THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN QUỐC TẾ- CFD

1. CFD là gì?
CFD – Contract For Difference là một hợp đồng kinh doanh chênh lệch giá, Nhà
đầu tư sẽ kiếm được lợi nhuận dựa vào biến động giá cả của các loại sản phẩm chỉ cần
nắm bắt được thông tin. Biên độ chênh lệch giá của các sản phẩm giao dịch sẽ phụ
thuộc vào “sức mua” và “sức bán” của chúng trên thị trường.

2. Sản phẩm có thể giao dịch là?

Có 3 nhóm sản phẩm chính trên thị trường:

- Hàng hóa: Dầu thô, Nông sản: coffee, gạo, bông,… Kim loại quý: vàng,
bạc, palladium…
- Các cặp tiền tệ chính ( forex) : GBP/USD, EUR/USD, USD/JPY,
USD/CAD,…
- Cổ phiếu các tập đoàn lớn: APPLE (APPL), LOCKHEED MARTIN (LMT),
TESLA (TSLA), JPMORGAN (JPM), GAZPROM (GAZP),…

3. Cách thức và thời gian giao dịch như thế nào?

- Các NĐT chỉ cần Laptop, Smartphone có kết nối mạng và cài đặt phần mềm
chuyên dụng Meta Trader 5 là có thể giao dịch được trên thị trường này.
- Thời gian giao dịch: 24h/24h từ thứ Hai đến thứ Sáu với forex và hàng hóa ;
với cổ phiếu theo phiên giao dịch
- Cách thức giao dịch: giao dịch thông qua phần mềm Meta trader 5, có thể tải
trưc tiếp trên cả điện thoại và máy tính
4. Tại sao nên đầu tư vào thị trường chứng khoán Mỹ
a. Tính thanh khoản
 Thanh khoản được định nghĩa là khả năng chuyển đổi thành tiền của một tài
sản. Khi buôn bán mặt hàng nào đó, bạn chỉ có thể tiêu thụ được hàng khi có
nhiều người muốn mua hoặc bán những mặt hàng tương tự.
Ở thị trường chứng khoán Việt Nam, thời gian thanh khoản là T+3 : Tức là bạn
mất khoảng 2-3 ngày bạn mới thanh khoản được. Ở thị trường chứng khoán quốc
tế, thời gian là T+0, tức là bạn chỉ mất vài giây là đã thanh khoản xong rồi

Tính thanh khoản cao

 Với những nhà môi giới CFD, việc khớp lệnh là ngay lập tức, với mức trễ cao
nhất chỉ vài mili giây (T+0).

 Đảm bảo được việc khớp lệnh đúng giá các nhà đầu tư mong muốn tránh
thất thoát lợi nhuận.
 An toàn cho khoản vốn của NĐT vì lệnh khớp lập tức, tiền về ngay trong tài
khoản giao dịch của NĐT, không bị ảnh hưởng bởi thị trường.

b. Tính hai chiều : Kiếm lợi nhuận ngay cả khi giá giảm
 Khi kinh doanh tự do, đầu tư bất động sản hay đầu tư chứng khoán Việt Nam bạn
chỉ có lợi nhuận ở một chiều là “ Mua ở giá thấp và bán ở giá cao”. Còn đối với
chứng khoán quốc tế, ngoài chiếu “ Mua thấp- bán cao” kia, bạn có một chiêu nữa là
“ Bán khống ”, tức là khi thị trường đi xuống , giá có giảm không như mong muốn,
bạn vẫn có thể đặt lệnh và kiếm lời.
Một ví dụ cho bạn dễ hiểu nhé : Hôm nay bạn biết giá vàng là 57tr/1 cây , ngày
mai thị trường đi xuống, có thông tin là giá vàng chỉ còn 55tr/1 cây. Vậy bạn sẽ làm
sao để có lợi nhuận đây  Đơn giản thôi. Hôm nay bạn có thể vay người thân 1 cây
vàng , bạn đi bán cây vàng đó ngay hôm nay, bạn sẽ thu về 57tr . Ngày mai bạn mang
57tr đó ra mua lại 1 cây vàng với giá 55tr , và bạn sẽ dư được 2tr. Và rồi bạn mang
cây vàng đó đi trả , có phải bạn vay 1 cây vàng và bạn cũng trả đủ 1 cây vàng đúng
không, và giờ trong túi bạn đang có 2tr tiền lợi nhuận trong túi kìa :ĐÂY CHÍNH LÀ
NGHIỆP VỤ BÁN KHỐNG TẠI THỊ TRƯỜNG

Khi thi trường đi xuống, chứng khoán quốc tế cũng sẽ đóng vai trò như người thân
trong VD trên, thị trường sẽ hỗ trợ bạn vay khối lượng hàng hóa ở mức giá cao, và
khi thị trường giảm xuống mức giá thấp bạn sẽ trả lại thị trường với mức giá đó và
bạn sẽ kiếm được lợi nhuận!
c. Đòn bẩy tài chính
Đòn bẩy là một công cụ tài chính giúp các nhà đầu tư có thể sở hữu khối lượng hàng
hóa giao dịch nhiều hơn. Mức đòn bẩy tối đa đối với từng loại sản phẩm là :

+ cổ phiếu: đòn bẩy tối đa là 1:20

+ forex : đòn bẩy tối đa 1:500

+ hàng hóa : đòn bẩy tối đa là 1:100

Ví dụ: 1 cổ phiếu coca cola là 50$/1 cổ phiếu

 Với số vốn 2000$ , nếu k sử dụng đòn bẩy, số cổ phiếu bạn có thể sở hữu là 40
cổ phiếu

 Với số vốn 2000$, khi sử dụng đòn bẩy 1:20, số cổ phiếu tối đa bạn có thể sở hữu
là 2000 cổ phiếu, gấp 20 lần so với khi không sử dụng đòn bẩy

Trong đầu tư chứng khoán Việt Nam, thị trường chỉ hỗ trợ đòn bẩy 1:10 , tuy nhiên
lãi vay lên đến 11%/năm . Tuy nhiên, ở thị trường chứng khoán mỹ, thị trường hỗ trợ
đòn bẩy cao hơn, linh động hơn rất nhiều mà lãi vay chỉ 2.5%/năm

d . Tính minh bạch của thị trường .

Tất cả những thông tin đều được các tổ chức đưa tin uy tín trên thế giới biên tập và
đăng lên khi đã được kiểm duyệt sự minh bạch và chính xác .


 Với những thông tin cập nhật giúp nhà đầu tư nắm bắt được xu hướng của sản phẩm
giao dịch trên thị trường, tránh được rủi ro…Thông tin chiếm phần trăm lớn trong việc
NĐT lựa chọn việc đầu tư dài hạn hoặc ngắn hạn.

5. Làm sao để đầu tư chứng khoán thành công?

Có 3 yếu tố quan trọng để tạo nên thành công trong quá trình đầu tư chứng khoán:
a. Chọn cổ phiếu tiềm năng
Tùy vào nhu cầu đầu tư ngắn hạn, trung hạn hay dài hạn, tùy từng giai đoạn đầu
tư mà có các cổ phiếu tiềm năng khác nhau. Cổ phiếu tiềm năng là những mã cổ
phiếu mang lại lợi nhuận cao phù hợp với giai đoạn thị trường, có tình hình tăng
trưởng tốt và phù hợp với mức vốn của khách hàng
b. Chọn điểm giao dịch hợp lí
Thị trường biến động liên tục, không phải khách hàng giao dịch mức giá nào
cũng mang lại lợi nhuận mong muốn. Thời điểm giao dịch không phải lúc nào cũng
thuận lợi để khách hàng kiếm được tiền thị trường. Ví dụ như thị trường bitcoin -
đồng tiền điện tử, nếu bạn tham gia giai đoạn 2017 sẽ kiếm được rất nhiều lợi
nhuận, nhưng ở giai đoạn 2019, khi thị trường bitcoin đi xuống thì khá nhiều nhà
đầu tư đã bị thua lỗ, dù có kiếm được lợi nhuận cũng sẽ rất thấp. Trong thị trường
chứng khoán mỹ, khi bạn tham gia sẽ được các chuyên gia LCM FX sử dụng các
phân tích kỹ thuật cùng phân tích thị trường để đưa ra nhưng điểm giao dịch hợp lí
nhất ở thời điểm bạn tham gia đầu tư.
c. Quản trị vốn và cảm xúc
Để thành công, nhà đầu tư không chỉ hiểu về tài chính, kinh tế, chứng khoán mà
còn phải nắm bắt và kiểm soát tâm lí đầu tư. Vậy yếu tố tâm lý đóng vai trò như thế
nào lên mỗi quyết định của nhà đầu tư? Tâm lý nhà đầu tư trên thị trường chứng
khoán là sự phản ánh thái độ của nhà đầu tư trước các diễn biến của thị trường. Có
rất nhiều yếu tố tâm lí ảnh hưởng đến hành vi và mục tiêu của nhà đầu tư. Trong đó,
4 yếu tố tâm lý phổ biến đó là tâm lí đám đông, quá tự tin, quá lạc quan hoặc bi
quan và sợ thua lỗ. Những tâm lí này có quyết định mạnh đến chuỗi đầu tư cá nhân.
 Vì vậy, để thành công trên thị trường chứng khoán thì điều quan trọng là không để
các yếu tố tâm lí ảnh hưởng đến quá trình ra quyết định đầu tư.
6. Các phương pháp đầu tư dài hạn : đầu tư giá trị và đầu tư tăng trưởng
a. Đầu tư giá trị
Cổ phiếu tốt (doanh thu, lợi nhuận, cổ tức đều tốt) nhưng giá cổ phiếu đang thấp
hơn so với giá trị nội tại.
Mua khi cổ phiếu tốt đột ngột rớt giá, nắm giữ lâu dài và chờ đợi cho đến khi giá
lên
b. Đầu tư tăng trưởng
Công ty tăng trưởng đều đặn hàng năm và dự đoán vẫn có thể tiếp tục kinh doanh
phát đạt trong những năm tới
Mua khi cổ phiếu đang tăng. Giá cổ phiếu sẽ tiếp tục tăng nếu công việc kinh
doanh không gặp trở ngại gì.
Người nổi tiếng là Wiliam O’neil nhưng cha đẻ của trường phái là Thomas
Rowe Price Jr.
“ Mua cổ phiếu ở bất kỳ giá nào và bán ở giá cao hơn"
7. Các phương pháp đầu tư ngắn hạn: đầu tư nhận cổ tức và đầu tư theo báo cáo tài
chính
a. Đầu tư nhận cổ tức
Cổ tức là một phần lợi nhuận sau thuế được chia cho các cổ đông của một
công ty
Trong thị trường này, cổ tức được công bố trả trực tiếp bằng tiền cộng vào tài
khoản luôn. Và tùy từng công ty sẽ có lịch tri chả cổ tức khác nhau, các công ty
châu Mỹ thường trả cổ tức 4 lần/ 1 năm , còn các công ty châu Âu thường trả cổ tức
1 năm/1 lần, và đây là phần chắc chắn 100% các nhà đầu tư sẽ nhận được khi
nắm giữ cổ phiếu
Tổng số tiền cổ tức được nhận = số lượng cổ phiếu nắm giữ * số tiền cổ tức
được trả trên một cổ phiếu
 Ví dụ: Tập đoàn Apple trả cổ tức 4 năm 1 lần, tháng 11 vừa rồi, Apple trả cổ tức
vào ngày 7/11/2019 , với mức cổ tức là 0,77$/cổ phiếu. Tức là, đến ngày 7/11 , nếu
các nhà đầu tư nắm giữ 1000 cổ phiếu, tài khoản khách hàng sẽ được cộng thêm số
tiền cổ tức là:
1000*0,77= 770$
Thời điểm nên đầu tư Theo phương pháp này : 1 tuần-2 tuần -1 tháng trước ngày
trả cổ tức
Các khoản lợi nhuận kiếm được từ phương pháp này: lợi nhuận tăng trưởng giá từ
ngày nắm giữ cổ phiếu đên ngày chia cổ tức + lợi nhuận từ cổ tức
Mức cổ tức trung bình các công ty quốc tế chi trả cho các cổ động trung bình khoảng
7-15%/năm

b. Đầu tư Theo Báo cáo tài chính (BCTC)

Báo cáo tài chính là thước đo tiềm năng của 1 tập đoàn, nên cổ phiếu trong phiên sẽ
có biến động mạnh. Báo cáo kết quả kinh doanh chỉ ra sự cân bằng giữa thu nhập
(doanh thu) và chi phí trong từng kỳ kế toán. Bảng báo cáo này phản ánh tổng hợp tình
hình và kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh theo từng loại trong một thời kỳ kế
toán. Báo cáo còn được sử dụng như một bảng hướng dẫn để xem xét doanh nghiệp sẽ
hoạt động thế nào trong tương lai.

Các công ty trên thế giới thường ra báo cáo tài chính 4 năm 1 lần
Trong ngày công bố BCTC, các số liệu thực tế được đưa ra lớn hơn con số liệu dự
kiến được gọi là báo cáo tài chính tốt, và ngược lại, là BCTC k tốt. (xem số liệu công
bố trên trang investing.com)
BCTC tốt, trong ngày hôm đó và sau ngày hôm đó, giá cổ phiếu công ty sẽ tăng cực
kì mạnh

BCTC không tốt, trong ngày hôm đó, giá cổ phiếu công ty sẽ giảm cực kì mạnh
 Đầu tư Theo phương pháp này sẽ chia ra 3 giai đoạn: trước ngày ra BCTC, trong
ngày ra BCTC và sau ngày ra BCTC
Các khoản lợi nhuận kiếm được từ phương pháp này : Lợi nhuận tăng trưởng giá
trước ngày ra BCTC + trong ngày ra BCTC + sau ngày ra BCTC

Phương thức giao dịch

MT5 ( Meta Trader 5 ) là phần mềm các nhà đầu tư sẽ sử dụng xuyên suốt
trong quá trình đầu tư ở thị trường CFD . Phần mềm được nhà đầu tư toàn
thế giới sử dụng.

Chú ý: Các nhà đầu tư nên nghiên cứu kỹ về:

 Thị trường 2 chiều,

 Margin, nghiệp vụ bán khống, thị trường phái sinh.
 CÁC NHÀ ĐẦU TƯ THÀNH CÔNG TRÊN THỊ TRƯỜNG
Warren Buffett là một trong những nhà đầu tư thành công và nổi tiếng nhất mọi thời đại.
Ông cũng được mọi người nhắc đến với tên gọi là 'Nhà tiên tri xứ Omaha'.
Bắt đầu kinh doanh từ rất sớm, đến năm 16 tuổi Buffett đã kiếm được hơn 50.000 USD.
Hiện nay, ông là chủ tịch và CEO của tập đoàn Berkshire Hathaway. Warren Buffett đang
là người giàu thứ 3 thế giới trên bảng xếp hạng tỷ phú của Forbes với tổng tài sản hơn 90
tỷ USD.

A. Sự nghiệp của Philip Fisher bắt đầu vào năm 1928 khi ông bỏ trường kinh doanh
Stanford để trở thành nhà phân tích chứng khoán tại ngân hàng Anglo-London ở San
Francisco. Năm 1931, ông thành lập công ty quản lý quỹ Fisher & Company. Fisher quản
lý các công việc của công ty cho đến khi nghỉ hưu vào năm 1999 ở tuổi 91.Ông thường
đầu tư vào các công ty được quản lý tốt, tăng trưởng, chất lượng cao và giữ dài hạn. Điển
hình là việc Fisher đã mua cổ phiếu của Motorola vào năm 1955 và nắm giữ nó cho đến
khi ông qua đời vào năm 2004.
B. Benjamin Graham thường được nhắc đến với vai trò là thầy giáo và người cố vấn
cho nhà đầu tư huyền thoại Warren Buffett. Ông cũng được coi là cha đẻ của thuyết đầu
tư giá trị.
Bản chất nguyên tắc đầu tư giá trị là bất kỳ một khoản đầu tư nào về cơ bản phải có
giá trị cao hơn so với giá một nhà đầu tư trả cho nó. Graham tin vào phân tích cơ bản và
tìm kiếm những công ty có bảng cân đối thu chi tốt hoặc những công ty mắc ít nợ, lợi
nhuận trên mức trung bình và có lưu lượng tiền mặt dồi dào.

Ý tưởng và phương pháp đầu tư của Graham được đúc kết trong 2 cuốn sách kinh
điển của ông là "Securities Analysis - Phân tích chứng khoán" và "The Intelligent
Investor - Nhà đầu tư thông minh".

Trên đây là file tài liệu nói về xu hướng đầu tư trong giai đoạn hiện nay, chúc các nhà
đầu tư thành công !

Chuyên Viên Tư Vấn .