‫اﻟﺟﻣﻬورﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ اﻟدﯾﻣﻘراطﯾﺔ اﻟﺷﻌﺑﯾﺔ‬

‫‪République Algérienne Démocratique et Populaire‬‬

‫و ازرة اﻟﺗﻌﻠﯾم اﻟﻌﺎﻟﻲ واﻟﺑﺣث اﻟﻌﻠﻣﻲ‬
‫‪Ministère de l’Enseignement Supérieur et de la Recherche Scientifique‬‬

‫‪Université Mohamed KHIDHER-Biskra‬‬ ‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر‪ -‬ﺑﺳﻛرة‬

‫‪Faculté des Sciences Economiques,‬‬ ‫ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ واﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‬
‫‪Commerciales et des Sciences de Gestion‬‬ ‫ﻗﺳم اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬
‫‪Département des Sciences Economiques‬‬
‫‪Réf : ……... / D.S.E / 2015‬‬ ‫اﻟﻣرﺟﻊ‪ / ...... :‬ق‪.‬ع‪.‬إ ‪2015 /‬‬

‫ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ‪ FGAR‬ودورﻩ ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت‬

‫اﻟﺼﻐﻴﺮة واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬
‫اﻟﻔﺘﺮة )‪(2014-2004‬‬

‫إﺷراف اﻷﺳﺗـﺎذ‪:‬‬ ‫إﻋــداد اﻟطــﺎﻟب‪:‬‬

‫■ د‪ /‬راﺑﺢ ﺧﻮﻧﻲ‬ ‫ﺳﻠﻄﺎن ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻜﻴﻢ‬ ‫■‬

 ‫ﻛﻠﻣﺔ ﺷﻛر‬
‫ﺑﻘﻠﺐ ﺧﺎﺷﻊ أﺳﺠﺪ ﻟﻠﻮاﺣﺪ اﻷﺣﺪ اﻟﺬي ﻣﺪﱐ ﺑﺎﻟﻘﻮة ﳌﻮاﺻﻠﺔ ﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ اﳌﺘﻮاﺿﻊ‬

‫ﻓﺎﳊﻤﺪ ﷲ ﳓﻤﺪﻩ وﻧﺴﺘﻌﻴﻨﻪ ﻋﻠﻰ ﻓﻀﻠﻪ وﻋﻄﺎءﻩ وﻧﺴﺄﻟﻪ أن ﻳﺮزﻗﻨﺎ اﻟﻌﻠﻢ اﻟﻨﺎﻓﻊ و اﻟﻌﻤﻞ‬
‫اﻟﺼﺎﱀ‬

‫ﻛﻠﻤﺔ ﺷﻜﺮ وﻋﺮﻓﺎن إﱃ ﻣﻦ أﻧﺎر ﻟﻨﺎ ﻃﺮﻳﻘﻨﺎ ﰲ إﳒﺎز ﻫﺬا اﻟﻌﻤﻞ و أزاح ﻛﻞ ﻟﺒﺲ‪ ،‬إﱃ ﻣﻦ‬
‫ﻧﺪﻳﻦ ﻟﻪ ﺑﻌﻤﻠﻨﺎ أﺳﺘﺎذﻧﺎ اﻟﺬي ﻋﻠﻤﻨﺎ و ﺳﻬﺮ ﻋﻠﻰ ﺗﻔﻮﻗﻨﺎ وﻣﻨﺤﻨﺎ ﻋﻄﺎء ﻻ ﻳﻨﺘﻬﻲ‬

‫ﺷﻜﺮ ﺧﺎص إﱃ اﻷﺳﺘﺎذ اﻟﺪﻛﺘﻮر اﳌﺸﺮف " راﺑﺢ ﺧﻮﻧﻲ "‬

‫إﱃ أﺳﺎﺗﺬﺗﻨﺎ اﻟﺬﻳﻦ أﻣﺪوا ﻟﻨﺎ ﻳﺪ اﻟﻌﻮن ﺑﻜﻞ ﺻﻐﲑة وﻛﺒﲑة ﻛﺎﻧﺖ‪ ،‬ﺷﻜﺮا ﺟﺰﻳﻞ اﻟﺸﻜﺮ‬

‫إﱃ ﻛﻞ ﻣﻦ وﺟﻬﻨﺎ و ﺷﺠﻌﻨﺎ و ﺳﺎﻋﺪﻧﺎ و ﻟﻮ ﺑﻜﻠﻤﺔ ﻃﻴﺒﺔ‪ ،‬ﻧﺸﻜﺮﻛﻢ ﲨﻴﻌﺎ‬

‫و ﺟﺰاﻛﻢ اﷲ ﺧﲑا‬

‫‪I‬‬
 ‫إﻫداء‬
‫ﺑﺪاﻳﺔ اﻟﻜﻼم ذﻛﺮ اﻟﻠﻬﻢ و اﻟﺜﻨﺎء ﻋﻠﻴﻚ و اﻟﺼﻼت ﻋﻠﻰ روح ﻧﺒﻴﻚ ﳏﻤﺪ ﻋﻠﻴﻪ اﻟﺼﻼة و اﻟﺴﻼم‬
‫أﻫﺪي ﲦﺮة ﺟﻬﺪي ﻫﺬا إﱃ ‪:‬‬

‫ﻣﻦ أوﺻﺖ ﻋﻠﻴﻬﺎ آﻳﺎت اﻟﺮﲪﺎن و اﻟﺬي ﰲ ﻗﻮﻟﻪ ﺗﻌﺎﱃ " و اﺧﻔﺾ ﻟﻬﻤﺎ ﺟﻨﺎح اﻟﺬل ﻣﻦ اﻟﺮﺣﻤﺔ‬
‫وﻗﻞ رﺑﻲ ارﺣﻤﻬﻤﺎ ﻛﻤﺎ رﺑﻴﺎﻧﻲ ﺻﻐﻴﺮا "ﺻﺪق اﷲ اﻟﻌﻈﻴﻢ‬

‫إﱃ اﻟﱵ ﺷﺮوق ﻟﻠﺸﻤﺲ ﺑﺎﻟﻨﻬﺎر و ﺿﻮء ﻟﻠﻘﻤﺮ ﺑﺎﻟﻠﻴﻞ و اﻟﱵ ﻫﻲ ﳒﻤﺔ ﻻﺟﺖ ﺑﻠﻤﻌﺎ ﺎ ﰲ اﻷﻓﻖ اﻟﺒﻌﻴﺪ‬

‫إﱃ اﻟﱵ ﻗﻠﺒﻬﺎ رﺣﻴﻢ وﺷﺄ ﺎ ﻋﻈﻴﻢ و اﻟﱵ رﺑﺘﲏ ﻋﻠﻰ اﳋﻠﻖ اﻟﻜﺮﱘ‬

‫إﱃ اﳊﻀﻦ اﻟﺪاﻓﺊ " أﻣﻲ اﻟﻐﺎﻟﻴﺔ "‬

‫إﱃ اﻟﺮﺟﻞ اﻟﻌﻈﻴﻢ إﱃ ﻛﻨﺰ اﻟﻮﺟﻮد و اﻟﺴﻨﺪ اﳌﺘﲔ‬

‫إﱃ ﻣﻦ أﺣﺎﻃﲏ ﺣﺒﺎ ﲨﻴﻼ ﻳﺒﻌﺚ ﰲ ﻗﻠﱯ اﳊﻴﺎة‬

‫إﱃ ﻣﻦ أﻧﺎر درﰊ ﺑﺸﻤﻮع اﻟﻌﻠﻢ و اﻷﻣﻞ‪ ،‬رﻣﺰ اﻋﺘﺰازي وﻓﺨﺮي " أﺑﻲ اﻟﻌﺰﻳﺰ "‬

‫إﱃ ﻣﻦ ﺗﻘﺎﺳﻢ ﻣﻌﻲ ﻟﱭ اﻟﻄﻔﻮﻟﺔ و دم اﻟﻌﺮوق " إﺧﻮﺗﻲ اﻷﻋﺰاء "‬

‫إﱃ ﻣﻦ ﲤﺪ ﳍﻢ ﺟﺬوري أﻫﻠﻲ و أﻗﺎرﰊ‬

‫إﱃ أﺻﺪﻗﺎﺋﻲ ورﻓﻘﺎﺋﻲ‪ :‬زﻳﺘﻮﻧﻲ‪ ،‬ﺧﺎﻟﺪ‪ ،‬رﺿﺎ‪ ،‬ﺟﻤﺎل‪ ،‬ﻋﺼﺎم‪ ،‬ﻣﻨﻴﺮ‬

‫إﱃ ﻛﻞ اﻷﺻﺪﻗﺎء واﻟﺰﻣﻼء‬

‫إﱃ ﻛﻞ اﻷﺣﺒﺎب و اﻷﺻﺤﺎب اﻟﺬﻳﻦ راﻓﻘﻮﱐ ﰲ ﻣﺸﻮاري اﻟﺪراﺳﻲ‬

‫إﱃ ﻛﻞ ﻃﻠﺒﺔ دﻓﻌﺔ اﳌﺎﺳﱰ ‪ 2015‬ﻣﺎﻟﻴﺔ وﻧﻘﻮد‬

‫إﱃ ﻛﻞ ﻣﻦ ﻧﺴﻴﻪ ﻗﻠﻤﻲ و ﱂ ﻳﻨﺴﺎﻩ ﻗﻠﱯ‬

‫‪II‬‬
 :‫اﻟﻣﻠﺧص‬
‫ ﻧﺗﯾﺟﺔ اﻟدور اﻟذي‬،‫أﺻﺑﺣت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣن أﻫم اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‬
‫ وﻫذا ﻣن ﺧﻼل ﻣﺳﺎﻫﻣﺗﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم و‬،‫ﺗﻠﻌﺑﻪ ﺑﺎﻋﺗﺑﺎرﻫﺎ راﺋدا ﻟﻠﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‬
‫ ورﻏم ﻛل ﻫذا إﻻأن ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﯾﻌﺎﻧﻲ ﻣن ﺟﻣﻠﺔ‬،‫اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ وﺗوﻓﯾر ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل‬
‫ اﻷﻣر اﻟذي ﺗطﻠب‬،‫ وﯾﻌد ﻣﺷﻛل اﻟﺗﻣوﯾل ﻣن ﺑﯾن أﻫم اﻟﺻﻌوﺑﺎت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ‬،‫ﻣن اﻟﻣﺷﺎﻛل و اﻟﺻﻌوﺑﺎت‬
‫ ﻣن اﺟل اﻟﺗﻘﻠﯾل ﻣن ﻫذﻩ اﻟﻣﺷﺎﻛل واﻟﺟزاﺋر ﻣن ﺑﯾن اﻟدول اﻟﺗﻲ ﺳﺎﻫﻣت ﻓﻲ‬،‫إﻧﺷﺎءاﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﻬﯾﺎﻛل و اﻟﻬﯾﺋﺎت‬
‫ ﻧﺟد ﻣن ﺑﯾﻧﻬﺎ ﺻﻧدوق‬،‫ﺗطوﯾر وﺗرﻗﯾﺔ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣن ﺧﻼل إﻧﺷﺎء ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻵﻟﯾﺎت اﻟداﻋﻣﺔ‬
‫ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟذي ﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗوﻓﯾر اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺷﺗرطﻬﺎ اﻟﺑﻧوك ﻋﻠﻰ‬
.‫اﻟﻘروض اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻧدﻣﺎ ﺗﻌﺟز ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة ﻋﻠﻰ ﺗوﻓﯾرﻫﺎ‬
.‫ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‬،‫ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬:‫اﻟﻛﻠﻣﺎت اﻟﻣﻔﺗﺎﺣﯾﺔ‬
Le résumé:
Les petites et moyennes entreprises sont à présent parmi les secteurs les plus
importants de l'économie nationale, suite au rôle qu'elles jouent étant le leader du
développement économique et social, grâce à leurs participations au produit
intérieur brut et la valeur ajoutée ainsi que la création de postes de travail, malgré
tout cela, il est nécessaire de souligner que ce type d'entreprises rencontrent
plusieurs difficultés, on peut désigner le financement comme l'un d'eux , ce qui a
dérivé a la mise en place de maintes structures à fin de minimiser ces problèmes et
l'Algérie et l'un des pays qui a participé à la promotion et au développement de ces
entreprises en créant un ensemble de démarches de soutien, on y trouves la caisse
de garantie des prêts des petites et moyennes entreprises qui fait en sorte que les
banque aient les garanties exigées au près des petites et moyennes entreprises
lorsque ces dernières ont du mal à les fournir .
Les mots clés: les petites et moyennes entreprises, caisse de garantie des prêts.
‫اﻟﻔﻬرس‬
‫ﻓﮭرس اﻟﻣﺣﺗوﯾﺎت‬

‫ﻓﮭرس اﻟﻣﺣﺗوﯾﺎت‬
‫اﻟﺻﻔﺣﺔ‬ ‫اﻟﻌﻧوان‬
‫‪I‬‬ ‫ﺑﺳﻣﻠﺔ‬
‫‪II‬‬ ‫ﺗﺷﻛر‬
‫‪III‬‬ ‫إﻫداء‬
‫‪IV‬‬ ‫اﻟﻣﻠﺧص‬
‫أ‬ ‫ﻣﻘدﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫‪29-1‬‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣدﺧل ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪02‬‬ ‫ﺗﻣﻬﯾد‪:‬‬
‫‪03‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬ﻣﺎﻫﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪03‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬أﺳﺑﺎب اﺧﺗﻼف ﺗﻌﺎرﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪03‬‬ ‫أوﻻ‪:‬اﻟﻌواﻣل اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬
‫‪04‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪:‬اﺧﺗﻼف ﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﺻﻧﯾف‬
‫‪04‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪:‬اﻟﻌواﻣل اﻟﺗﻘﻧﯾﺔ‬
‫‪05‬‬ ‫راﺑﻌﺎ‪:‬اﻟﻌواﻣل اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ‬
‫‪05‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﻌﺎﯾﯾر ﺗﺣدﯾد ﺗﻌرﯾف ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪05‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻛﻣﯾﺔ‬
‫‪07‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪:‬اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻧوﻋﯾﺔ‬
‫‪08‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻌﺎرﯾف ﻟﺑﻌض اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻟدول ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪08‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬ﺗﻌﺎرﯾف ﺑﻌض اﻟﻬﯾﺋﺎت‬
‫‪09‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺗﻌرﯾف ﺑﻌض اﻟدول‬
‫‪13‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص وأﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و أﺷﻛﺎﻟﻬﺎ‬
‫‪13‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪14‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪16‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬أﺷﻛﺎل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬
‫‪20‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ‬
‫‪20‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪20‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻣﺻﺎدر اﻟداﺧﻠﯾﺔ‬
‫‪21‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ اﻟﻣﺻﺎدر اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬
‫‪23‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪26‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﺗﺣدﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫‪103‬‬
‫ﻓﮭرس اﻟﻣﺣﺗوﯾﺎت‬

‫‪29‬‬ ‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‬

‫‪61-30‬‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟداﻋﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪31‬‬ ‫ﺗﻣﻬﯾد اﻟﻔﺻل‬
‫‪32‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‬
‫‪32‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪:‬ﻣراﺣل ﺗطور اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‬
‫‪32‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻔﺗرة ‪1982-1962‬‬
‫‪33‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﻔﺗرة ‪2009-1982‬‬
‫‪37‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‬
‫‪37‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم‬
‫‪38‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺷﻐﯾل‬
‫‪39‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺻﺎدرات‬
‫‪39‬‬ ‫راﺑﻌﺎ‪ :‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ‬
‫‪41‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫم اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪41‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ‪LANSEJ‬‬
‫‪41‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪LANSEJ‬‬
‫‪41‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪LANSEJ‬‬
‫‪42‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﺗﻣوﯾل ﻋن طرﯾق اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪LANSEJ‬‬
‫‪45‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر ‪ENJEM‬‬
‫‪45‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬اﻟﺗﻌرﯾف ﺑﺎﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ENJEM‬‬
‫‪45‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ENJEM‬‬
‫‪46‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬طرﯾﻘﺔ ﺗﻣوﯾل ‪ENJEM‬‬
‫‪47‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗطوﯾر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪ANDI‬‬
‫‪47‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ANDI‬‬
‫‪47‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ANDI‬‬
‫‪48‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ‪ANDI‬‬
‫‪51‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻫﯾﺋﺎت أﺧرى داﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪51‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﺻﻧﺎدﯾق دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪51‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬اﻟﺻﻧدوق اﻟوطﻧﻲ ﻟﻠﺗﺎﻣﯾن ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ‬
‫‪53‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪54‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬ﺻﻧدوق اﻟزﻛﺎة‬
‫‪55‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬آﻟﯾﺎت دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪55‬‬ ‫أوﻻ‪ :‬و ازرة اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪104‬‬
‫ﻓﮭرس اﻟﻣﺣﺗوﯾﺎت‬

‫‪57‬‬ ‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﺷﺎﺗل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬

‫‪58‬‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬ﻣراﻛز اﻟﺗﺳﻬﯾل‬
‫‪58‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺑراﻣﺞ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪61‬‬ ‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‬
‫‪85-62‬‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻘﯾﯾم ﻧﺷﺎط ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪62‬‬ ‫ﺗﻣﻬﯾد‪:‬‬
‫‪63‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬ﻣﺎﻫﯾﺔ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‬
‫‪63‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪:‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺻﻧدوق‬
‫‪70‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻛﯾﻔﯾﺔ اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻣﻣﻧوح‬
‫‪73‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪:‬ﻣراﺣل اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺿﻣﺎن‬
‫‪76‬‬ ‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗﻘدﯾم ﻧﺷﺎط ﺻﻧدوق اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪76‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‬
‫‪80‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬
‫‪83‬‬ ‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻣﻧﺎطق‬
‫‪85‬‬ ‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‬
‫‪87‬‬ ‫اﻟﺧﺎﺗﻣﺔ‬
‫‪90‬‬ ‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﻣراﺟﻊ‬
‫‪99‬‬ ‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﺟداول‬
‫‪101‬‬ ‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻷﺷﻛﺎل‬
‫‪103‬‬ ‫اﻟﻔﻬرس‬
‫‪105‬‬ ‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﻣﻼﺣق‬

‫‪105‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫اﻟﺻﻔﺣﺔ‬ ‫ﻋﻧوان اﻟﺷﻛل‬ ‫اﻟرﻗم‬

‫‪18‬‬ ‫اﻟﺗﺻﻧﯾف اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ ﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫‪01‬‬

‫‪68‬‬ ‫اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺻﻧدوق ﻋﻧد ﺑداﯾﺗﻪ‬ ‫‪02‬‬
‫‪69‬‬ ‫اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ اﻟﺣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺻﻧدوق‬ ‫‪03‬‬
‫‪76‬‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‬ ‫‪04‬‬
‫‪78‬‬ ‫ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺣﺳب ﺣﺎﻟﺔ اﻟﻣﺷروع‬ ‫‪05‬‬
‫‪80‬‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬ ‫‪06‬‬
‫‪81‬‬ ‫ﻧﺳﺑﺔ ﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬ ‫‪07‬‬
‫‪81‬‬ ‫ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﻓﻲ اﻟﺗﺷﻐﯾل‬ ‫‪08‬‬
‫‪83‬‬ ‫ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺣﺳب ﻣﻧﺎطق اﻟوطن‬ ‫‪09‬‬

‫‪101‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻟﺠﺪاول‬

‫اﻟﺼﻔﺤﺔ‬ ‫ﻋﻨﻮان اﻟﺠﺪول‬ ‫اﻟﺮﻗﻢ‬

‫‪06‬‬ ‫ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺣﺳب ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‬ ‫‪1‬‬
‫‪10‬‬ ‫ﺗﻌرﯾف ﺑرﯾطﺎﻧﯾﺎ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬ ‫‪2‬‬
‫‪11‬‬ ‫اﻟﺗﻌرﯾف اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻪ ﻓﻲ دول ﺟﻧوب ﺷرق آﺳﯾﺎ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة‬ ‫‪3‬‬
‫‪11‬‬ ‫ﺗﻌرﯾف ﻟﺑﻧﺎن ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‬ ‫‪4‬‬
‫‪12‬‬ ‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﺎﻧون اﻟﺟزاﺋري‬ ‫‪5‬‬
‫‪36‬‬ ‫ﺗطور ﻋدد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2009-1962‬‬ ‫‪6‬‬
‫‪37‬‬ ‫ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم‬ ‫‪7‬‬
‫‪38‬‬ ‫ﺗطور ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل ﺣﺳب اﻟﻔﺋﺎت‬ ‫‪8‬‬
‫‪39‬‬ ‫أﻫم اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت ﺧﺎرج اﻟﻣﺣروﻗﺎت اﻟﻣﺻدرة ﻟﻠﺳداﺳﻲ اﻷول ﻣن ﺳﻧﺔ‪2011‬‬ ‫‪9‬‬
‫‪40‬‬ ‫ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ‬ ‫‪10‬‬
‫‪42‬‬ ‫اﻟﻣﺳﺗوى اﻷول ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻧﺎﺋﻲ ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‬ ‫‪11‬‬
‫‪43‬‬ ‫اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻧﻲ ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻧﺎﺋﻲ ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‬ ‫‪12‬‬
‫‪43‬‬ ‫اﻟﻣﺳﺗوى اﻷول ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻼﺛﻲ ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‬ ‫‪13‬‬
‫‪43‬‬ ‫اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻧﻲ ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻼﺛﻲ ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‬ ‫‪14‬‬
‫‪44‬‬ ‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻣوﻟﺔ ﻣن طرف اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ﻣﻧذ إﻧﺷﺎءﻫﺎ إﻟﻰ‬ ‫‪15‬‬
‫ﻏﺎﯾﺔ ‪2013‬‬
‫‪46‬‬ ‫طرﯾﻘﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻋن طرﯾق اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر‪ANGEM‬‬ ‫‪16‬‬
‫‪50‬‬ ‫ﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﻗﯾﻣﺗﻬﺎ ﺑدﻋم ﻣن ‪ANDI‬‬ ‫‪17‬‬
‫‪54‬‬ ‫ﺗوزﯾــﻊ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣــﺔ ﻣــن طــرف ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن ﻗــروض اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات ﻣﻧــذ‬ ‫‪18‬‬
‫اﻧﺷﺎﺋﻪ اﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ‪2013-12-31‬‬
‫‪75‬‬ ‫ﺣﺻﯾﻠﺔ ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻﻧدوق ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014-2004‬‬ ‫‪19‬‬
‫‪77‬‬ ‫ﺣﺻﯾﻠﺔ ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻﻧدوق ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014-2004‬‬ ‫‪20‬‬
‫‪79‬‬ ‫ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻣوﻟﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة‪2014-2004‬‬ ‫‪21‬‬
‫‪82‬‬ ‫ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺣﺳب اﻟﺟﻬﺎت ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014 -2004‬‬ ‫‪22‬‬

‫‪99‬‬
‫اﻟﻣﻘدﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
 ‫ﻣﻘﺪﻣـــــــﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﻣﻘدﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪:‬‬
‫ﺗﻠﻌب اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ دو ار ﻫﺎﻣﺎ ﻓﻲ ﻣﻌظـم اﻗﺗﺻـﺎدﯾﺎت اﻟﻌـﺎﻟم‪ ،‬ﻛوﻧﻬـﺎ ﺗﻣﺛـل أﻛﺛـر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫ﺗﻌدادا‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﺗﻌﺗﺑر أﻛﺛرﻫﺎ ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾـق ﺑﻌـض اﻟﺳﯾﺎﺳـﺎت اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ و اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ ﺗﻌﺟـز اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫اﻟﻛﺑﯾرة ﻋن ﺗﺣﻘﯾﻘﻬﺎ‪ ،‬وﺗزداد أﻫﻣﯾﺗﻬﺎ ﻓﻲ ﻛوﻧﻬﺎ ﻻ ﺗﺗطﻠب رؤوس أﻣوال ﺿﺧﻣﺔ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑﯾرة‪.‬‬

‫ورﻏم ﻛل ذﻟك ﻟم ﺗﺣﺿﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻗﺑل ﻋﺷرﯾﺔ اﻟﺳﺑﻌﯾﻧﯾﺎت ﻣن اﻟﻘـرن اﻟﻣﺎﺿـﻲ ﺑﺎﻻﻫﺗﻣـﺎم‬
‫اﻟــذي ﺣﺿــﯾت ﺑــﻪ ﻓــﻲ اﻟوﻗــت اﻟﺣــﺎﻟﻲ وﻟــم ﺗﻌﺗﺑــر اﻟﻣؤﺳﺳــﺔ اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﺣﺗــﻰ ﻛﺷــﻛل ﻣﺻــﻐر ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺔ‬
‫اﻟﻛﺑﯾ ـرة‪ ،‬إﻻ أن دورﻫــﺎ اﻟﺗﻧﻣــوي ﺟﻌﻠﻬــﺎ ﺗﺳــﺗﺄﺛر ﺑﺎﻻﻫﺗﻣــﺎم ﻣﺟــددا ذﻟــك أﻧﻬــﺎ ﺗﺷــﻛل ﻣﺟــﺎﻻ ﺧﺻــﺑﺎ ﻟﺗطــور اﻟﻣﻬــﺎرات‬
‫اﻹدارﯾــﺔ واﻟﻔﻧﯾــﺔ واﻹﻧﺗﺎﺟﯾــﺔ واﻟﺗﺳــوﯾﻘﯾﺔ‪ ،‬ﻓﻬــﻲ ﺗﻌﺗﺑــر ﻣﺻــد ار ﻟﻺﺑــداع واﻻﺑﺗﻛــﺎر‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿــﺎﻓﺔ إﻟــﻰ ﻗــدرﺗﻬﺎ اﻟﻔﺎﺋﻘــﺔ ﻋﻠــﻰ‬
‫اﻟﻣﺳ ــﺎﻫﻣﺔ ﻓ ــﻲ زﯾ ــﺎدة اﻟطﺎﻗ ــﺎت اﻹﻧﺗﺎﺟﯾ ــﺔ واﺳ ــﺗﯾﻌﺎب اﻟﯾ ــد اﻟﻌﺎﻣﻠ ــﺔ‪ ،‬ﻓﻬ ــﻲ ﺗﻌﺗﺑ ــر أﯾﺿـ ـﺎ ﻣﺣ ــور اﻫﺗﻣ ــﺎم اﻟﺳﯾﺎﺳ ــﺎت‬
‫اﻟﺻــﻧﺎﻋﯾﺔ اﻟﻬﺎدﻓــﺔ إﻟــﻰ ﺗﺧﻔــﯾض اﻟﺑطﺎﻟــﺔ ﻓــﻲ اﻟــدول اﻟﻧﺎﻣﯾــﺔ واﻟﻣﺗﻘدﻣــﺔ ﻋﻠــﻰ ﺣــد ﺳ ـواء إذ ﺗﺣﺗــل أﻫﻣﯾــﺔ ﻣﺗﻣﯾ ـزة ﻓــﻲ‬
‫اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ ﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺗﻬﺎ اﻟﻔﻌﺎﻟﺔ ﻓﻲ ﺗﻛوﯾن اﻟدﺧل اﻟﻘوﻣﻲ وﺧﻠق ﻓرص ﻋﻣل واﺳﻌﺔ‪.‬‬

‫إﻻ أن ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺗﺗﻌرض ﻟﻌﻘﺑﺎت ﺗﻌﯾق ﺗطورﻫﺎ وﺗﻌﺗﺑر إﺷـﻛﺎﻟﯾﺔ ﺗﻣوﯾـل إﺣـدى أﻛﺑـر اﻟﻌﻘﺑـﺎت اﻟﺗـﻲ ﺗواﺟـﻪ‬
‫أﺻـﺣﺎب اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﺧﺎﺻـﺔ أﺛﻧـﺎء ﻓﺗـرة اﻹﻧﺷـﺎء‪ ،‬ﻟـذاﻟك ﻓـﺎن اﻟﺟ ازﺋـر ﻛﻐﯾرﻫـﺎ ﻣـن ﺑﻠـدان اﻟﻌـﺎﻟم‬
‫ﺳــﺎرﻋت ﻓــﻲ ﺗطﺑﯾــق ﻣﺟﻣوﻋــﺔ ﻣــن اﻹﺻــﻼﺣﺎت اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ ﻹﻋــﺎدة ﺗﻧظــﯾم اﻟﻧﺷــﺎط اﻻﻗﺗﺻــﺎدي وﺣــل اﻟﻣﺷــﻛﻼت‬
‫اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ وذاﻟك ﺑﺈﻗﺎﻣﺔ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﻬﯾﺋـﺎت واﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺣﻛوﻣﯾـﺔ اﻟﻣﺗﺧﺻﺻـﺔ‬
‫ﻓــﻲ ﺗﻘــدﯾم اﻟــدﻋم اﻟﻣـﺎﻟﻲ وﻣراﻓﻘﺗﻬــﺎ ﻓــﻲ ﺟﻣﯾــﻊ اﻟﻣ ارﺣــل ﻟﺗﺣﻘﯾــق اﻻﺳــﺗﻘرار و اﻟﻧﻣــو‪ ،‬واﻟﺗــﻲ ﻣﻧﻬــﺎ ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن‬
‫اﻟﻘـروض اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ اﻟـذي ﯾﻬـدف إﻟـﻰ ﺗﻐطﯾـﺔ ﻣﺑـﺎﻟﻎ اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﺗـﻲ ﺗطﻠﺑﻬـﺎ اﻟﺑﻧـوك ﻋﻠـﻰ‬
‫طـﺎﻟﺑﻲ اﻟﻘـروض ﺑﻬـدف إﻧﺷـﺎء ﻣؤﺳﺳـﺔ ﺻـﻐﯾرة أو ﻣﺗوﺳـطﺔ ‪.‬ﻛﻣـﺎ ﯾﻣﺛـل أﺣـد اﻵﻟﯾـﺎت اﻟﻣﺳـﺗﺣدﺛﺔ ﻟﻌﻣﻠﯾـﺔ اﻟوﺳـﺎطﺔ‬
‫اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﺎﺑﯾن اﻟﺑﻧوك وأﺻﺣﺎب اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫وﻫذا ﻣﺎ ﯾﻘودﻧﺎ ﻣن ﺧﻼل دراﺳﺗﻧﺎ ﻟطرح اﻹﺷﻛﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬

‫ﻣﺎ ﻫو دور ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻓﻲ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر؟‬

‫‪ ‬اﻟﺗﺳﺎؤﻻت اﻟﻔرﻋﯾﺔ‪:‬‬

‫وﯾﻣﻛن ﺻﯾﺎﻏﺔ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﺗﺳﺎؤﻻت اﻟﻔرﻋﯾﺔ دﻋﻣﺎ ﻟﻺﺷﻛﺎﻟﯾﺔ اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ‪:‬‬

‫‪ (1‬ﻣﺎ ﻫﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ؟ و ﻣﺎ ﻫﻲ اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ؟‬

‫أ‬
 ‫ﻣﻘﺪﻣـــــــﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪ (2‬ﻣﺎ ﻫو واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﻫﯾﺋﺎت دﻋﻣﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر؟‬

‫‪ (3‬ﻫل ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﯾﺳﺎﻫم ﻓﻲ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ؟‬
‫‪ ‬ﻓرﺿﯾﺎت اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬

‫وﻟﻺﺟﺎﺑﺔ ﻋﻠﻰ ﻫذﻩ اﻟﺗﺳﺎؤﻻت ﻧﻘﺗرح اﻟﻔرﺿﯾﺎت اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬

‫‪ (1‬ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣن أﻫم اﻟرﻛﺎﺋز ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد إﻟﻰ أﻧﻬﺎ ﺗﻌﺎﻧﻲ ﻣن ﻋدة ﻣﺷﺎﻛل‬
‫ﻣﻧﻬﺎ ﻓﻲ ﻣﺷﻛﻠﺔ اﻟﺗﻣوﯾل‪.‬‬
‫‪ (2‬ﻣرت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر ﺑﻌدة ﻣراﺣل زادت ﻓﻲ ﻧﻣوﻫﺎ وﺗرﻗﯾﺗﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ (3‬ﯾﻌﺗﺑر ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض إﺣدى اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺣل ﻣﺷﻛﻠﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أﺳﺑﺎب اﺧﺗﯾﺎر اﻟﻣوﺿوع‪:‬‬

‫ﻫﻧﺎك أﺳﺑﺎب ﻋدﯾدة ﻻﺧﺗﯾﺎر ﻣوﺿوع ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ودورﻩ ﻓﻲ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣن أﻫﻣﻬﺎ‪:‬‬
‫أﺳﺑﺎب ﺷﺧﺻﯾﺔ‬
‫‪ -‬اﻟﻣﯾل اﻟﺷﺧﺻﻲ ﻟﺗﻌرف ﻋﻠﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﻛون اﻟﻣوﺿوع ﺿﻣن اﺧﺗﺻﺎص ﻣﺎﻟﯾﺔ و ﻧﻘود‪.‬‬
‫أﺳﺑﺎب ﻣوﺿوﻋﯾﺔ‬
‫‪ -‬ﺗﺳﻠﯾط اﻟﺿوء ﻋﻠﻰ دور اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻌﻣل ﻋﻠﻰ دﻓﻊ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت إﻟﻰ ﻣﺳﺗوى أرﻗﻰ ﻣﻣﺎ ﻫو ﻋﻠﯾﻪ ﺑواﺳطﺔ إﻋداد ظروف ﺿﻣن‬
‫ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﺣﻛﻣﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أﻫداف اﻟدراﺳﺔ‪ :‬ﺗﻬدف ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺔ إﻟﻰ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣﺣﺎوﻟﺔ إﺑراز ﻣﻛﺎﻧﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻼﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ واﻟﻌراﻗﯾل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ‬
‫ﺧﺎﺻﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﻧﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬دراﺳﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺣدﯾد ﺑﻌض اﻵﻟﯾﺎت اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬إﺑراز اﻟدور اﻟﻔﻌﺎل اﻟذي ﺗﻠﻌﺑﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫ب‬
 ‫ﻣﻘﺪﻣـــــــﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪ -‬إﻋطﺎء ﻟﻣﺣﺔ ﻋن ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺎﻋﺗﺑﺎرﻩ ﻣﺻدر ﺗﻣوﯾﻠﻲ ﻟﻬﺎ‬
‫‪ ‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬
‫ﺗظﻬر أﻫﻣﯾﺔ اﻟدراﺳﺔ ﻓﻲ ﻛوﻧﻬﺎ ﺗﺣﺎول إﺑراز دور وأﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‬
‫ﺑﺎﻋﺗﺑﺎرﻫﺎ أداة ﻓﻌﺎﻟﺔ ﻹﺣداث اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ ‪ .‬وﻛذا اﻹﺳﻬﺎﻣﺎت و اﻟﺑراﻣﺞ اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟدوﻟﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗﻔﻌﯾل‬
‫وﺗطوﯾر ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪،‬ﻛﻣﺎ ﻻ ﻧﻧﺳﻰ اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻠﻌﺑﻬﺎ ﻫﯾﺎﻛل اﻟدﻋم ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻧﻬﺞ اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬
‫ﻣـن أﺟـل د ارﺳـﺔ اﻹﺷـﻛﺎﻟﯾﺔ وﻟﻣﺣﺎوﻟـﺔ اﻹﺟﺎﺑـﺔ ﻋﻠـﻰ اﻷﺳـﺋﻠﺔ اﻟﻣطروﺣـﺔ وﻧظـ ار ﻟطﺑﯾﻌـﺔ اﻟﻣوﺿـوع‪:‬اﻋﺗﻣـدﻧﺎ ﻓـﻲ‬
‫دراﺳﺗﻧﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﻬﺞ اﻟوﺻﻔﻲ اﻟﺗﺣﻠﯾﻠﻲ‪ ،‬ﺣﯾث اﻋﺗﻣدﻧﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﻬﺞ اﻟوﺻﻔﻲ و اﻟﺗﺎرﯾﺧﻲ ﻣن أﺟل اﻹﻟﻣﺎم ﺑﺎﻟﺟﺎﻧب‬
‫اﻟﻧظــري ﻓــﻲ ﺣــﯾن اﻋﺗﻣــدﻧﺎ ﻋﻠــﻰ اﻟﻣــﻧﻬﺞ اﻟﺗﺣﻠﯾﻠــﻲ ﻓــﻲ اﻟﻔﺻــل اﻟﺛﺎﻟــث ﻣــن أﺟــل ﻣﻌﺎﻟﺟــﺔ إﺷــﻛﺎﻟﯾﺔ اﻟﺑﺣــث و ﺗﺣﻠﯾــل‬
‫إﺣﺻﺎﺋﯾﺎت ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺣدود اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬
‫ﺗﺗﻣﺛل ﺣدود اﻟدراﺳﺔ ﻓﻲ اﻹطﺎر اﻟزﻣﺎﻧﻲ و اﻟﻣﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟﻔﺗرة ‪ ،2014-2004‬واﻹطﺎر اﻟﻣﻛﺎﻧﻲ و اﻟﻣﺗﻣﺛل‬
‫ﻓﻲ دراﺳﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬
‫‪ ‬دراﺳﺎت ﺳﺎﺑﻘﺔ‪:‬‬
‫أ‪ .‬ﻟﺧﻠف ﻋﺛﻣﺎن ‪،‬واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺳﺑل دﻋﻣﻬﺎ ‪،‬أطروﺣﺔ دﻛﺗوراﻩ ﻏﯾر ﻣﻧﺷورة ﻓﻲ‬
‫اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪2004-2003،‬‬

‫ﺗﻬدف ﻫذﻩ اﻟد ارﺳـﺔ إﻟـﻰ إﺑـراز اﻟـدور اﻟـذي ﺗﻠﻌﺑـﻪ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻗﺗﺻـﺎدﯾﺎت ﻣﺧﺗﻠـف‬
‫اﻟﺑﻠــدان ﺧﺎﺻــﺔ اﻟــدول اﻟﻧﺎﻣﯾــﺔ ﻓــﻲ ظــل اﻟﺗﻐﯾ ـرات اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ و اﻟﻣﺷــﺎﻛل اﻟﺗــﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ‪،‬وﻛــذا ﻣﺣﺎوﻟــﺔ د ارﺳــﺔ ﺗــﺄﺛﯾر‬
‫اﻟﺗﺣوﻻت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟدور اﻟذي ﯾﻣﻛن أن ﺗﻠﻌﺑﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﺧﺻوﺻﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ‬
‫ﻟﻠﺟزاﺋر ﻣن ﺧﻼل اﻟﺗﺣول اﻟذي ﻋرﻓﻪ اﻗﺗﺻﺎدﻫﺎ‪ ،‬ﺑﺎﻧﺗﻘﺎﻟﻪ ﻣن اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﻣﺧطط إﻟﻰ اﻗﺗﺻـﺎد اﻟﺳـوق وﻛﯾـف ﯾﻣﻛـن‬
‫ﻟﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت أن ﺗﺻﺑﺢ اﻷداة اﻟﻣﻔﺿﻠﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾق أﺳﺑﺎب ﻧﺟﺎح اﻟﺑراﻣﺞ اﻟﺗﻧﻣوﯾﺔ اﻟﻣﺳطرة‪.‬‬

‫ب‪ .‬ﯾوﺳف ﻗرﯾﺷﻲ ‪ ،‬ﺳﯾﺎﺳﺎت ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬أطروﺣﺔ دﻛﺗوراﻩ ﻏﯾر‬
‫ﻣﻧﺷورة ‪ ،‬اﻟﺟزاﺋر ﺟﺎﻧﻔﻲ ‪.2005‬‬

‫ج‬
 ‫ﻣﻘﺪﻣـــــــﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﯾﻬدف اﻟﺑﺎﺣث ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺔ إﻟﻰ ﺗﻔﺳﯾر ﺳﯾﺎﺳﺎت ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر وﺗﺣﻠﯾل‬
‫ﺳﻠوﻛﻬﺎ اﻟﺗﻣوﯾﻠﻲ ﻋﻠﻰ ﺿوء اﻟوﻗوف ﻋﻠﻰ أﻫم اﻟﻣﺣددات اﻟﺗﻲ ﺗﻔﺳر ﺑﻧﺎء ﻫﯾﺎﻛﻠﻬﺎ اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ‪ ،‬وذﻟك ﺑﺈﺗﺑﺎع اﻟﻣﻧﻬﺞ‬
‫اﻟوﺻﻔﻲ و اﻟﺗﺣﻠﯾﻠﻲ و اﻹﺳﺗﻧﺗﺎﺟﻲ و اﻟﻘﯾﺎﺳﻲ و اﻟﻣﻘﺎرن‪.‬‬

‫ج‪ .‬دراﺟــﻲ ﻛرﯾﻣــو‪ ،‬دور ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض ﻓــﻲ دﻋــم ﺗﻣــول اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ ،‬ﻣــذﻛرة‬
‫ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟ ازﺋر‪.2006 ،‬‬
‫ﺗﻬدف ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺔ إﻟﻰ إﺑراز أﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ وﻣـدى ﺣﺎﺟﺗﻬـﺎ اﻟـﻰ اﻟﺗﻣوﯾـل‬
‫ﻛﻣﺎ ﺗﻬدف ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺔ إﻟﻰ إﺑراز ﻣدى ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘـروض ﻓـﻲ دﻋـم ﺗﻣوﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ٕواﺑراز واﻗﻌﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬
‫‪ ‬ﻫﯾﻛل اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬

‫ﺗم ﺗﻘﺳﯾم اﻟﺑﺣث إﻟﻰ ﻣﻘدﻣﺔ و ﺛﻼث ﻓﺻول و ﺧﺎﺗﻣﺔ ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺻل اﻷول ‪:‬ﺗطرﻗﻧﺎ ﻓﯾﻪ إﻟـﻰ ﻣﻔـﺎﻫﯾم ﺣـول اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬ﻣﻌـﺎﯾﯾر ﺗﻌرﯾﻔﻬـﺎ‪ ،‬دورﻫـﺎ‪ ،‬وظﺎﺋﻔﻬـﺎ‪،‬‬
‫وﺧﺻﺎﺋﺻﻬﺎ وﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ وأﺧﯾ ار اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺗرﺿﻬﺎ‪.‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗطرﻗﻧﺎ ﻓﯾﻪ إﻟﻰ واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر وﻋﻠﻰ اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻬﺎ‪.‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗم اﻟﺗطـرق ﻓﯾـﻪ ﻟﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن ﻗـروض اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟ ازﺋـر ‪ ،‬وﺗﺣﻠﯾـل‬
‫اﻹﺣﺻﺎﺋﯾﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق ﺟﻼل اﻟﻔﺗرة ‪.2014-2004‬‬

‫د‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﻣدﺧل ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬

‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﺗﻣﻬﯾد‪:‬‬

‫ﻟﻘﯾت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻻﻫﺗﻣﺎم اﻟﻛﺑﯾر ﻣن ﻗﺑل اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟدول ﻫذا‪ ،‬ﻣﺎ ﯾﺗﺄﺗﻰ ﻣن ﺧﻼل‬
‫ﻣﺎ ﺗﻘدﻣﻪ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣن ﺧدﻣﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑرى‪ ،‬ﻓﻲ إطﺎر اﻟﺗﻛﺎﻣل ﺑﯾن ﻗطﺎﻋﺎت اﻟﻧﺷﺎط‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻣن ﺟﻬﺔ‪ ،‬وﻣﺎ ﺗﺿﻣﻧﻪ ﻓﻲ ﺣد ذاﺗﻬﺎ ﻣن ﻧﻣو اﻗﺗﺻﺎدي ﻣﻌﺗﺑر ذي ﺧﻠﻔﯾﺔ اﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺎﻋﺗﺑﺎر أن‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗﻌﺗﺑر ﻣﺟﺎﻻ واﺳﻌﺎ ﻻﺳﺗﯾﻌﺎب ﻛﺛﺎﻓﺔ ﻋﻣﺎﻟﯾﺔ ﻋﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬ﻟﻬذا ﻓﺎن اﻻﻫﺗﻣﺎم اﻟدوﻟﻲ‬
‫ﺑﻬذا اﻟﻘطﺎع اﻟﺣﺳﺎس ﺗﺟﻠﻰ ﻓﻲ ﻋدة ﻣﺣﺎور ﺗدﻋو ﻓﻲ ﻣﺟﻣﻠﻬﺎ إﻟﻰ ﺿرورة ﺗﻛﺛﯾف ﻧﺳﯾﺞ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻋن‬
‫طرﯾق دﻋﻣﻬﺎ وﺗرﻗﯾﺗﻬﺎ‪ ،‬أو ﻋن طرﯾق إﻧﺷﺎء اﻟﻣزﯾد ﻣﻧﻬﺎ ﻟﺗﻘوم ﺑﺎﻟدور اﻟﻣطﻠوب ﻣﻧﻬﺎ‪.‬‬

‫وﺳﻧﺣﺎول ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻔﺻل إﻟﻰ إﻋطﺎء ﻟﻣﺣﺔ ﻋن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﯾث ﻗﻣﻧﺎ ﺑﺗﻘﺳﯾﻣﻪ‬
‫إﻟﻰ ﺛﻼث ﻣﺑﺎﺣث ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬ﻣﺎﻫﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص وأﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و أﺷﻛﺎﻟﻬﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ‪.‬‬

‫‪2‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬ﻣﺎﻫﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﺗﻠﻌب اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ دو ار ﻣﻬﻣﺎ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد ﻓﻬﻲ اﻟﻣﺣرك اﻷﺳﺎﺳﻲ ﻟﻪ ﻛﻣﺎ أﻧﻬﺎ ﻻ ﺗﻘل‬
‫أﻫﻣﯾﺔ ﻋن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑﯾرة‪ .‬وﺑﺎﻟرﻏم ﻣن اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﺣظﻰ ﺑﻬﺎ ﻫذا اﻟﻘطﺎع ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف اﻟدول‪ ،‬إﻻ أﻧﻪ ﻟم‬
‫ﯾﺗﻣﺗﻊ إﻟﻰ ﺣد اﻵن ﺑوﺿﻊ ﺗﻌرﯾف ﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﻪ ﻋﺎﻟﻣﯾﺎً‪ ،‬ﯾﺣدد ﺑدﻗﺔ ﻣﺎﻫﯾﺔ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬ﺑﺳﺑب اﺧﺗﻼف‬
‫اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﻲ ﺗﺗﺣﻛم ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻣﻔﻬوم ﺑﯾن اﻟدول‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬أﺳﺑﺎب اﺧﺗﻼف ﺗﻌﺎرﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﻻ ﯾوﺟد ﺗﻌرﯾف دﻗﯾق و ﻣوﺣد ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬وذﻟك ﻧظ ار ﻟﻼﺧﺗﻼف اﻟﻣوﺟود ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾﻧﻬﺎ‬
‫ﻣن ﺣﯾث اﻟﻣوﻗﻊ‪ ،‬درﺟﺔ اﻟﻧﻣو و اﻟﺗطور اﻻﻗﺗﺻﺎدي و اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ و اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ ‪ ،‬ﻓﺎﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة ﻓﻲ اﻟﯾﺎﺑﺎن‬
‫أو اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ ﺗﻌﺗﺑر ﻣﺗوﺳطﺔ أو ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر أو اﻟﻣﻐرب وﻫذا اﻻﺧﺗﻼف ﯾرﺟﻊ اﻟﻰ ﻋدة‬
‫ﻋواﻣل ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬

‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ :‬وﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ‪:‬‬

‫‪ -1‬اﻟﺗﺑﺎﯾن ﻓﻲ درﺟﺎت اﻟﻧﻣو‪:‬‬
‫إن اﻟﺗﻔﺎوت ﻓﻲ درﺟﺔ اﻟﻧﻣو ﯾﻘﺳم اﻟﻌﺎﻟم إﻟﻰ ﻣﺟﻣوﻋﺎت ﻣﺗﺑﺎﯾﻧﺔ‪ ،‬أﻫﻣﻬﺎ اﻟﺑﻠدان اﻟﻣﺗﻘدﻣﺔ اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ واﻟﺑﻠدان‬
‫اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ و ﯾﻧﻌﻛس ﻫذا اﻟﺗﻔﺎوت ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى ﺗطور اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﻌﻣﻠﺔ ﻓﻲ ﻛل دوﻟﺔ‪ ،‬وأﯾﺿﺎ ﻓﻲ وزن اﻟﻬﯾﺎﻛل‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ـﻣن ﻣؤﺳﺳﺎت ووﺣدات اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ـ ﯾﺗرﺟم ذﻟك ﻓﻲ اﺧﺗﻼف اﻟﻧظرة إﻟﻰ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت واﻟﻬﯾﺎﻛل ﻣن‬
‫ﺑﻠد إﻟﻰ أﺧر‪ ،‬ﻓﺎﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﯾﺎﺑﺎن أو اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ أو ﻓﻲ أي ﺑﻠد ﻣﺻﻧﻊ‬
‫أﺧر ﯾﻣﻛن اﻋﺗﺑﺎرﻫﺎ ﻣﺗوﺳطﺔ أو ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر أو اﻟﻣﻐرب‪ ،‬ﺑﺳﺑب اﺧﺗﻼف درﺟﺔ اﻟﻧﻣو واﻟﺗطور اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ‬
‫ﺑﯾن اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ واﻟﯾﺎﺑﺎن ﻣن ﺟﻬﺔ واﻟﺟزاﺋر أو اﻟﻣﻐرب ﻣن ﺟﻬﺔ أﺧرى‪،‬و ﺑﻧﻔس اﻟﻧظرة‪ ،‬ﯾﻧطﺑق‬
‫ﻧﻔس اﻷﻣر ﻋﻧد اﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﯾن ﻣؤﺳﺳﺔ ﺗﻌﺗﺑر ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ ﻣورﯾﺗﺎﻧﯾﺎ أو ﻣﺎﻟﻲ إذ ﺗﻌﺗﺑر ﺻﻐﯾرة ﻓﻲ إﯾطﺎﻟﯾﺎ‪ .‬ﻓﺎﻧطﻼﻗﺎ‬
‫ﻣن ﻫذﻩ اﻟﻧظرة‪ .‬ﻧﺻل إﻟﻰ ﻧﺗﯾﺟﺔ أن ﺗﻌرﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﯾﺧﺗﻠف ﻣن ﺑﻠد إﻟﻰ أﺧر اﻷﻣر‬
‫‪1‬‬
‫اﻟذي ﯾﻔﺳر ﻏﯾﺎب ﺗﻌرﯾف ﻣوﺣد ﺻﺎﻟﺢ ﻓﻲ ﺟﻣﯾﻊ اﻟدول‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﻧوع اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪:‬‬
‫إن ﺗﻧوع اﻷﻧﺷطﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﯾﻐﯾر ﻓﻲ أﺣﺟ ـﺎم اﻟﻣؤﺳﺳ ـﺎت وﯾﻣﯾزﻫ ـﺎ ﻣن ﻓرع ﻷﺧ ـر‪ ،‬ﻓﺎﻟﻣؤﺳﺳ ـﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﻣل ﻓـ ـﻲ‬

‫‪1‬‬
‫ﻋﺛﻣﺎن ﻟﺧﻠف ‪ ،‬واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺳﺑل دﻋﻣﻬﺎ وﺗﻧﻣﯾﺗﻬﺎ –دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺟزاﺋر‪-‬أطروﺣـﺔ دﻛﺗـوراﻩ ﻓـﻲ اﻟﻌﻠـوم اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾـﺔ اﻟﻌﻠـوم‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ 2004 ،‬ص‪.4‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ ﻏﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻌﻣل ﻓﻲ اﻟﺗﺟﺎرة وﺗﺧﺗﻠف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺷط ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺎل اﻟﺗﺟﺎري ﻋن ﺗﻠك‬
‫اﻟﺗﻲ ﺗﻘدم ﺧدﻣﺎت وﻫﻛذا‪ ،‬وﯾﻣﻛن أن ﻧﺻﻧف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ إﻟﻰ)ﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬ﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬زراﻋﯾﺔ‪،‬‬
‫ﺧدﻣﯾﺔ(‪،‬وﺗﺧﺗﻠف أﯾﺿﺎ ﺗﺻﻧﯾﻔﺎت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣن ﻗطﺎع إﻟﻰ أﺧر ﻻﺧﺗﻼف اﻟﻌﻣﺎﻟﺔ و رأس‬
‫اﻟﻣﺎل‪،‬ﻓﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ ﺗﺣﺗﺎج ﻟرؤوس أﻣوال ﺿﺧﻣﺔ و ﯾد ﻋﺎﻣﻠﺔ ﻛﺛﯾرة و ﻣؤﻫﻠﺔ وﻫﯾﻛل ﺗﻧظﯾﻣﻲ أﻛﺛر‬
‫‪1‬‬
‫ﺗﻌﻘﯾدا ﻋﻛس اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧدﻣﺎﺗﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺣﺗﺎج إﻟﻰ ﯾد ﻋﺎﻣﻠﺔ اﻗل وﻫﯾﻛل ﺗﻧظﯾﻣﻲ ﺑﺳﯾط‪.‬‬

‫‪ -3‬ﺗﻌدد ﻓروع اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪:‬‬

‫ﯾﺧﺗﻠف اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي و ﺗﺗﻧوع ﻓروﻋﻪ‪ ،‬ﻓﺎﻟﻧﺷﺎط اﻟﺗﺟﺎري ﯾﻧﻘﺳم إﻟﻰ ﺗﺟﺎرة ﺑﺎﻟﺗﺟزﺋﺔ و ﺗﺟﺎرة‬
‫ﺑﺎﻟﺟﻣﻠﺔ‪،‬وأﯾﺿﺎ ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻻﻣﺗداد ﯾﻧﻘﺳم إﻟﻰ ﺗﺟﺎرة ﺧﺎرﺟﯾﺔ و داﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬و اﻟﻧﺷﺎط اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ ﯾﻧﻘﺳم ﺑدورﻩ إﻟﻰ‬
‫ﻓروع ﻋدة ﻣﻧﻬﺎ ﺻﻧﺎﻋﺎت إﺳﺗﺧراﺟﯾﺔ‪ ،‬ﻏذاﺋﯾﺔ‪ ،‬ﺗﺣوﯾﻠﯾﺔ‪ ،‬و ﺗﺧﺗﻠف ﻛل ﻣؤﺳﺳﺔ ﺣﺳب اﻟﻧﺷﺎط اﻟﻣﻧﺗﻣﯾﺔ إﻟﯾﻪ أو‬
‫أﺣد ﻓروﻋﻪ و ذﻟك ﺣﺳب ﺗﻌداد اﻟﯾد اﻟﻌﺎﻣﻠﺔ و رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣوﺟﻪ ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر‪ ،‬ﻓﺎﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪2‬‬
‫ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺗﻌدﯾﻧﯾﺔ ﻗد ﺗﻛون ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﺟﺎرة أو اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﻐذاﺋﯾﺔ‪.‬‬

‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺗﻌدد ﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﺻﻧﯾف و اﺧﺗﻼﻓﻬﺎ‪:‬‬

‫إن ﺗﺣدﯾد ﺗﻌرﯾف ﺷﺎﻣل ودﻗﯾق ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﯾﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ ﻋدة ﻣﻌﺎﯾﯾر و ﻣؤﺷرات ﺗﺧﺗﻠف‬
‫ﺑﺎﺧﺗﻼف ﻧوﻋﻬﺎ ﻓﺎﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻛﻣﯾﺔ ﺗﻌﺗﻧﻲ ﺑﺎﻟﺣﺟم و اﻟﻘﯾﺎس ﻛﻌدد اﻟﻌﻣﺎل اﻟطﺎﻗﺔ اﻟﻣﺳﺗﻌﻣﻠﺔ اﻟﺗرﻛﯾب اﻟﻌﺿوي‬
‫ﻟرأس اﻟﻣﺎل ‪...‬اﻟﺦ‪ ،‬إﻣﺎ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻧوﻋﯾﺔ ﻓﺗﻌﺗﻧﻲ ﺑﺎﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ‪،‬ﺑﺎﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ اﻹدارة و اﻟﻣﺳؤوﻟﯾﺔ ‪،‬وﻋﻠﯾﻪ ﻓﺎﻟﺻﻌوﺑﺔ‬
‫ﺗﻛﻣن ﻓﻲ ﻛﯾﻔﯾﺔ اﺧﺗﯾﺎر ﻫذﻩ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر‪،‬ﻓﺑﻌض اﻟدول ﺗﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‪ ،‬ورﻗم اﻷﻋﻣﺎل‪،‬ورأس اﻟﻣﺎل‬
‫ﻛﺎﻷرﺟﻧﺗﯾن ﻣﺛﻼ‪،‬وﻋﻠﻰ ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل و رأس اﻟﻣﺎل ﻛﻔرﻧﺳﺎ‪ ،‬ﺣﯾث أﻧﻬﺎ ﯾﻣﻛن أن ﺗﺧﺗﻠف ﻓﻲ اﻟﻣﻌﯾﺎر ﻧﻔﺳﻪ ﻛﺎن‬
‫‪3‬‬
‫ﯾﻛون ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل ﻣﺛﻼ‪.‬‬

‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﺗﻘﻧﯾﺔ‪:‬‬

‫وﯾﺗﻠﺧص اﻟﻌﺎﻣل اﻟﺗﻘﻧﻲ ﻓﻲ ﻣﺳﺗوى اﻻﻧدﻣﺎج ﺑﯾن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬ﻓﺣﯾﺛﻣﺎ ﺗﻛون ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة أﻛﺛر اﻧدﻣﺎﺟﺎ ﯾؤدي‬
‫ﻫذا إﻟﻰ ﺗوﺟﻪ ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻹﻧﺗﺎج و ﺗﻣرﻛزﻫﺎ ﻓﻲ ﻣﺻﻧﻊ واﺣد‪ ،‬وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾﺗﺟﻪ ﺣﺟم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ إﻟﻰ اﻟﻛﺑر‪ ،‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﺗﻛون‬
‫‪1‬‬
‫ارﺑــﺢ ﺧــوﻧﻲ‪ ،‬ﺣﺳــﺎﻧﻲ رﻗﯾــﺔ‪،‬آﻓــﺎق ﺗﻣوﯾــل وﺗرﻗﯾــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ اﻟﺟزاﺋــر‪ ،‬ﻣﻠﺗﻘــﻰ دوﻟــﻲ ﺣــول اﻟﻣﺷــروﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ و‬
‫ﺗطوﯾر دورﻫﺎ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻣﻐﺎرﺑﯾﺔ ‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻓرﺣﺎت ﻋﺑﺎس‪،‬ﺳطﯾف‪8،‬ﻣﺎي‪،2003‬ص‪.894‬‬
‫‪2‬‬
‫ﺧوﻧﻲ راﺑﺢ و ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﻣﺷﻛﻼت ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ‪ ،‬إﯾﺗراك ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ و اﻟﻧﺷر‪ ،‬ﻣﺻر‪،2008 ،‬ص ‪.16‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻏدﯾر اﺣﻣد ﺳﻠﯾﻣﺔ‪،‬ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟزاﺋـر –دراﺳـﺔ ﺗﻘﯾﯾﻣﯾـﻪ ﻟﺑرﻧـﺎﻣﺞ ﻣﯾـدا‪-‬ﻣـذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌـﺔ ﻗﺎﺻـدي ﻣرﺑـﺎح‪-‬ورﻗﻠـﺔ‪-‬‬
‫ﻛﻠﯾﺔ اﻟﺣﻘوق و اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﻗﺳم اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪ 2007‬ص‪،‬ص‪.4-3،‬‬
‫‪4‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ ﻣﺟزأة و ﻣوزﻋﺔ إﻟﻰ ﻋدد ﻛﺑﯾر ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬ﯾؤدي ذﻟك إﻟﻰ ظﻬور ﻋدة ﻣؤﺳﺳﺎت ﺻﻐﯾرة و‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪:‬اﻟﻌواﻣل اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗﺗﻣﺛل اﻟﻌواﻣل اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ ﻓﻲ ﻣدى اﻫﺗﻣﺎم اﻟدوﻟﺔ و ﻣؤﺳﺳﺎﺗﻬﺎ ﺑﻘطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫وﻣﺣﺎوﻟﺔ ﺗﻘدﯾم ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻣﺳﺎﻋدات ﻟﻪ و ﺗذﻟﯾل اﻟﺻﻌوﺑﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺗرض طرﯾﻘﺔ ﻣن أﺟل ﺗوﺟﯾﻬﻪ و ﺗرﻗﯾﺗﻪ و‬
‫دﻋﻣﻪ وﻋﻠﻰ ﺿوء اﻟﻌﺎﻣل اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ ﯾﻣﻛن ﺗﺣدﯾد اﻟﺗﻌرﯾف وﺗﺑﯾﺎن ﺣدودﻩ واﻟﺗﻣﯾﯾز ﺑﯾن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺣﺳب رؤﯾﺔ‬
‫‪2‬‬
‫واﺿﻌﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت و اﻻﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺎت اﻟﺗﻧﻣوﯾﺔ و اﻟﻣﻬﺗﻣﯾن ﺑﺷؤون ﻫذا اﻟﻘطﺎع‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﻌﺎﯾﯾر ﺗﺣدﯾد ﺗﻌرﯾف ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﺛﻣﺔ ﺻﻌوﺑﺔ ﻛﺑﯾرة ﻟوﺿﻊ ﺗﻌرﯾف ﻣوﺣد و دﻗﯾق ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﯾﻛون ﻣﻘﺑوﻻ و ﻣرﺿﯾﺎ‬
‫ﻟﻣﺧﺗﻠف اﻻﺗﺟﺎﻫﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و ﻫذا ﺑﺎﻋﺗراف اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﺑﺎﺣﺛﯾن و ﻣﺳﯾري اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻟﻣﻧظﻣﺎت اﻟدوﻟﯾﺔ‬
‫وذﻟك ﻧظ ار ﻟﺗﻌدد اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﻲ ﻣن ﺧﻼﻟﻬﺎ ﯾﻣﻛن اﻟﺗﻣﯾﯾز ﺑﯾن ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬

‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻛﻣﯾﺔ‪ :‬وﺗﻧﻘﺳم ﻫذﻩ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر إﻟﻰ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﻣﻌﯾﺎر رأس اﻟﻣﺎل‪:‬‬
‫ﯾﻌﺗﺑر ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر ﻣن أﻫم ﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﺻﻧﯾف ﻷﻧﻪ ﯾﻌﻛس اﻟطﺎﻗﺔ اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪ ،‬إﻻ اﻧﻪ ﯾﺑﻘﻰ‬
‫ﻣﺧﺗﻠف ﻣن دوﻟﺔ إﻟﻰ أﺧرى ‪ .‬ﻓﻣﺛﻼ ﯾﺣدد ﺳﻘف رأس اﻟﻣﺎل ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻛوﯾت‬
‫ب‪ 600000‬دوﻻر أﻣرﯾﻛﻲ ﻓﻲ ﺣﯾن ﯾﺗراوح ﺑﯾن ‪ 200000-35000‬دوﻻر ﻓﻲ ﺑﻌض اﻟدول اﻷﺳﯾوﯾﺔ‬
‫‪3‬‬
‫ﻛﺎﻟﺻﯾن‪ ،‬اﻟﻬﻧد‪،‬اﻟﻔﻠﺑﯾن‪،‬ﻛورﯾﺎ وﯾﺻل إﻟﻰ ﺣدود ‪ 700000‬دوﻻر ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻣﺗﻘدﻣﺔ ‪.‬‬
‫‪ -2‬ﻣﻌﯾﺎر اﻟﻌﻣﺎﻟﺔ‪:‬‬
‫‪4‬‬
‫ﯾﻌﺗﺑر ﻣن اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻷﻛﺛر اﺳﺗﺧداﻣﺎ ﻟﺗﻣﯾﯾز ﺣﺟم اﻟﻣﺷروﻋﺎت وﯾﺧﺗﻠف أﯾﺿﺎ ﺑﯾن دوﻟﺔ و أﺧرى‪.‬‬
‫ﻣﺛﺎل‪:‬ﻓﻲ اﻟدول اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ ﺗﻛون اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ﺗﺿم ‪ 500‬ﻋﺎﻣل ﻋﻠﻰ اﻷﻗل وﻓﻲ اﻟدول اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ ﻫﻲ‬
‫‪5‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺿم ﻣن ‪ 20‬إﻟﻰ ‪ 100‬ﻋﺎﻣل أو ﺣﺗﻰ اﻗل‪.‬‬
‫واﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾﺑﯾن ﻫذا اﻟﺗﺑﺎﯾن ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر ﺑﯾن اﻟدول‬
‫‪1‬‬
‫راﺑﺢ ﺧوﻧﻲ‪ ،‬ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ‪،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﻣﺷﻛﻼت ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪16.‬‬
‫‪2‬‬
‫راﺑﺢ ﺧوﻧﻲ‪ ،‬ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ‪،‬اﻓﺎق ﺗﻣوﯾل وﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.895‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻋﺑد اﷲ ﺧﺑﺎﺑﺔ ‪،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﯾﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ ‪،‬دار اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة‪،‬اﻻﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪،2013،‬ص‪. 13‬‬
‫‪4‬‬
‫ﻧﺑﯾل ﺟواد‪،‬ادارة وﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪،‬ﻣﺟد اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟﻠدراﺳﺎت و اﻟﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬ﺑﯾروت ‪ 2007‬ص‪.30‬‬
‫‪5‬‬
‫ﺧﺑﺎﺑﺔ ﻋﺑد اﷲ‪،‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.14‬‬
‫‪5‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﺟدول رﻗم‪:1‬ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺣﺳب ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‬

‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‬ ‫اﻟدوﻟﺔ‬
‫‪10-10‬‬ ‫‪9-1‬‬ ‫اﻟﻧﻣﺳﺎ‬

‫‪200-51‬‬ ‫‪50 -1‬‬ ‫ﺑﻠﺟﯾﻛﺎ‬

‫‪200-51‬‬ ‫‪50 -1‬‬ ‫داﻧﻣﺎرك‬
‫‪250-50‬‬ ‫‪49 -10‬‬ ‫اﻟﺟزاﺋر‬
‫‪500-251‬‬ ‫‪250-1‬‬ ‫اﻟو م أ‬
‫‪200-51‬‬ ‫‪50-1‬‬ ‫ﻓﻠﻧدا‬
‫‪499-50‬‬ ‫‪49-1‬‬ ‫ﻓرﻧﺳﺎ‬
‫‪200-51‬‬ ‫‪50-1‬‬ ‫ﺑرﯾطﺎﻧﯾﺎ‬
‫‪100-21‬‬ ‫‪20-1‬‬ ‫اﻟﻧروﯾﺞ‬
‫‪500-50‬‬ ‫‪49-1‬‬ ‫اﻟﯾﺎﺑﺎن‬

‫اﻟﻣﺻدر‪:‬ﻏدﯾر اﺣﻣد ﺳﻠﯾﻣﺔ‪ ،‬ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ‬
‫اﻟﺣﻘوق و اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻗﺳم اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻗﺎﺻدي ﻣرﺑﺎح –ورﻗﻠﺔ‪،2007-‬ص‪.4‬‬
‫‪ -3‬ﻣﻌﯾﺎر رﻗم اﻷﻋﻣﺎل‪:‬‬
‫ﯾﻌﺗﺑــر ﻣﻌﯾــﺎر رﻗــم اﻷﻋﻣــﺎل ﻣــن اﻟﻣﻌــﺎﯾﯾر اﻟﺣدﯾﺛــﺔ و اﻟﻣﻬﻣــﺔ ﻟﻣﻌرﻓــﺔ ﻗﯾﻣــﺔ وأﻫﻣﯾــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت و ﺗﺻــﻧﯾﻔﻬﺎ ﻣــن‬
‫ﺣﯾث اﻟﺣﺟم‪ ،‬وﯾﺳﺗﺧدم ﻟﻘﯾﺎس ﻣﺳﺗوى ﻧﺷﺎط اﻟﻣﺷروع وﻗدراﺗﻪ اﻟﺗﻧﺎﻓﺳـﯾﺔ‪ ،‬وﯾﺳـﺗﻌﻣل ﻫـذا اﻟﻘﯾـﺎس ﺑﺻـورة ﻛﺑﯾـرة ﻓـﻲ‬
‫اﻟوﻻﯾ ــﺎت اﻟﻣﺗﺣ ــدة اﻷﻣرﯾﻛﯾ ــﺔ وأورﺑ ــﺎ‪ ،‬ﺣﯾ ــث ﺗﺻ ــﻧف اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺗ ــﻲ ﺗﺑﻠ ــﻎ ﻣﺑﯾﻌﺎﺗﻬ ــﺎ ﻣﻠﯾ ــون دوﻻر ﻓﺎﻗ ــل ﺿ ــﻣن‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ .‬وﯾرﺗﺑط ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر أﻛﺛر ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ .‬ﻏﯾر أن ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر ﺗﺷـوﺑﻪ‬
‫ﺑﻌض اﻟﻧﻘﺎﺋص و ﻻ ﯾﻌﺑر ﺑﺻورة ﺻﺎدﻗﺔ ﻋن ﺣﺳن اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻧظ ار ﻷﻧﻪ ﻓـﻲ ﺣﺎﻟـﺔ اﻻرﺗﻔـﺎع اﻟﻣﺗواﺻـل ﻟﻠﻣﺑﯾﻌـﺎت‬
‫ﻓـ ــﺎن ذاﻟـ ــك ﯾـ ــؤدي إﻟـ ــﻰ ارﺗﻔـ ــﺎع رﻗـ ــم اﻷﻋﻣـ ــﺎل وﯾﺳـ ــود اﻻﻋﺗﻘـ ــﺎد ﺑـ ــﺎن ذاﻟ ـ ـك ﻧﺗﯾﺟـ ــﺔ ﺗطـ ــور أداء اﻟﻣؤﺳﺳـ ــﺔ ﻟـ ــذﻟك‬
‫اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدﯾون إﻟ ــﻰ ﺗﺻ ــﺣﯾﺢ اﻟﺻ ــورة ﻋ ــن طرﯾ ــق اﻟـ ـرﻗم اﻟﻘﯾﺎﺳ ــﻲ ﻟﺗوﺿ ــﯾﺢ اﻟﻧﻣ ــو اﻟﺣﻘﯾﻘ ــﻲ ﻟـ ـرﻗم اﻷﻋﻣ ــﺎل وﻟ ــﯾس‬
‫‪1‬‬
‫اﻻﺳﻣﻲ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﺳــﻌﯾد ﺑـ ـرﯾﺑش‪ ،‬ﺑﻠﻐرﺳــﺔ ﻋﺑــد اﻟﻠطﯾــف‪ ،‬إﺷـــﻛﺎﻟﯾﺔ ﺗﻣوﯾـــل اﻟﺑﻧـــوك ﻟﻠﻣؤﺳﺳـــﺎت اﻟﺻـــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـــطﺔ ﻓـــﻲ اﻟﺟزاﺋـــر‪،‬اﻟﻣﻠﺗﻘــﻰ اﻟــدوﻟﻲ ﺣــول ﻣﺗطﻠﺑــﺎت ﺗﺄﻫﯾــل‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻌرﺑﯾﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻋﻧﺎﺑﺔ ‪،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 18-17‬اﻓرﯾل ‪.2008‬‬
‫‪6‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -4‬ﻣﻌﯾﺎر رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر‪:‬‬

‫ﯾﻌﺗﻣد ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر ﻛﺛﯾ ار ﻓﻲ ﺗﺣدﯾد ﺣﺟم اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ ﺑﺣﯾث إذا ﻛﺎن ﺣﺟم راس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر‬
‫ﻛﺑﯾ ار ﻋدة اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻛﺑﯾرة أﻣﺎ إذا ﻛﺎن ﺻﻐﯾ ار ﻧﺳﺑﯾﺎ اﻋﺗﺑرت اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﺻﻐﯾرة أو ﻣﺗوﺳطﺔ ﻣﻊ اﻷﺧذ ﺑﻌﯾن‬
‫اﻻﻋﺗﺑﺎر درﺟﺔ اﻟﻧﻣو اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻟﻛل دوﻟﺔ‪.‬‬
‫‪ -5‬ﻣﻌﯾﺎر اﻟﻌﻣﺎﻟﺔ ﻋﻠﻰ رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر‪:‬‬
‫ﯾﻌﺗﻣد ﻫذﻩ اﻟﻣﻌﯾﺎر ﻓﻲ ﺗﺣدﯾد اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ واﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ وذاﻟك ﺑﺎﻟﺟﻣﻊ ﺑﯾن اﻟﻣﻌﯾﺎرﯾن‬
‫اﻟﺳﺎﺑﻘﯾن أي ﻣﻌﯾﺎر اﻟﻌﻣﺎﻟﺔ وﻣﻌﯾﺎر رأس اﻟﻣﺎل ﻓﻲ ﻣﻌﯾﺎر واﺣد ﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ وﺿﻊ ﺣد أﻗﺻﻰ ﻟﻌدد اﻟﻌﻣﺎل‬
‫‪1‬‬
‫ﺑﺟﺎﻧب ﻣﺑﻠﻎ ﻣﻌﯾن ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟرأﺳﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺛﺎﺑﺗﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ اﻟﺻﻐﯾرة ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪:‬اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻧوﻋﯾﺔ‪:‬‬
‫وﺗﻧﻘﺳم ﻫذﻩ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر إﻟﻰ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ‪:‬‬
‫ﯾﻌﺗﺑر ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر ﻣن اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻧوﻋﯾﺔ اﻟﻬﺎﻣﺔ ﻓﻐﺎﻟﺑﺎ ﻣﺎ ﺗﻛون اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗﺎﺑﻌﺔ ﻟﻠﻘطﺎع‬
‫اﻟﺧﺎص ﻋﻠﻰ ﺷﻛل ﻣؤﺳﺳﺎت أو ﺷرﻛﺎت أﻣوال‪.‬‬
‫‪ -2‬ﻣﻌﯾﺎر اﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫وﻫو ﻓﺎﻟﻣدﯾر ﻫو اﻟﻣﺎﻟك وﻫو اﻟذي ﯾﺗﺧذ اﻟﻘ اررات داﺧل اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪ ،‬وﯾﺗﺣﻣل ﻛﺎﻣل اﻟﻣﺳؤوﻟﯾﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺧص‬
‫اﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﻣﺷروع ﺗﺟﺎﻩ اﻟﻐﯾر‪ ،‬وﯾطﻠق ﻋﻠﻰ ﻫذا اﻟﻣﻌﯾﺎر اﺳم اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‪ ،‬ﺣﯾث اﻧﻪ طﺑﻘﺎ ﻟﻠﺷﻛل اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‬
‫‪2‬‬
‫ﯾﺗﺣدد ﺣﺟم رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر وطرق ﺗﻣوﯾﻠﻪ وﻏﺎﻟﺑﺎ ﻣﺎ ﺗﻛون ﺷرﻛﺎت اﻷﻣوال اﻛﺑر ﻣن ﺷرﻛﺎت اﻷﺷﺧﺎص‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﺣﺻﺔ ﻣن اﻟﺳوق‪:‬‬
‫إن اﻟﺣﺻﺔ اﻟﺳوﻗﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗﻛون ﻣﺣدودة وذﻟك ﻟﻸﺳﺑﺎب اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -‬ﺻﻐر ﺣﺟم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺿﺎﻟﺔ ﺣﺟم رأس اﻟﻣﺎل‪.‬‬
‫‪ -‬ﺻﻐر ﺣﺟم اﻹﻧﺗﺎج‪.‬‬
‫‪ -‬ﻣﺣﻠﯾﺔ اﻟﻧﺷﺎط‪.‬‬
‫‪ -‬اﻹﻧﺗﺎج ﻣوﺣد ﻟﻸﺳواق اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ و اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻣﯾز ﺑﺿﯾﻘﻬﺎ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﺻﻔوت ﻋﺑد اﻟﺳﻼم ﻋوﺿﺎﷲ‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐرة ودورﻫﺎ ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ‪ ،‬دار اﻟﻧﻬﺿﺔ اﻟﻌرﺑﯾﺔ‪،‬ﻣﺻر‪،1953 ،‬ص‪.19‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻣﺣﻣد رﺷدي ﺳﻠطﺎﻧﻲ ‪ ،‬اﻟﺗﺳﯾﯾر اﻻﺳﺗراﺗﯾﺟﻲ ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺎﻟﺟزاﺋر‪ ،‬واﻗﻌﻪ‪،‬واﻫﻣﯾﺗﻪ وﺷـروط ﺗطﺑﯾﻘﻪ‪،‬ﺣﺎﻟـﺔ اﻟﺻـﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑوﻻﯾﺔ ﺑﺳﻛرة ‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر و اﻟﻌﻠوم اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪،2006 ،‬ص ص ‪.43-42‬‬
‫‪7‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -‬اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ اﻟﺷدﯾدة ﺑﯾن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻟﻠﺗﻣﺎﺛل ﻓﻲ اﻹﻣﻛﺎﻧﯾﺎت و اﻟظروف‪.‬‬

‫وﻧظ ار ﻟﻬذﻩ اﻷﺳﺑﺎب ﻻ ﯾﻣﻛن ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ أن ﺗﻔرض ﻫﯾﻣﻧﺗﻬﺎ وﺳﯾطرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺳوق‬
‫ﻋﻛس اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑرى‬
‫‪ -4‬ﻣﺣﻠﯾﺔ اﻟﻧﺷﺎط‪:‬‬
‫ﻧﻌﻧﻲ ﺑﻣﺣﻠﯾﺔ اﻟﻧﺷﺎط أن ﯾﻘﺗﺻر ﻧﺷﺎط اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﻧطﻘﺔ أو ﻣﻛﺎن واﺣد وﺗﻛون ﻣﻌروﻓﺔ ﻓﯾﻪ‪ ،‬وان ﻻ‬
‫ﺗﻣﺎرس ﻧﺷﺎط ﻣن ﺧﻼل ﻋدة ﻓروع‪ ،‬ﺗﺷﻛل ﺣﺟﻣﺎ ﺻﻐﯾ ار ﻧﺳﺑﯾﺎ ﻓﻲ ﻗطﺎع اﻹﻧﺗﺎج اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺗﻣﻲ إﻟﯾﻪ ﻓﻲ اﻟﻣﻧطﻘﺔ ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫وﻫذا طﺑﻌﺎ ﻻ ﯾﻣﻧﻊ اﻣﺗداد اﻟﻧﺷﺎط ﺗﺳوﯾﻘﻲ ﻟﻠﻣﻧﺗﺟﺎت إﻟﻰ ﻣﻧﺎطق أﺧرى ﻓﻲ اﻟداﺧل أو اﻟﺧﺎرج‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻌﺎرﯾف ﻟﺑﻌض اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻟدول ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ظﻬر ﻣﺻطﻠﺢ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف دول اﻟﻌﺎﻟم ﻟﯾﻌﺑر ﻋن ﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﺗﻲ ﯾﺻﻌب ﺗﻘدﯾم ﺻورة واﺣدة ﻟﻬﺎ‪ ،‬وﻫذا راﺟﻊ ﻻﺧﺗﻼف ﻓﻲ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻣﺳﺗﺧدﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﻌرﯾف‪ ،‬وﯾﺗﻌﯾن ان‬
‫ﯾؤﺧذ ﻓﻲ ﻋﯾن اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت و اﻟﺗوﺟﻬﺎت و اﻟﻣﺳﺗوى اﻻﻗﺗﺻﺎدي و اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﻲ ﻟﻠدول‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﻌﺗﺑر ﻫذﻩ‬
‫اﻟدول اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣن أﻫم اﻟﺗﻧظﯾﻣﺎت اﻟﻣﻌﺗﻣد ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‬
‫ﻟﻣﺎ ﺗﺗﻣﯾز ﺑﻪ ﻣن دﯾﻧﺎﻣﻛﯾﺔ و ﻣروﻧﺔ‪.‬‬
‫أوﻻ‪ :‬ﺗﻌﺎرﯾف ﺑﻌض اﻟﻬﯾﺋﺎت‬
‫‪ -1‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺑﻧك اﻟدوﻟﻲ‪ :‬ﯾﻣﯾز اﻟﺑﻧك اﻟدوﻟﻲ ﻋن طرﯾق ﻓرﻋﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ ﻟﻠﺗﻣوﯾل ﻣﺎ ﺑﯾن ﺛﻼﺛﺔ أﻧواع ﻣن‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﻫﻲ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺻﻐرة‪ :‬وﺷروطﻬﺎ أن ﯾﻛون ﻋدد ﻣوظﻔﯾﻬﺎ أﻗل ﻣن ‪ٕ 10‬واﺟﻣﺎﻟﻲ أﺻوﻟﻬﺎ أﻗل ﻣن ‪100.000‬‬
‫دوﻻر أﻣرﯾﻛﻲ وﻧﻔس اﻟﺷرط اﻟﺳﺎﺑق ﯾﻧطﺑق ﻋﻠﻰ ﺣﺟم اﻟﻣﺑﯾﻌﺎت اﻟﺳﻧوﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة‪ :‬و ﻫﻲ اﻟﺗﻲ ﺗظم أﻗل ﻣن ‪ 50‬ﻣوظﻔﺎُ و ﺗﺑﻠﻎ أﺻوﻟﻬﺎ أﻗل ﻣن ‪ 3‬ﻣﻠﯾون دوﻻر أﻣرﯾﻛﻲ و‬
‫ﻛذﻟك اﻟﺣﺎل ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﺣﺟم اﻟﻣﺑﯾﻌﺎت اﻟﺳﻧوﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ :‬و ﯾﺑﻠﻎ ﻋدد ﻣوظﻔﯾﻬﺎ أﻗل ﻣن ‪ 300‬ﻣوظف أﻣﺎ أﺻوﻟﻬﺎ ﻓﻬﻲ أﻗل ﻣن ‪ 15‬ﻣﻠﯾون‬
‫‪2‬‬
‫دوﻻر أﻣرﯾﻛﻲ و ﻧﻔس اﻟﺷﻲء ﯾﻧطﺑق ﻋﻠﻰ ﺣﺟم اﻟﻣﺑﯾﻌﺎت اﻟﺳﻧوﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﻌرﯾف ﻟﺟﻧﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ )‪:(USSBA‬‬
‫وﺿﻌت ﻫذﻩ اﻹدارة ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﻣﻌ ـ ـ ـ ـ ـ ـ ـ ـ ـ ـ ـ ـﺎﯾﯾر اﻟﺗﻲ ﯾﻌﺗﻣد ﻋﻠﯾ ـﻬﺎ ﻓﻲ ﺗﺣدﯾد ﻣﺎﻫﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳ ـﺎت اﻟﺻ ـﻐﯾرة‬

‫‪1‬راﺑﺢ ﺧوﻧﻲ ‪ ،‬ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ‪ ،‬أﻓﺎق ﺗﻣوﯾل وﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.898‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻋﺛﻣﺎن ﻟﺧﻠف‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.‬‬
‫‪8‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﻛﺄﺳﺎس ﻟﻠﺗﻘرﯾر وﻣن ﻫذﻩ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر‪:‬‬

‫‪ ‬ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل ﯾﺟب أن ﻻ ﯾزﯾد ﻋن ‪ 250‬ﻋﺎﻣﻼ‬
‫‪ ‬إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻷﻣوال اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرة ﯾﺟب أن ﺗزﯾد ﻋن ‪3‬ﻣﻠﯾون دوﻻر‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬ﻧﺻﯾب اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﻣن اﻟﺳوق ﯾﺟب أن ﯾﻛون ﻣﺣدودا‬
‫‪ -3‬ﺗﻌرﯾف ﻟﺟﻧﺔ اﻷﻣم اﻟﻣﺗﺣدة ﻟﻠﺗﻧﻣﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرة‪:‬‬
‫ﻓﯾﻌرف اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة ﺑﺄﻧﻬﺎ ﺗﻠك اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﯾﻌﻣل ﺑﻬﺎ ﻣن ‪ 20‬إﻟﻰ ‪ 100‬ﻓرد ‪ ،‬و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗﻠك‬
‫اﻟﺗﻲ ﯾﻌﻣل ﻓﯾﻬﺎ ﻣن ‪ 101‬إﻟﻰ ‪ 500‬ﻓرد‪ ،‬أﯾﺿﺎ ﻗﺳم ﺗﺻﻧﯾف ﻫذﻩ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ إﻟﻰ ﻓﺋﺔ اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺻﻐﯾرة وﻫﻲ‬
‫اﻟﺗﻲ ﯾﻌﻣل ﻓﯾﻬﺎ ‪ 100‬ﻋﺎﻣل ﻋﻠﻰ اﻷﻗل‪ ،‬و ﻓﺋﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﻌﻣل ﻓﯾﻬﺎ ﻣن‪ 100‬واﻗل ﻣن ‪1000‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻋﺎﻣل‬
‫‪ -4‬ﺗﻌرﯾف ﻟﺟﻧﺔ اﻷﻣم اﻟﻣﺗﺣدة اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪:‬‬
‫ﻓﺗﻌرف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺻﻐﯾرة ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ ﻛل ﻣؤﺳﺳﺔ ﯾﻌﻣل ﺑﯾن اﻗل ﻣن ‪90‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻋﺎﻣل‪ ،‬أﻣﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠدول اﻟﻣﺗﻘدﻣﺔ ﻓﺗﻛون ﻓﺎﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ إذا ﻛﺎﻧت ﺗﺷﻐل اﻗل ﻣن ‪ 500‬ﻋﺎﻣل‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺗﻌﺎرﯾف اﻟدول‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺗﻌرﯾف اﻻﺗﺣﺎد اﻷوروﺑﻲ‪:‬‬
‫إن اﻟﻠﺟﻧﺔ اﻷوروﺑﯾﺔ أﻋطت ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺗﻌرﯾف اﻟﺗﺎﻟﻲ ‪:‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻫﻲ ﻛل ﻣؤﺳﺳﺔ ﺗوظف أﻗل ﻣن ‪ 250‬ﻋﺎﻣل وﺗﺗﻣﺗﻊ ﺑﺎﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ وﻻ ﺗﻧﺗﺳب‬
‫إﻟﻰ أي ﻣؤﺳﺳﺔ اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ أﺧرى‪ ،‬رﻗم أﻋﻣﺎﻟﻬﺎ ﻻ ﯾﺗﺟﺎوز ‪ 40‬ﻣﻠﯾون أرو‪ ،‬اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﺗﻘﻧﯾﺔ ﻻ ﺗﺗﺟﺎوز ‪ 27‬ﻣﻠﯾون‬
‫أرو وﺣﺳب ﻫذﻩ اﻟﻠﺟﻧﺔ ﺗﻧﻘﺳم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ إﻟﻰ ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺎت ﺻﻐﯾرة ﺗوظف أﻗل ﻣن ‪ 50‬ﻋﺎﻣل ﺗﺣﻘق رﻗم أﻋﻣﺎل أﻗل ﻣن ‪ 7‬ﻣﻠﯾون ارو ﻣﻊ ﻣﯾزاﻧﯾﺔ ﺗﻘﻧﯾﺔ أﻗل‬
‫ﻣن ‪ 5‬ارو ﻣﻠﯾون‪.‬‬
‫‪4‬‬
‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺔ ﺟد ﺻﻐﯾرة ﺗوظف أﻗل ﻣن ‪ 10‬ﻋﻣﺎل‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣروة اﺣﻣد‪ ،‬ﻧﺳﯾم ﺑرﻫم‪ ،‬اﻟرﯾﺎدة وادارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‪ ،‬اﻟﺷرﻛﺔ اﻟﻌرﺑﯾﺔ اﻟﻣﺗﺣﺔ ﻟﻠﺗﺳوﯾق و اﻟﺗورﯾدات‪ ،‬ﻣﺻر اﻟﺟدﯾدة –اﻟﻘﺎﻫرة‪ ،2007،‬ص‪.86‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻫﺎﯾل ﻋﺑد اﻟﻣوﻟﻰ طﺷطوش‪ ،‬اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و دورﻫﺎ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ ‪،‬دار اﻟﺣﺎﻣد ﻟﻠﻧﺷر واﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،2012،‬ص‪.18‬‬
‫‪3‬‬
‫ﯾوﺳ ــف ﻗرﯾﺷ ــﻲ‪،‬ﺳﯾﺎﺳــــﺔ ﺗﻣوﯾــــل اﻟﻣؤﺳﺳــــﺎت اﻟﺻــــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــــطﺔ ﻓــــﻲ اﻟﺟزاﺋــــر‪ ،‬اطروﺣ ــﺔ دﻛﺗ ــوراﻩ‪ ،‬ﻛﻠﯾ ــﺔ اﻟﻌﻠ ــوم اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدﯾﺔ وﻋﻠ ــوم اﻟﺗﺳ ــﯾﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟﺟزاﺋر‪ ،2005،‬ص‪.20‬‬
‫‪4‬‬
‫ﻋﺑداﻟﻛرﯾم اﻟطﯾـف‪ ،‬واﻗﻊ و اﻓـﺎق ﺗطـور اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ ظـل ﺳﯾﺎﺳـﺎت اﻻﺻـﻼﺣﺎت‪ ،‬ﺣﺎﻟـﺔ اﻻﻗﺗﺻـﺎد اﻟﺟ ازﺋـري‪ ،‬ﻣـذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ‬
‫اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪،2003،‬ص ص‪.7-6،‬‬
‫‪9‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -2‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺑرﯾطﺎﻧﻲ‪:‬‬
‫ﻟﻘد ﻋرف ﻗﺎﻧون اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺑرﯾطﺎﻧﻲ اﻟذي ﺻدر ﺳﻧﺔ ‪ 1985‬اﻟﻣﺷروع اﻟﺻﻐﯾر او اﻟﻣﺗوﺳط ﻫو ذاﻟك‬
‫اﻟﻣﺷروع اﻟذي ﯾﻔﻲ ﺑﺷرطﯾن أو أﻛﺛر ﻣن اﻟﺷروط اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﺣﺟم ﺗداول ﺳﻧوي ﻻ ﯾزﯾد ﻋن ‪ 8‬ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﻪ إﺳﺗرﻟﯾﻧﻲ‬
‫‪ ‬ﺣﺟم رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر ﻻ ﯾزﯾد ﻋن ‪ 3,8‬ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﻪ إﺳﺗرﻟﯾﻧﻲ‬
‫‪ ‬ﻋدد ﻣن اﻟﻌﻣﺎل و اﻟﻣوظﻔﯾن ﻻ ﯾزﯾد ﻋن ‪ 250‬ﻣوظف‬
‫ﻟﻘد اﺗﺿﺢ ﻓﯾﻣﺎ ﺑﻌد أن ﻫذﻩ اﻟﻣﺣددات اﻟﺛﻼث ﻗﺎﺻرة ﻋﻠﻰ ﺷﻣل ﻛل ﻣﺎ ﻫو ﺻﻐﯾر أو ﻣﺗوﺳط‪ ،‬ﺣﯾث أن ﻣﺎﻫو‬
‫ﺻﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺧدﻣﯾﺔ ﻗد ﻻ ﯾﻛون ﻛذﻟك ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺳﯾﺎﺣﺔ أو ﻣﺟﺎل اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﺣوﯾﻠﯾﺔ‪ ،‬ﻟﻘد ﺗم‬
‫ﻣﻌﺎﻟﺟﺔ ﻫذﻩ اﻟﻔروﻗﺎت و اﻻﺧﺗﻼﻓﺎت ﻋﺑر إﻋطﺎء ﺗﻌرﯾﻔﺎت ﺧﺎﺻﺔ ﺑﻛل ﻗطﺎع اﻗﺗﺻﺎدي ﻛﻣﺎ ﻫو ﻣوﺿﺢ ﻓﻲ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺟدول‪:‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم ‪ : 02‬ﺗﻌرﯾف ﺑرﯾطﺎﻧﯾﺎ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫ﻣﻌﯾﺎر اﻟﻘﯾﺎس ﻛﺣد أدﻧﻰ‬ ‫اﻟﻣﺟﺎل‬ ‫اﻟرﻗم‬
‫‪ 200‬ﻋﺎﻣل‬ ‫اﻟﺗﺻﻧﯾﻊ‬ ‫‪1‬‬
‫‪ 185000‬ﺟﻧﯾﻪ إﺳﺗرﻟﯾﻧﻲ ﺣﺟم ﺗداول ﺳﻧوي‬ ‫اﻟﺑﯾﻊ ﺑﺎﻟﺗﺟزﺋﺔ‬ ‫‪2‬‬
‫‪ 370000‬ﺟﻧﯾﻪ ﺣﺟم ﺗداول ﺳﻧوي‬ ‫اﻟﺑﯾﻊ ﺑﺎﻟﺟﻣﻠﺔ‬ ‫‪3‬‬
‫‪ 25‬ﻋﺎﻣل‬ ‫اﻟﺑﻧﺎء‬ ‫‪4‬‬
‫‪ 25‬ﻋﺎﻣل‬ ‫اﻟﻣﻧﺎﺟم‬ ‫‪5‬‬
‫‪ 565000‬ﺟﻧﯾﻪ ﺣﺟم ﺗداول ﺳﻧوي‬ ‫ﺗﺟﺎرة اﻟﺳﯾﺎرات‬ ‫‪6‬‬
‫‪ 185000‬ﺟﻧﯾﻪ ﺣﺟم ﺗداول ﺳﻧوي‬ ‫ﺧدﻣﺔ ﻣﺗﻧوﻋﺔ‬ ‫‪7‬‬
‫‪ 5‬ﺳﯾﺎرات‬ ‫ﺷرﻛﺎت اﻟﻧﻘل‬ ‫‪8‬‬

‫اﻟﻣﺻـــدر‪ :‬ﻫﺎﯾ ــل ﻋﺑ ــد اﻟﻣ ــوﻟﻰ طﺷ ــطوش‪،‬اﻟﻣﺷـــروﻋﺎت اﻟﺻـــﻐﯾرة و دورﻫـــﺎ ﻓـــﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾـــﺔ ‪،‬دار اﻟﺣﺎﻣ ــد ﻟﻠﻧﺷ ــر و‬
‫اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬ﻋﻣﺎن‪،2012،‬ص‪.19‬‬

‫‪ -3‬ﺗﻌرﯾف اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ‪:‬‬

‫ﻗدم ﻗﺎﻧون اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ﻟﻌﺎم ‪ 1953‬ﻣﻔﻬوم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ‪ :‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‬
‫اﻟﺗﻲ ﯾﺗم اﻣﺗﻼﻛﻬﺎ ٕوادارﺗﻬﺎ ﺑطرﯾﻘﺔ ﻣﺳﺗﻘﻠﺔ ﺣﯾث ﻻ ﯾﺳﯾطر ﻋﻠﻰ ﻣﺟﺎل اﻟﻌﻣل اﻟذي ﺗﻧﺷط ﻓﻲ ﻧطﺎﻗﻪ‪.‬‬
‫ﺣﯾث ﺗم ﺗﺣدﯾدﻫﺎ ﻋﻠﻰ ﻣﻌﯾﺎر ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل وﺣﺟم اﻟﻣﺑﯾﻌﺎت ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪1‬ﻫﺎﯾل ﻋﺑد اﻟﻣوﻟﻰ طﺷطوش‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.19‬‬

‫‪10‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧدﻣﺎﺗﯾﺔ واﻟﺗﺟﺎرة ﺑﺎﻟﺗﺟزﺋﺔ‪......‬ﻣن ‪ 01‬إﻟﻰ ‪ 05‬ﻣﻠﯾون دوﻻر أﻣرﯾﻛﻲ ﻛﻣﺑﯾﻌﺎت ﺳﻧوﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﺟﺎرة ﺑﺎﻟﺟﻣﻠﺔ‪...................‬ﻣن ‪ 05‬إﻟﻰ ‪ 15‬ﻣﻠﯾون دوﻻر أﻣرﯾﻛﻲ ﻛﻣﺑﯾﻌﺎت ﺳﻧوﯾﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪.......................‬ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل ‪ 250‬ﻋﺎﻣل أو أﻗل‪.‬‬
‫‪ -4‬ﺗﻌرﯾف ﺑﻠدان ﺟﻧوب ﺷرق أﺳﯾﺎ‪:‬‬
‫دول ﺟﻧوب ﺷرق آﺳﯾﺎ وﺟدت ﺗﻌرﯾﻔﺎت وﻣﻌﺎﯾﯾر ﻟﻘﯾﺎس اﻟﻣﺷروع اﻟﺻﻐﯾر ﺗﺧﺗﻠف ﻋن ﺗﻠك اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻬﺎ ﻓﻲ‬
‫‪2‬‬
‫ﺑرﯾطﺎﻧﯾﺎ وﻻ ﺗﺗﻼءم ﻣﻊ واﻗﻊ اﻟﺣﺎل ﻋﻧدﻫﺎ‪.‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم ‪ :03‬اﻟﺗﻌرﯾف اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻪ ﻓﻲ دول ﺟﻧوب ﺷرق آﺳﯾﺎ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة‪.‬‬
‫ﻣﻌﯾﺎر اﻟﻘﯾﺎس ﻛﺣد أﻗﺻﻰ‬ ‫اﻟدوﻟﺔ‬ ‫اﻟرﻗم‬
‫أﻗل ﻣن ‪ 19‬ﻋﺎﻣل‬ ‫اﻧدوﻧﯾﺳﯾﺎ‬ ‫‪1‬‬
‫أﻗل ﻣن ‪ 25‬ﻋﺎﻣل‬ ‫ﻣﺎﻟﯾزﯾﺎ‬ ‫‪2‬‬
‫أﻗل ﻣن ‪ 99‬ﻋﺎﻣل‬ ‫اﻟﻔﻠﺑﯾن‬ ‫‪3‬‬
‫أﻗل ﻣن ‪ 50‬ﻋﺎﻣل‬ ‫ﺳﻧﻐﺎﻓورة‬ ‫‪4‬‬
‫أﻗل ﻣن ‪ 05‬ﻋﻣﺎل‬ ‫ﺗﺎﯾﻼﻧد‬ ‫‪5‬‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﻧﺑﯾل ﺟواد‪ ،‬إدارة وﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﺟد ﻟﻠﻧﺷر واﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬ﺑﯾروت‪ ،2007 ،‬ص‬
‫‪. 27‬‬

‫‪ -5‬ﺗﻌرﯾف ﻟﺑﻧﺎن‪:‬‬
‫ﯾﺗم ﺗﻌرﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻧطﻼﻗﺎ ﻣن ﺗﺻﻧﯾﻔﻬﺎ وﻫﻲ ﺗﺻﻧف ﻓﻲ اﻟﻘطﺎع اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ و‬
‫اﻟﺗﺟﺎري ﺣﺳب ﻣؤﺷر ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل ﻛﺎﻵﺗﻲ‪:‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم ‪ : 04‬ﺗﻌرﯾف ﻟﺑﻧﺎن ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‬
‫ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‬ ‫اﻟﺣﺟم‬
‫ﻣن ‪ 01‬إﻟﻰ ‪ 05‬ﻋﺎﻣل‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺔ ﺻﻐﯾرة‬
‫ﻣن ‪ 06‬إﻟﻰ ‪ 500‬ﻋﺎﻣل‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺔ ﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫أﻛﺛر ﻣن ‪ 500‬ﻋﺎﻣل‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺔ ﻛﺑﯾرة‬

‫اﻟﻣﺻــــــــدر‪ :‬ﻧﺑﯾ ـ ـ ــل ﺟـ ـ ـ ـواد‪ ،‬إدارة وﺗﻧﻣﯾــــــــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــــــــﺎت اﻟﺻــــــــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــــــــطﺔ‪ ،‬ﻣﺟ ـ ـ ــد ﻟﻠﻧﺷ ـ ـ ــر واﻟﺗوزﯾ ـ ـ ــﻊ‪،‬‬
‫ﺑﯾروت‪،2007،‬ص‪.27‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻟﺧﺿر ﻣداح ‪ ،‬ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد ﻣـﺎﺟﻲ ‪،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻛﺂﻟﯾـﺔ إﺳـﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾـق اﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ واﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾـﺔ‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘـﻰ اﻟـدوﻟﻲ اﻷول‬
‫ﺣول دور اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ ﺑﺎﻟﺟزاﺋر ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺑوﻗرة‪ ،‬ﺑوﻣرداس ‪،‬ﯾوﻣﻲ ‪19-18‬ﻣﺎي‪ ،2011‬ص ‪.22‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻧﺑﯾل ﺟواد‪ ،‬ادارة و ﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﺟد ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬ﺑﯾروت‪ ،2007 ،‬ص‪27‬‬
‫‪11‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -6‬ﺗﻌرﯾف ﻣﺻر‪:‬‬
‫ﯾﺗم ﺗﻌرﯾف اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﻣﺻر ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﺗراوح ﻋدد ﻋﻣﺎﻟﻬﺎ‬
‫ﻣﺎﺑﯾن ‪ 10‬ﻋﺎﻣﻠﯾن واﻗل ﻣن ‪ 50‬ﻋﺎﻣل ورأس ﻣﺎل ﻣﺳﺗﺛﻣر ﯾﺗراوح ﻣﺎﺑﯾن ﻣﻠﯾون ﺟﻧﯾﻪ ﻣﺻري و ﻣﻠﯾوﻧﻲ ﺟﻧﯾﻪ‬
‫‪1‬‬
‫ﻣﺻري وﯾﺳﺗﺧدم ﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ ﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪ -7‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺟزاﺋر ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﺗﻌرف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب اﻟﻘﺎﻧون اﻟﺗوﺟﯾﻬﻲ‪ 18-01‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 12‬دﯾﺳﻣﺑر‬
‫‪" 2001‬ﺗﻌرف اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﻬﻣﺎ ﻛﺎﻧت طﺑﯾﻌﺗﻬﺎ اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ ﺑﺄﻧﻬﺎ ﻣؤﺳﺳﺔ إﻧﺗﺎج اﻟﺳﻠﻊ و‪/‬أو‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت ﺗﺷﻐل ﻣن ‪ 1‬إﻟﻰ ‪ 250‬ﺷﺧﺻﺎ‪ ،‬وﻻ ﯾﺗﺟﺎوز رﻗم أﻋﻣﺎﻟﻬﺎ اﻟﺳﻧوي ‪2‬ﻣﻠﯾﺎر دﯾﻧﺎر‪ ،‬أو ﻻ ﯾﺗﺟﺎوز ﻣﺟﻣوع‬
‫‪2‬‬
‫ﺣﺻﯾﻠﺗﻬﺎ اﻟﺳﻧوﯾﺔ)‪ (500‬ﻣﻠﯾون دﯾﻧﺎر‪ ،‬ﺗﺳﺗوﻓﻲ ﻣﻌﺎﯾﯾر اﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫ﯾﻘﺻد ﻓﻲ ﻣﻔﻬوم ﻫذا اﻟﻘﺎﻧون‪ ،‬ﺑﺎﻟﻣﺻطﻠﺣﺎت اﻵﺗﯾﺔ‬
‫‪ ‬اﻷﺷﺧﺎص اﻟﻣﺳﺗﺧدﻣون‪:‬ﻋدد اﻟﻌﺎﻣﻠﯾن اﻟﺟراء ﺑﺻﻔﺔ داﺋﻣﺔ ﺧﻼل ﺳﻧﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺣدود اﻟﻣﻌﺗﺑرة ﻟﺗﺣدﯾد رﻗم اﻷﻋﻣﺎل أو ﻣﺟﻣوع اﻟﺣﺻﯾﻠﺔ‪:‬ﻫﻲ ﺗﻠك اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺄﺧر ﻧﺷﺎط ﻣﻘﻔل ﻣدﺗﻪ ‪ 12‬ﺷﻬر‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺳﺗﻘﻠﺔ‪ :‬ﻛل ﻣؤﺳﺳﺔ ﻻ ﯾﻣﺗﻠك رأﺳﻣﺎﻟﻬﺎ ‪ %25‬ﻓﻣﺎ أﻛﺛر ﻣن ﻗﺑل ﻣؤﺳﺳﺔ أو ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫‪3‬‬
‫أﺧرى ﻻ ﯾﻧطﺑق ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺗﻌرﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم ‪ :05‬ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﺎﻧون اﻟﺟزاﺋري‪.‬‬

‫اﻟﺳﻧوي‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬ ‫رﻗم اﻷﻋﻣﺎل دج‬ ‫ﻋدد اﻟﻌﻣﺎل‬ ‫اﻟﺻﻧف‬

‫ﻟﻠﻣﯾزاﻧﯾﺔاو)اﻟﺣﺻﯾﻠﺔ(دج‬
‫‪ 10‬ﻣﻠﯾون‬ ‫‪ 20‬ﻣﻠﯾون‬ ‫‪9-1‬‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺎت ﻣﺻﻐرة‬
‫‪ 100‬ﻣﻠﯾون‬ ‫‪ 200‬ﻣﻠﯾون‬ ‫‪49-10‬‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺎت ﺻﻐﯾرة‬
‫‪100‬اﻟﻰ ‪ 500‬ﻣﻠﯾون‬ ‫‪ 200‬ﻣﻠﯾون اﻟﻰ‪ 2‬ﻣﻠﯾﺎر‬ ‫‪250-50‬‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺎت ﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﻣﯾﻠود ﺗوﻣﻲ‪ ،‬ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻣﺟﻠﺔ اﻟﻌﻠوم اﻹﻧﺳﺎﻧﯾﺔ‪،‬‬
‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر‪ ،‬ﺑﺳﻛرة‪ ،‬اﻟﻌدد‪ ،16‬ﻣﺎرس‪ ،2009‬ص‪.48‬‬

‫‪1‬‬
‫أﯾﻣن ﻋﻠﻲ ﻋﻣر‪ ،‬ادارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ﻣدﺧل ﺑﯾﺋﻲ ﻣﻘﺎرن ‪،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪،2007،‬ﻣﺻر‪،‬ص‪26‬‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣــﺎدة ‪ ،04‬اﻟﺟرﯾــدة اﻟرﺳــﻣﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻌــدد ‪ ،77‬ﻗــﺎﻧون رﻗــم ‪ 18-01‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 27‬رﻣﺿــﺎن ﻋــﺎم ‪ ،142‬اﻟﻣواﻓــق ل ‪ 12‬دﯾﺳــﻣﺑر ‪ ، 2011‬ﯾﺗﺿــﻣن اﻟﻘــﺎﻧون‬
‫اﻟﺗوﺟﯾﻬﻲ ﻟﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و ﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻣﯾﻠ ـ ــود ﺗ ـ ــوﻣﻲ‪ ،‬ﻣﺗطﻠﺑــــــﺎت ﺗﺄﻫﯾــــــل اﻟﻣؤﺳﺳــــــﺎت اﻟﺻــــــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــــــطﺔ ﻓــــــﻲ اﻟﺟزاﺋــــــر‪ ،‬ﻣﺟﻠ ـ ــﺔ اﻟﻌﻠ ـ ــوم اﻹﻧﺳ ـ ــﺎﻧﯾﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌ ـ ــﺔ ﻣﺣﻣ ـ ــد ﺧﯾﺿ ـ ــر ‪-‬ﺑﺳ ـ ــﻛرة‪-‬‬
‫اﻟﻌدد‪،16‬ﻣﺎرس‪،2009‬ص‪.48‬‬
‫‪12‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص و أﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وأﺷﻛﺎﻟﻬﺎ‬

‫ﺗﺗﻣﺗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺟﻣﻠﺔ ﻣن اﻟﺧﺻﺎﺋص ﺗﻣﯾزﻫﺎ ﻋن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑرى وﺗﺟﻌﻠﻬﺎ ذات‬
‫أﻫﻣﯾﺔ ﻛﺑﯾرة ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻼﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟدول‪.‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋدة ﺧﺻﺎﺋص ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬ﺳﻬوﻟﺔ اﻟﺗﺄﺳﯾس‪:‬‬
‫ﺗﺗﻣﯾز ﻫذﻩ اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﺑﺎﻧﺧﻔﺎض ﻗﯾﻣﺔ رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣطﻠوب ﻟﺗﺄﺳﯾﺳﻬﺎ وﺗﺷﻐﯾﻠﻬﺎ وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻣﺣدودﯾﺔ اﻟﻘروض‬
‫اﻟﻼزﻣﺔ واﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣﻧطوﯾﺔ ﻋﻠﯾﻬﺎ‪ .‬ﻣﻣﺎ ﯾﺳﺎﻋد ﻋﻠﻰ ﺳﻬوﻟﺔ ﺗﺄﺳﯾس ﻣﺛل ﺗﻠك اﻟﺷرﻛﺎت آو اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻛﯾف ﻣﻊ اﻟﻣﺗﻐﯾرات اﻟﻣﺳﺗﺣدﺛﺔ‪:‬‬
‫ﯾؤدي اﻧﺧﻔﺎض ﺗﻛﺎﻟﯾف اﻟﻔﻧون اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ وﺑﺳﺎطﺗﻬﺎ و ﻣروﻧﺔ اﻹدارة و اﻟﺗﺷﻐﯾل إﻟﻰ ﺗﺳﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺗﻛﯾف‬
‫ﻣﻧﺷﺎت اﻷﻋﻣﺎل اﻟﺻﻐﯾرة ﻣﻊ ﻣﺗﻐﯾرات اﻟﺗﺣدﯾث و اﻟﻧﻣو و اﻟﺗطور‪،‬وﺑﺻﻔﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺗﻌﻠق ﺑﺗﻠﺑﯾﺔ رﻏﺑﺎت و‬
‫أذواق اﻟﻣﺳﺗﻬﻠﻛﯾن‪،‬ﺑﻌﻛس اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑﯾرة اﻟﺗﻲ ﯾﺻﻌب ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺗﻐﯾﯾر ﺧطط وﺑراﻣﺞ إﻧﺗﺎﺟﻬﺎ ‪.‬‬
‫وﺗﺗﻣﺛل ﻗدرة اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻛﯾف ﻣﻊ اﻟﻣﺗﻐﯾرات اﻟﻣﺳﺗﺣدﺛﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ ﺗﻐﯾﯾر ﺗرﻛﯾﺑﺔ اﻟﻘوى اﻟﻌﺎﻣﻠﺔ أو اﻹﻧﺗﺎج أو ﺳﯾﺎﺳﺎت أو اﻟﺗﺳوﯾق أو اﻟﺗﻣوﯾل ﻓﻲ ﻣواﺟﻬﺔ اﻟﺗﻐﯾرات‬
‫اﻟﺳرﯾﻌﺔ أو اﻟﻌﻣﯾﻘﺔ دون ﺗردد ﻣﻣﺎ ﯾﺳﺎﻋدﻫﺎ ﻓﻲ اﻟﺗﻐﻠب ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻘﻠﺑﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻏﯾرﻫﺎ‪.‬‬
‫‪ -2‬زﯾﺎدة اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺟدﯾد واﻻﺑﺗﻛﺎر ﺧﺻوﺻﺎ ﻓﻲ ﻓﻧون ﺗﻣﯾﯾز اﻟﺳﻠﻊ واﻟﺗﻌﺑﺋﺔ و اﻟﺗﻐﻠﯾف ﺑﺳرﻋﺔ ﺣﺳب‬
‫رﻏﺑﺎت اﻟﺳوق ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﺳﻬوﻟﺔ و ﺣرﯾﺔ اﻟدﺧول واﻟﺧروج ﻣن اﻟﺳوق ﻻﻧﺧﻔﺎض ﻧﺳﺑﺔ اﻷﺻول اﻟﺛﺎﺑﺗﺔ إﻟﻰ اﻷﺻول اﻟﻛﻠﯾﺔ ﻓﻲ اﻏﻠب‬
‫اﻷﺣﯾﺎن‪ ،‬وارﺗﻔﺎع ﻧﺳﺑﺔ رأس اﻟﻣﺎل إﻟﻰ ﻣﺟﻣوع اﻟﺧﺻوم وﺣﻘوق أﺻﺣﺎب اﻟﻣﺷروﻋﺎت وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﺳﻬوﻟﺔ اﺗﺧﺎذ ﻗرار‬
‫اﻟدﺧول أو اﻟﺧروج‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ -4‬ﺳﻬوﻟﺔ ﺗﺣوﯾل اﻟﻣﺷروع اﻟﺻﻐﯾر إﻟﻰ ﺳﯾوﻟﺔ دون ﺧﺳﺎرة ﻛﺑﯾرة وﻓﻲ ﻣدة ﻗﺻﯾرة ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﺿﺎﻟﺔ اﻟﻧﺳﺑﯾﺔ ﻟرأس اﻟﻣﺎل‪:‬‬
‫ﺗﻌد ﻗﯾﻣﺔ رأس اﻟﻣـ ـﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣ ـ ـر ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳـ ـ ـﺎت اﻟﺻـ ـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطـ ـﺔ ) اﻗل ﻣن ‪ 500‬ﻣﻠﯾون دﯾﻧﺎر ﺟزاﺋري (‬
‫ﺿﺋﯾﻠﺔ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑﯾرة‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾﺳﻬل ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﺧﺻوﺻﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﻣﺳﺗﺣدﺛون ﯾﻣﺗﻠﻛون ﻧﺻﯾﺑﺎ‬

‫‪1‬‬
‫ﻟﯾــث ﻋﺑــد اﷲ اﻟﻘﻬﯾــوي‪ ،‬ﺑــﻼل ﻣﺣﻣــود اﻟـوادي‪ ،‬اﻟﻣﺷــﺎرﯾﻊ اﻟرﯾﺎدﯾــﺔ اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ و دورﻫــﺎ ﻓــﻲ ﻋﻣﻠﯾــﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ‪،‬دار ﺣﺎﻣــد ﻟﻠﻧﺷــر و اﻟﺗوزﯾــﻊ‪،‬اﻷردن‪،‬‬
‫‪،2012‬ص ص ‪.20-19،‬‬
‫‪13‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﻣن رأس اﻟﻣﺎل‪ ،‬ﺑﺻورﺗﻪ اﻟﻌﯾﻧﯾﺔ آو اﻟﻧﻘدﯾـ ـﺔ وذﻟك ﻣﺎ ﯾ ـﺧﻔف اﻷﻋﺑـ ـﺎء اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧـ ـوك واﻟﻬﯾﺋـ ـﺎت اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾ ـ ـﺔ‬
‫اﻷﺧرى ‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬ﻛﺛﺎﻓﺔ اﻟﻌﻣل‪:‬‬
‫ﻛوﻧﻬﺎ وﺳﯾﻠﺔ ﻣن وﺳﺎﺋل ﺧﻠق اﻟﻌﻣﺎﻟﺔ ﺑﺎﻋﺗﺑﺎرﻫﺎ ﺗﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ اﻟﻛﺛﺎﻓﺔ اﻟﻌﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ اﻹﻧﺗﺎج أﻛﺛر ﻣﻣﺎ ﺗﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻛﺛﺎﻓﺔ اﻟرأﺳﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺧﺎﻣﺳﺎ‪ :‬ﻣﺣدودﯾﺔ اﻻﻧﺗﺷﺎر اﻟﺟﻐراﻓﻲ‪:‬‬
‫ﻏﺎﻟﺑﺎ ﻣﺎ ﺗﺗواﺟد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻠﻰ ﻧطﺎق ﻣﺣﻠﻲ أو ﺟﻬوي وذاﻟك ﻋﻛس اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﻛﺑﯾرة‪ ،‬اﻟﺗﻲ ﺗﻛون ﻟﻬﺎ ﻓروع ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗوى اﻟوطﻧﻲ أو اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬وﺗﻌود ﻫذﻩ اﻟﻣﺣدودﯾﺔ إﻟﻰ اﻧﺧﻔﺎض ﻣﺳﺗوى‬
‫اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻬﺎ‪.‬‬
‫ﺳﺎدﺳﺎ‪ :‬ﻧظﺎم ﻣﻌﻠوﻣﺎﺗﻲ ﺑﺳﯾط‪:‬‬
‫ﯾﺗﻣﯾز ﻧظﺎم اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت ﺑﺳرﻋﺔ اﻹﻋﻼم وﺳﻬوﻟﺔ اﻻﻧﺗﺷﺎر اﻟﻣﻌﻠوﻣﺔ ﻓﯾﻬﺎ وﺑﻣﻼﺋﻣﺔ ﻟﻧظﺎم اﻟﻘرار اﻟﺑﺳﯾط واﻟذي‬
‫ﯾﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ اﻟﺧﺑرة واﻟﺗﻘدﯾر اﻟﺷﺧﺻﯾﯾن‪ٕ ،‬واﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ رد اﻟﻔﻌل أﻛﺛر ﻣن اﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﻣدرﺳﺔ‬
‫‪1‬‬
‫وﻣﺧططﺔ ﻣﺳﺑﻘﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬

‫ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﺣد اﻟرﻛﺎﺋز اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻓﻲ ﻣﻌظم اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟدول اﻟﻣﺗﻘدﻣﺔ ﻣﻧﻬﺎ أو‬
‫اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ وذﻟك ﻟﻸﻫﻣﯾﺔ اﻟﻛﺑﯾرة اﻟﺗﻲ ﺗﻛﺗﺳﺑﻬﺎ ﺳواء ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻌﯾد اﻻﻗﺗﺻﺎدي أو اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﻲ‪:‬‬

‫أوﻻ‪ :‬اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪:‬‬

‫ﺗﺗﻣﺛل اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﺻﺎدرات‪:‬‬
‫وذﻟك ﻋن طرﯾق ﻗﯾﺎﻣﻬﺎ ﺑﺎﻹﻧﺗﺎج اﻟﻣﺑﺎﺷر أو اﻟﻐﯾر ﻣﺑﺎﺷر ﻣن ﺧﻼل ﻗﯾﺎﻣﻬﺎ ﺑدور اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻐذﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ‬
‫اﻟﻛﺑﯾرة‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ ﺧﻔض ﺗﻛﺎﻟﯾف اﻹﻧﺗﺎج و اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﻓﻲ اﻷﺳواق اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ﻣﻣﺎ ﯾؤدي ﻓﻲ اﻟﻧﻬﺎﯾﺔ‬
‫‪2‬‬
‫إﻟﻰ ﺗﺷﺟﯾﻊ اﻟﺻﺎدرات ﻻﻛﺗﺳﺎﺑﻬﺎ ﻣﯾزة ﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻋﺑﯾ ـرات ﻣﻘــدم‪ ،‬ﺑــن ﻧــوى ﻣﺻــطﻔﻰ‪،‬اﻟﻌﻧﺎﻗﯾـــد اﻟﺻـــﻧﺎﻋﯾﺔ و دورﻫـــﺎ ﻓـــﻲ ﺗﻌزﯾـــز اﻟﻘـــدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳـــﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳـــﺎت اﻟﺻـــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـــطﺔ‪،‬ﻣﺟﻠــﺔ د ارﺳــﺎت اﻟﻌــدد‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻻﻏواط‪،‬رﻗم‪19‬ا‪-‬ﺟﺎﻧﻔﻲ ‪،2013‬ص‪.78‬‬
‫‪2‬‬
‫ﺑﻠﻌزوز ﺑن ﻋﻠﻲ‪ ،‬اﻟﯾﻔﻲ ﻣﺣﻣـد‪ ،‬إﺷﻛﺎﻟﯾﺔ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ طـل ﻣﻘـررات ﺑـﺎزل ‪ ،2‬ﻣﻠﺗﻘـﻲ دوﻟـﻲ ﺣـول ﻣﺗطﻠﺑـﺎت ﺗﺄﻫﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻌرﺑﯾﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺷﻠف‪ ،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 18-17‬اﻓرﯾل ‪ ،2006‬ص‪.487‬‬
‫‪14‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -2‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺟذب و ﺗﻌﺑﺋﺔ اﻟﻣدﺧرات‪:‬‬

‫ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ أﺣد ﻣﺟﺎﻻت ﺟذب اﻟﻣدﺧرات وﺗﺣوﯾﻠﻬﺎ إﻟﻰ اﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف‬
‫اﻟﻘطﺎﻋﺎت‪ ،‬ﺗﺳﺎﻫم ﻓﻲ ﺗوﻓﯾر ﻣﻧﺎﺻب ﻋﻣل ﺟدﯾدة‪ ،‬ﺣﯾث أﻧﻬﺎ ﺗﻌﺗﻣد أﺳﺎﺳﺎ ﻋﻠﻰ ﻣﺣدودﯾﺔ رأس اﻟﻣﺎل ﻣﻣﺎ‬
‫ﯾﺟﻌﻠﻬﺎ ﻋﻧﺻ ار ﻟﺟذب ﺻﻐﺎر اﻟﻣدﺧرﯾن ﻷن ﻣدﺧراﺗﻬم اﻟﻘﻠﯾﻠﺔ ﺗﻛون ﻛﺎﻓﯾﺔ ﻹﻗﺎﻣﺔ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬وﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ‬
‫أﺧرى ﻓﺈﻧﻬﺎ ﺗﺗواﻓق وﺗﻔﺿﯾل ﺻﻐﺎر اﻟﻣدﺧرﯾن اﻟذﯾن ﻻ ﯾﻣﯾﻠون ﻟﻧﻣط اﻟﻣﺷﺎرﻛﺔ اﻟﺗﻲ ﻻ ﺗﻣﻛﻧﻬم ﻣن اﻹﺷراف‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﺑﺎﺷر ﻋﻠﻰ اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻬم‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻛﺎﻣل اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪:‬‬
‫ﻓﺎﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑدرﺟﺔ اﻛﺑر ﻋﻠﻰ اﻟﺑﺣث واﻟﺗطوﯾر‪ ،‬وﺗرﻛزﻫﺎ ﻓﻲ اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﻓﺎﺋﻘﺔ‬
‫اﻟﺗطور‪ ،‬ﺟﻌل ﻣﻧﻬﺎ ﻣﺻد ار أﺳﺎﺳﯾﺎ ﻟﺗﻘدﯾم ﺧدﻣﺎت ﻛﺑﯾرة‪ ،‬وﻏﯾر ﻋﺎدﯾﺔ ﻟﻠﻛﯾﺎﻧﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﻌﻣﻼﻗﺔ ﺧﺎﺻﺔ‬
‫ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ إﻧﺗﺎج اﻟﺳﻠﻊ اﻟﻣﻌﻣرة ﻛﺎﻟﺳﯾﺎرات واﻷﺟﻬزة اﻟﻣﻧزﻟﯾﺔ آو اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﺈﻧﺗﺎج‬
‫اﻟﻣﻌدات اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻛﺎﻵﻻت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ واﻟزراﻋﯾﺔ‪ ،‬ﻓﻬﻲ ﺗﻌﺗﻣد أﻛﺛر ﻋﻠﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ‬
‫ﺗزوﯾدﻫﺎ ﺑﺎﻟﻘطﻊ واﻟﻣﻛوﻧﺎت اﻟﺗﻲ ﺗدﺧل ﻓﻲ اﻟﻣﻧﺗﺞ اﻟﻧﻬﺎﺋﻲ‪ ،‬وﻏﯾﺎب ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﯾؤﺛر ﺳﻠﺑﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻛﺎﺳب‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺗﻲ ﺗﺣﻘﻘﻬﺎ اﻟﻛﯾﺎﻧﺎت اﻟﻛﺑرى‪ ،‬ﻟذا ﺗﺳﻌﻰ ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة إﻟﻰ ﺟذب اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ إﻟﻰ ﺟﺎﻧﺑﻬﺎ‪.‬‬
‫ﻓﻣﺛﻼ ﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺳﯾﺎرات ﻻ ﺑد وأن ﺗﺄﺧذ اﻟﺧراطﯾم ﻣن ﺟﻬﺔ واﻟﺑطﺎرﯾﺔ ﻣن ﺟﻬﺔ أﺧرى واﻟﻘطﻊ اﻟﺻﻐﯾرة ﻣن‬
‫ﺟﻬﺔ ﺛﺎﻟﺛﺔ وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻓﻬﻲ ﺑﺣﺎﺟﺔ إﻟﻰ اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﻣﻐذﯾﺔ واﻟوﺳﯾطﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻘدﻣﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‬
‫‪3‬‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -4‬دﻋم اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ‪:‬‬
‫ﺑﯾﻧـ ــت ﺗﺟـ ــﺎرب ﺑﻌـ ــض اﻟـ ــدول اﻟﻣﺗﻘدﻣـ ــﺔ ﻓـ ــﻲ ﻗطـ ــﺎع اﻟﻣؤﺳﺳـ ــﺎت اﻟﻣﺗوﺳـ ــطﺔ واﻟﺻـ ــﻐﯾرة اﻟﺻـ ــﻧﺎﻋﯾﺔ أن ﻫـ ــذﻩ‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت ﺗﺳــﺎﻫم ﺑﺣـواﻟﻲ ‪ % 70‬ﻣــن اﻟﻧــﺎﺗﺞ اﻟــداﺧﻠﻲ اﻟﺧــﺎم ﻣﺛــﺎل ذﻟــك أﺳــﺑﺎﻧﯾﺎ ﺑ ـ ‪ ،% 64‬وﻓرﻧﺳــﺎ ﺑـ ـ‪،%61.8‬‬
‫‪4‬‬
‫واﻟﯾﺎﺑﺎن ﺑـ‪.% 57‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪:‬اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪:‬‬
‫وﺗﺗﻣﺛل اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣﺣﻣــد اﻟﺻــﺎﻟﺢ زوﯾﺗ ـﺔ‪ ،‬اﺛــر اﻟﺗﻐﯾــرات اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ ﻋﻠـــﻰ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـــطﺔ ﻓــﻲ اﻟﺟزاﺋـــر‪،‬ﻣــذﻛرة ﻣﺎﺟﺳــﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠــوم اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟﺟزاﺋر‪ 2007،‬ص ص ‪.23‬‬
‫‪2‬‬
‫وﻓﺎء ﻋﺑد اﻟﺑﺎﺳط‪ ،‬ﻣؤﺳﺳﺎت رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺧﺎطر و دورﻫﺎ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﻧﺎﺷﺋﺔ‪ ،‬دار اﻟﻧﻬﺿﺔ‪ ،‬ﻣﺻر‪،2001،‬ص‪.18 ،‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻣﺣﻣد اﻟﺻﺎﻟﺢ زوﺗﯾﺔ‪ ،‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.24‬‬
‫‪4‬‬
‫ﯾوﺳف ﻗرﯾﺷﻲ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.22‬‬
‫‪15‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -1‬اﻟﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوازن اﻹﻗﻠﯾﻣﻲ‪:‬‬

‫ﺣﯾث ﺗﻌﻣل اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﻋﻠﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوازن اﻹﻗﻠﯾﻣﻲ ﻓﻲ رﺑوع اﻟﻣﺟﺗﻣﻊ ﻣن ﺧﻼل ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬وﻓﻲ اﻻﻧﺗﺷﺎر اﻟﺟﻐراﻓﻲ وﺗﺣﻘﯾق اﻟﻧﻣط اﻟﻣﺗوازن ﻟﺟﻣﯾﻊ أﻗﺎﻟﯾم اﻟدوﻟﺔ‪ ،‬وزﯾﺎدة ﺣﺟم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻓﻲ‬
‫ﻫذﻩ اﻷﻗﺎﻟﯾم‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﻌﻣل ﻋﻠﻰ اﻣﺗﺻﺎص اﻟﯾد اﻟﻌﺎﻣﻠﺔ اﻟﻌﺎطﻠﺔ ورﻓﻊ ﻣﺳﺗوى اﻟﻣﻌﯾﺷﺔ‪ :‬ﻓﻘد ﺳﺎﻫﻣت ﻓﻲ دول اﻻﺗﺣﺎد اﻷوروﺑﻲ‬
‫ﻣﺛﻼ ﺑﺗﺷﻐﯾل ﺣواﻟﻲ ‪ ،%66,52‬وﻓﻲ اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة ﺣواﻟﻲ‪%50‬‬
‫‪ -3‬ﻗرﯾﺑﺔ ﻣن اﻟﻣﺳﺗﻬﻠك وﺗﻠﺑﻲ رﻏﺑﺎﺗﻪ‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﺗﻣﺗﺎز ﺑﻪ ﻣن ﻣروﻧﺔ وﻗدرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻛﯾف ﻣﻊ ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻧﺷﺎطﺎت‬
‫واﻷوﺿﺎع واﻟﺗﻐﯾرات‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬أﺷﻛﺎل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﺗﺗﺧذ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ أﺷﻛﺎﻻ ﻋدﯾدة ﺗﺧﺗﻠف ﺑﺎﺧﺗﻼف اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻣﻌﺗﻣدة ﻓﻲ ﺗﻘﺳﯾﻣﻬﺎ ﻧذﻛر‬
‫ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬اﻟﺗﺻﻧﯾف اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪:‬‬
‫ﯾﻣﻛن ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎ إﻟﻰ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪:‬ﯾﻣﻛن ﺗﻘﺳﯾﻣﻬﺎ إﻟﻰ ﺛﻼث أﻧواع‪:‬‬
‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺎت إﻧﺗﺎﺟﯾﺔ‪ :‬وﻫﻲ اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﺈﻧﺗﺎج ﺳﻠﻊ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻣﺛل ﻣؤﺳﺳﺎت إﻧﺗﺎج اﻟﻣﺷروﺑﺎت‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺎت ﺧدﻣﺎﺗﯾﺔ‪ :‬وﻫﻲ اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﺗﻘدﯾم ﺧدﻣﺎت ﻟﻌﻣﻼﺋﻬﺎ ﻣﺛل اﻻﺳﺗﺷﺎرات ٕواﺻﻼح اﻟﺳﯾﺎرات وﺧدﻣﺎت‬
‫اﻟﻛﻣﺑﯾوﺗر‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫ﻣؤﺳﺳﺎت ﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ :‬وﻫﻲ ﻣؤﺳﺳﺎت ﺗﻘوم ﺑﺷراء اﻟﺳﻠﻊ ٕواﻋﺎدة ﺑﯾﻌﻬﺎ ﻣﺛل ﺗﺟﺎرة اﻟﺟﻣﻠﺔ و اﻟﺗﺟزﺋﺔ‪.‬‬
‫ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب طﺑﯾﻌﺔ ﻣﻧﺗﺟﺎﺗﻬﺎ‪:‬وﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ‪:‬‬
‫ﺣﯾث ﯾرﺗﻛز ﻧﺷﺎط اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﻣﺧﺗﺻﺔ ﺑﺈﻧﺗﺎج‬ ‫ﻣؤﺳﺳﺎت إﻧﺗﺎج اﻟﺳﻠﻊ اﻻﺳﺗﻬﻼﻛﯾﺔ‪:‬‬
‫اﻟﺳﻠﻊ ﻋﻠﻰ ﻋدة ﻣﻧﺗﺟﺎت‪ ،‬ﻧذﻛر ﻣن أﻫﻣﻬﺎ ﻣﺎ ﯾﻠﻰ‪:‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﻐذاﺋﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺣوﯾل اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﻔﻼﺣﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﺟﻠود واﻷﻏذﯾﺔ واﻟﻧﺳﯾﺞ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟورق وﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﺧﺷب و اﻟﺑﻼﺳﺗﯾك‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣﯾﻠود ﺗوﻣﻲ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪،‬ص‪50-49،‬‬
‫‪16‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺎت إﻧﺗﺎج اﻟﺳﻠﻊ اﻟوﺳﯾطﯾﺔ‪ :‬ﯾﺣﺗوى ﻫذا اﻟﻧوع ﻋﻠﻰ ﻛل ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫اﻟﻣﺧﺗﺻﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ -‬ﺗﺣوﯾل اﻟﻣﻌﺎدن‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﯾﻛﺎﻧﯾﻛﯾﺔ واﻟﻛﻬرﺑﺎء‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﻛﯾﻣﺎوﯾﺔ واﻟﺑﻼﺳﺗﯾك‪.‬‬
‫‪ -‬ﺻﻧﺎﻋﺔ ﻣواد اﻟﺑﻧﺎء‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣﺧﺎﺑر واﻟﻣﻧﺎﺟم‪.‬‬
‫ﻣؤﺳﺳﺎت إﻧﺗﺎج ﺳﻠﻊ اﻟﺗﺟﻬﯾز‪ :‬ﺗﺗﻣﯾز ﻣؤﺳﺳﺎت ﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺗﺟﻬﯾز ﻋن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ ﺑﻛوﻧﻬﺎ ﺗﺗطﻠب رأﺳﻣﺎل‬
‫ﻛﺑﯾر‪ ،‬اﻷﻣر اﻟذي ﻻ ﯾﺗﻧﺎﺳب ﻣﻊ ﺧﺻﺎﺋص اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻟذﻟك ﻓﺎن ﻣﺟﺎل ﻋﻣل ﻫذﻩ‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﯾﻛون ﺿﯾﻘﺎ وﻣﺗﺧﺻﺻﺎ ﺟدا ﺣﯾث ﯾﺷﻣل ﺑﻌض اﻟﻔروع اﻟﺑﺳﯾطﺔ ﻓﻘط ﻛﺈﻧﺗﺎج وﺗﺻﻠﯾﺢ وﺗرﻛﯾب‬
‫اﻟﻣﻌدات اﻟﺑﺳﯾطﺔ اﻧطﻼﻗﺎ ﻣن ﻗطﻊ اﻟﻐﯾﺎر اﻟﻣﺳﺗوردة‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺣﺳب أﺳﻠوب اﻟﻌﻣل ﺑﻬﺎ‪ :‬وﺗﺻﻧف ﻋﻠﻰ أﺳﺎس أﺳﻠوب اﻟﻌﻣل وﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ‪:‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻﻧﻌﺔ‪ :‬ﺣﯾث ﯾدﺧل ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻛل ﻣن اﻟﻣﺻﺎﻧﻊ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﻫو‬
‫ﯾﺧﺗﻠف ﻋن ﺻﻧف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻐﯾر ﻣﺻﻧﻌﺔ ﻣن ﺣﯾث ﺗﻘﺳﯾم وﺗﻌﻘﯾد اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ واﺳﺗﺧدام اﻷﺳﺎﻟﯾب‬
‫اﻟﺣدﯾﺛﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺳﯾﯾر وأﯾﺿﺎ ﻣن ﺣﯾث طﺑﯾﻌﺔ اﻟﺳﻠﻊ اﻟﻣﻧﺗﺟﺔ وﻣن ﺣﯾث درﺟﺔ إﺷﺑﺎع أﺳواق‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻐﯾر ﻣﺻﻧﻌﺔ‪ :‬وﺗﺟﻣﻊ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺑﯾن ﻧظﺎم اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻌﺎﺋﻠﻲ و ﻧظﺎم اﻹﻧﺗﺎج اﻟﺣرﻓﻲ‪ ،‬إذ‬
‫ﯾﻌﺗﺑر اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻌﺎﺋﻠﻲ اﻟﻣوﺟﻪ ﻟﻼﺳﺗﻬﻼك اﻟذاﺗﻲ أﻗدم ﺷﻛل ﻣن ﺣﯾث اﻟﺗﻧظﯾم اﻟﻌﻣل‪ ،‬أﻣﺎ اﻹﻧﺗﺎج اﻟﺣرﻓﻲ ﻓﯾﺑﻘﻰ‬
‫‪1‬‬
‫داﺋﻣﺎ ﻧﺷﺎط ﯾدوي ﯾﺻﻧﻊ ﺑﻣوﺟﺑﻪ ﺳﻠﻊ وﻣﻧﺗﺟﺎت ﺣﺳب اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟزﺑﺎﺋن‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب اﻟﺷﻛل اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‪:‬‬
‫إن اﻟﺷﻛل اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت ﯾﺗﻔق وطﺑﯾﻌﺔ اﻟﻧظﺎم اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ اﻟﺳﺎﺋد‪ ،‬ﻓﻔﻲ اﻷﻧظﻣﺔ اﻟﻠﯾﺑراﻟﯾﺔ ﺗﺳود أﺷﻛﺎل‬
‫اﻟﻣوﺟﻬﺔ ﯾﻛون ﺗدﺧل اﻟدوﻟﺔ ﻛﺑﯾرا‪ ،‬ﺗﺳود أﺷﻛﺎل اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫ّ‬ ‫اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﺧﺎﺻﺔ‪ ،‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﻓﻲ اﻷﻧظﻣﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬
‫واﻟﺗﻌﺎوﻧﯾﺔ ﻣﻊ وﺟود أﺷﻛﺎل ﻓردﯾﺔ ﻓﻲ ﻧطﺎق ﻣﺣدود ﻓﻲ ﺑﻌض اﻷﻧﺷطﺔ ﻛﺎﻟزراﻋﺔ واﻟﺧدﻣﺎت‪.‬‬

‫واﻟﺷﻛل اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾﻣﺛل ﺗﺻﻧﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﺳب اﻟﺷﻛل اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‪:‬‬

‫‪1‬‬
‫اﺣﻣــد ﻏﺑــوﻟﻲ ‪ ،‬ﺗﺄﻫﯾــل اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ اﻟﺟزاﺋــر دراﺳــﺔ ﺣﺎﻟــﺔ اﻟوﻛﺎﻟــﺔ اﻟوطﻧﯾــﺔ ﻟﺗطــوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ ،‬ﻣــذﻛرة‬
‫ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪ ،2011،‬ص‪،‬ص‪،‬ص‪20-19-18،‬‬
‫‪17‬‬
 ‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم ‪ :1‬اﻟﺗﺻﻧﯾف اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ ﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬

‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺧﺗﻠط‬ ‫اﻟﺗﻌﺎوﻧﯾﺎت‬

‫ّ‬ ‫اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‬
‫ّ‬ ‫ﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬ ‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬

‫اﻟﺷرﻛﺎت‬ ‫اﻟﻔردﯾﺔ‬

‫اﻷﻣوال‬ ‫ذات اﻟﻣﺳؤوﻟﯾﺔ اﻟﻣﺣدودة‬ ‫اﻷﺷﺧﺎص‬

‫اﻟﺗﺿﺎﻣن‬
‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ‬

‫اﻟﻣﺣﺎﺻﺔ‬

‫اﻟﺗوﺻﯾﺔ اﻟﺑﺳﯾطﺔ‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﻟﺧﻠف ﻋﺛﻣﺎن واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺳﺑل دﻋﻣﻬﺎ وﺗﻧﻣﯾﺗﻬﺎ –دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ -‬أطروﺣﺔ‬
‫دﻛﺗوراﻩ ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ 2004 ،‬ص‪.36‬‬

‫ﺗﻌد اﻟﺟﻣﻌﯾﺎت اﻟﺗﻌﺎوﻧﯾﺔ ﻣن اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻻﺧﺗﯾﺎرﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗؤﺳس ﻣن ﻗﺑل ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﻌﻧﺎﺻر‬
‫‪ -1‬اﻟﺗﻌﺎوﻧﯾﺎت‪ّ :‬‬
‫اﻟﺑﺷرﯾﺔ‪ ،‬ﺑﻬدف ﺗﺄﻣﯾن اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻷﻋﺿﺎء ﻣن ﺳﻠﻊ وﺧدﻣﺎت ﺿرورﯾﺔ ﺑﺄﻗل ﺗﻛﻠﻔﺔ ﻣﻣﻛﻧﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ -2‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻌﺎﻣﺔ‪ :‬ﻫﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ ﻟﻠﻘطﺎع اﻟﻌﺎم‪ ,‬ﺗﻣﺗﺎز ﺑﺈﻣﻛﺎﻧﯾﺎت ﻣﺎدﯾﺔ وﻣﺎﻟﯾﺔ ﻛﺑﯾرة‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ‪ :‬ﻫﻲ ﻣؤﺳﺳﺎت ﺗﺧﺿﻊ ﻟﻠﻘﺎﻧون اﻟﺧﺎص‪ ،‬وﯾﻣﻛن إدراﺟﻬﺎ إﺟﻣﺎﻻ ﺿﻣن ﺻﻧﻔﯾن‪:‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻔردﯾﺔ واﻟﺷرﻛﺎت‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻔردﯾﺔ‪ :‬وﻫﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻌود ﻣﻠﻛﯾﺗﻬﺎ ﺑﺎﻟدرﺟﺔ اﻷوﻟـﻰ ﻟﺷﺧص واﺣد ﯾﺷرف ﻋﻠﻰ ﺟﻣﯾﻊ‬
‫اﻷﻋﻣﺎل اﻹدارﯾﺔ واﻟﻔﻧﯾﺔ و اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫ﻋﺛﻣﺎن ﻟﺧﻠف ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.37،‬‬
‫‪18‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ ‬ﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺷرﻛﺎت‪ :‬اﻟﺷرﻛﺔ ﻋﻘد ﺑﻣﻘﺗﺿﺎﻩ ﯾﻠﺗزم ﺷﺧﺻﺎن أو أﻛﺛر ﺑﺄن ﯾﺳﺎﻫم ﻛل ﻣﻧﻬم ﺑﻣﺷروع ﻣﺎﻟﻲ‪،‬‬
‫أن ﯾﻘﺗﺳﻣوا ﻣﺎ ﻗد ﯾﻧﺷﺄ ﻋـن ﻫـذا اﻟﻣﺷروع ﻣـن اﻟﻣﺷروع ﻣن رﺑﺢ أو‬
‫ﺑﺗﻘدﯾم ﺣﺻﺔ ﻣن ﻣﺎل أو ﻋﻣل‪ ،‬ﻋﻠﻰ ّ‬
‫ﺧﺳﺎرة‪ ،‬وﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ ﺛﻼث أﻧواع‪:‬‬
‫‪ -‬ﺷرﻛﺎت أﺷﺧﺎص‪ :‬وﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ‪:‬‬
‫ﻣﺳؤوﻟﯾﺔ ﺗﺿﺎﻣﻧﯾﺔ وﻏﯾر‬
‫ّ‬ ‫‪ ‬ﺷرﻛﺎت ﺗﺿﺎﻣن‪ :‬ﺗﻘوم ﻣن ﺧﻼل ﻋﻘد ﺑﯾن ﺷﺧﺻﯾن أو أﻛﺛر ﯾﺗﺣﻣﻠون ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾﻧﻬم‬
‫ﻣﺣدودة ﻋن اﻟﻧﺷﺎطﺎت واﻷﻋﻣﺎل اﻟﺗﻲ ﺗﻣﺎرس داﺧل ﺣدود اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺷرﻛﺎت اﻟﻣﺣﺎﺻﺔ‪ :‬ﺗﻌﺗﻣد ﻓﻲ إﻧﺷـﺎﺋﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﺗﻔﺎق ﻛﺗﺎﺑﻲ أ ﺷﻔوي ﺑﯾن اﺛﻧﯾن أو أﻛﺛر ﻣن اﻟﺷرﻛﺎء‪ ،‬ﻟﻠﻘﯾﺎم‬
‫ﺑﻧﺷﺎط اﻗﺗﺻﺎدي ﺧﻼل ﻓﺗرة زﻣﻧﯾﺔ ﻣﺣدودة‪ ،‬ﻟﺗﺣﻘﯾق رﺑﺢ ﻣﻌﯾن ﯾﺗم ﺗﻘﺎﺳﻣﻪ ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾن اﻟﺷرﻛﺎء ﺣﺳب اﺗﻔﺎﻗﻬم‪،‬‬
‫وﻣﻊ ﻧﻬﺎﯾﺔ اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟذي أﻗﯾﻣت ﻷﺟﻠﻪ ﺗﻧﺗﻬﻲ ﺷرﻛﺔ اﻟﻣﺣﺎﺻﺔ‬
‫‪ ‬ﺷرﻛﺎت اﻟﺗوﺻﯾﺔ اﻟﺑﺳﯾطﺔ‪ :‬ﻫﻲ ﻣن ﺷرﻛﺎت اﻷﺷﺧﺎص ﺗﻘوم ﻋﻠﻰ اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻟﺷﺧﺻﻲ‪ ،‬وﻻ ﺗﺧﺗﻠف ﻋن‬
‫ﺷرﻛﺔ اﻟﺗﺿﺎﻣن إﻻّ ﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ واﺣدة وﻫﻲ أن ﻫذﻩ اﻟﺷرﻛﺔ ﺗﺿم ﻧوﻋﯾن ﻣن اﻟﺷرﻛﺎء‪ ،‬ﺷرﻛﺎء ﻣﺗﺿﺎﻣﻧون‬
‫ﯾﺳﺄﻟون ﻋن دﯾون اﻟﺷرﻛﺔ ﻓﻲ أﻣواﻟﻬم اﻟﺧﺎﺻﺔ‪ ،‬وﺷرﻛﺎء ﻣوﺻون ﻻ ﯾﺳﺎﻟون إﻻ ﻓﻲ ﺣدود ﺣﺻﺻﻬم‪.‬‬
‫‪ -‬ﺷرﻛﺎت ذات اﻟﻣﺳؤوﻟﯾﺔ اﻟﻣﺣدودة‪ :‬ﯾﻘوم ﻋدد ﻣن اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﻋﻠﻰ ﺗﻧﺷﯾط اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ ﺷﻛل ﺷرﻛﺎت ذات ﻣﺳؤوﻟﯾﺔ ﻣﺣدودة ﻟﻠﺗﺧﻠص ﻣن ﻋﯾوب ﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺿﺎﻣن‪ ،‬وﺗﺗﻣﯾز ﻫذﻩ اﻟﺷرﻛﺎت ﺑﻣﺎ‬
‫ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻣﺳؤوﻟﯾﺔ اﻟﺷرﯾك ﻣﺣﺻورة ﺑﺣدود ﻣﺳﺎﻫﻣﺗﻪ ﻓﻲ رأس ﻣﺎل اﻟﺷرﻛﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾوزع رأس ﻣﺎل اﻟﺷرﻛﺔ إﻟﻰ ﺣﺻص ﻣﺗﺳﺎوﯾﺔ‪ ،‬وﯾﻣﻛن ﻟﻠﺷرﯾك ﺷراء ﺣﺻﺔ أو أﻛﺛرﻛﻣﺎ ﯾﻣك ﺑﯾﻊ ﺣﺻﺗﻪ‬
‫ﻟﻐﯾر اﻟﺷرﻛﺎء‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﻛون اﻹدارة ﻓﯾﻬﺎ ﻣن طرف ﺷرﯾك أو أﻛﺛر أو ﻣن طرف ﺷﺧص ﺧﺎرﺟﻲ ﻟﻬم‬
‫‪ ‬ﻻ ﯾﻘﺑل ﻓﻲ ﻋداد اﻟﺷرﻛﺎء إﻻ اﻷﺷﺧﺎص اﻟطﺑﯾﻌﯾﯾن‪.‬‬
‫‪ -‬ﺷرﻛﺎت اﻷﻣوال‪ :‬وﺗﺗﺿﻣن‪:‬‬
‫‪ ‬ﺷرﻛﺎت اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ‪ :‬ﯾﻘﺳم رأس ﻣﺎل ﺷرﻛﺔ اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ إﻟﻰ ﺣﺻص ﻣﺗﺳﺎوﯾﺔ ﺗﺳﻣﻰ ﺑﺎﻷﺳﻬم ﺗطرح ﻓﻲ‬
‫اﻷﺳواق اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ ﻟﻼﻛﺗﺗﺎب‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﯾﻣﻛن ﺗداوﻟﻬﺎ ﻓﻲ ﺑورﺻﺔ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ دون اﻟرﺟوع إﻟﻰ اﻟﺷرﻛﺔ وﻣواﻓﻘﺔ‬
‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﯾن‪ ،‬وﻟﻠﺳﻬم ﻗﯾﻣﺗﯾن‪ ،‬ﻗﯾﻣﺔ اﺳﻣﯾﺔ واﻟﻣدوﻧﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺳﻬم وﻗﯾﻣﺔ ﺣﻘﯾﻘﯾﺔ أو ﺳوﻗﯾﺔ ﺗﺗوﻗف ﻋﻠﻰ ﻣدى ﻧﺟﺎح‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺷرﻛﺔ ﻓﻲ ﻧﺷﺎطﻬﺎ‪ ،‬وﯾﺗﺣﺻل ﺻﺎﺣب اﻟﺳﻬم ﻋﻠﻰ أرﺑﺎح ﺗوزع ﺑﺻﻔﺔ دورﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﯾن‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻋﺛﻣﺎن ﻟﺧﻠف‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪.38‬‬
‫‪19‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ‬

‫ﺗﻌﺎﻧﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﻛﺎﻓﺔ أﻧﺣﺎء اﻟﻌﺎﻟم ﻣن ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﻣﺷﺎﻛل و اﻟﺻﻌوﺑﺎت اﻟﺗﻲ‬
‫ﺗﻌﯾق ﻧﻣوﻫﺎ وﺗطورﻫﺎ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﻌﺗﺑر ﻣﺷﻛل اﻟﺗﻣوﯾل ﻣن اﺑرز اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗﻘف ﻛﺣﺎﺟز أﻣﺎم ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﯾﻌﺗﺑر اﻟﺗﻣوﯾل ﻣن اﻟوظﺎﺋف ذات اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻟﺑﺎﻟﻐﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪ ،‬وﻫو ﯾﻧطوي ﻋﻠﻰ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن‬
‫اﻟﻣﻣﺎرﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﻣن ﺷﺎﻧﻬﺎ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ أﻣوال ﻣن ﻣﺻﺎدر ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ وﻣﻧﺎﺳﺑﺔ وﯾﻣﻛن ﺗﻘﺳﯾﻣﻬﺎ إﻟﻰ‪ ،‬ﻣﺻﺎدر‬
‫داﺧﻠﯾﺔ وﺧﺎرﺟﯾﺔ‪.‬‬
‫أوﻻ‪ :‬ﻣﺻﺎدر اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪:‬وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻹدﺧﺎرات اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‪:‬‬
‫ﻋﻧد ﺑداﯾﺔ ﺗﻛوﯾن اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪،‬و ﻓﻲ ﻣرﺣﻠﺔ اﻧطﻼﻗﻬﺎ ﯾﻌﺗﻣد ﺻﺎﺣﺑﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﻣدﺧراﺗﻪ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ ﻗﺑل أن ﯾﻠﺟﺄ إﻟﻰ‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺧﺎرﺟﻲ ﻷﻧﻪ ﻻ ﯾرﯾد أن ﯾﺧﺎطر ﺑﺄﻣواﻟﻪ ﻏﯾر اﻟﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ اﻟﻣرﺣﻠﺔ اﻷوﻟﻰ ﻣن ﺣﯾﺎة اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪ ،‬وﻛذﻟك‬
‫ﻟﻌدم رﻏﺑﺗﻪ ﻟﻣﺷﺎرﻛﺔ اﻟﻐﯾر ﻟﻪ ﻓﻲ اﻣﺗﻼك أﺻول اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ٕوادارة اﻟﻌﻣل واﻟﺳﯾطرة‪ .‬ﺣﺗﻰ وﻟو اﺿطر إﻟﻰ اﻟﻠﺟوء‬
‫إﻟﻰ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺧﺎرﺟﻲ ﻓﺎن اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﯾﺟﻣﺣون ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻣوﯾل واﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻓﻲ ظل ﻏﯾﺎب أو‬
‫‪1‬‬
‫ﻧﻘص اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻛﺎﻓﯾﺔ واﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣرﺗﻔﻌﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺣﯾط ﺑﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻟﺷرﻛﺎء واﻟﻣﺳﺎﻫﻣون ﻓﻲ اﻟﺷرﻛﺔ‪:‬‬
‫ﯾﻣﻛن اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺗﻣوﯾل وذﻟك ﺑﺗﺣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺔ إﻟﻰ ﺷرﻛﺔ ٕواﺻدار أﺳﻬم‪،‬إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ أن اﻟﻣﺷﺎرﻛﯾن‬
‫ﯾوﻓرون ﺿﻣﺎن أﻣﺎم اﻟﺟﻬﺎت اﻟﻣﻘرﺿﺔ‪ ،‬وﻗﻠﻣﺎ ﺗﻠﺟﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ إﻟﻰ ﻫذا اﻟﺧﯾﺎر ﻛون‬
‫‪2‬‬
‫إﺻدار اﻷﺳﻬم ﯾﺗطﻠب ﻧﺟﺎح اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ووﺿﻌﯾﺗﻬﺎ اﻟﺟﯾدة ﻓﻲ اﻟﺳوق ﺣﺗﻰ ﯾﻛون طﻠب ﻋﻠﻰ أﺳﻬﻣﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﺗﺟﺎري‪:‬‬
‫وﻫو اﺋﺗﻣﺎن ﻗﺻﯾر اﻷﺟل ﺧﺎص ﺑﺎﻟﻣﻧﺷﺎت اﻟﺻﻐﯾرة اﻟﺗﻲ ﻻ ﺗﺳﺗطﯾﻊ ﺳداد ﻗﯾﻣﺔ ﻣﺷﺗرﯾﺎﺗﻬﺎ ﻓورا‪ ،‬ﯾﻣﻧﺣﻪ‬
‫اﻟﻣورد إﻟﻰ اﻟﻣﺷروع ﻋﻧد ﻗﯾﺎم اﻷﺧﯾر ﺑﺷراء ﺧدﻣﺎت أو ﺑﺿﺎﺋﻊ ﺟﺎﻫزة ﻟﻐرض ﺗﺻﻧﯾﻌﻬﺎ أو إﻋﺎدة ﺑﯾﻌﻬﺎ وﻗد‬
‫‪3‬‬
‫ﯾﺄﺧذ ﻫذا اﻟﻧوع ﺷﻛل اﺋﺗﻣﺎن ﻣﺗوﺳط أو طوﯾل اﻷﺟل ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺷراء اﻷﺻول اﻟﺛﺎﺑﺗﺔ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣﺣﻣد ﺑن ﻧﻌﻣﺎن ‪ ،‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق ﺗﻧﻣﯾﺔ ﻣﺣﻠﯾـﺔ ﻣﺗوازﻧـﺔ ﺟﻐراﻓﯾـﺎ‪ ،‬ﻣـذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠـوم اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌـﺔ‬
‫اﻟﺟزاﺋر‪ ،2012 ،03‬ص‪.10 ،‬‬
‫‪2‬‬
‫ﺧوﻧﻲ راﺑﺢ ‪ ،‬ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.156-154،‬‬
‫‪3‬‬
‫ﺟﻣﯾل ﻣﺣﻣد ﺳﻠﻣﺎن ﺧطﺎطﺑﺔ‪،‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻻرﺑوي ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ﻓﻲ اﻻردن‪،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﯾرﻣوك‪،1992،‬ص‪.42‬‬
‫‪20‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -4‬اﻻﻫﺗﻼﻛﺎت‪:‬‬
‫وﻫﻲ ﺗﻠك اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﺳﻧوﯾﺔ اﻟﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﺗﻐطﯾﺔ اﻟﻧﻘص اﻟﺗدرﯾﺟﻲ اﻟذي ﯾﺳﻣﻲ ﻋﻧﺎﺻر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات واﻟﺗﻲ‬
‫ﺗﻧﻘص ﻗﯾﻣﺗﻬﺎ ﻣﻊ ﻣرور اﻟوﻗت وﻫذا ﺑﻔﻌل اﻟﺗﻘﺎدم أو اﻟﺗﻠف واﻻﺳﺗﻌﻣﺎل اﻟدوري‪ ،‬وﯾﻣﺛل اﻹﻫﺗﻼك طرﯾﻘﺔ ﺗﻣوﯾل‬
‫‪1‬‬
‫ﺗﺟدﯾد اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻋﻧد ﻧﻬﺎﯾﺔ ﻋﻣرﻫﺎ اﻹﻧﺗﺎﺟﻲ‪.‬‬
‫‪ -5‬اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﺗﺟزة‪:‬‬
‫وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﺟزء ﻣن ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﻣدﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻣن ﻣﻣﺎرﺳﺎﺗﻬﺎ ﻋﻣﻠﯾﺎﺗﻬﺎ اﻟﻣرﺑﺣﺔ‪ ،‬وﯾﺗﻣﺛل ﻓﻲ‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺟزء اﻟﻣﺗﺑﻘﻲ ﻣن اﻟرﺑﺢ اﻟﻌﺎم ﺑﻌد ﺗﺟﻧب اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ و اﻟﺗوزﯾﻌﺎت اﻟﻣﻘررة‪.‬‬
‫‪ -6‬اﻟﻣؤوﻧﺎت ‪:‬‬
‫ﺗﻌرف اﻟﻣؤوﻧﺎت ﻋﻠﻰ ّأﻧﻬﺎ ﻣﻛون ﻣﺎﻟﻲ ﻣن أﻣوال اﻟﻣﻧﺷﺄة ﯾﺣﺗﺟز ﻟﻐرض ﻣواﺟﻬﺔ ﺧﺳﺎﺋر ﻣﺣﺗﻣﻠﺔ أو أﻋﺑﺎء‬
‫ﻣﻣﻛﻧﺔ اﻟﺣدوث ﻓﻲ اﻟﻣﺳﺗﻘﺑل‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﺑﻘﻰ ﻣﺟﻣدة داﺧل اﻟﻣﻧﺷﺄة إﻟﻰ ﺣﯾن ﺗﺣﻘق اﻟﺧطر أو اﻟﻌبء اﻟذي ﻛوﻧت‬
‫ﻣن أﺟﻠﻪ ﻫذﻩ اﻟﻣﺋوﻧﺔ أو زوال اﻟﺧطر اﻟﻣﺣﺗﻣل‪.3‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﻣﺻﺎدر اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪:‬‬
‫وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ ﻣﺻﺎدر اﻻﻗﺗراض اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ واﻟﺗﻲ ﻧﺟد ﻣن ﺑﯾﻧﻬﺎ ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻻﻗﺗراض ﻣن اﻷﺻدﻗﺎء واﻷﻗﺎرب‪:‬‬
‫ﻋﻧد اﻟﺗﺄﺳﯾس أو إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﯾﻠﺟﺎ ﺻﺎﺣب اﻟﻣﺷروع إﻟﻰ أﻣواﻟﻪ اﻟﺧﺎﺻﺔ وﻟﻛن ﻋﺎدة ﻣﺎ ﺗﻛون ﻫذﻩ‬
‫اﻷﻣوال ﻏﯾر ﻛﺎﻓﯾﺔ‪ ،‬ﻟذا ﯾﻠﺟﺄ ﺻﺎﺣب اﻟﻣؤﺳﺳﺔ إﻟﻰ اﻟﻌﺎﺋﻠﺔ واﻷﺻدﻗﺎء ﻟﻼﻗﺗراض‪ ،‬وﻫﻧﺎ ﯾﺗوﺟب ﻋدم اﻟﺧﻠط ﺑﯾن‬
‫‪4‬‬
‫اﻟﻌﻼﻗﺎت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻌﻼﻗﺎت اﻟﻌﺎﺋﻠﯾﺔ‪ ،‬إذا ﻛﺎن ﯾراد اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻧﺗﺎﺋﺞ اﻟﻣرﻏوب ﻓﯾﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻻﻗﺗراض ﻣن اﻟﺳوق ﻏﯾر اﻟرﺳﻣﻲ‪:‬‬
‫ﺗﻠﺟﺄ إﻟﯾﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻋدم ﻛﻔﺎﯾﺔ ﺑﺎﻗﻲ اﻟﻣوارد اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ إذ ﺗﻘدم ﻓﯾﻪ ﻗروﺿﺎ ﺻﻐﯾرة وﻟﻔﺗرات ﻗﺻﯾرة أو‬
‫ﻗﺻﯾرة ﺟدا‪ ،‬واﻟﻔﺎﺋدة ﺗﺣﺳب ﺑﺎﻟﯾوم أو اﻟﺷﻬر ﺑﻧﻔس اﻟﻣﻌدﻻت اﻟﺳﺎﺋدة ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟرﺳﻣﻲ ﻋن اﻟﺳﻧﺔ اﻟﻛﺎﻣﻠﺔ‬
‫وﻋﺎدة ﻣﺎ ﺗﺄﺧذ ﺿﻣﺎﻧﺎت ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﺗﺄﻣﯾن ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻻﻗﺗراض ﺣﻠﻲ ذﻫﺑﯾﺔ أو رﻫوﻧﺎت ﻋﻘﺎرﯾﺔ ‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻻﻗﺗراض ﻣن اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗﺷﯾر اﻟدراﺳـ ـﺎت إﻟﻰ أن اﻟﺑﻧـ ـوك اﻟﺗـﺟـ ــﺎرﯾﺔ ﻫﻲ اﻟﻣﺻدر اﻟﻣﻬﯾﻣـ ـن ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻣوﯾـ ـﻼت اﻟﺧـ ـﺎرﺟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷروﻋـ ـﺎت‬

‫‪1‬‬
‫ﺳﻣﺎح طﻠﺣﻲ ‪ ،‬ﻗرض اﻹﯾﺟﺎر ٕواﺷﻛﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬رﺳﺎﻟﺔ ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ‪ ،2007 ،‬ص ‪.38‬‬
‫‪2‬‬
‫ﺟﻣﯾل ﻣﺣﻣد ﺳﻠﻣﺎن ﺧطﺎطﺑﺔ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﻟﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.44‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻋﺎطف وﻟﯾم ‪ ،‬اﻟﺗﻣوﯾل واﻹدارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬دار اﻟﻔﻛر اﻟﺟﺎﻣﻌﻲ ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪ ،2008 ،‬ص‪.380‬‬
‫‪4‬‬
‫ﻋﺑد اﻟﻐﻔﺎر ﻋﺑد اﻟﺳﻼم و آﺧرون‪ ،‬إدارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‪ ،‬دار اﻟﺻﻔﺎء ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬اﻷردن‪،2001،‬ص‪.70‬‬
‫‪21‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺣﯾث ﺗرى ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت أن اﻟﺑﻧوك اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ اﻟﻣوﺟودة ﻓﻲ ﻣﻧﺎطق ﻋﻣﻠﻬﺎ ﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻣوﯾل‬
‫اﻷوﻟﻰ‪ .‬وﺗﻘدم اﻟﺑﻧوك ﻗروﺿﺎ ﻟﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣﻘﺎﺑل ﻣﻌدﻻت ﻓﺎﺋدة و ﺑﺿﻣﺎن ﻣوﺟودات اﻟﻣؤﺳﺳﺔ أو ﺑﻧﺎءا ﻋﻠﻰ‬
‫‪1‬‬
‫ﺻﻣﻌﺔ ﻣﺎﻟﻛﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻗروض اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬
‫ﺣﯾث ﺗﻣﻧﺢ ﻫذﻩ اﻟﻬﯾﺋﺎت ﻗروﺿﺎ ﺑدون ﻓواﺋد أو ﻓواﺋد رﻣزﯾﺔ وﺑدون ﺿﻣﺎﻧﺎت ‪،‬إذ أﻧﻬﺎ ﻻ ﺗﻬدف ﻟﻠرﺑﺢ ﻛوﻧﻬﺎ‬
‫أﻧﺷﺋت ﻓﻲ إطﺎر ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟدوﻟﺔ ﻟدﻋم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ وﻣن أﻣﺛﺎﻟﻬﺎ‪:‬‬
‫إدارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ‬ ‫‪‬‬
‫اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺷﻌﺑﯾﺔ ﻟﻠﺗﻣوﯾل ﻓﻲ اﻟﯾﺎﺑﺎن‬ ‫‪‬‬
‫ﺑﻧك اﻟﻧﻣﺎء اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ‪ ،‬ﻣؤﺳﺳﺔ اﻹﻗراض اﻟزراﻋﻲ و ﻣؤﺳﺳﺔ ﻧﻬر اﻷردن ﻓﻲ اﻷردن‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫وﻛﺎﻟﺔ دﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‪،‬ووﻛﺎﻟﺔ ﺗرﻗﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫‪ -5‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺎﺟﯾري أو ﻗرض اﻹﯾﺟﺎر‪:‬‬
‫ﯾﺗﯾﺢ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺄﺟﯾري ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺗﺟﻬﯾزات إﻧﺗﺎج واﺳﺗﻌﻣﺎﻟﻬﺎ ﺑدون ﻣﻠﻛﯾﺗﻬﺎ‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﻘوم اﻟﺟﻬﺔ‬
‫اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﺳواء ﻛﺎﻧت ﺑﻧك أو ﻣؤﺳﺳﺔ ﺗﻣوﯾل ﺗﺄﺟﯾري‪ ،‬ﺗﻘوم ﺑﺷراء اﻟﺗﺟﻬﯾزات اﻟﺗﻲ ﺗرﻏب اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺣﺻول ﻋﻠﯾﻬﺎ و وﺗؤﺟرﻫﺎ ﻟﻬﺎ‪ ،‬ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﺗﺣﺻل اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻋﻠﻰ ﺗﺟﻬﯾزات إﻧﺗﺎج ﻣﻘﺎﺑل اﻟﺗزام ﻣﺎﻟﻲ ﺑدون ﺗﺣﻣل‬
‫ﺗﻛﻠﻔﺔ اﻟﺻﯾﺎﻧﺔ‪ ،‬ﻫذﻩ اﻟﺻﯾﻐﺔ ﺗﻧﺎﺳب ﻛﺛﯾ ار ﻣﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻛوﻧﻬﺎ ﻏﺎﻟﺑﺎ ﻣﺎ ﺗﻌﺎﻧﻲ ﻣن ﻣﺷﺎﻛل‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻧﺎﺗﺟﺔ ﻋن ﻗﻠﺔ رأس ﻣﺎﻟﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -6‬ﺷرﻛﺎت رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺧﺎطر‪:‬‬
‫ﺗﻘوم ﺷرﻛﺎت رأس ﻣﺎل اﻟﻣﺧﺎطر ﺑﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة اﻟﺗﻲ ﻻ ﯾﻣﺗﻠك أﺻﺣﺎﺑﻬﺎ ﻛﻔﺎﯾﺗﻬم ﻣن رأس‬
‫اﻟﻣﺎل ﺣﯾث ﺗﺗﻌﺎﻣل ﻣﻊ ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻋﻠﻰ ﻣﺑدأ اﻟﻣﺷﺎرﻛﺔ ﻣن دون ﺗﻘدﯾم ﺿﻣﺎﻧﺎت وﺗﺗﺣﻣل اﻟﻣﺧﺎطر ﻛﻠﯾﺎ آو‬
‫ﺟزﺋﯾﺎ اﻟﺧﺳﺎرة ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻓﺷل اﻟﻣﺷروع‪ ،‬وﺑﻣﺎ أن اﻟﻣﻣول ﻋرﺿﺔ ﻟﻠرﺑﺢ أو اﻟﺧﺳﺎرة ﻓﻣن اﻟﻣﻧطﻘﻲ ان ﯾﻛون ﻫﻧﺎك‬
‫ﺗدﺧل ﻣﻧﻪ ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﺳﯾﯾر و اﻟرﻗﺎﺑﺔ ﻟﻠﻣﺣﺎﻓظﺔ ﻋﻠﻰ أﻣواﻟﻪ‪ ،‬وﺗﻬﺗم ﺑﻧوﻋﯾن ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺟدﯾدة ذات اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣرﺗﻔﻊ‪.‬‬
‫‪3‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻘﺎﺋﻣﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺎﻧﻲ ﻣن ﻣﺷﺎﻛل إدارﯾﺔ وﻣﺎﻟﯾﺔ وﺗﺳوﯾﻘﯾﺔ وﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ وﻏﯾرﻫﺎ ﻣن اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻷﺧرى‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣزﻫر ﺷﻌﺑﺎن اﻟﻌﺎﻧﻲ و آﺧرون‪،‬إدارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‪،‬دار اﻟﺻﻔﺎء ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬ﻋﻣﺎن‪،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻻوﻟﻰ‪،2010،‬ص‪.124‬‬
‫‪2‬‬
‫ﺑن ﻧﻌﻣﺎن ﻣﺣﻣد‪،‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق ﺗﻧﻣﯾﺔ ﻣﺣﻠﯾﺔ ﻣﺗوازﻧﺔ ﺟﻐراﻓﯾﺎ‪ ،‬دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ ﺑوﻣرداس‪،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟﺟزاﺋر‪،2012،‬ص‪.15‬‬
‫‪3‬‬
‫راﺑﺢ ﺧوﻧﻲ‪ ،‬رﻗﯾﺔ ﺣﺳﺎﻧﻲ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق ‪،‬ص‪.160‬‬
‫‪22‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -7‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻹﺳﻼﻣﻲ‪:‬‬
‫ﻫﻧﺎك اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟطرق اﻟﻣﺳﺗﺧدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺑﻧوك اﻹﺳﻼﻣﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﻋﻠﻰ ﻣﺑدأ ﺗﺣرﯾم اﻟرﺑﺎ و ﻋدم ﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺎﻓﻲ ﻗواﻋد اﻟﺷرﯾﻌﺔ اﻹﺳﻼﻣﯾﺔ‬
‫ﻛﺎﻟﺧﻣور‪...‬اﻟﺦ‪ ،‬ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣراﺑﺣﺔ‪ :‬ﻫﻲ ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺗﺑﺎدل ﯾﻘوم ﺑﻣﻘﺗﺿﺎﻫﺎ اﻟﺑﻧك ﺑﺷراء ﺳﻠﻌﺔ ﺛم ﯾﺑﯾﻌﻬﺎ ﺑﻬﺎﻣش رﺑﺢ ﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺿﺎرﺑﺔ‪ :‬ﺗﻌرف اﻟﻣﺿﺎرﺑﺔ ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ ﻋﻘد ﯾﻘوم ﺑﻬﺎ ﺻﺎﺣب اﻟﻣﺎل)اﻟﺑﻧك( و اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر)اﻟﻣﺿﺎرب(‬
‫ﺑﺎﺳﺗﺧداﻣﻪ ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺑطرﯾﻘﺔ ﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣﺳﺑﻘﺎ وﯾﺗﻧﺎﺳب ﻫذا اﻟﻧﻣط ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﻣﺗﺎز‬
‫ﺑﺎﻟﻣﺧﺎطر و اﻟﻣردودﯾﺔ اﻟﻣرﺗﻔﻌﺔ ‪ .‬وﯾﺗم ﺗوزﯾﻊ اﻷرﺑﺎح أو اﻟﺧﺳﺎﺋر ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﺗﻧﺎﺳﺑﻲ وﻣﻧﻬﺎ ﯾﺗﺣﻣل اﻟﺑﻧك‬
‫اﻟﺧﺳﺎرة ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻓﺷل اﻟﻣﺷروع‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺷﺎرﻛﺔ‪ :‬ﺗﻌد اﻟﻣﺷﺎرﻛﺔ ﻣن أﻫم أﺻﻧﺎف اﻟﺗﻣوﯾل ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻹﺳﻼﻣﻲ ﻣﺑﻧﻲ ﻋﻠﻰ ﺗﻘﺎﺳم اﻷرﺑﺎح أو‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺧﺳﺎﺋر رأس ﻣﺎل ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫إن ﻧﻣو وﺗطور اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﻛﺎﻓﺔ إﻧﺣﺎء اﻟﻌﺎﻟم ﯾواﺟﻪ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﻣﺷﺎﻛل‪،‬وﻫذﻩ ﻗد‬
‫ﺗﻛون ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻣن ﻣﻧطﻘﺔ إﻟﻰ أﺧرى وﻣن ﻗطﺎع إﻟﻰ أﺧر وﻟﻛن ﻫﻧﺎك ﺑﻌض اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺗﺑر ﻣﺷﺎﻛل ﻣوﺣدة‬
‫ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻧوﺟزﻫﺎ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺻﻌوﺑﺎت ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﻣوﯾل ﺑﺳﺑب‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺿﻌف ﺗﻛﯾف اﻟﻧظﺎم اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻣﻊ ﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﻣﺣﯾط اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﺟدﯾد ﻓﻔﻲ اﻟوﻗت اﻟذي ﯾﺗﺣدث ﻓﻲ‬
‫اﻟﺧطﺎب اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ ﻋن إﺟراءات دﻋم ﻣﺎﻟﻲ و ﺗﺷﺟﯾﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات و اﻟﺷراﻛﺔ ﻓﺈن اﻟواﻗﻊ ﯾﺷﯾر إﻟﻰ اﺻطدام ﻛل‬
‫ﻫذﻩ اﻟﺗﺻورات ﺑﺎﻟﺗﻌﻘﯾدات ذات اﻟطﺎﺑﻊ اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫‪ -2‬ﻏﯾﺎب أو ﻧﻘص ﺷدﯾد ﻓﻲ اﻟﺗﻣوﯾل طوﯾل اﻟﻣدى‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﻣرﻛزﯾﺔ ﻓﻲ ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻧﻘص ﻓﻲ اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ ﻣﺎ ﯾﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﺟواﻧب اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﻔﯾد ﻣﻧﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻛﺎﻹﻋﻔﺎءات‪.‬‬
‫‪ -5‬ﺿﻌف اﻟﺷﻔﺎﻓﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﺳﯾﯾر ﻋﻣﻠﯾﺔ ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض رﻏم أن اﻷﺻل ﻓﻲ اﻟﻘروض ﺧﺎﺿﻊ ﻟﻺﺷﻬﺎر‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻋﺑد اﷲ ﺧﺑﺎﺑﺔ ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.215‬‬
‫‪23‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ -6‬ﻣﺣدودﯾﺔ ﺻﻼﺣﯾﺎت اﻟوﻛﺎﻻت اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺔ ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض ﺑﺳﺑب ﻋدم اﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ اﻟﻧﺳﺑﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻹدارﯾﺔ‪ :‬وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ‪:‬‬
‫اﺟرت اﻟﺗﺄﺳﯾس‪:‬‬
‫‪ -1‬أ‬
‫ﯾﺗﻌرض اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرون ﻓﻲ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻹﺟراءات إدارﯾﺔ ﻣﻌﻘدة وطوﯾﻠﺔ ﺗﺻل أﺣﯾﺎﻧﺎ إﻟﻰ‬
‫اﻧﺳﺣﺎب اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﻣن ﺗﻧﻔﯾذ اﻟﻣﺷروع ﺑﺳﺑب ﺑﻌض اﻟﻘواﻧﯾن واﻷﻧظﻣﺔ اﻟﻣطﺑﻘﺔ اﻟﺗﻲ ﺗراﻋﻲ ظروف اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر‬
‫اﻟﺻﻐﯾر وﺗواﺿﻊ إﻣﻛﺎﻧﯾﺎﺗﻪ وﻣﺳﺗوى ﺧﺑرﺗﻪ وﺻﻌوﺑﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﺗرﺧﯾص اﻟﻼزم‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﻌدد اﻟﺟﻬﺎت‪:‬‬
‫اﻟﺗﻲ ﯾﺗﻌﺎﻣل ﻣﻌﻬﺎ اﻟﻣﺷروع اﻟﺻﻐﯾر وﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﺄﻣﯾﻧﺎت اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺻﺣﺔ واﻟﺑﯾﺋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﻣوﯾن واﻟﻛﻬرﺑﺎء‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﺿراﺋب‪:‬‬
‫أﺑرزﻫﺎ اﻧﺣﯾﺎز ﻗواﻧﯾن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻓﻲ اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟدول إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑﯾرة وﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ ﻣوﺿوع‬
‫اﻻﻣﺗﯾﺎزات واﻹﻋﻔﺎءات اﻟﺿرﯾﺑﯾﺔ ﻣﻣﺎ ﯾﺿﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﻣوﻗف ﺗﻧﺎﻓﺳﻲ ﻏﯾر ﻣﺗﻛﺎﻓﺊ إﻟﻰ‬
‫ﺟﺎﻧب ذﻟك ﻓﺈن اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﺗﺷرﯾﻌﺎت اﻟﺿرﯾﺑﯾﺔ ﻻ ﺗﺄﺧذ ﻓﻲ اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻷﻫﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻟﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫وﺣﺎﺟﺗﻬﺎ إﻟﻰ اﻟدﻋم اﻟﻣﺎدي ﺑﻐرض ﺗﺷﺟﯾﻌﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺗطوﯾر ﻓﻌﺎﻟﯾﺗﻬﺎ وﺗﻌزﯾز دورﻫﺎ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻏﯾﺎب اﻟﺗﻧﺳﯾق‪:‬‬
‫وﯾﻛون ﻏﯾﺎب اﻟﺗﻧﺳﯾق ﺑﯾن اﻟﺟﻬﺎت اﻟﻌﺎﻣﻠﺔ ﺑﺎﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -5‬ﻣﺷﺎﻛل اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ‪:‬‬
‫ﻏﺎﻟﺑﺎ ﻣﺎ ﯾﻛون ﺻﺎﺣب اﻟﻣﺷروع ﻏﯾر ﻣﻠم ﺑﺎﻟﻘواﻋد واﻹﺟراءات اﻟﻣﺣﺳﺎﺑﯾﺔ‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾﺳﺑب ﻟﻪ ﻣﺷﺎﻛل ﻣﻊ ﺑﻌض‬
‫اﻟﺟﻬﺎت اﻟﺳﯾﺎدﯾﺔ ﻣﺛل ﻣﺻﻠﺣﺔ اﻟﺿراﺋب‪.‬‬
‫‪ -6‬ﻋدم ﻣﻌرﻓﺗﻬﺎ ﺑﺄﺳﺎﻟﯾب اﻟﺗﻌﺎﻣل ﻣﻊ اﻟﺟﻬﺎت اﻹدارﯾﺔ اﻟرﺳﻣﯾﺔ ﻓﻲ اﻟدول ﻛﺎﻟﺳﺟﻼت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‬
‫ﻣﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ طول اﻟوﻗت ﻹﻧﺟﺎز ﻣﻌﺎﻣﻼﺗﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -7‬ﺿﻌف اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت و اﻹﺣﺻـﺎءات ﻟدى ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪ ،‬ﺧﺎﺻ ـﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺗﻌ ـﻠق ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳـ ـﺎت اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ وﻣﻌ ـ ـﺎﯾﯾر‬

‫‪1‬‬
‫ﺳﻌدان ﺷـﺑﺎﯾﻛﻲ‪ ،‬ﻣﻌوﻗﺎت ﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋـر‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘـﻰ اﻷول ﺣـول‪:‬اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ودورﻫـﺎ ﻓـﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ‪،‬‬
‫ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻻﻏواط‪ ،‬ﯾوﻣﻲ‪،89،‬اﻓرﯾل‪،2002،‬ص‪.4‬‬
‫‪24‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫اﻟﺳﻠﻊ اﻟﻣﻧﺗﺟﺔ وﻟواﺋﺢ اﻟﻌﻣل و اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺎت اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ و وﻏﯾر ذاﻟك ﻣن اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت واﻹﺣﺻﺎءات اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﺗﺳﯾﯾر‬
‫أﻋﻣﺎﻟﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟوﺟﻪ اﻟﻣﺳﺗﻬدف‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﻌﻘﺎر اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ‪:‬‬
‫ﻣن ﺑﯾن اﻟﻌواﺋق اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ إﻧﺟﺎز و ﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻫﻲ‬
‫ﻣﺳﺄﻟﺔ اﻟﻌﻘﺎر اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ ﻓﻬﻧﺎك‪:‬‬
‫‪ -1‬طول ﻣدة ﻣﻧﺢ اﻷراﺿﻲ اﻟﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻟرﻓض ﻏﯾر اﻟﻣﺑرر أﺣﯾﺎﻧﺎ ﻟﻠطﻠﺑﺎت‪.‬‬
‫‪ -3‬اﺧﺗﻼﻓﺎت ﻻ ﺗزال ﻗﺎﺋﻣﺔ ﺑﺳﺑب أﺳﻌﺎر اﻟﺗﻧﺎزل‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻧﻘص ﻓﻲ اﻟﻣوارد اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟدى اﻟﺟﻣﺎﻋﺎت اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﺗﻌوﯾض اﻟﻣﺎﻟﻛﯾن اﻷﺻﻠﯾﯾن دوﻟﺔ أو ﺧواص‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ -5‬ﻣﺷﻛﻠﺔ ﻋﻘود اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﻻ ﺗزال ﻗﺎﺋﻣﺔ ﻓﻲ ﻛﺛﯾر ﻣن ﺟﻬﺎت اﻟوطن‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪:‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﺳوﯾﻘﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣﺷﺎﻛل ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﺳوﯾق وﺗروﯾﺞ ﻣﻧﺗﺟﺎﺗﻪ ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻧﺧﻔﺎض اﻹﻣﻛﺎﻧﯾﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟدى ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ ﺿﻌف اﻟﻛﻔﺎءة اﻟﺗﺳوﯾﻘﯾﺔ ﻧﺗﯾﺟﺔ ﻋدم‬
‫ﻗدرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺗوﻓﯾر ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻋن اﻟﺳوق اﻟﻣﺣﻠﻲ واﻟﺧﺎرﺟﻲ وأذواق اﻟﻣﺳﺗﻬﻠﻛﯾن إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻋدم اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ‬
‫اﺳﺗﺧدام وﺳﺎﺋل اﻟﻧﻘل اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻟﺗﺻرﯾف اﻟﻣﻧﺗﺞ وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ارﺗﻔﺎع ﺗﻛﺎﻟﯾف اﻟﻧﻘل وﻋدم اﺳﺗﺧدام وﺳﺎﺋل اﻹﻋﻼن و‬
‫اﻹﺷﻬﺎر اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﻔﺿﯾل اﻟﻣﺳﺗﻬﻠك اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻟﻠﺳﻠﻊ اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗوردة اﻟﻣﻣﺎﺛﻠﺔ ﻟﻠﺳﻠﻊ اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ ﺑداﻓﻊ اﻟﺗﻘﻠﯾد أو اﻟﻣﺣﺎﻛﺎة‪ ،‬أو‬
‫ﺑﻔﻌل اﻧﺧﻔﺎض أﺳﻌﺎرﻫﺎ وﺧﺎﺻﺔ اﻟﺳﻠﻊ اﻟﻣﻧﺗﺟﺔ ﻓﻲ دول ﺟﻧوب ﺷرق آﺳﯾﺎ اﻟﺗﻲ ﻏزت ﻣﻌظم اﻷﺳواق اﻟدوﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﻋدم ﺗوﻓر اﻟﺣواﻓز اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻹدارﯾﺔ ﺑﺎﻟﻘدر اﻟﻛﺎﻓﻲ ﻟﺗﻣﻛﯾن اﻟﺳﻠﻊ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻣن ﻣﻧﺎﻓﺳﺔ اﻟﺳﻠﻊ اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ ﻓﻲ‬
‫‪2‬‬
‫اﻷﺳواق اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ وﺣﺗﻰ ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺧﺎﻣﺳﺎ‪ :‬اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﻔﻧﯾﺔ واﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗﺗﻣﺛل اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﻔﻧﯾﺔ واﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ‬
‫‪ -1‬ﺻﻌوﺑﺎت اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت واﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ وﺻﻌوﺑﺔ اﻟﺗطوﯾر واﻟﺗﺣدﯾث اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ‪:‬‬
‫اﻟﺗطورت اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ ﺑﺳﺑب ﻧﻘص اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت‬
‫ا‬ ‫ﺗواﺟﻪ ﻫذﻩ اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﻣﺷﺎﻛل ﺣﻘﯾﻘﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺣدﯾث وﻣواﻛﺑﺔ‬

‫‪1‬‬
‫ﺳﻌدان ﺷﺑﺎﯾﻛﻲ‪ ،‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.3،‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻋﯾﺳـﻰ ﺑــن ﻧﺎﺻــر‪ ،‬ﺣﺎﺿــﻧﺎت اﻷﻋﻣــﺎل ﻛﺂﻟﯾــﺔ ﻟــدﻋم وﺗﻧﻣﯾــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ ،‬ﻣﺟﻠــﺔ اﻟﻌﻠــوم اﻹﻧﺳــﺎﻧﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌــﺔ ﻣﺣﻣــد ﺧﯾﺿــر‪ ،‬ﺑﺳــﻛرة‪،‬اﻟﻌدد‬
‫‪ ،2010 ،18‬ص ‪.60‬‬
‫‪25‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﻋن ﻫذﻩ اﻟﺗطورات ﻣن ﺟﻬﺔ وﻏﯾﺎب ﺟﻬﺎت ﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﯾﻣﻛن اﻟﻠﺟوء إﻟﯾﻬﺎ ﻟﺗﻘدﯾم اﻟدﻋم واﻟﻣﺷورة اﻟﻔﻧﯾﺔ أو ﻓﻲ‬
‫ﺗﺑﻧﻲ ﺑراﻣﺞ ﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﻬذا اﻟﻐرض‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺻﻌوﺑﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﻣداﺧﻼت اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻣﺎدﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺳواء اﻷوﻟوﯾﺔ أو اﻟوﺳطﯾﺔ أو اﻷﺟزاء واﻟﻣﻛوﻧﺎت‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾﺟﻌﻠﻬﺎ ﻏﯾر ﻗﺎدرة ﻋﻠﻰ ﺗطﻌﯾم ﻣﻧﺗﺟﺎﺗﻬﺎ ﺑﺗﻠك‬
‫اﻟﻣدﺧﻼت اﻟﺗﻲ ﺗرﻓﻊ ﻣن ﻣﺳﺗوى ﻣواﺻﻔﺎﺗﻬﺎ اﻟﻧوﻋﯾﺔ‪ ،‬وﺗﺟﻌﻠﻬﺎ أﻛﺛر ﻗﺑوﻻ أو ﻗدرة ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ‪ ،‬ورﺑﻣﺎ ﺗﻛون‬
‫أﺣد اﻷﺳﺑﺎب اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ ﻋدم اﻧﺗظﺎم ﻫذﻩ اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﻓﻲ ﺗﻧظﯾﻣﺎت ﺗﻌﺎوﻧﯾﺔ ﺗﺳﻬل ﻟﻬﺎ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ‬
‫اﺣﺗﯾﺎﺟﺎﺗﻬﺎ ﻣن اﻟﻣدﺧﻼت اﻟﻣﺳﺗوردة ﺑﺷروط ﻣﯾﺳرة‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﻣﻌدات اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗواﺟﻪ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺻﻌوﺑﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻌدات اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ ﺑﺳﺑب ﺿﻌف‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل و اﻟدﻋم اﻟﻼزم ﻟﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻋدم ﻛﻔﺎﯾﺔ اﻟﺗدرﯾب اﻟﻼزم ﻓﻲ ﻷﺻﺣﺎب اﻟﻣﺷروﻋﺎت‪:‬‬
‫وﻫو ﻣﺎ ﯾﺗﻣﺛل ﺑﺎﻟﻌﻣﺎﻟﺔ و اﻟﺗﺷﻐﯾل ﺑﺣﯾث ﺗﻌﺎﻧﻲ ﻫذﻩ اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﻣن ﻣﺷﻛﻼت اﻟﺿﻌف ﻓﻲ اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﻔﻧﻲ‬
‫ﻟﻠﻌﻣﺎﻟﺔ واﻟﻧﻘص ﻓﻲ اﻟﻣﻬﺎرات واﻟﺧﺑرات اﻟﻣطﻠوﺑﺔ‬
‫ﻹدارة ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻹﻧﺗﺎج واﻟﺗﺳوﯾق ﻓﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻟﯾس ﻟدﯾﻬﺎ اﻟﻘدرة واﻹﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﻼزﻣﺔ ﻻﺳﺗﻘطﺎب اﻟﻣﻬﺎرات‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻌﺎﻟﯾﺔ واﻟﻌﻧﺎﺻر اﻟﻣدرﺑﺔ ﺗدرﯾﺑﺎ ﺟﯾدا‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﺗﺣدﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬

‫ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﺗﺣدﯾﺎت ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬اﻟﺗطور اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ‪:‬‬
‫ﻟﻘد أدى اﻟﺗﻘدم اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ إﻟﻰ ﺗﺳﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻻﺗﺻﺎل و اﻻﻧﺗﻘﺎل ﺑﯾن اﻟدول وﺳرﻋﺔ ﻓﻲ أداء اﻟﻣﻌﺎﻣﻼت‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ ﺳواء اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ أو اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻣﺎ أدى إﻟﻰ ﺗﺟﺎوز اﻟﺣدود اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ ﻟﻠدول‪ ،‬واﺗﺳﺎع اﻷﺳواق‬
‫ﺑﺻورة ﺟﻌﻠت اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت ﺗﺄﺧذ اﻟﺻﻔﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻣﺎ أدى إﻟﻰ ﺗﺷﺎﺑﻪ أﻧﻣﺎط اﻻﺳﺗﻬﻼك ﻓﻲ اﻟﻌﺎﻟم ﺑﯾن ﺷﻌوب‬
‫ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ اﻟﺛﻘﺎﻓﺎت‪ ،‬وﻫذﻩ اﻟﺗطورات ﻫﻲ ﻧﺗﺎج ﺣﻘﯾﻘﻲ ﻟﻣﺎ ﯾﻌرف ﺑﺎﻟﺛورة اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ اﻟﺛﺎﻟﺛﺔ‪ .‬ﻛﻣﺎ أدى اﻟﺗﻘدم‬
‫اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻟﻼﻫﺗﻣﺎم ﺑﺗﻧﻣﯾﺔ و ﻧﺷر اﻷﺳﺎﻟﯾب اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ اﻟﻌﺎﻟﯾﺔ ﺑﻬدف‬
‫ﻟزﯾﺎدة ﻣن ﺟودة اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت‪ ،‬ورﻓﻊ إﻧﺗﺎﺟﯾﺔ اﻷداء داﺧل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾﺣﺳن و ﯾدﻋم اﻟﻣزاﯾﺎ اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ‬
‫ﺗﺗﻣﺗﻊ ﺑﻬﺎ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﺎﻟﻣﻧﺎﻓﺳﯾن‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻧﺑﯾل ﺟواد‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪،‬ص‪.107-106‬‬
‫‪26‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ اﻻﺗﺻﺎل‪:‬‬

‫ﻟﻘد أدى اﻟﺗﻘدم اﻟﻔﻧﻲ ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻻﺗﺻﺎﻻت واﻟﻣواﺻﻼت‪ ،‬وﺗﺑﺎدل اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت واﻟﺗﻘﻧﯾﺎت اﻟﺣدﯾﺛﺔ واﻟﻔﺿﺎﺋﯾﺎت‬
‫إﻟﻰ طﻲ اﻟﻣﺳﺎﻓﺎت ﻫذا ﻣﺎ ﺟﻌل اﻟﻌﺎﻟم ﻗرﯾﺔ ﺻﻐﯾرة ﺗﻼﺷت ﻓﯾﻬﺎ اﻟﻣﺳﺎﻓﺎت ﺟﻐراﻓﯾﺎ وﺣﺿﺎرﯾﺎ‪ ،‬وأﺻﺑﺣت‬
‫اﻟﺷرﻛﺎت واﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺗﻌﻣل ﻓﻲ ﺑﯾﺋﺔ ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ ﺷدﯾدة اﻟﺗﻧﺎﻓس‪ ،‬ﻓﺎﻟﻣﻧﺗﺞ اﻟذي ﯾظﻬر ﻓﻲ دوﻟﺔ ﻣﺎ ﻧﺟدﻩ و ﻓﻲ ﻧﻔس‬
‫اﻟﻠﺣظﺔ ﯾطرح ﻓﻲ ﺟﻣﯾﻊ أﺳواق دول اﻟﻌﺎﻟم ﺳواء ﻣن ﺧﻼل اﻟﻔﺿﺎﺋﯾﺎت واﻷﻗﻣﺎر اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬أو ﻣن ﺧﻼل‬
‫ﺷﺑﻛﺎت اﻹﻧﺗرﻧت‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬ﺛورة اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت‪:‬‬
‫ﺗﻣﯾز اﻟﻧظﺎم اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ اﻟﺟدﯾد ﺑوﺟود ﻣﺎ ﯾطﻠق ﻋﻠﯾﻪ ﺑﺎﺳم اﻟﺛورة اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬واﻟﺗﻲ ﺗﻣﺛل ﺛورة ﻋﻠﻣﯾﺔ‬
‫ﻓﻲ اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت واﻻﺗﺻﺎﻻت واﻟﻣواﺻﻼت‪ ،‬واﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ اﻟﻛﺛﯾﻔﺔ ﻟﻠﻣﻌرﻓﺔ‪ .‬وﻋﻠﯾﻪ ﻓﻘد أﺻﺑﺣت ﺛورة اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت‬
‫ﺗﻣﺛل اﻷﺳﺎس اﻟﻣﺎدي ﻟﻠﻧظﺎم اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﺟدﯾد‪ ،‬إذ أﻧﻬﺎ ﺗﻠﻌب دو ار ﻣﺣورﯾﺎ ﻓﻲ ﺗﺷﻛﯾﻠﻪ وﻣﺣرك اﻟﺗﻐﯾﯾر ﻓﻲ‬
‫ﺟﻣﯾﻊ أﺟزاﺋﻪ‪.‬‬
‫واﻟدﻻﻟﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﻛﺳﻬﺎ ﻣﺧرﺟﺎت ﺛورة اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻷﺳواق اﻟﻌﺎﻟم ﻫو ﺗﻘﺎرب ﻫذﻩ اﻷﺳواق ﺑﺷﻛل ﻛﺑﯾر‪،‬‬
‫وﺗﻐﯾﯾر ﺷﻛل اﻟﻣﻠﻛﯾﺎت‪ ،‬وﺗﺷﺟﯾﻊ اﻻﻧدﻣﺎﺟﺎت ﺑﯾن اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ﻓﻲ ﻣﺣﺎوﻟﺔ ﻣﻧﻬﺎ ﻟﻼﺳﺗﺟﺎﺑﺔ ﻟﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﺑﯾﺋﺔ‬
‫اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ‪ ،‬واﻟﺗﻲ ﻣن أﻫﻣﻬﺎ اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻣﺗﺧﺻص ﺑﺎﻟﺣﺟم اﻟﻛﺑﯾر ﻟﺗﺣﻘﯾق ﻣﺎ ﯾطﻠق ﻋﻠﯾﻪ ﺑوﻓرات اﻟﺣﺟم أو اﻹﻧﺗﺎج‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻛﺑﯾر‪ ،‬وﻣن ﺛﻣﺔ ﺗﺧﻔﯾض اﻟﺗﻛﻠﻔﺔ وزﯾﺎدة اﻟﻣﻘدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرة‪ :‬ﺳﻌت دول اﻟﻌﺎﻟم إﻟﻰ ﺗوﺳﯾﻊ داﺋرة اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ وﺟﻌﻠﻬﺎ ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ وذﻟك ﻣن ﺧﻼل إﻧﺷﺎء‬
‫اﻻﺗﻔﺎﻗﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺗﺟﺎرة واﻟﺗﻌرﯾﻔﺔ اﻟﺟﻣرﻛﯾﺔ واﻟﺗﻲ ﺣﻠت ﻣﺣﻠﻬﺎ ﻣﻧظﻣﺔ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ﻓﻲ ﺳﻧﺔ ‪ ،1995‬واﻟﺗﻲ‬
‫ﺗﻬدف إﻟﻰ ﺗﺣرﯾر اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ‪ .‬وﺑﺻﻔﺔ أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺗﺣرﯾر ﺗﺟﺎرة اﻟﺳﻠﻊ اﻟزراﻋﯾﺔ واﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬وﻛذا ﺗﺣرﯾر‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﻔﻛرﯾﺔ و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫ﻓﺎﻟﻣﻧظﻣﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ﻟﻠﺗﺟﺎرة ﺗﺳﻌﻰ إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻷﻫداف اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺧﻠق وﺿﻊ ﺗﻧﺎﻓﺳﻲ دوﻟﻲ ﻓﻲ اﻟﺗﺟﺎرة ﯾﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ اﻟﻛﻔﺎءة اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﺧﺻﯾص اﻟﻣوارد‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﻌظﯾم اﻟدﺧل اﻟﻘوﻣﻲ اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ ورﻓﻊ ﻣﺳﺗوﯾﺎت اﻟﻣﻌﯾﺷﺔ ﻣن ﺧﻼل زﯾﺎدة ﻣﻌدﻻت ﻧﻣو اﻟدﺧل اﻟﺣﻘﯾﻘﻲ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوظﯾف اﻟﻛﺎﻣل ﻟﻣوارد اﻟﻌﺎﻟم وزﯾﺎدة اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻣﺗواﺻل واﻻﺗﺟﺎر ﻓﻲ اﻟﺳﻠﻊ واﻟﺧدﻣﺎت ﻣﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ‬
‫اﻻﺳﺗﺧدام اﻷﻣﺛل ﻟﺗﻠك اﻟﻣوارد ﻣﻊ اﻟﺣﻔﺎظ ﻋﻠﻰ اﻟﺑﯾﺋﺔ وﺣﻣﺎﯾﺗﻬﺎ‪ ،‬ودﻋم اﻟوﺳﺎﺋل اﻟﻛﻔﯾﻠﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾق ذﻟك‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﺳﻣﯾﺔ ﺑروﺑﻲ‪ ،‬دور اﻻﺑداع و اﻻﺑﺗﻛﺎر ﻓﻲ اﺑراز اﻟﻣﯾزة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺔ‪ ،‬ﻣـذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾرﻓﻲ اﻟﻐﻠـوم اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾـﺔ اﻟﻌﻠـوم اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ وﻋﻠـوم اﻟﺗﺳـﯾﯾر‪،‬‬
‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻓرﺣﺎت ﻋﺑﺎس‪،‬ﺳطﯾف‪،2011 ،‬ص‪.61‬‬
‫‪27‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫‪ -4‬ﺗوﺳﻊ اﻹﻧﺗﺎج وﺧﻠق أﻧﻣﺎط ﺟدﯾدة ﻟﺗﻘﺳﯾم اﻟﻌﻣل اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬وزﯾﺎدة ﻧطﺎق اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -5‬ﻣﺣﺎوﻟﺔ إﺷراك اﻟدول اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ و اﻷﻗل ﻧﻣو ﻓﻲ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ ﺑﺷﻛل أﻓﺿل‪.‬‬
‫‪ -6‬ﺗوﻓﯾر اﻟﺣﻣﺎﯾﺔ اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻟﻠﺳوق اﻟدوﻟﻲ ﻟﺟﻌﻠﻪ ﯾﻌﻣل ﻓﻲ ﺑﯾﺋﺔ ﻣﻧﺎﺳﺑﺔ وﻣﻼﺋﻣﺔ ﻟﻣﺧﺗﻠف ﻣﺳﺗوﯾﺎت اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺧﺎﻣﺳﺎ‪ :‬ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ اﻟﺟودة‪:‬‬
‫ﺗرﺗب ﻋﻠﻰ ازدﯾﺎد اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ظﻬور ﻣﺎ ﯾﻌرف ﺑﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﺟودة‪ ،‬وذﻟك ﻣن أﺟل ﺗﻬذﯾب اﻟﺗﺟﺎرة‬
‫اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻧﺣو ارﺗﻘﺎء ﻣﺳﺗوى ﻣﺎ ﯾﺗداول ﻓﯾﻬﺎ‪ .‬وﺑﻧﺷوء اﻟﺟودة اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ أﺻﺑﺣت ﻛل ﺷﻬﺎدات اﻟﺟودة‬
‫اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن ﻣﻧظﻣﺎت ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ ﻟﻠﺗوﺣﯾد اﻟﻘﯾﺎﺳﻲ ﻣﺛل )‪ (ISO‬ﺑﻣﺛﺎﺑﺔ ﺟواز ﻣرور دوﻟﻲ ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ‪ ،‬وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ‬
‫أﺻﺑﺢ ﺑﻣﻘدور اﻟدول اﻷﻋﺿﺎء ﻓﻲ اﻟﻣﻧظﻣﺔ أن ﺗﺣد ﻣن دﺧول اﻟﺳﻠﻊ واﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺗدﻧﯾﺔ اﻟﺟودة إﻟﻰ أﺳواﻗﻬﺎ‬
‫دون أن ﯾﺗﻌﺎرض ذﻟك ﻣﻊ وﺛﯾﻘﺔ اﻟﻣﻧظﻣﺔ‪.‬‬
‫ﺳﺎدﺳﺎ‪ :‬اﻟﺧﺻﺧﺻﺔ‪:‬‬
‫واﻟﺗﻲ ﺗﻌﻧﻲ أن اﻹطﺎر اﻟﻌﺎم ﻟﻣﺳﯾرة اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ ﻓﻲ اﻟﻘرن اﻟواﺣد و اﻟﻌﺷرﯾن ﻫو ﻧظﺎم ﺷﺑﻪ واﺣد ﻗﺎﺋم‬
‫ﻋﻠﻰ ﻋﻣل آﻟﯾﺎت اﻟﺳوق و ﻓﻌﺎﻟﯾﺎت ﺟﻬﺎز اﻟﺛﻣن و ﺗﻔﺎﻋل ﻗوى اﻟﻌرض و اﻟطﻠب‪.‬‬
‫ﺳﺎﺑﻌﺎ‪ :‬ﻋﺎﻟﻣﯾﺔ اﻟﺣد ﻣن اﻟﺗﻠوث‪:‬‬
‫ﻟﻘد أﺻﺑﺢ اﻟﺗﻠوث ﻣن أﺧطر اﻟﺗﺣدﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﺷرﻛﺎت‪ ،‬إذ أﺻﺑﺢ ﻟزاﻣﺎ ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺗرﺷﯾد اﺳﺗﺧداﻣﻬﺎ ﻟﻠﻣوارد‪ ،‬و‬
‫وﺿﻊ اﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺎت ﺧﺎﺻﺔ ﻟﺣﻣﺎﯾﺔ اﻟﺑﯾﺋﺔ ﻣن اﻟﻣﺧﻠﻔﺎت اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ‪ ،‬واﺳﺗﺧدام اﻟﻣوارد ﻏﯾر اﻟﺿﺎرة ﺑﺻﺣﺔ اﻷﻓراد‪ ،‬وﻛذا‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺣد ﻣن اﺳﺗﻌﻣﺎل اﻟﻣرﻛزات واﻷﻟوان اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ إﻋﺎدة اﺳﺗﺧدام اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت واﻟﻣﺧﻠﻔﺎت‪.‬‬

‫ﺛﺎﻣﻧﺎ‪ :‬اﻟﺗﻛﺗﻼت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪:‬‬

‫ﺳﯾﻧﺟم ﻋن اﻟﻧظﺎم اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ اﻟﺟدﯾد ﺧﻠق ﺗﺣﺎﻟﻔت اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬وﺳﯾﻌزز ﻣن ﺗوﺟﻪ اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟدول ﺻوب‬
‫اﻟﺗﻛﺎﻣل اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻟﻠﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻘﺎء ة اﻻﺳﺗﻣ اررﯾﺔ ﻣﻣﺎ ﺳﯾﻘود إﻟﻰ ﺗﺄﺟﯾﺞ درﺟﺔ اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﺑﯾن ﺗﻠك اﻟﺗﻛﺗﻼت‬
‫‪2‬‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻷﻣر اﻟذي ﺳﯾﻧﻌﻛس ﺑدورﻩ ﻋﻠﻰ ﻗطﺎع اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﺑرودي ﻧﻌﯾﻣـﺔ‪،‬اﻟﺗﺣدﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ و ﻣﺗطﻠﺑـﺎت اﻟﺗﻛﯾـف ﻣـﻊ اﻟﻣﺳـﺗﺟدات اﻟﻌﺎﻟﻣﯾـﺔ‪،‬ﻣﻠﺗﻘـﻰ دوﻟـﻲ ﺣـول ﺗﺄﻫﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻌرﺑﯾﺔ ‪،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 18-17‬اﻓرﯾل ‪،2006‬ص‪،‬ص‪.118-117/،‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻧﺑﯾل ﺟواد‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.158،‬‬
‫‪28‬‬
‫ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‬
‫ﻣن ﺧﻼل ﺗطرﻗﻧﺎ إﻟﻰ ﻣﻔﻬوم اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ واﻹﺷـﻛﺎل واﻟﺧﺻـﺎﺋص اﻟﺗـﻲ ﺗﻣﯾزﻫـﺎ ﺗﺑﯾﻧـت ﻟﻧـﺎ‬
‫ﺻﻌوﺑﺔ إﻋطﺎء ﺗﻌرﯾف ﻟﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت وﯾﻌود ﺳﺑب ذﻟك إﻟﻰ اﻟﺗﺑﺎﯾن واﻻﺧﺗﻼف ﻓﻲ درﺟﺔ اﻟﻧﻣو اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻣن‬
‫دوﻟﺔ إﻟﻰ أﺧرى ٕواﺧﻼف طﺑﯾﻌﺔ اﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻟﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻓﻲ اﻟدوﻟﺔ ﻧﻔﺳﻬﺎ ﻫـذا ﻣـﺎ ﺟﻌـل اﻟﺑﻠـدان و‬
‫اﻟﻣﻧظﻣــﺎت اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾــﺔ اﻟﻣﻬﺗﻣــﺔ ﺑﻬــذا اﻟﻘطــﺎع ﺗﻌﺗﻣــد ﻋﻠــﻰ ﺟﻣﻠــﺔ ﻣــن اﻟﻣﻌــﺎﯾﯾر اﻟﻛﻣﯾــﺔ واﻟﻧوﻋﯾــﺔ ﻟﺗﺣدﯾــد‬
‫ﺗﻌرﯾــف ﻫــذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺗــﻲ أﺧــذت ﻋــدة أﺷــﻛﺎل وﺧﺻــﺎﺋص ﺗﻣﯾزﻫــﺎ ﻋــن اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﻛﺑﯾ ـرة وذاﻟــك ﻣــن ﺧــﻼل‬
‫دراﺳﺗﻧﺎ ﻷﻧواع اﻟﺗﺻﻧﯾﻔﺎت اﻟﻣﻌﺗﻣد ﻓﻲ ﺗﺣدﯾد أﺷﻛﺎل وﺧﺻﺎﺋص ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ,‬و اﻟﻣﺗﺗﺑﻊ ﻟﻣﺳﺎر ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﯾظﻬر ﻟﻪ أﻧﻬﺎ ﻓﻲ ﺗطور ﻣﺳﺗﻣر ﻣن ﺣﯾث ﻋددﻫﺎ واﻟﺗﺷرﯾﻌﺎت واﻟﻘواﻧﯾن اﻟﻣﻧظﻣﺔ و اﻟﻣراﻓﻘﺔ ﻟﻬﺎ‪ ،‬ورﻏم‬
‫ﻛل ﻫذا إﻟﻰ أن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗواﺟﻪ ﻋدة ﺻﻌوﺑﺎت وﻣﺷﺎﻛل‪ ،‬ﺗﯾﺑﻘﻰ ﺗﻌﯾق ﻧﻣوﻫﺎ و ﺗطورﻫﺎ‪.‬‬

‫‪29‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪:‬‬

‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟداﻋﻣﺔ‬

‫ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺗﻣﻬﯾد‪:‬‬

‫إن اﻹﺻﻼﺣﺎت اﻟﺗﻲ ﺧﺎﺿﺗﻬﺎ اﻟﺟزاﺋر ﻣﻧذ اﻟﺛﻣﺎﻧﯾﻧﺎت واﻟﺗﻲ أدت ﺑﻬﺎ إﻟﻰ اﻟﺗﻐﯾﯾر اﻟﺗدرﯾﺟﻲ ﻟﻠﺳﯾﺎﺳﺔ‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺑﺎﻋﺗﻣﺎدﻫﺎ ﻋﻠﻰ ﻗوى اﻟﺳوق‪ ،‬ﻗد ﺳﻣﺣت ﺑﺈﻋﺎدة اﻻﻋﺗﺑﺎر ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ واﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻟدور اﻟﻬﺎم‬
‫اﻟذي ﯾﻣﻛن أن ﺗﻠﻌﺑﻪ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬وﻗد ﯾﻛون ﻧﺗﯾﺟﺔ ذﻟك ﺑروز ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﻛﻘﺎطرة ﺣﻘﯾﻘﯾﺔ ﻟﻠﻧﻣو اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪ .‬وﻗد ﺟﻧدت اﻟﺳﻠطﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ إﻣﻛﺎﻧﯾﺎت ﻛﺑﯾرة ﻣن اﺟل دﻋم وﺗطوﯾر ٕواﻧﺟﺎح‬
‫ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ .‬ﺣﯾث ﻗﻣﻧﺎ ﺑﺗﻘﺳﯾم ﻫذا اﻟﻔﺻل إﻟﻰ ﺛﻼث ﻣﺑﺎﺣث ﻛﻣﺎ ﯾل‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﺻﻧﺎدﯾق و اﻟوﻛﺎﻻت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫‪31‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬واﻗﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‬

‫ﻣر ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟ ازﺋـر ﺑﻌـدة ﻣ ارﺣـل ﻣﻧـذ اﻻﺳـﺗﻘﻼل‪ ،‬ﻓﺑﻌـد أن ﻛـﺎن ﻗطﺎﻋـﺎ‬
‫ﺛﺎﻧوﯾﺎ‪ ،‬أﺻﺑﺢ ﺑﻌد اﻻﻧﻔﺗﺎح اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻗطﺎﻋﺎ ﻣﺣورﯾـﺎ ﻓـﻲ ﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻟدوﻟـﺔ اﻟﺗﻧﻣوﯾـﺔ وﺣﺎﻟﯾـﺎ ﯾﺷـﻛل اﻟﻣﺣـور اﻟرﺋﯾﺳـﻲ‬
‫ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ‪.‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﻣراﺣل ﺗطور اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‬
‫ظﻬرت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟ ازﺋـر ﻣﺑﺎﺷـرة ﺑﻌـد اﻻﺳـﺗﻘﻼل‪ ،‬ﺣﯾـث ﻛـﺎن ﺗﺄﺳـﯾس اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫ﻋﻠــﻰ أﺳــﺎس اﻟﺗﺟــﺎرة ﺑﺎﻟدرﺟــﺔ اﻷوﻟــﻰ ﺛــم ﺑﺎﻟدرﺟــﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾــﺔ ﻋﻠــﻰ أﺳــﺎس اﻟز ارﻋــﺔ‪ ،‬وأﺻــﺣﺎب اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت ﻫــم ﻣــﺎﻟﻛﻲ‬
‫اﻷﻣوال‪.‬‬
‫و ﺗطور ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣﻧذ اﻻﺳﺗﻘﻼل ﺑﻣرﺣﻠﺗﯾن أﺳﺎﺳﯾﺗﯾن ﻫﻣﺎ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬اﻟﻔﺗرة ﻣن‪ 1962‬اﻟﻰ‪1982‬‬

‫ﺑﻌــد اﻻﺳــﺗﻘﻼل وﺣﺗــﻰ اﻟﺛﻣﺎﻧﯾﻧــﺎت اﻋﺗﻣــدت اﻟﺟ ازﺋــر ﺳﯾﺎﺳــﺔ اﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ رﻛــزت أﻛﺛــر ﻋﻠــﻰ إﻧﺷــﺎء ﻣؤﺳﺳ ــﺎت‬
‫ﺿ ــﺧﻣﺔ‪ ،‬وﺑ ــﺎﻟﻣوازاة ﻣ ــﻊ ذﻟ ــك وﺿ ــﻌت ﺑـ ـراﻣﺞ وﺳﯾﺎﺳ ــﺎت ﺗﺗﻌﻠ ــق ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﻟﻛ ــن ﺑﺗﺻ ــور‬
‫ﻣﺧﺗﻠف ﻟﻠدور اﻟذي ﺗﻠﻌﺑﻪ ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪.‬‬

‫ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ ﻓﻘد اﻧﺗﻬﺟـت ﺑﺷـﺄﻧﻬﺎ ﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻟﻼﻣرﻛزﯾـﺔ وﻛﺎﻧـت ﺗﻧظـر إﻟﯾﻬـﺎ ﻋﻠـﻰ‬
‫أﺳﺎس أﻧﻬـﺎ أداة ﻟﺗـدﻋﯾم ﻋﻣﻠﯾـﺔ اﻟﺗﺻـﻧﯾﻊ اﻟﺷـﺎﻣﻠﺔ‪ ،‬ﺑﻣﻌﻧـﻰ أﻧﻬـﺎ ﻣﻛﻣﻠـﺔ ﻟﻠﺻـﻧﺎﻋﺎت اﻷﺳﺎﺳـﯾﺔ‪ ،‬ﻓﻘـد ﻛﺎﻧـت اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ اﻟﻌﻣوﻣﯾــﺔ ﺧﺎﺿــﻌﺔ ﻟﻠﺟﻣﺎﻋــﺎت اﻟﻣﺣﻠﯾــﺔ اﻟﺗــﻲ ﻋﻣﻠــت ﻋﻠــﻰ ﺗطوﯾرﻫــﺎ ﺧﺎﺻــﺔ ﺧــﻼل اﻟﻣﺧطــط‬
‫اﻟرﺑﺎﻋﻲ اﻟﺛﺎﻧﻲ )‪ ،(1977-1974‬ﻛﻣﺎ وﺿﻌت ﺑرﻧﺎﻣﺟﯾن اﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﯾن ﻟﺗﻧﻣﯾﺗﻬﺎ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪:1979-1967‬‬

‫‪ -1‬اﻟﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻷول‪ :‬اﻟﻣﺗﻌﻠـق ﺑـﺎﻟﻔﺗرة ‪ 1973-1967‬اﻟـذي ﻛـﺎن ﻣـن اﻟﻣﻧﺗظـر أن ﯾـﺗم ﺧﻼﻟـﻪ إﻧﺷـﺎء ‪ 150‬ﻣؤﺳﺳـﺔ‬
‫ﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬واﺳﺗﻔﺎد ﻣن ﻏﻼف ﻣﺎﻟﻲ ﻗدرﻩ ‪ 3886‬ﻣﻠﯾون دج ‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻟﺑرﻧــﺎﻣﺞ اﻟﺛــﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻣﺗﻌﻠــق ﺑــﺎﻟﻔﺗرة ‪ :1979-1974‬اﺳــﺗﻔﺎد ﻫــذا اﻟﺑرﻧــﺎﻣﺞ ﻣــن ﻏــﻼف ﻣــﺎﻟﻲ ﻗــدرﻩ ‪ 3‬ﻣﻠﯾــﺎر دج‬
‫‪1‬‬
‫ﻹﻧﺟﺎز ‪ 744‬ﻣؤﺳﺳﺔ ﺻﻐﯾرة وﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫ﻏﯾر اﻧﻪ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ 1978‬ﺗم ﺗﺳﺟﯾل إﻧﺟﺎز ‪ 130‬ﻣؤﺳﺳﺔ ﻓﻘط‪ .‬وﻫذا دﻟﯾل ﻋن اﻟﺿﻌف اﻟﻛﺑﯾر ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺎت‬
‫اﻹﻧﺟﺎز وﺣﺳب و ازرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﻓﺈن ﻫﻧﺎك ﺳﺑﺑﯾن ﻟذﻟك‪:‬‬

‫ﻟﯾﻠﻰ ﻟوﻻﺷﻲ‪ ،‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺻرﻓﻲ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘرض اﻟﺷﻌﺑﻲ اﻟﺟزاﺋري‪ ،‬وﻛﺎﻟﺔ ﺑﺳﻛرة‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم‬
‫‪1‬‬

‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر‪ ،‬ﺑﺳﻛرة‪ ،2005 ،‬ص‪. 66،‬‬

‫‪32‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ ‬اﻟﺛﻘل اﻟﻣﺳﺟل ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﺑﻧوك ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺧص إﺟراءات اﻟﺗﻣوﯾل‪.‬‬

‫‪ ‬ﺿﻌف دراﺳﺎت اﻟﺟدوى ﻟﻠﻣﺷروﻋﺎت ﺑﺳﺑب ﻧدرة ﻣﻛﺎﺗب اﻟدراﺳﺎت‪.‬‬

‫ﺑﯾﻧﻣﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺧﺎﺻﺔ ﻟم ﺗﺣظ ﺑﺎﻫﺗﻣﺎم ﻛﺑﯾر ﻣن ﻗﺑل اﻟدوﻟﺔ‪ ،‬ﻧظ ار ﻟﻠﻣﻛﺎﻧﺔ اﻟﺛﺎﻧوﯾﺔ‬
‫واﻟﻬﺎﻣﺷﯾﺔ اﻟﻣﺳﻧدة ﻟﻠﻘطﺎع اﻟﺧﺎص آﻧذاك ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪ .‬ﻓﻲ ﻋﺎم ‪ 1966‬ﺗم إﺻدار ﻗﺎﻧون اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‬
‫ﺑﻬدف اﻟﺗﻛﻔل ﺑﻬذا اﻟﻘطﺎع ودﻣﺟﻪ ﻓﻲ اﻟﺣرﻛﺔ اﻟﺗﻧﻣوﯾﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ‪ ،‬وﻟﺗﺣﻘﯾق ذﻟك ﺗم ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟﻌﺎم إﻧﺷﺎء ﻟﺟﻧﺔ وطﻧﯾﺔ‬
‫‪1‬‬
‫ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر ‪ ،CNI‬أوﻛﻠت إﻟﯾﻬﺎ ﻣﻬﻣﺔ اﻟﻣواﻓﻘﺔ ﻋﻠﻰ إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ‪.‬‬

‫ﻛﻣﺎ ﺗم إﺻدار ﻗﺎﻧون ﺟدﯾد ﯾﺗﻌﻠق ﺑﺎﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﺧﺎص اﻟوطﻧﻲ ‪ ،1982‬واﻟذي ﻣﻧﺢ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺣق ﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﺗﺟﻬﯾزات وﻛذﻟك اﻟﻣواد اﻷوﻟﯾﺔ‪ ،‬وﻣﻧﺢ اﻟﺗراﺧﯾص ﻟﺑﻌض اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻟﻼﺳﺗﯾراد‪.‬‬

‫وﻟﻛن اﻹﺟراءات اﻟﻣﺗﺧذة ﻓﻲ إطﺎر ﻫذا اﻟﻘﺎﻧون ﺣﻣﻠت ﺻﻌوﺑﺎت أﺧرى‪:‬‬

‫‪ ‬اﻟﺻﻌوﺑﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻌﺗﻣدة ﺑﺣﯾث ﻻ ﯾﺗﻌدى اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﻘدم ﻣن ﻗﺑل اﻟﺑﻧوك ‪ %30‬ﻣن ﺣﺟم‬
‫اﻟﻣﺷروع‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗﯾﻣﺔ ﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﯾﺟب أن ﺗﺗﻌدى ‪ 30‬ﻣﻠﯾون دج ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ إﻧﺷﺎء ﺷرﻛﺎت ذات ﻣﺳؤوﻟﯾﺔ ﻣﺣدودة أو‬
‫‪2‬‬
‫ﺷرﻛﺎت ذات اﻷﺳﻬم و ‪ 10‬ﻣﻠﯾون دج ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ إﻧﺷﺎء ﻣؤﺳﺳﺎت ﻓردﯾﺔ أو ذات اﺳم ﺟﻣﺎﻋﻲ ﻟﺷرﻛﺎت‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﻔﺗرة ﻣن ‪1982‬اﻟﻰ‪2009‬‬
‫ﺗﻌﺗﺑر ﺳﻧﺔ ‪ 1982‬ﺑداﯾﺔ ﻋﻬد ﺟدﯾد ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر ﺗﺟﺳد ﻓﯾﻪ اﻻﻫﺗﻣﺎم اﻟﺣﻘﯾﻘﻲ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪،‬‬
‫ﺣﯾث ﻟم ﯾﺗﺟﺎوز ﻋددﻫﺎ ﻣﻧذ اﻻﺳﺗﻘﻼل إﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ ﻫذﻩ اﻟﻣرﺣﻠﺔ ‪12000‬ﻣؤﺳﺳﺔ‪،‬ﻛﺎﻧت ﻓﻲ ﺷﻛل ﻣؤﺳﺳﺎت ﻋﺎﺋﻠﯾﺔ‬
‫ﺻﻐﯾرة ﻏﯾر ﻣدﻋﻣﺔ ﺑل ﻣﻬﻣﺷﺔ إﻟﻰ ﺣد ﻛﺑﯾر وﻟم ﯾؤﺧذ ﺑﻌﯾن اﻻﻋﺗﺑﺎر دورﻫﺎ اﻟﺣﻘﯾﻘﻲ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ‪ ،‬ﻟﻛن ﺑﻌد ﻫذﻩ‬
‫‪3‬‬
‫اﻟﻣرﺣﻠﺔ ﺑدا اﻻﻫﺗﻣﺎم ﯾﺗﺟﺳد ﻣﯾداﻧﯾﺎ وﺗﺟﻠﻰ ذﻟك ﻓﻲ اﻟﺧطوات اﻟﺗﻲ اﻋﺗﻣدﺗﻬﺎ اﻟﺳﻠطﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬
‫ﺧﻼل ﻫذﻩ اﻟﻔﺗرة ﺗم إﻧﺷﺎء اﻟدﯾوان اﻟوطﻧﻲ ﻟﺗرﻗﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﺧﺎص‪،‬وﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺳﻧﺔ ‪ 1983‬اﻟذي ﯾﻬﺗم ﺑﺗوﺟﯾﻪ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﺧﺎص إﻟﻰ ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻧﺷﺎطﺎت واﻟﻣﻧﺎطق‪ ،‬وﺿﻣﺎن اﻟﺗﻛﺎﻣل‬
‫ﺑــﯾن اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺧﺗﻠﻔــﺔ‪،‬ﻛﻣﺎ ﺗــم اﻟﺗﺄﻛﯾــد ﻋﻠــﻰ اﻟﻘطــﺎع اﻟﺧــﺎص ﻓــﻲ اﻟﻣﯾﺛــﺎق اﻟــوطﻧﻲ ‪ ،1986‬واﻟــذي أﺷــﺎر إﻟــﻰ‬
‫ﺿ ــرورة اﻻﻋﺗﻣ ــﺎد ﻋﻠ ــﻰ ﻫ ــذا اﻟ ــﻧﻣط ﻣ ــن اﻟﺗﻧظ ــﯾم اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدي‪.‬وﻗ ــد اﺳ ــﺗﻔﺎد ﻫ ــذا اﻟﻘط ــﺎع ﻣ ــن ﻣﺑﻠ ــﻎ ‪ 3‬ﻣﻠﯾ ــﺎرات دج‬

‫ﻟﯾﻠﻰ ﻟوﻻﺷﻲ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق ص‪.67،‬‬

‫‪1‬‬

‫‪2‬‬
‫ﻧﺟﯾﺔ ﺿﺣﺎك ‪،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و ﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﯾن اﻷﻣس و اﻟﯾوم‪،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟدوﻟﻲ ﺣول‪-‬ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول‬
‫اﻟﻌرﺑﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﯾوم‪-18-17‬اﻓرﯾل‪،2006،‬ص‪.2،‬‬
‫‪3‬‬
‫ﻣﯾﻠود ﺗوﻣﻲ ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.50‬‬
‫‪33‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺧ ــﻼل اﻟﻣﺧط ــط اﻟﺧﻣﺎﺳ ــﻲ اﻷول واﻟﺛ ــﺎﻧﻲ‪.‬وﻓ ــﻲ ﺳ ــﻧﺔ ‪ 1987‬ﺗ ــم ﻓ ــﺗﺢ اﻟﻐرﻓ ــﺔ اﻟوطﻧﯾ ــﺔ ﻟﻠﺗﺟ ــﺎرة ﺧﺎﺻ ــﺔ ﺑﺄﺻ ــﺣﺎب‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ‪،‬وﻓﻲ ﺳﻧﺔ‪ 1988‬وﻫﻲ ﺑداﯾﺔ اﻹﺻﻼﺣﺎت اﻟﻬﯾﻛﻠﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ وﻣﻧﺣﻬـﺎ اﻛﺑـر ﻗـدر‬
‫ﻣن اﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ و اﻧﺗﻬﺎج ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻗﺗﺻﺎد اﻟﺳوق وذﻟك ﻟﻣواﺟﻬﺔ اﻷزﻣﺔ اﻟﺗﻲ اﺟﺗﺎﺣت اﻟﺑﻼد ‪.‬‬

‫ﺛم ﺟﺎء ﻗﺎﻧون اﻟﻧﻘد واﻟﻘرض ﻋﺎم ‪ 1990‬اﻟـذي أﻋطـﻰ أﻫﻣﯾـﺔ ﻛﺑﯾـرة ﻟﻠﻘطـﺎع اﻟﺧـﺎص وﻓـﺗﺢ اﻟﻣﺟـﺎل أﻣـﺎم إﻧﺷـﺎء‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ اﻟﺧﺎﺻــﺔ ﻓــﻲ ﻣﺧﺗﻠــف اﻟﻣﯾــﺎدﯾن اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ واﻟﻣﻌرﻓﯾــﺔ وﻛــذﻟك اﻟﺷـراﻛﺔ اﻟﻣــﺎﻟﻲ ﻣــﻊ اﻟﺧــﺎرج‪،‬‬
‫وﻋﻠـﻰ ﻫـذا اﻟﺻـﻌﯾد أﺻـﺑﺢ اﻟﻘطـﺎع اﻟﺧـﺎص ﻫـو اﻟﻣﺣـرك اﻟرﺋﯾﺳـﻲ ﻟﻼﻗﺗﺻـﺎد اﻟـوطﻧﻲ وﺑﻌـدﻫﺎ ﺗـم إﻧﺷـﺎء و ازرة ﻣﻛﻠﻔـﺔ‬
‫ﺑﻘطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗﺗﻛﻔل ﺑﺗﻬﯾﺋﺔ اﻟﻣﺣﯾط اﻟﻣﻼﺋم ﻟﺗرﻗﯾﺔ ﻧﺷﺎط ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺳﻧﺔ‪.1994‬‬

‫وﻓــﻲ ﺳــﻧﺔ ‪ 1993‬ﺗــم إﻧﺷــﺎء و ازرة اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ واﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾــﺔ اﻟﺗــﻲ ﺗﻌﺗﺑــر ﺧطــوة ﻣﻬﻣــﺔ‬
‫واﺗﺟﺎﻩ ﺟدﯾد ﻓﻲ ﺗﺳﯾﯾر اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﺟزاﺋري ودﻟﯾل ﻋﻠﻰ اﺗﺟﺎﻩ اﻟدوﻟﺔ ﻧﺣو اﻟﺗرﻛﯾز ﻋﻠﻰ إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ‪،‬وﻗد ﺗﻠت ﻫذﻩ اﻟﺧطوة‪:‬‬
‫إﻧﺷﺎء وﻛﺎﻟﺔ ﺗرﻗﯾﺔ وﺗدﻋﯾم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ‪. APSI‬‬ ‫‪‬‬
‫‪ ‬إﺻدار ﻗﺎﻧون ﺗرﻗﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ‪ 1993/10/5‬اﻟذي ﯾﻌﺗﺑر ﺣﺟر اﻟزاوﯾﺔ ﻻﻧﻔﺗﺎح اﻟﺟزاﺋر ﻋﻠﻰ اﻟﻌﺎﻟم‪ ،‬واﻟـذي‬
‫ﻓــﺗﺢ اﻟﻣﺟــﺎل أﻣــﺎم اﻟﻣﺳــﺗﺛﻣرﯾن اﻟﺧ ـواص ﺳ ـواء اﻟﺟ ازﺋ ـرﯾﯾن أو اﻷﺟﺎﻧــب‪ ،‬واﻟﺣــد ﻣــن ﺗــدﺧل اﻟﺳــﻠطﺎت اﻟوطﻧﯾــﺔ ﻓــﻲ‬
‫ﺗوﺟﯾ ــﻪ اﻻﺳ ــﺗﺛﻣﺎرات‪ ،‬إﻻ أن ﻫ ــذﻩ اﻟﺑـ ـراﻣﺞ و اﻟﻘـ ـواﻧﯾن واﺟﻬﺗﻬ ــﺎ اﻟﻛﺛﯾ ــر ﻣ ــن اﻟﻌراﻗﯾ ــل ﻣ ــن أﻫﻣﻬ ــﺎ ﺗﻬﯾﺋ ــﺔ اﻟﻣﺣ ــﯾط‬
‫ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر وﻣﺣﺎرﺑﺔ اﻟﺑﯾروﻗراطﯾﺔ‪ ،‬واﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﻌﻘﺎر اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ‪...‬اﻟﺦ ‪.‬‬
‫ﺛم ﻋﻣﻠت اﻟﺟزاﺋر ﻋﻠﻰ دﻋم ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣن ﺧﻼل ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟﺑراﻣﺞ اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻟﺟﺎن دﻋم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر و ﺗرﻗﯾﺗﻬﺎ‪ CALPI‬اﻟﺗﻲ ﺗم إﻧﺷﺎؤﻫﺎ ﻓﻲ ﻋﺎم ‪.1994‬‬
‫‪ ‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم وﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ‪ ANSEJ‬اﻟﺗﻲ ﺗم ﺗﺄﺳﯾﺳﻬﺎ ﻓﻲ ‪.1996‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬وﻛﺎﻟﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ ) اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر( اﻟﺗﻲ ﺗﺄﺳﺳت ﺑدورﻫﺎ ﺧﻼل ﻋﺎم‪.1996‬‬
‫اﻟﺻـﻐﯾرة‬ ‫و ﻹﻋطﺎء ﻧﻔس ﺟدﯾد ودﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺟﺎء اﻟﻘﺎﻧون اﻟﺗوﺟﯾﻬﻲ ﻟﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ رﻗــم ‪ 01/18‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 27‬رﻣﺿــﺎن ‪ 1422‬اﻟﻣواﻓــق ل‪ 12‬دﯾﺳــﻣﺑر‪ ،2001‬واﻟــذي ﯾﻬــدف ﺑﺎﻟدرﺟــﺔ‬
‫اﻷوﻟﻰ إﻟﻰ ﺗﺷﺟﯾﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات وﺗﻐﯾﯾر اﻟﻣﺣﯾط اﻹداري واﻟﺗﺷرﯾﻌﻲ ﻟﻬذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت وﻛﺎن أﻫم ﻣﺎ ﺟﺎء ﻓﯾﻪ‪:‬‬
‫ﺗﻌــرف اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ رﺳــﻣﯾﺎ ﻣﻬﻣــﺎ ﻛﺎﻧــت طﺑﯾﻌﺗﻬــﺎ اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾــﺔ ﺑﺄﻧﻬــﺎ ﻣؤﺳﺳــﺔ إﻧﺗــﺎج ﺳــﻠﻊ و‪/‬أو‬
‫ﺧــدﻣﺎت ﺗﺷــﻐل ﻣــن ‪ 1‬إﻟــﻰ ‪ 250‬ﺷــﺧص و ﻻ ﯾﺗﺟــﺎوز رﻗــم أﻋﻣﺎﻟﻬــﺎ ‪ 2‬ﻣﻠﯾــﺎر دﯾﻧــﺎر ﺟ ازﺋــري‪ .‬و إن ﺗﺗــوﻓر ﻋﻠــﻰ‬

‫‪1‬‬
‫ﻟﯾﻠﻰ ﻟوﻻﺷﻲ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق ص‪،‬ص‪.69-87،‬‬
‫‪34‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻻﺳــﺗﻘﻼﻟﯾﺔ ﺑﺣﯾــث ﻻ ﯾﻣﺗﻠــك أرﺳــﻣﺎﻟﻬﺎ ﺑﻣﻘــدار ‪ %25‬ﻓــﺄﻛﺛر ﻣــن ﻗﺑــل ﻣؤﺳﺳــﺔ أو ﻣﺟﻣوﻋــﺔ ﻣــن ﻣؤﺳﺳــﺎت أﺧــرى ﻻ‬
‫‪1‬‬
‫ﯾﻧطﺑق ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺗﻌرﯾف اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗرﺗﻛز ﺳﯾﺎﺳﺎت و ﺗداﺑﯾر اﻟﻣﺳﺎﻋدة واﻟدﻋم اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻠﻰ دراﺳﺎت‬
‫‪2‬‬
‫ﻣﻼﺋﻣﺔ ﺗﻬدف إﻟﻰ ﺗرﻗﯾﺔ ﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و ﺗﺳﺧر اﻟﺳﻠطﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ اﻟوﺳﺎﺋل اﻟﺿرورﯾﺔ ﻟذﻟك‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾﺟب ﻋﻠﻰ اﻟﺟﻣﺎﻋـﺎت اﻹﻗﻠﯾﻣﯾـﺔ ﻓـﻲ إطـﺎر اﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ اﻟﻣﺣﻠﯾـﺔ أن ﺗﺑـﺎدر طﺑﻘـﺎ ﻟﻣﻬﺎﻣﻬـﺎ و ﺻـﻼﺣﯾﺎﺗﻬﺎ‪ ،‬ﺑﺎﺗﺧـﺎذ ﻛـل‬
‫‪3‬‬
‫اﻟﺗداﺑﯾر اﻟﻼزﻣﺔ ﻣن أﺟل ﻣﺳﺎﻋدة و دﻋم ﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫وﻓــﻲ ﺳــﻧﺔ ‪ 2002‬ﺗــم إﻧﺷــﺎء ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض اﻟﺑﻧﻛﯾــﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻫدﻓــﻪ إﻧﺷــﺎء أو‬
‫ﺗﺟدﯾد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ‪ .‬وﺑﻌدﻫﺎ وﻓـﻲ ﺳـﻧﺔ‪ 2005‬ﺗـم إﻧﺷـﺎء اﻟوﻛﺎﻟـﺔ اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟﺗطـوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‬
‫"وﻫ ــﻲ ﻣؤﺳﺳ ــﺔ ذات ط ــﺎﺑﻊ إداري ﺗﺗﻣﺗ ــﻊ ﺑﺎﻟﺷﺧﺻ ــﯾﺔ اﻟﻣﻌﻧوﯾ ــﺔ واﻻﺳ ــﺗﻘﻼل اﻟﻣ ــﺎﻟﻲ ‪ ،‬و ﻫ ــﻲ ﺗﺣ ــت وﺻ ــﺎﯾﺔ وزﯾ ــر‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ"‪.4‬‬
‫وﺗﺗوﻟﻰ اﻟﻣﻬﺎم اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﺗﻧﻔﯾذ اﻟﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻟوطﻧﻲ ﻟﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﻣﺗﺎﺑﻌﺗﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﻧﻔﯾذ اﻹﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﻘطﺎﻋﯾﺔ ﻓﻲ ﻣﺟﺎل ﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺗطوﯾرﻫﺎ‬
‫‪ ‬ﺗرﻗﯾﺔ اﻟﺧﺑرة واﻻﺳﺗﺷﺎرة اﻟﻣوﺟﻬﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫‪ ‬ﺗﻘﯾﯾم ﻓﻌﺎﻟﯾﺔ ﺗطﺑﯾق اﻟﺑراﻣﺞ اﻟﻘطﺎﻋﯾﺔ و ﻧﺟﺎﻋﺗﻬﺎ واﻗﺗراح اﻟﺗﺻﺣﯾﺣﺎت اﻟﺿرورﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ دﯾﻣوﻏراﻓﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻓﻲ ﻣﺟﺎل إﻧﺷﺎء اﻟﻧﺷﺎط وﺗوﻗﯾﻔﻪ وﺗﻐﯾﯾرﻩ‪.‬‬
‫‪ ‬إﻧﺟـﺎز اﻟد ارﺳـﺎت ﺣـول اﻟﻔـروع و ﻛـذا اﻟﻣـذﻛرات اﻟظرﻓﯾـﺔ اﻟدورﯾـﺔ ﺣـول اﻟﺗوﺟﻬـﺎت اﻟﻌﺎﻣـﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗرﻗﯾـﺔ اﻻﺑﺗﻛـﺎر اﻟﺗﻛﻧوﻟـوﺟﻲ واﺳـﺗﻌﻣﺎل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾـﺎ اﻹﻋـﻼم واﻻﺗﺻـﺎل اﻟﺣدﯾﺛـﺔ‬
‫وذﻟك‬
‫‪ ‬ﺑﺎﻟﺗﻌﺎون ﻣﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت واﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﻣﻌﻧﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺟﻣﻊ اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت ﺣول ﻣﺟﺎل ﻧﺷﺎط اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﺳﺗﻐﻼﻟﻬﺎ وﻧﺷرﻫﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻣﺎدة ‪ 4‬ﻣن اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻌدد ‪ ،77‬ﻷﻣر ‪ 01/18‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 12‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 2001‬اﻟﻣﺗﻌﻠق ﺑﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺻﺎدرة ﻓﻲ ‪15‬‬
‫‪1‬‬

‫دﯾﺳﻣﺑر ‪،2001‬ص‪5،‬‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣﺎدة ‪،02‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ‪،‬ص‪5،‬‬
‫‪3‬‬
‫اﻟﻣﺎدة‪،03‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ‪،‬ص‪5‬‬
‫‪4‬‬
‫اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ ﻟﻠﺟﻣﻬورﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ اﻟﻌدد‪ 32‬اﻟﺻﺎدرة ﻓﻲ ‪ 04‬ﻣﺎي ‪2005‬اﻟﻣرﺳوم اﻟﺗﻧﻔﯾذي‪ 05-165‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 24‬رﺑﯾﻊ اﻷول اﻟﻣواﻓق ل ‪ 03‬ﻣﺎي‬
‫‪ 2005‬اﻟﻣﺗﺿﻣن إﻧﺷﺎء اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺗﻧظﯾﻣﻬﺎ و ﺳﯾرﻫﺎ‪،‬ص‪28،‬‬
‫‪35‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪1‬‬
‫‪ ‬ﻟﺗﻧﺳﯾق ﻣﻊ اﻟﻬﯾﺎﻛل اﻟﻣﻌﻧﯾﺔ ﺑﯾن ﻣﺧﺗﻠف ﺑراﻣﺞ اﻟﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣوﺟﻬﺔ ﻟﻘطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫واﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾﺑﯾن ﺗطور ﻋدد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪:2009-1962‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم‪ :06‬ﺗطور ﻋدد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2009-1962‬‬
‫ﻋدد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﺳﻧوات‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫‪12000‬‬ ‫‪1982-1962‬‬

‫‪22382‬‬ ‫‪1991-1983‬‬

‫‪159507‬‬ ‫‪2000-1992‬‬

‫‪1797893‬‬ ‫‪2001‬‬

‫‪188893‬‬ ‫‪2002‬‬

‫‪261863‬‬ ‫‪2003‬‬

‫‪312459‬‬ ‫‪2004‬‬

‫‪342788‬‬ ‫‪2005‬‬

‫‪376767‬‬ ‫‪2006‬‬

‫‪410959‬‬ ‫‪2007‬‬

‫‪448900‬‬ ‫‪2008‬‬

‫‪498084‬‬ ‫‪2009‬‬

‫اﻟﻣﺻدر ‪:‬ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب اﻋﺗﻣﺎدا ﻋﻠﻰ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻟﯾﻠﻰ ﻟوﻻﺷﻲ ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪.‬‬
‫‪ -‬ﻣﯾﻠود ﺗوﻣﻲ ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.48 ،‬‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ ﻟﻠﺟﻣﻬورﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ‪ ،‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪ ،‬اﻟﻌدد‪ 32‬اﻟﺻﺎدرة ﻓﻲ ‪ 04‬ﻣﺎي ‪،2005‬ص‪.29‬‬
‫‪36‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‬

‫ﺗﻌﺗﺑ ــر اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ اداة ﻓﻌﺎﻟ ــﺔ ﻓ ــﻲ ﺗﺣﻘﯾ ــق اﻟﻧﻣ ــو اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدي ﻛﺗوﻓﯾرﻫ ــﺎ ﻟﻣﻧﺎﺻ ــب ﺷ ــﻐل و‬
‫اﻟﻣﺳ ــﺎﻫﻣﺔ ﻓ ــﻲ ﺗﺣﺳ ــﯾن ﻣﺳ ــﺗوى اﻟﻣؤﺷـ ـرات اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدﯾﺔ ‪،‬ﻣﺛ ــل اﻟﻧ ــﺎﺗﺞ اﻟ ــوطﻧﻲ اﻟﺧ ــﺎم و اﻟﻘﯾﻣ ــﺔ اﻟﻣﺿ ــﺎﻓﺔ‪ ،‬وﺳ ــﺗوى‬
‫اﻟﺻﺎدرات‪....‬اﻟﺦ‪.‬‬
‫أوﻻ‪ :‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم ‪PIB‬‬
‫إن ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم ﻓﻲ ﺗ ازﯾـد ﻣﺳـﺗﻣر إذ ﯾﺷـﺎرك ﻫـذا اﻟﻘطـﺎع‬
‫ﺑﻧﺳب ﻛﺑﯾرة‪ ،‬ﺣﯾث ﻗدرت ﻓﻲ ﺳﻧﺔ ‪ 2004‬ﺑﻧﺳـﺑﺔ ‪ %78‬وﻫـو ﻣـﺎ ﯾﻌـﺎدل ﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ إﺟﻣﺎﻟﯾـﺔ ‪2146.7‬ﻣﻠﯾـﺎر دﯾﻧـﺎر‬
‫ﺟزاﺋري ﺗﺗوزع ﻋﻠﻰ اﻟﻘطﺎﻋﺎت‪.‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم ‪ :07‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم‬
‫‪2005‬‬ ‫‪2004‬‬ ‫‪2003‬‬ ‫‪2002‬‬ ‫‪2001‬‬
‫اﻟﻘﯾﻣﺔ ‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ ‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ ‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ ‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ ‪%‬‬ ‫‪PIB‬‬

‫اﻟﻘطﺎع‬
‫‪1884.2‬‬

‫‪1679.1‬‬

‫‪1560.2‬‬
‫‪2304‬‬

‫‪2146.75‬‬
‫‪78.4‬‬

‫‪78.2‬‬

‫‪77.4‬‬

‫‪76.9‬‬

‫‪76.4‬‬

‫اﻟﺧﺎص‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬رزﯾﻘﺔ ﻏراب‪ ،‬اﺛﺎر اﻟﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻧﻣو وﺗطور اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻﻐرة واﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬اﺑﺣﺎث اﻟﻣؤﺗﻣر اﻟدوﻟﻲ ﺣول ﺗﻘﯾﯾم اﺛﺎر ﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺷﻐﯾل و‬
‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﻧو اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪ ،2014-2001‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪،‬‬
‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺳطﯾف‪12/11 ،1‬ﻣﺎرس ‪،2013‬ص‪.25،‬‬
‫ﻣـن ﺧـﻼل اﻟﺟـدول ﻧﻼﺣـظ أن ﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﻧـﺎﺗﺞ اﻟـداﺧﻠﻲ اﻟﺧـﺎم ﺗﺗ ازﯾـد‬
‫ﺑﺎﺳـﺗﻣرار ﺧـﻼل اﻟﻔﺗـرة اﻟﻣﻣﺗـدة ﻣـن ‪ 2005-2001‬ب ‪ ، %78.2‬و ﻫـذا ﻣـﺎ ﯾﻔﺳـر ﺑﺗوﺟـﻪ اﻟدوﻟـﺔ ﻧﺣـو ﺗﻧﻣﯾـﺔ‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﻛذا اﻟﺗوﺟﻪ ﻧﺣو اﻗﺗﺻﺎد اﻟﺳوق ﺧﺻوﺻﺎ ﻓﻲ ظل اﻟﺷراﻛﺔ اﻷوروﺑﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ‬
‫‪,‬ﺑﺣﯾـث أﺻـﺑﺣت اﻟﺟ ازﺋـر ﺗﺳـﻌﻰ دوﻣـﺎ ﻟﻠرﻓـﻊ ﻣـن اﻟﻛﻔـﺎءة اﻹﻧﺗﺎﺟﯾـﺔ و اﻟﻘـدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳـﯾﺔ ﻟﻬـذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت و ﺟﻌﻠﺗﻬـﺎ‬
‫‪1‬‬
‫ﻗﺎدرة ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﻓﻲ ظل اﻻﻧﻔﺗﺎح اﻟﻣﻧﺷود‪ ،‬وذﻟك ﺑﺗﺑﻧﻲ ﻋدة ﺑراﻣﺞ و إﺻﻼﺣﺎت‪.‬‬

‫‪1‬رزﯾﻘﺔ ﻏراب‪ ،‬اﺛﺎر اﻟﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻧﻣو وﺗطور اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻﻐرة واﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬اﺑﺣﺎث اﻟﻣؤﺗﻣر اﻟدوﻟﻲ ﺣول ﺗﻘﯾﯾم اﺛﺎر‬
‫ﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺷﻐﯾل و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﻧو اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪ ،2014-2001‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﻋﻠوم‬
‫اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺳطﯾف‪12/11 ،1‬ﻣﺎرس ‪،2013‬ص‪،‬ص‪.26-25،‬‬
‫‪37‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺷﻐﯾل‪:‬‬

‫ﺑﻐرض اﻟﺗﺧﻔﯾف ﻣن اﻟﺑطﺎﻟﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻣس ﺷرﯾﺣﺔ واﺳﻌﺔ ﻣن اﻟﻣﺟﺗﻣﻊ اﻟﺟزاﺋري‪ ،‬وﻓﻲ ﻣﺣﺎوﻟﺔ ﻻﺣﺗواء ﻣﺧﻠﻔﺎت‬
‫اﻟﻣرﺣﻠـﺔ اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ اﻟﺳـﺎﺑﻘﺔ اﻟﺗـﻲ ﻋرﻓـت ﻋﻣﻠﯾـﺎت ﺧﺻﺧﺻـﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ‪ ،‬وﻣـﺎ اﻧﺟـر ﻋﻧﻬـﺎ ﻣـن ﺗﺳـرﯾﺢ‬
‫ﻟﻠﻌﻣﺎﻟﺔ‪ ،‬وﺑﻐرض إﻋﺎدة إدﻣﺎﺟﻬم ﻓﻲ ﺳوق اﻟﻌﻣل‪ ،‬واﺳﺗﻐﻼل اﻟﻣﻬﺎرات اﻟﻣﻛﺗﺳﺑﺔ‪ ،‬ﻋﻣدت اﻟﺟزاﺋر ﻛﻐﯾرﻫﺎ ﻣن دول‬
‫ﻋدﯾدة إﻟﻰ اﻟﺗﺣﻔﯾز ﻋﻠﻰ إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬واﻟﺗـﻲ ﺗﻌـد أﺣـد ﻣﺣـﺎور ﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻟدوﻟـﺔ ﻓـﻲ ﻣﺟـﺎل‬
‫اﻟﺑـراﻣﺞ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ‪ ،‬ﻻ ﺳـﯾﻣﺎ ﻛوﻧﻬـﺎ ﻗـﺎدرة) أي اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت (ﻋﻠـﻰ اﺳـﺗﯾﻌﺎب اﻟﻌﻣﺎﻟـﺔ ﺑﻛﺎﻓـﺔ ﻣﺳـﺗوﯾﺎﺗﻬﺎ‬
‫وأﺷﻛﺎﻟﻬﺎ ﺧﺎﺻﺔ اﻟﯾد اﻟﻌﺎﻣﻠﺔ ﻏﯾر اﻟﻣﺎﻫرة‪ ،‬وﻛذا ﺗﻣﯾزﻫﺎ ﺑﺗﻛﺎﻟﯾف ﻣﺗواﺿﻌﺔ‪ ،‬واﻟﺟـدول اﻟﺗـﺎﻟﻲ ﯾﺑـﯾن ﻟﻧـﺎ ﺗطـور ﺗﻌـداد‬
‫‪1‬‬
‫ﻣﻧﺎﺻب‪.‬‬
‫ﺟدول رﻗم‪ :08‬ﺗطور ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل ﺣﺳب اﻟﻔﺋﺎت‬
‫اﻟﺗطور‬ ‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‬ ‫اﻟﺳداﺳﻲ‪1‬ﻣن‬ ‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‬ ‫اﻟﺳداﺳﻲ‪1‬ﻣن‬ ‫ﻧوﻋﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ص و م‬
‫اﻟﺳﻧوي‪%‬‬ ‫‪2011‬‬ ‫اﻟﻣﺋوﯾﺔ‬ ‫‪2010‬‬

‫‪4.53‬‬ ‫‪63.54‬‬ ‫‪983415‬‬ ‫‪60.79‬‬ ‫‪940788‬‬ ‫اﻷﺟراء‬ ‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬

‫‪5.86‬‬ ‫‪36.46‬‬ ‫‪642314‬‬ ‫‪39.21‬‬ ‫‪606737‬‬ ‫أرﺑﺎب‬ ‫اﻟﺧﺎﺻﺔ‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬

‫‪100‬‬ ‫‪100‬‬ ‫‪1129308‬‬ ‫‪100‬‬ ‫‪1547525‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬

‫اﻟﻣﺻدر‪:‬اﻟدﯾوان اﻟوطﻧﻲ ﻟﻺﺣﺻﺎﺋﯾﺎت‬

‫ﻧﻼﺣظ ﻣن ﺧﻼل اﻟﺟدول أن ﻧﺳﺑﺔ اﻟﺗﺷﻐﯾل ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺳﻧﺔ ‪ 2011‬زادت ﺑﻣﺎ ﯾﻘـدر‬
‫ب ‪ 42677‬أﺟﯾــر أﻣــﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳــﺑﺔ إﻟــﻰ أرﺑــﺎب اﻟﻌﻣــل ﻓﻘــد زادت ﺑﻘﯾﻣــﺔ‪ ،35577‬وﻫــذا اﻟزﯾــﺎدة ﻓــﻲ اﻟﺗﺷــﻐﯾل ﺗرﺟــﻊ إﻟــﻰ‬
‫اﻫﺗﻣﺎم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﺑـﺎﻟﻣﻬن اﻟﺣرﻓﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ ﺗﻌﺗﻣـد ﻋﻠـﻰ اﻟﯾـد اﻟﻌﺎﻣﻠـﺔ اﻟﺑﺳـﯾطﺔ وﻋـدم اﺳـﺗﺧداﻣﻬﺎ‬
‫ﻟﻠﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ اﻟﻣﺗطورة ﻻرﺗﻔﺎع ﺛﻣﻧﻬﺎ‪.‬‬

‫ﯾﻤﯿﻨﺔ ﺑﻦ دﯾﺒﺔ‪ ،‬دراﺳﺔ ﺗﻘﯾﯾﻣﯾﺔ ﻟﻠﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣـﺔ وأﺛرﻫـﺎ ﻋﻠـﻰ ﻣﻧظوﻣـﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت واﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ وﺗرﻛﯾﺑﻬـﺎ ﻟﻘطـﺎﻋﻲ وﻧﻣـو ﻗﯾﻣﻬـﺎ اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ‬
‫‪1‬‬

‫وﻧﺳـﺑﺔ ﻣﺳـﺎﻫﻣﺗﻬﺎ ﻓـﻲ اﻟﻧـﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠـﻲ وﺗزاﯾـد ﻗـدراﺗﻬﺎ اﻟﺗوظﯾﻔﯾـﺔ ﻟﻠﻌﻣﺎﻟـﺔ‪ ،‬أﺑﺣـﺎث اﻟﻣـؤﺗﻣر اﻟـدوﻟﻲ ﺣـول‪ :‬ﺗﻘﯾـﯾم ﺑـراﻣﺞ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣـﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳـﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠـﻰ‬
‫اﻟﺗﺷ ـ ــﻐﯾل و اﻻﺳ ـ ــﺗﺛﻣﺎر واﻟﻧﻣ ـ ــو اﻻﻗﺗﺻ ـ ــﺎد ﺧ ـ ــﻼل اﻟﻔﺗـ ـ ـرة‪ ،2014-2001‬ﻛﻠﯾ ـ ــﺔ اﻟﻌﻠ ـ ــوم اﻻﻗﺗﺻ ـ ــﺎدﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾ ـ ــﺔ وﻋﻠ ـ ــوم اﻟﺗﺳ ـ ــﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌ ـ ــﺔ ﺳ ـ ــطﯾف‪12/1،11‬‬
‫ﻣﺎرس‪،2013‬ص‪.9‬‬
‫‪38‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺻﺎدرات‪:‬‬

‫ﻟﻘد ﺳﯾطرت ﺻﺎدرات اﻟﻣﺣروﻗﺎت ﻋﻠﻰ إﺟﻣـﺎﻟﻲ اﻟﺻـﺎدرات اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻓـﻲ ﺣـﯾن اﻟﺻـﺎدرات ﺧـﺎرج اﻟﻣﺣروﻗـﺎت‬
‫دون اﻟﻣﺳ ــﺗوى اﻟﻣطﻠ ــوب ﺣﯾ ــث وﺻ ــﻠت ﻧﺳ ــﺑﺗﻬﺎ إﻟ ــﻰ ‪ %2.85‬ﺑﻘﯾﻣ ــﺔ ﺗﻘ ــدر ب‪ 1.04‬ﻣﻠﯾ ــﺎر دوﻻر أﻣرﯾﻛ ــﻲ ﻣﻘﺎﺑ ــل‬
‫‪ %97.15‬ﻟﻠﺻــﺎدرات ﻣــن اﻟﻣﺣروﻗــﺎت‪ ،‬وﻫــذا ﺧــﻼل اﻟﺳداﺳــﻲ اﻷول ﻣــن ﺳــﻧﺔ‪، 2011‬اﻻ ان ﻫــذﻩ اﻟزﯾــﺎدة ﺷــﻬدت‬
‫زﯾﺎدة ﻣﻠﺣوظﺔ ﺗﻘدر ب‪ %27‬ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ اﻟﺳداﺳﻲ اﻷول ﻣن ﺳﻧﺔ ‪ ،2010‬و اﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾوﺿﺢ أﻫم اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت‬
‫‪1‬‬
‫ﺧﺎرج اﻟﻣﺣروﻗﺎت‪.‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم‪:09‬أﻫم اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت ﺧﺎرج اﻟﻣﺣروﻗﺎت اﻟﻣﺻدرة ﻟﻠﺳداﺳﻲ اﻷول ﻣن ﺳﻧﺔ‪2011‬‬
‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت‬
‫‪2.18‬‬ ‫‪ 798‬ﻣﻠﯾون‬ ‫ﻣﻧﺗﺟﺎت ﻧﺻف ﻣﺻﻧﻌﺔ‬
‫‪0.42‬‬ ‫‪ 155‬ﻣﻠﯾون‬ ‫اﻟﺳﻠﻊ اﻟﻐذاﺋﯾﺔ‬
‫‪0.19‬‬ ‫‪ 68‬ﻣﻠﯾون‬ ‫اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﺧﺎم‬
‫‪0.04‬‬ ‫‪ 15‬ﻣﻠﯾون‬ ‫ﺳﻠﻊ اﻟﺗﺟﻬﯾز اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‬
‫‪0.02‬‬ ‫‪ 04‬ﻣﻠﯾون‬ ‫ﺳﻠﻊ اﻻﺳﺗﻬﻼك ﻏﯾر اﻟﻐذاﺋﯾﺔ‬
‫‪2.85‬‬ ‫‪ 1.04‬ﻣﻠﯾﺎر‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺻﺎدرات‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﻏدﯾر اﺣﻣد ﺳﻠﯾﻣﺔ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر واﻗﻊ و اﻓﺎق‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟوطﻧﻲ‬
‫ﺣول‪:‬واﻗﻊ و أﻓﺎق اﻟﻧظﺎم اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ و اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟواد‪،‬‬
‫ﯾوﻣﻲ‪ 06-05‬ﻣﺎي ‪،2013‬ص‪.8‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ‪:‬‬
‫ان اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﺗﺳـﺎﻫم ﺑﻧﺳـﺑﺔ ﻛﺑﯾـرة ﻓـﻲ اﻟرﻓـﻊ ﻣـن اﻟﻘﯾﻣـﺔ اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ ﺧـﺎرج ﻗطـﺎع‬
‫اﻟﻣﺣروﻗـﺎت‪ ،‬ﻋﻣﻠـت ﻋﻠـﻰ ﺗﺑﻧـﻲ ﻫـذﻩ اﻟﺳﯾﺎﺳـﺎت واﻟﺑـراﻣﺞ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﺑـﺎﻟﺗرﻛﯾز ﻋﻠـﻰ اﻟرﻓـﻊ ﻣـن اﻟﻘﯾﻣـﺔ اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ‬
‫ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬ﺣﯾـث ﺗـم ﺗﺳـﺟﯾل ﻗﯾﻣـﺔ ﻣﺿـﺎﻓﺔ ﻟﻠﻘطـﺎع اﻟﻌـﺎم ﺳـﻧﺔ‪ 1994‬ﺑﻠﻐـت ‪ 627.2‬ﻣﻠﯾـﺎر‬
‫دﯾﻧﺎر ﺟزاﺋري ﻣﺎ ﯾﻣﺛل ﻧﺳب ‪ %53.0‬ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ ﻓﻲ ﺣﯾن ﺑﻠﻐت ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘطﺎع اﻟﺧﺎص‬
‫‪ 381.2‬ﻣﻠﯾـﺎر دﯾﻧـﺎر ﺟ ازﺋـري‪ ،‬ﺑﻧﺳـﺑﺔ ﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ ﻟـم ﺗﺗﻌـد‪ ،%46.5‬ﻟﺗـﻧﻌﻛس ﻫـذﻩ اﻟﻧﺳـب ﺳـﻧﺔ ‪ 1998‬ﺣﯾـث ﺗـم‬
‫ﺗﺳﺟﯾل ﻗﯾﻣﺔ ﻣﺿﺎﻓﺔ ﻟﻠﻘطﺎع اﻟﻌﺎم ﺑﻠﻐت ‪ 1019.8‬ﻣﻠﯾﺎر دﯾﻧﺎر ﺟزاﺋري ﻣﺎ ﯾﻣﺛل ﻧﺳﺑﺔ‪ %46.5‬ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ‬

‫ﻏدﯾر اﺣﻣد ﺳﻠﯾﻣﺔ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر واﻗﻊ و اﻓﺎق‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟوطﻧﻲ ﺣول‪ :‬واﻗﻊ وأﻓﺎق اﻟﻧظﺎم اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ واﻟﻣﺎﻟﻲ ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫‪1‬‬

‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟواد‪ ،‬ﯾوﻣﻲ‪ 06-05‬ﻣﺎي ‪،2013‬ص‪،‬ص‪،‬ص‪.10-9-8،‬‬

‫‪39‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ ﻓـﻲ ﺣـﯾن ﺑﻠﻐـت ﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘطـﺎع اﻟﺧـﺎص ‪ 1178‬ﻣﻠﯾـﺎر دﯾﻧـﺎر ﺟ ازﺋـري‪ ،‬ﻣـﺎ ﯾﻣﺛـل ﻧﺳـﺑﺔ ‪ ،%53.6‬و‬
‫اﻟﺟــدول اﻟﺗ ــﺎﻟﻲ ﯾﺑ ــﯾن ﻧﻣ ــو اﻟﻘﯾﻣــﺔ اﻟﻣﺿــﺎﻓﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﻓ ــﻲ اﻟﺟ ازﺋ ــر ﺧ ــﻼل اﻟﻔﺗــرة ﻣ ــﺎ ﺑ ــﯾن‬
‫‪. 2007-2006‬‬
‫اﻟﺟدوا رﻗم ‪ :10‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ‬
‫‪2007‬‬ ‫‪2006‬‬ ‫اﻟطﺎﺑﻊ اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‬ ‫اﻟﻘطﺎع‬
‫‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ‬ ‫‪%‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ‬

‫‪99.55‬‬ ‫‪701.30‬‬ ‫‪99.84‬‬ ‫‪638.63‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫زراﻋﺔ‬

‫‪80.94‬‬ ‫‪903.16‬‬ ‫‪79.72‬‬ ‫‪486.37‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫ﺑﻧﺎء و أﺷﻐﺎل ﻋﻣوﻣﯾﺔ‬

‫‪79.19‬‬ ‫‪657.72‬‬ ‫‪75.39 576.941‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫اﻟﻧﻘل و اﻟﻣواﺻﻼت‬
‫‪78.92‬‬ ‫‪15.11‬‬ ‫‪80.69‬‬ ‫‪50.23‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫ﺧدﻣﺎت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫‪88.07‬‬ ‫‪9.63‬‬ ‫‪87.24‬‬ ‫‪65.30‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫اﻟﻔﻧدﻗﺔ واﻹطﻌﺎم‬

‫‪84.12‬‬ ‫‪24.14‬‬ ‫‪82.18‬‬ ‫‪110.86‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫ﺻﻧﺎﻋﺔ ﻏذاﺋﯾﺔ‬

‫‪87.39‬‬ ‫‪0.30‬‬ ‫‪86.67‬‬ ‫‪2.21‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫ﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺟﻠد‬

‫‪93.25‬‬ ‫‪776.82‬‬ ‫‪94.02‬‬ ‫‪675.05‬‬ ‫ﺧﺎص‬ ‫اﻟﺗﺟﺎرة‬

‫اﻟﻣﺻدر ‪ :‬ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ ﯾﻣﯾﻧﺔ ﺑن دﯾﺑﺔ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪.14‬‬

‫ﻣـن اﻟﺟـدول أﻋـﻼﻩ ﺗ ازﯾـد ﻣﺳـﺗﻣر ﻟﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘطـﺎع اﻟﺧـﺎص ﻓـﻲ اﻟﻘﯾﻣـﺔ اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ ﻟﻠﺟ ازﺋـر‪ ،‬ﻓـﻲ ﻧﺳـب ﻣﻬﯾﻣﻧـﺔ‬
‫ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﺎﻟﻘطﺎع اﻟﻌﻣـوﻣﻲ‪ ،‬وﻫـﻲ ﻣﻌـدﻻت ﺗﻌﻛـس اﻟﻧﺗـﺎﺋﺞ اﻹﯾﺟﺎﺑﯾـﺔ ﻟﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻟدوﻟـﺔ ﻓـﻲ ﻣﺟـﺎل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ .‬ﻟﻛـن ﺑـﺎﻟرﺟوع إﻟـﻰ ﻧﺷـرﯾﺎت وﺟـدﻧﺎ ﺑـﺄن أﻫـم اﻟﻘطﺎﻋـﺎت ﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ ﻓـﻲ ﺗﻛـوﯾن اﻟﻘﯾﻣـﺔ اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ اﻟﻧﻘـل‬
‫واﻟﻣواﺻـﻼت وﻛـذا اﻟﺑﻧـﺎء واﻷﺷـﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ‪ ،‬وﺗﺑﻘـﻰ ﻫـذﻩ اﻟﻘطﺎﻋـﺎت ﻻ ﯾﻘـدم ﻗﯾﻣـﺔ ﻣﺿـﺎﻓﺔ ﺣﻘﯾﻘﯾـﺔ وﻛـذا ﺗﻣﯾزﻫـﺎ‬
‫ﺑﻛوﻧﻬﺎ ﺳرﯾﻌﺔ اﻟﻣردودﯾﺔ وآﻧﯾﺔ‪ ،‬وﻻ ﺗﺳﺎﻫم ﻓﻲ اﻟﺧروج ﻣـن اﻟﺗﺑﻌﯾـﺔ ﻟﻠﺧـﺎرج وﻟﻘطـﺎع اﻟﻣﺣروﻗـﺎت‪ ،‬ﻋﻠـﻰ اﻟﻌﻛـس ﻣـن‬
‫ذﻟـك اﻟﻘطﺎﻋـﺎت اﻟﺻـﻧﺎﻋﯾﺔ واﻟزراﻋﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ ﺗﺗﻣﯾـز ﺑﻣردودﯾـﺔ ﺣﻘﯾﻘﯾـﺔ وﺗﻘـدم ﻣﻧﺗﺟـﺎت ﺗﺳـﺎﻫم ﻓـﻲ اﻟﺗﺧﻔﯾـف ﻣـن ﺣـدة‬
‫اﻻﺳﺗﯾراد‪ ،‬وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ اﻟﺗﺑﻌﯾﺔ ﻟﻠﺧﺎرج‪.1‬‬

‫‪1‬ﯾﻣﯾﻧﺔ ﺑن دﯾﺑﺔ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪،‬ص‪.13،15،‬‬

‫‪40‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻫﯾﺋﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫إن ﺳﯾﺎﺳﺔ ﺗﻔﻌﯾل اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﺗﻲ اﻧﺗﻬﺟﺗﻬﺎ اﻟﺟزاﺋر و ﺗوﺟﻬﻬﺎ ﻧﺣو اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻟﻣﺎ ﻟﻬﺎ‬
‫ﻣن أﻫﻣﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ أدت إﻟﻰ إﻧﺷﺎء اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻬﺎ‪ ،‬وذﻟك ﻣن اﺟل ﺗطوﯾرﻫﺎ‬
‫وﺗرﻗﯾﺗﻬﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪:‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ‪ANSEJ‬‬

‫ﺣﯾث ﯾﺗم اﻟﺗطرق إﻟﻰ اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ﻧﺷﺄﺗﻬﺎ ‪ ،‬ﻣﻬﺎﻣﻬﺎ طرﯾﻘﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫اوﻻ‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪:‬‬
‫أﻧﺷــﺄت اﻟوﻛﺎﻟــﺔ اﻟوطﻧﯾــﺔ ﻟــدﻋم ﺗﺷــﻐﯾل اﻟﺷــﺑﺎب ﺑﻣوﺟــب اﻟﻣرﺳــوم اﻟرﺋﺎﺳــﻲ رﻗــم ‪ 96/234‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 16‬ﺻــﻔر‬
‫ﻋــﺎم ‪1417‬ﻫـ ـ اﻟﻣواﻓــق ﻟـ ـ ‪ 02‬ﺟوﯾﻠﯾــﺔ ﺳــﻧﺔ ‪ 1996‬و اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي ‪ 96/296‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 24‬رﺑﯾــﻊ اﻟﺛــﺎﻧﻲ‬
‫‪1417‬ه اﻟﻣواﻓ ـ ــق ل ‪ 08‬ﺳ ـ ــﺑﺗﻣﺑر ‪ ،1996‬وﺗﻌ ـ ــرف ﻋﻠ ـ ــﻰ أﻧﻬ ـ ــﺎ ﻫﯾﺋ ـ ــﺔ ذات وطﻧﯾ ـ ــﺔ ذات ط ـ ــﺎﺑﻊ ﺧ ـ ــﺎص‪ ،‬ﺗﺗﻣﺗ ـ ــﻊ‬
‫ﺑﺎﻟﺷﺧﺻﯾﺔ اﻟﻣﻌﻧوﯾﺔ و اﻻﺳﺗﻘﻼل اﻟﻣﺎﻟﻲ‪،‬ﺗﻬدف ﻟﺗﺷﺟﯾﻊ ﻛل اﻟﺻﯾﻎ اﻟﻣؤدﯾﺔ إﻟﻰ ﻹﻧﻌﺎش ﻓﺋﺔ اﻟﺷﺑﺎب وﯾﺗوﻟﻰ وزﯾـر‬
‫اﻟﻣﻛﻠــف ﺑﺎﻟﺗﺷــﻐﯾل اﻟﻣﺗﺎﺑﻌــﺔ ﻟﺟﻣﯾــﻊ أﻧﺷــطﺔ اﻟوﻛﺎﻟــﺔ وﯾﻣﻛــن أن ﺗﺣــدث اﻟوﻛﺎﻟــﺔ ﻓــروع ﺟﻬوﯾــﺔ أو ﻣﺣﻠﯾــﺔ ﺑﻧــﺎءا ﻋﻠــﻰ‬
‫‪1‬‬
‫ﻗرار اﻟﻣﺟﻠس اﻟﺗوﺟﯾﻬﻲ وﻣﻘرﻫﺎ اﻟرﺋﯾﺳﻲ اﻟﻌﺎﺻﻣﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ‪ANSEJ‬‬
‫أﺳﻧدت ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ اﻟﻣﻬﺎم اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺗدﻋم وﺗﻘدم اﻻﺳﺗﺷﺎرة وﺗراﻓق اﻟﺷﺑﺎب ذوي اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﻓﻲ إطﺎر ﺗطﺑﯾق ﻣﺷﺎرﯾﻌﻬم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -2‬ﺗﺳﯾر وﻓﻘﺎ ﻟﻠﺗﺷرﯾﻊ واﻟﺗﻧظﯾم اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻬﻣﺎ‪ ،‬ﺗﺧﺻﯾﺻـﺎت اﻟوﻛﺎﻟـﺔ اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟـدﻋم ﺗﺷـﻐﯾل اﻟﺷـﺑﺎب‪ ،‬ﻻﺳـﯾﻣﺎ ﻣﻧﻬـﺎ‬
‫اﻹﻋﺎﻧ ــﺎت وﺗﺧﻔ ــﯾض ﻧﺳ ــب اﻟﻔواﺋ ــد‪ ،‬ﻓ ــﻲ ﺣ ــدود اﻷﻏﻠﻔ ــﺔ اﻟﺗ ــﻲ ﯾﺿ ــﻌﻬﺎ اﻟ ــوزﯾر اﻟﻣﻛﻠ ــف ﺑﺎﻟﻌﻣ ــل واﻟﺗﺷ ــﻐﯾل ﺗﺣ ــت‬
‫ﺗﺻرﻓﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﺗﺑﻠ ـ ــﻎ اﻟﺷ ـ ــﺑﺎب ذوي اﻟﻣﺷ ـ ــﺎرﯾﻊ ﺑﻣﺧﺗﻠ ـ ــف اﻹﻋﺎﻧ ـ ــﺎت اﻟﺗ ـ ــﻲ ﯾﻣﻧﺣﻬ ـ ــﺎ اﻟوﻛﺎﻟ ـ ــﺔ اﻟوطﻧﯾ ـ ــﺔ ﻟ ـ ــدﻋم ﺗﺷ ـ ــﻐﯾل اﻟﺷ ـ ــﺑﺎب‬
‫وﺑﺎﻻﻣﺗﯾﺎزات اﻷﺧرى اﻟﺗﻲ ﯾﺣﺻﻠون ﻋﻠﯾﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -4‬ﺗﻘـوم ﺑﻣﺗﺎﺑﻌـﺔ اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات اﻟﺗـﻲ ﯾﻧﺟزﻫـﺎ اﻟﺷــﺑﺎب ذوي اﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ ﻣـﻊ اﻟﺣــرص ﻋﻠـﻰ اﺣﺗـرام ﺑﻧــود دﻓـﺎﺗر اﻟﺷــروط‬
‫اﻟﺗﻲ ﺗرﺑطﻬم ﺑﺎﻟوﻛﺎﻟﺔ و ﻣﺳﺎﻋدﺗﻬم‪ ،‬ﻋﻧد اﻟﺣﺎﺟﺔ‪ ،‬ﻟدى اﻟﻣؤﺳﺳﺎت واﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﻣﻌﻧﯾﺔ ﺑﺈﻧﺟﺎز اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‪.‬‬

‫‪1‬اﻟﻣﺎدة‪ ،1‬اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻣرﺳوم اﻟﺗﻧﻔﯾذي رﻗم‪ ،96/296‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 24‬رﺑﯾﻊ اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪1417‬ه اﻟﻣواﻓق ل‪ 08‬ﺳﺑﺗﻣﺑر اﻟﻣﺗﺿﻣن إﻧﺷﺎء اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ‬
‫ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‪ ،‬اﻟﻌدد‪،52‬ص‪.12،‬‬
‫‪41‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ -5‬ﺗﻘــﯾم ﻋﻼﻗــﺎت ﻣﺗواﺻــﻠﺔ ﻣــﻊ اﻟﺑﻧــوك واﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾــﺔ ﻓــﻲ إطــﺎر اﻟﺗرﻛﯾــب اﻟﻣــﺎﻟﻲ ﻟﻠﻣﺷــﺎرﯾﻊ وﺗطﺑﯾــق ﺧطــﺔ‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل وﻣﺗﺎﺑﻌﺔ إﻧﺟﺎز اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ واﺳﺗﻐﻼﻟﻬﺎ‪.‬‬
‫ﺣﺗــﻰ ﺗﺗﺣﻘــق اﻟﻣراﻓﻘــﺔ ﺑﺻــﻔﺔ ﺟﯾــدة وﯾــﺗم ﺗﺷــﺟﯾﻊ اﻟﻣﺑــﺎدرات اﻟﻣﺣﻠﯾــﺔ ﻓﻘــد ﺗﺿــﻣﻧت اﻟوﻛﺎﻟــﺔ ﻓروﻋــﺎ ﻣوزﻋــﺔ ﻋﻠــﻰ ﻛﺎﻓــﺔ‬
‫اﻟوﻻﯾﺎت واﻟﺗﻲ ﺗﺗﺿﻣن ﻫﻲ اﻷﺧرى ﻣﻠﺣﻘﺎت ﻟﻬﺎ ﻓﻲ ﺑﻌض اﻟﻣﻧﺎطق‪.‬‬
‫ﻛ ــون اﻟوﻛﺎﻟ ــﺔ ﻋرﻓ ــت اﻟﻌدﯾ ــد ﻣ ــن اﻟﺗﻌ ــدﯾﻼت ﻓ ــﻲ ﺷ ــروطﻬﺎ وﻓ ــﻲ اﻹﺟـ ـراءات اﻟﻣﺗﺑﻌ ــﺔ ﻣ ــن ﻗﺑﻠﻬ ــﺎ ﻓﺈﻧﻧ ــﺎ ﺳ ــﻧﻘدم أﻫ ــم‬
‫اﻻﻣﺗﯾ ــﺎزات ﺑﺻ ــورة ﻋﺎﻣ ــﺔ دون اﻟﺧ ــوض ﻓ ــﻲ اﻟﺟزﺋﯾ ــﺎت ﯾﺑﻘ ــﻰ أن ﻧﺷ ــﯾر آﺧ ــر ﺗﻌ ــدﯾﻼت اﻟﺗ ــﻲ ﻧﺗﺟ ــت ﻋ ــن ﻣﺟﻠ ــس‬
‫اﻟﺣﻛوﻣﺔ اﻟﻣﻧﻌﻘد ﻓﻲ ‪ 22‬ﻓﯾﻔري ‪ 2011‬و اﻟﺗﻲ ﻛﺎن أﻫﻣﻬـﺎ ﺗﺧﻔـﯾض اﻟﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻـﯾﺔ إﻟـﻰ ‪ %1‬أو ‪ ،%2‬رﻓـﻊ‬
‫اﻟﻘــرض ﺑــدون ﻓﺎﺋــدة اﻟــذي ﺗﻣﻧﺣــﻪ اﻟدوﻟــﺔ إﻟــﻰ ‪ %28‬أو ‪ %29‬ﻣــن ﻛﻠﻔــﺔ اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎر‪ ،‬ﺗوﺳــﯾﻊ ﺗﺧﻔــﯾض ﻧﺳــب اﻟﻔﺎﺋــدة‬
‫اﻟﺑﻧﻛﯾــﺔ ﻣــن ‪ %60‬إﻟــﻰ ‪ %95‬ﻓــﻲ وﻻﯾــﺎت اﻟﻬﺿــﺎب اﻟﻌﻠﯾــﺎ وﺟﻧــوب اﻟــﺑﻼد ﻓــﻲ ﻗطﺎﻋــﺎت اﻟﺑﻧــﺎء واﻷﺷــﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾــﺔ‬
‫واﻟﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺗﺣوﯾﻠﯾـﺔ إﺿـﺎﻓﺔ ﻋﻠـﻰ اﻟﻔﻼﺣـﺔ واﻟﺻـﯾد اﻟﺑﺣـري واﻟـري‪ .‬وﻓﻘـﺎ ﻟطﺑﯾﻌـﺔ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر ﺗﺗﺣـدد اﻟﺷـروط اﻟﻼزﻣـﺔ‬
‫‪1‬‬
‫ﻟﻼﺳﺗﻔﺎدة ﻣن اﻣﺗﯾﺎزات اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﺗﻣوﯾل ﻋن طرﯾق اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ANSEJ‬‬
‫ﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺗﻌﺗﻣد اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ﺻﯾﻐﺗﯾن ﻣن اﻟﺗﻣوﯾل‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻟﺗﻣوﯾــل اﻟﺛﻧــﺎﺋﻲ‪ :‬وﺗﻛــون ﺑــﯾن ﺻــﺎﺣب اﻟﻣﺷــروع و اﻟوﻛﺎﻟــﺔ ﺣﯾــث ﺗﻛــون اﻟﻣﺳــﺎﻫﻣﺔ ﻣــن ﺻــﺎﺣب اﻟﻣﺷــروع و‬
‫اﻟﻘرض اﻟذي ﺗﻣﻧﺣﻪ اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﺑدون ﻓﺎﺋدة ﺣﺳب ﻣﺳﺗوﯾﯾن ﻛﻣﺎ ﻫو ﻣﺑﯾن ﻓﻲ اﻟﺟدول‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻷول‪ :‬ﻣﺑﻠﻎ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻻ ﯾﺗﺟﺎوز‪ 5.000.000‬دج‬
‫اﻟﺟدول رﻗم‪ :11‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻷول ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻧﺎﺋﻲ‪.‬‬
‫ﻗرض ﺑدون ﻓﺎﺋدة‬ ‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‬
‫‪%29‬‬ ‫‪%71‬‬ ‫ﺣﺗﻰ ‪ 5.000.000‬دج‬

‫اﻟﻣﺻدر‪www.ansej.org.dz :‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﺑﻠﻎ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻣن‪ 5.000.001‬دج اﻟﻰ‪ 10.000.000‬دج‬

‫‪1‬‬
‫ﻋﺑد اﻟوﻫﺎب ﺑن ﺑرﯾﻛﺔ ‪ ،‬ﺣﺑﺔ ﻧﺟوى‪"،‬دور اﻷﺟﻬزة اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ ﻓﻲ دﻋم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ وﺗﻘﻠﯾص ﺣﺟم اﻟﺑطﺎﻟﺔ– دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ ‪ ANSEJ‬و ‪CNAC‬‬
‫ﺑﺳﻛرة‪،"-‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟدوﻟﻲ ﺣول إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﺿﺎء ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ و ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪،‬ص‪.6،‬‬

‫‪42‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﻟﺟدول رﻗم‪:12‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻧﻲ ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻧﺎﺋﻲ‪.‬‬

‫ﻗرض ﺑدون ﻓﺎﺋدة‬ ‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‬
‫‪%28‬‬ ‫‪%72‬‬ ‫ﻣن ‪ 5.000.001‬دج إﻟﻰ ‪ 100.000.000‬دج‬

‫اﻟﻣﺻدر‪www.ansej.org.dz :‬‬
‫‪ -2‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻼﺛﻲ‪:‬ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻟﺻﯾﻐﺔ ﯾﻛون اﻟﺑﻧك طرف ﺛﺎﻟث ﺣﯾث ﯾﻣﻧﺢ ﻗرض ﺑﻔﺎﺋدة ﻟﺻﺎﺣب اﻟﻣﺷروع وﺗﻛون‬
‫ﺣﺳب اﻟﻣﺳﺗوﯾﯾن اﻟﺗﺎﻟﯾﯾن‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻷول‪ :‬ﻣﺑﻠﻎ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻻ ﯾﺗﺟﺎوز ‪ 5.000.000‬دج‬
‫اﻟﺟدول رﻗم‪ :13‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻻول ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻼﺛﻲ‬
‫ﻗرض اﻟﺑﻧك‬ ‫ﻗرض ﺑدون ﻓﺎﺋدة‬ ‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‬
‫‪%70‬‬ ‫‪%29‬‬ ‫‪%1‬‬ ‫اﻗل ﻣن ‪5.000.000‬‬

‫اﻟﻣﺻدر‪www.ansej.org.dz:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣن ‪ 5.000.001‬اﻟﻰ‪ 10.000.000‬دج‬
‫اﻟﺟدول رﻗم‪ :14‬اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻧﻲ ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟﺛﻼﺛﻲ‬
‫ﻗرض اﻟﺑﻧك‬ ‫ﻗرض ﺑدون ﻓﺎﺋدة‬ ‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‬
‫‪%70‬‬ ‫‪%28‬‬ ‫‪%02‬‬ ‫ﻣن‪ 5.000.001‬إﻟﻰ ‪ 10.000.000‬دج‬

‫اﻟﻣﺻدر‪www.ansej.org.dz:‬‬
‫‪ ‬اﻻﻣﺗﯾﺎزات اﻟﺟﺑﺎﺋﯾﺔ اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‪:‬‬
‫ﯾﺗﻣﺗﻊ اﻟﺷﺑﺎب اﻟﻧﺷطون ﻓﻲ إطﺎر اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻣن إﻋﻔﺎءات ﺿرﯾﺑﯾﺔ وﺗﺧﻔﯾﺿﺎت ﺟﺑﺎﺋﯾﺔ‪ ،‬ﺗﺗﺣدد ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣرﺣﻠﺔ اﻹﻧﺟﺎز ‪ :‬ﺗﺗﻣﺛل اﻻﻣﺗﯾﺎزات ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔــﺎء ﻣــن اﻟرﺳــم ﻋﻠــﻰ اﻟﻘﯾﻣــﺔ اﻟﻣﺿــﺎﻓﺔ ﻟﻠﺣﺻــول ﻋﻠــﻰ ﻣﻌــدات اﻟﺗﺟﻬﯾــز واﻟﺧــدﻣﺎت اﻟﺗــﻲ ﺗــدﺧل ﻣﺑﺎﺷـرة ﻓــﻲ‬
‫إﻧﺟﺎز اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺧﻔﯾض ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪ %05‬ﻣن اﻟﺣﻘوق اﻟﺟﻣرﻛﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﻌدات اﻟﺗﺟﻬﯾز اﻟﻣﺳﺗوردة‪ ،‬واﻟﺗﻲ ﺗدﺧل ﻣﺑﺎﺷرة ﻓﻲ إﻧﺟﺎز‬
‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‪.‬‬
‫اﻹﻋﻔﺎء ﻣن ﺣﻘوق ﺗﺣوﯾل اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻘﺎرات اﻟﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﻣﻣﺎرﺳﺔ اﻟﻧﺷﺎط‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔﺎء ﻣن ﺣﻘوق اﻟﺗﺳﺟﯾل ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻘود اﻟﻣﻧﺷﺋﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻﻐرة‪.‬‬

‫ﻣﻧﺷورات اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‪ ،‬اﻟﻣﻠﺣق رﻗم ‪.1‬‬

‫‪1‬‬

‫‪43‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻣرﺣﻠﺔ اﻻﺳﺗﻐﻼل ‪ :‬وﺗﺷﻣل اﻻﻣﺗﯾﺎزات اﻟﺟﺑﺎﺋﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺻﻐرة ﻟﻣدة ‪ 03‬ﺳﻧوات ﺑداﯾﺔ ﻣن اﻧطﻼق اﻟﻧﺷﺎط‪،‬‬
‫أو ‪ 06‬ﺳﻧوات ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣﻧﺎطق اﻟﺧﺎﺻﺔ وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔـﺎء اﻟﻛﻠـﻲ ﻣـن اﻟﺿـرﯾﺑﺔ ﻋﻠـﻰ أرﺑـﺎح اﻟﺷـرﻛﺎت واﻟﺿـرﯾﺑﺔ ﻋﻠـﻰ اﻟـدﺧل اﻹﺟﻣـﺎﻟﻲ واﻟرﺳـم ﻋﻠـﻰ اﻟﻧﺷـﺎطﺎت‬
‫اﻟﻣﻬﻧﯾﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔﺎء ﻣن اﻟرﺳم اﻟﻌﻘﺎري ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧﺎﯾﺎت واﻟﻣﻧﺷﺂت اﻹﺿﺎﻓﯾﺔ اﻟﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫‪ -1‬ﺗﻣوﯾل اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ ‪.2013‬‬
‫اﻋﺗﺑـرت اﻟوﻛﺎﻟـﺔ اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟـدﻋم ﺗﺷـﻐﯾل اﻟﺷـﺑﺎب اﻵﻟﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ اﻋﺗﻣـدﻫﺎ اﻟﺣﻛوﻣـﺔ ﻟﻠﺳـﯾطرة ﻋﻠـﻰ اﻟﻣﺷـﺎﻛل اﻟﻣرﺗﺑطـﺔ‬
‫ﺑﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‪ ،‬ﺧﺎﺻﺔ إﺷﻛﺎﻟﯾﺔ ﻧﻘص اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻟدى ﻫذا اﻟﺻﻧف ﻣـن اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‪ ،‬ﺗﺗﻣﺛـل اﻟﺣﺻـﯾﻠﺔ‬
‫ﻓﻲ اﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬
‫ﺟدول رﻗم‪ :15‬اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻣوﻟﺔ ﻣن طرف اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ ENSEJ‬ﻣﻧذ إﻧﺷﺎءﻫﺎ إﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ ‪2013‬‬
‫ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ)ﻣﻠﯾون‬ ‫ﻋدد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‬ ‫ﻗطﺎﻋﺎت اﻟﻧﺷﺎط‬
‫دﯾﻧﺎر‬
‫‪193601‬‬ ‫‪238327‬‬ ‫‪80096‬‬ ‫اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫‪41214‬‬ ‫‪42693‬‬ ‫‪17606‬‬ ‫ﻧﻘل اﻟﻣﺳﺎﻓرﯾن و اﻟﺑﺿﺎﺋﻊ‬
‫‪102884‬‬ ‫‪81128‬‬ ‫‪33312‬‬ ‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ‬
‫‪71309‬‬ ‫‪85065‬‬ ‫‪55156‬‬ ‫اﻟزراﻋﺔ‬
‫‪40847‬‬ ‫‪52654‬‬ ‫‪28661‬‬ ‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‬
‫‪63466‬‬ ‫‪70650‬‬ ‫‪19469‬‬ ‫اﻟﺑﻧﺎء و اﻻﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‬
‫‪3966‬‬ ‫‪4945‬‬ ‫‪795‬‬ ‫اﻟﺻﯾد و اﻟري‬
‫‪143648‬‬ ‫‪192252‬‬ ‫‪35193‬‬ ‫ﻗطﺎﻋﺎت اﺧرى‬
‫‪660935‬‬ ‫‪767714‬‬ ‫‪270288‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬اﻟﻌﺎﯾب ﯾﺎﺳﯾن‪،‬دراﺳﺔ و ﺗﺣﻠﯾل ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟدﻋم اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺣﻛوﻣﻲ ﻻﻧﺷﺎء و ﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻣﺟﻠﺔ دراﺳﺎت اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد ﻣﻬري‪ ،‬ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪ ،‬اﻟﻌدد‪1‬دﯾﺳﻣﺑر‪،2014،‬‬
‫ص‪.47،‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣﻧﺷورات اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‪ ،‬ﻣﻠﺣق رﻗم ‪.1‬‬
‫‪44‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﯾﻼﺣظ ﻣن ﺧﻼل اﻟﺟدول أﻋﻼﻩ أن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﻣوﻟﺔ ﻣن طـرف اﻟوﻛﺎﻟـﺔ ﯾﺳـﯾطر ﻋﻠﯾﻬـﺎ ﻗطـﺎع اﻟﺧـدﻣﺎت‬
‫ﺑﻧﺳـﺑﺔ ‪ 31 %‬ﯾﻠﯾـﻪ ﻗطـﺎع اﻟﻧﻘـل ﺑﻧﺳـﺑﺔ ‪ 25 %,‬وﻫـو ﻣـﺎ ﯾﻌـزز ﻓﻛـرة اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر ﻓـﻲ ﻗطـﺎع اﻟﺧـدﻣﺎت ﻣـن طـرف‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة اﻟﻣدﻋوﻣـﺔ ﻣـن طـرف اﻟوﻛﺎﻟـﺔ‪ ,‬ﻛﻣـﺎ ﯾﻼﺣـظ ﻣـن ﺧـﻼل اﻟﺟـدول أﯾﺿـﺎ أن ﻫﻧـﺎك ﻋﻼﻗـﺔ طردﯾـﺔ‬
‫ﺑـﯾن ﺗﻌـداد ﻣؤﺳﺳـﺎت ﻗطـﺎع اﻟﻧﺷـﺎط وﻗﯾﻣـﺔ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر وﻻ ﯾرﺟـﻊ ذﻟـك إﻟـﻰ ﺣﺟـم اﻟﻣؤﺳﺳـﺔ ﻣـن ﺣﯾـث اﻟﻌﻣـﺎل ٕواﻧﻣـﺎ‬
‫ﯾرﺟﻊ إﻟﻰ ﺷروط اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻓﻲ اﻟدﻋم وﻫﻲ أﻻ ﺗﺗﻌدى ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻣﺷروع ‪ 15‬ﻣﻠﯾون دﯾﻧﺎر‪.‬‬
‫ﻟﻌﺑت اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب دو ار ﻛﺑﯾ ار ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل وزﯾﺎدة ﻋدد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ‪,‬إﻻ أن دورﻫﺎ ﻻ‬
‫ﯾﻣﻛـن ﺗﻘﯾﯾﻣـﻪ ﺑﻣوﺿـوﻋﯾﺔ ﻧظـ ار ﻷﻧـﻪ رﻏـم ﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟدوﻟـﺔ ﻻ ازﻟـت اﻟﺑﻧـوك اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ ﻫـﻲ اﻟﻣﺣـرك اﻷﺳﺎﺳـﻲ ﻟﻬـذا‬
‫اﻟﻘطﺎع ﻓﻠو ﻛﺎﻧت ﺷﻔﺎﻓﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻘﯾـﯾم ود ارﺳـﺎت اﻟﺟـدوى ﻟـدﺧﻠت اﻟﺑﻧـوك اﻟﺧﺎﺻـﺔ واﻷﺟﻧﺑﯾـﺔ ﻓـﻲ ﻫـذا اﻟﻣﺿـﻣﺎر ﻣﺛﻠﻣـﺎ‬
‫دﺧﻠت ﻓـﻲ ﻣـﻧﺢ اﻟﻘـروض اﻟﻌﻘﺎرﯾـﺔ واﻟﻘـروض اﻻﺳـﺗﻬﻼﻛﯾﺔ ‪,‬ﻗﺑـل وﻗﻔﻬـﺎ ﻣـن ﺧـﻼل ﻗـﺎﻧون اﻟﻣﺎﻟﯾـﺔ اﻟﺗﻛﻣﯾﻠـﻲ ﻟﺳـﻧﺔ‬
‫‪ 2009‬وزﯾـﺎدة ﻋﻠـﻰ ذﻟـك ﺗـم إﺑـرام اﺗﻔﺎﻗﯾـﺔ ﺛﻼﺛﯾـﺔ ﻓـﻲ ﻧﻬﺎﯾـﺔ ﺳـﻧﺔ ‪ 2009‬ﺑـﯾن اﻟوﻛﺎﻟـﺔ اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟﺗﺳـﯾﯾر اﻟﻘـرض‬
‫اﻟﻣﺻـﻐر وﺻـﻧدوق اﻟﺿـﻣﺎن أﻟﺗﻌﺎﺿـدي ﻟﻠﻘـرض اﻟﻣﺻـﻐر وأرﺑﻌـﺔ ﺑﻧـوك ﻋﻣوﻣﯾـﺔ اﻟﺑﻧـك اﻟـوطﻧﻲ اﻟﺟ ازﺋـري ‪,‬ﺑﻧـك‬
‫اﻟﻔﻼﺣـﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ اﻟرﯾﻔﯾـﺔ ‪,‬ﺑﻧـك اﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ اﻟﻣﺣﻠﯾـﺔ و اﻟﻘـرض اﻟﺷـﻌﺑﻲ اﻟﺟ ازﺋـري و ﺗـﻧص اﻻﺗﻔﺎﻗﯾـﺔ ﻋﻠـﻰ أن اﻟﻣﻠﻔـﺎت‬
‫اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﺑﻐﯾﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻣوﯾل ‪,‬ﺳﯾﺗم دراﺳﺗﻬﺎ ﻗﺑل أن ﺗﺻل إﻟﻰ اﻟﺑﻧوك ‪,‬ﻛون اﻟدراﺳﺔ‬
‫اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺳﺗﺗم ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى ﻫﯾﺋﺎت اﻟدﻋم ‪,‬وﺗﺿم ﻟﺟﻧﺔ ﻟدراﺳﺎت اﻟﺗﻘﻧو‪−‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻣﻣﺛﻠﯾن ﻋن ﻛـل اﻟﺑﻧـوك اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﻌﻧﯾﺔ ﺑﺎﻻﺗﻔﺎﻗﯾﺔ ‪,‬وﻛل ﺗﻠك اﻹﺟراءات ﺗدﺧل ﻓﻲ إطﺎر ﺗﻔﻌﯾل ﺟﻬﺎز اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر‪.‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر‪ANJEM‬‬
‫أوﻻ‪:‬اﻟﺗﻌرﯾف ﺑﺎﻟوﻛﺎﻟﺔ‪:‬‬
‫ﺗــم إﻧﺷــﺎﺋﻬﺎ ﺑﻣوﺟــب اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي رﻗــم ‪ 14-04‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪22‬ﯾﻧــﺎﯾر ‪، 2004‬إذ ﯾﺗــوﻟﻰ اﻟــوزﯾر اﻟﻣﻛﻠــف‬
‫ﺑﺎﻟﺗﺷﻐﯾل ﺑﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ ﻟﻣﺟﻣل ﻧﺷﺎطﺎت اﻟوﻛﺎﻟﺔ ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﺗﺗﻣﺗﻊ ﺑﺎﻟﺷﺧﺻﯾﺔ اﻟﻣﻌﻧوﯾﺔ و اﻻﺳﺗﻘﻼل اﻟﻣﺎﻟﻲ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪ :‬ﺗﻘوم اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﺑﺎﻟﻣﻬﺎم اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﺗﺳﯾﯾر ﺟﻬﺎز اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر وﻓﻘﺎ ﻟﻠﺗﺷرﯾﻊ و اﻟﺗﻧظﯾم اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻬﻣﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗدﻋم اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدﯾن وﺗﻘدم ﻟﻬم اﻻﺳﺗﺷﺎرة وﺗراﻓﻘﻬم ﻓﻲ ﺗﻧﻔﯾذ أﻧﺷطﺗﻬم‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﻣﻧﺢ ﻗروض ﺑدون ﻣﻛﺎﻓﺄة‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺿﻣن ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﻧﺟزﻫﺎ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدون ﻣﻊ اﻟﺣ ـ ـرص ﻋﻠﻰ اﺣﺗرام ﺑﻧود دﻓﺎﺗر اﻟﺷروط اﻟﺗ ـ ـﻲ ﺗرﺑط ـ ـﻬم‬

‫‪1‬‬
‫ﯾﺎﺳﯾن اﻟﻌﺎﯾب ‪،‬دراﺳﺔ و ﺗﺣﻠﯾل ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟدﻋم اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺣﻛوﻣﻲ ﻹﻧﺷﺎء و ﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﻣﺟﻠﺔ دراﺳﺎت اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬‬
‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد ﻣﮭري ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪،‬اﻟﻌدد‪ 1‬دﯾﺳﻣﺑر‪،2014،‬ص‪،‬ص‪.48-47،‬‬
‫‪45‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺑﺎﻟوﻛﺎﻟﺔ وﻣﺳﺎﻋدﺗﻬم ﻋﻧد اﻟﺣﺎﺟﺔ ﻟدى اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﻣﻌﻧﯾﺔ ﺑﺗﻧﻔﯾذ ﻣﺷﺎرﯾﻌﻬم‪ ،‬وﺑﻬدف ﺗﻔﻌﯾل ﻫذا اﻟﺟﻬـﺎز‬
‫و ﻣن ﺗم ﺗﺣﻘﯾق ﻫذﻩ اﻟﺧﺻوص ﺗﺗﻛﻔل اﻟوﻛﺎﻟﺔ أﯾﺿﺎ ﺑـ ‪:‬‬
‫‪ -‬ﺗﻧﺷﺊ ﻗﺎﻋدة ﻟﻠﻣﻌطﯾﺎت ﺣول اﻷﻧﺷطﺔ و اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدﯾن ﻣن اﻟﺟﻬﺎز‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﻘدم اﻻﺳﺗﺷﺎرة و اﻟﻣﺳﺎﻋدة ﻟﻠﻣﺳﺗﻔﯾدﯾن ﻣن ﺟﻬﺎز اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر ﻓﻲ ﻣﺳﺎر اﻟﺗرﻛﯾب اﻟﻣﺎﻟﻲ ورﺻد اﻟﻘروض‬
‫‪ -‬ﺗﻘﯾم ﻋﻼﻗﺎت ﻣﺗواﺻﻠﺔ ﻣﻊ اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ إطﺎر اﻟﺗرﻛﯾب اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ وﺗﻧﻔﯾذ ﺧطﺔ اﻟﺗﻣوﯾل‬
‫وﻣﺗﺎﺑﻌﺔ إﻧﺟﺎز اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ و اﺳﺗﻐﻼﻟﻬﺎ و اﻟﻣﺷﺎرﻛﺔ ﻓﻲ ﺗﺣﺻﯾل اﻟدﯾون ﻏﯾر اﻟﻣﺳددة ﻓﻲ أﺟﺎﻟﻬﺎ‬
‫‪ -‬ﺗﺑرم اﺗﻔﺎﻗﯾﺎت ﻣﻊ ﻛل ﻫﯾﺋﺔ أو ﻣؤﺳﺳﺔ أو ﻣﻧظﻣﺔ ﯾﻛون ﻫدﻓﻬﺎ ﺗﺣﻘﯾق ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻹﻋﻼم واﻟﺗﺣﺳﯾس وﻣراﻓﻘﺔ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدﯾن ﻣن ﺟﻬﺎز اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر ﻓﻲ إطﺎر إﻧﺟﺎز أﻧﺷطﺗﻬم وذﻟك ﻟﺣﺳﺎب اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬طرﯾﻘﺔ اﻟﺗﻣوﯾل‪:‬‬
‫ﺣددت اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر ﻣﺧﺗﻠف اﻟﺷروط اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ ﻷﺻﺣﺎب اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‬
‫ﻣن اﺟل اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن دﻋﻣﻬﺎ‪ ،‬و اﻟﻘروض ﺑدون ﻓﺎﺋدة وﻛذا اﻟﻘروض اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺟدول رﻗم‪ :16‬طرﯾﻘﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻋن طرﯾق اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻘرض اﻟﻣﺻﻐر‪ANGEM‬‬
‫اﻟﻘروض اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ‬ ‫اﻟﻘروض ﻏﯾر اﻟﻣﻛﺎﻓﺄة‬ ‫ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‬ ‫اﻟﺗﻛﻠﻔﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻧﺷﺎط‬ ‫ﻧﻣط اﻟﻧﺷﺎط اﻟﻣﻣول‬

‫‪-‬‬ ‫‪%90‬‬ ‫‪%10‬‬ ‫ﻻ ﯾﻣﻛن أن ﺗﻔوق‬ ‫ﺷراء ﻣواد أوﻟﯾﺔ‬

‫‪30.000‬دج‬
‫‪%95‬‬ ‫‪%3‬‬ ‫ﻋﻧدﻣﺎ ﺗﻔوق‪50.000‬دج‬ ‫إﺣداث أﻧﺷطﺔ ﺑﺎﻗﺗﻧﺎء‬
‫وﯾﻣﻛن رﻓﻌﻬﺎ إﻟﻰ‬ ‫وﯾﻣﻛن رﻓﻌﻬﺎ إﻟﻰ‬ ‫وﻻﺗﺗﺟﺎوز‪100.000‬دج‬ ‫اﻟﻌﺗﺎد اﻟﺻﻐﯾر و اﻟﻣواد‬
‫‪%97‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪%5‬‬ ‫اﻷوﻟﯾﺔ اﻟﻼزﻣﺔ‬

‫‪%70‬‬ ‫‪%25‬‬ ‫ﻋﻧدﻣﺎ ﺗﻔوق ‪ 100.000‬دج‬

‫وﯾﻣﻛن رﻓﻌﻬﺎ إﻟﻰ ‪%27‬‬ ‫وﻻ ﺗﺗﺟﺎوز ‪400.000‬دج‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﻣﺻطﻔﻰ‪ ،‬ﺑﻠﻣﻘدم وﻣﺻطﻔﻰ طوﯾطﻲ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻛﺈﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﺣﻛوﻣﯾﺔ‬
‫ﻻﻣﺗﺻﺎص اﻟﺑطﺎﻟﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟﻌﻠﻣﻲ اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﺿﺎء ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ وﺗﺣﻘﯾق‬
‫اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ‪ ،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 16-15‬ﻧوﻓﻣﺑر ‪2011‬ص‪.19‬‬

‫ﻣﺻطﻔﻰ ﺑﻠﻣﻘدم‪ ،‬ﻣﺻطﻔﻰ طوﯾطﻲ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻛﺈﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﺣﻛوﻣﯾﺔ ﻻﻣﺗﺻﺎص اﻟﺑطﺎﻟﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟﻌﻠﻣﻲ اﻟدوﻟﻲ‬
‫‪1‬‬

‫ﺣول‪:‬إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﺿﺎء ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ وﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪ ،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 16-15‬ﻧوﻓﻣﺑر ‪2011‬ص‪.19‬‬

‫‪46‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫وﺣﺳب وزﯾر اﻟﺗﺿﺎﻣن اﻟوطﻧﻲ و اﻷﺳرة و اﻟﺟﺎﻟﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺧﺎرج‪ ،‬و اﻟذي ﺗﺗﺑﻊ وﻛﺎﻟﺔ ‪ ANGEM‬إﻟﻰ‬
‫و ازرﺗــﻪ‪ ،‬ﻓــﺎن ﻫــذﻩ اﻟوﻛﺎﻟــﺔ ﻗــدﻣت أﻛﺛــر ﻣــن ‪ 142000‬ﻗــرض ﻓــﻲ اﻟﻔﺗـرة ﻣــﺎ ﺑــﯾن ‪ 2009-2005‬ﻟﻘطﺎﻋــﺎت ﺧﺎﺻــﺔ‬
‫ﺑــﺎﻟﺣرف‪ ،‬اﻟﻔﻼﺣــﺔ‪ ،‬اﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة‪ ،‬اﻟﺑﻧــﺎء و اﻷﺷــﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾــﺔ و اﻟﺧــدﻣﺎت ﺣﯾــث وﻓــرت ﻫــذﻩ اﻟﺗﻣــوﯾﻼت‬
‫اﻟﻣﻣﻧوﺣ ــﺔ ﺣـ ـواﻟﻲ ‪ 213158‬ﻣﻧﺻ ــب ﺷ ــﻐل ﻓ ــﻲ ﺗﻠ ــك اﻟﻔﺗـ ـرة‪ .‬وﺑﺎﻟﺗ ــﺎﻟﻲ أﺻ ــﺑﺣت ﻫ ــذﻩ اﻟوﻛﺎﻟ ــﺔ أﻫ ــم ﻣﻣ ــول ﻟﻘط ــﺎع‬
‫اﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾــﺔ و اﻟﺣــرف‪ ،‬وﻛــذا اﻟﻧﺷــﺎطﺎت اﻟﻣﻧزﻟﯾــﺔ وﺑﺎﻟﺗــﺎﻟﻲ أﺻــﺑﺣت ﺗﺳــﺎﻫم ﺑﻔﻌﺎﻟﯾــﺔ ﻓــﻲ ﺗرﻗﯾــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت‬
‫اﻟﻣﺻﻐرة و اﻟﻔردﯾﺔ اﻟﺗﻲ أﺧذت ﺗﺗزاﯾد ﺑﺳرﻋﺔ وﺗﺣﺗل ﻣﻛﺎﻧﺔ ﻣﻬﻣﺔ ﻓﻲ ﻧﺳﯾﺞ ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻﻐرة و اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫‪1‬‬
‫و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗطوﯾر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ‪ANDI‬‬

‫ﺣﯿﺚ ﯾﺘﻢ اﻟﺘﻄﺮق ﻟﻠﻮﻛﺎﻟﺔ ﻣﻦ ﺧﻼل دراﺳﺔ ﻧﺸﺎﺗﮭﺎ وﻣﮭﺎﻣﮭﺎ و اﻟﮭﯿﻜﻞ اﻟﺘﻨﻈﯿﻤﻲ ﻟﮭﺎ‪.‬‬

‫أوﻻ‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪:‬‬

‫ﺗم إﻧﺷـﺎء اﻟوﻛﺎﻟـﺔ ﺑــﻣوﺟب اﻟﻣـﺎدة ‪ 06‬ﻣـن اﻷﻣـر رﻗـم ‪ 03-01‬اﻟﻣـؤرخ ﻓـﻲ ‪ 01‬ﺟﻣـﺎدى اﻟﺛـﺎﻧﻲ ‪ 1422‬اﻟﻣواﻓـق ل‬
‫‪ 20‬أوت ‪ 2001‬و اﻟﺗﻲ ﺗـﻧص ﻋﻠـﻰ إﻧﺷـﺎء اﻟوﻛﺎﻟـﺔ اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟﺗطـوﯾر اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر ﻋﻠـﻰ أﻧﻬـﺎ ﻣؤﺳﺳـﺔ ﻋﻣوﻣﯾـﺔ ﺗﺗﻣﺗـﻊ‬
‫ﺑـﺎﻟﺷﺧﺻﯾﺔ اﻟﻣﻌﻧوﯾﺔ و اﻻﺳﺗﻘﻼل اﻟﻣﺎﻟﻲ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪:‬‬
‫ﺗﻘوم اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﺑﺎﻟﻣﻬﺎم اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﺿﻣﺎن ﺗرﻗﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات و ﺗطوﯾرﻫﺎ و ﻣﺗﺎﺑﻌﺗﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬اﺳﺗﻘﺑﺎل اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن اﻟﻣﻘﯾﻣﯾن أو ﻏﯾر اﻟﻣﻘﯾﻣﯾن و إﻋﻼﻣﻬم و ﻣﺳﺎﻋدﺗﻬم‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺳﻬﯾل اﻟﻘﯾﺎم ﺑﺎﻟﺷﻛﻠﯾﺎت اﻟﺗﺄﺳﯾﺳﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت و ﺗﺟﺳﯾد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﺑواﺳطﺔ ﺧدﻣﺎت اﻟﺷﺑﺎك اﻟوﺣﯾد اﻟﻼﻣرﻛزﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺳﻬﯾل اﻟﻘﯾﺎم ﺑﺎﻟﺷﻛﻠﯾﺎت اﻟﺗﺎﺳﯾﺳﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت وﺗﺟﺳﯾدا ﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﺑواﺳطﺔ ﺧدﻣﺎت اﻟﺷﺑﺎك اﻟوﺣﯾد اﻻﻣرﻛزي‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻧﺢ اﻟﻣزاﯾﺎ اﻟﻣرﺗﺑطﺔ ﺑﺎﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﻓﻲ اطﺎر اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺳﯾﯾر ﺻﻧدوق دﻋم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻣذﻛور ﻓﻲ اﻟﻣﺎدة ‪. 28‬‬
‫‪2‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﺄﻛد ﻣن اﺣﺗرام اﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻌﻬد ﺑﻬﺎ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرون ﺧﻼل ﻣدة اﻹﻋﻔﺎء‪.‬‬

‫ﺧﺎﻟـ ــد طـ ــﺎﻟﺑﻲ ‪ ،‬دور اﻟﻘـ ــرض اﻻﯾﺟـ ــﺎري ﻓـ ــﻲ ﺗﻣوﯾـ ــل اﻟﻣؤﺳﺳـ ــﺎت اﻟﺻـ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـ ــطﺔ‪،‬ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺟ ازﺋـ ــر‪ ،‬ﻣـ ــذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـ ــﺗﯾر‪ ،‬ﻛﻠﯾـ ــﺔ اﻟﻌﻠـ ــوم اﻻﻗﺗﺻـ ــﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫‪1‬‬

‫ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪،2011،‬ص‪.176،‬‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣﺎدة ‪،21‬اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ ‪، ،‬اﻟﻌدد ‪ ،47‬اﻟﺻﺎدرة ﻓﻲ ‪ 03‬ﺟﻣﺎدى اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪ 1422‬اﻟﻣواﻓق ل ‪ 22‬أوت ‪، 2001‬ص ‪.7‬‬

‫‪47‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ ‪ANDI‬‬

‫‪ -1‬اﻟﻣدﯾرﯾـــــﺔ اﻟﻌﺎﻣـــــﺔ‪ :‬و ﻧﺟ ـ ــد ﻫﻧ ـ ــﺎ أن اﻟﻣ ـ ــدراء ﯾﻘوﻣ ـ ــون ﺑﺈﻋ ـ ــداد ﻣﻠﻔ ـ ــﺎت ﻛﺎﻣﻠ ـ ــﺔ ﻣﻠﺧﺻ ـ ــﺔ ﻟﻠﺣ ـ ــﺎﻻت اﻟﺧﺎﺻ ـ ــﺔ‬
‫ﺑﺎﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‪.‬‬
‫‪ -2‬ﻣدﯾرﯾـــﺔ اﻟﺗرﻗﯾـــﺔ‪ :‬وﻫــدف ﻫــذﻩ اﻟﻣدﯾرﯾــﺔ ﻫــو إﻋﻼﻣــﻲ ﺣﯾــث ﺗﻘــوم ﺑــﺎﻹﻋﻼم و اﻻﺗﺻــﺎل و ﺗﻧظــﯾم اﻟﻣــؤﺗﻣرات‬
‫واﻟﻧدوات و إﺻدار ﻛﺗب وﻣﺟﻼت ﺗﺗﻌﻠق ﺑﻧﺷﺎط اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪.‬‬
‫‪ -3‬اﻟﺷﺑﺎك اﻟوﺣﯾد اﻟﻼﻣرﻛزﯾﺔ‪ :‬وﯾﻘوم ﻫذا اﻟﺷﺑﺎك ﺑﺎﻟﺗﺄﻛد ﻣن ﺗﺣﻘﯾق وﺗﺑﺳﯾط إﺟراءات وﺷـﻛﻠﯾﺎت ﺗﺄﺳـﯾس ﻣؤﺳﺳـﺔ‬
‫ﺻﻐﯾرة وﻣﺗوﺳطﺔ و إﻧﺟﺎز ﻣﺷﺎرﯾﻌﻬﺎ وذاﻟك ﻋن طرﯾق اﻻﺗﺻﺎل ﺑﺎﻹدارات واﻟﻬﯾﺋـﺎت اﻟﻣﻌﻧﯾـﺔ‪ ،‬وﻫـو ﻣﺗـوﻓر ﻓـﻲ ﻛـل‬
‫وﻻﯾﺔ‪.‬وﯾﺿم ﻣﻣﺛﻠﻲ اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل اﻟﻣرﻛز اﻟوطﻧﻲ ﻟﻠﺳﺟل اﻟﺗﺟﺎري‪ :‬ﯾﻘوم ﻣﻣﺛل اﻟﻣرﻛز اﻟوطﻧﻲ ﻟﻠﺳﺟل اﻟﺗﺟﺎري إﺻـدار و ﺗﺳـﺟﯾل ﺷـﻬﺎدات‬
‫اﻟﺗﺳــﻣﯾﺎت اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾــﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾــﺔ‪ ,‬وﺷــﻬﺎدة ﻣؤﻗﺗــﺔ ﻟﻠﺳــﺟل اﻟﺗﺟــﺎري وذﻟــك ﻟﻺﺗﻣــﺎم اﻹﺟـراءات اﻟﻼزﻣــﺔ ﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرﻩ و‬
‫ذﻟك ﻓﻲ ﻧﻔس ﯾوم اﻹﯾداع‪،‬ﻛﯾﻔﯾﺔ اﻟﻘﯾد ﻓﻲ اﻟﺳﺟل اﻟﺗﺟﺎري‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل إدارة اﻟﺟﻣﺎرك‪ :‬ﯾﻘوم ﻣﻣﺛل إدارة اﻟﺟﻣﺎرك ﺑﻣﺳﺎﻋدة ﻣؤﺳﺳـﻲ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ إﺗﻣـﺎم‬
‫اﺟراءﺗ ــﻪ اﻟﻣﺗطﻠﺑ ــﺔ ﻣ ــن ﻣدﯾرﯾ ــﺔ اﻟﺟﻣ ــﺎرك ﻹﻧﺷ ــﺎء ﻣﺷـ ــروﻋﻪ)إﻋ ــﻼم اﻟﻣﺗﻌ ــﺎﻣﻠﯾن ﻋﻠـ ــﻰ ﺣ ــﺎﻻﺗﻬم ﻋﻠ ــﻰ ﻣﺳ ــﺗوى‬
‫اﻟﻣﺻﺎﻟﺢ‪،‬ﺗزوﯾدﻫم ﺑﺎﻹﺣﺻﺎﺋﯾﺎت‪....‬اﻟﺦ(‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻣﺻﻠﺣﺔ اﻟﺿراﺋب‪ :‬ﯾﻘوم ﻣﻣﺛل ﻣﺻﻠﺣﺔ اﻟﺿراﺋب ﺑﺟﻣﯾﻊ اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺟﺑﺎﺋﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل اﻟﺗﻬﯾﺋﺔ اﻟﻌﻣراﻧﯾﺔ و اﻟﺑﯾﺋﺔ‪ :‬ﯾﻘوم ﺑﺗﻘدﯾم ﻣﺳﺎﻋدة ﻟﻠﻣﺳﺗﺛﻣر ﻟﺣﺻوﻟﻪ ﻋﻠﻰ ﺗارﺧﯾص اﻟﺑﻧﺎء‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣدﯾرﯾﺔ اﻷﻣﻼك اﻟدوﻟﺔ‪ :‬وﺗﻘوم ﺑﺎﻟﻣﻬﺎم اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -‬إﻋﻼم اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﺑـﺗوﻓر اﻟوﻋﺎء اﻟﻌﻘﺎري وﻛذا أﺻول اﻟﻌﻘﺎرات اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ اﻟﻣﺗوﻓرة‪.‬‬
‫‪ -‬إﻋﻼم اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﺣول ﻣﺳﺗوى أﺳﻌﺎر اﻟﻣطﺑـﻘﺔ ﻣﺣﻠﯾﺎ وﻛذﻟك ﺗﺣدﯾﺛﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬إﻋﻼم اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﺑـﺗوﻓر اﻟوﻋﺎء اﻟﻌﻘﺎري وﻛذا أﺻول اﻟﻌﻘﺎرات اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ اﻟﻣﺗوﻓرة‪.‬‬
‫‪ -‬إﻋﻼم اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﺣول ﻣﺳﺗوى أﺳﻌﺎر اﻟﻣطﺑـﻘﺔ ﻣﺣﻠﯾﺎ وﻛذﻟك ﺗﺣدﯾﺛﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻣﻛﺗب اﻟﺗﺷﻐﯾل‪ :‬ﯾﻘوم ﻣﻣﺛل ﻣﻛﺗب اﻟﺗﺷﻐﯾل ب‪:‬‬
‫‪ -‬إﺻدار وﺛﺎﺋق ﺗﺻﺎرﯾﺢ اﻟﻌﻣل واﻟﺗرﺧﯾص اﻟﻣؤﻗت ﻟﻠﻌﻣل واﻟﺗﺻرﯾﺣﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑـﺎﻟﻌﻣﺎل اﻻﺟﺎﻧب اﻟذﯾن‬
‫ﯾﺧﺿﻌون ﻟرﺧﺻﺔ اﻟﻌﻣل‬
‫‪ -‬طﻠب ﻣﻠﻔﺎت اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺗﺻرﯾﺢ ﻋﻣل ﻣؤﻗت ﻟﻐرض اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺗﺄﺷﯾرة اﻟﻌﻣل‪.‬‬

‫‪48‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬إﻋـﻼم اﻟﻣﺳـﺗﺛﻣرﯾن ﺣـول ﺗداﺑــﯾر اﻟﻣﺳـﺎﻋدات ﻟﺗرﻗﯾـﺔ اﻟﻌﻣـل‪ ،‬اﻟﺗﺷـرﯾﻊ واﻟﺗﻧظـﯾم اﻟﺧﺎﺻـﯾن ﺑــﺎﻟﻌﻣل ﺗـوﻓﯾر‬
‫اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت واﻟﻣﺷورة اﻟﻔﻧﯾﺔ ﻷرﺑﺎب اﻟﻌﻣل ﺑـﺷﺄن أﻧﺟﻊ اﻟﺳﺑـل ﻟﺗﻧﻔﯾذ ﻗواﻧﯾن اﻟﻌﻣل اﻟﻣرﺗﺑـطﺔ ﻣـﻊ ﻣﺻـﻠﺣﺔ ﺗﻔﺗـﯾش‬
‫اﻟﻌﻣل ‪.‬ﻋﻘود اﻟﻌﻣل‪ ،‬اﻷﺟور‪ ،‬ﺳﺎﻋﺎت اﻟﻌﻣل‪ ،‬اﻟﻘواﻋد اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬اﻟﺳﺟﻼت اﻟﺗﻧظﯾﻣﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗﺑﺎﺿﺔ اﻟﺿراﺋب‪:‬ﯾﺣﺻل ﻋﻠﻰ ﺣق ﺗﺳـﺟﯾل ﻋﻘـود ﺗﺄﺳـﯾس اﻟﻣؤﺳﺳـﺔ اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ ظـرف ‪ 24‬ﺳـﺎﻋﺔ‬
‫ﺑﻌد اﻹﯾداع‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺧزﯾﻧﺔ اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‪ :‬ﺗﺣﺻل ﻋﻠﻰ ﺑﺎﻗﻲ اﻟرﺳوم اﻟﺗﻲ ﻟﻬﺎ ﻋﻼﻗﺔ ﺑﺎﻟﻣﺷروع‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﺄﻣور اﻟﻣﺟﻠس اﻟﺷﻌﺑﻲ‪ :‬ﯾﻘوم ﺑﺎﻟﻣﺻﺎدﻗﺔ ﻋﻠﻰ اﻟوﺛﺎﺋق اﻟﺿرورﯾﺔ ﻟﻣﻠف اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪.‬‬
‫‪ -‬ﻓــﻲ ﺣﺎﻟــﺔ ﻣﺳــﺗﺛﻣر أﺟﻧﺑــﻲ‪ ,‬ﻓﺎﻧــﻪ ﯾﺗﻌﺎﻣــل إﻻ ﻣــﻊ ﻣﻣﺛــل اﻟوﻛﺎﻟــﺔ اﻟوطﻧﯾــﺔ ﻟﺗطــوﯾر اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎر اﻟــذي ﯾﻘــوم ﺑﻣراﺟﻌــﺔ‬
‫اﻟﻣﻠف و ﻣراﻗﺑﺔ ﺗﻧﻘﻠﻪ ﺑﯾن ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻹدارات‪.‬‬
‫‪ -‬ﺑﻌ ــد إﻧﺟ ــﺎز ﻛ ــل اﻹﺟـ ـراءات اﻟﺗﺄﺳﯾﺳ ــﯾﺔ‪ ,‬ﯾﻧﺷ ــر ﻣﺳ ــﺗﺧرج ﻣ ــن ﻗـ ـرار اﻟوﻛﺎﻟ ــﺔ ﯾﺗﺿ ــﻣن اﺳ ــم اﻟﻣﺳ ــﺗﻔﯾد و ﻋﻧـ ـوان‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺔ واﻟوﺿﻌﯾﺔ اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷروع‪ ,‬و اﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﺗﻌﻬـد ﺑﻬـﺎ ﺻـﺎﺣب اﻟﻣؤﺳﺳـﺔ اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‬
‫ﻓﻲ اﻟﻧﺷرة اﻟرﺳﻣﯾﺔ ﻟﻺﻋﻼﻧﺎت اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ )اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ (‪.‬‬
‫‪ -1‬ﺑﻌد اﻧطـﻼق اﻟﻧﺷـﺎط ﺗﻘـوم اﻟوﻛﺎﻟـﺔ ﺑﻣﺗﺎﺑﻌـﺔ ﻫـذا اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر و ﺗﺳـﺎﻋد اﻟﻣﺳـﺗﺛﻣر ﻓـﻲ ﻛـل ﺧطواﺗـﻪ و ﻛـذﻟك ﻛـل‬
‫اﺳﺗﺛﻣﺎر اﺳﺗﻔﺎد ﻣن اﻣﺗﯾﺎزات‪ ,‬وﺗﻘوم ﻛذﻟك ﺑﺎﻟﺗﺄﻛد ﻣن اﺣﺗرام ﻛل اﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﺻﺎدق ﻋﻠﯾﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -2‬ﻣدﯾرﯾﺔ اﻟﺗﻘﯾﯾم‪:‬‬
‫ﺗﻘوم ﺑدراﺳﺔ ﻣﻠﻔﺎت اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن وﺗﻘﯾﯾﻣﻬﺎ وﺗﺣدد أي اﻟﻣﻠﻔﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻣﻧﺣﻬﺎ اﻟﻣزاﯾﺎ واﻹﻋﺎﻧﺎت‪.‬‬
‫‪ -3‬ﻣدﯾرﯾﺔ ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‪:‬‬
‫ﻣدﯾرﯾﺔ ﻣﺗﺎﺑﻌـﺔ اﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ ﻫـﻲ ﻣﻛﻠﻔـﺔ ﺑﺈﻧﺟـﺎز و اﺳـﺗﻐﻼل اﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ ﻓـﻲ إطـﺎر ﺗطـوﯾر و ﺗرﻗﯾـﺔ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر و ﻣـن أﻫـم‬
‫ﻣﻬﺎﻣﻬﺎ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة ﻣن اﻟﻣزاﯾﺎ اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺧﻼل ﻓﺗرة اﻹﻋﻔﺎء‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﻘوم ﺑﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة ﻣن اﻟﻣزاﯾﺎ ﺑﺎﻻﺗﺻﺎل ﻣﻊ اﻹدارات واﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﻣﻛﻠﻔﺔ‬
‫‪1‬‬
‫ﺑﺎﻟﺳﻬر ﻋﻠﻰ اﺣﺗرام اﻻﻟﺗزاﻣﺎت‪.‬‬
‫‪-4‬دور اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻓﻲ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫ﻟﻌﺑت اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﺗطوﯾر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻣﻧـذ ﻧﺷـﺄﺗﻬﺎ ﻓـﻲ ﺳـﻧﺔ ‪ 2001‬دو ار ﻓﻌـﺎﻻ ﻓـﻲ دﻋـم اﺳـﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ‪,‬وذﻟـك ﻧﺗﯾﺟـﺔ ﻟﻠﺻـﻼﺣﯾﺎت اﻟواﺳـﻌﺔ اﻟﺗـﻲ ﻣﻧﺣـت ‪,‬ﺑﺎﺳـﺗﺛﻧﺎء اﺗﺧـﺎذ اﻟﻘـ اررات اﻟﻔردﯾـﺔ ﻓـﻲ ﻣﺟـﺎل‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﻣواد ﻣن ‪18‬اﻟﻰ‪ 23‬اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ ‪،‬اﻟﻘﺎﻧون اﻟﻣﺗﻌﻠق ﺑﺗطوﯾر اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪.‬‬
‫‪49‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺗوزﯾﻊ اﻟﻌﻘﺎر اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ‪ ,‬وﺷﻬدت اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺻرح ﺑﻬﺎ ﻣن طرف اﻟوﻛﺎﻟﺔ زﯾﺎدة ﺑﻣﻌدل ﻣﺗزاﯾد ﺧﺎﺻﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة‬
‫‪ 2009-2005‬واﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾﺑﯾن ﻣدى ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻓﻲ زﯾﺎدة اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫ﺟدول رﻗم‪ :17‬ﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﻗﯾﻣﺗﻬﺎ ﺑدﻋم ﻣن ‪ANDI‬‬
‫‪2013 2012 2011 2009 2008 2007 2006 2005‬‬ ‫اﻟﺳﻧﺔ‬
‫ﻋدد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‬
‫‪4768‬‬

‫‪7715‬‬

‫‪7803‬‬

‫‪6975‬‬

‫‪2255‬‬
‫‪11803‬‬

‫‪16925‬‬

‫‪11697‬‬
‫ﻗﯾﻣﺔ‬
‫‪752169‬‬

‫‪815545‬‬

‫‪479560‬‬

‫‪937822‬‬

‫‪707730‬‬

‫‪511529‬‬
‫‪1378177‬‬

‫‪2401890‬‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ)ﻣﻠﯾون‬
‫دﯾﻧﺎر(‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬اﻟﻌﺎﯾب ﯾﺎﺳﯾن‪،‬دراﺳﺔ و ﺗﺣﻠﯾل ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟدﻋم اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺣﻛوﻣﻲ ﻻﻧﺷﺎء و ﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋـر‪ ،‬ﻣﺟﻠـﺔ د ارﺳـﺎت اﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌـﺔ ﻋﺑـد اﻟﺣﻣﯾـد ﻣﻬـري ﻗﺳـﻧطﯾﻧﺔ‪ ،‬اﻟﻌـدد‪ 1‬دﯾﺳـﻣﺑر‪،2014،‬‬
‫ص‪.41‬‬
‫ﯾﻼﺣظ ﻣن ﺧﻼل اﻟﺟدول أن ﻧﺳﺑﺔ اﻟزﯾﺎدة اﻟﺳﻧوﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻌداد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﻗﺑل ﺳﻧﺔ ‪ 2008‬ﻛﺎﻧت ﻓﻲ ﺣدود‬
‫اﻟﺿﻌف ‪,‬وﯾﻌﻛس ذﻟك اﻟدور اﻟﻔﻌﺎل ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ ‪,‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﺷﻬدت اﻟزﯾﺎدة اﻟﺳﻧوﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺻرح ﺑﻬﺎ ﻣن طرف اﻟوﻛﺎﻟﺔ‬
‫اﻧﺧﻔﺎﺿﺎ ﺑﺎﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ ﺳﻧﺔ ‪ 2008 ,‬وﯾﺑرز أﻛﺛر دور اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل اﻟﻌﻼﻗﺔ ﺑﯾن ﻋدد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺳﻧدة ﻣن‬
‫طرﻓﻬﺎ و إﺟﻣﺎﻟﻲ ﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﺣرﻓﯾﺔ‪ ،‬ﺣﯾث ﻣﺛﻠت ﻫذﻩ اﻟﻧﺳﺑﺔ ﻓﻲ‬
‫ﺳﻧﺔ ‪ 2008‬ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ‪ ، 4,5 %‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﯾﻼﺣظ أﻧﻪ ﻣن ﺑﯾن ‪ 626‬ﻣؤﺳﺳﺔ ﻋﻣوﻣﯾﺔ ﻫﻧﺎك ‪56‬‬
‫‪1‬‬
‫ﻣؤﺳﺳﺔ ﻗد اﺳﺗﻔﺎدت ﻣن دﻋم اﻟوﻛﺎﻟﺔ أي ﺑﻧﺳﺑﺔ‪.% 9‬‬

‫‪1‬‬
‫ﯾﺎﺳﯾن اﻟﻌﺎﯾب ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪.41،‬‬
‫‪50‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪:‬ﻫﯾﺋﺎت أﺧرى داﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﺗﻌﺗﺑر ﻫﯾﺋﺎت اﻟدﻋم ﻣن أﻫم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ أﻧﺷﺄﺗﻬﺎ اﻟدوﻟﺔ ﻣن اﺟل اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺗرﻗﯾـﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ وذﻟك ﻟﻣﺎ ﻟﻬﺎ ﻣن ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪:‬اﻟﺻﻧﺎدﯾق اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﻗﺎﻣت اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﺑﺈﻧﺷﺎء ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن أﺟﻬزة دﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻣـن ﺑﯾﻧﻬـﺎ اﻟﺻـﻧدوق اﻟـوطﻧﻲ‬
‫ﻟﻠﺗﺎﻣﯾن ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ‪ ،‬ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‪ ،‬ﺻﻧدوق اﻟزﻛﺎة‪ ،‬اﻟﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‪.‬‬

‫أوﻻ‪ :‬اﻟﺻﻧدوق اﻟوطﻧﻲ ﻟﻠﺗﺎﻣﯾن ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ‪CNAC‬‬

‫‪ -1‬ﻧﺷــﺄة اﻟﺻــﻧدوق‪ :‬ﺗــم إﻧﺷــﺎء ﻫــذا اﻟﺟﻬــﺎز ﺑﻣوﺟــب اﻟﻘــﺎﻧون رﻗــم ‪ 188-94‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 06‬ﺟ ـوان ‪ 1994‬و‬
‫اﻟﻣﺗﺿ ــﻣن اﻟﻘ ــﺎﻧون اﻷﺳﺎﺳ ــﻲ ﻟﻠﺻ ــﻧدوق اﻟـ ــوطﻧﻲ ﻟﻠﺗ ــﺄﻣﯾن ﻋﻠ ــﻰ اﻟﺑطﺎﻟـ ــﺔ ‪ ،‬ﺣﯾ ــث ﯾﺗﻣﺗـ ــﻊ ﺑﺎﻟﺷﺧﺻ ــﯾﺔ اﻟﻣﻌﻧوﯾـ ــﺔ و‬
‫اﻻﺳﺗﻘﻼل اﻟﻣﺎﻟﻲ ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﯾوﺿﻊ اﻟﺻﻧدوق ﺗﺣـت وﺻـﺎﯾﺔ اﻟـوزﯾر اﻟﻣﻛﻠـف ﺑﺎﻟﺿـﻣﺎن اﻻﺟﺗﻣـﺎﻋﻲ ‪ ،‬و ﺑـﺎﻟﻧظر إﻟـﻰ ﻣـﺎ‬
‫ﺗﺿ ــﻣﻧﺗﻪ اﻟﻣ ــﺎدة ‪ 03‬ﻣ ــن اﻟﻣرﺳ ــوم اﻟﺗﻧﻔﯾ ــذي رﻗ ــم ‪ 189-94‬ﺑﺄﻧ ــﻪ ﯾﻬ ــدف إﻟ ــﻰ ﺣﻣﺎﯾ ــﺔ اﻟﻌﻣ ــﺎل اﻟﻣﺳ ــرﺣﯾن ﻷﺳ ــﺑﺎب‬
‫اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺣﯾث ﻻ ﯾﻣﻛـن ﺑـﺄي ﺣـﺎل ﻣـن اﻷﺣـوال أن ﺗﺗﻌـدى ﻣـدة اﻟﺗﻛﻔـل اﻟﻣﺣﺳـوﺑﺔ ﺳـﺗﺔ وﺛﻼﺛـﯾن )‪ (36‬ﺷـﻬ ار ‪ ،‬و‬
‫ﻫذا اﻟﺗﻌوﯾض ﻏﯾر ﻣﻌﻔﻲ ﻣن اﻗﺗطﺎع اﻟﺿﻣﺎن اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﻲ‪.‬‬
‫‪ -2‬ﻣﻬﺎم اﻟﺻﻧدوق‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﻣوﯾــل اﻟﺟزﺋــﻲ ﻟﻠد ارﺳــﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘــﺔ ﺑﺎﻷﺷــﻛﺎل ﻏﯾــر اﻟﻧﻣوذﺟﯾــﺔ ﻟﻠﻌﻣــل و اﻷﺟــور وﺗﺷــﺧﯾص ﻣﺟــﺎﻻت اﻟﺗﺷــﻐﯾل‬
‫وﻣﻛﺎﻣﻧﻪ‬
‫‪ ‬ﻟﺗﻛﻔـل ﺑﺎﻟد ارﺳـﺎت اﻟﺗﻘﻧﯾـﺔ اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ ﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ أﺣـداث اﻷﻋﻣــﺎل اﻟﺟدﯾـدة ﻟﻔﺎﺋـدة اﻟﺑطـﺎﻟﯾن اﻟــذﯾن ﯾﺗﻛﻔـل ﺑﻬـم وﯾــﺗم‬
‫ذﻟك ﺑﺎﻹﯾﺻﺎل ﻣﻊ اﻟﻣﺻﺎﻟﺢ اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ ﻟﻠﺗﺷﻐﯾل ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﻘدﯾم اﻟﻣﺳﺎﻋدة ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﯾواﺟﻪ ﺻﻌوﺑﺎت ﻓﻲ أﻋﻣﺎﻟﻬﺎ ﻣن أﺟل اﻟﻣﺣﺎﻓظﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﻧﺎﺻـب اﻟﺷـﻐل ﺣﺳـب‬
‫اﻷﺷﻛﺎل و اﻟﺻﯾﻎ اﻟﻣﻘررة ﺑﻣوﺟب اﺗﻔﺎﻗﯾﺔ‬
‫‪ ‬ﻛﻠف اﻟﺻﻧدوق اﻟوطﻧﻲ ﻟﻠﺗﺄﻣﯾن ﻋن اﻟﺑطﺎﻟﺔ )‪ (CNAC‬ﺑﻣﻬﻣﺔ ﺟدﯾد ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ دﻋم وﻣراﻓﻘﺔ ﺧﻠـق اﻟﻧﺷـﺎط ﻣـن‬
‫طــرف اﻟﻌــﺎطﻠﯾن و اﻟﻣﺳــرﺣﯾن اﻟــذﯾن ﺗﺗ ـراوح أﻋﻣــﺎرﻫم ﻣ ـﺎ ﺑــﯾن ‪ 35‬إﻟــﻰ ‪ 50‬ﺳــﻧﺔ ‪ ،‬وﻫــذا ﺑﻧــﺎءا ﻋﻠــﻰ ﺟــﺎء ﺑــﻪ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣرﺳوم اﻟﺗﻧﻔﯾذي رﻗم ‪ 01-04‬و اﻟﻣﺗﻣم ﻟﻠﻘﺎﻧون اﻷﺳﺎﺳﻲ رﻗم ‪. 188-94‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣﺻطﻔﻰ ﺑﻠﻣﻘدم‪ ،‬ﻣﺻطﻔﻰ طوﯾطﻲ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.14‬‬
‫‪51‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ -3‬ﺷروط اﻟﺗﺄﻫﯾل‪:‬‬
‫ﯾﻣﻛن اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن ﺧدﻣﺎت اﻟﺻﻧدوق إذا ﺗوﻓرت اﻟﺷروط اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﺟﻧﺳﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أن ﯾﻛون اﻟﺳن ﺑﯾن ‪ 30‬و‪ 50‬ﺳﻧﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أﻻ ﯾﻛون ﺷﺎﻏﻼ ﻷي ﻣﻧﺻب ﻋﻣل ﻣﺄﺟور أو ﻣﻣﺎرﺳﺎ ﻟﻧﺷﺎط ﻟﺣﺳﺎﺑﻪ اﻟﺧﺎص ﻋﻧد إﯾداﻋﻪ طﻠب اﻹﻋﺎﻧﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أن ﯾﻛون ﻣﺳﺟﻼ ﻟدى ﻣﺻﺎﻟﺢ اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟﻠﺗﺷـﻐﯾل ﻛطﺎﻟـب ﻟﻣﻧﺻـب ﻋﻣـل أو ﯾﻛـون ﻣﺳـﺗﻔﯾد ﻣـن ﺗﻌـوﯾض‬
‫اﻟﺻﻧدوق اﻟوطﻧﻲ ﻟﻠﺗﺄﻣﯾن ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬أن ﯾﺗﻣﺗﻊ ﺑﻣؤﻫل ﻣﻬﻧﻲ أو ﯾﻣﺗﻠك ﻣﻠﻛﺎت ﻣﻌرﻓﯾﺔ ذات ﺻﻠﺔ ﺑﺎﻟﻧﺷﺎط اﻟﻣراد اﻟﻘﯾﺎم ﺑﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬أن ﻗﺎد ار ﻋﻠﻰ ﺗوﻓﯾر إﻣﻛﺎﻧﯾﺎت ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻛﺎﻓﯾﺔ ﻟﻠﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل ﻣﺷروﻋﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬أﻻ ﯾﻛون ﻗد اﺳﺗﻔﺎد ﻣن ﺗدﺑﯾر إﻋﺎﻧﺔ ﺑﻌﻧوان إﺣداث اﻟﻧﺷﺎطﺎت‪.‬‬
‫‪ -4‬اﻻﻣﺗﯾﺎزات اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‪:‬‬
‫‪ ‬اﻻﻣﺗﯾــﺎزات اﻟﻣﺎﻟﯾــﺔ‪:‬اﻟﺻــﯾﻐﺔ اﻟوﺣﯾــدة ﻟﻠﺗﻣوﯾــل ﺣﺳــب اﻟﺻــﻧدوق ﻫــﻲ اﻟﺻــﯾﻐﺔ ﺛﻼﺛﯾــﺔ اﻷط ـراف‪ ,‬اﻟﺗــﻲ ﯾﻐطــﻲ‬
‫اﻟﻣﻌدات اﻟﺟدﯾدة‪.‬‬
‫اﻟﺟزء اﻷﻛﺑر ﻣﻧﻪ ﻣﺻﺎرﯾف اﻗﺗﻧﺎء اﻟﻌﺗﺎد و ّ‬
‫‪ -‬اﻟﻘرض ﺑدون ﻓﺎﺋدة اﻟذي ﺗﻣﻧﺣﻪ اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ -‬اﻟﻘرض اﻟﺑﻧﻛﻲ اﻟذي ﯾﺧﻔض ﺟزء ﻣن ﻓواﺋدﻩ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ ‬اﻻﻣﺗﯾﺎ ازت اﻟﺟﺑﺎﺋﯾﺔ ‪:‬‬
‫ﯾﺗﻣﺗﻊ اﻟﺷﺑﺎب اﻟﻧﺷطون ﻓﻲ إطﺎر اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻣن إﻋﻔﺎءات ﺿرﯾﺑﯾﺔ وﺗﺧﻔﯾﺿﺎت ﺟﺑﺎﺋﯾﺔ‪ ,‬ﺗﺗﺣدد ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣرﺣﻠﺔ اﻹﻧﺟﺎز ‪ :‬ﺗﺗﻣﺛل اﻻﻣﺗﯾﺎزات ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔــﺎء ﻣــن اﻟرﺳــم ﻋﻠــﻰ اﻟﻘﯾﻣــﺔ اﻟﻣﺿــﺎﻓﺔ ﻟﻠﺣﺻــول ﻋﻠــﻰ ﻣﻌــدات اﻟﺗﺟﻬﯾــز واﻟﺧــدﻣﺎت اﻟﺗــﻲ ﺗــدﺧل ﻣﺑﺎﺷ ـرة ﻓــﻲ‬
‫إﻧﺟﺎز اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺧﻔﯾض ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪ %05‬ﻣن اﻟﺣﻘوق اﻟﺟﻣرﻛﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﻌدات اﻟﺗﺟﻬﯾز اﻟﻣﺳﺗوردة‪ ،‬واﻟﺗﻲ ﺗدﺧل ﻣﺑﺎﺷرة ﻓـﻲ إﻧﺟـﺎز‬
‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‪.‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔﺎء ﻣن ﺣﻘوق ﺗﺣوﯾل اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻘﺎرات اﻟﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﻣﻣﺎرﺳﺔ اﻟﻧﺷﺎط‪.‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔﺎء ﻣن ﺣﻘوق اﻟﺗﺳﺟﯾل ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻘود اﻟﻣﻧﺷﺋﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻﻐرة‪.‬‬

‫ﻋﺑد اﻟوﻫﺎب ﺑن ﺑرﯾﻛﺔ‪ ،‬ﺣﺑﺔ ﻧﺟوى‪:،‬دور اﻷﺟﻬزة اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ ﻓﻲ دﻋم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ و ﺗﻘﻠﯾص ﺣﺟم اﻟﺑطﺎﻟﺔ‪ ،‬ﻣﻠﺗﻘﻰ دوﻟﻲ ﺣول إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﺔ‬
‫‪1‬‬

‫ﻓﻲ اﻟﻘﺿﺎء ﻋﻠﻰ اﻟﺑطﺎﻟﺔ و ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪ ،‬ص‪.9،‬‬

‫‪52‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻣرﺣﻠﺔ اﻻﺳﺗﻐﻼل ‪:‬‬

‫ﺗﺷــﻣل اﻻﻣﺗﯾــﺎزات اﻟﺟﺑﺎﺋﯾــﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺔ اﻟﻣﺻــﻐرة ﻟﻣــدة ‪ 03‬ﺳــﻧوات ﺑداﯾــﺔ ﻣــن اﻧطــﻼق اﻟﻧﺷــﺎط‪ ،‬أو ‪ 06‬ﺳــﻧوات‬
‫ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣﻧﺎطق اﻟﺧﺎﺻﺔ و ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔـﺎء اﻟﻛﻠـﻲ ﻣـن اﻟﺿـرﯾﺑﺔ ﻋﻠـﻰ أرﺑـﺎح اﻟﺷـرﻛﺎت واﻟﺿـرﯾﺑﺔ ﻋﻠـﻰ اﻟـدﺧل اﻹﺟﻣـﺎﻟﻲ واﻟرﺳـم ﻋﻠـﻰ اﻟﻧﺷـﺎطﺎت‬
‫اﻟﻣﻬﻧﯾﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬اﻹﻋﻔﺎء ﻣن اﻟرﺳم اﻟﻌﻘﺎري ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧﺎﯾﺎت واﻟﻣﻧﺷﺂت اﻹﺿﺎﻓﯾﺔ اﻟﻣﺧﺻﺻﺔ ﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺻﻧدوق‪:‬‬
‫ﺗم إﻧﺷﺎء ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﻣوﺟب اﻟﻣرﺳـوم اﻟرﺋﺎﺳـﻲ رﻗـم‬
‫‪ 04-134‬اﻟﻣ ــؤرخ ﻓ ــﻲ ‪29‬ﺻ ــﻔر ‪1425‬اﻟﻣواﻓ ــق ل‪19‬اﻓرﯾ ــل ‪ ،2004‬و اﻟﻣﺗﺿ ــﻣن اﻟﻘ ــﺎﻧون اﻷﺳﺎﺳ ــﻲ ﻟﺻ ــﻧدوق‬
‫ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪،‬ﺣﯾث اﻋﺗﺑر اﻟﺻﻧدوق ﺷـرﻛﺔ ذات أﺳـﻬم ﺑـرأس ﻣـﺎل‬
‫ﻗدرﻩ‪30‬ﻣﻠﯾﺎر دﯾﻧﺎر ﺟزاﺋري وﺑدا ﻧﺷﺎطﻪ اﻟﻔﻌﻠﻲ ﻓﻲ ﺑداﯾﺔ‪ .2006‬وﯾﻬدف إﻟﻰ ﺿﻣﺎن ﺗﺳدﯾد اﻟﻘـروض اﻟﺑﻧﻛﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ‬
‫ﺗﺳــﺗﻔﯾد ﻣﻧﻬــﺎ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ إطــﺎر ﺗﻣوﯾــل اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﻧﺗﺟــﺔ ﻟﻠﺳــﻠﻊ و اﻟﺧــدﻣﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘــﺔ‬
‫ﺑﺈﻧﺷﺎء ﺗﺟﻬﯾزات اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت و ﺗوﺳـﯾﻌﻬﺎ و ﺗﺟدﯾـدﻫﺎ‪ ،‬ﺣﯾـث ﯾﻛـون اﻟﻣﺳـﺗوى اﻷﻗﺻـﻰ ﻟﻠﻘـروض اﻟﻘﺎﺑﻠـﺔ ﻟﻠﺿـﻣﺎن ﻓـﻲ‬
‫ﺣدود ‪ 50‬ﻣﻠﯾون دﯾﻧﺎر ﺟزاﺋري‪ ،‬وﯾﺳﺗﺛﻧﻲ ﻣن ﻫذﻩ اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻘـروض اﻟﻣﻧﺟـزة ﻓـﻲ اﻟﻘطـﺎع اﻟﻔﻼﺣـﻲ و اﻟﻘـروض‬
‫اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و اﻟﻣوﺟﻬﺔ ﻟﻼﺳـﺗﻬﻼك‪ ،‬وﺗﺳـﺗﻔﯾد ﻣـن ﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻـﻧدوق ﻛـذﻟك اﻟﻘـروض اﻟﻣﻣﻧوﺣـﺔ‬
‫ﻟﻠﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﻣ ــن ط ــرف اﻟﺑﻧ ــوك و اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾ ــﺔ اﻟﻣﺳ ــﺎﻫﻣﺔ ﻓ ــﻲ اﻟﺻ ــﻧدوق‪ ،‬و ﺗﺟ ــدر‬
‫اﻹﺷ ــﺎرة إﻟ ــﻰ وﺟ ــود إﻣﻛﺎﻧﯾ ــﺔ ﻟﻠﺑﻧ ــوك و اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾ ــﺔ اﻟﻣﺳ ــﺎﻫﻣﺔ ﻓ ــﻲ أرﺳـ ـﻣﺎل اﻟﺻ ــﻧدوق ﺑواﺳ ــطﺔ اﻟﺣﻘ ــوق و‬
‫اﻟﻣﻣﺗﻠﻛﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺣوزﻫﺎ ﻓﻲ ﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺎﻣﯾن وﺿﻣﺎن ﻗروض اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر‪ ،‬وﺗﺗﻌﻠـق اﻟﻣﺧـﺎطر اﻟﻣﻐطـﺎة ﻣـن اﻟﺻـﻧدوق‬
‫ﺑﻣﺎ ﯾﻠﻲ ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻋدم ﺗﺳدﯾد اﻟﻘروض اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﺗﺳوﯾﺔ أو اﻟﺗﺻﻔﯾﺔ اﻟﻘﺿﺎﺋﯾﺔ ﻟﻠﻣﻘﺗرض‪.‬‬
‫ﻟﻘد ﺑﻠﻐت ﺣﺻﯾﻠﺔ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻓـﻲ ﻧﻬﺎﯾـﺔ ‪ 2010‬ﻣـن اﻟﻣﻠﻔـﺎت اﻟﻣﺿـﻣوﻧﺔ ‪ 524‬ﻣﻠـف و اﻟﺗـﻲ‬
‫ﺗﺟ ــﺎوزت ‪ 13.9‬ﻣﻠﯾ ــﺎر دج‪ ،‬ﺣﯾ ــث اﺣﺗ ــل ﻗط ــﺎع اﻟﺑﻧ ــﺎء و اﻷﺷ ــﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾ ــﺔ اﻟﺻ ــدارة ﻣ ــن ﺣﯾ ــث ﻋ ــدد اﻟﻣﻠﻔ ــﺎت‬
‫اﻟﻣﺿــﻣوﻧﺔ ب ‪ 182‬ﻣﻠــف و ﺑﻧﺳــﺑﺔ ‪ %35‬ﻣــن ﻣﺟﻣــوع اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت‪ ،‬ﺛــم ﺗــﻼﻩ ﻗطــﺎع اﻟﻧﻘــل ب ‪ 165‬ﻣﻠــف ﺿــﻣﺎن‬

‫‪1‬‬
‫ﻋﺑد اﻟوﻫﺎب ﺑن ﺑرﯾﻛﺔ‪ ،‬ﺣﺑﺔ ﻧﺟوى‪ ،‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪.10‬‬
‫‪53‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺑﻧﺳــﺑﺔ ‪ %31‬ﺛــم ﻗطــﺎع اﻟﺻــﻧﺎﻋﺔ ب ‪ 136‬ﻣﻠــف ﻣﺿــﻣون ﺑﻧﺳــﺑﺔ ‪ ،%26‬وﺳــﺟل اﻟﺻــﻧدوق أن اﻏﻠــب اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت‬
‫اﻟﻣﺳ ــﺗﻔﯾدة ﻣ ــن ﺿ ــﻣﺎﻧﺎﺗﻪ ﺗﺗﻣرﻛ ــز ﺑﺷ ــرق اﻟ ــﺑﻼد وﯾﻘ ــد ﻋ ــددﻫﺎ ب ‪ 266‬ﻣؤﺳﺳ ــﺔ‪ ،‬ﻓﯾﻣ ــﺎ ﺗوزﻋ ــت ﺑ ــﺎﻗﻲ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت‬
‫اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة ﻋﻠﻰ ﺑﺎﻗﻲ ﻣﻧﺎطق اﻟﺑﻼد‪ ،‬وﻣﻧﻬﺎ اﻟوﺳط ب ‪ 166‬ﻣؤﺳﺳﺔ‪ ،‬و اﻟﻐرب ب ‪ ،75‬و اﻟﺟﻧـوب ب‪ ،57‬واﻋﺗﺑـر‬
‫اﻟﻣدﯾر اﻟﻌﺎم ﻟﻠﺻﻧدوق أن ﺣﺻﯾﻠﺔ ﻧﺷﺎط ﻫﯾﺋﺗﻪ ﺗﺑﻘﻰ ﻏﯾر ﻛﺎﻓﯾﺔ و ﻣﺗواﺿﻌﺔ‪ ،‬وارﺟﻊ ذاﻟك إﻟﻰ أن اﻟﺑﻧوك ﻟم ﺗـدﻣﺞ‬
‫‪1‬‬
‫إﺟراءات اﻟﺿﻣﺎن ﻓﻲ ﺗﺳﯾﯾر ﻣﻠﻔﺎت ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻟﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق ﻟﺳﻧﺔ‪2013‬‬
‫اﻟﺟدول رﻗم‪ :18‬ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻣﻧذ إﻧﺷﺎﺋﻪ إﻟﻰ‬
‫ﻏﺎﯾﺔ‪2013-12-31‬‬
‫‪-‬‬ ‫اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ‬
‫‪620‬‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‬
‫‪ 9.7‬ﻣﻠﯾﺎر دﯾﻧﺎر‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎﺗﺎﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‬
‫‪ 19.5‬ﻣﻠﯾﺎر دﯾﻧﺎر‬ ‫اﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻘروض اﻟﻣﺿﻣوﻧﺔ‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬اﻟﻌﺎﯾب ﯾﺎﺳﯾن‪ ،‬دراﺳﺔ و ﺗﺣﻠﯾل ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟدﻋم اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺣﻛوﻣﻲ ﻻﻧﺷﺎء و ﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﻣﺟﻠﺔ دراﺳﺎت اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد ﻣﻬري ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪،‬اﻟﻌدد‪ 1‬دﯾﺳﻣﺑر‪، ،‬ص‪.56‬‬

‫ﯾﻼﺣـظ ﻣـن ﺧـﻼل اﻟﺟـدول أن اﻟﺻـﻧدوق ﻣﻧـذ إﻧﺷـﺎءﻩ ﻟـم ﯾﺳـﺎﻫم إﻻ ﺑﺗﻘـدﯾم ‪ 620‬ﺿـﻣﺎن‪ ،‬ﻛﻣـﺎ أن ﻗﯾﻣـﺔ‬
‫اﻟﻘروض اﻟﻣﺿﻣوﻧﺔ ﻛﺎﻧت ﺿﻌﯾﻔﺔ ﺑﺎﻟﻧظر إﻟﻰ ﻋﻣر اﻟﺻﻧدوق‪ ,‬وﯾرﺟﻊ ذﻟك ﺑﺎﻟدرﺟﺔ اﻷوﻟﻰ إﻟﻰ أن ﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻘروض‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻛﺎﻧت ﻣن ﻓﺋﺔ اﻟﻘروض اﻷﻗل ﻣن ‪ 5‬ﻣﻠﯾون دج‪.‬‬
‫‪ -1‬ﺻﻧدوق اﻟزﻛﺎة‪:‬‬
‫‪ -3‬اﻟﺗﻌرﯾف ﺑﺎﻟﺻﻧدوق‪:‬‬
‫ﺻﻧدوق اﻟزﻛﺎة ﻫـو ﻫﯾﺋـﺔ ﺷـﺑﻪ ﺣﻛوﻣﯾـﺔ و ﻣؤﺳﺳـﺔ دﯾﻧﯾـﺔ اﺟﺗﻣﺎﻋﯾـﺔ‪ ،‬ﺗـم إﻧﺷـﺎؤﻩ ﻓـﻲ اﻟﺟ ازﺋـر ﺳـﻧﺔ ‪ ،2003‬ﯾﻌﻣـل‬
‫ﺗﺣت ﻧظﺎرة و ازرة اﻟﺷؤون اﻟدﯾﻧﯾﺔ و اﻷوﻗﺎف و اﻟﺗﻲ ﺗﺿﻣن ﻟﻪ ﺗﻐطﯾـﺔ ﻗﺎﻧوﻧﯾـﺔ ﺑﻧـﺎءا ﻋﻠـﻰ اﻟﻘـﺎﻧون اﻟﻣـﻧظم ﻟﻣؤﺳﺳـﺔ‬
‫اﻟﻣﺳﺟد‪ ،‬ﯾﻘوم ﺑﺗﺣﺻﯾل و ﺟﺑﺎﯾﺔ اﻟزﻛﺎة ﻋﺑر ﻓروﻋﻪ اﻟﻣﺗواﺟدة ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف وﻻﯾﺎت اﻟوطن‪ ،‬ﺛم ﯾﻘوم أﯾﺿـﺎ ﺑﺗوزﯾﻌﻬـﺎ‬
‫ﻋﻠﻰ ﻣﺻﺎرﻓﻬﺎ اﻟﺷرﻋﯾﺔ ﻋﺑر ﻧﻔس اﻟﻔروع‪ .‬و ﻗد اﻧطﻠﻘت اﻟﺗﺟرﺑﺔ ﻓﻲ اﻟﺑداﯾﺔ ﺑوﻻﯾﺗﯾن ﻧﻣوذﺟﯾﺗﯾن ﻫﻣﺎ ﻋﻧﺎﺑﺔ وﺳﯾدي‬

‫ﻧﺻر اﻟدﯾن ﺑن ﻧذﯾر ‪ ،‬دراﺳﺔ إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﻟﻺﺑداع اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﻲ ﻓﻲ ﺗﻛوﯾن اﻟﻘدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬أطروﺣﺔ‬
‫‪1‬‬

‫دﻛﺗوراﻩ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ ،2012،‬ص ‪.280‬‬

‫‪2‬‬
‫ﯾﺎﺳﯾن اﻟﻌﺎﯾب ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪56،‬‬
‫‪54‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺑﻠﻌﺑــﺎس‪ ،‬ﺣﯾــث ﺗــم ﻓــﺗﺢ ﺣﺳــﺎﺑﯾن ﺑرﯾــدﯾﯾن ﺗــﺎﺑﻌﯾن ﻟﻣؤﺳﺳــﺔ اﻟﻣﺳــﺟد ﻋﻠــﻰ ﻣﺳــﺗوى اﻟــوﻻﯾﺗﯾن‪ ،‬ﻟﺗﻠﺗﻘــﻲ أﻣ ـوال اﻟزﻛــﺎة‬
‫واﻟﺗﺑرﻋﺎت ﻣن اﻟﻣزﻛﯾن و اﻟﻣﺗﺻدﻗﯾن ﻓﻲ ﺷﻛل ﺣواﻻت ﺑرﯾدﯾﺔ‪ ،‬ﺣﯾـث ﻻ ﺗﻘﺑـل اﻟزﻛـﺎة إﻻ ﻧﻘـدا و وﻓـق ﻫـذﻩ اﻟطرﯾﻘـﺔ‬
‫ﻓﻘط‪ .‬و ﻓﻲ ﺳﻧﺔ ‪ 2004‬ﺗم ﺗﻌﻣﯾم ﻫذﻩ اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻛﺎﻓﺔ وﻻﯾﺎت اﻟوطن اﻟﺛﻣـﺎﻧﻲ و اﻷرﺑﻌـﯾن ﺑﻔـﺗﺢ ﺣﺳـﺎﺑﺎت ﺑرﯾدﯾـﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى ﻛل وﻻﯾـﺔ‪ ،‬ﺗﻛـون ﺗﺎﺑﻌـﺔ ﻟﺻـﻧدوق اﻟزﻛـﺎة‪ ،‬و ﻣـن ﺧﻼﻟﻬـﺎ ﯾﺣﺻـل اﻟﺻـﻧدوق و ﯾﺻـرف اﻷﻣـوال‪ ،‬إذ أن‬
‫اﻟﺻﻧدوق ﻻ ﯾﺗﻌﺎﻣل ﺑﺎﻟﺳﯾوﻟﺔ ﺑﺗﺎﺗﺎ ﻻ ﺗﺣﺻﯾﻼ و ﻻ ﻧﻔﻘﺔ‪.‬‬
‫‪ -4‬اﻟﺗﻣوﯾل ﻋن طرﯾق اﻟﻘرض اﻟﺣﺳن‪:‬‬
‫اﻟﻘرض اﻟﺣﺳن ﻫو ﺗﺳـﻬﯾل ﻋﻠـﻰ ﺷـﻛل ﺳـﺣب ﻋﻠـﻰ اﻟﻣﻛﺷـوف وﻻ ﯾﺳـﻣﺢ ﺑـﻪ إﻻّ ﻟوﻗـت ﻣﺣـدود وﺑﻣﺑﻠـﻎ ﻣﺣـدود‬
‫وﻟﻣﺗﻌﺎﻣـ ــل ذو ﻣواﺻـ ــﻔﺎت ﺧﺎﺻـ ــﺔ ﯾﺣـ ــددﻫﺎ اﻟﻣﺻـ ــرف‪ .‬و ﯾﻧﺷـ ــﺄ ﻫـ ــذا اﻟﻘـ ــرض أﺳﺎﺳـ ــﺎ ﻧﺗﯾﺟـ ــﺔ ﻻﻧﻛﺷـ ــﺎف ﺣﺳـ ــﺎﺑﺎت‬
‫اﻟﻣﺗﻌــﺎﻣﻠﯾن واﻟﺗــﻲ ﻗــد ﺗﻛــون ﺑﺳــﺑب ﺻــﻌوﺑﺔ ﻣؤﻗﺗــﺔ ﯾواﺟﻬﻬــﺎ اﻟﻣﺗﻌﺎﻣــل أو ﺑﺳــﺑب طﺑﯾﻌــﺔ اﻟﻣﻌﺎﻣﻠـﺔ ﻧﻔﺳــﻬﺎ أو ﺑﺳــﺑب‬
‫ﻏﯾــر ﻣﻘﺻــود ﻣــن ﺟﺎﻧــب اﻟﻣﺗﻌﺎﻣــل ﻛﻣــﺎ ﺗﺷــﻣل اﻟﻘــروض اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ ﻣــن ﺣــﯾن ﻷﺧــر ﻟــﺑﻌض اﻟﻣﺗﻌــﺎﻣﻠﯾن ﻷﺳــﺑﺎب‬
‫ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻛﺗﺄﺧر ﺻـرف اﻟرواﺗـب ﻣـﺛﻼ‪ .‬ﻫدﻓـﻪ اﻷﺳﺎﺳـﻲ ﻫـو ﺗرﻗﯾـﺔ اﻟﻧﻣـو اﻻﺟﺗﻣـﺎﻋﻲ ﻋـن طرﯾـق اﻟﻧﺷـﺎط اﻻﻗﺗﺻـﺎدي‬
‫وﻣﺣﺎرﺑــﺔ اﻟﺗﻬﻣــﯾش ﺑﻔﺿــل ﻧــوع ﻣــن اﻟــدﻋم ﻻ ﯾﻛــرس ﻓﻛـرة اﻻﺗﻛــﺎل اﻟﻣﺣـض ﺑــل ﯾرﺗﻛــز أﺳﺎﺳــﺎ ﻋﻠــﻰ "اﻻﻋﺗﻣــﺎد ﻋﻠــﻰ‬
‫اﻟﻧﻔس"‪" ،‬اﻟﻣﺑﺎدرة اﻟذاﺗﯾـﺔ" و "ﻋﻠـﻰ روح اﻟﻣﻘﺎوﻟـﺔ"‪.‬ﻟﻬـذا اﻟﻐـرض ﻓـﺈن اﻟﻘـرض اﻟﻣﺻـﻐر ﯾـوﻓر ﺧـدﻣﺎت ﻣﺎﻟﯾـﺔ ﻣﺗﻣﺎﺷـﯾﺔ‬
‫ﻣﻊ اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟﻣواطﻧﯾن ﻏﯾر اﻟﻣؤﻫﻠﯾن ﻟﻼﺳﺗﻔﺎدة ﻣن اﻟﻘرض اﻟﺑﻧﻛﻲ واﻟﻣﺷﻛﻠﯾن أﺳﺎﺳﺎ ﻣن ﻓﺋﺔ اﻷﺷﺧﺎص ﺑدون‬
‫دﺧل أو ذوي اﻟدﺧل ﻏﯾر اﻟﻣﺳﺗﻘ أر واﻟﺑطﺎﻟﯾن واﻟذﯾن ﯾﻧﺷطون ﻋﻣوﻣﺎ ﻓﻲ اﻟﻘطﺎع ﻏﯾر اﻟﺷرﻋﻲ‪.‬‬
‫و ﺗﻌﻣل اﻟﺟﻬﺔ اﻟﻣﺳﯾرة ﻟﻠﻘرض اﻟﺣﺳن ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻋﻠﻰ ﺗطﺑﯾﻘﻪ وﺗﺟﺳﯾدﻩ ﻣﯾداﻧﯾﺎ ﺑﺗﻣﻛﯾن اﻟﻣـواطﻧﯾن و اﻟﻣواطﻧـﺎت‬
‫اﻟــذﯾن ﯾﺳــﻌون ﻟﺧﻠــق ﻧﺷــﺎط ﺧــﺎص ﺑﻬــم و اﻻﻧطــﻼق ﻓــﻲ ﻣﺷــﺎرﯾﻊ ﻣﺻــﻐرة ﻣﻧﺗﺟــﺔ ﻟﻠﺳــﻠﻊ و اﻟﺧــدﻣﺎت ﻣــﻊ اﺳــﺗﺛﻧﺎء‬
‫اﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ .‬وﻗد ﻗﺎﻣت و ازرة اﻟﺷؤون اﻟدﯾﻧﯾﺔ ﺑرﻓﻊ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻘـرض اﻟﺣﺳـن ﻓـق ‪ 50‬ﻣﻠﯾـون ﺳـﻧﺗﯾم ﻟﻔـﺗﺢ اﻟﻣﺟـﺎل‬
‫ﻟﻣﺳﺎﻋدة اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدﯾن اﻟراﻏﺑﯾن ﻓﻲ ﺗﻛوﯾن ﻣؤﺳﺳﺎت ﺻﻐﯾرة و ذﻟك ﺣﺳب ﻗدرة اﻷﻣوال اﻟﻣﺗوﻓرة ﻟدى اﻟﻠﺟﺎن اﻟوﻻﺋﯾـﺔ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﻛﻠﻔﺔ ﺑﺗوزﯾﻊ أﻣوال اﻟزﻛﺎة‪.‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬اﻵﻟﯾﺎت اﻟداﻋﻣﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫اﻋﺗﻣدت اﻟﺟزاﺋر ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻵﻟﯾـﺎت‪ ،‬اﻟﺗـﻲ ﻣـن ﺷـﺎﻧﻬﺎ اﻟﺗﺧﻔﯾـف ﻣـن ﻣﺷـﺎﻛل اﻟﺗﻣوﯾـل ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﻫذا ﻓﻲ إطﺎر اﻹﺻﻼﺣﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﺗﻲ اﻋﺗﻣدﺗﻬﺎ اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﻣن اﺟل ﺗطوﯾر وﺗﻧﻣﯾﺔ ﻫذا اﻟﻘطﺎع ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻟزﻫر ﻗواﺳﻣﯾﺔ‪ ،‬ﺑراﻫﯾﻣﻲ ﺳﻣﯾﺔ‪ ،‬ﺻﻧدوق اﻟزﻛﺎة رؤﯾﺔ ﺣدﯾﺛﺔ ﻟﺟﻣﻊ وﺗوزﯾﻊ واﺳﺗﺛﻣﺎر اﻷﻣوال دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ "اﻟﺗﺟرﺑﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ"‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر‬
‫ﺑﺳﻛرة اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ص‪ ،‬ص‪.5-2 ،‬‬

‫‪55‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫أوﻻ‪ :‬وزارة اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪:‬‬

‫ﻟﻘــد أﻧﺷــﺄت اﻟﺟ ازﺋــر اﻋﺗﺑــﺎ ار ﻣــن ﺳــﻧﺔ ‪ 1991‬و ازرة ﻣﻧﺗدﺑــﺔ ﻣﻛﻠﻔــﺔ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳــﺎت‪ ،‬ﺛــم ﺗﺣوﻟــت إﻟــﻰ و ازرة اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت‬
‫اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﺑﻣوﺟ ــب اﻟﻣرﺳ ــوم اﻟﺗﻧﻔﯾ ــذي رﻗ ــم ‪ 94-211‬اﻟﻣ ــؤرخ ﻓ ــﻲ ‪ 9‬ﺻ ــﻔر ‪ 1425‬اﻟﻣواﻓ ــق ل ‪18‬‬
‫ﺟوﯾﻠﯾ ــﺔ ‪ ،1994‬اﻟﻣﺗﺿ ــﻣن ﺗﺣدﯾ ــد ﺻ ــﻼﺣﯾﺎت وزﯾ ــر اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ‪ ،‬و اﻟﻣرﺳ ــوم ‪94-212‬‬
‫اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ﻧﻔــس اﻟﺗــﺎرﯾﺦ و اﻟﻣﺗﺿــﻣن ﺗﻧظــﯾم اﻹدارة اﻟﻣرﻛزﯾــﺔ ﻓــﻲ و ازرة اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ ،‬ﺣﯾــث‬
‫ﻛﺎﻧت ﻧﺷﺄة اﻟو ازرة اﺳﺗﺟﺎﺑﺔ ﻣﻠﺣﺔ ﻟطﻠب اﻟﺣرﻛﺔ اﻟﺟﻣﻌوﯾﺔ ﻷرﺑﺎب اﻟﻌﻣل و اﻟﺗﻲ ﻛﺎن اﺣد ﻧﺎﺷـطﯾﻬﺎ و ﻣـﺎ ﯾـزال أول‬
‫وزﯾر ﻛﻠف ﺑﺗﺳﯾﯾر ﻫذا اﻟﻘطﺎع‪ ،‬وﻫو اﻟﺳﯾد رﺿﺎ ﺣﻣﯾﺎﻧﻲ‪ ،‬اﻟذي وﺿﻊ اﻷﺳس اﻷوﻟﻰ ﻟﻠﺗﺻـورات اﻟﺗـﻲ ﯾﻘـوم ﻋﻠﯾﻬـﺎ‬
‫ﺑرﻧــﺎﻣﺞ اﻟــو ازرة‪ ،‬و اﻟﺗــﻲ ﻛﺎﻧــت ﺗﺗــرﺟم ﺗطﻠﻌــﺎت ﻣﻧظﻣــﺎت أرﺑــﺎب اﻟﻌﻣــل وﺧﺑ ـراء اﻻﻗﺗﺻــﺎد‪ ،‬ﺣﯾــث ﺗﻣﯾــزت ﺗﻠــك اﻟﻔﺗ ـرة‬
‫ﺑﺈﺻــﻼﺣﺎت و ﺗﺣــوﻻت اﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ ﻋﻣﯾﻘــﺔ ﻓــﻲ اﺗﺟــﺎﻩ اﻗﺗﺻــﺎد اﻟﺳــوق‪ ،‬ﻓﻧﺷــﺄت اﻟــو ازرة ﻣــن اﺟــل ﺗرﻗﯾــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت‬
‫اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ ،‬وﺗوﺳــﻌت ﺻــﻼﺣﯾﺎﺗﻬﺎ ﺑﺎﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي رﻗــم ‪ 190-2000‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 9‬رﺑﯾــﻊ اﻟﺛــﺎﻧﻲ‬
‫‪ 1421‬اﻟﻣواﻓق ل ‪ 11‬ﺟوﯾﻠﯾﺔ ‪ 2000‬اﻟﻣﺣدد ﻟﺻﻼﺣﯾﺎت وزﯾر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت و اﻟﺻـﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪،‬‬
‫ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﻣرﺳوم اﻟﺗﻧﻔﯾذي رﻗم ‪ 2000-191‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟﻔﺗرة و اﻟﻣﺗﺿـﻣن ﺗﻧظـﯾم اﻹدارة اﻟﻣرﻛزﯾـﺔ ﻓـﻲ‬
‫اﻟــو ازرة‪ .‬وﺗــم إﻋــﺎدة ﻫﯾﻛﻠﺗﻬــﺎ ﻓــﻲ اﻟﺗﻌــدﯾل اﻟــوزاري وﻓﻘــﺎ ﻟﻠﻣرﺳــوم اﻟرﺋﺎﺳــﻲ رﻗــم ‪ 10-149‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 14‬ﺟﻣــﺎدى‬
‫وزرة اﻟﺻـ ــﻧﺎﻋﺔ و‬
‫اﻟﺛﺎﻧﯾـ ــﺔ ‪ 1431‬اﻟﻣواﻓـ ــق ل ‪ 28‬ﻣـ ــﺎي ‪ 2010‬و اﻟﻣﺗﺿـ ــﻣن ﺗﻌﯾـ ــﯾن أﻋﺿـ ــﺎء اﻟﺣﻛوﻣـ ــﺔ ﻟﺗﺻـ ــﺑﺢ ا‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﺗرﻗﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪ .‬وﺗﺗﻛﻔل اﻟو ازرة ﺑﺎﻟﻣﻬﺎم اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -‬ﺣﻣﺎﯾﺔ طﺎﻗﺎت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﻣوﺟودة و ﺗطوﯾرﻫﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗرﻗﯾــﺔ اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات ﻓــﻲ ﻣﺟــﺎل إﻧﺷــﺎء اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت و اﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ و ﺗوﺳــﯾﻌﻬﺎ وﺗﺣوﯾﻠﻬــﺎ و‬
‫ﺗطوﯾرﻫﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗرﻗﯾﺔ اﻟﺷراﻛﺔ و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﺿﻣن ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬إﻋداد اﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺎت ﺗطوﯾر ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗرﻗﯾﺔ اﻟدﻋﺎﺋم ﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻌﻣل ﻋﻠﻰ إﺣداث ﺗﻌﺎون دوﻟﻲ و ﺟﻬوي ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺣﺳﯾن ظروف اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻘﺎر اﻟﻣوﺟﻪ إﻟﻰ ﻧﺷﺎطﺎت اﻹﻧﺗﺎج‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻘﯾﺎم ﺑﺎﻟدراﺳﺎت اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ و ﺗﻧظﯾم اﻟﻘطﺎع‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻘﯾ ــﺎم ﺑﺎﻟد ارﺳ ــﺎت اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدﯾﺔ اﻟﻣﺗﻌﻠﻘ ــﺔ ﺑﺗرﻗﯾ ــﺔ ﻗط ــﺎع اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت و اﻟﺻ ــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ وﻧﺷ ــر‬
‫اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪56‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﻧﺳ ــﯾق اﻟﻧﺷ ــﺎطﺎت واﻟﻔﺿ ــﺎءات اﻟوﺳ ــﯾطﺔ و ﺗرﻗﯾ ــﺔ اﻟﺗﺷ ــﺎور ﻣ ــﻊ اﻟﺣرﻛ ــﺔ اﻟﺟﻣﻌوﯾ ــﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳ ــﺎت و اﻟﺻ ــﻧﺎﻋﺎت‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫إذن ﺗﻌﻣل اﻟو ازرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻛﻔـل ﺑﻘطـﺎع اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻣـن ﻋـدة ﺟواﻧـب ﺣﯾـث ﺗﻌﻣـل ﻋﻠـﻰ اﻗﺗـراح‬
‫اﻟﺗداﺑﯾر اﻟﻣﺷﺟﻌﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺎﻻت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﺟﺑﺎﺋﯾﺔ و اﻟﺗﻧظﯾﻣﯾﺔ و اﻟـدﻋم اﻟﻣﻠـﻲ ﻟﺗرﻗﯾـﺔ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرات ﻓـﻲ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ووﺿﻊ اﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺎت ﺗﺣﻔﯾز إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬و ﺗوﻓﯾر ﻣﺣﯾط ﻣﺷﺟﻊ‪ ،‬وﺗﻌﻣل اﻟو ازرة ﻛـذﻟك‬
‫‪1‬‬
‫ﻋﻠﻰ ﺗﺣﺳﯾن اﻟﻘدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻟﻬذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت وﻧﺷر اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﺷﺎﺗل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﻣﺷــﺗﻠﺔ ﻫــﻲ ﻫﯾﺋــﺔ اﺳ ــﺗﻘﺑﺎل ﻣؤﻗﺗــﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت‪ ،‬ﻫ ــدﻓﻬﺎ ﺗﻘــدﯾم ﻣﺳــﺎﻋدات ﻣﺧﺗﻠﻔ ــﺔ ﻣﻧﺎﺳــﺑﺔ ﻻ اﺣﺗﯾﺎﺟــﺎت اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺔ‬
‫اﻟﺟدﯾــدة أو اﻟﺗــﻲ ﻫــﻲ ﻓــﻲ طــور اﻹﻧﺟــﺎز‪ ،‬وﺗﺗﺧــذ ﻫــذﻩ اﻟﻣﺳــﺎﻋدات أﺷــﻛﺎﻻ ﻣﺧﺗﻠﻔــﺔ‪ ،‬ﻣﻧﻬــﺎ اﻟﺧــدﻣﺎت و اﻻﺳﺗﺷــﺎرات‪،‬‬
‫وذﻟــك ﻟﻠرﻓــﻊ ﻣــن اﺣﺗﻣــﺎﻻت ﻧﺟــﺎح اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ .‬ﻛــم أن ﻓﻛـرة ﺣﺎﺿــﻧﺎت اﻷﻋﻣــﺎل ﻣﺑﻧﯾــﺔ ﻋﻠــﻰ‬
‫أﺳﺎس ﺗطوﯾر آﻟﯾﺔ ﺗﻌﻣل ﻋﻠﻰ اﺣﺗﺿﺎن ورﻋﺎﯾﺔ أﺻﺣﺎب اﻷﻓﻛﺎر اﻹﺑداﻋﯾﺔ و اﻟﻣﺷروﻋﺎت ذات اﻟﻧﻣو اﻟﻌﺎﻟﻲ داﺧل‬
‫ﺣﯾــز ﻣﻛــﺎﻧﻲ ﻣﺣــدد وﺻــﻐﯾر ﻧﺳــﺑﯾﺎ‪ ،‬ﯾﻘــدم ﺧــدﻣﺎت أﺳﺎﺳــﯾﺔ ﻣﺷــﺗرﻛﺔ ﻟــدﻋم اﻟﻣﺑــﺎدرﯾن ورواد اﻷﻋﻣــﺎل ﻣــن أﺻــﺣﺎب‬
‫اﻷﻓﻛﺎر اﻟﺟدﯾدة‪ ،‬وﺗﺳﻬﯾل ﻓﻛرة اﻟﺑدء ﻓﻲ اﻟﻣﺷروع‪ ،‬وذﻟك ﻋﻠﻰ أﺳس و ﻣﻌـﺎﯾﯾر ﻣﺗطـورة‪ ،‬وﻣـن ﺧـﻼل ﺗـوﻓﯾر اﻟﻣـوارد‬
‫اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻟطﺑﯾﻌـﺔ ﻫـذﻩ اﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ و ﻣواﺟﻬـﺔ اﻟﻣﺧـﺎطر اﻟﻌﺎﻟﯾـﺔ اﻟﻣﺗرﺗﺑـﺔ ﻋﻠـﻰ أﻗﺎﻣﻬـﺎ‪ ،‬ﺑﺟﺎﻧـب ﺗـوﻓﯾر اﻟﻣﻧظوﻣـﺔ‬
‫‪2‬‬
‫ﻟﻠﺧدﻣﺎت اﻹدارﯾﺔ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ‪ ،‬ﻓﻬﻲ ﺗﻘدم اﻟﻣﻌوﻧﺔ و اﻻﺳﺗﺷﺎرات اﻟﻔﻧﯾﺔ اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ و اﻟﻣﺳﺎﻋدات اﻟﺗﺳوﯾﻘﯾﺔ‪.‬‬
‫وﻟﻘ ــد ﺗ ــم اﻧﺷ ــﺎء اﻟﻣﺷ ــﺎﺗل ﺑﻣوﺟ ــب اﻟﻣرﺳ ــوم اﻟﺗﻧﻔﯾ ــذي رﻗ ــم ‪ 78-03‬اﻟﻣ ــؤرخ ﻓ ــﻲ ‪ 25‬ﻓﯾﻔ ــري ‪ 2003‬اﻟﻘ ــﺎﻧون‬
‫اﻷﺳﺎﺳﻲ ﻟﻣﺷﺎﺗل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و ﺗﺣدﯾد دورﻫﺎ‪ .‬و ﺗﻌرف ﻣﺷﺎﺗل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ ﻣؤﺳﺳـﺎت ﻋﻣوﻣﯾـﺔ ذات طﺎﺑـﻊ‬
‫ﺻﻧﺎﻋﻲ و ﺗﺟﺎري‪ ،‬ﺗﺗﻣﺗﻊ ﺑﺎﻟﺷﺧﺻﯾـﺔ اﻟﻣﻌﻧوﯾﺔ و اﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬و ﺗﻛون ﻓﻲ أﺣد اﻷﺷﻛﺎل اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻟﻣﺣﺿﻧﺔ‪ :‬و ﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﻫﯾﻛل دﻋم ﯾﺗﻛﻔل ﺑﺣﺎﻣﻠﻲ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﻓﻲ ﻗطﺎع اﻟﺧدﻣﺎت‪.‬‬
‫‪ -2‬ورﺷــﺔ اﻟــرﺑط‪ :‬ﺗﺗﻣﺛــل ﻓــﻲ ﻫﯾﻛ ــل دﻋــم ﯾﺗﻛﻔــل ﺑﺄﺻﺣ ــﺎب اﻟﻣﺷ ــﺎرﯾﻊ ﻓــﻲ ﻗط ــﺎع اﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﻬــن‬
‫اﻟﺣرﻓﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﻧزل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ :‬و ﯾﺗﻛﻔل ﻫذا اﻟﻧزل ﺑﺣﺎﻣﻠﻲ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ذوي اﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻬﺗم ﺑﻣﯾدان اﻟﺑﺣث‪.‬‬
‫و ﺗﺗﻛﻔل ﻣﺷﺎﺗل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺑﻣﺎ ﯾﺄﺗﻲ‪:‬‬
‫اﺳﺗﻘﺑﺎل و اﺳﺗﺿﺎﻓﺔ و ﻣراﻓﻘﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺣدﯾﺛﺔ اﻟﻧﺷﺄة ﻟﻣدة ﻣﻌﯾﻧﺔ و ﻛذﻟك أﺻﺣﺎب اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻧﺻر اﻟدﯾن ﺑن ﻧذﯾر‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪،‬ص‪.265-264 ،‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ‪ ،‬ص‪.275،‬‬
‫‪57‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺗﺳﯾﯾر و إﯾﺟﺎر اﻟﻣﺣﻼت‪ ،‬و ﺗﻘدﯾم اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﻠﺣﻘﺔ‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫ﺗﻘدﯾم إرﺷﺎدات ﺧﺎﺻﺔ ﺑﻣﺟﺎل اﻟﻧﺷﺎط‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬ﻣراﻛز اﻟﺗﺳﻬﯾل‪:‬‬
‫ﺣــددت اﻟطﺑﯾﻌــﺔ اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾــﺔ ﻟﻣ ارﻛــز ﺗﺳــﻬﯾل اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت ﺣﺳــب اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي‪ 03-79‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 24‬ذي‬
‫اﻟﺣﺟﺔ ‪ 1423‬اﻟﻣواﻓق ل ‪ 25‬ﻓﯾﻔري ‪ ،2003‬و ﻫﻲ ﻋﺑـﺎرة ﻋن ﻣؤﺳﺳـﺎت ﻋﻣوﻣﯾﺔ ذات طﺎﺑﻊ إداري ﻟﻬـﺎ ﺷﺧﺻﯾﺔ‬
‫ﻣﻌﻧوﯾﺔ و ﺗﺗﻣﺗﻊ ﺑﺎﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻛﻣﺎ ﺗﺗوﺧﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻷﻫداف اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬

‫‪ ‬ﺗطوﯾر ﺛﻘﺎﻓﺔ اﻟﻣﺑﺎدرة‪ ،‬و ﻣراﻓﻘﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و دﻋﻣﻬﺎ‪.‬‬

‫‪ ‬ﺗﻘﻠﯾص آﺟﺎل إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و ﺗوﺳﯾﻌﻬﺎ و اﺳﺗردادﻫﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺷﺟﯾﻊ ﺗطوﯾر اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎت اﻟﺟدﯾدة ﻟدى ﺣﺎﻣﻠﻲ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺧﻠق ﻣﻛﺎن ﯾﻠﺗﻘﻲ ﻓﯾﻪ ﻋﺎﻟـم اﻷﻋﻣـﺎل و اﻹدا ارت اﻟﻣرﻛزﯾﺔ و اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﺣﺎوﻟ ــﺔ ﺗﺛﻣ ــﯾن اﻟﺑﺣ ــث ﻣ ــن ﺧ ــﻼل ﺗوﻓـ ــﯾر ﺟ ــو ﻟﻠﺗﺑ ــﺎدل ﺑ ــﯾن ﺣ ــﺎﻣﻠﻲ اﻟﻣﺷ ــﺎرﯾﻊ و ﻣﺧﺗﻠ ــف ﻣ ارﻛـ ــز اﻟﺑﺣ ــث و‬
‫اﻟﺷـرﻛﺎت اﻻﺳﺗﺷـﺎرﯾﺔ و ﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺗﻛوﯾن‪ ،‬و اﻷﻗطﺎب اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ و اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬إﻧﺷﺎء ﻗـﺎﻋدة ﻣﻌطﯾﺎت ﺣول اﻟﻛﺛﺎﻓﺔ اﻟﻣﻛﺎﻧﯾﺔ ﻟﻧﺳﯾﺞ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺑراﻣﺞ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﻟﻘد ﺑدأت ﻣﺧﺗﻠف ﺑراﻣﺞ اﻟﺗﻌﺎون اﻟدوﻟﻲ اﻟﺗﻲ اﺳﺗﻔﺎد ﻣﻧﻬﺎ ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟ ازﺋـر‬
‫ﺗؤﺗﻲ ﺛﻣﺎرﻫﺎ وﺧﺎﺻﺔ ﻣﺎ ﺗﻌﻠق ﻣﻧﻬﺎ ﺑﺎﻟﺗﻌﺎون ﻣﺗﻌدد اﻷطراف‪ ،‬وﻣن ﺑﯾن ﻫذﻩ اﻟﺑراﻣﺞ ﻧذﻛر ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬ﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻹﻧﻌﺎش اﻻﻗﺗﺻﺎدي‬
‫ﯾﻌﺗﺑر ﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻹﻧﻌﺎش اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻣن أﻫم اﻟﺑراﻣﺞ اﻟﺗﻲ اﻋﺗﻣدﺗﻬﺎ اﻟﺟزاﺋر ﻣن اﺟل ﺗﻧﻣﻲ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﯾﺗﻠﺧص ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪ -1‬ﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻹﻧﻌﺎش اﻻﻗﺗﺻﺎدي)‪:(2004-2001‬‬
‫واﻟذي ﺧﺻص ﻟﻪ ﻏﻼف ﻣﺎﻟﻲ أوﻟـﻲ ﻗـدرﻩ ‪ 525‬ﻣﻠﯾـﺎر دﯾﻧـﺎر ) ﺣـواﻟﻲ ‪ 7‬ﻣﻠﯾـﺎر دوﻻر(‪ ،‬ﯾﺳـﺗﻬدف إﯾﺟـﺎد اﻟظـروف‬
‫اﻟﻣﺛﻠﻰ ﻣن اﺟل اﻟﻧﻬوض ﺑﺎﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪ ،‬وﯾرﺗﻛز ﺑﺻﻔﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻋﻠﻰ دﻋم اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﻣﻧﺗﺟﺔ ﻟﻠﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ و‬
‫اﻟﺷ ــﻐل ﻻ ﺳ ــﯾﻣﺎ ﺗﺷ ــﺟﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﻣﻧﺗﺟ ــﺔ اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﺧﺎﺻ ــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﻣﺣﻠﯾ ــﺔ‪ ،‬وﻗ ــد ﺧﺻ ــص‬

‫ﻋﺑد اﻟﻔﺗﺎح ﺑوﺧﻣﺧـم‪ ،‬ﺻﻧدرة ﺳﺎﯾﺑﻲ‪ ،‬دور اﻟﻣراﻓﻘﺔ ﻓﻲ دﻋم إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪،‬واﻗﻊ اﻟﺗﺟرﺑﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫‪1‬‬

‫ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ ‪،‬ص‪،‬ص‪.10-9،‬‬
‫‪58‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫اﻟﺑرﻧﺎﻣﺞ ﻣﺑﻠﻎ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ 4‬ﻣﻠﯾﺎر ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺔ اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ‪ 2،‬ﻣﻠﯾـﺎر دﯾﻧـﺎر ﻹﻋـﺎدة ﺗﺄﻫﯾـل اﻟﻣﻧـﺎطق اﻟﺻـﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬و‪ 2‬ﻣﻠﯾـﺎر‬
‫دﯾﻧﺎر اﻟﻣﺗﺑﻘﯾﺔ ﻟﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ ﻣﻧﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻣوﺟﻬـﺔ ﻟﺻـﻧدوق ﺗرﻗﯾـﺔ‬
‫اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ اﻟﻣﺳؤول ﻋﻠﻰ ﺗﻣوﯾل ﺑرﻧﺎﻣﺟﺎ ﻟﺗﺄﻫﯾل‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻟﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻟﺗﻛﻣﯾﻠﻲ ﻟدﻋم اﻟﻧﻣو)‪:(2009-2005‬‬
‫ﺟــﺎء ﻫــذا اﻟﺑرﻧــﺎﻣﺞ ﻓــﻲ إطــﺎر ﻣواﺻــﻠﺔ اﻟﺑ ـراﻣﺞ و اﻟﻣﺷــﺎرﯾﻊ اﻟــذي ﺳــﺑق إﻗرارﻫــﺎ وﺗﻧﻔﯾــذﻫﺎ ﻓــﻲ ﺑرﻧــﺎﻣﺞ اﻹﻧﻌــﺎش‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪ ،‬ﯾﺳﺗﻬدف ﻣواﺻـﻠﺔ ﻣﺟﻬـود إﻧﻌـﺎش اﻟﻧﻣـو و ﺗﻛﯾﯾﻔـﻪ ﻓـﻲ ﺟﻣﯾـﻊ اﻟﻣﺟـﺎﻻت ﻗطﺎﻋـﺎت اﻟﻧﺷـﺎط وﻣراﻓﻘـﺔ أداة‬
‫اﻹﻧﺗﺎج اﻟوطﻧﯾﺔ ﻓـﻲ ﺗﺣوﻟﻬـﺎ اﻟﺣﺗﻣـﻲ ﻟﺗﻛـون ﻣﺳـﺗﻌدة ﻟﻼﻧﻔﺗـﺎح ﻋﻠـﻰ اﻻﻗﺗﺻـﺎد اﻟﻌـﺎﻟﻣﻲ‪ ،‬وﻗـدرت اﻻﻋﺗﻣـﺎدات اﻟﻣﺎﻟﯾـﺔ‬
‫اﻟﻣﺧﺻﺻـ ــﺔ ﻟـ ــﻪ ﻗﯾﻣـ ــﺔ ‪ 4.202‬ﻣﻠﯾـ ــﺎر دﯾﻧـ ــﺎر‪ /‬ﻣﻧﻬـ ــﺎ ‪ 4‬ﻣﻠﯾـ ــﺎر دﯾﻧـ ــﺎر ﻟﺗرﻗﯾـ ــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـ ــﺎت اﻟﺻـ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـ ــطﺔ‬
‫واﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ‪ ،‬ﺗﺳﺗﻬدف إﻧﺷﺎء ‪ 14‬ﻣﺷﺗﻠﻪ‪ ،‬إﻧﺷﺎء ﻣرﻛـز ﻟﺗطـوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬اﻧﺟـﺎز‬
‫دور و ﻣﺗﺎﺣف ﻟﻠﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ ﻣﻊ إﻋﺎدة ﺗﺄﻫﯾل وﺣدات اﻹﻧﺗﺎج اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ اﻟﻘﺎﺋﻣﺔ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﺑرﻧﺎﻣﺞ ﺗوطﯾد اﻟﻧﻣو أو اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﺧﻣﺎﺳﻲ)‪:(2014-2010‬‬
‫ﺑﻘـ ـوام ﻣ ــﺎﻟﻲ إﺟﻣ ــﺎﻟﻲ ﻗ ــدرﻩ ‪ 21.214‬ﻣﻠﯾ ــﺎر دﯾﻧ ــﺎر ﺣـ ـواﻟﻲ )‪286‬ﻣﻠﯾ ــﺎر دوﻻر(‪ ،‬اﻧ ــدرج ﻫ ــذا اﻟﻣﺧط ــط ﺿ ــﻣن‬
‫دﯾﻧﺎﻣﻛﯾــﺔ إﻋــﺎدة اﻻﻋﺗﻣــﺎر اﻟــوطﻧﻲ اﻟﺗــﻲ اﻧطﻠﻘــت ﺳــﻧﺔ ‪ ،2001‬ﺣﯾــث ﺗــم ﺗﺧﺻــﯾص ﻣــﺎ ﯾﻘــﺎرب ‪150‬ﻣﻠﯾــﺎر دﯾﻧــﺎر‬
‫ﻟﺗرﻗﯾ ــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﻣ ــن ﺧ ــﻼل إﻧﺷ ــﺎء ﻣﻧ ــﺎطق ﺻ ــﻧﺎﻋﯾﺔ واﻟ ــدﻋم اﻟﻌﻣ ــوﻣﻲ ﻟﻠﺗﺄﻫﯾ ــل وﺗﺳ ــﯾﯾر‬
‫اﻟﻘـروض اﻟﺑﻧﻛﯾــﺔ اﻟﺗــﻲ ﻗــد ﺗﺻــل إﻟــﻰ ‪ 300‬ﻣﻠﯾــﺎر دﯾﻧــﺎر‪ ،‬وﺧــﻼل ﻫــذﻩ اﻟﻔﺗـرة ﺗــم أﯾﺿــﺎ إطــﻼق اﻛﺑــر ﺑرﻧــﺎﻣﺞ ﻟﺗﺄﻫﯾــل‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﻬدف ﺗطـوﯾر ﻗـدرﺗﻬﺎ اﻟﺗﻧﺎﻓﺳـﯾﺔ ﻓـﻲ ظـل اﻻﻧﻔﺗـﺎح اﻻﻗﺗﺻـﺎدي ﺑﻘﯾﻣـﺔ ‪ 386‬ﻣﻠﯾـﺎر‬
‫‪1‬‬
‫دﯾﻧﺎر ﯾﺳﺗﻬدف ﺗﺄﻫﯾل ‪ 20000‬ﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺑرﻧﺎﻣﺞ ﻣﯾدا‪:‬‬
‫ﺣﯾث ﺗم ﺗﻔﻌﯾﻠﻪ ﺑﺈﻋﺎدة اﻟﻧظر ﻓﻲ اﻻﺗﻔﺎﻗﯾﺔ‪ EDPME ،‬ﯾﻧدرج ﻓﻲ إطﺎر اﻟﺗﻌﺎون اﻷوروﻣﺗوﺳطﻲ ﻟﻣﻧظﻣـﺔ ﻟـﻪ‪،‬‬
‫وﻫدﻓﻪ ﺗﺣﺳﯾن اﻟﻘدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﺑﺗﺄﻫﯾﻠﻬﺎ وﺗﺄﻫﯾل ﻣﺣﯾطﻬﺎ‪ ،‬وﻣـدة ﺑرﻧـﺎﻣﺞ ﻣﯾـدا ﻫـﻲ‬
‫‪5‬ﺳـﻧوات‪ ،‬اﻧطﻠـق ﻓﻌﻠﯾـﺎ ﻓـﻲ ‪ 2002‬ﺑﻘﯾﻣـﺔ ﻗـدرﻫﺎ ‪ 62,9‬ﻣﻠﯾـون أورو ﻟـﯾﺧص‪ 1456‬ﻋﻣﻠﯾـﺔ‪ ،‬إذ ﺗـم ﺗﺄﻫﯾـل ‪553‬‬
‫ﻣؤﺳﺳـﺔ ﻣـن ﻣﺟﻣـوع ‪ 3800‬ﻣؤﺳﺳـﺔ ﺻـﻧﺎﻋﯾﺔ ﺧﺎﺻـﺔ ﺑﺗﻛﻠﻔـﺔ ﻗـدرﻫﺎ ‪ 17‬ﻣﻠﯾـون أورو‪ .‬ﺗﻘـود ﺑرﻧـﺎﻣﺞ ﻣﯾـدا و ازرة‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ووﻓـد اﻟﻠﺟﻧـﺔ اﻷورﺑﯾـﺔ‪ ،‬ﺑﺎﻟﺗﻌـﺎون ﻣـﻊ ﻣﻣﺛﻠـﻲ اﻟﺟﻣﻌﯾـﺎت ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬

‫‪1‬‬
‫ﺳﻠﯾﻣﺔ طﺑﺎﯾﺑﯾﺔ‪ ،‬اﺛﺎر اﻟﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ظل اﻻﻧﻔﺗﺎح اﻻﻗﺗﺻﺎدي )‪ ،(2014-2001‬اﺑﺣﺎث اﻟﻣؤﺗﻣر‬
‫اﻟدوﻟﻲ ﺣوﻟﺗﻘﯾﯾم ﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺷﻐﯾل و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر و اﻟﻧﻣو اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪ ،2014-2001‬طﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و‬
‫اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺳطﯾف‪12/11 ،1‬ﻣﺎرس ‪،2013‬ص ‪.7‬‬
‫‪59‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬وﻫدﻓﻪ اﻻﺳﺗﺷﺎرة‪ ،‬اﻟدراﺳﺔ‪ ،‬اﻟﺗﻛوﯾن ﻟﺗﻠك اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬وﺗم ﻓﻲ ﺑرﻧﺎﻣﺞ ﻣﯾدا ٕواﻟـﻰ ﻏﺎﯾـﺔ ‪ 2004‬ﺗﺣﻘﯾـق‬
‫‪400‬ﻋﻣﻠﯾـﺔ ﺗﺄﻫﯾـل وﺗﺷـﺧﯾص‪ ،‬ﻛﻣـﺎ ﺗـم إﻧﺟـﺎز ﺟﻬـﺔ ﻟﺗﻐطﯾـﺔ اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﺑﻧﻛﯾـﺔ ﺑﻘﯾﻣـﺔ ‪ 20‬ﻣﻠﯾـون أورو‪ ،‬ﻫدﻓـﻪ‬
‫‪1‬‬
‫ﺗﺣﺳﯾن ﺣﺻول اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻠﻰ ﻗروض‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻟﺗﻌﺎون ﻣﻊ اﻟﺑﻧك اﻻﺳﻼﻣﻲ‪:‬‬
‫ﻟﻘد ﺗم اﻻﺗﻔﺎق ﻣﻊ اﻟﺑﻧك اﻹﺳﻼﻣﻲ ﻟﻠﺗﻧﻣﯾﺔ ﻋﻠـﻰ ﻓـﺗﺢ ﺧـط ﺗﻣوﯾـل ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ وﻛـذا ﺗﻘـدﯾم‬
‫ﻣﺳﺎﻋدة ﻓﻧﯾﺔ ﻣﺗﻛﺎﻣﻠﺔ ﻟدﻋم اﺳﺗﺣداث ﻧظم ﻣﻌﻠوﻣﺎﺗﯾـﺔ وﻟدارﺳـﺔ ﺳـﺑل ﺗﺄﻫﯾـل اﻟﺻـﻧﺎﻋﺎت اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟﻣواﻛﺑـﺔ ﻣﺗطﻠﺑـﺎت‬
‫اﻟﻌوﻟﻣﺔ واﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ‪ٕ ،‬واﺣداث ﻣﺣﺎﺿن)ﻣﺷﺎﺗل( ﻧﻣوذﺟﯾﺔ ﻟرﻋﺎﯾﺔ وﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ و ﺗطـوﯾر‬
‫اﻟﺗﻌﺎون ﻣﻊ اﻟدول اﻷﻋﺿﺎء واﻟﺗﻲ ﺗﻣﻠك ﺗﺟﺎرب ﻣﺗﻘدﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﯾدان ﻛﻣﺎﻟﯾزﯾﺎ وأﻧدوﻧﺳﯾﺎ وﺗرﻛﯾﺎ‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬اﻟﺗﻌﺎون ﻣﻊ اﻟﺑﻧك اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ‪:‬‬
‫ﻟﻘد ﻛﺎن اﻻﺗﻔﺎق ﻣﻊ اﻟﺑﻧك اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ وﺑﺎﻟﺧﺻوص ﻣﻊ اﻟﺷرﻛﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ ﻋﻠﻰ إﻋداد ﺑرﻧﺎﻣﺞ ﺗﻌﺎون ﺗﻘﻧﻲ ﻣﻊ‬
‫ﺑرﻧـﺎﻣﺞ ﺷـﻣﺎل إﻓرﯾﻘﯾـﺎ ﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت )‪ ( NAED‬ﻹﻋـداد ووﺿـﻊ ﺣﯾـز اﻟﺗﻧﻔﯾـذ ﻟﺑـﺎروﻣﺗر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻗﺻـد ﻣﺗﺎﺑﻌـﺔ اﻟﺗﻐﯾـرات اﻟﺗـﻲ ﺗطـ أر ﻋﻠـﻰ وﺿـﻌﯾﺗﻬﺎ وﺳـﯾﺗدﺧل ﻫـذا اﻟﺑرﻧـﺎﻣﺞ أﯾﺿـﺎ ﻓـﻲ إﻋـداد د ارﺳـﺎت‬
‫اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻟﻔروع اﻟﻧﺷﺎط‪.‬‬
‫ﺧﺎﻣﺳﺎ‪ :‬اﻟﺗﻌﺎون ﻣﻊ ﻣﻧﺿﻣﺔ اﻷﻣم اﻟﻣﺗﺣدة ﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت‪:‬‬
‫ﻟﻘـد ﺗـم اﻻﺗﻔـﺎق ﻋﻠـﻰ ﻣﺳـﺎﻋدة ﻓﻧﯾـﺔ ﻟﺗﺄﻫﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ ﻓـرع اﻟﺻـﻧﺎﻋﺎت اﻟﻐذاﺋﯾـﺔ واﻟﺗـﻲ‬
‫‪2‬‬
‫ﺟﺳدت ﺑﺈﺣداث وﺣدة ﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﺑرﻧﺎﻣﺞ واﺧﺗﯾﺎر ﻣﻛﺗب دراﺳﺎت ﻹﻋداد ﺗﺷﺧﯾص ﻟﻬذا اﻟﻔرع‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫درﺟﻲ ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ‪ ،‬اﻟواﻗﻊ اﻟﺗﺟﺎرب‪ ،‬اﻟﻣﺳﺗﻘﺑل‪ ،‬ﻓﻲ ظل اﻟﺗﺣوﻻت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ‪ ،‬دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺟزاﺋر‪،‬اطروﺣﺔ‬
‫ﻛرﯾﻣو ا‬
‫دﻛﺗوراﻩ‪ ،‬ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﻌﻠوم اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ ،2012-2011،‬ص‪.56 ،‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻋﯾﺎﺷﺔ ﻋﺛﻣﺎﻧﻲ‪ ،‬دور اﻟﺗﺳوﯾق ﻓﻲ زﯾﺎدة ﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم‬
‫اﻟﺗﺳﯾﯾر ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺳطﯾف‪ ،2011-2010 ،‬ص‪ ،‬ص‪.157-156 ،‬‬
‫‪60‬‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾﺎت اﻟدﻋم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬ ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‪:‬‬

‫ﻣ ــرت اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ ﻓ ــﻲ اﻟﺟ ازﺋ ــر ﺑﻣ ــرﺣﻠﺗﯾن ﻣﻬﻣﺗ ــﯾن اﻟﻣرﺣﻠ ــﺔ اﻷوﻟ ــﻰ ﻣ ــن‪ 1962‬إﻟ ــﻰ‬
‫ﻏﺎﯾــﺔ‪ 1982‬ﺣﯾــث ﻟــم ﺗﺣﺿــﻲ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﺑﺎﻷﻫﻣﯾــﺔ اﻟﻛﺑﯾ ـرة ﻣــن طــرف اﻟﺣﻛوﻣــﺔ أﻣــﺎ ﻓــﻲ‬
‫اﻟﻣرﺣﻠـﺔ ﻣـن ‪1982‬اﻟـﻰ ﻏﺎﯾـﺔ اﻟﯾـوم ﻓﻛﺎﻧـت ﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻟدوﻟـﺔ ﻓـﻲ ﻣﺟـﺎل اﻟـدﻋم اﻟﻣـﺎﻟﻲ ﻟﺗطـوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة‬
‫واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬ﻧﺗﯾﺟـﺔ ﺣﺗﻣﯾـﺔ ﻟﺗﻐﯾـر اﻟظـروف اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ واﻟﺗﺷـرﯾﻌﯾﺔ اﻟﺗـﻲ ﺷـﻬدﻫﺎ اﻻﻗﺗﺻـﺎد اﻟﺟ ازﺋـري ﻣـﻊ ﻣﺷـﺎرف‬
‫ﻋﺷـرﯾﺔ اﻟﺗﺳـﻌﯾﻧﯾﺎت ﻣـن اﻟﻘـرن اﻟﻣﺎﺿـﻲ ﺣﯾـث ﻗﺎﻣـت اﻟﺣﻛوﻣـﺔ ﺑوﺿـﻊ ﻋـدة ﺑـراﻣﺞ وﻫﯾﺋـﺎت ﻣـن اﺟـل ﺣـل ﻣﺷـﻛﻠﺔ‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﻟﻧﻬوض ﺑﻬﺎ‪ ،‬ﻟﻣﺎ ﻟﻬﺎ ﻣن أﻫﻣﯾﺔ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪.‬‬

‫‪61‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻟث‪:‬‬

‫دور ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻓﻲ‬

‫دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﺗﻣﻬﯾد‪:‬‬

‫ﺗﺗﻣﺛل أﻫم إﺷﻛﺎﻟﯾﺔ ﺗواﺟﻪ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻛﺎﻓﯾـﺔ ﻣـن اﺟـل اﻟﺣﺻـول‬
‫ﻋﻠـﻰ اﻟﻘـروض ﻣـن اﻟﺑﻧـوك‪ ،‬وذﻟـك ﻧﺗﯾﺟـﺔ ﻟﻘﻠـﺔ أﺻـوﻟﻬﺎ ﺑﺎﻟﻣﻘﺎرﻧـﺔ ﻣـﻊ ﺣﺟـم اﻟﻘـروض اﻟﻣطﻠوﺑـﺔ‪ ،‬وﻟﻣواﺟﻬـﺔ ﻫـذﻩ‬
‫اﻹﺷﻛﺎﻟﯾﺔ وﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣﺣﯾط اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟ ازﺋـر‪ ،‬أﻧﺷـﺄت اﻟﺳـﻠطﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ ﻫﯾﺎﻛـل‬
‫وﻣؤﺳﺳـﺎت ﻟﺿـﻣﺎن اﻟﻘـروض ﻟﻔﺎﺋـدة اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬ﻓـﻲ إطـﺎر ﺗﺳـﻬﯾل اﻟﺣﺻـول ﻋﻠـﻰ اﻻﺋﺗﻣـﺎن‬
‫اﻟﺑﻧﻛﻲ وﺗﺣﺳﯾن اﻟﻌﻼﻗﺔ ﺑﯾن اﻟﻣؤﺳﺳﺔ واﻟﺑﻧك‪ ،‬ﻷن أﺳﺎس ﻋﻣل ﻫذا اﻷﺧﯾر ﻣﺑﻧﻲ ﻋﻠﻰ ﻣﺑدأ اﻷﻣﺎن ﻓﻲ ﺣﯾن ﻧﺟد‬
‫اﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣﺣﻔوﻓﺔ ﺑﺎﻟﻣﺧﺎطر‪.‬‬
‫ﺣﯾث ﻗﻣﻧﺎ ﻣن ﺧﻼل ﻫذا اﻟﻔﺻل ﺑدراﺳﺔ دور ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻓﻲ دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬
‫و اﻟذي ﺗم ﺗﻘﺳﯾﻣﻪ إﻟﻰ ﻣﺑﺣﺛﯾن ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪:‬ﻣﺎﻫﯾﺔ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗﻘﯾﯾم اﻧﺟﺎزات اﻟﺻﻧدوق ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪.2014-2004‬‬

‫‪63‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬ﻣﺎﻫﯾﺔ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﺗﻌﺗﺑــر اﻟﻣﻬﻣــﺔ اﻷﺳﺎﺳــﯾﺔ ﻟﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻫــﻲ ﺗﺳــﻬﯾل اﻟﺣﺻــول‬
‫وﻣﺷ ــﺎرﻛﺔ اﻟﺑﻧ ــوك ﻓ ــﻲ ﺗﻘﺎﺳ ــم أﺧط ــﺎر ﺗﻣوﯾ ــل‬ ‫ﻋﻠ ــﻰ اﻟﻘ ــروض اﻟﺑﻧﻛﯾ ــﺔ ﻟﻔﺎﺋ ــدة اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ‪،‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻣـن ﺧـﻼل اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾـﺔ اﻟﻣﻘدﻣـﺔ‪ .‬ﻛﻣـﺎ أن ﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن اﻟﻘـروض ﯾ ارﻓـق‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾـﺔ وﯾﺳـﺎﻋدﻫﺎ ﻓـﻲ اﻟﺗرﻛﯾـب اﻟﻣـﺎﻟﻲ ﻟﻠﻣﺷـﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺟدﯾـﺔ‪ ،‬ﺑﻣـﺎ ﯾﻣﻛﻧﻬـﺎ ﻣـن ﺗﺑـؤ‬
‫ﻣﻛﺎﻧﺔ ﻣﺗﻘدﻣﺔ ﻓﻲ ظل ﺑﯾﺋﺔ ﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻣﻌﻘدة‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟﺗﻌرﯾف ﺑﺎﻟﺻﻧدوق‬

‫اﻧطﻠﻘــت ﻓﻛـرة إﻧﺷــﺎء ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻣــن ﻣﺷــﻛل ﻛــﺎن ﻣطروﺣــﺎ ﻫــو‬
‫ﻣﺷﻛل اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻣـﻊ اﻟﺑﻧـوك‪ ،‬وﻫـذا اﻟﻣﺷـﻛل ﻋرﻗـل اﻟﻛﺛﯾـر ﻣـن اﻟﻣﺳـﺗﺛﻣرﯾن اﻟـذﯾن ﯾﺗراﺟﻌـون ﻟﺧـوﻓﻬم ﻣـن ﺧﺳـﺎرﺗﻬم‬
‫ﻓﻲ ﻣﺷروﻋﻬم وﻛذا اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ‪.‬‬

‫أوﻻ‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟﺻﻧدوق‬

‫ﺗــم إﻧﺷــﺎء ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ وﻓــق اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي رﻗــم ‪373-02‬‬
‫اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 06‬رﻣﺿﺎن ﻋﺎم ‪ 1423‬اﻟﻣواﻓق ل ‪ 11‬ﻧوﻓﻣﺑر ‪ .2002‬واﻟﻣﺗﺿﻣن ﻗﺎﻧوﻧـﻪ اﻷﺳﺎﺳـﻲ وﺗطﺑﯾﻘـﺎ ﻷﺣﻛـﺎم‬
‫اﻟﻣﺎدة ‪ 14‬ﻣن اﻟﻘﺎﻧون رﻗم ‪ 18-01‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 27‬رﻣﺿﺎن ‪ 1422‬اﻟﻣواﻓق ل ‪ 12‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 2001‬ﺗﻧﺷﺄ ﻣؤﺳﺳﺔ‬
‫ﻋﻣوﻣﯾﺔ ﺗﺳﻣﻰ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺗدﻋﻰ ﻓﻲ ﺻﻠب اﻟﻧص "اﻟﺻﻧدوق"‪.1‬‬
‫ﯾﻛــون ﻣﻘــر اﻟﺻــﻧدوق ﺑﻣدﯾﻧــﺔ اﻟﺟ ازﺋــر‪ ،‬وﯾﻣﻛــن ﻧﻘﻠــﻪ إﻟــﻰ أي ﻣﻛــﺎن أﺧــر ﻣــن اﻟﺗ ـراب اﻟــوطﻧﻲ ﺑﻣوﺟــب ﻣرﺳــوم‬
‫ﺗﻧﻔﯾــذي ﯾﺗﺧ ــذ ﺑﻧ ــﺎء ﻋﻠــﻰ اﻟ ــوزﯾر اﻟوﺻ ــﻲ‪ .‬ﯾﻣﻛ ــن إﻧﺷــﺎء أي ﻓ ــرع ﺟﻬ ــوي أو ﻣﺣﻠ ــﻲ ﻟﻠﺻــﻧدوق ﺑﻌ ــد ﻣواﻓﻘــﺔ اﻟ ــوزﯾر‬
‫‪2‬‬
‫اﻟوﺻﻲ‪.‬‬

‫وﺗـم وﺿـﻌﻪ ﻣﺑﺎﺷـرة ﺗﺣـت وﺻـﺎﯾﺔ و ازرة اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ واﻟﺻـﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾـﺔ ﺑﻬـدف ﺗﻌزﯾـز‬
‫ﻓﻌﺎﻟﯾـﺔ اﻟـو ازرة ﻓـﻲ ﺧﻠـق اﻟﺗﻧﺎﺳـق ﺑـﯾن اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ واﻟﺑﻧـوك ﻣـن ﺟﻬـﺔ‪ ،‬وﺑـﯾن اﻟﺑﻧـوك وﺻـﻧدوق‬
‫اﻟﺿـﻣﺎن ﻣـن ﺟﻬـﺔ ﺛﺎﻧﯾـﺔ‪ .‬ﯾﺗـوﻟﻰ ﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن ﻗـروض اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬إﻗـرار أﻫﻠﯾـﺔ اﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﺎدة‪ ،01‬اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ ﻟﻠﺟﻣﻬورﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻌدد ‪ ،74‬اﻟﻣرﺳوم اﻟﺗﻧﻔﯾذي رﻗم ‪ 373-02‬اﻟﻣؤرخ ﻓﻲ ‪ 6‬رﻣﺿﺎن ﻋﺎم ‪1423‬اﻟﻣواﻓق‬
‫‪11‬ﻧوﻓﻣﺑر‪،2002‬ص‪.13‬‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣﺎدة‪ ،04‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ‪،‬ص‪.13‬‬
‫‪64‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﻟﻠﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻘروض اﻟﺿرورﯾﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾق اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻹﻧﺷﺎء‪ ،‬اﻟﺗوﺳﻊ ﻓﻲ ﻧﺷﺎط اﻟﻣؤﺳﺳـﺔ ‪,‬‬
‫‪1‬‬
‫ﺗﺟدﯾد اﻟﻣﻌدات وأﺧذ اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺎت‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻬﺎم اﻟﺻﻧدوق‪:‬‬
‫ﯾﺗوﻟﻰ اﻟﺻﻧدوق اﻟﻣﻬﺎم اﻵﺗﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -‬اﻟﺗــدﺧل ﻓــﻲ ﻣــﻧﺢ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت ﻟﻔﺎﺋــدة اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ اﻟﺗــﻲ ﺗﻧﺟــز اﺳــﺗﺛﻣﺎرات ﻓــﻲ اﻟﻣﺟــﺎﻻت‬
‫اﻵﺗﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺟدﯾد اﻟﺗﺟﻬﯾزات‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗوﺳﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﺧذ ﻣﺳﺎﻫﻣﺎت‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺳﯾﯾر اﻟﻣوارد اﻟﻣوﺿوﻋﺔ ﺗﺣت ﺗﺻرﻓﻪ‪ .‬وﻓﻘﺎ ﻟﻠﺗﺷرﯾﻊ واﻟﺗﻧظﯾم اﻟﻣﻌﻣول ﺑﻬﻣﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬إﻗرار أﻫﻠﯾﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ و اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﺗﻛﻔل ﺑﻣﺗﺎﺑﻌﺔ ﻋﻣﻠﯾﺎت ﺗﺣﺻﯾل اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺎت اﻟﻣﺗﻧﺎزع ﻋﻠﯾﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻧﺎﺟﻣﺔ ﻋن ﻣﻧﺢ ﺿﻣﺎن اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﻠﻘﻲ‪ ،‬ﺑﺻﻔﺔ دورﯾﺔ‪ ،‬ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻋن اﻟﺗزام اﻟﺑﻧـوك و اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ ﺗﻣـت ﺗﻐطﯾﺗﻬـﺎ ﺑﺿـﻣﺎﻧﻪ‪ ،‬وﻓـﻲ ﻫـذا‬
‫اﻹطﺎر‪ ،‬ﯾﻣﻛﻧﻪ أن ﯾطﻠب أي وﺛﯾﻘﺔ ﯾراﻫﺎ ﺿرورﯾﺔ وﯾﺗﺧذ أي ﻗرار ﻓﻲ ﻣﺻﻠﺣﺔ اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ -‬ﺿﻣﺎن ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﺑراﻣﺞ اﻟﺗﻲ ﺗﺿﻣﻧﻬﺎ اﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟدوﻟﯾﺔ ﻟﻔﺎﺋدة اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺿـ ــﻣﺎن اﻻﺳﺗﺷ ـ ــﺎرة و اﻟﻣﺳ ـ ــﺎﻋدة اﻟﺗﻘﻧﯾـ ــﺔ ﻟﻔﺎﺋ ـ ــدة اﻟﻣؤﺳﺳ ـ ــﺎت اﻟﺻ ـ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـ ــطﺔ اﻟﻣﺳ ـ ــﺗﻔﯾدة ﻣ ـ ــن ﺿ ـ ــﻣﺎن‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫زﯾﺎدة ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻬﺎم اﻟﻣذﻛورة ﻓﻲ اﻟﻣﺎدة ‪ 5‬أﻋﻼﻩ‪ .‬ﯾﻛﻠف اﻟﺻﻧدوق ﺑﻣﺎ ﯾﺄﺗﻲ‪:‬‬
‫‪ -‬ﺗرﻗﯾ ــﺔ اﻻﺗﻔﺎﻗﯾ ــﺎت اﻟﻣﺗﺧﺻﺻ ــﺔ اﻟﺗ ــﻲ ﺗﺗﻛﻔ ــل ﺑﺎﻟﻣﺧ ــﺎطر ﺑ ــﯾن اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ و اﻟﺑﻧ ــوك و‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬
‫‪ -‬اﻟﻘﯾ ــﺎم ﺑﻛ ــل ﻣﺷ ــروع ﺷـ ـراﻛﺔ ﻣ ــﻊ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺗ ــﻲ ﺗﻧﺷ ــط ﻓ ــﻲ إط ــﺎر ﺗرﻗﯾ ــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ‬
‫وﺗطوﯾرﻫﺎ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﻌﺎﯾب ﯾﺎﺳﯾن‪ ،‬ﻣﺟﻠﺔ ﻋﻠﻣﯾﺔ ﻣﺣﻛﻣﺔ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺑق‪ ،‬ص‪.53‬‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣﺎدة‪ ،05‬اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ‪،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪.14‬‬
‫‪65‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫‪ -‬ﺿـﻣﺎن ﻣﺗﺎﺑﻌـﺔ اﻟﻣﺧـﺎطر اﻟﻧﺎﺟﻣـﺔ ﻋـن ﻣـﻧﺢ ﺿــﻣﺎن اﻟﺻـﻧدوق و ﺗﺳـﻠﯾم ﺷـﻬﺎدات اﻟﺿـﻣﺎن اﻟﺧﺎﺻـﺔ ﺑﻛـل ﺻــﯾﻎ‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل‪.‬‬
‫‪ -‬اﺗﺧﺎذ ﻛل اﻟﺗداﺑﯾر و اﻟﺗﺣرﯾﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺗﻘﯾﯾم أﻧظﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻣوﺿوﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬إﻋﺎدة اﺗﻔﺎﻗﯾﺎت ﻣﻊ اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻘﯾ ــﺎم ﺑﻛ ــل ﻋﻣ ــل ﯾﻬ ــدف إﻟ ــﻰ اﻟﻣﺻ ــﺎدﻗﺔ ﻋﻠ ــﻰ اﻟﺗ ــداﺑﯾر اﻟﻣﺗﻌﻠﻘ ــﺔ ﺑﺗرﻗﯾ ــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ‬
‫‪1‬‬
‫وﺗدﻋﯾﻣﻬﺎ ﻓﻲ إطﺎر ﺿﻣﺎن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‪.‬‬

‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬اﻷﻫداف‪:‬‬
‫ﯾﻬدف ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض إﻟﻰ ﺗﺳﻬﯾل اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻘروض اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻷﺟل اﻟﺗﻲ ﺗدﺧل ﻓﻲ اﻟﺗرﻛﯾب‬
‫اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺟدﯾﺔ‪ ،‬وﻫذا ﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣﺳﺎﻋدة اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻧد اﻹﻧﺷﺎء أو اﻟﺗوﺳﻌﺔ أو إﻋﺎدة ﺗﺣدﯾد اﻟﻬﯾﺎﻛل‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺷـﺟﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺗــﻲ ﺗﻘــوم ﺑﺗﺻــدﯾر ﻣﻧﺗوﺟــﺎت ﺧــﺎرج اﻟﻣﺣروﻗـﺎت‪ ،‬ﻣﻣــﺎ ﯾﺳــﻣﺢ ﺑﺗﺣﻘﯾــق ﺗـوازن ﻓــﻲ اﻻﻗﺗﺻــﺎد‬
‫اﻟوطﻧﻲ اﻟذي ﯾﻌﺗﻣد ﺑﺷﻛل ﻛﺑﯾر ﻋﻠﻰ ﻗطﺎع اﻟﻣﺣروﻗﺎت‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺷﺟﯾﻊ اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ ﻣﺣﻠﯾﺎ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗﺄﻫﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ اﻟﺗـﻲ ﺗﻧـﺎﻓس اﻟﻣﻧﺗوﺟـﺎت اﻟﻣﺳـﺗوردة وذﻟـك ﺑﺈﻧﺗﺎﺟﻬـﺎ ﻣﺣﻠﯾـﺎ‬
‫ٕواﻣﻛﺎﻧﯾﺔ ﺗﺻدﯾرﻫﺎ إﻟﻰ اﻟﺧﺎرج‬
‫‪ -‬ﺗﺎﻣﯾن اﻟﻧﺻﺢ و اﻟﻣﺳﺎﻋدة اﻟﺗﻘﻧﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة ﻣن اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ -‬ﻣﺑﺎﺷرة ﻛل ﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺷراﻛﺔ ﻣﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻧﺷطﺔ ﻓﻲ إطﺎر ﺗرﻗﯾﺔ وﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪2‬‬
‫‪ -‬ﺗﻘدم ﺧدﻣﺎت ﻟﻠﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن ﺑﻐﯾﺔ ﺗوﺟﯾﻬﻪ واطﻼﻋﻪ ﻋﻠﻰ ﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺗﻌﻠق ﺑﻣﺷروﻋﻪ‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺻﻧدوق‬
‫ﯾﺳﯾﯾر اﻟﺻﻧدوق ﻣﺟﻠس اﻹدارة و ﯾدﯾرﻩ ﻣدﯾر ﻋﺎم‬
‫‪ -1‬ﻣﺟﻠس اﻹدارة‪ :‬ﯾﺗﻛون ﻣن اﻷﻋﺿﺎء اﻵﺗﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و اﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ‪ ،‬أو ﻣﻣﺛﻠﻪ رﺋﯾﺳﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛﻠﯾن ﻋن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪).‬اﻟﻣدرﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺧزﯾﻧﺔ و اﻟﻣدرﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﻣﯾزاﻧﯾﺔ(‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﺎدة‪ ،06‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ‪،‬ص‪.14‬‬
‫‪2‬‬
‫ﻛرﯾﻣو دراﺟﻲ ‪ ،‬دور ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻓﻲ دﻋم ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟﺟزاﺋر‪ ، 2006،‬ص‪.142‬‬
‫‪66‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻋن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﻔﻼﺣﺔ‪.‬‬

‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻋن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﺻﯾد اﻟﺑﺣري و اﻟﻣوارد اﻟﺻﯾدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻋن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﺳﯾﺎﺣﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻋن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﻣواﺻﻼت اﻟﺳﻠﻛﯾﺔ واﻟﻼﺳﻠﻛﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻋن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟطﺎﻗﺔ و اﻟﻣﻧﺎﺟم‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻣﺛل ﻋن اﻟﻐرﻓﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ ﻟﻠﺗﺟﺎرة و اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫ﯾﻣﻛن ﻟﻣﺟﻠس اﻹدارة أن ﯾﺳﺗﻌﯾن ﺑﺄي ﺷﺧص ﻣن ﺷﺎﻧﻪ أن ﯾﺳﺎﻋد ﺑﺣﻛم ﻛﻔﺎءﺗﻪ ﻓﻲ أﺷﻐﺎل اﻟﻣﺟﻠس‪.‬‬

‫‪ ‬ﯾﺣﺿر اﻟﻣدﯾر اﻟﻌﺎم اﺟﺗﻣﺎﻋﺎت ﻣﺟﻠس اﻹدارة ﺑﺻوت اﺳﺗﺷﺎري وﯾﺗوﻟﻰ أﻣﺎﻧﺗﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾﻌﯾن اﻟوزﯾر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ أﻋﺿﺎء ﻣﺟﻠس اﻹدارة ﺑﻧﺎءا ﻋﻠـﻰ اﻗﺗـراح ﻣـن اﻟﺳـﻠطﺎت‬
‫واﻟﻬﯾﺋﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻧﺗﻣون إﻟﯾﻬﺎ ﻟﻣدة ‪ 03‬ﺳﻧوات ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺗﺟدﯾد‪.‬‬
‫ﯾﺟب أن ﯾﻛون اﻷﻋﺿﺎء رﺗﺑﺔ ﻣدﯾر ﻋﻠﻰ اﻷﻗل‬

‫وﻓــﻲ ﺣﺎﻟــﺔ اﻧﻘطــﺎع ﻋﻬــدة اﺣــد اﻷﻋﺿــﺎء‪ ،‬ﯾــﺗم اﺳــﺗﺑداﻟﻪ ﺣﺳــب اﻷﺷــﻛﺎل ﻧﻔﺳــﻬﺎ‪ ،‬وﯾﺳــﺗﺧﻠﻔﻪ اﻟﻌﺿــو اﻟﺟدﯾــد اﻟــﻰ‬
‫ﻏﺎﯾﺔ اﻧﺗﻬﺎء اﻟﻌﻬدة اﻟﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ ‬ﯾﺗداول ﻣﺟﻠس اﻹدارة و ﯾﻔﺻل ﻓﻲ ﻛل اﻟﻣﺳﺎﺋل اﻟﺗﻲ ﺗﻬم اﻟﺻﻧدوق ﻻﺳﯾﻣﺎ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺧص‪:‬‬
‫‪ ‬ﻣﺷروع اﻟﺗﻧظﯾم اﻟداﺧﻠﻲ ﻟﻠﺻﻧدوق و إﻋداد ﻧظﺎﻣﻪ اﻟداﺧﻠﻲ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺑرﻧﺎﻣﺞ ﻧﺷﺎطﺎت اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﺗﻘدﯾرﯾﺔ ﻟﻠﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﺻﺎدﻗﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﻘرﯾر اﻟﺳﻧوي ﻟﻠﻧﺷﺎط‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗﺑول اﻟﻬﺑﺎت و اﻟوﺻﺎﯾﺎ اﻟوطﻧﯾﺔ و اﻟدوﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻘروض اﻟواﺟب اﻟﺣﺻول ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻟدى اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺷروط اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻹﺑرام اﻟﺻﻔﻘﺎت و اﻟﻌﻘود و اﻻﺗﻔﺎﻗﯾﺎت وﻛل اﻟﻣﻌﺎﻣﻼت اﻷﺧرى اﻟﻣﻠزﻣﺔ ﻟﻠﺻﻧدوق‬
‫‪ ‬إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ إﻧﺷﺎء اﻟﻔروع اﻟﺟﻬوﯾﺔ أو اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‬
‫‪ ‬ﯾﺟﺗﻣﻊ ﻣﺟﻠس اﻹدارة ﻓﻲ دورة ﻋﺎدﯾﺔ ﺑﺎﺳﺗدﻋﺎء ﻣن رﺋﯾﺳﻪ ﻣرة واﺣدة ﻋﻠﻰ اﻷﻗل ﻛل ‪ 03‬أﺷﻬر‬

‫‪67‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫‪1‬‬
‫وﯾﺟﺗﻣﻊ ﻓﻲ دورة ﻏﯾر ﻋﺎدﯾﺔ ﺑﻧﺎءا ﻋﻠﻰ اﺳﺗدﻋﺎء ﻣن رﺋﺳﻪ أو ﻣن ﺛﻠﺛﻲ )‪(3/2‬أﻋﺿﺎﺋﻪ‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻹدارة اﻟﻌﺎﻣﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣدﯾر اﻟﻌﺎم‪:‬‬
‫ﻣ ــن ﻣﻬﺎﻣ ــﻪ ﺗﺧﻔ ــﯾض اﻟﺗوﺟﻬ ــﺎت اﻟﻌﺎﻣ ــﺔ ﻟﻠﺻ ــﻧدوق‪ ،‬و اﻟﻌﻣ ــل ﻋﻠ ــﻰ ﺗﺣﻘﯾ ــق أﻫ ــداف اﻟﺻ ــﻧدوق وﻓ ــق اﻟﺑرﻧ ــﺎﻣﺞ‬
‫اﻟﻣوﺿوع ﻣﻊ ﻣﻠﺣق اﻹدارة‪ ،‬وﯾﺿﻣن اﻟﺗﻧﺳﯾق و اﻹﺷراف ﻋﻠﻰ ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻣدﯾرﯾﺎت‪.‬‬
‫‪ ‬اﻷﻣﺎﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪:‬‬
‫ﻣن ﻣﻬﺎﻣﻬﺎ اﺳﺗﻘﺑﺎل اﻟﺑرﯾد و اﻟﻔﺎﻛس واﻟرد ﻋﻠﻰ اﻟزﺑﺎﺋن واﺳﺗﻘﺑﺎل اﻟﻣدﻋوﯾن‪.‬‬
‫‪ ‬ﻟﺟﻧﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت‪:‬‬
‫ﺗﻌﻘد ﻫذﻩ اﻟﻠﺟﻧﺔ ﻣن اﺟل اﺗﺧـﺎذ ﻗـرار ﻣـﻧﺢ اﻟﺿـﻣﺎن ﻟﻠﻣﻠـف اﻟﻣﻘـدم ﻟﻠﺻـﻧدوق‪ ،‬وﺗﻌﻘـد ﻫـذﻩ اﻷﺧﯾـرة ﺗﺣـت إﺷـراف‬
‫اﻟﻣ ــدﯾر اﻟﻌ ــﺎم و اﻟﻣ ــدراء اﻷﺗ ــﻲ ذﻛ ــرﻫم‪ :‬ﻧﺎﺋ ــب اﻟﻣ ــدﯾر اﻟﻌ ــﺎم‪ ،‬ﻣ ــدﯾر اﻹدارة و اﻟﻣﺎﻟﯾ ــﺔ‪ ،‬ﻣ ــدﯾر اﻟﺷ ــؤون اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾ ــﺔ و‬
‫اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪ ،‬ﻣدﯾر اﻻﻟﺗزاﻣﺎت و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪ ،‬وﻛذﻟك اﻹطﺎر اﻟﻣﺳؤول ﻋن اﻟﻣﻠف اﻟﻣرﻓوع ﻟﻠﺟﻧﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻟﺟﻧﺔ اﻟﺗﻧﺳﯾق‪:‬‬
‫ﺗﻌﻘــد ﺑﺣﺿــور ﺟﻣﯾــﻊ اﻟﻣــدراء اﻷﻗﺳــﺎم ﻓــﻲ اﻟﺻــﻧدوق‪ ،‬وﺗﺗﻌﻠــق اﺟﺗﻣﺎﻋﺎﺗﻬــﺎ ﺑــﺎﻷﻣور اﻟﺗﻧظﯾﻣﯾــﺔ و اﻹدارﯾــﺔ داﺧــل‬
‫اﻟﻬﯾﺋﺔ‪ /،‬إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻻﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟﻣﺎدﯾﺔ ﺑﺷﻛل ﻋﺎم‪.‬‬
‫‪ ‬ﺧﻠﯾﺔ اﻻﺗﺻﺎل و اﻟوﺛﺎﺋق‪:‬‬
‫ﻣــن ﻣﻬﺎﻣﻬــﺎ وﺿــﻊ ﻣﺧطــط ﺷــﺎﻣل ﻟﻠﺗﻌرﯾــف ﺑﺎﻟﺻــﻧدوق وﻣﺧﺗﻠــف اﻟﻣﻧﺗﺟــﺎت اﻟﺗــﻲ ﯾﻘــدﻣﻬﺎ ﻟﻠﻣﻧﺗﺟــﺎت اﻟﺗــﻲ ﯾﻘــدﻣﻬﺎ‬
‫ﻟﻠزﺑﺎﺋن اﻟﻣﺣﺗﻣﻠـﯾن‪ ،‬وﺗﺳـﺎﻫم ﻓـﻲ وﺿـﻊ إﺳـﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﺗﺳـوﯾﻘﯾﺔ وﻛـذا ﺑـراﻣﺞ ﻣﻌﻠوﻣﺎﺗﯾـﺔ‪ ،‬وﻛـذا اﻹﺷـﻬﺎر ﻓـﻲ اﻟﺻـﺣف و‬
‫اﻟﻠوﺣﺎت اﻻﺷﻬﺎرﯾﺔ واﻟﻘﻧوات‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﺳﺗﺷﺎر اﻟﻣدﯾر اﻟﻌﺎم‪:‬‬
‫وﺗﺗﻣﺛــل ﻣﻬﺎﻣ ــﻪ ﻓ ــﻲ ﺗﻘ ــدﯾم اﻻﺳﺗﺷ ــﺎرات‪ ،‬إﻋ ــداد ﻣﺧﺗﻠ ــف اﻟﺗﻘ ــﺎرﯾر واﻟد ارﺳ ــﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘ ــﺔ ﺑﺎﻟﺗوﺟﻬ ــﺎت اﻹﺳ ــﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ‬
‫ﻟﻠﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ ‬ﻧﺎﺋب اﻟﻣدﯾر اﻟﻌﺎم‪:‬‬
‫وﺗﺗﻣﺛل ﻣﻬﺎﻣﻪ ﻓﻲ اﻹﻧﺎﺑﺔ ﻋن اﻟﻣدﯾر اﻟﻌﺎم ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻏﯾﺎﺑﻪ‬
‫‪ ‬ﺧﻠﯾﺔ اﻹﻋﻼم و اﻟﺗﻧظﯾم‪:‬‬

‫‪1‬‬
‫اﻟﻣواد ﻣن‪10‬اﻟﻰ‪،14‬اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪،‬ص‪.15-14،‬‬
‫‪68‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫و ﺗﺗﻣﺛــل ﻣﻬﻣﺗﻬــﺎ ﻓــﻲ اﻟﺗﺧطــﯾط وﺗﺳــﯾﯾر وﻣراﻗﺑــﺔ ﻛــل اﻟﻧﺷــﺎطﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘــﺔ ﺑــﺎﻟﺗوظﯾف اﻷﻣﺛــل ﻟﻧظــﺎم اﻟﻣﻌﻠوﻣــﺎت‬
‫اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺻﻧدوق‪ .‬وﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗوﻓﯾر ﻛل اﻻﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟﻣﺎدﯾﺔ و اﻟﺑﺷرﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣدرﯾﺔ اﻹدارة و اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﻣوارد اﻟﺑﺷرﯾﺔ‪:‬‬
‫وﺗﻘوم ﺑﺈﻋداد اﻟﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺻﻧدوق‪ ،‬وﺿﻊ ﻧظﺎم ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻟﻠﺗﺳﯾﯾر وﻛـذا اﻹﺟـراءات‬
‫اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺗﺳﯾﯾر اﻟﻣوارد اﻟﺑﺷرﯾﺔ‪ ،‬وﺗﺿم‬
‫‪ -‬داﺋرة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ‪:‬‬
‫ﻣﻬﺎﻣﻬﺎ إدارة و ﺗﺳﯾﯾر ﻛل اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ و اﻟﺗﺣﻘق ﻣن اﺣﺗرام وﺻﺣﺔ اﻟﻣﻌﻠوﻣـﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳـﺑﯾﺔ‬
‫واﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬داﺋرة اﻟﻣوارد اﻟﺑﺷرﯾﺔ‪:‬‬
‫ﺗﻘوم ﺑﺎﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻌﺎم ﻟﻠﻣوارد اﻟﺑﺷرﯾﺔ‪ ،‬وﻛذا إﻋداد ﻣﺧططﺎت ﻟﻣﺧﺗﻠف اﻻﺣﺗﯾﺎﺟﺎت ﻟﻠﻣوارد اﻟﺑﺷرﯾﺔ ﻟﻠﻬﯾﺋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣدرﯾﺔ اﻟدراﺳﺎت اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪:‬‬
‫ﺗﻘــوم ﺑﻣﺗﺎﺑﻌــﺔ ﻛــل اﻟﻣﻌــﺎﻣﻼت اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾــﺔ وﺗﺣﺿــﯾر اﻟوﺛــﺎﺋق اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾــﺔ ﻟﻺدارﯾــﯾن واﻟﻣﺳــﯾرﯾن ﻓــﻲ إطــﺎر اﻟﻣﻬــﺎم اﻟﺗــﻲ‬
‫ﯾﺑﺎﺷروﻧﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣدرﯾﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت واﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪:‬‬
‫ﺗﺗﻣﺛل ﻣﻬﻣﺗﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﺗﺣﻘق وﻣراﺟﻌﺔ ﻣﻠﻔـﺎت طﻠﺑـﺎت اﻟﻘـروض‪ ،‬اﻟﺗـدﺧل ﻋﻠـﻰ ﻣﺳـﺗوى ﺧﻠﯾـﺔ اﻻﻟﺗ ازﻣـﺎت و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌـﺔ‬
‫ﻻﺗﺧــﺎذ اﻟﻘ ـرار اﻟﻣﻧﺎﺳــب ٕوارﺳــﺎل وﻣﺗﺎﺑﻌــﺔ ﻋﻘــد اﻟﻘــروض اﻟﺿــﻣﺎن اﻟﻣﻘﺑــول ﻣــﻊ اﻟﺑﻧــك اﻟﻣﻌﻧــﻲ‪ ،‬وﻛــذا ﻣﺗﺎﺑﻌــﺔ اﻟﺳــﯾر‬
‫اﻟﺣﺳن ﻟﻠﻣﻬﺎم اﻟﻣطﻠوﺑﺔ ﻣن اﻟﻣدﯾر وﺗﺿم‪:‬‬
‫‪ -‬داﺋرة اﻻﻟﺗزاﻣﺎت‪:‬‬
‫وﺗﻘوم ﺑﺎﻟدراﺳﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷروع‪ ،‬ﺗﻘدم اﻟﻧﺻﺎﺋﺢ ﻟﻠزﺑون ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺧـص )اﻟﻣﺧـﺎطرة‪ ،‬ﺧﻠـق ﻣﻧﺎﺻـب اﻟﺷـﻐل‪ ،‬ﻣردودﯾـﺔ‬
‫اﻟﻣﺷروع‪...‬اﻟﺦ(‪.‬‬
‫‪ -‬داﺋرة اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪:‬‬
‫ﺗﻘوم ﺑﻣﺗﺎﺑﻊ ﺣﺻول اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر ﻋﻠﻰ ﻗرض ﻣن اﻟﺑﻧك‪ ،‬وﺗﻘدم اﻟﻣﺷروع ﻣن ﺧﻼل اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟﻣﯾداﻧﯾـﺔ‪ ،‬إﺿـﺎﻓﺔ إﻟـﻰ‬
‫‪1‬‬
‫ﻣﺎ ﺑﻌد أﺟﺎل اﻟﺗﺳدﯾد ﻟﻠﻣﺳﺗﺛﻣر‪ ،‬اﻟﺗدﺧل ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ وﺟود اﺣﺗﺟﺎﺟﺎت ﻣن اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر أو ن اﻟﺑﻧك اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر‬
‫وﯾﻣﻛن ﺗوﺿﯾﺢ اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺻﻧدوق أﺛﻧﺎء اﻧطﻼﻗﻪ ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻛرﯾﻣو دراﺟﻲ ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪ ،‬ص‪.146-145،‬‬
‫‪69‬‬
‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم ‪ :02‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺻﻧدوق أﺛﻧﺎء اﻧطﻼﻗﻪ‬

‫اﻟﻣﺻدر‪:‬دراﺟﻲ ﻛرﯾﻣو‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪،‬ص‪.147،‬‬

‫أﻣﺎ اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ اﻟﺣﺎﻟﻲ ﯾﻣﻛن ﺗوﺿﯾﺣﻪ ﻓﻲ اﻟﺷﻛل اﻟﻣواﻟﻲ‪:‬‬

‫‪70‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم ‪ :03‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ اﻟﺣﺎﻟﻲ ﻟﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‬

‫اﻟﻣﺻدر‪www.fgar.dz:‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻛﯾﻔﯾﺔ اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻣﻣﻧوح ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‬
‫ﯾﻌﺗﻣــد ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ ﻣﻧﺣــﻪ ﻟﻠﺿــﻣﺎﻧﺎت ﻋﻠــﻰ ط ـرﯾﻘﺗﯾن‬
‫ﯾﻣﻛن ﺗﻠﺧﯾﺻﻬﻣﺎ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻰ‪:‬‬
‫أوﻻ‪ :‬اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻌﺎدي‪:FGAR‬‬
‫‪ .1‬طﺑﯾﻌﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﺗﻲ ﯾﻐطﯾﻬﺎ اﻟﺻﻧدوق‪:‬‬
‫ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﯾﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗـﻲ ﺗﺣﻘـق اﺳـﺗﺛﻣﺎرات‬
‫ﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ب‪:‬‬
‫إﻧﺷﺎء ﻣؤﺳﺳﺎت ﺟدﯾدة ‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪71‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﺗﺟدﯾد أﺟﻬزة اﻹﻧﺗﺎج‪.‬‬ ‫‪-‬‬

‫ﺗوﺳﻌﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣوﺟودة‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫‪ .2‬اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﻣـؤﻫﻠـﺔ‪:‬‬
‫إن ﻛل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ اﻹﻧﺗﺎﺟﯾـﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾـﺔ ﻣؤﻫﻠـﺔ ﻟﻼﺳـﺗﻔﺎدة ﻣـن ﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻـﻧدوق وﺗﻌطـﻰ‬
‫اﻷوﻟوﯾﺔ إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻌرض ﻣﺷﺎرﯾﻊ ﺗﺗﺟﺎوب ﻣﻊ أﺣد ﻫذﻩ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر‪:‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺎﻫم ﺑﺎﻹﻧﺗﺎج‪ ،‬أو اﻟﺗﻲ ﺗﻘدم ﺧدﻣﺎت ﻏﯾر ﻣوﺟودة ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻌطﻲ ﻗﯾﻣﺔ ﻣﺿﺎﻓﺔ ﻣﻌﺗﺑرة ﻟﻠﻣﺗوﺟﺎت اﻟﻣﺻﻧﻌﺔ‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺎﻫم ﻓﻲ ﺗﺧﻔﯾض اﻟواردات‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺎﻫم ﻓﻲ رﻓﻊ اﻟﺻﺎدرات‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﻣﺢ ﺑﺎﺳﺗﺧدام اﻟﻣواد اﻷوﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟودة ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﺣﺗﺎج إﻟﻰ ﺗﻣوﯾل ﻗﻠﯾل ﺑﺎﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﻌدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل اﻟﺗﻲ ﺳﺗﺧﻠﻘﻬﺎ‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗوظف ﯾد ﻋﺎﻣﻠﺔ ﻣؤﻫﻠﺔ‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺷﺄ ﻓﻲ ﻣﻧﺎطق ﺑﻬﺎ ﻧﺳﺑﺔ ﺑطﺎﻟﺔ ﻛﺑﯾرة‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﻣﺢ ﺑﺗطوﯾر اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ‪.‬‬ ‫‪-‬‬
‫‪ .3‬اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﻐﯾـر ﻣـؤﻫﻠـﺔ‪:‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﻻ ﯾﻣﻛﻧﻬﺎ اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻﻧدوق ﻫﻲ‪:‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣؤﺳﺳـ ــﺎت اﻟﺗـ ــﻲ ﻻ ﯾﻧطﺑـ ــق ﻋﻠﯾﻬـ ــﺎ ﺗﻌرﯾـ ــف اﻟﻣؤﺳﺳـ ــﺎت اﻟﺻـ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـ ــطﺔ ﺣﺳـ ــب اﻟﻘـ ــﺎﻧون اﻟﺗـ ــوﺟﯾﻬﻲ‬
‫ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ اﺳﺗﻔﺎدت ﻣن دﻋم ﻣﺎﻟﻲ ﻣن اﻟدوﻟﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺳﻌرة ﻓﻲ اﻟﺑورﺻﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺄﻣﯾن‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟوﻛﺎﻻت اﻟﻌﻘﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺷط ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﺟﺎرة ﻓﻘط‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻘروض اﻟﺗﻲ ﺗﻬدف إﻟﻰ إﻋﺎدة ﺗﻣوﯾل ﻗروض ﻗدﯾﻣﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﺣدث ﺗﻠوث ﻛﺑﯾر ﻟﻠﺑﯾﺋﺔ‪.‬‬

‫‪72‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫‪ .4‬ﻛﯾﻔﯾﺔ ﺗﻐطﯾﺔ اﻟﺿﻣﺎن‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﺗﻌﻠق اﻷﻣر ﺑﺿﻣﺎن ﺗﺳدﯾد ﺟزء ﻣن اﻟﺧﺳﺎرة اﻟﺗﻲ ﯾﺗﺣﻣﻠﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻋدم ﺗﺳدﯾد اﻟﻘرض‪.‬‬
‫‪ -‬ﺗﺗـراوح ﻧﺳــﺑﺔ اﻟﺿــﻣﺎن ﺑــﯾن ‪ ٪10‬و ‪ ٪80‬ﻣــن اﻟﻘــرض اﻟﺑﻧﻛــﻲ ﺗﺣـدد اﻟﻧﺳــﺑﺔ اﻟﻣﺗﻌﻠﻘــﺔ ﺑﻛــل ﻣﻠــف ﺣﺳــب ﺗﻛﻠﻔــﺔ‬
‫اﻟﻘروض و درﺟﺔ اﻟﻣﺧﺎطرة‪.‬‬
‫‪ -‬اﻟﻣﺑﻠﻎ اﻷدﻧﻰ ﻟﻠﺿﻣﺎن ﯾﺳﺎوي ‪ 4‬ﻣﻼﯾﯾن دﯾﻧﺎر و اﻟﻣﺑﻠﻎ اﻷﻗﺻﻰ ﯾﺳﺎوي ‪ 25‬ﻣﻠﯾون دﯾﻧﺎر‪.‬‬

‫ﻣﻼﺣظﺔ‪ :‬ﺗﺣدﯾد ﻣﺑﻠﻎ اﻟﺿﻣﺎن ﻻ ﯾﻌﻧﻲ ﺗﺣدﯾد ﻣﺑﻠﻎ اﻟﻘروض و ﻻ ﻛﻠﻔﺔ اﻟﻣﺷروع‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻣدة اﻟﻘﺻوى ﻟﻠﺿﻣﺎن ﻫﻲ ‪ 7‬ﺳﻧوات‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﺄﺧذ اﻟﺑﻧك اﻷﺟﻬزة اﻟﻣﻛوﻧﺔ ﻟﻠﻣﺷروع ﻛﺿﻣﺎن‪.‬‬
‫‪ .5‬ﺗﻛﻠﻔﺔ ﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎن‪:‬‬
‫‪ ‬ﯾﺄﺧــذ اﻟﺻــﻧدوق ﻋــﻼوة ﻣــن ﻣﺑﻠــﻎ اﻟﻘــروض ﻛﺗﻛﻠﻔــﻪ د ارﺳــﺔ اﻟﻣﺷــروع‪ ،‬وﻓــﻲ ﺣﺎﻟــﺔ ﻋــدم ﻣــﻧﺢ اﻟﺿــﻣﺎن ﯾــرد ﻫــذا‬
‫اﻟﻣﺑﻠﻎ ﻟﺻﺎﺣﺑﻪ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬ﯾﺄﺧذ اﻟﺻﻧدوق ﻋﻼوة اﻟﺗزام ﻣن ﻣﺑﻠﻎ اﻟﻘرض‪ .‬ﺗﺳدد ﻫذﻩ اﻟﻌﻼوة ﻓﻲ ﻣرة واﺣدة ﻋﻧد ﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎن‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻟﺿﻣﺎن اﻟﺟدﯾد ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‪/‬ﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻻﺗﺣﺎد اﻷوروﺑﻲ )‪(FAGR/MEDA‬‬
‫‪ -1‬اﻟﻘروض اﻟﻣؤﻫﻠﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻗروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻌﺎدﯾﺔ أو ﻋن طرﯾق اﻹﯾﺟﺎر‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗروض ﺗطوﯾر اﻟﻧﺷﺎط واﻟﻣواد اﻷوﻟﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗروض ﺗﺟدﯾد ﻣواد اﻹﻧﺗﺎج‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗروض ﺗوﺳﯾﻊ اﻟﻣﻣﺗﻠﻛﺎت اﻟﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‬
‫‪ ‬ﻗروض اﻻﺳﺗﻐﻼل‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻘروض اﻟﻣرﺗﺑطﺔ ﺑﺈﻋﺎدة ﻫﯾﻛﻠﺔ اﻟدﯾون اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ‪ ،‬ﻓﻲ ﻣﺟﺎل وﺟود اﺳﺗﺛﻣﺎر ﺟدﯾد‪.‬‬
‫‪ -2‬اﻟﻘروض اﻟﻐﯾر ﻣؤﻫﻠﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻧﻘل اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫ﻣﻧﺷورات ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﻠﺣق رﻗم‪.02،‬‬
‫‪73‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫‪ -3‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣؤﻫﻠﺔ ﻟﺿﻣﺎن ﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻻﺗﺣﺎد اﻷوروﺑﻲ ‪MEDA‬‬

‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ اﻟﺧﺎﺻــﺔ ﺑﺎﻟﻘطــﺎع اﻟﺻــﻧﺎﻋﻲ و اﻟﺧــدﻣﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘــﺔ ﻣﺑﺎﺷـرة ﺑﺎﻟﺻــﻧﺎﻋﺔ ذات‬
‫‪03‬ﺳﻧوات ﻣن اﻟﻧﺷﺎط ﻋﻠﻰ اﻷﻗل‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺗ ــﻲ اﺳ ــﺗﻔﺎدة ﻣ ــن ﺑرﻧ ــﺎﻣﺞ إﻋ ــﺎدة اﻟﺗﺄﻫﯾ ــل ﻣ ــن ﺧ ــﻼل "‪ "MEDA‬أو اﻟﺑرﻧ ــﺎﻣﺞ اﻟﺧ ــﺎص ﺑ ــو ازرة‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ واﻟﺻﻧﺎﻋﺎت اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ أو ﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻟﺗﺄﻫﯾل اﻟﺧﺎص ﺑو ازرة اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻠﺗزم ﺑﺎﻟﻘﯾﺎم ﺑﻌﻣﻠﯾﺔ إﻋﺎدة اﻟﺗﺄﻫﯾل‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻣﺑﻠﻎ اﻟﺿﻣﺎن‪:‬‬
‫‪ ‬ﯾﻐطﻲ ‪ %80‬ﻣن ﻣﺟﻣﻊ اﻟﻘرض اﻟﺑﻧﻛﻲ اﻟﻣﻘدم ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺔ ﺑدون ﺗﺟﺎوز‪50‬ﻣﻠﯾون دج‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﺑﻠﻎ اﻟﺗﻐطﯾﺔ ﯾﺳﺗطﯾﻊ ﻓﻲ ﺑﻌض اﻟﺣﺎﻻت ان ﯾﺻل اﻟﻰ ‪150‬ﻣﻠﯾون دج‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣـ ــدة اﻟﻘﺻـ ــوى ﻫـ ــﻲ ‪ 07‬ﺳـ ــﻧوات ﻟﻘـ ــروض اﻻﺳـ ــﺗﺛﻣﺎر اﻟﻌـ ــﺎدي و‪10‬ﺳـ ــﻧوات ﻟﻠﻘـ ــروض ﻋـ ــن طرﯾـ ــق اﻹﯾﺟـ ــﺎر‬
‫)‪.(Leasing‬‬
‫ﯾﺴﺪد اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻋﻼوة ﻟﻠﺼﻨﺪوق ﺗﺤﺪد ﻛﻤﺎ ﯾﻠﻲ ‪:‬‬
‫‪ %0.60 ‬ﻓﻲ اﻟﺳﻧﺔ ﻣن ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻘرض اﻟﻣﺗﺑﻘﻲ ﺑﺎﻟﺳﻧﺔ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻘرض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ %0.30 ‬ﻓﻲ اﻟﺳﻧﺔ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻘرض اﻻﺳﺗﻐﻼل‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣراﺣل اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﺿﻣﺎن ﻣن اﻟﺻﻧدوق‬

‫ﯾﻘوم ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﺑﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻹﺟراءات اﻟﺗﻲ ﻣن ﺷﺎﻧﻬﺎ ﺗﺧﻔﯾف اﻟﻣﺧﺎطر ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻧدوق‬
‫وﺗﺳﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻲ اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻣطﻠوب ﻟﺻﺎﺣب اﻟﻣﺷروع‪.‬‬

‫أوﻻ‪ :‬ﻣراﺣل اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﺿﻣﺎن‪:‬‬

‫ﻟﻠﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﺿﻣﺎن ﯾﺗﺑﻊ اﻟﺻﻧدوق اﻟﺧطوات اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ -1‬اﻟﺗوﺟﻪ إﻟﻰ اﻟﺑﻧك‪:‬‬
‫ﺑﻐﯾﺔ اﻧﺟﺎز اﻟﻣﺷروع‪ ،‬ﯾﺗوﺟﻪ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر إﻟﻰ اﻟﺑﻧك وﯾطﻠب اﻟﺗﻣوﯾل ﻗﺻد ﺿﻣﺎن اﻟﺗﻐطﯾﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷروع‪ ،‬ﻣرﻓق‬
‫ﺑﻣﻠف ﯾدرس ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﺑﻧك‪ ،‬وﻣن ﺛم ﯾﺗﺧذ ﻗرار ﻣﻧﺢ اﻟﺗﻣوﯾل أو رﻓض ﻣﻧﺢ اﻟﺗﻣوﯾل‪.‬‬
‫ﻫذا اﻟﻣﻠف ﯾرﻓق ﺑﺿﻣﺎﻧﺎت ﻟﺗﻐطﯾﺔ ﻣﺧﺎطر اﻟﻘرض اﻟﺑﻧﻛﻲ‪ ،‬إذا ﻛﺎﻧت اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻏﯾر ﻛﺎﻓﯾﺔ ﻻ ﯾﻣﻛن ﻟﻠﺑﻧك أن‬
‫ﯾﻘﺑل طﻠب اﻟﺗﻣوﯾل إﻻ إذا ﺻوﺣب ﺑﺿﻣﺎن ﻣﻧﺎﺳب ﻣن ﻫﯾﺋﺔ ﻣﻌﺗﻣدة ﻟﻠﺿﻣﺎن‪.‬‬

‫ﻣﻧﺷورات ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﻠﺣق رﻗم‪.02،‬‬

‫‪1‬‬

‫‪74‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫‪ -2‬اﻟﺗوﺟﻪ إﻟﻰ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘرروض)‪:(FGAR‬‬

‫ﯾﺗوﺟﻪ ﺻﺎﺣب اﻟﻣﺷروع إﻟﻰ ﺻﻧدوق اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬ﻣن اﺟل اﻟﺗﻌرف ﺑﺎﻟﻣﺷروع وﺗﻘدﯾم ﺧطﺔ اﻟﻌﻣل و اﻟﺗﻲ ﻫﻲ‬
‫ﻋﺑﺎرة ﻋن دراﺳﺔ ﺗﻘﻧو‪-‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﯾﻘدﻣﻬﺎ اﻟزﺑون ﻟﻠﺻﻧدوق‪ ،‬أﯾن ﯾﺗم اﺳﺗﻘﺑﺎﻟﻪ ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى ﻣدرﯾﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت‪ ،‬ﺑﺣﯾث‬
‫ﯾﻘوم اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟدراﺳﺎت ﺑﺈﻟﻘﺎء ﻧظرة ﻣﺑدﺋﯾﺔ ﺣول اﻟﻣﺷروع )اﻟﺗﺣﻠﯾل واﻟﺗﻘﯾﯾم اﻟﺧﺎص ﺑﺎﻟﻣﺳﺗﺛﻣر(‪ ،‬وﯾﺑدي ﻫذا‬
‫اﻷﺧﯾر راﯾﺔ ﻓﻲ ذاﻟك‪ ،‬وﯾﻘوم ﺑدورﻩ ﺑرﻓﻊ ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺎت اﻟﻣﺑدﺋﯾﺔ إﻟﻰ رﺋس داﺋرة اﻻﻟﺗزاﻣﺎت ﻟﯾﻌطﻲ راﯾﺔ أﯾﺿﺎ‪ ،‬ﻓﻲ‬
‫ﺣﺎﻟﺔ ﺗﻣﺎﺷﻲ اﻟﻣﺷروع ﻣﻊ ﺗوﺟﯾﻬﺎت و اﻟﺑرﻧﺎﻣﺞ اﻟﻌﺎم ﻟﻠﺻﻧدوق ﯾﻘدم ﻟﻠزﺑون وﺻل اﺳﺗﻼم‪ ،‬واﻟذي ﯾﻣﺛل ﻣواﻓﻘﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺷروع ﻣؤﻫل ﻟﻠدراﺳﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‪ ،‬وﯾﺗم إﻋداد ﻫذا اﻟوﺻل ﻣن طرف اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟدراﺳﺎت وﯾﺻﺎدق‬
‫ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣن ﻗﺑل رﺋس اﻟداﺋرة‪ ،‬ﯾﻛون ﻫذا اﻟوﺻل ﻣرﻓﻘﺎ ﺑﺎﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣطﻠوﺑﺔ ﻣن اﺟل اﺳﺗﻛﻣﺎل اﻟﻣﻠف‪.‬‬
‫‪ -3‬دارﺳﺔ اﻟﻣﻠف ﻣن ﻗﺑل اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟدراﺳﺎت‪:‬‬
‫ﺑﻌد اﺳﺗﻛﻣﺎل اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت )اﻟوﺛﺎﺋق( اﻟﻣطﻠوﺑﺔ‪ ،‬ﯾﻘوم اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟدراﺳﺎت ﺑدراﺳﺔ اﻟﻣﻠف اﻟﻣﻘدم‪ ،‬دراﺳﺔ ﻣﻌﻣﻘﺔ ﻣن‬
‫ﺧﻼل اﻟﺗﺷرﯾﺢ اﻟﻣﻔﺻل ﻟﻣﺧطط اﻟﻌﻣل وذﻟك ﺑﺎﻟﺗﻌرض ﻟﻠﺗﺣﻠﯾل اﻟﻛﻣﻲ و اﻟﻧوﻋﻲ ﺑﺎﺳﺗﻌﻣﺎل اﻷدوات اﻟﺗﺣﻠﯾﻠﯾﺔ‬
‫اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ‪ ،‬وﺗﺷﺧﯾص أﺳﺎﻟﯾب اﻟﺗﺳﯾﯾر ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‪ ،‬ﺗﻘﯾﯾم اﻟﻣﺧﺎطر‪ ،‬وﻣن ﺛم ﯾﺗم إرﺳﺎل رﺳﺎﻟﺔ ﻓﺗﺢ اﻟﻣﻠف ﻣرﻓﻘﺔ‬
‫ب‪).‬ورﻗﺔ اﻟﻌﻣل ‪ (term sheet ،‬إﻟﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة‪ ،‬ﺑﺣﯾث أن ﻫذﻩ اﻟوﺛﯾﻘﺔ ﻻ ﺗﻣﺛل ﻗﺑوﻻ ﺑﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎن‪،‬‬
‫وﻟﻛن ﺗﺄﻛﯾدا ﻋﻠﻰ أن اﻟﻣﺷروع ﻣﻘﺑول ﻟﺣد ﻛﺑﯾر‪ ،‬وﺳﯾﺗم رﻓﻌﻪ إﻟﻰ اﻟﻠﺟﻧﺔ اﻟﻣﻘررة ) ﻟﺟﻧﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ(‬
‫ﻣن ﺟﻬﺔ ﺛﺎﻧﯾﺔ ﯾﺟب ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر اﻟﻣواﻓﻘﺔ ﻋﻠﻰ اﻟرﺳﺎﻟﺔ وذﻟك ﺑﺎﻟﺗوﻗﯾﻊ ﻋﻠﻰ رﺳﺎﻟﺔ اﻟﻣواﻓﻘﺔ وﻣن ﺛم وﺟب‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾد دﻓﻊ ﻋﻼوة ﻋﻠﻰ دراﺳﺔ اﻟﻣﻠف‪.‬‬
‫‪ -4‬ﻗرار ﻟﺟﻧﺔ اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ و اﻻﻟﺗزام‪:‬‬
‫ﺑﻌد ﻣواﻓﻘﺔ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾد ﻋﻠﻰ رﺳﺎﻟﺔ ﻓﺗﺢ اﻟﻣﻠف‪ /،‬ﯾرﻓﻊ اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟدراﺳﺎت‪ ،‬اﻟﻣﻠف )ﺗﻘرﯾر‪ +‬ﺗوﺻﯾﺎت( ﻟﺗرﻓﻊ ﻣن‬
‫ﺟدﯾد إﻟﻰ ﻣدﯾر اﻻﻟﺗزاﻣﺎت و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ اﻟذي ﯾرﻓﻊ اﻟﻣﻠف إﻟﻰ ﻟﺟﻧﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪ ،‬أﯾن ﯾﻛون ﻣﺣل ﻣﻧﺎﻗﺷﺔ‬
‫ﻣن طرف ﻋدة أطراف‪.‬‬
‫وﯾﻛون ﻣرﻓﻘﺎ ﺑﺎﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻣﺧطط اﻟﺗﺣﻠﯾل اﻟﻣﻌد ﻣن ﻗﺑل اﻹطﺎر اﻟﻣﻛﻠف ﺑﺎﻟﻣﻠف‪ ،‬ﻣﺗﺿﻣﻧﺔ ﻟورﻗﺔ اﻟﺗﻧﻘﯾط‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﻘﯾﯾم و ﺗﺳﻌﯾر اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣﻌد ﻣن طرف ﻧﺎﺋب ﻣدﯾر اﻻﻟﺗزاﻣﺎت و اﻟذي ﯾﺗﺿﻣن أﯾﺿﺎ ورﻗﺔ اﻟﺗﻧﻘﯾط‪.‬‬
‫‪ -5‬ﻣﻧﺢ رﺳﺎﻟﺔ ﻋرض اﻟﺿﻣﺎن‪:‬‬
‫ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ رﻓض اﻟﺻﻧدوق ﻟﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬ﯾﺗم إﻋﻼم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﺑﺎﻟﻘرار ٕواﻋﺎدة ﺗﺳدﯾد ﻋﻼوة دراﺳﺔ اﻟﻣﻠف‪.‬‬
‫ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻗﺑول طﻠب اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬ﯾﺗم ﻣﻧﺢ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة" رﺳﺎﻟﺔ ﻋرض ﺿﻣﺎن" واﻟﺗﻲ ﺗﺗﺿﻣن ﻛل اﻟﺷروط و‬

‫‪75‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﻌﻧﺎﺻر اﻟﺗﻲ اﺗﻔﻘت ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟﻠﺟﻧﺔ و اﻟﻣﺗﻣﺛﻠﺔ ﻓﻲ ﻧﺳﺑﺔ اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬ﻣدﺗﻪ و طرﯾﻘﺔ اﻟﺗﺳدﯾد‪ ،‬ﻋﻠﻣﺎ‬
‫ﻋﻠﻰ أن اﻟﻣواﻓﻘﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎن ﯾﺗم ﺑﺈﺟﻣﺎع اﻟﻣدﯾر وﻟﺟﻧﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت و اﻟﻣﺗﺎﺑﻌﺔ‪ ،‬وﺗﻣﻧﺢ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻧﺳﺧﺗﯾن‬
‫ﻣن ﻫذﻩ اﻟوﺛﯾﻘﺔ وﺗﺑﻘﻰ ﺳﺎرﯾﺔ اﻟﻣﻔﻌول ﻟﻣدة ‪ 6‬أﺷﻬر ﻓﻘط وﺗﻌﺗﺑر "رﺳﺎﻟﺔ ﻋرض اﻟﺿﻣﺎن " ﻗﺑوﻻ ﺗﺎﻣﺎ ﺑﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎن‬
‫ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫‪ -6‬إﺑرام اﻻﺗﻔﺎﻗﯾﺔ ﻣﻊ اﻟﺑﻧك‪:‬‬
‫ﺗﻘوم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﺑوﺿﻊ ﻧﺳﺧﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﻧك‪ ،‬وﻣن ﻫذا اﻟﻣﻧطﻠق ﯾﻘوم اﻟﺑﻧك ﺑﺈﻋداد "اﺗﻔﺎﻗﯾﺔ اﻟﻘرض"‪ ،‬ﻣﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‬
‫ﺑﻌد ﺗﺣرﯾر اﺗﻔﺎﻗﯾﺔ اﻟﻘرض و اﻟﻣﺻﺎدق ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣن ﻗﺑل اﻟطرﻓﯾن )ﺑﻧك‪ ،‬ﻣؤﺳﺳﺔ(‪ ،‬ﯾﺗم إرﺳﺎل ﻧﺳﺧﺔ إﻟﻰ ﺻﻧدوق‬
‫اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬وﻋﻠﯾﻪ ﯾﻛون ﺑﺣوزة ﺑﺣوزة اﻟﺻﻧدوق اﻟوﺛﺎﺋق اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬وﺛﯾﻘﺔ ﻋرض ﺿﻣﺎن اﻟﻘرض ) ﺻﻧدوق‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ‪(pme‬‬
‫‪ ‬اﺗﻔﺎﻗﯾﺔ اﻟﻘرض )اﻟﺑﻧك‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ‪(pme‬‬
‫‪ -7‬ﺗﺣرﯾر ﺷﻬﺎدة اﻟﺿﻣﺎن‪ :‬ﯾﻘوم اﻟﺻﻧدوق ﺑﺈﻋداد "ﺷﻬﺎدة اﻟﺿﻣﺎن" ﺑﺈﯾﻌﺎز ﻣن اﻟﺑﻧك‪ ،‬ﻫﺗﻪ اﻷﺧﯾرة ﺗﺗﺿﻣن‬
‫اﻟﻌﻧﺎﺻر اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬ﻗﯾﻣﺔ وﻧﺳﺑﺔ اﻟﺿﻣﺎن وﻣدﺗﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬طرﯾﻘﺔ اﻟﺗﺳدﯾد )اﻻﺳﺗﺣﻘﺎﻗﺎت(‬
‫‪ ‬اﻟﻌﻣوﻻت)ﻋﻣوﻟﺔ دراﺳﺔ اﻟﻣﻠف‪ ،‬ﻋﻣوﻟﺔ اﻻﻟﺗزام(‬
‫‪ ‬اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن اﻟﻣﺳﺗﻔﯾد‬
‫‪ ‬اﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‬
‫‪1‬‬
‫وﺑﺗﻘدﯾم اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻟﺷﻬﺎدة اﻟﺿﻣﺎن ﻟﻠﺑﻧك اﻟﻣﻌﻧﻲ‪ ،‬ﺗﻛون ﺟﻣﯾﻊ اﻟﺷروط ﻣﺳﺗوﻓﺎة ﻟﻘﯾﺎم اﻟﺑﻧك ﺑﻣﻧﺢ اﻟﻘرض‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﻣﻠف طﻠب اﻟﺿﻣﺎن‪:‬‬
‫ﯾﺟب ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗﺛﻣر ﺗﻘدﯾم ﻣﺧطط اﻟﻣﺷروع )دراﺳﺔ ﺗﻘﻧﯾﺔ‪-‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ(ﻣرﻓﻘﺎ ﺑﺎﻟوﺛﺎﺋق اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾﻣﻛــن ﻟطﻠــب اﻟﺿــﻣﺎن أن ﯾﻘــدم ﻣﺑﺎﺷـرة إﻟــﻰ ﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻣــن‬
‫‪2‬‬
‫طرف ﺻﺎﺣب اﻟﻣﺷروع ﻋن طرﯾق اﻟوﺛﯾﻘﺔ اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾﻣﻛن أن ﯾﻘدم اﻟطﻠب اﻟﺿﻣﺎن ﻣﺑﺎﺷرة ﻣن اﻟﺑﻧك‪.‬‬
‫‪3‬‬
‫‪ ‬ﯾﻣﻛن ﺗﻘدﯾم اﻟطﻠب ﻛذﻟك ﻋن طرﯾق ﺑرﻧﺎﻣﺞ ﻣﯾدا‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫دراﺟﻲ ﻛرﯾﻣو‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪-‬ص‪.153 -151 ،‬‬
‫‪2‬‬
‫اﻧظر اﻟﻣﻠﺣق رﻗم‪.03‬‬
‫‪WWW.FGAR.ORG-DZ.‬‬
‫‪3‬‬

‫‪76‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗﻘﯾﯾم ﻧﺷﺎط ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن ﻗروض اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﯾﺳ ــﺎﻫم ﺻ ــﻧدوق ﺿ ــﻣﺎن ﻗ ــروض اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳ ــطﺔ‪ ،‬ﻓ ــﻲ ﺗﻘ ــدﯾم اﻟﺿ ــﻣﺎﻧﺎت ﻟﻠﻌ ــدد ﯾـ ـد ﻣ ــن‬
‫اﻟﻣﺷــﺎرﯾﻊ اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻣــن اﺟ ـل دﻋﻣﻬــﺎ واﻟــدﻓﻊ ﺑﻌﺟﻠــﺔ اﻟﻧﻣــو ﻣــن ﺧــﻼل ﻣ ـﺎ ﯾﻘدﻣــﻪ ﻣــن ﺧــدﻣﺎت ﻛﻣــﻧﺢ‬
‫اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت و ﻣراﻓﻘــﺔ اﻟﻣﺷــﺎرﯾﻊ و اﻟﺗﻌــﺎون ﻣــﻊ ﺑﻌــض اﻟﻬﯾﺋــﺎت و اﻟﺑﻧــوك ﻟﺗﺳــﻬﯾل ﻣــﻧﺢ اﻟﻘــروض ﻣــن ﺧــﻼل طﺑﯾﻌــﺔ‬
‫ﻋﻣل ﻫذا اﻟﺟﻬﺎز واﻟﻣﺗﻣﺛﻠﺔ ﻓﻲ ﺿﻣﺎن ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014-2004‬‬

‫ﯾﻌﻣـل ﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن اﻟﻘـروض ﻋﻠـﻰ ﺗﻘـدﯾم اﻟﻣﺳــﺎﻋدة ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻣـن ﺧـﻼل ﺿــﻣﺎن‬
‫اﻟﻘــروض اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ ﻟﻠﻣﺳــﺗﺛﻣر و اﻟﺗــﻲ ﻻ ﯾﺳــﺗطﯾﻊ اﻟﺑﻧــك ﺗﺣﻣــل ﻣﺧﺎطرﻫــﺎ‪ .‬وﻣــن ﺧــﻼل اﻟﺟــدول اﻟﺗــﺎﻟﻲ ﯾﻣﻛــن أن‬
‫ﻧوﺿﺢ ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق ﻣن ‪.2014-2004‬‬

‫اﻟﺟدول رﻗم‪:19‬ﺣﺻﯾﻠﺔ ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻﻧدوق ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014-2004‬‬

‫ﺷﻬﺎدات اﻟﺿﻣﺎن‬ ‫اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ‬
‫‪606‬‬ ‫‪1204‬‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‬
‫اﻟﻛﻠﻔﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ‬
‫‪48164827711‬‬ ‫‪107183052926‬‬
‫اﻟوﺣدة‪ :‬دج‬
‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑﺔ اﻟوﺣدة‪:‬‬
‫‪29278159001‬‬ ‫‪67383355519‬‬
‫دج‬
‫اﻟﻣﻌدل اﻟﻣﺗوﺳط ﻟﻠﺿﻣﺎن‬
‫‪%61‬‬ ‫‪%63‬‬
‫اﻟﻣطﻠوب‬
‫‪14796689628‬‬ ‫‪32154484296‬‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‬
‫اﻟﻣﻌدل اﻟﻣﺗوﺳط ﻟﻠﺿﻣﺎن‬
‫‪%51‬‬ ‫‪%48‬‬
‫اﻟﻣﻣﻧوح‬
‫‪24416980‬‬ ‫‪26706382‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻟﻠﺿﻣﺎن‬

‫‪22992‬‬ ‫‪47925‬‬ ‫ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل اﻟﺗﻲ ﺳﺗﻧﺷﺄ‬

‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺣﺳب اﻟوظﯾﻔﺔ‬

‫‪2094852‬‬ ‫‪2236475‬‬ ‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬
‫‪1273406‬‬ ‫‪1406017‬‬ ‫اﻟﻘرض ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬
‫‪643558‬‬ ‫‪670933‬‬ ‫اﻟﺿﻣﺎن ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬و ازرة اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ و اﻟﻣﻧﺎﺟم ﻧﺷرﯾﺔ إﺣﺻﺎﺋﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬
‫‪77‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﻣــن ﺧ ــﻼل اﻟﺟــدول أﻋ ــﻼﻩ ﻧﻼﺣــظ أن ﻋ ــدد اﻟﺿ ــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ ﻣ ــن طــرف اﻟﺻ ــﻧدوق ﺧــﻼل اﻟﻔﺗــرة ﻣ ــن‬
‫‪ 2004‬واﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ ‪ 2014‬ﻗدر ب ‪ 1204‬ﺿﻣﺎن ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ 32154484296‬دج ﺑﯾﻧﻣﺎ ﻋـدد ﺷـﻬﺎدات اﻟﺿـﻣﺎن ﻓﻠـم‬
‫ﯾﺗﺟﺎوز ‪ 606‬ﺷﻬﺎدة ﺿﻣﺎن‪ ،‬ﺑﻣﺑﻠﻎ ﻗﯾﻣﺗﻪ‪14796689628‬دج‬
‫ﻛــم ﻧﻼﺣــظ ان ﻗﯾﻣــﺔ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑــﺔ ﺗﺗﻧﺎﺳــب و اﻟﻘﯾﻣــﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾــﺔ ﻟﻠﻣﺷــروع‪ ،‬ﺣﯾــث ﺑﻠﻐــت اﻟﺗﻛﻠﻔــﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾــﺔ‬
‫ﻟﻠﻣﺷروع ‪107183052926‬دج ﺣﯾث ﻗﺎﻣت ﻫذﻩ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﺑطﻠب ﺿـﻣﺎﻧﺎت ﺑﻘﯾﻣـﺔ ب ‪67383355519‬دج اي‬
‫ﻣـ ـ ـ ــﺎ ﯾﻌـ ـ ـ ــﺎدل ‪%63‬ﻣـ ـ ـ ــن ﻗﯾﻣـ ـ ـ ــﺔ اﻟﻣﺷـ ـ ـ ــروع‪ ،‬ﺣﯾـ ـ ـ ــث ﻗـ ـ ـ ــﺎم ﻟﺻـ ـ ـ ــﻧدوق ﺑﻣـ ـ ـ ــﻧﺢ ﺿـ ـ ـ ــﻣﺎن ﻟﻬ ـ ـ ــذﻩ اﻟﻘـ ـ ـ ــروض اﻟﻣطﻠوﺑـ ـ ـ ــﺔ‬
‫ﺑﻘﯾﻣﺗﻪ‪ 32154484296‬دج ﻣن ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑﺔ اي ﻣﺎ ﯾﻘدر ب ‪ %48‬ﻣن اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷروع‪،‬‬
‫اي ﺑﻔﺎرق ‪%15‬ﺑﯾن ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻣطﻠوب و ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎن اﻟﻣﻣﻧوح‪ ،‬وﻫو ﻣﺎﯾﻌﻛس ﻧدرة اﻻﻣوال اﻣﺎم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ اﻟﺟ ازﺋــر ﺣﯾــث ان اﻟﻣﺳــﺗﺛﻣرﯾن ﯾﻌﺗﻣــدون ﻋﻠــﻰ اﻟﻘــروض اﻟﺑﻧﻛﯾــﺔ اﻛﺛــر ﻣــن ﻣﺳــﺎﻫﻣﺗﻬم‬
‫اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‪ ،‬ﺣﯾث ﺳﺎﻫﻣت ﻫﺎﺗﻪ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﻓـﻲ ﺧﻠـق ‪ 47925‬ﻣﻧﺻـب ﻋﻣـل وﻣـن ﻫﻧـﺎ ﻧﻼﺣـظ أن اﻟﺻـﻧدوق ﯾﻌﻣـل‬
‫ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺎﻋدة اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﻧﺎﺳب‪.‬‬
‫وﻧوﺿﺢ ذﻟك ﻣن ﺧﻼل اﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬
‫اﻟﺷﻛل رﻗم‪ :04‬ﯾﺑﯾن ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‬

‫اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‬
‫اﻟﻣﻘدﻣﺔ‬
‫ﺷﮭﺎدات‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‬
‫اﻟﺿﻣﺎن‬

‫‪2500000‬‬

‫‪2000000‬‬

‫‪1500000‬‬
‫اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ‬
‫ﺷﮭﺎدات اﻟﺿﻣﺎن‬
‫‪1000000‬‬

‫‪500000‬‬

‫‪0‬‬
‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺟﺳب اﻟﺷﻐل‬ ‫اﻟﻘرض ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬ ‫اﻟﺿﻣﺎن ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬

‫ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟﺟدول رﻗم ‪.19‬‬

‫‪78‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﻣن ﺧﻼل اﻟﺷﻛل ﻧﻼﺣظ ﺗﻧﺎﺳب ﻛﺑﯾر ﺑﯾن اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ و ﺷﻬﺎدات اﻟﺿﻣﺎن و ذﻟك ﺑﻧﺳب‬
‫ﻣﺗﻔﺎوﺗﺔ ﺑﯾن اﻟﻣﺗﻐﯾرات ﻣﺣل اﻟدراﺳﺔ و اﻟﻣﺗﻣﺛﻠﺔ ﻓﻲ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺣﺳب اﻟﺷﻐل و اﻟذي و ﺟﻬﺔ ﻟﻪ اﻛﺑر ﻧﺳﺑﺔ ﻣن‬
‫اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺛم ﯾﻠﯾﻪ اﻟﻘرض ﺣﺳب اﻟﺷﻐل و اﻟذي ﻻﺣظﻧﺎ ﺗﻧﺎﺳب ﻛﺑﯾر ﺑﯾن اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ و ﺷﻬﺎدات‬
‫اﻟﺿﻣﺎن‪ ،‬أﻣﺎ اﻟﺿﻣﺎن ﺣﺳب اﻟﺷﻐل و اﻟذي ﻟم ﯾﺳﺗﺣوذ ﻋﻠﻰ ﻧﺳب ﻛﺑﯾرة ﻧﺟد ان اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﯾﺳﺎوي‬
‫ﺗﻘرﯾﺑﺎ ﺷﻬﺎدات اﻟﺿﻣﺎن ‪.‬‬

‫اﻟﺟدول رﻗم‪ :20‬ﯾﺑﯾن ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق ﺣﺳب ﺣﺎﻟﺔ اﻟﻣﺷروع‪2014-2004‬‬

‫اﻟﻣﺟﻣوع‬ ‫اﻟﺗوﺳﻊ‬ ‫اﻹﻧﺷﺎء‬

‫‪1204‬‬ ‫‪698‬‬ ‫‪506‬‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‬
‫اﻟﻛﻠﻔﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ‬
‫‪107183052926‬‬ ‫‪64309598873‬‬ ‫‪42873454052‬‬
‫اﻟوﺣدة‪:‬دج‬
‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑﺔ‬
‫‪67383355519‬‬ ‫‪43500384492‬‬ ‫‪23882971027‬‬
‫اﻟوﺣدة‪:‬دج‬
‫اﻟﻣﻌدل اﻟﻣﺗوﺳط ﻟﻠﺿﻣﺎن‬
‫‪%63‬‬ ‫‪%68‬‬ ‫‪%56‬‬
‫اﻟﻣطﻠوب‬
‫‪32154484296‬‬ ‫‪2260338051‬‬ ‫‪9554146245‬‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ‬
‫اﻟﻣﻌدل اﻟﻣﺗوﺳط ﻟﻠﺿﻣﺎن‬
‫‪%48‬‬ ‫‪%52‬‬ ‫‪%40‬‬
‫اﻟﻣﻣﻧوح‬
‫‪26706382‬‬ ‫‪32378708‬‬ ‫‪18881712‬‬ ‫اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻟﻠﺿﻣﺎن‬
‫ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل اﻟﺗﻲ‬
‫‪47925‬‬ ‫‪37187‬‬ ‫‪10740‬‬
‫ﺳﺗﻧﺷﺄ‬
‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺣﺳب اﻟوظﯾﻔﺔ‬
‫‪2236475‬‬ ‫‪1729450‬‬ ‫‪3991942‬‬ ‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬

‫‪1406017‬‬ ‫‪1169837‬‬ ‫‪2223740‬‬ ‫اﻟﻘرض ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬

‫‪670933‬‬ ‫‪607781‬‬ ‫‪889585‬‬ ‫اﻟﺿﻣﺎن ﺣﺳب اﻟﺷﻐل‬
‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ و اﻟﻣﻧﺎﺟم ﻧﺷرﯾﺔ إﺣﺻﺎﺋﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫ﻣــن ﺧــﻼل اﻟﺟــدول اﻋــﻼﻩ ﻧﻼﺣــظ ان ﻋــدد اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ و اﻟﻣوﺟﻬــﺔ ﻻﻧﺷــﺎء اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﻠﻎ ‪ 506‬ﺿﻣﺎن ﺑﯾﻧﻣﺎ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺗﻲ ﻣﻧﺣت ﻟﺗوﺳـﯾﻊ اﻻﺷـﻐﺎل و اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت ﻓﻘـدرت ب ‪ 698‬ﺿـﻣﺎن‬
‫‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﻧﻼﺣظ ﺗﻔوت ﺑـﯾن اﻟﻣﺑـﺎﻟﻎ اﻻﺟﻣﺎﻟﯾـﺔ اﻟﻣﺧﺻﺻـﺔ ﻟﻠﺿـﻣﺎﻧﺎت و ﺑـﯾن ﻗﯾﻣـﺔ اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣـﺔ ‪ ،‬ﺣﯾـث ﻧﺟـد‬

‫‪79‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫إن اﻟﻣﺑﻠﻎ اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻟﻺﻧﺷﺎء ﻗدر ب ‪ 42873454052‬دج ﺑﯾﻧﻣـﺎ ﻗﯾﻣـﺔ اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑـﺔ‬
‫ﻟﻺﻧﺷﺎء ﻟم ﺗﺗﻌدى ‪ 23882971027‬دج‪ ،‬أي ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪%56‬ﻣن ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻣﺷروع‪ ،‬ﺣﯾث ﻗـﺎم اﻟﺻـﻧدوق ﺑﻣـﻧﺢ ﺿـﻣﺎن‬
‫ﻗﯾﻣﺗــﻪ ‪ 9554146245‬دج أي ﺑﻣﻌــدل ‪ %40‬ﻣ ـن ﻗﯾﻣــﺔ اﻟﻣﺷــروع‪ .‬و ﻗــد ﺳ ـﺎﻫﻣت ﻫــذﻩ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ ﻓــﻲ‬
‫إطﺎر إﻧﺷﺎء اﻟﻣؤﺳﺳﺎت إﻟﻰ ﺧﻠق ‪ 10740‬ﻣﻧﺻـب ﺷـﻐل‪ ،‬أﻣـﺎ ﻓﯾﻣـﺎ ﯾﺧـص اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣـﺔ ﻟﻠﺗوﺳـﻊ ﻧﺟـد أن‬
‫اﻟﻛﻠﻔـ ـ ـ ــﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾـ ـ ـ ــﺔ ﻟﻠﻣﺷـ ـ ـ ــﺎرﯾﻊ ﺑﻠﻐـ ـ ـ ــت ‪ 64309598873‬دج ﺑﯾﻧﻣـ ـ ـ ــﺎ ﻗﯾﻣـ ـ ـ ــﺔ اﻟﺿـ ـ ـ ــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣطﻠوﺑـ ـ ـ ــﺔ ﻓﻘـ ـ ـ ــدرت ب‬
‫‪ 43500384492‬دج أي ﺑﻣﻌـدل ﻣﺗوﺳـط ‪ %68‬أي اﻛﺑـر ﻣــن ﻋـدد اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣـﺔ ﻟﻺﻧﺷــﺎء ب ‪ ،%12‬و‬
‫ﻗدرت اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن اﺟل اﻟﺗوﺳﻊ ‪ 2260338051‬دج أي ﺑﻣﻌدل ﻣﺗوﺳط ﻟﻠﺿﻣﺎن ﻗدر ب ‪ %52‬ﻣن‬
‫اﻟﻛﻠﻔﺔ اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺷروع‪ ،‬و ﻗد ﺳﺎﻫﻣت اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻟﻠﺗوﺳﻊ ﻓﻲ ﺧﻠق ‪ 37187‬ﻣﻧﺻب ﺷﻐل‪.‬‬
‫واﻟﺷﻛل اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾوﺿﺢ ذﻟك‪:‬‬
‫اﻟﺷﻛل رﻗم‪ :05‬ﯾﺑﯾن ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺣﺳب ﺣﺎﻟﺔ اﻟﻣﺷروع‬

‫ﻧﺳﺑﺔ اﻟﺿﻣﺎن‬
‫ﺗوﺳﻊ‬ ‫اﻧﺷﺎء‬
‫‪42%‬‬
‫‪58%‬‬

‫اﻧﺷﺎء‬
‫ﺗوﺳﻊ‬

‫اﻟﻣﺻدر ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟﺟدول رﻗم‪.20‬‬

‫ﻣن ﺧﻼل اﻟﺷﻛل ﻧﻼﺣظ أن ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض ﻓﻲ ﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻟﻠﺗوﺳﻊ ﻓﻲ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻛﺑر‬
‫ﻣـن اﻹﻧﺷــﺎء ﺣﯾــث أن اﻟﻣﺳــﺎﻫﻣﺔ ﻓــﻲ اﻟﺗوﺳــﻊ ﺗﻘــدر ب ‪ %58‬ﻣـن إﺟﻣــﺎﻟﻲ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣــﺔ ﺑﯾﻧﻣــﺎ اﻟﻣﺳــﺎﻫﻣﺔ ﻓــﻲ‬
‫ﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻣن اﺟل إﻧﺷﺎء ﻣﺷﺎرﯾﻊ ﺟدﯾدة ﺗﻘدر ب ‪ %42‬ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب ﻟﻠﻘطﺎﻋﺎت‬

‫ﯾوﺿــﺢ ﻟﻧــﺎ اﻟﺟــدول اﻟﺗــﺎﻟﻲ ﺣﺻــﯾﻠﺔ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻘدﻣــﺔ ﻣــن طــرف اﻟﺻــﻧدوق ﻟﻠﻣﺷــﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻣوﻟــﺔ ﺣﺳــب اﻟﻘطﺎﻋــﺎت‬
‫ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ﻣن ‪:20014-2004‬‬

‫‪80‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم‪ :21‬ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻣوﻟﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة‪2014-2004‬‬

‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‪%‬‬ ‫ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل‬ ‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‪%‬‬ ‫ﻣﺑﻠﻎ اﻟﺿﻣﺎن‬ ‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‪%‬‬ ‫ﻋدد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‬ ‫اﻟﻘطﺎع‬
‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‬
‫‪0.9‬‬ ‫‪450‬‬ ‫‪1.3‬‬ ‫‪411572809‬‬ ‫‪1.1‬‬ ‫‪13‬‬ ‫اﻟﻣﻧﺎﺟم و اﻟﻣﺣﺎﺟر‬
‫اﻟﻣﻌﺎدن اﻻوﻟﯾﺔ‬
‫‪11.2‬‬ ‫‪5355‬‬ ‫‪9.3‬‬ ‫‪2996085479‬‬ ‫‪7.3‬‬ ‫‪88‬‬
‫اﻟﻣﻌدﻧﯾﯨﺔ و اﻟﻣﯾﻛﺎﻧﯾﻛﯾﺔ‬
‫‪7.0‬‬ ‫‪3331‬‬ ‫‪12.8‬‬ ‫‪4129225030‬‬ ‫‪8.5‬‬ ‫‪102‬‬ ‫ﻣواد اﻟﺑﻧﺎء و اﻟزﺟﺎج‬
‫اﻟﻛﯾﻣﯾﺎء‪ ،‬اﻟﻣطﺎط و‬
‫‪9.5‬‬ ‫‪4558‬‬ ‫‪10.0‬‬ ‫‪3218773664‬‬ ‫‪9.1‬‬ ‫‪110‬‬
‫اﻟﺑﻼﺳﺗﯾك‬
‫‪20.1‬‬ ‫‪9650‬‬ ‫‪18.4‬‬ ‫‪5920530029‬‬ ‫‪16.4‬‬ ‫‪197‬‬ ‫اﻟﺗﺑﻎ و اﻟﻛﺑرﯾت‬
‫‪1.7‬‬ ‫‪798‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪397423053‬‬ ‫‪1.9‬‬ ‫‪23‬‬ ‫اﻟﻧﺳﯾﺞ و اﻟﻣﻼﺑس‬
‫ﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺟﻠود و‬
‫‪0.5‬‬ ‫‪251‬‬ ‫‪0.5‬‬ ‫‪156144500‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫‪5‬‬
‫اﻷﺣذﯾﺔ‬
‫اﻟﺧﺷب واﻟﻔﻠﯾن و‬
‫‪5.4‬‬ ‫‪2581‬‬ ‫‪4.6‬‬ ‫‪1469648558‬‬ ‫‪5.3‬‬ ‫‪64‬‬
‫اﻟورق و اﻟطﺑﺎﻋﺔ‬
‫‪5.7‬‬ ‫‪2753‬‬ ‫‪3.2‬‬ ‫‪1036007887‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‪37‬‬ ‫ﺻﻧﺎﻋﺎت ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ‬
‫‪62%‬‬ ‫‪29727‬‬ ‫‪%61‬‬ ‫‪19735411009‬‬ ‫‪%53‬‬ ‫‪639‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬
‫اﻟﺑﻧﺎء واﻹﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‬
‫‪16.6‬‬ ‫‪7962‬‬ ‫‪13.8‬‬ ‫‪4435716405‬‬ ‫‪16.7‬‬ ‫‪201‬‬ ‫إﺷﻐﺎل ﻋﻣوﻣﯾﺔ‬
‫‪9.1‬‬ ‫‪4374‬‬ ‫‪7.3‬‬ ‫‪2352512441‬‬ ‫‪9.8‬‬ ‫‪118‬‬ ‫اﻟﺑﻧﺎء‬
‫‪0.2‬‬ ‫‪119‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪179560674‬‬ ‫‪0.7‬‬ ‫‪9‬‬ ‫ﻋﻠم اﻟﺳواﺋل اﻟﻣﺗﺣرﻛﺔ‬
‫‪%26‬‬ ‫‪12455‬‬ ‫‪%22‬‬ ‫‪6967789520‬‬ ‫‪%27‬‬ ‫‪328‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬
‫اﻟزراﻋﺔ واﻟﺻﯾد اﻟﺑﺣري‬
‫‪0.5‬‬ ‫‪254‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪58844600‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪3‬‬ ‫اﻟزراﻋﺔ‬
‫‪0.6‬‬ ‫‪282‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪263397462‬‬ ‫‪0.7‬‬ ‫‪9‬‬ ‫اﻟﺻﯾد اﻟﺑﺣري‬
‫‪1%‬‬ ‫‪536‬‬ ‫‪%1‬‬ ‫‪322242062‬‬ ‫‪%1‬‬ ‫‪12‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫‪4.5‬‬ ‫‪2176‬‬ ‫‪7.5‬‬ ‫‪2408265985‬‬ ‫‪4.7‬‬ ‫‪56‬‬ ‫اﻟﺻﺣﺔ‬
‫‪2.6‬‬ ‫‪1241‬‬ ‫‪4.4‬‬ ‫‪1427653400‬‬ ‫‪10.2‬‬ ‫‪123‬‬ ‫اﻟﻧﻘل‬
‫‪0.5‬‬ ‫‪225‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪396054697‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪14‬‬ ‫ﺻﯾﺎﻧﺔ ﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‬
‫‪1.3‬‬ ‫‪641‬‬ ‫‪2.0‬‬ ‫‪631244859‬‬ ‫‪1.4‬‬ ‫‪17‬‬ ‫اﻟﺳﯾﺎﺣﺔ‬
‫‪1.4‬‬ ‫‪661‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪199254934‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪10‬‬ ‫‪NTIC‬‬
‫‪0.1‬‬ ‫‪25‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪66567860‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪3‬‬ ‫اﻹﺗﺻﺎﻻت‬
‫‪0.5‬‬ ‫‪238‬‬ ‫‪0.1‬‬ ‫‪2858000‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪2‬‬
‫‪%11‬‬ ‫‪5207‬‬ ‫‪%16‬‬ ‫‪5129041705‬‬ ‫‪%19‬‬ ‫‪225‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬
‫‪%100‬‬ ‫‪47925‬‬ ‫‪%100‬‬ ‫‪32154484296‬‬ ‫‪%100‬‬ ‫‪1204‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع اﻟﻌﺎم‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬وزارة اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ و اﻟﻣﻧﺎﺟم ﻧﺷرﯾﺔ إﺣﺻﺎﺋﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫‪81‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﻣن ﺧﻼل اﻟﺟدول أﻋﻼﻩ ﻧﻼﺣظ اﺳﺗﺣواذ ﻟﻠﻧﺷﺎط اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ و ﺑﺄﻛﺑر ﻧﺳـﺑﺔ ﻣـن ﻣﺟﻣـوع اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣـﺔ‬
‫إﻟــﻰ ﻏﺎﯾــﺔ ‪ 2014‬و اﻟﻣﻘــدرة ب ‪ %53‬أي ﺑﻘﯾﻣــﺔ إﺟﻣﺎﻟﯾــﺔ ﻟﻠﻣﺑـﺎﻟﻎ و اﻟﺗــﻲ ﻗــدرت ب ‪ 1973411009‬دج‪ ،‬ﺑﯾﻧﻣــﺎ‬
‫ﻗطﺎع اﻷﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ اﻟذي ﯾﻌد ﻗطﺎع ﻓﻌﺎل ﻓﻘد اﺳﺗﻔﺎد ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪ %27‬ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ و ﺑﻣﺑﻠﻎ‬
‫ﺣ ـواﻟﻲ ‪ 6967789520‬دج‪ ،‬أﻣــﺎ ﻗطــﺎع اﻟز ارﻋــﺔ و اﻟﺻــﯾد اﻟﺑﺣــري ﻓﻠــﻧم ﺗﺗﻌــدى ﻧﺳــﺑﺔ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ ﻟﻬــذا‬
‫اﻟﻘطﺎع ‪ %1‬ﻣﻊ اﻟﻌﻠـم أن ﻫـذا اﻟﻘطـﺎع إﻧﺗـﺎﺟﻲ و ذو أﻫﻣﯾـﺔ ﺑﺎﻟﻐـﺔ ﻓـﻲ اﻻﻗﺗﺻـﺎد اﻟـوطﻧﻲ‪ ،‬ﺛـم ﻧﺟـد ﻗطـﺎع اﻟﺧـدﻣﺎت‬
‫اﻟذي ﺣﻘق ﻧﺳﺑﺔ اﺳـﺗﻔﺎدة ﻗـدرت ‪ %19‬أي ﺑﻣﺑﻠـﻎ إﺟﻣـﺎﻟﻲ ﺣـواﻟﻲ ‪ 5129041705‬دج‪ ،‬و ﻣﻧـﻪ ﯾﻣﻛﻧﻧـﺎ إرﺟـﺎع ﻫـذا‬
‫اﻟﺗﺑــﺎﯾن ﻓــﻲ اﻟﻧﺳــب ﺑــﯾن ﻣﺧﺗﻠــف اﻟﻘطﺎﻋــﺎت إﻟــﻰ ﺳﯾﺎﺳــﺔ اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎر اﻟﻘﺎﺋﻣــﺔ ﻋﻠــﻰ دﻋــم اﻟﺻــﻧﺎﻋﺔ و اﻟﺧــدﻣﺎت ﻋﻠــﻰ‬
‫ﺣﺳــﺎب اﻟﻘطﺎﻋــﺎت اﻷﺧــرى‪ ،‬ﻟــذﻟك ﻧﺟــد أن ﻫــذﻩ اﻟﻘطﺎﻋــﺎت اﻟﺗــﻲ ﺗﺳــﺗﺣوذ ﻋﻠــﻰ أﻋﻠــﻰ ﻧﺳــب ﻣــن اﻟﯾــد اﻟﻌﺎﻣﻠــﺔ ﻋﻠــﻰ‬
‫ﻏرار اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻷﺧرى ﻛﺎﻟزراﻋﺔ‪.‬‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم‪ :06‬ﯾﺑﯾن ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬

‫ﻋدد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻣوﻟﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬

‫‪700‬‬
‫‪600‬‬
‫‪500‬‬
‫‪400‬‬
‫‪300‬‬ ‫ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‬
‫‪200‬‬
‫‪100‬‬
‫‪0‬‬
‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‬ ‫اﻟﺑﻧﺎء و اﻻﺷﻐﺎل‬ ‫اﻟزراﻋﺔ و اﻟﺻﯾد‬ ‫اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ ﻣﻌطﯾﺎت اﻟﺟدول رﻗم ‪.21‬‬

‫ﻣــن ﺧــﻼل اﻟﺷــﻛل رﻗــم ﻧﻼﺣــظ أن ﻗطــﺎع اﻟﺻــﻧﺎﻋﺔ ﯾﻣﺛــل أﻋﻠــﻰ ﻣﺳــﺗوى ﻣــن ﺣﯾــث اﻻﺳــﺗﻔﺎدة ﻣــن اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت‬
‫اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق‪ ،‬و ﯾﻠﯾﻪ ﻗطﺎع اﻟﺑﻧـﺎء و اﻷﺷـﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾـﺔ ﺑﻌـدد ﺿـﻣﺎﻧﺎت ﻟـم ﯾﺗﺟـﺎوز ‪ 328‬ﺿـﻣﺎن‬
‫ﻣﻣﻧوح‪ ،‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﻧﺟد أن ﻗطﺎع اﻟزراﻋﺔ ﻟم ﯾﺣﻘق ﺳوى ‪ 12‬ﺿـﻣﺎن‪ ،‬ﺑـﺎﻟرﻏم ﻣـن أن ﻗطـﺎع اﻟﺧـدﻣﺎت اﺳـﺗﻔﺎد ﻣـن ‪225‬‬
‫ﺿــﻣﺎن ذﻟــك أن اﻟﺗوﺟــﻪ ﻧﺣــو إﻧﺷــﺎء اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺗــﻲ ﺗﻌﻣــل ﻓــﻲ اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات اﻟﺗــﻲ ﺗﺣﻘــق اﻛﺑــر دﺧــل ﻛﺎﻟﺻــﻧﺎﻋﺔ و‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت أﺻﺑﺢ ﻫﺎﺟس اﻟﺷﺑﺎب‪ ،‬ذﻟك ﻟﻣﺎ ﯾﻠﻘﺎﻩ ﻫذا اﻟﻘطﺎع ﻣن دﻋم ﺣﻛوﻣﻲ و ﺗﻣوﯾل ﻓﻲ ﻣن ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻬﯾﺋﺎت ‪.‬‬

‫‪82‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم ‪ :07‬ﯾﺑﯾن ﻧﺳﺑﺔ ﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬

‫اﻟزراﻋﺔ‬
‫ﻧﺳﺑﺔ ﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬
‫‪1%‬‬
‫‪16%‬‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫‪22%‬‬

‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‬
‫‪61%‬‬ ‫اﻻﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‬
‫اﻟزراﻋﺔ و اﻟﺻﯾد اﻟﺑﺣري‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫اﻻﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‬
‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‬

‫اﻟﻣﺻدر ‪ :‬ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟﺟدول رﻗم‬

‫ﻣن ﺧﻼل اﻟﺷﻛل رﻗم و اﻟذي ﯾﺑﯾن ﻧﺳﺑﺔ ﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻟﻠﻘطﺎﻋﺎت ﻧﻼﺣظ أن ﻗطﺎع اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ و‬
‫ﻛﻣــﺎ ﻫــو ﻣوﺿــﺢ ﻓــﻲ اﻟﺷــﻛل ﯾﺳــﺗﺣوذ ﻋﻠــﻰ ‪ %61‬ﻣــن اﻟﻣﺑــﺎﻟﻎ اﻟﻣﻣﻧوﺣــﺔ ﺛــم ﯾﻠﯾــﻪ ﻗطــﺎع اﻷﺷــﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾــﺔ ﺑﻧﺳــﺑﺔ‬
‫‪ ،%22‬و ﯾﺄﺗﻲ ﻗطﺎع اﻟزراﻋﺔ أﺧﯾ ار ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪ ،%1‬و ﻫذا دﻟﯾل ﻋﻠﻰ إﻫﻣﺎل اﻟﻘطﺎع اﻟزراﻋﻲ و اﻻﻫﺗﻣـﺎم ﺑﺎﻟﻘطﺎﻋـﺎت‬
‫اﻷﺧرى‪.‬‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم‪ :08‬ﯾﺑﯾن ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﻓﻲ اﻟﺗﺷﻐﯾل‬

‫ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل‬

‫‪30000‬‬
‫‪25000‬‬
‫‪20000‬‬
‫‪15000‬‬
‫ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل‬
‫‪10000‬‬
‫‪5000‬‬
‫‪0‬‬
‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‬ ‫اﻟزراﻋﺔ و اﻟﺻﯾد اﻻﺷﻐﺎل اﻟﻐﻣوﻣﯾﺔ‬ ‫اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫اﻟﺑﺣري‬

‫اﻟﻣﺻدر ‪ :‬ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟﺟدول رﻗم ‪21‬‬

‫‪83‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﻣن ﺧﻼل اﻟﺷﻛل رﻗـم ﻧﻼﺣـظ أن ﻗطـﺎع اﻟﺻـﻧﺎﻋﺔ ﯾﺳـﺗﺣوذ ﻋﻠـﻰ اﻛﺑـر ﻋـدد ﻣـن اﻟﯾـد اﻟﻌﺎﻣﻠـﺔ ﺣﯾـث ﻗـدر ﻋـدد‬
‫ﻣﻧﺎﺻـب اﻟﺷـﻐل ﻓـﻲ اﻟﻘطــﺎع اﻟﺻـﻧﺎﻋﻲ ب ‪ 29727‬ﻣﻧﺻــب ﺷــﻐل أي ﺑﻧﺳـﺑﺔ ‪ %62‬ﻣــن إﺟﻣـﺎﻟﻲ ﻣﻧﺎﺻــب اﻟﺷــﻐل‬
‫اﻟﻣﺳﺗﺣدﺛﺔ ‪ ،‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﻗطﺎع اﻷﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ ﻓﻘد ﺑﻠﻎ ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻘطﺎع ب ‪ 12455‬ﻣﻧﺻب أي‬
‫ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪ ،% 26‬أﻣﺎ ﻗطﺎع اﻟزراﻋﺔ واﻟذي ﯾﻌد اﺿﻌف اﻟﻘطﺎﻋﺎت و اﻗﻠﻬﺎ اﺳﺗﻔﺎدة ﻣن ﺧدﻣﺎت اﻟﺻﻧدوق وذﻟـك ﻣـن‬
‫ﺧﻼل ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷـﻐل اﻟﺗـﻲ وﻓرﻫـﺎ و اﻟﺗـﻲ ﺗﻘـدر ب ‪ 536‬ﻣﻧﺻـب ﻓﻘـط ﺑﻧﺳـﺑﺔ ﺗﻛـﺎد ﺗﻛـون ﻣﻧﻌدﻣـﺔ واﻟﺗـﻲ ﻗـدرت ب‬
‫‪ ،%1‬ﻓﻲ ﺣﯾن ﻧﻼﺣظ أن ﻗطﺎع اﻟﺧدﻣﺎت ﺳﺎﻫم ﺑﺧﻠق ﻓرص ﻋﻣل ﻟﺑﺄس ﺑﻬﺎ ﺣﯾث ﺑﻠﻎ ﻋدد اﻟﻣﻧﺎﺻب اﻟﻣﺳـﺗﺣدﺛﺔ‬
‫ﻓــﻲ ﻫــذا اﻟﻘطــﺎع ب ‪ 5207‬ﻣﻧﺻــب ﺷــﻐل ﺑﻧﺳــﺑﺔ ‪ %11‬وﻫــذا ﻧظ ـ ار ﻟﻼﻫﺗﻣــﺎم ﺑﻬــذا اﻟﻘطــﺎع ﻋﻠــﻰ ﺣﺳــﺎب اﻟﻘطــﺎع‬
‫اﻟزراﻋﻲ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺣﺻﯾﻠﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﺣﺳب اﻟﻣﻧﺎطق‪.‬‬

‫ﯾﻘوم اﻟﺻﻧدوق ﺑﻣﻧﺢ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻋﻠﻰ ﻣﺧﺗﻠف ﻣﻧﺎطق اﻟوطن وذﻟك ﺑﻬدف ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوازن اﻟﺟﻬوي واﻟﻌﻣل‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﺗوﺳﻊ ﻓﻲ ﻣﻧﺢ اﻟﻣﺳﺎﻋدات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف أﻧﺣﺎء اﻟوطن‪ ،‬و اﻟﺟدول‬
‫اﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾوﺿﺢ ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻋﻠﻰ ﻣﺧﺗﻠف ﻣﻧﺎطق اﻟوطن‪:‬‬

‫اﻟﺟدول رﻗم‪:22‬ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺣﺳب اﻟﺟﻬﺎت ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014-2004‬‬

‫اﻟﻧﺳﺑﺔ‪ %‬ﻋدد ﻣﻧﺎﺻب اﻟﺷﻐل‬ ‫ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت)دج(‬ ‫ﻋدد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‬ ‫اﻟﺟﻬﺎت‬

‫‪13222‬‬ ‫‪26.59‬‬ ‫‪8549911104‬‬ ‫‪300‬‬ ‫اﻟﺷرق‬

‫‪22914‬‬ ‫‪47.76‬‬ ‫‪15359754611‬‬ ‫‪651‬‬ ‫اﻟوﺳط‬
‫‪10099‬‬ ‫‪21.40‬‬ ‫‪6882696697‬‬ ‫‪235‬‬ ‫اﻟﻐرب‬
‫‪1690‬‬ ‫‪4.23‬‬ ‫‪1362121884‬‬ ‫‪54‬‬ ‫اﻟﺟﻧوب‬
‫‪47925‬‬ ‫‪100‬‬ ‫‪32154484296‬‬ ‫‪1240‬‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوع‬
‫اﻟﻣﺻدر‪:‬وزارة اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ و اﻟﻣﻧﺎﺟم ﻧﺷرﯾﺔ اﺣﺻﺎﺋﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‬

‫ﻧﻼﺣـظ ﻣــن ﺧـﻼل اﻟﺟــدول أن اﻟوﺳــط اﻟﺟ ازﺋـري ﯾﺳــﺗﺣوذ ﻋﻠـﻰ اﻟﺣﺻــﺔ اﻷﻛﺑــر ﻣـن اﻟﻣﺷــﺎرﯾﻊ اﻟﺗـﻲ اﺳــﺗﻔﺎدة ﻣــن‬
‫ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻﻧدوق ﺑﻘﯾﻣﺔ‪ 651‬ﻣﺷروع وﻫذا راﺟﻊ إﻟﻰ ﻛون اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻣﺗﻣرﻛـزة ﻓـﻲ اﻟوﺳـط‬
‫اﻟﺟ ازﺋــري‪ ،‬ﺛــم ﺗﻠﯾــﻪ اﻟﻣﻧــﺎطق اﻟﺷ ـرﻗﯾﺔ ب‪ 300‬ﻣﺷــروع ﺑﻘﯾﻣــﺔ ﺿــﻣﺎن ﺗﻘــدر ب ‪ 15359754611‬دج ﺛــم اﻟﻐــرب‬

‫‪84‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫اﻟﺟزاﺋري ب ‪ 235‬ﻣﺷروع‪ ،‬ﺛم ﯾﺄﺗﻲ اﻟﺟﻧوب اﻟﺟزاﺋري ﺑﻧﺳﺑﺔ ﺿﺋﯾﻠﺔ ﺟدا ﺗﻘدر ب ‪ 54‬ﻣﺷـروع ﺑﻘﯾﻣـﺔ ﺿـﻣﺎن ﺗﻘـدر‬
‫ب ‪ 1362121884‬دج‪ ،‬وﻫــذا ارﺟــﻊ إﻟــﻰ ﻏﯾــﺎب اﻟﻔﻛــر اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎري ﺑﺎﻟﻧﺳــﺑﺔ ﻟﺷــﺑﺎب ﻓــﻲ اﻟﻣﻧــﺎطق اﻟﺟﻧوﺑﯾــﺔ ﻣــن‬
‫اﻟﺑﻼد‪.‬‬

‫اﻟﺷﻛل رﻗم ‪ :09‬ﯾﺑﯾن ﺗوزﯾﻊ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﺣﺳب ﻣﻧﺎطق اﻟوطن‬

‫‪4,23‬‬
‫اﻟﺟﻧوب‬
‫ﻧﺳﺑﺔ اﻟﺿﻣﺎن‬
‫اﻟﺷرق‬

‫‪24,4‬‬
‫‪26,59‬‬

‫اﻟﺷرق‬
‫اﻟﻐرب‬ ‫اﻟوﺳط‬
‫اﻟﻐرب‬
‫اﻟﺟﻧوب‬

‫‪47‬‬
‫‪47,76‬‬ ‫اﻟوﺳط‬

‫اﻟﻣﺻدر ‪ :‬ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ﺑﺎﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟﺟدول رﻗم ‪21‬‬

‫ﻣن ﺧﻼل اﻟداﺋرة اﻟﻧﺳﺑﯾﺔ اﻟﻣﻣﺛﻠﺔ ﻟﺗوزﯾﻊ ﻋدد اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن طـرف ﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن اﻟﻘـروض ﻋﻠـﻰ‬
‫ﻣﺧﺗﻠف ﺟﻬﺎت اﻟوطن‪ ،‬ﻧﻼﺣظ أن ﻣﻧطﻘﺔ اﻟوﺳط ﺗﺣﺻﻠت ﻋﻠﻰ اﻛﺑر ﻋدد ﻣن اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ واﺳﺗﻔﺎدة ﺑـذﻟك‬
‫ﺑﻧﺳﺑﺔ ‪ %47.76‬أي ﻣﺎ ﯾﻘدر ب ‪ 651‬ﺿﻣﺎن ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ 15359754611‬دج ﻣـن إﺟﻣـﺎﻟﻲ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺿـﻣﺎﻧﺎت‬
‫اﻟﻣﺳﺗﻔﺎدة اﻟﺗﻲ ﺑﻠﻎ ﻋددﻫﺎ ‪ 1240‬ﺿﻣﺎن وﻫذا راﺟﻊ إﻟﻰ ﺗﻣرﻛز اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻟﻣﻧطﻘﺔ‪ ،‬ﻛﻣل ﻧﺟد‬
‫ﺗوزﯾﻊ ﻣﻌﺗﺑر ﻟﻬذﻩ اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ﻟﻣﻧطﻘﺔ اﻟﺷرق ﺣﯾث ﺑﻠﻐت ﻧﺳﺑﺔ اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ‪ % 26.59‬أي ﻣـﺎ ﯾﻌـﺎدل‬
‫‪ 300‬ﺿﻣﺎن ﺑﻣﺑﻠﻎ إﺟﻣﺎﻟﻲ ﯾﻘدر ب ‪ 8549911104‬دج ‪ ،‬وﺗوزﯾﻊ ﻣﺗوﺳط ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻣﻧطﻘﺔ اﻟﻐرب ﺣﯾث اﺳﺗﻔﺎدة‬
‫ﻫــذﻩ اﻟﻣﻧطﻘــﺔ ﺑﻧﺳــﺑﺔ ‪ %24.4‬أي ﺑﻌــدد ﺿــﻣﺎﻧﺎت ﯾﻘــدر ب ‪ 235‬ﺿــﻣﺎن‪ ،‬أﻣــﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳــﺑﺔ ﻟﻣﻧطﻘــﺔ اﻟﺟﻧــوب‪ ،‬ﻧﻼﺣــظ‬
‫ﺗوزﯾــﻊ ﺿــﺋﯾل ﺑﺎﻟﻧﺳــﺑﺔ ﻟﻠﺿــﻣﺎﻧﺎت ﻣﻘﺎرﻧــﺔ ﺑﺎﻟﻣﻧــﺎطق اﻷﺧــرى ﺣﯾــث اﺳــﺗﻔﺎدت ﺑﻧﺳــﺑﺔ ‪ %1.2‬ﻣــن ﻗﯾﻣــﺔ اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت‬
‫اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ﻣن ﻗﺑل اﻟﺻﻧدوق ﺑﻣﺑﻠﻎ إﺟﻣﺎﻟﻲ ﯾﻘدر ب ‪ 32154484296‬دج‪.‬‬

‫‪85‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪:‬دور ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ دﻋﻢ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة و اﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‬

‫ﻣــن ﺧــﻼل د ارﺳــﺗﻧﺎ ﻟﺻــﻧدوق ﺿــﻣﺎن اﻟﻘ ـروض ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ٕ ،‬واﺣﺎطﺗﻧــﺎ ﺑﻣﺧﺗﻠــف اﻟﺟواﻧــب‬
‫اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑـﻪ‪ ،‬ﺗظﻬـر أﻫﻣﯾﺗـﻪ ﻓـﻲ ﺗﻘﺳـﯾم اﻟﻣﺧـﺎطر اﻟﻣﺗﻌﻠﻘـﺔ ﺑﺎﻟﻣﺷـروع ﺑـﯾن اﻟﺻـﻧدوق و اﻟﺑﻧـك وﻫـو ﻣـﺎ ﯾﺷـﺟﻊ اﻟﺑﻧـوك‬
‫ﻋﻠﻰ ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض اﻟﺗﻲ ﺗﻛون ﻣوﺟﻬﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ ظل وﺟود طرف ﺛﺎﻟث ﯾﺗﺣﻣل‬
‫ﻣﻌﻪ اﻟﻣﺧﺎطر وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ زﯾﺎدة إﻧﺷﺎء اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة وﺗوﺳﯾﻌﻬﺎ ﻣﻊ اﻗل ﻧﺳﺑﺔ ﺧطر‪.‬‬

‫ﻛﻣﺎ ﺗﺑﯾن ﻟﻧﺎ ﻣن ﺧـﻼل اﻟد ارﺳـﺔ اﻟﺗطﺑﯾﻘﯾـﺔ ﻟﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن اﻟﻘـروض أن أﻫﻣﯾﺗـﻪ ﻓـﻲ اﻻﻗﺗﺻـﺎد ﻻ ﺗﻘﺗﺻـر ﻋﻠـﻰ‬
‫ﺿــﻣﺎن اﻟﻘــروض وﺗﺣﻘﯾــق اﻟﻔواﺋــد ﺑــل ﺗﺗﻌــدى ذﻟــك إﻟــﻰ اﻟــدﻓﻊ ﺑﻌﺟﻠــﺔ اﻟﻧﻣــو اﻻﻗﺗﺻــﺎدي ﻣــن ﺧــﻼل ﻣــﺎ ﯾﻘدﻣــﻪ ﻣــن‬
‫ﺧدﻣﺎت ﻣﺗﻧوﻋﺔ ﻣن ﺷﺎﻧﻬﺎ اﻟﻧﻬوض ﺑﺎﻟﺗﻧﻣﯾﺔ واﻟﻣﺳـﺎﻫﻣﺔ ﻓـﻲ ﺗرﻗﯾـﺔ ﻗطـﺎع اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﺑﺎﻋﺗﺑـﺎرﻩ‬
‫اﻟﻘطﺎع اﻟﻧﺎﺷﺊ واﻷﻛﺛر ﺣﺎﺟﺔ إﻟﻰ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣـﺎﻟﻲ واﻟﻔﻧـﻲ وﻫـذا ﻣـﺎ ﯾﻌﻣـل اﻟﺻـﻧدوق ﻣـن ﺧـﻼل ﺿـﻣﺎﻧﻪ ﻟﻠﻘـروض و‬
‫اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ ﺗﺳﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ٕواﻧﺷﺎء اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺻﻐﯾرة وﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ‪.‬‬

‫‪86‬‬
‫اﻟﺧﺎﺗﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
 ‫ﺧﺎﺗﻤﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﺧﺎﺗﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪:‬‬

‫ﻣــن ﺧــﻼل د ارﺳــﺗﻧﺎ ﻟﻬــذا اﻟﻣوﺿــوع اﺗﺿــﺢ ﻟﻧــﺎ أن اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ وﺑــﺎﻟرﻏم ﻣــن ﻣﺳــﺎﻫﻣﺗﻬﺎ ﻓــﻲ‬

‫ﺗﻧﻣﯾــﺔ اﻻﻗﺗﺻــﺎد وذﻟــك ﻣــن ﺧــﻼل ﻣﺷــﺎرﻛﺗﻬﺎ ﻓــﻲ ﺗــوﻓﯾر ﻣﻧﺎﺻــب ﺷــﻐل وﺧﻠــق ﻗﯾﻣــﺔ ﻣﺿــﺎﻓﺔ وﻣﺳــﺎﻫﻣﺗﻬﺎ ﻓــﻲ اﻟﻧــﺎﺗﺞ‬

‫اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم‪ ،‬إﻻ أﻧﻬﺎ ﺗﻌﺎﻧﻲ ﻣن ﻋدة ﻣﺷﺎﻛل ﯾﻛﻣن اﻟﻣﺷﻛل اﻟرﺋﯾﺳـﻲ ﻓـﻲ اﻟﻣﺻـدر اﻟﻣﻧﺎﺳـب ﻟﻠﺗﻣوﯾـل‪ ،‬وﻛـون أن‬

‫ﻫـذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت ﻏﯾـر ﻗــﺎدرة ﻟﻠﺟـوء إﻟـﻰ اﻟﺑﻧــوك ﻟطﻠـب اﻟﺗﻣوﯾـل وذﻟــك ﺑﺳـﺑب ﻋـدم ﻗــدرﺗﻬﺎ ﻋﻠـﻰ ﺗـوﻓﯾر اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت أو‬

‫ﻋ ــدم ﻛﻔﺎﯾ ــﺔ ﻫﺎﺗــﻪ اﻟﺿ ــﻣﺎﻧﺎت ﻟﺗﻐطﯾ ــﺔ اﻟﻘ ــروض اﻟﻣطﻠوﺑ ــﺔ‪ ،‬ﺣﯾ ــث ﺧﺻ ــت اﻟﺟ ازﺋ ــر ﻗط ــﺎع اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت اﻟﺻ ــﻐﯾرة و‬

‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺎﻫﺗﻣﺎم واﺳﻊ وﺗﺟﻠﻰ ذﻟك ﻣن ﺧﻼل إﺻدار ﺟﻣﻠﺔ ﻣن اﻟﺗﺷرﯾﻌﺎت اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾـﺔ اﻟﺗـﻲ ﺗـﻧظم و ﺗﺳـﯾر ﺷـؤوﻧﻬﺎ‬

‫وذﻟــك ﻣــن ﺧــﻼل ﺗــوﻓﯾر ﻣﺟﻣوﻋــﺔ ﻣــن اﻟﻬﯾﺎﻛــل و اﻟﺑـراﻣﺞ اﻟﻣﺧﺻﺻــﺔ ﻟــدﻋم وﺗﺄﻫﯾــل اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت وﺗطــوﯾر وﺗرﻗﯾﺗﻬــﺎ‪،‬‬

‫ورﻏم ﻫذﻩ اﻟﻣﺟﻬودات اﻟﻣﺑذوﻟﺔ ﻣن طرف اﻟﺣﻛوﻣﺔ إﻟﻰ أﻧﻬﺎ ﻟم ﺗﺣد ﻣن ﻫﺎﺗﻪ اﻟﻣﺷﺎﻛل‪.‬‬

‫اﺧﺗﺑﺎر اﻟﻔرﺿﯾﺎت‪:‬‬

‫‪ (1‬اﻟﻔرﺿﯾﺔ اﻷوﻟﻰ‪ :‬ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣن أﻫم اﻟرﻛﺎﺋز ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد وذﻟك ﻟﻣﺎ ﻟﻬﺎ أﻫﻣﯾﺔ‬
‫ﻓﻲ اﻟرﻓﻊ ﻣن اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺿﺎﻓﺔ و زﯾﺎدة اﻟﻧﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠﻲ اﻟﺧﺎم إﻟﻰ أﻧﻬﺎ ﺗﻌﺎﻧﻲ ﻣن اﻟﻣﺷﺎﻛل واﻟﻌراﻗﯾل ﺑﺎﻟرﻏم ﻣن‬
‫اﻟﻣﺟﻬودات اﻟﺗﻲ ﻗﺎﻣت ﺑﻬﺎ اﻟدوﻟﺔ و اﻟﺗﻲ ﺗﺑﻘﻰ ﻏﯾر ﻛﺎﻓﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ (2‬اﻟﻔرﺿﯾﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ‪:‬ﻋرف ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر ﺗطورات ﻛﺑﯾرة ﻣﻧذ اﻻﺳـﺗﻘﻼل إﻟـﻰ‬

‫ﯾوﻣﻧﺎ ﻫذا ﻋدة ﺗطورات‪ ،‬ﺣﯾث ﻛﺎﻧت ﺧﻼل ﻓﺗرة اﻟﺳﺗﯾﻧﺎت ﺗﺗﻣﯾز ﺑﻧﻣو ﺑطﺊ‪ ،‬وﻣﻊ اﻹﺻـﻼﺣﺎت اﻻﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ اﻟﺗـﻲ‬

‫ﺷﻬدﺗﻬﺎ اﻟﺟزاﺋر ﻣﻧذ ﻓﺗرة اﻟﺛﻣﺎﻧﯾﻧﺎت ٕواﻗﺎﻣﺔ اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﻬﯾﺋﺎت و اﻵﻟﯾـﺎت ٕواﺻـدار اﻟﻘـواﻧﯾن‪ ،‬ﻫـذا ﻛﻠـﻪ زاد ﻣـن ﺗرﻗﯾـﺔ‬

‫و ﺗطوﯾر ﻗطﺎع اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وأﺻﺑﺢ ﻟﻪ ﯾﺣﺗل ﻣﻛﺎﻧﺔ ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪.‬‬

‫‪ (3‬اﻟﻔرﺿﯾﺔ اﻟﺛﺎﻟﺛﺔ‪ :‬ﯾﻠﻌب ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض دو ار ﻫﺎﻣﺎ ﻓﻲ ﺗﺳﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺣﺻول اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬

‫اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻋﻠــﻰ اﻟﻘــروض ﻣــن اﻟﺑﻧــوك ﻋــن طرﯾــق ﺗــوﻓﯾر اﻟﺿــﻣﺎﻧﺎت اﻟﻼزﻣــﺔ وذﻟــك ﺑﻬــدف ﺗﺷــﺟﯾﻊ وﺗرﻗﯾــﺔ ٕواﻧﺷــﺎء‬

‫وﺗوﺳﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و اﻟﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺑﻘﺎﺋﻬﺎ‪.‬‬

‫‪88‬‬
 ‫ﺧﺎﺗﻤﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﻧﺗﺎﺋﺞ اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﺣظــﻰ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﺑﺎﻫﺗﻣــﺎﻣﻛﺑﯾر ﻣــن طــرف اﻟﺳــﻠطﺎت اﻟﻌﻣوﻣﯾــﺔ ﻧظـ ار ﻟﻣﻛﺎﻧﺗﻬــﺎ ﻓــﻲ ﺗﻧﻣﯾــﺔ‬

‫اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌﺎﻧﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣن ﻣﺷﺎﻛل ﺑﺎﻟرﻏم ﻣن اﻟﻣﺟﻬودات اﻟﻣﺑذوﻟﺔ ﻣـن طـرف اﻟدوﻟـﺔ و اﻟﺗـﻲ‬

‫ﺗﺑﻘﻰ ﻏﯾر ﻛﺎﻓﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﻌﺗﺑر ﻣﺷﻛل اﻟﺗﻣوﯾل اﻛﺑر ﻋﺎﺋق ﯾﻘف أﻣﺎم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻛﻣﺎ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻣﺷﺎﻛل أﺧرى ﺗﺗﻌﻠق وﺟود ﺻﻌوﺑﺎت إدارﯾﺔ وﺑﯾروﻗراطﯾﺔ وﻗﺎﻧوﻧﯾﺔ‬

‫أﯾﺿﺎ‪ ،‬واﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﻣرﺗﺑطﺔ ﺑﺎﻟﻌﻘﺎر اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ اﻷﻣر اﻟذي ﯾﻌﯾق ﻋﻠﻰ إﻧﺷﺎء ﻣﺛل ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﻠﻌب ﺻﻧدوق ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض دو ار ﻫﺎﻣـﺎ ﻓـﻲ ﺗﺳـﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾـﺔ ﺣﺻـول اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻋﻠـﻰ‬

‫ﻗروض ﻣن اﻟﺑﻧوك وذﻟك ﺑﺗوﻓﯾر اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻼزﻣﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬أﻛﺛر اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻟﻣﺳﺗﻔﯾدة ﻣن ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﺻﻧدوق ﻧﺟد ﻗطﺎع اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ و اﻷﺷﻐﺎل اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬رﻏم ﻛل اﻟﻣﺟﻬودات اﻟﻣﺑذوﻟﺔ ﻣن طرف اﻟﺻﻧدوق إﻟﻰ اﻧﻪ ﻟم ﯾﻘوم ﺑﺎﻟدور اﻟذي أﻧﺷﺊ ﻣن اﺟﻠﻪ‪.‬‬

‫اﻟﺗوﺻﯾﺎت‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﺷﺟﯾﻊ إﻧﺷﺎء ﻣؤﺳﺳﺎت ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﻘدم اﻟﺗﻣوﯾل‬

‫ﯾﺗﻧﺎﺳب ﻣﻊ ﻣﻣﯾزات وﺧﺻﺎﺋص ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻛذﻟك ﺗوﻓﯾر ﻣؤﺳﺳﺎت ﺗﺗﺧﺻص ﺑﺗوﻓﯾر اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت‬

‫واﻟﺗﻘﻧﯾﺎت اﻟﺣدﯾﺛﺔ وﺗوطﯾﻧﻬﺎ وﺗﺳﻬﯾل ﻋﻣﻠﯾﺔ ﻧﻘل اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ‪.‬‬

‫‪ -‬اﺳﺗﺣداث آﻟﯾﺎت ﺟدﯾدة ﺗﺗﻣﺎﺷﻰ ﻣﻊ اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت ﻫذﻩ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬ﻟﻠﺣد ﻣن اﻟﻣﺷﻛل اﻟﺗﻣوﯾﻠﻲ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت‬

‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﺎﻋﺗﺑﺎرﻩ أﻫم ﻣﺷﻛل ﯾﻌﯾق ﻧﻣوﻫﺎ وﺗطورﻫﺎ ‪.‬‬

‫‪89‬‬
 ‫ﺧﺎﺗﻤﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫‪ -‬ﻣﺣﺎوﻟﺔ إزاﻟﺔ ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻌواﺋق و اﻟﻌﻘﺑﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻘف أﻣﺎم ﻫﺎﺗﻪ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺧﺎﺻﺔ ﻣﻧﻬﺎ اﻹدارﯾﺔ و اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ‬

‫وﻛذﻟك اﻟﺗﺧﻠص ﻣن اﻟﺑﯾروﻗراطﯾﺔ و ﺗﺷﺟﯾﻊ إﻧﺷﺎء اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ ﺑﻣﺧﺗﻠف اﻟوﺳﺎﺋل وﺗﺳﻬﯾل اﻟطرق ﻟدﻟك‪.‬‬

‫‪ -‬اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن اﻟﺗﺟﺎرب اﻟدوﻟﯾﺔ و اﻟﻌرﺑﯾﺔ ﻓﻲ ﻣﺟﺎل دﻋم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬وﺗﺑﻧﻲ أﻓﺿل‬

‫اﻟوﺳﺎﺋل واﻷدوات اﻟﺗﻲ أﺛﺑﺗت ﻓﺎﻋﻠﯾﺗﻬﺎ و ﺑﺎﻷﺧص ﻓﻲ اﻟدول اﻟﺗﻲ ﯾﺷﺑﻪ ﻫﯾﻛﻠﻬﺎ اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻬﯾﻛل‬

‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﺟزاﺋري‪.‬‬

‫أﻓﺎق اﻟدراﺳﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬دراﺳﺔ اﺛر ﻫﯾﺋﺎت اﻟدﻋم اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﺎﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻋﻠﻰ ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‬

‫ﻟﻠﺻﻧدوق‪.‬‬

‫‪ -‬اﺛر اﻻﻧﻔﺗﺎح اﻻﻗﺗﺻﺎدي وﺗوﺳﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻋﻠﻰ ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻹﻗراض و ﺿﻣﺎن اﻟﻘروض‪.‬‬

‫‪90‬‬
‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﻣراﺟﻊ‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﻛﺗب‪:‬‬
‫‪ .1‬أﯾﻣن ﻋﻠﻲ ﻋﻣر‪ ،‬إدارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة ﻣدﺧل ﺑﯾﺋﻲ ﻣﻘﺎرن‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪،2007،‬ﻣﺻر‪،‬ص‪26‬‬
‫‪ .2‬راﺑﺢ ﺧوﻧﻲ‪ ،‬ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ و ﻣﺷﻛﻼت ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ‪ ،‬إﯾﺗـراك ﻟﻠطﺑﺎﻋـﺔ و اﻟﻧﺷـر‪،‬‬
‫ﻣﺻر‪.2008 ،‬‬
‫‪ .3‬ﺻــﻔوت ﻋﺑــد اﻟﺳــﻼم ﻋوﺿــﺎﷲ‪ ،‬اﻗﺗﺻــﺎدﯾﺎت اﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة ودورﻫــﺎ ﻓــﻲ ﺗﺣﻘﯾــق اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ‪ ،‬دار اﻟﻧﻬﺿــﺔ‬
‫اﻟﻌرﺑﯾﺔ‪،‬ﻣﺻر‪.1953 ،‬‬
‫‪ .4‬ﻋﺎطف وﻟﯾم ‪ ،‬اﻟﺗﻣوﯾل واﻹدارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬دار اﻟﻔﻛر اﻟﺟﺎﻣﻌﻲ ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪.2008 ،‬‬
‫‪ .5‬ﻋﺑـ ـ ــد اﻟﻐﻔـ ـ ــﺎر ﻋﺑـ ـ ــد اﻟﺳـ ـ ــﻼم و آﺧـ ـ ــرون‪ ،‬إدارة اﻟﻣﺷـــــــروﻋﺎت اﻟﺻـــــــﻐﯾرة‪ ،‬دار اﻟﺻـ ـ ــﻔﺎء ﻟﻠطﺑﺎﻋـ ـ ــﺔ ﻟﻠﻧﺷ ـ ـ ــر و‬
‫اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬اﻷردن‪.2001،‬‬
‫‪ .6‬ﻋﺑـ ــد اﷲ ﺧﺑﺎﺑـ ــﺔ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳــــﺎت اﻟﺻــــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــــطﺔ آﻟﯾــــﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾــــق اﻟﺗﻧﻣﯾــــﺔ اﻟﻣﺳــــﺗداﻣﺔ ‪،‬دار اﻟﺟﺎﻣﻌـ ــﺔ‬
‫اﻟﺟدﯾدة‪،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪.2013،‬‬
‫‪ .7‬ﻟﯾث ﻋﺑـد اﷲ اﻟﻘﻬﯾـوي‪ ،‬ﺑـﻼل ﻣﺣﻣـود اﻟـوادي‪ ،‬اﻟﻣﺷـﺎرﯾﻊ اﻟرﯾﺎدﯾـﺔ اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ و دورﻫـﺎ ﻓـﻲ ﻋﻣﻠﯾـﺔ‬
‫اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ‪ ،‬دار ﺣﺎﻣد ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬اﻷردن‪.2012 ،‬‬
‫‪ .8‬ﻣروة اﺣﻣد‪ ،‬ﻧﺳﯾم ﺑـرﻫم ‪ ،‬اﻟرﯾﺎدة ٕوادارة اﻟﻣﺷـروﻋﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة ‪،‬اﻟﺷـرﻛﺔ اﻟﻌرﺑﯾـﺔ اﻟﻣﺗﺣـﺔ ﻟﻠﺗﺳـوﯾق و اﻟﺗورﯾـدات‪،‬‬
‫ﻣﺻر اﻟﺟدﯾدة –اﻟﻘﺎﻫرة‪.2007،‬‬
‫‪ .9‬ﻣزﻫر ﺷﻌﺑﺎن اﻟﻌﺎﻧﻲ و آﺧرون‪ ،‬إدارة اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺻﻐﯾرة‪ ،‬دار اﻟﺻﻔﺎء ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬ﻋﻣﺎن‪.2010 ،‬‬
‫‪ .10‬ﻧﺑﯾل ﺟواد‪ ،‬إدارة وﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﺟـد اﻟﻣؤﺳﺳـﺔ اﻟﺟﺎﻣﻌﯾـﺔ ﻟﻠد ارﺳـﺎت و اﻟﻧﺷـر و‬
‫اﻟﺗوزﯾﻊ‪،‬ﺑﯾروت ‪.2007‬‬
‫‪ .11‬ﻫﺎﯾــل ﻋﺑــد اﻟﻣــوﻟﻰ طﺷــطوش‪ ،‬اﻟﻣﺷــروﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و دورﻫــﺎ ﻓــﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ‪ ،‬دار اﻟﺣﺎﻣــد ﻟﻠﻧﺷــر و اﻟﺗوزﯾــﻊ‪،‬‬
‫ﻋﻣﺎن‪.2012،‬‬
‫‪ .12‬وﻓﺎء ﻋﺑد اﻟﺑﺎﺳط‪ ،‬ﻣؤﺳﺳﺎت رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣﺧﺎطر و دورﻫﺎ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷروﻋﺎت اﻟﻧﺎﺷـﺋﺔ‪ ،‬دار اﻟﻧﻬﺿـﺔ‪،‬‬
‫ﻣﺻر‪.2001،‬‬

‫‪92‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻷطروﺣﺎت‪:‬‬
‫‪ .13‬اﺣﻣد ﻏﺑوﻟﻲ ‪ ،‬ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟزاﺋـر دراﺳـﺔ ﺣﺎﻟـﺔ اﻟوﻛﺎﻟـﺔ اﻟوطﻧﯾـﺔ ﻟﺗطـوﯾر‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪.2011،‬‬
‫‪ .14‬ﺟﻣﯾل ﻣﺣﻣد ﺳـﻠﻣﺎن ﺧطﺎطﺑـﺔ‪ ،‬اﻟﺗﻣوﯾـل اﻟﻼ رﺑـوي ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة ﻓـﻲ اﻷردن‪ ،‬ﻣـذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟﯾرﻣوك‪.1992،‬‬
‫‪ .15‬ﺧﺎﻟــد طــﺎﻟﺑﻲ ‪ ،‬دور اﻟﻘــرض اﻻﯾﺟــﺎري ﻓــﻲ ﺗﻣوﯾــل اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪،‬ﺣﺎﻟــﺔ اﻟﺟ ازﺋــر‪ ،‬ﻣــذﻛرة‬

‫ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪،2011،‬ص‪.176،‬‬

‫‪ .16‬ﺳــﻣﺎح طﻠﺣــﻲ ‪ ،‬ﻗــرض اﻹﯾﺟــﺎر ٕواﺷــﻛﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳــطﺔ‪ ،‬رﺳــﺎﻟﺔ ﻣﺎﺟﺳــﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠــوم‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ‪.2007 ،‬‬
‫‪ .17‬ﺳـﻣﯾﺔ ﺑروﺑـﻲ‪ ،‬دور اﻹﺑــداع و اﻻﺑﺗﻛـﺎر ﻓــﻲ إﺑـراز اﻟﻣﯾــزة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳــﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳـﺔ‪ ،‬ﻣــذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾر ﻓــﻲ اﻟﻌﻠــوم‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻓرﺣﺎت ﻋﺑﺎس‪ ،‬ﺳطﯾف‪.2011 ،‬‬
‫‪ .18‬ﻋﺑد اﻟﻛرﯾم اﻟطﯾـف‪ ،‬واﻗﻊ و أﻓـﺎق ﺗطـور اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ ظـل ﺳﯾﺎﺳـﺎت اﻹﺻـﻼﺣﺎت‬
‫‪،‬ﺣﺎﻟﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﺟزاﺋري‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪2003،‬‬
‫‪ .19‬ﻋﺛﻣــﺎن ﻟﺧﻠــف‪ ،‬واﻗــﻊ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ وﺳــﺑل دﻋﻣﻬــﺎ وﺗﻧﻣﯾﺗﻬــﺎ –دراﺳــﺔ ﺣﺎﻟــﺔ اﻟﺟزاﺋــر‪-‬‬
‫أطروﺣﺔ دﻛﺗوراﻩ ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪. 2004 ،‬‬
‫‪ .20‬ﻋﯾﺎﺷﺔ ﻋﺛﻣﺎﻧﻲ ‪ ،‬دور اﻟﺗﺳوﯾق ﻓﻲ زﯾﺎدة ﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬ﻣـذﻛرة ﻣﺎﺟﺳـﺗﯾر ﻓـﻲ‬
‫اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺳطﯾف‪.2011-2010 ،‬‬
‫‪ .21‬ﻏدﯾر اﺣﻣد ﺳﻠﯾﻣﺔ‪ ،‬ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟزاﺋـر –دراﺳـﺔ ﺗﻘﯾﯾﻣﯾـﻪ ﻟﺑرﻧـﺎﻣﺞ ﻣﯾـدا‪-‬‬
‫ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻗﺎﺻدي ﻣرﺑﺎح‪-‬ورﻗﻠﺔ‪ -‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﺣﻘوق و اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﻗﺳم اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪.2007‬‬
‫درﺟ ــﻲ ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳـــﺎت اﻟﺻـــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـــطﺔ‪ ،‬اﻟواﻗـــﻊ اﻟﺗﺟـــﺎرب‪ ،‬اﻟﻣﺳـــﺗﻘﺑل‪ ،‬ﻓـــﻲ ظـــل اﻟﺗﺣـــوﻻت‬
‫‪ .22‬ﻛرﯾﻣ ــو ا‬
‫اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾــﺔ‪ ،‬د ارﺳــﺔ ﺣﺎﻟــﺔ اﻟﺟ ازﺋــر‪ ،‬اطروﺣــﺔ دﻛﺗــوراﻩ‪ ،‬ﻓــﻲ اﻟﻌﻠــوم اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾــﺔ اﻟﻌﻠــوم اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ و‬
‫اﻟﻌﻠوم اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪.2012-2011،‬‬
‫‪ .23‬ﻛرﯾﻣو دراﺟﻲ ‪ ،‬دور ﺻـﻧدوق ﺿـﻣﺎن اﻟﻘـروض ﻓـﻲ دﻋـم ﺗﻣوﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪،‬ﻣـذﻛرة‬

‫ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪.2006،‬‬

‫‪93‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫‪ .24‬ﻟﯾﻠـ ــﻰ ﻟوﻻﺷـ ــﻲ‪ ،‬اﻟﺗﻣوﯾـــــل اﻟﻣﺻـــــرﻓﻲ ﻟﻠﻣؤﺳﺳـــــﺎت اﻟﺻـــــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـــــطﺔ ﻣﺳـــــﺎﻫﻣﺔ اﻟﻘـــــرض اﻟﺷـــــﻌﺑﻲ‬

‫اﻟﺟزاﺋري‪،‬وﻛﺎﻟﺔ ﺑﺳﻛرة‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر‪-‬ﺑﺳﻛرة‪.2005-‬‬

‫‪ .25‬ﻣﺣﻣد اﻟﺻﺎﻟﺢ زوﯾﺗـﺔ‪ ،‬اﺛر اﻟﺗﻐﯾرات اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟﺟزاﺋـر‪ ،‬ﻣـذﻛرة‬
‫ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪.2007،‬‬
‫‪ .26‬ﻣﺣﻣد ﺑن ﻧﻌﻣـﺎن‪ ،‬ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ ﺗﺣﻘﯾـق ﺗﻧﻣﯾـﺔ ﻣﺣﻠﯾـﺔ ﻣﺗوازﻧـﺔ ﺟﻐراﻓﯾـﺎ‪،‬‬
‫ﻣذﻛرة ﻣﺎﺟﺳﺗﯾر‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪.2012 ،03‬‬
‫‪ .27‬ﻣﺣﻣــد رﺷــدي ﺳــﻠطﺎﻧﻲ ‪ ،‬اﻟﺗﺳــﯾﯾر اﻻﺳــﺗراﺗﯾﺟﻲ ﻓــﻲ اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﺑــﺎﻟﺟزاﺋر‪ :‬واﻗﻌــﻪ‪،‬‬
‫واﻫﻣﯾﺗــﻪ وﺷــروط ﺗطﺑﯾﻘــﻪ‪ ،‬ﺣﺎﻟــﺔ اﻟﺻــﻧﺎﻋﺎت اﻟﺻـــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﺑوﻻﯾــﺔ ﺑﺳــﻛرة ‪، ،‬ﻣــذﻛرة ﻣﺎﺟﺳــﺗﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر واﻟﻌﻠوم اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪.2006 ،‬‬
‫‪ .28‬ﻧﺻــر اﻟــدﯾن ﺑــن ﻧــذﯾر‪ ،‬د ارﺳــﺔ إﺳــﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﻟﻺﺑــداع اﻟﺗﻛﻧوﻟــوﺟﻲ ﻓــﻲ ﺗﻛــوﯾن اﻟﻘــدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳــﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت‬

‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ –ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺟزاﺋر‪ -‬أطروﺣﺔ دﻛﺗوراﻩ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪.2012،‬‬

‫‪ .29‬ﯾوﺳف ﻗرﯾﺷﻲ‪ ،‬ﺳﯾﺎﺳﺔ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬أطروﺣﺔ دﻛﺗوراﻩ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠـوم‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪.2005،‬‬
‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﻣﻠﺗﻘﯾﺎت‪:‬‬

‫‪ .30‬ﺑﻠﻌزوز ﺑن ﻋﻠﻲ و اﻟﯾﻔﻲ ﻣﺣﻣد‪ ،‬إﺷﻛﺎﻟﯾﺔ ﺗﻣوﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ طـل ﻣﻘـررات ﺑـﺎزل‬
‫‪ ،2‬ﻣﻠﺗﻘﻲ دوﻟﻲ ﺣول ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻌرﺑﯾـﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌـﺔ اﻟﺷـﻠف‪ ،‬ﯾـوﻣﻲ‬
‫‪ 18-17‬اﻓرﯾل ‪،2006‬ص‪.487‬‬
‫‪ .31‬راﺑﺢ ﺧوﻧﻲ ‪ ،‬ﺣﺳﺎﻧﻲ رﻗﯾﺔ‪ ،‬آﻓﺎق ﺗﻣوﯾل وﺗرﻗﯾﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻣﻠﺗﻘﻰ دوﻟﻲ‬
‫ﺣــول اﻟﻣﺷــروﻋﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ و ﺗطــوﯾر دورﻫــﺎ ﻓــﻲ اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺎت اﻟﻣﻐﺎرﺑﯾــﺔ ‪ ،‬ﻛﻠﯾــﺔ اﻟﻌﻠــوم اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ‪،‬‬
‫ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻓرﺣﺎت ﻋﺑﺎس‪ ،‬ﺳطﯾف‪ 08 ،‬ﻣﺎي‪.2003‬‬
‫‪ .32‬رزﯾﻘﺔ ﻏراب‪ ،‬اﺛﺎر اﻟﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻧﻣو وﺗطـور اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﻣﺻـﻐرة واﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ‬
‫اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬اﺑﺣﺎث اﻟﻣؤﺗﻣر اﻟدوﻟﻲ ﺣول ﺗﻘﯾﯾم اﺛﺎر ﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺷﻐﯾل و اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎر‬
‫واﻟﻧ ــو اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدي ﺧ ــﻼل اﻟﻔﺗـ ـرة ‪ ،2014-2001‬ﻛﻠﯾ ــﺔ اﻟﻌﻠ ــوم اﻻﻗﺗﺻ ــﺎدﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾ ــﺔ و ﻋﻠ ــوم اﻟﺗﺳ ــﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌ ــﺔ‬
‫ﺳطﯾف‪12/11 ،1‬ﻣﺎرس ‪.2013‬‬

‫‪94‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫‪ .33‬ﺳـ ــﻌدان ﺷـ ــﺑﺎﯾﻛﻲ ‪ ،‬ﻣﻌوﻗـــــﺎت ﺗﻧﻣﯾـــــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳــــﺎت اﻟﺻـــــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـــــطﺔ ﻓــــﻲ اﻟﺟزاﺋـــــر‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘـ ــﻰ اﻷول‬
‫ﺣول‪:‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ودورﻫﺎ ﻓﻲ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻻﻏواط‪ ،‬ﯾوﻣﻲ‪ ،9-8،‬اﻓرﯾل‪.2002،‬‬
‫‪ .34‬اﻟﺳﻌﯾد ﺑرﯾﺑش‪ ،‬ﺑﻠﻐرﺳﺔ ﻋﺑد اﻟﻠطﯾف‪ ،‬إﺷﻛﺎﻟﯾﺔ ﺗﻣوﯾل اﻟﺑﻧوك ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪،‬‬
‫اﻟﻣﻠﺗﻘـﻰ اﻟـدوﻟﻲ ﺣـول ﻣﺗطﻠﺑــﺎت ﺗﺄﻫﯾـل اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ اﻟـدول اﻟﻌرﺑﯾــﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌـﺔ ﻋﻧﺎﺑـﺔ‪ ،‬ﯾــوﻣﻲ‬
‫‪ 18-17‬اﻓرﯾل ‪.2008‬‬
‫‪ .35‬ﺳﻠﯾﻣﺔ طﺑﺎﯾﺑﯾـﺔ‪ ،‬اﺛﺎر اﻟﺑراﻣﺞ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﺗطوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ ﻓـﻲ ظـل اﻻﻧﻔﺗـﺎح‬

‫اﻻﻗﺗﺻــﺎدي )‪ ،(2014-2001‬اﺑﺣــﺎث اﻟﻣــؤﺗﻣر اﻟــدوﻟﻲ ﺣــول ﺗﻘﯾــﯾم ﺑـراﻣﺞ اﻻﺳــﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣــﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳــﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠــﻰ‬

‫اﻟﺗﺷﻐﯾل و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر و اﻟﻧﻣو اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪ ،2014-2001‬طﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻋﻠوم‬

‫اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺳطﯾف‪12/11 ،1‬ﻣﺎرس ‪.2013‬‬

‫‪ .36‬ﻋﺑد اﻟﻔﺗﺎح ﺑوﺧﻣﺧـم‪ ،‬ﺻﻧدرة ﺳﺎﯾﺑﻲ‪ ،‬دور اﻟﻣراﻓﻘﺔ ﻓﻲ دﻋم إﻧﺷـﺎء اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪،‬واﻗﻊ‬

‫اﻟﺗﺟرﺑﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪.‬‬

‫‪ .37‬ﻋﺑد اﻟوﻫﺎب ﺑن ﺑرﯾﻛﺔ‪ ،‬ﺣﺑـﺔ ﻧﺟـوى‪"،‬دور اﻷﺟﻬـزة اﻟﺣﻛوﻣﯾـﺔ ﻓـﻲ دﻋـم اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺣﻠﯾـﺔ وﺗﻘﻠـﯾص ﺣﺟـم‬

‫اﻟﺑطﺎﻟﺔ– دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ ‪ ANSEJ‬و ‪ CNAC‬ﺑﺳﻛرة‪،"-‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟدوﻟﻲ ﺣول إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣﺔ ﻓﻲ اﻟﻘﺿـﺎء ﻋﻠـﻰ‬

‫اﻟﺑطﺎﻟﺔ و ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ‪،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪.‬‬

‫‪ .38‬ﻋﺑد اﻟوﻫﺎب ﺑن ﺑرﯾﻛﺔ‪ ،‬ﺣﺑﺔ ﻧﺟوى‪ ،‬دور اﻷﺟﻬزة اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ ﻓﻲ دﻋـم اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻣﺣﻠﯾـﺔ و ﺗﻘﻠـﯾص ﺣﺟـم‬

‫اﻟﺑطﺎﻟــﺔ‪ ،‬ﻣﻠﺗﻘــﻰ دوﻟــﻲ ﺣــول إﺳــﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣــﺔ ﻓــﻲ اﻟﻘﺿــﺎء ﻋﻠــﻰ اﻟﺑطﺎﻟــﺔ و ﺗﺣﻘﯾــق اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ اﻟﻣﺳــﺗداﻣﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬

‫اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪.‬‬

‫‪ .39‬ﻏدﯾر اﺣﻣد ﺳﻠﯾﻣﺔ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر واﻗﻊ و أﻓﺎق‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟوطﻧﻲ ﺣـول‪:‬واﻗـﻊ‬

‫و أﻓﺎق اﻟﻧظﺎم اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ و اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻓﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﯾوﻣﻲ‪ 06-05‬ﻣﺎي ‪.2013‬‬

‫‪95‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫‪ .40‬ﻟﺧﺿــر ﻣــداح‪ ،‬ﻣــﺎﺟﻲ ﻋﺑــد اﻟﺣﻣﯾــد‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻛﺂﻟﯾــﺔ إﺳــﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﻟﺗﺣﻘﯾــق اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ‬
‫اﻻﻗﺗﺻــﺎدﯾﺔ واﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾــﺔ‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘــﻰ اﻟــدوﻟﻲ اﻷول ﺣــول دور اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ ﺗﺣﻘﯾــق اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ‬
‫ﺑﺎﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺑوﻗرة‪ ،‬ﺑوﻣرداس ‪،‬ﯾوﻣﻲ ‪19-18‬ﻣﺎي‪.2011‬‬
‫‪ .41‬ﻟزﻫر ﻗواﺳﻣﯾﺔ و ﺑراﻫﯾﻣﻲ ﺳﻣﯾﺔ‪ ،‬ﺻﻧدوق اﻟزﻛﺎة رؤﯾﺔ ﺣدﯾﺛﺔ ﻟﺟﻣﻊ وﺗوزﯾﻊ واﺳـﺗﺛﻣﺎر اﻷﻣـوال دراﺳـﺔ ﺣﺎﻟـﺔ‬

‫"اﻟﺗﺟرﺑﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ"‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر ﺑﺳﻛرة اﻟﺟزاﺋر‪.‬‬

‫‪ .42‬ﻣﺻطﻔﻰ ﺑﻠﻣﻘدم و ﻣﺻطﻔﻰ طوﯾطﻲ‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻛﺈﺳـﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﺣﻛوﻣﯾـﺔ ﻻﻣﺗﺻـﺎص‬

‫اﻟﺑطﺎﻟﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟﻌﻠﻣﻲ اﻟدوﻟﻲ ﺣـول‪:‬إﺳـﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﺣﻛوﻣـﺔ ﻓـﻲ اﻟﻘﺿـﺎء ﻋﻠـﻰ اﻟﺑطﺎﻟـﺔ وﺗﺣﻘﯾـق اﻟﺗﻧﻣﯾـﺔ‬

‫اﻟﻣﺳﺗداﻣﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﺳﯾﻠﺔ‪ ،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 16-15‬ﻧوﻓﻣﺑر ‪.2011‬‬

‫‪ .43‬ﻧﺟﯾﺔ ﺿﺣﺎك‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و ﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﺑﯾن اﻷﻣس و اﻟﯾوم‪،‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻰ اﻟـدوﻟﻲ ﺣـول‪-‬ﻣﺗطﻠﺑـﺎت ﺗﺄﻫﯾـل‬

‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻌرﺑﯾﺔ‪،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر‪،‬ﯾوم‪-18-17‬اﻓرﯾل‪.2006،‬‬

‫‪ .44‬ﻧﻌﯾﻣﺔ ﺑـرودي‪ ،‬اﻟﺗﺣدﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻪ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ وﻣﺗطﻠﺑـﺎت اﻟﺗﻛﯾـف ﻣـﻊ اﻟﻣﺳـﺗﺟدات‬
‫اﻟﻌﺎﻟﻣﯾــﺔ‪ ،‬ﻣﻠﺗﻘــﻰ دوﻟــﻲ ﺣــول ﺗﺄﻫﯾــل اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳــطﺔ ﻓــﻲ اﻟــدول اﻟﻌرﺑﯾــﺔ ‪،‬ﯾــوﻣﻲ ‪18 -17‬اﻓرﯾــل‬
‫‪.2006‬‬
‫‪ .45‬ﯾﻣﯾﻧـﺔ ﺑـن دﯾﺑـﺔ‪ ،‬دراﺳـﺔ ﺗﻘﯾﯾﻣﯾـﺔ ﻟﻠﺑـراﻣﺞ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣـﺔ وأﺛرﻫـﺎ ﻋﻠـﻰ ﻣﻧظوﻣـﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت واﻟﺻـﻐﯾرة‬

‫واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ وﺗرﻛﯾﺑﻬـﺎ ﻟﻘطـﺎﻋﻲ وﻧﻣـو ﻗﯾﻣﻬـﺎ اﻟﻣﺿـﺎﻓﺔ وﻧﺳـﺑﺔ ﻣﺳـﺎﻫﻣﺗﻬﺎ ﻓـﻲ اﻟﻧـﺎﺗﺞ اﻟﻣﺣﻠـﻲ وﺗزاﯾـد ﻗـدراﺗﻬﺎ‬

‫اﻟﺗوظﯾﻔﯾـﺔ ﻟﻠﻌﻣﺎﻟـﺔ‪ ،‬أﺑﺣـﺎث اﻟﻣـؤﺗﻣر اﻟـدوﻟﻲ ﺣـول‪ :‬ﺗﻘﯾـﯾم ﺑـراﻣﺞ اﻻﺳـﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﺎﻣـﺔ واﻧﻌﻛﺎﺳـﺎﺗﻬﺎ ﻋﻠـﻰ اﻟﺗﺷـﻐﯾل و‬

‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﻧﻣو اﻻﻗﺗﺻﺎد ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة‪ ،2014-2001‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬

‫ﺳطﯾف‪ 12/1،11‬ﻣﺎرس‪.2013‬‬

‫ﻗﺎﺋﻣﺔ اﻟﻣﺟﻼت‪:‬‬

‫‪ .46‬ﻋﺑﯾـرات ﻣﻘــدم و ﺑــن ﻧــوى ﻣﺻــطﻔﻰ‪ ،‬اﻟﻌﻧﺎﻗﯾــد اﻟﺻــﻧﺎﻋﯾﺔ و دورﻫــﺎ ﻓــﻲ ﺗﻌزﯾــز اﻟﻘــدرة اﻟﺗﻧﺎﻓﺳــﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳــﺎت‬

‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬ﻣﺟﻠﺔ دراﺳﺎت اﻟﻌدد اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻷﻏواط‪ ،‬رﻗم‪19‬أ‪-‬ﺟﺎﻧﻔﻲ ‪.2013‬‬

‫‪96‬‬
 ‫ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻷﺷﻜﺎل‬

‫‪ .47‬ﻋﯾﺳـﻰ ﺑـن ﻧﺎﺻـر‪ ،‬ﺣﺎﺿــﻧﺎت اﻷﻋﻣـﺎل ﻛﺂﻟﯾـﺔ ﻟــدﻋم وﺗﻧﻣﯾـﺔ اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻــﻐﯾرة واﻟﻣﺗوﺳـطﺔ‪ ،‬ﻣﺟﻠـﺔ اﻟﻌﻠــوم‬
‫اﻹﻧﺳﺎﻧﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر‪ ،‬ﺑﺳﻛرة‪،‬اﻟﻌدد ‪.2010 ،18‬‬
‫‪ .48‬ﻣﯾﻠود ﺗوﻣﻲ‪ ،‬ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻣﺟﻠﺔ اﻟﻌﻠوم اﻹﻧﺳﺎﻧﯾﺔ ‪،‬ﺟﺎﻣﻌـﺔ‬

‫ﻣﺣﻣد ﺧﯾﺿر ‪-‬ﺑﺳﻛرة‪ -‬اﻟﻌدد‪.16‬‬

‫‪ .49‬ﯾﺎﺳﯾن اﻟﻌﺎﯾب‪ ،‬دراﺳﺔ و ﺗﺣﻠﯾـل ﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻟـدﻋم اﻟﻣـﺎﻟﻲ اﻟﺣﻛـوﻣﻲ ﻹﻧﺷـﺎء و ﺗطـوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳـﺎت اﻟﺻـﻐﯾرة و‬

‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬ﻣﺟﻠﺔ دراﺳﺎت اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد ﻣﻬري ﻗﺳﻧطﯾﻧﺔ‪ ،‬اﻟﻌدد‪ 1‬دﯾﺳﻣﺑر‪.2014،‬‬

‫اﻟﺟرﯾدة اﻟرﺳﻣﯾﺔ‪:‬‬

‫‪ .50‬اﻟﺟرﯾــدة اﻟرﺳــﻣﯾﺔ ‪ ،‬اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي رﻗــم‪ ،96/296‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 24‬رﺑﯾــﻊ اﻟﺛــﺎﻧﻲ ‪1417‬ه اﻟﻣواﻓــق ل‪08‬‬

‫ﺳﺑﺗﻣﺑر اﻟﻣﺗﺿﻣن إﻧﺷﺎء اﻟوﻛﺎﻟﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ ﻟدﻋم ﺗﺷﻐﯾل اﻟﺷﺑﺎب‪ ،‬اﻟﻌدد‪.52‬‬

‫‪ .51‬اﻟﺟرﯾ ــدة اﻟرﺳـ ــﻣﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾـ ــﺔ ‪، ،‬اﻟﻌـ ــدد ‪ ،47‬اﻟﺻـ ــﺎدرة ﻓـ ــﻲ ‪ 03‬ﺟﻣـ ــﺎدى اﻟﺛـ ــﺎﻧﻲ ‪ 1422‬اﻟﻣواﻓـ ــق ل ‪ 22‬أوت‬

‫‪ - .2001‬اﻟﺟرﯾــدة اﻟرﺳــﻣﯾﺔ ﻟﻠﺟﻣﻬورﯾــﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾــﺔ‪ ،‬اﻟﻌــدد ‪ ،74‬اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي رﻗــم ‪ 373-02‬اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪6‬‬

‫رﻣﺿﺎن ﻋﺎم ‪1423‬اﻟﻣواﻓق ‪11‬ﻧوﻓﻣﺑر‪،2002‬ص‪.13‬‬

‫‪ .52‬اﻟﺟرﯾــدة اﻟرﺳــﻣﯾﺔ ﻟﻠﺟﻣﻬورﯾــﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾــﺔ اﻟﻌــدد‪ 32‬اﻟﺻــﺎدرة ﻓــﻲ ‪ 04‬ﻣــﺎي ‪2005‬اﻟﻣرﺳــوم اﻟﺗﻧﻔﯾــذي‪05-165‬‬

‫اﻟﻣــؤرخ ﻓــﻲ ‪ 24‬رﺑﯾــﻊ اﻷول اﻟﻣواﻓــق ل ‪ 03‬ﻣــﺎي ‪ 2005‬اﻟﻣﺗﺿــﻣن إﻧﺷــﺎء اﻟوﻛﺎﻟــﺔ اﻟوطﻧﯾــﺔ ﻟﺗطــوﯾر اﻟﻣؤﺳﺳــﺎت‬

‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ وﺗﻧظﯾﻣﻬﺎ و ﺳﯾرﻫﺎ‪،‬ص‪.28،‬‬

‫‪ .53‬اﻟﺟرﯾ ــدة اﻟرﺳ ــﻣﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻌ ــدد ‪ ،77‬ﻷﻣ ــر ‪ 01/18‬اﻟﻣ ــؤرخ ﻓ ــﻲ ‪ 12‬دﯾﺳ ــﻣﺑر ‪ 2001‬اﻟﻣﺗﻌﻠ ــق ﺑﺗرﻗﯾ ــﺔ اﻟﻣؤﺳﺳ ــﺎت‬
‫اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺻﺎدرة ﻓﻲ ‪ 15‬دﯾﺳﻣﺑر ‪.2001‬‬
‫اﻟﻣواﻗﻊ ﻣن اﻻﻧﺗرﻧت‪:‬‬

‫‪54. www.ansej.org.dz‬‬

‫‪55. http://www.fgar.dz‬‬
‫‪56. http://www.industrie.gov.dz‬‬
‫‪57. http://www.ons.dz/‬‬

‫‪97‬‬
‫اﻟﻣﻼﺣق‬
 02 ‫ﻣﻠﺤﻖ رﻗﻢ‬
Formulaire de demande de garantie FGAR/ MEDA
Entreprise
Nom/Prénom ou Raison sociale de l'entreprise :
Forme juridique :
Capital Social :
Nombre d’actionnaires :
Nom/ actionnaire 1 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 2 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 3 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 4 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 5 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 6 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 7 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 8 : ………………………………………..…………….
Nom actionnaire 9 : ………………………………………..…………….
Nom du représentant légal :
Titre ou Fonction :
Adresse :
Wilaya :
N° d'immatriculation fiscale
Numéro du registre :
Date du registre :
Chiffre d'affaires :
Nombre d'emplois directs :
‫ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ‬
FGAR : 166, Lt. Saâdoun Mohamed, Kouba, Alger
Tél. 021.29.78.88 – 021.28.24.24 Fax : 021.28.29.17
Site web : www.fgar.dz - Email : info@fgar.dz
……………………………………………………..……………………………..…………….….
 SPA
 SARL
 SNC
 EURL
 SCS
 SCA
 GRPTS
 EI
………………………………………………………………..……………………………… DA
…………….
Prénom actionnaire 1 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 2 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 3 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 4 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 5 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 6 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 7 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 8 : ………………………………………..…………….
Prénom actionnaire 9 : ………………………………………..…………….
………………………………………..…………………………………………………………….
………………………………………..……………………………………………………………
………………………………………..……………………………………………………………
………………………………………..………………………………………………………..…
………………………………………..…………………………………………………………
………………………………………..…………………………………………………………..
………………………………………..……………………………………………………………
………………………………………..………………………………………………………….
Actuel : ………………………………………..…………………………………………
Prévisionnel : ………………………………………..……………………………
Actuel : ………………………………………..………………………………………
Prévisionnel : ………………………………………..………………………….
1
 02 ‫ﻣﻠﺤﻖ رﻗﻢ‬
Téléphone 1 : ………………………………..………………………………….. Téléphone 2 : ………………………………..……………………………………….
Téléphone 3 : ………………………………..………………………………….. Téléphone 4 : ………………………………..……………………………………….
Fax : ………………………………..………………………………………………….. Mobile : ………………………………..……………………………………………………
Email : ………………………………………………………………………………… Site Web : http://www. ………………………………………………………
 Agroalimentaire
 Biotechnologies et santé
 Bois et papiers
 Caoutchouc
 Construction
 Cuir
 Distribution
 Divers
 Environnement
 Exportation
 Fonds locaux et régionaux
 Impression, édition et librairie
Secteur d'activité  Immobilier
 Industrie culturelle
 Meubles et articles d ameublement
 Minier
 Plastique et matériaux composites
 Produits électriques et électroniques
 Produits métalliques et machinerie
 Récréotouristique
 Services financiers
 Technologie de l info. / Télécom
 Transport et matériel de transport
 Technologies industrielles
 Autres
Activité : ………………………………………..…………………………………………………………..

 Création
Objet de la demande :  Extension
 Rénovation

Date de début activité : ……………………………………………………………………………………………………….

‫ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ‬ 2

FGAR : 166, Lt. Saâdoun Mohamed, Kouba, Alger
Tél. 021.29.78.88 – 021.28.24.24 Fax : 021.28.29.17
Site web : www.fgar.dz - Email : info@fgar.dz
 02 ‫ﻣﻠﺤﻖ رﻗﻢ‬
 Oui
Dépôt du dossier Bancaire
 Non
Date dépôt : ……………………………………………………………………………………………………….

Banque Domiciliation : ……………………………………………………………………………………………………….

Agence : ……………………………………………………………………………………………………….

Financement

Structure du projet Schéma de financement

Frais Préliminaires ……………………..…….. DA

Fonds Propre ………………………………...…….. DA
Terrains ……………………..…….. DA

Bâtiments ……………………..…….. DA
Crédit Bancaire ………………………………..…….. DA
Equipements de bureau ……………………..…….. DA

Equipements de production ……………………..…….. DA

Autres ………………………………..…….. DA
Matériel roulant ……………………..…….. DA

Besoins en fonds de
……………………..…….. DA
roulements
Montant total ………………………………..…….. DA
Montant total du projet ……………………..…….. DA

Commentaires éventuels du promoteur :

……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….……….
……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….……….
……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….……….
……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….……….

Date de réception de la demande : …………………………………………………………………………………………….

L’Entreprise (Cachet et signature)

‫ﺻﻨﺪوق ﺿﻤﺎن اﻟﻘﺮوض ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ‬ 3

FGAR : 166, Lt. Saâdoun Mohamed, Kouba, Alger
Tél. 021.29.78.88 – 021.28.24.24 Fax : 021.28.29.17
Site web : www.fgar.dz - Email : info@fgar.dz