2021-2 CO204ACO

AUDITORIA TRIBUTARIA
PRIMERA UNIDAD
DIDACTICA

Mgt CCPC Lina Villafuerte Angles

PRIMERA UNIDAD DIDÁCTICA:

• Generalidades.
• Facultades de la Administración
Tributaria.
CAPACIDAD
• Conocer las facultades de la
Administración Tributaria, en cuanto a
la recaudación, determinación,
facultades de fiscalización, y las
acciones de la Administración
Tributaria y de los Administrados,
según los alcances de la Normatividad
del Sistema Tributario Nacional,
Derecho Tributario y el tratamiento
integral del Código Tributario, D. Leg.
N° 133-2013-EF.
 GENERALIDADES

• EL Auditor tributario
• Objetivos De La Auditoria Tributaria, etapas de la Auditoria Tributaria, Memorándum de
Planificación, cuestionario de control interno tributario, modelo de informe (Caso 1),
• Aplicación de los ratios financieras, normas de auditoria generalmente aceptadas (NAGAS).
Conceptos
 Objetivos de la auditoria tributaria
• Determinar la veracidad de la información consignada en las
declaraciones Juradas presentadas.
• Verificar que la información declarada corresponda a las
operaciones anotadas en los registros contables y a la
documentación sustentatoria; así como a todas las transacciones
económicas efectuadas.
• Verificar que las bases imponibles, créditos, tasas e impuestos
estén debidamente aplicados y sustentados.
• Contrastar las prácticas contables realizadas con las normas
tributarias correspondientes a fin de detectar diferencias
temporales y/o permanentes y establecer reparos tributarios, de
conformidad con las normas contables y tributarias vigentes.
 Objetivos de la auditoria tributaria
• Localización de errores:
• En las DDJJ
• En los registros contables
• Localización de operaciones marginadas de la contabilidad o
simuladas dolosamente en la misma.
• Simulación de perdidas (ctas incobrables, gastos simulados, dsctos ,etc)
• Ocultamiento de utilidades, (descuentos a proveedores, simulación de un
activo,etc)
• Simulación de un pasivo ( contingencias)
• Ocultamiento de pasivos (demostrar adquisiciones con utilidades declaradas
• Control de terceros relacionados con la empresa inspeccionada
• Motivación psicológica del contribuyente.
La auditoria no debe buscar solo descubrir infracciones, sino
cambiar la conducta del contribuyente de ser el caso.
 Conocimientos especializados

AUDITORIA

NIIF

TRIBUTACION

CONOCIMIENTOS TECNICOS
ESPECIALIZADOS
 AUDITORIA TRIBUTARIA PRIVADA

NATURALEZA
PREVENTIVA

EVITAR RIESGOS-
RECOMENDACIONES

EVITAR CONTIGNENCIAS
TRIBUTARIAS

SECTOR PRIVADO
 AUDITORIA TRIBUTARIA PUBLICA-
FISCALIZACION

VERIFICAR, FISCALIZAR,
SANCIONAR

INCUMPLIMIENTO
(DEUDOR
TRIBUTARIO-
CONTRIBUYENTE)

OBLIGACIONES
TRIBUTARIAS

LEGISLACION VIGENTE EN EL
PERIODO DE FISCALIZACION
 AUDITORIA TRIBUTARIA INTERNA

PERSONAL
ESPECIALIZADO

LEGISLLACION
TRIBUITARIA

CUMPLIMIENTO
OBLIGACIONES
TRIBUTARIAS

DISEÑAR PLANIFICACION
TRIBUTARIA
 AUDITORIA TRIBUTARIA EXTERNA

AUDITORIA
PREVENTIVA

EVALUACION DEL
CUMPLIMIENTO

OBLIGACIONES
TRIBUTARIAS

NORMAS LEGALES
VIGENTES
EMITE INFORME, RIESGOS
CONTINGENCIAS, AHORRO
TRIBUTARIO
 CLASIFICACION DE LA AUDITORIA TRIBUTARIA
a) Por su campo de Acción
1. Fiscal.- Cuando la Auditoría es
realizada por un Auditor Tributario
(SUNAT) con la finalidad de
determinar el cumplimiento
correcto de las obligaciones
tributarias formales y sustanciales de
un contribuyente.
2. Preventiva.- Cuando es realizado
por personal propio de la empresa o
auditor independiente externo con la
finalidad de evitar contingencias
tributarias. '
b) Por Iniciativa
1. Voluntaria.- Aquella auditoría tributaria
que se efectúa con la finalidad de
determinar si se ha calculado en forma
correcta los impuestos y su cumplimiento
en forma oportuna.
2. Obligatoria.- Cuando la Auditoría
tributaria se efectúa a requerimiento de
la entidad fiscalizadora [SUNAT].
 CLASIFICACION DE LA AUDITORIA TRIBUTARIA

c) Por el Ámbito Funcional:

Integral.- Cuando se efectúa la auditoria tributaria a todas las
partidas con incidencia tributaria que forman parte del Balance
General; de Ganancias y Pérdidas de una empresa con la finalidad de
determinar si se ha cumplido en forma correcta con las obligaciones
tributarias, de un determinado periodo.
Parcial.- Cuando sólo se efectúa a una partida específica de los
Estados Financieros, o a un Impuesto Específico (IGV, Impuesto a la
Renta, etc.) o si se examina un área específica de la empresa (ventas,
producción, etc.
AUDITORIA FINANCIERA Y TRIBUTARIA, DIFERENCIAS Y
SEMEJANZAS

1.- Ámbito de aplicación:

Auditoría Financiera.- – El Aseguramiento en la preparación y presentación
adecuada de los EEFF. Las organizaciones operan en un entorno empresarial que
cambia rápidamente, con requisitos regulatorios cada vez más complejos. En tales
circunstancias, es vital mantener la confianza y credibilidad.
Auditoría Tributaría.- Se examina la situación tributaria, con la finalidad de
determinar el cumplimiento de sus obligaciones tributarias formales y
sustanciales.
Entendiéndose por situación tributaria los beneficios tributarios que favorecen al
contribuyente y las obligaciones tributarias que presenta a una fecha
determinada
AUDITORIA FINANCIERA Y TRIBUTARIA, DIFERENCIAS Y
SEMEJANZAS

2.- Fecha determinada:

Auditoría Financiera.- Generalmente se realiza al 31 de Diciembre de
cada año,
Auditoría Tributaria.- Se realiza en cualquier período ha requerimiento
de la entidad fiscalizadora (SUNAT)
3.- Responsabilidad:
Auditoría Financiera.- Según la Ley General de Sociedades, la
responsabilidad es de la Gerencia.
Auditoría Tributaria.- Según el Código Tributario, la responsabilidad es
del representante legal de la empresa. CÓDIGO PENAL TRIBUTARIO
AUDITORIA FINANCIERA Y TRIBUTARIA, DIFERENCIAS Y
SEMEJANZAS

4.- Objeto de la Opinión:

Auditoría Financiera.- Determinar la razonabilidad de los
EE.FF., en base de los Principios Contabilidad Generalmente
Aceptados [NIC y NIIF].
Auditoría Tributaria.- Determinar el cumplimiento de la
obligación tributaria [OT] según dispositivos legales vigentes.
 Asesoría tributaria empresarial

Hoy en día, las empresas operan en un entorno corporativo que se

transforma rápidamente, con regulaciones tributarias cada vez más
complejas. En tales circunstancias, resulta determinante mantener los todos los
procesos en cumplimiento de acuerdo con lo solicitado por la entidad
regulatoria. Con la finalidad de mantener la confianza y credibilidad que su
organización merece.
¿Qué hacer ?
• Ofrecer servicios especializados para la asesoría tributaria empresarial en
un entorno global y dinámico, asesorando a nuestros clientes en
transacciones complejas, que involucran ingreso a nuevos negocios y
mercados, reorganizaciones empresariales, operaciones transfronterizas,
entre otros.
• Contar con un marcado expertise en tributación sectorial, lo que nos permite
poner a disposición de nuestros clientes a especialistas fiscales según el tipo
de industria. Foco relevante en trabajos de planificación fiscal.
 Planificación fiscal

La coyuntura actual exige a las empresas ser extremadamente cuidadosas en

el gasto, por lo que una apropiada planificación fiscal es crítica en la gestión
eficiente de los negocios y por ende en la generación de valor para los
accionistas.
¿Qué hacer ?
• Brindarle asistencia en la identificación y evaluación de espacios para:
• Una mejora en la tasa efectiva del Impuesto a la Renta empresarial.
• Administración eficiente de diferencias temporales en la liquidación del Impuesto a
la Renta empresarial.
• Uso oportuno de pérdidas fiscales.
• Hacer líquidos los créditos tributarios que mantienen las Compañías frente al fisco.
• Uso apropiado y oportuno del crédito fiscal del IGV.
• También evaluar la posibilidad de acceder a los beneficios fiscales
existentes, tanto sectoriales como por zonas geográficas.
 Asesoría en tributación sectorial
La particularidad de cada una de las actividades económicas y la
existencia de normativa sectorial específica conllevan la
necesidad de contar con asesoría tributaria especializada por
industria, con expertos que conozcan la problemática fiscal y de
negocios propia de cada sector.
¿Qué hacer ?
• Asistir en la identificación y evaluación de espacios para brindar
asesoría tributaria con un marcado nivel de especialización en
el sector económico que sea requerido, como por
ejemplo minería, petróleo, energía, retail, consumo masivo,
infraestructura y concesiones, telecom, agroindustria, salud,
educación, entretenimiento, hoteles y turismo, entre otros.
 Revisión fiscalizaciones tributarias
La rigurosa actividad fiscalizadora de SUNAT exige estar preparado para afrontar con éxito
auditorías tributarias, y evitar así que la empresa tenga que registrar pasivos tributarios por
contingencias no previstas.
¿Qué hacer ?
• Asistencia preventiva para cerciorarnos que la Compañía cuente con el debido sustento
documentario de las operaciones más sensibles que podrían ser objeto de revisión
• Asistencia en la identificación y evaluación de la documentación sustentatoria requerida por
la Administración Tributaria en el curso de la fiscalización.
• Evaluación de la pertinencia de los medios probatorios que vayan a ser ofrecidos.
Por el lado de la estrategia frente al fiscalizador, podemos acompañarlos en:
• La definición de la estrategia de defensa;
• Elaboración de escritos con los argumentos legales que soportan la posición de la
Compañía;
• Acompañamiento en las reuniones con los funcionarios de la Administración Tributaria, y en
el cierre de la fiscalización.
 Diagnóstico de aplicación de la Cláusula
Antielusiva General (CAG)
La nueva Cláusula Antielusiva General (CAG), en vigor desde 2019, permite a la
SUNAT revisar todo tipo de transacciones ocurridas en períodos no prescritos
posteriores a julio de 2012 y, de ser el caso, determinar impuestos omitidos,
multas e intereses si es que detecta situaciones que considere como elusivas.
¿Qué hacer ?
• Ser un aliado estratégico para brindar asistencia en la Revisión de la
documentación legal, societaria y financiera que sea proporcionada por la
Compañía a fin de detectar transacciones que podrían dar lugar a la
aplicación de la Cláusula Antielusiva General (CAG).
• Así como en la Evaluación de las operaciones identificadas desde la
perspectiva del cumplimiento de los requisitos para calificar como
elusivas de acuerdo con la Cláusula Antielusiva General.
• De ser viable, proponer medidas concretas para atenuar el riesgo de
posible aplicación de la Cláusula Antielusiva General.
 ETAPAS DE LA AUDITORIA TRIBUTARIA

1.-Planeamiento.- Según la NÍA 300 «PLANEAMIENTO»

significa desarrollar una estrategia general y un enfoque
detallado para la naturaleza,
oportunidad y alcance esperado de la Auditoría.
2.- Trabajo de Campo o Ejecución.- Se realiza lo planeado,
aplicando los procedimientos de auditoria respectivos.
3.- Informe.- Elaboración y presentación del Dictamen o
Informe, Determinación de la Deuda Tributaria.
 PLANTEAMIENTO DE LA AUDITORIA TRIBUTARIA

• El objetivo es determinar el enfoque de auditoría a aplicar, la

selección de los procedimientos a ejecutar. Esto se verá reflejado
en un memorándum de planificación que documenta las
consideraciones analizadas durante toda la etapa además de
los programas de trabajo que indican de qué forma, en qué
momento y con qué alcances se ejecutarán los procedimientos
seleccionados.
• El planteamiento de una, al igual que una auditoría financiera,
incluye diversos procedimientos, la mayoría de los cuales están
más relacionados con una lógica conceptual que con una técnica
de auditoría, en esta etapa, el auditor evalúa el contexto en el
que se desarrolla el negocio y determina los puntos débiles.
 PROCEDIMIENTOS DE LA AUDITORIA TRIBUTARIA

• De Cumplimiento. –
Proporcionan evidencia de que los controles clave que existen y de que
son aplicados efectiva y uniformemente. Aseguran o confirman la
comprensión de los sistemas de la entidad, particularmente de los
controles clave dentro de dichos sistemas, y corroboran su efectividad.
Esta evidencia respalda las afirmaciones sobre los componentes de los
estados financieros y en consecuencia, nos permite tomar decisiones
para modificar el alcance, naturaleza y oportunidad de las pruebas
sustantivas.
• Sustantivos. –
Proporciona evidencia directa sobre la validez de las transacciones y
saldos incluidos en los registros contables o estados financieros y, por
consiguiente, sobre la validez de las afirmaciones.
 PROCEDIMIENTOS DE LA AUDITORIA TRIBUTARIA

• Analíticos. –
Consiste en el estudio y evaluación de la información financiera presentada por la
entidad, utilizando comparaciones o relaciones con otros datos e información
relevante. Los procedimientos analíticos se basan en el supuesto de que existen
relaciones entre datos e información independiente que continuaran existiendo en
ausencia de otros elementos que demuestren lo contrario. (conocer y comprender la
naturaleza y actividades de la entidad auditada).
• Alternativos. –
-Cuando se presenta la complicación de la aplicación de los procedimientos de
auditoría programados y planificados, se deben buscar alternativas que puedan ser
aplicados y ayuden a formar la opinión del auditor. Estos procedimientos se utilizan
solo en caso de que los otros procedimientos no puedan aplicarse o no den una
debida garantía o razonabilidad en la información obtenida a través de los mismos,
estos sirven como complemento a las técnicas y los otros métodos En la auditoría
tributaria al ser un tipo de auditoría que se vale de otras, como la auditoría financiera
o de gestión, y toma de ellas sus técnicas y procedimientos, éstos procedimiento
deben ser debidamente adaptados al objetivo que se persigue y a la limitación de la
misma.
Secuencia del
Planteamiento
Tributario

Generalmente, la
planificación es vista como
una secuencia de pasos
que conducen a la
ejecución de
procedimientos
sustantivos de auditoría;
sin embargo, este proceso
debe proseguir en forma
continua durante el curso
de la auditoría.
 NORMAS DE AUDITORIA GENERALMENTE ACEPTADAS

Son pautas que deben observarse en la ejecución de los trabajos profesionales de

auditoria.
NORMAS GENERALES O NORMAS RELATIVAS A LA NORMAS DE PREPARACIÓN DEL INFORME
PERSONALES EJECUCIÓN DEL TRABAJO EN EL
CAMPO
• Entrenamiento • Planeamiento y • Aplicación de los PCGA’s.
técnico y supervisión • Consistencia en la aplicación de
capacidad adecuados. los Principios de Contabilidad
profesional. • Estudio y evaluación • Suficiencia de las declaraciones
• Independencia de del control interno. informativas.
criterio. • Obtención de • Expresión de opinión sobre los
evidencia suficiente y EE.FF indicando la naturaleza del
• Cuidado y competente. examen y grado de
diligencia responsabilidad tomado por el
profesional. Auditor.
 NORMAS INTERNACIONALES DE AUDITORÍA

Los pronunciamientos técnicos relacionados con las NIAs, son compilados en

un libro publicado por el IFAC en el idioma inglés.

El IFAC, Federation es la Federación Internacional de of

Contadores (International Accoutants), fundada en
1977.
29
TRADING - F I N A N Z A S C O R P O R AT I VA S - RESEARCH -
ASSET MANAGEMENT

Tributación en Minería
Ricardo Carrión
Gerente de Finanzas Corporativas
 10.3%

4.20

2020 2021

Fuente: Inei, Bloomberg

Elaboración: Kallpa
-11.12%
 10.3%

4.20

?
3%-5%

2020 2021

Fuente: Inei, Bloomberg

Elaboración: Kallpa
-11.12%
Fuente: PWC
Elaboración: IPE
 Qué cargas tiene una empresa minera?

Impuesto a la renta 2011 Impuesto a la renta 29.5%

Regalías Mineras
Regalías Mineras
28258

Regalías Mineras 1%-12%

29788 Utilidad
Operativa
sin “CET”
Impuesto Especial 2%-8.4%
Utilidad
Operativa Gravamen Especial 4%-13.12%
con “CET”
Fuente: Anuario Estadistico – MINEM 2020
Fuente: Anuario Estadistico – MINEM 2020
4.01

2.20

Fuente: Anuario Estadistico – MINEM 2020

Cuál es la carga real de una empresa minera?

Fuente: KALLPA SAB

Cuál es la carga real de una empresa minera?

47% - 52%
Fuente: MINEM
Fuente: MINEM
Qué debemos preguntarnos cuando hablamos de
tributación?

1. Tenemos un esquema razonable?

2. Entendemos los impactos en la actividad?
3. Somos eficientes distribuyendo la recaudación?
4. Estamos pensando en el largo plazo?
Fuente: BCRP, Minem, Inei
Elaboración: Kallpa
 EL CICLO MINERO DEL COBRE

Buenos Precios de metales (2005-2011) +

$4.20 Trabajo
+ Inversiones
(US$35,000 millones 2005-2016)

Fuente: Inei, Bloomberg

Elaboración: Kallpa 3
1 Fuente: BCRP, Minem, Inei
Elaboración: Kallpa
+ Producción (x 2)

2
2
1
c ción x
8 Produ

Fuente: Minem
Elaboración: Kallpa
Las empresas mineras realmente se llevan las utilidades?

Fuente: SMV, Estimados Research KALLPA SAB

TRADING - F I N A N Z A S C O R P O R AT I VA S - RESEARCH -
ASSET MANAGEMENT

Muchas Gracias

Ricardo Carrión
Gerente de Finanzas Corporativas
Consideraciones
tributarias en la
minería peruana
15 de julio 2021
Pablo de la Flor
Director Ejecutivo
 Consideraciones para la tributación

Particularidades de la actividad minera

Consistencia y visión de largo plazo que requieren tomarse en cuenta

Explotación
de recursos
Eficiencia naturales

Progresividad Minería

Inversión
Precios
Competitividad de largo
volátiles
plazo
 La minería en el Perú está sujeta a ocho cargos
entre impuestos y contribuciones generales,
además de pagos específicos del sector.
# Contribución Base imponible Tasa1/

1 Impuesto a la renta 3era categoría Utilidad antes de impuestos 29.5%

TE: 1.00% - 6.60%

2 Regalía Utilidad operativa
TM: 1.00% - 12.00%

TE: 2.00% - 5.02%

3 Impuesto especial a la minería (IEM) Utilidad operativa
TM: 2.00 – 8.40%
TE: 4.00% - 8.79%
4 Gravamen especial a la minería (GEM) Utilidad operativa
TM: 4.00% – 13.12%
Utilidad antes de impuestos
5 Participación de trabajadores 8.00%
y participaciones

6 Dividendos Utilidad de libre disposición 6.80%

Utilidad antes de impuestos
7 Fondo de jubilación minera 0.50%
y participaciones

8 Aporte por regulación Ventas 0.25%

1/ TE: tasa efectiva, TM: tasa marginal.

Fuente: Sunat, Minem
 Impuesto a la renta está entre los más altos…

Comparación de tasa de IR entre países mineros Impuesto a la renta de

(porcentaje) empresas mineras

Gobierno Central GR+ GL + Univ. Nac.

Canon, sobre-canon & regalías 2011-
2020
S/ 40 MM

(1): Entre 26% - 30% como resultado del gravamen federal (15%) y el impuesto provincial (11% - 14%).
(2): Las compañías con actividades en el occidente de China son gravadas con una tasa de 15%.
(3): 21-33%, varía según cada estado.
(4): Entre 15,5% y 20% como resultado del impuesto de 2% al Tesoro federal y entre el 13,5% y 18% al tesoro regional.
Fuente: PWC. / IPE
Aportes mineros a la recaudación DUPLICAN participación en el PBI
No menos del 77% del valor generado por la actividad minera se queda
en el país.

Renta del Sector Minero

Impuesto a la renta / canon

23%
Regalías
Impuesto Especial Minero
47%
Gravamen Especial Minero Inversión en operaciones
Participación Utilidades de Trabajadores y nuevos proyectos.
Aporte por Regulación 30% Inventarios
Fondo Com. Jubilación Minera Proveedores
Impuesto a los Dividendos Crédito a clientes
Otros.
 Regalías, IEM y GEM han permitido ampliar recaudación…
El esquemas de regalías sobre ventas brutas (RVB) pre 2011 era regresivo, mientras que
el esquema actual es progresivo
S/ 15,973 Millones Regalía + IEM + GEM
• Las empresas con mayor margen pagan más. 2011-2020
• Asegura un pago mínimo de 1% ventas.
• No afectan decisiones de producción Evolución de recaudación por IEM, GEM y regalías
• RVB constituyen un costo adicional: aumento leyes de (Millones de soles)
corte y reduce la vida de la mina.
• RVB esteriliza mineral de menor ley (se deja de extraer):
erosiona valor y merma recaudación largo plazo.

Nota: No incluye regalías contractuales, las cuáles no son pagadas a la Sunat.

Información a marzo 2021
Somos uno de los países con mayores cagas totales…

Carga fiscal de la minería según margen operativo Composición de la carga fiscal por países para empresas
por países con utilidad operativa de 30%
(porcentaje de la utilidad operativa) (puntos porcentuales)

*/En Chile, el impuesto adicional corresponde al impuesto por dividendos

Fuente: IPE. descontado del crédito por el impuesto a la renta para el régimen Semi-Integrado sin tratado.
Devolución del IGV
Cada uno corresponde a tres etapas distintas de un proyecto: producción, inversión y exploración.
Devolución de IGV por
exportaciones
• Dado que las exportaciones son
ventas al exterior, no se encuentran
gravadas con IGV. Los exportadores
no tienen cómo deducir el IGV de sus
compras. Cumple para cualquier
exportación.
• En este caso, la Sunat devuelve
directamente el importe por concepto
de IGV que la empresa pagó en sus
compras para elaborar el producto
exportado.
Régimen Especial de
Recuperación Anticipada
(RERA)
• El RERA contempla la devolución del IGV
por las adquisiciones que se realizan en
la etapa pre-operativa de un proyecto de
inversión; es decir, mientras se invierte y
se preparan las condiciones que
generarán un ingreso en el futuro.
• De este modo, el Estado busca incentivar
la inversión privada en proyectos de gran
magnitud que implican un periodo largo
de maduración
Devolución definitiva del
IGV para la exploración
• Se le otorga la devolución definitiva
del IGV a los titulares de
concesiones que pagan la ejecución
de sus actividades durante la fase de
exploración.
• Para gozar del beneficio del régimen,
la Ley establece un monto de
inversión no menor a US$500.000.
Las devoluciones de IGV
se relacionan con el ciclo de inversión (RERA) y producción (exportaciones)

Ciclo de la actividad minera metálica: inversión y Devoluciones totales de IGV para el sector minero por
producción, 2010-2019 régimen, 2010-2018
(crecimiento en var. % anual) (millones de soles)

Fuente: MINEM y BCRP.

Fuente: SUNAT.
Con el método de depreciación acelerada, el pago acumulado es igual al pago bajo el
método de línea recta. Este mecanismo también se aplica en la mayoría de países mineros.

IR teórico según método de depreciación

(soles) Tasas de depreciación internacionales según tipo de
bien depreciable
(porcentaje anual de depreciación)
Línea recta - IR acumulado (eje der.)
Acelerada - IR acumulado (eje der.)
Línea recta - IR anual Edificios Maquinaria y equipo
Acelerada - IR anual Australia 2.5% 5 – 10%
20,000 180,000
Base: 25%.
18,000 160,000 Canadá 25%
Adicionalmente, ciertos activos fijos
pueden ser depreciados
16,000 140,000 aceleradamente en un año (100%).

14,000 a) Instalaciones mineras:

120,000
12,000 depreciación en 5 años (20%) o,
100,000 en algunos casos, acelerada en
1.25 – 17%
10,000 un año (100%).
Chile (depende del
80,000 tipo de edificio)
8,000 b) Maquinaria minera: depreciación
60,000 en 9 años (11%) o depreciación
6,000 acelerada en 3 años (33%).

4,000 40,000 EE.UU. 2.6% 14.3%

México 5% 12%
2,000
Fuente: MINEM y BCRP. 20,000
Fuente: SUNAT. 20% para maquinaria y equipo
0 0 utilizados en actividad minera,
Perú 5%
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 petrolera y construcción. 10% para el
resto de actividades económicas.
Período de la etapa de producción
Con las actuales reglas tributarias hemos captado
$20 mil millones en inversiones…

Inversiones mineras
El sector minero
(millones de US$)
ha invertido:
+ US$ 20,000 millones
en la última década.

US$ 73,709 millones

en los últimos 20 años

El sector podría invertir

otros $56 mil millones en
46 proyectos en distintas
etapas de desarrollo…

Fuente: MINEM, INEI, BCR.

 Entorno internacional sumamente competitivo, donde
modificaciones fiscales podrían dejarnos fuera de carrera…

• Si bien tenemos una

cartera interesante de
proyectos, buna parte
de nuestros depósitos
de alta ley ya fueron
desarrollados.
• Nuestros costos
siguen siendo
competitivos, pero
hay otras locaciones
que nos llevan ventaja
Asumiendo costos de $3.5 Lb

Fuente: Wood McKenzie

La transición energética aumentará dramáticamente demanda global Cu
(16-23mt) y requerirá inversión de > $300 billones. No debemos dejar
pasar la oportunidad (25 de los 160 nuevos proyectos en el mundo)

Los proyectos más

competitivos serán los que
se implementen:
- Bajos costos energéticos
y laborales
- Bajo CAPEX y alta
productividad
- Concentrados de calidad
- Infraestructura
disponible
- Términos tributarios
razonables
- Marcos normativos
estables y predecibles Fuente: Wood McKenzie
Algunos países han considerado o implementado impuestos a las
utilidades extraordinarias, pero los han abandonado rápidamente
por su efecto sobre la competitividad

Fuente: Wood McKenzie

¿Cómo lograr que los recursos generados por la minería se inviertan con
eficacia, transparencia y en beneficio de la población sin dilaciones?

*Corresponde al rubro 18 en el portal de transparencia económica del MEF.

Fuente: MEF
 Principales conclusiones

Importancia de los aportes mineros

►La minería paga diversos impuestos: IR, regalías, IEM, entre otros (8 cargas).
►Es una de las actividades que más aporta a la recaudación nacional.
►Enfrenta gran volatilidad de precios (ciclos largos), menores leyes, y mayores intensidad de capital

Tributación minera
►El régimen tributario peruano está por encima del promedio de los principales países mineros.
► Regalía sobre las utilidades (progresiva), IEM y GEM ya están generando importante aumento en recaudación
►La minería, al igual que todas las actividades exportadoras, recibe devoluciones por el IGV.
►La depreciación acelerada no disminuye el pago total de impuestos (usada por otros competidores).

Carga fiscal y uso de recursos

►Importante considerar en la sumatoria de efectos cumulativos (cargas totales)
►Cuidado con modificaciones que aumenten recaudación en el corto plazo, desalentando las inversiones y
producción en el largo plazo.
►No perder de vista la competitividad de la industria (alarmante caída de la exploración)
►Preocuparse por el uso de recursos para asegurar el cierre de brechas.
 Gracias
15 de julio 2021