‫مقدمة‬

‫يعتبر الصندوق المهني المغربي للتقاعد من أهم المؤسسات التي تقدم خدمات رفيعة في‬
‫حياة االنسان خاصة في فترة تقاعده و عدم قدرته على االنتاج‪,‬بل تتعداه تلك الخدمة الى‬
‫ورثته بعد وفاته ‪,‬وهو االمر الذي يحل بعض المشاكل المالية ويجعل بعض االسر المغربية‬
‫تتفادى ولو جزءا قليال من الحاجة و العوز‪.‬‬
‫ولتفادي اللبس البد من االشارة الى أن هناك فرق بين الصندوق الوطني المغربي للتقاعد‬
‫والصندوق المهني المغربي للتقاعد‪,‬بالنسبة لألول يعتبر من أولى مؤسسات االحتياط‬
‫االجتماعي بالمغرب نظرا لعدد المنخرطين والمتقاعدين المنتمين اليه‪,‬وقد احدث بموجب‬
‫الظهير الشريف في فاتح شوال ‪ 1348‬الموافق ل‪ 2‬مارس ‪ 1930‬وبعد مدة طويلة سيتم‬
‫اعادة هيكلة هذه المؤسسة الواقع بجميع تطوراته بموجب القانون رقم ‪ 43.95‬القاضي‬
‫باعادة تنظيم الصندوق المغربي للتقاعد مع المرسوم التطبيقي له رقم ‪ 2.95.749‬والصادر‬
‫في ‪ 8‬رجب ‪ 1417‬الموافق ل ‪ 20‬نونبر ‪ 1996‬ويوجد مقره بالرباط‪.‬‬
‫في حين أن الصندوق الثاني والذي هو محور بحثنا الصندوق المهني المغربي للتقاعد أحدث‬
‫سنة ‪ 1949‬على شاكلة جمعية ألرباب العمل‪.‬ويعمل حاليا طبقا للظهير الشريف رقم‬
‫‪ 1.58.376‬الصادر بتاريخ ‪ 15‬نونبر ‪ 1958‬الذي يضبط بموجبه حق تأسيس الجمعيات‬
‫كما تم تعديله وتتميمه بالقانون رقم ‪. 75.00‬‬
‫المبحث األول‪.‬التنظيم االداري والمالي للصندوق المهني المغربي للتقاعد‬
‫المبحث الثاني‪ :‬تحديات الصندوق المهني للتقاعد‬
 ‫المبحث األول‪.‬التنظيم االداري والمالي للصندوق المهني المغربي للتقاعد‬
‫المطلب االول‪.‬التنظيم االداري للصندوق المهني المغربي للتقاعد‬
‫يعتبر الصندوق المهني المغربي للتقاعد أول صندوق تقاعد مخصص للقطاع الخاص‬
‫بالمغرب يتميز بادارة تستجيب لكل معايير الجودة واالنتاجية في تعامله مع المنخرطين و‬
‫المشتركين ‪,‬ويتكون هذا الصندوق من عدة هيئات ادارية تتمثل في‪.‬‬
‫الجمع العام للمنخرطين‬
‫لجنة االدارة لجنة التوجيه‬
‫لجنة التدقيق‬
‫لجنة االجور‬
‫أوال‪.‬الجمع العام للمنخرطين‬
‫يمثل أعلى هيئة التخاذ القرارات‪,‬يجتمع الجمع العام العادي مرة في السنة على األقل وذلك‬
‫من أجل البث في تقرير االدارة المالية لمجلس االدارة والقيام بانتخاب أعضاء مجلس‬
‫االدارة و التشاور بشأن التقارير التي قدمت اليه والبث في األسئلة التي وضعها مجلس‬
‫االدارة ‪.‬‬
‫ثانيا‪.‬مجلس االدارة‬
‫يتكون مجلس االدارة من ‪ 12‬الى ‪ 24‬عضوا يشاركون بصفة تطوعية ‪.‬للمجلس كامل‬
‫الصالحيات بالنسبة للعمليات التي تخص هدف الجمعية‪,‬وكل سنة يقدم تقريرا حول العمليات‬
‫التي قامت بها الجمعية خالل السنة المحاسبية ‪,‬يتم ارسال هذا التقرير الى كل المنخرطين‬
‫‪.‬وينبثق عنه ‪ 3‬لجان متخصصة وهي‪.‬‬
‫لجنة التدقيق‬
‫تراقب مهام التدقيق الداخلية و الخارجي‬
‫لجنة االجور‬
‫تقرر سياسة األجور والمكافئات وتحدد تلك المخصصة للمديرين‬
‫لجنة التوجيه‬
‫تعد جهازا داخليا للصندوق المهني المغربي للتقاعد وتتكون من أعضاء من مجلس االدارة‬
‫ومن أطر مسيرة بالصندوق مهمتها توجيه نظام التقاعد للصندوق المهني المغربي‬
‫للتقاعد‪,‬وذلك عن طريق تحديد أمد الجياة و اعداد دراسات مستقبلية ‪,‬ديموغرافية و مالية‬
‫واعداد دراسات استراتيجية لتوضيفات األصول واعداد كل دراسة دقيقة يطلبها مجلس‬
‫االدارة‪,‬وتقديم اقتراحات لضمان استمرارية على المدى الطويل مع االخذ بعين‬
‫االعتبارمبادئ االنصاف والتضامن‪.‬‬

‫المطلب الثاني ‪ :‬التدبير المالي للصندوق المهني المغربي للتقاعد‬

‫تتشكل موارد ال صندوق المهني المغربي للتقاعد من االشتراكات االجتماعية ومساهمات‬
‫المشغلين ‪ ،‬واشتراكات األجراء و فوائد رؤوس االموال المسموح بها قانونا و الموارد‬
‫المبينة في النظام االساسي للصندوق و الموارد التعاقدية التي يتم الحصول عليها من المبالغ‬
‫‪1‬‬
‫المودعة من طرف شركات التامين المقبولة من طرف وزارة المالية‬
‫تخصص هذه الموارد لتغطية تكاليف التعويضات و مصاريف التسيير ‪ ،‬في حين يضاف‬
‫الفائض المحتمل لحساب يطلق عليه اسم المخزون االحتياطي ‪ ،‬و تعرف االموال التي‬
‫تشكل هذا المخزون االحتياطي توظيفات متنوعة و ذلك بغرض تقليل نسبة الخطر و ضمان‬
‫أفضل العائدات ‪ .‬فالي نظام للتقاعد االختياري يعمل ضمن نظام التوزيع مخزونا احتياطيا ‪،‬‬
‫وكلما ازدادت أهمية هذا المخزون كلما عبرت عن استمرارية النظام‪.‬‬
‫في سنة ‪ ،2005‬بلغت قيمة المخزون االحتياطي ‪ 9,238‬مليار درهم‪ ،‬أي ما يعادل ‪4,4‬‬
‫سنة من المعاشات‪.2‬و سجلت ذخيرة االحتياط ارتفاعا بنسبة ‪ 12,43‬في المائة بقيمة ‪35,9‬‬
‫مليار درهم‪ ،‬مقابل ‪ 31.9‬مليار درهم سنة ‪ .2013‬حيث بلغ فائض االستغالل للصندوق‬
‫المهني المغربي للتقاعد ‪ 3974,78‬مليون درهم مع نهاية دجنبر‪. 3 2014‬‬
‫بحسب تقرير المجلس االعلى للحسابات حول منظومة التقاعد في المغرب ‪ ،‬فان الصندوق‬
‫المهني المغلربي للتقاعد لن تستنفذ احتياطاته خالل مرحلة التوقعات الى غاية ‪، 2060‬‬
‫رغم ان عجزا تقنيا سيظهر ما بين سنتي ‪ 2033‬و ‪. 2050‬‬

‫‪16.36 ، 2016/1/20 ، http://www.cimr.ma/ar/aide_faq.php?id_rub=27&id_srub=89‬‬ ‫‪1‬‬

‫‪5.56 ، 2016/1/21، http://www.cimr.ma/ar/aide_faq.php?id_rub=27&id_srub=89‬‬ ‫‪2‬‬

‫‪3‬‬

‫‪http://www.almal.ma/%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%B3%D8%AA%D9%81%D9%8A%D8%AF%D9%88%D9%86‬‬
‫‪-%D9%85%D9%86-%D9%85%D8%B9%D8%A7%D8%B4-‬‬
‫‪%D8%A7%D9%84%D8%B5%D9%86%D8%AF%D9%88%D9%82-‬‬
‫‪/ %D8%A7%D9%84%D9%85%D9%87%D9%86%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D9%85-1327.html‬‬
‫و ذلك بفضل االصالحات المنجزة خالل سنة ‪ ، 2003‬فان هذا النظام تمكن من معالجة‬
‫ضعف التسعير الذي عرفه سابقا ‪ ،‬و كذا تحسين معدالت التمويل الولى و التغطية التي‬
‫بلغت مع نهاية ‪ 2011‬على التوالي ‪% 67‬‬

‫فيما يخص تمويل تقاعد الصندوق المهني المغربي للتقاعد يتم عبر نوعين من المساهمات‬
‫‪:‬‬
‫رواتبهم ‪.‬‬ ‫من‬ ‫المقتطعة‬ ‫األجراء‬ ‫مساهمة‬ ‫•‬
‫• مساهمات المشغلين التي تعادل المساهمة األجرية إضافة إلى مساهمة إضافية‪ ،‬غير‬
‫منتجة للحقوق بنسبة ‪ 26‬تصل إلى ‪. ٪ 30‬‬

‫فاالجراء المنخرطون في الصندوق المهني المغربي للتقاعد يستفدون من معاش عند احالتهم‬
‫على التقاعد ‪ .‬فبفضل الصندوق المهني المغربي للتقاعد يتوفرون على امكانية اختيار مبلغ‬
‫معاش تقاعدهم بحرية ‪ ،‬اذ ان عدة اختيارات تسمح لهم بتحسين وبلبلوغ المستوى االليق‬
‫بهم‪.‬‬

‫كما ان الدولة تسهل لهم تحسين معاشهم ‪ ،‬و من اجل ذلك تسمح لهم ايضا كالمشغلين‬
‫باالستفادة من تخفيضات ضريبية هامة‬

‫ويتم احتساب حقوق التقاعد عبر منح االجير المشارك سنويا عددا من النقط يتم احتسابها‬
‫وفق الصيغة التالية ‪:‬‬
‫‪4‬‬
‫عدد النقط = ( مم‪ +‬شم )‪/‬رد*‪6‬‬

‫مم =مساهمات المشغل دون عالوة اضافية و غير منتجة للحقوق‬

‫شم =اشتراكات االجير‬

‫رد = الراتب الدليلي‬

‫ويدل الراتب الدليلي على مؤشر يعكس تطور الراتب المتوسط لمجموع المشاركين في‬
‫الصندوق المهني المغربي للتقاعد ‪.5‬‬

‫و يمثل نظام شراء النقط مفيدا في الحاالت التالية ‪:‬‬

‫توظيف جزء من االجر و خاصة المنح و المكافاءات قصد تحسين التقاعد‬ ‫‪‬‬
‫اعادة تكوين الخدمات غير المغطاة بنظام الصندوق المهني المغربي للتقاعد‬ ‫‪‬‬
‫تصديق الخدمات اثر زيادة في نسبة المساهمة‬ ‫‪‬‬
‫اعادة تكوين رأس المال اثر استرجاع االجرية‬ ‫‪‬‬
‫‪4‬‬
‫‪http://www.cimr.ma/ar/aide_faq.php?id_rub=27&id_srub=89‬‬
‫‪16.00 ، 2016/1/21 ، http://www.cimr.ma/ar/contenuancre.php?id_rub=17&id_srub=68‬‬ ‫‪5‬‬
 ‫المبحث الثاني‪ :‬تحديات الصندوق المهني للتقاعد‬
‫المطلب االول ‪ :‬احتياطات الصندوق المهني للتقاعد ( على ضوء تقرير المجلس االعلى‬
‫للحسابات)‬
‫اذا كان كل من الصندوق المغربي للتقاعد والصندوق الوطني للضمان االجتماعي‬
‫يعرفان اختالالت هيكلية حسبما جاء في تقرير المجلس االعلى للحسابات الذي تنبا‬
‫للصندوق المغربي للتقاعد بانخفاض احتياطاته ابتداء من ‪ 2021‬فانه خلص كذا في نفس‬
‫التقرير ان الصندوق المهني للتقاعد لن تستنفذ احتياطاته وستمد ديمومية هذا النظام الى امر‬
‫يفوق سنة ‪ 2060‬وارجع ذلك الى االصالحات المنجزة سنة ‪ 2003‬والتي ارتكزت على‬
‫اساس تخفيض المردودية من ‪ %14‬الى ‪ %10‬والرفع من واجبات االنخراط غير‬
‫المضرة للحقوق من مساهمات ارباب العمل من ‪ %10‬الى ‪ %30‬وحذف التعويضات‬
‫العائلية الممنوحة للمتقاعدين واالستغناء عن المراجعة االلية لقيمة المعاشات وتحديد ما على‬
‫اساس الوضعية المالية للنظام ضمن الضوابط المعتمدة لقيادته واعتماد ميثاق لتدبير النظام‬
‫وماسسته في اطار انظمته االساسية وقد بلغت احتياطات سنة ‪ 2011‬ما مجموعه‬
‫‪ 24.849‬مليار درهم ن حيث عرفت نهاية ‪ 2011‬تسجيل حوالي ‪ 5120‬شركة منخرطة‬
‫في هذا النظام وفي نفس السنة بلغ ‪ 132.202‬حسب تقرير المجلس االعلى للحسابات ‪.‬‬
‫اال ان رغم كل ما سبق ذكره من ميزات للنظام التكميلي للصندوق المهني للتقاعد فقد‬
‫اوضح المجلس االعلى للحسابات في تقريره االخير ان نظام التقاعد التكميلي الذي يتولى‬
‫الصندوق المهني المغربي للتقاعد تسيره يتضمن عدة مخاطر مرتبطة بطبيعة النظام نفسه‬
‫حيث ان اعتماده على نظام التوزيع تظل استمراريته رهينة بانخراط مساهمين جدد كما ان‬
‫الطابع االختياري لهذا النظام ال يضمن دوام هذه الوضعية بشكل مستمر‪.‬‬
‫كما انه سبق وفي نفس االطار ان اعلن مدير الصندوق المهني المغربي للتقاعد في‬
‫مؤتمره لتقديم التقرير المالي العام ‪ 2012‬ان دخيرة االحتياط ارتفعت بنسبة تقارب ‪%15‬‬
‫واكد هذا التقرير بيان مصادق عليه من طرف مطتب دولي غير انه وعن نفس الجهة‬
‫سيعرف عجزا تقنيا ما بين ‪2033‬و‪2050‬ن بالرغم من االصالحات التي يقدم عليها‬
‫الصندوق المهني المغربي للتقاعد قصد الحفاظ على ديمومته واستمراريته اال ان نظام‬
‫االنخراط االختياري قد يهدد الصندوق باختالالت قد تضعف من احتياطاته المالية‬
‫‪ -1‬تقرير المجلس االعلى للحسابات لسنة ‪2013‬‬
‫‪ -2‬التقرير المالي الصندوق المهني للتقاعد لسنة ‪.2012‬‬
‫المطلب الثاني‪ :‬الصندوق المهني للتقاعد من نظام اختياري تكميلي إلى نظام أساسي‬
‫إجباري‬

‫حسب التقا رير الصادرة في إصالح منظومة التقاعد سواء من المجلس األعلى للحسابات أو‬
‫المجلس االجتماعي و االقتصادي و البيئي فاحتياطات الصندوق المهني للتقاعد سوف يتم‬
‫استنزافها بداية سنة ‪. 2060‬وعدد المنخرطين ال يتجاوز خمسة عشر في المائة‪.‬‬

‫لكن برجوعنا إلى سنوات الثمانينات نجد بعض المؤسسات العمومية انخرطت في الصندوق‬
‫المهني للتقاعد وهي ال تتوفر على نظام تقاعدي أساسي إجباري بالرغم من وجود في تلك‬
‫الفترة أنظمة التقاعد األساسي اإلجباري أي الصندوق المغربي للتقاعد بحيث كان بإمكان‬
‫المؤسسات العمومية اإلنخراط في أنظمة تكميلية كالصندوق المهني للتقاعد بالموازاة مع‬
‫عدم انخراطهم في نظام تقاعدي أساسي إجباري‪.‬‬

‫يبقى التساؤل المطروح والذي يفرض نفسه بإلحاح أمام ما تعيشه فئة من المتقاعدين من‬
‫هزالة معاشاتهم وما ينعكس على وضعيتهم العائلية المزرية وكيف سمح الصندوق الذي‬
‫يعتبر نظامه تكميلي اختياري لفائدة أجراء القطاع الخاص من قبول اشتراكات منخر طي‬
‫المؤسسات العمومية وهم غير منخرطين في نظام تقاعدي أساسي إجباري و ما هو األساس‬
‫القانوني المعتمد في الموافقة لإلستفادة من نظام تقاعدي تكميلي في غياب نظام التقاعد‬
‫األساسي؟وأصبح المستخدمون ضحايا من ضحايا المعاشات الهزيلة ومن سيتحمل مسؤولية‬
‫هزالة أجور هؤالء المتقاعدين الذين ضحوا بالغالي و النفيس لتحريك عجلة تنمية مؤسساتهم‬
‫أما إذا ما سلمنا أن إمكانية استقطاب صندوق المهني النخراط المؤسسات العمومية ‪.‬هل‬
‫يمكن القول آن السبب الرئيسي عدم وجود رقابة للسلطات العمومية على هذا الهيكل سواء‬
‫وزارة التشغيل أو المالية‪.‬‬

‫بالتالي يجب تكثيف الجهود بين كل الفر قاء االجتماعيين لحل معضلة هزالة األجور‬
‫للمتقاعدين الذين يخضعون فقط لنظام تكميلي دون األساسي اإلجباري ويجب على الحكومة‬
‫إن تضع هدا اإلشكال من بين أهدافها إن كانت عازمة على إصالح منظومة التقاعد ‪.‬‬
 ‫خاتمة‪:‬‬
‫ختاما يمكن الخروج بخالصة تمت صياغتها في شكل توصيات‪:‬‬
‫‪: 1‬توسيع فئة المستفيدين من النظام التكميلي االختياري و الرفع منه إلى ما يفوق خمس‬
‫عشر في المائة‪.‬‬
‫‪: 2‬أن يكون المعاش التكميلي إلزامي في القطاع العام يهدف ضمان مشاركة المنخرطين‬
‫ومساهمة المشغل على اعتبار أن مجهود التمويل يجب أن يتقاسمه الطرفان‪.‬‬
‫‪: 3‬يجب أن يخضع هدا الصندوق إلى إطار قانوني مالئم ومراقبة السلطات المعنية الوصية‬
‫على القطاع‪.‬‬
‫‪:4‬التخلي على النظام المزدوج القائم على الرسملة والتوزيع واالقتصار على نظام واحد‪.‬‬
‫‪:5‬يجب التنسيق بين صناديق صرف التقاعد للرفع من جودة المنتوج و الخدمات‪.‬‬
‫‪ :6‬يجب وضع صقف لألنظمة التكميلية وفق القواعد المعتمدة في األنظمة‪.‬‬
‫األساسية خصوصا ما يتعلق بسن التقاعد و شروط االستفادة من اإلحالة على التقاعد‪.‬‬
‫‪:7‬تعدد أنماط الحكامة‪ ,‬إذ يتم تدبير كل نظام وفق نموذج حكامة مختلف‪.‬‬
‫‪ :8‬مد الجسور بين األنظمة القائمة كي ال يعيق حركية المأجورين ما بين القطاعين العام و‬
‫الخاص ويساهم في مرونة سوق الشغل‪.‬‬

‫‪ :9‬إحداث جهاز مستقل مكلف باليقظة وبتتبع أنظمة التقاعد‪.‬‬

 ‫مراجع ‪:‬‬
‫محمد عفيفي ‪ ،‬مستقبل التقاعد بالمغرب اشكالية اصالح انظمة التقاعد بالمغرب ‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫تقرير المجلس االعلى للحسابات حول منظومة التقاعد بالمغرب التشخيص و‬ ‫‪‬‬
‫مقترحات االصالح سنة ‪. 2013‬‬
‫تقرير المجلس االعلى للحسابات حول منظومة التقاعد بالمغرب التشخيص و‬ ‫‪‬‬
‫مقترحات االصالح سنة ‪2006‬‬
‫االنترنيت ‪ :‬موقع الصندوق المهني المغربي للتقاعد‬ ‫‪‬‬
‫‪http://www.cimr.ma/ar/aide_faq.php?id_rub=27&id_srub=89 ‬‬
‫‪http://www.cimr.ma/ar/contenuancre.php?id_rub=17&id_srub=68 ‬‬
‫‪http://www.almal.ma/%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%B3%D8%AA%D9%81%D9%8A ‬‬
‫‪%D8%AF%D9%88%D9%86-%D9%85%D9%86-%D9%85%D8%B9%D8%A7%D8%B4-‬‬
‫‪%D8%A7%D9%84%D8%B5%D9%86%D8%AF%D9%88%D9%82-‬‬
‫‪%D8%A7%D9%84%D9%85%D9%87%D9%86%D9%8A-%D8%A7%D9%84%D9%85-‬‬
‫‪/ 1327.html‬‬