PROJECT WORK

OF

Law of Contract-I

ON

TOPIC: contingent contract

SUBMITTED BY:

Aman kannojia

R. No: GU15R0213

2ND SEMESTER

GLOCAL LAW SCHOOL

TABLES OF ABBRIVIATION

 A.I.R. ___All India Reporter

 S.C. Supreme Court
 S.C.C. Supreme Court Cases
 End. Edition
 Sec. Section
 All E.R. All England Law Reports
 Q.B.D Law Reports, Queen’s Bench Division
 Ibid. Same as above
 S.C.R. Supreme Court Reports.
 Bom.LR Bombay Law Report
 Exch. Exchange
 Eng. Rep. England Report
 An An other
 An oar And others
 SCD Supreme Court Decision
 ILR Indian Law Reports
 PC Professional corporation
 Supra Same authority at a later point
 TABLE OF CASES
R. V Noora kandall v Hamilton

Mahabir prasad v durga datt

Bowes v shad

China cotton exporters v beharilal Ramcharan cotton mills ltd

Parshotam v municipal committee

Ganga saran v firm ramcharan ram gopal

Nowell v coupland

Vl.narasu v psn lyer

Rameshwari das mehra v ram chand om prakash

N.P.O. Ballayya vs K.V.Srinivasayya Setty 
 CONTENTS

Introduction

Essential Element

 There Must Be A Valid Contract To Do Or Not To Do Something

 The Performance Of The Contract Must Be Conditional.
 The  Said  Event  Must  Be Collateral To Such Contract
 The Event Should Not Be At The  Discretion  Of  The Promisor

The Contrast

 Contingent Contract And Agreements Subject To Contract

 Contingent  Contract  And Agreements  By  Way  Of Wager
 Contingent  Contract  And Agreement To Do Impossible Act

Conditions  When  A Contingent  Contract Can Be Enforced

 On  The  Happening  Of  An Event

 On  The  Event  Not Happening
 On The Event Not Happening Within A Specified Time

Situations  When  A Contingent  Becomes Void

 The Event Being Impossible
 NonHappening  Of  Event Within Fixed Time
 Agreements Contingent On Impossible Events
 Conduct  Of  A  Living Person

 Conclusion

Bibliography
Introduction 

A contract is an agreement enforceable by law. [Section 2(h) of The Indian Contract Act, 1872].
For every contract, there should be an agreement that is made by the free consent of parties
competent to contract, for a lawful consideration and with a lawful object. The agreement
should not be declared void hereby to form a contract. This definition of contracts as per Indian
Contract Act, 1872 is based on Sir Pollock’s definition which states that every agreement and
promise enforceable at law is a contract. Thus for the formation of a contract, there must be an
agreement and something in addition to that, i.e., an agreement, and its enforceability at law. 
The word contingent ordinarily means ‘subject to chance’. In the Indian Contract Act, 1872, this
word has been used to mean conditional, just the way we use it generally. Uncertainty is the hall-
mark of the future. Estimating the chances of an uncertainty becoming certain, calculating
the results if the event doesn’t happen and then measuring the potentiality to deal with its
consequences are all about contingent contracts. Parties may stipulate that performance of
obligations under a contract is dependent on a contingency, even though the contract is validly
formed.The parties agreeing to the conditions agree that the rights will be enforced and the
obligations will be due on the happening of the contingency on the contracting of a valid
contract.A contingent contract is a contract to do or not to do something, if some event, collateral to
such contract does or does not happen.Every contingent contract is thus a contract primarily. Like any ot
her contract, it is also acontract to do or not to do something. It is not, however, an absolute and uncon
ditional one,without any reservations or conditions, which is to be performed under any event. Its
performance is dependent on some event’s happening or not happening  the contingency.
Essential Element

For a contract to be a contingent contract, certain essential elements have to be there. These
elements form a contingent contract and without them, a contract will not be contingent. These
are the following essentials1

There Must Be A  Valid Contract To Do Or Not To Do Something

Sections 32 and 33 of The Indian Contract Act, 1872 refer to the enforcements of contracts on
an event happening and on an event not happening respectively. A contingent contract will be
valid only if it is a contract to do or not to do something. For instance, if a person A contracts to
pay B, another person, a sum of 10,000 if B’s house is burnt, it is a valid contingent contract.On the 
other hand, the agreement to pay minimum demand charges, there is no event
happening and the consumer has to pay it. This is a reference to the case Northern India Iron
and Steel Co. Ltd. vs The State of Haryana and another,] in which the Court held that Section
31 of the Act has no applicability in that case since there was no event

The Performance Of The Contract Must Be Conditional.

The event contemplated should be some future, uncertain event.If the performance of
obligation is dependent on a future event which has to occur,thecontract will not be a
contingent contract. Mere postponement of the time of performance will not make the contract
contingent as at some future time2. The event has to be very futuristic and uncertain. Dues
and obligations don’t come under the definition of being uncertain. An event becomes uncertainonly if it
s occurrence is not in the hands of any individual and the time is in future. It should be
totally unpredictable for anyone.

The  Said  Event  Must  Be Collateral To Such Contract

The event on the happening or nonhappening of which, the performance of the contract is
dependent, must not form a part of the consideration of the contract. For example, X contracts
to pay 100000 rupees to Y if Y’s house is destroyed by fire, in consideration of Y paying 400
rupees per month. The consideration for the promise of X to pay 100000 rupees is the payment
by Y, monthly of 400 rupees. The obligation to pay 100000 rupees will be enforceable only onthe 
1
Abhra sinha v india explosives ltd ,(2003) 2 ICC 157 (CAL)
2
(1844)13 & w 494;67 RR 664.
happening of the uncertain event destruction of Y’s house by fire which event is
independent of the consideration and collateral to the contract. 

 The Event Should Not Be At The  Discretion  Of  The Promisor

The event so considered as for contingency should not at all be dependent on the promisor. It
should be totally a futuristic and uncertain event. In the case of Firm of N.P.O. Ballayya vs
K.V.Srinivasayya Setty & Sons], 3a person agreed with his agent to pay him the expenses of
costing, taxes and others if he succeeded in litigation. In this, the event was not at all at the
discretion of the promisor. He won the case in subject and was thus held liable to pay the
agent. The promisor should have no capacity to guide the event which makes the contract a
contingent contract.

These are the most essential elements of a contingent contract. A contract when fulfills theabove discus
sed criteria, it can be deemed to be a valid contingent contract. A contingentcontract is also a contract; 
but with some specific requirements and these  requirements make a contract a contingent contract.

The Contrast

Contingent contracts form a very important part of The Indian Contract Act, 1872. These
contracts have certain elements in them which make them different from every other type of contracts.

Contingent Contract And Agreements Subject To Contract

There is a very great difference between these two contracts. An agreement subjected to
contract is not a contract at all. In this case, the parties agree not to be bound to contract until
and unless a formal contract is executed, which takes place only at the will of the parties. A
contract is formed only on the happening of an uncertain event.4 On the other hand, a contingent
contract is something totally different. Contingent contracts suspend the performance till the
happening of an uncertain and futuristic event,Agreements subjected to contract negate the
very existence of a contract. A contracting with B to pay a sum of 10000 rupees of his house
burns down is a contingent contact. On the other hand, A agreeing with B to form a contract

3
1879LR 4 AC 504;(1874-80) ALL ER Rep 932(HL)
4
The Indian contract act,(1957),p.11
once his house burns down is an agreement subject to contract5. This is the major difference
between a contingent contract and an agreement which is subjected to contract

  Contingent  Contract  And Agreements  By  Way  Of Wager

There is a huge difference between wagering and contingent contract. The biggest difference
being, a contingent contact is a valid contract but a wagering contract is absolutely void. A
wagering agreement is a promise to give money or money’s worth upon the determination
or ascertainment of an uncertain event. [xii] In these, the parties are not interested in the
occurrence and nonoccurrence of the event. There must be determination of the event as the
sole condition of the contract. One party losing and the other party losing on the happening of
the event is the major criteria here. On the other hand, in contingent contract, the major factor is
the happening or not happening itself and it is not about winning or losing money or its worth.
Wagering is looked upon as an existing evil of the society. In the case, Badridas Kothari vs
Meghraj Kothari[xiii] the plaintiff’s pleading was that on the 5th January, 1956 he lent and
advanced a sum of Rs. 775 for business purpose and the defendant acknowledged the sum in
writing agreeing to pay interest at /4/ annas per cent per month. The plaintiff based his claim
on a promissory note or handnote dated 5th January, 1956. The defense was that the plaintiff
and the defendant were speculators in the share market, the plaintiff incurred some losses in
the share business on account of the laches of the defendant and therefore the defendant
executed the Promissory Note. This defence was based on the allegation that the transaction
between the plaintiff and the defendant was fatka or share speculation business and was a
wagering contract. The court believed the plaintiff to be true and the payment slip given by the
defendant as fraud but the fact that it was in regard to fatkas, the contract was set void. This is
a case law in regard to wagering. This distinguishes a contingent contract from an agreement
made by way of wager.6

Contingent  Contract  And Agreement To Do Impossible Act

An agreement to do an impossible act, either when the impossibility is inherent or is in the very
nature of the agreement, is not a contingent contract. If a man agrees to pay some money to
another man if he makes a dead person alive, it is not a contingent contract and the contract is

5
(1843)64 RR 810;12 lj ex 477(1843) 6 man & G693
6
S,38 last para .see alcon construction v board of trustees, AIR 1982 GOA9.
definitely void. A contingent contract presupposes the prospect of either the happening or nonhappenin
g of an event and not the impossibility of the happening and nonhappening of the
event.  Entering into an agreement whose event has no possibility to occur is as good as
not entering into any contract. Contingent contracts are to do or not to do something on the
happening or non happening of a possible event. If a contingent contract is formed for an event
which is impossible to occur, the contract becomes void. If A promises to pay B if he he marries
his daughter C, the daughter being dead 3 years ago, there is no contract. The event to be
performed is not at all possible.7 Contingent contract can be the promise to pay money if a
person wins litigation. A promise to pay money if a person draws two straight lines in an
enclosed space is an agreement to do ‘impossible act’ and void. We can thus clearly see how
different these two agreements. Possibility of the event is the most important aspect of a contingent 
contract  and  the  agreement  to  do  impossible  acts  negates  this  feature  of  a contingent contract.

Conditions  When  A Contingent  Contract Can Be Enforced

There are some certain conditions on which an event can be fulfilled. These are some rules
which have to be followed for a contingent contract to be enforceable.

On  The  Happening  Of  An Event

Section 32 of The Indian Contract Act, 1872 provides that contingent contracts to do or not to
do anything of an uncertain future event happen cannot be enforced by law unless and until
that event has happened. For instance, if X makes a contract with Y to buy Y’s horse if X
survives Y. this contract cannot be enforced by law unless and until Y dies in X’s lifetime. In the case  of 
Bashir Ahmed & others vs Government of Andhra Pradesh, the respondent
contracted to purchase a book of medical prescriptions in order to start a company for the
manufacture and sale of Unani Medicines. The book was taken into possession after part
payment but the purpose of taking the book couldn’t be fulfilled. The appellant filed a suit to
recover the balance amount. The defence was that the contingent event of forming a company
wasn’t yet fulfilled. The court rejected this contention and held that the contract was not
contingent on the event of the formation of the medical company.8 This case law is a good example  as 
to differentiating the event and making a contract enforceable only after the

7
(1872) 7 exch 11.
8
V.P desa v union of india, AIR 1958 MP 297.
occurrence of the event. The enforcement of the contract is envisaged when, primarily, the
contract is contingent on the happening of an event. If it is not contingent on an event, it is not
enforceable.Therefore, for any contingent contract to be contingent, the event has to occur
before fulfillment of the conditions of the performance of the contract. 9 

On  The  Event  Not Happening

“ Contingent contracts to do or not to do anything if an uncertain future event does not happen,
can be enforced when the happening of the event becomes impossible, and not before.”If a person pro
mises to pay another a sum of money if a ship does not return back, he will be
obliged to pay only and only after the possibility of the ship returning becomes impossible. In
this illustration, if the ship sinks, the possibility of it returning becomes nil. Thus, the contract
has to be enforced. The person has to paymoney and he cannot wait with the hope of the
ship returning. In the case of Frost vs Knight,  the defendant promised to marry the plaintiff
on the death of her father. While the father was still alive, he married another woman and thus,it was h
eld that there was no chance left that the defendant would marry the plaintiff. Thus, she
was entitled to sue him. As soon as the man married another woman, it was sure that the event
of the marriage of the plaintiff and the defendant would not occur. Thus, the plaintiff had the
right to sue him.

On The Event Not Happening Within A Specified Time

Contingent contracts to do or not to do anything if a specified uncertain event does not happen
within a fixed time may be enforced by law when the time fixed has expired, and such event
has not happened, or, before the time fixed has expired, and such event has not happened, or,
before the time has expired, if it becomes certain that such event will not happen.  If X
promises Y a sum of money if a certain ship does not return within a year10. The contract may be
enforced if the ship does not return within the year, or is burnt within the year.

Situations  When  A Contingent  Becomes Void

The Event Being Impossible

If X contracts to pay Y if Y marries Z and Z dies without being married to Y, the contract
9
Jetha lal v Rn kapoor, air 1956 bom 74.
10
collector of customs v rakesh press 1997, 10 ssc 457.
becomes void. A contingent contract will become void if the future uncertain event becomes
impossible to occur. Section 32 of the act states that:

“If the event becomes impossible, such contracts become void.”

The Doctrine of Frustration or impossibility of performance can be discussed here but in India,
principles and theories related to it are not applicable.11  In the case of Satyabrata vs
Mugneeram, an integral part of a development scheme of an extensive area of land was
started by the defendant company. It entered into a contract with the plaintiff’s predecessor for
the sale of a plot of land to the latter accepting a small sum of money as earnest. It undertookto 
construct roads and drains and the conveyance was to be completed soon after the
completion of tile roads on payment of the balance of the price. As a considerable portion of the
area comprised in the scheme was requisitioned by the Government for military Purposes in
1941, the company wrote to the defendant that the road construction could not be taken up for
an indefinite period and required him to treat the agreement as cancelled and receive back his
earnest. It was held that having regard to the nature and terms of the contract, the actual
existence of war condition at the time when it was entered into the extent of the work involved
in the scheme fixing no time limit in the agreement for the construction of the roads etc., and
the fact that the order of requisition was in its very nature of a temporary character, the
requisition did not affect the fundamental basis of the contract nor did the performance of the
contract become illegal by reason of the requisition, and the contract had not therefore become
impossible.

  NonHappening  Of  Event Within Fixed Time

Contingent contracts to do or not to do anything is a specified uncertain event happens within a
fixed time becomes void if, at the expiration of the time fixed, such event has not happened, or
if, before the time fixed, such event becomes impossible12. If a man promises to pay another man
some money if a ship does not return within a year, the contract becomes void if the ship is
burnt or sinks within that year.

 Agreements Contingent On Impossible Events

11
Ramzan v husaini (1990) 1 SSC 104
12
Harbaksh singh gill v ram rattan, AIR 1988 P &h 60
Contingent agreements to do or not to do anything if an impossible event happens, are void,
whether the impossibility of the event is known to the parties to the agreement at the time when
it is made. If X agrees to pay Y 1000 rupees if Y will marry X’s daughter but at the time of the
agreement, the daughter was dead13. Thus, this contract is void.

  Conduct  Of  A  Living Person

“When event on which contract is contingent to be deemed impossible, if it is the future conduct
of a living person.”

If the future event on which on which a contract is contingent is the way in which a person will
act at an unspecified time, the event shall be considered to become impossible when such
person does anything which renders it impossible that he should so act within any definite time,
or otherwise than under further contingencies.If X agrees to pay Y a sum of money if Y
marries Z. Z marries K. the marriage of Y to Z is considered to be impossible although it may be
possible that K may die later, making the marriage of Y to Z possible.14 If the event is the future
conduct of a person living, the event is deemed impossible if that person does anything which
makes which makes it impossible. The impossibility is only for the timebeing and the prospect
of the event becoming possible due to the future conduct of that person in certain future
contingencies, is of no avail.

Thus, these are the conditions when a contingent contract can become void and it cannot be enforced.

 Conclusion
13
Khawaja baksh v mirza mohammad ismail, AIR 1984 ALL 83
14
Geo group communication INC V IOL irrigation system ltd. (2010)
A  contract  is  an  agreement  enforceable  by  law.  For  every  contract,  there  should  be  an
agreement which is made by the free consent of parties competent to contract, for a lawful
consideration and with a lawful object. The agreement should not be declared void hereby to
form a contract. Every contingent contract is a contract primarily. Like any other contract, it is
also a contract to do or not to do something. It is not, however, an absolute and unconditional
one, without any reservations or conditions, which is to be performed under any event. Its
performance is dependent on some event’s happening or not happening -
 the contingency.For a contract to be a contingent contract, certain essential elements have to be there. 
These elements form a contingent contract and without them, a contract will not be contingent. There
must be a valid contract to do or not to do something. The performance of the contract must be
conditional. The said event must be collateral to such contracts and the event should not be at
the discretion of the promisor. These are some rules that have to be followed for a contingent
contract to be enforceable. For instance, on the happening of an event, on the event not
happening and on the event not happening within a specified time. There are some situations
when a contingent contract becomes void. Some of them are: the event being impossible, not
happening of event within fixed time, agreements contingent on impossible.