‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺟﻣﻬورﯾﺔ اﻟﺟزاﺋرﯾﺔ اﻟدﯾﻣﻘراطﯾﺔ اﻟﺷﻌﺑﯾﺔ‬

‫وزارة اﻟﺗﻌﻠﯾم اﻟﻌﺎﻟﻲ و اﻟﺑﺣث اﻟﻌﻠﻣﻲ‬

‫ﺟﺎﻣﻌﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ‬

‫ﻛﻠﯾﺔ اﻟﻌﻠوم اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﻌﻠوم اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‬

‫رﻗم اﻟﺗﺳﺟﯾل ‪...................:‬‬

‫اﻟﺷﻌﺑﺔ ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‬

‫اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و دورﻫﺎ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ –ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ –‬

‫وﻛﺎﻟﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪2014-2000‬‬

‫ﻣذﻛرة ﻣﻛﻣﻠﺔ ﺿﻣن ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﻧﯾل ﺷﻬﺎدة ﻣﺎﺳﺗر أﻛدﯾﻣﻲ ﻓﻲ ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر‬

‫ﺗﺧﺻص ﻣﺎﻟﯾﺔ و ﺑﻧوك‬

‫إﺷراف اﻷﺳﺗﺎذ ‪:‬‬ ‫ﻣن إﻋداد اﻟطﺎﻟب ‪:‬‬

‫* ﻗروف ﻣﺣﻣد ﻛرﯾم‬ ‫* ﺿﯾف ﺧﻼف‬

‫اﻟﺳﻧﺔ اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ‪2015/2014:‬‬

 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬

‫وﻗل اﻋﻣﻠوا ﻓﺳﯾرى ﷲ ﻋﻣﻠﻛم ورﺳوﻟﮫ واﻟﻣؤﻣﻧون‬

‫وﺳﺗردون إﻟﻰ ﻋﺎﻟم اﻟﻐﯾب واﻟﺷﮭﺎدة ﻓﯾﻧﺑﺋﻛم ﺑﻣﺎ ﻛﻧﺗم‬
‫ﺗﻌﻣﻠون‪.‬‬
‫ﺳورة اﻟﺗوﺑﺔ اﻵﯾﺔ‪104 :‬‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬

‫ﺑﺴﻢ اﷲ واﻟﺼﻼة واﻟﺴﻼم ﻋﻠﻰ ﺧﻴﺮ ﺧﻠﻖ اﷲ ﻣﺤﻤﺪ ﺻﻠﻮات اﷲ وﺳﻼﻣﻪ ﻋﻠﻴﻪ‪،‬‬

‫وﺑﻌﺪ اﻟﺜﻨﺎء واﻟﺤﻤﺪ ﷲ أﻫﺪي ﺛﻤﺮة ﻋﻤﻠﻲ ﻫﺬا إﻟﻰ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻣﻦ ﺳﻬﺮا ﻋﻠﻰ ﺗﺮﺑﻴﺘﻲ وﻋﻤﻼ ﻋﻠﻰ راﺣﺘﻲ‪ ،‬أﻏﻠﻰ إﻧﺴﺎﻧﻴﻦ ﻋﻠﻰ ﻗـﻠﺒﻲ "أﺑﻲ" ﺣﺒﻴﺒﻲ و ﺳﻨﺪي ﻓﻲ اﻟﺤﻴﺎة‪" ،‬أﻣﻲ"‬
‫اﻟﻐﺎﻟﻴﺔ و أول ﻣﻦ أﺑﺼﺮت ﻋﻴﻨﺎي رﻣﺰ اﻟﺤﻨﺎن و اﻟﻌﻄﻒ واﻟﺘﻀﺤﻴﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬إﻟﻰ ﺗﻮأم روﺣﻲ ﺻﻐﻴﺮﺗﻲ إﻟﻰ ﻣﻦ ﺗﺬوب اﻟﻜﻠﻤﺎت أﻣﺎم ﺟﻤﺎﻟﻬﺎ و رﻗﺘﻬﺎ أﺧﺘﻲ اﻟﻮﺣﻴﺪة "ﻫﺒﺔ اﻟﺮﺣﻤﺎن" ‪.‬‬

‫‪ -‬أﺧﻮاي اﻟﻌﺰﻳﺰﻳﻦ اﻟﻐﺎﻟﻲ '' ﻣﺎﺳﻴﻨﻴﺴﺎ " واﻟﺪﻟﻮع " أﻣﻴﺎس " ﺣﻔﻈﻜﻤﺎ اﷲ و رﻓﻘﻜﻤﺎ ﻓﻲ ﻛﻞ ﻣﺎ ﺗﺼﺒﻮان إﻟﻴﻪ‪.‬‬

‫‪ -‬إﻟﻰ رﻓﻴﻘﻲ ﻇﻠﻲ و ﻣﻬﺠﺔ اﻟﻘـﻠﺐ ﺻﺎﺣﺐ اﻻﺑﺘﺴﺎﻣﺔ اﻟﺪاﺋﻤﺔ و ﻣﻦ ﻛﺎن ﺳﻨﺪا ﻟﻲ ﺧﻔﻴﻒ اﻟﺮوح " ﺳﻔﻴﺎن"‬

‫‪ -‬إﻟﻰ ﻣﻦ أدﻳﻦ ﻟﻬﺎ ﺑﺎﻟﻜﺜﻴﺮ رﻣﺰ اﻟﺤﺐ و اﻟﺤﻨﺎن أﻣﻲ اﻟﺜﺎﻧﻴﺔ "راﺿﻴﺔ" و ﺧﺎﻟﺘﻲ اﻟﺤﺒﻴﺒﺔ رﻣﺰ اﻟﻌﻄﻒ و اﻟﺤﻜﻤﺔ‬
‫"زﻫﻴﺔ" ودﻟﻮﻋﺔ اﻟﻘـﻠﺐ اﻟﻜﺘﻜﻮﺗﺔ " ﻣﻼك"‬

‫‪-‬ﺣﺒﻴﺒﺘﺎي و ﺻﺪﻳﻘﺘﺎي ﺻﺎﺣﺒﺔ اﻻﺑﺘﺴﺎﻣﺔ اﻟﺪاﺋﻤﺔ "ﻓﺪوى" و ﺧﻔﻴﻔﺔ اﻟﺮوح و اﻟﻤﺸﺎﻛﺴﺔ "ﻣﻴﺴﺎء"‬

‫‪ -‬إﻟﻰ ﻣﻦ ﻛﺎﻧﺘﺎ ﻟﻲ ﺧﻴﺮ رﻓﻘﺔ و ﺷﻬﺪﻧﺎ و أﻛﻤﻠﻨﺎ اﻟﻤﺸﻮار و أﺗﻤﻤﻨﺎ ﻣﺬﻛﺮﺗﻨﺎ اﻟﻐﺎﻟﻴﺘﻴﻦ "أﺣﻼم" و "ﺣﻮرﻳﺔ"‪.‬‬

‫‪ -‬ﺻﺪﻳﻘـﺎﺗﻲ ﻣﺼﺪر ﻗﻮﺗﻲ وﻋﺰﻳﻤﺘﻲ )ﻣﻨﻰ ﻣﺮﻳﻢ ﻓـﺎﻃﻤﺔ اﻟﺰﻫﺮاء وﻫﻴﺒﺔ ﻫﺎﺟﺮ ﺳﻬﺎم ﺳﻠﻤﻰ وﺳﻴﻠﺔ(‪.‬‬

‫‪ -‬ﻛﻞ ﻣﻦ ﻓﻲ ﻗـﻠﺒﻲ وﻋﻘـﻠﻲ وﻧﺴﻴﻬﻢ ﻗـﻠﻤﻲ وإﻟﻰ ﻛﻞ ﻣﻦ ﻳﺆﻣﻦ أن ﺳﻼح اﻟﻤﺮأة اﻟﻮﺣﻴﺪ ﻫﻮ "اﻟﻌﻠﻢ"‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﻬرس‬
 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫اﻟﺻﻔﺣﺔ‬ ‫ﻓﻬرس اﻟﻣﺣﺗوﯾﺎت‬

‫ﻣﻘدﻣﺔ ‪..................................................................................................‬أ‬

‫اﻟﻔﺻل اﻷول ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪1.......................................................‬‬

‫ﺗﻣﻬﯾد ﻟﻠﻔﺻل ‪2 ........................................................................................‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬اﻹطﺎر اﻟﻧظري ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪3...........................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺄة و ﻣﻔﻬوم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪3...........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪3........................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﻔﻬوم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪4......................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬وظﺎﺋف و أﻫداف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪5........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬وظﺎﺋف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪5.....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫداف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪9...................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﻫﻣﯾﺗﻬﺎ‪11....................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪11................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎري‪13....................................................................‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪:‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ أﻧواﻋﻬﺎ وﻫﯾﻛﻠﻬﺎ اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ‪14..............................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول ‪:‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري وﻣﯾزاﻧﯾﺗﻪ‪14...............................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ‪14..........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪:‬ﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ‪17...................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻧواع اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪18................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻣن ﺣﯾث ﻧﺷﺎطﻬﺎ وﻣدى ﺗﻐطﯾﺗﻬﺎ ﻟﻠﺣدود اﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ‪18.......................................‬‬

 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣن ﺣﯾث ﺣﺟم اﻟﻧﺷﺎط‪18...............................................................:‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣن ﺣﯾث ﻋدد اﻟﻔروع‪19................................................................:‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣوارد واﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪20..................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻣوارد اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪20.................................................................:‬‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪22..........................................................:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﻣﻔﺳرة ﻟﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻓﯾﻬﺎ‪25......................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﻣﻔﺳرة ﻟﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪25...........................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ‪25..................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﺣدﯾﺛﺔ ‪27....................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻋﻠﻰ ﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪29.........................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ‪29......................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪30...................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻻﻋﺗﺑﺎرات اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ و اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ‪30..............................................‬‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل اﻷول ‪31...........................................................................‬‬

‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪32.............................................................‬‬

‫ﺗﻣﻬﯾد ﻟﻠﻔﺻل ‪33....................................................................................‬‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬اﻹطﺎر اﻟﻧظري ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪34....................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول ‪ :‬ﻣﻔﻬوم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ وأﻫﻣﯾﺗﻬﺎ وأﺳﺑﺎب ﻗﯾﺎﻣﻬﺎ ‪34...................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻣﻔﻬوم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ وأوﺟﻪ اﻻﺧﺗﻼف ﺑﯾﻧﻬﺎ وﺑﯾن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪34....................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪36.............................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬أﺳﺑﺎب ﻗﯾﺎم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪38........................................................‬‬

 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪.39.............................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻋواﻣل طﺑﯾﻌﯾﺔ ‪39.....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻋواﻣل اﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪39............................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻋواﻣل أﺧرى‪41.......................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪41..........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺗﻣوﯾل ‪42....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﺣددات اﻟﻣﻔﺎﺿﻠﺔ ﺑﯾن ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل‪43.............................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﻣوﯾل‪43.....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬أﻧواع اﻟﺗﻣوﯾل ‪44......................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺧﺎﻣس ‪ :‬ﻣﺻﺎدراﻟﺗﻣوﯾل‪46...................................................................‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬أﺳﺎﻟﯾب ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪.47..................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟﺗﻣوﯾل ﻗﺻﯾر اﻷﺟل ‪47..........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول ‪:‬اﻻﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي‪47................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺗﺣﺻﯾل اﻟﻣﺳﺗﻧدي‪56...............................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﺣوﯾل اﻟﻔﺎﺗورة‪64....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬ﺧﺻم اﻟﻛﻣﺑﯾﺎﻟﺔ اﻟﻣﺳﺗﻧدﯾﺔ‪65..........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺧﺎﻣس‪ :‬اﻟﻘروض اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺗﻌﺑﺋﺔ اﻟدﯾون ﻋن اﻟﺗﺻدﯾر‪65....................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺗﻣوﯾل ﻣﺗوﺳط وطوﯾل اﻷﺟل‪66.................................................‬‬

‫اﻟﻔرﻋﺎﻷول‪ :‬ﻗرض اﻟﻣورد‪66.......................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻗرض اﻟﻣﺷﺗري‪69...................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﻘرض اﻹﯾﺟﺎري اﻟدوﻟﻲ‪72...........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺟزاﻓﻲ‪74....................................................................‬‬

 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺧﺎﻣس‪ :‬ﻗروض اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺳﺑق ‪74.......................................................‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬إدارة ﻣﺧﺎطر اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪75.................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟﻣﺧﺎطر ﺣﺳب اﻟوﻗت اﻟذي ﺗﻘﻊ ﻓﯾﻪ‪.75...........................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﺧطر اﻟﺗﺻﻧﯾﻊ )ﺧطر ﻋدم اﻟﺗﻧﻔﯾذ(‪75................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧطر اﻟﻘرض‪75....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺧطر اﻗﺗﺻﺎدي‪76..................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻣﺧﺎطر ﺣﺳب طﺑﯾﻌﺗﻬﺎ‪76.......................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﺧطر اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ‪76................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧطر ﻋدم اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺳدﯾد‪76.....................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺧطر اﻟﺻرف‪76...................................................................‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬اﻟﺧطر اﻟﺑﺷري‪78................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺧﺎﻣس‪ :‬اﻟﺧطر اﻟﺻﻧﺎﻋﻲ‪78..............................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺳﺎدس‪ :‬اﻟﺧطر اﻟﺗﺟﺎري‪78................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺳﺎﺑﻊ‪ :‬اﻟﺧطر اﻟﻣﺎﻟﻲ‪78...................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻣن‪ :‬اﻟﺧطر اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‪78..................................................................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‪79....................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﺿﻣﺎﻧﺎت ﻣﻛﻔوﻟﺔ‪80.................................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺿﻣﺎﻧﺎت اﻹﻋﺳﺎر ﻋن اﻟﺗﻧﻔﯾذ‪80.....................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻛﻔﺎﻟﺔ ﺣﺳن اﻟﺗﻧﻔﯾذ‪80...............................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬ﻛﻔﺎﻟﺔ اﺳﺗرﺟﺎع اﻟﺗﺳﺑﯾﻘﺎت‪81.........................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺧﺎﻣس‪ :‬ﺿﻣﺎن ﺳﻼﻣﺔ اﻟﺑﺿﺎﻋﺔ‪81........................................................‬‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪82......................................................................‬‬

 ‫اﻟﻔﺼﻞ اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎھﯿﻢ أﺳﺎﺳﯿﺔ ﺣﻮل اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻟث‪:‬دور ﺑﻧك‪ B.A.D.R‬ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ )‪83..............(2014-2000‬‬

‫ﺗﻣﻬﯾد ﻟﻠﻔﺻل‪84...............................................................................‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول ‪ :‬ﻣدﺧل ﻋﺎم ﺣول ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ‪85...............................‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺄة وﺗطور ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ‪85..........................B.A.D.R‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺄة ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ‪85.................................. B.A.D.R‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗطور ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ‪86................................. B.A.D.R‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻧﺷﺎطﺎت وﻣﻬﺎم وﻣﺑﺎدئ ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ‪87..........................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺎطﺎت ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ‪87................................. BADR‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﻬﺎم ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ وﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ‪88.....................................BADR‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﻣﺑﺎدئ اﻟﺗﻲ ﯾرﺗﻛز ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ‪88.................BADR‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻘدﯾم ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ﻟوﻛﺎﻟﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ "‪91.................. "324‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﺗﻌرﯾف ﺑﺎﻟوﻛﺎﻟﺔ‪91..............................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣوﻗﻊ اﻟوﻛﺎﻟﺔ ﻓﻲ اﻟوﻻﯾﺔ‪91.......................................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠوﻛﺎﻟﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺑﺄم اﻟﺑواﻗﻲ‪92..................................‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬وظﺎﺋف أﻫم ﻣﺻﺎﻟﺢ اﻟوﻛﺎﻟﺔ‪93..................................................:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﺎﻹﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي‪94...............................:‬‬

‫ﻣطﻠب اﻷول‪ :‬إﺟراءات ﻓﺗﺢ اﻹﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي‪94...........................................:‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺗوطﯾن ‪96..................................................domicilation‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻓﺗﺢ اﻹﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي ‪98......l’ouverture de crédit documentaire‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟراﺑﻊ‪ :‬اﻟﺗﻧﻔﯾذ واﻟﺗﺳوﯾﺔ اﻟﻧﻬﺎﺋﯾﺔ ‪99..................................................‬‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل ‪103.......................................................................‬‬

‫اﻟﺧﺎﺗﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ‪1.........................................................................‬‬

 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻣﻘدﻣﺔ‬

‫‪10‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻣﻘدﻣﺔ‪:‬‬

‫ﺗﺑرز أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺑﻧوك ﻣن ﺧﻼل اﻟدﻋﺎﻣﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻘدﻣﻬﺎ ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﻣوﯾل‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﻌﺗﺑر ﻣﺳﺎﻫﻣﺗﻬﺎ ﻓﻌﺎﻟﺔ ﻓﻲ إﻧﺟﺎح‬
‫اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻻ ﺳﯾﻣﺎ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪ ،‬و ﻫذا اﻟدور ﯾﺑرز أﻛﺛر ﻣن ﺧﻼل ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ ﺗطوﯾر اﻟﻧﺷﺎط‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي و ﺟﻌﻠﻬﺎ أﻛﺛ ار ﺣﯾوﯾﺔ و أﻛﺛر ﻓﺎﻋﻠﯾﺔ‪ ،‬و ﻣن ﻫذا اﻟﻣﻧطﻠق ﻓﺈن دور اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﻣوﯾل ﯾﻌد‬
‫أﺳﺎﺳﯾﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ و أﻧﻬﺎ ﺗﻘوم ﻋﻠﻰ ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺗﺑﺎدل اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت ﺑﯾن دول اﻟﻌﺎﻟم ﻣن‬
‫ﺧﻼل اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﻧظم اﻟﺗﻲ ﺗﻧظم ﻫذا اﻟﺗﺑﺎدل ‪.‬‬

‫و ﻧظ ار ﻷﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪ ،‬ﻓﺈن ﻧﺟﺎﺣﻬﺎ ﯾﺗوﻗف ﻋﻠﻰ ﺣﺟم و طﺑﯾﻌﺔ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذي‬
‫ﺗﺗﻠﻘﺎﻩ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﻌﺗﺑر ﺗﻣوﯾل اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣن أﻋﻘد اﻟﻣﺷﻛﻼت اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻬﺎ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺑﺷﻛل ﻋﺎم‪،‬‬
‫ﺣﯾث ﯾﺻﻧف اﻟﺗﻣوﯾل ﻓﯾﻬﺎ إﻟﻰ ﺗﻣوﯾل ﻗﺻﯾر اﻷﺟل‪ ،‬و ﺗﻣوﯾل ﻣﺗوﺳط اﻷﺟل‪ ،‬و آﺧر طوﯾل اﻷﺟل‪ ،‬و ﯾرﺗﺑط‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل إﻟﻰ ﺣد ﺑﻌﯾد ﺑطﺑﯾﻌﺔ اﻟﻧﺷﺎطﺎت اﻟﺗﻲ ﺳﯾﺗم ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ ‪.‬‬

‫و ﯾﻌد اﻟﺗﻣوﯾل أﺳﺎس اﻟﻧﺷﺎط اﻟﺗﺟﺎري ﺣﯾث ﯾﻠﺑﻲ اﻟﺣﺎﺟﺔ إﻟﻰ رؤس اﻷﻣوال ﻣن أﺟل ﺗﻣوﯾل اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر و‬
‫ﺗﻐطﯾﺔ اﻟﻌﺟز اﻟﻣﺎﻟﻲ‪ ،‬ﻓﻬو ﯾﺣﺳن ﻣن اﻟﻘدرة اﻻﻧﺗﺎﺟﯾﺔ‪ ،‬و اﻟوﺿﯾﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪ ،‬و اﻟﻣردودﯾﺔ‪ ،‬و ﺗوﻓﯾر رؤوس‬
‫اﻷﻣوال اﻟﻼزﻣﺔ ‪ ،‬و ﻫذا اﻟﺗﻣوﯾل ﯾﻣﻛن أن ﯾﻛون ﺗﻣوﯾﻼ داﺧﻠﯾﺎ ﻛﻣﺎ ﯾﻣﻛن أن ﯾﻛون ﺗﻣوﯾﻼ ﺧﺎرﺟﯾﺎ‬

‫و اﻧطﻼﻗﺎ ﻣن أھﻣﯾﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻓﻲ ﻧﺟﺎح اﻟﻧﺷﺎط اﻟﺗﺟﺎري ﻷي دوﻟﺔ‪ ،‬ﻓﺈﻧﮫ ﯾرﺗﻛز ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ ﯾﻣﻛن أن‬
‫ﺗﺳﺎھم ﺑﻔﺎﻋﻠﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻣﯾز ﺑﺎﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻹﻗراض ‪،‬‬
‫إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﺧﻠق ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل و اﻗراﺿﮭﺎ‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﻌد اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻗﺳم اﻟﻣﺧزن اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻟﻠﻧظﺎم اﻟﻣﺎﻟﻲ ‪،‬‬
‫ﻛﻣﺎ ﺗﻣﻠك اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ ﺗوﻟﯾد اﻷﻣوال ﻣن اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت اﻟﻣﺗوﻟدة ﻣن اﯾداع اﻟﺟﻣﮭور‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﺑرز ﻛل ھذه‬
‫اﻟﺧﺻﺎﺋص أھﻣﯾﺔ اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﺗﻣوﯾل و ﻣﻧﮫ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬و ﻣن ھﻧﺎ ﺗﺑرز ﻓﻛرة ھذه‬
‫اﻟدراﺳﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺑﺣث ﻓﻲ دور اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬ﻣن ﺧﻼل دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ وﻛﺎﻟﺔ‬
‫ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺄم اﻟﺑواﻗﻲ‪ ،‬و ھذا ﺑﮭدف اﻟﺗوﺻل إﻟﻰ ﻣﻌطﯾﺎت و ﻧﺗﺎﺋﺞ ﻋﻠﻣﯾﺔ أﻛﺎدﯾﻣﯾﺔ ﻋن‬
‫ﻣﺳﺎھﻣﺔ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل ھذا اﻟﻧواع ﻣن اﻟﺗﺟﺎرة‪ ،‬و ﺗﺄﺛﯾر ھذا اﻟﺗﻣوﯾل ﻋﻠﻰ ﺣرﻛﺔ اﻟﻧﺷﺎط‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي ‪.‬‬

‫‪11‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺗﻣﻬﯾد ﻟﻠﻔﺻل‪:‬‬

‫ﺗﻌﺗﺑر اﻟﺑﻧوك ﻋﻠﻰ اﺧﺗﻼف أﺷﻛﺎﻟﻬﺎ و أﻧواﻋﻬﺎ اﻟدﻋﺎﻣﺔ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻷي ﺟﻬﺎز ﻣﺻرﻓﻲ و طرﯾﻘﺔ ﺣول اﻟﺧوض‬
‫ﻓﻲ ﻣﺟﺎل اﻟﻧظم اﻟﻣﺻرﻓﻲ اﻟذي ﯾﺷﻣل ﻛل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ و ﻣﺎ ﺗﺣﻣﻠﻪ ﻣن ﺷﺗﻰ اﻷﻧظﻣﺔ و اﻟﻘواﻧﯾن‬
‫اﻟﺳﺎرﯾﺔ اﻟﻣﻔﻌول و اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ وﺟﻪ اﻟﺧﺻوص ﻫﻲ رﻛﯾزة ﺟد ﻣﻬﻣﺔ ﻟﺳﯾر اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻟدوﻟﺔ‬
‫ﻣﺎ ﻣﻬﻣﺎ ﻛﺎﻧت اﻻﻋﺗﺑﺎرات اﻟﺗﻲ ﺗﺣﻣﻠﻬﺎ ﻓﻲ ﺟﻌﺑﺗﻬﺎ ‪.‬‬

‫ﺣﯾث ﺗﻌﺗﺑر إﺣدى أدوات ﺗطوﯾر و ازدﻫﺎر اﻟﻧظم اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻓﻲ اﻟﻌﺻر اﻟﺣدﯾث ﻛﻣﺎ ﺗﻣﺛل اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬
‫أو ﺑﻧوك اﻟوداﺋﻊ اﻟﻣﻛﺎن اﻟذي ﯾؤﺗﻣن ﻋﻠﻰ أﻣوال اﻷﻓراد وداﺋﻌﻬم ‪.‬‬

‫و ﻟدراﺳﺔ أﻋﻣق و أﺷﻣل ﻟﻣﺎ ﺗم ذﻛرﻩ ارﺗﺄﯾﻧﺎ ﺗﻘﺳﯾم اﻟﻔﺻل اﻷول إﻟﻰ ﺛﻼث ﻣﺑﺎﺣث رﺋﯾﺳﯾﺔ ‪ ،‬ﺣﯾث ﻋﺎﻟﺟﻧﺎ ﻓﻲ‬
‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬و ﻓﻲ اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬أﻧواﻋﻬﺎ و ﻫﯾﻛﻠﻬﺎ‬
‫اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ‪ ،‬أﻣﺎ اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث ﻓﻘد ﻋﺎﻟﺟﻧﺎ ﻓﯾﻪ اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﻣﻔﺳرة ﻟﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة‬
‫ﻋﻠﯾﻬﺎ‪.‬‬

‫‪12‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺄة و ﻣﻔﻬوم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻧﺷﺄة اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬

‫إن ﺣﺎﺟﺔ اﻹﻧﺳﺎن إﻟﻰ إﯾﺟﺎد ﺟﻬﺎت أﻣﻧﯾﺔ ﻟﺣﻔظ ﻣﻣﺗﻠﻛﺎﺗﻪ و ﺛرواﺗﻪ دﻓﻌﺗﻪ إﻟﻰ اﻟﺗﻔﻛﯾر ﻓﻲ إﻗﺎﻣﺔ ﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫ﺧﺎﺻﺔ ﻟﻬذﻩ اﻟﻐﺎﯾﺔ ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾرﺗﺑط ظﻬور اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﺎرﯾﺧﯾﺎ ﺑﺗطور ﻧﺷﺎط اﻟﺻﯾﺎرﻓﺔ و اﻟﺻﺎﻏﺔ ﻓﻲ اﻟﻘرون‬
‫اﻟوﺳطﻰ ﺑﺄورﺑﺎ و إﯾطﺎﻟﯾﺎ ﺗﺣدﯾدا ﻓﻬم أول ﻣن طرق ﻫذا اﻟﺑﺎب ﻓﻠﻘد ﻛﺎن اﻟﺗﺟﺎر و رﺟﺎل اﻷﻋﻣﺎل ﯾودﻋون‬
‫أﻋﻣﺎﻟﻬم ﻟدى ﻫؤﻻء اﻟﺻﯾﺎرﻓﺔ ﺑﻘﺻد ﺣﻔظﻬﺎ ﻣﻘﺎﺑل إﯾﺻﺎﻻت ﯾﺣررﻫﺎ اﻟﺻﯾﺎرﻓﺔ )ﺣﻔظ ﺣﻘوق أﺻﺣﺎب اﻟوداﺋﻊ‬

‫أن ﻋﻧﺻري ﻫذا اﻟﺗﻌﺎﻣل ﯾرﺗﻛزان ﻋﻠﻰ ﺛﻘﺔ اﻟﻣودﻋﯾن ﺑﺎﺳﺗﻌﺎدة وداﺋﻌﻬم ﻣﺗﻰ ﺷﺎءوا ﻣن ﺟﻬﺔ و رﺑﺣﯾﺔ‬
‫اﻟﺻﯾﺎرﻓﺔ ﻣن ﺟﻬﺔ أﺧرى ‪ ،‬و ﻫذان اﻟﻣﺣوران أﺳﺎس ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻻﺋﺗﻣﺎن ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫و ﻫﻛذا ﻧﺷﺄت اﻟوظﯾﻔﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ اﻷوﻟﻰ ﻟﻠﻣﺻﺎرف و ﻫﻲ إﯾداع اﻷﻣوال ‪.‬‬

‫ﺛم أﺻﺑﺣت ﺷﻬﺎدات اﻹﯾداع ﺗﻧﺗﻘل ﺑﯾن أﯾدي اﻟﻧﺎس و ﺗﻧﺗﻘل ﻣﻠﻛﯾﺔ اﻷﻣوال اﻟﻣودﻋﺔ إﻟﻰ ﺣﺎﻣل ﺷﻬﺎدة اﻹﯾداع‬
‫و ﺑﻬذا أﻧﺷﺄت اﻟوظﯾﻔﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ و ﻫﻲ ﻋﻣﻠﯾﺔ اﺳﺗﺧدام اﻟﺷﯾﻛﺎت ﻟﻠﺳﺣب ﻋﻠﻰ اﻟوداﺋﻊ ‪.‬‬

‫و ﻛﺎن اﻟﻣودع إذا أراد أن ذﻫﺑﻪ ﯾﻌطﻲ اﻟﺻﺎﺋﻎ اﻹﯾﺻﺎل و ﯾﺄﺧذ اﻟذﻫب و ﻣﻊ ﻣرور اﻟوﻗت أﺻﺑﺢ اﻟﻧﺎس‬
‫ﯾﻘﺑﻠون اﻹﯾﺻﺎل ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾﻧﻬم ﻛوﺳﯾﻠﺔ ﻟﻠﺗﺑﺎدل و ﯾﺑﻘﻰ اﻟذﻫب ﻓﻲ اﻟﺧزاﺋن ﻟدى اﻟﺻﺎﺋﻎ و ﻗد ﺗﻧﺑﻪ اﻟﺻﺎﺋﻎ إﻟﻰ ﻫذﻩ‬
‫اﻟﺣﻘﯾﻘﺔ ﻓﺻﺎر ﯾﻘرض ﻣﻣﺎ ﻟدﯾﻪ ﻣن اﻟذﻫب ﻣﻘﺎﺑل ﻓﺎﺋدة و ﻫﻛذا أﻧﺷﺄت اﻟوظﯾﻔﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ اﻟﺛﺎﻟﺛﺔ ﻟﻠﻣﺻﺎرف و‬
‫ﻫﻲ اﻷﻗراص ‪.‬‬

‫و أﻫم ﻣﺎ ﯾﻣﯾز اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻲ اﻟوﻗت اﻟﺣﺎﺿر ﻫو أن اﻟﺑﻧوك اﻟﺣﺎﻟﯾﺔ ﺗﻘدم ﻗروض ﺗﻔوق ﻗﯾﻣﺗﻬﺎ ﺑﻛﺛﯾر ﻗﯾﻣﺔ‬
‫‪2‬‬
‫اﻷﻣوال اﻟﻣودﻋﺔ ﻟدﯾﻬم و ﯾطﻠق ﻋﻠﻰ ﻫذﻩ اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ ﺧﻠق اﻟوداﺋﻊ‪.‬‬

‫و ﻗﯾﺎم اﻟﺻﺎﻏﺔ ﺑﻬذﻩ اﻷﻋﻣﺎل ﻟم ﯾﺄت طﻔرة ﺑل ﻛﺎن ﻧﺗﯾﺟﺔ ﻟﺗطوﯾر اﺳﺗﻐرﻗت زﻣن طوﯾل و أﻛﺑﻪ ازدﯾﺎد ﻛﺑﯾر‬
‫ﻓﻲ ﺛﻘﺔ ﺟﻣﻬور اﻟﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن ﻣﻊ اﻟﺻﺎﺋﻎ ﺣول ﻣؤﺳﺳﺗﻪ إﻟﻰ اﻟﻧواة اﻷوﻟﻰ ﻟﻠﻣﺻرف اﻟﺗﺟﺎري و ﻟﻌﻠﻰ أول‬

‫‪ 1‬ﺿﯾﺎء ﻣﺟﯾد ‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود و اﻟﺑﻧوك ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻣؤﺳﺳﺔ ﺷﺑﺎب اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ ص ص ‪. 274-273 :‬‬
‫‪ 2‬طﺎﻫر ﻓﺎﺿل اﻟﺑﯾﺎﺗﻲ ‪ ،‬اﻟﻣﺻﺎرف و اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻌﻠوم اﻟﺗطﺑﯾﻘﯾﺔ اﻻﻛﺎدﻣﯾﺔ اﻟﻌرﺑﯾﺔ ﻟﻠﻌﻠوم اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ‪ ،‬ص ص ‪.142‬‬

‫‪13‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻣﺻرف ﻗﺎم ﻛﺎن ﺑﺎﻟﺑﻧدﻗﯾﺔ ﻋﺎم ‪1157‬م ﺛم ﺗواﻟﻰ إﻟﻰ ظﻬور اﻟﻣﺻﺎرف ﺑﻌد ذﻟك ﺑﻧك أﻣﺳﺗردام ﻋﺎم ‪ 1609‬م‬
‫و ﺑﻧك إﻧﺟﻠﺗ ار ﻋﺎم ‪1694‬م و ﺑﻧك ﻓرﻧﺳﺎ ﻋﺎم ‪1800‬م ‪.....‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﻔﻬوم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬

‫اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣن ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ رﺧص ﻟﻬﺎ ﺑﺗﻌﺎطﻲ اﻷﻋﻣﺎل اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ و اﻟﺗﻲ ﺗﺷﻣل ﺗﻘدﯾم اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ﻻ ﺳﯾﻣﺎ ﻗﺑول اﻟوداﺋﻊ ﺑﺄﻧواﻋﻬﺎ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﺗﺣت اﻟطﻠب و ﺗوﻓﯾر و ﻷﺟل و ﺧﺎﺿﻌﺔ ﻹﺷﻬﺎر و‬
‫اﺳﺗﻌﻣﺎﻟﻬﺎ ﻣﻊ اﻟﻣواد اﻷﺧرى ﻟﻠﺑﻧك ﻓﻲ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻛﻠﯾﺎ أو ﺟزﺋﯾﺎ ﺑﺎﻹﻗراض أو ﺑﺄﯾﺔ طرﯾﻘﺔ أﺧرى ﯾﺳﻣﺢ ﻟﻬﺎ‬
‫اﻟﻘﺎﻧون ) اﻟﻣﺎدة اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ ﻣن ﻗﺎﻧون اﻟﺑﻧوك(‬

‫إن اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﯾطﻠق ﻋﻠﯾﻬﺎ أﺣﯾﺎﻧﺎ ﺑﻧوك اﻟوداﺋﻊ ‪ Dépasit Banks‬ﻫﻲ ﺗﻠك اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻌﺎﻣل ﺑﺎﻻﺋﺗﻣﺎن‬
‫)اﻟﻣﺑﺎﺷر و ﻏﯾر اﻟﻣﺑﺎﺷر(و أﻫم ﻣﺎ ﯾﻣﯾزﻫﺎ ﻗﺑوﻟﻬﺎ ﻟﻠوداﺋﻊ ﺗﺣت اﻟطﻠب ‪Demand Deposits‬و اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت‬
‫اﻟﺟﺎرﯾﺔ ‪ Current Auounts‬و ﯾﻧﺗﺞ ﻋن ذﻟك ﻣﺎ ﯾﺳﻣﻰ ﺑﺧﻠق اﻟﻧﻘود ‪. 1 Meney Creations‬‬

‫إن ﻣﺟرد ﻗﺑول اﻟوداﺋﻊ أﻣر ﺗﺷﺗرك ﻓﯾﻪ أﻧواع ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻣن اﻟﻣﺻﺎرف ﻓﺎﻟﻣﺻرف اﻟﻣرﻛزي ﯾﻘﯾل اﻟوداﺋﻊ ﻣن‬
‫اﻟﻣﺻﺎرف اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﺗﻘﺑل ﺑﻌض اﻟﻣﺻﺎرف ) اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ( اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ اﻟوداﺋﻊ ﻣن اﻟﻣواطﻧﯾن و ﻟﻛن أﻫم‬
‫ﻣﺎ ﯾﻣﯾز اﻟﻣﺻﺎرف اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻫو ﻗﺑوﻟﻬﺎ ﻟﻠﺣﺳﺎﺑﺎت اﻟﺟﺎرﯾﺔ ﻣﻣﺎ ﯾﺟﻌﻠﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﺳﺗﻌداد ﻟدﻓﻊ ﻫذﻩ اﻟوﻗﺎﺋﻊ إﻟﻰ‬
‫أﺻﺣﺎﺑﻬﺎ و ﻗﺗﻣﺎ ﺷﺎءوا دون ﻣﻣﺎطﻠﺔ أو إﻟﺣﺎح ﺑﯾﻧﻣﺎ ﻻ ﺗﺗﻌﺎﻣل اﻟﻣﺻﺎرف اﻷﺧرى ﺑﻣﺛل ﻫذﻩ اﻟﻧوع ﻣن اﻟوداﺋﻊ‬
‫و إﻧﻣﺎ ﺑوداﺋﻊ ﻷﺟل ‪ Time Deposits‬أو اﻟﺧﺎﺿﻌﺔ ﻹﺷﻬﺎر ‪ Subject To Notice‬ﺑﺣﯾث ﯾﺷﺗرط ﻓﺗرة‬
‫ﻋﻠﻰ إﺷﻌﺎر اﻟﺑﻧك ﺑﺎﻟﺳﺣب و ﺑﻣﺎ أن اﻟﺳﺣب ﻣن اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت اﻟﺟﺎرﯾﺔ ﯾﺗم ﺑﺷﯾﻛﺎت ﯾﺣررﻫﺎ اﻟﻣودع ﯾﻣﻛن اﻟﻘول‬
‫ﺑﺄن أﻫم ﻣﺎ ﯾﻣﯾز اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻋن ﻏﯾرﻫﺎ ﻗﺑول اﻟدﯾون اﻟﺗﻲ ﻋﻠﯾﻬﺎ ) ﻟﻠﻣودع ( ﻓﻲ ﺗﺳوﯾﺔ اﻟدﯾون اﻟﺗﻲ‬
‫ﻟﻶﺧرﯾن ) ﻋﻠﻰ اﻟﻣودع (‪.‬‬

‫إن ﻋﻣﻠﯾﺔ إﻋطﺎء ﺗﻌرﯾف ﺷﺎﻣل ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻟﯾﺳت ﺳﻬﻠﺔ و ذﻟك ﺑﺈﺷراك ﺑﻌض اﻟﻣﻧﺷﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ أداة‬
‫واﺣدة و أﻛﺛر ﻣن اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﺗؤدﯾﻬﺎ اﻟﻣﺻﺎرف ﻓﻬﻧﺎك ﻣن ﯾﻌﺗﺑر اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻫو ﺗﻠك اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺗﻲ‬
‫ﺗﻘوم ﺑﻣﺑﺎدﻟﺔ اﻟﻧﻘود اﻟﺣﺎﺿرة ﺑﺎﻟوداﺋﻊ اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ و ﻣﺑﺎدﻟﺔ اﻟﻧﻘود اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ﺑﺎﻟوداﺋﻊ اﻟﺣﺎﺿرة ﻛﻣﺎ أن اﻟﺑﻧك‬
‫اﻟﺗﺟﺎري ﯾﻘوم ﺑﻣﺑﺎدﻟﺔ اﻟوداﺋﻊ ﺑﺎﻟﻛﻣﺑﯾﺎﻻت و اﻟﺳﻧدات اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ و اﻟﺗﻌﻬدات اﻟﻣﺿﻣوﻧﺔ ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ 1‬ﺧﺎﻟد أﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ‪ :‬اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ‪ ،‬اﻟطرق اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،‬ط ‪ ، 2014 ، 7‬ص ‪. 35‬‬

‫‪14‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺗﻌرﯾف اﻷول‪ :‬ﯾﻣﻛن ﺗﻌرﯾف اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺑﺄﻧﻪ اﻟﻣﻧﺷﺄة أو اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻘﺑل اﻟوداﺋﻊ ﻣن اﻷﻓراد‬
‫و اﻟﻬﯾﺋﺎت ) اﻷﺷﺧﺎص اﻟﻣﻌﻧوﯾﯾن( ﺗﺣت اﻟطﻠب أو اﻷﺟل ﺛم ﺗﺳﺗﺧدم ﻫذﻩ اﻟوداﺋﻊ ﻓﻲ ﻓﺗﺢ اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت و ﺗﻘدﯾم‬
‫اﻟﻘروض اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ ﺑﻘﺻد اﻟرﺑﺢ ‪.1‬‬

‫اﻟﺗﻌرﯾف اﻟﺛﺎﻧﻲ ‪ :‬ﻫﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﻘﺑول اﻟوداﺋﻊ ﺗدﻓﻊ ﻋﻧد اﻟطﻠب أو اﻵﺟﺎل ﻣﺣددة و ﺗزاول‬
‫ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﺗﻣوﯾل اﻟداﺧﻠﻲ و اﻟﺧﺎرﺟﻲ و ﺧدﻣﺗﻪ ﺑﻣﺎ ﯾﺣﻘق أﻫداف ﺧطﺗﻪ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ و دﻋم اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﻘوﻣﻲ و‬
‫ﺗﺑﺎﺷر ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ و اﻻدﺧﺎر و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻓﻲ اﻟداﺧل و اﻟﺧﺎرج ﺑﻣﺎ ﻓﻲ ذﻟك ﺗﻠك اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ‬
‫إﻧﺷﺎء اﻟﻣﺷروﻋﺎت و ﻣﺎ ﯾﺳﺗﻠزم ﻣن ﻋﻣﻠﯾﺎت ﻣﺻرﻓﯾﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﻣﺎﻟﯾﺔ وﻓق ﻟﻸوﺿﺎع اﻟﺗﻲ ﯾﻘررﻫﺎ اﻟﺑﻧك‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻣرﻛزي ‪.‬‬

‫اﻟﺗﻌرﯾف اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﯾﻌرف ﻗﺎﻧون اﻟﻧﻘد و اﻟﻘرض ﻓﻲ ﻣﺎدﺗﻪ )‪ (114‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ أﺷﺧﺎص ﻣﻌﻧوﯾﺔ‬
‫ﻣﻬﻣﺗﻬﺎ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ و اﻟﻌﺎدﯾﺔ ﻹﺟراء اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣوﺿﺣﺔ ﻓﻲ اﻟﻣواد ‪ 110‬إﻟﻰ ‪ 113‬ﻣن ﻫذا اﻟﻘﺎﻧون ﺑﺣﯾث‬
‫ﯾﺗﺿﻣن ﻫذﻩ اﻟﻣواد وﻣن اﻷﻋﻣﺎل اﻟﺗﻲ ﻛﻠﻔت ﺑﻬﺎ اﻟﺑﻧوك ﻓﻬﻲ ﺗﻧﺣﺻر ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬اﻟﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺟﻣﻊ اﻟوداﺋﻊ و اﻟﻣدﺧرات ﻣن اﻟﺟﻣﻬور اﻟﻘﯾﺎم ﺑﻣﻧﺢ اﻟﻘروض ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗوﻓﯾر وﺳﺎﺋل اﻟدﻓﻊ اﻟﻼزﻣﺔ ووﺿﻌﻬﺎ ﺗﺣت ﺗﺻرف اﻟزﺑﺎﺋن و اﻟﺳﻬر ﻋﻠﻰ إرادﺗﻬﺎ ‪.3‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬وظﺎﺋف و أﻫداف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬وظﺎﺋف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬

‫ﺗؤدي اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻟوظﺎﺋف ﺗﺳﻣﻰ اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ‪ ،‬و ﯾﻣﻛن ﺗﻘﺳﯾم ﻫذﻩ اﻟوظﺎﺋف ﻋﻣوﻣﺎ‬
‫إﻟﻰ ﻗﺳﻣﯾن ‪ :‬اﻟوظﺎﺋف اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ ‪ ،‬و اﻟوظﺎﺋف اﻟﺣدﯾﺛﺔ‪. 4‬‬

‫‪ :I‬اﻟوظﺎﺋف اﻟﺗﻘﻠﯾد ﯾﺔ ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫و ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟوظﺎﺋف اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ‪:‬‬

‫‪ 1‬سﻟﯾﻣﺎن ﺑوذﯾﺎب ‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود و اﻟﺑﻧوك اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻟدراﺳﺎت ﻟﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ ﺑﯾروت ‪ 1996‬ص ‪.18‬‬
‫‪ 2‬ﻋﺑد اﻟﻐﻔﺎر ﺣﺗﻔﻲ‪ ،‬اﻷﺳواق و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪ ،2000 ،‬ص ‪.24‬‬
‫‪ 3‬ﻗﺎﻧون اﻟﻧﻘد و اﻟﻘرض ‪. 10-90‬‬
‫‪ 1‬ﺳوري ﻋدﻟﻲ ﻧﺎﺷﯾر ‪ ،‬ﻣﻘدﻣﺔ ﻓﻲ اﻹﻗﺗﺻﺎد و اﻟﻧﻘدي و اﻟﻣﺻرﻓﻲ ‪ ،‬ﻣﻧﺷورات اﻟﺣﻠﺑﻲ اﻟﺣﻘوﻗﯾﺔ ‪ ،‬دﻣﺷق ‪ ،‬ط‪ ،2005 ،1‬ص ‪. 211‬‬

‫‪15‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -1‬ﻓﺗﺢ اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت اﻟﺟﺎرﯾﺔ و ﻗﺑول اﻟوداﺋﻊ ﻋﻠﻰ اﺧﺗﻼف أﻧواﻋﻬﺎ ‪.‬‬

‫‪ -2‬ﺗﺷﻐﯾل ﻣوارد اﻟﺑﻧك ﻣﻊ ﻣراﻋﺎة ﻣﺑدأ اﻟﺗوﻓﯾق ﺑﯾن اﻟﺳﯾوﻟﺔ و اﻟرﺑﺣﯾﺔ و اﻟﺿﻣﺎن أو اﻷﻣن و ﻣن أﻫم أﺷﻛﺎل‬
‫اﻟﺗﺷﻐﯾل و اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫ا‪-‬ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض و اﻟﺳﻠف اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ و ﻓﺗﺢ اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت اﻟﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫ب‪ -‬ﺗﺣﺻﯾل اﻷوراق اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﺧﺻﻣﻬﺎ ‪.‬‬

‫ج‪ -‬اﻟﺗﻌﺎﻣل ﺑﺎﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن أﺳﻬم و اﻟﺳﻧدات ﺑﯾﻌﺎ و ﺷراء ﻟﻣﺣﻔظﺗﻬﺎ أو ﻟﻣﺻﻠﺣﺔ ﻋﻣﻼﺋﻬﺎ‪.‬‬

‫د‪-‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣن ﺧﻼل ﻓﺗﺢ اﻹﻋﺗﻣﺎدات اﻟﻣﺳﺗﻧدﯾﺔ ‪.‬‬

‫ه‪ -‬ﺗﻘدﯾم اﻟﻛﻔﺎﻻت و ﺧطﺎﺑﺎت اﻟﺿﻣﺎن ﻟﻠﻌﻣﻼء ‪.‬‬

‫و‪-‬اﻟﺗﻌﺎﻣل ﺑﺎﻟﻌﻣﻼت اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ ﺑﯾﻌﺎ و ﺷراء و اﻟﺷﯾﻛﺎت اﻟﺳﯾﺎﺣﯾﺔ و اﻟﺣواﻻت اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﻣﻧﻬﺎ و و اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪.‬‬

‫ي‪ -‬ﺗﺣﺻﯾل اﻟﺷﯾﻛﺎت اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ ﻋن طرﯾق ﻏرﻓﺔ اﻟﻣﻘﺎﺻﺔ ‪ ،‬و ﺻرف اﻟﺷﯾﻛﺎت اﻟﻣﺳﺣوﺑﺔ ﻋﻠﯾﻬﺎ ‪.‬‬

‫* اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ إﺻدار أﺳﻬم وﺳﻧدات ﺷرﻛﺎت اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ‪.‬‬

‫* ﺗﺄﺟﯾر اﻟﺧزاﺋن اﻵﻣﻧﺔ ﻟﻌﻣﻼﺋﻬﺎ ﻟﺣﻔظ اﻟﻣﺟوﻫرات و اﻟﻣﺳﺗﻧدات و اﻷﺷﯾﺎء اﻟﺛﻣﯾﻧﺔ ‪. 1‬‬

‫‪ :II‬اﻟوظﺎﺋف اﻟﺣدﯾﺛﺔ ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫أﻣﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠوظﺎﺋف اﻟﺣدﯾﺛﺔ ﻓﻬﻲ ﺗﺷﻣل ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪-1‬ﺗﻘدﯾم ﺧدﻣﺎت اﺳﺗﺷﺎرﯾﺔ ﻟﻠﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن ‪ :‬ﻣن ﺧﻼل إﻋداد اﻟدراﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣطﻠوﺑﺔ ﻟﻠﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن و ﻣﻧﻪ ﺗﺣدﯾد‬
‫اﻟﺣﺟم اﻷﻣﺛل ﻟﻠﺗﻣوﯾل و ﻛذا طرﯾﻘﺔ اﻟﺳداد و ﻣدى اﺗﻔﺎﻗﻬﺎ ﻣﻊ ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻣﺷروع ﻓﻲ اﻟﺷراء و اﻹﻧﺗﺎج و اﻟﺑﯾﻊ و‬
‫اﻟﺗﺣﺻﯾل ‪.2‬‬

‫ب‪-‬وظﯾﻔﺔ ﺧدﻣﺎت أﻣﻧﺎء اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪ :‬و ﺗﺷﻣل ﺗوﻟﯾﻔﺔ واﺳﻌﺔ ﻣن اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻘدﻣﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻟﻌﻣﻼﺋﻪ ﻣﺛل‪:‬‬

‫‪ -‬ﺳداد اﻹﻟﺗزﻣﺎت اﻟدورﯾﺔ ‪.‬‬

‫‪ 1‬ﺧﺎﻟد أﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ‪ ،‬اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪ ،‬ط ‪ ،2000 ،2‬ص ‪.36‬‬

‫‪16‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬إﻗﺎﻣﺔ اﻟﻣﻌﺎرض اﻟﺳﻠﻌﯾﺔ داﺧﻠﯾﺎ و ﺧﺎرﺟﯾﺎ‪.‬‬

‫‪ -‬إﻗﺎﻣﺔ اﻟﻣزادات ﻟﺑﯾﻊ و ﺷراء اﻟﺳﻠﻊ ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﻣﺎرﺳﺔ ﻋﻣﻠﯾﺎت ﺑﯾﻊ و ﺷراء اﻟﻌﻘﺎرات ‪.‬‬

‫‪ -‬أﯾﺔ أﻋﻣﺎل أﺧرى ﻟﻠﻌﻣﻼء طﺎﻟﻣﺎ ﻛﺎﻧت ﻣﺷروﻋﺔ ‪.‬‬

‫‪ -3‬وظﯾﻔﺔ اﻟﺗوزﯾﻊ ‪ :‬ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺗﻣﻌﺎت ذات اﻟﺗﺧطﯾط اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻣرﻛزي ﯾﺗم ﺗوزﯾﻊ ﻛﺎﻓﺔ اﻷﻣوال اﻟﻼزﻣﺔ‬
‫ﻟﻺﻧﺗﺎج أو إﻋﺎدة اﻹﻧﺗﺎج و اﻟﻣﺗوﻟدة ﻣن ﻣﺻﺎدر ﺧﺎرﺟﺔ ﻋن اﻟﻣﺷروع ﻧﻔﺳﻪ ﻋن طرﯾق اﻟﻣﺻرف ‪ ،‬و ﯾﺗم ذﻟك‬
‫ﻋﺎدة ﺑﺎﻟطرق اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ وﻻ ﺗوﺟد أي ﻣؤﺳﺳﺔ أﺧرى ﻏﯾر اﻟﻣﺻﺎرف ﺗزاول ﻫذا اﻟﻧﺷﺎط ﻓﻲ ظل ذﻟك اﻟﻧظﺎم و‬
‫‪1‬‬
‫اﻟذي اﻧﺗﻬﻰ ﺗﻘرﯾﺑﺎ ﺑﺎﻧﻬﯾﺎر اﻹﺗﺣﺎد اﻟﺳوﻓﯾﺎﺗﻲ ‪.‬‬

‫‪-4‬ﺧدﻣﺎت ﻣﺻرﻓﯾﺔ أﺧرى‪ :‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت و اﻟﺧدﻣﺎت اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻘدﻣﻬﺎ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻬﻧﺎك‬
‫ﺧدﻣﺎت ﻣﻠﺣﻘﺔ ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬

‫‪-‬ﺧدﻣﺎت اﻟﺑطﺎﻗﺔ اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ ‪.CRIDIT CARD‬‬

‫‪-‬ﺷراء و ﺑﯾﻊ اﻟﺷﯾﻛﺎت اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ ‪.‬‬

‫‪-‬اﻟﺑﻧك اﻵﻟﻲ‪....AUTO BANK.‬إﻟﺦ ‪. 2‬‬

‫و ﯾﺿﺎف إﻟﻰ ﻫﺎﺗﯾن اﻟﻣﺟﻣوﻋﺗﯾن ﻣن اﻟوظﺎﺋف اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ ﻟﻠﻣﺻﺎرف اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺗﻣﻌﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺄﺧذ ﺑﻣﺑدأ‬
‫اﻟﺗﺧطﯾط اﻟﻣرﻛزي ﻟﻼﻗﺗﺻﺎد ) اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﻣوﺟﻪ ( وظﺎﺋف أﺧرى أﻫﻣﻬﺎ ‪:‬‬

‫‪ -5‬وظﯾﻔﺔ اﻹﺷراف و اﻟرﻗﺎﺑﺔ ‪ Supersision and Control :‬ﺗﺗوﻟﻰ اﻟﻣﺻﺎرف ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺗﻣﻌﺎت ذات‬
‫اﻟﺗﺧطﯾط اﻟﻣرﻛزي ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺗوﺟﯾﻪ اﻷﻣوال اﻟﻣﺗداوﻟﺔ إﻟﻰ اﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻬﺎ اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻣﻊ ﻣﺗﺎﺑﻌﺔ ﻫذﻩ اﻷﻣوال ﻟﻠﺗﺄﻛد ﻣن‬

‫‪ 1‬طﺎﻫر ﻣﺣﺳن اﻟﻐﺎﻟﺑﻲ ‪ ،‬واﺋل ﻣﺣﻣد إدرﯾس ‪ ،‬اﻹدارة اﻹﺳﺗراﺗﺟﯾﺔ ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،‬اﻷردن ‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ‪ ، 2007 ،‬ص ‪36‬‬
‫‪2--‬ﺣﻣد ﻛﻣﺎل ﺧﻠﯾل اﻟﺣﻣزاوي ‪ ،‬إﻗﺗﺻﺎد اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺻرﻓﻲ ‪ ،‬ﻣﻧﺷﺄة اﻟﻣﻌﺎرف ‪ ،‬ﻣﺻر ‪ ،‬ط ‪ ، 2000 ، 2‬ص ‪. 48‬‬
‫‪ 1‬ﺧﺎﻟد أﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ ‪ ،‬إﺳﻣﺎﻋﯾل إﺑراﻫﯾم اﻟطراد ‪ ،‬إدارة اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ) اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ و اﻟدوﻟﯾﺔ (‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،‬ﻋﻣﺎن ‪ ،‬اﻻردن ‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ‪،‬‬
‫‪ ، 2006‬ص ‪. 41‬‬

‫‪17‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫أﻧﻬﺎ ﺗﺳﺗﺧدم ﻓﯾﻣﺎ رﺻدت ﻟﻪ ﻣن إﻏراض و ﻟﻠﺗﺄﻛد ﻣن ﻣدى ﻣﺎ ﺣﻘﻘﻪ اﺳﺗﺧداﻣﻬﺎ ﻣن أﻫداف ﻣﺣددة ﻣﺳﺑﻘﺎ‬
‫ﻟﻠﻣﺷروﻋﺎت اﻟﺗﻲ اﺳﺗﺧدﻣﺗﻬﺎ‪.1‬‬

‫‪2‬‬
‫‪.‬‬ ‫‪ -6‬ﺑﻌض اﻟوظﺎﺋف اﻷﺧرى‬

‫‪-‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣن ﺧﻼل ﻓﺗﺢ إﻋﺗﻣﺎدات ﻣﺳﺗﻧدﯾﺔ و ﺗﺷﺗﻣل ﻋﻠﻰ إﻋﺗﻣﺎدات ﻟﻼﺳﺗﯾراد و أﺧرى‬
‫ﻟﻠﺗﺻدﯾر و ﯾﺣﻘق اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري أرﺑﺎﺣﻪ ﺑﺻﻔﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﻣﻘدار اﻟﻔرق ﺑﯾن اﻟﻔواﺋد اﻟﺗﻲ ﯾودﻋﻬﺎ اﻟﻣودﻋﯾن و ﺗﻠك‬
‫اﻟﺗﻲ ﯾﺗﺣﻣﻠﻬﺎ اﻟﻣﻘﺗرﺿﯾن و اﻟﻌﻣوﻻت و اﻷﺟور اﻟﺗﻲ ﯾﺣﺻﻠﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻣﻘﺎﺑل ﺗﻘدﯾم اﻟﺧدﻣﺎت ﻟﻌﻣﻼﺋﻪ‪.‬‬

‫‪-‬ﻗﯾﺎم اﻟﺑﻧك ﺑﺗﺣﺻﯾل ﻣﺳﺗﺣﻘﺎت ﻋﻣﻼﺋﻪ ﻣن ﻣﺻﺎدرﻫﺎ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﺳواء ﻛﺎﻧت ﻫذﻩ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺎت ﺷﺑﻛﺎت أو‬
‫ﻛﻣﯾﺎﻻت أو ﺳﻧدات أﻧﯾﺔ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻟﺻﺎﻟﺣﻬﺎ أو أﺳﻬم ﻛذﻟك ﯾدﻓﻊ دﯾوﻧﻬم ﻟﻣﺳﺗﺣﻘﯾﻪ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻗﯾﺎم اﻟﺑﻧك ﺑﺗﺟﻣﯾﻊ ﻣدﺧرات اﻟﻌﻣﻼء ﺑﺷﻛل وداﺋﻊ ادﺧﺎر أو ﺻﻧدوق اﻟﺗوﻓﯾر و إﻋطﺎﺋﻬم ﻓواﺋد ﻣﻧﻬﺎ ﺛم‬
‫اﺳﺗﺛﻣﺎر ﻫذﻩ اﻟﻣدﺧرات ﻓﻲ ﺷراء اﻟﺳﻧدات‪.‬‬

‫‪-‬ﻗﯾﺎم اﻟﺑﻧك ﺑﺎﻟﺗﻌﺎﻣل ﻓﻲ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﺧﺗﻼف أﻧواﻋﻬﺎ ﺳواء ﻟﻣﺻﻠﺣﺔ ﻋﻣﻼﺋﻪ أو ﻟﻣﺻﻠﺣﺗﻪ‬
‫اﻟﺷﺧﺻﯾﺔ‪ ،‬اﺳﺗﺑدال اﻟﺑﻧك ﻟﻠﻌﻣﻼت اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ ﺑﺎﻟﻌﻣﻠﺔ اﻟوطﻧﯾﺔ و اﻟﻌﻛس ﻟﺻﺎﻟﺢ اﻟﻌﻣﻼء‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﺄﺟﯾر اﻟﺑﻧك ﺧ ازﺋن ﺻﻐﯾرة ﻟﻌﻣﻼﺋﻬﺎ ﯾﺣﺗﻔظون ﻓﯾﻬﺎ ﺑﻣﻧﻘوﻻﺗﻬم اﻟﻐﺎﻟﯾﺔ ﻣن ﻣﺟوﻫرات أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻧﻘود و‬
‫ﻏﯾرﻫﺎ ‪.‬‬

‫‪ -‬إدارة اﻹﻋﻣﺎل و ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت اﻟﻌﻣﻼء و ﺗﻘدﯾم اﻻﺳﺗﺷﺎرات اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻬم ﻣن ﺧﻼل داﺋرة ﻣﺧﺗﺻﺔ‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫداف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬
‫ﯾﻣﺛل اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ أﻫﻣﯾﺔ ﻛﺑﯾرة ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد ﺗﺧﺗﻠف ﺣﺳب اﻟوظﺎﺋف اﻟﺗﻲ ﯾؤدﯾﻬﺎ و ﻗد أﺷﺎر اﻟﺑﻌض أن‬
‫‪3‬‬
‫أﻫداف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ ﻣﺎ ﯾﻠﻲ ‪:‬‬

‫‪ 2‬ﻣﺣﻣد ﺷرﯾف إﯾﻣﺎن ‪ ،‬دور اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ‪ ،‬ﻣذﻛرة ﻣﻘدﻣﺔ ﺿﻣن ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﻧﯾل ﺷﻬﺎدة ﻟﯾﺳﺎﻧس ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬
‫ﻓرع ﻧﻘود ﻣﺎﻟﯾﺔ و ﺑﻧوك اﻟﻣرﻛز اﻟﺟﺎﻣﻌﻲ اﻟﺑوﯾرة ‪.2009-2008‬‬
‫‪ 2‬دوال ﺑدر اﻟدﯾن ‪ ،‬رؤوف ﻋﺑد اﷲ ‪ ،‬اﻟﻘروض اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ )ﺷﻬﺎدة ( ﻟﯾﺳﺎﻧس ﻛﻠﯾﺔ ﻋﻠوم إﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و ﻋﻠوم اﻟﺗﺳﯾﯾر ﺗﺧﺻص ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر ‪،2003‬‬
‫ص ‪ ، 24‬ﺧﻠد أﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ ‪ ،‬اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ ‪ ،‬ﻣﺻر ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،2000 ،‬ط ‪ 2‬ص ‪. 15‬‬
‫‪ 3‬اﻟطﺎﻫر ﻋﺑد اﷲ ‪ ،‬اﻟﻧﻘود و اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪ ،‬ﻣرﻛز اﻟﯾزﯾد ﻟﻠﻧﺷر ‪ ، 2006 ،‬ص ‪. 120‬‬

‫‪18‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ :I‬أﻫداف ﻋﺎﻣﺔ‪:‬‬

‫و ﻫﻲ ﺗﻠك اﻷﻫداف اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺑﻧك ﻣﺛل ﺗﺣﻘﯾق ﻧﻣو ﻓﻲ ﺣﺟم رﺑﺣﯾﺔ اﻟﺑﻧك ﺑﻣﻌدﻻت أﻛﺑر‬
‫ﻣن اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﯾن ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ :II‬أﻫداف وظﯾﻔﯾﺔ‪:‬‬

‫و ﻫﻲ ﺗﻠك اﻷﻫداف اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﻧواﺣﻲ اﻟﺗﻧﻔﯾذﯾﺔ ﻣﺛل اﻷﻫداف اﻟﺗﻰ ﺗﺗﻌﻠق ﺑﻌﻼﻗﺎت اﻟﺑﻧك ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء و‬
‫اﺧﺗﯾﺎر اﻟﻌﻣﺎﻟﺔ و ﻏﯾرﻫﺎ ‪...‬‬

‫ﻛﻣﺎ ﯾرى اﻟﺑﻌض اﻵﺧر أن أﻫداف اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺗﻧطﻠق ﻣن اﻟﺳﻣﺎت اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬

‫‪-1‬اﻟرﺑﺣﯾﺔ ‪ :‬ﯾﺗﻛون اﻟﺟﺎﻧب اﻷﻛﺑر ﻣن ﻣﺻروﻓﺎت اﻟﺑﻧك ﻣن ﺗﻛﺎﻟﯾف ﺛﺎﺑﺗﺔ ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟﻔواﺋد ﻋﻠﻰ اﻟوداﺋﻊ ‪ ،‬و‬
‫ﻫذا ﯾﻌﻧﻲ وﻓﻘﺎ ﻟﻔﻛرة اﻟرﻓﻊ اﻟﻣﺎﻟﻲ أن أرﺑﺎح ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك أﻛﺛر ﺗﺄﺛﯾ ار ﺑﺎﻟﺗﻐﯾﯾر ﻓﻲ إرادﺗﻬﺎ ذﻟك ﺑﺎﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ‬
‫ﻣؤﺳﺳﺎت اﻷﻋﻣﺎل اﻷﺧرى ﻟذا ﯾﻘﺎل أن اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﻌد ﻣن أﻛﺛر اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻷﻋﻣﺎل ﺗﻌرﺿﺎ ﻷﺛﺎر اﻟرﻓﻊ‬
‫اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻓﺈذا ﻣﺎ زادت إﯾرادات اﻟﺑﻧك ﺑﻧﺳﺑﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﺗرﺗب ﻋﻠﻰ ذﻟك زﯾﺎدة اﻷرﺑﺎح ﺑﻧﺳﺑﺔ أﻛﺑر ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻛس ﻣن‬
‫ذﻟك إذا اﻧﺧﻔﺿت اﻹﯾرادات ﺑﻧﺳﺑﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ اﻧﺧﻔﺿت اﻷرﺑﺎح ﺑﻧﺳﺑﺔ اﻛﺑر ﺑل ﻗد ﺗﺗﺣول أرﺑﺎح اﻟﺑﻧك إﻟﻰ ﺧﺳﺎﺋر‬
‫و ﻫذا ﯾﻘﺗﺿﻲ ﻣن إدارة اﻟﺑﻧك ﺿرورة اﻟﺳﻌﻲ ﺑزﯾﺎدة اﻹﯾرادات و ﺗﺟﻧب ﺣدوث اﻧﺧﻔﺎض ﻓﯾﻬﺎ ‪.‬‬

‫و إذا ﻛﺎن ﻟﻼﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟوداﺋﻊ‪-‬ﻛﻣورد رﺋﯾﺳﻲ ﻟﻣوارد اﻟﺑﻧك اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﻌض اﻟﺟواﻧب اﻟﺳﻠﺑﯾﺔ ﻧﺗﯾﺟﺔ اﻟﺗزام اﻟﺑﻧك‬
‫ﺑدﻓﻊ ﻓﺎﺋدة ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺳواء ﺣﻘق أرﺑﺎح أو ﻟم ﯾﺣﻘق ‪ ،‬ﻓﺈن ﻟﻼﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟوداﺋﻊ ﻣﯾزة ﻫﺎﻣﺔ ‪ ،‬ﻓﺎﻟﻌﺎﺋد اﻟذي ﯾﺣﻘﻘﻪ‬
‫اﻟﺑﻧك ﻋﻠﻰ اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻪ ﻋﺎدة ﻣﺎ ﯾﻘل ﻋن اﻟﻌﺎﺋد اﻟذي ﯾطﻠﺑﻪ ﻣﻼﻛﻪ ‪ ،‬و ﻣن ﺛم إذا اﻋﺗﻣد اﻟﺑﻧك ﻋﻠﻰ أﻣوال‬
‫اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻪ ‪ ،‬ﻓﺳوف ﯾﻘﻔل أﺑواﺑﻪ ﻣن اﻟﯾوم اﻷول ‪ ،‬ﺑل و رﺑﻣﺎ ﻻ ﯾﻔﺗﺢ أﺑواﺑﻪ ﻋﻠﻰ اﻹطﻼق ‪،‬‬
‫أﻣﺎ اﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ اﻟوداﺋﻊ ﻛﻣﺻدر رﺋﯾﺳﻲ ﻟﺗﻣوﯾل اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻓﯾﺣﻘق اﻟﺑﻧك ﺣﺎﻓﺔ ﺻﺎﻓﻲ اﻟﻔواﺋد اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻣﺛل‬
‫ﻓﻲ اﻟﻔرق ﺑﯾن اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺗوﻟدة ﻋن اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﺗﻠك اﻟوداﺋﻊ و ﺑﯾن اﻟﻔواﺋد اﻟﻣدﻓوﻋﺔ ﻋﻠﯾﻬﺎ ‪ ،‬و ﺑﺎﻟطﺑﻊ ﯾذﻫب ﻫذا‬
‫اﻟﻔرق إﻟﻰ ﻣﻼك اﻟﺑﻧك ‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾﺟﻌل اﻟﻌﺎﺋد اﻟذي ﯾﺣﺻﻠون ﻋﻠﯾﻪ أﻛﺑر ﺑﻛﺛﯾر ﻣن اﻟﻌﺎﺋد ﻋﻠﻰ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ‪ ،‬ﻫذا و‬
‫ﯾطﻠق أﺣﯾﺎﻧﺎ ﻋﻠﻰ ﺣﺎﻓﺔ ﺻﺎﻓﻲ اﻟﻔواﺋد ﺑﻌﺎﺋد اﻟرﻓﻊ اﻟﻣﺎﻟﻲ أو ﻋﺎﺋد اﻟﻣﺗﺎﺟرة ﺑﺎﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ‪ ،‬أي اﻟﻌﺎﺋد اﻟﻧﺎﺟم ﻋن‬
‫اﻻﻋﺗﻣﺎد ﻋﻠﻰ أﻣوال اﻟﻐﯾر ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ‪.‬‬

‫‪19‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪-2‬اﻟﺳﯾوﻟﺔ ‪ :‬ﯾﺗﻣﺛل اﻟﺟﺎﻧب اﻷﻛﺑر ﻣن ﻣوارد اﻟﺑﻧك اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ وداﺋﻊ ﺗﺳﺗﺣق ﻋﻧد اﻟطﻠب ‪ ،‬و ﻣن ﺛم ﯾﻛون‬
‫اﻟﺑﻧك ﻣﺳﺗﻌدا ﻟﻠوﻓﺎء ﺑﻬﺎ ﻓﻲ أي ﻟﺣظﺔ و ﺗﻌد اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻣن أﻫم اﻷﻫداف اﻟﺗﻲ ﯾﺗﻣﯾز ﺑﻬﺎ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻋن‬
‫اﻟﻣﻧﺷﺂت اﻷﺧرى ‪ ،‬ﻓﻔﻲ اﻟوﻗت اﻟذي ﺗﺳﺗطﯾﻊ ﻓﯾﻪ ﻫذﻩ اﻟﻣﻧﺷﺂت ﺗﺄﺟﯾل ﺳداد ﻣﺎ ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣن ﻣﺳﺗﺣﻘﺎت و ﻟو‬
‫ﻟﺑﻌض اﻟوﻗت ‪ ،‬ﻓﺈن ﻣﺟرد إﺷﺎﻋﺔ ﻋن ﻋدم ﺗوﻓر ﺳﯾوﻟﺔ ﻛﺎﻓﯾﺔ ﻟدى اﻟﺑﻧك ﻛﻔﯾﻠﺔ ﺑﺎن ﺗزﻋزع ﺛﻘﺔ اﻟﻣودﻋﯾن ‪ ،‬و‬
‫ﯾدﻓﻌﻬم ﻓﺟﺄة ﻟﺳﺣب و وداﺋﻌﻬم ‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﻗد ﯾﻌرض اﻟﺑﻧك ﻟﻺﻓﻼس ‪.‬‬

‫‪-3‬اﻷﻣﺎن ‪ :‬ﯾﺗﺳم رأس ﻣﺎل اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺑﺄﻧﻪ ﺻﻐﯾر ﻧﺳﺑﯾﺎ ‪ ،‬إذا ل ﺗزﯾد ﻧﺳﺑﺗﻪ إﻟﻰ ﺻﺎﻓﻲ اﻷﺻول ﻋن‬
‫‪ % 10‬ﻋﺎدة ‪ ،‬و ﻫذا ﯾﻌﻧﻲ ﺻﻐر ﺣﺎﻓﺔ اﻷﻣﺎن ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣودﻋﯾن ‪ ،‬اﻟذﯾن ﯾﻌﺗﻣد اﻟﺑﻧك ﻋﻠﻰ أﻣواﻟﻬم ﻛﻣﺻدر‬
‫ﻟﻼﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﺎﻟﺑﻧك ﻻ ﯾﺳﺗطﯾﻊ أن ﯾﺳﺗوﻋب ﺧﺳﺎﺋر ﺗزﯾد ﻋن ﻗﯾﻣﺔ رأس اﻟﻣﺎل ‪ ،‬ﻓﺈذا زادت اﻟﺧﺳﺎﺋر ﻋن ذﻟك ﻓﻘد‬
‫ﺗﻠﺗﻬم ﺟزء ﻣن أﻣوال اﻟﻣودﻋﯾن ‪ ،‬واﻟﻧﺗﯾﺟﺔ ﻫﻲ إﻓﻼس اﻟﺑﻧك ﻟذﻟك ﯾﺳﻌﻰ اﻟﺑﻧك داﺋﻣﺎ ﻟﻛﺳب ﺛﻘﺔ اﻟﻣودﻋﯾن و‬
‫ﻫو ﯾﺣرس ﻛﺎﻣل اﻟﺣرس ﻋﻠﻰ أﻣواﻟﻬم ﺑﻣﺎ ﯾﻣﻠﯾﻪ اﻟﻣﻧطق و اﻟﻘﺎﻧون ‪ ،‬أي أﺧذ ﻣطﺎﻟب ﺑﺈﻋﺎدة اﻟﺣق إﻟﻰ أﻫﻠﻪ‬
‫ﺣﯾث ﯾﻌﺑر ﻋن ﻫذا اﻟﺣرص ﺑﺿﻣﺎﻧﺎت ﯾطﻠﺑﻬﺎ ﻋن إﻗراﺿﻪ ﻟﻶﺧرﯾن ‪.1‬‬

‫‪-4‬اﻟﻧﻣو ‪ :‬ﯾﺻل اﻟﺑﻧك إﻟﻰ ﻫدف اﻟﻧﻣو ﻣن ﺧﻼل ﺗﻌظﯾم أرﻗﺎم ﻧﺷﺎط اﻹﻗراض و اﻹﯾرادات اﻟﻣﺗوﻟدة ﻋﻧﻪ و‬
‫اﻟﺗﻲ ﻻ ﺗﺗم إﻻ ﺑﺟﻬد إﻧﻣﺎﺋﻲ ﻣﻧظم و ﻣﻛﺛف ﯾراﻋﻲ ﺷروط اﻹﻗراض اﻟﺟﯾد و اﺳﺗﻘطﺎب ﻋﻣﻼء ﻣﺗﻣﯾزﯾن و‬
‫اﻟﺗﻘﯾﯾم اﻟﻣﺳﺗﻣر ﻷداء و ﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﺑﻧوك اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﺑﺎﻟﺳوق ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﻛون ﻋﻠﻰ ﻋﺎﺗق إدارة اﻟﺑﻧك ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوازن‬
‫ﻓﻲ ﻧﻣو اﻟﺑﻧك ﯾﺗﻧﺎﺳب ﻣﻊ ﺣﺟم ﻣواردﻩ ‪ ،‬و اﻟﻔرص اﻟﺗﺳوﯾﻘﯾﺔ اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ أﻣﺎﻣﻪ ‪ ،‬و درﺟﺔ اﻟﻌﺎﺋد اﻟﻣﻣﻛن ﺗﺣﻘﯾﻘﻪ‬
‫و درﺟﺔ اﻟﻣﺧﺎطرة اﻟﻣﺻﺎﺣﺑﺔ ‪.‬‬

‫و ﺗﻔرض اﻟﺳﻣﺎت اﻟﻣﺷﺎر إﻟﯾﻬﺎ ﺛﻼث أﻫداف ﺗﻬﺗدي ﺑﻬﺎ إدارة اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ‪ ،‬ﯾﺗﻣﺛل اﻟﻬدف اﻷول ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق‬
‫أﻗﺻﻰ رﺑﺣﯾﺔ ‪ Profitability‬ﻣن ﺧﻼل زﯾﺎدة اﻹﯾرادات طﺎﻟﻣﺎ إن اﻟﺟﺎﻧب اﻷﻛﺑر ﻣن اﻟﺗﻛﺎﻟﯾف ﻫو ﻣن اﻟﻧوع‬
‫اﻟﺛﺎﺑت و أن اﻧﺧﻔﺎض ﻓﻲ اﻹﯾرادات ﻛﻔﯾل ﺑﺎن ﯾﺻﺎﺣﺑﻪ اﻧﺧﻔﺎض أﻛﺑر ﻓﻲ اﻷرﺑﺎح ‪ ،‬أﻣﺎ اﻟﻬدف اﻟﺛﺎﻧﻲ ﻓﯾﺗﻣﺛل‬
‫ﻓﻲ ﺗﺟﻧب اﻟﺗﻌرض ﻟﻧﻘص ﺷدﯾد ﻓﻲ اﻟﺳﯾوﻟﺔ ‪ Liquidity‬ﻟﻣﺎ ﻟذﻟك ﻣن ﺗﺄﺛﯾر ﻋﻠﻰ ﺛﻘﺔ اﻟﻣودﻋﯾن ﻓﯾﻪ ‪ ،‬و أﺧﯾ ار‬
‫ﯾﺗﻣﺛل اﻟﻬدف اﻟﺛﺎﻟث ﻓﻲ ﺗﺣﻘﯾق أﻛﺑر ﻗدر ﻣﻣﻛن ﻣن اﻻﺋﺗﻣﺎن ﻟﻠﻣودﻋﯾن ‪ Safety‬ﻋﻠﻰ أﺳﺎس رأس ﻣﺎل‬
‫ﺻﻐﯾر و ﻻ ﯾﻛﻔﻲ ﻟﺗﺣﻘﯾق اﻟﺣﻣﺎﯾﺔ اﻟﻣﻧﺷودة ﻟﻬم ‪ ،‬ﻫذا و ﻣن اﻟﻣﺗوﻗﻊ أن ﺗؤﺛر اﻷﻫداف اﻟﺛﻼﺛﺔ ) اﻟرﺑﺣﯾﺔ –‬
‫اﻟﺳﯾوﻟﺔ – اﻷﻣﺎن ( ﻋﻠﻰ ﺗﺷﻛﯾل اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺣﻛم اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ و ﯾﻣﻛن ذﻛرﻫﺎ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ ‪:‬‬

‫‪ 1‬زﯾﺎد رﻣﺿﺎن ‪ ،‬إدارة اﻟﺑﻧوك ‪ ،‬دار اﻟﺑداﯾﺔ ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،‬طﺑﻌﺔ ‪. 2008 ، 1‬‬

‫‪20‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬ﺟذب اﻟوداﺋﻊ ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻘدﯾم اﻟﻘروض‪.‬‬

‫‪ -‬اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﻫﻣﯾﺗﻬﺎ‪:‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﺧﺻﺎﺋص اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺗﻌﻣل اﻟﺑﻧوك ﻋﻠﻰ ﺗﺣﻘﯾق ﻗدر ﻛﺑﯾر ﻣن اﻷرﺑﺎح ﻛﻐﯾرﻫﺎ ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﺗﺗﻣﯾز ﺑﻌدة‬
‫ﺧﺻﺎﺋص‬

‫‪ :I‬ﺗﺧﺗص اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ دون ﻏﯾرﻫﺎ ﻣن اﻟﻣؤﺳﺳﺎت و اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺑﺎن ﻣﻌظم أﺻوﻟﻬﺎ ﺗﺷﻛل ﺣﻘوق‬

‫ﻋﻠﻰ ﻣؤﺳﺳﺎت و أﺷﺧﺎص ﻓﻲ ﺷﻛل وداﺋﻊ ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ و ﺗﻌﺗﺑر ﻫﻲ اﻟوﺣﯾدة اﻟﻘﺎدرة ﻋﻠﻰ ﺧﻠق ﺧﺻوم ﻗﺎﺑﻠﺔ‬
‫ﻟﻠﺗﺣوﯾل ﻣن ﺷﺧص ﻷﺧر أو ﺣﺗﻰ ﻣن ﻣؤﺳﺳﺔ إﻟﻰ أﺧرى ﺑﺎﺳﺗﺧدام ﺷﯾك ‪ ،‬و ﺗﻘوم ﺑﻔﺗﺢ ﺣﺳﺎﺑﺎت ﺟﺎرﯾﺔ‬
‫ﻟﻌﻣﻼﺋﻬﺎ و ﺗﺣوﯾﻠﻬﺎ إﻟﻰ ﻧﻘود ورﻗﯾﺔ أو اﻟﻌﻛس ‪ ،‬و ﯾﻛون ذﻟك ﺑﻧﺎءا ﻋﻠﻰ طﻠﺑﻬم و إﺟراء ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﻘﺎﺻﺔ‬
‫ﻟﺣﺳﺎﺑﻬم و ﯾﻛون ذﻟك ﺑﺄدﻧﻰ ﺳرﻋﺔ و ﺑﺄدﻧﻰ ﺟﻬد ﻓﺗﻘوم ﺑذﻟك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺑﺄﻫم وظﯾﻔﺔ و ﻫﻲ إدارة ﻋرض‬
‫اﻟﻧﻘود ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺗﻣﻊ‪.‬‬

‫‪ :II‬ﻣن ﺧﺻﺎﺋﺻﻬﺎ أﯾﺿﺎ أﻧﻬﺎ ﺗﺧﺗص ﺑﺎﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ اﻹﻗراض و ﻫذا ﯾﺗم ﺑﺎﻟوﺳﺎطﺔ ﺑﯾن اﻟﻣدﺧرﯾن و اﻟﻣﺳﺗﺛﻣرﯾن‬

‫)إﯾداع و إﻗراض( أو ﺑﺧﻠق ﻣﺻﺎدر ﺗﻣوﯾل و إﻗراﺿﻬﺎ و ﻟﻬذا اﻟﺳﺑب ﺗﻣﺎرس اﻟﺑﻧوك أﺛ ار ﻓﻌﺎﻻ ﻋﻠﻰ ﺣﺟم‬
‫اﻻﺋﺗﻣﺎن و ﺗوزﯾﻌﻪ ﺑﯾن ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺗﻣﻊ‪.‬‬

‫‪ :III‬ﺗﺗﻌﺎﻣل اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﻲ اﻷﺻول اﻟﻧﻘدﯾﺔ و اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻘط ﻛﺎﻟوداﺋﻊ و اﻟﻘروض و اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ وﻻ‬

‫ﺗدﺧل ﻓﻲ ﻣﺟﺎﻻت اﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻣﺑﺎﺷرة ﻓﻲ اﻷﺻول اﻟﺣﻘﯾﻘﺔ ﺑﺣﯾث أن ﻗواﻧﯾن اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ ﻛﺛﯾر ﻣن دول اﻟﻌﺎﻟم‬
‫ﺗﻣﻧﻊ اﻟﺑﻧوك ﻣن اﻟﺗدﺧل ﻓﻲ اﺳﺗﺛﻣﺎرات أﺻول ﺣﻘﯾﻘﺔ إﻻ ﺑﻘدر اﻟذي ﺗﺣﺗﻣﻪ طﺑﯾﻌﺔ اﻟﻌﻣل ﻣﻊ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬
‫ﻛﺎﻣﺗﻼك أﺻول ﺛﺎﺑﺗﺔ ) ﻣﺑﺎﻧﻲ ‪ ،‬أﺛﺎث ( ‪.‬‬

‫‪21‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ :IV‬و أﻫم ﻣﺎ ﺗﺧﺗص ﺑﻪ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻫﻲ ﻗدرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺧﻠق و ﺗﺣطﯾم اﻟﻧﻘود‪ ،‬ﻓﻌﻧدﻣﺎ ﺗﻘوم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺑﺎﻗﺗﻧﺎء أﯾﺔ أﺻول ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺗدر ﻋﺎﺋدا ﻓﺈن ﻧﺎﺗﺞ ﺑﯾﻊ أو ﺗﺣوﯾل ﻫذﻩ اﻷﺻول ﯾﻧﻌﻛس ﻓﻲ ﺷﻛل زﯾﺎدة ﻓﻲ وداﺋﻊ‬
‫اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪ ،‬و ﺗﻌﺗﺑر أﻫم ﻣورد ﻣﺑﺎﺷر ﻟﻠﺗﻐﯾرات ﻓﻲ ﻋرض اﻟﻧﻘود ﻣن اﺟل اﻛﺑر ﻋﺎﺋد ﻣﻣﻛن ‪.‬‬

‫‪ :V‬ﻛﻣﺎ أن ﻋﻣﻠﯾﺔ اﺋﺗﻣﺎن ﻗﺻﯾر اﻷﺟل ﻫو ﻣﺎ ﻣﯾز اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ دون ﻏﯾرﻫﺎ ﻣن اﻟﺑﻧوك اﻷﺧرى ف‪-‬ي‬
‫ﺣﯾن أﻧﻪ ﯾﻣﻛﻧﻧﺎ أن ﻧﺗﻌرض ﻟﺧﺻﺎﺋص اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣن ﺧﻼل أﻫداف ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬

‫‪-1‬ﻣﺑدأ اﻟﺗدرج‪:‬‬

‫اﻟﻣﻌﻧﻰ ﻣن ﻫذا أن اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﺄﺗﻲ ﻓﻲ اﻟدرﺟﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺳﻠﺳل اﻟرﺋﺎﺳﻲ ﻟﻠﺟﻬﺎز اﻟﻣﺻرﻓﻲ ﺑﻌد اﻟﺑﻧك‬
‫اﻟﻣرﻛزي ﺑﺣﯾث ﯾﺑﺎﺷر ﻫذا اﻷﺧﯾر ﻋﻠﯾﻬﺎ رﻗﺎﺑﺔ ﺑﻣﺎ ﻟﻪ ﻣن أدوات ووﺳﺎﺋل‪.‬‬

‫‪--2‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﯾﻣﺛل اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي اﻟﺗطﺑﯾق اﻟﺻﺣﯾﺢ ﻟﻣﺑدأ " وﺣدة اﻟﺑﻧك " أي ﺑﻧك ﻣرﻛزي واﺣد ﻟﻛل اﻗﺗﺻﺎد‬
‫ﻣﻌﯾن ﻓﺎﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﺗﻌد و ﺗﺗﻧوع ﺑﻘدر اﺗﺳﺎع اﻟﺳوق اﻟﻧﻘدي ‪ ،‬و اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي و ﺣﺟم اﻟﻣدﺧرات و‬
‫ﻣﺎ ﯾﺗرﺗب ﻋﻠﻰ ذﻟك ﻣن ﺗﻌدد ﻋﻣﻠﯾﺎﺗﻬﺎ و إدﺧﺎل ﻋﻧﺻر اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﺑﯾن أﻋﺿﺎﺋﻬﺎ ‪.‬‬

‫‪ -3‬ﻣن اﺟل إﺑراز اﻻﺧﺗﻼف اﻟﻣوﺟود ﺑﯾن اﻟﺑﻧوك اﻷﺧرى ﻧﻔرق ﺑﯾن" ﻛل ﻣن ﻣﺻدر و ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻧﻘد‪.‬‬

‫ﺑﺣﯾث ﻧﺟد أن ﻫﻧﺎك ﺗﻣﺎﺛل ﻓﻲ ﻣﺻدر وﺣدات اﻟﻧﻘد اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ و ﻫو" اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي " ﻓﻲ ﺣﯾن ﺗﺗﻌدد اﻟﻣﺻﺎدر‬
‫ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻧﻘود اﻟوداﺋﻊ " اﺧﺗﻼف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ " ‪.‬‬

‫أﻣﺎ ﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻧﻘد ﻓﻧﺟد اﻧﻪ‪ :‬ﺑﯾﻧﻣﺎ ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻧﻘود اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ ﻣﺗﻣﺎﺛﻠﺔ ﻓﻲ ﻗﯾﻣﺗﻬﺎ " اﻟﻣطﻠﻘﺔ " ﺑﺻرف اﻟﻧظر‬
‫ﻋن اﺧﺗﻼف اﻟزﻣﺎن و اﻟﻣﻛﺎن ﻓﺈن ﻧﻘود اﻟوداﺋﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﺧﻠﻘﻬﺎ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣﺗﺑﺎﯾﻧﺔ و ﺗﺧﺿﻊ اﻟﻘروض اﻟﺗﻲ‬
‫ﺗﻣﻧﺣﻬﺎ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻷﺳﻌﺎر ﻓﺎﺋدة ﺗﺧﺗﻠف ﺑﺎﻟزﻣﺎن و اﻟﻣﻛﺎن‪.‬‬

‫‪-4‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻫﻲ ﻣﺷروﻋﺎت رأس ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻫدﻓﻬﺎ اﻷﺳﺎﺳﻲ ﺗﺣﻘﯾق اﻛﺑر ﻗدر ﻣﻣﻛن ﻣن اﻹرﺑﺎح ﺑﺄﻗل ﻧﻔﻘﺔ‬
‫ﻣﻣﻛﻧﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﺣﺗوي اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﻘرﯾﺑﺎ ﺛﻼث اﻷﺻول اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن ﻣﺟﻣوع ﺟﻣﯾﻊ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ اﻻﻗﺗﺻﺎد‬

‫‪22‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬ﻻ ﺗزال اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻫﻲ اﻟوﺳﯾﻠﺔ اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ ﻟﻠدﻓﻊ ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻟدي اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻘدرة ﻋﻠﻰ ﺗوﻟﯾد اﻷﻣوال ﻣن اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت اﻟﻣﺗوﻟدة ﻣن إﯾداﻋﺎت اﻟﺟﻣﻬور‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌد اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻘﻧﺎة اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﻣن ﺧﻼﻟﻬﺎ ﺗﺑرز اﻟدوﻟﺔ ﺳﯾﺎﺳﺗﻬﺎ اﻟﻧﻘدﯾﺔ ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌد اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻗﺳم اﻟﻣﺧزن اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻟﻠﻧظﺎم اﻟﻣﺎﻟﻲ ‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﺳﺗطﯾﻊ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺗﻘدﯾم اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺷﻛل أﻓﺿل وواﺳﻊ ﻣن ﺑﺎﻗﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻛﻣﺎ ﯾﺳﺗطﯾﻊ‬
‫)‪(1‬‬
‫أن ﯾﻠﺑﻲ ﻛل ﻣن اﻟﺣﺎﺟﺎت اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ و اﻟدﻓﻊ و اﻟﺗوﻓﯾر ﻟﻛل ﻣن اﻷﻓراد واﻻﻋﻣﺎل و اﻟﺣﻛوﻣﺎت ‪.‬‬

‫)‪.(1‬ﻣن اﻟﻣوﻗﻊ ‪http:// www.accdiscussion .com /t7019/‬اﻟﺗﺎرﯾﺦ‪ 5‬ﻣﺎرس‪2015‬اﻟﺗوﻗﯾت‪1515‬‬

‫‪23‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬أﻧواﻋﻬﺎ‪ ،‬و ﻫﯾﻛﻠﻬﺎ اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري وﻣﯾزاﻧﯾﺗﻪ‬
‫ﺗﺳﺗدﻋﻲ اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻘوم ﺑﻬﺎ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري وﺿﻊ ﻫﯾﻛل ﺗﻧظﯾﻣﻲ ﯾوﺿﺢ ﻓﯾﻪ ﻣﺧﺗﻠف اﻹدارات اﻟﺗﻲ ﺗﺷرف‬
‫ﻋﻠﻰ ﻫذﻩ اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت وﺗﺳﯾرﻫﺎ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﯾﺳﺗﻠزم وﺿﻊ ﻣﯾزاﻧﯾﺔ ﻟﯾﺑﯾن ﻓﯾﻬﺎ ﻣﺧﺗﻠف ﻣواردﻩ واﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻪ‪.‬‬
‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬
‫ﻟﯾس ﻫﻧﺎك ﺷﻛل ﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻣوﺣد ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﺧﺗﻠف اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﺣﺳب اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻘدﻣﻬﺎ‬
‫اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري وﺣﺟﻣﻪ‪ ،‬وﻟذﻟك ﯾﻣﻛن وﺿﻊ ﻫﯾﻛل ﺗﻧظﯾﻣﻲ ﯾﺣﺗوي ﻋﻠﻰ إدارات رﺋﯾﺳﯾﺔ وأﺧرى ﻓرﻋﯾﺔ ﻣن ﺧﻼل‬
‫اﻟﺷﻛل رﻗم ) ‪ ( 01‬اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬

‫‪24‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺷﻛل رﻗم )‪:(01‬اﻟﻬﯾﻛل اﻟﺗﻧظﯾﻣﻲ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬

‫ﻣﺠﻠﺲ اﻹدارة‬

‫رﺋﯿﺲ اﻟﻤﺠﻠﺲ‬

‫اﻟﻤﺪﯾﺮ اﻟﺘﻨﻔﯿﺬي‬

‫إدارة اﻷﻣﻮال‬ ‫إدارة اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‬ ‫إدارة اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ‬ ‫إدارة اﻟﻘﺮوض‬

‫ﻟﻠﻤﺆﺗﻤﻦ‬
‫اﻟﺸﺆون اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ‬
‫اﻟﺸﺨﺼﯿﺔ‬ ‫ﺣﻔﻆ اﻟﺴﺠﻼت‬ ‫ﺧﺪﻣﺎت اﻹﯾﺪاع‬ ‫اﻟﻘﺮوض اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬

‫ﻣﻨﺸﺂت‬ ‫اﻟﺼﺮاﻓﺔ‬ ‫ﺧﺪﻣﺎت اﻻﺳﺘﺜﻤﺎر‬ ‫أﺻﺤﺎب اﻟﻤﮭﻦ‬

‫اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ‬

‫اﻻﺳﺘﺜﻤﺎر‬ ‫اﻷﻣﻦ‬ ‫اﻟﺒﻨﻮك اﻷﺧﺮى‬ ‫اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬

‫اﻟﺘﺴﻮﯾﻖ‬ ‫ﻧﻈﻢ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت‬ ‫اﻟﺘﺴﻮﯾﻖ‬ ‫اﻟﻘﺮوض اﻟﻌﻘﺎرﯾﺔ‬

‫واﻟﺘﺨﻄﯿﻂ‬
‫ﺧﺪﻣﺔ اﻟﻌﻤﯿﻞ‬ ‫اﻟﺮﻗﺎﺑﺔ واﻟﻤﺤﺎﺳﺒﺔ‬ ‫اﻟﻘﺮوض‬
‫اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬ ‫اﻻﺳﺘﮭﻼﻛﯿﺔ‬
‫إدارة اﻟﻨﻘﺪﯾﺔ‬
‫اﻟﺘﺄﺟﯿﺮ‬

‫ﺷﺆون اﻟﻌﺎﻣﻠﯿﻦ‬ ‫اﻟﺨﺪﻣﺎت اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﺗﺤﻠﯿﻞ طﻠﺒﺎت اﻻﺋﺘﻤﺎن‬

‫واﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻻت‬
‫اﻟﻣﺻدر‪:‬ﺧﺎﻟد اﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺑق ذﻛرﻩ ص ‪217‬‬

‫‪25‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪- I‬إدارة اﻟﻘروض‪ :‬ﺗﺣﺗوي ﻫذﻩ اﻹدارة ﻋﻠﻰ ﻋدة أﻗﺳﺎم‪ ،‬ﻣﻧﻬﺎ ﻗﺳم ﻟﺗﻘدﯾم اﻟﻘروض اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬وأﺧر ﻟﺗﻘدﯾم‬

‫اﻟﻘروض ﻟﻠﺗﺟﺎر وﺳﻣﺎﺳرة اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ وﻏﯾرﻫﺎ ﻣن أﻧواع اﻟﻘروض‪ .‬ﻛﻣﺎ ﯾﺗم ﺗﺣﻠﯾل طﻠﺑﺎت اﻟﻘروض ﻓﻲ ﻗﺳم‬
‫طﻠﺑﺎت اﻻﺋﺗﻣﺎن‪.‬‬

‫‪ - II‬إدارة اﻟﺗﻣوﯾل‪ :‬ﺗﻌﻣل ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة ﻋﻠﻰ ﺗوﻓﯾر اﻷﻣوال اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﺗﻘدﯾم اﻟﻘروض اﻟﻣﺣﺻل ﻋﻠﻰ ﻣﻌظﻣﻬﺎ ﻣن‬

‫ﻗﺳم اﻟوداﺋﻊ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﺗﺣﺗوي ﻫذﻩ اﻹدارة ﻋﻠﻰ أﻗﺳﺎم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻣﺧﺗص ﻓﻲ اﻻدﺧﺎر‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻗﺳم‬
‫اﻟﺗﺧطﯾط واﻟﺗﺳوﯾق اﻟذي ﻣﻬﻣﺗﻪ ﺗطوﯾر اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ وﺗﺳوﯾﻘﻬﺎ‪.‬‬
‫ﺑﯾﻧﻣﺎ ﻗﺳم اﻟرﻗﺎﺑﺔ اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ واﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﻣراﻗﺑﺔ اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ واﻟﺗﺄﻛد ﻣن ﺻﺣﺗﻬﺎ‪.‬‬

‫‪ - III‬إدارة اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت‪ :‬ﺗﻘوم ﻫذﻩ اﻹدارة ﺑﺗﻘدﯾم اﻟﺗﺳﻬﯾﻼت اﻟﻣﺎدﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﻣﻠﻛﻬﺎ اﻟﺑﻧك وﯾﺳﺗﺧدﻣﻬﺎ ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺎﺗﻪ‬

‫اﻟﯾوﻣﯾﺔ‪ ،‬ﻣﺛل ﻗﺳم ﺣﻔظ اﻟﺳﺟﻼت ٕواﺟراءات اﻟﺗﺳﺟﯾل اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﻛل اﻹﯾداﻋﺎت أو اﻟﺳﺣوﺑﺎت‪.‬‬
‫ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻫذا ﻫﻧﺎك ﻗﺳم ﻧظﺎم اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت‪ ،‬وﻛذﻟك ﻗﺳم ﺷؤون اﻟﻌﺎﻣﻠﯾن واﻟذي ﻣﻬﻣﺗﻪ ﺣﻔظ ﺳﺟﻼت‬
‫اﻟﻌﺎﻣﻠﯾن‪ .‬ﻛﻣﺎ ﻧﺟد أﯾﺿﺎ ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻹدارة ﻗﺳم اﻷﻣن اﻟذي ﯾﺗﻛﻔل ﺑﺎﻟﺣﻔﺎظ ﻋﻠﻰ أﻣوال اﻟﻣودﻋﯾن وﻣﻣﺗﻠﻛﺎت‬
‫اﻟﺑﻧك‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﻧﺟد أﯾﺿﺎ ﻗﺳم اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟذي ﯾﺗوﻟﻰ إدارة اﻟرﺻﯾد اﻟﻧﻘدي وﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﺳﯾوﻟﺔ اﻟﯾوﻣﯾﺔ ﻟﻸﻓراد أو‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪.‬‬

‫‪ -IV‬إدارة اﻷﻣوال اﻟﻣؤﺗﻣن ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣن اﻟﻐﯾر‪ :‬ﺗﺗوﻟﻰ ﻫذﻩ اﻹدارة ﻣﻬﻣﺔ ﺗﻘدﯾم اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﺧدﻣﺎت اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ‬

‫ﺳواء ﻟﻸﻓراد أو اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﺑﺧﻼف اﻟﻣﻬﻣﺔ اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ ﻹدارة ﻗروض اﻻﺋﺗﻣﺎن وﻫﻲ ﺗﻘدﯾم اﻟﻘروض ﺑﺄﻧواﻋﻬﺎ‬
‫اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ‪ ،‬وﻣن أﻣﺛﻠﺔ ﻫذﻩ اﻟﺧدﻣﺎت اﻷﻗﺳﺎم اﻟﺗﻲ ﺗﺗوﻟﻰ إدارة أﻣوال اﻟﺗﻘﺎﻋد ﺳواء ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻌﺎﻣﻠﯾن ﺑﺎﻟﺑﻧك ﻧﻔﺳﻪ‬
‫أو ﻟﻸﻓراد واﻟﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬وﻛذﻟك اﻟﻘﺳم اﻟذي ﯾﺗوﻟﻰ إدارة ﺷؤون اﻷﻣﻼك اﻟﻌﯾﻧﯾﺔ اﻟﻣﻣﻠوﻛﺔ ﻟﻠﻌﻣﻼء ﻣﺛل‪ :‬اﻷراﺿﻲ‬
‫واﻟﻣﺑﺎﻧﻲ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﻘﺳم اﻟﺧﺎص ﺑﺗﻘدﯾم ﺧدﻣﺔ اﻻﺗﺟﺎر ﻓﻲ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﺻﺎﻟﺢ اﻟﻌﻣﻼء أو ﺗﻘدﯾم‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻧﺻﺎﺋﺢ واﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﺳوﯾﻘﯾﺔ ﻟﻬم‪.‬‬
‫ﻟﻛن ﻣﻊ اﻟﺗطور اﻟﺣﺎﺻل ﻓﻲ اﻟﻧظﺎم اﻟﺑﻧﻛﻲ‪ ،‬ظﻬر ﻣؤﺧ ار ﻓﻲ اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ ﻧﺷﺎط اﻟﺗﺎﻣﯾن ﻓﻲ‬
‫اﻟﺑﻧوك اﻟﻣﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟﺗﺎﻣﯾن اﻟﺻﺣﻲ‪ ،‬واﻟﺗﺎﻣﯾن ﺿد اﻟﺑطﺎﻟﺔ واﻟﺣوادث‪ ،‬أي ﯾﺳﺗطﯾﻊ اﻟﻌﻣﯾل اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﺣﺗﺎﺟﻬﺎ‪ :‬إﯾداع‪ ،‬اﻗﺗراض‪ ،‬ﺗﺎﻣﯾن ‪......‬اﻟﺦ‪ ،‬ﻣن ﻣﻛﺎن واﺣد‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﻔرض اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻌﻣﯾل ﺷراء ﺑواﻟص اﻟﺗﺎﻣﯾن ﺑدﻻ ﻣن ﺷراﺋﻬﺎ ﻣن ﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺎﻣﯾن ﻛﺷرط ﻟﺣﺻوﻟﻪ ﻋﻠﻰ اﻟﻘرض‪.‬‬

‫‪ 1‬ﻟﻄﺮش اﻟﻄﺎھﺮ‪ ،‬ﺗﻘﻨﯿﺎت اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬اﻟﻤﻄﺒﻮﻋﺎت اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ‪ ،‬اﻟﺠﺰاﺋﺮ ‪ ،2001‬ص ‪78‬‬

‫‪ 2‬ﻣﺤﻤﺪ ﺻﺎﻟﺢ وآﺧﺮون‪ " ،‬أﺳﻮاق اﻟﻤﺎل واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ"‪ ،‬اﻟﺪار اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ‪ ،‬ﻣﺼﺮ‪ ،2004 ،‬ص ص‪-302 :‬‬
‫‪.307‬‬
‫‪26‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬وأﺧﯾ ار ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧك أن ﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻧﺳﯾق ﺑﯾن ﻣﺧﺗﻠف اﻹدارات ﻟﺗﺣﻘﯾق اﻟﻬدف اﻟﻌﺎم ﻟﻠﺑﻧك‪ ،‬ﻣﻊ اﻷﺧذ ﺑﻌﯾن‬
‫اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻷﻫداف اﻟﻔرﻋﯾﺔ ﻟﻛل إدارة‪ ،‬وﻫذا ﺑﺎﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن ﻣﺧﺗﻠف اﻷدوات واﻟﺗﻘﻧﯾﺎت اﻟﻣﺳﺗﻌﻣﻠﺔ ﻟﻣراﻗﺑﺔ اﻟﺗﺳﯾﯾر‬
‫واﻹدارة ﺑﺷﻛل ﻋﺎم‪.‬‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬
‫ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ ﺻورة ﻋن ﺳﯾر ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري وﻣرآة ﻟﻧﺷﺎطﻪ‪ ،‬إذ ﯾﻣﺛل اﻟوﺿﻊ اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻔﺗرة زﻣﻧﯾﺔ‬
‫ﻣﻌﯾﻧﺔ‪ .‬ﻏﯾر أن اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ ﻻ ﺗظﻬر أﯾﺔ ﺗﻐﯾرات ﺧﻼل اﻟزﻣن ﺣﯾث أن ﺗﺣﻠﯾﻠﻬﺎ ﻫو ﺗﺣﻠﯾل ﻟﻠرﺻﯾد وﻟﯾس ﺗﺣﻠﯾل‬
‫ﻟﻠﺗدﻓﻘﺎت‪.‬‬
‫وﺗﻧﻘﺳم اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ إﻟﻰ ﺟﺎﻧﺑﯾن‪ :‬ﺟﺎﻧب اﻷﺻول وﺟﺎﻧب اﻟﺧﺻوم‪ ،‬وﯾﻣﻛن ﺗﺻوﯾر ﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻧﺣو اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬

‫ﺟدول رﻗم )‪ :(1‬ﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬

‫اﻟﺧﺻوم )اﻟﻣوارد(‬
‫أوﻻ‪ :‬رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣدﻓوع‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ واﻟﺧﺎص‬
‫دورﯾﺔ‬ ‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬ﺷﯾﻛﺎت وﺣواﻻت واﻋﺗﻣﺎدات‬
‫‪ -3‬أرﺻدة ﺳﺎﺋﻠﺔ أﺧرى ) ﺷﯾﻛﺎت‪ ،‬ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ اﻟدﻓﻊ‪.‬‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬ﻣﺳﺗﺣق اﻟﺑﻧوك‬
‫ﺧﺎﻣﺳﺎ‪ :‬اﻟوداﺋﻊ‬
‫* وداﺋﻊ ﺣﻛوﻣﯾﺔ وﺧﺎﺻﺔ ‪.‬‬
‫* وداﺋﻊ ﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫* وداﺋﻊ ﻷﺟل‪.‬‬
‫* وداﺋﻊ ﺑﺈﺧطﺎر‪.‬‬
‫* وداﺋﻊ ﺗوﻓﯾر‪.‬‬
‫اﻷﺻول ) اﻻﺳﺗﺧداﻣﺎت(‬
‫أوﻻ‪ :‬أرﺻدة ﻧﻘدﯾﺔ ﺣﺎﺿرة‬
‫‪ -1‬اﻟﻧﻘدﯾﺔ ﺑﺧزﯾﻧﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‪.‬‬
‫‪ -2‬رﺻﯾد اﻟﻧﻘدﯾﺔ ﻟدى اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي‬
‫ﺣواﻻت‪ ،‬أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺗﺣت اﻟﺗﺣﺻﯾل(‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪ :‬ﺣواﻻت ﻣﺧﺻوﻣﺔ‬
‫* اذوﻧﺎت اﻟﺧزاﻧﺔ‪.‬‬
‫* أوراق ﺗﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻟﺛﺎ‪ :‬ﻣﺳﺗﺣق ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧك‬
‫راﺑﻌﺎ‪ :‬أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ واﺳﺗﺛﻣﺎرات‬
‫* ﺳﻧدات ﺣﻛوﻣﯾﺔ‪.‬‬
‫* أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ أﺧرى‪.‬‬

‫‪27‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺧﺎﻣﺳﺎ‪ :‬ﻗروض وﺳﻠﻔﯾﺎت‬

‫ﻣﺟﻣوع اﻷﺻول = ﻣﺟﻣوع اﻟﺧﺻوم‬

‫اﻟﻣﺻدر‪ :‬ﺿﯾﺎء ﻣﺟﯾد اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ )اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪-‬اﻟﺑﻧوك اﻟﻣرﻛزﯾﺔ (‪ ،‬ﻣؤﺳﺳﺔ ﺷﺑﺎب اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻷردن ‪ ،2002‬ص ‪.275‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻧواع اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫ﺗﻧﻘﺳم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ إﻟﻰ أﻧواع ﻣﺗﻌددة طﺑﻘﺎ ﻟﻠزاوﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﺗم ﻣن ﺧﻼﻟﻬﺎ اﻟﻧظر إﻟﻰ اﻟﺑﻧوك وذﻟك ﻋﻠﻰ اﻟﻧﺣو‬
‫اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬
‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻣن ﺣﯾث ﻧﺷﺎطﻬﺎ وﻣدى ﺗﻐطﯾﺗﻬﺎ ﻟﻠﺣدود اﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ - I‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪:‬‬

‫وﯾﻘﺻد ﺑﻬﺎ ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ ﯾﻘﺗﺻر ﻧﺷﺎطﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﻣﻧطﻘﺔ ﺟﻐراﻓﯾﺔ ﻣﺣدودة ﻧﺳﺑﯾﺎ ﻣﺛل ﻣﺣﺎﻓظﺔ ﻣﺣددة أو ﻣدﯾﻧﺔ‬
‫أو وﻻﯾﺔ أو إﻗﻠﯾم ﻣﺣدد‪.‬‬
‫وﯾﻘﻊ اﻟﻣرﻛز اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻟﻠﺑﻧك واﻟﻔروع ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻟﻣﻧطﻘﺔ اﻟﻣﺣددة وﺗﺗﻣﯾز ﻫذﻩ اﻟﺑﻧوك ﺑﺻﻐر ﺣﺟﻣﻬﺎ ﻛذﻟك ﻓﻬﻲ‬
‫‪1‬‬
‫ﺗرﺗﺑط ﺑﺎﻟﺑﯾﺋﺔ اﻟﻣﺣﯾطﺔ ﺑﻬﺎ وﯾﻧﻌﻛس ﻛذﻟك ﻋﻠﻰ ﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﺗﻘدﯾﻣﻪ‪.‬‬

‫‪ - II‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪:‬‬

‫وﯾﻘﺻد ﺑﻬﺎ ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ ﯾﻘﻊ ﻣرﻛزﻫﺎ اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻓﻲ اﻟﻌﺎﺻﻣﺔ أو إﺣدى اﻟﻣدن اﻟﻛﺑرى وﺗﺑﺎﺷر ﻧﺷﺎطﻬﺎ ﻣن‬
‫ﺧﻼل ﻓروع ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟدوﻟﺔ أو ﺧﺎرﺟﻬﺎ وﺗﻘوم ﻫذﻩ اﻟﺑﻧوك ﺑﻛﺎﻓﺔ اﻷﻋﻣﺎل اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﺗﻣﻧﻊ‬
‫اﻻﺋﺗﻣﺎن ﻗﺻﯾر اﻷﺟل وﻣﺗوﺳط اﻷﺟل وﻛذﻟك ﺗﺑﺎﺷر ﻛﻠﻔﺔ ﻣﺟﺎﻻت اﻟﺻرف اﻷﺟﻧﺑﻲ و ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة‬
‫اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪.‬‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣن ﺣﯾث ﺣﺟم اﻟﻧﺷﺎط‪:‬‬

‫‪ -I‬ﺑﻧوك اﻟﺟﻣﻠﺔ‪:‬‬

‫‪-‬وﯾﻘﺻد ﺑﻬﺎ ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻌﺎﻣل ﻣﻊ ﻛﺑﺎر اﻟﻌﻣﻼء واﻟﻣﻧﺷﺋﺎت اﻟﻛﺑرى‪.‬‬

‫‪ -II‬ﺑﻧوك اﻟﺗﺟزﺋﺔ‪:‬‬

‫‪ 1‬ﻣﺤﻤﺪ ﻋﺒﺪ اﻟﻔﺘﺎح اﻟﺼﺮﻓﻲ‪ ،‬إدارة اﻟﺒﻨﻮك ‪ ----------‬ﻋﻤﺎن ط‪ 2007 1‬ص‪.32‬‬

‫‪28‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫وﯾﻘﺻد ﺑﻬﺎ ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻌﺎﻣل ﻣﻊ ﺻﻐﺎر اﻟﻌﻣﻼء واﻟﻣﻧﺷﺋﺎت اﻟﺻﻐرى‪ ،‬ﻟﻛﻧﻬﺎ ﺗﺳﻌﻰ ﻻﺟﺗذاب اﻛﺑر ﻋدد‬
‫ﻣﻣﻛن‪ ،‬ﻓﻬﻲ ﻧﺷرة ﺟﻐراﻓﯾﺎ وﺗﺗﻌﺎﻣل ﺑﺄﺻﻐر اﻟوﺣدات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻗﯾﻣﺔ ﻣن ﺧﻼل ﺧﻠق اﻟﻣﻧﺎﻓﻊ اﻟزﻣﻧﯾﺔ واﻟﻣﻛﺎﻧﯾﺔ‬
‫وﻣﻧﻔﻘﺔ اﻟﺗﻣﻠك واﻟﺗﻌﺎﻣل ﻟﻸﻓراد وﺑذﻟك ﻓﺎن اﻟﺗﺟزﺋﺔ ﺗﺳﻌﻰ إﻟﻰ ﺗوﺳﯾﻊ ﺧدﻣﺎت اﻟﺑﻧك ﻣن ﺧﻼل اﻟﻣﺳﺗﻬﻠك‬
‫اﻟﻧﻬﺎﺋﻲ‪.‬‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣن ﺣﯾث ﻋدد اﻟﻔروع‪:‬‬

‫‪ - I‬اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ذات ﻓروع‪:‬‬

‫وﻫﻲ ﺗﻠك اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﻲ ﺗﺗﺧذ ﻓﻲ اﻟﻐﺎﻟب ﺷﻛل ﺷرﻛﺎت اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻛﺷﻛﻼ ﻗﺎﻧوﻧﯾﺎ‪ ،‬ﻟﻬﺎ ﻓروع ﻣﺗﻌددة ﺗﻐطﻲ اﻏﻠب‬
‫أﻧﺣﺎء اﻟدوﻟﺔ وﻻﺳﯾﻣﺎ اﻷﻣﺎﻛن اﻟﻬﺎﻣﺔ وﺗﺗﺑﻊ اﻟﻼﻣرﻛزﯾﺔ ﻓﻲ ﺗﺳﯾﯾر أﻣورﻫﺎ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﺗرك ﻟﻠﻔرع ﺗدﺑﯾر ﺷؤوﻧﻪ ﻓﻼ‬
‫ﯾرﺟﻊ ﻟﻠﻣرﻛز اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻟﻠﺑﻧك إﻻ ﻓﻲ ﻣﺎ ﯾﺗﻌﻠق ﺑﺎﻷﻣور اﻟﻬﺎﻣﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﻧص ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻓﻲ ﻻﺋﺣﺔ اﻟﺑﻧك‪ ،‬وﺑطﺑﯾﻌﺔ‬
‫اﻷﻣور ﻓﺎن اﻟﺑﻧك اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﯾﺿﻊ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻬدف ﺑﻬﺎ اﻟﻔروع‪ ،‬وﯾﺗﻣﯾز ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﺑﻧوك ﺑﺄﻧﻪ‬
‫ﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ اﻟﻧطﺎق اﻟوطﻧﻲ وﯾﺧﺿﻊ ﻟﻠﻘواﻧﯾن اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ وﻟﯾس ﻟﻘواﻧﯾن اﻟﻣﺣﺎﻓظﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻘﻊ اﻟﺑﻧك ﻓﻲ‬
‫ﻧطﺎﻗﻬﺎ اﻟﺟﻐراﻓﻲ ﻛﻣﺎ ﺗﻘوم ﺑﻛﺎﻓﺔ اﻷﻋﻣﺎل اﻟﺗﻘﻠﯾدﯾﺔ ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﺗﻘدﯾم ﻗروض ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل ﻛﻣﺎ ﺗﺗﻌﺎﻣل‬
‫‪1‬‬
‫ﻓﻲ ﻣﺟﺎﻻت اﻟﺻرف اﻷﺟﻧﺑﻲ‪.‬‬

‫‪ - II‬ﺑﻧوك اﻟﺳﻼﺳل‪:‬‬

‫ﻧﺷﺄت ﺑﻧوك اﻟﺳﻼﺳل ﻣﻊ ﻧﻣو ﺣﺟم ﻛﺑﯾر ﻟﺣﺟم اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﻧﻣو ﺣﺟم اﻷﻋﻣﺎل اﻟﺗﻲ ﺗﻘدﻣﻬﺎ ﻣن اﺟل‬
‫ﺗﻘدﯾم ﺧدﻣﺎﺗﻬﺎ إﻟﻰ ﻣﺧﺗﻠف ﻓﺋﺎت اﻟﻣﺟﺗﻣﻊ وﻫذﻩ اﻟﺑﻧوك ﺗﻌد ﻧﺷﺎطﻬﺎ ﻣن ﺧﻼل ﻓﺗﺢ ﺳﻠﺳﻠﺔ ﻣﺗﻛﺎﻣﻠﺔ ﻣن اﻟﻔروع‬
‫وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﻋدة ﺑﻧوك ﻣﻧﻔﺻﻠﺔ ﻋن ﺑﻌﺿﻬﺎ إدارﯾﺎ وﻟﻛن ﯾﺷرف ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣرﻛز رﺋﯾﺳﻲ واﺣد ﯾﺗوﻟﻰ رﺳم‬
‫اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻌﺎﻣﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻠﺗزم ﺑﻬﺎ ﻛﺎﻓﺔ وﺣدات اﻟﺳﻠﺳﻠﺔ ﻛﻣﺎ ﯾﻧﺳق اﻷﻋﻣﺎل واﻟﻧﺷﺎط ﺑﯾن اﻟوﺣدات ﺑﻌﺿﻬﺎ‬
‫‪2‬‬
‫ﺑﺑﻌض وﻻ ﯾوﺟد ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ إﻻ ﻓﻲ اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ‪.‬‬

‫‪-III‬ﺑﻧوك اﻟﻣﺟﻣوﻋﺎت‪:‬‬

‫وﻫﻲ أﺷﺑﻪ ﺑﺎﻟﺷرﻛﺎت اﻟﻘﺎﺑﺿﺔ واﻟﺗﻲ ﺗﺗوﻟﻰ إﻧﺷﺎء ﻋدة ﺑﻧوك وﺷرﻛﺎت ﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬ﻓﺗﻣﻠك ﻣﻌظم رأﺳﻣﺎﻟﻬﺎ وﺗﺷرف‬
‫ﻋﻠﻰ ﺳﯾﺎﺳﺗﻬﺎ وﺗﻘوم ﺑﺗوﺟﯾﻬﻬﺎ‪ ،‬وﻟﻬذﻩ اﻟﺑﻧوك طﺎﺑﻊ اﺣﺗﻛﺎري وأﺻﺑﺣت ﺳﻣﺔ ﻣن ﺳﻣﺎت اﻟﻌﺻر‪ ،‬وﻗد اﻧﺗﺷرت‬
‫ﻣﺛل ﻫذﻩ اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ ودول ﻏرب أوروﺑﺎ‪.‬‬

‫‪ - 1‬ھﻼل ﻛﮭﯿﻨﺔ‪ ،‬إﺟﺮاءات ﻣﻨﺢ اﻟﻘﺮوض ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﻣﺬﻛﺮة ﺗﺨﺮج ﻟﻨﯿﻞ ﺷﮭﺎدة اﻟﻤﺎﺟﺴﺘﺮﻓﻲ اﻟﻌﻠﻮم‬
‫اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻓﺮع‪ :‬ﻧﻘﻮد ﻣﺎﻟﯿﺔ وﺑﻨﻮك‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺑﺴﻜﺮة ‪ 2009-2008‬ص ‪12‬‬
‫‪ - 2‬ﻣﺤﻤﺪ اﻟﺴﻌﯿﺪ وأﻧﻮر‪ ،‬إدارة اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬اﻟﺪار اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ اﻟﺠﺪﯾﺪة‪ ،‬اﻟﻘﺎھﺮة اﻹﺳﻜﻨﺪرﯾﺔ ‪ 2005‬ص ‪17‬‬
‫‪29‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ - IV‬اﻟﺑﻧوك اﻟﻔردﯾﺔ‪:‬‬

‫وﻫﻲ ﻣﻧﺷﺎت ﺻﻐﯾرة ﯾﻣﺗﻠﻛﻬﺎ أﻓراد أو ﺷرﻛﺎت أﺷﺧﺎص وﯾﻘﺗﺻر ﻋﻣﻠﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﻐﺎﻟب ﻋﻠﻰ ﻣﻧطﻘﺔ ﺻﻐﯾرة‪،‬‬
‫وﺗﺗﻣﯾز ﻋن ﺑﺎﻗﻲ أﻧواع اﻟﺑﻧوك ﺑﺄﻧﻬﺎ ﺗﻘﺗﺻر ﺗوظﯾف ﻣواردﻫﺎ ﻋﻠﻰ أﺻول ﺑﺎﻟﻐﺔ اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻣﺛل اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬
‫واﻷوراق اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻣﺧﺻوﻣﺔ‪ ،‬وﻏﯾر ذﻟك ﻣن اﻷﺻول اﻟﻘﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺗﺣوﯾل إﻟﻰ ﻧﻘود ﻓﻲ وﻗت ﻗﺻﯾر ودون‬
‫ﺧﺳﺎﺋر‪ ،‬وﯾرﺟﻊ اﻟﺳﺑب ﻓﻲ ذﻟك إﻟﻰ أﻧﻬﺎ ﻻ ﺗﺳﺗطﯾﻊ ﺗﺣﻣل ﻣﺧﺎطر ﺗوظﯾف أﻣواﻟﻬﺎ ﻓﻲ ﻗروض ﻣﺗوﺳطﺔ أو‬
‫طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل ﻟﺻﻐر ﺣﺟم ﻣواردﻫﺎ‪.‬‬

‫‪ - V‬اﻟﺑﻧوك اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ‪:‬‬

‫ﻧﺷﺄت ﻫذﻩ اﻟﺑﻧوك ﻟﺗﺑﺎﺷر ﻋﻣﻠﻬﺎ ﻓﻲ ﻣﻧطﻘﺔ ﺟﻐراﻓﯾﺔ ﻣﺣددة ﻗد ﺗﻛون ﻣﻘﺎطﻌﺔ أو ﻣﺣﺎﻓظﺔ أو وﻻﯾﺔ أو ﺣﺗﻰ‬
‫ﻣدﯾﻧﺔ ﻣﺣددة‪ ،‬وان ﻛﺎن ﻧظﺎم اﻟﺣﻛم اﻟﻣﺣﻠﻲ ﻓﻲ اﻟدوﻟﺔ ﺗﺗﻔﺎوت ﻓﯾﻪ ﻗواﻧﯾن اﻟﻣﻧﺎطق اﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ‪ ،‬ﻓﺎن اﻟﺑﻧك‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻣﺣﻠﻲ ﯾﺧﺿﻊ ﻟﻠﻘواﻧﯾن اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ وﻹﺷراف ﺳﻠطﺎت اﻟرﻗﺎﺑﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ ﻣﻧطﻘﺔ ﻋﻣﻠﻬﺎ‪.‬‬
‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻣوارد واﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬
‫ﺗﻌﺗﺑر ﻣوارد اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري اﻟﺗزاﻣﺎ اﺗﺟﺎﻩ اﻟﻐﯾر‪ ،‬أﻣﺎ اﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻪ ﻓﺗﺷﯾر إﻟﻰ ﻛﯾﻔﯾﺔ اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن ﻣواردﻩ اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ‪.‬‬
‫وﯾﻣﻛن اﻟﺗﻌرف ﻋﻠﻰ ﻣوارد اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري واﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻪ ﻟﻬذﻩ اﻟﻣوارد ﻣن دراﺳﺔ ﻋﻧﺎﺻر اﻟﺧﺻوم واﻷﺻول ﻓﻲ‬
‫ﻣﯾزاﻧﯾﺗﻪ واﻟﺗﻲ ﻣن ﺧﻼﻟﻬﺎ ﯾﻣﻛن اﻟﺗﻌرف ﻋﻠﻰ ﻣرﻛزﻩ اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻓﻲ ﻟﺣظﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﯾﻣﻛن ﺗﺣدﯾد ﺣﺟم اﻟﻧﺷﺎط‬
‫اﻟذي ﯾﻘوم ﺑﻪ اﻟﺑﻧك‪.‬‬
‫‪ -‬وﻧوﺟز ﻣوارد واﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻓﻲ ‪:‬‬
‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻣوارد اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ :‬وﺗﻧﻘﺳم إﻟﻰ‪:‬‬
‫‪2‬‬
‫‪ - I‬اﻟﻣوارد اﻟذاﺗﯾﺔ‪ " :‬ﺗﻣﺛل اﻟﻣوارد اﻟذاﺗﯾﺔ اﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﻣﺻرف ﻗﺑل أﺻﺣﺎب رأﺳﻣﺎﻟﻪ"‬

‫وﺗﺷﻣل ﻣﺎﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫‪-1‬رأس اﻟﻣﺎل‪ :‬وﻫو ﻣﺎ ﯾدﻓﻌﻪ اﻟﻣﺳﺎﻫﻣون ﻣن أﻣوال ﯾﺗم اﺳﺗﺧداﻣﻬﺎ أﺳﺎﺳﺎ ﻓﻲ إﻋداد اﻟﻣﺷروع ﻟﻣزاوﻟﺔ ﻧﺷﺎطﻪ‪،‬‬
‫وﻻ ﯾﺷﻛل رأس اﻟﻣﺎل إﻻ ﻧﺳﺑﺔ ﺿﺋﯾﻠﺔ ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﺧﺻوم‪ ،‬وﻣﻊ ذﻟك ﻓﻬو ﻣؤﺷر ﻟﻣﺗﺎﻧﺔ اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ‬
‫ﻟﻠﻣﺻرف وأﺳﺎس اﻟﺛﻘﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﺣظﻰ ﺑﻬﺎ ﻓﻲ اﻟدواﺋر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬

‫‪-‬ﯾﻌدل ﻓرﯾدة‪ ،‬ﺗﻘﻧﯾﺎت وﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻣﺻرﻓﻲ‪ ،‬دﯾوان اﻟﺳﺎﺣﺔ اﻟﻣرﻛزﯾﺔ ﺑن ﻋﻛﻧون اﻟﺟزاﺋر ط‪2007 ،3‬‬
‫‪1‬‬

‫‪ -2‬إﺳﻣﺎﻋﯾل اﺣﻣد اﻟﺷﻧﺎوي‪ ،‬ﻋﺑد اﻟﻣﻧﻌم ﻣﺑﺎرك‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود واﻟﺑﻧوك واﻷﺳواق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪ ،‬دون ﺳﻧﺔ ﻧﺷرﻩ‪ ،‬ص ‪.253‬‬
‫‪30‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -2‬اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت‪ :‬ﻫﻲ ﻣﺑﺎﻟﻎ ﺗﻛوﻧت ﻋﻠﻰ ﻣر اﻟزﻣﺎن وﺗﻛون ﺗﺣت ﺗﺻرف اﻟﺑﻧك ﻓﻲ أي وﻗت وﻣﺻدرﻫﺎ‬
‫اﻷﺟزاء اﻟﻣﺗﻘطﻌﺔ ﻣن اﻷرﺑﺎح‪ ،‬وﻋﻼوات إﺻدار اﻷﺳﻬم ﻋﻧد زﯾﺎدة رأس اﻟﻣﺎل‪. 1‬‬
‫وﺗﻧﻘﺳم اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت إﻟﻰ ﻗﺳﻣﯾن‪:‬‬
‫ا‪ -‬اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‪ :‬ﯾﻛون اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻣﻠزﻣﺎ ﺑﺗﻛوﯾﻧﻪ ﻗﺎﻧوﻧﺎ‪ ،‬أي ﯾﺟب ﻋﻠﻰ إدارة اﻟﺑﻧك أن ﺗﺣﺗﻔظ ﺑﺟزء‬
‫ﻣن اﻷرﺑﺎح ﻛﺎﺣﺗﯾﺎطﻲ وذﻟك ﻟدﻋم ﻣرﻛزﻩ اﻟﻣﺎﻟﻲ وﺑﻧﺎء ﺳﻣﻌﺔ طﯾﺑﺔ ﻟﻪ‪.‬‬
‫ب‪ -‬اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﺧﺎص‪ :‬ﯾﻛون اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺣ ار ﻓﻲ اﻻﺣﺗﻔﺎظ ﺑﻪ‪ ،‬وﻏﺎﻟﺑﺎ ﻣﺎ ﯾطﻠق ﻋﻠﻰ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن‬
‫اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﺳم اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﺧﻔﻲ‪.‬‬
‫‪-3‬اﻷرﺑﺎح ﻏﯾر اﻟﻣوزﻋﺔ‪ :‬وﻫﻲ ﺗﻠك اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﺗﻲ ﯾﻌﻣد اﻟﺑﻧك ﻋدم ﺗوزﯾﻌﻬﺎ ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ أرﺑﺎﺣﻪ‪ ،‬وﻫﻲ ﻣﺑﺎﻟﻎ‬
‫ﻣؤﻗﺗﺔ ﺑطﺑﯾﻌﺗﻬﺎ ﺣﯾث اﻧﻪ ﯾﺗم ﺣﺳﺎﺑﻬﺎ ﻋﻧد ﺗﻘدﯾر اﻟﻣوارد اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ ﻟﻼﺳﺗﺧدام أو اﻟﺗوظﯾف‪ ،‬ﻓﺎﻷرﺑﺎح اﻟﻐﯾر‬
‫ﻣوزﻋﺔ ﺑﻬذا اﻟﻣﻌﻧﻰ ﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﺑﻧد ذو طﺑﯾﻌﺔ اﻧﺗﻘﺎﻟﯾﺔ ﯾﻘﯾد ﻓﯾﻪ ﻣﺎ ﯾﺧﺗﻠف اﻟﺑﻧك ﻣن أرﺑﺎح ﺗﻣﻬﯾدا ﻟﺗوﺟﯾﻬﻬﺎ‬
‫إﻟﻰ ﻏﺎﯾﺗﻬﺎ اﻟﻧﻬﺎﺋﯾﺔ‪ ،‬ﺳواء أﻛﺎﻧت ﺗوزﯾﻌﺎت ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﯾن أو دﻋم اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ وﺗﻐطﯾﺔ اﻟﺧﺳﺎرة‪.‬‬
‫‪-4‬اﻟﻣﺧﺻﺻﺎت‪ :‬وﯾﻘﺻد ﺑﻬﺎ اﻷرﺻدة اﻟﺗﻲ ﯾﺗم ﺗﺣﻣﯾﻠﻬﺎ إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻧﺗﯾﺟﺔ اﻟﻣﺣﻘﻘﺔ ﻓﻲ ﻧﻬﺎﯾﺔ اﻟﻔﺗرة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪،‬‬
‫ﺑﻐرض ﻣواﺟﻬﺔ ظروف ﻏﯾر ﻣرﻏوب ﻓﯾﻬﺎ وﻣن أﻣﺛﻠﺔ ذﻟك ﻣﺧﺻﺻﺎت اﻟدﯾون اﻟﻣﺷﻛوك ﻓﯾﻬﺎ‪ ،‬وﻣﺧﺻﺻﺎت‬
‫ﻫﺑوط أﺳﻌﺎر اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔّ‪ ،‬وﻣﺧﺻﺻﺎت اﻫﺗﻼك اﻷﺻول اﻟﺛﺎﺑﺗﺔ‪.‬‬

‫‪ - II‬اﻟﻣوارد ﻏﯾر اﻟذاﺗﯾﺔ‪ :‬وﻫﻲ اﻟﻣوارد اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﺗﺣﺻل ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻣن ﻏﯾر اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﯾن‪ ،‬وﻫﻲ‬

‫ﺗﻣﺛل اﻟﻧﺳﺑﺔ اﻷﻛﺑر ﻣن إﺟﻣﺎﻟﻲ ﻣواردﻩ وﺗﺷﻣل ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪ -1‬اﻟوداﺋﻊ‪ :‬ﺗﻌﺗﺑر اﻟوداﺋﻊ اﻟﻣﺻدر اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻟﻣوارد اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن دﯾون ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ‬
‫ﻷﺻﺣﺎﺑﻬﺎ ﻋﻠﻰ ذﻣﺔ اﻟﺑﻧك‪ ،‬ﺗﻛون ﻓﻲ ﺻورة إﯾداع ﺣﻘﯾﻘﻲ ﯾﻣﻛن ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري اﺳﺗﺧداﻣﻬﺎ ﻟﺗﻘدﯾم اﻟﻘروض‪،‬‬
‫وﯾﻣﻛن اﻟﺗﻣﯾﯾز ﺑﯾن ﻋدة أﻧواع ﻣن اﻟوداﺋﻊ‪:‬‬
‫ا‪ -‬اﻟوداﺋﻊ اﻟﺟﺎرﯾﺔ‪ :‬وﺗﺳﻣﻰ أﯾﺿﺎ ﺑﺎﻟوداﺋﻊ ﺗﺣت اﻟطﻠب‪ ،‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﻣﺑﻠﻎ ﻣﺎﻟﻲ ﯾودع ﻟدى اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬
‫وﯾﺗﻌﻬد ﻫذا اﻷﺧﯾر ﺑدﻓﻌﻪ ﻓﻲ أي وﻗت ﯾﺷﺎء ﻓﯾﻪ ﺻﺎﺣب اﻟودﯾﻌﺔ ﺳﺣب ﺟزء أو ﻛل ودﯾﻌﺗﻪ ﺑدون ﺳﺎﺑق‬
‫إﻧذار‪ ،‬وﻋﺎدة ﻻ ﺗدﻓﻊ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻓﺎﺋدة ﻋﻠﻰ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟوداﺋﻊ إﻻ ﻓﻲ ﺑﻌض اﻟﺣﺎﻻت اﻻﺳﺗﺛﻧﺎﺋﯾﺔ‪ ،‬ﻛﺄن‬
‫ﯾﻛون ﻣﻘدار اﻟﻌﻣﻠﺔ اﻟﺟﺎرﯾﺔ ﻛﺑﯾر ﺑﺎﻟﻌﻣﻠﺔ اﻟﺻﻌﺑﺔ‪.‬‬

‫‪ -1‬ﺳﻠﻣﺎن ﺑوداب‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود واﻟﺑﻧوك‪ ،‬اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟدراﺳﺎت واﻟﻧﺷر واﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬ﻟﺑﻧﺎن ‪ ،1996‬ص‪132‬‬

‫‪31‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ب‪ -‬اﻟوداﺋﻊ ﻷﺟل‪:‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﻣﺑﻠﻎ ﻣﺎﻟﻲ ﯾودع ﻟدى اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻻ ﯾﺣق ﻷﺻﺣﺎﺑﻬﺎ اﻟﺳﺣب ﻣﻧﻬﺎ إﻻ‬
‫ﺑﻌد اﻧﻘﺿﺎء ﻣدة زﻣﻧﯾﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﯾﺗﻔق ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣﺳﺑﻘﺎ ﺑﯾﻧﻪ وﺑﯾن اﻟﺑﻧك ﻋﻧد اﻹﯾداع‪ ،‬ﻟﻘﺎء ﺣﺻوﻟﻪ ﻋﻠﻰ ﻓﺎﺋدة‪.‬‬
‫ج‪ -‬وداﺋﻊ ﺑﺈﺧطﺎر‪ :‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن أﻣوال ﻣودﻋﺔ ﻟدى اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻻ ﯾﺣق ﻷﺻﺣﺎﺑﻬﺎ اﻟﺳﺣب ﻣﻧﻬﺎ إﻻ ﺑﻌد‬
‫إﺧطﺎر اﻟﺑﻧك ﺑﻔﺗرة ﺗﺣدد ﻋﻧد اﻹﯾداع وﺑﺎﻟﻣﻘﺎﺑل ﯾدﻓﻊ اﻟﺑﻧك ﻓﺎﺋدة ﻋﻠﻰ ﻫذﻩ اﻟوداﺋﻊ‪.‬‬
‫د‪ -‬وداﺋﻊ اﻟﺗوﻓﯾر‪ :‬وﺗﺳﻣﻰ أﯾﺿﺎ اﻟوداﺋﻊ اﻻدﺧﺎرﯾﺔ‪ ،‬وﻫﻲ وداﺋﻊ ﯾﺗم اﻟﺗﻌﺎﻣل ﻣﻌﻬﺎ ﻣن ﺣﯾث اﻟﺳﺣب واﻹﯾداع‬
‫ﺑﻣوﺟب دﻓﺗر ﺧﺎص‪ ،‬وﯾﺗﺣﺻل ﺻﺎﺣب ﻫذا اﻟﻧوع ﻋﻠﻰ ﻓواﺋد ﻣﺣددة‪.‬‬
‫ه‪ -‬اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت اﻟﻣدﯾﻧﺔ ﻟﻠﺑﻧوك اﻷﺧرى‪ :‬وﺗﺷﻣل ﺟﻣﯾﻊ اﻟﺗزاﻣﺎت اﺗﺟﺎﻩ اﻟﺑﻧوك اﻷﺧرى‪ ،‬وﺗﻣﺛل ﻫذﻩ اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت‬
‫ﻣﺻد ار ﻫﺎﻣﺎ ﻣن اﻟﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻲ ﯾﺣﺻل ﻣﻧﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻋﻠﻰ اﻟﻣوارد اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﺣﺗﺎﺟﻬﺎ ﻟﺗﻣوﯾل اﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻪ‬
‫اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ‪.‬‬
‫و‪-‬اﻻﻗﺗراض ﻣن اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي‪ :‬ﺗﻠﺟﺎ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ إﻟﻰ اﻻﻗﺗراض ﻣن اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي إذا ﻣﺎ اﻋﺗرﺿﻬﺎ‬
‫ﻣﺷﻛل ﻓﻲ اﻟﺳﯾوﻟﺔ‪ ،‬ﻓﺈذا ﻟم ﯾﻛﻔﯾﻬﺎ اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﻧﻘدي ﻟﻣواﺟﻬﺔ طﻠﺑﺎت اﻟﻣودﻋﯾن ﻟﺳﺣب ﻣﺑﺎﻟﻎ ﻧﻘدﯾﺔ ﻣن‬
‫وداﺋﻌﻬم ﺗﻠﺟﺎ إﻟﻰ اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي وﺗطﻠب ﻣﻧﻪ ﻗروض ﻣﻘﺎﺑل ﺗﻘدﯾم ﺿﻣﺎﻧﺎ ﻟﻣﺎ ﺗﻘﺗرﺿﻪ ﻣن ﻣﺑﺎﻟﻎ‪ ،‬ﻛﺄوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ‬
‫أو أوراق ﺗﺟﺎرﯾﺔ أو ﻏﯾر ذﻟك ﻣن اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‪.‬‬
‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬
‫اﻻﺳﺗﺧداﻣﺎت ﻫﻲ ﻛﯾﻔﯾﺔ اﺳﺗﻔﺎدة اﻟﺑﻧك ﻣن ﻣواردﻩ أو ﺑﻣﻌﻧﻰ أﺧر ﺗﻣﺛل اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻪ‪ ،‬ﻓﻬدف ﺗﺣﻘﯾق اﻟرﺑﺣﯾﺔ‬
‫ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﯾﻔرض ﻋﻠﯾﻪ ﻋدم ﺗرك ﻣواردﻩ اﻟﻧﻘدﯾﺔ ﻋﺎطﻠﺔ ﻻ ﺗدر ﻋﺎﺋدا ﺑل ﯾﺗﻌﯾن ﻋﻠﯾﻪ أن ﯾوظﻔﻬﺎ‬
‫ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف اﻻﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﻣﻣﻛﻧﺔ‪ ،‬وﺑﻧﺎء ﻋﻠﻰ ذﻟك ﻓﺎن ﻫذﻩ اﻻﺳﺗﺧداﻣﺎت ﺗﻌطﻲ ﻟﻧﺎ ﻓﻛرة واﺿﺣﺔ ﻋن اﻷوﺟﻪ‬
‫اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻟﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‪.‬‬
‫وﯾﻣﻛﻧﻧﺎ ﺗﻘﺳﯾم اﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺣﺳب درﺟﺔ ﺳﯾوﻟﺗﻬﺎ إﻟﻰ‪:‬‬

‫‪ - I‬أرﺻدة ﻧﻘدﯾﺔ ﺣﺎﺿر وﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟﺳﯾوﻟﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻛﺎﻣﻠﺔ‪ ،‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن أرﺻدة ﻻ ﺗﺣﻘق أي ﻋﺎﺋد ﻟﻠﺑﻧك‬

‫اﻟﺗﺟﺎري‪ ،‬ﻣﻣﺎ ﯾﺣﺗم ﻋﻠﯾﻪ ﺗﺟﻧب ﺗﺟﻣﯾد اﻟﻛﺛﯾر ﻣن أﻣواﻟﻪ ﻓﻲ ﻫذﻩ اﻷﺻول ٕواﻻ ﺗﻌرض ﻟﻠﺧﺳﺎرة‪ ،‬وﻣﻊ ذﻟك‬
‫ﯾﻔرض اﻟﻘﺎﻧون ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻻﺣﺗﻔﺎظ ﺑﻧﺳﺑﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻣن أرﺻدﺗﻬﺎ اﻟﻣﺳﺗﻣدة ﻣن اﻟوداﺋﻊ‪.‬‬
‫وﻟﻸرﺻدة اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﺣﺎﺿرة ﻓﻲ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻋدة أﺷﻛﺎل‪:‬‬
‫‪ -1‬ﻧﻘود ﺣﺎﺿرة ﻓﻲ ﺧزﯾﻧﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‪ :‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن أوراق ﻧﻘد ﻗﺎﻧوﻧﻲ وﻧﻘود ﻣﺳﺎﻋدة وﻋﻣﻼت أﺟﻧﺑﯾﺔ‬
‫ﯾﺣﺗﻔظ ﺑﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻓﻲ ﺧزﯾﻧﺗﻪ ﻟﻣواﺟﻬﺔ طﻠﺑﺎت اﻟﻣودﻋﯾن وﺗﺳدﯾد ﻗﯾﻣﺔ اﻟﺷﯾﻛﺎت اﻟﻣﺳﺣوﺑﺔ ﻋﻠﻰ وداﺋﻌﻬم‪.‬‬

‫‪32‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -2‬أرﺻدة ﻧﻘدﯾﺔ ﻣودﻋﺔ ﻟدى اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي‪ :‬ﯾﻠزم اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺑﺎﻻﺣﺗﻔﺎظ ﻟدﯾﻪ ﺑﺟزء أو‬
‫ﻧﺳﺑﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻣن أﺻوﻟﻪ اﻟﻧﻘدﯾﺔ ووداﺋﻌﻪ ﻓﻲ ﺷﻛل رﺻﯾد داﺋم وداﺋن‪ ،‬وﯾﺣدد اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي ﻫذﻩ اﻟﻧﺳﺑﺔ وﻓﻘﺎ‬
‫ﻟﻣﻘﺗﺿﯾﺎت اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪-3‬أﺻول ﺗﺣت اﻟﺗﺣﺻﯾل‪ :‬وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن أﺻول ﻓﻲ ﻣرﺣﻠﺔ اﻟﺟﺑﺎﯾﺔ واﻟﺗﺣﺻﯾل‪ ،‬إذ ﯾﻣﻛن ﺗﺣوﯾﻠﻬﺎ إﻟﻰ ﺳﯾوﻟﺔ‬
‫ﻧﻘدﯾﺔ ﻛﺎﻣﻠﺔ ﺑﺳﻬوﻟﺔ ﻣﺛل اﻟﺷﯾﻛﺎت اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧوك اﻷﺧرى‪.‬‬

‫‪-II‬ﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻷﺻول اﻟﺗﻲ ﺗﻐﻠب ﻋﻠﯾﻬﺎ ﺳﻣﺔ اﻟﺳﯾوﻟﺔ‪:‬‬

‫‪-‬وﯾطﻠق ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻣن اﻟدرﺟﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ وﻫﻲ أﻧواع ﻣن اﻟﺗوظﯾف ﻗﺻﯾر اﻷﺟل ﯾﻣﻛن ﺗﺣوﯾﻠﻬﺎ إﻟﻰ ﻧﻘود‬
‫ﺣﺎﺿرة ﺑﺈﺟراءات ﺑﺳﯾطﺔ وﺗﻛﻠﻔﺔ زﻫﯾدة‪ ،‬ﺗﺣﻘق ﻫدﻓﺎ ﻣزدوﺟﺎ‪ ،‬اﻟﺳﯾوﻟﺔ اﻟﻣرﺗﻔﻌﺔ واﻟﻌﺎﺋد ﻣن اﻻﺳﺗﻐﻼل‪.‬‬
‫وﻣن أﻫم أﻧواع ﻫذﻩ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣن اﻷﺻول ﯾﻣﻛﻧﻧﺎ أن ﻧﻣﯾز ﺑﯾن‪:‬‬
‫‪-1‬أوراق ﺣﻛوﻣﯾﺔ ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل‪ :‬وﺗﻛون ﻋﺎدة ﻓﻲ ﺷﻛل ﺳﻧدات اﻟﺧزﯾﻧﺔ وﻫﻲ ﻋﺑﺎرة ﻋن ﺳﻧدات ﺗﺻدرﻫﺎ‬
‫اﻟﺣﻛوﻣﺔ وﺗﻘدﻣﻬﺎ إﻟﻰ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻣﻘﺎﺑل ﺣﺻوﻟﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﻗرض ﻣن ﻫذا اﻷﺧﯾر ﺗﺗﻣﯾز ﺑﺗواﻓر اﻟﺿﻣﺎن ﻓﻲ‬
‫اﺳﺗرداد ﻗﯾﻣﺗﻬﺎ ﻣﻊ ﺗﺣﻘﯾﻘﻬﺎ ﻟﻌﺎﺋد ﻣﻘﺑول‪ ،‬وﯾﻛون اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي ﻋﻠﻰ اﺳﺗﻌداد داﺋم ﻟﺗﺣوﯾل ﻗﯾﻣﺗﻬﺎ إﻟﻰ ﻧﻘود‬
‫‪1‬‬
‫ﺣﺎﺿرة‪.‬‬
‫‪-2‬اﻷوراق اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻘﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺧﺻم‪ :‬ﯾﻌﺗﺑر ﺧﺻم اﻷوراق اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣن أﻫم اﻟﻣﺟﺎﻻت اﻟﺗﻲ ﯾﺳﺗﺛﻣر ﻓﯾﻬﺎ اﻟﺑﻧك‬
‫اﻟﺗﺟﺎري‪ ،‬واﻟﻔﻛرة اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺧﺻم اﻷوراق اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻫو ﻟﺟوء اﺣد اﻷﺷﺧﺎص إﻟﻰ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬
‫ﻟﻠﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﻧﻘود ﺣﺎﺿرة ﻣﻘﺎﺑل اﻟﺗﻧﺎزل ﻋن ﺟزء ﻣن ﻗﯾﻣﺔ اﻟورﻗﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﻟم ﯾﺣن ﺗﺎرﯾﺦ اﺳﺗﺣﻘﺎﻗﻬﺎ‬
‫ﺑﻌد‪ ،‬إذ ﯾﻘوم اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺑﺗﻘدﯾم ﻗﯾﻣﺔ اﻟورﻗﺔ إﻟﻰ اﻟزﺑون ﻣﻘﺎﺑل ﺣﺻوﻟﻪ ﻋﻠﻰ ﻋﻣوﻟﺔ واﻟﻣﺗﻣﺛﻠﺔ ﻓﻲ ﺳﻌر‬
‫اﻟﺧﺻم‪ ،‬وﯾﺣﺗﻔظ ﺑﺎﻟورﻗﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺣﺗﻰ ﻣوﻋد اﺳﺗﺣﻘﺎﻗﻬﺎ‪ ،‬ﻛﻣﺎ ﯾﺳﺗطﯾﻊ إذا ﻣﺎ اﺣﺗﺎج إﻟﻰ ﺳﯾوﻟﺔ أن ﯾﻘوم ﺑﺈﻋﺎدة‬
‫ﺧﺻم ﺑﻌﺿﻬﺎ ﻟدى اﻟﻣﺻرف اﻟﻣرﻛزي ﻣﻘﺎﺑل ﺳﻌر إﻋﺎدة ﺧﺻم اﻗل ﻣن ﺳﻌر اﻟﺧﺻم اﻟذي ﺣﺻل ﻋﻠﯾﻪ ﻣن‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻌﻣﻼء‪.‬‬
‫‪-3‬اﻟﻘروض‪:‬‬
‫ﯾﻌﺗﺑر ﻣﻧﺢ اﻟﻘروض أو إﺗﺎﺣﺔ اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻧﺷﺎط اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‪ ،‬وﺗﺣﻘق اﻟﻘروض ﺑﻣﺧﺗﻠف أﻧواﻋﻬﺎ ﻋﺎﺋد‬
‫اﻛﺑر ﻣن أﻧواع اﻟﺗوظﯾف ﺳﺎﻟﻔﺔ اﻟذﻛر‪ ،‬ﻏﯾر أﻧﻬﺎ ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟوﻗت ﺗﺗﺿﻣن ﻣﺧﺎطر ﻛﺑﯾرة‪.‬‬
‫‪-4‬أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ واﺳﺗﺛﻣﺎرات‪:‬‬

‫‪ -1‬ﺿﯿﺎء ﻣﺠﯿﺪ اﻟﻤﻮﺳﻮي‪ ،‬اﻻﻗﺘﺼﺎد اﻟﻨﻘﺪي‪ ،‬ﻣﺆﺳﺴﺔ ﺷﺒﺎب اﻟﺠﺎﻣﻌﺔ‪ ،‬اﻹﺳﻜﻨﺪرﯾﺔ‪ ،2000 ،‬ص ‪.137‬‬
‫‪ -2‬ﻋﻘﯾل ﺟﺎﺳم ﻋﺑد اﷲ‪ ،‬اﻟﻧﻘود واﻟﻣﺻﺎرف‪ ،‬اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﻔﺗوﺣﺔ‪ ،‬ﻟﯾﺑﯾﺎ‪ ،1994 ،‬ص‪.256‬‬

‫‪33‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺗﺳﺗﺛﻣر اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺷط ار ﻣن ﻣواردﻫﺎ ﻓﻲ ﺷراء اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن أﺳﻬم وﺳﻧدات ﻧظ ار ﻟﻣﺎ ﺗدرﻩ ﻣن دﺧل‬
‫ﻣرﺗﻔﻊ‪ ،‬وﺗﻌﺗﺑر ﻫذﻩ اﻷوراق اﻗل ﺳﯾوﻟﺔ ﻣن اﻷوراق اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻘﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺧﺻم واﻷوراق اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ اﻟﻘﺻﯾرة‬
‫اﻷﺟل‪ ،‬إذ ﻟﯾس ﻣن اﻟﺳﻬل ﺑﯾﻌﻬﺎ ﺑﺳرﻋﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻋﻧدﻣﺎ ﯾﺳود اﻟرﻛود أﺳواق اﻟﻣﺎل‪ ،‬وﻗد ﯾﺗطﻠب ﻣن أﺻﺣﺎﺑﻬﺎ‬
‫‪1‬‬
‫اﻻﻧﺗظﺎر ﺣﺗﻰ ﺗﺎرﯾﺦ اﻻﺳﺗﺣﻘﺎق إﻻ أن اﻟﻌﺎﺋد ﻋﻠﯾﻬﺎ ﯾﻛون ﻛﺑﯾ ار‪.‬‬
‫‪-4‬اﻷﺻول اﻟﺛﺎﺑﺗﺔ‪:‬‬
‫ﻫذﻩ اﻷﺻول وان ﻛﺎﻧت ﻋﻘﯾﻣﺔ ﻓﻲ ﺣد ذاﺗﻬﺎ إﻟﻰ أﻧﻬﺎ ﺗﻌﺗﺑر ﺿرورﯾﺔ ﻟﻘﯾﺎم اﻟﺑﻧك ﺑوظﺎﺋﻔﻪ وﺗﺗﻣﺛل ﻫذﻩ اﻷﺻول‬
‫ﻓﻲ اﻟﻣﺑﺎﻧﻲ اﻟﺗﻲ ﯾﻣﺎرس ﻓﯾﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻧﺷﺎطﻪ‪ ،‬واﻷدوات واﻟﻣﻌدات اﻟﺗﻲ ﯾﺳﺗﺧدﻣﻬﺎ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﺑﻌض اﻷﺻول‬
‫اﻷﺧرى اﻟﺗﻲ ﻟﻬﺎ ﺻﻠﺔ وﺛﯾﻘﺔ ﺑﻌﻣﻠﯾﺎت اﻹﻗراض ﻣﺛل ﻣﺧﺎزن اﻟﺑﻧك اﻟﺗﻲ ﯾﺣﺗﻔظ ﺑﻬﺎ ﺑﺑﻌض أﻧواع اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻌﯾﻧﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻛون ﺑﺣوزﺗﻪ‪.‬‬

‫‪ -1‬ﺿﯾﺎء اﻟﻣﺟﯾد‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود واﻟﺑﻧوك‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻣؤﺳﺳﺔ ﺷﺑﺎب اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ‪ ،‬ص ‪.279 ،278‬‬
‫‪ -2‬ﻋطﯾﺔ اﺣﻣد ﺻﻼح‪ ،‬ﻣﺣﺎﺳﺑﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﺗﻣوﯾل ﻓﻲ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرة‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟرﻗرﯾق‪ ،‬ص‪.268‬‬

‫‪34‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﻣﻔﺳرة ﻟﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻓﯾﻬﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﻣﻔﺳرة ﻟﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫إﺟﻣﺎﻻ ﻫﻧﺎك اﻟﻌدﯾد ﻣن اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﺗﻲ اﻫﺗﻣت ﺑﻬذا اﻟﻣوﺿوع أﻫﻣﻬﺎ ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻧظرﯾﺔ اﻟﻘرض اﻟﺗﺟﺎري‪ :‬و ﻫﻲ اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣوﺿوع‬

‫‪ -‬اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ ﻣﺛل ‪ :‬ﻧظرﯾﺔ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺗﺣوﯾل ‪ ،‬ﻧظرﯾﺔ اﻟدﺧل اﻟﻣﺗوﻗﻊ ﻧظرﯾﺔ إدارة اﻟﺧﺻوم ‪.‬‬

‫ﻟﻧﺗطرق ﻣن ﺧﻼل اﻟﻔﻘرات اﻟﻘﺎدﻣﺔ إﻟﻰ ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺎت ﺑﺷﺊ ﻣن اﻟﺗﻔﺻﯾل ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ‪:‬‬

‫)‪(1‬‬
‫و ﻫﻲ ﻧظرﯾﺔ اﻟﻘرض اﻟﺗﺟﺎري ‪conneicial loan theoray‬‬

‫و ﺗﻌﺗﺑر ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺎت ﺗﺎرﯾﺧﯾﺎ أول ﻧظرﯾﺔ ﺗﻌرﺿت ﻟﻬذا اﻟﻣوﺿوع وﻗد ﻧﺷﺄت ﻣن ﻣﻣﺎرﺳﺎت اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬
‫اﻹﻧﺟﻠﯾزﯾﺔ اﻟﻣﺗﺄﺛرة ﺑﺎﻟﻔﻛر اﻟﺗﻘﻠﯾدي أو ﯾﻘول ﻣؤﯾدﻫﺎ ﺑﺎن ﺳﯾول اﻟﺑﻧك ﺗﻌﺗﺑر ﺟﯾدة ﻣﺎدام أن أﻣواﻟﻪ ﯾﺗم اﺳﺗﻐﻼﻟﻬﺎ‬
‫ﻓﻲ ﻗروض ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل اﻟﺗﻲ ﯾﺟب أن ﻻ ﯾﺗﺟﺎوز أﺟﻠﻬﺎ ﻣدة ﺳﻧﺔ و أن ﺗﻛون ﻣوﺳﻣﯾﺔ و ﻣﺗﻛررة و ﻣﺗﻧﺎﺳﺑﺔ‬
‫ﻣﻊ ﺗﻘﻠﺑﺎت اﻷﻋﻣﺎل و أﺳﻌﺎر اﻟﻔﺎﺋدة و ﻫﻲ ﯾﺟب أن ﺗﻧﺻرف إﻟﻰ ﺗﻛوﯾن رؤوس أﻣوال أو اﻟﻣﺳﺎﻫﻣﺔ ﻓﻲ‬
‫اﻟﻣﺷروﻋﺎت أي أن ﺗﻛون ﻟﻬﺎ طﺑﯾﻌﺗﻬﺎ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺣرﻛﺔ ﺗداول اﻟﺑﺿﺎﻋﺔ و ﺗﻧﺻرف إﻟﻰ اﻷوراق‬
‫اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣﺛل اﻟﻛﻣﺑﯾﺎﻟﺔ أو اﻟﺷد اﻷدﻧﻰ أو ﻓﺗﺢ اﻻﻋﺗﻣﺎد أو اﻹﻋﺗﻣﺎدات اﻟﻣﺳﺗﻧدة و ﻟذﻟك ﺗﺳﻣﻰ ﻗروﺿﺎ‬
‫)‪(2‬‬
‫ﺗﺟﺎرﯾﺔ‪:‬‬

‫وﻓﻘﺎ ﻟﻠﺗﯾﺎر اﻟﺗﻘﻠﯾدي ﯾﻣﻛن اﻟﻘول ﺑﺄن اﻟﻘروض اﻟﺗﻲ ﯾﻘدﻣﻬﺎ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﯾﺟب أن ﺗﺗم ﺑﺧﺎﺻﯾﺗﯾن أﺳﺎﺳﯾﺗﯾن‬
‫ﻫﻣﺎ‬

‫* ﻓﻲ ﺑﻌض اﻷدﺑﯾﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و ﯾﺗرﺟﻣﮭﺎ ھﻧدي إﻟﻰ ﻣﺑدأ اﻹﻗراض اﻟﺣﻘﯾﻘﻲ ﺑﯾﻧﻣﺎ ﯾﺗرﺟﻣﮭﺎ اﻟﺣﺳﯾﻧﻲ و اﻟدوري إﻟﻰ ﻧظرﯾﺔ‬
‫‪zealbills loitrine‬اﻟﺣﻘﯾﻘﺔ ‪.‬‬
‫ﻓﻲ و اﻟﺑورﺻﺎت اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ – دار اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،1998،‬ص ‪ (2) 131‬ﻣﺻطﻔﻲ رﺷﯾدي ﺷﯾﺣﺔ ‪ :‬اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﻧﻘدي و اﻟﻣﺻر‬
‫‪.‬‬

‫‪35‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ Self liquidation‬إذ ﯾﺟب ﺗوﺟﯾﻪ ﻫذﻩ اﻟﻘروض إﻟﻰ ﺳﻠﻊ ﺣﻘﯾﻘﯾﺔ‬ ‫‪ -I‬ﺧﺎﺻﯾﺔ اﻟﺗﺻﻔﯾﺔ اﻟذاﺗﯾﺔ‪:‬‬

‫ﻛﺎﻟﻣﺣﺎﺻﯾل اﻟزراﻋﯾﺔ ﺗﺗﺣول ﻗﺑل ﺗﺎرﯾﺦ اﻻﺳﺗﺣﻘﺎق إﻟﻰ ﻧﻘود ﺗﺳﺗﻌﻣل ﻓﻲ ﺳداد اﻟﻘرض أي أن ﺗﺳدﯾد اﻟﻘروض‬
‫ﯾﺗﺣﻘق ﻣن اﻟﻣوارد اﻟﺗﻲ ﯾوﻟدﻫﺎ اﺳﺗﻌﻣﺎل اﻟﻘرض ﻓﻲ اﻹﻧﺗﺎج و اﻟﺗﺳوﯾق‪.‬‬

‫‪ - II‬ﻗروض آﻟﯾﺔ‪Self regulation :‬‬

‫أي ﻻ ﺗوﺟد ﻣﺷﻛﻠﺔ ﺑﺷﺄﻧﻬﺎ ﺣﯾث أن ﻗﯾﻣﺔ ﺑﯾﻊ اﻹﻧﺗﺎج اﻟﺣﻘﯾﻘﻲ ﺳوف ﺗﻐطﻲ ﻗﯾﻣﺗﻪ اﻟﻘرض ﯾﺷﯾر ﻣؤﯾدﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ‬
‫إﻟﻰ أن اﻟﻣواد اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻫﻲ ﻣن اﻟﻧوع اﻟذي ﯾﺳﺗﺣق ﻋﻧد اﻟطﻠب أو ﺧﻼل ﻓﺗرة ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل ﺑﻣﺎ‬
‫ﯾﺗﻧﺎﺳب ﻣﻊ طﺑﯾﻌﺔ اﻟوداﺋﻊ اﻟﺗﻲ ﻟدﯾﻬﺎ ﻛﻣﺎ أن اﻟوداﺋﻊ ﻫﻲ ﻣﻠك اﻟﻐﯾر ﻓﻣن اﻟواﺟب أن ﺗوﺟﻪ اﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻬﺎ إﻟﻰ‬
‫ﺗﻣوﯾل ﺳﻠﻊ ﺣﻘﯾﻘﯾﺔ ﻣﻣﺎ ﯾﺿﻣن اﺳﺗرداد ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻘروض إﻻ أن ﻟﻬذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﻣﻌﺎرﺿﯾن أﻛﺛر و ﻣن أﻫم‬
‫اﻻﻧﺗﻘﺎدات اﻟﺗﻲ وﺟﻬت ﻟﻬﺎ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﻓﺷﻠﻬﺎ ﻓﻲ ﺳد اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﻠدان اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ ﻓﺎﻟﺗﻘﯾﯾد اﻟﺗﺎم ﺑﻬﺎ ﯾﻣﻧﻊ اﻟﺑﻧوك‬
‫اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣن ﺗﻣوﯾل اﻟﺗوﺳﻌﺎت ﻓﻲ اﻟﻣﺻﺎﻧﻊ و زﯾﺎدة ﺧطوط اﻹﻧﺗﺎج و ﺷراء آﻻت ﺟدﯾدة و ﻏﯾر ذﻟك ﻣن‬
‫)‪(1‬‬
‫اﻟﻣﺟﺎﻻت اﻟﺿرورﯾﺔ ﻟﻌﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪-2‬ﺗﺣﺗﺎج اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ إﻟﻰ ﻗروض ﻣﺗوﺳطﺔ و طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل ﻣﻣﺎ وﺿﻊ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻓﻲ ﻣوﻗف‬
‫ﺻﻌب ﻓﺈﻣﺎ أن ﺗﺧﺗﺎر اﻟﺗﻣﺳك ﺑﺎﻟﻘروض ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل دون ﻏﯾرﻫﺎ ﻣﻣﺎ ﯾدﻓﻊ اﻟﻣﻘﺗرﺿﯾن إﻟﻰ اﻟﻠﺟوء إﻟﻰ‬
‫أﺳواق رأس اﻟﻣﺎل ﻟﺗﻐطﯾﺔ اﺣﺗﯾﺎﺟﺎﺗﻬم و ﻫو ﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ ﻧزع ﺻﻔﻘﺔ اﻟوﺳﺎطﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻋن اﻟﻧظﺎم اﻻﻗﺗﺻﺎدي‬
‫‪ Désin temé diation‬ﻣﻣﺎ ﯾؤدي إﻟﻰ ﺗﺳرب اﻟوداﺋﻊ ﻣن اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ أو أن ﺗﻐﯾر اﻟﻣﺻﺎرف ﺑﺄن ﺗﻘدم‬
‫ﻗروﺿﺎ طوﯾﻠﺔ و ﻣﺗوﺳطﺔ و طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل إﻟﻰ ﺟﺎﻧب اﻟﻘروض ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل ‪.‬‬

‫‪-3‬ﺗﻌﺗﺑر اﻟﺗﺻﻔﯾﺔ اﻟذاﺗﯾﺔ ﻟﻠﻘروض اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ظﺎﻫرﯾﺔ ﻓﻘط و ذﻟك ﺑﺳﺑب وﺟود ﺳﻠﺳﻠﺔ اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺗراﺑط و‬
‫)‪(2‬‬
‫ﻛﻣﺎ أن وﺟود اﻟرﻗﺎﺑﺔ اﻟﺣﻛوﻣﯾﺔ و اﻧﺗﺷﺎر‬ ‫ﺗﺣوﯾل اﻟﻘروض ﻣن ﺳﻠﺳﻠﺔ إﻟﻰ أﺧرى ﺑدﻻ ﻣن ﺗﺻﻔﯾﺗﻬﺎ ﻧﻬﺎﺋﯾﺎ‬
‫اﻟﺑﻧوك اﻟﻣرﻛزﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺿﻣن ﺳﻼﻣﺔ إﺟراءات و ﻗ اررات اﻹﻗراض و ﺗدﺧﻠﻬﺎ ﺑﺎﻟﻣﺳﺎﻋدة إن إﻟزام اﻷﻣر ﯾوﺣﻲ‬
‫ﺑﺎﻟطﻣﺄﻧﯾﻧﺔ و ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﯾﺷﺟﻊ ﻋﻠﻰ ﻋدم اﻗﺗﺻﺎر اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻋﻠﻰ ﻗروض ﺗﺳدد ﻧﻔﺳﻬﺎ‪.‬‬

‫ﻋﺑد اﻟﻣﻌطﻲ رﺿﺎ رﺷﯾد ‪ ،‬ﻣﺣﻔوظ أﺣﻣد ﺟودة ‪ ،‬إدارة اﻹﺋﺗﻣﺎن ‪ ،‬ﻋﻣﺎن ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر ‪ ، 1993‬ص ‪1. 193‬‬

‫‪ 2‬ﻓﻼح اﻟﺣﺳﻧﻲ اﻟﺣﺳن‪ ،‬ﻣؤﯾد ﻋﺑد اﻟرﺣﻣﺎن‪ ،‬إدارة اﻟﺑﻧوك ﻣدﺧل ﻛﻣﻲ و إﺳﺗراﺗﯾﺟﻲ ﻣﻌﺎﺻر ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬ص ‪128‬‬
‫‪36‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -4‬ﻟم ﺗﺄﺧذ ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﺑﻌﯾن اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻟﺛﺑﺎت اﻟﻧﺳﺑﻲ ﻟﻠوداﺋﻊ ﺑﻣﺧﺗﻠف أﻧواﻋﻬﺎ ﻓﻔﻲ اﻟﺣﺎﻟﺔ اﻻﻋﺗﯾﺎدﯾﺔ ﯾﻛون‬
‫اﻟﺳﺣب و اﻹﯾداع ﻓﻲ اﻟﺑﻧك ﺑﺷﻛل ﻣﺳﺗﻣر ﻛﻣﺎ ان اﻟوداﺋﻊ اﻟﺟﺎرﯾ ﺔ ﻻ ﯾﺗم ﺳﺣﺑﻬﺎ ﻛﻠﻬﺎ ﻓﻲ وﻗت واﺣد) إﻻ ﻓﻲ‬
‫ﺣﺎﻟﺔ اﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ ( ‪.‬‬

‫و ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟوداﺋﻊ اﻟﺗوﻓﯾر ﻓﺈن ﻛﺛرة ﻋدد ﺗﻠك اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت و طﺑﯾﻌﺗﻬﺎ ) اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻓﻲ اﻟﺣﺎﻟﺔ اﻻﻋﺗﯾﺎدﯾﺔ ( ﺗﺟﻌﻠﻬﺎ‬
‫ﺗﻧﻘطﻊ ﺑﺻﻔﺔ اﻟﺛﺑﺎت اﻟﻧﺳﺑﻲ أﻣﺎ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠوداﺋﻊ ﻟﻸﺟل ﻓﺈن ﺗوارﯾﺦ اﺳﺗﺣﻘﺎﻗﻬﺎ ﻣﻌروﻓﺔ ﻟﻠﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري و ﻻ ﯾﺣق‬
‫ﻟﺻﺎﺣﺑﻬﺎ اﻟﺳﺣب ﻣﻧﻬﺎ إﻻ ﻓﻲ ﻣواﻋﯾد اﺳﺗﺣﻘﺎﻗﻬﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﺣدﯾﺛﺔ‬

‫ﻧظ ار ﻟﻼﻧﺗﻘﺎدات اﻟﺷدﯾدة اﻟﺗﻲ واﺟﻬت اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﻛﻼﺳﯾﻛﯾﺔ ﻓﻘد ظﻬرت ﻋدة ﻧظرﯾﺎت ﺗﺣﺎول ﺳد اﻟﺛﻐرات اﻟﺗﻲ‬
‫ﻣن ﺑﯾﻧﻬﺎ‪:‬‬

‫‪-I‬ﻧظرﯾﺔ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺗﺣوﯾل‪:‬‬

‫ﺗﻬﺗم ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﺑﺗوﺳﯾﻊ ﻗﺎﻋدة اﻟﺗوظﯾف أو اﻷﺻول اﻟﺗﻲ ﯾﺣوزﻫﺎ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻟذﻟك ﯾﻣﻛن أن ﺗﻌﺗﺑر ﻫذﻩ‬
‫اﻟﻧظرﯾﺔ ﺻورة ﻣﺗطورة ﻟﻠﻧظرﯾﺔ اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ و أﻛﺛر ﻋﻣوﻣﯾﺔ و ﯾري ﻣؤﯾدوﻫﺎ أﻻ ﺗﻘﺗﺻر ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري‬
‫ﻋﻠﻰ ﻧوع واﺣد ﻣن اﻷﺻول ) اﻟﻘروض اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ( ﺑل ﻋﻠﯾﻬﺎ أن ﺗﺷﻣل اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟﻣﻔﺗوح و ﺗدﻋﯾم‬
‫ﻣﺣﻔظﺔ اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻣطﺎﻟﺑﺔ أﺻﺣﺎب اﻟوداﺋﻊ ﺑﺳﺣب أﻣواﻟﻬم و ﻫﻲ اﻟﻣﺷﻛﻠﺔ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ‬
‫ﯾﺣول اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺗﺟﻧﺑﻬﺎ ﻓﺈن ﻣرﻛز اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻟن ﯾﺗﺄﺛر إن ﻛﺎن ﯾﺗﻣﺗﻊ ﺑﻣروﻧﺔ اﻟﺗﺣوﯾل و اﻟﺗﺑدﯾل و‬
‫ﻗدرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺑﯾﻊ أو إﻋﺎدة ﺧﺻم اﻷوراق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺑﺣوزﺗﻪ أو ﺗﺳﯾل ﺑﻌض اﻷﺻول ﻟﻠﻣﺣﺎﻓظﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى‬
‫ﺳﯾوﻟﺔ ﺟﯾدة و ﺗدﻋﯾم ﻣرﻛزﻩ اﻟﻣﺎﻟﻲ ‪.‬‬

‫إذن ﻓﺈن أﺳﺎس ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﻫو أن ﺳﯾوﻟﺔ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺗﻌﺗﺑر ﺟﯾدة طﺎﻟﻣﺎ أن ﻟدﯾﻬﺎ أﺻوﻻ ﯾﻣﻛن ﺗﺣوﯾﻠﻬﺎ إﻟﻰ‬
‫ﻧﻘد ﺑﺄﺳرع وﻗت ﻣﻣﻛن و ﺑﺄﻗل ﺧﺳﺎرة ﻣﻣﻛﻧﺔ ﻫذﻩ اﻟﻣروﻧﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺣوﯾل ﺗﺗوﻗف ﻋﻠﻰ ﺣﺟم وﺗﻧوع اﻷﺻول و‬
‫اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻘوم ﺑﻬﺎ اﻟﺑﻧك‬

‫‪ - II‬ﻧظرﯾﺔ اﻟدﺧل اﻟﻣﺗوﻗﻊ‪:‬‬

‫‪37‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ظﻬرت ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﻓﻲ اﻷرﺑﻌﯾﻧﯾﺎت و ﺗﺧﺗﻠف ﻋن ﻧظرﯾﺔ اﻟﻘروض اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣن ﺣﯾث ﺗﺷﺟﯾﻌﻬﺎ ﻟﺗﻘدﯾم ﻗروض‬
‫طوﯾﻠﺔ اﻵﺟل و اﻟﻘروض اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ و اﻟﻐﯾر ﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺟﺎري‪.‬‬

‫ﯾﺳود أﻧﺻﺎر ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﻓﻲ ﻛﺛﯾر ﻣن دول اﻟﻘﺎرة اﻷورﺑﯾﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻌرف ﺑﺎﻟﻣدرﺳﺔ اﻷﻟﻣﺎﻧﯾﺔ ﺗﻘوم ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻧﺗﻘﺎد ﻓﻛرة اﺳﺗﻣرار اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺳداد ﻓﻲ ﻣوﻋد اﺳﺗﺣﻘﺎﻗﻬﺎ ﺧﺎﺻﺔ اﻟﻘروض اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ‬
‫)‪(1‬‬
‫ﯾﻣﺛل ﺣﻣﺎﯾﺔ‬ ‫ﺑﺗﺟﺎرة اﻟﺳﻠﻊ ﻷن ﺗوﺟﯾﻪ اﻟﻘروض إﻟﻰ ﻫذا اﻟﻧﺷﺎط ) أي ﺷراء اﻟﺳﻠﻊ ﻣن اﺟل ﺑﯾﻌﻬﺎ ﻓﯾﻣﺎ ﺑﻌد (‬
‫ﻣؤﻛدة ﻟﻠﺑﻧك ﻓﻘد ﯾﻔﺷل اﻟﻣﻘﺗرض ﻓﻲ ﺗﺻرﯾف ﻫذﻩ اﻟﺳﻠﻊ ﺑﺳﺑب اﻟﺗﻘﺎدم أو اﻟﻔﺳﺎد اﻷﻣر اﻟذي ﻗد ﯾؤدي ﻓﻲ‬
‫)‪(2‬‬
‫اﻟﻧﻬﺎﯾﺔ إﻟﻰ ﺻﻌوﺑﺔ إﺳﺗراد اﻟﺑﻧك ﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺎﺗﻪ ‪.‬‬

‫ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻫذا اﻟﻌﺎﻣل ﻫﻧﺎك ﻣﺧﺎطر اﻹﻓﻼس و ﺗﻘﻠﺑﺎت اﻷﺳﻌﺎر و ﻣﺧﺎطر اﻟﺗﺿﺧﯾم و ﺗﻐﯾرات ﻣروﻧﺔ‬
‫)‪( 3‬‬
‫اﻟطﻠب و ﻏﯾرﻫﺎ ﻣن اﻟﻌواﻣل اﻟﺗﻲ ﻗد ﺗؤﺛر ﻋﻠﻰ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺳداد و اﺳﺗرداد ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻘرض ‪.‬‬

‫و ﯾرى ﻫﻧدي أن اﻟﻌﺑرة ﻟﯾﺳت أن ﯾﻛون اﻟﻘرض ﻣوﺟﻬﺎ إﻟﻰ ﺗﻣوﯾل ﺳﻠﻌﺔ ﺗﺑﺎع ﻗﺑل ﺗﺎرﯾﺦ اﺳﺗﺣﻘﺎق اﻟﻘرض‬

‫)اﻟﺗﺻﻔﯾﺔ اﻟذاﺗﯾﺔ ( ﻓﺎﻟﺳﻠﻌﺔ ﻻ ﺗﺑﯾﻊ ﻧﻔﺳﻬﺎ و ﻟﯾس ﻫﻧﺎك ﻣﺎ ﯾﺿﻣن أن اﻟﺳﻠﻌﺔ اﻟﺗﻲ ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟطﻠب اﻟﯾوم ﺳوف‬
‫ﯾﻛون ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟطﻠب ﻏدا و ﻣن ﺛﻣﺔ ﯾﻧﺑﻐﻲ ﺗرﻛﯾز اﻻﻫﺗﻣﺎم ﻋﻠﻰ اﻟدﺧل اﻟﻣﺗوﻗﻊ ﻣن اﻟﻧﺷﺎط اﻟذي ﯾﺳﺗﺧدﻣﻪ ﻓﻲ‬
‫)‪(4‬‬
‫ﺗﻣوﯾﻠﻪ ﻻ ﻋﻠﻰ اﻟﻧﺷﺎط ذاﺗﻪ‬

‫ﻓﺈن ﻛﺎن ﻫﻧﺎك اﺣﺗﻣﺎل ﻛﺑﯾر ﻣن ﺗوﻟﯾد دﺧل ﻣن اﻟﻧﺷﺎط ﯾﻛﻔﻲ ﻟﺧدﻣﺔ اﻟدﯾن ﺣﯾﻧﺋذ ﯾﻧﺑﻐﻲ اﻟﻣواﻓﻘﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻘرض‬
‫و ﻫذا ﻣﺎ ﯾﺳﻣﻰ ﺑﻧظرﯾﺔ اﻟدﺧل اﻟﻣﺗوﻗﻊ‪.‬‬

‫‪ -‬إذن ﻓﻬذﻩ اﻟﻧظرﯾ ﺔ ﺗرﻛز ﻋﻠﻰ دراﺳﺔ اﻟﺑﻧك ﻟﻣدى ﺣدﯾﺔ اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ اﻟﻣطﻠوب ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ و ﻣﻘدار اﻟدﺧل اﻟﻣﺗوﻗﻊ‬
‫ﻣﻧﻬﺎ ﺑﺻرف اﻟﻧظر ﻋن ﻛون اﻟﻘرض ﻟﻣدة ﻗﺻﯾرة أو طوﯾﻠﺔ و ﻣﻧﻬﺎ ﻓﻠﯾس ﻫﻧﺎك أي ﺳﺑب ﯾﺟﻌل ﻣﻧﺢ‬
‫اﻟﻘروض ﻣﻘﺗﺻ ار ﻋﻠﻰ اﻟﻘروض اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻟذﻟك ﯾﻣﻛن ﻟﻠﺑﻧوك أن ﺗﻣﻧﺢ ﻗروض اﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ اﺳﺗﻬﻼﻛﯾﺔ ﻋﻘﺎرﯾﺔ و‬
‫ﻏﯾرﻫﺎ ‪.‬‬

‫‪ -III‬ﻧظرﯾﺔ إدارة اﻟﺧﺻوم‪:‬‬

‫‪ 1‬و ﺗﺳﻣﻲ ﻧظرﯾﺔ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺗﺣوﯾل ﺑﺎﻹﻧﺟﻠﯾزﯾﺔ و ﯾﺗرﺟﻣﻬﺎ ﺑﻌض اﻟﻛﺗﺎب اﻟﻌرب أﻣﺛﺎل ﻣﺻطﻔﻲ رﺷدي ﺷﯾﺣﺔ إﻟﻰ ﻧظرﯾﺔ اﻟﺗﺑدﯾل ‪.‬‬
‫‪2‬و ﺗﺳﻣﻲ ﻧظرﯾﺔ اﻟدﺧل اﻟﻣﺗوﻗﻊ ﺑﺎﻹﻧﺟﻠزﯾﺔ ‪the antia pated incone theary :‬‬
‫‪ 3‬ﺷﯾﺣﺔ اﻟﻧﻘود و اﻟﻣﺻﺎرﯾف و اﻹﺋﺗﻣﺎن ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق –ص ‪. 132‬‬
‫‪ 4‬ﻣﻧﺑر إﺑراﻫﯾم ﻫﻧدي ‪ :‬إدارة اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ‪ ،‬ﻣدﺧل إﺗﺧﺎذ اﻟﻘ اررات اﻟﻣﻛﺗب اﻟﻌرﺑﻲ اﻟﺣدﯾث اﻟطﺑﻌﺔ ‪ 2000-03‬ص ‪. 17‬‬

‫‪38‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫و ﺗدﻋﻲ ﻧظرﯾﺔ إدارة اﻟﺧﺻوم ‪ theary liability mangement‬و ﻫﻲ أﺣداث اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺳﻧﺗطرق إﻟﯾﻬﺎ‬
‫و ﺗﺧﺗﻠف ﻋن اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﺛﻼﺛﺔ اﻷوﻟﻰ ﻓﻲ أن ﻫذﻩ اﻷﺧﯾرة رﻛزت اﻫﺗﻣﺎﻣﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺟﺎﻧب اﻷﺻول أو اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت‬
‫و ﻫﻲ ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺈدارة اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ‪.‬‬

‫و ﺗﻘﺗﺿﻲ ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﺑﺎن اﻟﺳﯾول ﻻ ﺗﺗوﻗف ﻓﻘط ﻋﻠﻰ ﻓﺗرة اﺳﺗﺣﻘﺎق اﻟﻘروض أو ﻋﻠﻰ ﻣﺎ ﯾﻣﺗﻠﻛﻪ اﻟﺑﻧك ﻣن‬
‫أوراق ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺳﻬﻠﺔ اﻟﺗﺣوﯾل إﻟﻰ ﻧﻘدﯾﺔ ﻛﻣﺎ رأﯾﻧﺎ ﻓﻲ ﻧظرﯾﺔ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺗﺑدﯾل ﺑل ﺗﻌﺗﻣد أﯾﺿﺎ ﻋﻠﻰ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺑﻧك‬
‫ﻟﻠﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﻣواد ﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن ﻣﺻﺎدر ﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣﺛل إﺻدار اﻟﺳﻧدات ﻓﺄﺳﺎس ﻫذﻩ اﻟﻧظرﯾﺔ ﻫو ﻛون ﻣﻔردات‬
‫اﻟﺧﺻوم ﻛﺎﻟوداﺋﻊ و رأس اﻟﻣﺎل و اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت و اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﺗﺟزة و اﻟﻘروض اﻟﺗﻲ ﯾﺗﺣﺻل ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟﺑﻧك‬
‫ﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟواﻗﻊ ﻣﺻﺎدر اﻷﻣوال اﻟﺗﻲ ﯾﺳﺗﺧدﻣﻬﺎ اﻟﺑﻧك ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل إﺳﺗﺛﻣﺎرﺗﻬﺎ أي ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻷﺻول ) ﻟﻣﺎ ﻓﯾﻬﺎ‬
‫اﻟﻘروض اﻟﻣﻣﻧوﺣﺔ ( و ﺗﻬدف إدارة اﻟﺧﺻوم إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق زﯾﺎدة ﻓﻲ ﻣوارد اﻟﺑﻧك ﺗﻣﻛﻧﻪ ﻣن اﻻﺳﺗﺟﺎﺑﺔ إﻟﻰ اﻟﻣزﯾد‬
‫ﻣن طﻠﺑﺎت اﻻﻗﺗراض ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻋﻠﻰ ﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻛﺎﻧت إذن ﻫذﻩ أﻫم اﻟﻧظرﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻔﺳر ﻧﺷﺎط اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري و ﺳﻠوﻛﻪ ﻓﻲ اﻟﻣﺣﯾط اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﺑﺻﻔﺔ ﻋﺎﻣﺔ‬
‫ﻏﯾر أن ﻫذا اﻟﺳﻠوك أي اﺧﺗﯾﺎر طرﯾﻘﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻓﻲ ﺗوظﯾف ﻣوارد دون أﺧرى ﯾﺧﺗﻠف ﺑطﺑﯾﻌﺔ اﻟﺣﺎل ﻣن ﺑﻧك‬
‫)‪(1‬‬
‫ﻷﺧر ﺗﺑﻌﺎ ﻟﻌواﻣل ﻋدﯾدة ﯾﻣﻛن ﺗﺻﻧﯾﻔﻬﺎ إﻟﻰ ‪:‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ‪:‬‬

‫و ﻫﻲ اﻷﺧذ ﺑﻌﯾن اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻟﺗﺷرﯾﻌﺔ اﻟواردة ﻓﻲ اﻟﻘواﻧﯾن اﻟﻣدﻧﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ‪....‬إﻟﺦ إن أن اﻟﺑﯾﻌﺔ‬
‫اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﻌﻣل ﺑﻬﺎ أي ﻣﺻرف ﺗﺣﻛم ﻧوﻋﯾﺔ ﺗوظﯾﻔﺎﺗﻬﺎ ﻓﻘد ﺗﺗﺿﻣن ﻫذﻩ اﻟﺗﺷرﯾﻌﺎت ﻧﺻوﺻﺎ ﺗﺣظر ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻣﺻﺎرف اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻣﻧﺢ أﻧواع ﻣﻌﯾﻧﺔ ﻣن اﻟﻘروض ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫ﻓﺎﻟﻧﺷﺎط اﻟﻣﺻرﻓﻲ ﯾﺗﺄﺛر ﺑﺎﻟﺑﯾﺋﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﺳﺎﺋدة ﻣن ﺣﯾث دﯾﻧﺎﻣﻛﯾﺔ اﻷﻋوان اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﻧﻣو اﻻدﺧﺎر‬
‫اﻻﺳﺗﻘرار اﻟﺧﯾﺎرات اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﻣﺗﺑﻌﺔ ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺑﻼد ‪.‬‬

‫‪ 1‬ﺻﻼح اﻟدﯾن ﺣﺳن اﻟﺳﯾﺳﻲ ‪ :‬اﻟﺗﺳﮭﯾﻼت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت و اﻷﻓراد دار اﻟوﺳﺎم ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ و اﻟﻧﺷر ‪ ، 1998‬ص‪. 32 .‬‬

‫‪39‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬اﻻﻋﺗﺑﺎرات اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ و اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ‪.‬‬

‫ﯾﺗﺄﺛر اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﺑﺎﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ و اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ اﻟﻣرﺳوﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺳﻠطﺔ ﻣن ﺣﯾث ﺗﺄﺛﯾرﻫﺎ ﻋﻠﻰ ﺳﻌر‬
‫اﻟﺧﺻم ﻣﺛﻼ أو إﺗﺑﺎﻋﻬﺎ ﻟطرق اﻟرﻗﺎﺑﺔ اﻟﻛﻣﯾﺔ و اﻟﻧوﻋﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻻﺋﺗﻣﺎن و اﻟﺗﻲ ﺗؤﺛر ﺑدورﻫﺎ ﻋﻠﻰ ﺣﺟم و أﻧواع‬
‫اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﻘدم ﻣن طرف اﻟﻧظﺎم اﻟﻣﺻرﻓﻲ ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬اﻋﺗﺑﺎرات اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ اﻟﺳﻠﯾﻣﺔ‪.‬‬

‫و ﻫﻲ ﺗﻠك اﻟﺗﻲ ﺗرﺟﻊ ﻟﻸﻋراف و اﻟﻌﺎدات اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ اﻟﺳﻠﯾﻣﺔ‪ ،‬و ﯾﻧدرج ﺗﺣت ﻫذﻩ اﻻﻋﺗﺑﺎرات‬

‫‪-I‬اﻋﺗﺑﺎرات ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﺣذر و اﻟﺣﯾطﺔ ﻓﻲ رﺳم اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟداﺧﻠﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎري ﺳواء ﺑﺎﻟﻣﺻرف ﻣن ﺣﯾث إﺗﺑﺎﻋﻪ‬

‫ﻟﺳﯾﺎﺳﺔ ﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ ﻣﺣﺎﻓظﺔ أو ﺗوﺳﻌﯾﺔ و ﻣدى اﻟدﻗﺔ واﻻﻟﺗزام ﺑﻘواﻋد ﺟﺎﻣدة ‪ ،‬و اﻷﺳﻠوب اﻟذي ﺗﺗﺑﻌﻪ إدارة اﻟﺑﻧك‬
‫ﻟدى دراﺳﺔ ﺗﻣوﯾل اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ‪.‬‬

‫‪ -II‬اﻋﺗﺑﺎرات اﻟﺗوﻓﯾق ﺑﯾن ﻋواﻣل اﻟرﺑﺣﯾﺔ و اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻟﻣﻘﺎﺑﻠﺔ اﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﻣﺻرف ﺗﺟﺎﻩ اﻟﻣودﻋﯾن ﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ ﻣﻊ‬

‫ﺗﺣﻘﯾق أﻗﺻﻰ رﺑﺣﯾﺔ ﻣﻣﻛﻧﺔ ﻣن ﺗﺷﻐﯾل أﻣواﻟﻪ ﻣن ﻧﺎﺣﯾﺔ أﺧرى و ﻫو ﻣﺎ ﯾﻌﺑر ﻋﻧﻪ ﺑﺎﻟﺗوﻓﯾق ﺑﯾن اﻋﺗﺑﺎرات‬
‫اﻟﺳﯾوﻟﺔ اﻟرﺑﺣﯾﺔ اﻷﻣﺎن‪.‬‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺻل‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣن ﺧﻼل دراﺳﺗﻧﺎ ﻟﻬذا اﻟﻔﺻل ﻧﺳﺗﺧﻠص أن اﻟﺟﻬﺎز اﻟﻣﺻرﻓﻲ ﯾﻣﺛل اﻟﻌﻣود اﻟﻔﻘري ﻟﻼﻗﺗﺻﺎد وﻣﺎ ﯾﻣﻛﻧﻧﺎ‬
‫ﻗوﻟﻪ واﻹﺷﺎرة إﻟﯾﻪ أن ﻟﻠﺑﻧوك دو ار ﻫﺎﻣﺎ وأﺳﺎﺳﯾﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺣﯾث ﯾﻌرف ﺑﺻﻔﺔ أدق ﺑﺄﻧﻪ ﯾﻘﺑل‬
‫اﻷﻣوال وﯾﻘﺗرﺿﻬﺎ وﯾﺳﺗﻔﯾد ﻣن ذﻟك واﻧﻪ ﯾﻘدم ﻟﻠﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن ﺗﻘﻧﯾﺎت وطرق ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﺳواء ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل أو‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻛﻣﺎ أن اﻟﺑﻧك اﻟﻣرﻛزي ﯾﻘوم ﺑدور أﺳﺎﺳﻲ ﻓﻲ اﻟﺣﻔﺎظ ﻋﻠﻰ ﺗوازن اﻟﺟﻬﺎز اﻟﻣﺻرﻓﻲ وﺗﺎﻣﯾن اﺳﺗﻣرار‬
‫ﯾﺗﻪ وﯾﺳﻬر ﻋﻠﻰ ﻣراﻗﺑﺗﻪ وﻣﺗﺎﺑﻌﺔ ﻧﺷﺎطﻪ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟدور اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم ﺑﻪ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺣﯾث أﻧﻬﺎ ﺗﻣﺛل‬
‫اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑطرق ووﺳﺎﺋل ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ وﺗﻌﺗﺑر ﻛذﻟك ﻣؤﺳﺳﺎت اﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ ﺗﺳﻌﻰ إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻟرﺑﺣﯾﺔ ﻣن ﺧﻼل‬
‫اﻷﻣوال اﻟﺗﻲ ﯾﻘدﻣﻬﺎ ﻟﻬﺎ ﻣﺧﺗﻠف اﻷﻋوان اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﯾن ﻓﻲ اﻟﺑﻼد وﯾﻌﺗﻣد اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻋﻠﻰ ﻣﺻﺎدر ﺗﻐذﯾﺔ‬
‫ﻟﻣﺑﺎﺷرة ﻧﺷﺎطﻪ ﺳواء ﺗﻌﻠق ﺑﻣواردﻩ اﻟذاﺗﯾﺔ أو اﻷﻣوال اﻟﺧﺎﺻﺔ ﻣن رأس ﻣﺎل ﻣدﻓوع واﺣﺗﯾﺎطﺎت وﻣوارد ﺧﺎرﺟﯾﺔ‬
‫ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ ﻣوارد اﻟزﺑﺎﺋن وﻣوارد إﻋﺎدة اﻟﺗﻣوﯾل ٕواﻋﺎدة اﻟﺧﺻم وﻣن ﺟﻬﺔ أﺧرى ﻓﺎﻧﻪ ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري أن‬
‫ﯾﻌﻣل ﺟﺎﻫدا ﻣن اﺟل ﺗوظﯾف ﻫذﻩ اﻟﻣوارد ﺗوظﯾﻔﺎ رﺷﯾدا ﻣن ﺧﻼل اﺳﺗﺧداﻣﺎﺗﻪ اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ واﻟﺗﻲ ﺗﺄﺧذ ﺷﻛل‬

‫‪40‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻗروض ﻣﺻرﻓﯾﺔ أو اﻛﺗﺗﺎب ﻓﻲ ﺳﻧدات اﻟﺧزﯾﻧﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ أو ﺷراء ﻋﻣﻼت أﺟﻧﺑﯾﺔ وﻓﻲ ﻛل ﻣرة ﯾﺟب ﻋﻠﻰ اﻟﺑﻧك‬
‫اﻟﺗﺟﺎري أن ﯾﺄﺧذ ﺑﻌﯾن اﻻﻋﺗﺑﺎر اﻻﺣﺗﯾﺎطﺎت اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﺿﻣﺎن اﺳﺗرداد أﻣواﻟﻪ وﻋدم ﺿﯾﺎﻋﻬﺎ ﻣﺣﺎﻓظﺔ ﻣﻧﻪ ﻋﻠﻰ‬
‫ﺳﻼﻣﺔ ﻣرﻛزﻩ اﻟﻣﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫‪41‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺻـــــــــــــــــــــــل اﻟﺛــــﺎﻧﻲ ‪:‬‬

‫ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة‬

‫اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‬

‫اﻟﻔﺻل اﻟﺛﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫ﺗﻌد اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ إﺣدى اﻟـرﻛﺎﺋـز اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺗطور اﻻﻗﺗﺻﺎدي ‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﻘوم ﻋﻠﻰ أﺳﺎس‬

‫‪42‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺗﺑﺎدل اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت ﺑﯾـن دول اﻟﻌﺎﻟم ﻓﺎﻟدول ﺗﺗﻔﺎوت ﻓﯾﻣﺎ ﺑﯾﻧﻬﺎ ﻣن ﺣﯾث ﺗواﻓر اﻟﻣوارد اﻟطﺑﯾﻌﯾﺔ‬
‫و اﻟﻣزاﯾﺎ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﻲ إﻧﺗﺎج اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت‪ ،‬ﻟذﻟك ﻓﻬﻲ ﺗﻘوم ﺑﺗﺻـرﯾف ﻓﺎﺋض إﻧﺗﺎﺟﻬﺎ‬
‫وﺗﺳﺗورد ﻓﺎﺋض ﻣﺎ أﻧﺗﺟﺗﻪ اﻟدول اﻷﺧرى و ﻫذا ﻣﺎ ﯾﻔـرض ﺻﻌوﺑﺔ اﻻﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ ﺑﻧظﺎم اﻗﺗﺻﺎدي‬
‫ﻣﻧﻌـزل ﻋن ﺑﻘﯾﺔ اﻟدول‪ ،‬و ﻗد أدى ﺗﻌﻘد اﻟﺣﯾﺎة اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻓﻲ ﺟﻣﯾﻊ اﻟدول و ﺗوﺳﻊ اﻟﻣﻌﺎﻣﻼت‬
‫اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و ﺗﺿﺎﻋﻔﻬﺎ إﻟﻰ ﺗﺳﺎرع وﺗﯾرة اﻻﻧدﻣﺎج اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ و اﻹﻟﻐﺎء اﻟﺗدرﯾﺟﻲ ﻟﻠﺣواﺟز‬
‫و اﻟﻘﯾود أﻣﺎم اﻟﺗﺑﺎدل اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬ﺣﯾث ﺗﺳﻌﻰ ﻣﺧﺗﻠف اﻟدول ﻟﻼﻧدﻣﺎج ﻓﻲ اﻟﻧظﺎم اﻟﺗﺟﺎري اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ‬
‫اﻟذي ﺗﻘودﻩ اﻟﻣﻧظﻣﺔ اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ ﻟﻠﺗﺟﺎرة و ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﻫذا اﻟﺗﺣرﯾر و اﻟﺗﻘﻠﺑﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﺗﻲ‬
‫ﯾﺷﻬدﻫﺎ اﻟﻌﺎﻟم‪ ،‬ﺷرﻋت اﻟﺟزاﺋر ﻓﻲ ﺗطﺑﯾق ﺑرﻧﺎﻣﺞ إﺻﻼﺣﺎت ﻫﺎم و ﺷﺎﻣل ﻟﻼﻗﺗﺻﺎد اﻟوطﻧﻲ‬
‫ﻟﻠﺧروج ﻣن اﻟﻘﺎﻟب اﻷﺣﺎدي و اﺣﺗﻛﺎرات اﻟدوﻟﺔ ﺗﺑﻧﻲ ﺳﯾﺎﺳﺔ ﺟدﯾدة ﻣﺑﻧﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻻﻧﻔﺗﺎح و ﺗﺣرﯾر‬
‫اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ و ﻗد ﺷﻣﻠت ﻫذﻩ اﻟﺗطورات واﻹﺻﻼﺣﺎت ﻛﺎﻓﺔ اﻟﻬﯾﺎﻛل ذات اﻟﺻﻠﺔ واﻻرﺗﺑﺎط‬
‫اﻟﻣﺑﺎﺷر ﺑﻘطﺎع اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﻫﻲ ﺑﻣﺛﺎﺑﺔ اﻟﻣﺣرك ﻟﻬذا‬
‫اﻟﻘطﺎع ﻣن ﺧﻼل اﻟﺗﻣوﯾل و اﻟﺗﺳوﯾﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻹﺳﺗﯾراد و اﻟﺗﺻدﯾر‪ ،‬و ﻟﻬذا ﺳوف ﻧﺣﺎول‬
‫اﻟﺗطرق ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻔﺻل ﻣن ﺧﻼل اﻟﺗﻌـرض ﻟﻠﻣﺑﺎﺣث اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ‪:‬‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬اﻹطﺎر اﻟﻧظري ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﺳﺎﻟﯾب ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬إدارة ﻣﺧﺎطر اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫‪43‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﺑﺣث اﻷول‪ :‬اﻹطﺎر اﻟﻧظري ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫ﻋرف اﻹﻧﺳﺎن اﻟﺗﺟﺎرة ﻣﻧذ اﻟﻘدم وﻛﺎن ذﻟك ﺑﺄوﺟﻪ ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ اﻟزﻣن‪ ،‬و ﻣﺎ أﺗﻰ ﺑﻪ ﻣن ﺗطورات ﻓﻲ‬
‫اﻟﺣﯾﺎة وﻟﻛن اﻟﺷﻲء اﻟﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﻪ ﻫو أن اﻟﺗﺟﺎرة ﻫﻲ اﻟﻌﻣود اﻟﻔﻘري ﻟﻠﻌﻼﻗﺎت اﻟدوﻟﯾﺔ ﻟﻣﺎ ﺗوﻓرﻩ ﻣن‬
‫ﻣزاﯾﺎ ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻷول ‪ :‬ﻣﻔﻬوم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ وأﻫﻣﯾﺗﻬﺎ وأﺳﺑﺎب ﻗﯾﺎﻣﻬﺎ‬

‫ﯾﻌد اﻟﺗﺑﺎدل اﻟﺗﺟﺎري ﺑﯾن اﻟدول ﺣﻘﯾﻘﺔ ﻻ ﯾﺗﺻور اﻟﻌﺎﻟم ﻣن ﻏﯾرﻫﺎ ﻓﻼ ﯾﻣﻛن ﻟدوﻟﺔ أن ﺗﺳﺗﻘل‬
‫ﺑﺎﻗﺗﺻﺎدﻫﺎ ﻋن ﺑﻘﯾﺔ اﻟﻌﺎﻟم ﺳواء ﻛﺎﻧت ﻣﺗﻘدﻣﺔ أو ﻧﺎﻣﯾﺔ‪ ،‬ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ ظل اﻟﺗﻧﺎﻣﻲ اﻟﻣﻔرط ﻻﻧﻔﺗﺎح‬
‫اﻷﺳواق ﻋﻠﻰ اﻟﻌﺎﻟم اﻟﺧﺎرﺟﻲ وازدﯾﺎد اﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ أرﻫﻘت اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ وأﺟﺑـرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﺗﻌﺎطﻲ ﻗﺻ ار ﻣﻊ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻣﻔﻬوم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ وأوﺟﻪ اﻻﺧﺗﻼف ﺑﯾﻧﻬﺎ وﺑﯾن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ‬

‫ﻣﻬﻣﺎ اﺧﺗﻠﻔت اﻟﻧظم اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ ﻓﻲ دول اﻟﻌﺎﻟم اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻓﺈﻧﻬﺎ ﻻ ﺗﺳﺗطﯾﻊ إﺗﺑﺎع ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻻﻛﺗﻔﺎء‬
‫اﻟذاﺗﻲ ﺑﺻورة ﻛﺎﻣﻠﺔ وﻟﻔﺗرة طوﯾﻠﺔ ﻣن اﻟزﻣن‪ ،‬ذﻟك ﻷن إﺗﺑﺎﻋﻬﺎ ﯾﺿطر اﻟدوﻟﺔ أن ﺗﻧﺗﺞ ﻛل‬
‫اﺣﺗﯾﺎﺟﺎﺗﻬﺎ رﻏم أن ظروﻓﻬﺎ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ واﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ ﻻ ﺗﻣﻛﻧﻬﺎ ﻣن ذﻟك وﻣﻬﻣﺎ ﯾﻛن ﻣﯾل أي دوﻟﺔ‬
‫إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق ﻫذﻩ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ ﻓﺈﻧﻬﺎ ﻻ ﺗﺳﺗطﯾﻊ أن ﺗﻌﯾش ﻓﻲ ﻋزﻟﺔ ﻋن اﻟدول اﻷﺧرى‪ ،‬إﻻ أن اﻟدول‬
‫ﻛﺎﻷﻓراد ﻟﯾس ﺑﺈﻣﻛﺎﻧﻬﺎ أن ﺗﻧﺗﺞ ﻛل ﻣﺎ ﺗﺣﺗﺎﺟﻪ ﻣن اﻟﺳﻠﻊ ٕواﻧﻣﺎ ﯾﻘﺗﺿﻲ اﻷﻣر أن ﺗﻧﺗﺞ ظروﻓﻬﺎ‬
‫اﻟطﺑﯾﻌﯾﺔ واﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻷن ﺗﻧﺗﺟﻬﺎ ﺛم ﺗﺑﺎدﻟﻬﺎ ﺑﻔﺎﺋض ﻣﻧﺗﺟﺎت دول أﺧرى ﻻ ﺗﺳﺗطﯾﻊ إﻧﺗﺎﺟﻬﺎ داﺧل‬
‫)‪(1‬‬
‫ﺣدودﻫﺎ أو ﺗﺳﺗطﯾﻊ إﻧﺗﺎﺟﻬﺎ وﻟﻛن ﺑﺗﻛﻠﻔﺔ ﻣرﺗﻔﻌﺔ‪ ،‬ﯾﺻﺑﺢ ﻋﻧدﻫﺎ اﻹﺳﺗﯾراد ﻣن اﻟﺧﺎرج ﻣﻔﺿﻼ‬
‫ﻫذا ﻫو اﻷﺳﺎس اﻟذي ﺗﻘوم ﻋﻠﯾﻪ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬إذن ﻓﺎﻟﻣﻘﺻود ﺑﺎﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻫﻲ ‪:‬‬

‫" ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﺑﺎدل اﻟﺗﺟﺎري ﻓﻲ اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت وﻏﯾرﻫﺎ ﻣن ﻋﻧﺎﺻر اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﺑﯾن ﻋدة دول‬
‫)‪(2‬‬
‫ﺑﻬدف ﺗﺣﻘﯾق ﻣﻧﺎﻓﻊ ﻣﺗﺑﺎدﻟﺔ ﻷطراف اﻟﺗﺑﺎدل "‬

‫) ‪ (1‬ﻣﺣﻣود ﯾوﻧس‪ ،‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ و اﻟﻧﺷر ‪ 1993‬ص ‪. 12‬‬
‫) ‪ (2‬ﺣﻣﯾدي ﻋﺑد اﻟﻌظﯾم ‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ ‪ ،‬دار اﻟﻧﻬﺿﺔ اﻟﻌرﺑﯾﺔ ‪ 2000‬ص ‪. 13‬‬
‫‪44‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫و ﺑﺎﻟرﻏم ﻣن أن اﻟﺗﺟﺎرة ﺳواء اﻟداﺧﻠﯾﺔ أو اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻫﻲ ﻧﺗﯾﺟﺔ ﻟﻘﯾﺎم اﻟﺗﺧﺻص وﺗﻘﯾﯾم اﻟﻌﻣل‪ ،‬ﻓﻘد‬
‫ﺟرت ﻋﺎدة اﻟﻛﺛﯾر ﻣن اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﯾن اﻟذﯾن ﯾﺗﻌرﺿون ﻟﻣوﺿوع اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﺗﺄﻛﯾد اﻟﻔوارق‬
‫ﺑﯾﻧﻬﻣﺎ وﺑﯾن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ اﺳﺗﻧﺎدا إﻟﻰ واﺣد أو أﻛﺛر ﻣن اﻟﻔوارق اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ‪:‬‬

‫‪ ‬اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ داﺧل ﺣدود اﻟدوﻟﺔ اﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ أو اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ ﻓﻲ ﺣﯾن أن اﻟﺗﺟﺎرة‬

‫اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﻌﺎﻟم‪.‬‬
‫‪ ‬اﺧﺗﻼف اﻟﻌﻣﻠﺔ اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ ﻋن اﻟﻌﻣﻠﺔ اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ ﻓﻧﺟد أن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺗﺗم ﺑﻌﻣﻼت‬
‫ﻣﺗﻌددة وﻟﻛن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﺗﺗم ﺑﻌﻣﻠﺔ واﺣدة ﻓﻘط‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺗﺗم ﻣﻊ ﻧظم اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﺳﯾﺎﺳﯾﺔ ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻓﻲ ﺣﯾن أن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ‬
‫ﻓﻲ ظل ﻧظﺎم واﺣد‪.‬‬
‫‪ ‬اﺧﺗﻼف طرق اﻟﻧﻘل ﺣﯾث أن ‪ % 90‬ﻣن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺗﺗم ﺑﺎﻟﻧﻘل اﻟﺑﺣري وﺟزء‬
‫ﺑﺳﯾط ﻣﻧﻬﺎ ﯾﺗم ﺑﺎﻟﻧﻘل اﻟﺑري ﻋﻠﻰ ﻋﻛس اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﺧﺗﻼف ظروف اﻟﺳوق واﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻓﯾﻪ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻋﻧﻬﺎ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ‬
‫اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﻣن ﺧﻼل طﺑﯾﻌﺔ اﻟﻣﺳﺗﻬﻠﻛﯾن‪ ،‬اﻷﺳﻌﺎر اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ‪ ،‬اﻷﻧظﻣﺔ اﻟﻣﺳﯾرة‬
‫ﻟﻸﺳواق‪ ...‬اﻟﺦ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺻﻌوﺑﺔ اﻧﺗﻘﺎل ﻋﻧﺎﺻر اﻹﻧﺗﺎج ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﺎﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ ‪.‬‬
‫)‪(1‬‬
‫‪ ‬اﺧﺗﻼﻓﺎ طرق و أﺳﺎﻟﯾب اﻟﺗﻣوﯾل‪.‬‬

‫ﺑﻌد أن ﺗﻌرﻓﻧﺎ ﻋﻠﻰ أﻫم اﻟﻔوارق ﺑﯾن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ و اﻟﺗﺟﺎرة اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﯾﻣﻛن ﺗﻌرﯾف اﻟﺗﺟﺎرة‬
‫اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣن زاوﯾﺗﯾن ﻣﺧﺗﻠﻔﺗﯾن‪:‬‬

‫اﻟﻣﻌﻧﻰ اﻟﺿﯾق و ﯾﺷﻣل ‪:‬‬

‫‪ -‬اﻟﺻﺎدرات و اﻟواردات اﻟﻣﻧظورة ) اﻟﺳﻠﻊ (‬

‫‪ -‬اﻟﺻﺎدرات و اﻟواردات ﻏﯾر اﻟﻣﻧظورة ) اﻟﺧدﻣﺎت (‬

‫اﻟﻣﻌﻧﻰ اﻟواﺳﻊ و ﯾﺷﻣل ‪:‬‬

‫)‪ (1‬ﻋﺎدل أﺣﻣد ﺣﺷﯾش ‪ :‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ ‪ 2002‬ص ‪. 12‬‬
‫‪45‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬اﻟﺻﺎدرات و اﻟواردات اﻟﻣﻧظورة‬

‫‪ -‬اﻟﺻﺎدرات و اﻟواردات ﻏﯾر اﻟﻣﻧظورة‬
‫‪ -‬اﻟﺣرﻛﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ ﻟرؤوس اﻷﻣوال‬
‫‪ -‬اﻟﻬﺟرة اﻟدوﻟﯾﺔ ﻟﻸﻓراد ‪.‬‬

‫و ﯾطﻠق اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾون ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻌﻧﻰ اﻟﺿﯾق ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣﺻطﻠﺢ " اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ " وﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻣﻌﻧﻰ اﻟواﺳﻊ ﻣﺻطﻠﺢ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ )‪(1‬‬

‫ﻣن ﺧﻼل ﻣﺎ ﺳﺑق ﯾﻣﻛن أن ﻧﺑﯾن ﻣﻔﻬوم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻋﻠﻰ أﻧﻬﺎ " ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺗﺑﺎدل اﻟﺳﻠﻊ ﻣﺎدﯾﺎ‬
‫ﻋﺑر اﻟﺣدود اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ‪ ،‬إﻣﺎ داﺧﻠﺔ إﻟﯾﻬﺎ وﺗﺳﻣﻰ اﻟواردات أم ﺧﺎرﺟﺔ ﻣﻧﻬﺎ وﺗﺳﻣﻰ اﻟﺻﺎدرات‬
‫ﻛﻣﺎ ﺗﺄﺧذ أﯾﺿﺎ ﺷﻛل ﺧدﻣﺎت ﺗؤدي ﻣن رﻋﺎﯾﺎ دوﻟﺔ إﻟﻰ رﻋﺎﯾﺎ دوﻟﺔ أﺧـرى وﺗﺳﻣﻰ اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﻲ‬
‫ﺗؤدي ﻟﻠﻐﯾر " اﻟﺻﺎدرات اﻟﻐﯾر اﻟﻣﻧظورة " و ﺗﺳﻣﻰ اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﺗم ﺗﻠﻘﯾﻬﺎ ﻣن اﻟﻐﯾرب" اﻟواردات‬
‫)‪(2‬‬
‫اﻟﻐﯾر اﻟﻣﻧظورة "‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫ﺗﻠﻌب اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ دو ار ﻣﻣﯾ از ﻓﻲ اﻟﺣﯾﺎة اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ واﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ و اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ إذ ﯾﻣﻛن ﻣن‬
‫ﺧﻼل ﻫذا اﻟدور ﺗﺣدﯾد اﻟﻣﻼﻣﺢ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ واﻟﺟواﻧب واﻟﻣظﻬر و اﻷﺷﻛﺎل اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻟﻌﻼﻗﺗﻬﺎ‬
‫ﻣﻊ اﻟدول اﻷﺧرى وﯾﺗﻣﺛل ﻫذا اﻟدور اﻟﻬﺎم ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺎﻻت اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬

‫‪ :I‬اﻟﻣﺟﺎل اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪:‬‬

‫ﺗﺳﻌﻰ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺎل اﻻﻗﺗﺻﺎدي إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﺎﻟﻲ ‪:‬‬

‫‪ ‬ﺗﻌﺗﺑر ﻣﻧﻔذا ﻟﺗﺻرﯾف ﻓﺎﺋض اﻹﻧﺗﺎج ﻓﻲ ﺣﺎﺟﺔ اﻟﺳوق اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ ﺣﯾث ﯾﻛون اﻹﻧﺗﺎج‬
‫اﻟﻣﺣﻠﻲ أﻛﺑر ﻣﻣﺎ ﺗﺳﺗطﯾﻊ اﻟﺳوق اﻟﻣﺣﻠﯾﺔ اﺳﺗﯾﻌﺎﺑﻪ و اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣن ذﻟك ﻓﻲ ﺗﻌزﯾز‬
‫اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ ﻣن اﻟﺻرف اﻷﺟﻧﺑﻲ‪.‬‬

‫) ‪ (1‬ﺳﺎﻣﻲ ﻋﻔﯾف ﺣﺎﺗم‪ ،‬اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﯾن اﻟﺗﺄطﯾرواﻟﺗﻧظﯾم‪ ،‬اﻟدار اﻟﻣﺻرﯾﺔ اﻟﻠﺑﻧﺎﻧﯾﺔ اﻟﺟزء اﻷول ‪، 2000‬‬
‫ص ‪.36‬‬
‫) ‪ (2‬ﻣﺟدي ﻣﺣﻣود ﺷﻬﺎب و آﺧرون ‪ :‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻹﻓﺗﺻﺎد اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬دار اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻟﻠﻧﺷر ‪ 1988‬ص ‪19‬‬
‫‪46‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬ﺗﺳﺎﻋد ﻓﻲ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻣزﯾد ﻣن اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت ﺑﺄﻗل ﺗﻛﻠﻔﺔ ﻧﺗﯾﺟﺔ ﻟﻣﺑدأ اﻟﺗﺧﺻص‬
‫اﻟدوﻟﻲ اﻟذي ﺗﻘوم ﻋﻠﯾﻪ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺷﺟﯾﻊ اﻟﺻﺎدرات ﯾﺳﺎﻫم ﻓﻲ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻛﺎﺳب ﻓﻲ ﺻورة رأس ﻣﺎل أﺟﻧﺑﻲ ﯾﻠﻌب‬
‫دو ار ﻓﻲ زﯾﺎدة اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر وﺑﻧﺎء ﻣﺻﺎﻧﻊ و إﻧﺷﺎء اﻟﺑﻧﯾﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ‬
‫اﻟﻧﻬوض ﺑﺎﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﻌﺗﺑر ﻣؤﺷ ار ﻋﻠﻰ ﻗدرة اﻟدول اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ واﻟﺗﻧﺎﻓﺳﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟدوﻟﯾﺔ و ﻻرﺗﺑﺎط ﻫذا‬
‫اﻟﻣؤﺷر ﺑﺎﻹﻣﻛﺎﻧﯾﺎت اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ و ﻗدرة اﻟدول ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺻدﯾر وﻣﺳﺗوﯾﺎت اﻟدﺧول‬
‫ﻓﯾﻬﺎ وﻛذﻟك ﻗدرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻹﺳﺗراد واﻧﻌﻛﺎس ذﻟك ﻟﻸﻋﻠﻰ ﺻﯾد اﻟدوﻟﺔ ﻣن اﻟﻌﻣﻼت‬
‫اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻧﻘل اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ و اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻔﯾد ﻓﻲ ﺑﻧﺎء اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻣﺗﯾﻧﺔ وﺗﻌزﯾز‬
‫ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟﺷﺎﻣﻠﺔ‪.‬‬
‫)‪(1‬‬
‫‪ ‬ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوازن ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟداﺧﻠﯾﺔ ﻧﺗﯾﺟﺔ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗوازن ﺑﯾن ﻛﻣﯾﺎت اﻟﻌرض واﻟطﻠب‪.‬‬

‫‪ :II‬اﻟﻣﺟﺎل اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﻲ‬
‫)‪(2‬‬
‫ﺗﺳﻌﻰ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺎل اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﻲ إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﺎﻟﻲ ‪:‬‬

‫‪ ‬زﯾﺎدة رﻓﺎﻫﯾﺔ اﻷﻓراد ﻋن طرﯾق ﺗوﺳﯾﻊ ﻗﺎﻋدة اﻻﺧﺗﺑﺎرات ﻓﯾﻣﺎ ﯾﺧص ﻣﺟﺎل اﻻﺳﺗﻬﻼك ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺣﻘﯾق اﻟﺗﻐﯾرات اﻟﺿرورﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﻧﯾﺔ اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ اﻟﻧﺎﺗﺟﺔ ﻋن اﻟﺗﻐﯾﯾر ﻓﻲ اﻟﺑﻧﯾﺔ‬
‫اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻻرﺗﻘﺎء ﺑﺎﻷذواق وﺗﺣﻘﯾق ﻛﺎﻓﺔ اﻟﻣﺗطﻠﺑﺎت واﻟرﻏﺑﺎت ٕواﺷﺑﺎع اﻟﺣﺎﺟﺎت‪.‬‬
‫‪ ‬إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ أﻓﺿل ﻣﺎ ﺗوﺻﻠت إﻟﯾﻪ اﻟﻌﻠوم و اﻟﺗﻘﻧﯾﺎت اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎﺗﯾﺔ و ﺑﺄﺳﻌﺎر‬
‫رﺧﯾﺻﺔ ﻧﺳﺑﯾﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺗﺄﺛﯾر اﻟﻣﺗزاﯾد ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﺣﯾﺎﺗﻧﺎ اﻟﯾوﻣﯾﺔ ‪.‬‬

‫) ‪ (1‬رﺷﺎد ﻋﺻﺎر وآﺧرون ‪ :‬اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬دار اﻟﻣﺳﯾﺔ ﻟﻠﻧش و اﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬ﻋﻣﺎن ‪ ،2000‬ص ‪. 16‬‬
‫) ‪ (2‬ﻋﺑد اﻟﻣطﻠب ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد ‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ و اﻟﻧﺷر اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ ‪ ، 2000‬ص‬
‫‪. 373‬‬
‫‪47‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ : III‬اﻟﻣﺟﺎل اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ‬

‫ﺗﺳﻌﻰ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺟﺎل اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ إﻟﻰ ﺗﺣﻘﯾق ﻣﺎﯾﻠﻲ ‪:‬‬

‫‪ ‬ﺗﻌزﯾز اﻟﺑﻧﯾﺔ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ اﻟدﻓﺎﻋﯾﺔ ﻓﻲ اﻟدول ﻣن ﺧﻼل اﺳﺗﯾراد أﻓﺿل و أﺣﺳن ﻣﺎ ﺗوﺻﻠت‬
‫إﻟﯾﻪ اﻟﻌﻠوم و اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬إﻗﺎﻣﺔ اﻟﻌﻼﻗﺎت اﻟدوﻟﯾﺔ وﻋﻼﻗﺎت اﻟﺻداﻗﺔ ﻣﻊ اﻟدول اﻷﺧرى اﻟﻣﺗﻌﺎﻣل ﻣﻌﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻌوﻟﻣﺔ اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﻌﻰ ﻹزاﻟﺔ اﻟﺣدود وﺗﻘﺻﯾر اﻟﻣﺳﺎﻓﺎت ﻓﻬﻲ ﺗﺣﺎول أن ﺗﺟﻌل‬
‫اﻟﻌﻠم ﺑﻣﺛﺎﺑﺔ ﻗرﯾﺔ ﻛوﻧﯾﺔ ﺟدﯾدة و ﺑذﻟك ﺗﻛون ﻗد اﺳﺗﻔﺎدت ﻣن اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎت اﻟﺣدﯾﺛﺔ و‬
‫ﻣﺳﺎﻟك اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ اﻟﻌﺎﺑرة ﻟﻠﺣدود ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬أﺳﺑﺎب ﻗﯾﺎم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫ﺗوﺟد ﻋدة أﺳﺑﺎب ﻟﻘﯾﺎم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﯾن اﻟدول ﻧذﻛر ﻣﻧﻬﺎ‪:‬‬

‫‪ ‬ﻋدم اﺳﺗطﺎﻋﺔ أي دوﻟﺔ ﺗﺣﻘﯾق اﻻﻛﺗﻔﺎء اﻟذاﺗﻲ‪ ،‬ﯾﺻﻌب ﺗﻠﺑﯾﺔ اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟدول ﻛﻠﯾﺔ ﻣن‬
‫ﻣواردﻫﺎ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﻌد ﺗﻌدد ﺣﺎﺟﺎت اﻹﻧﺳﺎن و اﺧﺗﻼﻓﻬﺎ و ﺗﺑﺎﯾن إﻣﻛﺎﻧﯾﺎت اﻟدول ﻓﻲ ﺗوﻓﯾر‬
‫ﻫذﻩ اﻟﺣﺎﺟﯾﺎت ﺑﺟﺎﻧب ﺗﻧوع رﻏﺑﺎت اﻷﻓراد و أذواﻗﻬم‪ ،‬ﻓﻧﺟد أن اﻟوﻻﯾﺎت اﻟﻣﺗﺣدة اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ‬
‫ﺗﺻدر اﻟﺳﯾﺎرات اﻷﻣرﯾﻛﯾﺔ اﻟﺻﻧﻊ و ﻟﻛﻧﻬﺎ ﻗد ﺗﺳﺗورد اﻟﺳﯾﺎرات أﯾﺿﺎ ﻟﻣﺟرد وﺟود أذواق‬
‫ﺗﻣﯾل إﻟﻰ اﻗﺗﻧﺎء اﻟﺳﯾﺎرات اﻟﻔرﻧﺳﯾﺔ أو اﻹﯾطﺎﻟﯾﺔ أو اﻟﯾﺎﺑﺎﻧﯾﺔ ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻣﻛﺎﺳب و اﻟﻣزاﯾﺎ اﻟﺗﻲ ﺗﺣﻘق ﻣن ﻗﯾﺎم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬ﺗﻘوم اﻟدوﻟﺔ ﺑﺗﺻدﯾر اﻟﺳﻠﻊ ذات‬
‫اﻟوﻓرة اﻟﻧﺳﺑﯾﺔ واﺳﺗﯾراد اﻟﺳﻠﻊ ذات اﻟﻧدرة اﻟﻧﺳﺑﯾﺔ‪ .‬اﻷﻣر اﻟذي ﯾﺣﻘق ﻟﻬﺎ اﻟواﻗﻊ ﻣﯾزﺗﯾن ﻓﻲ‬
‫آن واﺣد أوﻟﻬﻣﺎ‪ :‬ﺗﺻرﯾف ﻣﻧﺗﺟﺎﺗﻬﺎ اﻟزاﺋدة ﻋن اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت اﻟﺳوق اﻟﻣﺣﻠﻲ وﺛﺎﻧﯾﻬﻣﺎ‪:‬‬
‫)‪(1‬‬
‫اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺳﻠﻊ ﻧﺳﺗوردﻫﺎ ﻣن اﻟﺧﺎرج ﺑﺄﺳﻌﺎر ﺗﻘل ﻧﺳﺑﯾﺎ ﻋن ﺗﻛﻠﻔﺔ إﻧﺗﺎﺟﻬﺎ ﻣﺣﻠﯾﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻟﯾس ﻟﻛل دوﻟﺔ ﻧﻔس اﻹﻣﻛﺎﻧﯾﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﻛﻔﻲ ﻹﻧﺗﺎج ﻛل اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت‬
‫‪ ‬اﺧﺗﻼف ﺗﻛﺎﻟﯾف إﻧﺗﺎج اﻟﺳﻠﻊ ﺑﯾن اﻟدول اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻧظ ار ﻻﺧﺗﻼف اﻟﺑﯾﺋﺔ‬
‫‪ ‬اﺧﺗﻼف ﻣﺳﺗوى اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺎ ﻣن دوﻟﺔ إﻟﻰ أﺧرى ‪.‬‬

‫) ‪ (1‬ﺟرﺑﻲ ﻣﺣﻣد ﻣوﺳﻰ ﻋرﯾﻘﺎت‪ :‬ﻣﺑﺎدئ اﻻﻗﺗﺻﺎد‪ ،‬ﻋﻣﺎن ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر واﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻷوﻟﻰ‪2006 ،‬‬
‫ص ‪.235‬‬
‫‪48‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ أرﺑﺎح ﻣن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪.‬‬

‫)‪(1‬‬
‫‪ ‬رﻓﻊ ﻣﺳﺗوى اﻟﻣﻌﯾﺷﺔ ‪.‬‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻋﻠﻰ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫ﺗﺗﺄﺛر اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﺟﻣﻠﺔ ﻣن اﻟﻌواﻣل ﺗﺗﻔﺎوت ﻓﻲ أﻫﻣﯾﺗﻬﺎ ﺑﺗﻔﺎوت اﻟظروف ﻓﻬﻲ ﻋواﻣل‬
‫ﻣﺗراﺑطﺔ ﻣﺗﻔﺎﻋﻠﺔ ﯾﻣﻛن إرﺟﺎع أﻫﻣﻬﺎ إﻟﻰ‪:‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﻋواﻣل طﺑﯾﻌﯾﺔ‬

‫‪ : I‬ﺳوء ﺗوزﯾﻊ اﻟﻣوارد اﻟطﺑﯾﻌﯾﺔ ‪ :‬ﺑﯾن اﻟدول وﺗرﻛز ﻣﺻﺎدر اﻟﺛروة ﻓﻲ ﺑﻌﺿﻬﺎ واﻟذي ﯾؤدي‬

‫إﻟﻰ ﺗرﻛﯾز ﺷدﯾد ﻣﻧﺎظر ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺣﯾث ﺗﺗﻠﺧص ﺻﺎدرات ﻋدد ﻛﺑﯾر ﻣن دول اﻟﻌﺎﻟم ﻓﻲ‬
‫ﺷﻛل ﺳﻠﻌﺔ واﺣدة أو ﺳﻠﻌﺗﯾن ﻓﺎﻟدول اﻟﺗﻲ أﺧذ ﻓﯾﻬﺎ ﻫذا اﻟﺗرﻛﯾز ﻓﻲ ﻣﺻﺎدر اﻟﺛروة ﺗﺷﻛل ﻣواد‬
‫أوﻟﯾﺔ ﺻﻧﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬أدﺧﻠت اﻟﻛﺛﯾر ﻣن اﻟﺗﻧوﯾﻊ ﻋﻠﻰ ﺻﺎدراﺗﻬﺎ ﺑﯾﻧﻣﺎ اﻟدول اﻟﺗﻲ أﺧذ ﻓﯾﻬﺎ ﻫذا اﻟﺗرﻛﯾز‬
‫ﺷﻛل ﻣواد أوﻟﯾﺔ زراﻋﯾﺔ و إﻧﺗﺎج ﻏذاﺋﻲ ﻟم ﺗﺳﺗطﯾﻊ أن ﺗﺳﻠك ﻧﻔس اﻟﺳﺑﯾل ﺧﺎﺻﺔ و أﻧﻬﺎ ﻛﺎﻧت ﻓﻲ‬
‫)‪(2‬‬
‫ﻣرﺣﻠﺔ ﻣﺑﻛرة ﻣن ﺗﺎرﯾﺧﻬﺎ ﺧﺎﺿﻌﺔ ﻟﻼﺳﺗﻌﻣﺎر اﻷﺟﻧﺑﻲ‪.‬‬

‫‪ :II‬ﺣﺟم اﻟدوﻟﺔ أو اﻟﻣﺳﺎﺣﺔ اﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﻐﻠﻬﺎ‪ :‬و اﻟذي ﯾؤﺛر ﻓﻲ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫ﻟﻬﺎ ﻋن طرﯾق ﺗﺄﺛﯾرﻫﺎ ﻋﻠﻰ درﺟﺔ ﺗﻛﺎﻣل اﻟﻣوارد اﻟطﺑﯾﻌﯾﺔ و اﻟﺑﺷرﯾﺔ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠدوﻟﺔ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ‬
‫ﻣﺎ ﯾوﻓرﻩ ذﻟك اﻟﺣﺟم ﻣن ﻣزاﯾﺎ اﻹﻧﺗﺎج اﻟﻛﺑﯾر‪.‬‬

‫‪ :III‬اﻟﻣﻧﺎخ ‪ :‬ﻟﻪ أﺛر ﻓﻲ ﺗﻛﺎﻟﯾف اﻹﻧﺗﺎج ﺑﺻﻔﺔ ﻋﺎﻣﺔ و ﻧﻔﻘﺎت اﻹﻧﺗﺎج اﻟزراﻋﻲ ﺑﺻﻔﺔ ﺧﺎﺻﺔ‪،‬‬

‫ﻣن ﺣﯾث اﻟﺗﺑﺎﯾن ﻓﻲ درﺟﺎت اﻟﺣ اررة وﻣﺗوﺳط ﻛﻣﯾﺔ اﻷﻣطﺎر واﻟرطوﺑﺔ ﻣن دوﻟﺔ إﻟﻰ أﺧرى‪ ،‬إﻻ أن‬
‫ﻫذا اﻟﻌﺎﻣل ﺑدأ ﯾﺿﻌف ﺗدرﯾﺟﯾﺎ ﺑﺳﺑب اﻟﺗﻘدم اﻟﻌﻠﻣﻲ‪ ،‬ﻓﻘد أﺻﺑﺢ ﻣن اﻟﻣﻣﻛن إﺣداث ﺗﻐﯾﯾر‬
‫ﻣﺻطﻧﻊ ﻓﻲ اﻟظروف اﻟﻣﻧﺎﺧﯾﺔ ﻟﺗﺗﻼءم و اﻟظروف اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ اﻟﻣطﻠوﺑﺔ ﻣﺣل اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟزراﻋﯾﺔ ‪.‬‬

‫) ‪ (1‬ﺷﻌﯾب ﻧوﻧوة ‪ ،‬زﻫرة ﺑن ﯾﺧﻠف ‪ :‬ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﺗﺣﻠﯾل اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻛﻠﻲ ‪ ،‬دﯾوان اﻟﻣطﺑوﻋﺎت اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ‪،‬‬
‫‪5201‬ص ‪.105‬‬
‫) ‪ (2‬زﯾﻧب ﺣﺳﯾن ﻋوض اﷲ ‪ :‬اﻟﻌﻼﻗﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪2002 ،‬ص ‪. 48‬‬
‫‪49‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻋواﻣل اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‬

‫‪ :I‬اﻟﺗﻛﺎﻟﯾف و اﻷﺳﻌﺎر‪ :‬ﺑﻣﻌﻧﻰ ﻣﺎ ﯾﺗﻛﻠﻔﻪ ﻛل ﻋﻧﺻر ﻣن ﻫذﻩ اﻟﻌﻧﺎﺻر اﻟداﺧﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺟﺎرة و‬

‫ﻓﻲ ﺿوﺋﻬﺎ ﺗﺗﺣدد اﻷﺳﻌﺎر اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺗﺑﺎدل ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﻌﺎﻟم ﺣﯾث أن ارﺗﻔﺎع ﺗﻛﺎﻟﯾف اﻟﺳﻠﻊ‬
‫اﻟﻣﻧﺗﺟﺔ ﯾؤدي إﻟﻰ زﯾﺎدة أﺳﻌﺎرﻫﺎ ‪ ،‬ﻓﺎﻟﺳﻠﻊ اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺗﺞ ﺑﺗﻛﺎﻟﯾف ﻣﻧﺧﻔﺿﺔ و ﺗﺑﺎع ﺑﺄﺳﻌﺎر ﻣﻧﺧﻔﺿﺔ‬
‫ﺗﻛون أﻛﺛر طﻠﺑﺎ ﻣن اﻷﺧرى ذات اﻟﺗﻛﺎﻟﯾف واﻷﺳﻌﺎر اﻟﻣرﺗﻔﻌﺔ أي أن ﻗدرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﺗﺗﺣدد‬
‫)‪(1‬‬
‫ﻓﻲ اﻟﻧﻬﺎﯾﺔ ﺑﺎﻟﺳﻌر ﻛﺄﺣد اﻟﻌواﻣل اﻟﻣؤﺛرة ﻋﻠﻰ اﻟطﻠب‪.‬‬

‫‪ :II‬اﻟﺟودة‪ :‬ﯾرﺗﺑط ﻫذا اﻟﻌﺎﻣل ﺑﺎﻟﻣﻧﺎﻓﺳﺔ ﻓﻲ اﻷﺳواق اﻟﻌﺎﻟﻣﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺗﺄﺛر ﺑﺻﻔﺔ داﺋﻣﺔ ﺑﺎﻟﺗطورات‬

‫اﻟﺗﻛﻧوﻟوﺟﯾﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺟﻌل ﻫﻧﺎك ﻓروﻗﺎ ﻓﻲ اﻟﺟودة ﻟذات اﻟﺳﻠﻌﺔ ﻓﻲ أﻣﺎﻛن ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻣن اﻟﻌﺎﻟم‪.‬‬

‫‪ :III‬اﻟﺗﺧزﯾن‪ :‬ﻛﻠﻣﺎ ﻛﺎﻧت اﻟﺳﻠﻌﺔ ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺗﺧزﯾن ﺑﺣﯾث ﺗﺣﻘق اﻟﻣﻧﻔﻌﺔ اﻟزﻣﻧﯾﺔ ‪ ،‬ﻛﻠﻣﺎ زاد ﺣﺟم‬

‫اﻟﺗﺑﺎدل اﻟﺗ ﺟﺎري ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﺳﻠﻊ‪ ،‬ﻧظ ار ﻟﻠوﻗت اﻟذي ﯾﺳﺗﻐرﻗﻪ ﻧﻘل اﻟﺳﻠﻊ و ﻣﺎ ﯾﺗرﺗب ﻋﻠﯾﻪ‬
‫ﻣن ﺗﻠﻔﻬﺎ إن ﻛﺎﻧت ﺧواﺻﻬﺎ ﻻ ﺗﺳﻣﺢ ﺑﺎﻟﺑﻘﺎء ﻓﺗرة أطول‪.‬‬

‫‪ :IV‬اﻟﺗﻣوﯾل ‪ :‬إن أي ﺗﺑﺎدل ﺑﯾن اﻟدول و ﺑﻌﺿﻬﺎ ﯾﻌﺗﻣد ﻋﻠﻰ اﻟﺗﻣوﯾل‪ ،‬ﻓﺈن وﺟدت اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬

‫اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺑﻧوك ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﻌﺎﻟم‪ ،‬ﻓﺈن ﻫذا ﯾؤدي إﻟﻰ زﯾﺎدة ﺣﺟم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺳﻠﻊ و‬
‫اﻟﺧدﻣﺎت‪ ،‬أﻣﺎ إذا ﻟم ﺗوﺟد ﺑﻧوك أو ﻣﻌﺎﻣﻼت ﻣﺻرﻓﯾﺔ ﺑﯾن اﻟدول ﻓﺈن ﻫذا ﯾﻘﻠل ﻣن ﺣﺟم اﻟﺗﺑﺎدل‬
‫اﻟﺗﺟﺎري ‪.‬‬

‫‪ : V‬اﻟﻧدرة اﻟﻧﺳﺑﯾﺔ ‪ :‬ﺑﻣﻌﻧﻲ ﻋدم وﺟود ﺣﺟم ﻣﻌﯾن ﻣن اﻟﺳﻠﻊ و اﻟﺧدﻣﺎت ﻟدى اﻟدول ﯾﺗﻧﺎﺳب‬

‫ﻣﻊ اﺣﺗﯾﺎﺟﺎﺗﻬﺎ اﻟﺧﺎﺻﺔ ﻓﺎﻟﺗﻔﺎوت ﺑﯾن اﻟﻣﻌروض واﻟﻣطﻠوب ﻣن ﻣﺧﺗﻠف اﻟﺳﻠﻊ واﻟﺧدﻣﺎت ﯾوﻟد‬
‫ﺣﺎﺟﺔ اﻟدوﻟﺔ ﻹﺳﺗراد ﺣﺎﺟﺎﺗﻬﺎ أو ﺗﺻدﯾر ﻣﺎ ﯾﻔﯾض ﻋن ﺣﺎﺟﺎﺗﻬﺎ ‪.‬‬

‫‪ :VI‬اﻟرواج و اﻟﻛﺳﺎد اﻻﻗﺗﺻﺎدي ‪ :‬ﻓﺎﻟرواج اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﯾؤدي إﻟﻰ اﻧﺗﻌﺎش اﻟطﻠب ﻋﻠﻰ‬

‫ﻣﺧﺗﻠف ﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟدول و ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ زﯾﺎدة ﺣﺟم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﯾﻧﻣﺎ ﯾﺣدث اﻟﻌﻛس ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ وﺟود‬
‫ﻛﺳﺎد اﻗﺗﺻﺎدي ‪.‬‬

‫) ‪ ( 1‬ﻣﺟدي ﻣﺣﻣود ﺷﻬﺎب وآﺧرون‪ :‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟدوﻟﻲ دار اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻟﻠﻧﺷر ‪ ، 1998‬ص ‪79‬‬
‫‪50‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ :VII‬ﻧﻔﻘﺎت اﻟﻧﻘل‪ :‬ﺗؤﺛر ﻧﻔﻘﺎت اﻟﻧﻘل ﻓﻲ ﺣﺟم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺣﯾث أن اﻟﺗﻘدم اﻟﻌﻠﻣﻲ ي‬

‫ﻗطﺎع اﻟﻧﻘل و اﻧﺧﻔﺎض ﻧﻔﻘﺎﺗﻪ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻧﻔﻘﺎت اﻹﻧﺗﺎج اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺔ ﯾﻣﻛن أن ﯾؤدي إﻟﻰ أﺗﺳﺎع ﻧطﺎق‬
‫اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﺈدﺧﺎل ﺳﻠﻊ ﺟدﯾدة ﻓﻲ اﻟﺗﺑﺎدل اﻟدوﻟﻲ ﻛﻣﺎ ﻛﺎﻧت ﻧﻔﻘﺎت اﻟﻧﻘل اﻟﻣرﺗﻔﻌﺔ ﺗﺣول‬
‫‪(1‬‬
‫دون ﺗداوﻟﻬﺎ ﺗداوﻻ ﻣرﺑﺣﺎ‪) .‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﻋواﻣل أﺧرى‬

‫‪ :I‬اﻟظروف اﻟﺳﯾﺎﺳﯾﺔ‪ :‬ﯾﻠﻌب اﻟﻌﺎﻣل اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ دو ار ﻛﺑﯾ ار ﻓﻲ ﺗﺣدﯾد اﻷﻓق اﻟﻣﻔﺗوح أﻣﺎم اﻟدول‬

‫اﻟﻣﺗﻌﺎﻣﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬ﻓﻌﺎدة ﻣﺎ ﯾﻛون اﻟﻣﯾل ﻟﻠﺗﻌﺎﻣل ﻣﻊ اﻟدول اﻟﻣﺳﺗﻘرة ﺳﯾﺎﺳﯾﺎ و ﺗﺟﻧب‬
‫)‪(2‬‬
‫ﻣﻧﺎطق اﻻﺿطراب اﻟﺳﯾﺎﺳﻲ و اﻟﺣروب اﻟﺗﻲ ﺗﻬدد ﻓﯾﻬﺎ ﻣﺻﺎﻟﺢ اﻟﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن‪.‬‬

‫‪ :II‬اﻹﺟراءات اﻹدارﯾﺔ‪ :‬ﯾﻘﺻد ﺑذﻟك ﻋدم وﺟود ﻣﺷﺎﻛل أو ﻣﻌوﻗﺎت ﺟﻣرﻛﯾﺔ أو ﺑﯾروﻗراطﯾﺔ‬

‫ﺗرﺗﺑط ﺑدﺧول وﺧروج اﻟﺳﻠﻌﺔ وﻫﻲ ﺗﻌطل وﺻول اﻟﺳﻠﻌﺔ إﻟﻰ اﻟﻣﺳﺗﻬﻠك و ﻛﻠﻣﺎ ﻛﺎﻧت اﻹﺟراءات‬
‫ﺳﻬﻠﺔ وﻣﯾﺳرة ﻛﻠﻣﺎ ﺷﺟﻌت اﻟﺻﺎدرات و اﻟﺗﺑﺎدل اﻟﺗﺟﺎري ﺑﺻﻔﺔ ﻋﺎﻣﺔ‪.‬‬

‫‪ :III‬اﻟﻘواﻧﯾن و اﻟﺗﺷرﯾﻌﺎت ‪ :‬ﯾﺧﺿﻊ ﻧﺷﺎط اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف دول اﻟﻌﺎﻟم إﻟﻰ‬

‫ﺗﺷرﯾﻌﺎت و ﻟواﺋﺢ ﺗرﺳﻣﻬﺎ أﺟﻬزة اﻟدوﻟﺔ ‪ ،‬ﺗﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗﻘﯾﯾدﻩ ﺑدرﺟﺔ أو ﺑﺄﺧرى أو ﺗﺣرﯾرﻩ ﻣن‬
‫اﻟﻌﻘﺑﺎت اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ اﻟﺗﻲ ﺗواﺟﻬﻪ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ‪.‬‬

‫‪ :IV‬اﻹﺿراﺑﺎت اﻟﻌﻣﺎﻟﯾﺔ‪ :‬ﺗؤدي اﻹﺿراﺑﺎت اﻟﻌﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑطﺑﯾﻌﺔ اﻟﺣﺎل إﻟﻰ ﺗوﻗف اﻹﻧﺗﺎج ﻓﻲ‬

‫اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻌرض ﻟﻪ وﺗﺗﺣدد اﻟﺧﺳﺎرة ﻓﻲ اﻹﻧﺗﺎج ﺗﺑﻌﺎ ﻟطول ﻣدة اﻹﺿراب ﺛم ﯾﺗﺣدد اﻟﻣوﻗف‬
‫ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﻣدى أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺻﻧﺎﻋﺔ‪ .‬اﻟﺗﻲ ﻋﺎﻧت ﻣن أزﻣﺔ اﻹﺿراب و اﺗﺻﺎﻟﻬﺎ ﺑﺗﺟﺎرة‬
‫اﻟﺻﺎدرات و اﻟواردات‪.‬‬

‫‪ :V‬اﺧﺗﻼف اﻷذواق ‪ :‬ﺗﻧﺷﺄ اﻻﺧﺗﻼﻓﺎت ﻓﻲ اﻷذواق ﻣﺎ ﺑﯾن أﺑﻧﺎء اﻟﺑﻠدان اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﺑﺳﺑب‬

‫ﻋواﻣل ﻋدﯾدة ﻣﺛل اﺧﺗﻼف اﻟﻌﺎدات واﻟﺗﻘﺎﻟﯾد اﻻﺟﺗﻣﺎﻋﯾﺔ‪ ،‬واﺧﺗﻼف اﻷدﯾﺎن واﻟﻌﻘﺎﺋد أو اﺧﺗﻼف‬

‫)‪ ( 1‬زﯾﻧب ﺣﺳﯾن ﻋوض اﷲ ‪ :‬اﻟﻌﻼﻗﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪ 2002 ،‬ص ‪. 66‬‬
‫) ‪ ( 2‬ﻋﺑد اﻟرﺣﻣن ﯾﺳرى أﺣﻣد ‪ :‬اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟدوﻟﯾﺔ ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ‪ ،2001 ،‬ص ‪. 126‬‬
‫‪51‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺑﯾﺋﺔ اﻟﺟﻐراﻓﯾﺔ أو درﺟﺔ اﻟﺗﻘدم اﻟﻌﻠﻣﻲ و اﻻﺗﺟﺎﻫﺎت اﻟﺛﻘﺎﻓﯾﺔ‪ ،‬و ﻣﻌرﻓﺔ اﻷﻓراد ﺑﺗﻠك اﻻﺧﺗﻼﻓﺎت‬
‫ورﻏﺑﺗﻬم اﻟﻐـرﯾـزﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺗﻘﻠﯾد و اﻟﻣﺣﺎﻛﺎة ﻛﺛﯾ ار ﻣﺎ ﯾدﻓﻌﻬم ﻻﺳﺗﺑدال ﺑﻌض اﻟﺳﻠﻊ اﻟﺗﻲ اﻋﺗﺎدوا ﻋﻠﯾﻬﺎ‬
‫ﺑﺎﻟﺳﻠﻊ اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‪ ،‬ﻓﯾؤدي ذﻟك إﻟﻰ ﺣرﻛﯾﺔ ﻓﻲ اﻟواردات و ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ اﻟﺗﺄﺛﯾر ﻓﻲ ﺣﺟم اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫اﻟﻣطﻠب اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫ﺳوف ﻧﺗطرق ﻓﻲ ﻫذا اﻟﻣطﻠب إﻟﻰ ﺗﻌرﯾف اﻟﺗﻣوﯾل و أﻫم ﻣﺣددات اﻟﻣﻔﺎﺿﻠﺔ ﺑﯾن ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل‬
‫ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ أﻫﻣﯾﺔ و أﻧواع ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻔرع اﻷول‪ :‬ﺗﻌرﯾف اﻟﺗﻣوﯾل‬

‫ﺗﺧﺗﻠف اﻟﻣﺻﺎدر و اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﯾن ﺑﺎﻻﺳﺗدﻻل ﻟﻣﻔﻬوم اﻟﺗﻣوﯾل ﺣﯾث ﯾﺗم ﺗﺣدﯾد ﺗﻌرﯾف ﻣوﺣد‬
‫ﻟﻠﺗﻣوﯾل وﯾﻣﻛن أن ﯾﻌرف ﺣﺳب اﻟﻣدرﺳﺔ اﻟﻘدﯾﻣﺔ ﺑﺄﻧﻪ اﻟﻔﻌﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺗﺧطﯾط وﺗﺟﻬﯾز اﻷﻣوال‬
‫وﻛذا إدارﺗﻬﺎ ﻓﻲ اﻟﻣﻧظﻣﺔ ورﻗﺎﺑﺗﻬﺎ‪ ،‬أﻣﺎ ﺣﺳب اﻟﻣدرﺳﺔ اﻟﻣﺟددة ﻫو اﻟﺣﻘل اﻹداري‪ ،‬أو ﻣﺟﻣوﻋﺔ‬
‫ﻣن اﻟوظﺎﺋف اﻹدارﯾﺔ اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺈدارة ﻣﺟرى اﻟﻧﻘد و اﻋﺗﺑﺎرﻩ ﺿرورة ﻟﺗﻣﻛﯾن اﻟﻣﻧظﻣﺎت ﻣن ﺗﻧﻔﯾذ‬
‫أﻫداﻓﻬﺎ و اﻻﻟﺗزام ﻟﻣﺎ ﻋﻠﯾﻬﺎ ﻣن واﺟﺑﺎت ﻓﻲ اﻟوﻗت اﻟﻣﺣدد ‪.‬‬

‫أﻣﺎ اﻟﻣدرﺳﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ ﻓﺗﻌرف اﻟﺗﻣوﯾل ﻣن ﺧﻼل وظﯾﻔﺗﻪ ﺑﺄﻧﻪ ﻋﺎﻣل أﺳﺎﺳﻲ ﺑﻣﺎ ﯾﻠﻌﺑﻪ ﻣن دور ﻓﻲ‬
‫اﻟﺗﺧطﯾط اﻟﻣﺎﻟﻲ‪ ،‬ﻣواﺟﻬﺔ اﻟﻣﺷﺎﻛل اﻟﺗﻲ ﻗد ﺗﻘف ﻋﺎﺋﻘﺎ أﻣﺎم اﺳﺗﻣرار ﻋﻣل اﻟﻣﻧظﻣﺔ‪ ،‬و ﻛذا ﺗﺟﻬﯾـز‬
‫)‪(1‬‬
‫وﺳﺎﺋل اﻟدﻓﻊ ‪.‬‬

‫وﯾﻧﺻرف اﻟﻣﻌﻧﻰ اﻟﻌﺎم ﻟﻠﺗﻣوﯾل إﻟﻰ ﺗدﺑﯾر اﻷﻣوال اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﻠﻘﯾﺎم ﺑﺎﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي وﺗﻌﺗﻣد‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻓﻲ اﻷﺳﺎس ﻋﻠﻰ ﻣواردﻫﺎ اﻟذاﺗﯾﺔ ﻟﺗﻣوﯾل أﻧﺷطﺗﻬﺎ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻓﺈذا ﻟم ﺗﻔﻲ ﺑذﻟك‬
‫اﺗﺟﻬت ﺗﻠك اﻟﻣؤﺳﺳﺎت إﻟﻰ ﻏﯾرﻫﺎ ﻣﻣن ﯾﻣﻠﻛون ﻓﺎﺋﺿﺎ ﻣن اﻷﻣوال ﻟﺳد ﻫذا اﻟﻌﺟز وﻟﻬذا ﯾﻧﺻرف‬

‫)‪ (1‬ﺑوﻛوﻧﺔ ﻧورة‪ ،‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬رﺳﺎﻟﺔ ﻣﻘدﻣﺔ ﺿﻣن ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﻧﯾل ﺷﻬﺎدة اﻟﻣﺎﺟﯾﺳﺗﯾر ﻓﻲ‬
‫اﻟﻌﻠوم اﻹﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻓرع اﻟﺗﺣﻠﯾل اﻹﻗﺗﺻﺎدي‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟزاﺋر ‪ ، 2012-2011 ،‬ص ‪.142‬‬
‫‪52‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻣﻌﻧﻰ اﻟﺣﺎﺻل ﻟﻠﺗﻣوﯾل إﻟﻰ أﻧﻪ " ﻧﻘل اﻟﻘدرة اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ ﻣن ﻓﺋﺎت اﻟﻔﺎﺋض اﻟﻣﺎﻟﻲ إﻟﻰ ﻓﺋﺎت اﻟﻌﺟز‬
‫)‪(1‬‬
‫اﻟﻣﺎﻟﻲ‬

‫و ﻫﻧﺎك ﻣن ﯾﻌرف اﻟﺗﻣوﯾل ﻋﻠﻰ أﻧﻪ " ﺗوﻓﯾر اﻟﻣﻧﺷﺄة و ﺗﺟﻬﯾزﻫﺎ ﺑﺎﻟﻣﺻﺎدر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﻧوﻋﯾﻬﺎ‬
‫اﻟﻣﻣﺗﻠﻛﺔ ) رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻣدﻓوع( و اﻟﻣﻘﺗرﺿﺔ ) اﻻﻗﺗراض ﺑﺷﻛل ﻣﺑﺎﺷر أوﻏﯾر ﻣﺑﺎﺷر( ﻓﺎﻻﻗﺗراض‬
‫اﻟﻣﺑﺎﺷر ﯾﻛون ﻋﺎدة ﻣن اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻷﺧرى‪ ،‬أﻣﺎ اﻻﻗﺗراض ﻏﯾر اﻟﻣﺑﺎﺷر ﻓﯾﻛون‬
‫ﻣن ﺧﻼل إﺻدار اﻟﺳﻧدات"‪ ،‬و ﻣن اﻟﻣﻌﻠوم أن ﻗ اررات اﻟﺗﻣوﯾل ﯾﺟب أن ﺗﺄﺧذ ﺑﻧظر اﻻﻋﺗﺑﺎر ﺣﺟم‬
‫)‪(2‬‬
‫اﻷﻣوال‪ ،‬ﻛﻠﻔﺗﻬﺎ و اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣﺗرﺗﺑﺔ ﻋﻠﯾﻬﺎ ‪.‬‬

‫و ﻋﻠﻰ ﻫذا ﯾﻣﻛن اﻟﻘول ﺑﺄن اﻟﺗﻣوﯾل ﻫو ﺗوﻓﯾر اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﻠﻘﯾﺎم ﺑﻣﺷروع أو ﻧﺷﺎط‬
‫اﻗﺗﺻﺎدي ﻣﻌﯾن ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﺣددات اﻟﻣﻔﺎﺿﻠﺔ ﺑﯾن ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل‬

‫ﺗﺟدر اﻹﺷﺎرة إﻟﻰ أﻧﻪ ﻋﻧد اﻟﻣﻔﺎﺿﻠﺔ ﺑﯾن ﻣﺧﺗﻠف ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل ﯾﻘﺗﺿﻲ اﻷﺧذ ﺑﻌﯾن اﻹﻋﺗﺑﺎر‬
‫ﻣﺎﯾﻠﻲ ‪:‬‬

‫‪ ‬ﻣﻘدار اﻷﻣوال اﻟﺗﻲ ﺗﺣﺗﺎج إﻟﯾﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ و اﻟﻔﺗرة اﻟزﻣﻧﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺳﺗﺣﺗﺎج ﺧﻼﻟﻬﺎ إﻟﻰ ﻫذﻩ‬
‫اﻷﻣوال‪.‬‬
‫‪ ‬ﻣﻼﺋﻣﺔ ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل ﻟﻼﺳﺗﺧداﻣﺎت اﻟﺗﻲ ﺳﯾﺗم ﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻛﻠﻔﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ اﻟﻛﻠﻔﺔ اﻟﺳﺎﺋدة ﻓﻲ اﻟﺳوق و ﻣﻊ ﻋﺎﺋد اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر اﻟﻣﺗوﻗﻊ‬
‫‪ ‬ﻣواﻋﯾد اﻟﺗﺳدﯾد و ﺗزاﻣﻧﻬﺎ ﻣﻊ اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻣﺗوﻗﻊ ﺗﺣﻘﯾﻘﻬﺎ ﻣن اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﻣوﻟﺔ ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻘﯾود اﻟﺗﻲ ﯾﻔرﺿﻬﺎ اﻟﻣﻣوﻟون ﻋﻠﻰ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﻘﺗرﺿﺔ ﻛﺷروط ﻋدم اﻻﻗﺗراض‬
‫)‪(3‬‬
‫اﻹﺿﺎﻓﻲ‪ ،‬ﻋدم ﺗوزﯾﻊ اﻷرﺑﺎح ‪ ...‬اﻟﺦ‬

‫)‪ (1‬ﻣﺧﺑر اﻟﻌوﻟﻣﺔ واﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت ﺷﻣﺎل إﻓرﯾﻘﯾﺎ ﻓﻲ ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول‬
‫اﻟﻌرﺑﯾﺔ ﻣﻠﺗﻘﻰ دوﻟﻲ‪ ،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 17‬و ‪ 18‬أﻓرﯾل ‪ 2006‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺣﺳﯾﺑﺔ ﺑن ﺑوﻟﻌﯾد‪ ،‬اﻟﺟزاﺋر ‪19 ،‬‬
‫)‪ (2‬أﺳﻌد ﺣﻣﯾد اﻟﻌﻠﻰ ‪ ،‬اﻹدارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻷﺳس اﻟﻌﻠﻣﯾﺔ و اﻟﺗطﺑﯾﻘﯾﺔ‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ اﻟطﺑﻌﺔ‬
‫اﻷوﻟﻰ ‪ ،2010 ،‬ص ‪.18‬‬
‫)‪ (3‬ﻣﻔﻠﺢ ﻋﻘل‪ ،‬اﻹدارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺗﺣﻠﯾل اﻟﻣﺎﻟﻲ‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار اﻟﻣﺳﺗﻘﺑل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ ‪ ،2000‬ص ‪177‬‬
‫‪53‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫و ﻷن أﺣد اﻟﻌواﻣل اﻟﻣﺣددة ﻟﻺﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﺧﺗﯾﺎر اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣﻼﺋم‪ ،‬ﻓﯾﻧﺑﻐﻲ ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﻔﺎﺿﻠﺔ ﺑﯾن اﻟﻣﺻﺎدر اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ ﻟدﯾﻬﺎ و اﻻﺧﺗﯾﺎر اﻷﻧﺳب ﻟﻬﺎ ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺛﺎﻟث‪ :‬أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﻣوﯾل‪:‬‬

‫إن ﺟﻣﯾﻊ اﻟﻣﺟﺎﻻت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﺗﻬﺗم ﺑﺎﻟﺗﻣوﯾل ﺣﯾث ﯾﻠﻌب دو ار ﻫﺎﻣﺎ ﻓﻲ ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬
‫ﺧﺎﺻﺔ وأﻧﻪ ﯾﻌﺗﺑر اﻟﻣﺣرك اﻟرﺋﯾﺳﻲ و اﻷﺳﺎﺳﻲ ﻷي ﻣﺷروع‪.‬ﻓﻲ أي ﺑﻠد ﻓﻲ اﻟﻌﺎﻟم و ﻣن أﺟل‬
‫ﺗﺣﻘﯾق اﻟرﻓﺎﻫﯾﺔ ﻟﻬﺎ ﺳﯾﺎﺳﺔ اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ و ﺗﻧﻣوﯾﺔ ﯾﺗﺑﻌﻬﺎ أو ﯾﻌﻣل ﻋﻠﻰ ﺗﺣﻘﯾﻘﻬﺎ و ﺗﺗطﻠب ﻫذﻩ‬
‫اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ ﺗﺧطﯾط اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻧﻣوﯾﺔ ﺣﺳب اﺣﺗﯾﺎﺟﺎت و ﻗدرات اﻟﺑﻼد اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ‪ ،‬وﻣﻬﻣﺎ ﺗﻧوﻋت‬
‫اﻟﻣﺷروﻋﺎت ﻓﺈﻧﻬﺎ ﺗﺣﺗﺎج إﻟﻰ اﻟﺗﻣوﯾل ﻟﻛﻲ ﺗﻧﻣو ‪.‬‬

‫ﯾﻠﻌب اﻟﺗﻣوﯾل دو ار ﻫﺎﻣﺎ ﻓﻲ ﺗﺳﯾﯾر اﻷﻧﺷطﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻟﻬذا ﻓﻬو ﯾﺗﺑﻊ اﻟﺣﺎﺟﺔ إﻟﻰ رؤوس اﻷﻣوال‬
‫ﻓﻲ اﻟﻣﻧظﻣﺎت اﻟﻌﺎﻣﺔ أو اﻟﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ اﻟﻌﺎﺋدات أو اﻟﺧواص أو ﺣﺗﻰ ﻓﻲ اﻟدوﻟﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﻣل ﺑﻬدف‬
‫ﺗﻣوﯾل اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻪ و ﺗﻐطﯾﺔ اﻟﻌﺟز اﻟﻣﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫و ﻟﻬذا ﯾﺄﺧذ ﺣﯾز ﻛﺑﯾ ار ﻣن اﻷﻫﻣﯾﺔ و اﻷوﻟوﯾﺔ ﻓﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎﺗـ ﺗظﻬر أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﻣن ﺧﻼل‬
‫اﻋﺗﺑﺎرﻩ رﻛﯾزة ﻟزﯾﺎدة ﻗدراﺗﻬﺎ اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ‪ ،‬ﺗﺣﺳﯾن ﻣرد ودﯾﺗﻬﺎ ووﺿﻌﯾﺗﻬﺎ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ وﻛذا إﻧﺗﺎج‬
‫إﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺎﺗﻬﺎ اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺗﻣد ﻓﻲ ﻧﺟﺎﺣﻬﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻣوارد اﻟﻣطﻠوﺑﺔ و ﺗوﻓﯾر رؤوس اﻷﻣوال اﻟﻼزﻣﺔ‪ ،‬و‬
‫ﻣراﻗﺑﺔ ﺗدﻓق اﻟﻣوارد اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻓﻲ ﻋﻣﻠﯾﺎﺗﻬﺎ‪ ،‬و ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﺗﺣﻘﯾق أﻗﺻﻰ ﻣرد ودﯾﺔ ﻣﻣﻛﻧﺔ وزﯾﺎدة ﻓﻌﺎﻟﯾﺔ‬
‫ﻣﺧططﺎﺗﻬﺎ ‪.‬‬

‫أﻫﻣﯾﺔ اﻟﺗﻣوﯾل ﺗﺗﺟﻠﻰ أﯾﺿﺎ ﻓﻲ ﻛوﻧﻪ ﯾﺳﺎﻋد ﻋﻠﻰ ﺗﻌظﯾم اﻷﻣوال اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ ﻟﻺﺳﺗﺛﻣﺎرو اﻟﻌﺎﺋد‬
‫اﻟﻣﺗوﻗﻊ ﻣﻧﻪ‪ ،‬و ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻫو دراﺳﺔ ﻟﻠﺣﺎﺿر ﻟﻣﻌرﻓﺔ ﻣﻘدار اﻟﻣوارد اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﻣﻛن اﺳﺗﺛﻣﺎرﻫﺎ‬
‫)‪(1‬‬
‫ﻣﺳﺗﻘﺑﻼ ‪.‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟراﺑﻊ‪ :‬أﻧواع اﻟﺗﻣوﯾل‬

‫ﻫﻧﺎك ﻧوﻋﺎن ﻣن اﻟﺗﻣوﯾل‪ ،‬ﺗﻣوﯾل ذاﺗﻲ ) داﺧﻠﻲ( و ﺗﻣوﯾل ﺧﺎرﺟﻲ‪:‬‬

‫)‪ (1‬ﺑوﻛوﻧﺔ ﻧورة ‪ :‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺑق ذﻛرﻩ ‪ ،‬ص‪ -‬ص ‪.143 -142 :‬‬
‫‪54‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ :I‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ )اﻟداﺧﻠﻲ(‪ :‬ﻫو ﻋﺑﺎرة ﻋن ﻣﻔﻬوم ﺑﯾن اﻟﻘدرات اﻟذاﺗﯾﺔ ﻟﻠﻌﻣﯾل ﻋﻠﻰ ﺗﻣوﯾل‬
‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﺗﻲ ﯾﻘوم ﺑﻬﺎ و ﯾﺗرﻛز اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ ﻋﻠﻰ اﻷﻣوال اﻟﺧﺎﺻﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ اﻟﻣوارد‬
‫اﻟطوﯾﻠﺔ اﻷﺟل اﻷﻛﺛر ﺿﻣﺎﻧﺎ و ﻫذﻩ اﻷﻣوال ﺗﺗﻛون ﻣن أﻣوال ﺟﻣﺎﻋﯾﺔ ‪ ،‬أرﺑﺎح و اﺣﺗﯾﺎطﺎت‪.‬‬

‫و ﻧﺟﺎح اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ ﻣرﺗﺑط ﺑﺷروط داﺧﻠﯾﺔ و ﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬أي أن ﻫﻧﺎك ظروف ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﻣؤﺳﺳﺔ‬
‫ذاﺗﻬﺎ وﻫﻧﺎك ظروف ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﺳوق اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ وﻣن ﺑﯾن ﻫذﻩ اﻟظروف ﻧﺟد ‪:‬‬

‫‪ -1‬اﻟظروف اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪:‬‬

‫إن ﺗوﻓر اﻷﺻول اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﺳﺎﺋﻠﺔ ﻟﻪ دور ﻛﺑﯾر ﻓﻲ إﺷﺑﺎع ﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪،‬‬
‫ﻏﯾر أن ذﻟك ﯾﺗوﻗف ﻋﻠﻰ طﺎﻗﺔ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ اﻹﻧﺗﺎﺟﯾﺔ وﻫذا ﻻ ﯾﺧدم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬
‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ اﻟﺗﻲ ﻻ ﺗﺳﺗطﯾﻊ أن ﺗزﯾد ﻣن إﻧﺗﺎﺟﯾﺗﻬﺎ‪ ،‬و أﺳﻌﺎرﻫﺎ ﺑﺎﻟﻘدر اﻟﻼزم ﻟزﯾﺎدة اﻟﺗﻣوﯾل‬
‫اﻟذاﺗﻲ وﻫذا ﻋﻛس اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻛﺑﯾرة ‪.‬‬

‫‪ -2‬اﻟظروف اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬إن اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ ﻣرﺗﺑط ﺑطرﯾﻘﺔ ﻏﯾر ﻣﺑﺎﺷرة ﺑﺎﻟظروف اﻟﺳﺎﺋدة ﻓﻲ اﻟﺳوق اﻟﻧﻘدﯾﺔ‬
‫وﺳوق رأس اﻟﻣﺎل‪ ،‬و ﻣدى ﻣروﻧﺔ ﻫذﻩ اﻷﺳواق وﻗدرﺗﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﺗﺟﻣﯾﻊ اﻹداﺧرات‬
‫وﺗﻘدﯾﻣﻬﺎ ﻓﻲ ﺷﻛل أﺳﻌﺎر ﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻟﻠﺗوظﯾف اﻻﺳﺗﺛﻣﺎري ‪.‬‬
‫‪ ‬إن ﻟﻠﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ ﻣزاﯾﺎ ﻛﻣﺎ ﻟﻪ ﻋﯾوب و أﻫم ﻣﯾزة ﻓﻲ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ ﻓﻲ ﻛوﻧﻪ‬
‫اﻟﻣﺻدر اﻷول ﻓﻲ ﺗﻛوﯾﻧﻪ رأس اﻟﻣﺎل ﺑﺄﻗل ﺗﻛﻠﻔﺔ ﻣﻣﻛﻧﺔ‪ ،‬ﻓﻼ ﺗﺗﺣﻣل اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ﻓﻲ‬
‫ﺳﺑﯾل اﻟزﯾﺎدة ﻓﻲ طﺎﻗﺗﻬﺎ ﻓﻲ أﻋﺑﺎء ﻣﺎداﻣت إداراﺗﻬﺎ ﻫﻲ اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﺧدم ﻟﺗﻣوﯾل‬
‫اﺳﺗﺛﻣﺎراﺗﻬﺎ‪ ،‬و ﻫذا ﯾؤدي إﻟﻰ ﺗﻔﺎدي اﻷﺧطﺎر ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻋدم ﺗﺣﻘﯾق اﻟﻧﺗﺎﺋﺞ اﻟﻣﻧﺗظرة‬
‫ﻟﻬﺎ ‪.‬‬
‫‪ ‬إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ذﻟك اﻟﺗﻣوﯾل اﻟذاﺗﻲ ﯾﻌطﻲ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت اﺧﺗﯾﺎر ﻧوﻋﯾﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات دون‬
‫اﻟﺗﻘﯾد ﺑﺷروط اﻻﺋﺗﻣﺎن أو اﻟﻔﺎﺋدة أو اﻟﺿﻣﺎﻧﺎت ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻟﻛن ﻫذا اﻟﺗﻣوﯾل ﻻ ﯾﺧﻠو ﻣن اﻟﻌﯾوب و اﻟﻣﺗﻣﺛﻠﺔ ﻓﻲ اﻻﻧﺗﻘﺎدات اﻟﺗﻲ وﺟﻬت إﻟﯾﻪ و‬
‫اﻟﻣﺗﻣﺛﻠﺔ ﻓﻲ ﻣﻧﻌﻪ ﻣن ﺗﺷﺟﯾﻊ اﻹدارات ﺑﺻﻔﺔ ﻋﺎﻣﺔ ‪.‬‬

‫‪55‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫و ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﻧﺷﺎط اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﺛم ﺗوزﯾﻌﻬﺎ ﻋﻠﻰ ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻘطﺎﻋﺎت و اﻷﻧﺷطﺔ و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت‬
‫طﺑﻘﺎ ﻷوﻟوﯾﺎت اﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ ﺗﺗﻔق ﻣﻊ أﻫداف اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ ﻛذﻟك ﯾﻼﺣظ ﻋﻠﯾﻪ أن ﯾﺣرم‬
‫اﻟﻌﻣﺎل ﻣن ﻧﺻﯾﺑﻬم ﻓﻲ اﻷرﺑﺎح اﻟﺗﻲ ﺣﺻﻠت ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻣن ﺟراء ارﺗﻔﺎع إﻧﺗﺎﺟﯾﺔ اﻟﻌﻣل أي‬
‫ﺗزاﯾد ﻓﺎﺋض اﻟﻘﯾﻣﺔ ﻣن أﺟل زﯾﺎدة أﺻول اﻟﻣؤﺳﺳﺔ‬

‫‪ :II‬اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺧﺎرﺟﻲ‬

‫ﯾﺗﻣﺛل اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺧﺎرﺟﻲ ﻓﻲ اﻟﻘروض اﻟﺗﻲ ﺗﻘدﻣﻬﺎ اﻟﺑﻧوك ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت‪ ،‬ﺧﺎﺻﺔ ﻣﻧﻬﺎ اﻟﻘروض‬
‫اﻟطوﯾﻠﺔ اﻷﺟل اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﻣن طرف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬و ﻫذﻩ اﻟﻘروض ﺗﻘدم ﻣن ﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﻣوﯾل‬
‫ﻟﻠﻣﺷروﻋﺎت اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪ .‬ﺣﯾث ﺗﻠﺟﺄ اﻟﻣؤﺳﺳﺔ إﻟﻰ ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﺗﻣوﯾل ) اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺧﺎرﺟﻲ(‪،‬‬
‫)‪(1‬‬
‫ﻷن اﻟﺗﻣوﯾل اﻟداﺧﻠﻲ ﻻ ﯾﻣﻛن أن ﯾﻣول ﺑﻣﻔردﻩ دورة اﻻﺳﺗﻐﻼل‪ ،‬أو ﺗﺟﻬﯾزات اﻹﻧﺗﺎج إذن ‪..‬‬

‫ﻫذا اﻟﻧوع ﻣن اﻟﻘروض ﯾﻛون ﻋﺑﺎرة ﻋن دﯾون ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ اﻟدﻓﻊ و ﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻟﻬﺎ اﺛر ﻋﻠﻰ اﺳﺗﻘﻼﻟﯾﺔ‬
‫)‪(2‬‬
‫اﻟﻣؤﺳﺳﺔ ‪..‬‬

‫اﻟﻔرع اﻟﺧﺎﻣس‪ :‬ﻣﺻﺎدر اﻟﺗﻣوﯾل‬

‫ﯾﺗﺎح أﻣﺎم اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ اﻷﻣوال اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﺗﻐطﯾﺔ إﺣﺗﯾﺎﺟﯾﺗﻬﺎ‪ :‬إﻣﺎ ﻣن‬
‫اﻟﻣﺻﺎدر اﻟداﺧﻠﯾﺔ أو اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ و ﻟﻔﺗرات ﻗﺻﯾرة أو طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل و ﯾﻣﻛن ﺗﺻﻧﯾف ﻣﺻﺎدر‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل ﻫذﻩ إﻣﺎ ﻣن ﺣﯾث اﻟﻣﺻدر أو ﻣن ﺣﯾث اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ أو ﻣن ﺣﯾث اﻟزﻣن و ذﻟك ﻛﺎﻟﺗﺎﻟﻲ‬

‫‪ :I‬ﻣن ﺣﯾث اﻟﻣﺻدر‬

‫ﯾﺗم اﻟﺗﻘﺳﯾم إﻟﻰ ﻣﺻﺎدر داﺧﻠﯾﺔ ﻛﺎﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﺗﺟزة و اﻻﺳﺗﻬﻼك وﺑﯾﻊ اﻷﺻول و ﻣﺻﺎدر ﺧﺎرﺟﯾﺔ‬
‫ﻛﺎﻻﻗﺗراض و إﺻدار اﻟﺳﻧدات وﺗﺳﻬﯾﻼت اﻟﻣوردﯾن‪.‬‬

‫‪ :II‬ﻣن ﺣﯾث اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ‬

‫)‪ (1‬ﻣﺻطﻔﻰ رﺷدي ﺷﯾﺣﺔ ‪ ،‬اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻧﻘدي واﻟﻣﺻرﻓﻲ و اﻟﺑورﺻﺎت‪ ،‬ﺑﯾروت‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة‬
‫‪ ’ 1998‬ص‪ -‬ص ‪. 365 -364‬‬
‫)‪ (2‬ﻣﺻطﻔﻰ رﺷدي ﺷﯾﺣﺔ ‪ ،‬اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻧﻘدي واﻟﻣﺻرﻓﻲ و اﻟﺑورﺻﺎت‪ ،‬ﺑﯾروت‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة ‪1998‬‬
‫’ ص‪ -‬ص ‪.365 -364‬‬
‫‪56‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﯾﺗم ﺗﻘﺳﯾم ذﻟك ﻋﻠﻰ ﻣﺻﺎدر ﻣن ﻣﺎﻟﻛﻲ اﻟﻣؤﺳﺳﺎت ﻛزﯾﺎدة رأس اﻟﻣﺎل و اﻻﺣﺗﻔﺎظ ﺑﺟﻣﯾﻊ اﻷرﺑﺎح‬
‫أو ﺟزء ﻣﻧﻬﺎ‪ ،‬و ﻣﺻﺎدر ﻣن اﻟﻣﻘرﺿﯾن‪ ،‬ﻣﺛل اﻟﺑﻧوك و ﻣوردي اﻵﻻت و اﻟﻣﻌدات و ﻣؤﺟرﯾﻬﺎ‬
‫وﻣوردي اﻟﻣوارد‪ ...‬إﻟﺦ‪.‬‬

‫‪ : III‬ﻣن ﺣﯾث اﻟزﻣن‬

‫)‪(1‬‬
‫ﯾﺗم اﻟﺗﻘﺳﯾم إﻟﻰ ﻣﺻﺎدر طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل‪ ،‬وﻣﺻﺎدر ﻣﺗوﺳطﺔ اﻷﺟل وأﺧرى ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل ‪.‬‬

‫اﻟﻤﺒﺤﺚ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪:‬أﺳﺎﻟﯿﺐ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪:‬‬

‫ﯾﻌﺘﺒﺮ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺸﺮوﻋﺎت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ واﻟﺼﻨﺎﻋﯿﺔ ﻣﻦ اﻋﻘﺪ اﻟﻤﺸﻜﻼت اﻟﺘﻲ ﺗﻮاﺟﮭﮭﺎ اﻟﺘﻨﻤﯿﺔ‬
‫اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ ﻓﻲ أي ﺑﻠﺪ‪ ،‬وﯾﺰداد اﻷﻣﺮ أھﻤﯿﺔ إن ﺗﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺘﻤﻮﯾﻞ ﻣﺸﺎرﯾﻊ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ )‬
‫ﺻﻔﻘﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ( واﻟﺘﻲ ﯾﻤﻜﻦ أن ﻧﺼﻨﻒ ﻋﻤﻠﯿﺎﺗﮭﺎ إﻟﻰ ﻋﻤﻠﯿﺎت ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻗﺼﯿﺮة اﻷﺟﻞ‪،‬‬
‫وﻋﻤﻠﯿﺎت ﻣﺘﻮﺳﻄﺔ وطﻮﯾﻠﺔ اﻷﺟﻞ وﺗﺮﺗﺒﻂ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ھﺬه ﻣﻊ طﺒﯿﻌﺔ اﻟﻨﺸﺎطﺎت اﻟﻤﺮاد‬
‫ﺗﻤﻮﯾﻠﮭﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻷول‪ :‬اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻗﺼﯿﺮ اﻷﺟﻞ‬

‫‪ -‬ﯾﺴﻤﺢ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻗﺼﯿﺮ اﻷﺟﻞ ﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻟﻠﻤﺼﺪرﯾﻦ واﻟﻤﺴﺘﻮردﯾﻦ ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮاء‪،‬‬
‫ﺑﺎﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﻣﺼﺎدر اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﻤﻜﻨﺔ ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﺻﻔﻘﺎﺗﮭﻢ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﻓﻲ اﻗﻞ وﻗﺖ ﻣﻤﻜﻦ‪ ،‬وﻓﻲ ھﺬا‬
‫اﻟﻤﺒﺤﺚ ﻧﺘﻄﺮق إﻟﻰ ﺑﻌﺾ اﻟﺘﻘﻨﯿﺎت اﻟﻤﺴﺘﻌﻤﻠﺔ ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻷول ‪:‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬

‫‪ -‬ﯾﻌﺘﺒﺮ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻣﻦ أﺷﮭﺮ اﻟﻮﺳﺎﺋﻞ اﻟﻤﺴﺘﻌﻤﻠﺔ ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻮاردات ﻧﻈﺮا ﻟﻤﺎ ﯾﻘﺪﻣﮫ ﻣﻦ‬
‫ﺿﻤﺎﻧﺎت ﻟﻠﻤﺼﺪرﯾﻦ واﻟﻤﺴﺘﻮردﯾﻦ ﻋﻠﻰ ﺣﺪ ﺳﻮاء‪.‬‬

‫‪ :I‬ﻣﺎھﯿﺔ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻮ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﯾﺘﻌﮭﺪ ﺑﻤﻮﺟﺒﮭﺎ اﻟﺒﻨﻚ وﻟﺤﺴﺎب ﻋﻤﯿﻠﮫ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﺒﻠﻎ ﻣﻌﯿﻦ‬
‫ﻓﻲ ﻣﮭﻠﺔ ﻣﺤﺪد إﻟﻰ ﺷﺨﺺ ﺛﺎﻟﺚ ﻣﺼﺪر‪ ،‬ﻟﻘﺎء ﺗﺴﻠﯿﻢ ﻣﺴﺘﻨﺪات ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﺗﻤﺎﻣﺎ وﻣﻄﻠﻮﺑﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي‬
‫وﻣﺜﺒﺘﺔ ﻟﻘﯿﻤﺔ اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ‪ ،‬ﻟﻤﻄﺎﺑﻘﺘﮭﺎ وﻹرﺳﺎﻟﮭﺎ‪.‬‬

‫)‪ (1‬ﻣﻔﻠﺢ ﻋﻘل ‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺑق ذﻛرﻩ‪ ،‬ص – ص ‪.177 – 176 :‬‬
‫‪57‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬ﯾﻌﺮف اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻋﻠﻰ اﻧﮫ‪ " :‬ﺗﻌﮭﺪ ﻛﺘﺎﺑﻲ ﺻﺎدر ﻣﻦ اﺣﺪ اﻟﺒﻨﻮك ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ‬
‫طﻠﺐ اﺣﺪ ﻋﻤﻼﺋﮫ اﻟﻤﺴﺘﻮردﯾﻦ ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺎن ﯾﺪﻓﻊ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ اﻟﻤﺴﺘﻮردة‪،‬‬
‫أوان ﯾﻘﺒﻞ ﺑﻘﯿﻤﺘﮭﺎ ﺳﺤﻮﺑﺎت وذﻟﻚ ﻋﻨﺪ ﺗﺴﻠﻢ اﻟﺒﻨﻚ أو ﻣﺮاﺳﻠﮫ ﻣﺴﺘﻨﺪات ﺷﺤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫‪1‬‬
‫إﻟﻰ ﺑﻠﺪ ﻣﺴﺘﻮرد وﺗﻨﻔﯿﺬ ﻛﺎﻓﺔ ﺷﺮوط اﻻﻋﺘﻤﺎد"‪.‬‬
‫‪ ‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻮ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ اﺗﻔﺎق ﻣﺘﻌﺪد اﻷطﺮاف ﻣﻊ اﻟﺒﻨﻚ‪ ،‬ﯾﻜﻮن ﺣﺴﺐ طﻠﺐ‬
‫وإرﺷﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻮرد )اﻟﻤﺸﺘﺮي( ﺑﺤﯿﺚ ﯾﺘﻌﮭﺪ ﺑﺴﺪاد ﻣﺒﻠﻎ اﻟﻔﺎﺗﻮرة ﻟﻠﻤﺼﺪر )اﻟﺒﺎﺋﻊ(‬
‫ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺗﻘﺪﯾﻢ ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﺗﺼﺪر ﻓﻲ وﻗﺖ ﻣﻌﯿﻦ‪ .‬ﻓﻮر اﺳﺘﻨﻔﺎذ اﻟﺸﺮوط‬
‫وإﺟﺮاءات اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬وﺳﯿﻠﺔ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻲ ﻣﻦ اﻟﻮﺳﺎﺋﻞ اﻟﻤﻔﻀﻠﺔ‬
‫ﻟﻠﻤﺼﺪر )اﻟﺒﺎﺋﻊ( أﻛﺜﺮ ﻣﻨﮫ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬ﻓﮭﻮ أداة ﻣﺼﻤﻤﺔ ﻟﺤﻤﺎﯾﺔ اﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬
‫‪ ‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻮ ﺗﻌﮭﺪ ﻛﺘﺎﺑﻲ ﺻﺎدر ﻣﻦ ﻣﺼﺮف ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ طﻠﺐ ﻣﺴﺘﻮرد‬
‫ﺑﻀﺎﺋﻊ ﻟﺼﺎﻟﺢ ﻣﺼﺪرھﺎ ﯾﺘﻌﮭﺪ ﻓﯿﮫ اﻟﻤﺼﺮف ﺑﺪﻓﻊ أو ﻗﺒﻮل ﻛﻤﺒﯿﺎﻻت ﻣﺴﺤﻮﺑﺔ ﻋﻠﯿﮫ‬
‫ﻓﻲ ﺣﺪود ﻣﺒﻠﻎ ﻣﻌﯿﻦ وﻟﻐﺎﯾﺔ اﺟﻞ ﻣﺤﺪودة ﻣﻘﺎﺑﻞ اﺳﺘﻼﻣﮫ ﻣﺴﺘﻨﺪات اﻟﺸﺤﻦ طﺒﻘﺎ‬
‫ﻟﺸﺮوط اﻻﻋﺘﻤﺎد واﻟﺘﻲ ﺗﻈﮭﺮ ﺷﺤﻨﺔ ﺑﻀﺎﻋﺔ ﻣﻌﯿﻨﺔ ﺑﻤﻮاﺻﻔﺎت وأﺳﻌﺎر ﻣﺤﺪدة‪.‬‬
‫‪ ‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻮ ﺗﻌﮭﺪ ﻣﻜﺘﻮب ﺻﺎدر ﻣﻦ ﺑﻨﻚ ) ﯾﺴﻤﻰ اﻟﻤﺼﺪر ( ﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ‬
‫طﻠﺐ اﻟﻤﺸﺘﺮي ) ﻣﻘﺪم اﻟﻄﻠﺐ أو اﻷﻣﺮ ( ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﺒﺎﺋﻊ )اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ(‪.‬وﯾﻠﺘﺰم اﻟﺒﻨﻚ‬
‫ﺑﻤﻮﺟﺒﮫ ﺑﺎﻟﻮﻓﺎء ﻓﻲ ﺣﺪود ﻣﺒﻠﻎ ﻣﻌﯿﻦ ﺧﻼل ﻓﺘﺮة ﻣﻌﯿﻨﺔ ﻣﺘﻰ ﻗﺪم اﻟﺒﺎﺋﻊ ﻣﺴﺘﻨﺪات‬
‫اﻟﺴﻠﻌﺔ ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﻟﺘﻌﻠﯿﻤﺎت ﺷﺮوط اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وﻗﺪ ﯾﻜﻮن اﻟﺘﺰام اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺎﻟﻮﻓﺎء ﻧﻘﺪا أو‬
‫‪2‬‬
‫ﺑﻘﺒﻮﻟﮫ ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬وﯾﺘﺒﯿﻦ ﻣﻦ اﻟﺘﻌﺮﯾﻒ اﻟﺴﺎﺑﻖ أن أﺷﺨﺎص اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي أرﺑﻌﺔ ھﻢ‪ :‬اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪،‬‬
‫واﻟﻤﺴﺘﻮرد طﺎﻟﺐ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬واﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻟﻤﺒﻠﻎ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬واﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ أو اﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬
‫واﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ ﻧﻮع ﻣﻦ اﻟﺴﻠﻒ ذات ﺿﻤﺎن ﻣﻦ ﻧﻮع ﻣﺘﻤﯿﺰ وھﻮ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺪاﻟﺔ ﻋﻠﻰ‬
‫ﺷﺤﻦ اﻟﻤﺼﺪر ﻟﻠﺒﻀﺎﺋﻊ إﻟﻰ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺣﯿﺚ ﯾﻌﺘﺒﺮ ﺣﺎﻣﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﺎﻟﻜﺎ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ ﻻن )ﺣﯿﺎزة‬
‫اﻟﻤﻨﻘﻮل ﺳﻨﺪ اﻟﻤﻠﻜﯿﺔ(‪ ،‬وﺗﺴﺘﺨﺪم اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻣﻦ اﺳﺘﯿﺮاد‬

‫)‪ ( 1‬د‪.‬ﺧﺎﻟﺪ أﻣﯿﻦ ﻋﺒﺪ ﷲ‪ ،‬اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﻤﺼﺮﻓﯿﺔ‪ -‬اﻟﻄﺮق اﻟﻤﺤﺎﺳﺒﯿﺔ اﻟﺤﺪﯾﺜﺔ – دار واﺋﻞ ﻟﻠﻨﺸﺮ‪،200 ،‬ص‪.211‬‬
‫‪ -2‬د‪.‬ﻛﺗوش ﻋﺎﺷور و اﻷﺳﺗﺎذ‪ ،‬أورﯾن ﺣﺎج ﻗوﯾدر‪ ،‬ﻣداﺧﻠﺔ ﺑﻌﻧوان‪ :‬دور اﻻﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪-‬‬
‫ﺣﺎﻟﺔ ﻣؤﺳﺳﺔ ‪ SNVI‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺑﺳﻛرة‪ -‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻲ اﻟدوﻟﻲ ﺣول " ﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﺗﻣوﯾل وأﺛرھﺎ ﻋﻠﻰ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت واﻟﻣؤﺳﺳﺎت ‪-‬‬
‫اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ" أﯾﺎم ‪ 22-21‬ﻧوﻓﻣﺑر ‪.2006‬‬
‫‪58‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫وﺗﺼﺪﯾﺮ وﺗﻀﻔﻲ ﻋﻠﻰ ھﺬه اﻟﺘﺠﺎرة ﻧﻮﻋﺎ ﻣﺘﻤﯿﺰا ﻣﻦ اﻟﻀﻤﺎن واﻻﺳﺘﻘﺮار ﻧﻈﺮا ﻟﺜﻘﺔ اﻷطﺮاف‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻤﻌﻨﯿﺔ ﻓﻲ وﺳﺎطﺔ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫‪:II‬اﻟﺨﻄﻮات اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻓﻲ ﻣﺴﺎر اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ‪:‬‬

‫اﻟﺸﻜﻞ رﻗﻢ )‪ :(2‬اﻟﺨﻄﻮات اﻟﺘﻲ ﯾﻤﺮ ﺑﮭﺎ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬

‫‪ -1‬طﻠﺐ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‬ ‫‪ -7‬اﺳﺘﻼم اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻷﺟﻨﺒﻲ‬ ‫ﻣﯿﻨﺎء اﻟﻮﺻﻮل‬

‫‪ -6‬اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‬
‫‪ -8‬اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ‬
‫اﻟﺼﻔﻘﺔ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫‪ -5‬اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ‬
‫‪ -4‬اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‬
‫اﻟﻤﺼﺪر‬ ‫ﻣﯿﻨﺎء اﻹرﺳﺎل‬

‫‪ -2‬ﻓﺘﺢ وﺗﺜﺒﯿﺖ اﻻﻋﺘﻤﺎد‬ ‫‪ -3‬اﻹرﺳﺎل‬

‫اﻟﻤﺼﺪر‪ :‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬اﻟﻮﺟﯿﺰ ﻓﻲ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﻨﺘﻮري ﻗﺴﻨﻄﯿﻨﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﺘﻢ اﻟﺪﻓﻊ ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي وﻓﻖ اﻟﺘﺴﻠﺴﻞ اﻟﻌﺎم اﻟﺘﺎﻟﻲ‪:‬‬

‫‪ ‬إﺑﺮام ﻋﻘﺪ اﺳﺘﯿﺮاد ﺑﻀﺎﻋﺔ ﻣﻊ اﻟﻤﺼﺪر اﻟﺬي ﯾﺘﻌﯿﻦ ﻋﻠﯿﮫ اﻟﻘﯿﺎم ﺑﺈرﺳﺎل ھﺬه اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫واﻟﻤﺴﺘﻨﺪات إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ ‬طﻠﺐ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻣﻦ ﺑﻨﻜﮫ ﻓﺘﺢ اﻋﺘﻤﺎد ﻣﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬وﯾﺘﻌﮭﺪ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﺣﺎل ﻗﺒﻮل ذﻟﻚ ﺑﺘﺴﺪﯾﺪ‬
‫ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﻣﻘﺎﺑﻞ اﺳﺘﻼم ﻣﺠﻤﻮع اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺪاﻟﺔ ﻋﻠﻰ ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﻌﻘﺪ وإرﺳﺎل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ اﻟﻔﻌﻠﻲ ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺼﺪر وذﻟﻚ ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﻤﺜﻠﮫ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻗﯿﺎم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﯾﺠﻌﻞ ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ داﺋﻨﺎ‪.‬‬

‫‪ :III‬اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ‪:‬‬

‫‪ -1‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ ،‬ﺗﻘﻨﯿﺎت اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬دﯾﻮان اﻟﻤﻄﺒﻮﻋﺎت اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ‪ ،2001 ،‬ص‪.117‬‬

‫‪59‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﯾﻼﺣﻆ أن اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺘﻲ ﺗﻌﺒﺮ ﻋﻦ ﺟﻤﯿﻊ ﻣﺮاﺣﻞ ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﻌﻘﺪ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺼﺪر ﻣﮭﻤﺔ ﺟﺪا‪،‬‬
‫وھﻲ ﻓﻲ اﻟﺤﻘﯿﻘﺔ ﺗﻌﻜﺲ ﻧﯿﺔ اﻟﻄﺮﻓﯿﻦ ﻓﻲ ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﻌﻘﺪ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ أﻧﮭﺎ ﺗﺸﻜﻞ اﻷﺳﺎس اﻟﺬي ﯾﺘﻢ‬
‫اﻻﺳﺘﻨﺎد إﻟﯿﮫ ﻓﻲ اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻗﺒﻞ اﻻﺳﺘﻼم اﻟﻔﻌﻠﻲ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬وﺑﻨﺎء ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ‪ ،‬ﻣﻦ اﻟﻤﻔﯿﺪ أن‬
‫‪1‬‬
‫ﻧﻌﺮف وﻟﻮ ﺑﺼﻔﺔ إﺟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻣﺎھﯿﺔ ھﺬه اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ ﻟﻠﻘﯿﺎم ﺑﻔﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪.‬‬

‫‪-1‬اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪ :‬وﺗﺘﻀﻤﻦ اﻟﻔﺎﺗﻮرة ﻛﻞ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﺜﻞ اﻟﻜﻤﯿﺔ‪ ،‬اﻟﻨﻮﻋﯿﺔ‪،‬‬

‫اﻷﺳﻌﺎر‪...‬‬

‫‪-2‬ﺑﻮﻟﯿﺼﺔ اﻟﺸﺤﻦ واﻟﻨﻘﻞ‪ :‬وھﻲ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﻣﺴﺘﻨﺪ ﯾﻌﺘﺮف ﻓﯿﮫ ﻗﺎﺋﺪ اﻟﺒﺎﺧﺮة ﺑﺄﻧﮫ ﺷﺤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫ﻣﻦ اﺟﻞ ﻧﻘﻠﮭﺎ وﺗﺴﻠﯿﻤﮭﺎ إﻟﻰ ﺻﺎﺣﺒﮭﺎ‪ ،‬وﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧﺖ وﺳﯿﻠﺔ اﻟﻨﻘﻞ ﻏﯿﺮ اﻟﺒﺎﺧﺮة‪ ،‬ﻓﺎﻧﮫ‬
‫ﯾﺘﻄﻠﺐ إﺻﺪار وﺛﯿﻘﺔ ﺣﺴﺐ وﺳﯿﻠﺔ اﻟﻨﻘﻞ اﻟﻤﺴﺘﻌﻤﻠﺔ ﻛﻤﺎ ھﻲ ﻣﺒﯿﻨﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺪول رﻗﻢ ‪.01‬‬

‫‪-3‬ﺑﻮﻟﯿﺼﺔ اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ‪ :‬وھﻲ ﺗﻠﻚ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺘﻲ ﺗﺆﻣﻦ ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺮﺳﻠﺔ ﺿﺪ ﻛﻞ اﻷﺧﻄﺎر‬
‫اﻟﻤﺤﺘﻤﻠﺔ اﻟﺘﻲ ﯾﻤﻜﻦ أن ﺗﺘﻌﺮض ﻟﮭﺎ أﺛﻨﺎء اﻟﻨﻘﻞ‪.‬‬

‫‪- 4‬اﻟﺸﮭﺎدات اﻟﺠﻤﺮﻛﯿﺔ‪ :‬وھﻲ ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺘﻲ ﺗﺜﺒﺖ ﺧﻀﻮع اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﻜﻞ‬
‫اﻹﺟﺮاءات‪.‬‬
‫‪-5‬ﺷﮭﺎدات اﻟﻤﻨﺸﺄ‪ :‬وھﻲ اﻟﺸﮭﺎدات اﻟﺘﻲ ﺗﺜﺒﺖ ﻣﻜﺎن ﺻﻨﻊ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وﻣﻮطﻨﮭﺎ اﻷﺻﻠﻲ‪.‬‬
‫‪-6‬ﺷﮭﺎدات اﻟﺘﻔﺘﯿﺶ واﻟﺮﻗﺎﺑﺔ واﻟﻔﺤﺺ‪ :‬وھﻲ ﺗﻠﻚ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﻲ ﺗﺜﺒﺖ ﺧﻀﻮع اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫إﻟﻰ ﺗﻔﺘﯿﺶ أﺟﮭﺰة اﻟﺮﻗﺎﺑﺔ ﻣﻦ اﺟﻞ اﻟﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ ﺳﻼﻣﺔ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﻤﺒﯿﻨﺔ ﻓﻲ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‬
‫)اﻟﻮزن‪ ،‬اﻟﻤﻮاﺻﻔﺎت‪.(...‬‬
‫‪-7‬اﻟﺸﮭﺎدات اﻟﻄﺒﯿﺔ‪ :‬وھﻲ ﻛﻞ اﻟﺸﮭﺎدات اﻟﺼﺤﯿﺔ اﻟﻤﺤﺮرة ﻣﻦ اﺟﻞ اﻟﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ ﺳﻼﻣﺔ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﻨﻮاﺣﻲ اﻟﺼﺤﯿﺔ واﻟﻜﯿﻤﯿﺎﺋﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -1‬اﻟطﺎھر ﻟطرش‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺎﺑق‪ ،‬ص ‪.119-118‬‬

‫‪60‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺟﺪول رﻗﻢ )‪:(02‬ﻣﺮاﺣﻞ ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﻌﻘﺪ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد‬

‫اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻟﻤﺮﺗﺒﻄﺔ ﺑﮭﺎ‬ ‫اﻟﻮﺳﯿﻠﺔ اﻟﻤﻌﺘﻤﺪة ) اﻟﻤﺴﺘﻌﻤﻠﺔ (‬
‫‪ -‬ﺳﻨﺪ اﻟﺸﺤﻦ اﻟﺒﺤﺮي‪.‬‬ ‫‪-‬ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺒﺤﺮ‪.‬‬
‫‪ -‬ﺳﻨﺪ اﻟﺸﺤﻦ اﻟﻨﮭﺮي‪.‬‬ ‫‪ -‬ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﻨﮭﺮ‪.‬‬
‫‪ -‬رﺳﺎﻟﺔ اﻟﻨﻘﻞ اﻟﺠﻮي‪.‬‬ ‫‪ -‬ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺠﻮ‪.‬‬
‫‪ -‬رﺳﺎﻟﺔ اﻟﻨﻘﻞ اﻟﺒﺮي‪.‬‬ ‫‪ -‬ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺒﺮ‪.‬‬
‫‪ -‬رﺳﺎﻟﺔ اﻟﻌﺮﺑﺔ اﻟﺤﺪﯾﺪﯾﺔ‪.‬‬ ‫‪ -‬ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺴﻜﺔ اﻟﺤﺪﯾﺪﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬وﺻﻞ اﻟﻄﺮود اﻟﺒﺮﯾﺪﯾﺔ‪.‬‬ ‫‪ -‬ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺒﺮﯾﺪ واﻟﻤﻮاﺻﻼت‪.‬‬
‫اﻟﻤﺼﺪر‪ :‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.100‬‬
‫‪ :I‬أﻧﻮاع اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ‪:‬‬

‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء‬ ‫ﻣﻦ ﺣﯿﺚ ﻗﻮة ﺗﻌﮭﺪ‬

‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ‬

‫اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻏﯿﺮ اﻟﻤﻌﺰز‬ ‫ﻣﻦ ﺣﯿﺚ ﻗﻮة ﺗﻌﮭﺪ‬

‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ اﻟﻤﻌﺰز‬

‫اﻋﺘﻤﺎد اﻻطﻼع‬
‫اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل‬ ‫ﻣﻦ ﺣﯿﺚ طﺮﯾﻘﺔ‬
‫اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﺒﺎﺋﻊ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‬
‫اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪﻓﻌﺎت‬

‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻐﻄﻰ ﻛﻠﯿﺎ‬

‫ﻣﻦ ﺣﯿﺚ طﺮﯾﻘﺔ ﺳﺪاد‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻐﻄﻰ ﺟﺰﺋﯿﺎ‬ ‫اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻻﻣﺮ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻏﯿﺮ اﻟﻤﻐﻄﻰ‬

‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﻮﯾﻞ‬

‫ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﺸﻜﻞ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪاﺋﺮي‬

‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻈﮭﯿﺮ‬

‫اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺘﺼﺪﯾﺮ‬ ‫ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﻄﺒﯿﻌﺔ‬

‫اﻋﺘﻤﺎد اﻻﺳﺘﯿﺮاد‬

‫ﺷﻜﻞ رﻗﻢ )‪ :(3‬أﻧﻮاع اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ‬

‫‪61‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ .1‬ﺗﺼﻨﯿﻒ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ ﻗﻮة ﺗﻌﮭﺪ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﺘﺨﺬ اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ ﺻﻮرا ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ‪ ،‬ﯾﻤﻜﻦ ﺗﺼﻨﯿﻔﮭﺎ ﻣﻦ ﺣﯿﺚ ﻗﻮة اﻟﺘﻌﮭﺪ )أي ﻣﺪى‬
‫اﻟﺘﺰام اﻟﺒﻨﻮك ﺑﮭﺎ( إﻟﻰ ﻧﻮﻋﯿﻦ ھﻤﺎ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء و اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ )ﻏﯿﺮ ﻗﺎﺑﻞ‬
‫ﻟﻺﻟﻐﺎء(‪.‬‬

‫ا‪ .‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء‪ :‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء أو اﻟﻨﻘﺾ ھﻮ اﻟﺬي ﯾﺠﻮز ﺗﻌﺪﯾﻠﮫ أو‬
‫إﻟﻐﺎﺋﮫ ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﻟﮫ ﻓﻲ أي ﻟﺤﻈﺔ دون إﺷﻌﺎر ﻣﺴﺒﻖ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‪ ،‬وھﺬا اﻟﻨﻮع ﻧﺎدر اﻻﺳﺘﻌﻤﺎل‬
‫ﺣﯿﺚ ﻟﻢ ﯾﺠﺪ ﻗﺒﻮﻻ ﻓﻲ اﻟﺘﻄﺒﯿﻖ اﻟﻌﻤﻠﻲ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﻤﺼﺪرﯾﻦ ﻟﻤﺎ ﯾﺴﺒﺒﮫ ﻟﮭﻢ ﻣﻦ أﺿﺮار وﻣﺨﺎطﺮة‪،‬‬
‫ذﻟﻚ أن اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء ﯾﻤﻨﺢ اﻣﺘﯿﺎزات ﻛﺒﯿﺮة ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻓﯿﻤﻜﻨﮫ ﻣﻦ اﻻﻧﺴﺤﺎب ﻣﻦ اﻟﺘﺰاﻣﮫ‪،‬‬
‫أو ﺗﻐﯿﯿﺮ اﻟﺸﺮوط أو إدﺧﺎل ﺷﺮوط ﺟﺪﯾﺪة ﻓﻲ أي وﻗﺖ ﺷﺎء دون اﻟﺤﺎﺟﺔ إﻟﻰ إﻋﻼم اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‪ ،‬ﻏﯿﺮ‬
‫أن اﻟﺘﻌﺪﯾﻞ أو اﻟﻨﻘﺾ ﻻ ﯾﺼﺒﺢ ﻧﺎﻓﺬا إﻻ ﺑﻌﺪ أن ﯾﺘﻠﻘﻰ اﻟﻤﺮاﺳﻞ اﻹﺷﻌﺎر اﻟﺬي ﯾﻮﺟﮭﮫ إﻟﯿﮫ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻟﮭﺬا اﻟﻐﺮض‪ ،‬ﺑﻤﻌﻨﻰ أن اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﯾﻜﻮن ﻣﺮﺗﺒﻄﺎ ﺗﺠﺎه اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﺑﺪﻓﻊ ﻗﯿﻤﺔ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻓﻲ ﺣﺎل أن ھﺬا اﻟﺪﻓﻊ ﻗﺪ ﺗﻢ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻗﺒﻞ اﺳﺘﻼم ﻋﻠﻢ اﻟﺘﻌﺪﯾﻞ أو اﻹﻟﻐﺎء‪.‬‬

‫ب‪ .‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي اﻟﻐﯿﺮ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻺﻟﻐﺎء )اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ(‪ :‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ أو اﻟﻐﯿﺮ ﻗﺎﺑﻞ‬
‫ﻟﻺﻟﻐﺎء ھﻮ اﻟﺬي ﻻ ﯾﻤﻜﻦ إﻟﻐﺎءه أو ﺗﻌﺪﯾﻠﮫ إﻻ إذا ﺗﻢ اﻻﺗﻔﺎق واﻟﺘﺮاﺿﻲ ﻋﻠﻰ ذﻟﻚ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﺟﻤﯿﻊ‬
‫اﻷطﺮاف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ‪ ،‬وﻻﺳﯿﻤﺎ ﻣﻮاﻓﻘﺔ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‪ ،‬ﻓﯿﺒﻘﻰ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻣﻠﺘﺰﻣﺎ ﺑﺘﻨﻔﯿﺬ اﻟﺸﺮوط‬
‫اﻟﻤﻨﺼﻮص ﻋﻠﯿﮭﺎ ﻓﻲ ﻋﻘﺪ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ ھﻮ اﻟﻐﺎﻟﺐ ﻓﻲ‬
‫اﻻﺳﺘﻌﻤﺎل ﻷﻧﮫ ﯾﻮﻓﺮ ﺿﻤﺎﻧﺎ اﻛﺒﺮ ﻟﻠﻤﺼﺪر ﻟﻘﺒﺾ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻋﻨﺪ ﻣﻄﺎﺑﻘﺘﮭﺎ ﻟﺸﺮوط وﺑﻨﻮد‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬

‫‪-2‬ﺗﺼﻨﯿﻒ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ ﻗﻮة ﺗﻌﮭﺪ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮﺳﻞ‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﻤﻜﻦ ﺗﻘﺴﯿﻢ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ إﻟﻰ ﻗﺴﻤﯿﻦ‪ ،‬اﻋﺘﻤﺎد ﻣﻌﺰز واﻋﺘﻤﺎد ﻏﯿﺮ ﻣﻌﺰز‪.‬‬

‫ا‪-‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻏﯿﺮ اﻟﻤﻌﺰز‪ :‬ﺑﻤﻮﺟﺐ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻏﯿﺮ اﻟﻤﻌﺰز‪ ،‬ﯾﻘﻊ اﻻﻟﺘﺰام ﺑﺎﻟﺴﺪاد‬
‫ﻟﻠﻤﺼﺪر ﻋﻠﻰ ﻋﺎﺗﻖ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وﯾﻜﻮن دور اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻓﻲ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺼﺪر ﻣﺠﺮد اﻟﻘﯿﺎم‬
‫ﺑﻮظﯿﻔﺔ اﻟﻮﺳﯿﻂ ﻓﻲ ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻧﻈﯿﺮ ﻋﻤﻮﻟﺔ‪ ،‬ﻓﻼ إﻟﺰام ﻋﻠﯿﮫ إذا اﺧﻞ اﺣﺪ اﻟﻄﺮﻓﯿﻦ ﺑﺄي ﻣﻦ‬
‫اﻟﺸﺮوط اﻟﻮاردة ﻓﻲ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬

‫ب‪-‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ اﻟﻤﻌﺰز‪ :‬ﻓﻲ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﻄﻌﻲ اﻟﻤﻌﺰز‪ ،‬ﯾﻀﯿﻒ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻓﻲ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‬
‫ﺗﻌﮭﺪه إﻟﻰ ﺗﻌﮭﺪ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﻗﺎم ﺑﻔﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬ﻓﯿﻠﺘﺰم ﺑﺪﻓﻊ اﻟﻘﯿﻤﺔ ﻓﻲ ﺟﻤﯿﻊ اﻟﻈﺮوف ﻣﺎداﻣﺖ‬
‫‪62‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ ﻟﻠﺸﺮوط‪ ،‬وﺑﺎﻟﺘﺎﻟﻲ ﯾﺤﻈﻰ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﺑﻮﺟﻮد ﺗﻌﮭﺪﯾﻦ ﻣﻦ ﺑﻨﻜﯿﻦ‬
‫)اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد واﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻓﻲ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ( ﻓﯿﺘﻤﺘﻊ اﻟﻤﺼﺪر اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﺑﻤﺰﯾﺪ ﻣﻦ‬
‫اﻻطﻤﺌﻨﺎن وﺑﻀﻤﺎﻧﺎت أوﻓﺮ ﺑﺈﻣﻜﺎﻧﯿﺔ ﻗﺒﺾ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪.‬‬

‫‪ -‬وﺑﻄﺒﯿﻌﺔ اﻟﺤﺎل ﻻ ﯾﻄﻠﺐ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺗﻌﺰﯾﺰ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ إﻻ ﻋﻨﺪﻣﺎ‬
‫ﯾﻜﻮن ذﻟﻚ ﺟﺰءا ﻣﻦ ﺷﺮوط اﻟﻤﺼﺪر ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺎﺟﺮ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬ﻓﻘﺪ ﻻ ﺗﻮﺟﺪ ﺣﺎﺟﺔ إﻟﻰ ذﻟﻚ إذا‬
‫ﻛﺎن اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ھﻮ اﺣﺪ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﻌﺎﻟﻤﯿﺔ اﻟﻤﺸﮭﻮرة ﻟﻌﻈﻢ ﺛﻘﺔ اﻟﻨﺎس ﺑﮭﺎ‪ ،‬ﻛﻤﺎ أن اﻟﺒﻨﻮك‬
‫اﻟﻤﺮاﺳﻠﺔ ﻻ ﺗﻘﻮم ﺑﺘﻌﺰﯾﺰ اﻻﻋﺘﻤﺎدات إﻻ إذا ﺗﻮاﻓﺮت ﻋﻨﺪھﺎ اﻟﺜﻘﺔ ﺑﺎﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﻠﻲ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪،‬‬
‫وﯾﻜﻮن ذﻟﻚ ﻧﻈﯿﺮ ﻋﻤﻮﻟﺔ ﻣﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ‪.‬‬

‫‪-3‬ﺗﺼﻨﯿﻒ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ طﺮﯾﻘﺔ اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﺒﺎﺋﻊ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‪:‬‬

‫ﯾﻤﻜﻦ ﺗﻘﺴﯿﻢ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻣﻦ ﺣﯿﺚ طﺮﯾﻘﺔ اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﺒﺎﺋﻊ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ )ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻻﻋﺘﻤﺎد( إﻟﻰ‬
‫اﻋﺘﻤﺎد اطﻼع‪ ،‬واﻋﺘﻤﺎد ﻗﺒﻮل أو ﻷﺟﻞ‪ ،‬واﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪﻓﻌﺎت اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ‪.‬‬

‫ا‪-‬اﻋﺘﻤﺎد اﻻطﻼع‪ :‬ﻓﻲ اﻋﺘﻤﺎد اﻻطﻼع‪ ،‬ﯾﺪﻓﻊ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺑﻤﻮﺟﺒﮫ ﻛﺎﻣﻞ ﻗﯿﻤﺔ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ ﻓﻮر اﻻطﻼع ﻋﻠﯿﮭﺎ واﻟﺘﺤﻘﻖ ﻣﻦ ﻣﻄﺎﺑﻘﺘﮭﺎ ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وﯾﻜﻮن اﻟﺪﻓﻊ ﻣﻦ‬
‫أﻣﻮال اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺮاﺑﺤﺔ‪ ،‬أﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ ﻓﺎن اﻟﺒﻨﻚ ﯾﻘﻮم ﺑﺈﺑﻼغ‬
‫ﻋﻤﯿﻠﮫ طﺎﻟﺐ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺑﻮﺻﻮل اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات وﯾﻄﻠﺐ ﻣﻦ ﺗﻮﻗﯿﻌﮭﺎ وﺗﺴﻠﻢ ودﻓﻊ ﻗﯿﻤﺘﮭﺎ ﻛﺎﻣﻠﺔ‬
‫ﻣﻊ اﻟﻌﻤﻮﻻت اﻟﻤﻀﺎﻓﺔ )أو ﻣﺎ ﺑﻘﻲ ﻣﻦ ﻗﯿﻤﺘﮭﺎ ﻋﻠﻰ اﻓﺘﺮاض اﻧﮫ ﺳﻠﻢ دﻓﻌﺔ ﻣﻘﺪﻣﺔ ﻋﻨﺪ ﻓﺘﺢ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد( أو ﯾﻘﯿﺪ ذﻟﻚ ﻓﻮرا ﻋﻠﻰ ﺣﺴﺎﺑﮫ‪ ،‬وھﺬا اﻟﻨﻮع ھﻮ أﻛﺜﺮ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﺷﯿﻮﻋﺎ‪.‬‬

‫ب‪ -‬اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل‪ :‬ﻓﻲ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل‪ ،‬ﯾﻨﺺ ﻋﻠﻰ أن اﻟﺪﻓﻊ ﯾﻜﻮن ﺑﻤﻮﺟﺐ ﻛﻤﺒﯿﺎﻻت ﯾﺴﺤﺒﮭﺎ‬
‫اﻟﺒﺎﺋﻊ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ وﯾﻘﺪﻣﮭﺎ ﺿﻤﻦ ﻣﺴﺘﻨﺪات اﻟﺸﺤﻦ‪ ،‬ﻋﻠﻰ أن ﯾﺴﺘﺤﻖ ﺗﺎرﯾﺨﮭﺎ ﻓﻲ وﻗﺖ ﻻﺣﻖ‬
‫ﻣﻌﻠﻮم‪ ،‬واﻟﻤﺴﺤﻮﺑﺎت اﻟﻤﺸﺎر إﻟﯿﮭﺎ إﻣﺎ ﺗﻜﻮن ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﻻ‬
‫ﺗﺴﻠﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات إﻻ ﺑﻌﺪ ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﺑﻤﺎ ﯾﻔﯿﺪ اﻟﺘﺰاﻣﮫ ﺑﺎﻟﺴﺪاد ﻓﻲ اﻟﺘﺎرﯾﺦ اﻟﻤﺤﺪد ﻟﺪﻓﻌﮭﺎ‪،‬‬
‫وإﻣﺎ أن ﺗﻜﻮن ﻣﺴﺤﻮﺑﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺬي ﯾﺘﻮﻟﻰ ﻧﯿﺎﺑﺔ ﻋﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﺗﻮﻗﯿﻌﮭﺎ ﺑﻤﺎ‬
‫ﯾﻔﯿﺪ اﻟﺘﺰاﻣﮫ ﺑﺎﻟﺴﺪاد ﻓﻲ اﻷﺟﻞ اﻟﻤﺤﺪد ﻟﺪﻓﻌﮭﺎ‪ ،‬أو ﯾﺴﺤﺒﮭﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮي وﯾﻄﻠﺐ ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﺒﻨﻚ‬
‫اﻟﻔﺎﺗﺢ ﺑﻘﺒﻮﻟﮭﺎ أو اﻟﺘﺼﺪﯾﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ‪ ،‬وﯾﺨﺘﻠﻒ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪﻓﻊ اﻷﺟﻞ ﻋﻦ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺒﻮل ﻓﻲ أن‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻻ ﯾﻘﺪم ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ﻣﻊ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪.‬‬

‫‪63‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ج‪ -‬اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪﻓﻌﺎت‪ :‬اﻋﺘﻤﺎدات اﻟﺪﻓﻌﺎت اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ أو اﻻﻋﺘﻤﺎدات ذات اﻟﺸﺮط اﻷﺣﻤﺮ ھﻲ‬
‫اﻋﺘﻤﺎدات ﻗﻄﻌﯿﺔ ﯾﺴﻤﺢ ﻓﯿﮭﺎ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﺑﺴﺤﺐ ﻣﺒﺎﻟﻎ ﻣﻌﯿﻨﺔ ﻣﻘﺪﻣﺎ ﺑﻤﺠﺮد إﺧﺒﺎره ﺑﺎﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬أي‬
‫ﻗﺒﻞ ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪ ،‬وﺗﺨﺼﻢ ھﺬه اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ ﻣﻦ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻟﻨﮭﺎﺋﯿﺔ ﻋﻨﺪ اﻻﺳﺘﻌﻤﺎل اﻟﻨﮭﺎﺋﻲ‬
‫ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وﺳﻤﯿﺖ ھﺬه اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﺑﮭﺬا اﻻﺳﻢ ﻷﻧﮭﺎ ﺗﺤﺘﻮي ﻋﻠﻰ ھﺬا اﻟﺸﺮط اﻟﺨﺎص اﻟﺬي‬
‫ﯾﻜﺘﺐ ﻋﺎدة ﺑﺎﻟﺤﺒﺮ اﻷﺣﻤﺮ ﻟﻠﻔﺖ اﻟﻨﻈﺮ إﻟﯿﮫ‪ ،‬وﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﺑﺘﺴﻠﯿﻢ اﻟﺪﻓﻌﺔ اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ‬
‫ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻣﻘﺎﺑﻞ إﯾﺼﺎل ﻣﻮﻗﻊ ﻣﻨﮫ إﻟﻰ ﺟﺎﻧﺐ ﺗﻌﮭﺪ ﻣﻨﮫ ﺑﺮدھﺎ إذا ﻟﻢ ﺗﺸﺤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ أو ﯾﺴﺘﻌﻤﻞ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺧﻼل ﻓﺘﺮة ﺻﻼﺣﯿﺘﮫ‪ ،‬وﯾﻠﺘﺰم اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺘﻌﻮﯾﺾ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻋﻨﺪ أول طﻠﺐ‬
‫ﻣﻨﮫ‪ ،‬ﻓﺈذا ﻟﻢ ﯾﻨﻔﺬ اﻻﻋﺘﻤﺎد وﻋﺠﺰ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻋﻦ رد اﻟﺪﻓﻌﺔ اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ ﻓﺎن اﻵﻣﺮ ﻣﺴﺆول ﻋﻦ‬
‫اﻟﺘﻌﻮﯾﺾ ﻟﻠﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬وﻗﺪ ﯾﺘﻢ ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﺪﻓﻌﺔ اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺧﻄﺎب ﺿﻤﺎن ﺑﻘﯿﻤﺔ وﻋﻤﻠﺔ‬
‫اﻟﺪﻓﻌﺔ اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ‪ ،‬وﯾﺴﺘﺨﺪم ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﻌﺎﻗﺪات اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺘﺠﮭﯿﺰ‬
‫اﻟﻤﺼﺎﻧﻊ ﺑﺎﻵﻻت واﻟﻤﻌﺪات وإﻧﺸﺎء اﻟﻤﺒﺎﻧﻲ‪ ،‬أو اﻟﺘﻌﺎﻗﺪات اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺘﺼﻨﯿﻊ ﺑﻀﺎﻋﺔ‬
‫ﺑﻤﻮاﺻﻔﺎت ﺧﺎﺻﺔ ﻻ ﺗﻼءم إﻻ ﻣﺴﺘﻮردھﺎ وﺣﺪه‪ ،‬أو ﻛﻮﻧﮭﺎ ﺗﺤﺘﺎج ﻟﻤﺒﺎﻟﻎ ﻛﺒﯿﺮة ﻣﻦ اﺟﻞ‬
‫ﺗﺼﻨﯿﻌﮭﺎ‪.‬‬

‫‪-4‬ﺗﺼﻨﯿﻒ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ طﺮﯾﻘﺔ ﺳﺪاد اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻵﻣﺮ ﺑﻔﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪:‬‬

‫ﯾﻤﻜﻦ ﺗﻘﺴﯿﻢ اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ ﻣﻦ ﺣﯿﺚ ﻣﺼﺪر ﺗﻤﻮﯾﻠﮭﺎ‪ ،‬ﻓﻘﺪ ﺗﻜﻮن ﻣﻤﻮﻟﺔ ﺗﻤﻮﯾﻼ ذاﺗﯿﺎ ﻣﻦ‬
‫ﻗﺒﻞ اﻟﻌﻤﯿﻞ طﺎﻟﺐ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬أو ﻣﻤﻮﻟﺔ ﺗﻤﻮﯾﻼ ﻛﺎﻣﻼ أو ﺟﺰﺋﯿﺎ ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻚ ﻓﺎﺗﺢ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬

‫ا‪ -‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻐﻄﻰ ﻛﻠﯿﺎ‪ :‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻐﻄﻰ ﻛﻠﯿﺎ ھﻮ اﻟﺬي ﯾﻘﻮم طﺎﻟﺐ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺑﺘﻐﻄﯿﺔ ﻣﺒﻠﻐﮫ‬
‫ﺑﺎﻟﻜﺎﻣﻞ ﻟﻠﺒﻨﻚ‪ ،‬ﻟﯿﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺘﺴﺪﯾﺪ ﺛﻤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﻠﺒﺎﺋﻊ ﻟﺪى وﺻﻮل اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺨﺎﺻﺔ‬
‫ﺑﺎﻟﺒﻀﺎﻋﺔ إﻟﯿﮫ‪ ،‬ﻓﺎﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﻻ ﯾﺘﺤﻤﻞ أي ﻋﺐء ﻣﺎﻟﻲ ﻻن اﻟﻌﻤﯿﻞ اﻵﻣﺮ ﯾﻜﻮن ﻗﺪ‬
‫زوده ﺑﻜﺎﻣﻞ اﻟﻨﻘﻮد اﻟﻼزﻣﺔ ﺑﻔﺘﺤﮫ وﺗﻨﻔﯿﺬه‪ ،‬أو ﯾﻜﻮن ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻟﺤﺎﻻت ﻗﺪ دﻓﻊ ﺟﺰءا ﻣﻦ اﻟﻤﺒﻠﻎ‬
‫ﻋﻨﺪ ﻓﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد وﯾﺴﺪد اﻟﺒﺎﻗﻲ ﻋﻨﺪ ورود اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪ ،‬ﻓﮭﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﺗﺄﺧﺬ ﺣﻜﻢ اﻟﺘﻐﻄﯿﺔ اﻟﻜﺎﻣﻠﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬وﻟﻜﻦ ﯾﻈﻞ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻐﻄﻰ ﻛﻠﯿﺎ ﻣﺴﺌﻮﻻ أﻣﺎم ﻋﻤﯿﻠﮫ ﻋﻦ أي اﺳﺘﻌﻤﺎل ﺧﺎطﺊ ﻟﻠﻨﻘﻮد‬
‫ﻣﺜﻞ دﻓﻌﮭﺎ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ إذا ﻟﻢ ﺗﻜﻦ ﺷﺮوط اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻗﺪ ﺗﻮﻓﺮت أو إذا ﺗﺄﺧﺮ ﻓﯿﮭﺎ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﯾﺴﺎل ﻋﻦ أي‬
‫ﺧﻄﺎ ﻣﮭﻨﻲ ﯾﺮﺗﻜﺒﮫ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻓﻲ ﻣﮭﻤﺘﮫ‪.‬‬

‫ب‪ -‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻐﻄﻰ ﺟﺰﺋﯿﺎ‪ :‬ھﻮ اﻟﺬي ﯾﻘﻮم ﻓﯿﮫ اﻟﻌﻤﯿﻞ اﻵﻣﺮ ﺑﻔﺘﺢ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺑﺪﻓﻊ ﺟﺰء ﻣﻦ ﺛﻤﻦ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻦ ﻣﺎﻟﮫ اﻟﺨﺎص‪ ،‬وھﻨﺎك ﺣﺎﻻت ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﻟﮭﺬه اﻟﺘﻐﻄﯿﺔ اﻟﺠﺰﺋﯿﺔ ﻣﺜﻞ أن ﯾﻠﺘﺰم اﻟﻌﻤﯿﻞ‬
‫‪64‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺑﺎﻟﺘﻐﻄﯿﺔ ﺑﻤﺠﺮد اﻟﺪﻓﻊ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﺣﺘﻰ ﻗﺒﻞ وﺻﻮل اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪ ،‬أو اﻻﺗﻔﺎق ﻋﻠﻰ أن ﺗﻜﻮن اﻟﺘﻐﻄﯿﺔ ﻋﻨﺪ‬
‫وﺻﻮل اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪ ،‬وان ﯾﺘﺄﺧﺮ اﻟﺪﻓﻊ إﻟﻰ ﺣﯿﻦ وﺻﻮل اﻟﺴﻠﻌﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬وﯾﺴﺎھﻢ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﺗﺤﻤﻞ ﻣﺨﺎطﺮ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺠﺰء اﻟﺒﺎﻗﻲ ﻣﻦ ﻣﺒﻠﻎ اﻻﻋﺘﻤﺎد‪ ،‬وﺗﻘﻮم اﻟﺒﻨﻮك‬
‫اﻟﺘﻘﻠﯿﺪﯾﺔ ﺑﺎﺣﺘﺴﺎب ﻓﻮاﺋﺪ ﻋﻠﻰ اﻷﺟﺰاء ﻏﯿﺮ اﻟﻤﻐﻄﺎة‪ ،‬وھﻲ ﻓﻮاﺋﺪ رﺑﻮﯾﺔ ﻣﺤﺮﻣﺔ ﺗﺘﺠﻨﺒﮭﺎ اﻟﺒﻨﻮك‬
‫اﻹﺳﻼﻣﯿﺔ ﺑﺎﺳﺘﺨﺪام ﺑﺪﯾﻞ آﺧﺮ ﯾﺴﻤﻰ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺸﺎرﻛﺔ‪.‬‬

‫ج‪-‬اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻏﯿﺮ اﻟﻤﻐﻄﻰ‪ :‬ھﻮ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺬي ﯾﻤﻨﺢ ﻓﯿﮫ اﻟﺒﻨﻚ ﺗﻤﻮﯾﻼ ﻛﺎﻣﻼ ﻟﻠﻌﻤﯿﻞ ﻓﻲ ﺣﺪود‬
‫ﻣﺒﻠﻎ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺣﯿﺚ ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺪﻓﻊ اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻋﻨﺪ ﺗﺴﻠﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪ ،‬ﺛﻢ ﺗﺘﺎﺑﻊ اﻟﺒﻨﻮك‬
‫اﻟﺘﻘﻠﯿﺪﯾﺔ ﻋﻤﻼﺋﮭﺎ ﻟﺴﺪاد اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ اﻟﻤﺴﺘﺤﻘﺔ ﺣﺴﺐ ﻣﺎ ﯾﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮫ ﻣﻦ أﺟﺎل وﻓﻮاﺋﺪ ﻋﻦ اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ ﻏﯿﺮ‬
‫اﻟﻤﺴﺪدة‪ ،‬وﺗﺨﺘﻠﻒ اﻟﺒﻨﻮك اﻹﺳﻼﻣﯿﺔ ﻓﻲ ﻛﯿﻔﯿﺔ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻋﻤﻼﺋﮭﺎ ﺑﮭﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﺣﯿﺚ‬
‫ﺗﻌﺘﻤﺪ ﺻﯿﻐﺔ ﺗﻌﺎﻣﻞ ﻣﺸﺮوﻋﺔ ﺗﺴﻤﻰ اﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺮاﺑﺤﺔ‪.‬‬

‫‪-5‬ﺗﺼﻨﯿﻒ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﺸﻜﻞ‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﻤﻜﻦ أﯾﻀﺎ ﺗﻘﺴﯿﻢ اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﺼﻮرة واﻟﺸﻜﻞ إﻟﻰ ﺛﻼﺛﺔ أﻧﻮاع‪ :‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ‬
‫ﻟﻠﺘﺤﻮﯾﻞ‪ ،‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪاﺋﺮي أو اﻟﻤﺘﺠﺪد واﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻈﮭﯿﺮ‪.‬‬

‫ا‪-‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﻮﯾﻞ‪ :‬ھﻮ اﻋﺘﻤﺎد ﻏﯿﺮ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﻨﻘﺾ ﯾﻨﺺ ﻓﯿﮫ ﻋﻠﻰ ﺣﻖ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻓﻲ‬
‫اﻟﻄﻠﺐ ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﻔﻮض ﺑﺎﻟﺪﻓﻊ أن ﯾﻀﻊ ھﺬا اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻛﻠﯿﺎ أو ﺟﺰﺋﯿﺎ ﺗﺤﺖ ﺗﺼﺮف ﻣﺴﺘﻔﯿﺪ‬
‫آﺧﺮ‪ ،‬وﯾﺴﺘﺨﺪم ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻏﺎﻟﺒﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ اﻷول وﺳﯿﻂ أو وﻛﯿﻞ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻓﻲ ﺑﻠﺪ‬
‫اﻟﺘﺼﺪﯾﺮ‪ ،‬ﻓﯿﻘﻮم ﺑﺘﺤﻮﯾﻞ اﻻﻋﺘﻤﺎد ﺑﺪوره إﻟﻰ اﻟﻤﺼﺪرﯾﻦ اﻟﻔﻌﻠﯿﯿﻦ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ ﻧﻈﯿﺮ ﻋﻤﻮﻟﺔ ﻣﻌﯿﻨﺔ‬
‫أو اﻻﺳﺘﻔﺎدة ﻣﻦ ﻓﺮوق اﻷﺳﻌﺎر‪ ،‬وﺗﺘﻢ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﻮﯾﻞ ﺑﺈﺻﺪار اﻋﺘﻤﺎد ﺟﺪﯾﺪ أو أﻛﺜﺮ ﻟﺼﺎﻟﺢ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ اﻷول أو اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪﯾﻦ اﻟﺘﺎﻟﯿﯿﻦ‪ ،‬وﻻ ﯾﻌﻨﻲ اﻟﺘﺤﻮﯾﻞ ﺗﻈﮭﯿﺮ ﺧﻄﺎب اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻧﻔﺴﮫ أو‬
‫ﺗﺴﻠﯿﻤﮫ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ ،‬وﯾﺸﺘﺮط ﻹﻣﻜﺎن اﻟﺘﺤﻮﯾﻞ ﻣﻮاﻓﻘﺔ اﻵﻣﺮ واﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد‬
‫اﻷﺻﻠﻲ واﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ اﻷول‪.‬‬

‫ب‪-‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺪاﺋﺮي أو اﻟﻤﺘﺠﺪد‪ :‬وﯾﺴﺘﺨﺪم ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ ﺧﻄﺎﺑﺎت اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻓﻲ ﺣﺎل اﻻﺗﻔﺎق ﻋﻠﻰ‬
‫ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي ‪ /‬اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻠﻰ دﻓﻌﺎت ﻋﻠﻰ ﻓﺘﺮات زﻣﻨﯿﺔ ﻣﻨﺘﻈﻤﺔ‪ ،‬وﯾﺘﯿﺢ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎدات ﻧﻮﻋﺎ ﻣﻦ اﻟﻤﺮوﻧﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﻌﺎﻣﻼت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮردﯾﻦ واﻟﻤﺼﺪرﯾﻦ‪ ،‬وﺧﺼﻮﺻﺎ‬
‫إذا ﻛﺎن ھﻨﺎك اﺣﺘﻤﺎل ﻟﺸﺤﻦ ﻛﻤﯿﺎت أﺧﺮى ﻣﻦ ﻧﻔﺲ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻋﻠﻰ ﺷﺤﻨﺎت ﻣﻨﺘﻈﻤﺔ ﻓﻲ اﻟﻤﺴﺘﻘﺒﻞ‪،‬‬
‫وﯾﻤﻜﻦ ﺗﺠﺪﯾﺪ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﺳﺘﻨﺎدا ﻟﻠﻔﺘﺮات اﻟﺰﻣﻨﯿﺔ أو ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫‪65‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ج‪-‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻈﮭﯿﺮ‪ ) :‬أو اﻻﻋﺘﻤﺎد ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻋﺘﻤﺎد آﺧﺮ ( ﯾﺸﺒﮫ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻘﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﻮﯾﻞ ﺣﯿﺚ‬
‫ﯾﺴﺘﻌﻤﻞ ﻓﻲ اﻟﺤﺎﻻت اﻟﺘﻲ ﯾﻜﻮن ﻓﯿﮭﺎ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻣﻦ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻷﺻﻠﻲ وﺳﯿﻄﺎ وﻟﯿﺲ ﻣﻨﺘﺠﺎ‬
‫ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ ﻛﺄن ﯾﻜﻮن ﻣﺜﻼ وﻛﯿﻼ ﻟﻠﻤﻨﺘﺞ‪ ،‬وﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﺑﻔﺘﺢ اﻋﺘﻤﺎد ﺟﺪﯾﺪ‬
‫ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﻨﺘﺞ ﺑﻀﻤﺎﻧﺔ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻷول اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻟﮫ‪ ،‬وﯾﺴﺘﺨﺪم ھﺬا اﻷﺳﻠﻮب ﺧﺼﻮﺻﺎ إذا رﻓﺾ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻓﺘﺢ اﻋﺘﻤﺎد ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﺘﺤﻮﯾﻞ أو ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ طﻠﺐ اﻟﻤﻨﺘﺞ ﺷﺮوطﺎ ﻻ ﺗﺘﻮﻓﺮ ﻓﻲ اﻻﻋﺘﻤﺎد‬
‫اﻷول‪ ،‬وﻋﺎدة ﻣﺎ ﺗﻜﻮن ﺷﺮوط اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺜﺎﻧﻲ ﻣﺸﺎﺑﮭﺔ ﻟﻼﻋﺘﻤﺎد اﻷﺻﻠﻲ ﺑﺎﺳﺘﺜﻨﺎء اﻟﻘﯿﻤﺔ‬
‫وﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺸﺤﻦ وﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺘﻲ ﺗﻜﻮن ﻓﻲ اﻟﻐﺎﻟﺐ اﻗﻞ واﻗﺮب ﻟﯿﺘﯿﺴﺮ ﻟﻠﻤﺴﺘﻔﯿﺪ اﻷول‬
‫إﺗﻤﺎم اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ وﺗﺤﻘﯿﻖ اﻟﺮﺑﺢ ﻣﻦ اﻟﻔﺮق ﺑﯿﻨﮭﻤﺎ‪.‬‬

‫‪-6‬ﺗﺼﻨﯿﻒ اﻹﻋﺘﻤﺎدات ﻣﻦ ﺣﯿﺚ طﺒﯿﻌﺘﮭﺎ‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﻤﻜﻦ ﺗﻘﺴﯿﻢ اﻻﻋﺘﻤﺎدات اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ ﺑﺎﻋﺘﺒﺎر طﺒﯿﻌﺔ اﻻﻋﺘﻤﺎد إﻟﻰ اﻋﺘﻤﺎد ﺗﺼﺪﯾﺮ واﻋﺘﻤﺎد‬
‫اﺳﺘﯿﺮاد‪.‬‬

‫ا‪-‬اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺘﺼﺪﯾﺮ‪ :‬ھﻮ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺬي ﯾﻔﺘﺤﮫ اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻷﺟﻨﺒﻲ ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺼﺪر‬
‫ﺑﺎﻟﺪاﺧﻞ ﻟﺸﺮاء ﻣﺎ ﯾﺒﯿﻌﮫ ﻣﻦ ﺳﻠﻊ ﻣﺤﻠﯿﺔ‪.‬‬
‫ب‪-‬اﻋﺘﻤﺎد اﻻﺳﺘﯿﺮاد‪ :‬ھﻮ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺬي ﯾﻔﺘﺤﮫ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺎﻟﺨﺎرج‬
‫ﻟﺸﺮاء ﺳﻠﻌﺔ أﺟﻨﺒﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ :V‬أھﻤﯿﺔ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬
‫‪ ‬ﯾﻠﻌﺐ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي دورا ھﺎﻣﺎ ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬ﺗﻘﺮﯾﺐ وﺟﮭﺎت اﻟﻨﻈﺮ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﯿﻦ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺪوﻟﻲ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺗﺴﮭﯿﻞ وﺗﺴﺮﯾﻊ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺒﺎدل اﻟﺪوﻟﻲ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي أﻛﺜﺮ ﺿﻤﺎﻧﺎ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﺑﺠﻌﻠﮭﻤﺎ أﻛﺜﺮ اطﻤﺌﻨﺎﻧﺎ‪.‬‬
‫‪ ‬ﺟﻠﺐ اﻛﺒﺮ ﻗﺪر ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ ﻓﻲ ﻣﯿﺪان اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻷﻧﮫ ﯾﻌﺘﺒﺮ ﻣﺼﺪر ﻟﺪﺧﻠﮫ‬
‫وأرﺑﺎﺣﮫ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﻋﺎدة ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺴﺘﻤﺮ ﻋﻼﻗﺔ ﺗﺠﺎرﯾﺔ ﺑﯿﻦ ﻣﺼﺪر وﻣﺴﺘﻮرد ﺗﺼﺒﺢ ھﻨﺎك درﺟﺔ ﻣﻦ اﻟﺜﻘﺔ‪ ،‬وھﺬا‬
‫ﻣﺎ ﯾﺴﻤﺢ ﻟﮭﻤﺎ ﺑﺎﺳﺘﻌﻤﺎل ﺗﻘﻨﯿﺔ ﻣﺮﻧﺔ وﺳﮭﻠﺔ ﻹﺗﻤﺎم ﻋﻤﻠﯿﺎﺗﮭﻤﺎ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﺗﻌﺮف ﺑﺎﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‬

‫‪ -1‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.25‬‬

‫‪66‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬ﺣﯿﺚ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻣﻦ أﺑﺴﻂ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﻮﺛﺎﺋﻘﯿﺔ واﻗﻠﮭﺎ ﺿﻤﺎﻧﺎ واﻧﺘﺸﺎرا ﻓﻲ‬
‫اﻻﺳﺘﻌﻤﺎل ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﺎﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻷﺧﺮى‪ ،‬ﻓﮭﻮ ﺗﻘﻨﯿﺔ ﻣﻦ ﺗﻘﻨﯿﺎت ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻣﺒﻨﯿﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ أﺳﺎس اﻟﺜﻘﺔ اﻟﻤﺘﺒﺎدﻟﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺼﺪر دون ﺗﺪﺧﻞ اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺘﻌﮭﺪه ﻟﻠﻄﺮﻓﯿﻦ‪.‬‬

‫‪- I‬ﻣﻔﮭﻮم اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻮ آﻟﯿﺔ ﯾﻘﻮم ﺑﻤﻮﺟﺒﮭﺎ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺈﺻﺪار ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ وإﻋﻄﺎء ﻛﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‬
‫إﻟﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﻤﺜﻠﮫ‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﯾﻘﻮم ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ ﺑﺈﺟﺮاءات ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد أو إﻟﻰ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﻤﺜﻠﮫ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺗﺴﻠﯿﻢ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺼﻔﻘﺔ أو ﻗﺒﻮل ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﺎﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي أﻣﺮ ﯾﺼﺪر ﻣﻦ اﻟﺒﺎﺋﻊ إﻟﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﺘﻌﺎﻣﻞ ﻣﻌﮫ ﻟﺘﺤﺼﯿﻞ ﻣﺒﻠﻎ ﻣﻌﯿﻦ‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺗﺴﻠﯿﻤﮫ ﻣﺴﺘﻨﺪات ﺷﺤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺒﺎﻋﺔ إﻟﯿﮫ‪ ،‬وﯾﺘﻢ اﻟﺴﺪاد إﻣﺎ ﻧﻘﺪا أو‬
‫ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻋﻠﻰ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‪ ،‬وﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻚ ﺗﻨﻔﯿﺬ أﻣﺮ ﻋﻤﯿﻠﮫ وﺑﺬل ﻛﻞ ﺟﮭﺪ ﻣﻤﻜﻦ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‪ ،‬ﻏﯿﺮ أﻧﮫ ﻻ ﯾﺘﺤﻤﻞ أﯾﺔ ﻣﺴﺆوﻟﯿﺔ وﻻ ﯾﻘﻊ ﻋﻠﯿﮫ أي اﻟﺘﺰام ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻓﺸﻠﮫ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‪ ،‬وﻋﻠﻰ ﻋﻤﯿﻞ اﻟﺒﻨﻚ أن ﯾﻌﻄﯿﮫ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻌﻤﻠﯿﺔ ﺗﺼﺪﯾﺮ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﻤﻄﺎﺑﻘﺘﮭﺎ‬
‫ﻋﻠﻰ أﻣﺮ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‪ ،‬إﻻ اﻧﮫ ﻻ ﺗﻮﺟﺪ ﻣﺴﺆوﻟﯿﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﻓﺤﺺ ھﺬه اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات أو اﻛﺘﺸﺎف‬
‫اﻟﺘﻨﺎﻗﻀﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﻨﻮع أو ﻛﻤﯿﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬ﻓﮭﺬا أﻣﺮ ﺗﺘﻢ ﺗﺴﻮﯾﺘﮫ ﺑﯿﻦ طﺮﻓﻲ اﻟﺘﻌﺎﻗﺪ‪.‬‬

‫‪ -‬وﯾﺴﺘﺨﺪم اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻓﻲ ﻣﺠﺎل اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻓﻲ اﻟﺤﺎﻻت اﻟﺘﺎﻟﯿﺔ‪:‬‬

‫‪ ‬ﻟﺪى اﻟﺒﺎﺋﻊ ﺛﻘﺔ ﻓﻲ ﻗﺪرة اﻟﻤﺸﺘﺮﯾﺔ واﺳﺘﻌﺪاده ﻟﻠﺴﺪاد‪.‬‬

‫‪ ‬اﺳﺘﻘﺮار اﻷﺣﻮال اﻟﺴﯿﺎﺳﯿﺔ واﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ ﻓﻲ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ ‬ﻋﺪم وﺟﻮد أﯾﺔ ﻗﯿﻮد ﻋﻠﻰ اﻻﺳﺘﯿﺮاد ﻓﻲ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬ﻣﺜﻞ وﺟﻮد رﻗﺎﺑﺔ اﻟﻨﻘﺪ أو‬
‫‪2‬‬
‫ﺿﺮورة اﺳﺘﺨﺮاج ﺗﺮاﺧﯿﺺ اﺳﺘﯿﺮاد ‪...‬اﻟﺦ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﻤﺎ ﺳﺒﻖ ﯾﻤﻜﻦ اﻟﻘﻮل أن اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ھﻮ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﯾﺘﻢ ﻣﻦ ﺧﻼﻟﮭﺎ اﺗﺼﺎل‬
‫اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺒﻨﻜﮫ ﻣﻦ اﺟﻞ اﺳﺘﻘﺒﺎل دﻓﻊ أو ﻗﺒﻮل ﯾﺘﺤﺼﻞ ﻋﻠﯿﮫ اﻟﻤﺴﺘﻮرد وﻗﺖ ﺗﺴﻠﯿﻢ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﺴﻔﺘﺠﺔ اﻟﻤﻮﺟﮭﺔ إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد وﻓﻖ‬
‫‪3‬‬
‫ﺻﯿﻐﺘﯿﻦ‪:‬‬

‫‪ -1‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.120-119‬‬

‫‪ -2‬ﻣﺪﺣﺖ ﺻﺎدق‪ ،‬أدوات وﺗﻘﻨﯿﺎت ﻣﺼﺮﻓﯿﺔ‪ ،‬دار ﻏﺮﯾﺐ ﻟﻠﻄﺒﺎﻋﺔ واﻟﻨﺸﺮ‪ ،‬اﻟﻘﺎھﺮة‪ ،2001 ،‬ص‪.30‬‬
‫‪ -3‬اﺣﻤﺪ ﻏﻨﯿﻢ‪ ،‬اﻻﻋﺘﻤﺎد واﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬ط‪ ،1998 ،6‬ص ‪.152‬‬
‫‪67‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪-‬ﻣﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺪﻓﻊ‪ :‬ﺣﯿﺚ أن اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻻ ﯾﺴﺘﻄﯿﻊ ﺗﺴﻠﻢ أو ﺣﯿﺎزة اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺨﺎﺻﺔ‬
‫ﺑﺎﻟﺼﻔﻘﺔ وﻻ ﺣﺘﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﻤﺜﻞ ﻟﮫ إﻻ ﺑﻌﺪ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ اﻟﻔﻌﻠﻲ ﻧﻘﺪا ﻟﻤﺒﻠﻎ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫‪-‬ﻣﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﻘﺒﻮل‪ :‬ﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﯾﺴﺘﻔﯿﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻣﻦ ﻣﮭﻠﺔ ﻟﻠﺘﺴﺪﯾﺪ وﻛﺬﻟﻚ اﺳﺘﻼم‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪ ،‬ﻟﻜﻦ ھﺬا ﻻ ﯾﺘﻢ إﻻ ﺑﻌﺪ ﻗﺒﻮﻟﮫ ﻟﻠﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺤﻮﺑﺔ ﻋﻠﯿﮫ‪ ،‬أن ﻣﺴﺆوﻟﯿﺔ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ‬
‫ھﺬه اﻟﺘﻘﻨﯿﺔ ﺗﻘﺘﺼﺮ أﺳﺎﺳﺎ ﻋﻠﻰ ﻧﻘﻞ وﺗﺴﻠﯿﻢ وﺛﺎﺋﻖ ﻣﻘﺎﺑﻞ دﻓﻊ ﻓﻮري أو ﺑﻘﺒﻮل ورﻗﺔ ﺗﺠﺎرﯾﺔ‬
‫وﺑﺬﻟﻚ ﯾﻜﻮن اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬ﻛﻤﺎ أن اﻟﺒﻨﻮك ﻻ ﺗﺤﻤﻞ أي ﺗﻌﮭﺪ ﻓﮭﻲ ﺗﺒﻘﻰ ﻣﺠﺮد وﺳﯿﻠﺔ‬
‫وﺳﺎطﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺼﺪر ﻣﻨﮫ ﻓﺎﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﯾﺴﺘﻌﻤﻞ ﻋﻨﺪ ﺗﻮﻓﺮ اﻟﻨﻘﺎط اﻟﺘﺎﻟﯿﺔ‪:‬‬
‫‪ ‬اﻟﺜﻘﺔ اﻟﺘﺎﻣﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬
‫‪ ‬إرادة اﻟﺪﻓﻊ وﻛﻔﺎءة اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻻ ﺷﻚ ﻓﯿﮫ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻮﺿﻌﯿﺔ اﻟﺴﯿﺎﺳﯿﺔ‪ ،‬اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻘﻀﺎﺋﯿﺔ‪ ،‬ﻻ ﺷﻚ ﻓﯿﮭﺎ أي ﻣﺴﺘﻘﺮة ﻓﻲ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪-II‬أطﺮاف ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﻮﺟﺪ ﻋﺎدة أرﺑﻌﺔ أطﺮاف ﻓﻲ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪-1‬اﻟﻄﺮف اﻟﻤﻨﺸﺊ ﻟﻠﻌﻤﻠﯿﺔ )اﻟﻤﺼﺪر أو اﻟﺒﺎﺋﻊ أو اﻟﻤﺤﻮل( وھﻮ اﻟﺬي ﯾﻘﻮم ﺑﺈﻋﺪاد ﻣﺴﺘﻨﺪات‬
‫اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ وﯾﺴﻠﻤﮭﺎ إﻟﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﺘﻌﺎﻣﻞ ﻣﻌﮫ‪ ،‬ﻣﺮﻓﻘﺎ ﺑﮭﺎ أﻣﺮ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‪.‬‬

‫‪-2‬اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﻮل وھﻮ اﻟﺬي ﯾﺴﺘﻠﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﻦ اﻟﺒﺎﺋﻊ وﯾﺮﺳﻠﮭﺎ إﻟﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﺳﯿﺘﻮﻟﻰ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‬
‫وﻓﻘﺎ ﻟﻠﺘﻌﻠﯿﻤﺎت اﻟﺼﺎدرة إﻟﯿﮫ ﺑﮭﺬا اﻟﺸﺄن‪.‬‬

‫‪-3‬اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﺼﻞ وھﻮ اﻟﺬي ﯾﻘﻮم ﺑﺘﺤﺼﯿﻞ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ إﻟﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻧﻘﺪا أو ﻣﻘﺎﺑﻞ‬
‫ﺗﻮﻗﯿﻌﮫ ﻋﻠﻰ ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ وﻓﻘﺎ ﻟﻠﺘﻌﻠﯿﻤﺎت اﻟﺼﺎدرة إﻟﯿﮫ ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﻮل‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪-4‬اﻟﻤﺸﺘﺮي أو اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬اﻟﺬي ﺗﻘﺪم إﻟﯿﮫ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻟﻠﺘﺤﺼﯿﻞ أو اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ﻟﺘﻮﻗﯿﻌﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ III‬اﻟﻄﺮق اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ ﻟﻠﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﺘﻀﻤﻦ ﻋﻘﺪ ﺑﯿﻊ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺤﺮر ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻟﺸﺮوط اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺴﺪاد ﻗﯿﻤﺔ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وھﻲ وﻓﻖ ﺻﯿﻐﺘﯿﻦ ھﻤﺎ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﻣﺪﺣﺖ ﺻﺎدق‪ :‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.31‬‬

‫‪68‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪-1‬اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺪﻓﻊ‪ :‬ﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﯾﺴﺘﻄﯿﻊ اﻟﻤﺴﺘﻮرد أو اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﻤﺜﻠﮫ أن ﯾﺴﺘﻠﻢ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻟﻜﻦ ﻣﻘﺎﺑﻞ أن ﯾﻘﻮم ﺑﺎﻟﺘﺴﺪﯾﺪ اﻟﻔﻌﻠﻲ ﻧﻘﺪا ﻟﻤﺒﻠﻎ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫‪-2‬اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ ﻗﺒﻮل اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‪ :‬ﯾﺴﻤﺢ ﻟﻠﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﺼﻞ ﺑﺎﻹﻓﺮاج ﻋﻦ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات إذا ﻗﺎم‬
‫اﻟﻤﺸﺘﺮي ) اﻟﻤﺴﺤﻮﺑﺔ ﻋﻠﯿﮫ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ( ﺑﻘﺒﻮﻟﮭﺎ واﻟﺘﻮﻗﯿﻊ ﻋﻠﯿﮭﺎ‪ ،‬وھﺬه اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ﺗﻜﻮن ﻣﺴﺤﻮﺑﺔ ﻋﺎدة‬
‫ﻟﻤﺪة ﺗﺘﺮاوح ﺑﯿﻦ ‪ 30‬ﯾﻮﻣﺎ و‪ 180‬ﯾﻮﻣﺎ ﺑﻌﺪ اﻻطﻼع آو ﻓﻲ ﺗﺎرﯾﺦ ﻣﻌﯿﻦ ﻓﻲ اﻟﻤﺴﺘﻘﺒﻞ‪ ،‬ﻓﻲ ھﺬه‬
‫اﻟﺤﺎﻟﺔ ﯾﻤﻜﻦ ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي ﺣﯿﺎزة اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻗﺒﻞ اﻟﺴﺪاد اﻟﻔﻌﻠﻲ‪ ،‬وﯾﺴﺘﻄﯿﻊ ﺑﺎﻟﺘﺎﻟﻲ أن ﯾﺒﯿﻌﮭﺎ ﻟﻜﻲ ﯾﺪﺑﺮ‬
‫اﻟﻤﺒﻠﻎ اﻟﻼزم ﻟﺴﺪاد اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‪ ،‬وﯾﺘﺤﻤﻞ اﻟﺒﺎﺋﻊ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﻣﺨﺎطﺮ ﻋﺪم اﻟﺴﺪاد وﻟﺬﻟﻚ ﯾﻤﻜﻨﮫ أن‬
‫ﯾﻄﻠﺐ ﻣﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺿﻤﺎن اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﺼﻞ أو أي ﺑﻨﻚ آﺧﺮ ﻟﮭﺬه اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ وﺑﮭﺬه‬
‫اﻟﻄﺮﯾﻘﺔ ﯾﻤﻜﻨﮫ اﻟﻘﯿﺎم ﺑﺨﺼﻢ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ﻟﺪى اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﺘﻌﺎﻣﻞ ﻣﻌﮫ‪ ،‬أو ﯾﻘﺪﻣﮭﺎ ﻛﻀﻤﺎن ﻣﻘﺎﺑﻞ‬
‫‪2‬‬
‫ﺣﺼﻮﻟﮫ ﻋﻠﻰ ﺗﺴﮭﯿﻞ اﺋﺘﻤﺎﻧﻲ ﻣﻦ اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ :IV‬ﺳﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﺘﻢ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻋﺒﺮ ﻋﺪة ﻣﺮاﺣﻞ وھﻲ‪:‬‬

‫‪ .1‬اﻻﺗﺼﺎل ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺸﺎن اﻻﺳﺘﻔﺴﺎر ﻋﻦ ﻣﻨﺘﺠﺎت ﻣﻌﯿﻨﺔ واﻟﺘﻘﺪم ﺑﻌﺮوض‬
‫اﻷﺳﻌﺎر واﻟﺘﻔﺎوض ﺑﺸﺎن ذﻟﻚ إﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ اﻟﺘﻮﺻﻞ إﻟﻰ اﺗﻔﺎق ﻧﮭﺎﺋﻲ ﺑﯿﻨﮭﻤﺎ‪.‬‬
‫‪ .2‬ﺗﺮﺟﻤﺔ اﻻﺗﻔﺎق اﻟﻨﮭﺎﺋﻲ ﺑﯿﻨﮭﻤﺎ ﻓﻲ ﺷﻜﻞ ﻓﺎﺗﻮرة ﺗﺠﺎرﯾﺔ ﺗﻤﺜﻞ ﻛﺎﻓﺔ ﺗﻔﺎﺻﯿﻞ وﺷﺮوط ﺗﻨﻔﯿﺬ‬
‫اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﻤﺘﻌﺎﻗﺪ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﺑﯿﻦ اﻟﻄﺮﻓﯿﻦ ) ﺳﻌﺮ اﻟﻔﺎﺋﺪة اﻟﻤﻄﺒﻖ‪ ،‬اﻟﻌﻤﻼت اﻟﻤﺪﻓﻮﻋﺔ‪ ،‬ﺳﻌﺮ‬
‫اﻟﻮﺣﺪة‪ ،‬ﺷﺮوط اﻟﺘﺴﻠﯿﻢ‪ ،(...‬ﺣﯿﺚ ﯾﻘﻮم اﻟﻄﺮﻓﺎن )اﻟﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺼﺪر( ﺑﺈﺑﺮام ﻋﻘﺪ‬
‫ﺗﺠﺎري‪ ،‬وﺗﺤﺪد طﺮﯾﻘﺔ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﺑﻮاﺳﻄﺔ ﺗﺤﺼﯿﻞ ﻣﺴﺘﻨﺪي‪.‬‬
‫‪ .3‬ﯾﺮﺳﻞ اﻟﻤﺼﺪر اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ إﻟﻰ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ .4‬ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺘﺴﻠﯿﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﻲ ﺗﺜﺒﺖ إرﺳﺎل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ إﻟﻰ ﺑﻨﻜﮫ‪.‬‬
‫‪ .5‬ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺈرﺳﺎل اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﺼﺤﻮﺑﺔ ﺑﺎﻟﺘﻌﻠﯿﻤﺎت اﻟﻮاﺟﺐ ﺗﻨﻔﯿﺬھﺎ إﻟﻰ ﺑﻨﻚ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻟﻘﺎﺋﻢ ﺑﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ ﻣﺮﻓﻘﺔ داﺋﻤﺎ ﺑﺄﻣﺮ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‪.‬‬

‫‪- 6‬ﺑﻌﺪ و ﺻﻮل اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺄﻣﺮ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﻜﻠﻒ ﺑﺬﻟﻚ ﺑﻌﺮﺿﮭﺎ ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻟﻔﺤﺼﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ -1‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ :‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،2001 ،‬ص‪.120‬‬

‫‪ -2‬ﻣدﺣت ﺻﺎدق‪ :‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪ ،‬ص‪.33‬‬
‫‪69‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪-7‬ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺪﻓﻊ ﺛﻤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻧﻘﺪا أو ﺑﻘﺒﻮل اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺤﻮﺑﺔ ﻋﻠﯿﮫ ﻋﻠﻰ‬
‫ﻣﺴﺘﻮى ﺑﻨﻜﮫ‪ ،‬ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺘﺴﻠﯿﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻟﻌﻤﯿﻠﮫ‪ ،‬ﯾﺴﺘﻠﻢ اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺑﻌﺪ‬
‫ﺗﻘﺪﯾﻤﮫ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻟﻠﺸﺎﺣﻦ‪.‬‬

‫‪-8‬ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺘﺤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺒﻠﻎ إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬ﺳﻮاء ﻧﻘﺪا أو ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﻘﺒﻮﻟﺔ‬
‫‪1‬‬
‫ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪-9‬ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺘﺤﻮﯾﻞ ﺛﻤﻦ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ إﻟﻰ ﺣﺴﺎب ﻋﻤﯿﻠﮫ‪ ،‬واﻟﺸﻜﻞ اﻟﻤﻮاﻟﻲ ﯾﻮﺿﺢ‬
‫اﻟﻤﺮاﺣﻞ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ ﻟﺴﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪.‬‬

‫‪ -‬إذا ﻛﺎﻧﺖ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺪﻓﻊ ﻓﺎن اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻘﺎﺋﻢ ﺑﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ ﻣﻠﺰم ﺑﺎن ﯾﺤﻮل اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻟﻠﺒﻨﻚ‬
‫اﻟﺬي ﯾﺤﻮﻟﮫ ﺑﺪوره إﻟﻰ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬أﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧﺖ ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﻘﺒﻮل‪ ،‬ﻓﺎن اﻟﺒﻨﻚ ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺎﻟﺘﺤﺼﯿﻞ ﯾﻘﻮم‬
‫ﺑﺈرﺳﺎﻟﮭﺎ‪.‬‬

‫ﺷﻜﻞ رﻗﻢ ‪ 4‬ﯾﺒﯿﻦ ﻛﯿﻔﯿﺔ ﺳﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬

‫‪1‬‬ ‫ﻋﻘﺪ ﺗﺠﺎري‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد )اﻵﻣﺮ(‬ ‫اﻟﻤﺼﺪر )اﻟﺒﺎﺋﻊ(‬
‫ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ‬ ‫‪2‬‬
‫‪6‬‬ ‫ﻟﻠﺸﺎﺣﻦ ﻻﺳﺘﻼم‬
‫إرﺳﺎل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‬
‫اﻟﺪﻓﻊ ﻧﻘﺪا أو ﻗﺒﻮل‬ ‫اﻟﺪﻓﻊ ﻧﻘﺪا أو ﺗﺴﻠﯿﻢ‬
‫ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‬ ‫‪5‬‬ ‫‪3‬‬ ‫اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ﻣﻘﺒﻮﻟﺔ‬
‫ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ‬
‫ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ‬ ‫‪8‬‬
‫ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ‬ ‫‪4‬‬
‫ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬ ‫ﺑﻨﻚ اﻟﺒﺎﺋﻊ‬
‫) اﻟﻤﺼﺪر(‬
‫‪7‬‬ ‫اﻟﺪﻓﻊ ﻧﻘﺪا‪ /‬أو ﺗﺴﻠﯿﻢ ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‬

‫‪Source : Philipe cuar suaulte et stéphane priami, les opérations‬‬

‫‪bancaires à l’international banque, édition paris, 1999, p.109.‬‬

‫‪ -1‬اﺣﻤﺪ ﻏﻨﯿﻢ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.163-162‬‬

‫‪70‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ :V‬اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻌﺎرف ﻋﻠﯿﮫ ﻓﻲ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﻮﺛﺎﺋﻘﯿﺔ ھﻮ أن اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ھﻲ اﻟﻤﻤﺜﻠﺔ ﻟﻠﺒﻀﺎﺋﻊ اﻟﻤﻨﻘﻮﻟﺔ ﻣﻦ ﻣﻜﺎن‬
‫إﻟﻰ آﺧﺮ واﻟﺸﺨﺺ اﻟﻤﺎﻟﻚ ﻟﮭﺎ ﯾﻌﺘﺒﺮ ﺻﺎﺣﺐ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬وﺗﺼﻨﻒ ھﺎﺗﮫ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ واﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻛﻤﺎ‬
‫ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪ .1‬وﺛﺎﺋﻖ اﻟﺴﻌﺮ‪ :‬واﻟﺘﻲ ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ‪:‬‬

‫أ‪ .‬اﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻷوﻟﯿﺔ أو اﻟﺸﻜﻠﯿﺔ‪ :‬وﺛﯿﻘﺔ ﻧﺼﻒ ﻣﺤﺮرة ﻋﻠﻰ ﺷﻜﻞ ﻓﺎﺗﻮرة وﯾﺘﻢ ﺑﻤﻮﺟﺒﮭﺎ‬
‫ﺗﺤﺮﯾﺮ اﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻟﻨﮭﺎﺋﯿﺔ ﻋﻨﺪ ﺗﺤﻘﯿﻖ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﺗﻜﺘﺐ اﻷﺳﻌﺎر واﻷﺣﺠﺎم ﺑﺎﻟﻮﺣﺪة‬
‫‪1‬‬
‫واﻟﻘﯿﺎﺳﺎت‪.‬‬
‫ب‪ .‬ﻓﺎﺗﻮرة ﺗﺠﺎرﯾﺔ‪ :‬وھﻲ اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻷﺳﺎﺳﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻤﯿﺰ اﻟﺘﻌﺎﻣﻼت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺤﯿﺚ ﻧﺠﺪ‬
‫ﻋﻠﯿﮭﺎ ﺑﺎﻟﻀﺮورة اﺳﻢ وﻋﻨﻮان ﻛﻞ ﻣﻦ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬طﺒﯿﻌﺔ وﻧﻮﻋﯿﺔ‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬ﺳﻌﺮ اﻟﻮﺣﺪة‪ ،‬اﻟﻤﺒﻠﻎ اﻹﺟﻤﺎﻟﻲ وﻛﻞ ﻣﺎ ﯾﺘﻌﻠﻖ ﺑﻄﺮق اﻟﻨﻘﻞ واﻟﻤﺼﺎرﯾﻒ‪،‬‬
‫وﺗﺤﺮر ھﺬه اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺼﺪر ﻓﻲ ﻋﺪة ﻧﺴﺦ‪.‬‬
‫ت‪ .‬ﻓﺎﺗﻮرة اﻷﺗﻌﺎب واﻟﻤﺼﺎرﯾﻒ‪ :‬ﺗﺤﻮي ھﺬه اﻟﻔﺎﺗﻮرة ﻗﯿﻤﺔ اﻷﺗﻌﺎب واﻟﻤﺼﺎرﯾﻒ اﻟﺘﻲ‬
‫ﻏﺎﻟﺒﺎ ﻣﺎ ﯾﺘﺤﻤﻠﮭﺎ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﻤﺜﻠﺔ ﻓﻲ ﻣﺼﺎرﯾﻒ اﻟﺸﺤﻦ واﻟﻨﻘﻞ واﻟﺘﺎﻣﯿﻦ وھﻲ‬
‫ﻣﻨﻔﺼﻠﺔ ﻋﻦ اﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ .2‬اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻟﺠﻤﺮﻛﯿﺔ‪ :‬ھﻲ اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻤﻜﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻣﻦ اﺳﺘﻼم ﺑﻀﺎﻋﺘﮫ أو اﻟﻤﺼﺪر ﻣﻦ‬
‫إرﺳﺎﻟﮭﺎ‪ ،‬ﺗﺤﺮر ﻣﻦ طﺮف ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻟﺠﻤﺎرك ﺑﻌﺪ ﻣﺴﺘﺤﻘﺎﺗﮭﺎ‪ ،‬وﺗﺄﺧﺬ ﻋﺪة أﺷﻜﺎل ﺣﺴﺐ‬
‫اﻟﺒﻠﺪ اﻟﻤﻮﺟﻮدة ﻓﯿﮫ‪.‬‬
‫‪ .3‬وﺛﺎﺋﻖ اﻟﻨﻘﻞ‪ :‬ﻟﻜﻞ وﺳﯿﻠﺔ ﻧﻘﻞ وﺛﯿﻘﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﮭﺎ ﻧﺬﻛﺮھﺎ ﻛﻤﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬
‫أ‪ .‬ﺳﻨﺪ اﻟﺸﺤﻦ اﻟﺒﺤﺮي‪ :‬ﺧﺎص ﺑﺎﻟﻨﻘﻞ اﻟﺒﺤﺮي وھﻮ إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻛﻮﻧﮫ ﺳﻨﺪ ﻧﻘﻞ ﻓﮭﻮ ﺳﻨﺪ‬
‫ﺣﯿﺎزة اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ ﻓﻲ آن واﺣﺪ وﯾﺘﻢ ﻧﻘﻞ اﻟﻤﻠﻜﯿﺔ ﻓﯿﮫ ﻣﻦ ﺷﺨﺺ إﻟﻰ آﺧﺮ ﻋﻦ طﺮﯾﻖ‬
‫اﻟﺘﻈﮭﯿﺮ‪.‬‬
‫ب‪ .‬رﺳﺎﻟﺔ اﻟﻨﻘﻞ اﻟﺠﻮي‪ :‬ﺗﺴﺘﻌﻤﻞ ﻋﻨﺪ اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻟﺠﻮ وﻻ ﯾﺨﺘﻠﻒ ﻋﻦ ﺳﻨﺪ‬
‫اﻟﺸﺤﻦ ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﺨﺼﺎﺋﺺ‪.‬‬
‫ت‪ .‬ورﻗﺔ اﻟﻄﺮﯾﻖ‪ :‬اﻻﺗﻔﺎﻗﯿﺔ اﻟﻌﺎﻟﻤﯿﺔ ﻟﻨﻘﻞ اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ ﺑﺮا )‪ (CNR‬ﻗﺮرت وﺟﻮد اﺳﺘﻤﺎرة‬
‫ﻧﻤﻮذﺟﯿﺔ ﺗﺴﻤﻰ ﺑﺮﺳﺎﻟﺔ ﺳﯿﺎرة ﻋﺎﻟﻤﯿﺔ‪ ،‬ﻏﯿﺮ أن وﺛﺎﺋﻖ اﻟﻨﻘﻞ اﻟﺒﺮي ﺗﺘﺨﺬ ﻏﺎﻟﺒﺎ أﺷﻜﺎل‬

‫‪ -1‬إﻟﯿﺎس ﻧﺎﺻﻒ‪ ،‬اﻟﻜﺎﻣﻞ ﻓﻲ ﻗﺎﻧﻮن اﻟﺘﺠﺎرة وﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﻤﺼﺎرف‪ ،‬ص‪.343‬‬

‫‪71‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﺑﺴﺒﺐ ﺗﻨﻮع ﺷﺮﻛﺎت اﻟﻨﻘﻞ‪ ،‬وھﻲ ﺗﺤﻮي ﻧﻔﺲ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﻤﻮﺟﻮدة ﻓﻲ رﺳﺎﻟﺔ‬
‫اﻟﻨﻘﻞ اﻟﺠﻮي‪.‬‬
‫ث‪ .‬ورﻗﺔ اﻟﻌﺮﺑﺔ‪ :‬وھﻲ ﺗﺨﺺ اﻟﻨﻘﻞ ﺑﺎﻟﺴﻜﻚ اﻟﺤﺪﯾﺪﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ .4‬وﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﺄﻣﯿﻦ‪ :‬وھﻲ ﺻﺎدرة ﻋﻦ ﺷﺮﻛﺔ اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ اﻟﻤﻌﺘﻤﺪة ﻣﻦ ﻗﺒﻞ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺘﻀﻤﻨﺔ‬
‫اﻋﺘﺮاﻓﺎ ﻣﻦ ﺷﺮﻛﺔ اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ ﺑﺎن اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺼﺪرة ﻣﺆﻣﻦ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﺿﺪ ﺑﻌﺾ اﻷﺧﻄﺎر‬
‫اﻟﻤﻌﯿﻨﺔ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ‪ ،‬ﻛﺎﻟﺤﺮﯾﻖ‪ ،‬اﻟﺴﺮﻗﺔ‪ ،‬اﻟﻜﺴﺮ‪ ،‬اﻟﺘﻠﻒ‪ ،...‬ﻓﻲ اﻏﻠﺐ اﻷﺣﯿﺎن ﯾﻜﻮن‬
‫اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺴﺘﻮرد أي أن اﻟﻤﺼﺪر ھﻮ اﻟﺬي ﯾﺘﺤﻤﻞ اﻟﻤﺨﺎطﺮ واﻟﺘﻌﻮﯾﻀﺎت‪.‬‬
‫‪ .5‬وﺛﺎﺋﻖ إﺿﺎﻓﯿﺔ‪ :‬وھﻲ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﻲ ﯾﻄﻠﺒﮭﺎ اﻟﻤﺸﺘﺮي وﻗﺪ ﯾﺴﺘﻐﻨﻲ ﻋﻨﮭﺎ أﺑﺮزھﺎ‪:‬‬

‫ﺷﮭﺎدة اﻟﻮزن‪ ،‬ﺷﮭﺎدة اﻟﻤﻨﺸﺄ‪ ،‬ﺷﮭﺎدة اﻟﺘﻔﺘﯿﺶ‪ ،‬ﺷﮭﺎدة اﻟﺘﺤﻠﯿﻞ‪ ،‬واﻟﺸﮭﺎدة اﻟﺼﺤﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ VI‬أﻧﻮاع اﻟﺘﺴﻠﯿﻢ )اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ( اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﻧﻼﺣﻆ ﺛﻼﺛﺔ أﻧﻮاع ﻟﻠﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ .1‬ﻣﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺪﻓﻊ‪ :‬ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﻌﻠﻢ اﻟﻤﺸﺘﺮي اﺳﺘﻼم اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات وﻻ ﯾﻘﺪﻣﮭﺎ ﻟﮫ إﻻ‬
‫ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺪﻓﻊ اﻟﻔﻮري وذﻟﻚ ﺑﺈﻣﻀﺎء اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻋﻠﻰ وﺛﯿﻘﺔ "أﻣﺮ اﻟﺪﻓﻊ" اﻟﻤﺴﻠﻤﺔ ﻣﻦ طﺮف‬
‫ﺑﻨﻜﮫ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﺗﺤﺮﯾﺮه ﻟﺮﺳﺎﻟﺔ ﺗﺜﺒﺖ ﻣﺎ ﻓﻲ اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻌﺮف ﺑﺎﺳﻢ "رﻓﻊ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺘﺨﻔﯿﻀﺎت" اﻟﺘﻲ ﺗﻌﺘﺒﺮ رﺧﺼﺔ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ .2‬ﻣﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﻘﺒﻮل‪ :‬ھﻨﺎ أﯾﻀﺎ ﻻ ﯾﺘﻢ ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات إﻟﻰ اﻟﻤﺸﺘﺮي إﻻ ﻋﻨﺪ ﻗﺒﻮل‬
‫اﻟﻮرﻗﺔ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ )اﻟﺴﻔﺘﺠﺔ( اﻟﻤﺤﺮرة اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺘﺤﻖ ﺑﻌﺪ ﻣﺪة ﻣﻌﯿﻨﺔ وﺑﺎﻟﺘﺎﻟﻲ ھﺬا اﻟﻘﺒﻮل ﯾﺴﻤﺢ‬
‫ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺎﻣﺘﻼك اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻗﺒﻞ اﻟﺪﻓﻊ‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﯾﻌﻄﻰ ﻟﮫ اﻟﻘﺒﻮل آﺟﺎل اﻟﺪﻓﻊ أو اﻻﺳﺘﺤﻘﺎق‬
‫ﻟﻠﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺒﻘﻰ ﺻﻼﺣﯿﺘﮭﺎ ﺑﯿﻦ ‪ 30‬و ‪ 180‬ﯾﻮم ﺑﻌﺪ ﺗﻘﺪﯾﻤﮭﺎ‪ ،‬إذا ﻛﺎن اﻟﻌﻘﺪ ﻗﺼﯿﺮ‬
‫اﻷﺟﻞ‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﯾﺘﺤﻤﻞ ھﻨﺎ اﻟﻤﺼﺪر ﻣﺨﺎطﺮ اﻟﺪﻓﻊ ﻣﺪة اﻟﺴﻔﺘﺠﺔ )اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ(‪ ،‬ﻓﻠﮭﺬا ﯾﻄﻠﺐ‬
‫ﺑﻌﺾ اﻟﻤﺼﺪرﯾﻦ ﺑﻀﻤﺎن ﺣﻘﻮﻗﮭﻢ أي أن ﯾﻜﻮن ﻗﺒﻮل ﻣﺆﯾﺪ ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻚ‪ ،‬ھﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‬
‫ﺗﺘﻢ ﺑﺈﻣﻀﺎء ﺧﻠﻖ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ‪.‬‬
‫‪ .3‬ﻣﺴﺘﻨﺪات ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﻘﺒﻮل واﻟﻤﻮاﻓﻘﺔ‪ :‬ھﺬا اﻟﻨﻮع ﯾﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﻘﺒﻮل‬
‫ﻣﻊ طﻠﺐ أو اﺳﺘﻼم اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻣﻮاﻓﻘﺔ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد أو ﺑﻨﻚ آﺧﺮ ﻋﻨﺪ اﻟﺪﻓﻊ‪،‬‬
‫وھﻲ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﺿﻤﺎن أو ﻛﻔﺎﻟﺔ ﻟﻠﺴﻔﺘﺠﺔ‪ ،‬وذﻟﻚ ﻻﺟﺘﻨﺎب ﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﺪﻓﻊ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ‬

‫‪ -1‬ﻋﯿﺴﺎوي ﺗﻮﻓﯿﻖ وآﺧﺮون‪ ،‬دور اﻟﺒﻨﻮك ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬ﻣﺬﻛﺮة ﺗﺨﺮج ﻟﻨﯿﻞ ﺷﮭﺎدة اﻟﻠﯿﺴﺎﻧﺲ ﻓﻲ اﻟﻌﻠﻮم‬
‫اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﻓﺮع ﻣﺎﻟﯿﺔ‪ ،2004-2003 ،‬اﻟﻤﺮﻛﺰ اﻟﺠﺎﻣﻌﻲ اﻟﺒﻮﯾﺮة‪.‬‬
‫‪72‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻋﻨﺪ ﻋﺪم ﻗﺒﻮل ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻜﮫ ﺑﺘﺒﻠﯿﻎ اﻟﻤﻮرد ﻟﯿﻘﻮم ﺑﺈرﺟﺎع ﺑﻀﺎﻋﺘﮫ ﻣﻊ‬
‫ﺗﺤﻤﻞ ﻛﻞ اﻟﺘﻜﺎﻟﯿﻒ‪ ،‬وﺑﺼﺪد ذﻟﻚ ﻧﺠﺪ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﯾﺴﺘﻌﻤﻞ ﻧﺎدرا ﻓﻲ اﻟﻤﻌﺎﻣﻼت اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪.‬‬
‫‪VII‬أھﻤﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﻤﺼﺪر ﻓﮭﺬه اﻷداة ﺗﺤﻘﻖ ﻟﮫ درﺟﺎت ﻋﺎﻟﯿﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺮوﻧﺔ واﻟﺴﺮﻋﺔ وﺗﻮﻓﯿﺮ اﻟﻮﻗﺖ واﻟﺠﮭﺪ‬
‫ﻓﻲ ﺗﻨﻔﯿﺬ ﻋﻤﻠﯿﺎﺗﮫ اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻧﮫ ﻟﯿﺲ ﻟﮫ ﺗﻜﺎﻟﯿﻒ اﻹﺑﻼغ وﻻ ﻣﺼﺎرﯾﻒ اﻟﺘﻌﺰﯾﺰ ﻛﻤﺎ‬
‫ھﻮ اﻟﺤﺎل ﻋﻨﺪ اﺳﺘﻌﻤﺎل اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬وﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻓﮭﻮ ﯾﻮﻓﺮ ﻟﮫ درﺟﺎت ﻋﺎﻟﯿﺔ أﯾﻀﺎ‬
‫ﻣﻦ اﻟﺜﻘﺔ ﺑﯿﻨﮫ وﺑﯿﻦ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬ﻓﯿﻨﺘﺞ ﻋﻨﮫ اﻻﺳﺘﻔﺎدة ﻣﻦ اﻟﻮﻓﺮات اﻟﺘﻲ ﺗﺤﻘﻘﮭﺎ )ﻣﺜﻞ اﻟﻔﻮاﺋﺪ اﻟﻤﺪﯾﻨﺔ‬
‫ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺴﮭﯿﻼت اﻟﻤﺼﺮﻓﯿﺔ واﻟﺮﺳﻮم اﻟﻨﻘﺪﯾﺔ واﻟﻌﻤﻼت‪ ،‬وﺗﺠﻨﺐ ﺗﺠﻤﯿﺪ ﻣﺒﺎﻟﻎ ﻛﺒﯿﺮة ﻛﮭﻮاﻣﺶ ﻋﻨﺪ‬
‫اﺳﺘﺨﺪام اﻻﻋﺘﻤﺎدات ‪ ،(...‬ﻛﻤﺎ اﻧﮫ ﯾﻮﻓﺮ ﻟﮫ اﻟﻮﻗﺖ واﻟﺠﮭﺪ اﻟﻜﺜﯿﺮ ﻣﻊ ﺳﮭﻮﻟﺔ إﻋﺪاد اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫وﺧﺎﺻﺔ اﻟﻔﺎﺗﻮرة وﻓﻲ ﻛﺜﯿﺮ ﻣﻦ اﻷﺣﯿﺎن ﻻ ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻦ طﺮﯾﻘﮫ ﺑﺴﺪاد ﻗﯿﻤﺔ ﻣﺴﺘﻨﺪات‬
‫اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ إﻻ ﺑﻌﺪ ﻣﻌﺎﯾﻨﺔ اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ اﻟﺘﻲ وردت إﻟﯿﮫ ﺑﺎﻟﺠﻤﺎرك وھﻲ ﻣﯿﺰة ﻻ ﺗﻮﻓﺮھﺎ اﻻﻋﺘﻤﺎد‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻋﻤﻮﻣﺎ وﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻛﻜﻞ ﻓﻌﻨﺪﻣﺎ ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺘﺴﺪﯾﺪ اﻟﻌﻤﻼت‪ ،‬ﺣﯿﺚ أﻧﮭﺎ ﻻ‬
‫ﺗﺰﯾﺪ ﻋﻦ ﺗﻜﺎﻟﯿﻒ وﻋﻤﻼت اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻣﻨﺨﻔﻀﺔ ﻋﻦ ﺗﻠﻚ اﻟﺘﻲ ﯾﺠﺐ دﻓﻌﮭﺎ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ‬
‫اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪.‬‬

‫‪ -‬ﻛﻤﺎ أن اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺠﻲ ﯾﻤﻜﻦ ﻣﺴﺘﺨﺪﻣﯿﮫ ﻣﻦ ﺗﺠﻨﺐ ﻣﺼﺎرﯾﻒ ﻣﺎﻟﯿﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺘﺮﺗﯿﺒﺎت‬
‫اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻔﺮﺿﮭﺎ ﻋﻼﻗﺎت اﻟﺒﻨﻮك اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ ﺗﺘﻤﺜﻞ ھﺬه اﻷﻋﺒﺎء ﻓﻲ ﻋﻤﻼء ﺗﺒﻠﻎ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬
‫ﺗﻌﺪﯾﻠﮫ وﺗﺪاول اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‪.‬‬

‫‪ :VIII‬ﻣﺰاﯾﺎ وﻋﯿﻮب اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﻮﻓﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﻋﺪدا ﻣﻦ اﻟﻤﺰاﯾﺎ ﻟﻜﻞ ﻣﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد واﻟﻤﺼﺪر ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮاء ﻧﺬﻛﺮ‬
‫ﻣﻨﮭﺎ‪:‬‬

‫‪ ‬ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﺗﺘﻤﯿﺰ ﺑﺎﻟﺒﺴﺎطﺔ وﻗﻠﺔ اﻟﺘﻜﻠﻔﺔ‪.‬‬

‫‪ ‬ﺗﺘﯿﺢ ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي )اﻟﻤﺴﺘﻮرد( اﻟﻮﻗﺖ ﻟﻤﻌﺎﯾﻨﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺸﺤﻮﻧﺔ إﻟﯿﮫ ﺑﻌﺪ وﺻﻮﻟﮭﺎ أو ﻣﺮاﺟﻌﺔ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﺑﺪﻗﺔ ﻗﺒﻞ ﺳﺪاد ﺛﻤﻨﮭﺎ‪ ،‬ﻛﻤﺎ أن اﻟﺴﺪاد ﯾﺆﺟﻞ إﻟﻰ ﺣﯿﻦ وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫‪73‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي ﻣﺘﻮﻗﻒ ﻋﻠﻰ رﻏﺒﺔ اﻟﺒﺎﺋﻊ‪ ،‬إﻣﺎ ﺑﺤﺼﻮﻟﮫ ﻋﻠﻰ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات‬
‫ﻓﻮرا ﻣﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي أو إﻋﻄﺎﺋﮫ ﻣﺪة ﻟﻠﺪﻓﻊ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺗﻮﻗﯿﻌﮫ ﻋﻠﻰ ﻛﻤﺒﯿﺎﻟﺔ وھﺬا ﯾﺘﻮﻗﻒ ﻋﻠﻰ ﻣﺪى‬
‫‪1‬‬
‫ﺛﻘﺔ اﻟﺒﺎﺋﻊ ﻓﻲ اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬

‫‪ -‬ﻏﯿﺮ أن ھﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻻ ﺗﺨﻠﻮ ﻣﻦ اﻟﻌﯿﻮب ﻛﻮﻧﮭﺎ ﻻ ﺗﻮﻓﺮ أي اﻟﺘﺰام ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻮك ﻟﺼﺎﻟﺢ أي‬
‫ﻣﻦ اﻟﻄﺮﻓﯿﻦ‪ ،‬ﺳﻮاء ﺑﻀﻤﺎن اﻟﺪﻓﻊ ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺼﺪر أو ﻣﺮاﻗﺒﺔ ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻟﻼﺗﻔﺎق ﻟﺼﺎﻟﺢ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬ﺑﻞ ﯾﻘﺘﺼﺮ دور اﻟﺒﻨﻮك ﻋﻠﻰ ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺗﺤﺼﯿﻞ ﺛﻤﻨﮭﺎ ﻣﻤﺎ ﯾﺆدي إﻟﻰ‪:‬‬

‫‪ ‬ﺗﻌﺮض اﻟﻤﺼﺪر ﻟﻤﺨﺎطﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ أو ﻋﺪم ﻗﺒﻮل اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﻌﺪ‬
‫‪2‬‬
‫إرﺳﺎل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ رﻓﺾ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ ﻓﺎن اﻟﺒﺎﺋﻊ ﺳﻮف ﯾﺘﻜﺒﺪ ﺑﻌﺾ اﻟﻐﺮاﻣﺎت واﻟﻤﺼﺎرﯾﻒ‬
‫ﻣﺜﻞ ﻏﺮاﻣﺔ ﻋﺪم ﺗﻔﺮﯾﻎ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﺴﻔﯿﻨﺔ أو ﺳﺪاد ﻣﺼﺎرﯾﻒ ﺗﺨﺰﯾﻦ وﺗﺎﻣﯿﻦ‪...‬اﻟﺦ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻛﻤﺎ اﻧﮫ إذا ﺣﺪث ﺗﺄﺧﯿﺮ ﻓﻲ وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻓﺎن اﻟﺒﺎﺋﻊ ﺳﯿﺘﺄﺧﺮ ﺑﺎﻟﺘﺎﻟﻲ ﻓﻲ اﺳﺘﻼم ﻗﯿﻤﺔ‬
‫‪3‬‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌﺘﺒﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة أداة ﻣﻦ أدوات اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻗﺼﯿﺮ اﻷﺟﻞ ﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻓﻲ‬
‫اﻟﺴﻠﻊ اﻻﺳﺘﮭﻼﻛﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ :I‬ﺗﻌﺮﯾﻒ ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪ :‬ھﻲ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ ﻣﯿﻜﺎﻧﯿﺰم ﻟﻠﺘﻤﻮﯾﻞ ﻗﺼﯿﺮ اﻷﺟﻞ ﺑﺎﻋﺘﺒﺎر أن اﻟﻤﺼﺪرﯾﻦ‬
‫ﯾﺤﺼﻠﻮن ﻋﻠﻰ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﻣﺴﺒﻘﺎ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻘﻮم ﺑﮭﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬
‫‪4‬‬
‫اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت ﻗﺒﻞ ﺣﻠﻮل اﺟﻞ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ اﻟﺬي ﻻ ﯾﺘﻌﺪى ﻋﺪة أﺷﮭﺮ‪.‬‬

‫‪ :II‬أطﺮاف ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪:‬‬

‫ﺗﺘﻄﻠﺐ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة وﺟﻮد ﺛﻼث أطﺮاف ﺗﻨﺸﺎ ﻓﯿﻤﺎ ﺑﯿﻨﮭﺎ ﻋﻼﻗﺔ ﺗﺠﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ ‬اﻟﺘﺎﺟﺮ أو اﻟﺼﺎﻧﻊ أو اﻟﻤﻮزع ھﻮ اﻟﻄﺮف اﻟﺬي ﯾﻜﻮن ﻓﻲ ﺣﻮزﺗﮫ اﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻟﺘﻲ ﺗﺸﺘﺮﯾﮭﺎ‬
‫اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻨﺸﺎط أو اﺣﺪ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺘﻮﻓﺮ ﻟﺪﯾﮭﺎ‬
‫ھﺬه اﻟﺨﺪﻣﺔ اﻟﻤﺼﺮﻓﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻌﻤﯿﻞ وﯾﻘﺼﺪ ﺑﮫ اﻟﻄﺮف اﻟﻤﺪﯾﻦ ﻟﻠﻄﺮف اﻷول‪.‬‬

‫‪ -1‬ﻣﺪﺣﺖ ﺻﺎدق‪ :‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.34‬‬

‫‪-2‬ﻋﯿﺸﻮش طﺎرق‪ :‬ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬دار اﻟﻮادي ﻟﻠﻨﺸﺮ –اﻟﺠﺰاﺋﺮ ‪ ،2009‬ص‪.50‬‬
‫‪ -3‬ﻣﺪﺣﺖ ﺻﺎدق‪ :‬ﻧﻔﺲ اﻟﻤﺮﺟﻊ اﻟﺴﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.35‬‬
‫‪ -4‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ :‬ﺗﻘﻨﯿﺎت اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.115‬‬
‫‪74‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻨﺸﺎط أو أﺣﺪ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺘﻮﻓﺮ ﻟﺪﯾﮭﺎ‬
‫ھﺬه اﻟﺨﺪﻣﺔ واﻟﺘﻲ ﯾﻌﺪ إﻟﯿﮭﺎ ﺑﮭﺬا اﻟﻨﺸﺎط‪.‬‬

‫اﻟﺸﻜﻞ‪ : 5‬ﯾﻮﺿﺢ أطﺮاف ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‬

‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺘﺠﺎري أو‬

‫اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬
‫اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ‬
‫)‪(3‬‬
‫)‪(5‬‬

‫)‪(6‬‬ ‫)‪(4‬‬

‫)‪(1‬‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬ ‫)‪(2‬‬
‫اﻟﻤﺼﺪر‬

‫اﻟﻤﺼﺪر‪ :‬ﻣﺪﺣﺖ ﺻﺎدق‪ ،‬ص‪.46‬‬

‫اﻟﻤﺼﺪر ﯾﺒﯿﻊ ﻣﻨﺘﺠﺎ اﺳﺘﮭﻼﻛﯿﺎ ﻣﻌﯿﻨﺎ إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬ ‫‪(1‬‬
‫ﯾﻮﻗﻊ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻠﻰ ﺳﻨﺪات ﻣﺪﯾﻮﻧﯿﺔ ﺑﻘﯿﻤﺔ اﻟﻤﻨﺘﺞ اﻟﻤﺒﺎع وإرﺳﺎﻟﮭﺎ إﻟﻰ اﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬ ‫‪(2‬‬
‫ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺒﯿﻊ اﻟﻔﺎﺗﻮرة إﻟﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺘﺠﺎري أو اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ‪.‬‬ ‫‪(3‬‬
‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺘﺠﺎري ﯾﻤﻨﺢ اﻟﻤﺼﺪر ﻧﺴﺒﺔ ﻣﻌﯿﻨﺔ ﻣﻦ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪.‬‬ ‫‪(4‬‬
‫ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺘﺠﺎري ﺑﺈﺧﻄﺎر اﻟﻤﺪﯾﻦ ﻣﻄﺎﻟﺒﺎ إﯾﺎه ﺑﺴﺪاد ﺳﻨﺪات اﻟﻤﺪﯾﻮﻧﯿﺔ ﻓﻲ ﺗﺎرﯾﺦ‬ ‫‪(5‬‬
‫اﻻﺳﺘﺤﻘﺎق‪.‬‬
‫ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺴﺪاد ﻗﯿﻤﺔ ﺳﻨﺪات اﻟﻤﺪﯾﻮﻧﯿﺔ ﻓﻲ ﺗﻮارﯾﺦ اﺳﺘﺤﻘﺎﻗﮭﺎ‪.‬‬ ‫‪(6‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺮاﺑﻊ‪ :‬ﺧﺼﻢ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ‪:‬‬

‫ﺗﻤﺜﻞ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪﯾﺔ اﻣﺮأ ﻣﻦ اﻟﺴﺎﺣﺐ إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺤﻮب ﻋﻠﯿﮫ ﺑﺄداء اﻟﻘﯿﻤﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﺎرﯾﺦ اﻟﻤﺤﺪد‬
‫ﻟﺸﺨﺺ ﺛﺎﻟﺚ ﯾﺴﻤﻰ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ‪ ،‬وأﺣﯿﺎﻧﺎ ﯾﻜﻮن ھﺬا اﻟﺘﺎرﯾﺦ ﻻﺣﻘﺎ ﻟﻤﻮﻋﺪ اﺳﺘﻼم اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺑﻤﺎ ﯾﺘﯿﺢ‬
‫‪75‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي ﺗﺼﺮﯾﻔﮭﺎ وﺳﺪاد اﻟﻘﯿﻤﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﺎرﯾﺦ اﻟﻤﺬﻛﻮر وﯾﺴﺘﻄﯿﻊ اﻟﺒﺎﺋﻊ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺣﺎﺟﺘﮫ ﻟﻠﺴﯿﻮﻟﺔ ﻗﺒﻞ‬
‫اﻟﻤﻮﻋﺪ اﻟﻤﺤﺪد ﻻﺳﺘﺤﻘﺎق اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ أن ﯾﻘﻮم ﺑﺨﺼﻤﮭﺎ ﻟﺪى اﺣﺪ ﺑﯿﻮت اﻟﺨﺼﻢ أو اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﺘﻌﺎﻣﻞ‬
‫ﻣﻌﮫ وﺗﺘﻤﺜﻞ أﻧﻮاع اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻻت اﻟﻤﺴﺘﺨﺪﻣﺔ ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻤﻀﻤﺎر ﻓﻲ ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪ :I‬اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺘﺤﻘﺔ ﻓﻲ ﺗﺎرﯾﺦ ﻣﻌﯿﻦ‪ :‬أي ﺧﻼل ﻓﺘﺮة ﻣﻌﯿﻨﺔ ﺑﻌﺪ ﺗﺎرﯾﺦ ﺛﺎﺑﺖ وظﺎھﺮ ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻨﺪ‪.‬‬

‫‪ :II‬اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺘﺤﻘﺔ ﺑﻤﺠﺮد اﻻطﻼع‪ :‬وﺗﺘﻢ ھﺬه اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻻت ﺑﺎﺳﺘﺤﻘﺎﻗﮭﺎ ﻟﻠﺪﻓﻊ ﻓﻮرا ﻋﻨﺪ اﻻطﻼع‬
‫ﻋﻠﯿﮭﺎ وﯾﻌﻨﻲ اﻻطﻼع ھﻨﺎ أن ﯾﻜﻮن اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻗﺪ اطﻠﻊ ﻋﻠﯿﮭﺎ وﻗﺒﻠﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ :III‬اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻟﺔ اﻟﻤﺴﺘﺤﻘﺔ ﻋﻨﺪ وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ :‬وﯾﺮﺗﺒﻂ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻻت ﺑﻤﻮاﻋﯿﺪ‬
‫وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻮﺿﻮع اﻟﺘﺒﺎدل اﻟﺘﺠﺎري إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬وﺣﯿﺚ أن ﻣﻮاﻋﯿﺪ وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﺋﻊ ﻣﻦ‬
‫اﻟﺼﻌﺐ ﺗﺤﺪﯾﺪه ﻋﻠﻰ وﺟﮫ اﻟﺪﻗﺔ‪ ،‬ﻓﺎن ﺑﺎﻟﺘﺎﻟﻲ ﻻ ﯾﻤﻜﻦ وﺿﻊ ﺗﺎرﯾﺦ ﻣﺤﺪد ﻻﺳﺘﺤﻘﺎق ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻻت ﻟﺬا ﻓﮭﻲ ﻻ ﺗﺴﺘﺨﺪم إﻻ ﻓﻲ اﻟﻨﺎدر ﺑﻞ وﺗﻌﺘﺒﺮ ﻣﻦ وﺟﮭﺔ ﻧﻈﺮ ﺑﻌﺾ اﻟﺪول ﻏﯿﺮ ﻗﺎﻧﻮﻧﯿﺔ‪.‬‬

‫‪-‬اﻟﻔﺮع اﻟﺨﺎﻣﺲ‪ :‬اﻟﻘﺮوض اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺘﻌﺒﺌﺔ اﻟﺪﯾﻮن ‪ ----‬ﻋﻦ اﻟﺘﺼﺪﯾﺮ‪:‬‬

‫‪ ---- -‬ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﺑﺎﻟﺨﺮوج اﻟﻔﻌﻠﻲ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﻜﺎن اﻟﺠﻤﺮﻛﻲ ﻟﺒﻠﺪ اﻟﻤﺼﺪر‪،‬‬
‫وﺗﺴﻤﻰ ﺑﺎﻟﻘﺮوض اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺘﻌﺒﺌﺔ اﻟﺪﯾﻮن ﻟﻜﻮﻧﮭﺎ ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺨﺼﻢ ﻟﺪى اﻟﺒﻨﻚ‪ ،‬وﯾﺨﺺ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬
‫اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺼﺎدرات اﻟﺘﻲ ﯾﻤﻨﺢ ﻓﯿﮭﺎ اﻟﻤﺼﺪرون ﻟﺰﺑﺎﺋﻨﮭﻢ أﺟﻼ ﻟﻠﺘﺴﺪﯾﺪ ﻻ ﯾﺰﯾﺪ ﻋﻦ ‪ 18‬ﺷﮭﺮا ﻛﺤﺪ‬
‫أﻗﺼﻰ‪ ،‬وأﻛﺜﺮ اﻷﻧﻈﻤﺔ ارﺗﺒﺎطﺎ ﺑﮭﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ھﻮ اﻟﻨﻈﺎم اﻟﻔﺮﻧﺴﻲ‪ ،‬وﯾﺸﺘﺮط اﻟﺒﻨﻚ ﻋﺎدة‬
‫ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺑﻌﺾ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت ﻗﺒﻞ اﻟﺸﺮوع ﻓﻲ إﺑﺮام أي ﻋﻘﺪ ﺧﺎص ﺑﮭﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ وﺗﻨﻔﯿﺬه‪ ،‬وھﺬه‬
‫اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت ھﻲ ﻋﻠﻰ وﺟﮫ اﻟﺨﺼﻮص‪:‬‬

‫ﻣﺒﻠﻎ اﻟﻤﺪﯾﻦ‪.‬‬ ‫‪‬‬

‫طﺒﯿﻌﺔ وﻧﻮع اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺼﺪرة‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫اﺳﻢ اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻷﺟﻨﺒﻲ وﺑﻠﺪه‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺘﺴﻠﯿﻢ وﻛﺬا ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﻤﺮور ﺑﺎﻟﺠﻤﺎرك‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ ﻟﻠﻌﻤﻠﯿﺔ‪.‬‬ ‫‪‬‬

‫‪ -1‬اﺳﻌﺪ ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻤﯿﺪ‪ :‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ ص‪.192-191‬‬

‫‪76‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻣﺘﻮﺳﻂ وطﻮﯾﻞ اﻷﺟﻞ‪:‬‬

‫ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻟﺤﺎﻻت ﯾﻜﻮن اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻌﺎﺟﻞ ﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﺻﻌﺐ اﻟﺘﺤﻘﯿﻖ ﻣﻤﺎ ﯾﺤﺘﻢ‬
‫اﻟﻠﺠﻮء إﻟﻰ أﺳﺎﻟﯿﺐ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻣﺘﻮﺳﻄﺔ وطﻮﯾﻠﺔ اﻷﺟﻞ ﻣﻨﺎﺳﺒﺔ ﻟﮭﺬه اﻟﺼﻔﻘﺎت‪ ،‬وھﻨﺎك اﻟﻌﺪﯾﺪ ﻣﻦ‬
‫اﻟﺘﻘﻨﯿﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺘﻌﻤﻞ ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻤﺠﺎل واﻟﮭﺪف ﻣﻨﮭﺎ ھﻮ ﺗﻮﻓﯿﺮ وﺳﺎﺋﻞ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻀﺮورﯾﺔ اﻟﺘﻲ‬
‫ﺗﺴﻤﺢ ﺑﺘﺴﮭﯿﻞ وﺗﻄﻮر اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ وﺳﻮف ﻧﺤﺎول اﻟﺘﻌﺮف ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻤﺒﺤﺚ ﻋﻠﻰ أھﻢ اﻟﺘﻘﻨﯿﺎت‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻌﻤﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ وطﻮﯾﻞ اﻷﺟﻞ‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد‪:‬‬

‫‪ -‬إن ھﺬا اﻟﻘﺮض ﺑﺮز ﺑﺸﻜﻞ ﺟﻠﻲ ﻓﻲ ظﺮوف اﻟﻤﻨﺎﺳﺒﺔ اﻟﺪوﻟﯿﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﯿﻦ اﻟﺬﯾﻦ‬
‫ﯾﺮﯾﺪون ﻛﺴﺐ أﺳﻮاق ﺟﺪﯾﺪة أو اﻟﺤﻔﺎظ ﻋﻠﻰ أﺳﻮاﻗﮭﻢ وذﻟﻚ ﺑﻠﺠﻮﺋﮭﻢ إﻟﻰ ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺧﺪﻣﺎت ﻣﻌﯿﻨﺔ ﻣﻤﺜﻠﺔ‬
‫‪1‬‬
‫ﻓﻲ ﺗﺴﮭﯿﻼت ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺴﺪﯾﺪ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺔ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﻣﻦ اﺟﻞ رﺑﺢ اﻛﺒﺮ ﻋﺪد ﻣﻤﻜﻦ ﻣﻦ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ‪.‬‬

‫‪:I‬ﻣﻔﮭﻮم ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد‪:‬‬

‫وھﻮ ﻣﻨﺢ اﻟﺒﻨﻚ ﻗﺮض ﻟﻠﻤﺼﺪر ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﺻﺎدراﺗﮫ وﺣﯿﺚ ﯾﻜﻮن ھﺬا اﻟﻘﺮض ‪ ----‬ﯾﻌﻄﻲ اﻟﻤﺼﺪر‬
‫ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻓﺘﺮة ﻟﻠﺘﺴﺪﯾﺪ ﻓﯿﻠﺠﺎ ﻟﻠﺒﻨﻚ ﻟﯿﻤﻮﻟﮫ وھﻨﺎ ﯾﻤﻜﻦ أن اﻟﺒﻨﻚ اﺷﺘﺮى دﯾﻮن ﻣﺆﺟﻠﺔ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ وﺗﻔﺴﯿﺮ‬
‫ﻗﯿﺎم اﻟﻤﺼﺪر ﺑﮭﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ھﻮ ظﮭﻮر اﻟﻤﻨﺎﻓﺴﺔ اﻟﺪوﻟﯿﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﯿﻦ وﻛﺴﺐ أﺳﻮاق‬
‫ﺟﺪﯾﺪة أو اﻟﺤﻔﺎظ ﻋﻠﯿﮭﺎ وﻓﺘﺮة اﻟﺴﺪاد ﻻ ﺗﺘﻌﺪى ‪ 6‬أﺷﮭﺮ وھﺬا ﻣﺎ ﯾﻈﮭﺮ ﻓﻲ اﺳﺘﺨﺪام اﻷوراق‬
‫اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﻤﺮﺗﺒﻄﺔ ﺑﺎﻟﻤﻮاد اﻟﻤﺼﺪرة ﻓﻲ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﺣﯿﺚ ﺗﻈﮭﺮ ھﺬه اﻟﻮرﻗﺔ ﻟﻠﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﻘﻮم ﺑﺨﺼﻤﮭﺎ‬
‫ﺣﺴﺐ ﺷﺮوط اﻟﺨﺼﻢ اﻟﻤﻌﻤﻮل ﺑﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﺒﻨﻚ وھﻨﺎ ﯾﻌﺘﺒﺮ ﻛﺘﻘﺪﯾﻢ ﻗﺮض ﻟﻠﺼﺎدرات واﻟﻔﺮق ﺑﯿﻦ‬
‫ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي وﻗﺮض اﻟﻤﻮرد ھﻮ أن اﻟﻤﺼﺪر ﯾﻘﻮم ﺑﺪور اﻟﻮﺳﺎطﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﺒﻨﻚ واﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻓﻲ‬
‫ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي ﺑﯿﻨﻤﺎ ﻓﻲ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد ﻓﺎن اﻟﻤﺼﺪر ﯾﻘﻮم ﺑﺈﻋﻄﺎء ﻣﮭﻠﺔ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد وﻓﻲ ﻗﺮض‬
‫اﻟﻤﺸﺘﺮي ﯾﺘﻢ إﻣﻀﺎء ﻋﻘﺪﯾﻦ ﻟﻜﻦ ﻓﻲ ﻋﻘﺪ اﻟﻤﻮرد ﻋﻘﺪ واﺣﺪ ﻟﻠﺼﻔﻘﺔ ﻣﻦ اﻟﺠﺎﻧﺐ اﻟﺘﺠﺎري و طﺮق‬
‫ﺗﻤﻮﯾﻠﮭﺎ‪.‬‬

‫* ھﻮ ﻗﺮض ﯾﻤﻨﺢ ﻟﻠﻤﻮرد اﻟﻤﺤﻠﻲ اﻟﺬي ﻣﻨﺢ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد اﻷﺟﻨﺒﻲ أﺟﻼ ﻟﻠﺘﺴﺪﯾﺪ ﺣﯿﺚ ﯾﺘﻤﻜﻦ اﻟﻤﻮرد‬
‫ﻣﻦ ﺗﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ اﻟﺘﻲ ﯾﺪﯾﻦ ﺑﮭﺎ اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻷﺟﻨﺒﻲ ﻋﻨﺪ ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ )ﺟﺰﺋﯿﺎ أو ﻛﻠﯿﺎ( ﻓﺎﻟﺒﻨﻚ ‪--‬‬
‫‪2‬‬
‫‪ -‬أن ﯾﻤﻨﺢ اﻟﻘﺮض ﻟﻠﻤﻮرد اﻟﻮطﻨﻲ وﻣﻦ ھﻨﺎ أﺗﺖ ﺗﺴﻤﯿﺔ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد‪.‬‬

‫‪ -1‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.85‬‬

‫‪ -2‬ﻋﯿﺸﻮش طﺎرق‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.50‬‬
‫‪77‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬وﻋﻠﯿﮫ ﻓﻘﺮض اﻟﻤﻮرد ھﻮ آﻟﯿﺔ أﺧﺮى ﻣﻦ آﻟﯿﺎت ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺪى اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ‬
‫وطﻮﯾﻞ اﻷﺟﻞ ﻣﻦ ﺧﻼل ﻗﯿﺎم اﻟﺒﻨﻚ ﺑﻤﻨﺢ ﻗﺮض ﻟﻠﻤﺼﺪر ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﺻﺎدراﺗﮫ وﻟﻜﻦ ھﺬا اﻟﻘﺮض ھﻮ‬
‫ﻧﺎﺷﺊ ﺑﺎﻷﺳﺎس ﻋﻦ ﻣﮭﻠﺔ ﻟﻠﺘﺴﺪﯾﺪ ﯾﻤﻨﺤﮭﺎ اﻟﻤﺼﺪر ﻟﻔﺎﺋﺪة اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬وﺑﻤﻌﻨﻰ أﺧﺮ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﯾﻤﻨﺢ‬
‫اﻟﻤﺼﺪر ﻟﺼﺎﻟﺢ زﺑﻮﻧﮫ اﻷﺟﻨﺒﻲ ﻣﮭﻠﺔ ﻟﻠﺘﺴﺪﯾﺪ ﯾﻠﺠﺎ اﻟﺒﻨﻚ ﻟﻠﺘﻔﺎوض ﺣﻮل إﻣﻜﺎﻧﯿﺔ ﻗﯿﺎم ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ‬
‫ﺑﻤﻨﺤﮫ ﻗﺮﺿﺎ ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ھﺬه اﻟﺼﺎدرات وﻟﺬﻟﻚ ﯾﺒﺪو ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد ﻋﻠﻰ اﻧﮫ ﺷﺮاء ﻟﺪﯾﻮن ﻣﻦ طﺮف‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺒﻨﻚ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺪى اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﺼﻞ ﻣﺪة ھﺬا اﻟﻘﺮض إﻟﻰ ‪ 07‬ﺳﻨﻮات ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﻤﺪى اﻟﻤﺘﻮﺳﻂ و ‪ 10‬ﺳﻨﻮات ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﻤﺪى‬
‫اﻟﻄﻮﯾﻞ وﯾﺘﻢ ﺿﻤﺎن ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻘﺮوض ﻣﻦ طﺮف ھﯿﺌﺎت ﻣﺘﺨﺼﺼﺔ ﻣﺜﻞ‪ COFACE :‬ﻓﻲ‬
‫ﻓﺮﻧﺴﺎ و ‪ HERMES‬ﻓﻲ أﻟﻤﺎﻧﯿﺎ‪ ،‬و ‪ SACCE‬ﻓﻲ اﯾﻄﺎﻟﯿﺎ وﺗﻘﻮم ھﺬه اﻷﺧﯿﺮة ﺑﺘﻐﻄﯿﺔ اﻷﺧﻄﺎر‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺴﯿﺎﺳﯿﺔ وأﺧﻄﺎر اﻟﻜﻮارث اﻟﻄﺒﯿﻌﯿﺔ وﻛﺬﻟﻚ ﻣﺨﺎطﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ‪.‬‬

‫‪ :II‬ﺧﺼﺎﺋﺼﮫ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد ﯾﺘﻄﻠﺐ إﺑﺮام ﻋﻘﺪ واﺣﺪ ﯾﺘﻀﻤﻦ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﺠﺎﻧﺐ اﻟﺘﺠﺎري ﻟﻠﺼﻔﻘﺔ ﺷﺮوط‬
‫وطﺮق ﺗﻤﻮﯾﻠﮭﺎ وھﺬا ﯾﻌﻨﻲ اﻧﮫ ﯾﺘﻀﻤﻦ ﻋﻘﺪا ﻣﺎﻟﯿﺎ أﯾﻀﺎ‪.‬‬
‫‪3‬‬
‫‪ -‬ﯾﻤﻨﺢ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد إﻟﻰ اﻟﻤﺼﺪر اﻟﺬي ﻣﻨﺢ ﻣﺪة اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫اﻟﺒﺎﺋﻊ‬ ‫‪2‬‬
‫‪1‬‬ ‫اﻟﻤﺸﺘﺮي‬

‫‪7‬‬ ‫‪3‬‬ ‫ھﯿﺌﺔ‬ ‫‪4‬‬

‫ﺑﻨﻚ اﻟﺒﺎﺋـﻊ‬ ‫ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي‬

‫‪10‬‬
‫‪5‬‬ ‫‪9‬‬
‫‪6‬‬
‫ﺑﻨﻚ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ‬
‫‪8‬‬ ‫ﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‬

‫‪source : yves simo, 194‬‬

‫‪ -1‬اﻟطﺎھر ﻟطرش‪ ،‬ﻧﻔس اﻟﻣرﺟﻊ اﻟﺳﺎﺑق‪ ،‬ص ‪.50‬‬
‫‪ -2‬ﻋﯿﺸﻮش طﺎرق‪ ،‬ﻧﻔﺲ اﻟﻤﺮﺟﻊ اﻟﺴﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.63‬‬
‫‪ -3‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ ،‬ﻧﻔﺲ اﻟﻤﺮﺟﻊ اﻟﺴﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.125‬‬
‫‪78‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬ﺷﺮح اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‪:‬‬

‫‪ .1‬اﻟﻤﻮرد ﯾﻄﻠﺐ ﺿﻤﺎن ھﯿﺌﺔ اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ‪.‬‬

‫‪ .2‬إﺑﺮام ﻋﻘﺪ ﺗﺠﺎري ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ .3‬طﻠﺐ اﻟﻤﻮرد ﻣﻦ ﺑﻨﻜﮫ ﻓﺘﺢ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد‪.‬‬
‫‪ .4‬ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺿﻤﺎن ﺑﻨﻜﻲ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬
‫‪ .5‬إﺷﻌﺎر ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﺑﻔﺘﺢ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد وإرﺳﺎل اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻣﺮﻓﻘﺔ ﺑﺎﻟﺴﻔﺘﺠﺔ‪.‬‬
‫‪ .6‬إرﺳﺎل اﻟﺴﻔﺘﺠﺔ ﻣﻀﻤﻮﻧﺔ ﻣﻦ طﺮف ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬
‫‪ .7‬إرﺳﺎل اﻟﺴﻔﺘﺠﺔ ﻟﺒﺎﺋﻊ ﯾﻘﻮم ﺑﺨﺼﻤﮭﺎ ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬
‫‪ .8‬إرﺳﺎل اﻟﺴﻔﺘﺠﺎت واﺣﺪة ﺗﻠﻮى اﻷﺧﺮى اﻟﺘﻲ أﺻﺒﺤﺖ ﺑﺤﻮزة ﺑﻨﻚ اﻟﺒﺎﺋﻊ ﻋﻨﺪ ﺣﻠﻮل آﺟﺎل‬
‫اﺳﺘﺤﻘﺎﻗﮭﺎ إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻟﯿﺴﺘﻌﯿﺪ ﻗﯿﻤﺘﮭﺎ‪.‬‬
‫‪ .9‬ﺷﺮاء اﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﺼﻌﺒﺔ‪.‬‬
‫‪ .10‬دﻓﻊ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺎت إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﺒﺎﺋﻊ‪.‬‬

‫‪ :III‬ﻣﺰاﯾﺎ وﻋﯿﻮب ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد‪:‬‬

‫‪ ‬ﯾﺘﻢ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد ﺑﺈﺻﺪار وﺛﯿﻘﺔ واﺣﺪة وﺑﺬﻟﻚ ﯾﻜﺴﺐ اﻟﻮﻗﺖ‪.‬‬

‫‪ ‬ﯾﺘﻤﺘﻊ اﻟﻤﻮرد ﺑﺤﺮﯾﺔ اﻟﺘﺼﺮف ﺑﻢ اﻧﮫ اﻟﺸﺨﺺ اﻟﻮﺣﯿﺪ اﻟﺬي ﯾﻔﺎوض اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾﺘﺤﻤﻞ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺗﻜﺎﻟﯿﻒ اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ واﻟﺘﺤﻮﯾﻞ‪.‬‬
‫‪ ‬ﯾﻮاﺟﮫ اﻟﻤﻮرد ﻣﺨﺎطﺮ أھﻤﮭﺎ ﻣﺨﺎطﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬
‫‪ ‬ﻻ ﯾﻤﻜﻦ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻓﺼﻞ ﺷﺮوط اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻋﻦ ﺷﺮوط اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري ﺣﯿﺚ أن اﻟﻜﺜﯿﺮ ﻣﻦ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮردﯾﻦ ﯾﻌﻄﻮن أھﻤﯿﺔ اﻛﺒﺮ ﻟﺸﺮوط اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﻌﻨﺎﺻﺮ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻷﺧﺮى‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي‪:‬‬

‫‪ :I‬ﻣﻔﮭﻮم ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي‪ :‬ھﻮ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ آﻟﯿﺔ ﯾﻘﻮم ﺑﻤﻮﺟﺒﮭﺎ ﺑﻨﻚ ﻣﻌﯿﻦ أو ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ ﻣﻦ ﺑﻨﻮك ﺑﻠﺪ‬
‫اﻟﻤﺼﺪر ﺑﻤﻨﺢ ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻟﻔﺘﺮة ﺗﺘﺠﺎوز )‪ 18‬ﺷﮭﺮا( ﺑﺤﯿﺚ ﯾﺴﺘﻌﻤﻠﮫ ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ‬
‫ﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﻧﻘﺪا ﻟﻠﻤﺼﺪر‪ ،‬وﯾﻠﻌﺐ اﻟﻤﺼﺪر دور اﻟﻮﺳﯿﻂ ﻓﻲ اﻟﻤﻔﺎوﺿﺎت ﻣﺎ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬
‫واﻟﺒﻨﻮك اﻟﻤﻌﻨﯿﺔ ﺑﻐﺮض إﺗﻤﺎم ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﻘﺮض ھﺬه‪ ،‬ﻓﻜﻼ اﻟﻄﺮﻓﯿﻦ ﺳﯿﺴﺘﻔﯿﺪان ﻣﻦ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬
‫اﻟﻘﺮوض ﺣﯿﺚ ﯾﺴﺘﻔﯿﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻣﻦ ﺗﺴﮭﯿﻼت ﻣﺎﻟﯿﺔ ﻧﺴﺒﯿﺎ ﻣﻊ اﺳﺘﻼﻣﮫ اﻵﻧﻲ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﯾﺴﺘﻔﯿﺪ‬

‫‪1‬‬
‫‪-guy omar andré : commerce international, édition dallez, 2000, p 105.‬‬
‫‪79‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺼﺪر ﻣﻦ ﺗﺪﺧﻼت ھﺬه اﻟﺒﻨﻮك وذﻟﻚ ﺑﺤﺼﻮﻟﮫ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ اﻟﻔﻮري ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻟﻤﺒﻠﻎ‬
‫‪1‬‬
‫اﻟﺼﻔﻘﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬وﻛﻨﺘﯿﺠﺔ ﻟﮭﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﯾﺘﻢ إﻣﻀﺎء ﻋﻘﺪﯾﻦ‪:‬‬

‫* اﻟﻌﻘﺪ اﻷول‪ :‬ھﻮ اﻟﻤﺘﻌﻠﻖ ﺑﻤﻨﺢ اﻟﻘﺮض ﺑﯿﻦ اﻟﺒﻨﻚ واﻟﻤﺴﺘﻮرد ‪ ،‬واﻟﺬي ﯾﺘﻀﻤﻦ ﺷﺮوط اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‬
‫وﻣﻮاﺻﻔﺎت اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ )اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري(‪.‬‬

‫* اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ھﻮ اﻟﻤﺘﻌﻠﻖ ﺑﻤﻨﺢ اﻟﻘﺮض ﺑﯿﻦ اﻟﺒﻨﻚ واﻟﻤﺴﺘﻮرد وﯾﺘﻀﻤﻦ ﺷﺮوط إﺗﻤﺎم ﻣﻨﺢ‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﻘﺮض ﻣﺜﻞ ﻣﻌﺪل اﻟﻔﺎﺋﺪة ﻟﻔﺘﺮة )ﻋﻘﺪ اﻟﻘﺮض(‪.‬‬

‫* اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري‪ :‬ﯾﺒﯿﻦ ﻓﯿﮫ ﻧﻮﻋﯿﺔ اﻟﺴﻠﻊ وﻣﺒﺎﻟﻐﮭﺎ وﺷﺮوط ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﻓﮭﻮ ﯾﺤﺪد ﺷﺮوط اﻟﺒﺎﺋﻊ‬
‫وإﺟﺮاءات اﻟﺪﻓﻊ اﻟﻔﻮري ﻟﻠﺒﺎﺋﻊ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬

‫* ﻋﻘﺪ اﻟﻘﺮض‪ :‬ﯾﺒﯿﻦ ﻓﯿﮫ ﺷﺮوط إﺗﻤﺎم اﻟﻘﺮض واﻧﺠﺎزه ﻣﺜﻞ ﻓﺘﺮة اﻟﻘﺮض وطﺮﯾﻘﺔ اﺳﺘﺮداده‬
‫وﻣﻌﺪﻻت اﻟﻔﺎﺋﺪة اﻟﻤﻄﺒﻘﺔ ﻓﮭﻮ ﯾﺴﻤﺢ ﻟﻠﺒﻨﻮك ﺑﻮﺿﻌﮫ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻼزم وﺗﺤﺖ ﺑﻌﺾ اﻟﺸﺮوط –‬
‫اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ اﻟﻀﺮورﯾﺔ – ﺣﺴﺐ اﻟﺘﺰاﻣﺎت اﻟﻤﺸﺘﺮي ﺑﺎﻟﺪﻓﻊ ﺗﺤﺖ ﺗﺼﺮف ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﻤﻜﻦ ﻟﻠﺘﺪﻓﻘﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ أن ﺗﻜﻮن ﺑﺎﻟﺘﺪرج وﺗﺘﻮزع ﺣﺴﺐ ﻣﺎ ﺣﻘﻘﮫ اﻟﻤﺼﺪر ﻣﻦ اﻟﺘﺰاﻣﺎﺗﮫ ﻓﻲ اﻟﻌﻘﺪ‪،‬‬
‫‪3‬‬
‫أي أن ﻛﻞ إرﺳﺎل ﺟﺰﺋﻲ ﯾﻘﺎﺑﻠﮫ دﻓﻊ ﻟﺠﺰء ﻣﻦ اﻟﻤﺒﻠﻎ اﻹﺟﻤﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫‪ -‬وﻟﺘﺎﻣﯿﻦ ھﺬه اﻟﻘﺮوض وﺟﺪت ھﻨﺎك ھﯿﺌﺎت ﺧﺎﺻﺔ ﻟﺘﺎﻣﯿﻦ اﻟﻘﺮوض اﻟﻤﻮﺟﮭﺔ ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺼﺎدرات‬
‫‪4‬‬
‫وﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﻤﺎﻧﺤﺔ ﻟﻠﻘﺮوض اﻟﺘﻘﺪم ﻟﺘﺄﻣﯿﻨﮭﺎ أو ﺗﻠﺘﻤﺲ ﻣﻦ ﺑﻨﻚ ﺑﻠﺪ اﻟﻤﺴﺘﻮرد أن ﯾﻘﻮم ﺑﻜﻔﺎﻟﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﻤﻨﺢ ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻋﺎدة ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺼﻔﻘﺎت اﻟﮭﺎﻣﺔ ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﻤﺒﻠﻎ ﺧﺎﺻﺔ‪ ،‬واﻟﺴﺒﺐ ﻓﻲ ذﻟﻚ أن‬
‫ﺗﻤﻮﯾﻞ ﺻﻔﻘﺎت ﺑﻤﺜﻞ ھﺬه اﻷھﻤﯿﺔ ﺑﺎﻻﻋﺘﻤﺎد ﻋﻠﻰ اﻷﻣﻮال اﻟﺨﺎﺻﺔ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻗﺪ ﺗﻌﺘﺮﺿﮭﺎ ﺑﻌﺾ‬
‫اﻟﻌﻮاﺋﻖ‪ ،‬ﻓﻠﯿﺲ ﻣﻤﻜﻨﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺪوام أن ﯾﻜﻮن اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻗﺎدرا ﻋﻠﻰ ﺗﺨﺼﯿﺺ ﻣﺜﻞ ھﺬه اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ‪ ،‬ﻛﻤﺎ أن‬
‫اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺪوره ﻻ ﯾﻤﻜﻨﮫ أن ﯾﻨﺘﻈﺮ ﻛﻞ ھﺬه اﻟﻤﺪة اﻟﻄﻮﯾﻠﺔ ﺧﺎﺻﺔ إذا ﺗﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺄﻣﻮال ھﺎﻣﺔ‪،‬‬
‫‪5‬‬
‫وﻋﻠﻰ ھﺬا اﻷﺳﺎس ﻓﻘﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي ﯾﻌﻄﻲ دﻋﻤﺎ ﻟﻠﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻠﻰ ﺣﺪ ﺳﻮاء‪.‬‬

‫‪ -1‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.123‬‬

‫‪ -2‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪.‬‬
‫‪yves simo, op-cit, 200, p 529. -3‬‬
‫‪ -4‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬ﻧﻔﺲ اﻟﻤﺮﺟﻊ اﻟﺴﺎﺑﻖ‪.‬‬
‫‪ -5‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص ‪.123‬‬
‫‪80‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬وﻋﻠﻰ اﻟﻌﻜﺲ ﻣﻦ ﻗﺮض اﻟﻤﻮرد‪ ،‬ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي ﯾﺴﻤﺢ ﻟﻠﻤﺼﺪر ﺑﺎن ﯾﻌﻔﻰ ﻛﻠﯿﺎ ﻣﻦ ﻗﯿﻮد ﺗﺤﻤﻞ‬
‫أﻋﺒﺎء اﻟﻘﺮض‪ ،‬ﺑﻤﺎ أن اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﺪﻓﻊ ﻟﮫ ﻣﻦ ﺧﻼل اﻟﻘﺮض اﻟﺬي ﯾﺘﺤﺼﻞ ﻋﻠﯿﮫ‪.‬‬

‫‪ -‬وﻟﻜﻲ ﺗﺘﻢ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﻣﻨﺢ اﻟﻘﺮض ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬ﯾﺠﺐ أن ﺗﻜﻮن ھﻨﺎك ﺻﻔﻘﺔ ﺗﺠﺎرﯾﺔ وﯾﺨﺺ ھﺬا اﻟﻘﺮض‬
‫اﻟﺼﻔﻘﺎت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﮭﺎﻣﺔ واﻟﻜﺒﯿﺮة ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻻن اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻋﺎدة ﻣﺎ ﯾﻜﻮن ھﻮ اﻟﻤﺸﻜﻞ ﻹﺗﻤﺎم ﻣﺜﻞ‬
‫ھﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‪ ،‬ﻓﯿﻜﻮن ھﻨﺎ ﺗﺪﺧﻞ اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺪﻋﻤﮫ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد ﻣﺎﻟﯿﺎ وﻛﺬﻟﻚ ﯾﻜﻮن اﻟﺪﻋﻢ ﻟﻠﻤﺼﺪر ﺑﺤﯿﺚ اﻧﮫ‬
‫ﯾﻜﻮن ﻣﻄﻤﺌﻨﺎ ﻣﻦ ﻧﺎﺣﯿﺔ اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺘﺠﺎري اﻟﻤﺮﺗﺒﻂ ﺑﺎﻟﺼﻔﻘﺔ ﻓﺎن اﻟﺒﻨﻚ ﯾﻜﻮن اﻟﻀﺎﻣﻦ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺼﺪر‬
‫واﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -‬إن ھﺬه اﻟﺘﻘﻨﯿﺔ أﻛﺜﺮ ﺳﮭﻮﻟﺔ ﻣﻦ اﻟﻨﺎﺣﯿﺔ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﻘﺮض اﻟﻤﻮرد ﻓﮭﻮ ﻗﺮض ﯾﻤﻨﺢ ﻣﺒﺎﺷﺮة ﻣﻦ‬
‫‪1‬‬
‫طﺮف ﻣﺆﺳﺴﺔ ﻣﺼﺮﻓﯿﺔ ﺗﻮﺟﺪ ﺑﺒﻠﺪ اﻟﻤﺼﺪر ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي اﻷﺟﻨﺒﻲ ﺑﮭﺪف ﺗﺸﺠﯿﻊ اﻟﺼﺎدرات‪.‬‬

‫ﺷﻜﻞ رﻗﻢ‪ - 07‬ﺳﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﻗﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي‬

‫اﻟﻣورد‬ ‫‪2‬‬ ‫اﻟﻣﺷﺗري‬

‫‪1‬‬

‫ﺷرﻛﺔ اﻟﺗﺄﻣﯾن‬
‫‪5‬‬ ‫‪6‬‬ ‫‪9‬‬ ‫‪8‬‬
‫‪3‬‬

‫ﺑﻧك اﻟﻣورد‬ ‫‪7‬‬ ‫ﺑﻧك اﻟﻣﺷﺗري‬

‫‪4‬‬

‫‪Source : yves simo, 194‬‬

‫‪ -‬ﺷﺮح اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‪:‬‬

‫‪ .1‬ﯾﻄﻠﺐ اﻟﻤﻮرد ﺿﻤﺎن ﻣﻦ ھﯿﺌﺔ اﻟﺘﺎﻣﯿﻦ‪.‬‬

‫‪ .2‬ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي واﻟﻤﻮرد‪.‬‬

‫‪ -1‬د‪ .‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.85‬‬

‫‪81‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ .3‬ﺗﻮﻗﯿﻊ اﺗﻔﺎﻗﯿﺔ اﻟﻘﺮض ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺸﺘﺮي وﺑﻨﻚ اﻟﻤﻮرد‪.‬‬

‫‪ .4‬ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺿﻤﺎﻧﺎت ﺑﻨﻜﯿﺔ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬
‫‪ .5‬إرﺳﺎل اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻣﻦ طﺮف ﺑﻨﻚ اﻟﻤﻮرد ﻣﺮورا ﺑﺒﻨﻜﮫ‪.‬‬
‫‪ .6‬دﻓﻊ اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻣﻦ طﺮف ﺑﻨﻚ اﻟﻤﻮرد ﻟﻠﻤﻮرد‪.‬‬
‫‪ .7‬ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻣﻦ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﻮرد إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي واﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ اﻟﻤﺪﻓﻮﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ .8‬ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ ﻣﻦ طﺮف ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬
‫‪ .9‬اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ اﻟﻤﺪﻓﻮﻋﺔ‪.‬‬

‫‪ :II‬ﺧﻄﻮط اﻟﻘﺮض )اﻟﺒﺮوﺗﻮﻛﻮﻻت(‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌﺘﺒﺮ اﻟﺒﺮوﺗﻮﻛﻮﻻت )ﺧﻄﻮط اﻟﻘﺮض( اﻟﺤﻜﻮﻣﯿﺔ واﻟﺒﻨﻜﯿﺔ ﺷﻜﻼ ﻣﮭﻤﺎ ﻟﻘﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي واﻟﺘﻲ‬
‫‪1‬‬
‫ﺗﻮﺟﮫ ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﺻﺎدرات اﻟﺘﺠﮭﯿﺰات اﻟﺘﻲ ﺗﺨﺺ اﻟﻤﺸﺎرﯾﻊ اﻟﻀﺨﻤﺔ ﻣﺜﻞ اﻟﺴﺪود واﻟﺴﻜﻚ اﻟﺤﺪﯾﺪﯾﺔ‪.‬‬

‫أ‪ .‬اﻟﺒﺮوﺗﻮﻛﻮﻻت اﻟﺤﻜﻮﻣﯿﺔ )ﺧﻄﻮط اﻟﻘﺮض اﻟﺤﻜﻮﻣﯿﺔ(‪ :‬ﺗﻤﻨﺢ ﺣﻜﻮﻣﺔ اﻟﺒﻠﺪ اﻟﻤﻘﺮض ﻟﺒﻠﺪ‬
‫أﺟﻨﺒﻲ ﻗﺮوﺿﺎ ﻟﺘﺴﮭﯿﻞ ﺷﺮاء اﻟﻤﻨﺘﺠﺎت واﻟﻤﻌﺪات‪ ،‬ھﺬه اﻟﻘﺮوض ﺗﻜﻠﻔﺘﮭﺎ ﻣﻨﺨﻔﻀﺔ‪.‬‬
‫ب‪ .‬اﻟﺒﺮوﺗﻮﻛﻮﻻت اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ ) ﺧﻄﻮط اﻟﻘﺮض ﻣﺘﻌﺪدة اﻷطﺮاف(‪ :‬ﻋﻨﺪﻣﺎ ﯾﻤﻀﻰ ﺑﺮوﺗﻮﻛﻮل‬
‫ﺣﻜﻮﻣﻲ ﯾﺘﻔﻖ ﺑﻨﻚ أو ﻋﺪة ﺑﻨﻮك ﻋﻠﻰ ﺑﺮوﺗﻮﻛﻮل ﻣﺎ ﺑﯿﻦ اﻟﺒﻨﻮك ﯾﺘﻢ ﻓﯿﮫ ﺗﺤﺪﯾﺪ إﺟﺮاءات‬
‫اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﻼﺳﺘﻌﻤﺎل‪ ،‬ﻓﺘﺮة اﻟﻘﺮض‪ ،‬طﺮﯾﻘﺔ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ‪ ،‬ﺷﺮوط اﻟﺪﻓﻊ‪،‬‬
‫اﺳﺘﺤﻘﺎﻗﺎت اﻟﺪﻓﻊ‪ ،‬ﺗﻜﻠﻔﺔ اﻟﻘﺮض‪ ،‬واﻟﻀﻤﺎﻧﺎت واﻟﻜﻔﺎﻻت اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ‪ ،‬إﻟﻰ ﺟﺎﻧﺐ ھﺬه‬
‫اﻟﺒﺮوﺗﻮﻛﻮﻻت اﻟﻤﻨﻌﻘﺪة ﯾﻤﻜﻦ أن ﺗﺘﻢ ﻋﺪة اﺗﻔﺎﻗﯿﺎت ﺑﻨﻜﯿﺔ ﻣﻤﻀﺎة ﺑﺼﻔﺔ ﻣﺴﺘﻘﻠﺔ ﻋﻦ‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺒﺮوﺗﻮﻛﻮﻻت اﻟﺤﻜﻮﻣﯿﺔ اﻟﺴﺎﺑﻘﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬وﻓﻲ ھﺬا اﻹطﺎر ﻟﻘﺪ ﺳﻤﺢ ﻟﻠﻤﺘﻌﺎﻣﻞ اﻟﺠﺰاﺋﺮي أن ﯾﻤﻮل وارداﺗﮫ ﺑﺈدراﺟﮭﺎ ﺿﻤﻦ ﺧﻂ ﻗﺮض‬
‫ﻣﺘﻌﺪد اﻷطﺮاف أو ﺧﻂ ﻗﺮض ﺣﻜﻮﻣﻲ وذﻟﻚ ﺣﺴﺐ اﻟﻤﺎدة ‪ 07‬ﻣﻦ اﻟﺘﻌﻠﯿﻤﺔ رﻗﻢ ‪ 20/94‬اﻟﺼﺎدرة‬
‫ﻋﻦ ﺑﻨﻚ اﻟﺠﺰاﺋﺮ واﻟﻤﺤﺪدة ﻟﺸﺮوط ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻻﺳﺘﯿﺮاد‪.‬‬

‫‪ :III‬ﻣﺰاﯾﺎ وﻋﯿﻮب اﻟﻘﺮض اﻟﻤﺸﺘﺮي‪:‬‬

‫‪ ‬ﻣﺪة اﻟﺘﻔﺎوض ﻟﻤﻮاﻓﻘﺔ اﻟﻌﻘﺪﯾﻦ طﻮﯾﻠﺔ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﻘﺮض اﻟﻤﻮرد‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫‪- michel jura : technique financiére international dunod, paris, 2000, p 354.‬‬
‫‪2‬‬
‫‪- Yves simon :op-cit p539.‬‬
‫‪82‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬ﯾﺘﺤﺼﻞ اﻟﻤﻮرد ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺒﻠﻎ ﻧﻘﺪا أو وﻓﻖ اﻟﺸﺮوط اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﻘﺪ وﺑﺬﻟﻚ ﻓﮭﻮ ﻣﻌﻔﻰ‬
‫ﻣﻦ ﺧﻄﺮ اﻟﻘﺮض ﻻن ﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﺪﻓﻊ ﯾﺘﺤﻤﻠﮫ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﻘﺮض‪.‬‬
‫‪1‬‬
‫‪ ‬ﺧﻄﺮ ﻋﺪم ﻗﺒﻮل اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻟﻠﺴﻠﻌﺔ ﯾﺘﺤﻤﻠﮫ اﻟﺒﺎﺋﻊ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬اﻟﻘﺮض اﻹﯾﺠﺎري اﻟﺪوﻟﻲ‪:‬‬

‫‪ :I‬ﺗﻌﺮﯾﻒ اﻟﻘﺮض اﻹﯾﺠﺎري اﻟﺪوﻟﻲ" ‪:"crédit bail international‬‬

‫‪ -‬ھﻮ أﯾﻀﺎ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ آﻟﯿﺔ ﻟﻠﺘﻤﻮﯾﻞ ﻣﺘﻮﺳﻂ وطﻮﯾﻞ اﻷﺟﻞ ﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬وﯾﺘﻤﺜﻞ ﻣﻀﻤﻮن ھﺬه‬
‫اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻓﻲ ﻗﯿﺎم اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺒﯿﻊ ﺳﻠﻌﺘﮫ إﻟﻰ ﻣﺆﺳﺴﺎت ﻣﺘﺨﺼﺼﺔ أﺟﻨﺒﯿﺔ واﻟﺘﻲ ﺗﻘﻮم ﺑﺎﻟﺘﻔﻮﯾﺾ ﻣﻊ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺣﻮل إﺟﺮاءات إﺑﺮام ﻋﻘﺪ إﯾﺠﺎري وﺗﻨﻔﯿﺬه وﯾﺘﻀﻤﻦ ھﺬا اﻟﻌﻘﺪ ﻓﻲ اﻟﻮاﻗﻊ ﻧﻔﺲ ﻓﻠﺴﻔﺔ‬
‫اﻟﻘﺮض اﻹﯾﺠﺎري اﻟﻮطﻨﻲ وﻧﻔﺲ آﻟﯿﺎت اﻷداء ﻣﻊ ﻓﺎرق ﯾﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ أن اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت ﺗﺘﻢ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﻘﯿﻤﯿﻦ‬
‫وﻏﯿﺮ اﻟﻤﻘﯿﻤﯿﻦ‪ ،‬وھﻲ ﻓﻲ اﻟﺤﻘﯿﻘﺔ ﻧﻔﺲ اﻟﻄﺮﯾﻘﺔ اﻟﺘﻲ اﻋﺘﻤﺪھﺎ اﻟﺘﻨﻈﯿﻢ اﻟﺠﺰاﺋﺮي ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻤﺠﺎل‪.‬‬

‫‪ -‬وﺑﮭﺬه اﻟﻄﺮﯾﻘﺔ‪ ،‬ﻓﺎن اﻟﻤﺼﺪر ﺳﻮف ﯾﺴﺘﻔﯿﺪ ﻣﻦ اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ واﻟﻔﻮرﯾﺔ وﺑﻌﻤﻠﺘﮫ اﻟﻮطﻨﯿﺔ‪ ،‬ﻓﻲ‬
‫ﺣﯿﻦ ان اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﺴﺘﻔﯿﺪ ﻣﻦ اﻟﻤﺰاﯾﺎ اﻟﺘﻲ ﯾﻘﺪﻣﮭﺎ ﻋﻘﺪ اﻟﻘﺮض اﻹﯾﺠﺎري وﺧﺎﺻﺔ ﻋﺪم اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ‬
‫اﻟﻔﻮري ﻟﻤﺒﻠﻎ اﻟﺼﻔﻘﺔ اﻟﺬي ﻋﺎدة ﻣﺎ ﯾﻜﻮن ﻛﺒﯿﺮا‪.‬‬

‫‪ -‬وﺗﺘﻀﻤﻦ اﻟﺪﻓﻌﺎت اﻟﺘﻲ ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺪﻓﻌﮭﺎ إﻟﻰ ﻣﺆﺳﺴﺔ اﻟﻘﺮض اﻟﺘﺠﺎري ﻗﺴﻂ اﻻﺳﺘﮭﻼك‬
‫اﻟﺨﺎص ﺑﺮأس اﻟﻤﺎل اﻷﺳﺎﺳﻲ‪ ،‬إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻟﻔﺎﺋﺪة وھﺎﻣﺶ ﺧﺎص ﯾﮭﺪف إﻟﻰ ﺗﻐﻄﯿﺔ اﻷﺧﻄﺎر‬
‫اﻟﻤﺤﺘﻤﻠﺔ ﻛﻤﺎ أن ﺗﺴﺪﯾﺪ ھﺬه اﻷﻗﺴﺎط ﯾﻤﻜﻦ أن ﯾﻜﻮن ﺗﺼﺎﻋﺪﯾﺎ آو ﺗﻨﺎزﻟﯿﺎ آو ﻣﻜﯿﻔﺎ ﻣﻊ ﺷﺮوط‬
‫‪2‬‬
‫اﻟﺴﻮق‪.‬‬

‫‪ -‬ﻛﺬﻟﻚ ﯾﻌﺮف اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻹﯾﺠﺎري‪:‬‬

‫‪ ‬ﻋﻠﻰ أﺳﺎس اﻧﮫ وطﻨﻲ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﺗﺠﻤﻊ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﺷﺮﻛﺔ ﺗﺄﺟﯿﺮ‪ ،‬أو ﺑﻨﻜﺎ أو ﻣﺆﺳﺴﺔ ﻣﺎﻟﯿﺔ ﺑﻤﺘﻌﺎﻣﻞ‬
‫اﻗﺘﺼﺎد وﻛﻼھﻤﺎ ﻣﻘﯿﻤﺎن ﺑﺎﻟﺠﺰاﺋﺮ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻋﻠﻰ أﺳﺎس اﻧﮫ دوﻟﻲ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﯾﻜﻮن اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺬي ﯾﺮﺗﻜﺰ ﻋﻠﯿﮫ ‪:‬‬
‫* إﻣﺎ ﻣﻤﻀﻰ ﺑﯿﻦ ﻣﺘﻌﺎﻣﻞ اﻗﺘﺼﺎدي ﻣﻘﯿﻢ ﺑﺎﻟﺠﺰاﺋﺮ وﺷﺮﻛﺔ ﺗﺄﺟﯿﺮ أو ﺑﻨﻜﺎ أو ﻣﺆﺳﺴﺔ ﻣﺎﻟﯿﺔ‬
‫ﻏﯿﺮ ﻣﻘﯿﻤﺔ ﺑﺎﻟﺠﺰاﺋﺮ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫‪- guy omar andré : op-cite, p 167.‬‬
‫‪ -2‬اﻟﻄﺎھﺮ ﻟﻄﺮش‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ ذﻛﺮه‪ ،‬ص ‪.127‬‬
‫‪83‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫* وإﻣﺎ ﻣﻤﻀﻰ ﺑﯿﻦ ﻣﺘﻌﺎﻣﻞ اﻗﺘﺼﺎدي ﻏﯿﺮ ﻣﻘﯿﻢ وﺷﺮﻛﺔ ﺗﺄﺟﯿﺮ أو ﺑﻨﻚ أو ﻣﺆﺳﺴﺔ ﻣﺎﻟﯿﺔ‬
‫ﻣﻘﯿﻤﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‪.‬‬

‫‪ -‬إن ﺻﻔﻘﺘﻲ اﻟﻤﻘﯿﻢ وﻏﯿﺮ اﻟﻤﻘﯿﻢ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ ھﻤﺎ اﻟﻤﺤﺪدﺗﺎن ﻓﻲ اﻟﺘﺸﺮﯾﻊ واﻟﺘﻨﻈﯿﻢ اﻟﻤﻌﻤﻮل ﺑﮭﻤﺎ‬
‫‪1‬‬
‫ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ‪.‬‬

‫‪ :II‬اﯾﺠﺎﺑﯿﺎت اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻹﯾﺠﺎري اﻟﺪوﻟﻲ‪:‬‬

‫‪ ‬اﻟﻤﺼﺪر ﯾﻌﺘﺒﺮ ھﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﺑﯿﻊ ﻧﻘﺪا‪ ،‬أي ﻻ ﯾﻮﺟﺪ ﺧﻄﺮ اﻟﺼﺮف ﻛﻤﺎ ﯾﻜﻮن ﻗﺪ ﺗﺨﻠﺺ ﻣﻦ‬
‫اﻟﺨﻄﺮ اﻟﻨﺎﺗﺞ ﻋﻦ اﻟﺰﺑﻮن اﻷﺟﻨﺒﻲ‪ ،‬ﻻن ﻣﺆﺳﺴﺔ اﻹﯾﺠﺎر ھﻲ اﻟﺘﻲ ﺗﺸﺘﺮي اﻟﺘﺠﮭﯿﺰات‪،‬‬
‫ﻓﯿﻜﻮن ﻋﻘﺪ اﻹﯾﺠﺎر ﻗﺪ ﺗﻀﻤﻦ ﺗﻤﻮﯾﻼ ﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺼﺪﯾﺮ‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻟﯿﺲ ﺑﺤﺎﺟﺔ إﻟﻰ ﺗﺠﻤﯿﺪ رؤوس اﻷﻣﻮال ﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺘﺠﮭﯿﺰات اﻟﻤﺴﺘﻮردة وﻋﻠﻰ‬
‫ھﺬا اﻷﺳﺎس ﻓﮭﻮ ﯾﻜﺘﻔﻲ ﺑﻤﺒﻠﻎ اﻹﯾﺠﺎر اﻟﺬي ﯾﻤﻜﻦ ﺗﻐﯿﯿﺮه ﺑﻌﺪ ذﻟﻚ ﺣﺴﺐ اﻟﻈﺮوف اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬
‫اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺮ ﺑﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ :III‬ﺳﻠﺒﯿﺎت اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﺘﺠﺎري اﻟﺪوﻟﻲ‪:‬‬

‫‪ ‬ﺗﻜﻠﻔﺔ اﻹﯾﺠﺎر ﺗﻜﻮن ﻣﺮﺗﻔﻌﺔ‪.‬‬

‫‪ ‬ﻗﺮض اﻹﯾﺠﺎر أو ﻣﺎ ﺗﻌﺮف ﺑﺎﺳﻢ ‪ easingl‬ﺗﻮاﺟﮫ ﻋﺪة ﻣﺨﺎطﺮ ﻗﺎﻧﻮﻧﯿﺔ‪ ،‬ﺧﻄﺮ اﻟﺼﺮف‪،‬‬
‫‪2‬‬
‫ﺧﻄﺮ اﻟﺴﯿﺎﺳﻲ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺮاﺑﻊ‪ :‬اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺠﺰاﻓﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌﺘﺒﺮ ھﺬه اﻟﺘﻘﻨﯿﺔ أداة ﻣﻦ أدوات ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬وﺗﺘﻀﻤﻦ ﺑﯿﻊ ﺳﻨﺪات أو ﻛﻤﺒﯿﺎﻻت ﻣﻦ‬
‫اﺟﻞ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻧﻘﺪي ﻓﻮري‪ ،‬وﺗﻨﺸﺎ ھﺬه اﻻﻟﺘﺰاﻣﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻧﺘﯿﺠﺔ ﻗﯿﺎم اﺣﺪ اﻟﻤﺼﺪرﯾﻦ‬
‫ﺑﺒﯿﻊ ﺳﻠﻊ إﻟﻰ ﻣﺴﺘﻮرد ﻓﻲ ﺑﻠﺪ آﺧﺮ‪ ،‬ورﻏﺒﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺼﺪر ﻓﻲ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻣﻘﺎﺑﻞ ﺳﻨﺪات‬
‫اﻟﺪﯾﻦ اﻟﺘﻲ ﻓﻲ ﺣﻮزﺗﮫ‪ ،‬ﻓﻨﮫ ﯾﻘﻮم ﺑﺒﯿﻌﮭﺎ إﻟﻰ اﺣﺪ اﻟﺒﻨﻮك أو ﻣﺆﺳﺴﺎت اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ دون ﺣﻖ‬
‫اﻟﺮﺟﻮع ﻣﻦ اﻟﺒﺎﺋﻊ ‪ ،‬وﯾﺘﻢ ھﺬا اﻟﺒﯿﻊ ﺑﺎن ﯾﺴﻠﻢ اﻟﻤﺼﺪر اﻟﺴﻨﺪات أو اﻟﻜﻤﺒﯿﺎﻻت اﻟﻤﺒﺎﻋﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺘﺤﻖ‬
‫ﻋﺎدة ﺧﻼل ﻓﺘﺮة زﻣﻨﯿﺔ ﺗﻤﺘﺪ إﻟﻰ ‪ 5‬ﺳﻨﻮات ﻣﻦ ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺼﻔﻘﺔ إﻟﻰ ﻣﺸﺘﺮي اﻟﺪﯾﻦ ﻣﻘﺎﺑﻞ اﻟﺤﺼﻮل‬

‫‪ -1‬اﻟﺠﺮﯾﺪة اﻟﺮﺳﻤﯿﺔ‪ ،‬اﻟﻌﺪد ‪ 03‬ﺑﺘﺎرﯾﺦ ‪ 14‬ﺟﺎﻧﻔﻲ ‪ 1996‬ص‪-‬ص‪.26-25 :‬‬

‫‪ -2‬ﺷﺎﻋﺔ ﻋﺒﺪ اﻟﻘﺎدر‪.‬‬
‫‪84‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪1‬‬
‫‪.‬‬ ‫ﻓﻮرا‬ ‫ﻗﯿﻤﺘﮭﺎ‬ ‫ﻋﻠﻰ‬ ‫اﻟﺤﺼﻮل‬ ‫ﻣﻘﺎﺑﻞ‬
‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻟﺨﺎﻣﺲ‪ :‬ﻗﺮوض اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺴﺒﻖ‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﺴﺎھﻢ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﺗﺰوﯾﺪ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ اﻟﻤﺼﺪرة ﺑﻘﺮض ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻣﺴﺒﻖ ﺣﺘﻰ ﺗﺘﻤﻜﻦ ﻣﻦ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻧﻔﻘﺎﺗﮭﺎ‬
‫اﻟﺠﺎرﯾﺔ أو اﻹﺳﺘﺜﻨﺎﺋﯿﺔ اﻟﻨﺎﺗﺠﺔ ﻋﻦ ﻧﺸﺎطﮭﺎ اﻟﺘﺼﺪﯾﺮي‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﮭﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻘﺮوض ﯾﻮﺟﮫ ﻟﺘﺴﮭﯿﻞ ﺗﺠﮭﯿﺰ وإﻋﺪاد طﻠﺒﯿﺎت ھﺎﻣﺔ ﻣﻮﺟﮭﺔ ﻟﺴﻮق أﺟﻨﺒﯿﺔ وﺗﻜﻮن‬
‫ھﺬه اﻟﻘﺮوض ﻓﻲ ﺑﻌﺾ اﻷﺣﯿﺎن ﺑﻤﻌﺪل ﺛﺎﺑﺖ وھﻲ ﻣﺎ ﯾﻌﺮف ﺑﻘﺮوض اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﻤﺴﺒﻖ ﺑﻤﻌﺪل‬
‫‪2‬‬
‫ﻣﺴﺘﻘﺮ‪.‬‬

‫‪ -‬وﺗﻈﮭﺮ أھﻤﯿﺔ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﻛﻮن اﻟﺘﺴﺒﯿﻘﺎت اﻟﺘﻲ ﯾﻘﺒﻀﮭﺎ اﻟﻤﺼﺪر ﻋﻨﺪ ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﻌﻘﺪ آو‬
‫ﺧﻼل ﻓﺘﺮة اﻹﻧﺘﺎج أو إﻋﺪاد اﻟﺨﺪﻣﺎت ﻋﺎدة ﻻ ﺗﻐﻄﻲ إﻻ ﺟﺰءا ﻣﻦ ﻧﻔﻘﺎت اﻧﺠﺎز اﻟﻌﻘﺪ ﻣﻤﺎ ﯾﺆﺛﺮ ﺳﻠﺒﺎ‬
‫ﻋﻠﻰ ﺧﺰﯾﻨﺔ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﺗﻤﻜﻦ ھﺬه اﻟﻄﺮﯾﻘﺔ ﻣﻦ ﺗﻐﻄﯿﺔ ھﺬه اﻵﺛﺎر‪.‬‬

‫‪ -1‬ﻣﺪﺣﺖ ﺻﺎدق‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.35‬‬

‫‪ -2‬طﻠﻌﺖ اﺳﻌﺪ ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻤﯿﺪ‪ ،‬اﻹدارة اﻟﻔﻌﺎﻟﺔ ﻟﺨﺪﻣﺎت اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺸﺎﻣﻠﺔ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺎﺑﻖ‪ ،‬ص‪.141‬‬
‫‪85‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺒﺤﺚ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬إدارة ﻣﺨﺎطﺮ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪:‬‬

‫ﻗﺒﻞ ﻣﻨﺢ أي ﻗﺮض ﯾﻔﺘﺮض ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺘﻔﻜﯿﺮ ﻓﻲ ﻛﯿﻔﯿﺔ اﺳﺘﺮﺟﺎﻋﮫ ﻛﻤﺎ ﯾﻨﺒﻐﻲ ﻋﻠﯿﮫ اﻟﻘﯿﺎم ﺑﺪراﺳﺔ‬
‫وﺗﺤﻠﯿﻞ ﻣﻠﻒ اﻟﻘﺮض وﻣﺨﺎطﺮه اﻟﺘﻲ ﻗﺪ ﺗﺆدي إﻟﻰ ﺿﯿﺎع أﻣﻮال اﻟﺒﻨﻚ وﺑﮭﺬا ﻓﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﺠﺎرة‬
‫اﻟﺪوﻟﯿﺔ ﺗﻘﺴﻢ إﻟﻰ‪ :‬ﻣﺨﺎطﺮ ﺣﺴﺐ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺬي ﺗﻘﻊ ﻓﯿﮫ وﻣﺨﺎطﺮ ﺣﺴﺐ طﺒﯿﻌﺘﮭﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻷول‪ :‬اﻟﻤﺨﺎطﺮ ﺣﺴﺐ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺬي ﺗﻘﻊ ﻓﯿﮫ‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﻨﺘﺞ ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﻣﻦ ﺧﻼل ﻓﺘﺮة اﻟﺘﺼﻨﯿﻊ وﯾﻌﺘﺒﺮ ﺧﻄﺮ اﻧﻘﻄﺎع اﻟﺴﻮق "اﻟﺼﻔﻘﺔ" وﻋﺪم ﻗﺪرة‬
‫اﻟﻤﻮرد ﻋﻠﻰ ﺗﺴﯿﯿﺮ ﻋﻘﺪه ﻓﻲ اﻟﻔﺘﺮة اﻟﻤﺤﺪدة ﻷﺳﺒﺎب ﺗﻘﻨﯿﺔ أو ﻣﺎﻟﯿﺔ وﯾﻤﻜﻦ أن ﺗﻠﻐﻰ آو ﺗﻌﺪل اﻟﻄﻠﺒﯿﺔ‬
‫ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺸﺘﺮي وﯾﻨﻘﺴﻢ اﻟﺨﻄﺮ ﺣﺴﺐ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺬي ﯾﻘﻊ ﻓﯿﮫ إﻟﻰ ﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬ﺧﻄﺮ اﻟﺘﺼﻨﯿﻊ )ﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﻨﻔﯿﺬ(‪:‬‬

‫وھﻮ اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺬي ﯾﻤﻜﻦ أن ﯾﺤﺼﻞ ﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ اﻟﺘﺼﻨﯿﻊ‪ ،‬ﺣﯿﺚ اﻧﮫ ﻟﯿﺲ ﺑﻤﻘﺪرة اﻟﻤﺼﺪر أن ﯾﺘﻢ‬
‫ﻣﺸﺮوﻋﮫ وھﺬا ﻷﺳﺒﺎب ﺗﻘﻨﯿﺔ أو ﻣﺎﻟﯿﺔ ﻣﺜﻞ‪ :‬ﻋﺪم ﺗﻤﻜﻨﮫ ﻣﻦ ﻣﻮاﺻﻠﺔ إﻧﺘﺎج اﻟﺴﻠﻊ اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ )ﺗﻘﻨﯿﺔ(‪،‬‬
‫وﻋﺪم ﻗﺪرة اﻟﻤﺼﺪر ﻋﻠﻰ إﻧﺘﺎج ھﺬه اﻟﺴﻠﻊ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻼزم ﻻن اﻟﻨﻘﻮد ﻟﯿﺴﺖ ﺑﺤﻮزﺗﮫ )ﻣﺎﻟﯿﺔ(‪ ،‬ﻛﻤﺎ‬
‫ﯾﻤﻜﻦ ﻟﻠﻤﺸﺘﺮي إﻟﻐﺎء أو ﺗﻌﺪﯾﻞ طﻠﺒﮫ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧﻄﺮ اﻟﻘﺮض‪:‬‬

‫‪ -‬ﯾﺤﺪث ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﺧﻼل ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻓﻲ اﻟﻔﺘﺮة اﻟﺘﻲ ﯾﻘﻮم ﻓﯿﮭﺎ اﻟﻤﺸﺘﺮي ﺑﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﺒﻠﻎ‬
‫اﻟﻌﻘﺪ ﻓﺎن ﻋﺠﺰ ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ ﻋﻦ دﻓﻊ اﻟﻤﺴﺘﺤﻘﺎت اﻟﺘﻲ ﻋﻠﯿﮫ أو اﻟﻤﺘﻌﺎﻗﺪ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﻓﮭﺬا ﯾﻌﺘﺒﺮ ﺧﻄﺮ‬
‫اﻟﻘﺮض‪.‬‬

‫‪ -‬وﻛﺬا ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﺒﻨﻮك اﻟﻘﺎﺋﻤﺔ ﺑﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ‪ ،‬ﻓﮭﺬا اﻷﺧﯿﺮ ﯾﻌﺘﺒﺮ أﺳﺎﺳﯿﺎ ورﺋﯿﺴﯿﺎ ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﮭﺎ‪ ،‬ﻓﮭﻲ‬
‫ﻻ ﺗﺨﻠﻮ ﻣﻦ اﻟﻤﺨﺎطﺮ ﻓﺎﻟﺒﻨﻚ ﯾﺨﺸﻰ داﺋﻤﺎ أن ﯾﺨﺘﻠﻒ ﻣﻊ ﻣﺪﯾﻨﮫ ﻋﻦ اﻟﻘﯿﺎم ﺑﺎﻟﺘﺰاﻣﺎﺗﮫ ﻓﻲ اﻷﺟﻞ‬
‫اﻟﻤﺤﺪد‪ ،‬ﻓﺎﻟﺘﺄﺧﯿﺮ ﻓﻲ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﯾﺆدي إﻟﻰ اﺧﺘﻼل ﺻﻨﺎدﯾﻘﮫ وﺑﺎﻟﺘﺎﻟﻲ ﯾﺼﺒﺢ وﺿﻌﯿﺔ ﺣﺮﺟﺔ‪ ،‬ﻓﻤﻦ‬
‫ﺟﺮاء ﺳﯿﺎﺳﺔ إﻗﺮاض ﺧﺎطﺌﺔ ﯾﺘﻌﺮض اﻟﺒﻨﻚ ﻧﺘﯿﺠﺔ اﻟﺘﺄﺧﯿﺮ ﻟﺼﻌﻮﺑﺎت ﺗﺆدي ﺑﮫ إﻟﻰ ﺧﺴﺎرة ﻏﯿﺮ‬
‫طﺒﯿﻌﯿﺔ ﻻ ﯾﻤﻜﻦ ﺗﺤﻤﻠﮭﺎ إذا ﺗﻌﺪدت‪.‬‬

‫‪86‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬ﺧﻄﺮ اﻗﺘﺼﺎدي‪:‬‬

‫ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻤﺨﺎطﺮ ﯾﻈﮭﺮ ﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ اﻹﻧﺘﺎج وھﻮ ﻧﺎﺗﺞ ﻋﻦ ارﺗﻔﺎع اﻷﺳﻌﺎر اﻟﺪاﺧﻠﯿﺔ ﻟﺒﻠﺪ‬
‫اﻟﻤﻮرد‪ ،‬ھﺬا اﻻرﺗﻔﺎع ﯾﺘﺤﻤﻠﮫ اﻟﻤﻮرد ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻛﻮن اﻟﻌﻘﺪ ﯾﺘﻀﻤﻦ ﺳﻌﺮا ﺛﺎﺑﺘﺎ ﻏﯿﺮ ﻗﺎﺑﻞ ﻟﻠﻤﺮاﺟﻌﺔ‪،‬‬
‫وﯾﻤﻜﻦ ﺗﻘﺴﯿﻢ ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ إﻟﻰ ﻋﻨﺼﺮﯾﻦ‪:‬‬

‫‪ :I‬ﺧﻄﺮ اﻟﺘﻌﺒﺌﺔ‪ :‬ﻗﺒﻞ أن ﯾﺘﺨﺬ اﻟﺒﻨﻚ أي ﻗﺮار ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻣﺆﺳﺴﺔ ﻣﺎ ﯾﺠﺐ أن ﯾﻘﻮم ﺑﺪراﺳﺔ واﻓﯿﺔ‬
‫‪1‬‬
‫ﺑﺎﻟﺘﺤﻠﯿﻞ واﻟﺘﻘﺪﯾﺮ اﻟﺤﻘﯿﻘﻲ ﻟﺠﻤﯿﻊ ﻣﻌﻄﯿﺎﺗﮭﺎ ﺣﯿﺚ أن ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﺧﺎص ﺑﺎﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ :II‬ﺧﻄﺮ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف‪ :‬أن ﺧﻄﺮ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف ﻧﺎﺟﻢ ﻋﻦ اﻟﺨﺴﺎرة اﻟﻤﻤﻜﻦ ﺣﺪوﺛﮭﺎ ﻣﻦ ﺟﺮاء‬
‫اﻟﺘﻐﯿﺮات ﻟﺴﻌﺮ اﻟﺼﺮف ﻟﻠﻌﻤﻼت ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﻌﻤﻠﺔ اﻷﺟﻨﺒﯿﺔ اﻟﻤﺮﺟﻌﯿﺔ ﻟﻠﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﻤﺨﺎطﺮ ﺣﺴﺐ طﺒﯿﻌﺘﮭﺎ‪:‬‬

‫ﺗﺘﻤﺜﻞ ھﺬه اﻟﻤﺨﺎطﺮ ﻓﻲ اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺴﯿﺎﺳﻲ‪ ،‬ﺧﻄﺮ ﻋﺪم ﻗﺎﺑﻠﯿﺔ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ وﺧﻄﺮ اﻟﺼﺮف وﻓﯿﻤﺎ ﯾﻠﻲ‬
‫ﻧﺘﻄﺮق اﻟﻰ ﻛﻞ واﺣﺪ ﻣﻨﮭﻢ ﻋﻠﻰ ﺣﺪى‪:‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺴﯿﺎﺳﻲ‪ :‬ﯾﻨﺪرج ﺗﺤﺖ أرﺑﻌﺔ ﻧﻘﺎط‪:‬‬

‫‪ :I‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺴﯿﺎﺳﻲ ﺑﺄﺗﻢ ﻣﻌﻨﻰ اﻟﻜﻠﻤﺔ‪ :‬اﻟﺤﺮب‪ ،‬اﻟﺜﺮوات‪ ،‬اﻧﺤﺼﺎر اﻗﺘﺼﺎدي ‪...‬اﻟﺦ واﻟﻘﺮار‬
‫اﻷﺣﺎدي ﻟﻠﺤﻜﻮﻣﺔ اﻷﺟﻨﺒﯿﺔ ﺗﻌﺮﻗﻞ ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﻌﻘﺪ‪.‬‬

‫‪ :II‬اﻟﺨﺮاب اﻟﻨﺎﺗﺞ ﻋﻦ اﻟﻌﻮاﻣﻞ واﻟﻈﻮاھﺮ اﻟﻄﺒﯿﻌﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺤﺪث ﻓﻲ ﺑﻠﺪ أﺟﻨﺒﻲ ﺗﺆﺛﺮ ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻠﻌﺔ‬
‫ﺧﻼل ﻧﻘﻠﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ :III‬ﺧﻄﺮ ﻋﺪم ﺗﺤﻮﯾﻞ ﻟﻤﺎ ﺗﻘﻮم اﻟﺴﻠﻄﺎت ﺑﺘﺤﺪﯾﺪه أو ﺗﻮﻗﻒ ﺧﺮوج رؤوس اﻷﻣﻮال ﻧﺤﻮ اﻟﺨﺎرج‬
‫وھﺬا ﻟﻤﻨﻊ اﻟﻤﺼﺪر اﻟﻤﺤﻠﻲ ﻣﻦ ﺗﺴﺪﯾﺪ ﺣﻘﻮﻗﮫ‪.‬‬

‫‪ :IV‬ﻛﻤﺎ ﯾﻨﺠﻢ ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﻋﻨﺪ ﺗﻐﯿﯿﺮ اﻟﺤﺎﻟﺔ اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ واﻟﺴﯿﺎﺳﯿﺔ ﻟﺒﺪ اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﻘﺪرة ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ‪: Risque d’insolvabilité‬‬

‫ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﯾﺤﺪث ﻋﻨﺪﻣﺎ ﯾﻜﻮن اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻷﺟﻨﺒﻲ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻋﺪم ﻗﺎﺑﻠﯿﺔ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ وﻻ ﯾﺴﺘﻄﯿﻊ دﻓﻊ‬
‫ﻣﺴﺘﺤﻘﺎﺗﮫ وﻓﻲ ﻏﺎﻟﺐ اﻷﺣﯿﺎن ﻋﺪم ﻗﺎﺑﻠﯿﺔ ﺗﺴﺪﯾﺪ اﻟﺤﺠﺰ أو ﻣﺮور ﻣﺪة ﻋﻠﻰ ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺪﻓﻊ‪.‬‬

‫‪ -1‬ﯾﻌﺪل ﺑﺨﺰاز ﻓﺮﯾﺪة‪ ،‬ﺗﻘﻨﯿﺎت وﺳﯿﺎﺳﺎت اﻟﺘﺴﯿﯿﺮ اﻟﻤﺼﺮﻓﻲ‪ ،‬اﻟﺠﺰاﺋﺮ‪ ،1998 ،‬ص‪.58‬‬
‫‪87‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬ﺧﻄﺮ اﻟﺼﺮف‪:‬‬

‫إذا ﻛﺎن اﺳﺘﻌﻤﺎل ﻗﺮض وﺗﺴﺪﯾﺪه ﯾﺘﻤﺎن ﺑﻨﻔﺲ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﺤﺎﻟﺔ ﻻ ﯾﻮﺟﺪ ﺧﻄﺮ اﻟﺼﺮف ﻋﻠﻰ‬
‫اﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﻘﺪ وﻋﻤﻮﻣﺎ ﯾﺤﺪث ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﻋﻨﺪﻣﺎ ﯾﻜﻮن ﺗﺤﻮﯾﻞ اﻟﻌﻤﻠﺔ ﻣﻦ طﺮف‬
‫اﻟﺒﻨﻚ أو اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ ﻣﻦ اﻟﻘﺮض إﻟﻰ ﻋﻤﻠﺔ وطﻨﯿﺔ " ﺻﺮف ﻋﻤﻠﺔ اﻟﻤﺸﺘﺮي إﻟﻰ ﻋﻤﻠﺔ اﻟﺒﺎﺋﻊ "‪.‬‬

‫‪ :I‬أﺧﻄﺎر ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﻤﻮل ﻟﻠﻌﻘﺪ‪:‬‬

‫‪ -‬وﻋﻤﻮﻣﺎ ھﺬه اﻷﺧﻄﺎر ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ ﺧﻄﺮ ﻋﺠﺰ اﻟﻤﺼﺪر ﻧﻔﺴﮫ وﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﻦ طﺮف‬
‫اﻟﻤﺪﯾﻦ وھﻲ ﻋﻠﻰ اﻟﻨﺤﻮ اﻟﺘﺎﻟﻲ‪:‬‬

‫‪-1‬ﺧﻄﺮ ﻋﺠﺰ اﻟﻤﺼﺪر ﻧﻔﺴﮫ‪ :‬ﯾﻘﺼﺪ ﺑﮫ اﻟﺘﺼﻨﯿﻊ اﻟﻤﺸﺎر إﻟﯿﮫ ﺳﺎﺑﻘﺎ‪.‬‬

‫‪1‬‬
‫‪-2‬ﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ ﻣﻦ طﺮف اﻟﻤﺪﯾﻦ‪ :‬ﻧﻘﺼﺪ ﺑﮫ ﺧﻄﺮ ﻋﺪم ﻗﺎﺑﻠﯿﺔ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ " ﺧﻄﺮ اﻻﻋﺘﻤﺎد "‬
‫اﻟﻤﺸﺎر إﻟﯿﮫ ﺳﺎﺑﻘﺎ‪.‬‬

‫‪ :II‬ﻧﻤﺎذج ﻣﻦ ﻣﺨﺎطﺮ اﻟﺒﻨﻜﯿﻦ ‪:Risque bancaires‬‬

‫إن ﻣﻨﺢ اﻟﻘﺮوض أﻣﺮ ﺿﺮوري ﻓﻲ اﻷﻓﻖ اﻻﻗﺘﺼﺎدي‪ ،‬ﻟﻜﻨﮫ ﯾﻤﺜﻞ ﻣﺨﺎطﺮة ﻟﻠﺒﻨﻚ ﻟﺬﻟﻚ ﻓﺎﻟﺒﻨﻚ‬
‫ﻣﻄﺎﻟﺐ ﺑﺪراﺳﺔ وﺗﻘﯿﯿﻢ ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺤﺪدات ﻟﯿﻀﻤﻦ اﺳﺘﺮﺟﺎع أﻣﻮاﻟﮫ ﻣﻦ ﺑﯿﻨﮭﺎ‪:‬‬

‫‪-1‬ﻗﺪرة اﻟﻌﻤﯿﻞ ‪: Capacité du client‬‬

‫‪ -‬ﯾﻘﺼﺪ ﺑﮭﺎ إﻣﻜﺎﻧﯿﺔ ﻗﯿﺎم اﻟﻌﻤﯿﻞ ﺑﺴﺪاد ﻣﺎ ﻋﻠﯿﮫ ﻣﻦ ﻣﺴﺘﺤﻘﺎت وﻓﻲ اﻟﻤﻮاﻋﯿﺪ اﻟﻤﺤﺪدة وﻟﮭﺬا ﻧﺠﺪ‬
‫اﻟﺒﻨﻚ ﯾﺘﺤﺮى ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ ﻣﻦ اﻷﻣﻮر ﻣﺜﻞ‪ " :‬ﺗﺎرﯾﺦ ﺑﺪاﯾﺔ ﻧﺸﺎط اﻟﻌﻤﯿﻞ‪ ،‬ﺳﻨﮫ‪ ،‬ﺻﺤﺘﮫ‪."...‬‬

‫‪-2‬ﺷﺨﺼﯿﺔ اﻟﻌﻤﯿﻞ ‪: Personnalité du client‬‬

‫‪ -‬ﻧﻘﺼﺪ ﺑﮭﺎ اﻟﻤﺆﺷﺮات اﻟﺘﻲ ﺗﻜﺸﻒ ﻋﻦ رﻏﺒﺔ اﻟﻌﻤﯿﻞ ﻓﻲ اﻟﺴﺪاد وﻟﺬﻟﻚ ﯾﺘﻢ ﻣﻘﺎﺑﻠﺘﮫ واﻟﺘﻔﺎوض‬
‫ﻣﻌﮫ واﻟﺘﺤﺮي ﻋﻦ ﻋﻼﻗﺎﺗﮫ ﻣﻊ اﻟﻐﯿﺮ وﻋﻦ أﺧﻼﻗﮫ‪ " ،‬اﻷﻣﺎﻧﺔ‪ ،‬اﻹﺧﻼص‪ ،‬اﻟﺠﺪ واﻟﻤﺜﺎﺑﺮة‪،‬‬
‫اﻟﺜﻘﺔ ﺑﺎﻟﻨﻔﺲ‪ ،‬ﻋﺪم اﻟﺘﺒﺬﯾﺮ‪."...‬‬

‫‪ -‬وﻟﻜﻦ ھﺬه اﻟﻤﻌﺎﯾﯿﺮ ﺗﺒﻘﻰ ذاﺗﯿﺔ وﻏﯿﺮ ﻣﺘﺄﻛﺪ ﻣﻨﮭﺎ ﻟﺬﻟﻚ ﻧﺠﺪ اﻟﺒﻨﻚ ﯾﮭﺘﻢ ﻛﺜﯿﺮا ﺑﺪراﺳﺔ اﻟﻤﺨﺎطﺮ أﺛﻨﺎء‬
‫ﻗﯿﺎﻣﮫ ﺑﺎﻟﺘﺤﻠﯿﻞ ﻟﻄﻠﺐ اﻟﻘﺮض وذﻟﻚ ﻟﺘﻔﺎدي‪ " :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺒﺸﺮي‪ ،‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺼﻨﺎﻋﻲ‪ ،‬اﻟﺘﺠﺎري‪ ،‬اﻟﻤﺎل‪،‬‬
‫اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﻲ"‪.‬‬

‫‪ -1‬ﯾﻌدل ﺑﺧزاز ﻓرﯾدة‪ ،‬ﻣرﺟﻊ ﺳﺑق ذﻛره‪ ،‬ص‪.56‬‬

‫‪88‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻟﺮاﺑﻊ‪ :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺒﺸﺮي ‪:Risque humain‬‬

‫‪ -‬ﻟﻠﻘﻮة اﻟﺒﺸﺮﯾﺔ ﺗﺄﺛﯿﺮ ﻛﺒﯿﺮا ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻤﻞ ﻓﻲ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ ﻓﺘﻨﻈﯿﻤﮭﺎ اﻟﻔﺎﺷﻞ أو ﻧﻘﺺ ﺗﺄھﯿﻠﮭﺎ ﯾﺆدي‬
‫ﺑﺎﻟﻤﺆﺳﺴﺔ إﻟﻰ ﻋﺪم اﻟﺴﺪاد‪ ،‬وﻟﺬﻟﻚ ﯾﻨﺒﻐﻲ أو ﺗﻮﻟﻲ ﺟﺎﻧﺒﺎ ﻛﺒﯿﺮا ﻣﻦ اﻟﺪراﺳﺔ ﺑﺎﻟﻤﺆﺳﺴﺔ زﻣﻦ ﺛﻢ ﺑﺎﻗﻲ‬
‫اﻟﻌﻤﺎل " ﺳﻨﮭﻢ‪ ،‬ﺟﺪﯾﺘﮭﻢ‪ ،‬ﺗﺄھﯿﻠﮭﻢ‪ ،‬وﻛﻔﺎءﺗﮭﻢ ﻓﻲ اﻟﺘﺴﯿﯿﺮ"‪0.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻟﺨﺎﻣﺲ‪ :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺼﻨﺎﻋﻲ ‪:Risque industriel‬‬

‫‪ -‬ﯾﻨﺒﻐﻲ اﻻھﺘﻤﺎم ﺑﺎﻟﻤﻨﺘﻮج وﺟﻮدﺗﮫ وﻛﺬا ﻛﻤﯿﺘﮫ وﺻﻤﻮده ﻓﻲ ظﻞ اﻟﻤﻨﺎﻓﺴﺔ وﻋﻦ إﻣﻜﺎﻧﯿﺔ ﺗﺤﺪﯾﺪه‬
‫وﺗﻄﻮﯾﺮه وﻋﻦ ﺳﯿﺎﺳﺔ اﻹﺷﮭﺎر اﻟﺘﻲ ﺗﻌﺘﻤﺪھﺎ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ‪ ،‬ھﺬا ﻟﻠﻤﻨﺘﺞ‪ ،‬أﻣﺎ ﻋﻦ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ ﻓﯿﺠﺐ‬
‫اﻟﺘﺴﺎؤل ﻋﻦ ﻗﺮﺑﮭﺎ أو ﺑﻌﺪھﺎ‪ ،‬ﻋﻦ ﻣﺼﺎدر اﻟﻤﻮاد اﻷوﻟﯿﺔ وﻛﺬا ﻣﻮارد اﻟﻄﺎﻗﺔ واﻟﻤﻮاﺻﻼت وﻛﺬا‬
‫ﻗﺮﺑﮭﺎ ﻣﻦ اﻷﺳﻮاق واﻟﺰﺑﺎﺋﻦ‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺮع اﻟﺴﺎدس‪ :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﺘﺠﺎري ‪:Risque commercial‬‬

‫‪ -‬وھﻨﺎ ﯾﻨﺼﺐ اﻻھﺘﻤﺎم ﻋﻠﻰ اﻟﺴﻮق وﻋﻦ ﺣﺎﻟﺘﮫ‪ ،‬ﻓﮭﻞ ھﻮ ﺳﻮق اﺣﺘﻜﺎري أو ﺳﻮق ﺣﺮ‪ ،‬أﯾﻀﺎ ﻋﻦ‬
‫اﻟﺰﺑﺎﺋﻦ‪ ،‬ھﻞ ھﻢ ﻛﺜﯿﺮون ؟ ھﻞ ﺳﯿﺆدون ﻣﺎ ﻋﻠﯿﮭﻢ ﻣﻦ ﻣﺴﺘﺤﻘﺎت ﺑﺎﻧﺘﻈﺎم وھﻞ ھﻢ ﻣﻮزﻋﻮن ﻋﻠﻰ‬
‫ﻋﺪد ﻛﺒﯿﺮ ﻣﻦ اﻟﻘﻄﺎﻋﺎت أو ﻣﻨﺤﺼﺮون ﻓﻲ ﻗﻄﺎع واﺣﺪ؟ وأﯾﻀﺎ ﯾﻨﺒﻐﻲ اﻟﺘﺴﺎؤل ﻋﻦ وﺣﺪة اﻟﺘﺴﻮﯾﻖ‬
‫ﺑﺎﻟﻤﺆﺳﺴﺔ وﻋﻦ ﻛﻔﺎءﺗﮭﺎ وﻧﺠﺎﻋﺔ ﺳﯿﺎﺳﺘﮭﺎ وﻋﻦ ﻣﺪى اﻋﺘﻤﺎدھﺎ ﻋﻠﻰ اﻹﺷﮭﺎر‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺴﺎﺑﻊ‪ :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﻤﺎﻟﻲ ‪: Risque financier‬‬

‫ھﻨﺎ ﯾﻨﺒﻐﻲ اﻻھﺘﻤﺎم ﺑﺮأس ﻣﺎل اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ‪ ،‬ﻧﺴﺒﺔ اﻷﻣﻮال اﻟﻤﻤﻠﻮﻛﺔ إﻟﻰ إﺟﻤﺎﻟﻲ اﻟﻤﻮارد اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬
‫اﻟﻤﺘﺎﺣﺔ ﻓﻜﻠﻤﺎ زادت ھﺬه اﻟﻨﺴﺒﺔ زادت ﺛﻘﺔ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﻣﻨﺢ اﻟﻘﺮوض‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻣﻦ‪ :‬اﻟﺨﻄﺮ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﻲ‪:‬‬

‫ھﻮ ﻣﺮﺗﺒﻂ ﺑﺎﻟﺤﺎﻟﺔ أو اﻟﻮﺿﻌﯿﺔ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺔ وﻛﺬا ﺑﻨﻮع اﻟﻨﺸﺎطﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺎرﺳﮭﺎ وﻋﻼﻗﺎﺗﮭﺎ‬
‫ﺑﺎﻟﻤﺴﺎھﻤﯿﻦ وﺑﺎﻟﻐﯿﺮ )ﻧﻮع اﻟﻨﺸﺎط اﻟﺬي ﺗﻤﺎرﺳﮫ‪ ،‬ﺷﺮﻋﻲ أو ﻏﯿﺮ ﺷﺮﻋﻲ؟ ﻣﻦ اﻟﻨﺎﺣﯿﺔ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ؟(‪.‬‬

‫ﻣﻦ اﻟﻘﻮاﻋﺪ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﯾﺠﺐ ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻨﻚ ﻣﻌﺮﻓﺘﮭﺎ ﺣﻮل اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ ھﻲ‪:‬‬

‫‪ ‬ﻣﺪى ﺳﻠﻄﺔ اﻟﻤﺴﯿﺮﯾﻦ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ‪ ،‬ﺑﻤﻌﻨﻰ ھﻞ ﻟﮭﻢ ﺣﺮﯾﺔ ﺗﺎﻣﺔ ﻓﻲ إﺑﺮام ﻋﻘﻮد اﻟﻘﺮض‬
‫واﻟﺮھﻦ او ﺑﯿﻊ ﻣﻤﺘﻠﻜﺎت اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت‪ ،‬أم ﻟﮭﻢ ﺳﻠﻄﺔ ﻣﺤﺪودة ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ ﺗﺴﯿﺮھﺎ ﻓﻘﻂ‪.‬‬
‫‪ ‬ﻋﻼﻗﺔ اﻟﻤﺴﺎھﻤﯿﻦ ﻣﻊ اﻟﻤﺴﯿﺮﯾﻦ‪.‬‬
‫‪89‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ ‬اﻟﺴﺠﻞ اﻟﺘﺠﺎري‪.‬‬
‫‪ ‬وﺛﺎﺋﻖ اﻟﻤﻠﻜﯿﺔ أو اﻹﯾﺠﺎر‪.‬‬
‫‪ ‬اﻟﻨﻈﺎم اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﻲ اﻟﺬي ﺗﺤﻜﻤﮫ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ‪.‬‬

‫ﻋﻤﻮﻣﺎ ھﺬه ھﻲ ﻣﺠﻤﻞ اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﻲ ﯾﻤﻜﻦ ﻣﻮاﺟﮭﺘﮭﺎ أﺛﻨﺎء ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﺼﻔﻘﺎت اﻟﺘﺠﺎري أو اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‬
‫اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﻓﻲ إطﺎر اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ وﻣﺎ ﯾﻤﻜﻦ ﻣﻼﺣﻈﺘﮫ ﻣﻦ ﺧﻼل ھﺬا ﻛﻠﮫ ھﻮ أن اﻟﻤﺨﺎطﺮ‬
‫اﻟﺴﯿﺎﺳﯿﺔ ﻣﺴﺘﻘﻠﺔ وﻏﯿﺮ ﺧﺎﺿﻌﺔ ﻟﺸﺨﺼﯿﺔ اﻟﻤﺸﺘﺮي‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت‪:‬‬

‫‪ -‬ﻧﻌﻨﻲ ﺑﺎﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﻛﻞ أﻧﻮاع اﻟﺤﻤﺎﯾﺔ اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ ﻟﻠﻤﻜﻔﻮل واﻟﻤﻜﻔﻮل ھﻮ ﺷﺨﺺ اﻋﺘﺒﺎري او ﻣﻌﻨﻮي‬
‫ﯾﺮﻏﺐ ﻓﻲ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﺿﻤﺎن ﻧﻘﺪي ﺑﻨﻜﻲ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻗﺒﻞ إﺗﻤﺎم أي ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﺠﺎرﯾﺔ ﻣﻊ اﻟﻤﺸﺘﺮي اﻷﺟﻨﺒﻲ ﯾﻘﺪم اﻟﻤﺄﻣﻦ ﻟﮫ طﻠﺐ اﻧﺘﻤﺎء ھﺬا اﻟﻤﺸﺘﺮي ﻣﻦ‬
‫ﺑﻨﻜﮫ او ﻣﻦ ﻣﺆﺳﺴﺔ ﺗﺄﻣﯿﻨﯿﺔ )ﻣﺜﻞ‪ :‬ﻛﺎﻟﺠﯿﺲ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ( أو ﻣﻦ طﺮف وﺳﯿﻂ ﺑﻨﻜﻲ أﺧﺮ ﺑﯿﻦ‬
‫اﻟﻤﻮرد واﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -‬ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻣﻦ ﺟﮭﺘﮫ ھﻮ اﻷﺧﺮ ﺑﻄﻠﺐ ﻛﻔﺎﻟﺔ ﻣﻦ اﺟﻞ ﺣﻤﺎﯾﺔ ﻧﻔﺴﮫ ﻣﻦ ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﻲ‬
‫ﯾﻤﻜﻦ أن ﯾﺘﻌﺮض ﻟﮭﺎ أﺛﻨﺎء إﺗﻤﺎم اﻟﺼﻔﻘﺔ‪ ،‬ﺳﻮاء ﻗﺒﻞ أو ﺑﻌﺪ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻓﺄول ﺳﺆال‬
‫ﯾﻄﺮﺣﮫ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻠﻰ ﻧﻔﺴﮫ ﻋﻨﺪ اﻟﺘﻔﻜﯿﺮ ﺑﺎﻟﻘﯿﺎم ﺑﻤﻌﺎﻣﻼت ﺧﺎرﺟﯿﺔ ھﻮ‪ :‬ﻣﺎ ﻧﻮع اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت اﻟﺘﻲ‬
‫ﺑﺈﻣﻜﺎن ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر أن ﯾﻘﺪﻣﮫ ﻣﻦ اﺟﻞ اﻹﺗﻤﺎم اﻟﺠﯿﺪ ﻟﻠﺼﻔﻘﺔ ؟‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﺘﻮﻓﯿﺮ اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﯾﻌﺘﺒﺮ ﻣﻦ أﺳﺎﺳﯿﺎت اﻟﻤﻌﺎﻣﻼت اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪ ،‬ﻷﻧﮭﺎ ﺗﻤﺜﻞ اﻟﺤﻤﺎﯾﺔ ﻣﻦ اﻷﺧﻄﺎر‬
‫اﻟﺴﯿﺎﺳﯿﺔ واﻷﺧﻄﺎر اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﺳﻮاء ﻛﺎﻧﺖ ﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ ﻣﺎ ﻗﺒﻞ إﻣﻀﺎء اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري اﻟﻨﮭﺎﺋﻲ اﻟﻤﻠﺰم‬
‫ﻟﻠﻤﺘﻌﮭﺪ ﺑﺈﺗﻤﺎم اﻟﺼﻔﻘﺔ أو ﺑﻌﺪ إﻣﻀﺎﺋﮫ ﻛﻌﺪم ﻗﺪرﺗﮫ ﻋﻠﻰ ﺗﺠﮭﯿﺰ اﻟﻄﻠﺒﯿﺔ ﻓﻲ ﺗﻮارﯾﺨﮭﺎ اﻟﻤﺤﺪدة‬
‫واﻧﺠﺎزھﺎ‪.‬‬

‫‪ -‬إن اﺗﺴﺎع داﺋﺮة اﻟﻤﻌﺎﻣﻼت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﺪوﻟﯿﺔ ﯾﺰﯾﺪ ﻓﻲ ﺗﻨﻮع واﺧﺘﻼف اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﻲ ﻗﺪ ﯾﺘﻌﺮض‬
‫ﻟﮭﺎ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪ ،‬وﺣﺘﻰ اﻟﻤﺼﺪر ﻟﺬﻟﻚ ﻛﺎن ﻻﺑﺪ ﻣﻦ ﺧﻠﻖ ﺿﻤﺎﻧﺎت ﺗﺘﻼءم ﻣﻊ ھﺬه اﻟﻤﺨﺎطﺮ ﺣﺘﻰ‬
‫ﺗﺠﻌﻞ ﻛﻼ ﻣﻦ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﺤﺲ ﺑﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻄﻤﺄﻧﯿﻨﺔ وھﺬا ﻣﺎ ﺳﯿﺸﺠﻌﮭﻢ ﻋﻠﻰ إﺑﺮام‬
‫ﺻﻔﻘﺎت ﺗﺠﺎرﯾﺔ دوﻟﯿﺔ‪.‬‬

‫‪90‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬وھﻨﺎ ﯾﻤﻜﻦ اﻟﻘﻮل أن اﻟﺒﻨﻚ ﯾﻠﻌﺐ دورا أﺳﺎﺳﯿﺎ ﻓﻲ ﺗﺮﻗﯿﺔ اﻟﺼﺎدرات اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪ ،‬وﻓﯿﻤﺎ ﯾﻠﻲ ﺳﻨﻌﺮض‬
‫ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﻘﺪﻣﮭﺎ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪:‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬ﺿﻤﺎﻧﺎت ﻣﻜﻔﻮﻟﺔ ‪: La Caution de retenue de garantie‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧﺖ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺼﺪرة ﺳﯿﺘﻢ ﺗﺴﻠﯿﻤﮭﺎ ﻋﻠﻰ دﻓﻌﺎت وﻣﺘﻔﻖ ﻋﻠﻰ ﺳﺪاد ﻗﯿﻤﺘﮭﺎ ﻋﻠﻰ‬
‫‪1‬‬
‫ﻛﻀﻤﺎن ﻹﺗﻤﺎم‬ ‫دﻓﻌﺎت أﯾﻀﺎ‪ ،‬ﻓﺎن اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺳﯿﺤﺘﻔﻆ ﺑﻤﻘﺪار ‪ % 5‬أو ‪ % 10‬ﻣﻦ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺪﻓﻌﺔ‬
‫اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻣﻦ دون ﻧﻘﺎﺋﺺ ) ﻣﻦ ﺣﯿﺚ اﻟﻤﻮاﺻﻔﺎت‪ (...‬ﻓﺈذا ﺗﻢ ذﻟﻚ ﻓﺎن اﻟﻨﺴﺒﺔ اﻟﻤﺤﺘﻔﻆ ﺑﮭﺎ ﺳﺘﻤﺪد‪.‬‬

‫‪ -‬ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﯾﺴﻤﺢ ﻟﻠﻤﺼﺪر ﺑﺎﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺮﺳﻠﺔ‪ ،‬اﻟﺘﻲ ﯾﻜﻮن ﻣﻦ‬
‫اﻟﻤﻔﺮوض اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﯿﮭﺎ‪ ،‬ﻓﺎﻟﻀﻤﺎﻧﺎت اﻟﻤﻜﻔﻮﻟﺔ ﺗﻤﺜﻞ ﻗﯿﻤﺔ ﺗﻌﻮﯾﺾ ﻣﺘﻮﻗﻊ ﺣﺪوﺛﮫ‪ ،‬ﻟﻌﺪم إﺗﻤﺎم‬
‫اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﺑﺎﻟﺸﺮوط اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﻓﯿﻨﺘﮭﻲ ھﺬا اﻟﻀﻤﺎن ﺑﻤﺠﺮد ﺗﺴﻠﯿﻢ ﻛﻞ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﺤﻞ اﻟﻨﻘﺪ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﺿﻤﺎﻧﺎت اﻹﻋﺴﺎر ﻋﻦ اﻟﺘﻨﻔﯿﺬ ‪: La Garantie de Soumission‬‬

‫ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﺟﺎء ﻣﻦ اﺟﻞ ﺣﻤﺎﯾﺔ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻣﻦ ﺧﻄﺮ ﺗﮭﺮب اﻟﻤﺼﺪر ﻣﻦ إﺗﻤﺎم اﻟﺼﻔﻘﺔ‬
‫اﻟﺘﻲ ﺗﻢ اﻟﻔﻮز ﺑﮭﺎ ﻣﻦ ﺧﻼ ﻣﻨﺎﻗﺼﺔ دوﻟﯿﺔ‪ ،‬ﻓﺎﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻗﺒﻞ إﻣﻀﺎءه ﻟﻠﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري اﻟﻨﮭﺎﺋﻲ اﻟﻤﻠﺰم‬
‫ﻗﺎﻧﻮﻧﯿﺎ ﺑﺘﻨﻔﯿﺬ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﯾﻘﻮم ﺑﻄﻠﺐ ﺿﻤﺎﻧﺎت ﺗﺆﻛﺪ ﻋﻠﻰ إﺗﻤﺎﻣﮫ وﯾﻘﺮ ھﺬا اﻟﻀﻤﺎن ب ‪ %5‬وھﻮ‬
‫ﺳﺎري اﻟﻤﻔﻌﻮل ﻣﻦ ﺗﺎرﯾﺦ ﻋﻘﺪ اﻻﺗﻔﺎق إﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ ﺗﺎرﯾﺦ إﻣﻀﺎء اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري اﻟﺮﺳﻤﻲ واﻟﻨﮭﺎﺋﻲ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬ﻛﻔﺎﻟﺔ ﺣﺴﻦ اﻟﺘﻨﻔﯿﺬ ‪:La Garantie de bonne fin‬‬

‫‪ -‬ﯾﻌﺘﺒﺮ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﻣﻦ أﺷﮭﺮ اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﺴﻮق اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪ ،‬ﻻن اﻟﻀﺎﻣﻦ‬
‫ﯾﺘﻌﮭﺪ ﻓﯿﮭﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﺰاﻣﮫ ﺑﺈﺗﻤﺎم اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻣﮭﻤﺎ ﻛﺎﻧﺖ اﻟﻈﺮوف‪ ،‬ﻓﻔﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﻋﺮض ﻣﺆﺳﺴﺔ أﺧﺮى ﻓﻲ‬
‫ﺑﻼده ﺗﻘﻮم ﺑﺘﻨﻔﯿﺬ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﺑﺎﻟﺸﺮوط واﻟﺘﻮارﯾﺦ اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﺳﺎﺑﻘﺎ‪ ،‬ﺗﺤﺮر وﺛﯿﻘﺔ اﻟﻀﻤﺎن ﻣﻦ ﺧﻄﺮ‬
‫ﻋﺪم إﺗﻤﺎم اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻋﻨﺪ ﺗﺤﺮﯾﺮ ﻋﻘﺪ اﻟﺼﻔﻘﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﺨﺘﻠﻒ ﻧﺴﺒﺔ اﻟﻀﻤﺎن ﻣﻦ ﺑﻠﺪ إﻟﻰ آﺧﺮ ﻓﺎﻟﻮﻻﯾﺎت اﻟﻤﺘﺤﺪة اﻷﻣﺮﯾﻜﯿﺔ ﺗﻘﺪم ﺑﻨﻮﻛﮭﺎ ﺿﻤﺎن ﯾﻘﺪر ﺑـ‬
‫‪ %100‬وﻛﻨﺪا ﺗﻘﺪم ‪ %50‬أﻣﺎ اﻟﺪول اﻷوروﺑﯿﺔ ﻓﺘﻘﺪم ﺿﻤﺎﻧﺎ ﯾﺘﺮاوح ﻣﺎ ﺑﯿﻦ ‪ %10‬إﻟﻰ ‪%30‬‬
‫ﺣﺴﺐ ﻧﻮع اﻟﺼﻔﻘﺔ و ‪ %5‬ﻓﻲ ﺑﻌﺾ دول أﻣﺮﯾﻜﺎ اﻟﻼﺗﯿﻨﯿﺔ أﻣﺎ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ ﻓﺘﻘﺪم ﻧﺴﺒﺔ ‪ %80‬ﺗﻤﻨﺤﮫ‬
‫‪2‬‬
‫ﻛﺎﺟﯿﺲ‪.‬‬

‫‪ -1‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ ‪ ،‬ﻣﺮﺟﻊ ﺳﺒﻖ ذﻛﺮه‪ ،‬ص‪.37‬‬

‫‪ ،site sur l’internet : www.CAGEX.COM -2‬ﺗﺎرﯾﺦ اﻻطﻼع ‪ 28‬ﻣﺎرس ‪ ،2015‬اﻟﺴﺎﻋﺔ ‪.20:00‬‬
‫‪91‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺮاﺑﻊ‪ :‬ﻛﻔﺎﻟﺔ اﺳﺘﺮﺟﺎع اﻟﺘﺴﺒﯿﻘﺎت ‪: garantie de réstitution d’avance‬‬

‫ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻜﻔﺎﻟﺔ ﯾﻀﻤﻦ اﻟﺘﺴﺒﯿﻘﺎت اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ ﻣﻦ اﺟﻞ إﺗﻤﺎم ﺻﻔﻘﺔ ﺗﺠﺎرﯾﺔ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺘﻌﺮض‬
‫ﻟﻤﺨﺎطﺮ ﺳﯿﺎﺳﯿﺔ أو ﺗﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﺗﻘﻒ أﻣﺎم ﺗﻨﻔﯿﺬ وإﺗﻤﺎم اﻟﻄﻠﺒﯿﺔ اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ‪ ،‬ﯾﻘﺪم ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ‬
‫اﻟﻀﻤﺎﻧﺎت ﻟﻤﺪة ‪ 6‬أﺷﮭﺮ أو ‪ 12‬ﺷﮭﺮ‪ ،‬أي اﻟﻤﺪة اﻟﻜﺎﻓﯿﺔ ﻟﻠﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﺼﻔﻘﺔ اﻟﻤﺘﻌﺎﻗﺪ ﻋﻠﯿﮭﺎ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺨﺎﻣﺲ‪ :‬ﺿﻤﺎن ﺳﻼﻣﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ‪:garantie de maintenance‬‬

‫ﻋﻨﺪﻣﺎ ﯾﺘﻌﻠﻖ اﻷﻣﺮ ﺑﺘﺼﺪﯾﺮ ﻣﺆﻗﺖ ﻟﻠﺒﻀﺎﻋﺔ أو ﻣﺸﺎرﯾﻊ ﻣﻌﯿﻨﺔ‪ ،‬ﯾﺘﻢ اﻟﺤﺪﯾﺚ ﻋﻦ ﺿﻤﺎن ﻣﻦ اﺟﻞ‬
‫اﻟﻤﺤﺎﻓﻈﺔ ﻋﻠﻰ ھﺬه اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬وﺣﻤﺎﯾﺘﮭﺎ ﻣﻦ ﻛﻞ اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﻲ ﻗﺪ ﺗﺘﻌﺮض إﻟﯿﮭﺎ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﻔﺘﺮة‬
‫ﻓﯿﻨﺘﮭﻲ ھﺬا اﻟﻨﻮع ﻣﻦ اﻟﻀﻤﺎن ﺑﻤﺠﺮد ﺗﺴﻠﯿﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻧﮭﺎﺋﯿﺎ ﻟﺼﺎﺣﺒﮭﺎ‪.‬‬

‫‪92‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺧﻼﺻﺔ اﻟﻔﺼﻞ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪:‬‬

‫أﺻﺒﺢ ﻗﯿﺎم ﻋﻼﻗﺎت ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ﺑﯿﻦ دول اﻟﻌﺎﻟﻢ أﻣﺮا إﻟﺰاﻣﯿﺎ ﻟﺘﻄﻮر اﻻﻗﺘﺼﺎد ﻧﻈﺮا ﻟﻸھﺪاف اﻟﻌﺪﯾﺪة‬
‫اﻟﺘﻲ ﺗﺼﺒﻮ إﻟﻰ ﺗﺤﻘﯿﻘﮭﺎ اﻟﻤﺒﺎدﻻت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﻓﻲ ظﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬ﻟﺬا ﻓﻲ ھﺬا اﻟﻘﻄﺎع ﯾﻔﺮض‬
‫اﻻﻧﺪﻣﺎج واﻻﻧﺴﺠﺎم ﻣﻊ اﻟﻨﻈﺎم اﻟﺘﺠﺎري اﻟﺪوﻟﻲ‪ ،‬وﺑﺎﻟﻤﻮازاة ﻣﻊ ذﻟﻚ ﻓﺎن اﻟﺪﺧﻮل ﻓﻲ ﻋﻼﻗﺎت‬
‫ﺗﺠﺎرﯾﺔ ﻣﻊ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﯾﺘﻄﻠﺐ ﻣﻌﺮﻓﺔ واﺳﻌﺔ ودراﯾﺔ ﻋﻤﯿﻘﺔ ﺑﻘﻮاﻋﺪ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ اﻟﺪوﻟﯿﺔ وﺗﻘﻨﯿﺎﺗﮭﺎ‬
‫وﺗﺘﻀﻤﻦ ھﺬه اﻟﻤﻌﺮﻓﺔ ﻋﻠﻰ وﺟﮫ اﻟﺨﺼﻮص اﻟﺘﺤﻜﻢ ﻓﻲ ﻣﯿﻜﺎﻧﯿﺰﻣﺎت اﻟﺼﺮف وﺗﻄﻮرات اﻷﺳﻮاق‬
‫اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻟﺬا ﻓﺎﻧﮫ ﯾﺘﻌﺬر ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ اﻟﺘﺠﺎرﯾﯿﻦ اﻹﻟﻤﺎم ﺑﺠﻤﯿﻊ اﻟﺘﻘﻨﯿﺎت‪ ،‬ﻓﺘﺘﻮﻟﻰ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫ھﺬه اﻟﻤﮭﻤﺔ ﻣﻦ ﺧﻼل اﻟﺨﺪﻣﺎت اﻟﻤﺼﺮﻓﯿﺔ اﻟﻤﺘﻌﺪدة اﻟﺘﻲ أﺻﺒﺤﺖ ﺗﻨﺎﻓﺲ ﻣﻦ اﺟﻞ ﺗﻮﻓﯿﺮھﺎ‬
‫ﻟﻌﻤﻼﺋﮭﺎ‪ ،‬وﻣﻦ ھﻨﺎ ﺗﺘﻀﻤﻦ أھﻤﯿﺔ اﻟﺠﺎﻧﺐ اﻟﺘﻤﻮﯾﻠﻲ ﻟﻠﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ وﻣﺪى ﻣﺴﺎھﻤﺔ اﻟﺒﻨﻮك ﻓﯿﮫ‬
‫ﻣﻦ ﺧﻼل ﻣﻨﺤﮭﺎ ﻟﻠﻘﺮوض ﻟﺘﻤﻮﯾﻠﮫ‪ ،‬ﻗﺼﯿﺮة‪ ،‬ﻣﺘﻮﺳﻄﺔ‪ ،‬وطﻮﯾﻠﺔ اﻷﺟﻞ واﻟﺴﻤﺎح ﻟﻠﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ ﺑﺎﺧﺘﯿﺎر‬
‫أﻓﻀﻞ اﻟﻄﺮق اﻟﺘﻲ ﺗﺴﻤﺢ ﺑﺘﻮﺳﯿﻊ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ إﺣﺪى اﻟﺮﻛﺎﺋﺰ اﻷﺳﺎﺳﯿﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻄﻮر‬
‫اﻻﻗﺘﺼﺎدي ﺣﯿﺚ ﺗﻘﻮم ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﺗﺒﺎدل اﻟﺴﻠﻊ واﻟﺨﺪﻣﺎت ﺑﯿﻦ دول اﻟﻌﺎﻟﻢ واﻟﻘﯿﺎم ﺑﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺒﺎدل‬
‫اﻟﺘﺠﺎر ي‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﻻ ﺑﺪ ﻣﻦ وﺟﻮد ﺷﺒﻜﺔ ﻛﺒﯿﺮة ﻣﻦ اﻟﻌﻼﻗﺎت واﻻﺗﺼﺎﻻت ﺑﯿﻦ دول اﻟﻌﺎﻟﻢ ﻟﻜﻲ ﺗﺘﻢ‬
‫اﻟﻮﺳﺎطﺔ ﺑﯿﻦ ھﺆﻻء اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ )اﻟﻤﺼﺪر واﻟﻤﺴﺘﻮرد( ﺣﯿﺚ ﺗﻌﺘﺒﺮ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺮﻛﯿﺰة اﻷﺳﺎﺳﯿﺔ ﻓﻲ‬
‫ھﺎﺗﮫ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﺴﻤﻰ ﺑﺎﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺨﺎرﺟﻲ‪.‬‬

‫‪93‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺻـــــــــــــــــــــــل اﻟﺛــــﺎﻟث ‪:‬‬

‫دور ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺘﻨﻤﯿﺔ‬
‫ﻓﻲ‪B-A-D-R‬اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‬

‫ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬

‫‪94‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺒﺤﺚ اﻷول‪ :‬ﻣﺪﺧﻞ ﻋﺎم ﺣﻮل ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‪.‬‬

‫ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ )‪ (B.A.D.R‬ھﻮ ھﯿﺌﺔ ﻋﻤﻮﻣﯿﺔ اﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﺗﺘﻤﺘﻊ ﺑﺎﻟﺸﺨﺼﯿﺔ اﻟﻤﻌﻨﻮﯾﺔ‬
‫واﻻﺳﺘﻘﻼل اﻟﻤﺎﻟﻲ وﻛﺬا ﺑﺎﻻﺳﺘﻘﻼل ﻓﻲ اﻟﺘﺴﯿﯿﺮ‪ ،‬وھﻮ ﺑﻨﻚ ﺗﺠﺎري ﻣﺜﻠﮫ ﻣﺜﻞ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‬
‫اﻷﺧﺮى ﯾﻤﻮل ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻘﻄﺎﻋﺎت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ وﻓﻖ ﺷﺮوط ﻣﻌﯿﻨﺔ‪ .‬ﻛﻤﺎ ﯾﻌﺘﺮ اﻟﺒﻨﻚ ﺻﺎﺣﺐ أﻛﺒﺮ‬
‫ﺷﺒﻜﺔ ﺑﻨﻜﯿﺔ ﻓﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ اﻟﮭﯿﺌﺎت اﻷﺧﺮى ﺣﯿﺚ زاد ﻋﺪد اﻟﻮﻛﺎﻻت ﻣﻦ ‪ 60‬وﻛﺎﻟﺔ ﺳﻨﺔ‬
‫‪1983‬م إﻟﻰ ﺣﻮاﻟﻲ ‪ 283‬وﻛﺎﻟﺔ و ‪ 33‬ﻓﺮع ﺳﻨﺔ ‪ ،2011‬ﻛﻤﺎ أن اﻟﯿﺪ اﻟﻌﺎﻣﻠﺔ ﻓﯿﮫ ﺗﺘﺠﺎوز ‪6970‬‬
‫ﻋﺎﻣﻞ أي أﻛﺒﺮ ﯾﺪ ﻋﺎﻣﻠﺔ ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﻣﻊ اﻟﺒﻨﻮك اﻷﺧﺮى‪ ،‬وﯾﺨﺘﻠﻒ ﺣﺠﻢ اﻟﻘﺮوض اﻟﻤﻤﻨﻮﺣﺔ ﻣﻦ طﺮﻓﮫ‬
‫ﻣﻦ ﯾﻮم إﻟﻰ آﺧﺮ وﻣﻦ ﺳﺎﻋﺔ ﻷﺧﺮى‪.‬‬

‫وﻧﻈﺮا ﻟﻜﺜﺎﻓﺔ اﻟﺸﺒﻜﺔ وأھﻤﯿﺔ اﻟﺘﺸﻜﯿﻠﺔ اﻟﺒﺸﺮﯾﺔ ﻓﻲ ﺻﻨﻒ اﻟﺒﺪر )‪ (B.A.D.R‬ﻣﻦ طﺮف ﻗﺎﻣﻮس‬
‫ﻣﺠﻠﺔ اﻟﺒﻨﻮك )‪) (BANKERS, AL, MAACH‬طﺒﻌﺔ ‪ (2011‬ﻓﻲ اﻟﻤﺮﻛﺰ اﻷول ﻓﻲ ﺗﺮﺗﯿﺐ‬
‫اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﺠﺰاﺋﺮﯾﺔ واﻟﻤﺮﻛﺰ ‪ 668‬ﻓﻲ اﻟﺘﺮﺗﯿﺐ اﻟﻌﺎﻟﻤﻲ ﻣﺎ ﺑﯿﻦ ‪ 4100‬ﺑﻨﻚ ﻣﺼﻨﻒ‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻷول‪ :‬ﻧﺸﺄة وﺗﻄﻮر ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ اﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ‪B.A.D.R‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬ﻧﺸﺄة ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ‪B.A.D.R‬‬
‫ﺗﻢ إﻧﺸﺎء اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮﻛﺰي اﻟﺠﺰاﺋﺮي ﺣﺎﻟﯿﺎ ﯾﺪﻋﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﺠﺰاﺋﺮ ﺑﻌﺪ ‪ 06‬أﺷﮭﺮ ﻣﻦ إﻋﻼن اﻹﺳﺘﻘﻼﻟﯿﺔ‬
‫وﻓﻲ ﻋﺎم ‪ 1963‬ﺗﻢ إﻧﺸﺎء ﺻﻨﺪوق اﻟﺠﺰاﺋﺮ ﻟﻠﺘﻨﻤﯿﺔ ﺣﺎﻟﯿﺎ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺠﺰاﺋﺮي ﻟﻠﺘﻨﻤﯿﺔ‪،‬وﻓﻲ ﻋﺎم ‪1964‬‬
‫اﻟﺼﻨﺪوق اﻟﻮطﻨﻲ ﻟﻠﺘﻮﻓﯿﺮ واﻻﺣﺘﯿﺎط وﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ 1966‬ﺗﻢ اﻟﺴﯿﻄﺮة ﻋﻠﻰ اﻟﻘﻄﺎع اﻟﻤﺼﺮﻓﻲ‬
‫اﻟﺠﺰاﺋﺮي اﻟﺘﺠﺎري اﻟﺬي ﻛﺎن ﺗﺤﺖ اﻟﺴﯿﻄﺮة اﻷﺟﻨﺒﯿﺔ ﻣﻤﺎ أدت ھﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ إﻟﻰ إﻋﻄﺎء اﻟﺪوﻟﺔ‬
‫ﺿﺮورة ﻹﻗﺎﻣﺔ وﺗﻨﻤﯿﺔ اﻹﻗﺘﺼﺎد اﻟﻮطﻨﻲ واﻟﺘﻲ ﻣﻦ ﺧﻼﻟﮭﺎ ﺗﻘﺮر إﻧﺸﺎء اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻮطﻨﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮي‬
‫ﺑﻤﻮﺟﺐ ﻗﺎﻧﻮن ‪ 66-178‬اﻟﺼﺎدر ﻓﻲ ‪ 03‬ﯾﻮﻧﯿﻮ ‪ ،1966‬ﺗﻤﯿﺰ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﺑﻤﺸﺎﻛﻞ‬
‫ﺷﺪﯾﺪة اﻟﺘﻌﻘﯿﺪ وﺑﻌﺪ ﻋﺪة ﺳﻨﻮات ﻣﻦ ﺗﺄﺳﯿﺲ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮﻛﺰي اﻟﺠﺰاﺋﺮي ﺗﻘﺮر إﻋﺎدة ﺗﻨﻈﯿﻢ وھﯿﻜﻠﺔ‬
‫ھﺬا اﻟﺒﻨﻚ‪ ،‬وﺑﻤﻮﺟﺐ اﻟﻤﺮﺳﻮم ‪ 106-82‬اﻟﺼﺎدر ﻓﻲ ‪ 07‬ﺟﻤﺎدى اﻷوﻟﻰ ﻋﺎم ‪ 1402‬اﻟﻤﻮاﻓﻖ ل‬
‫‪ 13‬ﻣﺎرس ‪ ،1982‬ﺗﻢ إﻧﺸﺎء ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ )اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﻲ( ﺣﯿﺚ ﻧﺸﺮ ھﺬا اﻟﻘﺮار‬
‫ﻓﻲ اﻟﺠﺮﯾﺪة اﻟﺮﺳﻤﯿﺔ رﻗﻢ ‪ 11‬ﻓﻲ ‪ 06‬ﻣﺎرس ‪ 1982‬وﺗﻢ ﺗﺤﺪﯾﺪ ﻗﺎﻧﻮﻧﮫ اﻷﺳﺎﺳﻲ‪.‬‬

‫إﻧﻀﻢ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ إﻟﻰ ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﻤﺘﺨﺼﺼﺔ ﻓﻲ‪:‬‬

‫‪ .1‬اﻟﺘﻜﻔﻞ ﺑﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺤﺎﺟﯿﺎت اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ ﻟﻠﻘﻄﺎع اﻟﻔﻼﺣﻲ وﻛﺬا ﺗﻄﻮﯾﺮ وﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻨﺸﺎطﺎت‪.‬‬
‫‪ .2‬ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻛﻞ اﻟﻤﺸﺎرﯾﻊ اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺎھﻢ ﻓﻲ ﺗﻨﻤﯿﺔ اﻷرﯾﺎف‪.‬‬
‫‪ .3‬ﯾﺘﻢ ﺗﺪﺧﻞ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﻲ ﻓﻲ اﻟﻌﻨﺼﺮﯾﻦ اﻷﺳﺎﺳﯿﯿﻦ ﺑـ‪:‬‬

‫‪ -‬زﯾﺎدة اﻟﻤﺴﺎﺣﺎت اﻟﻤﺴﺘﺼﻠﺤﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬رﻓﻊ اﻹﻧﺘﺎج اﻟﻔﻼﺣﻲ ﻋﻠﻰ ﺟﻤﯿﻊ اﻟﻤﺘﻮﺟﺎت‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﺘﺎﺑﻌﺔ اﻹﻧﺘﺎج اﻟﻔﻼﺣﻲ إﻟﻰ آﺧﺮ ﻣﺮﺣﻠﺔ‪.‬‬

‫‪95‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗﻄﻮر ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ‪:B.A.D.R‬‬

‫‪ .I‬اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ اﻷوﻟﻰ‪(1989-1982) :‬‬
‫ﺗﻔﺮع ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻋﻦ ﺑﻨﻚ اﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﻤﺤﻠﯿﺔ ‪ BDL‬ﺳﻨﺔ ‪ 1982‬أھﺘﻢ ﻓﻲ ھﺬه‬
‫اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ ﺑﺘﺤﻘﯿﻖ ھﺪﻓﮫ اﻟﻮﺣﯿﺪ وھﻮ إﺛﺒﺎت وﺟﻮده ﻓﻲ اﻟﺘﺨﺼﺺ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪ إﻟﯿﮫ ﺿﻤﻦ اﻟﻨﺸﺎطﺎت‬
‫اﻟﻔﻼﺣﯿﺔ‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﻗﺎم ﺑﻔﺘﺢ اﻟﻌﺪﯾﺪ ﻣﻦ اﻟﻮﻛﺎﻻت ﻓﻲ ﻋﺪة ﻣﻨﺎطﻖ ﻓﻼﺣﯿﺔ وﺧﻼل ﻓﺘﺮة زﻣﻨﯿﺔ ﺗﻤﻜﻦ‬
‫اﻟﺒﻨﻚ ﻣﻦ إﻛﺘﺴﺎب ﺳﻤﻌﺔ ﻋﺎﻟﯿﺔ ﻓﻲ ﻣﯿﺪان اﻟﻘﻄﺎع اﻟﺰراﻋﻲ واﻟﺼﻨﺎﻋﻲ‪.‬‬

‫‪ .II‬اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ اﻟﺜﺎﻧﯿﺔ‪(1999-1989) :‬‬

‫إﺳﺘﻄﺎع ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ أن ﯾﺪﺧﻞ ھﺬه اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ ﻣﻦ ﺑﺎﺑﮭﺎ اﻟﻮاﺳﻊ‪ ،‬ﻓﻘﺎم ﺑﺈدﺧﺎل‬
‫ﺗﻜﻨﻮﻟﻮﺟﯿﺎ ﻣﻌﻠﻮﻣﺎﺗﯿﺔ ﺧﺎﺻﺔ ﻗﻄﺎع اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﯿﺮة واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ ﺣﯿﺚ‪ :‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ 1991‬ﻗﺎم‬
‫ﺑﺘﻄﺒﯿﻖ ﻧﻈﺎم ‪ SWIFT‬اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :1992‬ﻗﺎم ﺑﺒﺮﻣﺠﯿﺎت ‪ progiciel‬ﻣﻊ ﻓﺮوﻋﮫ اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ ﻣﻦ أﺟﻞ ﺗﺴﮭﯿﻞ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‬
‫اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﻗﺎم ﺑﺈدﺧﺎل اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎﺗﯿﺔ ﻋﻠﻰ ﻛﻞ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ )ﻋﻤﻠﯿﺎت ﻓﺘﺢ اﻟﻘﺮوض اﻟﻮﺛﺎﺋﻘﯿﺔ‬
‫اﻟﺘﻲ ﻻ ﺗﻔﻮق ‪ 24‬ﺳﺎﻋﺔ ﺣﺎﻟﯿﺎ ﻋﻠﻰ اﻷﻛﺜﺮ(‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﻗﺎم ﺑﺈدﺧﺎل ﻣﺨﻄﻂ اﻟﺤﺴﺎﺑﺎت اﻟﺠﺪﯾﺪة ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى‬
‫اﻟﻮﻛﺎﻻت‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :1993‬ﻧﺠﺎح ﻋﻤﻠﯿﺔ إدﺧﺎل اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎﺗﯿﺔ ﻋﻠﻰ ﺟﻤﯿﻊ أﻋﻤﺎل اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :1994‬ظﮭﻮر ﺧﺪﻣﺔ ﺟﺪﯾﺪة ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ ﺑﻄﺎﻗﺔ اﻟﺴﺤﺐ واﻟﺘﺴﺪﯾﺪ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :1996‬ﻗﺎم ﺑﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﻔﺤﺺ اﻟﺴﻠﻜﻲ ‪.Télétraitement‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :1998‬ﻗﺎم ﺑﺎﺳﺘﻌﻤﺎل ﺑﻄﺎﻗﺔ اﻟﺴﺤﺐ ﺑﯿﻦ اﻟﺒﻨﻮك‪.‬‬

‫‪ .III‬اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ اﻟﺜﺎﻟﺜﺔ )‪(2005-1999‬‬

‫إﻋﺘﻤﺪ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻋﻠﻰ ﺑﺮﻧﺎﻣﺞ ﺧﻤﺎﺳﻲ ﻣﻦ اﺟﻞ ﺳﯿﺮ اﻟﺘﻤﻮﯾﻼت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ‬
‫واﻹﺟﺘﻤﺎﻋﯿﺔ‪ ،‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ذﻟﻚ دﺧﻮل اﻟﺒﻨﻚ ﻣﯿﺪان اﻟﻌﺎﻟﻤﯿﺔ ﺣﯿﺚ أﺻﺒﺢ ﺑﻨﻜﺎ ﺷﺎﻣﻼ ﯾﺘﺪﺧﻞ ﻓﻲ‬
‫ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻛﻞ اﻟﻘﻄﺎﻋﺎت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ وﺑﺎﻷﺧﺺ ﻓﻲ ﻣﺠﺎل اﻹﺳﺘﺜﻤﺎر وﺑﻔﻀﻞ ھﺬا اﻟﺘﻄﻮر ﺗﻢ اﻧﺠﺎز ﻋﺪة‬
‫ﻣﺸﺎرﯾﻊ أھﻤﮭﺎ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :2000‬اﻟﻘﯿﺎم ﺑﻔﺤﺺ دﻗﯿﻖ ﻟﻨﻘﺎط اﻟﻘﻮة واﻟﻀﻌﻒ ﻷداء اﻟﺒﻨﻚ ﻛﺬﻟﻚ إﻧﺠﺎز ﻣﺨﻄﻂ‬
‫اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺔ ﻟﻤﻄﺎﺑﻘﺔ اﻟﻘﯿﻢ اﻟﺪوﻟﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :2001‬ﻗﺎم ﺑﺎﻟﺘﻄﮭﯿﺮ اﻟﻤﺎﻟﻲ واﻟﻤﺤﺎﺳﺒﻲ‪ ،‬ﺗﻘﻠﯿﻞ ﻟﻮﻗﺖ‪ ،‬ﺗﺤﻘﯿﻖ ﻣﺸﺮوع اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺠﺎﻟﺲ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻓﻲ ﺳﻨﺔ ‪ :2002‬ﻋﻢ ﻧﻈﺎم اﻟﺸﺒﻜﺔ اﻟﻤﺤﻠﯿﺔ ﻣﻊ إﻋﺎدة ﺗﻨﻈﯿﻢ اﻟﺒﺮاﻣﺞ ‪ progiciel subu‬ﻛﺰﺑﻮن‬
‫ﻣﻘﺪم ﻟﻠﺨﺪﻣﺔ وﺗﻌﻤﯿﻢ ﻣﺸﺮوع اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺠﺎﻟﺲ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﻮطﻨﻲ‪.‬‬

‫‪96‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ .IV‬اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ اﻟﺮاﺑﻌﺔ‪ 2005 ) :‬إﻟﻰ ﯾﻮﻣﻨﺎ ھﺬا(‬

‫ﻗﺎم ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ إﻟﻰ إﻋﺎدة ﺗﺨﺼﺺ ﻓﻲ اﻟﻤﯿﺪان اﻟﻔﻼﺣﻲ أي‬
‫ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻨﺸﺎطﺎت اﻟﻔﻼﺣﯿﺔ واﻟﻤﺠﺎﻻت اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﮭﺎ وﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﻌﺮﺿﻨﺎ ﻟﺘﻄﯿﺮ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ‬
‫اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻧﺴﺘﻄﯿﻊ أن ﻧﻘﺪﻣﮫ ﻓﻲ إﺛﻨﺘﻲ ﻋﺸﺮ ﻧﻘﻄﺔ ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ‪:‬‬

‫‪ .1‬اﻟﺒﻨﻚ اﻷول ﻓﻲ ﺗﺮﺗﯿﺐ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ .2‬إﺳﺘﻌﻤﺎل ﻧﻈﺎم ‪ SWIFT‬ﻣﻨﺪ ﺳﻨﺔ ‪.1991‬‬
‫‪ .3‬إﺳﺘﻌﻤﺎل اﻹﻋﻼم اﻵﻟﻲ ﻋﻠﻰ ﺟﻤﯿﻊ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ .4‬اﻟﺸﺒﻜﺔ اﻷﻛﺜﺮ ﻛﺜﺎﻓﺔ‪.‬‬
‫‪ .5‬ﺑﻨﻚ ﺷﺎﻣﻞ وﻋﺎﻟﻤﻲ ﯾﺘﺪﺧﻞ ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻛﻞ اﻟﺘﻌﺎﻣﻼت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ واﻟﺒﻨﻜﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ .6‬ﻣﺎ ﯾﻘﻞ ﻋﻦ ‪ 60‬ﻣﻠﯿﺎر دوﻻر أﻣﺮﯾﻜﻲ ﻣﻦ اﻟﺘﻌﺎﻣﻼت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ واﻟﺒﻨﻜﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ % 30 .7‬ﻣﻦ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ اﻟﺠﺰاﺋﺮﯾﺔ‪.‬‬
‫‪ .8‬أول ﺑﻨﻚ ﺟﺰاﺋﺮي ﯾﻄﺒﻖ ﻣﺒﺪأ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺠﺎﻟﺲ ﻓﻲ ﺧﺪﻣﺎت ﺷﺨﺼﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ .9‬اﻹدﺧﺎل اﻟﻜﺎﻣﻞ ﻟﻺﻋﻼم اﻵﻟﻲ ﻋﻠﻰ ﻛﻞ اﻟﺸﺒﻜﺔ ﺑﻔﻀﻞ ﺑﺮﻣﺠﯿﺎت ﺧﺎﺻﺔ ‪ logiciels‬ﻣﻠﻚ ﻟﻠﺒﻨﻚ‪،‬‬
‫ﻣﺼﻤﻢ ﻣﻦ طﺮف ﻣﮭﻨﺪﺳﻲ اﻟﻤﺆﺳﺴﺔ‪.‬‬
‫‪ .10‬اﻟﻘﯿﺎم ﺑﺎﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﺤﻘﯿﻘﻲ وع ﺑﻌﺪ‪.‬‬
‫‪ .11‬ﺗﺮﺗﯿﺐ اﻟﻘﺮوض اﻟﻮﺛﺎﺋﻘﯿﺔ ﻓﻲ ﻣﺪة ‪ 24‬ﺳﺎﻋﺔ‪.‬‬
‫‪ .12‬إﻣﻜﺎﻧﯿﺔ إطﻼع ﻓﺤﺺ اﻟﺰﺑﺎﺋﻦ ﻋﻦ ﺑﻌﺪ ﻟﺤﺴﺎﺑﮭﻢ اﻟﺸﺨﺼﯿﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﻧﺸﺎطﺎت وﻣﮭﺎم وﻣﺒﺎدئ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬ﻧﺸﺎطﺎت ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ‪BADR‬‬
‫إن ﻧﺸﺎط اﻟﺒﻨﻚ ﯾﺘﻤﺤﻮر وﯾﻌﺘﻤﺪ ﻋﻠﻰ ﻧﻮﻋﯿﻦ أﺳﺎﺳﯿﯿﻦ ھﻤﺎ‪:‬‬

‫‪ .I‬ﻧﺸﺎطﺎت اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ‪:Activités de financement‬‬

‫وﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻨﺸﺎط اﻟﻔﻼﺣﻲ واﻻﺳﺘﺜﻤﺎرات اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺘﻄﻮﯾﺮ اﻟﺮﯾﻒ‪.‬‬

‫‪ -2‬ﺗﻤﻮﯾﻞ ﺗﻌﺎوﻧﯿﺔ اﻟﺨﺪﻣﺎت وﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻤﺴﺎﻋﺪة ﻟﻜﻞ اﻟﻨﺸﺎطﺎت واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺎھﻢ ﻓﻲ اﻟﺘﻨﻤﯿﺔ‬
‫اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻨﺸﺎطﺎت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ ‪:les activités économique‬‬ ‫‪.II‬‬

‫‪ -1‬ﺗﺤﺪﯾﺪ اﻟﺨﻄﻂ اﻟﻤﻜﻠﻒ ﻣﻦ أﺟﻠﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ -2‬ﺑﺬل ﻣﺠﮭﻮدات ﺟﺪ ھﺎﻣﺔ ﻣﻦ أﺟﻞ ﺗﻄﻮﯾﺮ اﻹﻗﺘﺼﺎد اﻟﻮطﻨﻲ‪.‬‬

‫‪97‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -3‬ﺗﻄﻮﯾﺮ ﻗﺪرات وﻛﻔﺎءات ﻟﺘﻠﺒﯿﺔ رﻏﺒﺎت اﻟﻮطﻦ‪ ،‬ﻣﻦ ﺟﮭﺔ ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻘﺮوض وﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻨﺸﺎطﺎت‬
‫اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ -4‬رﺑﻂ اﻟﻌﻼﻗﺎت ﻣﻊ اﻟﺪول اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -5‬اﻟﻘﯿﺎم ﺑﻤﻔﺎوﺿﺎت واﺗﻔﺎﻗﯿﺎت وﻛﻔﺎءات ﺧﺎﺻﺔ ﯾﻘﻮم ﻓﯿﮭﺎ ﺑﻀﺒﻂ اﻟﺤﺴﺎﺑﺎت وﺗﻄﺒﯿﻖ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت‬
‫اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ ﻣﻊ اﻟﺨﺎرج‪.‬‬

‫‪ -6‬ﺑﺘﻨﺸﯿﻂ وإﻋﻄﺎء ﻧﻔﺲ ﺟﺪﯾﺪ ﻟﮭﯿﺎﻛﻞ اﻟﺸﺒﻜﺔ واﻟﻮﻛﺎﻻت اﻟﻤﺮﻛﺰﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻤﻮﯾﻦ اﻟﺒﺸﺮي‬
‫واﻟﺘﺠﺎري‪.‬‬

‫‪ -7‬ﺗﺤﻠﯿﻞ ﺣﺴﺎﺑﺎت ﻛﻞ ﻓﺮوع ووﻛﺎﻟﺔ ﻣﺮﻛﺰﯾﺔ وﻻ ﻣﺮﻛﺰﯾﺔ وﺑﻌﺾ اﻟﻨﺸﺎطﺎت ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى ﻣﺨﺘﻠﻒ‬
‫ﻣﺮاﻛﺰ اﻟﺸﺒﻜﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﮭﺎم ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ وﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ‪:BADR‬‬

‫ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻛﺒﻨﻚ ﺗﺠﺎري‪:‬‬ ‫‪.I‬‬
‫ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻣﮭﺎﻣﮫ ﻓﻲ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﻣﻌﺎﻟﺠﺔ ﺟﻤﯿﻊ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﻲ ﯾﻘﻮم ﺑﮭﺎ أي ﺑﻨﻚ ﺗﺠﺎري )ﻗﺮض‪ ،‬ﺻﺮف‪ ،‬ﺧﺰﯾﻨﺔ(‪.‬‬

‫‪ -2‬ﻓﺘﺢ ﺣﺴﺎﺑﺎت ﻟﻜﻞ ﺷﺨﺺ ﯾﻘﺪم طﻠﺒﺎ ﺑﮭﺬا اﻟﺸﺄن‪.‬‬

‫‪ -3‬اﻟﻤﺸﺎرﻛﺔ ﻓﻲ ﺟﻤﯿﻊ اﻟﻤﺠﺎﻻت اﻟﺘﻮﻓﯿﺮ واﻹﺣﺘﯿﺎط‪.‬‬

‫‪ -4‬اﻟﺘﻌﺎﻣﻞ ﻣﻊ ﻣﺆﺳﺴﺎت اﻟﻘﺮض اﻟﻌﻤﻮﻣﻲ‪.‬‬

‫‪ -5‬ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﺧﺎﺻﺔ اﻹﺳﺘﯿﺮاد وﻣﺤﺎوﻟﺔ ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺗﺴﮭﯿﻼت‬
‫ﻟﻺﺳﺘﺜﻤﺎر اﻟﻮطﻨﻲ‪.‬‬

‫‪ -6‬ﻣﻨﺢ ﻗﺮوض ﻗﺼﯿﺮة أو ﻣﺘﻮﺳﻄﺔ أو طﻮﯾﻠﺔ اﻟﻤﺪى‪.‬‬

‫ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻛﻮﺳﯿﻠﺔ ﻟﻠﻤﺮاﻗﺒﺔ‪:‬‬ ‫‪.II‬‬

‫‪ -1‬ﻣﺮاﻗﺒﺔ ﺗﻄﺎﺑﻖ اﻟﺘﺪﻓﻘﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺎت ﻣﻊ اﻟﻤﺨﻄﻄﺎت واﻟﺒﺮاﻣﺞ اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﮭﺎ‪ ،‬وھﺬا ﺗﺤﺖ‬
‫وﺻﺎﯾﺔ اﻟﺴﻠﻄﺎت اﻟﻤﻌﻨﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -2‬ﺗﺘﺪﺧﻞ دورﯾﺎ ﻓﻲ وﺿﻌﯿﺘﮭﺎ وﺗﺴﯿﯿﺮھﺎ اﻟﻤﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫‪ -3‬ﯾﺪم اﻟﺒﻨﻚ ﺟﻤﻠﺔ ﻣﻦ ﻗﺮوض اﻻﺳﺘﻐﻼل ﻛﻘﺮوض ﻟﺘﻤﻮﯾﻞ اﻟﺤﻤﻼت اﻟﻔﻼﺣﯿﺔ وﻛﺬا اﻟﻤﻮازﻧﺔ‬
‫اﻟﻮﺿﻌﯿﺔ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺎت )اﻟﺴﺤﺐ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﻜﺸﻮف‪ ،‬ﺗﺴﺒﯿﻘﺎت ﺑﻨﻜﯿﺔ ‪(...‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬اﻟﻤﺒﺎدئ اﻟﺘﻲ ﯾﺮﺗﻜﺰ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ‪BADR‬‬
‫ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ‪:‬‬
‫‪98‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ .I‬ﻣﺒﺎدئ اﻻﺳﺘﻐﻼل‪ :‬ﯾﮭﺘﻢ اﻟﺒﻨﻚ ﻋﻤﻮﻣﺎ ﺑﺎﻟﺰﺑﻮن وﯾﺤﺮص ﻋﻠﻰ ﺣﺴﻦ إﺳﺘﻘﺒﺎﻟﮫ‪ ،‬ﯾﻘﺪم ﻟﮫ‬
‫اﻟﺨﺪﻣﺎت‪ ،‬ﯾﺒﺎدر ﺑﺈﻋﻄﺎﺋﮫ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﺼﺤﯿﺤﺔ واﻟﺪﻗﯿﻘﺔ ﺣﺘﻰ ﯾﻜﻮن ﻋﻠﻰ ﻋﻠﻢ ﺑﻜﻞ ﻣﺎ ﺣﺪث‬
‫ﻓﻲ اﻟﺴﺎﺣﺔ اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ ﻣﻤﺎ ﯾﺠﻌﻠﮫ ﻣﺴﺘﻘﻼ ﻋﻦ اﻟﺤﻜﻮﻣﺔ وﻋﻦ اﻟﺨﺎرج‪.‬‬
‫‪ .II‬ﻣﺒﺪأ اﻟﻘﺮض واﻟﻤﺨﺎطﺮة‪ :‬إن اﻟﺒﻨﻚ ﺣﺮﯾﺺ ﻋﻠﻰ أﻣﻮال اﻟﻤﻮدﻋﯿﻦ ﻟﮫ ﺣﺘﻰ ﯾﻜﻮن ﻓﻲ ﻣﺴﺘﻮى‬
‫اﻟﺜﻘﺔ‪ ،‬ﻛﻤﺎ اﻧﮫ ﺑﺈﻋﺎدة اﻟﺤﻖ إﻟﻰ أھﻠﮫ ﺧﺎﺻﺔ وأن ھﻨﺎك ﺿﻤﺎﻧﺎت واﻟﺘﻲ ﯾﺘﻄﻠﺒﮭﺎ اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬
‫‪ .III‬ﻣﺒﺪأ اﻟﺴﯿﻮﻟﺔ اﻟﻨﻘﺪﯾﺔ‪ :‬ﯾﺘﻌﺎﻣﻞ اﻟﻤﺼﺮف ﺑﺄﻣﻮال اﻟﻨﺎس‪ ،‬إدا رﻏﺒﻮا ﺑﺴﺤﺐ وداﺋﻌﮭﻢ ﯾﻜﻮن‬
‫اﻟﺒﻨﻚ ﺣﺎﺿﺮا ﻟﻄﻠﺒﺎﺗﮭﻢ‪ ،‬أي اﻟﻤﺎل اﻟﻨﻘﺪي ﯾﻜﻮن ﺟﺎھﺰا ﻟﻤﻮاﺟﮭﺔ طﻠﺒﺎت اﻟﺴﺤﺐ اﻵﺗﯿﺔ ﻣﻦ ﻗﺒﻞ‬
‫اﻟﺰﺑﺎﺋﻦ‪.‬‬
‫‪ .IV‬ﻣﺒﺪأ اﻟﺨﺰﯾﻨﺔ‪ :‬ﯾﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ وﺟﻮب ﺗﺮك ﻧﺴﺒﺔ ﻣﻌﯿﻨﺔ ﻓﻲ ﺧﺰﯾﻨﺔ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮﻛﺰي‪.‬‬
‫‪ .V‬ﻣﺒﺪأ اﻷﻣﻦ‪ :‬ﯾﻠﺠﺄ اﻟﻤﻮاطﻦ إﻟﻰ اﻟﻤﺼﺮف ﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﻌﺎﻣﻼﺗﮫ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ وإدﺧﺎرأﻣﻮاﻟﮫ ﺗﻔﺎدﯾﺎ‬
‫ﻟﻠﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﻲ ﯾﻤﻜﻦ أن ﯾﺘﻌﺮض ﻟﮭﺎ ﻛﺎﻟﺴﺮﻗﺔ‪ ،‬إذن اﻟﺒﻨﻚ ﯾﻌﻤﻞ ﻛﺠﮭﺎز اﻣﻦ ﻣﻄﺎﻟﺐ‪ ،‬ﺑﻞ ﻣﻠﺰم‬
‫ﺑﺎﻟﻤﺮاﻗﺒﺔ اﻟﺼﺎرﻣﺔ ﻟﻺﻣﻀﺎءات وﻏﯿﺮھﺎ‪.‬‬

‫ﺷﻜﻞ رﻗﻢ )‪ :(09‬ﯾﻤﺜﻞ اﻟﮭﯿﻜﻞ اﻟﺘﻨﻈﯿﻤﻲ اﻷﻓﻘﻲ ﻟﺒﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‬

‫اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫اﻟﻤﻔﺘﺸﯿﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬ ‫اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫ﻣﺪﯾﺮﯾﺔ‬ ‫ﻣﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻮﺳﺎﺋﻞ‬ ‫ﻣﺪﯾﺮﯾﺔ‬ ‫ﻣﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ‬ ‫ﻣﺪﯾﺮﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺤﺎﺳﺒﺔ‬ ‫اﻟﻌﺎﻣﺔ‬ ‫اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ‬ ‫واﻟﻤﻨﺎزﻋﺎت‬ ‫ﻟﻤﺴﺘﺨﺪﻣﯿﻦ‬

‫اﻟﻤﺼﺪر‪ :‬وﺛﺎﺋﻖ اﻟﺒﻨﻚ‬

‫‪99‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﺷﻜﻞ رﻗﻢ )‪ :(10‬ﯾﻤﺜﻞ اﻟﮭﯿﻜﻞ اﻟﺘﻨﻈﯿﻤﻲ اﻟﻌﻤﻮدي ﻟﺒﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‬

‫اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬

‫اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ‬
‫ﺑﺎﻟﻨﯿﺎﺑﺔ‬

‫اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻔﺮﻋﯿﺔ‬
‫ﻟﻺﺳﺘﻐﻼل‬

‫وﻛﺎﻟﺔ ﻣﺤﻠﯿﺔ‬ ‫وﻛﺎﻟﺔ ﻣﺤﻠﯿﺔ‬ ‫وﻛﺎﻟﺔ ﻣﺤﻠﯿﺔ‬ ‫وﻛﺎﻟﺔ ﻣﺤﻠﯿﺔ‬

‫*د*‬ ‫*ج*‬ ‫*ب*‬ ‫*أ*‬

‫اﻟﻤﺼﺪر‪ :‬وﺛﺎﺋﻖ اﻟﺒﻨﻚ‬

‫‪100‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻟﻮﻛﺎﻟﺔ أم اﻟﺒﻮاﻗﻲ "‪"324‬‬
‫اﻟﻔﺮع اﻷول‪ :‬اﻟﺘﻌﺮﯾﻒ ﺑﺎﻟﻮﻛﺎﻟﺔ‪:‬‬
‫ﺗﺄﺳﺲ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﺑﺄم اﻟﺒﻮاﻗﻲ ﺳﻨﺔ ‪ 1983‬ﺑﺮأس ﻣﺎل ﯾﻘﺪر ﺑـ ‪ 220.000.000‬دج‬
‫ﺛﻢ أﺻﺒﺢ ‪ 330.000.000‬دج ﯾﮭﺪف إﻟﻰ ﺗﺤﻘﯿﻖ اﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﻔﻼﺣﯿﺔ وﺗﺤﺴﯿﻦ ظﺮوف ﺣﯿﺎة ﺳﻜﺎن‬
‫اﻷرﯾﺎف ﻣﻦ ﺧﻼل ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﻔﻼﺣﯿﺔ‪ ،‬اﻟﺘﻘﻠﯿﺪﯾﺔ واﻟﺰراﻋﯿﺔ واﻟﺼﻨﺎﻋﯿﺔ وﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﺴﻤﺎع‬
‫ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﺴﺎھﻢ ﻓﻲ ﺗﻨﻤﯿﺔ اﻟﻌﺎﻟﻢ اﻟﺮﯾﻔﻲ وﻟﻜﻦ ﻧﻈﺮا ﻟﻠﻘﺮار اﻟﺬي ﺻﺪر ﻓﯿﻤﺎ ﺑﻌﺪ واﻟﺬي ﯾﻨﺺ‬
‫ﻋﻠﻰ ﻋﺪم ﺗﺨﺼﺺ اﻟﺒﻨﻮك ﻓﻘﺪ ﺗﻨﻮﻋﺖ أﻧﺸﻄﺔ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻘﻄﺎﻋﺎت ﻓﺄﻛﺘﺴﺐ زﺑﺎﺋﻦ ﺑﺄﺷﻜﺎل‬
‫ﻣﺨﺘﻠﻔﺔ ھﺬا ﻣﺎ ﺟﻌﻠﮫ ﯾﺤﺘﻞ اﻟﺮﯾﺎدة ﻣﻊ اﻟﺒﻨﻮك اﻷوﻟﻰ اﻟﻤﺘﻮاﺟﺪة ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻮﻻﯾﺔ‪.‬‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﻣﻮﻗﻊ اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ ﻓﻲ اﻟﻮﻻﯾﺔ‪:‬‬

‫ﯾﺤﺘﻞ ﺑﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ ﻣﻮﻗﻌﺎ إﺳﺘﺮاﺗﯿﺠﯿﺎ ھﺎﻣﺎ ﺑﺎﻟﻮﻻﯾﺔ‪ ،‬ﺑﺈﺷﺮاﻓﮫ ﻋﻠﻰ ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ ﻓﺎﻋﻠﺔ‬
‫ﻣﻦ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻮطﻨﯿﺔ‪ ،‬ﻣﻮاﺟﮭﺎ ﻟﻠﺸﺮﻛﺔ اﻟﻮطﻨﯿﺔ ﻟﻠﻜﮭﺮﺑﺎء واﻟﻐﺎز‪ ،‬ﻣﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﺘﺮﺑﯿﺔ واﻟﺘﻌﻠﯿﻢ‪ ،‬دار‬
‫اﻟﺜﻘﺎﻓﺔ‪ ،‬اﻟﻤﺠﻠﺲ اﻟﺸﻌﺒﻲ اﻟﺒﻠﺪي‪ ،‬ﻣﺴﺘﺸﻔﻰ ﻣﺤﻤﺪ ﺑﻮﺿﯿﺎف‪ ،‬اﻟﺸﺮﻛﺔ اﻟﻮطﻨﯿﺔ ﻟﻠﺘﺄﻣﯿﻦ‪ ،‬إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ‬
‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮﻛﺰي اﻟﺠﺰاﺋﺮي ‪ -‬ﺑﻨﻚ اﻟﺠﺰاﺋﺮ ﺣﺎﻟﯿﺎ – ﻣﻤﺎ ﺳﮭﻞ ﺗﻌﺎﻣﻼت اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ اﻟﺰﺑﺎﺋﻦ‬
‫وﺗﻌﺘﺒﺮ اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ ھﻤﺰة وﺻﻞ اﻟﻔﺎﻋﻠﺔ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺎت اﻟﻤﺮﻛﺰﯾﺔ واﻟﻮﻛﺎﻻت اﻟﺘﺎﺑﻌﺔ ﻟﮭﺎ‪ ،‬وھﻤﺎ وﻛﺎﻟﺔ‬
‫أم اﻟﺒﻮاﻗﻲ ووﻛﺎﻟﺔ ﻋﯿﻦ اﻟﺒﯿﻀﺎء‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﯾﺘﻤﺜﻞ دورھﺎ أﺳﺎﺳﺎ ﻓﻲ اﻹﺷﺮاف واﻟﻤﺮاﻗﺒﺔ ﻟﺘﻨﻈﯿﻢ‬
‫اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ وﺿﻤﺎن ﺳﯿﺮھﺎ ﺑﺸﻜﻞ ﺳﻠﯿﻢ‪.‬‬

‫‪101‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬اﻟﮭﯿﻜﻞ اﻟﺘﻨﻈﯿﻤﻲ ﻟﻠﻮﻛﺎﻟﺔ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﺑﺄم اﻟﺒﻮاﻗﻲ‪:‬‬

‫اﻟﺸﻜﻞ رﻗﻢ )‪ :(11‬اﻟﮭﯿﻜﻞ اﻟﺘﻨﻈﯿﻤﻲ ﻟﻠﻮﻛﺎﻟﺔ اﻟﻤﺤﻠﯿﺔ ﺑﺄم اﻟﺒﻮاﻗﻲ‪.‬‬

‫اﻟﻤﺪﯾــــــﺮ‬ ‫اﻟﺴﻜﺮﯾﺘﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻮاﻗﻒ‬ ‫اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺠﺎﻟﺲ‬

‫‪Bank Assise‬‬
‫اﻻﺳﺘﻘﺒﺎل‬
‫)اﻟﻤﻀﯿﻔﺔ(‬
‫اﻟﻤﺮاﻗﺐ ‪ 2‬ﻟﻠﻤﻜﺎﺗﺐ‬ ‫اﻟﻤﺮاﻗﺐ ‪ 1‬ﻟﻠﻤﻜﺎﺗﺐ‬
‫اﻟﺨﻠﻔﯿﺔ‬ ‫اﻷﻣﺎﻣﯿﺔ‬

‫اﻟﻤﻜﻠﻔﯿﻦ‪:‬‬ ‫اﻟﻤﻜﻠﻔﯿﻦ‪:‬‬
‫‪ -‬ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺎﻟﻘﺮوض‪.‬‬ ‫‪ -‬ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺎﻟﻘﺮوض‪.‬‬
‫‪-‬ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺎﻟﺘﺤﻮﯾﻼت‪.‬‬ ‫‪-‬ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺎﻟﺘﺤﻮﯾﻼت‪.‬‬
‫ﺷﺒﺎﺑﯿﻚ اﻟﺴﺤﺐ‬
‫‪ -‬ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺒﻄﺎﻗﺎت‬ ‫‪ -‬ﻣﻜﻠﻒ ﺑﺒﻄﺎﻗﺎت‬
‫اﻟﺴﺤﺐ‬ ‫اﻟﺴﺤﺐ‬

‫‪ -‬اﻟﻤﻘﺎﺻﺔ‬ ‫‪ -‬اﻟﻤﻘﺎﺻﺔ‬
‫اﻹﻟﻜﺘﺮوﻧﯿﺔ‪.‬‬ ‫اﻹﻟﻜﺘﺮوﻧﯿﺔ‪.‬‬
‫‪ -‬ﻣﻜﻠﻒ اﻟﺘﺠﺎرة‬ ‫‪ -‬ﻣﻜﻠﻒ اﻟﺘﺠﺎرة‬
‫اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪.‬‬ ‫اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪.‬‬

‫ﻣﺼﻠﺤﺔ اﻟﻤﺤﺎﺳﺒﺔ‬ ‫اﻟﺼﻨﺪوق اﻟﺮﺋﯿﺴﻲ‬

‫واﻟﻤﺮاﻗﺒﺔ اﻟﻤﺤﺎﺳﺒﯿﺔ‬
‫)ﻣﺼﻠﺤﺔ ﻣﺴﺘﻘﻠﺔ(‬

‫اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ‬
‫‪102‬‬ ‫اﻟﻤﺼﺪر‪ :‬وﺛﺎﺋﻖ‬

‫‪.‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻔﺮع اﻟﺮاﺑﻊ‪ :‬وظﺎﺋﻒ أھﻢ ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ‪:‬‬

‫‪ .I‬ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻻﺳﺘﻐﻼل‪ :‬ﺗﻌﻤﻞ ھﺬه اﻟﻤﺼﺎﻟﺢ ﻋﻠﻰ ﺗﺴﯿﯿﺮ ﻣﻮارد اﻟﺒﻨﻚ واﻟﻤﺤﺎﻓﻈﺔ‬
‫ﻋﻠﯿﮭﺎ وﻋﻤﻮﻣﺎ ﺗﻘﻮم ھﺬه اﻟﻤﺼﺎﻟﺢ ﺑـ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﺟﻤﻊ اﻟﻤﻮارد وﺗﻮزﯾﻊ اﻟﻘﺮوض وﺗﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﺤﻘﺎت ﻣﻦ اﻟﺰﺑﺎﺋﻦ‪.‬‬

‫‪ -2‬دراﺳﺔ ﻛﻞ اﻹﺟﺮاءات اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﯾﻤﻜﻦ أن ﺗﺮﺑﻂ اﻟﺰﺑﻮن ﺑﺎﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ -3‬ﺟﻠﺐ أﻛﺒﺮ ﻗﺪر ﻣﻤﻜﻦ ﻣﻦ اﻟﻤﺮدودﯾﺔ ﻟﻠﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ -4‬ﺗﺴﯿﯿﺮ ﻣﻮارد واﺳﺘﺨﺪاﻣﺎت اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ -5‬اﻟﺤﻤﺎﯾﺔ واﻟﻤﺤﺎﻓﻈﺔ ﻋﻠﻰ ﻓﻮاﺋﺪ وﺻﻮرة وﻣﻜﺎﻧﺔ اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ .II‬ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻟﺰﺑﻮن‪ :‬ﺗﮭﺪف ھﺬه اﻟﻤﺼﺎﻟﺢ أﺳﺎﺳﺎ إﻟﻰ ﺧﺪﻣﺔ اﻟﺰﺑﻮن وﺗﻠﺒﯿﺔ ﻣﺨﺘﻠﻒ‬
‫طﻠﺒﺎﺗﮫ وﻋﻤﻮﻣﺎ ﺗﻘﻮم ھﺬه اﻟﻤﺼﺎﻟﺢ ﺑـ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﺗﺴﯿﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻷوراق اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ واﻷوراق اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -2‬اﻟﺘﺤﻮﯾﻼت ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﺰﺑﺎﺋﻦ‪.‬‬

‫‪ -3‬ﺗﻘﺪﯾﻢ ﺑﻄﺎﻗﺎت اﻟﺴﺤﺐ واﻟﺼﻜﻮك‪.‬‬

‫‪ -4‬ﺗﺮﻗﯿﺔ وﺗﻄﻮﯾﺮ ﻧﻮﻋﯿﺔ اﻟﺨﺪﻣﺎت اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ ﻟﻠﺰﺑﺎﺋﻦ ﺑﺎﺳﺘﻤﺮار‪.‬‬

‫‪ .III‬ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻟﺘﺴﯿﯿﺮ‪ :‬ﺗﻌﻤﻞ ھﺬه اﻟﻤﺼﺎﻟﺢ ﻋﻠﻰ ﺗﺠﺴﯿﺪ اﻟﺴﯿﺎﺳﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ﻟﻠﺒﻨﻚ‬
‫وﻣﺨﻄﻄﮫ اﻹﺳﺘﺮاﺗﯿﺠﻲ ﻋﻠﻰ أرض اﻟﻮاﻗﻊ وذﻟﻚ ﻣﻦ ﺧﻼل ﻣﺼﻠﺤﺘﯿﻦ ھﻤﺎ‪:‬‬

‫‪ -1‬ﻣﺼﻠﺤﺔ اﻟﻤﺤﺎﺳﺒﺔ واﻟﻤﺮاﻗﺒﺔ اﻟﺤﺴﺎﺑﯿﺔ‪ :‬ﺗﻘﻮم ھﺬه اﻟﻤﺼﻠﺤﺔ ﺑﺘﺴﯿﯿﺮ وﻣﺮاﻗﺒﺔ ﺣﺴﺎﺑﺎت اﻟﺒﻨﻚ‪.‬‬

‫‪ -2‬ﻣﺼﻠﺤﺔ اﻟﺘﻌﺎﻣﻼت اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ :‬ﺗﻌﻤﻞ ﻋﻠﻰ ﺗﺴﯿﯿﺮ ﻣﺨﺘﻠﻒ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟﺘﻌﺎﻣﻼت‬
‫اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ وﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﺨﺪﻣﺎت اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺪوﻟﻲ وإﺟﺮاء ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﻤﻘﺎﺻﺎت ﻋﻦ ﺑﻌﺪ وﺗﻌﺘﺒﺮ‬
‫ھﺬه اﻟﻤﺼﻠﺤﺔ ﺻﻠﺐ دراﺳﺘﻨﺎ ﻷﻧﮭﺎ اﻟﻤﺼﻠﺤﺔ اﻟﻤﻜﻠﻔﺔ ﺑﻤﺘﺎﺑﻌﺔ وﺗﺴﯿﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪.‬‬

‫‪ -3‬ﺗﺴﮭﺮ ﻣﺼﺎﻟﺢ اﻟﺘﺴﯿﯿﺮ ﻋﻠﻰ اﻟﺘﻌﺮﯾﻒ ﺑﺎﻟﺒﻨﻚ داﺧﻠﯿﺎ وﺧﺎرﺟﯿﺎ‪.‬‬

‫‪ -4‬ﺿﻤﺎن ﺗﻄﺒﯿﻖ ﻛﻞ اﻟﺘﻌﻠﯿﻤﺎت اﻟﺼﺎدرة ﻓﻲ ﺟﻤﯿﻊ اﻟﮭﯿﺎﻛﻞ‪.‬‬

‫‪ -5‬اﻛﺘﺸﺎف اﻷﺧﻄﺎء وﺗﻘﯿﯿﻤﮭﺎ واﻗﺘﺮاح ﺗﻔﺎدﯾﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﻤﺴﺘﻘﺒﻞ‪.‬‬

‫‪ -6‬ﺗﻄﻮﯾﺮ اﻻﺗﺼﺎﻻت اﻟﺪاﺧﻠﯿﺔ واﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﺑﺎﺳﺘﻌﻤﺎل اﻟﻮﺳﺎﺋﻞ اﻟﻤﺘﻄﻮرة‪.‬‬

‫‪103‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﻤﺒﺤﺚ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﺑﺎﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻷول‪ :‬إﺟﺮاءات ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬
‫ﻛﻞ اﻋﺘﻤﺎد ﻣﺴﺘﻨﺪي ﯾﻔﺘﺤﮫ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﻠﻲ ﻻﺳﺘﯿﺮاد ﺑﻀﺎﺋﻊ‪ ،‬وﯾﻌﺘﺮ ﻟﺪى ﻣﺮاﺳﻞ ھﺬا اﻟﺒﻨﻚ إﻋﺘﻤﺎد‬
‫ﺗﺼﺪﯾﺮي‪ ،‬وﻛﺬﻟﻚ ﻓﺄن أﻧﻮاع وﻛﯿﻔﯿﺔ ﻣﺮاﺟﻌﺔ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات ﺗﻜﻮن واﺣﺪة‪.‬‬

‫وﻗﺪ ﯾﻄﻠﺐ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻋﻨﺪ إرﺳﺎل إﻋﺘﻤﺎده اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﻠﻲ أن ﯾﺨﻄﺮ ﺑﮫ اﻟﻤﺴﺘﻔﯿﺪ وأن ﯾﻌﺰزه ﻟﮫ‬
‫وﺗﺨﺘﻠﻒ ﻣﺴﺆوﻟﯿﺔ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺤﻠﻲ ﻓﻲ اﻟﺤﺎﻟﺘﯿﻦ‪:‬‬

‫وﻣﻦ ھﺬا اﻟﻤﻨﻄﻖ ﻧﺘﻄﺮق إﻟﻰ ﻛﯿﻔﯿﺔ إﺧﺘﯿﺎر اﻟﺒﻨﻚ ﻟﻌﻤﻼﺋﮫ‪ ،‬ﺛﻢ ﺳﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪،‬‬
‫إﻟﻰ ﻏﺎﯾﺔ اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ‪.‬‬

‫اﻟﺸﺮوط اﻟﻮاﺟﺐ ﺗﻮﻓﺮھﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﻤﯿﻞ‪:‬‬

‫ﯾﺘﻄﻠﺐ اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﻘﺮوض ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﻠﻌﻤﻼء اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﯿﻦ ﺛﻼث ﺷﺮوط إﺟﺒﺎرﯾﺔ ھﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻤﺆھﻼت‪:‬‬
‫ﺗﺎﺟﺮ‪ :‬ﺳﺠﻞ ﺗﺠﺎري‪.‬‬

‫ﻣﻘﺎول‪ :‬ﺳﺠﻞ ﺗﺠﺎري ﻣﻘﺎوﻟﺔ‪.‬‬

‫ﻓﻼح‪ :‬ﺑﻄﺎﻗﺔ ﻓﻼح‪.‬‬

‫ﺷﺮﻛﺔ‪ :‬اﻟﻌﻘﺪ اﻟﺘﺄﺳﯿﺴﻲ ﻟﺸﺮﻛﺔ‪.‬‬

‫ﺻﻔﺔ اﻟﺘﺎﺟﺮ‪:‬‬
‫ﻓﺤﺴﺐ اﻟﻤﺎدة ‪ 21‬ﻣﻦ اﻟﻘﺎﻧﻮن اﻟﺘﺠﺎري ﻛﻞ ﺷﺨﺺ ﻣﻌﻨﻮي أو طﺒﯿﻌﻲ ﻣﺴﺠﻞ ﻓﻲ اﻟﺴﺠﻞ اﻟﺘﺠﺎري‬
‫ﻓﮭﻮ ﺗﺎﺟﺮ ﺣﺘﻰ إﺛﺒﺎت اﻟﻌﻜﺲ‪ ،‬ﻓﺈن ﺻﻔﺔ ﺗﺎﺟﺮ ﻓﻲ ﻧﻈﺮ اﻟﻘﻮاﻧﯿﻦ ﻣﻀﻤﻮﻧﺔ‪ ،‬ﺗﻀﻤﻦ ھﺬه اﻟﻤﺎدة‬
‫ﻟﻸﺷﺨﺎص اﻟﻄﺒﯿﻌﯿﯿﻦ أو اﻟﻤﻌﻨﻮﯾﯿﻦ اﻟﻤﺴﺠﻠﯿﻦ ﻓﻲ اﻟﺴﺠﻞ اﻟﺘﺠﺎري ﻛﻞ اﻟﺤﻘﻮق ﻟﻠﻘﯿﺎم ﺑﻜﻞ اﻹﻋﻤﺎل‬
‫اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ وﺗﺘﻮﺳﻊ ھﺬه اﻟﻤﯿﺰة ﻟﺘﺸﻤﻞ اﻟﺨﻮاص اﻟﻤﻘﯿﺪﯾﻦ ﻓﻲ اﻟﺴﺠﻞ اﻟﺘﺠﺎري ﻣﻦ أﺻﺤﺎب اﻟﻤﮭﻦ‬
‫اﻟﺘﻘﻠﯿﺪﯾﺔ‪.‬‬

‫اﻹﺷﺘﺮاك اﻟﻀﺮﯾﺒﻲ واﻟﺸﺒﮫ اﻟﻀﺮﯾﺒﻲ‪:‬‬

‫ﺗﻌﺘﺒﺮ اﻟﺤﺎﻟﺔ اﻟﻀﺮﯾﺒﯿﺔ ﻟﻠﻤﺘﻌﺎﻣﻞ اﻹﻗﺘﺼﺎدي ﻋﻨﺼﺮا ھﺎﻣﺎ ﻟﺘﺤﺪﯾﺪ اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﻤﺤﺘﻤﻠﺔ ﻟﻠﺒﻨﻚ ﻓﻲ‬
‫ﺻﺪد اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﻮن اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﻮن اﻟﻤﺆھﻠﻮن ﻟﻠﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﻘﺮوض اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ اﻟﻤﺤﺘﻤﻠﺔ ﯾﺘﻮﺟﺐ ﻋﻠﯿﮭﻢ‪:‬‬
‫إظﮭﺎر وﺛﺎﺋﻖ ﺿﺮﯾﺒﯿﺔ وﺷﺒﮫ ﺿﺮﯾﺒﯿﺔ‪.‬‬

‫‪104‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻋﺘﻤﺎد اﻟﺴﺠﻼت اﻟﺘﻨﻈﯿﻤﯿﺔ‪:‬‬

‫ﺗﺘﻄﻠﺐ اﻟﻌﻤﻠﯿﺎت اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ وﻷﺳﺒﺎب ﻣﺎﻟﯿﺔ ﺳﺠﻼت ﻣﺤﺎﺳﺒﯿﺔ ﻗﺎﻧﻮﻧﯿﺔ وإﻧﺸﺎء ﻛﻞ ﺳﻨﺔ وﺛﯿﻘﺔ‬
‫ﻣﺤﺎﺳﺒﯿﺔ ﻗﺎﻧﻮﻧﯿﺔ ﺗﻤﺜﻞ اﻟﺤﺎﻟﺔ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ اﻟﺪﻗﯿﻘﺔ ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺔ‪.‬‬

‫ھﺬه اﻷﺧﯿﺮة ﺗﻜﻮن ﻋﻠﻰ ﺷﻜﻞ ﺟﺰء ﺗﻤﺜﻞ ﻟﻠﺒﻨﻚ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺔ اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﻠﺪراﺳﺔ اﻟﺘﺤﻠﯿﻠﯿﺔ اﻟﻤﻄﺒﻘﺔ ﻓﻲ‬
‫إطﺎر اﻟﺤﺼﻮل ﻋﻠﻰ اﻟﻘﺮض وﻋﻠﻰ ھﺬا اﻷﺳﺎس ﯾﺠﺐ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻠﯿﻦ اﻹﻗﺘﺼﺎدﯾﯿﻦ اﻟﻄﺎﻟﺒﯿﻦ‬
‫ﻟﻠﻘﺮوض ﺗﺰوﯾﺪ اﻟﺒﻨﻚ ﻋﻠﻰ اﻷﻗﻞ ﺑــ ‪:‬‬

‫‪ -‬اﻟﻤﯿﺰاﻧﯿﺎت وﺻﻮرة اﻷﺻﻞ ﻟﻠﻤﻼﺣﻖ اﻟﻤﻜﺘﻮﺑﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻧﺴﺨﺔ ﻣﻦ اﻟﺘﻘﺮﯾﺮ اﻟﻤﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫‪ -‬إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻛﻮن اﻟﻌﻤﯿﻞ ﻟﺪﯾﮫ اﻟﻤﺒﻠﻎ ﺑﺎﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﻮطﻨﯿﺔ ﻟﺘﻐﻄﯿﺔ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻛﻤﺎ ﯾﺠﺐ أن ﯾﻜﻮن ﻟﻠﻌﻤﯿﻞ ﻗﺮض ﺑﺎﻹﻣﻀﺎء ﻟﻠﺴﻤﺎح ﻟﮫ ﺑﻔﺘﺢ إﻋﺘﻤﺎد وﻟﺪﯾﮫ رھﻦ‪.‬‬

‫ﻣﺮﺣﻠﺔ ﻣﻌﺎﻟﺠﺔ اﻟﻤﻠﻔﺎت‪:‬‬

‫ﺣﺘﻰ ﯾﺘﺤﻘﻖ اﻟﺒﻨﻚ ﻣﻦ اﻷداء اﻟﺠﯿﺪ ﯾﻘﻮم ﺑﻤﻌﺎﻟﺠﺔ ﻣﻠﻔﺎت اﻟﻘﺮض ﺑﺪﻗﺔ واﻟﺘﻲ ﻻ ﺗﻘﺒﻞ اﻟﺘﺄﺧﯿﺮ واﻟﻮﻗﺖ‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻄﺎع ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻚ ﻣﻊ اﺣﺘﺮام وﻗﺖ اﻟﻤﻌﺎﻟﺠﺔ وﺗﺒﺪأ دراﺳﺔ اﻟﻤﻠﻔﺎت إﺑﺘﺪاءا ﻣﻦ ﺗﺎرﯾﺦ طﻠﺐ‬
‫اﻟﻘﺮض ﻣﻦ طﺮف اﻟﺰﺑﻮن ﺣﯿﺚ ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ھﺬه اﻟﻤﮭﻠﺔ ﺑــ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻓﺤﺺ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات اﻟﻤﻘﺪﻣﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻜﻮﯾﻦ اﻟﻤﻠﻒ‪.‬‬

‫اﻷﺧﻄﺎر اﻟﺘﻲ ﯾﺘﻌﺮض ﻟﮭﺎ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ إﺟﺮاءات اﻟﻔﺘﺢ‪:‬‬

‫ﺗﮭﺮب اﻟﻤﺼﺪر ﻣﻦ إﺗﻤﺎم اﻟﺼﻔﻘﺔ‪:‬‬
‫ﻋﻨﺪ إﺗﻔﺎق اﻟﻄﺮﻓﺎن ﻋﻠﻰ اﻟﺼﻔﻘﺔ وﻗﺒﻞ اﻹﻣﻀﺎء ﯾﻨﺴﺤﺐ اﻟﻤﺼﺪر وﯾﺘﺮك اﻟﺼﻔﻘﺔ‪.‬‬

‫ﺿﻤﺎن اﻹﻋﺴﺎر ﻋﻦ اﻟﺘﻨﻔﯿﺬ ﻟﻠﺼﻔﻘﺔ‪:‬‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻗﺒﻞ إﻣﻀﺎﺋﮫ ﻟﻠﻌﻘﺪ اﻟﺘﺠﺎري اﻟﻨﮭﺎﺋﻲ ﻟﻠﻔﻘﺔ‪ ،‬ﯾﻘﻮم ﺑﻄﻠﺐ ﺿﻤﺎﻧﻲ ﯾﺆﻛﺪ ﻋﻠﻰ إﺗﻤﺎم اﻟﻤﺼﺪر‬
‫ﻟﻠﺼﻔﻘﺔ وﯾﻘﺪر ھﺬا اﻟﻀﻤﺎن ﺑـ ‪.%5‬‬

‫اﻟﺨﻄﺮ اﻟﻤﺎﻟﻲ‪:‬‬
‫وھﻨﺎ ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺪراﺳﺔ اﻟﻤﯿﺰاﻧﯿﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ورأس اﻟﻤﺎل ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺔ وﻋﺪم اﻟﺪﯾﻦ‪.‬‬

‫‪105‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺨﻄﺮ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﻲ‪:‬‬
‫ﻣﺮﺗﺒﻂ ﺑﺎﻟﺤﺎﻟﺔ أو اﻟﻮﺿﻌﯿﺔ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ ﻟﻠﻤﺆﺳﺴﺔ وﻛﺬا ﺑﻨﻮع اﻟﻨﺸﺎطﺎت اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺎرﺳﮭﺎ‪ ،‬ﻧﻮع اﻟﻨﺸﺎط‬
‫ﺷﺮﻋﻲ أو ﻏﯿﺮ ﺷﺮﻋﻲ ﻣﻦ اﻟﻨﺎﺣﯿﺔ اﻟﻘﺎﻧﻮﻧﯿﺔ ﻗﺒﻞ أي ﻋﻤﻠﯿﺔ إﺳﺘﯿﺮاد وﺗﺼﺪﯾﺮ ﻻ ﺑﺪ ﻣﻦ اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪.‬‬

‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻧﻲ‪ :‬اﻟﺘﻮطﯿﻦ ‪la domicilation‬‬

‫اﻟﺘﻮطﯿﻦ ھﻮ إﺟﺮاء ﻣﺴﺒﻖ ﻗﺒﻞ اﻟﺒﺪء ﻓﻲ ﺗﻨﻔﯿﺬ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﻋﻘﺪ ﺗﺠﺎري ﻣﻊ اﻟﺨﺎرج‪ ،‬وھﺬا ﻣﺎ ﺗﻨﺺ‬
‫ﻋﻠﯿﮫ ﺗﻨﻈﯿﻤﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬ﺣﯿﺚ ﯾﻌﺘﺒﺮ اﻟﺘﻮطﯿﻦ ﻋﻤﻠﯿﺔ إﺟﺒﺎرﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‬
‫ﺗﺴﺘﻮﺟﺐ اﻟﻘﯿﺎم ﺑﻌﺪة إﺟﺮاءات ﻣﺤﺪدة ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮﻛﺰي‪ ،‬طﻠﺐ اﻟﺘﻮطﯿﻦ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ‬
‫‪(01‬‬

‫وﻧﺸﯿﺮ أن‪ ،‬إﺟﺮاءات اﻟﻔﺘﺢ ﺗﺒﺪأ ﺑﺎﻟﺘﻮطﯿﻦ اﻟﺬي ﯾﻌﺪ اﻹﺟﺮاء اﻷول ﺣﯿﺚ ﯾﻘﺼﺪ ﺑﮫ أﻋﻄﺎء رﻗﻢ‬
‫اﻟﻔﺎﺗﻮرة ﯾﻘﺪﻣﮭﺎ طﺎﻟﺐ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد وﻣﺤﺼﻞ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﻣﻦ اﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬

‫وﺑﻌﺒﺎرة أﺧﺮى ﯾﺘﻢ ﻓﺘﺢ ﻣﻠﻒ اﻟﺘﻮطﯿﻦ ﺑﺤﻀﻮر اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻟﻤﻮاطﻦ ﻟﺪى ﺑﻨﻜﮫ ﻣﺮﻓﻖ ﺑﻌﻘﺪ ﺗﺠﺎري أو‬
‫ﻛﻞ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﻲ ﺗﺤﻤﻞ ﻣﺤﻠﮫ اﻟﺘﻲ ﺗﻜﻮن ﻓﻲ ﺷﻜﻞ ﻓﺎﺗﻮرة ﻧﻤﻮذﺟﯿﺔ ‪ facture proforma‬أو‬
‫ﻓﺎﺗﻮرة ﺗﺠﺎرﯾﺔ ﺣﯿﺚ أن اﻟﻔﺎﺗﻮرة ﺗﻜﻮن ﻣﺮﻓﻘﺔ ﺑﻄﻠﺐ ﻟﺘﻮطﯿﻦ ﻛﻤﺎ ھﻮ ظﺎھﺮ وﻣﻮﺟﻮد ﻟﺪى اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ‪،‬‬
‫إذا ﯾﺠﺐ أن ﯾﺘﻀﻤﻦ ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﻀﺮورﯾﺔ واﻟﺘﻲ ﺗﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪:(02‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪-‬اﻟﻨﺸﺎط اﻟﻤﻤﺎرس‪.‬‬

‫‪ -‬رﻗﻢ اﻟﺤﺴﺎب‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ اﻟﻔﺎﺗﺤﺔ ﻟﻺﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬

‫‪ -‬طﺒﯿﻌﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ واﻟﻜﻤﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬رﻗﻢ اﻟﺘﻌﺮﯾﻔﺔ اﻟﺠﻤﺮﻛﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﺳﻌﺮ اﻟﻮﺣﺪة‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﺼﺪر اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻤﺒﻠﻎ ﺑﺎﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﺼﻌﺒﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬طﺮﯾﻘﺔ اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ وﺻﻼﺣﯿﺔ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪..‬‬

‫‪ -‬ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﺰﺑﻮن‪.‬‬

‫‪ -‬وﺑﮭﺬا ﻓﺈن طﻠﺐ اﻟﺘﻮظﯿﻒ ﯾﻤﻜﻦ ﺿﻤﻦ ھﺬه اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻟﻤﺒﯿﻨﺔ ﻟﻜﻞ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﮭﺎﻣﺔ اﻟﻤﻮﺟﻮدة ﻋﻠﻰ‬
‫ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ‪.‬‬

‫‪106‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫أﻧﻮاع اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪:‬‬
‫ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﻮطﯿﻦ اﻹﺳﺘﯿﺮاد‪) DI :‬ﻻ ﺗﺘﻌﺪى ﺳﺘﺔ أﺷﮭﺮ( ﺗﻨﻔﯿﺬ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﻮطﯿﻦ ‪ :DIP‬اﻟﻤﺪة ﻻ ﺗﺰﯾﺪ ﻋﻦ ﻋﺎم‪.‬‬

‫‪Quittance des‬‬ ‫* ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ اﻟﻤﺴﺘﻮردة ﺗﻮﺟﮫ ﻟﻠﺒﯿﻊ ﻋﻠﻰ ﺣﺎﻟﮭﺎ‬

‫‪impôts‬‬

‫* ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺗﺴﺘﻌﻤﻞ ﻛﻤﻮاد أوﻟﯿﺔ‪.‬‬

‫ﯾﻤﻀﻲ ﻋﻠﻰ ﺗﻌﮭﺪ ﺑﻌﺪم اﻟﺒﯿﻊ‬
‫* ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺑﻀﺎﻋﺔ اﻹﺳﺘﺜﻤﺎر‪.‬‬

‫رﻗﻢ اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪:‬‬
‫ﺑﻌﺪ اﻹﻧﺘﮭﺎء ﻣﻦ اﻹﺟﺮاءات اﻟﻤﺨﺘﻠﻔﺔ ﺑﻌﺪ ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻄﻠﺐ ﯾﻌﻄﻲ ﻟﻠﻌﻤﯿﻞ رﻗﻢ اﻟﺘﻮطﯿﻦ وﺗﺜﺒﺖ ﻛﻞ ھﺬه‬
‫اﻹﺟﺮاءات ﻓﻲ وﺛﯿﻘﺔ ﺧﺎﺻﺔ ‪) LE FICHE CONTORLL‬أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪ (03‬وﯾﺘﻀﻤﻦ رﻗﻢ‬
‫اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪:‬‬

‫‪ -‬رﻗﻢ اﻟﻮﻻﯾﺔ ‪ +‬رﻗﻢ اﻟﺒﻨﻚ ﻓﻲ ﺳﺘﺔ أرﻗﺎم )‪.(040402‬‬

‫‪ -‬أرﺑﻊ أرﻗﺎم ﻟﻠﺴﻨﺔ )‪.(2014‬‬

‫‪ -‬رﻗﻢ اﻟﺜﻼﺛﻲ )‪.(1‬‬

‫‪ -‬رﻗﻢ ﻧﻮع اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ )اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‪ 10 :‬ﻣﻮاد أو ﻧﻀﻊ ‪ 40‬ﻟﻠﺨﺪﻣﺎت(‪.‬‬

‫‪ 5 -‬أرﻗﺎم‪ :‬ﺗﺮﻣﺰ إﻟﻰ اﻟﺮﻗﻢ اﻟﺘﺴﻠﺴﻠﻲ اﻟﺬي ﯾﻌﻄﻰ ﻟﻜﻞ ﻋﻤﯿﻞ‪.00003 ،‬‬

‫‪ 3 -‬اﻷرﻗﺎم اﻷﺧﯿﺮة ﺗﺮﻣﺰ ﻟﻠﻌﻤﻠﺔ اﻟﻤﺘﻌﺎﻣﻞ ﺑﮭﺎ‪.EUR :‬‬

‫‪ -‬ﻣﺜﻼ رﻗﻢ اﻟﺘﻮظﯿﻒ ﯾﻜﻮن ﻛﻤﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫اﻟﻌﻤﻠﺔ رﻗﻢ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻓﻲ اﻟﺜﻼﺛﻲ رﻗﻢ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ اﻟﺜﻼﺛﻲ اﻟﺴﻨﺔ رﻗﻢ اﻟﻮﻻﯾﺔ ورﻗﻢ اﻟﺒﻨﻚ‬
‫‪040402 2014‬‬ ‫‪1‬‬ ‫‪10‬‬ ‫‪00003 EUR‬‬

‫وﺑﮭﺬا ﻓﺈن ھﺬا اﻟﺮﻗﻢ ﯾﻌﺮف اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻛﺎﻣﻠﺔ‪ ،‬ﺣﯿﺚ أن اﻟﻤﻠﻒ ﯾﺒﻘﻰ ﻟﺪى اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ ﻟﻜﻲ ﯾﺘﺎﺑﻊ ﺳﯿﺮ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‬
‫ﺣﺘﻰ ﻧﮭﺎﯾﺘﮭﺎ وﺗﻜﻮن أداة ﻟﻔﺮض اﻟﻌﻘﻮﺑﺎت ﻋﻠﻰ اﻟﺰﺑﻮن ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ أي ﺗﻼﻋﺒﺎت أو ﻋﺪم إﺗﻤﺎم اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‪،‬‬
‫وﺑﻌﺪ ذﻟﻚ ﯾﺘﻢ ﺗﻘﺪﯾﻢ إﺳﺘﻤﺎرة ﻟﻠﻤﺴﺘـﻮرد وﺗﻜﻮن ﻣﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﺎﻟـﺘﻮطﯿﻦ وﺗﺤﻤـﻞ ﺗﺴﻤـﯿﺔ ﺑﻄﺎﻗﺔ اﻟﻤـﺮاﻗﺒﺔ‬
‫ﻛﻤﺎ ذﻛـﺮﻧﺎ ﺳـﺎﺑﻘﺎ ‪ LA FICHE CONTROLE‬ھﺬه اﻟﺒﻄﺎﻗﺔ ﺗﻌﻤﻞ اﻟﺒﯿﺎﻧﺎت اﻟﺘﺎﻟﯿﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ‪.‬‬

‫‪107‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬رﻗﻢ اﻟﺸﺒﺎك اﻟﻤﻮطﻦ ﻟﻠﻌﻤﻠﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﺮﺟﻌﯿﺎت اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -‬رﻗﻢ ﻣﻠﻒ اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﺪة ﺻﻼﺣﯿﺔ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ وﻋﻨﻮان اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -‬اﻟﻤﺒﺎﻟﻎ اﻟﻤﺴﺘﻌﻤﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﺑﺎﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﺼﻌﺒﺔ واﻟﻌﻤﻠﺔ اﻟﻮطﻨﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬طﺒﯿﻌﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪.‬‬

‫ﯾﺘﻢ ﻣﻠﺊ اﻹﺳﺘﻤﺎرة وﻣﻦ ﺛﻢ ﺗﻘﺪﯾﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﻼزﻣﺔ ﻹﺗﻤﺎم اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‪ ،‬ﻛﻤﺎ ﯾﺘﻢ ﺗﺴﺠﯿﻞ ھﺬا اﻟﺘﻮطﯿﻦ ﻓﻲ‬
‫ﻣﺼﻨﻒ ﺧﺎص ‪ ،Répertoire‬ﻛﻤﺎ أن ھﺬا اﻟﻤﺼﻨﻒ ﯾﺘﻢ ﻣﺮاﺟﻌﺘﮫ ﻛﻞ ﺛﻼﺛﻲ‪.‬‬

‫اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬ ‫وﻟﺘﻨﻔﯿﺬ ھﺬا اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪:‬‬

‫اﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬

‫اﻟﺘﺤﻮﯾﻞ اﻟﺤﺮ‪.‬‬

‫‪l’ouverture de crédit‬‬ ‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺜﺎﻟﺚ‪ :‬ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬

‫‪:documentaire‬‬
‫ﯾﺘﻢ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي وﻓﻖ اﻟﺨﻄﻮات اﻟﺘﺎﻟﯿﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬ﺗﺘﻢ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي ﺑﻨﺎءا ﻋﻠﻰ طﻠﺐ ﻣﺤﺪد ﻣﻦ طﺮف اﻟﻌﻤﯿﻞ وﻓﻖ اﻟﻨﻤﺎذج اﻟﻤﻮﺟﻮدة‬
‫ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪ (04‬ﺣﯿﺚ ﯾﻘﺪم ﻣﻨﮭﺎ ﺛﻼﺛﺔ ﻧﺴﺦ ﺗﻮزع ﻛﻤﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫‪ -‬ﻧﺴﺨﺔ ﺗﺴﻠﻢ ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد )اﻟﻤﻌﻨﻲ ﺑﺎﻷﻣﺮ(‪.‬‬

‫‪ -‬ﻧﺴﺨﺔ ﺗﺤﺘﻔﻆ ﺑﮭﺎ اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬ﻧﺴﺨﺔ ﺗﻮﺟﮫ ﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﺴﺘﻮى اﻟﻤﺪﯾﺮﯾﺔ اﻟﻤﺮﻛﺰﯾﺔ ﻟﻠﺒﻨﻚ ﻋﻠﻤﺎ أن‬
‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻨﺪ إﻋﺪاده ﻟﮭﺬا اﻟﻄﻠﺐ ﯾﻨﺒﻐﻲ أن ﯾﻜﻮن ﻣﺮﻓﻘﺎ ﺑﺎﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻟﺸﻜﻠﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﺗﻢ ﺗﻮطﯿﻨﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ -‬إن ﻟﺐ اﻟﻔﺘﺢ ﯾﺤﻤﻞ اﻟﻤﻌﻠﻮﻣﺎت اﻟﺘﺎﻟﯿﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬طﻠﺐ اﻟﺘﻮطﯿﻦ‪.‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ اﻟﻮﻛﺎﻟﺔ اﻟﺒﻨﻜﯿﺔ‪.‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -‬ﻧﻮع اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻄﻠﻮب ﻓﺘﺤﮫ‪.‬‬

‫‪108‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬ﻗﯿﻤﺔ اﻹﻋﺘﻤﺎد‪.‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺮاﺳﻞ ﻓﻲ اﻟﺨﺎرج‪.‬‬

‫‪ -‬إﺳﻢ اﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬

‫‪ -‬ﻣﺪة ﺻﻼﺣﯿﺔ اﻟﻘﺮض‪.‬‬

‫‪ -‬ﻧﻮع اﻟﺪﻓﻊ ورﻗﻢ اﻟﻔﺎﺗﻮرة‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻌﯿﯿﻦ ﻣﯿﻨﺎء اﻹرﺳﺎل وﻣﯿﻨﺎء اﻟﻮﺻﻮل‪.‬‬

‫‪ -‬ﺗﻮﻗﯿﻊ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻋﻠﻰ اﻟﻄﻠﺐ‪.‬‬

‫ﺑﻌﺪﻣﺎ ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺘﺴﺠﯿﻞ اﻹﻓﺘﺘﺎح وﺧﺼﻢ ﻣﻦ ﺣﺴﺎب اﻟﻌﻤﯿﻞ ﻣﺎ ﻗﯿﻤﺘﮫ ‪ %103‬ﻣﻦ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺔ‪،‬‬
‫ﺣﯿﺚ ﺗﻌﺘﺒﺮ ال ‪ %03‬اﻹﺿﺎﻓﯿﺔ ﻋﺒﺎرة ﻋﻦ اﻟﻤﺆوﻧﺔ ﺗﺴﺘﻌﻤﻞ ﻷﺟﻞ ﺗﻐﻄﯿﺔ ﺗﻘﻠﺒﺎت أﺳﻌﺎر اﻟﺼﺮف‬
‫ﺧﻼل ﻣﺪة إﺟﺮاء ھﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ وﻛﺬا ﻋﻤﻮﻟﺔ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺘﻲ ﺗﻘﺪر ﺑـ‪ 30000 DA :‬ﻛﺤﺪ أدﻧﻰ و ‪tva‬‬
‫اﻟﻤﻘﺪرة ب ‪.%17‬‬

‫وﺑﻌﺪ ذﻟﻚ ﯾﺘﻢ إرﺳﺎل اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ إﻟﻰ اﻟﻤﻘﺮ اﻟﺮﺋﯿﺴﻲ ﻟﺒﻨﻚ اﻟﻔﻼﺣﺔ واﻟﺘﻨﻤﯿﺔ اﻟﺮﯾﻔﯿﺔ‪ ،‬ﺑﻨﻚ ‪BADR‬‬
‫اﻟﻤﺮﻛﺰي ﯾﻘﻮم ھﻨﺎ اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺈﺧﺘﯿﺎر اﻟﺒﻨﻚ اﻟﺬي ﯾﻤﻜﻦ اﻟﺘﻌﺎﻣﻞ ﻣﻌﮫ ﻟﯿﻜﻮن اﻟﻮﺳﯿﻂ ﺑﯿﻦ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬
‫واﻟﻤﺼﺪر وھﻮ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬وﯾﻘﻮم ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ ﺑﺈﺑﻼغ ﻋﻤﯿﻠﮫ ﺑﺄن اﻹﻋﺘﻤﺎد ﻗﺪ ﻓﺘﺢ ﻟﺼﺎﻟﺤﮫ وﻋﻨﺪ‬
‫ﻣﻄﺎﺑﻘﺔ اﻟﺸﺮوط اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮭﺎ ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺈﺷﻌﺎر ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد وھﻨﺎ ﺗﻨﺘﮭﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ اﻟﻔﺘﺢ‪.‬‬

‫اﻷﺧﻄﺎر اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﻤﺮﺣﻞ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد‪:‬‬

‫ﺑﺎﻟﻨﺴﺒﺔ ﻟﮭﺬه اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ ﻓﮭﻲ ﺗﺘﻌﺮض ﻟﺨﻄﺮ اﻟﻘﺮض وھﻮ اﻟﻤﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ ﺧﻄﺮ ﻋﺪم اﻟﺘﺴﺪﯾﺪ وھﺬا ﯾﺆﺛﺮ‬
‫ﻋﻠﻰ ﺳﯿﺎﺳﺔ اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺘﺠﻤﯿﺪ رﺻﯿﺪ اﻟﻌﻤﯿﻞ وذﻟﻚ ﻛﻤﺎ ذﻛﺮﻧﺎ ﺳﺎﺑﻘﺎ ‪.%103‬‬

‫وﯾﺒﺮز ﻓﻲ ھﺬه اﻟﻤﺮﺣﻠﺔ ﺧﻄﺮ ﻣﮭﻢ ﺟﺪا ﻓﻲ اﻟﻤﻌﺎﻣﻼت اﻟﺪوﻟﯿﺔ وھﻮ ﺧﻄﺮ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف ﻓﮭﻮ ﻓﻲ‬
‫ﺗﻐﯿﺮ ﻣﺴﺘﻤﺮ‪ ،‬ﻓﮭﻨﺎك ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ ‪ BADR‬ﺑﺤﺠﺰ ‪ %3‬ﻛﻀﻤﺎن ﻟﺘﻘﻠﺒﺎت ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف‪.‬‬

‫‪LA REALISATION DU‬‬ ‫اﻟﻤﻄﻠﺐ اﻟﺮاﺑﻊ‪ :‬اﻟﺘﻨﻔﯿﺬ واﻟﺘﺴﻮﯾﺔ اﻟﻨﮭﺎﺋﯿﺔ‬

‫‪:CREDIT DOCUMANTAIRE‬‬
‫ﯾﻘﻮم اﻟﻤﺼﺪر ﺑﺘﺴﻠﯿﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﻠﻨﺎﻗﻞ وﯾﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﺎﻟﯿﺔ‪:‬‬

‫‪ -‬ﺳﻨﺪ اﻟﺸﺤﻦ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪.(05‬‬

‫‪ -‬اﻟﻔﺎﺗﻮرة اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪.(06‬‬

‫‪ -‬ﺷﮭﺎدة اﻟﻤﻨﺸﺄ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪.(07‬‬

‫‪ -‬ﺑﻮﻟﯿﺼﺔ اﻟﺘﺄﻣﯿﻦ‪.‬‬

‫‪109‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -‬ﺷﮭﺎدة ﻣﺮاﻗﺒﺔ اﻟﻨﻮﻋﯿﺔ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪.(08‬‬

‫‪ -‬ﺷﮭﺎدة اﻟﻤﻄﺎﺑﻘﺔ )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪.(09‬‬

‫‪ -‬ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻟﻄﺮود‪.‬‬

‫‪ -‬ﻗﺎﺋﻤﺔ اﻟﺘﻌﺒﺌﺔ )ﺑﯿﺎن اﻟﻌﻤﻮﻟﺔ( )أﻧﻈﺮ اﻟﻤﻠﺤﻖ ‪.(10‬‬

‫وﯾﺴﻠﻢ ھﺬه اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ إﻟﻰ ﺑﻨﻜﮫ )ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر( اﻟﺬي ﯾﺮﺳﻠﮭﺎ اﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻗﺒﻞ إﻧﺘﮭﺎء اﻵﺟﺎل‬
‫اﻟﻤﺤﺪدة ﻣﺮﻓﻘﺔ ﺑﺠﺪول اﻹرﺳﺎل ﻟﯿﺘﻢ ﻣﺮاﺟﻌﺘﮭﺎ وﺑﻌﺪھﺎ ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺈﺳﺘﺪﻋﺎء اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬
‫ﻹﻣﻀﺎء ﻗﺒﻮل ﺗﺤﻮﯾﻞ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺔ إﻟﻰ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬وﺑﻌﺪھﺎ ﯾﺴﻠﻢ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪات إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻟﺬي‬
‫ﯾﺘﻮﺟﮫ ﺑﮭﺎ إﻟﻰ وﻛﯿﻞ اﻟﻌﺒﻮر ﻟﺘﻠﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ وﯾﺤﺼﻞ ﻋﻠﻰ اﻟﻮﺛﯿﻘﺔ اﻟﺠﻤﺮﻛﯿﺔ اﻟﺘﻲ ﯾﺴﻠﻤﮭﺎ ﺑﺪوره إﻟﻰ‬
‫اﻟﺒﻨﻚ وﺑﮭﺬا ﺗﺘﻢ اﻟﺘﺴﻮﯾﺔ‪.‬‬

‫ﻣﻼﺣﻈﺔ‪ :‬إذا رﻏﺐ أﺣﺪ اﻷطﺮاف ﺑﺘﻌﺪﯾﻞ أو إﻟﻐﺎء اﻹﻋﺘﻤﺎد ﻻ ﯾﺘﻢ ذﻟﻚ ﺑﻤﻮاﻓﻘﺔ ﺟﻤﯿﻊ اﻷطﺮاف‬
‫ﻓﻲ ﺗﻌﺪﯾﻞ أو إﻟﻐﺎء اﻹﻋﺘﻤﺎد ﻻ ﯾﺘﻢ ذﻟﻚ إﻻ ﺑﻤﻮاﻓﻘﺔ ﺟﻤﯿﻊ اﻷطﺮاف اﻟﻤﺘﺪﺧﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ‪.‬‬

‫اﻷﺧﻄﺎر اﻟﻤﺘﻌﻠﻘﺔ ﺑﻤﺮﺣﻠﺔ اﻟﺘﻨﻔﯿﺬ‪:‬‬

‫ﺧﻄﺮ اﻟﺘﺼﻨﯿﻊ‪ :‬إن ھﺬا اﻟﺨﻄﺮ ﺧﺎص ﺑﻤﺮﺣﻠﺔ اﻟﺘﺼﻨﯿﻊ وﯾﻜﻮن ﻷﺳﺒﺎب ﺗﻘﻨﯿﺔ أو ﻣﺎﻟﯿﺔ واﻟﻤﺘﻤﺜﻞ‬
‫ﻓﻲ ﻋﺪم ﻗﺪرة اﻟﻤﺼﺪر ﻋﻠﻰ إﻧﺘﺎج ھﺬه اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻼزم )اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮫ(‪.‬‬

‫ﺧﻄﺮ اﻗﺘﺼﺎدي‪ :‬ﺧﺎص ﺑﻤﺮﺣﻠﺔ اﻹﻧﺘﺎج واﻟﻤﺘﻌﻠﻖ ﺑﺈرﺗﻔﺎع اﻷﺳﻌﺎر اﻟﺪاﺧﻠﯿﺔ ﻟﺒﻠﺪ اﻟﻤﺼﺪر‪ ،‬أي‬
‫ﺧﻄﺮ إرﺗﻔﺎع أﺳﻌﺎر اﻟﻤﺎدة اﻷوﻟﯿﺔ ﻟﺘﻠﻚ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ ،‬ھﺬا ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮫ ﺛﺎﺑﺖ‪.‬‬

‫ﺧﻄﺮ ﻋﺪم إرﺳﺎل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ‪ :‬ﻓﻲ اﻟﻮﻗﺖ اﻟﻤﺘﻔﻖ ﻋﻠﯿﮫ ﻓﻲ اﻟﻌﻘﺪ )أو أن اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﯿﺴﺖ‬
‫ﺑﺎﻟﻤﻮاﺻﻔﺎت اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ(‪.‬‬

‫ھﻨﺎ اﻟﻀﻤﺎن ﻟﻠﻤﺴﺘﻮرد‪ :‬ﻣﺘﻤﺜﻞ ﻓﻲ أن اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﺤﺘﻔﻆ ب ‪ % 5‬إﻟﻰ ‪ % 10‬ﻣﻦ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺼﻔﻘﺔ‬
‫ﺣﺘﻰ ﯾﺘﺴﻠﻢ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺑﺎﻟﻤﻮاﺻﻔﺎت اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ ﻟﻜﻲ ﯾﻠﻐﻲ ھﺬا اﻟﻀﻤﺎن‪.‬‬

‫ﺧﻄﺮ ﻋﺪم وﺻﻮل اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﺳﺎﻟﻤﺔ ﻓﻲ ﺣﺎﻟﺔ اﻟﺸﺤﻦ ﺑﺤﺮا أو ﺟﻮا‪ :‬وﺗﺠﺪ ﺿﻤﺎن وﺻﻮل‬
‫اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻓﻲ ﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﺘﺼﺪﯾﺮ ﻟﻠﻤﺤﺎﻓﻈﺔ وﺣﻤﺎﯾﺔ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻣﻦ اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﺘﻲ ﻗﺪ ﺗﺘﻌﺮض ﻟﮭﺎ‬
‫)ﻣﺨﺎطﺮ طﺒﯿﻌﯿﺔ أو ﺳﯿﺎﺳﯿﺔ(‪.‬‬

‫وﺧﺘﺎﻣﺎ ﻟﮭﺬه اﻟﻌﻤﻠﯿﺔ ﻓﺎﻟﺸﻜﻞ اﻟﺘﺎﻟﻲ ﯾﻮﺿﺢ اﻟﻤﺮاﺣﻞ اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺮ ﺑﮭﺎ ﻋﻤﻠﯿﺔ ﺗﻤﻮﯾﻞ ﺑﺎﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪.‬‬

‫‪110‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺸﻜﻞ رﻗﻢ )‪ :(12‬اﻟﻤﺮاﺣﻞ اﻟﺘﻲ ﺗﻤﺮ ﺑﮫ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻟﺘﻤﻮﯾﻞ ﺑﺎﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‬

‫اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬ ‫اﻟﻌﻘﺪ أو اﻟﻔﺎﺗﻮرة‬ ‫اﻟﻤﺼﺪر‬

‫‪4‬‬
‫‪1‬‬ ‫‪8‬‬

‫‪9‬‬ ‫‪5‬‬ ‫‪3‬‬

‫‪7‬‬
‫ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‬ ‫‪6‬‬ ‫ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‬
‫‪2‬‬

‫‪ -1‬طﻠﺐ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد ﻟﺼﺎﻟﺢ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -2‬إرﺳﺎل ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر‪.‬‬

‫‪ -3‬إﺷﻌﺎر ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر واﻟﺘﺄﻛﯿﺪ ﻋﻠﻰ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد‪ 0‬ﻟﺼﺎﻟﺤﮫ‪.‬‬

‫‪ -4‬ﻣﻦ أﺟﻞ إﺳﺘﻼم اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﯾﺠﺐ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺼﺪر إﻋﻄﺎء دﻟﯿﻞ ﺗﺼﺪﯾﺮ اﻟﺒﻀﺎﻋﺔ أﻟﻰ ﺑﻨﻜﮫ ﻓﺘﻘﺪم ﻟﮭﺎ‬
‫ﻛﻞ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﻤﻄﻠﻮﺑﺔ‪.‬‬

‫‪ -5‬ﺑﻌﺪ ﺗﺄﻛﺪ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﻣﻦ ﺻﺤﺔ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺘﻲ ﻗﺪﻣﮭﺎ ھﺬا اﻷﺧﯿﺮ وﻣﺪى ﻣﻄﺎﺑﻘﺘﮭﺎ ﯾﻘﻮم اﻟﺒﻨﻚ‬
‫ﺑﺘﺴﻮﯾﺔ وﺿﻌﯿﺘﮫ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ )ﺗﺴﺪﯾﺪ ﻣﺒﻠﻎ اﻟﺒﯿﻊ(‪.‬‬

‫‪ -6‬ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر ﯾﺴﻠﻢ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -7‬ﯾﻘﻮم ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺑﺎﻟﺘﺄﻛﺪ ﻣﻦ ﺻﺤﺔ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ وﻣﺪى ﻣﻄﺎﺑﻘﺘﮭﺎ وﻣﻦ ﯾﺴﻮس اﻟﻮﺿﻌﯿﺔ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬
‫ﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر )دﻓﻊ اﻟﻤﺒﻠﻎ(‪.‬‬

‫‪ -8‬ﯾﺪﻓﻊ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﺣﻘﻮق إﻟﻰ ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -9‬ﯾﺴﻠﻢ اﻟﺒﻨﻚ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ إﻟﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮرد‪.‬‬

‫‪ -10‬ﯾﺴﺘﻌﻤﻞ اﻟﻤﺴﺘﻮرد اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﻤﺴﻠﻤﺔ ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻚ ﻹﺳﺘﻼم ﺑﻀﺎﻋﺘﮫ‪.‬‬

‫اﻟﻤﺘﺎﺑﻌﺔ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ ﻟﺴﯿﺮ ﻋﻤﻠﯿﺔ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪:‬‬

‫ﻋﻨﺪ طﻠﺐ اﻟﻌﻤﯿﻞ ﻟﻔﺘﺢ إﻋﺘﻤﺎد ﺑﺎﻟﺒﻨﻚ ﻓﺈن اﻟﻌﻤﯿﻞ ﯾﻘﻮم ﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ اﻟﺘﻮظﯿﻒ ﺑﺪﻓﻊ ﺗﻜﻠﻔﺔ اﻟﺘﻮطﯿﻦ‬
‫اﻟﻤﻘﺪرة ﺑـ‪ 3000 :‬دج ﺑﺈﺿﺎﻓﺔ ‪ %17‬أي ﻣﺎ ﻗﯿﻤﺘﮫ ‪ 3510‬دج وﻓﻲ ﻣﺮﺣﻠﺔ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد ﯾﻘﻮم‬
‫اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺘﺠﻤﯿﺪ ﻣﺎ ﻗﯿﻤﺘﮫ ‪ % 103‬ﻣﻦ ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﻣﻦ ﺣﺴﺎب اﻟﻌﻤﯿﻞ ﺣﺴﺐ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف ذﻟﻚ‬
‫اﻟﻮﻗﺖ وﺗﺴﺪﯾﺪ ﺗﻜﻠﻔﺔ اﻹﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﻘﺪرة ﺑـ ‪ 3000‬دج ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻋﻤﻮﻟﺔ ﻓﺘﺢ اﻹﻋﺘﻤﺎد وﺗﻘﺪر ﺑـ‬
‫‪ 0.025‬ﻓﻲ اﻷﻟﻒ ﻣﻦ اﻟﻤﺒﻠﻎ وﻋﻨﺪ إﺳﺘﻼم اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ واﻟﺘﺤﻘﻖ ﻣﻨﮭﺎ ﻣﻦ طﺮف ﺑﻨﻚ اﻟﻤﺴﺘﻮرد ﯾﻘﻮم‬
‫‪111‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺒﻨﻚ ﺑﺘﺤﻮﯾﻞ ﻣﺒﻠﻎ ﻟﺒﻨﻚ اﻟﻤﺼﺪر وذﻟﻚ ﺣﺴﺐ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف ﻓﻲ ذﻟﻚ اﻟﻮﻗﺖ وﻋﻤﻮﻟﺔ اﻟﺘﺤﻮﯾﻞ‬
‫ﯾﺤﺪده ﺑﻨﻚ ‪.BADR‬‬

‫‪ -‬ﻓﺈذا ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺔ ﺣﺴﺐ ﺳﻌﺮ اﻟﺼﺮف أﻗﻞ ﻣﻦ ‪ % 103‬ﻓﺈن اﻟﻤﺒﻠﻎ اﻟﻤﺘﺒﻘﻲ ﯾﻌﺎد ﻟﻠﻌﻤﯿﻞ ﻗﺒﻞ أن‬
‫ﯾﺴﺘﻠﻢ ﺟﻤﯿﻊ اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﺨﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺒﻀﺎﻋﺔ ﻟﻜﻲ ﯾﺴﺘﻠﻤﮭﺎ‪.‬‬

‫‪ -‬وﻓﻲ اﻟﺤﺎﻟﺔ اﻷﺧﺮى أي ﻗﯿﻤﺔ اﻟﺼﻔﻘﺔ أﻛﺒﺮ ﻣﻦ ‪ 103‬ﻓﺎﻟﺒﻨﻚ ﯾﻄﺎﻟﺐ اﻟﻌﻤﯿﻞ ﺑﺘﻠﻚ اﻟﺰﯾﺎدة ﻟﯿﺘﺴﻠﻢ‬
‫اﻟﻮﺛﺎﺋﻖ اﻟﻼزﻣﺔ‪.‬‬

‫‪112‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫اﻟﺧﺎﺗﻣﺔ اﻟﻌﺎﻣﺔ ‪:‬‬

‫ﺑﺣﺛت ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و دورﻫﺎ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪ ،‬ﻣن ﺧﻼل دراﺳﺔ‬

‫ﺣﺎﻟﺔ وﻛﺎﻟﺔ ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ﺑﺄم اﻟﺑواﻗﻲ‪ ،‬ﺣﯾث ﻛﺷﻔت ﻋن اﻟدول اﻟﻔﻌﺎل اﻟذي ﯾﻣﻛن‬

‫أن ﺗﺳﺎﻫم ﺑﻪ ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬ﻓﺎﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﺗﻌد اﻟﺟﻬﺎز اﻟﻣﺻرﻓﻲ اﻷﺳﺎﺳﻲ ﻓﻲ‬

‫ﺗوﻓﯾر اﻟدﻋم اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﻧﺷﺎط اﻟﺗﺟﺎري اﻟﺧﺎرﺟﻲ‪ ،‬ﺣﯾث ﯾﻌﺗﻣد اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻋﻠﻰ ﻣﺻﺎدر ﺗﻐذﯾﺔ‬

‫ﻣﺑﺎﺷرة ﻟﻧﺷﺎطﻪ‪ ،‬ﺳواء ارﺗﺑط ذﻟك ﺑﻣواردﻩ اﻟذاﺗﯾﺔ أو اﻷﻣوال اﻟﺧﺎﺻﺔ ﻣن رأس ﻣﺎل ﻣدﻓوع و‬

‫اﺣﺗﯾﺎطﺎت و ﻣوارد ﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ ﻣوارد اﻟزﺑﺎﺋن و ﻣوارد إﻋﺎدة اﻟﺗﻣوﯾل و إﻋﺎدة اﻟﺧﺻم ‪ ،‬و‬

‫اﻟﺑﻧك اﻟﺗﺟﺎري ﻣطﺎﻟب ﺑﺿرورة ﺣﺳن اﺳﺗﻐﻼل ﻫذﻩ اﻟﻣوارد و ﺗرﺷﯾد اﺳﺗﺧداﻣﻬﺎ ‪.‬‬

‫و ﯾﻣﻛن اﻟﻘول ّأن ﻣﺳﺎﻫﻣﺔ اﻟﺑﻧوك ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﯾرﺗﻛز ﻋﻠﻰ ﻣﻧﺣﻬﺎ ﻟﻠﻘروض‬

‫ﻟﺗﻣوﯾﻠﻬﺎ ﺳواء ﻛﺎﻧت ﻗﺻﯾرة‪ ،‬ﻣﺗوﺳطﺔ‪ ،‬أو طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل و اﻟﺳﻣﺎح ﻟﻠﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن ﺑﺎﺧﺗﯾﺎر أﻓﺿل‬

‫اﻟطرق اﻟﺗﻲ ﺗﺳﻣﺢ ﺑﺗوﺳﯾﻊ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪ ،‬و ﺗﻛﺛﯾف ﻧﺷﺎطﻬﺎ ‪ ،‬و اﻻﺳﺗﻔﺎدة ﻣﻧﻪ ‪ ،‬ﻻ ﺳﯾﻣﺎ و‬

‫أن اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ أﺣد رﻛﺎﺋز اﻟﻣﻣﺎرﺳﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟﻧﺎﺟﺣﺔ‪ ،‬و اﻟﺗﻲ ﯾﻘوم ﻋﻠﯾﻬﺎ اﻟﺗطور‬

‫اﻻﻗﺗﺻﺎدي ﻓﻲ أي دوﻟﺔ ﻣن دول اﻟﻌﺎﻟم ‪.‬‬

‫و ﻣن ﺧﻼل دراﺳﺗﻧﺎ اﻟﺗطﺑﯾﻘﯾﺔ ﻋن ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ﻟوﻻﯾﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ ﺗوﺻﻠﻧﺎ إﻟﻰ أن‬

‫ﺑﻧك اﻟﻔﻼﺣﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ أﺣد أﻫم ﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺳﺗوى اﻟوطﻧﻲ و أﻛﺛر‬

‫ﻧﺷﺄة و ﺗﻌد ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺛﺎﻧﻲ أﻫم أﻧﺷطﺔ اﻟﺑﻧك اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ‪ ،‬و ﺗﻌﺗﺑر‬

‫ﺗﻘﻧﯾﺔ اﻻﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي اﻟطرﯾﻘﺔ اﻷﺣﺳن و اﻷﺿﻣن ﻓﻲ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪.‬‬

‫و ﻓ ﻲ اﻷﺧﯾر ﯾﻣﻛن اﻟﻘول ّأن واﻗﻊ ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻣن طرف اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ ﯾﺧﺗﻠف ﻣن‬

‫ﺑﻧك إّﻟﻰ أﺧر و ﻫذا ﻣﺎ ﯾﻣﻛن أن ﯾﺷﻛل ﻣواﺿﯾﻌﺎ ﻷﺑﺣﺎث و دراﺳﺎت أﺧرى ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟﻣﺟﺎل ‪.‬‬

‫‪113‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫أوﻻ اﻟﻣراﺟﻊ‪ :‬ﺑﺎﻟﻠﻐﺔ اﻟﻌرﺑﯾﺔ‬

‫أ‪ -‬اﻟﻛﺗب‪:‬‬

‫اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ‪.‬‬ ‫‪ -1‬ﺿﯾﺎء ﻣﺟﯾد‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود و اﻟﺑﻧوك‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻣؤﺳﺳﺔ ﺷﺑﺎب‬

‫‪ -2‬طﺎﻫر ﻓﺎﺿل اﻟﺑﯾﺎﺗﻲ ‪ ،‬اﻟﻣﺻﺎرف و اﻟﻧظرﯾﺔ اﻟﻧﻘدﯾﺔ ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻌﻠوم اﻟﺗطﺑﯾﻘﯾﺔ اﻻﻛﺎدﻣﯾﺔ‬
‫اﻟﻌرﺑﯾﺔ ﻟﻠﻌﻠوم اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ و اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ‪.‬‬
‫‪ -3‬ﺧﺎﻟد أﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ‪ :‬اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ‪ ،‬اﻟطرق اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺣدﯾﺛﺔ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬ط ‪،7‬‬
‫‪.2014‬‬
‫‪ -4‬ﺳﻠﯾﻣﺎن ﺑوذﯾﺎب ‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود و اﻟﺑﻧوك اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟﻠﻧﺷر و اﻟﺗوزﯾﻊ ﺑﯾروت‬
‫‪.1996‬‬
‫‪ -5‬ﻋﺑد اﻟﻐﻔﺎر ﺣﺗﻔﻲ‪ ،‬اﻷﺳواق و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪.2000 ،‬‬
‫‪ -6‬ﺳوري ﻋدﻟﻲ ﻧﺎﺷﯾر ‪ ،‬ﻣﻘدﻣﺔ ﻓﻲ اﻹﻗﺗﺻﺎد و اﻟﻧﻘدي و اﻟﻣﺻرﻓﻲ ‪ ،‬ﻣﻧﺷورات اﻟﺣﻠﺑﻲ‬
‫اﻟﺣﻘوﻗﯾﺔ ‪ ،‬دﻣﺷق ‪ ،‬ط‪.2005 ،1‬‬

‫‪ -7‬ﺧﺎﻟد أﻣﯾن ﻋﺑد اﷲ‪ ،‬اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪ ،‬ط ‪.2000 ،2‬‬

‫‪ -8‬طﺎﻫر ﻣﺣﺳن اﻟﻐﺎﻟﺑﻲ ‪ ،‬واﺋل ﻣﺣﻣد إدرﯾس ‪ ،‬اﻹدارة اﻹﺳﺗراﺗﺟﯾﺔ ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،‬اﻷردن‬
‫‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ‪. 2007 ،‬‬
‫‪ -9‬ﻣﺣﻣد ﻛﻣﺎل ﺧﻠﯾل اﻟﺣﻣزاوي ‪ ،‬إﻗﺗﺻﺎد اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺻرﻓﻲ ‪ ،‬ﻣﻧﺷﺄة اﻟﻣﻌﺎرف ‪ ،‬ﻣﺻر ‪ ،‬ط ‪، 2‬‬
‫‪. 2000‬‬
‫‪ -10‬إﺳﻣﺎﻋﯾل إﺑراﻫﯾم اﻟطراد‪ ،‬إدارة اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،‬اﻷردن‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ‬
‫اﻷوﻟﻰ‪.2006 ،‬‬
‫‪ -11‬اﻟطﺎﻫر ﻋﺑد اﷲ ‪ ،‬اﻟﻧﻘود و اﻟﺑﻧوك و اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ‪ ،‬ﻣرﻛز اﻟﯾزﯾد ﻟﻠﻧﺷر ‪. 2006 ،‬‬

‫‪ -12‬زﯾﺎد رﻣﺿﺎن ‪ ،‬إدارة اﻟﺑﻧوك ‪ ،‬دار اﻟﺑداﯾﺔ ﻟﻠﻧﺷر ‪ ،‬طﺑﻌﺔ ‪. 2008 ، 1‬‬

‫‪ -13‬ﻟﻄﺮش اﻟﻄﺎھﺮ‪ ،‬ﺗﻘﻨﯿﺎت اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬اﻟﻤﻄﺒﻮﻋﺎت اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ‪ ،‬اﻟﺠﺰاﺋﺮ ‪.2001‬‬

‫‪114‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -14‬ﻣﺤﻤﺪ ﺻﺎﻟﺢ وآﺧﺮون‪ " ،‬أﺳﻮاق اﻟﻤﺎل واﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ"‪ ،‬اﻟﺪار اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ‪ ،‬ﻣﺼﺮ‪،‬‬
‫‪.2004‬‬

‫‪ -15‬ﻣﺤﻤﺪ ﻋﺒﺪ اﻟﻔﺘﺎح اﻟﺼﯿﺮﻓﻲ‪ ،‬إدارة اﻟﺒﻨﻮك‪،‬ﻋﻤﺎن ط‪2007 1‬‬

‫‪ -16‬ﻣﺤﻤﺪ اﻟﺴﻌﯿﺪ وأﻧﻮر‪ ،‬إدارة اﻟﺒﻨﻮك‪ ،‬اﻟﺪار اﻟﺠﺎﻣﻌﯿﺔ اﻟﺠﺪﯾﺪة‪ ،‬اﻟﻘﺎھﺮة اﻹﺳﻜﻨﺪرﯾﺔ ‪.2005‬‬
‫‪ -17‬ﯾﻌدل ﻓرﯾدة‪ ،‬ﺗﻘﻧﯾﺎت وﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﺗﺳﯾﯾر اﻟﻣﺻرﻓﻲ‪ ،‬دﯾوان اﻟﺳﺎﺣﺔ اﻟﻣرﻛزﯾﺔ ﺑن ﻋﻛﻧون اﻟﺟزاﺋر‬
‫ط‪2007 ،3‬‬
‫‪ -18‬إﺳﻣﺎﻋﯾل اﺣﻣد اﻟﺷﻧﺎوي‪ ،‬ﻋﺑد اﻟﻣﻧﻌم ﻣﺑﺎرك‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود واﻟﺑﻧوك واﻷﺳواق اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪،‬‬
‫اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪. 2001 ،‬‬
‫‪ -19‬ﺿﯿﺎء ﻣﺠﯿﺪ اﻟﻤﻮﺳﻮي‪ ،‬اﻻﻗﺘﺼﺎد اﻟﻨﻘﺪي‪ ،‬ﻣﺆﺳﺴﺔ ﺷﺒﺎب اﻟﺠﺎﻣﻌﺔ‪ ،‬اﻹﺳﻜﻨﺪرﯾﺔ‪.2000 ،‬‬
‫‪ -20‬ﻋﻘﯾل ﺟﺎﺳم ﻋﺑد اﷲ‪ ،‬اﻟﻧﻘود واﻟﻣﺻﺎرف‪ ،‬اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﻣﻔﺗوﺣﺔ‪ ،‬ﻟﯾﺑﯾﺎ‪.1994 ،‬‬
‫‪ -21‬ﺿﯾﺎء اﻟﻣﺟﯾد‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﻧﻘود واﻟﺑﻧوك‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻣؤﺳﺳﺔ ﺷﺑﺎب اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ‬

‫‪ -22‬ﻋطﯾﺔ اﺣﻣد ﺻﻼح‪ ،‬ﻣﺣﺎﺳﺑﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر واﻟﺗﻣوﯾل ﻓﻲ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﻛﻠﯾﺔ اﻟﺗﺟﺎرة‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬
‫اﻟرﻗرﯾق‪.،‬‬

‫‪ -23‬ﻣﺻطﻔﻲ رﺷﯾدي ﺷﯾﺣﺔ‪ :‬اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟﻧﻘدي و اﻟﻣﺻرﻓﻲ واﻟﺑورﺻﺎت اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ ‪ -‬دار‬

‫اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻟﻠﻧﺷر‬
‫‪-24‬ﻋﺑد اﻟﻣﻌطﻲ رﺿﺎ رﺷﯾد‪ ،‬ﻣﺣﻔوظ أﺣﻣد ﺟودة‪ ،‬إدارة اﻻﺋﺗﻣﺎن‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‬
‫‪.1993‬‬
‫‪ - 25‬ﻓﻼح اﻟﺣﺳﻧﻲ اﻟﺣﺳن‪ ،‬ﻣؤﯾد ﻋﺑد اﻟرﺣﻣﺎن‪ ،‬إدارة اﻟﺑﻧوك ﻣدﺧل ﻛﻣﻲ و إﺳﺗراﺗﯾﺟﻲ ﻣﻌﺎﺻر‬
‫ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر‪.‬‬

‫‪ -26‬ﻣﻧﺑر إﺑراﻫﯾم ﻫﻧدي‪ :‬إدارة اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﻣدﺧل اﺗﺧﺎذ اﻟﻘ اررات اﻟﻣﻛﺗب اﻟﻌرﺑﻲ اﻟﺣدﯾث‬
‫اﻟطﺑﻌﺔ ‪.2000-03‬‬
‫‪ -27‬ﺻﻼح اﻟدﯾن ﺣﺳن اﻟﺳﯾﺳﻲ‪ :‬اﻟﺗﺳﮭﯾﻼت اﻟﻣﺻرﻓﯾﺔ ﻟﻠﻣؤﺳﺳﺎت و اﻷﻓراد دار اﻟوﺳﺎم ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ‬
‫و اﻟﻧﺷر ‪. 1998‬‬

‫‪ -28‬ﻣﺣﻣود ﯾوﻧس‪ ،‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ و اﻟﻧﺷر ‪.1993‬‬
‫‪ -2‬ﺣﻣﯾدي ﻋﺑد اﻟﻌظﯾم ‪ ،‬اﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟﺗﺟﺎرة اﻟدوﻟﯾﺔ ‪ ،‬دار اﻟﻧﻬﺿﺔ اﻟﻌرﺑﯾﺔ ‪. 2000‬‬

‫‪115‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -30‬ﻋﺎدل أﺣﻣد ﺣﺷﯾش ‪ :‬أس\‪3‬اﺳﯾﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‬
‫‪. 2002‬‬
‫‪ -31‬ﺳﺎﻣﻲ ﻋﻔﯾف ﺣﺎﺗم‪ ،‬اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺑﯾن اﻟﺗﺄطﯾرواﻟﺗﻧظﯾم‪،‬اﻟدار اﻟﻣﺻرﯾﺔ اﻟﻠﺑﻧﺎﻧﯾﺔ اﻟﺟزء‬
‫اﻷول ‪.2000‬‬
‫‪ -32‬ﻣﺟدي ﻣﺣﻣود ﺷﻬﺎب و آﺧرون ‪ :‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻹﻓﺗﺻﺎد اﻟدوﻟﻲ‪ ،‬دار اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻟﻠﻧﺷر‬
‫‪1988‬‬

‫‪ -33‬رﺷﺎد ﻋﺻﺎر وآﺧرون ‪ :‬اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‪ ،‬دار اﻟﻣﺳﯾﺔ ﻟﻠﻧش و اﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬ﻋﻣﺎن ‪.2000‬‬
‫‪ -34‬ﻋﺑد اﻟﻣطﻠب ﻋﺑد اﻟﺣﻣﯾد‪ :‬اﻟﻧظرﯾﺔ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ﻟﻠطﺑﺎﻋﺔ و اﻟﻧﺷر اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‬
‫‪.2000‬‬

‫‪ -35‬ﺟرﺑﻲ ﻣﺣﻣد ﻣوﺳﻰ ﻋرﯾﻘﺎت ‪ :‬ﻣﺑﺎدئ اﻻﻗﺗﺻﺎد‪ ،‬ﻋﻣﺎن ‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر واﻟﺗوزﯾﻊ‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ‬
‫اﻷوﻟﻰ‪. 2006 ،‬‬
‫‪ -36‬ﺷﻌﯾب ﻧوﻧوة ‪ ،‬زﻫرة ﺑن ﯾﺧﻠف ‪ :‬ﻣدﺧل إﻟﻰ اﻟﺗﺣﻠﯾل اﻻﻗﺗﺻﺎدي اﻟﻛﻠﻲ ‪ ،‬دﯾوان اﻟﻣطﺑوﻋﺎت‬
‫اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ ‪.2001 ،‬‬
‫‪ -37‬زﯾﻧب ﺣﺳﯾن ﻋوض اﷲ‪ :‬اﻟﻌﻼﻗﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪،‬‬
‫‪.2002‬‬

‫‪ -38‬ﻣﺟدي ﻣﺣﻣود ﺷﻬﺎب وآﺧرون‪ :‬أﺳﺎﺳﯾﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎد اﻟدوﻟﻲ دار اﻟﺟﺎﻣﻌﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻟﻠﻧﺷر‬
‫‪. 1998‬‬

‫‪ -39‬زﯾﻧب ﺣﺳﯾن ﻋوض اﷲ‪ :‬اﻟﻌﻼﻗﺎت اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪ ،‬اﻹﺳﻛﻧدرﯾﺔ‪،‬‬
‫‪2002‬‬

‫‪ -40‬ﻋﺑد اﻟرﺣﻣن ﯾﺳرى أﺣﻣد‪ :‬اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻟدار اﻟﺟﺎﻣﻌﯾﺔ‪.2001 ،‬‬

‫‪ -41‬أﺳﻌد ﺣﻣﯾد اﻟﻌﻠﻰ ‪ ،‬اﻹدارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬اﻷﺳس اﻟﻌﻠﻣﯾﺔ و اﻟﺗطﺑﯾﻘﯾﺔ‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار واﺋل ﻟﻠﻧﺷر و‬
‫اﻟﺗوزﯾﻊ اﻟطﺑﻌﺔ اﻷوﻟﻰ ‪.2010 ،‬‬

‫‪116‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -42‬ﻣﻔﻠﺢ ﻋﻘل‪ ،‬اﻹدارة اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺗﺣﻠﯾل اﻟﻣﺎﻟﻲ‪ ،‬ﻋﻣﺎن‪ ،‬دار اﻟﻣﺳﺗﻘﺑل ﻟﻠﻧﺷر‪ ،‬اﻟطﺑﻌﺔ اﻟﺛﺎﻧﯾﺔ‬
‫‪.2000‬‬

‫‪ -42‬ﻣدﺣت ﺻﺎدق‪ ،‬أدوات وﺗﻘﻨﯿﺎت ﻣﺼﺮﻓﯿﺔ‪ ،‬دار ﻏﺮﯾﺐ ﻟﻠﻄﺒﺎﻋﺔ واﻟﻨﺸﺮ‪ ،‬اﻟﻘﺎھﺮة‪.2001 ،‬‬

‫‪ -43‬اﺣﻤﺪ ﻏﻨﯿﻢ‪ ،‬اﻻﻋﺘﻤﺎد واﻟﺘﺤﺼﯿﻞ اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬ط‪.1998 ،6‬‬

‫‪-44‬أﺑﻮ ﻋﺘﺮوس ﻋﺒﺪ اﻟﺤﻖ‪ ،‬اﻟﻮﺟﯿﺰ ﻓﻲ اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﻣﻨﺘﻮري ﻗﺴﻨﻄﯿﻨﺔ‬
‫‪ -45‬إﻟﯿﺎس ﻧﺎﺻﻒ‪ ،‬اﻟﻜﺎﻣﻞ ﻓﻲ ﻗﺎﻧﻮن اﻟﺘﺠﺎرة وﻋﻤﻠﯿﺎت اﻟﻤﺼﺎرف‪.‬‬

‫‪ -46‬ﯾﺸﻮش طﺎرق‪ :‬ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ ﻋﻦ طﺮﯾﻖ اﻻﻋﺘﻤﺎد اﻟﻤﺴﺘﻨﺪي‪ ،‬دار اﻟﻮادي ﻟﻠﻨﺸﺮ‪-‬‬
‫اﻟﺠﺰاﺋﺮ ‪.2009‬‬

‫ب‪ -‬اﻟﻣذﻛرات‪:‬‬
‫‪-1‬ھﻼل ﻛﮭﯿﻨﺔ‪ ،‬إﺟﺮاءات ﻣﻨﺢ اﻟﻘﺮوض ﻣﻦ طﺮف اﻟﺒﻨﻮك اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ‪ ،‬ﻣﺬﻛﺮة ﺗﺨﺮج ﻟﻨﯿﻞ ﺷﮭﺎدة‬
‫اﻟﻤﺎﺳﺘﺮ ﻓﻲ اﻟﻌﻠﻮم اﻻﻗﺘﺼﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻓﺮع‪ :‬ﻣﺎﻟﯿﺔ وﺑﻨﻮك‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺑﺴﻜﺮة ‪2012‬‬

‫‪ -2‬ﺑوﻛوﻧﺔ ﻧورة‪ ،‬ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺟزاﺋر‪ ،‬رﺳﺎﻟﺔ ﻣﻘدﻣﺔ ﺿﻣن ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﻧﯾل ﺷﻬﺎدة‬
‫اﻟﻣﺎﺟﺳﺗﯾر ﻓﻲ اﻟﻌﻠوم اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ‪ ،‬ﻓرع اﻟﺗﺣﻠﯾل اﻻﻗﺗﺻﺎدي‪ ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ‬

‫‪ -3‬ﻋﯿﺴﺎوي ﺗﻮﻓﯿﻖ ‪ ،‬دور اﻟﺒﻨﻮك ﻓﻲ ﺗﻤﻮﯾﻞ اﻟﺘﺠﺎرة اﻟﺨﺎرﺟﯿﺔ‪ ،‬ﻣﺬﻛﺮة ﺗﺨﺮج ﻟﻨﯿﻞ ﺷﮭﺎدة اﻟﻤﺎﺳﺘﺮ‬
‫اﻟﻌﻠﻮم اﻟﺘﺠﺎرﯾﺔ ﻓﺮع ﻣﺎﻟﯿﺔ‪ ،2013-2012 ،‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺑﺴﻜﺮة‪.‬‬

‫ج‪ -‬اﻟﺠﺮاﺋﺪ واﻟﻤﺠﻼت‬

‫‪ -1‬اﻟﺠﺮﯾﺪة اﻟﺮﺳﻤﯿﺔ ﻟﻠﺠﻤﮭﻮرﯾﺔ اﻟﺠﺰاﺋﺮﯾﺔ اﻟﺪﯾﻤﻘﺮاطﯿﺔ اﻟﻌﺪد ‪ 114‬اﻟﻤﺘﻀﻤﻦ ﻗﺎﻧﻮن اﻟﻨﻘﺪ‬

‫واﻟﻘﺮض‪ ،10-90‬اﻟﻤﻮاد)‪ ( 113 112 111 110‬اﻟﻤﺆرخ ﯾﻮم اﻟﺴﺒﺖ ‪ 30‬رﻣﻀﺎن ‪1420‬‬
‫اﻟﻤﻮاﻓﻖ ل ‪2001/12/15‬‬

‫‪.1996‬‬ ‫‪ -2‬اﻟﺠﺮﯾﺪة اﻟﺮﺳﻤﯿﺔ‪ ،‬اﻟﻌﺪد ‪ 03‬ﺑﺘﺎرﯾﺦ ‪ 14‬ﺟﺎﻧﻔﻲ‬

‫د‪-‬اﻟﻤﻠﺘﻘﯿﺎت‪:‬‬

‫‪. -1‬ﻛﺗوش ﻋﺎﺷور و اﻷﺳﺗﺎذ‪ ،‬أورﯾن ﺣﺎج ﻗوﯾدر‪ ،‬ﻣداﺧﻠﺔ ﺑﻌﻧوان‪ :‬دور اﻻﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي ﻓﻲ‬
‫ﺗﻣوﯾل اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ‪ -‬ﺣﺎﻟﺔ ﻣؤﺳﺳﺔ ‪ SNVI‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺑﺳﻛرة‪ -‬اﻟﻣﻠﺗﻘﻲ اﻟدوﻟﻲ ﺣول " ﺳﯾﺎﺳﺎت‬
‫اﻟﺗﻣوﯾل وأﺛرھﺎ ﻋﻠﻰ اﻻﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت واﻟﻣؤﺳﺳﺎت ‪ -‬اﻟﻧﺎﻣﯾﺔ" أﯾﺎم ‪ 22-21‬ﻧوﻓﻣﺑر ‪.2006‬‬

‫‪117‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪ -2‬ﻣﺧﺑر اﻟﻌوﻟﻣﺔ واﻗﺗﺻﺎدﯾﺎت ﺷﻣﺎل إﻓرﯾﻘﯾﺎ ﻓﻲ ﻣﺗطﻠﺑﺎت ﺗﺄﻫﯾل اﻟﻣؤﺳﺳﺎت اﻟﺻﻐﯾرة و‬

‫اﻟﻣﺗوﺳطﺔ ﻓﻲ اﻟدول اﻟﻌرﺑﯾﺔ ﻣﻠﺗﻘﻰ دوﻟﻲ‪ ،‬ﯾوﻣﻲ ‪ 17‬و ‪ 18‬أﻓرﯾل ‪ 2006‬ﺟﺎﻣﻌﺔ ﺣﺳﯾﺑﺔ ﺑن‬
‫ﺑوﻟﻌﯾد‪ ،‬اﻟﺟزاﺋر ‪.‬‬
‫ﺛﺎﻧﯾﺎ‪:‬اﻟﻣرﺟﻊ ﺑﺎﻟﻠﻐﺔ اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‬

‫‪1- guy omar andré : commerce international, édition dallez, 2000, p 105.‬‬

‫‪2-yves simo, op-cit, 200, p 529.‬‬

‫‪3-michel jura : technique financiére international dunod, paris, 2000, p 354.‬‬

‫‪4-Yves simon :op-cit p539‬‬

‫‪5-guy omar andré : op-cite, p 167‬‬

‫اﻟﻤﻮاﻗﻊ اﻻﻟﻜﺘﺮوﻧﯿﺔ‪:‬‬

‫‪ ،site sur l’internet : www.CAGEX.COM‬ﺗﺎرﯾﺦ اﻻطﻼع ‪ 28‬ﻣﺎرس ‪ ،2015‬اﻟﺴﺎﻋﺔ ‪20:00‬‬

‫‪118‬‬
 ‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫ﻗﺎﺋﻤﺔ‬
‫اﻟﻤﻼﺣﻖ‬

‫‪119‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪120‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪121‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪122‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪123‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪124‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪125‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪126‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪127‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪128‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪129‬‬
‫اﻟﻔﺻل اﻷول‪:‬ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬

‫‪130‬‬
 ‫ﻣﻔﺎﻫﯾم أﺳﺎﺳﯾﺔ ﺣول اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬:‫اﻟﻔﺻل اﻷول‬

: ‫اﻟﻣﻠﺧص‬

‫ﺑﺣﺛت ﻫذﻩ اﻟدراﺳﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ و دورﻫﺎ ﻓـﻲ ﺗﻣوﯾـل اﻟﺗﺟـﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾـﺔ ﻣـن ﺧـﻼل اﻟﺗطﺑﯾـق ﻋﻠـﻰ ﺑﻧـك اﻟﻔﻼﺣـﺔ‬
‫ ﺣﯾث ﯾﻌد اﻟﺗﻣوﯾل ﻋﻧﺻ ار أﺳﺎﺳﯾﺎ ﻓﻲ اﻟﻧﺷـﺎط اﻻﻗﺗﺻـﺎدي ﺑﺻـﻔﺔ ﻋﺎﻣـﺔ و ﻧﺷـﺎط‬،‫و اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ اﻟرﯾﻔﯾﺔ ﻟوﻛﺎﻟﺔ أم اﻟﺑواﻗﻲ‬
‫ و ﻣــن‬،‫ و ﯾﺗﺧــذ أﺷــﻛﺎﻻ ﻣﺗﻌــددة ﻣﻧﻬ ـﺎ اﻻﻋﺗﻣــﺎد اﻟﻣﺳــﺗﻧدي و اﻟﺗﺣﺻــﯾل أﻟﻣﺳــﺗﻧدي‬،‫اﻟﺑﻧــوك اﻟﺗﺟﺎرﯾــﺔ ﺑﺻــﻔﺔ ﺧﺎﺻــﺔ‬
‫ و ﻣﻬﻣــﺎ‬.‫ و ﺗﻣوﯾــل ﻣﺗوﺳــط و طوﯾــل اﻷﺟــل‬،‫ﺣﯾــث اﻟﻣــدة اﻟزﻣﻧﯾــﺔ ﯾﺗﺧــذ أﺷــﻛﺎﻻ أﺧــرى ﻣﻧﻬــﺎ ﺗﻣوﯾــل ﻗﺻــﯾر اﻷﺟــل‬
‫اﺧﺗﻠﻔــت طﺑﯾﻌــﺔ اﻟﺗﻣوﯾــل ﻓﺈﻧــﻪ اﻟﻣﺣــرك اﻟرﺋﯾﺳــﻲ و اﻷﺳﺎﺳــﻲ ﻷي ﻣﺷــروع ﻓــﻲ أي دوﻟــﺔ ﻓــﻲ اﻟﻌــﺎﻟم ﻣــن أﺟــل ﺗﺣﻘﯾــق‬
‫ و ﺗﺗطﻠــب‬،‫ و ﻫـو ﯾﻌﻣـل ﻋﻠـﻰ ﺗﺣﻘﯾــق ﺳﯾﺎﺳـﺔ اﻗﺗﺻـﺎدﯾﺔ ﯾﺗﺎﺑﻌﻬـﺎ و ﯾﺳـﻌﻰ إﻟـﻰ ﺗﺣﻘﯾﻘﻬـﺎ‬،‫اﻟرﻓﺎﻫﯾـﺔ و اﻟﺗطـور و اﻟﻧﻣـو‬
. ‫ﻫذﻩ اﻟﺳﯾﺎﺳﺔ ﺗﺧطﯾط اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﺗﻧﻣﯾﺔ ﺣﺳب اﺣﺗﯾﺎﺟﺎﺗﻬﺎ و اﻟﻘدرة اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ ﻟﻠﺑﻼد‬

‫و ﻣـن ﺧـﻼل د ارﺳــﺗﻧﺎ ﺣـول ﺑﻧــك اﻟﻔﻼﺣـﺔ و اﻟﺗﻧﻣﯾــﺔ اﻟرﯾﻔﯾـﺔ ﻟوﻛﺎﻟـﺔ أم اﻟﺑـواﻗﻲ و اﻟـذي ﯾﻌــد أﺣـد أﻫــم اﻟﺑﻧـوك اﻟﺗﺟﺎرﯾـﺔ‬
‫ ﺣﯾ ــث ﺗﻌــد ﻋﻣﻠﯾ ــﺎت اﻟﺗﺟ ــﺎرة‬،‫ﺗوﺻــﻠﻧﺎ إﻟ ــﻰ ّأن ﻫــذا اﻟﺑﻧ ــك ﯾﻌ ــد أﺣــد أﻫ ــم اﻟﺑﻧ ــوك اﻟﺗﺟﺎرﯾــﺔ ﻋﻠ ــﻰ اﻟﻣﺳــﺗوى اﻟ ــوطﻧﻲ‬
‫ ﻛﻣــﺎ ﯾــوﻓر‬،‫ إﺿــﺎﻓﺔ إﻟــﻰ ﺗطــوﯾر و ﺗرﻗﯾــﺔ اﻟﻘطــﺎع اﻟﻔﻼﺣــﻲ ﻓــﻲ اﻟﺟ ازﺋــر‬،‫اﻟﺧﺎرﺟﯾــﺔ ﺛــﺎﻧﻲ أﻫــم أﻧﺷــطﺔ اﻟﺑﻧــك اﻟرﺋﯾﺳــﯾﺔ‬
‫ و ﺗﺳـﺗﺣوذ ﻫـذﻩ اﻟﺗﻘﻧﯾـﺔ ﻋﻠـﻰ أﻛﺑـر ﻧﺳـﺑﺔ ﻣـن‬،‫اﻟﺑﻧك ﻟﻠﻣﺗﻌﺎﻣﻠﯾن ﻓﻲ ﻣﯾدان اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ ﺗﻘﻧﯾﺔ اﻻﻋﺗﻣﺎد اﻟﻣﺳﺗﻧدي‬
. ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣﻌﺎﻣﻼت اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟدوﻟﯾﺔ‬

. ‫ اﻟﺗﺟﺎرة اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬،‫ اﻟﺗﻣوﯾل‬،‫ اﻟﺑﻧوك اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‬: ‫اﻟﻛﻠﻣﺎت اﻟﻣﻔﺗﺎﺣﯾﺔ‬

Abstract :

This study looked at the commercial banks and their role in foreign trade financing through the
application on the Bank of Agriculture and Rural Development Agency or residuals , which is funding
a key element in economic activity in general and commercial banks Activity in particular, and take
many forms, including documentary credit and Documentary Collection , and in terms of the length of
time taken other forms, including short-term financing , and the financing of medium and long-term .

And no matter how different the nature of the funding it and the main core engine of any project in
any country in the world in order to achieve prosperity and development and growth , and is working
to achieve the economic policy pursued by and seeks to achieve , and this policy requires projects
development planning as per their requirements and ability financing of the country.

And through our study on Agriculture Bank and Rural Development Agency or residuum , which is
one of the most important commercial banks, we determined that this bank is one of the most
important commercial banks at the national level , where is the foreign trade operations of the second
most important bank's main activities , in addition to the development and promotion the agricultural
sector in Algeria , as the bank provides to customers in the technical field of foreign trade
documentary credit , and this technique accounts for the largest proportion of the total international
trade transactions.

Key words:
Commercial banks , finance , foreign trade

131