COOPERATIVE BANKS

Cooperative Banks
 Cooperative banking is a small scale banking carried on a no profit no loss basis for
mutual cooperation and help.
 Engaged in financing rural and agricultural development.
 They are established under the cooperative Credit Societies Act of 1904.

Features of Cooperative banks

 Government sponsored, supported and subsidized financial agencies in India.
 Work on the principle of cooperation, self-help and mutual help.
 They function on “no profit no loss” basis.
 Perform limited banking functions.
 Some of them are scheduled banks but most are non-scheduled banks.
 Cooperative banks are financial intermediaries only because a significant amount of their
borrowings is from the RBI, NABARD, central and state government and cooperative apex
institutions.
Cooperative banks are governed by both banking and cooperative legislations as they are
registered under the Cooperative Society Act 1965 and regulated by NABARD Bank for
Agriculture and Rural Development (NABARD) and RBI.
Banking laws were made applicable to cooperative societies in 1966 through an amendment to
the Banking Regulation Act 1949. Since then banking related functions are regulated by the RBI
and management related functions are regulated by respective State governments.

Commercial bank Vs Cooperative Bank

Primary Credit Societies (PCS)
 Primary Credit Societies are formed at village or town level.
 It is basically an association of members residing in a particular locality.
 The members can be borrowers or non-borrowers.
 The funds of this society are derived from the share capital of the deposits and also the
loans from central cooperative banks.
PCB to UCB
Urban Cooperative banks (UCBs) are just primary credit societies (PCS) in the lexicon of
cooperatives. These PCS get converted to banks under certain conditions and the RBI provides
them license.
The joke of whole regulation commences from the stipulation that it is enough to have just a
lakh of rupees to get such license. The rule remains unchanged for decades.
How can one expect stability of an institution termed as bank with such low level of capital?
Marathe Committee and Madhavarao Committee set up by the RBI have mentioned the need for
raising the low level of capital required for such UCB. But why did not the RBI raise the threshold
for decades is a matter for introspection.

Liquidation Process
Liquidation proceedings of the closed banks is left to the Registrar of Cooperatives Societies.
From the day liquidation proceedings are issued, RBI washes off its hands.
What are main problems with cooperative banks?
 Dual control – this leads to lesser supervision by RBI like on other banks.
 Lot of political influence – as it is also regulated by state governments.

What should be done?

 Greater financial literacy among people about cooperative banks.
 Better supervision by RBI.
 RBI stepping in an earlier moment.
 State government cooperating with the RBI.
 सहकारी बैंक

सहकारी बैंक:-
 सहकारी बैंक छोटे पैमाने पर एक ऐसा बैंक है जो आपसी सहयोग और मदद के लिए नो-प्रॉलिट नो-िॉस
आधार पर कायय करता है ।
 ये ग्रामीण और कृलि लिकास के लित्तपोिण से सं बंलधत हैं ।
 यह सहकारी क्रेलिट सोसायटी अलधलनयम 1904 के तहत स्थालपत लकए गए हैं ।

सहकारी बैंक ों की विशेषताएों :-

 भारत में सरकार द्वारा प्रायोलजत समलथयत और अनु दालनत लित्तीय एजेंलसयां ।
 सहयोग स्व-सहायता और पारस्पररक सहायता के लसद्ां त पर काम करते हैं ।
 िे "नो-प्रॉलिट नो-िॉस" के आधार पर कायय करते हैं ।
 सीलमत बैंलकंग कायय करते हैं ।
 उनमें से कुछ अनुसूलित बैंक हैं िेलकन अलधकां श गैर-अनुसूलित बैंक हैं ।
 सहकारी बैंक केिि लित्तीय मध्यस्थ हैं क्ोंलक उनके उधार की अलधकतम रालश आरबीआई, नाबािय , केंद्र
और राज्य सरकार और सहकारी शीिय सं स्थानों द्वारा दी जाती है ।

सहकारी बैंकों को बैंलकंग और सहकारी लिधान दोनों द्वारा लनयंलित लकया जाता है क्ोंलक िे सहकारी सलमलत
अलधलनयम 1965 के तहत पंजीकृत हैं और बैंक िॉर एग्रीकल्िर एं ि रूरि िे ििपमेंट (NABARD) और भारतीय
ररजर्वं बैंक द्वारा लिलनयलमत हैं ।

बैंलकंग कानूनों को 1966 में बैंलकंग लिलनयमन अलधलनयम 1949 में सं शोधन के माध्यम से सहकारी सलमलतयों पर िागू
लकया गया था। तब से आरबीआई द्वारा बैंलकंग सं बंधी कायों को लिलनयलमत लकया जाता है और प्रबंधन सं बंधी कायों को
सं बंलधत राज्य सरकारों द्वारा लिलनयलमत लकया जाता है ।

िाविज्यिक बैंक बनाम सहकारी बैंक

एक बैंक जो व्यक्तियों और व्यिसायों को लकसानों, ग्रामीण उद्योगों और शहरी क्षेिों के

बैंलकंग सेिाएं प्रदान करता है िालणक्तज्यक व्यापार और उद्योग को लित्त प्रदान करने के
बैंक के रूप में जाना जाता है । लिए (िेलकन एक सीलमत सीमा तक) इसकी
स्थापना |
बैंलकंग लिलनयमन अलधलनयम 1949 सहकारी सलमलत अलधलनयम 1965
लिशाि िघु

िाभ सेिा

खाता धारक सदस्य शेयरधारक

जनता से जमा स्वीकार करना और व्यक्तियों सदस्यों और जनता से जमा स्वीकार करना,
और व्यिसायों को ऋण दे ना। और लकसानों और छोटे व्यापाररयों को ऋण
दे ना।
प्राथवमक क्रेविट स सायटी (पीसीएस)
• प्राथलमक क्रेलिट सोसाइटी गां ि या शहर के स्तर पर बनाई जाती हैं ।
• यह मूि रूप से एक लिशे ि इिाके में रहने िािे सदस्यों का एक संघ है ।
• सदस्य उधारकताय या गैर-उधारकताय हो सकते हैं ।
• इस सोसाइटी केलिए िंि लिपॉलजट शे यर पूं जी और केंद्रीय सहायक बैंको से ऋण द्वारा प्राप्त लकये
जाते हैं ।
शहरी सहकारी बैंक (पीसीबी) से प्राथवमक क्रेविट स सायटी(यूसीबी)
शहरी सहकारी बैंक (यूसीबी) सहकारी सलमलतयों के कोि में लसिय प्राथलमक क्रेलिट सोसायटी (पीसीएस) हैं ।
ये पीसीएस कुछ शतों के तहत बैंकों में पररिलतयत हो जाते हैं और आरबीआई उन्हें िाइसेंस प्रदान कर दे ता
है ।

संपूणय लनयमन का पररहास इस बात पर लनभय र करता है लक इस तरह का िाइसेंस प्राप्त करने के लिए लसिय
एक िाख रुपये होना पयाय प्त है ।इसका शासन दशकों तक अपररिलतय त रहता है ।

इतने कम स्तर की पूं जी िािे बैंक के संस्थान की क्तस्थरता की उम्मीद कैसे की जा सकती है ?

भारतीय ररजिं बैंक द्वारा गलित मरािे सलमलत और माधिराि सलमलत ने ऐसे शहरी सहकारी बैंक (यूसीबी)
के लिए आिश्यक पूं जी के द्वारा लनम्न स्तर को बढाने की आिश्यकता का उल्ले ख लकया है । िे लकन
आरबीआई ने दशकों तक सीमा क्ों नहीं बढाई यह आत्मलनरीक्षण का लििय है ।

पररसमापन प्रवक्रया
बंद बैंकों की पररसमापन काययिाही सहकारी सलमलतयों के रलजस्ट्रार के पास छोड़ दी जाती है । लजस लदन से
पररसमापन की काययिाही जारी की जाती है आरबीआई इससे अपना पीछा छु ड़ा िे ता है ।
सहकारी बैंक ों की मुख्य समस्याएों :-
• दोहरा लनयंिण: - इसके कारण अन्य बैंकों की तरह भारतीय ररजर्वं बैंक द्वारा कम पययिेक्षण
होता है ।
• बहुत अलधक राजनीलतक प्रभाि: - क्ोंलक यह राज्य सरकारों द्वारा भी लिलनयलमत है।

आगे की राह:-

• सहकारी बैंकों के बारे में िोगों के बीि व्यापक लित्तीय साक्षरता।

• भारतीय ररजर्वं बैंक द्वारा बेहतर पययिेक्षण।
• भारतीय ररजर्वं बैंक का पहिे ही क्षण में कदम उिाना ।
• भारतीय ररजर्वं बैंक के साथ राज्य सरकार का सहयोग।