‫‪ 

     ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪1‬‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﺤﺘﻮى‬
‫‪ ‬‬

‫ﻣﻘﺪﻣﺔ ‪4‬‬

‫ﻧﻈﺮة ﻋﺎﻣﺔ ‪6‬‬

‫ﺗﺎرﻳﺦ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ‪8‬‬

‫ﻣﺎ ﻫﻮ اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪11‬‬

‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪14‬‬

‫ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ‪16‬‬
‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان دوﺟﻲ ‪20‬‬
 ‫ﻧﻤﻂ دوﺟﻲ ذﺑﺎﺑﺔ اﻟﺘﻨﻴﻦ ‪22‬‬
‫‪ Gravestone Doji 25‬ﻧﻤﻂ‬
‫ﻧﺠﻢ اﻟﺼﺒﺎح ‪28‬‬
‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان ﻧﺠﻤﺔ اﻟﻤﺴﺎء ‪31‬‬
‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ ‪34‬‬
‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان اﻟﻨﺠﻤﺔ اﻟﺸﺎﻫﻘﺔ ‪37‬‬
‫ﻧﻤﻮذج اﻟﺤﺮاﻣﻲ ‪40‬‬
‫اﻟﻘﻴﻌﺎن ‪43-‬‬

‫ﺗﻤﺮﻳﻦ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪47‬‬

‫ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق ‪51‬‬

‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﻷﺳﻮاق ذات اﻟﺘﻮﺟﻪ ‪54‬‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪58‬‬
‫ﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ‪61‬‬
‫ﻣﺪاﺧﻠﺔ ‪63-‬‬

‫اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ واﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ ‪70‬‬

‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت وﺗﻜﺘﻴﻜﺎت اﻟﺘﺪاول ‪79‬‬

‫اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪ Pin Bar 81‬إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪2‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﻊ اﻟﺘﺮﻧﺪ ‪ Pin Bar 88‬ﺗﺪاول ﺷﻤﻌﺔ‬

‫ﺗﻜﺘﻴﻜﺎت اﻟﺘﺪاول ‪92‬‬

‫‪96‬‬
‫‪ Pin Bar 100‬أﻣﺜﻠﺔ ﻋﻠﻰ ﺻﻔﻘﺎت‬
‫ﻗﻀﺒﺎن اﻟﺘﺪاول ﻓﻲ أﺳﻮاق ﺣﺪود اﻟﻨﻄﺎق ‪103‬‬

‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ‪109‬‬

‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ أﺳﻌﺎر ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ‪112‬‬
‫ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﺑﺎﻟﻤﻌﺪﻻت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ‪117‬‬
‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻊ ﺗﺮاﺟﻌﺎت ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪120‬‬
‫ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻊ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ‪122‬‬
‫ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﺠﺎﻧﺒﻴﺔ ‪125‬‬
‫ﻧﻤﻮذج اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻊ ﻣﻨﻄﻘﺘﻲ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ ‪130‬‬
‫ﻗﻮاﻋﺪ ﺗﺪاول إدارة اﻷﻣﻮال ‪133‬‬

‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان اﻟﻘﻀﻴﺐ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ‪137‬‬

‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﻘﻀﻴﺐ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ‪140‬‬
‫ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻟﺘﺪاول داﺧﻞ اﻟﻘﻀﺒﺎن ﻣﻊ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪143‬‬
‫ﻧﺼﺎﺋﺢ ﺣﻮل ﺗﺪاول إﻋﺪاد ﺣﺮﻛﺔ ﺳﻌﺮ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ‪146‬‬
‫ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻜﺎذب ﻟﻨﻤﻮذج اﻟﻘﻀﻴﺐ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ‪148‬‬
‫‪151‬‬
‫اﻟﺘﺪاول داﺧﻞ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻜﺎذب ﻣﻊ ﺗﺮاﺟﻌﺎت ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪154‬‬
‫أﻣﺜﻠﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺪاوﻻت ‪158‬‬
‫إدارة اﻷﻋﻤﺎل ‪162-‬‬

‫ﺎ ﺔ‬
 ‫ﺧﺎﺗﻤﺔ ‪167‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪3‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﻘﺪﻣﺔ‬
‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻛﺘﺎب ﺗﺪاول اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻣﻦ أﻗﻮى أﻧﻮاع اﻟﺘﺪاول‬
‫أﻧﻈﻤﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﺎرﻳﺦ‪ .‬اﺧﺘﺮﻋﻬﺎ ﻫﻮﻣﺎ ﻣﻨﺤﻴﺼﺔ واﻟﺪ‬
‫‪.‬أﻧﻤﺎط اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻟﻠﺸﻤﻮع‬
‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻫﺬا اﻟﺘﺎﺟﺮ أﻧﺠﺢ ﻣﺘﺪاول ﻓﻲ اﻟﺘﺎرﻳﺦ‬
‫ﻛﺎن ﻳُ ﻌﺮف ﺑﺈﻟﻪ اﻷﺳﻮاق ﻓﻲ أﻳﺎﻣﻪ ‪ ،‬وﻗﺪ ﺟﻌﻠﻪ اﻛﺘﺸﺎﻓﻪ‬
‫‪.‬أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 10‬ﻣﻠﻴﺎرات دوﻻر ﺑﺪوﻻر اﻟﻴﻮم‬
‫ﻟﻘﺪ أﻣﻀﻴﺖ ‪ 10‬ﺳﻨﻮات ﻓﻲ اﻟﺘﺠﻤﻴﻊ واﻻﺧﺘﺒﺎر واﻟﺘﻨﻈﻴﻢ ﺑﺎﺳﺘﻤﺮار‬
‫ﺗﺤﺪﻳﺚ ﻫﺬه اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ﻹﻧﺸﺎء اﻹﺻﺪار اﻟﺠﺪﻳﺪ اﻟﺨﺎص ﺑﻲ ‪ ،‬وﻫﻮ‬
‫‪.‬ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻧﻈﺎم اﻟﺘﺪاول اﻷﺳﻬﻞ واﻷﻛﺜﺮ رﺑﺤﻴﺔ‬
‫إن اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﻠﺘﺪاول ﺑﺎﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﻮ ﻃﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﺪاول اﻟﺘﻲ ﺳﻴﺘﻢ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ‬
‫وﻣﺮﺑﺤﺎ‬
‫ً‬ ‫ً‬
‫ﻣﺘﺴﻘﺎ ‪،‬‬ ‫أﺧﻴﺮا ‪ ،‬اﺻﻄﺤﺐ ﺗﺪاوﻟﻚ إﻟﻰ ﺣﻴﺚ ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن ‪،‬‬
‫ً‬ ‫‪،‬‬
‫‪.‬ﺳﻬﻞ وﻳﺘﻄﻠﺐ اﻟﻘﻠﻴﻞ ﻣﻦ اﻟﻮﻗﺖ واﻟﺠﻬﺪ‬
‫ﻳﻌﺘﻤﺪ ﻧﻈﺎم اﻟﺘﺪاول ﻫﺬا ﻋﻠﻰ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﻣﻊ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﻔﻨﻲ‬
‫ﻛﻞ ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ ﻓﻌﻠﻪ ﻫﻮ ﻗﻀﺎء أﻛﺒﺮ وﻗﺖ ﻣﻤﻜﻦ ﻹﺗﻘﺎﻧﻪ‬
‫اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﺳﺄﺷﺎرﻛﻬﺎ ﻣﻌﻚ وأﺳﺘﺨﺪﻣﻬﺎ ﻟﻠﺘﺪاول‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺎﻟﻲ‬
‫ﺗﻌﻠﻢ اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﻣﺜﻞ ﺗﻌﻠﻢ ﻟﻐﺔ ﺟﺪﻳﺪة‪ .‬ﻳﺘﺼﻮر‬
‫ﻟﺪﻳﻚ ﻛﺘﺎب ﻣﻜﺘﻮب ﺑﻠﻐﺔ أﺟﻨﺒﻴﺔ ‪ ،‬ﺗﻨﻈﺮ إﻟﻰ‬
‫‪.‬ﺻﻔﺤﺎت ﻟﻜﻨﻚ ﻻ ﺗﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ ﺷﻲء ﻣﻤﺎ ﻫﻮ ﻣﻜﺘﻮب‬
‫ﻧﻔﺲ اﻟﺸﻲء ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺎﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‪ .‬إذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﻌﺮف‬
‫ﻛﻴﻒ ﺗﻘﺮأ اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ‪ ،‬ﻓﻠﻦ ﺗﺘﻤﻜﻦ أﺑﺪً ا ﻣﻦ ﺗﺪاول‬
‫‪.‬ﺳﻮق‬
‫اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ ﻟﻐﺔ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ ‪ ،‬إذا ﺣﺼﻠﺖ ﻋﻠﻴﻬﺎ‬
‫ﻣﻬﺎرة ﻗﺮاءة اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ ‪ ،‬ﺳﺘﻔﻬﻢ ﻣﺎﻫﻴﺔ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﺨﺒﺮك ‪ ،‬وﺳﺘﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ اﺗﺨﺎذ اﻟﻘﺮار اﻟﺼﺤﻴﺢ ﺑﺸﻜﻞ ﺻﺤﻴﺢ‬
‫‪.‬زﻣﻦ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪4‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺳﺘﻮﻓﺮ ﻟﻚ اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺴﻬﻠﺔ اﻟﻤﺘﺒﻌﺔ اﻟﻤﻔﺼﻠﺔ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ‬

‫‪.‬ﺗﻘﻨﻴﺎت ﺟﻨﻲ اﻷرﺑﺎح اﻟﺘﻲ ﻳﻤﻜﻦ ﺗﻌﻠﻤﻬﺎ ﺑﺴﺮﻋﺔ‬
‫اﻟ‬ ‫ﻠ‬ ‫ﺎ‬ ‫ﻠ‬ ‫ﻟ‬ ‫اﻷ‬
 ‫واﻷﻫﻢ ﻣﻦ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﺗﻌﻠﻢ ﻣﺒﺎدئ ﻋﻠﻢ ﻧﻔﺲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺳﺘﺆدي ﻣﻨﻬﺠﻴﺔ اﻟﺸﻤﻌﺪان إﻟﻰ ﺗﻐﻴﻴﺮ إﺟﻤﺎﻟﻲ‬
‫‪.‬ﺗﺠﺎرة ﻧﻔﺴﻴﺔ ﻟﻸﺑﺪ‬
‫ﻟﻘﺪ أﺛﺒﺖ اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس اﻟﺨﺎص ﺑﺘﺪاول اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻧﻔﺴﻪ ﺑﺎﻟﻔﻌﻞ‪ .‬ﺛﺮوات ﻟﻬﺎ‬
‫‪.‬ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ‬
‫‪ ،‬أﻫﻨﺌﻚ ﻋﻠﻰ اﺗﺨﺎذ اﻟﺨﻄﻮة اﻷوﻟﻰ ﻓﻲ ﺗﻌﻠﻴﻢ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ أﻓﻀﻞ‬ ‫‪.‬أﻧﺖ ﻋﻠﻰ اﻟﻄﺮﻳﻖ اﻟﺼﺤﻴﺢ ﻟﺘﺼﺒﺢ‬
‫وﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻫﺬه ﻓﻲ اﻟﻮاﻗﻊ ﻣﺠﺮد ﺑﺪاﻳﺔ ﺣﻴﺎﺗﻚ اﻟﻤﻬﻨﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﺪاول ‪ ،‬ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻋﻨﺪ اﻻﻧﺘﻬﺎء ﻣﻦ ﻫﺬا اﻟﻜﺘﺎب اﻹﻟﻜﺘﺮوﻧﻲ ‪ ،‬ﻳﺒﺪأ اﻟﻌﻤﻞ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ‬
‫ﻻ ﺗﻘﺮأ ﻫﺬا اﻟﻜﺘﺎب اﻹﻟﻜﺘﺮوﻧﻲ ﺑﺴﺮﻋﺔ ﻛﺒﻴﺮة ‪ ،‬ﻓﻬﺬه ﻟﻴﺴﺖ رواﻳﺔ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﺄﺧﺬﻫﺎ‬
‫‪ ،‬وﻗﺘﻚ ﻟﻔﻬﻢ ﻛﻞ اﻟﻤﻔﺎﻫﻴﻢ اﻟﺘﻲ ﻧﺎﻗﺸﺘﻬﺎ ‪ ،‬دون ﻣﻼﺣﻈﺎﺗﻚ‬
‫وأﻋﻮد ﻣﻦ وﻗﺖ ﻵﺧﺮ ﻟﻤﺮاﺟﻌﺔ اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺘﻲ ﺷﺎرﻛﺘﻬﺎ ﻣﻌﻬﺎ‬
‫‪.‬أﻧﺖ‬
‫ﻣﻬﻨﻴﺎ‬
‫ً‬ ‫ﺗﺬﻛﺮ أن ﻫﺬا ﻋﻤﻞ ﺗﻌﻠﻴﻤﻲ ﺳﻴﻌﻠﻤﻚ‬
‫‪.‬ﻃﺮق ﺣﻮل ﻛﻴﻔﻴﺔ ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻣﻦ ﺗﺪاول اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‬
‫إذا ﺣﺼﻠﺖ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﻬﺎرات اﻟﺘﻲ ﺷﺎرﻛﺘﻬﺎ ﻣﻌﻚ ﻫﻨﺎ ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﺗﺘﻐﻴﺮ‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ وﺣﻴﺎة اﻷﺷﺨﺎص ﻣﻦ ﺣﻮﻟﻚ‬‫‪.‬ﺣﻴﺎﺗﻚ ً‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪5‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﻠﺨﺺ‬
‫‪:‬اﻟﻜﺘﺎب اﻹﻟﻜﺘﺮوﻧﻲ ﻣﻘﺴﻢ إﻟﻰ اﻷﻗﺴﺎم اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﺗﺸﺮﻳﺢ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ‪1-‬‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻣﺜﻞ اﻟﺒﺸﺮ ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺸﻤﻮع ﻟﻬﺎ أﺣﺠﺎم ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻣﻦ اﻟﺠﺴﻢ ‪ ،‬وﻣﺘﻰ ﻳﻜﻮن ذﻟﻚ‬
‫ً‬
‫ﻓﻴﻤﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ ﺑﺎﻟﺘﺪاول ‪ ،‬ﻣﻦ اﻟﻤﻬﻢ اﻟﺘﺤﻘﻖ ﻣﻦ أﺟﺴﺎم اﻟﺸﻤﻮع‬
‫وﻓﻬﻢ ﻧﻔﺴﻴﺔ ذﻟﻚ‪ .‬ﻫﺬا ﻣﺎ ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻓﻴﻪ‬
‫‪.‬ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ‬
‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪2-‬‬
‫ﺟﺰءا ﻻ ﻳﺘﺠﺰأ ﻣﻦ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﻔﻨﻲ‬
‫ً‬ ‫‪ ،‬ﺗﻌﺪ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع‬
‫ﺗﻈﻬﺮ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻷن اﻷﻓﻌﺎل وردود اﻷﻓﻌﺎل اﻟﺒﺸﺮﻳﺔ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻣﻨﻘﻮﺷﺔ وﻣﺘﻜﺮرة ﺑﺎﺳﺘﻤﺮار‬
‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻟﺘﻌﺮف ﻋﻠﻰ أﻫﻢ اﻷﺷﻴﺎء‬
‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ‪ ،‬وﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺷﻜﻠﻬﺎ ‪ ،‬وﻣﺎذا‬
‫‪.‬ﻫﻞ ﻳﺸﻴﺮون ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﺸﻜﻠﻮن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق‪3-‬‬
 ‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪاوﻟﺔ ‪ ،‬واﻟﺘﻲ ﺗﺘﺮاوح ﺑﻴﻦ‬
‫اﻷﺳﻮاق واﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﻘﻠﺒﺔ‪ .‬ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻒ ﺗﺘﺤﺮك ﻫﺬه اﻷﺳﻮاق‬
‫‪.‬وﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاوﻟﻬﺎ ﺑﺸﻜﻞ اﺣﺘﺮاﻓﻲ‬
‫‪.‬ﺳﺘﺘﻌﻠﻢ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻢ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬
‫اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ واﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ‪4-‬‬
‫ﻣﻬﻤﺎ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻚ ﻛﺤﺮﻛﺔ ﻟﻠﺴﻌﺮ‬
‫أﻣﺮا ً‬
‫ﻳﻌﺪ ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻟﻤﺘﻌﺪدة ً‬
‫ﺗﺎﺟﺮ ‪ ،‬ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻟﺴﻮق ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام‬
‫‪.‬ﻧﻬﺞ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت وﺗﻜﺘﻴﻜﺎت اﻟﺘﺪاول ‪5-‬‬
‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﻟﺴﻮق ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام أرﺑﻌﺔ أﺳﻌﺎر‬
‫‪:‬اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺗﺪاول اﻟﻌﻤﻞ‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس‪-‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪6‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‪-‬‬

‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‪-‬‬
‫إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ‪-‬‬
‫أﻣﺜﻠﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺼﻔﻘﺎت‬
‫أوﺻﻲ ﺑﺸﺪة ﺑﺈﺗﻘﺎن اﻷﻗﺴﺎم اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ‬
‫اﻟﻘﻔﺰ إﻟﻰ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ‪ ،‬ﻷﻧﻚ إذا ﻟﻢ ﺗﺘﻘﻦ اﻷﺳﺎﺳﻴﺎت ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻟﻦ ﺗﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ اﺳﺘﺨﺪام ﻫﺬه اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺑﺎﻟﻔﻌﺎﻟﻴﺔ اﻟﺘﻲ ﻗﺪ ﺗﻜﻮن ﻋﻠﻴﻬﺎ‬
‫ﺳﺘﺘﻌﻠﻢ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻹﻋﺪادات ذات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺴﻮق وﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪام أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻫﺬه ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪.‬اﻷﺳﻮاق وأﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ﻟﺘﻌﻈﻴﻢ أرﺑﺎﺣﻚ‬
‫إدارة اﻷﻣﻮال ‪6-‬‬
‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ إﻧﺸﺎء إدارة اﻷﻣﻮال و‬
‫ﺧﻄﺔ اﻟﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮ اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺴﻤﺢ ﻟﻚ ﺑﺤﻤﺎﻳﺔ رأس ﻣﺎل اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ و‬
‫‪.‬ﺗﺼﺒﺢ ﻣﺮﺑﺤﺔ ﺑﺎﺳﺘﻤﺮار‬

‫أ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪7‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺎرﻳﺦ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫ﻛﺎﻧﺖ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ﻣﻮﺟﻮدة ﻟﻔﺘﺮة أﻃﻮل ﺑﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ أي ﺷﻲء ﻣﺸﺎﺑﻪ ﻓﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻌﺎﻟﻢ اﻟﻐﺮﺑﻲ‬
‫‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﻮن ﻳﻨﻈﺮون إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ ﻣﻨﺬ اﻟﻘﺮن اﻟﺴﺎﺑﻊ ﻋﺸﺮ‬
‫ﺑﻴﻨﻤﺎ ﻇﻬﺮت أﻗﺪم اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ اﻟﻤﻌﺮوﻓﺔ ﻓﻲ اﻟﻮﻻﻳﺎت اﻟﻤﺘﺤﺪة ﻓﻲ أواﺧﺮ اﻟﻘﺮن اﻟﺘﺎﺳﻊ ﻋﺸﺮ‬
‫‪.‬ﻣﺌﺔ ﻋﺎم‬
‫ﺗﺄﺳﺴﺖ ﺗﺠﺎرة اﻷرز ﻓﻲ اﻟﻴﺎﺑﺎن ﻋﺎم ‪ 1654‬ﺑﺎﻟﺬﻫﺐ واﻟﻔﻀﺔ‬
‫‪.‬وزﻳﺖ ﺑﺬور اﻟﻠﻔﺖ ﺑﻌﺪ ﻓﺘﺮة وﺟﻴﺰة‬
‫ﻫﻴﻤﻨﺖ أﺳﻮاق اﻷرز ﻋﻠﻰ اﻟﻴﺎﺑﺎن ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻮﻗﺖ وﻋﻠﻰ اﻟﺴﻠﻌﺔ‬
‫‪.‬أﺻﺒﺢ ‪ ،‬ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﻳﺒﺪو ‪ ،‬أﻛﺜﺮ أﻫﻤﻴﺔ ﻣﻦ اﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﺼﻌﺒﺔ‬
‫أﻳﻀﺎ ﺑﺎﺳﻢ( ‪Munehisa Homma‬‬ ‫ﺗﺎﺟﺮ أرز ﻳﺎﺑﺎﻧﻲ وﻟﺪ ﻓﻲ ‪ Sokyu Honma) ،‬اﻟﻤﻌﺮوف ً‬
‫ﻓﻲ أواﺋﻞ اﻟﻘﺮن اﻟﺜﺎﻣﻦ ﻋﺸﺮ اﻟﻤﻴﻼدي ‪ ،‬ﻳُ ﻨﺴﺐ ﻋﻠﻰ ﻧﻄﺎق واﺳﻊ إﻟﻰ ﻛﻮﻧﻬﺎ واﺣﺪة ﻣﻦ اﻟﺪﻋﺎة اﻷواﺋﻞ‬
‫‪.‬ﻟﺘﺘﺒﻊ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫ﻟﻘﺪ ﻓﻬﻢ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻴﺎت اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ اﻷﺳﺎﺳﻴﺔ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﺗﻢ ﺗﺤﺪﻳﺪه ً‬
‫أﻳﻀﺎ‬
‫‪.‬ﺣﻘﻴﻘﺔ أن اﻟﻌﺎﻃﻔﺔ ﻟﻌﺒﺖ دو ًرا ﻓﻲ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫أراد أن ﻳﺘﺘﺒﻊ ﻋﺎﻃﻔﺔ ﻻﻋﺒﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ‬
‫‪.‬أﺻﺒﺢ أﺳﺎس ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻟﺸﻤﻮع‬
‫ﻛﺎن ﻳﺤﻈﻰ ﺑﺎﺣﺘﺮام ﻛﺒﻴﺮ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬ﻟﺪرﺟﺔ أﻧﻪ ﺗﻤﺖ ﺗﺮﻗﻴﺘﻪ إﻟﻰ‬
‫‪.‬وﺿﻊ اﻟﺴﺎﻣﻮراي‬
‫ﻗﺎم اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﻮن ﺑﻌﻤﻞ ﺟﻴﺪ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ﻓﻲ اﻟﺤﻔﺎظ ﻋﻠﻰ ﻫﺪوء اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫ﻣﻦ اﻟﻌﺎﻟﻢ اﻟﻐﺮﺑﻲ ‪ ،‬ﺣﺘﻰ اﻟﺜﻤﺎﻧﻴﻨﻴﺎت ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻓﺠﺄة ﻫﻨﺎك‬
‫ﻛﺒﻴﺮا ﻟﻠﺒﻨﻮك واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ ﺣﻮﻟﻬﺎ‬
‫ً‬ ‫ﺗﻠﻘﻴﺤﺎ‬
‫ً‬ ‫ﻛﺎن‬
‫‪.‬اﻟﻌﺎﻟﻢ‬
‫‪.‬ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺬي ﺣﺼﻞ ﻓﻴﻪ اﻟﻐﺮﺑﻴﻮن ﻓﺠﺄة ﻋﻠﻰ ﻫﺬه اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ اﻟﺼﻮﻓﻴﺔ‬
‫ﻣﻦ اﻟﻮاﺿﺢ أن ﻫﺬا ﻛﺎن ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ ﺑﺎﻟﻮﻗﺖ اﻟﺬي ﻳﺘﻢ ﻓﻴﻪ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﺑﺸﻜﻞ ﻋﺎم‬
‫ﻛﺜﻴﺮا ‪ ،‬ﺑﺴﺒﺐ اﻻﺳﺘﺨﺪام اﻟﻮاﺳﻊ اﻟﻨﻄﺎق ﻟﺠﻬﺎز اﻟﻜﻤﺒﻴﻮﺗﺮ‬
‫ً‬ ‫‪.‬أﺻﺒﺢ ﻓﺠﺄة أﺳﻬﻞ‬
‫ﻓﻲ أواﺧﺮ اﻟﺜﻤﺎﻧﻴﻨﻴﺎت ﻣﻦ اﻟﻘﺮن اﻟﻤﺎﺿﻲ ‪ ،‬أﺻﺒﺢ اﻟﻌﺪﻳﺪ ﻣﻦ اﻟﻤﺤﻠﻠﻴﻦ اﻟﻐﺮﺑﻴﻴﻦ ﻣﻬﺘﻤﻴﻦ ﺑﻪ‬
‫رﺋﻴﺴﺎ ﻟﺸﺮﻛﺔ‬
‫ً‬ ‫ﻓﻲ ‪ TA‬اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‪ .‬ﻓﻲ اﻟﻤﻤﻠﻜﺔ اﻟﻤﺘﺤﺪة ‪ ،‬ﻛﺎن ﻣﺎﻳﻜﻞ ﻓﻴﻨﻲ ‪ ،‬اﻟﺬي ﻛﺎن وﻗﺘﻬﺎ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪8‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺑﺪأ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ﻓﻲ ﻋﻤﻠﻪ اﻟﻴﻮﻣﻲ ‪ ،‬و ‪ Sumitomo ،‬ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟـ ‪London‬‬

‫‪.‬ﺑﺪأت ﻓﻲ ﺗﻘﺪﻳﻢ اﻷﻓﻜﺎر إﻟﻰ اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﻴﻦ ﻓﻲ ﻟﻨﺪن‬
‫ﻓﻲ ﻃﺒﻌﺔ دﻳﺴﻤﺒﺮ ‪ 1989‬ﻣﻦ ﻣﺠﻠﺔ ﻓﻴﻮﺗﺸﺮز ﺳﺘﻴﻒ ﻧﻴﺴﻮن ‪ ،‬اﻟﺬي‬
‫ﺗﻘﻨﻴﺎ ﻓﻲ‬ ‫ً‬
‫ﻣﺤﻠﻼ ً‬ ‫ﻓﻲ ﻧﻴﻮﻳﻮرك ‪ ،‬وأﺻﺪر ورﻗﺔ ‪ Merrill Lynch‬ﻛﺎن‬
‫اﻟﺘﻲ أﻇﻬﺮت ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ أﻧﻤﺎط اﻧﻌﻜﺎس اﻟﺸﻤﻮع وﺷﺮﺣﻬﺎ‬
‫‪.‬ﻗﺪراﺗﻬﻢ اﻟﺘﻨﺒﺆﻳﺔ‬
‫‪.‬وﻣﻀﻰ ﻓﻲ ﺗﺄﻟﻴﻒ ﻛﺘﺎب ﻋﻦ ﻫﺬا اﻟﻤﻮﺿﻮع ‪ ،‬وﻛﺘﺎب ﺟﻴﺪ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺷﻜﺮا ﻟﻚ اﻟﺴﺎدة ﻓﻴﻨﻲ وﻧﻴﺴﻮن‬
 ‫ﻣﻨﺬ ذﻟﻚ اﻟﺤﻴﻦ ‪ ،‬اﻛﺘﺴﺒﺖ اﻟﺸﻤﻮع ﺷﻌﺒﻴﺔ ﺑﺤﻠﻮل اﻟﻌﺎم ‪ ،‬و‬
‫ﻓﻲ ﻫﺬه اﻷﻳﺎم ﻳﺒﺪو أﻧﻬﺎ اﻟﻨﻤﻮذج اﻟﻘﻴﺎﺳﻲ اﻟﺬي ﻳﺴﺘﺨﺪﻣﻪ ﻣﻌﻈﻢ اﻟﻤﺤﻠﻠﻴﻦ‬
‫‪.‬اﻟﻌﻤﻞ ﻣﻦ‬
‫ﻟﻤﺎذا ﺗﻌﺘﺒﺮ اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﻣﻬﻤﺔ ﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ؟‬
‫اﻟﺸﻤﻮع ﻣﻬﻤﺔ ﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺘﺪاول ﻷﻧﻬﺎ ﻛﺬﻟﻚ‪-‬‬
‫‪.‬ﺗﻌﺘﺒﺮ ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ ﺗﻤﺜﻴﻞ ﻣﺮﺋﻲ ﻟﻤﺎ ﻳﺠﺮي ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻣﻦ ﺧﻼل اﻟﻨﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﻣﻌﻠﻮﻣﺎت ﻗﻴﻤﺔ ﺣﻮل‬
‫ﻓﺘﺢ ‪ ،‬ﻣﺮﺗﻔﻊ ‪ ،‬ﻣﻨﺨﻔﺾ وإﻏﻼق اﻟﺴﻌﺮ ‪ ،‬ﻣﻤﺎ ﻳﻌﻄﻴﻨﺎ ﻓﻜﺮة ﻋﻨﻪ‬
‫‪.‬ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ﻣﺮﻧﺔ وﻳﻤﻜﻦ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ ﺑﻤﻔﺮدﻫﺎ أو ﻣﺠﺘﻤﻌﺔ‪-‬‬
‫ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام أدوات اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﻔﻨﻲ ﻣﺜﻞ اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ‪ ،‬و‬
‫ﻣﺬﺑﺬﺑﺎت اﻟﺰﺧﻢ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻦ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﻣﻊ ﻃﺮق ﻣﺜﻞ‬
‫‪.‬ﻧﻈﺮﻳﺔ داو أو ﻧﻈﺮﻳﺔ ﻣﻮﺟﺔ إﻟﻴﻮت‬
‫ً‬
‫ﺷﺨﺼﻴﺎ أﺳﺘﺨﺪم اﻟﺸﻤﻮع ﻣﻊ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬ ‫‪ ،‬أﻧﺎ‬
‫‪.‬واﻷدوات اﻟﺘﻘﻨﻴﺔ اﻷﺧﺮى اﻟﺘﻲ ﺳﺘﻜﺘﺸﻔﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫داﺋﻤﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻠﻮك اﻟﺒﺸﺮي ﻓﻴﻤﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ ﺑﺎﻟﻤﺎل ‪-‬‬
‫ﻳﻬﻴﻤﻦ ً‬
‫ﻳﺨﺎف؛ اﻟﺠﺸﻊ واﻷﻣﻞ ﺳﻴﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻋﻠﻰ اﻟﻔﻬﻢ‬
‫ﻫﺬه اﻟﻌﻮاﻣﻞ اﻟﻨﻔﺴﻴﺔ اﻟﻤﺘﻐﻴﺮة ﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﺒﻴﻦ ﻟﻨﺎ ﻛﻴﻒ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ و‬
‫‪.‬ﻳﺘﻔﺎﻋﻞ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻣﻊ ﺑﻌﻀﻬﻢ اﻟﺒﻌﺾ‬
‫ﺗﻮﻓﺮ اﻟﺸﻤﻮع ﻣﻌﻠﻮﻣﺎت أﻛﺜﺮ ﻗﻴﻤﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت اﻟﺸﺮﻳﻄﻴﺔ ‪ ،‬ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام‪-‬‬
‫ﻫﺬه ﺣﺎﻟﺔ ﻣﺮﺑﺤﺔ ﻟﻠﺠﺎﻧﺒﻴﻦ ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺟﻤﻴﻊ إﺷﺎرات اﻟﺘﺪاول‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪9‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﻟﺪ ﻫﺬا اﻟﻤﺨﻄﻂ اﻟﺸﺮﻳﻄﻲ ﺑﻮﺿﻮح إﺿﺎﻓﻲ وإﺷﺎرات إﺿﺎﻓﻴﺔ‬

‫‪.‬اﻟﻨﺎﺗﺠﺔ ﻋﻦ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫ﻳﺘﻢ اﺳﺘﺨﺪام اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﻣﻌﻈﻢ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻴﻦ واﻟﺒﻨﻮك واﻟﺘﺤﻮط ‪-‬‬
‫اﻷﻣﻮال ‪ ،‬ﻫﺆﻻء اﻟﺮﺟﺎل ﻳﺘﺎﺟﺮون ﺑﻤﻼﻳﻴﻦ اﻟﺪوﻻرات ﻛﻞ ﻳﻮم ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻬﻢ اﻟﺘﺤﺮك‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق وﻗﺘﻤﺎ ﻳﺮﻳﺪون‬
‫‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻬﻢ أﺧﺬ أﻣﻮاﻟﻚ ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ إذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﻔﻬﻢ اﻟﻠﻌﺒﺔ‪ .‬ﺣﺘﻰ ﻟﻮ اﺳﺘﻄﻌﺖ اﻟﺘﺪاول ﺑﺤﺴﺎب ﺗﺪاول ﺑﻘﻴﻤﺔ ﻣﺎﺋﺔ أﻟﻒ دوﻻر‬

‫ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺤﺮﻳﻚ اﻟﺴﻮق‪ .‬ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ ﻣﺎ ﻳﺠﺮي ﻓﻲ‬

‫ﺳﻮق‪ .‬ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك اﺳﺘﺨﺪام أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﻋﻠﻰ ﻓﻬﻢ ﻣﺎﻫﻴﺔ اﻟﻜﺒﺎر‬

‫ﻳﻔﻌﻠﻮن ‪ ،‬وﺳﻴﻌﺮض ﻟﻚ ﻣﺘﻰ ﺗﺪﺧﻞ ‪ ،‬وﻣﺘﻰ ﺗﺨﺮج ‪ ،‬وﻣﺘﻰ‬

‫‪.‬اﻻﺑﺘﻌﺎد ﻋﻦ اﻟﺴﻮق‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪10‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﺎ ﻫﻮ اﻟﺸﻤﻌﺪان؟‬
‫ﻳﺘﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﻟﻔﺘﺢ واﻻرﺗﻔﺎع واﻟﻤﻨﺨﻔﺾ واﻹﻏﻼق‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻟﻤﺨﺘﺎر‬

‫إذا ﻛﺎن اﻹﻏﻼق ﻓﻮق اﻟﻔﺘﺢ ‪ ،‬ﻓﻴﻤﻜﻨﻨﺎ اﻟﻘﻮل أن اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺻﻌﻮدﻳﺔ‪-‬‬

‫ﻣﻤﺎ ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﺴﻮق ﻳﺮﺗﻔﻊ ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﻔﺘﺮة اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ‪ .‬ﺻﺎﻋﺪ‬
‫داﺋﻤﺎ ﻋﻠﻰ ﺷﻜﻞ ﺷﻤﻌﺪان أﺑﻴﺾ‬‫‪.‬ﻳﺘﻢ ﻋﺮض اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ً‬
‫ﺗﺴﺘﺨﺪم أﻛﺜﺮ ﻣﻨﺼﺎت اﻟﺘﺪاول اﻟﻠﻮن اﻷﺑﻴﺾ ﻟﻺﺷﺎرة إﻟﻰ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‪ .‬ﻟﻜﻦ اﻟﻠﻮن ﻻ ﻳﻬﻢ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ اﺳﺘﺨﺪام أي ﻟﻮن‬
‫‪.‬اﻧﺖ ﺗﺮﻳﺪ‬
‫‪.‬اﻷﻫﻢ ﻫﻮ ﺳﻌﺮ اﻟﻔﺘﺢ وﺳﻌﺮ اﻹﻏﻼق‬
‫إذا ﻛﺎن اﻹﻏﻼق أﺳﻔﻞ اﻟﻔﺘﺢ ‪ ،‬ﻓﻴﻤﻜﻨﻨﺎ اﻟﻘﻮل أن اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺗﻜﻮن ‪-‬‬
‫‪.‬ﻫﺒﻮﻃﻲ ﻣﻤﺎ ﻳﺪل ﻋﻠﻰ أن اﻟﺴﻮق ﻳﻨﺨﻔﺾ ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺠﻠﺴﺔ‬
‫داﺋﻤﺎ ﻋﻠﻰ ﺷﻜﻞ ﺷﻤﻮع ﺳﻮداء‪ .‬وﻟﻜﻦ ﻫﺬا ﻫﻮ‬ ‫ﻳﺘﻢ ﻋﺮض اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻬﺎﺑﻄﺔ ً‬
‫‪.‬ﻻ ﻗﺎﻋﺪة‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪11‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ أﻟﻮان ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﺗﺴﺘﺨﺪم ﻟﻠﺘﻤﻴﻴﺰ ﺑﻴﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﺎﻋﺪ‬
‫‪.‬واﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت اﻟﻬﺎﺑﻄﺔ‬
‫‪.‬ﻳﺴﻤﻰ اﻟﺠﺰء اﻟﻤﻤﻠﻮء ﻣﻦ اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﺎﻟﺠﺴﻢ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ ‪-‬‬
‫‪.‬اﻟﺨﻄﻮط اﻟﺮﻓﻴﻌﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻈﻬﺮ ﻓﻮق اﻟﺠﺴﻢ وﺗﺤﺘﻪ ﺗﺴﻤﻰ اﻟﻈﻼل ‪-‬‬
‫اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻟﻈﻞ اﻟﻌﻠﻮي ﻣﺮﺗﻔﻊ ‪-‬‬
‫‪.‬اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ اﻟﻈﻞ اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻫﻮ اﻟﻤﻨﺨﻔﺾ ‪-‬‬
‫‪:‬أﺣﺠﺎم ﺟﺴﻢ اﻟﺸﻤﻌﺪان‬
‫‪:‬اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ﻟﻬﺎ أﺣﺠﺎم ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻣﻦ اﻟﺠﺴﻢ‬

‫ﺗﺸﻴﺮ اﻷﺟﺴﺎم اﻟﻄﻮﻳﻠﺔ إﻟﻰ ﺿﻐﻮط ﺑﻴﻊ أو ﺷﺮاء ﻗﻮﻳﺔ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن ﻫﻨﺎك‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺪان اﻟﺬي ﻳﻜﻮن ﻓﻴﻪ اﻹﻏﻼق أﻋﻠﻰ اﻟﻔﺘﺢ ﺑﺠﺴﻢ ﻃﻮﻳﻞ ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ أﻗﻮى وأﻧﻬﻢ ﻳﺘﺤﻜﻤﻮن ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﺧﻼل ﻫﺬه اﻟﻔﺘﺮة اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻜﺲ ﻣﻦ ذﻟﻚ ‪ ،‬إذا ﻛﺎﻧﺖ ﻫﻨﺎك ﺷﻤﻌﺪان ﻫﺒﻮﻃﻲ ﻳﻜﻮن اﻟﻔﺘﺢ أﻋﻠﻰ ﻣﻨﻪ‬
‫اﻹﻏﻼق ﺑﺠﺴﻢ ﻃﻮﻳﻞ ﻳﻌﻨﻲ أن ﺿﻐﻂ اﻟﺒﻴﻊ‬
‫‪.‬ﻳﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ﺧﻼل ﻫﺬا اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻟﻤﺨﺘﺎر‬
‫‪.‬اﻷﺟﺴﺎم اﻟﻘﺼﻴﺮة واﻟﺼﻐﻴﺮة ﺗﺪل ﻋﻠﻰ اﻟﻘﻠﻴﻞ ﻣﻦ ﻧﺸﺎط اﻟﺒﻴﻊ أو اﻟﺸﺮاء ‪-‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪12‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫)ﻇﻼل اﻟﺸﻤﻌﺪان )ذﻳﻮل‬

‫ﺗﻌﻄﻴﻨﺎ اﻟﻈﻼل اﻟﻌﻠﻮﻳﺔ واﻟﺴﻔﻠﻴﺔ ﻣﻌﻠﻮﻣﺎت ﻣﻬﻤﺔ ﺣﻮل‬
‫‪.‬ﺟﻠﺴﺔ ﺗﺪاول‬
‫اﻟﻈﻼل اﻟﻌﻠﻮﻳﺔ ﺗﺪل ﻋﻠﻰ اﻟﺠﻠﺴﺔ اﻟﻤﺮﺗﻔﻌﺔ‪-‬‬
‫ﺗﺪل اﻟﻈﻼل اﻟﺨﺎﻓﺘﺔ ﻋﻠﻰ اﻧﺨﻔﺎض اﻟﺠﻠﺴﺔ ‪-‬‬
‫ﺗﻈﻬﺮ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ذات اﻟﻈﻼل اﻟﻄﻮﻳﻠﺔ أن ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺘﺪاول ﺣﺪﺛﺖ ﺑﺸﻜﻞ ﺟﻴﺪ‬
‫‪.‬ﺑﻌﺪ اﻟﻔﺘﺢ واﻹﻏﻼق‬
 ‫ﺗﺸﻴﺮ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ذات اﻟﻈﻼل اﻟﻘﺼﻴﺮة إﻟﻰ أن ﻣﻌﻈﻢ‬
‫‪.‬ﻛﺎﻧﺖ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺘﺪاول ﻣﺤﺼﻮرة ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ اﻟﻔﺘﺢ واﻹﻏﻼق‬
‫‪ ،‬إذا ﻛﺎن ﻟﻠﺸﻤﻌﺪان ﻇﻞ ﻋﻠﻮي أﻃﻮل وﻇﻞ ﺳﻔﻠﻲ ﻗﺼﻴﺮ ‪-‬‬
‫‪.‬ﻫﺬا ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻗﺎﻣﻮا ﺑﺎﺳﺘﻌﺮاض ﻋﻀﻼﺗﻬﻢ وﺳﻌﺮ اﻟﻌﻄﺎء أﻋﻠﻰ‬
‫وﻟﻜﻦ ﻟﺴﺒﺐ أو ﻵﺧﺮ ‪ ،‬ﺟﺎء اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن وأﻋﺎدوا اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪.‬ﻷﺳﻔﻞ ﻹﻧﻬﺎء اﻟﺠﻠﺴﺔ ﻣﺮة أﺧﺮى ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﺳﻌﺮ اﻟﻔﺘﺢ‬
‫إذا ﻛﺎن ﻟﻠﺸﻤﻌﺪان اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻲ ﻇﻞ ﺳﻔﻠﻲ ﻃﻮﻳﻞ وﻗﺼﺮ ﻋﻠﻮي ﻗﺼﻴﺮ ‪-‬‬
‫اﻟﻈﻞ ‪ ،‬وﻫﺬا ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﺗﻮﻣﺾ ﻋﻀﻼت اﻟﺒﻄﻦ و‬
‫اﻟﺴﻌﺮ اﻟﻘﺴﺮي أﻗﻞ‪ .‬وﻟﻜﻦ ﻟﺴﺒﺐ ﻣﺎ أو ﺟﺎء ﻣﺸﺘﺮي آﺧﺮ و‬
‫‪.‬دﻓﻊ اﻷﺳﻌﺎر ﻟﻸﻋﻠﻰ ﻹﻧﻬﺎء اﻟﺠﻠﺴﺔ ﻣﺮة أﺧﺮى ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﺳﻌﺮ اﻟﻔﺘﺢ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪13‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻌﺪان‬
‫‪ ،‬ﺗﻌﺪ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻣﻦ أﻗﻮى ﻣﻔﺎﻫﻴﻢ اﻟﺘﺪاول‬
‫إﻧﻬﺎ ﻋﻤﻠﻴﺎت ﺑﺤﺚ ﺑﺴﻴﻄﺔ وﺳﻬﻠﺔ اﻟﺘﺤﺪﻳﺪ وﻣﺮﺑﺤﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ‬
‫أﻛﺪت أن أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﻟﻬﺎ ﻗﻴﻤﺔ ﺗﻨﺒﺆﻳﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪.‬وﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﺆدي إﻟﻰ ﻧﺘﺎﺋﺞ إﻳﺠﺎﺑﻴﺔ‬
‫ﻋﺎﻣﺎ ؛ ﻻ أﺳﺘﻄﺒﻊ‬ ‫ً‬
‫ﺷﺨﺼﻴﺎ أﺗﺎﺟﺮ ﺑﻨﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻷﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ً 20‬‬ ‫أﻧﺎ‬
‫ﺣﻘﺎ إﻟﻰ ﻃﺮﻳﻘﺔ أﺧﺮى ‪ ،‬ﻷﻧﻨﻲ ﺟﺮﺑﺖ اﻵﻻف ﻣﻦ‬‫اﻟﺘﺒﺪﻳﻞ ً‬
‫‪.‬اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت وﻃﺮق اﻟﺘﺪاول ﺑﺪون ﻧﺘﺎﺋﺞ‬
‫ﻟﻦ أﻗﺪم ﻟﻜﻢ اﻟﻜﺄس اﻟﻤﻘﺪﺳﺔ ‪ ،‬ﻧﻈﺎم اﻟﺘﺪاول ﻫﺬا‬
‫ﻳﻌﻤﻞ ‪ ،‬ﻟﻜﻦ ﻛﻦ ﻣﺴﺘﻌﺪً ا ﻟﺨﺴﺎرة ﺑﻌﺾ اﻟﺼﻔﻘﺎت ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺨﺴﺎرة ﺟﺰء ﻣﻦ ﻫﺬا‬
‫ﻟﻌﺒﺔ ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻧﻈﺎم ﻓﻮز ﺑﻨﺴﺒﺔ ‪ ، ٪100‬ﻓﺈﻧﻨﻲ أوﺻﻲ ﺑﺸﺪة‬
‫‪.‬ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺘﻮﻗﻒ ﻋﻦ اﻟﺘﺪاول واﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻋﻤﻞ آﺧﺮ‬
‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻫﻲ ﻟﻐﺔ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﺗﺨﻴﻞ أﻧﻚ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺬﻳﻦ ﻳﻌﻴﺸﻮن ﻓﻲ ﺑﻠﺪ أﺟﻨﺒﻲ ‪ ،‬د ﻻ ﺗﺘﺤﺪث اﻟﻠﻐﺔ‬
‫ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻨﻚ أن ﺗﻌﻴﺶ إذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ ﺣﺘﻰ أن ﺗﻘﻮل ﻛﻠﻤﺔ واﺣﺪة؟ إﻧﻪ ﺻﻌﺐ أﻟﻴﺲ ﻛﺬﻟﻚ ؟؟؟‬
‫‪.‬ﻧﻔﺲ اﻟﺸﻲء ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺎﻟﺘﺪاول‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ ﻗﺮاءة أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﺑﺎﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻜﻮن ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﻗﺎدر ﻋﻠﻰ ﻓﻬﻢ ﻣﺎ ﺗﺨﺒﺮك ﺑﻪ ﻫﺬه اﻷﻧﻤﺎط ﻋﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬دﻳﻨﺎﻣﻴﺎت وﺳﻠﻮك اﻟﺘﺎﺟﺮ‬
‫ﺳﺘﺴﺎﻋﺪك ﻫﺬه اﻟﻤﻬﺎرة ﻋﻠﻰ اﻟﺪﺧﻮل واﻟﺨﺮوج ﻣﻦ اﻟﺴﻮق ﺑﺸﻜﻞ أﻓﻀﻞ ﻓﻲ اﻟﺠﻬﺔ اﻟﻴﻤﻨﻰ‬
‫‪.‬زﻣﻦ‬
‫ﺑﻤﻌﻨﻰ آﺧﺮ ‪ ،‬ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻫﺬا ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺼﺮف ﺑﺸﻜﻞ ﻣﺨﺘﻠﻒ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق و‬
‫‪.‬ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﺑﺎﺗﺒﺎع آﺛﺎر أﻗﺪام اﻟﺮﺟﻞ اﻟﺬﻛﻲ‬
‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﺘﻲ ﺳﺄرﻳﻜﻢ إﻳﺎﻫﺎ ﻫﻨﺎ ﻫﻲ اﻷﻛﺜﺮ‬
‫أﻧﻤﺎط ﻣﻬﻤﺔ ﺳﺘﺠﺪﻫﺎ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬أﻧﺎ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻔﺼﻞ‬
‫ﻟﻦ ﺗﻈﻬﺮ ﻟﻚ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاوﻟﻬﺎ ‪ ،‬ﻷن ﻫﺬا ﺳﻴﻜﻮن‬
‫‪.‬ﺷﺮح ﺑﺎﻟﺘﻔﺼﻴﻞ ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫اﻟ‬ ‫ﻠ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﻠ‬ ‫أ‬ ‫ﺎأ‬
 ‫ﻣﺎ أرﻳﺪك أن ﺗﻔﻌﻠﻪ ﻫﻮ اﻟﺘﺮﻛﻴﺰ ﻋﻠﻰ ﺗﺸﺮﻳﺢ اﻟﻨﻤﻂ و‬
‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﻜﻮﻳﻨﻬﺎ ‪ ،‬ﻷن ﻫﺬا ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻓﻲ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪14‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﻬﺎرة اﻟﺘﻌﺮف ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ ﻋﻠﻰ أي ﻧﻤﻂ ﺗﺠﺪه ﻓﻲ اﻟﺴﻮق و‬

‫‪.‬ﻓﻬﻢ ﻣﺎ ﻳﺨﺒﺮك أن ﺗﻔﻌﻠﻪ ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬
‫ً‬
‫ﺟﺎﻫﺰا ﻟﻔﻬﻢ وإﺗﻘﺎن‬ ‫إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﻫﺬه اﻟﻤﻬﺎرة ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻜﻮن‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت وأﺳﺎﻟﻴﺐ اﻟﺘﺪاول اﻟﺘﻲ ﺳﺄﻋﻠﻤﻚ إﻳﺎﻫﺎ ﻓﻲ اﻟﻴﻮم اﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻔﺼﻮل‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪15‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‬

‫ﻳﺘﺸﻜﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻛﻤﺎ ﻫﻮ ﻣﺬﻛﻮر ﻓﻲ ﻋﻨﻮاﻧﻪ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺒﺘﻠﻊ ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‪ .‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﺒﺘﻠﻊ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع أﻛﺜﺮ ﻣﻦ واﺣﺪ‬
‫ﻏﺎﻣﺮا ‪ ،‬واﺣﺪة ﻋﻠﻰ اﻷﻗﻞ‬
‫ً‬ ‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻳﺠﺐ اﻋﺘﺒﺎرﻫﺎ ﻋﻤﻮدً ا‬
‫‪.‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﺴﺘﻬﻠﻚ اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ‬

‫اﺎ‬ ‫اﻟ‬ ‫أ‬ ‫أ‬ ‫اﻻ ﻼ اﻟ‬

 ‫ﻳﻌﺪ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ أﺣﺪ أﻫﻢ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫‪.‬أﻧﻤﺎط‬
‫‪:‬ﻳﺘﻜﻮن ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻣﻦ ﺟﺴﻤﻴﻦ‬
‫اﻟﺠﺴﻢ اﻷول أﺻﻐﺮ ﻣﻦ اﻟﺜﺎﻧﻲ ‪ ،‬وﺑﻌﺒﺎرة أﺧﺮى ‪ ،‬ﻓﺈن‬
‫‪:‬اﻟﺠﺴﺪ اﻟﺜﺎﻧﻲ ﻳﺒﺘﻠﻊ اﻟﺠﺴﺪ اﻟﺴﺎﺑﻖ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫‪ ،‬ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﻳﺒﺪو ﺑﻬﺎ ﻧﻤﻮذج ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ‬
‫ﻳﻌﻄﻴﻨﺎ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻣﻌﻠﻮﻣﺎت ﻗﻴﻤﺔ ﻋﻦ اﻟﺜﻴﺮان و‬
‫‪.‬اﻟﺪﺑﺒﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪16‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ وﺟﻮد ﻋﻤﻮد ﻏﺎﻣﺮ ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻳﺨﺒﺮﻧﺎ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻓﻲ ﻧﻬﺎﻳﺔ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻳﻐﻤﺮ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻣﻤﺎ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ اﻧﻌﻜﺎس اﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻨﺎ‬
‫ﻳﻤﻜﻦ ﺗﻮﻗﻊ اﻧﻌﻜﺎس اﻻﺗﺠﺎه ﻷن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻻ ﻳﺰاﻟﻮن ﻣﺴﻴﻄﺮﻳﻦ‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﻳﺤﺎول اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن دﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻟﻼﻧﺨﻔﺎض‬
‫ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺪاول أي ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان ﻫﺒﻮﻃﻲ ﺗﺠﺪه ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ؛‬
‫‪.‬ﺳﺘﺤﺘﺎج إﻟﻰ أدوات ﻓﻨﻴﺔ أﺧﺮى ﻟﺘﺄﻛﻴﺪ إدﺧﺎﻻﺗﻚ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪17‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺳﻨﺘﺤﺪث ﻋﻦ ﻫﺬا ﺑﺎﻟﺘﻔﺼﻴﻞ ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﻘﺎدﻣﺔ‪ .‬اﻵن ‪ ،‬أﻧﺎ ﻓﻘﻂ‬

‫أرﻳﺪك أن ﺗﻔﺘﺢ ﻣﺨﻄﻄﺎﺗﻚ وﺗﺤﺎول ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻛﻞ اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻬﺎﺑﻄﺔ‬
‫‪.‬اﻷﻧﻤﺎط اﻟﺘﻲ ﺗﺠﺪﻫﺎ‬
‫ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻐﺎﻣﺮ اﻟﺼﺎﻋﺪ‬
‫ﻳﺘﻜﻮن ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﺼﻌﻮدي ﻣﻦ ﺷﻤﻌﺘﻴﻦ ‪ ،‬اﻷوﻟﻰ‬
‫‪ ،‬اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺼﻐﻴﺮ ‪ ،‬واﻟﺜﺎﻧﻲ ﻫﻮ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﻐﺎرﻗﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ‬

‫ﻳﺨﺒﺮﻧﺎ ﻧﻤﻮذج ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﺼﺎﻋﺪ أن اﻟﺴﻮق ﻟﻢ ﻳﻌﺪ ﻛﺬﻟﻚ‬

‫‪.‬ﺗﺤﺖ ﺳﻴﻄﺮة اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬وﺳﻴﺴﻴﻄﺮ اﻟﻤﺸﺘﺮون ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻓﺈﻧﻬﺎ‪ ‬‬‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﺸﻜﻞ ﺷﻤﻌﺔ ﻏﺎﻣﺮة ﺻﻌﻮدﻳﺔ ﻓﻲ ﺳﻴﺎق ﺗﺮﻧﺪ ﺻﺎﻋﺪ ‪،‬‬
‫‪.‬ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﺷﺎرة اﺳﺘﻤﺮار‪ ‬‬

‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﺸﻜﻞ ﺷﻤﻌﺔ ﻏﺎﻣﺮة ﺻﻌﻮدﻳﺔ ﻓﻲ ﻧﻬﺎﻳﺔ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻓﺈن‪ ‬‬

‫‪:‬اﻻﻧﻌﻜﺎس أﻗﻮى ﺑﻜﺜﻴﺮ ﻷﻧﻪ ﻳﻤﺜﻞ ﻗﺎع اﻻﺳﺘﺴﻼم‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‪ ‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪18‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ ﻟﻨﺎ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه ﺑﻮﺿﻮح ﻛﻴﻒ ﻳﻐﻴﺮ اﻟﺴﻮق اﺗﺠﺎﻫﻪ‬

‫‪.‬ﺑﻌﺪ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج ﻋﻤﻮد ﺻﺎﻋﺪ اﻻﺑﺘﻼع‬
‫اﻟﺠﺴﻢ اﻷﺻﻐﺮ اﻟﺬي ﻳﻤﺜﻞ ﻗﻮة اﻟﺒﻴﻊ ﺗﻤﺖ ﺗﻐﻄﻴﺘﻪ ﺑﻮاﺳﻄﺔ‬
‫‪.‬اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺜﺎﻧﻲ اﻟﺬي ﻳﻤﺜﻞ اﻟﻘﻮة اﻟﺸﺮاﺋﻴﺔ‬
‫ﻟﻮن اﻷﺟﺴﺎد ﻟﻴﺲ ﻣﻬﻤﺎ‪ .‬اﻟﻤﻬﻢ ﻫﻮ أن ﻣﻠﻒ‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ‬
‫‪.‬اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﺗﻐﻤﺮﻫﺎ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ً‬
‫‪ ،‬ﻻ ﺗﺤﺎول ﺗﺪاول اﻟﺴﻮق ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام إﻋﺪاد ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا وﺣﺪه‬
‫ﻷﻧﻚ ﺳﺘﺤﺘﺎج إﻟﻰ ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء أﺧﺮى ﻟﺘﻘﺮﻳﺮ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن‬
‫اﻟﻨﻤﻂ ﻳﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول أم ﻻ ‪ ،‬ﺳﺄﺗﺤﺪث ﻋﻦ ﻫﺬا ﻓﻲ اﻟﻴﻮم اﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻔﺼﻮل‬
‫ﻣﺎ أرﻳﺪك أن ﺗﻔﻌﻠﻪ اﻵن ﻫﻮ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﻣﻬﺎرة ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺎﺑﻂ و‬
‫ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﺼﻌﻮدي ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ‪ .‬ﻫﺬه اﻟﺨﻄﻮة اﻷﻛﺜﺮ أﻫﻤﻴﺔ‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺤﺎﻟﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪19‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺔ دوﺟﻲ‬

‫دوﺟﻲ ﻫﻮ أﺣﺪ أﻫﻢ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ‪ ،‬ﻣﺘﻰ‬
‫ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ‪ ،‬ﺗﺨﺒﺮﻧﺎ أن اﻟﺴﻮق ﻳﻔﺘﺢ وﻳﻐﻠﻖ ﻋﻨﺪ‬
‫ﻧﻔﺲ اﻟﺴﻌﺮ ﻣﻤﺎ ﻳﻌﻨﻲ أن ﻫﻨﺎك ﻣﺴﺎواة وﺗﺮدد‬
‫‪.‬ﺑﻴﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ واﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬ﻻ أﺣﺪ ﻳﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻓﺈن ﺳﻌﺮ اﻻﻓﺘﺘﺎح ﻫﻮ ﻧﻔﺴﻪ ﺳﻌﺮ اﻹﻏﻼق ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫‪.‬اﻹﺷﺎرة ﺗﻌﻨﻲ أن اﻟﺴﻮق ﻟﻢ ﻳﻘﺮر اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺬي ﺳﻴﺘﺨﺬه‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي أو ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬أن اﻟﺴﻮق ﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﻨﻌﻜﺲ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ اﻟﻤﺰﻳﺪ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪20‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻏﻴﺮ اﻟﺴﻮق اﺗﺠﺎﻫﻪ ﺑﻌﺪ‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ّ‬
‫‪.‬ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﻤﻌﺪان دوﺟﻲ‬
‫ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﺻﻌﻮدً ا ‪ ،‬وﻫﺬا ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻛﺎﻧﻮا ﻓﻲ ﻣﻮﻗﻊ اﻟﺴﻴﻄﺮة‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﻤﻌﺔ دوﺟﻲ إﻟﻰ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻏﻴﺮ ﻗﺎدرﻳﻦ‬
‫‪.‬ﻹﺑﻘﺎء اﻟﺴﻌﺮ أﻋﻠﻰ ‪ ،‬وﻳﺪﻓﻊ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن اﻷﺳﻌﺎر إﻟﻰ ﺳﻌﺮ اﻻﻓﺘﺘﺎح‬
‫‪.‬ﻫﺬا ﻣﺆﺷﺮ واﺿﺢ ﻋﻠﻰ اﺣﺘﻤﺎل ﺣﺪوث اﻧﻌﻜﺎس ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫داﺋﻤﺎ أن‬
‫ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺎواة واﻟﺘﺮدد ﻓﻲ ﻣﻠﻒ ‪ Doji‬ﺗﺬﻛﺮ ً‬
‫ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﺳﺘﺠﺪه ﻏﺎﻟ ًﺒﺎ ﺧﻼل ﻓﺘﺮات اﻟﺮاﺣﺔ ﺑﻌﺪ اﻟﺘﺤﺮﻛﺎت اﻟﻜﺒﻴﺮة‬
‫‪.‬أﻋﻠﻰ أم أدﻧﻰ‬
 ‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻢ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻴﻬﺎ ﻓﻲ أﺳﻔﻞ اﻻﺗﺠﺎه أو ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻨﻪ ‪ ،‬ﻳﺘﻢ أﺧﺬﻫﺎ ﻓﻲ اﻻﻋﺘﺒﺎر‬
‫‪.‬ﻛﺈﺷﺎرة إﻟﻰ أن اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺴﺎﺑﻖ ﻳﻔﻘﺪ ﻗﻮﺗﻪ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪21‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻟﺬﻟﻚ إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺴﻴﺮ ﺑﺎﻟﻔﻌﻞ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻓﻘﺪ ﺣﺎن اﻟﻮﻗﺖ ﻟﺠﻨﻲ اﻷرﺑﺎح ‪ ،‬ﻓﻴﻤﻜﻦ ذﻟﻚ‬
‫ﺗﺴﺘﺨﺪم ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﻛﺈﺷﺎرة دﺧﻮل إذا ﺗﻢ دﻣﺠﻬﺎ ﻣﻊ ﺗﻘﻨﻴﺔ أﺧﺮى‬
‫اﻟﺘﺤﻠﻴﻼت‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪22‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﻤﻂ دوﺟﻲ اﻟﻴﻌﺴﻮب‬

‫اﻟﻴﻌﺴﻮب دوﺟﻲ ﻫﻮ ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان ﺻﻌﻮدي ﻳﺘﺸﻜﻞ‬
‫ً‬
‫ﻣﺘﻤﺎﺛﻼ أو ﺑﻨﻔﺲ اﻟﺴﻌﺮ ﺗﻘﺮﻳ ًﺒﺎ‬ ‫‪.‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن ﺳﻌﺮ اﻹﻏﻼق واﻻرﺗﻔﺎع ﻋﻨﺪ اﻟﻔﺘﺢ‬
 ‫ﻣﺎ ﻳﻤﻴﺰ اﻟﻴﻌﺴﻮب دوﺟﻲ ﻫﻮ اﻟﺬﻳﻞ اﻟﺴﻔﻠﻲ اﻟﻄﻮﻳﻞ اﻟﺬي ﻳﻈﻬﺮ‬
‫‪:‬ﻣﻘﺎوﻣﺔ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ وﻣﺤﺎوﻟﺘﻬﻢ دﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻟﻸﻋﻠﻰ‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﻟﻨﺎ اﻟﻴﻌﺴﻮب دوﺟﻲ اﻟﻤﺤﺎﻓﻆ‪ .‬اﻟﻄﻮﻳﻞ‬

‫ﻳﺸﻴﺮ اﻟﺬﻳﻞ اﻟﺴﻔﻠﻲ إﻟﻰ أن ﻗﻮى اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ ﺗﻘﺘﺮب ﻣﻦ أ‬
‫اﻟﺘﻮازن وأن اﺗﺠﺎه اﻻﺗﺠﺎه ﻗﺪ ﻳﻘﺘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى رﺋﻴﺴﻲ‬
‫‪.‬ﻧﻘﻄﺔ ﺗﺤﻮل‬
‫اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه اﻟﺬي ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﻧﺸﺎء إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس ﺻﻌﻮدﻳﺔ‬
‫‪.‬ﺑﻮاﺳﻄﺔ اﻟﻴﻌﺴﻮب دوﺟﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪23‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺨﺘﺒﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺴﺎﺑﻖ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺒﺒﺖ ﻓﻲ رﻓﺾ ﻗﻮي ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ‬
‫ﻳﻈﻬﺮ ﻟﻨﺎ ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﻴﻌﺴﻮب دوﺟﻲ ﻣﻊ اﻟﺬﻳﻞ اﻟﺴﻔﻠﻲ اﻟﻄﻮﻳﻞ‬
‫‪.‬أن ﻫﻨﺎك ﺿﻐﻂ ﺷﺮاء ﻣﺮﺗﻔﻊ ﻓﻲ اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ‬
‫إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﻓﺴﻴﺴﺎﻋﺪك ذﻟﻚ‬
‫اﻟ ﻠ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﺎ‬
 ‫‪.‬ﺗﺮى ﺑﺼﺮﻳً ﺎ ﻣﺘﻰ ﻳﻮﺟﺪ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻄﻠﺐ‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻳﺘﻢ ﺗﻔﺴﻴﺮه ﻋﻠﻰ أﻧﻪ اﻧﻌﻜﺎس ﺻﻌﻮدي‬
‫‪.‬اﻹﺷﺎرة‬
‫داﺋﻤﺎ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺪاول ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻮع ﺑﻤﻔﺮده ‪ ،‬ﺳﺘﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫وﻟﻜﻦ ﻛﻤﺎ أﻗﻮل ً‬
‫ﺑﺤﺎﺟﺔ إﻟﻰ ﻣﺆﺷﺮات وأدوات أﺧﺮى ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪.‬إﺷﺎرات اﻟﻴﻌﺴﻮب دوﺟﻲ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪24‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺷﺎﻫﺪ اﻟﻘﺒﺮ دوﺟﻲ‬

‫إﻧﻪ ﻛﺬﻟﻚ ‪ Doji ،‬ﻫﻮ اﻟﻨﺴﺨﺔ اﻟﻬﺒﻮﻃﻴﺔ ﻣﻦ اﻟﻴﻌﺴﻮب ‪ Gravestone Doji‬إن‬
‫ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن اﻟﻔﺘﺢ واﻹﻏﻼق ﻣﺘﻤﺎﺛﻼن أو ﻣﺘﻤﺎﺛﻼن ﺗﻘﺮﻳ ًﺒﺎ‬
‫‪.‬ﺳﻌﺮ‬
‫ﻫﻮ ‪ Doji‬ﻋﻦ اﻟﻴﻌﺴﻮب ‪ Gravestone Doji‬ﻣﺎ ﻳﻤﻴﺰ‬
‫‪.‬ﻃﻮﻳﻞ اﻟﺬﻳﻞ اﻟﻌﻠﻮي‬
‫ً‬
‫ﻣﺆﺷﺮا ﻋﻠﻰ أن اﻟﺴﻮق ﻛﺬﻟﻚ‬ ‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﺬﻳﻞ اﻟﻌﻠﻮي اﻟﻄﻮﻳﻞ‬
‫‪.‬اﺧﺘﺒﺎر ﻣﻨﻄﻘﺔ إﻣﺪاد أو ﻣﻘﺎوﻣﺔ ﻗﻮﻳﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪25‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﻮﺿﺢ اﻟﺼﻮرة أﻋﻼه ﺷﺎﻫﺪ ﻗﺒﺮ ﻣﺜﺎﻟﻲ دوﺟﻲ‪ .‬ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ‬

‫ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أﻧﻪ ﺑﻴﻨﻤﺎ ﻛﺎن اﻟﻤﺸﺘﺮون ﻗﺎدرﻳﻦ ﻋﻠﻰ دﻓﻊ اﻷﺳﻌﺎر أﻋﻠﻰ ﺑﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ‬
‫‪.‬اﻓﺘﺢ‬
‫ﻓﻲ وﻗﺖ ﻻﺣﻖ ﻣﻦ اﻟﻴﻮم ‪ ،‬ﻃﻐﻰ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق ﻓﻲ دﻓﻊ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪.‬ﻳﻌﺘﺮف ﺑﺎﻟﻬﺰﻳﻤﺔ ‪ -‬ﻳﺘﺮاﺟﻊ‬
‫ﻳﺘﻢ ﺗﻔﺴﻴﺮ ﻫﺬا ﻋﻠﻰ أﻧﻪ ﻋﻼﻣﺔ ﻋﻠﻰ أن اﻟﺜﻴﺮان ﻳﻔﻘﺪون زﺧﻤﻬﻢ و‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق ﺟﺎﻫﺰ ﻟﻼﻧﻌﻜﺎس‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ اﻵﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫‪ ،‬ﻳﻈﻬﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻗﺒﺮ دوﺟﻲ ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬
‫‪.‬ﺑﻌﺪ ﻓﺘﺮة ﻣﻦ اﻟﻨﺸﺎط اﻟﺼﻌﻮدي اﻟﻘﻮي‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا إﻟﻰ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻟﻴﺴﻮا ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ً‬
‫ﻣﻮﺛﻮﻗﺎ ﺑﻪ‬ ‫ﻟﻔﺘﺮة أﻃﻮل ﻓﻲ اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‪ .‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪث ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪26‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ ‪ ،‬ﺳﺘﺤﺘﺎج إﻟﻰ ﻣﻌﻠﻮﻣﺎت إﺿﺎﻓﻴﺔ ﺣﻮل اﻟﺘﻨﺴﻴﺐ‬ ‫ﺑﺼﻔﺘﻚ‬
‫‪.‬وﺳﻴﺎق ﻗﺒﺮ دوﺟﻲ ﻟﺘﻔﺴﻴﺮ اﻹﺷﺎرة ﺑﺸﻜﻞ ﻓﻌﺎل‬
‫‪.‬ﻫﺬا ﻣﺎ ﺳﺄﻋﻠﻤﻚ إﻳﺎه ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪27‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﺠﻤﺔ اﻟﺼﺒﺎح‬

‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻧﻤﻮذج ﻧﺠﻤﺔ اﻟﺼﺒﺎح ﻧﻤﻮذج اﻧﻌﻜﺎس ﺻﻌﻮدي‬

‫ﻏﺎﻟ ًﺒﺎ ﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻓﻲ أﺳﻔﻞ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ وﻳﺘﻜﻮن ﻣﻦ ﺛﻼﺛﺔ‬
‫‪:‬اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ﻫﺎﺑﻄﺔ ﻣﻤﺎ ﻳﺪل ﻋﻠﻰ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻣﺎ زاﻟﻮا ﻓﻲ اﻟﺪاﺧﻞ ‪-‬‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺆول ﻋﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ ﺷﻤﻌﺔ ﺻﻐﻴﺮة ﺗﻤﺜﻞ وﺟﻮد اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻓﻴﻬﺎ ‪-‬‬

‫اﻟ‬ ‫ﻞ‬ ‫إﻟ اﻷ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﻻ‬ ‫ﻟ‬ ‫اﻟ‬

 ‫اﻟﺴﻴﻄﺮة ‪ ،‬ﻟﻜﻨﻬﻢ ﻻ ﻳﺪﻓﻌﻮن اﻟﺴﻮق إﻟﻰ اﻷﺳﻔﻞ ﺑﻜﺜﻴﺮ وﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ‬
‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ‬
‫ً‬ ‫‪.‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﻜﻮن ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ أو‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﺷﻤﻌﺔ ﺻﻌﻮدﻳﺔ ﺗﻨﻔﺘﺢ ﻋﻨﺪ اﻟﻔﺘﺢ ‪-‬‬
‫وأﻏﻠﻖ ﻓﻮق ﻧﻘﻄﺔ ﻣﻨﺘﺼﻒ اﻟﺠﺴﻢ ﻓﻲ اﻟﻴﻮم اﻷول ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫‪.‬اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻳﺤﻤﻞ إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس اﺗﺠﺎه ﻫﺎﻣﺔ‬
‫ﻳﻮﺿﺢ ﻟﻨﺎ ﻧﻤﻂ ﻧﺠﻤﺔ اﻟﺼﺒﺎح ﻛﻴﻒ ﺳﻴﻄﺮ اﻟﻤﺸﺘﺮون ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﺴﻮق ﻣﻦ اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪28‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ‪ ،‬ﻳﺘﻢ ﺗﻔﺴﻴﺮه ﻋﻠﻰ أﻧﻪ اﺗﺠﺎه ﻗﻮي‬
‫‪.‬إﺷﺎرة اﻻﻧﻌﻜﺎس‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫ﻳﺴﺎﻋﺪﻧﺎ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻓﻲ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻧﻤﻂ ﻧﺠﻤﺔ اﻟﺼﺒﺎح وﻛﻴﻒ ﻳﺘﻢ ذﻟﻚ‬
‫ﻣﻬﻤﺎ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﺸﻜﻞ ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪.‬ﻳﻜﻮن ً‬
‫‪.‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﺣﺪث اﻟﻨﻤﻂ ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ واﺿﺢ‬
‫أﻛﺪت اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ﻫﻴﻤﻨﺔ اﻟﺒﺎﺋﻊ ‪ ،‬واﻟﺜﺎﻧﻴﺔ‬
‫‪ ،‬ﺗﻨﺘﺞ ﺗﺮددً ا ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻜﻮن اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ دوﺟﻲ‬
‫‪.‬أو أي ﺷﻤﻌﺔ أﺧﺮى‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪29‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫وﻟﻜﻦ ﻫﻨﺎ ‪ ،‬أﺷﺎرت ﺷﻤﻌﺔ دوﺟﻲ إﻟﻰ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻳﻜﺎﻓﺤﻮن ﻣﻦ أﺟﻞ اﻟﺪﻓﻊ‬
‫أ‬ ‫أ‬ ‫أ‬
 ‫اﻟﺴﻮق أﻗﻞ‪ .‬ﺗﺸﻴﺮ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺼﻌﻮدﻳﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ إﻟﻰ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ أﺧﺬوا‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬وﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﻨﻌﻜﺲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ‬
‫ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﻳﻘﻮم ﺑﻬﺎ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻮن ﺑﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺴﻮق ً‬
‫أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ‪ ،‬وﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺤﻠﻞ ﺑﻬﺎ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ إﺗﻘﺎن ﺗﺸﺮﻳﺢ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع و‬
‫‪.‬ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﺸﻜﻴﻼﺗﻬﻢ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪30‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﻤﻂ ﻧﺠﻤﺔ اﻟﻤﺴﺎء‬

‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻧﻤﻮذج ﻧﺠﻤﺔ اﻟﻤﺴﺎء ﻧﻤﻮذج اﻧﻌﻜﺎس ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻲ ﺗﺤﺪث ﻋﺎد ًة ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬
‫‪:‬ﻳﺘﻜﻮن اﻟﻨﻤﻮذج ﻣﻦ ﺛﻼث ﺷﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ﻫﻲ ﺷﻤﻌﺔ ﺻﻌﻮدﻳﺔ ‪-‬‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﺷﻤﻌﺔ ﺻﻐﻴﺮة ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻜﻮن ﺻﺎﻋﺪة أو ﻫﺎﺑﻄﺔ أو ‪-‬‬
‫‪.‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﻜﻮن دوﺟﻲ أو أي ﺷﻤﻌﺪان آﺧﺮ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﺷﻤﻌﺔ ﻫﺎﺑﻄﺔ ﻛﺒﻴﺮة‪ .‬ﺑﺸﻜﻞ ﻋﺎم ‪ ،‬ﻧﺠﻤﺔ اﻟﻤﺴﺎء ‪-‬‬
‫اﻟﻨﻤﻂ ﻫﻮ اﻟﻨﺴﺨﺔ اﻟﻬﺒﻮﻃﻴﺔ ﻣﻦ ﻧﻤﻮذج ﻧﺠﻤﺔ اﻟﺼﺒﺎح‪ .‬اﻧﻈﺮ‬
‫‪:‬اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪31‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻟﺠﺰء اﻷول ﻣﻦ ﻧﺠﻤﺔ اﻟﻤﺴﺎء ﻫﻮ ﺷﻤﻌﺔ ﺻﻌﻮدﻳﺔ ؛ ﻫﺬا ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﺜﻴﺮان‬

‫‪.‬ﺗﺪﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻧﺤﻮ اﻷﻋﻠﻰ‬
‫اﻵن ‪ ،‬ﻛﻞ ﺷﻲء ﻳﺴﻴﺮ ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﻳﺮام‪ .‬ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻷﺻﻐﺮ‬
‫ﻳُ ﻈﻬﺮ اﻟﺠﺴﻢ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻻ ﻳﺰاﻟﻮن ﻣﺴﻴﻄﺮﻳﻦ ﻟﻜﻨﻬﻢ ﻟﻴﺴﻮا أﻗﻮﻳﺎء‬
‫‪.‬ﻛﻤﺎ ﻛﺎﻧﻮا‬
‫‪ ،‬ﺗﺸﻴﺮ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﻬﺎﺑﻄﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ إﻟﻰ أن ﺳﻴﻄﺮة اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻗﺪ اﻧﺘﻬﺖ‬
‫‪.‬وﻣﻦ اﻟﻤﺤﺘﻤﻞ أن ﻳﺤﺪث اﻧﻌﻜﺎس ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
‫ﻣﺨﻄﻄﺎ آﺧﺮ ﻳﻮﺿﺢ ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻤﺜﻞ ﻧﺠﻤﺔ اﻟﻤﺴﺎء‬
‫ً‬ ‫ﺷﺎﻫﺪ‬
‫‪.‬إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس اﺗﺠﺎه ﻛﺒﻴﺮة‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﺻﻌﻮدً ا ‪ ،‬اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ﻓﻲ‬

‫‪.‬ﻳﺸﻴﺮ اﻟﻨﻤﻂ إﻟﻰ ﺗﺤﺮك ﻃﻮﻳﻞ ﻷﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ ﺷﻤﻌﺔ ﻗﺼﻴﺮة ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ ﺗﻮﺣﻴﺪ اﻷﺳﻌﺎر و‬
‫‪.‬اﻟﺘﺮدد‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪32‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺑﻤﻌﻨﻰ آﺧﺮ ‪ ،‬اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺬي أدى إﻟﻰ إﻧﺸﺎء أول اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ﻃﻮﻳﻞ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻳﻔﻘﺪ اﻟﺰﺧﻢ‪ .‬اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷﺧﻴﺮة ﺗﻨﺨﻔﺾ إﻟﻰ اﻷﺳﻔﻞ‬
‫ﻣﻦ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ ﺗﺄﻛﻴﺪ ﻋﻠﻰ‬
‫‪.‬اﻻﻧﻌﻜﺎس وﺑﺪاﻳﺔ اﺗﺠﺎه ﺟﺪﻳﺪ ﻫﺎﺑﻂ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪33‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫)اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ )دﺑﻮس ﺑﺎر‬

‫ﻳﺘﻢ إﻧﺸﺎء ﺷﻤﻌﺔ اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ ﻋﻨﺪ ﻓﺘﺢ اﻟﻘﻤﺔ واﻹﻏﻼق‬
‫ﻧﻔﺲ اﻟﺴﻌﺮ ﺗﻘﺮﻳ ًﺒﺎ ؛ ﻳﺘﻤﻴﺰ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﺑﻈﻞ ﺳﻔﻠﻲ ﻃﻮﻳﻞ‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ذﻟﻚ إﻟﻰ رﻓﺾ ﺻﺎﻋﺪ ﻣﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ وﻋﺰﻣﻬﻢ ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬دﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻟﻸﻋﻠﻰ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه ﻟﺘﺮى ﻛﻴﻒ ﻳﺒﺪو‬
 ‫اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ ﻫﻲ ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان اﻧﻌﻜﺎﺳﻲ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺤﺪث ﻋﻨﺪ‬
‫‪.‬أﺳﻔﻞ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﻬﺎﺑﻂ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪34‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ ﺑﻌﺪ اﻻﻓﺘﺘﺎح‬

‫ً‬ ‫‪ ،‬ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺪﻓﻊ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن اﻟﺴﻮق‬
‫وﻟﻜﻦ ﻳﺘﻢ رﻓﻀﻬﻢ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻟﺬﻟﻚ ﻳﻐﻠﻖ اﻟﺴﻮق أﻋﻠﻰ ﻣﻦ‬
‫‪:‬أﻗﻞ ﺳﻌﺮ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﻟﻸﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﻓﺈن ﺗﺸﻜﻴﻞ‬

 ‫‪.‬اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ )ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس( ﻛﺎن ﻧﻤﻂ اﻧﻌﻜﺎس ﻣﻬﻢ‬
‫‪.‬ﻳﻤﺜﻞ اﻟﻈﻞ اﻟﻄﻮﻳﻞ ﺿﻐﻂ اﻟﺸﺮاء اﻟﻤﺮﺗﻔﻊ ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻨﻘﻄﺔ‬
‫ﻛﺎن اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻳﺤﺎوﻟﻮن دﻓﻊ اﻟﺴﻮق إﻟﻰ اﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى ﻛﺎن اﻟﺸﺮاء‬
‫ﻛﺎﻧﺖ اﻟﻘﻮة أﻗﻮى ﻣﻦ ﺿﻐﻂ اﻟﺒﻴﻊ اﻟﺬي أدى إﻟﻰ أ‬
‫‪.‬اﻧﻌﻜﺎس اﻻﺗﺠﺎه‬
‫أﻫﻢ ﻣﺎ ﻳﺠﺐ ﻓﻬﻤﻪ ﻫﻮ ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء‬
‫ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ ﻓﻬﻢ ﻛﻴﻒ وﻟﻤﺎذا ﻛﺎن‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪35‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﻢ إﻧﺸﺎؤﻫﺎ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑﺎﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ﺑﺎرﺗﻔﺎع‬
‫‪.‬ﺻﺤﺔ‬
‫ﺳﻨﺘﺤﺪث ﻋﻦ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ وﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺼﻔﻴﺔ ﻫﺬه اﻹﺷﺎرة‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪36‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
 ‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫)ﻧﺠﻢ إﻃﻼق اﻟﻨﺎر )ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﻬﺎﺑﻂ‬

‫ﻳﺘﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺗﺸﻜﻴﻞ إﻃﻼق اﻟﻨﺎر ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن اﻟﻔﺘﺢ اﻟﻤﻨﺨﻔﺾ واﻹﻏﻼق‬
‫ﺑﻨﻔﺲ اﻟﺴﻌﺮ ﺗﻘﺮﻳ ًﺒﺎ ‪ ،‬ﺗﺘﻤﻴﺰ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﺠﺴﻢ ﺻﻐﻴﺮ‬
‫‪.‬وﻇﻞ ﻋﻠﻮي ﻃﻮﻳﻞ‪ .‬إﻧﻬﺎ اﻟﻨﺴﺨﺔ اﻟﻬﺒﻮﻃﻴﺔ ﻟﻠﻤﻄﺮﻗﺔ‬
‫ﻳﻘﻮل اﻟﻔﻨﻴﻮن اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻮن أن اﻟﻈﻞ ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن ﺿﻌﻒ‬
‫‪.‬ﻃﻮل اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﻟﻨﺎ ﻧﺠﻢ إﻃﻼق ﻧﺎر ﻣﺜﺎﻟﻲ ﻣﻊ ﺻﻐﻴﺮ ﺣﻘﻴﻘﻲ‬
‫اﻟﺠﺴﻢ واﻟﻈﻞ اﻟﻌﻠﻮي اﻟﻄﻮﻳﻞ ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻓﻲ ﺷﻜﻞ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه ﺻﺎﻋﺪ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس ﻫﺒﻮﻃﻴﺔ‬
‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻫﻮ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻳﺤﺎوﻟﻮن‬
‫‪.‬ﻟﺪﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻟﻸﻋﻠﻰ ‪ ،‬ﻟﻜﻨﻬﻢ ﺗﻌﺮﺿﻮا ﻟﻠﺮﻓﺾ ﺑﺴﺒﺐ ﺿﻐﻮط اﻟﺒﻴﻊ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪37‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‪ .‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﺆﺧﺬ‬

‫‪.‬ﻛﺈﻋﺪاد اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬
 ‫‪.‬ﻳُ ﻈﻬﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻧﺠﻤﺔ إﻃﻼق ﻧﺎر ﻟﻄﻴﻔﺔ ﻓﻲ ﻧﻬﺎﻳﺔ اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي‬
‫‪ ،‬ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻮذج إﻟﻰ ﻧﻬﺎﻳﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬
‫‪ ،‬وﺑﺪاﻳﺔ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ﺟﺪﻳﺪ‪ .‬ﻳﻤﻜﻦ اﺳﺘﺨﺪام ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻣﻊ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫‪.‬ﻣﺠﺎﻻت اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ ‪ ،‬ﻣﻊ اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﻔﻨﻴﺔ‬

‫ﻣﻦ اﻟﺴﻬﻞ ﺟﺪً ا اﻟﺘﻌﺮف ﻋﻠﻰ ﻧﺠﻢ اﻟﺸﻬﺎب ‪ ،‬وﻫﻮ أﻣﺮ ﻣﺮﺑﺢ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ‬
‫‪.‬واﺣﺪة ﻣﻦ أﻗﻮى اﻹﺷﺎرات اﻟﺘﻲ اﺳﺘﺨﺪﻣﻬﺎ ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪38‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﻌﺼﺎ ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ‪ ،‬ﺳﺄﺗﺤﺪث ﻋﻨﻪ ﺑﺎﻟﺘﻔﺼﻴﻞ ‪ ،‬وﺳﺄرﻳﻜﻢ‬

‫‪.‬ﺧﻄﻮة ﺑﺨﻄﻮة ﻛﻴﻔﻴﺔ ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻣﻦ ﺗﺪاول ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪39‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫)ﻧﻤﻂ اﻟﺤﺮاﻣﻲ )اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬

‫اﻟﺤﺎﻣﻞ ﻓﻲ اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ( ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ اﻧﻌﻜﺎس( ‪ Harami‬ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻧﻤﻂ‬
‫‪ ،‬وﻧﻤﻂ اﻻﺳﺘﻤﺮارﻳﺔ ‪ ،‬وﻳﺘﻜﻮن ﻣﻦ ﺷﻤﻌﺘﻴﻦ‪ :‬اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ﻫﻲ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﻜﺒﻴﺮة ‪ ،‬وﺗﺴﻤﻰ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷم‬

‫‪.‬ﺗﻠﻴﻬﺎ ﺷﻤﻌﺔ أﺻﻐﺮ ﺗﺴﻤﻰ اﻟﻄﻔﻞ‬

‫ﺻﺎﻟﺤﺎ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻐﻠﻖ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ‪ Harami‬ﻟﻜﻲ ﻳﻜﻮن ﻧﻤﻮذج‬
‫ً‬
‫‪.‬ﺧﺎرج اﻟﺴﺎﺑﻖ‬
‫ﺗﻌﺘﺒﺮ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس ﻫﺒﻮﻃﻴﺔ ﻋﻨﺪ ﺣﺪوﺛﻬﺎ‬
‫ﻳﺤﺪث ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪ ،‬وﻫﻲ إﺷﺎرة ﺻﻌﻮدﻳﺔ ﻋﻨﺪ ﺣﺪوﺛﻬﺎ‬
‫‪:‬ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪40‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﺈن اﻟﺠﺴﻢ اﻷﺻﻐﺮ ﻣﻐﻄﻰ ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻷم اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‬
‫ﺷﻤﻌﺔ ‪ ،‬ﻻ ﺗﺰﻋﺞ ﻧﻔﺴﻚ ﺑﺎﻷﻟﻮان ‪ ،‬اﻷﻫﻢ ﻫﻮ‬
‫‪.‬أن اﻟﺠﺴﻢ اﻷﺻﻐﺮ ﻳﻐﻠﻖ داﺧﻞ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ اﻷﻛﺒﺮ‬
‫‪.‬أن اﻟﺴﻮق ﻳﻤﺮ ﺑﻔﺘﺮة ﺗﺮدد ‪ Harami‬ﺗﺨﺒﺮﻧﺎ ﺷﻤﻌﺔ‬
‫‪.‬ﺑﻌﺒﺎرة أﺧﺮى ‪ ،‬اﻟﺴﻮق ﻳﻮﻃﺪ‬
‫ﻟﺬﻟﻚ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻌﺮف اﻟﻤﺸﺘﺮون واﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻣﺎ ﻳﺠﺐ ﻋﻠﻴﻬﻢ ﻓﻌﻠﻪ ‪ ،‬وﻻ ﻳﻮﺟﺪ أﺣﺪ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا أﺛﻨﺎء اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ أو‬
‫اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺎﺑﻂ ‪ ،‬ﻳﺘﻢ ﺗﻔﺴﻴﺮه ﻋﻠﻰ أﻧﻪ ﻧﻤﻂ اﺳﺘﻤﺮاري ﻳﻌﻄﻲ ﻗﻴﻤﺔ‬
‫ﻓﺮﺻﺔ ﺟﻴﺪة ﻟﻼﻧﻀﻤﺎم إﻟﻰ ﻫﺬا اﻻﺗﺠﺎه‪ .‬وإذا ﺣﺪث ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي أو ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ‬

‫‪.‬اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺎﺑﻂ ‪ ،‬ﻳﻌﺘﺒﺮ ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس ﻟﻼﺗﺠﺎه‬

‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪41‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ أن ﺗﺮى ﻛﻴﻒ ﻳﺘﻐﻴﺮ اﺗﺠﺎه اﻻﺗﺠﺎه ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬
‫ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﺤﺮاﻣﻲ ‪ ،‬أول ﻧﻤﻮذج ﺣﺮاﻣﻲ ﺻﻌﻮدي‬
‫ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻳﺪﻓﻌﻮن اﻟﺴﻌﺮ‬
‫اﻧﺨﻔﺎض اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻳﺒﺪأ اﻟﺴﻌﺮ ﻓﺠﺄة ﻓﻲ اﻟﺘﻮﺣﻴﺪ ‪ ،‬وﻫﺬا ﻳﺸﻴﺮ‬
‫‪.‬أن اﻟﻘﻮة اﻟﺒﻴﻌﻴﺔ ﻟﻢ ﺗﻌﺪ ﺗﺴﻴﻄﺮ ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬
‫اﻟﻬﺎراﻣﻲ اﻟﻬﺎﺑﻂ ﻫﻮ ﻋﻜﺲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﺎﻋﺪ اﻟﺬي ﺣﺪث ﻋﻨﺪ‬
‫أ‬
 ‫ﻗﺪ اﻧﺘﻬﺖ و ‪ b uyer‬اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﺎﻋﺪ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن ﻫﻴﻤﻨﺔ‬
‫‪.‬ﺑﺪاﻳﺔ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﻬﺎﺑﻂ ﻣﻤﻜﻨﺔ‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻢ إﻧﺸﺎء ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ أﺛﻨﺎء ﺗﺮﻧﺪ ﺻﺎﻋﺪ أو اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻪ‬
‫‪.‬ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﺷﺎرة اﺳﺘﻤﺮار ﻣﻊ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫ﺳﻮف ﻧﺪرس ﺑﺎﻟﺘﻔﺼﻴﻞ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ إﻣﺎ ﻋﻠﻰ أﻧﻪ اﻧﻌﻜﺎس‬
‫‪.‬أو ﻛﻨﻤﻂ اﺳﺘﻤﺮاري ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪42‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻗﻤﻢ وﻗﻴﻌﺎن اﻟﻤﻠﻘﻂ‬

‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻗﻤﺔ اﻟﻤﻼﻗﻂ ﻧﻤﻮذج اﻧﻌﻜﺎس ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫ﻳﺘﻢ رؤﻳﺘﻪ ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﻌﻠﻮي ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي ‪ ،‬وﻳﻜﻮن ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻗﺎع اﻟﻤﻠﻘﻂ‬
‫ﻳﺘﻢ ﺗﻔﺴﻴﺮه ﻋﻠﻰ أﻧﻪ ﻧﻤﻮذج اﻧﻌﻜﺎس ﺻﻌﻮدي ﻳﻈﻬﺮ ﻓﻲ اﻟﺠﺰء اﻟﺴﻔﻠﻲ ﻣﻦ أ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪43‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪:‬ﻳﺘﻜﻮن ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻗﻤﺔ اﻟﻤﻠﻘﻂ ﻣﻦ ﺷﻤﻌﺘﻴﻦ‬

‫‪.‬اﻷول ﻫﻮ ﺷﻤﻌﺔ ﺻﻌﻮدﻳﺔ ﻣﺘﺒﻮﻋﺔ ﺑﺸﻤﻌﺪان ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫وﻳﺘﻜﻮن ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻗﺎع اﻟﻤﻠﻘﻂ ﻣﻦ ﺷﻤﻌﺘﻴﻦ ﻣﺜﻞ‬
‫‪.‬ﻧﺤﻦ ﺳﻮف‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ﻫﺒﻮﻃﻴﺔ ﻣﺘﺒﻮﻋﺔ ﺑﺸﻤﻌﺔ ﺻﻌﻮدﻳﺔ‪ .‬ﻟﺬا ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ اﻟﻘﻮل أن ﻗﺎع اﻟﻤﻠﻘﻂ ﻫﻮ اﻟﻨﺴﺨﺔ اﻟﺼﺎﻋﺪة ﻣﻦ‬

‫‪.‬أﻋﻠﻰ ﻣﻼﻗﻂ‬
‫ﺗﺤﺪث ﻗﻤﺔ اﻟﻤﻠﻘﻂ أﺛﻨﺎء اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺪﻓﻊ اﻟﻤﺸﺘﺮون اﻟﺴﻌﺮ‬
‫أﻋﻠﻰ ‪ ،‬أﻋﻄﺎﻧﺎ ﻫﺬا اﻧﻄﺒﺎﻋً ﺎ ﺑﺄن اﻟﺴﻮق ﻻ ﻳﺰال ﻳﺮﺗﻔﻊ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ‬
‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ وإﻏﻼﻗﻪ‬
‫ً‬ ‫ﻓﺎﺟﺄ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﺑﺪﻓﻊ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻓﺘﺢ اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺼﺎﻋﺪة‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا إﻟﻰ اﻧﻌﻜﺎس اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي وﻳﻤﻜﻨﻨﺎ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺪاوﻟﻬﺎ إذا أﻣﻜﻨﻨﺎ دﻣﺞ ﻫﺬه اﻹﺷﺎرة ﻣﻊ أدوات ﺗﻘﻨﻴﺔ أﺧﺮى‬
‫ﻳﺤﺪث ﻗﺎع اﻟﻤﻠﻘﻂ أﺛﻨﺎء اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﻬﺎﺑﻂ ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺪﻓﻊ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن‬
‫اﻧﺨﻔﺎض اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻧﺸﻌﺮ أن ﻛﻞ ﺷﻲء ﻳﺴﻴﺮ ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﻳﺮام ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻓﻲ اﻟﻴﻮم اﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫ﻳﻐﻠﻖ ﺳﻌﺮ اﻟﺠﻠﺴﺔ أﻋﻠﻰ أو ﺗﻘﺮﻳ ًﺒﺎ ﺑﻨﻔﺲ ﺳﻌﺮ اﻟﺴﻌﺮ اﻷول‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪44‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺷﻤﻌﺔ ﻫﺎﺑﻄﺔ ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻳﺄﺗﻮن ﻟﻌﻜﺲ اﺗﺠﺎه‬

‫‪.‬اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫إذا ﺣﺪﺛﺖ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬه ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن أ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﻤﺤﺘﻤﻞ أن ﻳﺤﺪث اﻧﻌﻜﺎس ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
 ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻗﺎع ﻣﻼﻗﻂ ﻳﺤﺪث ﻓﻲ أ‬
‫ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬دﻓﻊ اﻟﺪﺑﺒﺔ اﻟﺴﻮق ﻟﻸﺳﻔﻞ ﻓﻲ اﻷول‬
‫ﺟﻠﺴﺔ؛ وﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬اﻓﺘﺘﺤﺖ اﻟﺠﻠﺴﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﺣﻴﺚ أﻏﻠﻘﺖ اﻷﺳﻌﺎر‬
‫ﻣﺸﻴﺮا إﻟﻰ اﻧﻌﻜﺎس إﺷﺎرة اﻟﺸﺮاء‬
‫ً‬ ‫وﺻﻌﺪت اﻟﺠﻠﺴﺔ اﻷوﻟﻰ ﺑﺸﻜﻞ ﻣﺒﺎﺷﺮ‬
‫أﻧﻪ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﺘﺪاول إذا ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻚ ﻋﻨﺎﺻﺮ أﺧﺮى ﺗﺆﻛﺪ ﺷﺮاﺋﻚ‬
‫‪.‬ﻗﺮار‬
‫ﻻ ﺗﺮﻛﺰ ﻋﻠﻰ اﺳﻢ اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪ ،‬ﺣﺎول ﻓﻬﻢ‬
‫‪.‬ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﻜﻮﻳﻨﻪ ‪ ،‬وﻫﺬا ﻫﻮ اﻷﻫﻢ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪45‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻷﻧﻪ إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ ﻓﻬﻢ ﺳﺒﺐ ﺗﺸﻜﻴﻠﻬﺎ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻔﻬﻢ‬

‫ﻣﺎ ﺣﺪث ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﻳﻤﻜﻨﻚ ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑﺎﻟﻤﺴﺘﻘﺒﻞ‬
‫‪.‬ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪46‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﻤﺮﻳﻦ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻌﺪان‬

‫اﻵن أﻋﺘﻘﺪ أﻧﻚ ﺗﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ ﺑﻌﺾ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت ﻋﻦ اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻌﺮف ﺗﺸﺮﻳﺢ ﻛﻞ ﺷﻤﻌﺪان و‬
‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﻜﻮﻳﻨﻪ ‪ ،‬دﻋﻮﻧﺎ ﻧﺄﺧﺬ ﻫﺬا اﻟﺘﻤﺮﻳﻦ ﻻﺧﺘﺒﺎر‬
‫اﻟﻤﻌﺮﻓﺔ وﻣﻌﺮﻓﺔ ﻣﺎ إذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﺰال ﺗﺘﺬﻛﺮ ﻛﻞ اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت ﻧﺤﻦ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪﺛﻨﺎ ﻋﻦ‬
‫اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه وﺣﺎول اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ اﺳﻢ ﻛﻞ ﺷﻤﻌﺔ‬
‫‪.‬اﻟﺮﻗﻢ ‪ ،‬وﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﻜﻮﻳﻨﻪ‬

‫إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻫﺬه ‪ ،‬وأﻧﺖ‬

‫‪.‬ﻓﻬﻢ ﺳﺒﺐ ﺗﻜﻮﻳﻨﻬﺎ‪ .‬أﻧﺖ ﻋﻠﻰ اﻟﻄﺮﻳﻖ اﻟﺼﺤﻴﺢ‬
‫وﻟﻜﻦ إذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﺰال ﺗﻜﺎﻓﺢ ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻫﺬه اﻷﻧﻤﺎط ‪ ،‬ﻓﺴﻴﺘﻌﻴﻦ ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺒﺪأ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻌﻠﻢ ﻋﻨﻬﺎ ﻣﺮة أﺧﺮى ﺣﺘﻰ ﺗﺸﻌﺮ أﻧﻚ ﺗﺘﻘﻨﻬﻢ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪47‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫دﻋﻨﺎ ﻧﺤﺎول اﻹﺟﺎﺑﺔ ﻋﻠﻰ اﻷﺳﺌﻠﺔ اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﺄﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع‬

 ‫ع‬
‫‪:‬ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت أﻋﻼه‬
‫)ﻧﻤﻂ اﻟﺤﺮاﻣﻲ اﻟﺼﺎﻋﺪ )داﺧﻞ اﻟﺸﺮﻳﻂ ‪1:‬‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻫﺬه إﻟﻰ ﺗﺮدد ﻓﻲ ‪-‬‬
‫ﺑﻌﺒﺎرة أﺧﺮى ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﻮﻃﺪ ﺧﻼل ﻫﺬا‬
‫‪.‬ﺟﻠﺴﺔ‬
‫ﻣﻼﻗﻂ ﺻﺎﻋﺪة ‪2:‬‬
‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ ‪ ،‬ﻟﻜﻦ‬
‫ً‬ ‫ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺪاول ﺻﻌﻮدً ا ‪ ،‬وﺣﺎول اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن دﻓﻊ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻛﺎن رد ﻓﻌﻞ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ أﻛﺜﺮ ﻗﻮة‬
‫ﻳﻤﺜﻞ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ اﻟﻤﻌﺮﻛﺔ ﺑﻴﻦ اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ واﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ‬
‫‪.‬اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺗﺠﺘﺎح ﺷﺮﻳﻂ ‪3:‬‬
‫ﻏﺮق اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ‪ ،‬وﻫﺬا ﻳﺪل ﻋﻠﻰ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻻ ﻳﺰاﻟﻮن ‪-‬‬
‫‪.‬ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻌﺪاد ﻟﺪﻓﻊ اﻟﺴﻮق إﻟﻰ أﻋﻠﻰ‬
‫ﺗﺠﺘﺎح ﺷﺮﻳﻂ ‪4:‬‬
‫ﺗﺠﺘﺎح ﺷﺮﻳﻂ ‪5:‬‬
‫ﺗﺠﺘﺎح ﺷﺮﻳﻂ ‪6:‬‬
‫ﻧﻤﻂ اﻟﺤﺮاﻣﻲ ‪7:‬‬
‫ﻳﻮﺿﺢ ﻟﻨﺎ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ أن اﻟﺴﻮق ﻳﺪﺧﻞ ﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ ﺗﻮﻃﻴﺪ‬
‫‪.‬ﺧﻼل ﻫﺬه اﻟﺠﻠﺴﺔ ‪ ،‬ﻟﺬا ﻓﺈن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ واﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻓﻲ ﻓﺘﺮة ﺗﺮدد‬
‫‪.‬وﻻ أﺣﺪ ﻳﻌﺮف ﻣﻦ ﺳﻴﺴﻴﻄﺮ ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪48‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻟﻨﺄﺧﺬ ﺗﻤﺮﻳﻨًﺎ آﺧﺮ ‪ ،‬وﻧﻠﻘﻲ ﻧﻈﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه وﻧﺤﺎول اﻟﺮﺳﻢ‬
‫‪:‬ﺧﺎرج أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻫﺬه‬
 ‫‪:‬اﻹﺟﺎﺑﺎت‬

‫ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪1:‬‬

‫اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ ‪2:‬‬
‫اﻟﻤﻄﺮﻗﺔ وﻫﻲ اﻟﺠﺴﻢ اﻟﻜﺒﻴﺮ ‪ +‬اﻟﺠﺴﻢ اﻷﺻﻐﺮ )اﻟﺮﺿﻴﻊ( = اﻟﺤﺮﻣﻲ( ‪3:‬‬
‫ﻧﻤﻂ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪49‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪4:‬‬

‫ﻣﻦ ﻓﻀﻠﻜﻢ ‪ ،‬أرﻳﺪك أن ﺗﻔﺘﺢ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ ‪ ،‬وأن ﺗﻘﻮم ﺑﻬﺬا اﻟﻮاﺟﺐ اﻟﻤﻨﺰﻟﻲ ﻣﺮا ًرا وﺗﻜﺮا ًرا‬
‫ﻣﺮة أﺧﺮى‪ .‬ﺳﺘﺮى أﻧﻪ ﻣﻊ وﻗﺖ اﻟﺸﺎﺷﺔ واﻟﻤﻤﺎرﺳﺔ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﻗﺎدر ﻋﻠﻰ إﻟﻘﺎء ﻧﻈﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ ‪ ،‬وﻓﻬﻢ ﻣﺎ ﺗﺨﺒﺮه اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‬
‫‪.‬أﻧﺖ ﻋﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫‪ ،‬ﻻ ﺗﻘﻠﻖ ﺑﺸﺄن ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻟﺪﺧﻮل واﻟﺨﺮوج ﻣﻦ اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺤﺎﻟﻲ‬
‫ﺧﺬ وﻗﺘﻚ وﺣﺎول إﺗﻘﺎن أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺖ ﻣﻨﺎﻗﺸﺘﻬﺎ ﻓﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‬
‫ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ‪ ،‬ﺳﺄﻗﻮم ﺑﺘﺰوﻳﺪك ﺑﺎﻟﺘﻘﻨﻴﺎت اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺴﺎﻋﺪك‬
‫ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع ﻓﻲ‬
‫ﺗﺤﺪﻳﺪ أﻓﻀﻞ ﻧﻘﺎط اﻟﺪﺧﻮل واﻟﺨﺮوج ً‬
‫‪.‬ﻣﻊ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﻔﻨﻲ‬
‫ﺻﺪﻗﻨﻲ ‪ ،‬ﺳﺘﺤﻮﻟﻚ اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬه ﻣﻦ ﻣﺒﺘﺪئ‬
‫اﻟﻤﺘﺪاول اﻟﺬي ﻳﻜﺎﻓﺢ ﻣﻦ أﺟﻞ ﺟﻨﻲ اﻷﻣﻮال ﻓﻲ اﻟﺴﻮق إﻟﻰ ﻣﺮﺑﺢ‬
‫‪.‬ﺗﺎﺟﺮ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬

‫أ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪50‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻣﻦ أﻫﻢ اﻟﻤﻬﺎرات اﻟﺘﻲ ﺗﺤﺘﺎﺟﻬﺎ ﻛﻤﺘﺪاول ﻫﻲ اﻟﻘﺪرة‬
‫ﻟﻘﺮاءة ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬إﻧﻬﺎ ﻣﻬﺎرة ﻣﻬﻤﺔ ﺳﺘﺴﻤﺢ ﻟﻚ ﺑﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬اﺳﺘﺨﺪام اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ ﻓﻲ ﻇﺮوف اﻟﺴﻮق اﻟﻤﻨﺎﺳﺒﺔ‬
‫ﻟﻦ ﺗﻘﻮم ﺑﺎﻟﺘﺪاول ﻓﻲ ﺟﻤﻴﻊ اﻷﺳﻮاق ﺑﻨﻔﺲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ؛ أﻧﺖ ﺑﺤﺎﺟﻪ إﻟﻰ‬
‫‪.‬دراﺳﺔ ﻛﻴﻒ ﺗﺘﺤﺮك اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬وﻛﻴﻒ ﻳﺘﺼﺮف اﻟﺘﺠﺎر ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق ﻫﻮ دراﺳﺔ ﺳﻠﻮك اﻟﺴﻮق‬
‫وإذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ إﺗﻘﺎن ﻫﺬه اﻟﻤﻬﺎرة ‪ ،‬ﻓﻌﻨﺪﻣﺎ ﺗﻔﺘﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪:‬ﻗﺎدر ﻋﻠﻰ اﻹﺟﺎﺑﺔ ﻋﻠﻰ ﻫﺬه اﻷﺳﺌﻠﺔ اﻟﻤﻬﻤﺔ‬
‫ﻣﺎذا ﺗﻔﻌﻞ اﻟﺠﻤﺎﻫﻴﺮ؟ ﻣﻦ ﻳﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ ﺳﻮق اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ أم‬
‫اﻟﺒﺎﻋﺔ؟ ﻣﺎ ﻫﻮ اﻟﻮﻗﺖ واﻟﻤﻜﺎن اﻟﻤﻨﺎﺳﺒﺎن ﻟﻠﺪﺧﻮل أو اﻟﺨﺮوج ﻣﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫وﻣﺘﻰ ﺗﺮﻳﺪ اﻻﺑﺘﻌﺎد؟‬
‫ﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﺤﻠﻴﻞ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﻮاﺟﻪ ﺛﻼﺛﺔ أﻧﻮاع ﻣﻦ‬
‫اﻷﺳﻮاق واﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪاوﻟﺔ واﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪرﺟﺔ واﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﻘﻠﺒﺔ‪ .‬ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻔﺼﻞ ‪ ،‬ﺳﺘﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻛﻞ ﺳﻮق ‪ ،‬وﻛﻴﻒ‬

‫‪.‬ﻟﺘﺪاوﻟﻬﺎ‬
‫اﻷﺳﻮاق اﻟﺮاﺋﺠﺔ ‪1-‬‬
‫ﺗﺘﻤﻴﺰ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪاوﻟﺔ ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ ﺑﻨﻤﻂ ﻣﺘﻜﺮر‬
‫ارﺗﻔﺎﻋﺎت أﻋﻠﻰ وأدﻧﻰ ﻣﺴﺘﻮى أﻋﻠﻰ ﻓﻲ ﺳﻮق ﺻﺎﻋﺪ ‪ ،‬وأﻋﻠﻰ ﺳﻌﺮ ﻣﻨﺨﻔﺾ‬
‫‪.‬وأدﻧﻰ ﻣﺴﺘﻮى ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ذات اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪51‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻳﺼﻨﻊ ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ‬
‫ارﺗﻔﺎﻋﺎت أﻋﻠﻰ وأدﻧﻰ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت أﻋﻠﻰ ﻣﻤﺎ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﺴﻮق ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺻﻌﻮد‬
‫‪.‬اﻟﺸﺎﺋﻊ‬
‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ ﻓﻘﻂ ﺑﺼﺮﻳً ﺎ‬
‫ً‬ ‫ﻻ ﺗﺤﺘﺎج إﻟﻰ ﻣﺆﺷﺮات ﻟﺘﻘﺮر ﻣﺎ إذا ﻛﺎن ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ أم‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﻓﻜﺮة ﻋﻦ‬ ‫إن ﻣﻼﺣﻈﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻛﺎﻓﻴﺔ ً‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ ﻟﺴﻮق اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪52‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ً‬
‫ﺳﻮﻗﺎ ﻫﺒﻮﻃﻴﺔ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮون ﻫﻨﺎك‬ ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه‬
‫ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ اﻟﻘﻴﻌﺎن اﻷﻋﻠﻰ واﻷدﻧﻰ اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ أﻣﺮ واﺿﺢ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫ﻣﻦ اﻟﺴﻬﻞ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻷﺳﻮاق اﻟﺸﺎﺋﻌﺔ ‪ ،‬ﻓﻼ ﺗﺤﺎول ﺗﻌﻘﻴﺪﻫﺎ‬
‫اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ‪ ،‬اﺳﺘﺨﺪم ﻋﻘﻠﻚ وﺷﺎﻫﺪ ﻣﺎ ﻳﻔﻌﻠﻪ اﻟﺴﻮق‪ .‬إذا ﻛﺎﻧﺖ ﺗﻘﻮم ﺑﺴﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻷﻋﻠﻰ واﻟﻘﻴﻌﺎن اﻷﻋﻠﻰ ‪ ،‬ﻓﻬﻲ ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ‬

‫ﺳﻮق ﺻﺎﻋﺪ ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻜﺲ ﻣﻦ ذﻟﻚ ‪ ،‬إذا ﻛﺎﻧﺖ ﺗﺤﻘﻖ ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ و‬
‫‪.‬اﻧﺨﻔﺎض ﻣﻨﺨﻔﺾ ‪ ،‬ﻣﻦ اﻟﻮاﺿﺢ أﻧﻪ ﺳﻮق ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪ً ،‬‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﻺﺣﺼﺎءات ‪ ،‬ﺗﻘﺪر اﻻﺗﺠﺎﻫﺎت ﺑﺤﺪوث ‪ ٪30‬ﻣﻦ اﻟﻮﻗﺖ‪-‬‬
‫ﻟﺬﻟﻚ أﺛﻨﺎء ﺗﺤﺮﻛﻬﻢ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻻﺳﺘﻔﺎدة‬
‫‪.‬ﻣﻨﻬﻢ‬
‫ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ أم ﻻ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ اﺳﺘﺨﺪام‪-‬‬
‫‪.‬اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻷﻛﺒﺮ ﻣﺜﻞ ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت ‪ ،‬اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ أو اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ‬
‫ﻻ ﺗﺤﺎول أﺑﺪً ا اﺳﺘﺨﺪام أﻃﺮ زﻣﻨﻴﺔ أﺻﻐﺮ ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﺑﻨﻴﺔ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪53‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪:‬ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه‬

‫‪ ،‬إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻓﺴﻴﻜﻮن ﻣﻦ اﻟﺴﻬﻞ ﻋﻠﻴﻚ ﺗﺪاوﻟﻪ‬
‫إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻓﺮﺻﺔ ﺷﺮاء ‪ ،‬ﻷن‬
‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ ‪ ،‬ﻓﻠﺪﻳﻚ‬
‫ً‬ ‫ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺘﺪاول ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬وإذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻟﻠﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻓﺮﺻﺔ ﺑﻴﻊ‬
‫ﻟﻜﻦ اﻟﺴﺆال ﻫﻮ ﻣﺎ ﻫﻮ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق اﻻﺗﺠﺎﻫﻴﺔ؟‬
‫ﺗﺘﻤﻴﺰ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺠﻬﺔ ﺑﺤﺮﻛﺘﻴﻦ ﻣﻬﻤﺘﻴﻦ ‪ ،‬اﻷوﻟﻰ‬
‫ﺗﺴﻤﻰ اﻟﺤﺮﻛﺔ ‪ ،‬اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ‪ ،‬واﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﺗﺴﻤﻰ‬
‫‪.‬ﺣﺮﻛﺔ ارﺗﺪاد‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه ﻟﻔﻬﻢ ﻣﺎ أﺗﺤﺪث ﻋﻨﻪ‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻳﺴﺠﻞ ارﺗﻔﺎﻋﺎت أﻋﻠﻰ وأدﻧﻰ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت أﻋﻠﻰ‬
‫ﻣﻤﺎ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ ﺳﻮق ﺻﺎﻋﺪ ‪ ،‬إذا رأﻳﺖ ﻫﺬا اﻟﺴﻮق ﻓﺴﺘﻔﻜﺮ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪54‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫اﻟﺸﺮاء‪ .‬وﻟﻜﻦ ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻳﺼﻨﻊ ﻧﻮﻋﻴﻦ ﻣﺨﺘﻠﻔﻴﻦ‬
‫اﻟﺨﻄﻮة اﻷوﻟﻰ ﻫﻲ ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ واﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ‬
‫)ﺗﺮاﺟﻊ أو ﺣﺮﻛﺔ ارﺗﺪاد‪) .‬ﺣﺮﻛﺔ ﺗﺼﺤﻴﺤﻴﺔ‬
‫ﻳﻔﻬﻢ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻮن ﻛﻴﻒ ﺗﺘﺤﺮك اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه ؛ أﻧﻬﻢ‬
‫داﺋﻤﺎ ﻓﻲ ﺑﺪاﻳﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ وﺟﻨﻲ اﻷرﺑﺎح ﻣﻦ‬
‫اﺷﺘﺮ ً‬
‫ِ‬
‫‪.‬ﻧﻬﺎﻳﺘﻪ‬
‫ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﺴﺒﺐ ﻓﻲ ﻗﻴﺎم اﻟﺴﻮق ﺑﺤﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ﻓﻲ‬
‫اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺎ آﺧﺮ‬
‫ً‬ ‫اﺗﺠﺎه اﻻﺗﺠﺎه وﻳﺘﺮاﺟﻊ ﻗﺒﻞ أن ﻳﺠﻌﻠﻪ‬
‫‪.‬ﻳﺘﺤﺮك‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﻋﻠﻰ دراﻳﺔ ﺑﻜﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺮك اﻷﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎﻫﻴﺔ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻌﺮف أن ﻣﻠﻒ‬
‫أﻓﻀﻞ ﻣﻜﺎن ﻟﻠﺸﺮاء ﻫﻮ ﺑﺪاﻳﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ‪ ،‬اﻟﺘﺠﺎر اﻟﺬﻳﻦ‬
‫ﺷﺮاء ﺳﻮق ذات اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ﻓﻲ ﺑﺪاﻳﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺘﺼﺤﻴﺢ ‪ ،‬ﻫﻢ‬
‫ﺗﻢ اﻟﻘﺒﺾ ﻋﻠﻴﻬﻢ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻴﻦ ‪ ،‬وﻫﻢ ﻻ ﻳﻔﻬﻤﻮن ﻟﻤﺎذا‬
‫‪.‬ﺗﻠﻤﺢ اﻟﺴﻮق إﻟﻰ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﻗﺒﻞ اﻟﺘﺤﺮك ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻤﺘﻮﻗﻊ‬
‫‪.‬ﺷﺎﻫﺪ ﻣﺜﺎﻻً آﺧﺮ ﻋﻠﻰ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪55‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﺳﻮق اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮون‬
‫أﻓﻀﻞ ﻗﺮار ﺗﺪاول ﻫﻮ ﺑﻴﻊ اﻟﺴﻮق ﻓﻲ ﺑﺪاﻳﺔ‬
‫‪.‬ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ‬
‫إذا ﺣﺎوﻟﺖ اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺘﺼﺤﻴﺢ ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﺗﻘﻊ ﻓﻲ ﺷﺮك‬
‫‪.‬اﻟﺘﺠﺎر اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻴﻦ ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﺨﺴﺮ ﺗﺠﺎرﺗﻚ‬
‫اﻵن ﻧﺤﻦ ﻧﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻻﺗﺠﺎﻫﺎت اﻟﻬﺒﻮﻃﻴﺔ واﻻﺗﺠﺎﻫﺎت اﻟﺼﻌﻮدﻳﺔ وﻛﻴﻔﻴﺔ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻳﻔﺮق ﺑﻴﻦ ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ وﺣﺮﻛﺔ ارﺗﺪاد‬
‫ﻫﺬا ﻣﻬﻢ ﺟﺪً ا ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻚ ﻛﻤﺘﺪاول ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻟﺘﻌﺮﻓﻪ‪ .‬ﻟﻜﻦ اﻟﺴﺆال اﻷﻫﻢ ﻫﻮ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﺑﺪاﻳﺔ‬

‫اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ‬

‫اﻟﺘﺠﺎر اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻴﻦ ‪ ،‬وﺗﺠﻨﺐ اﻟﻮﻗﻮع ﻓﻲ ﺷﺮك اﻻرﺗﺪاد‬
‫ﻳﺘﺤﺮك؟‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪56‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ ،‬ﻟﻠﺘﻨﺒﺆ ﺑﺒﺪاﻳﺔ اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ﻓﻲ ﺳﻮق ﻣﺘﺠﻪ‬

‫ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺘﻘﻦ رﺳﻢ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‪ .‬إذن ‪ ،‬ﻣﺎ ﻫﻲ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﻛﻴﻔﻴﺔ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻋﻠﻴﻬﺎ‬

‫‪.‬ﻣﺨﻄﻄﺎﺗﻨﺎ؟ ﻫﺬا ﻣﺎ ﺳﻨﺮاه ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺘﺎﻟﻲ‬

 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪57‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺠﺎﻻت اﻟﺘﻲ أﺛﺒﺘﺖ ﺟﺪواﻫﺎ ﺣﻴﺚ ﻳﺠﺪ اﻟﻤﺸﺘﺮون واﻟﺒﺎﺋﻌﻮن‬
‫‪.‬ﺑﻌﺾ اﻟﺘﻮازن ‪ ،‬ﻓﻬﻲ ﻧﻘﺎط ﺗﺤﻮل رﺋﻴﺴﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻨﻌﻜﺲ اﻟﺴﻌﺮ و‬
‫ﺗﻐﻴﻴﺮ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬وﺳﻌﺮ اﺣﺘﺮام ﻫﺬا اﻟﺪﻋﻢ و‬
‫ﺑﻌﺒﺎرة أﺧﺮى ‪ ،‬ﺗﻤﻴﻞ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ إﻟﻰ اﺣﺘﻮاء ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪.‬ﺣﺘﻰ ﻳﻜﺴﺮ اﻟﺴﻌﺮ ﺑﺎﻟﻄﺒﻊ ﻣﻦ ﺧﻼﻟﻬﻢ‬
‫ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻳﺘﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻣﻦ اﻟﺘﺄرﺟﺢ‬
‫‪ ،‬ﻧﻘﺎط‪ .‬ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي ‪ ،‬ﺗﻌﻤﻞ ﻧﻘﻄﺔ اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ﻛﻤﺴﺘﻮى دﻋﻢ‬
‫‪.‬وﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﺗﻌﻤﻞ ﻧﻘﻄﺔ اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﻘﺪﻳﻤﺔ ﻛﻤﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ اﻟﻤﺰﻳﺪ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪58‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ﺗﻌﻤﻞ ﻧﻘﻄﺔ اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ﻛﻤﻠﻒ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ﺑﻌﺪ اﻻﺧﺘﺮاق‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻘﻮم اﻟﺴﻮق ﺑﺤﺮﻛﺔ ارﺗﺪاد ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻪ ﻳﺤﺘﺮم‬
‫ﻧﻘﻄﺔ اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ )ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ( واﻟﺘﻲ ﺳﺘﻤﺜﻞ اﻟﺒﺪاﻳﺔ‬
‫‪.‬ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ أﺧﺮى‬

‫اﻟ ﺎ‬ ‫اﻟ ﺄ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﺎ‬ ‫ﺎ‬

 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺨﺘﺒﺮ اﻟﺴﻮق ﻧﻘﻄﺔ اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ( ﻳﺮﺗﻔﻊ ﻣﺮة أﺧﺮى(‬
‫ﻣﻦ ﺧﻼل رﺳﻢ ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ ﻓﻲ ﺳﻮق ذات اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑﺎﻟﻮﻗﺖ‬
‫‪.‬ﺳﺘﺤﺪث اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﻤﻨﺪﻓﻌﺔ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪.‬دﻋﻨﺎ ﻧﺮى ﻣﺜﺎﻻً آﺧﺮ ﻋﻠﻰ ﺳﻮق ذات اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ﻳﺤﺘﺮم اﻟﺴﻮق اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻘﺘﺮب اﻟﺴﻌﺮ ﻣﻦ ﻧﻘﻄﺔ اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ‪) ،‬اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪).‬ﻣﺴﺘﻮى‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪59‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻘﻮم اﻟﺴﻮق ﺑﺤﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ‪ .‬إذا ﻓﻬﻤﺖ ﻛﻴﻒ اﻟﺴﻌﺮ‬

‫اﻟﻌﻤﻞ ﻓﻲ ﺳﻮق ﺗﺘﺠﻪ ﻧﺤﻮ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﺘﻨﺒﺄ ﺑﺪﻗﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪.‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺒﺪأ اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﻤﻨﺪﻓﻌﺔ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﻃﺮﻳﻘﺔ أﺧﺮى ﻟﻠﻘﺒﺾ ﻋﻠﻰ ﺑﺪاﻳﺔ اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ﻫﻲ اﻟﺮﺳﻢ‬
‫‪.‬ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬
‫ﻫﺬه ﻣﻬﺎرة ﻓﻨﻴﺔ أﺧﺮى ﻳﺠﺐ أن ﺗﺘﻌﻠﻤﻬﺎ إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻏﺐ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺨﻄﻲ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ‬
‫دﻋﻨﻲ أوﺿﺢ ﻟﻚ أوﻻً ﻣﺎذا ﺗﻌﻨﻲ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه؟‬
‫ﻓﻲ ﻛﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻷﺣﻴﺎن ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن اﻟﺴﻮق ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺣﺮﻛﺔ ‪ ،‬ﻳﺼﻨﻊ ﻗﻤﻢ ﺗﺄرﺟﺢ ﺟﺪﻳﺪة‬
‫واﻟﻘﻴﻌﺎن ‪ ،‬ﻳﻤﻴﻞ اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ اﺣﺘﺮام اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺨﻄﻲ اﻟﺬي ﺗﻢ ﺗﺤﺪﻳﺪه ﻋﻠﻰ أﻧﻪ‬
‫‪.‬ﺧﻂ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫ﺳﻮف ﺗﻤﻴﻞ اﻷﺳﻮاق اﻟﺼﺎﻋﺪة إﻟﻰ إﻧﺸﺎء ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ ﺧﻄﻲ وﻫﺒﻮط‬
‫‪.‬ﺳﺘﺸﻜﻞ اﻷﺳﻮاق ﻣﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ ﺧﻄﻲ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪60‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻒ ﺗﺮﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه؟‬

‫ﻟﺮﺳﻢ ﺧﻂ اﺗﺠﺎه اﻟﺠﻮدة ‪ ،‬ﺳﺘﺤﺘﺎج إﻟﻰ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ ﺣﺪ أدﻧﻰ ‪ 2‬ﻋﻠﻰ اﻷﻗﻞ‬
‫ﻧﻘﺎط اﻟﺘﺄرﺟﺢ ‪ ،‬وﻗﻢ ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ ﺑﺘﻮﺻﻴﻠﻬﺎ ﺑﺒﻌﻀﻬﺎ اﻟﺒﻌﺾ‪ .‬اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫واﺿﺤﺎ ‪ ،‬ﻻ ﺗﺤﺎول ﻓﺮض ﺧﻂ اﺗﺠﺎه‬
‫ً‬ ‫‪.‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن‬
‫داﺋﻤﺎ ‪4‬‬
‫زﻣﻨﻴﺎ أﺻﻐﺮ ﻟﺮﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬اﺳﺘﺨﺪم ً‬
‫ً‬ ‫‪H‬ﻻ ﺗﺴﺘﺨﺪم إﻃﺎ ًرا‬
‫‪.‬واﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻟﻴﻮﻣﻴﺔ ﻟﻠﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ ﺧﻄﻮط اﺗﺠﺎه واﺿﺤﺔ‬
‫ﺳﻨﺤﺎول اﻟﺘﺮﻛﻴﺰ اﻵن ﻋﻠﻰ ﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻤﻬﺎ ﻓﻲ اﺗﺠﺎه‬
‫اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬ﻫﺪﻓﻨﺎ ﻫﻮ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﺑﺪاﻳﺔ اﻟﺤﺮﻛﺎت اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ‬
‫ﻓﻲ ﺳﻮق ﻣﺘﺠﻪ‪ .‬ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺘﺎﻟﻲ ‪ ،‬ﺳﺄﺷﺮح ﻟﻚ ﺑﺎﻟﺘﻔﺼﻴﻞ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬

‫‪.‬ﺑﺎﻻﺷﺘﺮاك ﻣﻊ إﻋﺪادات ﺗﺪاول ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻟﺪﻳﻨﺎ‪ .‬ﺷﺎﻫﺪ ﻣﺜﺎﻻً ﻋﻠﻰ ﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ﻓﻲ ﺳﻮق ذي اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻳﺤﺘﺮم ﺧﻂ اﻻﺗﺠﺎه وﻣﺘﻰ اﻟﺴﻌﺮ‬

‫‪.‬ﻋﻨﺪ اﻻﻗﺘﺮاب ﻣﻨﻪ ‪ ،‬ﻳﻨﻌﻜﺲ اﻟﺴﻮق وﻳﺴﺘﻤﺮ ﻓﻲ ﻧﻔﺲ اﻻﺗﺠﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪61‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﺑﻬﺬه اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ‪ ،‬ﺗﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ﻋﻠﻰ ﺗﻮﻗﻊ‬
‫‪.‬اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ ﻟﺴﻮق اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻳﺤﺘﺮم اﻟﺴﻮق ﺧﻂ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬وﻣﻦ ﺧﻼل رﺳﻤﻪ‬

‫‪.‬ﺑﺎﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ ﺗﻮﻗﻊ اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺼﻌﻮدﻳﺔ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫واﺿﺤﺎ و‬
‫ً‬ ‫ﻫﺬا ﻛﻞ ﻣﺎ ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ ﻗﻮﻟﻪ ﻋﻦ اﻷﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎﻫﻴﺔ ‪ ،‬أﻋﺘﻘﺪ أﻧﻨﻲ أﻋﺘﻘﺪ أﻧﻪ ﻟﻴﺲ‬
‫ﺑﺴﻴﻂ ‪ ،‬اﻵن ﻣﺎ أرﻳﺪك أن ﺗﻔﻌﻠﻪ ﻫﻮ ﻓﺘﺢ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ وﻣﺤﺎوﻟﺔ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ اﻷﺳﻮاق اﻟﺮاﺋﺠﺔ‬
‫اﺑﺤﺚ ﻋﻦ ﻧﻘﺎط اﻟﺘﺄرﺟﺢ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ )اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ( وﺣﺎول إﻳﺠﺎدﻫﺎ‬
‫‪.‬ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ً‬
‫أﻳﻀﺎ‬
‫‪.‬ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻫﺬا اﻟﺘﻤﺮﻳﻦ ﻋﻠﻰ ﻓﻬﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺮك اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪.‬وﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﻮﻗﻊ إدﺧﺎﻻت اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪62‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺳﻮق اﻟﻨﻄﺎق‬
‫اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺮاﺻﺔ ﺗﻜﻮن ﻣﺴﺘﻘﻴﻤﺔ ﺟﺪً ا ‪ ،‬وﻏﺎﻟ ًﺒﺎ ﻣﺎ ﻳﺘﻢ اﺳﺘﺪﻋﺎؤﻫﺎ‬
‫أﺳﻮاق ﺟﺎﻧﺒﻴﺔ ‪ ،‬ﻷن ﻃﺒﻴﻌﺘﻬﺎ اﻟﻤﺤﺎﻳﺪة ﺗﺠﻌﻠﻬﺎ ﺗﺒﺪو ﻛﺬﻟﻚ‬
‫أﻓﻘﻴﺎ ﺟﻬﺔ اﻟﻴﻤﻴﻦ‬
‫‪.‬اﻻﻧﺠﺮاف ً‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺼﻨﻊ اﻟﺴﻮق ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻟﻤﺮﺗﻔﻌﺔ واﻟﻘﻴﻌﺎن اﻷﻋﻠﻰ ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻨﺎ‬
‫‪.‬ﻳﻤﻜﻦ اﻟﻘﻮل أن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﺻﻌﻮدً ا‬
‫وﻟﻜﻦ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﻮﻗﻒ ﻋﻦ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﻬﺬه اﻟﻘﻤﻢ اﻟﻤﺘﺘﺎﻟﻴﺔ ‪ ،‬ﻧﻘﻮل إن‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺮاوح‬
‫ﻳﺘﺤﺮك اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺘﺪرج ﻓﻲ ﺷﻜﻞ أﻓﻘﻲ ‪ ،‬ﺣﻴﺚ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ واﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ‬
‫ﻓﻘﻂ اﺳﺘﻤﺮ ﻓﻲ ﺿﺮب اﻟﺴﻌﺮ ذﻫﺎﺑًﺎ وإﻳﺎﺑًﺎ ﺑﻴﻦ اﻟﺪﻋﻢ و‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
 ‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫ً‬
‫ﺳﻮﻗﺎ ﻣﺘﺪرﺟﺔ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬اﻟﺴﻌﺮ‬ ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه‬
‫اﻻرﺗﺪاد ﺑﻴﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻷﻓﻘﻲ‪ .‬اﻟﻔﺮق ﺑﻴﻦ أﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎه وأﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ﻫﻮ ذﻟﻚ‬

‫ﺗﻤﻴﻞ اﻷﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎﻫﻴﺔ إﻟﻰ اﻟﺘﺤﺮك ﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻂ ﻣﻦ اﻟﻘﻤﺔ اﻷﻋﻠﻰ و‬
‫ﻗﻴﻌﺎن أﻋﻠﻰ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪ ،‬واﻧﺨﻔﺎض ﻣﻨﺨﻔﺾ أﻋﻠﻰ وأدﻧﻰ أدﻧﻰ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ وﺟﻮده‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪63‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻓﻘﻴﺎ ﺑﻴﻦ اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ‬

‫ﻟﻜﻦ أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ﺗﻤﻴﻞ إﻟﻰ اﻟﺘﺤﺮك ً‬
‫‪.‬وﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﻓﻬﻤﻚ ﻟﻼﺧﺘﻼف ﺑﻴﻦ اﻟﺴﻮﻗﻴﻦ ﺳﻴﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫ﺗﺴﺎﻋﺪك ﻋﻠﻰ اﺳﺘﺨﺪام أﻓﻀﻞ ﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﻤﻨﺎﺳﺒﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ‬
‫‪.‬اﻟﻈﺮوف‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻋﻦ اﺗﺠﺎﻫﺎت اﻟﺘﺪاول‬
‫ﻳﺨﺘﻠﻒ اﻟﺘﺪاول ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ً‬
‫‪ ،‬اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﺬﺑﺬب اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻪ ﻳﺨﻠﻖ اﻟﺘﻮازن‬
‫‪.‬اﻟﻤﺸﺘﺮون ﻣﺘﺴﺎوون ﻣﻊ اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬وﻟﻴﺲ ﻫﻨﺎك ﻣﻦ ﻳﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫ﺳﻴﺴﺘﻤﺮ ﻫﺬا ﺑﺸﻜﻞ ﻋﺎم ﺣﺘﻰ ﺗﻨﺪﻟﻊ ﻫﻴﺎﻛﻞ اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬و‬
‫‪.‬ﺗﺒﺪأ ﺣﺎﻟﺔ اﻻﺗﺠﺎه ﻓﻲ اﻟﺘﻨﻈﻴﻢ‬
‫ﺗﺤﺪث أﻓﻀﻞ ﻓﺮص اﻟﺒﻴﻊ واﻟﺸﺮاء ﻋﻨﺪ اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ و‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﻫﻨﺎك ﺛﻼث ﻃﺮق ﻟﻠﺘﺪاول ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺮاوﺣﺔ ‪ ،‬ﻟﻦ أﺧﻮض ﻓﻴﻬﺎ‬
‫اﻟﺘﻔﺎﺻﻴﻞ ‪ ،‬ﻷن ﻣﺎ أرﻳﺪك أن ﺗﺼﻞ إﻟﻴﻪ ﻫﻨﺎ ﻫﻮ ﻣﻬﺎرة اﻟﻨﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﻠﻔﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ وﺗﻘﺮر ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ أم ﻳﺘﺪرج‬
‫ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ﺳﻮف أﺧﻮض ﻓﻲ اﻟﺘﻔﺎﺻﻴﻞ وﺳﺄﻗﺪم اﻟﺘﺪاول‬
‫اﻟﺘﻜﺘﻴﻜﺎت واﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺴﺘﺨﺪﻣﻬﺎ ﻟﻠﺘﺪاول ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه أو اﻟﻨﻄﺎق‬
‫‪.‬اﻷﺳﻮاق‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ اﻟﺘﻔﺮﻳﻖ ﺑﻴﻦ أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق اﻟﺘﺮددي واﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪.‬اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬ﻟﻦ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪام اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬه‬
‫اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻷوﻟﻰ ﻟﺘﺪاول أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ﻫﻲ اﻧﺘﻈﺎر اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ‬
‫اﻗﺘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﺛﻢ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﺸﺮاء ﻋﻨﺪ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮى واﻟﺒﻴﻊ ﻋﻨﺪ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪64‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻓﻘﻴﺎ ‪ ،‬وﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﻫﻮ اﻷﻓﻀﻞ‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻳﺘﺤﺮك اﻟﺴﻮق ً‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪث ﻓﺮص اﻟﺸﺮاء ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‬
‫‪.‬وأﻓﻀﻞ ﻓﺮص اﻟﺒﻴﻊ ﺗﺤﺪث ﻋﻨﺪ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻟﺘﺪاول اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪرﺟﺔ ﻫﻲ اﻧﺘﻈﺎر‬
‫‪.‬اﻻﺧﺘﺮاق ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﺬﺑﺬب اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻻ أﺣﺪ ﻳﻌﺮف ﻣﺎ ﺳﻴﺤﺪث‬
‫ﻧﺤﻦ ﻻ ﻧﻌﺮف ﻣﻦ اﻟﺬي ﺳﻴﺴﻴﻄﺮ ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﻟﻬﺬا اﻟﺴﺒﺐ‬
‫ﻋﻠﻴﻚ اﻻﻧﺘﺒﺎه إﻟﻰ اﻟﺤﺪود ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن أﺣﺪ‬
‫ً‬
‫اﺧﺘﺮاﻗﺎ ﻟـ‬ ‫ﻳﻘﺮر اﻟﻼﻋﺒﻮن اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﺳﻨﺮى‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻻﺧﺘﺮاق ﻳﻌﻨﻲ أن ﻓﺘﺮة اﻟﻨﻄﺎق ﻗﺪ اﻧﺘﻬﺖ واﻟﺒﺪاﻳﺔ‬
‫‪ ...‬اﺗﺠﺎه ﺟﺪﻳﺪ ﺳﻴﺤﺪث‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪65‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺪاول ﺑﻴﻦ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ،‬وﻓﺠﺄة ﻛﺴﺮ اﻟﺴﻌﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻫﺬا‬
‫‪.‬ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ اﺣﺘﻤﺎل ﺣﺪوث ﺑﺪاﻳﺔ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪.‬ﻟﺬا ﻓﺈن أﻓﻀﻞ ﻃﺮﻳﻘﺔ ﻟﻠﺪﺧﻮل ﻫﻲ ﺑﻌﺪ اﻻﺧﺘﺮاق‬
‫‪ ،‬ﻣﻦ اﻟﻤﻬﻢ أن ﺗﺘﺬﻛﺮ أن ﺣﺪود اﻟﻨﻄﺎق ﻏﺎﻟ ًﺒﺎ ﻣﺎ ﻳﺘﻢ ﺗﺠﺎوزﻫﺎ‬
‫‪ ،‬إﻋﻄﺎء اﻟﻮﻫﻢ ﺣﺪوث اﻧﺪﻻع ‪ ،‬ﻗﺪ ﻳﻜﻮن ﻫﺬا ﺧﺎدﻋً ﺎ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ‬
‫‪.‬وﻳﺆدي ذﻟﻚ إﻟﻰ ﺣﺒﺲ اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﺬﻳﻦ ﺗﻤﻮﺿﻌﻮا ﻓﻲ ﻣﻮﻗﻊ اﻻﺧﺘﺮاق‬
‫اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ ﻟﻠﺘﺪاول ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ﻫﻲ اﻧﺘﻈﺎر اﻟﺘﺮاﺟﻊ ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﺧﺘﺮاق ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﻳﻌﺪ اﻟﺘﺮاﺟﻊ ﻓﺮﺻﺔ أﺧﺮى ﻟﻼﻧﻀﻤﺎم إﻟﻰ اﻻﺗﺠﺎه ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﺬﻳﻦ ﻟﻢ ﻳﻔﻌﻠﻮا ذﻟﻚ‬
‫‪:‬أدﺧﻞ ﻓﻲ اﻻﺧﺘﺮاق‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪66‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻣﺘﺬﺑﺬﺑًﺎ ‪ ،‬واﻧﻜﺴﺮ اﻷﺳﻌﺎر‬
‫‪ ،‬ﺧﺎرج ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻟﻺﺷﺎرة إﻟﻰ ﻧﻬﺎﻳﺔ ﻓﺘﺮة اﻟﻨﻄﺎق‬
‫‪.‬وﺑﺪاﻳﺔ اﺗﺠﺎه ﺟﺪﻳﺪ‬

‫ﺎ اﻟ ﺎ‬ ‫ا‬ ‫ﻹ ﺎ‬ ‫اﻟ‬ ‫ا‬ ‫اﻻ‬

 ‫ﺑﻌﺪ اﻻﺧﺘﺮاق ‪ ،‬ﻳﻌﻮد اﻟﺴﻮق ﻹﻋﺎدة اﺧﺘﺒﺎر اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫دﻋﻤﺎ ﻗﺒﻞ أن ﻳﺮﺗﻔﻊ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺬي ﻳﺼﺒﺢ ً‬
‫اﻟﺘﺮاﺟﻊ ﻫﻮ ﻓﺮﺻﺘﻚ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻟﻼﻧﻀﻤﺎم إﻟﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ إذا ﻓﺎﺗﺘﻚ‬
‫‪.‬اﻧﻄﻠﻖ‬
‫داﺋﻤﺎ ﺑﻌﺪ ﻛﻞ اﺧﺘﺮاق ‪ ،‬ﻋﻨﺪ ﺣﺪوﺛﻪ‬
‫‪ ،‬ﻟﻜﻦ ﻋﻤﻠﻴﺎت اﻻﻧﺴﺤﺎب ﻻ ﺗﺤﺪث ً‬
‫‪.‬إﻧﻪ ﻳﻤﺜﻞ ﻓﺮﺻﺔ راﺋﻌﺔ ﻣﻊ ﻧﺴﺒﺔ ﻣﺨﺎﻃﺮة ﺟﻴﺪة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة‬
‫ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺘﺬﻛﺮه ﻫﻮ أن اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺘﺪرج ﻳﺘﺤﺮك‬
‫‪.‬أﻓﻘﻴﺎ ﺑﻴﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ً‬
‫ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ اﻟﺘﻲ ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺘﺮﻛﻴﺰ ﻋﻠﻴﻬﺎ‪ .‬اﻧﺪﻻع‬
‫ﻳﺸﻴﺮ اﻟﺪﻋﻢ أو ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ إﻟﻰ أن ﻓﺘﺮة اﻟﻨﻄﺎق ﻫﻲ‬
‫اﻧﺘﻬﻰ ‪ ،‬ﻟﺬﻟﻚ ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ أن اﻻﺧﺘﺮاق ﺣﻘﻴﻘﻲ ﻟﻼﻧﻀﻤﺎم إﻟﻰ‬
‫‪.‬اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺠﺪﻳﺪ ﺑﺄﻣﺎن‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪67‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫إذا ﻓﺎﺗﺘﻚ اﻻﺧﺘﺮاق ‪ ،‬اﻧﺘﻈﺮ اﻻﻧﺴﺤﺎب‪ .‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺤﺪث ‪ ،‬ﻻ ﺗﻔﻌﻞ‬

‫‪.‬ﺗﺘﺮدد ﻓﻲ دﺧﻮل اﻟﺴﻮق‬
‫داﺋﻤﺎ ﻣﻦ أن‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﺪاول ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬ﺗﺄﻛﺪ ً‬
‫اﻟﺴﻮق ﻳﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺸﻌﺮ أﻧﻚ ﻻ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ ﺗﺤﺪﻳﺪ‬
‫ﺣﺪود )اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ(‪ .‬ﻫﺬا ﻣﺆﺷﺮ واﺿﺢ ﻋﻠﻰ أ‬
‫‪.‬ﺳﻮق ﻣﺘﻘﻠﺐ‬
‫‪ ،‬ﻓﻲ اﻟﻔﻮرﻛﺲ ‪ ،‬اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﻘﻠﺒﺔ ﻫﻲ ﺗﻠﻚ اﻟﺘﻲ ﻟﻴﺲ ﻟﻬﺎ اﺗﺠﺎﻫﺎت واﺿﺤﺔ‬
‫ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺣﺘﻰ ‪ noi se ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻔﺘﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬وﺗﺠﺪ اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺪرج أم ﻳﺘﺠﻪ‬
‫ً‬
‫ﺳﻮﻗﺎ ﻣﺘﻘﻠﺒﺔ‪ .‬ﻫﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬ ‫ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻌﺮف أﻧﻚ ﺗﺸﺎﻫﺪ‬
‫ﻳﻤﻜﻦ ﻟﻸﺳﻮاق أن ﺗﺠﻌﻠﻚ ﺗﺸﻌﺮ ﺑﻌﺎﻃﻔﺔ ﺷﺪﻳﺪة وﺗﺸﻚ ﻓﻲ ﺗﺠﺎرﺗﻚ‬
‫‪.‬اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺒﺪأ ﻓﻲ اﻻﻧﺨﻔﺎض ﻓﻲ اﻷداء‬
‫أﻓﻀﻞ ﻃﺮﻳﻘﺔ ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻣﺘﻘﻄﻌً ﺎ ﻫﻲ ﻓﻘﻂ ﻋﻦ ﻃﺮﻳﻖ اﻟﺘﺼﻐﻴﺮ‬
‫‪.‬ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ واﻟﺘﻘﺎط اﻟﺼﻮرة اﻷﻛﺒﺮ‬
‫ﺑﻌﺪ ﺑﻌﺾ اﻟﺘﺪرﻳﺐ ووﻗﺖ اﻟﺸﺎﺷﺔ واﻟﺨﺒﺮة ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ‬
‫‪.‬ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻣﺘﺬﺑﺬﺑًﺎ أم أﻧﻪ ﺳﻮق ﻣﺘﻘﻠﺐ‪ .‬ﻓﻴﻤﺎ ﻳﻠﻲ ﻣﺜﺎل ﺟﻴﺪ ﻋﻠﻰ ﻣﺨﻄﻂ ﻣﺘﻘﻄﻊ ﻻ ﻳﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪68‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻻﺣﻆ ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬أن ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻓﻲ اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ اﻟﻤﻈﻠﻠﺔ ﻫﻲ‬
‫ﻣﺘﻘﻠﺐ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬وﻫﻮ ﻳﺘﺤﺮك ﺑﺸﻜﻞ ﺟﺎﻧﺒﻲ ﻓﻲ ﻧﻄﺎق ﺿﻴﻖ ﺻﻐﻴﺮ ﺟﺪً ا‪ .‬ﻫﺬه‬
‫‪.‬ﻫﻲ ﻋﻼﻣﺔ ﻋﻠﻰ وﺟﻮد ﺳﻮق ﻣﺘﻘﻠﺐ ﻳﺠﺐ ﻋﻠﻴﻚ اﻻﺑﺘﻌﺎد ﻋﻨﻪ‬
‫إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻣﺘﻘﻠ ًﺒﺎ ‪ ،‬ﻓﻲ رأﻳﻲ ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻪ ﻻ ﻳﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول ‪ ،‬إذا ﺣﺎوﻟﺖ‬
‫‪ ،‬ﻟﺘﺪاوﻟﻬﺎ ‪ ،‬ﺳﺘﻌﻴﺪ أرﺑﺎﺣﻚ ﺑﻌﺪ ﻓﺘﺮة وﺟﻴﺰة ﻣﻦ اﻟﻔﺎﺋﺰﻳﻦ اﻟﻜﺒﺎر‬
‫‪.‬ﻷن اﻷﺳﻮاق ﻏﺎﻟ ًﺒﺎ ﻣﺎ ﺗﺘﻤﺎﺳﻚ ﺑﻌﺪ اﺗﺨﺎذ ﺧﻄﻮات ﻛﺒﻴﺮة‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪69‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ واﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ‬

‫و ‪ H‬و ‪H 4‬ﻛﻤﺘﺪاول ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ‪ ،‬ﻓﺈن اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻷﺳﺎﺳﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﻫﻮ ‪1‬‬
‫ﺻﺤﻴﻔﺔ‪ .‬ﺗﻌﻤﻞ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻋﻠﻰ أﻃﺮ زﻣﻨﻴﺔ أﻛﺒﺮ ‪ ،‬إذا ﺣﺎوﻟﺖ ﺗﺪاول ﻗﻀﺒﺎن اﻟﺪﺑﻮس‬

‫أو ﺗﺠﺘﺎح اﻟﻘﻀﺒﺎن ﻓﻲ إﻃﺎر زﻣﻨﻲ ﻣﺪﺗﻪ ‪ 5‬دﻗﺎﺋﻖ ‪ ،‬ﺳﺘﻔﻘﺪ‬

‫اﻟﻤﺎل ‪ ،‬ﻷن ﻫﻨﺎك اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻟﻀﻮﺿﺎء ﻋﻠﻰ اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻷﺻﻐﺮ ‪ ،‬و‬
‫ﺳﻴﻮﻟﺪ اﻟﺴﻮق اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻹﺷﺎرات اﻟﺨﺎﻃﺌﺔ ﺑﺴﺒﺐ اﻟﻤﻌﺮﻛﺔ اﻟﺼﻌﺒﺔ‬
‫‪.‬ﺑﻴﻦ اﻟﺪﺑﺒﺔ واﻟﺜﻴﺮان‬

‫ا‬ ‫ﻠ‬ ‫اﻟ‬ ‫ا ل ﺎ‬ ‫ﻻ‬ ‫ﻟ‬ ‫ﺎ‬ ‫إﻟ‬

 ‫واﺣﺪ‬ ‫ﻋﻦﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻤﺼﻄﻠﺢ‬ ‫ﻳﺮﻛﺰ‬ ‫رﺑﻤﺎاﻟﺴﻌﺮ‬
‫ﺳﻤﻌﺖ‬ ‫ﺣﺮﻛﺔ‬ ‫ﻟﺘﺤﻠﻴﻞﻧﺎﺟﺢ ﻓﻲ‬
‫ﻣﺨﻄﻄﺎﺗﻪ ‪،‬‬ ‫اﻟﺰﻣﻨﻲﻣﺘﺪاول‬
‫اﻹﻃﺎر ﻳﻮﺟﺪ‬
‫‪-‬إﻟﻰ ﺟﺎﻧﺐ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻻ‬
‫اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ وﻫﻮ ﻣﺎ ﻳﻌﻨﻲ اﻟﺒﺪء ﺑﺄﻃﺮ زﻣﻨﻴﺔ أﻛﺒﺮ‬
‫ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﺼﻮرة اﻟﻜﺒﻴﺮة ‪ ،‬ﺛﻢ ﺗﻨﺘﻘﻞ إﻟﻰ اﻟﺼﻮرة اﻷﺻﻐﺮ ﻟﺘﻘﺮر‬
‫‪.‬ﺳﻮاء ﻟﻠﺸﺮاء أو اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻋﻠﻴﻚ إﻟﻘﺎء ﻧﻈﺮة ﻋﻠﻰ اﻷﺳﺒﻮع ‪h c hart ،‬ﻟﻨﻔﺘﺮض أﻧﻚ ﺗﺮﻳﺪ ﺗﺪاول ‪4‬‬
‫اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اوﻻ ﺛﻢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ اذا ﻛﺎن اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻻﺳﺒﻮﻋﻲ واﻟﻴﻮﻣﻲ‬
‫ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻊ ﻣﺨﻄﻂ ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ اﻟﺘﺪاول‬
‫‪.‬ﻗﺮار‬
‫ﻓﻌﻠﻴﻚ إﻟﻘﺎء ﻧﻈﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ ‪H ،‬وإذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻏﺐ ﻓﻲ ﺗﺪاول ﻣﺨﻄﻂ ‪1‬‬
‫اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أوﻻ‪ .‬ﻫﺬه ﺧﻄﻮة ﺣﺎﺳﻤﺔ ﻳﺠﺐ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﻬﺎ ﻛﻤﺘﺪاول ﺑﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ‪ ،‬ﻷن‬
‫ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻫﺬا ﻋﻠﻰ ﺗﺠﻨﺐ إﻋﺪادات اﻟﺘﺪاول ذات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ ‪ ،‬وﺳﻴﺴﻤﺢ ﺑﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺴﺘﻤﺮ ﻓﻲ اﻟﺘﺮﻛﻴﺰ ﻋﻠﻰ إﺷﺎرات ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ذات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ‬
‫داﺋﻤﺎ ﺑﺎﻟﻮﻗﺖ اﻷﻛﺒﺮ‬
‫ﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﺤﻠﻴﻠﻨﺎ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﻧﺒﺪأ ً‬
‫‪:‬وﻧﺤﻦ ﻧﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﺟﻤﻊ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ‪،‬‬
‫أﻫﻢ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‪ :‬ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ ‪-‬‬
‫ﺗﻤﺜﻞ ﻧﻘﺎط اﻟﺘﺤﻮل ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬إذا ﻛﺎن ﺑﺈﻣﻜﺎﻧﻚ ﺗﺤﺪﻳﺪﻫﺎ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ﺳﺘﻌﺮف ﻣﺎ ﺳﻴﺤﺪث ﻋﻨﺪ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪.‬ﻳﻘﺘﺮب ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻟﻜﻞ ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت‬
‫ﻟﺬﻟﻚ ﺳﺘﻘﺮر إﻣﺎ اﻟﺸﺮاء أو اﻟﺒﻴﻊ أو ﺗﺠﺎﻫﻞ اﻹﺷﺎرات اﻟﺘﻲ ﺗﺤﺼﻞ ﻋﻠﻴﻬﺎ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪70‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق‪ :‬اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻋﻠﻰ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن ‪-‬‬
‫ﻫﺒﻮﻃﺎ ‪ ،‬أو أﻧﻪ ﻳﺘﺤﺮك ‪ ،‬أو ﺳﻮق ﻣﺘﻘﻠﺐ‪ .‬ﻓﻲ‬
‫ً‬ ‫ﻳﺘﺠﻪ اﻟﺴﻮق ﺻﻌﻮدً ا أو‬
‫ﺑﺸﻜﻞ ﻋﺎم ‪ ،‬ﺳﺘﻌﺮف ﻣﺎ ﻳﻔﻌﻠﻪ ﻛﺒﺎر اﻟﻤﺴﺘﺜﻤﺮﻳﻦ‪ .‬واﻧﺖ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﺣﺎول اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ ﻃﺮﻳﻘﺔ ﻟﻤﺘﺎﺑﻌﺘﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻷﺻﻐﺮ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام‬
‫‪.‬اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‪ :‬آﺧﺮ ﺷﻤﻌﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ﻫﻲ ‪-‬‬
‫ﻣﻬﻢ ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﻳﺨﺒﺮﻧﺎ ﺑﻤﺎ ﻳﺤﺪث ﺧﻼل أﺳﺒﻮع ‪ ،‬وﻫﻮ‬
‫‪.‬ﻳﺰودﻧﺎ ﺑﻤﻌﻠﻮﻣﺎت ﻗﻴﻤﺔ ﺣﻮل ﺗﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﻟﻤﺴﺘﻘﺒﻞ‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺤﺪد ﻫﺬه اﻟﻨﻘﺎط ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ذﻟﻚ اﻵن‬
‫اﻧﺘﻘﻞ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ أو ﻣﺨﻄﻂ اﻷرﺑﻊ ﺳﺎﻋﺎت وﺣﺎول ﺟﻤﻊ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت‬
‫‪:‬ﻣﺜﻞ‬
‫ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺴﻮق‪ :‬ﻣﺎ ﻳﻔﻌﻠﻪ اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﻟﺴﺎﻋﺔ ‪- 4‬‬
‫اﻹﻃﺎر ‪ ،‬ﻫﻞ ﻳﺘﺠﻪ ﻷﻋﻠﻰ أو ﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬أم أﻧﻪ ﻳﺘﺪرج ‪ ،‬أم أﻧﻪ ﻣﺘﻘﻄﻊ‬
‫‪.‬ﺳﻮق‬
‫ﻣﺎ ﻫﻲ أﻫﻢ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﺎﻋﺔ ‪ 4‬أو اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻴﻮﻣﻲ ‪-‬‬
‫اﻹﻃﺎر‪ :‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﻜﻮن ﻫﺬا اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ واﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ‬
‫‪….‬اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ وﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬
‫إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‪ :‬أﻧﻤﺎط اﻟﺸﻤﻮع اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺰودك ﺑﻬﺎ ‪-‬‬
‫إﺷﺎرة ﻟﻠﺸﺮاء أو اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‪ .‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﻜﻮن ﻫﺬا ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ‪ ،‬و‬
‫‪ ...‬ﺷﺮﻳﻂ اﺑﺘﻼع أو ﺷﺮﻳﻂ داﺧﻠﻲ‬
‫دﻋﻨﻲ أﻋﻄﻴﻚ ﻣﺜﺎﻻً ﻟﻤﺴﺎﻋﺪﺗﻚ ﻋﻠﻰ ﻓﻬﻢ ﺳﺒﺐ ذﻟﻚ‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﻬﻢ اﻋﺘﻤﺎد ﻣﻔﻬﻮم اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ ﻓﻲ ﺗﺪاوﻟﻚ‬
‫وﻣﺎذا ﺳﻴﺤﺪث إذا ﻟﻢ ﺗﻨﻈﺮ إﻟﻰ اﻷﻛﺒﺮ‬
‫أ ﺎ‬ ‫اﻟ‬ ‫إﻟ اﻟ‬ ‫ا‬ ‫اﻷ ﺎ‬ ‫اﻟ ﺎ‬ ‫ﻞ إﻟ اﻟ‬ ‫ﻞ اﻟ‬ ‫اﻹ ﺎ اﻟ‬
 ‫‪:‬اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ ﻗﺒﻞ اﻟﺘﺒﺪﻳﻞ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻷﺳﺎﺳﻲ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪71‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮون ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻗﻤﻨﺎ ﺑﺘﺠﻤﻴﻊ اﺛﻨﻴﻦ‬

‫ﻧﻘﺎط ﻣﻬﻤﺔ ﺳﺘﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﻓﻲ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ ﻳﺠﺐ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﻪ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻴﻮﻣﻲ‬
‫‪.‬اﻹﻃﺎر‬
‫اﻟﻨﻘﻄﺔ اﻷوﻟﻰ ﻫﻲ أن اﻟﺴﻮق ﻳﻘﺘﺮب ﻣﻦ أﺳﺒﻮع ﻣﻬﻢ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺬي ﺳﻴﻤﺜﻞ ﻧﻘﻄﺔ ﺳﺎﺧﻨﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪ ،‬اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ اﻟﺮﻓﺾ ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ ﻫﺬا‬
‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﺗﻢ رﻓﺾ اﻟﺴﻌﺮ ﻓﻮر اﻗﺘﺮاﺑﻪ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬ﻳﺸﻴﺮ ﻫﺬا إﻟﻰ وﺟﻮد ﺑﺎﺋﻌﻴﻦ ﻫﻨﺎك وﻫﻢ ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻌﺪاد‬
‫‪.‬ﻋﻠﻰ اﻟﻤﻜﺸﻮف ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻣﺎ ﻳﺆﻛﺪ ﺗﺤﻠﻴﻠﻨﺎ ﻫﻮ أن ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﻌﻤﻮد اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻛﺎذب‬
‫‪.‬أﻧﻤﺎط اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺘﻲ ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ اﻻﻧﻌﻜﺎس‬
‫اﻵن دﻋﻨﺎ ﻧﻨﺘﻘﻞ إﻟﻰ اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ﻣﺎ ﻳﺠﺮي ﻓﻲ‬
‫‪:‬ﺳﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪72‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ ‪ ،‬ﻟﺪﻳﻨﺎ ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس واﺿﺢ‬
‫‪ ،‬ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﺷﺎرة ﺻﻌﻮدﻳﺔ‪ .‬إذا رﻛﺰت ﻓﻘﻂ ﻋﻠﻰ إﻃﺎر زﻣﻨﻲ واﺣﺪ ﻻﺗﺨﺎذ ﻗﺮار اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬

‫‪.‬ﺳﻮف ﺗﺸﺘﺮي اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻷن ﻫﻨﺎك إﺷﺎرة واﺿﺤﺔ ﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس‬

‫وﻟﻜﻦ إذا ﻗﻤﺖ ﺑﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻌﺮف أن ﻫﻨﺎك ﻧﻄﺎق‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى رﺋﻴﺴﻲ ﻗﻮي ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ﺳﻴﻮﻗﻒ اﻟﺴﻮق ﻣﻦ اﻟﺼﻌﻮد‬
‫ﻟﺬﻟﻚ ‪ ،‬ﻣﻦ اﻷﻓﻀﻞ اﻟﺘﻔﻜﻴﺮ ﻓﻲ ﺑﻴﻊ اﻟﺮاﻛﻴﺖ إذا ﻛﺎﻧﺖ ﻫﻨﺎك إﺷﺎرة واﺿﺤﺔ‬
‫‪.‬ﺑﺪﻻ ﻣﻦ ﺷﺮاﺋﻪ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺎ ﺣﺪث ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪73‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻳﻌﻤﻞ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﺷﻤﻌﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس‬
‫ﻟﻢ ﺗﻨﺠﺢ اﻹﺷﺎرة ﻷن ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ﻛﺎن ﻗﻮﻳً ﺎ‬
‫‪.‬ﻧﻘﻄﺔ ﺗﺤﻮل ﻋﻜﺴﺖ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫ً‬
‫ﻋﺎﻟﻴﺎ‬ ‫إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻏﺐ ﻓﻲ ﺗﺪاول ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻋﻠﻰ أﺳﺎس إﻃﺎر زﻣﻨﻲ واﺣﺪ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺎ‬
‫أوﺻﻴﻚ ﺑﺎﻟﺘﻮﻗﻒ ﻋﻦ اﻟﺘﺪاول ﻷﻧﻚ ﺳﺘﻨﺘﻬﻲ ﺑﺨﺴﺎرة‬
‫ﻧﺎﺟﺤﺎ أﺑﺪً ا‬
‫ً‬ ‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ‬ ‫‪.‬ﺣﺴﺎب ﺗﺪاول ﻛﺎﻣﻞ ‪ ،‬وﻟﻦ ﺗﺼﺒﺢ‬
‫ﺗﻌﺘﺒﺮ اﺗﺠﺎﻫﺎت اﻟﺘﺪاول اﻟﻤﻀﺎدة ﻣﺮﺑﺤﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﺑﺪون اﻟﻘﻤﺔ‬
‫‪.‬ﺗﺤﻠﻴﻞ أﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﻀﻊ ﻧﻔﺴﻚ ﻓﻲ ﻣﺘﺎﻋﺐ‬
‫اﺳﻤﺤﻮا ﻟﻲ أن أﻋﻄﻴﻚ ﻣﺜﺎﻻً آﺧﺮ ﻹﻇﻬﺎر ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﻌﺪاد‬
‫اﻻﺗﺠﺎﻫﺎت ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام إﻋﺪادات ﺗﺪاول ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﺑﺎﻻﺷﺘﺮاك ﻣﻊ‬
‫‪.‬ﻣﻔﻬﻮم اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪74‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺴﻌﺮ ﻋﻨﺪ ﻣﻘﺎوﻣﺔ أﺳﺒﻮﻋﻴﺔ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬ﺗﻢ رﻓﺾ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻣﺮﺗﻴﻦ ﻣﻦ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى ﻣﻤﺎ ﻳﺪل ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق ﻋﻨﺪ ﻧﻘﻄﺔ ﺳﺎﺧﻨﺔ وﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﻨﻌﻜﺲ‬
‫ﻣﺎ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﻓﻌﻠﻪ ﻛﻤﺘﺪاول ﺑﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﻮ اﻟﺘﺤﻮل إﻟﻰ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻴﻮﻣﻲ‬
‫‪.‬ﻟﻠﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻓﺮﺻﺔ ﺑﻴﻊ‬
‫إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ إﻋﺪاد ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ‬
‫اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ ‪ ،‬ﺳﻴﻜﻮن ﻫﺬا إﻋﺪادً ا ذا اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪.‬ﺑﻌﻴﻦ اﻻﻋﺘﺒﺎر‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪75‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﺆﻛﺪ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ أﻋﻼه ﺗﺤﻠﻴﻠﻨﺎ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ؛‬

‫‪.‬ﻫﻨﺎك إﺷﺎرة ﻫﺒﻮﻃﻴﺔ واﺿﺤﺔ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻷﺳﺒﻮﻋﻲ‬
‫ﺗﻢ رﻓﺾ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻦ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬وﻫﻨﺎك ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﻣﻠﻒ‬
‫‪.‬ﺗﺸﻜﻴﻞ اﺧﺘﺮاق زاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫‪.‬ﻫﺬا ﻣﺆﺷﺮ واﺿﺢ ﻋﻠﻰ ﺗﻐﻴﻴﺮ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ ﻣﺎذا ﺣﺪث ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪76‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه أن اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻤﻀﺎد ﻳﻌﻤﻞ إذا ﻛﺎن ﺟﻴﺪً ا‬
‫ﻳﺘﻘﻦ ‪ ،‬إﻧﻪ ﻧﻬﺞ ﻣﺘﻨﺎﻗﺾ ﻳﺘﻄﻠﺐ ﺧﺒﺮة ‪ ،‬ﻟﺬﻟﻚ إذا‬
‫أﻧﺖ ﻣﺒﺘﺪئ ‪ ،‬أوﺻﻲ ﺑﺸﺪة ﺑﺎﻻﻟﺘﺰام ﺑﻬﺬا اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﺣﺎول‬
‫ﻟﻠﺘﺪرب ﻗﺪر اﻹﻣﻜﺎن ﻋﻠﻰ ﻣﻔﻬﻮم اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻣﻦ أﻋﻠﻰ إﻟﻰ أﺳﻔﻞ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام‬
‫اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬وﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﻘﻦ اﻟﺘﺪاول ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ اﻟﺘﺤﺮك‬
‫‪.‬ﻟﺘﺪاول إﻋﺪادات اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻌﻜﺴﻲ ذات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﻫﻨﺎك اﻟﻌﺪﻳﺪ ﻣﻦ اﻷﺳﺎﻟﻴﺐ اﻟﻤﺴﺘﺨﺪﻣﺔ ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ وﻗﺖ دوران اﻟﺴﻮق واﻟﺘﺨﻄﻴﻂ‬
‫اﻟﺼﻔﻘﺎت ‪ ،‬ﻓﺈن ﻣﻌﻈﻢ ﻫﺬه اﻷﺳﺎﻟﻴﺐ ﺗﺆدي إﻟﻰ ﻣﺰﻳﺪ ﻣﻦ اﻻرﺗﺒﺎك و‬
‫‪.‬ﻋﺪم اﻟﺜﻘﺔ ﻓﻲ اﻟﻨﺘﺎﺋﺞ‬
‫ﻏﺎﻟ ًﺒﺎ ﻣﺎ ﻳﻜﻮن اﻟﺤﻔﺎظ ﻋﻠﻰ ﺑﺴﺎﻃﺔ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ﻫﻮ أﻓﻀﻞ ﻃﺮﻳﻘﺔ ﻟﻠﻮﺻﻮل إﻟﻰ اﻷﻓﻀﻞ‬
‫ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻷﺳﻔﻞ ﻫﻮ أﺣﺪ أﺳﻬﻞ اﻷﺳﺎﻟﻴﺐ اﻟﺘﻲ أوﺻﻲ ﺑﻬﺎ‬
‫‪.‬إﺗﻘﺎن إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻳﺪ اﻟﺘﺪاول ﺑﺎﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ‬
‫ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ ﻓﻌﻠﻪ اﻵن ﻫﻮ ﻓﺘﺢ ﻣﺨﻄﻄﺎﺗﻚ وﻣﺤﺎوﻟﺔ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺪرب ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﺗﻌﻠﻤﺘﻪ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻔﺼﻞ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪77‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺣﺎول ﺗﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﻫﺬه اﻟﺘﻘﻨﻴﺎت‪ .‬ﺳﻴﻜﻮن ﻗﻠﻴﻼ‬

‫‪ ،‬ﻣﺮﺑﻜﺔ ﻓﻲ اﻟﺒﺪاﻳﺔ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻣﻊ ﺑﻌﺾ اﻟﻮﻗﺖ واﻟﻤﻤﺎرﺳﺔ أﻣﺎم اﻟﺸﺎﺷﺔ‬
‫‪.‬ﺳﺘﺠﺪ أﻧﻪ ﻣﻦ اﻟﺴﻬﻞ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪78‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت وﺗﻜﺘﻴﻜﺎت اﻟﺘﺪاول‬

‫ﻟﻘﺪ ﺗﻌﻠﻤﺖ ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻮل اﻷﺧﻴﺮة ﺛﻼﺛﺔ ﺟﻮاﻧﺐ ﻣﻬﻤﺔ ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪:‬ﺗﺠﺎرة‬
‫اﻟﺠﺎﻧﺐ اﻷول ﻫﻮ اﺗﺠﺎﻫﺎت اﻟﺴﻮق‪ :‬أﻧﺖ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ‬
‫اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻟﻤﺘﻌﺪدة‪ .‬ﻛﻨﺖ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻔﺮﻳﻖ ﺑﻴﻦ أﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎه وأﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق‬
‫‪.‬وأﻧﺖ ﺗﻔﻬﻢ ﻛﻴﻒ ﻳﺘﺤﺮك ﻛﻞ ﺳﻮق‬
‫اﻟﺠﺎﻧﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ ﻫﻮ اﻟﻤﺴﺘﻮى‪ :‬ﻟﻘﺪ ﺗﻌﻠﻤﺖ ﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻢ اﻟﺪﻋﻢ و‬
‫اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ﻓﻬﺬه اﻟﻤﻬﺎرة ﺳﺘﺴﺎﻋﺪك ﺑﺸﻜﻞ أﻓﻀﻞ‬
‫‪.‬دﺧﻮل اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ‬
‫ً‬
‫ﻣﺨﺘﻠﻔﺎ‬ ‫اﻟﺠﺎﻧﺐ اﻟﺜﺎﻟﺚ ﻫﻮ اﻹﺷﺎرات‪ :‬ﻟﻘﺪ رأﻳﺖ ﺷﻤﻌﺪا ًﻧﺎ‬
‫اﻷﻧﻤﺎط ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻔﻬﻢ ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﻜﻮﻳﻨﻬﺎ ‪ ،‬و‬
‫‪.‬اﻟﺮﺳﺎﻟﺔ اﻟﺘﻲ ﻳﺮﺳﻠﻮﻧﻬﺎ ﻟﻚ‬
‫ﻫﺬه اﻟﺠﻮاﻧﺐ اﻟﺜﻼﺛﺔ ﻫﻲ اﻻﺗﺠﺎه واﻟﻤﺴﺘﻮى واﻹﺷﺎرة‬
‫ﻣﺎ اﻟﺬي ﺳﻨﺴﺘﺨﺪﻣﻪ ﻓﻲ ﻧﻬﺞ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻨﺎ ﻟﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻣﻦ اﻟﺘﺪاول‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺎﻟﻲ‬
‫ﻣﺨﻄﻄﺎ ‪ ،‬ﺳﺘﺤﺎول اﻹﺟﺎﺑﺔ ﻋﻠﻰ ﺛﻼﺛﺔ‬
‫ً‬ ‫أﻋﻨﻲ أﻧﻪ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻔﺘﺢ‬
‫‪:‬أﺳﺌﻠﺔ ﻣﻬﻤﺔ‬
‫ﻣﺎذا ﻳﻔﻌﻞ اﻟﺴﻮق؟ ﻫﻞ ﻫﻮ اﺗﺠﺎه أم ﻣﻮﺣﺪ أم أﻧﻪ ﻣﻠﻒ‪1-‬‬
‫ﺳﻮق ﻣﺘﻘﻠﺐ؟‬
‫إذا ﻛﺎن اﺗﺠﺎﻫًﺎ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﺗﺠﺎﻫًﺎ ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ أم‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫أﻓﻘﻴﺎ‬
‫ﻣﺘﺪرﺟﺎ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺮى أﻧﻪ ﻳﺘﻢ ﺗﺪاوﻟﻪ ً‬‫ً‬ ‫ً‬
‫ﺳﻮﻗﺎ‬ ‫إذا ﻛﺎن‬
‫ً‬
‫ﺑﻴﻦ ﺣﺪﻳﻦ‪ .‬وإذا ﻛﺎن ﺳﻮﻗﺎ ﻣﺘﻘﻠ ًﺒﺎ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻐﻠﻖ‬
‫‪.‬اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ واﻧﺖ اﺑﻘﻰ ﺑﻌﻴﺪا‬
‫ﻣﺎ ﻫﻲ أﻗﻮى اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﺴﻮق؟‪2-‬‬
‫ﻫﺒﻮﻃﺎ ‪ ،‬أو ﻓﻲ ﻧﻄﺎق ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺤﺎول اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻴﻪ‬
‫ً‬ ‫إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﺻﻌﻮدً ا أو‬
‫‪.‬أﻫﻢ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪79‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪  ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪    ‬‬ ‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬ ‫‪  ‬‬

‫‪.‬ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻫﻲ أﻓﻀﻞ اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ ﺣﻴﺚ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺷﺮاء وﺑﻴﻊ اﻟﺴﻮق‬

‫ﻣﺎ ﻫﻲ أﻓﻀﻞ إﺷﺎرة ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق؟‪3-‬‬
‫أﻓﻀﻞ إﺷﺎرة ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق ﺗﻌﻨﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ ﻟﻠﺘﻨﻔﻴﺬ‬
‫‪.‬ﺗﺠﺎرﺗﻚ‬
‫‪.‬وﻫﺬا ﻣﺎ ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻤﻪ ﻓﻲ اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺘﺎﻟﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪80‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس‬

‫ﺗﻌﺪ ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس أﺣﺪ أﺷﻬﺮ اﻟﺸﻤﻌﺪان اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻲ‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺪاﻧﺎت‪ .‬ﻳﺘﻢ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ﻋﻠﻰ ﻧﻄﺎق واﺳﻊ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﻣﺘﺪاوﻟﻲ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻟﺘﺤﺪﻳﺪه‬
‫‪.‬ﻧﻘﺎط اﻻﻧﻌﻜﺎس ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ‪ ،‬ﺳﺘﺘﻌﻠﻢ ﺑﺎﻟﺘﻔﺼﻴﻞ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﻤﺤﺘﻤﻞ‬
‫‪.‬اﻹﺷﺎرات واﻟﻈﺮوف اﻟﻼزﻣﺔ ﻹﻋﺪادات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻫﻮ ﺷﻤﻌﺪان ﻣﺨﻄﻂ ‪ ،‬ﻳﺘﻤﻴﺰ ﺑﺬﻳﻞ ﻃﻮﻳﻞ ﺟﺪً ا‬
‫ﻫﺬا ﻳﺪل ﻋﻠﻰ اﻟﺮﻓﺾ وﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﺴﻮق ﺳﻮف ﻳﺘﺤﺮك ﻓﻲ‬
‫‪.‬اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻤﻌﺎﻛﺲ‬
‫ﻋﺎدة ﻣﺎ ﺗﺴﻤﻰ اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ اﻟﻮاﻗﻌﺔ ﺑﻴﻦ اﻟﻔﺘﺢ واﻟﻐﻠﻖ ﺑﺎﻟﺠﺴﻢ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ‬
‫‪.‬ﺟﻤﻴﻊ ﻗﻀﺒﺎن اﻟﺪﺑﻮس ﻟﻬﺎ ﺟﺴﻢ ﺣﻘﻴﻘﻲ ﺻﻐﻴﺮ ﺟﺪً ا وﻇﻞ ﻃﻮﻳﻞ‬
‫ﻳُ ﻌﺮف ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺼﺎﻋﺪ ﺑﻔﺘﺎﺋﻠﻪ اﻟﺴﻔﻠﻴﺔ ‪ ،‬واﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻬﺎﺑﻂ ﻛﺬﻟﻚ‬
 ‫ﺗﺘﻤﻴﺰ ﺑﻔﺘﺎﺋﻞ ﻋﻠﻮﻳﺔ ﻃﻮﻳﻠﺔ ‪ ،‬ﻓﺈن ﻟﻮن اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻟﻴﺲ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﻬﻢ ﺟﺪً ا ‪ ،‬ﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬أن ﺗﻜﻮن اﻟﺸﻤﻮع اﻟﺼﺎﻋﺪة ذات اﻟﺠﺴﻢ اﻷﺑﻴﺾ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ‬
‫‪.‬أﻗﻮى ﻣﻦ اﻟﺸﻤﻮع ﺑﺠﺴﻢ أﺳﻮد ﺣﻘﻴﻘﻲ‬
‫ﻣﻦ ﻧﺎﺣﻴﺔ أﺧﺮى ‪ ،‬ﻓﺈن ﻗﻀﺒﺎن اﻟﺪﺑﻮس اﻟﻬﺒﻮﻃﻴﺔ ذات اﻷﺟﺴﺎم اﻟﺴﻮداء اﻟﺤﻘﻴﻘﻴﺔ أﻛﺜﺮ‬
‫‪.‬أﻫﻢ ﻣﻦ ﺗﻠﻚ ذات اﻷﺟﺴﺎم اﻟﺒﻴﻀﺎء اﻟﺤﻘﻴﻘﻴﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ ﻛﻴﻒ ﺗﺒﺪو أﺷﺮﻃﺔ اﻟﺪﺑﻮس أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪81‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻟﺘﻌﺮف ﻋﻠﻰ إﻋﺪادات ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس؟‬

‫‪ ،‬ﻟﻨﻜﻮن ﺻﺎدﻗﻴﻦ ‪ ،‬ﻻ ﺗﻮﺟﺪ إﻋﺪادات ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻋﺎﻟﻴﺔ اﻟﺠﻮدة ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻷﻧﻚ ﺳﺘﺮى أﻧﻪ ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻷﺣﻴﺎن ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫اﻹﻋﺪاد ‪ ،‬ﺗﺸﻌﺮ ﺑﺎﻟﺤﻤﺎس اﻟﺸﺪﻳﺪ ﺣﻴﺎل ذﻟﻚ وأﻧﺖ ﺗﺄﺧﺬ ﺗﺠﺎرﺗﻚ ﻣﻌﻪ‬
‫اﻟﺜﻘﺔ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻓﻲ اﻟﻨﻬﺎﻳﺔ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﺸﻌﺮ ﺑﺎﻹﺣﺒﺎط ﻷن اﻹﺷﺎرة‬
‫‪.‬ﻓﺸﻞ ﻷﺳﺒﺎب ﻏﻴﺮ ﻣﻌﺮوﻓﺔ‬
‫ﻳﺤﺪث ﻫﺬا ﻋﺪة ﻣﺮات ‪ ،‬ﻷن اﻟﺴﻮق ﻻ ﻳﺘﺤﺮك ﺑﺴﺒﺐ ذﻟﻚ‬
‫ﻟﺘﺜﺒﻴﺖ ﺗﺸﻜﻴﻼت اﻟﻘﻀﺒﺎن ‪ ،‬ﻓﺈن ﻣﺎ ﻳﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﻫﻮ ﻗﺎﻧﻮن اﻟﻌﺮض و‬
‫‪.‬اﻟﻄﻠﺐ‬
‫اﺳﻤﺤﻮا ﻟﻲ أن أﻋﻄﻴﻚ ﻣﺜﺎﻻً ‪ ،‬إذا ﺣﺪدت ﺷﻤﻌﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻋﺎﻟﻴﺔ اﻟﺠﻮدة‬
‫ا ا ا ﺎ‬ ‫ا ا ﺎ‬ ‫اﻟ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﺎﻟ‬
 ‫ﺷﺮاءا ﻗﻮﻳً ﺎ‬
‫ً‬ ‫ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ ﻓﻲ ﺳﻮق ذات اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ‪ ،‬ﻳﻌﺪ ﻫﺬا‬
‫إﺷﺎرة ﻷﺧﺬﻫﺎ ‪ ،‬ﻻ ﻳﺠﺐ أن ﺗﺘﺠﺎﻫﻠﻬﺎ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ إذا ﻛﺎن اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻣﻦ اﻟﻤﺎل‬
‫وﺿﻊ اﻟﻤﺸﺘﺮون ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة أﻗﻞ ﻣﻦ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﻤﺎل اﻟﺬي ﻳﺪﻓﻌﻪ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪82‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ﻓﻲ ﻧﻔﺲ اﻟﺘﺠﺎرة ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻟﻦ ﻳﺬﻫﺐ ﻓﻲ ﺗﻮﻗﻌﻚ‬

‫‪.‬اﺗﺠﺎه‬
‫إذا ﻓﺸﻠﺖ اﻹﺷﺎرة ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻻ ﻳﻌﻨﻲ أن ﺗﺤﻠﻴﻠﻚ ﺧﺎﻃﺊ أو دﺑﻮس‬
‫اﻟﻘﻀﺒﺎن ﻻ ﺗﻌﻤﻞ ‪ ،‬وذﻟﻚ ﻓﻘﻂ ﻷن اﻟﺴﻮق ﻟﻢ ﻳﺘﺤﻘﻖ ﻣﻦ ﺻﺤﺔ ﻣﻠﻒ‬
‫ﻟﺬﻟﻚ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻘﺒﻞ ﺧﺴﺎرﺗﻚ ‪ ،‬وﺗﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻗﺮار آﺧﺮ‬
‫‪.‬ﻓﺮﺻﺔ‬
‫ﻗﺪ ﺗﺴﺄل ﻧﻔﺴﻚ ‪ ،‬ﻟﻤﺎذا ﻳﺠﺐ أن ﻧﺒﺤﺚ ﻋﻦ إﻋﺪادات ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻋﺎﻟﻴﺔ اﻟﺠﻮدة‬
‫إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻻ ﻳﺤﺘﺮﻣﻬﻢ ؟؟؟‬
‫‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﻌﻠﻢ ‪ ،‬اﻟﺘﺪاول ﻫﻮ ﻟﻌﺒﺔ اﺣﺘﻤﺎﻻت ‪ ،‬ﻟﻴﺲ ﻫﻨﺎك ﻳﻘﻴﻦ‬
‫ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﺴﺒﺐ ﻓﻲ أﻧﻪ ﻳﺠﺐ ﻋﻠﻴﻚ ﺗﻘﻴﻴﻢ إﻋﺪادات ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﻣﻦ ﻋﺪة ﻣﻠﻔﺎت‬
‫اﻟﺰواﻳﺎ ‪ ،‬وﺣﻘﻴﻘﺔ أﻧﻚ ﺗﺒﺤﺚ ﻋﻦ إﻋﺪادات ﻋﺎﻟﻴﺔ اﻟﺠﻮدة ﺗﻌﻨﻲ ذﻟﻚ‬
‫أﻧﺖ ﺗﺤﺎول وﺿﻊ اﺣﺘﻤﺎﻻت اﻟﻨﺠﺎح ﻓﻲ ﺻﺎﻟﺤﻚ‬
‫‪.‬اﻟﻌﻘﻠﻴﺔ اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ ﻟﻠﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻨﺎﺟﺤﻴﻦ‬
‫ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻳﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول أم ﻻ ‪ ،‬ﻫﺬا اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪:‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﺤﺘﺮم إﺷﺎرة اﻟﻌﻤﻞ اﻟﻤﻌﺎﻳﻴﺮ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﻳﻮﻣﻴﺎ ‪-‬‬
‫ً‬ ‫ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻓﻲ أﻃﺮ زﻣﻨﻴﺔ أﻛﺒﺮ ﻣﺜﻞ ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت أو‬
‫ﻳﺠﺐ أن ﻳﺆﺧﺬ اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ ﺑﻌﻴﻦ اﻻﻋﺘﺒﺎر ‪ ،‬ﻷﻧﻪ إذا ﻧﻈﺮت إﻟﻰ‬
‫إﻃﺎرات زﻣﻨﻴﺔ أﺻﻐﺮ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ اﻛﺘﺸﺎف اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ إﺷﺎرات ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ‪ ،‬ﻫﺬه‬
‫ﻳﺠﺐ ﺗﺠﺎﻫﻞ اﻹﻋﺪادات ‪ ،‬ﻷن اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻷﺻﻐﺮ ﺗﻮﻟﺪ اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ‬
‫‪:‬إﺷﺎرات ﺧﺎﻃﺌﺔ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪83‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺬي ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻠﻪ ﺑﻤﺎ ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ﻫﻮ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ذﻟﻚ ‪-‬‬
‫‪.‬أﻗﻮى ﻣﻦ ﺗﻠﻚ اﻟﺘﻲ ﺗﺸﻜﻠﺖ ﺿﺪ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه واﺿﺢ ﻓﻬﺬا ﻳﻌﻨﻲ أﻧﻚ ﺗﻌﺮف ﻣﻦ ﻫﻮ ‪-‬‬
‫‪.‬اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‬
‫إن ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ﻳﺠﻌﻠﻪ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪:‬ﻓﻌﺎل‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪84‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮون ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ أﺷﺮﻃﺔ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺼﻌﻮدﻳﺔ ﻓﻲ‬
‫ﺗﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪ ،‬وﻳﺠﺐ أن ﺗﺆﺧﺬ ﻓﻲ اﻻﻋﺘﺒﺎر‬
‫‪.‬اﻻﻋﺘﺒﺎر‬
‫ﻟﻜﻦ ﻳﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن ﺗﻠﻚ اﻟﺘﻲ ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻠﻬﺎ ﺿﺪ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺎﺑﻂ‬
‫‪.‬ﺗﺠﺎﻫﻠﻪ‬
‫ﺗﺸﺮﻳﺢ ﻗﻀﻴﺐ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻬﻢ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺘﺄﻛﺪ‪-‬‬
‫أن اﻟﺸﻤﻌﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﻣﻦ ﺧﻼل اﻟﻨﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺎﻓﺔ ﺑﻴﻦ‬
‫‪.‬اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ واﻟﺬﻳﻞ‬
‫‪.‬ﻗﻀﺒﺎن اﻟﺪﺑﻮس ذات ذﻳﻮل أﻃﻮل ﻫﻲ أﻛﺜﺮ ﻗﻮة‬
‫‪:‬ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﻤﻌﺔ اﻟﺪﺑﻮس‬
‫ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻗﻀﺒﺎن اﻟﺪﺑﻮس ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻢ رﻓﺾ اﻷﺳﻌﺎر ‪ ،‬وﻫﺬا اﻟﺮﻓﺾ ﻻ ﻳﺤﺪث‬
‫ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس ‪ ،‬ﻷن إﻋﺪاد ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﺘﺸﻜﻞ‬
‫‪.‬ﻓﻲ ﻛﻞ ﻣﻜﺎن ﻓﻲ ﻣﺨﻄﻄﻚ‬
‫أﻫﻢ اﻟﻤﺠﺎﻻت اﻟﺘﻲ ﻳﺠﺐ ﻣﺮاﻗﺒﺘﻬﺎ ﻋﻨﺪ ﺗﺪاول اﻟﻘﻀﺒﺎن ﻫﻲ رﺋﻴﺴﻴﺔ‬
‫‪ ،‬اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻣﺜﻞ‪ :‬اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ‬
‫‪.‬واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ‬
‫ﻳﻌﻄﻲ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻟﻠﺸﻤﻌﺪان ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻗﻴﻤﺔ‬

‫ا‬ ‫اأ‬ ‫ﻞ اﻟ ﺎل‬ ‫ﻠ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﺎ‬ ‫إ ا ﺎ اﻟ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﺎ‬ ‫ا‬
 ‫ﻓﻜﺮة واﺿﺤﺔ ﻋﻤﺎ ﻳﺤﺪث ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‪ .‬إذا ﻛﺎن اﻟﺮﻓﺾ ﻗﺮﻳ ًﺒﺎ ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ﻋﻠﻰ ﺳﺒﻴﻞ اﻟﻤﺜﺎل ‪ ،‬ﻓﻬﺬا أﻣﺮ واﺿﺢ‬

‫إﺷﺎرة إﻟﻰ أن اﻟﺜﻴﺮان أﻗﻮى ‪ ،‬وأﻧﻬﻢ ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻌﺪاد ﻟﺬﻟﻚ‬

‫‪.‬دﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻟﻠﺼﻌﻮد‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪85‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫إذا ﺣﺪث ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻓﺴﻴﻜﻮن ذﻟﻚ‬
‫ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﺪﺑﺒﺔ ﻳﺮﻓﻀﻮن اﻷﺳﻌﺎر وﻳﻤﻨﻌﻮن اﻟﻤﻀﺎرﺑﻴﻦ ﻋﻠﻰ اﻻرﺗﻔﺎع ﻣﻦ ذﻟﻚ‬
‫ﻛﺴﺮ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى‪ .‬ﻟﺬﻟﻚ ‪ ،‬ﻫﺬا ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻌﺪاد ﻟﺪﻓﻊ‬
‫‪:‬اﻟﺴﻮق اﻟﻬﺎﺑﻂ‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪86‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫إذا ﻓﻬﻤﺖ ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا‬

‫ﺗﺸﻜﻴﻞ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑﻤﺎ ﻣﻦ اﻟﻤﺤﺘﻤﻞ أن ﻳﺤﺪث ﻓﻲ‬
‫ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ دﺑﻮس اﻻﺣﺘﻤﺎل اﻟﻌﺎﻟﻲ‬
‫ﻓﻲ اﻟﻤﺴﺘﻘﺒﻞ ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﻘﻮم ﺑﺈﺟﺮاء ﺻﻔﻘﺎت ﺟﻴﺪة ً‬
‫‪.‬إﺷﺎرات ﺷﺮﻳﻂ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪87‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺪاول ﺷﻤﻌﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه‬

‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ ﻣﺒﺘﺪ ًﺋﺎ ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻨﻲ أوﺻﻴﻚ ﺑﺸﺪة ﺑﺎﻻﻟﺘﺰام ﺑـ‬ ‫إذا ﻛﻨﺖ‬
‫اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻷن أﺷﺮﻃﺔ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺘﻲ ﺗﺤﺪث ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه ﺗﻘﺪم ﺟﻴﺪة‬
‫ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ اﻻﻧﺘﻘﺎل إﻟﻰ اﻟﺘﺪاول ‪ rend ،‬ﻓﺮص ﺗﺪاول ذات ﻧﺴﺒﺔ ﻣﺨﺎﻃﺮ ‪ /‬ﻋﻮاﺋﺪ ﻋﺎﻟﻴﺔ‪ .‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﻘﻦ ﺗﺪاوﻟﻪ ﻣﻊ‬

‫‪.‬أﺳﻮاق ذات ﻧﻄﺎق ﻣﺤﺪد أو ﺣﺘﻰ اﺗﺠﺎﻫﺎت ﻣﻌﺎﻛﺴﺔ‬

‫ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺑﺴﻴﻄﺔ ‪ ،‬ﺗﺒﺪأ ﺑﺘﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي واﺿﺢ أو‬
‫ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺎﺑﻂ ‪ ،‬واﻧﺘﻈﺮ ﻇﻬﻮر ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﺑﻌﺪ اﻟﺘﺮاﺟﻊ إﻟﻰ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻟ ﺎل أ ﺎ‬ ‫ا‬
 ‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫‪ ‬‬

‫‪ ‬‬

‫ﺗﺪاوﻟﻬﺎ‪ ‬‬ ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺸﻜﻞ أدﻧﺎه ﻛﻴﻒ ﺗﻌﻤﻞ إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬه إذا ﺗﻢ‬
‫ﻣﻦ‪ ‬‬ ‫ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﺗﻢ رﻓﺾ اﻟﺴﻌﺮ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪88‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻋﻦ‪ ‬‬ ‫ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺬي ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﺪﺑﺒﺔ ﻣﺎ زاﻟﺖ ﻣﺴﺆوﻟﺔ‬

‫ﻫﺒﻮﻃﻲ‪ ‬‬ ‫‪.‬اﺗﺠﺎه‬
‫اﻻرﺗﺪاد‪ ‬‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس إﻟﻰ ﻧﻬﺎﻳﺔ‬
‫اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‪ ‬‬‫وﺑﺪاﻳﺔ اﻟﺤﺮﻛﺔ اﻻﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ ﻋﻨﺪ ﻣﺴﺘﻮى‬
‫‪.‬ﺗﻤﺸﻴﺎ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‪ ‬‬

‫ﻫﻲ‪ ‬‬ ‫ﻫﺬا إﻋﺪاد ﻋﺎﻟﻲ اﻟﺠﻮدة ﻷن ﺟﻤﻴﻊ اﻟﻤﻌﺎﻳﻴﺮ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬

‫‪:‬ﻣﺤﺘﺮم‪ ‬‬

‫ﻗﻀﻴﺐ اﻟﺪﺑﻮس ﻣُ ﺸﻜﻞ ﺟﻴﺪً ا ‪ ،‬وﻫﻮ ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه‪1-‬‬

‫‪.‬ﺳﻮق‬
‫ﺣﺪث اﻟﺮﻓﺾ ﻓﻲ ﻣﺴﺘﻮى رﺋﻴﺴﻲ رﺋﻴﺴﻲ وﻫﻮ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﻣﻔﺘﺎح ﺳﺎﺧﻦ‪2-‬‬
‫‪).‬ﻧﻘﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق )ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪.‬ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ﺟﻴﺪة وﺗﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول‪3-‬‬
‫ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻷﺣﻴﺎن ‪ ،‬ﺣﺘﻰ ﻟﻮ ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ ﺟﺬب اﻟﺪﻋﻢ و‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻷن اﻷﺳﻌﺎر ﺗﺘﺤﺮك ﺑﻄﺮﻳﻘﺔ ﻣﻌﻴﻨﺔ ﻻ ﻧﺴﺘﻄﻴﻊ‬
‫‪.‬ﺑﻘﻌﺔ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻔﺎﺗﻴﺢ اﻟﺜﺎﺑﺘﺔ‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ اﺳﺘﺨﺪام اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 21‬واﻟﺬي‬
‫ﺳﻴﻜﻮن ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ دﻋﻢ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ ﻓﻲ ﺳﻮق ﺻﺎﻋﺪ ودﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻓﻲ ﺳﻮق اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪89‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﻧﺤﻮ اﻷﺳﻔﻞ‬
‫ﻳﺴﺎﻋﺪﻧﺎ اﺳﺘﺨﺪام اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ اﻟـ ‪ 21‬ﻋﻠﻰ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺪﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻴﺔ‬
‫‪:‬اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ،‬وإﻋﺪادات ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﻋﺎﻟﻴﺔ اﻻﺣﺘﻤﺎل‪ .‬اﻧﻈﺮ ﻣﺨﻄﻂ آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪90‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻟﻸرﺑﻊ ﺳﺎﻋﺎت أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻦ ﻟﻠﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ﻟـ ‪ 21‬أن ﻳﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺳﺎﻋﺪﻧﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ اﻟﻨﻘﺎط اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
 ‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻘﺘﺮب اﻷﺳﻌﺎر ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ ،‬ﻓﺈن ﺿﻐﻂ اﻟﺸﺮاء ﻳﺄﺧﺬ‬
‫‪.‬ﻣﻜﺎن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬واﻟﺴﻌﺮ ﻳﺮﺗﻔﻊ‬
‫إﺷﺎرة ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس واﺿﺤﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ‪ ،‬ﻷن اﻻﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ‪ ،‬ﻓﺈن‬
‫إﻋﺪاد ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻟﻪ ﺗﺸﺮﻳﺢ ﺻﻌﻮدي ً‬
‫أﻳﻀﺎ ‪ ،‬واﻟﺮﻓﺾ ﻣﻦ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 21‬ﻫﻮ إﺷﺎرة ﺗﺄﻛﻴﺪ ﻟﺸﺮاء اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪91‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﻜﺘﻴﻜﺎت اﻟﺘﺪاول‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻧﺤﺪد اﻻﺗﺠﺎه )اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ أو اﻟﻬﺒﻮط( واﻟﻤﺴﺘﻮى‬
‫‪).‬دﻋﻢ أو ﻣﻘﺎوﻣﺔ(‬
‫وﻧﺠﺪ ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﺗﻤﺸﻴﺎ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه‬
‫ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ‬
‫اﺗﺠﺎه‪ .‬اﻟﺨﻄﻮة اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ ﻣﻌﺮﻓﺔ ﻛﻴﻔﻴﺔ دﺧﻮل اﻟﺴﻮق ً‬
‫‪.‬ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا‬
‫ً‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﺘﺠﺮﺑﺘﻲ ‪ ،‬ﻫﻨﺎك ﺧﻴﺎرات دﺧﻮل ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻋﻨﺪ ذﻟﻚ‬
‫ﻳﺄﺗﻲ إﻟﻰ ﺗﺪاول اﻟﻘﻀﺒﺎن ؛ ﻛﻞ ﻫﺬا ﻳﺘﻮﻗﻒ ﻋﻠﻰ ﺗﺸﺮﻳﺢ اﻟﺸﻤﻌﺔ ‪ ،‬و‬
‫‪.‬ﻇﺮوف اﻟﺴﻮق واﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ إدارة اﻷﻣﻮال اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ‬
‫ﺧﻴﺎر اﻟﺪﺧﻮل اﻟﻌﺪواﻧﻲ‪ :‬ﺗﺘﻜﻮن ﻫﺬه اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ﻣﻦ اﻟﺪﺧﻮل إﻟﻰ‪1-‬‬
‫اﻟﺴﻮق ﻣﺒﺎﺷﺮة ﺑﻌﺪ إﻏﻼق ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس دون اﻧﺘﻈﺎر‬
‫‪.‬اﻟﺘﺄﻛﻴﺪ‬
‫ﺳﺘﺴﺎﻋﺪك ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﺘﺎﺑﻌﺔ اﻟﺤﺮﻛﺔ ﻣﻦ اﻟﺒﺪاﻳﺔ ‪ ،‬ﻷن‬
‫ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻷﺣﻴﺎن ﻳﺮﺗﻔﻊ اﻟﺴﻌﺮ ﺑﻌﺪ إﻏﻼق ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ‪ ،‬وإذا ﻛﺎن‬
‫‪.‬أﻧﺖ ﻟﺴﺖ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﺳﺘﺘﺮك اﻟﺘﺠﺎرة ﺑﺪوﻧﻚ‬

‫اﻟ ﺎل أ ﺎ‬ ‫ا‬
 ‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪92‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﺴﺎﻋﺪك اﻟﺪﺧﻮل اﻟﻘﻮي ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻧﻔﺬ ﺗﺠﺎرﺗﻚ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ دون أن ﻳﺘﺮﻛﻚ اﻟﺴﻮق‬
‫وﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬أﺧﺬﻧﺎ ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة ﻷن ﻟﺪﻳﻨﺎ ﺛﻼﺛﺔ أﻣﻮر ﻣﻬﻤﺔ‬
‫‪:‬ﻋﻨﺎﺻﺮ‬
‫اﻟﺘﺮﻧﺪ‪ :‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﻧﺤﻮ اﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﻧﺒﺤﺚ ﻋﻨﻪ ‪-‬‬
‫‪.‬ﻓﺮص اﻟﺒﻴﻊ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮى‪ :‬ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻨﺎ ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ ﻳﺘﺤﻮل إﻟﻰ ﻣﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻹﺷﺎرة‪ :‬ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس واﺿﺢ ﺑﻌﺪ اﻟﻌﻮدة إﻟﻰ اﻻرﺗﺪاد‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن ﻟﺪﻳﻚ ﻫﺬه اﻟﻌﻨﺎﺻﺮ اﻟﺜﻼﺛﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻀﻌﻬﺎ ﻓﻘﻂ‬
‫ﺗﺪاوﻟﻚ ﺑﻌﺪ إﻏﻼق ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ‪ ،‬ووﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﻓﻮق‬
‫ذﻳﻞ ﻃﻮﻳﻞ‪ .‬ﺳﻴﻜﻮن ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﻫﻮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺘﺎﻟﻲ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ أ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻹﻳﺠﺎد اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﻫﺬه اﻟﻌﻨﺎﺻﺮ اﻟﺜﻼﺛﺔ ﻛﺎﻓﻴﺔ ً‬
‫دﺧﻮل اﻟﺴﻮق‪ .‬ﺧﻴﺎر اﻟﺪﺧﻮل اﻟﻤﺤﺎﻓﻆ‪ :‬ﺗﺘﻜﻮن ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻣﻦ اﻟﺪﺧﻮل إﻟﻰ‬

‫اﻟﺴﻮق ﺑﻌﺪ ‪ ٪50‬ﻣﻦ ﺗﺼﺤﻴﺢ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﻨﻄﺎق‪ .‬ﺳﺘﻨﺠﺢ ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻷﺣﻴﺎن وﺗﻤﻨﺤﻚ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪1 :5‬‬

‫‪.‬ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ‪ /‬اﻟﻌﻮاﺋﺪ ‪ ،‬وأﺣﻴﺎ ًﻧﺎ ﻳﻐﺎدر اﻟﺴﻮق ﺑﺪوﻧﻚ‬

‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪93‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻌﻄﻴﻨﺎ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﻓﻜﺮة ﻋﻦ ﻗﻮة اﻟﻤﺤﺎﻓﻆ‬

‫اﻹدﺧﺎﻻت ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﺗﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﻃﺮﻳﻘﺔ اﻹدﺧﺎل ﻫﺬه ﻋﻠﻰ ﺗﻘﻠﻴﻞ ﻣﺨﺎﻃﺮﻧﺎ‬
‫‪.‬وزﻳﺎدة ﻣﻜﺎﻓﺂﺗﻨﺎ‬
‫اﻟﺘﺠﺎرة أﻋﻼه ﻟﺪﻳﻬﺎ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 1 :5‬ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ‪ /‬اﻟﻌﻮاﺋﺪ‪ .‬ﺗﺠﺎرة واﺣﺪة ﻣﺜﻞ‬
‫ﻫﺬا ﻛﻞ ﺷﻬﺮ ﻳﻜﻔﻲ ﻟﺘﻮﻟﻴﺪ دﺧﻞ ﻻﺋﻖ‪ .‬ﻧﺮى‬
‫‪:‬ﻣﺨﻄﻂ آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪94‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫أﺣﺪ ﻋﻴﻮب ﺧﻴﺎر اﻟﺪﺧﻮل ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻷﺣﻴﺎن ﻻ ﻳﺘﺮاﺟﻊ إﻟﻰ ‪ ٪50‬ﻣﻦ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬ﻣﻤﺎ ﻳﺠﻌﻠﻪ‬
‫ﺗﺸﻌﺮ ﺑﺎﻹﺣﺒﺎط ﻷن اﻟﺴﻮق ﺳﻴﻨﺘﻘﻞ إﻟﻰ اﻟﺮﺑﺢ اﻟﻤﺴﺘﻬﺪف‬
‫‪.‬ﺑﺪوﻧﻚ‬
‫ﻻ ﻳﻮﺟﺪ ﺧﻴﺎر إدﺧﺎل ﺧﺎﻃﺊ أو ﺻﺤﻴﺢ ‪ ،‬ﻛﻼﻫﻤﺎ ﻳﻌﻤﻞ ﺑﺸﻜﻞ راﺋﻊ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻣﻊ‬
‫وﻗﺖ اﻟﺸﺎﺷﺔ واﻟﺨﺒﺮة ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻳﺪ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺪاول ﺑﻘﻮة أو ﺑﺘﺤﻔﻆ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪95‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺪاول اﻟﻘﻀﺒﺎن ﻣﻊ اﻟﺘﻘﺎء‬

‫ﻳﺤﺪث اﻟﺘﻘﺎء ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻮﻟﺪ اﻟﻌﺪﻳﺪ ﻣﻦ اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﻔﻨﻴﺔ‬
‫ﻧﻔﺲ اﻹﺷﺎرة ‪ ،‬ﻳﺘﻢ اﺳﺘﺨﺪام ﻣﻔﻬﻮم اﻟﺘﺪاول ﻫﺬا ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﻣﺘﺪاوﻟﻲ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻟﻠﺘﺼﻔﻴﺔ‬
‫‪.‬ﻧﻘﺎط اﻟﺪﺧﻮل اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻬﻢ وﺗﺤﺪﻳﺪ إﺷﺎرات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻣﺘﻘﺪﻣﺎ ﺗﺘﺪاول ﻣﻌﻪ‬
‫ً‬ ‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ ﻣﺒﺘﺪ ًﺋﺎ أو‬ ‫ﻻ ﻳﻬﻢ إذا ﻛﻨﺖ‬
‫اﻟﺘﻘﺎء أﻣﺮ ﻻ ﺑﺪ ﻣﻨﻪ ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺮﻛﻴﺰ ﻋﻠﻰ إﻋﺪادات اﻟﺠﻮدة‬
‫ﺑﺪﻻً ﻣﻦ اﻟﻜﻤﻴﺔ ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﻌﺰز ﺗﺠﺎرﺗﻚ ﺑﺸﻜﻞ ﻛﺒﻴﺮ‬
‫‪.‬أداء‬
‫اﻟﺘﻘﺎء ﻳﻌﻨﻲ اﻟﺠﻤﻊ أو اﻻﻗﺘﺮان ‪ ،‬إﻧﻪ وﺿﻊ ﻓﻲ‬
‫أي ﺷﻴﺌﻴﻦ أو أﻛﺜﺮ ﻳﻨﻀﻤﻮن أو ﻳﺠﺘﻤﻌﻮن ‪ ،‬ﻋﻠﻰ ﺳﺒﻴﻞ اﻟﻤﺜﺎل ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺎ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﻋﻨﺪ اﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ إﺷﺎرة ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ‪ ،‬ﻧﺤﺘﺎج إﻟﻰ إﻳﺠﺎد ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء أﺧﺮى‬
‫ﻟﺘﺄﻛﻴﺪ دﺧﻮﻟﻨﺎ ؛ ﻟﻦ ﻧﺄﺧﺬ أي ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﻧﺠﺪه‬
‫‪.‬ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻟﺪﻳﻨﺎ‬
‫‪:‬ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء‬
‫اﻻﺗﺠﺎه‪ :‬ﻫﻮ أﺣﺪ أﻫﻢ ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء ‪ ،‬ﻫﺬا ﻫﻮ‬
‫أول ﺷﻲء ﻳﺒﺤﺚ ﻋﻨﻪ ﻣﻌﻈﻢ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻨﺎﺟﺤﻴﻦ ﻓﻲ ﻣﺨﻄﻄﺎﺗﻬﻢ ﻫﻮ أﻧﺖ‬
‫ﻻ ﻳﻤﻜﻦ ﺗﺪاول أي إﻋﺪاد دون ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق أم ﻻ‬
‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﻬﺎﺑﻂ ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ إﺷﺎرة أﻗﻮى ﻣﻦ ﺗﻠﻚ‬
‫‪.‬ﻓﻲ ﺳﻮق ﻣﺤﺪد اﻟﻨﻄﺎق‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﻣﺠﺎﻻت اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ‪ :‬ﻫﺬه‬
‫ﻷ اﻟ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﻟ ﺎأ‬ ‫ﺎ اﻟ‬ ‫اﻟ‬
 ‫اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻟﻬﺎ أﻫﻤﻴﺔ ﻛﺒﻴﺮة ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻷن اﻟﺠﻤﻴﻊ‬
‫‪.‬ﻛﺒﺎر اﻟﻤﺸﺎرﻛﻴﻦ ﻳﺸﺎﻫﺪون ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ اﻟﻤﺤﺪدة‬
‫ً‬
‫ﺷﺨﺼﻴﺎ أﺳﺘﺨﺪم اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 8‬و ‪ ، 21‬ﻫﺬا‬ ‫اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ‪ :‬أﻧﺎ‬
‫ﺗﻌﻤﻞ أداة اﻟﺘﺪاول اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻛﺪﻋﻢ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ وﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬وﻫﻲ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻋﺎﻣﻞ ﻣﻬﻢ ﺟﺪً ا ﻟﻼﻟﺘﻘﺎء ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه‬
‫أداة ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‪ :‬أﺳﺘﺨﺪم ‪ ٪61‬و ‪ ٪50‬ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫‪.‬ارﺗﺪاد ﻟﻠﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ أﻗﻮى اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪96‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‪ :‬رﺳﻢ ﻫﺬه اﻟﺨﻄﻮط ﻋﻠﻰ ﻣﺨﻄﻄﺎﺗﻚ ﻳﻌﻄﻴﻨﺎ ﻓﻜﺮة ﻋﻨﻬﺎ‬
‫اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق وﻣﺴﺎﻋﺪﺗﻨﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ اﻻﻧﻌﻜﺎس اﻷﻛﺜﺮ أﻫﻤﻴﺔ‬
‫‪.‬ﻧﻘﺎط ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻣﻠﺰﻣﺎ ﺑﺎﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ اﻟﻜﻞ‬
‫ً‬ ‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻘﻮم ﺑﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﻟﺴﺖ‬
‫‪.‬ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧﺖ اﻟﺘﺠﺎرة ﺻﺎﻟﺤﺔ أم ﻻ‬
‫إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ واﺣﺪ أو ﻋﺎﻣﻠﻴﻦ ﻓﻘﻂ ﻣﻦ ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء اﻟﺘﻲ ﺗﻈﻬﺮ‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻹﻧﺸﺎء ﻣﻠﻒ‬
‫ﺟﻨ ًﺒﺎ إﻟﻰ ﺟﻨﺐ ﻣﻊ إﻋﺪاد ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺠﻴﺪ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﻜﻔﻲ ً‬
‫ﺗﺠﺎرة ﻣﺮﺑﺤﺔ‪ .‬ﻋﻠﻰ ﺳﺒﻴﻞ اﻟﻤﺜﺎل‪ :‬إﺷﺎرة ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس واﺿﺤﺔ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫‪:‬ﺑﻤﺎ ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪97‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻓﻲ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه ‪ ،‬ﻟﺪﻳﻨﺎ إﻋﺪاد اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ ﺑﺄرﺑﻌﺔ‬
‫‪.‬ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء‬
‫ً‬
‫ﺻﻌﻮدا ﻣﻤﺎ ﻳﻌﻨﻲ أﻧﻨﺎ ﻣﻀﻄﺮون ﻟﺬﻟﻚ ‪1-‬‬ ‫اﻻﺗﺠﺎه‪ :‬ﻳﺘﺪاول اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬اﺗﺒﻊ اﻻﺗﺠﺎه واﺑﺤﺚ ﻋﻦ ﻓﺮﺻﺔ ﺷﺮاء‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮى‪ :‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ﻫﻮ ﻣﺴﺘﻮى رﺋﻴﺴﻲ ﻣﻬﻢ ﻓﻲ ‪2 -‬‬
‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮون ‪ ،‬اﺧﺘﺮق اﻟﺴﻌﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻫﺬا ‪market.‬‬
‫‪.‬ﻳﺼﺒﺢ دﻋﻤﺎ وﺳﺤﺒﺖ إﻟﻴﻪ‬
‫اﻹﺷﺎرة‪ :‬ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻋﻤﻮد اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺼﺎﻋﺪ ﺑﻌﺪ‪3-‬‬
‫‪.‬اﻟﻌﻮدة إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺬي ﻳﺘﺤﻮل إﻟﻰ دﻋﻢ‬
‫‪ ،‬إﺷﺎرة أﺧﺮى‪ :‬رﻓﺾ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‪4-‬‬
‫واﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 21‬اﻟﺬي ﻛﺎن ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ‪ .‬ﺗﻌﻤﻞ ﻛﻞ ﻫﺬه اﻟﻌﻮاﻣﻞ ﻣﻌً ﺎ ﻟﺘﻌﻄﻴﻨﺎ إﺷﺎرة ﺗﺪاول ﻗﻮﻳﺔ ﻟـ‬

‫‪.‬ﺷﺮاء اﻟﺴﻮق‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪98‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه ‪ 4‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ﻣﺘﻜﺪﺳﺔ ﺗﺸﻴﺮ إﻟﻰ ﻗﻮة‬

‫إﺷﺎرة اﻟﺘﺪاول ‪ ،‬اﻟﻌﺎﻣﻞ اﻷول ﻫﻮ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪ ،‬واﻟﻌﺎﻣﻞ اﻟﺜﺎﻧﻲ‬
‫‪.‬ﻫﻮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺬي ﻳﺘﺤﻮل إﻟﻰ دﻋﻢ‬
‫اﻟﺜﺎﻟﺚ ﻫﻮ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ﻟـ ‪ 21‬واﻟﺬي ﻳﻌﻤﻞ ﻛﺪﻋﻢ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ‬
‫ﻣﺴﺘﻮى‪ .‬واﻟﻌﺎﻣﻞ اﻷﺧﻴﺮ ﻫﻮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ‬
‫إذا ﺗﺒﻨﺖ ﻣﻔﻬﻮم اﻟﺘﺪاول ﻫﺬا ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﺗﻐﻴﺮ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ً‬
‫ﺗﺪرك اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﺳﺘﺒﺪأ اﻟﺘﺪاول ﻣﺜﻞ اﻟﻘﻨﺎص‬
‫ﻓﻲ اﻧﺘﻈﺎر وﺻﻮل أﻓﻀﻞ أدوات اﻟﺘﺪاول إﻟﻴﻚ ‪ ،‬ﺑﺪﻻً ﻣﻦ اﻟﻤﺤﺎوﻟﺔ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﺼﻌﺐ إﺟﺮاء اﻟﺘﺪاوﻻت‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪99‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ Pin Bars‬أﻣﺜﻠﺔ ﻋﻠﻰ ﺻﻔﻘﺎت‬

‫ﺳﺄﻗﺪم ﻟﻚ ﺑﻌﺾ اﻷﻣﺜﻠﺔ اﻟﺘﺠﺎرﻳﺔ ﻟﻤﺴﺎﻋﺪﺗﻚ ﻋﻠﻰ ﻓﻬﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﺬﻟﻚ‬
‫ﺗﺪاول ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه‪ .‬وﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ‬
‫‪.‬ﻣﻔﻬﻮم اﻟﺘﻘﺎء ﻟﺘﺄﻛﻴﺪ إدﺧﺎﻻﺗﻚ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه‬

‫ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ ﻟﺰوج اﻟﺪوﻻر اﻟﻨﻴﻮزﻳﻠﻨﺪي ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺪوﻻر اﻷﻣﻴﺮﻛﻲ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮون أن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ‬
‫‪.‬أﺳﻔﻞ‪ .‬ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻷوﻟﻰ اﻟﺘﻲ ﻧﺠﻤﻌﻬﺎ ﻣﻦ ﻫﺬا اﻟﻤﺨﻄﻂ‬
‫ﺑﻌﺪ اﺧﺘﺮاق ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺬي ﻳﺘﺤﻮل إﻟﻰ ﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻓﺈن‬
‫ﻋﺎد اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬وﺷﻜﻞ ﺷﻤﻌﺔ دﺑﻮﺳﻴﺔ‬
‫‪.‬ﻧﻤﻂ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪100‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ إﻟﻰ ذﻟﻚ‬

‫اﻧﺘﻬﺖ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺘﺼﺤﻴﺢ ‪ ،‬وﺑﺪاﻳﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﺤﺪث‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻧﻀﻊ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 21‬وﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ‪ ،‬ﻧﺮى أن ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﺮﻓﻮض ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى ﻣﻬﻢ ﺟﺪً ا وأن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻌﺪاد ﻟﺪﻓﻌﻪ‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق أﻗﻞ‬
‫ﻫﻨﺎ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻤﺜﺎل ﻟﺪﻳﻨﺎ أﺳﺒﺎب ﻗﻮﻳﺔ ﻟﺒﻴﻊ اﻟﺴﻮق أوﻻً‬
‫‪.‬اﻟﺴﺒﺐ ﻫﻮ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
‫اﻟﺴﺒﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ ﻫﻮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺬي ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ ﻧﻬﺎﻳﺔ اﻟﺘﺮاﺟﻊ وﺑﺪاﻳﺔ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺮك ﺟﺪﻳﺪ ﻟﻸﺳﻔﻞ‬
‫اﻟﺴﺒﺐ اﻟﺜﺎﻟﺚ ﻫﻮ رﻓﺾ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻦ اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪ ،‬اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬وﻣﻦ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ ‪ 21‬ﻣﺘﺤﺮﻛًﺎ‬
‫اﻟﺴﺒﺐ اﻷﺧﻴﺮ ﻫﻮ رﻓﺾ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻦ ‪ ٪50‬ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻻرﺗﺪاد ﻣﻦ أﻗﻮى اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ﻣﺎ ﺣﺪث ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪101‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺻﺤﻴﺤﺎ ‪ ،‬ﻷﻧﻪ‬
‫ً‬ ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻛﺎن ﺗﺤﻠﻴﻠﻨﺎ‬
‫‪.‬ﻛﺎن ﻳﺴﺘﻨﺪ إﻟﻰ أﺳﺒﺎب ﻗﻮﻳﺔ ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق‬
‫ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ أرﻳﺪك أن ﺗﺘﻌﻠﻤﻬﺎ ﻟﺘﺘﻤﻜﻦ ﻣﻦ ﺗﺪاول‬
‫‪:‬اﻟﺴﻮق ﺑﻨﺠﺎح‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺨﻄﻂ آﺧﺮ أدﻧﺎه‬
 ‫‪.‬ﻳﻈﻬﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻓﺮﺻﺘﻴﻦ ﻣﻬﻤﺘﻴﻦ ﻟﻠﺸﺮاء‬
‫ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﺻﻌﻮدً ا ‪ ،‬ﺣﻴﺚ ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ أول ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﺑﻌﺪ‬
‫‪.‬ﻛﺎن اﻻرﺗﺪاد إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ﻧﻘﻄﺔ دﺧﻮل ذات اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪ ،‬ﻣﺎ ﻳﺆﻛﺪ دﺧﻮﻟﻨﺎ ﻫﻮ اﻟﺮﻓﺾ ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪21‬‬
‫‪.‬و ‪ ٪50‬ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫ﻳﺤﺪث ﻧﻔﺲ اﻟﺸﻲء ﻣﻊ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺜﺎﻧﻲ اﻟﺬي ﺳﻤﺢ ﻟﻨﺎ ﺑﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬دﺧﻮل اﻟﺴﻮق ﻣﺮة أﺧﺮى وﺗﺤﻘﻴﻖ اﻟﻤﺰﻳﺪ ﻣﻦ اﻷرﺑﺎح‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪102‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺪاول اﻟﻘﻀﺒﺎن ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق‬

‫ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ اﻟﻘﻮل أن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺪرج ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻻ ﺗﻜﻮن اﻷﺳﻌﺎر أﻋﻠﻰ‬
‫ً‬
‫أﻓﻘﻴﺎ ﺑﻴﻦ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﺪﻳﺪ‬ ‫ﻣﺮﺗﻔﻊ وأﻋﻠﻰ ﻣﻨﺨﻔﺾ واﺑﺪأ اﻟﺘﺪاول‬
‫ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ وﻣﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ ﻳﻤﻜﻦ ﺗﺤﺪﻳﺪه‪ .‬ﺑﻤﺠﺮد أن أرى أن اﻟﺴﻮق ﻳﻐﻴﺮ ﺳﻠﻮﻛﻪ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن أﻏﻴﺮ‬

‫‪.‬ﺗﻜﺘﻴﻜﺎت واﻋﺘﻤﺎد إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺗﺪاول ﺗﻨﺎﺳﺐ ﻇﺮوف اﻟﺴﻮق اﻟﺠﺪﻳﺪة ﻫﺬه‬

‫ﻟﺘﺄﻛﻴﺪ ﺳﻮق اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن أﺑﺤﺚ ﻋﻦ ﻟﻤﺴﺘﻴﻦ ﻋﻠﻰ اﻷﻗﻞ ﻣﻦ‬
‫ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ‪ ،‬وﻟﻤﺴﺘﻴﻦ ﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬وﺑﻤﺠﺮد أن أﻣﺘﻠﻚ‬
‫ﺣﺪد اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬ﺛﻢ ﻳﺼﺒﺢ ﻣﻦ اﻟﺴﻬﻞ ﺟﺪً ا ﺗﺪاوﻟﻪ ﻣﻦ ﺧﻼل اﻻﻧﺘﻘﺎل‬
‫ﻃﻮﻳﻠﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺼﻞ اﻷﺳﻌﺎر إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ واﻟﺒﻴﻊ ﻣﺘﻰ‬
‫‪.‬اﻷﺳﻌﺎر ﺗﻘﺘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ أدﻧﺎه ﻣﺜﺎل ﻟﺴﻮق ﻣﺤﺪد اﻟﻨﻄﺎق‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻣﻊ اﻗﺘﺮاب اﻷﺳﻌﺎر ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻨﺎ‬
‫ﻟﺪﻳﻚ ﻓﺮﺻﺔ ﺷﺮاء أو ﺑﻴﻊ اﻟﺴﻮق ؛ ﻧﺤﺘﺎج ﻓﻘﻂ أن ﻧﻨﺘﻈﺮ‬
‫‪.‬إﻋﺪاد واﺿﺢ ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻣﺜﻞ ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪103‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه ﺛﻼث ﻓﺮص ﺗﺪاول ‪ ،‬اﺳﻤﺢ ﻟﻲ‬

‫‪:‬اﺷﺮح ﻟﻚ ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺪاوﻟﻬﺎ ﺑﻨﺠﺎح‬
‫اﻷول ﻫﻮ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﻤﺮﻓﻮض ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ذﻟﻚ‪1-‬‬
‫ﺿﻊ أﻣﺮ ﺷﺮاء ﺑﻌﺪ إﻏﻼق ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ‪ ،‬أو ﺗﻨﺘﻈﺮ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻟﻠﻤﺲ ‪ ٪50‬ﻣﻦ ﻧﻄﺎق ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس‬
‫ﻳﺠﺐ وﺿﻊ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﻓﻮق ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ وﻣﺴﺘﻮى‬
‫‪.‬ﻳﺠﺐ وﺿﻊ ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪.‬ﺗﻌﺘﺒﺮ ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة اﻟﻨﺎﺗﺠﺔ ﻋﻦ ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة ﺟﺬاﺑﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ‬
‫ﻓﺮﺻﺔ اﻟﺘﺪاول اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﺗﺤﺪث ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أﻧﺖ‪2-‬‬
‫ووﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ‪ Pin Bar‬ﺿﻊ أﻣﺮ ﺷﺮاء ﺑﻌﺪ إﻏﻼق‬
‫ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن أﻗﻞ ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‪ .‬ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﻫﻮ اﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪104‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻹﻋﺪاد اﻟﺜﺎﻟﺚ ﻫﻮ ﻓﺮﺻﺔ ﺷﺮاء واﺿﺤﺔ‪ .‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮون‪3-‬‬

‫ﺗﻢ رﻓﺾ اﻟﺴﻮق ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ وﺷﻜﻞ ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس إﻟﻰ‬
‫أﺧﺒﺮﻧﺎ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻻ ﻳﺰاﻟﻮن ﻫﻨﺎك ‪ ،‬وﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﺮﺗﺪ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‬
‫اﻟﺘﺪاول ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻫﻮ أﺳﻬﻞ ﻃﺮﻳﻘﺔ‬
‫ﻟﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻣﻦ اﻟﻤﺘﺎﺟﺮة ﺑﺄﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬ﻻ ﺗﺤﺎول أﺑﺪً ا ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺪاول أي إﻋﺪاد إذا ﻟﻢ ﻳﺘﻢ رﻓﻀﻪ ﺑﺸﺪة ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ‬
‫اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﺗﺘﻌﻠﻖ ﺑﺎﻟﺘﺪاول ﻓﻲ اﺗﺠﺎه اﻻﺧﺘﺮاﻗﺎت‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ أو اﻧﺘﻈﺎر ﻋﻮدة اﻷﺳﻌﺎر إﻟﻰ‬
‫‪.‬ﻧﻘﻄﺔ اﻻﺧﺘﺮاق ﺛﻢ ﺗﻘﻮم ﺑﺎﻟﺸﺮاء أو اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪105‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ً‬
‫ﺳﻮﻗﺎ ﻣﺤﺪدً ا ﺑﺎﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬وﻗﺪ اﺧﺘﺮق اﻟﺴﻌﺮ‬ ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺸﻜﻞ أﻋﻼه‬
‫‪ ،‬ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ وﻳﻌﻮد إﻟﻰ ﻧﻘﻄﺔ اﻻﺧﺘﺮاق‬
‫وﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﻮاﺿﺢ إﻟﻰ وﺟﻮد اﺣﺘﻤﺎل ﻛﺒﻴﺮ‬
‫‪.‬إﺷﺎرة ﺑﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ ﻫﺬا‬
‫ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﻳﺘﺪاول ﺑﻬﺎ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻮن أﺳﻮاق اﻟﻨﻄﺎق ً‬
‫‪.‬إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺄﻛﻴﺪ إﺷﺎرات ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﻔﻨﻴﺔ‬
‫ﺳﻴﺆدي اﺳﺘﺨﺪام اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻟﺘﺄﻛﻴﺪ إدﺧﺎﻻﺗﻚ إﻟﻰ زﻳﺎدة‬
‫اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ أن ﺗﻜﻮن اﻟﺘﺠﺎرة ﻣﺮﺑﺤﺔ ‪ ،‬أﻧﺎ ﻻ أﺧﺒﺮك ﺑﺬﻟﻚ‬
‫ﻳﺠﺐ اﻟﺘﺮﻛﻴﺰ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺆﺷﺮات ﻟﺘﻮﻟﻴﺪ اﻹﺷﺎرات ‪ ،‬ﻷن ﻫﺬا ﻟﻦ ﻳﺤﺪث أﺑﺪً ا‬
‫ﺗﻌﻤﻞ ﻣﻦ أﺟﻠﻚ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ إذا ﻛﺎن ﺑﺈﻣﻜﺎﻧﻚ اﻟﺠﻤﻊ ﺑﻴﻦ اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ‬
‫اﻟ ا ل‬ ‫إ ﺎا‬ ‫ﺎ ا ﻠ‬ ‫ا اﻟ‬ ‫اﻟ‬
 ‫اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ ﺗﺼﻔﻴﺔ إﺷﺎراﺗﻚ واﻟﺘﺪاول ﻓﻲ‬
‫‪.‬أﻓﻀﻞ اﻻﺟﻬﺰة‬
‫أﺣﺪ أﻓﻀﻞ اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﺘﻲ أﺳﺘﺨﺪﻣﻬﺎ ﻟﺘﺄﻛﻴﺪ إدﺧﺎﻻﺗﻲ ﻋﻨﺪﻣﺎ‬
‫‪.‬ﻓﺤﺺ اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺤﺪود اﻟﻨﻄﺎق ﻫﻮ ﻣﺆﺷﺮ ﺑﻮﻟﻴﻨﺠﺮ ﺑﺎﻧﺪ‬
‫ﻟﻘﻴﺎﺳﻬﺎ ‪ John Bollinger‬ﺗﻢ ﺗﻄﻮﻳﺮ أداة اﻟﺘﺪاول اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻫﺬه ﺑﻮاﺳﻄﺔ‬
‫‪.‬ﺗﻘﻠﺒﺎت اﻟﺴﻮق‬
‫اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺑﺴﻴﻄﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬وﺳﻮف ﻧﺠﻤﻊ ﺑﻴﻦ اﻟﺪﻋﻢ اﻷﻓﻘﻲ و‬
‫اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻣﻊ اﺧﺘﺮاق اﻟﺒﻮﻟﻨﺠﺮ ﺑﺎﻧﺪ اﻟﻌﻠﻮي واﻟﺴﻔﻠﻲ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن‬
‫اﻷﺳﻌﺎر ﻣﺮﻓﻮﺿﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ وﻣﻦ اﻟﻌﺼﺎﺑﺎت ‪ ،‬وﻫﺬا ﻫﻮ‬
‫‪.‬ﺗﺄﻛﻴﺪً ا ﻋﻠﻰ أن اﻟﺴﻮق ﺳﻮف ﻳﺮﺗﺪ ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪106‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ ‬‬

‫إذا ﻧﻈﺮت إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﺳﺘﻼﺣﻆ ﻛﻴﻒ أن ﻧﻄﺎﻗﺎت ﺑﻮﻟﻴﻨﺠﺮ‬
‫ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ دﻋﻢ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ وﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻘﺘﺮب اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﻨﻄﺎﻗﻴﻦ اﻟﻌﻠﻮي أو اﻟﺴﻔﻠﻲ ‪ ،‬ﺗﺮﺗﺪ اﻷﺳﻌﺎر ﺑﻘﻮة‬
‫ﻟﺬﻟﻚ إذا رأﻳﻨﺎ أن ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﺮﻓﻮض ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻔﺘﺎح اﻷﻓﻘﻲ و‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﻔﺮق ‪ ،‬ﻫﺬا ﺗﺄﻛﻴﺪ واﺿﺢ ﻟﻠﺸﺮاء أو اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺘﺄﻛﻴﺪ ﻫﺬه ﺑﺴﻴﻄﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﺴﺎﻋﺪك ﻋﻠﻰ اﺗﺨﺎذ اﻟﻘﺮار‬
‫ﺳﻮاء ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻳﺪ إﺟﺮاء ﺻﻔﻘﺔ أو ﺗﺠﺎﻫﻠﻬﺎ ‪ ،‬ﻷن اﻟﺘﺠﺎرة ﻫﻲ ﻛﻞ ﺷﻲء‬
‫اﻟﻌﻮاﻃﻒ ‪ ،‬وأﺣﻴﺎ ًﻧﺎ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﺘﺸﻒ إﺷﺎرة ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﻟﻄﻴﻔﺔ ﻓﻲ ﻧﻄﺎق‬
‫‪.‬ﺳﻮق ﻣﻘﻴﺪ ‪ ،‬ﻟﻜﻨﻚ ﺳﺘﺠﺪ ﺻﻌﻮﺑﺔ ﻓﻲ اﺗﺨﺎذ ﻗﺮار‬
‫ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﻪ ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﺑﺴﻴﻂ ‪ ،‬ﻓﻘﻂ ﺿﻊ أﺷﺮﻃﺔ ﺑﻮﻟﻴﻨﺠﺮ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬وإذا رأﻳﺖ أن اﻹﺷﺎرة ﻣﺮﻓﻮﺿﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻷﻓﻘﻲ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت وﻣﻦ اﻟﻔﺮق اﻟﻤﻮﺳﻴﻘﻴﺔ ‪ ،‬ﻻ ﺗﺒﺎﻟﻎ ﻓﻲ اﻟﺘﻔﻜﻴﺮ ﻓﻴﻤﺎ ﻳﺠﺐ ﻋﻠﻴﻚ‬
‫‪.‬ﻋﻤﻠﻪ اﻟﻤﻘﺒﻞ‬
‫ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ ﺳﻮى ﺗﻨﻔﻴﺬ ﻋﻤﻠﻴﺔ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ ووﺿﻊ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة وﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ ﺛﻢ اﻟﺒﻘﺎء‬
‫‪:‬ﺑﻌﻴﺪً ا ودع اﻟﺴﻮق ﻳﻘﻮم ﺑﺎﻟﻌﻤﻞ ﻧﻴﺎﺑﺔ ﻋﻨﻚ‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ اﻵﺧﺮ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪107‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ ﻟﻨﺎ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﻫﺬا اﻟﻤﺆﺷﺮ‬
‫ﺗﻨﻔﻴﺬ ﺗﺪاوﻻﺗﻨﺎ ﺑﺜﻘﺔ ؛ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻜﺎذب ﻟـ‬
‫ﻛﺎن ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺬي ﺗﻢ إﺟﺮاؤه ﺑﻮاﺳﻄﺔ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس إﺷﺎرة ﻗﻮﻳﺔ ﻟـ‬
‫ﺑﺎﺧﺘﺼﺎر اﻟﺴﻮق‪ .‬ﺗﻢ ﺗﺄﻛﻴﺪ اﻟﺘﺠﺎرة ﻣﻦ ﺧﻼل اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻜﺎذب ﻟـ‬
‫‪.‬اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻌﻠﻮي ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﺗﺬﻛﺮ أن ﻫﺬا اﻟﻤﺆﺷﺮ اﻟﻔﻨﻲ ﻳﺴﺘﺨﺪم ﻓﻘﻂ ﻟﻠﺘﺄﻛﻴﺪ‬
‫أداة ﻓﻲ أﺳﻮاق ﻣﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬ﻻ ﺗﺴﺘﺨﺪﻣﻬﺎ ﻟﺘﻮﻟﻴﺪ إﺷﺎرات ‪ ،‬اﺳﺘﺨﺪﻣﻬﺎ‬
‫داﺋﻤﺎ ﺟﻨ ًﺒﺎ إﻟﻰ ﺟﻨﺐ ﻣﻊ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻔﺎﺗﻴﺢ اﻷﻓﻘﻴﺔ ‪ ،‬وﺳﺘﺮى ﻛﻴﻒ‬
‫ً‬
‫‪.‬ﺳﺘﺆﺛﺮ ﻫﺬه اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺑﺸﻜﻞ إﻳﺠﺎﺑﻲ ﻋﻠﻰ ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫ﻓﻲ اﻟﺨﺘﺎم ‪ ،‬أوﺻﻴﻚ ﺑﻤﻤﺎرﺳﺔ ﻫﺬه اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺑﻨﻔﺲ اﻟﻘﺪر‬
‫‪.‬ﻛﻤﺎ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﻗﺒﻞ ﻓﺘﺢ ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ وﺗﻤﻮﻳﻠﻪ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪108‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‬

‫ﻳﻌﺪ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ أﺣﺪ أﻗﻮى اﻟﻨﻤﺎذج وأﻛﺜﺮﻫﺎ رﺑﺤﻴﺔ‬
‫أﻧﻤﺎط ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ‪ ،‬وﻣﻌﺮﻓﺔ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ ﺑﺸﻜﻞ ﺻﺤﻴﺢ ﻛﺈﺷﺎرة دﺧﻮل‬
 ‫‪.‬ﺳﻮف ﺗﺤﺴﻦ ﺑﺸﻜﻞ ﻛﺒﻴﺮ ﻣﻦ رﺑﺤﻴﺔ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ‬
‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ﺳﻮف ﺗﺘﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪام ﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ‬
‫ﻣﺘﻘﺪﻣﺎ ‪ ،‬إذا‬
‫ً‬ ‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ ﻣﺒﺘﺪ ًﺋﺎ أو‬ ‫ﺑﺸﻜﻞ ﻣﺮﺑﺢ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻬﻢ إذا ﻛﻨﺖ‬
‫ﻛﻨﺖ ﺗﺒﺤﺚ ﺑﺠﺪﻳﺔ ﻋﻦ اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺗﺪاول أﻓﻀﻞ ﻣﻦ أي ﺷﻲء آﺧﺮ‬
‫‪.‬ﻛﻨﺖ ﺗﺴﺘﺨﺪم‪ .‬ﻟﻘﺪ اﺗﻴﺘﻢ اﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎن اﻟﺼﺤﻴﺢ‬
‫ﻣﺎ ﻫﻮ ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع؟‬
‫ﻳﺘﻜﻮن ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻻﻧﻌﻜﺎﺳﻲ ﻫﺬا ﻣﻦ ﻟﻮﻧﻴﻦ ﻣﺘﻌﺎﻛﺴﻴﻦ‬
‫اﻷﺟﺴﺎم اﻟﺘﻲ ﻳﺒﺘﻠﻊ ﻓﻴﻬﺎ اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺜﺎﻧﻲ اﻟﺠﺴﻢ اﻷول أو ﻳﻐﻄﻴﻬﺎ ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ‬
‫‪:‬واﺣﺪ‬

‫ﻳﺘﺸﻜﻞ ﻧﻤﻮذج اﻻﺑﺘﻼع اﻟﺼﻌﻮدي ﻓﻲ ﻧﻬﺎﻳﺔ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬

‫ﻳﻌﻄﻲ إﺷﺎرة واﺿﺤﺔ ﻋﻠﻰ أن ﺿﻐﻂ اﻟﺸﺮاء ﻗﺪ ﻃﻐﻰ ﻋﻠﻰ‬
‫‪.‬ﺿﻐﻂ اﻟﺒﻴﻊ‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪109‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪.‬ﺑﻌﺒﺎرة أﺧﺮى ‪ ،‬ﻳﺸﺘﺮك اﻟﻤﺸﺘﺮون اﻵن‬

‫ﻳﺤﺪث ﻧﻤﻂ اﻻﺑﺘﻼع اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ﻓﻲ ﻧﻬﺎﻳﺔ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ ‪ ،‬وﻫﻮ ﻗﻤﺔ‬
‫ﻣﺆﺷﺮ اﻧﻌﻜﺎس اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻳﻮﺿﺢ أن اﻟﺜﻴﺮان ﻟﻢ ﻳﻌﺪوا ﻣﺴﻴﻄﺮﻳﻦ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﻨﻌﻜﺲ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻌﺮ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻴﺔ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪110‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ً ،‬‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﺴﺘﻴﻒ ﻧﻴﺴﻮن ‪ ،‬واﻟﺪ رﺳﻢ اﻟﺸﻤﻮع اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ اﻟﺤﺪﻳﺚ‬
‫ﻳﺠﺐ أن ﺗﻔﻲ ﻫﺬه اﻟﺸﻤﻌﺔ ﺑﺜﻼﺛﺔ ﻣﻌﺎﻳﻴﺮ ﻣﻬﻤﺔ ﻟﻴﺘﻢ اﻋﺘﺒﺎرﻫﺎ ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ‬
‫‪:‬ﻧﻤﻂ اﻻﻧﻌﻜﺎس‬
‫اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي أو ﻫﺒﻮﻃﻲ واﺿﺢ اﻟﻤﻌﺎﻟﻢ‪1-‬‬
‫ﺗﺘﻜﻮن ﺷﻤﻌﺔ اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻦ ﺷﻤﻌﺘﻴﻦ اﻷوﻟﻰ‪2-‬‬
‫‪.‬ﻳﺒﺘﻠﻊ اﻟﺠﺴﺪ ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ ﺑﺎﻟﺠﺴﻢ اﻟﺜﺎﻧﻲ‬
‫‪.‬اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ اﻟﺜﺎﻧﻲ ﻫﻮ ﻋﻜﺲ اﻟﺠﺴﻢ اﻟﺤﻘﻴﻘﻲ اﻷول ‪3-‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪111‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻒ ﻳﺘﻢ ﺗﺪاول إﺷﺎرات ﺣﺮﻛﺔ ﺳﻌﺮ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ؟‬

‫ﻟﺘﺘﺪاول ﺑﺸﻜﻞ ﻣﺮﺑﺢ ﻋﻠﻰ ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻫﺬا ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺤﺘﺮﻣﻪ‬
‫‪:‬ﺛﻼﺛﺔ ﻋﻨﺎﺻﺮ ﻣﻬﻤﺔ‬
‫‪:‬اﻻﺗﺠﺎه‪1-‬‬
‫إذا ﻧﻈﺮت إﻟﻰ أي ﻣﺨﻄﻂ ‪ ،‬ﺳﺘﻼﺣﻆ أن ﻫﻨﺎك أوﻗﺎ ًﺗﺎ ﻳﻜﻮن ﻓﻴﻬﺎ ﻣﻠﻒ‬
‫ﻳﺘﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﺑﻮﺿﻮح ﻓﻲ اﺗﺠﺎه واﺣﺪ ‪ ،‬واﻷوﻗﺎت اﻟﺘﻲ ﻳﺘﺤﺮك ﻓﻴﻬﺎ‬
‫‪.‬ﺟﺎﻧﺒﻴﺔ‬
‫ﻟﻨﻜﻮن ﺻﺎدﻗﻴﻦ ‪ ،‬ﻓﺈن ﺗﺪاول ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ﻫﻮ‬
‫‪.‬أﺳﻬﻞ ﻃﺮﻳﻘﺔ ﻟﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻟﺴﺖ ﺑﺤﺎﺟﺔ إﻟﻰ أن ﺗﻜﻮن ﻋﻠﻰ دراﻳﺔ ﻛﺒﻴﺮة ﺑﺎﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﻔﻨﻲ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق أم ﻻ‬
‫ﺑﺴﻴﻄﺎ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺤﻘﻖ ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻟﻤﺮﺗﻔﻌﺔ‬
‫ً‬ ‫اﺟﻌﻞ اﻷﻣﺮ‬
‫واﻟﻘﻴﻌﺎن اﻟﻤﺮﺗﻔﻌﺔ ﺗﺘﻌﻠﻖ ﺑﺴﻮق اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي ‪ ،‬وإذا ﻛﺎن ﻳﺼﻨﻊ ﺳﻠﺴﻠﺔ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ واﻟﻘﻴﻌﺎن اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ ‪ ،‬ﻳﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ ﺑﺎﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ﻟﻠﺴﻮق‬

‫واﺿﺤﺎ ‪ ،‬وﻻ ﺗﺤﺘﺎج إﻟﻰ اﺳﺘﺨﺪام‬

‫ً‬ ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه اﺗﺠﺎﻫًﺎ ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ‬
‫ﻣﺆﺷﺮ ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ أم ﻻ ‪ ،‬اﻧﻈﺮ ﻓﻘﻂ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪112‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻋﻠﻰ ﻣﺨﻄﻄﻚ ‪ ،‬وﺣﺎول ﺗﻄﺒﻴﻖ ﻣﻔﻬﻮم اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻷﻋﻠﻰ واﻷﻋﻠﻰ‬

‫‪.‬ﻗﻴﻌﺎن واﻟﻌﻜﺲ ﺻﺤﻴﺢ‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻘﻮم ﺑﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ ‪ ،‬ﺿﻊ ﻓﻲ اﻋﺘﺒﺎرك أن اﻷﺳﻮاق‬
‫اﻟﺘﺤﺮك ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎﻫﺎت ‪ ،‬واﻟﺘﺪاول ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ﻫﻮ اﻷﻫﻢ‬
‫ﻋﻨﺼﺮا ﻓﻲ ﺗﺤﻠﻴﻠﻚ اﻟﻔﻨﻲ ‪ ،‬ﻓﻠﻴﺲ ﻫﻨﺎك ﻣﺎ ﻫﻮ أﻛﺜﺮ أﻫﻤﻴﺔ ﻣﻦ‬
‫ً‬
‫اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻻ ﺗﺤﺎول أﺑﺪً ا ﻣﺤﺎرﺑﺘﻪ ‪ ،‬أو اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻴﻪ ‪ ،‬وإﻻ ﻓﺈﻧﻚ ﺳﺘﺪﻓﻊ‬
‫‪.‬ﺑﺎﻫﻆ اﻟﺜﻤﻦ ﻟﻠﻤﺤﺎوﻟﺔ‬
‫ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﺗﺤﺖ أي ﻇﺮوف ﺳﻮﻗﻴﺔ ﻣﻬﻤﺎ ﻛﺎﻧﺖ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ‬
‫اﻟﻘﻮة ﻫﻲ أﻧﻚ ﺗﺘﺪاول ﻓﻲ اﻟﻨﻈﺎم ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺘﺤﻠﻰ ﺑﺎﻟﺼﺒﺮ اﻟﻜﺎﻓﻲ ‪ ،‬و‬
 ‫‪.‬دع اﻟﺴﻮق ﻳﺨﺒﺮك ﺑﺎﻻﺗﺠﺎه اﻟﺬي ﺳﻴﺘﺨﺬه‬
‫ﻳﻘﻮل اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن اﻟﻨﺎﺟﺤﻮن ‪ ،‬اﻻﺗﺠﺎه ﻫﻮ ﺻﺪﻳﻘﻚ ‪ ،‬وإذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻳﺪ ذﻟﻚ‬
‫إﺗﻘﺎن ﺗﺪاول ﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ ‪ ،‬ﻓﺈن ﻗﺎﻋﺪﺗﻚ اﻷوﻟﻰ ﻫﻲ اﺗﺒﺎع‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﺑﻤﻌﻨﻰ آﺧﺮ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن اﻻﺗﺠﺎه ﻫﻮ أﻓﻀﻞ ﺻﺪﻳﻖ ﻟﻚ‬
‫‪:‬اﻟﻤﺴﺘﻮى‪2-‬‬
‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ ﻳﻤﻜﻦ ﺗﺤﺪﻳﺪه ﺑﻮﺿﻮح ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺨﻄﻮة اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ‬
‫ً‬ ‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺠﺪ اﺗﺠﺎﻫًﺎ ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ أو‬
‫ﻫﻮ ﺗﺤﺪﻳﺪ أﻫﻢ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‪ .‬أﻋﻨﻲ أﻛﺜﺮ‬
‫‪.‬دﻋﻢ ﻗﻮي وﻣﻘﺎوﻣﺔ‬
‫إذا اﺧﺘﺒﺮت اﻷﺳﻌﺎر ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ وﺗﻮﻗﻔﺖ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻣﺆﺷﺮ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ‬
‫‪ ،‬ﻫﻨﺎك ‪ ،‬ﻫﺬه اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ ﻳﺮاﻗﺒﻬﺎ ﺟﻤﻴﻊ اﻟﻤﺸﺎرﻛﻴﻦ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻷﻧﻬﺎ ﺗﻤﺜﻞ ﻓﺮﺻﺔ ﺷﺮاء راﺋﻌﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻜﺲ ﻣﻦ ذﻟﻚ ‪ ،‬إذا اﺧﺘﺒﺮت اﻷﺳﻌﺎر ﻣﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ وﺗﻮﻗﻔﺖ ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ‪ ،‬ﻓﻬﺬا‬
‫‪.‬ﻫﻲ إﺷﺎرة واﺿﺤﺔ ﻋﻠﻰ أن ﻗﻮة اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه ﻛﻴﻒ ﻳﺘﻔﺎﻋﻞ اﻟﻤﺸﺎرﻛﻮن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ﻣﻊ‬
‫‪:‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪113‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ً‬
‫أﺷﻜﺎﻻ ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻣﺜﻞ‪ :‬ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬واﻟﻘﻨﻮات ‪ ،‬واﻷﻋﻼم‬ ‫‪ ،‬ﺗﺘﺨﺬ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫اﻟﻤﺜﻠﺜﺎت ‪ ...‬وﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻗﺪرﺗﻚ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻌﺮف ﻋﻠﻴﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫‪.‬اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت أﺳﻌﺎر أﻓﻀﻞ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻤﺮ اﻷﺳﻌﺎر ﻋﺒﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﺼﺒﺢ دﻋﻤﺎ ؛ اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه ل‬
‫ﻓﻬﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ ﻣﻊ اﻟﺪﻋﻢ و‬
‫‪:‬اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي أو اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪114‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻫﻨﺎك أدوات ﺗﻘﻨﻴﺔ أﺧﺮى ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻰ أﻓﻀﻞ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻓﻲ‬
‫اﻟﺴﻮق ﻣﺜﻞ‪ :‬ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ ‪ ،‬واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ‪ ،‬و‬
‫‪.‬ﻧﺴﺐ ارﺗﺪاد ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫‪:‬اﻹﺷﺎرة‪3-‬‬
‫اﻹﺷﺎرة ﻫﻨﺎ ﻫﻲ ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ ﻣﺒﺘﻠﻊ ؛ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﻄﺒﻴﻖ ﻧﻔﺲ اﻟﺸﻲء‬
‫اﻟﻘﻮاﻋﺪ ﻋﻨﺪ ﺗﺪاول ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫ﻗﺪرﺗﻚ ﻋﻠﻰ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﺷﻤﻌﺪان ﻏﺎﻣﺮ ﻋﻨﺪ ﻣﺴﺘﻮى رﺋﻴﺴﻲ ﺑﺸﻜﻞ واﺿﺢ‬
‫اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﺎﻋﺪ أو اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ﺳﻴﻌﺰز ﺑﺸﻜﻞ ﻛﺒﻴﺮ اﺣﺘﻤﺎﻻت ﺻﻨﻊ‬
‫‪.‬ﺗﺠﺎرة راﺑﺤﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪115‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪116‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻊ اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ‬

‫ﻳﻮﻓﺮ ﺗﺪاول ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ ﻣﻊ اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ أ‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺗﺪاول ﻣﺮﺑﺤﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬وﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻓﺈن ﻧﻘﺺ اﻟﻤﻌﺮﻓﺔ‬
‫ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﺆدي اﺳﺘﺨﺪام اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك إﻟﻰ إﺗﻼف ﺗﺠﺎرﺗﻚ ﺑﺸﻜﻞ ﻛﺒﻴﺮ‬
‫‪.‬اﻟﺤﺴﺎب‬
‫‪:‬ﻳﺴﺘﺨﺪم اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ﺑﻄﺮق ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ‬
‫ﻛﺄداة ﺗﺘﺒﻊ اﻻﺗﺠﺎه ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻟﺬﻟﻚ ﻫﻢ ‪-‬‬
‫‪.‬ﺷﺮاء اﻟﺴﻮق ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻜﻮن اﻷﺳﻌﺎر أﻋﻠﻰ ﻣﻦ ‪ 200‬ﻣﺘﻮﺳﻂ ﻣﺘﺤﺮك ﺑﺴﻴﻂ‬
‫وﻳﻘﻮﻣﻮن ﺑﺒﻴﻊ اﻟﺴﻮق ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن أﻗﻞ ﻣﻦ ‪ 200‬ﻣﺘﺤﺮك ﺑﺴﻴﻂ‬
‫ﻣﻌﺪل‬
‫ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻓﻲ ﻣﻨﻄﻘﺔ ذروة اﻟﺸﺮاء أو ذروة اﻟﺒﻴﻊ ﻧﺤﻦ ﻓﻘﻂ ‪-‬‬
‫ﺷﺎﻫﺪ ﻛﻴﻒ ﺗﺘﻔﺎﻋﻞ اﻷﺳﻌﺎر ﻣﻊ اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ‪ ،‬ﻋﻠﻰ ﺳﺒﻴﻞ اﻟﻤﺜﺎل ‪ ،‬ﻓﻲ‬
‫ﺗﺮﻧﺪ ﺻﺎﻋﺪ ‪ ،‬إذا ﺗﺤﺮﻛﺖ اﻷﺳﻌﺎر ﺑﻌﻴﺪً ا ﻋﻦ اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﻌﺪ‬
‫‪.‬إﺷﺎرة إﻟﻰ أن اﻟﺴﻮق ﻓﻲ ﻣﻨﻄﻘﺔ ذروة اﻟﺸﺮاء‬

‫إ ا ﺎ‬ ‫اﻟ ﺎ‬ ‫ا‬ ‫ا ا‬ ‫ﺎ‬ ‫ﺎﻟ‬ ‫ﺎﻻ ﺎ‬ ‫ﻟﻠ‬

 ‫ﻟﻠﺘﻨﺒﺆ ﺑﺎﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻗﻢ ﺑﺎﻟﺘﻐﻴﻴﺮ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺘﻘﺎﻃﻊ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن ‪-‬‬
‫‪.‬ﻳﺘﻘﺎﻃﻊ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ﻣﻊ اﻵﺧﺮ ‪ ،‬ﻓﻬﻮ إﺷﺎرة إﻟﻰ اﻧﻌﻜﺎس اﻻﺗﺠﺎه‬
‫ﻣﺜﻞ أي ﻧﻈﺎم ﺗﺪاول ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ ﻟﻬﺎ ﻋﻴﻮب ؛ ﻫﺬه‬
‫ﻫﻮ اﻟﺴﺒﺐ ﻓﻲ أﻧﻚ ﻳﺠﺐ أن ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ﺑﻨﺠﺎح ﺗﺤﺖ اﻟﺤﻖ‬
‫‪.‬ﻇﺮوف اﻟﺴﻮق‬
‫ﻻ ﺗﻨﻄﺒﻖ أداة اﻟﺘﺪاول اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻫﺬه ﻋﻠﻰ ﺟﻤﻴﻊ اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬ﻓﻼ ﺗﺤﺎول أﺑﺪً ا‬
‫‪.‬ﻻﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ﻓﻲ أﺳﻮاق ﻣﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق أو ﻏﻴﺮ ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺘﺪاول‬
‫ً‬
‫ﻧﻬﺎﺋﻴﺎ‬ ‫ﻷﻧﻚ ﺳﺘﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻹﺷﺎرات اﻟﺨﺎﻃﺌﺔ ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﻨﻔﺠﺮ‬
‫‪.‬ﺣﺘﻰ ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫ﻋﻠﻰ ﺣﺪ ﻋﻠﻤﻲ ‪ ،‬اﺳﺘﺨﺪام اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ﻛﺪﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ‬
‫اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﺑﺎﻻﺷﺘﺮاك ﻣﻊ‬
‫ﺗﻌﺪ إﺷﺎرة ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﻤﺜﻠﻰ ﻟﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﺳﻮق‬
‫اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺑﺴﻴﻄﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬ﺳﻨﺴﺘﺨﺪم اﻟﺤﺮﻛﺔ ‪ 21‬و ‪ 8‬اﻟﺒﺴﻴﻄﺔ‬
‫واﺿﺤﺎ‬
‫ً‬ ‫اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت ﻓﻲ اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻟﻴﻮﻣﻴﺔ و ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت ‪ ،‬ﺳﻨﺤﺪد‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪117‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺳﻮق ﺻﺎﻋﺪ أو ﻫﺎﺑﻂ وﻧﺸﺘﺮي ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﺮاﺟﻊ اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ‬

‫‪.‬ﻳﺘﺸﻜﻞ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك وﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﻐﺎﻣﺮ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻜﺲ ﻣﻦ ذﻟﻚ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ﻳﺘﺠﻪ ﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﺪل ﻋﻠﻰ أن‬
‫اﻟﺴﻮق ﻓﻲ اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻧﺒﻴﻊ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺮﺗﺪ اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ اﻟﺤﺮﻛﺔ‬
‫‪.‬ﻣﻌﺪل‬
‫ﺗﻮﺿﺢ ﻟﻘﻄﺔ اﻟﺸﺎﺷﺔ أدﻧﺎه ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﻔﺎﻋﻞ اﻷﺳﻌﺎر ﻣﻊ اﻟﺤﺮﻛﺔ‬
‫ﻣﺘﻮﺳﻂ ﻛﻤﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ دﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ ‪ ،‬وﻛﻴﻒ ﻳﻜﻮن ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‬

‫ﺎﻟ‬ ‫ﺎﻟ‬ ‫ﻞإ ا ا‬

 ‫‪.‬ﻳﻤﺜﻞ إﻋﺪاد اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪118‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ ‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪119‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻊ ارﺗﺪاد ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬

‫ﻳﺴﺘﺨﺪم اﻟﺘﺠﺎر ارﺗﺪاد ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ﺑﻄﺮق ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ‪ ،‬وﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻓﺈن‬
‫‪٪‬أﻫﻢ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ﻫﻲ ‪ ٪50‬و ‪61‬‬
‫ارﺗﺪادات ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪ ،‬وﻣﻌﺮﻓﺔ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪام ﻫﺬه اﻷداة ﺑﺎﻟﺘﺰاﻣﻦ‬
‫ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻴﺔ ﺳﺘﺰﻳﺪ أرﺑﺎﺣﻚ ﺑﺸﻜﻞ ﻧﻬﺎﺋﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻘﺪره‬

‫ا‬ ‫ﺎ اﻟ‬ ‫اﻟ‬ ‫ﺈ‬ ‫اﻟ ﺎ‬ ‫اﻟ‬ ‫ًﺎ ﻟ‬

 ‫وﻓﻘﺎ ﻟﻔﻨﻴﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ‪ ،‬ﻓﺈن ﻣﻌﻈﻢ اﻟﺤﺮﻛﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﺗﺘﺮاﺟﻊ‬‫ً‬
‫أو ‪ ٪61‬ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪ ،‬ﺳﺘﻮﻓﺮ ﻟﻚ ﻫﺬه اﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ‪50٪‬‬
‫ﻣﻊ اﻟﻘﺪرة ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑﺪﻗﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ ﺑﺎﻟﺨﻄﻮة اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ﻓﻲ أ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫واﺿﺤﺎ‬
‫ً‬ ‫ﻫﺒﻮﻃﻴﺎ‬
‫ً‬ ‫‪ ،‬اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺑﺴﻴﻄﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬أﻧﺖ ﺗﺤﺪد اﺗﺠﺎﻫًﺎ ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ أو‬
‫وﺑﻌﺪ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺘﺼﺤﻴﺤﻴﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫أداة اﻻﺳﺘﺮداد ‪ ،‬إذا رأﻳﺖ ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ ﻏﺎﻣﺮ ﻳﺘﻄﺎﺑﻖ ﻣﻊ‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ٪50‬أو ‪ ، ٪61‬إﻧﻬﺎ إﺷﺎرة ﺗﺪاول ﻗﻮﻳﺔ ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻣﺜﻠﻨﺎ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪120‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻓﻲ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه ‪ ،‬ﺗﺘﻄﺎﺑﻖ إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ ﺳﻌﺮ ﻋﻤﻮد اﻟﻐﻤﺮ‬

‫ﻣﻊ ﻣﺴﺘﻮى ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪ ٪50‬و ‪ ، ٪61‬اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺬي ﻳﺘﺤﻮل إﻟﻰ دﻋﻢ ﻫﻮ ﺗﺄﻛﻴﺪ آﺧﺮ ﻟﻼرﺗﻘﺎء إﻟﻰ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى‬
‫‪.‬إﻋﺪاد اﻻﺣﺘﻤﺎﻻت‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺘﺪاول ﻫﺬه ﻗﻮﻳﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬وﻫﻨﺎ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬
‫‪٪:‬ﻳﻮﺿﺢ ﻗﻮة ارﺗﺪاد ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪ ٪50‬و ‪61‬‬
 ‫اﻟﺘﺪاول ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ٪50‬و ‪ ٪61‬ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ﻳﻌﻨﻲ أﻧﻚ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫اﻟﺘﺪاول ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت أﺳﻌﺎر أﻓﻀﻞ ‪ ،‬وﻧﺘﻴﺠﺔ ﻟﺬﻟﻚ ‪ ،‬ﺳﺘﻀﻊ أﻛﺒﺮ ﻋﺪد ﻣﻤﻜﻦ‬
‫ﻓﻲ ﺻﺎﻟﺤﻚ ﻗﺪر اﻹﻣﻜﺎن ‪ ،‬وﻫﺬا ﺳﻴﺴﻤﺢ ﻟﻚ ﺑﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬أﺻﺒﺢ ﻣﻦ أﻧﺠﺢ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪121‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﺑﺨﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬

‫‪ ،‬ﺗﻤﻨﺢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ ﻓﻜﺮة ﻋﻦ ﺳﻴﻜﻮﻟﻮﺟﻴﺔ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺧﺎﺻﺔ ‪ ،‬ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ ﺑﻴﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ واﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬ﻋﻼوة ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ‬
‫ﻳﺴﻤﺢ ﻟﻠﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻴﻦ ﺑﺘﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻣﺘﺸﺎﺋﻢ أو ﻣﺘﻔﺎﺋﻞ‬
‫ُﺗﺴﺘﺨﺪم أداة اﻟﺘﺪاول اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻫﺬه ﺑﻄﺮق ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ‪ ،‬إﻣﺎ ﻛﺪﻋﻢ‬
‫ً‬
‫أﻓﻘﻴﺎ ‪ ،‬أو ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ اﻟﺴﻌﺮ و‬ ‫واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻋﻦ ﻃﺮﻳﻖ رﺳﻤﻬﺎ‬
‫اﻟﻮﻗﺖ ﻋﻦ ﻃﺮﻳﻖ رﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ﻋﻤﻮدﻳً ﺎ‪ .‬ﻻ ﺗﻮﺟﺪ ﻃﺮﻳﻘﺔ ﺧﺎﻃﺌﺔ ﻓﻲ اﺳﺘﺨﺪام‬
‫‪.‬ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه‬
‫ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻧﺴﺘﺨﺪم ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ ﻹﺑﺮاز اﻻﺗﺠﺎه ﻣﻦ ﺧﻼل‬
‫رﺑﻂ ارﺗﻔﺎﻋﺎت اﻟﺘﺄرﺟﺢ أو ﻗﻴﻌﺎن اﻟﺘﺄرﺟﺢ ﻓﻲ اﻟﺴﻌﺮ ؛ ﺑﻬﺬه اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ﺗﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻴﻬﺎ‬
‫إﻋﺪادات دﺧﻮل اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ ﺗﻤﺸﻴﺎ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻌﺎم ﻟـ‬
‫‪:‬ﺳﻮق‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪122‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪     ‬‬ ‫‪ ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﻦ ﺧﻼل رﺑﻂ اﻻرﺗﻔﺎﻋﺎت اﻟﻘﺼﻮى ‪ ،‬ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻨﺎ ﺧﻂ اﺗﺠﺎه ﻳﻌﻤﻞ ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ‬
‫ﻳﻈﻬﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‬
‫‪.‬ﻓﺮﺻﺔ ﺑﻴﻊ ﺟﻴﺪة‬
‫إذا اﺳﺘﺨﺪﻣﺖ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻷﻓﻘﻴﺔ ﻓﻘﻂ ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﺗﻔﻮﺗﻚ‬
‫‪.‬ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﻤﺮﺑﺤﺔ‬
‫ﺗﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ رﺳﻢ ﺧﻄﻮط اﻻﺗﺠﺎه ﻟﻴﺴﺖ ﻓﻜﺮة ﺳﻴﺌﺔ أﺑﺪً ا ‪ ،‬ﻷﻧﻬﺎ‬
‫ﻫﻲ أﺑﺴﻂ أداة ﺗﺤﻠﻴﻠﻴﺔ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ ﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﺒﻴﺎﻧﺎت اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‬
‫اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬ﺗﻌﻤﻞ ﻓﻲ ﺟﻤﻴﻊ اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬ﺳﻮاء ﻛﺎﻧﺖ ﻓﻮرﻛﺲ ‪ ،‬أو ﺳﻠﻊ ‪ ،‬أو‬
‫‪.‬اﻟﻌﻘﻮد اﻵﺟﻠﺔ أو اﻟﺨﻴﺎرات‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪123‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻈﻬﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه اﺗﺠﺎﻫًﺎ ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ ‪ ،‬وﻳﻌﻤﻞ ﺧﻂ اﻻﺗﺠﺎه ﻛﺪﻋﻢ‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬ﻓﻘﺪ ﺧﻠﻘﺖ إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﺘﻲ ﺣﺪﺛﺖ ﻋﻤﻠﻴﺔ ﺷﺮاء راﺋﻌﺔ‬
‫‪.‬ﻓﺮﺻﺔ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪124‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻒ ﻳﺘﻢ ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﺠﺎﻧﺒﻴﺔ؟‬

‫ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻜﻮن اﻷﺳﻮاق اﻟﺠﺎﻧﺒﻴﺔ و‬
‫داﺋﻤﺎ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ ﺑﺎﻟﺘﺮﻛﻴﺰ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺪاول‬
‫ﺗﺘﺮاوح اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬أوﺻﻲ ً‬
‫ﺗﺘﺠﻪ اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬وﻟﻜﻦ اﻟﻤﺸﻜﻠﺔ ﻫﻲ أن اﻷﺳﻮاق ﺗﻨﻔﻖ أﻛﺜﺮ‬
‫‪.‬أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ ٪70‬ﻣﻦ وﻗﺘﻬﻢ ﻓﻲ اﻟﻨﻄﺎق‬
‫إذا رﻛﺰت ﻓﻘﻂ ﻋﻠﻰ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪاوﻟﺔ ‪ ،‬ﻓﻤﻦ اﻟﻤﺤﺘﻤﻞ أن ﺗﺘﺮك اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻨﻬﺎ‬
‫اﻟﻤﺎل ﻋﻠﻰ اﻟﻄﺎوﻟﺔ ‪ ،‬وﻫﺬا ﻫﻮ ﺳﺒﺐ ﺗﻌﻠﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻻﻗﺘﺮاب‬
‫اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺤﺪود اﻟﻨﻄﺎق أﻣﺮ ﻻ ﺑﺪ ﻣﻨﻪ إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻏﺐ ﻓﻲ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺗﺠﺎرة ﻻﺋﻘﺔ‬
‫‪.‬اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﻣﺎ ﻫﻮ اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺤﺪود اﻟﻨﻄﺎق؟‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻮﻗﻒ اﻟﺴﻮق ﻋﻦ ﺗﺤﻘﻴﻖ ارﺗﻔﺎﻋﺎت أﻋﻠﻰ وأدﻧﻰ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت أﻋﻠﻰ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺣﺪوث ذﻟﻚ‬
‫اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي أو ارﺗﻔﺎﻋﺎت أدﻧﻰ وأدﻧﻰ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ﻣﻨﺨﻔﻀﺔ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻓﺈن‬
‫‪.‬ﻳﺒﺪأ اﻟﺴﻌﺮ ﻓﻲ اﻟﻌﻤﻞ ﺑﻴﻦ ﺳﻌﺮ ﻣﺮﺗﻔﻊ وﺳﻌﺮ ﻣﻨﺨﻔﺾ ﻣﻌﻴﻦ‬
‫‪.‬ﻫﺬه إﺷﺎرة واﺿﺤﺔ ﻋﻠﻰ أن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺤﺮك وﻟﻢ ﻳﻌﺪ ﻳﺘﺠﻪ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﻤﺜﺎل أﻋﻼه ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻋﺪﻳﻢ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬وﻳﺘﻢ ﺗﺪاوﻟﻪ‬
 ‫ﺑﻴﻦ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻷﻓﻘﻲ ‪ ،‬وﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﻄﺒﻴﻖ‬
‫ﻧﻔﺲ اﻷﺳﺎﻟﻴﺐ اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺘﺨﺪﻣﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق اﻟﻤﺘﺠﻪ ﻟﻠﺘﺪاول ﺑﺎﻻﺑﺘﻼع‬
‫‪.‬أﻧﻤﺎط اﻷﻋﻤﺪة ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪125‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫دﻋﻨﻲ أﻋﻄﻴﻚ ﻣﺜﺎﻻً ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻘﻮد ﺳﻴﺎرﺗﻚ ‪ ،‬ﻻ ﺗﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬

‫داﺋﻤﺎ ﺑﺎﻟﻘﻴﺎدة ﺑﻨﻔﺲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﺗﻘﻮد ﺳﻴﺎرﺗﻚ ﻓﻲ وﺳﻂ اﻟﻤﺪﻳﻨﺔ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﺤﺎول ذﻟﻚ‬
‫ﻗﻢ ً‬
‫اﻟﻘﻴﺎدة ﺑﺒﻂء ‪ ،‬ﻷﻧﻚ ﺗﻌﻠﻢ أن اﻟﻘﻴﺎدة ﺑﺴﺮﻋﺔ ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻀﻊ ﺣﻴﺎﺗﻚ أو‬
‫ﺣﻴﺎة اﻵﺧﺮﻳﻦ ﻓﻲ ﺧﻄﺮ‬
‫وﻟﻜﻦ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻘﻮد ﻋﻠﻰ ﻃﺮﻳﻖ ﺳﺮﻳﻊ ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻘﻮد ﺗﻐﻴﻴﺮات ﻓﻲ أﺳﻠﻮﺑﻚ‬
‫داﺋﻤﺎ‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ‪ ،‬ﻷﻧﻚ ﺗﻌﻠﻢ أﻧﻪ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﻘﻴﺎدة ﺑﺴﺮﻋﺔ‪ .‬ﻟﺬا أﻧﺖ ً‬
‫ً‬
‫‪.‬ﺣﺎول ﺗﻜﻴﻴﻒ أﺳﻠﻮب ﻗﻴﺎدﺗﻚ ﻣﻊ اﻟﻤﻮﻗﻒ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ‬
‫ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻔﻌﻞ اﻟﺸﻲء ﻧﻔﺴﻪ ﻋﻨﺪ ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‬
‫ﻧﻤﻂ ‪ ،‬ﻷن ﺟﻤﻴﻊ اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﺘﻲ ﻧﺎﻗﺸﻨﺎﻫﺎ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﺳﺘﻔﻌﻞ‬
‫ﻻ ﺗﻌﻤﻞ ﻓﻲ أﺳﻮاق ﻣﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬وﻋﻠﻴﻚ اﺳﺘﺨﺪام اﻟﺤﻖ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻘﻨﻴﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﻨﺎﺳﺐ ﻇﺮوف اﻟﺴﻮق ﻫﺬه‬
‫ﻗﺒﻞ اﻟﺤﺪﻳﺚ ﻋﻦ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺼﺤﻴﺤﺔ ﻟﻠﺘﺪاول ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﺨﺎﻟﻴﺔ ﻣﻦ اﻟﺘﻮﺟﻬﺎت ‪ ،‬أﻧﺖ‬
‫اﻧﺘﻘﺎﺋﻴﺎ ﺑﺸﺄن اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺮﺗﺒﻄﺔ ﺑﻨﻄﺎق اﻟﺘﺪاول ﻟﺤﻤﺎﻳﺘﻬﺎ‬
‫ً‬ ‫ﻳﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن‬
‫ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﻟﻴﺴﺖ ﻛﻞ اﻷﺳﻮاق اﻟﺠﺎﻧﺒﻴﺔ ذات ﻗﻴﻤﺔ‬
‫ﺗﺠﺎرة‪ .‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻒ ﺗﻔﺮق ﺑﻴﻦ اﻟﺠﺎﻧﺒﻴﻦ و‬
‫‪.‬أﺳﻮاق ﻣﺘﻘﻄﻌﺔ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه ﺣﻮل اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﻘﻄﻌﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪126‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﻫﻮ ﻣﻮﺿﺢ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﺘﺪاول اﻟﺴﻮق ﺑﻄﺮﻳﻘﺔ ﻣﺠﻨﻮﻧﺔ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ ذﻟﻚ‬
‫ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ‪ .‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺒﺘﻌﺪ‬
‫ﻣﻦ ﻫﺬه اﻷﻧﻮاع ﻣﻦ اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬وإﻻ ﻓﺈﻧﻚ ﺳﺘﻀﺮ ﺑﺸﻜﻞ ﻧﻬﺎﺋﻲ‬
‫‪.‬ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫‪ ،‬ﺗﺪاول ﺷﻤﻌﺔ اﻟﺒﺎر اﻟﻤﺒﺘﻠﺔ ﻓﻲ ﺳﻮق ﻣﺤﺪد اﻟﻨﻄﺎق أﻣﺮ ﺑﺴﻴﻂ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ‬
‫ﺳﺘﻜﻮن اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻷوﻟﻰ ﺣﻮل ﺗﺪاول ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا‬
‫‪:‬ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻛﻤﺎ ﻧﺮى أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪127‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻫﻲ ﺗﺪاول اﺧﺘﺮاق اﻟﻨﻄﺎق أو اﻻﻧﺘﻈﺎر‬

‫‪:‬اﻻﻧﺴﺤﺎب‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ ﻫﻲ ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺪﻋﻢ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ‬
‫‪.‬أو ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪128‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ ،‬اﻻﺧﺘﺮاﻗﺎت اﻟﻜﺎذﺑﺔ ﻫﻲ إﺣﺪى أﻗﻮى اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬

‫ﻳﺤﺪث ﻓﻲ ﺟﻤﻴﻊ أﻧﻮاع اﻷﺳﻮاق ‪ ،‬وإذا ﻛﻨﺖ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ‬
‫اﻟﺠﻤﻊ ﻣﻊ ﻧﻤﻮذج اﻟﻌﻤﻮد اﻟﻤﺒﺘﻠﻊ ﻓﻲ ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ رﺋﻴﺴﻲ أو‬
‫اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﺠﻨﻲ اﻟﻤﺎل ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻷﻧﻚ ﺳﺘﺸﺘﺮي‬
‫‪.‬ﺑﺬﻛﺎء اﻟﻘﻴﻌﺎن وﺑﻴﻊ اﻟﻘﻤﻢ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪129‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺗﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﻣﻊ ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ؟‬

‫ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ أﻗﻮى ﻣﻦ اﻟﺪﻋﻢ و‬
‫اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻫﻮ اﻟﻤﻜﺎن اﻟﺬي ﺗﺸﺘﺮي ﻓﻴﻪ اﻟﺒﻨﻮك واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت و‬
‫اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬إذا ﺗﻤﻜﻨﺖ ﻣﻦ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻧﻘﺎط اﻟﺘﺤﻮل ﻫﺬه ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪث ﻓﺮﻗﺎ ﻓﻲ ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫ﻟﺘﺪاول ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع ﺑﻨﺠﺎح ﻣﻊ اﻟﻌﺮض و‬
‫ﻣﺠﺎﻻت اﻟﻄﻠﺐ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﺟﻮدة اﻟﻌﺮض و‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻄﻠﺐ ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ‪ً ،‬‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﺘﺠﺮﺑﺘﻲ ؛ ﻫﻨﺎك ﺛﻼﺛﺔ‬
‫‪:‬اﻟﻌﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻲ ﺗﺤﺪد ﻣﺠﺎﻻت اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ اﻟﺠﻮدة‬
‫‪:‬ﻗﻮة اﻟﺤﺮﻛﺔ ‪1 -‬‬
‫اﻧﺘﺒﻪ أﻛﺜﺮ ﻟﻠﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﻳﻐﺎدر ﺑﻬﺎ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﻐﺎدر اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ ﺑﺴﺮﻋﺔ ‪ ،‬وﻫﺬا ﻣﺆﺷﺮ ﻋﻠﻰ أن اﻟﺒﻨﻮك واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت‬
‫‪.‬ﻫﻨﺎك‬
‫‪:‬ﻣﻨﻄﻘﺔ رﺑﺢ ﺟﻴﺪة ‪2 -‬‬
‫‪.‬ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ أن اﻟﻤﺴﺘﻮى ﻳﻮﻓﺮ ﻣﺨﺎﻃﺮة ‪ /‬ﻋﺎﺋﺪ ﺟﻴﺪ‬
‫‪:‬اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻷﻛﺒﺮ ‪3 -‬‬
‫ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ اﻟﻴﻮﻣﻴﺔ و ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت ﻫﻲ اﻷﻗﻮى‬
‫‪.‬ﻣﻨﺎﻃﻖ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه ﻣﻨﻄﻘﺔ ﺗﻮرﻳﺪ ﻋﺎﻟﻴﺔ اﻟﺠﻮدة ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى اﻟﺤﺮﻛﺔ‬
‫ﻛﺎن ﻗﻮﻳً ﺎ ﺟﺪً ا ‪ ،‬وﻫﺬا ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﺒﻨﻮك واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت ﻛﺎﻧﺖ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻫﻨﺎك‬
‫ﻛﺎن ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﻌﻤﻮد اﻟﻐﺎﻣﺮ إﺷﺎرة واﺿﺤﺔ ﻋﻠﻰ أن اﻟﺪﺑﺒﺔ ﻣﻮﺟﻮدة‬
‫‪.‬ﻻ ﻳﺰال ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻌﺪاد ﻟﻠﺒﻴﻊ ﻣﻦ ﻧﻔﺲ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺴﻌﺮ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪130‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪:‬ﺷﺎﻫﺪ ﻣﺜﺎﻻً آﺧﺮ ﻟﻬﺬه اﻟﻤﺠﺎﻻت‬

 ‫أﻋﺘﻘﺪ أﻧﻪ ﻟﻴﺲ ﻣﻦ اﻟﻤﻌﻘﺪ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ ‪ ،‬ﻷﻧﻬﺎ‬
‫ﺗﺘﻤﻴﺰ ﺑﺤﺮﻛﺎت ﻗﻮﻳﺔ‪ .‬اﻟﺴﺮ وراء اﻟﻌﺮض و‬
‫ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻄﻠﺐ ﻫﻲ أن اﻟﻼﻋﺒﻴﻦ اﻟﻜﺒﺎر ﻳﻀﻌﻮن أواﻣﺮﻫﻢ اﻟﻤﻌﻠﻘﺔ ﻫﻨﺎك ‪ ،‬وﻣﺘﻰ‬
‫ﻳﻘﺘﺮب اﻟﺴﻮق ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ ‪ ،‬وﻧﺮى ﺗﺤﺮﻛًﺎ ﻣﺠﻨﻮ ًﻧﺎ ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪131‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫إذا ﻛﺎن ﺑﺈﻣﻜﺎﻧﻚ اﻟﺠﻤﻊ ﺑﻴﻦ ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ اﻟﺘﺠﺎرﻳﺔ ﻣﻊ‬
‫اﺟﺘﻴﺎح إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ ﺳﻌﺮ اﻟﺸﺮﻳﻂ ‪ ،‬ﺳﺘﺰﻳﺪ ﻣﻦ ﻓﺮﺻﻚ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻛﺘﺎﺟﺮ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪132‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻗﻮاﻋﺪ ﺗﺪاول إدارة اﻷﻣﻮال‬

‫ﻟﻘﺪ ﺗﻌﻠﻤﺖ ﺣﺘﻰ اﻵن ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﺪﻳﺪ إﻋﺪادات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ ﻓﻲ‬
‫ﺳﻮق؛ ﻫﺬا ﻻ ﻳﻌﻨﻲ أن ﺟﻤﻴﻊ أﻧﻤﺎط اﻷﻋﻤﺪة اﻟﻐﺎرﻗﺔ ﺗﺴﺘﺤﻖ‬
‫‪.‬ﺗﺠﺎرة‪ .‬ﻳﺠﺐ ﺗﺠﺎﻫﻞ إﺷﺎرات ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ذات ﻧﺴﺐ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ‪ /‬اﻟﻌﻮاﺋﺪ اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ‬

‫ﺑﻤﺠﺮد وﺿﻊ ﻣﻌﺎﻳﻴﺮ إﻋﺪاد اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻌﺎﻟﻴﺔ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻮﺟﺪ‬

‫ﻳﺠﺐ إﺟﺮاء اﻟﻤﺰﻳﺪ ﻣﻦ اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ ‪ ،‬ﻓﻘﻂ ﺗﺄﻛﺪ ﻣﻦ أن ﺗﺠﺎرﺗﻚ ﻟﺪﻳﻬﺎ إﻣﻜﺎﻧﺎت‬
‫‪.‬ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ‪2: 1‬‬
‫أﻋﻨﻲ أن ﻣﺒﻠﻎ اﻟﻤﺎل اﻟﺬي ﺳﺘﻜﺴﺒﻪ ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن ﺿﻌﻒ‬
‫‪.‬ﻣﺒﻠﻎ ﻣﻦ اﻟﻤﺎل ﺳﻮف ﺗﺨﺎﻃﺮ ﺑﻪ أو أﻛﺜﺮ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪133‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻛﺎﻧﺖ ﺟﻤﻴﻊ اﻟﺸﺮوط ﺟﺎﻫﺰة ﻷﺧﺬ أﻣﺮ ﺷﺮاء‬

‫ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺮاوح ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﻧﺎﻗﺸﻨﺎ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ‪ ،‬اﻟﻄﻠﺐ اﻟﺮﺋﻴﺴﻲ و‬
 ‫ﻲ‬ ‫ح‬
‫‪.‬ﻣﻨﺎﻃﻖ اﻟﻌﺮض ﻫﻲ أﻓﻀﻞ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻷﺳﻌﺎر ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﺠﺎﻧﺒﻴﺔ‬
‫ً‬
‫ﺗﺪاوﻻ ﺟﻴﺪً ا‬ ‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻋﻤﻮد ﻏﺎﻣﺮ ﻓﻲ ﻣﻨﻄﻘﺔ اﻟﻄﻠﺐ‬
‫ﻓﺮﺻﺔ ‪ ،‬وﻟﻜﻦ ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻨﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ‪ /‬اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ﻟﺘﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺘﺠﺎرة ﺗﺤﺘﺮم ﻗﻮاﻋﺪ إدارة أﻣﻮاﻟﻚ‬
‫ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة ﻟﺪﻳﻬﺎ ﻣﺨﺎﻃﺮ ‪ 1 :3‬ﻟﻠﻤﻜﺎﻓﺄة ﻣﻤﺎ ﻳﺰﻳﺪ ﻣﻦ ﻓﺮﺻﻚ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫‪ ،‬اﻟﻔﺎﺋﺰ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺪى اﻟﻄﻮﻳﻞ ‪ ،‬ﻷﻧﻚ إذا ﺧﺎﻃﺮت ﺑـ ‪ 200‬دوﻻر ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﺤﺘﻤﻞ أن ﺗﺮﺑﺢ ‪ 600‬دوﻻر‪ .‬ﻣﻦ اﻟﻤﻬﻢ ﺟﺪً ا ﺣﺴﺎب‬
‫‪.‬ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ﻗﺒﻞ اﺗﺨﺎذ أي ﺻﻔﻘﺔ ﺗﺪاول واﺣﺪة‬
‫دراﺳﺔ اﻟﺤﺎﻟﺔ‬
‫‪ ،‬ﺗﺨﻴﻞ أﻧﻚ أﺟﺮﻳﺖ ‪ 10‬ﺻﻔﻘﺎت ﻣﻊ ‪ 1 :3‬ﻣﺨﺎﻃﺮة ‪ /‬ﻋﺎﺋﺪ ﻓﻲ ﻛﻞ ﺻﻔﻘﺔ‬
‫أﻋﻨﻲ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺮﺑﺢ ﺗﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ ‪ 600‬دوﻻر وﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺬﻫﺐ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﺿﺪك ﺗﺨﺴﺮ ‪ 200‬دوﻻر‬
‫ﻟﻨﻔﺘﺮض أﻧﻚ ﺧﺴﺮت ‪ 7‬ﺻﻔﻘﺎت ورﺑﺤﺖ ‪ 3‬ﺻﻔﻘﺎت ﻓﻘﻂ‪ .‬ﻟﻨﻘﻢ ﺑﺎﻣﺘﺪاد‬
‫ﺧﺎﺳﺮا‬
‫ً‬ ‫‪.‬اﻟﺮﻳﺎﺿﻴﺎت ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ﻣﺎ إذا ﻛﻨﺖ ً‬
‫ﻓﺎﺋﺰا أم‬
‫ﺳﺒﻊ ﺻﻔﻘﺎت ﺧﺎﺳﺮة ﺳﺘﻜﻠﻔﻚ ‪ 1400‬دوﻻر ‪ ،‬وﺳﺘﻜﻠﻔﻚ ‪ 3‬ﺻﻔﻘﺎت راﺑﺤﺔ‬
‫‪.‬ﺗﺠﻌﻠﻚ ‪ 1800‬دوﻻر‬
‫أرﺑﺎﺣﺎ‪ .‬ﻫﺬه‬
‫ً‬ ‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻘﺪ ﺧﺴﺮت ﺳﺒﻊ ﺻﻔﻘﺎت ‪ ،‬ﻟﻜﻨﻚ ﻣﺎ زﻟﺖ ﺗﺤﻘﻖ‬
‫‪.‬ﻫﻮ ﺳﺤﺮ إدارة اﻷﻣﻮال‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺪﺧﻮل واﻟﺨﺮوج‬
‫ﺑﺴﻴﻄﺎ ‪ ،‬أﻧﺖ‬
‫ً‬ ‫ﻻ ﺗﺤﺎول أن ﺗﻜﻮن أذﻛﻰ ﻣﻦ ﺑﺎﻗﻲ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ ‪ ،‬اﺟﻌﻞ اﻷﻣﺮ‬
‫ﻏﺎﻣﺮا‬
‫ً‬ ‫ﺷﺮﻳﻄﺎ‬
‫ً‬ ‫ﺗﻌﺮف ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﺗﺒﺤﺚ ﻋﻨﻪ ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺤﺪد‬
‫‪.‬وﺗﻌﺘﻘﺪ أن ﺟﻤﻴﻊ اﻟﺸﺮوط ﺟﺎﻫﺰة ﻟﺘﻨﻔﻴﺬ ﺗﺠﺎرﺗﻚ ‪،‬‬
‫أﻣﺮا ﻓﻮ ًرا ﺑﻌﺪ ﻇﻬﻮر إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ‪ ،‬ﺿﻊ‬
‫ﺧﺬ ً‬
‫وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة أﺳﻔﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻌﺪان ‪ ،‬واﻧﻈﺮ ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻟـ‬
‫اﺑﺤﺚ ﻋﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ أو اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ اﻟﺘﺎﻟﻲ ‪ ،‬ﻓﺴﻴﻜﻮن ﻫﺬا رﺑﺤﻚ‬
‫‪:‬اﺳﺘﻬﺪاف‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪134‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺤﺪد ﻧﻘﻄﺔ ﺗﻮﻗﻔﻚ اﻟﻮﻗﺎﺋﻴﺔ وﻫﺪﻓﻚ ‪ ،‬ﻻ ﺗﻨﻈﺮ أﺑﺪً ا‬
‫ﻣﺮة أﺧﺮى ‪ ،‬دع اﻟﺴﻮق ﻳﺨﺒﺮك إذا ﻛﻨﺖ ﻣﺨﻄﺌًﺎ أو ﻋﻠﻰ ﺻﻮاب‪ .‬ﻫﺬا ﺳﻴﺴﺎﻋﺪ‬
‫‪.‬أﻧﺖ ﺗﺘﺪاول ﺑﻨﺠﺎح ﻣﻦ ﻋﻮاﻃﻔﻚ‬
‫‪ ،‬إذا ﺳﺎر اﻟﺴﻮق ﺿﺪك ﻓﻠﻦ ﺗﺸﻌﺮ ﺑﺎﻟﺮﺿﺎ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻃﺒﻴﻌﻲ‬
‫ً‬
‫ﻋﺎﻃﻔﻴﺎ ‪ ،‬إﻧﻬﺎ ﻃﺒﻴﻌﺘﻨﺎ اﻟﺒﺸﺮﻳﺔ‬ ‫‪ ،‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻜﻮن ﺧﺴﺎرة اﻟﻤﺎل ﻣﺆﻟﻤﺔ‬
‫ﻻ أﺣﺪ ﻳﺮﻳﺪ أن ﻳﺨﺴﺮ ‪ ،‬ﺧﺎﺻﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺎﻟﻤﺎل ‪ ،‬ﻓﻲ اﻟﺘﺪاول‬
‫اﻟﺒﻴﺌﺔ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺘﻔﻜﻴﺮ ﺑﺸﻜﻞ ﻣﺨﺘﻠﻒ ‪ ،‬وﻗﺒﻮل ﺣﻘﻴﻘﺔ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻟﺨﺴﺎرة ﺟﺰء ﻣﻦ اﻟﻠﻌﺒﺔ‬
‫‪٪‬أﻇﻬﺮت اﻟﺪراﺳﺎت أن اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻨﺎﺟﺤﻴﻦ ﻻ ﻳﺨﺎﻃﺮون ﺑﺄﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪2‬‬
‫ﺣﺼﺼﻬﻢ ﻓﻲ ﻛﻞ ﺻﻔﻘﺔ‪ .‬إذا ﻛﻨﺖ ﻣﺒﺘﺪ ًﺋﺎ ‪ ،‬ﻓﻼ ﺗﺨﺎﻃﺮ ﺑﺄﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ .٪1‬ﻻ ﺗﺨﺎﻃﺮ ﺑﺎﻟﻤﺎل ﻟﻚ‬

‫ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺤﻤﻞ ﺗﻜﻠﻔﺔ ﺻﻔﻘﺔ واﺣﺪة ﺣﺘﻰ ﻟﻮ ﻛﺎن ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع أﻧﺖ‬
‫‪.‬ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ إﺷﺎرة اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪135‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫داﺋﻤﺎ ﻓﻲ اﻟﻤﺼﻄﻠﺢ‬
‫ﺑﻐﺾ اﻟﻨﻈﺮ ﻋﻦ ﻣﺪى ذﻛﺎﺋﻚ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻔﻜﺮ ً‬
‫اﻻﺣﺘﻤﺎﻻت ‪ ،‬ﺿﻊ ﻓﻲ اﻋﺘﺒﺎرك أﻧﻪ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺠﺮﺑﺔ ﺳﻠﺴﻠﺔ ﻣﻦ اﻟﺨﺴﺎرة‬
‫‪.‬اﻟﺼﻔﻘﺎت ‪ ،‬وإذا ﻛﻨﺖ ﺗﺨﺎﻃﺮ ﺑﺎﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻟﻤﺎل ‪ ،‬ﻓﻠﻦ ﺗﻨﺠﻮ ﻟﻔﺘﺮة أﻃﻮل‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪136‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬

‫ﻳﻌﺪ ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻌﺪان اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ أﺣﺪ أﻗﻮى اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت‬
‫اﻹﻋﺪاد اﻟﺬي ﻳﺒﺤﺚ ﻋﻨﻪ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن اﻟﻤﺤﺘﺮﻓﻮن ؛ وﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻳﻔﺸﻞ ﻣﻌﻈﻢ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺪاوﻟﻬﺎ ﺑﻨﺠﺎح‬
‫ﻳﻌﺪ اﻻﻓﺘﻘﺎر إﻟﻰ اﻟﻤﻬﺎرات واﻟﻤﻌﺮﻓﺔ وﺿﻌﻒ اﻟﺘﻌﻠﻴﻢ ﻣﻦ اﻷﺳﺒﺎب اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ‬
‫ﻟﻤﺎذا ﻻ ﻳﻜﺴﺐ ﻣﻌﻈﻢ ﻣﺘﺪاوﻟﻲ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﻤﺎل ﻣﻦ ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻟﻴﺎﺑﺎﻧﻲ‬
‫‪.‬ﺷﻤﻌﺪان‬
‫ﻣﺎ ﻫﻮ ﻧﻤﻂ ﺷﻤﻌﺪان اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ؟‬
‫اﻟﻌﺎرﺿﺔ اﻟﺪاﺧﻠﻴﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﺷﻤﻌﺘﻴﻦ ‪ ،‬اﻷوﻟﻰ ﺗﺴﻤﻰ اﻷم‬
‫اﻟﺸﻤﻌﺔ ﻛﺒﻴﺮة وﻛﺒﻴﺮة واﻟﺜﺎﻧﻴﺔ أﺻﻐﺮ وﻫﻲ ﻣﻮﺟﻮدة‬
‫‪.‬داﺧﻞ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻷم‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪137‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أﻋﻼه اﻟﻘﻀﺒﺎن اﻟﺪاﺧﻠﻴﺔ ﻓﻲ اﻷﻋﻠﻰ واﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﻣﺜﻠﻚ‬
‫ﻳﻤﻜﻦ أن ﻧﺮى ‪ ،‬ﻳﺘﻢ اﺣﺘﻮاء اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺼﻐﻴﺮ اﻟﺜﺎﻧﻲ ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ ﺑﻮاﺳﻄﺔ اﻷول‬
‫‪.‬وﻫﻮ ﻋﻜﺲ ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ اﻻﺑﺘﻼع‬
‫ﻳُ ﻨﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻋﻠﻰ أﻧﻪ ﻧﻤﻂ اﻧﻌﻜﺎﺳﻲ ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ ذﻟﻚ‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﺮﺟﺢ أن ﻳﺘﻐﻴﺮ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق ﺧﺎﺻﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻘﻊ ﻓﻲ اﻟﻘﻤﻢ‬
‫‪.‬أو ﻗﻴﻌﺎن‬
‫ﻳﻌﺘﺒﺮ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ﺑﻤﺜﺎﺑﺔ إﺷﺎرة اﺳﺘﻤﺮار ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻘﻮي‬
‫‪.‬اﻷﺳﻮاق‬
‫ً‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﺘﻮﻣﺎس ﺑﻮﻟﻜﻮﻓﺴﻜﻲ ‪ ،‬ﻣﺴﺘﺜﻤﺮ ﻧﺎﺟﺢ وﻣﺘﺪاول ﻟﺪﻳﻪ‬
‫ﻋﺎﻣﺎ ﻣﻦ اﻟﺨﺒﺮة ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪:‬أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ﺛﻼﺛﻴﻦ ً‬
‫ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﺸﻴﺮ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ اﻟﻬﺎﺑﻂ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق اﻟﺼﺎﻋﺪ إﻟﻰ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ‬
‫‪.‬اﻻﻧﻌﻜﺎس ﻓﻲ ﺣﻮاﻟﻲ ‪ ٪65‬ﻣﻦ اﻟﻮﻗﺖ‬
‫وﻓﻲ ﺳﻮق ﺻﺎﻋﺪة ‪ ،‬ﻓﺈﻧﻪ ﻳﻤﺜﻞ إﺷﺎرة اﺳﺘﻤﺮار ﺻﻌﻮدﻳﺔ ﻓﻲ ﺣﻮاﻟﻲ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﻮﻗﺖ ‪52٪‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪138‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫واﻟﻄﻔﻞ اﻟﺼﺎﻋﺪ اﻟﻤﻬﺠﻮر ﻛﻤﺎ ﻳﺴﻤﻴﻪ ‪ ،‬ﻳﻌﺘﺒﺮ ﺻﺎﻋﺪً ا‬

‫ﻧﻤﻂ اﻻﻧﻌﻜﺎس ‪ ٪70‬ﻣﻦ اﻟﻮﻗﺖ ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﺼﺎﻋﺪة و ‪ ٪55‬ﻓﻲ اﻟﺪﺑﺒﺔ‬
‫اﻷﺳﻮاق‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪139‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﻨﻤﻂ‬

‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﻜﻮﻳﻦ اﻟﻌﻤﻮد اﻟﺪاﺧﻠﻲ إﻟﻰ ﻓﺘﺮة ﺗﻮﻃﻴﺪ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ‬
‫اﺗﺠﺎه ﺻﻌﻮدي ‪ ،‬ﻓﻬﻮ ﻳﻌﻜﺲ أن اﻟﻤﻀﺎرﺑﻴﻦ ﻋﻠﻰ اﻻرﺗﻔﺎع ﻻ ﻳﺸﺘﺮون ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ‬
‫ﻓﻲ اﻟﻴﻮم اﻟﺜﺎﻧﻲ ‪ ،‬ﻳﺘﻢ ﺗﻤﺜﻴﻠﻪ ﺑﺸﻤﻌﺔ ﺳﻮداء ﺻﻐﻴﺮة ﻓﻲ اﻟﻴﻮم اﻟﺜﺎﻧﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻴﻮم ‪ ،‬ﺑﻌﺪ ﺗﺮﻧﺪ ﺻﺎﻋﺪ ﻗﻮي‬
‫وﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ وﺟﻮد اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻓﻬﺬا ﻳﻌﻨﻲ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻟﻴﺴﻮا ﺗﺤﺖ اﻟﺴﻴﻄﺮة‬
‫ﻣﻦ اﻟﺴﻮق ﺑﻌﺪ اﻵن ‪ ،‬ﻳﻨﻌﻜﺲ ذﻟﻚ ﻋﻠﻰ ﺷﻜﻞ ﺷﻤﻌﺔ ﺑﻴﻀﺎء ﺻﻐﻴﺮة ﺑﻌﺪ أ‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه ﻫﺒﻮﻃﻲ ﻗﻮي‬
‫ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻓﻬﻤﻚ ﻟﻌﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ‬
‫ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻧﻘﺎط اﻟﺘﺤﻮل اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ﺑﺸﻜﻞ أﻓﻀﻞ ‪ ،‬واﻟﻮﻗﺖ ﺑﺸﻜﻞ ﺻﺤﻴﺢ‬
‫‪.‬دﺧﻮﻟﻚ وﺧﺮوﺟﻚ‬
‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول أﻧﻤﺎط ﺷﻤﻌﺪان اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ؟‬
‫ﻳﻤﻜﻦ ﺗﺪاول اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﺑﻨﺠﺎح ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق ذات اﻻﺗﺠﺎه‬
‫ﺧﺎﺻﺔ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺤﺮك ﺑﻘﻮة‪ .‬ﻷن ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻂ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا ﻳﻮﻓﺮ ﻟﻚ ﻗﻴﻤﺔ ﻛﺒﻴﺮة‬

‫‪.‬ﻓﺮﺻﺔ ﻟﻼﻧﻀﻤﺎم إﻟﻰ ﻫﺬه اﻟﺨﻄﻮة اﻟﻜﺒﻴﺮة‬

‫ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺑﺴﻴﻄﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ ﺗﺤﺪﻳﺪ اﺗﺠﺎه ﻗﻮي ‪ ،‬و‬
‫اﻧﺘﻈﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج ﻋﻤﻮد داﺧﻠﻲ ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ إﻟﻰ أن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﻮﻗﻒ ﻣﺆﻗﺘً ﺎ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ‬
‫اﻟﻘﻴﺎم ﺑﺨﻄﻮﺗﻬﺎ اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ؛ ﺳﻴﺴﻤﺢ ﻟﻚ ذﻟﻚ ﺑﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق ﻓﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ وﺗﺤﻘﻴﻖ أرﺑﺎح ﻛﺒﻴﺮة‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ اﻟﻤﺰﻳﺪ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪140‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﻫﻮ ﻣﻮﺿﺢ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﺘﺠﻪ اﻟﺴﻮق ﻧﺤﻮ اﻷﺳﻔﻞ‪ .‬اﻟﺘﺸﻜﻴﻠﺔ‬
‫‪.‬ﻣﻦ أﻧﻤﺎط اﻷﻋﻤﺪة اﻟﺪاﺧﻠﻴﺔ ﺛﻼث ﻓﺮص ﻟﻼﻧﻀﻤﺎم إﻟﻰ اﻻﺗﺠﺎه‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﻣﻌﺘﺎدً ا ﻋﻠﻰ ﻧﻬﺞ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻨﺎ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺒﺤﺚ ﻋﻦ اﻟﺒﻴﻊ ﻓﻘﻂ‬
‫اﻟﻔﺮص ‪ ،‬ﺑﻬﺬه اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ‪ ،‬أﻧﺖ ﻻ ﺗﺤﺎرب اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻜﺒﻴﺮة واﻟﻤﺮﻛﺰﻳﺔ‬
‫اﻟﺒﻨﻮك ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﺘﺪاول ﻓﻘﻂ ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺬي ﻳﻔﻀﻠﻪ‬
‫‪.‬ﺳﻮق‬
‫ﻳﻤﻜﻨﻚ وﺿﻊ أﻣﺮ ﺑﻴﻊ ﺑﻌﺪ اﺧﺘﺮاق اﻟﻨﻤﻂ ﻛﻤﺎ ﻫﻮ‬
‫اﻟﻤﺬﻛﻮرة ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬وﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن أﻣﺮ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫ﺗﻮﺿﻊ ﻓﻮق اﻟﺸﻤﻌﺔ اﻷم‪ .‬ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﻫﻮ اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪141‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻣﻦ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻨﺎ أن ﻧﺮى ﻛﻴﻒ ﻳﻌﻤﻞ إﻋﺪاد ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ‬
‫ً‬
‫ﺻﺎدﻗﺎ ‪ ،‬ﻟﻦ ﺗﻘﻮم ﺑﺬﻟﻚ‬ ‫ﺑﺸﻜﻞ ﻣﻠﺤﻮظ ﻛﻨﻤﻂ اﺳﺘﻤﺮاري ‪ ،‬وﻟﻜﻲ أﻛﻮن‬
‫‪.‬ﻷﺧﺬ ﻛﻞ ﻫﺬه اﻹﺷﺎرات ﻓﻲ اﻻﻋﺘﺒﺎر‬
‫ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺒﺤﺚ ﻋﻦ أﻧﻤﺎط ﻣﻬﻤﺔ ﺗﺘﺸﻜﻞ ﻓﻲ ﻣﻨﺎﻃﻖ ﻣﻌﻴﻨﺔ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺴﻮق ﻣﺜﻞ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت أو اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺎت اﻟﻤﺘﺤﺮﻛﺔ أو اﻟﻨﻘﺎط اﻟﻤﺤﻮرﻳﺔ‬
‫ﻻ ﺗﻘﻠﻖ ﺑﺸﺄن ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻷﻧﻨﺎ ﺳﻨﺘﻌﺮف ﻋﻠﻰ اﻟﻤﻬﻢ‬
‫أدوات اﻟﺘﺪاول اﻟﺘﻲ ﺳﻨﺤﺘﺎج إﻟﻰ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ ﻣﻊ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫اﻹﻋﺪادات ﻻﺗﺨﺎذ أﻓﻀﻞ ﻗﺮارات اﻟﺘﺪاول‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪142‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﺧﺘﺮاق اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻣﻊ اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬

‫ﻳﻤﻜﻦ أن ﻳﻜﻮن اﻟﺘﺤﻠﻴﻞ اﻟﻔﻨﻲ ﻣﻌﻘﺪً ا ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ إذا ﻟﻢ ﺗﺮﻛﺰ ﻋﻠﻰ‬
‫‪.‬أﻫﻢ اﻷﺳﺎﺳﻴﺎت ‪ ،‬ﻣﺜﻞ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﺗﻤﺜﻞ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﻨﻔﺴﻲ ﺣﻴﺚ ﻳﺘﻢ ﻟﻌﺐ اﻟﻠﻌﺒﺔ‬
‫‪:‬ﺑﻴﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ واﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬دﻋﻨﻲ أﻋﻄﻴﻚ ﻣﺜﺎﻻً‬
‫إذا ﺗﻐﻠﺐ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻓﺴﻮف ﻳﺪﻓﻌﻮن اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ ﻣﺎ دون ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‬
‫ﻣﺴﺘﻮى‪ .‬ﺳﻴﺸﻌﺮ ﺑﻌﺾ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﺑﺎﻟﺨﻮف ﻣﻦ ﺧﺴﺎرة اﻟﻤﺎل ‪ ،‬ﻷﻧﻬﻢ ﻳﺮون ذﻟﻚ‬
‫ﺗﻢ ﻛﺴﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‪ .‬ﻟﺬﻟﻚ ﺳﻮف ﻳﺨﺮﺟﻮن وﻳﺒﻴﻌﻮن اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬ﻣﺮة أﺧﺮى ﻟﺘﻐﻄﻴﺔ ﺧﺴﺎرﺗﻬﻢ‬
‫‪ ،‬ﺳﻴﻼﺣﻆ اﻟﻤﺸﺎرﻛﻮن اﻵﺧﺮون أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻫﻢ ﻣﻦ ﻳﺘﺤﻜﻤﻮن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺳﻴﻘﺮرون ﺑﻴﻊ اﻟﺴﻮق وﻣﺴﺎﻋﺪة اﻟﺪﺑﺒﺔ ﻋﻠﻰ دﻓﻊ اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ‬
‫‪.‬اﻧﺰل‬
‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻚ ﻣﺎ ﻳﻜﻔﻲ ﻣﻦ اﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ﺣﻮل اﻟﺪﻋﻢ و‬ ‫ﺑﺼﻔﺘﻚ‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻋﻨﺪ ﻓﺘﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﺳﺘﻼﺣﻆ أن‬
‫ﺗﻢ ﻛﺴﺮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ‪ ،‬واﻟﻤﻀﺎرﺑﻮن ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻴﻊ ﻳﺘﺤﻜﻤﻮن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫ﻫﻲ ﻓﺮﺻﺔ ﺑﻴﻊ ﺟﻴﺪة أﻟﻴﺲ ﻛﺬﻟﻚ؟ ﻟﻜﻦ اﻟﺴﺆال ﻫﻮ ‪ ،‬ﻣﺎ ﻫﻮ اﻟﺼﻮاب‬
‫ﺣﺎن اﻟﻮﻗﺖ ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق؟‬
‫ﻳﻌﺪ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ أﺣﺪ أﻛﺜﺮ إﺷﺎرات ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻣﻮﺛﻮﻗﻴﺔ‬
‫ﺳﻴﻤﻨﺤﻚ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ ﻟﺪﺧﻮل اﻟﺴﻮق وﺗﺤﻘﻴﻖ اﻟﻨﺠﺎح‬
‫‪.‬أرﺑﺎح‬
‫‪ ،‬ﺑﻤﺠﺮد ﻓﻬﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ﻣﻊ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫ﺳﺘﺤﺼﻞ ﺑﻮﺿﻮح ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﻳﺨﺒﺮك ﺑﻪ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﺳﺘﻘﻮم ﺑﺬﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻗﺮارات ﺗﺪاول ﺟﻴﺪة‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪143‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه ﻛﻴﻒ ﻛﺴﺮ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ‪ ،‬و‬
‫ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻮذج اﻟﻘﻀﻴﺐ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﺑﻌﺪ اﺧﺘﺮاق ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى‬
‫‪.‬إﺷﺎرات اﻟﺘﺮدد ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺤﺎﻟﻲ ‪ ،‬ﻻ أﺣﺪ ﻳﻌﺮف ﻣﺎ إذا ﻛﺎن ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ ﻗﺪ ﺗﻢ اﺧﺘﺮاﻗﻪ ﺑﺎﻟﻔﻌﻞ ‪ ،‬إذا ﻗﻤﺖ ﺑﺎﻟﺒﻴﻊ‬
‫ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ﻣﺒﺎﺷﺮة ﺑﻌﺪ اﺧﺘﺮاق ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻘﻮم ﺑﺬﻟﻚ‬
‫ﻼ ‪ ،‬ﻷن‬‫دﺧﻮل ﻋﺪواﻧﻲ ‪ ،‬وﻫﻮ أﻣﺮ ﺻﻌﺐ وﺧﻄﻴﺮ ﻗﻠﻴ ً‬
‫‪.‬ﻟﻢ ﻳﺘﻢ ﺗﺄﻛﻴﺪ اﻻﺧﺘﺮاق‬
‫وﻟﻜﻦ إذا ﻛﻨﺖ ﻣﻌﺘﺎدً ا ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺪاول داﺧﻞ اﻟﻘﻀﺒﺎن وﻓﻬﻤﺖ‬
‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ﺗﺸﻜﻴﻼﺗﻬﻢ ‪ ،‬ﺳﺘﻌﺮف أن اﻷﻛﺜﺮ أﻣﺎ ًﻧﺎ‬
‫‪.‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن اﻟﺪﺧﻮل ﺑﻌﺪ اﺧﺘﺮاق ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ‬
‫إن اﺧﺘﺮاق ﻧﻤﻮذج اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻫﻮ ﺗﺄﻛﻴﺪ واﺿﺢ ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ‬
‫اﻟﺴﻮق ﻻ ﻳﺰال ﻓﻲ ﻓﺘﺮة اﻟﺘﺮدد ‪ ،‬وﻣﻦ اﻟﻮاﺿﺢ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﺴﻴﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪144‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫ﻳﻮﺿﺢ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ﻛﻴﻒ ﻳﺘﻔﺎﻋﻞ اﻟﻤﺸﺎرﻛﻮن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ﻣﻊ‬
‫‪.‬ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت وﻛﻴﻒ ﻳﻌﻤﻞ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ﻛﺤﺎﺟﺰ‬
‫واﺟﻪ اﻟﺴﻮق ﺻﻌﻮﺑﺔ ﻓﻲ اﻻرﺗﻔﺎع ﻓﻮق ؛ ﻫﺬا اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻷﻓﻘﻲ‬
‫‪ ،‬ﻳﻤﻨﻊ اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ﻣﻦ اﻻرﺗﻔﺎع ﻣﺮﺗﻴﻦ‪ .‬ﻟﻜﻦ ﻓﻲ اﻟﻤﺤﺎوﻟﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ‬
‫‪.‬اﺧﺘﺮق اﻟﻤﺸﺘﺮون ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻟﻤﺜﻴﺮ ﻟﻼﻫﺘﻤﺎم ﻫﻮ ﻣﺎ ﺣﺪث ﺑﻌﺪ اﻻﺧﺘﺮاق ‪ ،‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ‬
‫اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ﻣﺮة أﺧﺮى ‪ ،‬ﺳﺘﻼﺣﻆ وﺟﻮد ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻂ داﺧﻠﻲ واﺿﺢ‬
‫‪.‬ﺗﺸﻜﻠﺖ ﻫﻨﺎك‬
‫ﻳﺸﻴﺮ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا إﻟﻰ اﻻﺧﺘﺮاق‬
‫ﻟﻢ ﻳﺘﻢ ﺗﺄﻛﻴﺪه ﺑﻌﺪ ‪ ،‬ﺗﺬﻛﺮ أن ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﻌﻤﻮد اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻳﻌﻨﻲ‬
‫اﻟﺘﺮدد واﻟﺘﺮدد‪ .‬ﻟﺬا ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻜﻮن ﺣﺬ ًرا وأن ﺗﻀﻊ ﻓﻲ اﻋﺘﺒﺎرك‬
‫‪.‬أن ﺳﻴﻨﺎرﻳﻮ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻮﻫﻤﻲ ﻣﻤﻜﻦ‬
‫ﻣﺎ ﺳﻴﺤﺪث ً‬
‫ﻓﺮﻗﺎ ﺑﻴﻨﻚ وﺑﻴﻦ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻵﺧﺮﻳﻦ ﻫﻮ أﻧﺖ‬
‫ﻓﻬﻢ ﻋﻤﻴﻖ ﻟﻜﻴﻔﻴﺔ ﻋﻤﻞ ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ‪ ،‬ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬أﻧﺖ‬
‫ﺳﻴﻌﺮف أن أﻓﻀﻞ وﻗﺖ ﻟﺘﻘﺪﻳﻢ ﻃﻠﺐ ﺷﺮاء ﻳﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن ﺑﻌﺪ‬
‫ﻛﺴﺮ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻟﻴﺲ ﺑﻌﺪ اﺧﺘﺮاق‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻷﻓﻘﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪145‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻧﺼﺎﺋﺢ ﺣﻮل ﺗﺪاول إﻋﺪادات ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﺑﺎﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬

‫ﺗﺪاول اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻷﻛﺒﺮ‪1-‬‬
‫أﻧﺎ ﻟﺴﺖ ﺿﺪ ﺗﺪاول اﻷﻃﺮ اﻟﺰﻣﻨﻴﺔ اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻹﻋﺪاد‬
‫إﻃﺎر زﻣﻨﻲ ﻣﺪﺗﻪ ‪ 5‬دﻗﺎﺋﻖ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﻣﺆﺷﺮات ﻓﻨﻴﺔ أﺧﺮى ﻟﺘﺼﻔﻴﺔ‬
‫‪.‬إﺷﺎرات واﺗﺨﺎذ إﻋﺪادات اﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ ﻋﺎﻟﻴﺔ ﻓﻘﻂ‬
‫ﻣﺘﻤﺮﺳﺎ ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﻣﺒﺘﺪ ًﺋﺎ‬
‫ً‬ ‫ﺗﺎﺟﺮا‬
‫ً‬ ‫وﻟﻜﻦ ﻳﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن‬
‫أوﺻﻴﻚ ﺑﺎﻻﻟﺘﺰام ﺑﺘﺪاول ﻫﺬه اﻹﺷﺎرة ﻓﻲ أﻃﺮ زﻣﻨﻴﺔ أﻛﺒﺮ‬
‫‪.‬ﻣﺜﻞ اﻹﻃﺎر اﻟﺰﻣﻨﻲ اﻟﻴﻮﻣﻲ و ‪ 4‬ﺳﺎﻋﺎت‬
‫ﺳﻴﺆدي ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻹﻋﺪاد ﻓﻲ إﻃﺎر زﻣﻨﻲ أﻗﻞ إﻟﻰ زﻳﺎدة ﻓﺮﺻﺘﻚ ﻓﻲ‬
‫ﺗﺠﺎوز اﻟﺴﻮق واﺗﺨﺎذ إﺷﺎرات ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ذات اﻻﺣﺘﻤﺎﻟﻴﺔ اﻟﻤﻨﺨﻔﻀﺔ‪ .‬و‬
‫‪.‬ﻫﺬه ﻫﻲ أﺳﺮع ﻃﺮﻳﻘﺔ ﻟﺘﻔﺠﻴﺮ ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫إذا رﻛﺰت ﻓﻘﻂ ﻋﻠﻰ أﻃﺮ زﻣﻨﻴﺔ أﻛﺒﺮ ‪ ،‬ﻓﺴﻴﺘﻴﺢ ﻟﻚ ذﻟﻚ ﺿﺒﻂ و‬
‫ﻧﻨﺴﻰ ﺗﺠﺎرﺗﻚ ﺑﺪﻻً ﻣﻦ أن ﻳﺘﺤﻜﻢ ﻓﻴﻬﺎ‬
‫‪.‬ﺳﻮق‬
‫ﺗﺪاول اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺴﺎﺋﺪ ‪2-‬‬
‫ﻳﺠﺐ أن ﺗﺒﺪأ اﻟﺘﺪاول داﺧﻞ اﻷﻋﻤﺪة ﺑﻤﺎ ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه‬
‫اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي أو اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻟﻜﻦ ﻻ ﺗﻔﻌﻞ ذﻟﻚ أﺑﺪً ا‬
‫‪.‬ﺣﺎول ﺗﺪاوﻟﻪ ﻋﻜﺲ اﻻﺗﺠﺎه إذا ﻛﻨﺖ ﻣﺒﺘﺪ ًﺋﺎ‬
 ‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺸﻌﺮ أﻧﻚ ﺗﺘﻘﻦ ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ‬
‫‪.‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻨﺘﻘﻞ إﻟﻰ أﺳﻮاق اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﻤﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق ‪ ،‬واﻻﺗﺠﺎﻫﺎت اﻟﻤﻀﺎدة‬
‫اﻟﺘﺠﺎرة ﻓﻘﻂ ﻣﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ‪3-‬‬
‫ﺗﺬﻛﺮ أﻧﻪ ﻟﻴﺴﺖ ﻛﻞ اﻟﻘﻀﺒﺎن اﻟﺪاﺧﻠﻴﺔ ﺗﺴﺘﺤﻖ أﻣﻮاﻟﻚ اﻟﺘﻲ ﻛﺴﺒﺘﻬﺎ ﺑﺸﻖ اﻷﻧﻔﺲ ؛‬
‫ﻫﻨﺎك ﻣﻮاﻗﻊ ﻣﺤﺪدة ﻳﻌﻤﻞ ﻓﻴﻬﺎ ﻫﺬا اﻹﻋﺪاد ﺑﺸﻜﻞ راﺋﻊ ‪ ،‬ﻟﺬا ﺗﺄﻛﺪ‬
‫‪.‬أن إﺷﺎرﺗﻚ ﺗﻘﻊ ﻓﻲ ﻣﺴﺘﻮى رﺋﻴﺴﻲ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫اﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻋﻮاﻣﻞ اﻟﺘﻘﺎء ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ‪4-‬‬
‫ﻳﻌﻨﻲ اﻟﺘﺪاول ﻣﻊ اﻟﺘﻘﺎء اﻟﺠﻤﻊ ﺑﻴﻦ اﻹﺷﺎرات اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ ﻟﺘﻘﺪﻳﻤﻬﺎ‬
‫‪.‬أﻓﻀﻞ ﻗﺮار ﺗﺪاول‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪146‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻟﻠﺘﺪاول ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﻫﺬا اﻟﻤﻔﻬﻮم ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ اﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻧﻘﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬

‫ﺣﻴﺚ ﻳﺠﺘﻤﻊ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎن أو أﻛﺜﺮ ﻣﻌً ﺎ وﻳﻨﺘﻈﺮون ﻣﺎ ﻫﻮ واﺿﺢ‬
‫‪.‬إﺷﺎرة ﻟﺘﺸﻜﻴﻞ‬
‫ﺳﺘﻤﻨﺤﻚ ﻃﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﺪاول ﻫﺬه اﻟﺜﻘﺔ ﻓﻲ ﻧﻬﺞ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫‪.‬وﺳﻴﺴﻤﺢ ﻟﻚ ﺑﺘﺠﻨﺐ اﻹﻓﺮاط ﻓﻲ اﻟﺘﺪاول‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪147‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﺸﻤﻌﺪان اﻟﻌﻤﻮد اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬

‫ﻧﻤﻂ؟‬
‫ﻫﻞ ﺳﺒﻖ ﻟﻚ ﺗﻘﺪﻳﻢ ﻃﻠﺐ ﺑﺜﻘﺔ ﻣﻌﺘﻘﺪً ا أن ﻣﻠﻒ‬
‫ﺳﻴﺮﺗﻔﻊ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻟﻜﻦ اﻟﺴﻌﺮ ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﻗﺒﻞ أن ﻳﺒﺪأ‬
‫ﺗﺤﻮل إﻟﻰ اﺗﺠﺎﻫﻚ اﻟﻤﺘﻮﻗﻊ ؟؟ ﻟﻘﺪ ﻛﻨﺖ ﺿﺤﻴﺔ اﻟﺘﻮﻗﻒ‬
‫اﻟﺼﻴﺪ ‪ ،‬وﺷﻌﺮت ﺑﺨﻴﺒﺔ أﻣﻞ ﻛﺒﻴﺮة ‪ ،‬ﻟﻜﻦ ﻫﺬا ﻳﺤﺪث ﻋﺪة ﻣﺮات‬
‫‪.‬ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺗﻌﺮف اﻟﺒﻨﻮك واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ ﻛﻴﻒ ﻧﺘﺪاول ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻓﻬﻢ‬
‫ﻧﻌﺮف ﻛﻴﻒ ﻧﻔﻜﺮ ‪ ،‬وأﻳﻦ ﻧﻀﻊ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎﺋﺮ واﻷرﺑﺎح‬
‫‪.‬اﻷﻫﺪاف ‪ ،‬ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﺴﺒﺐ اﻟﺬي ﻳﺠﻌﻠﻬﻢ ﻳﺄﺧﺬون اﻷﻣﻮال ﻣﻨﺎ ﺑﺴﻬﻮﻟﺔ‬
‫واﺣﺪة ﻣﻦ أﺷﻬﺮ اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺘﻲ ﻳﺴﺘﺨﺪﻣﻬﺎ اﻟﻼﻋﺒﻮن اﻟﻜﺒﺎر ﻟﺠﻨﻲ اﻷﻣﻮال‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺒﺘﺪﺋﻴﻦ ﻳﺴﻤﻰ إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻣﻄﺎردة وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة‬
‫ﺗﺘﻜﻮن ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻣﻦ دﻓﻊ اﻷﺳﻌﺎر إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮى ﻣﻌﻴﻦ ﺣﻴﺚ ﺗﻮﺟﺪ‬
‫‪ ،‬ﻫﻲ أواﻣﺮ وﻗﻒ ﺧﺴﺎرة ﺿﺨﻤﺔ ‪ ،‬واﻟﻐﺮض ﻣﻨﻬﺎ ﻫﻮ ﺧﻠﻖ ﺳﻴﻮﻟﺔ‬
‫‪.‬ﻷﻧﻪ ﺑﺪون اﻟﺴﻴﻮﻟﺔ ﻟﻦ ﻳﺘﺤﺮك اﻟﺴﻮق‬
‫ﺑﻤﺠﺮد اﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻧﻘﺎط وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎﺋﺮ ‪ ،‬ﻳﺴﻴﺮ اﻟﺴﻮق ﺑﻘﻮة ﻓﻲ اﻟﺘﻮﻗﻌﺎت‬
‫‪.‬اﺗﺠﺎه‬
‫ﻳﺨﻠﻖ اﻟﺘﻔﺎﻋﻞ ﺑﻴﻦ ﻛﺒﺎر اﻟﻤﺸﺎرﻛﻴﻦ واﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺒﺘﺪﺋﻴﻦ‬
‫اﻷﻧﻤﺎط اﻟﻤﺘﻜﺮرة ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻣﻦ أﻫﻤﻬﺎ‬
‫ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان اﻟﺬي ﻳﻮﺿﺢ ﻣﺪى ﺿﺨﺎﻣﺔ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻼﻋﺐ ﺑﺎﻟﺴﻮق ﻫﻮ ﻧﻤﻮذج اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫ﻓﻬﻤﻚ ﻟﻬﺬا اﻹﻋﺪاد اﻟﻤﺘﻜﺮر وﻗﺪرﺗﻚ ﻋﻠﻰ اﻟﻜﺸﻒ‬
‫ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ذﻟﻚ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻐﻼﻟﻬﺎ ﺑﺸﻜﻞ أﻓﻀﻞ ﻟﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﺑﺪﻻً ﻣﻦ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺑﻮﻗﻮع ﺿﺤﻴﺔ ﻟﺘﻼﻋﺒﺎت ﺻﻨﺎع اﻟﺴﻮق واﻟﺒﻨﻮك‬
‫ﺗﺘﺸﻜﻞ إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬه ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺨﺘﺮق اﻟﺴﻌﺮ ﻣﻦ اﻟﺪاﺧﻞ‬
‫ﻧﻤﻂ ﺷﺮﻳﻄﻲ ﺛﻢ ﻳﻨﻌﻜﺲ ﺑﺴﺮﻋﺔ ﻟﻴﻐﻠﻖ داﺧﻞ ﻧﻄﺎق‬
‫‪.‬ﺷﺮﻳﻂ اﻷم‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪148‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬
 ‫‪:‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﻫﻨﺎك ﻧﻮﻋﺎن ﻣﻦ ﻧﻤﻂ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬا‬
‫اﺧﺘﺮاق ﺻﺎﻋﺪ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻳﺘﺸﻜﻞ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻜﻮن اﻟﺴﻮق‬
‫ﺗﺘﺠﻪ ﻟﻸﺳﻔﻞ وﺗﻌﺘﺒﺮ ً‬
‫أﻳﻀﺎ إﺷﺎرة اﻧﻌﻜﺎس ﺻﻌﻮدﻳﺔ‬
‫‪.‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻢ ﺗﺸﻜﻴﻠﻬﺎ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ أو ﻣﻘﺎوﻣﺔ رﺋﻴﺴﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪149‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻫﻮ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻜﺎذب ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ اﻟﻬﺎﺑﻂ واﻟﺬي ﻳﺤﺪث ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﺼﻌﻮدي‬
‫ﻳُ ﻨﻈﺮ إﻟﻴﻪ ﻋﻠﻰ أﻧﻪ ﻧﻤﻮذج اﻧﻌﻜﺎس ﻫﺒﻮﻃﻲ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻢ اﻟﻌﺜﻮر ﻋﻠﻴﻪ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻧﻘﻄﺔ ﻣﻬﻤﺔ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮى ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻳﻤﻜﻦ اﻋﺘﺒﺎر ﻫﺬا اﻹﻋﺪاد ﻛﻨﻤﻂ اﺳﺘﻤﺮاري إذا ﺗﻢ ﺗﺪاوﻟﻪ‬
‫‪.‬ﻣﻊ اﻻﺗﺠﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪150‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻣﺜﻠﺔ ﻋﻠﻰ ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاﻗﺎت اﻟﻜﺎذﺑﺔ داﺧﻞ اﻟﻘﻀﺒﺎن‬

‫ﻓﻲ ﺗﺠﺮﺑﺘﻲ اﻟﺨﺎﺻﺔ ‪ ،‬أﻫﻢ اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺘﻲ ﻳﺠﺐ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﻬﺎ‬
‫‪:‬اﺑﺤﺚ ﻋﻦ ﺗﺪاول ﻫﺬه اﻹﺷﺎرة وﻫﻲ ﻛﺎﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ وﻣﺠﺎﻻت اﻟﻌﺮض واﻟﻄﻠﺐ ‪-‬‬
‫‪٪‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ﺧﺎﺻﺔ ‪ ٪50‬و ‪- 61‬‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻻرﺗﺪاد‬
‫ﻣﺘﻮﺳﻄﺎت ﻣﺘﺤﺮﻛﺔ وﺧﻄﻮط اﺗﺠﺎه ﻓﻲ أﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎه ‪-21‬‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻷﻓﻘﻴﺔ ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺤﺪدة اﻟﻨﻄﺎق ‪-‬‬
‫‪ a‬ﻓﻴﻤﺎ ﻳﻠﻲ ﻣﺜﺎل ﻋﻠﻰ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻮﻫﻤﻲ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻓﻲ‬
‫‪:‬اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬

‫‪ ‬‬
‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ﻧﺤﻮ اﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫ﻳﺸﻴﺮ إﻟﻰ أن اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ﻳﺘﺤﻜﻤﻮن ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻟﺬﻟﻚ إذا ﻗﺮرت ذﻟﻚ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪151‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻗﻢ ﺑﺒﻴﻊ اﻟﺴﻮق ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﺟﻤﻴﻊ اﻻﺣﺘﻤﺎﻻت ﻓﻲ ﺣﺴﺎﺑﻚ‬
‫‪.‬ﻣﺤﺎﺑﺎة‬

‫أ‬ ‫أ‬ ‫ﻞ اﻟ‬ ‫ال‬ ‫اﻟ‬ ‫ﻟ‬

 ‫ﻟﻜﻦ اﻟﺴﺆال ﻫﻮ ﻣﺘﻰ ﺗﺪﺧﻞ اﻟﺴﻮق؟ وأﻳﻦ أﺿﻊ‬
‫إﻳﻘﺎف اﻟﺨﺴﺎرة؟‬
‫إذا دﺧﻠﺖ اﻟﺴﻮق ﺑﻘﻮة ﻗﺒﻞ اﻧﺪﻻع اﻷم‬
‫ﺷﻤﻌﺔ ‪ ،‬ووﺿﻌﺖ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﻓﻮﻗﻬﺎ ‪ ،‬ﺳﻴﺄﺧﺬ اﻟﺴﻮق اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫‪:‬وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة واﻟﺬﻫﺎب ﻓﻲ اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻤﺘﻮﻗﻊ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬

‫ﻛﻤﺎ ﻫﻮ ﻣﻮﺿﺢ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﻘﻮم اﻟﻼﻋﺒﻮن اﻟﻜﺒﺎر ﺑﻤﻄﺎردة اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺒﺘﺪﺋﻴﻦ اﻟﺬﻳﻦ ﺗﻮﻗﻔﻮا ﻣﻦ ﻗﺒﻞ‬
‫دﻓﻊ اﻟﺴﻮق ﻟﻠﻬﺒﻮط ‪ ،‬إذا ﻛﺎن وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ‬
‫ﺧﺎرﺟﺎ ً‬
‫أﻳﻀﺎ ‪ ،‬إذا ﻟﻢ ﺗﻔﻬﻢ‬ ‫ً‬ ‫ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن‬
‫اﻟﺴﺒﺐ ‪ ،‬ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ ﻷﻧﻚ ﻛﻨﺖ ﺿﺤﻴﺔ ﻟﻼﻋﺒﻴﻦ اﻟﻜﺒﺎر‬
‫‪.‬اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ وﻗﻒ اﻟﺼﻴﺪ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪152‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫إذا ﻛﻨﺖ ﻣﻌﺘﺎدً ا ﻋﻠﻰ ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺨﺎﻃﺊ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫ﻓﻬﻢ ﻣﺎ ﺣﺪث ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﺄﺧﺬ ﺑﺒﺴﺎﻃﺔ‬
‫اﻻﺳﺘﻔﺎدة ﻣﻦ ﻫﺬا اﻟﺘﻼﻋﺐ ﺑﺪﻻً ﻣﻦ اﻟﻮﻗﻮع ﻓﻲ ﺷﺮك‬
‫‪:‬ﺳﻮق‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬
 ‫ﻛﻤﺎ ﻫﻮ ﻣﻮﺿﺢ أﻋﻼه ‪ ،‬أﻋﻄﺎﻧﺎ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﺣﺴﻨًﺎ‬
‫‪.‬ﻓﺮﺻﺔ ﺑﻴﻊ‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻫﺬا اﻹﻋﺪاد ‪ ،‬وﻛﻨﺖ ﺗﻔﻬﻢ‬
‫ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ وراء ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻻ ﻳﻨﺒﻐﻲ أن ﻳﻜﻮن ﻫﻨﺎك ﺳﺒﺐ ﻟﻌﺪم اﻟﺪﺧﻮل ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﻣﻮﻗﻊ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪153‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻟﺘﺪاول داﺧﻞ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻮﻫﻤﻲ ﻣﻊ ارﺗﺪادات ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬

‫‪ ،‬ﻻ أﻋﺮف ً‬
‫ﺣﻘﺎ ﻣﺎ إذا ﻛﻨﺖ ﻣﻌﺘﺎدً ا ﻋﻠﻰ أداة اﻟﺘﺪاول اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻫﺬه‬
‫وﻣﻊ ذﻟﻚ ‪ ،‬ﺳﺄﺣﺎول أن أوﺿﺢ ﻟﻚ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ﺑﻄﺮﻳﻘﺔ ﺑﺴﻴﻄﺔ وﻓﻌﺎﻟﺔ‬
‫‪.‬اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ ﻓﻲ ﺗﺮﻛﻴﺒﺔ ﻣﻊ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ ﻣﻌﺮﻓﺘﻪ ﻫﻮ أﻧﻪ ﻓﻲ اﻟﺘﺮﻧﺪ اﻟﺼﺎﻋﺪ أو اﻻﺗﺠﺎه اﻟﻬﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬ﻓﺈن ﻧﻄﺎق‬
‫‪.‬ﻳﺨﻠﻖ اﻟﺴﻮق ﺣﺮﻛﺎت وﺗﺮاﺟﻌﺎت اﻧﺪﻓﺎﻋﻴﺔ‬
‫ﻳﺴﺎﻋﺪﻧﺎ ارﺗﺪاد ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ﻋﻠﻰ إﺑﺮاز أﻫﻤﻬﺎ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺘﺮاﺟﻊ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﺷﺨﺼﻴﺎ ﻫﻲ‬
‫ً‬ ‫أﻓﻀﻞ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ اﻟﺘﻲ أﺳﺘﺨﺪﻣﻬﺎ‬
‫ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ٪50‬و ‪ً ، ٪61‬‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﺘﺠﺮﺑﺘﻲ ‪ ،‬ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت ﻫﻲ‬
‫‪.‬أﻫﻢ اﻟﻤﻨﺎﻃﻖ اﻟﺘﻲ ﻳﺸﺎﻫﺪﻫﺎ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻮم اﻟﺒﻴﺎﻧﻴﺔ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻬﻢ‬
‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺘﻨﺎ ﺑﺴﻴﻄﺔ ‪ ،‬ﻧﺨﺘﺎر اﻷداة اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻨﺎ ‪ ،‬وإذا ﻛﺎن‬
‫ﻳﺘﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﺑﻘﻮة ‪ ،‬ﻧﻨﺘﻈﺮ ارﺗﺪادات ‪ ،‬إذا ﻛﺎن اﻟﺘﺮاﺟﻊ‬
‫ﺗﺼﻞ إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت ‪ ٪50‬أو ‪ ، ٪61‬ﻧﺤﺘﺎج ﻓﻘﻂ إﻟﻰ إﺷﺎرة ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ إﻟﻰ‬
‫‪:‬ﺗﺄﻛﻴﺪ دﺧﻮﻟﻨﺎ‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪154‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻣﻦ ﺧﻼل إﺿﺎﻓﺔ أداة اﻟﺘﺪاول اﻟﻔﻨﻴﺔ ﻫﺬه إﻟﻰ اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺘﻚ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﻮن ﻗﺎد ًرا‬
‫ﻟﺘﺤﺪﻳﺪ إﻋﺪادات اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﻤﺤﺘﻤﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﺴﻮق ‪ ،‬إذا ﻗﻤﺖ ﺑﺘﺤﻠﻴﻞ‬
‫اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه دون اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ‪ ،‬ﻓﻠﻦ ﺗﻌﺮف ﺳﺒﺐ وﺟﻮد ﻣﻠﻒ‬
‫‪.‬اﻧﺨﻔﺾ اﻟﺴﻮق ﺑﻌﺪ اﻟﺘﺮاﺟﻊ‬
‫ﻳﻤﻜﻦ اﺳﺘﺨﺪام أداة ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ﻟﺘﺪاول ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس واﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ و‬
‫‪.‬اﺑﺘﻼع إﻋﺪاد ﺷﺮﻳﻂ ﻛﻤﺎ ﺗﻤﺖ ﻣﻨﺎﻗﺸﺘﻪ ﻓﻲ اﻷﻗﺴﺎم اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‬
‫اﻟﺘﺠﺎرة أﻋﻼه ﻣﺮﺑﺤﺔ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ ﻷن ﻫﻨﺎك اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻟﻌﻮاﻣﻞ‬
‫‪.‬اﻟﺘﻘﺎء اﻟﺬي ﻳﺸﺠﻌﻨﺎ ﻋﻠﻰ وﺿﻊ أﻣﺮ ﺑﻴﻊ‬
‫اﻟﺴﺒﺐ اﻷول ﻫﻮ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬ﻣﻦ اﻟﻮاﺿﺢ أﻧﻪ ﻫﺒﻮﻃﻲ ‪ ،‬واﻟﺴﺒﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ ﻫﻮ‬
‫ﻧﺴﺐ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺜﻞ ﻣﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬واﻟﺜﺎﻟﺚ‬
‫‪.‬واﺣﺪ ﻫﻮ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻜﺎذب ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫إﺷﺎرة واﺣﺪة ﻟﻴﺴﺖ ﻛﺎﻓﻴﺔ ﻻﺗﺨﺎذ ﻗﺮار ﺗﺪاول ﺟﻴﺪ ‪ ،‬أﻧﺖ‬
‫‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﺒﺤﺚ ﻋﻦ ﻋﺪة ﻣﺤﻔﺰات ﺗﺪﻋﻢ ﺗﺤﻠﻴﻠﻚ ‪ ،‬وﺑﻬﺬه اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ‬
‫‪:‬ﺳﻮف ﺗﻀﻊ اﺣﺘﻤﺎﻻت اﻟﻨﺠﺎح ﻟﺼﺎﻟﺤﻚ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﺻﻔﻘﺔ أﺧﺮى ﻣﺤﺘﻤﻠﺔ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪155‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ‪ ،‬ﺗﺤﺮك اﻟﺴﻌﺮ ﺻﻌﻮدﻳً ﺎ وﺗﺮاﺟﻊ ﻟﻠﻮﺻﻮل إﻟﻰ ﻣﻔﺘﺎﺣﻨﺎ‬

‫اﻟﻨﺴﺐ ‪ ،‬ﺛﻢ اﻻﺳﺘﻤﺮار ﻓﻲ اﻻرﺗﻔﺎع‪ .‬ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻛﺎذب‬
‫ﻳﺸﻴﺮ اﻻﺧﺘﺮاق ﻓﻲ ﻫﺬه اﻟﻤﻨﻄﻘﺔ إﻟﻰ أن اﻻﻧﺴﺤﺎب ﻗﺪ اﻧﺘﻬﻰ و‬
‫‪.‬ﺳﺘﺤﺪث ﺣﺮﻛﺔ ﻗﻮﻳﺔ أﺧﺮى‬
‫إن ﻓﻬﻢ ﻫﻴﻜﻞ اﻟﺴﻮق ﻣﻬﻢ ﺟﺪً ا ﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ﻛﻴﻔﻴﺔ اﻟﻘﻴﺎم ﺑﺬﻟﻚ‬
‫اﺳﺘﺨﺪم ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻟﺼﺎﻟﺤﻚ ‪ ،‬إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺠﻪ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ ﻛﻤﺎ ﻧﺎﻗﺸﻨﺎ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ‬
‫‪:‬وﻟﻜﻦ إذا ﻛﺎن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺬﺑﺬب ‪ ،‬ﻓﻌﻠﻴﻚ ﺗﻐﻴﻴﺮ ﺗﻜﺘﻴﻜﻚ‪ .‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺘﻮﺿﻴﺤﻲ أدﻧﺎه‬
 ‫ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﺘﺪاول اﻟﺴﻮق ﺑﻴﻦ اﻟﺪﻋﻢ اﻷﻓﻘﻲ‬
‫وﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻣﺎ إذا ﻛﻨﺖ ﻗﺪ دﺧﻠﺖ ﻓﻲ أﻗﺮب وﻗﺖ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪156‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﺨﺘﺮق اﻟﺴﻮق ﻣﻦ اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ وﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﺳﺘﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬

‫‪.‬اﻟﻮﻗﻮع ﻓﻲ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻮﻫﻤﻲ‬
‫ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻮﻫﻤﻲ ﻷن اﻟﻬﻮاة ﺣﺎوﻟﻮا اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑـ‬
‫ﻣﺒﻜﺮا ﻻﺧﺘﻴﺎر اﻟﻘﻤﺔ‬
‫ً‬ ‫‪ ،‬اﺧﺘﺮاق اﻟﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ واﻟﻤﺴﺘﻮى اﻷﻓﻘﻲ‬
‫‪.‬ﻟﻜﻦ اﻟﺴﻮق زﻳﻔﻬﻢ وﺷﻜﻞ ﻣﺼﻴﺪة ﺛﻮر‬
‫إذا وﺟﺪت ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬وﻛﻨﺖ ﺗﻔﻬﻢ أن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ‬
‫ﻣﺤﺎﺻﺮﻳﻦ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﺒﺎﺋﻌﻴﻦ ‪ ،‬ﺧﺬ ﻫﺬه اﻟﺘﺠﺎرة دون ﺗﺮدد ‪ ،‬ﻷﻧﻬﺎ‬
‫‪.‬ﻣﺮﺑﺢ ﻟﻠﻐﺎﻳﺔ وﻟﻪ ﻣﺨﺎﻃﺮ ‪ /‬ﻋﻮاﺋﺪ ﺟﻴﺪة‬
‫ﺗﻘﻮم ﺑﻮﺿﻊ أﻣﺮ ﺑﻴﻊ ﺑﻌﺪ إﻏﻼق ﺷﺮﻳﻂ اﻟﻜﺴﺮ وﺗﻘﻮم ﺑﺘﻌﻴﻴﻨﻪ‬
‫‪.‬وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﻓﻮﻗﻬﺎ ‪ ،‬ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﻫﻮ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ اﻟﺘﺎﻟﻲ‬
‫ﻫﺬه اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻟﻴﺴﺖ ﻣﻌﻘﺪة ‪ ،‬ﻟﻜﻨﻬﺎ ﺗﺘﻄﻠﺐ وﻗﺘً ﺎ وﻣﻤﺎرﺳﺔ‬
‫إﺗﻘﺎﻧﻬﺎ ‪ ،‬ﺿﻊ ﻓﻲ اﻋﺘﺒﺎرك أن اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﻮﻫﻤﻲ ﻻ ﻳﺤﺪث ﻛﻞ ﻣﺮة‬
‫‪.‬اﻟﻮﻗﺖ ‪ ،‬وﻟﻴﺲ ﻛﻞ اﻻﺧﺘﺮاﻗﺎت اﻟﻮﻫﻤﻴﺔ ﺗﺴﺘﺤﻖ اﻟﺘﺪاول‬
‫ﻓﻮاﺋﺪ ﺗﺪاول اﻻﺧﺘﺮاق اﻟﺰاﺋﻒ ﻟﻠﺸﺮﻳﻂ اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬
‫‪:‬ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺘﻘﻦ ﺗﺪاول ﻫﺬا اﻟﻨﻤﻂ ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﻳﺴﻤﺢ ﻟﻚ ذﻟﻚ ﺑﺎﻻﺑﺘﻌﺎد ﻋﻨﻪ‬
‫اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺤﺎﺻﺮﻳﻦ ودﺧﻮل اﻟﺴﻮق ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻌﻴﻦ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻤﺒﺘﺪﺋﻴﻦ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻴﻪ‬
‫‪.‬ﺑﺎﻟﺨﺴﺎرة‬
‫ﻫﺬه اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﻟﻴﺴﺖ ﻛﺄس ﻣﻘﺪﺳﺔ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻜﻮن ﻣﺴﺘﻌﺪً ا ﻟﻘﺒﻮﻟﻬﺎ‬
‫ﺑﻌﺾ اﻟﺘﺪاوﻻت اﻟﺨﺎﺳﺮة ‪ ،‬وﻟﻜﻦ اﻟﻤﺜﻴﺮ ﻟﻼﻫﺘﻤﺎم ﺣﻮل ذﻟﻚ ‪ ،‬ﻫﻮ أن اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة‬
‫ﻣﻜﺎﻓﺄة ﻫﺬه اﻹﺷﺎرة ﻟﻬﺎ إﻣﻜﺎﻧﺎت ﻛﺒﻴﺮة ‪ ،‬ﻷﻧﻪ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﻜﻮن ﻛﺒﻴﺮة‬
‫ﻳﻔﺎﺟﺊ اﻟﻤﺸﺎرﻛﻮن اﻟﻬﻮاة وﻳﺄﺧﺬون أﻣﻮاﻟﻬﻢ ‪ ،‬اﻟﺴﻮق‬
‫ﻞ‬ ‫ﻠﻞ ﺎ‬ ‫ﺈ ﺎ‬ ‫إ ا ﺎ‬
 ‫‪ ،‬ﻳﺘﺤﺮك ﺑﻘﻮة ﺷﺪﻳﺪة ‪ ،‬وإذا ﻛﺎن ﺑﺈﻣﻜﺎﻧﻚ ﺗﺤﻠﻴﻞ ﻣﺎ ﺣﺪث ﺑﺸﻜﻞ ﺻﺤﻴﺢ‬
‫أرﺑﺎﺣﺎ ﻛﺒﻴﺮة‪ .‬ﺗﺨﻴﻞ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة‬
‫ً‬ ‫ﺳﻮف ﺗﺪﺧﻞ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ وﺗﺤﻘﻖ‬
‫‪.‬ﻗﻞ ‪ 50‬ﻧﻘﻄﺔ ﻣﻘﺎﺑﻞ ‪ 400‬ﻧﻘﻄﺔ أرﺑﺎح‬
‫ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك اﺳﺘﺨﺪام إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻫﺬه ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻨﺒﺆ ﺑﺎﻟﺘﺤﻮل اﻟﺼﺤﻴﺢ‬
‫ﻣﻘﺪﻣﺎ وﻓﻬﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﻋﻤﻞ اﻟﺒﻨﻮك و‬
‫ً‬ ‫ﻧﻘﺎط ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫‪.‬اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ ﺗﺘﺪاول ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪157‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻣﺜﻠﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺪاوﻻت‬

‫ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻘﺴﻢ ‪ ،‬ﺳﺄﻋﺮض ﻟﻚ أﻣﺜﻠﺔ ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻟﻠﺘﺪاوﻻت ﻟﻤﺴﺎﻋﺪﺗﻚ‬
‫ﻓﻬﻢ ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺪاول اﻟﺴﻮق ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﺟﻤﻴﻊ اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺖ ﻣﻨﺎﻗﺸﺘﻬﺎ‬
‫‪:‬ﻓﻲ اﻷﻗﺴﺎم اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‪ .‬اﻧﻈﺮ اﻟﻤﺜﺎل اﻷول أدﻧﺎه‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻳﺘﺠﻪ اﻟﺴﻮق ﻧﺤﻮ اﻷﺳﻔﻞ ‪ ،‬وﻫﻜﺬا‬
‫ﻛﻤﺘﺪاول ﻟﺤﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ‪ ،‬ﺳﺄﺣﺎول ﺗﺘﺒﻊ اﻻﺗﺠﺎه واﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ اﻟﻘﻮة‬
‫‪.‬إﺷﺎرات ﻋﻠﻰ أﻗﻮى اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ‬
‫اﻹﺷﺎرة اﻷوﻟﻰ اﻟﺘﻲ ﺣﺼﻠﻨﺎ ﻋﻠﻴﻬﺎ ﻫﻲ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺬي ﺗﻢ رﻓﻀﻪ ﻣﻦ اﻟﺪﻋﻢ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺬي ﻳﺼﺒﺢ ﻣﻘﺎوﻣﺔ‬
‫اﻟﻌﺎﻣﻞ اﻟﺜﺎﻧﻲ اﻟﺬي ﻳﺪﻋﻢ ﻗﺮارﻧﺎ ﺑﺒﻴﻊ اﻟﺴﻮق ﻫﻮ‬
‫‪٪.‬رﻓﺾ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻦ ﺗﺼﺤﻴﺢ ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ ‪50‬‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪158‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﻟ‬ ‫اﻹ ﺎ‬ ‫ﺎ ﻠ أ‬ ‫اﻟ‬ ‫اﻟ ﺎ ﻞ اﻟ ﺎﻟ‬

 ‫اﻟﻌﺎﻣﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ اﻟﺬي ﻳﺸﺠﻌﻨﺎ ﻋﻠﻰ أﺧﺬ ﻫﺬه اﻹﺷﺎرة ﻫﻮ اﻟﺮﻓﺾ‬
‫ﻣﻦ ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 21‬اﻟﺬي ﻛﺎن ﻳﻌﻤﻞ ﻛﺪﻳﻨﺎﻣﻴﻜﻲ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﻛﺎﻧﺖ اﻹﺷﺎرة اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﻧﻤﻮذج ﺷﻤﻌﺪان ﻏﺎﻣﺮ ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﻳﻤﻜﻨﻚ‬
‫ﻧﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ ‪ ،‬ﺗﻢ ﺗﺸﻜﻴﻞ ﻧﻤﻂ اﻟﺸﻤﻌﺪان ﻫﺬا ﻋﻨﺪ ﻣﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ‬
‫‪.‬ﻳﺘﻤﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه اﻟﺴﻮق‬
‫ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﻣﻦ ﺧﻼﻟﻬﺎ ﺗﺪاول اﻷﺳﻮاق اﻻﺗﺠﺎﻫﻴﺔ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ ﻟﺪﻳﻨﺎ‬
‫إﺷﺎرات‪ .‬اﻷﻣﺮ ﺑﺴﻴﻂ ‪ ،‬ﻣﺎ ﻋﻠﻴﻚ ﺳﻮى ﺗﺤﺪﻳﺪ اﻻﺗﺠﺎه ‪ ،‬واﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺮﺋﻴﺴﻴﺔ ‪ ،‬ﻳﻤﻜﻦ أن ﺗﻜﻮن‬
‫‪٪‬ﻣﺴﺘﻮى دﻋﻢ أو ﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻣﺘﻮﺳﻂ ﻣﺘﺤﺮك ‪ ، 21‬أو ‪ ٪50‬و ‪61‬‬
‫‪.‬ارﺗﺪاد ﻓﻴﺒﻮﻧﺎﺗﺸﻲ‬
‫اﻧﺘﻈﺮ ﺣﺘﻰ ﻇﻬﻮر ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس أو ﺷﺮﻳﻂ ﻏﺎﻣﺮ أو ﺷﺮﻳﻂ داﺧﻠﻲ أو ﺷﺮﻳﻂ داﺧﻠﻲ زاﺋﻒ‬
‫ً‬
‫ﺗﻤﺎﺷﻴﺎ ﻣﻊ اﺗﺠﺎه‬ ‫ﻳﺘﺸﻜﻞ اﻻﺧﺘﺮاق ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻫﺬه اﻟﻤﺴﺘﻮﻳﺎت‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﺛﻢ ﻗﻢ ﺑﺘﻨﻔﻴﺬ ﺗﺠﺎرﺗﻚ‪ .‬اﻧﻬﺎ ﻟﻴﺴﺖ ﻣﻌﻘﺪة إد‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ إﻟﻰ ﻣﺜﺎل آﺧﺮ أدﻧﺎه‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪159‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻓﻘﻴﺎ‬
‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺴﻮق ﻳﺘﺪاول ً‬
‫‪.‬ﺑﻴﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ‬
‫ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻋﻦ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺪاوﻟﺔ ‪ ،‬و‬
‫ﻳﺨﺘﻠﻒ ﻫﺬا اﻟﺴﻮق ً‬
‫‪.‬اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺘﺠﺎرة ﻳﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﻓﻲ اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺘﺮاوﺣﺔ ‪ ،‬ﻧﺘﺪاول ﻣﻦ اﻟﺤﺪود ‪ ،‬أﻋﻨﻲ ﻣﻦ‬
‫‪.‬ﻣﺴﺘﻮﻳﺎت اﻟﺪﻋﻢ واﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻻ ﺗﺤﺎول أﺑﺪً ا اﻟﺘﺪاول داﺧﻞ اﻟﻨﻄﺎق‬
‫‪ a‬ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻨﺎ إﺷﺎرﺗﺎن ﻗﻮﻳﺘﺎن ‪ ،‬ﻛﺎﻧﺖ اﻹﺷﺎرة اﻷوﻟﻰ ﻫﻲ‬
‫ﺷﺮﻳﻂ اﻟﺪﺑﻮس اﻟﺬي ﺗﻢ رﻓﻀﻪ ﺑﺸﺪة ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬و‬
‫‪.‬ﻛﺎﻧﺖ اﻹﺷﺎرة اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﻋﻤﻮد داﺧﻠﻲ ﺗﺸﻜﻞ ﺑﺎﻟﻘﺮب ﻣﻦ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺪﻋﻢ‬
‫‪:‬اﻧﻈﺮ ﻣﺨﻄﻂ آﺧﺮ أدﻧﺎه‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪160‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻛﻤﺎ ﺗﺮى ﻓﻲ اﻟﺮﺳﻢ اﻟﺒﻴﺎﻧﻲ أﻋﻼه ‪ ،‬ﻫﻨﺎك ﺛﻼﺛﺔ أﺷﺮﻃﺔ ﺗﺜﺒﻴﺖ ﻗﻮﻳﺔ‬
‫إﺷﺎرات‪ .‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻘﺘﺮب اﻟﺴﻮق ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ اﻟﻤﺘﺤﺮك ‪ 21‬اﻟﺬي ﻳﻌﻤﻞ‬
‫ﻛﻤﺴﺘﻮى ﻣﻘﺎوﻣﺔ ‪ ،‬ﻳﺮﻓﺾ اﻟﺒﺎﺋﻌﻮن اﻟﻤﺸﺘﺮﻳﻦ ‪ ،‬وﻳﺸﻜﻠﻮن ﺷﺮﻳﻂ دﺑﻮس ﻳﻌﻄﻲ‬
‫‪.‬ﻟﻨﺎ ﻧﻘﻄﺔ دﺧﻮل ﺟﻴﺪة‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪161‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت إدارة اﻷﻣﻮال‬

‫‪ ،‬اﻵن ﻟﺪﻳﻚ اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ‪ ،‬أﻧﺖ ﺗﻌﺮف ﻛﻴﻔﻴﺔ ﺗﺤﻠﻴﻞ اﻟﺴﻮق‬
‫أﻧﺖ ﺗﻌﺮف ﻣﺘﻰ ﺗﺸﺘﺮي وﻣﺘﻰ ﺗﺒﻴﻊ وﻣﺘﻰ ﺗﺨﺮج ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﺗﻌﻠﻢ ً‬
‫أﻳﻀﺎ‬
‫‪.‬ﻣﺘﻰ ﺗﺒﺘﻌﺪ ﻋﻦ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻫﺬا أﻣﺮ ﻣﻬﻢ ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻚ ﻛﻤﺘﺪاول أن ﺗﻌﺮﻓﻪ ‪ ،‬ﻟﻜﻨﻚ ﻻ ﺗﺰال ﻓﻲ ﻋﺪاد اﻟﻤﻔﻘﻮدﻳﻦ‬
‫‪.‬ﻣﻔﺘﺎح اﻟﻘﻠﻌﺔ‪ .‬ﺧﻄﺔ إدارة اﻷﻣﻮال‬
‫أﻫﻢ ﺷﻲء ﻻ ﻳﺘﺤﺪث ﻋﻨﻪ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻮن ﻫﻮ اﻟﻤﺎل‬
‫إدارة‪ .‬ﻫﺬا ﻣﺎ ﻳﺠﻌﻞ اﻟﻔﺮق ﺑﻴﻦ اﻟﻨﺠﺎح‬
‫‪.‬اﻟﺘﺠﺎر واﻟﺨﺎﺳﺮون‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺘﺪاول ﺑﺪون ﺧﻄﺔ ﻹدارة اﻷﻣﻮال ‪ ،‬ﻓﺄﻧﺖ ﺗﻀﻴﻊ ﻓﻘﻂ‬
‫وﻗﺘﻚ وﻣﺎﻟﻚ‪ .‬ﻷن ﻻ ﺷﻲء ﺳﻮف ﻳﻌﻤﻞ ﻣﻦ أﺟﻠﻚ ‪ ،‬ﺣﺘﻰ‬
‫‪.‬إذا ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻚ أﻗﻮى ﻧﻈﺎم ﺗﺪاول ﻓﻲ اﻟﻌﺎﻟﻢ‬
‫ﻳﺮﻛﺰ ﻣﻌﻈﻢ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ ﻋﻠﻰ ﻛﻴﻔﻴﺔ دﺧﻮل اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻓﻬﻢ ﻳﻘﻀﻮن ﺷﻬﻮ ًرا‬
‫وﺳﻨﻮات ﻓﻲ اﻟﺒﺤﺚ ﻋﻦ اﻟﻨﻈﺎم اﻟﺼﺤﻴﺢ‪ .‬ﻻ أرﻳﺪك أن ﺗﻨﺤﻨﻲ ك ﻣﺜﻞ‬
‫ﻧﺎﺟﺤﺎ‬
‫ً‬ ‫ﻋﻠﻴﻬﻢ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻔﻜﺮ ﺑﺸﻜﻞ ﻣﺨﺘﻠﻒ إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻳﺪ أن ﺗﺼﺒﺢ‬
‫‪.‬ﺗﺎﺟﺮ‬
‫إدارة اﻷﻣﻮال‪ :‬ﺣﺠﻢ اﻟﻤﺮﻛﺰ‬
‫أﺣﺪ أﻫﻢ ﻣﻜﻮﻧﺎت إدارة اﻷﻣﻮال ﻫﻮ‬
‫ﺣﺠﻢ اﻟﻤﻮﺿﻊ ‪ ،‬ﻣﺎ أﻋﻨﻴﻪ ﺑﺘﺤﺪﻳﺪ ﺣﺠﻢ اﻟﻤﺮﻛﺰ ﻫﻮ ﻋﺪد اﻟﻌﻘﻮد اﻟﺘﻲ ﺗﺮﻳﺪﻫﺎ‬
‫‪.‬ﻳﺨﺎﻃﺮون ﻓﻲ اﻟﺘﺠﺎرة‬
‫ﻳﻘﺪم ﺟﻤﻴﻊ وﺳﻄﺎء اﻟﻔﻮرﻛﺲ اﻵن ﻋﻘﻮدً ا ﺻﻐﻴﺮة ﻛﺤﺠﻢ ﻣﺮﻛﺰ اﻓﺘﺮاﺿﻲ‪ .‬ال‬
‫‪.‬أﺻﻐﺮ ﻗﻴﻤﺔ ﻟﻠﻌﻘﺪ اﻟﻤﻴﻨﻲ ﻫﻲ ﺣﻮاﻟﻲ ‪ 1‬دوﻻر‬
‫ﻫﻨﺎك وﺳﻄﺎء ﻓﻮرﻛﺲ ﻳﻘﺪﻣﻮن ‪ 10‬ﺳﻨﺘﺎت ﻟﻠﻮت اﻟﺼﻐﻴﺮ اﻟﺬي‬
‫‪ ،‬ﺗﻤﺜﻞ ﻓﺮﺻﺔ ﻟﻠﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﺬﻳﻦ ﻟﻴﺲ ﻟﺪﻳﻬﻢ ﺣﺴﺎﺑﺎت أﻛﺒﺮ‬
‫‪.‬ﻳﻤﻜﻨﻬﻢ اﻟﺒﺪء ﺑﻤﺒﻠﻎ ‪ 250‬دوﻻ ًرا ‪ ،‬وﻻ ﻳﺰال ﻟﺪﻳﻬﻢ ﻓﺮﺻﺔ ﻟﺘﻨﻤﻴﺘﻪ‬
‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺘﺤﺪﻳﺪ ﺣﺠﻢ اﻟﻤﺮﻛﺰ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻔﻜﺮ ﻣﻦ ﺣﻴﺚ اﻟﺪوﻻرات‬
‫ﺑﺪﻻ ﻣﻦ اﻟﻨﻘﺎط‪ .‬ﻟﻨﻔﺘﺮض أﻧﻚ ﺗﺘﺪاول ‪ 3‬ﻋﻘﻮد ﺻﻐﻴﺮة ﻣﻦ اﻟﺪوﻻر اﻟﻜﻨﺪي ‪ /‬اﻟﻮﻻﻳﺎت اﻟﻤﺘﺤﺪة اﻷﻣﺮﻳﻜﻴﺔ ‪ ،‬ﻫﺬا‬
‫‪.‬ﻳﻌﻨﻲ أﻧﻚ اﺷﺘﺮﻳﺖ أو ﺑﻌﺖ ﻣﺎ ﻗﻴﻤﺘﻪ ‪ 30.000‬دوﻻر أﻣﺮﻳﻜﻲ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪162‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫ً‬
‫ﻣﺒﻠﻐﺎ ﻣﻦ اﻟﻤﺎل‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺪاول اﻟﻌﺼﻴﺮ إذا ﺗﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﻟﺼﺎﻟﺤﻚ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺮﺑﺢ‬

‫‪.‬ﻳﺴﺎوي ‪ 3‬دوﻻرات ﻟﻜﻞ ﻧﻘﻄﺔ‪ .‬إذا رﺑﺤﺖ ‪ 20‬ﻧﻘﻄﺔ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺮﺑﺢ ‪ 60‬دوﻻ ًرا‬
‫دﻋﻨﺎ ﻧﻘﺴﻤﻬﺎ ‪ 1 ،‬ﻟﻮت ﻗﻴﺎﺳﻲ ﺗﺴﺎوي ﺣﻮاﻟﻲ ‪ 10‬دوﻻرات ﻟﻜﻞ ﻧﻘﻄﺔ‪ .‬و‬
‫‪.‬ﻟﻮت ﺗﺴﺎوي ﺣﻮاﻟﻲ ‪ 1‬دوﻻر ﻟﻜﻞ ﻧﻘﻄﺔ ‪ ،‬و ‪ 1‬ﻣﻴﻜﺮو ﻟﻮت ﻳﺴﺎوي ‪ 10‬ﺳﻨﺘﺎت ‪1mini‬‬
‫إذا ﻓﺘﺤﺖ ﺣﺴﺎب ﺗﺪاول ﺻﻐﻴﺮ ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻔﻜﺮ ﻓﻲ ﻧﻄﺎق‬
‫‪.‬اﻟﺪوﻻرات اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ﺑﺪﻻً ﻣﻦ اﻟﻨﻘﺎط‬
 ‫ﻟﻨﻔﺘﺮض أﻧﻚ وﺿﻌﺖ ‪ 50‬ﻧﻘﻄﺔ ﻟﻮﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة و ‪ 100‬ﻧﻘﻄﺔ ﻛﻬﺪف رﺑﺢ‪ .‬ﻫﺬه‬
‫ﻳﻌﻨﻲ أﻧﻪ إذا وﺻﻞ اﻟﺴﻮق إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮى وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﺗﺨﺴﺮ ‪ 50‬ﻧﻘﻄﺔ‬
‫‪.‬ﻫﻮ ‪ 50‬دوﻻ ًرا ‪ ،‬وإذا ﺣﻘﻖ اﻟﺴﻮق ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺮﺑﺢ ‪ 100‬دوﻻر‬
‫ﻳﻌﺘﻤﺪ ﺣﺠﻢ ﻣﺮﻛﺰك ﻋﻠﻰ ﻣﺎ إذا ﻛﺎن ﻟﺪﻳﻚ ﻣﻌﻴﺎر أم‬
‫ﺣﺴﺎب ﻣﺼﻐﺮ ‪ ،‬وﻋﺪد اﻟﻠﻮﺗﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﺘﺪاوﻟﻬﺎ‪ .‬ﻫﺬه اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت‬
‫ﻣﻬﻢ ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻚ ﻷن ﻫﺬا ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻋﻠﻰ ﻣﻌﺮﻓﺔ ﻣﻘﺪار اﻟﻤﺎل‬
‫‪.‬أﻧﺖ ﺗﺨﺎﻃﺮ ﻓﻲ ﻛﻞ ﺻﻔﻘﺔ‬
‫ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة‬
‫ﻣﻔﻬﻮم ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ﻫﻮ ﻣﺎ ﺳﻴﺠﻌﻠﻚ ً‬
‫ﻓﺎﺋﺰا ﻓﻲ‬
‫اﻟﻤﺪى اﻟﻄﻮﻳﻞ‪ .‬ﻗﺒﻞ اﻟﺪﺧﻮل ﻓﻲ أي ﺻﻔﻘﺔ ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻌﺮف ﻣﻘﺪارﻫﺎ‬
‫اﻷﻣﻮال اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺮﺑﺤﻬﺎ إذا ﺳﺎرت اﻟﺴﻮق ﻓﻲ ﺻﺎﻟﺤﻚ ‪ ،‬وﻣﻘﺪارﻫﺎ‬
‫‪.‬اﻟﻤﺎل اﻟﺬي ﺳﺘﺨﺴﺮه إذا ﺗﺤﺮك اﻟﺴﻮق ﺿﺪك‬
‫ﻻ ﺗﺪﺧﻞ أﺑﺪً ا ﻓﻲ ﺻﻔﻘﺔ ﻳﻜﻮن اﻟﺮﺑﺢ ﻓﻴﻬﺎ أﻗﻞ ﻣﻦ اﻟﻤﺒﻠﻎ‬
‫‪.‬ﻣﻦ اﻟﻤﺎل اﻟﺬي ﺧﺎﻃﺮت ﺑﻪ‬
‫إذا ﻛﻨﺖ ﺳﺘﺨﺎﻃﺮ ﺑﻤﺒﻠﻎ ‪ 100‬دوﻻر ﻋﻠﻰ ﺳﺒﻴﻞ اﻟﻤﺜﺎل ‪ ،‬ﻓﻴﺠﺐ أن ﻳﻜﻮن ﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ ﻋﻠﻰ اﻷﻗﻞ‬
‫‪.‬دوﻻر ‪ ،‬ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ‪200 2 :1‬‬
‫ﻟﻨﻔﺘﺮض أﻧﻚ ﻗﻤﺖ ﺑﺈﺟﺮاء ‪ 10‬ﺻﻔﻘﺎت ﺑﻨﺴﺒﺔ ﻣﺨﺎﻃﺮ إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ‪ .2 :1‬ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﻛﻞ ﺻﻔﻘﺔ ﺗﺨﺎﻃﺮ ﺑﻬﺎ ‪ 100‬دوﻻر‬
‫ﻟﻘﺪ رﺑﺤﺖ ‪ 5‬ﺻﻔﻘﺎت ‪ ،‬وﺧﺴﺮت ‪ 5‬ﺻﻔﻘﺎت‪ .‬ﻟﺬﻟﻚ ﺳﺘﺨﺴﺮ ‪ 500‬دوﻻر ﻟﻜﻨﻚ‬
‫‪.‬ﺳﻮف ﺗﺮﺑﺢ ‪ 1000‬دوﻻر ‪ ،‬إذن اﻟﻔﻮاﺋﺪ ‪ 500‬دوﻻر‬
‫ﻫﺬه ﻫﻲ ﻗﻮة ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ‪ ،‬ﻻ ﻳﺠﺐ أن ﺗﻔﻜﺮ ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫ﻧﺎﺟﺤﺎ‪ .‬اذا أﻧﺖ‬
‫ً‬ ‫ً‬
‫ﻣﺘﺪاوﻻ‬ ‫ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺮﺑﺢ ﻛﻞ ﺻﻔﻘﺎﺗﻚ ﻟﺘﺼﺒﺢ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪163‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬ ‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫داﺋﻤﺎ ﻛﺬﻟﻚ‬
‫ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻻﺳﺘﻔﺎدة ﻣﻦ ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة إﻟﻰ اﻟﻤﻜﺎﻓﺄة ‪ ،‬ﻓﺴﺘﻜﻮن ً‬
‫‪.‬ﻣﺮﺑﺢ‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪164‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫أﻫﻤﻴﺔ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة‬

‫ﺟﻤﻴﻊ اﻟﻤﻨﻬﺠﻴﺎت اﻟﺠﻴﺪة ﺗﺴﺘﺨﺪم اﻟﺘﻮﻗﻔﺎت‪ .‬وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة اﻟﻮﻗﺎﺋﻲ ﻫﻮ أﻣﺮ ﻟـ‬
‫اﻟﺨﺮوج ﻣﻦ ﻣﺮﻛﺰ ﻃﻮﻳﻞ أو ﻗﺼﻴﺮ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺘﺤﺮك اﻷﺳﻌﺎر ﺿﺪك إﻟﻰ ﻣﺎ ﻫﻮ ﻣﺤﺪد‬
‫‪.‬ﺳﻌﺮ‬
‫ﻳﺆﻣﻦ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﺿﺪ ﺧﺴﺎرة ﻛﺒﻴﺮة ﻋﺎدة وﻳﺠﺐ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻪ ﻓﻲ‬
‫‪.‬ﺑﺸﻜﻞ او ﺑﺄﺧﺮ‬
‫ﻳﻤﻜﻦ وﺿﻊ أﻣﺮ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة اﻷوﻟﻲ ﻣﻊ ﻃﻠﺒﻚ ﻓﻲ اﻟﺘﺪاول‬
‫ﺗﻠﻘﺎﺋﻴﺎ ﻋﻨﺪ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة‬
‫ً‬ ‫ﺑﺮﻧﺎﻣﺞ؛ ﺳﻴﺘﻢ إﻏﻼق اﻟﺼﻔﻘﺔ‬
‫‪.‬ﺿﺮب‬
‫ﺳﻴﺴﻤﺢ ﻟﻚ ﻫﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة ﺑﺘﻨﻔﻴﺬ ﺗﺪاوﻟﻚ واﻹﻧﻔﺎق‬
‫ﻣﻊ ﻋﺎﺋﻠﺘﻚ أو أﺻﺪﻗﺎﺋﻚ ‪ ،‬ﺳﻴﺴﺎﻋﺪك ﻫﺬا ﻋﻠﻰ اﻟﺨﺮوج ﻣﻦ ﺣﺴﺎﺑﻚ‬
‫اﻟﻌﺎﻃﻔﺔ ‪ ،‬ﻷﻧﻚ ﺗﻌﺮف ﻣﻘﺪار اﻷﻣﻮال اﻟﺘﻲ ﺳﺘﺨﺴﺮﻫﺎ إذا ﻛﺎن‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق ﻟﻢ ﻳﺬﻫﺐ ﻓﻲ اﺗﺠﺎﻫﻚ‬
‫ﻳﺴﺘﺨﺪم اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﻘﻤﻢ اﻟﺬﻫﻨﻴﺔ ‪ ،‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺪﺧﻠﻮن ﻓﻲ اﻟﺘﺠﺎرة ‪ ،‬ﻻ ﻳﻔﻌﻠﻮن ذﻟﻚ‬
‫وﺿﻊ أﻣﺮ إﻳﻘﺎف اﻟﺨﺴﺎرة ‪ ،‬ﻷﻧﻬﻢ ﻳﻌﺘﻘﺪون أن اﻟﻮﺳﻴﻂ ﺳﻴﺼﻞ إﻟﻰ أﻣﺮ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة‬
‫‪.‬ﺧﺴﺎرة ﻏﻴﺮ ﺻﺤﻴﺤﺔ‬
‫‪ ،‬اﻟﺴﺒﺐ وراء اﺳﺘﺨﺪام اﻟﺘﻮﻗﻒ اﻟﺬﻫﻨﻲ ﻫﻮ ﻋﻠﻢ اﻟﻨﻔﺲ اﻟﺒﺸﺮي‬
‫ﻳﻜﺮه اﻟﺒﺸﺮ أن ﻳﺨﺴﺮوا اﻟﻤﺎل‪ .‬وإذا ﻛﻨﺖ ﻻ ﺗﻘﺒﻞ ﺧﺴﺎرة اﻟﻤﺎل‬
‫‪.‬ﻛﺠﺰء ﻣﻦ اﻟﻠﻌﺒﺔ ‪ ،‬ﻓﻠﻦ ﺗﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل أﺑﺪً ا ﻓﻲ اﻟﺴﻮق‬
‫ﻻ ﺗﻔﻜﺮ أﺑﺪً ا ﻓﻲ اﺳﺘﺨﺪام اﻟﺘﻮﻗﻔﺎت اﻟﻌﻘﻠﻴﺔ ‪ ،‬ﻷﻧﻚ ﻻ ﺗﺴﺘﻄﻴﻊ اﻟﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ‬
‫‪.‬اﻟﺴﻮق ‪ ،‬ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﻟﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ أن اﻟﺴﻮق ﺳﻴﻔﻌﻞ ﻫﺬا أو ذاك‬
‫ﻗﺒﻞ اﻟﺪﺧﻮل ﻓﻲ ﺻﻔﻘﺔ ‪ ،‬اﺣﺴﺐ ﻣﻘﺪار اﻟﺮﺑﺢ اﻟﺬي ﻗﺪ ﺗﺮﺑﺤﻪ وﻛﻴﻒ‬
‫‪.‬ﻗﺪ ﺗﺨﺴﺮ اﻟﻜﺜﻴﺮ‪ .‬ﺿﻊ أﻣﺮ وﻗﻒ اﻟﺨﺴﺎرة اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‪ .‬وﻫﺪف اﻟﺮﺑﺢ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫‪.‬واﻧﺴﻰ ﺗﺠﺎرﺗﻚ‬
‫ﻻ ﺗﺨﺎﻃﺮ ً‬
‫أﺑﺪا ﺑﺄﻣﻮال ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺤﻤﻞ ﺧﺴﺎرﺗﻬﺎ‬
‫ﺗﻠﻘﻴﺖ اﻟﻜﺜﻴﺮ ﻣﻦ اﻷﺳﺌﻠﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ اﻟﺬﻳﻦ ﻳﺴﺄﻟﻮﻧﻨﻲ ﻋﻦ ﻣﻘﺪار اﻟﻤﺎل‬
‫‪ a‬ﻳﺤﺘﺎﺟﻮن ﻟﺒﺪء اﻟﺘﺪاول‪ .‬ﺑﺎدئ ذي ﺑﺪء ‪ ،‬ﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﺄﺧﺬ اﻟﺘﺪاول ﺑﺎﻋﺘﺒﺎره‬
‫اﻋﻤﺎل‪ .‬ﻳﻤﻜﻨﻚ ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ وﻳﻤﻜﻨﻚ أن ﺗﺨﺴﺮه‬
‫‪.‬ﻧﺤﻦ ﺳﻮف‬
‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪165‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫‪     ‬‬ ‫‪ ‬‬ ‫‪  ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﻳﻌﺘﻤﺪ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﻤﺎل اﻟﺬي ﺗﺤﺘﺎﺟﻪ ﻟﺒﺪء اﻟﺘﺪاول ﻋﻠﻰ‬

‫ﻣﺒﻠﻎ ﻣﻦ اﻟﻤﺎل ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺤﻤﻞ ﺧﺴﺎرﺗﻪ‪ .‬ﻻ ﺗﻘﺘﺮض أﺑﺪً ا‬
‫‪.‬اﻟﻤﺎل أو اﻟﻤﺨﺎﻃﺮة ﺑﻤﺒﺎﻟﻎ ﻛﺒﻴﺮة ﻣﻦ اﻟﻤﺎل ﻻ ﻳﻤﻜﻨﻚ ﺗﺤﻤﻞ ﺧﺴﺎرﺗﻬﺎ‬
‫ﻷن اﻟﺘﺪاول ﻫﻮ ﻛﻞ ﺷﻲء ﻋﻦ اﻟﻌﻮاﻃﻒ ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺘﺪاول وأﻧﺖ ﺧﺎﺋﻒ‬
‫ﻟﺘﻔﻘﺪ ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﻔﺸﻞ ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ‪ .‬ﻻﻧﻚ اﻧﺖ‬
‫ﺳﻴﺘﻢ اﻟﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ ﻣﺸﺎﻋﺮك ‪ ،‬وﺳﻴﺆﺛﺮ ذﻟﻚ ﻋﻠﻰ ﺗﺪاوﻟﻚ‬
‫‪.‬ﻗﺮارات‬
‫ﻟﻦ ﺗﻜﻮن ﻗﺎد ًرا ﻋﻠﻰ اﺗﺒﺎع اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻚ ‪ ،‬وﺳﻮف ﺗﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬ﺑﺎﻟﺘﺄﻛﻴﺪ ﺗﻔﺸﻞ‬
‫ﺻﻐﻴﺮا ‪ ،‬ﺣﺎول اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺒﺮ ﻗﺪر ﻣﻦ اﻟﺨﺒﺮة‬
‫ً‬ ‫أﻓﻀﻞ ﺷﻲء ﺗﻔﻌﻠﻪ ﻫﻮ أن ﺗﺒﺪأ‬
‫ﻳﻤﻜﻨﻚ ‪ ،‬وﺑﻨﺎء ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول اﻟﺨﺎص ﺑﻚ ﺑﺒﻂء‪ .‬ﻫﺬا ﻫﻮ ﻣﺪى ﻧﺠﺎﺣﻬﺎ‬
‫‪.‬أﺻﺒﺢ اﻟﺘﺠﺎر ﻧﺎﺟﺤﻴﻦ‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪166‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫اﺳﺘﻨﺘﺎج‬
‫ﺗﻬﺎﻧﻴﻨﺎ ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﻗﺪ وﺻﻠﺖ إﻟﻰ ﻫﺬه اﻟﻨﻘﻄﺔ ‪ ،‬ﻓﻬﺬه ﻋﻼﻣﺔ ﻋﻠﻰ أﻧﻚ‬
‫ﺟﺎﺋﻌﻮن ﺑﻤﺎ ﻳﻜﻔﻲ ﻟﻠﻨﺠﺎح ﻓﻲ ﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ‪ .‬ﻟﻘﺪ وﻓﺮت ﻟﻚ‬
‫ﻣﻊ أﻗﻮى إﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ﺣﺮﻛﺔ اﻟﺴﻌﺮ اﻟﺘﻲ ﻳﻤﻜﻨﻚ اﺳﺘﺨﺪاﻣﻬﺎ ﻟـ‬
‫‪.‬ﺑﻘﻴﺔ ﺣﻴﺎﺗﻚ ﻟﻜﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻣﻦ ﺗﺪاول اﻷﺳﻮاق اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‬
‫ﻧﺠﺎﺣﻚ ﻛﻤﺘﺪاول ﻻ ﻋﻼﻗﺔ ﻟﻪ ﺑﺎﻟﺘﻌﻠﻴﻢ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫ً‬
‫ﻃﺒﻴﺒﺎ‬ ‫ً‬
‫ﻣﺤﺎﻣﻴﺎ أو‬ ‫ً‬
‫ﻃﺒﻴﺒﺎ أو‬ ‫‪.‬ﻣﻌﺮﻓﺘﻲ؛ ﻳﻤﻜﻨﻚ أن ﺗﻜﻮن‬
‫إذا ﻟﻢ ﺗﺘﺒﻊ اﻟﻘﻮاﻋﺪ ‪ ،‬ﻓﺴﻮف ﻳﻨﺘﻬﻲ ﺑﻚ اﻷﻣﺮ ﺑﺘﻔﺠﻴﺮ ﻛﺎﻣﻞ اﻟﺨﺎص ﺑﻚ‬
‫‪.‬ﺣﺴﺎب اﻟﺘﺪاول‬
‫اﻟﺘﺪاول ﻣﺜﻞ ﺗﻌﻠﻢ ﻣﻬﺎرة ﺟﺪﻳﺪة ‪ ،‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن ﻣﺴﺘﻌﺪً ا ﻟﻮﺿﻌﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﻨﺎﺳﺐ‬
‫واﻟﺠﻬﺪ ‪ ،‬دﻋﻨﻲ أﻋﻄﻴﻚ ﻣﺜﺎﻻً ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ ﺗﺮﻏﺐ ﻓﻲ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺷﻬﺎدة‬
‫‪.‬ﻣﻦ إﺣﺪى اﻟﺠﺎﻣﻌﺎت ‪ ،‬وﻋﻠﻴﻚ أن ﺗﻘﻀﻲ ‪ 3‬ﺳﻨﻮات ﻋﻠﻰ اﻷﻗﻞ‬
 ‫ﻲ‬
‫ﺗﺴﺘﻴﻘﻆ ﻛﻞ ﺻﺒﺎح ‪ ،‬وﺗﺪرس ﺑﺠﺪ ‪ ،‬وﺗﺘﺎﺑﻊ ﻣﻊ‬
‫وﻣﻨﻀﺒﻄﺎ ﺑﺪرﺟﺔ ﻛﺎﻓﻴﺔ ‪ ،‬ﻓﺴﺘﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ‬
‫ً‬ ‫ﻓﺼﻮل دراﺳﻴﺔ ‪ ،‬وإذا ﻛﻨﺖ ﺟﺎدً ا‬
‫‪.‬اﻟﺪرﺟﺔ اﻟﻌﻠﻤﻴﺔ‬
‫ﻣﻨﻀﺒﻄﺎ ﺑﺪرﺟﺔ ﻛﺎﻓﻴﺔ‬
‫ً‬ ‫ﻧﻔﺲ اﻟﺸﻲء ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺎﻟﺘﺪاول ‪ ،‬إذا ﻛﻨﺖ‬
‫وأﻧﺖ ﺗﺒﺬل اﻟﻮﻗﺖ واﻟﺠﻬﺪ ﻟﻠﺘﻌﻠﻢ ‪ ،‬ﺳﺘﻜﺘﺴﺐ ﻣﻬﺎرة ﻟﺘﻐﺬﻳﻬﺎ‬
‫أﻧﺖ وﻋﺎﺋﻠﺘﻚ ﻟﺒﻘﻴﺔ ﺣﻴﺎﺗﻚ ‪ ،‬ﺳﻮف ﺗﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ‬
‫‪.‬اﻟﺤﺮﻳﺔ اﻟﻤﺎﻟﻴﺔ‪ .‬ﻟﺬﻟﻚ ‪ ،‬ﻟﻦ ﺗﻔﻜﺮ أﺑﺪً ا ﻓﻲ وﻇﻴﻔﺔ ﻳﻮﻣﻴﺔ‬
‫ﻳﻘﻀﻲ ﺑﻌﺾ اﻟﻤﺘﺪاوﻟﻴﻦ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 10‬ﺳﻨﻮات ﻹﻳﺠﺎد اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ راﺑﺤﺔ و‬
‫ﻋﺎﻣﺎ ﺑﺪون ﻧﺘﺎﺋﺞ‪ .‬ﻟﺤﺴﻦ اﻟﺤﻆ ‪ ،‬ﻟﻦ ﻳﻜﻮن ﻫﺬا ﻫﻮ اﻟﺤﺎل ﻣﻌﻚ‪ .‬ﻷن ﻟﺪﻳﻚ ﻣﻠﻒ‬
‫ﺗﺼﺒﺢ ﻣﺮﺑﺤﺔ ‪ ،‬واﻟﺒﻌﺾ اﻵﺧﺮ ﻳﻘﻀﻲ ‪ً 20‬‬

‫اﻟﺨﺮﻳﻄﺔ ‪ ،‬ﻟﺪﻳﻚ اﻹﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺔ ؛ ﻟﻦ ﺗﻘﻀﻲ ﺳﻨﻮات ﻓﻲ ﻣﺤﺎوﻟﺔ ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ‬

‫‪.‬اﻟﻤﺆﺷﺮات واﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت‬
‫ﻟﺪﻳﻚ ﻛﻞ ﻣﺎ ﺗﺤﺘﺎﺟﻪ ﻫﻨﺎ ‪ ،‬ﻣﺎ ﺗﺤﺘﺎﺟﻪ ﻫﻮ اﻟﻮﻗﺖ‬
‫أﺗﻘﻦ ﻫﺬه اﻻﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت ‪ ،‬ﻟﺬا اﻣﻨﺢ ﻧﻔﺴﻚ ﺑﻌﺾ اﻟﻮﻗﺖ وأﻧﻔﻖ اﻟﻜﺜﻴﺮ‬
‫ﻛﻤﺎ ﻳﻤﻜﻨﻚ أن ﺗﺘﻌﻠﻢ ‪ ،‬ﻷن ﻫﺬه ﻫﻲ اﻟﻄﺮﻳﻘﺔ اﻟﻮﺣﻴﺪة ﻟﻠﻨﺠﺎح ﻓﻲ ذﻟﻚ‬
‫‪.‬اﻋﻤﺎل‬

‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪167‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬

‫‪      ‬‬ ‫‪    ‬‬
‫‪ ‬‬
‫اﻟﻜﺘﺎب اﻟﻤﻘﺪس ﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺸﻤﻮع‬

‫ﺑﻤﺮور اﻟﻮﻗﺖ ﺳﻮف ﺗﻄﻮر اﺳﺘﺮاﺗﻴﺠﻴﺎت اﻟﺘﺪاول ﻫﺬه ‪ ،‬ﻷﻧﻚ ﺳﺘﻔﻌﻞ ذﻟﻚ‬
‫ﺗﺤﺪﻳﺪ ﻣﺎ ﻳﻨﺎﺳﺒﻚ وﻣﺎ ﻻ ﻳﻌﻤﻞ‪ .‬ﻳﺤﻔﻆ‬
‫اﻟﺘﺪرب واﻟﺘﻌﻠﻢ ﻣﻦ أﺧﻄﺎﺋﻚ ‪ ،‬ﻻ ﺗﻔﻜﺮ ﻓﻴﻪ‬
‫ﺧﺒﻴﺮا‬
‫ً‬ ‫ﻛﺴﺐ اﻟﻤﺎل ﻓﻲ أﺳﺮع وﻗﺖ ﻣﻤﻜﻦ ‪ ،‬ﻓﻜﺮ ﻓﻲ أن ﺗﺼﺒﺢ‬
‫‪.‬ﻟﻤﺎ ﺗﻔﻌﻠﻪ ‪ ،‬وﺑﻌﺪ ذﻟﻚ ﺳﻴﺘﺒﻌﻚ اﻟﻤﺎل أﻳﻨﻤﺎ ﻛﻨﺖ‬
‫‪.‬ﺣﻈﺎ ﻃﻴﺒﺎ وﻓﻘﻚ ا‬
 ‫اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ أﻛﺜﺮ ﻣﻦ ‪ 100‬ﻣﺆﺷﺮ ودورة ﻣﺠﺎﻧﻴﺔ‬ ‫‪168‬‬

‫‪   ‬‬ ‫‪  ‬‬