+48 22 427 75 92 MetaTrader Czat na żywo Zaloguj się Rejestracja

O NAS PIERWSZE KROKI DLA TRADERÓW DLA INWESTORÓW PARTNERZY POMOC BLOG

Strona główna / Blog / Dla zawodowców / Dywergencja bycza i niedźwiedzia

Dywergencja bycza i niedźwiedzia

Dywergencja jest ulubionym sygnałem wielu traderów. Występuje rzadko, ale pozwala
16 Chcesz zadać autorowi pytanie? Skorzystaj z działu
znaleźć punkty wejścia i wyjścia z rynku, wiedząc, kiedy zmieni się kierunek ceny. Ponadto
Paź. Komentarze znajdującego się poniżej. .
jest to uniwersalny sygnał, który można otrzymać na różnych wskaźnikach. Dzięki temu
2023
handel na byczej czy niedźwiedziej dywergencji nie wymaga zasadniczej zmiany strategii
12:59
handlowej.

W artykule przyjrzymy się szczegółowo, czym jest dywergencja i przeanalizujemy jej Zacznij handlować
odmiany. Przyjrzyjmy się sposobom wykrywania rozbieżności na wykresie za pomocą
wskaźników technicznych MACD, Stochastic i RSI.
Nie możesz codziennie czytać naszych
Artykuł obejmuje następujące tematy:
wiadomości? Możesz otrzymywać
Czym jest dywergencja? najpopularniejsze posty na adres mailowy.

Czym jest bycza dywergencja? Imię i nazwisko

Czym jest niedźwiedzia dywergencja? Peter Smith Johnson

Jak określić dywergencję byka i niedźwiedzia Email

Wskaźniki handlowe dywergencji byka i niedźwiedzia example@example.com
Podsumowanie

Najczęściej zadawane pytania dotyczące dywergencji byka i niedźwiedzia

Zaprenumeruj

Czym jest dywergencja?

Dywergencja jest klasyczną rozbieżnością między maksimami i minimami trendu wykresu
cenowego a odczytami wskaźnika. Pojawienie się dywergencji z reguły wskazuje na
nieuchronne odwrócenie trendu.

Może być stosowana w analizie z dowolnymi metodami badania rynku, na przykład Price
Action i analizą wskaźnikową. W zależności od kierunku ruchu linii trendu wyróżnia się
dwa rodzaje dywergencji: byczą i niedźwiedzią.

Przeciwne zjawisko występuje również na rynku. Jest to konwergencja. W ramach analizy

technicznej pojęcia te są często mylone. Aby uniknąć nieporozumień, wszystkie
zbieżności i rozbieżności kierunku cen i wskaźnika technicznego nazwane zostały w
materiale „dywergencją”.

W artykule „Dywergencja i konwergencja na Forex. Rozważamy, co to takiego i jak

prawidłowo stosować" szczegółowo zostały przeanalizowane przykłady dywergencji i
konwergencji oparte na "podwójnym szczycie" i innych figurach TA.

Czym jest bycza dywergencja?

Klasyczna bycza dywergencja powstaje zanim bieżący trend odwróci się w górę.
Występuje w momencie, gdy wykres cenowy tworzy nowy dolne minimum, a wskaźnik,
na przykład, wskaźnik względnej siły RSI ma tendencję do wzrostu. W przypadku
dywergencji byka zbieżność zachodzi po wytyczonych liniach zgodnie z minimalnymi
wskaźnikami wskaźnika i wykresu. Dla lepszego zrozumienia rozważmy formację
dywergencji byka na przykładzie.

Powyższy wykres BTCUSD pokazuje trend niedźwiedzi, któremu towarzyszy wzrost

krzywej wskaźnika technicznego RSI. Niebieskie linie, przeprowadzone wg minimów
wskazań wskaźnika i wykresu cenowego, różnią się kierunkami, czyli wykazują
dywergencję. Ten potężny sygnał jest następnie realizowany jako zmiana nastrojów
rynkowych na korzyść byków.

Oprócz klasycznej dywergencji istnieje ukryta dywergencja byka. Sam sygnał i jego
wartość są odwrotnym podobieństwem klasycznej formacji. Zamiast zbieżności
skonstruowanych wg minimów linii, przy ukrytej dywergencji, następuje ich rozbieżność.
Przez pewien czas po utworzeniu sygnału trend byczy trwa.

Powyżej znajduje się przykład ukrytej dywergencji byka. Zauważmy, że na wykresie

cenowym widać wzrost poziomów minimów, natomiast w oknie RSI poprzednie lokalne
minimum było wyżej niż poprzednie. W efekcie linie sygnałowe wykazują dywergencję.

Ukryta dywergencja byka jest sygnałem kontynuacji trendu. Po uformowaniu się sygnału
rynek nie dąży do zmiany kierunku, a wręcz przeciwnie, wykazuje silną tendencję
wzrostową.

Czym jest niedźwiedzia dywergencja?

Niedźwiedzia dywergencja sugeruje, że siła trendu słabnie, a kierunek rynku wkrótce
zmieni się na przeciwny. Występuje, gdy na wykresie cen powstaje górne maksimum,
które przewyższa poprzednie, a na wskaźniku stochastycznym, przeciwnie, powstaje
mniejsze maksimum.

Powyżej znajduje się przykład niedźwiedziej dywergencji. Wykres ceny EURUSD pokazuje
coraz wyższe maksima, a w oknie wskaźnika RSI widać coraz niższe maksima. W
konsekwencji można stwierdzić, że dochodzi do klasycznej niedźwiedziej dywergencji i
późniejszego odwrócenia ceny w dół.

Ukryta dywergencja niedźwiedzia występuje w trendach spadkowych, gdy wykres cen

tworzy niższe maksima, a wykres wskaźników – wysokie. Oznacza to, że istnieje zbieżność
linii, narysowanych na dwóch lokalnych maksimach. Figura ta świadczy o fałszu sygnałów
do odwrócenia trendu, czyli kontynuacji ruchu ceny do nowych minimów.

Powyższy wykres pokazuje, w jaki sposób dochodzi do niedźwiedziej dywergencji

ukrytego typu. Po utworzeniu się takiej dywergencji niedźwiedzia oczekuje się, że impuls
spadkowy będzie się nadal poruszał i zwiększy nachylenie w dół zgodnie z oczekiwaniami.

Jak określić dywergencję byka i niedźwiedzia

Aby zidentyfikować formację byczej dywergencji, wystarczą dwa warunki: obecność
przedłużającego się trendu i powstanie formacji podwójnego dna. Poszukajmy
dywergencji na przykładzie pary walutowej EURJPY.

Powyższy wykres tygodniowy pokazuje długoterminowy trend niedźwiedzi z

wyłaniającym się podwójnym dnem (zaznaczonym na niebiesko). Jest to
najodpowiedniejsze miejsce do tworzenia dywergencji byka.

Po połączeniu lokalnych minimów w znalezionej formacji, można zauważyć, że linia

sygnałowa ma nachylenie w dół.

Analogiczną linię budujemy na wykresie wskaźnika RSI. Widzimy, że linie sygnałowe

wykresu cenowego i wskaźnika są różne. Ponieważ najwyższe minimum RSI w ramach
formacji pokrywa się z najniższym punktem ceny, możemy mówić o powstaniu
dywergencji byka i szybkiej zmianie trendu.

Punkt wejścia pojawia się natychmiast po wskazaniu impulsu cenowego. Na powyższym

wykresie manewr ten jest dobrze obliczany. W takim przypadku Stop Loss powinien
znajdować się niżej niż lokalne minimum cenowe.

W wyniku realizacji dywergencji byka nastąpiła zmiana nastrojów na rynku i ukształtował

się obecny bieżący trend, skierowany w górę.

Do poszukiwania dywergencji można wykorzystać nie tylko RSI, ale także dowolny inny
wskaźnik analizy technicznej. Na kolejnym wskaźniku potwierdzimy prawdziwość obrazu
dywergencji za pomocą wskaźnika MACD.

Na wykresie GBPUSD niebieskie kółka oznaczają lokalne maksima wykresu cenowego i

wskaźnika MACD. Widać tu, że ekstremum wskaźnika nie odpowiada najwyższemu
maksimum ceny. Przeprowadzone po wyznaczonych punktach linie sygnałowe rozchodzą
się, dlatego występuje dywergencja niedźwiedzia.

Zwróć uwagę, że przy wykorzystaniu MACD w celu określenia dywergencji lepiej jest
zastosować maksima wygładzonej średniej ruchomej, które odzwierciedlają stan rynku
bez krótkotrwałego szumu.

Na podstawie podanych przykładów można wywnioskować główną regułę: do określenia

dywergencji zawsze stosuje się ekstrema wykresu cenowego oraz wskaźnik tego samego
porządku czasowego i tego samego typu. Innymi słowy, maksima są porównywane do
maksimów wskaźników, a minima do minimów.

Wskaźniki handlowe dywergencji byka i niedźwiedzia

Wszelkie wskaźniki, które w taki czy inny sposób odzwierciedlają zmienność na rynku,
mogą być wykorzystywane do wykrywania dywergencji. Istnieją tu jednak również pewne
niuanse.

Na przykład wskaźniki o długim opóźnieniu mogą dawać fałszywe sygnały. Dlatego

większość traderów wykorzystuje popularne RSI, MACD i Stochastic Oscillator do handlu
dywergencją.

MACD
Wskaźnik MACD pokazuje zbieżność i rozbieżność średnich ruchomych, z których jedna
jest szybka, z minimalnym okresem, druga jest sygnałowa, płynniejsza i powolna. Oprócz
tych dwóch linii wskaźnik wyświetla histogram, pokazujący różnicę między dwiema
krzywymi. Im większa jest odległość między punktami średnich ruchomych, tym dłuższa
kolumna histogramu.

Za pomocą wskaźnika MACD dywergencja może być konstruowana na dwa sposoby:

wzdłuż linii sygnałowej (jak w przykładzie powyżej);

wg kolumn histogramu.

Powyższy wykres pokazuje, że ceny spadają. Innymi słowy, wraz z aktualizacją minimów
następuje ruch w dół. Jednocześnie na histogramie MACD widoczny jest wzrost minimów.
Wszystko wskazuje na to, że mamy do czynienia z klasyczną dywergencją byka, co
oznacza, że możemy spodziewać się wzrostu ceny.

Oscylator stochastyczny
Stochastic Oscillator pokazuje pozycję bieżącej ceny w stosunku do przedziału cenowego
dla okresu wybranego przez tradera. Wskaźnik ten służy do określenia potencjalnego
kierunku aktualnego trendu, jego siły, wykupienia oraz wyprzedania.

Stochastic jest również dobry do wykrywania sygnału dywergencji. Kierunkowa jest

budowana wg linii wskaźnika, która pokazuje zmiany na rynku z minimalnymi
opóźnieniami. Powyższy rysunek przedstawia przykład niedźwiedziej dywergencji
wykrytej przy pomocy Stochastic.

RSI
RSI to kolejny wskaźnik, który jest jednym z najczęściej stosowanych do określania
dywergencji. Jego nazwa tłumaczy się jako wskaźnik siły względnej. Wskaźnik wyświetla
graficznie stosunek dodatnich i ujemnych zmian cen. Z pomocą RSI można śledzić trendy
cenowe, ich siłę, poziom zmienności rynku, a także szukać punktów odwrócenia.

Dywergencje na wskaźniku RSI budowane są na punktach szczytowych linii sygnałowej,

jak na powyższym wykresie. Często dywergencje kaskadują, formując się jedna za drugą.
Sygnał można dodatkowo potwierdzić wykupieniem lub wyprzedaniem, czyli wyjściem
wykresu poza strefy 30% i 70%.

Z wykresu wynika, że w momencie dywergencji rynek był w stanie wykupienia, co

wskazuje na słabość trendu wzrostowego i jego możliwym zakończeniu.

Bollinger Bands
Wstęgi Bollingera, w przeciwieństwie do poprzednich narzędzi, odnoszą się do
wskaźników trendów, które pokazują kierunek ceny i siłę tendencji rynkowych. Składa się
ze średniej ruchomej i średnich kwadratowych, które tworzą kanał cenowy.

Poszukiwanie dywergencji wg linii Bollingera różni się od omówionych wcześniej metod.

Wskaźnik pomaga filtrować rozbieżności i potwierdzać ich prawdziwość.

Oscylator będzie nadal potrzebny do poszukiwania zbieżności i rozbieżności. Powyższy

wykres pokazuje dywergencję niedźwiedzią za pomocą RSI. Specyfiką pracy z Wstęgami
Bollingera jest to, że wejście w strefę wykupienia lub wyprzedania jest również brane pod
uwagę jako dywergencja.

Ponadto powyższy wykres pokazuje kaskadę z dywergencji. Fioletowe i pomarańczowe

linie podkreślają zwykłe niedźwiedzie dywergencje, zbudowane wg wykresu ceny.
Ostatnia dywergencja, oznaczona czerwoną linią, nie jest widoczna. Korzystając jednak z
Wstęg Bollingera, można stwierdzić, że cena wyszła poza obszar górnej linii, wpadając w
strefę wyprzedania. Jednocześnie w oknie wskaźnika RSI linia pozostawała w obszarze
równowagi rynkowej. Jest to dywergencja fałszywego ruchu cenowego, która zasadniczo
kończy serię kaskad.

Powyższy wykres przedstawia kolejny przykład pracy z Wstęgami Bollingera. Sygnał

wczesnego odwrócenia zaznaczony jest niebieskim okręgiem, gdzie krzywa RSI weszła do
strefy wykupienia, a wykres cenowy pozostał w obszarze wstęg wskaźnika. Następnie
widać formowanie się klasycznej niedźwiedziej dywergencji, co potwierdzają sygnały
wskaźnika. Ekstrema cenowe w pomarańczowym okręgu są wyższe niż poprzednie i
wykraczają poza granice pasm. A maksima krzywej wskaźnika są niżej i mieszczą się w
obszarze równowagi rynkowej. Sygnał potwierdza duża czerwona świeca. W tej sytuacji
najkorzystniejsze są shorty.

Podsumowanie
Dywergencja jest uniwersalnym sygnałem odwrócenia i kontynuacji trendu, działającym
na dowolnych interwałach czasowych. Ma to znaczenie zarówno dla aktywów
kryptowalutowych, par walutowych, akcji, jak i innych instrumentów handlowych. Główną
zaletą sygnału dywergencji jest jego wyprzedzający charakter.

Jednocześnie budowanie strategii handlowej wyłącznie na dywergencjach byłoby dużym

błędem. Podobnie jak wszystkie wskaźniki wyprzedzające, dywergencja jest często
fałszywa. Przy czym wykorzystanie sygnałów dywergencji może jakościowo poprawić
trading, zwiększyć dokładność prognozowania i zmniejszyć opóźnienie.

Najczęściej zadawane pytania dotyczące dywergencji

byka i niedźwiedzia

Dywergencja jest bycza czy niedźwiedzią? —

Dywergencja może być zarówno bycza, jak i niedźwiedzia. Dywergencja

niedźwiedzia wskazuje o nadchodzącym spadku ceny, a bycza – o jej
prawdopodobnym wzroście.

Czy niedźwiedzia dywergencja to dobra rzecz? —

To zależy od tego, jaką pozycję zająłeś na rynku. Jeśli szukasz punktu wyjścia
z rynku, sprzedajesz aktywa lub zamierzasz zawrzeć krótką transakcję, jest
to zdecydowanie dobry sygnał dla Ciebie.

Który wskaźnik najlepiej nadaje się do dywergencji? —

Oscylatory najlepiej nadają się do wykrywania dywergencji na wykresie. Są

to Awesome Oscillator, Stochastic, MACD, RSI. Nowicjusze mogą wyszukiwać
dywergencji za pomocą Wstęg Bollingera i oscylatora. Zaawansowani
traderzy często szukają rozbieżności za pomocą wielkości salda.

Jak odczytywać dywergencję byka? —

Klasyczna dywergencja byka pojawia się na trendzie niedźwiedzim i

poprzedza odwrócenie w górę. Łatwo jest określić, kiedy minima oscylatora
nie odnawiają się za cenią. Ważne jest, aby wziąć pod uwagę, że
dywergencje mogą kaskadować, a do podjęcia ostatecznej decyzji handlowej
konieczne jest oczekiwanie na potwierdzenie sygnałów.

Jak czytać niedźwiedzią dywergencję? —

Klasyczna niedźwiedzia dywergencja pojawia się na trendzie byczym i

poprzedza odwrócenie w dół. Łatwo stwierdzić w momencie, gdy wysokie
wartości oscylatora nie odnawiają się za ceną. Po uformowaniu się
niedźwiedziej dywergencji trzeba poczekać na sygnał potwierdzający i
dopiero wtedy otworzyć krótką pozycję.

Jak korzystać z dywergencji? —

Wiele osób błędnie uważa, że dywergencja jest tylko sygnałem odwrócenia.

Ważne jest, aby zrozumieć rodzaje dywergencji i prawidłowo je
diagnozować. Klasyczne wskazują na odwrócenie trendu, zaś ukryte i
rozszerzone – na jego kontynuację. Należy mieć na uwadze, że sygnały te
mogą być formowane w rzędzie jeden za drugim. Konieczne jest zatem
uzyskanie potwierdzenia dywergencji przy pomocy innych narzędzi
handlowych i reakcji rynku.

Kiedy dochodzi do dywergencji? —

Dywergencję można uznać za wypracowaną, jeśli towarzyszy jej silny impuls

rynkowy. Im więcej dywergencji jest szeregu, tym silniejszego ruchu można
się spodziewać. Dywergencje można również potwierdzić, jeśli znajduje się
inne dywergencje na starszych i młodszych interwałach czasowych.

Co się dzieje, gdy zaobserwuję rozbieżność na RSI? —

Jeśli rozbieżność RSI z ceną występuje w maksimach trendu byczego, jest to

oznaka odwrócenia w dół. Jeśli dywergencja występuje minimach, jest to
zwykła dywergencja byka – sygnał do odwrócenia w górę.

Ile jest rodzajów dywergencji? —

Wg kierunku trendu wyróżnia się dywergencję byka i niedźwiedzia. A

zgodnie ze strukturą, sygnałami i metodą definiowania: klasyczną, ukrytą i
rozszerzoną.

Czym jest niedźwiedzia dywergencja? —

Dywergencja niedźwiedzia jest wyprzedzającym sygnałem przyszłego

spadku ceny, opartego na rozbieżnościach ekstremów cenowych i
wskaźnika (oscylatora).

Czym jest dywergencja w akcjach? —

Dywergencja w akcjach nie różni się niczym od dywergencji na rynku

walutowym i innych instrumentach handlowych. Określana jest wg tych
samych zasad i daje te same sygnały.

Czym jest bycza regularna dywergencja? —

Bycza regularna dywergencja ma miejsce, gdy wykres ceny na rynku

niedźwiedzim tworzy niższe minima, a wskaźnik – wyższe. Zapowiada
odwrócenie ceny.

Zawartość tego artykułu stanowi opinię jego autora, a nie oficjalne stanowisko firmy
LiteForex. Materiał opublikowany na tej stronie ma jedynie cel informacyjny i nie
należy go traktować jako porady inwestycyjnej, zgodnie z dyrektywą 2004/39/EC.

Oceń ten artykuł:

4.8 ( 239 oceny )

0 Komentarzy !
1 Zaloguj

G Rozpocznij dyskusję...

ZALOGUJ SIĘ ZA POMOCĄ ALBO ZAREJESTRUJ W DISQUS ?

Nazwa

" Udostępnij Najlepsze Nowsze Starsze

Skomentuj jako pierwszy.

Subskrybuj Privacy Nie sprzedawaj moich danych

Share Tweet Email Share Share Pin

NAPISANO Michael Hypov

Niezależny analityk i trader kryptowalutami.

Co powinienem teraz przeczytać?

24 Paź. 2020 14:45

Dywergencja i konwergencja na Forex. Rozważamy, co to takiego i jak prawidłowo stosować

Dywergencja i konwergencja na Forex, rozważamy, co to takiego, na czym polega różnica i w jaki sposób prawidłowo stosować podczas handlu.

29 Gru. 2020 15:54

Dywergencje w kryptowalucie! Jak szukać? Jak handlować?

Co to takiego dywergencja? Jak jej szukać? Jak wykorzystywać przy analizie technicznej kryptowaluty? Jak handlować? Odpowiedzi na te pytania
odnajdziecie w danym artykule.

30 Gru. 2022 10:40

Przewodnik po handlu kwantowym

Kompletny przewodnik po handlu kwantowym: strategie i algorytmy handlu kwantowego. Dołącz do nas, aby handlować niczym zawodowiec!

09 Gru. 2022 16:55

Animatorzy rynku na Forexie. Jak handlować jak animator rynku?

W jaki sposób animatorzy rynku handlują na rynku Forex? Jakie są opłacalne strategie handlowe, biorąc pod uwagę manipulacje animatorów
rynku? Handlujmy wbrew tłumowi.

23 Mar. 2022 11:43

Czym jest SPAC (Specjalna Spółka Przeznaczona do Przejmowania Innych)?

Czym jest SPAC? Chcesz poznać znaczenie i dowiedzieć się na czym polega, pułapki przed zawarciem transakcji oraz informacje jakie aktywa
mogą przynieść ci miliony? Jesteśmy gotowi podzielić się naszym doświadczeniem eksperckim.

25 Lis. 2021 16:14

Hosting VPS na Forexie

Jak zainstalować i skonfigurować VPS do handlu na rynku Forex?

Co dalej?

Wypróbj konto demo Sprawdź wykresy walutowe Sprawdź rating Traderów do Otwórz konto do handlu na
kopiowania transakcji rynkach finansowych

Regulamin Zasady ochrony prywatności Ostrzeżenie o ryzyku Polityka AML Pozostaw swoją opinię Blog Mapa strony

Strona należy do firmy Liteforex (Europe) LTD posiadającej zarejestrowany adres: 30 Spyrou Kyprianou, 1st Floor, Germasogeia, 4040, Limassol, Cyprus.

Firma Liteforex (Europe) LTD jest zarejestrowana jako Cypryjska Firma Inwestycyjna (CIF) z numerem rejestracyjnym HE230122 i jest regulowana przez
Cypryjską Komisję Papierów Wartościowych i Giełd (CySEC) z numerem licencji 093 /08 zgodnie z Dyrektywą w sprawie rynków instrumentów
finansowych (MiFID). Wszystkie środki klientów detalicznych są ubezpieczone przez Fundusz Rekompensat dla Inwestorów (przedmiot
kwalifikowalności). Email: support@liteforex.eu

Firma Liteforex (Europe) LTD świadczy usługi wyłącznie dla mieszkańców krajów Europejskiego Obszaru Gospodarczego (EOG), Zjednoczonych
Emiratów Arabskich oraz Wysp Marshalla.
Pełna lista państw dostępna jest tutaj.

Copyright © 2008-2024 LiteForex.eu

Ostrzeżenie o Ryzyku: CFD to skomplikowane instrumenty i posiadają wysoki stopień ryzyka szybkiej straty środków z powodu wykorzystania wsparcia kredytowego. 79%
rachunków inwestorów detalicznych traci na handlu CFD z tym dostawcą. Powinieneś się zastanowić, czy rozumiesz, jak działają CFD i czy możesz sobie pozwolić na podjęcie
wysokiego ryzyka utraty pieniędzy. Kliknij tutaj , aby uzyskać pełne informacje o ryzyku.