Professional Documents
Culture Documents
PHÂN TÍCH 1 SỐ THẾ NẾN QUAN TRONG TRONG KIỂM TRA CUNG CẦU
Điểm mạnh xu hướng giảm SOS Điểm yếu xu hướng tăng SOW
Nến Tin tức từ nến Nến Tin tức từ nến
Cầu tăng. Cung đang tăng => Cầu
giảm khả năng đảo chiều.
Nếu cung giảm => Đảo
chiều
Nếu tìm hiểu về phương pháp VSA anh em sẽ thường nghe đến thuật ngữ “test cung cầu”, hay còn gọi là Testing. Đây
thực ra là một thuật ngữ rất đơn giản nhưng lại vô cùng quan trọng trong các phương pháp phân tích khối lượng dựa trên
những lý thuyết của Wyckoff. Anh em hãy cùng mình tìm hiểu về test cung cầu trong VSA và cách áp dụng chúng để tìm
kiếm cơ hội vào lệnh trong bài viết dưới đây.
1. Test cung cầu trong VSA là gì? Tại sao test cung cầu lại quan trọng trong phân tích VSA?
Có lẽ anh em đều biết rằng ta sẽ có một tỷ lệ Risk:Reward tốt khi giao dịch tại các mức hỗ trợ. Thông thường có các cách
vào lệnh tại các mức này là:
● Vùng kháng cự
Kháng cự là vùng giá ở đó xuất hiện lực CUNG tiềm năng, mà khi đủ CUNG thì nó có thể dừng một xu hướng tăng trước
đó hoặc thậm chí làm đảo chiều và giảm giá trở lại.
● Làm thế nào để tìm “Vùng” hỗ trợ và kháng cự?
1. Là vùng mà tại đó giá từ chối (Rejection)
2. Flipping zone (hỗ trợ trước đó chuyển thành kháng cự bây giờ, và ngược lại)
3. Fibonacci retracement (các mức thoái lui của Fibonacci có thể trở thành vùng hỗ trợ và kháng cự đáng tin cậy)
Giá từ chối tại vùng hỗ trợ
Flipping zone: hỗ trợ trước đó trở thành kháng cự của hiện tại
Kháng cự và hỗ trợ hình thành tại các mức Fibonacci
● Hiểu đơn giản, test cung cầu trong VSA là việc kiểm tra lực cung và cầu của thị trường tại các vùng kháng cự/hỗ
trợ. Khi giá phản ứng lại các vùng này, thường thì nó sẽ đảo chiều tạo thành xu hướng mới hoặc bị phá vỡ. Việc test
cung cầu trong VSA là để xác nhận rằng giá có thực sự đi theo xu hướng mới hay chưa.
● Test cung cầu là bước cần thiết để xác nhận một xu hướng.
● Thông thường, một Testing thành công sẽ cho bạn biết rằng thị trường đã sẵn sàng để di chuyển có xu hướng
ngay lập tức, trong khi đó một Testing thất bại với khối lượng cao sẽ cho bạn biết rằng đó chỉ là một sự di chuyển
tạm thời, và thị trường sẽ phải Test lại vùng giá đó một lần nữa.
● Các điểm hỗ trợ/kháng cự quan trọng để test cung cầu bao gồm: highs/lows yếu, high/low ngày hôm trước và
high/low trong ngày (high/low là các mức đỉnh/đáy)
1.3. Tại sao Test cung cầu lại là bước quan trọng trong việc phân tích VSA?
Chúng ta cùng thảo luận trong một xu hướng tăng giá.
Test cung cầu trong VSA được sử dụng để đảm bảo rằng tất cả áp lực bán (nguồn cung) đã được hấp thụ trong giai đoạn
tích lũy, và điều này được thực hiện với việc Kiểm tra nguồn cung – Test of Supply
Các Big Player rất thường xuyên kiểm tra sức mạnh hiện tại của cả Bên mua và Bên bán, thường là tại vùng giá trên hoặc
dưới một điểm tham chiếu quan trọng nào đó. Các Big Player sẽ hành động theo một trong hai tình huống sau
1. Nếu họ KHÔNG tìm thấy bất kỳ nguồn cung nào nằm ở dưới hoặc bất kỳ lực cầu nào nằm ở trên các ngưỡng
quan trọng thì họ sẽ khiến giá chuyển động theo hướng ngược lại của việc test này, cụ thể nếu cạn kiệt nguồn cung
họ sẽ đẩy giá tăng lên, và nếu không có cầu thì thị trường sẽ giảm giá.
2. Nếu họ nhận thấy vẫn còn lực CUNG/CẦU trên dưới ngưỡng đó thì họ thường sẽ theo dõi và sẽ cho testing lại
vào một lần khác trước khi làm thay đổi diễn biến của thị trường.
Việc test cung cầu trong VSA thực tế là việc của “composite man” – tên gọi của các big player theo Wyckoff. Chỉ họ mới
có đủ tiềm lực và sức mạnh để kiểm tra được thị trường.
Là nhà giao dịch cá nhân, chúng ta phải luôn theo dõi và nắm bắt được việc testing này để đưa ra quyết định hợp lý .
Hãy luôn chú ý đến testing tại các vùng sau:
Từ các đặc điểm trên, chúng ta có một mẫu nến được gọi là nến no supply: là một nến đỏ trong một xu hướng tăng, có
thân nhỏ và đi kèm khối lượng thấp.
Nến no supply trong một xu hướng tăng
Vào lệnh sau khi thấy nến “No Supply” trong một xu hướng tăng
● Phiên “No supply” thể hiện nguồn cung đang thiếu, do đó khi lực cầu xuất hiện sẽ áp đảo nguồn cung khiến giá
tăng trong tương lai.
● Lưu ý rằng phiên “No Supply” là tín hiệu xác nhận sự tiếp tục của xu hướng đang diễn ra chứ không phải là tín hiệu
đảo chiều.
● Các yếu tố xung quanh nền (background) là cực kỳ quan trọng, bạn chỉ vào lệnh Mua khi mà thị trường đang
trong xu hướng tăng với động lượng tăng (tức là lực mua tăng dần)
● Khi động lượng tăng đều, anh em có thể Mua gia tăng theo xu hướng bất cứ khi nào thấy nến “No Supply” xuất
hiện, điểm vào lệnh có thể là ngay phía trên nến No Supply đó.
Khối lượng thấp hơn cho thấy rằng số lượng giao dịch diễn ra khi giá giảm đã ít đi, tức nguồn cung yếu đi so với cùng vị trí
mà trước đó đã có khối lượng bán rất lớn. Lúc này, quan trọng là xem thị trường sẽ phản ứng như thế nào khi thấy dấu
hiệu tăng lại từ việc test thành công đó.
Test cung bằng sóng trong một giai đoạn thị trường
Swing test với khối lượng giảm sau tín hiệu selling climax
Cách vào lệnh sau swing test
Anh em nên vào lệnh khi thấy có tín hiệu mạnh ở xung quanh (background), ví dụ như xuất hiện Stopping Volume
hoặc là Selling Climax phía trước
Quy tắc: Cầu quá lớn – thị trường sẽ tăng, nếu không còn nhu cầu nữa thị trường sẽ phải giảm giá.
Các loại Testing (Phụ thuộc vào Hỗ trợ/Kháng cự)
1. Testing trong một Downtrend (Thị trường có xu hướng)
2. Testing sau khi giá điều chỉnh tạm thời (Pullback)
3. Testing trong khu vực có Cầu lớn -> dẫn đến Đảo chiều (Reversal) hoặc hấp thụ (Absorption)
Hai yếu tố dùng để Testing:
● Testing bằng từng cây nến
● Testing bằng Sóng (Swing)
Cách vào lệnh với No demand cũng ngược lại với No supply: anh em có thể vào lệnh bán ở ngay dưới thân nến No
demand bất kỳ. (Cái này chỉ áp dụng khi đánh short phái sinh)
Việc test cầu bằng sóng tương tự như test cung, có các đặc điểm sau:
● Xuất hiện những cây nến xanh tạo thành sóng tăng, thân nến hẹp và đi kèm khối lượng giảm dần
● Mấu chốt ở đây cũng là khối lượng, khối lượng từng nến nên thấp hơn 2 cây nến trước đó hoặc <0.7 Ma(v,20)
● Mức giá đóng cửa của mỗi cây nến có thể ở mức cao, nhưng tốt hơn là ở giữa hoặc gần mức thấp nhất của cây nến
● Test sẽ tin cậy hơn nếu xuất hiện sau một tín hiệu sức mạnh (như Selling Climax hoặc Stopping Volume)
Test cầu với các sóng tăng trong xu hướng giảm
Việc đặt lệnh sau swing test diễn ra ngược lại với test cung( nếu short phái sinh chú ý stoploss)
Với việc testing thành công thì các Big Players giờ đây tự tin rằng tất cả lực cung thị trường đã được hấp thụ hết, do đó họ
có thể đẩy thị trường lên lên cao tới một mức giá kỳ vọng để chốt lời và “phân phối – distribution” lại.
Những hành động giá nào theo sau một Testing thành công?
Nếu như anh em đang ở trong một thị trường giảm giá và bắt gặp một tín hiệu test cung thành công, tuy nhiên sau đó thị
trường không phản ứng bằng cách đẩy giá tăng lên ngay lập tức thì rất có thể giá sẽ giảm tiếp sau đó, bất chấp việc test
cung cầu đã thành công.
Bất kỳ việc test cung nào mà sau đó giá không tăng lên ngay lập tức thì ta có thể được xem là dấu hiệu của sự suy yếu
của thị trường. Bởi nếu đúng đây là tín hiệu báo sức mạnh thì Big Players sẽ tham gia vào thị trường ngay và bắt đầu mua
với khối lượng lớn, tạo ra một trend tăng sau đó.
Các Big Players có cái nhìn về thị trường tốt hơn chúng ta. Họ sẽ không bao giờ chống lại thị trường. Nếu như theo quan
điểm của họ nhìn nhận rằng thị trường vẫn còn yếu như thế này thì họ vẫn sẽ chưa tham gia vào. Và chúng ta nên nắm
bắt điều đó để đi theo dấu chân của họ, tránh những rủi ro không đáng có.
Giá vẫn tăng dù có những dấu hiệu test cầu thành công
4.2. Testing thất bại với khối lượng lớn (High volume test)
Điều gì xảy ra khi việc test cung bị thất bại? Đó là khi thay vì khối lượng giao dịch giảm thì khối lượng lớn lại được đưa vào
thị trường. Điều này thể hiện rằng phe bán quay trở lại với số lượng lớn và sẽ đẩy giá xuống thấp hơn nữa.
Tuy nhiên, việc testing với khối lượng lớn đôi khi chỉ cho thấy các động thái tạm thời của thị trường, giá sẽ được testing lại
sau đó ở cùng khu vực giá cũ. Hành động này đôi khi dẫn đến hình thành mô hình hai đỉnh “M” hoặc hai đáy “W”.
Test cung cầu trong VSA với khối lượng lớn
Hãy nhớ rằng việc test cung cầu trong VSA với khối lượng lớn sẽ có khả năng thất bại cao hơn trường hợp khối lượng
thấp. Anh em chỉ nên giao dịch khi test cung cầu thành công với khối lượng giao dịch nhỏ để hạn chế tối đa rủi ro.
5. Tổng kết
Qua bài viết vừa rồi, hy vọng anh em đã hiểu được giá trị của việc test cung cầu trong VSA, và cũng mong rằng anh em
đã biết cách theo chân các ông lớn dựa vào các tín hiệu test cung cầu mình đã trình bày, từ đó có được cho mình các điểm
vào lệnh tốt nhất, tối đa lợi nhuận và hạn chế rủi ro.
Note:
- Trong xu hướng tăng ngắn hạn luôn quan tâm các phiên test cầu - cung sau khi thấy động lượng tăng yếu
đi và khi giá đi tới các vùng kháng cự hoặc các mốc fibo quan trọng như: 1 – 1.618 – 2.618.
- Trong xu hướng điều chỉnh giảm thì quan tâm các phiên test cung để xem lượng cung còn nhiều không đặc
biệt tại các vùng hỗ trợ mạnh, các mốc fibo quan trọng như 0.382 - 0.5 - 0.618 hoặc sau các nhịp Spring.