CHS-DRG+DIP下医院与产品市场

中央医疗动作逻辑
与市场 2022年7月

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 医疗卫生事业三大困境
“任务型”政府以解决困难为目的

▪ 超级老龄化到来与“抚养比”急速上升
– 超级老龄化，中国用了20年（2001-2021）；法国用了140年，英国用了40年
1 – 独特人口政策让中国享受历史独一无二的人口红利，但是人口结构畸形导致“抚养比”加速上升
– “抚养比”会传到给劳动力，顺势传导到消费与社会保障，格外重视“一老一小”的医疗与健康

▪ 国家与个人医疗支出增长过快
– 国家医疗支出与个人自费医疗支出的增速远高于GDP增速（2003-2011）；
2 – 个人自费(中国）30% Vs.美国19%；医保35%Vs.CMS 41%(2020)
– NHE设置两条线8%+10%；OPP目标=20%（2035）

▪ 医疗卫生支出“性价比不高”
– 好钢没有用到刀刃上
3 – 亚疾重症，尤其是肿瘤，在县域与部分地级市存在大量姑息治疗方式
– 病谱和发达国家，尤其是美国相似；但是用药结构相差很大：中药注射剂+辅助用药+抗感染+仿制药Vs. 创新药

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 中央的逻辑与抓手
“任务型”政府以解决困难为目的

▪ 深改组：把支出调合理，把投入调有效
– 调整医疗支出结构；倾斜老龄化，少子化；防止“大病返贫、致贫”；提高全体医护积极性
1 – 减少姑息治疗；让老百姓吃上好药
– 医保做好“牛鼻子”与“指挥棒”，引导商保发展，引导多层次医疗消费；降低抚养成本，释放劳动力效率

▪ 国家药监局：与国际接轨，让老百姓吃上最好的药
– 更加透明，更加高效的新药审批体系，让全球最好（FIC+BIC）的药都尽快进入中国
2 – 鼓励创新，在改变游戏规则的同时给了国产领先者一个“机会窗口”（通过与医保局在深改组联系机制）
– 对于解决困境，比如少子化，大病，给予政策倾斜

▪ 国家医保局：保质惠民；为医保资金节省2600亿，估计为老百姓节省8300亿
– 集采+CHS-DRG+DIP+异地医保实时结算
3 – 三大系统与疫情防控：改变中国的治疗病谱
– 治疗病谱改变，改变了医院的定位与行为，也改变了医疗产品的场景与渠道，比如院外市场与超级KA

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 华山神经外科需求

+20%
p.a.
~23,000

+11% p.a. 1-2 weeks

~17,600

~18,000 ~1 month
~12,900

~12,800

~9,900
<1 week
~3,800 ~4,000
~3,000
~1,000 ~1,000
2016 2019 2021E

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 ▪ 医保每年两位数增长，基层与中心公立发展齐飞
2003-2011 ▪ 民营数量和规模医院质量（营收）快速提高

2005-2008
▪ 中央财政支持基层医疗机构“提设备，强人才”
2005-2008 ▪ “多点执业”成为法规，医生可自由流动
▪ “大病不出县”的指导思想首次提出并试行；异地就医减少

▪ 鼓励社会办医，阻止三甲规模性扩床
Better
2012-2016 ▪ 三甲第一次开始调整业务结构，开始不以扩床为目的，关注
clinical 流转和客单
pathway ▪ 三甲医院全面推开“全成本核算下”的“科室绩效”
development

▪ 三甲应对医保局的政策，调整业务结构，强调学科协同发展
2018-2021 ▪ 民营逐渐对接三甲溢出资源，形成“中心溢出模型”3.0模
型
▪ 疫情让绝大多数三甲医院短期内现金流短
Adoption of
analytic- ▪ 兜底基本医疗
based
疫情前的经
▪ 保证全部科室情况下，做大优势科室
▪ 不出事故 ▪ 强调市占
management
营目标 运营动作
▪ 激进强调病床流转
▪ 兜底基本医疗
疫情后的经
营目标
▪ 现金盈余
▪ 不出事故
7
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▪ 中心溢出模型—康复符合模型
– High Tier City Model
– B2B2C
– 与公立三甲医院形成“院旁院”的“业务配套”型合作关系，即
“三甲吃肉，民营叨皮”
▪ 中心溢出模型分类 22
– 亚急性疾病的术前，术后（提高三甲医院效率）
三九脑科医院；上海全景医疗 5
– 三甲医院的无法开展（政策有限制或投资有限制） 18
广州泰和肿瘤；上海敦复医院
5
– 三甲医院不愿意收的（中低价值，支付低或风险高或临床价值不高）
北京陆道培血液病；武汉亚洲心血管医院
▪ 符合城市的范畴
5
9
– 区域人口多（包括异地）
– 三甲医院强
– 医保富裕
疫情前的经
八大医疗中心，富裕省会城市，与富裕且医疗资源相对充足的副省会城市
营目标 运营动作

疫情后的经
营目标

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 新医保与疫情共振下的治疗病谱
治疗病谱发生了巨变

▪ 第一阶段：2019-2021
– 医疗中心超级三甲加速“超级专科化”；“异地医保”巨力推动“亚疾重症”向超级三甲与上游医院汇集
1 – “CHS-DRG+DIP”让地级与县域“马太效应”，导致公立“兼并重组”或“业务滑坡”
– 亚疾重症的药品，耗材等“医院渠道”变少，但是议价能力随着量增提升了，新的市场格局出现
– “集采”让民营医院在“药耗”上的，EBTIDA 降低40%；推动了公立整院级别处方外流

▪ 第二阶段：2022-至今
– 整院级别门诊药房处方外流，认可“院外市场”；MCN好品种和血液制品等“随遇而安”留在“院外市场”
2 – 疫情防控等因素，让“恶性肿瘤”等亚疾重症留在本地或本省；地级与县域的马太效应继续
– 北京，上海，广州等超级三甲和中心溢出模型的民营受到巨大冲击；民营医院迎来并购大潮
– 集采打出来的空间，让医保对“创新”开始友好

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 金华市中心医院医疗集团（医学中心）于2021年
聊城据鲁西、连冀豫，是江北水城、运河明珠。 以金华市中心医院为核心组建，目前拥有金华市
聊城市中心医院位居于聊城市区东南，是一所集 中心医院、金华市妇幼保健院2家主要成员单位，
医疗、保健、康复、科研、教学和急救为一体的 全托管磐安县人民医院（金华市中心医院磐安分
特色明显、功能齐全、技术先进的区域性综合医 院）、婺城区第一人民医院（金华市中心医院金
疗机构。目前形成了中心医院总院区、妇女儿童 西院区）、婺城区人民医院（金华市中心医院婺
医院院区、康复院区“一院三区”及综合医疗、 城院区）3家分院。截止2021年12月31日，医疗
妇幼保健、儿童康复“三位一体”的发展新格局， 集团（医学中心）在岗人员4062人，开放床位
成为发展迅速、实力雄厚、技术先进的聊城市东 3084张。
部地区的区域医疗中心。

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 60.00% 1200

53.33%
50.50% 51.36%
50.00% 1000

40.00% 800
36.92%

30.00% 600

20.00% 400

17.32%
15.35%
10.00% 14.06% 200
12.80%

0.00% 0
2017 2018 2019 2021

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 CHS-DRG/DIP下医院应对与结果

▪ 医疗中心城市：市场状况与三甲医院的应对
– 扩大市占-扩大产能：压缩非重点科室床位；提高病床周转率+下游联盟医院；积极参与国家与地方医疗规划
1 – 扩大市占-拓宽渠道：拥抱抖音等新媒体，中日友好上线抖音；通过特需，拓展商保渠道；建立地方技术联盟医院
– 扩大市占-异地医保：针对不同区域来的异地医保，有不同医保专员和服务策略
– 民营中心溢出：客源变多，但是要求变高，成为互补产能

▪ 地级市与县级市：市场现状与谁能活下来，活得好
– 60%区域的财政无力不断翻修辖区内全部公立医院，倾斜投入；医保是相对充裕的
2 – 有技术：进组率高，病例多，偏离度低，CMI高-有资金投入软硬件，有口碑与渠道获得患者认可
– 有规模：药耗成本低，人工成本低，市场费用低
– 地级市三甲医院设置床位太高了
– 民营基层存量：选择一个亚疾重症为特色，外科作为溢出，有门急诊规模的综合医院；扎实的第二名

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 1971年美国医改下与大城市化的医院结局

▪ 医疗中心城市：新英格兰地区，湖区与加州
– 美国化的“公立医院”的变成“超级专科”的大综合医院；通过专科技术差异化优势建立转诊联盟与口碑
1 – 围绕“超级专科”有民营的产业率，比如hospital hotel
– HCA围绕“UCLA MED”做了两个“亚疾重症术后”促醒与治疗中心

▪ 中西部与南部：
– 5000家市立，县立医院-~3000的市立医院+县立医院（破产）；330家卖给医疗集团，转成营利性资产
2 – 佛州的城市化与人口迁入：“公立”与民营平分秋色（JC是佛州州长）
– HCA在中西部市占率与最后留守医院成为CMS的倾斜对象；“扎实第二名”

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 医保信息化市场格局与机会窗口

▪ 医保信息化：全新的智慧医疗市场，2025年前都是机会窗口
– 卫宁科技：背靠大卫宁，国寿，JDH与药明；20+250+；第六包-医疗保障智能监管；长期聚焦与技术积累
1 – 国新健康：国资；4+0；聚焦地级市CHS-DRG/DIP市场
– 平安系：6+250；第七包-宏观决策大数据应用；BI分析与展示
– 其他：东软、万达，金豆、栈略数据，各有优势
– 趋势：医保，商保与多层次（惠民保）多层次医保信息化要求（保险端+医院端）

▪ 电子病历：医保支付快，病案要写的好。
– 嘉和美康：18.6%市占率（2020）整合全院级别的“病历平台”，中台级别
2 – 传统的HIT：东软、东华、创业、河仁与浙江联众等：信息集成中台一个模块
– 趋势：实时监测会对电子病历的要求越来越高

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 药耗与设备以及创新的出路

▪ 亚疾重症：神经外科，恶性肿瘤等
– 创新药：产品力，看效果，绩效法给予效果奖励；渠道：超级三甲医院专科；医生收益逐步转移成医院的绩效奖
1 金的二次分配
– 不调比例，调结构；淘汰姑息产能；通过异地医保，鼓励竞争，产生国家专科中心，减少谈判对手；绩效法评估，
按病例补贴创新
▪ 慢特病：糖尿病，慢性肾病等
– 模式与规模，看性价比，帮医保解决一站式方案（药，复诊，药剂服务等）
2 – 渠道：本地三甲的牵头联盟（医联体，医共体）与新参与者（JDH等）对于解决困境，比如少子化，大病，给予
政策倾斜
– 引入新参与者与产品，模式，降低成本

▪ 本地急重症：脑卒中，冠心病等
– 提高技术能力，其次产品力与性价比；帮本地三甲提高竞争力；
3 – 渠道：本地二级以上，规模医院
– 通过CHS-DRG，DIP规范与优胜劣汰

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 药耗与设备以及创新的出路

▪ 中医与儿科：
– 中医针对社区类疾病效果好的品种会有大空间
4 – 创新药与仿制药走出独特模式，因为供给偏少
– 未来六年都是鼓励与政策倾斜的

▪ 社区类疾病：
– 保基本，控成本
5 – 鼓励中医中药在社区类疾病

▪ 公益与罕见病
– 创新药走出独特模式
6 – 体现社会主义优越性，不放弃任何一名国民。高赔率，高胜率。

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 谢谢!
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