‫القسم الخامس‬

‫الدين الحكومى و هيكل المديونية‬

‫‪35‬‬ ‫ملخص الدين العام المحلى‪-------------------------------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)15‬‬

‫الدين المحلى ألجهزة الموازنة العامة‪36 ----------------------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)16‬‬

‫الدين المحلى للحكومة العامة‪37------------------------------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)17‬‬

‫الدين العام المحلى ‪38-----------------------------------------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)18‬‬

‫إجمالى الدين العام الخارجى‪39 -------------------------------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)19‬‬

‫خدمة الدين الحكومى (داخلى و خارجى)‪40 -------------------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)20‬‬

‫إصدارات االوراق المالية الحكومية (اذون و سندات)‪41 --------------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)21‬‬

‫إصدارات االوراق المالية الحكومية (اذون و سندات) الربع سنوية‪41 --------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)22‬‬

‫تطور معدالت العائد حتى تاريخ اإلستحقاق لسندات الخزانة‪42 --------------------------------------‬‬ ‫جدول (‪)23‬‬
 ‫ﺟدول )‪:(١٥‬ﻣﻠﺧص اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬
‫‪/١‬‬
‫ﻋﻧد ﻣﺳﺗوﯾﺎت ﺗﺟﻣﯾﻌﯾﺔ ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ‬
‫)ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ(‬

‫ﺑﯾﺎن رﺑﻊ ﺳﻧوى‬ ‫ﺑﯾﺎن ﺳﻧوى‬

‫ﯾوﻧﯾو‪* ٢٠-‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﺳﺑﺗﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٨-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٧-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٦-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٥-‬‬
‫‪/٢‬‬
‫‪٣,٩٨٩,٦٨٨‬‬ ‫‪٣,٨٦٠,٨٨٣‬‬ ‫‪٣,٧٠٩,٢٤٦ ٣,٨٥٦,٢١٥‬‬ ‫‪٣,٤٧٠,٩٦٨‬‬ ‫‪٣,١٢٤,١٠٠‬‬ ‫‪٢,٥٧٠,٨٤٣‬‬ ‫‪٢,٠٨٢,٦٢٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)‪(٣.٥‬‬ ‫)‪(٣.٨‬‬ ‫)‪(٢.٨‬‬ ‫)‪(١١.١‬‬ ‫)‪(١١.١‬‬ ‫)‪(٢١.٥‬‬ ‫)‪(٢٣.٤‬‬ ‫)‪(٢٢.٧‬‬
‫‪٣/‬‬
‫‪٣٤٣,٠٩٢‬‬ ‫‪٣٠٤,٩١١‬‬ ‫‪٢٨١,٣٤٩‬‬ ‫‪٣٠٤,٩٠٨‬‬ ‫‪٣٤٠,٥٠٠‬‬ ‫‪٤٠٨,٩٣٦‬‬ ‫‪٢٨٧,١٨٧‬‬ ‫‪٢١٨,٥٦١‬‬ ‫وداﺋﻊ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)‪(١٢.٥‬‬ ‫)‪-(٧.١‬‬ ‫)‪-(١٦.٧‬‬ ‫)‪-(١٠.٥‬‬ ‫)‪-(١٦.٧‬‬ ‫)‪(٤٢.٤‬‬ ‫)‪(٣١.٤‬‬ ‫)‪(٣٥.٣‬‬

‫‪٣,٦٤٦,٥٩٦‬‬ ‫‪٣,٥٥٥,٩٧٢‬‬ ‫‪٣,٤٢٧,٨٩٧ ٣,٥٥١,٣٠٧‬‬ ‫‪٣,١٣٠,٤٦٨‬‬ ‫‪٢,٧١٥,١٦٤‬‬ ‫‪٢,٢٨٣,٦٥٦‬‬ ‫‪١,٨٦٤,٠٦٤‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)‪(٢.٧‬‬ ‫)‪(٤.٩‬‬ ‫)‪(٤.٨‬‬ ‫)‪(١٣.٤‬‬ ‫)‪(١٥.٣‬‬ ‫)‪(١٨.٩‬‬ ‫)‪(٢٢.٥‬‬ ‫)‪(٢١.٣‬‬

‫‪/٤‬‬
‫‪٤,٠٢٤,٩٢٣‬‬ ‫‪٣,٨٨٤,٠٩٣‬‬ ‫‪٣,٧٥٨,٨٨٥ ٣,٥٠٧,١٨٥‬‬ ‫‪٣,٢٥٩,٣٧٨‬‬ ‫‪٢,٩٥٠,٨٦٧‬‬ ‫‪٢,٤٠٩,٢٢٥‬‬ ‫‪١,٩٦٦,٤٨٩‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)‪(١٤.٨‬‬ ‫)‪(١٢.١‬‬ ‫)‪(١١.٤‬‬ ‫)‪(٧.٦‬‬ ‫)‪(١٠.٥‬‬ ‫)‪(٢٢.٥‬‬ ‫)‪(٢٢.٥‬‬ ‫)‪(٢٢.٦‬‬

‫‪٤١٣,٤٥٥‬‬ ‫‪٣٨١,٨٤٠‬‬ ‫‪٣٥٩,٠٤٧‬‬ ‫‪٣٦١,٧٣٦‬‬ ‫‪٣٩٦,٣٨٦‬‬ ‫‪٤٦٠,٥٦٤‬‬ ‫‪٣٢١,٩٢٤‬‬ ‫‪٢٣٣,٠٥٤‬‬ ‫وداﺋﻊ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)‪(١٤.٣‬‬ ‫)‪-(٠.٣‬‬ ‫)‪-(٨.١‬‬ ‫)‪-(٨.٧‬‬ ‫)‪-(١٣.٩‬‬ ‫)‪(٤٣.١‬‬ ‫)‪(٣٨.١‬‬ ‫)‪(٣٥.٧‬‬

‫‪٣,٦١١,٤٦٨‬‬ ‫‪٣,٥٠٢,٢٥٣‬‬ ‫‪٣,٣٩٩,٨٣٨ ٣,١٤٥,٤٤٩‬‬ ‫‪٢,٨٦٢,٩٩٢‬‬ ‫‪٢,٤٩٠,٣٠٣‬‬ ‫‪٢,٠٨٧,٣٠١‬‬ ‫‪١,٧٣٣,٤٣٥‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)‪(١٤.٨‬‬ ‫)‪(١٣.٧‬‬ ‫)‪(١٤.٠‬‬ ‫)‪(٩.٩‬‬ ‫)‪(١٥.٠‬‬ ‫)‪(١٩.٣‬‬ ‫)‪(٢٠.٤‬‬ ‫)‪(٢١.٠‬‬

‫‪/٥‬‬
‫‪٤,٢٦٧,٥٧٩‬‬ ‫‪٤,١١٢,٤٥٣‬‬ ‫‪٤,١٠٨,٤٩٩ ٣,٨٢٩,١٤٨‬‬ ‫‪٣,٦٤٨,٩٨٤‬‬ ‫‪٣,٢٧٨,٣٥٩‬‬ ‫‪٢,٤٧٨,٨٨٣‬‬ ‫‪١,٩٩١,٢٤٧‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬
‫)‪(١١.٤‬‬ ‫)‪(٦.٥‬‬ ‫)‪(٩.٤‬‬ ‫)‪(٤.٩‬‬ ‫)‪(١١.٣‬‬ ‫)‪(٣٢.٣‬‬ ‫)‪(٢٤.٥‬‬ ‫)‪(٢٠.٣‬‬

‫‪/٦‬‬
‫‪٦٢١,٤٣٦‬‬ ‫‪٥٧٤,٠٠١‬‬ ‫‪٥٢٧,٩٦٥‬‬ ‫‪٥٨٦,٣٢٩‬‬ ‫‪٥٠١,٩٦٩‬‬ ‫‪٥٧٢,٨٦١‬‬ ‫‪٤٠٠,٢٨٢‬‬ ‫‪٢٨٦,١٨١‬‬ ‫اﻟوداﺋﻊ‬
‫ א ‬
‫א א
‬

‫)‪(٦.٠‬‬ ‫)‪-(٠.٥‬‬ ‫)‪(١١.٧‬‬ ‫)‪(١٦.٨‬‬ ‫)‪-(١٢.٤‬‬ ‫)‪(٤٣.١‬‬ ‫)‪(٣٩.٩‬‬ ‫)‪(٣٧.٤‬‬

‫‪٣,٦٤٦,١٤٣‬‬ ‫‪٣,٥٣٨,٤٥٢‬‬ ‫‪٣,٥٨٠,٥٣٤ ٣,٢٤٢,٨١٩‬‬ ‫‪٣,١٤٧,٠١٥‬‬ ‫‪٢,٧٠٥,٤٩٨‬‬ ‫‪٢,٠٧٨,٦٠١‬‬ ‫‪١,٧٠٥,٠٦٦‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬
‫)‪(١٢.٤‬‬ ‫)‪(٧.٧‬‬ ‫)‪(٩.٠‬‬ ‫)‪(٣.٠‬‬ ‫)‪(١٦.٣‬‬ ‫)‪(٣٠.٢‬‬ ‫)‪(٢١.٩‬‬ ‫)‪(١٧.٩‬‬

‫ﻣﻼﺣظﺎت )ﻧﺳﺑﺔ إﻟﻰ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ( ‪/٧‬‬

‫‪%٦٨.٦‬‬ ‫‪%٦٦.٣‬‬ ‫‪%٦٣.٧‬‬ ‫‪%٧٢.٥‬‬ ‫‪%٧٨.٢‬‬ ‫‪%٩٠.٠‬‬ ‫‪%٩٤.٩‬‬ ‫‪%٨٥.٢‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪%٦٢.٧‬‬ ‫‪%٦١.١‬‬ ‫‪%٥٨.٩‬‬ ‫‪%٦٦.٧‬‬ ‫‪%٧٠.٥‬‬ ‫‪%٧٨.٢‬‬ ‫‪%٨٤.٣‬‬ ‫‪%٧٦.٣‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪%٦٩.٢‬‬ ‫‪%٦٦.٧‬‬ ‫‪%٦٤.٦‬‬ ‫‪%٦٥.٩‬‬ ‫‪%٧٣.٥‬‬ ‫‪%٨٥.٠‬‬ ‫‪%٨٨.٩‬‬ ‫‪%٨٠.٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪%٦٢.١‬‬ ‫‪%٦٠.٢‬‬ ‫‪%٥٨.٤‬‬ ‫‪%٥٩.١‬‬ ‫‪%٦٤.٥‬‬ ‫‪%٧١.٨‬‬ ‫‪%٧٧.٠‬‬ ‫‪%٧٠.٩‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪%٧٣.٣‬‬ ‫‪%٧٠.٧‬‬ ‫‪%٧٠.٦‬‬ ‫‪%٧١.٩‬‬ ‫‪%٨٢.٢‬‬ ‫‪%٩٤.٥‬‬ ‫‪%٩١.٥‬‬ ‫‪%٨١.٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬
‫‪%٦٢.٦‬‬ ‫‪%٦٠.٨‬‬ ‫‪%٦١.٥‬‬ ‫‪%٦٠.٩‬‬ ‫‪%٧٠.٩‬‬ ‫‪%٧٨.٠‬‬ ‫‪%٧٦.٧‬‬ ‫‪%٦٩.٨‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‬

‫ً‬ ‫) ( ﻣﻌدل اﻟﻧﻣو ﻋن اﻟﻌﺎم اﻟﺳﺎﺑق‪.‬‬
‫* ﺑﯾﺎن ﻣﺑدﺋﻰ‪ ،‬ﺧﺎﺿﻊ ﻟﻠﻣراﺟﻌﺔ‪.‬‬
‫‪ /١‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻓﻰ ﺿوء ﻗواﻋد اﻟﺗﻘﺳﯾم اﻟﻣﺗﻌﺎرف ﻋﻠﯾﮭﺎ ًدوﻟﯾﺎ‪ .‬وﺗﻌﻛس اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻟﺛﻼث ﻣﺳﺗوﯾﺎت ﺗﺟﻣﯾﻌﯾﺔ ھﻰ‪ :‬اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪ ،‬اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﻣﺟﻣﻊ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪،‬‬
‫واﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﻣﺟﻣﻊ‪ .‬ﯾﺷﻣل اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ أرﺻدة اﻟدﯾن اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ وﺣدات اﻟﺟﮭﺎز اﻹدارى‪ ،‬وﺣدات اﻹدارة اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪ ،‬واﻟﮭﯾﺋﺎت اﻟﺧدﻣﯾﺔ‪ .‬وﯾﺗﺿﻣن اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ أرﺻدة اﻟدﯾن‬
‫اﻟﻣﺟﻣﻊ اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ وﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ وﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ‪ .‬أﻣﺎ ﻋن اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻓﯾﺷﻣل أرﺻدة اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﻣﺟﻣﻊ ﻟﻛل ﻣن اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫ً‬
‫‪ /٢‬ﯾﻣﺛل اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ )وﺣدات اﻟﺟﮭﺎز اﻹدارى‪ ,‬وﺣدات اﻹدارة اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪ ،‬واﻟﮭﯾﺋﺎت اﻟﺧدﻣﯾﺔ(‪.‬‬
‫‪ /٣‬ﺟدﯾر ﺑﺎﻟذﻛر ان اﻟﺗراﺟﻊ ﻓﻲ وداﺋﻊ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﺗرﺟﻊ اﻟﻰ اﺳﺗﺧدام ﺣواﻟﻲ ‪ ٦٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ًوﻓﻘﺎ ﻟﻠﻘرار اﻟﺟﻣﮭورى رﻗم ‪ ١٠٥‬ﻟﻌﺎم ‪.٢٠١٣‬‬
‫‪ /٤‬ﯾﻣﺛل رﺻﯾد اﻟدﯾن اﻟﻣﺟﻣﻊ اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ وﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ وﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ ﺑﻌد إﺳﺗﺑﻌﺎد اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺎت واﻟﻌﻼﻗﺎت اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾن اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻟﺛﻼﺛﺔ واﻟﺗﻰ ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻰ إﻗﺗراض‬
‫أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻣن ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‪ ,‬ﺳﻧدات وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟدى ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ وﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‪ ،‬ﺳﻧدات ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ وأﺧﯾراً إﻗﺗراض ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ ﻣن ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن‬
‫اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ‪.‬‬
‫‪ /٥‬ﯾﻣﺛل رﺻﯾد اﻟدﯾن اﻟﻣﺟﻣﻊ اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺑﻌد إﺳﺗﺑﻌﺎد ًإﻗﺗراض اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻣن ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ واﻗﺗراض ﻗطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﻣن اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ /٦‬وداﺋﻊ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ و اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺑﻌد إﺳﺗﺑﻌﺎد وداﺋﻊ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ واﻗﺗراض ﻗطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﻣن اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ /٧‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺗﻘدﯾرات اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ ٥٣٢٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ً ٢٠١٩/٢٠١٨‬ﺑدﻻ ﻣن ﺗﻘدﯾرات ﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻧﺣو ‪ ٥٢٥٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪٢٠٢٠/٢٠١٩‬‬
‫إﻟﻰ ﻧﺣو ‪ ٥٨٢٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑدﻻً ﻣن ‪ ٥٩٦٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك وﻓﻘﺎ ً ﻷﺧر أرﻗﺎم ﻣﻧﺷورة ﻟوزارة اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪٣٥‬‬
 ‫‪/١‬‬
‫ﺟدول )‪ :(١٦‬اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)ﺑﯾﺎن ﻣﻔﺻل(‬
‫)ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ(‬

‫ﺑﯾﺎن رﺑﻊ ﺳﻧوى‬ ‫ﺑﯾﺎن ﺳﻧوى‬

‫*‬
‫ﯾوﻧﯾو‪٢٠-‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﺳﺑﺗﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٨-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٧-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٦-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٥-‬‬

‫‪٣,٩٨٩,٦٨٨‬‬ ‫‪٣,٨٦٠,٨٨٣‬‬ ‫‪٣,٧٠٩,٢٤٦‬‬ ‫‪٣,٨٥٦,٢١٥‬‬ ‫‪٣,٤٧٠,٩٦٨‬‬ ‫‪٣,١٢٤,١٠٠‬‬ ‫‪٢,٥٧٠,٨٤٣‬‬ ‫‪٢,٠٨٢,٦٢٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪٤,١٩١,٠٠٧‬‬ ‫‪٣,٨٥٠,٧٢٧‬‬ ‫‪٣,٦٧١,٧٥٨‬‬ ‫‪٣,٧٨٨,٦٦٦‬‬ ‫‪٣,٤٠٤,٢١٤‬‬ ‫‪٣,٠١٨,٢٥٩‬‬ ‫‪٢,٢٧٩,٧٥٥‬‬ ‫‪١,٧٢١,٩٤٢‬‬ ‫أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ‬

‫‪١,٧٦٨,٣٧٨‬‬ ‫‪١,٧١٦,١٨٧‬‬ ‫‪١,٦٦٩,٤٤٤‬‬ ‫‪١,٦٣٩,٠٣١‬‬ ‫‪١,٥٤٧,١٤٠‬‬ ‫‪١,١٨٥,٧٠٤‬‬ ‫‪٨١٥,٩٩٥‬‬ ‫‪٥٩٦,١٩٦‬‬ ‫أذون ﻋﻠﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ ‪/٢‬‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫أذون ﻋﻣﻠﯾﺎت إﻋﺎدة اﻟﺷراء‬

‫‪١,٦٠٤,٥٤٢‬‬ ‫‪١,٣٣٢,٨٠٦‬‬ ‫‪١,٢٠٠,٥١٠‬‬ ‫‪٩٧٦,٥٨٨‬‬ ‫‪٧٣٩,١٧٢‬‬ ‫‪٧٢٤,٧٨٩‬‬ ‫‪٧٣٥,٣٠٧‬‬ ‫‪٥٩٠,٩٩٣‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺧزاﻧﺔ‬

‫‪٤٤,١٩٩‬‬ ‫‪٤٣,٩٣٧‬‬ ‫‪٤٤,٥٧٠‬‬ ‫‪٤٥,٧٦٣‬‬ ‫‪٤٩,٠١٨‬‬ ‫‪٤٩,٥٨٤‬‬ ‫‪٢٦,٣١٠‬‬ ‫‪٢٢,٥٦٠‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺻﺎادرة ﻟﺻﺎﻟﺢ ﺑﻧﻛﻲ ﻣﺻر واﻷھﻠﻲ‬

‫‪٦٧٥,٢٠٧‬‬ ‫‪٦٧٤,٧١٠‬‬ ‫‪٦٧٥,٩١٠‬‬ ‫‪٦٧٨,١٧٠‬‬ ‫‪٦٦٢,٧٦٩‬‬ ‫‪٦٩٣,٥٩٤‬‬ ‫‪٣٧١,٤٧٠‬‬ ‫‪٢٢٢,٤٧٠‬‬ ‫ﺳﻧدات اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى‬

‫‪٢٥,٠٦٠‬‬ ‫‪٢٥,٠٦٠‬‬ ‫‪٢٥,٠٦٠‬‬ ‫‪٢٥,٠٦٠‬‬ ‫‪٢٢,٣٦٠‬‬ ‫‪٢٠,٨٦٠‬‬ ‫‪١٩,٣٦٠‬‬ ‫‪١٧,٨٦٠‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻓروق اﻟﺗﻘﯾﯾم‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫ﺳﻧدات زﯾﺎدة رؤس أﻣوال اﻟﺑﻧوك‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺳﻠﻊ ﺗﻣوﯾﻧﯾﺔ‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫ﺳﻧدات إﺻﻼح ھﯾﺎﻛل اﻟﺑﻧوك‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٢,٠٠٠‬‬ ‫‪٢,٠٠٠‬‬ ‫‪٢,٠٠٠‬‬ ‫‪٢,٠٠٠‬‬ ‫‪٢,٠٠٠‬‬ ‫ﺳﻧدات اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت‬

‫‪٧٣,٥٧٠‬‬ ‫‪٥٧,٩٧٦‬‬ ‫‪٥٦,٢١٤‬‬ ‫‪٥٢,٨٦٦‬‬ ‫‪٣٦,٣٣٦‬‬ ‫‪١٨,٥٥٨‬‬ ‫‪٩,٩٥٧‬‬ ‫‪٨,٣١٦‬‬ ‫ﺳﻧدات دوﻻرﯾﺔ ﺳﯾﺎدﯾﺔ )ﺣﯾﺎزة ﻣﻘﯾﻣﯾن( ‪/٣‬‬
‫ﺳﻧدات ﺑﺎﻟﺟﻧﯾﮫ اﻟﻣﺻرى ﺻﺎدرة ﺑﺎﻟﺧﺎرج‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬
‫وﻣﺷﺗراه ﺑﺎﻟداﺧل‬
‫‪٥١‬‬ ‫‪٥١‬‬ ‫‪٥٠‬‬ ‫‪٥٠‬‬ ‫‪٤٨‬‬ ‫‪٤٦‬‬ ‫‪٦٢‬‬ ‫‪٩٢‬‬ ‫ﺳﻧدات اﻹﺳﻛﺎن‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫اﻟـ ‪ %٥‬اﻟﻣﺟﻧﺑﺔ ﻟﺷراء ﺳﻧدات ﺣﻛوﻣﯾﺔ‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٦٤١‬‬ ‫‪١,٢٨٣‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺑروة ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻌﻘﺎرى‬

‫ﺳﻧدات ﺻﻧدوﻗﻰ اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت ﻣﻘﺎﺑل ﻧﻘل ﻣدﯾوﻧﯾﺔ‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٣٦٩,١٣٨‬‬ ‫‪٣٤٥,٣٧١‬‬ ‫‪٣٢٣,١٢٤‬‬ ‫‪٢٩٨,٦٥٣‬‬ ‫‪٢٥٤,٥٣٢‬‬ ‫‪/٤‬‬
‫ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر إﻟﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ‬

‫‪/٥‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٢٥٠‬‬ ‫‪٢٥٠‬‬ ‫‪٤٥٠‬‬ ‫ﺗﺳﮭﯾﻼت اﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ ﻣن ﺻﻧدوﻗﻰ اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت‬

‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٥,٦٤٠‬‬ ‫أﻗﺗراض ﻣن ﺟﮭﺎت أﺧرى‬

‫‪-‬‬ ‫‪١٠,١٥٦‬‬ ‫‪٣٧,٤٨٨‬‬ ‫‪٦٧,٥٤٩‬‬ ‫‪٦٦,٧٥٤‬‬ ‫‪١٠٥,٥٩١‬‬ ‫‪٢٩٠,٨٣٨‬‬ ‫‪٣٦٠,٢٣٣‬‬ ‫إﻗﺗراض أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ ﻣن اﻟﺟﮭﺎز اﻟﻣﺻرﻓﻰ‬
‫وﻣﻧﮫ وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﻰ ﺣﺳﺎب‬
‫‪٧,٤٧٠‬‬ ‫‪٥,٢٤٠‬‬ ‫‪٤,٧٧٦‬‬ ‫‪٢,٥٤٣‬‬ ‫‪٢٠,٥١٢‬‬ ‫‪٣٤,٠١٤‬‬ ‫‪٣٩,٣٤٣‬‬ ‫‪٦١,٧٣٢‬‬
‫اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻣوﺣد‬
‫‪٣٤٣,٠٩٢‬‬ ‫‪٣٠٤,٩١١‬‬ ‫‪٢٨١,٣٤٩‬‬ ‫‪٣٠٤,٩٠٨‬‬ ‫‪٣٤٠,٥٠٠‬‬ ‫‪٤٠٨,٩٣٦‬‬ ‫‪٢٨٧,١٨٧‬‬ ‫‪٢١٨,٥٦١‬‬ ‫وداﺋﻊ ﻟدى اﻟﺟﮭﺎز اﻟﻣﺻرﻓﻰ‬
‫‪٣,٦٤٦,٥٩٦‬‬ ‫‪٣,٥٥٥,٩٧٢‬‬ ‫‪٣,٤٢٧,٨٩٧‬‬ ‫‪٣,٥٥١,٣٠٧‬‬ ‫‪٣,١٣٠,٤٦٨‬‬ ‫‪٢,٧١٥,١٦٤‬‬ ‫‪٢,٢٨٣,٦٥٦‬‬ ‫‪١,٨٦٤,٠٦٤‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﻣﻼﺣظﺎت )ﻧﺳﺑﺔ إﻟﻰ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ( ‪/٦‬‬

‫‪%٦٨.٦‬‬ ‫‪%٦٦.٣‬‬ ‫‪%٦٣.٧‬‬ ‫‪%٧٢.٥‬‬ ‫‪%٧٨.٢‬‬ ‫‪%٩٠.٠‬‬ ‫‪%٩٤.٩‬‬ ‫‪%٨٥.٢‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫‪%٦٢.٧‬‬ ‫‪%٦١.١‬‬ ‫‪%٥٨.٩‬‬ ‫‪%٦٦.٧‬‬ ‫‪%٧٠.٥‬‬ ‫‪%٧٨.٢‬‬ ‫‪%٨٤.٣‬‬ ‫‪%٧٦.٣‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‬
‫* ﺑﯾﺎن ﻣﺑدﺋﻰ‪ ،‬ﺧﺎﺿﻊ ﻟﻠﻣراﺟﻌﺔ‪.‬‬
‫‪ /١‬ﯾﻣﺛل اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ )وﺣدات اﻟﺟﮭﺎز اﻹدارى‪ ,‬وﺣدات اﻹدارة اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪ ,‬و اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻟﺧدﻣﯾﺔ(‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﺗﺷﻣل اﻟﺳﻧدات اﻟﻣﺻدرة ﺑﺎﻟدوﻻر و اﻟﯾورو ﺑدءا ﻣن ﯾوﻧﯾو ‪.٢٠١٢‬‬
‫‪ /٣‬ﺗﺷﻣل اﻟﺳﻧدات اﻟدوﻻرﯾﺔ اﻟﺗﻰ ﺳﺑق اﺻداراھﺎ ﻓﻰ ﻛل ﻣن ﻋﺎم ‪ ٢٠١٠ ، ٢٠٠١‬و ‪ .٢٠١٣‬وﻣن اﻟﺟدﯾر ﺑﺎﻟذﻛر أﻧﮫ اﻋﺗﺑﺎراً ﻣن ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠١٢‬ﻓﻘد ﺗم اﺿﺎﻓﺔ رﺻﯾد ﺷﮭﺎدة اﻟﻣﺻرى اﻟدوﻻرﯾﺔ اﻟﻰ ھذا اﻟﺑﻧد‪ .‬ھذا وﻗد ﺑﻠﻎ رﺻﯾد‬
‫اﻟﺳﻧدات اﻟدوﻻرﯾﺔ ‪ ٤٧٤٢‬ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻰ دﯾﺳﻣﺑر ‪ ٢٠١٤‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﺑﻠﻎ رﺻﯾد ﺷﮭﺎدة اﻟﻣﺻري اﻟدوﻻرﯾﺔ ‪ ٢٣٣١‬ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ‪.‬‬
‫‪ /٤‬ﻓﻲ ﺿوء ﻣﺎ ﺗﺗﺳم ﺑﮫ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة ﺑﺎﻟﺷﻔﺎﻓﯾﺔ ﻓﻘد ﺗم ﻗﯾد اﻟدﯾن اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت )اﻟذى ﺗم اﻗﺗراﺿﮫ ﻣن ﺧﻼل ﺑﻧك اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ( ﻛدﯾن ﻣﺑﺎﺷر ﻋﻠﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺻﻧﺎدﯾق ‪ ،‬وذﻟك‬
‫ﻓﻲ ‪ ١‬ﯾوﻟﯾو ‪ .٢٠٠٦‬وﯾﺗم ﺳﻧوﯾﺎ ً إﺻدار ﺳﻧدات ﺟدﯾدة ﻓﻰ ﺣﺎﻟﺔ وﺟود ﻣدﯾوﻧﯾﺔ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪ .‬وﻣن اﻟﺟدﯾر ﺑﺎﻟذﻛر أﻧﮫ ﺗم ﻣؤﺧراً إﺻدار ﺳﻧدات ﺑﺎﺟﻣﺎﻟﻰ ﻣﺑﻠﻎ ‪ ١٥.٥‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‬
‫ﺑﻧﮭﺎﯾﺔ دﯾﺳﻣﺑر ‪ ٢٠١٢‬وذﻟك ﻟﺳداد ﺟزء ﻣن اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺔ اﻟﺗﺎرﯾﺧﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪.‬‬
‫ً‬

‫‪ /٥‬وداﺋﻊ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻟﺗﻰ ﺗم رﺑطﮭﺎ ﻛﺗﺳﮭﯾﻼت ﻟﻘطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻟﺗﻰ ﺗم ﻣﻌﺎﻟﺟﺗﮭﺎ ﻛﺟزء ﻣن اﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ ﻗطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن‪.‬‬
‫‪ / ٦‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺗﻘدﯾرات اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ ٥٣٢٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ ٢٠١٩/٢٠١٨‬ﺑدﻻً ﻣن ﺗﻘدﯾرات ﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻧﺣو ‪ ٥٢٥٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪٢٠٢٠/٢٠١٩‬‬
‫إﻟﻰ ﻧﺣو ‪ ٥٨٢٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑدﻻً ﻣن ‪ ٥٩٦٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك وﻓﻘﺎ ً ﻷﺧر أرﻗﺎم ﻣﻧﺷورة ﻟوزارة اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪٣٦‬‬
 ‫‪/١‬‬
‫ﺟدول )‪ :(١٧‬اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫)ﺑﯾﺎن ﻣﻔﺻل(‬
‫)ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ(‬

‫ﺑﯾﺎن رﺑﻊ ﺳﻧوى‬ ‫ﺑﯾﺎن ﺳﻧوى‬

‫ﯾوﻧﯾو‪*٢٠-‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﺳﺑﺗﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٨-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٧-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٦-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٥-‬‬

‫‪٤,٠٢٤,٩٢٣‬‬ ‫‪٣,٨٨٤,٠٩٣‬‬ ‫‪٣,٧٥٨,٨٨٥‬‬ ‫‪٣,٥٠٧,١٨٥‬‬ ‫‪٣,٢٥٩,٣٧٨‬‬ ‫‪٢,٩٥٠,٨٦٧‬‬ ‫‪٢,٤٠٩,٢٢٥‬‬ ‫‪١,٩٦٦,٤٨٩‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪٣,٣٦٧,١٤١‬‬ ‫‪٣,٢٣١,٧٥٧‬‬ ‫‪٣,١٢٥,٦٩٧‬‬ ‫‪٢,٩٣١,٠٧٧‬‬ ‫‪٢,٨٨٠,٢٦٣‬‬ ‫‪٢,٦٦٢,٧٧٥‬‬ ‫‪٢,١٤٩,٩٢٥‬‬ ‫‪١,٧٤٥,٤٣٢‬‬ ‫دﯾن أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ اﻟﻣﺟﻣﻊ‬

‫‪٣,٩٨٩,٦٨٨‬‬ ‫‪٣,٨٦٠,٨٨٣‬‬ ‫‪٣,٧٠٩,٢٤٦‬‬ ‫‪٣,٨٥٦,٢١٥‬‬ ‫‪٣,٤٧٠,٩٦٨‬‬ ‫‪٣,١٢٤,١٠٠‬‬ ‫‪٢,٥٧٠,٨٤٣‬‬ ‫‪٢,٠٨٢,٦٢٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻷﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬إﻗﺗراض أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ ﻣن ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر‬

‫‪/٢‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫اﻟﻘوﻣﻰ‬

‫‪٣٨٢,٢٣٥‬‬ ‫‪٤٣٨,٣٧٠‬‬ ‫‪٤١١,٩٨٩‬‬ ‫‪٣٩٠,٩٢٢‬‬ ‫‪١١٢,٦٠٨‬‬ ‫‪٣٤,٥٠١‬‬ ‫‪٢٧,٨١١‬‬ ‫‪٧,٣٨٩‬‬ ‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟدى ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‬

‫‪٢٤٠,٣١٢‬‬ ‫‪١٩٠,٧٥٦‬‬ ‫‪١٧١,٥٦٠‬‬ ‫‪١٦٣,٠٧٨‬‬ ‫‪١٣٠,٧٢٦‬‬ ‫‪١٠١,٤٥٠‬‬ ‫‪٩٤,٢٠٤‬‬ ‫‪٧٤,٨٢٢‬‬ ‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟدى ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن‬

‫‪/٢‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٣٦٩,١٣٨‬‬ ‫‪٣٤٧,٣٧١‬‬ ‫‪٣٢٥,١٢٤‬‬ ‫‪٢٩٨,٦٥٣‬‬ ‫‪٢٥٤,٥٣٢‬‬ ‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬ﺳﻧدات ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن‬

‫‪/٣‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٢٥٠‬‬ ‫‪٢٥٠‬‬ ‫‪٤٥٠‬‬ ‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬ﺗﺳﮭﯾﻼت ﻣن ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن‬

‫‪٦٥٧,٧٨٢‬‬ ‫‪٦٥٢,٣٣٦‬‬ ‫‪٦٣٣,١٨٨‬‬ ‫‪٥٧٦,١٠٨‬‬ ‫‪٣٧٩,١١٥‬‬ ‫‪٢٨٨,٠٩٢‬‬ ‫‪٢٥٩,٣٠٠‬‬ ‫‪٢٢١,٠٥٧‬‬ ‫دﯾن ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ اﻟﻣﺟﻣﻊ‬

‫‪٦٥٧,٧٨٢‬‬ ‫‪٦٥٢,٣٣٦‬‬ ‫‪٦٣٣,١٨٨‬‬ ‫‪٦٢٩,٤٤٨‬‬ ‫‪٤٣٤,٧٩٧‬‬ ‫‪٣٤٤,٠٨٠‬‬ ‫‪٣١٥,٢٠١‬‬ ‫‪٢٩٥,٦٨٤‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‬

‫‪٢‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٥٣,٣٤٠‬‬ ‫‪٥٥,٦٨٢‬‬ ‫‪٥٥,٩٨٨‬‬ ‫‪٥٥,٩٠١‬‬ ‫‪٧٤,٦٢٧‬‬ ‫إﻗﺗراض ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر ﻣن ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ‬

‫‪٤٩٠,٧٣٤‬‬ ‫‪٥٠٠,٧٨٩‬‬ ‫‪٤٧٧,٥٢٠‬‬ ‫‪٤٢٤,٥٦٠‬‬ ‫‪٢٥٦,٠١٦‬‬ ‫‪١٦٣,٤٩٣‬‬ ‫‪١٤٦,٢٥٩‬‬ ‫‪١١٦,٨١١‬‬ ‫ﺷﮭﺎدات اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر‬
‫ א ‬
‫א א
‬

‫‪١٦٤,٧٢٠‬‬ ‫‪١٤٩,٢١٩‬‬ ‫‪١٥٣,٣٤٠‬‬ ‫‪١٤٩,٢٢٠‬‬ ‫‪١٢٠,٧٧١‬‬ ‫‪١٢٢,٢٧١‬‬ ‫‪١١١,٠٤٤‬‬ ‫‪١٠٢,٢٩٧‬‬ ‫وداﺋﻊ ﺻﻧدوق ﺗوﻓﯾر اﻟﺑرﯾد‬

‫‪٢,٣٢٨‬‬ ‫‪٢,٣٢٨‬‬ ‫‪٢,٣٢٨‬‬ ‫‪٢,٣٢٨‬‬ ‫‪٢,٣٢٨‬‬ ‫‪٢,٣٢٨‬‬ ‫‪١,٩٩٧‬‬ ‫‪١,٩٤٩‬‬ ‫أﺧرى‬

‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬إﻗﺗراض ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر ﻣن ﺻﻧﺎدﯾق‬
‫‪/٢‬‬
‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪٥٣,٣٤٠‬‬ ‫‪٥٥,٦٨٢‬‬ ‫‪٥٥,٩٨٨‬‬ ‫‪٥٥,٩٠١‬‬ ‫‪٧٤,٦٢٧‬‬ ‫اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ‬

‫‪٤١٣,٤٥٥‬‬ ‫‪٣٨١,٨٤٠‬‬ ‫‪٣٥٩,٠٤٧‬‬ ‫‪٣٦١,٧٣٦‬‬ ‫‪٣٩٦,٣٨٦‬‬ ‫‪٤٦٠,٥٦٤‬‬ ‫‪٣٢١,٩٢٤‬‬ ‫‪٢٣٣,٠٥٤‬‬ ‫وداﺋﻊ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪٣٤٣,٠٩٢‬‬ ‫‪٣٠٤,٩١١‬‬ ‫‪٢٨١,٣٤٩‬‬ ‫‪٣٠٤,٩٠٨‬‬ ‫‪٣٤٠,٥٠٠‬‬ ‫‪٤٠٨,٩٣٦‬‬ ‫‪٢٨٧,١٨٧‬‬ ‫‪٢١٨,٥٦١‬‬ ‫أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ‬

‫‪٨,٨٢١‬‬ ‫‪٨,٧٨٨‬‬ ‫‪١١,٣٤٢‬‬ ‫‪٦,٤٨٩‬‬ ‫‪٢٠,١٤٧‬‬ ‫‪٧,١٤٦‬‬ ‫‪٥,٦٠٩‬‬ ‫‪١,٠٥٨‬‬ ‫ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‬

‫‪/٤‬‬
‫‪٦١,٥٤٢‬‬ ‫‪٦٨,١٤١‬‬ ‫‪٦٦,٣٥٦‬‬ ‫‪٥٠,٣٣٩‬‬ ‫‪٣٥,٧٣٩‬‬ ‫‪٤٤,٤٨٢‬‬ ‫‪٢٩,١٢٨‬‬ ‫‪١٣,٤٣٥‬‬ ‫ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ‬

‫‪٣,٦١١,٤٦٨‬‬ ‫‪٣,٥٠٢,٢٥٣‬‬ ‫‪٣,٣٩٩,٨٣٨‬‬ ‫‪٣,١٤٥,٤٤٩‬‬ ‫‪٢,٨٦٢,٩٩٢‬‬ ‫‪٢,٤٩٠,٣٠٣‬‬ ‫‪٢,٠٨٧,٣٠١‬‬ ‫‪١,٧٣٣,٤٣٥‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻟﻠﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﻣﻼﺣظﺎت )ﻧﺳﺑﺔ إﻟﻰ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ( ‪/٥‬‬

‫‪%٦٩.٢‬‬ ‫‪%٦٦.٧‬‬ ‫‪%٦٤.٦‬‬ ‫‪%٦٥.٩‬‬ ‫‪%٧٣.٥‬‬ ‫‪%٨٥.٠‬‬ ‫‪%٨٨.٩‬‬ ‫‪%٨٠.٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ دﯾن اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪%٦٢.١‬‬ ‫‪%٦٠.٢‬‬ ‫‪%٥٨.٤‬‬ ‫‪%٥٩.١‬‬ ‫‪%٦٤.٥‬‬ ‫‪%٧١.٨‬‬ ‫‪%٧٧.٠‬‬ ‫‪%٧٠.٩‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ دﯾن اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‬

‫* ﺑﯾﺎن ﻣﺑدﺋﻰ‪ ،‬ﺧﺎﺿﻊ ﻟﻠﻣراﺟﻌﺔ‪.‬‬
‫‪/١‬ﯾﻣﺛل رﺻﯾد اﻟدﯾن اﻟﻣﺟﻣﻊ اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ أﺟﮭزة اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ وﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ وﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ ﺑﻌد إﺳﺗﺑﻌﺎد اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺎت واﻟﻌﻼﻗﺎت اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾن اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻟﺛﻼﺛﺔ‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﻓﻲ ﺿوء ﻣﺎ ﺗﺗﺳم ﺑﮫ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة ﺑﺎﻟﺷﻔﺎﻓﯾﺔ ﻓﻘد ﺗم ﻗﯾد اﻟدﯾن اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت )اﻟذى ﺗم اﻗﺗراﺿﮫ ﻣن ﺧﻼل ﺑﻧك اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ( ﻛدﯾن ﻣﺑﺎﺷر ﻋﻠﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺻﻧﺎدﯾق ‪،‬‬
‫وذﻟك ﻓﻲ ‪ ١‬ﯾوﻟﯾو ‪ .٢٠٠٦‬وﻗد ﻗﺎﺑل ذﻟك اﺻدار ﺳﻧدﯾن ﻋﻠﻰ اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ اﻟﺻﻧﺎدﯾق ﺑﻘﯾﻣﺔ اﻟدﯾن ‪ ١٩٧.٧٢٥‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ ،‬وﺑﺎﻻﺿﺎﻓﺔ اﻟﻰ ذﻟك ﺗم اﺻدار ﺳﻧد ﺛﺎﻟث ﻓﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠٠٧‬ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ٧٤.٥‬ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ‬
‫ﻟﺻﺎﻟﺢ اﻟﺻﻧﺎدﯾق‪ .‬ﻛﻣﺎ ﺗم إﺻدار ﺳﻧد راﺑﻊ ﻓﻰ ‪ ٢٠٠٨/٦/٣٠‬ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ ١.١‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ اﻟﻰ ﺳﻧد ﺧﺎﻣس ﺻدر ﻓﻰ ‪ ٢٠٠٩/٦/٣٠‬ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ ٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ‪ .‬ﻛﻣﺎ ﺗم اﺻدار ﺳﻧد ﺳﺎدس ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ ٩٨٨.٨‬ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ ﺑﻧﮭﺎﯾﺔ‬
‫ﯾوﻧﯾو ‪ ،٢٠١٠‬ﺑﺎﻻﺿﺎﻓﺔ اﻟﻰ ﺳﻧد ﺳﺎﺑﻊ ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ ١.٨‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ ﯾوﻧﯾو ‪ .٢٠١١‬وﻣن اﻟﺟدﯾر ﺑﺎﻟذﻛر أﻧﮫ ﺗم ﻣؤﺧراً إﺻدار ﺳﻧدات ﺑﺎﺟﻣﺎﻟﻰ ﻣﺑﻠﻎ ‪ ١٥.٥‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑﻧﮭﺎﯾﺔ ﯾوﻧﯾو ‪ .٢٠١٢‬ﻛﻣﺎ ﺗم أﺻدار ﺳﻧد ﺟدﯾد ﻓﻲ‬
‫ﻧﮭﺎﯾﺔ ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠١٣‬ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ١٤.٢‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬وﺗم اﺻدار ﺳﻧد آﺧر ﻓﻲ ﻧﮭﺎﯾﺔ ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠١٤‬ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ١٤.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك ﻟﺳداد ﺟزء ﻣن اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺔ اﻟﺗﺎرﯾﺧﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ /٣‬وداﺋﻊ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻟﺗﻰ ﺗم رﺑطﮭﺎ ﻛﺗﺳﮭﯾﻼت ﻟﻘطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻟﺗﻰ ﺗم ﻣﻌﺎﻟﺟﺗﮭﺎ ﻛﺟزء ﻣن اﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ ﻗطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺄﻣﯾن‪.‬‬
‫‪ /٤‬ﺗم اﺳﺗﺑﻌﺎد وداﺋﻊ اﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﻰ ﺗم رﺑطﮭﺎ ﻛﺗﺳﮭﯾﻼت ﻟﻘطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﺑداﯾﺔ ﻣن ﯾوﻧﯾو ‪.٢٠٠٦‬‬

‫‪ /٥‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺗﻘدﯾرات اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ ٥٣٢٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ ٢٠١٩/٢٠١٨‬ﺑدﻻً ﻣن ﺗﻘدﯾرات ﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻧﺣو ‪ ٥٢٥٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬
‫‪ ٢٠٢٠/٢٠١٩‬إﻟﻰ ﻧﺣو ‪ ٥٨٢٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑدﻻً ﻣن ‪ ٥٩٦٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك وﻓﻘﺎ ً ﻷﺧر أرﻗﺎم ﻣﻧﺷورة ﻟوزارة اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪٣۷‬‬
 ‫‪/١‬‬
‫ﺟدول )‪ :(١٨‬اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬
‫)ﺑﯾﺎن ﻣﻔﺻل(‬
‫)ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ(‬

‫ﺑﯾﺎن رﺑﻊ ﺳﻧوى‬ ‫ﺑﯾﺎن ﺳﻧوى‬

‫*******‬
‫ﯾوﻧﯾو‪٢٠-‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﺳﺑﺗﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٩-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٨-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٧-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٦-‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو‪١٥-‬‬

‫‪٤,٢٦٧,٥٧٩‬‬ ‫‪٤,١١٢,٤٥٣‬‬ ‫‪٤,١٠٨,٤٩٩‬‬ ‫‪٣,٨٢٩,١٤٨‬‬ ‫‪٣,٦٤٨,٩٨٤‬‬ ‫‪٣,٢٧٨,٣٥٩‬‬ ‫‪٢,٤٧٨,٨٨٣‬‬ ‫‪١,٩٩١,٢٤٧‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬

‫‪٤,٠٢٤,٩٢٣‬‬ ‫‪٣,٨٨٤,٠٩٣‬‬ ‫‪٣,٧٥٨,٨٨٥‬‬ ‫‪٣,٥٠٧,١٨٥‬‬ ‫‪٣,٢٥٩,٣٧٨‬‬ ‫‪٢,٩٥٠,٨٦٧‬‬ ‫‪٢,٤٠٩,٢٢٥‬‬ ‫‪١,٩٦٦,٤٨٩‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ دﯾن اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪٤٧٥,٥٠٤‬‬ ‫‪٤٣٤,١٢١‬‬ ‫‪٥٥٤,٩٨٧‬‬ ‫‪٥٠٣,٠٠٣‬‬ ‫‪٤٧٩,٦٤٤‬‬ ‫‪٤١٣,١٢٢‬‬ ‫‪١٦٠,٥٣٥‬‬ ‫‪١٣٩,٣٥٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ دﯾن اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬

‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬إﻗﺗراض اﻟﮭﯾﺋﺎت‬

‫‪٢٢٥,٣٧٨‬‬ ‫‪٢٠٠,٥٢١‬‬ ‫‪٢٠٠,٥٩٧‬‬ ‫‪١٧٨,٤٩٧‬‬ ‫‪٦٩,٥٢٦‬‬ ‫‪٥١,٦١٦‬‬ ‫‪٥١,٥٣٤‬‬ ‫‪٥٢,٨٦٥‬‬ ‫اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻣن ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‬

‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬

‫‪/٢‬‬
‫‪٧,٤٧٠‬‬ ‫‪٥,٢٤٠‬‬ ‫‪٤,٧٧٦‬‬ ‫‪٢,٥٤٣‬‬ ‫‪٢٠,٥١٢‬‬ ‫‪٣٤,٠١٤‬‬ ‫‪٣٩,٣٤٣‬‬ ‫‪٦١,٧٣٢‬‬ ‫ﻓﻰ ﺣﺳﺎب اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻣوﺣد‬

‫‪٦٢١,٤٣٦‬‬ ‫‪٥٧٤,٠٠١‬‬ ‫‪٥٢٧,٩٦٥‬‬ ‫‪٥٨٦,٣٢٩‬‬ ‫‪٥٠١,٩٦٩‬‬ ‫‪٥٧٢,٨٦١‬‬ ‫‪٤٠٠,٢٨٢‬‬ ‫‪٢٨٦,١٨١‬‬ ‫اﻟوداﺋﻊ‬

‫‪٤١٣,٤٥٥‬‬ ‫‪٣٨١,٨٤٠‬‬ ‫‪٣٥٩,٠٤٧‬‬ ‫‪٣٦١,٧٣٦‬‬ ‫‪٣٩٦,٣٨٦‬‬ ‫‪٤٦٠,٥٦٤‬‬ ‫‪٣٢١,٩٢٤‬‬ ‫‪٢٣٣,٠٥٤‬‬ ‫وداﺋﻊ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪٢٠٧,٩٨١‬‬ ‫‪١٩٢,١٦١‬‬ ‫‪١٦٨,٩١٨‬‬ ‫‪٢٢٤,٥٩٣‬‬ ‫‪١٠٥,٥٨٣‬‬ ‫‪١١٢,٢٩٧‬‬ ‫‪٧٨,٣٥٨‬‬ ‫‪٥٣,١٢٧‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬

‫‪٢٧٦,٩٩٣‬‬ ‫‪٢٦٥,٥٤٢‬‬ ‫‪٢٤٠,٠٥٠‬‬ ‫‪٢٧٧,٤٧٥‬‬ ‫‪١٦١,٨٣٤‬‬ ‫‪١٩٠,٧٩٣‬‬ ‫‪١٤٦,٨٢٩‬‬ ‫‪١٢٨,٢٩٤‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬

‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬وداﺋﻊ ﺻﻧﺎدﯾق‬

‫‪/٤ /٣‬‬
‫‪٦١,٥٤٢‬‬ ‫‪٦٨,١٤١‬‬ ‫‪٦٦,٣٥٦‬‬ ‫‪٥٠,٣٣٩‬‬ ‫‪٣٥,٧٣٩‬‬ ‫‪٤٤,٤٨٢‬‬ ‫‪٢٩,١٢٨‬‬ ‫‪١٣,٤٣٥‬‬ ‫اﻟﺗﺄﻣﯾن اﻹﺟﺗﻣﺎﻋﻰ‬

‫ﯾطرح ﻣﻧﮫ‪ :‬وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت‬

‫اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﻰ ﺣﺳﺎب اﻟﺧزاﻧﺔ‬
‫‪/٢‬‬
‫‪٧,٤٧٠‬‬ ‫‪٥,٢٤٠‬‬ ‫‪٤,٧٧٦‬‬ ‫‪٢,٥٤٣‬‬ ‫‪٢٠,٥١٢‬‬ ‫‪٣٤,٠١٤‬‬ ‫‪٣٩,٣٤٣‬‬ ‫‪٦١,٧٣٢‬‬ ‫اﻟﻣوﺣد‬

‫‪٣,٦٤٦,١٤٣‬‬ ‫‪٣,٥٣٨,٤٥٢‬‬ ‫‪٣,٥٨٠,٥٣٤‬‬ ‫‪٣,٢٤٢,٨١٩‬‬ ‫‪٣,١٤٧,٠١٥‬‬ ‫‪٢,٧٠٥,٤٩٨‬‬ ‫‪٢,٠٧٨,٦٠١‬‬ ‫‪١,٧٠٥,٠٦٦‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬

‫ﻣﻼﺣظﺎت )ﻧﺳﺑﺔ إﻟﻰ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ( ‪/٥‬‬

‫‪%٧٣.٣‬‬ ‫‪%٧٠.٧‬‬ ‫‪%٧٠.٦‬‬ ‫‪%٧١.٩‬‬ ‫‪%٨٢.٢‬‬ ‫‪%٩٤.٥‬‬ ‫‪%٩١.٥‬‬ ‫‪%٨١.٥‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬

‫‪%٦٢.٦‬‬ ‫‪%٦٠.٨‬‬ ‫‪%٦١.٥‬‬ ‫‪%٦٠.٩‬‬ ‫‪%٧٠.٩‬‬ ‫‪%٧٨.٠‬‬ ‫‪%٧٦.٧‬‬ ‫‪%٦٩.٨‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺣﻠﻰ‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‬

‫* ﺑﯾﺎن ﻣﺑدﺋﻰ‪ ،‬ﺧﺎﺿﻊ ﻟﻠﻣراﺟﻌﺔ‪.‬‬
‫‪ /١‬ﯾﻣﺛل رﺻﯾد اﻟدﯾن اﻟﻣﺟﻣﻊ اﻟﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺑﻌد إﺳﺗﺑﻌﺎ د إﻗﺗراض اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻣن ﺑﻧك اﻹﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘوﻣﻰ‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﯾﻣﺛل اﻗﺗراض ﻗطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﻣن وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت ﺿﻣن ﺣﺳﺎب اﻟﺧزاﻧﺔ اﻟﻣوﺣد ﻓﻰ ﺷﻛل ﺗﺳﮭﯾﻼت اﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ‪ ،‬اى اﻧﮫ دﯾن ﺑﯾن ﻗطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ واﻟﮭﯾﺋﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻟذا ﯾﺗم طرح ﻗﯾﻣﺔ ھذا اﻻﻗﺗراض ﻣن اﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺟﻣﻊ‬
‫وﻛذﻟك ﻣن ﺻﺎﻓﻰ وداﺋﻊ اﻟﮭﯾﺋﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ /٣‬ﺗم ادراج وداﺋﻊ ﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﺎﻣﯾن ﺑﺎﻟﻔﻌل ﺿﻣن وداﺋﻊ اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪ ،‬اﻧظر ﺟدول )‪.(١٦‬‬

‫‪ /٤‬ﺗم اﺳﺗﺑﻌﺎد وداﺋﻊ اﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟﺗﻰ ﺗم رﺑطﮭﺎ ﻛﺗﺳﮭﯾﻼت ﻟﻘطﺎع اﻟﻣوازﻧﺔ ﺑداﯾﺔ ﻣن ﯾوﻧﯾو ‪.٢٠٠٦‬‬

‫‪ /٥‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺗﻘدﯾرات اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ ٥٣٢٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ ٢٠١٩/٢٠١٨‬ﺑدﻻً ﻣن ﺗﻘدﯾرات ﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻧﺣو ‪ ٥٢٥٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪ ٢٠٢٠/٢٠١٩‬إﻟﻰ‬
‫ﻧﺣو ‪ ٥٨٢٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑدﻻً ﻣن ‪ ٥٩٦٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك وﻓﻘﺎ ً ﻷﺧر أرﻗﺎم ﻣﻧﺷورة ﻟوزارة اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪٣٨‬‬
 ‫ﺟدول ) ‪ :( ١٩‬إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ‬
‫)ﻣﻠﯾون دوﻻر(‬

‫ﯾوﻧﯾو‪ ١٧-‬ﯾوﻧﯾو‪ ١٨-‬ﯾوﻧﯾو‪ ١٩-‬ﯾوﻧﯾو‪ ٢٠-‬ﯾوﻧﯾو‪ ٢١-‬ﻣﺎرس‪ ٢١-‬ﺳﺑﺗﻣﺑر‪ ٢١-‬دﯾﺳﻣﺑر‪ ٢١-‬ﻣﺎرس‪٢٢-‬‬

‫‪١/٢/‬‬
‫‪١٥٧,٨٠١‬‬ ‫‪١٤٥,٥٢٩‬‬ ‫‪١٣٧,٤٢٠‬‬ ‫‪١٣٤,٨٤١‬‬ ‫‪١٣٧,٨٦٠‬‬ ‫‪١٢٣,٤٩١‬‬ ‫‪١٠٨,٦٩٩‬‬ ‫‪٩٢,٦٤٤‬‬ ‫‪٧٩,٠٣٣‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ‬
‫)‪(١٧.٠‬‬ ‫)‪(١٢.٦‬‬ ‫)‪(٩.٦‬‬ ‫)‪(٢١.٢‬‬ ‫)‪(١١.٦‬‬ ‫)‪(١٣.٦‬‬ ‫)‪(١٧.٣‬‬ ‫)‪(١٧.٢‬‬ ‫)‪(٤١.٧‬‬

‫‪٨٣,١٧٢‬‬ ‫‪٨٥,٤٦١‬‬ ‫‪٨٢,٦٣٢‬‬ ‫‪٧٨,٤٩١‬‬ ‫‪٨٠,٤٤٦‬‬ ‫‪٦٩,٣٥٢‬‬ ‫‪٥٧,٢٧٢‬‬ ‫‪٤٧,٦٤٩‬‬ ‫‪٣٤,٨٧٥‬‬ ‫‪/٤ /٣‬‬
‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟﺣﻛوﻣﻰ‬
‫)‪(٦.٠‬‬ ‫)‪(١٣.٦‬‬ ‫)‪(١٦.٢‬‬ ‫)‪(٢٩.٩‬‬ ‫)‪(١٦.٠‬‬ ‫)‪(٢١.١‬‬ ‫)‪(٢٠.٢‬‬ ‫)‪(٣٦.٦‬‬ ‫)‪(٤٢.٧‬‬

‫‪٢٩,٣٧٠‬‬ ‫‪٣١,٤٤٧‬‬ ‫‪٣١,٥٨٥‬‬ ‫‪٢٨,٦٨٤‬‬ ‫‪٢٨,٧٠٩‬‬ ‫‪٢٣,٨٩٩‬‬ ‫‪١٩,٣٧٢‬‬ ‫‪١٤,٢٧٨‬‬ ‫‪٨,٩٨٥‬‬

‫اﻟﺳﻧدات واﻷذون‬
‫‪٥٣,٨٠٢‬‬ ‫‪٥٤,٠١٥‬‬ ‫‪٥١,٠٤٧‬‬ ‫‪٤٩,٨٠٧‬‬ ‫‪٥١,٧٣٦‬‬ ‫‪٤٥,٤٥٣‬‬ ‫‪٣٧,٩٠٠‬‬ ‫‪٣٣,٣٧١‬‬ ‫‪٢٥,٨٩٠‬‬
‫اﻟﻘروض‬
‫‪٧٤,٦٢٩‬‬ ‫‪٦٠,٠٦٨‬‬ ‫‪٥٤,٧٨٨‬‬ ‫‪٥٤,٣٥٠‬‬ ‫‪٥٥,٤١٤‬‬ ‫‪٥٤,١٣٨‬‬ ‫‪٥١,٤٢٧‬‬ ‫‪٤٤,٩٩٥‬‬ ‫‪٤٤,١٥٨‬‬
‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ ﻏﯾر اﻟﺣﻛوﻣﻰ‬
‫)‪(٣٧.٣‬‬ ‫)‪(١٥.٥‬‬ ‫)‪(٤.٩‬‬ ‫)‪(٦.٨‬‬ ‫)‪(٢.٤‬‬ ‫)‪(٥.٣‬‬ ‫)‪(١٤.٣‬‬ ‫)‪(١.٩‬‬ ‫)‪(٤١.٠‬‬

‫‪٤١,٨٦١‬‬ ‫‪٢٧,٨٠٦‬‬ ‫‪٢٤,٩٢٥‬‬ ‫‪٢٥,٧٥٥‬‬ ‫‪٢٥,٥٦٧‬‬ ‫‪٢٧,٨٨٦‬‬ ‫‪٢٧,٩٧٩‬‬ ‫‪٢٦,٥٦٠‬‬ ‫‪٣٠,٣٢٤‬‬ ‫اﻟﺳﻠطﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ‬

‫‪١٧,٤٢٦‬‬ ‫‪١٧,١٢١‬‬ ‫‪١٤,٤٠٣‬‬ ‫‪١٣,٧٥٩‬‬ ‫‪١٤,٣٩٠‬‬ ‫‪١١,٩٢١‬‬ ‫‪٩,٥١٠‬‬ ‫‪٦,٠٤٧‬‬ ‫‪٤,٠٩٦‬‬

‫اﻟﺑﻧوك‬
‫‪١٥,٣٤٢‬‬ ‫‪١٥,١٤٢‬‬ ‫‪١٥,٤٦٠‬‬ ‫‪١٤,٨٣٦‬‬ ‫‪١٥,٤٥٧‬‬ ‫‪١٤,٣٣٢‬‬ ‫‪١٣,٩٣٧‬‬ ‫‪١٢,٣٨٨‬‬ ‫‪٩,٧٣٨‬‬
‫ﻗطﺎﻋﺎت أﺧرى‬

‫ﻣﻼﺣظﺎت‬
‫‪٧/‬‬
‫‪٥/٦/‬‬
‫‪٣٤.٦‬‬ ‫‪٣٣.٢‬‬ ‫‪٣٢.٦‬‬ ‫‪٣٣.٥‬‬ ‫‪٣٤.٢‬‬ ‫‪٣٤.١‬‬ ‫‪٣٤.٠‬‬ ‫‪٣٧.٢‬‬ ‫‪٤١.١‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ‪ /‬اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ‬

‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤‬‬ ‫‪٤ ٥/‬‬
‫‪١٨.٢ /‬‬ ‫‪١٩.٥ /‬‬ ‫‪١٩.٦ /‬‬ ‫‪٢٠.٠ /‬‬ ‫‪٢٠.٥ /‬‬ ‫‪١٩.٢ /‬‬ ‫‪١٧.٩ /‬‬ ‫‪١٩.٢ /‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﺣﻛوﻣﻰ اﻟﺧﺎرﺟﻰ‪ /‬اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ ‪١٨.١ /‬‬

‫‪٥/‬‬
‫‪١٥.٧‬‬ ‫‪١١.٨‬‬ ‫‪١٠.٨‬‬ ‫‪١٣.٣‬‬ ‫‪١٣.٥‬‬ ‫‪١٥.٠‬‬ ‫‪١٦.١‬‬ ‫‪١٨.١‬‬ ‫‪٢٢.٩‬‬ ‫اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ ﻏﯾر اﻟﺣﻛوﻣﻰ‪/‬اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ‬

‫‪٨/‬‬
‫‪٢٤٣.٦‬‬ ‫‪٢٤٩.٥‬‬ ‫‪٢٧٤.٦‬‬ ‫‪٣٣٦.٧‬‬ ‫‪٣٠٨.٦‬‬ ‫‪٢٥٩.١‬‬ ‫‪٢٠٥.٤‬‬ ‫‪١٩٥.٨‬‬ ‫‪٢١٢.٩‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ ‪ /‬اﻟﺻﺎدرات اﻟﺳﻠﻌﯾﺔ واﻟﺧدﻣﯾﺔ‬

‫‪٤٧.٣‬‬ ‫‪٤١.٣‬‬ ‫‪٣٩.٩‬‬ ‫‪٤٠.٣‬‬ ‫‪٤٠.٢‬‬ ‫‪٤٣.٨‬‬ ‫‪٤٧.٣‬‬ ‫‪٤٨.٦‬‬ ‫‪٥٥.٩‬‬ ‫اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ ﻏﯾر اﻟﺣﻛوﻣﻰ‪ /‬اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟﻛﻠﻰ‬

‫‪١٦.٧‬‬ ‫‪٨.٨‬‬ ‫‪٨.٤‬‬ ‫‪٩.٨‬‬ ‫‪٩.٩‬‬ ‫‪٨.٨‬‬ ‫‪١٠.٢‬‬ ‫‪١٣.٣‬‬ ‫‪١٥.٥‬‬ ‫اﻟدﯾون ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل‪ /‬اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟﻛﻠﻰ‬

‫‪٧١.٣‬‬ ‫‪٣١.٤‬‬ ‫‪٢٨.١‬‬ ‫‪٣٢.٩‬‬ ‫‪٣٣.٨‬‬ ‫‪٢٨.٥‬‬ ‫‪٢٤.٩‬‬ ‫‪٢٧.٨‬‬ ‫‪٣٩.٢‬‬ ‫اﻟدﯾون ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل‪ /‬ﺻﺎﻓﻰ اﻹﺣﺗﯾﺎطﻰ اﻟدوﻟﻰ‬

‫‪٠.٤٨‬‬ ‫‪٠.٥٤‬‬ ‫‪٠.٣٣‬‬ ‫‪٠.٣٠‬‬ ‫‪٠.٢٨‬‬ ‫‪٠.٣٤‬‬ ‫‪٠.٣٨‬‬ ‫‪٠.٥٠‬‬ ‫‪٠.٢٠‬‬ ‫دﯾون اﻟﻘطﺎع اﻟﺧﺎص ‪ /‬اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟﻛﻠﻰ‬

‫‪٢٣.٨‬‬ ‫‪١٥.٩‬‬ ‫‪٤٠.٣‬‬ ‫‪١٥.٤‬‬ ‫‪٢٣.٥‬‬ ‫‪٢٣.٨‬‬ ‫‪١٧.٠‬‬ ‫‪١٧.٨‬‬ ‫‪١٢.٣‬‬ ‫ﺧدﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ‪ /‬اﻟﻣﺗﺣﺻﻼت اﻟﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪٣٤.٦‬‬ ‫‪٢٢.٧‬‬ ‫‪٦٢.٦‬‬ ‫‪٢٦.١‬‬ ‫‪٣٩.٠‬‬ ‫‪٤٢.٦‬‬ ‫‪٢٥.٥‬‬ ‫‪٢٨.٠‬‬ ‫‪١٩.٧‬‬ ‫ﺧدﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ‪ /‬اﻟﺻﺎدرات اﻟﺳﻠﻌﯾﺔ واﻟﺧدﻣﯾﺔ‬

‫‪١,٤١٤.٠‬‬ ‫‪١,٣٠٤.٠‬‬ ‫‪١,٢٣١.٤‬‬ ‫‪١,٢٠٨.٣‬‬ ‫‪١,٢٣٥.٣‬‬ ‫‪١,١٤٠.٣‬‬ ‫‪١,٠١٣.٠‬‬ ‫‪٨٧٩.٠‬‬ ‫‪٧٨٦.٤‬‬ ‫ﻣﺗوﺳط ﻧﺻﯾب اﻟﻔرد ﻣن اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ )دوﻻر(‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‬

‫* ﺑﯾﺎن ﻣﺑدﺋﻰ‪.‬‬
‫‪ /١‬ﺷﮭد اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻲ ﺧﻼل اﻟﺳﻧﺔ اﻷﺧﯾرة زﯾﺎدة ﺗﻘدر ﺑﻧﺣو ‪ ٢٣.٣‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر‪ ،‬وذﻟك ﻛﻧﺗﯾﺟﺔ أﺳﺎﺳﯾﺔ ﻟﻺﻗﺗراض ﻋن طرﯾﻖ اﺻدار ﺳﻧدات دوﻻرﯾﺔ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ٧‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر‪ ،‬وﺟزء ﻣن ﻗرض ﺻﻧدوق اﻟﻧﻘد اﻟدوﻟﻰ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ٢.٧٥‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر‪،‬‬
‫وﻗرض ﻣن اﻟﺑﻧك اﻟدوﻟﻰ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ٢‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر‪ ،‬ﻗرض ﻣن ﺑﻧك اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻷﻓرﯾﻘﻰ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ ٠.٥‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﺗﺟدر اﻹﺷﺎرة أﻧﮫ ﺗم ﺳداد ﻣﺑﻠﻎ ‪ ٣٠‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر ﺧﻼل اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺎﺿﻰ ‪ ، ٢٠١٧‬وذﻟك ﻧﻘﻼً ﻋن اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى‪ ،‬ﺣﯾث ﺗم ﺗوزﯾﻌﮫ ﻣﺎ ﺑﯾن ﺳﻧدات ودﯾون ﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ ﺑﻧوك دوﻟﯾﺔ ﻣﻧﮭﺎ اﻟﺑﻧك اﻷﻓرﯾﻘﻰ ﻟﻠﺗﺻدﯾر واﻻﺳﺗﯾراد ووداﺋﻊ وﻗروض‬
‫ﻣن دول ﻣﻧﮭﺎ اﻟﺳﻌودﯾﺔ وﻟﯾﺑﯾﺎ وﺗرﻛﯾﺎ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﺗزاﻣﺎت ﻋﻠﻰ ﺟﮭﺎت ﺣﻛوﻣﯾﺔ ﻣﻧﮭﺎ ھﯾﺋﺔ اﻟﺑﺗرول‪ ،‬واﻟﺗزاﻣﺎت أﯾﺿﺎ ً ﻟﻧﺎدى ﺑﺎرﯾس ﻟﻠداﺋﻧﯾن‪.‬‬
‫‪ /٣‬طﺑﻘﺎ ً ﻟﺗﺻﻧﯾف و ﻣﻧﮭﺟﯾﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‪ ،‬واﻟذى ﯾﻘوم ﺑﺷطب ﻣدﯾوﻧﯾﺎت ﻧﺎدى ﺑﺎرﯾس اﻟﻣﺑﺎﺷرة وﻏﯾر اﻟﻣﺑﺎﺷرة اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺟﮭﺎت اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ طﺑﻘﺎ ً ﻟﺗوارﯾﺦ إﻋﺎدة اﻟﺟدوﻟﺔ اﻟﻰ اﻟﻌﺎﻟم اﻟﺧﺎرﺟﻰ‪ ،‬ﻓﻰ ﺣﯾن ﺗﻘوم اﻟﺟﮭﺎت اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ‬
‫ﺑﺷطب ھذه اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺎت ﻣن ﺳﺟﻼﺗﮭﺎ ﻓور ﺳداد اﻟﻣﻘﺎﺑل اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻟﻰ اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى طﺑﻘﺎ ً ﻟﺟدول اﻟﺳداد اﻷﺻﻠﻰ )واﻟذى ﯾﺳﺑﻖ ﺗوارﯾﺦ إﻋﺎدة اﻟﺟدوﻟﺔ(‬

‫‪ /٤‬ﻗﺎم اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى ﺑﺈﻋﺎدة ﺗﺑوﯾب ﻣﺑﻠﻎ ‪ ٤.٣‬ﻣﻠﯾﺎر دوﻻر اﻟﻰ اﻟﻣدﯾوﻧﯾﺔ اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻟﻠﻘطﺎع اﻟﺣﻛوﻣﻰ‪ -‬دون ﺗﺄﺛﯾر ﻋﻠﻰ ﺟﻣﻠﺔ اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ‪ -‬اﻻ ان اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى ﻟم ﯾظﮭر ھذا اﻟﺗﻌدﯾل اﻻ اﻋﺗﺑﺎرا ً ﻣن ﺷﮭر ﺳﺑﺗﻣﺑر ﻣن ﻋﺎم ‪.٢٠٠٨‬‬

‫‪ /٥‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺗﻘدﯾرات اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ ٥٣٢٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ ٢٠١٩/٢٠١٨‬ﺑدﻻً ﻣن ﺗﻘدﯾرات ﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻧﺣو ‪ ٥٢٥٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪ ٢٠٢٠/٢٠١٩‬إﻟﻰ ﻧﺣو‬
‫‪ ٥٨٢٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑدﻻً ﻣن ‪ ٥٩٦٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك وﻓﻘﺎ ً ﻷﺧر أرﻗﺎم ﻣﻧﺷورة ﻟوزارة اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ّ /٦‬‬
‫ﺗم ﺣﺳﺎب اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ ﻛﻧﺳﺑﺔ ﻣن اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ ﺑﺈﺳﺗﺧدام ﺳﻌر اﻟﺻرف اﻟﺧﺎص ﺑﺄﺧر اﻟﻣدة‪.‬‬

‫‪ /٧‬ﯾﻣﻛن ﺗﻔﺳﯾر إﺳﺗﻘرار إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟدﯾن اﻟﻌﺎم اﻟﺧﺎرﺟﻰ ﻛﻧﺳﺑﺔ ﻣن اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ ﻓﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ ﺷﮭر ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠٢٠‬ﺑﺎﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﻧﮭﺎﯾﺔ ﺷﮭر ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠١٩‬ﻓﻰ ﺿوء ﻋدد ﻣن اﻟﻌواﻣل أھﻣﮭﺎ‪ :‬ﻧﻣو اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻻﺳﻣﯾﺔ ﻟﻠﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻻﺟﻣﺎﻟﻰ ﻓﻰ اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺎﻟﻰ‬
‫ً‬ ‫‪ ٢٠/١٩‬ﻋن اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺎﻟﻰ اﻟﺳﺎﺑﻖ ﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﺗﺣﺳن ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺟﻧﯾﮫ أﻣﺎم اﻟدوﻻر ﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ أﺧرى‪.‬‬
‫اﻟرﺑﻊ ُﯾﺣﺳب ﻛﻧﺳﺑﺔ ﻣن اﻟﺻﺎدرات اﻟﺳﻠﻌﯾﺔ واﻟﺧدﻣﯾﺔ اﻟﺳﻧوﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ /٨‬ﺟدﯾر ﺑﺎﻟذﻛر أن اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ ﻓﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ ُ‬
‫ً‬
‫‪/٤‬‬
‫ﺗم ﺗﻔﻌﯾل إﺗﻔﺎﻗﯾﺔ اﻟﺣﺳﺎب اﻟﻣﺟﻣد ﺑﯾن اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى ووزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻰ ﯾوﻧﯾو ‪ ،٢٠٠٨‬ﻣﻣﺎ أدى اﻟﻰ إھﻼك ﺟزء ﻣن اﻟﺳﻧدات اﻟﺻﺎدرة ﻋن وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى وﻓﻰ اﻟﻣﻘﺎﺑل ﺗﻛون وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﻠﺗزﻣﺔ ﺑﺳداد‬
‫أﻗﺳﺎط ﻧﺎدى ﺑﺎرﯾس ﻓﻰ اﻟﻣواﻋﯾد اﻟﻣﺣددة ﻟﻠﺧﺎرج‪ .‬وﻣن ﺛم‪ ،‬ﻓﻘد ارﺗﻔﻊ رﺻﯾد اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟذى ﺗﺧدﻣﮫ وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠٠٨‬ﺑﺷﻛل ﻣﻠﺣوظ‪ .‬اﻻ أن اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى ﻗد أﻋﺎد ﺗﺑوﯾب اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟﺣﻛوﻣﻰ ﻓﻘط ﺑداﯾﺔ ﻣن‬
‫ﺳﺑﺗﻣﺑر ‪ ،٢٠٠٨‬وھو ﻣﺎ ﯾﻔﺳر ارﺗﻔﺎع ﻗﯾﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟذى ﺗﺧدﻣﮫ وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻰ ﯾوﻧﯾو ‪ ٢٠٠٨‬ﻋن ﻗﯾﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ اﻟﺣﻛوﻣﻰ طﺑﻘﺎ ً ﻟﺗﻌرﯾف اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى‪.‬‬

‫‪٣٩‬‬
 ‫ﺟدول )‪ :(٢٠‬ﺧدﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺣﻛوﻣﻰ )داﺧﻠﻰ و ﺧﺎرﺟﻰ(‬
‫)ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﮫ(‬

‫‪٢٠٢٠/٢٠١٩‬‬ ‫‪٢٠١٩/٢٠١٨‬‬ ‫‪٢٠١٨/٢٠١٧ ٢٠١٧/٢٠١٦ ٢٠١٦/٢٠١٥ ٢٠١٥/٢٠١٤‬‬

‫‪/١‬‬
‫‪١,٠٢٣,٩٥٤‬‬ ‫‪٧٧٥,٦٧٦‬‬ ‫‪٧٠٥,٠٨٠‬‬ ‫‪٥٩٠,٣٦٤‬‬ ‫‪٤٩٣,٧٧٩‬‬ ‫‪٤٢٩,٤٧٤‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ ﺧدﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺣﻛوﻣﻰ‬
‫)‪(٣٢.٠‬‬ ‫)‪(١٠.٠‬‬ ‫)‪(١٩.٤‬‬ ‫)‪(١٩.٦‬‬ ‫)‪(١٥.٠‬‬ ‫)‪(٥٣.٠‬‬

‫‪٥٦٨,٤٢١‬‬ ‫‪٥٣٣,٠٤٥‬‬ ‫‪٤٣٧,٤٤٨‬‬ ‫‪٣١٦,٦٠٢‬‬ ‫‪٢٤٣,٦٣٦‬‬ ‫‪١٩٣,٠٠٨‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟﻔواﺋد اﻟﻣﺳددة‬

‫)‪(٦.٦‬‬ ‫)‪(٢١.٩‬‬ ‫)‪(٣٨.٢‬‬ ‫)‪(٢٩.٩‬‬ ‫)‪(٢٦.٢‬‬ ‫)‪(١١.٥‬‬

‫‪٥٢٥,٦٧٢‬‬ ‫‪٤٩٧,٨٣٦‬‬ ‫‪٤١٥,٢٤٩‬‬ ‫‪٣٠٧,٠٠٣‬‬ ‫‪٢٣٨,٥٧٠‬‬ ‫‪١٨٨,٣٠٩‬‬ ‫ﻓواﺋد اﻟدﯾن اﻟداﺧﻠﻰ‬

‫‪٤٢,٧٤٩‬‬ ‫‪٣٥,٢٠٩‬‬ ‫‪٢٢,١٩٩‬‬ ‫‪٩,٥٩٩‬‬ ‫‪٥,٠٦٦‬‬ ‫‪٤,٧٠٠‬‬ ‫ﻓواﺋد اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ‬

‫‪٤٥٥,٥٣٣‬‬ ‫‪٢٤٢,٦٣١‬‬ ‫‪٢٦٧,٦٣٢‬‬ ‫‪٢٧٣,٧٦٣‬‬ ‫‪٢٥٠,١٤٣‬‬ ‫‪٢٣٦,٤٦٦‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻷﻗﺳﺎط اﻟﻣﺳددة‬

‫)‪(٨٧.٧‬‬ ‫)‪-(٩.٣‬‬ ‫)‪-(٢.٢‬‬ ‫)‪(٩.٤‬‬ ‫)‪(٥.٨‬‬ ‫)‪(١١٩.٩‬‬
‫‪/١‬‬
‫‪٤٢٦,٩٥٢‬‬ ‫‪٢١٢,٢٢٤‬‬ ‫‪٢٣٥,٥٢٠‬‬ ‫‪٢١٩,٤٧٠‬‬ ‫‪٢١٢,٠٠٣‬‬ ‫‪٢٠٣,٧٥٤‬‬ ‫أﻗﺳﺎط اﻟدﯾن اﻟداﺧﻠﻰ‬

‫‪٢٨,٥٨١‬‬ ‫‪٣٠,٤٠٧‬‬ ‫‪٣٢,١١٢‬‬ ‫‪٥٤,٢٩٣‬‬ ‫‪٣٨,١٤٠‬‬ ‫‪٣٢,٧١٢‬‬ ‫أﻗﺳﺎط اﻟدﯾن اﻟﺧﺎرﺟﻰ‬

‫‪٥٥٨,٦١٢‬‬ ‫‪٥٢٧,٠٦٣‬‬ ‫‪٤٣٤,١٠٦‬‬ ‫‪٣١٢,٣٣٩‬‬ ‫‪٢٤٢,٦٦٧‬‬ ‫‪١٨٩,٥٥٥‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ ﻣدﻓوﻋﺎت اﻟﻔواﺋد‬

‫‪٥١٥,٨٦٣‬‬ ‫‪٤٩١,٨٥٤‬‬ ‫‪٤١١,٩٠٧‬‬ ‫‪٣٠٢,٧٤٠‬‬ ‫‪٢٣٧,٦٠١‬‬ ‫‪١٨٤,٨٥٥‬‬ ‫اﻟداﺧﻠﻰ‬

‫‪٥٢٥,٦٧٢‬‬ ‫‪٤٩٧,٨٣٦‬‬ ‫‪٤١٥,٢٤٩‬‬ ‫‪٣٠٧,٠٠٣‬‬ ‫‪٢٣٨,٥٧٠‬‬ ‫‪١٨٨,٣٠٩‬‬ ‫اﻟﻔواﺋد اﻟﻣﺳددة‬

‫‪٩,٨٠٨‬‬ ‫‪٥,٩٨١‬‬ ‫‪٣,٣٤٢‬‬ ‫‪٤,٢٦٣‬‬ ‫‪٩٦٨‬‬ ‫‪٣,٤٥٣‬‬ ‫ﻣﺗﺣﺻﻼت اﻟﻔواﺋد‬

‫‪٤٢,٧٤٩‬‬ ‫‪٣٥,٢٠٩‬‬ ‫‪٢٢,١٩٩‬‬ ‫‪٩,٥٩٩‬‬ ‫‪٥,٠٦٦‬‬ ‫‪٤,٧٠٠‬‬ ‫اﻟﺧﺎرﺟﻰ‬

‫‪٤٢,٧٤٩‬‬ ‫‪٣٥,٢٠٩‬‬ ‫‪٢٢,١٩٩‬‬ ‫‪٩,٥٩٩‬‬ ‫‪٥,٠٦٦‬‬ ‫‪٤,٧٠٠‬‬ ‫اﻟﻔواﺋد اﻟﻣﺳددة‬

‫‪٠.٠‬‬ ‫‪٠.٠‬‬ ‫‪٠.٠‬‬ ‫‪٠.٠‬‬ ‫‪٠.٠‬‬ ‫‪٠.٠‬‬ ‫ﻣﺗﺣﺻﻼت اﻟﻔواﺋد‬

‫ﻣﻼﺣظﺎت‬
‫‪/٢‬‬
‫ﻧﺳﺑﺔ اﻟﻰ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻰ اﻹﺟﻣﺎﻟﻰ‬

‫‪%٩.٨‬‬ ‫‪%١٠.٠‬‬ ‫‪%٩.٩‬‬ ‫‪%٩.١‬‬ ‫‪%٩.٠‬‬ ‫‪%٧.٩‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟﻔواﺋد اﻟﻣﺳددة‬

‫‪%٧.٨‬‬ ‫‪%٤.٦‬‬ ‫‪%٦.٠‬‬ ‫‪%٧.٩‬‬ ‫‪%٩.٢‬‬ ‫‪%٩.٧‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻷﻗﺳﺎط اﻟﻣﺳددة‬

‫ﻧﺳﺑﺔ اﻟﻰ إﺟﻣﺎﻟﻰ ﻣﺻروﻓﺎت اﻟﻣوازﻧﺔ‬

‫‪%٣٩.٦‬‬ ‫‪%٣٨.٩‬‬ ‫‪%٣٥.٢‬‬ ‫‪%٣٠.٧‬‬ ‫‪%٢٩.٨‬‬ ‫‪%٢٦.٣‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻟﻔواﺋد اﻟﻣﺳددة‬

‫‪%٣١.٨‬‬ ‫‪%١٧.٧‬‬ ‫‪%٢١.٥‬‬ ‫‪%٢٦.٥‬‬ ‫‪%٣٠.٦‬‬ ‫‪%٣٢.٢‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻷﻗﺳﺎط اﻟﻣﺳددة‬

‫ً‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬
‫) ( ﻣﻌدل اﻟﻧﻣو ﻋن اﻟﻔﺗرة اﻟﻣﻘﺎﺑﻠﺔ ﻓﻰ اﻟﻌﺎم اﻟﺳﺎﺑق‪.‬‬
‫* ﻣﺑدﺋﻰ‪.‬‬
‫‪ /١‬ﯾرﺟﻊ اﻹرﺗﻔﺎع اﻟﻣﻠﺣوظ ﻓﻰ إﺟﻣﺎﻟﻰ ﺧدﻣﺔ اﻟدﯾن اﻟﺣﻛوﻣﻰ ﻟﻠزﯾﺎدة ﻓﻰ ﺳداد اﻷﻗﺳﺎط اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ ﻓﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﻌﺎم اﻟﻣﺎﻟﻰ ‪، ،٢٠١٥/٢٠١٤‬وذﻟك ﻓﻰ ﺿوء زﯾﺎدة إھﻼك ﺳﻧدات اﻟﺧزاﻧﺔ ﺑﻧﺣو‬
‫‪ ١٠٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﺎﻟﻌﺎم اﻟﻣﺎﻟﻰ اﻟﺳﺎﺑق‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ ﺗﻘدﯾرات اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ ٥٣٢٢.٣‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ ٢٠١٩/٢٠١٨‬ﺑدﻻً ﻣن ﺗﻘدﯾرات ﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻧﺣو ‪ ٥٢٥٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ .‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗم ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ‬
‫اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪ ٢٠٢٠/٢٠١٩‬إﻟﻰ ﻧﺣو ‪ ٥٨٢٠‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ ﺑدﻻً ﻣن ‪ ٥٩٦٠.٩‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ وذﻟك وﻓﻘﺎ ً ﻷﺧر أرﻗﺎم ﻣﻧﺷورة ﻟوزارة اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪٤٠‬‬
 ‫‪/١‬‬
‫ﺟدول )‪ :(٢١‬إﺻدارات اﻻوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ )اذون و ﺳﻧدات(‬
‫ﻣن ‪ ٢٠١٤/٢٠١٥‬إﻟﻰ اﻟﻔﺗرة ‪٢٠٢٠/٢٠١٩‬‬
‫)ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ(‬
‫‪٢٠٢٠/٢٠١٩‬‬ ‫‪٢٠١٩/٢٠١٨‬‬ ‫‪٢٠١٨/٢٠١٧‬‬ ‫‪٢٠١٧/٢٠١٦‬‬ ‫‪٢٠١٦/٢٠١٥‬‬ ‫‪٢٠١٥/٢٠١٤‬‬

‫‪٣٤٧٧.٩‬‬ ‫‪٢٩٥٥.٠‬‬ ‫‪٢٨٠٦.٥‬‬ ‫‪١٩٢٥.٧‬‬ ‫‪١٣٤٢.٣‬‬ ‫‪١٠٨٥.٥‬‬ ‫اﻹﺻدارات‬

‫‪٢٣٨٩.٦‬‬ ‫‪٢٤٩٤.٨‬‬ ‫‪٢٦٣١.٠‬‬ ‫‪١٧٤٨.٩‬‬ ‫‪١٠٧٩.٢‬‬ ‫‪٨٤٦.٤‬‬ ‫أذون ﺧزاﻧﺔ‬
‫‪١٠٨٨.٣‬‬ ‫‪٤٦٠.٢‬‬ ‫‪١٧٥.٥‬‬ ‫‪١٧٦.٨‬‬ ‫‪٢٦٣.١‬‬ ‫‪٢٣٩.١‬‬ ‫‪٤/‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺧزاﻧﺔ‬
‫‪٢٧٣٢.١‬‬ ‫‪٢٤٩٤.٩‬‬ ‫‪٢٤٣٥.٥‬‬ ‫‪١٧٦٨.٨‬‬ ‫‪٩٨٠.٨‬‬ ‫‪٨٦٢.١‬‬ ‫اﻹھﻼﻛﺎت‬
‫‪٢٢٤٩.٠‬‬ ‫‪٢٣٥٨.٣‬‬ ‫‪٢٢٧١.٢‬‬ ‫‪١٥٦٨.١‬‬ ‫‪٨٦٥.٧‬‬ ‫‪٧٨٣.٥‬‬ ‫أذون ﺧزاﻧﺔ‬
‫‪٤٨٣.١‬‬ ‫‪١٣٦.٦‬‬ ‫‪١٦٤.٣‬‬ ‫‪٢٠٠.٧‬‬ ‫‪١١٥.١‬‬ ‫‪٧٨.٦‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺧزاﻧﺔ‬
‫‪/٣‬‬
‫‪٧٤٥.٨‬‬ ‫‪٤٦٠.١‬‬ ‫‪٣٧١.٠‬‬ ‫‪١٥٦.٩‬‬ ‫‪٣٦١.٥‬‬ ‫‪٢٢٣.٤‬‬ ‫ﺻﺎﻓﻰ اﻹﺻدار‬
‫‪٣٣٠٨.٦‬‬ ‫‪٢٥٦٢.٨‬‬ ‫‪٢١٠٢.٧‬‬ ‫‪١٧٣١.٧‬‬ ‫‪١٥٧٤.٨‬‬ ‫‪١٢١٣.٣‬‬ ‫اﻟرﺻﯾد اﻟﻘﺎﺋم )ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﻔﺗرة(‬
‫‪١٦٢٦.٩‬‬ ‫‪١٤٨٦.٣‬‬ ‫‪١٣٤٩.٨‬‬ ‫‪٩٩٠.٠‬‬ ‫‪٨٠٩.٢‬‬ ‫‪٥٩٥.٧‬‬ ‫أذون ﺧزاﻧﺔ‬
‫‪١٦٨١.٧‬‬ ‫‪١٠٧٦.٥‬‬ ‫‪٧٥٢.٩‬‬ ‫‪٧٤١.٧‬‬ ‫‪٧٦٥.٦‬‬ ‫‪٦١٧.٦‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺧزاﻧﺔ‬
‫‪/٥‬‬
‫ﻣﺗوﺳط أﺳﻌﺎر اﻟﻔﺎﺋدة‪:‬‬
‫‪١٤.٨‬‬ ‫‪١٨.٦‬‬ ‫‪١٨.٨‬‬ ‫‪١٧.٥‬‬ ‫‪١١.٨‬‬ ‫‪١١.٤‬‬ ‫أذون ‪ ٩١‬ﯾوم‬
‫‪١٤.٩‬‬ ‫‪١٨.٨‬‬ ‫‪١٨.٨‬‬ ‫‪١٨.١‬‬ ‫‪١٢.٣‬‬ ‫‪١١.٧‬‬ ‫أذون ‪ ١٨٢‬ﯾوم‬
‫‪/٦‬‬
‫‪١٤.٩‬‬ ‫‪١٨.٨‬‬ ‫‪١٨.٣‬‬ ‫‪١٨.٣‬‬ ‫‪١٢.٥‬‬ ‫‪١١.٨‬‬ ‫أذون ‪ ٢٧٣‬ﯾوم‬
‫‪١٤.٦‬‬ ‫‪١٨.٦‬‬ ‫‪١٨.١‬‬ ‫‪١٨.٢‬‬ ‫‪١٢.٥‬‬ ‫‪١١.٩‬‬ ‫أذون ‪ ٣٦٤‬ﯾوم‬
‫‪١٤.٤‬‬ ‫‪١٧.٦‬‬ ‫‪١٦.١‬‬ ‫‪١٦.٩‬‬ ‫‪١٣.٥‬‬ ‫‪١٢.٩‬‬ ‫اﻟﺳﻧدات‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫* ﻗﺎﺑل ﻟﻠﺗﻌدﯾل‬
‫‪ /١‬اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ اﻟﻣﺻدرة ﺑﺎﻟﺟﻧﯾﮫ اﻟﻣﺻرى‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﺣﺗﻰ ﻧﮭﺎﯾﺔ دﯾﺳﻣﺑر‪.٢٠٢٠‬‬
‫‪ /٣‬ﺗم ﺣﺳﺎﺑﮫ ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﺣﺟم اﻹﺻدارات اﻟﺟدﯾدة ﻣطروﺣﺎ ً ﻣﻧﮫ ﺣﺟم اﻹھﻼﻛﺎت‪.‬‬
‫‪ /٤‬ﺗﺗﺿﻣن ﺳﻧدات ﻣﺻدرة ﺑﺎﻟﺟﻧﯾﮫ اﻟﻣﺻرى ﺧﺎرج ﺟﻣﮭورﯾﺔ ﻣﺻر اﻟﻌرﺑﯾﺔ ﻗﯾﻣﺗﮭﺎ ‪ ٦‬ﻣﻠﯾﺎر ﺟﻧﯾﮫ‪ ،‬واﻟﺗﻰ ﺳوف ﯾﺳﺗﺣق آﺟﺎﻟﮭﺎ ﻓﻰ ﯾوﻟﯾو ‪.٢٠١٢‬‬
‫‪ /٥‬ﻣﺗوﺳط أﺳﻌﺎر اﻟﻔﺎﺋدة ﻓﻰ اﻟﺳوق اﻷوﻟﻰ‪.‬‬
‫‪ /٦‬ﻗﺎﻣت وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑطرح أذون ﺧزاﻧﺔ ﻟﻣدة ‪ ٢٧٣‬ﯾوم ﻷول ﻣرة ﻓﻰ أﻛﺗوﺑر ‪.٢٠٠٨‬‬
‫ א ‬
‫א א
‬

‫ﺟدول ) ‪ :(٢٢‬إﺻدارات اﻻوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ )اذون و ﺳﻧدات( اﻟرﺑﻊ ﺳﻧوﯾﺔ‬

‫‪٢٠٢٠/٢٠١٩‬‬

‫ﯾوﻟﯾو‪-‬ﺳﺑﺗﻣﺑر‬ ‫أﺑرﯾل‪ -‬ﯾوﻧﯾو‬ ‫ﯾﻧﺎﯾر‪ -‬ﻣﺎرس‬ ‫اﻛﺗوﺑر‪-‬دﯾﺳﻣﺑر‬

‫‪٢٠٢٠‬‬ ‫‪٢٠٢٠‬‬ ‫‪٢٠٢٠‬‬ ‫‪٢٠١٩‬‬
‫‪١٠٧٠٠٠‬‬ ‫‪١١٣٥٠٠‬‬ ‫‪٥٢٠٠٠‬‬ ‫‪١٢٨٠٠٠‬‬ ‫أذون ‪ ٩١‬ﯾوم‬

‫‪١٢٠٠٠٠‬‬ ‫‪١٣١٠٠٠‬‬ ‫‪١٣٠٠٠٠‬‬ ‫‪١٣١٠٠٠‬‬ ‫أذون ‪ ١٨٢‬ﯾوم‬

‫‪١٣٣٠٠٠‬‬ ‫‪١٣٧٥٠٠‬‬ ‫‪١٣٦٥٠٠‬‬ ‫‪١٣٤٧٥٠‬‬ ‫أذون ‪ ٢٧٣‬ﯾوم‬
‫‪١٣٩٥٠٠‬‬ ‫‪١٤٠٠٠٠‬‬ ‫‪١٣٦٥٠٠‬‬ ‫‪١٣٤٧٥٠‬‬ ‫أذون ‪ ٣٦٤‬ﯾوم‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠١٩‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٠‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢١‬‬
‫‪٣٥٠٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤٧٥٠‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٢‬‬

‫‪٢٩٥٠٠‬‬ ‫‪٢٢٥٠٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٣‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤٧٥٠‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٤‬‬
‫‪٢٢٥٠٠‬‬ ‫‪٢٤٥٠٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٥‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٣٠٠٠‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٦‬‬

‫‪٢٢٥٠٠‬‬ ‫‪١٩٥٠٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٧‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٨‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١١٥٠٠‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٢٩‬‬

‫‪١٩٥٠٠‬‬ ‫‪٢١٥٠٠‬‬ ‫‪١٩٥٠٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٣٠‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٣١‬‬

‫‪٣٠٠٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٣٥‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات )إھﻼك ‪(٢٠٣٦‬‬

‫‪٦٠٠٠٠٠‬‬ ‫‪٦١٠٠٠٠‬‬ ‫‪٥٤٧٠٠٠‬‬ ‫‪٥٨٣٠٠٠‬‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻰ اﻹﺻدار )أذون و ﺳﻧدات(‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﻻ ﯾوﺟد اﺻدارات ‪.‬‬

‫‪٤۱‬‬
 ‫‪/١‬‬
‫ﺟدول )‪ : (٢٣‬ﺗطور ﻣﻌدﻻت اﻟﻌﺎﺋد ﺣﺗﻰ ﺗﺎرﯾﺦ اﻹﺳﺗﺣﻘﺎق ﻟﺳﻧدات اﻟﺧزاﻧﺔ‬
‫ﯾوﻧﯾو‪٢٠-‬‬ ‫ﻣﺎﯾو‪٢٠-‬‬ ‫أﺑرﯾل‪٢٠-‬‬ ‫ﻣﺎرس‪٢٠-‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﻧوﻓﻣﺑر‪١٩-‬‬ ‫أﻛﺗوﺑر‪١٩-‬‬ ‫ﺳﺑﺗﻣﺑر‪١٩-‬‬

‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﯾﻧﺎﯾر ‪٢٠١٥‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻣﺎرس ‪٢٠١٥‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻣﺎﯾو ‪٢٠١٥‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺳﺑﺗﻣﺑر ‪٢٠١٥‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻧوﻓﻣﺑر ‪٢٠١٥‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات دﯾﺳﻣﺑر ‪٢٠١٥‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﯾﻧﺎﯾر ‪٢٠١٦‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﯾوﻧﯾو ‪٢٠١٦‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﯾوﻟﯾو ‪٢٠١٦‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات أﻏﺳطس ‪٢٠١٧‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻧوﻓﻣﺑر ‪٢٠١٧‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻓﺑراﯾر ‪٢٠١٨‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات أﻛﺗوﺑر ‪٢٠١٨‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات أﺑرﯾل ‪٢٠١٩‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات أﻏﺳطس ‪٢٠١٩‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٥.٨٦‬‬ ‫‪١٥.٨٦‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻓﺑراﯾر ‪٢٠٢٠‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات أﻏﺳطس ‪٢٠٢٠‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪١٤.٩٢‬‬ ‫‪١٥.١٥‬‬ ‫‪١٣.٩٥‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻣﺎرس ‪٢٠٢١‬‬
‫‪١٣.٧٥‬‬ ‫‪١٤.٦٠‬‬ ‫‪١٥.٩٤‬‬ ‫‪١٤.٠٥‬‬ ‫‪١٦.٠٩‬‬ ‫‪١٥.١٣‬‬ ‫‪١٤.٩٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات أﺑرﯾل ‪٢٠٢٢‬‬
‫‪١٣.٦٦‬‬ ‫‪١٣.٨٠‬‬ ‫‪١٤.٤١‬‬ ‫‪١٣.٧٦‬‬ ‫‪١٤.٠٣‬‬ ‫‪١٤.٤٥‬‬ ‫‪١٤.٠٥‬‬ ‫‪١٥.٣٢‬‬ ‫ﺳﻧدات ﯾﻧﺎﯾر ‪٢٠٢٣‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤.٣٨‬‬ ‫ﺳﻧدات ﺳﺑﺗﻣﺑر ‪٢٠٢٣‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤.٠٥‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤.٥٠‬‬ ‫‪١٤.٥٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻧوﻓﻣﺑر ‪٢٠٢٣‬‬
‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤.٠٥‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٤.٥٠‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪١٥.٥٠‬‬ ‫ﺳﻧدات ﻓﺑراﯾر ‪٢٠٢٤‬‬
‫‪١٣.٦٢‬‬ ‫‪١٣.٤٨‬‬ ‫‪١٤.٤٦‬‬ ‫‪١٣.٨٤‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫‪--‬‬ ‫ﺳﻧدات ﯾﻧﺎﯾر ‪٢٠٢٥‬‬
‫اﻻﺳﺗﺣﻘﺎق ﻟﻠﺳﻧدات‬
‫‪٢.٩٧‬‬ ‫‪٢.٨٨‬‬ ‫‪٢.٨٢‬‬ ‫‪٢.٨٠‬‬ ‫‪٢.٨٤‬‬ ‫‪٢.٨٥‬‬ ‫‪٢.٨٨‬‬ ‫‪٢.٨٠‬‬ ‫)ﺳﻧﺔ(‬
‫‪٢/‬‬
‫‪١٠.١٤‬‬ ‫‪٩.٨٦‬‬ ‫‪٩.٦٧‬‬ ‫‪٩.٧٨‬‬ ‫‪١٢.٤٨‬‬ ‫‪١٢.٤٧‬‬ ‫‪١٣.٤٠‬‬ ‫‪١٤.٣٣‬‬ ‫اﻧﺗرﺑﻧك ﻟﻠﯾﻠﺔ واﺣدة‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‪.‬‬
‫‪ --‬ﻻ ﺗوﺟد إﺻدارات ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة اﻟﻣﺷﺎر اﻟﯾﮭﺎ‪.‬‬
‫‪ /١‬ﺗﺷﻣل اﻟﺳﻧدات اﻟﻣﺻدرة وﻓﻘﺎ ً ﻟﻧظﺎم "اﻟﻣﺗﻌﺎﻣﻠون اﻟرﺋﯾﺳﯾون" ﻓﻘط‪ .‬ﺗم ﺣﺳﺎب اﻟﻌﺎﺋد ﺣﺗﻰ ﺗﺎرﯾﺦ اﻹﺳﺗﺣﻘﺎق ﻋﻠﻰ أﺳﺎس اﻟﺳﻌر "اﻟﻛﺎﻣل" ﻓﻰ اﻟﺳوق اﻟﺛﺎﻧوى‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﻣﺗوﺳط ﺷﮭرى‪.‬‬
‫‪٢/‬‬
‫اﻟﻌﺎﺋد ﺣﺗﻰ اﻻﺳﺗﺣﻘﺎق‬
‫ﺷﻛل ) ‪ : (١٤‬أﺳﻌﺎر اﻟﻔﺎﺋدة ﻋﻠﻰ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ‬
‫)‪(%‬‬

‫)اﻟﻣﺣوراﻷﯾﻣن(‬
‫‪٢٣‬‬
‫‪٢١.٧‬‬ ‫‪١٤.٧‬‬
‫‪٢٢‬‬ ‫‪١٩.٤‬‬
‫‪٢١‬‬ ‫اﻟﻌﺎﺋد ﻋﻠﻰ أذون اﻟﺧزاﻧﺔ‬ ‫‪٢٠.٠‬‬ ‫‪١٤.٥ ١٤.٥‬‬
‫‪١/‬‬ ‫‪٢٠.٠‬‬ ‫‪١٩.٣‬‬ ‫‪١٤.٤‬‬
‫‪٢٠‬‬ ‫‪١٨.١‬‬
‫‪١٩‬‬ ‫‪١٧.٣‬‬ ‫‪١٤.٣١٤.٣‬‬ ‫‪١٤.٣‬‬
‫‪١٤.٢‬‬
‫‪١٨‬‬ ‫‪١٨.١‬‬ ‫‪١٥.٩‬‬ ‫‪١٤.٢‬‬ ‫‪١٤.١‬‬
‫‪١٥.٤‬‬
‫‪١٧‬‬ ‫‪١٥.٨‬‬ ‫‪١٧.٧‬‬ ‫‪١٥.٤‬‬ ‫‪١٣.٩‬‬
‫‪١٦‬‬ ‫‪١٤.٢‬‬ ‫‪١٦.٨ ١٦.٠‬‬ ‫‪١٤.٢‬‬ ‫‪١٣.٩‬‬
‫‪١٦.٠‬‬
‫‪١٥‬‬ ‫‪١٢.٩‬‬ ‫‪١٤.١‬‬ ‫‪١٤.٩‬‬ ‫‪١٣.٦‬‬ ‫‪١٣.٧‬‬
‫‪١٤‬‬ ‫‪١٠.٨‬‬
‫‪١٣‬‬ ‫‪١٠.٩‬‬ ‫‪١١.٤‬‬ ‫‪١٤.١ ١١.٩‬‬ ‫‪١٣.٤‬‬ ‫‪١٣.٥‬‬
‫‪١٢‬‬ ‫‪١٤.٨‬‬ ‫‪١٢.٥‬‬ ‫‪١٣.٣‬‬
‫‪١١.٦‬‬ ‫‪٩.٧‬‬
‫‪١٣.٣‬‬ ‫‪١٣.٣‬‬
‫‪١١‬‬ ‫‪١١.٤‬‬ ‫‪١١.٣‬‬ ‫‪١٣.١‬‬
‫‪٩.٨‬‬
‫‪١٠‬‬ ‫‪١١.٧‬‬ ‫‪١٠.٨‬‬ ‫‪١٣‬‬ ‫‪١٣.١‬‬
‫‪٩.٢‬‬ ‫‪٩.٩‬‬
‫‪٩‬‬ ‫‪٩.٦‬‬ ‫‪٨.٥‬‬ ‫‪٩.٠‬‬
‫‪٨‬‬ ‫‪٨.٩ ٩.٠‬‬ ‫‪٩.٤‬‬ ‫‪٩.٠‬‬ ‫‪١٢.٩‬‬ ‫‪١٢.٩‬‬
‫‪٨.٣‬‬ ‫‪٩.٢‬‬ ‫‪١٢.٩‬‬
‫‪٧‬‬ ‫‪١٢.٧‬‬
‫‪١٢.٧‬‬
‫‪٦‬‬
‫‪٥‬‬ ‫‪١٢.٥‬‬
‫‪Dec-١٠‬‬
‫‪Jan-١١‬‬
‫‪Feb-١١‬‬
‫‪Mar-١١‬‬
‫‪Apr-١١‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١١‬‬
‫‪Jul-١١‬‬
‫‪Aug-١١‬‬
‫‪Sep-١١‬‬
‫‪Oct-١١‬‬
‫‪Nov-١١‬‬
‫‪Dec-١١‬‬
‫‪Jan-١٢‬‬
‫‪Feb-١٢‬‬
‫‪Mar-١٢‬‬
‫‪Apr-١٢‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٢‬‬
‫‪Jul-١٢‬‬
‫‪Aug-١٢‬‬
‫‪Sep-١٢‬‬
‫‪Oct-١٢‬‬
‫‪Nov-١٢‬‬
‫‪Dec-١٢‬‬
‫‪Jan-١٣‬‬
‫‪Feb-١٣‬‬
‫‪Mar-١٣‬‬
‫‪Apr-١٣‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٣‬‬
‫‪Jul-١٣‬‬
‫‪Aug-١٣‬‬
‫‪Sep-١٣‬‬
‫‪Oct-١٣‬‬
‫‪Nov-١٣‬‬
‫‪Dec-١٣‬‬
‫‪Jan-١٤‬‬
‫‪Feb-١٤‬‬
‫‪Mar-١٤‬‬
‫‪Apr-١٤‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٤‬‬
‫‪Jul-١٤‬‬
‫‪Aug-١٤‬‬
‫‪Sep-١٤‬‬
‫‪Oct-١٤‬‬
‫‪Nov-١٤‬‬
‫‪Dec-١٤‬‬
‫‪Jan-١٥‬‬
‫‪Feb-١٥‬‬
‫‪Mar-١٥‬‬
‫‪Apr-١٥‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٥‬‬
‫‪Jul-١٥‬‬
‫‪Aug-١٥‬‬
‫‪Sep-١٥‬‬
‫‪Oct-١٥‬‬
‫‪Nov-١٥‬‬
‫‪Dec-١٥‬‬
‫‪Jan-١٦‬‬
‫‪Feb-١٦‬‬
‫‪Mar-١٦‬‬
‫‪Apr-١٦‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٦‬‬
‫‪Jul-١٦‬‬
‫‪Aug-١٦‬‬
‫‪Sep-١٦‬‬
‫‪Oct-١٦‬‬
‫‪Nov-١٦‬‬
‫‪Dec-١٦‬‬
‫‪Jan-١٧‬‬
‫‪Feb-١٧‬‬
‫‪Mar-١٧‬‬
‫‪Apr-١٧‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٧‬‬
‫‪Jul-١٧‬‬
‫‪Aug-١٧‬‬
‫‪Sep-١٧‬‬
‫‪Oct-١٧‬‬
‫‪Nov-١٧‬‬
‫‪Dec-١٧‬‬
‫‪Jan-١٨‬‬
‫‪Feb-١٨‬‬
‫‪Mar-١٨‬‬
‫‪Apr-١٨‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٨‬‬
‫‪Jul-١٨‬‬
‫‪Aug-١٨‬‬
‫‪Sep-١٨‬‬
‫‪Oct-١٨‬‬
‫‪Nov-١٨‬‬
‫‪Dec-١٨‬‬
‫‪Jan-١٩‬‬
‫‪Feb-١٩‬‬
‫‪Mar-١٩‬‬
‫‪Apr-١٩‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-١٩‬‬
‫‪Jul-١٩‬‬
‫‪Aug-١٩‬‬
‫‪Sep-١٩‬‬
‫‪Oct-١٩‬‬
‫‪Nov-١٩‬‬
‫‪Dec-١٩‬‬
‫‪Jan-٢٠‬‬
‫‪Feb-٢٠‬‬
‫‪Mar-٢٠‬‬
‫‪Apr-٢٠‬‬
‫‪May-‬‬
‫‪Jun-٢٠‬‬
‫‪Jul-٢٠‬‬
‫‪Aug-٢٠‬‬
‫‪Sep-٢٠‬‬
‫‪Oct-٢٠‬‬
‫‪Nov-٢٠‬‬
‫‪Dec-٢٠‬‬
‫أﺷﮭر‪٣-‬‬
‫أﺷﮭر‪٦-‬‬
‫أﺷﮭر‪٩-‬‬
‫أﺷﮭر‪١٢-‬‬
‫ﺳﻧوات ‪٣‬‬
‫ﺳﻧوات ‪٥‬‬
‫ﺳﻧوات ‪٧‬‬
‫‪١٠‬‬

‫أذون ‪ ٩١‬ﯾوم‬ ‫أذون ‪ ١٨٢‬ﯾوم‬ ‫أذون ‪ ٣٦٤‬ﯾوم‬ ‫اﻧﺗرﺑﻧك ﻟﻣدة ﻟﯾﻠﺔ‬ ‫أذون ‪ ٢٧٣‬ﯾوم‬ ‫‪١١/٢٤/٢٠٢٠‬‬

‫اﻟﻣﺻدر ‪ :‬وزارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزى اﻟﻣﺻرى‪.‬‬

‫‪ /١‬ﻣﺗوﺳط ﺷﮭرى ﻓﻰ اﻟﺳوق اﻷوﻟﻰ‪.‬‬
‫‪ /٢‬ﺳوق ﺛﺎﻧوى‪.‬‬

‫‪٤٢‬‬