Fonlar İş Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından yönetilmektedir. İş Portföy Yönetimi A.Ş. bir Türkiye İş Bankası kuruluşudur.

İ Ç İ N D E K İ L E R

3 Piyasa Yorumu

4-9 Önemli Bilgiler

10 801 TI1 İş Portföy Para Piyasası Fonu

11 818 TSI İş Portföy Maksimum Hesap Kısa Vadeli Borçlanma Araçları Fonu

12 808 TIV İş Portföy Üçüncü Kısa Vadeli Borçlanma Araçları Fonu

13 824 IBK İş Portföy Maximum Kart Kısa Vadeli Borçlanma Araçları Fonu

14 813 TBV İş Portföy Özel Sektör Borçlanma Araçları Fonu

15 806 TI6 İş Portföy Orta Vadeli Borçlanma Araçları Fonu

16 815 TIF İş Portföy Uzun Vadeli Borçlanma Araçları Fonu

17 821 TMC İş Portföy Tema Gönüllüleri Değişken Özel Fon

18 810 TKK İş Portföy Kumbara Hesabı Karma Özel Fon

19 804 TI4 İş Portföy Dördüncü Değişken Fon

20 807 TI7 İş Portföy Üçüncü Değişken Fon

21 817 TGE İş Portföy Emtia Yabancı BYF Fon Sepeti Fonu

22 822 TTA İş Portföy Altın Fonu

23 816 TDG İş Portföy Yabancı Borçlanma Araçları Fonu

24 814 TMG İş Portföy Yabancı Hisse Senedi Fonu

İş Portföy Hisse Senedi Fonu

25 802 TI2
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
İş Portföy İş Bankası İştirakleri Endeksi Hisse Senedi Fonu
26 803 TI3
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
İş Portföy BIST 30 Endeksi Hisse Senedi Fonu
27 809 TIE
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
İş Portföy BIST Teknoloji Endeksi Fonu
28 812 TTE
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
İş Portföy BIST Mali Endeks Hisse Senedi Fonu
29 811 TAU
(Hisse Senedi Yoğun Fon)

30 Başlıca Finansal Göstergeler

Makro Görünüm
Çin ekonomisine yönelik endişeler piyasalarda satışları hızlandırdı...
A ğustos ayında riskli varlıklardan kaçış eğilimi
devam ederken Çin borsası ile başlayan satışlar
genele yayılmıştır. Çin Merkez Bankası’nın ay
içerisinde Yuan’ı devalüe etmesi küresel büyümeye
yönelik endişelerin artmasına neden olurken başta
emtia ve enerji olmak üzere piyasalarda satışları
derinleştirmiştir. Brent petrol, Temmuz ayındaki sert
düşüşün ardından Ağustos ayında da %20 düşerek
Mart 2009 küresel kriz seviyelerine gerilemiştir. Çin
önderliğinde gelişmekte olan piyasalardan sermaye
çıkışı ise devam etmiştir. Son gelişmelerin Fed’in
faiz artırım hızını yavaşlatabileceği beklentisi ile
ay içerisinde gördüğü dip seviyelerden toparlansa
da MSCI dünya endeksinde aylık kayıp % 6,8
olmuştur. Yurtdışı çalkantılara ek olarak yurtiçi
politik belirsizlikler Türk Lirası varlıkları kırılgan
hale getirmekte ülke risk priminde de artışa neden
olmaktadır. Türk Lirası dolara karşı zayıf seyrini
sürdürürken aylık %5,1 değer kaybetmiş yılbaşından
buyana kaybı %24,8’e ulaşmıştır. BİST100 ise Ağustos
ayını %5,9 kayıpla tamamlamış ve gösterge faiz 1
puanın üzerinde yükselerek %11,25 bileşik seviyesine
ulaşmıştır.
M erkez Bankası Para Piyasası Kurulu, Ağustos
ayı toplantısında faizlerde değişikliğe gitmezken,
kur hareketlerinin enflasyon üzerinde oluştucağı
yukarı yönlü riskleri dengelemek adına daha sıkı
likidite politikası izlenmesine karar vermiştir.
Banka, ayrıca normalleşme sürecine dair bir yol
haritası yayımlarken aysonunda bu çerçevede bir
dizi önlem açıklamıştır. Bankaların yabancı para
yükümlülüklerinin karşılık oranlarında artışa giderek
bankaları uzun vadeli borçlanmaya teşvik ederken TL
zorunlu karşılıklara ödenen faizlerde 150 baz puanlık
artış yaparak bankaları çekirdek yükümlülükler
kanalıyla desteklemektedir. Merkez Bankası politika
faizindeki sadeleştirme sürecini Fed’e endekslerken
bu adımlar bu sürece yaklaştığımızı göstermektedir.
Bu süreçte Banka, faiz koridorunu kademeli olarak
daraltılmayı ve sadeleşme süreci tamamlandığında
ise para politikası duruşunu, yeniden politika faizi
niteliğini kazanacak olan bir hafta vadeli repo faizi
oranının belirlemesini planlamaktadır. Fed faiz
politikasına bağlı olarak Merkez Bankası’nın politika
faizinde artırıma gitmesi beklenirken yavaşlayan
ekonomiyi desteklemek adına mevcut makro ihtiyati
önlemelerde gevşemeye gidilmesi muhtemeldir.
İş Portföy Yönetimi A.Ş.
Genel Müdürlük
İş Kuleleri Kule 1 Kat 7
34330 4.Levent - İstanbul - TURKEY
B az etkisinin ve ılımlı seyreden gıda fiyatlarının
etkisiyle Mayıs ayında itibaren yıllık bazda
gerileyen tüketici fiyatları Ağustos ayında beklentilerin
üzerinde gelerek %6,81’den %7,14’e yükselmiştir.
Gıda fiyatları ve otel restoran kalemi beklentilerden
yüksek gelen enflasyonun temel nedeni olarak
durmaktadır. Gıda fiyatları aylık %1,3 artarken otel
retoran kalemindeki artış %2,1 olmuş ve yıllık bazdaki
artış %14,3’e yükselmiştir. Geçen ay ılımlı bir iyileşme
gördüğümüz Merkez Bankası’nın favori çekirdek
enflasyon göstergesi %7,2’den %7,66’ya yükselmiştir.
Zayıf ekonomik aktiviteye karşın enflayondaki katılığın
sürdüğü görülmektedir. Özellikle son dönemde
gerçekleşen kurdaki değer kayıpları sonucunda
TL’nin bu seviyelerde istikrar kazanması enflasyon
üzerinde baskı yaratacaktır. Son gelişmelerde
gözönüne alındığındaMerkez Bankası’nın Türk
Lirası’nı savunma adına daha sıkı likidite politikası
uygulaması gerekliliği görülmektedir.
Y urtdışı tarafta, Çin ve küresel ekonomik büyümeye
ilişkin kaygılar geçtiğimiz ay gündemi belirlemiştir.
Çin Merkez Bankası (PBOC) geçtiğimiz ay referans
kuru kademeli şekilde %3,5 düşürerek Yuan’ı
devalüe etmesi Çin ekonomisine yönelik kaygıları
artırırken kur savaşlarını tekrar gündeme taşımıştır.
Çin Merkez Bankası yavaşlayan ekonomiye yönelik
önemlerini sürdürürken zorunlu karşılık oranlarında
50 baz puan, politika faizinde de 25 baz puan indirime
gitmiştir. Kasım ayından bu yana 5. kez faiz indirimine
gidilirken faiz oranı %4,6’ya düşmüştür. Halihazırda
küresel ekonomiye ilişkin belirsizliklerin artması
dikkatlerin Fed’i çevrilmesine neden olmuştur. Her
ne kadar ekonomik veriler ABD’de faiz artırımını
desteklese de Fed üyeleri son gelişmelerin ekonomi
üzerindeki etkisini bir miktar görmek isteyecektir.
Piyasalar, yurtdışında ABD ve Çin ekonomisine yönelik
veriler ile Fed politikasına ilişkin ipuçları aramaya
devam edecektir. Yurtiçinde ise artan siyasi belirsizlik
sonrası 1 Kasım’da yapılacak seçim öncesinde piyasa
oyuncuları anketlerle yön bulmaya çalışacaktır.
Tel : +90 (212) 386 29 00
Fax : +90 (212) 386 29 05
www.isportfoy.com.tr
Aşağıda yer alan yatırım fonlarının kuruculuğu 26.06.2015 tarihi itibariyle Türkiye İş Bankası A.Ş.' den
İş Portföy Yönetimi A.Ş.'ye devredilmiş ve fon isimleri aşağıdaki şekilde değişmiştir.
Fon Fon
No Kodu Fon Eski Adı Fon Yeni Adı

801 TI1 Türkiye İş Bankası A.Ş. B Tipi Likit Fonu İş Portföy Para Piyasası Fonu

Türkiye İş Bankası A.Ş. B Tipi İş Portföy Maksimum Hesap Kısa Vadeli

818 TSI
Maksimum Kısa Vadeli Tahvil ve Bono Fonu Borçlanma Araçları Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. İş Portföy Üçüncü Kısa Vadeli
808 TIV
B Tipi Kısa Vadeli Tahvil ve Bono Fonu Borçlanma Araçları Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. Maximum Kart İş Portföy Maximum Kart Kısa Vadeli
824 IBK
B Tipi Kısa Vadeli Tahvil ve Bono Fonu Borçlanma Araçları Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş.
806 TI6 İş Portföy Orta Vadeli Borçlanma Araçları Fonu
B Tipi Tahvil ve Bono Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. İş Portföy Uzun Vadeli
815 TIF
Büyüme Amaçlı B Tipi Tahvil ve Bono Fonu Borçlanma Araçları Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. B Tipi Özel Sektör İş Portföy Özel Sektör
813 TBV
Tahvil ve Bono Yatırım Fonu Borçlanma Araçları Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. Tema Gönüllüleri
821 TMC İş Portföy Tema Gönüllüleri Değişken Özel Fon
B Tipi Değişken Özel Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. Kumbara Hesabı
810 TKK İş Portföy Kumbara Hesabı Karma Özel Fon
A Tipi Karma Özel Fonu

804 TI4 Türkiye İş Bankası A.Ş. B Tipi Değişken Fonu İş Portföy Dördüncü Değişken Fon

807 TI7 Türkiye İş Bankası A.Ş. A Tipi Değişken Fonu İş Portföy Üçüncü Değişken Fon

Türkiye İş Bankası A.Ş.

817 TGE İş Portföy Emtia Yabancı BYF Fon Sepeti Fonu
B Tipi Global Emtia Fon Sepeti Fonu

822 TTA Türkiye İş Bankası A.Ş. B Tipi Altın Fonu İş Portföy Altın Fonu

Türkiye İş Bankası A.Ş. A Tipi Hisse Senedi İş Portföy Hisse Senedi Fonu
802 TI2
Fonu (Hisse Senedi Yoğun Fon) (Hisse Senedi Yoğun Fon)

Türkiye İş Bankası A.Ş. A Tipi İştirak Fonu İş Portföy İş Bankası İştirakleri

803 TI3 Endeksi Hisse Senedi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon) (Hisse Senedi Yoğun Fon)
Türkiye İş Bankası A.Ş.
816 TDG B Tipi Global Borçlanma Araçları İş Portföy Yabancı Borçlanma Araçları Fonu
Yabancı Menkul Kıymetler Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. B Tipi Global
814 TMG İş Portföy Yabancı Hisse Senedi Fonu
Borsalar Yabancı Menkul Kıymetler Fonu
Türkiye İş Bankası A.Ş. A Tipi İMKB Ulusal 30 İş Portföy BİST 30 Endeksi Hisse Senedi Fonu
809 TIE
Endeksi Fonu (Hisse Senedi Yoğun Fon) (Hisse Senedi Yoğun Fon)
Türkiye İş Bankası A.Ş. A Tipi İMKB Ulusal İş Portföy BİST Mali Endeks Hisse Senedi Fonu
811 TAU
Mali Endeks Fonu (Hisse Senedi Yoğun Fon) (Hisse Senedi Yoğun Fon)
Türkiye İş Bankası A.Ş. A Tipi
İş Portföy BİST Teknoloji Endeksi Fonu
812 TTE İMKB Ulusal Teknoloji Endeksi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
 ÖNEMLİ BİLGİLER

İŞ PORTFÖY YÖNETİMİ HAKKINDA

İş Portföy Yönetimi, İş Bankası tarafından, “Kurumsal Portföy Yönetimi” hizmetinin bağımsız
bir şirket tarafından verilebilmesi amacı ile Ekim 2000’de kurulmuştur. Yeni şirket, bankanın
1924 yılından beri süregelen finansal birikimi ve piyasanın başarılı portföy yöneticilerinin
katılımı ile oluşturulmuştur.
İş Portföy, kurumsal ve bireysel yatırımcılara portföy yönetimi ve yatırım danışmanlığı
hizmeti sunmaktadır. Sermaye piyasalarında 1987 yılından beri süregelen ve İş Bankası’nın
Türkiye’deki yatırım fonu yönetimi mirasına sahip olan tecrübeli kadromuz ile şirketimiz,
sektörünün lider kurumudur.
31.07.2015 tarihi itibariyle İş Portföy Yönetimi’nin yönettiği portföy büyüklüğü,
19,7 milyar TL olmuştur. Toplam portföy büyüklüğü ile İş Portföy Yönetimi, portföy yönetimi
sektöründen %20,6* pay almaktadır.
*Kaynak: SPK tarafından yayınlanan 31 Temmuz 2015 tarihli portföy değerleri tablosundan
hazırlanmıştır.

VERGİSEL DURUM
Gelir Vergisi Kanunu’nun geçici 67. maddesi uyarınca Sermaye Piyasası Kanununa göre kurulan
menkul kıymetler yatırım fonlarının katılma paylarının ilgili olduğu fona iadesi %10 oranında
gelir vergisi tevfikatına tabidir. 2012/3141 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı gereği, geçici 67 inci
madde kapsamında hisse senedi yoğun fonların katılma belgelerinin satışından elde edilen
gelirler ise %0 oranında gelir vergisi tevkifatına tabiidir. KVK’nın ikinci maddesinin birinci fıkrası
kapsamındaki mükellefler ile münhasıran menkul kıymet ve diğer sermaye piyasası aracı
getirileri ile değer artışı kazançları elde etmek ve bunlara bağlı hakları kullanmak amacıyla
faaliyette bulunan mükelleflerden Sermaye Piyasası Kanununa göre kurulan yatırım fonları ve
yatırım ortaklıklarıyla benzer nitelikte olduğu Maliye Bakanlığınca belirlenenler için bu oran
%0 olarak uygulanır.[1]
Sürekli olarak portföyünün en az %51’i BIST’te işlem gören paylardan oluşan yatırım fonlarının
bir yıldan fazla süreyle elde tutulan katılma paylarının elden çıkarılmasında Gelir Vergisi
Kanunu’nun geçici 67. maddesi kapsamında tevkifat yapılmaz.
[1] Ayrıntılı bilgi için bkz. www.gib.gov.tr

* Fonların geçmiş performansı gelecek dönem performansı için bir gösterge olamaz.
* Fonların izahname ve içtüzüğüne www.kap.gov.tr, www.isportfoy.com.tr,
www.spk.gov.tr’de yer alan sürekli bilgilendirme formlarından ulaşılabilir.
* Fonlara dair veriler 31/08/2015 tarihi itibariyledir.
* Karşılaştırma ölçütü Fonun izahname ve içtüzüğünde belirtilen yatırım yapılabilecek
varlıklara uygun olarak belirlenmiştir.
* Fonun yatırım yaptığı kıymetleri gösteren Fon Yatırımları verileri en yakın tam sayıya
yuvarlandığından toplamı her zaman %100 olmayabilir.
* Risk değerleri, fonların volatilitesi dikkate alınarak, haftalık getiriler kullanılmak
suretiyle hesaplanır. En az risk 1, en fazla risk 7 olmak üzere Risk değeri 1-7 arasındadır.
İlgili risk değerleri 31/08/2015 tarihi itibarıyla hesaplanan değerlerdir. Belirtilen
risk değerleri fonların geçmiş performansına göre belirlenmiş olup gelecekteki risk
profiline ilişkin güvenilir bir gösterge olmayabilir. Risk değeri zaman içinde değişebilir.
En düşük risk değeri dahi, ilgili fonlara yapılan yatırımın hiçbir risk taşımadığı anlamına
gelmez. Daha detaylı bilgi için spk.gov.tr’de yer alan “Yatırım Fonlarına İlişkin Rehber”i
inceleyebilirsiniz.
 ÖNEMLİ BİLGİLER

“Bu sayfalardaki her türlü bilgi, yorum ve değerlendirmeler, karşılığında herhangi bir maddi
menfaat temin edilmeksizin, yatırımcıları bilgilendirmek amacıyla İş Portföy tarafından
hazırlanmıştır. Hiçbir şekilde yönlendirici nitelikte olmayan bu bilgiler yatırımcılar
tarafından danışmanlık faaliyeti olarak kabul edilmemeli ve yatırım kararlarına esas olarak
alınmamalıdır. Bu raporda yer alan her türlü bilgi, değerlendirme, yorum ve istatistiki şekil
ve değerler hazırlandığı tarih itibariyle mevcut piyasa koşulları ve güvenilirliğine inanılan
kaynaklardan derlenerek hazırlanmıştır. Raporda sunulan görüş, bilgi ve veriler, yatırımcılara
kendi oluşturacakları yatırım kararlarında yardımcı olmayı hedeflemekte olup, herhangi bir
menkul kıymetin alım-satım teklifi ve/veya taahhüdü anlamına gelmemektedir. Yatırımcıların
verecekleri yatırım kararları ile bu raporda sunulan görüş, bilgi ve veriler arasında bir bağlantı
kurulamayacağı gibi, burada yer alan bilgi, değerlendirme, yorum ve istatistiki şekil ve
değerlendirmelerin kullanımı sonucunda ortaya çıkacak doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan
İş Portföy’ün ya da çalışanlarının herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır. Raporda yer
alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.
Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle,
sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir. Geçmişteki performanslar gelecekteki performansın bir göstergesi
ya da garantisi olarak kabul edilmemelidir.
İşbu rapor, Fikir ve Sanat Eserleri Kanunu ve Türk Ceza Kanunu uyarınca koruma altındadır; İş
Portföy’ün yazılı izni olmadıkça değiştirilemez, kopyalanamaz, çoğaltılamaz, yayımlanamaz
veya bilgisayar sistemlerine aktarılamaz. Aksi davranışlara karşı her türlü yasal yola başvurma
hakkımız mahfuzdur.”

KARŞILAŞTIRMA ÖLÇÜTÜ DEĞİŞİKLİĞİ

Aşağıda isimleri belirtilen fonların karşılaştırma ölçütleri

02.01.2014 tarihi itibariyle değiştirilmiştir.

1) Hisse Senedi Fonu 5) BİST Teknoloji Endeksi Fonu

(Hisse Senedi Yoğun Fon)
BİST 100 Endeksi * %90 +
KYD O/N Brüt Endeksi*%10
2) BİST 30 Endeksi Hisse Senedi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
BİST 30 Endeksi * %95 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %5
3) BİST Mali Endeks Hisse Senedi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
BİST Mali Endeks * %95 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %5
4) Özel Sektör Borçlanma Araçları Fonu
KYD ÖST Endeksi Sabit * %40 +
KYD ÖST Endeksi Değişken * %50 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %10
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
BİST Teknoloji Endeksi * %95 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %5
6) Yabancı Borçlanma Araçları Fonu
JPEMCOMP Endeksi * %70 +
USG3TR Endeksi * %20 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %10
7) Yabancı Hisse Senedi Fonu
BBCGlobal30 Endeksi * %90 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %10
 ÖNEMLİ BİLGİLER
KARŞILAŞTIRMA ÖLÇÜTÜ DEĞİŞİKLİĞİ
Aşağıda isimleri belirtilen fonların
karşılaştırma ölçütleri 02.01.2015 tarihi
itibariyle değiştirilmiştir.
1) Maksimum Hesap Kısa Vadeli
Borçlanma Araçları Fonu
%55 KYD 91 Günlük DİBS Endeksi +
%30 KYD ÖST Endeksi (Sabit) +
%15 KYD ON Brüt Endeksi
2 Üçüncü Kısa Vadeli Borçlanma
Araçları Fonu
%55 KYD 91 Günlük DİBS Endeksi +
%30 KYD ÖST Endeksi (Sabit) +
%15 KYD ON Brüt Endeksi
3) Maximum Kart Kısa Vadeli
Borçlanma Araçları Fonu
%55 KYD 91 Günlük DİBS Endeksi +
%30 KYD ÖST Endeksi (Sabit) +
%15 KYD ON Brüt Endeksi
4) Orta Vadeli Borçlanma Araçları Fonu
%50 KYD DİBS Orta Vade Endeksi +
%20 KYD ÖST Endeksi (Sabit) +
%10 KYD ÖST Endeksi (Değişken) +
5) Dördüncü Değişken Fon
Eşik Değer:
KYD O/N Brüt Endeksi + 200 bp
6) Üçüncü Değişken Fon
Eşik Değer:
KYD O/N Brüt Endeksi + 400 bp
7) İş Bankası İştirakleri Endeksi
Hisse Senedi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
%90 İştirak Endeksi +
%10 KYD ON Brüt Endeksi
KARŞILAŞTIRMA ÖLÇÜTÜ DEĞİŞİKLİĞİ
Aşağıda isimleri belirtilen fonların
karşılaştırma ölçütleri 26.06.2015 tarihi
itibariyle değiştirilmiştir.
1) Para Piyasası Fonu
%5 KYD Kamu İç Borçlanma Araçları
Endeksleri -91 Gün +
%8 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları
Endeksi-Sabit +
%87 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
2) Uzun Vadeli Borçlanma Araçları Fonu
%83 KYD Kamu İç Borçlanma
Araçları Endeksleri-Tüm +
%6 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları
Endeksi-Sabit +
%6 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları
Endeksi-Değişken +
%5 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
3) İş Bankası İştirakleri
Endeksi Hisse Senedi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
İş Bankası İştirakleri Endeksi * %95 +
KYD O/N Brüt Endeksi * %5
4) Dördüncü Değişken Fon
Eşik Değer: KYD O/N Repo
Endeksi-Brüt + %4
5) Üçüncü Değişken Fon
%30 BIST 30 Endeksi + %30 KYD
Kamu İç Borçlanma Araçları
Endeksleri-Orta Vade +
%15 KYD Özel Sektör Borçlanma
Araçları Endeksi-Sabit +
%15 KYD Özel Sektör Borçlanma
Araçları Endeksi-Değişken +
%10 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
6) Yabancı Borçlanma Araçları Fonu
%70 Bloomberg USD Investment Grade
Emerging Market Bond Index (BEMI) +
%20 Bloomberg/EFFAS Bond Indices
US Govt 5-7 Yr TR +
%10 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
7) Emtia Yabancı BYF Fon Sepeti Fonu
%40 Bloomberg Energy Subindex +
%40 Bloomberg Industrial Metals Subindex +
%15 Bloomberg Precious Metals Subindex +
%5 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
 ÖNEMLİ BİLGİLER
FON YÖNETİM ÜCRETİ DEĞİŞİKLİĞİ
Aşağıda isimleri belirtilen fonların,
fon yönetim ücretleri 01.07.2015 tarihi
itibariyle değişmiştir.
1) Yabancı Borçlanma Araçları Fonu
Fon Yönetim Ücreti: 1,50%
2) Orta Vadeli Borçlanma Araçları Fonu
Fon Yönetim Ücreti: 3,50%
3) Özel Sektör Borçlanma Araçları Fonu
Fon Yönetim Ücreti: 1,75%
4) Altın Fonu
Fon Yönetim Ücreti: 1,90%
5) İş Bankası İştirakleri Endeksi Hisse
Senedi Fonu (Hisse Senedi Yoğun Fon)
Fon Yönetim Ücreti: 1,90%
6) BIST 30 Endeksi Hisse Senedi Fonu
(Hisse Senedi Yoğun Fon)
Fon Yönetim Ücreti: 1,90%
7) BIST Mali Endeks Hisse Senedi
Fonu (Hisse Senedi Yoğun Fon)
Fon Yönetim Ücreti: 1,90%
Bilgi Rasyosu: Riske göre düzeltilmiş
getirinin hesaplanmasında “Bilgi Rasyosu”
(Information Ratio)” kullanılacaktır.
Bilgi rasyosu aşağıdaki formüle göre
hesaplanmaktadır:
E (Rp-Rb)
IR=
var (Rp-Rb)
Rp = Portföyün / fonun getiri oranı
Rb = Karşılaştırma ölçütünün getiri oranı
E (Rp-Rb) = Portföyün / fonun günlük getiri
oranı ile karşılaştırma ölçütünün günlük getiri
oranı farklarının performans sunumu dönemi
boyunca ortalanması
var (Rp-Rb) = Portföyün / fonun günlük getiri
oranı ile karşılaştırma ölçütünün günlük getiri
oranı farklarının performans sunumu dönemi
boyunca varyansı
ALIM - SATIM SAATLER
1: İleri fiyat uygulaması:
Saat 13:30 öncesi verilen talimatlar gün
sonunda oluşacak fiyat üzerinden ertesi iş
günü, 13:30 sonrası veya tatil günlerinde
verilen talimatlar ise ertesi iş günü
sonunda oluşacak fiyat üzerinden 2. iş günü
gerçekleştirilir.
2: İleri fiyat uygulaması:
Saat 13:30 öncesi verilen talimatlar gün
sonunda oluşacak fiyat üzerinden 2. iş günü,
13:30 sonrası veya tatil günlerinde verilen
talimatlar ise ertesi iş günü sonunda oluşacak
fiyat üzerinden 3. iş günü gerçekleştirilir.
3: İleri fiyat uygulaması:
Saat 13:30 öncesi verilen talimatlar gün
sonunda oluşacak fiyat üzerinden 3. iş günü,
13:30 sonrası veya tatil günlerinde verilen
talimatlar ise ertesi iş günü sonunda oluşacak
fiyat üzerinden 4. iş günü gerçekleştirilir.
ALIM - SATIM SAATLERİ DEĞİŞİKLİĞİ
1) Uzun Vadeli Borçlanma Araçları Fonu
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
2) Kumbara Hesabı Karma Özel Fonu
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
FONLARIN DEĞİŞTİRİLME TARİHİ
814 - Yabancı Hisse Senedi Fonu (TMG)
09.01.2013
816 - Yabancı Borçlanma Araçları Fonu (TDG)
07.06.2013
818 - Maksimum Hesap Kısa Vadeli
Borçlanma Araçları Fonu (TSI)
02.07.2013
YMK : Yabancı Para Cinsinden
Menkul Kıymetler
VİOP : Vadeli Opsiyon Borsası İşlemleri
ÖST : Özel Sektör Tahvili
ÖSBA : Özel Sektör Borçlanma Araçları
BPP : Borsa Para Piyasası
T.REPO : Ters Repo
İş Portföy
Para Piyasası Fonu
Para Piyasası Fonu

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Değer kaybetmeye hiç tahammülü olmayan, Fon, portföyünün tamamı ile vadesine en
0-1 ay vade perspektifinde nakdini yönetmek fazla 184 gün kalmış, likiditesi yüksek para
amacıyla yatırım fonu almak ve günün her ve sermaye piyasası araçlarına yatırım yapar.
saatinde fonunu nakde dönüştürebilmek Fon portföyü, günlük olarak hesaplanan
isteyen yatırımcılar ağırlıklı ortalama vadesi en fazla 45 gün
olacak şekilde oluşturulur.
Karşılaştırma Ölçütü
%5 KYD Kamu İç Borçlanma
Araçları Endeksleri -91 Gün +
%8 KYD Özel Sektör Borçlanma Fon Kodu
Araçları Endeksi-Sabit +
%87 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt 801 - TI1
Risk Değeri
Fon Yatırımları
1
10 Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Toplam Değeri
4.093.402.456,18 TL
Fon Net Getirisi ve Birim Fiyatı
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%)
149,544313 TL
Fon Net Karşılaştırma
Getirisi Ölçütü Getirisi Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Son 1 Aylık Getiri 0,73 0,77 % 1,10
Son 3 Aylık Getiri 2,17 2,51
Fon Kuruluş Tarihi
Son 6 Aylık Getiri 4,39 4,96
Son 1 Yıllık Getiri 8,71 9,94 06.07.1987
Yılbaşından En Az Alınabilir Pay Adedi
bu yana Getiri 5,80 6,59
1
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fonun Standart Sapması
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 1,2800 % 0,02
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla Karşılaştırma Ölçütünün
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%) 0,8533
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,0950 Standart Sapması
Aracılık Komisyonları (%) 0,1061 % 0,04
Saklama Ücreti (%) 0,0091
Fonun Yıllıklandırılmış
Diğer Giderler (%) 0,0152
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 0,8594 Bilgi Rasyosu Değerleri
0,43
Alım - Satım Saatleri
Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) 24 Saat
Bankacılık 98,05 Fon Yöneticisi
Finansal Kiralama, Faktoring 1,95 M. Kemal Özmen

10
İş Portföy Maksimum Ağırlıklı Olarak
Hesap Kısa Vadeli Borçlanma Araçlarına
Borçlanma Araçları Fonu Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Boşta kalan nakdini çok düşük riskli bir Fon portföyü, ağırlıklı ortalama vadesi 25
yatırımla değerlendirmek ve ihtiyaç duyduğu ila 90 gün arasında olacak şekilde likiditesi
anda fonunu nakde dönüştürebilmek isteyen, yüksek kamu ve özel sektör borçlanma
Maksimum Hesap sahibi yatırımcılar araçlarından oluşturulmaktadır.

Karşılaştırma Ölçütü
%55 KYD 91 Günlük Kamu İç Borçlanma
Fon Kodu
Araçları Endeksi + %30 KYD ÖST Endeksi
818 - TSI
(Sabit) + %15 KYD O/N Brüt Endeksi
Risk Değeri
1
Fon Yatırımları
Dağıtım Kanalı
ALIM: Maksimum Hesap Talimatı
SATIM: Tüm Kanallar
Fon Toplam Değeri
1.817.920.053,55 TL
Fon Net Getirisi ve Birim Fiyatı
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) 0,022688 TL
Fon Net Karşılaştırma
Getirisi Ölçütü Getirisi Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Son 1 Aylık Getiri 0,64 0,78 % 2,01
Son 3 Aylık Getiri 1,90 2,42 Fon Kuruluş Tarihi
Son 6 Aylık Getiri 3,75 4,72
Son 1 Yıllık Getiri 7,32 9,24 28.03.2005
Yılbaşından
4,90 6,08 En Az Alınabilir Pay Adedi
bu yana Getiri
1.000
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fonun Standart Sapması
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 % 0,02
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla
1,4600 Karşılaştırma Ölçütünün
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%)
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,0075 Standart Sapması
Aracılık Komisyonları (%) 0,0276 % 0,03
Saklama Ücreti (%) 0,0148 Fonun Yıllıklandırılmış
Diğer Giderler (%) 0,0158 Bilgi Rasyosu Değerleri
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,3947
0,11
Alım - Satım Saatleri
Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
24 Saat
* Fon alım satımı Türkiye İş Bankası A.Ş. nezdinde
Bankacılık 83,85 maksimum hesap talimatı veren yatırımcılar
tarafından Türkiye İş Bankası aracılığıyla yapılır.
Finansal Kiralama, Faktoring 10,62
Aracı Kurum 4,49 Fon Yöneticisi
Varlık Kiralama 1,04 M. Kemal Özmen

11
İş Portföy Ağırlıklı Olarak
Üçüncü Kısa Vadeli Borçlanma Araçlarına
Borçlanma Araçları Fonu Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

25-90 gün vade perspektifinde nakdini Fon portföyü, ağırlıklı ortalama vadesi 25
yönetmek amacıyla yatırım fonu almak ila 90 gün arasında olacak şekilde likiditesi
ve günün her saatinde fonunu nakde yüksek kamu ve özel sektör borçlanma
dönüştürmek isteyen yatırımcılar araçlarından oluşturulmaktadır.

Karşılaştırma Ölçütü
%55 KYD 91 Günlük Kamu İç Borçlanma Fon Kodu
Araçları Endeksi Endeksi + %30 KYD 808 - TIV
ÖST Endeksi (Sabit) + %15 KYD O/N Brüt
Endeksi Risk Değeri
1
Fon Yatırımları
Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Toplam Değeri
1.376.405.066,59 TL
Birim Fiyatı
Fon Net Getirisi ve 6,049913 TL
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%)
Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Fon Net Karşılaştırma
Getirisi Ölçütü Getirisi % 2,01
Son 1 Aylık Getiri 0,66 0,78 Fon Kuruluş Tarihi
Son 3 Aylık Getiri 1,92 2,42
02.01.1992
Son 6 Aylık Getiri 3,80 4,72
Son 1 Yıllık Getiri 7,37 9,24 En Az Alınabilir Pay Adedi
Yılbaşından 10
bu yana Getiri 4,86 6,08
Fonun Standart Sapması
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) % 0,02
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 Karşılaştırma Ölçütünün
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%) 1,4600
Standart Sapması
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,0075
% 0,03
Aracılık Komisyonları (%) 0,0290
Saklama Ücreti (%) 0,0109 Fonun Yıllıklandırılmış
Diğer Giderler (%) 0,0145 Bilgi Rasyosu Değerleri
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,3909
0,10

Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının Alım - Satım Saatleri

Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) 24 Saat
Bankacılık 80,70
Fon Yöneticisi
Finansal Kiralama, Faktoring 14,40
Aracı Kurum 4,90 M. Kemal Özmen

12
İş Portföy Maximum Ağırlıklı Olarak
Kart Kısa Vadeli Borçlanma Borçlanma Araçlarına
Araçları Fonu Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Üstü Kalsın talimatı ile kredi kartı bakiyesini Fon portföyünün en az %80’i devamlı
50 TL ve 100 TL katlarına yuvarlayarak olarak Kamu ve/veya özel sektör borçlanma
birikim amaçlı yatırım yapmak ve günün her
araçlarına yatırılacaktır. Fon portföyünün aylık
saatinde fonunu nakde dönüştürmek isteyen
ağırlıklı ortalama vadesi en az 25, en fazla 90
yatırımcılar
gün olacak ve fon portföyüne pay senedi dahil
edilemeyecektir.
Karşılaştırma Ölçütü
%55 KYD 91 Günlük Kamu İç Borçlanma
Araçları Endeksi Endeksi + %30 KYD ÖST Fon Kodu
Endeksi (Sabit) + %15 KYD O/N Brüt Endeksi 824 - IBK
Risk Değeri
Fon Yatırımları 1
Dağıtım Kanalı
ALIM: Üstü kalsın ve kredi kartıyla düzenli alım
SATIM: Tüm Kanallar
Fon Toplam Değeri
49.258.085,21 TL
Fon Net Getirisi ve
Birim Fiyatı
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%)
Fon Net Karşılaştırma 0,012704 TL
Getirisi Ölçütü Getirisi Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Son 1 Aylık Getiri 0,69 0,78
% 2,01
Son 3 Aylık Getiri 2,03 2,42
Fon Kuruluş Tarihi
Son 6 Aylık Getiri 3,91 4,72
14.10.2011
Son 1 Yıllık Getiri 7,63 9,24
Yılbaşından En Az Alınabilir Pay Adedi
bu yana Getiri 5,04 6,08
100

Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fonun Standart Sapması

Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 % 0,02
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla
1,4600 Karşılaştırma Ölçütünün
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%)
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,0075 Standart Sapması
Aracılık Komisyonları (%) 0,0218 % 0,03
Saklama Ücreti (%) 0,0143 Fonun Yıllıklandırılmış
Diğer Giderler (%) 0,0399
Bilgi Rasyosu Değerleri
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,4125
0,16
Alım - Satım Saatleri
Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) Alım: Üstü kalsın ve kredi kartıyla düzenli alım

Bankacılık 59,67 Satım: 24 Saat

Finansal Kiralama, Faktoring 33,42 Fon Yöneticisi
Aracı Kurum 5,70 M. Kemal Özmen

13
İş Portföy Ağırlıklı Olarak
Özel Sektör Borçlanma Borçlanma Araçlarına
Araçları Fonu Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Asgari altı aylık bir yatırım vadesinde, dengeli
bir portföy dağılımı ile özel sektör borçlanma
araçlarının kredi riskine yatırım yapabilen
ve bu kıymetlerin sağladığı ek getirilerden
faydalanmayı hedefleyen yatırımcılar
Karşılaştırma Ölçütü
%50 KYD ÖST Endeksi (Değişken) +
%40 KYD ÖST Endeksi (Sabit) +
%10 KYD O/N Brüt Endeksi
Fon Yatırımları
Fonun yatırım amacı özel sektör borçlanma
araçlarına yatırım yaparak orta vadede risksiz
faiz oranları üzerinde getiri sağlamaktır. Fon,
toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
olarak özel sektör borçlanma araçlarına
yatırım yapılırken, kalan kısmında diğer sabit
getirili yatırım araçlarına yer verilmektedir.
Özel sektör borçlanma araçları yatırımları,
çoklu filtreleme yöntemi ile kredi riski
değerlendirmeleri doğrultusunda seçilirken,
portföy çeşitlemesi ile riskin dağıtılması
hedeflenir.

Fon Net Getirisi ve

Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Fon Kodu
Fon Net Karşılaştırma 813 - TBV
Getirisi Ölçütü Getirisi
Risk Değeri
Son 1 Aylık Getiri 0,84 0,84
2
Son 3 Aylık Getiri 2,56 2,60
Dağıtım Kanalı
Son 6 Aylık Getiri 4,95 5,04
Tüm Kanallar
Son 1 Yıllık Getiri 9,55 10,08
Yılbaşından Fon Toplam Değeri
bu yana Getiri 6,28 6,57
52.937.294,43 TL
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Birim Fiyatı
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500 0,037348 TL
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla
2,4333 Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%)
% 1,75
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,7500
Fon Kuruluş Tarihi
Aracılık Komisyonları (%) 0,0072
07.02.2001
Saklama Ücreti (%) 0,0080
En Az Alınabilir Pay Adedi
Diğer Giderler (%) 0,0361
1.000
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,3358
Fonun Standart Sapması
Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
% 0,03
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Finansal Kiralama, Faktoring 34,84 Karşılaştırma Ölçütünün
İnşaat, Taahhüt 10,35 Standart Sapması
Holding 8,56
Gıda 5,92 % 0,02
Tekstil 5,21 Fonun Yıllıklandırılmış
Bankacılık 5,10
Kağıt Ve Kağıt Ürünleri 5,04 Bilgi Rasyosu Değerleri
Sağlık 4,60 0,39
Gayrimenkul Yatırım Ort. 3,86 Alım - Satım Saatleri
Elektrik 3,80
Enerji 2,68 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Yatırım Ortaklığı 2,51 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Otomotiv 2,49
Perakende 2,38 Fon Yöneticisi
Turizm 1,65 Selim Kocaoğlu
Aracı Kurum 1,02

14
 Ağırlıklı Olarak
İş Portföy Orta Vadeli Borçlanma Araçlarına
Borçlanma Araçları Fonu Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Ortalama 6 ay ve üzeri Borçlanma Araçları
getirilerinden yararlanmak ve dalgalanmayan
istikrarlı getiri sağlamak isteyen yatırımcılar
Karşılaştırma Ölçütü
%50 KYD Kamu İç Borçlanma Araçları
Endeksi Orta Vade Endeksi +
%20 KYD ÖST Endeksi (Sabit) +
%10 KYD ÖST Endeksi (Değişken) +
%20 KYD O/N Brüt Endeksi
Fon toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
olarak kamu ve/veya özel sektör borçlanma
araçlarına yatırım yapılmaktadır. Fon portföyü,
aylık ağırlıklı ortalama vadesi en az 91 en
fazla 730 gün olacak şekilde oluşturulur. Fon,
küresel ve yerel piyasa şartları, para politikası
uygulamaları ve makroekonomik verilerin
etkin değerlendirilmesine dayalı dinamik
bir yönetim ile orta vadeli verim eğrisinin
üzerinde getiri sunmayı hedeflemektedir.

Fon Yatırımları
Fon Kodu
806 - TI6
Risk Değeri
2
Dağıtım Kanalı
Fon Net Getirisi ve
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Tüm Kanallar
Fon Net Karşılaştırma Fon Toplam Değeri
Getirisi Ölçütü Getirisi
219.057.135,58 TL
Son 1 Aylık Getiri - 0,12 - 0,10
Son 3 Aylık Getiri 0,65 1,30 Birim Fiyatı
Son 6 Aylık Getiri 0,92 2,47 70,810627 TL
Son 1 Yıllık Getiri 3,16 6,77 Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Yılbaşından
bu yana Getiri 0,97 3,29 % 3,50
Fon Kuruluş Tarihi
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%)
04.06.1990
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla En Az Alınabilir Pay Adedi
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%) 2,4333
1
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 3,5000
Fonun Standart Sapması
Aracılık Komisyonları (%) 0,0047
Saklama Ücreti (%) 0,0092 % 0,13
Diğer Giderler (%) 0,0214 Karşılaştırma Ölçütünün
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,4236 Standart Sapması
Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının % 0,13
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) Fonun Yıllıklandırılmış
Bankacılık 27,80
Elektrik 13,90 Bilgi Rasyosu Değerleri
Finansal Kiralama, Faktoring 13,29
Holding 9,52 0,02
Yatırım Ortaklığı 8,77 Alım - Satım Saatleri
Gayrimenkul Yatırım Ort. 6,83
Gıda 6,03 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Tekstil 5,56
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
İnşaat, Taahhüt 3,30
Turizm 2,69 Fon Yöneticisi
Sağlık 1,23
Perakende 1,08 M. Kemal Özmen

15
 Ağırlıklı Olarak
İş Portföy Uzun Vadeli
Borçlanma Araçlarına
Borçlanma Araçları Fonu
Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Bir yıl ve üzeri vadede yatırım yapma amacında
olup, kısa vadede nakde dönme ihtiyacı
bulunmayan, sabit getirili menkul kıymet
piyasalarındaki yüksek getiri imkanlarından
yararlanmak isteyen yatırımcılar
Karşılaştırma Ölçütü
%83 KYD Kamu İç Borçlanma Araçları Endeksleri-Tüm +
%6 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları Endeksi-Sabit +
%6 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları Endeksi-Değişken +
%5 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
Fon toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
olarak kamu ve/veya özel sektör borçlanma
araçlarına yatırım yapılmaktır. Fon portföyü,
aylık ağırlıklı ortalama vadesi en az 731 gün
olacak şekilde oluşturulur. Fon, küresel
ve yerel piyasa şartları, para politikası
uygulamaları ve makro ekonomik gelişmeler
baz alınarak aktif olarak yönetilir ve uzun
vadeli verim eğrisinin üzerinde getiri sunmayı
hedefler.

Fon Yatırımları
Fon Kodu
815 - TIF
Risk Değeri
3
Fon Net Getirisi ve Dağıtım Kanalı
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Tüm Kanallar
Fon Net Karşılaştırma Fon Toplam Değeri
Getirisi Ölçütü Getirisi
Son 1 Aylık Getiri - 1,09 - 0,87 43.508.593,09 TL
Son 3 Aylık Getiri - 0,84 - 0,23 Birim Fiyatı
Son 6 Aylık Getiri - 1,52 - 0,34 0,036776 TL
Son 1 Yıllık Getiri 3,13 5,73
Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Yılbaşından
bu yana Getiri - 1,62 - 0,01
% 2,45
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fon Kuruluş Tarihi
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500 27.02.2004
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibarıyla
Fon Toplam Gider Oranı Üst Limiti (%) 2,4333 En Az Alınabilir Pay Adedi
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,4455 100.000
Aracılık Komisyonları (%) 0,0080
Fonun Standart Sapması
Saklama Ücreti (%) 0,0096
Diğer Giderler (%) 0,0378 % 0,32
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,6834 Karşılaştırma Ölçütünün
Standart Sapması
Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının % 0,32
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) Fonun Yıllıklandırılmış
Holding 20,80
Turizm 13,28 Bilgi Rasyosu Değerleri
Perakende 12,60 0,01
Elektrik 11,72 Alım - Satım Saatleri
Gayrimenkul Yatırım Ort. 9,77
Sağlık 9,01 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Gıda 6,26 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Yatırım Ortaklığı 6,26 Fon Yöneticisi
Otomotiv 5,99
Tekstil 4,31 M. Kemal Özmen

16
İş Portföy
Tema Gönüllüleri Birikim Amaçlı
Değişken Özel Fon Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Tasarruf yaparken de çevreye duyarlılığı Fonun stratejisi, ağırlıklı olarak kamu ve/veya özel
gözeten, doğaya sahip çıkan ve gelecek sektör borçlanma araçlarına ve likiditesi yüksek,
nesillere yaşanabilir bir dünya bırakmayı nakde dönüşümü kolay hisse senetlerine yatırım
hedefleyen yatırımcılar yapmaktır. Fonun çevreye duyarlı ihraççıların
menkul kıymetlerine yatırım yapma prensibine
Karşılaştırma Ölçütü uygun olarak
%40 KYD Tüm Kamu İç Borçlanma Araçları • Yakın zamanda çevre kirliliği nedeni ile para
Endeksi + %30 BİST 30 Endeksi + cezası almış,
%20 KYD ÖST Endeksi (Sabit) + • Silah ve tütün mamülleri üreten
%10 KYD ON Brüt Endeksi • Altın arama faaliyetinden bulunan
şirketlerin ihraç ettiği sermaye piyasası araçlarına
Fon Yatırımları yatırım yapılmaz. Fon, BIST Sınai Endeksi ve BIST
Hizmetler Endeksinde yer alan hisse senetlerine
yatırım yapması durumunda TS EN ISO 14001
Çevre Yönetim Sistemi Belgesine sahip olma
koşulu arar. Fon, çevre sorunlarına duyarlı
yatırımcılara uygun bir yatırım alternatifi olarak
sunulmaktadır. Fon yönetim komisyonu TEMA Vakfı
ile paylaşılmaktadır.
Fon Net Getirisi ve
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Fon Kodu
Fon Net Karşılaştırma 821 - TMC
Getirisi Ölçütü Getirisi Risk Değeri
Son 1 Aylık Getiri - 2,30 - 1,94 4
Son 3 Aylık Getiri - 3,41 - 2,07 Dağıtım Kanalı
Son 6 Aylık Getiri - 3,41 - 2,18 Tüm Kanallar
Son 1 Yıllık Getiri - 0,18 3,27 Fon Toplam Değeri
Yılbaşından 6.072.224,16 TL
bu yana Getiri - 3,98 - 2,41 Birim Fiyatı
0,016638 TL
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500 % 3,36
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle Fon Kuruluş Tarihi
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,4333
30.05.2008
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 3,3580 En Az Alınabilir Pay Adedi
Aracılık Komisyonları (%) 0,0378 1.000
Saklama Ücreti (%) 0,0118 Fonun Standart Sapması
Diğer Giderler (%) 0,1280 % 0,49
Karşılaştırma Ölçütünün
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,4132
Standart Sapması
% 0,50
Portföydeki Hisse Senetlerinin Sektör
Fonun Yıllıklandırılmış
Bazında Varlık Dağılımı (%)
Bilgi Rasyosu Değerleri
Bankacılık 38,25
0,06
Holding 17,03
Alım - Satım Saatleri
Petrol Ve Petrol Ürünleri 10,16
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Demir, Çelik Temel 7,14
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Gayrimenkul Yatırım Ort. 5,78
Fon Yöneticisi
Cam 5,59
M. Kemal Özmen
Otomotiv 4,58
Dayanıklı Tüketim 4,00 Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
Hava Yolları Ve Hizmetleri 3,53 Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
İnşaat, Taahhüt 2,02 Bankacılık 84,90
Sigorta 1,94 Finansal Kiralama, Faktoring 15,10

17
İş Portföy
Birikim Amaçlı
Kumbara Hesabı
Fonlar
Karma Özel Fon

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Çocuklarının geleceği için aylık düzenli Fon toplam değerinin en az %20’si ile yurt içi
birikimlerle uzun vadeli yatırım yapmak
isteyen yatırımcılar hisse senetleri, en az %20’si ile de kamu ve/
veya özel sektör borçlanma araçlarına yatırım
Karşılaştırma Ölçütü yapılmaktadır. Fon portföyüne, piyasa koşullarına
%40 BİST 30 Endeksi + %30 KYD Tüm Kamu İç
Borçlanma Araçları Endeksi + %15 KYD ÖST uygun olarak farklı yatırım ürünleri ve yabancı
Endeksi (Sabit) + %10 KYD ON Brüt Endeksi + sermaye piyasası araçları da dahil edilebilir.
%5 KYD ÖST Endeksi (Değişken)
Fon Yatırımları Fon Kodu
810 - TKK
Risk Değeri
5
Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Net Getirisi ve Fon Toplam Değeri
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) 391.664.840,32 TL
Fon Net Karşılaştırma Birim Fiyatı
Getirisi Ölçütü Getirisi 0,103919 TL
Son 1 Aylık Getiri - 2,54 - 2,38 Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Son 3 Aylık Getiri - 3,39 - 2,84 % 3,39
Son 6 Aylık Getiri - 3,07 - 3,09 Fon Kuruluş Tarihi
Son 1 Yıllık Getiri 0,04 2,21 28.05.2001
Yılbaşından
bu yana Getiri - 4,21 - 3,57 En Az Alınabilir Pay Adedi
700
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fonun Standart Sapması
3,6500
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) % 0,60
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
2,4333 Karşılaştırma Ölçütünün Standart Sapması
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%)
% 0,62
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 3,3900 Fonun Yıllıklandırılmış
Aracılık Komisyonları (%) 0,0542 Bilgi Rasyosu Değerleri
Saklama Ücreti (%) 0,0082 0,16
Diğer Giderler (%) 0,0202 Alım - Satım Saatleri
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,3425 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Portföydeki Hisse Senetlerinin Sektör Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Bazında Varlık Dağılımı (%) Fon Yöneticisi
Bankacılık 33,81
Holding 11,83 M.Kemal Özmen
İletişim 9,69
Perakende 7,93 Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
Petrol Ve Petrol Ürünleri 7,25 Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Hava Yolları Ve Hizmetleri 6,67 Finansal Kiralama, Faktoring 17,38
Demir, Çelik Temel 4,22 Bankacılık 14,20
Gayrimenkul Yatırım Ort. 3,73 Gayrimenkul Yatırım Ort. 12,26
Gıda 2,76 Elektrik 9,28
İnşaat, Taahhüt 2,33 Holding 7,76
Otomotiv 2,33 Tekstil 7,55
Dayanıklı Tüketim 1,89 Yatırım Ortaklığı 7,20
Cam 1,82 Otomotiv 5,68
Diğer 1,82 İnşaat, Taahhüt 5,54
Sigorta 0,80 Gıda 5,33
Kimyasal Ürün 0,73 Sağlık 5,06
Elektrik 0,41 Perakende 2,77

18
İş Portföy
Esnek Fonlar
Dördüncü Değişken Fon

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Farklı finansal piyasaların getiri fırsatlarından,
herhangi bir sınırlama olmaksızın esnek portföy
yönetimi anlayışı içinde faydalanmak isteyen
yatırımcılar
Karşılaştırma Ölçütü Bulunmamaktadır.
Eşik Değer KYD O/N Repo Endeksi-Brüt + %4
Fon Yatırımları
Fon değişken piyasa koşullarına göre esnek
olarak yönetilmektedir. Fon portföyü ağırlıklı
olarak hisse senetleri, kamu borçlanma
araçları ve özel sektör borçlanma araçlarından
oluşturulur. Fon, hisse senedi endekslerine
dayalı vadeli işlem sözleşmelerinde kısa
pozisyon alarak; hisse senetlerine ilişkin
spot ve türev pozisyon toplamını fon toplam
değerinin -%25’ine kadar düşürebilir.

Fon Kodu
804 - TI4
Fon Net Getirisi ve Eşik Değer (%)
Fon Net Risk Değeri
Getirisi Eşik Değer
2
Son 1 Aylık Getiri 0,56 1,10
Son 3 Aylık Getiri 1,47 3,35 Dağıtım Kanalı
Son 6 Aylık Getiri 2,73 6,32 Tüm Kanallar
Son 1 Yıllık Getiri 6,24 12,34
Yılbaşından Fon Toplam Değeri
bu yana Getiri 3,25 8,13
72.951.793,87 TL
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Birim Fiyatı
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500
47,587354 TL
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,4333
Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 3,3945
Aracılık Komisyonları (%) 0,0899 3,39
Saklama Ücreti (%) 0,0111 Fon Kuruluş Tarihi
Diğer Giderler (%) 0,0299 12.01.1990
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,3908
En Az Alınabilir Pay Adedi

Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının 1

Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Fonun Standart Sapması
Finansal Kiralama, Faktoring 25,26
Bankacılık 17,96 % 0,04
Gayrimenkul Yatırım Ort. 10,14
Aracı Kurum 9,68 Eşik Değer Standart Sapması
Elektrik 6,78 % 0,02
Sağlık 6,17
Gıda 5,40 Alım - Satım Saatleri
Tekstil 4,22
Yatırım Ortaklığı 3,98 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Perakende 3,28 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
İnşaat, Taahhüt 3,00
Otomotiv 2,56 Fon Yöneticisi
Tüketici Finansmanı 1,38
Holding 0,20 Ali Sedat Toydemir

19
İş Portföy
Esnek Fonlar
Üçüncü Değişken Fon

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Başta hisse senedi piyasaları olmak üzere Fon toplam değerinin en az %30’u kamu/özel
farklı finansal piyasaların getiri fırsatlarından
esnek portföy yönetimi anlayışı içinde sektör borçlanma araçlarından oluşturulur.
faydalanmak isteyen yatırımcılar Portföyün kalan kısmıyla piyasa koşullarına
uygun sermaye piyasası araçlarına yatırım
Karşılaştırma Ölçütü
%30 BİST 30 Endeksi + %30 KYD Kamu İç yapılmaktadır.
Borçlanma Araçları Endeksleri - Orta Vade +
%15 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları Fon Kodu
(Sabit) + %10 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
807 - TI7
Fon Yatırımları Risk Değeri
5
Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Toplam Değeri
6.509.122,84 TL
Fon Net Getirisi ve
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Birim Fiyatı
Fon Net Karşılaştırma 4,838885 TL
Getirisi Ölçütü Getirisi Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Son 1 Aylık Getiri - 1,70 - 1,67 % 2,85
Son 3 Aylık Getiri - 2,43 - Fon Kuruluş Tarihi
Son 6 Aylık Getiri - 2,50 -
02.04.1993
Son 1 Yıllık Getiri 3,67 -
En Az Alınabilir Pay Adedi
Yılbaşından
bu yana Getiri - 1,68 - 1
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fonun Standart Sapması
% 0,55
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle Karşılaştırma Ölçütünün
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,4333
Standart Sapması
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,8470 % 0,24
Aracılık Komisyonları (%) 0,2937 Fonun Yıllıklandırılmış
Saklama Ücreti (%) 0,0110
Bilgi Rasyosu Değerleri
Diğer Giderler (%) 0,1197
-0,02
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,3199
Alım - Satım Saatleri
Portföydeki Hisse Senetlerinin Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Bankacılık 28,83 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (2)
Holding 10,15 Fon Yöneticisi
Petrol Ve Petrol Ürünleri 9,68
İletişim 9,06 Ali Sedat Toydemir
Hava Yolları Ve Hizmetleri 7,93
Perakende 5,39 Portföydeki Özel Sektör Borçlanma Araçlarının
Gayrimenkul Yatırım Ort. 4,47 Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Otomotiv 3,34
Elektrik 3,08 Aracı Kurum 23,88
Cam 2,87 Bankacılık 22,79
Gıda 2,84 Gayrimenkul Yatırım Ort. 15,16
Demir, Çelik Temel 2,69
Sigorta 2,57 Perakende 14,54
İnşaat, Taahhüt 2,52 Sağlık 8,19
Kimyasal Ürün 2,07 Elektrik 7,72
İletişim Cihazları 1,30
Diğer 1,21 Tekstil 7,72

20
İş Portföy Emtia
Yabancı BYF Emtia Fonları
Fon Sepeti Fonu

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Emtiaların getirisinden yararlanmayı Fon toplam değerinin en az %80’i devamlı
amaçlarken aktif portföy yönetimi imkanından olarak yabancı borsa yatırım fonları
faydalanmak isteyen yatırımcılar aracılığıyla farklı emtialara veya emtia
gruplarına yatırılır. Yabancı borsa yatırım
fonlarının ekonomik konjonktürle uyumlu ve
Karşılaştırma Ölçütü etkin kullanımı ile emtia varlık grubundan
%40 Bloomberg Energy Subindex + azami getiri hedeflenir.
%40 Bloomberg Industrial Metals Subindex +
%15 Bloomberg Precious Metals Subindex +
%5 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
Fon Kodu
Fon Yatırımları
817 - TGE
Risk Değeri
5
Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Net Getirisi ve Fon Toplam Değeri
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) 5.630.335,60 TL
Fon Net Karşılaştırma Birim Fiyatı
Getirisi Ölçütü Getirisi
Son 1 Aylık Getiri - 1,13 4,21 0,012546 TL
Son 3 Aylık Getiri - 7,72 - 4,03 Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Son 6 Aylık Getiri - 2,64 1,18 % 2,96
Son 1 Yıllık Getiri - 14,08 - 6,39
Fon Kuruluş Tarihi
Yılbaşından
bu yana Getiri 2,52 8,86 28.03.2005
En Az Alınabilir Pay Adedi
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) 1.000
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 4,3800 Fonun Standart Sapması
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle % 1,10
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,9200
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,9565 Karşılaştırma Ölçütünün
Aracılık Komisyonları (%) 0,2894 Standart Sapması
Saklama Ücreti (%) 0,1865 % 1,22
Diğer Giderler (%) 0,1721 Fonun Yıllıklandırılmış
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,6163 Bilgi Rasyosu Değerleri
-0,03
Portföydeki Emtiaların Dağılımı (%) Alım - Satım Saatleri
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Enerji Emtia 47,75 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (3)
Endüstriyel Metaller 34,38 Fon Yöneticisi
Değerli Metaller 17,87 Selim Kocaoğlu

21
İş Portföy
Emtia Fonları
Altın Fonu

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Altından getiri elde etmeyi amaçlarken aynı
zamanda aktif portföy yönetimi imkanından
faydalanmak isteyen yatırımcılar
Fon toplam değerinin en az %80’i ile
altın ve altına dayalı sermaye piyasası
araçlarına yatırım yapılmaktadır. Fon, altın
fiyatındaki değişimi yatırımcısına yansıtmayı
hedeflemektedir.

Karşılaştırma Ölçütü
Fon Kodu
%95 KYD Altın Fiyat Endeksi Ağırlıklı Ort. +
822 - TTA
%5 KYD O/N Brüt Endeksi Risk Değeri
6
Fon Yatırımları
Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Toplam Değeri
21.679.775,15 TL
Birim Fiyatı
Fon Net Getirisi ve 0,012985 TL
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Fon Net Karşılaştırma
% 1,90
Getirisi Ölçütü Getirisi
Fon Kuruluş Tarihi
Son 1 Aylık Getiri 8,72 9,06
14.02.2011
Son 3 Aylık Getiri 3,89 4,48
En Az Alınabilir Pay Adedi
Son 6 Aylık Getiri 7,82 8,80 1.000
Fonun Standart Sapması
Son 1 Yıllık Getiri 16,30 18,55
% 0,86
Yılbaşından
bu yana Getiri 16,70 18,06
Karşılaştırma Ölçütünün
Standart Sapması
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) % 0,84
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 Fonun Yıllıklandırılmış
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle Bilgi Rasyosu Değerleri
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 1,4600
0,03
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,9000
Alım - Satım Saatleri
Aracılık Komisyonları (%) 0,1015
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Saklama Ücreti (%) 0,0850
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Diğer Giderler (%) 0,0642 Fon Yöneticisi
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,5706 Selim Kocaoğlu

22
 Aktif Yönetilen Fonlar
İş Portföy Yabancı
Yabancı Piyasalarda
Borçlanma Araçları Fonu
Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Global ölçekte borçlanma araçlarının Fon toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
getirisinden yararlanmak isteyen yatırımcılar olarak, yabancı kamu/özel sektör borçlanma
araçlarına yatırım yapılmaktadır. Portföy
ağırlıklı olarak gelişmiş ve gelişmekte olan
Karşılaştırma Ölçütü ülkelerin ve bu ülkelerdeki şirketlerin ihraç
%70 Bloomberg USD Investment Grade ettiği USD ve EUR cinsinden Eurobond’lara
Emerging Market Bond Index (BEMI) + ve kamu/özel sektör borçlanma araçlarına
%20 Bloomberg/EFFAS Bond Indices US Govt yatırıma dayalı bir strateji ile yönetilmektedir.
5-7 Yr TR + %10 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt Borçlanma araçlarının seçiminde ilgili ülke ve
şirketlerin yükümlülüklerini yerine getirme
gücünün yanında, yatırım ilke ve teknikleri,
Fon Yatırımları geçmiş dönem performansları, fiyat
hareketlerindeki dalgalanmalar ve küresel
ekonomik konjonktürdeki gelişmeler dikkate
alınmaktadır.

Fon Kodu
Fon Net Getirisi ve 816 - TDG
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Risk Değeri
Fon Net Karşılaştırma
Getirisi Ölçütü Getirisi 4
Son 1 Aylık Getiri
2,25 (TL) 3,30 (TL) Dağıtım Kanalı
- 2,81 (USD) - 1,81 (USD)
Tüm Kanallar
Son 3 Aylık Getiri
5,57 (TL) 6,86 (TL)
- 3,55 (USD) - 2,38 (USD) Fon Toplam Değeri
Son 6 Aylık Getiri
12,45 (TL) 14,29 (TL) 23.569.244,31 TL
- 3,24 (USD) - 1,66 (USD)
28,78 (TL) 29,98 (TL) Birim Fiyatı
Son 1 Yıllık Getiri
- 4,47 (USD) - 3,55 (USD) 0,028704 TL
Yılbaşından 21,10 (TL) 23,87 (TL)
bu yana Getiri - 2,99 (USD) - 0,77 (USD) Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
% 1,50
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%)
Fon Kuruluş Tarihi
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle 28.03.2005
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,4333
En Az Alınabilir Pay Adedi
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,5000
Alış: 50.000 Satış: 10.000
Aracılık Komisyonları (%) 0,0417
Saklama Ücreti (%) 0,0633 Fonun Standart Sapması
Diğer Giderler (%) 0,0605 % 0,73
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,6772 Karşılaştırma Ölçütünün
Portföydeki Borçlanma Araçlarının Standart Sapması
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) % 0,70
Yurtdışı Özel Sektör Eurobond 31,89 Fonun Yıllıklandırılmış
Meksika Eurobond 18,49 Bilgi Rasyosu Değerleri
Türkiye Özel Sektör Eurobond 13,62 -0,02
Alım - Satım Saatleri
ABD Tahvili 12,47
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Kolombiya Eurobond 9,28
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (3)
Endonezya Eurobond 5,47
Brezilya Eurobond 4,66 Fon Yöneticisi
Hindistan Eurobond 4,12 Selim Kocaoğlu

23
 Aktif Yönetilen Fonlar
İş Portföy
Yabancı Piyasalarda
Yabancı Hisse Senedi Fonu
Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Global hisse senedi piyasalarındaki Fon toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
getiri fırsatlarından yararlanmak isteyen olarak, gelişmiş ve gelişmekte olan ülke
yatırımcılar piyasalarında işlem gören yabancı hisse
senetlerine, Amerikan Depo Sertifikalarına
Karşılaştırma Ölçütü ve Global Depo Sertifikalarına yatırım
%90 BBC Global 30 Endeksi + yapılmaktadır. Uygulanan strateji ile farklı
%10 KYD O/N Brüt Endeksi coğrafyalarda küresel büyük şirketlerin
hisse senetlerine yatırım yapılarak değişen
Fon Yatırımları ekonomik konjonktürlerde yatırımcının
potansiyel kazancının yükseltilmesi
hedeflenmektedir.

Fon Kodu
814 - TMG
Fon Net Getirisi ve Risk Değeri
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) 5
Fon Net Karşılaştırma
Getirisi Ölçütü Getirisi Dağıtım Kanalı
-3,34 (TL) -2,28 (TL) Tüm Kanallar
Son 1 Aylık Getiri
-8,12 (USD) -7,11 (USD)
Fon Toplam Değeri
- 2,46 (TL) -1,22 (TL)
Son 3 Aylık Getiri
-10,89 (USD) -9,76 (USD) 14.467.142,01 TL
3,02 (TL) 3,17 (TL) Birim Fiyatı
Son 6 Aylık Getiri
-11,36 (USD) -11,23 (USD)
17,82 (TL) 19,41 (TL) 0,034362 TL
Son 1 Yıllık Getiri
-12,60 (USD) -11,39 (USD) Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Yılbaşından 12,33 (TL) 13,21 (TL)
bu yana Getiri -10,01 (USD) - 9,31 (USD) % 2,23
Fon Kuruluş Tarihi
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%)
01.11.2000
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
2,4333 En Az Alınabilir Pay Adedi
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%)
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 2,2265 1.000
Aracılık Komisyonları (%) 0,1280 Fonun Standart Sapması
Saklama Ücreti (%) 0,1234
% 1,07
Diğer Giderler (%) 0,0773
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,8110 Karşılaştırma Ölçütünün
Standart Sapması
Portföydeki Hisse Senetlerinin % 1,00
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Fonun Yıllıklandırılmış
Petrol&Gaz Üretimi 12,21 Bankacılık 4,20
Bilgi Rasyosu Değerleri
Teknoloji-Donanım 10,79 Hızlı Tüketim 4,11
Otomotiv 9,26 Gıda 3,91 0,01
Genel Endüstri 9,02 Teknoloji-Yazılım 3,85 Alım - Satım Saatleri
İlaç 7,65 Madencilik 3,81 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Hayatdışı Sigorta 7,14 Mobil Telekom 2,13
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (3)
Perakende 7,09 Sigorta 1,67
Elektrik 5,99 Enerji 1,14 Fon Yöneticisi
Sabit Telekom 4,91 Kimyasal 1,12 Selim Kocaoğlu

24
İş Portföy Aktif Yönetilen Fonlar
Hisse Senedi Fonu TL Cinsi Kıymetlere
(Hisse Senedi Yoğun Fon) Yatırım Yapan Fonlar

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

BİST Hisse Senetleri Piyasasındaki getiri Fon toplam değerinin en az %80’i devamlı
fırsatlarından yararlanmak isteyen, bu olarak BIST’te işlem gören hisse senetleri
piyasadaki dalgalanmaların riskini alabilecek, ve endekslere dayalı vadeli işlem, hisse
çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde BİST
senetlerine dayalı varant ve opsiyon
şirketlerine yatırım yapmak isteyen yatırımcılar
primlerinden oluşur. Aktif olarak yönetilen
Karşılaştırma Ölçütü bu fon, temel analiz ve diğer niceliksel
%90 BİST Ulusal 100 Endeksi + ve niteliksel değerlendirme yöntemleri
%10 KYD O/N Brüt Endeksi kullanılarak, büyüme ve sermaye kazancı
Fon Yatırımları sunma potansiyeli olan hisse senetlerine
yatırım yaparak, bu risk kategorisine uygun
yatırımcılara hisse senedi piyasası ortalama
getirilerinin üzerinde getiri sunmayı
hedeflemektedir.

Fon Kodu
Fon Net Getirisi ve
802 - TI2
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%)
Fon Net Karşılaştırma Risk Değeri
Getirisi Ölçütü Getirisi 6
Son 1 Aylık Getiri - 4,97 - 5,21
Dağıtım Kanalı
Son 3 Aylık Getiri - 8,11 - 8,18
Son 6 Aylık Getiri - 7,59 - 9,06 Tüm Kanallar
Son 1 Yıllık Getiri - 4,74 - 4,64 Fon Toplam Değeri
Yılbaşından 23.096.524,48 TL
bu yana Getiri - 9,48 - 10,41
Birim Fiyatı
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%)
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 3,6500 38,664913 TL
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
2,4333 Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%)
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 3,3580 % 3,36
Aracılık Komisyonları (%) 0,1224 Fon Kuruluş Tarihi
Saklama Ücreti (%) 0,0082 14.02.1989
Diğer Giderler (%) 0,0484 En Az Alınabilir Pay Adedi
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,4146
1
Portföydeki Hisse Senetlerinin Fonun Standart Sapması
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Bankacılık 29,93 % 1,18
Holding 12,45 Karşılaştırma Ölçütünün
İletişim 8,44
Hava Yolları Ve Hizmetleri 7,26 Standart Sapması
Petrol Ve Petrol Ürünleri 6,34 % 1,21
Perakende 6,13
Demir, Çelik Temel 5,05 Fonun Yıllıklandırılmış
Gayrimenkul Yatırım Ort. 4,74
Otomotiv 4,15 Bilgi Rasyosu Değerleri
Biracılık Ve Meşrubat 2,58 0,15
Gıda 2,51
İnşaat, Taahhüt 2,48 Alım - Satım Saatleri
Cam 1,93 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Diğer 1,48
Dayanıklı Tüketim 1,45 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (2)
Sigorta 1,23 Fon Yöneticisi
Elektrik 1,02
Kimyasal Ürün 0,80 M. Kemal Özmen

25
İş Portföy İş Bankası İştirakleri
Endeksi Hisse Senedi Fonu Endeks Fonlar
(Hisse Senedi Yoğun Fon)

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

BİST Hisse Senetleri Piyasasındaki getiri
fırsatlarından yararlanmak isteyen, bu
piyasadaki dalgalanmaların riskini alabilecek,
çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde İş
Bankası iştiraklerine yatırım yapmak isteyen
yatırımcılar
Karşılaştırma Ölçütü
%95 BIST İş Bankası İştirakleri Endeksi +
%5 KYD O/N Repo Endeksi-Brüt
Fon Yatırımları
Fon, toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
olarak İş Bankası İştirakleri endeksinde yer
alan hisse senetlerine yatırım yapmaktadır.
Yatırım yapılacak hisse senetleri, endeks
değeri ile fonun birim pay değeri arasındaki
korelasyon en az %90 olacak şekilde
seçilir. Fon, takip ettiği endeksteki getiriyi
yatırımcılara yansıtmayı hedeflemektedir.

Fon Kodu
803 - TI3
Risk Değeri
6
Fon Net Getirisi ve Dağıtım Kanalı
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Tüm Kanallar
Fon Net Karşılaştırma Fon Toplam Değeri
Getirisi Ölçütü Getirisi
Son 1 Aylık Getiri - 7,44 - 7,24 52.513.978,65 TL
Son 3 Aylık Getiri - 11,81 - 11,37 Birim Fiyatı
Son 6 Aylık Getiri - 14,11 - 15,45 33,968370 TL
Son 1 Yıllık Getiri - 5,10 - 3,83
Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Yılbaşından
bu yana Getiri - 10,59 - 11,49 % 1,90
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fon Kuruluş Tarihi
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 29.09.1989
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
1,4600 En Az Alınabilir Pay Adedi
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%)
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,9000 1
Aracılık Komisyonları (%) 0,0724 Fonun Standart Sapması
Saklama Ücreti (%) 0,0096 % 0,99
Diğer Giderler (%) 0,0283 Karşılaştırma Ölçütünün
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 2,2232 Standart Sapması
Portföydeki Hisse Senetlerinin % 1,03
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) Fonun Yıllıklandırılmış
Bankacılık 36,65 Bilgi Rasyosu Değerleri
Cam 29,48 0,14
Sigorta 11,06
Alım - Satım Saatleri
Gayrimenkul Yatırım Ort. 8,78
Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Kimyasal Ürün 8,02
Satım: İleri Fiyat Uygulaması (2)
Yatırım Ortaklığı 2,40
Finansal Kiralama, Faktoring 1,96 Fon Yöneticisi
Aracı Kurum 1,66 M. Kemal Özmen

26
İş Portföy BIST 30 Endeksi
Hisse Senedi Fonu Endeks Fonlar
(Hisse Senedi Yoğun Fon)

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde Fonun stratejisi, fon toplam değerinin en az
BİST 30 endeksine dahil hisse senetlerinin %80’i ile devamlı olarak BIST 30 endeksinde
getiri fırsatlarından yararlanmak isteyen, bu
piyasadaki dalgalanmaların riskini alabilecek yer alan hisse senetlerine yatırım yapmaktır.
yatırımcılar Yatırım yapılacak hisse senetleri, endeks
değeri ile fonun birim pay değeri arasındaki
Karşılaştırma Ölçütü korelasyon en az %90 olacak şekilde
%95 BİST 30 Endeksi + seçilir. Fon, takip ettiği endeksteki getiriyi
%5 KYD O/N Brüt Endeksi
yatırımcılara yansıtmayı hedeflemektedir.
Fon Yatırımları

Fon Kodu
809 - TIE
Risk Değeri
6
Fon Net Getirisi ve
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) Dağıtım Kanalı
Fon Net Karşılaştırma Tüm Kanallar
Getirisi Ölçütü Getirisi
Son 1 Aylık Getiri - 5,65 - 5,37 Fon Toplam Değeri
Son 3 Aylık Getiri - 8,57 - 8,00 40.147.267,56 TL
Son 6 Aylık Getiri - 8,54 - 9,88 Birim Fiyatı
Son 1 Yıllık Getiri - 4,99 - 5,53
Yılbaşından 0,038107 TL
bu yana Getiri - 11,21 - 12,03
Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) % 1,90
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 Fon Kuruluş Tarihi
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 1,4600 12.04.2000
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,9000 En Az Alınabilir Pay Adedi
Aracılık Komisyonları (%) 0,0702 1.000
Saklama Ücreti (%) 0,0083
Fonun Standart Sapması
Diğer Giderler (%) 0,1300
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,5458 % 1,36
Karşılaştırma Ölçütünün
Portföydeki Hisse Senetlerinin Standart Sapması
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%)
Bankacılık 36,64 % 1,36
Holding 11,63 Fonun Yıllıklandırılmış
İletişim 9,05
Petrol Ve Petrol Ürünleri 8,12 Bilgi Rasyosu Değerleri
Perakende 7,50 0,15
Hava Yolları Ve Hizmetleri 7,44
Demir, Çelik Temel 5,64 Alım - Satım Saatleri
Gayrimenkul Yatırım Ort. 3,73 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Otomotiv 3,49
Gıda 1,83 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (2)
İnşaat, Taahhüt 1,82 Fon Yöneticisi
Dayanıklı Tüketim 1,77
Cam 1,34 M. Kemal Özmen

27
İş Portföy BİST
Teknoloji Endeksi Fonu Endeks Fonlar
(Hisse Senedi Yoğun Fon)

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde
BİST Teknoloji Sektör endeksine dahil
şirketlerdeki getiri fırsatlarından yararlanmak
isteyen, bu piyasadaki dalgalanmaların riskini
alabilecek yatırımcılar
Karşılaştırma Ölçütü
%95 BİST Teknoloji Endeksi +
%5 KYD O/N Brüt Endeksi
Fonun stratejisi, fon toplam değerinin en
az %80’i ile devamlı olarak BIST teknoloji
endeksinde yer alan hisse senetlerine yatırım
yapmaktır. Yatırım yapılacak sermaye piyasası
araçları, baz alınan endeksin değeri ile fonun
birim pay değeri arasındaki korrelasyon
katsayısı en az %90 olacak şekilde, endeks
kapsamında yer alan menkul kıymetler
arasından seçilir. Fon, takip ettiği endeksin
performansını yatırımcılarına yansıtmayı
hedeflemektedir.

Fon Yatırımları
Fon Kodu
812 - TTE
Risk Değeri
6
Dağıtım Kanalı
Tüm Kanallar
Fon Net Getirisi ve
Fon Toplam Değeri
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%)
Fon Net Karşılaştırma 13.997.719,67 TL
Getirisi Ölçütü Getirisi Birim Fiyatı
Son 1 Aylık Getiri - 6,25 - 6,14 0,023796 TL
Son 3 Aylık Getiri - 0,64 - 0,30
Son 6 Aylık Getiri
Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)
11,65 10,92
Son 1 Yıllık Getiri 37,39 38,71 % 1,90
Yılbaşından Fon Kuruluş Tarihi
bu yana Getiri 16,77 16,80
01.02.2001
En Az Alınabilir Pay Adedi
Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) 5.000
Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 Fonun Standart Sapması
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle % 1,62
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 1,4600
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,8980 Karşılaştırma Ölçütünün
Aracılık Komisyonları (%) 0,0553 Standart Sapması
Saklama Ücreti (%) 0,0071 % 1,63
Diğer Giderler (%) 0,4281 Fonun Yıllıklandırılmış
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,7541 Bilgi Rasyosu Değerleri
0,14
Portföydeki Hisse Senetlerinin Sektör
Bazında Varlık Dağılımı (%) Alım - Satım Saatleri
İletişim Cihazları 75,68 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
Bilgisayar Toptancılığı 14,48 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (2)
Teknoloji 8,92 Fon Yöneticisi
İletişim 0,92 M. Kemal Özmen

28
İş Portföy BIST Mali
Endeks Hisse Senedi Fonu Endeks Fonlar
(Hisse Senedi Yoğun Fon)

Yatırımcı Profili Fon Stratejisi

Çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde Fon toplam değerinin en az %80’i ile devamlı
BİST Mali Sektör endeksine dahil şirketlerdeki
getiri fırsatlarından yararlanmak isteyen, bu olarak BIST Mali endeksinde yer alan hisse
piyasadaki dalgalanmaların riskini alabilecek senetlerine yatırım yapılmaktadır. Yatırım
yatırımcılar yapılacak hisse senetleri, endeks değeri ile
Karşılaştırma Ölçütü fonun birim pay değeri arasındaki korelasyon
%95 BİST Mali Endeks + en az %90 olacak şekilde seçilir. Fon, takip
%5 KYD O/N Brüt Endeksi ettiği endeksteki getiriyi yatırımcılara
Fon Yatırımları yansıtmayı hedeflemektedir.

Fon Kodu
811 - TAU
Fon Net Getirisi ve Risk Değeri
Karşılaştırma Ölçütü Getirisi (%) 7
Fon Net Karşılaştırma Dağıtım Kanalı
Getirisi Ölçütü Getirisi
Son 1 Aylık Getiri - 7,05 - 6,96 Tüm Kanallar
Son 3 Aylık Getiri - 11,51 - 11,06 Fon Toplam Değeri
Son 6 Aylık Getiri - 13,91 - 14,16 23.036.582,96 TL
Son 1 Yıllık Getiri - 10,47 - 10,37
Birim Fiyatı
Yılbaşından
bu yana Getiri - 15,02 - 14,96 0,043350 TL

Fondan Tahsil Edilecek Ücretler (%) Fon Yönetim Ücreti (Yıllık %)

Yılllık Azami Fon Toplam Gider Oranı (%) 2,1900 % 1,90
31/12/2014-31/08/2015 Dönemi İtibariyle
1,4600 Fon Kuruluş Tarihi
Azami Fon Toplam Gider Oranı (%)
07.02.2001
Yönetim Ücreti (Yıllık) (%) 1,9000
Aracılık Komisyonları (%) 0,0705 En Az Alınabilir Pay Adedi
Saklama Ücreti (%) 0,0095 1.000
Diğer Giderler (%) 0,2216 Fonun Standart Sapması
Dönem İçi Toplam Gider Oranı (%) 1,6203 % 1,52
Portföydeki Hisse Senetlerinin Karşılaştırma Ölçütünün
Sektör Bazında Varlık Dağılımı (%) Standart Sapması
Bankacılık 59,56
% 1,53
Holding 20,91
Gayrimenkul Yatırım Ort. 9,26 Fonun Yıllıklandırılmış
Hava Yolları Ve Hizmetleri 4,33 Bilgi Rasyosu Değerleri
Cam 2,22 0,13
Sigorta 1,74
Turizm 0,65 Alım - Satım Saatleri
Sağlık 0,49 Alım: İleri Fiyat Uygulaması (1)
İnşaat, Taahhüt 0,28 Satım: İleri Fiyat Uygulaması (2)
Yatırım Ortaklığı 0,25
Fon Yöneticisi
Aracı Kurum 0,17
Finansal Kiralama, Faktoring 0,14 M. Kemal Özmen

29