El CICLO PRODUCTIVO DE LA MINERIA

Las diversas etapas que implica el quehacer minero tienen un periodo de maduracin muy variable, en funcin a la magnitud del proyecto, la ubicacin y servicios disponibles en l, el tipo de yacimiento y mineral, del capital con que se cuente, etc.

Etapas

Cateo y prospeccin
Exploracin Desarrollo y construccin Produccin Cierre y postcierre

Cateo y Prospeccin
El cateo consiste en realizar bsquedas visuales de anomalas geolgicas en la superficie, lo que puede dar indicios de presencia de minerales.
En la prospeccin, la observacin se realiza con el apoyo de herramientas tecnolgicas, como las fotos areas, datos satelitales, tcnicas geofsicas o geoqumicas.

Cateo y Prospeccin
En base a los resultados del cateo y la prospeccin, se elige el rea para un estudio ms detallado, que permita comprobar la existencia de minerales.
En este momento es que se debe solicitar un petitorio ante las autoridades respectivas, sobre el rea donde se presume exista un posible yacimiento mineral, procedimiento que asegura el derecho sobre los posibles minerales que en la zona solicitada se encuentren.

Cateo y Prospeccin
Aprobada la solicitud de petitorio, se obtiene la concesin. Entonces se puede continuar con estudios ms detallados que pueden tomar varios aos, por lo que se conserva el derecho de explotacin del rea mediante un pago anual, que se llama Derecho de Vigencia.

Exploracin
En esta etapa se realizan estudios ms detallados sobre el yacimiento (perforaciones, muestreos, anlisis del contenido y tipo de mineral, entre otros), buscando definir si el mineral es recuperable y a qu costo. La exploracin y los estudios ms detallados ayudan a determinar si es viable econmicamente la explotacin de un yacimiento

Exploracin
Es importante recalcar respecto de la exploracin dos caractersticas claves:

Es una actividad que se realiza de forma contina (proyecto nuevo o ampliacin de operaciones en yacimientos que estn en produccin). Es el mecanismo mediante el cual el minero busca incrementar su nivel de reservas probadas (determinadas con certeza) desde aquellas reservas probables (estimadas a partir de informacin menos completa). Y en base a este incremento de reservas lograr extender la vida til de la mina.

Desarrollo y construccin
En esta fase se culmina la planificacin y se ejecutan los trabajos de infraestructura necesaria para realizar la explotacin.

Produccin (explotacin)

Luego de haber culminado las etapas antes mencionadas, recin se puede obtener el mineral. Los pasos previos son rigurosos, no obstante la explotacin minera es en s misma es una etapa mucho ms especfica y particular.

El cierre y postcierre de la mina

El cierre de la mina es programado desde antes de su inicio y tiene como objetivo rehabilitar las reas donde se desarroll la actividad minera.
Para lograrlo, se desmantelan los equipos e instalaciones que se usaron en el ciclo de vida de la mina y se recuperan las zonas afectadas. El postcierre, por su parte, es una etapa de monitoreo y mantenimiento de los alcances del cierre, con la finalidad de verificar que el cierre de mina haya sido efectivo.

Objetivo

Objetivo

El objetivo de esta NIIF es especificar la informacin financiera relativa a la exploracin y evaluacin de recursos minerales. En particular, la NIIF requiere: (a) mejoras limitadas en las prcticas contables existentes para los desembolsos por exploracin y evaluacin; (b) comprobacin de deterioro del valor de los activos para exploracin y evaluacin, y medicin de acuerdo con la NIC 36 Deterioro del Valor de los Activos; (c) revelar informacin que ayude a los usuarios de los estados financieros a comprender el importe, calendario y certidumbre de los flujos de efectivo futuros de los activos para exploracin y evaluacin que se hayan reconocido.

Alcance

Alcance

Una entidad no aplicar la NIIF a los desembolsos en que haya incurrido: (a) antes de la exploracin y evaluacin de los recursos minerales, tales como desembolsos incurridos antes de obtener el derecho legal de explorar un rea determinada; (b) despus de que sean demostrables la factibilidad tcnica y la viabilidad comercial de la extraccin de un recurso mineral.

Medicin

Medicin en el momento del reconocimiento

Los activos para exploracin evaluacin se medirn por su costo.

Elementos del costo de los activos para exploracin y evaluacin

Esta NIIF permite que una compaa desarrolle una poltica contable para los costos de exploracin y evaluacin de recursos minerales sin considerar especficamente los requisitos de los prrafos 11 y 12 de la NIC 8 Polticas Contables, Cambios en las Estimaciones Contables y Errores; sin embargo, si opta por reconocerlos como activos en el estado de situacin financiera, la compaa deber cumplir con los siguientes lineamientos:

Elementos del costo de los activos para exploracin y evaluacin

La entidad establecer una poltica contable que especifique qu desembolsos se reconocern como activos para exploracin y evaluacin, y aplicar dicha poltica de forma coherente. Al establecer esta poltica, una entidad considerar el grado en el que los desembolsos puedan estar asociados con el descubrimiento de recursos minerales especficos.

Ejemplos
Los siguientes son ejemplos de desembolsos que podran incluirse en la medicin inicial de los activos para exploracin y evaluacin (la lista no es exhaustiva): (a) adquisicin de derechos de exploracin;

(b) estudios topogrficos, geolgicos, geoqumicos y geofsicos;

(c) perforaciones exploratorias;

(d) excavaciones de zanjas y trincheras; (e) toma de muestras; y (f) actividades relacionadas con la evaluacin de la factibilidad tcnica y la viabilidad comercial de la extraccin de un recurso mineral.

Prcticas seguidas en la industria

Prcticas seguidas en la industria

A.

Cargar a resultados todos los costos de exploracin y evaluacin de recursos minerales en el perodo en el que se incurren: La mayora de las compaas que sigue el mtodo de esfuerzos exitosos registra todos los costos de exploracin en el perodo en el que se incurren, debido principalmente a los altos riesgos asociados con la exploracin. En adicin, antes de la adquisicin de los derechos mineros, la informacin obtenida de la prospeccin tendr valor nicamente si se adquieren posteriormente los derechos mineros. .

Prcticas seguidas en la industria

B.

Cargar a resultados todos los costos de exploracin incurridos hasta que se determine la existencia de recursos inferidos; a partir de esta etapa, se activan todos los costos de exploracin y evaluacin de recursos minerales incurridos:
La compaa asume que cuando viene efectuando trabajos conducentes a determinar recursos inferidos, la incertidumbre de ubicar reservas es tan alta que no es apropiado activar los costos de exploracin incurridos. Sin embargo, a partir del momento en que se determinan recursos indicados, existe una mayor probabilidad de beneficios econmicos futuros asociados con los costos incurridos y, por lo tanto, ameritan su activacin.

Prcticas seguidas en la industria

C.

Registrar todos los costos de exploracin y evaluacin de recursos minerales como activos:
Una compaa que usa el mtodo de costeo total registra todos los costos de exploracin y evaluacin de recursos minerales como activos en el momento en el que se incurren. Sin embargo, existen ms probabilidades de que la compaa tenga que registrar una provisin por deterioro por todo o parte de los costos capitalizados debido a los altos costos que podran permanecer activados.

Prcticas seguidas en la industria

D.

Inicialmente se activan todos los costos de exploracin y evaluacin de recursos minerales, sujeto a la determinacin de si se descubren reservas recuperables: Una compaa registra todos los costos de exploracin y evaluacin como activos hasta que se determine la existencia o no de un rea econmicamente explotable. Si no se encuentran reservas, los costos son cargados a resultados del ejercicio. Si se encuentran reservas, los costos permanecen capitalizados.

Prcticas seguidas en la industria

E.

Cargar a resultados del ejercicio todos los costos de exploracin y evaluacin de recursos, pero reversar la provisin por deterioro por estos costos cuando se descubren reservas econmicamente explotables:
Este enfoque conduce finalmente al mismo resultado que el mtodo anterior, pero enfatiza el hecho de que la mayora de los costos de exploracin no resultarn en reservas econmicas. El resultado de la reversin es un incremento de los activos y de la utilidad neta..

Gastos previos

Cul es el tratamiento aplicable a los gastos de previos a esta etapa?

Marco Conceptual, NIC 16 Propiedades, Planta y Equipo y la NIC 38 Activos Intangibles.

Gastos de desarrollo

Cul es el tratamiento aplicable a los gastos de desarrollo?

El Marco Conceptual y la NIC 38 Activos Intangibles suministran guas sobre el reconocimiento de activos que surjan de este desarrollo.

Concesin Minera
Definicin legal Acto administrativo en virtud del cual el Estado otorga al titular de la misma el derecho a explorar y explotar los recursos minerales concedidos Podr otorgarse por un periodo definido o indefinido. Estos derechos pueden venderse o cederse pero en ninguno de estos casos se transfiere la propiedad del yacimiento sino nicamente del derecho a explorarexplotar.

Medicin posterior al reconocimiento

Modelo del costo, o Modelo de la revaluacin.

Si se aplicase el modelo de la revaluacin (NIC 16 o NIC 38), se har de forma coherente con la clasificacin de los activos.

Presentacin

Presentacin
Clasificacin de activos para exploracin y evaluacin

Como tangibles naturaleza .

intangibles

conforme

su

De acuerdo con la NIC 37 Provisiones, Pasivos Contingentes y Activos Contingentes, una compaa reconocer cualquier obligacin en la que se incurra por desmantelamiento y restauracin durante un perodo determinado, como consecuencia de haber llevado a cabo actividades de exploracin y evaluacin de recursos minerales.

Presentacin
Clasificacin de activos para exploracin y evaluacin

Algunos activos para exploracin y evaluacin se tratan como intangibles (por ejemplo, los derechos de perforacin), mientras que otros son tangibles (por ejemplo, vehculos y equipos de perforacin). En la medida en que se consuma un activo tangible para desarrollar un activo intangible, el importe que refleje ese consumo ser parte del costo del activo intangible. Sin embargo, el uso de un activo tangible para desarrollar un activo intangible no transforma a dicho activo tangible en intangible.

Reclasificacin de los activos para exploracin y evaluacin

Un activo para exploracin y evaluacin dejar de ser clasificado como tal cuando la fiabilidad tcnica y la viabilidad comercial de la extraccin de un recurso mineral sean demostrables. Previa evaluacin de deterioro reconocimiento de prdidas. y

Deterioro del valor Reconocimiento y medicin

La NIIF 6 tiene criterios especficos para medir la prdida por deterioro, distintos a los establecidos en la NIC 36 Deterioro de Activos. Uno o ms de los siguientes hechos y circunstancias indican que la entidad debera comprobar el deterioro (lista no exhaustiva):

(a) El derecho a explorar en un rea especfica ha expirado durante el perodo, o lo har en un futuro cercano, y no se espera que sea renovado.

Deterioro del valor Reconocimiento y medicin

(b) No se han presupuestado ni planeado desembolsos significativos para la exploracin y evaluacin posterior de los recursos minerales en esa rea especfica.
(c) La exploracin y evaluacin de recursos minerales en un rea especfica no han conducido al descubrimiento de cantidades comercialmente viables de recursos minerales, y la entidad ha decidido interrumpir dichas actividades en la misma.

Deterioro del valor Reconocimiento y medicin

(d) Existen datos suficientes para indicar que, aunque es probable que se produzca un desarrollo en un rea determinada, resulta improbable que el importe en libros del activo para exploracin y evaluacin pueda ser recuperado por completo a travs del desarrollo exitoso o a travs de su venta. En cualquiera de estos casos, o en casos similares, la entidad comprobar el deterioro del valor de acuerdo con la NIC 36. Cualquier prdida por deterioro se reconocer como un gasto de acuerdo con la NIC 36.

Costos de Exploracin y Desarrollo Iniciada la produccin

Costos de: Mantener o reponer reservas Resultados (costo de produccin) Aumentar nivel de reservas Capitalizan Remocin stripping cost Capitalizan

RETIRO DE EXPLORACION Y EVALUACION

El retiro de los costos de exploracin y evaluacin incurridos en los proyectos Resultados (Ganancia o prdida): - Castigo de los costos de proyectos - Ganancia por la venta Otros ingresos Los costos de exploracin y evaluacin de proyectos disponibles para la venta. (Menor valor entre el valor en libros y su valor razonable menos costo de venta) Tratamiento contable de NIIF 5

Informacin a revelar

Una entidad revelar la informacin que permita identificar y explicar los importes reconocidos en sus estados financieros que procedan de la exploracin y evaluacin de recursos minerales.

Informacin a revelar

(a) Las polticas contables aplicadas a los desembolsos relacionados con la exploracin y evaluacin, incluyendo el reconocimiento de activos por exploracin y evaluacin.
(b) Los importes de los activos, pasivos, ingresos y gastos, as como los flujos de efectivo por actividades de operacin e inversin, surgidos de la exploracin y evaluacin de recursos minerales.

Informacin a revelar

La entidad tratar los activos para exploracin y evaluacin como una clase de activos independiente y efectuar las revelaciones requeridas por la NIC 16 o la NIC 38, segn cmo haya clasificado los activos.

Fecha de vigencia
Para los periodos anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2006. Si la entidad aplicase la NIIF para un periodo que comience antes del 1 de enero de 2006, revelar este hecho.

Apndice A - Definiciones de trminos

Activos para exploracin y evaluacin Desembolsos reconocidos como activos de acuerdo con la poltica contable de la entidad.

Desembolsos relacionados con la exploracin y evaluacin Desembolsos efectuados antes de que se pueda demostrar la factibilidad tcnica y la viabilidad comercial de la extraccin de recursos minerales.

Apndice A - Definiciones de trminos

Exploracin y evaluacin de recursos minerales Bsqueda de recursos minerales, incluyendo minerales, petrleo, gas natural y recursos similares no renovables, realizada una vez que la entidad ha obtenido derechos legales para explorar en un rea determinada, as como la determinacin de la factibilidad tcnica y la viabilidad comercial de la extraccin de recursos minerales.

Cambios en curso
En agosto de 2010, el Comit de Normas Internacionales de Informacin Financiera emiti un Borrador de Discusin como un primer paso hacia una posible NIIF para industrias extractivas, en reemplazo de la NIIF 6. En relacin con las actividades de exploracin y evaluacin de recursos minerales, este Borrador de Discusin menciona lo siguiente: Seccin 3.34 El punto de vista del equipo del proyecto es que los derechos y la informacin asociada con las propiedades minerales y de hidrocarburos satisfacen el criterio de reconocimiento de activos. El reconocimiento de la informacin como parte de los activos minerales y de hidrocarburos particularmente durante las fases de exploracin y evaluacin llevara a un cambio en las polticas contables que vienen usando muchas compaas mineras que reconocen como gastos todos los costos de exploracin y para aquellas compaas petroleras que siguen el mtodo de esfuerzos exitosos. Por ejemplo, bajo el mtodo de esfuerzos exitosos, los costos de ssmica y los de perforacin de pozos no exitosos no son reconocidos como activos y son, por lo tanto, reconocidos como gastos. El considerar la informacin obtenida de la exploracin como parte de los activos minerales o petroleros origina que se reconozcan como parte de ese activo. De acuerdo con la base contable del costo histrico, esos costos seran capitalizados como parte de los activos minerales o petroleros, a menos que los derechos legales cumplan con los criterios para ser dados de baja.

Cambios en curso
Seccin 3.35 Este tratamiento de costos asociados con actividades de exploracin y evaluacin no exitosas puede ser contrastado con los requerimientos de la NIC 2 y la NIC 16 para medir los costos de inventarios y la autoconstruccin de la maquinaria y equipo. Ambas NIIF mencionan que los montos anormales de desperdicio de materiales, de mano de obra y de otros recursos no se incluyen en el costo de estos activos. El foco de la NIC 2 y la NIC 16 sobre montos anormales de desperdicio presume que se puede identificar y capitalizar un monto normal de desperdicio solamente los montos anormales deben reconocerse como gastos. Los conceptos de montos normales y anormales no pueden ser aplicados a las actividades de exploracin. Asimismo, los montos anormales de material de desecho, mano de obra y otros recursos no tienen contenido de informacin y consecuentemente no traen beneficio al inventario o al activo autoconstruido. En contraste la exploracin no exitosa puede mejorar el entendimiento de la geologa de propiedades minerales o petroleras y por lo tanto puede representar una mejora de la concesin minera o petrolera.

Cambios en curso
En resumen, el equipo del proyecto propone lo siguiente:
Que los derechos legales, tales como derechos de

exploracin o de extraccin, deberan formar parte de los activos mineros o petroleros. El activo es reconocido cuando se adquieren los derechos legales. La informacin obtenida de las actividades de exploracin y evaluacin y de los trabajos de desarrollo para acceder al depsito de mineral o de petrleo, deberan ser tratados como mejoras al activo minero o petrolero (concesin minera o yacimiento petrolero).

Caso 1
La Compaa Minera S.A. se encuentra en la etapa de exploracin, tiene certeza razonable que existen recursos minerales en el rea de inters, y an no ha iniciado la etapa de produccin mnima. Durante este periodo ha incurrido en lo siguiente:

Sueldos y salarios y otros gastos del personal del rea de geologa. Sueldos y salarios y otros gastos del personal del rea de administracin y finanzas. Honorarios por estudios de lnea base para efectos medioambientales. Honorarios por anlisis de laboratorio de muestras extradas. Servicios prestado por terceros por perforacin diamantina. Depreciacin de equipos pesado utilizado en las operaciones de exploracin. Intereses de prstamo para financiar las operaciones.

Caso 1
Tratamiento contable: La compaa puede optar por cualquiera de los mtodos descritos anteriormente (Ver Prcticas seguidas en la industria) para contabilizar los costos de exploracin incurridos. Los desembolsos por sueldos y salarios y otros gastos del personal del rea de administracin y finanzas, as como los intereses por financiamiento, se pueden considerar como gastos de exploracin en la medida que estn directamente relacionados con el rea de inters.

Caso 1
Tratamiento tributario: En el caso que opte por capitalizar los costos de exploracin incurridos, estos deben amortizarse en un plazo que el titular de la actividad minera determine, a partir del ejercicio en el que se inicie la produccin mnima, en base a la vida probable del depsito, calculada tomando en cuenta las reservas probadas y probables y la produccin mnima obligatoria de acuerdo a ley. Cabe sealar que existe otro tratamiento tributario permitido que consiste en deducir ntegramente como gasto en el ejercicio en el que se incurren. Los desembolsos por sueldos y salarios y otros gastos del personal del rea de administracin y finanzas, as como los intereses por financiamiento, se tratan como gastos preoperativos (artculo 37 inciso g) de la Ley del Impuesto a la Renta) amortizables en un plazo mximo de 10 aos a partir del inicio de la produccin.

Caso 1
Tratamiento Contable Activo Gasto a. Sueldos y salarios y otros gastos del personal del rea de geologa b. Sueldos y salarios y otros gastos del personal del rea de administracin y finanzas c. Honorarios por estudios de lnea base para efectos medioambientales d. Honorarios por anlisis de laboratorio de muestras extradas e. Servicios prestado por terceros por perforacin diamantina f. Depreciacin de equipos pesado utilizado en las operaciones de exploracin g. Intereses de prstamo para financiar las operaciones X X X X X X X Tratamiento Tributario Activo Gasto X X X X X X X X X X X X X X

Caso 2
Cuando se utiliza un equipo de perforacin para explorar las reservas mineras. Ser necesario calcular la depreciacin de dicho equipo?

Si. Aplica la NIC 16. Sin embargo, la depreciacin debe ser parte de las actividades de exploracin y evaluacin, y en consecuencia, deben ser capitalizados como parte del costo de los activos para exploracin y evaluacin.

Aspectos tributarios a considerar

Ley del Impuesto a la Renta

El inciso o) del artculo 37 de esta Ley seala que son deducibles, entre otros, los gastos de exploracin, preparacin y desarrollo en que incurran los titulares de las actividades mineras. Estos gastos se deducirn en el ejercicio en que se incurran o se amortizarn en los plazos y condiciones establecidos en la Ley General de Minera y normas reglamentarias.

Aspectos tributarios a considerar

Ley General de Minera Gastos incurridos antes de iniciar la produccin mnima: Conforme a lo sealado en el artculo 74 de la LGM, los gastos de exploracin incurridos hasta la fecha en que corresponda cumplir con la produccin mnima, podrn deducirse:
Por amortizacin: si se incluyen los gastos de exploracin y

prospeccin dentro del valor de la concesin hasta la fecha en que corresponda cumplir con la produccin mnima en un plazo que se determinar en funcin a la vida probable de la mina.
Como gasto: se deduce lo gastado en exploracin y prospeccin

en el ejercicio en que se incurran dichos gastos.

Aspectos tributarios a considerar

Cualquier opcin elegida deber ser comunicada a la autoridad tributaria en el momento de presentar la declaracin jurada anual del impuesto a la renta. En el caso de amortizarse, tambin debe indicarse el plazo y la forma de clculo.
La opcin que se haya escogido no podr variarse.

Aspectos tributarios a considerar

Gastos incurridos despus de iniciada la produccin mnima: Conforme a lo sealado en el artculo 75 de la Ley General de Minera, los gastos de exploracin incurridos desde que la concesin se encuentra en etapa de produccin mnima obligatoria, podrn deducirse:
Por amortizacin: a partir de dicho ejercicio a razn de un

porcentaje anual de acuerdo a la vida probable de la mina establecido al cierre de dicho ejercicio, lo que se determinar en base al volumen de reservas probadas y probables y la produccin mnima de ley.
Como gasto: se deduce en el ejercicio lo gastado en

exploracin.

Aspectos tributarios a considerar

La opcin tomada deber comunicarse a la autoridad tributaria en el momento de presentar la declaracin jurada anual del impuesto a la renta y se ejercitar respecto a los gastos de cada ejercicio.
La opcin que se haya escogido no podr ser variada.

Aspectos tributarios a considerar

Modificacin del plazo de amortizacin: La Ley General de Minera no establece un mecanismo para modificar el plazo establecido para amortizar lo invertido en exploracin. La LGM nicamente seala la posibilidad de amortizar el saldo del valor total de adquisicin y lo invertido en exploracin, en caso de agotarse las reservas econmicas explotables, hacerse suelta o declararse caduca la concesin. As, la deduccin del total del saldo de gastos de exploracin por amortizar podr realizarse en el ejercicio en que se produzca el abandono de la concesin.