áp dụng trong đầu tư ( TA) cùng Dow, Gann và Elliott. 2. Cha đẻ của phương pháp VSA- giao dịch theo dấu chân Smart money. 3. Không quan tâm đến phân tích cơ bản.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Hiểu về Smart Money 1. Ở đâu có cơ hội đầu tư, ở đó có Smart Money. 2. Là một nhóm các nhà đầu tư cá nhân hoặc tổ chức tinh hoa thực hiện mua vào một lượng cổ phiếu và sau đó phân phối cho các nhà đầu tư còn lại mức giá cao hơn nhằm thu về lợi nhuận. 3. Hành động của Smart Money sẽ để lại dấu vết và VSA là phương pháp truy tìm giao dịch theo dấu vết này.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Chu kỳ thị trường 1. Chu kỳ thị trường chứng khoán luôn đi trước chu kỳ kinh tế 6-9 tháng. 2. Xu hướng giá thường phản ánh trước khi xuất hiện các tin tức rõ ràng vì thị trường chứng khoán được xây bằng sự kỳ vọng. 3. Thị trường chứng khoán cũng tuân theo quy luật với 4 giai đoạn tích lũy, tăng trưởng, phân phối và giảm giá.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn 3 Quy luật nền tảng VSA 1. Quy luật cung cầu: Giá tăng khi cầu lớn hơn cung và ngược lại. 2. Quy luật nhân quả: Xác định mục tiêu xu hướng giá tiềm năng khi phân tích quá trình tích lũy và phân phối của cổ phiếu. 3. Quy luật nỗ lực và kết quả: Xem khi đẩy giá có làm giá tăng và khi đạp giá có làm giá giảm? Khối lượng khớp được coi là nỗ lực và giá được coi là kết quả.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Chiến lược đầu tư I. Xác định xu hướng thị trường chung. II. Tìm kiếm cổ phiếu. a. Tìm kiếm nhóm ngành dẫn dắt. b. Tìm kiếm cổ phiếu dẫn dắt. c. Sử dụng chỉ số sức mạnh tương quan. III. Phương pháp giao dịch. d. Xác định đúng giai đoạn của 1 chu kỳ. e. Lên hế hoạch giao dịch. f. Thực hiện quản trị rui ro.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn 4 Giai đoạn vận động của giá
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. a. Định nghĩa. b. Vai trò tin tức và tâm lý. c. Định nghĩa các thuật ngữ. d. Các giai đoạn tích lũy II. Cách giao dịch.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. a. Định nghĩa: là quá trình smart money gom cổ phiếu với khối lượng nhiều nhất có thể mà không làm giá tăng. Việc mua vào này thường diễn ra sau giai đoạn Downtrend. b. Vai trò tin tức và tâm lý: Tin tức tiêu cực về doanh nghiệp, hoặc ngành, hoặc nền kinh tế dẫn đến tâm lý hoảng loạn trên toàn thị trường.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ PS- preliminary climax (Điểm hỗ trợ đầu tiên ở cuối một xu hướng Downtrend): Đây là điểm bắt đầu xuất hiện lực Cầu mua vào và tạo ra một ngưỡng hỗ trợ đầu tiên sau một giai đoạn Downtrend. Đặc điểm: Biên độ giá lớn đi kèm khối lượng giao dịch tăng lên điều này báo hiệu xu hướng giảm có thể sắp kết thúc vì xuất hiện lực cầu.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ SC- Selling Climax (Điểm bán hoảng loạn) Điểm mà ở đó biên độ giá và áp lực bán là lớn nhất. Xảy ra hiệu ứng bỏ cuộc, hoảng loạn của đám đông theo tâm lý bầy đàn và lực bán bị hấp thụ bởi smart money Đặc điểm giá đóng cửa cao hơn mức giá thấp nhất trong phiên đi kèm Vol lớn.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ AR- automatic rally (Sự hồi phục tự nhiên) Hiện tượng xuất hiện khi lực bán mạnh đã giảm đi nhiều, chỉ cần một lực cầu nhỏ cũng dễ dàng đẩy giá tăng lên bao gồm lệnh Short chốt lãi và các lệnh bắt đáy.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ ST- Secondary test (Điểm test cung thứ 2) Giá sẽ quay trở lại vùng SC để kiểm định lại cân bằng Cung- Cầu Nếu khối lượng và biên độ giá giảm đáng kể so với SC thì đáy SC được xác nhận. Thường sẽ có nhiều phiên test như vậy sau SC
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ Springs (Rũ nhanh) or Shakeouts (Rũ mạnh liên tiếp) Thường xảy ra ở cuối giai đoạn tích lũy đó là phiên Smart money rũ bỏ các nhà đầu tư nhỏ lẻ trước khi bắt đầu chuyển sang Uptrend. Thường có giá thấp nhất trong phiên phá vỡ hỗ trợ nhưng đóng cửa tăng trở lại trên đường hỗ trợ. Đây không phải tín hiệu bắt buộc phải xuất hiện
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ. Phân biệt 3 loại Spring. Spring 1: Vol lớn đột biến so với những lần giảm trước đó trong vùng tích lũy. Không nên mở vị thế mua. Nếu giá hồi phục yếu dưới hỗ trợ thì căn Short. Spring 2: Vol trung bình so với những lần giảm trước đó. Đây là tín hiệu cần thêm tín hiệu Test cung thành công trên hỗ trợ. Spring 3: Vol thấp. Đây là tín hiệu cho mua ngay mà không cần thêm các phiên Test cung.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ. Test –Smart money: Smart money luôn sử dụng các phiên test cung trong suốt quá trình tích lũy Một nhịp test thành công khi sau cú Spring hoặc Shakeout thì sẽ tạo đáy cao hơn với Vol nhỏ.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ. SOS- Sign of strength (Tín hiệu sức mạnh). Là phiên tăng giá với biên độ rộng kèm khối lượng tăng cao. Thường SOS xuất hiện sau Spring là tín hiệu xác nhận hành động giá trước đó.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ. LPS- Last poin of support (Điểm hỗ trợ cuối cùng). Là mức giá thấp nhất của những phiên điều chỉnh sau khi xuất hiện SOS. Mức giá LPS thường chỉnh về gần mức kháng cự trước đó với biên độ giá và Vol giảm. Trên biểu đồ có thể có nhiều LPS.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ. BU- Back up (Tín hiệu sức mạnh) Giá vượt kháng cự và quay trở lại gần kháng cự Test nguồn cung xung quanh mức kháng cự đó trước khi giá tiếp tục xu hướng tăng. Bao gồm 1 phiên điều chỉnh đơn thuần hoặc một giai đoạn tích lũy lại ở nền giá cao hơn. BU giống LPS. Khác ở chỗ Bu trên kháng cự còn LPS có thể dưới kháng cự. Đây là kiểu UT số 1 (trong Slide 3 loại UT tại giai đoạn phân phối).
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. c. 2 mẫu hình tích lũy phổ biến và định nghĩa các thuật ngữ. JAC- Jumper a Creek (Cú nhảy xác nhận) JAC và câu chuyện con sông chảy siết và cách vượt sông. JAC là phiên giá tăng mạnh kèm VOL lớn sau 1 giai đoạn test cung thành công trước đó. Thường là phiên xác nhận cụm nến 3 bước tăng giá để hướng đến kháng cự JAC giống với SOS ở Vol + Giá. Khác ở chỗ JAC chưa vượt kháng cự.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. d. Các giai đoạn của tích lũy Giai đoạn A Đánh dấu sự dừng lại của xu hướng Dowtrend. Các sự kiện: PS, SC, AR, ST. Đáy của SC và ST tạo lên đường hỗ trợ. Đỉnh của AR tao lên đường kháng cự.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. d. Các giai đoạn của tích lũy. Giai đoạn B. Là giai đoạn xây dựng một nguyên nhân cho giá tăng, xuất hiện sự hấp thụ chính. Biến động biên độ và Vol lớn ở giai đoạn đầu và hẹp dần giai đoạn sau. Mục đích Smart money rũ bỏ những nhà đầu tư nắm giữ hàng ở giai đoạn A và hấp thụ hàng. Các sự kiện thường có nhiều ST và UT. Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. d. Các giai đoạn của tích lũy. Giai đoạn C. Sự hấp thụ hàng gần như hoàn tất. Smart money tiến hành Test cung lần cuối bằng 1 cú rũ Spring hoặc Shakeout. Sau Cú rũ vẫn tiếp tục Test cung trước khi vào pha D. Các sự kiện: Spring, Shake out, LPS. Lưu ý mẫu hình 2 chỉ có Test cung gần hỗ trợ mà không có Spring và Shake out.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. d. Các giai đoạn của tích lũy Giai đoạn D Là điểm cuối cùng của giai đoạn tích lũy. Smart money đánh lên trong vùng tích lũy TR. Do lực cung cạn kiệt nên giá tăng mạnh và nhanh. Các sự kiện chính: LPS, JAC, SOS.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy I. Lý thuyết. d. Các giai đoạn của tích lũy Giai đoạn E Giai đoạn cổ phiếu thoát khỏi vùng tích lũy và bắt đầu xu hướng Uptrend. Cầu vượt trội cung, giá tăng mạnh, điều chỉnh ngắn, có thể chỉ điều chỉnh trong phiên. Các sự kiện chính: SOS, LPS, BU.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy II. Cách thức giao dịch A. Chiến thuật giao dịch Kiên nhẫn chờ cơ hội như báo rình mồi. Chia làm 3 đợt mua, chỉ mua quân bình giá lên tại 2 pha C và D Chỉ mua thêm khi đợt 1 có lãi và lấy lãi tài trợ cho rui ro của 2 lần sau.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy II. Cách thức giao dịch. B: Điểm mua của mẫu hình tích lũy 1: Điểm mua: Điểm mua 1: Mua tại Spring #3 hoặc test cung của Spring #2. Điểm mua 2: Mua tại LPS (Tiết cung trong thế dòng tiền vào) Điểm mua 3: Mua tại SOS, hoặc điểm Break của BU. Lưu ý luôn có mức dừng lỗ trước khi đặt mua tại Min(Spring, LPS, BU).
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy II. Cách thức giao dịch. B: Điểm mua của mẫu hình tích lũy 2: Điểm mua: Điểm mua 1:Mua tại LPS. ( Thế tiết cung trong xu hướng dòng tiền vào). Điểm mua 2: Mua tại JAC với biên độ và Vol cao sau LPS tiếp theo. Điểm mua 3: Mua tại SOS, hoặc điểm Break của BU. Lưu ý luôn có mức dừng lỗ trước khi đặt mua tại Min(ST, LPS, BU). Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy III. Thực hành:
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy III. Thực hành:
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy III. Thực hành:
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn tích lũy III. Thực hành:
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend I. Lý thuyết. II. Giai đoạn tích lũy lại. III. Cách sử dụng đường xu hướng. IV. Cách giao dịch.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend I. Lý thuyết. 1. Cách vẽ kênh xu hướng dựa trên 2 đáy liền kề: Bước 1: Xác định 2 đáy liền kề với khoảng thời gian và mức độ điều chỉnh xấp xỉ nhau và kẻ đường kênh dưới. Bước 2: Xác định đỉnh nằm giữa 2 đáy từ điểm đỉnh kẻ đường song song với đường kênh dưới.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend I. Lý thuyết. 2. Cách vẽ kênh xu hướng dựa trên 2 đỉnh liền kề: Bước 1: Xác định 2 đỉnh liền kề với khoảng thời gian và mức độ điều chỉnh xấp xỉ nhau và kẻ đường kênh trên. Bước 2: Xác định đáy nằm giữa 2 đỉnh từ điểm đáy kẻ đường song song với đường kênh trên.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend I. Lý thuyết. 3. Cách giao dịch. Mua tại hỗ trợ kênh dưới khi xuất hiện cụm nến đảo chiều. Bán tại kháng cự kênh trên khi xuất hiện cụm nến đảo chiều.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy A. Đặc điểm Sự tái tích lũy là một vùng giao động trong một xu hướng tăng nhằm thanh lọc các cổ đông diễn ra khi có thông tin tiêu cực. Khối lượng và biên độ giao động của tái tích lũy thường thấp hơn giai đoạn tích lũy.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 1. Tái tích lũy sau nhịp giảm. Yếu nhất trong 4 loại. Nhịp giảm thường bắt đầu với nhịp phân phối nhỏ trước đó. Có thể đi kèm các dạng vùng giao động khác nhau.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 1. Tái tích lũy sau nhịp giảm.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 2. Tái tích lũy kèm một cú rũ. Đi ngang hoặc có mô hình kênh hướng xuống Xuất hiện Spring. Có thể đi kèm các dạng vùng giao động khác nhau. Cổ phiếu dẫn dắt thường có mô hình này sau SOS.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 2. Tái tích lũy kèm một cú rũ.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 3. Tái tích lũy có LPS dưới kênh. Cung được hấp thụ hết trong vùng giao động và không vi phạm kênh dưới. Mô hình thường xuyên xuất hiện và mô hình cho thấy sức mạnh của cổ phiếu.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 3. Tái tích lũy có LPS dưới kênh.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 4. Tái tích lũy có LPS trên kênh. Là mô hình tái tích lũy mạnh nhất trong 4 mô hình. Mô hình sẽ có đỉnh sau và đáy sau cao hơn, giá không vi phạm kênh trên của vùng tích lũy.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy B. Các loại tái tích lũy: 4. Tái tích lũy có LPS trên kênh.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy C. Lưu ý: Thường xuất hiện khi giá chớm vượt kênh trên Uptrend, xu hướng tăng quá nóng giá sẽ dừng đà tăng để tích lũy lại. Cuối tái tích lũy thường biên độ giá và Vol giảm, sau đó Break khỏi kênh trên, đây là dấu hiệu cho thấy quá tình tích lũy sắp kết thúc. Đây là điểm ngược lại với giai đoạn phân phối. VOL giảm sau AR là dấu hiệu sớm cho thấy đây là giai đoạn tích lũy lại. Nếu nguồn cung lớn xuất hiện trong các phiên điều chỉnh khả năng cao sẽ có Spring. Vol tăng tại hỗ trợ sau đó giá hồi phục là bằng chứng Smart money hấp thụ cổ phiếu, nếu các lần sau Vol giảm dần chứng tỏ nguồn cung đang giảm dần do sự hấp thụ này. Gap lên trong pha D và E chứng tỏ cung đã cạn và Smart money gặp khó khan trong việc mua thêm cổ phiếu.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Uptrend II. Giai đoạn tái tích lũy C. Cách giao dịch trong tái tích lũy Mua tại LPS sau ST, BU sau Test kháng cự. Mua tại test Spring #2, Mua tại JAC, LPS, BU sau Spring #2.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. a. Định nghĩa. b. Vai trò tin tức và tâm lý. c. Sơ đồ các dạng phân phối. d. Định nghĩa về các thuật ngữ. e. Cách vẽ kháng cự và hỗ trợ. II. Khái niệm đường ICE. III. Tín hiệu SOW. IV. Cách giao dịch.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối Lý thuyết. a. Định nghĩa. Là giai đoạn smart money tìm cách bán cổ phiếu mà họ đã mua ở vùng giá thấp để chốt lời. Vì Smart money sẽ bán hàng với khối lượng lớn nên sẽ cần bán tại 1 vùng giá, nên sẽ cần liên tục bán và đỡ giá để bán được giá tốt nhất.
b. Vai trò tin tức và tâm lý.
Giá tại vùng phân phối thường kèm theo tin tốt, thông tin về doanh nghiệp rất hứa hẹn trong tương lai khiến nhà đầu tư can đảm mua vào. Các Smart money sẽ phân phối hàng trong giai đoạn nhỏ lẻ đang hung phấn tột độ với các tin tức tích cực.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. C. Sơ đồ dạng phân phối.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: PSY- Preliminary supply (Điểm phân phối đầu tiên) Điểm Smart money bắt đầu phân phối sau 1 giai đoạn uptrend. KLGD và biên độ nến tăng mạnh là dấu hiệu báo hiệu xu hướng tăng sắp kết thúc. Nếu điều chỉnh thường sâu hơn những lần điều chỉnh trước trong xu hướng tăng. Thời gian điều chỉnh ở giai đoạn này cũng dài hơn các giai đoạn điều chỉnh trước đó.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: BCLX- Buying Climax (Điểm hưng phấn tột độ) Đây là điểm lực mua đạt đỉnh điểm, đặc điểm thường thấy là Gap Up, biên độ nến, Vol và gia tốc tăng mạnh. Sự kiện thường xảy ra khi tin cực kỳ tốt làm hung phấn đám đông. Đây là lúc mà Smart Money phân phối tốt nhất vì vậy VOL là rất lớn, thường thì Vol max. Dấu hiệu phân phối được xác nhận khi sau BCLX là các phiên nến dài đóng cửa giá thấp hoặc nến biên độ hẹp VOL đột biến đi kèm tín hiệu giá giảm mạnh.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: AR- Automatic reaction (Nhịp giảm tự nhiên) Xuất hiện khi cầu tại BCLX giảm mạnh kèm theo nguồn cung lớn. Sự sụt giảm này kèm theo các nến có biên độ lớn và Vol lớn. Từ đường AR ta vẽ được đường hỗ trợ của giai đoạn phân phối.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: ST- Secondary test (Kiểm định lần 2) Giá quay lại vùng mua hưng phấn theo động lượng đỡ của Smart money để tiếp tục phân phối hàng tại đây. Vol giảm dần và biên độ nến hẹp khi giá tiếp cận gần kháng cự. Đỉnh của ST sẽ hình thành cụm nến đảo chiều với Vol cao. Khi giá giảm trở lại sau ST thì VOL vẫn ở mức cao trung bình hoặc trên trung bình. ST có thể xảy ra nhiều lần.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: SOW- Sign of weakness (Dấu hiệu yếu đuổi) Xảy ra tại dưới vùng hỗ trợ AR. Giá điều chỉnh mạnh thủng hỗ trợ với biên độ rộng và khối lượng lớn. Khi xuất hiện SOW là cảnh báo cho các đợt hồi phục giá cuối cùng sau đó để kết thúc giai đoạn phân phối. Sau phiên SOW là 1 nến đỏ đặc có biên độ rộng kèm theo Vol lớn, hoặc nến có biên độ rộng kèm Vol lớn và giá đóng cửa ở mức cao.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: UT- Upthurust (Bẫy tăng giá) UT là 1 dạng của ST nhưng mạnh hơn. Giá hồi phục vượt kháng cự và đây là cái bẫy tăng giá. Smart money tận dụng UT để phân phối cho đám đông phấn khích. UT thường tồn tại rất ngắn thường ngay trong phiên sau khi vượt giá bị đạp xuống kênh phân phối kèm Vol lớn. Lý tưởng nhất của 1 UT là cụm nến nhấn chìm giảm có sự xác nhận Vol.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: UT- Upthurust (Bẫy tăng giá) UT số 1: Khác với UT#2 và UT#3, UT#1 chính là SOS tại tái tích lũy. UT số 2: Vol lớn hơn UT#3, Break kháng cự với nến giảm 1/3 thân, 1/3 giá vẫn trên kháng cự. UT#2 cần thêm xác nhận để mở bán. Vol bứt kháng cự ít hơn Vol giảm trở lại trong phiên. Nếu giá hồi với Vol thấp thì đó là tín hiệu xác nhận bán. UT số 3: Break kháng cự với nến giảm ½ thân, giá đóng cửa dưới 1/2 kháng cự với Vol lớn. Tín hiệu bán ngay lập tức.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. d. Các sự kiện trong phân phối: UTAD- Upthurust after distribution (Sập hầm sau phân phối). UTAD bứt đỉnh cũ kèm Vol rất cao để đánh lừa nhà đầu tư bán sớm giá tăng kèm Vol rất cao và dụ các nhà đầu tư nhỏ lẻ, dân TA chơi vượt đỉnh lao vào. Giá UTAD có thể vận động trong vài ngày hoặc vài tuần với tin tức tích cực tràn lan. Là phiên để Smart money test cầu cuối cùng trước khi kết thúc giai đoạn phân phối. UTAD không phải tín hiệu bắt buộc.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối I. Lý thuyết. e. Các giai đoạn trong quá trình phân phối Giai đoạn A: ST thường có Vol giảm so với BC. Thường giống với giai đoạn tích lũy. Giai đoạn B: Giống giai đoạn tích lũy, chỉ khách Smart money bán ròng, có SOW đi kèm giá giảm biên độ rộng và Vol lớn. Giai đoạn C: Xuất hiện UT và UTAD để đánh lừa nhà đầu tư Giai đoạn D: LPSY này là điểm mở Short phái sinh lý tưởng. Giai đoạn E: Giá giảm khỏi hỗ trợ Vol lớn, giá hồi Vol giảm, đáy sau thấp hơn đáy trước.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối II. Thực hành
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối Lưu ý: Giai đoạn ban đầu của phân phối cũng giống tích lũy lại, giống tại pha A. Trong tích lũy lại đặc thù là sự hấp thụ của smart money, còn trong giai đoạn phân phối đặc thù là thoát hàng. Tái tích lũy là nghệ thuật làm nhà đầu tư bán ra tại Spring và shakeout còn phân phối là nghệ thuật cao trong việc giữ giá bên trong phạm vi giao dịch để khuyến khích công chúng mua vào để thoát hàng giá tốt nhất. Những phiên Test sau UTDA Vol cao là dấu hiệu chỉ ra rằng xuất hiện lực bán của Smart money. Ngược lại với Spring sau đó Vol lớn. Thời gian để hồi phục từ hỗ trợ lên kháng cự nhiều, thời gian từ kháng cự trở lại hỗ trợ ít. Dấu hiệu không có cầu và sự phân phối của Smart money. ST chỉ làm giá giảm lại về vùng hỗ trợ rồi hồi phục trong khi LPSY là điểm hồi phục cuối cùng trước khi vào Downtrend.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn phân phối Lưu ý: Khi giá tăng lên vùng kháng cự xuất hiện Vol đột biến điều này cho thấy lực cung lớn ở vùng này. Khối lượng các phiên giảm thường cao hơn khối lượng các phiên tăng trong giai đoạn phân phối. Đỉnh PSY bằng đỉnh LPSY cho thấy đây là mức kháng cự mạnh. Khối lượng tăng đi kèm giá giảm đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước trong quá trình hình thành giai đoạn phân phối. LPSY là điểm Short phái sinh lý tưởng LPSY #1 bằng BCLX và ở giữa có UT cao nhất ( mẫu hình vai đầu vai ngược), LPSY#2 bằng PSY. Có nhiều trường hợp giai đoạn phân phối diễn ra rất nhanh, lúc đó để hạn chế tối đa rủi ro là kẻ đường xu hướng và bán ngay khi giá thủng hỗ trợ Khác tái tích lũy ở thông tin và tâm lý. Đường xu hướng là minh chứng cho tuyến phòng thủ cuối cùng của phân phối, phân biệt với tái tích lũy.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Dowtrend I. Lý thuyết II. Các dạng phân phối III. Cách sử dụng được xu hướng IV. Giai đoạn tái phân phối. V. Cách giao dịch
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Dowtrend Lý thuyết Giá có thể vận động trong kênh xu hướng giảm, xuất hiện nhiều nến giảm biên độ dài kèm Gap xuống. Không có lực đỡ của Smart money, vì thế xu hướng giảm sẽ có động lượng lớn Tránh giao dịch mua trong giai đoạn Downtrend là hành động khôn ngoan. Các cổ phiếu Bluchip hàng đầu thường nằm trong các quỹ đầu tư lớn và khi cổ phiếu phân phối nhanh thì chỉ smart money mới ra kịp.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Dowtrend II. Cách xác định kênh xu hướng Xác định đường cung bởi 2 đỉnh liền kề với đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước. Xác định đường cầu bằng cách tìm 1 đáy xuất hiện giữa 2 đỉnh rồi sau đó kẻ đường thẳng song song với đường cung Nhìn vào kênh ta biết được nó có phải kênh rộng hay hẹp, giá biến động lỏng lẻo trong 1 xu hướng kéo dài hay không?
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Dowtrend II. Đặc điểm kênh xu hướng giảm Giá tiếp cận kênh trên Vol lớn, sau đó giá giảm mạnh. Có thể vẽ 2 kênh xu hướng riêng biệt để so sánh. Khi giá thoát khỏi kênh xu hướng giảm và khó khan để trở về kênh dưới thì có thể giá sẽ vào giai đoạn tích lũy hoặc tái phân phối.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công
www.tgm.vn Giai đoạn Dowtrend III. Giai đoạn tái phân phối. Giai đoạn SOW thủng hỗ trợ vol lớn biên độ lớn, phục hồi lại đường hỗ trợ Vol giảm cho thấy giá sẽ tiếp tục giảm. Vol tại PSY và vol tại BCLX lớn, biên độ lớn, Vol phục hồi tại LPSY nhỏ biên độ giá hẹp.
Vì 5 Triệu người Việt Nam đầu tư hạnh phúc và thành công