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Administracion Financiera Haro y Luna
Administracion Financiera Haro y Luna
ADMINISTRACION FINANCIERA I
ESTUDIANTES:
MARIO ALEXANDER HARO SANCHEZ
MICHELLE JAMILETH LUNA MENDOZA
DOCENTE:
ING. LIANA CAROLA SANCHEZ CABRERA
PARALELO:
SÉPTIMO “A” DIURNO
EL ORO- MACHALA
2022-D2
MICROEMPRENDIMIENTO
MACHALA, que nos cobrara una tasa de interés del 11,26% anual durante 5 años, de
acuerdo con los datos nacionales la inflación acumulada anual de los últimos 5 años en el
sector ha sido de 2,2% en promedio y del país ha sido de 2,8% en promedio: La tasa
pasiva promedio de los últimos 5 años a nivel nacional ha sido del 6,74% anual.
Para poder calcular la Tasa Mínima de Retorno, Valor Actual Neto y la Tasa Interna de
Retorno, se deberá realizar una lista de la capital de trabajo, activos fijos y activos
CAPITAL DE TRABAJO
MATERIA PRIMA
TOMATE $500
LECHUGA $400
CARNE $1.000
PAN $900
QUESO $700
HUEVO $400
TOCINO $700
PAPAS $500
SALSA DE TOMATE $100
MAYONESA $150
TOTAL MATERIA PRIMA $5.350
GASTOS OPERACIONALES
GASTOS ADMINISTRATIVOS
AGUA, LUZ $480
TRANSPORTE $600
GASTOS LEGALES $250
IMPUESTOS $400
ARRIENDO LOCAL $1.440
PERMISOS $300
FACTURAS $500
TOTAL GASTOS ADMINISTRATIVOS $3.970
GASTOS DE VENTA
CONSUMO DE ETIQUETAS, ENVOLTURA
Y EMPAQUES $600
SUELDO DE REPARTIDOR DE
HAMBURGUESAS A DOMICILIO $2.000
PUBLICIDAD $300
TOTAL GASTOS DE VENTA $2.900
GASTOS NO OPERACIONALES
ACTIVOS
ACTIVOS FIJOS
ACTIVOS FIJOS
ACTIVOS INTANGIBLES
TOTAL DE INVERSION
DESARROLLO
DATOS
DATOS
INVERSION ANUAL $ 18.406,00
INFLACION SECTOR 2,20%
INFLACION NACIONAL 2,80%
TASA PASIVA 6,74%
TASA ACTIVA 11,26%
CAPITAL PROPIO $ 2.760,90
FINANCIAMIENTO $ 15.645,10
PROYECCION DE VENTAS
PROYECCION DE VENTAS
PRIMER AÑO $ 30.000,00
SEGUNDO AÑO $ 33.500,00
TERCER AÑO $ 37.000,00
CUARTO AÑO $ 37.800,00
QUINTO AÑO $ 41.000,00
TASA MINIMA ACEPTABLE DE RENDIMIENTO (TMAR)
TMAR 11,48%
AÑOS 0 1 2 3 4 5
FLUJO NETO $ $ $ $
DE FONDOS $ -15.070,00 $16.000,00 18.000,00 20.000,00 22.000,00 24.000,00
VALOR
ACTUAL NETO
(VAN) $ 56.392,34
TMAR 11,48%
INVERSION $ -15.070,00
AÑO 1 $ 16.000,00
AÑO 2 $ 18.000,00
AÑO 3 $ 20.000,00
AÑO 4 $ 22.000,00
AÑO 5 $ 24.000,00
TASA INTERNA DE RETORNO (TIR) 114%
BALANCE GENERAL PERIODO 2021
ACTIVO 27433,87
ACTIVO CORRIENTE 16560,00
Caja 784,00
Bancos 420,00
Inventarios Final de mercaderías 12350,00
Cuentas por cobrar 500,00
Documentos por cobrar 1650,00
Devol. En Compras 400,00
IVA Pagado 456,00
PASIVO 33728,47
PASIVO CORRIENTE 27728,47
Cuentas por pagar 496,00
Documentos por pagar 14100,00
Devol. En Ventas 200,00
IVA Cobrado 324,00
15% Part. A Trabajadores 5612,08
22% Imp. A la Renta 6996,39
PATRIMONIO 30805,40
CAPITAL 6000,00
Capital Social 6000,00
RESERVAS 2480,54
Reserva Legal 2480,54
RESULTADOS DEL EJERCICIO 22324,86
UTILIDAD DEL EJERCICIO 22324,86
INGRESOS 40000,00
VENTA DE MERCADERÍAS 40000,00
(-)COSTO DE VENTA 1950,00
(+)INVENTARIO INICIAL 1250,00
(+)COMPRA DE MERCADERIA 4200,00
(-)INVENTARIO FINAL 3500,00
UTILIDAD BRUTA EN VENTA 38050,00
ACTIVO 27433,87
ACTIVO CORRIENTE 16560,00
Caja 784,00
Bancos 420,00
Inventarios Final de mercaderías 12350,00
Cuentas por cobrar 500,00
Documentos por cobrar 1650,00
Devol. En Compras 400,00
IVA Pagado 456,00
PASIVO 41209,87
PASIVO CORRIENTE 35209,87
Cuentas por pagar 496,00
Documentos por pagar 14100,00
Devol. En Ventas 200,00
IVA Cobrado 324,00
15% Part. A Trabajadores 8942,08
22% Imp. A la Renta 11147,79
PATRIMONIO 45524,00
CAPITAL 6000,00
Capital Social 6000,00
RESERVAS 3952,40
Reserva Legal 3952,40
RESULTADOS DEL EJERCICIO 35571,60
UTILIDAD DEL EJERCICIO 35571,60
INGRESOS 60800,00
VENTA DE MERCADERÍAS 60800,00
(-)COSTO DE VENTA 450,00
(+)INVENTARIO INICIAL 2250,00
(+)COMPRA DE MERCADERIA 3200,00
(-)INVENTARIO FINAL 5000,00
UTILIDAD BRUTA EN VENTA 60350,00
ANALISIS: En el año 2021 la empresa obtuvo una maximización en sus utilidades de manera óptima, para expresar la participación de cada una
de las cuentas podemos evidenciar que los activos, pasivos e ingresos han ido acorde a beneficio de la empresa, mejorando así su rentabilidad.
ANALISIS VERTICAL 2022
ESTRUCTURA RESULTADO DE
DETALLE VALOR PORCENTUAL CALCULO CALCULO INTERPREACION
VENTAS NETAS $60.800,00 100%
REPRESENTA EL
COSTO DE VENTAS $450,00 0,74% 450/60800 0,01 0,74%
REPRESENTA EL
UTILIDAD BRUTA EN VENTAS $ 60.350,00 99,26% 60350/60800 0,99 99,26%
REPRESENTA EL
GASTOS ADMINISTRATIVOS $600,00 0,99% 600/60800 0,01 0,99%
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO A REPRESENTA EL
TRABAJADORES $59.613,87 98,05% 59613,87/60800 0,98 98,05%
REPRESENTA EL
15% IMPUESTO A TRABAJADORES $8.942,08 14,71% 8942,08/60800 0,15 14,71%
REPRESENTA EL
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO A LA RENTA $50.671,79 83,34% 50671,79/60800 0,83 83,34%
REPRESENTA EL
25% IMPUESTO A LA RENTA $12.667,95 20,84% 12667,95/60800 0,21 20,84%
REPRESENTA EL
UTILIDAD NETA $38.003,84 62,51% 38003,84/60800 0,63 62,51%
REPRESENTA EL
RESERVA LEGAL $3.800,38 6,25% 3800,38/60800 0,06 6,25%
REPRESENTA EL
UTILIDAD LIQUIDA $34.203,46 56,26% 34203,46/60800 0,56 56,26%
ANALISIS: En el presente análisis realizado en el año 2022, en comparación al 2021 se logró mejorar de manera eficiente que de esta manera se
puede evidenciar que cada una de las cuentas de activos, pasivos e ingresos han ido acorde a beneficio de la empresa, mejorando así su rentabilidad.
ANALISIS HORIZONTAL 2021- 2022
DIFERENCIA EN UNIDAD
DETALLE 2021 2022 SENTIDO DIFERENCIA PORCENTUAL INTERPRETACION
MONETARIA
LAS VENTAS NETAS HA TENIDO UN
CRECIMIENTO DE UN 51 % DEL AÑO 2021 AL
VENTAS NETAS $40.000,00 $60.800,00 CRECIMIENTO -$20.800,00 -52% 2022
$60.800 entonces tenemos una diferencia de $60.800-$40,000= $20.800. Esto significa que la venta neta se incrementó o tuvo una variación positiva
RAZON CORRIENTE:
𝑃𝐴𝑇𝑅𝐼𝑀𝑂𝑁𝐼𝑂 45.524
= 1.66
𝐴𝐶𝑇𝐼𝑉𝑂 𝑇𝑂𝑇𝐴𝐿 27433,87
COBERTURA DE INTERES:
RENDIMIENTO DE LA INVERSION:
CRECIMIENTO DE VENTAS:
CRECIMIENTO DE UTILIDADES: