3 月私募货架

投资
适配客群 产品系列 波动等级 股票比例 债券比例 另类比例 特征标签 策略储备 ( 亿 ) 合计（亿）
策略
弘尚弘利 高波动 100% 0 0 不断评估备选标的风险收益比，动态轮换、优化和再平衡
源乐晟九晟 高波动 100% 0 0 基于景气，注重个股内在价值
源乐晟恒晟 高波动 100% 0 0 基于景气，权益弹性较强
主观选股 清和泉恒享 高波动 100% 0 0 GARP 策略，配置分散
沣京恒享 高波动 100% 0 0 基于宏观择时，注重选股
泓澄优选 高波动 100% 0 0 中观策略为底层，结合成长、价值、主题、周期子策略
进取型 中欧瑞博赤兔 高波动 100% 0 0 注重估值，结合行业周期进行轮动 36.45
凡二 500 指增 高波动 100% 0 0 高换手率，持仓分散
启林 1000 高波动 100% 0 0 多频段信号糅合
明汯量化选股 高波动 100% 0 0 风险约束严，擅长小票 Alpha
量化选股
诚奇量化选股 高波动 100% 0 0 基于中频统计套利，持股极度分散
衍复 1000 指增 高波动 100% 0 0 风格暴露低，量价因子为主
天演恒心 高波动 100% 0 0 行业偏离相对较高，弹性大
宏观策略 凯丰宏观 中波动（偏高） 60% 20% 20% 基于宏观周期，多资产配置
创新成长 2 期 中波动（偏高） 70% 30% 0 偏向权益类资产配置，波动相对较高
组合基金
实创天成睿选 CTA 中波动（偏高） 0 0 30% 多元化配置各类 CTA 策略产品，追求产品业绩整体稳定性
62.82
会世恒享 CTA 中波动（偏高） 0 0 30% 趋势为主多因子，回撤控制能力较强。中周期持仓 10 天左右
洛书恒享 CTA 中波动（偏高） 0 0 50% 波动率平价趋势跟踪、期现结构、基本面量化三大类。持仓周期 15-20 天
管理期货
千象 CTA 中波动（偏高） 0 70% 30% 量化趋势跟踪为主，多品种分散， 7-10 天持仓
平衡型 博普 CTA 中波动（偏高） 0 70% 30% 多个子策略按照信号打分灵活调配， 15-20 天持仓 21.77
价值精选 2 期 中波动（偏中） 50% 30% 20% 攻守平衡型，追求高夏普比
组合基金 核心配置尊享 1 号 中波动（偏中） 50% 30% 20% 攻守平衡型，追求高夏普比
优选配置 2 期 中波动（偏低） 25% 45% 30% 稳健型，追求高夏普比
宽投多策略 中波动（偏中） 30% 50% 20% 5 成中性 +3 成指增 +2 成 CTA
复合策略
保银多策略 中波动（偏低） 20% 0 0 个股多空，追求绝对收益
凡二中性 中波动（偏低） 0 100% 0 高换手率，持仓分散
市场中性
申毅多策略 低波动 0 100% 0 中性 + 期权套利
申万宏源金利 低波动 0 100% 0 短久期城投债，无杠杆
银河水星 - 中短债 低波动 0 100% 0 短久期城投债和国企产业债，低杠杆
稳健型 4.6
债券策略 银河水星 - 添利 低波动 0 100% 0 短久期城投债和国企产业债，低杠杆
银杏尊享 低波动 0 100% 0 利率债 +AAA 信用债 + 券商资管计划，无杠杆
华安月月赢 低波动 0 100% 0 短久期城投债、质押式协议回购，无杠杆
北京中植基金销售有限公司
注：数据统计截止 2.28 。策略储备按名额乘以 100 万计算。
 私募重点产品及推荐逻辑
资产配置的视角

策略 主观 量化

二级策略 主观选股 主观选股 宏观策略 量化选股 量化选股

重点产品 源乐晟九晟 弘尚弘利 凯丰宏观 诚奇量化选股 明汯量化选股

标签 基于景气度 泛价值投资 股债商多资 基于中频策略 擅长小票超额

均衡配置 稳健为尚 产宏观策略 持股分散 风控升级
① 源乐晟的投资框架是基于 ① 策略积累时间长，经历
① 泛价值是对价值的判断将 ① 基础资产难有趋势性机会， ① 基于中频统计套利进行
行业景气维度及产业经济学 牛熊，股票精选更灵活，
成长性考虑在内；②投资风 更多的是结构性机会，而宏 迭代，持股分散，个股
视野，挖掘成长股，这种投 擅 于 挖 掘 中 小 盘 股
格较为稳健，持仓较为分散， 观策略通过多资产配置，对 Alpha 预测准确度较高。
推荐逻辑 资方法长期有效，更契合当 换手率低，个股持仓周期较 于机会的把握可期；②凯丰 ②核心投研具有国际化视
alpha 。②大资金的管理
前的投资环境；②基金经理 经验后，更加敬畏风险，
长，是基于自下而上精选个 是中植合作较成熟的机构， 野，在投研流程及策略迭
吕小九通过企业未来内在价 目前风险约束较为严格。
股并长期持有的长跑型选手。 在各类资产上的能力相对较 代上具有一定的优势。
值，挖掘优秀公司。 强，尤其是近期加大了商品
期货头寸。
适合追求稳健长期收益，行业
秉承中长期投资，同时可以承
均衡配置，投资风格上不抱团、 当前产品配置策略较为集中于股 持有多头仓位较低、有增 持有多头仓位较低、有增
受一定的回撤追求相对较高收
不追赛道，适合对权益产品波 票多头，希望通过资产配置、分 配权益意愿的投资者； 配权益意愿的投资者；
益，同时对流动性要求相对较
动比较在意的客户。 散投资从而降低风险，扩充收益 已经持有主观多头策略、 已经持有主观多头策略、
低的投资者（锁定 1 年以上）；
已有一些固收类或低风险策略 来源。 或者，已配置一些风险相 有尝试量化策略意愿投资 有尝试量化策略意愿的投
适配客户 已有一些固收类或低风险策略
配置，想要在资产组合中增强 对较低的产品，希望尝试更高风 者。 资者。
配置，想要在资产组合中增强
一定弹性的投资者。 险特征的产品，宏观策略产品可
一定弹性的投资者。
作为向股多策略的过渡。 或者，
北京中植基金销售有限公司 可进行投资的资金总量不多，但
又希望进行多资产、多策略配置
的投资者。
 3 月公募货架安排
策略波 成立以来年 成立以来年 是否限额
投资策略 权益仓位 债券仓位 基金代码 产品名称 基金经理 成立日期 风格特征
动率 化波动率 化收益率 （万元）
高波动 15% 22% 86% 5% 002593 富国美丽中国 张啸伟 2016-05-19 均衡 100  公募基金货架
高波动 19% 15% 78% 18% 166002 中欧新蓝筹A 周蔚文,冯炉丹 2008-07-25 均衡 无限额 涉及 17 个管理
高波动 24% 22% 83% 0% 001445 华安国企改革 张亮 2015-06-29 均衡 无限额
高波动 23% 26% 86% 0% 000547 建信健康民生 姜锋 2014-03-21 成长 无限额
人涵盖四大策
高波动 20% 36% 94% 0% 010363 信达澳银匠心臻选两年持有 冯明远,李淑彦 2020-10-30 成长 无限额 略、 30 个产品，
主观选股-11 高波动 28% 22% 86% 0% 001018 易方达新经济* 陈皓 2015-02-12 成长 无限额 全部为持营产
高波动 28% 20% 93% 0% 377240 上投摩根新兴动力A* 杜猛 2011-07-13 成长 无限额
高波动 21% 12% 88% 0% 070019 嘉实价值优势 谭丽 2010-06-07 价值 2,000
品， 6 个重点
高波动 18% 27% 80% 1% 005233 广发睿毅领先 林英睿 2017-12-14 价值 无限额 推荐产品。
高波动 17% 30% 79% 0% 006567 中泰星元价值优选A* 姜诚 2018-12-05 价值 无限额
高波动 22% 15% 87% 7% 450009 国富中小盘 赵晓东 2010-11-23 价值 无限额
低波动 2% 7% 11% 82% 001711 安信新趋势C* 张翼飞,李君 2016-12-09 固收+价值 无限额
 主观选股全部
低波动 3% 7% 14% 87% 004455 中欧康裕C 黄华,蒋雯文 2017-03-15 固收+均衡 无限额 为高波动，组
低波动
低波动
3%
4%
8%
9%
12%
14%
84%
69%
003030
009423
安信新目标A*
招商瑞信稳健配置A
聂世林,潘巍
王垠,余芽芳
2016-08-09
2020-06-02
固收+均衡
固收+均衡
无限额
无限额
合策略与复合
复合策略-8
低波动 3% 6% 8% 87% 009249 易方达磐泰一年持有A 张雅君,林虎 2020-08-14 固收+均衡 无限额 策略均含高中
低波动 5% 10% 21% 66% 002363 华安安康A* 石雨欣,陆奔 2016-02-01 固收+均衡偏成长 无限额 低波动产品，
中波动 5% 15% 22% 69% 008456 招商瑞阳A* 侯杰 2020-01-19 固收+均衡偏成长 无限额
中波动 8% 14% 34% 61% 009849 安信稳健聚申一年持有A* 张翼飞 2020-09-30 固收+价值 500
债券策略均为
低波动 2% 5% 14% 81% 009213 易方达如意安泰一年A 张浩然,张振琪 2020-08-14 稳健 无限额 低波动产品。
低波动 3% 6% 17% 78% 006880 交银安享稳健养老一年 蔡铮 2019-05-30 稳健 无限额
中波动 10% 10% 56% 39% 007249 广发均衡养老目标三年 曹建文 2019-09-24 均衡 无限额
组合基金-7 中波动 5% 8% 32% 63% 005215 南方全天候策略A 夏莹莹,李文良 2017-10-19 稳健 无限额
高波动 12% 14% 48% 47% 005979 南方合顺多资产A 夏莹莹 2019-01-17 均衡 无限额
高波动 11% 16% 50% 45% 006245 嘉实养老2030三年 曹越奇 2019-08-05 目标日期 无限额
高波动 13% 13% 77% 18% 005925 建信福泽裕泰 梁珉,姜华 2019-06-05 均衡 无限额
低波动 0% 4% / 94% 006966 财通安瑞短债C 罗晓倩,杨烨超 2019-03-20 短债 300
低波动 0% 3% / 95% 531028 建信短债A 陈建良,吴沛文,李星佑 2020-01-13 短债 1,000
债券策略-4
低波动 1% 4% / 95% 004672 华夏短债A 刘明宇 2017-12-06 短债 无限额
北京中植基金销售有限公司
低波动 2% 5% / 95% 000191 富国信用债A 黄纪亮,吕春杰 2013-06-25 中长债 10

注：数据统计截止 2.28 ，红色为月度重点推荐产品； 内部资料仅限员工培训使用，禁止以任何形式转发 风险提示：历史业绩不代表未来收益，也不作为投资建议。

 公募重点产品及推荐逻辑
资产配置的视角

策略 主观选股 复合策略 组合基金

信达澳银匠心 建信福泽裕泰 南方全天候策略

重点产品 富国美丽中国
臻选两年持有
安信趋势 C 中欧康裕 C
FOF FOF

固收 + 固收 +
标签 均衡配置 低重仓股集中度 利率债打底 信用债打底 权益性 FOF 固收 + 策略
行业分散 擅长科技选股 双重打新
+ 地产金融 + 价值成长
① 行业美称“低波 ① 擅长选股，尤其捕捉科技 ① 投资策略稳定，绝对收 ① 险资背景出身，注 ① 市场处于震荡波 ① 通过 FOF 基金可以解决
哥”，回撤控制出色， 行 业 的 Alpha ；② 科技板 益理念主导，历史正收益 重 绝对收益定 位和资 动期，通过 FOF 基 客户选基、调仓等系类基金
同时业绩表现优秀。 块和周期板块相对集中布局， 胜率高；②资产投资团队 产 配置 ；②注重各资 金可以解决客户选 投资的资产配置需求；
推荐逻辑 ②基金投资方向符合 中国科技产业的繁荣前景十 分工明确，团队作战，提 产 类之 间的估值定价 基、调仓等系类基 FOF 基 金 分散 配 置， 降 低
共同富裕方向。 分确定。 升策略适应性概率；③固 和 配置 ③固收部分不 金投资的资产配置 风险。②固收 + 策略基金，
收部分不做信用下沉，权 做 信用下沉 ，权益部 需求； FOF 基金分 通过双重打新、精选基金增
益端自下而上选股，价值 分关注性价比 散配置，降低风险。 厚收益，具有较好的资产配
投资风格，组合内部形成 ② 整体均衡配置， 置能力，在严控回撤基础上
适配希望在权益市场获 适配风险偏好高，偏好科技相 低相关性 适合当下市场 力争长期稳健收益。
取收益，并能承受 关板块，且可以承受 20% 回
20% 回撤投资者。对 撤的投资者。当下阶段该基金
于已经持有较多高成长， 配置了较多新能源板块，对于 新手客户；理财升 适合智慧盈持仓客户； 适合有理财升级需求的客户；
适配客户 景气度投资风格基金的 偏好新能源与科技投资投资者
新手客户；理财升级；
级；非标转化；高
非标转化；高风险客户 FOF 基金通过专业选 FOF 基金通过专业选基金，
投资者，增配此类基金 可以重点进行配置，而对于已 大底配置，平滑账户波 风险客户大底配置， 基金，适合自己投资 适合自己投资基效果不理想
可以有效降低投资组合 经配置较多相关方向的投资者 动 平滑账户波动 基效果不理想客户。 客户，希望把仓位调整、基
波动性，提高仓体验。 可以采用定投方式参与。 金选择和调整交给专业团队
北京中植基金销售有限公司 的客户。