Dyrektor finansowy piekarni „Pyszności” otrzymał zadanie stworzenia planu finansowego w

podziale na miesiące dla pierwszego kwartału roku 200X. Bilans otwarcia planowanego roku:
AKTYWA PASYWA
A. Aktywa trwałe Kapitał własny 300.000
- budynek 225.000 Kredyt bankowy 80.000
- maszyny i urządzenia 105.000 Zobowiązania z tyt. Dostaw
B. Aktywa obrotowe i usług 30.000
Zapasy materiałów 35.000
Należności 25.000
Środki pieniężne 20.000
Suma aktywów 410.000 Suma pasywów 410.000

Przewiduje się, że sprzedaż w styczniu wyniesie 140 tys. ciastek ozdobnych zaś w
lutym oraz w marcu po 150 tys. sztuk. Cena jednostkowa ciastka wynosiła w grudniu 1,5 zł.
W kolejnym roku planowany jest wzrost cen o 15% (z uwzględnieniem inflacji), przy czym
zakłada się, że wzrost ten będzie proporcjonalny w czasie. Planowana wielkość
jednostkowych kosztów zmiennych produkcji wyniesie 65% jednostkowej ceny sprzedaży (w
tym koszty materiałów i surowców ok. 70%). Zatrudnienie wynosi 3 osoby zarabiające po
2100 zł brutto miesięcznie. Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia wynoszą 25%
kosztów wynagrodzeń. Pozostałe koszty stałe (bez amortyzacji) wyniosą ok. 30 tys. zł
miesięcznie. Jeżeli chodzi o amortyzację, to według planu amortyzacji środków trwałych
będzie ona wynosić 5 tys. zł miesięcznie (1,5 tys. amortyzacja budynku oraz 3,5 tys.
amortyzacja maszyn i urządzeń). Przyjmuje się również następujące założenia:
1. odbiorcy będą w 60% płacić gotówką, a w 40% z 10 dniowym okresem płatności,
2. dostawcy surowców i materiałów zgodzili się udzielić piekarni kredytu kupieckiego na
okres 10 dni w styczniu oraz wydłużyć go o 5 dni w kolejnych miesiącach,
3. przeciętny okres utrzymywania zapasów materiałów w tej piekarni wynosi 14 dni.
Dodatkowo przedsiębiorstwo ma zaciągnięty kredyt bankowy w wysokości 80.000, który
spłacany jest w równych miesięcznych ratach po 2.500 zł (płatne na koniec miesiąca) wraz
z odsetkami liczonymi według oprocentowania nominalnego 18%.
Zakładając, że stawka podatku dochodowego wynosi 19% sporządź plan finansowy na
styczeń, luty i marzec roku 200X.