AKTUELNE IZMJENE I PRAKTIČNA

PRIMJENA MSFI 15 I MSFI 16

MSFI 16 – Najmovi
MSFI 15 – Prihodi od ugovora sa
kupcima

Dr. sc. Mirna Pajević

MSFI 15 – Prihodi od
ugovora sa kupcima
Sadržaj
• Obavezna primjena MSFI 15 od 01.01.2018. godine
• Cilj i djelokrug MSFI 15
• Utjecaji MSFI 15 i novi način priznavanja prihoda
• Razlike u primjeni ranijeg MRS 18 i MSFI 15 – praktični
primjer
• Glavne definicije i pet koraka primjene MSFI 15 na
praktičnim primjerima
1. Identifikacija ugovora sa kupcima
2. Identifikacija obaveza iz ugovora
3. Određivanje cijene transakcije
4. Alokacija cijene transakcije na ugovorne obaveze
5. Priznavanje prihoda kada, tj. kako subjekt ispunjava obaveze
Cilj MSFI 15

Cilj MSFI-ja 15 je utvrditi načela koja su subjekti dužni

primjenjivati da bi korisnicima finansijskih izvještaja
pružili korisne informacije o prirodi, visini, vremenu
nastanka i nesigurnosti prihoda i novčanih tokova
prema ugovorima s klijentima.
Obavezna primjena od 01.01.2018.
• Primjena MSFI 15 je obavezna za periode koji počinju
nakon 1. januara 2018. godine, uz mogućnost ranije
primjene, s tim da je navedenu činjenicu o ranijoj
primjeni također neophodno objaviti.
• Standard MSFI 15 definiše jedinstven okvir za
priznavanje prihoda.

Osnovni princip standarda jeste zahtjev da subjekt

prizna prihode na način koji prikazuje prenos
ugovorenih dobara ili usluga kupcima u iznosima koji
adekvatno reflektiraju naknadu na koju subjekt ima
pravo po osnovu razmjene dobara i usluga.
 Djelokrug MSFI 15
• MSFI 15 sadrži uputstvo za računovodstveni tretman
određenih troškova vezanih za ugovore, plaćanja kupcima
kao i zahtjevana objavljivanja prihoda i vezanih salda po
ugovorima.
• MSFI 15 uspostavlja jedinstveni cjeloviti model za subjekte
koji ostvaruju prihode iz ugovora s kupcima.
• S datumom stupanja na snagu utjecat će se (zamijeniti) na
slijedeće standarde i tumačenja:
• MRS 18 „Prihodi“
• MRS 11 „Ugovori o izgradnji“
• IFRIC 15 „Ugovori o izgradnji nekretnina“
• IFRIC 18 „Prijenos imovine s kupaca“
• IFRIC 13 „Programi očuvanja lojalnosti kupaca“ i
• SIC 31 „Prihodi – nenovčane transakcije koje uključuju
usluge oglašavanja“.
 Djelokrug MSFI 15
• MSFI 15 „Prihodi po ugovorima s kupcima“ primjenjuje se na
sve ugovore s kupcima osim na sljedeće:
• Ugovore o najmu iz djelokruga MRS 17 „Najmovi“,
• Finansijske instrumente i druga ugovorna prava i ugovorne
obveze iz djelokruga MSFI 9„Finansijski instrumenti“,
• MSFI 10 „Konsolidirani financijski izvještaji“,
• MSFI 11 „Zajednički poslovi“,
• MRS 27 „Nekonsolidirani financijski izvještaji“,
• MRS 28 „Udjeli u pridruženim subjektima i zajedničkim
pothvatima“,
• Ugovore o osiguranju iz djelokruga MSFI 4 „Ugovori o
osiguranju“ i nenovčanu razmjenu među subjektima koji se
bave istim djelatnostima, a sa ciljem lakše prodaje
postojećim odnosno potencijalnim kupcima.
 Utjecaj MSFI 15 i očekivane
promjene
• Promjene u odnosu na dosadašnju praksu su:

Za mnoge ugovore o prodaji kao što je uobičajena

transakcija prodaje u trgovini na malo promjene su
beznačajne ili ih uopće i nema.
Za ugovore o dugoročnim i složenim isporukama
rezultirat će promjenama i u vremenu i u iznosu koji će
se priznati kao prihod.
Najveći „udar i utjecaj” je na: telekomunikacijama, IT
uslugama, razviju softvera, proizvodnji, gradnji i prodaji
nekretnina i drugim dugoročnim ugovornim oblicima
suradnje sa kupcima.
Utjecaj MSFI 15 i očekivane promjene

• Biti će neophodno prilagoditi postojeće

računovodstvene programe, na način koji će
omogućiti prikupljanje i obradu podataka prema novim
računovodstvenim zahtjevima, a naročito za slučajeve
u kojim će se koristiti procjene ili kada će biti potrebno
sačiniti detaljnije objave ili finansijsko izvještavanje.

• Od iznimne je važnosti da poslovni subjekti

pravovremeno razmotre utjecaj modela za
praktičnu primjenu standarda, njegove efekte na
rezultate poslovanja, ugovorne aranžmane, politiku
dividendi, novčane prilive od aktivnosti, kao i formu
izvještavanja.
Glavne definicije MSFI 15
Sporazum između dviju ili više stana kojim
Ugovor nastaju zakonski provediva prava i zakonski
provedive obveze.

Obećanje iz ugovora s kupcem o prenosu na

kupca:
• nekog jasno razgraničenog dobra ili neke
Obaveza na
usluge, ili paketa dobara odnosno usluga, ili
činidbu
• nekoliko jasno razgraničenih dobara ili
usluga koje su suštinski iste i s istim
obrascem prenosa na kupca.

Visina naknade za koju subjekt očekuje da na

Cijena nju ima pravo u zamjenu za prenos obećanih
transakcije dobara ili usluga kupcu, bez iznosa naplaćenih
u ime trećih osoba.
 MRS 18 vs MSFI 15
Praktični primjer
• Zaključen je ugovor 30.VI.201X. sa mobilnim operaterom za
postpaid paket na period od 12 mjeseci.
• Naknada za mjesečnu pretplatu je 100 KM, uz besplatan
mobilni telefon čija je tržišna cijena 800 KM. Ako bi se paket
ugovarao bez mobitela mjesečna pretplata bi iznosila 80 KM
(960 KM godišnje).
• Rješenje:
• Prema MRS 18, prihod bi bio priznat na kraju svakog
mjeseca (u skladu sa ugovorom), a do kraja prve godine bi
bio priznat prihod u iznosu od (100 KM x 6 mjeseci) 600 KM.
• Isti iznos prihoda bi se priznao naredne godine (600 KM).
• Prema MSFI 15 potrebno je proći kroz svih 5 koraka kako bi
se utvrdilo da li je MSFI 15 upotrebljiv.
• Nakon identifikacije ugovora (korak 1), potrebno je
analizirati koje pojedinačne obaveze po ugovoru ima
prodavatelj – telekom operater (korak 2). To bi bile
obaveze besplatne isporuke mobilnog telefona i
pružanje usluge mobilne telefonije u periodu od 12
mjeseci.
• Sljedeći korak je određivanje cijene transakcije
(korak 3) i raspodjela cijene transakcije na pojedine
obaveze (korak 4). 0,4545*1200
0,5455*1200

Rapodjela
Identifikacija obaveza iz Utvrđivanje cijene % transakcije na
ugovora transakcije učešća ugovornu
obavezu
Isporuka mobitela 800,00 45,45 545,45
Usluga mobilne telefonije 960,00 54,55 654,55
Ukupno: 1.760,00 100 1.200,00
• Korak 5 je određivanje trenutka priznavanja prihoda:
• Prihod po osnovu prodaje mobilnog uređaja priznaje se
u trenutku njegove isporuke,
• Prihod od usluga mobilne telefonije treba priznavati
svakog mjeseca (u skladu sa ugovorom).

Identifikacija obaveza iz ugovora Duguje Potražuje Iznos (D) Potražuje (P)

654,55
Potraživanja za Prihod od prodaje
Isporuka mobitela 545,45 545,45 /12
nefakturisani prihod robe

Prihod od usluga 54,54

Mjesečne usluge mobilne telefonije Kupci Potraživanja za 100,00 45,45
nefakturisani prihod 545,45
/12

• Prihodi priznati po MRS 18 i po MSFI 15 biti će isti – 1.200,00 KM.

Razlika je u visini prihoda po godinama:
• Po MRS 18 priznao bi se prihod od po 600,00 KM u prvoj i u drugoj
godini (ukupno 1.200,00KM),
• Po MSFI 15 u prvoj godini priznaje se prihod u iznosu od 545,45 KM
+ 6 x 54,545 KM = 872,73 KM, dok se u drugoj godini priznaje prihod
u iznosu od 6 x 54,545 KM = 327,27 KM (ukupno 1.200,00 KM).
Pet koraka primjene MSFI 15
• MSFI 15 je definisao 5 koraka u primjeni osnovnog
principa, a oni su:

1. Identifikacija ugovora sa kupcima,

2. Identifikacija obaveza na činidbe iz ugovora,

3. Određivanje cijene transakcije,

4. Alokacija cijene transakcije na ugovorene

činidbene obaveze,

5. Priznavanje prihoda kada, tj. kako subjekt

ispunjava činidbenu obavezu.
 1. korak: Utvrditi ugovor(e) s
kupcem
• Ugovor s kupcem potpada pod MSFI 15 ako su
ispunjeni svi sljedeći uslovi:
Strane ugovora odobrile su ugovor,
Moguće je utvrditi prava i obaveze svake ugovorne
strane u vezi s predmetnim dobrima odnosno
uslugama,
Moguće je utvrditi uslove i rokove plaćanja za dobra
odnosno usluge koje se prenose,
Ugovor je komercijalne naravi i
Vjerovatna je naplata naknade na koju subjekt ima
pravo u zamjenu za isporuku predmetnih dobara
odnosno usluga.
2. korak: Utvrditi obavezu na
činidbe iz ugovora
• Na početku ugovora, subjekt treba procijeniti kupcu
obećana dobra odnosno usluge te kao obavezu
utvrditi jasno razgraničeno dobro ili uslugu,
odnosno paket dobara odnosno usluga.
• Dobro odnosno usluga je jasno razgraničena ako su
ispunjena oba sljedeća kriterija:
Kupac može ostvariti koristi od predmetnog dobra
odnosno predmetne usluge ili iz njihove povezanosti s
drugim trenutno dostupnim resursima i
Obećanje subjekta da će predmetna dobra odnosno
usluge prenijeti na kupca može se razgraničiti od drugih
obećanja sadržanih u ugovoru.
 3. korak: Odrediti cijenu
transakcije
• Cijena transakcije je iznos za koji subjekt očekuje da na
njega ima pravo u zamjenu za prenos predmetnih dobara ili
usluga.
• U određivanju cijene transakcije, subjekt razmatra
uobičajenu poslovnu praksu u prošlosti.
• Kod ugovora koji sadrži elemente varijabilne naknade,
subjekt procjenjuje iznos varijabilnog dijela naknade na koji
će imati pravo temeljem ugovora.
Varijabilna naknada može proisteći iz npr. popusta,
količinskih popusta, povrata, nagradnih bodova, sniženih
cijena, poticaja, bonusa po osnovi izvršenja, kazni ili
sličnih stavki.
Varijabilna naknada sadržana je i u eventualnom pravu
subjekta na naknadu koje je uvjetovano nekim budućim
događajem.
4. Korak: Cijenu transakcije razdijeliti na
ugovorene obaveze na činidbu

• Kod ugovora s više obaveza na činidbu, subjekt

cijenu transakcije raspoređuje na ugovorene
obaveze na činidbu prema njihovim relativnim
pojedinačnim prodajnim cijenama.

• Ako pojedinačna prodajna cijena nije direktno

vidljiva, subjekt ju treba procijeniti.

• Svaki ukupni popust u odnosu na zbir

pojedinačnih prodajnih cijena dijeli se na
predmetne obaveze na činidbu po osnovi
relativne pojedinačne cijene.
5. Korak: Prihode priznati kada,
odnosno kako subjekt ispunjava
svoju obvezu na činidbu
• Prihod se priznaje prenosom kontrole, bilo kroz
vrijeme, bilo u određenom trenutku.

• Kontrola nad imovinom definisana je kao sposobnost

upravljanja načinom korištenja i pribavljanja gotovo
svih preostalih koristi od imovine, što uključuje i
sposobnost sprječavanja drugih da upravljaju načinom
njenog korištenja i pribavljaju koristi od imovine.
5. Korak: Prihode priznati kada,
odnosno kako subjekt ispunjava
svoju obvezu na činidbu
• Koristi koje se odnose na imovinu su potencijalni
novčani priljevi koji se mogu posredno ili neposredno
ostvariti i uključuju:
Korištenje imovine radi proizvodnje dobara ili
pružanje usluga,
Korištenje imovine radi povećanja vrijednosti ostale
imovine,
Korištenje imovine radi plaćanja obaveza ili
smanjenja troškova,
Prodaju ili razmjenu imovine,
Davanje imovine u zalog za kredit i
Držanje imovine.
5. Korak: Prihode priznati kada,
odnosno kako subjekt ispunjava
svoju obvezu na činidbu

• Prihod se priznaje prenosom kontrole.

• Faktori koji mogu ukazivati na trenutak prenosa
kontrole uključuju, ali nisu ograničeni na
sljedeće:
Subjekt ima sadašnje pravo na plaćanje za predmetnu
imovinu,
Kupac ima pravno vlasništvo nad imovinom,
Subjekt je prenio fizički posjed imovine,
Kupac nosi značajne rizike i nagrade povezane s
vlasništvom nad imovinom i
Kupac je imovinu prihvatio.
Praktični primjer 5 koraka MSFI 15
Subjekt A je informatička firma koja potpisuje ugovor sa
kupcem za slijedeće usluge:
 750 korisničkih licenci za 4 softverska modula,
 ‘go live’ podrška i obuka za korištenje softvera,
 eksterne hosting usluge i
 dodatne profesionalne usluge podrške po potrebi (podrška
u edukaciji i druge usluge).

Inicijalni ugovor je potpisan na period od 2 godine.

Ugovor će biti produžen za period od dodatne 3 godine
ukoliko se ne iskoriste klauzule o prekidu ugovora i plati
naknada za prekid ugovora.
Kupac plaća godišnju licencu po korisniku za softver, obuku i
“go live” podršku i usluge hostinga.
Bilo koja dodatna profesionalna usluga će biti fakturisana po
dnevnim naknadama definisanim u ugovoru.
 • Korak 1: Identifikacija ugovora sa
kupcima

• Subjekt A je utvrdio da ima validan ugovor koji daje

zakonska prava i obaveze za period od 5 godina.
• Trajanje ugovora je utvrđeno na 5 godina, obzirom
na predviđenu naknadu koju kupac treba platiti
ukoliko aktivira klauzulu za prekid ugovora, što
ukazuje da je to adekvatan period za koji ugovorne
strane imaju zakonska prava i obaveze.
• Korak 2: Identifikacija obaveza na činidbe iz ugovora

• U skladu sa MSFI 15, Subjekt A mora procijeniti dobra i

usluge obećane u ugovoru i identificirati kao ugovornu
obavezu svaku obavezu prema kupcu, bilo da se radi o
proizvodu ili usluzi (ili skupini dobara ili usluga) koja je
zasebna, ili seriji zasebnih proizvoda ili usluga koje su
sadržajno iste i imaju isti obrazac prenosa kupcu.

• U sklopu ugovora Subjekt A mora dostaviti:

1. Četiri softverska modula,
2. ‘Go live’ podršku uključujući obuku,
3. Eksterne hosting usluge i
4. Tekuće usluge kada bude potrebno.
• Da li su četiri modula softvera zasebne ugovorne
obaveze?
• Svaki modul će biti tretiran kao zasebna ugovorna obaveza
ukoliko se svaki od modula može koristiti nezavisno od
drugih ili zajedno sa drugim resursima koji su na
raspolaganju kupcu, i ukoliko je obaveza Subjekta A da
obezbijedi prenos tog proizvoda ili usluge odvojiva od drugih
ugovornih obaveza.
• Da bi se utvrdilo da li su moduli zasebno razlučivi, Subjekt A
treba procijeniti postoji li transformativna ili funkcionalna veza
između modula.
• U ovom scenariju, Subjekt A utvrđuje da u kontekstu ugovora
treba da isporuči kastimiziran softverski paket koji sadrži
četiri modula, obzirom da će biti potrebne značajne aktivnosti
na integraciji modula kako bi se obezbijedila interakcija
između njih i njihovo funkcionisanje na način drugačiji u
odnosu na opciju da su kupljeni odvojeno.
• Da li su usluge eksternog hostinga i druge usluge
zasebne ugovorne obaveze?

• U ovom primjeru, kupac nije obavezan, ali je izabrao da

kupi i usluge hostinga.
• Kupac može alternativno kupiti i fizičku dostavu softvera i
instalirati ga na njihovom sistemu.
• Softverski paket i usluge su zasebno razlučive i softver
može biti dostavljen sa ili bez hosting ili drugih usluga.
Nijedna od ugovornih obaveza ne zavisi od druge.
• Subjekt A shodno tome zaključuje da su hosting i druge
usluge zasebne ugovorne usluge.

• Dodatne profesionalne usluge su opcione i postat će

ugovorne obaveze samo u trenutku kada kupac odluči
da kupi ove usluge. Shodno tome, one nisu
relevantne za računovodstvo po osnovu tekućeg
ugovora.
 • Korak 3: Odrediti cijenu transakcije

• Cijena transakcije sadrži godišnju naknadu za licence za

period od 5 godina.
• Naknada za licence obuhvata softver, obuku, ‘go live’
podršku i hosting usluge.
• Dodatne profesionalne usluge su opcione i ne predstavljaju
sadašnju ugovornu obavezu Subjekta A.
• Subjekt A ne očekuje da će se dnevne naknade za njihove
usluge značajno povećati u narednih 5 godina, te stoga
prosuđuje da ugovorene dnevne naknade za opcione
usluge neće obezbijediti kupcu značajan diskont u odnosu
na prosječne naknade, te stoga ne predstavljaju
materijalno pravo. Shodno navedenom, ove naknade nisu
relevantne za računovodstvo po ovom ugovoru.
 • Korak 4: Alokacija cijene transakcije na
ugovorene obaveze na činidbe

• Koristeći hijerarhiju definisanu u MSFI 15, Subjekt A

razmatra da li postoje nezavisne prodajne cijene za
usluge obuke i ‘go live’ podrške, budući da su slične
prirode drugim dodatnim profesionalnim uslugama za
koje su dnevne naknade definisane ugovorom.
• Subjekt A također utvrđuje da će hosting usluge biti
pružene po unaprijed poznatim troškovima.
• Licence nemaju nezavisne prodajne cijene, obzirom da
se prodaju različitim kupcima po širokom rasponu cijena.
• Subjekt A alocira ugovorenu naknadu
između tri sadašnje ugovorne obaveze

• ‘Go live’ podrška, uključujući obuku, za

usluge vezane za software na bazi
dnevnih naknada;
• Hosting usluge - ‘trošak plus’ osnova i
• Licencirani softverski paket – rezidualni
pristup.
 • Korak 5: Priznati prihode kada/kako
subjekt ispunjava svoju obavezu na
činidbu

• Subjekt A utvrđuje da iako moduli trebaju biti integrisani,

softverski paket je funkcionalan kada se licenca prenosi na
kupca i nije razumno očekivati aktivnosti koje bi značajno
izmijenile namjenu kupca.

• Stoga Subjekt A zaključuje da cijena transakcije alocirana

na licencirani softverski paket treba biti priznata u
“određenom vremenskom trenutku”.
 Zaključak MSFI 15

1. MSFI 15 će utjecati na mnoge subjekte iz raznih

sektora djelatnosti.

2. U nekim slučajevima može doći do znatnih

promjena, pa čak i promjena postojećih informatičkih
sistema i internih kontrola, te računovodstvenih
sistema.

3. Subjekti trebaju razmotriti prirodu i obim takvih

promjena.
Zaključak MSFI 15
4. Prema MSFI-ju 15, subjekt priznaje prihod
kada odnosno kako ispunjava svoju
obaveznu činidbu, što je trenutak u kojem je
„kontrola“ nad dobrima odnosno uslugama
koje su predmetom obavezne činidbe prešla
na kupca.

5. Uz to, MSFI 15 sadrži preskriptivnije upute o

načinu postupanja kod specifičnih okolnosti, a
propisuje i objavljivanje opširnijih informacija.
MSFI 16 - Najmovi
Sadržaj
• Obavezna primjena MSFI 16 od 01.01.2019. godine
• Novi način evidentiranja najma
• Obavezno priznavanje imovine i obaveze u bilansu
stanja korisnika najma po svim najmovima (poslovnim i
finansijskim)
• Na koga se MSFI 16 ne odnosi i da li je moguće izbjeći
primjenu MSFI 16?
• Tretman kratkoročnih najmova i najmova male
vrijednosti
• Obavezna amortizacija sredstava uzetih u najam
• Računovodstveni tretman sredstava uzetih u najam
(utjecaj na bilans stanja i bilans uspjeha)
• Prva primjena MSFI 16 uz praktični osvrt
Novi način evidentiranja najma
• Standard definiše jedinstveni model za
računovodstvo najmova kod korisnika najma,

• Propisuje obavezu korisnika najma da po svim

najmovima iskazuje imovinu i obaveze, osim kod
najmova kroz period od 12 mjeseci ili kraće ili
predmeta najma male vrijednosti.

• Najmoprimci će biti obavezni priznati imovinu i

obaveze u bilansu stanja po svim najmovima
(poslovnim i finansijskim) – NOVO!
 Novi način evidentiranja najma
• Davatelji najma i dalje će najmove razvrstavati u poslovne
(operativne) ili finansijske, pri čemu MSFI 16 uvodi pristup koji
se ne razlikuje suštinski od onoga iz ranije važećeg
Međunarodnog računovodstvenog standarda 17–Najmovi.
• MSFI 16 objavljen je u januaru 2016. godine i primjenjuje se
na izvještajne godine koje započinju na dan ili nakon 1.
januara 2019. godine.
• MSFI 16 zamjenjuje sljedeće standarde i tumačenja:
• MRS 17 - Najmovi,
• Tumačenje IFRIC 4 - Utvrđivanje da li sporazum sadrži
najam,
• SIC 15 - Poslovni najmovi – poticaji i
• SIC 27 - Procjena sadržaja transakcija uključujući pravni
oblik najma.
 Novi način evidentiranja najma
• Dozvoljena je i ranija primjena MSFI 16 za ona pravna
lica koja primjenjuju MSFI15 - Prihodi od ugovora s
kupcima sa datumom prve primjene ovog standarda.

• MSFI 16 – Najmovi, uspostavlja načela priznavanja,

mjerenja, prikazivanja i objavljivanja najmova s ciljem da
korisnicima i davateljima najma omogući davanje
relevantnih informacija koje vjerodostojno odražavaju
transakcije najma.

• Subjekt kod primjene ovog standarda treba razmotriti

uslove ugovora i sve relevantne činjenice i okolnosti.
• Subjekt ovaj standard teba primjenjivati dosljedno na sve
ugovore sličnih obilježja i u sličnim situacijama.
Novi način evidentiranja najma

• MSFI 16 odnosi se na sve najmove, pa čak i na

podnajmove.

• Najmoprimac može, ali nije dužan primjenjivati ovaj

standard na najmove nematerijalne imovine.

• Pod nematerijalnom imovinom smatraju se prava

koja drži najmoprimac prema licencnim ugovorima iz
djelokruga MRS 38 kao što su filmovi, video zapisi,
igrokazi, rukopisi, patenti i autorska prava.
 Na koga se MSFI 16 ne odnosi i da li
je moguće izbjeći primjenu MSFI 16?
• MSFI 16 primjenjuje se na sve najmove, uključujući podnajmove,
osim:
• Najmova namijenjenih istraživanju odnosno eksploataciji minerala,
nafte, prirodnog plina i sličnih neobnovljivih izvora,
• Najmova biološke imovine koju drži korisnik najma (MRS 41 -
Poljoprivreda),
• Ugovora o koncesijama za usluge (IFRIC 12 - Sporazumi o
koncesijama za usluge),
• Licenci za intelektualno vlasništvo koje daje davatelj najma (MSFI
15 - Prihodi od ugovora s kupcima) i
• Prava korisnika najma prema ugovorima o licencama za filmove,
video-sadržaje, igre, rukopise, patente i autorska prava i slične
stavke iz djelokruga MRS-a 38 - Nematerijalna imovina.
• Korisnik najma može odlučiti da na unajmljenu nematerijalnu
imovinu osim prethodno navedene primijeni MSFI 16.
Na koga se MSFI 16 ne odnosi i da li
je moguće izbjeći primjenu MSFI 16?
• Korisnik najma može odlučiti da plaćanja po osnovu
sljedećih dviju vrsta najma obračuna kao rashod pravolinijski
(linearno) kroz period najma ili prema nekoj drugoj
sistemskoj osnovi, a to su:

• Najmovi na rok od 12 ili manje mjeseci (kratkoročni

najmovi) koji ne sadrže opciju otkupa – ovaj izbor se
temelji na klasifikaciji predmeta najma i

• Najmovi kod kojih je nova imovina koja je predmetom

najma male vrijednosti (kao što su lični računari ili manji
predmeti uredskog namještaja) – odluka o izboru ovog
načina donosi se pojedinačno za svaki najam.
Na koga se MSFI 16 ne odnosi i da li
je moguće izbjeći primjenu MSFI 16?

U slučajevima kada najmoprimac odluči

da ne primjenjuje zahtjeve MSFI 16 na
kratkoročne najmove ili na najmove koji
se odnose na imovinu male vrijednosti,
sva plaćanja povezana s takvim
najmovima priznaju se kao trošak.
Na koga se MSFI 16 ne odnosi i da li
je moguće izbjeći primjenu MSFI 16?

• Kada najmoprimac obračunava kratkoročni najam

kao trošak, takav najam treba smatrati novim
najmom u svrhe ovog standarda ako je došlo do:
a) Izmjene najma, ili
b) Promjene perioda trajanja najma (primjera radi,
ako najmoprimac iskoristi opciju koju nije
uključio kod prethodnog utvrđivanja tog
perioda).
• Kada je riječ o najmovima koji se odnose na
imovinu male vrijednosti, ovaj odabir se može
vršiti zasebno za svaki ugovor o najmu.
 Kratkoročni najmovi

Najmoprimci mogu birati hoće li priznati imovinu i

obaveze vezane za kratkoročne najmove.
Kratkoročni najam je najam sa dogovorenim
rokom dospijeća od dvanaest ili manje mjeseci
koji ne sadrži opciju otkupa.

Za svaku vrstu predmeta najma najmoprimac

treba odlučiti hoće li primijeniti ovo izuzeće ili
neće.
 Najmovi sa predmetom najma male
vrijednosti
Standard sam po sebi ne određuje konkretan prag
vrijednosti nakon kojeg imovina ne može biti
klasifikovana kao ona male vrijednosti.

Kao primjer imovine male vrijednosti može se uzeti IT

oprema ili uredska oprema, automobili npr. ne bi ušli u ovu
kategoriju.

STAV ODBORA: Najmovi male vrijednosti: Izuzeće

najmova - prag do 5.000 USD (10.000 KM) i odnosi
se na vrijednost imovine u novom stanju (npr.: računar,
laptop, printer..) ???
 Glavne definicije

• Inkrementalna stopa

• Inkrementalna stopa na zaduženje korisnika najma je

kamatna stopa koju bi korisnik najma morao plaćati na
zaduženje kroz slični period i uz slični instrument
osiguranja na sredstva neophodna za nabavku
imovine vrijednosti koja je slična vrijednosti imovine s
pravom korištenja u sličnom ekonomskom okruženju.
 Ugovor o najmu
• Ugovor je ugovor o najmu, odnosno sadrži najam ako
se njime daje kontrola nad nekom imovinom kroz
određeni period u zamjenu za naknadu.
• Ova jedinstvena definicija se jednako primjenjuje na
kupca (najmoprimca) i dobavljača (najmodavca).

• Kontrola se prenosi ako korisnik najma ima i pravo

određivati način upotrebe imovine u najmu i pravo na
gotovo sve ekonomske koristi od takvog načina
upotrebe.
 Ugovor o najmu
• MSFI 16 navodi slijedeća dva uslova koja moraju biti
zadovoljena kako bi se određeni ugovor smatrao najmom:
• Ugovorom se definiše korištenje određene imovine
(predmeta najma) i
• Ugovorom se prenosi pravo korištenja određene imovine
na najmoprimca.

• Prema MSFI-u 16, ugovorom o najmu prenosi se pravo

korištenja određene imovine na najmoprimca ako su
zadovoljena slijedeća dva uslova:
• Najmoprimcu će pritjecati stvarne ekonomske koristi od
upotrebe imovine tokom perioda upotrebe (najmoprimac
ima isključivo pravo korištenja imovine) i
• Najmoprimac ima pravo donošenja odluka u vezi s
načinom upotrebe imovine tokom perioda najma.
 Ugovor o najmu
• Imovina koja je predmetom najma u pravilu se utvrđuje
prema izričitoj formulaciji u ugovoru, ali može biti i
implicitno određena u trenutku u kojem je data
korisniku na upotrebu.

• Period korištenja najma, pored vremenske

odrednice, se može definisati i kao obim u kojem se
određena imovina koristi (na primjer broj proizvodnih
jedinica koje će neka stavka opreme da proizvede
korištenjem).

• Subjekt treba da preispita da li neki ugovor predstavlja

ugovor o najmu, odnosno sadrži elemente najma samo
u slučaju promjene uslova ugovora.
 Trajanje najma
• Subjekt treba da utvrdi trajanje najma kao neopozivi
period trajanja najma, zajedno sa:
a. Periodima obuhvaćenim svakom eventualnom
opcijom produženja najma ukoliko postoji realna
vjerovatnoća da će najmoprimac iskoristiti tu opciju,
b. Periodima obuhvaćenim svakom eventualnom
opcijom raskidanja najma ukoliko postoji realna
vjerovatnoća da najmoprimac neće iskoristiti tu
opciju.
• Neopozivi period predstavlja period u kojem niti jedna
strana ne može raskinuti ugovor o najmu bez pristanka
druge strane, uz plaćanje penala.
Identifikacija ugovora o najmu
Preispitivanje
Razdvajanje sastavnih dijelova
ugovora

Kod ugovora koji predstavljaju ugovore o

najmu, odnosno sadrže elemente najma,
subjekt (najmoprimac i najmodavac) treba
posebno obračunavati svaku komponentu
najma u okviru ugovora kao najam u odnosu
na komponente koje se ne tiču najma.
 Razdvajanje sastavnih dijelova
ugovora
• Ukoliko jedan ugovor pored najma posjeduje i druge
komponente koje ne čine najam, najmodavac je u
obavezi da odvoji te komponente.

• Cijena najma i cijena dodatne komponente utvrđuje se

na osnovu podataka iz ugovora o najmu.

• Ukoliko cijena nije vidljiva iz ugovora, najmoprimac vrši

procjenu te cijene maksimalno se služeći dostupnim
podacima.
 Razdvajanje sastavnih dijelova
ugovora
• Prema MSFI 16 najmoprimac može odabrati da ne
odvaja komponente najma i sve eventualne sa njim
povezane komponente koje nisu najam, tj. koristeći
praktičnu pomoć moguće je ukupan trošak po osnovu
ugovora o najmu evidentirati kao jedinstven najam
bez umanjenja za druge komponente ugovora.

• Ukoliko se ipak odvoje komponente, tako odvojenu

komponentu potrebno je evidentirati u skladu sa
drugim standardima (pretežno je to trošak).
 Primjer – komponente ugovora
• Društvo A (najmodavac) i Društvo B (kao najmoprimac) zaključili su
ugovor o najmu građevinskih vozila i to: viljuškar, valjak i bager.
• Ugovorom je predviđeno da najmoprimac zadrži vozila tokom
cjelokupnog ugovornog trajanja najma.
• Pored toga, propisana je ugovorena naknada u iznosu od 200.000
KM, te se plaća u iznosu od 40.000 KM godišnje tokom 5 godina.
• Ugovorom je predviđeno da je u ugovorenu naknadu uračunat i
trošak održavanja za svaku mašinu.
• Kako Društvo B može svako vozilo koristi odvojeno i nezavisno o
drugim vozilima i obzirom da ima koristi od korištenja imovine,
ispunjeni su uslovi za priznavanje odvojenih komponenti najma.
• Komponenta usluga održavanja nije najam i ona se obračunava
odvojeno od ostalih komponenti najma.
• U ovom slučaju postojale bi dvije mogućnosti obračunavanja kako
slijedi u nastavku.
Primjer – komponente ugovora
• I mogućnost
• Prva mogućnost je da se izvrši alokacija ugovorene
naknade u tri odvojene komponente najma i komponentu
koja nije najam.
• Na osnovu dostupnih tržišnih cijena za usluge održavanja
izvršiće se alokacija kako slijedi:
• Viljuškar u iznosu od 10.000 KM,
• Valjak 10.000 KM,
• Bager 20.000 KM, tako da je ukupan iznos usluga
održavanja 40.000 KM.
• Samostalna cijena svake komponente najma utvrđuje se u
slijedećim iznosima: viljuškar 70.000 KM, valjak 60.000
KM i bager 30.000 KM.
 Primjer – komponente ugovora
I mogućnost
Građevinsko vozilo Viljuškar Valjak Bager Ukupno
Najam 70.000 60.000 30.000 160.000
Komponenta koja nije
40.000
najam
Ukupna naknada 200.000

II mogućnost
• Druga opcija je obračun svih komponenti jedinstveno.
• Drugim riječima da se ne vrši preusmjeravanje komponenti najma
na tri odvojene cjeline već da se obračunavaju bez odvajanja
komponenti koja jesu najam i usluge održavanja koja nije najam. U
tom slučaju, vrijednost iskazane imovine u bilansu stanja iznosila bi
200.00 KM, a ne 160.000 KM kao što je prvi slučaj u kojem se vrši
odvajanje komponenti najma.
Računovodstveni tretman MSFI 16
• Od početka projekta izrade novog standarda, Odbor za
MRS je favorizirao model koji zahtijeva priznavanje
svih najmova u bilansu najmoprimca.
• Jedinstven model računovodstvenog evidentiranja
najma u poslovnim knjigama najmoprimca, tj.
Računovodstveno finansijskog najma =
Računovodstveno poslovnog najma.
• Do sada se operativni najam prema MRS 17
evidentirao isključivo kao trošak najma i obaveza
prema najmodavcu (knjiženje 533/432).
• Prema MSFI-u 16 Najmodavac je u obavezi
računovodstveno evidentirati „imovinu s pravom
korištenja”, tj. najam se evidentira kao stalno sredstvo.
Obavezna amortizacija sredstava uzetih
u najam
• Prema MSFI 16

• Najmoprimac treba amortizovati imovinu s pravom

korištenja tokom perioda najma (uglavnom korištenjem
linearne metode), zajedno sa priznavanjem amortizovanog
troška obaveze po najmu,

• Godišnji trošak najma treba predstavljati iznos

amortizacije predmeta najma zajedno sa kamatom po
finansijskoj obavezi najma (trošak najma će se stoga
smanjivati tokom perioda najma zbog manje kamate na
opadajući iznos glavnice).
 Utjecaj na bilans uspjeha

MRS 17 MSFI 16
Operativni
POREĐENJE najam Svi najmovi

Trošak najma X
Trošak
amortizacije X

Trošak kamate X
 Utjecaj na bilans stanja

MRS 17 MSFI 16
Operativni
najam Svi najmovi
Imovina X
Obaveze X
Vanbilansa
evidencija X
 Koja vrijednost evidentira u bilansu
stanja?
• Vrijednost obaveze i imovine
• Paragraf 26
• Na prvi dan trajanja najma, najmoprimac obavezu po
osnovu tog najma mjeri po sadašnjoj vrijednosti svih
plaćanja u vezi s najmom koja nisu izvršena na taj dan.
• Ta plaćanja se diskontuju po kamatnoj stopi sadržanoj u
najmu ako je stopu lako utvrditi.
• U slučajevima kad tu kamatnu stopu nije moguće lako
utvrditi, najmoprimac primjenjuje inkrementalnu kamatnu
stopu zaduženja.
Obaveza k-to 419 =
Neizvršena plaćanja * inkrementalna stopa (diskont)
Utjecaj na izvještaj o novčanim
tokovima
Primjer 1
• Pravno lice „A“ (najmoprimac) u najam je uzelo od
pravnog lica „B“ poslovni prostor u trajanju od 5 godina.
Godišnji iznos zakupa je 30.000,00 KM, tj. 150.000,00 KM
za ukupan period trajanja najma. Inkrementalna kamatna
stopa iznosi 8%.
• U primjeru je diskont rađen upotrebom druge finansijske
tablice.

n\i 1,00% 2,00% 3,00% 4,00% 5,00% 6,00% 7,00% 8,00% 9,00% 10,00%

1 0,9901 0,9804 0,9709 0,9615 0,9524 0,9434 0,9346 0,9259 0,9174 0,9091
2 0,9803 0,9612 0,9426 0,9246 0,907 0,89 0,8734 0,8573 0,8417 0,8264
3 0,9706 0,9423 0,9151 0,889 0,8638 0,8396 0,8163 0,7938 0,7722 0,7513
4 0,961 0,9238 0,8885 0,8548 0,8227 0,7921 0,7629 0,735 0,7084 0,683
5 0,9515 0,9057 0,8626 0,8219 0,7835 0,7473 0,713 0,6806 0,6499 0,6209
Primjer 1
Plaćanje po Inkrementalna Diskontni Diskontirani
Rd.br. Godina najmu/Anuitet kamata faktor 8% iznos
1 2019 30.000 8,00% 0,92593 27.778
2 2020 30.000 8,00% 0,85734 25.720
3 2021 30.000 8,00% 0,79383 23.815
4 2022 30.000 8,00% 0,73503 22.051
5 2023 30.000 8,00% 0,68058 20.417
UKUPNO 150.000 119.781

KONTO 021/419
Otplatni pregled

Ostatak duga/ Plaćanje po

Godina Obaveze najmu/Anuitet Trošak kamate Glavnica
1 2=2-5 3 4=2*8% 5=3-4
2019 119.781 30.000 9.583 20.417
2020 99.364 30.000 7.949 22.051
2021 77.313 30.000 6.185 23.815
2022 53.498 30.000 4.280 25.720
2023 27.778 30.000 2.222 27.778
UKUPNO 150.000 30.219 119.781
Primjer 1

Otplatni pregled sa PDV-om

Ostatak
duga/ Plaćanje po
Godina Obaveze najmu/Anuitet Trošak kamate Glavnica PDV Ukupna plaćanja
1 2=2-5 3 4=2*8% 5=3-4 6 7=3+6
2019 119.781 30.000 9.583 20.417 5.100 35.100
2020 99.364 30.000 7.949 22.051 5.100 35.100
2021 77.313 30.000 6.185 23.815 5.100 35.100
2022 53.498 30.000 4.280 25.720 5.100 35.100
2023 27.778 30.000 2.222 27.778 5.100 35.100
UKUPNO 150.000 30.219 119.781 25.500 175.500

419-Dugoročne obaveze po najmu

021-Građevinski objekti
3)30.000 1) 119.781
1) 119.781
2)9.583

561-Trošak kamate 200-Žiro račun

2) 9.583 3) 30.000
Primjer 1 – Obračun amortizacije

• Razdoblje i stopa amortizacije (5 godina stopa 20%)

• Obračun amortizacije ide na sadašnju (diskontovanu)
vrijednost
• 119.781*20% = 23.956
540-Amortizacija imovine sa 0219-Ispravka vrijednosti
pravom korištenja za amortizaciju
4) 23.956 4)23.956
 MRS 17 vs. MSFI 16
• Knjiženje prema MRS 17

• Knjiženje prema MSFI 16

021-Građevinski objekti
1) 119.781 419-Dugoročne obaveze po najmu
1) 119.781
2)9.583
3)7.949
561-Trošak kamate 4)6.158
2) 9.583 5)4.280
3)7.949 6)2.222
4)6.158
5)4.280 150.000 KM
6)2.222

30.219 KM
 Primjer 2
• Osoba N.N. je sklopila ugovor o zakupu kojim društvu „XYZ”
daje u zakup poslovni prostor, počev od 01.01.2019. godine.
• Ugovoren je najam na razdoblje od 5 godina. Ugovorena
najamnina je 1.000 KM mjesečno.
• Najmoprimac je uplatio godišnji iznos najamnine u iznosu
od 12.000. KM za prvu godinu najma.
• Kamatna stopa iznosi 4%.

n\i 1,00% 2,00% 3,00% 4,00% 5,00%

1 0,9901 0,9804 0,9709 0,9615 0,9524

2 0,9803 0,9612 0,9426 0,9246 0,907
3 0,9706 0,9423 0,9151 0,889 0,8638
4 0,961 0,9238 0,8885 0,8548 0,8227
5 0,9515 0,9057 0,8626 0,8219 0,7835
Primjer 2
Plaćanje po Inkrementalna Diskontni Diskontira
Rd.br. Godina najmu/Anuitet kamata faktor 4% ni iznos
1 2019 12.000 4,00% 0,9615 11.538
2 2020 12.000 4,00% 0,9246 11.095
3 2021 12.000 4,00% 0,889 10.668
4 2022 12.000 4,00% 0,8548 10.258
5 2023 12.000 4,00% 0,8219 9.863
UKUPNO 60.000 53.422

KONTO 021/419
Otplatni pregled
Ostatak
duga/ Plaćanje po
Godina Obaveze najmu/Anuitet Trošak kamate Glavnica
1 2=2-5 3 4=2*4% 5=3-4
2019 53.422 12.000 2.137 9.863
2020 43.558 12.000 1.742 10.258
2021 33.301 12.000 1.332 10.668
2022 22.633 12.000 905 11.095
2023 11.538 12.000 462 11.538
UKUPNO 60.000 6.578 53.422
Primjer 2
Otplatni pregled sa PDV-om
Ostatak
duga/ Plaćanje po
Godina Obaveze najmu/Anuitet Trošak kamate Glavnica PDV Ukupna plaćanja
1 2=2-5 3 4=2*4% 5=3-4 6 7=3+6
2019 53.422 12.000 2.137 9.863 2.040 14.040
2020 43.558 12.000 1.742 10.258 2.040 14.040
2021 33.301 12.000 1.332 10.668 2.040 14.040
2022 22.633 12.000 905 11.095 2.040 14.040
2023 11.538 12.000 462 11.538 2.040 14.040
UKUPNO 60.000 6.578 53.422 10.200 70.200

021-Građevinski objekti 419-Dugoročne obaveze po najmu 561-Trošak kamate

1) 53.422 3)12.000 1) 53.422 2)2.137
2)2.137

200-Žiro račun
540-Amortizacija imovine sa 0219-Ispravka vrijednosti za
3) 12.000
pravom korištenja amortizaciju
4) 10.684 4)10.684
Primjer 2 – Mjesečna evidencija
• Ugovorena najamnina je 1.000 KM mjesečno.
• Potrebno je kamatu izračunati na mjesečnom nivou.
• Radi jednostavnosti u ovom primjeru ćemo godišnju
kamatu podijeliti sa 12 mjeseci (kamata za prvu godinu
2.137/12 = 178,00 KM).
• Najamnina iznosi 1.000 KM, kamata je 178KM, proizilazi da
glavnica iznosi 822KM.
• Faktura od najmodavca iznosi 1.000,00 KM + 170,00 KM
PDV-a.
021-Građevinski objekti 419-Dugoročne obaveze po najmu
1) 53.422 3)1.000 1) 53.422
2)178
561-Trošak kamate
2)178

270 – Ulazni PDV 432- Obaveza prema dobavljaču

3) 170 3) 1.170
 Retroaktivna primjena
• U slučaju retroaktivne primjene MSFI-ja 16,
najmoprimac za sve operativne najmove može
postupiti na sljedeći način:

1. Evidentirati obavezu po osnovi najma prema

sadašnjoj vrijednosti preostalih plaćanja za
najam, diskontiranih po inkrementalnoj stopi
zaduživanja, ili
2. Evidentirati imovinu s pravom korištenja
knjigovodstvenoj vrijednosti kao da je standard
primjenjivan od prvog dana trajanja najma.

• Prvi način je lakše primjeniti.

 Primjer retroaktivne primjene
• 01. januara 2017. godine potpisan je ugovor o najmu između
najmodavca i najmoprimca na period od pet godina.
• Naknada po osnovu najma ugovorena je na iznos od 200.000
KM godišnje.
• Inkrementalna kamatna stopa iznosi 8%.
• Potrebno je računovodstveno evidentirati obavezu i imovinu
na dan prve primjene MSFI-a 16, tj. na dan 01.01.2019.
godine.
Sadašanja
Plaćanje po Inkrementalna Diskontni
Godina vrijednost
najmu/Anuitet kamata faktor 8%
obaveze
2019 200.000 8,00% 0,92593 185.186
2020 200.000 8,00% 0,85734 171.468
2021 200.000 8,00% 0,79383 158.766
UKUPNO 515.420

Obaveza po osnovu najma na dan

01.01.2019. godine iznosi 515.420 KM.
 Rezime - Računovodstvo najmova
kod korisnika najma

• Nakon početka najma, korisnik najma priznaje

imovinu s pravom korištenja, te obavezu po
osnovu najma.

• Imovina s pravom korištenja prvi puta se mjeri u

visini obaveze po osnovu najma koja se uvećava
za eventualne direktne troškove korisnika najma.

• Najmoprimac treba amortizovati imovinu s

pravom korištenja tokom perioda najma, kao i
prikazati trošak kamate.
Rezime - Računovodstvo najmova
kod korisnika najma
• Početno vrednovanje imovine vrlo je zavisno o
početnom mjerenju obaveze po osnovi najma.

• Na početku razdoblja najma najmoprimci priznaju

obaveze po osnovi najma u visini sadašnje vrijednosti
minimalnih budućih plaćanja najma (diskontovana
vrijednost).
• Iako ovo zvuči vrlo jednostavno u teoriji, u praksi
postoje određeni izazovi koji se uglavnom tiču
određivanja diskontne stope koja se koristi pri
izračunu iznosa plaćanja najma (kamatna stopa ili
inkrementalna stopa).
• Obaveza za najam kasnije se mjeri na način da se
obuhvate promjene

• Perioda najma (koristeći usklađenu stopu za svođenje

na sadašnju vrijednost),
• Procjene koja se odnosi na opciju otkupa (koristeći
usklađenu stopu za svođenje na sadašnju vrijednost),
• Iznosa za koje se očekuje da će biti plativi temeljem
garancija za ostatak vrijednosti (koristeći istu, tj.
nepromijenjenu stopu za svođenje na sadašnju
vrijednost) i
• Budućih plaćanja najma proizašlih iz promjene indeksa
odnosno stope korištene za utvrđivanje visine tih
plaćanja (koristeći istu, tj. nepromijenjenu stopu za
svođenje na sadašnju vrijednost).
 Rezime - Računovodstvo
najmova kod davatelja najma

• Davatelj najma dužan je imovinu datu u najam

na početku najma iskazati kao potraživanje u
visini jednakoj neto ulaganju u najam.

• Davatelj najma priznaje finansijske prihode

kroz period finansijskog najma prema obrascu
koji odražava konstantnu periodičnu stopu
povrata neto ulaganja.
 Zaključak MSFI 16

1. Glavna novost koju donosi MSFI 16 odnosi se na

računovodstveni tretman najmova kod
najmoprimca. Najmoprimci će biti obavezni
priznati imovinu i obaveze u bilansu stanja po
svim najmovima (poslovnim i finansijskim).

2. Subjekti su dužni primijeniti MSFI 16 na izvještajne

godine koje započinju na dan ili nakon 1. januara
2019. godine. Dopuštena je ranija primjena ako se
u isto vrijeme primjenjuje i MSFI 15 - „Prihodi od
ugovora s kupcima".
 Zaključak MSFI 16
3. MSFI 16 zahtijeva da kompanije priznaju novu
imovinu i obaveze što će dovesti do više
transparentnosti u finansijskim izvještajima.
4. Za najmoprimca, najam postaje nova obaveza na koju
se plaćaju kamate, zajedno s novom imovinom u
aktivi. Najmoprimci će iskazivati više imovine, ali
istovremeno će biti više zaduženi. Utjecaj se ne održava
samo na bilans stanja. U bilansu uspjeha se ukida
ravnomjerno raspoređen poslovni rashod iz
operativnog najma, evidentiran prema MRS – u 17. U
skladu s MSFI 16 rashodi po najmovima dijele se na
troškove amortizacije (operativni rashod) i troškove
kamata po obavezama po najmovima (finansijski
rashod).
 Zaključak MSFI 16
5. Sva društva koja su dosada imovinu u operativnom
najmu iskazivala u vanbilansu proći će kroz značajnu
izmjenu finansijskih pokazatelja izvedenih iz imovine i
obaveza društva.

6. MSFI 16 ukida razliku između poslovnog i

finansijskog najma ako je ugovor o najmu sklopljen
na period duži od godine dana, te ih prikazuje na
isti način kako je to do sada kod najmoprimca bio
slučaj kod finansijskog najma.