above, daily EUR/USD, we
notice that we mark the yearly astrological
cycles thus:
2013­2014
2014­2015
     We notice that this cycle debuts as we
have said, at the spring equinox. Sometimes
this takes place on the 20th of march, as
was the case in the year 2013 and 2014 and
sometimes on the date of 21 march as will
happen in 2015.
     In the image above we have added an
astrological calendar up to 2020 and we
notice the dates that mark the spring
equinox.
     As we have said, an astrological year
marks a 360* movement of the Earth
around the Sun.
     As we know, W.D. Gann developed a
series of mathematical methods and a
series of astronomic and astrologic
methods.
     For applying the astrological methods,
Gann needed on one hand, the zodiac
instrument and on the other hand the
mathematical placement method of the
price in this zodiac instrument.
An astrological circle is 360*.
     In the image below we can see a zodiac
circle.
     In order to place the price in the zodiac
chart, W.D. Gann had to develop a calculus
method through which to transform the price
in degrees.
     We know that every day, the Sun makes a
movement of approximately 1*.
In order to transform the price in degrees we
need to make a conversion. In the slide
below we have a chart with the conversion
factors of degrees.
     We see in the chart above that a
complete movement cycle, of 360* is
subdivided in 8 segments.
   Now let us take a look and see why we
have these levels and how they are
determined in our zodiac circle.
     We were saying earlier that W.D. Gann
had a seal that represented a circle ( a 360*
cycle) within a square.
     As we can see in the image above, the
tip of the square is fixed on 20 march, the
date of the spring equinox.
     The square as we know is a geometric
form which is a geometric shape which has
4 angles of 90*.
     If we mark the points where this square
touches or zodiac circle perfectly we will
notice these things happen at:90/180/270
and 360 or 0*
     Add a littLet's take a concrete example
from the market and see how we must react
in order to transform the price in degrees
and we can calculate the support and
resistance levels at 90/180/270 and 360*.
     The first thing we must do is open a blank
daily chart and search for the representative
maximum or minimum levels. What do we
understand from “Representative
maximum or minimum levels”? 
     First of all we understand that they are
those specific areas in which the price makes
a trend reversal.
     In other words, we are not interested in
the correction areas of a trend but the
retracement areas. 

     If we follow the daily EUR/USD chart we
will notice that a relevant Gann pivot, where
the price made  a top retracement is located
at 1.39928.
     After we have marked the pivot level we
must determine the 360 degrees level.
     To do this in the following step we will use
the following formula :
     We will find out the square root of the
maximal level. Our maximal level was at
1.39928.
     So calculating would be easier, we move
the “.” at 1399.28
     The square root of 1399.28 is 37.40.
     37.40 ­ 2 (360º factor) = 35,40
     35,40 x 35,40= 1253,40
This will be our 360º level which we will put
in  our chart like in the image below. 
     In the 2nd step we will calculate the 180º
level.
     The method is similar to the one we used
on the 360º level. But this time the factor
which we will use from our table is 1, not 2.
     The square root of 1399.28 is 37.40.
     37.40 ­ 1 (180º factor) = 36,40
     36,40 x 36,40=1324,96
     This will be our 180º level which we will
put in  our chart like in the image below. 

In the 3 step we will calculate the 90º level.
The method is similar to the one we used on
the 360º level. But this time the factor which
we will use from our table is 0,50, not 2.
The square root of 1399.28 is 37.40.
37.40 – 0,50 (90º factor) = 36,90
36,90 x 36,90=1361,61
     This will be our 90º level which we will put in
 our chart like in the image below. 

     In the 4 step we will calculate the 270º
level.
     The method is similar to the one we used
on the 360º level. But this time the factor
which we will use from our table is 1,50, not
2.
The square root of 1399.28 is 37.40.
37.40 – 1,50 (270º factor) = 35,90
35,90 x 35,90=1288,81
This will be our 90º level which we will put in
 our chart like in the image below. 
     In the 5 step we will calculate the 45º
level.
The method is similar to the one we used on
the 360º level. But this time the factor which
we will use from our table is 0,25, not 2.
The square root of 1399.28 is 37.40.
37.40 – 0,25 (45º factor) = 37,15
37,15 x 37,15= 1380,12
     This will be our 45º level which we will
put in  our chart like in the image below. 
    In the 6 step we will calculate the 135º
level.
     The method is similar to the one we used
on the 360º level. But this time the factor
which we will use from our table is 0,75, not
2.
       The square root of 1399.28 is 37.40.
        37.40 – 0,75 (135º factor) = 36,65
        36,65 x 36,65= 1343,22
This will be our 135º level which we will put in
 our chart like in the image below. 
     In the 7 step we will calculate the 225º
level.
     The method is similar to the one we used
on the 360º level. But this time the factor
which we will use from our table is 1,25, not
2.
      The square root of 1399.28 is 37.40.
      37.40 – 1,25 (225º factor) = 36,15
      36,15 x 36,15= 1306,82
This will be our 225º level which we will put
in  our chart like in the image below. 
     In the 8 step we will calculate the 315º
level.
     The method is similar to the one we used
on the 360º level. But this time the factor
which we will use from our table is 1,75, not
2.
     The square root of 1399.28 is 37.40.
     37.40 – 1,75 (315º factor) = 35,65
     35,65 x 35,65= 1270,92
This will be our 315º level which we will put
in  our chart like in the image below. 
     We have a few explanations to give
which we have not offered through out this
course:
     1. As we can see, the price movement
space of 360* was split in 8 parts.
     The reason for this is that these
segments are called price octaves. If you
wish to split these aspects it is done by the
same principle as they do it in music:
Do, Re, Mi, Fa, Sol, La,Ti, Do. A gamma has
eight musical notes.
     We have also seen that in the case of the
Gann pivot (top in our case) we have
calculated the square root. Out of the square
root we have seen the degree factor
(because we find ourselves in a descending
movement and we wished to find out the
support level). The result of the fall was
multiplied with itself and we find out the
support level we looked for.
     In the case in which we find an ascending
trend and we wish to calculate the
resistance levels, the method is the
following:
     We mark the major bottom level, which is
the Gann pivot level. Out of this price we
calculate the square root. We add to the
square root the degree factor. We multiply
the result with itself and thus we find out the
resistance level we have been looking for.
     As we have seen when we calculate the
square root of a price level, in our example
1,39928 the first level we do is move the
comma ( our platform now has 4 and 5
decimals).
     Evidently after we stop calculating and
find out the support and resistance result it
will be something like:1270,92 . We must not
forget to move the comma after the first
number.
     The support level will be 1,27092.
In the future course materials we will
continue studying the mathematical methods

You might also like