Trường Đại Học Thủy Lợi

Môn: Đạo đức nghề nghiệp kế toán

BÀI TẬP NHÓM 1
Danh sách thành viên:

Họ và tên Mã sinh viên

1. Nguyễn Thị Thanh Hoài 1854030735
2. Nguyễn thị Thanh Tuyền 1854030998
3. Nguyễn Thu Hằng 1854031059
4. Bùi Thị Thu Hiền 1854031069
5. Hoành Thu Trang 1854031016
6. Nguyễn Thị Phương Thảo 1854031175
7. Trần Thị Thanh Hương 1854030816
8. Phạm Khánh Linh 1854030651
9. Dương Thu Trang 1854031112
10. Lê Thị Minh 1854033457
11. Vũ Thúy Vân 1854031257

ĐỀ BÀI 7.1:
Nortel Networks
Nortel Networks có trụ sở tại Canada là một trong những công ty thiết bị
viễn thông lớn nhất thế giới trước khi nộp đơn xin bảo hộ phá sản vào ngày 14
tháng 1 năm 2009, tại Hoa Kỳ, Canada và Châu Âu. Công ty đã phải chịu một số
cuộc điều tra báo cáo tài chính của các cơ quan chứng khoán Hoa Kỳ và Canada
vào năm 2004. Các bất thường kế toán tập trung vào việc công nhận doanh thu
sớm và dự trữ tiền mặt ẩn được sử dụng để thao túng báo cáo tài chính. Mục đích
là để giới thiệu công ty một cách tích cực để các nhà đầu tư mua (nắm giữ) cổ
phiếu Nortel, do đó làm tăng giá cổ phiếu . Mặc dù Nortel là một công ty quốc tế,
việc niêm yết chứng khoán của mình trên các sàn giao dịch chứng khoán Hoa Kỳ
đã tuân theo tất cả các quy định của SEC, cùng với yêu cầu đăng ký báo cáo tài
chính của mình với SEC và chuẩn bị chúng theo GAAP của Hoa Kỳ.
Công ty đã đánh cược bằng cách đầu tư mạnh vào công nghệ di động không
dây đa truy cập theo mã Code Division Multiple Access (CDMA) trong suốt những
năm 1990 trong nỗ lực tiếp cận thị trường châu Âu và châu Á đang phát triển. Tuy
nhiên, nhiều nhà mạng không dây ở các thị trường nói trên đã chọn công nghệ
không dây Global System Mobile (GSM) đối thủ thay thế. Cùng với sự suy thoái
kinh tế trên toàn thế giới trong lĩnh vực công nghệ, tổn thất của Nortel đã tăng lên
27,3 tỷ đô la vào năm 2001, dẫn đến việc chấm dứt 2/3 ba lực lượng lao động của
mình.
Vụ gian lận Nortel chủ yếu liên quan đến 4 thành viên trong ban quản lý cấp
cao của Nortel như sau: CEO Frank Dunn, Giám đốc tài chính Douglas Beatty,
kiểm soát viên Michael Gollogly và trợ lý kiểm soát viên Maryanne Pahapill. Tại
thời điểm kiểm toán, Dunn là một kế toán viên quản lý được chứng nhận, trong khi
Beatty, Gollogly và Pahapill là kế toán viên điều lệ ở Canada.
Bất thường kế toán:
Vào ngày 12 tháng 3 năm 2007, SEC đã cáo buộc những điều sau đây trong
một khiếu nại chống lại Nortel:1
• Cuối năm 2000, Beatty và Pahapill đã thực hiện các thay đổi đối với các
chính sách công nhận doanh thu của Nortel vi phạm GAAP của Hoa Kỳ, đặc biệt là
để kéo doanh thu về phía trước để đáp ứng các mục tiêu doanh thu được công bố
công khai. Những hành động này đã thúc đẩy doanh thu quý IV và năm tài chính
2000 của Nortel lên hơn 1 tỷ đô la, đồng thời cho phép công ty đáp ứng, nhưng
không vượt quá kỳ vọng của thị trường. Tuy nhiên, vì những nỗ lực của họ đã thu
được nhiều doanh thu hơn mức cần thiết để đáp ứng các mục tiêu đó, Dunn, Beatty
và Pahapill đã đảo ngược một cách có chọn lọc một số mục doanh thu nhất định
trong quá trình kết thúc năm 2000.
• Vào tháng 11 năm 2002, Dunn, Beatty và Gollogly biết rằng Nortel đang
mang theo hơn 300 triệu đô la dự trữ . Cả ba đã không giải phóng những dự trữ dư
thừa này vào thu nhập theo yêu cầu của GAAP Hoa Kỳ. Thay vào đó, họ che giấu
sự tồn tại của họ và duy trì chúng để sử dụng sau này. Hơn nữa, Beatty, Dunn và
Gollogly đã chỉ đạo thành lập thêm 151 triệu đô la dự trữ không cần thiết trong quá
trình đóng cửa cuối năm 2002 để tránh tăng lợi nhuận và trả tiền thưởng sớm hơn
Dunn đã dự đoán công khai. Những thao tác dự trữ này đã xóa sổ lợi nhuận theo
quy định của Nortel trong quý IV năm 2002 và báo cáo thua lỗ.2
 1
Tòa án Quận 1U.S. cho Quận Nam New York, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa
Kỳ v. Frank A. Dunn, Douglas C. Beatty, Michael J. Gollogly và Maryanne E. Pahapill, Hành
động dân sự số 07-CV-2058, www.sec.gov/litigation /complaints/ 2007/comp20036.pdf.
2
Pro forma có nghĩa đen là một vấn đề về hình thức. Các công ty đôi khi báo cáo thu
nhập cho các nhà phân tích công cộng và tài chính có thể không được tính toán theo GAAP. Ví
dụ: một công ty có thể báo cáo thu nhập pro forma không bao gồm chi phí khấu hao, chi phí
khấu hao và các chi phí không phát sinh như chi phí tái cấu trúc. Nói chung, thu nhập pro forma
nhằm đem lại sự chuyển biến tích cực hơn cho hoạt động của công ty . Thật không may, không
có quy tắc kế toán nào về cách tính pro forma , vì vậy khả năng so sánh là khó nhất và kết quả là
các nhà đầu tư có thể bị nhầm lẫn .

• Trong quý đầu tiên và quý II năm 2003, Dunn, Beatty và Gollogly đã chỉ
đạo phát hành ít nhất 490 triệu đô la dư thừa để tăng thu nhập, tạo ra lợi nhuận và
trả tiền thưởng. Những nỗ lực này đã biến khoản lỗ quý đầu tiên năm 2003 của
Nortel thành lợi nhuận được báo cáo theo GAAP của Hoa Kỳ, cho phép Dunn
tuyên bố rằng ông đã đưa Nortel đến lợi nhuận trước một quý so với kế hoạch.
Trong quý II năm 2003, những nỗ lực của họ phần lớn đã xóa bỏ tổn thất hàng quý
của Nortel và tạo ra lợi nhuận Pro forma ( Theo quy ước ) . Trong cả hai quý,
Nortel đã đăng đủ thu nhập để trả hàng chục triệu đô la trong cái gọi là trở lại tiền
thưởng lợi nhuận, phần lớn cho một nhóm các nhà quản lý cấp cao được chọn.
• Trong nửa cuối năm 2003, Dunn và Beatty liên tục đánh lừa các nhà đầu
tư về lý do tại sao Nortel đang tiến hành một "đánh giá toàn diện" về tài sản và nợ
phải trả của mình, dẫn đến việc Nortel thu hồi khoảng 948 triệu đô la nợ vào tháng
11 năm 2003. Dunn và Beatty tuyên bố sai sự thật với công chúng rằng việc điều
chỉnh lại hoàn toàn do sai lầm của kiểm soát nội bộ gây ra. Trên thực tế, việc phục
hồi đầu tiên của Nortel là cần thiết bởi việc cố ý xử lý không đúng cách các khoản
dự trữ, đã xảy ra trên khắp Nortel trong vài năm và nỗ lực phục hồi đầu tiên bị hạn
chế mạnh mẽ để tránh phát hiện ra các hoạt động quản lý thu nhập của Dunn,
Beatty và Gollogly.
Đơn khiếu nại đã buộc tội Dunn, Beatty, Gollogly và Pahapill vi phạm ,hỗ
trợ và đánh lừa các vi phạm đối với các yêu cầu về chống lừa đảo , báo cáo về sổ
sách và hồ sơ . Ngoài ra, họ bị buộc tội vi phạm Đạo luật Giao dịch Chứng khoán
Mục 13(b)(2)(B) về yêu cầu các tổ chức phát hành phải đưa ra và duy trì một hệ
thống kiểm soát kế toán nội bộ đủ để cung cấp sự đảm bảo hợp lý rằng, trong số
những điều khác, các giao dịch được ghi lại khi cần thiết để cho phép lập báo cáo
tài chính phù hợp với GAAP của Hoa Kỳ và duy trì trách nhiệm đối với tài sản của
tổ chức phát hành.
Dunn và Beatty bị buộc tội riêng với tội vi phạm các điều khoản chứng nhận
sĩ quan do SOX thiết lập theo Mục 302. Ủy ban đã yêu cầu một lệnh cấm vĩnh
viễn, hình phạt tiền dân sự, giám đốc, và phân chia với lãi suất định kiến đối với
cả bốn bị cáo.
Chi tiết cụ thể về kỹ thuật quản lý thu nhập
Từ quý 3 năm 2000 đến quý 1 năm 2001, khi Nortel báo cáo kết quả tài
chính cho cuối năm 2000, Dunn, Beatty và Pahapill đã thay đổi chính sách công
nhận doanh thu của Nortel để đẩy nhanh doanh thu khi cần thiết để đáp ứng hướng
dẫn doanh thu hàng quý và hàng năm của Nortel, và để che giấu tình trạng kinh
doanh ngày càng tồi tệ của Nortel. Các kỹ thuật được sử dụng để hoàn thành mục
tiêu này bao gồm:
1. Khôi phục giao dịch hóa đơn, giữ tiền. Công ty đã cố gắng tìm một giải
pháp cho hàng trăm triệu đô la hàng tồn kho đang ngồi trong các nhà kho và địa
điểm lưu trữ bên ngoài của Nortel. Doanh thu không thể được công nhận cho hàng
tồn kho này vì các quy tắc công nhận doanh thu GAAP của Hoa Kỳ thường yêu
cầu hàng hóa phải được giao cho người mua trước khi doanh thu có thể được công
nhận. Hàng tồn kho này tăng lên, một phần là do các đơn đặt hàng đang chậm lại
và vào tháng 6 năm 2000, Nortel đã cấm các giao dịch giữ hóa đơn từ các hoạt
động bán hàng và kế toán của mình. Công ty đã khôi phục doanh số bán hóa đơn
và giữ lại khi thấy rõ ràng họ không có hướng dẫn về thu nhập. Nhìn chung Nortel
đã tăng trưởng vào nưm 2000 với doanh thu hơn 1 tỷ đô thông qua việc sử dụng
không hợp lí các giao dịch giữ hóa đơn
2. Tái cấu trúc doang nghiệp – ghi giảm tài sản . Bắt đầu từ tháng 2 năm
2001, Nortel đã phải chịu tổn thất nghiêm trọng khi cuối cùng họ đã hạ thấp hướng
dẫn thu nhập của mình để giải thích cho thực tế là doanh nghiệp của họ đang phải
chịu cùng một cuộc suy thoái kinh tế lan rộng ảnh hưởng đến toàn bộ ngành viễn
thông. Khi hoạt động kinh doanh của Nortel giảm mạnh trong suốt phần còn lại
của năm 2001, công ty đã phản ứng bằng cách thực hiện tái cấu trúc, trong số
những thứ khác, đã giảm 2/3 lực lượng lao động và dẫn đến việc ghi giảm tài sản
đáng kể.
3. Tạo dự trữ. Liên quan đến việc ghi lại tài sản, Nortel đã thiết lập dự trữ
được sử dụng để quản lý thu nhập. Được hỗ trợ bởi các bị cáo Beatty và Gollogly,
Dunn đã thao túng dự trữ của công ty để quản lý thu nhập được báo cáo công khai
của Nortel, tạo ra sự xuất hiện sai lầm rằng sự nhạy bén trong lãnh đạo và kinh
doanh của ông chịu trách nhiệm về lợi nhuận của Nortel, và trả tiền thưởng cho ba
bị cáo này và các giám đốc điều hành nortel khác.
4. Giải phóng dự trữ vào thu nhập. Từ ít nhất là tháng 7 năm 2002 đến tháng
6 năm 2003, Dunn, Beatty và Gollogly đã phát hành dự trữ dư thừa để đáp ứng các
mục tiêu thu nhập không thực tế và quá tích cực của Dunn. Khi Nortel nội bộ (và
bất ngờ) xác định rằng họ sẽ trở lại lợi nhuận trong quý IV năm 2002, dự trữ đã
được sử dụng để giảm thu nhập trong quý, tránh báo cáo lợi nhuận sớm hơn dự
đoán công khai của Dunn và tạo ra một kho dự trữ có thể được (và) phát hành
trong tương lai khi cần thiết để thiết lập dự đoán lợi nhuận của Dunn vào quý II
năm 2003. Khi năm 2003 trở nên sôi động hơn dự kiến, Dunn, Beatty và Gollogly
đã dàn xếp việc phát hành dự trữ dư thừa để khiến Nortel báo cáo lợi nhuận trong
quý đầu tiên của năm 2003 sớm hơn một phần tư so với dự kiến của công chúng,
và trả cho các bị cáo và những người khác tiền thưởng đáng kể được trao để đạt
được lợi nhuận trên cơ sở pro forma. Bởi vì hành động của họ đã thu hút sự chú ý
của các kiểm toán viên bên ngoài của Nortel, họ chỉ thực hiện một phần các bản
phát hành dự trữ theo kế hoạch. Điều này cho phép Nortel báo cáo kết quả gần như
hòa vẵn (mặc dù không phải là lợi nhuận thực tế) và cho thấy nội bộ rằng công ty
đã một lần nữa đạt được lợi nhuận trên cơ sở pro forma cần thiết để trả tiền thưởng.
Khu bảo tồn Siemens
Trong phiên tòa xét xử gian lận, cựu kế toán Nortel Susan Shaw đã làm
chứng về một trong những điều khoản kế toán gây tranh cãi nhất trên sổ sách của
công ty, liên quan đến vụ kiện năm 2001 chống lại Nortel của Siemens AG. Đó là
thông lệ lâu dài trên khắp Nortel để thiết lập dự trữ trên cơ sở "trường hợp xấu
nhất", có nghĩa là ở mức tương đương với mức phơi nhiễm tối đa có thể.
Nortel đã tạo ra một khoản dự trữ kế toán trên sổ sách của mình tại thời
điểm vụ kiện Siemens được đệ trình để cung cấp cho một thỏa thuận trong vụ kiện,
nhưng người ta cho rằng một phần của điều khoản đã được tùy ý để lại trên sổ sách
của Nortel rất lâu sau khi vụ kiện được giải quyết vào quý IV năm 2001. Nó trở
thành một phần của một nhóm các trụ sở bổ sung, dự trữ phi hoạt động được cho là
đã bị đảo ngược tùy tiện - và không có kích hoạt kinh doanh thích hợp - để đẩy
công ty vào lợi nhuận vào năm 2003 và kiếm được tiền thưởng "sinh lời lợi nhuận"
cho các giám đốc điều hành.
Khoản dự phòng 4 triệu đô la còn lại của Siemens ban đầu được đặt để được
đảo ngược thành thu nhập trong quý đầu tiên của năm 2003, nhưng sau đó đã rút
lại, được cho là vì không cần thiết phải đẩy công ty vào vị trí có lợi nhuận trong
quý. Sau đó, nó đã được ghi nhận để sử dụng trong quý II, và trở thành dự trữ
không hoạt động trụ sở chính duy nhất được sử dụng trong quý.
Tranh cãi là dự trữ siemens đã được sử dụng trong quý đó vì Nortel cần
thêm gần như chính xác 4 triệu đô la thu nhập để đạt được kích hoạt thanh toán cho
kế hoạch đơn vị cổ phần bị hạn chế của công ty vào thời điểm đó. Tuy nhiên, luật
sư David Porter cho rằng số tiền Siemens đã được kích hoạt trong quý II vì đó là
khi công ty tin rằng nó không còn cần thiết và nên được hoàn lại một cách thích
hợp.
Trong kiểm tra chéo, Porter cho Shaw xem một tài liệu làm việc được thu
hồi từ các hồ sơ của các kiểm toán viên bên ngoài của Nortel tại Deloitte &Touche,
cho thấy kiểm toán viên đã xem xét các biện minh của Nortel về việc giữ dự trữ
Siemens trên sổ sách cho đến thời điểm đó và đảo ngược nó trong quý II năm
2003. Ghi chú của Deloitte cho thấy kiểm toán viên đã xem xét lý do chi tiết của
Nortel cho dự trữ và kết luận việc phát hành trong quý II là "hợp lý".3
Công ty cho biết họ đang giữ lại khu bảo tồn vì thỏa thuận với Siemens đã
"cạn kiệt " và Nortel muốn chắc chắn rằng sẽ không có khiếu nại nào nữa được đưa
ra sau khi vụ kiện được giải quyết và 32 triệu đô la đã được trả cho Siemens trong
hai đợt vào cuối năm 2001 và cuối năm 2002.
Trong các ghi chú làm việc của mình, Deloitte đã ghi lại rằng Nortel cảm
thấy "thận trọng" khi giữ 4 triệu đô la trên sách cho đến giữa năm 2002. Shaw làm
chứng rằng cô cảm thấy dự trữ đang bị đảo ngược theo lịch trình với kế hoạch giữ
nó tại chỗ trong hai quý đầu năm. Porter hỏi Shaw liệu các kiểm toán viên có hài
lòng vào thời điểm đó có một sự kiện kích hoạt thích hợp để sử dụng dự trữ trong
quý II năm 2002 hay không, và cô trả lời có một sự kiện.
Tuy nhiên, số tiền này đã trở thành một phần của việc phục hồi dự trữ rộng
rãi được công bố tại Nortel vào cuối năm 2003. Công ty lưu ý trong phần còn lại
rằng dự trữ Siemens nên được hoàn nhập ( đảo ngược ) vào quý IV năm 2001 khi
vụ kiện được giải quyết.
Vai trò của Kiểm toán viên và Ủy ban Kiểm toán
Vào cuối tháng 10 năm 2000, như một bước đầu tiên để giới thiệu lại các
giao dịch hóa đơn và soát lại các hoạt động bán hàng và kế toán của Nortel, bộ
điều khiển và trợ lý kiểm soát viên của Nortel đã yêu cầu Deloitte giải thích, trong
số những thứ khác, (1) "[u] nder những trường hợp nào có thể ghi nhận doanh thu
trên sản phẩm (hàng hóa) chưa được vận chuyển đến khách hàng cuối cùng?" và
(2) liệu kế toán hàng hóa có thể được sử dụng để công nhận doanh thu "khi sắp lắp
đặt" hoặc "khi cài đặt được coi là một phần nhỏ của hợp đồng"?4

3
Janet McFarland, "Nortel Accounting Reserve Reversal Được coi là 'Hợp lý,' The Globe
and Mail, ngày 6 tháng 9 năm 2012, Có sẵn tại: http://www.theglobeandmail.com/globe-
investor/nortel-accounting-reserve-reversal-deemed-reasonable-
by-auditors-court-told/article4171550/.
 Vào ngày 2 tháng 11 năm 2000, Deloitte đã trình bày cho Nortel một bộ biểu
đồ, trong số những thứ khác, giải thích các tiêu chí GAAP của Hoa Kỳ về doanh
thu sẽ được công nhận trước khi giao hàng (bao gồm các yếu tố bổ sung để xem
xét cho một giao dịch lập hóa đơn và giữ và cũng cung cấp một ví dụ về yêu cầu
của khách hàng về việc bán hóa đơn và giữ lại "sẽ hỗ trợ khẳng định rằng Nortel
nên công nhận doanh thu" trước khi giao hàng.
Sơ đồ quản lí thu nhập của Nortel bắt đầu được làm sáng tỏ vào cuối quý II
năm 2003. Vào sáng ngày 24 tháng 7 năm 2003, cùng ngày Nortel phát hành bản
phát hành thu nhập Quý 2 năm 2003, Deloitte đã thông báo cho ủy ban kiểm toán
của Nortel rằng họ đã tìm thấy một "điều kiện có thể báo cáo" liên quan đến những
điểm yếu trong kế toán của Nortel về việc thiết lập và bố trí dự trữ. Deloitte tiếp
tục giải thích rằng, để đáp lại những lo ngại của mình, ban lãnh đạo Nortel đã thực
hiện một dự án để thu thập hỗ trợ và xác định giải quyết thích hợp cho một số số
dư dự phòng nhất định. Trên thực tế, ban quản lý đã thực hiện dự án này vì kiểm
toán viên yêu cầu bằng chứng kiểm toán đầy đủ cho cuộc kiểm toán cuối năm 2003
sắp tới. Nortel che giấu mối quan tâm của kiểm toán viên từ công chúng, thay vào
đó tiết lộ đánh giá toàn diện.
Ngay sau khi Nortel tuyên bố điều chỉnh này , ủy ban kiểm toán đã bắt đầu
một cuộc điều tra độc lập và thuê cố vấn bên ngoài để giúp họ "hiểu đầy đủ về các
sự kiện gây ra các khoản nợ dư thừa đáng kể được duy trì trên bảng cân đối kế toán
cần được điều chỉnh," cũng như đề xuất bất kỳ biện pháp khắc phục cần thiết nào.
Cuộc điều tra đã phát hiện ra bằng chứng cho thấy Dunn, Beatty và Gollogly và
một số nhà giám đốc quản lý tài chính khác chịu trách nhiệm về việc Nortel sử
dụng dự trữ không đúng cách trong nửa cuối năm 2002 và nửa đầu năm 2003.
Vào tháng 3 năm 2004, Nortel đã đình chỉ Beatty và Gollogly và thông báo
rằng họ "có khả năng" cần phải sửa đổi và trình bày kết quả tài chính đã nộp trước
đó hơn nữa. Dunn, Beatty và Gollogly đã bị chấm dứt vì lý do vào tháng 4 năm
2004.
Vào ngày 11 tháng 1 năm 2005, Nortel đã ban hành một khoản điều chỉnh
thứ hai, phục hồi khoảng 3.4 tỷ đô la doanh thu bị bỏ lỡ và ít nhất là 746 triệu đô la
nợ khác. Tất cả các hiệu quả báo cáo tài chính của hai âm mưu gian lận kế toán của
bị cáo đã được sửa chữa kể từ ngày này, nhưng vẫn còn tồn tại những tác động kéo
dài từ sự kiểm soát nội bộ của các bị cáo và các vi phạm không vi phạm khác.
Nortel cũng tiết lộ những phát hiện cho đến nay về đánh giá độc lập của ủy
ban kiểm toán, kết luận, trong số những thứ khác, dunn, Beatty và Gollogly chịu
trách nhiệm về việc sử dụng dự trữ không đúng cách của Nortel trong nửa cuối
năm 2002 và nửa đầu năm 2003. Tuy nhiên, bản trình bày thứ hai không tiết lộ
rằng các giám đốc điều hành hàng đầu của Nortel cũng đã tham gia vào gian lận
ghi nhận doanh thu vào năm 2000.
Vào tháng 5 năm 2006, trong Mẫu 10-K cho giai đoạn kết thúc vào ngày 31
tháng 12 năm 2005, Nortel lần đầu tiên thừa nhận rằng các khoản thu còn lại của
mình một phần là kết quả của gian lận quản lý, nói rằng "trong nỗ lực đáp ứng các
mục tiêu nội bộ và bên ngoài, nhóm quản lý tài chính doanh nghiệp cao cấp. . . đã
thay đổi chính sách kế toán của công ty nhiều lần trong năm 2000, và những thay
đổi đó "được thúc đẩy bởi nhu cầu thu hẹp khoảng cách doanh thu và thu nhập."
Trong suốt kế hoạch của mình, các bị cáo đã nói dối kiểm toán viên độc lập
của Nortel bằng cách đưa ra những đưa ra các báo cáo thiếu sót sai lệch và gây
hiểu lầm về vật chất liên quan đến việc xem xét hàng quý và kiểm toán hàng năm
các báo cáo tài chính có sai sót trọng yếu . Trong số những thứ khác, mỗi bị cáo đã
gửi thư đại diện quản lý cho các kiểm toán viên che giấu gian lận và đưa ra báo cáo
sai lệch, bao gồm báo cáo tài chính hàng quý và hàng năm bị ảnh hưởng được trình
bày phù hợp với GAAP của Hoa Kỳ và họ không biết về bất kỳ gian lận nào có thể
có ảnh hưởng quan trọng đến báo cáo tài chính. Dunn, Beatty và Gollogly cũng đã
gửi một lá thư đại diện quản lý sai liên quan đến bản trình bày lại lần đầu tiên của
Nortel, và Pahapill cũng đã đưa ra các bản trình bày sai sự thật về mặt quản lí liên
quan đến bản trình bày lại lần thứ 2 của Nortel
Kế hoạch của các bị cáo đã dẫn đến việc Nortel phát hành báo cáo tài chính
hàng quý và hàng năm sai lệch và gây hiểu lầm nghiêm trọng và tiết lộ liên quan
trong ít nhất các kỳ báo cáo tài chính kết thúc vào ngày 31 tháng 12 năm 2000, cho
đến ngày 31 tháng 12 năm 2003 và trong tất cả các hồ sơ tiếp theo được thực hiện
với SEC kết hợp các báo cáo tài chính đó và các tiết lộ liên quan bằng cách tham
khảo.
4
U.S. SEC v. Nortel Networks Corporation và Nortel Networks Limited, Civil Action No.
07-CV-8851,ngày15tháng10năm2007,Availableat:https://www.sec.gov/litigation/complaints/
2007/comp20333.pdf.

Ngày 15 tháng 10 năm 2007, Nortel, không thừa nhận hoặc phủ nhận các
cáo buộc của SEC, đã đồng ý giải quyết hành động của ủy ban bằng cách đồng ý bị
cấm vĩnh viễn ,không vi phạm các điều khoản chống gian lận , báo cáo, sổ sách và
hồ sơ cũng như kiểm soát nội bộ của luật chứng khoán liên bang và bằng cách trả
khoản tiền phạt dân sự 35 triệu đô la, trong đó hoa hồng được đặt trong Quỹ Công
bằng5 để phân phối cho các cổ đông bị ảnh hưởng. 6 Nortel cũng đồng ý báo cáo
định kỳ cho nhân viên của ủy ban về tiến độ thực hiện các biện pháp khắc phục và
giải quyết 1 điểm yếu quan trọng còn tồn tại trong các thủ tục ghi nhận doanh thu
của mình.
 Vào ngày 14 tháng 1 năm 2009, Nortel đã nộp đơn xin bảo vệ khỏi các chủ
nợ ở Hoa Kỳ, Canada và Vương quốc Anh để tái cấu trúc các nghĩa vụ nợ và tài
chính của mình. Vào tháng 6, công ty thông báo rằng họ không còn có kế hoạch
tiếp tục hoạt động và họ sẽ bán hết tất cả các đơn vị kinh doanh của mình. Hoạt
động kinh doanh không dây CDMA của Nortel và công nghệ truy cập tiến hóa dài
hạn (LTE) đã được bán cho Ericsson và Avaya đã mua đơn vị kinh doanh
Enterprise của mình.
Sự phẫn nộ cuối cùng đối với Nortel đến vào ngày 25 tháng 6 năm 2009, khi
giá cổ phiếu của Nortel giảm xuống còn 18,50 một cổ phiếu, giảm từ mức cao
124,50 đô la vào năm 2000. Cổ phiếu của Nortle bị vùi dập và cuối cùng đã bị xóa
khoit chỉ số tổng hợp S&P/TSX- một chỉ số chứng khoán cho thị trường chứng
khoán Canada, chấm dứt sự sụp đổ khổng lồ trên một sàn giao dịch mà định giá cổ
phiếu của gã khổng lồ viễn thông Canada từng chiếm một phần ba giá trị của nó.
Tái bút
Ba cựu giám đốc điều hành hàng đầu của Nortel Networks Corp. đã bị kết
tội gian lận vào ngày 14 tháng 1 năm 2013. Trong phán quyết của tòa án, Thẩm
phán Frank Marrocco của Tòa án cấp cao Ontario nhận thấy rằng các thao tác kế
toán đã khiến công ty phải điều chỉnh lại thu nhập của mình trong năm 2002 –
2003 đã không vượt quá giới hạn hành vi phạm tội
Các chuyên gia kế toán cho biết vụ việc chắc chắn sẽ được theo dõi chặt chẽ
bởi những người khác trong cộng đồng doanh nghiệp đối với thông điệp mà nó gửi
về ranh giới nằm ở đâu giữa gian lận và việc sử dụng tuy tiện chấp nhận được
trong kế toán.
Quyết định nhấn mạnh rằng ban quản lý vẫn có nhiệm vụ chuẩn bị báo cáo
tài chính "trình bày công bằng tình hình tài chính và kết quả của công ty" theo một
kế toán pháp y, Charles Smedmor, người đã theo dõi vụ việc. "Không có gì trong
quyết định của thẩm phán làm giảm nhiệm vụ đó."
Trong phiên tòa, các luật sư của bị cáo nói rằng những người đàn ông tin
rằng các quyết định kế toán mà họ đưa ra là phù hợp vào thời điểm đó và việc xử
lý kế toán đã được các kiểm toán viên của Nortel từ Deloitte &Touche chấp thuận.
Thẩm phán Marrocco đã chấp nhận những lập luận này, đồng thời lưu ý nhiều lần
trong phán quyết của mình rằng các quyết định kế toán đã được các kiểm toán viên
xem xét và phê duyệt và được tiết lộ đầy đủ cho các nhà đầu tư trong các thông cáo
báo chí hoặc ghi chú được thêm vào báo cáo tài chính.
 Tuy nhiên, thẩm phán cũng nói rằng ông tin rằng bị cáo đang cố gắng "quản
lý" kết quả tài chính của Nortel trong cả quý IV năm 2002 và năm 2003, nhưng
ông nói thêm rằng ông không hài lòng rằng những thay đổi dẫn sai sót trọng yếu.
Ông nói rằng ngoại trừ 80 triệu đô la dự trữ được phát hành trong quý đầu tiên của
năm 2003, phần còn lại của việc sử dụng dự trữ nằm trong "quá trình kinh doanh
bình thường". Thẩm phán Marrocco cho biết bản phát hành 80 triệu đô la, trong
khi rõ ràng là "không thể hỗ trợ" và sau đó đảo ngược trong quá trình tái bản sách
của Nortel, đã được tiết lộ đúng trong báo cáo tài chính của Nortel vào thời điểm
đó và không phải là một số tiền quan trọng. Ông kết luận rằng Beatty và Dunn "đã
chuẩn bị sẵn sàng để thực hiện những bước đi dài đáng kể" để sử dụng dự trữ để
cải thiện lợi nhuận trong quý II năm 2003, nhưng ông nói rằng quyết định đã bị
đảo ngược trước khi báo cáo tài chính được hoàn thành vì Gollogly thách thức nó.
Trong một bước ngoặt đáng ngạc nhiên, Thẩm phán Marrocco cũng cho
rằng hai sự phục hồi tàn khốc của các cuốn sách của Nortel vào năm 2003 và 2005
có lẽ là không cần thiết trong tầm nhìn xa, mặc dù ông nói rằng ông hiểu tại sao
chúng được thực hiện trong bối cảnh thời điểm đó. Ông cho biết các tuyên bố ban
đầu được cho là chính xác trong ngưỡng của những gì là tài liệu cho một công ty
có quy mô như vậy .
5
Quỹ công bằng là một quỹ được thành lập bởi SEC để phân phối "phân chia" (lợi nhuận
sai) và hình phạt (tiền phạt) cho các nhà đầu tư lừa đảo. Quỹ công bằng giữ tiền thu hồi từ một
trường hợp SEC cụ thể. Ủy ban chọn cách phân phối tiền cho các nhà đầu tư lừa đảo và khi hoàn
thành, quỹ sẽ chấm dứt.
6
Theresa Tedesco và Jamie Sturgeon, "Nortel: Cautionary Tale of a Former Canadian
Titan," Financial Post, ngày 27 tháng 6 năm 2009.

Darren Henderson, giáo sư kế toán tại Trường Kinh doanh Richard Ivey tại
Đại học Western Ontario, nói rằng một phán quyết có tội sẽ nâng cao tiêu chuẩn
cho các nhà quản lí để biện minh cho các phán quyết kế toán của họ. Nhưng tuyên
bố trắng án làm rõ rằng "thao túng quản lý báo cáo tài chính rất khó để chứng
minh ngoài một nghi ngờ hợp lý tại tòa án," ông nói.
Rõ ràng là việc thiết lập dự trữ hoặc dự phòng vẫn phải tuân theo quyết định
quản lý, Henderson nói. "Thông điệp. . . là có thể sử dụng các phán đoán kế toán
để đạt được kết quả mong muốn, [chẳng hạn như] một mục tiêu thu nhập nhất
định."
Câu hỏi
1. Thảo luận về kế toán của Nortel cho các giao dịch sau đây và lý do tại sao
chúng không phù hợp với GAAP:
• Công nhận doanh thu
• Kế toán dự trữ
• Hạch toán các khoản nợ dự phòng
2. Hai lời khai sau đây được lập trong trường hợp:
• Các chuyên gia kế toán cho biết vụ việc này chắc chắn sẽ được những
người khác trong cộng đồng doang nghiệp theo dõi chặt chẽ vì Ông gửi thông điệp
về ranh giới giữa gian và việc sử dụng kế toán tùy tiện có thể chấp nhận được.
• Darren Henderson cho rằng "Thông điệp. . . là có thể sử dụng các phán
đoán kế toán để đạt được kết quả mong muốn, [chẳng hạn như] một mục tiêu thu
nhập nhất định."
Đánh giá những tuyên bố này từ quan điểm trung thành về đại diện và trình
bày công bằng về kết quả tài chính được báo cáo bởi Nortel.
3. Trong phiên tòa, các luật sư của bị cáo nói rằng những người đàn ông tin
rằng các quyết định kế toán mà họ đưa ra là phù hợp vào thời điểm đó và việc xử
lý kế toán đã được các kiểm toán viên của Nortel từ Deloitte &Touche chấp thuận.
Thẩm phán Marrocco đã chấp nhận những lập luận này. Marrocco nói thêm rằng
ông "không hài lòng ngoài một nghi ngờ hợp lý" rằng bộ ba [tức là Dunn, Beatty
và Gollogly] đã "cố tình trình bày sai" kết quả tài chính. Với sự thật của vụ án, bạn
có tin rằng quyết định của Thẩm phán Marrocco là hợp lý không? giải thích.
4. Từ trường hợp thực tế trên kiểm toán viên Deloitte đáp ứng trách nhiệm
đạo đức và nghề nghiệp của họ trong việc kiểm toán báo cáo tài chính của Nortel
không?