Professional Documents
Culture Documents
https://testbankfan.com/download/modern-advanced-accounting-in-canada-6th-editio
n-hilton-solutions-manual/
Chapter 2
Case 1
A company increases its equity investment from 10% to 25%. Management wants to compare
the equity method and fair-value method in order to understand the affect on the accounting and
wants to know which method better reflects management’s performance.
Case 2
A company has acquired an investment in shares of another company and members of its
accounting department have differing views about how to account for it.
Case 3
This case focuses on the accounting for a long-term investment when the investee is hostile and
refuses to co-operate with the investor.
Case 4
In order to maintain his company’s earnings growth, the CEO would like to direct a 40% owned
investee company to declare a dividend greater than its normal yearly dividend. If the cost
method were used, this income manipulation would work if no part of the dividend were treated
as a liquidating dividend. It will not work if the equity method has to be used to account for the
investment.
Case 5
This case, adapted from the CICA, gives an illustration of a company that has raised money for
its operations in several ways (i.e. other than raising common equity) and asks the student to
analyze both the accounting issues and methods that should be used to account for various
aspects of the business and methods that should be used to account for the various types of
investments.
PROBLEMS
Problem 1 (20 min.)
— Minä siis toivon, ettei teillä ole mitään valittamista. Kirkot ovat
kansainvälisillä sopimuksilla suojatut kaikenlaisilta hyökkäyksiltä ja
pommitukselta…
— Ulos!
— Kurjat murhaajat!
— Ajatelkaa, sotilaat!
— Mitä te aiotte…?
— Murhaajat! Pelkurit!
— Kurjat…
— Missä olen…?
— Vettä — kurkkuuni…
— Se lupasi taivaaseen…
— Armoa, armoa…
— Auttakaa… päästäkää!
— En voi… ijankaikkisesti…
— Armoa… apua…
Mitä?
Sashka muisti katuen, miten hän monasti oli ollut tyytymätön, kun
kotona oli puutteellista, ahdasta ja ikävää; kun pikkusiskot sairastivat
ja itkivät — ja isä vielä joi. Kaksi kertaa oli isä ajanut kaikki ulos
kapakasta tullessaan — ja Sashka oli pitkän aikaa tuntenut
katkeruutta ja vihaa isää kohtaan…
Kyllä hän nyt oli katunut, oppinut ymmärtämään kodin arvoa! Nyt
hän muisti senkin, miten katkerasti isä oli itkenyt äitiä lyötyään: miten
hän päihtyneenäkin oli usein ollut synkkä ja surullinen. Hän alkoi
ymmärtää, ettei isäkään tahallaan juonut…
Tuo ilta tuntui ihanalta unelta, niin kaukaiselta kuin ei sitä olisi
ollutkaan… Ja kun Sashka taas muisti, että siitä on vain viisi viikkoa,
tunsi hän oudon epätoivon sielussaan; se onkin epätodellinen
unelma tulevaisuuteen nähden: hän ei koskaan pääse kotiin, ei enää
milloinkaan näe äitiä — hän katoaa kuin lakastunut lehti
syysmyrskyyn…
— Äiti…
— Tiikeri…
— No, etkö kuullut mitä sanoin? Vai tiikereitä… Kyllä minä ajan
tiikerit nahastasi…
— Nyt lähdetään!
— Vai niin, vai niin, käykää toimeen — kuului taas tuo tunteeton
ääni, ja päävartija astui jo muutaman askeleen seinällä riippuvia
ruoskia kohden. Mutta samassa päällikkö viittasi odottamaan, lisäsi
entistä hitaammin.
Ilkeältä ivalta kuului Kristuksen nimi, sillä sitä säesti rätisevä ääni
kun Sashkan paita takaapäin repäistiin yltä kahtena kappaleena.
— Sata!
I.
— Hyvä! hyvä!
— Oikein puhuttu?
— Selitä!
— Selitä…
Pitkä, kalpeakasvoinen mies, jonka sysimusta tukka oli ohimoilla
muuttunut sinisen harmaaksi, koputti pitkällä sormellaan pöytää.
Hänen mustat, kuopalla olevat silmänsä hehkuivat ja kolean
hillityssä äänessä kuvastui katkeruus ja harmi:
— Pistooli pois!
Maksim sanoi sen hiljaa, tuskin kuuluvasti, multa kun hän samalla
kohdisti pistävän katseensa nuorukaiseen, totteli tämä aivankuin
hypnotisoituna.
— En!