‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺤﻤﺪ اﻟﺼﺪﻳﻖ ﺑﻦ ﻳﺤ ‪ -‬ﺟﻴﺠﻞ‪-‬‬

‫ﻠﻴﺔ اﻟﻌﻠﻮم ﻗﺘﺼﺎدﻳﺔ واﻟﺘﺠﺎر ﺔ وﻋﻠﻮم اﻟ ﺴﻴ‬

‫ﻣﺤﺎﺿﺮات ﻣﻘﻴﺎس ﺗﻤﻮ ﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺪوﻟﻴﺔ‬ ‫ﻗﺴﻢ اﻟﻌﻠﻮم اﻟﺘﺠﺎر ﺔ‬

‫اﻟﺴﻨﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ ﺗﺠﺎرة دوﻟﻴﺔ‬ ‫اﻟﺴﻨﺔ ا ﺎﻣﻌﻴﺔ ‪2021/2020‬‬

‫اﳌﺤﺎﺿﺮة اﻟﺮا ﻌﺔ‬

‫ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي‬
‫ﻌﺘ ﻋﺘﻤﺎدات اﳌﺴ ﻨﺪﻳﺔ إﺣﺪى أﺑﺮز وﺳﺎﺋﻞ اﻟﺪﻓﻊ اﻟ ﺗﺘﻤ ﺑﺎﻷﻣﻦ و اﺳﻌﺔ ﻧ ﺸﺎر و ﺳﺘﻌﻤﺎل‬
‫اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺪوﻟﻴﺔ‪.‬‬
‫و ﻤﻜﻦ ﻌﺮ ﻒ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻛﻤﺎ ﻳ ‪ ":‬ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻮ ﻌ ﺪ ﻛﺘﺎ ﻲ ﺻﺎدر ﻣﻦ ﺑﻨﻚ ﺑﻨﺎء‬
‫ﻋ ﻃﻠﺐ اﳌﺴﺘﻮرد ﻟﺼﺎ اﳌﺼﺪر‪ ،‬ﻳﺘﻌ ﺪ ﻓﻴﮫ اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺪﻓﻊ أو ﻗﺒﻮل ﻛﻤﺒﻴﺎﻻت ﻣ ﻮ ﺔ ﻋﻠﻴﮫ ﻋﻨﺪ‬
‫ﺗﻘﺪﻳﻤ ﺎ ﻣﺴﺘﻮﻓﺎة ﻟﻠﺸﺮوط اﻟﻮاردة ﺑﺎﻻﻋﺘﻤﺎد"‪ .‬ﻛﻤﺎ ﻳﻤﻜﻦ ﻌﺮﻔﮫ أﻧﮫ " اﺗﻔﺎق ﺑﻨ ﻲ ﻣﻦ أﺟﻞ ﺴﺪﻳﺪ‬
‫اﻟﺼﻔﻘﺎت اﻟﺘﺠﺎرﺔ اﻟﺪوﻟﻴﺔ واﻟﺘﺄﻣ ن ﻟﻸﻃﺮاف اﳌﻌﻨﻴﺔ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﻌﺘ ﺿﻤﺎن ﻟﻠﺪﻓﻊ ﺗﺤﺖ ﺷﺮوط اﻟﻘﺮض‬
‫اﳌﺘﻔﻖ ﻋﻠ ﺎ ﺑ ن اﳌﺴﺘﻮرد واﳌﺼﺪرواﻟﺒﻨﻮك اﻟﻮﺳﻴﻄﺔ"‪.‬‬
‫ﻣﻦ ﺬﻳﻦ اﻟﺘﻌﺮ ﻔ ن ﻳﻤﻜﻦ أن ﺴﺘﺨﻠﺺ ﻣﺎ ﻳ ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻮ اﺗﻔﺎق ﺑﻨ ﻲ ﻟ ﺴﻮ ﺔ اﳌﻌﺎﻣﻼت اﻟﺘﺠﺎرﺔ اﻟﺪوﻟﻴﺔ؛‬
‫‪ -‬ﻮ ﺿﻤﺎن ﺑﺎﻟﺪﻓﻊ ﻋﻨﺪ اﺣ ام ﺑﻨﻮد و ﺷﺮوط ﻋﺘﻤﺎد؛‬
‫‪ -‬ﻮ ﻃﺮ ﻘﺔ دﻓﻊ ﻌﺘﻤﺪ أﺳﺎﺳﺎ ﻋ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ و ﻟ ﺲ ﻋ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ؛‬
‫‪ -‬ﻮ ﺿﻤﺎن ﻟﻸﻃﺮاف اﳌﻌﻨﻴﺔ‪.‬‬
‫ﻓﺎﻻﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻻ ﻌﺘ ﻣﺠﺮد أداة ﺗﺠﺎرﺔ ﺴﺘﺨﺪم ﻟ ﺴﻮ ﺔ ﻣﻌﺎﻣﻼت ﺗﺠﺎر ﺔ دوﻟﻴﺔ‪ ،‬وﻟﻜﻨﮫ‬
‫ﻌﺘ أداة ﻣﺎﻟﻴﺔ ﻟﮫ ﻌﺾ ﺧﺼﺎﺋﺺ أﻣﺮاﻟﺪﻓﻊ و ﻌﺾ ﺧﺼﺎﺋﺺ اﻟﻀﻤﺎن‪.‬‬
‫‪‬أﻃﺮاف ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي‪ :‬إن ﻋﻤﻠﻴﺔ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﺗﺘﻄﻠﺐ ﻋﺪة أﻃﺮاف و ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣﻌﻄﻲ أﻣﺮﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ) اﳌﺴﺘﻮرد (؛‬
‫‪ -‬اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﻳﻔﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد اﺳﺘﺠﺎﺑﺔ ﻟﻸﻣﺮاﻟﺼﺎدرإﻟﻴﮫ؛‬
‫‪ -‬اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ اﻟﺬي ﻳﻔﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻟﺼﺎ ﮫ ) اﳌﺼﺪر (؛‬
‫ﺑﻨﻚ اﳌﺼﺪر ) ﻻﺑﻼغ ﻋﺘﻤﺎد ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﻴﺪ أو ﻌﺰ ﺰﻩ (‪.‬‬
‫و ﻞ اﳌﺸ ي ) اﳌﺴﺘﻮرد ( ﺎﻓﺔ اﳌﺼﺎر ﻒ اﳌﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﻔﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي اﻟﺬي ﻳﺘﻢ ﻓﺘﺤﮫ‬
‫ﻟﺼﺎ اﻟﺒﺎ ﻊ‪.‬‬
‫‪ ‬أ ﻤﻴﺔ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي‪ :‬و ﻌﺘ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻣ ﻤﺎ ﻟ ﻞ ﻣﻦ اﻟﺒﺎ ﻊ ) اﳌﺼﺪر( واﳌﺸ ي )‬
‫اﳌﺴﺘﻮرد ( و ﻟﺎ ﺴﺒﺔ ﻟﻠﻤﺼﺎر ف وﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺪوﻟﻴﺔ‪.‬‬
‫ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻳﺼﺪر ﻗﺒﻞ أن ﻳﺒﺪأ‬ ‫‪ ‬أ ﻤﻴﺘﮫ ﺑﺎﻟ ﺴﺒﺔ ﻟﻠﺒﺎ ﻊ‪ :‬إن ﺗﻘﺮ ﺮ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻮارد‬
‫ﺗﻨﻔﻴﺬ اﻟ اﻣﺎﺗﮫ اﻟﻌﻘﺪ اﳌﺤﺮر ﺑ ﻨﮫ و ن اﳌﺸ ي ﻓ ﻮ ﻌﻄﻴﮫ ﺿﻤﺎﻧﺎ ﺎﻣﻼ ﻣﻦ أﺟﻞ أن ﻳﺒﺪأ ﺗﻨﻔﻴﺬ‬
‫اﻟ اﻣﺎﺗﮫ‪ ،‬أو ﻳﻠ م اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺎﻟ ﺴﺪﻳﺪ ﺣ وﻟﻮ ﺎن اﳌﺸ ي ﻏ ﻗﺎدر ا ﻋ اﻟ ﺴﺪﻳﺪ ﻟﺴ ﺐ أو ﻵﺧﺮ‪ .‬و ﻤﻜﻦ‬
‫ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي اﻟﺒﺎ ﻊ ﻣﻦ ﺗﻤﻮ ﻞ اﻟﺒﻴﻊ‪ ،‬إذ ﻳﺤﺼﻞ ﻋ اﻟﺜﻤﻦ ﻓﻮر ﺗﻨﻔﻴﺬ اﻟﺒﻴﻊ ﺣ إذا ﻟﻢ ﻳﻜﻦ‬
‫اﳌﺸ ي ﻗﺪ اﺳﺘﻠﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻌﺪ‪.‬‬
‫‪ ‬أ ﻤﻴﺘﮫ ﺑﺎﻟ ﺴﺒﺔ ﻟﻠﻤﺸ ي ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻳ ﻮن ﻋ ﺛﻘﺔ ﻣﻦ أن ﺑﻀﺎﻋﺘﮫ ﺳﺘ ﻮن ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﻟﻠﺸﺮوط اﳌﺘﻔﻖ ﻋﻠ ﺎ وﺧﺎﺻﺔ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﻳﻄﻠﺐ‬
‫ﺷ ﺎدة ﻣﻌﺎﻳﻨﺔ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﻣﺆﺳﺴﺔ ﺗﻤﺎرس أﻋﻤﺎل اﻟﻜﺸﻒ واﻟﺘﺄﻛﻴﺪ ﻣﻦ اﳌﻮاﺻﻔﺎت ﺣﺴﺐ اﻟﺸﺮوط‬
‫ﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬ ‫اﳌﺘﻔﻖ ﻋﻠ ﺎ‬
‫‪ -‬ﻻ ﻳﻀﻄﺮﻟﺪﻓﻊ ﻗﻴﻤﺔ ﻋﺘﻤﺎد إﻻ إذا ﻗﺪم اﻟﺒﺎ ﻊ اﳌﺴ ﻨﺪات اﻟ ﺸ إ اﻟﻮﻓﺎء ﺑ ﻨﻔﻴﺬ اﻟ اﻣﺎﺗﮫ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﻤﻜﻦ اﳌﺸ ي ﻣﻦ اﻟﺘﺼﺮف اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وا ﺼﻮل ﻋ ﺛﻤ ﺎ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺴﻠﻢ ﻟﮫ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺴ ﻨﺪات‬
‫ﺣ رﻏﻢ ﻋﺪم وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ إ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ ﻦ‪.‬‬
‫‪ ‬أ ﻤﻴﺘﮫ ﺑﺎﻟ ﺴﺒﺔ ﻟﻠﻤﺼﺎرف‪ :‬ﻌﺘ ﻣﺼﺪر دﺧﻞ ﻟﻠﻤﺼﺎرف ﻣﻦ ﺧﻼل اﻟﻌﻤﻮﻻت اﻟ ﺗﺘﻘﺎﺿﺎ ﺎ‬
‫واﻟﺘﺄﻣﻴﻨﺎت اﻟ ﺗﺄﺧﺬ ﺎ ﻛﻤﺎ أ ﺎ ﻳﻤﻜ ﺎ أن ﺗﻮﻇﻒ ﺬﻩ اﻟﺘﺄﻣﻴﻨﺎت ﻓﺘﺤﺼﻞ ﻋ ﻋﻮاﺋﺪ‪.‬‬
‫‪ ‬أ ﻤﻴﺘﮫ ﺑﺎﻟ ﺴﺒﺔ ﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺪوﻟﻴﺔ‪ :‬ﺴﺎﻋﺪ ﺬﻩ ﻋﺘﻤﺎدات ﻋ ﺴ ﻴﻞ اﻧﺘﻘﺎل اﻟﺴﻠﻊ وا ﺪﻣﺎت‬
‫ﺑ ن دول اﻟﻌﺎﻟﻢ وﺗﻘﺪم ﺴ ﻴﻼت ﻣﺎﻟﻴﺔ واﻟ ﺎﻧﺖ اﻟﺴﺎﺑﻖ ﺗﻤﺜﻞ ﺣﺎﺟﺰا أﻣﺎم ﺗﻄﻮر اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺪوﻟﻴﺔ‪،‬‬
‫ﺎ وﻻ ﻳﺪﻓﻊ اﳌﺸ ي ﺛﻤ ﺎ إﻻ ﻋﻨﺪ اﺳﺘﻼم ﻟﻠﻮﺛﺎﺋﻖ‬ ‫ﻓﺎﳌﺼﺎرف ﺴ اﺳﺘﻼم ﺛﻤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺣﺎل‬
‫ا ﺎﺻﺔ ﺬﻩ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أﻧﻮاع ﻋﺘﻤﺎدات اﳌﺴ ﻨﺪﻳﺔ‪ :‬ﻨﺎك ﻋﺪة أﻧﻮاع ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎدات وﻟﻜﻦ اﻟﻘﻮاﻋﺪ ﻣ ت ﻓﻘﻂ ﺑ ن‬
‫ﻧﻮﻋ ن ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎدات اﳌﺴ ﻨﺪﻳﺔ ﻤﺎ اﻋﺘﻤﺎدات ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻺﻟﻐﺎء وﻏ ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻺﻟﻐﺎء‪ ،‬وﺳ ﺘﻄﺮق ﻟ ﻞ أﻧﻮاع‬
‫ﻋﺘﻤﺎدات و ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻋﺘﻤﺎد ﻏ اﳌﺆﻛﺪ أو اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء ‪ : the revocable credit‬ﺬا ﻋﺘﻤﺎد ﻳﻤﻜﻦ ﻌﺪﻳﻠﮫ أو‬
‫إﻟﻐﺎؤﻩ أي و ﻗﺖ دون ا ﺎﺟﺔ إ إﺧﻄﺎر اﳌﺴﺘﻔﻴﺬ‪ ،‬وﻟ ﺬا ﻻ ﻌﺘ اﻋﺘﻤﺎدا ﺑﺎﳌﻌ ا ﻘﻴﻘﻲ ﻷﻧﮫ ﻻ‬
‫ﻳﻘﺪم أي ﺿﻤﺎن ﻟﻠﺪﻓﻊ وﻟﺬﻟﻚ ﻓﺈﻧﮫ ﻧﺎدرا ﻣﺎ ﺴﺘﺨﺪم‪.‬‬
‫‪ ‬ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺆﻛﺪ أو ﻏ اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء ‪ : the irrevocable credit‬ﻮ ذﻟﻚ ﻋﺘﻤﺎد اﻟﺬي ﻳ ﻮن‬
‫ﻓﻴﮫ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻣﻠ ﻣﺎ ﺑ ﻨﻔﻴﺬ ﺷﺮوط اﻟﺪﻓﻊ أو اﻟﻘﺒﻮل أو اﻟﺘﺪاول اﳌﻨﺼﻮص ﻋﻠﻴﮫ ﻋﻘﺪ ﻓﺘﺢ‬
‫ﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬و ﺸﺮط أن ﺗ ﻮن اﳌﺴ ﻨﺪات ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻟﺒﻨﻮد وﺷﺮوط ﻋﺘﻤﺎد‪ .‬و ﺠﺐ أن ﻳﺒ ن ﻞ‬
‫اﻋﺘﻤﺎد ﺑﻮﺿﻮح ﻣﺎ إذا ﺎن ﻗﺎﺑﻼ ﻟﻺﻟﻐﺎء أو ﻏ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء وﻋﻨﺪﻣﺎ ﻻ ﻳﻮ ذﻟﻚ ﻓﺈن ﻋﺘﻤﺎد ﻌﺘ‬
‫ﻗﺎﺑﻼ ﻟﻺﻟﻐﺎء‪.‬‬
 ‫و ﻨﻘﺴﻢ ﻋﺘﻤﺎد ﻏ اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء إ ﻧﻮﻋ ن ‪:‬‬
‫‪ ‬إﻋﺘﻤﺎد ﻏ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء وﻏ ﻣﻌﺰز ‪ :unconfirmed irrevocable‬ﻋﺘﻤﺎد ﻏ اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء‬
‫ﻳﺘﻀﻤﻦ اﻟ ام اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﺑﺎﻟﺪﻓﻊ‪ ،‬إﻻ أن اﻟﺒﻨﻚ اﳌﻮﺟﻮد ﺑﺒﻠﺪ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﻻ ﻳﺘﻌ ﺪ أو ﻳﻀﻴﻒ‬
‫ﻌ ﺪﻩ إ ﻌ ﺪ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺴﺘﻮرد‪ ،‬أي أﻧﮫ ﻻ ﻌﺰز ﻌ ﺪ ﺑﻨﻚ اﳌﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ ‬إﻋﺘﻤﺎد ﻏ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء وﻣﻌﺰز ‪ :confirmed irrevocable‬ﺬﻩ ا ﺎﻟﺔ ﻳﻀﻴﻒ اﻟﺒﻨﻚ‬
‫اﳌﻮﺟﻮد ﺑﺒﻠﺪ اﳌﺼﺪر ﻌ ﺪﻩ إ ﻌ ﺪ ﺑﻨﻚ اﳌﺴﺘﻮرد و ﺬﻟﻚ ﻳﻀﻴﻒ اﻟ ام ﺑﺎﻟ ﺴﺪﻳﺪ إ ﺟﺎﻧﺐ اﻟ ام‬
‫اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺼﺪرﻟﻼﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬
‫ﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎدات ﻳﻤﻜﻦ ﻟﻠﻤﺼﺪر‬ ‫‪ ‬إﻋﺘﻤﺎد ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﻮ ﻞ ‪:transferable credit‬‬
‫ﺗﺤﻮ ﻞ ﻗﻴﻤﺔ ﻋﺘﻤﺎدات ﻟﺼﺎ ﻣﺴﺘﻔﻴﺪ آﺧﺮ‪ ،‬و ﺠﺐ ﻋ اﳌﺼﺪر إﻋﻼم اﳌﺴﺘﻮرد ﺑﺎﺳﻢ اﻟ ﺺ‬
‫اﻟﺬي ﺳﻴﺤﻮل ﻟﺼﺎ ﮫ ﻋﺘﻤﺎد وﻻ ﻳﺤﻮل ﻋﺘﻤﺎد أﻛ ﻣﻦ ﻣﺮة واﺣﺪة‪.‬‬
‫‪ ‬إﻋﺘﻤﺎد ﻏ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﻮ ﻞ ‪ :intransferable credit‬ﻻ ﻳﺤﻖ ﻟﻠﻤﺼﺪرﺗﺤﻮ ﻞ ﻗﻴﻤﺔ ﺻﺎدراﺗﮫ إ‬
‫ﻣﺴﺘﻔﻴﺪ آﺧﺮ‪ ،‬ﺑﻤﻌ آﺧﺮ إذا ﺻﺪر اﻋﺘﻤﺎد ﻟﺼﺎ ﻣﺼﺪر ﻣﻌ ن ﻳﺠﺐ أن ﻳﻨﻔﺬ ﻨﺎ اﳌﺼﺪر ﻋﺘﻤﺎد‬
‫ﻟﺼﺎ ﮫ‪ ،‬وإﻻ أﺻﺒﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻻﻏﻴﺎ‪.‬‬
‫ﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎدات ﻳﺤﻖ‬ ‫‪ ‬ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺠﺰﺋﺔ ‪:divisible credit‬‬
‫ﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﳌﺘﻌﺎﻗﺪ ﻋﻠ ﺎ ﻋ ﻋﺪة دﻓﻌﺎت‪ ،‬وأن ﻳﺤﺼﻞ ﻋ ﻗﻴﻤﺔ ﻞ‬ ‫ﻟﻠﺒﺎ ﻊ ) اﳌﺼﺪر( أن‬
‫ﺎ إ اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬ ‫دﻓﻌﺔ ﺑﻤﺠﺮد ﺴﻠﻴﻢ ﻣﺴ ﻨﺪات ) وﺛﺎﺋﻖ(‬
‫ﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬ ‫‪ ‬ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻏ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺠﺰﺋﺔ ‪ :indivisible credit‬ﻳﻠ م اﳌﺼﺪر‬
‫دﻓﻌﺔ واﺣﺪة ﻛﻤﺎ ﻳﺘﻢ اﻟﺪﻓﻊ ﺑﮫ ﻣﺮة واﺣﺪة ﻋﻨﺪ ﺴﻠﻴﻢ اﳌﺴ ﻨﺪات اﻟﻼزﻣﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻋﺘﻤﺎد اﻟﻈ ‪ :Back-to-Back Letter of Credit‬ﻋﻤﻠﻴﺔ ﺗﺘﻀﻤﻦ إﻋﺘﻤﺎدﻳﻦ ﻳﻔﺘﺢ ول‬
‫ﳌﺼ ﺔ ﻣﺴﺘﻔﻴﺪ ﻟ ﻲ ﻳﻘﻮم ﺑﺘﻮر ﺪ ﺑﻀﺎﻋﺔ واﺳ ﻨﺎدا إ ﺬا ﻋﺘﻤﺎد ﻳﻔﺘﺢ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ اﻋﺘﻤﺎدا آﺧﺮ‬
‫ﻋﺘﻤﺎد اﻟﺜﺎ ﻲ ﻋﺘﻤﺎد اﻟﻈ أو‬ ‫ﳌﺴﺘﻔﻴﺪ آﺧﺮ ﻋﻦ ﻧﻔﺲ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وﻓﻖ ﺷﺮوط ﻋﺘﻤﺎد ول وﺳ‬
‫اﳌﺴﺎﻧﺪ‪ ،‬و ﻘﻮم ﺬا ﻋﺘﻤﺎد ا ﺎﻻت اﻟ ﻳ ﻮن ﻓ ﺎ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎد ﺻ ﻣﺠﺮد وﺳﻴﻂ‬
‫وﻟ ﺲ ﻣﻨﺘﺞ ﺑﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪاﺋﺮي أو اﳌﺘﺠﺪد ‪ :revolving credit‬و ﻮ ﻋﺘﻤﺎد اﻟﺬي ﻳﻔﺘﺢ ﺑﻤﺒﻠﻎ ﻣﺤﺪد و ﺠﺪد‬
‫ﻣﺒﻠﻐﮫ ﺗﻠﻘﺎﺋﻴﺎ ﺧﻼل ﻋﺪد ﻣﻌ ن ﻣﻦ اﻟﻔ ات و ﻨﻔﺲ اﻟﺸﺮوط‪،‬ﺑﻤﻌ أﻧﮫ إذا ﺗﻢ اﺳﺘﻌﻤﺎل ﻋﺘﻤﺎد ﺧﻼل‬
‫اﻟﻔ ة و ﺗﺠﺪدت ﻗﻴﻤﺘﮫ ﺑﺎﻟ ﺎﻣﻞ ﻟﻴﺼﺒﺢ ﺳﺎري اﳌﻔﻌﻮل ﺧﻼل اﻟﻔ ة اﳌﻮاﻟﻴﺔ و ﻜﺬا‪ .‬و ﺨﻄﺮ اﻟﺒﻨﻚ‬
‫اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﺑﺄن ﻣﺒﻠﻐﺎ ﺟﺪﻳﺪا أﺻﺒﺢ ﺗﺤﺖ ﺗﺼﺮﻓﮫ و ﻤﻜﻦ أن ﺴﺘﺨﺪﻣﮫ ﻧﻈ ﺗﻘﺪﻳﻢ ﻣﺴ ﻨﺪات ﺟﺪﻳﺪة‪.‬‬
‫وﻗﺪ ﻳ ﻮن ﺬا ﻋﺘﻤﺎد ﻣﺠﻤﻌﺎ أو ﻏ ﻣﺠﻤﻊ ‪ cumulative or non comulative‬و ﻋﺘﻤﺎد ﻏ‬
‫اﳌﺠﻤﻊ ﻮ اﻟﺬي ﻳﻘﺴﻢ ﻣﺪدا ﻣﺴﺘﻘﻠﺔ ﻻ ﻳﺘﺪاﺧﻞ ﻣﺒﻠﻎ أي ﻣ ﺎ وﻻ ﻳﻀﺎف إ اﳌﺒﻠﻎ ا ﺎص ﺑﻤﺪة أﺧﺮى ‪.‬‬
‫ﻓﺈذا اﻓ ﺿﻨﺎ أن ﻗﻴﻤﺔ ﻋﺘﻤﺎد ‪1000‬دج اﻟﺸ ﺮ‪ ،‬و ﻤﺠﺮد اﻧ ﺎء اﻟﺸ ﺮ ﻳﺼﺒﺢ ﻣﺒﻠﻎ ﻋﺘﻤﺎد‬
‫‪1000‬دج ﻣﻦ ﺟﺪﻳﺪ‪ ،‬ﻓﺈذا ﺎن ﻋﺘﻤﺎد ﻣﺠﻤﻌﺎ و ﺎن ﻗﺪ دﻓﻊ ﻣﻨﮫ ﻣﺒﻠﻎ ‪500‬دج‪ ،‬ﻓﺈن اﳌﺒﻠﻎ اﳌﻤﻜﻦ‬
‫اﻟﺸ ﺮ‬ ‫ﺒﮫ اﻟﺸ ﺮ اﻟﺘﺎ ﻳ ﻮن ‪1500‬دج‪ ،‬أﻣﺎ إذا ﺎن ﻋﺘﻤﺎد ﻏ ﻣﺠﻤﻊ ﻓﺈن ﻣﺒﻠﻎ ﻋﺘﻤﺎد‬
‫اﻟﺘﺎ ‪1000‬دج ﻓﻘﻂ ﺑﺎﻟﺮﻏﻢ ﻣﻦ أن اﳌﺒﻠﻎ اﳌ ﻮب اﻟﺸ ﺮاﻟﺴﺎﺑﻖ ﻗﺪ ﺑﻠﻎ ‪500‬دج ﻓﻘﻂ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻋﺘﻤﺎد ﻣﺴ ﻨﺪي ﺑﺎﻻﻃﻼع ‪ :Letter Credit available at sight‬ﻳﺘﻢ اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﻴﺪ ﺑﻤﻮﺟﺐ‬
‫ﺬا ﻋﺘﻤﺎد ﻓﻮر ﺗﻘﺪﻳﻤﮫ اﳌﺴ ﻨﺪات اﳌﻄﻠﻮ ﺔ‪ ،‬و ﻌﺪ ﻗﻴﺎم اﻟﺒﻨﻚ ﺑﻤﺮاﺟﻌ ﺎ و ﺣﺎﻟﺔ ﻋﺘﻤﺎد ﻏ‬
‫اﳌﻌﺰز ‪ ،‬ﻓﺈن اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﻳﻘﻮم ﺑﺎﻹﺷﻌﺎر ﻗﺪ ﻳﺆﺧﺮ اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﻴﺪ إ أن ﺴﺘﻠﻢ اﳌﺒﻠﻎ اﳌﺬﻛﻮر‬
‫ﺣﺎﻟﺔ ﻋﺘﻤﺎد ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺼﺪرﻟﻼﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬
‫‪ ‬اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪﻓﻊ ﺟﻞ ‪ :the deferred payment credit‬ﻻ ﻳﺘﻢ اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﻴﺪ ﻓﻮرا ﻋﻘﺐ‬
‫ﻋﺘﻤﺎد و ﻮ ﻳﻤﻨﺢ اﳌﺸ ي ﻓ ة‬ ‫ﺗﻘﺪﻳﻢ اﳌﺴ ﻨﺪات وإﻧﻤﺎ ﻳﺘﻢ ﻌﺪ اﻧﻘﻀﺎء ﻣﺪة ﻣﻦ اﻟﺰﻣﻦ ﻣﺤﺪدة‬
‫ﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﻻ ﻳﺘﻀﻤﻦ وﺟﻮد ﻛﻤﺒﻴﺎﻟﺔ ﺿﻤﻦ‬ ‫ﺳﻤﺎح و ﻀﻤﻦ اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﺒﺎ ﻊ اﻟﺘﺎر ﺦ اﳌﺬﻛﻮر‬
‫اﳌﺴ ﻨﺪات ﻣﺜﻞ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل ‪ ،‬وﻣﻦ ﺛﻢ ﻻ ﻳﺘﻤﺘﻊ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﺑﺈﻣ ﺎﻧﻴﺔ ﺧﺼﻢ اﻟﻜﻤﺒﻴﺎﻻ ت وا ﺼﻮل‬
‫ﻋ ﺳﻴﻮﻟﺔ ﻧﻘﺪﻳﺔ ﺣﺎﺿﺮة‪ ،‬و ﻤﻜﻦ ﻟﮫ ا ﺼﻮل ﻋ ﺴ ﻴﻞ ﻣﺼﺮ ﻋﻨﺪ أﺟﻞ اﻟﺴﺪاد‪.‬‬
‫‪ ‬اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل ‪ :usance credit acceptance‬ﺪف ﺬا ﻋﺘﻤﺎد إ إﻋﻄﺎء اﳌﺴﺘﻮرد اﻟﻮﻗﺖ‬
‫اﻟﻀﺮوري ﻟﻠ ﺴﺪﻳﺪ وذﻟﻚ ﺑﺘﻤﻜﻴﻨﮫ ﻣﻦ ﺑﻴﻊ اﻟﺴﻠﻊ اﳌﺴﺘﻮردة ﺑﻤﻮﺟﺐ ﻋﺘﻤﺎد ﻗﺒﻞ ﺣﻠﻮل أﺟﻞ اﻟﺴﺪاد‬
‫و ﺬﻟﻚ ﻳﺘﻔﺎدى اﻟ ﻮء إ ﻗ اض ﻟﺘﻤﻮ ﻞ ﻋﻤﻠﻴﺔ ﺳﺘ اد‪ ،‬و ﻌﺪ ﻧ ﺎء ﻣﻦ ﺗﻨﻔﻴﺬ اﻟﺸﺮوط اﻟﻮاردة‬
‫ﻋﺘﻤﺎد ﻳﻄﻠﺐ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺼﺪر أو اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺮﺳﻞ اﻟﺘﻮﻗﻴﻊ ﺑﺎﻟﻘﺒﻮل ﻋ اﻟﻜﻤﺒﻴﺎﻟﺔ ‪bill of‬‬
‫ﺎ ﻋ أ ﻤﺎ ﺛﻢ إﻋﺎد ﺎ إﻟﻴﮫ‪ ،‬و ﺬﻩ اﻟﻜﻤﺒﻴﺎﻟﺔ ﺴﻠﻤ ﺎ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ‬ ‫‪ exchange or draft‬اﻟ ﻳ ﻮن ﻗﺪ‬
‫إ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﻳﺘﻌﺎﻣﻞ ﻣﻌﮫ‪ ،‬إﻣﺎ ﻟﺘﺤﺼﻴﻞ ﻗﻴﻤ ﺎ ﺗﺎرﺦ اﺳﺘﺤﻘﺎﻗ ﺎ أو ﺼﻤ ﺎ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﻋﻤﻮﻟﺔ إذا ﺎن‬
‫ﺐ ﻋ ﻗﻮة اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل ﻣﻦ ‪ 60‬ﻳﻮﻣﺎ‬ ‫ﺣﺎﺟﺔ ﻋﺎﺟﻠﺔ إ اﻟﺴﻴﻮﻟﺔ وﺗ اوح ﻣﺪة اﻟﻜﻤﺒﻴﺎﻟﺔ اﻟ‬
‫إ ‪ 180‬ﻳﻮﻣﺎ‪.‬‬
‫ﺐ ﻣﺒﺎﻟﻎ ﺣﺪود‬ ‫‪ ‬اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺸﺮط ﺣﻤﺮ‪ :‬ﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎدات ﺴﻤﺢ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﻴﺪ‬
‫ﻣﻌﻴﻨﺔ ﻗﺒﻞ ﺗﻘﺪﻳﻢ ﻣﺴ ﻨﺪات اﻟ ﻦ ﺗﺨﺼﻢ ﻗﻴﻤ ﺎ ﻣﻦ ﻗﻴﻤﺔ اﳌﺴ ﻨﺪات ﻋﻨﺪ ﺗﻘﺪﻳﻤ ﺎ ﻻﺣﻘﺎ‪ ،‬و ﺬا‬
‫ﺐ ﺴﺒﺔ‬ ‫ﻌ أن ﻣﻌﻄﻲ ﻣﺮ ﻳﻮاﻓﻖ ﻣﺴﺒﻘﺎ ﻋ اﻟﺴﻤﺎح ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﻴﺪ – وﻓﻖ ﺗﻔﺎق ﺑﻴ ﻤﺎ – ﺑﺄن‬
‫ﻣﻌﻴﻨﺔ ﻣﻦ ﻗﻴﻤﺔ ﻋﺘﻤﺎد ﻗﺒﻞ ﺗﻘﺪﻳﻢ ﻣﺴ ﻨﺪات اﻟ ﻦ‪ ،‬و ﺴﺘﻌﻤﻞ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ اﳌﺒﺎﻟﻎ اﳌﺪﻓﻮﻋﺔ ﻣﻘﺪﻣﺎ‬
‫ﻟﺘﻤﻮ ﻞ ﻧﻘﻞ اﻟﺒﻀﺎ ﻊ ﻣﻦ اﻟﺪاﺧﻞ إ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ ﻦ أو ﻌﺒﺌﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫و ﺴ ﺬﻩ ﻋﺘﻤﺎدات اﻋﺘﻤﺎدات اﻟﺸﺮط ﺣﻤﺮﻧﻈﺮا ﻷن اﻟﺒﻨﺪ اﻟﺬي ﺴﻤﺢ ﺴﺪاد دﻓﻌﺎت ﻣﻘﺪﻣﺔ‬
‫ﺣﻤﺮ‪.‬‬ ‫ﻳﻄﺒﻊ ﺑﺎ‬
‫‪ ‬ا ﻄﻮات اﻟﻌﻤﻠﻴﺔ ﻣﺴﺎر ﻋﺘﻤﺎدات اﳌﺴ ﻨﺪﻳﺔ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻳﺘﻀﻤﻦ اﻟﻌﻘﺪ اﳌﺤﺮر ﺑ ن اﳌﺼﺪر و اﳌﺴﺘﻮرد ﺷﺮوط ﺑﻴﻊ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ و ﺴﻮ ﺔ ﻗﻴﻤ ﺎ ﻣﻦ ﺧﻼل ﻓﺘﺢ‬
‫اﻋﺘﻤﺎد ﻣﺴ ﻨﺪي؛‬
‫‪ -‬ﻳﺘﻘﺪم اﻟﻌﻤﻴﻞ )اﳌﺴﺘﻮ رد( إ ﺑﻨﻜﮫ ﺑﻄﻠﺐ ﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻣﺮﻓﻖ ﺑﺎﳌﺴ ﻨﺪات ا ﺎﺻﺔ ﻌﻤﻠﻴﺔ ﺳﺘ اد‬
‫ﻣﺜﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة؛‬
‫‪ -‬ﻳﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺼﺪر ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد ﺑﺈﺑﻼغ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺒﻠﻎ أو اﳌﻌﺰز ﺑﻔﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻣﻊ ﺑﻴﺎن ﺗﻔﺼﻴﻞ اﳌﺴ ﻨﺪات‬
‫اﳌﻄﻠﻮ ﺔ ﻣﻦ اﻟﺒﺎ ﻊ ) اﳌﺼﺪر(؛‬
‫‪ -‬ﻳﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺒﻠﻎ ﺑﺈﺧﻄﺎراﳌﺴﺘﻔﻴﺪ )اﻟﺒﺎ ﻊ( ﺑﻔﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻟﺼﺎ ﮫ‪ ،‬و ﺒ ن ﻟﮫ ﻛﺬﻟﻚ اﻟﺸﺮوط اﻟﻮاردة‬
‫ﻋﺘﻤﺎد وﻗﺪ ﻳﻀﻴﻒ ﻌﺰ ﺰﻩ ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد إذا ﻃﻠﺐ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻣﻨﮫ ذﻟﻚ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﻋﻤﻮﻟﺔ ﻳﺪﻓﻌ ﺎ‬
‫إﻟﻴﮫ؛‬
‫ﻋﺘﻤﺎد ﻓﺈﻧﮫ ﻳﻘﻮم ﻌﻤﻞ ﺗﺮﺗ ﺒﺎت ﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﳌﺘﻌﺎﻗﺪ‬ ‫‪ -‬إذا ﻗﺒﻞ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ اﻟﺸﺮوط اﻟﻮاردة‬
‫ﻋﻠ ﺎ ﻟﻠﻤﺸ ي ؛‬
‫‪ -‬ﻳﻘﻮم اﻟﺒﺎ ﻊ ﺑﺎ ﺼﻮل ﻋ اﳌﺴ ﻨﺪات اﳌﻄﻠﻮ ﺔ ﻣﺜﻞ ﻓﺎﺗﻮرة اﻟ ﻦ ﻣﻦ ﺷﺮﻛﺔ اﻟ ﻦ وﺷ ﺎدة اﳌ ﺸﺄ‬
‫‪...‬ا و إرﺳﺎﻟ ﺎ إ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺒﻠﻎ؛‬
‫‪ -‬ﻳﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ﻋﻨﺪ اﺳﺘﻼم اﳌﺴ ﻨﺪات ﺑﻤﺮاﺟﻌ ﺎ ﺑﺪﻗﺔ‪ ،‬ﻓﺈذا ﺎﻧﺖ ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﺗﻤﺎﻣﺎ ﻟﻠﺘﻌﻠﻴﻤﺎت اﻟﺼﺎدرة‬
‫ﻋﺘﻤﺎد ﻓﺈﻧﮫ ﻳﻘﻮم ﺴﺪاد اﻟﻘﻴﻤﺔ إ اﻟﺒﺎ ﻊ؛‬ ‫إﻟﻴﮫ واﳌﻮ ﺔ‬
‫‪ -‬ﻗﻮم اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺒﻠﻎ ﺑﺈرﺳﺎل اﳌﺴ ﻨﺪات إ اﻟﺒﻨﻚ اﳌﺼﺪر ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد واﻟﺬي ﻳﻘﻮم ﺑﺪورﻩ ﺑﻤﺮاﺟﻌ ﺎ ﺑﺪﻗﺔ‬
‫ﻓﺈذا وﺟﺪ ﺎ ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬ﻓﺈﻧﮫ ﺴﻠﻤ ﺎ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻻﺳﺘﻼم اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وﺣﻴﺎز ﺎ‪ ،‬ﻓﺈذا ﺎن اﳌﺴﺘﻮرد‬
‫ﻗﺪ ﺣﺼﻞ ﻋ ﺴ ﻴﻞ اﺋﺘﻤﺎ ﻲ ﺑﻘﻴﻤﺔ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻓﺈن ﻋﻠﻴﮫ ﺳﺪاد ﻗﻴﻤﺔ اﻟ ﺴ ﻴﻞ ﻣﻘﺎﺑﻞ اﺳﺘﻼم‬
‫اﳌﺴ ﻨﺪات ﻣﺎ ﻟﻢ ﻳﻜﻦ ﻨﺎك ﺗﺮﺗ ﺒﺎت أﺧﺮى ﻣﺘﻔﻖ ﻋﻠ ﺎ ﺑ ن اﳌﺴﺘﻮرد واﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺒﻴﺎﻧﺎت اﻟﻮاﺟﺐ ذﻛﺮ ﺎ ﻃﻠﺐ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ‪ :‬ﻳﺬﻛﺮ ﻃﻠﺐ ﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي‬
‫اﻟﻨﻘﺎط اﻟﺘﺎﻟﻴﺔ ‪:‬‬
‫‪ ‬اﺳﻢ اﳌﻔﺘﻮح ﺑﺄﻣﺮﻩ و ﺴﺎﺑﮫ ﻋﺘﻤﺎد؛‬
‫‪ ‬ﻃﺮ ﻘﺔ إﺧﻄﺎراﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﻋﻦ ﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ) ﺑﺎﻟ ﻳﺪ أو ﺑﺎﻟﺘﻠﻜﺲ (؛‬
‫‪ ‬ﻧﻮع ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي اﳌﻄﻠﻮب ﻓﺘﺤﮫ ﺣﺴﺐ ﺗﻔﺎق اﳌﻌﻘﻮد ﻣﻊ اﻟﺒﺎ ﻊ ) ﻏ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء – ﻏ‬
‫ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء وﻣﻌﺰز ‪ ..‬إ (؛‬
‫‪ ‬اﺳﻢ اﳌﺴﺘﻔﻴﺬ ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎد ) اﻟﺒﺎ ﻊ ( وﻋﻨﻮاﻧﮫ ﺑﺎﻟ ﺎﻣﻞ‪ ،‬وﻗﺪ ﻳﻄﻠﺐ اﳌﺴﺘﻔﻴﺬ ﻌﺾ ﺣﻴﺎن‬
‫ﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻋ ﺑﻨﻚ ﻣﻌ ن‪ ،‬و ﺬﻩ ا ﺎﻟﺔ ﻳﺠﺐ ذﻛﺮ اﺳﻢ ﺬا اﻟﺒﻨﻚ أﻣﺎ ﺣﺎﻟﺔ ﻋﺪم ﻌﻴ ن‬
‫ﺑﻨﻚ ﺑﺬاﺗﮫ ﻓﺈن ﻋﺘﻤﺎد ﻳﻔﺘﺢ ﻣﻊ أﺣﺪ ﻣﺮاﺳ اﻟﺒﻨﻚ ﺑﻠﺪ اﳌﺴﺘﻔﻴﺬ؛‬
‫أﻳﻀﺎ ﻣﺎ إذا ﺎن‬ ‫‪ ‬ﻣﺒﻠﻎ ﻋﺘﻤﺎد أو ا ﺪ ﻗ ﻟﻠ ﺐ ﻣﻨﮫ ﺑﺎﻷرﻗﺎم وا ﺮوف‪ ،‬و ﺠﺐ أن ﻳﻮ‬
‫اﳌﺒﻠﻎ ﻳﺘﻀﻤﻦ ﺗ ﻠﻔﺔ اﻟ ﻦ أو اﻟﺘﺄﻣ ن أو ﻠ ﻤﺎ ﻣﻌﺎ ﻣﻦ ﻋﺪﻣﮫ؛‬
‫‪ ‬ﺻﻼﺣﻴﺔ ﻋﺘﻤﺎد أو ﺗﺎر ﺦ اﻧ ﺎء ﻋﺘﻤﺎد؛‬
‫‪ ‬ﺷﺮوط اﻟﺼﺮف ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎد؛‬
‫ﻣﺪة ﻣﻌﻴﻨﺔ ‪.(...‬‬ ‫ﺐ ﻣﻦ ﻋﺘﻤﺎد ) ﺑﺎﻻﻃﻼع ﻋﻨﺪ ﺗﻘﺪﻳﻢ اﳌﺴ ﻨﺪات أو ﻌﺪ ﻣ‬ ‫‪ ‬ﻃﺮ ﻘﺔ اﻟ‬
‫‪ ‬ﺑﻴﺎن ﻧﻮع اﻟﻜﻤﺒﻴﺎﻻت إن وﺟﺪت ) أي إذا ﺎﻧﺖ ﺑﺎﻻﻃﻼع أو ﻌﺪ ‪ 90-60-30‬ﻳﻮﻣﺎ او أﻛ ﻣﻦ ﺗﺎر ﺦ‬
‫ﻃﻼع أو ﻣﻦ ﺗﺎر ﺦ اﻟﺘﺤﺮﺮ (؛‬
 ‫ﻦ أو رﺳﺎل‪ ،‬ﻓﺈذا ذﻛﺮ أن اﻟ ﻦ ﻋﺎﺟﻞ أو‬ ‫‪ ‬ﺟ ﺔ اﻟ ﻦ وﺟ ﺔ اﻟﺘﻔﺮﻎ وآﺧﺮ ﻣﻴﻌﺎد ﻟﻠ‬
‫ﻦ ﻳﺠﺐ أن ﻳﺘﻢ ﺧﻼل ‪ 30‬ﻳﻮﻣﺎ ﻋ أﻛ ﺗﻘﺪﻳﺮﻣﻦ‬ ‫ا ﺎل أو ﺑﺄﺳﺮع ﻣﺎ ﻳﻤﻜﻦ‪ ،‬ﻓﺈن ذﻟﻚ ﻌ أن اﻟ‬
‫ﺗﺎر ﺦ إﺧﻄﺎراﳌﺴﺘﻔﻴﺪ ﺑﻔﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد؛‬
‫‪ ‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﺬﻛﺮإذا ﻣﺎ ﺎن اﻟ ﻦ اﳌﺮﺣ ﻣﺴﻤﻮﺣﺎ ﺑﮫ ﻣﻦ ﻋﺪﻣﮫ ﺑﻤﻌ إذا ﺎن ﻣﺴﻤﻮﺣﺎ ﺑﻨﻘﻞ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﳌ ﻮﻧﺔ ﻣﻦ ﺳﻔﻴﻨﺔ إ أﺧﺮى ﺣ ﻣﻴﻨﺎء اﻟﻮﺻﻮل ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻳﺠﺐ أن ﻳﺬﻛﺮ ﻣﺎ إذا ﺎن اﻟ ﻦ ﻋ دﻓﻌﺎت ﻣﺴﻤﻮﺣﺎ ﺑﮫ أم ﻻ‪ ،‬ﻓﺈذا ﺎن ﻋ دﻓﻌﺎت ﻓﻴﺠﺐ‬
‫أن ﻳﺘﻢ ذﻟﻚ اﳌﻮاﻋﻴﺪ اﳌﺤﺪدة واﻋﺘﺒﺎر ﻞ دﻓﻌﺔ ﻗﺎﺋﻤﺔ ﺑﺬا ﺎ؛‬
‫‪ ‬ﻃﺮ ﻘﺔ اﻟﺘﺼﺮف اﳌﺴ ﻨﺪات ﻌﺪ دﻓﻊ ﻗﻴﻤ ﺎ؛‬
‫‪ ‬و ﺠﺐ أن ﺸﺘﻤﻞ ﻃﻠﺐ ﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد ﻋ ﺑﻴﺎن ﻣﻔﺼﻞ ﻟﻠﻤﺴ ﻨﺪات اﳌﻄﻠﻮ ﺔ وﻋﺪد اﻟ‬
‫اﳌﻄﻠﻮ ﺔ ﻣﻦ ﻞ ﻣ ﺎ‪ ،‬وﺗﻄﺒﻊ ﻋﺎدة ﻋ اﺳﺘﻤﺎرات ﻌﺪ ﺎ اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬واﻟﺒﻴﺎﻧﺎت اﻟﻮاردة ﻃﻠﺐ ﻓﺘﺢ‬
‫ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي اﻟﺬي ﻳﺼﺪر‬ ‫ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي ﻧﻔﺴ ﺎ اﻟﺸﺮوط واﻟﺒﻴﺎﻧﺎت اﻟﻮاﺟﺐ ذﻛﺮ ﺎ‬
‫ﻟﺼﺎ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ‪.‬‬
‫‪ ‬اﳌﺴ ﻨﺪات اﳌﻘﺪﻣﺔ ﻣﻦ اﳌﺼﺪرواﻟ ﻗﻴﻤ ﺎ ﻃﻠﺐ ﻓﺘﺢ ﻋﺘﻤﺎد‪:‬‬
‫واﻟ ﺗﺒ ن اﺳﻢ اﳌﺴﺘﻮرد وﻧﻮع اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وﻋﺪد‬ ‫‪ ‬ﻓﺎﺗﻮرة ﺗﺠﺎر ﺔ ﻣﻦ ﻋﺪد ﻣﻌ ن ﻣﻦ اﻟ‬
‫اﻟﻮﺣﺪات وﺳﻌﺮ اﻟﻮﺣﺪة واﻟﻜﻤﻴﺔ واﻟﻘﻴﻤﺔ وﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﻟﻠﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﻮاردة وﺛﻴﻘﺔ اﻟ ﻦ واﺟﺎزات‬
‫ﺳﺘ اد اﳌﻤﻨﻮﺣﺔ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬و ﺠﺐ أن ﻳﺒ ن اﻟﻔﺎﺗﻮرة إن ﺎن اﻟﺜﻤﻦ‪FOB,CIF ou Cand F :‬‬
‫‪ ‬ﺷ ﺎدة ﻣ ﺸﺄ أو ﺷ ﺎدة ﺟ ﺴﻴﺔ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ وﺗﺼﺪرﻣﻦ اﻟﻐﺮﻓﺔ اﻟﺘﺠﺎرﺔ ﺑﻠﺪ اﳌﺴﺘﻔﻴﺪ؛‬
‫‪ ‬وﺛﻴﻘﺔ ﺗﺄﻣ ن ﻳﺘﻌ ﺪ ﻓ ﺎ اﳌﺆﻣﻦ ﻟﺼﺎ ﮫ؛‬
‫‪ ‬ﺳﻨﺪ اﻟ ﻦ‪ ،‬و وﺛﺎﺋﻖ ﻣﻠﻜﻴﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻦ ﻃﺮف أ ﺎص آﺧﺮ ﻦ وﺗﺘﻀﻤﻦ ‪:‬اﺳﻢ اﻟﺸﺎﺣﻦ‪،‬‬
‫ﺑﻠﺪ اﳌﺼﺪر‪ ،‬ﺷﺮﻛﺔ اﻟﻨﻘﻞ ) اﻟﺒﺤﺮﺔ‪ ،‬ا ﻮ ﺔ‪ ،‬اﻟ ﻳﺔ ( ﻧﻮع اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ‪ ...‬إ ؛‬
‫‪ ‬ﻣﺴ ﻨﺪات أﺧﺮى ‪ ،‬ﻛﺸ ﺎدة اﻟﺘﻄﺎﺑﻖ أو ﺷ ﺎدة ا ﻠﻮ ﻣﻦ ﻓﺎت اﻟﺰراﻋﻴﺔ‪...‬ا ؛‬
‫ﻮﻧﺔ؛‬ ‫ﻦ وﻗﺎﺋﻤﺔ ﺗﻔﺼﻴﻠﻴﺔ ﻌﺪد وﺣﺪات اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﳌ‬ ‫‪ ‬ﻛﺸﻒ ﺑﻤﺼﺎر ﻒ اﻟ‬
‫ﻴﺔ ‪ ...‬ا ‪.‬‬ ‫‪ ‬ﺷ ﺎدة ﺗﺤﻠﻴﻞ‪ ،‬ﺷ ﺎدة‬
‫ﻋﺘﻤﺎد اﳌﺴ ﻨﺪي و ‪:‬‬ ‫‪ ‬ﻳﺠﺐ أن ﺗﻘﺪم ﺷﺮﺣﺎ ﻣﺨﺘﺼﺮا ﻟﻠﻤﺼﻄ ﺎت اﳌﺴﺘﻌﻤﻠﺔ‬
‫ﻦ اﳌﺤﺪد‪،‬‬ ‫‪ ‬ﻓﻮب )‪ : Free on board (FOB‬أي أن اﻟ ﺴﻠﻴﻢ ﻳﺘﻢ ﻋ ﻇ ﺮاﻟﺴﻔﻴﻨﺔ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ‬
‫أي أن ﺛﻤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺸﻤﻞ ﻣﺼﺎر ﻒ اﻟﺘﻐﻠﻴﻒ واﻟﻨﻘﻞ إ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ ﻦ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻓﺎس )‪ :Free Alongside Ship (FAS‬و ﻌ أن اﻟﺒﺎ ﻊ ) اﳌﺼﺪر ( ﻳﻠ م ﻓﻘﻂ ﺑ ﺴﻠﻴﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫ﺑﺠﺎﻧﺐ اﻟﺒﺎﺧﺮة ﻋ اﻟﺮﺻﻴﻒ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ ﻦ‪.‬‬
‫ﻦ‪.‬‬ ‫ﻦ ﺣ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ‬ ‫‪ :Cost and Freght (CandF) ‬أي أن ﺛﻤﻦ اﻟﺴﻠﻌﺔ ﻳﺘﻀﻤﻦ ﻣﺼﺎر ﻒ اﻟ‬
‫‪ : Cost Insurance Freght (CIF) ‬أي أن ﺛﻤﻦ اﻟﺴﻠﻌﺔ ﻳﺘﻀﻤﻦ ﻞ اﻟﻨﻔﻘﺎت اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ‬
‫إ اﻟﺘﺄﻣ ن ﺣ ﻣﻴﻨﺎء اﻟ ﺴﻠﻴﻢ و ﺠﺐ أن ﻳﻘﺪم ﺳﻨﺪ اﻟ ﻦ ﺑﺄﺳﺮع وﻗﺖ ﻌﺪ ﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻛﺄن‬
‫ﻳﺮﺳﻞ ﺑﺎﻟ ﻳﺪ ا ﻮي ﺑﺤﻴﺚ ﻳﺼﻞ ﻗﺒﻞ وﺻﻮل اﻟﺴﻔﻴﻨﺔ اﻟ ﺗﺤﻤﻞ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺣ ﻻ ﻳﺘﺤﻤﻞ اﳌﺸ ي‬
‫ﻣﺼﺎر ﻒ إﺿﺎﻓﻴﺔ‪.‬‬